XΡΗΜΑ. αλλαγές-φωτιά στο νέο φορολογικό 1,223$ ΧΡΥΣΟΣ 1.593$ ΑΡΓΟ -0,16% ΕΥΡΩ +1,01% S&P 500 (ΕΒ.) Εξυπνο. ιπλή

Transcript

1 Εξυπνο XΡΗΜΑ Market Report ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ (ΕΒ ΟΜΑ ΙΑΙΑ) Στις 621,78 µονάδες ο Γ.. -2,67% Στοιχεία µε κλείσιµο Παρασκευής ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ 2012 οκιµασία triplex για τις τράπεζες Αντίστροφη µέτρηση για deals, ζηµίες και ανακεφαλαιοποίηση. ΣΕΛ. 2 EUROSTOXX (ΕΒ.) +1,01% S&P 500 (ΕΒ.) -0,16% ΕΥΡΩ 1,223$ ΧΡΥΣΟΣ 1.593$ ΑΡΓΟ 87,21$ Απλοποιείται η εισοδηµατική κλίµακα και επανακαθορίζονται µε κοινωνικά κριτήρια οι φοροαπαλλαγές. Αγώνας δρόµου για να αντληθούν δηµόσια έσοδα 10,4 δισ. σε ένα χρόνο. Μέχρι 20 Αυγούστου φθάνουν τα διαθέσιµα του κράτους. 17 αλλαγές-φωτιά στο νέο φορολογικό ΣΕΛ. 3-5 Εκπτώσεις µέχρι και 60% για την υπόλοιπη χρονιά! Κίνηση απελπισίας των εµπόρων µετά τη νέα πτώση τζίρου κατά 35%. ΣΕΛ. 7 ΕΙ ΙΚΟ 8ΣΕΛΙ Ο ΑΦΙΕΡΩΜΑ Ε-BANKING Αξιοποιήστε τα πλεονεκτήµατα της ηλεκτρονικής τραπεζικής. ΣΕΛ ιπλή γραµµή άµυνας για µισθούς και συµβάσεις «Καµπανάκι» για το νέο γύρο του κοινωνικού διαλόγου. ΣΕΛ. 6

2 2 KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Ο πως έχουµε τονίσει κατ επανάληψη από αυτήν εδώ τη στήλη, η οικονοµία υπακούει σε κάποια βασικά αξιώµατα τα οποία δεν µπορεί να αγνοεί κανείς, είτε µε Μνηµόνιο είτε χωρίς Μνηµόνιο, είτε µε ευρώ είτε µε δραχµή, είτε µε κοµµουνισµό είτε µε καπιταλισµό. Το πρώτο και βασικότερο αξίωµα είναι ότι στην οικονοµία καταναλώνεις όσα παράγεις και δυστυχώς η ελληνική κοινωνία επί πολλές δεκαετίες αύξησε κατακόρυφα την κατανάλωσή της και εκµηδένισε την παραγωγικότητά της. Ηδη, βέβαια, ύστερα από πέντε συναπτά έτη ύφεσης, έχουµε συνηθίσει να ζούµε µε αρκετά λιγότερα, ενώ κάποιοι αναγκαστικά έχουν αρχίσει να παράγουν και περισσότερα, όπως φαίνεται και από τη µείωση του δηµοσιονοµικού και του εµπορικού ελλείµµατος. Ωστόσο, αποµένει ακόµη να διανυθεί ικανή απόσταση προτού αποκτήσουµε πρωτογενή πλεονάσµατα και επαναφέρουµε το ισοζύγιο τρεχουσών συναλλαγών σε λογικά επίπεδα. Αν όµως πετύχουµε αµφότερους στόχους τότε θα µπορέσουµε να πούµε EDITORIAL Και χωρίς Μνηµόνιο πάλι ανήφορο θα χαµε Eπί δεκαετίες αυξήσαµε την κατανάλωση και εκµηδενίσαµε την παραγωγικότητα Του ΠΑΝΟΥ ΘΩΜΑΚΟΥ ότι για πρώτη φορά αρχίζει να αποµακρύνεται το φάσµα της ολικής κατάρρευσης της εθνικής οικονοµίας. Τότε θα µπορέσουµε να πάµε στους εταίρους µας, και κυρίως τους Γερµανούς, και να τους εξηγήσουµε ότι αν δεν µας στηρίξουν, ώστε να συνεχίζουµε να εξυπηρετούµε το χρέος µας, υπάρχει ενδεχόµενο να εγκαταλείψουµε την προσπάθεια φεύγοντας παράλληλα από το ευρώ, αλλά όχι απαραίτητα και από την Ευρωπαϊκή Ενωση, όπως αρκετές άλλες χώρες. Αυτό είναι σχεδόν βέβαιο ότι θα τους θορυβήσει, καθότι θα αποδείξει ότι µπορεί µια χώρα να διαγράψει µονοµερώς τα χρέη της και να επιστρέψει στο εθνικό της νόµισµα χωρίς να καταστραφεί, ανοίγοντας έτσι την όρεξη και σε άλλες Φανταστείτε, λοιπόν, τι θα γίνει εάν µπουν ανάλογες ιδέες στους Ισπανούς ή τους Ιταλούς µε τα θηριώδη χρέη των τρισεκατοµµυρίων ευρώ! Είναι σχεδόν, βέβαιο, ότι η Γερµανία θα προβληµατισθεί από ένα τέτοιο ενδεχόµενο, αφού θα γράψει τεράστιες ζηµιές αλλά και θα µείνει µόνη της µε ένα πανάκριβο πλέον «ευρωµάρκο» το οποίο θα αποτελεί σηµαντικό εµπόδιο για τις εξαγωγές της. Φυσικά, µιλάµε πάντα για ένα ακραίο σενάριο, µε υψηλότατο ρίσκο και πολλούς γεωπολιτικούς και άλλους κινδύνους, το οποίο καλό θα ήταν να αποφευχθεί µε κάθε κόστος. Ωστόσο, και µόνο η επίκλησή του µπορεί να αναγκάσει την ευρωζώνη να κινηθεί άµεσα και αποτελεσµατικά προς τη λύση των προβληµάτων της µέσα από τους απαραίτητους συµβιβασµούς από όλες τις πλευρές. Σε κάθε, δε, περίπτωση προϋποθέτει ότι η χώρα µας θα συνεχίσει τον ανήφορο των διαρθρωτικών αλλαγών µε ακόµη µεγαλύτερη επιµονή. Αλλωστε, όπως λένε, στην οικονοµία αλλά και στη ζωή «δωρεάν γεύµατα δεν υπάρχουν» Το XΡΟΝΟΔΙΑΓΡΑΜΜΑ της ανακεφαλαιοποίησης ΕΚΚΡΕΜΟΤΗΤΕΣ Οι ζημιές από την BlackRock H εποπτική αναγνώριση της αναβαλλόμενης φορολογίας Κίνητρα για συμμετοχή του ιδιωτικού τομέα Αντιμετώπιση ΑΤΕ & Τ.Τ. 15 Σεπτ. 31 Οκτ. Γενικές Συνελεύσεις Αντληση κεφαλαίων Εγκριση κεφαλαιαγοράς από τις αγορές και τους ιδιώτες Eκδοση Ενημερωτικού Τελική συμμετοχή Δελτίου ΤΧΣ (30-50 δισ.) Του ΚΩΣΤΑ ΒΟΥΚΟΛΑ kvoukolas@e-typos.com Η Τρόικα ζητά από την κυβέρνηση τη διασφάλιση της βιωσιµότητας των ΑΤΕ και Τ.Τ. ώστε να αποκτήσουν πρόσβαση στα 7 δισ. του ΤΧΣ 30 Σεπτ. Επίσημη πρόσκληση για συμμετοχή στις ΑΜΚ 31 Ιουλ. Συμφωνία όρων ανακεφαλαιοποίησης 31 Αυγ. Ανακοίνωση της ημερομηνίας ανακεφαλαιοποίησης 10 Νοεμ. Διαπραγμάτευση νέων μετοχών στο Χ.Α. Αντίστροφη µέτρηση για τις τράπεζες Τ ρεις είναι οι βασικές εκκρεµότητες του εγχώριου χρη- µατοπιστωτικού συστήµατος. Πρωτίστως, οι όροι ανακεφαλαιοποίησης των τραπεζών, οι οποίοι βρίσκονται στον αέρα, καθώς δεν έχει καθοριστεί ακόµη το ελάχιστο ποσοστό συµµετοχής των ιδιωτών µετόχων. Από την πλευρά τους, βέβαια, οι τραπεζίτες εκφράζουν την αισιοδοξία τους για τη θετική έκβαση της υπόθεσης µετά τη συνάντησή τους µε τα υψηλά κλιµάκια της Τρόικας. Εκτιµούν δηλαδή ότι το πρόγραµµα ανακεφαλαιοποίησης θα είναι «φιλικότερο» προς τους ιδιώτες µετόχους των τραπεζών, καθώς έχουν διαπιστώσει ισχυρή διάθεση από την πλευρά της Τρόικας ώστε το ποσοστό της συµµετοχής τους στις επερχόµενες ΑΜΚ να διαµορφωθεί τελικά κάτω από το 10% και να διασφαλιστεί ο ιδιωτικός χαρακτήρας των ιδρυµάτων τους. «Η κλεψύδρα µετράει αντίστροφα», σχολιάζει κορυφαίος τραπεζίτης, επισηµαίνοντας παράλληλα ότι οι εξελίξεις θα έχουν «τρέξει» έως το τέλος Αυγούστου, όταν και εκπνέει το χρονικό περιθώριο δη- µοσίευσης των ισολογισµών των Τ.Τ. και ΑΤΕ για τη χρήση του Επιπλέον, προσθέτει ότι οι όροι της ανακεφαλαιοποίησης θα πρέπει να έχουν συµφωνηθεί οπωσδήποτε µέχρι το τέλος του Ιουλίου, ώστε εν συνεχεία να προκηρυχθούν µέσα στον Αύγουστο οι Γενικές Συνελεύσεις των µετόχων και να ξεκινήσουν από τον Σεπτέµβριο οι αυξήσεις µετοχικού κεφαλαίου. εύτερη µεγάλη εκκρεµότητα για τις ελληνικές τράπεζες είναι ο λογιστικός χειρισµός των ζηµιών από το PSI και εάν θα προσµετρηθεί το σύνολο ή µέρος του οφέλους από την αναβαλλόµενη φορολογία στα εποπτικά κεφάλαια. Η τρίτη εκκρεµότητα αφορά στην ΑΤΕ και το Τ.Τ., που δεν έχουν ακόµη δηµοσιεύσει τους ισολογισµούς τους για το Η Τρόικα ζητά από την κυβέρνηση τη διασφάλιση της βιωσιµότητας των δύο τραπεζών ώστε να αποκτήσουν πρόσβαση στα 7 δισ. του ΤΧΣ. Οσον αφορά στην ΑΤΕ, προκρίνεται η λύση του διαχωρισµού σε «καλή» και «κακή» τράπεζα, µε ανακεφαλαιοποίηση της «καλής» από το ΤΧΣ, ενώ στο τραπέζι έχει πέσει και η πρόταση απορρόφησής της από κάποια άλλη µεγάλη τράπεζα. Για το Τ.Τ. η κυβέρνηση εξετάζει την απορρόφησή του από την Εθνική Τράπεζα, σε µια προσπάθεια να δηµιουργηθεί ένας µεγάλος τραπεζικός όµιλος στον οποίο το ηµόσιο θα διαθέτει ισχυρή παρουσία, κάτι που ο Αντώνης Σαµαράς είχε εξαγγείλει προεκλογικά. Αναµενόµενη, λοιπόν, η έκρηξη της σεναριολογίας για επικείµενες συνεργασίες, εξαγορές και συγχωνεύσεις τραπεζών, ειδικά µετά την επίσηµη επιβεβαίωση της Εµπορικής ότι βρίσκεται σε συζητήσεις µε τραπεζικούς οργανισµούς στην Ελλάδα, καθώς και µε τις αρµόδιες ρυθµιστικές αρχές. Από την άλλη, η Πειραιώς διέψευσε δηµοσίευµα στο οποίο αναφερόταν πως διεξάγονται παρασκηνιακές διαβουλεύσεις ανάµεσα στο CEO της ΕΤΕ, κ. Τουρκολιά, και τον πρόεδρο της Πειραιώς, κ. Σάλλα, ενώ και η Εθνική έβαλε τέλος στα σενάρια δη- µιουργίας τράπεζας-µαµούθ από τις ΕΤΕ, Πειραιώς και Εµπορική. Εξυπνο XΡΗΜΑ Ι ΙΟΚΤΗΣΙΑ ΕΛΕΥΘΕΡΟΣ ΤΥΠΟΣ Α.Ε. ΕΚ ΟΤΕΣ ηµήτρης Μπενέκος, Αλέξης Σκαναβής ΙΕΥΘΥΝΤΗΣ Πάνος Αµυράς ΙΕΥΘΥΝΤΗΣ ΕΚ ΟΣΗΣ Πάνος Θωµάκος ΣΥΝΤΑΞΗ Μιχάλης Βουτσαδάκης, Γωγώ Κατσέλη, Νίκος Κουφάκος, Μιχάλης Μυγιάκης, Γιώργος Παλαιτσάκης, Ρόη Χάικου, Νάσος Χατζητσάκος ΣΥΝΕΡΓΑΤΕΣ Κώστας Βουκόλας, Κώστας Κριεζίας, Αγγελική Βελεσιώτη ΗΜΙΟΥΡΓΙΚΟ Θεοδώρα Κούλη ΥΠΕΥΘΥΝΗ ΙΟΡΘΩΣΗΣ Κατερίνα Μπεχράκη

