Πρωινή Ενηµέρωση. Σχόλιο Ηµέρας

Transcript

1 .Ε.Π.Ε.Υ Τρίτη, 26 Φεβρουαρίου 2019 είκτες Κλείσιµο %Ηµ. %YTD Γενικός 686,77 1,46% 12,0% FTSE/ASE LARGE CAP 1.806,75 1,16% 12,3% FTSE/ASE MID CAP 1.110,19 0,56% 13,9% FTSE/ASE ,12 0,00% 0,0% Τράπεζες 496,31 7,25% 12,9% Τηλεπικοινωνίες 3.041,59 2,41% 16,1% Κατασκευές-Υλικά 2.717,29-0,28% 5,2% Πετρέλαιο & Αέριο 5.012,46-1,26% 3,1% Κοινής Ωφέλειας 2.006,80 1,53% 14,1% Τροφίµων & Ποτών ,99-0,59% 11,8% Στατιστικά Μετοχές Στατιστικά Αξία Συναλλαγών ( σε εκατ.) Μεταβολή Αξίας Συναλλαγών Κεφαλαιοποίηση ( σε δις.) Κεφαλαιοποίηση/ΑΕΠ 2016 Παράγωγα FTSE-20 Ανοδικές Καθοδικές Σταθερές /02/19 22/02/ % 50,0 49,6 28% % Premium ASE ADEX (Discount) Μάρτιος , ,75 0,17 Απρίλιος , ,25 0,30 Μάιος , ,25 0,30 Μεγαλύτερη Άνοδος Μετοχή Κλείσιµο % ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) 0,92 11,45 ΕΛΓΕΚΑ ΑΕ (ΚO) 0,18 9,09 ANEK LINES (KO) 0,06 8,91 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) 1,46 8,10 ΚΡΗΤΩΝ ΑΡΤΟΣ Α.Ε.Β.Ε. 0,98 7,69 Μεγαλύτερη Πτώση Μετοχή Κλείσιµο % ΣΦΑΚΙΑΝΑΚΗΣ ΑΕΒΕ (ΚO) 0,27-8,16 ΝΑΚΑΣ ΜΟΥΣΙΚΗ 1,46-5,19 MEVACO AE (KO) 0,97-4,90 NEWSPHONE HELLAS S.A. 0,38-4,52 ΚΡΕΤΑ ΦΑΡΜ A.E.(KO) 0,76-3,29 Υψηλ. Όγκος Συν/γών Μετοχή Τεµάχια % EUROBANK ERGASIAS (KO) ,13 ALPHA BANK (ΚΟ) ,92 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,10 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,45 ΟΤΕ(ΚΟ) ,41 Υψηλ. Αξία Συν/γών Μετοχή Ευρώ % ΟΤΕ(ΚΟ) ,41 ALPHA BANK (ΚΟ) ,92 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,10 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,13 ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ (ΚO) ,56 Σχόλιο Ηµέρας Άνοδο κατά 1,46% κατέγραψε ο Γενικός είκτης του Χ.Α. στη χτεσινή συνεδρίαση κλείνοντας στις 686,77 µονάδες. Παράλληλα, η αξία των συναλλαγών εκτοξεύθηκε καθώς διαµορφώθηκε στα 83,98 εκ. ευρώ. Το σκηνικό επικείµενων εξελίξεων αναφορικά µε τα προαπαιτούµενα ώστε να εκταµιευθεί η δόση του Μαρτίου τροφοδότησε µε αισιοδοξία τη συνεδρίαση, ενώ θετικά επέδρασε και το κλίµα θετικών προσδοκιών για την έκβαση των σινοαµερικανικών συνοµιλιών για το εµπόριο. Καθοδηγητής της αγοράς για µια ακόµη φορά ήταν ο τραπεζικός κλάδος, ενώ θετικά επέδρασε και η αγορά οµολόγων µε τις αποδόσεις των 10ετών οµολόγων να υποχωρούν. Έτσι, ο τραπεζικός κλάδος κατέγραψε ισχυρά κέρδη µε τη µετοχή της Πειραιώς (+11,45%) να υπεραποδίδει. Κέρδη ακόµη κατέγραψαν η ΕΗ (+1,48%), ο