ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ

Transcript

1 ALPHA ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ AΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΣΥΝΟΠΤΙΚΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ από 1η Ιανουαρίου 2007 έως 31η εκεµβρίου 2007 (Βάσει του ν. 2190/1920, άρθρο 135 για επιχειρήσεις που συντάσσουν ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις, κατά τα.π.χ.π.) (Ποσά εκφρασµένα σε Eυρώ) Τα παρακάτω στοιχεία και πληροφορίες αποσκοπούν σε µία γενική ενηµέρωση για την οικονοµική κατάσταση και τα αποτελέσµατα της ΑΛΦΑ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ Α.Ε.Π.Ε.Υ. Ο αναγνώστης, που επιζητά να αντλήσει ολοκληρωµένη εικόνα της οικονοµικής θέσεως και των αποτελεσµάτων της, µπορεί να ανατρέξει στη διεύθυνση του διαδικτύου όπου εµφανίζονται οι ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις που προβλέπουν τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, καθώς και η έκθεση ελέγχου του ορκωτού ελεγκτή λογιστή. ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ ιεύθυνση της Έδρας : Μέρλιν 5, Αθήναι Αριθµός Μητρώου Ανωνύµων Εταιριών : 48821/06/Β/01/18 Αρµόδια εποπτική αρχή : Υπουργείο Ανάπτυξης, Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς Ηµεροµηνία εγκρίσεως των oικονοµικών καταστάσεων (από τις οποίες αντλήθηκαν τα συνοπτικά στοιχεία) : 20 Φεβρουαρίου 2008 Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής : Βάϊος Αχ. Ριζούλης, ΑΜ ΣΟΕΛ Ελεγκτική Εταιρία : Συνεργαζόµενοι Ορκωτοί Λογιστές Α.Ε.Ο.Ε. Τύπος έκθεσης ελέγχου Ελεγκτών : Με σύµφωνη γνώµη ιεύθυνση διαδικτύου Εταιρίας : ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΥ... ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Ενσώµατα πάγια περιουσιακά στοιχεία , ,50 Άϋλα περιουσιακά στοιχεία , ,66 Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις , ,42 Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις , , , ,13 Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Απαιτήσεις από πελάτες , ,50 ιαθέσιµα προς πώληση αξιόγραφα... 14,03 14,03 Λοιπές απαιτήσεις , ,08 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα , , , ,60 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ , ,73 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ Μετοχικό Kεφάλαιο , ,00 ιαφορά από έκδοση µετοχών υπέρ το άρτιο , ,00 Αποτελέσµατα εις νέον ,03 ( ,75) Σύνολο Καθαρής Θέσεως (α) , ,25 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους , , , ,06 Βραχυπρόθεσµες Υποχρεώσεις Προµηθευτές , ,62 Λοιπές υποχρεώσεις , , , ,42 Σύνολο Υποχρεώσεων (β) , ,48 ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ ΚΑΙ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΕΩΣ (α)+(β) , ,73 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Κύκλος εργασιών (παροχή υπηρεσιών) , ,87 Κόστος παροχής υπηρεσιών... ( ,54) ( ,39) Μικτά κέρδη , ,48 Άλλα έσοδα εκµεταλλεύσεως , ,12 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας... ( ,81) ( ,24) Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως... ( ,37) ( ,65) Κέρδη εκµεταλλεύσεως , ,71 Χρηµατοοικονοµικά έσοδα / (έξοδα) , ,82 Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,53 Φόρος εισοδήµατος... ( ,53) ( ,04) Καθαρά κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος , ,49 Καθαρά κέρδη ανά µετοχή βασικά και προσαρµοσµένα ( / µετοχή)... 1,22 0,82 Σύνθεση ιοικητικού Συµβουλίου Πρόεδρος : Σπύρος Ν. Φιλάρετος Αντιπρόεδρος : Ιωάννης Α. Κατσώρης ιευθύνων Σύµβουλος : Θεοδόσιος. Μπουντουράκης Σύµβουλος : ηµήτριος Κ. Χερέκελης Σύµβουλος : Νικόλαος Χ. Γιαννούλας Σύµβουλος : Αλέξανδρος Α. Τσάµης Σύµβουλος : ηµήτριος Γ. Μαρκόπουλος ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΕΩΣ Καθαρή θέση ενάρξεως χρήσεως ( και αντίστοιχα) , ,76 Καθαρά κέρδη , ,49 Καθαρή θέση λήξεως χρήσεως ( και αντίστοιχα) , ,25 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ Λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,53 Πλέον / (µείον) προσαρµογές για: Αποσβέσεις , ,00 Προβλέψεις , ,05 Συναλλαγµατικές διαφορές ,88 Αποτελέσµατα (έσοδα, έξοδα, κέρδη και ζηµιές) επενδυτικής δραστηριότητας... ( ,43) ( ,34) Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα , ,91 Λειτουργικό κέρδος προ µεταβολών του κεφαλαίου κίνησης , ,03 Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων ,04 ( ,97) (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων... ( ,54) ,14 Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβεβληµένα (4.272,14) (3.693,91) Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) , ,29 Επενδυτικές δραστηριότητες Είσπραξη από πώληση µετοχών... 77,45 Αγορά ενσώµατων και άυλων παγίων περιουσιακών στοιχείων... ( ,43) ( ,72) Εισπράξεις από πωλήσεις παγίων περιουσιακών στοιχείων ,01 Τόκοι εισπραχθέντες , ,73 Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) ,93 ( ,53) Καθαρή αύξηση / (µείωση) στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα περιόδου (α)+(β) , ,76 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα ενάρξεως χρήσεως , ,23 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξεως χρήσεως , ,99 ΑΛΛΑ ΣΗΜΑΝΤΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ 1. H Εταιρία δεν έχει ελεγχθεί φορολογικά για την χρήση 2002 έως και την χρήση Συνεπώς οι φορολογικές της υποχρεώσεις για τις προαναφερθείσες χρήσεις δεν έχουν καταστεί οριστικές. 2. Ο αριθµός του απασχολουµένου προσωπικού κατά την ήταν 123 άτοµα ( : άτοµα 121). 3. εν υπάρχουν επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές, καθώς και αποφάσεις δικαστικών ή διαιτητικών οργάνων, που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίπτωση στην οικονοµική κατάσταση ή λειτουργία της Εταιρίας. 4. Από τις συναλλαγές της Εταιρίας µε τα συνδεδεµένα προς αυτήν µέρη, για το χρονικό διάστηµα έως , προέκυψαν τα εξής ποσά: α) έσοδα ,05 β) έξοδα ,01. Τα υπόλοιπα, κατά την , των απαιτήσεων και των υποχρεώσεων από τις εν λόγω συναλλαγές είχαν ως εξής: απαιτήσεις ,95 και υποχρεώσεις 6.621, Οι οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις της ALPHA BANK, µε τη µέθοδο της πλήρους ενοποίησης. Η ALPHA Τράπεζα Α.Ε. συµµετέχει στο µετοχικό κεφάλαιο της Εταιρίας µε ποσοστό 100%. 6. εν υπάρχουν εµπράγµατα βάρη επί των παγίων στοιχείων. Αθήναι, 20 Φεβρουαρίου 2008 Ο ΠΡΟΕ ΡΟΣ ΤΟΥ ΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ Ο ΙΕΥΘΥΝΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΣ Ο ΙΕΥΘΥΝΤΗΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΣΠΥΡΟΣ Ν. ΦΙΛΑΡΕΤΟΣ ΘΕΟ ΟΣΙΟΣ. ΜΠΟΥΝΤΟΥΡΑΚΗΣ ΙΩΑΝΝΗΣ. ΛΥΤΡΑΣ Α..Τ. Ι Α..Τ. Θ Α..Τ. ΑΖ

2 ALPHA PRIVATE A.Ε.Π.Ε.Υ (ΑΛΦΑ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ) (σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης) ΑΘΗΝΑI ΦΕΒΡΟΥΑΡΙΟΣ 2008