3 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ Tα 17 «κλειδιά» του νέου φορολογικού Τ ην απλοποίηση του φορολογικού συστήµατος µέσω της κατάργησης µεγάλου αριθµού φοροαπαλλαγών και φόρων υπέρ τρίτων, της εφαρµογής µιας νέας φορολογικής κλίµακας µε λιγότερα κλιµάκια, της αντικατάστασης του Ειδικού Τέλους Ηλεκτροδοτούµενων Κτισµάτων και του Φόρου Ακίνητης Περιουσίας µε έναν ενιαίο προοδευτικό φόρο κατοχής ακινήτων, της εξίσωσης των φόρων στο πετρέλαιο κίνησης και το πετρέλαιο θέρµανσης προανήγγειλε ο υφυπουργός Οικονοµικών κ. Γ. Μαυραγάνης, εξειδικεύοντας τα σχέδια της κυβέρνησης στον τοµέα της φορολογίας. Ολες οι σχεδιαζόµενες αλλαγές στη φορολογική νοµοθεσία θα περιλαµβάνονται σε νοµοσχέδια που θα κατατεθούν στη Βουλή και θα ψηφιστούν εντός του τελευταίου τριµήνου του Οι περισσότερες από τις νέες ρυθµίσεις θα τεθούν σε ισχύ από το Σύµφωνα µε τα όσα ανέφερε ο κ. Μαυραγάνης, οι πιο σηµαντικές παρεµβάσεις που σχεδιάζονται στο φορολογικό σύστηµα είναι οι εξής: Την απλοποίηση του φορολογικού συστήµατος µέσω της κατάργησης µεγάλου αριθµού φοροαπαλλαγών και φόρων υπέρ τρίτων προανήγγειλε ο υφυπουργός Οικονοµικών, κ. Γ. Μαυραγάνης. Οι επιπτώσεις των αλλαγών που προανήγγειλε ο νέος υφυπουργός Οικονοµικών Απλοποιείται η εισοδηµατική κλίµακα και επανακαθορίζονται µε κοινωνικά κριτήρια οι φοροαπαλλαγές Του ΓΙΩΡΓΟY ΠΑΛΑΙΤΣΑΚΗ gpalaitsakis@e-typos.com 1Αξιολόγηση φοροαπαλλαγών µε βάση εισοδηµατικά, κοινωνικά και δη- µογραφικά κριτήρια. Σύµφωνα µε την εξαγγελία αυτή, θα επανεξεταστούν όλες οι διατάξεις που προβλέπουν: εκπτώσεις δαπανών (για ενοίκια, δίδακτρα, ασφάλιστρα, ιατρική περίθαλψη, τόκους στεγαστικών δανείων πρώτης κατοικίας κ.λπ.) σε ποσοστό 10% από το φόρο εισοδήµατος, πρόσθετη µείωση φόρου εισοδήµατος για τους µισθωτούς που εργάζονται σε παραµεθόριες περιοχές, πρόσθετα αφορολόγητα όρια για προστατευόµενα τέκνα και αναπήρους, πλήρεις απαλλαγές από τη φορολογία εισοδήµατος για όσους έχουν ιδιοκατοικούµενες κατοικίες, απαλλαγές από φόρους µεταβιβάσεων, κληρονοµιών, δωρεών ή γονικών παροχών για όσους αποκτούν πρώτη κατοικία, µειωµένους κατά 30% συντελεστές ΦΠΑ για τους κατοίκους των νησιών του Αιγαίου, απαλλαγές από έµµεσους φόρους για πολυτέκνους και τριτέκνους, εκπτώσεις δαπανών από µισθώµατα και γεωργικά εισοδή- µατα. Για όσους φορολογουµένους ανήκουν σε ευπαθείς κοινωνικές και ασθενείς οικονοµικά οµάδες του πληθυσµού -π.χ. για αναπήρους, τριτέκνους και πολυτέκνους µε πολύ χαµηλά εισοδήµατα, ανέργους και χαµηλοσυνταξιούχους-, καθώς επίσης και για όσους κατοικούν σε αποµακρυσµένες- µειονεκτικές περιοχές, ορισµένες από τις παραπάνω φοροαπαλλαγές θα διατηρηθούν και ορισµένες θα αντικατασταθούν µε άµεσες εισοδηµατικές ενισχύσεις (επιδόµατα). Για όλους τους υπολοίπους, οι απαλλαγές θα περικοπούν ή θα καταργηθούν πλήρως, ανάλογα µε το ύψος του συνολικού ετήσιου ατο- µικού εισοδήµατος. 2 Μείωση του αριθµού των κλιµακίων φορολογίας εισοδήµατος φυσικών προσώπων και επανεξέταση του αφορολόγητου ορίου προς τα πάνω. Ηδη, στο υπουργείο Οικονοµικών έχει προετοιµαστεί εισήγηση η οποία προβλέπει ότι τα φορολογικά κλιµάκια και οι συντελεστές φόρου θα µειωθούν από 9 σε 5. Ωστόσο, η εφαρµογή του µέτρου αυτού θα καταστήσει τη φορολογική κλίµακα λιγότερο προοδευτική, µε συνέπεια οι φορολογικοί συντελεστές να αυξηθούν κυρίως για τα χαµηλά και τα µεσαία εισοδήµατα. Οι όποιες επιβαρύνσεις προκύψουν πάντως από τις αλλαγές στα φορολογικά κλιµάκια θα αντισταθµιστούν από την αύξηση του αφορολόγητου ορίου. Βάσει των σχεδίων της κυβέρνησης, το αφορολόγητο θα αυξηθεί από τις στις ή ακόµη και στις ευρώ, σταδιακά εντός των προσεχών ετών. 3Αντικατάσταση, από το 2013, του εκτακτου Ειδικού Τέλους Ηλεκτροδοτού- µενων οµηµένων Επιφανειών και του Φόρου Μεγάλης Ακίνητης Περιουσίας από έναν ενιαίο προοδευτικό φόρο ακινήτων. Ο φόρος αυτός θα επεκταθεί και στις εκτός σχεδίου πόλεως εδαφικές εκτάσεις (αγρούς, αγροτεµάχια κ.λπ.), όχι όµως και στις εκτάσεις που χρησιµοποιούν οι κατά κύριο επάγγελµα αγρότες. 4 Αυτοτελής φορολόγηση της αποπληθωρισµένης υπεραξίας που προκύπτει από την πώληση ακινήτων ιδιωτών, για ποσά άνω κάποιου ορίου. 5Επανεξέταση των συντελεστών Φόρου Μεταβίβασης Ακινήτων. Θα εξετασθεί το ενδεχόµενο µείωσης των συντελεστών αυτών, οι οποίοι ανέρχονται σε 8% για τις πρώτες ευρώ της φορολογητέας αξίας κάθε µεταβιβαζόµενου ακινήτου και σε 10% για το υπερβάλλον των ευρώ τµήµα της φορολογητέας αξίας. 6Επέκταση της εφαρµογής των αντικειµενικών αξιών, όπου αυτές δεν υφίστανται. 7Εξίσωση των Ειδικών Φόρων Κατανάλωσης του πετρελαίου θέρµανσης και του πετρελαίου κίνησης µε στόχο την πάταξη του λαθρεµπορίου. Από τη νέα χειµερινή περίοδο, στις , θα ισχύσει νέος ειδικός φόρος κατανάλωσης για το πετρέλαιο θέρµανσης, ο οποίος θα είναι αυξηµένος από το 14,5% στο 80% ή ακόµη και στο 100% του ΕΦΚ του πετρελαίου κίνησης, µε συνέπεια το πετρέλαιο θέρµανσης να ανατιµηθεί κατά 30%-40% ή κατά 30 έως 40 λεπτά το λίτρο, σε σύγκριση µε την προηγούµενη χειµερινή περίοδο! ηλαδή, η τιµή του πετρελαίου θέρµανσης θα φθάσει να κυµαίνεται µεταξύ 1,30 και 1,40 ευρώ το λίτρο, από περίπου 1 ευρώ το λίτρο που είχε διαµορφωθεί µέχρι τον Απρίλιο του Ταυτόχρονα, όµως, θα εφαρµοστεί σύστη- µα επιδότησης των νοικοκυριών που έχουν πολύ χαµηλά εισοδή- µατα και κατοικούν σε περιοχές όπου η θερµοκρασία το χειµώνα πέφτει σε πολύ χαµηλά επίπεδα. Συγκεκριµένα, θα θεσµοθετηθεί η καταβολή επιδόµατος θέρµανσης βάσει γεωγραφικών, οικονοµικών και κοινωνικών κριτηρίων. 8Επαναξιολόγηση των φόρων υπέρ τρίτων µε σκοπό την κατάργησή τους για την αποκατάσταση της ανταγωνιστικότητας και την αποτροπή στρεβλώσεων στην αγορά. Θα καταργηθούν εκατοντάδες κατηγορίες φόρων και τελών, που επιβαρύνουν τις καθηµερινές συναλλαγές, όπως π.χ. τις µεταβιβάσεις ακινήτων, και εισπράττονται κυρίως για λογαριασµό ασφαλιστικών ταµείων και Οργανισµών Τοπικής Αυτοδιοίκησης. 9Κατάργηση του Κώδικα Βιβλίων και Στοιχείων και ενσωµάτωση ορισµένων αναγκαίων διατάξεων σε επι- µέρους φορολογίες. 10 Αλλαγές στις διαδικασίες βεβαίωσης και είσπραξης του ΦΠΑ, ώστε στις περισσότερες περιπτώσεις η καταβολή του φόρου να γίνεται αυτόµατα, σε πραγµατικό χρόνο, δηλαδή τη στιγµή που πραγµατοποιείται η φορολογητέα συναλλαγή. Η δυνατότητα αυτή θα παρασχεθεί µέσω του τραπεζικού συστήµατος. του αδικήµατος της 11Αποποινικοποίηση µη καταβολής ληξιπρόθεσµων χρεών προς το η- µόσιο που δηµιουργήθηκαν από τη µη πληρωµή φόρων, εφόσον για το αδίκηµα της φοροδιαφυγής προβλέπεται ξεχωριστή ποινική τιµωρία. Περιορίζονται από 9 σε 5 τα κλιµάκια και οι συντελεστές φόρου εισοδήµατος φυσικών προσώπων του καθεστώτος λήψης µέτρων διασφάλισης 12Επανεξέταση του ηµοσίου, το οποίο προβλέπει δέσµευση του 50% των τραπεζικών καταθέσεων και του συνόλου των ακίνητων περιουσιακών στοιχείων των επιχειρη- µατιών που εντοπίζονται να µην έχουν αποδώσει ΦΠΑ, ΦΜΥ και άλλους παρακρατούµενους φόρους συνολικού ύψους άνω των ευρώ. Στόχος είναι να µην οδηγούνται οι επιχειρήσεις σε κλείσιµο εξαιτίας αυτών των µέτρων. 13 Σε περιπτώσεις εκ προθέσεως φοροδιαφυγής για ποσά πάνω από ένα όριο ανά έτος, ο φορολογικός συµβιβασµός και η πληρωµή των φόρων δεν θα καταργούν τον αξιόποινο χαρακτήρα της φοροδιαφυγής. του ηλεκτρονικού «περιουσιολογίου» από το 14Εφαρµογή 2013 για την κινητή και την ακίνητη περιουσία που έχουν οι φορολογούµενοι τόσο στην Ελλάδα όσο και στο εξωτερικό. Για όποιον δεν δηλώσει την περιουσία του, εκτός από τις χρηµατικές ποινές, θα προβλεφθεί και αυστηρή ποινή µέσω θέσπισης ποινικού αδικήµατος. Τελικός στόχος είναι η εφαρµογή του καθολικού «πόθεν έσχες» για τον έµµεσο προσδιορισµό των εισοδηµάτων που αποκρύπτονται από την εφορία. 15 Θέσπιση προστίµου που θα υπολογίζεται ως ποσοστό επί του κύριου φόρου και δεν θα µειώνεται σε περίπτωση συµβιβασµού -παρά µόνο σε περιπτώσεις οικειοθελούς συµµόρφωσης- καθώς και επιβολή τόκου υπερηµερίας στον οφειλόµενο φόρο. Για περιπτώσεις πλαστών και εικονικών τιµολογίων θα υπάρχει ειδικό πρόστιµο, το ύψος του οποίου θα επαναπροσδιορισθεί. 16 Τεκµήρια για τον έλεγχο των εξωχώριων (offshore) εταιριών που έχουν συσταθεί µόνο για φορολογικούς σκοπούς, όπως αυτό της πραγµατικής διοίκησης της επιχείρησης, προκειµένου οι εταιρίες αυτές να αποκαλυφθούν και να φορολογηθούν στην Ελλάδα. 17 Ακύρωση των φορολογικών συναλλαγών, οι οποίες γίνονται µε αποκλειστικό σκοπό την αποφυγή φόρου χωρίς πραγµατικό οικονοµικό αντικείµενο.

4 4 kyρiakh 15 ΙΟΥλΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ xxx xxx 31,5 δισ. 20 INFO περιλαμβάνει η επόμενη δόση Αυγούστου λήγει ομόλογο του δανείου της Τρόικας που 3,2 δισ. ευρώ που βρίσκεται θα δοθεί στη χώρα μας στα χέρια της ΕΚΤ 1 δισ. μπορεί να εξοικονομηθεί φέτος από τη διαφαινόμενη μείωση των δαπανών για τόκους 14,139 δισ. είναι ο φετινός στόχος για το έλλειμμα, εφικτός σε απόλυτα νούμερα, αλλά όχι ως ποσοστό του ΑΕΠ Νέα Σαρακοστή τον Αύγουστο Του ΜΑΡΙΟΥ ΡΟΖΑΚΟΥ mrozakos@e-typos.com Δ ιμέτωπη μάχη καλείται να δώσει μέσα στον επόμενο ενάμιση μήνα το οικονομικό επιτελείο της κυβέρνησης. Υστερα από τη συζήτηση που διεξήχθη στο Eurogroup της περασμένης εβδομάδας, κατέστη σαφές ότι η Ελλάδα πιθανότατα δεν μπορεί να προσβλέπει στην εκταμίευση της επόμενης δόσης-μαμούθ των 31,5 δισ. ευρώ πριν από τον Σεπτέμβριο. Συνεπώς, μέχρι τότε η χώρα μας θα πρέπει να ρίξει το βάρος της όχι μόνο στην έκβαση των κρίσιμων διαπραγματεύσεων με την Τρόικα -που είναι το πρώτο μεγάλο μέτωπο-, αλλά και στην εξεύρεση τρόπων ώστε τα χρήματα που διαθέτει στα ταμεία της να επαρκέσουν για τις βασικές, τουλάχιστον, ανάγκες της ώσπου να ξανανοίξουν οι στρόφιγγες της δανειοδότησης από τους εταίρους μας. Την περασμένη Τρίτη, στο περιθώριο του Ecofin, ο υπουργός Οικονομικών Γιάννης Στουρνάρας ανέφερε ότι συζήτησε εκτενώς με τους Ευρωπαίους ομολόγους του το ζήτημα των ταμειακών αναγκών της χώρας έως τον Σεπτέμβριο και πρόσθεσε: «Πρώτη μέριμνά μας είναι να εξασφαλίσουμε την ενδιάμεση χρηματοδότηση μέχρι την εκταμίευση της επόμενης δόσης». Το πρόβλημα είναι πως η επάρκεια των ταμειακών διαθεσίμων του Δημοσίου συνδέεται άμεσα με την κατάσταση της οικονομίας, η οποία δυστυχώς εκτιμάται πλέον ότι υπάρχει άμεσος κίνδυνος να συρρικνωθεί κατά περισσότερο από 7% φέτος! Οι υπολογισμοί των στελεχών του υπουργείου Οικονομικών δείχνουν ότι, υπό τις σημερινές Για σαράντα ημέρες φθάνουν μόνον τα διαθέσιμα του κράτους. «Συναγερμός» στην κυβέρνηση για να πληρωθούν μισθοί και συντάξεις μέχρι να ευοδωθούν οι διαπραγματεύσεις με την Τρόικα Ο υπουργός Οικονομικών Γιάννης Στουρνάρας συζήτησε εκτενώς με τους Ευρωπαίους ομολόγους του το ζήτημα των ταμειακών αναγκών της χώρας έως τον Σεπτέμβριο. συνθήκες, το κράτος έχει διασφαλίσει την καταβολή μισθών και συντάξεων και την κάλυψη άλλων υποχρεώσεων άμεσης προτεραιότητας για τις επόμενες 40 ημέρες, δηλαδή μέχρι τις Αυγούστου. Υπενθυμίζεται ότι η υπηρεσιακή κυβέρνηση υπολόγιζε ότι τα ταμειακά διαθέσιμα θα αντέξουν περίπου ένα μήνα λιγότερο, αλλά η νέα κυβέρνηση κατάφερε να κερδίσει χρόνο με τρεις τρόπους: Σύμφωνα με πληροφορίες, εξασφαλίστηκε η έγκριση της Τρόικας, προκειμένου να χρησιμοποιηθεί το «μαξιλαράκι» του Ταμείου Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ). Ετσι, το Ελληνικό Δημόσιο θα δανειστεί προσωρινά 3 δισ. ευρώ από τα κεφάλαια του ΤΧΣ. Ο Ευρωπαϊκός Μηχανισμός Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (EFSF) αποδέσμευσε στα τέλη Ιουνίου το υπολειπόμενο 1 δισ. ευρώ από τη δόση του Μαΐου. Αντί να δοθούν από το ποσό αυτό εφάπαξ 900 εκατ. ευρώ για τη συμμετοχή της Ελλάδας στο νέο Μηχανισμό Στήριξης (ESM), συμφωνήθηκε η εν λόγω υποχρέωση να εξοφληθεί σε δύο ισόποσες δόσεις των 450 εκατ. ευρώ, με πρώτη δόση τον Ιούλιο και δεύτερη τον Οκτώβριο. Ετσι, τα ταμειακά διαθέσιμα τονώθηκαν με 550 εκατ. ευρώ αντί για μόλις 100 εκατ. ευρώ. Το Ελληνικό Δημόσιο συνέχισε να αντλεί ρευστότητα μέσω έντοκων γραμματίων, ενώ εξετάζεται η πιθανότητα να προχωρήσει τον ερχόμενο μήνα σε περισσότερες εκδόσεις, πέραν των προγραμματισμένων. Ο παράγοντας που σε μεγάλο βαθμό θα καθορίσει την εξέλιξη των πραγμάτων από τον Αύγουστο και μετά είναι, όμως, η πορεία των εσόδων από το φόρο εισοδήματος και την υπόλοιπη «φοροκαταιγίδα» (Εισφορά Αλληλεγγύης, ΦΑΠ 2010 και 2011 κ.λπ.), η οποία αποτελεί κληρονομιά της κυβέρνησης του ΠΑΣΟΚ. Η συμπίεση του εισοδήματος των πολιτών, η καλπάζουσα ανεργία (σύμφωνα με την τελευταία εκτίμηση του Ιδρύματος Οικονομικών και Βιομηχανικών Ερευνών θα φθάσει φέτος το 23,6%) και η παρατεταμένη βαθιά ύφεση, σε συνδυασμό με τις χρόνιες παθογένειες του φοροεισπρακτικού μηχανισμού, συνθέτουν ένα εκρηκτικό μίγμα προβλημάτων που υποσκάπτουν την άντληση εσόδων. Μάλιστα, οι προβλέψεις για την εξέλιξη της ύφεσης το τρέχον έτος διαρκώς αναθεωρούνται επί τα χείρω. Το Κέντρο Προγραμματισμού και Οικονομικών Ερευνών (ΚΕΠΕ) στην τελευταία εκτίμησή του υπολογίζει ότι θα αγγίξει το 6,7%, το ΙΟΒΕ ανέβασε πρόσφατα το ποσοστό στο 6,9%, ενώ στελέχη του υπουργείου Οικονομικών εκφράζουν πλέον φόβους ότι η συρρίκνωση του ΑΕΠ θα υπερβεί το 7%. Ο κ. Στουρνάρας υπογράμμισε κατά την πρώτη συνάντηση με τους Ευρωπαίους ομολόγους του ότι η ύφεση είναι μεγαλύτερη απ ό,τι είχε υπολογιστεί και ότι ο στόχος του ελλείμματος της γενικής κυβέρνησης μπορεί να είναι κατά συνέπεια εφικτός σε απόλυτα νούμερα, αλλά όχι ως ποσοστό του ΑΕΠ (ο συμπληρωματικός Προϋπολογισμός προβλέπει έλλειμμα 14,139 δισ. ευρώ ή 6,3% του ΑΕΠ). Αισιοδοξία Η μέχρι τώρα πορεία εκτέλεσης του Κρατικού Προϋπολογισμού αφήνει όντως περιθώριο αισιοδοξίας για το σκέλος του ελλείμματος σε απόλυτους αριθμούς. Το πρώτο εξάμηνο του 2012 το έλλειμμα διαμορφώθηκε στα 12,312 δισ. ευρώ, έναντι στόχου 14,878 δισ. ευρώ, και το πρωτογενές έλλειμμα ανήλθε στα 3,152 δισ. ευρώ, έναντι στόχου 5,267 δισ. ευρώ. Στον περιορισμό του ελλείμματος συμβάλλει, μεταξύ άλλων, η μείωση των δαπανών για τόκους μετά το «κούρεμα» του ελληνικού χρέους. Οπως υπολογίζεται, οι δαπάνες αυτές θα κλείσουν φέτος κοντά στα 12,1-12,2 δισ. ευρώ, έναντι πρόβλεψης του Προϋπολογισμού για 13,050 δισ. ευρώ. Ετσι, πιθανόν να προκύψει όφελος 1 δισ. ευρώ που θα αποτελέσει «ανάσα» για το έλλειμμα και ενδεχομένως να το συγκρατήσει κοντά στο 6,7% του ΑΕΠ. «Πονοκέφαλοι» το ομόλογο της ΕΚΤ και η επόμενη δόση Εκτός από τις κύριες εσωτερικές δαπάνες του, το κράτος θα βρεθεί ξανά αντιμέτωπο με την υποχρέωση αποπληρωμής ομολόγων στα τέλη του καλοκαιριού. Η αυλαία των επικείμενων ωριμάνσεων ελληνικών τίτλων ανοίγει στις 20 Αυγούστου, οπότε λήγει ομόλογο ύψους 3,2 δισ. ευρώ, το οποίο βρίσκεται στα χέρια της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας (ΕΚΤ) και πρέπει να πληρωθεί στο άρτιο. Το παρήγορο είναι πως η εκκρεμότητα αυτή δεν αναμένεται να δημιουργήσει εν τέλει προβλήματα στη χώρα μας. Ο επικεφαλής του Eurogroup Ζαν-Κλοντ Γιούνκερ διαβεβαίωσε τα ξημερώματα της περασμένης Τρίτης, αμέσως μετά τη συνεδρίαση των υπουργών Οικονομικών της ευρωζώνης, ότι «δεν συντρέχει λόγος ανησυχίας για τις υποχρεώσεις της Ελλάδας». Πηγές που παρακολουθούν από κοντά τις εξελίξεις αναφέρουν ότι οι πιθανές λύσεις είναι δύο: είτε να μετακυλιστεί κατά ένα μήνα η εξόφληση του ομολόγου (η ΕΚΤ έχει τη δυνατότητα να δώσει περίοδο χάριτος 30 ημερών) είτε να το αποπληρώσει η Τρόικα, αποδεσμεύοντας το αντίστοιχο ποσό από την επόμενη δόση. Η δόση αυτή ανέρχεται συνολικά στα 31,5 δισ. ευρώ, συμπεριλαμβανομένων των 25 δισ. ευρώ που προορίζονται για την ανακεφαλαιοποίηση των ελληνικών τραπεζών. Το υπόλοιπο ποσό κατανέμεται ως εξής: 2,4 δισ. ευρώ εκκρεμούν -λόγω εκλογών- από τη δόση του Ιουνίου και 4,1 δισ. ευρώ αντιστοιχούν στην προγραμματισμένη δόση του Αυγούστου.

