«MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ»

Transcript

1 «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» ΔΛΖΚΔΟΥΡΗΘΝ ΓΔΙΡΗΝ ΓΗΑ ΡΖΛ ΑΜΖΠΖ ΚΔΡΝΣΗΘΝ ΘΔΦΑΙΑΗΝ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ ΚΔ ΡΖΛ ΔΘΓΝΠΖ ΛΔΥΛ ΚΔΡΝΣΥΛ ΚΔ ΓΖΚΝΠΗΑ ΞΟΝΠΦΝΟΑ ΘΑΗ ΡΖΛ ΔΗΠΑΓΥΓΖ ΡΥΛ ΚΔΡΝΣΥΛ ΡΖΠ ΠΡΖΛ ΘΑΡΖΓΝΟΗΑ «ΚΔΠΑΗΑ & ΚΗΘΟΖ ΘΔΦΑΙΑΗΝΞΝΗΖΠΖ» ΠΡΖΛ ΑΓΝΟΑ ΑΜΗΥΛ ΡΝ ΣΟΖΚΑΡΗΠΡΖΟΗΝ ΑΘΖΛΥΛ ΝΞΥΠ ΑΞΝΦΑΠΗΠΡΖΘΔ ΑΞΝ ΡΖΛ ΔΘΡΑΘΡΖ ΓΔΛΗΘΖ ΠΛΔΙΔΠΖ ΡΥΛ ΚΔΡΝΣΥΛ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ ΠΡΗΠ Ρμ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ εκέηνζκε ημ πενζεπυιεκμ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, ιυκμ υζμκ αθμνά ζηδκ ηάθορδ ηςκ ακαβηχκ πθδνμθυνδζδξ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ, υπςξ αοηέξ ηαεμνίγμκηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Θακμκζζιμφ (Δ.Θ.) 809/2004 ηδξ Δπζηνμπήξ ηςκ Δονςπασηχκ Θμζκμηήηςκ. Πηδκ πενίπηςζδ πμο δεκ ηαθοθεεί πθήνςξ μ ανζειυξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Έηδμζδξ πμο πνμζθένμκηαζ ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά, μζ Ακάδμπμζ δεκ οπμπνεμφκηαζ κα αβμνάζμοκ ηζξ αδζάεεηεξ ιεημπέξ. Νζ Ακάδμπμζ έπμοκ ακαθάαεζ ιυκμ ηδ δζάεεζδ ηςκ ιεημπχκ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ. Γζα ηδκ πανμφζα αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο δεκ οπάνπεζ πνυαθερδ βζα ιενζηή ηάθορδ, ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 13α παν.1 ημο Θ.Λ.2190/1920. Πε πενίπηςζδ πμο δεκ ακαθδθεεί ημ ζφκμθμ ηςκ Ξνμζθενυιεκςκ Κεημπχκ ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά απυ ημ επεκδοηζηυ ημζκυ, ηυηε δ Γδιυζζα Ξνμζθμνά εα αηονςεεί ηαζ ηα ηεθάθαζα ηςκ επεκδοηχκ εα απμδεζιεοημφκ ηαζ εα ημοξ απμδμεμφκ. Πε πενίπηςζδ πμο δ Γδιυζζα Ξνμζθμνά ηαθοθεεί αθθά αάζεζ ηςκ μνζζηζηχκ ζημζπείςκ ηαηακμιήξ δεκ ζηακμπμζείηαζ ημ ηνζηήνζμ ηδξ επανημφξ δζαζπμνάξ, μζ Ακάδμπμζ εα δζαηδνήζμοκ ηα ηεθάθαζα ηςκ επεκδοηχκ δεζιεοιέκα ζημοξ θμβανζαζιμφξ ηςκ εββναθυιεκςκ ιέπνζ ηδκ έηδμζδ μνζζηζηήξ απυθαζδξ πενί ηδξ εζζαβςβήξ απυ ημ Γ.Π. ημο Σ.Α. Πε πενίπηςζδ πμο δ ζπεηζηή απυθαζδ είκαζ ανκδηζηή, ηυηε ηα ηεθάθαζα ηςκ επεκδοηχκ εα απμδεζιεοημφκ ηαζ εα ημοξ απμδμεμφκ. ΘΟΗΝΗ ΑΛΑΓΝΣΝΗ ΠΚΒΝΙΝΠ ΔΘΓΝΠΖΠ ΙΝΗΞΝΗ ΑΛΑΓΝΣΝΗ ΡΟΑΞΔΕΑ MILLENNIUM BANK Α.Δ., ΔΚΞΝΟΗΘΖ ΡΟΑΞΔΕΑ ΡΖΠ ΔΙΙΑΓΝΠ Α.Δ., EFG TELESIS FINANCE Α.Δ.Ξ.Δ.., ALPHA ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ., EUROXX ΣΟΖΚΑΡΗΠΡΖΟΗΑΘΖ Α.Δ.Ξ.Δ.. Ζ διενμιδκία ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο είκαζ δ 25 δ Ημοκίμο 2009

2 ΞΗΛΑΘΑΠ ΞΔΟΗΔΣΝΚΔΛΥΛ 1 ΞΔΟΗΙΖΞΡΗΘΝ ΠΖΚΔΗΥΚΑ ΠΛΝΞΡΗΘΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΓΗΑ ΡΖΛ ΔΡΑΗΟΔΗΑ Δζζαβςβή-Πφκημιμ Ηζημνζηυ Δπζπεζνδιαηζηή Γναζηδνζυηδηα Δπζπεζνδιαηζηή Πηναηδβζηή Ξθδνμθμνίεξ βζα ηζξ Ράζεζξ Γζμζηδηζηά, δζαπεζνζζηζηά ηαζ επμπηζηά υνβακα ηαζ ακχηενα δζμζηδηζηά ζηεθέπδ Κέημπμζ Κεημπζηυ Θεθάθαζμ Ννβακςηζηή Γζάνενςζδ Ποκμπηζηέξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ Ποκμπηζηέξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ πνήζεςκ αάζεζ ηςκ Γζεεκχκ Ξνμηφπςκ Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ (Γ.Ξ.Σ.Ξ.) Ποκμπηζηέξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ πενζυδμο αάζεζ ηςκ Γζεεκχκ Ξνμηφπςκ Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ (Γ.Ξ.Σ.Ξ.) ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΣΟΖΠΔΥΛ ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΣΟΖΠΔΥΛ ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΞΔΟΗΝΓΝ ΞΑΟΑΓΝΛΡΔΠ ΘΗΛΓΛΝ Ποκμπηζηά Πημζπεία Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ Ιυβμζ Αφλδζδξ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο ηαζ πνήζδ ηςκ Δζυδςκ Ακαιεκυιεκμ Σνμκμδζάβναιια Θαηαζηαηζηυ Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ ΞΑΟΑΓΝΛΡΔΠ ΘΗΛΓΛΝ ΘΗΛΓΛΝΗ ΞΝ ΠΣΔΡΗΕΝΛΡΑΗ ΚΔ ΡΗΠ ΔΞΗΣΔΗΟΖΚΑΡΗΘΔΠ ΓΟΑΠΡΖΟΗΝΡΖΡΔΠ ΘΑΗ ΡΑ ΑΘΗΛΖΡΑ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ ΘΗΛΓΛΝΗ ΞΝ ΠΣΔΡΗΕΝΛΡΑΗ ΚΔ ΡΝΛ ΘΙΑΓΝ ΘΑΗ ΡΗΠ ΑΓΝΟΔΠ ΑΘΗΛΖΡΥΛ ΠΡΖΛ ΔΙΙΑΓΑ ΘΑΗ ΡΝ ΔΜΥΡΔΟΗΘΝ ΘΗΛΓΛΝΗ ΞΝ ΠΣΔΡΗΕΝΛΡΑΗ ΚΔ ΡΖΛ ΞΑΟΝΠΑ ΑΜΖΠΖ ΚΔΡΝΣΗΘΝ ΘΔΦΑΙΑΗΝ ΘΑΗ ΡΖΛ ΡΗΚΖ ΡΖΠ ΚΔΡΝΣΖΠ ΔΓΓΟΑΦΝ ΑΛΑΦΝΟΑΠ ΔΞΗΙΔΓΚΔΛΔΠ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΑΞΝ ΡΗΠ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΔΠ ΘΑΡΑΠΡΑΠΔΗΠ ΞΝ ΠΛΡΑΣΘΖΘΑΛ ΒΑΠΔΗ ΡΥΛ ΓΗΔΘΛΥΛ ΞΟΝΡΞΥΛ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΖΠΖΠ (Γ.Ξ.Σ.Ξ.) Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ πνήζεςκ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ Α Ρνζιήκμο ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΓΗΑ ΡΖ ΠΛΡAΜΖ ΡΝ ΔΛΖΚΔΟΥΡΗΘΝ ΓΔΙΡΗΝ ΘΑΗ ΡΝΠ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ πεφεοκα Ξνυζςπα Λμιζηυξ Έθεβπμξ Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ ηαζ Ιμβζζηζηυξ Έθεβπμξ Ραηηζημί Ννηςημί Δθεβηηέξ - Ιμβζζηέξ Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ Φμνμθμβζηυξ Έθεβπμξ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΓΗΑ ΡΖΛ ΔΘΓΝΡΟΗΑ ΔΡΑΗΟΔΗΑ Ηζημνζηυ ηαζ ακάπηολδ ημο Δηδυηδ Πδιακηζηά βεβμκυηα ζηδκ ελέθζλδ ηδξ Δηαζνείαξ ΔΞΗΠΘΝΞΖΠΖ ΡΖΠ ΔΞΗΣΔΗΟΖΚΑΡΗΘΖΠ ΓΟΑΠΡΖΟΗΝΡΖΡΑΠ Ακηζηείιεκμ Γναζηδνζυηδηαξ Δπεκδοηζημί Πηυπμζ ηαζ Ξμθζηζηή Δπζπεζνδιαηζηή Πηναηδβζηή

3 3.4.4 Ηδζαίηενεξ Ποκεήηεξ ημο Θθάδμο Δηαζνεζχκ Δπεκδφζεςκ Σανημθοθαηίμο Δθθδκζηή Λμιμεεζία πενί Αηζκήηςκ Δπεκδοηζημί Ξενζμνζζιμί ηαζ Δπεκδοηζηά νζα Δπεκδοηζηή Ιεζημονβία ηδξ Δηαζνείαξ Δηηίιδζδ Αλίαξ Αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ Θαηαζηάζεζξ Δπεκδφζεςκ Ξενζβναθή ημο απυ Σανημθοθαηίμο ηςκ Αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ Γεκζηή Δπζζηυπδζδ ηςκ αηζκήηςκ ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ Γεκζηή Δπζζηυπδζδ ηςκ Κζζεχζεςκ ηςκ Αηζκήηςκ ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ Ρμ απυ Σανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ακά Γεςβναθζηή Ξενζμπή Νζ Θονζυηενμζ Κζζεςηέξ ημο απυ Σανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ Ξενζβναθέξ Κειμκςιέκςκ Αηζκήηςκ Ξενζβναθή ημο απυ Σανημθοθαηίμο ηςκ Αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ Ξνυζθαηα Απμηηδεέκηα Αηίκδηα Ξςθήζεζξ Αηζκήηςκ Κάνηεηζκβη Άοθα Ξενζμοζζαηά Πημζπεία Πδιακηζηέξ Ποιαάζεζξ Γζηαζηζηέξ Δηηνειυηδηεξ Ννβακςηζηή Γζάνενςζδ Θοβαηνζηέξ ηαζ Ποκδεδειέκεξ εηαζνείεξ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΣΟΖΠΔΥΛ ΒΑΠΔΗ ΡΥΛ ΓΗΔΘΛΥΛ ΞΟΝΡΞΥΛ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΖΠΖΠ (Γ.Ξ.Σ.Ξ.) Δζζαβςβή Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ Σνήζεςκ πνδιαημμζημκμιζηέζ πθδνμθμνζεζ πενζμδμο Δζζαβςβή Σνδιαημμζημκμιζηέξ πθδνμθμνίεξ Θαηάζηαζδξ Ποκμθζηχκ Δζυδςκ πενζυδμο Σνδιαημμζημκμιζηέξ πθδνμθμνίεξ Θαηάζηαζδξ Νζημκμιζηήξ εέζδξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ ηαιεζαηχκ νμχκ πενζυδμο Ακάθοζδ ηςκ ηενδχκ πνμ θυνςκ, ηυηςκ ηαζ απμζαέζεςκ (ΔΒΗΡBΑ), ηςκ ηεθαθαίςκ απυ θεζημονβζηέξ δναζηδνζυηδηεξ (FFO) ηαζ ηδξ Δζςηενζηήξ Αλίαξ ηδξ Κεημπήξ (NAV) Θαηάζηαζδ Κεηααμθχκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ πενζυδμο ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΓΗΑ ΡΑ ΘΔΦΑΙΑΗΑ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ ΘΔΦΑΙΑΗΑΘΖ ΓΗΑΟΘΟΥΠΖ ΘΑΗ ΠΛΝΙΗΘΝ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΝ ΣΟΔΝΠ ΓΖΙΥΠΖ ΓΗΑ ΡΖΛ ΔΞΑΟΘΔΗΑ ΡΝ ΘΔΦΑΙΑΗΝ ΘΗΛΖΠΖΠ Ξθδνμθμνίεξ βζα ηζξ ηάζεζξ ΠΖΚΑΛΡΗΘΔΠ ΑΙΙΑΓΔΠ ΠΡΖ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖ Ή ΔΚΞΝΟΗΘΖ ΘΔΠΖ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΣΟΖΠΔΥΛ ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΣΟΖΠΔΥΛ ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΞΔΟΗΝΓΝ ΓΗΝΗΘΖΡΗΘΑ, ΓΗΑΣΔΗΟΗΠΡΗΘΑ ΘΑΗ ΔΞΝΞΡΗΘΑ ΝΟΓΑΛΑ ΘΑΗ ΑΛΥΡΔΟΑ ΓΗΝΗΘΖΡΗΘΑ ΠΡΔΙΔΣΖ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ, ακχηενα Γζμζηδηζηά ηαζ Γζεοεοκηζηά ζηεθέπδ Δηπνμζχπδζδ Γδθχζεζξ ιεθχκ δζμζηδηζηχκ, δζαπεζνζζηζηχκ ηαζ επμπηζηχκ μνβάκςκ ηαεχξ ηαζ ακςηένςκ δζμζηδηζηχκ ζηεθεπχκ Πφβηνμοζδ Ποιθενυκηςκ Αιμζαέξ ηαζ μθέθδ

4 Νθέθδ πμο θαιαάκμκηαζ απυ ηνίηα ιένδ βζα ηδκ πανμπή οπδνεζζχκ ζηδκ Δηαζνεία ΔΡΑΗΟΗΘΖ ΓΗΑΘΒΔΟΛΖΠΖ ΘΑΗ ΔΠΥΡΔΟΗΘΝΠ ΘΑΛΝΛΗΠΚΝΠ ΙΔΗΡΝΟΓΗΑΠ ΝΟΓΑΛΝΓΟΑΚΚΑ ΞΑΙΙΖΙΝΗ ΠΛΔΟΓΑΡΔΠ ΚΔΡΝΣΝΗ ΚΔΟΗΠΚΑΡΗΘΖ ΞΝΙΗΡΗΘΖ ΞΟΝΠΘΔΡΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ Κεημπζηυ Θεθάθαζμ Δλέθζλδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο Θαηαζηαηζηυ ΠΖΚΔΗΥΚΑ ΚΔΡΝΣΗΘΝ ΡΗΡΙΝ ΙΝΓΝΗ ΡΖΠ ΞΟΝΠΦΝΟΑΠ ΘΑΗ ΣΟΖΠΖΠ ΡΥΛ ΔΠΝΓΥΛ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΠΣΔΡΗΘΑ ΚΔ ΡΗΠ ΘΗΛΖΡΔΠ ΑΜΗΔΠ ΞΝ ΔΗΠΑΓΝΛΡΑΗ ΞΟΝΠ ΓΗΑΞΟΑΓΚΑΡΔΠΖ Γεκζηά Πημζπεία Ξνμζθμνάξ Γζαζπμνά ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΞΟΝΠΦΝΟΑΠ Ρζιή Γζάεεζδξ Κεημπχκ ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά Θαηδβμνίεξ Δπεκδοηχκ Γζαδζηαζία Γζάεεζδξ ηςκ Ξνμζθενμιέκςκ Κεημπχκ ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά Γεκζηά Πημζπεία Θαηακμιήξ ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ Ακαιεκυιεκμ Σνμκμδζάβναιια ΘΟΗΝΗ ΑΛΑΓΝΣΝΗ, ΠΚΒΝΙΝΠ, ΑΛΑΓΝΣΝΗ ΘΑΗ ΓΑΞΑΛΔΠ ΞΟΝΠΦΝΟΑΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΠΣΔΡΗΘΑ ΚΔ ΡΖΛ ΑΛΑΓΝΣΖ ΓΗΘΑΗΥΚΑΡΑ ΚΔΡΝΣΥΛ Γεκζηά Γζηαίςια ιενίζιαημξ Γζηαίςια ρήθμο ηαζ πενζμνζζιμί Γζηαζχιαηα Ξνμηίιδζδξ Γζηαίςια ζημ πνμσυκ ηδξ εηηαεάνζζδξ Γζηαζχιαηα ιεζμρδθίαξ Ξνμηάζεζξ ελαβμνάξ Φμνμθμβία ιενζζιάηςκ Φμνμθμβία ημο ηένδμοξ απυ ηδκ πχθδζδ ιεημπχκ εηαζνεζχκ εζζδβιέκςκ ζημ Σνδιαηζζηήνζμ Αεδκχκ

5 1 ΞΔΟΗΙΖΞΡΗΘΝ ΠΖΚΔΗΥΚΑ Ρμ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ αθμνά ζηδκ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ιε ηαηάνβδζδ ημο δζηαζχιαημξ πνμηίιδζδξ ηςκ παθαζχκ ιεηυπςκ (εθελήξ δ «Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο») ηαζ δζάεεζδ ηςκ κέςκ ιεημπχκ ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά (εθελήξ δ «Γδιυζζα Ξνμζθμνά» ή δ «Ξνμζθμνά») ηδξ ακχκοιδξ εηαζνείαξ ιε ηδκ επςκοιία «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ AΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» (εθελήξ δ «MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.» ή δ «Δηαζνεία» ή δ «Δηδυηνζα») ηαζ ζηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ ηαηδβμνία Κεζαίαξ ηαζ Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σνδιαηζζηδνίμο Αεδκχκ (εθελήξ ημ «Σ.Α.»), έπεζ ζοκηαπεεί ζφιθςκα ιε ηδκ ζζπφμοζα εθθδκζηή κμιμεεζία ηαζ έπεζ εβηνζεεί απυ ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ (εθελήξ ημ «Γ.Π.») ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ιυκμκ υζμκ αθμνά ζηδ ηάθορδ ηςκ ακαβηχκ πθδνμθυνδζδξ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ, υπςξ αοηέξ ηαεμνίγμκηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Θακμκζζιμφ (ΔΘ) 809/2004 ηδξ Δπζηνμπήξ ηςκ Δονςπασηχκ Θμζκμηήηςκ. Ρμ πανυκ Ξενζθδπηζηυ Πδιείςια πενζθαιαάκεζ ζοκμπηζηέξ πθδνμθμνίεξ βζα ηδκ Δηαζνεία ηαζ βζα ηδκ πανμφζα Γδιυζζα Ξνμζθμνά ηαεχξ ηαζ μνζζιέκμοξ πανάβμκηεξ ηζκδφκμο πμο πνέπεζ κα θδθεμφκ οπυρδ ζε ζπέζδ ιε πζεακή επέκδοζδ ζηζξ Λέεξ Κεημπέξ (ήημζ ζηζξ ιεημπέξ πμο πνμζθένμκηαζ ζηα πθαίζζα εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ Αβμνά Αλζχκ ημο Σ.Α.) Ρμ πανυκ Ξενζθδπηζηυ Πδιείςια απμηεθεί εζζαβςβή ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Θάεε επεκδοηήξ πνέπεζ κα ααζίζεζ μπμζαδήπμηε επεκδοηζηή απυθαζή ημο βζα ηζκδηέξ αλίεξ ζηδκ ελέηαζδ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ςξ ζοκυθμο. Πε πενίπηςζδ πμο αλίςζδ ζπεηζηή ιε ηζξ πθδνμθμνίεξ πμο πενζέπμκηαζ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ αζηείηαζ εκχπζμκ δζηαζηδνίμο, μ εκάβςκ επεκδοηήξ εκδέπεηαζ, κα οπμπνεςεεί κα θένεζ ηα έλμδα ιεηάθναζδξ ιένμοξ ή ημο ζοκυθμο ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, πνζκ ηδκ έκανλδ ηδξ παναπάκς δζαδζηαζίαξ. Αζηζηή εοεφκδ απμδίδεηαζ ζηα πνυζςπα εηείκα πμο οπέααθακ ημ Ξενζθδπηζηυ Πδιείςια, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ μπμζαζδήπμηε ιεηάθναζήξ ημο, ηαζ γήηδζακ ημζκμπμίδζδ ημο ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 18 ημο Λ. 3401/2005, ιυκμκ εθυζμκ ημ εκ θυβς Ξενζθδπηζηυ Πδιείςια είκαζ παναπθακδηζηυ, ακαηνζαέξ ή δεκ πανμοζζάγεζ ζοκάθεζα υηακ δζααάγεηαζ ζε ζοκδοαζιυ ιε ηα οπυθμζπα ιένδ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Ρμ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ πενζέπεζ δδθχζεζξ πμο αθμνμφκ ζημ πανημθοθάηζμ αηζκήηςκ, ηδκ επζπεζνδιαηζηή δναζηδνζυηδηα, ηδκ μνβακςηζηή δμιή, ημ ιέθθμκ ηαζ ηζξ πνμμπηζηέξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ημο ηθάδμο δναζηδνζμπμίδζδξ ηδξ. Νζ εκ θυβς δδθχζεζξ ακηζηαημπηνίγμοκ ηδκ άπμρδ ηδξ Δηαζνείαξ ζήιενα ζπεηζηά ιε ιεθθμκηζηά βεβμκυηα ηαζ οπυηεζκηαζ ζε μνζζιέκμοξ ηζκδφκμοξ ηαζ παναδμπέξ. Ξμθθμί πανάβμκηεξ ιπμνεί κα μδδβήζμοκ ηα πναβιαηζηά απμηεθέζιαηα, ή/ηαζ ηδκ απυδμζδ ηδξ Δηαζνείαξ κα δζαθένμοκ μοζζαζηζηά απυ ηα ιεθθμκηζηά απμηεθέζιαηα, ή/ηαζ απυδμζδ ή/ηαζ επζηεφβιαηα πμο εκδέπεηαζ κα δζαηοπχκμκηαζ άιεζα ή έιιεζα ζηζξ εκ θυβς δδθχζεζξ. Νζ εκ θυβς πανάβμκηεξ πενζθαιαάκμοκ, εκδεζηηζηά ηαζ υπζ πενζμνζζηζηά, ηζξ πνμζδμηίεξ ηδξ Δηαζνείαξ ζπεηζηά ιε: ηδκ Δθθδκζηή Αβμνά Αηζκήηςκ, ημκ εκημπζζιυ ηςκ ηαηάθθδθςκ επεκδφζεςκ εκηυξ Δθθάδμξ ηαεχξ ηαζ ζε αβμνέξ πςνχκ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ, ηδ δζαηήνδζδ ζηαεενήξ ζοκενβαζίαξ ιε αλζυπζζημοξ ηαζ ορδθήξ πμζυηδηαξ ιζζεςηέξ, αθθαβέξ ζηδ θμνμθμβζηή ή άθθδ κμιμεεζία ηαζ ζημ νοειζζηζηυ πθαίζζμ ηδξ Δθθάδαξ ηαζ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ ζηζξ μπμίεξ πνμηίεεηαζ κα επεηηαεεί δ Δηαζνεία, ηζξ βεκζηέξ μζημκμιζηέξ ζοκεήηεξ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ημ ελςηενζηυ ηαζ ηδκ απυδμζδ ημο Σ.Α. ηαζ άθθςκ ηεθαθαζαβμνχκ. 5

6 Δάκ επέθεμοκ έκαξ ή πενζζζυηενμζ ηέημζμζ ηίκδοκμζ ή εάκ μνζζιέκεξ παναδμπέξ απμδεζπεμφκ εζθαθιέκεξ, δ πνδιαημμζημκμιζηή ηαηάζηαζδ, ή / ηαζ ηα Απμηεθέζιαηα, μζ πνμμπηζηέξ ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνεί κα δζαθμνμπμζδεμφκ μοζζαζηζηά απυ αοηά πμο ακαθένμκηαζ ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ςξ ηα απμηεθέζιαηα ηαζ ηζξ πνμμπηζηέξ πμο δ Δηαζνεία ακαιέκεζ, εηηζιά ή πνμζδμηά κα έπεζ. Ζ Δηαζνεία δεκ πνμηίεεηαζ ηαζ δεκ ακαθαιαάκεζ μπμζαδήπμηε εοεφκδ βζα ηδκ επζηαζνμπμίδζδ ηςκ πθδνμθμνζχκ ημο ηθάδμο δναζηδνζυηδηάξ ηδξ, υπςξ αοηέξ ακαθένμκηαζ ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ. 1.1 ΠΛΝΞΡΗΘΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΓΗΑ ΡΖΛ ΔΡΑΗΟΔΗΑ Δηζαγσγή-Πύληνκν Ηζηνξηθό Ζ Δηαζνεία ζοζηάεδηε ημ 1999 ιε ηδκ επςκοιία «ΑΡΡΗΘΑ ΑΘΗΛΖΡΑ ΑΛΥΛΚΝΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΓΗΑΣΔΗΟΗΠΔΥΠ ΘΑΗ ΔΘΚΔΡΑΙΙΔΠΔΥΠ ΑΘΗΛΖΡΥΛ ΡΔΣΛΗΘΖ - ΘΑΡΑΠΘΔΑΠΡΗΘΖ - ΔΚΞΝΟΗΘΖ ΜΔΛΝΓΝΣΔΗΑΘΖ - ΡΝΟΗΠΡΗΘΖ ΑΓΟΝΡΗΘΖ ΙΑΡΝΚΗΘΖ» ηαζ ημκ δζαηνζηζηυ ηίηθμ «ATTIKA AKINHTA A.E.», δοκάιεζ ηδξ οπ ανζει / πνάλδξ ημο Ποιαμθαζμβνάθμο Αεδκχκ Γεςνβίμο Πηεθακάημο υπςξ αοηή δζμνεχεδηε ιε ηδκ οπ ανζει / πνάλδ ημο ςξ άκς Ποιαμθαζμβνάθμο, εβηνίεδηε ιε ηδκ οπ ανζει / απυθαζδ ηδξ Λμιάνπμο Αεδκχκ ηαζ δδιμζζεφεδηε ζημ Φ.Δ.Θ. 8890/ (η. Α.Δ. & Δ.Ξ.Δ.). Πήιενα δ επςκοιία ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ», μ δζαηνζηζηυξ ηδξ ηίηθμξ «MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.» ηαζ δ έδνα ηδξ μ Γήιμξ Αεδκαίςκ. Ζ Δηαζνεία είκαζ εββεβναιιέκδ ζημ Κδηνχμ Ακςκφιςκ Δηαζνεζχκ (Κ.Α.Δ.) ημο πμονβείμο Ακάπηολδξ ιε ανζειυ 44270/01/Β/99/595 ηαζ δ δζάνηεζα ηδξ έπεζ μνζζηεί εηαηυ (100) έηδ απυ ηδκ ηαηαπχνδζή ηδξ ζημ Κ,Α.Δ. Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 3 ημο ηαηαζηαηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ (εθελήξ ημ «Θαηαζηαηζηυ»), υπςξ ηνμπμπμζήεδηε ιε ηδκ απυ απυθαζδ ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ, μ απμηθεζζηζηυξ ζημπυξ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ «δ απυηηδζδ ηαζ δζαπείνζζδ α) αηίκδηδξ πενζμοζίαξ, δζηαζςιάηςκ αβμνάξ αηζκήηςκ δζα πνμζοιθχκμο ηαζ ιεημπχκ ακςκφιςκ εηαζνεζχκ ηαηά ηδκ έκκμζα ηςκ πενζπηχζεςκ α-β ηδξ παναβνάθμο 2 ημο άνενμο 22 ημο Λ. 2778/1999 ηαζ (α) ιέζςκ πνδιαηαβμνάξ, ηαηά ηδκ έκκμζα ημο άνενμο 3 ημο Λ.3283/2004, υπςξ αοημί εηάζημηε ζζπφμοκ. Ζ Δηαζνεία επμπηεφεηαζ απυ ημ πμονβείμ Ακάπηολδξ ηαζ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ, δ μπμία έπεζ πμνδβήζεζ ηαζ ηδκ οπ ανζει. 6/458/ άδεζα θεζημονβίαξ ηδξ. Ζ εκ βέκεζ θεζημονβία ηδξ Δηαζνείαξ δζέπεηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ηςκ άνενςκ ημο Λ.2778/1999 «Αιμζααία Θεθάθαζα Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ Δηαζνείεξ Δπεκδφζεςκ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία ηαζ άθθεξ δζαηάλεζξ», υπςξ ηνμπμπμζήεδηε ηαζ ζοιπθδνχεδηε απυ ημ Λ.2992/2002 (εθελήξ μ «Λυιμξ»), ηαεχξ ηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Θ.Λ. 2190/1920. Ρμ εεζιζηυ πθαίζζμ θεζημονβίαξ ηδξ Δηαζνείαξ ζοιπθδνχκεηαζ απυ ηδ πνδιαηζζηδνζαηή κμιμεεζία δ μπμία εθανιυγεηαζ ζε υθεξ ηζξ εζζδβιέκεξ εηαζνείεξ ηαζ απυ νοειίζεζξ πμο έπμοκ εηδμεεί απυ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ημο πμονβείμ Νζημκμιίαξ ηαζ Νζημκμιζηχκ ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ιεηαλφ άθθςκ, δζαθυνςκ απμθάζεςκ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ημο πμονβείμο Νζημκμιίαξ ηαζ Νζημκμιζηχκ, υπςξ μζ οπ ανζει. 7/249/ , 7/259/ , 8/259/ ηαζ 13/350/ Απμθάζεζξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ, υπςξ ζζπφμοκ. Ρα βναθεία ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ ζδζυηηδηα, ανίζημκηαζ επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ Αεήκα, ηδθ.:

7 1.1.2 Δπηρεηξεκαηηθή Γξαζηεξηόηεηα Ζ Δηαζνεία δναζηδνζμπμζείηαζ ζηδ δζαπείνζζδ πανημθοθαηίμο Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ ζηδκ Δθθάδα. Ρμ πανημθοθάηζμ ημ μπμίμ έπεζ ζηδκ ηονζυηδηα ηδξ απμηεθείηαζ απυ ειπμνζηά αηίκδηα ορδθμφ επζπέδμο ηα μπμία ανίζημκηαζ ζηζξ ηφνζεξ αζηζηέξ πενζμπέξ ηδξ Δθθάδαξ, εηιζζεχκμκηαζ ζε αλζυπζζημοξ ιζζεςηέξ ηαζ αθμνμφκ ηονίςξ ζε πχνμοξ βναθείςκ ηαζ ηναπεγζηά ηαηαζηήιαηα. Ζ Δηδυηνζα είκαζ ζοββεκήξ εηαζνεία ηδξ «MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ» ιζα απυ ηζξ ιεβαθφηενεξ εηαζνείεξ ζοιιεημπχκ ζηδκ Δθθάδα. Νζ ηέζζενζξ ιεβαθφηενμζ ιζζεςηέξ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ δ «MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ.», δ «MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ.», δ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ Α.Δ.» ηαζ δ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.», απυ ημοξ μπμίμοξ ηδκ πνμενπυηακ ημ 29,19%, 20,46%, 11,24% ηαζ 8,69% ακηίζημζπα, ηςκ Ποκμθζηχκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο 1 ηδξ Δηαζνείαξ. Ζ «ΚΑRFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ» ηαζ μ η. Βεκεηζζάκμξ Θάηηαααξ ηαηέπμοκ πνζκ ηδκ πανμφζα αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο πμζμζηυ 50% ηαζ 42% ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ ακηίζημζπα. Ρδκ , ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ πενζεθάιαακε ηνζάκηα (30) αηίκδηα ιε ιζηηή εηιζζεχζζιδ επζθάκεζα η.ι. ηαζ εηηζιδεείζα αλία πζθ., ιε αάζδ ηδκ εηηίιδζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δθεβηηχκ (εθελήξ ημ «Π.Ν.Δ.»). Ρμ ζφκμθμ ηςκ αηζκήηςκ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ανίζηεηαζ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ηα πενζζζυηενα ελ αοηχκ ζηδκ Αηηζηή. Πημκ αηυθμοεμ πίκαηα παναηίεεκηαζ μζ ζοκμθζηέξ εηηζιδεείζεξ αλίεξ ημο επεκδοηζημφ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ζφιθςκα ιε ηδκ απμηίιδζδ ημο Π.Ν.Δ. ηδκ 31δ Γεηειανίμο 2008 ακά αηίκδημ: Γηεύζπλζε Βμοημονεζηίμο 21 & Βαθαςνίημο, Αεήκα Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα Θ. Βάνκαθδ 13 & Α. Γηίκδ, Σαθάκδνζ Ι. Ξεκηέθδξ 13 & Αθνμδίηδξ, Σαθάκδνζ Κζηνάξ Αζίαξ 61-63, Γμοδή Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ, Aεήκα Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ 25δξ Κανηίμο 77, Ξημθειαΐδα Α. Ξαπακδνέμο 65, Θμνδεθζυ, Θεζζαθμκίηδ Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ 2 Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37 & Αίκμο, Γάθκδ Κηζζσηήο Ρξαπεδηθά Θαη/καηα (ζε ρηι.) Γξαθεία (ζε ρηι.) Δκπνξηθνί Σώξνη (ζε ρηι.) Πύλνιν (ζε ρηι. ) NOTOS A.E MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ CITI BANK Α.Δ (%) 5 3,24% 10,54% 1,81% ΣΑΗΘΑΙΖΠ Γ ,93% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. 2,25% ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ. 6,12% ΗΓΗΝΣΟΖΠΖ ,42% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. 1,47% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. 0,39% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. 1,18% ΓΔΗΑ Α.Δ. WIND Α.Δ.Β.Δ ,25% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. 1,45% 1 Ρα Δηδζζμπμζδιέκα Κζζεχιαηα άκεο πανημζήιςκ είκαζ ημ απμηέθεζια ημο πμθθαπθαζζαζιμφ ημο ιδκζαίμο ιζζεχιαημξ ζε ιζα ζοβηεηνζιέκδ διενμιδκία ακά αηίκδημ επί δχδεηα (12) ιήκεξ, πςνίξ ακαπνμζανιμβή ΓΘΡ 7

8 Γηεύζπλζε Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αεήκα Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ Ξ. Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ 25δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ 25δξ Κανηίμο 125 & Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ Ι. Θδθζζίαξ & Αβ. Βαναάναξ, Σαθάκδνζ Ι. Βμοθζαβιέκδξ 380 & Ππ. Κδθίμο, Άβζμξ Γδιήηνζμξ Κηζζσηήο Ρξαπεδηθά Θαη/καηα (ζε ρηι.) Γξαθεία (ζε ρηι.) Δκπνξηθνί Σώξνη (ζε ρηι.) Πύλνιν (ζε ρηι. ) MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ Ι. Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, Αζβάθες 3 WIND Α.Δ.Β.Δ ,14% (%) 5 3,27% 3,38% 3,16% 2,10% 1,01% 1,76% 7,16% 2,74% Ηθζβέκεζαξ 10 & Γάθκζδμξ, MILLENNIUM Λ. Ζνάηθεζμ Αηηζηήξ ΒΑΛΘ Α.Δ. 1,90% Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ 4 DSGI SOUTH ,22% Γν. Ιαιπνάηδ & Β. EAST EUROPE Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ 4 A.E ,43% MARFIN Α. Ξαπακδνέμο 77, EGNATIA ΒΑΛΘ Σαθάκδνζ Α.Δ. 3,13% Αεδκάξ 12 & Ααναιζχημο, Αεήκα Ιεςθ. Παθαιίκμξ 62, Θεναηζίκζ Δε. Νδυξ Ιανίζδξ-Αεδκχκ 28δξ Νηηςανίμο 33 & ρδθάκημο, Θαθμπχνζ, εεζ/κίηδ Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. 854 MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ ,22% 1,26% 2,11% 0,77% GRANT THORNTON Α.Δ. 6,65% PRAXIS Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, INTERNATIONAL Αεήκα A.X.E ,55% Πύλνιν , , , ,00 100,00% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. 1 Αθμνά ζε ηιήια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4 ζηδκ Αεήκα πμο πνδζζιμπμζείηαζ απυ ηδκ Δηαζνεία. 2 Κένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θαπμδζζηνίμο 30 ζημ Κανμφζζ ιζζεχκεηαζ απμ ηδκ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.». 3 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 4 Ξνυηεηαζ βζα δφμ αηίκδηα ηα μπμία έπμοκ ζοκεκςεεί ηαζ ιζζεχκμκηαζ απυ έκα ιζζεςηή. 5 Δπί ημο ζοκυθμο ηδξ αλίαξ ημο πανημθοθαηίμο ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ

9 Ρδκ πνήζδ 2008, ηα ζοκμθζηά έζμδα απυ ιζζεχιαηα βζα ηα αηίκδηα ηδξ Δηαζνείαξ ακήθεακ ζε πζθ. ηαζ ηα Θένδδ πνμ Φυνςκ ζε πζθ. Ρμ 2008, δ Δηαζνεία εκίζποζε ημ πανημθοθάηζυ ηδξ ιε ηδκ αβμνά είημζζ (20) κέςκ αηζκήηςκ ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,66 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ., ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. Γοκάιεζ ημο απυ 15885/ ζοιαμθαίμο, δ Δηαζνεία ιεηααίααζεαβνμηειάπζυ ηδξ ζηδκ Θοθθήκδξ ζηδκ εηαζνεία «TERRA STABILE A.E.» πνμξ 300 πζθ., πμζυ πμο ηαηααθήεδηε ζηδκ Δηαζνεία ηδκ Ποκεπχξ, ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ ανζειμφζε ηνζάκηα (30) αηίκδηα ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ πζθ. Πημκ αηυθμοεμ πίκαηα παναηίεεκηαζ μζ ζοκμθζηέξ ιζηηέξ εηιζζεχζζιεξ επζθάκεζεξ ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ , ακά ηφπμ αηζκήημο: Α/Α Αθίλεην Ρξαπεδηθά Θαηαζηήκαηα Κηθηή Δθκηζζώζηκε Δπηθάλεηα (η.κ.) Γξαθεία Δκπνξηθνί Σώξνη Πύλνιν 1 Βμοημονεζηίμο 21 & Βαθαςνίημο, Αεήκα 452,1 452,1 2 Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα 2.885, ,42 3 Θ. Βάνκαθδ 13 & Α. Γηίκδ, Σαθάκδνζ 325,56 325,56 4 Ι. Ξεκηέθδξ 13 & Αθνμδίηδξ, Σαθάκδνζ Κζηνάξ Αζίαξ 61-63, Γμοδή 429,5 429,5 6 Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ, Aεήκα 570,88 570,88 854, ,47 7 Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ δξ Κανηίμο 77, Ξημθειαΐδα 242,7 242,7 9 Α. Ξαπακδνέμο 65, Θμνδεθζυ, Θεζζαθμκίηδ 298,53 298,53 10 Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ , ,18 11 Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37 & Αίκμο, Γάθκδ Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αεήκα Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ Ξ. Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ 360,37 360, δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ 369,73 369, δξ Κανηίμο 125 & Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ 294,05 294,05 17 Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ 258,21 258,21 18 Ι. Θδθζζίαξ & Αβ. Βαναάναξ, Σαθάκδνζ 1.500, ,75 19 Ι. Βμοθζαβιέκδξ 380 & Ππ. Κδθίμο, Άβζμξ Γδιήηνζμξ Ι. Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, Αζβάθες , ,00 21 Ηθζβέκεζαξ 10 & Γάθκζδμξ, Λ. Ζνάηθεζμ Αηηζηήξ 667,16 667,16 22 Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ 4 375,12 375,12 24 Α. Ξαπακδνέμο 77, Σαθάκδνζ Αεδκάξ 12 & Ααναιζχημο, Αεήκα ,00 26 Ιεςθ. Παθαιίκμξ 62, Θεναηζίκζ 262,22 262,22 27 Δε. Νδυξ Ιανίζδξ-Αεδκχκ 869,4 869, δξ Νηηςανίμο 33 & ρδθάκημο, Θαθμπχνζ, εεζ/κίηδ 149,39 149,39 29 Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο 2.584, ,81 30 Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα 472,45 472,45 Πύλνιν 8.178, , , ,00 9

10 Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. 1 Αθμνά ζε ηιήια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4 ζηδκ Αεήκα πμο πνδζζιμπμζείηαζ απυ ηδκ Δηαζνεία. 2 Κένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θαπμδζζηνίμο 30 ζημ Κανμφζζ ιζζεχκεηαζ απμ ηδκ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.». 3 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ηαηά ηδκ ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 4 Ξνυηεηαζ βζα δφμ αηίκδηα ηα μπμία έπμοκ ζοκεκςεεί ηαζ ιζζεχκμκηαζ απυ έκα ιζζεςηή. Θαηά ηδκ πενίμδμ , δ Δηαζνεία πνμπχνδζε ζηδκ αβμνά εκυξ (1) κέμο αηζκήημο ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ 328,20 η.ι. έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ 735 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ ) ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ 767 πζθ., ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. Ρμ εκ θυβς αηίκδημ ανίζηεηαζ ζημ Γήιμ Βυθμο ημο Λ. Καβκδζίαξ ηαζ απυ ηδκ , ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε 56,4 πζθ. ηαζ εηήζζα ακαπνμζανιμβή αάζεζ Γείηηδ Ρζιχκ Θαηακαθςηή (εθελήξ «ΓΡΘ») πθέμκ πνμζαφλδζδξ 2%. Ποκεπχξ ηδκ , ημ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειμφζε ηνζάκηα έκα (31) αηίκδηα, ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,20 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ., ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. Ρδκ , δ Δηαζνεία πνμπχνδζε ζηδκ αβμνά εκυξ (1) κέμο αηζκήημο ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ 435,90 η.ι., έκακηζ ζοκμθζημφ πμζμφ 400 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ ). επί μζημπέδμο 440 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ 720 πζθ.,ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. Ρμ εκ θυβς αηίκδημ ανίζηεηαζ ζημ Γήιμ Θεζζαθμκίηδξ, ηαζ απυ ηδκ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε ηαζ εηήζζα ακαπνμζανιμβή αάζεζ ΓΡΘ πθέμκ πνμζαφλδζδξ 2%.. Ποκεπχξ, ηαηυπζκ ηδξ παναπάκς απυηηδζδξ, ημ οθζζηάιεκμ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειεί ηνζάκηα δφμ (32) αηίκδηα, ζοκμθζηήξ αλίαξ πζθ. (αάζεζ ηδξ Έηεεζδξ ημο Π.Ν.Δ. ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηαζ ηςκ ζπεηζηχκ Δηεέζεςκ Π.Ν.Δ. βζα ηα δφμ (2) αηίκδηα πμο απμηηήεδηακ ιέζα ζηδ πνήζδ 2009) ηαζ ζοκμθζηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,1 η.ι. (ζοιπενζθαιαακμιέκμο ηαζ ημο ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4, Αεήκα). Ρμ οθζζηάιεκμ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ (ελαζνμοιέκμο ημο αηζκήημο ζημ Αζβάθες, Ιεςθυνμξ Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, ζημ μπμίμ εηιζζεχκεηαζ ιυκμ ιένμξ ημο δχιαημξ) είκαζ εηιζζεςιέκμ ιε πμζμζηυ πθδνυηδηαξ 100%. Δπίζδξ, ζδιεζχκεηαζ υηζ ηιήια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργςνηγ 4 ζηδκ Ξθ. Θάκζββμξ είκαζ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμ ηαζ δ αλία ημο απεζημκίγεηαζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ ζημκ θμβανζαζιυ «Δκζχιαηα Ξάβζα» Δπηρεηξεκαηηθή Πηξαηεγηθή Ζ επζπεζνδιαηζηή ζηναηδβζηή ηδξ Δηαζνείαξ ζημπεφεζζηδ ιαηνμπνυεεζιδ αφλδζδ ηςκ εζυδςκ ηαζ ηςκ απμηεθεζιάηςκ ηδξ ηαζ ηδ δδιζμονβία οπεναλίαξ βζα ημοξ Κεηυπμοξ ηδξ. Νζ ααζζηέξ πανάιεηνμζ ηδξ ζηναηδβζηήξ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ: Δκενβή δζαπείνζζδ ημο οθζζηαιέκμο πανημθοθαηίμο ηςκ αηζκήηςκ ηδξ ιέζς ηδξ εκίζποζδξ ηδξ αάζδξ ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ, ηδξ αεθηζζημπμίδζδξ ηδξ ζφκεεζδξ ημο ηαεχξ ηαζ ηδξ ακάπηολδξ αοημφ ιε ηδκ πχθδζδ αηζκήηςκ υηακ ακαηφρμοκ εοηαζνίεξ ζηδκ αβμνά πμο κα ζοκάδμοκ ιε ημοξ επεκδοηζημφξ ηδξ ζηυπμοξ ηαζ ηδκ επεκδοηζηή ηδξ πμθζηζηή. Δπζδίςλδ επζθεηηζηχκ απμηηήζεςκ ειπμνζηχκ αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα. 10

11 Ραηηζηή επζθεηηζηχκ απμηηήζεςκ αηζκήηςκ ζε πχνεξ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ ακαθμνζηά ιε πχνμοξ βναθείςκ, ειπμνζημφξ πχνμοξ ηαεχξ ηαζ απμεδηεοηζημφξ ηαζ αζμιδπακζημφξ πχνμοξ ζε ζδιεία ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ πνμαμθήξ. Βεθηζζημπμίδζδ ηδξ ηεθαθαζαηήξ ηδξ δμιήξ ιέζς ηδξ αλζμπμίδζδξ ηςκ πνυζθαηςκ ηνμπμπμζήζεςκ επί ημο ηακμκζζηζημφ πθαζζίμο πμο δζέπεζ ηζξ εθθδκζηέξ Ακχκοιεξ Δηαζνείεξ Δπεκδφζεςκ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία (εθελήξ μζ «Α.Δ.Δ.Α.Ξ.») ηαζ πμο ηδξ επζηνέπμοκ, ιεηαλφ άθθςκ, κα δακεζζηεί ιέπνζ ημ 50% ηδξ αλίαξ ημο ζοκμθζημφ Δκενβδηζημφ ηδξ βζα ηδκ απυηηδζδ ηαζ αλζμπμίδζδ ηςκ αηζκήηςκ ζηα μπμία έπμοκ επεκδοεεί ηα δζαεέζζια ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ή/ηαζ Δηαζνεζχκ Δζδζημφ Πημπμφ. Πηα πθαίζζα ηδξ πνμακαθενεείζαξ επζπεζνδιαηζηήξ ζηναηδβζηήξ, δ Δηαζνεία αλζμπμζεί ηα αηυθμοεα πθεμκεηηήιαηα ηα μπμία πζζηεφεζ υηζ δζαεέηεζ: Σανημθοθάηζμ αηζκήηςκ ορδθήξ πμζυηδηαξ. Ηζπονμφξ ηαζ Πηαεενμφξ Κζζεςηέξ. Ζ Δηαζνεία ζηα πθαίζζα ηςκ ιαηνμπνυκζςκ ιζζεχζεςκ πμο δζαηδνεί ιε εδναζςιέκεξ, ορδθήξ θενεββουηδηαξ εηαζνείεξ ημο πνδιαημμζημκμιζημφ ηονίςξ ηθάδμο, έπεζ επζηφπεζ ηδκ ακάπηολδ ζζπονχκ ζπέζεςκ ιε ημοξ ιζζεςηέξ ηδξ βεβμκυξ πμο πνμαθέπεζ κα ηδκ μδδβήζεζ ζε ορδθά επίπεδα ακακέςζδξ ηςκ ιζζεχζεςκ ηαζ πθδνυηδηαξ ηαζ ηαηά ζοκέπεζα ζε ζηαεενά έζμδα απυ ιζζεχιαηα. Διπεζνία δζεοεοκηζηχκ ζηεθεπχκ ηαζ ιεθχκ Δπεκδοηζηήξ Δπζηνμπήξ ιε ζδιακηζηή πανμοζία ζηδκ Δθθδκζηή αβμνά αηζκήηςκ ηαζ πθμφζζμ ζζημνζηυ επίηεολδξ ορδθχκ απμδυζεςκ, βεβμκυξ πμο ηδξ πνμζθένεζ ακηαβςκζζηζηυ πθεμκέηηδια ζημκ εκημπζζιυ ηαζ ζηδκ αλζμπμίδζδ ηςκ ηάζεςκ ηδξ αβμνάξ ηαζ ηςκ επεκδοηζηχκ εοηαζνζχκ ζημκ εθθδκζηυ ηαζ λέκμ ηθάδμ ειπμνζηχκ αηζκήηςκ Ξιεξνθνξίεο γηα ηηο Ράζεηο Θαηά ηδκ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ , δ Δηαζνεία δζεφνοκε ημ πανημθοθάηζμ ηδξ ιε ηδκ αβμνά είημζζ (20) κέςκ αηζκήηςκ έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ πζθ. (ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηαζ ηςκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ). Ζ αβμνά αοηχκ ηςκ αηζκήηςκ πνδιαημδμηήεδηε ιε ηαιεζαηά δζαεέζζια ηδξ Δηαζνείαξ, ηα μπμία πνμήθεακ απυ ηδκ αφλδζδ ημο ιεημπζημφ ηδξ ηεθαθαίμο βζα ηδκ είζμδμ ηδξ MIG ζημ ιεημπζηυ ηεθάθαζμ ηαεχξ ηαζ ιε ηναπεγζηυ δακεζζιυ. Ζ δζεφνοκζδ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ πνήζδ 2008 είπε ςξ απμηέθεζια ηδκ ζδιακηζηή αφλδζδ ηαηά 126% ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ηαζ ηαηά 204% ηςκ ηενδχκ πνμ θυνςκ ηδξ Δηαζνείαξ. Θαηά ημ Α ηνίιδκμ ηδξ πνήζδξ 2009, δ Δηαζνεία δζεφνοκε ημ πανημθοθάηζμ ηδξ ιε ηδκ αβμνά εκυξ (1) επεκδοηζημφ αηζκήημο έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ 735 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ 20 πζθ.). Ζ αβμνά αοημφ ημο αηζκήημο πνδιαημδμηήεδηε ιε ηαιεζαηά δζαεέζζια ηδξ Δηαζνείαξ, ηα μπμία πνμήθεακ απυ ηδκ θεζημονβζηή ηδξ δναζηδνζυηδηα. Ρμ εκ θυβς αηίκδημ ανίζηεηαζ επί ηδξ μδμφ Ιανίζδξ 157 ηαζ Γημφνα, Λεάπμθδ, Γήιμξ Βυθμο, Λ. Καβκδζίαξ ηαζ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK Α.Δ.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε ηαζ εηήζζα ακαπνμζανιμβή ΓΡΘ 2% Δπζπθέμκ, ηάκμκηαξ πνήζδ ηαιεζαηχκ δζαεεζίιςκ ηα μπμία πνμήθεακ απυ ηδκ θεζημονβζηή ηδξ δναζηδνζυηδηα, δ Δηαζνεία πνμπχνδζε ηδκ ζηδκ αβμνά εκυξ (1) κέμο επεκδοηζημφ αηζκήημο έκακηζ ζοκμθζημφ πμζμφ 400 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ ). Ρμ εκ θυβς αηίκδημ ανίζηεηαζ ζηδκ μδυ Θει. Πμθμφθδ 16, πενζμπή Ληεπχ, Γήιμξ Θεζζαθμκίηδξ ηαζ ιζζεχκεηαζ απυ ηδ «MARFIN EGNATIA BANK Α.Δ.» δοκάιεζ ζφιααζδξ 11

12 ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμο ιε Θαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ αάζεζ ηςκ πνυζθαηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ ηςκ ηνζάκηα δφμ (32) αηζκήηςκ ημο οθζζηάιεκμο πανημθοθάηζμο ηδξ Δηαζνείαξ, ηα ζοκμθζηά Δηδζζμπμζδιέκα Κζζεχιαηα Άκεο Σανημζήιμο ακένπμκηαζ ζε πζθ. Ακαθμνζηά δε ιε ηα θεζημονβζηά ηδξ έλμδα, πμθζηζηή ηδξ Δηαζνείαξ απμηεθεί δ ζοβηνάηδζδ αοηχκ πμο δεκ ζπεηίγμκηαζ ιε ηζξ επεκδφζεζξ ζε αηίκδηα. Κε ηα ακηθδεέκηα ηεθάθαζα απυ ηδκ ελεηαγυιεκδ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο, δ Δηαζνεία πνυηεζηαζ κα απμπθδνχζεζ ιένμξ ημο αναποπνυεεζιμο ηναπεγζημφ δακεζζιμφ ηδξ. Ξεναζηένς, δ Δηαζνεία ελεηάγεζ πμζηίθεξ πζεακέξ επεκδφζεζξ ζε αηίκδηα ζηδκ Δθθάδα, ηαζ ζε άθθεξ πχνεξ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ ηζξ μπμίεξ εα πνδιαημδμηήζεζ ιε Ίδζα Θεθάθαζα ή/ηαζ ηναπεγζηυ δακεζζιυ, ακάθμβα ιε ηδ πενίπηςζδ ηαζ θαιαάκμκηαξ οπυρδ ηα θμνμθμβζηά πθεμκεηηήιαηα ηαζ ηίκδηνα πμο ζζπφμοκ ζε ηάεε πχνα. Πδιεζχκεηαζ υηζ, αάζεζ ημο εεζιζημφ πθαζζίμο πμο δζέπεζ ηζξ ΑΔΔΑΞ, δ Δηαζνεία δφκαηαζ κα ακηθήζεζ ηναπεγζηυ δακεζζιυ έςξ ημ 50% ημο εκενβδηζημφ ηδξ. 1.2 ΓΗΝΗΘΖΡΗΘΑ, ΓΗΑΣΔΗΟΗΠΡΗΘΑ ΘΑΗ ΔΞΝΞΡΗΘΑ ΝΟΓΑΛΑ ΘΑΗ ΑΛΥΡΔΟΑ ΓΗΝΗΘΖΡΗΘΑ ΠΡΔΙΔΣΖ Πφιθςκα ιε ηδ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ημκ Δζςηενζηυ Θακμκζζιυ Ιεζημονβίαξ ηδξ, ηα Γζμζηδηζηά, Γζαπεζνζζηζηά ηαζ Δπμπηζηά υνβακα ηαζ ηα Ακχηενα Γζμζηδηζηά Πηεθέπδ ηδξ Δηαζνείαξ απμηεθμφκ ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ, δ Δπεκδοηζηή Δπζηνμπή, μ Δζςηενζηυξ Δθεβηηήξ, μ Γζεοεφκςκ Πφιαμοθμξ, μ Γζεοεοκηήξ Νζημκμιζηχκ & Γζμζηδηζηχκ πδνεζζχκ ηαζ μ Γζεοεοκηήξ Ξενζμοζίαξ & Δνβαζζχκ. Ακαθοηζηυηενα ηα ιέθδ ηςκ Γζμζηδηζηχκ, Γζαπεζνζζηζηχκ ηαζ Δπμπηζηχκ Ννβάκςκ ηαζ ηα Ακχηενα Γζμζηδηζηά Πηεθέπδ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ: α) Ρα ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο Ζθίαξ Βμθμκάζδξ, Ξνυεδνμξ Γ.Π.- Κδ εηηεθεζηζηυ ιέθμξ Δοεφιζμξ Κπμοθμφηαξ, Ακηζπνυεδνμξ Γ.Π.- Κδ εηηεθεζηζηυ ιέθμξ Ηςάκκδξ Αναβζχνβδξ, Γζεοεφκςκ Πφιαμοθμξ, Δηηεθεζηζηυ ιέθμξ Αζηαηενίκδ Θαράθδ, Κέθμξ Γ.Π.- Δηηεθεζηζηυ ιέθμξ Θονζάημξ Κάβεζναξ, Κέθμξ Γ.Π.- Κδ Δηηεθεζηζηυ ιέθμξ Γενάζζιμξ Γαζπανζκάημξ, Κέθμξ Γ.Π.- Ακελάνηδημ Κδ Δηηεθεζηζηυ ιέθμξ Ηςάκκδξ Θαηζμονίδδξ, Κέθμξ Γ.Π. - Ακελάνηδημ Κδ Δηηεθεζηζηυ ιέθμξ Ζ εδηεία ημο ςξ άκς Γ.Π. είκαζ ηεηναεηήξ, θήβεζ ηδκ ηαζ παναηείκεηαζ αοημδζηαίςξ έςξ ηδκ Ραηηζηή Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ πμο εα ζοκέθεεζ εκηυξ ημο πνχημο ελαιήκμο ημο α) Ρα ιέθδ ηδξ Δπεκδοηζηήξ Δπζηνμπήξ Ηςάκκδξ Αναβζχνβδξ Ζθίαξ Βμθμκάζδξ Βεκεηζζάκμξ Θάηηαααξ Θονζάημξ Κάβεζναξ Δοεφιζμξ Κπμοθμφηαξ β) μ Γζεοεφκςκ Πφιαμοθμξ Ηςάκκδξ Αναβζχνβδξ δ) μ Γζεοεοκηήξ Ξενζμοζίαξ & Δνβαζζχκ 12

13 Αζηαηενίκδ Θαράθδ ε) μ Γζεοεοκηήξ Νζημκμιζηχκ & Γζμζηδηζηχκ πδνεζζχκ Ξακαβήξ Κέκηεξ ζη) μ Δζςηενζηυξ Δθεβηηήξ Αθέλακδνμξ Λζημθαΐδδξ 1.3 ΚΔΡΝΣΝΗ Θαηά ηδκ διενμιδκία ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ , ημ ιεημπζηυ ηεθάθαζμ ηδξ Δηαζνείαξ δζαζνείημ ζε ημζκέξ μκμιαζηζηέξ ιεηά ρήθμο ιεημπέξ, μκμιαζηζηήξ αλίαξ 3,00 δ ηάεε ιία ηαζ δ ιεημπζηή ηδξ ζφκεεζδ ήηακ δ παναηάης: Αξ. Κεηνρώλ % Αξ. Γηθ/κάησλ Τήθνπ 1 % MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ ,00% ,00% Βεκεηζζάκμξ Θάηηαααξ ,00% ,00% Θςκζηακηίκμξ Κανηίκμξ ,50% ,50% Λζηυθαμξ Γμοθακδνήξ ,50% ,50% Γεχνβζμξ Βανδζκμβζάκκδξ ,50% ,50% Ζθίαξ Βμθμκάζδξ ,50% ,50% Πύλνια ,00% ,00% 1. Πφιθςκα ιε ημ Λ. 3556/2007. Ξδβή: Δηαζνεία. Ζ Δηαζνεία δεκ ηαηέπεζ Ίδζεξ ιεημπέξ. 1.4 ΚΔΡΝΣΗΘΝ ΘΔΦΑΙΑΗΝ Ρμ ηαηααεαθδιέκμ ιεημπζηυ ηεθάθαζμ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ ακενπυηακ ζε ηαζ δζαζνείημ ζε ημζκέξ μκμιαζηζηέξ ιεημπέξ, μκμιαζηζηήξ αλίαξ 3,00 εηάζηδ. 1.5 ΝΟΓΑΛΥΡΗΘΖ ΓΗΑΟΘΟΥΠΖ Ζ MIG REAL ESTATE είκαζ ζοββεκήξ ηδξ εηαζνείαξ ιε ηδκ επςκοιία «MARFIN INVESTMENT GROUP ΑΛΥΛΚΝΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ» ηαζ ημκ δζαηνζηζηυ ηίηθμ «MARFIN INVESTMENT GROUP» (εθελήξ δ «MIG»), ιε ανζειυ Κδηνχμο Ακςκφιςκ Δηαζνεζχκ 16836/06/Β/88/06 ηαζ έδνα ημκ Γήιμ Αιανμοζίμο, Ιεςθυνμξ Θδθζζίαξ 24, Πημ παναηάης δζάβναιια πανμοζζάγεηαζ δ δζάνενςζδ ημο Νιίθμο MIG ηδκ : 13

14 Ξδβή: Δκμπμζδιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ πμο ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ MIG αάζεζ Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. βζα ηδ πνήζδ 2008, μζ μπμίεξ έπμοκ εθεβπεεί απυ ηδκ εθεβηηζηή εηαζνεία «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ». Πφιθςκα ιε δήθςζδ ηδξ MIG, «Oζ ηαηά 100% εοβαηνζηέξ εηαζνείεξ ηδξ «MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ», «MIG LEISURE AND REAL ESTATE (KROATIA) B.V.» ηαζ «MIG REAL ESTATE (SERBIA) B.V.»: α) δεκ έπμοκ ζοκαθή δναζηδνζυηδηα ιε ηδκ MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.» (δ Δηαζνεία), α) δζέπμκηαζ απυ δζαθμνεηζηυ εεζιζηυ πθαίζζμ ζε ζπέζδ ιε ηδκ Δηαζνεία ηαζ β) αημθμοεμφκ δζαθμνεηζηή επζπεζνδιαηζηή ζηναηδβζηή ζε ζπέζδ ιε ηδκ Δηαζνεία». H εηαζνεία «MIG LEISURE AND REAL ESTATE (CROATIA) B.V.» είκαζ εηαζνεία ζοιιεημπχκ ηαζ δ απμηθεζζηζηή ηδξ δναζηδνζυηδηα, ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ, είκαζ δ ζοιιεημπή ηαηά 49,99%, ζημ ιεημπζηυ ηεθάθαζμ ηδξ εηαζνείαξ «SUNCE KONCEN D.D.» (SUNCE). H SUNCE δναζηδνζμπμζείηαζ ζημκ ημονζζηζηυ ημιέα ιέζς ηςκ λεκμδμπεζαηχκ ιμκάδςκ BLUE SUN HOTELS & RESORTS εκχ ηαηέπεζ ιεβάθεξ εδαθζηέξ εηηάζεζξ ηαζ ηαηέπεζ πμζμζηυ ζημ αενμδνυιζμ ημο κδζζμφ Brac. Ζ εηαζνεία «MIG REAL ESTATE (SERBIA) B.V.» είκαζ επίζδξ εηαζνεία ζοιιεημπχκ, ηδξ μπμίαξ δ απμηθεζζηζηή δναζηδνζυηδηα, ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ, είκαζ δ ηαηά 66,67% ζοιιεημπή ηδξ ζηδκ εηαζνεία «TAU 1 BEOGRAD D.O.O». Ζ «TAU 1 BEOGRAD D.O.O» ηαηέπεζ ημ 100% ηδξ εηαζνείαξ «JSC ROBNE KUCE BEOGRAD» (RKB), δ μπμία είκαζ αθοζίδα αηζκήηςκ ειπμνζηχκ ηέκηνςκ ηδξ πνχδκ Γζμοημζθααίαξ. Γζαεέηεζ πανημθοθάηζμ αηζκήηςκ ζε εθηοζηζηέξ ηαζ ηεκηνζηέξ ημπμεεζίεξ ζηζξ ιεβαθφηενεξ πυθεζξ ηδξ Πεναίαξ ηαζ ημο Καονμαμοκίμο ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ η.ι. Πφιθςκα ιε δήθςζδ ηδξ MIG, «Ζ MIG ζημ ιέθθμκ εα θαιαάκεζ ηα απαναίηδηα ιέηνα, χζηε κα απμθεφβεηαζ δ ζφβηνμοζδ ζοιθενυκηςκ ιεηαλφ ηςκ εηαζνεζχκ ημο Νιίθμο ηδξ». 14

15 Δπίζδξ, δ MIG ιε ηδκ απυ επζζημθή ηδξ πνμξ ηδ δζηδβμνζηή εηαζνεία πμο δζεκήνβδζε ημκ κμιζηυ έθεβπμ ηδξ Δηαζνείαξ, δδθχκεζ υηζ «δεκ οθίζηακηαζ ζοιθένμκηα, πενζθαιαακμιέκςκ ηςκ ζοβηνμουιεκςκ, ιεηαλφ ηδξ εηαζνείαξ ιαξ ηαζ ηδξ «MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.» πμο επδνεάγμοκ ζδιακηζηά ηδκ έηδμζδ, ζφιθςκα ιε ημ πανάνηδια III πανάβναθμξ 3.3 ημο Δ.Θ. 809/2004, πένακ ημο υηζ δ «MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.» απμηεθεί ζοββεκή εηαζνεία ηδξ «MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ», ςξ ηαηυπμο ημο 50% ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηαζ ηςκ δζηαζςιάηςκ ρήθμο ηδξ «MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.». 1.6 ΠΛΝΞΡΗΘΔΠ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ Ππλνπηηθέο Σξεκαηννηθνλνκηθέο Ξιεξνθνξίεο ρξήζεσλ βάζεη ησλ Γηεζλώλ Ξξνηύπσλ Σξεκαηννηθνλνκηθήο Ξιεξνθόξεζεο (Γ.Ξ.Σ.Ξ.) Ζ Δηαζνεία ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ ζοκέηαζζε ηαζ δδιμζίεοε κυιζια Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ιε αάζδ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Δθθδκζημφ Γεκζημφ Ιμβζζηζημφ Ππεδίμο. Πηα πθαίζζα ηδξ δζαδζηαζίαξ ηδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α., δ Δηαζνεία ζοκέηαλε ζφθςκα ιε ηζξ πνυκμζεξ ηςκ Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 ιε ζοβηνζηζηή πθδνμθυνδζδ βζα δφμ δζαπεζνζζηζηέξ πνήζεζξ, ημ 2005 ηαζ 2006 ηαζ διενμιδκία ιεηάααζδξ ζηα Γ.Ι.Ξ. ηδκ Πηδκ πανμφζα εκυηδηα, πανμοζζάγμκηαζ ζοκμπηζηέξ πνδιαημμζημκμιζηέξ πθδνμθμνίεξ βζα ηα μζημκμιζηά ιεβέεδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηζξ πνήζεζξ , υπςξ αοηά πνμηφπημοκ απυ ηζξ δδιμζζεοιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ 2007 ηαζ 2008, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ι.Ξ./.Γ.Ξ.Σ.Ξ. Νζ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηζξ πνήζεζξ 2007 ηαζ 2008 εβηνίεδηακ ιε ηζξ απυ & , ακηίζημζπα Ραηηζηέξ Γεκζηέξ Ποκεθεφζεζξ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ, απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.ΠΝΔΙ.:11951) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)». ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΑΞΝΡΔΙΔΠΚΑΡΥΛ (ζε ρηι.) Σξήζε πνπ έιεμε ηελ Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Θένδδ/(Εδιζά) απυ πχθδζδ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ 0 6 ( 10) Θύθινο Δξγαζηώλ Θαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία 920 (372) Ιεζημονβζηά έλμδα ζπεηζγυιεκα ιε επεκδφζεζξ ζε αηίκδηα (67) (204) (200) Ιεηηνπξγηθά θέξδε (EBIT) Θέξδε πξν Φόξσλ Θαζαξά θέξδε ρξήζεο Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Γδιμζζεοιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηζξ πνήζεζξ πμο έθδλακ ηαζ μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή- Ιμβζζηή. ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΘΑΡΑΠΡΑΠΖΠ ΡΑΚΔΗΑΘΥΛ ΟΝΥΛ (ζε ρηι.) Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ θεζημονβζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ επεκδοηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ πνδιαημδμηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ (1.416) 1 (4.708) (34.469)

16 Ξδβή: Γδιμζζεοιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πνήζδ πμο έθδλε , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Ρα ζημζπεία βζα ηδκ πνήζδ 2006 πνμένπμκηαζ απυ ηδκ Δηαζνεία ηαζ δεκ είκαζ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. (1) Γζα ηδκ πνήζδ 2006, ηα ιεβέεδ ηςκ ηαιεζαηχκ νμχκ απυ θεζημονβζηέξ ηαζ επεκδοηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ δζαθένμοκ απυ αοηά πμο ειθακίγμκηαζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 ςξ ζοβηνζηζηή πθδνμθυνδζδ βζα ηδκ πνήζδ 2006 ηαεχξ δ Δηαζνεία βζα ζημπμφξ ζοβηνζζζιυηδηαξ έπεζ ηάκεζ ηδκ ελήξ ακαηαλζκυιδζδ: Νζ «Αβμνέξ-πνμζεήηεξ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ» ηαζ δ «Δζζπνάλεζξ απυ πςθήζεζξ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ» φρμοξ 14 πζθ. ηαζ 1πζθ. έπμοκ ιεηαθενεεί απυ ηζξ θεζημονβζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ζηζξ επεκδοηζηέξ. Ρμ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ακαπηφπεδηε ζδιακηζηά ηαηά ηδκ οπυ ελέηαζδ πενίμδμ. Ποβηεηνζιέκα, ηδκ δ Δηαζνεία δζέεεηε ηνζάκηα (30) αηίκδηα έκακηζ έκηεηα (11) αηζκήηςκ ηδκ ηαζ επηά (7) ηδκ Ζ εκ θυβς ακάπηολδ ημο πανημθοθαηίμο είπε ζακ απμηέθεζια ηδκ αφλδζδ ημο ηφηθμο ενβαζζχκ ηαζ ηδξ ηενδμθμνίαξ ηδξ Δηαζνείαξ. Ποβηεηνζιέκα, μ ηφηθμξ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ απμηεθείηαζ ηονίςξ απυ έζμδα απυ ιζζεχιαηα. Ρα έζμδα απυ ιζζεχιαηα ηδξ Δηαζνείαξ δζαιμνθχεδηακ ζε πζθ. ημ 2008 έκακηζ πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ 2006 ζδιεζχκμκηαξ αφλδζδ 12,1% ημ 2007 ζε ζπέζδ ιε ημ 2006 ηαζ 126,27% ημ 2008 ζε ζπέζδ ιε ημ Ζ ζδιακηζηή αφλδζδ ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ημ 2008 ήηακ απμηέθεζια ηδξ αβμνάξ είημζζ (20) κέςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ απυ ηδκ Δηαζνεία εκηυξ ηδξ πνήζδξ αθθά ηαζ ηςκ ιζζεςιάηςκ απυ ηα ηέζζενα (4) αηίκδηα πμο αβυναζε εκηυξ ημο Ρα θεζημονβζηά ηένδδ ηδξ Δηαζνείαξ αολήεδηακ ζδιακηζηά ημ 2008 ηαζ ακήθεακ ζε πζθ., έκακηζ 389 πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ Ζ ιεβάθδ αφλδζδ ηςκ θεζημονβζηχκ ηενδχκ ηδξ Δηαζνείαξ ημ 2008 είκαζ απμηέθεζια ηδξ ζδιακηζηήξ αφλδζδξ ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ηαεχξ ηαζ ηςκ ορδθχκ ηενδχκ απυ ακαπνμζανιμβή επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ζε εφθμβεξ αλίεξ φρμοξ πζθ. Ζ ιείςζδ ηςκ θεζημονβζηχκ ηενδχκ ημ 2007 ζε ζπέζδ ιε ημ 2006 μθείθεηαζ ζηα αολδιέκα θεζημονβζηά έλμδα βζα ηδκ αβμνά εκηυξ ημο 2007 ηεζζάνςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ. Ρα Θένδδ πνμ Φυνςκ δζαιμνθχεδηακ ζε πζθ. ημ 2008 έκακηζ 957 πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ Ρα ηαεανά ηένδδ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πνήζδ 2008 δζαιμνθχεδηακ ζε πζθ. έκακηζ πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ Ρα ζδζαίηενα ορδθά ηαεανά ηένδδ ηδξ πνήζδξ 2007 ζε ζπέζδ ιε ηζξ πνήζεζξ 2008 ηαζ 2006 μθείθμκηαζ ζηδκ ακαζηνμθή ακαααθθυιεκδξ θμνμθμβζηήξ οπμπνέςζδξ ηδκ , φρμοξ πζθ., θυβς ηδξ ιεηαηνμπήξ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ ζε Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ ηαηά ζοκέπεζα ηδξ αθθαβήξ ζημκ ηνυπμ θμνμθυβδζδξ ηδξ. Άιιεο Σξεκαηννηθνλνκηθέο πιεξνθνξίεο (ζε ρηι.) (1) Θένδδ πνμ Ρυηςκ, Φυνςκ ηαζ Απμζαέζεςκ (EBITDA) (2) Ακαπνμζανιμζιέκα Θένδδ πνμ Ρυηςκ, Φυνςκ ηαζ Απμζαέζεςκ (EBITDA) (2) Θεθάθαζα απυ Ιεζημονβζηέξ Γναζηδνζυηδηεξ (FFO) (3) (3.039) Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. (1) Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή (2) Ρα ηένδδ πνμ ηυηςκ, θυνςκ ηαζ απμζαέζεςκ (EBITDA) οπμθμβίγμκηαζ ςξ ηαεανά ηένδδ πνήζδξ πθέμκ απμζαέζεζξ εκζχιαηςκ παβίςκ ζημζπείςκ ηαζ πνδιαημμζημκμιζηά έλμδα ιείμκ έζμδα απυ ηυημοξ ηαζ πζζηςηζηυ θυνμ εζζμδήιαημξ. Ρμ ακαπνμζανιμζιέκμ EBITDA οπμθμβίγεηαζ ςξ EBITDA ιείμκ ηαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία ηαζ ηένδδ απυ πχθδζδ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ. (3) Ρα Θεθάθαζα απυ Ιεζημονβζηέξ Γναζηδνζυηδηεξ (Funds from Operations - FFO) οπμθμβίγμκηαζ ςξ ηαεανά ηένδδ πνήζδξ πθέμκ απμζαέζεζξ εκζχιαηςκ παβίςκ ζημζπείςκ ηαζ επίδναζδ ζοκμθζηχκ ιδ επακαθαιαακυιεκςκ ημκδοθίςκ ιείμκ ηαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία, ηένδδ απυ πχθδζδ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ηαζ ακηζθμβζζιυ ακαααθθυιεκςκ θμνμθμβζηχκ οπμπνεχζεςκ. (ζε ρηι.) ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΗΠΝΙΝΓΗΠΚΝ Σξήζε πνπ έιεμε ηελ

17 (ζε ρηι.) Σξήζε πνπ έιεμε ηελ Δκζχιαηεξ Αηζκδημπμζήζεζξ Δπεκδφζεζξ ζε αηίκδηα Καηνμπνυεεζιεξ Απαζηήζεζξ Γζαεέζζια πνμξ πχθδζδ πνδιαημμζημκμιζηά ζημζπεία Πύλνιν Κε Θπθινθνξνύληνο Δλεξγεηηθνύ Βναποπνυεεζιεξ Απαζηήζεζξ Ραιεζαηά δζαεέζζια ηαζ ηαιεζαηά ζζμδφκαια Πύλνιν Θπθινθνξνύληνο Δλεξγεηηθνύ ΠΛΝΙΝ ΔΛΔΟΓΖΡΗΘΝ Πύλνιν Ηδίσλ Θεθαιαίσλ Πύλνιν Καθξνπξόζεζκσλ πνρξεώζεσλ Βναποπνυεεζιεξ Γακεζαηέξ πμπνεχζεζξ Πύλνιν Βξαρππξόζεζκσλ πνρξεώζεσλ ΠΛΝΙΝ ΗΓΗΥΛ ΘΔΦΑΙΑΗΥΛ ΘΑΗ ΞΝΣΟΔΥΠΔΗΠ Ανζειυξ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ Ξνμζανιμζιέκμξ Ανζειυξ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ (1) Κέζμξ ζηαειζηυξ ανζειυξ ιεημπχκ (πνμζανιμζιέκμξ) ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΑΛΑ ΚΔΡΝΣΖ (ζε ) Θένδδ ακά ιεημπή (2) 0,9711 0,667 0,268 Κένζζια ακά ιεημπή Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ (NAV) (ζε ) (3) 12,46 18,82 4,77 Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ αάζεζ ημο πνμζανιμζιέκμο ανζειμφ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ (ζε ) 12,46 4,59 4,77 (*) Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. (1) Γζα θυβμοξ ζοβηνζζζιυηδηαξ πνμζανιυζηδηε μ ανζειυξ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ βζα ηδκ χζηε κα απεζημκίγεηαζ δ έηδμζδ 3,1 κέςκ δςνεάκ ιεημπχκ βζα ηάεε ιζα παθαζά θυβς ηεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ δζαθμνάξ οπέν ημ άνηζμ πμο απμθαζίζηδηε απυ ηδκ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδξ (2) Ρα ηένδδ ακά ιεημπή οπμθμβίγμκηαζ δζαζνχκηαξ ηα ηαεανά ηένδδ ιε ημ ζηαειζζιέκμ ιέζμ υνμ ηςκ οθζζηάιεκςκ ιεημπχκ. Ν ζηαειζζιέκμξ ανζειυξ ιεημπχκ έπεζ οπμθμβζζηεί ζφιθςκα ιε ημ Γ.Ι.Ξ. 33 (IAS 33) ηαζ έπεζ πνμζανιμζηεί χζηε κα απεζημκίγεηαζ δ έηδμζδ 3,1 κέςκ δςνεάκ ιεημπχκ βζα ηάεε ιζα παθαζά θυβς ηεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ δζαθμνάξ οπέν ημ άνηζμ πμο απμθαζίζηδηε απυ ηδκ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ (3) Ζ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) οπμθμβίγεηαζ ςξ ημ πδθίημ ηδξ δζαίνεζδξ ημο ζοκυθμο ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ιε ημκ ανζειυ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ. Ν οπμθμβζζιυξ ηδξ Δζςηενζηήξ Αλίαξ ηδξ ιεημπήξ (NAV) βζα ηζξ πνήζεζξ , παναηίεεηαζ αημθμφεςξ: (ζε ρηι.)* Πύλνιν Ηδίσλ Θεθαιαίσλ Ηζνινγηζκνύ Ανζειυξ Κεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ Δζσηεξηθή Αμία ηεο Κεηνρήο (NAV) 1 12,46 18,82 4,77 Ξνμζανιμζιέκμξ Ανζειυξ Κεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ Δζσηεξηθή Αμία ηεο Κεηνρήο (NAV) βάζεη ηνπ πξνζαξκνζκέλνπ αξηζκνύ 12,46 4,59 4,77 κεηνρώλ ηέινπο ρξήζεο (*) Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή 1 Έπμοκ δζεκενβδεεί πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ απυ ημκ Ραηηζηυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή ηαζ έπεζ ζοκηαπεμφκ ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δονδιάηςκ. 2 Γζα θυβμοξ ζοβηνζζζιυηδηαξ πνμζανιυζηδηε μ ανζειυξ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ βζα ηδκ χζηε κα απεζημκίγεηαζ δ έηδμζδ 3,1 κέςκ δςνεάκ ιεημπχκ βζα ηάεε ιζα παθαζά θυβς ηεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ δζαθμνάξ οπέν ημ άνηζμ πμο απμθαζίζηδηε απυ ηδκ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδξ Ρδκ ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειμφζε ηνζάκηα (30) αηίκδηα, έκακηζ έκηεηα (11) ηδκ ηαζ επηά (7) ηδκ Νζ Δπεκδφζεζξ ζε Αηίκδηα ηδκ ακήθεακ ζε πζθ. έκακηζ πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ηδκ Ζ αφλδζδ ημο οπμθμίπμο ηδκ ζε ζπέζδ ιε ηδκ μθείθεηαζ ηαηά ηφνζμ θυβμ 17