3 ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΩΝ Σελίδα Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Οικονοµικές καταστάσεις Κατάσταση Αποτελεσµάτων 5 Ισολογισµός 6 Κατάσταση Ταµειακών Ροών 7 Κατάσταση Μεταβολών Καθαρής Θέσεως 8 Σηµειώσεις επί των Οικονοµικών Καταστάσεων Γενικές πληροφορίες για την Εταιρία 9 1 Ακολουθούµενες λογιστικές αρχές Βάση καταρτίσεως των οικονοµικών καταστάσεων Συναλλαγές σε ξένο νόµισµα Ενσώµατα πάγια (ιδιοχρησιµοποιούµενα) Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων Άϋλα περιουσιακά στοιχεία Φόρος εισοδήµατος Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών σε εργαζόµενους Προβλέψεις Έσοδα Πληροφόρηση κατά τοµέα δραστηριότητας Συγκριτικά στοιχεία ιαχείριση χρηµατοοικονοµικών κινδύνων 14 2 Κύκλος εργασιών (παροχή υπηρεσιών) 16 3 Χρηµατοοικονοµικά έσοδα/ (έξοδα) 16 4 Λοιπά έσοδα 16 5 Ανάλυση εξόδων κατά λειτουργία 17 6 Αµοιβές και έξοδα προσωπικού 18 7 Αποσβέσεις ενσώµατων και άϋλων περιουσιακών στοιχείων 18 8 Φόρος εισοδήµατος 18 9 Κέρδη ανά µετοχή Ενσώµατα πάγια (ιδιοχρησιµοποιούµενα) Άϋλα περιουσιακά στοιχεία Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις Απαιτήσεις από πελάτες ιαθέσιµα προς πώληση αξιόγραφα Λοιπές απαιτήσεις Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα Καθαρή Θέση Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους Προµηθευτές Λοιπές βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις Συναλλαγές συνδεδεµένων µερών Κεφαλαιακή επάρκεια Ενδεχόµενες υποχρεώσεις και δεσµεύσεις Γεγονότα µετά την ηµεροµηνία Ισολογισµού 27 Σελίδα 2 από 27

4 ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ Προς τους κ.κ. Μετόχους της Ανώνυµης Εταιρίας «ALPHA ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ» Έκθεση επί των Οικονοµικών Καταστάσεων. Ελέγξαµε τις συνηµµένες Οικονοµικές Καταστάσεις της Ανώνυµης Εταιρίας «ALPHA ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ» (η Εταιρία), που αποτελούνται από τον ισολογισµό της 31 ης εκεµβρίου 2007, και τις καταστάσεις αποτελεσµάτων, µεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταµειακών ροών της χρήσεως που έληξε την ηµεροµηνία αυτή καθώς και περίληψη των σηµαντικών λογιστικών αρχών και µεθόδων και λοιπές επεξηγηµατικές σηµειώσεις. Ευθύνη ιοίκησης για τις Οικονοµικές Καταστάσεις Η ιοίκηση της Εταιρίας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση αυτών των Οικονοµικών Καταστάσεων σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Η ευθύνη αυτή περιλαµβάνει το σχεδιασµό, την εφαρµογή και διατήρηση συστήµατος εσωτερικού ελέγχου σχετικά µε την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των Οικονοµικών Καταστάσεων, απαλλαγµένων από ουσιώδεις ανακρίβειες, που οφείλονται σε απάτη ή λάθος. Η ευθύνη αυτή περιλαµβάνει επίσης την επιλογή και εφαρµογή κατάλληλων λογιστικών αρχών και µεθόδων και την διενέργεια λογιστικών εκτιµήσεων που είναι λογικές για τις περιστάσεις. Ευθύνη Ελεγκτή Η δική µας ευθύνη είναι η έκφραση γνώµης επί αυτών των Οικονοµικών Καταστάσεων, µε βάση τον έλεγχό µας. ιενεργήσαµε τον έλεγχο σύµφωνα µε τα Ελληνικά Ελεγκτικά Πρότυπα, που είναι εναρµονισµένα µε τα ιεθνή Ελεγκτικά Πρότυπα. Τα Πρότυπα αυτά απαιτούν τη συµµόρφωσή µας µε τους κανόνες δεοντολογίας και το σχεδιασµό και τη διενέργεια του ελέγχου µας µε σκοπό την εύλογη διασφάλιση ότι οι Οικονοµικές Καταστάσεις είναι απαλλαγµένες από ουσιώδεις ανακρίβειες. Ο έλεγχος περιλαµβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την συγκέντρωση ελεγκτικών τεκµηρίων, σχετικά µε τα ποσά και τις πληροφορίες που περιλαµβάνονται στις Οικονοµικές Καταστάσεις. Οι διαδικασίες επιλέγονται κατά την κρίση του ελεγκτή και περιλαµβάνουν την εκτίµηση του κινδύνου ουσιώδους ανακρίβειας των Οικονοµικών Καταστάσεων, λόγω απάτης ή λάθους. Για την εκτίµηση του κινδύνου αυτού, ο ελεγκτής λαµβάνει υπόψη το σύστηµα Σελίδα 3 από 27

5 εσωτερικού ελέγχου, σχετικά µε την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των Οικονοµικών Καταστάσεων, µε σκοπό το σχεδιασµό ελεγκτικών διαδικασιών για τις περιστάσεις και όχι για την έκφραση γνώµης επί της αποτελεσµατικότητας του συστήµατος εσωτερικού ελέγχου της Εταιρίας. Ο έλεγχος περιλαµβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και µεθόδων που εφαρµόσθηκαν και του εύλογου των εκτιµήσεων που έγιναν από τη ιοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των Οικονοµικών Καταστάσεων. Πιστεύουµε ότι τα ελεγκτικά τεκµήρια που έχουµε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεµελίωση της γνώµης µας. Γνώµη Κατά τη γνώµη µας, οι προαναφερόµενες Οικονοµικές Καταστάσεις παρουσιάζουν εύλογα από κάθε ουσιώδη άποψη την οικονοµική κατάσταση της Εταιρίας κατά την 31 η εκεµβρίου 2007, την χρηµατοοικονοµική της επίδοση και τις ταµειακές της ροές για τη χρήση που έληξε την ηµεροµηνία αυτή, σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, όπως αυτά υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Αναφορά επί άλλων νοµικών και κανονιστικών θεµάτων. Το περιεχόµενο της Έκθεσης του ιοικητικού Συµβουλίου συµφωνεί µε τις προαναφερόµενες Οικονοµικές Καταστάσεις. Αθήνα, 21 Φεβρουαρίου 2008 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Βάϊος Aχ Ριζούλης Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ ΣΟΛ α.ε. ΟΡΚΩΤΟΙ ΕΛΕΓΚΤΕΣ ΛΟΓΙΣΤΕΣ Φωκ. Νέγρη 3, Αθήνα Σελίδα 4 από 27

6 Κατάσταση Αποτελεσµάτων (Ποσά σε ευρώ) Από 1 η Ιανουαρίου έως Σηµείωση Κύκλος εργασιών (παροχή υπηρεσιών) , ,87 Κόστος παροχής υπηρεσιών 5 ( ,54) ( ,39) Μικτά κέρδη , ,48 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας 5 ( ,81) ( ,24) Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως 5 ( ,37) ( ,65) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα/(έξοδα) , ,82 Λοιπά έσοδα , ,12 Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,53 Φόρος εισοδήµατος 8 ( ,53) ( ,04) Καθαρά κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος , ,49 Καθαρά κέρδη ανά µετοχή Βασικά και προσαρµοσµένα ( /µετοχή) 9 1,22 0,82 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ. 9-27) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων. Σελίδα 5 από 27

7 Ισολογισµός 6 η εταιρική χρήση (Ποσά σε ευρώ) ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Σηµείωση Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Ιδιοχρησιµοποιούµενα ενσώµατα πάγια , ,50 Άϋλα περιουσιακά στοιχεία , ,66 Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις , ,42 Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις , , , ,13 Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Απαιτήσεις από πελάτες , ,50 ιαθέσιµα προς πώληση αξιόγραφα 14 14,03 14,03 Λοιπές απαιτήσεις , ,08 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα , , , ,60 Σύνολο Ενεργητικού , ,73 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ Μετοχικό Κεφάλαιο , ,00 ιαφορά από έκδοση µετοχών υπέρ το άρτιο , ,00 Αποτελέσµατα εις νέον ,03 ( ,75) Σύνολο Καθαρής Θέσεως , ,25 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους , ,06 Σύνολο µακροπρόθεσµων υποχρεώσεων , ,06 Βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις Προµηθευτές , ,62 Λοιπές υποχρεώσεις , ,80 Σύνολο βραχυπρόθεσµων υποχρεώσεων , ,42 Σύνολο Υποχρεώσεων , ,48 Σύνολο Υποχρεώσεων και Καθαρής θέσεως , ,73 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ. 9-27) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων. Σελίδα 6 από 27