5 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ kyρiakh 15 ΙΟΥλΙΟΥ Αγώνας δρόμου για 10,4 δισ. σε ένα χρόνο Φ όρους συνολικού ύψους 10,4 δισ. ευρώ θα ζητήσει το υπουργείο Οικονομικών από 5,5 εκατομμύρια νοικοκυριά εντός των προσεχών 11,5 μηνών, μέσω της εφαρμογής δημοσιονομικών μέτρων που προβλέπουν υπέρμετρα αυξημένες επιβαρύνσεις στα εισοδήματα, στην ακίνητη περιουσία και την ιδιωτική κατανάλωση. Βάσει των σχεδιασμών της νέας κυβέρνησης, την περίοδο από τις έως τις , πολλά νοικοκυριά θα κληθούν να πληρώσουν έως και 7 χαράτσια: τον υπεραυξημένο φόρο για τα εισοδήματα του 2011, την Ειδική Εισφορά Αλληλεγγύης για το έτος 2011, το Τέλος Επιτηδεύματος για το 2011, το Ειδικό Τέλος Ηλεκτροδοτούμενων Επιφανειών για το 2012, το Φόρο Ακίνητης Περιουσίας για το 2010, το Φόρο Ακίνητης Περιουσίας για το 2011 και τον υπεραυξημένο Ειδικό Φόρο Κατανάλωσης για το πετρέλαιο θέρμανσης, που θα προμηθευτούν από τον Οκτώβριο του 2012 μέχρι και τον Απρίλιο του 2013! Επιτάχυνση Η ηγεσία του υπουργείου Οικονομικών αποφάσισε να επιταχύνει τις διαδικασίες για την είσπραξη αυτών των 7 φόρων, οι οποίοι επιβλήθηκαν από τις προηγούμενες κυβερνήσεις (ΠΑΣΟΚ και Παπαδήμου), στο πλαίσιο του Μνημονίου. Με τον τρόπο αυτό, υπολογίζει ότι, στο διάστημα από τις 16 Ιουλίου 2012 έως και τις 30 Ιουνίου 2013, θα έχουν εισπραχθεί φορολογικά έσοδα συνολικού ύψους 10,4 δισ. ευρώ. Ειδικότερα, για την είσπραξη του τεράστιου αυτού ποσού, αποφασίστηκε να επιταχυνθούν οι ακόλουθες διαδικασίες: 1Εκκαθάριση των φετινών δηλώσεων φορολογίας εισοδήματος, που αναμένεται να υποβάλουν μέχρι το τέλος Ιουλίου περίπου 5,7 εκατομμύρια νοικοκυριά. Τα φορολογικά έσοδα που θα βεβαιωθούν από τη διαδικασία αυτή υπερβαίνουν πλέον ακόμη και την πρόβλεψη του ίδιου του υπουργείου Οικονομικών! Σύμφωνα με νεότερες εκτιμήσεις, το συνολικό ποσό που θα καταλογιστεί στους φορολογουμένους με τα εκκαθαριστικά των φετινών φορολογικών δηλώσεων θα ξεπεράσει τα 6,5 δισ. ευρώ, όταν οι ίδιες οι αρμόδιες υπηρεσίες του υπουργείου Οικονομικών είχαν προβλέψει, πριν από μερικές εβδομάδες, ότι το ποσό αυτό θα Αυξημένες φορολογικές επιβαρύνσεις σε εισοδήματα, ακίνητη περιουσία και κατανάλωση πεντέμισι εκατομμυρίων νοικοκυριών για να καλυφθεί η υστέρηση στα δημόσια έσοδα Του Γιώργοy Παλαιτσάκη gpalaitsakis@e-typos.com έφθανε τα 5 δισ. ευρώ! Η αιτία για την οποία οι φόροι που προκύπτουν από την εκκαθάριση των φετινών φορολογικών δηλώσεων είναι υπέρμετρα αυξημένοι είναι η εφαρμογή των φοροεισπρακτικών μέτρων που νομοθέτησε την περίοδο Ιουνίου-Οκτωβρίου 2011 ο τότε υπουργός Οικονομικών κ. Ευ. Βενιζέλος! Τα πρωτοφανούς αγριότητας φορομπηχτικά μέτρα Βενιζέλου, τα οποία εφαρμόζονται τώρα, κατά τη διαδικασία της εκκαθάρισης των φορολογικών δηλώσεων, προβλέπουν: Τη μείωση του βασικού αφορολόγητου ορίου εισοδήματος από τις στις ευρώ. Περικοπές στα αφορολόγητα όρια εισοδήματος των τριτέκνων και των πολυτέκνων κατά ευρώ! Μείωση ακόμη και στο πρόσθετο αφορολόγητο ποσό για τους αναπήρους. Αυξήσεις στους συντελεστές φόρου για τα χαμηλά και μεσαία εισοδήματα! Αυξήσεις - φωτιά, κατά 33%- 70% στα τεκμήρια για κατοικίες και Ι.Χ. αυτοκίνητα. Περικοπές στις εκπτώσεις δαπανών για ενοίκια, φροντιστήρια, στεγαστικά δάνεια, ασφαλιστικές εισφορές και ιατρική περίθαλψη! Την ένταξη δύο ακόμη χαρατσιών στο φετινό εκκαθαριστικό του φόρου εισοδήματος. Πολλά από τα φετινά εκκαθαριστικά περιλαμβάνουν, εκτός από το φόρο για τα εισοδήματα του 2011, την Ειδική Εισφορά Αλληλεγγύης, η οποία επιβάλλεται σε όσους εμφανίζουν για το 2011 ατομικό εισόδημα μεγαλύτερο των ευρώ, και το Τέλος Επιτηδεύματος το οποίο ανέρχεται σε ευρώ και επιβαρύνει όσους άσκησαν πέρυσι ατομική επιχείρηση ή ελευθέριο επάγγελμα. Υπολογίζεται ότι μέχρι το τέλος της διαδικασίας της εκκαθάρισης θα έχουν εκδοθεί συνολικά περίπου χρεωστικά σημειώματα, τα οποία θα αναγράφουν φόρους συνολικού ύψους άνω των 6,5 δισ. ευρώ! Λόγω του ότι τα χρεωστικά ποσά που προκύπτουν από την εκκαθάριση των φετινών φορολογικών δηλώσεων είναι υπέρογκα και τα περισσότερα νοικοκυριά αδυνατούν να τα εξοφλήσουν μόνο σε 2 ή 3 διμηνιαίες δόσεις, σύμφωνα με την ισχύουσα νομοθεσία, η ηγεσία του υπουργείου Οικονομικών προωθεί ρύθμιση με την οποία θα δίδεται η δυνατότητα σε νοικοκυριά με ετήσια εισοδήματα μέχρι ευρώ να εξοφλήσουν τους φόρους αυτούς σε 7 έως και 10 μηνιαίες δόσεις. Η εφαρμογή της συγκεκριμένης ρύθμισης θα έχει ως συνέπεια ένα σημαντικό ποσοστό της τάξεως του 30% των οφειλών που θα προκύψουν από τα εκκαθαριστικά να εξοφληθεί μετά τον Φεβρουάριο του 2013 και το αργότερο μέχρι τον Μάιο του ιδίου έτους. Ετσι ένα σημαντικό τμήμα των εσόδων από την εκκαθάριση των φετινών δηλώσεων δεν θα ενταχθεί στον Προϋπολογισμό του 2012, αλλά θα πιστωθεί στον Προϋπολογισμό του 2013! Ομως, η εξέλιξη αυτή δεν δημιουργεί πρόβλημα στο σχεδιασμό του υπουργείου Οικονομικών, αφού -όπως προαναφέραμε- το συνολικό ποσό που αναμένεται να εισπραχθεί από τα φετινά εκκαθαριστικά είναι απρόσμενα μεγάλο και υπολογίζεται ότι θα υπερβεί τα 6,5 δισ. ευρώ! Συνεπώς, αν μεταφερθεί στον Προϋπολογισμό του 2013 το 30% του ποσού των 6,5 δισ. ευρώ, που αντιστοιχεί σε 1,95 δισ. ευρώ, δεν θα υπάρξει κανένα πρόβλημα με το φετινό Προϋπολογισμό, δεδομένου ότι σ αυτόν θα ενταχθούν τα υπόλοιπα 4,55 δισ. ευρώ, δηλαδή ένα ποσό που βρίσκεται πολύ κοντά στην αρχική πρόβλεψη για είσπραξη 5 δισ. ευρώ. 2Είσπραξη του Εκτάκτου Ειδικού Τέλους Ηλεκτροδοτούμενων Δομημένων Επιφανειών του έτους 2012, με εμπλοκή της ΔΕΗ και των λοιπών εταιριών παροχής ηλεκτροδότησης. Στόχος είναι να εισπραχθούν έσοδα ύψους άνω των 2,5 δισ. ευρώ μέχρι το τέλος Ιουνίου 2013 από περίπου 5,5 εκατομμύρια ιδιοκτήτες ακινήτων. Πληροφορίες αναφέρουν ότι θα επιχειρηθεί τα ειδοποιητήρια για την πληρωμή του Τέλους να σταλούν -ει δυνατόν στο σύνολό τους- εντός του τριμήνου Ιουλίου-Σεπτεμβρίου 2012, ώστε να καταστεί δυνατή η είσπραξη του μεγαλύτερου μέρους του προβλεφθέντος ποσού των 2,5 δισ. ευρώ μέχρι το τέλος Φεβρουαρίου του 2013 και να ενισχυθεί ο φετινός Προϋπολογισμός. Σύμφωνα με τον ισχύοντα νόμο, η καταβολή του Τέλους θα πρέπει να γίνει από τα 5,5 εκατομμύρια νοικοκυριά σε 5 διμηνιαίες δόσεις, εκ των οποίων τουλάχιστον οι 3 θα επιδιωχθεί να εισπραχθούν μέχρι το τέλος Φεβρουαρίου Είσπραξη του Φόρου Ακίνητης Περιουσίας των ετών 2010 και 2011 το προσεχές φθινόπωρο. Εντός του διμήνου Ιουλίου-Αυγούστου 2012 η ΓΓΠΣ θα επιδιώξει να προχωρήσει στις προαπαιτούμενες ενέργειες ώστε να καταστεί δυνατή εντός του φθινοπώρου η αποστολή των εκκαθαριστικών σημειωμάτων του Φόρου Ακίνητης Περιουσίας των ετών 2010 και 2011, η οποία έχει καθυστερήσει ήδη κατά 2 έτη και 1 έτος, αντίστοιχα! Οπως έχει ήδη αποφασίσει το υπουργείο Οικονομικών: Εκκαθαριστικό ΦΑΠ έτους 2010 θα εκδοθεί για κάθε άτομο (έγγαμο ή άγαμο) το οποίο την 1η κατείχε κτίσματα και εντός σχεδίων πόλεων οικόπεδα συνολικής αντικειμενικής αξίας άνω των ευρώ. Εκκαθαριστικό ΦΑΠ έτους 2011 θα εκδοθεί για κάθε άτομο το οποίο την 1η κατείχε κτίσματα και εντός σχεδίων πόλεων οικόπεδα συνολικής αντικειμενικής αξίας άνω των ευρώ. Υπολογίζεται ότι εκκαθαριστικά σημειώματα ΦΑΠ έτους 2010 θα σταλούν σε περίπου άτομα, ενώ εκκαθαριστικά σημειώματα ΦΑΠ έτους 2011 θα σταλούν σε τουλάχιστον άτομα. Το συνολικό ποσό εσόδων που αναμένεται να εισπραχθεί από τους φόρους αυτούς ξεπερνά τα 900 εκατ. ευρώ. 4Εξίσωση των Ειδικών Φόρων Κατανάλωσης του πετρελαίου θέρμανσης και του πετρελαίου κίνησης από τον προσεχή Οκτώβριο, μέτρο το οποίο θα οδηγήσει στην ανατίμηση του πετρελαίου θέρμανσης κατά 30%-40% και θα εκτοξεύσει την τιμή του κοντά στο επίπεδο του 1,40 ευρώ το λίτρο! Το μέτρο αυτό, για την εφαρμογή του οποίου απαιτείται να γίνουν ορισμένες τροποποιήσεις στην ήδη ψηφισθείσα νομοθετική ρύθμιση, εκτιμάται ότι θα αποδώσει στο φετινό Κρατικό Προϋπολογισμό τουλάχιστον 500 εκατ. ευρώ.

6 6 kyρiakh 15 ΙΟΥλΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ xxx xxx 22% 32% INFO μείωση υπέστησαν οι χαμηλότεροι είναι πλέον οι εργαζόμενοι στον ιδιωτικό μισθοί των εργαζομένων τομέα με βάση το Μνημόνιο ΙΙ κάτω των 25 ετών 510,9 το μήνα μικτά είναι οι απολαβές των «νέων» εργαζομένων από 751 ευρώ που ήταν προηγουμένως 6 μήνες από 3 που είναι σήμερα συζητείται να ισχύει η μετενέργεια Διπλό μέτωπο για μισθούς-συμβάσεις Κυβερνητικό μπλόκο στις απαιτήσεις των τροϊκανών για περαιτέρω περικοπές στις κατώτατες αμοιβές του ιδιωτικού τομέα Αίτημα για διόρθωση των στρεβλώσεων στο Εργατικό Δίκαιο με άξονα μια νέα κοινωνική συμφωνία συνδικάτων και εργοδοτικών φορέων Του ΝΑΣΟy ΧΑΤΖΗΤΣΑΚΟy nxatzitsakos@e-typos.com Σ χέδιο για τη συγκράτηση των κατώτατων μισθών από μια ακόμη μείωση, σε πρώτη φάση, και σε δεύτερο χρόνο για την επανόρθωση των στρεβλώσεων οι οποίες έχουν επέλθει στις συλλογικές συμβάσεις εργασίας θέτει σε ισχύ από μεθαύριο η κυβέρνηση, καλώντας τους κοινωνικούς εταίρους να διαμορφώσουν μια νέα συμφωνία πλαίσιο, η οποία, μέσα σε ένα εύλογο χρονικό διάστημα, θα τεθεί προς έγκριση στους τροϊκανούς, σε επίπεδο κεντρικής διαπραγμάτευσης. Οπως διαφαίνεται από την ανάλυση των συμπερασμάτων τα οποία προέκυψαν από τις πρώτες, αναγνωριστικού χαρακτήρα, συναντήσεις τις οποίες πραγματοποίησε στα μέσα της εβδομάδας ο υπουργός Εργασίας, Κοινωνικής Ασφάλισης και Πρόνοιας Γιάννης Βρούτσης με τους επικεφαλής της ΓΣΕΕ, του ΣΕΒ (των βιομηχάνων), της Εθνικής Συνομοσπονδίας Ελληνικού Εμπορίου (ΕΣΕΕ) και της Γενικής Συνομοσπονδίας Επαγγελματιών Βιοτεχνών Εμπόρων Ελλάδος (ΓΣΕΒΕΕ), το κυβερνητικό σχέδιο για τα εργασιακά είναι «δύο ταχυτήτων». Σε πρώτη φάση, στόχος είναι να αποτραπεί το ενδεχόμενο οι εκπρόσωποι της Ευρωπαϊκής Επιτροπής (Ε.Ε.), του Διεθνούς Νομισματικού Ταμείου (ΔΝΤ) και της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας (ΕΚΤ) να ζητήσουν για μια ακόμη φορά να μειωθούν οι κατώτατοι μισθοί του ιδιωτικού τομέα ακόμη περισσότερο σε σχέση με τις περικοπές τις οποίες υπέστησαν με βάση το Μνημόνιο II (συρρικνώθηκαν κατά 22% για όλους και κατά 32% για τους εργαζομένους κάτω των 25 ετών φτάνοντας στα 586 και 510,9 ευρώ το μήνα, μικτά, αντίστοιχα, από 751 ευρώ που ήταν προηγουμένως). Κυβερνητικοί κύκλοι εκτιμούν ότι το ενδεχόμενο αυτό, να θέσουν δηλαδή οι τροϊκανοί θέμα μιας ακόμη περικοπής των κατώτατων αμοιβών, με στόχο να προσεγγίσουν τα επίπεδα των χωρών του πρώην ανατολικού μπλοκ, δεν αποτελεί σενάριο επιστημονικής φαντασίας, αλλά μια πολύ πιθανή εκδοχή, με δεδομένες τις -«άγριες»- διαθέσεις τις οποίες είχαν δείξει πριν από τις εθνικές εκλογές. Για το λόγο αυτό εκτιμούν ότι, σε πρώτο χρόνο, κεντρικός στόχος πρέπει να είναι η αποτροπή μιας εξέλιξης προς την κατεύθυνση αυτή, η οποία θα προκαλέσει την αντίδραση της πλειονότητας του κοινωνικού συνόλου. Εφόσον ο στόχος αυτός επιτευχθεί, τότε σε δεύτερο χρόνο, και συγκεκριμένα όταν θα αρχίσει η κεντρική διαπραγμάτευση ανάμεσα στο Μέγαρο Μαξίμου και στην Τρόικα, τα αρμόδια κυβερνητικά στελέχη φιλοδοξούν να έχουν στα χέρια τους μια νέα συμφωνία των κοινωνικών εταίρων (συνδικάτων και εργοδοτικών φορέων), η οποία θα τεθεί υπόψη των αξιωματούχων της Τρόικας, με αίτημα να μετατραπεί στη νέα ΕΓΣΣΕ της χώρας. Το περιεχόμενό της καλούνται να διαμορφώσουν οι επικεφαλής της ΓΣΕΕ, της ΕΣΕΕ, της ΓΣΕΒΕΕ και του ΣΕΒ από μεθαύριο, Τρίτη, οπότε ξεκινά ένας ακόμη γύρος κοινωνικού διαλόγου μεταξύ τους. Το πρώτο ραντεβού θα γίνει την Τρίτη στα γραφεία του Συνδέσμου Ελληνικών Βιομηχανιών και θα ακολουθήσουν, όπως όλα δείχνουν, και άλλες επαφές, τουλάχιστον μέχρι το τέλος του Ιουλίου. Τα αγκάθια Τα θέματα της ατζέντας του κοινωνικού διαλόγου: Η συγκράτηση των κατώτατων μισθών και η άμεση ή σταδιακή αύξησή τους στα προ Μνημονίου II επίπεδα. Η επαναφορά στην αποκλειστική αρμοδιότητα των κοινωνικών εταίρων της διαμόρφωσης του κατώτατου μισθού. Η μείωση του μη μισθολογικού κόστους (των ασφαλιστικών εισφορών). Η κατάργηση του μέτρου το οποίο έχει αφαιρέσει από το υπουργείο Εργασίας τη δυνατότητα της επέκτασης των Συμβάσεων που υπογράφονται και σε επιχειρήσεις και εργαζομένους που δεν είναι μέλη των θεσμικών φορέων που υπογράφουν και συμφωνούν τη σύμβαση εργασίας. Η επανεξέταση του καθεστώτος της διαιτησίας και διαμεσολάβησης σε πιο ορθολογική βάση. Η επαναφορά της μετενέργειας από τους 3 στους 6 μήνες. Προς νέο... συμβόλαιο οι κοινωνικοί εταίροι Από την πλευρά των συνδικάτων και των εργοδοτικών φορέων, οι επικεφαλής τους, όπως έκαναν γνωστό στα μέσα της εβδομάδας, επιθυμούν να επικαιροποιηθεί η συμφωνία πλαίσιο την οποία συνήψαν πριν από τις εθνικές εκλογές και την οποία δεν έλαβε υπόψη της η κυβέρνηση Παπαδήμου, αποφασίζοντας τελικά να υιοθετήσει τις εντολές της Τρόικας και να προχωρήσει στις δραστικές περικοπές των κατώτατων μισθών έως 32%, από τις 14 Φεβρουαρίου του 2012 και μετά. Συγκεκριμένα, η ηγεσία της ΓΣΕΕ, κατά τη διάρκεια της συνάντησης των μελών της με τον υπουργό Εργασίας την περασμένη Τετάρτη, έθεσε θέμα επαναθεμελίωσης του εργατικού θεσμικού πλαισίου, των συλλογικών συμβάσεων εργασίας, των ελεύθερων συλλογικών διαπραγματεύσεων, της μετενέργειας, του ΟΜΕΔ, καθώς και του ΟΕΕ και ΟΕΚ. Οι επικεφαλής της Γενικής Συνομοσπονδίας επανέλαβαν στον κ. Γ. Βρούτση ότι οι εργαζόμενοι και οι συνταξιούχοι που έχουν προ πολλού εξαντλήσει τα όρια αντοχής όχι μόνο απορρίπτουν κατηγορηματικά κάθε σκέψη για περαιτέρω μειώσεις μισθών και συντάξεων, αλλά απαιτούν και διεκδικούν την άμεση αποκατάσταση των βασικών και θεμελιακών εργατικών, οικονομικών και κοινωνικών τους δικαιωμάτων. Την πάγια θέση της ΕΣΕΕ μετέφερε στον κ. Βρούτση ο πρόεδρος του φορέα εκπροσώπησης των εμπόρων Βασίλης Κορκίδης, επισημαίνοντας ότι η ευθύνη του κοινωνικού διαλόγου ανήκει στους κοινωνικούς εταίρους. «Θα πρέπει να συμφωνήσουμε να συναντιόμαστε στο ανώτατο επίπεδο τουλάχιστον μια φορά το μήνα, προκειμένου να εκτιμήσουμε τι επιβάλλεται κάθε φορά να γίνει για να διασφαλιστεί το μέλλον 3 εκατομμυρίων εργοδοτών και εργαζομένων του ιδιωτικού τομέα», τόνισε χαρακτηριστικά ο κ. Κορκίδης, εκτιμώντας πως τα μέχρι τώρα ληφθέντα μέτρα, αν και είχαν τεράστιο κοινωνικό κόστος, διέρρηξαν την εργασιακή ειρήνη και απέτυχαν να οδηγήσουν τη χώρα, την οικονομία και την εργασία στο δρόμο της ανάκαμψης και της εξόδου από την ύφεση και την κρίση. Τη θέση ότι οι κοινωνικοί εταίροι είχαν και έχουν τη δυνατότητα να διαμορφώνουν το «σωστό» εκείνο πλαίσιο και τις συμφωνίες ώστε να διατηρείται το πρωτεύον στοιχείο της καλής εργασιακής σχέσης διατύπωσε προς τον υπουργό Εργασίας και ο πρόεδρος της ΓΣΕΒΕΕ Δ. Ασημακόπουλος. «Η συλλογική διαπραγμάτευση μεταξύ των μερών είναι η μόνη διαδικασία που μπορεί να λειτουργήσει και να ενσωματώσει την εκάστοτε οικονομική συγκυρία, θετική ή αρνητική», τόνισε ο κ. Ασημακόπουλος, προσθέτοντας, και ζητώντας από τον κ. Βρούτση να το μεταφέρει προς την Τρόικα, ότι «το πλαίσιο των διαπραγματεύσεων δεν πρέπει να διαμορφώνεται με τη λογική του εκκρεμούς, ώστε ανάλογα των πολιτικών συσχετισμών να «στριμώχνει» τη μια πλευρά σε όφελος της άλλης».