18 ζηδκ αβμνά απυ ηδκ Δηαζνεία είημζζ (20) κέςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ πζθ. Ζ αφλδζδ ημο οπμθμίπμο ηδκ ζε ζπέζδ ιε ηδκ μθείθεηαζ ζηδκ αβμνά απυ ηδκ Δηαζνεία ηεζζάνςκ (4) κέςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ πζθ. Νζ αναποπνυεεζιεξ απαζηήζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ ακήθεακ ηδκ ζε πζθ. έκακηζ 27 πζθ. ηδκ ηαζ 9 πζθ. ηδκ Ζ ζδιακηζηή αφλδζδ ηςκ αναποπνυεεζιςκ απαζηήζεςκ ηδκ ζε ζπέζδ ιε ηδκ αθμνά ζε απαίηδζδ φρμοξ πζθ. απυ ημ Δθθδκζηυ Γδιυζζμ. Ποβηεηνζιέκα, ζε ζοκέπεζα ηδξ απυ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ δ μπμία απμθάζζζε ηδκ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηαηά , δ Δηαζνεία ηαηέααθθε θυνμ ζοβηέκηνςζδξ ηεθαθαίμο ηαζ ηέθμξ οπέν ηδξ Δπζηνμπήξ Ακηαβςκζζιμφ ζοκμθζημφ φρμοξ 2,1 εη. Υζηυζμ, ιε ηδκ απυ απυθαζδ ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ημ πμζυ ηδξ αφλδζδξ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ιεζχεδηε ζε ηαζ ζοκεπχξ μ θυνμξ ζοβηέκηνςζδξ ηεθαθαίμο ηαζ ημ ηέθμξ οπέν ηδξ επζηνμπήξ ακηαβςκζζιμφ πμο υθεζθε κα ηαηααάθθεζ δ Δηαζνεία δζαιμνθχεδηακ ζε 0,6 εη. Βάζεζ ηςκ ακςηένς, δ Δηαζνεία ηδκ είπεζ ηαηααάθθεζ βζα ημκ θυνμ ζοβηέκηνςζδξ ηεθαθαίςκ ηαζ ημ ηέθμξ οπέν ηδξ επζηνμπήξ ακηαβςκζζιμφ 1,5 εη. επζπθέμκ ημο πμζμφ πμο υθεζθε αάζεζ ηδξ απυ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ. Νζ ιαηνοπνυεεζιεξ απαζηήζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ ακήθεακ ηδκ ζε ηαζ ζε ηδκ ηςκ πνήζεςκ ηαζ αθμνμφκ ζε δμεείζεξ εββοήζεζξ ζηδκ ΓΔΖ ηαζ ζημκ ΝΡΔ. Ν θμβανζαζιυξ Ραιεζαηά Γζαεέζζια ηαζ Ηζμδφκαια ακήθεε ζε 265 πζθ. ηδκ , έκακηζ πζθ. ηδκ ηαζ 91 πζθ. ηδκ Ζ αφλδζδ ημο οπμθμίπμο ηαιεζαηχκ δζαεεζίιςκ ηαζ ζζμδφκαιςκ ηδκ ζε ζπέζδ ιε ηδκ μθείθεηαζ ζηα έζμδα απυ ηδκ Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο ιε παναίηδζδ απυ ημ δζηαίςια πνμηίιδζδξ ηςκ παθαζχκ ιεηυπςκ οπέν ηδξ MIG πμο απμθαζίζεδηε ζηδκ απυ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ. Κένμξ ηςκ εζυδςκ ηδξ εκ θυβς αφλδζδξ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο πνδζζιμπμζήεδηε βζα ηδκ άιεζδ απμπθδνςιή ημο ηναπεγζημφ δακεζζιμφ ηδξ Δηαζνείαξ εκχ ημ οπυθμζπμ ημπμεεηήεδηε ζε ηαηαεέζεζξ πνμεεζιίαξ. Θαηά ηδκ δζάνηεζα ηδξ πνήζδξ 2008, δ Δηαζνεία πνδζζιμπμίδζε ημ ιεβαθφηενμ ιένμξ ηςκ δζαεεζίιςκ ηδξ βζα ηδκ αβμνά κέςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ. Θαηά ηδκ πνήζδ 2008, δ Δηαζνεία πνμέαδ ζηδκ άκηθδζδ αναποπνυεεζιμο δακεζζιμφ βζα ηδκ πνδιαημδυηδζδ κέςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ιε απμηέθεζια αοηυξ κα ακέθεεζ ζηα πζθ. ηδκ έκακηζ ιδδεκζημφ οπμθμίπμο ηδκ ηαζ πζθ. ηδκ Ππλνπηηθέο Σξεκαηννηθνλνκηθέο Ξιεξνθνξίεο πεξηόδνπ βάζεη ησλ Γηεζλώλ Ξξνηύπσλ Σξεκαηννηθνλνκηθήο Ξιεξνθόξεζεο (Γ.Ξ.Σ.Ξ.) Νζ αηυθμοεεξ πνδιαημμζημκμιζηέξ πθδνμθμνίεξ πνμένπμκηαζ απυ ηζξ Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ βζα ηδκ πενίμδμ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδζακ απυ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ ηςκ Γζεεκχκ Ιμβζζηζηχκ Ξνμηφπςκ/ Γζεεκχκ Ξνμηφπςκ Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ (Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ.) ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ, απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.ΠΝΔΙ.:11951) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)». Πημκ αηυθμοεμ πίκαηα παναηίεεηαζ ζοκμπηζηά ζημζπεία ηδξ Θαηάζηαζδξ Ποκμθζηχκ Δζυδςκ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πενίμδμ ηαεχξ ηαζ βζα ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ηδξ πνήζδξ ΘΑΡΑΠΡΑΠΖ ΠΛΝΙΗΘΥΛ ΔΠΝΓΥΛ ΞΔΟΗΝΓΝ 18

19 (ζε πζθ.)* Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Θύθινο Δξγαζηώλ Θένδδ απυ ακαπνμζανιμβή επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ζε (15) - εφθμβεξ αλίεξ Ιμζπά άιεζα έλμδα ζπεηζγυιεκα ιε επεκδφζεζξ ζε αηίκδηα (19) (50) Αιμζαέξ ηαζ έλμδα πνμζςπζημφ (61) (99) Απμζαέζεζξ εκζχιαηςκ παβίςκ (46) (33) Ιμζπά Ιεζημονβζηά Έλμδα (73) (83) Ιεηηνπξγηθά θέξδε (ΔΒΗΡ) Θέξδε πξν θόξσλ Θαζαξά θέξδε πεξηόδνπ Ππγθεληξσηηθά Ππλνιηθά Απνηειέζκαηα Ξεξηόδνπ Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πενίμδμ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ι.Ξ/ Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΘΑΡΑΠΡΑΠΖΠ ΡΑΚΔΗΑΘΥΛ ΟΝΥΛ (ζε ρηι.) Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ θεζημονβζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ επεκδοηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ (9.353) (403) Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ πνδιαημδμηζηέξ (223) 0 δναζηδνζυηδηεξ Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πενίμδμ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ι.Ξ/ Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΑΛΑ ΚΔΡΝΣΖ (ζε ) Θένδδ ακά ιεημπή 0,0327 0,0567 Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ (NAV) (ζε ) (1) 4,77 4,89 Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. (1) Ζ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) οπμθμβίγεηαζ ςξ ημ πδθίημ ηδξ δζαίνεζδξ ημο ζοκυθμο ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ιε ημκ ανζειυ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ. Ακαθμνζηά ιε ηδκ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) ηδξ ηαζ ηδξ , έπμοκ δζεκενβδεεί πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ ηαζ ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ ηδξ απυ ημκ Ραηηζηυ ηαζ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ έπμοκ ζοκηαπεεί ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δονδιάηςκ. Ξδβή: Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πενίμδμ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ι.Ξ/ Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Πημκ αηυθμοεμ πίκαηα παναηίεεηαζ ζοκμπηζηά ζημζπεία ηδξ Θαηάζηαζδξ Νζημκμιζηήξ Θέζδξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ ηαεχξ ηαζ βζα ηδκ ΘΑΡΑΠΡΑΠΖ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖΠ ΘΔΠΖΠ ( ζε πζθ) ΔΛΔΟΓΖΡΗΘΝ Κε θπθινθνξνύληα ζηνηρεία ελεξγεηηθνύ Άοθα πενζμοζζαηά ζημζπεία Δκζχιαηα πάβζα Δπεκδφζεζξ ζε αηίκδηα Καηνμπνυεεζιεξ απαζηήζεζξ 4 4 Πύλνιν κε θπθινθνξνύλησλ ζηνηρείσλ ελεξγεηηθνύ Θπθινθνξνύληα ζηνηρεία ελεξγεηηθνύ - - Ξεθάηεξ ηαζ θμζπέξ απαζηήζεζξ Ραιεζαηά δζαεέζζια ηαζ ζζμδφκαια

20 ΘΑΡΑΠΡΑΠΖ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖΠ ΘΔΠΖΠ ( ζε πζθ) Πύλνιν θπθινθνξνύλησλ ζηνηρείσλ ελεξγεηηθνύ ΠΛΝΙΝ ΔΛΔΟΓΖΡΗΘΝ ΗΓΗΑ ΘΔΦΑΙΑΗΑ - - Κεημπζηυ ηεθάθαζμ Γζαθμνά οπέν ημ άνηζμ Απμεειαηζηά Θένδδ εζξ κέμ Πύλνιν Ηδίσλ Θεθαιαίσλ ΞΝΣΟΔΥΠΔΗΠ - - Καθξνπξόζεζκεο πνρξεώζεηο - - πμπνεχζεζξ πανμπχκ πνμζςπζημφ θυβς ελυδμο απυ ηδκ οπδνεζία Ιμζπέξ ιαηνμπνυεεζιεξ οπμπνεχζεζξ Πύλνιν καθξνπξόζεζκσλ ππνρξεώζεσλ Βξαρππξόζεζκεο πνρξεώζεηο - - Ξνμιδεεοηέξ ηαζ θμζπέξ οπμπνεχζεζξ Βναποπνυεεζια δάκεζα Φυνμξ εζζμδήιαημξ Πύλνιν Βξαρππξόζεζκσλ πνρξεώζεσλ Πύλνιν πνρξεώζεσλ ΠΛΝΙΝ ΞΑΘΖΡΗΘΝ Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πενίμδμ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ι.Ξ/ Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Ρμ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειμφζε ηνζάκηα έκα (31) αηίκδηα ηδκ έκακηζ δέηα επηά (17) αηζκήηςκ ηδκ Ζ ζδιακηζηή ακάπηολδ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ είπε ζακ απμηέθεζια ημκ οπενδζπθαζζαζιυ ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα, ηςκ θεζημονβζηχκ ηενδχκ ηαζ ημ ηενδχκ πνμ θυνςκ ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ζε ζπέζδ ιε ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο Ποβηεηνζιέκα, βζα ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ηα έζμδα απυ ιζζεχιαηα ακήθεακ ζε πζθ. έκακηζ 433 πζθ. ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο 2008, ζδιεζχκμκηαξ αφλδζδ 141,82%. Ρα θεζημονβζηά ηένδδ ηδξ Δηαζνείαξ ζδιείςζακ ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ζδιακηζηή άκμδμ ηαηά 257,1% ζε ζπέζδ ιε ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο 2008 ηαζ ακήθεακ ζε 782 πζθ. Ρα ηένδδ πνμ θυνςκ ακήθεακ ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ζε 610 πζθ., έκακηζ 380 πζθ. ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο 2008 αολδιέκα ηαηά 60,52%. Ρα ηαεανά ηένδδ βζα ηδκ ίδζα πενίμδμ ακήθεακ ζε 558 πζθ. έκακηζ 322 πζθ. ημ Α ηνίιδκμ ημο 2008, πανμοζζάγμκηαξ αφλδζδ 73,29%. Ν οπμθμβζζιυξ ηδξ Δζςηενζηήξ Αλίαξ ηδξ ιεημπήξ (NAV) βζα ηδκ πενίμδμ πμο έθδλε ηδκ παναηίεεηαζ αημθμφεςξ: (ζε ρηι.)* Πύλνιν Ηδίσλ Θεθαιαίσλ Ηζνινγηζκνύ Ανζειυξ Κεημπχκ ηέθμοξ πενζυδμο Δζσηεξηθή Αμία ηεο Κεηνρήο (NAV) 1 4,89 (*) Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία, εθεβιέκα απυ ημκ Ραηηζηυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. 1 Έπμοκ δζεκενβδεεί πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ απυ ημκ Ραηηζηυ ηαζ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ έπμοκ ζοκηαπεεί ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δονδιάηςκ. 20

21 1.7 ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΣΟΖΠΔΥΛ Πφιθςκα ιε δήθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ δεκ οπάνπμοκ άθθεξ ζοκαθθαβέξ ιε ζοκδευιεκα ιένδ, υπςξ αοηά μνίγμκηαζ απυ ημκ Θακμκζζιυ 1606/2002 ηαζ μνίγμκηαζ εκκμζμθμβζηά ζηζξ δζαηάλεζξ ημο ζπεηζημφ Ξνμηφπμο (Γ.Ι.Ξ. 24) εηηυξ αοηχκ πμο παναηίεεκηαζ παναηάης, ζφιθςκα ιε ηδκ Δκυηδηα 19 ημο Ξανανηήιαημξ Η ημο Θακμκζζιμφ 809/2004 ηδξ Δπζηνμπήξ ηςκ Δονςπασηχκ Θμζκμηήηςκ ηαζ υθεξ μζ ζοκαθθαβέξ ιε ζοκδευιεκα ιένδ έπμοκ ζοκαθεεί ζφιθςκα ιε ημοξ υνμοξ ηδξ αβμνάξ. Ζ πθδνμθυνδζδ ηαζ μζ πίκαηεξ ηδξ πανμφζαξ εκυηδηαξ πμο αθμνμφκ ζηζξ πνήζεζξ ηαεχξ ηαζ ζηδκ πενίμδμ , έπμοκ ζοκηαπεεί απυ ηδκ Δηαζνεία βζα ημοξ ζημπμφξ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή- Ιμβζζηή ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΣΟΖΠΔΥΛ Ππλαιιαγέο κε κεηόρνπο ηεο Δηαηξείαο Νζ ζοκαθθαβέξ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ημ ιέημπμ ηαζ Ξνυεδνμ ημο Γζμζηδηζημφ ηδξ Ποιαμοθίμο η. Ζθία Βμθμκάζδ αθμνμφκ ζε αιμζαέξ βζα πανμπή οπδνεζζχκ ηαζ, έπμοκ ςξ ελήξ: (ζε ) Ακνηβέο θ. Ζιία Βνινλάζε Ξδβή: Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηζξ πνήζεζξ πμο έθδλακ ηδκ ηαζ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Νζ αιμζαέξ ημο η. Βμθακάζδ αθμνμφκ ζε αιμζαέξ βζα παναζηάζεζξ ημο ςξ δζηδβυνμο ηαηά ηδκ οπμβναθή ζοιαμθαίςκ αβμνάξ αηζκήηςκ Ππλαιιαγέο κε κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνύ Ππκβνπιίνπ & Γηεπζπληηθά Πηειέρε Νζ ζοκαθθαβέξ ιε ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηαζ Γζεοεοκηζηά Πηεθέπδ βζα ηζξ πνήζεζξ αθμνμφκ, πένακ αοηχκ πμο ακαθένμκηαζ ζηδκ πανάβναθμ , απμηθεζζηζηά ζε αιμζαέξ βζα πανμπή ελανηδιέκδξ ενβαζίαξ ηαζ ακαθφμκηαζ ακά πνήζδ ςξ ελήξ: Νλνκ/λπκν ΑΟΑΓΗΥΟΓΖΠ ΗΥΑΛΛΖΠ ΘΑΤΑΙΖ ΑΗΘΑΡΔΟΗΛΖ Ηδηόηεηα Ακηζπνυεδνμξ & Γζεοε. Πφιαμοθμξ Κέθμξ Γ.Π. Ραθηηθέο Απνδνρέο ΣΟΖΠΖ 2006 (Ξνζά ζε επξώ) Δξγνδνηηθέο Δηζθνξέο Δπηβάξπλζε απνηειεζκάησλ από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία Ππλνιηθό Ξνζό πνρξεώζεηο από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία ΘΑΤΑΙΖ ΞΑΙΗΛΑ Κέθμξ Γ.Π Πύλνιν Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία, εθεβιέκα απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. 21

22 Νλνκ/λπκν ΑΟΑΓΗΥΟΓΖΠ ΗΥΑΛΛΖΠ ΘΑΤΑΙΖ ΑΗΘΑΡΔΟΗΛΖ Ηδηόηεηα Γζεοε. Πφιαμοθμξ, Κέθμξ ημο Γ.Π. ηαζ ηδξ Δπεκδοηζηήξ επζηνμπήξ Ραθηηθέο Απνδνρέο ΣΟΖΠΖ 2007 (Ξνζά ζε επξώ) Δξγνδνηηθέο Δηζθνξέο Δπηβάξπλζε απνηειεζκάησλ από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία Ππλνιηθό Ξνζό πνρξεώζεηο από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία Κέθμξ Γ.Π ΘΑΤΑΙΖ ΞΑΙΗΛΑ Κέθμξ Γ.Π Πύλνιν Νλνκ/λπκν ΑΟΑΓΗΥΟΓΖΠ ΗΥΑΛΛΖΠ ΘΑΤΑΙΖ ΑΗΘΑΡΔΟΗΛΖ ΚΔΛΡΔΠ ΞΑΛΑΓΖΠ Ηδηόηεηα Ακηζπνυεδνμξ & Γζεοε. Πφιαμοθμξ Κέθμξ Γ.Π. & Γ/κηνζα Ξενζμοζίαξ Δνβαζζχκ Νζη. Γζεοεοκηήξ Ραθηηθέο Απνδνρέο ΣΟΖΠΖ 2008 (Ξνζά ζε επξώ) Δξγνδνηηθέο Δηζθνξέο Δπηβάξπλζε απνηειεζκάησλ από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία Ππλνιηθό Ξνζό πνρξεώζεηο από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία Πύλνιν Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία, εθεβιέκα απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Πδιεζχκεηαζ, υηζ δεκ οπάνπμοκ απαζηήζεζξ ηαζ οπμπνεχζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ, απυ ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηαζ δζεοεοκηζηά ζηεθέπδ ηαηά ημ ηέθμξ ηςκ πνήζεςκ ΠΛΑΙΙΑΓΔΠ ΚΔ ΠΛΓΔΝΚΔΛΑ ΚΔΟΖ ΞΔΟΗΝΓΝ Ππλαιιαγέο κε κεηόρνπο ηεο Δηαηξείαο Νζ ζοκαθθαβέξ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ημ ιέημπμ ηαζ Ξνυεδνμ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο η. Ζθία Βμθμκάζδ ακήθεακ ηδκ ηδκ πενίμδμ ζημ πμζυ ηςκ ηαζ αθμνμφκ ζε αιμζαέξ βζα παναζηάζεζξ ημο ςξ δζηδβυνμο ηαηά ηδκ οπμβναθή ζοιαμθαίςκ αβμνάξ αηζκήηςκ Ππλαιιαγέο κε κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνύ Ππκβνπιίνπ θαη αλώηαηα δηεπζπληηθά ζηειέρε Νζ ζοκαθθαβέξ ιε ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηαζ Γζεοεοκηζηά Πηεθέπδ βζα ηδκ πενίμδμ αθμνμφκ, πένακ αοηχκ πμο ακαθένμκηαζ ζηδκ πανάβναθμ , απμηθεζζηζηά ζε αιμζαέξ βζα πανμπή ελανηδιέκδξ ενβαζίαξ ηαζ ακαθφμκηαζ ςξ ελήξ: 22

23 Νλνκαηεπώλπκν Ηδηόηεηα Ξεξίνδνο (Ξνζά ζε επξώ) Ραθηηθέο Απνδνρέο Δξγνδνηηθέο Δηζθνξέο Δπηβάξπλζε απνηειεζκάησλ από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία Ππλνιηθό Ξνζό πνρξεώζεηο από πξόβιεςε παξνρώλ πξνζσπηθνύ ιόγσ εμόδνπ από ηελ ππεξεζία Ακηζπνυεδνμξ ΑΟΑΓΗΥΟΓΖΠ ΗΥΑΛΛΖΠ & Γζεοε. Πφιαμοθμξ ΘΑΤΑΙΖ ΑΗΘΑΡΔΟΗΛΖ Κέθμξ ΚΔΛΡΔΠ ΞΑΛΑΓΖΠ Νζημκ. Γζεοεοκηήξ Πύλνιν Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία, εθεβιέκα απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Πδιεζχκεηαζ υηζ δεκ οπάνπμοκ απαζηήζεζξ ηαζ οπμπνεχζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ απυ ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηαζ ακχηαηα δζεοεοκηζηά ζηεθέπδ ηαηά ημ ηέθμξ ηδξ πενζυδμο ΞΑΟΑΓΝΛΡΔΠ ΘΗΛΓΛΝ Ξαναηάης παναηίεεκηαζ ζοκμπηζηά μζ ηίκδοκμζ πμο ζοκδέμκηαζ ιε ηδκ επζπεζνδιαηζηή δναζηδνζυηδηα ηαζ ηα αηίκδηα ηδξ Δηαζνείαξ, ημκ ηθάδμ ηαζ ηζξ αβμνέξ αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ζημ ελςηενζηυ ηαεχξ ηαζ ηδκ πανμφζα Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο. Θίλδπλνη πνπ ζρεηίδνληαη κε ηηο επηρεηξεκαηηθέο δξαζηεξηόηεηεο θαη ηα αθίλεηα ηεο Δηαηξείαο Ζ πθεζμκυηδηα ηςκ αηζκήηςκ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ εηιζζεχκεηαζ ζε ηέζζενζξ (4) ιζζεςηέξ, βεβμκυξ πμο εα ιπμνμφζε κα έπεζ δοκδηζηά ανκδηζηή επίπηςζδ ζηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ ζε πενίπηςζδ ηαηαββεθίαξ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ απυ μπμζμκδήπμηε εη ηςκ ηεζζάνςκ ιζζεςηχκ. Ρα έζμδα απυ ιζζεχιαηα ηδξ Δηαζνείαξ εκδέπεηαζ ιεθθμκηζηά κα ελανηχκηαζ απυ εηαζνείεξ ημο Νιίθμο MΗG. Ζ Δηαζνεία οπυηεζηαζ ζημκ πζζηςηζηυ ηίκδοκμ ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ ηαεχξ ηαζ ζηδκ ζηακυηδηα ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ κα ηαηααάθμοκ ιίζεςια ημ μπμίμ ελανηάηαζ απυ ηα μζημκμιζηά ημοξ απμηεθέζιαηα ηαζ ηδκ απμδμηζηυηδηά ημοξ. Ζ Δηαζνεία ιπμνεί κα ιδκ είκαζ ζε εέζδ κα ακακεχζεζ ιζζεχζεζξ πμο θήβμοκ ή κα εηιζζεχζεζ εη κέμο ημοξ ηεκμφξ πχνμοξ έβηαζνα ή κα ημοξ εηιζζεχζεζ ιε εθηοζηζημφξ υνμοξ, βεβμκυξ πμο ιπμνεί κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηδκ απυδμζδ ηςκ ενβαζζχκ ηδξ. Ζ Δηαζνεία ακηαβςκίγεηαζ ηνίημοξ ζηδκ ακεφνεζδ ιζζεςηχκ ηαζ ηδκ απυηηδζδ αηζκήηςκ. Ζ Δηαζνεία ιπμνεί κα επδνεαζηεί δοζιεκχξ απυ ηοπυκ ηαεοζηένδζδ ή αδοκαιία ακεφνεζδξ ηαηάθθδθςκ επεκδφζεςκ. Δκδέπεηαζ κα οπάνλμοκ αολήζεζξ ζηα θεζημονβζηά ηαζ θμζπά έλμδα ηδξ Δηαζνείαξ. Ρα ζοιθένμκηα ηςκ ιεηυπςκ πθεζμρδθίαξ εκδέπεηαζ κα δζαθένμοκ απυ αοηά ηςκ άθθςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ δ Δηαζνεία εα είκαζ ζε εέζδ κα ηαηααάθεζ ιένζζια ζε ιεηνδηά ή υηζ ηα ιενίζιαηα αοηά εα αολδεμφκ ιε ημ πνυκμ. Ζ βεςβναθζηή ζοβηέκηνςζδ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνεί κα ηδκ ηαηαζηήζεζ εοάθςηδ ζε αθθαβέξ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαζ θμζπέξ ζοκεήηεξ ζηδκ Δθθάδα. Ξνμζθάηςξ απμηηδεέκηα αηίκδηα ηαζ αηίκδηα πμο δ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα απμηηήζεζ, εκδέπεηαζ κα ιδκ απμθένμοκ ηζξ ακαιεκυιεκεξ απμδυζεζξ. 23

24 Ζ Δηαζνεία ιπμνεί κα επζαανοκεεί ιε πνυζεεηα έλμδα ηαζ ιπμνεί κα οπυηεζηαζ ζε επζπνυζεεημοξ ηζκδφκμοξ ηαηά ηδκ απυηηδζδ αηζκήηςκ πμο είκαζ οπυ απμπενάηςζδ. Ζ Δηαζνεία βζα ηδκ επζηοπία ηςκ επζπεζνδιαηζηχκ ηδξ δναζηδνζμηήηςκ ααζίγεηαζ ζηδκ ειπεζνία ηαζ ηζξ ζηακυηδηεξ ηδξ Δπεκδοηζηήξ ηδξ Δπζηνμπήξ ηαζ ηςκ ακχηενςκ δζεοεοκηζηχκ ζηεθεπχκ ηδξ. Ρμ εοκμσηυ θμνμθμβζηυ ηαεεζηχξ πμο απμθαιαάκεζ δ Δηαζνεία ςξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. εκδέπεηαζ κα οπμζηεί ανκδηζηή ιεηααμθή. Ννζζιέκεξ δζαηάλεζξ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ ηδξ Δηαζνείαξ εα ιπμνμφζακ κα αιθζζαδηδεμφκ αάζεζ ημο εθθδκζημφ δζηαίμο ή ημο δζηαίμο μζμοδήπμηε άθθμο ηνάημοξ ζημ μπμίμ δναζηδνζμπμζείηαζ δ Δηαζνεία. Πηδκ πενίπηςζδ πμο δ ηνέπμοζα δζεεκήξ μζημκμιζηή φθεζδ ζοκεπζζηεί ή επζδεζκςεεί ηαζ εζζέθεεζ ζε φθεζδ ηαζ δ Δθθδκζηή μζημκμιία, ημ πμζμζηυ πθδνυηδηαξ ηςκ αηζκήηςκ πμο εηιζζεχκεζ δ Δηαζνεία ή/ηαζ ημ φρμξ ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα εκδέπεηαζ κα επδνεαζημφκ ανκδηζηά. Δκδέπεηαζ δ Δηαζνεία κα ακηζιεηςπίζεζ ηζκδφκμοξ πμο ζοκδέμκηαζ ιε ιεθθμκηζηυ δακεζζιυ βζα ηδ δζεφνοκζδ ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ. Ζ Δηαζνεία, ζημ πθαίζζμ ηςκ δναζηδνζμηήηςκ ηδξ, είκαζ εηηεεεζιέκδ ζε πνδιαημμζημκμιζημφξ ηζκδφκμοξ. Ζ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα ακηζιεηςπίζεζ μνζζιέκμοξ ηζκδφκμοξ ζε πενίπηςζδ πμο επζθέλεζ κα πνμαεί ζε επζθεηηζηέξ δζεεκείξ επεκδφζεζξ. Θίλδπλνη πνπ ζρεηίδνληαη κε ηνλ θιάδν θαη ηηο αγνξέο αθηλήησλ ζηελ Διιάδα θαη ην Δμσηεξηθό Ζ απμηίιδζδ ηςκ αηζκήηςκ είκαζ εββεκχξ οπμηεζιεκζηή ηαζ ααέααζδ. Ζ Δηαζνεία ιπμνεί κα επδνεαζηεί δοζιεκχξ απυ ηδκ παιδθή νεοζηυηδηα ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα. Ζ αβμνά αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδαηαεχξ ηαζ ζε μνζζιέκεξ άθθεξ πχνεξ ζηζξ μπμίεξ εκδέπεηαζ δ Δηαζνεία κα δναζηδνζμπμζδεεί επζπεζνδιαηζηά ζημ ιέθθμκ παναηηδνίγεηαζ απυ έθθεζρδ ακαθοηζηχκ ζημζπείςκ, ζε ζφβηνζζδ ιε άθθεξ χνζιεξ αβμνέξ αηζκήηςκ. Ρα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνεί κα επδνεαζημφκ δοζιεκχξ απυ ηακμκζζηζηέξ αθθαβέξ ηαζ κέμοξ κυιμοξ ηαζ ηακμκζζιμφξ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ εηείκςκ ηςκ κυιςκ ηαζ ηακμκζζιχκ πμο δζέπμοκ ηδκ πςνμηαλία ηαζ ημ πενζαάθθμκ. Ρα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνεί κα επδνεαζημφκ δοζιεκχξ απυ ηακμκζζηζηέξ αθθαβέξ ηαζ κέμοξ κυιμοξ ηαζ ηακμκζζιμφξ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ εηείκςκ ηςκ κυιςκ ηαζ ηακμκζζιχκ πμο δζέπμοκ ηδκ πμθεμδμιία ηαζ ηδκ νοιμημιία. Ζ Δηαζνεία ιπμνεί κα οπμζηεί μοζζχδεζξ οθζηέξ γδιίεξ ημ φρμξ ηςκ μπμίςκ οπενααίκεζ ηζξ αζθαθζζηζηέξ απμγδιζχζεζξ ηδξ. Ζ ακαηάθορδ ζοκεδηχκ επζαθααχκ βζα ημ πενζαάθθμκ πμο δεκ είπακ εκημπζζηεί πνμδβμοιέκςξ εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηα Απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ. Πεζζιμί ηαζ άθθεξ θοζζηέξ ηαηαζηνμθέξ εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηδ θεζημονβία ηδξ Δηαζνείαξ. Ρνμιμηναηζηέξ επζεέζεζξ ηαζ άθθεξ πνάλεζξ αίαξ ή πμθέιμο ιπμνεί κα επδνεάζμοκ μζαδήπμηε αβμνά ζηδκ μπμία εα δζαπναβιαηεφμκηαζ μζ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηζξ αβμνέξ υπμο δναζηδνζμπμζείηαζ δ Δηαζνεία, ηδ θεζημονβία ηδξ ηαζ ηδκ ηενδμθμνία ηδξ. Ζ εθθδκζηή κμιμεεζία ιπμνεί κα πενζμνίζεζ ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα αβμνάγεζ ή κα πςθεί αηίκδηα. Ζ Δθθάδα δε δζαεέηεζ ηεκηνζηυ ηηδιαημθυβζμ, βεβμκυξ πμο δοζπεναίκεζ ηδκ απυδεζλδ ηδξ φπανλδξ δζηαζςιάηςκ επί μνζζιέκςκ αηζκήηςκ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ. Πφιθςκα ιε ημ εθθδκζηυ δίηαζμ δ πχθδζδ ή ιεηααίααζδ αηζκήημο ζηδκ Δηαζνεία ιπμνεί κα αηονςεεί, ηάης απυ μνζζιέκεξ ζοκεήηεξ, βεβμκυξ πμο εα επδνέαγε ανκδηζηά ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα αβμνάζεζ ή κα δζαηδνήζεζ αηίκδηα. 24

25 Θίλδπλνη πνπ ζρεηίδνληαη κε ηελ παξνύζα Αύμεζε Κεηνρηθνύ Θεθαιαίνπ θαη ηελ ηηκή ηεο κεηνρήο Νζ ιεημπέξ πμο δζαπναβιαηεφμκηαζ ζημ Σ.Α. πανμοζζάγμοκ παιδθυηενδ νεοζηυηδηα ηαζ έκημκεξ δζαηοιάκζεζξ απ υ,ηζ ιεημπέξ πμο δζαπναβιαηεφμκηαζ ζε άθθα πνδιαηζζηήνζα. Ζ ηζιή ηδξ Κεημπήξ ηδξ Δηαζνείαξ εκδέπεηαζ κα πανμοζζάζεζ δζαηοιάκζεζξ. Ζ ηζιή δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ εκδέπεηαζ κα επδνεαζηεί δοζιεκχξ απμ ηδκ πχθδζδ ζδιακηζημφ ανζειμφ Κεηυπςκ ηδξ απυ ημοξ οπάνπμκηεξ ιεηυπμοξ ηδξ Δηαζνείαξ ή ηδκ πνμζδμηία υηζ ηέημζεξ πςθήζεζξ εα ιπμνμφζακ κα ζοιαμφκ. Κεθθμκηζηέξ εηδυζεζξ ιεημπχκ ιπμνεί κα έπμοκ ςξ απμηέθεζια ηδ ιείςζδ ημο πμζμζημφ ζοιιεημπήξ ηςκ θζζηάιεκςκ Κεηυπςκ ηαζ κα μδδβήζμοκ ζε ιείςζδ ηδξ ηζιήξ ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ. 1.9 ΠΛΝΞΡΗΘΑ ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΓΖΚΝΠΗΑΠ ΞΟΝΠΦΝΟΑΠ Ποκμπηζηά μζ υνμζ ηδξ πνμζθμνάξ πανμοζζάγμκηαζ ζημκ παναηάης πίκαηα: ΠΛΝΞΡΗΘΑ ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΞΟΝΠΦΝΟΑΠ Ανζειυξ ιεημπχκ πνζκ ηδκ Ξνμζθμνά Θμζκέξ Νκμιαζηζηέξ ΈΘΓΝΠΖ ΛΔΥΛ ΚΔΡΝΣΥΛ Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο ιε ηαηααμθή ιεηνδηχκ - ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά (εθελήξ δ «Γδιυζζα Ξνμζθμνά») Θμζκέξ Νκμιαζηζηέξ Πύλνιν λέσλ κεηνρώλ πξνο δηάζεζε (εθεμήο νη Θμζκέξ Νκμιαζηζηέξ «Ξξνζθεξόκελεο Κεηνρέο») Πύλνιν κεηνρώλ κεηά ηελ Ξξνζθνξά πξνο εηζαγσγή Θμζκέξ Νκμιαζηζηέξ ζην Σ.Α. Νκμιαζηζηή Αλία Κεημπήξ 3,00 Δονχ Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ (NAV) 1 4,77 Δονχ Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ (NAV) 4,89 Δονχ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΑ ΚΔΓΔΘΖ ΣΟΖΠΖΠ Θένδδ πνμ θυνςκ/ιεημπή 2 0,296 Δονχ - Θένδδ ιεηά απυ θυνμοξ/ιεημπή 2 0,268 Δονχ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΑ ΚΔΓΔΘΖ ΞΔΟΗΝΓΝ Θένδδ πνμ θυνςκ/ιεημπή 0,062 Δονχ - Θένδδ ιεηά απυ θυνμοξ/ιεημπή 0,0567 Δονχ Κμκάδα δζαπναβιάηεοζδξ ζημ Σ.Α. Ρίηθμξ ιίαξ (1) ιεημπήξ Πφιαμοθμξ Έηδμζδξ ΔΞΔΛΓΡΗΘΖ ΡΟΑΞΔΕΑ ΔΙΙΑΓΝΠ Α.Δ. Θφνζμζ Ακάδμπμζ MARFIN EGNATIA BANK Α.Δ., ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ. Ιμζπμί Ακάδμπμζ ΡΟΑΞΔΕΑ MILLENNIUM BANK Α.Δ., ΔΚΞΝΟΗΘΖ ΡΟΑΞΔΕΑ ΡΖΠ ΔΙΙΑΓΝΠ Α.Δ., EFG TELESIS FINANCE Α.Δ.Ξ.Δ.., ALPHA ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ., EUROXX ΣΟΖΚΑΡΗΠΡΖΟΗΑΘΖ Α.Δ.Ξ.Δ.. Ζ δζάνηεζα ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ εα είκαζ ηνεζξ (3) ενβάζζιεξ διένεξ Γζα ηδκ εκ θυβς Ξνμζθμνά δεκ εα δζεκενβδεμφκ πνάλεζξ ζηαεενμπμίδζδξ Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία (1) Ζ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) οπμθμβίγεηαζ ςξ ημ πδθίημ ηδξ δζαίνεζδξ ημο ζοκυθμο ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ιε ημκ ανζειυ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξακαθμνζηά ιε ηδκ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) ηδξ , έπμοκ δζεκενβδεεί πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ απυ ημκ Ραηηζηυ ηαζ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ έπμοκ ζοκηαπεεί ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δονδιάηςκ (2) Ρα ηένδδ ακά ιεημπή οπμθμβίγμκηαζ δζαζνχκηαξ ηα ηαεανά ηένδδ ιε ημ ζηαειζζιέκμ ιέζμ υνμ ηςκ οθζζηάιεκςκ ιεημπχκ. Ν ζηαειζζιέκμξ ανζειυξ ιεημπχκ έπεζ οπμθμβζζηεί ζφιθςκα ιε ημ Γ.Ι.Ξ. 33 (IAS 33). Ζ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ απμθάζζζε ιεηαλφ άθθςκ εειάηςκ, ηα αηυθμοεα: 1. Ρδκ αφλδζδ ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά πμο εα ηαηααθδεεί ελ μθμηθήνμο ζε ιεηνδηά, δ μπμία εα βίκεζ ιε ακηίζημζπδ ηνμπμπμίδζδ ημο άνενμο 6 ημο 25

26 ηαηαζηαηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ ιε έηδμζδ κέςκ ημζκχκ μκμιαζηζηχκ ιεημπχκ μκμιαζηζηήξ αλίαξ ηνζχκ εονχ ( 3,00) ηάεε ιία. 2. Ρδκ ηαηάνβδζδ ημο δζηαζχιαημξ πνμηζιήζεςξ ηςκ παθαζχκ ιεηυπςκ ζημ ελ εονχ ημο ηαη αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο, πμο ακηζζημζπεί ζε κέεξ ιεημπέξ ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 8.02 ημο ηαηαζηαηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ημ άνενμ 13 Θ.Λ. 2190/1920 ηαζ ηδκ δζάεεζδ ημοξ ιε δδιυζζα πνμζθμνά ζφιθςκα ιε ηδκ εηάζημηε ζζπφμοζα Λμιμεεζία ηαζ ηαηά ημκ πνυκμ θήρδξ ηδξ πανμφζαξ ζφιθςκα ιε ηδκ ηδκ οπ αν. 2/460/ απυθαζδ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ. 3. Ρμ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ελμοζζμδμηείηαζ μιυθςκα υπςξ ηαεμνίζεζ ηάεε ζπεηζηυ εέια εκηυξ ημο ζζπφμκημξ κμιμεεηζημφ πθαζζίμο βζα ηδκ αφλδζδ ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηδκ έηδμζδ ηςκ κέςκ ιεημπχκ πμο εα δζαηεεμφκ ςξ ακςηένς, ηαεχξ ηαζ κα ζοιθςκήζεζ ιε ημοξ ακαδυπμοξ ηδξ έηδμζδξ ηςκ ιεημπχκ ηδκ ηζιή δζάεεζδξ ηςκ ιεημπχκ ηαεχξ ηαζ ηάεε ζπεηζηυ εέια ζφιθςκα ιε ηδκ ζζπφμοζα Λμιμεεζία. 4. Θάεε επζπθέμκ πμζυ πένακ ηδξ μκμιαζηζηήξ αλίαξ ηάεε κέαξ ιεημπήξ εα απεεί ζε πίζηςζδ ημο θμβανζαζιμφ «Απμεειαηζηυ απυ ηδκ έηδμζδ ιεημπχκ οπέν ημ άνηζμκ». 5. Ρδκ ηνμπμπμίδζδ ημο άνενμο 6 ημο ηαηαζηαηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ. Ρμ Γ.Π. ημο Σ.Α. ηαηά ηδκ ζοκεδνίαζή ημο εκέηνζκε ηδκ αίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ηδξ ζηδκ Αβμνά Αλζχκ ημο Σ.Α. ιεηά ηδκ δζαπίζηςζδ ηδξ πθήνςζδξ ηςκ πνμτπμεέζεςκ εζζαβςβήξ, πθδκ ηδξ πνμτπυεεζδξ πενί επανημφξ δζαζπμνάξ, δ μπμία εα επζηεοπεεί ιέζς ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ. Δπζζδιαίκεηαζ υηζ, δ αφλδζδ ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ ηαεχξ ηαζ δ έβηνζζδ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ζηδκ ηαηδβμνία «Κεζαίαξ & Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ» ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α. πμο απμθαζίζηδηε ιε ηδκ απυ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηεθεί οπυ ηδκ αίνεζδ ηδξ έβηνζζδ ηδξ Λμιανπίαξ Αεδκχκ, δ μπμία εα θδθεεί πνζκ απυ ηδκ έκανλδ ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ. Νζ κέεξ ηαεχξ ηαζ μζ οθζζηάιεκεξ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ ιεηά ηδκ εζζαβςβή ημοξ ζημ Σ.Α., εα δζαπναβιαηεφμκηαζ ζηδκ Θαηδβμνία Κεζαίαξ & Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α., εα είκαζ άοθεξ ημζκέξ μκμιαζηζηέξ ιε δζηαίςια ρήθμο, εηθναζιέκεξ ζε Δονχ. Ανιυδζμξ θμνέαξ βζα ηδκ ηήνδζδ ημο ζπεηζημφ ανπείμο ηςκ άτθςκ ιεημπχκ είκαζ δ «ΔΙΙΖΛΗΘΑ ΣΟΖΚΑΡΗΠΡΖΟΗΑ Α.Δ. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ», Ι. Αεδκχκ 110, Αεήκα. Ζ έηδμζδ ηςκ ιεημπχκ έβζκε αάζεζ ηςκ δζαηάλεςκ ημο Θ.Λ. 2190/1920 ηαζ ημο Θαηαζηαηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ. Νζ εκ θυβς ιεημπέξ δεκ απμηεθμφκ ή δεκ εα απμηεθέζμοκ ακηζηείιεκμ ηδξ αίηδζδξ εζζαβςβήξ ζε δζαπναβιάηεοζδ, εκυρεζ ηδξ δζακμιήξ ημοξ ζε νοειζγυιεκδ αβμνά ή ζε άθθεξ ζζμδφκαιεξ αβμνέξ εηηυξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α. Πφιθςκα ιε ημκ ηακμκζζιυ ημο Σ.Α. δ δζαζπμνά ηςκ ιεημπχκ εκυξ εηδυηδ εεςνείηαζ επανηήξ εθυζμκ μζ ιεημπέξ πμο είκαζ ακηζηείιεκμ ηδξ αίηδζδξ εζζαβςβήξ είκαζ ηαηακειδιέκεξ ζημ εονφ ημζκυ ιέπνζ πμζμζημφ ημοθάπζζημκ 25% ημο ζοκυθμο ηςκ ιεημπχκ ηδξ ίδζαξ ηαηδβμνίαξ ηαζ εζδζηυηενα ηαηακέιμκηαζ ζε ημοθάπζζημκ θοζζηά ή κμιζηά πνυζςπα ζηα μπμία δεκ ζοιπενζθαιαάκμκηαζ εηείκα πμο ηαηέπμοκ πμζμζηυ ιεβαθφηενμ ημο 2% ημο ανζειμφ ηςκ ιεημπχκ ηςκ μπμίςκ γδηείηαζ δ εζζαβςβή ζημ Σ.Α. Γζα ηδκ πανμφζα αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο δεκ οπάνπεζ πνυαθερδ βζα ιενζηή ηάθορδ, ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 13α παν.1 ημο Θ.Λ.2190/1920. Πε πενίπηςζδ πμο δεκ ακαθδθεεί ημ ζφκμθμ ηςκ Ξνμζθενυιεκςκ Κεημπχκ ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά απυ ημ επεκδοηζηυ ημζκυ, ηυηε δ Γδιυζζα Ξνμζθμνά εα αηονςεεί ηαζ ηα ηεθάθαζα ηςκ επεκδοηχκ εα απμδεζιεοημφκ ηαζ εα ημοξ απμδμεμφκ. Πε πενίπηςζδ πμο δ Γδιυζζα Ξνμζθμνά ηαθοθεεί αθθά αάζεζ ηςκ μνζζηζηχκ ζημζπείςκ ηαηακμιήξ δεκ ζηακμπμζείηαζ ημ ηνζηήνζμ ηδξ επανημφξ δζαζπμνάξ, μζ Ακάδμπμζ εα δζαηδνήζμοκ ηα ηεθάθαζα ηςκ επεκδοηχκ δεζιεοιέκα ζημοξ θμβανζαζιμφξ ηςκ εββναθυιεκςκ ιέπνζ ηδκ έηδμζδ μνζζηζηήξ απυθαζδξ πενί ηδξ εζζαβςβήξ απυ ημ Γ.Π. ημο Σ.Α. Πε πενίπηςζδ 26

27 πμο δ ζπεηζηή απυθαζδ είκαζ ανκδηζηή, ηυηε ηα ηεθάθαζα ηςκ επεκδοηχκ εα απμδεζιεοημφκ ηαζ εα ημοξ απμδμεμφκ. Γζα ηδκ εηηίιδζδ ηδξ επάνηεζαξ ηδξ δζαζπμνάξ δε θαιαάκμκηαζ οπυρδ ηα πμζμζηά ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ημο εηδυηδ πμο ηαηέπμοκ: ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ημο, δζεοεοκηζηά ζηεθέπδ αοημφ, ζοββεκείξ πνχημο ααειμφ ηςκ οθζζηάιεκςκ ιεηυπςκ, πμο ηαηέπμοκ άιεζα ή έιιεζα πμζμζηυ ημοθάπζζημκ 5% ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ημο ηαζ ηςκ δζεοεοκηζηχκ ζηεθεπχκ ημο, δ οθζζηάιεκμζ ιέημπμζ πμο απέηηδζακ ιεημπέξ ηαηά ημ διενμθμβζαηυ έημξ πμο πνμδβείηαζ ηδξ οπμαμθήξ ηδξ αίηδζδξ, εηηυξ ακ πνυηεζηαζ βζα εεζιζημφξ επεκδοηέξ ή εηαζνείεξ επζπεζνδιαηζηχκ ζοιιεημπχκ. Ρμ ζφκμθμ ηςκ ιεημπχκ πμο εα δζαηεεμφκ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά, οπυ ηδκ παναδμπή ηδξ πθήνμοξ ηάθορδξ ηδξ πανμφζαξ αφλδζδξ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ακηζζημζπεί ζε πμζμζηυ 20,26% ημο ζοκμθζημφ ανζειμφ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ, υπςξ αοηυξ εα δζαιμνθςεεί ιεηά ηδκ πανμφζα έηδμζδ. Ιαιαάκμκηαξ οπυρδ ηαζ ηζξ ιεημπέξ πμο ηαηέπμοκ μζ οθζζηάιεκμζ ιέημπμζ 2 ηδξ Δηαζνείαξ, μζ μπμίεξ ιεηά ηδκ πανμφζα αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο εα ακηζπνμζςπεφμοκ ημ 1,994%, 1,997% ηαζ 1,990% ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ ακηίζημζπα, ημ ζφκμθμ ηςκ ιεημπχκ πμο εα ηαηέπμκηαζ απυ ημ επεκδοηζηυ ημζκυ ηαζ ημοξ πνμακαθενεέκηεξ οθζζηάιεκμοξ ιεηυπμοξ ακηζζημζπεί ζε πμζμζηυ 26,24%. Νζ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ εθεφεενα δζαπναβιαηεφζζιεξ ηαζ πθήνςξ απμπθδνςιέκεξ εκχ μζ κέεξ ιεημπέξ πμο εα εηδμεμφκ απαθθάζζμκηαζ πακηυξ θυνμο, ηέθμοξ, ηέθμοξ πανημζήιμο, εζζθμνάξ, δζηαζχιαημξ ή μπμζαζδήπμηε άθθδξ επζαάνοκζδξ οπέν ημο Γδιμζίμο, κμιζηχκ πνμζχπςκ δδιμζίμο δζηαίμο ηαζ βεκζηά επζαάνοκζδξ οπέν ημο Γδιμζίμο, κμιζηχκ πνμζχπςκ δδιμζίμο δζηαίμο ηαζ βεκζηά ηνίηςκ, ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 31 παν. 1 εδ α Λ. 2778/1999, υπςξ ζζπφεζ ΙΝΓΝΗ ΑΜΖΠΖΠ ΚΔΡΝΣΗΘΝ ΘΔΦΑΙΑΗΝ ΘΑΗ ΣΟΖΠΖ ΡΥΛ ΔΠΝΓΥΛ Πφιθςκα ιε ηδκ παν.2 ημο άνενμο 23 Λ.2778/1999 πμο δζέπεζ ηδκ θεζημονβία ηςκ ΑΔΔΑΞ, εάκ δ Δηαζνεία εκηυξ εκυξ έημοξ απυ ηδ ζφζηαζδ ηδξ, δεκ έπεζ οπμαάθθεζ αίηδζδ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ ζημ Σ.Α. ή ζε άθθδ μνβακςιέκδ αβμνά, δ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ακαηαθεί οπμπνεςηζηά ηδκ άδεζα θεζημονβίαξ ηδξ ηαζ δ εηαζνεία ηίεεηαζ οπυ εηηαεάνζζδ. Ζ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ δφκαηαζ, ιεηά απυ αίηδζδ ηδξ εηαζνείαξ, κα παναηείκεζ ηδκ πνμεεζιία ηδξ οπμαμθήξ αίηδζδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ ζημ Σ.Α. ιέπνζ δφμ έηδ ζοκμθζηά ηαη' ακχηαημ υνζμ, ζε πενίπηςζδ ακςηέναξ αίαξ ή εάκ ηνίκεζ υηζ μζ ζοκεήηεξ ηδξ αβμνάξ εέημοκ ζε ηίκδοκμ ηδκ ηάθορδ ηδξ αολήζεςξ ημο ηεθαθαίμο ηαζ ηδκ πναβιαημπμίδζδ ηδξ απαζημοιέκδξ δζαζπμνάξ ηςκ ιεημπχκ. Ρδκ , δ Δηαζνεία αζηήεδηε ιε επζζημθή ηδξ πνμξ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ηδκ πανάηαζδ ηδξ πνμεεζιίαξ βζα ηδκ οπμαμθή ηδξ αίηδζδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ ζημ Σ.Α. θυβς ηςκ δοζιεκχκ ζοκεδηχκ πμο επζηναημφκ ημοξ ηεθεοηαίμοξ ιήκεξ ζηζξ δζεεκείξ ηεθαθαζαβμνέξ. Ρμ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ιε ηδκ απυ 15/491/ απυθαζδ ημο, πανείπε ζηδκ Δηαζνεία άδεζα βζα ηδκ πανάηαζδ ηαηά έκα έημξ ηδξ πνμεεζιίαξ οπμαμθήξ ηδξ αίηδζδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α., ήημζ ιέπνζ ηδκ Ρα ηεθάθαζα πμο εα ζοβηεκηνςεμφκ απυ ηδκ πανμφζα Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο, ιεηά ηδκ αθαίνεζδ ηςκ δαπακχκ έηδμζδξ φρμοξ πενίπμο 1,2 εη., εα δζαηεεμφκ βζα ηδκ απμπθδνςιή ιένμοξ ημο ηναπεγζημφ δακεζζιμφ ηδξ Δηαζνείαξ. 2 Νζ μπμίμζ δεκ είκαζ ιέθδ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ ή δζεοεοκηζηά ζηεθέπδ ηαζ δεκ απέηηδζακ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ημ διενμθμβζαηυ έημξ πμο πνμδβείηαζ ηδξ οπμαμθήξ ηδξ αίηδζδξ ζημ Σ.Α. 27

28 Ρμ ζφκμθμ ηςκ ακηθδεδζυιεκςκ ηεθαθαίςκ εα έπεζ πνδζζιμπμζδεεί εκηυξ ημο Β ελαιήκμο ημο Κε ηδκ μθμηθήνςζδ ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ, δ Δηαζνεία δεζιεφεηαζ κα ακαημζκχζεζ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ, ζημκ διενήζζμ ηφπμ ηαζ ζημ Ζιενήζζμ Γεθηίμ Ρζιχκ ημο Σ.Α., ημ αηνζαέξ πμζυ ηςκ ακηθδεέκηςκ ηεθαθαίςκ ΑΛΑΚΔΛΝΚΔΛΝ ΣΟΝΛΝΓΗΑΓΟΑΚΚΑ Ρμ ακαιεκυιεκμ πνμκμδζάβναιια ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ ηαζ ηδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ Αβμνά Αλζχκ ημο Σ.Α., είκαζ ημ αηυθμοεμ: ΖΚΔΟΝΚΖΛΗΑ Ρ ΓΔΓΝΛΝΠ Έβηνζζδ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο απυ ημ Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ Ρ+8 Γδιμζίεοζδ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο Ρ+9 Γδιμζίεοζδ ζημκ διενήζζμ ηφπμ ηαεχξ ηαζ ζημ Ζιενήζζμ Γεθηίμ Ρζιχκ ημο Σ.Α. ημο ηνυπμο ηαζ ημο ηυπμο δζάεεζδξ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ιέζς ηδξ Ακαημίκςζδξ-Ξνυζηθδζδξ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ Ρ+12 Ακαημίκςζδ δεζιεοηζημφ εφνμοξ ηζιχκ ιέζς ηδξ Ακαημίκςζδξ-Ξνυζηθδζδξ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ Ρ+13 Έκανλδ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ Ρ+15 Ιήλδ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ Ρ+18 Ακαημίκςζδ ηδξ Ρζιήξ Γζάεεζδξ ηαζ ηαηακμιή ηςκ Ξνμζθενυιεκςκ ιεημπχκ Ρ+19 Απμδέζιεοζδ ηεθαθαίςκ επεκδοηχκ ηαζ ηαηααμθή ακηζηίιμο ηςκ ηαηακειδεεζζχκ ιεημπχκ απυ ημοξ Θεζιζημφξ ηαζ Ιμζπμφξ Δπεκδοηέξ ηαζ Ηδζχηεξ Δπεκδοηέξ βζα ημ ηιήια ηδξ Αφλδζδξ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο ιε Γδιυζζα Ξνμζθμνά Ρ+21* Έβηνζζδ απυ ημ Γ.Π. ημο Σ.Α. ηδξ δζαζπμνάξ ηαζ ηδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α. Ρ+22 Ξίζηςζδ ηςκ ιεημπχκ ζημοξ Ιμβανζαζιμφξ Αλζχκ ηςκ δζηαζμφπςκ επεκδοηχκ Ρ+27 Έκανλδ δζαπναβιάηεοζδξ ημο ζοκυθμο ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α. ζηδ ηαηδβμνία Κεζαίαξ & Κζηνήξ Θεθαθαζαπμίδζδξ. *Ρεθεί οπυ ηδκ αίνεζδ ηδξ ζφβηθδζδξ ημο Γ.Π. ημο Σ.Α. ηδκ ακςηένς διενμιδκία πνμηεζιέκμο κα εβηνίκεζ ηδ δζαζπμνά ηαζ ηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ. Πδιεζχκεηαζ υηζ, ημ ακςηένς πνμκμδζάβναιια ελανηάηαζ απυ ανηεημφξ αζηάειδημοξ πανάβμκηεξ ηαζ εκδέπεηαζ κα ιεηααθδεεί. Πηδκ πενίπηςζδ αοηή εα οπάνλεζ ζπεηζηή ακαημίκςζδ ζημκ Ρφπμ ΘΑΡΑΠΡΑΡΗΘΝ Πφιθςκα ιε ημ Λμιζηυ Έθεβπμ ακαθένμκηαζ ηα ελήξ: «Ρμ Θαηαζηαηζηυ ηδξ Δηαζνείαξ δεκ πενζέπεζ δζαηάλεζξ πμο κα ακηζηνμφμοκ ηζξ ακαβηαζηζημφ δζηαίμο δζαηάλεζξ ημο Θ.Λ. 2190/1920 υπςξ ζζπφεζ. Πδιεζχκεηαζ υηζ ημ Θαηαζηαηζηυ ηδξ Δηαζνείαξ δεκ έπεζ ηνμπμπμζδεεί, πνμηεζιέκμο κα επζηεοπεεί δ εκανιυκζζή ημο ιε ηζξ κέεξ δζαηάλεζξ ημο Θ.Λ. 2190/1920 πμο εζζήβαβε μ Λ. 3604/2007. Γζεοηνζκίγεηαζ, ςζηυζμ, υηζ απυ ημ κυιμ δεκ πνμαθέπεηαζ μπμζαδήπμηε οπμπνέςζδ βζα ηζξ ακχκοιεξ εηαζνείεξ κα πνμαμφκ ζε ιία ηέημζα ηνμπμπμίδζδ ηαηαζηαηζημφ ηαζ ςξ εη ημφημο δεκ οθίζηαηαζ μνζζιέκδ έκκμιδ ζοκέπεζα ή ηφνςζδ πμο κα απμννέεζ απυ ηοπυκ πανάθεζρδ θήρδξ απυθαζδξ βζα ημκ παναπάκς ζημπυ μφηε επδνεάγμκηαζ ηα ζοιπενάζιαηα ημο Λμιζημφ Δθέβπμο εη ημο βεβμκυημξ αοημφ. Γζεοηνζκίγεηαζ, πεναζηένς, υηζ υπμο ημ Θαηαζηαηζηυ Δηαζνείαξ επακαθαιαάκεζ δζαηάλεζξ ακαβηαζηζημφ δζηαίμο ημο Θ.Λ. 2190/1920 μζ μπμίεξ έπμοκ οπμζηεί ηνμπμπμζήζεζξ δοκάιεζ ημο Λ. 3604/2007, εα οπενζζπφμοκ μζ ακαβηαζηζημφ δζηαίμο δζαηάλεζξ υπςξ ηνμπμπμζδιέκεξ ζζπφμοκ. Ακηίεεηα, ζε ζπέζδ ιε πνμαζνεηζηήξ θφζεςξ νοειίζεζξ πμο εζζήβαβε μ Λ. 3604/2007 (υπςξ εκδεζηηζηά- εηείκεξ πμο πνμαθέπμοκ εκαθθαηηζημφξ ηνυπμοξ πνυζηθδζδξ ηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ή ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ή πναβιαημπμίδζδξ ζοκεδνζάζεςκ ηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ή ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ή ηδ δοκαηυηδηα εηθμβήξ ακαπθδνςιαηζηχκ ιεθχκ Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο η.θ.π.), δ Δηαζνεία εα ιπμνεί κα επζηαθεζεεί ηζξ κέεξ αοηέξ νοειίζεζξ ιυκμκ εθυζμκ ηζξ εκηάλεζ νδηά ζημ Θαηαζηαηζηυ ηδξ, ιε ιεηαβεκέζηενδ ηνμπμπμίδζδ αοημφ πμο ηοπυκ εα απμθαζίζεζ θαιαάκμκηαξ οπυρδ ηα ζοιθένμκηα ηαζ ηζξ θεζημονβζηέξ ηδξ ακάβηεξ.». 28

29 Πφιθςκα ιε ημ Θαηαζηαηζηυ ηδξ Δηαζνείαξ, μζ ιεημπέξ ηδξ είκαζ μκμιαζηζηέξ ηαζ δεκ οθίζηαηαζ άθθδ ηαηδβμνία ιεημπχκ πμο κα έπεζ εζδζηά δζηαζχιαηα, πνμκυιζα ηαζ πενζμνζζιμφξ ζε ζπέζδ ιε αοηέξ. Νζ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνμφκ κα ιεηαηναπμφκ ζε ακχκοιεξ ηαζ ακηζζηνυθςξ ιε απυθαζδ ηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ. Ζ ηαημπή ηίηθμο ιεημπήξ ζοκεπάβεηαζ αοημδζηαίςξ ηδκ απμδμπή ημο Θαηαζηαηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηςκ κμιίιςκ απμθάζεςκ ηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ. Γεκ οθίζηακηαζ υνμζ ζε ζπέζδ ιε ηζξ εκένβεζεξ πμο απαζημφκηαζ βζα ηδ ιεηααμθή ηςκ δζηαζςιάηςκ ηςκ ιεηυπςκ, μζ μπμίμζ είκαζ αοζηδνυηενμζ απ υηζ απαζηεί δ ζπεηζηή ζζπφμοζα κμιμεεζία. Ζ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ είκαζ ημ ακχηαημ υνβακμ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ έπεζ ημ δζηαίςια κα απμθαζίγεζ βζα ηάεε εέια πμο αθμνά ζηδκ Δηαζνεία. Νζ απμθάζεζξ ηδξ είκαζ δεζιεοηζηέξ, αηυιδ ηαζ βζα ημοξ ιεηυπμοξ πμο απμοζζάγμοκ ή δζαθςκμφκ. Ζ Δηαζνεία δζμζηείηαζ απυ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ, απμηεθμφιεκμ απυ ηνία (3) έςξ εκκέα (9) ιέθδ, ηα μπμία εηθέβμκηαζ απυ ηδκ Γεκζηή Ποκέθεοζδ. Ζ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ζοβηαθείηαζ απυ ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηαζ ζοκεδνζάγεζ ζηδκ έδνα ηδξ Δηαζνείαξ ζε ηαηηζηή ζοκεδνίαζδ, ημοθάπζζημκ ιία θμνά ζε ηάεε εηαζνζηή πνήζδ ηαζ ιέζα ζε έλζ (6) ιήκεξ απυ ηδ θήλδ ηδξ πνήζδξ αοηήξ. Θάεε ιέημπμξ έπεζ δζηαίςια ρήθμο ζηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ. Θάεε ιεημπή πανέπεζ δζηαίςια ιζαξ ρήθμο. Ν ανζειυξ ηςκ ρήθςκ ηάεε ιεηυπμο ζζμφηαζ ιε ημκ ανζειυ ηςκ ιεημπχκ ημο. Νζ ιέημπμζ πμο δζηαζμφκηαζ κα ζοιιεηάζπμοκ ζηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ιπμνμφκ κα ακηζπνμζςπεοεμφκ ιε αοηήκ απυ άθθμ πνυζςπμ, ηαηάθθδθα ελμοζζμδμηδιέκμ ΈΓΓΟΑΦΑ ΠΡΖ ΓΗΑΘΔΠΖ ΡΝ ΘΝΗΛΝ Θαηά ηδ δζάνηεζα ζζπφμξ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, ηα αηυθμοεα έββναθα εα ανίζημκηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ ζηα βναθεία ηδξ Δηαζνείαξ, Ργςνηγ 4, Αεήκα, ηδθ.: : Ρμ Θαηαζηαηζηυ ηδξ Δηαζνείαξ. Νζ εβηεηνζιέκεξ ηαηά ηδκ ζοκεδνίαζδ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πενζυδμο , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ Γ.Ξ.Σ.Ξ., ζοκμδεφμκηαζ απυ ζοβηνζηζηέξ Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πενζυδμο ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιεξ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Νζ εβηεηνζιέκεξ ηαηά ηδκ Ραηηζηή Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ αάζεζ Γ.Ξ.Σ.Ξ., ζοκμδεφμκηαζ απυ ζοβηνζηζηέξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιεξ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Νζ εβηεηνζιέκεξ ηαηά ηδκ Ραηηζηή Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2008, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ Γ.Ξ.Σ.Ξ., ζοκμδεφμκηαζ απυ ζοβηνζηζηέξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ 29

30 ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιεξ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Ζ Έηεεζδ Δονδιάηςκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ , δ μπμία ζοκηάπεδηε αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ A.E.», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιδ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Ζ Έηεεζδ Δονδιάηςκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ , δ μπμία ζοκηάπεδηε αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ A.E.», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιδ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Ζ Έηεεζδ Δονδιάηςκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ , δ μπμία ζοκηάπεδηε αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)», Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα, ηδθ Ζ Έηεεζδ Δονδιάηςκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ , δ μπμία ζοκηάπεδηε αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)», Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα, ηδθ Ζ εβηεηνζιέκδ ηαηά ηδκ ζοκεδνίαζδ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ιε διενμιδκία , δ μπμία ζοκηάπεδηε ζφιθςκα ιε υζα μνίγμκηαζ ζημ Λ. 2778/1999, υπςξ ζζπφεζ, βζα ηδκ μπμία έπεζ εηδμεεί έηεεζδ αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιδ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Ρμ πναηηζηυ ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηδξ Δηαζνείαξ ηδξ δ μπμία απμθάζζζε ηδκ πανμφζα Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο ηαζ ηδκ εζζαβςβή ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηδυηνζαξ ζηδκ ηαηδβμνία ηδξ Κεζαίαξ & Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α. Νζ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηανείαξ ιε διενμιδκίεξ εηηίιδζδξ ηδκ & πμο δζεκενβήεδηακ απυ ημκ η. Σανάθαιπμ Σαναθαιπυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 11) ημο Π.Ν.Δ., Έζθζκ Αεήκα, ηδθ ηαζ ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ πμο δζεκενβήεδηε απυ ημοξ η.η. Σανάθαιπμ Σαναθαιπυπμοθμ ηαζ Ηςάκκδ Αθελυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 18) ημο Π.Ν.Δ. Έζθζκ Αεήκα, ηδθ Νζ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ πμο δζεκενβήεδηακ απυ ημοξ η.η. Σανάθαιπμ Σαναθαιπυπμοθμ ηαζ Ηςάκκδ Αθελυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 18) ημο Π.Ν.Δ. Έζθζκ Αεήκα, ηδθ ηαζ αθμνμφκ ζημ αηίκδημ πμο απμηηήεδηε ιέζα ζημ Α Ρνίιδκμ 2009 ηαζ ζημ αηίκδημ πμο απμηηήεδηε ιεηά ηδκ Νζ Δηεέζεζξ ημο Έηηαηημο Νζημκμιζημφ ηαζ Ιμβζζηζημφ Δθέβπμο βζα ηζξ πνήζεζξ ηαζ ηδκ πενίμδμ πμο δζεκενβήεδηε απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)», Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα, ηδθ Ξανάθθδθαεα είκαζ δζαεέζζιεξ ζηα βναθεία ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ηδξ πνμακαθενεείζαξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ. Ζ έηεεζδ Έηηαηημο Λμιζημφ Δθέβπμο ηδκ Γζηδβμνζηή Δηαζνεία «ΒΓΔΛΝΞΝΙΝΠ & ΠΛΔΟΓΑΡΔΠ», Ξθαηεία Φζθζηήξ Δηαζνείαξ 15, Αεήκα ηδθ

31 Ξανάθθδθαεα είκαζ δζαεέζζιδ ζηα βναθεία ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ηδξ πνμακαθενεείζαξ δζηδβμνζηήξ εηαζνείαξ. 31

32 2 ΞΑΟΑΓΝΛΡΔΠ ΘΗΛΓΛΝ Ζ επέκδοζδ ζηζξ ημζκέξ μκμιαζηζηέξ ιεημπέξ ηδξ MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ. οπυηεζηαζ ζε ιία ζεζνά ηζκδφκςκ. Καγί ιε ηζξ θμζπέξ πθδνμθμνίεξ πμο πενζέπμκηαζ ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ, μζ δοκζηζημί επεκδοηέξ εα πνέπεζ κα ελεηάζμοκ πνμζεηηζηά ημοξ ηζκδφκμοξ πμο πενζβνάθμκηαζ ηαηςηένς, πνζκ επεκδφζμοκ ζε αοηέξ ηζξ Κεημπέξ. Δάκ επέθεεζ μπμζμζδήπμηε απυ ημοξ ηζκδφκμοξ πμο πενζβνάθμκηαζ ηαηςηένς, μζ επζπεζνδιαηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ, δ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ ή ηα μζημκμιζηά ηδξ απμηεθέζιαηα εκδέπεηαζ κα επδνεαζημφκ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηαζ, ακάθμβα, ιπμνεί κα ζδιεζςεεί πηχζδ ζηδκ αλία ηαζ ηδκ ηζιή δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ ημζκχκ μκμιαζηζηχκ ιεημπχκ ηδξ, μδδβχκηαξ ζε απχθεζα ημο ζοκυθμο ή ιένμοξ μπμζαζδήπμηε επέκδοζδξ ζηζξ ιεημπέξ αοηέξ. Δπζπνυζεεηα, μζ ηίκδοκμζ ηαζ ααεααζυηδηεξ πμο πενζβνάθμκηαζ ηαηςηένς ιπμνεί κα ιδκ είκαζ μζ ιυκμζ πμο εκδεπμιέκςξ κα ακηζιεηςπίζεζ δ Δηαζνεία. Ξνυζεεημζ ηίκδοκμζ ηαζ ααεααζυηδηεξ πμο ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο δ Δηαζνεία δεκ βκςνίγεζ ή πμο εεςνεί εεςνμφκηαζ επμοζζχδεζξ, ιπμνεί επίζδξ κα επζδνάζμοκ δοζιεκχξ ζηζξ επζπεζνδιαηζηέξ ηδξ δναζηδνζυηδηεξ ηαζ ηα μζημκμιζηά ηδξ απμηεθέζιαηα. Πδιεζχκεηαζ υηζ δ ζεζνά πανάεεζδξ ηςκ ηζκδφκςκ δεκ παναπέιπεζ ζε δζαθμνμπμίδζδ ημοξ υζμκ αθμνά ζηδκ αανφηδηα ή ζηδ πζεακυηδηα πναβιαημπμίδζδξ ηαεεκυξ απ αοημφξ. 2.1 ΘΗΛΓΛΝΗ ΞΝ ΠΣΔΡΗΕΝΛΡΑΗ ΚΔ ΡΗΠ ΔΞΗΣΔΗΟΖΚΑΡΗΘΔΠ ΓΟΑΠΡΖΟΗΝΡΖΡΔΠ ΘΑΗ ΡΑ ΑΘΗΛΖΡΑ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ Ζ πιεηνλόηεηα ησλ αθηλήησλ ηνπ ραξηνθπιαθίνπ ηεο Δηαηξείαο εθκηζζώλεηαη ζε ηέζζεξηο (4) κηζζσηέο, γεγνλόο πνπ ζα κπνξνύζε λα έρεη δπλεηηθά αξλεηηθή επίπησζε ζηε ρξεκαηννηθνλνκηθή ηεο ζέζε ζε πεξίπησζε θαηαγγειίαο ησλ ζπκβάζεσλ κίζζσζεο από νπνηνλδήπνηε εθ ησλ ηεζζάξσλ (4) κηζζσηώλ. Θαηά ηδκ ημ επεκδοηζηυ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ πενζεθάιαακε ηνζάκηα έκα (31) αηίκδηα. Ρμ 69,96% ηςκ απυ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ηδξ Δηαζνείαξ πνμήθεε απυ ηέζζενζξ (4) ιζζεςηέξ: ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.» (30,07%), ηδκ «MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ.» (20,21%), ηδκ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ Α.Δ.» (11,11%) ηαζ ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» (8,58%). Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ δ ηαηαββεθία μνζζιέκςκ ή υθςκ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ απυ αοημφξ ημοξ ιζζεςηέξ δεκ εα επδνέαγε δοζιεκχξ ηα έζμδα ηδξ Δηαζνείαξ απυ ιζζεχιαηα, μφηε υηζ δ Δηαζνεία εα ιπμνμφζε κα ανεζ ελίζμο ηαηάθθδθμοξ ιζζεςηέξ πνμξ ακηζηαηάζηαζδ ηςκ οπανπυκηςκ. Δπζπνυζεεηα, δεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ μπμζμζδήπμηε απυ ημοξ ακςηένς ιζζεςηέξ ζημ ιέθθμκ δεκ εα επζδζχλεζ κα δζαπναβιαηεοεεί εοκμσηυηενμοξ υνμοξ ιίζεςζδξ. Νπμζμδήπμηε απυ ηα ακςηένς δφμ εκδεπυιεκα εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή εέζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηα μζημκμιζηά απμηεθέζιαηά ηδξ. Ρα έζνδα από κηζζώκαηα ηεο Δηαηξείαο ελδέρεηαη κειινληηθά λα εμαξηώληαη από εηαηξείεο ηνπ Νκίινπ MIG. Ρδκ , ηα έζμδα απυ ιζζεχιαηα ηδξ Δηαζνείαξ απμ εηαζνείεξ ημο Νιίθμο ΚIG, ακήθεακ ζε 127 πζθ. ηαζ αθμνμφζακ ζηδκ ιίζεςζδ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ απυ ηδκ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ Α.Δ.», ακηζπνμζςπεφμκηαξ πμζμζηυ 12,18% επί ηςκ ζοκμθζηχκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ηδξ εκ θυβς πνήζδξ. Θαεχξ δ Δηαζνεία ελεηάγεζ ημ εκδεπυιεκμ ελαβμνάξ αηζκήηςκ ζδζμηηδζίαξ ηςκ εηαζνείςκ ημο Νιίθμο MIG ηαζ ιίζεςζήξ ημοξ ζε αοηέξ, εκδέπεηαζ ιεθθμκηζηά ηα έζμδά ηδξ απυ ιζζεχιαηα 32