8 Κατάσταση Ταµειακών Ροών (Ποσά σε ευρώ) Από 1 η Ιανουαρίου έως Σηµείωση Λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,53 Πλέον/µείον προσαρµογές για : Αποσβέσεις , ,00 Προβλέψεις , ,05 Συναλλαγµατικές διαφορές ,88 Αποτελέσµατα (έσοδα,έξοδα,κέρδη & ζηµιές) επενδυτικής δραστηριότητας 3 ( ,43) ( ,34) Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα , ,91 Λειτουργικό κέρδος προ µεταβολών του κεφαλαίου κίνησης , ,03 Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων ,04 ( ,97) (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων ( ,54) ,14 Μείον: Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβεβληµένα 3 (4.272,14) (3.693,91) Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) , ,29 Επενδυτικές δραστηριότητες Είσπραξη από πώληση µετοχών -- 77,45 Αγορά ενσώµατων και άϋλων παγίων περιουσιακών στοιχείων 10,11 ( ,43) ( ,72) Εισπράξεις από πωλήσεις παγίων 1.555,93 300,01 Τόκοι εισπραχθέντες , ,73 Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) ,93 ( ,53) Καθαρή αύξηση στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα χρήσης (α)+(β)+(γ) , ,76 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα έναρξης χρήσης , ,23 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξης χρήσης , ,99 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ. 9-27) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων. Σελίδα 7 από 27

9 Κατάσταση µεταβολών της Καθαρής Θέσεως Μετοχικό Κεφάλαιο ιαφορά έκδοσης µετοχών υπέρ το άρτιο Αποτελέσµατα εις νέον (Ποσά σε ευρώ) Σύνολο Καθαρής Θέσεως Υπόλοιπο , ,00 ( ,24) ,76 Αποτέλεσµα χρήσεως , ,49 Υπόλοιπο , ,00 ( ,75) ,25 Αποτέλεσµα χρήσεως , ,78 Υπόλοιπο , , , ,03 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ. 9-27) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων. Σελίδα 8 από 27

10 Σηµειώσεις επί των Οικονοµικών Καταστάσεων Γενικές πληροφορίες για την Εταιρία: Η εταιρία ιδρύθηκε στις και σύµφωνα µε το καταστατικό η διάρκειά της ορίσθηκε εκατονταετής (100) από την καταχώρησή της στο οικείο µητρώο Ανωνύµων Εταιριών. Σύµφωνα µε το καταστατικό, η πλήρης επωνυµία της είναι «ΑΛΦΑ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ», δυνάµενη να αποδοθεί µε λατινική γραφή του ΑΛΦΑ και ως «ALPHA ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ» και στην αγγλική γλώσσα «ALPHA INVESTMENTS SERVICES Α.Ε.Π.Ε.Υ.» και το διακριτικό τίτλο «ALPHA PRIVATE Α.Ε.Π.Ε.Υ.» και στην αγγλική γλώσσα «ALPHA PRIVATE INVESTMENTS SERVICES». Η Εταιρία εδρεύει στην Αθήνα, οδός Μέρλιν 5, και ο σκοπός της, όπως τροποποιήθηκε µε την από απόφαση της έκτακτης Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων, είναι : Α. Η παροχή των ακολούθων επενδυτικών υπηρεσιών και δραστηριοτήτων: (1) Η λήψη και διαβίβαση εντολών, η οποία συνίσταται στη λήψη και διαβίβαση εντολών για λογαριασµό πελατών, για κατάρτιση συναλλαγών σε χρηµατοπιστωτικά µέσα. (2) Η διαχείριση χαρτοφυλακίων, η οποία συνίσταται στη διαχείριση, κατά τη διακριτική ευχέρεια της Εταιρίας, χαρτοφυλακίων πελατών, στο πλαίσιο εντολής τους, που περιλαµβάνουν ένα ή περισσότερα χρηµατοπιστωτικά µέσα. (3) Η παροχή επενδυτικών συµβουλών, η οποία συνίσταται στην παροχή προσωπικών συµβουλών σε πελάτη, είτε κατόπιν αιτήσεώς του είτε µε πρωτοβουλία της Εταιρίας, σχετικά µε µία ή περισσότερες συναλλαγές που αφορούν χρηµατοπιστωτικά µέσα. (4) Η τοποθέτηση χρηµατοπιστωτικών µέσων χωρίς δέσµευση ανάληψης. Β. Η παροχή των ακολούθων παρεποµένων υπηρεσιών: (1) Η φύλαξη και διοικητική διαχείριση χρηµατοπιστωτικών µέσων για λογαριασµό πελατών, περιλαµβανοµένης της παροχής υπηρεσιών θεµατοφύλακα και παροχής συναφών υπηρεσιών όπως η διαχείριση χρηµατικών διαθεσίµων ή παρεχόµενων ασφαλειών. (2) Η παροχή υπηρεσιών ξένου συναλλάγµατος εφόσον συνδέονται µε την παροχή επενδυτικών υπηρεσιών. (3) Η έρευνα στον τοµέα των επενδύσεων και χρηµατοοικονοµική ανάλυση ή άλλες µορφές γενικών συστάσεων που σχετίζονται µε συναλλαγές σε χρηµατοπιστωτικά µέσα (4) Η παροχή υπηρεσιών σχετιζόµενων µε την αναδοχή και (5) Η παροχή επενδυτικών και παρεπόµενων υπηρεσιών σχετικά µε τα υποκείµενα µέσα των παραγώγων, που περιλαµβάνονται στις περιπτώσεις ε έως ζ και ι του άρθρου 5 του Νόµου 3606/2007, εφόσον σχετίζονται µε την παροχή επενδυτικών ή παρεπόµενων υπηρεσιών. Οι οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις του Οµίλου εταιριών «ALPHA BANK» Συνοπτικά οι βασικές πληροφορίες για την Εταιρία έχουν ως εξής: Σύνθεση ιοικητικού Συµβουλίου Σπύρος Ν. Φιλάρετος Πρόεδρος Ιωάννης Α. Κατσώρης Αντιπρόεδρος Θεοδόσιος. Μπουντουράκης ιευθύνων Σύµβουλος ηµήτριος Κ. Χερέκελης Σύµβουλος ηµήτριος Γ. Μαρκόπουλος Σύµβουλος Νικόλαος Χ. Γιαννούλας Σύµβουλος Αλέξανδρος Α. Τσάµης Σύµβουλος Συνεργαζόµενη Τράπεζα ALPHA BANK Η θητεία του ιοικητικού Συµβουλίου λήγει την Σελίδα 9 από 27