7 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ Εκπτώσεις διαρκείας έως και 60% T ην έναρξη µιας µακράς περιόδου χαµηλών τι- µών σε όλα τα καταναλωτικά είδη έως το τέλος του χρόνου σηµατοδοτεί η αυριανή πρεµιέρα των θερινών εκπτώσεων, οι οποίες θα διαρκέσουν έως και τις 31 Αυγούστου. Στην προσπάθειά τους οι έµποροι να αναστρέψουν το αρνητικό κλίµα στην αγορά και να επανακτήσουν την εµπιστοσύνη των καταναλωτών, η οποία είχε πέσει στα τάρταρα κατά τη διάρκεια της µακράς προεκλογικής περιόδου, σύµφωνα µε τον πρόεδρο της Εθνικής Συνοµοσπονδίας Ελληνικού Εµπορίου, κ. Βασίλη Κορκίδη, από αύριο θα εγκαινιάσουν µια νέα τιµολογιακή πολιτική των προϊόντων τους τουλάχιστον έως το τέλος του 2012, προσφέροντας χαµηλό κόστος και υψηλή ποιότητα. Εξάλλου, οι εµπορικές επιχειρήσεις έχουν κλονιστεί συθέµελα και βρίσκονται σε δεινή θέση λόγω της ύφεσης ως αποτέλεσµα της συρρίκνωσης του διαθέσιµου εισοδήµατος, της εκτίναξης της ανεργίας αλλά και της αβεβαιότητας. Ετσι, την προηγούµενη χρονιά περισσότερα από καταστήµατα «κατέβασαν ρολά», ενώ οι προβλέψεις για το τρέχον έτος εξακολουθούν να είναι δυσοίωνες. Ισοπέδωση «Αγκάθι» για τις λιανικές επιχειρήσεις αποτελεί και το κλείσιµο της στρόφιγγας της χρηµατοδότησης από τις τράπεζες, δεδοµένου ότι τη διετία η τραπεζική χρηµατοδότησή τους µειώθηκε κατά 10% περίπου. «Η στατιστική πτώση του κύκλου εργασιών στο λιανεµπόριο µπορεί τον περασµένο πασχαλινό Απρίλιο να ήταν της τάξεως του 13,2% και του όγκου 14%, όµως η πραγµατική σηµερινή µείωση του τζίρου στην αγορά έπειτα από ένα ισοπεδωτικό προεκλογικό δίµηνο ξεπερνά το 35%», σηµειώνει ο κ. Κορκίδης. Τις µεγαλύτερες µειώσεις πάντως ως προς τους είκτες Κύκλου Εργασιών και Ογκου καταγράφουν τα καταστήµατα ένδυσης και υπόδησης (-25,8% και -27,2% αντίστοιχα), τα καταστήµατα τροφί- µων, ποτών και καπνού (-19,7% και -20,5% αντίστοιχα), τα καταστήµατα επίπλων, ηλεκτρικών Σύµφωνα µε τον πρόεδρο της ΕΣΕΕ, κ. Βασίλη Κορκίδη, από αύριο οι έµποροι θα εγκαινιάσουν µια νέα τιµολογιακή πολιτική των προϊόντων τους τουλάχιστον έως το τέλος του Ποσοστά Ενδυση & υπόδηση Παιδική ένδυση Επιπλα και είδη οικιακού εξοπλισμού Ηλεκτρικά είδη Καταστήματα χαρτικών και ειδών δώρου ειδών και οικιακού εξοπλισµού (-18,7% και -17,1%) και τέλος τα καταστήµατα βιβλίων, χαρτικών και λοιπών ειδών (-14,5% και -15,3%). Αντίθετα, µικρότερες απώλειες εµφανίζουν τα πολυκαταστήµατα (-7% και -6,7%) και τα µεγάλα καταστήµατα τροφίµων (-8% και 8,8%). Την ίδια ώρα, ο κ. Κορκίδης χαρακτηρίζει την έναρξη των εκπτώσεων ως «ελπίδα τόνωσης της αγοράς», εστιάζοντας ωστόσο στην επίσκεψη και την παρουσία της Τρόικας στην Ελλαδα, λίγες µόνο µέρες πριν από την έναρξή τους. Σύµφωνα µε έρευνα του Ινστιτούτου Ερευνών της ΕΣΕΕ, κάθε επίσκεψη της Τριµερούς από τον Μάιο του 2010 µέχρι και σήµερα γονατίζει ΘΕΡΙΝΩΝ ΕΚΠΤΩΣΕΩΝ 40%-60% 30% 20%-30% 20%-25% 15%-25% ανά κλάδο Υστατη προσπάθεια για ανάκαµψη της κατανάλωσης καταβάλλουν οι καταστηµατάρχες εγκαινιάζοντας µία µακρά περίοδο χαµηλών τιµών για όλα τα είδη Στο -35% ο τζίρος, στο -10% η χρηµατοδότηση Της ΓΩΓΩΣ ΚΑΤΣΕΛΗ gkatseli@e-typos.com την αγορά και περιορίζει ακόµα και κατά 10% τον ήδη µειωµένο τζίρο. Γι αυτό, όπως αναφέρει ο πρόεδρος της Συνοµοσπονδίας, «θα συµφωνήσουµε µε την πρόταση του κ. Χορστ Ράιχενµπαχ οι όποιες συζητήσεις να γίνονται στις Βρυξέλλες». Προ-εκπτώσεις Ηδη, βέβαια, εδώ και αρκετές µέρες οι έµποροι έχουν αρχίσει τις προ-εκπτώσεις, µε σκοπό την τόνωση της αγοράς, ενώ σύµφωνα µε την ΕΣΕΕ, πολλοί εµπορικοί σύλλογοι σε όλη τη χώρα έχουν ξεκινήσει πρωτοβουλίες ανάδειξης των τοπικών αγορών τους µε δεκαήµερα προσφορών, όπως άλλωστε επιτρέπει ο νοµός, ωστόσο δεν είχαν την αναµενόµενη ανταπόκριση από τους πελάτες τους. Με µότο λοιπόν «Ας µετατρέψουµε το φετινό καλοκαίρι σε εµπορικό καλοκαίρι», οι λιανικές επιχειρήσεις πέφτουν στη µάχη µε ποσοστά εκπτώσεων που φτάνουν µέχρι και το 60%. Παραδοσιακά, οι µεγαλύτερες εκπτώσεις Οδηγίες ΕΣΕΕ προς εµπόρους Ο ΗΓΙΕΣ προς «ναυτιλλοµένους» εξέδωσε η ΕΣΕΕ προς τις εµπορικές επιχειρήσεις για την περίοδο των εκπτώσεων, ώστε να αποφύγουν τις βαρύτατες κυρώσεις. Ειδικότερα, επισήµανε: Η αναγραφή διπλής τιµής, δηλαδή της παλαιάς (συνήθως διαγραµµένης) και της νέας τιµής των προϊόντων που πωλούνται µε έκπτωση είναι υποχρεωτική στα εµφανή σηµεία του καταστήµατος και στα ση- µεία όπου αυτά εκτίθενται. Η αναγραφή ποσοστού έκπτωσης δεν είναι υποχρεωτική και ανήκει στη διακριτική ευχέρεια της επιχείρησης εάν θα αναγράψει ποσοστό ή όχι. Σε περίπτωση που η επιχείρηση αναγράψει ποσοστό πρέπει να προσδιορίζεται ότι πρόκειται για έκπτωση (π.χ. «50% έκπτωση»). Η διενέργεια εκπτώσεων είναι στη διακριτική ευχέρεια της κάθε επιχείρησης. Ιδιαίτερη προσοχή πρέπει να δοθεί στην ακρίβεια των εκπτωτικών αναγγελιών προς τον πελάτη. Η κάθε παροχή πρέπει να ταυτίζεται και να ανταποκρίνεται προς την αναγγελία, οικονοµικά, ποσοτικά και ποιοτικά. πραγµατοποιούνται στον κλάδο ένδυσης και υπόδησης µε ποσοστά που κυµαίνονται από 40%- 60%, ενώ µικρότερες είναι οι µειώσεις των τιµών σε καταστήµατα επίπλων και ειδών οικιακού εξοπλισµού από 20%-30%. Ανάλογα είναι και τα ποσοστά των εκπτώσεων στα παιδικά είδη και όσον αφορά στα καταστήµατα χαρτικών και ειδών δώρου οι προσφορές κυµαίνονται από 15%-25%. Στον κλάδο των ηλεκτρικών και ηλεκτρονικών ειδών µεγάλο πλήγµα έχουν υποστεί οι εταιρίες, γεγονός που τις οδηγεί σε ακόµα Πολλοί εµπορικοί σύλλογοι σε όλη τη χώρα έχουν ξεκινήσει πρωτοβουλίες ανάδειξης των τοπικών αγορών τους µε δεκαήµερα προσφορών πιο επιθετικές κινήσεις. Οπως αποδεικνύει έρευνα της GfK, τα τελευταία τρία χρόνια η κατανάλωση έχει συρρικνωθεί κατά 45%, ενώ τους πρώτους τέσσερις µήνες του 2012 η κάµψη των πωλήσεων αγγίζει το 18%. Αν και τα ποσοστά των εκπτώσεων στις εταιρίες ηλεκτρικών ειδών δεν ξεπερνούν συνήθως το 20%, οι ηγέτιδες στον κλάδο αλυσίδες, Dixons (που διαχειρίζεται την Κωτσόβολος) και η γερµανική Media Markt, προσπαθούν να προσελκύσουν τους καταναλωτές, είτε µε προγράµµατα ανταλλαγής συσκευών είτε αυξάνοντας των αριθµό των άτοκων δόσεων είτε και µε προσφορές σε συγκεκριµένα προϊόντα. Προσφορές ιαγωνισµοί µε έπαθλο ταξίδια, επιστροφές χρηµάτων, προκρατήσεις εµπορευµάτων, αλλά και εκπτωτικά κουπόνια είναι από την άλλη τα «όπλα» των πολυκαταστη- µάτων στην έναρξη των θερινών εκπτώσεων, συνοδεύοντας βέβαια τις γενναιόδωρες προσφορές. Πάντως, αν και οι έµποροι δηλώνουν αισιόδοξοι για την πορεία των εκπτώσεων, είναι πεπεισµένοι ότι οι πωλήσεις τους θα είναι αισθητά µειωµένες σε σχέση µε το αντίστοιχο περσινό διάστηµα.

8 8 KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΗΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Τέντες & είδη κήπου Καλοκαιρινή αύρα µε γούστο και άνεση Το ελληνικό καλοκαίρι είναι το πιο κατάλληλο για να απολαύσουµε τις µέρες και τις νύχτες µας στους εξωτερικούς χώρους του σπιτιού µας. Είτε µια µικρή βεράντα είτε για τους πιο τυχερούς ένας µεγάλος κήπος, οι εξωτερικοί χώροι της κατοικίας µας µπορούν πραγµατικά να µεταµορφωθούν σε υπαίθριους παραδείσους και όχι µόνο! Ολα εξαρτώνται από τη διάθεση, το γούστο και την οικονοµική άνεση του καθενός µας. Η εταιρεία Α. Ματτές Βιοµηχανικά Προϊόντα Α.Ε. δραστηριοποιείται στο χώρο των βιοµηχανικών ειδών και εργαλείων από το 1978, κατέχοντας ηγετική θέση στην ελληνική αγορά. Οι ιδιόκτητες εγκαταστάσεις µας βρίσκονται στον Ασπρόπυργο Αττικής, σε χώρο 10 στρεµµάτων µε στεγασµένη επιφάνεια στα τ.µ. και διαθέτουµε δίκτυο πωλήσεων που απαρτίζεται από 10 πωλητές που επισκέπτονται ενεργούς πελάτες σε όλη την Ελλάδα. Εισάγοντας από 120 εργοστάσια παγκοσµίως και συνεργαζόµενοι µε ελληνικές βιοτεχνίες και αντιπροσωπεύοντας πάνω από 15 οίκους του εξωτερικού, διαθέτουµε µία µεγάλη γκάµα από προϊόντα, που απευθύνονται σε κάθε είδους οικοδο- µικής ή βιοµηχανικής εργασίας, οικιακά είδη, γεωργικά µηχανήµατα, είδη κήπου και αξεσουάρ. Η εταιρεία Α. Ματτές Βιοµηχανικά Προϊόντα Α.Ε. δραστηριοποιείται στο χώρο των βιοµηχανικών ειδών και εργαλείων, διαθέτοντας µία µεγάλη γκάµα από προϊόντα, που απευθύνονται σε κάθε είδους οικοδοµικής ή βιοµηχανικής εργασίας, γεωργικά µηχανήµατα, είδη κήπου και αξεσουάρ, καθώς και οικιακά είδη. Αντιπροσωπεύοντας την Garland Ισπανίας στα µηχανήµατα κήπου και δάσους, παρουσιάζουµε τη νέα σειρά µηχανηµάτων επαναφορτιζόµενης µπαταρίας Li-Ion Garland, αθόρυβα ευέλικτα και χρηστικά µε την ποιότητα Garland σε προσιτές τιµές για όλους και µε την εγγύηση της Α. Ματτές Α.Ε.

9 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ ΑΦΙΕΡΩΜΑ e-banking Γλιτώστε χρόνο και χρήµα µε την ηλεκτρονική τραπεζική Ραγδαία η αύξηση των χρηστών Internet, Phone και Mobile Banking ΣΕΛ. 10, 12 Τα σηµαντικότερα πακέτα υπηρεσιών που προσφέρει η εγχώρια αγορά ΣΕΛ

10 10 KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ xxx xxx % INFO και πάνω υπολογίζονται οι και πλέον από τις χρήστες υπηρεσιών e-banking συνολικές συναλλαγές στην Ελλάδα γίνεται ηλεκτρονικά 40% των συνολικών συναλλαγών γίνεται µέσω ATM 51% των online καταναλωτών επιλέγει τράπεζα µε βάση το e-banking site της 50% των πελατών κρίνει την αξιοπιστία της τράπεζας µε βάση τις υπηρεσίες e-banking Η τράπεζα µόνο ένα κλικ µακριά Τα είδη του e-banking Xρόνο, χρήµα και ταλαιπωρία γλιτώνουν οι χρήστες των εναλλακτικών δικτύων διανοµής τραπεζικών προϊόντων και υπηρεσιών, ο αριθµός των οποίων αυξάνεται µε εντυπωσιακούς ρυθµούς στην εγχώρια αγορά τα τελευταία χρόνια ΤΟ E-BANKING χωρίζεται σε τρία είδη, ανάλογα µε τον εξοπλισµό και τα προγράµµατα λογισµικού που χρησιµοποιούνται. 1 Internet Banking: Το Internet banking, ή και online banking, χρησιµοποιεί το Internet ως µέσο διεξαγωγής των τραπεζικών δραστηριοτήτων. Για να µπορέσει ένας χρήστης να χρησιµοποιήσει τις υπηρεσίες e-banking δεν χρειάζεται παρά έναν ηλεκτρονικό υπολογιστή και σύνδεση στο ιαδίκτυο. 2 Phone Banking: Με την τραπεζική µέσω τηλεφώνου οι χρήστες µπορούν να έχουν πρόσβαση σε υπηρεσίες οι οποίες διεκπεραιώνονται είτε από πράκτορες (agents) τηλεφωνικού κέντρου είτε αυτόµατα (συστήµατα αναγνώρισης φωνής). 3 Mobile Banking: Οι αποκαλούµενες και υπηρεσίες νέας γενιάς, που διαθέτουν πολλές τράπεζες, επιτρέπουν µεταξύ άλλων σε όσους έχουν κινητό τηλέφωνο να µεταφέρουν χρήµατα από λογαριασµό σε λογαριασµό ή να πληρώνουν οφειλές σε δηµόσιες και ιδιωτικές εταιρίες. Σ ε περισσότερα από δύο εκατοµµύρια υπολογίζονται στην Ελλάδα οι χρήστες οι οποίοι διαθέτουν λογαριασµό ηλεκτρονικής τραπεζικής, µε το ένα τρίτο εξ αυτών να το χρησι- µοποιεί για τις καθηµερινές του συναλλαγές. Ειδικότερα, σύµφωνα µε στοιχεία, που περιλαµβάνονται στη µελέτη της Ελληνικής Ενωσης Τραπεζών (ΕΕΤ), µε θέµα «Το ελληνικό τραπεζικό σύστηµα το 2010», στο πρώτο εξάµηνο του 2010 περισσότερα από φυσικά και νοµικά πρόσωπα ήταν εγγεγραµµένοι χρήστες σε υπηρεσίες ηλεκτρονικής τραπεζικής, σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 12%. Οσον αφορά στην αξία των εγχρήµατων συναλλαγών, συ- µπεριλαµβανοµένων των ενδοτραπεζικών, διατραπεζικών και χρηµατιστηριακών συναλλαγών, Της ΑΓΓ. ΒΕΛΕΣΙΩΤΗ avelesioti@e-typos.com αυτή παρουσίασε ετήσια αύξηση 8%, ήτοι περίπου 19,7 δισ. ευρώ το πρώτο εξάµηνο του 2010, έναντι 18,3 δισ. ευρώ στο τέλος Ιουνίου Το χαµηλό σηµείο εκκίνησης, στο οποίο βρέθηκε η Ελλάδα πριν από µερικά χρόνια στον το- µέα της ευρυζωνικότητας, αποτέλεσε «τροχοπέδη» για τη µετέπειτα πρόσβαση των πολιτών σε πληροφορία και γνώση. ιείσδυση Σήµερα, όπως επισηµαίνεται σε ειδική έκθεση για την ελληνική αγορά των τηλεπικοινωνιών, που εξέδωσε η Ευρωπαϊκή Επιτροπή, µπορεί η διείσδυση της ευρυζωνικότητας να αυξάνεται, φτάνοντας το 2012 στο 21,8%, το ποσοστό, ωστόσο, εξακολουθεί να είναι χαµηλότερο του µέσου ευρωπαϊκού (27,7%). Οι τράπεζες, πάντως, οι οποίες ποντάρουν µε ολοένα και µεγαλύτερη συχνότητα στο e-banking, προσανατολίζονται ήδη στη µείωση του αριθµού Οι τράπεζες ποντάρουν µε ολοένα και µεγαλύτερη συχνότητα στο e-banking και προσανατολίζονται ήδη στη µείωση του αριθµού των υποκαταστηµάτων τους και των ΑΤΜ των υποκαταστηµάτων τους και των ΑΤΜ. Ειδικότερα, όπως προκύπτει από τη µελέτη του καταλόγου καταγραφής της παρουσίας του τραπεζικού συστήµατος στην Ελλάδα (γνωστό και ως ευρετήριο HEBIC), στα τέλη του αρχές 2011, ο αριθµός των καταστηµάτων των τραπεζών στην Ελλάδα ανερχόταν σε 4.180, περίπου 100 λιγότερα σε σχέση µε το Ταυτόχρονα, µείωση σηµειώνεται και στον αριθµό των ΑΤΜ. Από το 2009, µειώθηκαν σε το 2010 και σε περίπου το Τα ΑΤΜ, πάντως, εξακολουθούν να αποτελούν το βασικό εναλλακτικό τραπεζικό δίκτυο (µε πάνω από 45 δισ. ευρώ ετήσιες αναλήψεις και 4,5 δισ. ευρώ καταθέσεις). Συνέχεια στη σελίδα 12 Για να µπορέσει ένας χρήστης να χρησιµοποιήσει τις υπηρεσίες e-banking δεν χρειάζεται παρά έναν ηλεκτρονικό υπολογιστή και σύνδεση στο ιαδίκτυο