Ελλάκτωρ (+3,54%), η ΕΧΑΕ (+2,45%), η Τενέργα (+2%) αλλά κι ο Μουζάκης (+4,52%) και η Ελγέκα (+9,09%) για 5 η συνεχόµενη ηµέρα. Στον αντίποδα, απώλειες κατέγραψαν η Motor Oil (-1,61%), ο ΟΠΑΠ (-1,10%), ο ΟΛΠ(-1,85%), η ΓΕΚΤΕΡΝΑ (- 2,71%) και η ΕΕΕ (-0,59%). Απολογιστικά, 50 µετοχές κατέγραψαν κέρδη έναντι 52 εκείνων που υποχώρησαν. Η προώθηση τόσο του σχεδίου του ΤΧΣ όσο και εκείνου της ΤτΕ από το ΥΠΟΙΚ προς τις Βρυξέλλες επιβεβαιώνει την υφιστάµενη ισχυρή βούληση για επιτάχυνση της µείωσης των κόκκινων δανείων. Είναι εποµένως πιθανή η συνέχιση του αγοραστικού ενδιαφέροντος για τραπεζικούς τίτλους µε ανοικτό το ενδεχόµενο περαιτέρω ανοδικής κίνησης του σχετικού δείκτη µε ενδιάµεσες ενδοσυνεδριακές διορθώσεις. Έτσι, η πορεία των λοιπών δεικτοβαρών τίτλων θα ρυθµίσει το τελικό πρόσηµο του Γ.. Επιχειρηµατικά Νέα Παράταση στη µεταφορά των ταµειακών διαθεσίµων στην ΤτΕ. Νέα απόφαση του Γιώργου Χουλιαράκη δίνει προθεσµία έως την 1η Ιουλίου. Παραµένουν οι απειλές ποινών καθαίρεσης µελών του.σ και περικοπών στις επιχορηγήσεις για όσους δεν συµµορφωθούν. Ερευνα: µέρες για επίλυση δικαστικής διαφοράς στην Ελλάδα! Μείωση του αριθµού των δικαστηρίων µε τη συγχώνευση µικρών περιφερειακών δικαστηρίων αλλά και εφαρµογή της «ψηφιακής δικογραφίας» ζητούν µεταξύ άλλων επτά δικαστικοί λειτουργοί. Θετική για τις ελληνικές τράπεζες η Morgan Stanley. Αισιόδοξο για τις ελληνικές τράπεζες το βασικό σενάριο του οίκου. Θα πετύχουν τους στόχους µείωσης των NPLs στο συµφωνηµένο χρονοδιάγραµµα, τόνισε ο Danny Anson-Jones, Equity Analyst της επενδυτικής τράπεζας. BRIQ: Στα 2,87 εκατ. αυξήθηκαν τα καθαρά κέρδη το 2018 έναντι κερδών 940 χιλ. το Τα έσοδα από µισθώµατα αυξήθηκαν κατά 15,4% σε χιλ. από χιλ. λόγω της ενσωµάτωσης των εσόδων από τις νέες επενδύσεις σε ακίνητα της Εταιρείας. Τα κέρδη της ΤτΕ στη χρήση 2018 ανήλθαν σε 657,6 εκατ. ευρώ, έναντι 941,8 εκατ. ευρώ της προηγούµενης χρήσης εξαιτίας της µικρότερης χρήσης του ELA που συρρίκνωσε τα έσοδα κατά 240 εκ. ευρώ. Το µικτό µέρισµα ανά µετοχή που θα προταθεί στη Γενική Συνέλευση των µετόχων της Τράπεζας για διανοµή ανέρχεται σε 0,6720 ευρώ. Ποσό 644,3 εκατ. στα ταµεία του δηµοσίου από το µέρισµα της ΤτΕ. Aegean: Κοινό οµολογιακό δάνειο έως 200 εκατ. ευρώ. Το Σ της εταιρείας αποφάσισε τη διάθεση των οµολογιών µέσω δηµόσιας προσφοράς υποβολή αίτησης για εισαγωγή τους προς διαπραγµάτευση στην Κατηγορία Τίτλων Σταθερού Εισοδήµατος.

2 ΔΙΕΘΝΕΙΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD ΟΜΟΛΟΓΑ ΑΠΟΔΟΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΑΜΕΡΙΚΗ ΗΠΑ MSCI WORLD 2091,83 0,23% 11,04% US 10 Year 2,66% 0,00% MSCI EMERGING 1067,64 0,85% 10,55% ΗΝ. ΒΑΣΙΛΕΙΟ S&P ,11 0,12% 11,54% UK 10 Year 1,18% 1,55% DOW JONES 26091,95 0,23% 11,85% ΕΥΡΩΠΗ NASDAQ ,43 0,35% 12,41% EU 10 Year 0,11% 0,00% BRAZIL IBOVESPA 97239,90-0,66% 10,64% ΙΑΠΩΝΙΑ ΕΥΡΩΠΗ JP 10 Year -0,04% 0,00% EURO STOXX ,01 0,29% 9,28% STOXX ,18 0,26% 10,23% DAX ,39 0,42% 8,96% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΡΑΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ FTSE ,74 0,07% 6,77% GR 10 Year 3,78% -0,71% CAC ,85 0,31% 10,59% GR 15 Year 4,33% -0,57% IBEX ,30 0,00% 7,78% GR 20 Year 4,63% 0,00% SWISS MARKET 9389,36 0,43% 11,50% RUSSIAN RTSI $ 1201,57 0,00% 11,58% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΛΗΞΗ TURKEY BIST ,06 0,00% 14,01% ΟΠΑΠ 2,81% -0,05% 21/03/2022 ΑΣΙΑ ΕΛΠΕ 1,15% 0,00% 04/07/2019 NIKKEI ,39-0,37% 7,17% HOUSEMARKET 3,78% 0,00% 04/10/2021 HANG SENG 28725,14-0,81% 11,14% OTE 0,83% 0,00% 09/07/2020 SHANGHAI COMP. 2941,516-0,67% 17,95% ΕΗ 6,33% 0,00% 01/05/2019 ΜΕΤΑΒΛΗΤΟΤΗΤΑ MLS 5,33% 0,00% 31/08/2022 CBOE VIX 13,51-6,57% -46,85% MOTOR OIL 2,65% 0,00% 01/04/2022 VSTOXX 13,98-2,56% -41,43% ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ (ΣΜΕ) ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD CRUDE OIL 55,48-3,11% 19,97% EUR/USD 1,136 0,00% -1,00% BRENT OIL 64,76-3,52% 19,84% EUR/GBP 0,867 0,00% 4,06% NATURAL GAS 2,836 4,38% -0,32% EUR/CHF 1,137 0,00% -0,91% GOLD 1329,50-0,25% 3,25% EUR/JPY 126,13 0,00% 0,04% SILVER 15,93-0,52% 1,95% EUR/AUD 1,585 0,00% 2,60% COPPER ,54% 8,63% ΙΕΘΝΕΙΣ ΑΓΟΡΕΣ Αγορά Μετοχών Στη Wall Street, o Dow Jones ενισχύθηκε 0,23% ή 60 µονάδες στις , ο S&P κατέγραψε κέρδη 0,12% στις µονάδες και ο Nasdaq κινήθηκε υψηλότερα 0,36% στις µονάδες. Στα ευρωπαϊκά χρηµατιστήρια, ο δείκτης Stoxx 600 ενισχύθηκε 0,26% στις 372 µονάδες. Στο Λονδίνο, ο δείκτης FTSE 100 σηµείωσε άνοδο 0,07% στις µονάδες, στη Φρανκφούρτη ο δείκτης DAX κινήθηκε υψηλότερα 0,42% στις µονάδες και στο Παρίσι ο CAC 40 κατέγραψε κέρδη 0,31% στις µονάδες. Παράλληλα, στα χρηµατιστήρια του ευρωπαϊκού νότου, ο δείκτης IBEX της Μαδρίτης παρέµεινε σχεδόν αµετάβλητος στις µονάδες και ο δείκτης MIB στο Μιλάνο σηµείωσε κέρδη 0,86% στις µονάδες.