11 Εποπτεύουσα αρχή Υπουργείο Ανάπτυξης, Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς Αριθµός Μητρώου Ανωνύµων Εταιριών 48821/06/Β/01/18 Αριθµός φορολογικού µητρώου Noµικός Σύµβουλος Σπυροπούλου Χριστίνα. Ορκωτός Eλεγκτής Λογιστής Βάϊος Aχ Ριζούλης Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ ΣΟΛ Α.Ε. Οι παρούσες οικονοµικές καταστάσεις έχουν εγκριθεί από το ιοικητικό Συµβούλιο της 20 ης Φεβρουαρίου Ακολουθούµενες λογιστικές αρχές: 1.1 Βάση καταρτίσεως των οικονοµικών καταστάσεων: Οι οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας καταρτίσθηκαν µε βάση τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης («ΠΧΠ») (International Financial Reporting Standards - IFRS), που έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση σύµφωνα µε τον Κανονισµό της αριθ. 1606/2002. Οι οικονοµικές καταστάσεις συντάσσονται βάσει της αρχής του ιστορικού κόστους, µε εξαίρεση τα διαθέσιµα προς πώληση χρηµατοοικονοµικά στοιχεία τα οποία αποτιµώνται στην εύλογη αξία τους όπως αυτή τροποποιείται µετά από την αναπροσαρµογή συγκεκριµένων στοιχείων του ενεργητικού και του παθητικού και της αρχής της συνέχισης της λειτουργίας της. εν υπάρχουν πρότυπα που να έχουν εφαρµοστεί πριν από την ηµεροµηνία έναρξης της ισχύος τους. Οι λογιστικές αρχές που ακολούθησε η Εταιρία, για τη σύνταξη των οικονοµικών καταστάσεων της , είναι οι ίδιες µε εκείνες που περιγράφονται στις δηµοσιευµένες οικονοµικές καταστάσεις της , αφού ληφθούν υπόψη τα Πρότυπα και οι ιερµηνείες που αναφέρονται κατωτέρω, τα οποία εκδόθηκαν από το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB), υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση και η εφαρµογή τους είναι υποχρεωτική για την Εταιρία από : ιεθνές Πρότυπο Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (.Π.Χ.Π.) 7 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποιήσεις» Τροποποίηση ιεθνούς Λογιστικού Προτύπου ( ΛΠ) 1 «Παρουσίαση Οικονοµικών Καταστάσεων - Γνωστοποιήσεις Κεφαλαίων» (Κανονισµός 108/2006) Το.Π.Χ.Π. 7 και η τροποποίηση του ΛΠ 1 επέφεραν αλλαγές στο περιεχόµενο και τον τρόπο γνωστοποιήσεως των στοιχείων που αφορούν τα χρηµατοοικονοµικά µέσα. Η εφαρµογή της τροποποίησης αυτής δεν έχει ουσιώδη επίπτωση στις οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας. ιερµηνεία 7 «Εφαρµογή της προσέγγισης της αναπροσαρµογής σύµφωνα µε το ΛΠ 29 περί υπερπληθωριστικών οικονοµιών» (Κανονισµός 708/2006). Tο ΛΠ 29 περί υπερπληθωριστικών οικονοµιών δεν έχει εφαρµογή στις δραστηριότητες της Εταιρίας. ιερµηνεία 8 και 9 «Πεδίο εφαρµογής του.π.χ.π. 2» και «Επανεκτίµηση ενσωµατω- µένων παραγώγων» (Κανονισµός 1329/2006). Οι ιερµηνείες αυτές δεν έχουν εφαρµογή στις δραστηριότητες της Εταιρίας. Η υιοθέτησή τους δεν είχε επίπτωση στις οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας. Σελίδα 10 από 27

12 ιερµηνεία 10 «Ενδιάµεσες Οικονοµικές καταστάσεις και αποµείωση» (Κανονισµός 610/2007) Με βάση τη ιερµηνεία αυτή δεν επιτρέπεται ο αντιλογισµός ζηµιών αποµείωσης που έχουν αναγνωρισθεί σε προηγούµενη ενδιάµεση περίοδο και αφορούν υπεραξία καθώς και επενδύσεις σε µετοχικούς τίτλους ή χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που αναγνωρίζονται στο κόστος. ε συνέτρεξε περίπτωση εφαρµογής της ιερµηνείας αυτής. ιερµηνεία 11 «.Π.Χ.Π. 2 - Συναλλαγές συµµετοχικών τίτλων της ιδίας επιχείρησης ή επιχειρήσεων του ιδίου οµίλου» (Κανονισµός 611/2007) Η ιερµηνεία αυτή, η οποία έχει υποχρεωτική εφαρµογή για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Μαρτίου 2007, δεν αναµένεται να επηρεάσει τις οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας ιεθνές Πρότυπο Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (.Π.Χ.Π.) 8 «Τοµείς λειτουργίας» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2009 Το Πρότυπο αυτό αντικαθιστά το ΛΠ 14 «Οικονοµικές πληροφορίες κατά τοµέα». Επίσης, το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) εξέδωσε και τα κατωτέρω Πρότυπα και ιερµηνείες, τα οποία όµως δεν έχουν υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Τροποποίηση του ιεθνούς Λογιστικού Προτύπου ( ΛΠ) 23 «Κόστος δανεισµού» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2009 Την 29 η Μαρτίου 2007, το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) εξέδωσε το αναθεωρηµένο κείµενο του ΛΠ 23, σύµφωνα µε το οποίο δεν επιτρέπεται η άµεση καταχώρηση στα αποτελέσµατα, του κόστους δανεισµού που συνδέεται άµεσα µε στοιχεία ενεργητικού για τα οποία απαιτείται σηµαντικός χρόνος µέχρι να τεθούν σε παραγωγική λειτουργία ή να είναι διαθέσιµα να πωληθούν. Το κόστος αυτό πλέον θα κεφαλαιοποιείται και θα αποτελεί µέρος του κόστους κτήσης του στοιχείου του ενεργητικού. Η εφαρµογή της τροποποίησης αυτής δεν αναµένεται να έχει ουσιώδη επίπτωση στις οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας. Τροποποίηση του ιεθνούς Λογιστικού Προτύπου ( ΛΠ) 1 «Παρουσίαση οικονοµικών καταστάσεων» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2009 Την 6 η Σεπτεµβρίου 2007, το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) εξέδωσε το αναθεωρηµένο κείµενο του ΛΠ 1, µε το οποίο απαιτείται η συγκέντρωση πληροφοριών µε κοινά χαρακτηριστικά στις οικονοµικές καταστάσεις και εισάγεται η έννοια του συνολικού αποτελέσµατος. Η κατάσταση συνολικού αποτελέσµατος συγκεντρώνει τα αποτελέσµατα της περιόδου και τις κινήσεις των ιδίων κεφαλαίων που δεν αφορούν δοσοληψίες µε τους µετόχους. Οι κινήσεις αυτές, δύνανται να εµφανίζονται είτε ως υποσύνολο της καταστάσεως συνολικού αποτελέσµατος είτε σε ξεχωριστή κατάσταση. Σελίδα 11 από 27

13 Η υιοθέτηση της τροποποίησης αυτής από την Ευρωπαϊκή Ένωση και η εφαρµογή της από την Εταιρία, αναµένεται να επιφέρει αλλαγές στον τρόπο παρουσίασης των οικονοµικών καταστάσεων. ιερµηνεία 12 «Συµφωνία παραχώρησης εκµεταλλεύσεως» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2008 ιερµηνεία 13 «Προγράµµατα Επιβράβευσης Πελατών» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιουλίου 2008 ιερµηνεία 14 «ΛΠ 19 Όριο αναγνώρισης στοιχείων Ενεργητικού από προγράµ- µατα καθορισµένων παροχών, ελάχιστες απαιτήσεις χρηµατοδότησης και η αλληλεπίδρασή τους» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2008 Η Εταιρία εξετάζει τις επιπτώσεις που θα έχει η εφαρµογή των ανωτέρω ιερµηνειών, στις οικονοµικές της καταστάσεις. 1.2 Συναλλαγές σε ξένο νόµισµα: Το λειτουργικό νόµισµα της Εταιρίας καθώς και το νόµισµα παρουσίασης των οικονοµικών της καταστάσεων είναι το ευρώ. Συναλλαγές σε άλλα νοµίσµατα δεν υπάρχουν. 1.3 Ενσώµατα πάγια (ιδιοχρησιµοποιούµενα): Τα ενσώµατα πάγια απεικονίζονται στην αξία κτήσεως, µειωµένα µε τις συσσωρευµένες αποσβέσεις και τις συσσωρευµένες αποµειώσεις. Οι επισκευές και οι συντηρήσεις των παγίων εξοδοποιούνται άµεσα. Η αξία και οι συσσωρευµένες αποσβέσεις των παγίων που αποσύρονται ή πωλούνται αφαιρούνται από τους λογαριασµούς των παγίων τη στιγµή της πώλησής τους και κάθε κέρδος ή ζηµία καταχωρείται στα αποτελέσµατα χρήσεως. Οι αποσβέσεις των παγίων στοιχείων διενεργούνται µε την µέθοδο σταθερής απόσβεσης κατά τη διάρκεια της ωφέλιµης ζωής τους. Η ωφέλιµη ζωή των επίπλων και λοιπού εξοπλισµού έχει καθορισθεί σε 7 έτη. Η ωφέλιµη ζωή των Η/Υ έχει καθορισθεί σε 4 έτη. 1.4 Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων: Σύµφωνα µε τα.π.χ.π., η ανακτήσιµη αξία ενός περιουσιακού στοιχείου πρέπει να εκτιµάται όποτε υπάρχουν ενδείξεις για µόνιµη αποµείωση. Η ζηµία αποµείωσης καταχωρείται όταν η λογιστική αξία υπερβαίνει την ανακτήσιµη. Η ανακτήσιµη αξία είναι η µεγαλύτερη αξία µεταξύ της εύλογης αξίας και της παρούσας αξίας των εκτιµηµένων µελλοντικών ταµειακών εισροών, οι οποίες αναµένεται να προκύψουν από την συνεχιζόµενη χρησιµοποίηση του µέχρι την απόσυρση του στοιχείου αυτού στη λήξη της ωφέλιµης ζωής του. Η Εταιρία εξετάζει, σε περιοδική βάση (κάθε ηµεροµηνία συντάξεως των οικονοµικών καταστάσεων), τα περιουσιακά της στοιχεία για πιθανή αποµείωση της αξίας τους. Στις περιπτώσεις, όπου η λογιστική αξία είναι µεγαλύτερη της ανακτήσιµης, αποµειώνεται ώστε να συµπίπτει µε την ανακτήσιµη. 1.5 Άϋλα περιουσιακά στοιχεία: Στα άϋλα πάγια περιλαµβάνονται µόνο τα λογισµικά προγράµµατα που χρησιµοποιούνται από την Εταιρία. Τα λογισµικά προγράµµατα απεικονίζονται στις οικονοµικές καταστάσεις στην αξία κτήσεως, µειωµένης µε τις συσσωρευµένες αποσβέσεις. Σελίδα 12 από 27