11

12 12 KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Συνέχεια από τη σελίδα 10 Πολλαπλά πλεονεκτήµατα για τράπεζες και χρήστες ΤΑ ΠΛΕΟΝΕΚΤΗΜΑΤΑ του e-banking σε σχέση µε τους παραδοσιακούς τρόπους διενέργειας τραπεζικών συναλλαγών είναι σηµαντικά, όχι µόνο για τις τράπεζες και τους πελάτες τους, αλλά και για το σύνολο της χώρας. Σύµφωνα µε τα συµπεράσµατα σχετικής µελέτης του Εργαστηρίου Ηλεκτρονικού Επιχειρείν και Εµπορίου (ELTRUN) του Οικονοµικού Πανεπιστηµίου Αθηνών, η χρήση υπηρεσιών ηλεκτρονικής τραπεζικής µπορεί να έχει ως αποτέλεσµα ένα οικονοµικό όφελος, το οποίο ανέρχεται σε 464 ευρώ ετησίως και εξοικονόµηση χρόνου 30 ωρών για κάθε καταναλωτή. Σε εθνικό επίπεδο προκύπτει σηµαντικό όφελος, λόγω της εξοικονόµησης οικονοµικών πόρων, αφού, για παράδειγµα, η χρήση υπηρεσιών ηλεκτρονικής τραπεζικής από 1 εκατ. καταναλωτές, που χρησιµοποιούν αποκλειστικά τη συµβατική οδό, θα εξοικονοµούσε πόρους 464 εκατ. ευρώ ετησίως. Πιο αναλυτικά, στα συν του e-banking περιλαµβάνονται τα εξής: Ευκολία χρήσης και διαθεσιµότητα υπηρεσιών σε 24ωρη βάση. Η λειτουργία του e-τραπεζικού καταστήµατος και η δυνατότητα υλοποίησης συναλλαγών 24 ώρες το 24ωρο, επί επτά ηµέρες την εβδοµάδα και 365 ηµέρες το χρόνο, συµβάλλει, αφενός, στην ικανοποίηση των πελατών και, αφετέρου, στην αύξηση του όγκου των συναλλαγών των χρηµατοπιστωτικών ιδρυµάτων. υνατότητα πρόσβασης στις ηλεκτρονικές υπηρεσίες της τράπεζας, ανεξάρτητα από την τοποθεσία στην οποία βρίσκεται ο χρήστης. Ειδικά σε περιόδους διακοπών το γεγονός ότι ο χρήστης δεν υποχρεούται να µεταβεί στην τράπεζα για να εκτελέσει τη συναλλαγή του µπορεί να του «λύσει» τα χέρια. Στον τοµέα αυτό ιδιαίτερα ευνοηµένες είναι οι µικρότερες σε µέγεθος τράπεζες, οι οποίες, αν και δεν διαθέτουν ευρύ δίκτυο καταστηµάτων, µπορούν να διεκδικήσουν -και, µάλιστα, µε αξιώσεις- µερίδιο από την «πίτα» της διατραπεζικής αγοράς. Μείωση του κόστους συναλλαγών. Σύµφωνα µε µελέτη του οίκου Booz Allen & Hamilton, µια τυπική τραπεζική συναλλαγή, όπως η κατάθεση, η ερώτηση υπολοίπου και η µεταφορά ποσού σε άλλο λογαριασµό, όταν πραγµατοποιείται εντός του τραπεζικού καταστήµατος και απασχολεί ανθρώπινο δυναµικό κοστίζει 1,01 ευρώ. Στον αντίποδα, όταν η ίδια συναλλαγή πραγµατοποιείται στο ΑΤΜ κοστίζει 0,24 ευρώ, ενώ µέσω του internet banking το κόστος υπολογίζεται σε µόλις 0,10 ευρώ. Οικονοµικό όφελος, βέβαια, προκύπτει και για τους πελάτες. Ορισµένες συναλλαγές, όπως η µεταφορά ποσών σε λογαριασµούς άλλων τραπεζών, οι οποίες χρεώνονται στα γκισέ των τραπεζών, είναι δωρεάν για το χρήστη που θα επιλέξει να τις πραγµατοποιήσει µέσω internet banking. Ταχύτητα στη διενέργεια και ολοκλήρωση των συναλλαγών, σε σχέση µε τους παραδοσιακούς τρόπους. Ο πελάτης κερδίζει χρόνο τόσο από την αποφυγή µετάβασης στο κατάστηµα όσο και από τις ατελείωτες ουρές, µια εικόνα που αποτελεί πλέον παρελθόν. Αποδοτικότερη διαχείριση των κάθε είδους συναλλαγών του χρήστη (πληροφοριακών, επενδυτικών, δανειακών, πληρωµών κ.λπ). Οι πελάτες των τραπεζών έχουν συνολική εικόνα των λογαριασµών και των συναλλαγών τους µέσω της οθόνης του υπολογιστή ή του κινητού τους, καθώς, επίσης, και πρόσβαση σε ιστορικά στοιχεία που αφορούν σε προηγούµενες κινήσεις και συναλλαγές. Πρόσβαση σ ένα ευρύ φάσµα πληροφοριών. Καλύπτει τις ποικίλες ανάγκες των τραπεζικών πελατών τόσο των ιδιωτών όσο και των επιχειρήσεων, ανεξαρτήτως µεγέθους και κλάδου της οικονοµίας στον οποίο δραστηριοποιούνται. Συµβουλές για ασφαλείς online συναλλαγές ΣΥΜΦΩΝΑ µε την Ενωση Ελληνικών Τραπεζών (ΕΕΤ), η ασφάλεια των συναλλαγών µέσω e-banking κατοχυρώνεται µε: 1 Προσωπικούς Κωδικούς Πρόσβασης (USER ID και PIN): εν τους κοινοποιούµε ποτέ σε τρίτους και µε κανένα µέσο. Είναι αυστηρά προσωπικοί και απόρρητοι, ενώ έχετε τη δυνατότητα να τους αλλάζετε όσο συχνά θέλετε. Επειτα από ορισµένο αριθµό λανθασµένων προσπαθειών εισαγωγής στο σύστηµα δεν επιτρέπεται η πρόσβαση σ αυτό. 2 Κρυπτογράφηση: Ολες οι πληροφορίες που ανταλλάσσονται µε την τράπεζα, από την έναρξη έως τη λήξη της σύνδεσης, κρυπτογραφούνται, ενώ η πρόσβαση στα συστήµατα της τράπεζας ελέγχεται µε τη χρήση ειδικών συστη- µάτων ασφαλείας. 3 Αυτόµατη αποσύνδεση: Εάν δεν υπάρξει δραστηριότητα για ένα προκαθορισµένο χρονικό διάστηµα, γίνεται αυτόµατη αποσύνδεση από το σύστηµα. 4 Tο απόρρητο των συναλλαγών: Η τήρηση του τραπεζικού απορρήτου θεωρείται αυτονόητη από όλες τις τράπεζες. Οι ίδιες βασικές αρχές, που διέπουν τις κλασικές τραπεζικές συναλλαγές, ισχύουν και στην περίπτωση των συναλλαγών µέσω ιαδικτύου. Ολες οι πληροφορίες που διαβιβάζονται από τον πελάτη προς την τράπεζα είναι εµπιστευτικές και η τράπεζα έχει λάβει όλα τα απαραίτητα µέτρα ώστε να γίνεται χρήση τους µόνο στο βαθµό που αυτό κρίνεται αναγκαίο, στο πλαίσιο των και συναλλαγές µέσω ΑΤΜ Προσέξτε όταν χρησιµοποιείτε ένα ΑΤΜ, ειδικά τις βραδινές ώρες. Παρατηρήστε τον περιβάλλοντα χώρο - εάν το ΑΤΜ δεν είναι επαρκώς φωτισµένο ή διαθέτει πολύ χαµηλό φωτισµό, εάν βρίσκεται κρυµµένο πίσω από εµπόδια (π.χ. σταθµευµένο φορτηγό), σε απόµερο σηµείο κ.λπ., αποφύγετε τη χρήση του. Προτιµήστε τη χρήση ΑΤΜ σε εσωτερικούς χώρους. Για την είσοδό σας στο χώρο των ΑΤΜ των καταστηµάτων όλων των τραπεζών δεν απαιτείται η πληκτρολόγηση του ΡΙΝ σας. Το µόνο που χρειάζεται είναι η τοποθέτηση της κάρτας στην ειδική υποδοχή. Εάν χρησιµοποιείτε το εσωτερικό ATM, αποφύγετε να µπει µαζί σας κάποιος που δεν γνωρίζετε. Προσέχετε κατά τη διάρκεια της συναλλαγής. Εάν υπάρχει επόµενος πελάτης βεβαιωθείτε ότι βρίσκεται σε απόσταση ασφαλείας, ώστε να µην µπορεί να αντιληφθεί τι πληκτρολογείτε. Εάν προηγείται άλλος συναλλασσόµενος, φροντίστε να διατηρείτε λογική απόσταση από αυτόν. Χρησιµοποιήστε το σώµα σας µε τέτοιον τρόπο ώστε να µη φαίνεται η συναλλαγή. Εχετε την κάρτα σας έτοιµη για χρήση, αποφύγετε να ψάχνετε την τσάντα σας ή το πορτοφόλι σας για να τη βρείτε. Σιγουρευτείτε ότι κανένας δεν σας παρατηρεί την ώρα που πληκτρολογείτε το ΡΙΝ σας στο ΑΤΜ ή/και το ποσό της συναλλαγής. Οταν πληκτρολογείτε το ΡΙΝ καλύπτετε πάντα το χέρι σας µε το άλλο χέρι ή κάποιο έγγραφο ή αντικείµενο. Μη δέχεστε βοήθεια από αγνώστους και µη γνωστοποιείτε το ΡΙΝ σας σε οποιονδήποτε προσφερθεί να σας βοηθήσει, ισχυριζόµενος ότι είναι υπάλληλος τράπεζας ή άλλου φορέα. Οι τράπεζες δεν έχουν αναθέσει σε υπαλλήλους τους ή τρίτους τέτοια καθήκοντα. παρεχόµενων υπηρεσιών. 5Ασφάλεια: Για να είστε βέβαιοι ότι η οθόνη εισαγωγής των κωδικών στο e-banking ανήκει πραγµατικά στον ηλεκτρονικό υπολογιστή της τράπεζας, ελέγχετε ότι υπάρχει το εικονίδιο του ψηφιακού πιστοποιητικού, που µοιάζει µε λουκέτο. Πατώντας πάνω στο εικονίδιο, που θα µοιάζει µε λουκέτο, µπορείτε να ελέγξετε τα στοιχεία του ιδιοκτήτη της οθόνης/ιστοσελίδας, τα οποία θα πρέπει να είναι αυτά της τράπεζας της οποίας το e-banking χρησιµοποιείτε. 6H τράπεζα δεν ζητάει προσωπικά δεδο- µένα, όπως USER ID, PASSWORD, αριθµούς λογαριασµών µέσω ηλεκτρονικού ταχυδροµείου ( ), ούτε µας στέλνει εµπιστευτικές πληροφορίες µέσω αυτού. Εάν παρατηρήσετε κάτι ύποπτο, ακυρώστε αµέσως τη συναλλαγή και αποµακρυνθείτε από το συγκεκριµένο ΑΤΜ. Ειδοποιήστε την τράπεζά σας το συντοµότερο δυνατόν, µόνο στα τηλέφωνα που αναγράφονται στην οθόνη του ΑΤΜ, και επιβεβαιωθείτε ότι η συναλλαγή ακυρώθηκε. Μην αφήνετε την απόδειξη συναλλαγής στο ΑΤΜ. Κρατάτε τις αποδείξεις, για να τις συγκρίνετε µε το µηνιαίο αντίγραφο του λογαριασµού σας. Αλλάζετε το ΡΙΝ σας ανά τακτά χρονικά διαστήµατα. Εχετε αυτή τη δυνατότητα µέσω της οθόνης του ΑΤΜ.

13

14 14 KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ xxx xxx 54,3% INFO των Ελλήνων χρησιµοποίησε το 2011 ηλεκτρονικό υπολογιστή ετών η µέση ηλικία των περισσότερων e-χρηστών (ποσοστό 29,8%) 35,1% η αύξηση στη χρήση ηλεκτρονικού υπολογιστή την τελευταία πενταετία 15,7% το ποσοστό των χρηστών ηλικίας ετών 24ωρη η πρόσβαση σε πληροφορίες λογαριασµών από το smartphone σας Τα... εναλλακτικά δίκτυα Η «µάχη» των ηλεκτρονικών γκισέ καλά κρατεί, µε τις τράπεζες να προσφέρουν στους πελάτες τους ολοένα και πιο πλήρη πακέτα υπηρεσιών e-banking, µε απώτερο στόχο τη µείωση του αριθµού των συναλλαγών που γίνονται στα κατά τόπους καταστήµατα Της ΑΓΓ. ΒΕΛΕΣΙΩΤΗ Μ παράζ νέων υπηρεσιών στα εναλλακτικά δίκτυα προσφέρουν η µία µετά την άλλη οι τράπεζες, σε µια προσπάθεια να διευρύνουν την γκάµα των πελατών τους, αλιεύοντάς τους µέσα από τη µεγάλη δεξαµενή των χρηστών του ιαδικτύου. Οπως προκύπτει, άλλωστε, από την έρευνα χρήσης τεχνολογιών πληροφόρησης και επικοινωνίας της Ελληνικής Στατιστικής Αρχής (ΕΛ.ΣΤΑΤ.), το ποσοστό των ατό- µων που χρησιµοποίησαν πέρυσι ηλεκτρονικό υπολογιστή ανέρχεται στο 54,3%, ενώ το 51,7% των Ελλήνων χρησιµοποίησε το ιαδίκτυο. Την τελευταία πενταετία ( ), µάλιστα, η αύξηση που παρατηρείται ανέρχεται σε 35,1% για χρήση ηλεκτρονικού υπολογιστή και σε 54,8% για πρόσβαση στο ιαδίκτυο. Αυτό εξηγείται από το γεγονός ότι, πλέον, οι χρήστες έχουν διευρυµένη πρόσβαση στο Ιντερνετ µέσα από το σπίτι, το γραφείο ή και τα Ιnternet cafés. Αναφορικά µε την ηλικία, οι περισσότεροι e-χρήστες (29,8%) ανήκουν στην ηλικιακή οµάδα ετών, ενώ σε ηλικίες ετών και ετών τα ποσοστά «αγγίζουν» το 15,7% και 7,1% αντίστοιχα. Το τελευταίο διάστηµα, ωστόσο, παρατηρείται µια αναστροφή της τάσης, αφού ακόµη και άτοµα µεγαλύτερης ηλικίας επιλέγουν τις υπηρεσίες ηλεκτρονικής τραπεζικής, γεγονός που αποδίδεται στη σταδιακή απεξάρτηση των Ελλήνων από τις όποιες φοβίες του παρελθόντος απέναντι σε αυτού του είδους τις συναλλαγές. Εκτός από τις ταµπλέτες, τους υπολογιστές και τα κινητά τηλέφωνα, οι τράπεζες προσανατολίζονται να επεκτείνουν τις υπηρεσίες του e-banking και µέσα από την τηλεόραση, η διείσδυση της οποίας δεν θα τις δυσκολέψει να «πουλήσουν» τα νέα δεδοµένα. Για να µπορέσει κάποιος να κάνει χρήση των υπηρεσιών e-banking σε κάποια τράπεζα, χρειάζεται, φυσικά, να έχει λογαριασµό στην τράπεζα αυτή. Για την ενεργοποίηση της υπηρεσίας απαιτείται η φυσική παρουσία του ενδιαφεροµένου στο υποκατάστηµα, ώστε να εξακριβωθούν τα στοιχεία του, να λάβει σχετικές οδηγίες και, σε κάποιες τράπεζες, να παραλάβει τη συσκευή security token. Η εν λόγω συσκευή αναπαράγει προσωπικούς µοναδικούς κωδικούς, η χρήση των οποίων απαιτείται τόσο για την είσοδο στην υπηρεσία e-banking όσο και για την εκτέλεση των τραπεζικών συναλλαγών. Εθνική Τράπεζα Eνα πλήρες πακέτο υπηρεσιών e-banking, τόσο για ιδιώτες όσο και για νοµικά πρόσωπα, προσφέρει στους πελάτες της η Εθνική Τράπεζα της Ελλάδος. Οι χρήστες των υπηρεσιών i-bank της Εθνικής µπορούν να ενηµερωθούν για υπόλοιπα και κινήσεις πιστωτικών καρτών, για τυχόν νέους προθεσµιακούς λογαριασµούς που λανσάρει η τράπεζα, για δόσεις δανείων, καθώς και έκδοση εµβασµάτων. Επίσης, δίνεται η δυνατότητα πληρωµής λογαριασµών ΕΚΟ, καθώς και εταιριών τηλεφωνίας, οργανισµών, λογαριασµών ασφαλείας, ΙΚΑ, ΦΠΑ κ.ο.κ. Τέλος, το i-bank Mobile Banking προσφέρει 24ωρη πρόσβαση σε πληροφορίες και συναλλαγές από το smartphone σας, υποστηρίζοντας συσκευή iphone, ipod touch, BlackBerry, Windows Mobile ή Symbian. Τράπεζα Πειραιώς Με στόχο τη διαρκή αναβάθµιση των προσφερόµενων υπηρεσιών της, η winbank, η ηλεκτρονική τραπεζική της Τράπεζας Πειραιώς, πρωτοπορεί στην ελληνική αγορά προσφέροντας καινοτόµες λύσεις, έτσι ώστε να µπορούν όλοι να «συνδέονται» µε την Τράπεζά τους από το σπίτι ή το γραφείο, µέρα ή νύχτα, εντός ή εκτός Ελλάδος, µέσω Internet, ΑΤΜ, σταθερού ή κινητού τηλεφώνου, µε ασφάλεια και ευκολία. Οι υπηρεσίες της ηλεκτρονικής τραπεζικής της Τράπεζας Πειραιώς έχουν διακριθεί πολλές φορές στην Ελλάδα και το εξωτερικό, χάρη στην καινοτοµία, στο πλήθος και το «βάθος» των επιλογών που προσφέρουν. Για την Τράπεζα Πειραιώς, όµως, η σηµαντικότερη επιβράβευση είναι η εµπιστοσύνη των πελατών της, οι οποίοι αυξάνονται και επιλέγουν σύγχρονες υπηρεσίες ηλεκτρονικής τραπεζικής όπως: winbank web banking [ Υπηρεσία για τραπεζικές & χρηµατιστηριακές συναλλαγές µέσω Ιnternet. Απευθύνεται τόσο σε ιδιώτες όσο και σε επιχειρήσεις. winbank mobile banking: Εκτέλεση τραπεζικών & χρηµατιστηριακών συναλλαγών µέσω κινητών τηλεφώνων. winbank sms banking: Επικοινωνία µε την Τράπεζα και εκτέλεση συναλλαγών µέσω SMS µηνυ- µάτων. winbank phone banking: Εκτέλεση τραπεζικών συναλλαγών µε ένα απλό τηλεφώνηµα στο οποιαδήποτε ώρα της ηµέρας. winbank alerts: Υπηρεσία τηλεειδοποιήσεων για άµεση ενηµέρωση τραπεζικών και χρηµατιστηριακών θεµάτων. winbank easypay: Ολοκληρωµένη πλατφόρµα πληρωµών και εισπράξεων µέσω Ιnternet στο µέσω µηχανηµάτων αυτόµατων συναλλαγών easypay και µέσω winbank easypay App. winbank paycenter: Υπηρεσία online πωλήσεων για επιχειρήσεις. winbank WEBUY & Πειραιώς Business Prepaid: Αϋλες προπληρωµένες κάρτες (χωρίς πλαστικό) αποκλειστικά για online αγορές µε ασφάλεια, για ιδιώτες και επιχειρήσεις. winbank Λεφτά στο Λεπτό: Αµεση αποστολή µετρητών & παραλαβή µετρητών, χωρίς κάρτα, από τα ATMs της Τράπεζας Πειραιώς. winbank Ανανέωση Χρόνου Οµιλίας: υνατότητα ανανέωσης χρόνου οµιλίας καρτοκινητών, µέσω των ηλεκτρονικών καναλιών εξυπηρέτησης. winbank Direct: Online κανάλι πώλησης τραπεζικών & ασφαλιστικών προϊόντων. winbank Apps: Εφαρµογές για smartphone κινητά (iphone& Android), winbank mobile App, winbank easypay App & winbank Λεφτά στο Λεπτό App. Η αρτιότητα στην υλοποίηση όλων των παραπάνω υπηρεσιών και το µεγάλο εύρος επιλογών και Ακόµη και άτοµα µεγαλύτερης ηλικίας επιλέγουν τις υπηρεσίες ηλεκτρονικής τραπεζικής, γεγονός που αποδίδεται στη σταδιακή απεξάρτηση των Ελλήνων από τις όποιες φοβίες του παρελθόντος απέναντι σε αυτού του είδους τις συναλλαγές