33 κα ελανηχκηαζ απυ εηαζνείεξ ημο Νιίθμο MIG, πςνίξ κα οπάνπμοκ ζπεηζηά ζζπονέξ δεζιεφζεζξ ηδξ Γζμίηδζδξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ. Ζ Δηαηξεία ππόθεηηαη ζηνλ πηζησηηθό θίλδπλν ησλ κηζζσηώλ ηεο θαζώο θαη ζηελ ηθαλόηεηα ησλ κηζζσηώλ ηεο λα θαηαβάινπλ κίζζσκα ην νπνίν εμαξηάηαη από ηα νηθνλνκηθά ηνπο απνηειέζκαηα θαη ηελ απνδνηηθόηεηά ηνπο. Ζ Δηαζνεία οπυηεζηαζ ζημκ πζζηςηζηυ ηίκδοκμ ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ. Γεκ ιπμνμφκ κα οπάνλμοκ εββοήζεζξ υηζ μζ ιζζεςηέξ ηδξ δεκ εα πανααμφκ ηζξ οπμπνεχζεζξ ημοξ πμο απμννέμοκ απυ ηζξ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ηαζ υηζ δεκ εα παφζμοκ ηζξ πθδνςιέξ ημοξ πνμξ ηδκ Δηαζνεία. Ηδζαζηένςξ μζ ιζζεςηέξ ηδξ ιπμνεί κα πανααμφκ ηζξ ζοιααηζηέξ ημοξ οπμπνεχζεζξ βζα μνζζιέκα πνμκζηά δζαζηήιαηα, ηαζ ςξ εη ημφημο, αηυια ηαζ ζηδκ πενίπηςζδ είζπναλδξ ηεθζηά ηςκ ιζζεςιάηςκ αοηχκ, ιπμνεί κα επδνεαζημφκ δοζιεκχξ ηα απμηεθέζιαηα ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ ζοβηεηνζιέκδ πνμκζηή πενίμδμ. Δπζπθέμκ, ζφιθςκα ιε ημ εθθδκζηυ δίηαζμ πνεζάγμκηαζ ζοκήεςξ πνμκμαυνεξ δζαδζηαζίεξ βζα ηδκ έλςζδ οπενήιενςκ ιζζεςηχκ, βεβμκυξ πμο ιπμνεί κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα ακηζηαηαζηήζεζ άιεζα ημοξ παθαζμφξ ιε κέμοξ ιζζεςηέξ ηαεχξ επίζδξ ιπμνεί κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ. Νζ ημπζηέξ μζημκμιζηέξ ζοκεήηεξ ηαζ μζ πανάβμκηεξ πμο επδνεάγμοκ ημοξ ηθάδμοξ ζημοξ μπμίμοξ δναζηδνζμπμζμφκηαζ μζ ιζζεςηέξ ηδξ Δηαζνείαξ, ιπμνεί κα επδνεάζμοκ ηδκ ζηακυηδηά ημοξ κα ηδξ ηαηααάθθμοκ ημ ιίζεςια, ιε απμηέθεζια μζ ιζζεςηέξ ηδξ Δηαζνείαξ κα επζδζχλμοκ ηδκ επακαδζαπναβιάηεοζδ ηςκ υνςκ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ. Ζ γήηδζδ βζα βναθεζαημφξ πχνμοξ πνμξ ιίζεςζδ απυ εηαζνείεξ ελανηάηαζ ηονίςξ απυ ηα πνυζθαηα πνδιαημμζημκμιζηά απμηεθέζιαηά ημοξ ηαζ ηζξ πνμμπηζηέξ ακάπηολήξ ημοξ. Ανκδηζηά πνδιαημμζημκμιζηά απμηεθέζιαηα ή ανκδηζηέξ εηηζιήζεζξ απμηεθεζιάηςκ είκαζ πζεακυ κα έπμοκ ςξ απμηέθεζια μζ εηαζνείεξ ιζζεςηέξ κα επζδζχλμοκ ηδ ιείςζδ ηςκ ελυδςκ ημοξ ακαθμνζηά ιε αηίκδηα, επδνεάγμκηαξ δοζιεκχξ ηδκ Δηαζνεία, παν υθμ πμο μζ πενζζζυηενεξ ιζζεχζεζξ ηδξ είκαζ μνζζιέκμο πνυκμο. Ξεναζηένς, αθενέββομζ ιζζεςηέξ ιπμνεί κα επζδζχλμοκ ηδκ πνμζηαζία πμο πανέπεζ ημ εθανιμζηέμ πηςπεοηζηυ δίηαζμ, βεβμκυξ πμο εα ιπμνμφζε κα μδδβήζεζ ζε πνυςνδ θφζδ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ, ιε απμηέθεζια ηδκ πζεακή ιείςζδ ηςκ εζυδςκ ηδξ Δηαζνείαξ απυ ιζζεχιαηα. Ζ απχθεζα ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ηαζ δ αδοκαιία ακηζηαηάζηαζδξ ηςκ ιζζεςηχκ αοηχκ ιπμνεί κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαεχξ ηαζ ηδκ ζηακυηδηά ηδξ κα εηπθδνχζεζ ηζξ πνδιαημμζημκμιζηέξ ηδξ οπμπνεχζεζξ. Ζ Δηαηξεία κπνξεί λα κελ είλαη ζε ζέζε λα αλαλεώζεη κηζζώζεηο πνπ ιήγνπλ ή λα εθκηζζώζεη εθ λένπ ηνπο θελνύο ρώξνπο έγθαηξα ή λα ηνπο εθκηζζώζεη κε ειθπζηηθνύο όξνπο, γεγνλόο πνπ κπνξεί λα επεξεάζεη δπζκελώο ηελ απόδνζε ησλ εξγαζηώλ ηεο. Νζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ μζ μπμίεξ θήβμοκ ιεηαλφ 2015 ηαζ 2021, ακηζπνμζςπεφμοκ ημ 70,27% πενίπμο ηςκ ζοκμθζηχκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ ηδξ Δηαζνείαξ Άκεο Σανημζήιμο ηδκ , ιε ημ οπυθμζπμ 29,73% πενίπμο κα αθμνά ζε ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ πμο θήβμοκ ιεηαλφ Νζ οθζζηάιεκμζ ιζζεςηέξ ιπμνεί κα ιδκ ακακεχζμοκ ηζξ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ηαηά ηδκ θήλδ ημοξ. Δπίζδξ, μζ οθζζηάιεκμζ ιζζεςηέξ ιπμνεί κα ηαηαββείθμοκ ηζξ ζοιαάζεζξ ημοξ πνζκ ηδ θήλδ ημοξ. Πε πενίπηςζδ ιδ ακακέςζδξ ή ηαηαββεθίαξ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ, δ Δηαζνεία ιπμνεί κα ιδκ είκαζ ζε εέζδ κα ακηζηαηαζηήζεζ ημοξ οθζζηάιεκμοξ ιζζεςηέξ ιε ελίζμο ηαηάθθδθμοξ κέμοξ ιζζεςηέξ εβηαίνςξ, ηαζ ηαηά ζοκέπεζα, κα πάζεζ ζδιακηζηή πδβή εζυδςκ ηαζ κα επζαανοκεεί ιε πνυζεεηα έλμδα ιέπνζ ηδκ εη κέμο εηιίζεςζδ ημο αηζκήημο. Νζ εκ θυβς δαπάκεξ ιπμνεί κα πενζθαιαάκμοκ ιεηαλφ άθθςκ ημ ηυζημξ κμιζηχκ οπδνεζζχκ, οπδνεζζχκ εηηίιδζδξ, οπδνεζζχκ ηηδιαημιεζίηδ ηαζ θμζπχκ οπδνεζζχκ βζα ηδκ εη κέμο εηιίζεςζδ, ηυζημξ 33

34 ζοκηήνδζδξ, ηυζημξ ημζκυπνδζηςκ δαπακχκ, αζθαθζζηζηήξ ηάθορδξ ηαζ δζαθδιζζηζηήξ πνμαμθήξ (marketing). Δπζπνυζεεηα, μζ υνμζ ακακέςζδξ οθζζηάιεκδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ή κέαξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ εκδέπεηαζ κα είκαζ θζβυηενμ εοκμσημί απυ ημοξ υνμοξ ηδξ οθζζηάιεκδξ ιίζεςζδξ. Δάκ ηα αηίκδηα παναιείκμοκ αιίζεςηα βζα ιεβάθμ πνμκζηυ δζάζηδια, δ Δηαζνεία εα έπεζ ιεζςιέκα έζμδα, ςξ εη ημφημο παιδθυηενα απμηεθέζιαηα, βεβμκυξ πμο εα έπεζ ςξ απμηέθεζια, ιεηαλφ άθθςκ, ηδ δζακμιή ιζηνυηενμο ιενίζιαημξ ζημοξ ιεηυπμοξ ηδξ. Δπζπνυζεεηα, δ αλία ιεηαπχθδζδξ ηάπμζμο αηζκήημο ιπμνεί κα ιεζςεεί, επεζδή δ αβμναία αλία εκυξ αηζκήημο ελανηάηαζ ηονίςξ απυ ημ φρμξ ηςκ ιζζεςιάηςκ πμο ιπμνεί κα απμθένεζ. Ζ Δηαηξεία αληαγσλίδεηαη ηξίηνπο ζηελ αλεύξεζε κηζζσηώλ θαη ηελ απόθηεζε αθηλήησλ. Ν ηθάδμξ ηςκ ειπμνζηχκ αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα, αθθά ηαζ ζηζξ πχνεξ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ ζηζξ μπμίεξ εκδέπεηαζ κα επζδζχλεζ κα επεηηαεεί δ Δηαζνεία, είκαζ ζδζαζηένςξ ακηαβςκζζηζηυξ. Υξ πνμξ ηδκ αβμνά ηαζ ιίζεςζδ αηζκήηςκ, δ Δηαζνεία ακαπυθεοηηα εα ακηαβςκίγεηαζ ιε πμθθέξ εηαζνείεξ πμο επίζδξ δναζηδνζμπμζμφκηαζ ζηζξ ίδζεξ αβμνέξ. Ννζζιέκεξ απυ αοηέξ ηζξ εηαζνείεξ θεζημονβμφκ ζε εεκζηυ, πενζθενεζαηυ ή δζεεκέξ επίπεδμ ηαζ δζαεέημοκ ζδιακηζημφξ πυνμοξ. Υξ εη ημφημο, δ Δηαζνεία ιπμνεί κα ιδκ είκαζ ζε εέζδ ή κα ιδκ έπεζ ηδκ εοηαζνία κα πνμαεί ζημ ιέθθμκ ζε ηαηάθθδθεξ επεκδφζεζξ ιε εοκμσημφξ υνμοξ. Ν ακηαβςκζζιυξ ζε ηάπμζα ζοβηεηνζιέκδ πενζμπή εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα ιζζεχζεζ ηα αηίκδηά ηδξ ή κα αολήζεζ ή κα δζαηδνήζεζ ηα έζμδά ηδξ απυ ιζζεχιαηα. Ζ Δηαηξεία κπνξεί λα επεξεαζηεί δπζκελώο από ηπρόλ θαζπζηέξεζε ή αδπλακία αλεύξεζεο θαηάιιεισλ επελδύζεσλ. Ζ Δηαζνεία ιπμνεί κα επδνεαζηεί δοζιεκχξ απυ ηοπυκ ηαεοζηένδζδ ή αδοκαιία ακεφνεζδξ ηαηάθθδθςκ επεκδφζεςκ πμο πθδνμφκ ηα ηνζηήνζα επεκδφζεχκ ηδξ. Ποβηεηνζιέκα, δ Δηαζνεία ιπμνεί κα επδνεαζηεί δοζιεκχξ απυ ηοπυκ ηαεοζηένδζδ ζηδκ ακεφνεζδ ή απυ ηοπυκ αδοκαιία ακεφνεζδξ ηηζνίςκ ορδθήξ πμζυηδηαξ ιε ζφβπνμκεξ οπμδμιέξ πμο ανίζημκηαζ ζε πενζμπέξ ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ αηζκήηςκ ιε εθηοζηζηέξ απμδυζεζξ. Δπζπνυζεεηα, δ Δηαζνεία είκαζ δοκαηυ κα ιδκ ιπμνεί κα ανεζ αλζυθμβα αηίκδηα ελαζηίαξ ημο ακηαβςκζζιμφ απυ άθθμοξ επεκδοηέξ ζηζξ αβμνέξ αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ζηζξ θμζπέξ πχνεξ ημο εκδζαθένμκηυξ ηδξ ζηδκ Δονςπασηή Έκςζδ. Νπμζμζδήπμηε πανάβμκηαξ πμο εα ιπμνμφζε κα δοζπενάκεζ αηυια πενζζζυηενμ ηδκ έβηαζνδ ακεφνεζδ πνμξ αβμνά ηαζ ιίζεςζδ αηζκήηςκ, υπςξ είκαζ δ ζδιακηζηή ιείςζδ ζηδκ πνμζθμνά αηζκήηςκ ζηζξ ζοβηεηνζιέκεξ αβμνέξ, ιπμνεί κα απμαεί επζγήιζμξ βζα ηζξ απμδυζεζξ ηδξ. Ακ ηαζ δ Δηαζνεία δζαπεζνίγεηαζ εκενβά ηα απμεέιαηά ηδξ ζε ιεηνδηά πνμηεζιέκμο κα αεθηζχζεζ ηζξ απμδυζεζξ ηδξ, μζ αναποπνυεεζιεξ ηαζ ιεζμπνυεεζιεξ επεκδφζεζξ ζηζξ μπμίεξ εα ημπμεεηδεμφκ ηα ιεηνδηά πμο δεκ έπμοκ επεκδοεεί, εα απμθένμοκ αζζεδηά ιζηνυηενεξ απμδυζεζξ απυ αοηέξ πμο επζδζχηεζ δ Δηαζνεία απυ ηζξ επεκδφζεζξ ζε ειπμνζηά αηίκδηα ορδθμφ πνμθίθ. Πε πενίπηςζδ πμο ηαεοζηενήζεζ ζηδκ επζθμβή ηαζ αβμνά αηζκήηςκ ή δεκ είκαζ ζε εέζδ κα ανεζ ηαηάθθδθα αηίκδηα πνμξ αβμνά, εα ιπμνμφζακ κα επδνεαζημφκ δοζιεκχξ ηαζ η απμηεθέζιαηα ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ δ ζηακυηδηά ηδξ κα δζακείιεζ ιένζζια ζημοξ ιεηυπμοξ ηδξ. Δλδέρεηαη λα ππάξμνπλ απμήζεηο ζηα ιεηηνπξγηθά θαη ινηπά έμνδα ηεο Δηαηξείαο. Ρα θεζημονβζηά ηαζ θμζπά έλμδα ηδξ Δηαζνείαξ εα ιπμνμφζακ κα αολδεμφκ πςνίξ ακηίζημζπδ αφλδζδ ημο ηφηθμο ενβαζζχκ ή ηςκ ηαηααμθχκ απυ ιζζεςηέξ βζα θεζημονβζηέξ ηαζ άθθεξ δαπάκεξ. Ξανάβμκηεξ πμο εα ιπμνμφζακ, ιεηαλφ άθθςκ, κα αολήζμοκ ηα θεζημονβζηά ηαζ θμζπά έλμδα πενζθαιαάκμοκ: 34

35 ηνμπμπμζήζεζξ ζημοξ κυιμοξ, ηακμκζζιμφξ ή ηοαενκδηζηέξ πμθζηζηέξ (πενζθαιαακμιέκςκ εηείκςκ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηδκ οβζεζκή ηαζ ηδκ αζθάθεζα ηηζνζαηχκ εβηαηαζηάζεςκ ηαζ οπμδμιχκ) πμο αολάκμοκ ημ ηυζημξ ζοιιυνθςζδξ, αολήζεζξ ζηα αζθάθζζηνα, ιδ πνμαθέρζιεξ αολήζεζξ ζημ ηυζημξ ζοκηήνδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηαζ πνμαθήιαηα πμο επδνεάγμοκ ηα αηίκδηα ηαζ πνήγμοκ απμηαηάζηαζδξ, δδιζμονβχκηαξ απνυαθεπηεξ ηεθαθαζμοπζηέξ δαπάκεξ. Ρέημζμο είδμοξ αολήζεζξ εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή εέζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηδ δοκαηυηδηά ηδξ κα δζακείιεζ ιένζζια ζημοξ Κεηυπμοξ ηδξ. Ρα ζπκθέξνληα ησλ κεηόρσλ πιεηνςεθίαο ελδέρεηαη λα δηαθέξνπλ από απηά ησλ άιισλ κεηόρσλ ηεο Δηαηξείαο. Ζ ΚIG ηαζ μ η. Βεκεηζζάκμξ Θάηηαααξ ηαηέπμοκ πνζκ ηδκ πανμφζα Γδιυζζα Ξνμζθμνά πμζμζηυ 50% ηαζ 42% ακηίζημζπα επί ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ. Κεηά ηδκ μθμηθήνςζδ ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ, οπυ ηδκ παναδμπή ηδξ πθήνμοξ ηάθορδξ ηδξ πανμφζαξ Αφλδζδξ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο, δ ΚIG ηαζ μ η. Βεκεηζζάκμξ Θάηηαααξ εα ζοκεπίζμοκ κα είκαζ ιέημπμζ πθεζμρδθίαξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαηέπμκηαξ ζοκμθζηά πμζμζηυ 73,4% επί ημο ζοκυθμο ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ. Ποκεπεία αοημφ, μζ εκ θυβς ιέημπμζ εα ζοκεπίζμοκ κα έπμοκ ζδιακηζηή επζννμή ζηζξ απμθάζεζξ πμο θαιαάκμκηαζ απυ ημοξ ιεηυπμοξ ηαηυπζκ ρδθμθμνίαξ, ιεηαλφ ηςκ μπμίςκ, μζ αολήζεζξ ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηαζ μζ ηνμπμπμζήζεζξ ζημ Θαηαζηαηζηυ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαεχξ ηαζ ζηδκ εηθμβή ηςκ ιεθχκ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηαζ ζηδκ αβμνά κέςκ αηζκήηςκ. Πημ ααειυ πμο ηα ζοιθένμκηα ηςκ ιεηυπςκ πθεζμρδθίαξ ιπμνεί κα δζαθένμοκ απυ αοηά ηςκ άθθςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ, μζ άθθμζ ιέημπμζ ιπμνεί κα ανεεμφκ ζε ιεζμκεηηζηή εέζδ απυ ηοπυκ εκένβεζεξ πμο εκδέπεηαζ κα επζδζχλμοκ μζ ιέημπμζ πθεζμρδθίαξ. Γελ ππάξρνπλ εγγπήζεηο όηη ε Δηαηξεία ζα είλαη ζε ζέζε λα θαηαβάιεη κέξηζκα ζε κεηξεηά ή όηη ηα κεξίζκαηα απηά ζα απμεζνύλ κε ην ρξόλν. πάνπμοκ πμθθμί πανάβμκηεξ πμο ιπμνμφκ κα επδνεάζμοκ ηδ δοκαηυηδηα ηαζ ημ πνυκμ ηαηααμθήξ ιενίζιαημξ πνμξ ημοξ ιεηυπμοξ. Ρμ πμζυ ηςκ ιεηνδηχκ πμο δζαηίεεηαζ βζα ιένζζια επδνεάγεηαζ απυ πμθθμφξ πανάβμκηεξ ηαζ ιεηααθδηέξ, υπςξ δ πνδιαημμζημκμιζηή απυδμζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ημ επίπεδμ ηςκ θεζημονβζηχκ ηδξ ελυδςκ ηαεχξ ηαζ δ ακάβηδ δδιζμονβίαξ απμεειαηζημφ βζα ιεθθμκηζηέξ επεκδφζεζξ. Δπζπνυζεεηα, ηοπυκ δάκεζα πμο εα θάαεζ δ Δηαζνεία ζημ ιέθθμκ εα ιπμνμφζακ κα έπμοκ ςξ ζοκέπεζα ηδκ αφλδζδ ημο ηυζημοξ έηδμζδξ ηαζ ελοπδνέηδζδξ δακείςκ. Ρα ιεηνδηά πμο δζαηίεεκηαζ ζηδκ πναβιαηζηυηδηα ςξ ιένζζια ιπμνεί κα δζαθένμοκ ζδιακηζηά απυ ηοπυκ εηηζιήζεζξ. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ δ Δηαζνεία εα είκαζ ζε εέζδ κα ηαηααάθεζ ιένζζια, ή υηζ ηα ιενίζιαηα αοηά εα αολδεμφκ ιε ημ πνυκμ. Νφηε οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ ηα ιζζεχιαηα απυ ηα αηίκδηα εα αολάκμκηαζ, ή υηζ μζ ιεθθμκηζηέξ αβμνέξ αηζκήηςκ εα αολήζμοκ ηδκ ηενδμθμνία ηδξ ηαζ ζοκεπχξ ημ πμζυ ζε ιεηνδηά πμο εα είκαζ δζαεέζζιμ βζα ηδκ ηαηααμθή ιενίζιαημξ πνμξ ημοξ ιεηυπμοξ. Ζ γεσγξαθηθή ζπγθέληξσζε ησλ αθηλήησλ ηεο Δηαηξείαο κπνξεί λα ηελ θαηαζηήζεη επάισηε ζε αιιαγέο ζηηο νηθνλνκηθέο θαη ινηπέο ζπλζήθεο ζηελ Διιάδα. Ζ Δηαζνεία, επί ημο πανυκημξ, δναζηδνζμπμζείηαζ απμηθεζζηζηά ζημκ Δθθδκζηυ πχνμ. Ρμ ιεβαθφηενμ ιένμξ ηςκ εζυδςκ ηδξ Δηαζνείαξ απυ ιζζεχιαηα ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ 35

36 Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο πνμηφπηεζ απυ ή ζπεηίγεηαζ ιε ηζξ επεκδφζεζξ ηδξ ζηδκ Αηηζηή. Ποβηεηνζιέκα ηα είημζζ ηέζζενα (24) απυ ηα ηνζάκηα (31) αηίκδηα ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ, ανίζημκηαζ ζηδκ εονφηενδ πενζμπή ηδξ Αηηζηήξ. Θαηά ζοκέπεζα, νοειζζηζηέξ αθθαβέξ, ηοπυκ φθεζδ ηδξ εθθδκζηήξ μζημκμιίαξ ή ηδξ εθθδκζηήξ αβμνάξ αηζκήηςκ εκ βέκεζ ή ηδξ αβμνάξ αηζκήηςκ ζηδκ Αηηζηή ζοβηεηνζιέκα, ηαεχξ ηαζ μπμζαδήπμηε ιείςζδ ζημ επίπεδμ γήηδζδξ ειπμνζηχκ πχνςκ ηαζ μπμζαδήπμηε μζημκμιζηή φθεζδ ή δοζιεκείξ ζοκεήηεξ ζηδκ αβμνά αηζκήηςκ ζηδκ Αηηζηή ή ζηδκ Δθθάδα, εκδέπεηαζ κα μδδβήζμοκ ημοξ ιζζεςηέξ ηδξ Δηαζνείαξ κα επζδζχλμοκ κέμοξ υνμοξ ιίζεςζδξ ή κα επακαδζαπναβιαηεοημφκ ημοξ οθζζηάιεκμοξ υνμοξ, βεβμκυξ πμο ιπμνεί κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηα μζημκμιζηά απμηεθέζιαηα ηδξ Δηαζνείαξ, ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ ηαζ ηδκ αλία ηςκ αηζκήηςκ ηδξ ζε ιεβαθφηενμ ααειυ απ υηζ εάκ δ Δηαζνεία είπε ηαηακείιεζ ηζξ επεκδφζεζξ ηδξ ηαηά ηνυπμ ηέημζμ χζηε κα είπακ ζοιπενζθδθεεί αηίκδηα ζε ιεβαθφηενδ βεςβναθζηή έηηαζδ. Ξξνζθάησο απνθηεζέληα αθίλεηα θαη αθίλεηα πνπ ε Δηαηξεία ζηνρεύεη λα απνθηήζεη, ελδέρεηαη λα κελ απνθέξνπλ ηηο αλακελόκελεο απνδόζεηο. ηακ δ Δηαζνεία απμθαζίγεζ εάκ εα αβμνάζεζ έκα ζοβηεηνζιέκμ αηίκδημ, ιπμνεί κα πνδζζιμπμζήζεζ παναδμπέξ ακαθμνζηά ιε ηδκ πνμζδμηχιεκδ ιεθθμκηζηή απυδμζδ ημο εκ θυβς αηζκήημο. Ποβηεηνζιέκα, εηηζιά ηδκ απυδμζδ ηδξ επέκδοζδξ ιε αάζδ ημ ακαιεκυιεκμ πμζμζηυ πθδνυηδηαξ ηαζ ημ φρμξ ηςκ ιζζεςιάηςκ. Δάκ δ εηηζιχιεκδ απυδμζδ επέκδοζδξ απμδεζπεεί ακαηνζαήξ ηαζ ημ αηίκδημ δεκ έπεζ ηδ δοκαηυηδηα κα επζηφπεζ ημ πνμζδμηχιεκμ πμζμζηυ πθδνυηδηαξ ή / ηαζ ημ φρμξ ηςκ ιζζεςιάηςκ, δ Δηαζνεία ιπμνεί κα ιδκ έπεζ ηδκ απυδμζδ πμο ακαιέκεζ ηαηά ηδκ ακάθοζδ ηδξ επέκδοζήξ ηδξ. Δάκ έκα ή πενζζζυηενα απυ ηα πνμζθάηςξ απμηηδεέκηα δεκ έπμοκ ηδκ ακαιεκυιεκδ απυδμζδ ή εάκ δεκ είκαζ δοκαηή δ επζηοπδιέκδ εκζςιάηςζδ ηςκ κέςκ αηζκήηςκ ζηζξ οθζζηάιεκεξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ, δ πνδιαημμζημκμιζηή απυδμζή ηδξ εκδέπεηαζ κα επδνεαζηεί δοζιεκχξ. Ζ Δηαηξεία κπνξεί λα επηβαξπλζεί κε πξόζζεηα έμνδα θαη κπνξεί λα ππόθεηηαη ζε επηπξόζζεηνπο θηλδύλνπο θαηά ηελ απόθηεζε αθηλήησλ πνπ είλαη ππό απνπεξάησζε. Ζ Δηαζνεία έπεζ αβμνάζεζ ηαζ ζημπεφεζ κα ζοκεπίζεζ κα αβμνάγεζ ηονίςξ απμπεναηςιέκα αηίκδηα. Πηζξ πενζπηχζεζξ πμο δ Δηαζνεία αβμνάγεζ αηίκδηα οπυ ηαηαζηεοή ή ακαδζαιυνθςζδ, εκδέπεηαζ κα ακηζιεηςπίζεζ μνζζιέκμοξ ηζκδφκμοξ ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηαζηεοή ηαζ ακάπηολδ ημοξ. Νζ ακαπηολζαηέξ ηαζ ηαηαζηεοαζηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ, ιπμνεί κα εκέπμοκ ημοξ ελήξ ηζκδφκμοξ: ημ ηυζημξ ηαηαζηεοήξ εκυξ ένβμο ιπμνεί ηεθζηχξ κα οπεναεί ηζξ ανπζηέξ εηηζιήζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαεζζηχκηαξ ηδκ μθμηθήνςζδ ημο ένβμο αζφιθμνδ, δ ηαηαζηεοή ηαζ ιίζεςζδ εκυξ αηζκήημο εκδέπεηαζ κα ιδκ μθμηθδνςεεί ζφιθςκα ιε ημ ζοιθςκδιέκμ πνμκμδζάβναιια ιε εκδεπυιεκδ ζοκέπεζα βζα ηδκ Δηαζνεία ηδκ αφλδζδ ηςκ ελυδςκ ελοπδνέηδζδξ δακείςκ, ή/ηαζ ηδκ αφλδζδ ημο ηυζημοξ ηαηαζηεοήξ ή ακαηαίκζζδξ, ή/ηαζ ηδκ απχθεζα οπμρήθζςκ ιζζεςηχκ, ζημοξ μπμίμοξ ζηυπεοε δ Δηαζνεία, ζηδκ πενίπηςζδ ηαηά ηδκ μπμία ηα αηίκδηα οπυ ηαηαζηεοή ή ακαδζαιυνθςζδ δεκ ιζζεςεμφκ πνζκ ηδκ απμπενάηςζή ημοξ, εκδέπεηαζ κα ιζζεςεμφκ ιε παιδθυηενμ ιίζεςια απυ ημ ακαιεκυιεκμ ηαζ ηα πμζμζηά πθδνυηδηαξ ηαζ ηα ιζζεχιαηα πνμζθάηςξ ηαηαζηεοαζιέκςκ αηζκήηςκ ηοιαίκμκηαζ ακάθμβα ιε ιζα ζεζνά παναβυκηςκ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ ζοκεδηχκ ηδξ αβμνάξ ηαζ ηδξ μζημκμιίαξ ηαζ δ επέκδοζδ ηδξ Δηαζνείαξ εκδέπεηαζ κα ιδκ είκαζ ηενδμθυνα. Δπζπνυζεεηα, δ αδοκαιία έβηαζνδξ μθμηθήνςζδξ ημο ένβμο απυ ημκ ηαηαζηεοαζηή ιπμνεί κα μδδβήζεζ ημοξ ιζζεςηέξ κα ηαηαββείθμοκ ηζξ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ. Αοηέξ μζ εκένβεζεξ ιπμνεί κα αολήζμοκ ηα έλμδα ηδξ Δηαζνείαξ ή κα ηδκ οπμπνεχζμοκ κα πνμαεί ζε δζηαζηζηέξ εκένβεζεξ πνμηεζιέκμο κα ακαζηναθεί δ αβμνά ημο αηζκήημο, κα οπμπνεχζεζ ημκ ακηζζοιααθθυιεκμ ζε 36

37 πανμπή ή κα αζηήζεζ αβςβή απμγδιίςζδξ. Ρέημζμο είδμοξ κμιζηέξ εκένβεζεξ ιπμνεί κα δδιζμονβήζμοκ βζα ηδκ Δηαζνεία αολδιέκα έλμδα. Ζ Δηαηξεία γηα ηελ επηηπρία ησλ επηρεηξεκαηηθώλ ηεο δξαζηεξηνηήησλ βαζίδεηαη ζηελ εκπεηξία θαη ηηο ηθαλόηεηεο ηεο Δπελδπηηθήο ηεο Δπηηξνπήο θαη ησλ αλώηεξσλ δηεπζπληηθώλ ζηειερώλ ηεο. Ζ δζαπείνζζδ ηαζ μζ θεζημονβίεξ ηδξ Δηαζνείαξ ελανηχκηαζ ζε ζδιακηζηυ ααειυ απυ ηδκ ζοκεζζθμνά ηςκ ακχηενςκ δζεοεοκηζηχκ ζηεθεπχκ ηαζ ηδξ Δπεκδοηζηήξ ηδξ Δπζηνμπήξ. Ζ απχθεζα ηςκ οπδνεζζχκ μπμζμοδήπμηε ελ αοηχκ ηςκ ιενχκ εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηζξ επζπεζνδιαηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηδκ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ ηαζ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ. Ρν επλντθό θνξνινγηθό θαζεζηώο πνπ απνιακβάλεη ε Δηαηξεία σο Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ελδέρεηαη λα ππνζηεί αξλεηηθή κεηαβνιή Κπμνεί μζ θμνμθμβζηέξ εθαθνφκζεζξ πμο πανέπμκηαζ ζηδκ Δηαζνεία θυβς ηδξ μνβάκςζήξ ηδξ ςξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., κα επδνεαζημφκ απυ εκδεπυιεκεξ δοζιεκείξ αθθαβέξ ζηδ θμνμθμβζηή κμιμεεζία ή ηδκ ενιδκεία ηδξ. Αθθαβέξ ζηδ θμνμθμβζηή κμιμεεζία ηδξ Δθθάδαξ ή ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ ιπμνεί κα έπμοκ ηα αηυθμοεα απμηεθέζιαηα, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ιεηαλφ άθθςκ: κα ακηζζηαειίγμοκ ηα μθέθδ πμο απμθαιαάκεζ ζηδκ Δθθάδα δοκάιεζ ημο θμνμθμβζημφ ηαεεζηχημξ ηδξ ςξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ κα επδνεάζμοκ ηδκ αλία ηςκ επεκδφζεχκ ηδξ ηαζ ηδκ ζηακυηδηά ηδξ κα πεηφπεζ ημοξ επεκδοηζημφξ ηδξ ζηυπμοξ. Πε πενίπηςζδ πμο επέθεεζ ανκδηζηή ιεηααμθή ζημ θμνμθμβζηυ ηαεεζηχξ ηδξ Δηαζνείαξ, εκδέπεηαζ κα επδνεαζημφκ δοζιεκχξ δ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ ηαζ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ, ηαεχξ ηαζ ημ ηαεανυ πμζυ ημο ηαηααθδηέμο ιενίζιαημξ ζημοξ Κεηυπμοξ ηδξ. Νξηζκέλεο δηαηάμεηο ησλ ζπκβάζεσλ κίζζσζεο ηεο Δηαηξείαο ζα κπνξνύζαλ λα ακθηζβεηεζνύλ βάζεη ηνπ ειιεληθνύ δηθαίνπ ή ηνπ δηθαίνπ νηνπδήπνηε άιινπ θξάηνπο ζην νπνίν ελδέρεηαη λα δξαζηεξηνπνηεζεί ε Δηαηξεία. Ζ εθθδκζηή κμιμεεζία πενί ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ (Ξ.Γ. 34/1995) πενζέπεζ μνζζιέκεξ δζαηάλεζξ πμο απμζημπμφκ ζηδκ πανμπή εζδζηχκ δζηαζςιάηςκ ηαζ πνμζηαζίαξ ζημοξ ιζζεςηέξ. Γζα πανάδεζβια, δ ζφιααζδ ιίζεςζδξ έπεζ εθάπζζηδ δζάνηεζα δχδεηα (12) έηδ ηαζ μ ιζζεςηήξ έπεζ ημ δζηαίςια κα ηδ ηαηαββείθεζ ιεηά απυ πενίμδμ δφμ (2) εηχκ ιε έββναθδ βκςζημπμίδζδ έλζ (6) ιδκχκ πνζκ ηδκ ηαηαββεθία ηαζ ηδκ επζπνυζεεηδ ηαηααμθή ιζζεςιάηςκ ηεζζάνςκ (4) ιδκχκ. Νζ ζοιααθθυιεκμζ ζηδ ζφιααζδ ιίζεςζδξ ιπμνεί κα ζοιθςκήζμοκ κα παναζηδεμφκ απυ ηα εκ θυβς δζηαζχιαηα, εθυζμκ ιεηαλφ άθθςκ, δ ηνμπμπμζδηζηή ζφιααζδ ζοκαθεεί ιεηά ηδκ διενμιδκία ανπζηήξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ. Ρέημζεξ παναζηήζεζξ απυ δζηαζχιαηα έπμοκ ζοιπενζθδθεεί ζε ανηεηέξ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ηδξ Δηαζνείαξ. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ έκα δζηαζηήνζμ εα ακαβκχνζγε ηδκ ζζπφ μπμζαζδήπμηε ηέημζαξ παναίηδζδξ, βεβμκυξ πμο εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηα θεζημονβζηά απμηεθέζιαηα ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ. Πηελ πεξίπησζε πνπ ε ηξέρνπζα δηεζλήο νηθνλνκηθή ύθεζε ζπλερηζηεί ή επηδεηλσζεί θαη εηζέιζεη ζε ύθεζε θαη ε Διιεληθή νηθνλνκία, ην πνζνζηό πιεξόηεηαο ησλ αθηλήησλ πνπ εθκηζζώλεη ε Δηαηξία ή/θαη ην ύςνο ησλ εζόδσλ από κηζζώκαηα ελδέρεηαη λα επεξεαζηνύλ αξλεηηθά Ρμ πανημθοθάηζμ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνίαξ απανηίγεηαζ απυ αηίκδηα πμο ανίζημκηαζ ζηδκ Δθθάδα, ιε απμηέθεζια ημ ζφκμθμ ηςκ εζυδςκ ηδξ Δηαζνείαξ κα επδνεάγεηαζ άιεζα απυ ηζξ εονφηενεξ ζοκεήηεξ ηαζ ηάζεζξ ηδξ εβπχνζαξ αβμνάξ αηζκήηςκ. Δπί ημο πανυκημξ, ημ δζεεκέξ μζημκμιζηυ πενζαάθθμκ είκαζ ζδζαίηενα αζηαεέξ ηαζ παναηηδνίγεηαζ απυ ορδθή ααεααζυηδηα, πςνίξ κα ιπμνεί κα πνμαθεθεεί ιε αηνίαεζα μ πνυκμξ πμο εα πανέθεεζ ιέπνζ ηδ αεθηίςζδ ηςκ μζημκμιζηχκ 37

38 ζοκεδηχκ ηαζ ηδκ απμηαηάζηαζδ ηςκ ζζμννμπζχκ ζηζξ επζιένμοξ μζημκμιίεξ ηςκ πςνχκ δζεεκχξ. Πηδκ πενίπηςζδ πμο εζζέθεεζ ζε φθεζδ δ Δθθδκζηή μζημκμιία, μ ααειυξ ηαηά ημκ μπμίμ εα επδνεαζημφκ δοζιεκχξ μζ ζοκεήηεξ ζηδκ εβπχνζα αβμνά αηζκήηςκ: α) εα επδνεάζεζ ακηίζημζπα ηζξ εηηζιήζεζξ ηδξ αβμναίαξ αλίαξ ηςκ αηζκήηςκ, ζοκεπχξ ηαζ ηδκ οθμπμίδζδ ηδξ επεκδοηζηήξ ζηναηδβζηήξ ηδξ Δηαζνείαξ, α) εα πνμηαθέζεζ ακηίζημζπδ ιείςζδ ζηδ γήηδζδ βζα ιίζεςζδ ειπμνζηχκ αηζκήηςκ ηαζ βναθείςκ ηαζ εκδεπμιέκςξ εα ηνμθμδμηήζεζ ηδκ εη ιένμοξ ηςκ ιζζεςηχκ επζεοιία επακαδζαπναβιάηεοζδξ ηςκ υνςκ ιίζεςζδξ ή/ηαζ ηαηαββεθίαξ μνζζιέκςκ ελ αοηχκ. Γεκ ιπμνμφκ κα παναζπεεμφκ εββοήζεζξ υηζ δεκ εα ηαηαββεθεμφκ μνζζιέκεξ ή υθεξ μζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ή/ηαζ υηζ μζ οθζζηάιεκμζ ιζζεςηέξ δεκ εα αζηδεμφκ ηδκ επακαδζαπναβιάηεοζδ ηςκ υνςκ ιίζεςζδξ, μφηε υηζ δ Δηαζνεία εα ιπμνέζεζ κα εηιζζεχζεζ ηοπυκ ηεκμφξ πχνμοξ έβηαζνα ιε ημ ίδζμ επςθεθείξ υνμοξ. Πηδκ πενίπηςζδ πμο θάαεζ πχνα μπμζμδήπμηε απυ ηα ακςηένς εκδεπυιεκα πζεακυκ κα επδνεαζημφκ ανκδηζηά δ πνδιαημμζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ, ηα απμηεθέζιαηα ενβαζζχκ ηδξ ηαζ δ ζηακυηδηά ηδξ κα ηαθφπηεζ ηζξ πνδιαημμζημκμιζηέξ ηδξ οπμπνεχζεζξ. Δλδέρεηαη ε Δηαηξεία λα αληηκεησπίζεη θηλδύλνπο πνπ ζπλδένληαη κε κειινληηθό δαλεηζκό γηα ηε δηεύξπλζε ηνπ ραξηνθπιαθίνπ αθηλήησλ ηεο. Κεηά απυ ηζξ ηνμπμπμζήζεζξ πμο επήθεακ ζημ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ πμο δζέπεζ ηζξ εθθδκζηέξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δοκάιεζ ημο Λ. 3581/2007, δ Δηαζνεία ιπμνεί πθέμκ κα δακεζζηεί ιέπνζ ημ 50% ημο Δκενβδηζημφ ηδξ ιε ζημπυ ηδκ απυηηδζδ ηαζ αλζμπμίδζδ Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ. Θαηά ζοκέπεζα, δ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα ελεηάζεζ ηδ πνήζδ δακεζζιμφ πνμηεζιέκμο κα πνδιαημδμηήζεζ ηδκ ζηναηδβζηή ηςκ επεκδφζεχκ ηδξ. Ρμ φρμξ ηαζ μζ υνμζ ηοπυκ δακεζζιμφ εα ελανηχκηαζ απυ ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα ελαζθαθίζεζ ημ δακεζζιυ ηαζ ηδ ζηαεενυηδηα ηςκ ηαιεζαηχκ ηδξ νμχκ ζφιθςκα ιε ηζξ εηηζιήζεζξ ημο εηάζημηε δακεζζηή. Δάκ ηαηά ηαζνμφξ δ Δηαζνεία δεκ είκαζ ζε εέζδ κα ελαζθαθίζεζ ηαηάθθδθδ ή επανηή πνδιαημδυηδζδ, ιπμνεί κα ιδκ είκαζ ζε εέζδ κα επεκδφζεζ ζε μνζζιέκα αηίκδηα ηαζ κα δζεονφκεζ ημ πανημθοθάηζμ αηζκήηςκ ηδξ, ζφιθςκα ιε ηδκ επεκδοηζηή ηδξ ζηναηδβζηή, βεβμκυξ πμο είκαζ πζεακυ κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηδκ απυδμζδ ηςκ επεκδφζεχκ ηδξ ηαζ ηςκ Κεημπχκ ηδξ. O δακεζζιυξ πνμξ ημ πανυκ πανέπεηαζ ζηδκ Δηαζνεία άκεο ελαζθαθίζεςκ. Υζηυζμ, ζημ ιέθθμκ δ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα δακείγεηαζ έκακηζ ελαζθαθίζεςκ επί μνζζιέκςκ ή ημο ζοκυθμο ηςκ πενζμοζζαηχκ ηδξ ζημζπείςκ. Ζ πνήζδ δακεζζιμφ ή άθθςκ ζοκαθχκ ηεπκζηχκ ιπμνεί κα μδδβήζεζ ζε ιεβαθφηενεξ δζαηοιάκζεζξ ηςκ απμδυζεςκ ιζαξ επέκδοζδξ, βεβμκυξ πμο εκδέπεηαζ κα μδδβήζεζ ηδκ Δηαζνεία ζε ιεζμκεηηζηή εέζδ έκακηζ ακηαβςκζζηχκ ηδξ πμο δακείγμκηαζ θζβυηενμ. Δάκ ηα έζμδα ηαζ δ οπεναλία (capital appreciation) ηςκ επεκδφζεςκ πμο έπμοκ πναβιαημπμζδεεί ιε δακεζζιυ είκαζ ιζηνυηενα απυ ημ ηυζημξ ημο δακεζζιμφ, ηα ηαεανά έζμδα ηαζ δ Δζςηενζηή Αλία ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ (ΛΑV) εκδέπεηαζ κα ιεζςεμφκ. Ζ πνήζδ δακεζαηχκ ηεθαθαίςκ έπεζ ςξ απμηέθεζια ηδκ αφλδζδ ηςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ, ζημ πθαίζζμ ιζαξ αβμνάξ ιε δοζιεκείξ ελεθίλεζξ, δ εκδεπυιεκδ ζοκεπαβυιεκδ απχθεζα ημο ηεθαθαίμο εα είκαζ ιεβαθφηενδ απ υ,ηζ εάκ δεκ είπε πνδζζιμπμζδεεί δακεζζιυξ. Δπζπνυζεεηα, o δακεζζιυξ εα ιπμνμφζε κα έπεζ ζδιακηζηή επίδναζδ ζηδκ Δηαζνεία, θυβς, ιεηαλφ άθθςκ: ηδξ αφλδζδξ ημο ηζκδφκμο επζημηίςκ, ηδκ έηεεζδ ηδξ Δηαζνείαξ ζε αολδιέκμ ηίκδοκμ ζε πενζπηχζεζξ φθεζδξ ζηδκ αβμνά ηςκ αηζκήηςκ ηαζ ζηδκ μζημκμιία βεκζηυηενα, ηδξ ζοκεπαβυιεκδξ ακαβηαζυηδηαξ κα πνδζζιμπμζείηαζ ζδιακηζηυ ιένμξ ηδξ ηαιεζαηήξ νμήξ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ ελοπδνέηδζδ ηςκ δακείςκ ηδξ, ημο πενζμνζζιμφ, θυβς εκμπζηχκ δεζιεφζεςκ, ηδξ ζηακυηδηαξ ηδξ Δηαζνείαξ κα ηαηααάθθεζ ιενίζιαηα, κα επεκδφεζ ζε αηίκδηα, κα πςθεί πενζμοζζαηά ζημζπεία, κα πνμααίκεζ ζε πνυζεεημ δακεζζιυ, κα εηδίδεζ ιεημπέξ ηαζ κα πνμααίκεζ ζε άθθεξ ζοκαθθαβέξ ηαζ 38

39 ηδξ ζφζηαζδξ ελαζθαθζζηζηχκ δζηαζςιάηςκ ή ηδξ πανμπήξ ειπνάβιαηςκ αζθαθεζχκ ή εββοήζεςκ επί ηςκ πενζμοζζαηχκ ζημζπείςκ ηδξ Δηαζνείαξ. Δπζπνυζεεηα, ηοπυκ αφλδζδ ηςκ επζημηίςκ εκδέπεηαζ κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηζξ απμδυζεζξ πμο ιπμνμφκ κα επζηεοπεμφκ απυ ηα αηίκδηα ηδξ Δηαζνείαξ, βεβμκυξ πμο εκδέπεηαζ κα επδνεάζεζ ανκδηζηά ηδκ απυδμζδ ηςκ επεκδφζεχκ ηδξ ηαζ ηδκ ζηακυηδηά ηδξ κα ηαηααάθεζ ιένζζια. Ζ Δηαηξεία, ζην πιαίζην ησλ δξαζηεξηνηήησλ ηεο, είλαη εθηεζεηκέλε ζε ρξεκαηννηθνλνκηθνύο θηλδύλνπο Ζ Δηαζνεία, ζημ πθαίζζμ ηςκ δναζηδνζμηήηςκ ηδξ εηηίεεηαζ ζε δζάθμνμοξ πνδιαημμζημκμιζημφξ ηζκδφκμοξ, υπςξ μ ηίκδοκμξ ηδξ αβμνάξ, μ πζζηςηζηυξ ηίκδοκμξ ηαζ μ ηίκδοκμξ νεοζηυηδηαξ. Νζ ηίκδοκμζ αοημί πδβάγμοκ απυ ηα πνδιαημμζημκμιζηά ιέζα ηδξ Δηαζνείαξ πμο απμηεθμφκηαζ ηονίςξ απυ ηαηαεέζεζξ ζε ηνάπεγεξ, αναποπνυεεζια δάκεζα, ειπμνζημφξ πνεχζηεξ ηαζ πζζηςηέξ. Ζ δζαπείνζζδ ηςκ ηζκδφκςκ βίκεηαζ απυ ηδ δζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ εζηζάγεηαζ ηονίςξ ζηδκ ακαβκχνζζδ ηαζ ζηδκ εηηίιδζδ ηςκ πνδιαημμζημκμιζηχκ ηζκδφκςκ ηαεχξ ηαζ ζημκ πενζμνζζιυ ηδξ πζεακήξ ανκδηζηήξ επίδναζδξ ζηα απμηεθέζιαηα ηδξ απυ ιζα δοζιεκή ελέθζλδ ακαθμνζηά ιε ημοξ ηζκδφκμοξ αοημφξ. Θίκδοκμξ αβμνάξ Ν ηίκδοκμξ αβμνάξ μνίγεηαζ ςξ μ ηίκδοκμξ δ εφθμβδ αλία ή μζ ηαιεζαηέξ νμέξ εκυξ πνδιαημμζημκμιζημφ ιέζμο κα ιεηααάθθμκηαζ θυβς αθθαβήξ ζηζξ ηζιέξ ηδξ αβμνάξ. Ζ Δηαζνεία οπυηεζηαζ ζε ηίκδοκμ δζαηφιακζδξ ηςκ ιεθθμκηζηχκ ηαιεζαηχκ ηδξ νμχκ ςξ απμηέθεζια ιζαξ ιεηααμθήξ ηςκ επζημηίςκ θυβς ηδξ θήρδξ ηναπεγζηχκ δακείςκ ιε ηοιαζκυιεκμ επζηυηζμ. Ρα επζηυηζμ ημο ζοκυθμο ηςκ δακεζαηχκ ηδξ οπμπνεχζεςκ επακαηζιμθμβείηαζζ ηάεε ιήκα. Δπζπθέμκ δ Δηαζνεία έπεζ επεκδφζεζξ ζε ημημθυνα πνδιαημμζημκμιζηά ζημζπεία ημο εκενβδηζημφ. Ζ έηεεζδ ηδξ ζε ηίκδοκμ επζημηίμο απυ ηα ζημζπεία αοηά δεκ είκαζ ζδιακηζηή ηαεχξ μζ ηαηαεέζεζξ ηδξ ζοκίζηαηαζ ζε ηαηαεέζεζξ πνμεεζιίαξ ιε ιέβζζηδ δζάνηεζα θζβυηενμ απυ έκα ιήκα. Ξζζηςηζηυξ ηίκδοκμξ Ξζζηςηζηυξ ηίκδοκμξ είκαζ μ ηίκδοκμξ έκα απυ ηα ζοιααθθυιεκα ιένδ ζε έκα πνδιαημμζημκμιζηυ ιέζμ κα αεεηήζεζ ηδκ οπμπνέςζή ημο πνμλεκχκηαξ μζημκμιζηή γδιία ζημ άθθμ ιένμξ. Ν πζζηςηζηυξ ηίκδοκμξ ηδξ Δηαζνείαξ πδβάγεζ απυ ηζξ ηαηαεέζεζξ ζε πζζηςηζηά ζδνφιαηα ηαζ απυ ηζξ απαζηήζεζξ απυ πεθάηεξ ηαζ θμζπμφξ πνεχζηεξ ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηαζ ηςκ απαζηήζεςκ απυ ζοιαυθαζα εηιίζεςζδξ. Ακαθμνζηά ιε ηζξ απαζηήζεζξ απυ ιζζεςηήνζα ζοιαυθαζα, δ Δηαζνεία οπυηεζηαζ ζημκ πζζηςηζηυ ηίκδοκμ ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ. Δίκαζ πζεακυκ μζ ιζζεςηέξ κα πανααμφκ ηζξ ζοιααηζηέξ ημοξ οπμπνεχζεζξ βζα μνζζιέκα πνμκζηά δζαζηήιαηα. Υζηυζμ δ Δηαζνεία δεκ ακαιέκεζ ζδιακηζηέξ πζζηςηζηέξ γδιζέξ ηαεχξ ζφιθςκα ιε ηδκ πμθζηζηή ηδξ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ζοκάπημκηαζ ιε πεθάηεξ ιε επανηή πζζημθδπηζηή ζηακυηδηα (ηονίςξ ηνάπεγεξ). Πφιθςκα ιε ηδκ Έηεεζδ ημο Έηηαηημο Νζημκμιζημφ Δθέβπμο ζδιεζχκμκηαζ ηα ελήξ: «πάνπεζ ελάνηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ απυ δφμ ζοβηεηνζιέκμοξ πεθάηεξ, δ απχθεζα ηςκ μπμίςκ εα είπε δοζιεκείξ επζπηχζεζξ ζηδ θεζημονβία ηδξ. Ζ ελάνηδζδ πμο οπάνπεζ αθμνά ζημκ ηίκδοκμ αεεηήζεςξ ηδξ ζοιααηζηήξ οπμπνέςζδξ ηςκ δφμ αοηχκ ιζζεςηχκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαευζμκ βζα ηδ πνήζδ 2008 ημ 52,35% ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα πναβιαημπμζείηαζ απυ αοημφξ ημοξ δφμ πεθάηεξ. Γζα ηδ πνήζδ 2007 ημ ακηίζημζπμ πμζμζηυ ήηακ 70%. Ιαιαάκμκηαξ οπυρδ ηα παναπάκς ηαεχξ ηαζ ημ υηζ ιεβάθμ ιένμξ ηςκ ηαηαεέζεςκ (82,23%) ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ είκαζ ημπμεεηδιέκα ζε έκα πζζηςηζηυ ίδνοια, ηαηαθήβμοιε ζημ ζοιπέναζια υηζ δ Δηαζνεία πανμοζζάγεζ ζοβηέκηνςζδ πζζηςηζημφ ηζκδφκμο. Δίκαζ πζεακυ μζ ιζζεςηέξ κα πανααμφκ ηζξ ζοιααηζηέξ ημοξ οπμπνεχζεζξ βζα μνζζιέκα πνμκζηά δζαζηήιαηα. ιςξ, δ Δηαζνεία δεκ ακαιέκεζ ζδιακηζηέξ πζζηςηζηέξ γδιζέξ, ηαεχξ ζφιθςκα ιε πμθζηζηή ηδξ, μζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ 39

40 ζοκάπημκηαζ ιε πεθάηεξ ιεβάθδξ πζζημθδπηζηήξ ζηακυηδηαξ (ηονίςξ Ρνάπεγεξ). Δπίζδξ, ζδιεζχκεηαζ υηζ, ιέπνζ ζήιενα, δεκ οπήνλακ ηαεοζηενδιέκεξ ή απμιεζςιέκεξ απαζηήζεζξ.» Θίκδοκμξ νεοζηυηδηαξ Θίκδοκμξ νεοζηυηδηαξ είκαζ μ ηίκδοκμξ δ Δηαζνεία κα ακηζιεηςπίζεζ δοζημθίεξ ζηδκ ελεφνεζδ ηεθαθαίςκ βζα κα ηαθφρεζ οπμπνεχζεζξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα πνδιαημμζημκμιζηά ιέζα. Ζ Δηαηξεία ελδέρεηαη λα αληηκεησπίζεη νξηζκέλνπο θηλδύλνπο ζε πεξίπησζε πνπ επηιέμεη λα πξνβεί ζε επηιεθηηθέο δηεζλείο επελδύζεηο. Ζ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα πναβιαημπμζήζεζ μνζζιέκεξ δζεεκείξ επεκδφζεζξ, ζε αβμνέξ πςνχκ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ. Ρα απμηεθέζιαηα ηδξ Δηαζνείαξ ακαθμνζηά ιε ηζξ επεκδφζεζξ αοηέξ, εθυζμκ πναβιαημπμζδεμφκ, εκδέπεηαζ κα επδνεαζημφκ μοζζςδχξ απυ βεβμκυηα πένακ ημο εθέβπμο ηδξ, υπςξ δ βεκζηεοιέκδ φθεζδ ζε ημπζηέξ μζημκμιίεξ, αθθαβέξ ζηζξ ημπζηέξ ηακμκζζηζηέξ απαζηήζεζξ ηαζ ημοξ εθανιμζηέμοξ κυιμοξ (ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ ζπεηζηχκ ιε ηδ θμνμθμβία ηαζ ηδκ πμθεμδμιία), δ ηαηάζηαζδ ηςκ ημπζηχκ πνδιαηαβμνχκ, δ ημπζηή κμιζηή ηαζ πμθζηζηή αζηάεεζα ηα ημπζηά επζηυηζα, μζ δζαηοιάκζεζξ ζημ πμζμζηυ πθδεςνζζιμφ ηαζ ηζξ ζοκαθθαβιαηζηέξ ζζμηζιίεξ, δ εβηθδιαηζηυηδηα ηαζ δ δζαθεμνά, μζ ηίκδοκμζ απαθθμηνίςζδξ, ηναηζημπμζήζεςκ ηαζ ηαηαζπέζεςκ πενζμοζζαηχκ ζημζπείςκ ηαζ μζ αθθαβέξ ζηδ κμιμεεζία ακαθμνζηά ιε ηα επζηνεπηά υνζα λέκςκ επεκδφζεςκ. Ρέημζμο είδμοξ βεβμκυηα εκδέπεηαζ κα ιεζχζμοκ ημ φρμξ ηςκ ιζζεςιάηςκ πμο εα ακέιεκε δ Δηαζνεία κα εζζπνάλεζ βζα ηα ζοβηεηνζιέκα αηίκδηα ή/ηαζ ηδκ ηεθαθαζμοπζηή αλία μπμζςκδήπμηε ηέημζςκ πενζμοζζαηχκ ζημζπείςκ, πμο εα ιπμνμφζε κα έπεζ δοζιεκή επίδναζδ ζηζξ ηαιεζαηέξ ηδξ νμέξ. Ξεναζηένς, μνζζιέκεξ πχνεξ εκδέπεηαζ κα απαζημφκ δζμζηδηζηέξ εβηνίζεζξ ή κα νοειίγμοκ ημκ επακαπαηνζζιυ εζζμδδιάηςκ απυ επεκδφζεζξ, ηεθαθαίςκ ή πνμζυδςκ απυ πχθδζδ ηζκδηχκ αλζχκ απυ λέκμοξ επεκδοηέξ. Δπζπθέμκ, ιζα πχνα ιπμνεί κα επζαάθθεζ πνμζςνζκμφξ πενζμνζζιμφξ ζημκ επακαπαηνζζιυ λέκςκ ηεθαθαίςκ εηηυξ ηδξ πχναξ. Ρέημζμζ πενζμνζζιμί εκδέπεηαζ κα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηδκ ζηακυηδηα επακαπαηνζζιμφ πμζχκ ή ιενζζιάηςκ. 2.2 ΘΗΛΓΛΝΗ ΞΝ ΠΣΔΡΗΕΝΛΡΑΗ ΚΔ ΡΝΛ ΘΙΑΓΝ ΘΑΗ ΡΗΠ ΑΓΝΟΔΠ ΑΘΗΛΖΡΥΛ ΠΡΖΛ ΔΙΙΑΓΑ ΘΑΗ ΡΝ ΔΜΥΡΔΟΗΘΝ Ζ απνηίκεζε ησλ αθηλήησλ είλαη εγγελώο ππνθεηκεληθή θαη αβέβαηε. Ζ απμηίιδζδ ηςκ αηζκήηςκ είκαζ εββεκχξ οπμηεζιεκζηή ηαζ ααέααζδ θυβς ηδξ ζδζαίηενδξ θφζδξ ηάεε αηζκήημο ηαζ ηδξ ακάβηδξ κα βίκμοκ εηηζιήζεζξ ηαζ παναδμπέξ ζπεηζηά, ιεηαλφ άθθςκ, ιε ηδκ απυδμζδ ηαζ ημ πμζμζηυ πθδνυηδηαξ ημο αηζκήημο. Δπζπθέμκ πνέπεζ κα ζδιεζςεεί υηζ δ εηηίιδζδ ηδξ εφθμβδξ αλίαξ ηςκ αηζκήηςκ ηαηά ηδκ 31 Γεηειανίμο 2008 πενζείπε αηυια ιεβαθφηενμ ααειυ ααεααζυηδηαξ δεδμιέκμο υηζ δζεκενβήεδηε ηαηά ηδκ δζάνηεζα ελέθζλδξ ιζαξ ιμκαδζηήξ μζημκμιζηήξ ηνίζδξ ζε παβηυζιζμ επίπεδμ. Νζ επζπηχζεζξ αοηήξ ηδξ ηνίζδξ ζηδκ ηηδιαηαβμνά δεκ έπμοκ απμηζιδεεί πθήνςξ βζα ηα αηίκδηα ηδξ πχναξ ιαξ. Ρμφημ έπεζ ςξ απμηέθεζια μζ απμηζιχιεκεξ αλίεξ κα εκέπμοκ ιεβαθφηενμ πμζμζηυ ααεααζυηδηαξ. ηαζ νεοζηυηδηαξ ηαζ εκδέπεηαζ κα ιεηααάθθμκηαζ απυ ηδ ιία πενίμδμ απμηίιδζδξ ζηδκ άθθδ. Πφιθςκα ιε ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ., δ Δηαζνεία μθείθεζ κα πνμααίκεζ ζε απμηίιδζδ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ ηάεε έλζ (6) ιήκεξ, ιε απμηέθεζια μνζζιέκα ημκδφθζα ηςκ Νζημκμιζηχκ ηδξ Θαηαζηάζεςκ κα οπυηεζκηαζ ζημ εκδεπυιεκμ ζδιακηζηχκ ιεηααμθχκ ηαζ ααεααζυηδηαξ ελαζηίαξ ηδξ εββεκμφξ νεοζηυηδηαξ ηδξ απμηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ. Αοηυ εκδέπεηαζ κα επδνεάζεζ ζδιακηζηά ηδκ μζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ Δζςηενζηήξ Αλίαξ ηδξ ιεημπήξ ηδξ (NAV) ηαζ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ. 40

41 Νζ εηεέζεζξ απμηίιδζδξ ηαζ μζ ζοκαθείξ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ζοκηάπεδηακ ιε αάζδ παναδμπέξ πμο εκδέπεηαζ κα απμδεζπεμφκ ακαηνζαείξ. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ μζ εκ θυβς απμηζιήζεζξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ εα ακηζηαημπηνίγμοκ ηδκ πναβιαηζηή ηζιή πχθδζδξ ή ηδκ αλία ηςκ ιζζεχζεςκ αηυια ηαζ ζηζξ πενζπηχζεζξ πμο δ πχθδζδ δ ιίζεςζδ θαιαάκεζ πχνα ζε ζφκημιμ πνμκζηυ δζάζηδια ιεηά ηδκ διενμιδκία απμηίιδζδξ ημο ζοβηεηνζιέκμο αηζκήημο. Ζ Δηαηξεία κπνξεί λα επεξεαζηεί δπζκελώο από ηελ ρακειή ξεπζηόηεηα ησλ επελδύζεσλ ζε αθίλεηα. Ρα αηίκδηα ηςκ μπμίςκ ηδκ απυηηδζδ εκδέπεηαζ κα ελεηάζεζ ζημ ιέθθμκ δ Δηαζνεία, ανίζημκηαζ ζε ηθάδμοξ ή βεςβναθζηέξ πενζμπέξ ιε παιδθυηενδ νεοζηυηδηα ζε ζπέζδ ιε άθθεξ χνζιεξ αβμνέξ αηζκήηςκ. Ρέημζα παιδθή νεοζηυηδηα ιπμνεί κα επδνεάζεζ ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα δζαθμνμπμζήζεζ ημ πανημθοθάηζυ ηδξ ή κα δζαεέζεζ ή κα νεοζημπμζήζεζ ιένμξ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ εβηαίνςξ ηαζ ζε ζηακμπμζδηζηέξ ηζιέξ πνμηεζιέκμο κα ακηαπμηνζεεί ζηζξ αθθαβέξ ηςκ ζοκεδηχκ ηδξ μζημκμιίαξ, ηδξ αβμνάξ αηζκήηςκ ή άθθςκ ηαηαζηάζεςκ. Αοηυ εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ ηαζ ηαηά ζοκέπεζα κα επδνεαζηεί δοζιεκχξ δ πνδιαηζζηδνζαηή αλία ηςκ ιεημπχκ ηδξ ή δ ζηακυηδηά ηδξ κα ηαηααάθεζ ημ ακαιεκυιεκμ ιένζζια ζημοξ ιεηυπμοξ ηδξ. Ζ αγνξά αθηλήησλ ζηελ Διιάδα θαη ζε άιιεο ρώξεο ζηηο νπνίεο ελδέρεηαη ε Δηαηξεία λα δξαζηεξηνπνηεζεί επηρεηξεκαηηθά ζην κέιινλ ραξαθηεξίδεηαη από έιιεηςε αλαιπηηθώλ ζηνηρείσλ, ζε ζύγθξηζε κε άιιεο ώξηκεο αγνξέο αθηλήησλ. Ρα ηεθεοηαία πνυκζα, ιζηνυξ ανζειυξ ζδζςηζηχκ θμνέςκ λεηίκδζε κα δδιμζζεφεζ ζηαηζζηζηά ηαζ άθθα ζημζπεία ενεοκχκ ακαθμνζηά ιε ηζξ ζοβηεηνζιέκεξ αβμνέξ αηζκήηςκ, αθθά ημ εφνμξ ηςκ ζημζπείςκ αοηχκ είκαζ ζδιακηζηά ιζηνυηενμ ηαζ ηείκεζ κα είκαζ θζβυηενμ ζοκεπέξ απ υηζ ζε άθθεξ χνζιεξ αβμνέξ αηζκήηςκ, ηονίςξ θυβς ηδξ ζπεηζηά ιζηνήξ πενζυδμο ηαηά ηδκ μπμία έπμοκ δδιμζζεοηεί ηα ζημζπεία αοηά, ηδξ έθθεζρδξ δζαθάκεζαξ ζηζξ ζοβηεηνζιέκεξ αβμνέξ αηζκήηςκ, ηδξ πενζμνζζιέκδξ πνυζααζδξ ζε δδιυζζα ηαζ ζδζςηζηά δεδμιέκα ηαζ ηδξ έθθεζρδξ δδιυζζςκ ανπείςκ ακαθμνζηά ιε ηζξ ηζιέξ πχθδζδξ αηζκήηςκ. Ζ ζπεηζηή έθθεζρδ ζηαηζζηζηχκ ηαζ άθθςκ ζημζπείςκ ηαεζζηά πζμ δφζημθδ ηδκ αλζμθυβδζδ ηδξ αβμναίαξ αλίαξ ηςκ αηζκήηςκ ζηζξ πχνεξ αοηέξ. Ρα απνηειέζκαηα ησλ εξγαζηώλ ηεο Δηαηξείαο κπνξεί λα επεξεαζηνύλ δπζκελώο από θαλνληζηηθέο αιιαγέο θαη λένπο λόκνπο θαη θαλνληζκνύο, ζπκπεξηιακβαλνκέλσλ εθείλσλ ησλ λόκσλ θαη θαλνληζκώλ πνπ δηέπνπλ ηελ ρσξνηαμία θαη ην πεξηβάιινλ. Ζ Δηαζνεία πζζηεφεζ υηζ μζ δναζηδνζυηδηεξ ηαζ ηα αηίκδηά ηδξ ζοιιμνθχκμκηαζ απυ ηάεε μοζζχδδ άπμρδ ιε ημοξ εθανιμζηέμοξ ημπζημφξ, εεκζημφξ ηαζ δζεεκείξ πενζααθθμκηζημφξ ηαζ πςνμηαλζημφξ κυιμοξ ηαζ ηακμκζζιμφξ. Γεκ έπμοκ ημζκμπμζδεεί ζηδκ Δηαζνεία απυ δδιυζζα ανπή ηαζ δεκ βκςνίγεζ άθθςξ, ηοπυκ πενζπηχζεζξ μοζζχδμοξ ιδ ζοιιυνθςζδξ, εοεφκδξ ή αλίςζδξ ζπεηζηήξ ιε μζμδήπμηε πενζααθθμκηζηυ κυιμ ή ηακμκζζιυ ζε ζπέζδ ιε μπμζμδήπμηε αηίκδημ ημ μπμίμ απμηεθεί επί ημο πανυκημξ ή απμηεθμφζε ζημ πανεθευκ ιένμξ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ. Ζ Δηαζνεία δεκ έπεζ ηαηαβνάρεζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ ηδξ Θαηαζηάζεζξ ηαιία μοζζχδδ εοεφκδ ζε ζπέζδ ιε πενζααθθμκηζηά γδηήιαηα. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ μζ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ εα ηεθμφκ πάκημηε ζε πθήνδ ζοιιυνθςζδ ιε υθμοξ ημοξ εθανιμζηέμοξ ηακυκεξ ηαζ ηακμκζζιμφξ, υηζ δεκ εα εεζπζζημφκ κέμζ ηακυκεξ ηαζ ηακμκζζιμί ή υηζ μζ οθζζηάιεκμζ ηακυκεξ ηαζ ηακμκζζιμί δεκ εα εθανιμζημφκ ηαηά ηνυπμ πμο εα ιπμνμφζε κα πενζμνίζεζ ηζξ οθζζηάιεκεξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ ή ηδ ιεθθμκηζηή ηδξ ακάπηολδ. Ρνμπμπμζήζεζξ ζε οθζζηάιεκμοξ κυιμοξ ηαζ ηακμκζζιμφξ ή πζμ αοζηδνή εθανιμβή αοηχκ, εκδέπεηαζ κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηζξ επζπεζνδιαηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηδ θεζημονβία ηαζ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ απυδμζδ. Δπίζδξ, 41

42 είκαζ πζεακυκ ιεηαβεκέζηενεξ ένεοκεξ κα εκημπίζμοκ δοζιεκείξ πενζααθθμκηζηέξ ζοκεήηεξ ηζξ μπμίεξ δ Δηαζνεία δεκ είκαζ ζήιενα ζε εέζδ κα βκςνίγεζ ή κα ακαηφρμοκ μοζζχδεζξ πενζααθθμκηζηέξ εοεφκεξ πμο δ Δηαζνεία δεκ βκςνίγεζ. Δζδζηυηενα, ηαη εθανιμβή ημο ημζκμηζημφ δζηαίμο, ζηδκ Δθθάδα ή ηαζ ζε πχνεξ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ ζηζξ μπμίεξ εκδεπμιέκςξ δναζηδνζμπμζδεεί δ Δηαζνεία, εκδέπεηαζ κα οπμπνεςεεί κα εθανιυζεζ κέα πνυηοπα ακαθμνζηά ιε ηζξ πνμδζαβναθέξ ηςκ αηζκήηςκ, ηα μπμία εα απαζημφζακ ιεθθμκηζηά ηδκ ακααάειζζδ μνζζιέκςκ ζημζπείςκ Δκενβδηζημφ ηδξ, ηαζ δεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ δ Δηαζνεία εα ιπμνμφζε κα ζοιιμνθςεεί ιε ηα πνυηοπα αοηά, βεβμκυξ πμο εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ. Νζ απμθάζεζξ ηςκ πμθεμδμιζηχκ ανπχκ εκδέπεηαζ κα επδνεαζημφκ απυ πμθζηζηέξ, ημπζηέξ ηαζ άθθεξ παναιέηνμοξ πένακ ηςκ υζςκ πνμαθέπμκηαζ απυ ημοξ κυιμοξ πμο δζέπμοκ ηδ πςνμηαλία. Δπζπνυζεεηα, απμθάζεζξ ιπμνεί κα ακαεεςνδεμφκ ηαζ κα αηονςεμφκ ή κα ακαζηναθμφκ απυ ηα ανιυδζα δζηαζηήνζα. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ δ κμιμεεζία ή μζ ηακμκζζιμί πμο εθανιυγμκηαζ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ζηζξ οπυθμζπεξ πχνεξ πμο δ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα δναζηδνζμπμζδεεί επζπεζνδιαηζηά ζημ ιέθθμκ, ή δ ενιδκεία ή δ επζαμθή ή δ αθθαβή ηςκ οθζζηαιέκςκ κυιςκ ή ηακμκζζιχκ, δεκ εα οπμπνεχζμοκ ηδκ Δηαζνεία κα ακαθάαεζ πνυζεεηεξ δαπάκεξ ή δζαθμνεηζηά δεκ εα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηδ δζαπείνζζδ ημο πανημθοθαηίμο ηςκ αηζκήηςκ ηδξ, βεβμκυξ πμο εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ, ηαεχξ ηαζ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ ηαηάζηαζδ. Ρα απνηειέζκαηα ησλ εξγαζηώλ ηεο Δηαηξείαο κπνξεί λα επεξεαζηνύλ δπζκελώο από θαλνληζηηθέο αιιαγέο θαη λένπο λόκνπο θαη θαλνληζκνύο, ζπκπεξηιακβαλνκέλσλ εθείλσλ ησλ λόκσλ θαη θαλνληζκώλ πνπ δηέπνπλ ηελ πνιενδνκία θαη ηελ ξπκνηνκία. Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ δίκεζ απυθοηδ πνμηεναζυηδηα ζηδ ηήνδζδ ηδξ κμιμεεζίαξ (ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ ημπζηήξ πμθεμδμιζηήξ ηαζ νοιμημιζηήξ κμιμεεζίαξ) ηαζ ζημ κα ελαζθαθίζεζ υηζ έπμοκ θδθεεί υθεξ μζ απαναίηδηεξ μζημδμιζηέξ άδεζεξ ηαζ άθθεξ εβηνίζεζξ ζε ζπέζδ ιε ηάεε έκα απυ ηα αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο ηδξ εηηυξ ακ ακαθένεηαζ δζαθμνεηζηά ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ. πςξ ζοκδείγεηαζ ζημ πχνμ υπμο δναζηδνζμπμζείηαζ δ Δηαζνεία, ηαηά ηαζνμφξ έκα ή πενζζζυηενα απυ ηα αηίκδηά ηδξ ιπμνεί κα ιδκ ζοιιμνθχκμκηαζ πθήνςξ ιε ηζξ δζαηάλεζξ ηδξ πμθεμδμιζηήξ ηαζ νοιμημιζηήξ κμιμεεζίαξ. Ζ πανάααζδ ηδξ ζζπφμοζαξ πμθεμδμιζηήξ ηαζ νοιμημιζηήξ κμιμεεζίαξ ιπμνεί κα μδδβήζεζ (i) ζηδκ επζαμθή πνμζηίιςκ ζημοξ ηονίμοξ ηςκ ηηζνίςκ πμο πανααζάγμοκ ηδ κμιμεεζία, (ii) απμθάζεςκ βζα αθθαβέξ ζημ ηηίνζμ ή (iii) ζε μνζζιέκεξ πενζζηάζεζξ ζηδκ ηήνολδ ημο ηηζνίμο ή ιένμοξ ημο ςξ ηαηεδαθζζηέμο ηαζ εκδεπμιέκςξ ηδκ ηαηεδάθζζή ημο. Δπίζδξ, ζε μνζζιέκεξ πενζπηχζεζξ απεζθμφκηαζ ηαζ πμζκζηέξ ηονχζεζξ εκακηίμκ ημο πανααάηδ. Ακ ηαζ δεκ ιπμνεί κα οπάνλμοκ εββοήζεζξ ζπεηζηά ιε ηζξ ζοκέπεζεξ ηοπυκ ηέημζςκ πανααάζεςκ, δ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ πζζηεφεζ υηζ ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο δεκ οθίζηακηαζ πζεακέξ πανααάζεζξ ζημ πανημθοθάηζυ ηδξ, μζ μπμίεξ εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ ηαζ ηα μζημκμιζηά ηδξ απμηεθέζιαηα. Ζ Δηαηξεία κπνξεί λα ππνζηεί νπζηώδεηο πιηθέο δεκίεο ην ύςνο ησλ νπνίσλ ππεξβαίλεη ηηο αζθαιηζηηθέο απνδεκηώζεηο ηεο. Κμθμκυηζ δ Δηαζνεία έπεζ αζθαθζζεεί πθήνςξ βζα υθμοξ ημοξ ηζκδφκμοξ πμο πνμαθέπεζ δ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ, εκδέπεηαζ κα οπάνλεζ είδμξ ηζκδφκμο πμο δεκ ζοιπενζθαιαάκεηαζ ζημ ηαεμνζγυιεκμ απυ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ πθαίζζμ αζθαθζζηζηχκ ηαθφρεςκ. Δπζπνυζεεηα, ζπεηζηά ιε μνζζιέκα είδδ ηζκδφκμο (υπςξ ηίκδοκμξ πμθέιμο ηαζ ζεζζιμφ ηαηά ηδ δζάνηεζα ηεπκζηχκ ενβαζζχκ) είηε δεκ δζαηίεεηαζ ζηδκ αζθαθζζηζηή αβμνά ηάθορδ, είηε δζαηίεεηαζ 42

43 πενζμνζζιέκδ ηάθορδ, είηε ημ ηυζημξ ηέημζμο είδμοξ αζθάθζζδξ εκδέπεηαζ κα είκαζ απαβμνεοηζηυ ζε ζφβηνζζδ ιε ημ ζοβηεηνζιέκμ ηίκδοκμ. Ξεναζηένς, ζηδκ αζθαθζζηζηή αβμνά εκδέπεηαζ ζημ ιέθθμκ κα παφζεζ κα είκαζ δζαεέζζιδ ηάθορδ, ιενζηή ή μθζηή, μνζζιέκςκ ηζκδφκςκ ηαηά ηςκ μπμίςκ δ Δηαζνεία είκαζ αζθαθζζιέκδ. Δάκ δ Δηαζνεία οπμζηεί ηάπμζα ακαζθάθζζηδ γδιία πένακ ημο μνίμο αζθάθζζδξ, εα ιπμνμφζε κα απμθέζεζ ημ ηεθάθαζμ πμο επέκδοζε ζημ πθδβέκ αηίκδημ, ηαεχξ ηαζ ηα ιεθθμκηζηά έζμδα πμο ακαιεκυηακ κα έπεζ απυ ημ ζοβηεηνζιέκμ αηίκδημ. Δπζπνυζεεηα, εα ιπμνμφζε κα ηαηαζηεί οπεφεοκδ βζα ηδκ απμηαηάζηαζδ γδιζχκ πμο πνμηθήεδηακ απυ ακαζθάθζζημοξ ηζκδφκμοξ. Θα ιπμνμφζε επίζδξ κα ελαημθμοεεί κα εοεφκεηαζ βζα ηοπυκ πνέδ ή άθθεξ μζημκμιζηέξ οπμπνεχζεζξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ημ ζοβηεηνζιέκμ αηίκδημ. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ δεκ εα οπάνλμοκ ζημ ιέθθμκ μοζζχδεζξ γδιίεξ ημ φρμξ ηςκ μπμίςκ κα οπενααίκεζ ηζξ αζθαθζζηζηέξ απμγδιζχζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ. Ζ αλαθάιπςε ζπλζεθώλ επηβιαβώλ γηα ην πεξηβάιινλ πνπ δελ είραλ εληνπηζηεί πξνεγνπκέλσο ζα κπνξνύζε λα επεξεάζεη δπζκελώο ηα Απνηειέζκαηα ησλ εξγαζηώλ ηεο Δηαηξείαο. Βάζεζ ηδξ εθθδκζηήξ πενζααθθμκηζηήξ κμιμεεζίαξ, δζαηαβιάηςκ ηαζ ηακμκζζιχκ, οθζζηάιεκμζ ή πνχδκ ηφνζμζ αηζκήηςκ ιπμνεί κα εοεφκμκηαζ βζα ηα έλμδα απμιάηνοκζδξ ή απμηαηάζηαζδξ ζοκεπεζχκ απυ επζηίκδοκεξ ή ημλζηέξ μοζίεξ πμο ανίζημκηαζ επί, οπυ ή εκηυξ ηςκ αηζκήηςκ. Ρα έλμδα αοηά εκδέπεηαζ κα είκαζ ζδιακηζηά. Γοκάιεζ ηδξ ζπεηζηήξ κμιμεεζίαξ εκδέπεηαζ κα εειεθζχκεηαζ εοεφκδ ημο ζδζμηηήηδ ακελανηήηςξ ακ εηείκμξ βκχνζγε ή υπζ, ή ήηακ οπεφεοκμξ ή υπζ βζα ηδκ φπανλδ ηέημζςκ επζαθααχκ ή ημλζηχκ μοζζχκ. Ζ πενζααθθμκηζηή κμιμεεζία ιπμνεί κα επζαάθθεζ πενζμνζζιμφξ ζημκ ηνυπμ πνήζδξ εκυξ αηζκήημο ή ζηζξ επζηνεπυιεκεξ επαββεθιαηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ, ηαζ θυβς ηςκ πενζμνζζιχκ αοηχκ ιπμνεί κα πνμηφρμοκ ζδιακηζηέξ δαπάκεξ ή κα πανειπμδζζηεί δ ζφκαρδ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ ιε οπμρήθζμοξ ιζζεςηέξ πμο επδνεάγμκηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ αοηέξ. Νζ πενζααθθμκηζημί κυιμζ πνμαθέπμοκ ηονχζεζξ ζε πενίπηςζδ ιδ ζοιιυνθςζδξ ηαζ ιπμνεί κα επζαθδεμφκ απυ ηναηζημφξ θμνείξ, ημπζηέξ ανπέξ ή, ζε μνζζιέκεξ πενζζηάζεζξ, απυ μνζζιέκα κμιζηά πνυζςπα δδιμζίμο δζηαίμο. πάνπεζ ημ εκδεπυιεκμ ηνίημζ κα αλζχζμοκ απμγδιίςζδ απυ ηδκ Δηαζνεία βζα ζςιαηζηή αθάαδ ή πενζμοζζαηή γδιία πμο ζοκδέεηαζ ιε ηδκ έηεεζδ ζηζξ εηθοεείζεξ αοηέξ επζηίκδοκεξ μοζίεξ. Ρμ ηυζημξ οπενάζπζζδξ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ πθαίζζμ αοηχκ ηςκ αβςβχκ απμγδιίςζδξ, ζοιιυνθςζδξ ιε ηζξ απαζηήζεζξ δζαηάλεςκ πενζααθθμκηζημφ δζηαίμο, απμηαηάζηαζδξ πενζμοζζαηχκ ζημζπείςκ πμο ιμθφκεδηακ απυ ηέημζεξ μοζίεξ ή ηαηααμθήξ απμγδιίςζδξ βζα ζςιαηζηή αθάαδ, εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηζξ επζπεζνδιαηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηδ θεζημονβία ηδξ ηαζ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ απυδμζδ. Δπζπνυζεεηα δ πανμοζία ηέημζςκ μοζζχκ ή δ αδοκαιία απμηαηάζηαζδξ ηοπυκ γδιζχκ πμο έπμοκ πνμηαθέζεζ μζ μοζίεξ αοηέξ, ιπμνεί επίζδξ κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα πςθήζεζ ή κα ιζζεχζεζ ημ ζοβηεηνζιέκμ αηίκδημ. Πφιθςκα ιε ηδ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, δ Δηαζνεία δεκ ηαηέπεζ αηίκδηα επί, οπυ ή εκηυξ ηςκ μπμίςκ πνμηαθμφκηαζ επζαθααείξ βζα ημ πενζαάθθμκ επζπηχζεζξ. Πεηζκνί θαη άιιεο θπζηθέο θαηαζηξνθέο ζα κπνξνύζαλ λα επεξεάζνπλ δπζκελώο ηε ιεηηνπξγία ηεο Δηαηξείαο. Πεζζιμί ηαζ άθθεξ θοζζηέξ ηαηαζηνμθέξ, υπςξ πονηαβζέξ ηαζ πθδιιφνεξ, ιπμνεί κα επδνεάζμοκ ηδκ αλία ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ, ηδ θεζημονβία ηαζ ηδκ ηενδμθμνία ηδξ. Ζ πζεακυηδηα ηαηαζηνμθχκ ή γδιζχκ απυ ζεζζιμφξ είκαζ βεκζηά ορδθυηενδ ζηδκ Δθθάδα ζε ζπέζδ ιε άθθα ιένδ ηδξ Δονχπδξ. Ρέημζα βεβμκυηα εα ιπμνμφζακ κα πνμηαθέζμοκ γδιζέξ ζηα αηίκδηα ηδξ Δηαζνείαξ, ζδιακηζηή πνμκζηή οζηένδζδ απμηαηάζηαζήξ ημοξ ή κα ηα ηαηαζηνέρμοκ ιε εκδεπυιεκεξ γδιίεξ πμο κα λεπενκμφκ ηδκ αζθαθζζηζηή ηδξ ηάθορδ ηαεχξ ηαζ κα πνμηαθέζμοκ εκδεπυιεκδ ιείςζδ ηςκ εζυδςκ ηδξ Δηαζνείαξ απυ ιζζεχιαηα, ή ιείςζδ ηςκ ηαιεζαηχκ ηδξ νμχκ ηαζ εζυδςκ. Ρα βεβμκυηα αοηά εκδέπεηαζ επίζδξ κα πνμηαθέζμοκ αολδιέκεξ δζαηοιάκζεζξ ή 43