14 Οι δαπάνες που ενισχύουν ή επεκτείνουν την απόδοση των προγραµµάτων λογισµικού καταχωρούνται ως κεφαλαιουχικές δαπάνες και προστίθενται στο αρχικό κόστος του λογισµικού. Οι αποσβέσεις διενεργούνται µε την σταθερή µέθοδο. Η διάρκεια της ωφέλιµης ζωής τους έχει καθορισθεί σε 4 έτη. 1.6 Φόρος εισοδήµατος: Ο φόρος εισοδήµατος επί των αποτελεσµάτων περιλαµβάνει τον τρέχοντα φόρο και τον αναβαλλόµενο φόρο. Ο τρέχων φόρος περιλαµβάνει τον αναµενόµενο να πληρωθεί φόρο επί του φορολογητέου εισοδήµατος της χρήσεως, βάσει των φορολογικών συντελεστών που ισχύουν κατά την ηµεροµηνία κλεισίµατος του ισολογισµού. Ο αναβαλλόµενος φόρος υπολογίζεται επί των προσωρινών διαφορών µεταξύ της λογιστικής αξίας και της φορολογικής βάσης των στοιχείων ενεργητικού και παθητικού µε βάση τους φορολογικούς συντελεστές που ισχύουν ή αναµένεται ότι θα ισχύσουν κατά το χρόνο διακανονισµού της υποχρέωσης ή απαίτησης. Ο τρέχων και ο αναβαλλόµενος φόρος καταχωρείται στην κατάσταση του λογαριασµού αποτελεσµάτων, εκτός των περιπτώσεων όπου υπάρχουν κονδύλια που καταχωρήθηκαν απευθείας στην καθαρή θέση, οπότε και ο φόρος τους καταχωρείται στην καθαρή θέση. Μια αναβαλλόµενη φορολογική απαίτηση καταχωρείται µόνο κατά το βαθµό που είναι πιθανόν ότι θα υπάρχουν µελλοντικά φορολογικά διαθέσιµα κέρδη έναντι των οποίων η απαίτηση µπορεί να συµψηφιστεί. Οι αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις µειώνονται κατά το βαθµό που δεν είναι πλέον πιθανόν ότι το σχετικό φορολογικό όφελος θα πραγµατοποιηθεί. Οι αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις συµψηφίζονται όταν υπάρχει εφαρµόσιµο νοµικό δικαίωµα να συµψηφιστούν οι τρέχουσες φορολογικές απαιτήσεις έναντι των τρεχουσών φορολογικών υποχρεώσεων και όταν οι αναβαλλόµενοι φόροι εισοδήµατος αφορούν στην ίδια φορολογική αρχή. 1.7 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα: Στην κατηγορία αυτή περιλαµβάνονται τα χρηµατικά διαθέσιµα, οι καταθέσεις σε Τράπεζες και οι βραχυπρόθεσµες επενδύσεις (διάρκειας µικρότερης του τριµήνου) άµεσης ρευστοποιήσεως και µηδενικού κινδύνου. 1.8 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους: Η υποχρέωση για τη συνταξιοδότηση του προσωπικού µετά την αποχώρησή του από την εργασία καλύπτεται από δηµόσιο ασφαλιστικό φορέα (ΙΚΑ,ΤΣΜΕ Ε). Η Εταιρία και το προσωπικό συνεισφέρουν σε αυτό σε µηνιαία βάση. Σύµφωνα µε το ελληνικό εργατικό δίκαιο, οι εργαζόµενοι δικαιούνται αποζηµιώσεως στην περίπτωση εξόδου από την υπηρεσία, το ύψος της οποίας εξαρτάται από το ύψος των αποδοχών τους, την προϋπηρεσία τους στην Εταιρία και τον λόγο εξόδου τους από την υπηρεσία (απόλυση ή συνταξιοδότηση). Στην περίπτωση παραίτησης ή δικαιολογηµένης απολύσεως το δικαίωµα αυτό δεν υφίσταται. Το πληρωτέο ποσό κατά τη συνταξιοδότηση ανέρχεται στο 40% του ποσού που καταβάλλεται σε περίπτωση αναιτιολόγητης απολύσεως. Η υποχρέωση που αναγνωρίζεται στις οικονοµικές καταστάσεις για τα προγράµµατα καθορισµένων παροχών, είναι η αξία των δεδουλευµένων παροχών µείον την εύλογη αξία των περιουσιακών στοιχείων των προγραµµάτων, λαµβάνοντας υπόψη προσαρµογές για Σελίδα 13 από 27

15 τυχόν αναλογιστικά αποτελέσµατα (κέρδη/ζηµιές) και κόστος για υπηρεσίες παρελθόντων ετών. Το ύψος της υποχρέωσης προσδιορίζεται ετησίως βάσει αναλογιστικής µελέτης που εκπονείται χρησιµοποιώντας τη µέθοδο της προβλεπόµενης µονάδας υποχρέωσης (projected unit credit method). 1.9 Προβλέψεις: Προβλέψεις καταχωρούνται όταν η Εταιρία έχει παρούσες υποχρεώσεις νοµικά ή µε άλλο τρόπο τεκµηριωµένες ως αποτέλεσµα παρελθόντων γεγονότων, είναι πιθανή η εκκαθάρισή τους µέσω εκροών πόρων και η εκτίµηση του ακριβούς ποσού της υποχρεώσεως µπορεί να πραγµατοποιηθεί µε αξιοπιστία. Οι προβλέψεις επισκοπούνται κατά τις ηµεροµηνίες συντάξεως των οικονοµικών καταστάσεων και προσαρµόζονται προκειµένου να αντανακλούν τις βέλτιστες τρέχουσες εκτιµήσεις. Οι ενδεχόµενες υποχρεώσεις για τις οποίες δεν είναι πιθανή η εκροή πόρων γνωστοποιούνται εκτός εάν δεν είναι σηµαντικές. Οι ενδεχόµενες απαιτήσεις δεν καταχωρούνται στις οικονοµικές καταστάσεις, αλλά γνωστοποιούνται εφόσον η εισροή οικονοµικών ωφελειών είναι πιθανή Έσοδα: Τα έσοδα καταχωρούνται στο βαθµό που το οικονοµικό όφελος αναµένεται να εισρεύσει στην εταιρία και το ύψος τους µπορεί να µετρηθεί αξιόπιστα. Η καταχώρηση των εσόδων γίνεται ως εξής : α) Παροχή υπηρεσιών Τα έσοδα από παροχή υπηρεσιών λογίζονται µε βάση το στάδιο ολοκλήρωσης της υπηρεσίας. β) Έσοδα από τόκους Οι τόκοι έσοδα λογίζονται µε βάση την αρχή του δεδουλευµένου Πληροφόρηση κατά τοµέα δραστηριότητας: Η Εταιρία δραστηριοποιείται στον τοµέα παροχής υπηρεσιών και το σύνολο αυτών παρέχεται εντός της ελληνικής επικράτειας. Ως εκ τούτου δεν απαιτείται περαιτέρω ανάλυση κατά επιχειρηµατικό και γεωγραφικό τοµέα Συγκριτικά στοιχεία: Η Εταιρία, για την παρουσίαση των οικονοµικών καταστάσεων της περιόδου που έληξε την 31 εκεµβρίου 2007, χρησιµοποίησε συγκριτικά στοιχεία των οικονοµικών καταστάσεων της 31 εκεµβρίου ιαχείριση χρηµατοοικονοµικών κινδύνων: Οι εργασίες της Εταιρίας ενσωµατώνουν διάφορους κινδύνους κυρίως από τα χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία και τις λοιπές απαιτήσεις καθώς και από τις βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις. α) Πιστωτικός κίνδυνος Ο πιστωτικός κίνδυνος που αναλαµβάνει η Εταιρία απορρέει από απαιτήσεις κατά πελατών της. Επισηµαίνεται ότι για τους πελάτες των οποίων η εταιρία αναλαµβάνει τη διαχείριση του χαρτοφυλακίου των, η είσπραξη των απαιτήσεων της γίνεται άµεσα από τηρούµενο λογαριασµό καταθέσεων στην ALPHA BANK. Σελίδα 14 από 27