15 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ ,7% των Ελλήνων χρησιµοποίησε το ιαδίκτυο το ,8% η αύξηση στην πρόσβαση στο ιαδίκτυο το των τραπεζών δυνατοτήτων που προσφέρουν παρέχουν σε όλους απεριόριστη ελευθερία κινήσεων στις online τραπεζικές συναλλαγές: παρακολούθηση χαρτοφυλακίου, κινήσεις λογαριασµών και πιστωτικών καρτών, πληρωµές λογαριασµών, αµοιβαία κεφάλαια, ασφαλιστικά προϊόντα και πολλά ακόµα είναι µόλις ένα «κλικ» µακριά! Alpha Bank Tο Alpha Web Banking προσφέρει στους πελάτες ένα ευρύ φάσµα δυνατοτήτων, όπως η µεταφορά κεφαλαίων σε λογαριασµούς της ίδιας τράπεζας ή άλλων τραπεζών του εσωτερικού και του εξωτερικού, καθώς και η ενηµέρωση για κάθε κίνηση στους λογαριασµούς του χρήστη. Επίσης, παρέχεται η δυνατότητα πληρωµής ΦΠA, η πραγµατοποίηση πάγιων εντολών (π.χ. πληρω- µή ενοικίου), καθώς και πολλών ακόµη λογαριασµών (πιστωτικές κάρτες και δάνεια της τράπεζας, πιστωτικές κάρτες άλλων τραπεζών, λογαριασµοί σταθερής και κινητής τηλεφωνίας, καταβολή ασφάλιστρων, λογαριασµών η- µοσίου κ.λπ.). Ταυτόχρονα, οι συνδροµητές του Alpha Web Banking έχουν τη δυνατότητα, εφόσον το επιθυµούν, να κάνουν χρήση των υπηρεσιών Alphaphone Banking (τραπεζικές συναλλαγές µέσω σταθερού ή κινητού τηλεφώνου) και Alpha Mobile Banking (τραπεζικές συναλλαγές µέσω κινητού τηλεφώνου, που διαθέτει υποστήριξη υπηρεσιών WAP). Eurobank Τρεις σηµαντικές διακρίσεις κατέκτησε η Eurobank, στο πλαίσιο της απονοµής των βραβείων «evolution Awards 2012» για το ηλεκτρονικό επιχειρείν, που διοργάνωσε το Οικονοµικό Πανεπιστή- µιο Αθηνών. Οι υπηρεσίες e-banking της Eurobank απευθύνονται όχι µόνο σε ιδιώτες αλλά και σε επαγγελ- µατίες και επιχειρήσεις. Οι χρήστες µπορούν να ενηµερώνονται για υπόλοιπα και κινήσεις λογαριασµών και να πραγµατοποιούν µεταφορά κεφαλαίων, εξόφληση καρτών, ΦΠA και λογαριασµών. H τράπεζα έχει, επίσης, δηµιουργήσει και µία υπηρεσία ηλεκτρονικής τραπεζικής µέσω κινητού τηλεφώνου (m-βanking), που παρέχει ένα πλήρες πακέτο υπηρεσιών ηλεκτρονικής τραπεζικής για τους χρήστες της κινητής τηλεφωνίας, ανεξαρτήτως δικτύου σύνδεσης ή συσκευής. Η εφαρµογή είναι διαθέσιµη για smartphone µε λειτουργικό iphone, Blackberry, Android ή Symbian. Εµπορική Τράπεζα Ανταποκρινόµενη στις σύγχρονες ανάγκες και τις απαιτήσεις της πελατείας της για βελτίωση των παρεχόµενων υπηρεσιών µέσω των εναλλακτικών δικτύων της, η Εµπορική Τράπεζα προχώρησε στην αναβάθµιση της υπηρεσίας Emporiki e-banking. Οι νέες δυνατότητες περιλαµβάνουν την αποστολή εµβασµάτων σε άλλες τράπεζες εντός Ελλάδας, την πληρωµή λογαριασµών OTE, την πληρωµή φόρου εισοδήµατος για φυσικά πρόσωπα, τη δυνατότητα παραλαβής κωδικού πρόσβασης στην υπηρεσία από ATMs κ.λπ. Παράλληλα, η Εµπορική ανέπτυξε µια εφαρµογή για κινητά τηλέφωνα, η οποία παρέχει εύκολα, γρήγορα και µε ασφάλεια ένα ευρύ φάσµα τραπεζικών υπηρεσιών, όπως διενέργεια συναλλαγών, ενηµέρωση για προϊόντα και άµεση επικοινωνία µε την τράπεζα. Marfin Egnatia Bank Με την υπηρεσία e-banking της Marfin δίνεται στους χρήστες η δυνατότητα για αυτόµατη µεταφορά χρηµατικών ποσών εντός Marfin, αλλά και σε λογαριασµούς τρίτων στην Ελλάδα και το εξωτερικό, πληρωµές ηµοσίου, ΦΠΑ, ΙΚΑ, OAEE, Φόρου Εισοδήµατος και Τελών Κυκλοφορίας, λογαριασµών ΕΚΟ, ΕΗ, ΟΤΕ, ΕΥ ΑΠ, κινητής και σταθερής τηλεφωνίας και άλλων οργανισµών σε πραγ- µατικό χρόνο εκτέλεσης, µεµονω- µένες συναλλαγές, που αφορούν συγκεκριµένη πληρωµή, ή επαναλαµβανόµενων συναλλαγών (πάγιες/περιοδικές πληρωµές) και ειδοποιήσεις στο κινητό τηλέφωνο µέσω SMS ή στον υπολογιστή µέσω κάθε φορά που οι συναλλαγές πραγµατοποιούνται µε επιτυχία ή δεν εκτελούνται από την τράπεζα για οποιονδήποτε λόγο. TBank Τη δυνατότητα πραγµατοποίησης τραπεζικών και χρηµατιστηριακών συναλλαγών παρέχει στους πελάτες της η TBank, µέσω των υπηρεσιών TeBanking και TeTrading αντίστοιχα. Οι εγγεγραµµένοι χρήστες των υπηρεσιών µπορούν, µεταξύ άλλων, να ενηµερώνονται για το υπόλοιπο και την κίνηση των λογαριασµών τους, να πραγµατοποιούν online µεταφορές χρηµάτων και αποστολές εµβασµάτων και να πληρώνουν λογαριασµούς και πιστωτικές κάρτες. Επιπλέον, έχουν τη δυνατότητα να ενηµερώνονται για τις τρέχουσες τιµές όλων των µετοχών του X.A. Στο µεταξύ, η TBank, λαµβάνοντας υπόψη τις σύγχρονες απαιτήσεις για ασφαλείς και απλές συναλλαγές µέσω ιαδικτύου, υιοθετεί τη χρήση της συσκευής VIP-token. Εκτός από τις ταµπλέτες, τους υπολογιστές και τα κινητά τηλέφωνα, οι τράπεζες προσανατολίζονται να επεκτείνουν τις υπηρεσίες του e-banking και µέσα από την τηλεόραση Τράπεζα Κύπρου H υπηρεσία Internet banking της Τράπεζας Κύπρου, εκτός των υπηρεσιών πληροφοριών, κινήσεων, µεταφορών, πληρωµών κ.λπ., διαθέτει και µια σειρά επιπρόσθετων σηµαντικών δυνατοτήτων, όπως ο ορισµός supervisor, η εξουσιοδότηση τρίτου προσώπου που λειτουργεί για λογαριασµό του πελάτη και η έκδοση επιπλέον κωδικού για µεγάλα ποσά. Οσον αφορά στη νέα εφαρµογή Mobile της Τράπεζας Κύπρου, αυτή διατίθεται σε όλους τους κατόχους smart συσκευών µε λογισµικό ios (iphone, ipad, ipod touch) και Android. Οι συναλλαγές σας, µεταξύ άλλων, διασφαλίζονται µε την απόκτηση και τη χρήση µιας συσκευής Digipass, η οποία είναι υποχρεωτική για όλες τις µεταφορές σε τρίτους, ανεξαρτήτως ποσού, και για όλες τις υπηρεσίες Internet, Phone & Mobile Banking. Citibank Οι χρήστες της υπηρεσίας Citibank Online, εκτός από τις δυνατότητες µεταφοράς χρηµάτων, πληρωµής πιστωτικών καρτών και δανείων, µπορούν πλέον να πληρώνουν τους προσωπικούς τους λογαριασµούς αυθηµερόν ή σε προκαθορισµένη µελλοντική ηµεροµηνία και να δίνουν πάγιες εντολές για αυτόµατη µηνιαία ή τακτική πληρωµή άλλων λογαριασµών (όπως ενοίκιο και ασφάλιστρα). Παράλληλα, µε τις εφαρµογές Citi Mobile, που είναι ειδικά σχεδιασµένες για iphone, BlackΒerry ή συσκευές Android, οι πελάτες µπορούν να ελέγχουν τα υπόλοιπα των λογαριασµών τους, να πληρώνουν λογαριασµούς ή να µεταφέρουν χρήµατα, απολαµβάνοντας την καλύτερη δυνατή εµπειρία χρήσης. Η υπηρεσία Citi Mobile δεν αποθηκεύει πληροφορίες των λογαριασµών σας στη συσκευή του τηλεφώνου, οπότε οι λογαριασµοί σας είναι ασφαλείς, σε περίπτωση που χάσετε ή σας κλέψουν το κινητό σας τηλέφωνο.

16

17

18 18 KYΡIAKH 15 ΙΟΥΛΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Αγορές 20,07% οι απώλειες των τραπεζών από τις αρχές του έτους 7,6% ο κινεζικός ρυθµός ανάπτυξης το β τρίµηνο 17,83 εκατ. ο τζίρος της Παρασκευής, ο χαµηλότερος το τελευταίο τρίµηνο 620 µονάδες η κρίσιµη αντίσταση για το Χ.Α. Σ τον αστερισµό των αποκρατικοποιήσεων και της εξειδίκευσης των µέτρων ύψους 11,5 δισ. κινήθηκε το Χρηµατιστήριο Αθηνών την περασµένη εβδοµάδα. Για τους στατιστικολόγους, ο Γενικός είκτης κατέγραψε εβδοµαδιαίες απώλειες 2,67% µε τον τραπεζικό να υποχωρεί κατά 6,28%, ενώ από την αρχή του έτους οι απώλειες διαµορφώνονται στο 8,62% και 20,07% αντίστοιχα. «Η αναστολή των διαδικασιών ταχύτερης προώθησης των εξαγγελθέντων αποκρατικοποιήσεων αποτέλεσε την κύρια αφορµή διόρθωσης της αγοράς µετά από τέσσερις συνεχόµενες ανοδικές εβδοµάδες» σχολιάζει στο εβδοµαδιαίο δελτίο της η Beta Securities. Η χρηµατιστηριακή σηµειώνει µεταξύ άλλων ότι η συναλλακτική δραστηριότητα «παραπέµπει σε ρυθµούς διακοπών», ότι «οι πολιτικές εξελίξεις δεν δείχνουν ικανές να δηµιουργήσουν ερείσµατα µεγάλων κινήσεων στη χρηµατιστηριακή αγορά» και ότι «οι όποιες αφορ- µές ενεργοποίησης αναζητούνται πλέον από το εξωτερικό αλλά και στη διαµόρφωση των µέτρων που θα αφορούν την περίοδο και τα οποία θα τεθούν υπό την αξιολόγηση της Τρόικας». Πέραν όµως των εξελίξεων ή καλύτερα των καθυστερήσεων στο εσωτερικό µέτωπο, είχαµε και εισαγόµενη αρνητική ειδησεογραφία. Παίρνοντας τα πράγµατα µε τη σειρά, ο οίκος αξιολόγησης Moody s υποβάθµισε την πιστοληπτική ικανότητα της Ιταλίας κατά δύο βαθµίδες από «Α3» σε «Baa2», προκαλώντας νευρικότητα στο ενιαίο κοινό νόµισµα, ενώ ο κινεζικός ρυθµός ανάπτυξης επιβραδύνθηκε στο 7,6% κατά το β τρίµηνο. Πρόκειται µάλιστα για το χαµηλότερο ρυθµό ανάπτυξης από το 2009, που διαµορφώνεται µετά από 6 διαδοχικά τρίµηνα επιβράδυνσης για την κινεζική οικονοµία! Είχαν Ιούλ. Οκτ. Απρ. Ιούλ. Οκτ. Iαν. Aπρ. Ιούλ «Θερινή ραστώνη» στο Χρηµατιστήριο Αθηνών Οι φόβοι για νέες καθυστερήσεις στην προώθηση των διαρθρωτικών αλλαγών στην Ελλάδα και η εισαγόµενη αρνητική ειδησεογραφία για Ισπανία, Ιταλία και Κίνα ανέκοψαν τη µετεκλογική ανοδική τάση στην εγχώρια αγορά προηγηθεί την περασµένη εβδοµάδα οι δηλώσεις της επικεφαλής του ΝΤ, Κριστίν Λαγκάρντ, σύµφωνα µε τις οποίες το ιεθνές Νοµισµατικό Ταµείο επρόκειτο να αναθεωρήσει προς τα κάτω τις εκτιµήσεις του για την παγκόσµια οικονοµική ανάπτυξη το Η προοπτική σε ό,τι αφορά την παγκόσµια ανάπτυξη «έχει γίνει πιο ανησυχητική τους τελευταίους µήνες», είχε επισηµάνει η Κριστίν Λαγκάρντ. Ελληνική θυσία Την ίδια ώρα, η ολλανδόφωνη εφη- µερίδα του Βελγίου «De Morgen», σε άρθρο της µε τίτλο «Η ελληνική Γενικός Δείκτης Χ.Α. θυσία», αναφέρει πως στους διαδρόµους των Βρυξελλών συζητείται πλέον έντονα το ενδεχόµενο να αφεθεί η Ελλάδα στην τύχη της ώστε να σωθεί η ευρωζώνη. Ωστόσο, όπως επισηµαίνει η εφηµερίδα, το επικρατέστερο σενάριο στην παρούσα φάση είναι να τεθεί η Ελλάδα υπό ευρωπαϊκή κηδεµονία µέχρι και τις γερµανικές εκλογές, οι οποίες είναι προγραµµατισµένες για του χρόνου. Και αυτό επειδή κρίνεται ότι το κόστος µιας ελληνικής εξόδου από την ευρωζώνη θα είναι µέχρι τότε απαγορευτικό για τη Γερµανία. Αποδεικνύεται λοιπόν ότι το κλίµα διεθνώς επιδεινώνε- 688,87 ΚΜΟ , Στους διαδρόµους των Βρυξελλών συζητείται πλέον έντονα το ενδεχόµενο να αφεθεί η Ελλάδα στην τύχη της ώστε να σωθεί η ευρωζώνη Του ΚΩΣΤΑ ΒΟΥΚΟΛΑ kvoukolas@e-typos.com ται συνεχώς για την Ελλάδα, κάτι άλλωστε που αποτυπώθηκε στο πρόσφατο Εurogroup. Πιθανή δε καθυστέρηση στην εκταµίευση της επόµενης δόσης από την Τρόικα -κάτι που µάλλον θα αποφασιστεί στο Eurogroup της 20ής Ιουλίου- µπορεί να δηµιουργήσει ασφυξία στα δηµόσια ταµεία, που σηµαίνει ότι οριακά θα πληρωθούν τα οµόλογα του Αυγούστου, µε τη συµβολή εκδόσεων εντόκων γραµµατίων, που ανεβάζουν όµως τους συνολικούς τόκους για τη χώρα. Ολα τα παραπάνω λαµβάνουν υπόψη τους οι ξένοι επενδυτές και στην πλειοψηφία τους απέχουν από την ελληνική αγορά τη στιγµή που οι δείκτες συγκρατούνται από εγχώριους «παίκτες». Επιστρέφοντας στο ταµπλό του Χ.Α., η Merit Χρηµατιστηριακή έχει εντοπίσει από την περασµένη κιόλας εβδοµάδα σηµάδια κόπωσης στην ανοδική κίνηση, αφού ακό- µα και την ηµέρα που ο Γ.. έφτασε τις 662 µονάδες, αυτό έγινε µε την Coca Cola 3E να καταγράφει υψηλό 11 µηνών στα 15,79 ευρώ. Ο απώτερος στόχος των 690 µονάδων που συµπίπτουν πλέον µε τον ΚΜΟ των 200 ηµερών, όπου και η ανοδική τάση γίνεται µακροπρόθεσµη, φαντάζει δύσκολος αφού ορισµένες µετοχές που έχουν στηρίξει αυτήν την άνοδο δείχνουν σηµάδια κόπωσης στις τελευταίες συνεδριάσεις. Αρκετά από τα χαρτιά που πρωταγωνίστησαν τελευταία έχουν εµπλακεί ή αναµένεται να εµπλακούν σε σενάρια αποκρατικοποιήσεων για τις οποίες η κυβέρνηση έχει δεσµευθεί ότι θα προχωρήσει άµεσα. Μάλιστα, δεν αποκλείεται να υπάρξει και συνέχεια στην κίνηση των συγκεκριµένων µετοχών αφού από άποψη θεµελιωδών µεγεθών είναι υποτιµηµένες κατά γενική οµολογία. Φτάνει όµως οι εξαγγελίες να περάσουν στην πράξη, αφού ως τώρα το ΤΑΙΠΕ έχει συγκεντρώσει ένα εξαιρετικά µικρό ποσό. TOP 10 BOTTOM 10 ΙΕΘΝΗ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΝΟΜΙΣΜΑΤΑ Μετοχή Κλείσ. ιαφ. % ΒΙΟΤΕΡ 0,136 56,32 ΝΕΛ 0,052 36,84 ΜΠΟΥΤΑΡΗΣ 0,110 35,80 ΜΟΤΟ ΥΝΑΜΙΚΗ 0,310 23,51 SATO AE 0,134 20,72 ΤΗΛΕΤΥΠΟΣ 0,160 20,30 ΒΑΡΒΑΡΕΣΟΣ 0,300 20,00 ΜΑΡΑΚ ΗΛΕΚΤΡΟΝ. 0,276 20,00 LAMDA DEVELOP. 2,11 19,89 ΚΕΚΡΟΨ 3,65 17,36 Μετοχή Κλείσ. ιαφ. % ΠΗΓΑΣΟΣ ΕΚ ΟΤ. 0,410-59,00 ΣΙ ΜΑ 0,508-34,87 NUTRIART 0,035-33,96 CPI 0,203-24,81 MEDICON ΕΛΛΑΣ 0,748-23,20 ΧΑΪ ΕΜΕΝΟΣ 0,566-18,79 ΚΛΟΥΚΙΝΑΣ-ΛΑΠ. 0,290-17,14 ΚΕΡΑΜΕΙΑ-ΑΛΛΑΤ. 0,200-16,67 ΓΕΚΕ 4,62-16,15 ΚΥΡΙΑΚΟΥΛΗΣ 0,405-15,27 ΕΙΚΤΗΣ ΤΙΜΗ ΕΒ. ΜΕΤΑΒ. % ΜΕΤΑΒ. ΑΠΟ 1/1 % P/E P/B DOW JONES 12721,01-0, , ,87 2,66 S&P ,72-0, , ,61 2,13 NASDAQ 2893,94-1, , ,03 3,00 EURO STOXX ,24 0, , ,67 1,03 FTSE ,64 0, , ,98 1,61 DAX 6537,05 1, , ,07 1,23 CAC ,36 0, , ,44 1,03 NIKKEI ,12-3, , ,90 1,38 HANG SENG 19092,63-3, , ,30 1,33 ΙΣΟΤΙΜΙΑ ΑΓΟΡΑ ΠΩΛΗΣΗ ΕΥΡΩ/ ΟΛΑΡΙΟ 1,2237 1,2237 ΕΥΡΩ/ΓΕΝ 96,93 96,94 ΕΥΡΩ/ΣΤΕΡΛΙΝΑ 0, ,78715 ΕΥΡΩ/ΕΛΒΕΤΙΚΟ ΦΡ. 1, ,20092 ΟΛΑΡΙΟ/ΓΕΝ 79,21 79,22 ΟΛΑΡΙΟ/ΣΤΕΡΛΙΝΑ 0,6432 0,6432 ΟΛΑΡΙΟ/ΕΛΒΕΤΙΚΟ ΦΡ. 0,9813 0,9814 ΣΤΕΡΛΙΝΑ/ΓΕΝ 123, ,173 ΣΤΕΡΛΙΝΑ/ΕΛΒΕΤ. ΦΡ. 1,5255 1,5259 ΕΛΒΕΤΙΚΟ ΦΡΑΓΚΟ/ΓΕΝ 80,713 80,736