3 Οικονοµικά στοιχεία - ιεθνείς εξελίξεις Ανοδικά κινήθηκαν οι αγορές µε τους επενδυτές µεταξύ άλλων να επικεντρώνονται και στις εµπορικές διαπραγµατεύσεις ΗΠΑ-Κίνας. Ειδικότερα, ο πρόεδρος των ΗΠΑ, Ντόναλντ Τραµπ ανακοίνωσε την παράταση των διαπραγµατεύσεων και µετά την 1η Μαρτίου προκειµένου να επιτευχθεί συµφωνία. Στο µεταξύ, η πρωθυπουργός της Βρετανίας Τερέζα Μέι φέρεται να µελετά ένα σχέδιο βάσει του οποίου η αποχώρηση του Ηνωµένου Βασιλείου από την Ευρωπαϊκή Ένωση ενδέχεται να αναβληθεί για έως και δύο µήνες. Το κόµµα των Εργατικών ανακοίνωσε ότι θα στηρίξει τη διεξαγωγή δεύτερου δηµοψηφίσµατος για το Brexit. Όπως µεταδίδει η Guardian, o Τζέρεµι Κόρµπιν θα ενηµερώσει βουλευτές του ότι το κόµµα θα στηρίξει ή θα προωθήσει τροπολογία υπέρ µιας λαϊκής ψήφου ώστε να µην επιβληθεί στη χώρα ένα «καταστροφικό Brexit» µε την υπογραφή των Τόρις. Χαµηλότερα κινήθηκε ο δείκτης οικονοµικής δραστηριότητας Chicago Fed τον Ιανουάριο µε βαρίδι την εργοστασιακή παραγωγή. Συγκεκριµένα, ο δείκτης Chicago Fed διολίσθησε στις -0,43 µονάδες τον Ιανουάριο, από 0,05 µονάδες τον εκέµβριο. Οι Εκδότες εταιρικών οµολόγων θα πρέπει να αναχρηµατοδοτήσουν ένα ποσό - ρεκόρ χρέους τα επόµενα χρόνια, εν µέσω µειωµένης διάθεσης των Επενδυτών για ανάληψη ρίσκου και φθίνουσας ποιότητας των οµολόγων, αναφέρει σε έκθεσή του ο ΟΟΣΑ. Οι µη Χρηµατοπιστωτικές εταιρείες θα πρέπει να αποπληρώσουν, ή να αντλήσουν νέα δάνεια αξίας άνω των $4 τρισ. τα επόµενα τρία χρόνια, σύµφωνα µε τον Οργανισµό Οικονοµικής Συνεργασίας και Ανάπτυξης. Πρόκειται για ένα µέγεθος αντίστοιχο µε αυτό του ισολογισµού της Κεντρικής Τράπεζας των ΗΠΑ. Στο τέλος του περασµένου έτους, το ύψος του Παγκόσµιου ανεξόφλητου εταιρικού χρέους, που είχε εκδοθεί από µη Χρηµατοπιστωτικές εταιρείες, ανερχόταν σε $13 τρισ., σύµφωνα µε τον ΟΟΣΑ. Ο ικ ον ο µ ικ ό Η µ ε ρο λ ό γιο Τ ρ ίτη Χ ώ ρ α Ώ ρ α Γ ε γο ν ό ς Ε κτίµ η σ η Ε Υ Ρ Ω Ζ Ω Ν Η 9 :0 0 E U R G e rm a n G fk C o n s u m er C o n fid e n c e (M A R ) Β Ρ Ε Τ Α Ν ΙΑ 1 1 : 3 0 G B P B B A L o a n s fo r H o u se P u r c h a se (J A N ) Η Π Α 1 5 : 3 0 U S D H o u s in g S ta r ts (D E C ) Η Π Α 1 5 : 3 0 U S D B u ild in g P e rm its (D E C ) Η Π Α 1 5 : 3 0 U S D H o u s in g S ta r ts (M o M ) (D E C ) Η Π Α 1 5 : 3 0 U S D B u ild in g P e rm its (M o M ) (D E C ) Η Π Α 1 6 : 0 0 U S D H o u s e P r ic e P u r c h a se In d e x (Q o Q ) (4 Q ) Η Π Α 1 6 : 0 0 U S D H o u s e P r ic e In d e x (M o M ) (D E C ) Η Π Α 1 6 : 0 0 U S D S & P C o r e L o g ic C S 2 0 -C ity (M o M ) S A (D E C ) Η Π Α 1 6 : 0 0 U S D S & P /C a se -S h ille r C o m p o s ite -2 0 (Y o Y ) (D E C ) Η Π Α 1 6 : 0 0 U S D S & P /C a se -S h ille r 2 0-C ity In d e