16 Οι λοιπές απαιτήσεις από πελάτες αφορούν κυρίως εταιρίες του οµίλου της ALPHA BANK και θεωρείται ότι δεν υπάρχει πιστωτικός κίνδυνος. β) Συναλλαγµατικός κίνδυνος Το µοναδικό νόµισµα συναλλαγών και αναφοράς της Εταιρίας είναι το Ευρώ και συνεπώς δεν υπάρχουν µεταβολές συναλλαγµατικών ισοτιµιών που να επηρεάζουν τη χρηµατοοικονοµική της θέση και τις ταµειακές ροές. γ) Επιτοκιακός κίνδυνος Η Εταιρία δεν αναλαµβάνει κινδύνους από την έκθεση σε µεταβολές επιτοκίων. δ) Κίνδυνος ρευστότητας Ο κίνδυνος ρευστότητας σχετίζεται µε την δυνατότητα της Εταιρίας να εκπληρώσει της χρηµατοοικονοµικές της υποχρεώσεις, όταν αυτές γίνουν απαιτητές. Η παρακολούθηση του κινδύνου ρευστότητας επικεντρώνεται στη διαχείριση του χρονικού συσχετισµού των ταµειακών ροών και στην εξασφάλιση επαρκών ταµειακών διαθεσίµων για την κάλυψη των τρεχουσών συναλλαγών. Η ταξινόµηση των χρηµατοροών που προκύπτουν από όλα τα στοιχεία Ενεργητικού και Παθητικού της Εταιρίας σε χρονικές περιόδους επικεντρώνεται κυρίως στο ταµείο και διαθέσιµα, µε λήξη µικρότερη του ενός (1) µηνός στις Απαιτήσεις από Πελάτες, Λοιπές Απαιτήσεις, Προµηθευτές και Λοιπές Υποχρεώσεις µε λήξη έως τρεις (3) µήνες ενώ όλα τα υπόλοιπα στοιχεία Ενεργητικού και Παθητικού έχουν λήξη µεγαλύτερη του ενός(1) έτους. Σελίδα 15 από 27

17 2. Κύκλος εργασιών (παροχή υπηρεσιών): Από 1 η Ιανουαρίου έως Προµήθειες από χρηµατιστηριακές πράξεις , ,57 Αµοιβές διαχειρίσεως χαρτοφυλακίου πελατών , ,04 Αµοιβές διαχειρίσεως Αµοιβαίων Κεφαλαίων , ,48 Προµήθειες διαµεσολάβησης αγοροπωλησίας οµολόγων , ,22 Αµοιβές θεµατοφυλακής 4.831, ,56 Σύνολο εσόδων από παροχή υπηρεσιών , ,87 Όλα τα έσοδα προέρχονται από το εσωτερικό. 3. Χρηµατοοικονοµικά έσοδα/(έξοδα): Από 1 η Ιανουαρίου έως Χρηµατοοικονοµικά έσοδα Τόκοι προθεσµιακών καταθέσεων ,38 -- Τόκοι Repoς ,32 Τόκοι καταθέσεων τραπεζών 5.757, ,39 Τόκοι οµολόγων ,36 Τόκοι δανείων προσωπικού 1.633, ,66 Σύνολο χρηµατοοικονοµικών εσόδων , ,73 Χρηµατοοικονοµικά έξοδα Τόκοι και συναφή έξοδα (4.272,14) (3.693,91) Σύνολο χρηµατοοικονοµικών εξόδων (4.272,14) (3.693,91) Καθαρό χρηµατοοικονοµικό έσοδο , ,82 4. Λοιπά έσοδα: Από 1 η Ιανουαρίου έως Επιχορηγήσεις Επιδοτήσεις (ΟΑΕ ) ,12 Λοιπά έσοδα 8.611,36 -- Σύνολο 8.611, ,12 Σελίδα 16 από 27

18 5. Ανάλυση εξόδων κατά λειτουργία: Το σύνολο των εξόδων της Εταιρίας για τις χρήσεις 2007 και 2006 αναλύεται ως εξής: Από 1 η Ιανουαρίου έως Αµοιβές και έξοδα προσωπικού (Σηµείωση 6) , ,66 Παροχή οικονοµικών πληροφοριών από τρίτους , ,16 Αποσβέσεις (Σηµείωση 7) , ,00 Ενοίκια , ,36 Φόροι και τέλη , ,36 Έξοδα προβολής και διαφήµισης , ,92 Τηλεπικοινωνίες , ,53 Επισκευές και συντηρήσεις , ,28 Αναλώσιµα υλικά , ,95 Συνδροµές , ,07 Αµοιβές και παροχές τρίτων , ,12 Έξοδα ταξιδίων , ,35 Έξοδα µεταφορών , ,38 Αµοιβές οργανισµών κοινής ωφέλειας , ,37 Ασφάλιστρα , ,39 ωρεές 120, ,62 Λοιπά έξοδα , ,76 Σύνολο εξόδων , ,28 Τα ανωτέρω συνολικά έξοδα της Εταιρίας επιµερίσθηκαν στις βασικές λειτουργίες της ως ακολούθως: Κόστος παροχής υπηρεσιών , ,39 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας , ,24 Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως , , , ,28 Σελίδα 17 από 27

19 6. Αµοιβές και έξοδα προσωπικού: Ο αριθµός του απασχολούµενου προσωπικού της Εταιρίας κατά την 31 η εκεµβρίου 2007 ανήλθε σε 123 µισθωτούς (31 η εκεµβρίου µισθωτούς). Οι αµοιβές και τα έξοδα του προσωπικού της Εταιρίας αναλύονται ως ακολούθως: Από 1 η Ιανουαρίου έως Μισθοί, ηµεροµίσθια και επιδόµατα , ,12 Έξοδα κοινωνικής ασφάλισης , ,26 Παρεπόµενες παροχές και έξοδα προσωπικού , ,23 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους , ,05 Σύνολο , ,66 7. Αποσβέσεις ενσώµατων και άϋλων περιουσιακών στοιχείων: Από 1 η Ιανουαρίου έως Αποσβέσεις ενσώµατων περιουσιακών στοιχείων , ,91 Αποσβέσεις άϋλων περιουσιακών στοιχείων , ,09 Σύνολο αποσβέσεων , ,00 Το σύνολο των αποσβέσεων της Εταιρίας επιµερίσθηκε στις βασικές λειτουργίες της ως ακολούθως: Κόστος παροχής υπηρεσιών , ,94 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας , ,55 Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως , , , ,00 8. Φόρος εισοδήµατος: Σύµφωνα µε το ισχύον φορολογικό δίκαιο η Εταιρεία φορολογήθηκε στα συνολικά της κέρδη µε συντελεστή 29% για τη χρήση 2006 και από τη χρήση 2007 φορολογείται µε 25%. Σηµειώνεται ότι, µε την φορολόγηση των συνολικών κερδών των εταιριών, οι µέτοχοί τους λαµβάνουν τα µερίσµατα απαλλαγµένα από κάθε φορολογική επιβάρυνση. Ο φόρος εισοδήµατος αναλύεται ως εξής: Από 1 η Ιανουαρίου έως Τρέχων φόρος εισοδήµατος ,92 -- Αναβαλλόµενος φόρος , , , ,04 Σελίδα 18 από 27