19 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ kyρiakh 15 ΙΟΥλΙΟΥ ΦήμεςVS αλήθεια ΦΗΜΗ: Εντονο είναι το «φλερτ» της Πειραιώς με την Aγροτική. ΑΛΗΘΕΙΑ: Το ζήτημα της αντιμετώπισης των κεφαλαιακών αναγκών της ΑΤΕ θα έχει ξεκαθαρίσει μέχρι το τέλος της επόμενης εβδομάδας επισημαίνουν έμπειρα τραπεζικά στελέχη σημειώνοντας παράλληλα πως το «καλό» κομμάτι της Αγροτικής είναι πολύ πιθανό να καταλήξει στην αγκαλιά ενός εγχώριου χρηματοπιστωτικού ιδρύματος. Σύμφωνα με όσα αναφέρουν οι ίδιοι, η Τράπεζα Πειραιώς έχει εκφράσει μέχρι στιγμής το ισχυρότερο ενδιαφέρον για την απόκτηση της Μιχάλης Σάλλας ΑΤΕ, ενώ το «γάμο» μεταξύ των δύο τραπεζών «βλέπει» με καλό μάτι και η Τρόικα. Υπενθυμίζεται ότι τον Ιούλιο του 2010 η Τράπεζα Πειραιώς υπέβαλε πρόταση για την απόκτηση της Αγροτικής Τράπεζας και του Ταχυδρομικού Ταμιευτηρίου έναντι 701 εκατ. ευρώ, πρόταση που δεν έγινε αποδεκτή. Αλλα πάλι τραπεζικά τζάκια θεωρούν ως πιθανότερο σενάριο το τριπλό deal ανάμεσα σε Eurobank, Πειραιώς και Εμπορική, σημειώνοντας πως μόνο τυχαία δεν πρέπει να θεωρείται η πρόσφατη συνάντηση του CEO της Eurobank, Νίκου Νανόπουλου, με το γνωστό επιχειρηματία και μέτοχο της Τράπεζας Πειραιώς, Κωνσταντίνο Αγγελόπουλο, στην Κηφισιά. ΦΗΜΗ: Ξένοι όμιλοι ρίχνονται στη μάχη για τη διεκδίκηση των ΟΛΠ και ΟΛΘ. ΑΛΗΘΕΙΑ: Υψηλόβαθμο στέλεχος της Hutchinson από το Χονγκ Κονγκ βρέθηκε στη Θεσσαλονίκη πριν από μερικές ημέρες πραγματοποιώντας σειρά επαφών με παραγωγικούς φορείς της Θεσσαλονίκης για τον ΟΛΘ, ενώ η έλευσή του συνέπεσε με τις συναντήσεις του υπουργού Ναυτιλίας και Αιγαίου, κ. Μουσουρούλη, τόσο με τον επικεφαλής του ΤΑΙΠΕΔ όσο και με τον Χορστ Ράιχενμπαχ. Σημειώνεται ότι οι κ.κ. Μουσουρούλης και Ράιχενμπαχ είχαν πολύ καλή σχέση στην επί χρόνια συνεργασία τους στην Ευρωπαϊκή Κωνσταντίνος Μουσουρούλης Επιτροπή. Επιπλέον, την εβδομάδα που μας πέρασε, ο υπουργός Ναυτιλίας είχε συνάντηση με τον πρέσβη της Κίνας στην Αθήνα, συζητώντας, σύμφωνα με πληροφορίες, το ενδιαφέρον των Κινέζων της Cosco σε σχέση με το νέο πρόγραμμα παραχωρήσεων λιμενικών δραστηριοτήτων του ΟΛΠ και του ΟΛΘ που θα οριστικοποιηθεί τον Σεπτέμβριο. ΦΗΜΗ: Μείωση του χρέους κατά 175 δισ. με 20 δισ. ιδιωτικοποιήσεις. ΑΛΗΘΕΙΑ: Ο Ευάγγελος Μυτιληναίος, πρόεδρος του ομίλου Μυτιληναί- Σοφία Σοφοκλέους Του ΚΩΣΤΑ ΒΟΥΚΟΛΑ Ευάγγελος Μυτιληναίος ου, υποστηρίζει ότι με αποκρατικοποιήσεις αξίας 20 δισ. ευρώ το ελληνικό χρέος θα μπορούσε να μειωθεί κατά 175 δισ. ευρώ, δημιουργώντας έτσι πολλαπλασιαστικά οφέλη ικανά να οδηγήσουν τη χώρα ξανά στις αγορές σύντομα. Μάλιστα, πληροφορίες αναφέρουν ότι το ζήτημα αυτό απασχολεί την κυβέρνηση, η οποία μελετά την εφαρμογή αυτής της ιδέας υπό την επίβλεψη του Οργανισμού Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους (ΟΔΔΗΧ). Πιο συγκεκριμένα, ο κ. Μυτιληναίος σε επιστολή του στο reporter.gr αναφέρει πως το Μνημόνιο δεν απαγορεύει την επαναγορά κρατικού χρέους (ομολόγων) με χρήματα που προέρχονται από πωλήσεις δημόσιας περιουσίας (ιδιωτικοποιήσεις), ενώ, εάν ένα τέτοιο εγχείρημα στεφόταν με επιτυχία, δεν υπάρχει καμία αμφιβολία ότι οι Ευρωπαίοι (όχι το ΔΝΤ) θα αποδέχονταν τα 50 δισ. της ανακεφαλαιοποίησης των τραπεζών να κατευθυνθούν κατευθείαν στο τραπεζικό σύστημα και όχι μέσω του δημόσιου χρέους. Εν κατακλείδι, ιδιωτικοποιήσεις ύψους 20 δισ. θα μπορούσαν να: 1) σβήσουν χρέος 100 δισ., 2) να «οδηγήσουν» τα 50 δισ. του κόστους της τραπεζικής ανακεφαλαιοποίησης εκτός δημόσιου χρέους και 3) να αφαιρέσουν περίπου 25 δισ. από το χρέος μέσω του «κουρέματος» (και) των ομολόγων της ΕΚΤ. Ασανσέρ Νεώριον: Η θυγατρική του ομίλου (Ναυπηγεία Ελευσίνας) ήρθε σε συμφωνία με την πλειονότητα των πιστωτών της στο πλαίσιο του άρθρου 99. Ετσι, η εταιρία συνεχίζει κανονικά τις εργασίες της στον τομέα των εμπορικών πλοίων, ενώ το αμέσως προσεχές διάστημα θα επιδιωχθεί συμφωνία με το υπουργείο Αμυνας για την επανέναρξη των εργασιών για την αποπεράτωση των εν εξελίξει προγραμμάτων ναυπήγησης πολεμικών πλοίων. Jumbo: H εισηγμένη ανακοίνωσε ότι οι ετήσιες πωλήσεις διατηρήθηκαν σταθερές, επιβεβαιώνοντας τους στόχους που είχε θέσει. Πιο συγκεκριμένα, για την οικονομική χρήση Ιούλιος 2011-Ιούνιος 2012 οι πωλήσεις αυξήθηκαν στα 494,29 εκατ. (+0,88%), καθώς η λειτουργία 6 νέων καταστημάτων στην Ελλάδα και το εξωτερικό τη βοήθησε να αντιμετωπίσει την κρίση. Η Jumbo, με δίκτυο 58 καταστημάτων στην Ελλάδα, στη Βουλγαρία και την Κύπρο, ανακοίνωσε επίσης ότι στη γενική συνέλευση των μετόχων στις 25 Ιουλίου θα προτείνει την επιστροφή κεφαλαίου ύψους 0,21 ευρώ ανά μετοχή. ΟΤΕ: Κέρδη της τάξης του 76% καταγράφει η μετοχή από τον Ιούνιο μέχρι σήμερα καθώς η άρση της πολιτικής αβεβαιότητας στην Ελλάδα και οι επίμονες προσπάθειες της διοίκησης για εξορθολογισμό του λειτουργικού κόστους και ενίσχυση της ρευστότητας αξιολογούνται θετικά από την αγορά. Μυτιληναίος: Η IBG Research εκτιμά ότι ο όμιλος βρίσκεται σε ευνοϊκή θέση να εκμεταλλευθεί τις αναμενόμενες αλλαγές στην αγορά ενέργειας. Υπογραμμίζει δε ότι πρόκειται για τον ισχυρότερο ανεξάρτητο παραγωγό ενέργειας με εγκατεστημένη ισχύ MW, ενώ διατηρεί τη σύσταση αγοράς με τιμή-στόχο τα 4 ευρώ. Η Ιταλία και, ακολούθως, η Ιρλανδία θα είχαν τους περισσότερους λόγους να αποχωρήσουν από την ευρωζώνη από ό,τι η Ελλάδα, σύμφωνα με την Bank of America Merrill Lynch, η οποία υπενθυμίζει τον κίνδυνο οικειοθελούς αποχώρησης από το κοινό νόμισμα. Η Γερμανία από την πλευρά της θα είχε τεράστια κίνητρα να στηρίξει την Ιταλία ώστε να την κρατήσει εντός ευρώ, όμως, λόγω του μεγέθους της ιταλικής οικονομίας, δεν θα μπορούσε να κάνει πολλά. Επειδή το γερμανικό «αντίδωρο» στην Ιταλία για παραμονή στο ευρώ θα ήταν ακριβότερο και οι Ιταλοί θα δέχονταν πιο δύσκολα τους όρους που θα το συνόδευαν, η Ιταλία θεωρείται ότι έχει περισσότερα κίνητρα για αποχώρηση από ό,τι η Ελλάδα. Σημειώνεται πως ο οίκος αξιολόγησης Moody s υποβάθμισε την Πέμπτη την πιστοληπτική ικανότητα της Ιταλίας κατά δύο βαθμίδες από «Α3» σε «Baa2», διατηρώντας τις αρνητικές προοπτικές, λόγω της κατάστασης στην ευρωζώνη και τη «μόλυνση» από την Ισπανία και την Ελλάδα. «Η Ιταλία είναι πιο πιθανό να βιώσει μια απότομη αύξηση του κόστους χρηματοδότησης ή να χάσει την πρόσβαση στις αγορές κεφαλαίων, λόγω της εύθραυστης εμπιστοσύνης των αγορών και του κινδύνου μόλυνσης από την Ελλάδα και την Ισπανία», αναφέρει σε ανακοίνωσή της η Moody s, που θεωρεί ότι οι βραχυπρόθεσμες οικονομικές προοπτικές της Ιταλίας έχουν «επιδεινωθεί». Σύμφωνα με τη Moody s, οι γενικότερες συνθήκες όπως π.χ. η «αύξηση της ανεργίας, εμποδίζουν την Ιταλία να εκπληρώσει τους στόχους της για μείωση των ελλειμμάτων που δημιουργούν τον κίνδυνο η χώρα να μην μπορεί πλέον να «τύχει χρηματοδότησης από τις χρηματοπιστωτικές αγορές». Από τις πιο απαισιόδοξες δηλώσεις των τελευταίων χρόνων έκανε ο επενδυτικός γκουρού Γουόρεν Μπάφετ, δηλώνοντας στο CNBC ότι η οικονομική κατάσταση έχει επιδεινωθεί στις Ηνωμένες Πολιτείες τις τελευταίες έξι εβδομάδες. Αναφορικά με την Ευρώπη, ο «μάγος της Ομάχα» σημείωσε πως δεν γνωρίζει αν θα υπάρχει το ευρώ σε 10 χρόνια καθώς, όπως χαρακτηριστικά ανέφερε, τα πράγματα αρχίζουν να ξεφεύγουν αρκετά γρήγορα στην Ευρώπη. Η Crédit Agricole θεωρεί απλώς ζήτημα μερικών ημερών ή το πολύ εβδομάδων την υποχώρηση του ευρώ στο επίπεδο του 1,20 δολαρίων, στον απόηχο και της πρόσφατης μείωσης των επιτοκίων της ΕΚΤ. Από την πλευρά της η Deutsche Bank προειδοποιεί πως η μείωση των επιτοκίων της ΕΚΤ θα έχει εξαιρετικά αρνητικό αντίκτυπο στο ενιαίο νόμισμα και αυτό για δύο λόγους: Πρώτον, η κίνηση της ΕΚΤ σηματοδοτεί πως αυξάνονται οι προκαταλήψεις και οι απαισιόδοξες τάσεις (bearish) για την πορεία της ευρωζώνης και, δεύτερον, η κίνηση της ΕΚΤ καθιστά το ευρώ funding currency για το εμπόριο. Μικρή πρόοδο στην ελληνική οικονομία βλέπει η Goldman Sachs, λέγοντας πως το καλό οικονομικό κλίμα οφείλεται, κατά κύριο λόγο, στις διαρθρωτικές αλλαγές που έχουν ήδη γίνει, όπως η μείωση κατά 30% του εργατικού κόστους σε σχέση με την υπόλοιπη Ευρώπη από το Οι οικονομολόγοι της Goldman διευκρινίζουν ότι, παρά τη δυσπιστία που υπάρχει στη χώρα λόγω κρίσης, η εξαγωγή των αγαθών έχει διψήφια αύξηση, πράγμα που θεωρεί ένδειξη ανάκτησης της ανταγωνιστικότητας της οικονομίας.