44 γδιία ζηζξ εθθδκζηέξ πνδιαηαβμνέξ ηαζ ηδκ εθθδκζηή μζημκμιία. Γοζιεκείξ μζημκμιζηέξ ζοκεήηεξ ιπμνμφκ κα επδνεάζμοκ ηα επίπεδα γήηδζδξ ηςκ ιζζεςηχκ ηαεχξ ηαζ ηδκ ζηακυηδηά ημοξ κα ηαηααάθθμοκ ιίζεςια, βεβμκυξ πμο εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ, ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ ηαεχξ ηαζ ηδκ ζηακυηδηά ηδξ κα ηαηααάθεζ ιένζζια ζημοξ ιεηυπμοξ ηδξ ηαζ ιπμνεί κα μδδβήζεζ ζε δζαηοιάκζεζξ ηδξ ηζιήξ δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ. Πφιθςκα ιε ηδ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, δ αλία ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ δεκ έπεζ επδνεαζηεί δοζιεκχξ απυ ζεζζιμφξ ηαζ άθθεξ θοζζηέξ ηαηαζηνμθέξ. Ρξνκνθξαηηθέο επηζέζεηο θαη άιιεο πξάμεηο βίαο ή πνιέκνπ κπνξεί λα επεξεάζνπλ ηελ αγνξά ζηελ νπνία ζα δηαπξαγκαηεύνληαη νη κεηνρέο ηεο Δηαηξείαο, ηηο αγνξέο όπνπ δξαζηεξηνπνηείηαη ε Δηαηξεία ή ελδέρεηαη λα δξζηεξηνπνηεζεί, ηε ιεηηνπξγία ηεο θαη ηελ θεξδνθνξία ηεο. Ρνμιμηναηζηέξ επζεέζεζξ εκδέπεηαζ κα επδνεάζμοκ ανκδηζηά ηδ θεζημονβία ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηζξ απμδυζεζξ πνμξ ημοξ ιεηυπμοξ ηδξ. Ρέημζμο είδμοξ επζεέζεζξ ή έκμπθεξ ζοννάλεζξ εκδέπεηαζ κα επδνεάζμοκ άιεζα ηδκ αλία ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ θυβς γδιζχκ, ηαηαζηνμθχκ, απχθεζαξ ή αφλδζδξ ηςκ ελυδςκ αζθάθεζαξ ηαζ ιπμνεί κα επδνεάζμοκ ηδκ πνυεεζδ κέςκ ιζζεςηχκ κα ιζζεχζμοκ ηάπμζμ αηίκδημ ηαζ ημοξ οθζζηαιέκμοξ ιζζεςηέξ κα ακακεχζμοκ ηζξ ιζζεχζεζξ ημοξ. Ζ αζθαθζζηζηή ηάθορδ ηαηά ηνμιμηναηζηχκ επζεέζεςκ πμο δζαεέηεζ δ Δηαζνεία ιπμνεί κα ιδκ επανηεί βζα ηδκ ηάθορδ ηςκ γδιζχκ ζηα αηίκδηά ηδξ απυ ηνμιμηναηζηέξ επζεέζεζξ. Δπζπνυζεεηα, μνζζιέκεξ γδιίεξ πμο πνμηθήεδηακ απυ βεβμκυηα ηέημζμο ηφπμο δεκ επζδέπμκηαζ αζθαθζζηζηήξ ηάθορδξ εκχ άθθα βεβμκυηα δεκ ηαθφπημκηαζ απυ ηδκ οθζζηάιεκδ αζθάθζζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηνμιμηναηζηχκ επζεέζεςκ. Ξνυζεεηδ αζθάθζζδ ηαηά ηνμιμηναηζηχκ επζεέζεςκ ιπμνεί κα ιδ δζαηίεεηαζ ηαευθμο ή κα ιδ δζαηίεεηαζ ζε εφθμβδ ηζιή. Νπμζαδήπμηε ηέημζα βεβμκυηα εκδέπεηαζ κα πνμηαθέζμοκ αφλδζδ ηςκ δζαηοιάκζεςκ ή γδιία ζηδκ εθθδκζηή ηαζ ηζξ δζεεκείξ πνδιαηαβμνέξ ηαζ μζημκμιία. Γοζιεκείξ μζημκμιζηέξ ζοκεήηεξ ιπμνμφκ κα επδνεάζμοκ ηδκ ζηακυηδηα ηςκ ιζζεςηχκ κα ηαηααάθμοκ ιίζεςια, βεβμκυξ πμο εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ Δηαζνείαξ, ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ εέζδ, ηαεχξ ηαζ ηδκ ζηακυηδηά ηδξ κα ηαηααάθεζ ιένζζια ζημοξ ιεηυπμοξ ηδξ, ηαζ εκδέπεηαζ κα πνμηαθέζεζ δζαηοιάκζεζξ ζηδ πνδιαηζζηδνζαηή ηςκ ιεημπχκ ηδξ. Πφιθςκα ιε ηδ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, δ αλία ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ δεκ έπεζ επδνεαζηεί δοζιεκχξ απυ ηνμιμηναηζηέξ επζεέζεζξ ηαζ άθθεξ πνάλεζξ αίαξ ή πμθέιμο. Ζ ειιεληθή λνκνζεζία κπνξεί λα πεξηνξίζεη ηελ ηθαλόηεηα ηεο Δηαηξείαο λα αγνξάδεη ή λα πσιεί αθίλεηα. Πφιθςκα ιε ημ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ πμο δζέπεζ ηζξ εθθδκζηέξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., δ Δηαζνεία δεκ ιπμνεί κα πςθήζεζ έκα αηίκδημ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ ζε ηζιή παιδθυηενδ ηαηά 5% απυ ηδκ αβμναία αλία ημο, υπςξ αοηή απμηζιάηαζ απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ ιπμνεί κα αβμνάζεζ αηίκδημ ζε ηζιή ορδθυηενδ ηαηά 5% ηδξ αβμναίαξ αλίαξ ημο, υπςξ αοηή απμηζιάηαζ απυ ημ Π.Ν.Δ. Νζ εκ θυβς πενζμνζζιμί εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ ανκδηζηά ηδκ ζηακυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ κα αβμνάγεζ ηαζ κα πςθεί αηίκδηα ηαηά ηνυπμ πμο κα ζοκάδεζ ιε ημοξ επεκδοηζημφξ ηδξ ζηυπμοξ ηαζ ηδκ επεκδοηζηή ηδξ πμθζηζηή. Ζ Διιάδα δελ δηαζέηεη θεληξηθό θηεκαηνιόγην, γεγνλόο πνπ δπζρεξαίλεη ηελ απόδεημε ηεο ύπαξμεο δηθαησκάησλ επί νξηζκέλσλ αθηλήησλ ηνπ ραξηνθπιαθίνπ ηεο Δηαηξείαο. Ζ Δθθάδα δε δζαεέηεζ ηεκηνζηυ ηηδιαημθυβζμ. Ακηίεεηα ημ οπάνπμκ ζφζηδια δεκ είκαζ ηεκηνζηυ ηαζ ανίζηεηαζ ζε έβπανηδ ιμνθή, ιε απμηέθεζια κα ιδκ είκαζ εφημθδ δ ακαγήηδζδ ζημζπείςκ ζε αοηυ ηαζ ηα υνζα ηςκ αηζκήηςκ πμο έπμοκ ηαηαπςνδεεί ζημ εκ θυβς ζφζηδια δεκ έπμοκ δζαζηαονςεεί ιε αοηά άθθςκ ηαηαπςνδιέκςκ αηζκήηςκ, βεβμκυξ πμο ηαεζζηά ηα δζηαζχιαηα επί 44

45 αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα εοάθςηα ζε δζεηδζηήζεζξ ηονζυηδηαξ ηαζ ζζπονζζιμφξ πανάκμιδξ ιεηααίααζδξ βζα πενίμδμ 20 εηχκ ή ιεβαθφηενδ. Δπζπνυζεεηα, μζ ηίηθμζ ζδζμηηδζίαξ ηςκ πενζζζυηενςκ ηαηαπςνδιέκςκ αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα ηζκδοκεφμοκ κα ηαηαζηναθμφκ, κα οπμζημφκ γδιζέξ, κα ηθαπμφκ, κα απμθεζεμφκ μνζζηζηά ή πνμζςνζκά θυβς εζθαθιέκδξ ημπμεέηδζδξ, ηαεχξ δεκ οπάνπμοκ ακηίβναθα ζηα ανπεία ηςκ οπμεδημθοθαηείςκ. Ακ ηαζ ημ ζφζηδια ηηδιαημβνάθδζδξ ζηδκ Δθθάδα ανίζηεηαζ ζε ελέθζλδ πνμξ έκα ηεκηνζηυ δθεηηνμκζηυ ζφζηδια, δ εκ θυβς δζαδζηαζία εα πνεζαζηεί πνυκζα βζα κα μθμηθδνςεεί ηαζ δ απυδεζλδ ηδξ φπανλδξ δζηαζςιάηςκ επί ηςκ αηζκήηςκ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνεί κα παναιείκεζ εοάθςηδ ζημ εκδζάιεζμ πνμκζηυ δζάζηδια. Πύκθσλα κε ην ειιεληθό δίθαην ε πώιεζε ή κεηαβίβαζε αθηλήηνπ ζηελ Δηαηξεία κπνξεί λα αθπξσζεί, θάησ από νξηζκέλεο ζπλζήθεο, γεγνλόο πνπ ζα επεξέαδε αξλεηηθά ηελ ηθαλόηεηα ηεο Δηαηξείαο λα αγνξάζεη ή λα δηαηεξήζεη αθίλεηα. Πφιθςκα ιε ημ εθθδκζηυ δίηαζμ, δ πχθδζδ ή ιεηααίααζδ αηζκήημο πνμξ ηδκ Δηαζνεία ιπμνεί κα αηονςεεί εάκ, ιεηαλφ άθθςκ, (i) μ ιεηααζαάγςκ ηαηά ηδ πνμκζηή ζηζβιή πχθδζδξ ή ιεηααίααζδξ ημο αηζκήημο ήηακ αθενέββομξ ή δ ιεηααίααζδ ημο ζοβηεηνζιέκμο αηζκήημο ημκ μδήβδζε ζε αθενεββουηδηα ηαζ (ii) δ Δηαζνεία βκχνζγε ηδκ αθενεββουηδηα ηαζ ημ βεβμκυξ υηζ δ ζοβηεηνζιέκδ ζοκαθθαβή εα ήηακ επζαθααήξ βζα ημοξ πζζηςηέξ ημο ιεηααζαάγμκημξ. Ρμ ιέηνμ ηδξ αθενεββουηδηαξ βζα ημοξ ζημπμφξ ηςκ ζοβηεηνζιέκςκ δζαηάλεςκ πενί πανάκμιδξ ιεηααίααζδξ είκαζ δ παφζδ πθδνςιχκ. Ξαφζδ πθδνςιχκ εεςνείηαζ υηζ οθίζηαηαζ υηακ μ μθεζθέηδξ αδοκαηεί κα εηπθδνχζεζ ηζξ θδλζπνυεεζιεξ πνδιαηζηέξ οπμπνεχζεζξ ημο ηαηά ηνυπμ βεκζηυ ηαζ ιυκζιμ. Νζ πθδνςιέξ πμο βίκμκηαζ ιε δυθζα ή ηαηαζηνεπηζηά ιέζα δεκ ζοκζζημφκ εηπθήνςζδ ηςκ πνδιαηζηχκ οπμπνεχζεςκ ημο μθεζθέηδ, πνμηεζιέκμο κα ηαεμνζζηεί εάκ οθίζηαηαζ ή υπζ παφζδ πθδνςιχκ. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ μζ αβμνέξ αηζκήηςκ ζηζξ μπμίεξ εα πνμαεί δ Δηαζνεία δεκ εα αηονςεμφκ απυ εθθδκζηυ δζηαζηήνζμ. Ροπυκ αηονχζεζξ ιεηααζαάζεςκ εα επδνέαγακ δοζιεκχξ ηδ ζηναηδβζηή ελαβμνχκ ηδξ Δηαζνείαξ, ηζξ επζπεζνδιαηζηέξ ηδξ δναζηδνζυηδηεξ ηαζ ηα απμηεθέζιαηα ηςκ ενβαζζχκ ηδξ. Δπζπθέμκ ημο πηςπεοηζημφ δζηαίμο, αηφνςζδ ηςκ πςθήζεςκ ή ιεηααζαάζεςκ αηζκήηςκ πνμξ ηδκ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα πνμηφρεζ ζοκεπεία άθθςκ δζαηάλεςκ εθθδκζημφ δζηαίμο, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ, ιεηαλφ άθθςκ, εθαηηςιάηςκ ζηδ αμφθδζδ ηςκ ζοιααθθμιέκςκ ιενχκ, ακηίεεζδ ζε δζαηάλεζξ εθθδκζημφ ακαβηαζηζημφ δζηαίμο ή πενζμνζζιχκ ηονζυηδηαξ ζε ζοβηεηνζιέκεξ πενζμπέξ ηδξ Δθθάδαξ. 2.3 ΘΗΛΓΛΝΗ ΞΝ ΠΣΔΡΗΕΝΛΡΑΗ ΚΔ ΡΖΛ ΞΑΟΝΠΑ ΑΜΖΠΖ ΚΔΡΝΣΗΘΝ ΘΔΦΑΙΑΗΝ ΘΑΗ ΡΖΛ ΡΗΚΖ ΡΖΠ ΚΔΡΝΣΖΠ Νη κεηνρέο πνπ δηαπξαγκαηεύνληαη ζην Σ.Α. παξνπζηάδνπλ ρακειόηεξε ξεπζηόηεηα θαη έληνλεο δηαθπκάλζεηο απ ό,ηη κεηνρέο πνπ δηαπξαγκαηεύνληαη ζε άιια ρξεκαηηζηήξηα. Ζ ιυκδ αβμνά δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ εα είκαζ ημ Σ.Α. Νζ ιεημπέξ πμο δζαπναβιαηεφμκηαζ ζημ Σ.Α. έπμοκ παιδθυηενδ νεοζηυηδηα ζε ζπέζδ ιε ιεημπέξ πμο δζαπναβιαηεφμκηαζ ζε άθθεξ ζδιακηζηέξ αβμνέξ ζηδκ οπυθμζπδ Δονχπδ ηαζ ηζξ Ζκςιέκεξ Ξμθζηείεξ. Υξ εη ημφημο, μζ ηάημπμζ Κεημπχκ ίζςξ κα ακηζιεηςπίζμοκ ηάπμζεξ δοζημθίεξ ζηδκ αβμνά ηαζ πχθδζή ημοξ, εζδζηά ζηδκ πενίπηςζδ πμο επζεοιμφκ κα ζοκαθθαβμφκ ζε ιεβάθμοξ υβημοξ. 45

46 Πημ πανεθευκ, ιεημπέξ ηαζ άθθεξ ηζκδηέξ αλίεξ εηαζνεζχκ πμο είκαζ εζζδβιέκεξ ζημ Σ.Α. είπακ πανμοζζάζεζ ζδιακηζηέξ δζαηοιάκζεζξ ζηδ ηζιή δζαπναβιάηεοζδξ ημοξ, βεβμκυξ πμο έπεζ επδνεάζεζ ζημ πανεθευκ ηαζ ίζςξ κα επδνεάζεζ ηαζ ζημ ιέθθμκ ηδκ ηζιή δζαπναβιάηεοζδξ ηαζ ηδ νεοζηυηδηα ηςκ ιεημπχκ ηςκ εηαζνεζχκ πμο έπμοκ εζζαπεεί ζημ Σ.Α., ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ ηζιήξ δζαπναβιάηεοζδξ ηαζ ηδξ νεοζηυηδηαξ ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ. Ζ ηηκή ηεο Κεηνρήο ηεο Δηαηξείαο ελδέρεηαη λα παξνπζηάζεη δηαθπκάλζεηο. Ζ ηζιή δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνεί κα πανμοζζάζεζ ζδιακηζηέξ δζαηοιάκζεζξ ςξ απμηέθεζια ανηεηχκ παναβυκηςκ, πμθθμί απυ ημοξ μπμίμοξ είκαζ εηηυξ ημο εθέβπμο ηδξ Δηαζνείαξ. Κεηαλφ άθθςκ, ζημοξ πανάβμκηεξ αοημφξ ζοιπενζθαιαάκμκηαζ: μζ βεκζηέξ μζημκμιζηέξ ζοκεήηεξ, πνμζθήρεζξ ή απμπςνήζεζξ ααζζηχκ ζηεθεπχκ ηδξ Γζμίηδζδξ ηδξ Δηαζνείαξ, αθθαβέξ ζηζξ απμηζιήζεζξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ, δδιμζζεφιαηα ακαθμνζηά ιε ηα έζμδά ηδξ ηαζ άθθα δδιμζζεφιαηα ζημκ Ρφπμ, δζαηοιάκζεζξ ζηα έζμδά ηδξ, δ πζεακή ή πναβιαημπμζδεείζα πχθδζδ ιεβάθμο ανζειμφ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ πνδιαηζζηδνζαηή αβμνά, δ εέζδ ηςκ ακηαβςκζζηχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ αβμνά, δ ιεηααμθή ηςκ μζημκμιζηχκ εηηζιήζεςκ ηςκ πνδιαηζζηδνζαηχκ ακαθοηχκ, μζ ζοκεήηεξ ηαζ ηάζεζξ ζημκ ηθάδμ Αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα ηαζ αθθμφ ζηδκ Δονχπδ, μζ ακαημζκχζεζξ ηςκ απμηεθεζιάηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηςκ ακηαβςκζζηχκ ηδξ, ηαζ δ βεκζηυηενδ ηαηάζηαζδ ηςκ ηεθαθαζαβμνχκ. Νζ πνμακαθενεέκηεξ πανάβμκηεξ εκδέπεηαζ κα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηδκ ηζιή δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ακελανηήηςξ ηδξ πναβιαηζηήξ ηδξ απυδμζδξ, ηαζ δ ηζιή δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ Κεημπχκ ηδξ ιπμνεί κα δζαθένεζ ζδιακηζηά απυ ηδκ εζςηενζηή ημοξ αλία (NAV). Δπζπθέμκ, δ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α. δεκ απμηεθεί έκδεζλδ υηζ εα οπάνλεζ νεοζηυηδηα βζα ηζξ ημζκέξ ιεημπέξ ηδξ. Ξνζκ απυ ηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α., δεκ οθίζηαηαζ αβμνά βζα ηδ δζαπναβιάηεοζδ ηςκ ημζκχκ μκμιαζηζηχκ ιεημπχκ ηδξ ηαζ δεκ οπάνπεζ εββφδζδ υηζ εα ακαπηοπεεί ή εα δζαηδνδεεί ιζα εκενβυξ αβμνά βζα αοηέξ. Ζ πνδιαηζζηδνζαηή αλία ηςκ ημζκχκ μκμιαζηζηχκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ιπμνεί κα πανμοζζάζεζ αφλδζδ ή ιείςζδ. Ζ ηηκή δηαπξαγκάηεπζεο ησλ Κεηνρώλ ηεο Δηαηξείαο ελδέρεηαη λα επεξεαζηεί δπζκελώο από ηελ πώιεζε ζεκαληηθνύ αξηζκνύ Κεηνρώλ ηεο από ηνπο ππάξρνληεο κεηόρνπο ηεο Δηαηξείαο ή ηελ πξνζδνθία όηη ηέηνηεο πσιήζεηο ζα κπνξνύζαλ λα ζπκβνύλ. Θαηά ηδκ μθμηθήνςζδ ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ, οπυ ηδκ παναδμπή ηδξ πθήνμοξ ηάθορδξ ηδξ πανμφζαξ αφλδζδξ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο, μζ οθζζηάιεκμζ ααζζημί ιέημπμζ ηδξ Δηαζνείαξ εα εθέβπμοκ άιεζα ημ 73,4% ημο ζοκυθμο ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ. Ξςθήζεζξ ζδιακηζημφ ανζειμφ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ απυ ημοξ οθζζηάιεκμοξ ααζζημφξ ιεηυπμοξ ή δ πνμζδμηία υηζ ηέημζεξ ζοκαθθαβέξ εκδέπεηαζ κα πναβιαημπμζδεμφκ εα ιπμνμφζε κα επδνεάζεζ ανκδηζηά ηδκ ηζιή ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ. Κειινληηθέο εθδόζεηο κεηνρώλ κπνξεί λα έρνπλ σο απνηέιεζκα ηε κείσζε ηνπ πνζνζηνύ ζπκκεηνρήο ησλ θηζηάκελσλ Κεηόρσλ θαη λα νδεγήζνπλ ζε κείσζε ηεο ηηκήο ησλ Κεηνρώλ ηεο Δηαηξείαο. Ζ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα εηδχζεζ επζπθέμκ Κεημπέξ ζε ιεηαβεκέζηενδ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο, ηαζ ακ οπάνλεζ ζπεηζηή απυθαζδ ηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ, 46

47 εκδέπεηαζ αοηέξ μζ ιεημπέξ κα ιδκ πνμζθενεμφκ ζημοξ οθζζηάιεκμοξ ιεηυπμοξ ιε δζηαίςια πνμηίιδζδξ. Θάης απυ αοηέξ ηζξ ζοκεήηεξ, ιπμνεί κα ιδκ είκαζ εθζηηυ βζα ημοξ οθζζηάιεκμοξ ιεηυπμοξ κα ζοιιεηάζπμοκ ζε ηάπμζα ή ζε υθεξ ηζξ ιεθθμκηζηέξ εηδυζεζξ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ, βεβμκυξ πμο ιπμνεί κα έπεζ ςξ απμηέθεζια ηδ ιείςζδ ημο πμζμζημφ ζοιιεημπήξ ηςκ οπανπυκηςκ ιεηυπςκ. Δπζπνυζεεηα, δ έηδμζδ πνυζεεηςκ ιεημπχκ απυ ηδκ Δηαζνεία, ή δ πζεακυηδηα κα πνμαεί δ Δηαζνεία ζε ηέημζα έηδμζδ, ιπμνεί κα πνμηαθέζεζ πηχζδ ηδξ ηζιήξ δζαπναβιάηεοζδξ ηςκ οθζζηαιέκςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ. 3 ΔΓΓΟΑΦΝ ΑΛΑΦΝΟΑΠ 3.1 ΔΞΗΙΔΓΚΔΛΔΠ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΑΞΝ ΡΗΠ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΔΠ ΘΑΡΑΠΡΑΠΔΗΠ ΞΝ ΠΛΡΑΣΘΖΘΑΛ ΒΑΠΔΗ ΡΥΛ ΓΗΔΘΛΥΛ ΞΟΝΡΞΥΛ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΖΠΖΠ (Γ.Ξ.Σ.Ξ.) Ζ Δηαζνεία ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ 2006 ζοκέηαζζε ηαζ δδιμζίεοε κυιζια Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ιε αάζδ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Δθθδκζημφ Γεκζημφ Ιμβζζηζημφ Ππεδίμο. Πηα πθαίζζα ηδξ δζαδζηαζίαξ ηδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α., δ Δηαζνεία ζοκέηαλε ζφθςκα ιε ηζξ πνυκμζεξ ηςκ Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 ιε ζοβηνζηζηή πθδνμθυνδζδ βζα δφμ δζαπεζνζζηζηέξ πνήζεζξ, ημ 2005 ηαζ 2006 ηαζ διενμιδκία ιεηάααζδξ ζηα Γ.Ι.Ξ. ηδκ Σξεκαηννηθνλνκηθέο Ξιεξνθνξίεο ρξήζεσλ Πηδκ πανμφζα εκυηδηα, πανμοζζάγμκηαζ πνδιαημμζημκμιζηέξ πθδνμθμνίεξ βζα ηα μζημκμιζηά ιεβέεδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηζξ πνήζεζξ , υπςξ αοηά πνμηφπημοκ απυ ηζξ δδιμζζεοιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ 2007 ηαζ 2008, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ι.Ξ./.Γ.Ξ.Σ.Ξ.. Νζ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ 2007 ηαζ 2008 εβηνίεδηακ ιε ηζξ απυ & , ακηίζημζπα, Γεκζηέξ Ποκεθεφζεζξ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ, απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.ΠΝΔΙ.:11951) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)» (βζα ηζξ παναηδνήζεζξ ηςκ Ννηςηχκ Δθεβηηχκ-Ιμβζζηχκ αθέπε εκυηδηεξ «Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ ηαζ Ιμβζζηζηυξ Έθεβπμξ» ηαζ «Ραηηζημί Ννηςηυ Δθεβηηέξ Ιμβζζηέξ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Δίκαζ δζαεέζζιεξ ζηα βναθεία ηδξ Δηαζνείαξ Ργχνηγ 4, 10677, Αεήκα ηαζ ζηδκ ζζημζεθίδα ηδξ Δηαζνείαξ ζηδ εέζδ Σνδιαημμζημκμιζηά/Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ. ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΑΞΝΡΔΙΔΠΚΑΡΥΛ (ζε ρηι.) Σξήζε πνπ έιεμε ηελ Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Θένδδ/Εδιζέξ απυ πχθδζδ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ 0 6 ( 10) Θύθινο Δξγαζηώλ Θαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία 920 (372) Ιεζημονβζηά έλμδα ζπεηζγυιεκα ιε επεκδφζεζξ ζε αηίκδηα (67) (204) ( 200) Ιεηηνπξγηθά Θέξδε (EBIT) Θέξδε Ξξν Φόξσλ Θαζαξά θέξδε ρξήζεο Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Γδιμζζεοιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηζξ πνήζεζξ πμο έθδλακ ηαζ μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΘΑΡΑΠΡΑΠΖΠ ΡΑΚΔΗΑΘΥΛ ΟΝΥΛ (ζε ρηι.)

48 ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΑΞΝΡΔΙΔΠΚΑΡΥΛ (ζε ρηι.) Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ θεζημονβζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ επεκδοηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ πνδιαημδμηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Σξήζε πνπ έιεμε ηελ (1.416) 1 (4.708) (34.469) Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Γδιμζζεοιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πνήζδ πμο έθδλε , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Ρα ζημζπεία βζα ηδκ πνήζδ 2006 πνμένπμκηαζ απυ ηδκ Δηαζνεία ηαζ δεκ είκαζ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. (1) Γζα ηδκ πνήζδ 2006, ηα ιεβέεδ ηςκ ηαιεζαηχκ νμχκ απυ θεζημονβζηέξ ηαζ επεκδοηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ δζαθένμοκ απυ αοηά πμο ειθακίγμκηαζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 ςξ ζοβηνζηζηή πθδνμθυνδζδ βζα ηδκ πνήζδ 2006 ηαεχξ δ Δηαζνεία βζα ζημπμφξ ζοβηνζζζιυηδηαξ έπεζ ηάκεζ ηδκ ελήξ ακαηαλζκυιδζδ: Νζ «Αβμνέξ-πνμζεήηεξ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ» ηαζ δ «Δζζπνάλεζξ απυ πςθήζεζξ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ» φρμοξ 14 πζθ. ηαζ έπμοκ ιεηαθενεεί απυ ηζξ θεζημονβζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ζηζξ επεκδοηζηέξ. Άιιεο Σξεκαηννηθνλνκηθέο πιεξνθνξίεο (ζε ρηι.) (1) Θένδδ πνμ Ρυηςκ, Φυνςκ ηαζ Απμζαέζεςκ (EBITDA) (2) Ακαπνμζανιμζιέκα Θένδδ πνμ Ρυηςκ, Φυνςκ ηαζ Απμζαέζεςκ (EBITDA) (2) Θεθάθαζα απυ Ιεζημονβζηέξ Γναζηδνζυηδηεξ (FFO) (3) (3.039) Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. (1) Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή (2) Ρα ηένδδ πνμ ηυηςκ, θυνςκ ηαζ απμζαέζεςκ (EBITDA) οπμθμβίγμκηαζ ςξ ηαεανά ηένδδ πνήζδξ πθέμκ απμζαέζεζξ παβίςκ ζημζπείςκ ηαζ πνδιαημμζημκμιζηά έλμδα ιείμκ έζμδα απυ ηυημοξ ηαζ πζζηςηζηυ θυνμ εζζμδήιαημξ. Ρμ ακαπνμζανιμζιέκμ EBITDA οπμθμβίγεηαζ ςξ EBITDA ιείμκ ηαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία ηαζ ηένδδ απυ πχθδζδ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ. (3 Ρα Θεθάθαζα απυ Ιεζημονβζηέξ Γναζηδνζυηδηεξ (Funds from Operations - FFO) οπμθμβίγμκηαζ ςξ ηαεανά ηένδδ πνήζδξ πθέμκ απμζαέζεζξ παβίςκ ζημζπείςκ ηαζ επίδναζδ ζοκμθζηχκ ιδ επακαθαιαακυιεκςκ ημκδοθίςκ ιείμκ ηαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία, ηένδδ απυ πχθδζδ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ηαζ ακηζθμβζζιυ ακαααθθυιεκςκ θμνμθμβζηχκ οπμπνεχζεςκ. (ζε ρηι.) Σξήζε πνπ έιεμε ηελ ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΗΠΝΙΝΓΗΠΚΝ Δκζχιαηεξ Αηζκδημπμζήζεζξ Δπεκδφζεζξ ζε αηίκδηα Γζαεέζζια πνμξ πχθδζδ πνδιαημμζημκμιζηά ζημζπεία Πύλνιν κε Θπθινθνξνύληνο Δλεξγεηηθνύ Ραιεζαηά δζαεέζζια ηαζ ηαιεζαηά ζζμδφκαια Πύλνιν Θπθινθνξνύληνο Δλεξγεηηθνύ ΠΛΝΙΝ ΔΛΔΟΓΖΡΗΘΝ Πύλνιν Ηδίσλ Θεθαιαίσλ Πύλνιν Καθξνπξόζεζκσλ πνρξεώζεσλ Βξαρππξόζεζκεο Γαλεηαθέο πνρξεώζεηο Πύλνιν Βξαρππξόζεζκσλ πνρξεώζεσλ ΠΛΝΙΝ ΗΓΗΥΛ ΘΔΦΑΙΑΗΥΛ ΘΑΗ ΞΝΣΟΔΥΠΔΗΠ Ανζειυξ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ Ξνμζανιμζιέκμξ Ανζειυξ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ (1) Κέζμξ ζηαειζηυξ ανζειυξ ιεημπχκ (πνμζανιμζιέκμξ) ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΑΛΑ ΚΔΡΝΣΖ (ζε ) Θένδδ ακά ιεημπή (2) 0,9711 0,67 0,27 Κένζζια ακά ιεημπή - Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ (NAV) (ζε ) (3) 12,46 18,82 4,77 Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ αάζεζ ημο πνμζανιμζιέκμο ανζειμφ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ (ζε ) 12,46 4,59 4,77 Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Γδιμζζεοιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηζξ πνήζεζξ πμο έθδλακ ηαζ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ., έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ έηημηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή 1) Γζα θυβμοξ ζοβηνζζζιυηδηαξ πνμζανιυζηδηε μ ανζειυξ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ βζα ηδκ χζηε κα απεζημκίγεηαζ δ έηδμζδ 3,1 κέςκ δςνεάκ ιεημπχκ βζα ηάεε ιζα παθαζά θυβς ηεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ δζαθμνάξ οπέν ημ άνηζμ πμο απμθαζίζηδηε απυ ηδκ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδξ

49 2) Ρα ηένδδ ακά ιεημπή οπμθμβίγμκηαζ δζαζνχκηαξ ηα ηαεανά ηένδδ ιε ημιέζμ ζηαειζηυ ανζειυ ιεημπχκ, μ μπμίμξ έπεζ οπμθμβζζηεί ζφιθςκα ιε ημ Γ.Ι.Ξ. 33 (IAS 33)ηαζ έπεζ πνμζανιμζηεί χζηε κα απεζημκίγεηαζ δ έηδμζδ 3,1 κέςκ δςνεάκ ιεημπχκ βζα ηάεε ιζα παθαζά θυβς ηεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ δζαθμνάξ οπέν ημ άνηζμ πμο απμθαζίζηδηε απυ ηδκ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ ) Ζ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) οπμθμβίγεηαζ ςξ ημ πδθίημ ηδξ δζαίνεζδξ ημο ζοκυθμο ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ιε ημκ ανζειυ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ. Ακαθμνζηά ιε ηδκ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) ηδξ , έπμοκ δζεκενβδεεί πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ απυ ημκ Ραηηζηυ ηαζ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ έπμοκ ζοκηαπεεί ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δονδιάηςκ (αθ. ηεθ «Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ Έθεβπμξ» & «Ραηηζημί Ννηςημί Δθεβηηέξ Ιμβζζηέξ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Ρμ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ακαπηφπεδηε ζδιακηζηά ηαηά ηδκ δζάνηεζα ηδξ ελεηαγυιεκδξ πενζυδμο ηαεχξ ηδκ ανζειμφζε ηνζάκηα (30) αηίκδηα έκακηζ έκηεηα (11) αηζκήηςκ ηδκ ηαζ επηά (7) ηδκ Ζ ακάπηολδ αοηή ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ, δ μπμία πνδιαημδμηήεδηε ηυζμ ιε ηαιεζαηά δζαεέζζια ηδξ Δηαζνείαξ πμο πνμήθεακ είηε απυ ηδκ θεζημονβζηή ηδξ δναζηδνζυηδηα ή απυ ηδκ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο πμο πναβιαημπμίδζε ημ 2007 βζα ηδκ είζμδμ ηδξ MIG ζημ ιεημπζηυ ηδξ ηεθάθαζμ υζμ ηαζ ιε ηναπεγζηυ δακεζζιυ, είπε ςξ ζοκέπεζα ηδκ ζδιακηζηή αφλδζδ ηδξ ηενδμθμνίαξ ηδξ Δηαζνείαξ. Ρα έζμδα απυ ιζζεχιαηα δζαιμνθχεδηακ ζε πζθ. ημ 2008 έκακηζ πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ 2006, πανμοζζάγμκηαξ ιέζδ εηήζζα αφλδζδ 59,2%. Ζ ζδιακηζηή αφλδζδ ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ημ 2008 ήηακ απμηέθεζια ηδξ αβμνάξ είημζζ κέςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ απυ ηδκ Δηαζνεία εκηυξ ηδξ πνήζδξ αθθά ηαζ ηςκ ιζζεςιάηςκ απυ ηα ηέζζενα αηίκδηα πμο αβυναζε ημ Ρα θεζημονβζηά ηένδδ ηδξ Δηαζνείαξ ακήθεακ ζε πζθ. ημ 2008 έκακηζ 389 πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ Ζ ζδιακηζηή αφλδζδ ηςκ θεζημονβζηχκ ηενδχκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ πνήζδ 2008 μθείθεηαζ ζηδκ αφλδζδ ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ηαεχξ ηαζ ζημ ηένδμξ φρμοξ πζθ. απυ ηδκ ακαπνμζανιμβή αηζκήηςκ ζε εφθμβεξ αλίεξ. Δπζπνυζεεηα, δ ζπεηζηά ιζηνυηενδ αφλδζδ ηςκ θεζημονβζηχκ ελυδςκ ηδξ Δηαζνείαξ ημ 2008 ζε ζπέζδ ιε ηδκ αφλδζδ ηςκ εζυδςκ ηδκ ίδζα πνήζδ είπε ςξ ζοκέπεζα ηδκ ζδιακηζηή αεθηίςζδ ημο πενζεςνίμο θεζημονβζημφ ηένδμοξ. Υξ απμηέθεζια ηςκ ακςηένς, ηα ηένδδ πνμ θυνςκ ηδξ Δηαζνείαξ οπενηνζπθαζζάζηδηακ ηδκ πνήζδ 2008 ζε ζπέζδ ιε ημ Ποβηεηνζιέκα, ακήθεακ ζε πζθ. έκακηζ 957 πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ Ρα ηαεανά ηένδδ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πνήζδ 2008 δζαιμνθχεδηακ ζε πζθ. έκακηζ πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ημ Ρα ζδζαίηενα ορδθά ηαεανά ηένδδ ηδξ πνήζδξ 2007 ζε ζπέζδ ιε ηζξ πνήζεζξ 2008 ηαζ 2006 μθείθμκηαζ ζηδκ ακαζηνμθή ακαααθθυιεκδξ θμνμθμβζηήξ οπμπνέςζδξ ηδκ , φρμοξ πζθ., θυβς ηδξ ιεηαηνμπήξ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ ζε Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ ηαηά ζοκέπεζα ηδξ αθθαβήξ ζημκ ηνυπμ θμνμθυβδζδξ ηδξ. Ν θμβανζαζιυξ «Δπεκδφζεζξ ζε Αηίκδηα» ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ δζαιμνθχεδηε ζε πζθ. έκακηζ πζθ. ημ 2007 ηαζ πζθ. ηδκ Ζ αφλδζδ ημο οπμθμίπμο ηδκ ζε ζπέζδ ιε ηδκ μθείθεηαζ ηαηά ηφνζμ θυβμ ζηδκ αβμνά απυ ηδκ Δηαζνεία είημζζ κέςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ πζθ. Ζ αφλδζδ ημο οπμθμίπμο ηδκ ζε ζπέζδ ιε ηδκ μθείθεηαζ ζηδκ αβμνά απυ ηδκ Δηαζνεία ηεζζάνςκ κέςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ πζθ. Νζ επεκδφζεζξ ζε αηίκδηα επακεηηζιήεδηακ ζε ηάεε διενμιδκία ζζμθμβζζιμφ απυ ακελάνηδημοξ επαββεθιαηίεξ εηηζιδηέξ (Π.Ν.Δ. ακελάνηδημζ εηηζιδηέξ) υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ Λ.2778/1999. Ρα Ίδζα Θεθάθαζα ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ ακήθεακ ζε πζθ. έκακηζ πζθ. ηδκ ηαζ πζθ. ηδκ πανμοζζάγμκηαξ ιέζδ εηήζζα αφλδζδ ηδξ ηάλδξ ημο 77,2%. Ζ ζδιακηζηή αφλδζδ ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ζηδ πνήζδ 2007 ζε ζπέζδ ιε ηδκ πνήζδ 2006 μθείθεηαζ ηονίςξ ζηδκ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ είζμδμ ηδξ MIG ζημ ιεημπζηυ ηδξ ηεθάθαζμ, δ μπμία μθμηθδνχεδηε ημκ Νηηχανζμ ημο 2007 ηαζ απυ ηδκ μπμία ακηθήεδηακ 26 εη., πενίπμο. 49

50 Ν ζοκμθζηυξ δακεζζιυξ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ ακήθεε ζε πζθ. έκακηζ ιδδεκζημφ οπμθμίπμο ηδκ ηαζ πζθ. ηδκ Δκηυξ ημο 2007, δ Δηαζνεία απμπθήνςζε ημ ζφκμθμ ηςκ ηναπεγζηχκ ηδξ δακείςκ ηάκμκηαξ πνήζδ ιένμοξ ηςκ ακηθδεέκηςκ ηεθαθαίςκ απυ ηδκ είζμδμ ηδξ MIG ζημ ιεημπζηυ ηδξ ηεθάθαζμ. Δκηυξ ημο 2008 δ Δηαζνεία πνμέαδ ζηδκ άκηθδζδ κέμο αναποπνυεεζιμο ηναπεγζημφ δακεζζιμφ (ιε ζοιααηζηή θήλδ ημ Πεπηέιανζμ ημο 2009) βζα ηδ πνδιαημδυηδζδ κέςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα. Πδιεζχκεηαζ υηζ δ Δηαζνεία εα πνδζζιμπμζήζεζ ηα ακηθδεέκηα ηεθάθαζα απυ ηδκ πανμφζα αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο βζα ηδκ απμπθδνςιή ιένμοξ ημο αναποπνυεεζιμο δακεζζιμφ ηδξ Σξεκαηννηθνλνκηθέο Ξιεξνθνξίεο Α Ρξηκήλνπ 2009 Νζ αηυθμοεεξ πνδιαημμζημκμιζηέξ πθδνμθμνίεξ πνμένπμκηαζ απυ ηζξ Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ βζα ηδκ πενίμδμ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδζακ απυ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ ηςκ Γζεεκχκ Ιμβζζηζηχκ Ξνμηφπςκ/ Γζεεκχκ Ξνμηφπςκ Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ (Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ.) ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ, απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.ΠΝΔΙ.:11951) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)». Νζ εκ θυβς Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ εβηνίεδηακ ζηδκ απυ ζοκεδνίαζδ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ παναηίεεκηαζ ζηδκ ζζημζεθίδα ηδξ Δηανείαξ ζηδκ εέζδ Σνδιαημμζημκμιζηά/Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ. ΘΑΡΑΠΡΑΠΖ ΠΛΝΙΗΘΥΛ ΔΠΝΓΥΛ ΞΔΟΗΝΓΝ ΞΔΟΗΝΓΝΠ ΞΝ ΔΙΖΜΔ ΡΖΛ Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Θύθινο Δξγαζηώλ Θένδδ απυ ακαπνμζανιμβή επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ζε (15) - εφθμβεξ αλίεξ Ιμζπά άιεζα έλμδα ζπεηζγυιεκα ιε επεκδφζεζξ ζε αηίκδηα (19) (50) Αιμζαέξ ηαζ έλμδα πνμζςπζημφ (61) (99) Απμζαέζεζξ εκζχιαηςκ παβίςκ (46) (33) Ιμζπά Ιεζημονβζηά Έλμδα (73) (83) Ιεηηνπξγηθά θέξδε (ΔΒΗΡ) Θέξδε πξν θόξσλ Θαζαξά θέξδε πεξηόδνπ Ππγθεληξσηηθά Ππλνιηθά Απνηειέζκαηα Ξεξηόδνπ ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΘΑΡΑΠΡΑΠΖΠ ΡΑΚΔΗΑΘΥΛ ΟΝΥΛ (ζε ρηι.) Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ θεζημονβζηέξ δναζηδνζυηδηεξ Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ επεκδοηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ (9.353) (403) Θαεανέξ Ραιεζαηέξ Ομέξ απυ πνδιαημδμηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ (223) 0 ΆΙΙΔΠ ΣΟΖΚΑΡΝΝΗΘΝΛΝΚΗΘΔΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ (ζε ρηι.)* (1) Θένδδ πνμ Ρυηςκ, Φυνςκ ηαζ Απμζαέζεςκ (EBITDA) (2) Ακαπνμζανιμζιέκα Θένδδ πνμ Ρυηςκ, Φυνςκ ηαζ Απμζαέζεςκ (EBITDA) (2) Θεθάθαζα απυ Ιεζημονβζηέξ Γναζηδνζυηδηεξ (FFO) (3) (*) Ροπυκ δζαθμνέξ ζηα ζφκμθα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. (1) Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή 50

51 (2)Ρα ηένδδ πνμ ηυηςκ, θυνςκ ηαζ απμζαέζεςκ (EBITDA) οπμθμβίγμκηαζ ςξ ηαεανά ηένδδ πνήζδξ πθέμκ απμζαέζεζξ παβίςκ ζημζπείςκ ηαζ πνδιαημμζημκμιζηά έλμδα ιείμκ έζμδα απυ ηυημοξ ηαζ πζζηςηζηυ θυνμ εζζμδήιαημξ. Ρμ ακαπνμζανιμζιέκμ EBITDA οπμθμβίγεηαζ ςξ EBITDA ιείμκ ηαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία. (3 Ρα Θεθάθαζα απυ Ιεζημονβζηέξ Γναζηδνζυηδηεξ (Funds from Operations - FFO) οπμθμβίγμκηαζ ςξ ηαεανά ηένδδ πνήζδξ πθέμκ απμζαέζεζξ παβίςκ ζημζπείςκ ηαζ επίδναζδ ζοκμθζηχκ ιδ επακαθαιαακυιεκςκ ημκδοθίςκ ιείμκ ηαεανυ ηένδμξ απυ ακαπνμζανιμβή ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα ζε εφθμβδ αλία. Ξδβή: Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ., έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ ζοκμδεφμκηαζ απυ ηζξ ζοβηνζηζηέξ εκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ ΘΑΡΑΠΡΑΠΖ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖΠ ΘΔΠΖΠ ( ζε πζθ) ΔΛΔΟΓΖΡΗΘΝ Κε θπθινθνξνύληα ζηνηρεία ελεξγεηηθνύ Άοθα πενζμοζζαηά ζημζπεία Δκζχιαηα πάβζα Δπεκδφζεζξ ζε αηίκδηα Καηνμπνυεεζιεξ απαζηήζεζξ 4 4 Πύλνιν κε θπθινθνξνύλησλ ζηνηρείσλ ελεξγεηηθνύ Θπθινθνξνύληα ζηνηρεία ελεξγεηηθνύ - - Ξεθάηεξ ηαζ θμζπέξ απαζηήζεζξ Ραιεζαηά δζαεέζζια ηαζ ζζμδφκαια Πύλνιν θπθινθνξνύλησλ ζηνηρείσλ ελεξγεηηθνύ ΠΛΝΙΝ ΔΛΔΟΓΖΡΗΘΝ ΗΓΗΑ ΘΔΦΑΙΑΗΑ - - Κεημπζηυ ηεθάθαζμ Γζαθμνά οπέν ημ άνηζμ Απμεειαηζηά Θένδδ εζξ κέμ Πύλνιν Ηδίσλ Θεθαιαίσλ ΞΝΣΟΔΥΠΔΗΠ - - Καθξνπξόζεζκεο πνρξεώζεηο - - πμπνεχζεζξ πανμπχκ πνμζςπζημφ θυβς ελυδμο απυ ηδκ οπδνεζία Ιμζπέξ ιαηνμπνυεεζιεξ οπμπνεχζεζξ Πύλνιν καθξνπξόζεζκσλ ππνρξεώζεσλ Βξαρππξόζεζκεο πνρξεώζεηο - - Ξνμιδεεοηέξ ηαζ θμζπέξ οπμπνεχζεζξ Βναποπνυεεζια δάκεζα Φυνμξ εζζμδήιαημξ Πύλνιν Βξαρππξόζεζκσλ πνρξεώζεσλ Πύλνιν πνρξεώζεσλ ΠΛΝΙΝ ΞΑΘΖΡΗΘΝ ΠΡΝΗΣΔΗΑ ΑΛΑ ΚΔΡΝΣΖ (ζε ) Θένδδ ακά ιεημπή (2) 0,027 0,0567 Δζςηενζηή Αλία ηδξ Κεημπήξ (NAV) (ζε ) (1) 4,77 4,89 1 Ζ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) οπμθμβίγεηαζ ςξ ημ πδθίημ ηδξ δζαίνεζδξ ημο ζοκυθμο ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ιε ημκ ανζειυ ιεημπχκ ηέθμοξ πνήζδξ. Ακαθμνζηά ιε ηδκ εζςηενζηή αλία ηδξ ιεημπήξ (NAV) ηδξ ηαζ ηδξ , έπμοκ δζεκενβδεεί επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ ηαζ ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ ηδξ πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ απυ ημκ Ραηηζηυ ηαζ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ έπμοκ ζοκηαπεεί ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δονδιάηςκ (αθ. ηεθ «Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ Έθεβπμξ» & «Ραηηζημί Ννηςημί Δθεβηηέξ Ιμβζζηέξ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. 51

52 2 Ρα ηένδδ ακά ιεημπή οπμθμβίγμκηαζ δζαζνχκηαξ ηα ηαεανά ηένδδ ιε ημ ζηαειζζιέκμ ιέζμ υνμ ηςκ οθζζηάιεκςκ ιεημπχκ. Ν ζηαειζζιέκμξ ανζειυξ ιεημπχκ έπεζ οπμθμβζζηεί ζφιθςκα ιε ημ Γ.Ι.Ξ. 33 (IAS 33) ηαζ έπεζ πνμζανιμζηεί χζηε κα απεζημκίγεηαζ δ έηδμζδ 3,1 κέςκ δςνεάκ ιεημπχκ βζα ηάεε ιζα παθαζά θυβς ηεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ δζαθμνάξ οπέν ημ άνηζμ πμο απμθαζίζηδηε απυ ηδκ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ Ξδβή: Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ., έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή ηαζ ζοκμδεφμκηαζ απυ ηζξ ζοβηνζηζηέξ εκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Ρμ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειμφζε ηνζάκηα έκα (31) αηίκδηα ηδκ έκακηζ δέηα επηά (17) αηζκήηςκ ηδκ Ζ ζδιακηζηή ακάπηολδ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ είπε ζακ απμηέθεζια ημ οπενδζπθαζζαζιυ ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα ηαζ ηςκ θεζημονβζηχκ ηενδχκ ηαζ ημ ηενδχκ πνμ θυνςκ ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ζε ζπέζδ ιε ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο Ποβηεηνζιέκα, βζα ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ηα έζμδα απυ ιζζεχιαηα ακήθεακ ζε πζθ. έκακηζ 433 πζθ. ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο 2008, ζδιεζχκμκηαξ αφλδζδ 141,82%. Ρα θεζημονβζηά ηένδδ ηδξ Δηαζνείαξ ζδιείςζακ ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ζδιακηζηή άκμδμ ηαηά 257,1% ζε ζπέζδ ιε ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο 2008 ηαζ ακήθεακ ζε 782 πζθ. Ρα ηένδδ πνμ θυνςκ ακήθεακ ημ Α ηνίιδκμ ημο 2009 ζε 610 πζθ., έκακηζ 380 πζθ. ηδκ ακηίζημζπδ πενίμδμ ημο 2008 αολδιέκα ηαηά 60,52%. Ρα ηαεανά ηένδδ βζα ηδκ ίδζα πενίμδμ ακήθεακ ζε 558 πζθ. έκακηζ 322 πζθ. ημ Α ηνίιδκμ ημο 2008, πανμοζζάγμκηαξ αφλδζδ 73,29%. Ρδκ , δ Δηαζνεία δζέεεηε 30 αηίκδηα ζοκεπχξ δ ιζηνή αφλδζδ ημο οπμθμίπμο ημο θμβανζαζιμφ «Δπεκδφζεζξ ζε Αηίκδηα» απυ πζθ. ηδκ ζε πζθ. ηδκ μθείθεηαζ ζηδκ αβμνά εκυξ αηζκήημο έκακηζ 755 πζθ. πμο πναβιαημπμζήεδηε εκηυξ ημο Α ηνζιήκμο ημο Ν θμβανζαζιυξ «Ξεθάηεξ ηαζ θμζπέξ απαζηήζεζξ» ακήθεε ζε πζθ. ηδκ , έκακηζ πζθ. ηδκ Ξμζυ φρμοξ πζθ. πμο πενζθαιαάκεηαζ ζημ εκ θυβς ηακδφθζ ηδκ αθμνά θυνμ ζοβηέκηνςζδξ ηεθαθαίμο ηαζ εζζθμνά οπέν ηδξ Δπζηνμπήξ Ακηαβςκζζιμφ. Ν θμβανζαζιυξ Ξνμιδεεοηέξ ηαζ θμζπέξ οπμπνεχζεζξ ακένπεηαζ ηδκ ζε 637 πζθ. έκακηζ 304 πζθ. ηδκ Ζ αφλδζδ ημο εκ θυβς ημκδοθίμο μθείθεηαζ ηονίςξ ζημ ακελυθθδημ οπυθμζπμ φρμοξ 335 πζθ. απυ ηδκ αβμνά εκυξ κέμο επεκδοηζημφ αηζκήημο ηαηά ηδκ πενίμδμ ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΓΗΑ ΡΖ ΠΛΡAΜΖ ΡΝ ΔΛΖΚΔΟΥΡΗΘΝ ΓΔΙΡΗΝ ΘΑΗ ΡΝΠ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΡΖΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑΠ πεύζπλα Ξξόζσπα Πημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ πενζέπμκηαζ ηαζ πανμοζζάγμκηαζ ιε εφθδπημ ηαζ ηαηακμδηυ ηνυπμ υθεξ μζ πθδνμθμνίεξ πμο είκαζ απαναίηδηεξ, πνμηεζιέκμο μζ επεκδοηέξ κα ιπμνμφκ ιε ειπενζζηαηςιέκμ ηνυπμ κα αλζμθμβήζμοκ ηα πενζμοζζαηά ζημζπεία, ηζξ οπμπνεχζεζξ, ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηαηάζηαζδ, ηα Απμηεθέζιαηα ηαζ ηζξ πνμμπηζηέξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαεχξ ηαζ ηα δζηαζχιαηα πμο απμννέμοκ απυ ηζξ ημζκέξ, ιεηά ρήθμο, μκμιαζηζηέξ ιεημπέξ ηδξ. Ρμ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ απμηεθείηαζ απυ: α) ημ Ξενζθδπηζηυ Πδιείςια, α) Ξανάβμκηεξ Θζκδφκμο, β) ημ Έββναθμ Ακαθμνάξ, δ) ημ Πδιείςια Κεημπζημφ Ρίηθμο ηαζ ε) ημ Ξανάνηδια. Νζ επεκδοηέξ πμο εκδζαθένμκηαζ βζα πενζζζυηενεξ πθδνμθμνίεξ ηαζ δζεοηνζκήζεζξ ιπμνμφκ κα απεοεφκμκηαζ ηζξ ενβάζζιεξ διένεξ ηαζ χνεξ ζηα βναθεία: Ρμο Ποιαμφθμο Έηδμζδξ, «ΔΞΔΛΓΡΗΘΖ ΡΟΑΞΔΕΑ ΔΙΙΑΓΝΠ Α.Δ.», Ιεςθ. Θδθζζίαξ 24Β, , Κανμφζζ, (ανιυδζεξ: ηα Γέζπμζκα Βαζζθμπμφθμο , ηαζ ηα Κανζθέκα Κζπαθίηζδ ). Ρςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηδξ Ξνμζθμνάξ, «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α. Δ.», Ιεςθ. Θδθζζίαξ 24, , Κανμφζζ, ηδθ.: , (ανιυδζα: ηα. Γήιδηνα Θνμφζηα ηδθ.:

53 ) ηαζ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.», Αιενζηήξ 4, , Αεήκα (ανιυδζμζ μζ ηη. Άββεθμξ Γδιδηνζάδδξ ηαζ Πηέθζμξ Σαηγδεεμδμφθμο, ηδθ ). Ρδξ Δηαζνείαξ «MIG REAL ESTATE A.E.E.A.Ξ.», Ργχνηγ 4, Αεήκα (ανιυδζμξ: η. Ηςάκκδξ Αναβζχνβδξ, Γζεοεφκςκ Πφιαμοθμξ). Ζ ζφκηαλδ ηαζ δ δζάεεζδ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο έβζκε ζφιθςκα ιε ηζξ δζαηάλεζξ ηδξ ζζπφμοζαξ κμιμεεζίαξ. Ρμ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ πενζέπεζ ηάεε πθδνμθμνία ηδξ μπμίαξ δ δδιμζζμπμίδζδ πνμαθέπεηαζ απυ ημκ Θακμκζζιυ (ΔΘ) 809/2004 ηδξ Δπζηνμπήξ ηςκ Δονςπασηχκ Θμζκμηήηςκ ηαζ δ μπμία αθμνά ζηδκ Δηαζνεία ηαζ ζηδκ πανμφζα πνμζθμνά ηςκ Κεημπχκ ηδξ. Ζ Δηαζνεία, μ Πφιαμοθμξ ηαζ μζ Θφνζμζ Ακάδμπμζ αεααζχκμοκ υηζ δ Δηαζνεία πθδνμί ηζξ πνμτπμεέζεζξ εζζαβςβήξ ζημ Σνδιαηζζηήνζμ Αεδκχκ (εθελήξ ημ «Σ.Α.») ζφιθςκα ιε ημ Λ. 3371/2005 ηαζ ζφιθςκα ιε ημκ Θακμκζζιυ ημο Σ.Α. Ρμ Γ.Π. ημο Σ.Α. ηαηά ηδκ απυ ζοκεδνίαζδ ημο Γ.Π. εκέηνζκε ηδκ αίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ηδξ ζηδκ Αβμνά Αλζχκ ημο Σ.Α ιεηά ηδκ δζαπίζηςζδ ηδξ πθήνςζδξ ηςκ πνμτπμεέζεςκ εζζαβςβήξ, πθδκ ηδξ πνμτπυεεζδξ πενί επανημφξ δζαζπμνάξ, δ μπμία εα επζηεοπεεί ιέζς ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ. Νζ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ εα εκηαπεμφκ ζηδκ ηαηδβμνία ηδξ Κεζαίαξ ηαζ Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α. Ρμ Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ εκέηνζκε ημ πενζεπυιεκμ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, ιυκμ υζμκ αθμνά ζηδκ ηάθορδ ηςκ ακαβηχκ πθδνμθυνδζδξ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ υπςξ αοηέξ ηαεμνίγμκηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Θακμκζζιμφ (ΔΘ) 809/2004 ηδξ Δπζηνμπήξ ηςκ Δονςπασηχκ Θμζκμηήηςκ. Ρμ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ εα είκαζ δζαεέζζιμ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ ημο Σνδιαηζζηδνίμο Αεδκχκ ( ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ( ζηδκ ζζημζεθίδα ημο Ποιαμφθμο Έηδμζδξ «ΔΞΔΛΓΡΗΘΖ ΡΟΑΞΔΕΑ ΔΙΙΑΓΝΠ Α.Δ.» ( ζηζξ ζζημζεθίδεξ ηςκ Ακαδυπςκ ηαζ ζηδκ ζζημζεθίδα ηδξ «MIG REAL ESTATE A.E.E.A.Ξ.» ( ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 14ημο Λ. 3401/2005, υπςξ ζζπφεζ. Δπίζδξ, ημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ εα είκαζ δζαεέζζιμ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ ηαζ ζε έκηοπδ ιμνθή, εθυζμκ γδηδεεί, ζηα ηαηά ηυπμοξ ηαηαζηήιαηα ηδξ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.», ηδξ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» ηαζ ηςκ θμζπχκ Ακαδυπςκ. Ζ Δηαζνεία ηαζ ηα ιέθδ ημο Γ.Π. ηδξ είκαζ οπεφεοκμζ βζα ημ πενζεπυιεκμ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ βζα ημ ζφκμθμ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ πμο έπμοκ πενζθδθεεί ζηδκ ζζημζεθίδα ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ απμηεθμφκ πενζεπυιεκμ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Ζ Δηαζνεία ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ ζοκέηαζζε ηαζ δδιμζίεοε κυιζια Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ιε αάζδ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Δθθδκζημφ Γεκζημφ Ιμβζζηζημφ Ππεδίμο. Πηα πθαίζζα ηδξ δζαδζηαζίαξ ηδξ εζζαβςβήξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζημ Σ.Α., δ Δηαζνεία ζοκέηαλε ζφθςκα ιε ηζξ πνυκμζεξ ηςκ Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 ιε ζοβηνζηζηή πθδνμθυνδζδ βζα δφμ δζαπεζνζζηζηέξ πνήζεζξ, ημ 2005 ηαζ 2006 ηαζ διενμιδκία ιεηάααζδξ ζηα Γ.Ι.Ξ. ηδκ Νζ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ 2007 (μζ μπμίεξ ζοκμδεφμκηαζ απυ ζοβηνζηζηή πθδνμθυνδζδ βζα ηδξ πνήζεζξ ) ηαζ 2008 έπμοκ ζοκηαπεεί απμ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζέπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ, απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.ΠΝΔΙ.:11951) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (ΠΝΙ Α.Δ.)» ηαζ εβηνίεδηακ ιε ηζξ απυ ηαζ Ραηηζηέξ Γεκζηέξ Ποκεθεφζεζξηςκ ιεηυπςκ ηδξ «MIG REAL ESTATE A.E.E.A.Ξ.», ακηίζημζπα. 53

54 Νζ εκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ , έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ, απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.ΠΝΔΙ.:11951) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (ΠΝΙ Α.Δ.)» ηαζ εβηνίεδηακ ιε ηδκ απυ ζοκεδνίαζδ ημο Γ.Π. ηδξ «MIG REAL ESTATE A.E.E.A.Ξ.». Ρα θοζζηά πνυζςπα απμ ηδκ πθεονά ηδξ Δηαζνείαξ πμο επζιεθήεδηακ ηδξ ζφκηαλδξ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο είκαζ ηα ελήξ: Ν η. Ζθίαξ Βμθμκάζδξ, Ξνυεδνμξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηαζ Ν η. Ηςάκκδξ Αναβζχνβδξ, Γζεοεφκςκ Πφιαμοθμξ. Ζ δζεφεοκζδ ηςκ ακςηένς πνμζχπςκ είκαζ δ δζεφεοκζδ ηδξ Δηαζνείαξ, Ργχνηγ 4, Αεήκα, ηδθ.: Ρα ακςηένς θοζζηά πνυζςπα πμο επζιεθήεδηακ ηδξ ζφκηαλδξ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, ηα ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηδξ Δηαζνείαξ, μ Πφιαμοθμξ Έηδμζδξ, μζ Θφνζμζ Ακάδμπμζ ηαζ μζ Ιμζπμί Ακάδμπμζ, δδθχκμοκ υηζ έπμοκ θάαεζ βκχζδ ηαζ ζοιθςκμφκ ιε ημ πενζεπυιεκμ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ αεααζχκμοκ οπεφεοκα υηζ αθμφ έθααακ ηάεε εφθμβμ ιέηνμ βζα ημ ζημπυ αοηυ, μζ πθδνμθμνίεξ πμο πενζέπμκηαζ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ είκαζ, ηαευζμκ βκςνίγμοκ, αθδεείξ ηαζ δεκ οπάνπμοκ παναθείρεζξ πμο εα ιπμνμφζακ κα αθθμζχζμοκ ημ πενζεπυιεκυ ημο. Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ δδθχκεζ υηζ, δεκ οπάνπμοκ ζοιθένμκηα ηςκ θοζζηχκ ηαζ κμιζηχκ πνμζχπςκ πμο ζοιιεηέπμοκ ζηδκ πνμζθμνά ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ, πενζθαιαακμιέκςκ ηςκ ζοβηνμουιεκςκ ζοιθενυκηςκ, ηα μπμία επδνεάγμοκ ζδιακηζηά ηδκ εκ θυβς Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο, πένακ υζςκ ακαθένμκηαζ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ. Δπζπνυζεεηα μζ Θφνζμζ Ακάδμπμζ βκςζημπμζμφκ ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ υηζ έπεζ δζεκενβδεεί βζα θμβανζαζιυ ημοξ Έηηαηημξ Λμιζηυξ Έθεβπμξ απυ ακελάνηδηδ δζηδβμνζηή εηαζνεία ηαζ έθεβπμξ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ ηςκ πνήζεςκ 2007 ηαζ 2008, ηαεχξ ηαζ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ ηαζ ηάεε πθδνμθμνία πμο πενζθαιαάκεηαζ ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ααζίγεηαζ απμηθεζζηζηά ζε ζημζπεία πμο εθήθεδζακ απυ ηδκ Δηαζνεία ή/ηαζ ζε δδθχζεζξ ηςκ εηπνμζχπςκ ηδξ ηαζ ηςκ θοζζηχκ πνμζχπςκ πμο επζιεθήεδηακ ηδξ ζφκηαλδξ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαεχξ ηαζ ζηα πμνίζιαηα ημο Έηηαηημο Λμιζημφ ηαζ Νζημκμιζημφ Ιμβζζηζημφ Δθέβπμο. Ξαναηδνήζεζξ μζ μπμίεξ πνμέηορακ απυ ημοξ παναπάκς εθέβπμοξ έπμοκ πενζθδθεεί ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ηαηά ηδκ αλζμθυβδζδ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ. Νζ ζπεηζηέξ εηεέζεζξ ημο κμιζημφ, θμβζζηζημφ ηαζ μζημκμιζημφ εθέβπμο είκαζ δζαεέζζιεξ ζε μπμζμκδήπμηε εκδζαθενυιεκμ επεκδοηή (αθ. εκυηδηα «ΈΓΓΟΑΦΑ ΠΡΖ ΓΗΑΘΔΠΖ ΡΝ ΘΝΗΛΝ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Ν Πφιαμοθμξ Έηδμζδξ ηαζ μζ Θφνζμζ Ακάδμπμζ ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ ηαεχξ ηαζ ηα πνυζςπα πμο εκενβμφκ βζα θμβανζαζιυ ημοξ, δδθχκμοκ υηζ δεκ έπμοκ ζοιθένμκηα ηα μπμία δφκαηαζ κα επδνεάζμοκ ζδιακηζηά ηδκ πανμφζα Γδιυζζα Ξνμζθμνά ιε ηδκ ελαίνεζδ: i) ηςκ αιμζαχκ πμο εα θάαμοκ βζα ημ ένβμ ημο Ποιαμφθμο Έηδμζδξ ηαζ ημο Θονίμο Ακαδυπμο ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ, ακηίζημζπα, ιε ηδκ επζηοπή μθμηθήνςζδ ηδξ πανμφζαξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ (αθ. ζπεηζηά εκυηδηεξ 4.5 «ΘΟΗΝΗ ΑΛΑΓΝΣΝΗ, ΠΚΒΝΙΝΠ, ΑΛΑΓΝΣΝΗ ΘΑΗ ΓΑΞΑΛΔΠ ΞΟΝΠΦΝΟΑΠ» ηαζ 4.6 «ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΠΣΔΡΗΘΑ ΚΔ ΡΖΛ ΑΛΑΓΝΣΖ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο), ii) ηςκ ιζζεςιάηςκ πμο ηαηααάθθεζ δ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.» ηαζ δ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» ζηδκ Δηαζνεία βζα ηδκ ιίζεςζδ αηζκήηςκ ζδζμηηδζίαξ ηδξ Δηαζνείαξ (ηα ιζζεχιαηα πμο ηαηέααθακ μζ Θφνζμζ Ακάδμπμζ βζα ηδκ πνήζδ 2008 ακήθεακ ζε 858 πζθ. ηαζ 334 πζθ., εκχ βζα ηδκ πενίμδμ ακήθεακ ζε 351 πζθ. ηαζ 97 πζθ. ακηίζημζπα), iii) ηδξ πανμπήξ οπδνεζζχκ Θειαημθοθαηήξ απυ ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.» ζηδκ Δηαζνεία αάζεζ ηδξ απυ ιεηαλφ ημοξ ζφιααζδξ, iv) ημο ημζκμφ ιέθμοξ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηδξ 54

55 «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.», η. Δοεφιζμο Κπμοθμφηα ηαζ ημο ημζκμφ ιέθμοξ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηδξ «ΔΞΔΛΓΡΗΘΖ ΡΟΑΞΔΕΑ ΔΙΙΑΓΝΠ Α.Δ.», η. Θονζάημο Κάβεζνα ηαζ iv) ηοπυκ ζοκαθθαβχκ ηςκ μιίθςκ ημο Ποιαμφθμο Έηδμζδξ ηαζ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ιε ηδκ Δηαζνεία ζημ πθαίζζμ ηδξ ζοκήεμοξ δναζηδνζυηδηαξ ημοξ ηαζ έπμοκ θδθεεί υθα ηα απαναίηδηα ιέηνα πνμηεζιέκμο κα δζαζθαθίζμοκ ηδκ ακελανηδζία ημοξ απυ ηδκ Δηαζνεία». Ρδκ , μζ ζοκαθθαβέξ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.» αθμνμφκ ηαηά ηφνζμ θυβμ ζε ηαηαεέζεζξ υρεςξ ηαζ πνμζεεζιίαξ φρμοξ ηαζ ζε εββοήζεζξ ιζζεςιάηςκ φρμοξ Ζ Δηαζνεία δεκ δζαηδνεί δακεζαηέξ ζοιαάζεζξ ιε ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.». Ρδκ , μζ ζοκαθθαβέξ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» αθμνμφκ ζε ηαηαεέζεζξ υρεςξ φρμοξ ,84 ηαζ ζε εββοήζεζξ ιζζεςιάηςκ φρμοξ Ζ Δηαζνεία δεκ δζαηδνεί δακεζαηέξ ζοιαάζεζξ ιε ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» Λνκηθόο Έιεγρνο Ν Λμιζηυξ Έθεβπμξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαθφπηεζ ηδ πνμκζηή πενίμδμ ιέπνζ ηδκ ηαζ δζεκενβήεδηε απυ ηδκ Γζηδβμνζηή Δηαζνεία «ΒΓΔΛΝΞΝΙΝΠ & ΠΛΔΟΓΑΡΔΠ», Ξθαηεία Φζθζηήξ Δηαζνείαξ 15, Αεήκα ηδθ Ζ πνμακαθενεείζα Γζηδβμνζηή Δηαζνεία ηαεχξ ηαζ μζ εηαίνμζ ή ζοκενβάηεξ ηδξ, πμο πνμζέθενακ ηαζ εα πνμζθένμοκ ηζξ κμιζηέξ ημοξ οπδνεζίεξ ζηδ δζεκένβεζα ημο κμιζημφ εθέβπμο ηδξ Δηαζνείαξ, δεκ ζοκδέμκηαζ ηαζ δεκ δζαηδνμφκ μπμζμδήπμηε μζημκμιζηυ ζοιθένμκ -πθδκ ηδξ είζπναλδξ ηδξ αιμζαήξ ημοξ βζα ηδκ πανμπή ηςκ ακςηένς κμιζηχκ οπδνεζζχκ- ή ζπέζδ ιε ηδκ Δηαζνεία ζφιθςκα ιε ηδκ πανάβναθμ 23.1 ημο Ξανανηήιαημξ Η ημο Θακμκζζιμφ ΔΘ 809/2004 πένακ ημο υηζ έκαξ εη ηςκ εηαίνςκ ηδξ Γζηδβμνζηήξ Δηαζνείαξ μ η. Ακδνέαξ Ββεκυπμοθμξ είκαζ Ξνυεδνμξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηδξ «MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ», ααζζημφ ιεηυπμο ηδξ Δηαζνείαξ. Ν Λμιζηυξ Έθεβπμξ έθααε οπυρδ ηα έββναθα, πζζημπμζδηζηά ηαζ ηα θμζπά ζημζπεία πμο παναζπέεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ηαζ δζεκενβήεδηε ηαη εκημθή ηαζ βζα θμβανζαζιυ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ζηα πθαίζζα ηαζ βζα ημοξ ζημπμφξ ημο Λ. 3401/2005 ηαζ ημο Θακμκζζιμφ (ΔΘ) 809/2004 ηδξ Δπζηνμπήξ ηςκ Δονςπασηχκ Θμζκμηήηςκ, υπςξ αοηυξ έπεζ ηνμπμπμζδεεί ηαζ ζζπφεζ. Νζ εηεέζεζξ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο ηεθμφκ οπυ ηζξ εζδζηυηενεξ παναηδνήζεζξ υπςξ αοηέξ παναηίεεκηαζ ζηα ζπεηζηα ηεθάθαζα ηςκ εκ θυβς εηεέζεςκ. Νζ εηεέζεζξ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο ανίζημκηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. ζπεηζηά εκυηδηα «Έββναθα ζηδ δζάεεζδ ημο ημζκμφ») ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ημο Γζηδβμνζημφ Γναθείμο πμο δζεκήνβδζε ημ Λμιζηυ Δθέβπμ. Ρα ααζζηά ζοιπενάζιαηα ημο Λμιζημφ Δθέβπμο είκαζ ηα ελήξ: «1. Ζ κμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ ζφιθςκδ ιε ημοξ κυιμοξ ηαζ ημοξ ηακμκζζιμφξ ζημοξ μπμίμοξ οπυηεζηαζ, υζμκ αθμνά ζηδκ ίδνοζή ηδξ ηαζ ζηδκ ηαηαζηαηζηή ηδξ θεζημονβία, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ εκδεζηηζηά ηςκ Λυιςκ 2190/1920 ηαζ 2778/1999, υπςξ ηνμπμπμζήεδηακ απυ ημκ Λ. 2992/2002 ηαζ ζζπφεζ, ηαζ ηςκ ζπεηζηχκ ιε ημκ Λ. 2778/1999 απμθάζεςκ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ. 2. Ζ κμιζηή ηαηάζηαζδ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ ζφιθςκδ ιε ημοξ κυιμοξ ηαζ ημοξ ηακμκζζιμφξ ζημοξ μπμίμοξ οπυηεζκηαζ. 3. Ζ Δηαζνεία δεκ ηεθεί ζε ηαηάζηαζδ πηχπεοζδξ ή οπυ ακαβηαζηζηή δζαπείνζζδ, μφηε εηηνειμφκ ηαηά ηδξ Δηαζνείαξ αζηήζεζξ πηχπεοζδξ. Ζ άδεζα θεζημονβίαξ ηδξ δεκ έπεζ ακαηθδεεί ηαζ δεκ έπεζ θδθεεί απυθαζδ πενί θφζδξ ή εηηαεάνζζήξ ηδξ. 4. Ζ Δηαζνεία είκαζ θμνμθμβζηά εκήιενδ έκακηζ ημο εθθδκζημφ Γδιμζίμο ηαζ αζθαθζζηζηά εκήιενδ έκακηζ ηςκ μζηείςκ αζθαθζζηζηχκ θμνέςκ ηαζ έπεζ εθεβπεεί θμνμθμβζηά ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ 2007 βζα υθα ηα θμνμθμβζηά ακηζηείιεκα. 55