20 Ο αναβαλλόµενος φόρος στην κατάσταση αποτελεσµάτων προκύπτει από τις παρακάτω προσωρινές διαφορές: Από 1 η Ιανουαρίου έως ιαγραφή αΰλων περιουσιακών στοιχείων 422, ,46 Ζηµιές εις νέον προς συµψηφισµό σε επόµενες χρήσεις , ,34 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους (14.359,87) (21.656,76) Έκτακτες αµοιβές στο προσωπικό ,00 -- Σύνολο , ,04 Ο φόρος, επί των κερδών της Εταιρίας, διαφέρει από το θεωρητικό ποσό που θα προέκυπτε, χρησιµοποιώντας τον ονοµαστικό συντελεστή φόρου, επί των κερδών της. Η διαφορά προκύπτει ως εξής: Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,53 Φόρος Εισοδήµατος (φορολογικός συντελεστής 25% για το 2007 και 29% για το 2006) , ,63 Αύξηση/µείωση προερχόµενη από: Μόνιµες διαφορές από προσαρµογές φορολογικών συντελεστών -- (98.304,69) Έξοδα µη εκπεστέα , ,10 Λοιπές φορολογικές προσαρµογές (40.731,27) -- Φόρος Εισοδήµατος , ,04 Η κίνηση των αναβαλλόµενων φορολογικών απαιτήσεων που αναγνωρίσθηκαν στον Ισολογισµό για τις χρήσεις 2007 και 2006, αναλύεται ως εξής: Aναγνώριση στην Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις Υπόλοιπο Κατάσταση Αποτελεσµάτων Καθαρή Θέση Υπόλοιπο Αναβαλλόµενη απαίτηση άϋλων 598,45 (422,76) ,69 Yποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους , , ,12 Έκτακτες αµοιβές στο προσωπικό ,00 ( ,00) Συµψηφιζόµενες ζηµίες προηγουµένων χρήσεων ,72 ( ,72) Σύνολο ,42 ( ,61) ,81 Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις Υπόλοιπο Aναγνώριση στην Κατάσταση Αποτελεσµάτων Καθαρή Θέση Υπόλοιπο Αναβαλλόµενη απαίτηση άϋλων ,91 (12.616,46) ,45 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους , , ,25 Έκτακτες αµοιβές στο προσωπικό , ,00 Συµψηφιζόµενες ζηµίες προηγουµένων χρήσεων ,06 ( ,34) ,72 Σύνολο ,46 ( ,04) ,42 Σελίδα 19 από 27

21 Σύµφωνα µε τον φορολογικό νόµο ορισµένα εισοδήµατα δεν φορολογούνται κατά το χρόνο της απόκτησής τους, αλλά κατά το χρόνο διανοµής τους στους µετόχους. Η λογιστική αρχή της Εταιρίας είναι να αναγνωρίζει αναβαλλόµενη φορολογική υποχρέωση για τα εισοδήµατα αυτά κατά το χρόνο διανοµής τους, ανεξάρτητα από το χρόνο πραγµατοποίησής τους. Αντίστοιχα δεν αναγνωρίζονται προς έκπτωση δαπάνες εφόσον δεν έχει καταβληθεί το τίµηµα στους δικαιούχους. Σε αυτή την περίπτωση αναγνωρίζεται αναβαλλόµενη φορολογική απαίτηση. Οι αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις για µεταφερόµενες φορολογικές ζηµιές αναγνωρίζονται κατά την έκταση που η πραγµατοποίηση φορολογικών µελλοντικών κερδών είναι πιθανή. Η δήλωση φορολογίας εισοδήµατος υποβάλλεται σε ετήσια βάση αλλά τα κέρδη ή οι ζηµίες που δηλώνονται παραµένουν προσωρινά έως ότου οι φορολογικές αρχές ελέγξουν τα βιβλία και στοιχεία του φορολογουµένου και εκδοθεί η τελική έκθεση ελέγχου. Οι φορολογικές αρχές δεν έχουν ελέγξει τα βιβλία και στοιχεία της Εταιρίας για τις χρήσεις Σε µελλοντικό φορολογικό έλεγχο οι φορολογικές αρχές µπορεί να µην αποδεχθούν συγκεκριµένες δαπάνες ως εκπιπτόµενες για τις χρήσεις αυτές και να προκύψει πρόσθετος φόρος εισοδήµατος. 9. Κέρδη ανά µετοχή: Βασικά Τα βασικά κέρδη κατά µετοχή υπολογίζονται µε διαίρεση των κερδών της χρήσεως µε τον σταθµισµένο µέσο αριθµό των κοινών µετοχών στην διάρκεια της περιόδου, εξαιρουµένων των τυχόν ιδίων κοινών µετοχών που αγοράζονται από την επιχείρηση (ίδιες µετοχές). Προσαρµοσµένα Τα προσαρµοσµένα κέρδη ανά µετοχή προκύπτουν από την προσαρµογή του σταθµισµένου µέσου όρου των υφιστάµενων κοινών µετοχών της Εταιρίας κατά τη διάρκεια της περιόδου για δυνητικώς εκδοθησόµενες κοινές µετοχές. Η Εταιρία δεν έχει τέτοιες κατηγορίες δυνητικών τίτλων µε συνέπεια τα βασικά και τα προσαρµοσµένα κέρδη κατά µετοχή να είναι ίδια. Από 1 η Ιανουαρίου έως Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,53 Φόρος εισοδήµατος ( ,53) ( ,04) Καθαρά κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος , ,49 Αριθµός µετοχών σε κυκλοφορία Σταθµισµένος αριθµός µετοχών σε κυκλοφορία Βασικά και προσαρµοσµένα Κέρδη ανά µετοχή σε ευρώ 1,22 0,82 Σελίδα 20 από 27

22 10. Ενσώµατα πάγια (Ιδιοχρησιµοποιουµένα): Οικόπεδα και Κτήρια Λοιπός εξοπλισµός Σύνολο Κόστος κτήσεως 1 η Ιανουαρίου , , ,95 Προσθήκες 9.022, , ,31 Εκποιήσεις -- (8.874,17) (8.874,17) 31 η εκεµβρίου , , ,09 1 η Ιανουαρίου , , ,09 Προσθήκες , ,60 Εκποιήσεις -- (12.510,44) (12.510,44) 31 η εκεµβρίου , , ,25 Συσσωρευµένες αποσβέσεις 1 η Ιανουαρίου 2006 ( ,93) ( ,50) ( ,43) Αποσβέσεις χρήσης (41.704,81) ( ,10) ( ,91) Αποσβέσεις εκποιηθέντων , ,75 31 η εκεµβρίου 2006 ( ,74) ( ,85) ( ,59) 1 η Ιανουαρίου 2007 ( ,74) ( ,88) ( ,62) Αποσβέσεις χρήσης (41.924,27) ( ,42) ( ,69) Αποσβέσεις εκποιηθέντων , ,54 31 η εκεµβρίου 2007 ( ,01) ( ,76) ( ,77) Αναπόσβεστη αξία 31 ης εκεµβρίου , , ,48 31 ης εκεµβρίου , , , Άϋλα περιουσιακά στοιχεία: Έξοδα λογισµικού (software) Κόστος κτήσεως 1 η Ιανουαρίου ,41 Προσθήκες χρήσης ,53 31 η εκεµβρίου ,94 1 η Ιανουαρίου ,94 Προσθήκες χρήσης 2.604,83 31 η εκεµβρίου ,77 Συσσωρευµένες αποσβέσεις 1 η Ιανουαρίου 2006 (89.889,19) Αποσβέσεις χρήσης (25.643,09) 31 η εκεµβρίου 2006 ( ,28) 1 η Ιανουαρίου 2007 ( ,28) Αποσβέσεις χρήσης (78.003,58) 31 η εκεµβρίου 2007 ( ,86) Αναπόσβεστη αξία 31 ης εκεµβρίου ,91 31 ης εκεµβρίου ,66 Σελίδα 21 από 27