x n.s.a (D E C ) Η Π Α 1 6 : 0 0 U S D S & P /C a se -S h ille r U S H o m e P r ic e In d ex (Y o Y ) (D E Η Π Α 1 6 : 0 0 U S D S & P /C a se -S h ille r U S H o m e P r ic e In d ex (D E C ) Η Π Α 1 7 : 0 0 U S D R ic h m o n d F ed M a n u fa c t. In d ex (F E B ) Η Π Α 1 7 : 0 0 U S D P o w e ll tes tifies B e fo r e S e n a te B a n kin g P a n e l Η Π Α 1 7 : 0 0 U S D C o n su m e r C o n fid e n c e In d e x (F E B ) Η Π Α 1 7 : 0 0 U S D C o n f. B o a r d P r e se n t S itu a tio n (F E B ) Η Π Α 1 7 : 0 0 U S D C o n f. B o a r d E x p ec ta tio n s (F E B ) Η Π Α 1 8 : 3 0 U S D U.S. to S e ll U S D 26 B ln 5 2 -W e e k B ills Η Π Α 2 0 : 0 0 U S D U.S. to S e ll U S D 32 B ln 7 -Y e a r N o te s

4 Γενικός είκτης Χ.Α. Η αγορά µετά από µια µεγάλης διάρκειας συσσώρευση τιµών δηµιούργησε τοπική βάση µέσα σε ένα περιβάλλον πολύ χαµηλού όγκου συναλλαγών. Έτσι, και σε συνδυασµό µε το πολύ καλό κλίµα στις διεθνείς αγορές στο ξεκίνηµα του νέους έτους, αντέδρασε έντονα ανοδικά διασπάζοντας και την ανθεκτική µέχρι πρόσφατα πολύ σηµαντική αντίσταση στη ζώνη των µ. Επόµενη αντίσταση είναι οι 680µ. Όµως σε αυτό πλέον το χρονικό σηµείο τόσο η ελληνική όσο και οι βασικές διεθνείς αγορές τεχνικά βρίσκονται σε υπεραγορασµένα επίπεδα ενώ συγχρόνως πολλά µέτωπα παραµένουν ανοικτά (Brexit, δασµοί, κλπ). Εποµένως οι αγορές είναι ευάλωτες σε ένα πισωγύρισµα το µέγεθος του οποίου θα εξαρτηθεί και από τις εξελίξεις στο πολιτικό και οικονοµικό επίπεδο. Ο MACD στο Γ διατηρεί το σήµα αγοράς. Κρίσιµες ηµεροµηνίες για το Μαρτίου 2019 : Ανακοίνωση αξιολόγησης της ελληνικής πιστοληπτικής ικανότητας από τη Moody s 26 Απριλίου 2019: Ανακοίνωση αξιολόγησης της ελληνικής πιστοληπτικής ικανότητας από την S&P 3 Μαΐου 2019 : Ανακοίνωση αξιολόγησης της ελληνικής πιστοληπτικής ικανότητας από τη DBRS 14 Μαΐου 2019: Εξαµηνιαία Επανεξέταση MSCI (Ηµεροµηνία εφαρµογής 3 Ιουνίου 2019) 2 Αυγούστου 2019 : Ανακοίνωση αξιολόγησης της ελληνικής πιστοληπτικής ικανότητας από την Fitch 12 Αυγούστου 2019: Τριµηνιαία Αναθεώρηση MSCI (Ηµεροµηνία εφαρµογής 2 Σεπτεµβρίου 2019) 23 Αυγούστου 2019: Ανακοίνωση αξιολόγησης της ελληνικής πιστοληπτικής ικανότητας από τη Moody s. 25 Οκτωβρίου 2019: Ανακοίνωση αξιολόγησης της ελληνικής πιστοληπτικής ικανότητας από την S&P 1 Νοεµβρίου 2019 : Ανακοίνωση αξιολόγησης της ελληνικής πιστοληπτικής ικανότητας από τη DBRS 7 Νοεµβρίου 2019: Εξαµηνιαία αναθεώρηση MSCI (Ηµεροµηνία εφαρµογής 27 Νοεµβρίου 2019)