20 20 kyρiakh 15 ΙΟΥλΙΟΥ 2012 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Ονομα Μετοχής Σύμβολο Αξία Εβδ.% Υψηλ. Εβδ. Χαμηλ. Εβδ. Μέγιστη 52ε Ελάχιστη 52ε Μετοχές (εκατ.) Κεφαλαιοποίηση (εκατ.) ΚΜΟ 30 ΚΜΟ 200 P/E P/B Σύνολο Δανείων Σύνολο Καθαρής Θέσης Μέρισμα Μερισματική Απόδοση Kύρια Αγορά A.S. COMPANY (ΚΟ) ΑΣΚΟ 0, ,245 0,21 0,37 0,185 21,88 5,36 0,256 0,262 8,97 0,28 3,87 18,85 ALPHA ΒΑΝΚ (ΚΟ) ΑΛΦΑ 1,13-5,83 1,24 1,04 3,62 0, ,27 603,72 1,083 1,008 0, , ,47 ALSINCO (KO) ΑΛΣΙΝ 0,3 0 0,637 0,162 5,03 1,51 0,3 0,332 1,35 5,18 1,12 ATTICA BANK Α.Τ.Ε. (ΚΟ) ΑΤΤ 0,263-1,13 0,268 0,24 0,8 0, ,89 64,4 0,241 0,256 0,47 924,67 239,66 AUDIOVISUAL (ΚΟ) ΑΒΕ 0,069-2,82 0,069 0,063 0,424 0,06 45,46 3,14 0,086 0,146 0,1 111,93 36,28 AUTOHELLAS (ΚΟ) ΟΤΟΕΛ 1,16-10,77 1,3 1,08 1,58 0,8 36,36 42,18 1,075 1,153 4,99 0,3 237,81 139,05 0,15 12,82 AVENIR Α.Ε. (ΚΟ) ΑΒΕΝΙΡ 0,059-3,28 0,062 0,051 0,28 0, ,42 6,22 0,051 0,084 0,38 9,12 16,24 AXON ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) ΑΧΟΝ 0,084-1,18 0,084 0,066 0,41 0,056 20,26 1,7 0,083 0, ,52 30,2 BYTE COMPUTER (ΚΟ) ΒΥΤΕ 0,386-3,26 0,407 0,368 0,56 0,182 15,82 6,1 0,396 0,334 0,37 6,38 16,36 CENTRIC ΠΟΛΥΜΕΣΑ (ΚΟ) ΣΕΝΤΡ 0,155 5,44 0,159 0,132 0,35 0,08 101,12 15,67 0,129 0,157 0,36 1,65 43,59 COCA - COLA ΤΡΙΑ ΕΨΙΛΟΝ (ΚΟ) ΕΕΕΚ 14,26-4,93 15,42 14,06 19,19 10,81 366, ,97 13,642 13,523 20,92 1,8 2245,8 2926,9 CPI (ΚΟ) ΣΠΙ 0,203-24,81 0,25 0,203 0,39 0,128 9,91 2,01 0,265 0,285 0,6 3,89 3,36 CYCLON ΕΛΛΑΣ (ΚO) ΣΑΙΚΛ 0,368-2,9 0,378 0,301 0,55 0,184 26,66 9,81 0,302 0,328 0,32 44,17 30,68 CYPRUS POPULAR BANK (ΚΟ) ΛΑΙΚΗ 0,08-2,44 0,085 0,079 0,62 0, ,11 128,89 0,084 0, ,2 600,56 DIONIC (ΚΟ) ΔΙΟΝ 0,145-11,04 0,175 0,138 1,53 0,068 31,49 4,57 0,126 0,557 0,44 45,42 21,96 EUROBANK EFG (ΚΟ) ΕΥΡΩΒ 0,643-10,07 0,732 0,606 3,21 0, ,95 355,55 0,618 0, EUROBANK PROPERTIES ΑΕΕΑΠ (ΚΟ) ΕΥΠΡΟ 4,1 2,5 4,2 3,88 5,7 2, ,1 3,38 3,757 45,56 0,37 86,93 665,6 0,41 10,19 EURODRIP (ΚO) ΕΔΡΙΠ 1,07 1,9 1,13 1,05 1,18 0,558 44,45 47,56 0,889 0,753 23,28 0,96 46,02 50,54 EUROMEDICA (KO) ΕΥΡΟΜ 0,47 2,17 0,47 0,46 0,74 0,24 21,82 10,26 0,429 0,4 0,75 364,2 76,05 F.G. EUROPE (ΚO) ΕΦΤΖΙ 0,52 0,19 0,52 0,441 0,6 0,287 52,8 27,46 0,48 0,451 5,48 0,83 93,04 54,87 FLEXOPACK (ΚΟ) ΦΛΕΞΟ 1,5-12,79 1,88 1,39 8,8 0,912 11,72 17,58 1,744 6,368 5,97 0,43 9,37 41,31 FORTHNET (ΚΟ) ΦΟΡΘ 0,092-13,21 0,104 0,088 0,5 0, ,43 14,3 0,094 0,123 0,28 462,33 54,52 FOURLIS ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (KΟ) ΦΡΛΚ 0,951-9,43 1,09 0,9 4,19 0,632 50,99 48,49 0,896 1,658 0,27 203,78 182,52 FRIGOGLASS (KO) ΦΡΙΓΟ 4-3,85 4,26 3,86 7,582 2,6 50,52 202,07 3,745 4,216 11,03 1,41 363,2 177,98 INFORM ΛΥΚΟΣ Π. (ΚΟ) ΛΥΚ 0,84-1,18 0,88 0,8 1,05 0,6 20,58 17,29 0,782 0,747 0,22 33,25 77,53 INTRACOM HOLDINGS (ΚΟ) ΙΝΤΚΑ 0, ,207 0,18 0,48 0, ,03 25,54 0,169 0,196 0,07 322,14 395,08 INTRAKAT (KO) ΙΝΚΑΤ 0,498-8,62 0,55 0,48 0,788 0,305 23,15 11,53 0,461 0,46 8,63 0,13 36,26 91,93 J. & P. - ΑΒΑΞ (ΚΟ) ΑΒΑΞ 0,898 2,28 0,932 0,8 1,1 0,55 77,65 69,73 0,725 0,748 0,24 552,16 308,52 JUMBO (ΚΟ) ΜΠΕΛΑ 3,29 7,52 3,29 2,96 4,852 2,34 129,96 427,58 2,922 3,459 4,35 0,76 154,31 563,38 KLEEMAN HELLAS (KO) ΚΛΕΜ 0,675 0,75 0,759 0,504 1,33 0,504 23,65 15,96 0,622 0,764 0,2 32,3 89,07 LAMDA DEVELOPMENT(ΚΟ) ΛΑΜΔΑ 2,11 19,89 2,14 1,75 3,93 1,59 44,26 93,38 1,728 2,339 0,27 541, LAVIPHARM (ΚΟ) ΛΑΒΙ 0,147-11,98 0,169 0,139 0,47 0,094 51,08 7,51 0,152 0,199 0,49 92,37 0,58 LOGISMOS (ΚΟ) ΛΟΓΟΣ 0,24 0 0,24 0,24 0,8 0,19 4,74 1,14 0,246 0,314 27,27 0,17 1,22 6,81 MARFIN INVESTMENT GROUP (ΚΟ) ΜΙΓ 0,23 4,55 0,241 0,202 0,58 0, ,33 177,18 0,221 0,327 0, , ,87 MEDICON ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΜΕΝΤΙ 0,748-23,2 0,845 0,682 2,7 0,61 4,18 3,13 0,93 1,923 1,35 31,85 1,93 0,22 29,73 MERMEREN KOMB. A.D. PR. (ΕΛΠ) ΜΕΡΚΟ 4,85-0,21 4,85 4,66 7,69 3,85 0,47 2,27 4,891 5,602 2,37 3,62 18,14 0,85 18,09 MEVACO (ΚΟ) ΜΕΒΑ 0, ,999 0,9 1,2 0,8 10,5 10,49 0,975 1,028 17,95 0,33 5,69 32,23 MIG REAL ESTATE (ΚΟ) ΜΙΓΡΕ 1, ,28 1,1 3,25 0,92 12,34 13,7 1,086 1,762 0,29 15,56 47,76 0,25 22,32 MINERVA (ΚΑ) ΜΙΝ 0, ,31 0,569 6,2 4,45 0,699 0,969 0,28 14,62 15,85 MLS ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗ (ΚΟ) ΜΛΣ 2,24-0,88 2,28 2,14 2,48 1,88 12,42 27,81 2,143 2,069 29,79 1,57 17,67 NEXANS ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΑΛΚΑΤ 1,51-6,79 1,62 1,49 3,2 1,2 6,13 9,26 1,441 1,838 0,36 22,8 25,86 0,1 6,62 PAPERPACK ΤΣΟΥΚΑΡΙΔΗΣ Ι. (ΚΟ) ΠΠΑΚ 0,092 5,75 0,103 0,085 0,24 0,054 11,86 1,09 0,081 0,109 0,5 8,55 2,2 PASAL Α.Ε. (ΚΟ) ΠΑΣΑΛ 0,24-7,69 0,286 0,218 0,37 0,134 14,97 3,59 0,302 0,259 0,08 137,53 45,97 PC SYSTEMS (ΚΟ) ΠΣΥΣΤ 0,089-2,2 0,092 0,074 0,165 0,04 41,03 3,65 0,091 0,101 18,11-0,43 PROFILE (ΚΟ) ΠΡΟΦ 0,543 5,85 0,578 0,5 0,64 0,17 11,98 6,5 0,484 0,389 35,96 0,46 4,52 13,98 QUALITY & RELIABILITY (ΚΟ) ΚΟΥΑΛ 0, ,648 0,32 6,84 2,97 0,434 0,464 0,43 1,07 6,92 QUEST ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) ΚΟΥΕΣ 0,65 2,36 0,689 0,576 0,985 0,53 48,71 31,66 0,63 0,695 54,62 0,17 33,34 194,91 REDS (ΚO) ΚΑΜΠ 0,434-4,62 0,455 0,396 1,2 0,36 57,43 24,93 0,442 0,576 0,21 32,33 119,67 RILKEN (KΟ) ΡΙΛΚΕ 3,65 0 3,65 3,65 3,67 2,03 3,36 12,26 3,65 3,455 15,17 0,72 0,04 16,98 0,11 3,01 S & B ΒΙΟΜΗΧ. ΟΡΥΚΤΑ (ΚΟ) ΑΡΒΑ 4,76-2,46 5 4,76 5,66 3,12 51,11 243,29 4,811 4,454 10,33 0,96 180,52 255,15 SCIENS ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚO) ΣΙΕΝΣ 0,137-2,84 0,16 0,117 0,37 0, ,73 36,27 0,153 0,18 0,33 109,6 111,06 SPACE HELLAS (ΚΟ) ΣΠΕΙΣ 1,25 0 1,6 0,773 6,46 8,07 1,25 1,284 31,89 0,53 19,06 15,19 SPIDER - ΠΕΤΣΙΟΣ Ν.& ΥΙΟΙ (KΟ) ΣΠΙΝΤ 0, ,165 0,065 29,06 2,79 0,103 0,108 0,36 37,33 8,19 SPRIDER STORES (ΚΟ) ΣΠΡΙ 0, ,54 0,1 26,26 3,13 0,119 0,154 0,26 47,13 12,04 TRASTOR Α.Ε.Ε.Α.Π. (ΚΟ) ΤΡΑΣΤΟΡ 0,47-1,88 0,5 0,451 0,85 0,391 54,89 25,8 0,461 0,611 0,27 7,44 96,43 0,1 21,79 UNIBIOS (ΚΟ) ΒΙΟΣΚ 0,022-8,33 0,024 0,02 0,092 0,019 91,77 2,11 0,024 0,038 0,15 2,01 13,74 ΑΓΡΟΤΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ (ΚΟ) ΑΤΕ 0,193-11,87 0,225 0,171 0,95 0, ,96 337,93 0,192 0,261 1, ,04 264,23 ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ ΑΙΓΑΙΟΥ (ΚΟ) ΑΡΑΙΓ 1,22-3,17 1,43 1,2 1,85 1,01 71,42 87,13 1,205 1,385 0,62 89,42 140,91 ΑΙΟΛΙΚΗ ΑΕΕΧ (ΚΟ) ΑΙΟΛΚ 0,71-1,39 0,71 0, ,18 7, ΑΚΡΙΤΑΣ (ΚΟ) ΑΚΡΙΤ 0,271-1,09 0,271 0,247 0,685 0, ,52 0,245 0,339 0, ,9 ΑΛΚΟ ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΑΛΚΟ 0,278-0,36 0,279 0,197 0,55 0,154 17,2 4,78 0,267 0,288 0,23 73,76 52,74 ΑΛΟΥΜΥΛ (ΚΟ) ΑΛΜΥ 0,265 2,32 0,265 0,23 0,66 0,2 22,02 5,83 0,221 0,263 0,06 172,55 105,97 ΑΝΔΡΟΜΕΔΑ ΑΕΕΧ (ΚΟ) ΑΝΔΡΟ 0,171-1,72 0,18 0,15 0,314 0,039 26,87 4,59 0,18 0,172 ΑΝΕΚ (ΚΟ) ΑΝΕΚ 0,092-4,17 0,098 0,081 0,2 0,07 185,37 18,95 0,089 0,105 0,21 263,77 89,74 ΑΝΕΚ (ΠΟ `90) ΑΝΕΠ 1,79 0 2,37 1,2 0,31 18,95 1,96 2,079 3,37 263,77 89,74 ΑΝΕΚ (ΠΟ `96) ΑΝΕΠΟ 0,45 0 0,7 0,45 2,97 18,95 0,45 0,55 0,85 263,77 89,74 ΑΤΤΙΚΕΣ ΕΚΔΟΣΕΙΣ (ΚΟ) ΑΤΕΚ 0,36-12,2 0,41 0,36 2 0,33 15,3 5,51 0,408 1,176 3,04 20,59 2 ΒΑΛΚΑΝ ΑΚΙΝΗΤΑ (ΚΟ) ΒΑΛΚ 0,285 15,38 0,29 0,207 0,45 0,13 20,12 5,73 0,221 0,305 0,14 13,38 40,01 ΒΑΡΒΕΡΗΣ Ν. - MODA BAGNO (ΚΟ) ΜΟΝΤΑ 0,267-1,48 0,296 0,267 0,422 0,124 18,81 5,02 0,243 0,328 0,2 13,1 24,93 ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ (ΚΟ) ΒΙΟΚΑ 0, ,36 0,36 0,58 0,181 23,99 8,64 0,395 0,371 0,14 74,71 63,88 ΒΙΟΤΕΡ (ΚΟ) ΒΙΟΤ 0,136 56,32 0,158 0,1 0,23 0,045 17,58 2,39 0,076 0,12 0,08 114,13 29,83 ΒΙΟΧΑΛΚΟ (ΚΑ) ΒΙΟΧΚ 2,65 4,33 2,65 2,19 4,47 1,54 199,47 528,61 2,133 2,924 0, , ,25 ΒΙΣ (ΚΟ) ΒΙΣΚ 0,88 0 0,88 0,88 1,1 0,355 4,97 5 0,93 0,721 0,27 17,27 16,48 ΒΟΓΙΑΤΖΟΓΛΟΥ SYSTEMS (ΚΟ) ΒΟΣΥΣ 0,985-13,6 1,06 0,808 1,35 0,808 6,33 6,23 1,117 1,191 0,27 7,94 23,5 ΒΩΒΟΣ ΜΠΑΜΠΗΣ (ΚΟ) ΒΩΒΟΣ 0, ,01 0,3 33,93 10,31 0,304 0,381 0,36 727,98 32,04 Γ.Ε. ΔΗΜΗΤΡΙΟΥ (ΚΟ) ΓΕΔ 0,083-1,19 0,085 0,069 0,21 0,058 65,18 5,41 0,115 0,106 0,36 54,07 15,26 ΓΑΛΑΞΙΔΙ (ΚΟ) ΓΑΛΑΞ 0,45-5,86 0,475 0,428 0,58 0,217 14,08 6,33 0,464 0,45 7,15 0,4 22,54 15,93 ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ (ΚΟ) ΓΕΚΤΕΡΝΑ 0,85-8,6 0,955 0,83 2,1 0,47 85, ,753 0,824 0,16 975,94 663,43 ΓΕΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΟΥ (ΚΟ) ΓΕΒΚΑ 0,34-2,3 0,345 0,29 0,41 0,2 24,06 8,18 0,332 0,328 10,33 0,36 8,79 23,45 0,02 5 ΓΙΟΥΡΟΜΠΡΟΚΕΡΣ (ΚΟ) ΕΥΒΡΚ 0, ,36 0, ,31 0,066 0,188 11,3-0,23 ΔΑΙΟΣ ΠΛΑΣΤΙΚΑ (ΚΟ) ΔΑΙΟΣ 5,36 0,19 5,36 4,85 8,1 4, ,4 5,235 5,695 3,91 102,69 20,56 ΔΕΗ (ΚΟ) ΔΕΗ 2,53 2,02 2,8 2,25 9,6 1, ,96 1,846 3,63 0, , ,66 ΔΙΑΣ ΙΧΘ/ΓΕΙΕΣ (ΚΟ) ΔΙΧΘ 0,96 0 0,96 0,96 1,97 0,7 30,16 28,95 0,983 1,09 27,74 114,61 7,27 ΔΟΜΙΚΗ ΚΡΗΤΗΣ (ΚΟ) ΔΟΜΙΚ 0,399 0,76 0,4 0,39 0,93 0,352 16,03 6,4 0,414 0,519 0,37 6,98 17,18 ΔΡΟΜΕΑΣ (ΚΟ) ΔΡΟΜΕ 0,218 2,83 0,218 0,181 0,36 0,14 34,72 7,57 0,217 0,231 0,23 21,52 33 ΕΒΡΟΦΑΡΜΑ (ΚΟ) ΕΒΡΟΦ 0,335 9,48 0,337 0,297 0,485 0,21 13,67 4,58 0,324 0,325 0,37 24,13 12,22 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ (KO) ΕΤΕ 1,26-8,7 1,43 1,19 5,4 0, , ,67 1,251 1, ,91-965,44 ΕΙΔΗΣΕΟΦΩΝΙΚΗ ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΝΙΟΥΣ 0,236-5,22 0,248 0,203 0,44 0,161 27,85 6,57 0,262 0,276 5,99 0,28 19,25 24,35 0,04 16,14 ΕΚΤΕΡ (ΚΟ) ΕΚΤΕΡ 0,368 5,44 0,399 0,289 0,528 0,27 11,25 4,14 0,338 0,385 0,2 0,69 20,24 ΕΛ. ΒΙΟΜ. ΖΑΧΑΡΗΣ (ΚΑ) ΕΒΖ 0,9-5,16 1,06 0,88 1,31 0,501 36,75 33,07 0,745 0,872 33,96 0,33 181,17 112,47 ΕΛΑΣΤΡΟΝ (ΚO) ΕΛΣΤΡ 0,55 6,18 0,57 0,461 0,83 0,348 18,65 10,26 0,479 0,481 0,14 52,33 74,69 ΕΛΒΑΛ (ΚΑ) ΕΛΒΑ 0,938-11,51 1,06 0,918 1,67 0,67 124,1 116,41 0,886 1,15 15,23 0,22 284,34 574,05 ΕΛΒΕ ΕΝΔΥΜΑΤΩΝ (ΚΟ) ΕΛΒΕ 0,535-0,19 0,535 0,376 0,8 0,35 13,23 7,08 0,514 0,581 28,46 0,42 1,98 23,86 ΕΛΓΕΚΑ (ΚΟ) ΕΛΓΕΚ 0,25-3,85 0,25 0,25 0,63 0,16 31,94 7,98 0,219 0,295 0,15 104,37 64,64 ΕΛΙΝΟΙΛ (ΚΟ) ΕΛΙΝ 0,666-2,92 0,667 0,6 1,54 0,38 23,83 15,87 0,656 0,768 0,33 63,78 48,47 ΕΛΛΑΔΟΣ ΤΡΑΠΕΖΑ (ΚΟ) ΕΛΛ 11,01-3,34 11,5 10,87 26,6 8,2 19,86 218,71 10,283 13,083 2,26 0,27 0,67 6,09 ΕΛΛΑΚΤΩΡ (ΚΟ) ΕΛΛΑΚΤΩΡ 1,18-4,07 1,28 1,08 2,86 0, ,86 0,963 1,17 2,77 0,2 1885, ,17 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΑΛΩΔΙΑ (ΚΟ) ΕΛΚΑ 1,1-5,98 1,22 0,99 1,91 0,8 29,55 32,5 1,027 1,268 0,29 158,51 111,63 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ (ΚΟ) ΕΛΠΕ 5,48 2,62 5,48 5,11 6,89 3,94 305, ,88 4,603 5,681 26,1 0, , ,18 0,75 13,74 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ (ΚΟ) ΕΧΑΕ 2,7-1,1 2,83 2,43 4,999 1,89 65,37 176,5 2,39 2,82 10,44 1,11 158,71 0,11 4,07 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΥΦΑΝΤΟΥΡΓΙΑ (ΚΟ) ΕΛΥΦ 0,258 3,2 0,258 0,255 0,3 0,129 13,69 3,53 0,275 0,256 0,27 76,22 15,49 ΕΛΤΟΝ (KΟ) ΕΛΤΟΝ 0,537-7,89 0,58 0,47 0,7 0,45 26,73 14,35 0,571 0,575 5,02 0,39 17,56 36,89 ΕΛΤΡΑΚ (ΚΟ) ΕΛΤΚ 1,78-1,11 1,8 1,64 2,07 1,04 15,15 26,96 1,758 1,621 0,46 46,26 58,94 0,09 5,25 ΕΠΙΛΕΚΤΟΣ (ΚΟ) ΕΠΙΛΚ 0,47 6,82 0,47 0,412 0,604 0,316 52,07 24,47 0,428 0,477 0,9 73,26 27,17 ΕΤΕΜ (ΚΑ) ΕΤΕΜ 0,23-2,13 0,255 0,22 0,56 0,158 30,01 6,9 0,216 0,221 0,19 90,57 35,93 ΕΥΑΘ (ΚΟ) ΕΥΑΠΣ 3,63-7,87 4 3,49 4,67 2,5 36,3 131,77 3,282 3,367 6,18 1,01 0,62 130,92 0,19 5,18 ΕΥΔΑΠ (ΚΟ) ΕΥΔΑΠ 2,94-10,37 3,38 2,83 4,56 2,2 106,5 313,11 2,853 3,251 11,95 0,37 195,49 857,44 0,17 5,78