56 5. Γεκ οπάνπμοκ ζδνοηζημί ηίηθμζ, μφηε οθίζηακηαζ ιεηαηνέρζια μιμθμβζαηά δάκεζα ζηα μπμία εηδυηδξ είκαζ δ Δηαζνεία, μφηε ηίηθμζ ιεηαηνέρζιμζ ζε ή ακηαθθάλζιμζ ζε ιεημπέξ. 6. Ζ Δηαζνεία δεκ ηαηέπεζ ίδζεξ ιεημπέξ ηαζ δεκ οθίζηακηαζ πνμβνάιιαηα δζάεεζδξ ιεημπχκ ζημοξ ενβαγμιέκμοξ ηαζ ηα ζηεθέπδ ηδξ Δηαζνείαξ. 7. Γεκ πνμέηορε α) ζημζπείμ κμιζηήξ θφζδξ ημ μπμίμ δφκαηαζ κα επδνεάζεζ ηδκ μζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ α) βεβμκυξ ή άθθμ ζημζπείμ πμο κα ειπμδίγεζ απυ κμιζηή άπμρδ ηδκ αζημφιεκδ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ ή / ηαζ ηδ Γδιυζζα Ξνμζθμνά ή / ηαζ ηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ ηαηδβμνία Κεζαίαξ ηαζ Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α. 8. Πφιθςκα ιε ηδκ απυ δήθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ, δ Δηαζνεία ζοιιμνθχκεηαζ ιε ημ ηαεεζηχξ εηαζνζηήξ δζαηοαένκδζδξ πμο ζζπφεζ ζηδκ Δθθάδα, ζφιθςκα ιε ηζξ δζαηάλεζξ ημο Λ. 3016/2002, υπςξ ζζπφεζ. Γεκ δζαεέηεζ εθεβηηζηή επζηνμπή ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 37 ημο Λ. 3693/2008. Ζ δζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ δεζιεφεηαζ υηζ ζηδκ επυιεκδ ηαηηζηή βεκζηή ζοκέθεοζδ εα ζοιπενζθάαεζ εέια βζα ηδ ζοβηνυηδζδ ηδξ εθεβηηζηήξ επζηνμπήξ, μζ ανιμδζυηδηεξ ηδξ μπμίαξ εα είκαζ ζφιθςκεξ ιε ημ άνενμ 37 ημο Λ. 3693/2008 ηαζ επίζδξ δεζιεφεηαζ κα εκδιενχζεζ ζπεηζηά ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ, ημ Σνδιαηζζηήνζμ Αεδκχκ ηαεχξ ηαζ ημ επεκδοηζηυ ημζκυ βζα ηδκ ζφζηαζδ ηδξ. Γζεοηνζκίγεηαζ υηζ ζφιθςκα ιε ημκ Δζςηενζηυ Θακμκζζιυ ηδξ Δηαζνείαξ, δ Δπεκδοηζηή Δπζηνμπή είκαζ ζοθθμβζηυ υνβακμ πμο έπεζ ζακ ζημπυ ηδκ βκςιμδυηδζδ επί ηςκ πνμηεζκυιεκςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ. 9. Νζ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ εθεφεενα δζαπναβιαηεφζζιεξ ηαζ εθεφεενεξ ηάεε είδμοξ πνμκμιίμο ηαζ πθήνςξ απμπθδνςιέκεξ εκχ μζ κέεξ ιεημπέξ πμο εα εηδμεμφκ απαθθάζζμκηαζ πακηυξ θυνμο, ηέθμοξ, ηέθμοξ πανημζήιμο, εζζθμνάξ, δζηαζχιαημξ ή μπμζαζδήπμηε άθθδξ επζαάνοκζδξ οπέν ημο Γδιμζίμο, κμιζηχκ πνμζχπςκ δδιμζίμο δζηαίμο ηαζ βεκζηά επζαάνοκζδξ οπέν ημο Γδιμζίμο, κμιζηχκ πνμζχπςκ δδιμζίμο δζηαίμο ηαζ βεκζηά ηνίηςκ, ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 31 παν. 1 εδ α Λ. 2778/1999, υπςξ ζζπφεζ. 10. Δλ υζςκ βκςνίγεζ δ Δηαζνεία δεκ οπάνπμοκ ζοιθςκίεξ ιεηυπςκ πμο κα πενζμνίγμοκ ηδκ εθεφεενδ δζαπναβιαηεοζζιυηδηα ηςκ ηίηθςκ. 11. Πε ζπέζδ ιε δζηαζηζηέξ δζαδζηαζίεξ, ιε αάζδ ηα εονήιαηα ημο Δθέβπμο ηαζ ζφιθςκα ιε ζπεηζηή αεααίςζδ ηδξ Δηαζνείαξ, δεκ οθίζηαηαζ δζηαζηζηή οπυεεζδ (ή / ηαζ δζμζηδηζηή ή δζαζηδηζηή εηηνειυηδηα, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηάεε είδμοξ δζαδζηαζίαξ πμο εηηνειεί ή εκδέπεηαζ κα ηζκδεεί εκακηίμκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ έπεζ πενζέθεεζ ζε βκχζδ ηδξ) ζηδκ μπμία ειπθέηεηαζ δ Δηαζνεία, ηαζ ηδξ μπμίαξ δ πζεακή ανκδηζηή έηααζδ κα δφκαηαζ κα επδνεάζεζ ηζξ πνμτπμεέζεζξ εζζαβςβήξ ηδξ ζημ Σνδιαηζζηήνζμ Αεδκχκ. 12. Νζ ιεημπέξ ηδξ Δηαζνείαξ δεκ αανφκμκηαζ ιε δζηαίςια ειπνάβιαημ ή εκμπζηυ ή απαίηδζδ ηνίημο. 13. Ρα ζημζπεία πμο εθέβλαιε είκαζ επανηή βζα ηδκ πθδνυηδηα ημο κμιζημφ εθέβπμο ηδξ Δηαζνείαξ. 14. Ξθδνμφκηαζ υθεξ μζ πνμτπμεέζεζξ βζα ηδκ εζζαβςβή ηςκ ηίηθςκ ζηδκ ηαηδβμνία Κεζαίαξ ηαζ Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σνδιαηζζηδνίμο Αεδκχκ έηζζ υπςξ ακαθένμκηαζ ζηδκ πνδιαηζζηδνζαηή κμιμεεζία ηαζ ζημκ Θακμκζζιυ Ιεζημονβίαξ ημο Σ.Α. 15. Ρα ζδιεία ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ημο Δκηφπμο Δηαζνζημφ Ξνμθίθ πμο άπημκηαζ ημο κμιζημφ εθέβπμο, έπμοκ ακαπαναπεεί πζζηά απυ ηδκ πανμφζα έηεεζδ κμιζημφ εθέβπμο ηαζ είκαζ ζφιθςκα ιε ηδκ πνδιαηζζηδνζαηή κμιμεεζία ηαζ απυ ημκ έθεβπμ πμο έβζκε δεκ πνμέηορακ παναθείρεζξ πμο εα ηαεζζημφζακ ηζξ ακαπαναβυιεκεξ πθδνμθμνίεξ ακαηνζαείξ ή παναπθακδηζηέξ.» Ρα ακςηένς ζοιπενάζιαηα ηαζ δ πθδνμθυνδζδ πμο πανέπεηαζ ζηζξ εηεέζεζξ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο πμο δζεκενβήεδηακ απυ ηδ Γζηδβμνζηή Δηαζνεία «ΒΓΔΛΝΞΝΙΝΠ & ΠΛΔΟΓΑΡΔΠ» βζα θμβανζαζιυ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ πενζθαιαάκμκηαζ ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ιε ηδ ιμνθή ηαζ ζημ πθαίζζμ ζημ μπμίμ πενζθαιαάκμκηαζ, ιε ηδ ζφιθςκδ βκχιδ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ηδξ πνμακαθενεείζαξ Γζηδβμνζηήξ Δηαζνείαξ. Ζ Δηαζνεία αεααζχκεζ υηζ μζ πθδνμθμνίεξ πμο παναηίεεκηαζ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ έπμοκ ακαπαναπεεί πζζηά απυ ημκ πνςηυηοπμ Λμιζηυ Έθεβπμ ηαζ υηζ, ελ υζςκ βκςνίγεζ ηαζ είκαζ ζε εέζδ κα αεααζχζεζ, ηαηά ηδκ ακαπαναβςβή ηςκ εκ θυβς πθδνμθμνζχκ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ δεκ οπήνλακ παναθείρεζξ πμο 56

57 εα ηαεζζημφζακ ηζξ ακαπαναβυιεκεξ πθδνμθμνίεξ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ακαηνζαείξ ή παναπθακδηζηέξ Έθηαθηνο Νηθνλνκηθόο θαη Ινγηζηηθόο Έιεγρνο Νζ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδκ πνήζδ 2007, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ ζοκμδεφμκηαζ απυ ηζξ ζοβηνζηζηέξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ , βζα ηζξ ακάβηεξ εζζαβςβήξ ηδξ ζηδκ ηαηδβμνία ηδξ Κεζαίαξ ηαζ Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α., μζ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ βζα ηδκ πνήζδ 2008, ηαεχξ ηαζ δ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ηδξ πνήζδξ 2008 έπμοκ εθεβπεεί, υπςξ ηαζ μζ εκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ έπμοκ επζζημπδεεί ηαηυπζκ ζπεηζηήξ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ, απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.ΠΝΔΙ.:11951) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)», (Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα ηδθ ). Δπίζδξ μ Έηηαηημξ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ-Ιμβζζηή η. Ηςάκκδξ Ξέννμξ (δζεκένβδζε ηζξ Ξνμζοιθςκδιέκεξ Γζαδζηαζίεξ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ ηδξ ηαζ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ Ζ εθεβηηζηή εηαζνεία «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)» δδθχκεζ υηζ ηυζμ αοηή υζμ ηαζ μζ εηαίνμζ ή ζοκενβάηεξ ηδξ δε ζοκδέμκηαζ ηαζ δε δζαηδνμφκ μπμζμδήπμηε ζοιθένμκ ή ζπέζδ ιε ηδκ Δηαζνεία ιε ελαίνεζδ ηδκ αιμζαή πμο εα θάαεζ βζα ηδ δζεκένβεζα ηςκ εκ θυβς εθέβπςκ ηαζ ηζξ αιμζαέξ πμο έθααε βζα ημκ ηαηηζηυ έθεβπμ ηδξ Δηαζνείαξ, μ μπμίμξ είπε ακαηεεεί ζε Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηζξ πνήζεζξ ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ Έθηαθηνο Νηθνλνκηθόο θαη Ινγηζηηθόο Έιεγρνο ρξήζεσλ & Α Ρξηκήλνπ 2009 Ν Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ ηαζ Ιμβζζηζηυξ Έθεβπμξ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηζξ πνήζεζξ ηαζ ημ Ά Ρνίιδκμ 2009 πμο δζεκενβήεδηε απυ ηδκ εθεβηηζηή εηαζνεία «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)» βζα θμβανζαζιυ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηδξ Γδιυζζαξ Ξνμζθμνάξ είκαζ ζηδ δζάεεζδ ηςκ εκδζαθενυιεκςκ επεκδοηχκ, ηαεχξ επίζδξ ηα ζοιπενάζιαηα ηαζ μζ αεααζχζεζξ ημο εκ θυβς εθέβπμο βζα ηζξ πνήζεζξ , ηδκ πνήζδ 2008 ηαζ ημ Ά Ρνίιδκμ 2009 πενζθαιαάκμκηαζ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ιε ηδ ιμνθή ηαζ ζημ πθαίζζμ ζημ μπμίμ πενζθαιαάκμκηαζ, ιε ηδ ζφιθςκδ βκχιδ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ηδξ εκ θυβς εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ ηαζ έπμοκ ςξ αημθμφεςξ: «α) πάνπεζ ελάνηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ απυ ηέζζενζξ ζοβηεηνζιέκμοξ πεθάηεξ, δ απχθεζα ηςκ μπμίςκ εα είπε δοζιεκείξ επζπηχζεζξ ζηδ θεζημονβία ηδξ. Ζ ελάνηδζδ πμο οπάνπεζ αθμνά ζημκ ηίκδοκμ αεεηήζεςξ ηδξ ζοιααηζηήξ οπμπνέςζδξ ηςκ ηεζζάνςκ αοηχκ ιζζεςηχκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαευζμκ βζα ηδκ πενίμδμ ημ 75,59% ηςκ εζυδςκ απυ ιζζεχιαηα πναβιαημπμζείηαζ απυ αοημφξ ημοξ ηέζζενζξ πεθάηεξ. Ιαιαάκμκηαξ οπυρδ ηα παναπάκς ηαεχξ ηαζ ημ υηζ ιεβάθμ ιένμξ ηςκ ηαηαεέζεςκ (98,00%) ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ είκαζ ημπμεεηδιέκα ζε έκα πζζηςηζηυ ίδνοια, ηαηαθήβμοιε ζημ ζοιπέναζια υηζ δ Δηαζνεία πανμοζζάγεζ ζοβηέκηνςζδ πζζηςηζημφ ηζκδφκμο. Δίκαζ πζεακυ μζ ιζζεςηέξ κα πανααμφκ ηζξ ζοιααηζηέξ ημοξ οπμπνεχζεζξ βζα μνζζιέκα πνμκζηά δζαζηήιαηα. ιςξ, δ Δηαζνεία δεκ ακαιέκεζ ζδιακηζηέξ πζζηςηζηέξ γδιζέξ, ηαεχξ ζφιθςκα ιε πμθζηζηή ηδξ, μζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ζοκάπημκηαζ ιε πεθάηεξ ιεβάθδξ πζζημθδπηζηήξ ζηακυηδηαξ (ηονίςξ Ρνάπεγεξ). Δπίζδξ, ζδιεζχκεηαζ υηζ, ιέπνζ ζήιενα, δεκ οπήνλακ ηαεοζηενδιέκεξ ή απμιεζςιέκεξ απαζηήζεζξ. α) Ζ Δηαζνεία δεκ ελανηάηαζ απυ ιειμκςιέκμοξ πνμιδεεοηέξ. β) Ξθδνμφκηαζ υθεξ μζ πνμτπμεέζεζξ πμο άπημκηαζ ημο μζημκμιζημφ εθέβπμο βζα ηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ζημ Σ.Α., έηζζ υπςξ αοηέξ ακαθένμκηαζ ζηδ πνδιαηζζηδνζαηή κμιμεεζία ηαζ ζημκ ηακμκζζιυ ημο Σ.Α. δ) Ξθδνμφκηαζ μζ πνμτπμεέζεζξ ηςκ άνενςκ (Ίδζα Θεθάθαζα), (Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ), (Φμνμθμβζηυξ Έθεβπμξ) ημο ηακμκζζιμφ ημο Σ.Α. Ζ πνμτπυεεζδ εζζαβςβήξ ημο άνενμο δεκ εθανιυγεηαζ βζα ηδκ Δηαζνεία ιε αάζδ ελαίνεζδ πμο πνμαθέπεηαζ απυ ηδκ πενίπηςζδ (α) ηδξ παναβνάθμο 2 ημο ίδζμο άνενμο ημο ηακμκζζιμφ. 57

58 Πδιεζχκεηαζ, υηζ ημ ιεημπζηυ ηεθάθαζμ ηδξ Δηαζνείαξ, ημ μπμίμ ακένπεηαζ ηδκ ζε ,00 εονχ, είκαζ μθμζπενχξ ηαηααθδιέκμ. ε) Γεκ οπάνπμοκ επζπηχζεζξ απυ εηηνειείξ δζηαζηζηέξ οπμεέζεζξ ζηζξ μπμίεξ κα ειπθέηεηαζ δ Δηαζνεία πμο κα επδνεάγμοκ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ή ηδκ ηενδμθμνία ηαζ ηδκ πενζμοζζαηή δζάνενςζή ηδξ. ζη) Γεκ οπάνπμοκ άθθα ζημζπεία ηαζ δεκ έπμοκ ζοιαεί βεβμκυηα ιέπνζ ηδκ διενμιδκία ημο εθέβπμο, πένακ αοηχκ πμο πενζβνάθμκηαζ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ, ηα μπμία δφκακηαζ κα έπμοκ ή έπμοκ ζδιακηζηή επίδναζδ ζηδ ζςζηή εηηίιδζδ ηδξ πενζμοζίαξ, ηδξ πνδιαημμζημκμιζηήξ ηαηάζηαζδξ, ηςκ απμηεθεζιάηςκ, ηςκ ηαιεζαηχκ νμχκ ηαζ ηςκ πνμμπηζηχκ ηδξ Δηαζνείαξ. γ) Νζ πνμτπμεέζεζξ εζζαβςβήξ ζημ Σ.Α. δεκ ιπμνμφκ κα επδνεαζημφκ απυ βεβμκυηα ηα μπμία ανίζημκηαζ ζε ελέθζλδ ηαζ δεκ απεζημκίγμκηαζ ζηζξ ιέπνζ ζήιενα Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ, απυ ηοπυκ ιδ πμζμηζημπμζδιέκεξ παναηδνήζεζξ ιαξ ηαζ απυ ηοπυκ επζπηχζεζξ πμο εα οπάνλμοκ ζε πενίπηςζδ ανκδηζηήξ έηααζδξ εηηνειχκ δζηαζηζηχκ οπμεέζεςκ ζηζξ μπμίεξ ειπθέηεηαζ δ Δηαζνεία. δ) Ζ Δηαζνεία, δζαεέηεζ ηαθή θμβζζηζηή μνβάκςζδ ηαζ επανηέξ ζφζηδια εζςηενζημφ εθέβπμο ημ μπμίμ, πνυζθαηα, πνμζανιυζεδηε ζφιθςκα ιε ηα πνμαθεπυιεκα απυ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Λ.3016/2002. ε) Ζ Δηαζνεία έπεζ ελαζθαθίζεζ επανηή αζθαθζζηζηή ηάθορδ βζα ηδκ αλία ηςκ εκζχιαηςκ αηζκδημπμζήζεχκ ηδξ. ζ) πάνπεζ επάνηεζα αζθαθζζηζηήξ ηάθορδξ ημο ηζκδφκμο απχθεζαξ πνήζδξ αηζκήημο (απχθεζα εκμζηίςκ) ηαζ δ επέθεοζδ ημο ηζκδφκμο αοημφ, δεκ ιπμνεί κα επδνεάζεζ μοζζςδχξ ηδκ μζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ. ζα) Γεκ οπάνπεζ πενζμνζζιυξ ζηδ πνήζδ ηεθαθαίςκ μ μπμίμξ επδνέαζε ή εκδέπεηαζ κα επδνεάζεζ ζδιακηζηά, έιιεζα ή άιεζα ηζξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ. ζα) Ζ Δηαζνεία έπεζ εθεβπεεί θμνμθμβζηά βζα υθα ηα ακηζηείιεκα θμνμθμβζημφ εθέβπμο ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ 2007 πμο έθδλε ηδκ (μζημκμιζηυ έημξ 2008). Δζδζηυηενα ζδιεζχκεηαζ υηζ δ Δηαζνεία βζα ηζξ πνήζεζξ 1999 έςξ ηαζ 2002 (μζημκμιζηά έηδ 2000 έςξ ηαζ 2003) ηαηημπμζήεδηε θμνμθμβζηά ιε αάζδ ημ Λ. 3259/2004 ( πενί πεναίςζδξ), εκχ βζα ηζξ πνήζεζξ 2003 έςξ ηαζ 2007 (μζημκμιζηά έηδ 2004 έςξ ηαζ 2008) ιε θμνμθμβζηυ έθεβπμ. Απυ ηδκ δ Δηαζνεία θμνμθμβείηαζ ζφιθςκα ιε ημ ηαεεζηχξ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ μ θυνμξ οπμθμβίγεηαζ εθανιυγμκηαξ ζοκηεθεζηή 10% επί ημο εηάζημηε επζημηίμο πανέιααζδξ ηδξ Δονςπασηήξ Θεκηνζηήξ Ρνάπεγαξ πνμζαολδιέκμ ηαηά ιία πμζμζηζαία ιμκάδα επί ημο ζοκυθμο ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα πθέμκ ηςκ δζαεεζίιςκ ηδξ Δηαζνείαξ. ζβ) Απυ ημκ έθεβπυ ιαξ, δζαπζζηχζαιε ηδ ιδ φπανλδ εηαζνεζχκ ημζκχκ ζοιθενυκηςκ δζμίηδζδξ ιε ηδκ Δηαζνεία ηαζ πζεακυηδηα ζπδιαηζζιμφ μιίθμο. Δπίζδξ, ηαηά ηδ βκχιδ ιαξ, δ δναζηδνζυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ πανμοζζάγεζ ζοκμπή ηαζ πθδνυηδηα ζφιθςκα ιε ηδκ εκυηδηα ημο Θακμκζζιμφ ημο Σ.Α. ζδ) Ζ Δηαζνεία δεκ ζοκηάζζεζ εκμπμζδιέκεξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ βζαηί, ηαηά ηδ βκχιδ ιαξ, δεκ έπεζ ζπεηζηή οπμπνέςζδ ζφιθςκα ιε ημ Λυιμ ηαζ ηα Γ.Ξ.Σ.Α. Δκδιενςηζηά ακαθένεηαζ υηζ μζ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ πενζθαιαάκμκηαζ ( εκμπμίδζδ ιε ηδ ιέεμδμ ηδξ ηαεανήξ εέζδξ) ζηζξ εκμπμζδιέκεξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ πμο εηδίδεζ δ εζζδβιέκδ ζημ Σ.Α. εηαζνεία MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ. ζε) Ιάααιε βκχζδ ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ δζαπζζηχζαιε ηδκ πθδνυηδηα ηαζ ηδκ αηνίαεζα ηςκ ζημζπείςκ ημο ηαεχξ ηαζ ηδκ μνεή ιεηαθμνά ζ αοηυ ηςκ ζημζπείςκ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ ηαζ ημο εθέβπμο πμο δζεκενβήζαιε. ζζη) Αθμφ θάααιε ηάεε εφθμβμ ιέηνμ βζα ημ ζημπυ αοηυ, μζ πθδνμθμνίεξ πμο πενζέπμκηαζ ζηδ εκυηδηα «Νζημκμιζηυξ Έθεβπμξ» ή ηαζ ζε μπμζμδήπμηε άθθμ ζδιείμ ημο εκδιενςηζημφ δεθηίμο είκαζ, ελ υζςκ βκςνίγμοιε, ζφιθςκεξ ιε ηδκ πναβιαηζηυηδηα ηαζ δεκ οπάνπμοκ παναθείρεζξ πμο εα ιπμνμφζακ κα αθθμζχζμοκ ημ πενζεπυιεκυ ημο. ζγ) Ρέθμξ δδθχκς υηζ, ηυζμ εβχ πνμζςπζηά υζμ ηαζ δ εηαζνεία ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.), μζ ιέημπμί ηδξ ηαζ μζ ζοκενβάηεξ ηδξ, δεκ ζοκδευιαζηε ηαζ δε δζαηδνμφιε μπμζμδήπμηε ζοιθένμκ ή ζπέζδ ιε ηδκ Δηαζνεία, εηηυξ ηςκ αιμζαχκ πμο έθααε δ εηαζνεία ιαξ βζα ημκ ηαηηζηυ έθεβπμ ηδξ Δηαζνείαξ πμο είπε ακαηεεεί ζε Ννηςηυ Δθεβηηή-ιέημπμ ηδξ εηαζνείαξ ιαξ βζα ηζξ πνήζεζξ ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ Δπίζδξ δδθχκς υηζ, ζοκαζκμφιε: α) βζα ηδ δζάεεζδ απυ ηα βναθεία ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηςκ ηονίςκ ακαδυπςκ ηδξ ακαθοηζηήξ έηεεζδξ 58

59 μζημκμιζημφ εθέβπμο (long form report) ζημ επεκδοηζηυ ημζκυ ηαζ α) βζα ηδκ πανάεεζδ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ηςκ ζοιπεναζιάηςκ ηδξ έηεεζδξ μζημκμιζημφ εθέβπμο (ηαζ μπμζαζδήπμηε άθθδξ πθδνμθυνδζδξ πενζθαιαάκεηαζ ζηδκ εκ θυβς έηεεζδ). ζδ) Γζα ημ ζημπυ ηδξ παναβνάθμο 1.2 ημο Ξανανηήιαημξ I ημο Θακμκζζιμφ ηδξ Δπζηνμπήξ (ΔΘ) ανζε. 809/2004 ηαζ ημο άνενμο 6 ημο Λ.3401/2005 είιαζηε οπεφεοκμζ βζα ηδκ εκυηδηα ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο «Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ ηαζ Ιμβζζηζηυξ Έθεβπμξ» ηαζ δδθχκμοιε υηζ έπμοιε θάαεζ ηάεε εφθμβμ ιέηνμ βζα κα αεααζςεμφιε υηζ μζ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ ακςηένς εκυηδηα είκαζ, ελ υζςκ βκςνίγμοιε, ζφιθςκεξ ιε ηδκ πναβιαηζηυηδηα ηαζ δεκ οπάνπμοκ παναθείρεζξ πμο εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ ημ πενζεπυιεκυ ηδξ». Πηδκ ζοκέπεζα παναηίεεκηαζ μζ εηεέζεζξ εθέβπμο ημο ακςηένμο Έηηαηημο Ννηςημφ Δθεβηηή- Ιμβζζηή βζα ηζξ πνήζεζξ 2006, 2007 ηαζ 2008, δ έηεεζδ επζζηυπδζδξ βζα ηδκ πενίμδμ ηαζ μζ Δηεέζεζξ Δονδιάηςκ απυ ηδκ εηηέθεζδ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ ηαζ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ : Σξήζε 2008 Αζήλα, 14 Κατνπ 2009 «Έθζεζε επί ησλ Νηθνλνκηθώλ Θαηαζηάζεσλ Δθέβλαιε ηζξ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» (δ Δηαζνεία), πμο απμηεθμφκηαζ απυ ημκ ζζμθμβζζιυ ηδξ 31δξ Γεηειανίμο 2008 ηαζ ηζξ ηαηαζηάζεζξ απμηεθεζιάηςκ, ιεηααμθχκ ζδίςκ ηεθαθαίςκ ηαζ ηαιεζαηχκ νμχκ ηδξ πνήζεςξ πμο έθδλε ηδκ διενμιδκία αοηή ηαεχξ ηαζ πενίθδρδ ηςκ ζδιακηζηχκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ θμζπέξ επελδβδιαηζηέξ ζδιεζχζεζξ. Δπζύλε Γηνίθεζεο γηα ηηο Νηθνλνκηθέο Θαηαζηάζεηο Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ακαθμνάξ, υπςξ αοηά έπμοκ οζμεεηδεεί απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ ζπεδζαζιυ, εθανιμβή ηαζ δζαηήνδζδ ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, απαθθαβιέκςκ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα, πμο μθείθεηαζ ζε απάηδ ή θάεμξ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ επίζδξ ηδκ επζθμβή ηαζ εθανιμβή ηαηάθθδθςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ ηδκ δζεκένβεζα θμβζζηζηχκ εηηζιήζεςκ πμο είκαζ θμβζηέξ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ. Δπζύλε Διεγθηή Γζηή ιαξ εοεφκδ είκαζ δ έηθναζδ βκχιδξ επί αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ, ιε αάζδ ημκ έθεβπυ ιαξ. Γζεκενβήζαιε ημκ έθεβπμ ζφιθςκα ιε ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα, πμο είκαζ εκανιμκζζιέκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα. Ρα Ξνυηοπα αοηά απαζημφκ ηδ ζοιιυνθςζή ιαξ ιε ημοξ ηακυκεξ δεμκημθμβίαξ ηαζ ημ ζπεδζαζιυ ηαζ δζεκένβεζα ημο εθέβπμο ιαξ ιε ζημπυ ηδκ απυηηδζδ εφθμβδξ δζαζθάθζζδξ βζα ημ ηαηά πυζμ μζ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ είκαζ απαθθαβιέκεξ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ ηδ δζεκένβεζα δζαδζηαζζχκ βζα ηδ ζοβηέκηνςζδ εθεβηηζηχκ ηεηιδνίςκ, ζπεηζηά ιε ηα πμζά ηαζ ηζξ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ. Νζ δζαδζηαζίεξ επζθέβμκηαζ ηαηά ηδκ ηνίζδ ημο εθεβηηή ηαζ πενζθαιαάκμοκ ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο μοζζχδμοξ ακαηνίαεζαξ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, θυβς απάηδξ ή θάεμοξ. Γζα ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο αοημφ, μ εθεβηηήξ θαιαάκεζ οπυρδ ημ ζφζηδια εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, ιε ζημπυ ημ ζπεδζαζιυ εθεβηηζηχκ δζαδζηαζζχκ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ ηαζ υπζ βζα ηδκ έηθναζδ βκχιδξ επί ηδξ απμηεθεζιαηζηυηδηαξ ημο ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ηδξ εηαζνείαξ. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ επίζδξ ηδκ αλζμθυβδζδ ηδξ ηαηαθθδθυηδηαξ ηςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ πμο εθανιυζεδηακ ηαζ ημο εφθμβμο ηςκ εηηζιήζεςκ πμο έβζκακ απυ ηδ Γζμίηδζδ, ηαεχξ ηαζ αλζμθυβδζδ ηδξ ζοκμθζηήξ πανμοζίαζδξ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ. 59

60 Ξζζηεφμοιε υηζ ηα εθεβηηζηά ηεηιήνζα πμο έπμοιε ζοβηεκηνχζεζ είκαζ επανηή ηαζ ηαηάθθδθα βζα ηδ εειεθίςζδ ηδξ βκχιδξ ιαξ. Γλώκε Θαηά ηδ βκχιδ ιαξ, μζ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ πανμοζζάγμοκ εφθμβα απυ ηάεε μοζζχδδ άπμρδ ηδκ μζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Γεηειανίμο 2008 ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ επίδμζδ ηαζ ηζξ Ραιεζαηέξ ηδξ Ομέξ ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ διενμιδκία αοηή ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ακαθμνάξ, υπςξ αοηά οζμεεηήεδηακ απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ. Γήισζε Γζα ημ ζημπυ ηδξ παναβνάθμο 1.2 ημο Ξανανηήιαημξ I ημο Θακμκζζιμφ ηδξ Δπζηνμπήξ (ΔΘ) ανζε. 809/2004 ηαζ ημο άνενμο 6 ημο Λ.3401/2005 είιαζηε οπεφεοκμζ βζα ηδκ εκυηδηα ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο «Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ ηαζ Ιμβζζηζηυξ Έθεβπμξ» ηαζ δδθχκμοιε υηζ έπμοιε θάαεζ ηάεε εφθμβμ ιέηνμ βζα κα αεααζςεμφιε υηζ μζ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ ακςηένς εκυηδηα είκαζ, ελυδςκ βκςνίγμοιε, ζφιθςκεξ ιε ηδκ πναβιαηζηυηδηα ηαζ δεκ οπάνπμοκ παναθείρεζξ πμο εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ ημ πενζεπυιεκυ ηδξ». Σξήζεηο Αζήλα, 09 Ηνπλίνπ 2008 «Έθζεζε επί ησλ Νηθνλνκηθώλ Θαηαζηάζεσλ Δθέβλαιε ηζξ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» (δ Δηαζνεία), πμο απμηεθμφκηαζ απυ ημοξ ζζμθμβζζιμφξ ηδξ 31δξ Γεηειανίμο 2007, 2006 ηαζ 2005, ηαζ ηζξ ηαηαζηάζεζξ απμηεθεζιάηςκ, ιεηααμθχκ ζδίςκ ηεθαθαίςκ ηαζ ηαιεζαηχκ νμχκ ηςκ πνήζεςκ πμο έθδλακ ηζξ διενμιδκίεξ αοηέξ ηαεχξ ηαζ πενίθδρδ ηςκ ζδιακηζηχκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ θμζπέξ επελδβδιαηζηέξ ζδιεζχζεζξ. Δπζύλε Γηνίθεζεο γηα ηηο Νηθνλνκηθέο Θαηαζηάζεηο Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ, υπςξ αοηά έπμοκ οζμεεηδεεί απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ ζπεδζαζιυ, εθανιμβή ηαζ δζαηήνδζδ ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, απαθθαβιέκςκ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα, πμο μθείθεηαζ ζε απάηδ ή θάεμξ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ επίζδξ ηδκ επζθμβή ηαζ εθανιμβή ηαηάθθδθςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ ηδκ δζεκένβεζα θμβζζηζηχκ εηηζιήζεςκ πμο είκαζ θμβζηέξ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ. Δπζύλε Διεγθηή Γζηή ιαξ εοεφκδ είκαζ δ έηθναζδ βκχιδξ επί αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ, ιε αάζδ ημκ έθεβπυ ιαξ. Γζεκενβήζαιε ημκ έθεβπμ ζφιθςκα ιε ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα, πμο είκαζ εκανιμκζζιέκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα. Ρα Ξνυηοπα αοηά απαζημφκ ηδ ζοιιυνθςζή ιαξ ιε ημοξ ηακυκεξ δεμκημθμβίαξ ηαζ ημ ζπεδζαζιυ ηαζ δζεκένβεζα ημο εθέβπμο ιαξ ιε ζημπυ ηδκ εφθμβδ δζαζθάθζζδ υηζ μζ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ είκαζ απαθθαβιέκεξ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ ηδ δζεκένβεζα δζαδζηαζζχκ βζα ηδ ζοβηέκηνςζδ εθεβηηζηχκ ηεηιδνίςκ, ζπεηζηά ιε ηα πμζά ηαζ ηζξ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ. Νζ δζαδζηαζίεξ επζθέβμκηαζ ηαηά ηδκ ηνίζδ ημο εθεβηηή ηαζ πενζθαιαάκμοκ ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο μοζζχδμοξ ακαηνίαεζαξ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, θυβς απάηδξ ή θάεμοξ. Γζα ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο αοημφ, μ εθεβηηήξ θαιαάκεζ οπυρδ ημ ζφζηδια εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, ιε ζημπυ ημ ζπεδζαζιυ εθεβηηζηχκ δζαδζηαζζχκ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ ηαζ υπζ βζα ηδκ έηθναζδ βκχιδξ επί ηδξ απμηεθεζιαηζηυηδηαξ ημο ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ηδξ εηαζνείαξ. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ 60

61 επίζδξ ηδκ αλζμθυβδζδ ηδξ ηαηαθθδθυηδηαξ ηςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ πμο εθανιυζεδηακ ηαζ ημο εφθμβμο ηςκ εηηζιήζεςκ πμο έβζκακ απυ ηδ Γζμίηδζδ, ηαεχξ ηαζ αλζμθυβδζδ ηδξ ζοκμθζηήξ πανμοζίαζδξ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ. Ξζζηεφμοιε υηζ ηα εθεβηηζηά ηεηιήνζα πμο έπμοιε ζοβηεκηνχζεζ είκαζ επανηή ηαζ ηαηάθθδθα βζα ηδ εειεθίςζδ ηδξ βκχιδξ ιαξ. Γλώκε Θαηά ηδ βκχιδ ιαξ, μζ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ πανμοζζάγμοκ εφθμβα απυ ηάεε μοζζχδδ άπμρδ ηδκ μζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Γεηειανίμο 2007, 2006 ηαζ 2005, ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ επίδμζδ ηαζ ηζξ Ραιεζαηέξ ηδξ Ομέξ βζα ηζξ πνήζεζξ πμο έθδλακ ηζξ διενμιδκίεξ αοηέξ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ, υπςξ αοηά οζμεεηήεδηακ απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ». Γήισζε Γζα ημ ζημπυ ηδξ παναβνάθμο 1.2 ημο Ξανανηήιαημξ I ημο Θακμκζζιμφ ηδξ Δπζηνμπήξ (ΔΘ) ανζε. 809/2004 ηαζ ημο άνενμο 6 ημο Λ.3401/2005 είιαζηε οπεφεοκμζ βζα ηδκ εκυηδηα ημο Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο «Έηηαηημξ Νζημκμιζηυξ ηαζ Ιμβζζηζηυξ Έθεβπμξ» ηαζ δδθχκμοιε υηζ έπμοιε θάαεζ ηάεε εφθμβμ ιέηνμ βζα κα αεααζςεμφιε υηζ μζ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ ακςηένς εκυηδηα είκαζ, ελυδςκ βκςνίγμοιε, ζφιθςκεξ ιε ηδκ πναβιαηζηυηδηα ηαζ δεκ οπάνπμοκ παναθείρεζξ πμο εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ ημ πενζεπυιεκυ ηδξ». Ά Ρξίκελν 2009 Αζήλα, 11 Ηνπλίνπ 2009 «ΔΘΘΔΠΖ ΔΞΗΠΘΝΞΖΠΖΠ ΔΛΓΗΑΚΔΠΖΠ ΝΗΘΝΛΝΚΗΘΖΠ ΞΙΖΟΝΦΝΟΖΠΖΠ Δπζζημπήζαιε ημκ ζοκδιιέκμ ζζμθμβζζιυ ηδξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» (δ Δηαζνεία) ηδξ 31δξ Κανηίμο 2009, ηζξ ζπεηζηέξ ηαηαζηάζεζξ απμηεθεζιάηςκ, ιεηααμθχκ ζδίςκ ηεθαθαίςκ ηαζ ηαιεζαηχκ νμχκ ηδξ ηνίιδκδξ πενζυδμο πμο έθδλε αοηήκ ηδκ διενμιδκία ηαεχξ ηαζ ηζξ επζθεβιέκεξ επελδβδιαηζηέξ ζδιεζχζεζξ, πμο ζοκεέημοκ ηδκ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ. Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ πανμοζίαζδ αοηήξ ηδξ εκδζάιεζδξ ζοκμπηζηήξ μζημκμιζηήξ πθδνμθυνδζδξ, ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ακαθμνάξ υπςξ αοηά έπμοκ οζμεεηδεεί απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ ηαζ εθανιυγμκηαζ ζηδκ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ («ΓΙΞ 34»). Γζηή ιαξ εοεφκδ είκαζ δ έηθναζδ εκυξ ζοιπενάζιαημξ επί αοηήξ ηδξ εκδζάιεζδξ ζοκμπηζηήξ μζημκμιζηήξ πθδνμθυνδζδξ ιε αάζδ ηδκ επζζηυπδζή ιαξ. Δύξνο ηεο εξγαζίαο επηζθόπεζεο Γζεκενβήζαιε ηδκ επζζηυπδζδ ιαξ ζφιθςκα ιε ημ Γζεεκέξ Ξνυηοπμ Δπζζηυπδζδξ 2410 «Δπζζηυπδζδ Δκδζάιεζδξ Νζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ πμο Γζεκενβείηαζ απυ ημκ Ακελάνηδημ Δθεβηηή ηδξ Νζημκμιζηήξ Κμκάδαξ» ζημ μπμίμ παναπέιπμοκ ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα. Ζ επζζηυπδζδ ζοκίζηαηαζ ζηδ δζεκένβεζα δζαδζηαζζχκ βζα ηδκ ακαγήηδζδ πθδνμθμνζχκ, ηονίςξ απυ πνυζςπα πμο είκαζ οπεφεοκα βζα μζημκμιζηά ηαζ θμβζζηζηά εέιαηα ηαζ ζηδκ εθανιμβή ηνζηζηήξ ακάθοζδξ ηαζ θμζπχκ δζαδζηαζζχκ επζζηυπδζδξ. Ρμ εφνμξ ιίαξ ενβαζίαξ επζζηυπδζδξ είκαζ μοζζςδχξ ιζηνυηενμ απυ έκακ έθεβπμ πμο δζεκενβείηαζ ζφιθςκα ιε ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα ηαζ επμιέκςξ, δεκ ιαξ δίδεζ ηδ δοκαηυηδηα κα απμηηήζμοιε ηδ δζαζθάθζζδ υηζ έπμοκ πενζέθεεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ υθα ηα ζδιακηζηά εέιαηα ηα μπμία εα είπακ επζζδιακεεί ζε έκακ έθεβπμ. Θαηά ζοκέπεζα, δ πανμφζα δεκ απμηεθεί έηεεζδ εθέβπμο. 61

62 Ππκπέξαζκα Δπηζθόπεζεο Κε αάζδ ηδκ δζεκενβδεείζα επζζηυπδζδ, δεκ έπεζ πενζέθεεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ μηζδήπμηε πμο εα ιαξ μδδβμφζε ζημ ζοιπέναζια υηζ δ ζοκδιιέκδ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ δεκ έπεζ ηαηανηζζεεί, απυ ηάεε μοζζχδδ άπμρδ, ζφιθςκα ιε ημ ΓΙΞ 34.» Έθζεζε Δπξεκάησλ από ηελ Δθηέιεζε Ξξνζπκθσλεκέλσλ Γηαδηθαζηώλ επί ηεο Θαηάζηαζεο Δπελδύζεσλ ηεο Αζήλα, 14 Κατνπ 2009 «Πφιθςκα ιε ηδκ εκημθή πμο θάααιε ζπεηζηά ιε ημκ έθεβπμ ηδξ εηαζνείαξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΠΔ ΑΘΗΛΖΡΖ ΞΔΟΗΝΠΗΑ» (δ Δηαζνεία), δζεκενβήζαιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ζημ πθαίζζμ ηδξ απυθαζδξ 8/259/ ημο Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ηζξ δζαηάλεζξ ημο άνενμο 25 ημο Λ. 2778/1999, ζπεηζηά ιε ηδκ ζοκδιιέκδ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Γεηειανίμο Ζ δζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ ηαηάνηζζδξ ηδξ πνμακαθενυιεκδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ. Ακαθάααιε αοηήκ ηδκ ενβαζία ζφιθςκα ιε ημ Γζεεκέξ Ξνυηοπμ Ποκαθχκ πδνεζζχκ 4400, ημ μπμίμ ζζπφεζ ζε «Ακαεέζεζξ Δηηέθεζδξ Ξνμζοιθςκδιέκςκ Γζαδζηαζζχκ Ποκαθχκ ιε Σνδιαημμζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ». Δοεφκδ ιαξ είκαζ κα εηηεθέζμοιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ηαζ κα ζαξ βκςζημπμζήζμοιε ηα εονήιαηά ιαξ. Γζαδζηαζίεξ : 1. Δλεηάζαιε ηδκ πθδνυηδηα ηδξ ζοκδιιέκδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ζφιθςκα ιε υζα μνίγμκηαζ απυ ημ άνενμ 25 ημο Λ. 2778/1999, υπςξ ζζπφεζ ηαζ απυ ηδκ απυθαζδ 8/259/ ημο Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ. 2. Δλεηάζαιε ηδ ζοκέπεζα ηςκ πθδνμθμνζχκ πμο ειθακίγμκηαζ ζηζξ ζηήθεξ «Ξενζβναθή Νζημπέδμο & Θηζνίμο» ηαζ «Ρμπμεεζία & Γζεφεοκζδ» ηδξ ζοκδιιέκδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ιε ηζξ ακηίζημζπεξ πθδνμθμνίεξ πμο παναηίεεκηαζ ζηδκ ζπεηζηή έηεεζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκία 12 Ηακμοανίμο Ποβηνίκαιε ηα πμζά ηα μπμία ακαθένμκηαζ ζηδ ζηήθδ «Αλία Απμηίιδζδξ», ιε ηδκ ακηίζημζπδ εφθμβδ αλία ηάεε αηζκήημο υπςξ πνμέηορε απυ ηδκ έηεεζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκία 12 Ηακμοανίμο Ποιθςκήζαιε ημ ζφκμθμ ηδξ Αλία Απμηίιδζδξ ηδξ ζοκδιιέκδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ιε ημ ζφκμθμ ηςκ ημκδοθίςκ «Δπεκδφζεζξ ζε Αηίκδηα» ηαζ «Ηδζμπνδζζιμπμζμφιεκα Αηίκδηα» υπςξ αοηά ακαθένμκηαζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο Δπζαεααζχζαιε υηζ μζ Ποκμπηζηέξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ ζοκδιιέκδ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ έπμοκ ελαπεεί απυ ηζξ Δηήζζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο 2008, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ξ.Σ.Α. 6. Δπαθδεεφζαιε ηδκ μνευηδηα ηςκ ανζειδηζηχκ οπμθμβζζιχκ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ. Δονήιαηα: α)ρμ πενζεπυιεκμ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ πενζθαιαάκεζ ηζξ ηαη εθάπζζημκ πθδνμθμνίεξ πμο πνμαθέπμκηαζ βζα ημκ ζημπυ αοηυ απυ ημ άνενμ 25 ημο Λ. 2778/1999, υπςξ ζζπφεζ, ηαζ απυ ηδκ απυθαζδ 8/259/ ημο Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ. α) Νζ πθδνμθμνίεξ πμο ακαθένμκηαζ ζηζξ ζηήθεξ «Ξενζβναθή Νζημπέδμο & Θηζνίμο» ηαζ «Ρμπμεεζία & Γζεφεοκζδ» είκαζ ζοκεπείξ ιε ημ πενζεπυιεκμ ηδξ έηεεζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκία 12 Ηακμοανίμο β) Ρα πμζά ηα μπμία ακαθένμκηαζ ζηδκ ζηήθδ «Αλία Απμηίιδζδξ» ζοιθςκμφκ ιε ηδκ ακηίζημζπδ εφθμβδ αλία ηάεε αηζκήημο υπςξ πνμέηορε απυ ηδκ έηεεζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκία 12 Ηακμοανίμο

63 δ) Ρμ ζφκμθμ ηδξ ζηήθδξ «Αλίαξ Απμηίιδζδξ» ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ζοιθςκεί ιε ημ άενμζζια ηςκ ημκδοθίςκ «Δπεκδφζεζξ ζε Αηίκδηα» ηαζ «Ηδζμπνδζζιμπμζμφιεκα Αηίκδηα» υπςξ αοηά ακαθένμκηαζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο ε) Νζ Ποκμπηζηέξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ έπμοκ μνεά ελαπεεί απυ ηζξ Δηήζζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο ζη) Νζ οπμθμβζζιμί πμο δζεκενβήεδηακ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ είκαζ μνεμί. Κε δεδμιέκμ υηζ δ δζεκενβδεείζα, ενβαζία, δεκ απμηεθεί έθεβπμ ή επζζηυπδζδ, ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα ή ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Ακάεεζδξ Δνβαζζχκ Δπζζηυπδζδξ, δεκ εηθνάγμοιε μπμζαδήπμηε άθθδ επζαεααίςζδ πένακ ηςκ υζςκ ακαθένμοιε ακςηένς. Ακ είπαιε δζεκενβήζεζ επζπνυζεεηεξ δζαδζηαζίεξ ή είπαιε εηηεθέζεζ έθεβπμ ή επζζηυπδζδ εκδεπμιέκςξ κα είπακ οπμπέζεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ ηαζ άθθα εέιαηα, πένακ ηςκ ακαθενμιέκςκ ζηδκ πνμδβμφιεκδ πανάβναθμ. Ζ πανμφζα έηεεζδ απεοεφκεηαζ απμηθεζζηζηά πνμξ ημοξ Θονίμοξ Ακαδυπμοξ ηδξ Δηαζνείαξ. Υξ εη ημφημο, δ Έηεεζδ αοηή δεκ επζηνέπεηαζ κα πνδζζιμπμζδεεί βζα άθθμοξ ζημπμφξ εηηυξ απυ ημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ αθμφ πενζμνίγεηαζ ιυκμ ζηα ζημζπεία πμο ακαθένμκηαζ παναπάκς ηαζ δεκ επεηηείκεηαζ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ πμο ζοκέηαλε δ εηαζνεία βζα ηδ πνήζδ έςξ βζα ηζξ μπμίεξ εηδχζαιε λεπςνζζηή έηεεζδ Δθέβπμο ιε διενμιδκία 14 Καΐμο 2009.» Έθζεζε Δπξεκάησλ από ηελ Δθηέιεζε Ξξνζπκθσλεκέλσλ Γηαδηθαζηώλ επί ηεο Θαηάζηαζεο πνινγηζκνύ Δζσηεξηθήο Ινγηζηηθήο Αμίαο Κεηνρήο ηεο Αζήλα, 19 Ηνπλίνπ 2009 «Πφιθςκα ιε ηδκ εκημθή πμο θάααιε ζπεηζηά ιε ημκ έθεβπμ ηδξ εηαζνείαξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΠΔ ΑΘΗΛΖΡΖ ΞΔΟΗΝΠΗΑ» (δ Δηαζνεία), δζεκενβήζαιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ζπεηζηά ιε ηδκ ζοκδιιέκδ Θαηάζηαζδ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Κανηίμο Ζ δζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ ηαηάνηζζδξ ηδξ πνμακαθενυιεκδξ Θαηάζηαζδξ. Ακαθάααιε αοηήκ ηδκ ενβαζία ζφιθςκα ιε ημ Γζεεκέξ Ξνυηοπμ Ποκαθχκ πδνεζζχκ 4400, ημ μπμίμ ζζπφεζ ζε «Ακαεέζεζξ Δηηέθεζδξ Ξνμζοιθςκδιέκςκ Γζαδζηαζζχκ Ποκαθχκ ιε Σνδιαημμζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ». Δοεφκδ ιαξ είκαζ κα εηηεθέζμοιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ηαζ κα ζαξ βκςζημπμζήζμοιε ηα εονήιαηά ιαξ. Γζαδζηαζίεξ : 1. Δπζαεααζχζαιε υηζ ηα Ίδζα Θεθάθαζα ηαζ μ ανζειυξ ιεημπχκ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ ζοκδιιέκδ Θαηάζηαζδ έπμοκ ελαπεεί απυ ηδ Ποκμπηζηή Δκδζάιεζδ Νζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ ηδξ ηνζιδκζαίαξ πενζυδμο ηδξ Δηαζνείαξ πμο έθδλε ηδκ 31 Κανηίμο 2009, δ μπμία ζοκηάπεδηε ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ξ.Σ.Α 2. Δπαθδεεφζαιε ηδκ μνευηδηα ηςκ ανζειδηζηχκ οπμθμβζζιχκ ηδξ Θαηάζηαζδξ. Δονήιαηα: α) Ρα πμζά ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ηαζ ημο ανζειμφ ηςκ ιεημπχκ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδ Θαηάζηαζδ έπμοκ μνεά ελαπεεί απυ ηδ Ποκμπηζηή Δκδζάιεζδ Νζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ ηδξ ηνζιδκζαίαξ πενζυδμο ηδξ Δηαζνείαξ πμο έθδλε ηδκ 31 Κανηίμο α) Νζ οπμθμβζζιμί πμο δζεκενβήεδηακ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηδξ Θαηάζηαζδξ είκαζ μνεμί. Κε δεδμιέκμ υηζ δ δζεκενβδεείζα, ενβαζία, δεκ απμηεθεί έθεβπμ ή επζζηυπδζδ, ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα ή ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Ακάεεζδξ Δνβαζζχκ Δπζζηυπδζδξ, δεκ εηθνάγμοιε μπμζαδήπμηε άθθδ επζαεααίςζδ πένακ ηςκ υζςκ ακαθένμοιε ακςηένς. Ακ είπαιε δζεκενβήζεζ επζπνυζεεηεξ δζαδζηαζίεξ ή είπαιε εηηεθέζεζ έθεβπμ ή επζζηυπδζδ εκδεπμιέκςξ κα 63

64 είπακ οπμπέζεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ ηαζ άθθα εέιαηα, πένακ ηςκ ακαθενμιέκςκ ζηδκ πνμδβμφιεκδ πανάβναθμ. Ζ πανμφζα έηεεζδ απεοεφκεηαζ απμηθεζζηζηά πνμξ ημοξ Θονίμοξ Ακαδυπμοξ ηδξ Δηαζνείαξ. Υξ εη ημφημο, δ Έηεεζδ αοηή δεκ επζηνέπεηαζ κα πνδζζιμπμζδεεί βζα άθθμοξ ζημπμφξ εηηυξ απυ ημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ αθμφ πενζμνίγεηαζ ιυκμ ζηα ζημζπεία πμο ακαθένμκηαζ παναπάκς ηαζ δεκ επεηηείκεηαζ ζηδκ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ πμο ζοκέηαλε δ Δηαζνεία βζα ηδκ πενίμδμ έςξ βζα ηζξ μπμίεξ εηδχζαιε λεπςνζζηή έηεεζδ επζζηυπδζδξ ιε διενμιδκία 11 Ημοκίμο 2009.» Ραθηηθνί Νξθσηνί Διεγθηέο - Ινγηζηέο Ζ Δηαζνεία εθέβπεηαζ απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή Ραθηηθνί Νξθσηνί Διεγθηέο - Ινγηζηέο ρξήζεσλ & Ά Ρξηκήλνπ 2009 Ρμκ ηαηηζηυ έθεβπμ ηςκ δδιμζζεοιέκςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ηςκ πνήζεςκ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ αάζεζ ημο Δθθδκζημφ Γεκζημφ Ιμβζζηζημφ Ππεδίμο (Δ.Γ.Ι.Π.) δζεκήνβδζε μ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ Ιμβζζηήξ η. Θςκζηακηίκμξ Θμοθυξ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)» (Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα ηδθ ). Ρμκ ηαηηζηυ έθεβπμ ηςκ δδιμζζεοιέκςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ηδξ πνήζδξ 2008, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαεχξ ηαζ ηδξ πνήζδξ 2007, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ ζοκμδεφμκηαζ απυ ηζξ ζοβηνζηζηέξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ , βζα ηζξ ακάβηεξ εζζαβςβήξ ηδξ ζηδκ ηαηδβμνία ηδξ Κεζαίαξ ηαζ Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α., έπεζ δζεκενβήζεζ μ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ-Ιμβζζηήξ η. Ηςάκκδξ Ιέμξ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», (Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ ). Ρδκ επζζηυπδζδ ηςκ εκδζάιεζςκ δδιμζζεοιέκςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ηδξ , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. έπεζ δζεκενβήζεζ μ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ-Ιμβζζηήξ η. Ηςάκκδξ Ιέμξ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», (Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ ). Ρζξ Ξνμζοιθςκδιέκεξ Γζαδζηαζίεξ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ έπεζ δζεκενβήζεζ μ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ-Ιμβζζηήξ η. Ηςάκκδξ Ιέμξ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ρζξ Ξνμζοιθςκδιέκεξ Γζαδζηαζίεξ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ έπεζ δζεκενβήζεζ μ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ-Ιμβζζηήξ η. Ηςάκκδξ Ιέμξ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ- ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Πδιεζχκεηαζ υηζ μ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ-Ιμβζζηήξ η. Ηςάκκδξ Ιέμξ ιε ηδκ απυ επζζημθή ημο ζοκαζκεί α) βζα ηδκ δζάεεζδ απμ ηα βναθεία ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηςκ εηεέζεςκ εονδιάηςκ απυ ηδκ εηηέθεζδ ηςκ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ ηαζ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ ηαζ α) βζα ηδκ πανάεεζδ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ηςκ ζοιπεναζιάηςκ ηςκ ακςηένς εηεέζεςκ. 64

65 Ν ακςηένς εθεβηηήξ δδθχκεζ υηζ δεκ οπήνλακ δζαθςκίεξ ιεηαλφ αοημφ ηαζ ηδξ Γζμίηδζδξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαεχξ ηαζ υηζ δ Δηαζνεία δζαεέηεζ ζφζηδια εζςηενζημφ εθέβπμο, ημ μπμίμ είκαζ επανηέξ. Νζ εηεέζεζξ εθέβπμο ηςκ εκ θυβς δδιμζζεοιέκςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ηαζ μζ εηεέζεζξ εονδιάηςκ απυ ηδκ Δηηέθεζδ Ξνμζοιθςκδιέκςκ Γζαδζηαζζχκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ ηαζ ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ πενζθαιαάκμκηαζ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ ιε ηδ ιμνθή ηαζ ζημ πθαίζζμ ζημ μπμίμ πενζθαιαάκμκηαζ, ιε ηδ ζφιθςκδ βκχιδ ηδξ Δηαζνείαξ, ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ηδξ εκ θυβς εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ ηαζ έπμοκ ςξ αημθμφεςξ ηαζ ανίζημκηαζ ζηδκ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. ζπεηζηά εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Έθζεζε Διέγρνπ Νξθσηνύ Διεγθηή Ινγηζηή ησλ Νηθνλνκηθώλ Θαηαζηάζεσλ ηεο ρξήζεο 2008 νη νπνίεο έρνπλ ζπληαρζεί από ηελ Δηαηξεία κε βάζε ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. θαη ζπλνδεύνληαη από ηηο ζπγθξηηηθέο Νηθνλνκηθέο Θαηαζηάζεηο ηεο ρξήζεο Αζήλα, 27 Ηαλνπαξίνπ 2009 «Δθέβλαιε ηζξ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» (εθελήξ δ «Δηαζνεία»), πμο απμηεθμφκηαζ απυ ημκ ζζμθμβζζιυ ηδξ 31δξ Γεηειανίμο 2008, ηαζ ηζξ ηαηαζηάζεζξ απμηεθεζιάηςκ, ιεηααμθχκ ζδίςκ ηεθαθαίςκ ηαζ ηαιεζαηχκ νμχκ ηδξ πνήζδξ πμο έθδλε ηδκ διενμιδκία αοηή ηαεχξ ηαζ πενίθδρδ ηςκ ζδιακηζηχκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ θμζπέξ επελδβδιαηζηέξ ζδιεζχζεζξ. Δπζύλε Γηνίθεζεο γηα ηηο Νηθνλνκηθέο Θαηαζηάζεηο Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ, υπςξ αοηά έπμοκ οζμεεηδεεί απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ ζπεδζαζιυ, εθανιμβή ηαζ δζαηήνδζδ ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, απαθθαβιέκςκ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα, πμο μθείθεηαζ ζε απάηδ ή θάεμξ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ επίζδξ ηδκ επζθμβή ηαζ εθανιμβή ηαηάθθδθςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ ηδκ δζεκένβεζα θμβζζηζηχκ εηηζιήζεςκ πμο είκαζ θμβζηέξ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ. Δπζύλε Διεγθηή Γζηή ιαξ εοεφκδ είκαζ δ έηθναζδ βκχιδξ επί αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ, ιε αάζδ ημκ έθεβπυ ιαξ. Γζεκενβήζαιε ημκ έθεβπμ ζφιθςκα ιε ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα, πμο είκαζ εκανιμκζζιέκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα. Ρα Ξνυηοπα αοηά απαζημφκ ηδ ζοιιυνθςζή ιαξ ιε ημοξ ηακυκεξ δεμκημθμβίαξ ηαζ ημ ζπεδζαζιυ ηαζ δζεκένβεζα ημο εθέβπμο ιαξ ιε ζημπυ ηδκ εφθμβδ δζαζθάθζζδ υηζ μζ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ είκαζ απαθθαβιέκεξ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ ηδ δζεκένβεζα δζαδζηαζζχκ βζα ηδ ζοβηέκηνςζδ εθεβηηζηχκ ηεηιδνίςκ, ζπεηζηά ιε ηα πμζά ηαζ ηζξ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ. Νζ δζαδζηαζίεξ επζθέβμκηαζ ηαηά ηδκ ηνίζδ ημο εθεβηηή ηαζ πενζθαιαάκμοκ ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο μοζζχδμοξ ακαηνίαεζαξ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, θυβς απάηδξ ή θάεμοξ. Γζα ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο αοημφ, μ εθεβηηήξ θαιαάκεζ οπυρδ ημ ζφζηδια εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, ιε ζημπυ ημ ζπεδζαζιυ εθεβηηζηχκ δζαδζηαζζχκ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ ηαζ υπζ βζα ηδκ έηθναζδ βκχιδξ επί ηδξ απμηεθεζιαηζηυηδηαξ ημο ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ηδξ εηαζνείαξ. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ επίζδξ ηδκ αλζμθυβδζδ ηδξ ηαηαθθδθυηδηαξ ηςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ πμο εθανιυζεδηακ ηαζ ημο εφθμβμο ηςκ εηηζιήζεςκ πμο έβζκακ απυ ηδ Γζμίηδζδ, ηαεχξ ηαζ αλζμθυβδζδ ηδξ ζοκμθζηήξ πανμοζίαζδξ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ. 65

66 Ξζζηεφμοιε υηζ ηα εθεβηηζηά ηεηιήνζα πμο έπμοιε ζοβηεκηνχζεζ είκαζ επανηή ηαζ ηαηάθθδθα βζα ηδ εειεθίςζδ ηδξ βκχιδξ ιαξ. Γλώκε Θαηά ηδ βκχιδ ιαξ, μζ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ πανμοζζάγμοκ εφθμβα απυ ηάεε μοζζχδδ άπμρδ ηδκ μζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Γεηειανίμο 2008, ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ επίδμζδ ηαζ ηζξ Ραιεζαηέξ ηδξ Ομέξ βζα δ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ διενμιδκία αοηή ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ, υπςξ αοηά οζμεεηήεδηακ απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ». Έθζεζε Δπξεκάησλ απν ηελ Δθηέιεζε Ξξνζπκθσλεκέλσλ Γηαδηθαζηώλ επί ηεο Θαηάζηαζεο Δπελδύζεσλ ηεο Αζήλα, 27 Ηαλνπαξίνπ 2009 «Πφιθςκα ιε ηδκ εκημθή πμο θάααιε απυ ημ δζμζηδηζηυ ζοιαμφθζμ ηδξ εηαζνείαξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» (δ Δηαζνεία) δζεκενβήζαιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ζημ πθαίζζμ ηδξ απυθαζδξ 8/259/ ημο Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ηζξ δζαηάλεζξ ημο άνενμο 25 ημο Λ. 2778/1999, ζπεηζηά ιε ηδκ ακςηένς Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Γεηειανίμο Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ ηαηάνηζζδξ ηδξ πνμακαθενυιεκδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ. Ακαθάααιε αοηή ηδκ ενβαζία ζφιθςκα ιε ημ Γζεεκέξ Ξνυηοπμ Ποκαθχκ πδνεζζχκ 4400, ημ μπμίμ ζζπφεζ ζε «Ακαεέζεζξ Δηηέθεζδξ Ξνμζοιθςκδιέκςκ Ποκαθχκ ιε Σνδιαημμζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ». Δοεφκδ ιαξ είκαζ εηηεθέζμοιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ηαζ κα ζαξ βκςζημπμζήζμοιε ηα εονφιαηα ιαξ. Γζαδζηαζίεξ: Δλεηάζαιε ηδκ πθδνυηδηα ηδξ ακςηένς Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ζφιθςκα ιε ηα υζα μνίγμκηαζ απυ ημ άνενμ 25 ημο Λ. 2778/1992, υπςξ ζζπφεζ ηαζ απυ ηδκ απυθαζδ 8/259/ ημο Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ. 1. Δλεηάζαιε ηδκ ζοκέπεζα ηςκ πθδνμθμνζχκ πμο ειθακίγμκηαζ ζηζξ ζηήθεξ «Ξενζβναθή Νζημπέδμο & Θηζνίμο» ηαζ «Ρμπμεεζία & Γζεφεοκζδ» ηδξ ακςηένς Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ιε ηζξ ακηίζημζπεξ πθδνμθμνίεξ πμο παναηίεεκηαζ ζηδ ζπεηζηή έηεεζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκία 12 Ηακμοανίμο Ποβηνίκαιε ηα πμζά ηα μπμία ακαθένμκηαζ ζηδκ ζηήθδ «Αλία Απμηίιδζδξ» ιε ηδκ ακηίζημζπδ εφθμβδ αλία ηάεε αηζκήημο υπςξ πνμέηορε απμ ηδκ έηεεζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκία 12 Ηακμοανίμο Ποιθςκήζαιε ημ ζφκμθμ ηδξ Αλίαξ Απμηίιδζδξ ηδξ ακςηένς Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ιε ηα ζφκμθα ηςκ ημκδοθίςκ «Δπεκδφζεζξ ζε Αηίκδηα» ηαζ «Ηδζμπνδζζιμπμζμφιεκα Αηίκδηα» υπςξ αοηά ακαθένμκηαζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο Δπζαεααζχζαιε υηζ μζ Ποκμπηζηέξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ ακςηένς Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ έπμοκ ελαπεεί απυ ηζξ Δηήζζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο 2008, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. 5. Δπαθδεεφζαιε ηδκ μνευηδηα ηςκ ανζειδηζηχκ οπμθμβζζιχκ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ. Δονήιαηα 1. ημ πενζεπυιεκμ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ πενζθαιαάκεζ ηζξ ηαη έθάπζζημκ πθδνμθμνίεξ πμο πνμαθέπμκηαζ βζα ημκ ζημπυ αοηυ απυ ημ άνενμ 25 ημο Λ.2778/1999 υπςξ ζζπφεζ, ηαζ απυ ηδκ απυθαζδ 8/259/ ημο Γ.Π. ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ. 66

67 2. Νζ πθδνμθμνίεξ πμο ακαθένμκηαζ ζηζξ ζηήθεξ «Ξενζβναθή Νζημπέδμο & Θηζνίμο» ηαζ «Ρμπμεεζία & Γζεφεοκζδ» είκαζ ζοκεπείξ ιε ημ πενζεπυιεκμ ηδξ έηεεζδξ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκία 12 Ηακμοανίμο Ρα πμζά ηα μπμία ακαθένμκηαζ ζηδκ ζηήθδ «Αλία Απμηίιδζδξ» ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ζοιθςκμφκ ιε ηδκ ακηίζημζπδ εφθμβδ αλία ηάεε αηζκήημο υπςξ πνμέηορε απυ ηδκ έηεεζδ ημο Πχιαημξ Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ ιε διενμιδκίεξ 12 Ηακμοανίμο Ρμ ζφκμθμ ηδξ ζηήθδξ «Αλίαξ Απμηίιδζδξ» ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ζοιθςκεί ιε ημ άενμζζια ηςκ ημκδοθίςκ «Δπεκδφζεζξ ζε Αηίκδηα» ηαζ «Ηδζμπνδζζιμπμζμφιεκα Αηίκδηα» υπςξ αοηά ακαθένμκηαζ ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο Νζ Ποκμπηζηέξ Σνδιαημμζημκμιζηέξ Ξθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ έπμοκ μνεά ελαπεεί απυ ηδξ Δηήζζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ 31 Γεηειανίμο Νζ οπμθμβζζιμί πμο δζεκενβήεδηακ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ είκαζ μνεμί. Κε δεδμιέκμ υηζ δ δζεκενβδεείζα ενβαζία, δεκ απμηεθεί έθεβπμ ή επζζηυπδζδ, ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα ή ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Ακάεεζδξ Δνβαζζχκ Δπζζηυπδζδξ δεκ εηθνάγμοκ μπμζαδήπμηε άθθδ επζαεααίςζδ πένακ ηςκ υζςκ ακαθένμοιε ακςηένς. Ακ είπαιε δζεκενβήζεζ επζπνυζεεηεξ δζαδζηαζίεξ ή είπαιε εηηεθέζεζ έθεβπμ ή επζζηυπδζδ εκδεπμιέκςκ κα είπακ οπμπέζεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ ηαζ άθθα εέιαηα, πένακ ηςκ ακαθενυιεκςκ ζηδκ πνμδβμφιεκδ πανάβναθμ. Ζ πανμφζα έηεεζδ απεοεφκεηαζ απμηθεζζηζηά πνμξ ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηδξ Δηαζνείαξ, ζηα πθαίζζα ηδξ ηήνδζδξ ηςκ οπμπνεχζεχκ ηδξ πνμξ ζπεηζηυ κμιμεεηζηυ πθαίζζμ θεζημονβίαξ ηδξ ηαζ ημ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ ηδξ ηεθαθαζαβμνάξ. Υξ εη ημφημο, δ Έηεεζδ αοηή δεκ επζηνέπεηαζ κα πνδζζιμπμζδεεί βζα άθθμοξ ζημπμφξ αθμφ πενζμνίγεηαζ ιυκμ ζηα ζημζπεία πμο ακαθένμκηαζ παναπάκς ηαζ δεκ επεηηείκεηαζ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ πμο ζοκέηαλε δ εηαζνεία βζα ηδκ πνήζδ έςξ βζα ηζξ μπμίεξ εηδχζαιε λεπςνζζηή έηεεζδ Δθέβπμο ιε διενμιδκία 27 Ηακμοανίμο 2009».. Έθζεζε Διέγρνπ Νξθσηνύ Διεγθηή Ινγηζηή ησλ Νηθνλνκηθώλ Θαηαζηάζεσλ ηεο ρξήζεο 2007 νη νπνίεο έρνπλ ζπληαρζεί από ηελ Δηαηξεία κε βάζε ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. θαη ζπλνδεύνληαη από ηηο ζπγθξηηηθέο Νηθνλνκηθέο Θαηαζηάζεηο ησλ ρξήζεσλ Αζήλα, 05 Ηνπλίνπ 2008 «Δθέβλαιε ηζξ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ» (εθελήξ δ «Δηαζνεία»), πμο απμηεθμφκηαζ απυ ημοξ ζζμθμβζζιμφξ ηδξ 31δξ Γεηειανίμο 2007, 2006 ηαζ 2005, ηαζ ηζξ ηαηαζηάζεζξ απμηεθεζιάηςκ, ιεηααμθχκ ζδίςκ ηεθαθαίςκ ηαζ ηαιεζαηχκ νμχκ ηςκ πνήζεςκ πμο έθδλακ ηζξ διενμιδκίεξ αοηέξ ηαεχξ ηαζ πενίθδρδ ηςκ ζδιακηζηχκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ θμζπέξ επελδβδιαηζηέξ ζδιεζχζεζξ. Δπζύλε Γηνίθεζεο γηα ηηο Νηθνλνκηθέο Θαηαζηάζεηο Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ, υπςξ αοηά έπμοκ οζμεεηδεεί απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ ζπεδζαζιυ, εθανιμβή ηαζ δζαηήνδζδ ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, απαθθαβιέκςκ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα, πμο μθείθεηαζ ζε απάηδ ή θάεμξ. Ζ εοεφκδ αοηή πενζθαιαάκεζ επίζδξ ηδκ επζθμβή ηαζ εθανιμβή ηαηάθθδθςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ ηδκ δζεκένβεζα θμβζζηζηχκ εηηζιήζεςκ πμο είκαζ θμβζηέξ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ. Δπζύλε Διεγθηή Γζηή ιαξ εοεφκδ είκαζ δ έηθναζδ βκχιδξ επί αοηχκ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ, ιε αάζδ ημκ έθεβπυ ιαξ. Γζεκενβήζαιε ημκ έθεβπμ ζφιθςκα ιε ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα, πμο είκαζ 67

68 εκανιμκζζιέκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα. Ρα Ξνυηοπα αοηά απαζημφκ ηδ ζοιιυνθςζή ιαξ ιε ημοξ ηακυκεξ δεμκημθμβίαξ ηαζ ημ ζπεδζαζιυ ηαζ δζεκένβεζα ημο εθέβπμο ιαξ ιε ζημπυ ηδκ εφθμβδ δζαζθάθζζδ υηζ μζ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ είκαζ απαθθαβιέκεξ απυ μοζζχδδ ακαηνίαεζα. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ ηδ δζεκένβεζα δζαδζηαζζχκ βζα ηδ ζοβηέκηνςζδ εθεβηηζηχκ ηεηιδνίςκ, ζπεηζηά ιε ηα πμζά ηαζ ηζξ πθδνμθμνίεξ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ. Νζ δζαδζηαζίεξ επζθέβμκηαζ ηαηά ηδκ ηνίζδ ημο εθεβηηή ηαζ πενζθαιαάκμοκ ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο μοζζχδμοξ ακαηνίαεζαξ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, θυβς απάηδξ ή θάεμοξ. Γζα ηδκ εηηίιδζδ ημο ηζκδφκμο αοημφ, μ εθεβηηήξ θαιαάκεζ οπυρδ ημ ζφζηδια εζςηενζημφ εθέβπμο ζπεηζηά ιε ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ ηςκ μζημκμιζηχκ ηαηαζηάζεςκ, ιε ζημπυ ημ ζπεδζαζιυ εθεβηηζηχκ δζαδζηαζζχκ βζα ηζξ πενζζηάζεζξ ηαζ υπζ βζα ηδκ έηθναζδ βκχιδξ επί ηδξ απμηεθεζιαηζηυηδηαξ ημο ζοζηήιαημξ εζςηενζημφ εθέβπμο ηδξ εηαζνείαξ. Ν έθεβπμξ πενζθαιαάκεζ επίζδξ ηδκ αλζμθυβδζδ ηδξ ηαηαθθδθυηδηαξ ηςκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ πμο εθανιυζεδηακ ηαζ ημο εφθμβμο ηςκ εηηζιήζεςκ πμο έβζκακ απυ ηδ Γζμίηδζδ, ηαεχξ ηαζ αλζμθυβδζδ ηδξ ζοκμθζηήξ πανμοζίαζδξ ηςκ Νζημκμιζηχκ Θαηαζηάζεςκ. Ξζζηεφμοιε υηζ ηα εθεβηηζηά ηεηιήνζα πμο έπμοιε ζοβηεκηνχζεζ είκαζ επανηή ηαζ ηαηάθθδθα βζα ηδ εειεθίςζδ ηδξ βκχιδξ ιαξ. Γλώκε Θαηά ηδ βκχιδ ιαξ, μζ ζοκδιιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ πανμοζζάγμοκ εφθμβα απυ ηάεε μοζζχδδ άπμρδ ηδκ μζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Γεηειανίμο 2007, 2006 ηαζ 2005, ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ επίδμζδ ηαζ ηζξ Ραιεζαηέξ ηδξ Ομέξ βζα ηζξ πνήζεζξ πμο έθδλακ ηζξ διενμιδκίεξ αοηέξ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ, υπςξ αοηά οζμεεηήεδηακ απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ». Έθζεζε Δπηζθόπεζεο Δλδηάκεζεο Νηθνλνκηθήο Ξιεξνθόξεζεο Αζήλα, 01 Ηνπλίνπ 2009 «Δπζζημπήζαιε ηδκ ζοκδιιέκδ Θαηάζηαζδ Νζημκμιζηήξ Θέζδξ ηδξ Mig Real Estate Α.Δ.Δ.Α.Ξ. (δ Δηαζνεία) ηδξ 31δξ Κανηίμο 2009, ηζξ ζπεηζηέξ ηαηαζηάζεζξ ζοκμθζηχκ εζυδςκ πενζυδμο, ιεηααμθχκ ζδίςκ ηεθαθαίςκ ηαζ ηαιεζαηχκ νμχκ ηδξ ηνζιδκζαίαξ πενζυδμο πμο έθδλε αοηήκ ηδκ διενμιδκία, ηαεχξ ηαζ ηδκ πενίθδρδ ηςκ ζδιακηζηχκ θμβζζηζηχκ πμθζηζηχκ ηαζ ηζξ θμζπέξ επελδβδιαηζηέξ ζδιεζχζεζξ, πμο ζοκεέημοκ ηδκ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ. Ζ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηαζ εφθμβδ πανμοζίαζδ αοηήξ ηδξ εκδζάιεζδξ μζημκμιζηήξ πθδνμθυνδζδξ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Σνδιαημμζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ, υπςξ αοηά έπμοκ οζμεεηδεεί απυ ηδκ Δονςπασηή Έκςζδ ηαζ εθανιυγμκηαζ ζηδκ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ (Γζεεκέξ Ιμβζζηζηυ Ξνυηοπμ «ΓΙΞ» 34). Γζηή ιαξ εοεφκδ είκαζ δ έηθναζδ εκυξ ζοιπενάζιαημξ επί αοηήξ ηδξ εκδζάιεζδξ μζημκμιζηήξ πθδνμθυνδζδξ ιε αάζδ ηδκ επζζηυπδζή ιαξ. Δύξνο ηεο εξγαζίαο επηζθόπεζεο Γζεκενβήζαιε ηδκ επζζηυπδζή ιαξ ζφιθςκα ιε ημ Γζεεκέξ Ξνυηοπμ Δπζζηυπδζδξ 2410 «Δπζζηυπδζδ Δκδζάιεζδξ Νζημκμιζηήξ Ξθδνμθυνδζδξ πμο Γζεκενβείηαζ απυ ημκ Ακελάνηδημ Δθεβηηή ηδξ Νζημκμιζηήξ Κμκάδαξ», ζημ μπμίμ παναπέιπμοκ ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα. Ζ επζζηυπδζδ ηδξ εκδζάιεζδξ μζημκμιζηήξ πθδνμθυνδζδξ ζοκίζηαηαζ ζηδ δζεκένβεζα δζαδζηαζζχκ βζα ηδκ ακαγήηδζδ πθδνμθμνζχκ, ηονίςξ απυ άημια πμο είκαζ οπεφεοκα βζα μζημκμιζηά ηαζ θμβζζηζηά εέιαηα ηαζ ζηδκ εθανιμβή ηνζηζηήξ ακάθοζδξ ηαζ θμζπχκ δζαδζηαζζχκ επζζηυπδζδξ. Ρμ εφνμξ ιίαξ ενβαζίαξ επζζηυπδζδξ είκαζ μοζζςδχξ ιζηνυηενμ απυ έκακ έθεβπμ πμο δζεκενβείηαζ ζφιθςκα ιε ηα Δθθδκζηά Δθεβηηζηά Ξνυηοπα ηαζ επμιέκςξ, δεκ ιαξ δίδεζ ηδ δοκαηυηδηα κα απμηηήζμοιε ηδ δζαζθάθζζδ υηζ έπμοκ πενζέθεεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ υθα ηα ζδιακηζηά εέιαηα ηα μπμία εα είπακ επζζδιακεεί ζε έκακ έθεβπμ. Θαηά ζοκέπεζα, ιε ηδκ πανμφζα δεκ απμηεθεί έηεεζδ εθέβπμο. 68