5 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Εβδοµάδας Ηµεροµηνία Τίτλος Χρόνος αναφοράς 18/02/19 ύναµη του Ελληνικού Εµπορικού Στόλου εκέµβριος /02/19 είκτης Κύκλου Εργασιών στη Βιοµηχανία εκέµβριος /02/19 είκτες Κύκλου Εργασιών στον Τοµέα των Αυτοκινήτων τρίµηνο /02/19 είκτης Κύκλου Εργασιών στο Χονδρικό Εµπόριο τρίµηνο /02/19 είκτης Τιµών Υλικών Κατασκευής Νέων κτηρίων Κατοικιών Ιανουάριος /02/19 Πίνακες Προσφοράς και Χρήσεων, Πίνακες Εισροών - Εκροών /02/19 είκτης Κύκλου Εργασιών στο Λιανικό Εµπόριο εκέµβριος /02/19 είκτης Τιµών Παραγωγού στη Βιοµηχανία Ιανουάριος /02/19 Ναυτολογηθέντες Έλληνες Ναυτικοί /02/19 Οδικά Τροχαία Ατυχήµατα εκέµβριος 2018 Μ Ε Τ Ο Χ Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Δ Ο Σ Η Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Κ Ο Π Η Σ Μ Ε Ρ Ι Σ Μ Α Α Ρ Α Ι Γ 6,9 4 % 2 2 / 0 5 / ,5 5 Γ Ρ Ι Β 3,9 1 % 3 0 / 0 1 / ,4 2 Ε Ε Ε Κ 1,7 8 % # N / A N / A 0,5 7 Ε Λ Λ 5,0 0 % 0 8 / 0 3 / ,6 7 Ε Λ Π Ε 6,3 6 % 1 0 / 1 2 / ,2 5 Ε Λ Τ Ρ Α Κ 3,6 1 % 1 9 / 0 7 / ,1 3 Ε Ν Τ Ε Ρ 3,6 8 % 2 2 / 0 6 / ,2 0 Ε Υ Δ Α Π 4,9 7 % 2 8 / 0 6 / ,2 2 Ε Υ Α Π Σ 3,2 9 % 3 0 / 0 5 / ,1 2 Ε Υ Π ΙΚ 5,3 4 % 0 5 / 0 6 / ,3 1 Ι Ν Τ Ε Ρ Κ Ο 3,6 2 % 2 3 / 0 7 / ,2 0 Κ Α Ρ Ε Λ 2,5 5 % 2 3 / 0 8 / ,1 2 Κ Ρ Ι - Κ Ρ Ι 1 2,4 7 % 0 8 / 0 6 / ,1 0 Λ Υ Κ 6,2 5 % 1 0 / 1 2 / ,3 5 Μ Ο Η 2,6 7 % 1 3 / 1 2 / ,2 2 Μ Π Ε Λ Α 1,8 1 % 0 5 / 0 7 / ,4 5 Ο Λ Θ 3,6 0 % 1 1 / 0 6 / ,3 2 Μ Υ Τ Ι Λ 4,4 3 % 1 2 / 1 0 / ,1 0 Ο Π Α Π 4,1 7 % # N / A N / A 0,4 6 Ο Τ Ε 5,0 0 % 1 7 / 0 5 / ,1 0 Ο Τ Ο Ε Λ 3,6 9 % 2 0 / 1 2 / ,0 9 Π Α Ν Γ Α Ι Α 1,6 7 % 2 9 / 0 5 / ,0 7 Π Λ Α ΙΣ Ι Ο 2,1 6 % 1 8 / 0 5 / ,0 5 Π Λ Α Θ 1,9 7 % 2 4 / 0 5 / ,1 4 Σ Α Ρ # Τ Ι Μ Η! 0 7 / 0 1 / ,3 0 Τ Ε Ν Ε Ρ Γ Α 0,2 7 % 2 6 / 0 6 / ,5 3 Τ Ι Τ Κ 0,2 7 % 2 6 / 0 6 / ,5 3 ΓΕΝΙΚΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ Εταιρεία Ηµεροµηνία Εταιρεία Ηµεροµηνία ΚΡΗΤΩΝ ΑΡΤΟΣ Α.Ε.Β.Ε. 28/02/2019 ΚΕΡΑΜΕΙΑ-ΑΛΛΑΤΙΝΗ Α.Ε. 18/03/2019 BRIQ PROPERTIES Α.Ε.Ε.Α.Π. 19/03/2019 MERMEREN KOMBINAT A.D. PRILEP 19/03/2019 ΠΕΡΣΕΥΣ ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΕΙ ΙΚΗΣ ΙΑΤΡΟΦΗΣ Α.Β.Ε.Ε 28/03/2019 ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑ ΟΣ 01/04/2019

6 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ Αγορά εσωτερικού Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Ιωάννης Βλαχάκης, ηµήτριος Τζάνας, Εµµανουήλ Στάικος, Νεκτάριος Ιωάννου, Αλεξάνδρα Βοϊλή ιεθνείς αγορές Παναγιώτης ουκέλης, ηµήτριος Μούρκας Ιωάννης Βλαχάκης Θεσµικοί επενδυτές Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Εµµανουήλ Στάικος Εξυπηρέτηση πελατείας Ελένη Γιαννακοπούλου Παράγωγα Νικόλαος Αλευροµάγειρας, Νικόλαος Γιαννόπουλος Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Πιστοποίηση Αναλυτών Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. βεβαιώνει ότι οι απόψεις σχετικά µε εταιρίες και µετοχές που εµπεριέχονται στο παρόν σηµείωµα αντικατοπτρίζουν αποκλειστικά και µόνο