23 12. Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις: Οι µακροπρόθεσµες απαιτήσεις κατά το ποσό των ,34 ( ,46) αφορούν την συµµετοχή της Εταιρίας στο Συνεγγυητικό Κεφάλαιο Εξασφάλισης Επενδυτικών Υπηρεσιών. Το εξ εναποµείναν υπόλοιπο αφορά σε δοσµένες εγγυήσεις. Η Εταιρία την , πέραν της ανωτέρω συµµετοχής της στο Συνεγγυητικό Κεφάλαιο, έχει καταθέσει σε αυτό και Ε/Ε εξ ,35 ( ,23) για κάλυψη ενδεχόµενων υποχρεώσεων. Τα ποσά αυτά, σύµφωνα µε τις διατάξεις του ν. 2533/1997 άρθρο 74 παραγ. 4, σε περίπτωση διακοπής της λειτουργίας της Εταιρίας, επιστρέφονται σ αυτήν από το Συνεγγυητικό Κεφάλαιο, µειωµένα µε τις αποζηµιώσεις που κατέβαλε ή πιθανολογείται ότι θα καταβάλει. 13. Απαιτήσεις από πελάτες: Πελάτες εσωτερικού , ,70 Απαιτήσεις κατά συνδεδεµένων εταιριών , ,80 Σύνολο , ,50 Σύµφωνα µε τα στοιχεία που διαθέτει η Εταιρία κανένας από τους πελάτες δεν είναι επισφαλής. 14. ιαθέσιµα προς πώληση αξιόγραφα: Η Εταιρία κατέχει 4 µετοχές της ALPHA FINANCE ROMANIA SA µε κόστος κτήσεως 14, Λοιπές απαιτήσεις: Ελληνικό ηµόσιο προκαταβεβληµένοι και παρακρατηµένοι φόροι , ,57 άνεια προσωπικού , ,13 Έξοδα εποµένων χρήσεων , ,38 Λοιπές απαιτήσεις 1.015, ,00 Σύνολο , ,08 Σύµφωνα µε τα στοιχεία που διαθέτει η Εταιρία όλες οι απαιτήσεις είναι εισπρακτέες. 16. Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα: Ταµείο 3.449, ,02 Καταθέσεις όψεως στην ALPHA BANK , ,97 Προθεσµιακή κατάθεση , ,00 Σύνολο , ,99 Σελίδα 22 από 27

24 17. Καθαρή θέση: Μετοχικό κεφάλαιο Το µετοχικό κεφάλαιο ανέρχεται σε ,00, διαιρούµενο σε κοινές ονοµαστικές µετοχές, ονοµαστικής αξίας 3,00 εκάστη. Αποθεµατικά Σύµφωνα µε την ελληνική εµπορική νοµοθεσία, η Εταιρία είναι υποχρεωµένη να παρακρατεί από τα καθαρά λογιστικά της κέρδη ελάχιστο ποσοστό 5% ετησίως ως τακτικό αποθεµατικό. Η παρακράτηση παύει να είναι υποχρεωτική όταν το σύνολο του τακτικού αποθεµατικού υπερβεί το εν τρίτο του καταβεβληµένου µετοχικού κεφαλαίου. Το αποθεµατικό αυτό το οποίο είναι φορολογηµένο δεν µπορεί να διανεµηθεί καθόλη τη διάρκεια ζωής της Εταιρίας και προορίζεται για την κάλυψη τυχόν χρεωστικού υπολοίπου του λογαριασµού κερδών και ζηµιών. Έως την 31 η εκεµβρίου 2006 λόγω συσσωρευµένων ζηµιών εις νέο δεν είχε σχηµατισθεί τακτικό αποθεµατικό. Για τη χρήση που έληξε την 31 η εκεµβρίου 2007 το ιοικητικό Συµβούλιο θα προτείνει στη Γενική Συνέλευση να σχηµατισθεί τακτικό αποθεµατικό ύψους ,00. Η µεταφορά του από το υπόλοιπο αποτελεσµάτων εις νέον στον οικείο λογαριασµό του τακτικού αποθεµατικού, θα πραγµατοποιηθεί µετά την έγκριση των οικονοµικών καταστάσεων από την Τακτική Γενική Συνέλευση των Μετόχων. Αποτελέσµατα εις νέο Την χρήση 2007 η Εταιρία πραγµατοποίησε καθαρά κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος ,78, τα οποία µαζί µε το υπόλοιπο ζηµιών προηγουµένων χρήσεων ( ,75) διαµορφώνουν τα αποτελέσµατα εις νέον της 31 ης εκεµβρίου 2007 σε ,03. ιανοµή µερισµάτων Με βάση την ελληνική εµπορική νοµοθεσία, οι εταιρίες υποχρεούνται στην ετήσια καταβολή µερίσµατος. Συγκεκριµένα, διανέµεται σαν µέρισµα το 35% των καθαρών κερδών µετά το φόρο εισοδήµατος και αφού σχηµατισθεί το κατά νόµο τακτικό αποθεµατικό. Ωστόσο, είναι επίσης δυνατή η παρέκκλιση από τα ως άνω ισχύοντα σε περίπτωση εγκρίσεως από τη Γενική Συνέλευση των Μετόχων. Για τη χρήση που έληξε την 31 η εκεµβρίου 2007 το ιοικητικό Συµβούλιο θα προτείνει στη Γενική Συνέλευση να µην διανεµηθεί µέρισµα. Σελίδα 23 από 27

25 18. Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους: Τα συνολικά µεγέθη που αναγνωρίζονται στις οικονοµικές της καταστάσεις έχουν ως εξής: Υποχρέωση στον Ισολογισµό , , , ,46 Από 1 η Ιανουαρίου έως Κατάσταση αποτελεσµάτων , , , ,57 Τα ποσά του Ισολογισµού και της κατάστασης αποτελεσµάτων αναλύονται ως εξής: Ισολογισµός Υπόλοιπο υποχρέωσης ,89 εδουλευµένο έξοδο ,57 Υπόλοιπο υποχρέωσης ,46 Υπόλοιπο Υποχρέωσης ,46 εδουλευµένο έξοδο ,55 Υπόλοιπο Υποχρέωσης ,01 Υπόλοιπο Υποχρέωσης ,01 εδουλευµένο έξοδο ,05 Υπόλοιπο Υποχρέωσης ,06 Υπόλοιπο Υποχρέωσης ,06 εδουλευµένο έξοδο ,37 Υπόλοιπο υποχρέωσης ,43 Κατάσταση αποτελεσµάτων Υποθέσεις στις οποίες στηρίχθηκε η αναλογιστική µελέτη Από 1 η Ιανουαρίου έως Κόστος τρέχουσας υπηρεσίας , , , ,17 Επιτοκιακό κόστος , , , ,04 Καθαρό αναλογιστικό (κέρδος) ή ζηµία που αναγνωρίστηκε στη χρήση , , , , , , , , Επιτόκιο προεξόφλησης 5% 5% 5% 5% Μελλοντικές αυξήσεις µισθών 5% 5% 5% 5% Μέση εναποµένουσα εργάσιµη ζωή Σελίδα 24 από 27

26 19. Προµηθευτές: Προµηθευτές , ,26 Υποχρεώσεις προς συνδεµένες εταιρίες ,36 Σύνολο , , Λοιπές βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις: Ίδρυµα Κοινωνικών Ασφαλίσεων , ,41 Λοιπά ταµεία 2.736, ,60 Φόρος - αµοιβών προσωπικού , ,61 Υποχρεώσεις για Φ.Π.Α , ,03 Φόροι - αµοιβών τρίτων 297, ,33 Πιστωτές διάφοροι , ,82 Έξοδα χρήσεως δεδουλευµένα 3.240, ,00 Σύνολο , , Συναλλαγές συνδεδεµένων µερών: Η Εταιρία ανήκει στον Όµιλο της ALPHA BANK και παρέχει υπηρεσίες, στο πλαίσιο των συνηθισµένων εργασιών της, προς την ALPHA BANK και τις λοιπές εταιρίες του Οµίλου. Οι όροι συνεργασίας δεν διαφέρουν ουσιαστικά από τους συνήθεις εφαρµοζόµενους όρους στα πλαίσια της εκτέλεσης των εργασιών της Εταιρίας µε µη συνδεδεµένες επιχειρήσεις. Οι συναλλαγές της Εταιρίας, καθώς και τα υπόλοιπα των απαιτήσεων και των υποχρεώσεων στον Ισολογισµό, έχουν ως κάτωθι: Από 1 η Ιανουαρίου έως Έσοδα από προµήθειες , ,27 Έσοδα από τόκους , ,59 Γενικά έξοδα , ,28 Απαιτήσεις από πελάτες , ,80 ιαθέσιµα στη ALPHA BANK , ,97 Λοιπές υποχρεώσεις 6.621,45 -- Σελίδα 25 από 27