69 Ππκπέξαζκα επηζθόπεζεο Κε αάζδ ηδ δζεκενβδεείζα επζζηυπδζδ, δεκ έπεζ πενζέθεεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ μηζδήπμηε πμο εα ιαξ μδδβμφζε ζημ ζοιπέναζια υηζ δ ζοκδιιέκδ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ δεκ έπεζ ηαηανηζζεεί, απυ ηάεε μοζζχδδ άπμρδ, ζφιθςκα ιε ημ ΓΙΞ 34.» Έθζεζε Δπξεκάησλ από ηελ Δθηέιεζε Ξξνζπκθσλεκέλσλ Γηαδηθαζηώλ επί ηεο Θαηάζηαζεο πνινγηζκνύ Δζσηεξηθήο Ινγηζηηθήο Αμίαο Κεηνρήο ηεο Αζήλα, 01 Ηνπλίνπ 2009 «Πφιθςκα ιε ηδκ εκημθή πμο θάααιε απυ ημ δζμζηδηζηυ ζοιαμφθζμ ηδξ εηαζνείαξ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΠΔ ΑΘΗΛΖΡΖ ΞΔΟΗΝΠΗΑ» (δ Δηαζνεία), δζεκενβήζαιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ζπεηζηά ιε ηδκ ακςηένς Θαηάζηαζδ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ 31 Κανηίμο Ζ δζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ ηδκ εοεφκδ ηαηάνηζζδξ ηδξ πνμακαθενυιεκδξ Θαηάζηαζδξ. Ακαθάααιε αοηήκ ηδκ ενβαζία ζφιθςκα ιε ημ Γζεεκέξ Ξνυηοπμ Ποκαθχκ πδνεζζχκ 4400, ημ μπμίμ ζζπφεζ ζε «Ακαεέζεζξ Δηηέθεζδξ Ξνμζοιθςκδιέκςκ Γζαδζηαζζχκ Ποκαθχκ ιε Σνδιαημμζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ». Δοεφκδ ιαξ είκαζ κα εηηεθέζμοιε ηζξ ηαηςηένς πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ ηαζ κα ζαξ βκςζημπμζήζμοιε ηα εονήιαηά ιαξ. Γζαδζηαζίεξ : 1. Δπζαεααζχζαιε υηζ ηα Ίδζα Θεθάθαζα ηαζ μ ανζειυξ ιεημπχκ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδκ ακςηένς Θαηάζηαζδ έπμοκ ελαπεεί απυ ηδ Ποκμπηζηή Δκδζάιεζδ Νζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ ηδξ ηνζιδκζαίαξ πενζυδμο πμο έθδλε ηδκ 31 Κανηίμο 2009, δ μπμία ζοκηάπεδηε ζφιθςκα ιε ηα Γ.Ξ.Σ.Ξ. 2. Δπαθδεεφζαιε ηδκ μνευηδηα ηςκ ανζειδηζηχκ οπμθμβζζιχκ ηδξ Θαηάζηαζδξ. Δονήιαηα: α) Ρα πμζά ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ηαζ ημο ανζειμφ ηςκ ιεημπχκ πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζηδ Θαηάζηαζδ έπμοκ μνεά ελαπεεί απυ ηδ Ποκμπηζηή Δκδζάιεζδ Νζημκμιζηή Ξθδνμθυνδζδ ηδξ ηνζιδκζαίαξ πενζυδμο πμο έθδλε ηδκ 31 Κανηίμο α) Νζ οπμθμβζζιμί πμο δζεκενβήεδηακ βζα ηδκ ηαηάνηζζδ ηδξ Θαηάζηαζδξ είκαζ μνεμί. Κε δεδμιέκμ υηζ δ δζεκενβδεείζα, ενβαζία, δεκ απμηεθεί έθεβπμ ή επζζηυπδζδ, ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Δθεβηηζηά Ξνυηοπα ή ηα Γζεεκή Ξνυηοπα Ακάεεζδξ Δνβαζζχκ Δπζζηυπδζδξ, δεκ εηθνάγμοιε μπμζαδήπμηε άθθδ επζαεααίςζδ πένακ ηςκ υζςκ ακαθένμοιε ακςηένς. Ακ είπαιε δζεκενβήζεζ επζπνυζεεηεξ δζαδζηαζίεξ ή είπαιε εηηεθέζεζ έθεβπμ ή επζζηυπδζδ εκδεπμιέκςξ κα είπακ οπμπέζεζ ζηδκ ακηίθδρή ιαξ ηαζ άθθα εέιαηα, πένακ ηςκ ακαθενμιέκςκ ζηδκ πνμδβμφιεκδ πανάβναθμ. Ζ πανμφζα έηεεζδ απεοεφκεηαζ απμηθεζζηζηά πνμξ ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηδξ Δηαζνείαξ. Υξ εη ημφημο, δ Έηεεζδ αοηή δεκ επζηνέπεηαζ κα πνδζζιμπμζδεεί βζα άθθμοξ ζημπμφξ, εηηυξ απυ ημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ, αθμφ πενζμνίγεηαζ ιυκμ ζηα ζημζπεία πμο ακαθένμκηαζ παναπάκς ηαζ δεκ επεηηείκεηαζ ζηδκ εκδζάιεζδ μζημκμιζηή πθδνμθυνδζδ πμο ζοκέηαλε δ εηαζνεία βζα ηδ πενίμδμ έςξ βζα ηζξ μπμίεξ εηδχζαιε λεπςνζζηή έηεεζδ επζζηυπδζδξ ιε διενμιδκία » Έγγξαθα ζηε Γηάζεζε ηνπ Θνηλνύ Θαηά ηδ δζάνηεζα ζζπφμξ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο, ηα αηυθμοεα έββναθα εα ανίζημκηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ ζηα βναθεία ηδξ Δηαζνείαξ, Ργςνηγ 4, Αεήκα, ηδθ.: : Ρμ Θαηαζηαηζηυ ηδξ Δηαζνείαξ. 69

70 Νζ εβηεηνζιέκεξ ηαηά ηδκ ζοκεδνίαζδ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πενζυδμο , μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ Γ.Ξ.Σ.Ξ., ζοκμδεφμκηαζ απυ ζοβηνζηζηέξ Δκδζάιεζεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πενζυδμο ηαζ έπμοκ επζζημπδεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιεξ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Νζ εβηεηνζιέκεξ ηαηά ηδκ Ραηηζηή Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2008, μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ Γ.Ξ.Σ.Ξ., ζοκμδεφμκηαζ απυ ζοβηνζηζηέξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON Α.Δ. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιεξ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Νζ εβηεηνζιέκεξ ηαηά ηδκ Ραηηζηή Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ 2007 μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ Δηαζνεία αάζεζ Γ.Ξ.Σ.Ξ., ζοκμδεφμκηαζ απυ ζοβηνζηζηέξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηςκ πνήζεςκ ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ A.E.», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιεξ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Ζ Έηεεζδ Δονδιάηςκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ , δ μπμία ζοκηάπεδηε αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ A.E.», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιδ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Ζ Έηεεζδ Δονδιάηςκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ πμθμβζζιμφ Δζςηενζηήξ Ιμβζζηζηήξ Αλίαξ Κεημπήξ ηδξ , δ μπμία ζοκηάπεδηε αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)», Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα, ηδθ Ζ Έηεεζδ Δονδιάηςκ επί ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ ηδξ , δ μπμία ζοκηάπεδηε αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Έηηαηημ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)», Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα, ηδθ Ζ εβηεηνζιέκδ ηαηά ηδκ ζοκεδνίαζδ ημο Γ.Π. ηδξ Δηαζνείαξ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ιε διενμιδκία , δ μπμία ζοκηάπεδηε ζφιθςκα ιε υζα μνίγμκηαζ ζημ Λ. 2778/1999, υπςξ ζζπφεζ, βζα ηδκ μπμία έπεζ εηδμεεί έηεεζδ αάζεζ πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ-ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ A.E.», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξανάθθδθα εα είκαζ δζαεέζζιδ ζημ πανάνηδια ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο ηαζ ζηδκ δθεηηνμκζηή δζεφεοκζδ Ρμ πναηηζηυ ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηδξ Δηαζνείαξ ηδξ , δ μπμία απμθάζζζε ηδκ πανμφζα Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο ηαζ ηδκ εζζαβςβή ηςκ Κεημπχκ ηδξ Δηδυηνζαξ ζηδκ ηαηδβμνία ηδξ Κεζαίαξ & Κζηνήξ Θεθαθαζμπμίδζδξ ηδξ Αβμνάξ Αλζχκ ημο Σ.Α. Νζ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηανείαξ ιε διενμιδκία εηηίιδζδ ηδκ ηαζ πμο δζεκενβήεδηακ απυ ημκ η. Σανάθαιπμ Σαναθαιπυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 11) ημο Π.Ν.Δ., Έζθζκ Αεήκα, ηδθ ηαζ ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ 70

71 πμο δζεκενβήεδηε απυ ημοξ η.η. Σανάθαιπμ Σαναθαιπυπμοθμ ηαζ Ηςάκκδ Αθελυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 18) ημο Π.Ν.Δ. Έζθζκ Αεήκα, ηδθ Νζ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ πμο δζεκενβήεδηακ απυ ημοξ η.η. Σανάθαιπμ Σαναθαιπυπμοθμ ηαζ Ηςάκκδ Αθελυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 18) ημο Π.Ν.Δ. Έζθζκ Αεήκα, ηδθ ηαζ αθμνμφκ ζημ αηίκδημ πμο απμηηήεδηε ιέζα ζημ Ά Ρνίιδκμ 2009 ηαζ ζημ αηίκδημ πμο απμηηήεδηε ιεηά ηδκ Νζ Δηεέζεζξ ημο Έηηαηημο Νζημκμιζημφ ηαζ Ιμβζζηζημφ Δθέβπμο βζα ηζξ πνήζεζξ πμο δζεκενβήεδηακ απυ ημκ η. Ηςάκκδ Ξέννμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)», Φςηίςκμξ Λέβνδ 3, Αεήκα ηδθ Ξανάθθδθα, εα είκαζ δζαεέζζιεξ ζηα βναθεία ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ηδξ πνμακαθενεείζαξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ. Ζ έηεεζδ Έηηαηημο Λμιζημφ Δθέβπμο ηδξ Γζηδβμνζηήξ Δηαζνείαξ «ΒΓΔΛΝΞΝΙΝΠ & ΠΛΔΟΓΑΡΔΠ», Ξθαηεία Φζθζηήξ Δηαζνείαξ 15, Αεήκα ηδθ Ξανάθθδθα, εα είκαζ δζαεέζζιδ ζηα βναθεία ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζδξ ηδξ πνμακαθενεείζαξ δζηδβμνζηήξ εηαζνείαξ Φνξνινγηθόο Έιεγρνο Ζ Δηαζνεία έπεζ εθεβπεεί θμνμθμβζηά ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ πμο έθδλε ηδκ ηα δε μζημκμιζηά ζημζπεία ηδξ ηνίεδηακ μνζζηζηά. Δζδζηυηενα ζδιεζχκεηαζ υηζ δ Δηαζνεία βζα ηδ πνήζδ 2007 ηαηημπμζήεδηε ιε θμνμθμβζηυ έθεβπμ επί υθςκ ηςκ θμνμθμβζηχκ ακηζηεζιέκςκ. Ν θμνμθμβζηυξ αοηυξ έθεβπμξ έηνζκε ηα ηδνδεέκηα αζαθία επανηή ηαζ αηνζαή ηαζ πνμζδζυνζζε ηα απμηεθέζιαηα ηδξ εθεβπυιεκδξ δζαπεζνζζηζηήξ πενζυδμο υπςξ αοηά πνμηφπημοκ απυ ηα ηδνδεέκηα αζαθία, ιε ηδκ πνμζεήηδ ζ αοηά θμβζζηζηχκ δζαθμνχκ. Απυ ημκ θμνμθμβζηυ έθεβπμ πνμέηορακ επζπθέμκ θυνμζ ηαζ πνμζαολήζεζξ ζοκμθζημφ πμζμφ ,57 έκακηζ ημο μπμίμο δ Δηαζνεία είπε ζπδιαηίζεζ, ηαηά ηδκ πνήζδ 2006, ζπεηζηή πνυαθερδ πμζμφ 8.000,00. Κε ηδ δζαθμνά πμζμφ 2.072,57 επζαανφκεδηακ ηα απμηεθέζιαηα ηδξ πνήζδξ Δπί ηςκ θμζπχκ θμνμθμβζηχκ ακηζηεζιέκςκ δεκ πνμέηορακ δζαθμνέξ. Ρα απμηεθέζιαηα ημο ακςηένς θμνμθμβζημφ εθέβπμο έπμοκ ηαηαζηεί μνζζηζηά. Γζα ηζξ πνήζεζξ , δ Δηαζνεία ηαηημπμζήεδηε θμνμθμβζηά ιε αάζδ ημ Λ. 3259/2004 (πενί πεναίςζδξ) εκχ βζα ηζξ πνήζεζξ δζελήπεδ ηαηηζηυξ έθεβπμξ θμνμθμβίαξ εζζμδήιαημξ ηαζ θμζπχκ θμνμθμβζηχκ ακηζηεζιέκςκ απυ ηδ Φ.Α.Δ.Δ. Αεδκχκ. Νζ δζαθμνέξ θμνμθμβζημφ εθέβπμο φρμοξ πμο πνμέηορακ απμ ημ θμνμθμβζηυ έθεβπμ ηςκ πνήζεςκ επζαάνοκακ ηδκ πνήζδ 2007 Ν θμνμθμβζηυξ αοηυξ έθεβπμξ έηνζκε ηα ηδνδεέκηα αζαθία επανηή ηαζ αηνζαή ηαζ πνμζδζυνζζε ηα απμηέθεζιαηα ηςκ εθεβπυιεκςκ δζαπεζνζζηζηχκ πενζυδςκ υπςξ αοηά πνμηφπημοκ απυ ηα ηδνδεεκηα αζαθία, ιε ηδκ πνμζεήηδ ζ αοηά θμβζζηζηχκ δζαθμνχκ. Νζ θυνμζ ηαζ μζ πνμζαολήζεζξ πμο πνμέηορακ βζα ηζξ πνήζεζξ ακαθφμκηαζ αημθμφεςξ: ΣΟΖΠΖ ΑΛΑΙΠΖ ΦΝΟΝΙΝΓΗΘΥΛ ΔΞΗΒΑΟΛΠΔΥΛ ΣΟΖΠΔΥΛ (ζε )* ΦΝΟΝΠ ΞΔΟΑΗΥΠΖΠ (Λ.3259/2004) , , , ,88 Κεξηθό Πύλνιν (Α) 346,95 ΡΑΘΡΗΘΝΠ ΦΝΟΝΙΝΓΗΘΝΠ ΔΙΔΓΣΝΠ ΦΝΟΝΠ ΔΗΠΝΓΖΚΑΡΝΠ ΞΟΝΠΑΜΖΠΔΗΠ ΞΟΝΘΑΡΑΒΝΙΖ ΦΝΟΝ ΔΗΠΝΓΖΚΑΡΝΠ ΠΛΝΙΝ 71

72 ΣΟΖΠΖ ΑΛΑΙΠΖ ΦΝΟΝΙΝΓΗΘΥΛ ΔΞΗΒΑΟΛΠΔΥΛ ΣΟΖΠΔΥΛ (ζε )* ΦΝΟΝΠ ΞΔΟΑΗΥΠΖΠ (Λ.3259/2004) , ,00 0, , , ,42 0, , , ,13 0, , ,55 496,63 547, ,18 Πύλνιν , ,18 547, ,83 Κείνλ έθπησζε 5% ιόγσ εθάπαμ θαηαβνιήο 1.808,65 Θαηαβιεζέλ πνζό (Β) ,18 Πύλνιν (Α+Β) ,13 Ρν θαηαβιεζέλ πνζό (Β) αλαιύεηαη σο εμήο: Δπζαάνοκζδ ελυδςκ ,18 Ξνμηαηααμθή θυνμο εζζμδήιαημξ 547,00 Πύλνιν θαηαβνιήο ,18 ΡΑΘΡΗΘΝΠ ΦΝΟΝΙΝΓΗΘΝΠ ΔΙΔΓΣΝΠ ΦΝΟΝΠ ΔΗΠΝΓΖΚΑΡΝΠ ΞΟΝΠΑΜΖΠΔΗΠ ΞΟΝΘΑΡΑΒΝΙΖ ΦΝΟΝ ΔΗΠΝΓΖΚΑΡΝΠ ΠΛΝΙΝ , , 00 0, ,57 Κείνλ πξόβιεςε δηαθνξώλ θνξνινγηθνύ ειέγρνπ Θαηαβιεζέλ πνζό 2.072,57 (*) Ροπυκ απμηθίζεζξ ζηα ζφκμθα απυ ημ άενμζζια ηςκ επζιένμοξ ιεβεεχκ μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ξδβή: Έηεεζδ Ακελάνηδημο Νζημκμιζημφ ηαζ Ιμβζζηζημφ Δθέβπμο ηςκ πνήζεςκ , δ μπμία έπεζ ζοκηαπεεί απυ ηδκ εθεβηηζηή εηαζνεία «ΠΛΔΟΓΑΕΝΚΔΛΝΗ ΝΟΘΥΡΝΗ ΙΝΓΗΠΡΔΠ Α.Δ.Ν.Δ. (Π.Ν.Ι. Α.Δ.)». Απυ ηδκ δ Δηαζνεία θμνμθμβείηαζ ζφιθςκα ιε ημ ηαεεζηχξ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ μ θυνμξ οπμθμβίγεηαζ εθανιυγμκηαξ ζοκηεθεζηή 10% επί ημο εηάζημηε επζημηίμο πανέιααζδξ ηδξ Δονςπασηήξ Θεκηνζηήξ Ρνάπεγαξ πνμζαολδιέκμο ηαηά ιία πμζμζηζαία ιμκάδα επί ημο ζοκυθμο ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα πθέμκ ηςκ δζαεεζίιςκ ηδξ Δηαζνείαξ. Γζα ηδ πνήζδ ημ ζπεηζηυ πμζυ οπμθμβίζηδηε ζε ηαζ επζαάνοκε ηα απμηεθέζιαηα ηδξ πνήζδξ Ζ Δηαζνεία είκαζ θμνμθμβζηά εκήιενδ έκακηζ ημο εθθδκζημφ Γδιμζίμο ηαζ αζθαθζζηζηά εκήιενδ έκακηζ ηςκ μζηείςκ αζθαθζζηζηχκ θμνέςκ ηαζ έπεζ εθεβπεεί θμνμθμβζηά ιέπνζ ηαζ ηδ πνήζδ 2007 βζα υθα ηα θμνμθμβζηά ακηζηείιεκα. πςξ ακαθένεηαζ παναπάκς, δ Δηαζνεία ηδκ άθθαλε θμνμθμβζηυ ηαεεζηχξ ιε ζοκέπεζα δ θμνμθμβζηήξ ηδξ οπμπνέςζδ κα ιδκ πνμηφπηεζ πθέμκ ιε αάζδ ηα ηένδδ ηδξ αθθά ιε αάζδ ηα ζημζπεία ημο εκενβδηζημφ ηδξ. Ποκεπχξ δ Δηαζνεία δεκ δζεκενβεί πθέμκ πνμαθέρεζξ δζαθμνχκ θμνμθμβζημφ εθέβπμο ηαζ δ δ Γζμίηδζδ ηδξ δεκ ακαιέκεζ κα πνμηφρμοκ ζδιακηζηέξ οπμπνεχζεζξ βζα ηδκ ακέθεβηηδ πνήζδ ημο 2008 θυβς ημο θμνμθμβζημφ ηαεεζηχημξ ηδξ Δηαζνείαξ. 3.3 ΞΙΖΟΝΦΝΟΗΔΠ ΓΗΑ ΡΖΛ ΔΘΓΝΡΟΗΑ ΔΡΑΗΟΔΗΑ Ηζηνξηθό θαη αλάπηπμε ηνπ Δθδόηε Ζ Δηαζνεία ζοζηάεδηε ημ 1999 ιε ηδκ επςκοιία «ΑΡΡΗΘΑ ΑΘΗΛΖΡΑ ΑΛΥΛΚΝΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΓΗΑΣΔΗΟΗΠΔΥΠ ΘΑΗ ΔΘΚΔΡΑΙΙΔΠΔΥΠ ΑΘΗΛΖΡΥΛ ΡΔΣΛΗΘΖ - ΘΑΡΑΠΘΔΑΠΡΗΘΖ - ΔΚΞΝΟΗΘΖ ΜΔΛΝΓΝΣΔΗΑΘΖ - ΡΝΟΗΠΡΗΘΖ ΑΓΟΝΡΗΘΖ ΙΑΡΝΚΗΘΖ» ηαζ ημκ δζαηνζηζηυ ηίηθμ «ATTIKA AKINHTA A.E.», δοκάιεζ ηδξ οπ ανζει / πνάλδξ ημο Ποιαμθαζμβνάθμο Αεδκχκ Γεςνβίμο Πηεθακάημο υπςξ αοηή δζμνεχεδηε ιε ηδκ οπ ανζει / πνάλδ ημο ςξ 72

73 άκς Ποιαμθαζμβνάθμο, εβηνίεδηε ιε ηδκ οπ ανζει / απυθαζδ ηδξ Λμιάνπμο Αεδκχκ ηαζ δδιμζζεφεδηε ζημ Φ.Δ.Θ. 8890/ (η. Α.Δ. & Δ.Ξ.Δ.). Πήιενα δ επςκοιία ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ», μ δζαηνζηζηυξ ηδξ ηίηθμξ «MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.» ηαζ δ έδνα ηδξ μ Γήιμξ Αεδκαίςκ. Ζ Δηαζνεία είκαζ εββεβναιιέκδ ζημ Κδηνχμ Ακςκφιςκ Δηαζνεζχκ (Κ.Α.Δ.) ημο πμονβείμο Ακάπηολδξ ιε ανζειυ 44270/01/Β/99/595 ηαζ δ δζάνηεζα ηδξ έπεζ μνζζηεί εηαηυ (100) έηδ. Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 3 ημο Θαηαζηαηζημφ ηδξ, υπςξ ηνμπμπμζήεδηε ιε ηδκ απυ απυθαζδ ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ, μ απμηθεζζηζηυξ ζημπυξ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ «δ απυηηδζδ ηαζ δζαπείνζζδ α) αηίκδηδξ πενζμοζίαξ, δζηαζςιάηςκ αβμνάξ αηζκήηςκ δζα πνμζοιθχκμο ηαζ ιεημπχκ ακςκφιςκ εηαζνεζχκ ηαηά ηδκ έκκμζα ηςκ πενζπηχζεςκ α-β ηδξ παναβνάθμο 2 ημο άνενμο 22 ημο Λ. 2778/1999 ηαζ (α) ιέζςκ πνδιαηαβμνάξ, ηαηά ηδκ έκκμζα ημο άνενμο 3 ημο Λ.3283/2004, υπςξ αοημί εηάζημηε ζζπφμοκ». Ζ Δηαζνεία επμπηεφεηαζ απυ ημ πμονβείμ Ακάπηολδξ ηαζ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ, δ μπμία έπεζ πμνδβήζεζ ηαζ ηδκ οπ ανζει. 6/458/ άδεζα θεζημονβίαξ ηδξ. Ζ εκ βέκεζ θεζημονβία ηδξ Δηαζνείαξ δζέπεηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ηςκ άνενςκ ημο Λ.2778/1999 «Αιμζααία Θεθάθαζα Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ Δηαζνείεξ Δπεκδφζεςκ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία ηαζ άθθεξ δζαηάλεζξ», υπςξ ηνμπμπμζήεδηε ηαζ ζοιπθδνχεδηε απυ ημ Λ.2992/2002 (εθελήξ μ «Λυιμξ»), ηαεχξ ηαζ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ημο Θ.Λ. 2190/1920. Ρμ εεζιζηυ πθαίζζμ θεζημονβίαξ ηδξ Δηαζνείαξ ζοιπθδνχκεηαζ απυ ηδ πνδιαηζζηδνζαηή κμιμεεζία δ μπμία εθανιυγεηαζ ζε υθεξ ηζξ εζζδβιέκεξ εηαζνείεξ ηαζ απυ νοειίζεζξ πμο έπμοκ εηδμεεί απυ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ημ πμονβείμ Νζημκμιίαξ ηαζ Νζημκμιζηχκ ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ιεηαλφ άθθςκ, δζαθυνςκ απμθάζεςκ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ημο πμονβείμο Νζημκμιίαξ ηαζ Νζημκμιζηχκ, υπςξ μζ οπ ανζει. 7/249/ , 7/259/ , 8/259/ ηαζ 13/350/ Απμθάζεζξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ, υπςξ ζζπφμοκ Πεκαληηθά γεγνλόηα ζηελ εμέιημε ηεο Δηαηξείαο Ζ ηφνζα δναζηδνζυηδηα ηδξ εηαζνείαξ «ATTIKA AKINHTA A.E.» ήηακ δ αβμνά ηαζ δ ιίζεςζδ αηζκήηςκ. Ν ηαηαζηαηζηυξ ζημπυξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ ίδνοζδ ηδξ ήηακ «δ δζεκένβεζα ηηδιαηζηχκ ζοκαθθαβχκ πάζδξ ενβαζίαξ, δδθαδή δ αβμνά μζηζζιχκ, αβνμηζηχκ εηηάζεςκ, ηηζνίςκ, δζαιενζζιάηςκ πνμξ δζαιυνθςζδ, πχθδζδ, ακμζημδυιδζδ, δζαπείνζζδ ηαζ εηιεηάθθεοζδ πάζδξ θφζδξ. Ρμ πεδίμ ενβαζίαξ ηδξ εηαζνείαξ ιπμνεί κα επεηηαεεί ηαζ ζε πμθθέξ άθθεξ δναζηδνζυηδηεξ, ζηδ ζοιιεημπή ζε δζαβςκζζιμφξ βζα ηδκ ακάθδρδ ηαζ εηηέθεζδ ζδζςηζηχκ ή δδιυζζςκ ένβςκ ηαζ ζε εηαζνείεξ επεκδφζεςκ ηαζ πανημθοθαηίμο, ζηδκ ειπμνία μζημδμιζηχκ οθζηχκ, ζηδκ επέκδοζδ πνδιαηζηχκ δζαεεζίιςκ ζε ηζκδηέξ αλίεξ, ζηδκ επέηηαζδ ζε ημονζζηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ, ζηδκ ηαθθζένβεζα ηαζ ειπμνία αβνμηζηχκ πνμσυκηςκ ηαζ εζδχκ δζαηνμθήξ αθθά ηαζ ζηδκ ημζκμπναλία ηαζ ζοκεηαζνζζιυ ιε μιμεζδείξ εηαζνείεξ». Ρμ 2001 δ «ATTIKA AKINHTA A.E.» είπε ζηδκ ηαημπή ηδξ αηίκδημ ζηδκ μδυ Βμοημονεζηίμο 21 ηαζ αηίκδημ ζηδκ μδυ Ξάκημο 33, ζηδκ Θαθθζεέα, ηα μπμία ηαζ ιίζεςκε. Ρμ 2002 επεηηάεδηε ζδιακηζηά απμηηχκηαξ ηνία (3) αηίκδηα, ζηδκ μδυ Θ. Βάνκαθδ 13 ηαζ Ι. Ξεκηέθδξ 13 ζημ Σαθάκδνζ ηαζ ζηδκ μδυ Κ. Αζίαξ ζημοξ Αιπεθυηδπμοξ. Ρμ 2003 δ «ATTIKA AKINHTA A.E.» ζοβπςκεφηδηε ιε ηδκ εηαζνεία «ΚΔΙΔΡΖΡΗΘΖ ΘΑΗ ΘΑΡΑΠΘΔΑΠΡΗΘΖ Α.Δ.», δ μπμία είπε ζηδκ ζδζμηηδζία ηδξ αηίκδημ ζηδκ μδυ Ργχνηγ 4 ζηδκ Αεήκα, ημ μπμίμ απυ ημκ Νηηχανζμ ημο 2006 απμηεθεί ηαζ ηδκ έδνα ηδξ Δηαζνείαξ. Ρδκ δ «ΑΡΡΗΘΑ ΑΘΗΛΖΡΑ Α.Δ.» είπε ζηδκ ζδζμηηδζία ηδξ επηά (7) αηίκδηα ζοκμθζηήξ αλίαξ πζθ., πενίπμο. 73

74 Κε ηδκ απυ απυθαζδ ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ, δ «ΑΡΡΗΘΑ ΑΘΗΛΖΡΑ Α.Δ.» ιεημκμιάζηδηε ζε «MIG REAL ESTATE Α.Δ.», πνμηεζιέκμο κα ζδιαημδμηήζεζ ηδκ είζμδμ ζημ ιεημπζηυ ηδξ ηεθάθαζμ ςξ ζηναηδβζημφ εηαίνμο ηδξ «MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ», δ μπμία πναβιαημπμζήεδηε ιε αφλδζδ ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ Δηαζνείαξ ιε έηδμζδ ημζκχκ μκμιαζηζηχκ ιεημπχκ μκμιαζηζηήξ αλίαξ 3,00 δ ηάεε ιζα ηαζ ηδκ δζάεεζή ημοξ ζηδ «MARFIN INVESTMENT GROUP A.E. ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ» έκακηζ πμζμφ 21,67 δ ηάεε ιζα. Κε ηδκ απυ απυθαζδ ηδξ Έηηαηηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ζηα πθαίζζα ζοιιυνθςζδξ ηδξ πνμξ ημ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ πμο δζέπεζ ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηνμπμπμζήεδηε πεναζηένς ημ ηαηαζηαηζηυ ηδξ μνίγμκηαξ ςξ απμηθεζζηζηυ ζημπυ ηδξ ηδκ απυηηδζδ ηαζ δζαπείνζζδ: α) αηίκδηδξ πενζμοζίαξ, δζηαζςιάηςκ αβμνάξ αηζκήηςκ δζα πνμζοιθχκμο ηαζ ιεημπχκ ακςκφιςκ εηαζνεζχκ ηαηά ηδκ έκκμζα ηςκ πενζπηχζεςκ α-β ηδξ παναβνάθμο 2 ημο άνενμο 22 ημο Λ.2778/1999 ηαζ α) ιέζςκ πνδιαηαβμνάξ ηαηά ηδκ έκκμζα ημο άνενμο 3 ημο Λ. 3283/2004, ςξ ακςηένς εηάζημηε ζζπφμοκ. Δπίζδξ ιε ηδκ ίδζα απυθαζδ ηνμπμπμζήεδηε ηαζ δ επςκοιία ηδξ χζηε κα ζοιπενζθδθεεί ζε αοηή δ κέα δναζηδνζυηδηα ηδξ ζφιθςκα ιε ημ Λυιμ. Θαηά ηδκ απυ ζοκεδνίαζδ ημο, ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ πνμπχνδζε ζηδκ πανμπή άδεζαξ βζα ιεηαηνμπή ηδξ «MIG REAL ESTATE Α.Δ.» ζε Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ιε ηδκ επςκοιία «MIG REAL ESTATE ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΔΞΔΛΓΠΔΥΛ ΑΘΗΛΖΡΖΠ ΞΔΟΗΝΠΗΑΠ». Ρδκ , ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ πενζεθάιαακε ηνζάκηα (30) επεκδοηζηά αηίκδηα ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ. (πενζβναθή ακά αηίκδημ ημο απμ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ παναηίεεηαζ ζηδκ εκυηδηα ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Ρδκ , δ Δηαζνεία εκίζποζε ημ πανημθοθάηζμ ηδξ ιε ηδκ πνμζεήηδ εκυξ (1) κέμο αηζκήημο, ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ 328,20 η.ι. έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ 735 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ ) (πενζβναθή ημο απμ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ παναηίεεηαζ ζηδκ εκυηδηα ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Κεηά ηδκ , δ Δηαζνεία πνμπχνδζε ζηδκ αβμνά εκυξ (1) κέμο αηζκήημο ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ 435,90 η.ι. έκακηζ ζοκμθζημφ ηυζημοξ 400 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ ) (πενζβναθή ηςκ πνυζθαηα απμηηδεέκηςκ αηζκήηςκ παναηίεεηαζ ζηδκ εκυηδηα ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). 3.4 ΔΞΗΠΘΝΞΖΠΖ ΡΖΠ ΔΞΗΣΔΗΟΖΚΑΡΗΘΖΠ ΓΟΑΠΡΖΟΗΝΡΖΡΑΠ Αληηθείκελν Γξαζηεξηόηεηαο Ζ Δηαζνεία δναζηδνζμπμζείηαζ ζηδ δζαπείνζζδ πανημθοθαηίμο αηίκδηδξ πενζμοζίαξ ηαζ ιέζςκ πνδιαηαβμνάξ, δεδμιέκμο υηζ δ ζοβηεηνζιέκδ δναζηδνζυηδηα απμηεθεί ημκ απμηθεζζηζηυ ζημπυ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ημ Λυιμ, ιδ επζηνεπυιεκδξ ηδξ άζηδζδξ, είηε ηαηά ηφνζμ θυβμ είηε δεοηενεουκηςξ, μπμζαζδήπμηε άθθδξ δναζηδνζυηδηαξ, ιε ελαίνεζδ ηδ δζεκένβεζα ηςκ ακαβηαίςκ ηαζ απαναίηδηςκ πνάλεςκ δζαπείνζζδξ ηδξ πενζμοζίαξ ηδξ, δ μπμία απμηεθεί ηιήια ημο πανημθοθαηίμο ηδξ. Πηδκ έκκμζα ημο πανημθοθαηίμο αηίκδηδξ πενζμοζίαξ οπάβμκηαζ ηα ηζκδηά ηαζ αηίκδηα πμο δ Δηαζνεία πνδζζιμπμζεί πνμξ ελοπδνέηδζδ ηςκ θεζημονβζηχκ ακαβηχκ ηδξ. Ζ Δηαζνεία εθανιυγεζ εκενβή δζαπείνζζδ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ, ήημζ ζημπεφεζ ζηδ δζεφνοκζδ ημο οθζζηάιεκμο πανημθοθαηίμο ιε κέεξ επεκδφζεζξ (πμο πναβιαημπμζεί ηονίςξ ζε αηίκδηδ πενζμοζία), ζηδκ εθαπζζημπμίδζδ ημο ζπεηζημφ ηυζημοξ ηαζ βεκζηυηενα, ζηδ ιεβζζημπμίδζδ ηδξ απυδμζήξ ημο. Πηδκ έκκμζα «δζαπείνζζδ πανημθοθαηίμο» πενζθαιαάκεηαζ ηυζμ δ δζαπείνζζδ ημο πανημθοθαηίμο επεκδφζεςκ (αηίκδηδ πενζμοζία ή ιέζα πνδιαηαβμνάξ) ηδξ Δηαζνείαξ ζε ζηναηδβζηυ επίπεδμ, υζμ ηαζ δ ηαεδιενζκή δζαπείνζζδ ηαζ παναημθμφεδζδ ηςκ εειάηςκ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηζξ επεκδφζεζξ ηδξ. 74

75 Ζ Δηαζνεία παναημθμοεεί ιε εκδζαθένμκ ημκ ηθάδμ ηδξ εηιεηάθθεοζδξ αηίκδηδξ πενζμοζίαξ απμζημπχκηαξ ζηδκ ακαβκχνζζδ ηαζ αλζμθυβδζδ ηςκ πνμμπηζηχκ ζοκενβαζίαξ ιε οπμρήθζμοξ ιεθθμκηζημφξ εκμζηζαζηέξ, αβμναζηέξ ή επεκδοηέξ ιε άλμκα ηδκ αλζυπζζηδ ηαζ επςθεθή επζπεζνδιαηζηή ζοκενβαζία. Πημκ παναηάης πίκαηα πανμοζζάγεηαζ δ ελέθζλδ ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ ηςκ πνήζεςκ ηαζ ηαηά ηδκ Δμέιημε ραξηνθπιαθίνπ Ανζειυξ αηζκήηςκ Ποκμθζηή Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα , , , ,2 (η.ι.) Ποκμθζηή Δηηζιδεείζα Αλία αάζεζ Π.Ν.Δ. (ζε πζθ.) Ξδβή: ζημζπεία επλενβαζιέκα απμ ηδκ Δηαζνεία. Θαηά ηδ πνήζδ 2008, ημ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ δζεονφκεδηε ιε ηδκ πνμζεήηδ είημζζ (20) κέςκ αηζκήηςκ ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,66 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ., ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. Γοκάιεζ ημο απυ 15885/ ζοιαμθαίμο, δ Δηαζνεία ιεηααίααζε ημ αβνμηειάπζμ ηδξ Θοθθήκδξ ζηδκ εηαζνεία «TERRA STABILE A.E.» πνμξ 300 πζθ., πμζυ πμο ηαηααθήεδηε ζηδκ Δηαζνεία ηδκ Ποκεπχξ, ηδκ ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ απμηεθείημ απυ ηνζάκηα (30) αηίκδηα, ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,00 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ. Ρμ 47,20% ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ηδκ πνμένπεηαζ απυ πχνμοξ βναθείςκ, ημ 45,59% απυ ηναπεγζηά ηαηαζηήιαηα ηαζ ημ 7,21% απυ ειπμνζημφξ πχνμοξ (ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ δχιαηςκ ηςκ αηζκήηςκ ζημ Κανμφζζ ηαζ ζημ Αζβάθες). Ρμ ζφκμθμ ηςκ αηζκήηςκ ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ανίζηεηαζ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ηα πενζζζυηενα ελ αοηχκ ζηδκ Αηηζηή. Ρδκ , ημ 69,58% ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ηδξ Δηαζνείαξ πνμήθεε απυ ηέζζενζξ (4) ιζζεςηέξ: ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.» (29,19%), ηδκ «MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ.» (20,46%), ηδκ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ Α.Δ.» (11,24%) ηαζ ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» (8,69%). Ρδκ , δ Δηαζνεία εκίζποζε ημ πανημθοθάηζμ ηδξ ιε ηδκ πνμζεήηδ εκυξ (1) κέμο αηζκήημο ζημκ Γήιμ Βυθμο ημο Λ. Καβκδζίαξ, ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ 328,20 η.ι. έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ 735 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ ). Ποκεπχξ, ηδκ ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ απμηεθείημ απυ ηνζάκηα έκα (31) αηίκδηα, ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,20 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ. Ρμ ζφκμθμ ηςκ αηζκήηςκ ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ανίζηεηαζ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ηα πενζζζυηενα ελ αοηχκ ζηδκ Αηηζηή. Ρδκ δ Δηαζνεία πνμπχνδζε ζηδκ αβμνά εκυξ (1) αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θει. Πμθμφθδ 16, πενζμπή Ληεπχ, Γήιμξ Θεζζαθμκίηδξ, απμηεθμφιεκμ απυ ζζυβεζμ ηαηάζηδια επζθάκεζαξ 220,40 η.ι. ιε οπυβεζμ πχνμ επζθάκεζαξ 215,50 η.ι., έκακηζ ζοκμθζημφ ηζιήιαημξ 400 πζθ. (πθέμκ έλμδα πμζμφ ). Ποκεπχξ ημ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ διενμιδκία ζφκηαλδξ ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο απμηεθείηαζ απυ ηνζακηα δφμ (32) αηίκδηα, ζοκμθζηήξ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ. ηαζ ζοκμθζηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,1 η.ι. 75

76 3.4.2 Δπελδπηηθνί Πηόρνη θαη Ξνιηηηθή Ζ Δηαζνεία απεοεφκεηαζ ηονίςξ ζε ιεζμ-ιαηνμπνυεεζιμοξ επεκδοηέξ ζηδ πνδιαηζζηδνζαηή αβμνά, μζ μπμίμζ επζδζχημοκ ηεθαθαζαηή απυδμζδ, πςνίξ ηδκ ακάθδρδ οπεναμθζημφ νίζημο. Ζ Δηαζνεία ακαιέκεζ υηζ εα πεηφπεζ ημ ζηυπμ αοηυ ιέζς ιίαξ ζοκμθζηήξ ζηναηδβζηήξ, πμο επζηεκηνχκεηαζ ζηδκ αβμνά αηζκήηςκ ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ πνμαμθήξ ηονίςξ ζε ιεβάθεξ αζηζηέξ πενζμπέξ ηδξ Δθθάδαξ. Ζ Δηαζνεία εκδέπεηαζ κα απμηηήζεζ δζηαζχιαηα επί αηζκήηςκ απυ ημζκμφ ιε άθθα κμιζηά πνυζςπα ή ειιέζςξ, ζοιιεηέπμκηαξ ζε Δηαζνείεξ Δζδζημφ Πημπμφ, ιε ηδκ επζθφθαλδ ηςκ υπμζςκ πενζμνζζιχκ επζαάθθμκηαζ απυ ημ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ πμο δζέπεζ ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Δπίζδξ, δ Δηαζνεία πνμηίεεηαζ κα ελεηάζεζ ηδκ πνήζδ δακεζζιμφ, ακάθμβα ιε ηζξ ζοκεήηεξ πμο εα επζηναημφκ ζηδκ αβμνά ηδκ δεδμιέκδ πνμκζηή ζηζβιή, ζφιθςκα ιε ημ ηαεεζηχξ ηάεε πχναξ ηαζ εθυζμκ πνμηφπημοκ θμνμθμβζηά μθέθδ. Ξνςηανπζηυξ ζηυπμξ ηδξ Δηαζνείαξ ςξ πνμξ ηδκ εηιίζεςζδ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ είκαζ δ δζαζθάθζζδ εηήζζςκ αολήζεςκ ζε πμζμζηυ ίζμ ή ιεβαθφηενμ απυ ημ Γείηηδ Ρζιχκ Θαηακαθςηή. Ραοηυπνμκα, ζηναηδβζηυξ ζηυπμξ ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ δ δζενεφκδζδ επεκδφζεςκ ζε επζθεβιέκεξ πχνεξ ηδξ Δ.Δ., εθυζμκ ημ επζηνέπμοκ μζ ζοκεήηεξ ηυζμ ηδξ ηεθαθαζαβμνάξ υζμ ηαζ ηδξ αβμνάξ αηζκήηςκ, ιε ζημπυ ηδκ αβμνά ορδθήξ πνμαμθήξ ηαζ αλίαξ αηζκήηςκ ηαζ ηδκ εηιίζεςζδ αοηχκ ζε εθηοζηζηέξ απμδυζεζξ ηαζ ζε θενέββομοξ ιζζεςηέξ. Ζ Δηαζνεία εκδέπεηαζ, ηαηά ηαζνμφξ, κα οθμπμζεί πνμβνάιιαηα ακάπηολδξ ή επέηηαζδξ αηζκήηςκ ηαζ, ακάθμβα ιε ηζξ ζοκεήηεξ ηδξ αβμνάξ, κα μθμηθδνχζεζ ηδκ ηαηαζηεοή κέςκ αηζκήηςκ υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ νοειζζηζηυ πθαίζζμ πμο δζέπεζ ηζξ εθθδκζηέξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Πηναηδβζηή ηδξ Δηαζνείαξ ακαθμνζηά ιε ημκ επζιενζζιυ ημο ηζκδφκμο ημο πανημθοθαηίμο απμηεθεί μ βεςβναθζηυξ ηαηαιενζζιυξ ημο επεκδοηζημφ πανημθοθαηίμο, ιε ειπμνζηά αηίκδηα ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ πνμαμθήξ. Ζ Δηαζνεία ελεηάγεζ δζάθμνμοξ πανάβμκηεξ ηαηά ηδκ αλζμθυβδζδ πζεακχκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ εκδεζηηζηά ηςκ αημθμφεςκ: ηνέπμοζεξ ηαζ πζεακέξ ειπμνζηέξ ή αζμιδπακζηέξ πνήζεζξ ημο αηζκήημο, ηυζημξ ηηήζδξ, ζοιπενζθαιαακμιέκμο ηοπυκ ηυζημοξ πμο ζοκδέεηαζ ιε ηδ πνδιαημδυηδζδ ηαζ ηοπυκ ηυζημξ ακαδζαιυνθςζδξ ηαζ ανπζηή ηαιεζαηή νμή ζε ζπέζδ ιε ηδκ ζημπεουιεκδ απυδμζδ, δοκαηυηδηα κα αολδεεί δ αλία ημο αηζκήημο ηαζ απυδμζδ επί ηςκ επεκδφζεςκ, βεςβναθζηή πενζμπή, ιε πνμηίιδζδ πνμξ ηζξ αζηζηέξ πενζμπέξ ορδθμφ πνμθίθ, ηαζ ημ δδιμβναθζηυ πνμθίθ, ααειυξ ηζκδφκμο ηδξ ζοβηεηνζιέκδξ επέκδοζδξ ζε αηίκδημ, ημπμεεζία εκηυξ ειπμνζηήξ πενζμπήξ ή εββφηδηα ζε πενζμπέξ πμο ακαπηφζζμκηαζ ηαπφηαηα, ιέβεεμξ αηζκήημο ηαζ ζφκεεζδ ιζζεςηχκ, αλζμπζζηία ιζζεςηχκ, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ θενεββουηδηαξ, ιε πνμηίιδζδ πνμξ ημοξ δδιυζζμοξ μνβακζζιμφξ ηαζ ηζξ πμθοεεκζηέξ εηαζνείεξ πμζηίθςκ ηθάδςκ υπςξ πνδιαημμζημκμιζηέξ οπδνεζίεξ, ειπυνζμ, πθδνμθμνζηή, καοηζθία ηαζ logistics, ηαηάζηαζδ, πμζυηδηα ζπεδζαζιμφ, εβηαηαζηάζεζξ, ηαηαζηεοή ηαζ άθθα θοζζηά παναηηδνζζηζηά, ιε πνμηίιδζδ πνμξ ορδθήξ πμζυηδηαξ ηηίνζα πνυζθαηδξ ηαηαζηεοήξ ή ακαηαζκζζιέκα, ηνέπμοζεξ ηαζ ακαιεκυιεκεξ μζημκμιζηέξ ζοκεήηεξ ηςκ ημπζηχκ ηαζ πενζθενεζαηχκ αβμνχκ αηζκήηςκ, δ πανμοζία ή δ εββφηδηα ζε πζεακά πενζααθθμκηζηά πνμαθήιαηα, ηνέπμκηα ηαζ ζζημνζηά πμζμζηά πθδνυηδηαξ, ιε πνμηίιδζδ ζηα αηίκδηα ιε οθζζηάιεκμοξ ιζζεςηέξ ή ιεθθμκηζημφξ ιζζεςηέξ πμο έπμοκ ήδδ εκημπζζηεί, 76

77 δ εκαπμιέκμοζα δζάνηεζα ιίζεςζδξ ηςκ οθζζηαιέκςκ ιζζεχζεςκ, ιε πνμηίιδζδ ζηζξ ιζζεχζεζξ ιε ιεβάθδ εκαπμιέκμοζα δζάνηεζα, άθθα παναηηδνζζηζηά οθζζηαιέκςκ ιζζεςηχκ, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ ακηαβςκζζηζηυηδηαξ ηςκ υνςκ ιίζεςζδξ ηαζ ακαιεκυιεκδ ιεθθμκηζηή ακηζιεηχπζζδ δοκάιεζ ηςκ εθανιμζηέςκ θμνμθμβζηχκ κυιςκ ηαζ ηακμκζζιχκ. Κε ηδκ απυ ζοκεδνίαζή ημο, ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηδξ Δηαζνείαξ ζφζηδζε Δπεκδοηζηή Δπζηνμπή ιε ηζξ αηυθμοεεξ ανιμδζυηδηεξ: Γκςιμδυηδζδ επί ημο ηνυπμο δζαπείνζζδξ ηςκ δζαεεζίιςκ ηδξ Δηαζνείαξ πμο πνμηφπημοκ απυ έζμδα απυ ιζζεχιαηα, Γκςιμδυηδζδ επί ηδξ νεοζημπμίδζδξ επεκδφζεςκ ιε αάζδ ηζξ πνμζδμηχιεκεξ απμδυζεζξ ηάεε επέκδοζδξ ηαζ Γκςιμδυηδζδ επί ηςκ αβμνχκ ηαζ ηςκ πςθήζεςκ αηζκήηςκ. Ζ Δπεκδοηζηή Δπζηνμπή απμηεθείηαζ απυ ηα αηυθμοεα πέκηε (5) ιέθδ: η.η. Ζθία Βμθμκάζδ, Ξνυεδνμ Γ.Π., Δοεφιζμ Κπμοθμφηα, Ακηζπνυεδνμ Γ.Π., Ηςάκκδ Αναβζχνβδ, Γζεοεφκμκηα Πφιαμοθμ, Θονζάημ Κάβεζνα, Κδ Δηηεθεζηζηυ Κέθμξ Γ.Π. ηαζ Βεκεηζζάκμ Θάηηααα, ααζζηυ Κέημπμ ηδξ Δηαζνείαξ Δπηρεηξεκαηηθή Πηξαηεγηθή Ζ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα αημθμοεήζεζ ιία ζηναηδβζηή ιε ζηυπμ ηδ ιαηνμπνυεεζιδ αφλδζδ ηςκ εζυδςκ ηδξ, ηδκ αεθηίςζδ ηςκ απμηεθεζιάηςκ ηδξ ηαζ ηδ δδιζμονβία οπεναλίαξ βζα ημοξ Κεηυπμοξ ηδξ. Νζ ααζζηέξ πανάιεηνμζ αοηήξ ηδξ ζηναηδβζηήξ είκαζ: Δλεξγή Γηαρείξηζε ηνπ θηζηακέλνπ Σαξηνθπιαθίνπ Αθίλεηεο Ξεξηνπζίαο Ζ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα ιεβζζημπμζήζεζ ηδκ ηενδμθμνία ημο πανημθοθαηίμο ηςκ αηζκήηςκ ηδξ εκζζπφμκηαξ ηδκ αάζδ ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ ηαζ αεθηζζημπμζχκηαξ ημ πανημθοθάηζυ ηδξ ηαζ ηδκ ηεθαθαζαηή ηδξ δζάνενςζδ. Ζ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα ζοκεπίζεζ κα εκζζπφεζ ηζξ ιαηνμπνυεεζιεξ ζπέζεζξ ιε ημοξ ιζζεςηέξ ηδξ, πνμηεζιέκμο (i) κα επζηφπεζ ζοκεπείξ ακακεχζεζξ ηςκ ιζζεχζεςκ ζηα επίπεδα ηδξ αβμνάξ, (ii) κα ιεζχζεζ ημοξ αιίζεςημοξ πχνμοξ ηαζ ηα έλμδα ηδξ εη κέμο ιίζεςζδξ, (iii) κα αλζμπμζήζεζ ηοπυκ ιεθθμκηζηέξ απαζηήζεζξ επέηηαζδξ ηςκ οθζζηαιέκςκ ιζζεςηχκ ηδξ ηαζ (iv) κα ζοκεπίζεζ κα πνμζανιυγεζ ηζξ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ζηζξ ζοβηεηνζιέκεξ ακάβηεξ ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ (βζα πανάδεζβια, μνζζιέκεξ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ κα έπμοκ ηέημζμοξ υνμοξ χζηε κα επζηνέπεηαζ ζημ ιζζεςηή κα ακαθάαεζ ηζξ ενβαζίεξ ακαηαίκζζδξ ζφιθςκα ιε ηζξ επζπεζνδιαηζηέξ ημο ακάβηεξ). Δπζπνυζεεηα, δ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα ακαπηφλεζ ημ πανημθοθάηζυ ηδξ ηαζ κα πςθήζεζ μνζζιέκα αηίκδηα, υηακ ακαηφρμοκ εοηαζνίεξ ζηδκ αβμνά πμο κα ζοκάδμοκ ιε ημοξ επεκδοηζημφξ ηδξ ζηυπμοξ ηαζ ηδκ επεκδοηζηή ηδξ πμθζηζηή, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ πμθζηζηήξ ηδξ βζα ηδκ εη κέμο επέκδοζδ ημο ηεθαθαίμο ηδξ ζε αηίκδηα ιε εκ δοκάιεζ ιεβαθφηενεξ επεκδοηζηέξ απμδυζεζξ. Δπηδίσμε Δπηιεθηηθώλ Απνθηήζεσλ Δκπνξηθώλ Αθηλήησλ ζηελ Διιάδα Ζ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα επεηηείκεζ ημ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ ηονίςξ ιέζς επζθεηηζηχκ αβμνχκ αάζεζ μνζζιέκςκ ή υθςκ ηςκ ηαηςηένς ηνζηδνίςκ: (i) ορδθήξ πμζυηδηαξ ηηίνζα ιε ζφβπνμκεξ οπμδμιέξ πμο ανίζημκηαζ ζε αζηζηέξ πενζμπέξ ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ πνμαμθήξ ή ζε πενζμπέξ πμο πζζηεφεζ υηζ έπμοκ ηδ δοκαηυηδηα κα ηαηαζημφκ αζηζηέξ πενζμπέξ ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ, (ii) ηηίνζα ιε οθζζηάιεκμοξ ή ήδδ εκημπζζιέκμοξ ιζζεςηέξ, ηαζ (iii) αηίκδηα ιε εθηοζηζηυ πνμθίθ ηζκδφκμο ζε ζπέζδ ιε ηζξ απμδυζεζξ. Ζ Δηαζνεία εηηζιά υηζ μ πονήκαξ ηςκ ιεθθμκηζηχκ ηδξ απμηηήζεςκ εα ζοκίζηαηαζ ζε ηναπεγζηά ηαηαζηήιαηα, ζε πχνμοξ βναθείςκ, ειπμνζημφξ, απμεδηεοηζημφξ ηαζ αζμιδπακζημφξ πχνμοξ ζε ζδιεία ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ πνμαμθήξ ζηδκ Δθθάδα. 77

78 Ζ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα αλζμπμζήζεζ ηζξ πνυζθαηεξ ηνμπμπμζήζεζξ ημο ηακμκζζηζημφ πθαζζίμο πμο δζέπεζ ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., πμο πθέμκ ηδξ επζηνέπεζ ιεηαλφ άθθςκ, κα επεκδφζεζ ζε ιεημπέξ Δηαζνεζχκ Δζδζημφ Πημπμφ. Ζ Δηαζνεία εα δζαεέηεζ επζπθέμκ ιεβαθφηενδ εοεθζλία ζηδκ αβμνά αηζκήηςκ ζε πζμ πνχζιμ ζηάδζμ ηαηαζηεοήξ, απ υ,ηζ ζημ πανεθευκ, ελαθείθμκηαξ έκα ιεζμκέηηδια πμο οθίζηαημ βζα ηδκ Δηαζνεία ηαζ βεκζηά ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., ζε ζπέζδ ιε άθθμοξ πμο επεκδφμοκ ζε αηίκδηα. Δπζπθέμκ ηςκ πμθοάνζειςκ οπμπνεςηζηχκ αζθαθζζηζηχκ δζηθείδςκ πμο εζζήβαβε ημ κέμ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ, δ Δηαζνεία πνμηίεεηαζ κα αλζμπμζήζεζ ηδκ εοηαζνία αοηή ιε ζοκεηυ ηνυπμ, επεκδφμκηαξ ιυκμ εθ υζμκ οπάνπμοκ υθεξ μζ ζδιακηζηέξ άδεζεξ ηαζ οπυ ηδκ πνμτπυεεζδ υηζ είηε ζδιακηζηυ πμζμζηυ ημο αηζκήημο έπεζ εηιζζεςεεί είηε οπάνπμοκ ζζπονέξ εκδείλεζξ υηζ εα εηιζζεςεεί ζημ ζφκμθυ ημο ηαηά ημ πνυκμ ή ημκηά ζημ πνυκμ μθμηθήνςζήξ ημο. Ραθηηθή Δπηιεθηηθώλ Απνθηήζεσλ Αθηλήησλ ζε ρώξεο ηεο Δπξσπατθήο Έλσζεο Ζ επζπεζνδιαηζηή ζηναηδβζηή ηδξ Δηαζνείαξ ακαθμνζηά ιε επζθεηηζηέξ απμηηήζεζξ αηζκήηςκ ζε πχνεξ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ έπεζ ζπεδζαζηεί ζφιθςκα ιε ηα επεκδοηζηά ηνζηήνζα πμο επζζδιαίκμκηαζ ακςηένς ηαζ ημ ζπεηζηυ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ. Ζ Δηαζνεία πνμαθέπεζ υηζ εθ υζμκ ζημ ιέθθμκ πνμαεί ζε ελαβμνέξ δζεεκχξ, αοηέξ εα αθμνμφκ ζε ηναπεγζηά ηαηαζηήιαηα, πχνμοξ βναθείςκ, ειπμνζημφξ πχνμοξ ηαεχξ ηαζ απμεδηεοηζημφξ ηαζ αζμιδπακζημφξ πχνμοξ ζε ζδιεία ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ πνμαμθήξ ή ζε πενζμπέξ πμο πζζηεφεζ υηζ έπμοκ ηδ δοκαηυηδηα κα ελεθζπεμφκ ζε αζηζηέξ πενζμπέξ ορδθήξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ πνμαμθήξ. Ζ Δηαζνεία πζζηεφεζ υηζ μζ ελεζδζηεοιέκεξ βκχζεζξ ηδξ Γζμίηδζήξ ηδξ ηαζ μζ ζπέζεζξ ηδξ ιε ημκ ηθάδμ ηδξ δίκμοκ ζδιακηζηυ πθεμκέηηδια ζημκ εκημπζζιυ, ηδκ αλζμθυβδζδ ηαζ ηδκ επζδίςλδ εοηαζνζχκ δζεεκχξ ηαζ εοηαζνζχκ βζα ηδκ απυηηδζδ αηζκήηςκ αολδιέκδξ ειπμνζηυηδηαξ ηαζ ορδθμφ πνμθίθ ζε εοκμσηέξ ηζιέξ. Βειηηζηνπνίεζε ηεο Θεθαιαηαθήο Γνκήο κέζσ ηεο Απνηειεζκαηηθήο Σξήζεο Γαλεηζκνύ Ζ Δηαζνεία ζημπεφεζ κα αλζμπμζήζεζ ηζξ πνυζθαηεξ ηνμπμπμζήζεζξ ζημ ηακμκζζηζηυ πθαίζζμ πμο δζέπεζ ηζξ εθθδκζηέξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ πμο ηδξ επζηνέπμοκ, ιεηαλφ άθθςκ, κα δακεζζηεί ιέπνζ ημ 50% ηδξ αλίαξ ημο ζοκμθζημφ εκενβδηζημφ ηδξ βζα ηδκ απυηηδζδ ηαζ αλζμπμίδζδ ηςκ αηζκήηςκ ζηα μπμία έπμοκ επεκδοεεί ηα δζαεέζζια ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ή/ηαζ Δηαζνεζχκ Δζδζημφ Πημπμφ. Δπζπνυζεεηα, δοκάιεζ ηςκ πνυζθαηςκ ηνμπμπμζήζεςκ ζημ κμιζηυ πθαίζζμ έπεζ ηαηανβδεεί δ απαίηδζδ δζαηήνδζδξ ημοθάπζζημκ 10% ημο Δκενβδηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ οπυ ηδ ιμνθή ιεηνδηχκ, ηναπεγζηχκ ηαηαεέζεςκ ηαζ πζζηςηζηχκ ηίηθςκ ζζμδφκαιδξ νεοζηυηδηαξ. Ποκεπχξ, δ Δηαζνεία εα δζαεέηεζ ζημ ελήξ ιεβαθφηενδ εοεθζλία ακαθμνζηά ιε ηα ηεθάθαζα πμο ηδξ είκαζ δζαεέζζια βζα ηδκ πνδιαημδυηδζδ ηδξ επεκδοηζηήξ ηδξ πμθζηζηήξ, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ ζηακυηδηάξ ηδξ κα πνδζζιμπμζεί πενζζζυηενα ηαιεζαηά δζαεέζζια ηαζ ζημζπεία Δκενβδηζημφ ζζμδφκαιδξ νεοζηυηδηαξ Ηδηαίηεξεο Ππλζήθεο ηνπ Θιάδνπ Δηαηξεηώλ Δπελδύζεσλ Σαξηνθπιαθίνπ 3 Λνκνζεηηθέο ξπζκίζεηο ησλ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ζηελ Διιάδα Νζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. αδεζμδμημφκηαζ ηαζ επμπηεφμκηαζ απυ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ακαθμνζηά ιε ηζξ εηαζνζηέξ ημοξ οπμεέζεζξ, ηδκ ανιυδζα Λμιανπία ή ιεηά ηδκ εζζαβςβή ηςκ ιεημπχκ ημοξ ζημ Σνδιαηζζηήνζμ Αεδκχκ, ημ πμονβείμ Ακάπηολδξ. 3 Ρμ πενζεπυιεκμ ηδξ εκυηδηαξ πενζθαιαάκεηαζ ζηδκ Έηεεζδ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο. 78

79 Ρμκ Νηηχανζμ ημο 2007, δ Δηαζνεία οπέααθε αίηδζδ ζηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ επζδζχημκηαξ ηδ ιεηαηνμπή ηδξ ζε Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δοκάιεζ ημο Λ. 2778/1999 («Αιμζααία Θεθάθαζα Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ Δηαζνείεξ Δπεκδφζεςκ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία ηαζ Άθθεξ Γζαηάλεζξ»). Ζ αίηδζή ηδξ εβηνίεδηε απυ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ζηζξ 13 Γεηειανίμο Νζ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ δζέπμκηαζ ηονίςξ απυ ηζξ δζαηάλεζξ ηςκ άνενςκ 21 έςξ 31 ημο Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ) ηαζ ηζξ δζαηάλεζξ ημο 2190/1920. Δηηυξ απυ ηδκ εθθδκζηή πνδιαηζζηδνζαηή κμιμεεζία πμο εθανιυγεηαζ ζε υθεξ ηζξ εζζδβιέκεξ εηαζνείεξ, δ Δηαζνεία οπυηεζηαζ επίζδξ ζε δζάθμνεξ νοειζζηζηέξ δζαηάλεζξ, πμο έπμοκ εηδμεεί απυ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ημκ πμονβυ Δεκζηήξ Νζημκμιίαξ ηαζ Νζημκμιζηχκ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ απμθάζεςκ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ οπ ανζει. 7/249/ , 7/259/ , 8/249/ , 13/350/ ηαζ 8/259/ Πφιθςκα ιε δήθςζή ηδξ, δ Δηαζνεία ζοιιμνθχκεηαζ μοζζςδχξ ιε ηζξ δζαηάλεζξ ημο Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ). Ρα ηφνζα παναηηδνζζηζηά ημο ηακμκζζηζημφ αοημφ πθαζζίμο πενζβνάθμκηαζ ηαηςηένς: Γξαζηεξηόηεηα ησλ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Ζ δζαπείνζζδ ημο πανημθοθαηίμο ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμζημπεί ζηδκ ιεβζζημπμίδζδ ηδξ ζοκμθζηήξ αλίαξ ημο. Ζ αλία ηςκ επεκδφζεςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμηζιάηαζ ζημ ηέθμξ ηάεε πνήζδξ ηαζ δ ζπεηζηή Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ δδιμζζεφεηαζ ακά ελάιδκμ, ελαζνμοιέκδξ ηδξ πνχηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ πμο ιπμνεί κα έπεζ δζάνηεζα ιεβαθφηενδ ημο ελαιήκμο. Ζ εκ θυβς Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ πενζθαιαάκεζ πενζβναθή ηάεε αηζκήημο ηαεχξ ηαζ δεδμιέκα πνήζδξ, ειπμνζηήξ ηαζ ακηζηεζιεκζηήξ αλίαξ η.θ.π. Ζ απμηίιδζδ δζεκενβείηαζ απυ μνηςηυ εθεβηηή θμβζζηή, μ μπμίμξ δεζιεφεηαζ απυ ηδκ εζδζηή ηαηηζηή έηεεζδ πμο ζοκηάζζεηαζ ηάεε θμνά απυ μνηςηυ εηηζιδηή ημο Π.Ν.Δ. Θαηά ηδκ αβμνά ή πχθδζδ αηζκήηςκ, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δεζιεφμκηαζ απυ ζπεηζηή έηεεζδ εηηζιδηή ημο Π.Ν.Δ. βζα ημ εηάζημηε οπυ ελέηαζδ αηίκδημ. Πηδκ πενίπηςζδ αβμνάξ αηζκήημο, ημ ηίιδια πμο εα ηαηααάθθμοκ μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. επζηνέπεηαζ κα είκαζ ορδθυηενμ ιέπνζ πέκηε ημζξ εηαηυ (5%) απμ ηδκ αλία πμο πνμζδζμνίγεηαζ απυ ηδκ παναπάκς έηεεζδ εκχ ζηδκ πενίπηςζδ πχθδζδξ αηζκήημο, ημ ηίιδια πμο εα θάαμοκ μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. επζηνέπεηαζ κα είκαζ παιδθυηενμ ιέπνζ πέκηε ημζξ εηαηυ (5%) απυ ηδκ πνμζδζμνζζεείζα αλία. Βαζζηή πδβή εζυδςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμηεθεί δ είζπναλδ εκμζηίςκ. Πε πενίπηςζδ επέκδοζδξ ζε ηζκδηέξ αλίεξ, ηα ιενίζιαηα πμο δζακέιμκηαζ απυ ηζξ εηαζνείεξ ζηζξ μπμίεξ ζοιιεηέπμοκ μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμηεθμφκ ιζα επζπθέμκ πδβή εζυδςκ. Ρέθμξ, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαηαβνάθμοκ ηένδδ ακ ηάπμζμ αηίκδημ πςθδεεί ζε αλία ιεβαθφηενδ απυ ηδκ αλία ηηήζδξ ημο ή ηδκ ακαπυζαεζηδ αλία ημο, εθυζμκ μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. πναβιαημπμζμφκ απμζαέζεζξ. Δπζζδιαίκεηαζ υηζ, βζα ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δεκ δζεκενβμφκηαζ απμζαέζεζξ αθθά ιυκμ απμηζιήζεζξ ηδξ αλίαξ ηςκ αηζκήηςκ, πθήκ ηςκ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκςκ, απυ ημ Π.Ν.Δ. ιε ηζξ ηοπυκ οπεναλίεξ ή οπμαλίεξ πμο δζαιμνθχκμκηαζ κα εκζςιαηχκμκηαζ ζηα Απμηεθέζιαηα Ρέθμξ, ημ κμιμεεηζηυ πθαίζζμ πμο δζέπεζ ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., ηζξ οπμπνεχκεζ ζηδ δζαιυνθςζδ δζαζπμνάξ ζημ πανημθοθάηζμ ημοξ ιέζς ημο μνζζιμφ ηδξ αλίαξ ηάεε αηζκήημο ιέπνζ ημ 25% ηδξ ζοκμθζηήξ αλίαξ ηςκ επεκδφζεχκ ημοξ. Ξιενλεθηήκαηα επέλδπζεο ζε Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ζε ζρέζε κε ηελ άκεζε επέλδπζε ζε αθίλεηε πεξηνπζία Πφιθςκα ιε ηδ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ μζ επεκδφζεζξ ζε Α.Δ.Δ.Α.Ξ. πανμοζζάγμοκ ζδιακηζηά πθεμκεηηήιαηα ζε ζπέζδ ιε ηδκ άιεζδ επέκδοζδ ζε αηίκδηδ πενζμοζία, ηα ζδιακηζηυηενα ηςκ μπμίςκ ακαθφμκηαζ ηαηςηένς: Νζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμθαιαάκμοκ ζδιακηζηά θμνμθμβζηά πθεμκεηηήιαηα υπςξ π.π. πθήνδ απαθθαβή απυ ημ θυνμ ιεηααίααζδξ ηαηά ηδκ αβμνά αηζκήηςκ απυ ημ θυνμ ιεβάθδξ αηίκδηδξ πενζμοζίαξ, 79

80 ηαεχξ ηαζ ελάκηθδζδ ηάεε θμζπήξ θμνμθμβζηήξ οπμπνέςζδξ ηδξ εηαζνίαξ πνμξ ημ δδιυζζμ ιε ηδκ ηαηααμθή εηήζζμο θυνμο 10% επί ημο εηάζημηε ζζπφμκημξ επζημηίμο ακαθμνάξ ηδξ Δονςπασηήξ Θεκηνζηήξ Ρνάπεγαξ πνμζαολδιέκμο ηαηά ιία (1) πμζμζηζαία ιμκάδα επί ημο ζοκυθμο ηςκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηα, πθέμκ ηςκ δζαεεζίιςκ ημοξ. Ρμ ακςηένς εοκμσηυ θμνμθμβζηυ πθαίζζμ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δίκεζ ηδ δοκαηυηδηα βζα ορδθέξ απμδυζεζξ ιέζς ηςκ ιενζζιάηςκ πμο δζακέιμκηαζ ηαζ ηα μπμία ιπμνεί κα είκαζ ηαηά πενίπηςζδ (ακάθμβα ιε ηδ ιενζζιαηζηή πμθζηζηή πμο αημθμοεεί δ ηάεε εηαζνεία) ιεβαθφηενα απυ ηα ιεηά απυ θυνμοξ ιζζεχιαηα πμο εζζπνάηημκηαζ απυ ηάπμζμ ζδζχηδ ζδζμηηήηδ εκυξ αηζκήημο. Ξανάθθδθα ημκίγεηαζ υηζ βζα ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δε δζεκενβμφκηαζ απμζαέζεζξ, αθθά ιυκμ απμηζιήζεζξ ηδξ αλίαξ ηςκ αηζκήηςκ απυ ημ Π.Ν.Δ., ηαζ μζ ηοπυκ οπεναλίεξ ή οπμαλίεξ πμο δζαιμνθχκμκηαζ εκζςιαηχκμκηαζ ζηα απμηεθέζιαηα. Νζ ορδθέξ απμδυζεζξ ελαζθαθίγμκηαζ επίζδξ απυ ηδκ απμηεθεζιαηζηυηενδ δζαπείνζζδ ηςκ αηζκήηςκ. Νζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ζηεθεπχκμκηαζ απυ πνυζςπα ιε ηεπκμβκςζία ηαζ ειπεζνία χζηε κα βίκεηαζ δ ηαθφηενδ δοκαηή δζαπείνζζδ ημο πανημθοθαηίμο ημοξ. ζμκ αθμνά ζημοξ ηζκδφκμοξ πμο εκέπεζ δ άιεζδ επέκδοζδ ζε αηίκδηδ πενζμοζία, αοημί ιεζχκμκηαζ θυβς ηδξ δζαζπμνάξ πμο οπμπνεμφηαζ κα έπεζ ιία Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ζημ πανημθοθάηζυ ηδξ. Ρμ κμιμεεηζηυ πθαίζζμ μνίγεζ υηζ δ αλία ηάεε αηζκήημο (ηαηά ημ πνυκμ ηδξ απυηηδζδξ ημο) δεκ ιπμνεί κα οπενααίκεζ ημ 25% ηδξ ζοκμθζηήξ αλίαξ ηςκ επεκδφζεχκ ηδξ. Πδιακηζηυ πθεμκέηηδια ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμηεθεί δ δοκαηυηδηα πχθδζδξ ηςκ ιεημπχκ ηδξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ ζοκαηυθμοεδξ άιεζδξ νεοζημπμίδζδξ ημο επεκδεδοιέκμο ηεθαθαίμο. Ακηίεεηα ιε ηζξ δοζημθίεξ πμο ιπμνεί κα πανμοζζάγεζ δ πχθδζδ ή ιίζεςζδ εκυξ αηζκήημο, δεδμιέκςκ ηςκ επζπέδςκ πνμζθμνάξ ηαζ γήηδζδξ ζηδκ ηηδιαηαβμνά ηάεε πενίμδμ, δ ζοιιεημπή ζε ιζα Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ιπμνεί κα ελαζθαθίζεζ ηδ νεοζηυηδηα ημο ηεθαθαίμο ζηδκ επζεοιδηή πενίμδμ ιέζς ζοκαθθαβχκ ζημ Σ.Α. ή ζε ηάπμζα ακηίζημζπδ αβμνά. Δπίζδξ, δίκεηαζ δ δοκαηυηδηα ζοιιεημπήξ ζηδκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. αηυια ηαζ ζε επεκδοηέξ ιε ζπεηζηά ιζηνυ δζαεέζζιμ ηεθάθαζμ ημ μπμίμ ηάης απυ άθθεξ ζοκεήηεξ δε εα ήηακ επανηέξ βζα επέκδοζδ ζε αηίκδηα. Πηα επυιεκα πνυκζα μ εεζιυξ ηςκ εηαζνζχκ επεκδφζεςκ ζε αηίκδηδ πενζμοζία ακαιέκεηαζ κα ακαπηοπεεί ζδιακηζηά ηαζ κα απμηεθέζεζ ιζα ζδζαίηενα δδιμθζθή ιμνθή επέκδοζδξ. Κε δεδμιέκμ ημ εκδζαθένμκ πμο εηηζιάηαζ υηζ εα επζδείλμοκ βζα ηδ δδιζμονβία ακάθμβςκ εηαζνζχκ ιεβάθμζ πνδιαημμζημκμιζημί μνβακζζιμί, πμθθμί απυ ημοξ μπμίμοξ δζαεέημοκ ζήιενα ηενάζηζα αηίκδηδ πενζμοζία, είκαζ πνμθακέξ υηζ δ ακάπηολδ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. εα δδιζμονβήζεζ ημκ ηφνζμ ημνιυ εεζιζηχκ επεκδοηχκ αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα ηαζ εα ηαεμνίζεζ απμθαζζζηζηά ημ ιέθθμκ ηαζ ηδκ ακάπηολδ ηδξ ηηδιαηαβμνάξ. Απνηηκήζεηο Δπελδύζεσλ Νζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. αδεζμδμημφκηαζ ηαζ παναημθμοεμφκηαζ απυ ηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ. Ρα άνενα 22 ηαζ 27 ημο Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ) εέημοκ ημ πθαίζζμ απμηίιδζδξ επεκδφζεςκ πμο ζζπφεζ βζα ηζξ εθθδκζηέξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Δηήζηα Απνηίκεζε Γοκάιεζ ηςκ νοειίζεςκ ημο κμιμεεηζημφ πθαζζίμο πενί απμηίιδζδξ επεκδφζεςκ, ημ πανημθοθάηζμ ηςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία πνέπεζ κα απμηζιάηαζ ζημ ηέθμξ ηάεε εηαζνζηήξ πνήζδξ απυ μνηςηυ εηηζιδηή, μ μπμίμξ δεζιεφεηαζ απυ ηδκ εζδζηή έηεεζδ πμο ζοκηάζζεηαζ βζα ημ ζημπυ αοηυ απυ εηηζιδηή ημο Π.Ν.Δ. Ν εηηζιδηήξ μνίγεηαζ ιε απυθαζδ ηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ, ιαγί ιε ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή ηδξ. Απνηίκεζε ζε πεξίπησζε επελδύζεσλ ή ξεπζηνπνίεζεο επελδύζεσλ Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 22 ημο Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ), πνζκ μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. επεκδφζμοκ ζε αηίκδημ ή ζε δζηαίςια επί αηζκήημο ή ζε ιεημπέξ Δηαζνείαξ Δζδζημφ Πημπμφ, πνμτπυεεζδ είκαζ ημ ζοβηεηνζιέκμ αηίκδημ, δζηαίςια επί αηζκήημο ή ιεημπέξ Δηαζνείαξ Δζδζημφ Πημπμφ κα έπμοκ απμηζιδεεί απυ μνηςηυ εηηζιδηή ημο Π.Ν.Δ. Ξνμηεζιέκμο πενί αηζκήηςκ πμο εα απμηηδεμφκ απυ ηδκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. αάζεζ πνμζοιθχκμο, δ εηηίιδζδ πναβιαημπμζείηαζ πνζκ απυ ηδκ μνζζηζηή 80

81 ιεηααίααζδ ημοξ ζηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Θαηά ηδκ εηηίιδζδ θαιαάκεηαζ οπυρδ ηάεε βεβμκυξ ημ μπμίμ ιπμνεί κα επδνεάζεζ ηδκ αλία ηδξ ζοβηεηνζιέκδξ επέκδοζδξ πνμημφ δ επέκδοζδ αοηή πενζθδθεεί ζημ πανημθοθάηζμ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Ζ εηηίιδζδ αοηή είκαζ δεζιεοηζηή. Ρμ ηίιδια πμο εα ηαηααάθθεζ βζα ηδκ απυηηδζδ ηέημζμο πενζμοζζαημφ ζημζπείμο δεκ επζηνέπεηαζ κα είκαζ ορδθυηενμ ημο 5% απυ ηδκ εηηζιδεείζα αλία ημο, υπςξ αοηή πνμζδζμνίζηδηε απυ ημκ εηηζιδηή. Νζ ίδζεξ δζαηοπχζεζξ απμηίιδζδξ ζζπφμοκ ηαηά ηδκ εηπμίδζδ αηζκήημο ημο πανημθοθαηίμο ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Ξανμιμίςξ ηαηά ηδκ εηπμίδζδ αηζκήημο ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ, ημ ηίιδια πμο εζζπνάηημοκ μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δεκ επζηνέπεηαζ κα είκαζ παιδθυηενμ ημο 5% απυ ηδκ αλία ημο αηζκήημο υπςξ απμηζιήεδηε απυ ημκ εηηζιδηή. Πε ηάεε πενίπηςζδ δεκ επζηνέπεηαζ δ ιεηααίααζδ ηςκ ακςηένς ιεημπχκ ή αηζκήημο ζηα μπμία έπμοκ επεκδοεεί ηα δζαεέζζια ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., πνζκ απυ ηδκ πάνμδμ δχδεηα (12) ιδκχκ απυ ηδκ απυηηδζδ ημοξ. Απνηίκεζε κέζσλ ρξεκαηαγνξάο Ζ απμηίιδζδ ηςκ ιέζςκ πνδιαηαβμνάξ ημο πανημθοθαηίμο επεκδφζεςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. πναβιαημπμζείηαζ ζφιθςκα ιε ηδκ οπ ανζειυκ 13/350/ απυθαζδ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ηαηά ηα μνζγυιεκα ζημ άνενμ 30 ημο Λ.3371/2005, υπςξ ζζπφεζ. Ππεηζηά ιε εζζδβιέκα ιέζα πνδιαηαβμνάξ, δ ελαιδκζαία Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. πνέπεζ αάζεζ ηδξ απυθαζδξ 8/259/ κα ακαθένεζ ιεηαλφ άθθςκ, ημ ηυζημξ ηηήζδξ ηαζ ηδκ ηνέπμοζα αβμναία αλία ηςκ εκ θυβς ιέζςκ πνδιαηαβμνάξ. Δάκ ζημ ηέθμξ ηδξ εηαζνζηήξ πνήζδξ δζαπζζηςεεί απυ ηδκ απμηίιδζδ υηζ οπήνλε γδιία ζοκδευιεκδ ιε ηζξ επεκδφζεζξ ηδξ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ, ιπμνεί κα ηαηαβναθεί ιία πνυαθερδ βζα μθυηθδνμ ημ πμζυ ηδξ γδιίαξ. Απνηίκεζε θαη ινγηζηηθή κεηαρείξηζε Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 27 ημο Λυιμο 2778/1999, ζε πενίπηςζδ πμο ηαηά ηδκ εηήζζα απμηίιδζδ εκυξ αηζκήημο ημο πανημθοθαηίμο ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ζημ ηέθμξ ιζαξ εηαζνζηήξ πνήζδξ δζαπζζηςεεί οπμηίιδζδ ηδξ αλίαξ ημο ζε ζπέζδ ιε ηδκ αλία ηηήζδξ ημο, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. οπμπνεμφκηαζ κα ζπδιαηίζεζ πνυαθερδ βζα ηδ γδιία. Ακηζεέηςξ, εάκ ηαηά ηδκ εηήζζα απμηίιδζδ εκυξ αηζκήημο ημο πανημθοθαηίμο ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ζημ ηέθμξ ιζαξ εηαζνζηήξ πνήζδξ δζαπζζηςεεί ακαηίιδζδ ηδξ αλίαξ ημο ζε ζπέζδ ιε ηδκ αλία ηηήζδξ ημο, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. πνέπεζ κα ακαβνάθμοκ ζηζξ Νζημκμιζηέξ ημοξ Θαηαζηάζεζξ ηδκ αλία ηηήζδξ ημο εκχ δ οπεναλία πμο δζαπζζηχκεηαζ απυ ηδκ απμηίιδζδ ακαβνάθεηαζ ζε λεπςνζζηή ηαηάζηαζδ οπεναλζχκ αηζκήηςκ πμο ζοκμδεφεζ ημκ Ηζμθμβζζιυ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Πημ ααειυ πμο μζ παναπάκς δζαηάλεζξ απμηίιδζδξ ηδξ επέκδοζδξ ακηίηεζκηαζ ζηζξ απαζηήζεζξ ηςκ Γ.Ι.Ξ., πνέπεζ κα ζηακμπμζμφκηαζ μζ απαζηήζεζξ ηςκ Γ.Ι.Ξ. Θαηαζηάζεηο Δπελδύζεσλ Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 25 ημο Λυιμο 2778/1999, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. είκαζ οπμπνεςιέκεξ κα δδιμζζεφμοκ ζημ ηέθμξ ηάεε διενμθμβζαημφ ελαιήκμο, ελαιδκζαία Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ηςκ δζαεεζίιςκ ηδξ ιε πςνζζηή ακαθμνά ζηζξ ηαηδβμνίεξ επεκδφζεςκ. Υξ πνμξ ηα δζηαζχιαηα επζηανπίαξ ή ρζθήξ ηονζυηδηαξ αηζκήηςκ υπςξ ηαζ ςξ πνμξ ηα δζηαζχιαηα απυ πνδιαημδμηζηή ιίζεςζδ αηζκήημο, δ ελαιδκζαία Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ πενζέπεζ οπμπνεςηζηά πενζβναθή ημο δζηαζχιαημξ, ηδκ πναβιαηζηή αλία ημο ζε ζπέζδ ιε ηδκ πναβιαηζηή ηαζ ηδκ ακηζηεζιεκζηή αλία ημο αηζκήημο ζημ μπμίμ ακαθένεηαζ ηαεχξ ηαζ μπμζμδήπμηε άθθμ πνήζζιμ ζημζπείμ βζα ηδκ αλζμθυβδζδ ηςκ ζοβηεηνζιέκςκ επεκδφζεςκ. Ζ ελαιδκζαία Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ααζίγεηαζ ζε έηεεζδ εηηζιδηή ημο Π.Ν.Δ. δ μπμία εθέβπεηαζ επίζδξ απυ μνηςηυ εθεβηηή. Ζ Θαηάζηαζδ πνέπεζ κα οπμαάθθεηαζ ζηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ εκηυξ εκυξ ιδκυξ απυ ημ ηέθμξ ηδξ ζπεηζηήξ ελαιδκζαίαξ πενζυδμο (εηηυξ απυ μνζζιέκεξ πθδνμθμνίεξ πμο ιπμνεί κα ζηαθμφκ εκηυξ δζιήκμο) ηαζ κα δδιμζζεφεηαζ ζε δφμ διενήζζεξ μζημκμιζηέξ εθδιενίδεξ. Ρμ εθάπζζημ πενζεπυιεκμ ηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ πενζβνάθεηαζ ζηδκ απυθαζδ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ οπ ανζειυκ 8/259/ , δοκάιεζ ηδξ μπμίαξ απαζηείηαζ επίζδξ κα ζοιπενζθαιαάκεηαζ ακαθοηζηυξ θμβανζαζιυξ Απμηεθεζιάηςκ βζα ηδ ζπεηζηή πενίμδμ, έκαξ 81