προσωπικές απόψεις των αναλυτών και ότι κανένα τµήµα της χρηµατικής τους αποζηµίωσης δεν συνδέεται και ούτε πρόκειται να συνδεθεί άµεσα ή έµµεσα µε τις συγκεκριµένες συστάσεις ή απόψεις τους. Η χρηµατική αποζηµίωσή τους, επίσης, δεν σχετίζεται µε καµία υπηρεσία επενδυτικής τραπεζικής που έχει τυχόν παρασχεθεί από την Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. Γνωστοποιήσεις για την εταιρία Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. και οι εργαζόµενοι της ενδέχεται να προβαίνουν σε κάθε είδους νόµιµες συναλλαγές επί µετοχών των αναφεροµένων εταιριών για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό τρίτων ή και να παρέχουν τις υπηρεσίες τους στους εκδότες των µετοχών αυτών. Συνεπώς, οι επενδυτές θα πρέπει να λαµβάνουν υπόψη τους ότι είναι πιθανόν να υπάρχει σύγκρουση συµφερόντων η οποία θα µπορούσε να επηρεάσει την αντικειµενικότητα της ανάλυσης. Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. δεν αναλαµβάνει ευθύνη για επενδυτικές αποφάσεις βασισµένες στα κείµενα ή τις αξιολογήσεις του παρόντος. Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Το περιεχόµενο των παραπάνω αναλύσεων, απόψεων, εκτιµήσεων, κρίσεων δεν έχει αποσταλεί στις αναφερόµενες εταιρίες και εκφράζει την άποψη του αναλυτή κατά την ηµεροµηνία σύνταξης της ανάλυσης / πρωινής ενηµέρωσης / εβδοµαδιαίας στρατηγικής και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προηγούµενη προειδοποίηση. Η ανανέωση των αναλύσεων των επιµέρους αναφερόµενων εταιριών γίνεται σε µη προκαθορισµένες ηµεροµηνίες αναλόγως µε τις εταιρικές ανακοινώσεις και τις εξελίξεις που αφορούν τον κλάδο ή την αγορά και που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίδραση στις απόψεις ή συστάσεις που αναφέρονται στο παρόν σηµείωµα. Η ανάλυση / πρωινή ενηµέρωση / εβδοµαδιαία στρατηγική εκπονήθηκε από το τµήµα ανάλυσης µε απόλυτη εχεµύθεια και εµπιστευτικότητα χωρίς τη συµµετοχή στελεχών εκτός του τµήµατος αυτού και δηµοσιοποιήθηκε µετά την ολοκλήρωσή της ταυτοχρόνως στο κοινό και τα στελέχη της εταιρίας. ήλωση Αποποίησης Το παρόν δεν αποτελεί προτροπή για την αγορά, πώληση ή/και διακράτηση αξιών και αποσκοπεί στην ενηµέρωση των επενδυτών. εν επιτρέπεται να αναπαραχθεί, αποθηκευτεί σε σύστηµα από το οποίο µπορεί να ανακτηθεί, ή να διαβιβαστεί περαιτέρω, σε οποιαδήποτε µορφή ή µε οποιοδήποτε µέσο, ηλεκτρονικό, µηχανικό, φωτοτυπικό, µαγνητοφωνικό ή άλλο, εν όλω ή εν µέρει, σε κανένα πρόσωπο, για οποιοδήποτε λόγο ή/και σκοπό χωρίς την προηγούµενη έγγραφη άδεια της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ. Το παραπάνω έγγραφο δηµιουργήθηκε από το Τµήµα Ανάλυσης, τηλ , fax , analysis@cyclos.gr. (Πηγή ειδήσεων : reporter.gr, amna.gr )