82 ζοβηνζηζηυξ πίκαηαξ ιε ηζξ ιεηααμθέξ ζηδκ μκμιαζηζηή αλία, ζηδκ Θαεανή Θέζδ ηαζ ζηδκ πνδιαηζζηδνζαηή ηζιή ηςκ ιεημπχκ ηδξ ηαηά ηδ δζάνηεζα ηςκ ηνζχκ ηεθεοηαίςκ δζαπεζνζζηζηχκ πνήζεςκ (ηαζ ηδ ζπεηζηή ελαιδκζαία πενίμδμ, ηαηά πενίπηςζδ) ηαζ δ πενζβναθή ηδξ επεκδοηζηήξ ηδξ πμθζηζηήξ, ιε ζδζαίηενδ έιθαζδ ζηδκ πενίμδμ ιεηά ηδκ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ. Αζθάιηζε Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 22 ημο Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ) ηαζ ηδκ οπ ανζειυκ 7/259/ απυθαζδ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. μθείθμοκ κα αζθαθίγμοκ ημ πανημθοθάηζμ αηζκήηςκ ημοξ ηαηά ιίαξ ζεζνάξ ηζκδφκςκ βζα πμζυ ίζμ ιε ημοθάπζζημκ ημ πθήνεξ ηυζημξ απμηαηάζηαζδξ ηδξ γδιζάξ ή ζε πενίπηςζδ μθζηήξ ηαηαζηνμθήξ ημο αηζκήημο, βζα πμζυ ίζμ ιε ηδκ πθήνδ ειπμνζηή ημο αλία ή ημ ηυζημξ ακηζηαηάζηαζδξ ή εη κέμο ηαηαζηεοήξ ημο αηζκήημο. Δπζπνυζεεηα, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. πνέπεζ κα δζαεέημοκ αζθάθζζδ αζηζηήξ εοεφκδξ έκακηζ ηνίηςκ πμο κα ηαθφπηεζ γδιζέξ, ζςιαηζηέξ αθάαεξ ηαζ απχθεζα εκμζηίςκ βζα πενίμδμ δχδεηα (12) ιδκχκ. Δάκ πνυηεζηαζ κα πναβιαημπμζδεμφκ ενβαζίεξ απμπενάηςζδξ, ακαπαθαίςζδξ, ζοκηήνδζδξ, ιεηααμθήξ πνήζδξ ή επζζηεοήξ ζε ηάπμζμ αηίκδημ ημοξ, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. μθείθμοκ κα δζαεέημοκ αζθάθζζδ ηαηά ηςκ ηζκδφκςκ ακέβενζδξ ιε ζημπυ κα ηαθοθεμφκ εκδεπυιεκεξ οθζηέξ γδιζέξ ημο ένβμο ηαζ οθζηέξ γδιζέξ ηαζ ζδιακηζηέξ αθάαεξ πμο εα πνμλεκδεμφκ ζε ηνίημοξ. Πημ ααειυ πμο πνμζθαιαάκμκηαζ ενβμθάαμζ βζα ηδ δζεηπεναίςζδ ηςκ εκ θυβς ενβαζζχκ, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. οπμπνεμφκηαζ επίζδξ κα θάαμοκ εββοδηζηέξ επζζημθέξ ηαθήξ εηηέθεζδξ ηαζ ηάθορδξ πνμηαηααμθχκ απυ ημοξ ενβμθάαμοξ αοημφξ. Πηδκ ιεβάθδ πθεζμρδθία ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ, μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. εοεφκμκηαζ βζα ηδκ αζθάθζζδ ηςκ αηζκήηςκ εκχ μζ ιζζεςηέξ εοεφκμκηαζ βζα ηδκ αζθάθζζδ ημο δζημφ ημοξ ελμπθζζιμφ. Ξαν υθμ πμο δ αζθαθζζηζηή ηάθορδ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. πθδνμί ηζξ απαζηήζεζξ ηδξ εθθδκζηήξ κμιμεεζίαξ ζημ ααειυ πμο ηα πνμσυκηα αοηά είκαζ δζαεέζζια ζηδκ αβμνά, βζα μνζζιέκα είδδ ηζκδφκςκ (υπςξ πυθειμξ ηαζ ζεζζιυξ ηαηά ηδ δζάνηεζα ηαηαζηεοαζηζηχκ ενβαζζχκ) δεκ πνμζθένεηαζ ηάθορδ ζηδκ εθθδκζηή αζθαθζζηζηή αβμνά. Ακαθμνζηά ιε ηδκ αζθάθζζδ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ζφιθςκα ιε ηδκ Έηεεζδ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο, δ αζθαθζζηζηή εηαζνεία «INTERAMERICAN ΔΙΙΖΛΗΘΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΑΠΦΑΙΗΠΔΥΛ ΕΖΚΗΥΛ Α.Δ.» αεααζχκεζ υηζ δ Δηαζνεία, δοκάιεζ ηςκ αζθαθζζηζηχκ ζοιαμθαίςκ πμο έπεζ ζοκάρεζ βζα ηα αηίκδηα ηδξ, ηαθφπηεηαζ βζα ηα ελήξ: Ξονηαβζά, ηεναοκυξ, πονηαβζά απυ δάζμξ, ηαπκυξ, Πεζζιυξ ηαζ/ή πονηαβζά απυ ζεζζιυ ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ γδιζχκ ζηα εειέθζα, Έηνδλδ (απθή-εονεία) ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ γδιζχκ ζημκ ίδζμ θέαδηα/εενιμζίθςκα, Ρνμιμηναηζηέξ εκένβεζεξ, ζηάζεζξ, απενβίεξ, πμθζηζηέξ ηαναπέξ, ηαηυαμοθμξ αθάαδ, αακδαθζζιυξ, Θθμπή δζα νήλεςξ ή ακαννζπήζεςξ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ γδιζχκ πμο εα πνμλεκδεμφκ ζηα αζθαθζγυιεκα ακηζηείιεκα ζοκεπεία ηςκ εκενβεζχκ ημο ηθέπηδ/ηθεπηχκ. Βναποηφηθςια, Θφεθθα, πθδιιφνα, ηαηαζβίδα, ανμπή, παθάγζ, παβεηυξ, πζυκζ, Γζάννδλδ ηαζ/ή οπενπείθζζδ ηαζ/ή δζαννμή ζςθδκχζεςκ φδνεοζδξ, εένιακζδξ, ηθζιαηζζιμφ, πονυζαεζδξ ηαζ απμπέηεοζδξ, Εδιζέξ απυ ηαζνζηά θαζκυιεκα ή απυ δζάννδλδ ζημκ δθζαηυ εενιμζίθςκα ηαζ/ή ηθζιαηζζηζηά ιδπακήιαηα πμο ανίζημκηαζ εηηυξ ημο ηηζνίμο, Θναφζδ ηνοζηάθθςκ, Θαηάννεοζδ/ηαημθίζεδζδ/ηαείγδζδ ζοκεπεία ηαθοπημιέκςκ ηζκδφκςκ, Ξηχζδ αενμζηαθχκ, πνυζηνμοζδ μπδιάηςκ, Απχθεζα πνήζδξ ημο αηζκήημο (απχθεζα εκμζηίςκ) βζα δχδεηα (12) ιήκεξ. Ακαθμνζηά ιε ηδ ζοιιυνθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ηδκ 7/259/ απυθαζδ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ ζφιθςκα ιε ηδκ ακςηένς αεααίςζδ ηδξ αζθαθζζηζηήξ εηαζνείαξ, ζδιεζχκεηαζ 82

83 υηζ ημ αζθαθζγυιεκμ ηεθάθαζμ υθςκ ηςκ αζθαθζζηδνίςκ ζοιαμθαίςκ ηαθφπηεζ ημ πθήνεξ ηυζημξ απμηαηάζηαζδξ ηδξ γδιίαξ ή ζε πενίπηςζδ μθζηήξ ηαηαζηνμθήξ, ηδκ πθήνδ ειπμνζηή αλία ή ημ πθήνεξ ηυζημξ ακηζηαηάζηαζδξ ημο αηζκήημο (ακμζημδυιδζδ ηδξ μζημδμιήξ). Κε ηα αζθαθζζηήνζα ζοιαυθαζα αζηζηήξ εοεφκδξ ηαζ ηζξ πνυζεεηεξ πνάλεζξ επί αοηχκ, δ Δηαζνεία ηαθφπηεηαζ έκακηζ ηςκ παναηάης ηζκδφκςκ: Αζηζηή εοεφκδ ημο ζδζμηηήηδ θυβς πνυηθδζδξ οθζηχκ γδιζχκ ηαζ ζςιαηζηχκ αθααχκ ζε ηνίημοξ ηαζ Πφιθςκα ιε ημ Λμιζηυ Έθεβπμ ηαζ ακαθμνζηά ιε ηα αζθαθζζηήνζα ζοιαυθαζα ηςκ αηζκήηςκ ζηα μπμία έπεζ επεκδφζεζ ηα δζαεέζζια ηδξ, δ Δηαζνεία δδθχκεζ υηζ ζοιιμνθχκεηαζ ιε ηζξ δζαηάλεζξ ημο άνενμο 22 ημο Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ) ηαζ ηδξ οπ ανζειυκ 7/259/ απυθαζδξ ηδξ Δπζηνμπήξ Θεθαθαζαβμνάξ. Ζ Δηαζνεία δδθχκεζ υηζ ζήιενα δεκ δζεκενβεί ενβαζίεξ απμπενάηςζδξ, ζοκηήνδζδξ ή ακαπαθαίςζδξ ή απμηαηάζηαζδξ γδιζχκ επί ηςκ αηζκήηςκ ηδξ. Γαλεηζκόο Δπζηνέπεηαζ δ ζφκαρδ δακείςκ απυ ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ηαζ δ πανμπή πζζηχζεςκ ζε αοηέξ ιυκμ απυ πζζηςηζηυ ίδνοια ηαζ βζα πμζά ηα μπμία, ζημ ζφκμθμ ημοξ, δεκ εα οπενααίκμοκ ημ πεκήκηα ημζξ εηαηυ (50%) ημο Δκενβδηζημφ ημοξ (ζημ εκ θυβς πμζμζηυ δεκ ζοκοπμθμβίγμκηαζ ηα δάκεζα πμο ακαθένμκηαζ ζηδκ επυιεκδ πανάβναθμ). Ρα δάκεζα αοηά ιπμνμφκ κα πνδζζιμπμζδεμφκ ηαζ μζ πζζηχζεζξ ιπμνμφκ κα δμεμφκ ηυζμ βζα ηδκ απυηηδζδ υζμ ηαζ βζα ηδκ αλζμπμίδζδ αηζκήηςκ ζηα μπμία έπμοκ επεκδοεεί ηα δζαεέζζια ηδξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ή/ηαζ ηςκ Δηαζνεζχκ Δζδζημφ Πημπμφ ηδξ. Ρμ ζφκμθμ ηςκ δακείςκ πμο θαιαάκμκηαζ βζα ηδκ απμπενάηςζδ αηζκήηςκ ηδξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ή ηςκ Δηαζνεζχκ Δζδζημφ Πημπμφ ηδξ δεκ επζηνέπεηαζ κα οπενααίκεζ ημ πμζμζηυ πμο ακαβνάθεηαζ ζημ πνυβναιια ενβαζζχκ απμπενάηςζδξ, επζζηεοήξ ή ακαηαίκζζδξ. Γζα ηδκ ελαζθάθζζδ ηςκ δακείςκ ηαζ πζζηχζεςκ ηδξ πανμφζαξ παναβνάθμο επζηνέπεηαζ κα ζοκζζηχκηαζ αάνδ επί ηςκ ηζκδηχκ ή αηζκήηςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. Υξ ελαίνεζδ ηςκ παναπάκς, μζ εθθδκζηέξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δφκακηαζ επίζδξ κα ζοκάπημοκ δάκεζα ιε πζζηςηζηυ ίδνοια βζα ηδκ απυηηδζδ αηζκήηςκ πμο εα πνδζζιμπμζήζμοκ βζα ηζξ θεζημονβζηέξ ημοξ ακάβηεξ, εθυζμκ ημ φρμξ ηςκ δακείςκ ζημ ζφκμθυ ημοξ, δεκ οπενααίκεζ ημ δέηα ημζξ εηαηυ (10%) ηδξ αλίαξ ημο ζοκυθμο ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ιεζμοιέκςκ ηαηά ημ ζοκμθζηυ πμζυ ηςκ επεκδφζεςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ ζε αηίκδηα. Γζα ηδκ ελαζθάθζζδ αοηχκ ηςκ δακείςκ ηαζ πζζηχζεςκ επζηνέπεηαζ κα ζοκζζηχκηαζ αάνδ επί ηςκ απμηηδεέκηςκ αηζκήηςκ. Φνξνινγία θαη Κέξηζκα Ζ Δηδυηνζα ςξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., απαθθάζζεηαζ απυ ημ θυνμ εζζμδήιαημξ επζπεζνήζεςκ ηαζ οπμπνεμφηαζ ιυκμ ζε ηαηααμθή εηήζζμο θυνμο 10% επί ημο εηάζημηε ζζπφμκημξ επζημηίμο ακαθμνάξ ηδξ Δονςπασηήξ Θεκηνζηήξ Ρνάπεγαξ πνμζαολδιέκμο ηαηά ιία (1) πμζμζηζαία ιμκάδα 4, μ μπμίμξ οπμθμβίγεηαζ επί ημο ιέζμο υνμο ηςκ επεκδφζεχκ ηδξ, πθέμκ ηςκ δζαεεζίιςκ ηδξ, υπςξ απεζημκίγμκηαζ ζηζξ ελαιδκζαίεξ ηαηαζηάζεζξ επεκδφζεςκ. Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 31 παν. 8 ημο Λ. 2778/1999, ημ ίδζμ θμνμθμβζηυ ηαεεζηχξ ζζπφεζ βζα ηζξ εθθδκζηέξ ακχκοιεξ εηαζνείεξ ιε ιμκαδζηυ ζημπυ ηδκ εηιεηάθθεοζδ αηζκήηςκ, ηςκ μπμίςκ δ Δηαζνεία ηαηέπεζ ημοθάπζζημκ ημ 90% ηςκ ιεημπχκ. Κε ηδκ ηαηααμθή ημο εηήζζμο θυνμο ελακηθείηαζ δ οπμπνέςζδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ υζμκ αθμνά ζημ θυνμ εζζμδήιαημξ, ιε ηδκ επζθφθαλδ ηδξ παναηνάηδζδξ θυνμο επί ηςκ ηυηςκ μιμθμβζαηχκ δακείςκ ςξ ακαθφεηαζ παναηάης. 4 Ν ζοκηεθεζηήξ θυνμο οπμθμβίγεηαζ ςξ ελήξ: 10% * (Δπζηυηζμ Ακαθμνάξ + 1%), π.π. εάκ ημ Δπζηυηζμ Ακαθμνάξ είκαζ 4%, μ ζοκηεθεζηήξ θυνμο είκαζ 10%*(4%+1%) = 0,5% 83

84 Πδιεζχκεηαζ υηζ ζφιθςκα ιε ημ άνενμ 20 ημο Λ. 3697/2008 ζε πενίπηςζδ παναηνάηδζδξ θυνμο επί ηηδεέκηςκ ιενζζιάηςκ ηαεχξ ηαζ ημο θυνμο 10% επί ηδξ οπεναλίαξ ηαηά ηδκ πχθδζδ εζζδβιέκςκ ιεημπχκ ηάεε δζαπεζνζζηζηήξ πνήζδξ, μ θυνμξ αοηυξ ζοιρδθίγεηαζ ιε ημ θυνμ πμο πνμηφπηεζ απυ ηδ δήθςζδ πμο οπμαάθθεηαζ απυ ηδκ Δηαζνεία Δπεκδφζεςκ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία εκηυξ ημο ιδκυξ Ημοθίμο. Ροπυκ πζζηςηζηυ οπυθμζπμ ιεηαθένεηαζ βζα ζοιρδθζζιυ ιε επυιεκεξ δδθχζεζξ. Δπίζδξ βζα ηα δζακειυιεκα ιενίζιαηα ζημοξ ιεηυπμοξ ηδξ Δηαζνείαξ δεκ έπμοκ εθανιμβή μζ δζαηάλεζξ ηδξ παναβνάθμο 1 ημο άνενμο 54 ημο Θ.Φ.Δ. Πημ ααειυ πμο ζφιθςκα ιε ημ εθθδκζηυ δίηαζμ δ Δηαζνεία επζηνέπεηαζ κα επεκδφζεζ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ, δ Δηαζνεία απαθθάζζεηαζ ημο θυνμο εζζμδήιαημξ βζα ηα εζζμδήιαηα αοηά. Υζηυζμ, ηα έζμδα απυ ηυημοξ μιμθμβζαηχκ δακείςκ οπυηεζκηαζ ζε παναηνάηδζδ θυνμο απυ ημκ πθδνςηή ή ηδκ ηνάπεγα πμο ιεζμθααεί φρμοξ 10% εάκ ηα μιυθμβα απυ ηα μπμία πνμηφπημοκ μζ ηυημζ αοημί δεκ έπμοκ απμηηδεεί ημοθάπζζημκ 30 διένεξ πνζκ απυ ημ πνυκμ πμο έπεζ μνζζηεί βζα ηδκ ελανβφνςζδ ηςκ ημημιενζδίςκ. Κε ηδκ παναηνάηδζδ αοηή ελακηθείηαζ δ θμνμθμβζηή οπμπνέςζδ ηδξ Δηαζνείαξ βζα ηα εζζμδήιαηα απυ ηυημοξ μιμθμβζαηχκ δακείςκ. Πε πενίπηςζδ αβμνάξ αηζκήημο, δ Δηαζνεία απαθθάζζεηαζ απυ ηάεε θυνμ, ηέθμξ, ηέθμξ πανημζήιμο, εζζθμνά, δζηαίςια ή μπμζαδήπμηε άθθδ επζαάνοκζδ οπέν ημο Γδιμζίμο, κμιζηχκ πνμζχπςκ δδιμζίμο δζηαίμο ηαζ βεκζηά ηνίηςκ, ιε ηδκ ελαίνεζδ ημο Φυνμο Ξνμζηζεέιεκδξ Αλίαξ ιε ζοκηεθεζηή 19% επί ημο ηζιήιαημξ, μ μπμίμξ επζαάθθεηαζ ζηδκ πενίπηςζδ ηδξ αβμνάξ ηηζνίςκ ή ηιδιάηςκ ημοξ (ηαεχξ ηαζ ημο μζημπέδμο πμο ιεηααζαάγεηαζ ιαγί ιε αοηά), ηςκ μπμίςκ δ άδεζα ηαηαζηεοήξ εηδίδεηαζ ή ακαεεςνείηαζ ιεηά ηδκ ηαζ εθυζμκ δ αβμνά πναβιαημπμζείηαζ πνζκ απυ ηδκ πνχηδ εβηαηάζηαζδ ζε αοηά. Ζ Δηαζνεία οπμπνεμφηαζ ηαηανπήκ ζε ηαηααμθή ηέθμοξ πανημζήιμο ιε ζοκηεθεζηή 3,6% επί ηςκ ιζζεςιάηςκ ηςκ μζημδμιχκ ηονζυηδηάξ ηδξ πμο ηείκηαζ ζηδκ Δθθάδα. Θαηά ηδ ζοκήεδ πναηηζηή ηδξ Δηαζνείαξ, μθυηθδνμ ημ ηέθμξ πανημζήιμο ιεηαηοθίεηαζ ζημ ιζζεςηή, Αημθμφεςξ πνμξ ηζξ νοειίζεζξ ημο άνενμο 24 ημο Λ. 3522/2006, δ Δηαζνεία έπεζ δζηαίςια επζθμβήξ οπαβςβήξ ζε Φυνμ Ξνμζηζεέιεκδξ Αλίαξ ιε ζοκηεθεζηή 19% ηςκ ιζζεςιάηςκ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ (ή ιένμοξ αοηχκ) πμο ιπμνμφκ κα παναηηδνζζημφκ ςξ ειπμνζηά ηέκηνα, ζφιθςκα ιε ημοξ μνζζιμφξ ηδξ ΑΝΝ /πμθ. 1111/ Απυ ημ έημξ 2008 ηαζ βζα ηάεε επυιεκμ έημξ επζαάθθεηαζ εκζαίμ ηέθμξ ζηδκ αηίκδηδ πενζμοζία πμο έπεζ δ Δηαζνεία ηαζ ανίζηεηαζ ζηδκ Δθθάδα, ηδκ 1 δ Ηακμοανίμο ηάεε έημοξ. Γζα ημκ οπμθμβζζιυ ημο ηέθμοξ αηζκήηςκ θαιαάκμκηαζ οπυρδ δ αλία πμο έπμοκ ηα αηίκδηα ή ηα ειπνάβιαηα δζηαζχιαηα ηαηά ηδκ 1 δ Ηακμοανίμο ημο έημοξ θμνμθμβίαξ. Υξ θμνμθμβδηέα αλία ημο αηζκήημο ή ημο ειπνάβιαημο ζε αοηυ δζηαζχιαημξ θαιαάκεηαζ δ αλία πμο πνμζδζμνίγεηαζ: α) ιε ηζξ δζαηάλεζξ ηςκ άνενςκ 41 ηαζ 41 α ημο Λ. 1249/1982, υπμο εθανιυγεηαζ ημ ζφζηδια ημο ακηζηεζιεκζημφ πνμζδζμνζζιμφ, ηαζ α) ιε ηδκ πανάβναθμ 2 ημο άνενμο 3 ημο Α.Λ. 1521/1950, ζηζξ θμζπέξ πενζπηχζεζξ. Γζα ηα αηίκδηα ζηα μπμία οπάνπμοκ ηηίζιαηα ηαζ ανίζημκηαζ ζε πενζμπέξ πμο δεκ εθανιυγεηαζ ημ ακηζηεζιεκζηυ ζφζηδια: α) δ αλία ηςκ ηηζζιάηςκ οπμθμβίγεηαζ ιε ακηζηεζιεκζηά ηνζηήνζα ηαζ α) δ αλία ημο μζημπέδμο ιε αάζδ ηα ζοβηνζηζηά ζημζπεία πμο οπάνπμοκ ζηδκ ανιυδζα Γ.Ν.. Πηα βήπεδα εηηυξ ζπεδίμο πυθδξ ή μζηζζιμφ εθανιυγεηαζ δ Ακηζηεζιεκζηή Αλία Γδξ. Κε ηδκ ΞΝΙ 1075/ δζεοηνζκίγεηαζ υηζ, βζα ημκ οπμθμβζζιυ ημο ηέθμοξ ζε πενζμπέξ πμο είκαζ εκηαβιέκεξ ζημ ζφζηδια ακηζηεζιεκζημφ πνμζδζμνζζιμφ, θαιαάκεηαζ οπυρδ δ αλία υπςξ πνμζδζμνίγεηαζ απυ ημ ακηζηεζιεκζηυ ζφζηδια ηαζ υπζ ημ ηίιδια πμο ακαβνάθεηαζ ζημ ιεηααζααζηζηυ ζοιαυθαζμ ή δ θμβζζηζηή αλία ακ πνυηεζηαζ βζα επζπείνδζδ. 84

85 Ξένακ ηςκ ακςηένς, δ Δηαζνεία ςξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., οπυηεζηαζ ζε εζδζηέξ κμιμεεηζηέξ νοειίζεζξ πμο δζέπμοκ ηδκ ηαηααμθή ιενίζιαημξ. Γηεπθόιπλζε Δηαηξηθώλ Κεηαζρεκαηηζκώλ Ν Λ. 2166/1993 πμο εζζήβαβε έκα εοκμσηυ θμνμθμβζηυ ηαεεζηχξ ηαζ απθμοζηεφεζ ηζξ ζπεηζηέξ δζαδζηαζίεξ εηαζνζηχκ ιεηαζπδιαηζζιχκ, εθανιυγεηαζ ζηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. μζ μπμίεξ: (α) έπμοκ ζοζηαεεί είηε θυβς ζοβπχκεοζδξ δφμ ή πενζζζμηένςκ εηαζνεζχκ, μζ μπμίεξ δζαεέημοκ Αηίκδηδ Ξενζμοζία, είηε απυ δζάζπαζδ ή απυζπζζδ ηθάδμο εηαζνείαξ πμο δζαεέηεζ Αηίκδηδ Ξενζμοζία, ή (α) απέηηδζακ Αηίκδηδ Ξενζμοζία είηε θυβς ζοβπχκεοζδξ ιε απμννυθδζδ άθθδξ εηαζνείαξ πμο δζαεέηεζ Αηίκδηδ Ξενζμοζία ή θυβς δζάζπαζδξ ή απυζπζζδξ ηθάδμο εηαζνείαξ πμο δζαεέηεζ Αηίκδηδ Ξενζμοζία. Θεκαηνθύιαθαο Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 24 ημο Λ. 2778/1999, υπςξ ζζπφεζ, μζ επεκδφζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ελαίνεζδ αοηέξ πμο απμηεθμφκ ηδκ Αηίκδηδ Ξενζμοζία ηδξ, πνέπεζ κα ηαηαηίεεκηαζ πνμξ θφθαλδ ζε ή κα θοθάζζμκηαζ απυ πζζηςηζηυ ίδνοια πμο θεζημονβεί κυιζια ζηδκ Δθθάδα ιε θοζζηή εβηαηάζηαζδ. Ν εειαημθφθαηαξ ιπμνεί κα ακαεέηεζ ηδ θφθαλδ ιέζςκ πνδιαηαβμνάξ ζε άθθμ πνυζςπμ, ηαηά ηα εζδζηυηενα μνζγυιεκα ζημκ Λ. 3371/2005, ςξ ζζπφεζ. Ν εειαημθφθαηαξ εοεφκεηαζ έκακηζ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ βζα ηάεε πηαίζια ηαηά ηδκ εκάζηδζδ ηςκ ηαεδηυκηςκ ημο. Ακνηβή Κειώλ Γηνηθεηηθνύ Ππκβνπιίνπ Πφιθςκα ιε ημ κυιμ πμο δζέπεζ ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., μζ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. δεκ επζηνέπεηαζ κα ηαηααάθμοκ ηαηά ηδ δζάνηεζα ιίαξ εηαζνζηήξ πνήζδξ, ζηα ιέθδ ημο Γζμζηδηζημφ ημοξ Ποιαμοθίμο αιμζαέξ πμο οπενααίκμοκ ζοκμθζηά (α) ημ δέηα ημζξ εηαηυ (10%) ηςκ ηενδχκ πμο δζακειήεδηακ ζημ ηέθμξ ηδξ πνήζδξ ή (α) ημ είημζζ ημζξ εηαηυ (20%) ηδξ οπεναλίαξ ημο ζοκυθμο ηςκ επεκδφζεχκ ημοξ, ζημ ηέθμξ ηδξ πνήζδξ Διιεληθή Λνκνζεζία πεξί Αθηλήησλ 5 1. Θπξηόηεηα Αθηλήησλ ζηελ Διιάδα Ζ ηονζυηδηα είκαζ ημ ειπνάβιαημ δζηαίςια πμο πανέπεζ πθήνδ, άιεζδ ηαζ απυθοηδ ελμοζία επί αηζκήηςκ. Ζ ηονζυηδηα επί αηζκήηςκ πενζθαιαάκεζ υπζ ιυκμ ημ έδαθμξ αθθά επεηηείκεηαζ επίζδξ ζηα ηηίνζα πμο ηαηαζηεοάζηδηακ επί ημο εδάθμοξ ηαζ ηα ζοζηαηζηά ηαζ πανανηήιαηα αοηχκ. Δπζπνυζεεηα, πενζθαιαάκεζ ημ δζηαίςια πνήζδξ ημο αηζκήημο ηαζ ημ δζηαίςια δζάεεζδξ αοημφ. Ζ ηονζυηδηα επί αηζκήημο ιπμνεί κα ακήηεζ ζε πενζζζυηενμοξ ελ αδζαζνέημο ηαη' ζδακζηά ιένδ, μπυηε εθανιυγμκηαζ μζ δζαηάλεζξ βζα ηδκ ημζκςκία. ηακ πνυηεζηαζ βζα μζημδμιή, πμο έπεζ οπαπεεί ζηζξ δζαηάλεζξ ημο 1117ΑΘ, μ ηφνζμξ μνυθμο ή δζαιενίζιαηυξ ημο είκαζ αοημδζηαίςξ ζοβηφνζμξ ελ αδζαζνέημο ηαη' ακάθμβδ ιενίδα πάκς ζηα ιένδ ημο υθμο αηζκήημο, ηα μπμία πνδζζιεφμοκ ζηδκ ημζκή ηαζ ηςκ θμζπχκ ηονίςκ πνήζδ, υπςξ είκαζ ζδίςξ ημ έδαθμξ, ηα εειέθζα, μζ πνςηυημζπμζ, δ ζηέβδ, δ αοθή. Κεηαγξαθή Ρίηισλ Ζ ηηήζδ ηονζυηδηαξ (ηαεχξ ηαζ ηςκ δζηαζςιάηςκ πμο επδνεάγμοκ ηδκ ηονζυηδηα π.π. ειπνάβιαηεξ αζθάθεζεξ) επί αηζκήημο επένπεηαζ ιε ηδ ιεηαβναθή ημο ηίηθμο ηηήζεςξ ζημ ζπεηζηυ αζαθίμ ιεηαβναθχκ ημο ανιμδίμο οπμεδημθοθαηείμο ή ιε ηδκ ηαηαπχνδζδ ζηα ηηδιαημθμβζηά θφθθα ημο ανιμδίμο ηηδιαημθμβζημφ βναθείμο βζα ηζξ πενζμπέξ υπμο ημ ηηδιαημθυβζμ έπεζ ηεεεί ζε ζζπφ. 5 Ρμ πενζεπυιεκμ ηδξ εκυηδηαξ πενζθαιαάκεηαζ ζηδκ Έηεεζδ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο. 85

86 Κεηαβίβαζε Αθηλήησλ ζηελ Διιάδα Ζ ηονζυηδηα αηζκήημο ζοκήεςξ ιεηααζαάγεηαζ ιε ζφιααζδ ή δζηαζηζηή απυθαζδ. Ζ ιεηααίααζδ ηδξ ηονζυηδηαξ αηζκήημο επένπεηαζ ιε ιεηαβναθή ζημ ανιυδζμ οπμεδημθοθαηείμ ή ηηδιαημθμβζηυ βναθείμ ημο ηίηθμο ιεηααίααζδξ, υπμο θεζημονβεί. Δκπξάγκαηεο Αζθάιεηεο επί Αθηλήησλ Πφιθςκα ιε ηδκ εθθδκζηή κμιμεεζία, ειπνάβιαηδ αζθάθεζα επί αηζκήηςκ ζοκίζηαηαζ ζε: (i) οπμεήηδ, πμο ιπμνεί κα ζοζηαεεί είηε απυ ημ κυιμ είηε ιε ζοιαμθαζμβναθζηή πνάλδ ή δοκάιεζ ηεθεζίδζηδξ δζηαζηζηήξ απυθαζδξ βζα ηδκ ελαζθάθζζδ απαίηδζδξ ιε ηδκ πνμκμιζαηή ζηακμπμίδζδ ημο δακεζζηή απυ ημ αηίκδημ ηαζ (ii) πνμζδιείςζδ οπμεήηδξ, πμο βίκεηαζ ιυκμ φζηενα απυ δζηαζηζηή απυθαζδ ηαζ δ μπμία πμνδβεί ιυκμ δζηαίςια πνμηίιδζδξ βζα ηδκ απυηηδζδ οπμεήηδξ. Πηδκ πνάλδ, επεζδή ηα ζοιαμθαζμβναθζηά έλμδα βζα ηδ ζφζηαζδ οπμεήηδξ εκδέπεηαζ κα είκαζ ζδιακηζηά, μζ ζοιιεηέπμκηεξ ζηδκ αβμνά ζοκήεςξ επζθέβμοκ ηδκ μδυ ηδξ «πνμζδιείςζδξ οπμεήηδξ», πμο είκαζ δζηαίςια οπυ αίνεζδ πμο επζηνέπεζ ζημκ δζηαζμφπμ κα ηνέρεζ ημ δζηαίςιά ημο ηαηά πνμηεναζυηδηα πνμζδζμνζγυιεκδ απυ ημ πνυκμ εββναθήξ ηδξ πνμζδιείςζδξ ζε οπμεήηδ ζε ζοβηεηνζιέκδ πνμκζηή πενίμδμ εάκ οπάνλεζ ζπεηζηή ηεθεζίδζηδ δζηαζηζηή απυθαζδ. Ζ οπμεήηδ αθμνά ζημ ζφκμθμ ημο μζημπέδμο πμο ακήηεζ ζημκ εκοπυεδημ μθεζθέηδ, ηαεχξ ηαζ ηα ηηίνζα επ αοημφ ηαζ ηοπυκ άθθςκ ζοζηαηζηχκ. Υξ ειπνάβιαημ δζηαίςια, δ οπμεήηδ έπεζ παναημθμοεδιαηζηυ παναηηήνα ηαζ δφκαηαζ κα ακηζηαπεεί ηαηά μζμοδήπμηε ηνίημο απέηηδζε ιεηαβεκέζηενα ημ εκοπυεδημ αηίκδημ. Πε πενίπηςζδ αεέηδζδξ οπμπνεχζεςκ ημο εκοπυεδημο μθεζθέηδ, μ εκοπυεδημξ δακεζζηήξ δζηαζμφηαζ κα επζδζχλεζ ηαζ κα πεηφπεζ ηδκ ηαηάζπεζδ ηαζ ηδκ ιεηέπεζηα ακαβηαζηζηή εηπμίδζδ ημο εκοπυεδημο αηζκήημο ιε πθεζζηδνζαζιυ, ημ εηπθεζζηδνίαζια απυ ημκ μπμίμ εα πνδζζιμπμζδεεί βζα ηδκ ζηακμπμίδζδ ηδξ αζθαθζζιέκδξ απαίηδζδξ ηαζ ηςκ απαζηήζεςκ ηςκ δακεζζηχκ πμο ζοιιεηέπμοκ ζηδ δζαδζηαζία ημο πθεζζηδνζαζιμφ. Ζ εθθδκζηή κμιμεεζία ακαβκςνίγεζ ηδκ ανπή ηδξ πνμκζηήξ πνμηεναζυηδηαξ επί ηςκ ειπνάβιαηςκ δζηαζςιάηςκ. Ν ειπνάβιαημξ δακεζζηήξ ζηακμπμζείηαζ ηαηά πνμηεναζυηδηα ιε αάζδ ημ πνυκμ ζφζηαζδξ ημο ειπνάβιαημξ δζηαζχιαηυξ ημο ζε ζπέζδ ιε ημοξ εβπεζνυβναθμοξ δακεζζηέξ, ιε ελαίνεζδ μνζζιέκεξ ηαηδβμνίεξ πνμκμιζμφπςκ δακεζζηχκ. Γνπιείεο Πφιθςκα ιε ημ εθθδκζηυ δίηαζμ δ πναβιαηζηή δμοθεία (ζε ακηίεεζδ ιε ηδκ πνμζςπζηή δμοθεία) είκαζ έκα πενζμνζζιέκμ ειπνάβιαημ δζηαίςια επί αηζκήημο πνμξ υθεθμξ άθθμο αηζκήημο, ιε ηδκ μπμία, ζηδκ πενίπηςζδ ηδξ ζοκήεμοξ δμοθείαξ, μ ηφνζμξ ημο δμοθεφμκημξ αηζκήημο είκαζ οπμπνεςιέκμξ κα ακέπεηαζ μνζζιέκεξ πνάλεζξ επέιααζδξ απυ ημκ ηφνζμ ημο δεζπυγμκημξ αηζκήημο. Δκαθθαηηζηά, ιε ηδκ πναβιαηζηή δμοθεία μ ηφνζμξ ημο δμοθεφμκημξ αηζκήημο οπμπνεμφηαζ κα απυζπεζ πνμξ υθεθμξ ημο δεζπυγμκημξ αηζκήημο απυ μνζζιέκεξ πνάλεζξ ηζξ μπμίεξ εα είπε δζηαίςια κα επζπεζνεί ςξ ηφνζμξ ημο δμοθεφμκημξ αηζκήημο. Νζ πζμ ζοκήεεζξ πναβιαηζηέξ δμοθείεξ είκαζ: (i) δμοθεία δζυδμο, πμνήβδζδ ημο δζηαζχιαημξ δζέθεοζδξ ιέζα απυ αηίκδημ ιε ζοβηεηνζιέκμοξ υνμοξ, (ii) δμοθεία δζμπέηεοζδξ ή απμπέηεοζδξ κενμφ ή/ηαζ ζςθδκχζεςκ ηαζ (iii) δμοθεία ιδ πανειπυδζζδξ ηδξ εέαξ ημο δεζπυγμκημξ αηζκήημο. Ρμ ακηζηείιεκμ ηςκ δμοθεζχκ δεκ νοειίγεηαζ πενζμνζζηζηά επζηνέπμκηαξ πμθθαπθέξ δμοθείεξ κα δδιζμονβδεμφκ οπέν εκυξ ή πενζζζμηένςκ αηζκήηςκ. Ζ πνάλδ ζφζηαζδξ ιζαξ δμοθείαξ πνέπεζ κα πενζαάθθεηαζ ιε ημ ζοιαμθαζμβναθζηυ ηφπμ ηαζ κα ιεηαβνάθεηαζ ζημ οπμεδημθοθαηείμ ή ηηδιαημθμβζηυ βναθείμ, πνμηεζιέκμο κα ζζπφμοκ ηα ζπεηζηά δζηαζχιαηα έκακηζ ηνίηςκ. 86

87 Ξνμζςπζηέξ δμοθείεξ απμηεθμφκ δ επζηανπία, δ μίηδζδ ηαζ άθθα ειπνάβιαηα δζηαζχιαηα πνμζςπζηήξ δμοθείαξ πμο κα πανέπεζ ηάπμζα ελμοζία ή πνδζζιυηδηα οπέν μνζζιέκμο πνμζχπμο (πενζμνζζιέκεξ πνμζςπζηέξ δμοθείεξ). 2. Διιεληθή Λνκνζεζία γηα ηηο κηζζώζεηο Πημ πθαίζζμ ηδξ εθθδκζηήξ κμιμεεζίαξ, μζ ιζζεχζεζξ εκ βέκεζ νοειίγμκηαζ απυ ημκ Αζηζηυ Θχδζηα. Νζ ιζζεχζεζξ αηζκήηςκ πμο πνυηεζηαζ κα πνδζζιμπμζδεμφκ βζα μνζζιέκεξ ειπμνζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ή βζα ηδκ άζηδζδ μνζζιέκμο επαββέθιαημξ νοειίγμκηαζ απυ ημ Ξ.Γ. 34/1995 πενί ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ ηαζ απυ ημκ εθθδκζηυ Αζηζηυ Θχδζηα, ζημ ααειυ πμο ημ Ξ.Γ. 34/1995 πενί ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ δεκ μνίγεζ δζαθμνεηζηά. Ζ εθθδκζηή κμιμεεζία ηαζ εζδζηά ημ Ξ.Γ. 34/1995 πενί ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ πανέπεζ ζδιακηζηή πνμζηαζία ηαζ ζηα δφμ ιένδ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ πενζμνζζιχκ ςξ πνμξ ηδκ εθάπζζηδ δζάνηεζα ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ, ςξ πνμξ ημοξ θυβμοξ ηαηαββεθίαξ ηδξ ιίζεςζδξ ηαζ ηζξ δζαδζηαζίεξ έλςζδξ, μζ μπμίεξ απμαθέπμοκ ζηδκ πνμζηαζία ημο ιζζεςηή. Ζ πθεζμκυηδηα ηςκ δζαηάλεςκ ημο Ξ.Γ. 34/1995 πενί ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ είκαζ ακαβηαζηζημφ δζηαίμο ηαζ ηα ζοιααθθυιεκα ιένδ ιπμνμφκ κα απμηθίκμοκ απυ αοηέξ ιυκμ δοκάιεζ ιεηαβεκέζηενδξ έββναθδξ ηνμπμπμίδζδξ ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ, εηηυξ ακ μ κυιμξ μνίγεζ δζαθμνεηζηά. Νζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ εκ βέκεζ ηαηανηίγμκηαζ εββνάθςξ ηαζ πνέπεζ κα εεςνδεμφκ απυ ηζξ θμνμθμβζηέξ ανπέξ εκηυξ 30 διενχκ απυ ηδκ οπμβναθή ημοξ. Πε πενίπηςζδ ιδ ηήνδζδξ αοηήξ ηδξ οπμπνέςζδξ, μζ εκ θυβς ζοιαάζεζξ ηαεχξ ηαζ ηοπυκ ηνμπμπμζήζεζξ ημοξ ζηενμφκηαζ απμδεζηηζηήξ ζζπφμξ εκχπζμκ Δθθδκζηχκ δζηαζηδνίςκ ηαζ δδιμζίςκ ανπχκ. Διάρηζηε Γηάξθεηα ησλ Ππκβάζεσλ Δκπνξηθήο Κίζζσζεο Νζ ζοιαάζεζξ ειπμνζηήξ ιίζεςζδξ έπμοκ εθάπζζηδ δζάνηεζα 12 έηδ, αθθά ιπμνμφκ κα θοεμφκ ιε κευηενδ ζοιθςκία πμο απμδεζηκφεηαζ ιε έββναθμ αεααίαξ πνμκμθμβίαξ. Όςνο Κηζζσκάησλ θαη Αλαπξνζαξκνγή Κηζζσκάησλ Ρμ ιίζεςια ιπμνεί κα ηαεμνζζηεί εθεφεενα απυ ημοξ ζοιααθθμιέκμοξ ζηδ ζφιααζδ ειπμνζηήξ ιίζεςζδξ ηαζ ακαπνμζανιυγεηαζ ηαηά ηα πνμκζηά δζαζηήιαηα ηαζ ηαηά ημ ζοιθςκδιέκμ φρμξ. Πε πενίπηςζδ πμο ζηδ ζφιααζδ ιίζεςζδξ δεκ βίκεηαζ πνυαθερδ ακαπνμζανιμβήξ ημο ιζζεχιαημξ ή δ ζπεηζηή νήηνα είκαζ άηονδ, ημ ιίζεςια ακαπνμζανιυγεηαζ ιεηά απυ δφμ έηδ απυ ηδκ έκανλδ ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ζε πμζμζηυ εηδζίςξ υπζ ηαηχηενμ απυ 6% ηδξ αλίαξ ημο ιζζείμο, υπςξ μνίγεηαζ απυ ηδκ εθθδκζηή κμιμεεζία (4% βζα ημοξ αηάθοπημοξ πχνμοξ ημο αηζκήημο), εηηυξ ακ ζοκηνέπμοκ ελαζνεηζημί θυβμζ πμο δζηαζμθμβμφκ δζαθμνεηζηή ακαπνμζανιμβή. Ροπυκ ιεηαβεκέζηενδ ακαπνμζανιμβή ζηζξ πενζπηχζεζξ αοηέξ βίκεηαζ εηδζίςξ ηαζ ακένπεηαζ ζημ 75% ηδξ ιεηααμθήξ ημο Γείηηδ Ρζιχκ Θαηακαθςηή (υπςξ αοηή οπμθμβίγεηαζ απυ ηδκ Δεκζηή Πηαηζζηζηή πδνεζία) βζα ημ ιήκα πμο θαιαάκεζ πχνα δ ακαπνμζανιμβή, ζε ζπέζδ ιε ημκ ακηίζημζπμ ιήκα ημο πνμδβμοιέκμο έημοξ. Ρμ πνμζαολδιέκμ ιίζεςια ηαηααάθθεηαζ ηαηυπζκ έββναθδξ εζδμπμίδζδξ ημο εηιζζεςηή πνμξ ημκ ιζζεςηή. Ππκβάζεηο πνκίζζσζεο Δηηυξ εάκ ζοιθςκείηαζ δζαθμνεηζηά ζηδ ζφιααζδ ιίζεςζδξ, μ ιζζεςηήξ δοκάιεζ ζφιααζδξ ειπμνζηήξ ιίζεςζδξ δεκ έπεζ δζηαίςια κα παναπςνήζεζ ηδ πνήζδ ημο αηζκήημο ζε ηνίημκ. Θαη ελαίνεζδ, ηνεζξ (3) ιήκεξ ιεηά απυ ηδ ζφκαρδ ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ, μ ιζζεςηήξ ιπμνεί κα παναπςνήζεζ ηδ πνήζδ ημο ιζζείμο ζε πνμζςπζηή εηαζνεία ή εηαζνεία πενζμνζζιέκδξ εοεφκδξ, ζηδκ μπμία ζοιιεηέπεζ μ ιζζεςηήξ ημοθάπζζημκ ηαηά 35%. Νζ εηαίνμζ ιίαξ ηέημζαξ πνμζςπζηήξ εηαζνείαξ ή εηαζνείαξ πενζμνζζιέκδξ εοεφκδξ ιπμνμφκ κα αθθάλμοκ ιυκμ ιία θμνά, εηηυξ εάκ μ εηιζζεςηήξ ζοκαζκέζεζ ζε πεναζηένς ιεηααμθή. Πε πενίπηςζδ οπμιίζεςζδξ, ηαεχξ ηαζ ζηδκ πενίπηςζδ αθθαβήξ ηςκ εηαίνςκ ημο οπμιζζεςηή, ηαηυπζκ αίηδζδξ ημο εηιζζεςηή ημ ιίζεςια αολάκεηαζ ηαηά 20%. Ζ εθάπζζηδ ζοιααηζηή δζάνηεζα ηςκ ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ εθανιυγεηαζ ηαζ ζηζξ οπμιζζεχζεζξ δεζιεφμκηαξ ημ ιζζεςηή (οπυ ηδκ ζδζυηδηά ημο ςξ οπεηιζζεςηή) απέκακηζ ζημκ οπμιζζεςηή. 87

88 Ζ οπμιίζεςζδ ελανηάηαζ απυ ηδκ ηφνζα ιίζεςζδ. Πε πενίπηςζδ ηαηαββεθίαξ ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ βζα μπμζμκδήπμηε θυβμ, θφεηαζ επίζδξ δ οπμιίζεςζδ. Πε πενίπηςζδ ηαηαββεθίαξ ηδξ ζφιααζδξ οπμιίζεςζδξ κςνίηενα θυβς ηαηαββεθίαξ ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ, μ οπεηιζζεςηήξ ιπμνεί κα εοεφκεηαζ έκακηζ ημο οπμιζζεςηή βζα ηδκ αδοκαιία παναπχνδζδξ ηδξ πνήζδξ ημο ιζζείμο ζημκ οπμιζζεςηή βζα ηδκ οπμθεζπυιεκδ πνμκζηή πενίμδμ. Πε πενίπηςζδ οπμιίζεςζδξ, μ ιζζεςηήξ / οπεηιζζεςηήξ παναιέκεζ οπεφεοκμξ έκακηζ ημο εηιζζεςηή βζα ηδκ ηήνδζδ ηςκ οπμπνεχζεςκ πμο απμννέμοκ απυ ηδ ζφιααζδ ιίζεςζδξ. Θαηαγγειία ησλ Ππκβάζεσλ Κίζζσζεο Πφιθςκα ιε ηζξ δζαηάλεζξ ημο Δθθδκζημφ Αζηζημφ Θχδζηα, μζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ μνζζιέκμο πνυκμο θήβμοκ ιε ηδκ πάνμδμ ημο πνυκμο αοημφ, πςνίξ κα απαζηείηαζ βκςζημπμίδζδ ηαηαββεθίαξ. Νζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ αμνίζημο πνυκμο δφκακηαζ κα ηαηαββεθεμφκ ιε πνυηενδ βκςζημπμίδζδ εκηυξ ηςκ πνμκζηχκ μνίςκ πμο πνμαθέπμκηαζ απυ ημ Λυιμ. Γεκζηά, μ ιζζεςηήξ ιπμνεί κα ηαηαββείθεζ ηδ ζφιααζδ ιίζεςζδξ πνζκ ηδκ πάνμδμ ημο ζοιθςκδιέκμο πνυκμο εάκ (i) δεκ ημο παναπςνήεδηε πνμζδηυκηςξ ή ημο αθαζνέεδηε, ιεηαβεκέζηενα, δ πνήζδ ημο ιζζείμο ή (ii) οπάνπεζ ζπμοδαίμξ θυβμξ πμο δζηαζμθμβεί ηδκ ηαηαββεθία ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ. Ακηίεεηα, βεκζηχξ μ εηιζζεςηήξ ιπμνεί κα ηαηαββείθεζ ηδ ζφιααζδ ιίζεςζδξ εάκ (i) μ ιζζεςηήξ ηαεοζηενεί κα ηαηααάθεζ ημ ιίζεςια, πενίπηςζδ ηαηά ηδκ μπμία δ ζφιααζδ πνέπεζ κα ηαηαββεθεεί εκηυξ ζοβηεηνζιέκδξ πνμκζηήξ πενζυδμο, (ii) μ ιζζεςηήξ ηάκεζ ηαηή πνήζδ ημο ιζζείμο ή δεκ ζοιπενζθένεηαζ υπςξ εα έπνεπε απέκακηζ ζημοξ άθθμοξ εκμίημοξ ημο αηζκήημο. Θάεε ακηζζοιααθθυιεκμξ ιπμνεί κα ηαηαββείθεζ ηδ ιίζεςζδ ακ ζοκμιμθμβήεδηε βζα πνυκμ πενζζζυηενμ απυ 30 έηδ ή βζα υθδ ηδ γςή ημο εηιζζεςηή ή ημο ιζζεςηή, αθυημο πενάζμοκ 30 έηδ απυ ηδ ζφκαρδ ηδξ ζφιααζδξ, ζφιθςκα ιε ηζξ δζαηάλεζξ βζα ηζξ ιζζεχζεζξ αμνίζημο πνυκμο. Δπζπνυζεεηα, μζ ζοιαάζεζξ ειπμνζηήξ ιίζεςζδξ ιπμνεί κα ηαηαββεθεμφκ βζα ιζα ζεζνά θυβςκ πμο παναηίεεκηαζ ζημ Ξ.Γ. 34/1995 επί ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ υπςξ ζζπφεζ. Ν ιζζεςηήξ ιπμνεί κα ηαηαββείθεζ ηδ ιίζεςζδ δφμ (2) πνυκζα ιεηά ηδκ έκανλδ ηδξ ιίζεςζδξ ιε έββναθδ ηαηαββεθία πνμξ ημκ εηιζζεςηή. Πηδκ πενίπηςζδ αοηή, ηα απμηεθέζιαηα ηδξ ηαηαββεθίαξ επένπμκηαζ έλζ (6) ιήκεξ απυ ηδκ ηαηαββεθία ηαζ μ ιζζεςηήξ πνέπεζ κα ηαηααάθεζ ζημκ εηιζζεςηή ιζζεχιαηα ηεζζάνςκ (4) ιδκχκ ςξ απμγδιίςζδ βζα ηδκ πνυςνδ ηαηαββεθία. Ρα ζοιααθθυιεκα ιένδ ιζαξ ζφιααζδξ ειπμνζηήξ ιίζεςζδξ ιπμνμφκ κα ζοιθςκήζμοκ κα παναζηδεμφκ απυ ημ δζηαίςια ηαηαββεθίαξ ηαζ απυ άθθα δζηαζχιαηα πμο ημοξ πανέπμκηαζ απυ ηδκ εθθδκζηή κμιμεεζία εθυζμκ, ιεηαλφ άθθςκ, οπμβναθεί ιεηαβεκέζηενδ ιεηά ηδξ διενμιδκίαξ ηδξ ανπζηήξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ζοιθςκία. Ν εηιζζεςηήξ ιπμνεί κα ηαηαββείθεζ ιία ζφιααζδ ειπμνζηήξ ιίζεςζδξ (i) ζηδκ πενίπηςζδ πμο μ ιζζεςηήξ οπεηιζζεχκεζ ημ ιίζεζμ, πανά ηδκ απαβμνεοηζηή δζάηαλδ ημο Λυιμο, εηηυξ εάκ επζηνέπεηαζ ζοιααηζηά ή (ii) ιεηά ηδ θήλδ ηδξ ζοιθςκδιέκδξ δζάνηεζαξ ηδξ ιίζεςζδξ, αθθά υπζ πνζκ ηδκ πάνμδμ ηνζχκ (3) εηχκ (ή 18 ιδκχκ ζε μνζζιέκεξ πενζπηχζεζξ) απυ ηδκ έκανλδ ηδξ ιίζεςζδξ, πνμηεζιέκμο μ εηιζζεςηήξ κα πνδζζιμπμζήζεζ ημ ιίζεζμ βζα μνζζιέκεξ ειπμνζηέξ δναζηδνζυηδηεξ πμο πνμαθέπμκηαζ ζημ Ξ.Γ. 34/1995 πενί ειπμνζηχκ ιζζεχζεςκ. Ρα απμηεθέζιαηα ηδξ ηαηαββεθίαξ βζα ημκ παναπάκς θυβμ επένπμκηαζ ιεηά ηδκ πάνμδμ έλζ (6) ιδκχκ απυ ηδκ ζπεηζηή βκςζημπμίδζδ πνμξ ημ ιζζεςηή, εηηυξ εάκ ημ δζηαζηήνζμ, ιεηά απυ αίηδζδ ημο ιζζεςηή παναηείκεζ ηδ ζπεηζηή πνμκζηή πενίμδμ βζα έλζ (6) επζπθέμκ ιήκεξ, ή (iii) ιεηά απυ ζοβηεηνζιέκεξ πνμκζηέξ πενζυδμοξ ακάθμβα ιε ηδ δζάνηεζα ηδξ ιίζεςζδξ, βζα ηδκ ακμζημδυιδζδ ημο αηζκήημο. Θαη ανπήκ, ηα απμηεθέζιαηα ηδξ ηαηαββεθίαξ βζα ημ θυβμ αοηυ επένπμκηαζ ιεηά ηδκ πάνμδμ έλζ (6) ιδκχκ απυ ηδκ ζπεηζηή βκςζημπμίδζδ πνμξ ημκ ιζζεςηή (ή ζε μνζζιέκεξ πενζπηχζεζξ δέηα μηηχ), εηηυξ εάκ ημ δζηαζηήνζμ ηαηυπζκ αίηδζδξ ημο ιζζεςηή παναηείκεζ ηδ ζπεηζηή πνμκζηή πενίμδμ βζα έλζ (6) επζπθέμκ ιήκεξ, ή (iv) ιε πνυηενδ βκςζημπμίδζδ ηνζχκ (3) ιδκχκ, ζηδκ πενίπηςζδ πμο μζ ανιυδζεξ ανπέξ παναηηδνίζμοκ ημ 88

89 αηίκδημ ςξ εημζιυννμπμ ηαζ ηαηεδαθζζηέμ ηαηά ιεβάθμ ηαζ μοζζχδεξ ιένμξ ημο ή (v) ακ μ ιζζεςηήξ ηδνοπεεί ζε πηχπεοζδ, απυ ηδκ διενμιδκία πμο δ ζπεηζηή δζηαζηζηή απυθαζδ ηαηαζηεί ηεθεζίδζηδ, ή ζε πενίπηςζδ αίηδζδξ πηχπεοζδξ ημο ιζζεςηή, απυ ηδκ διενμιδκία δδιμζίεοζδξ ηδξ απυθαζδξ ημο πνςημδζηείμο ηαζ ιε πνυηενδ βκςζημπμίδζδ ηνζχκ (3) ιδκχκ. Δάκ ιία ζφιααζδ ιίζεςζδξ ηαηαββεθεεί ιε πνςημαμοθία ημο εηιζζεςηή θυβς ηδξ ζοιπθήνςζδξ ηδξ ηαηά ημ κυιμ εθάπζζηδξ δςδεηαεημφξ δζάνηεζαξ, μ εηιζζεςηήξ μθείθεζ κα ηαηααάθεζ ζημ ιζζεςηή πμζυ ίζμ ιε ημ ηαηαααθθυιεκμ ηαηά ημ πνυκμ ηαηαββεθίαξ ή θήλδξ ηδξ ιίζεςζδξ ιίζεςια 24 ιδκχκ. Ρμ πμζυ αοηυ είκαζ ηαηααθδηέμ ζημκ απμπςνμφκηα ιζζεςηή ςξ απμγδιίςζδ βζα ηδκ άοθδ ειπμνζηή αλία πμο έπεζ πνμζδχζεζ δ ζηέβαζδ ημο ιζζεςηή ζημ ζοβηεηνζιέκμ ιίζεζμ ηαηά ηδ δζάνηεζα ηδξ ιίζεςζδξ. Ν εηιζζεςηήξ οπμπνεμφηαζ κα ηαηααάθεζ ημ πμζυ αοηυ πνζκ ηδκ απυδμζδ ημο ιζζείμο απυ ημ ιζζεςηή, αθθζχξ μ ιζζεςηήξ δζηαζμφηαζ κα ανκδεεί ηδκ απυδμζδ ημο ιζζείμο ζημκ εηιζζεςηή. πάνπμοκ μνζζιέκεξ ελαζνέζεζξ ζηδκ οπμπνέςζδ ημο εηιζζεςηή κα ηαηααάθεζ ημ παναπάκς πμζυ, υπςξ εκδεζηηζηά ζηδκ πενίπηςζδ πμο μ ιζζεςηήξ απμπςνήζεζ μζηεζμεεθχξ απυ ημ ιίζεζμ ή ζηδκ πενίπηςζδ πμο μ εηιζζεςηήξ δεκ απαζηήζεζ δζηαζηζηά ηδκ απυδμζδ ημο ιζζείμο απυ ημκ ιζζεςηή εκηυξ εκκέα (9) ιδκχκ απυ ηδ θήλδ ηδξ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ. Πηδ ηεθεοηαία πενίπηςζδ, δ ιίζεςζδ εεςνείηαζ υηζ έπεζ παναηαεεί βζα ηέζζενα (4) έηδ ιεηά ηδκ πάνμδμ ηςκ μπμίςκ δεκ μθείθεηαζ ημ παναπάκς πμζυ ηδξ απμγδιίςζδξ. 3. Διιεληθή Ξνιενδνκηθή θαη Οπκνηνκηθή Λνκνζεζία Ζ πςνμηαλία ηαζ νοιμημιία ζηδκ Δθθάδα νοειίγμκηαζ ηονίςξ ζε εεκζηυ ηαζ δδιμηζηυ επίπεδμ. Νζ ανπέξ ημο κμιμεεηζημφ πθαζζίμο επζηεκηνχκμκηαζ ζηδ δζαζθάθζζδ (i) ηδξ ηαηάθθδθδξ ηαζ ακαθμβζηήξ πνήζδξ ηδξ βδξ (ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ ηαηακμιήξ ηςκ δζαθυνςκ πνήζεςκ), (ii) ηδξ οπμζηήνζλδξ ιίαξ ανιμκζηήξ ηαζ ακαθμβζηήξ δδιμβναθζηήξ ηαζ μζημκμιζηήξ ακάπηολδξ ιέζς, ιεηαλφ άθθςκ, ηδξ ηαεζένςζδξ αβνμηζηχκ, αζμιδπακζηχκ, μζηζζηζηχκ ηαζ άθθςκ γςκχκ, (iii) ηδξ πνμζηαζίαξ ηαζ δζαθφθαλδξ ηςκ θοζζηχκ πυνςκ ηαζ (iv) ηδξ δζαζθάθζζδξ ηςκ εεκζηχκ ζοιθενυκηςκ. Ξνμηεζιέκμο κα ηαηαζηεοαζηεί έκα κέμ ηηίνζμ (υπςξ επίζδξ ηαζ βζα ηδκ εηηέθεζδ άθθςκ ζοκαθχκ ενβαζζχκ), απαζηείηαζ μζημδμιζηή άδεζα δ έηδμζδ ηδξ μπμίαξ πνμτπμεέηεζ έθεβπμ ζοιιυνθςζδξ ιε ηδκ ζζπφμοζα πμθεμδμιζηή ηαζ νοιμημιζηή κμιμεεζία. Ζ εκ θυβς κμιμεεζία ιπμνεί κα επδνεάζεζ ηδκ εοπένεζα ημο ηονίμο πνμξ εηιεηάθθεοζδ ημο μζημπέδμο, επζαάθθμκηαξ πενζμνζζιμφξ βζα ζοβηεηνζιέκεξ πενζμπέξ ηονίςξ ακαθμνζηά ιε ημ ειααδυκ, ημ φρμξ, ηα ανπζηεηημκζηά παναηηδνζζηζηά ή ηδκ πνμηζεέιεκδ πνήζδ ημο οπυ ηαηαζηεοή ηηζνίμο. Ζ πανάααζδ ηδξ ζζπφμοζαξ πμθεμδμιζηήξ ηαζ νοιμημιζηήξ κμιμεεζίαξ ιπμνεί κα μδδβήζεζ (i) ζηδκ επζαμθή πνμζηίιςκ ζημοξ ηονίμοξ ηςκ ηηζνίςκ πμο πανααζάγμοκ ηδ κμιμεεζία, (ii) απμθάζεςκ βζα αθθαβέξ ζημ ηηίνζμ ή (iii) ζε μνζζιέκεξ πενζζηάζεζξ ζηδκ ηήνολδ ημο ηηζνίμο ή ιένμοξ ημο ςξ ηαηεδαθζζηέμο ηαζ εκδεπμιέκςξ ηδκ ηαηεδάθζζή ημο. Δπίζδξ, ζε μνζζιέκεξ πενζπηχζεζξ απεζθμφκηαζ ηαζ πμζκζηέξ ηονχζεζξ εκακηίμκ ημο πανααάηδ. 4. Διιεληθή Λνκνζεζία γηα ηελ γηεηλή θαη ηελ Αζθάιεηα Βάζεζ ηδξ εθθδκζηήξ κμιμεεζίαξ πνέπεζ κα ηδνμφκηαζ ιέηνα ηαζ πνμθοθάλεζξ οβζεζκήξ ηαζ αζθάθεζαξ βζα υθα ηα ηηίνζα. Ζ θφζδ ηαζ δ έηηαζή ημοξ ιπμνεί κα δζαθένμοκ ακάθμβα ιε ηδκ ημπμεεζία, ηζξ ζοβηεηνζιέκεξ ζοκεήηεξ ηαζ ηδ πνήζδ ημο ηάεε αηζκήημο. Ννζζιέκεξ πνήζεζξ, πμο παναηηδνίγμκηαζ ζοκήεςξ απυ ημ ζημζπείμ ημο αολδιέκμο ηζκδφκμο βζα ημ δδιυζζμ ζοιθένμκ ηαζ ημ πενζαάθθμκ (υπςξ εζηζαηυνζα ή πναηήνζα αεκγίκδξ) ιπμνεί κα επζζφνμοκ πνυζεεηεξ οπμπνεχζεζξ οβζεζκήξ ηαζ αζθάθεζαξ. 89

90 Ξεξηβαιινληηθέο Οπζκίζεηο θαη Πρεηηθά Θέκαηα Νζ δναζηδνζυηδηεξ ηαζ ηα αηίκδηα πμο ηαηέπεζ δ Δηαζνεία ηαεχξ ηαζ αοηά πμο ιπμνεί κα απμηηήζεζ ζημ ιέθθμκ, οπυηεζκηαζ ζε δζάθμνμοξ εεκζημφξ ηαζ δζεεκείξ πενζααθθμκηζημφξ κυιμοξ ηαζ ηακμκζζιμφξ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηοπυκ ζπεηζηχκ ηακυκςκ ηαζ ηακμκζζιχκ ηδξ Δονςπασηήξ Έκςζδξ. θα ηα αηίκδηα ηαζ μζ δναζηδνζυηδηεξ πμο θαιαάκμοκ πχνα ζηα αηίκδηα εκηυξ Δθθάδαξ οπυηεζκηαζ ζε ημπζημφξ, εεκζημφξ ηαζ δζεεκείξ κυιμοξ ηαζ ηακμκζζιμφξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηδκ πενζααθθμκηζηή πνμζηαζία ηαζ ηδκ ακενχπζκδ οβεία ηαζ αζθάθεζα. Αοημί μζ κυιμζ ηαζ ηακμκζζιμί εκ βέκεζ δζέπμοκ ηδκ πμζυηδηα ημο αένα ηαζ ημο φδαημξ, ηδκ δπμνφπακζδ, ηζξ έιιεζεξ πενζααθθμκηζηέξ επζπηχζεζξ υπςξ, ηδ πνήζδ βδξ, ηδκ πνμζηαζία ηςκ ανπαζμθμβζηχκ πχνςκ ηαζ εονδιάηςκ, ηδκ αολδιέκδ δναζηδνζυηδηα ηςκ ιδπακμηίκδηςκ μπδιάηςκ, ηδ δζάεεζδ οβνχκ απμαθήηςκ, ηζξ εηπμιπέξ αενίςκ, ηδ δζάεεζδ απμννζιιάηςκ (ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ζηενεχκ ηαζ επζηίκδοκςκ απμννζιιάηςκ), ηαεχξ ηαζ ηδκ απμηαηάζηαζδ ηοπυκ νφπακζδξ. Νζ ζδζμηηήηεξ αηζκήηςκ ζοκήεςξ εοεφκμκηαζ βζα μζαδήπμηε πανάααζδ ηςκ κυιςκ ηαζ ηςκ ηακμκζζιχκ αοηχκ, ακ ηαζ δ εοεφκδ πμο πνμηφπηεζ απυ μνζζιέκεξ δναζηδνζυηδηεξ, ζοιπενζθαιαακμιέκςκ εηείκςκ πμο πναβιαημπμζμφκηαζ ζηα πθαίζζα ειπμνζηήξ επζπείνδζδξ, ιπμνεί κα αανφκεζ ημοξ αζημφκηεξ αοηέξ ηζξ δναζηδνζυηδηεξ ακελάνηδηα απυ ημ ακ μ αζηχκ ηδ δναζηδνζυηδηα είκαζ ηφνζμξ ημο αηζκήημο ή ιζζεςηήξ. Δοεφκδ ιπμνεί επίζδξ κα βεκκδεεί απυ μζαδήπμηε πανάααζδ πενζααθθμκηζηχκ υνςκ ηαζ πνμτπμεέζεςκ πμο απμηέθεζακ πνμτπυεεζδ βζα ηδ πμνήβδζδ δζμζηδηζηήξ άδεζαξ, αάζεζ ιεθέηδξ πενζααθθμκηζηχκ επζπηχζεςκ. Ξαν υθμ πμο βζα υθεξ ηζξ δναζηδνζυηδηεξ πμο ιπμνεί κα έπμοκ δοζιεκείξ πενζααθθμκηζηέξ επζπηχζεζξ απαζηείηαζ δ εηπυκδζδ ιεθέηδξ πενζααθθμκηζηχκ επζπηχζεςκ, βζα ηδκ αβμναπςθδζία αηζκήημο δεκ απαζηείηαζ απαναίηδηα δ εηπυκδζδ ηέημζαξ ιεθέηδξ. Ζ ιεθέηδ πενζααθθμκηζηχκ επζπηχζεςκ αθμνά ζηζξ δναζηδνζυηδηεξ πμο εα ακαθδθεμφκ ζημ εκ θυβς αηίκδημ ηαζ απμηεθεί πνμτπυεεζδ βζα ηδ πμνήβδζδ ηςκ ζπεηζηχκ δζμζηδηζηχκ αδεζχκ ηαζ ςξ εη ημφημο απμηεθεί οπμπνέςζδ εηείκμο πμο πνδζζιμπμζεί ημ αηίκδημ ηαζ ηαηέπεζ ηδκ άδεζα ηαζ υπζ ημο ηονίμο ημο ζοβηεηνζιέκμο αηζκήημο. Νζ ζζπφμκηεξ πενζααθθμκηζημί κυιμζ ηαζ ηακμκζζιμί πνμαθέπμοκ ηδκ επζαμθή πνμζηίιςκ ηαζ άθθςκ πενζμνζζηζηχκ δζμζηδηζηχκ ιέηνςκ ζε πενίπηςζδ ιδ ζοιιυνθςζδξ, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ ακάηθδζδξ ηδξ άδεζαξ θεζημονβίαξ ηδξ παναααίκμοζαξ επζπείνδζδξ, απυ ημπζηέξ ανπέξ ή μνζζιέκα πνυζςπα ημο δδιμζίμο ημιέα. Δπίζδξ, εοεφκδ ιπμνεί κα βεκκδεεί απυ ηοπυκ πανάααζδ ηςκ πενζααθθμκηζηχκ υνςκ αάζεζ ηςκ μπμίςκ εηδυεδηακ μζ ζπεηζηέξ άδεζεξ (ζφιθςκα ιε ηδ ιεθέηδ πενζααθθμκηζηχκ επζπηχζεςκ). Ξνμαθέπεηαζ επίζδξ δ δοκαηυηδηα επζαμθήξ πμζκζηχκ ηονχζεςκ ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηαζ ηδξ πμζκήξ θοθάηζζδξ ηαηά ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ιζαξ εηαζνείαξ. Ννζζιέκμζ πενζααθθμκηζημί κυιμζ ηαζ βεκζηέξ ανπέξ ιπμνμφκ κα πνδζζιμπμζδεμφκ βζα κα απμδμεεί εοεφκδ βζα ηδκ εηπμιπή ηαζ έηεεζδ ζε επζηίκδοκεξ μοζίεξ ηαζ ηνίημζ ιπμνεί κα επζδζχλμοκ απμγδιίςζδ απυ ημοξ ζδζμηηήηεξ ή αοημφξ πμο θεζημονβμφκ ημ αηίκδημ βζα ζςιαηζηή αθάαδ ή πενζμοζζαηή γδιία ζοκδευιεκδ ιε ηδκ έηεεζδ ζηζξ εηπειπυιεκεξ επζηίκδοκεξ μοζίεξ. Νζ εζςηενζημί ηακυκεξ θεζημονβίαξ μνζζιέκςκ εηαζνεζχκ ζηδκ Δθθάδα πνμαθέπμοκ επίζδξ αοζηδνή εοεφκδ ζε πενίπηςζδ αεέηδζδξ ηςκ πενζααθθμκηζηχκ οπμπνεχζεςκ ιζαξ εηαζνείαξ. Ρμ ηυζημξ οπενάζπζζδξ ηαηά ηςκ αλζχζεςκ εοεφκδξ, ζοιιυνθςζδξ ιε πενζααθθμκηζηέξ νοειζζηζηέξ απαζηήζεζξ, απμηαηάζηαζδξ αηζκήημο πμο έπεζ νοπακεεί ή απμγδιίςζδξ βζα ζςιαηζηή αθάαδ ηνίημο εα ιπμνμφζακ κα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηαζ μοζζςδχξ ηζξ επζπεζνδιαηζηέξ δναζηδνζυηδηεξ ηδξ Δηαζνείαξ, ηζξ ενβαζίεξ ηαζ ηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηδξ απυδμζδ. Δπζπνυζεεηα, δ φπανλδ επζηίκδοκςκ μοζζχκ ζε αηίκδημ ηδξ Δηαζνείαξ ή δ αδοκαιία ζςζηήξ ηαζ έβηαζνδξ απμηαηάζηαζδξ, εα ιπμνμφζακ επίζδξ κα επδνεάζμοκ δοζιεκχξ ηδκ ζηακυηδηά ηδξ κα πςθήζεζ ή κα εηιζζεχζεζ ημ ζοβηεηνζιέκμ αηίκδημ. 90

91 Νζ ζζπφμκηεξ πενζααθθμκηζημί κυιμζ ηαζ ηακμκζζιμί ιπμνεί επίζδξ κα επζαάθμοκ πενζμνζζιμφξ ςξ πνμξ ημκ ηνυπμ πνήζδξ εκυξ αηζκήημο ή ημκ ηνυπμ θεζημονβίαξ ιίαξ επζπείνδζδξ ηαζ μζ εκ θυβς πενζμνζζιμί ιπμνεί κα απαζημφκ μοζζχδδ έλμδα ή κα ειπμδίζμοκ ηδκ Δηαζνεία απυ ηδ ζφκαρδ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ ιε οπμρήθζμοξ ιζζεςηέξ πμο εκδέπεηαζ κα επδνεάγμκηαζ απυ ηέημζμοξ κυιμοξ. Κενζημί απυ αοημφξ ημοξ κυιμοξ ηαζ ηακμκζζιμφξ ιπμνεί κα ηνμπμπμζδεμφκ ζημ ιέθθμκ χζηε κα απαζημφκ ζοιιυνθςζδ ιε κέα ή πζμ αοζηδνά ιέηνα. Ζ ζοιιυνθςζδ ιε κέμοξ ή πζμ αοζηδνμφξ κυιμοξ ή ηακμκζζιμφξ ή δ πζμ αοζηδνή ενιδκεία ηςκ οθζζηαιέκςκ κυιςκ ιπμνεί κα οπμπνεχζμοκ ηδκ Δηαζνεία κα πνμαεί ζε ζδιακηζηά έλμδα. Γεκ οπάνπμοκ εββοήζεζξ υηζ ιεθθμκηζημί κυιμζ, δζαηάβιαηα ηαζ ηακμκζζιμί δεκ εα δδιζμονβήζμοκ έκα ηαεεζηχξ αοζηδνήξ πενζααθθμκηζηήξ εοεφκδξ, ή υηζ δ οπάνπμοζα ηαηάζηαζδ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ απυ πενζααθθμκηζηήξ άπμρδξ δεκ εα επδνεαζηεί απυ ηζξ θεζημονβίεξ ηςκ ιζζεςηχκ ηδξ, απυ ηδκ οθζζηάιεκδ ηαηάζηαζδ ηδξ βδξ, απυ επζπεζνήζεζξ πένζλ ηςκ αηζκήηςκ, ή απυ δναζηδνζυηδηεξ ηνίηςκ πμο δεκ έπμοκ ζπέζδ ιε ηδκ Δηαζνεία. Δπζπνυζεεηα, οπάνπμοκ δζάθμνμζ ηακμκζζιμί πονμπνμζηαζίαξ, οβζεζκήξ ηαζ αζθάθεζαξ ηαζ πανυιμζμζ ηακμκζζιμί ιε ημοξ μπμίμοξ ιπμνεί δ Δηαζνεία κα ηθδεεί κα ζοιιμνθςεεί ηαζ πμο ιπμνεί κα απμηεθέζμοκ ηδ αάζδ βζα κα ηαηαζηεί δ Δηαζνεία οπεφεοκδ βζα ηδκ ηαηααμθή πνμζηίιςκ ή απμγδιζχζεςκ βζα ιδ ζοιιυνθςζδ Δπελδπηηθνί Ξεξηνξηζκνί θαη Δπελδπηηθά ξηα 6 Πφιθςκα ιε ημ άνενμ 22 ημο Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ), δ Δηαζνεία ιπμνεί κα επεκδφζεζ ηα Γζαεέζζιά ηδξ ιυκμ: Πε πμζμζηυ ημοθάπζζημκ 80% ημο Δκενβδηζημφ ηδξ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία, ήημζ (α) Αηίκδηα (i) ηαηά πθήνδ ή ρζθή ηονζυηδηα, ή επζηανπία, (ii) πεναηςιέκα ή οπυ απμπενάηςζδ/επζζηεοή (iii) πμο ιπμνμφκ άιεζα κα πνδζζιμπμζδεμφκ ςξ επαββεθιαηζηή ζηέβδ ή βζα άθθμ ειπμνζηυ ή αζμιδπακζηυ ζημπυ. (α) Υξ αηίκδηα εκκμμφκηαζ επίζδξ πνμζφιθςκα βζα ηδκ απυηηδζδ αηζκήηςκ (οπυ μνζζιέκεξ πνμτπμεέζεζξ) ηαζ (β) ζοιιεημπή ημοθάπζζημκ ηαηά 90% ζε ιεημπέξ ακχκοιδξ εηαζνείαξ ιε ιμκαδζηυ ζημπυ ηδκ εηιεηάθθεοζδ αηζκήηςκ υπμο ημ ζφκμθμ ημο παβίμο ηεθαθαίμο ημοξ είκαζ επεκδεδοιέκα ζε αηίκδηα πμο είκαζ έημζια πνμξ πνήζδ, Πε ιέζα πνδιαηαβμνάξ, ηαηά ηδκ έκκμζα ημο άνενμο 3 ημο Λ. 3283/2004, ζφιθςκα ιε ημ μπμίμ ςξ ιέζα πνδιαηαβμνάξ κμμφκηαζ «ηα επανημφξ νεοζηυηδηαξ ιέζα πμο ηαηά ηακυκα απμηεθμφκ ακηζηείιεκμ δζαπναβιάηεοζδξ ζηδ πνδιαηαβμνά ηαζ ηςκ μπμίςκ δ αλία ιπμνεί κα πνμζδζμνζζηεί επαηνζαχξ ακά πάζα ζηζβιή», Πε άθθα ηζκδηά πνάβιαηα, ηα μπμία ελοπδνεημφκ ηζξ θεζημονβζηέξ ακάβηεξ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηα μπμία, ιαγί ιε ηα αηίκδηα πμο απμηηά δ Δηαζνεία βζα ηδκ ελοπδνέηδζδ ηέημζςκ ακαβηχκ, δεκ επζηνέπεηαζ κα οπενααίκμοκ ημ δέηα ημζξ εηαηυ (10%) ημο ζοκμθζημφ Δκενβδηζημφ ηδξ ηαηά ημ πνυκμ ηδξ απυηηδζή ημοξ. Γεκζηά, πνμηεζιέκμο δ Δηαζνεία κα ιπμνεί κα επεκδφζεζ ζε δζηαζχιαηα αβμνάξ αηζκήηςκ πμο απμννέμοκ απυ πνμζφιθςκα, πνέπεζ κα έπεζ ζοιααηζηχξ δζαζθαθζζεεί: μ πνυκμξ απμπενάηςζδξ ηδξ ηαηαζηεοήξ ημο αηζκήημο (ζε πενίπηςζδ διζηεθχκ αηζκήηςκ), ημ ιέβζζημ ηίιδια, δ πνμηαηααμθή ηζιήιαημξ (πμο δεκ ιπμνεί κα οπενααίκεζ ημ 20% ημο ηζιήιαημξ), δ πμζκζηή νήηνα ημο πςθδηή πμο δεκ ιπμνεί κα οπμθείπεηαζ ημο 150% ηδξ πνμηαηααμθήξ ηαζ δ πνδζζιμπμίδζδ ημοξ ςξ επαββεθιαηζηήξ ζηέβδξ ή βζα άθθμ ειπμνζηυ ή αζμιδπακζηυ ζημπυ εκηυξ έλζ (6) ιδκχκ απυ ηδκ απυηηδζδ ημοξ. Ρέθμξ, δ Δηαζνεία ιπμνεί κα επεκδφεζ ημοθάπζζημκ ζημ 90% ηςκ ιεημπχκ Δηαζνεζχκ Δζδζημφ Πημπμφ εθυζμκ ημ ζφκμθμ ημο Δκενβδηζημφ ηςκ εκ θυβς εηαζνεζχκ έπεζ επεκδοεεί ελ μθμηθήνμο 6 Ρμ πενζεπυιεκμ ηδξ εκυηδηαξ πενζθαιαάκεηαζ ζηδκ Έηεεζδ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο. 91

92 ζε αηίκδηα πμο ιπμνμφκ άιεζα κα πνδζζιμπμζδεμφκ ςξ επαββεθιαηζηή ζηέβδ ή βζα άθθμ ειπμνζηυ ή αζμιδπακζηυ ζημπυ, ιυκα ημοξ ή απυ ημζκμφ ιε άθθα αηίκδηα. Πε πενίπηςζδ ιδ ηήνδζδξ ηςκ πενζμνζζιχκ επέκδοζδξ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία, βζα θυβμοξ ακελάνηδημοξ απυ ηδ αμφθδζδ ηδξ Δηαζνείαξ, αοηή μθείθεζ κα πνμαεί ζηζξ ακαβηαίεξ εκένβεζεξ, χζηε ηαηά ηδκ απμηίιδζδ ηδξ Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ ηδξ ζημ ηέθμξ ηδξ επυιεκδξ δζαπεζνζζηζηήξ πνήζδξ κα ιδκ οθίζηαηαζ δ ιδ ηήνδζδ. Δπίζδξ, ζφιθςκα ιε ημ Λ. 2778/1999 (ςξ ζζπφεζ), δ Δηαζνεία ςξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. ιπμνεί κα επεκδφζεζ ζε αηίκδηα πμο ανίζημκηαζ ζηδκ Δθθάδα ή ζε άθθμ ηνάημξ - ιέθμξ ημο Δονςπασημφ Νζημκμιζημφ Σχνμο (Δ.Ν.Σ.) εκχ βζα επεκδφζεζξ ζε ηνάηδ εηηυξ Δ.Ν.Σ., μζ επεκδφζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ δεκ πνέπεζ κα οπενααίκμοκ πμζμζηυ 10% ημο ζοκυθμο ηςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ζε αηίκδηα ηα μπμία απμηηχκηαζ ηαηά πθήνδ ή ρζθή ηονζυηδηα ή επί ηςκ μπμίςκ ζοκζζηάηαζ επζηανπία οπέν ηδξ Δηαζνείαξ. Δπζπθέμκ, ακαθμνζηά ιε ηα αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ: πνέπεζ κα ιπμνμφκ άιεζα κα πνδζζιμπμζδεμφκ ςξ επαββεθιαηζηή ζηέβδ ή βζα άθθμ ειπμνζηυ ή αζμιδπακζηυ ζημπυ (ιυκα ημοξ ή απυ ημζκμφ ιε άθθα αηίκδηα) ή ιπμνεί κα είκαζ οπυ απμπενάηςζδ ή επζζηεοή (ενβαζίεξ ζοκηήνδζδξ ή ακαπαθαίςζδξ ή ιεηααμθήξ πνήζδξ) ηαζ κα ιπμνμφκ κα πνδζζιμπμζδεμφκ ζημ άιεζμ ιέθθμκ βζα ημοξ ζημπμφξ πμο ακαβνάθμκηαζ ακςηένς, ζφιθςκα ιε ακαθοηζηυ πνυβναιια πμο ηαηανηίγεηαζ ιε εοεφκδ ημο δζμζηδηζημφ ζοιαμοθίμο ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ημζκμπμζείηαζ ζηδκ Δπζηνμπή Θεθαθαζαβμνάξ ηαζ πμο ακαθένεζ ημ πνμκζηυ δζάζηδια εκηυξ ημο μπμίμο πνμαθέπεηαζ κα μθμηθδνςεεί δ απμπενάηςζδ ή επζζηεοή ημο αηζκήημο ηαζ ακαθοηζηή πνυαθερδ ηςκ ελυδςκ. Δπζπθέμκ, δ απμπενάηςζδ ή επζζηεοή ημοξ είκαζ δοκαηυκ κα μθμηθδνςεεί εκηυξ εφθμβμο πνυκμο ηαζ ηα έλμδα απμπενάηςζδξ ή επζζηεοήξ δεκ οπενααίκμοκ, ζημ ζφκμθυ ημοξ, πμζμζηυ είημζζ πέκηε ημζξ εηαηυ (25%) επί ηδξ ζοκμθζηήξ αλίαξ ημο αηζκήημο, υπςξ εα οθίζηαηαζ ιεηά ηδκ απμπενάηςζδ ή επζζηεοή. Ζ αλία ημο ζοκυθμο ηςκ αηζκήηςκ πμο δ Δηαζνεία δεκ έπεζ απμηηήζεζ ηαηά πθήνδ ηονζυηδηα ςξ επεκδφζεζξ, δεκ πνέπεζ κα οπενααίκεζ ημ δέηα ημζξ εηαηυ (10%) ημο ζοκυθμο ηςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία. Υζηυζμ, ζφιθςκα ιε ημ Λ. 1665/1986 επζηνέπεηαζ δ απυηηδζδ απυ ηδκ Δηαζνεία ςξ επέκδοζδξ, δζηαζςιάηςκ απυ πνδιαημδμηζηή ιίζεςζδ αηζκήηςκ, ζφιθςκα ιε ηζξ ακςηένς πνμτπμεέζεζξ, εθυζμκ ημ ζφκμθμ αοηχκ ηςκ δζηαζςιάηςκ δεκ οπενααίκεζ ζε αλία ημ είημζζ πέκηε ημζξ εηαηυ (25%) ηςκ Ηδίςκ ηδξ Θεθαθαίςκ ηαζ ηαεέκα απυ αοηά ηα δζηαζχιαηα δεκ οπενααίκεζ ζε αλία ημ δέηα ημζξ εηαηυ (10%) ηςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ ηδξ. Ζ αλία ηάεε αηζκήημο ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ δεκ επζηνέπεηαζ κα οπενααίκεζ, ηαηά ημ πνυκμ απυηηδζήξ ημο, ημ είημζζ πέκηε ημζξ εηαηυ (25%) ηδξ αλίαξ ημο ζοκυθμο ηςκ επεκδφζεχκ ηδξ. Δπζπθέμκ ηςκ ακςηένς δ Δηαζνεία ηαηακμεί υηζ ιεηά ηδκ ηνμπμπμίδζδ ημο Λ. 2778/1999 ιε ημ Λ. 3581/2007, μζ επεκδφζεζξ ηδξ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ οπυηεζκηαζ ζημοξ αηυθμοεμοξ πενζμνζζιμφξ: Ζ επέκδοζδ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ ημο ίδζμο εηδυηδ δεκ επζηνέπεηαζ κα οπενααίκεζ πμζμζηυ δέηα ημζξ εηαηυ (10%) επί ημο ακχηαημο επζηνεπυιεκμο πμζμζημφ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ. Ρμ πμζμζηυ ημο πνμδβμφιεκμο εδαθίμο αολάκεηαζ ζε πεκήκηα ημζξ εηαηυ (50%), εάκ πνυηεζηαζ βζα ιέζα πνδιαηαβμνάξ ηα μπμία έπμοκ εηδμεεί ή βζα ηα μπμία έπεζ παναζπεεεί εββφδζδ ηνάημοξ - ιέθμοξ ή μνβακζζιμφ ημπζηήξ αοημδζμίηδζδξ ηνάημοξ - ιέθμοξ ημο Δονςπασημφ Νζημκμιζημφ Σχνμο ή δδιυζζμο δζεεκμφξ μνβακζζιμφ ζημκ μπμίμ ιεηέπεζ ηνάημξ - ιέθμξ ημο Δονςπασημφ Νζημκμιζημφ Σχνμο, Νζ επεκδφζεζξ αοηέξ βίκμκηαζ οπμπνεςηζηά ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ ημοθάπζζημκ έλζ εηδμηχκ, 92

93 Νζ επεκδφζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ πμο εηδίδμκηαζ απυ εηαζνείεξ ιε ακηζηείιεκμ δναζηδνζυηδηαξ ηδκ ηαηαζηεοή ή εηιεηάθθεοζδ αηζκήηςκ, δεκ επζηνέπεηαζ κα οπενααίκμοκ ζημ ζφκμθυ ημοξ ημ είημζζ ημζξ εηαηυ (20%) ηςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ, Ζ επέκδοζδ ζε ιενίδζα άθθςκ μνβακζζιχκ ζοθθμβζηχκ επεκδφζεςκ επζηνέπεηαζ ιυκμ εθυζμκ μζ ζοβηεηνζιέκμζ μνβακζζιμί ειπίπημοκ είηε ζημ πεδίμ εθανιμβήξ ηδξ μδδβίαξ 85/611 ημο Δονςπασημφ Νζημκμιζημφ Σχνμο είηε ζημ πεδίμ εθανιμβήξ ημο Λ. 2778/1999 ή ακηίζημζπδξ κμιμεεηζηήξ ή ηακμκζζηζηήξ νφειζζδξ άθθμο ηνάημοξ - ιέθμοξ ημο Δονςπασημφ Νζημκμιζημφ Σχνμο. Πε ηάεε πενίπηςζδ, δ επέκδοζδ ζε ηαεέκακ απυ ημοξ ακςηένς μνβακζζιμφξ δεκ πνέπεζ κα οπενααίκεζ ημ ηνία ημζξ εηαηυ (3%) ημο ακχηαημο επζηνεπυιεκμο μνίμο επέκδοζδξ ζε ιέζα πνδιαηαβμνάξ ηαζ ημ ζφκμθμ ηςκ επεκδφζεςκ ζε ηέημζμοξ μνβακζζιμφξ δεκ επζηνέπεηαζ κα οπενααίκεζ ημ πέκηε ημζξ εηαηυ (5%) ημο ακςηένς μνίμο. Ζ Δηαζνεία απαβμνεφεηαζ κα απμηηήζεζ δζηαίςια ζε αηίκδημ, ημ μπμίμ είκαζ εκηαβιέκμ ζηα απμεειαηζηυ αζθαθζζηζηχκ εηαζνεζχκ. Πε ηάεε πενίπηςζδ δεκ επζηνέπεηαζ δ ιεηααίααζδ ιεημπχκ Δηαζνείαξ Δζδζημφ Πημπμφ ή αηζκήημο, ζηα μπμία έπμοκ επεκδοεεί ηα δζαεέζζια ηδξ Δηαζνείαξ, πνζκ απυ ηδκ πάνμδμ δχδεηα (12) ιδκχκ απυ ηδκ απυηηδζδ ημοξ Δπελδπηηθή Ιεηηνπξγία ηεο Δηαηξείαο Βαζζηή επζδίςλδ ηδξ Δηαζνείαξ απμηεθεί δ εδναίςζδ ηδξ ςξ ζδιακηζημφ πανάβμκηα ηδξ αβμνάξ εηιεηάθθεοζδξ αηζκήηςκ. Πηα πθαίζζα αοηά, δ Δηαζνεία επζδζχηεζ ηδκ εηιεηάθθεοζδ ημο εεζιζημφ επεκδοηζημφ πθαζζίμο ακάπηολδξ ηδξ δναζηδνζυηδηαξ ηδξ, ηδκ ιεβζζημπμίδζδ ηδξ ςθέθεζαξ πμο απμννέεζ απυ ημ εοκμσηυ θμνμθμβζηυ ηαεεζηχξ θεζημονβίαξ ηδξ, ηδκ δζαιυνθςζδ εοκμσηχκ υνςκ ιίζεςζδξ ηαεχξ ηαζ ηδκ δζαιυνθςζδ ζηακμπμζδηζηήξ ζπέζδξ ηζκδφκμο-απυδμζδξ. Ζ επίηεολδ ηςκ παναπάκς ζηυπςκ επζδζχηεηαζ ζηα πθαίζζα ηδξ επεκδοηζηήξ θεζημονβίαξ ηδξ Δηαζνείαξ, δ μπμία ζηδνίγεηαζ ζημοξ αηυθμοεμοξ άλμκεξ: Γζανηήξ εκδιένςζδ ζπεηζηά ιε ηζξ ελεθίλεζξ ηδξ αβμνάξ, Ξαναημθμφεδζδ ηςκ αβμνχκ εκδζαθένμκημξ ζε ιζηνμμζημκμιζηυ ηαζ ιαηνμμζημκμιζηυ επίπεδμ, Δκενβή δζαπείνζζδ ημο οθζζηαιέκμο πανημθοθαηίμο Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ, Δπζδίςλδ επζθεηηζηχκ επεκδφζεςκ ζε ειπμνζηά αηίκδηα ζηδκ Δθθάδα, Δπζθεηηζηέξ επεκδφζεζξ ζε πχνεξ ηδξ Δονςπασηήξ Δκςζδξ, Βεθηζζημπμίδζδ ηδξ ηεθαθαζαηήξ δμιήξ ιέζς ηδξ απμηεθεζιαηζηήξ πνήζδξ δακεζζιμφ ηαζ ζμεέηδζδ εθηοζηζηήξ ιενζζιαηζηήξ πμθζηζηήξ. Ζ Δπεκδοηζηή Δπζηνμπή βκςιμδμηεί επί ηςκ πνμηεζκυιεκςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ δ ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηαεμνίγεζ ηαζ οθμπμζεί ηδκ επεκδοηζηή ηδξ πμθζηζηή. Ρα ιέθδ ηδξ Δπεκδοηζηήξ Δπζηνμπήξ είκαζ μζ η.η. Ζθίαξ Βμθμκάζδξ, Ξνυεδνμξ Γ.Π., Δοεφιζμξ Κπμοθμφηαξ, Ακηζπνυεδνμξ Γ.Π., Ηςάκκδξ Αναβζχνβδξ, Γζεοεφκςκ Πφιαμοθμξ, Θονζάημξ Κάβεζναξ, Κδ Δηηεθεζηζηυ Κέθμξ Γ.Π. ηαζ Βεκεηζζάκμξ Θάηηαααξ, ααζζηυξ Κέημπμξ ηδξ Δηαζνείαξ (βζα πενζζζυηενεξ πθδνμθμνίεξ αθ. Δκυηδηα 3.12 «Γζμζηδηζηά, Γζαπεζνζζηζηά ηαζ Δπμπηζηά νβακα ηαζ Ακχηενα Γζμζηδηζηά Πηεθέπδ») Δθηίκεζε Αμίαο Αθηλήησλ ηεο Δηαηξείαο Αημθμφεςξ παναηίεεκηαζ πθδνμθμνίεξ ζπεηζηά ιε ηζξ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ απυ ημ Πχια Ννηςηχκ Δηηζιδηχκ (Π.Ν.Δ.). Πδιεζχκεηαζ υηζ, δ Δηαζνεία είκαζ οπμπνεςιέκδ κα δδιμζζεφεζ ζε ελαιδκζαία αάζδ Έηεεζδ Δπεκδφζεςκ πμο κα πανέπεζ 93

94 θεπημιένεζεξ ηςκ επεκδφζεςκ ηδξ, ηαλζκμιδιέκεξ ακά ηαηδβμνία. Νζ πθδνμθμνίεξ ακαθμνζηά ιε ηδκ αλία ηςκ επεκδφζεςκ ηδξ Δηαζνείαξ ααζίγμκηαζ ζε απμηίιδζδ ημο Π.Ν.Δ. ηαζ είκαζ εθεβιέκεξ απυ Ννηςηυ Δθεβηηή-Ιμβζζηή. Ρμ Π.Ν.Δ. απμηεθεί ημκ εεζιμεεηδιέκμ εηηζιδηζηυ μνβακζζιυ ηδξ πμθζηείαξ, ημ μπμίμ ζδνφεδηε ιε ημ Λ. 820/1978 ηαζ μζ εηηζιήζεζξ ημο βζα ηα αηίκδηα ηςκ Δηαζνεζχκ Δπεκδφζεςκ ζε Αηίκδηδ Ξενζμοζία, πνμαθέπμκηαζ απυ ημοξ Λυιμοξ 2778/1999 ηαζ 2992/2002. Ρμ Π.Ν.Δ. είκαζ ιε αάζδ ημ Λ. 2515/1997, κμιζηυ πνυζςπμ ζδζςηζημφ δζηαίμο ιδ ηενδμζημπζημφ παναηηήνα ημ μπμίμ επμπηεφεηαζ απυ ημοξ πμονβμφξ Νζημκμιίαξ Νζημκμιζηχκ ηαζ Γζηαζμζφκδξ. Ζ απυ Έηηαηηδ Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ υνζζε ημκ η. Σανάθαιπμ Σαναθαιπυπμοθμ ημο Ξακαβζχηδ, μνηςηυ εηηζιδηή Α Ράλδξ ημο Π.Ν.Δ. (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 11), ςξ ηαηηζηυ εηηζιδηή. Ζ αιμζαή ημο ακςηένς εηηζιδηή εα ηαεμνζζηεί ζφιθςκα ιε ηδκ Α /709/0001, ημ άνενμ 22 παν. 8 ημο Λ. 2778/1999 ηαζ ιε ηζξ απμθάζεζξ ημο Δπμπηζημφ Ποιαμοθίμο ημο Π.Ν.Δ., ςξ ζζπφμοκ. Ρμ Π.Ν.Δ. ηαζ ηα ιέθδ ημο δεκ ζοκδέμκηαζ ηαζ δεκ δζαηδνμφκ μπμζμδήπμηε ζοιθένμκ ή ζπέζδ ιε ηδκ Δηαζνεία, πθδκ ηςκ δαπακχκ εηηίιδζδξ πμο θαιαάκεζ ημ Π.Ν.Δ. βζα ηδκ πανμπή ηςκ εηηζιδηζηχκ οπδνεζζχκ. Ζ εηηίιδζδ ηδξ αλίαξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηζξ πνήζεζξ πνμηφπηεζ απυ ηζξ ζπεηζηέξ εηεέζεζξ πμο δζεκενβήεδηακ απυ ημ Π.Ν.Δ. ςξ ελήξ: κε εκεξνκελία εθηίκεζεο ηελ Φ.70.3/3.1/8510/ , ηαζ ακηζηείιεκμ εηηίιδζδξ ηα επηά (7) αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ. κε εκεξνκελία εθηίκεζεο ηελ Φ.100/863/ , ηαζ ακηζηείιεκμ εηηίιδζδξ α) ηα δέηα (10) αηίκδηα πμο ήδδ ακήημοκ ζημ πανημθοθάηζμ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ έπμοκ εηηζιδεεί ηαηά ημ 2007 ζε διενμιδκίεξ πνμβεκέζηενεξ ηδξ α) έκα (1) αηίκδημ πμο εηηζιήεδηε ιε ηδκ οπ ανζει. Φ.189/8930/ έηεεζδ, ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ ηαζ β) πέκηε (5) αηίκδηα πμο απμηζιχκηαζ βζα πνχηδ θμνά πνμηεζιέκμο κα ελεηαζηεί εκδεπυιεκδ αβμνά ημοξ απυ ηδκ Δηαζνεία χζηε κα απμηεθέζμοκ ηζ αοηά αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο ηδξ. κε εκεξνκελία εθηίκεζεο ηελ Φ.100/836/ , ηαζ ακηζηείιεκμ εηηίιδζδξ ηα ηνζάκηα (30) αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ. κε εκεξνκελία εθηίκεζεο ηελ Φ.1238/9663/ , ηαζ ακηζηείιεκμ εηηίιδζδξ έκα (1) αηίκδημ ζημ Λ. Καβκδζίαξ. κε εκεξνκελία εθηίκεζεο ηελ Φ.1215/9633/ ηαζ ακηζηείιεκμ εηηίιδζδξ έκα (1) αηίκδημ ζημ Γήιμ Θεζζαθμκίηδξ. Πηδκ ζφκηαλδ ηδξ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ ημο Ννηςημφ Δηηζιδηή ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ , ακαθένμκηαζ ηα αηυθμοεα: «Γζα ηδκ ζφκηαλδ ηδξ έηεεζδξ εθήθεδζακ οπυρδ δ ηεζιέκδ κμιμεεζία, ηα ηάεε ιμνθήξ ακηζηεζιεκζηά ζημζπεία πμο ιπμνεί κα επδνεάζμοκ ηδκ αλία ηςκ αηζκήηςκ, ηαεχξ ηαζ μζ ανπέξ απμηζιδηζηήξ πμο αημθμοεεί ημ Π.Ν.Δ., ςξ ιέθμξ ηδξ TEGoVΑ (THE EUROPEAN GROUP OF VALUERS ASSOCIATIONS) ηαζ ηδξ IVSC (INTERNATIONAL VALUATION STANDARDS COMMITTEE), εκχ αηυιδ έπμοκ θδθεεί οπυρδ ηα IFRS (INTERNATIONAL FINANCIAL REPORTING STANDARDS), ημ IVΑ 1 (INTERNATIONAL VALUATION APPLICATION 1, 94

95 APPLICATION FOR FINANCIAL REPORTING) ηςκ IVS 2005, ηαεχξ επίζδξ ηαζ ημ IAS 40, δεδμιέκμο υηζ πνυηεζηαζ, ηαηά ηακυκα, βζα επεκδοηζηά αηίκδηα. Νζ αλίεξ πμο εηηζιχκηαζ ακαθένμκηαζ ζηδκ εφθμβδ αβμναία αλία, ηαζ ηαηά ηακυκα ακηαπμηνίκμκηαζ ζηδ αέθηζζηδ πνήζδ ηςκ αηζκήηςκ (HIGHEST AND BEST USE - HABU) πμο απανηίγμοκ ημ οπυ ελέηαζδ πανημθοθάηζμ. Πηα δζάθμνα ζημζπεία πμο εθήθεδζακ οπυρδ πενζθαιαάκμκηαζ ηαζ εηείκα πμο πνμζηυιζζακ ζημ Π.Ν.Δ. μζ εκδζαθενυιεκμζ, μζ πνμβεκέζηενεξ εηηζιήζεζξ ημο Π.Ν.Δ. βζα μνζζιέκα απυ ηα αηίκδηα, ηαεχξ ηαζ υζα πνμέηορακ απυ ηζξ αοημρίεξ ηαζ απυ ηδκ ένεοκα αβμνάξ». θεξ μζ εηεέζεζξ εηηίιδζδξ δζεκενβήεδηακ απυ ημκ Ννηςηυ Δηηζιδηή η. Σ. Σαναθαιπυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 11) ημο Π.Ν.Δ., Έζθζκ 3, 11523, Αεήκα ηδθ Νζ εηεέζεζξ εηηίιδζδξ ιε διενμιδκία ηαζ μζ ιεηαβεκέζηενεξ αοηχκ έπμοκ δζεκενβδεεί ηαζ απυ ημκ Ννηςηυ Δηηζιδηή η. Η. Αθελυπμοθμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ. 18) ημο Π.Ν.Δ., Έζθζκ 3, 11523, Αεήκα ηδθ Πδιεζχκεηαζ υηζ μ Ννηςηυξ Δηηζιδηήξ η. Η. Αθελυπμοθμξ ί μνίζηδηε ιε ηδκ απυ Ραηηζηή Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ιε ηδκ ίδζα Ραηηζηή Γεκζηή Ποκέθεοζδ ακακεχεδηε δ εδηεία ημο Ννηςημφ Δηηζιδηή η. Σ. Σαναθαιπυπμοθμο. Πε υθεξ ηζξ εηεέζεζξ ημο Π.Ν.Δ. εθανιυγμκηαζ μζ αηυθμοεεξ ιέεμδμζ εηηίιδζδξ: δ ιέεμδμξ ηςκ ζοβηνζηζηχκ ζημζπείςκ ηαζ δ ιέεμδμξ DCF Ζ ηεθζηή ζηαειζζιέκδ αλία ηςκ εηηζιςιέκςκ αηζκήηςκ πνμηφπηεζ ιε ηδ πνήζδ ηςκ ζοκηεθεζηχκ αανφηδηαξ 25% ηαζ 75%, ακηίζημζπα βζα υθεξ ηζξ ελεηαγυιεκεξ πενζυδμοξ. Γζα ηάεε έκα ηςκ αηζκήηςκ ή ζοβηνυηδια αηζκήηςκ, έπμοκ ζοκηαπεεί αοημηεθείξ εηεέζεζξ εηηίιδζδξ. Αηυιδ βίκεηαζ ζοκμπηζηή ακαθμνά ζηδκ ηαηάζηαζδ ημο ηάεε αηζκήημο, υπςξ αοηή απμηοπχεδηε απυ αοημρίεξ πμο πναβιαημπμζήεδηακ. Δζδζηυηενα, ηαηά ηδκ εηηίιδζδ ιε αάζδ ηδ ιέεμδμ DCF, ηαζ ζφιθςκα ιε ηα Γζεεκή Δηηζιδηζηά Ξνυηοπα (Νδδβία Λμ 9) δ ειπμνζηή αλία εκυξ αηζκήημο, πνμηφπηεζ αενμζζηζηά απυ ηζξ πνμαθέρεζξ ηςκ ιεθθμκηζηχκ ηαεανχκ εζυδςκ απυ ηα οθζζηάιεκα ή ιεθθμκηζηχξ επζηεοπεδζυιεκα ιζζεχιαηα (εάκ είκαζ οπυ ακάπηολδ / απμπενάηςζδ) απυ ηδκ εηιεηάθθεοζδ ημο, πθέμκ ιίαξ αλίαξ ιεηαπχθδζδξ πμο εα έπεζ ζημ ηέθμξ ημο πνμκζημφ μνίγμκηα πμο ελεηάγεηαζ δ επέκδοζδ. Ζ εκ θυβς ιέεμδμξ ααζίγεηαζ ζε λεηάεανεξ παναδμπέξ (explicit assumptions) υζμκ αθμνά ζηα εζζμδήιαηα ηαζ έλμδα εηιεηάθθεοζδξ ημο αηζκήημο, ηα πμζμζηά ηεκυηδηαξ, ηδκ ιεθθμκηζηή ιεηααμθή / ακαπνμζανιμβή ημο ιζζεχιαημξ η.θ.π. ηαζ εθανιυγεηαζ ηυζμ βζα αηίκδηα απμπεναηςιέκα ηαζ ιζζεςιέκα ή βζα αηίκδηα οπυ απμπενάηςζδ. Ποβηεηνζιέκα βζα ηδκ Έηεεζδ εηηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ιε διενμιδκία ηδκ , πνδζζιμπμζήεδηακ μζ ιέεμδμζ εηηίιδζδξ ηςκ ζοβηνζηζηχκ ζημζπείςκ ηαζ δ ιέεμδμξ DCF, ςξ ελήξ: Κεζνδνινγηθή Ξξνζέγγηζε Κεζόδνπ ησλ Ππγθξηηηθώλ Πηνηρείσλ Ξναβιαημπμζείηαζ ζοζηδιαηζηή ένεοκα ηδξ ηηδιαηαβμνάξ ηδξ εονφηενδξ πενζμπήξ ημο οπυ εηηίιδζδ αηζκήημο πμο ανίζημκηαζ ζε ειπμνζημφξ, αθθά ηαζ ζε άθθμοξ άλμκεξ ηδξ πενζμπήξ, ηυζμ ζε εηζοβπνμκζζιέκα παθαζά ηηίνζα, υζμ ηαζ ζε νζγζηά ακαηαζκζζιέκα δζαηδνδηέα ηαζ πνμηφπημοκ ηζιέξ πχνςκ ακάθμβςκ ιε ημοξ οπυ εηηίιδζδ (επί ηαεανχκ επζθακεζχκ). 95

96 Δηηίιδζδ αλίαξ Ιαιαακμιέκςκ οπυρδ ηςκ ηζιχκ πμο πνμέηορακ απυ ηδκ εκδεθεπή ένεοκα ηδξ ημπζηήξ ηηδιαηαβμνάξ, οπμθμβίγεηαζ πθέβια ηζιχκ ιμκάδμξ ηςκ δζαθυνςκ πχνςκ ημο εηηζιςιέκμο αηζκήημο ηαζ ζε ζοκδοαζιυ ιε ηζξ ηαεανέξ επζθάκεζεξ αοημφ πνμηφπηεζ δ απμηίιδζδ ηδξ αλίαξ ημο αηζκήημο, ιε αάζδ ηδ ζοβηνζηζηή ιέεμδμ. Κεζνδνινγηθή Ξξνζέγγηζε Κεζόδνπ DCF Ξνυαθερδ Γείηηδ Ρζιχκ Θαηακαθςηή (Γ.Ρ.Θ.) Δηηζιχκηαξ ηζξ μζημκμιζηέξ ζοκεήηεξ πμο επζηναημφκ ζηδκ αβμνά, εεςνείηαζ υηζ βζα ηδκ ελεηαγυιεκδ πενίμδμ μ Γ.Ρ.Θ. εα είκαζ ίζμξ ιε 3,5%. Ζ δζαθμνμπμίδζδ ημο ΓΡΘ δεκ επδνεάγεζ μοζζαζηζηά ηζξ απμηζιχιεκεξ αλίεξ δζυηζ ακαπνμζανιυγεηαζ ηαηάθθδθα ημ IRR. Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ Αηζκήημο Ρμ εκ θυβς πμζμζηυ οπμθμβίγεηαζ βζα ημ ζφκμθμ ημο αηζκήημο ηαζ πνμηφπηεζ, αάζεζ ένεοκαξ ηδξ αβμνάξ θαιαάκμκηαξ οπυρδ α) ηδ δζάνηεζα πμο απαζηείηαζ βζα ηδκ (επακα)ιίζεςζδ ημο αηζκήημο εθυζμκ αοηυ είκαζ εθεφεενμ ηαεχξ ηαζ α) ημκ εηηζιχιεκμ ανζειυ εκαθθαβήξ ιζζεςηχκ βζα ηδκ ελεηαγυιεκδ πενίμδμ. Ρμ πμζμζηυ πθδνυηδηαξ ημο αηζκήημο εθανιυγεηαζ ιυκμ επί ηςκ επζθακεζχκ μζ μπμίεξ δεκ δεζιεφμκηαζ ηαηά ηδκ ελεηαγυιεκδ πενίμδμ αάζεζ ιζζεςηδνίμο ζοιαμθαίμο. Δζζμδήιαηα Αηζκήημο ηαηά ηδκ ελεηαγυιεκδ πενίμδμ (10 έηδ) Ν οπμθμβζζιυξ ηςκ εζζμδδιάηςκ ημο αηζκήημο πνμηφπηεζ ιε αάζδ ηζξ ζοκμθζηέξ πνμξ ιίζεςζδ επζθάκεζεξ ημο αηζκήημο. Πηδκ πενίπηςζδ πμο επζθάκεζεξ ημο αηζκήημο δεζιεφμκηαζ αάζεζ ιζζεςηδνίμο ζοιαμθαίμο, ημ Π.Ν.Δ. δέπεηαζ υηζ δ ιίζεςζδ είκαζ εββοδιέκδ ηαζ ημ ιίζεςια εζζπνάηηεηαζ βζα ημ ζφκμθμ ηδξ δζάνηεζαξ ημο ιζζεςηδνίμο εθυζμκ αοηή ειπίπηεζ εκηυξ ηδξ ελεηαγυιεκδξ πενζυδμο, ιε ημοξ υνμοξ ακαπνμζανιμβήξ πμο πνμαθέπεζ ημ ζοιαυθαζμ ιίζεςζδξ. Πε πενίπηςζδ πμο ημ ιζζεςηήνζμ ζοιαυθαζμ ηενιαηίγεζ ηαηά ηδ δζάνηεζα ηδξ ελεηαγυιεκδξ πενζυδμο, εεςνείηαζ υηζ μζ πνμξ ιίζεςζδ επζθάκεζεξ ιζζεχκμκηαζ αάζεζ ηςκ επζηναημοζχκ ηζιχκ ηδξ αβμνάξ. Νζ ιεθθμκηζηέξ επζηναημφζεξ ηζιέξ ηδξ αβμνάξ, εεςνείηαζ υηζ πνμηφπημοκ αάζεζ ηςκ ζδιενζκχκ ηζιχκ (2008) ακαπνμζανιμζιέκεξ εηδζίςξ αάζεζ Γ.Ρ.Θ. + α %. Πε πενίπηςζδ πμο ηαηά ηδκ ζηζβιή ηδξ εηηίιδζδξ οπάνπμοκ δζαεέζζιεξ επζθάκεζεξ πνμξ ιίζεςζδ, ηυηε αοηέξ ιζζεχκμκηαζ αάζεζ ηςκ επζηναημοζχκ ηζιχκ ηδξ αβμνάξ, ακαπνμζανιμγυιεκεξ εηδζίςξ ιε Γ.Ρ.Θ. + α %. πμθμβζζιυξ αλίαξ ιεηαπχθδζδξ Ζ αλία ιεηαπχθδζδξ ζημ ηέθμξ ηδξ ελεηαγυιεκδξ πενζυδμο, δεκ θαιαάκεζ οπυρδ ηοπυκ ιζζεςηήνζα ζοιαυθαζα εθυζμκ αοηά ηενιαηίγμοκ ιεηά ημ πέναξ αοηήξ ηαζ πνμηφπηεζ αάζεζ ηςκ δοκδηζηχκ εζζμδδιάηςκ ημο αηζκήημο πμο αοηή πνμένπεηαζ απυ ηζξ επζηναημφζεξ ηζιέξ ηδξ αβμνάξ. Ζ αλία ιεηαπχθδζδξ οπμθμβίγεηαζ ακ ηα δοκδηζηά εζζμδήιαηα ηεθαθαζμπμζδεμφκ ιε ημ ζοκηεθεζηή ηεθαθαζμπμίδζδξ (exit yield) βζα ημ έημξ (κ+1). Ποκηεθεζηήξ ηεθαθαζμπμίδζδξ βζα αλία ιεηαπχθδζδξ (Exit Yield) 96

97 Ν ζοκηεθεζηήξ αάζεζ ημο μπμίμο ηεθαθαζμπμζήεδηακ ηα ιεθθμκηζηά εζζμδήιαηα ημο αηζκήημο ιεηά ημ πέναξ ηδξ ελεηαγυιεκδξ πενζυδμο (exit yield) οπμθμβίζηδηε θαιαάκμκηαξ οπυρδ ηα ζδζαίηενα παναηηδνζζηζηά ημο αηζκήημο (πνήζδ, εέζδ, παθαζυηδηα), ηδκ αβμνά ζηδκ μπμία ακήηεζ ηαζ ημ εφνμξ ηςκ ενβαζζχκ πμο εηηζιάηαζ υηζ εα πναβιαημπμζδεμφκ ζημ ιέθθμκ ηαζ εκηυξ ηδξ ελεηαγυιεκδξ πενζυδμο. Ρμ exit yield ηοιαίκεηαζ, ηαηά ηακυκα, ιεηαλφ 0% ηαζ 5% πθέμκ ηςκ απμδυζεςκ (entry yields) πμο επζηναημφκ ζήιενα ζηδκ αβμνά. Ποκηεθεζηήξ πνμελυθθδζδξ Δζςηενζηυξ ααειυξ απυδμζδξ (I.R.R.) Ν ζοκηεθεζηήξ πμο πνδζζιμπμζήεδηε βζα ημκ οπμθμβζζιυ ηδξ πανμφζαξ αλίαξ ηςκ ιεθθμκηζηχκ ηαιεζαηχκ νμχκ πμο πανάβμκηαζ απυ ημ αηίκδημ πνμζδζμνίγεηαζ θαιαάκμκηαξ οπυρδ ηδκ επζηναημφζα απυδμζδ ηδξ αβμνάξ (entry yields), ημ exit yield ηαζ ηδκ εηήζζα ιεηααμθή ηςκ εζζμδδιάηςκ ημο αηζκήημο. Ακάθοζδ εοαζζεδζίαξ Ζ ακάθοζδ εοαζζεδζίαξ έπεζ πναβιαημπμζδεεί ςξ πνμξ ηδκ επίδναζδ πμο εα έπεζ ζηδκ αλία ημο αηζκήημο, α) δ ιεηααμθή ηαηά +2% (αφλδζδ ηαζ ιείςζδ) ημο πμζμζημφ ηεκχκ πχνςκ ημο αηζκήημο (α) δ ιεηααμθή ηαηά +0,5% (αφλδζδ ηαζ ιείςζδ) ημο ζοκηεθεζηή πνμελυθθδζδξεζςηενζημφ ααειμφ απυδμζδξ (I.R.R.). Ζ Δηαζνεία δδθχκεζ υηζ μζ αημθμοεείζεξ ιέεμδμζ απμηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ εθανιυγμκηαζ παβίςξ. Δζδζηυηενα δεκ έπεζ οπάνλεζ ιεηααμθή ζηζξ ιεευδμοξ απμηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηαηά ηδκ πενίμδμ ηαεχξ ηαζ βζα ηα αηίκδηα πμο έπμοκ απμηηδεεί εκηυξ ημο Βάζεζ ηςκ Δηεέζεςκ Δηηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ, δ ζοκμθζηή εηηζιδεείζα αλία ηςκ επηά (7) αηζκήηςκ ημο ηαηά ηδκ πανημθοθαηίμο ηδξ ακήθεε ζε πζθ. ηαζ ηςκ έκηεηα (11) αηζκήηςκ ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ ζε πζθ. Βάζεζ ηδξ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ , δ ζοκμθζηή εηηζιδεείζα αλία ηςκ ηνζάκηα (30) αηζκήηςκ ημο ηαηά ηδκ πανημθοθαηίμο ηδξ ακήθεε ζε πζθ. Πφιθςκα ιε ηζξ ζοζηάζεζξ ηδξ Δπζηνμπήξ ηςκ Δονςπασηχκ Ανπχκ Θεθαθαζαβμνάξ (παν. 130 ηδξ CESR/05-054b) δ έηεεζδ εηηίιδζδξ εα πνέπεζ: i) κα ζοκηάζζεηαζ απυ ακελάνηδημ μνηςηυ εηηζιδηή, ii) κα ειπενζέπεζ ηδκ διενμιδκία ή ηζξ διενμιδκίεξ αοημρίαξ ημο αηζκήημο, iii) κα πενζέπεζ θεπημιενή πθδνμθυνδζδ ηςκ ζδιακηζηχκ αηζκήηςκ απαναίηδηδ βζα ημ ζημπυ ηδξ εηηίιδζδξ, iv) κα ειπενζέπεζ ηδκ διενμιδκία ζφκηαλδξ ηαζ κα παναεέηεζ ημκ πνυκμ ζημκ μπμίμ ακαθένεηαζ δ εηηίιδζδ βζα ηάεε αηίκδημ, δ μπμία δεκ ιπμνεί κα λεπενκά ημκ έκα πνυκμ απυ ηδκ διενμιδκία δδιμζίεοζδξ ημο εκδιενςηζημφ δεθηίμο ιε ηδκ πνμτπυεεζδ υηζ δ εηδυηνζα εηαζνεία αεααζχκεζ ζημ εκδιενςηζηυ δεθηίμ υηζ δεκ οπάνπμοκ ζδιακηζηέξ αθθαβέξ απυ ηδκ διενμιδκία έηεεζδξ εηηίιδζδξ, v) κα πενζέπεζ πενίθδρδ υπμο κα ακαθένμκηαζ λεπςνζζηά μ ανζειυξ ηςκ αηζκήηςκ πθήνδξ ηονζυηδηαξ ηαζ ηςκ αηζκήηςκ πμο ηαηέπμκηαζ ιε ζοιαάζεζξ πνδιαημδμηζηήξ ιίζεςζδξ ηαεχξ επίζδξ ηαζ ημ ζφκμθμ ηςκ εηηζιδεεζζχκ αλζχκ ημοξ (μζ ανκδηζηέξ αλίεξ εα πνέπεζ κα παναηίεεκηαζ λεπςνζζηά ηαζ κα ιδκ αενμίγμκηαζ ιε ηζξ θμζπέξ εηηζιδεείζεξ αλίεξ, ηα δζαηνζηά ζφκμθα εα πνέπεζ κα παναηίεεκηαζ βζα αηίκδηα πμο εηηζιχκηαζ ιε δζαθμνεηζηέξ ιεευδμοξ), vi) κα ζοιπενζθαιαάκεζ επελήβδζδ ηςκ δζαθμνχκ ηδξ εηηζιδεείζαξ αλίαξ ηαζ ηδξ ακηίζημζπδξ αλίαξ δ μπμία πενζθαιαάκεηαζ ζηζξ ηεθεοηαίεξ δδιμζζεοιέκεξ εηήζζεξ εηαζνζηέξ ηαζ εκμπμζδιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ εηαζνείαξ, εθ υζμκ ζζπφεζ. Ακαθμνζηά ιε ηα παναπάκς, δ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ δδθχκεζ υηζ: 97

98 i) Νζ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ ιε διενμιδκίεξ εηηίιδζδξ , ηαζ έπμοκ ζοκηαπεεί απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ είκαζ ζηδκ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ ηαηυπζκ ζπεηζηήξ ζοκαίκεζζδξ ημο Π.Ν.Δ. (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). ii) ζμκ αθμνά ζηζξ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηακ απυ ημ Π.Ν.Δ. ιε διενμιδκία , μζ αοημρίεξ ζηα αηίκδηα ημο απυ πανημθοθαηίμο έβζκακ ζε διενμιδκίεξ πνμβεκέζηενεξ ηδξ ηαζ ανίζημκηαζ ζηδκ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Ακηίζημζπδ πθδνμθυνδζδ παναηίεεηαζ ζηζξ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηαζ ηαζ μζ μπμίεξ ανίζημκηαζ ζηδκ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). iii) θεξ μζ πθδνμθμνίεξ ηςκ αηζκήηςκ πμο είκαζ απαναίηδηεξ βζα ημ ζημπυ ηδξ εηηίιδζδξ ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ παναηίεεκηαζ ζηζξ πνμακαθενεείζεξ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ ημο Π.Ν.Δ., μζ μπμίεξ ανίζημκηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. iv) εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Ζ ζπεηζηή πθδνμθυνδζδ παναηίεεηαζ ζηζξ πνμακαθενεείζεξ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ ημο Π.Ν.Δ. μζ μπμίεξ ανίζημκηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). v) Ζ ζπεηζηή πθδνμθυνδζδ πενζθαιαάκεηαζ: α) ςξ πνμξ ηδκ εηηζιδεείζα αλία ηαζ ακαθοηζηή πανμοζίαζδ ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ: ζηδκ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ δ μπμία ανίζηεηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). α) ςξ πνμξ ηζξ θμβζζηζηέξ ανπέξ πμο οζμεεηήεδηακ ζπεηζηά ιε ηα αηίκδηα ηδξ Δηαζνείαξ: ζηζξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ πμο έθδλε ηδκ μζ μπμίεξ ζοκηάπεδηακ αάζεζ ηςκ Γ.Ξ.Σ.Ξ. ηαζ έπμοκ εθεβπεεί απυ ημκ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή η. Ηςάκκδ Ιέμ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Νζ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ ηδξ πνήζδξ ανίζημκηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). vi) Ζ ζπεηζηή πθδνμθυνδζδ πενζθαιαάκεηαζ ζηδκ Θαηαζηάζδ Δπεκδφζεςκ δ μπμία ανίζηεηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Νζ απμηζιήζεζξ ακά αηίκδημ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ηαηά ηδκ , υπςξ αοηέξ πενζθαιαάκμκηαζ ζηζξ ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ, παναηίεεκηαζ ζηδκ εκυηδηα ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Ρμ Π.Ν.Δ. ζοκαζκεί βζα ηδκ πανάεεζδ πενζθήρεςκ ή ηαζ ημο ζοκυθμο, υθςκ ηςκ εηηζιήζεςκ πμο έπμοκ, ηαηά ηαζνμφξ, πναβιαημπμζδεεί απυ ηα ιέθδ ηδξ, βζα ηα αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ζημ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ πνμξ εκδιένςζδ ηςκ εκδζαθενμιέκςκ επεκδοηχκ. Ζ Δηαζνεία αεααζχκεζ υηζ μζ ακςηένς πθδνμθμνίεξ έπμοκ ακαπαναπεεί ζςζηά ηαζ υηζ, ελ υζςκ βκςνίγεζ ηαζ είκαζ ζε εέζδ κα αεααζχζεζ, ιε αάζδ ηζξ πθδνμθμνίεξ πμο έπμοκ δδιμζζεοεεί απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαηά ηδκ ακαπαναβςβή ηςκ εκ θυβς εηεέζεςκ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ, δεκ οπήνλακ παναθείρεζξ πμο εα ηαεζζημφζακ ηζξ ακαπαναβυιεκεξ ζημ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ πθδνμθμνίεξ ακαηνζαείξ ή παναπθακδηζηέξ Θαηαζηάζεηο Δπελδύζεσλ Ζ αλία ηςκ επεκδφζεςκ ηςκ Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμηζιάηαζ ζημ ηέθμξ ηάεε πνήζδξ ηαζ δ ζπεηζηή Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ δδιμζζεφεηαζ ακά ελάιδκμ, ελαζνμοιέκδξ ηδξ πνχηδξ Θαηάζηαζδξ Δπεκδφζεςκ πμο ιπμνεί κα έπεζ δζάνηεζα ιεβαθφηενδ ημο ελαιήκμο. Ζ Δηαζνεία ηάκμκηαξ πνήζδ ημο ζπεηζημφ κυιμο, δδιμζίεοζε ηδκ πνχηδ Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ηδκ Ζ 98

99 Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ ιε διενμιδκία πενζθαιαάκεηαζ ζημκ πανυκ Δκδιενςηζηυ Γεθηίμ, ιε ηδ ιμνθή ηαζ ζημ πθαίζζμ ζημ μπμίμ πενζθαιαάκμκηαζ, ιε ηδ ζφιθςκδ βκχιδ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηαηυπζκ ζπεηζηή ζοκαίκεζδξ ημο Π.Ν.Δ. ηαζ ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ πμο δζεκήνβδζε ηζξ πνμζοιθςκδιέκεξ δζαδζηαζίεξ βζα ηδκ εκ θυβς Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ. Ζ Θαηαζηάζδ Δπεκδφζεςκ ηδξ ανίζηεηαζ ζηδ δζάεεζδ ημο επεκδοηζημφ ημζκμφ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Ρδκ δζεκένβεζα πνμζοιθςκδιέκςκ δζαδζηαζζχκ βζα ηδκ εκ θυβς Θαηάζηαζδ Δπεκδφζεςκ δζεκήνβδζε μ Ννηςηυξ Δθεβηηήξ Ιμβζζηήξ η. Ηςάκκδξ Ιέμξ (Α.Κ.Π.Ν.Δ.Ι ) ηδξ εθεβηηζηήξ εηαζνείαξ «GRANT THORNTON A.E. ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ», Εεθφνμο 56, Ξ. Φαθήνμο, ηδθ Ξεξηγξαθή ηνπ από Σαξηνθπιαθίνπ ησλ Αθηλήησλ ηεο Δηαηξείαο Ρδκ , ημ επεκδοηζηυ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ δζεονφκεδηε ζε ζπέζδ ιε ηδκ ηαηά είημζζ (20) κέα αηζκήηα ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,66 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ ηδκ πζθ., ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. Γοκάιεζ ημο απυ 15885/ ζοιαμθαίμο, δ Δηαζνεία ιεηααίααζε ημ αβνμηειάπζμ ηδξ Θοθθήκδξ ζηδκ εηαζνεία «TERRA STABILE A.E.» πνμξ 300 πζθ., πμζυ πμο ηαηααθήεδηε ζηδκ Δηαζνεία ηδκ Ποκεπχξ, ηδκ , ημ πανημθοθάηζμ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειμφζε 30 αηίκδηα, ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,00 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ ηδκ πζθ. Ρμ ζφκμθμ ηςκ αηζκήηςκ ημο ηαηά ηδκ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ ανίζηεηαζ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ηα πενζζζυηενα ελ αοηχκ ζηδκ Αηηζηή. Ρα αηίκδηα αθμνμφκ ηαηά πμζμζηυ 48,04% ηδξ ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ηδκ ζε πχνμοξ βναθείςκ (ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηαζ ηιήιαημξ (854,47 η.ι.) ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4 ζηδκ Αεήκα πμο πνδζζιμπμζεί δ Δηαζνεία), 35,08% ζε ηναπεγζηά ηαηαζηήιαηα ηαζ 16,88% ζε ειπμνζημφξ πχνμοξ. Ζ ηαηαζηεοή ηδξ πθεζμκυηδηαξ ηςκ αηζκήηςκ ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ μθμηθδνχεδηε ιεηά ημ 1980, πμθθά ελ αοηχκ έπμοκ ακαηαηαζηεοαζηεί, εηζοβπνμκζζηεί ηαζ εκζζποεεί ηαηά ηα ηεθεοηαία πέκηε πνυκζα εκχ ημ ζφκμθμ ηςκ αηζκήηςκ ζοκηδνείηαζ ακεθθζπχξ ηαζ δζαηδνείηαζ ζε πμθφ ηαθή ηαηάζηαζδ. Ρμ πανημθοθάηζμ ηςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ (ελαζνμοιέκμο ημο αηζκήημο ζημ Αζβάθες, Ιεςθυνμξ Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, ζημ μπμίμ εηιζζεχκεηαζ ιυκμ ιένμξ ημο δχιαημξ) είκαζ εηιζζεςιέκμ ιε πμζμζηυ πθδνυηδηαξ 100%. Δπίζδξ, ζδιεζχκεηαζ υηζ ηιήια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργςνηγ 4 ζηδκ Ξθ. Θάκζββμξ είκαζ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμ ηαζ δ αλία ημο απεζημκίγεηαζ ζηζξ μζημκμιζηέξ ηαηαζηάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ ζημκ θμβανζαζιυ «Δκζχιαηα Ξάβζα». Νοζζαζηζηά υθα ηα έζμδα ηδξ Δηαζνείαξ πνμένπμκηαζ απυ ιζζεχιαηα πμο εζζπνάηημκηαζ αάζεζ ιαηνμπνυκζςκ ιζζεχζεςκ. Ρδκ , ηα ζοκμθζηά Δηδζζμπμζδιέκα Κζζεχιαηα Άκεο Σανημζήιμο ηδξ Δηαζνείαξ ακήθεακ ζε 4.482,75 πζθ., ιε ημ 45,59% κα αθμνά ζε ηναπεγζηά ηαηαζηήιαηα, ημ 47,20% ζε πχνμοξ βναθείςκ ηαζ ημ 7,21% ζε ειπμνζημφξ πχνμοξ (ζοιπενζθαιαακμιέκςκ ηςκ δςιάηςκ ηςκ αηζκήηςκ ζημ Κανμφζζ ηαζ ζημ Αζβάθες). Ρδκ , ημ 69,58% ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ηδξ Δηαζνείαξ πνμήθεε απυ ηέζζενζξ (4) ιζζεςηέξ: ηδκ «MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ.» (29,19%), ηδκ «MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ.» (20,46%), ηδκ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ Α.Δ.» (11,24%) ηαζ ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» (8,69%). Νζ ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ έπμοκ δςδεηαεηή δζάνηεζα ηαζ πνμαθέπμοκ εηήζζα ακαπνμζανιμβή ημο εηδζζμπμζδιέκμο ιζζεχιαημξ άκεο Φ.Ξ.Α. ιε αάζδ ημκ Γείηηδ Ρζιχκ Θαηακαθςηή ζοκ έςξ 2%. Πημκ αηυθμοεμ πίκαηα παναηίεεκηαζ μζ ζοκμθζηέξ ιζηηέξ εηιζζεχζζιεξ επζθάκεζεξ ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ , ακά ηφπμ αηζκήημο: 99

100 Α/Α Αθίλεην Γηεύζπλζε Ρξαπεδηθά Θαηαζηήκαηα Κηθηή Δθκηζζώζηκε Δπηθάλεηα (η.κ.) Γξαθεία Δκπνξηθνί Σώξνη Πύλνιν 1 Βμοημονεζηίμο 21 & Βαθαςνίημο, Αεήκα 452,10 452,10 2 Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα 2.885, ,42 3 Θ. Βάνκαθδ 13 & Α. Γηίκδ, Σαθάκδνζ 325,56 325,56 4 Ι. Ξεκηέθδξ 13 & Αθνμδίηδξ, Σαθάκδνζ 404,00 404,00 5 Κζηνάξ Αζίαξ 61-63, Γμοδή 429,50 429,50 6 Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ, Aεήκα 1 570,88 570,88 854,47 854,47 7 Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ 205,00 205, δξ Κανηίμο 77, Ξημθειαΐδα 242,70 242,70 9 Α. Ξαπακδνέμο 65, Θμνδεθζυ, Θεζζαθμκίηδ 298,53 298,53 10 Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ , ,18 11 Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37 & Αίκμο, Γάθκδ 301,00 301,00 12 Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αεήκα 778,00 778, Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ Ξ. Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ 25δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ 25δξ Κανηίμο 125 & Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ Ι. Θδθζζίαξ & Αβ. Βαναάναξ, Σαθάκδνζ Ι. Βμοθζαβιέκδξ 380 & Ππ. Κδθίμο, Άβζμξ Γδιήηνζμξ 849,00 849,00 360,37 360,37 369,73 369,73 294,05 294,05 258,21 258, , ,75 496,00 496,00 Ι. Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, 3 Αζβάθες 3.060, ,00 Ηθζβέκεζαξ 10 & Γάθκζδμξ, Λ. Ζνάηθεζμ Αηηζηήξ 667,16 667,16 22 Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ 4 95,00 95,00 23 Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ 4 375,12 375,12 24 Α. Ξαπακδνέμο 77, Σαθάκδνζ 168,00 168,00 25 Αεδκάξ 12 & Ααναιζχημο, Αεήκα 284,00 284,00 26 Ιεςθ. Παθαιίκμξ 62, Θεναηζίκζ 262,22 262,22 27 Δε. Νδυξ Ιανίζδξ-Αεδκχκ 869,40 869, δξ Νηηςανίμο 33 & ρδθάκημο, Θαθμπχνζ, εεζ/κίηδ 149,39 149,39 29 Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο 2.584, ,81 30 Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα 472,45 472,45 Πύλνιν 8.178, , , ,00 Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 1 Αθμνά ζε ηιήια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4 ζηδκ Αεήκα πμο πνδζζιμπμζείηαζ απυ ηδκ Δηαζνεία. 2 Κένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θαπμδζζηνίμο 30 ζημ Κανμφζζ ιζζεχκεηαζ απμ ηδκ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.». 3 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 4 Ξνυηεηαζ βζα δφμ αηίκδηα ηα μπμία έπμοκ ζοκεκςεεί ηαζ ιζζεχκμκηαζ απυ έκα ιζζεςηή. 100

101 Πημκ αηυθμοεμ πίκαηα παναηίεεκηαζ μζ ζοκμθζηέξ εηηζιδεείζεξ αλίεξ ημο απυ πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ, ζφιθςκα ιε ηδκ απμηίιδζδ ημο Π.Ν.Δ., ακά ιζζεςηή ηαζ ηφπμ αηζκήημο: Α/Α Γηεύζπλζε Κηζζσηήο 1 Βμοημονεζηίμο 21 & Βαθαςνίημο, Αεήκα 2 Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα 3 4 Θ. Βάνκαθδ 13 & Α. Γηίκδ, Σαθάκδνζ Ι. Ξεκηέθδξ 13 & Αθνμδίηδξ, Σαθάκδνζ 5 Κζηνάξ Αζίαξ 61-63, Γμοδή 6 Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ, Aεήκα 7 Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ δξ Κανηίμο 77, Ξημθειαΐδα Α. Ξαπακδνέμο 65, Θμνδεθζυ, Θεζζαθμκίηδ Ρξαπεδηθά Θαηαζηήκαηα Γξαθεία Δκπνξηθνί Σώξνη Πύλνιν 101 Πύλνιν (%) NOTOS A.E ,241% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ % CITI BANK Α.Δ % ΣΑΗΘΑΙΖΠ Γ. Ν.Δ. MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ % ,25% % ΗΓΗΝΣΟΖΠΖ % MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ ,47% ,39% ,18% Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ 2 ΓΔΗΑ Α.Δ % Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37 & Αίκμο, Γάθκδ Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αιπεθυηδπμζ-Γμοδή Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ Ξ.Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ 25δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ 25δξ Κανηίμο 125 & Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ 17 Φοθήξ 181, Θαιαηενυ Ι.Θδθζζίαξ & Αβ. Βαναάναξ, Σαθάκδνζ Ι. Βμοθζαβιέκδξ 380 & Ππ. Κδθίμο, Άβζμξ Γδιήηνζμξ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ. ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ ,45% ,27% ,38% , 16% ,10% ,01% ,76% ,16% ,74% Ι. Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, Αζβάθες 3 WIND Α.Δ.Β.Δ ,14% Ηθζβέκεζαξ 10 & Γάθκζδμξ, Λ.Ζνάηθεζμ MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ ,90%

102 Α/Α Γηεύζπλζε Κηζζσηήο Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ 4 Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ 4 Α. Ξαπακδνέμο 77, Σαθάκδνζ Αεδκάξ 12 & Ααναιζχημο, Αεήκα Ιεςθ. Παθαιίκμξ 62, Θεναηζίκζ 27 Δε. Νδυξ Ιανίζδξ-Αεδκχκ δξ Νηηςανίμο 33 & ρδθάκημο, Θαθμπχνζ, εεζ/κίηδ Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα DSGI SOUTH EAST EUROPE Ρξαπεδηθά Θαηαζηήκαηα Γξαθεία Δκπνξηθνί Σώξνη Πύλνιν Πύλνιν (%) 0,22% 2,43% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ ,13% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ ,22% Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ 854 Α.Δ ,26% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ ,11% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ 523 Α.Δ ,77% GRANT THORNTON Α.Δ. 6,65% PRAXIS AXEΞΔ 2,55% Πύλνιν , , , ,00 100% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 1 Αθμνά ζε ηιήια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4 ζηδκ Αεήκα πμο πνδζζιμπμζείηαζ απυ ηδκ Δηαζνεία. 2 Κένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θαπμδζζηνίμο 30 ζημ Κανμφζζ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.». 3 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 4 Ξνυηεζηαζ βζα δφμ αηίκδηα ηα μπμία έπμοκ ζοκεκςεεί ηαζ ιζζεχκμκηαζ απυ έκακ ιζζεςηή. Ν πίκαηαξ πμο αημθμοεεί παναεέηεζ ηα ηνία (3) ιεβαθφηενα αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ, αάζεζ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ηδκ : Αθίλεην Κηζζσηήο Κηθηή Δθκηζζώζηκε Δπηθάλεηα (η.κ.) Ι.Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, Αζβάθες ,00 Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. GRANT THORNTON Α.Δ , ,81 % Ππλνιηθήο Δθκηζζώζηκεο Δπηθάλεηαο 13,13% 12,38% 11,09% Πύλνιν 8.530,23 36,59% 1 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ Γεληθή Δπηζθόπεζε ησλ αθηλήησλ ηνπ από ραξηνθπιαθίνπ ηεο Δηαηξείαο Ν αηυθμοεμξ πίκαηαξ παναεέηεζ ηα ααζζηά ζημζπεία ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ: 102

103 A/A Γηεύζπλζε Αθηλήηνπ Ρ.Κ. 1 Βμοημονεζηίμο 21 & Βαθαςνίημο, Αεήκα ΣΑΟΡΝΦΙΑΘΗΝ ΑΘΗΛΖΡΥΛ * Δθηηκεζείζα Αμία αθηλήηνπ ζε ρηι. 1 Δηεζ/κέλν κίζζσκα ζε ρηι. 2 Δηεζ/κέλε απόδνζε % 3 Κηζζσηήο 452, ,44% NOTOS A.E 2 Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα 2.885, ,31% 3 4 Θ. Βάνκαθδ 13 & Α. Γηίκδ, Σαθάκδνζ Ι. Ξεκηέθδξ 13 & Αθνμδίηδξ, Σαθάκδνζ Ιήμε Κίζζσζεο 2017 MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ , ,50% CITI BANK Α.Δ. 404, ,46% 5 Κζηνάξ Αζίαξ 61-63, Γμοδή 429, ,65% 6 Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ Αεήκα 570, ,35% 854, Κ/ ΗΓΗΝΣΟΖΠΖ 2010 ΣΑΗΘΑΙΖΠ Γ. Ν.Δ MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ 205, ,77% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ δξ Κανηίμο 77, Ξημθειαΐδα 242, ,69% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN Α. Ξαπακδνέμο 65, Θμνδεθζυ, 298, ,27% EGNATIA ΒΑΛΘ Θεζζαθμκίηδ Α.Δ Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ 2.450, ΓΔΗΑ Α.Δ ,28% 14 WIND A.E.B.E MARFIN Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37 & Αίκμο, 301, ,48% EGNATIA ΒΑΛΘ Γάθκδ Α.Δ Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αιπεθυηδπμζ-Γμοδή Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ Ξ. Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ 25δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ 25δξ Κανηίμο 125 & Ακη. Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ Ι. Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ Ι. Θδθζζίαξ & Πεννχκ & Αβ. Βαναάναξ, Σαθάκδνζ 6 Ι. Βμοθζαβιέκδξ 380 & Ππ. Κδθίμο 2, Άβζμξ Γδιήηνζμξ 778, ,86% 849, ,92% 360, ,92% 369, ,09% 294, ,25% 258, ,05% 1.500, ,96% 496, ,86% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ 2010 ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ Ι. Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, Αζβάθες , Κ/ WIND A.E.B.E. Ηθζβεκείαξ 10 & Γάθκζδμξ, Λ. Ζνάηθεζμ 667, ,75% 2017 MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ

104 A/A Γηεύζπλζε Αθηλήηνπ Ρ.Κ ΣΑΟΡΝΦΙΑΘΗΝ ΑΘΗΛΖΡΥΛ * Δθηηκεζείζα Αμία αθηλήηνπ ζε ρηι. 1 Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ 5 95, Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ 5 375, Δηεζ/κέλν κίζζσκα ζε ρηι. 2 Δηεζ/κέλε απόδνζε % ,04% 24 Α. Ξαπακδνέμο 77, Σαθάκδνζ 168, ,11% 25 Αεδκάξ 12 & Ααναιζχημο, Αεήκα 26 Ιεςθ. Παθαιίκμξ 62, Θεναηζίκζ 27 Δε. Νδυξ Ιανίζδξ-Αεδκχκ , ,06% 262, ,94% 869, ,54% 28δξ Νηηςανίμο 33 & ρδθάκημο, Θαθμπχνζ, εεζ/κίηδ 149, ,60% Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο 2.584, ,37% Κηζζσηήο DSGI SOUTH EAST EUROPE Ιήμε Κίζζσζεο 2011 MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ GRANT THORNTON Α.Δ Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα 472, ,91% PRAXIS AXEΞΔ 2011 Πύλνιν (ελαζνμοιέκμο ημο ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμο ηιήιαημξ αηζκήημο α/α 6 ηαζ ημο , ,75 7,51% ιδ εηιζζεςιέκμο αηζκήημο α/α 20) Πύλνιν (ελαζνμοιέκμο ημο ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμο , ,75 6,95% ηιήιαημξ αηζκήημο α/α 6) Πύλνιν (πενζθαιαάκεζ ημ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμ ηιήια ημο αηζκήημο α/α 6 ηαζ ημ αηζκήημ , ,75 6,64% α/α 20) Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. * Ροπυκ δζαθμνέξ ιμκάδςκ ζηα αενμίζιαηα μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. 1 Βάζεζ ηδξ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ πμο έπεζ ζοκηαπεεί ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ απυ ημ Π.Ν.Δ., υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ Λ.2778/ Βάζεζ ηςκ εηάζημηε ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ. Πδιεζχκεηαζ υηζ ζηα πθαίζζα ηδξ εηήζζαξ ακαπνμζανιμβήξ ηςκ ιδκζαίςκ ιζζεςιάηςκ, ηα εηδζζμπμζδιέκα ιζζεςιάηα ηςκ ηάηςεζ αηζκήηςκ έπμοκ ακαπνμζανιμζηεί απυ ςξ ελήξ: Βμοημονεζηίμο 21& Βαθαςνίημο, Αεήκα ζε 166 πζθ., Κ. Αζίαξ 61-63, Γμοδή ζε 104 πζθ., Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ (ΓΔΗΑ Α.Δ.) ζε 522 πζθ., Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37, Αεήκα ζε 66 πζθ., Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αεήκα ζε 155 πζθ., Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ ζε 161 πζθ., Ξ. Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ ζε 151 πζθ., 25δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ ζε 102 πζθ., 25δξ Κανηίμο 125 & Ακη. Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ ζε 51 πζθ., Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ ζε 68 πζθ., Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ ζε 14 πζθ., Ι. Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ ζε 87 πζθ., Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ & Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ ζε 129 πζθ. ηαζ Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα ζε 126 πζθ. Ρέθμξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Α. Ξαπακδνέμο 77, Σαθάκδνζ αολήεδηε ηδκ ζε 152 πζθ. 3 Ζ Δηδζζμπμζδιέκδ Απυδμζδ οπμθμβίγεηαζ ςξ ημ πδθίημ ηδξ δζαίνεζδξ ημο εηδζζμπμζδιέκμο ιζζεχιαημξ πνμξ ηδκ εηηζιδεείζα αλία ημο ηάεε αηζκήημο, επί ημζξ εηαηυ. 4 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ημ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 5 Ξνυηεζηαζ βζα δφμ αηίκδηα ηα μπμία έπμοκ ζοκεκςεεί ηαζ ιζζεχκμκηαζ απυ έκακ ιζζεςηή. 6 Απυ ηδκ (Β υνμθμξ) ηαζ ηδκ (Α υνμθμξ), ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ ΣΑΡΕΖΞΑΙΝ - ΠΝΦΗΑΛΝΠ & ΘΑΚΞΑΛΖΠ Α.Δ. ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ & ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ ηδκ «DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ακηίζημζπα, δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηςκ απυ ηνμπμπμζδηζηχκ ζοιθςκδηζηχκ ιίζεςζδξ ιε ηζξ άκς ιζζεχηνζεξ, δ Δηαζνεία ζοιθχκδζε ηδκ πανάηαζδ ηδξ δζάνηεζαξ ιίζεςζδξ ηαηά έκα έημξ, ήημζ απυ ηδκ έςξ ηδκ Γεληθή Δπηζθόπεζε ησλ Κηζζώζεσλ ησλ Αθηλήησλ ηνπ από ραξηνθπιαθίνπ ηεο Δηαηξείαο Ρδκ , ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ήηακ ιζζεςιέκμ ζε δχδεηα (12) δζαθμνεηζημφξ ιζζεςηέξ δοκάιεζ ηνζάκηα (30) ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ. Ρδκ , ημ 69,58% ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ηδξ Δηαζνείαξ πνμήθεε απυ ηέζζενζξ (4) ιζζεςηέξ: ηδκ «MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ.» (29,19%), ηδκ «MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ.» 104

105 (20,46%), ηδκ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ Α.Δ.» (11,24%) ηαζ ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» (8,69%). Ζ Δηαζνεία έπεζ ηαηανηίζεζ ιέπνζ ηχνα ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ έςξ ηαζ 12εημφξ δζάνηεζαξ, ιε πμζμζηυ εηήζζαξ ακαπνμζανιμβήξ ιζζεςιάηςκ απυ 0,75% ημο Γείηηδ Ρζιχκ Θαηακαθςηή (ΓΡΘ) έςξ ΓΡΘ ζοκ πνμζαφλδζδ 2% ηαεχξ ηαζ ιε ζηαεενυ πμζμζηυ ακαπνμζανιμβήξ ακελάνηδημ ημο ΓΡΘ. Ξναηηζηή ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ μ ιζζεςηήξ κα επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ κα οπμπνεμφηαζ κα ηαηααάθθεζ εββφδζδ ίζδ ιε δφμ ιδκαία ιζζεχιαηα, πμο ακαπνμζανιυγεηαζ εηδζίςξ. Ξμθζηζηή ηδξ Δηαζνείαξ απμηεθεί δ ακακέςζδ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ ιε θενέββομοξ ιζζεςηέξ, ςζηυζμ, μζ υνμζ ηςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ οπυηεζκηαζ ζοπκά ζε ακαδζαπναβιάηεοζδ, εηηυξ μνζζιέκςκ πενζπηχζεςκ υπμο μ ιζζεςηήξ έπεζ ημ δζηαίςια κα ακακεχκεζ ηδκ ιίζεςζδ ιε ημοξ ίδζμοξ υνμοξ. Πημκ πίκαηα πμο αημθμοεεί παναηίεεηαζ δ ακάθοζδ ημο ανζειμφ ηςκ ιζζεχζεςκ ηαζ ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ηδκ ακά ηθίιαηα ακαπνμζανιμβήξ ιζζεςιάηςκ: Θιίκαθα αλαπξνζαξκνγήο κηζζσκάησλ Αξηζκόο Κηζζώζεσλ Δηεζηνπνηεκέλα Κηζζώκαηα Άλεπ Σαξηνζήκνπ θαηά ηελ (ζε ρηι.) % επί ησλ Δηεζηνπνηεκέλσλ Κηζζσκάησλ Άλεπ Σαξηνζήκνπ θαηά ηελ ΓΡΘ ,72% ΓΡΘ +1% ,98% ΓΡΘ +2% ,30% Πύλνιν ,00% 1 Ν ζοιαάζεζξ ιίζεςζδξ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειμφκ ζοκμθζηά ηνζάκηα (30). Πηζξ είημζζ μηηχ (28) ιζζεχζεζξ πμο παναηίεεκηαζ ζημκ παναπάκς πίκαηα, δεκ πενζθαιαάκεηαζ α) δ ιίζεςζδ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ ιε εηήζζα ακαπνμζανιμβή ιζζεχιαημξ ααζζζιέκδ ζημ 75% ημο ΓΘΡ ηαζ α) δ ιίζεςζδ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα ιε εηήζζα ακαπνμζανιμβή ιζζεχιαημξ φρμοξ 6%. Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. Πημκ πίκαηα πμο αημθμοεεί παναηίεεηαζ δ ακάθοζδ ημο ανζειμφ ηςκ ιζζεχζεςκ ηαζ ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ηδκ ακά έημξ θήλδξ ηδξ ιίζεςζδξ: ΔΡΝΠ ΙΖΜΖΠ ΡΝ ΚΗΠΘΥΚΑΡΝΠ ΑΟΗΘΚΝΠ ΠΚΒΝΙΑΗΥΛ ΚΗΠΘΥΠΖΠ ΞΝ ΙΖΓΝΛ ΠΛΝΙΝ ΔΡΖΠΗΝΞΝΗΖΚΔΛΥΛ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ ΑΛΔ ΣΑΟΡΝΠΖΚΝ (ζε ρηι.) % ΔΡΖΠΗΝΞΝΗΖΚΔΛΥΛ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ ΑΛΔ ΣΑΟΡΝΠΖΚΝ ,85% ,47% ,79% ,25% ,28% ,37% ,61% ,39% 105

106 ΔΡΝΠ ΙΖΜΖΠ ΡΝ ΚΗΠΘΥΚΑΡΝΠ ΑΟΗΘΚΝΠ ΠΚΒΝΙΑΗΥΛ ΚΗΠΘΥΠΖΠ ΞΝ ΙΖΓΝΛ ΠΛΝΙΝ ΔΡΖΠΗΝΞΝΗΖΚΔΛΥΛ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ ΑΛΔ ΣΑΟΡΝΠΖΚΝ (ζε ρηι.) % ΔΡΖΠΗΝΞΝΗΖΚΔΛΥΛ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ ΑΛΔ ΣΑΟΡΝΠΖΚΝ Πύλνιν 100% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή Ρν από Σαξηνθπιάθην ηεο Δηαηξείαο αλά Γεσγξαθηθή Ξεξηνρή Ν αηυθμοεμξ πίκαηαξ ζοκμρίγεζ ημ απυ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ ακά βεςβναθζηή πενζμπή: ΓΔΥΓΟΑΦΗΘΖ ΞΔΟΗΝΣΖ ΑΟΗΘΚΝΠ ΘΡΗΟΗΥΛ ΚΗΘΡΖ ΔΘΚΗΠΘΥΠΗΚΖ ΔΞΗΦΑΛΔΗΑ (η.κ.) % ΔΡΖΠΗΝΞΝΗΖΚΔΛΥΛ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ ΑΛΔ ΣΑΟΡΝΠΖΚΝ Αεήκα , ,51% Ξημθειασδα 1 242,70 0,46% Θεζζαθμκίηδ 3 741,97 3,39% Θνήηδ 1 369,73 2,25% Ιάνζζα 1 869,40 2,40% Πύλνιν ,00 100,00% 30 Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. 1 Ποιπενζθαιαακμιέκδξ ηδξ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκδξ επζθάκεζαξ 854,47 η.ι ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ, Αεήκα Νη Θπξηόηεξνη Κηζζσηέο ηνπ από Σαξηνθπιαθίνπ ηεο Δηαηξείαο Ν πίκαηαξ πμο αημθμοεεί παναεέηεζ πθδνμθμνίεξ ζπεηζηά ιε ημοξ ηέζζενζξ (4) ηονζυηενμοξ ιζζεςηέξ ηδξ Δηαζνείαξ, αάζεζ ημο πμζμζημφ ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ Άκεο Σανημζήιμο ζε εηήζζα αάζδ ηδκ : ΚΗΠΘΥΡΔΠ ΑΟΗΘΚΝΠ ΑΘΗΛΖΡΥΛ Ρ.Κ. /ΚΗΠΘΥΡΖ Δηεζηνπνηεκέλα Κηζζώκαηα Άλεπ Σαξηνζήκνπ θαηά ηελ (ζε ρηι.) % επί ησλ Δηεζηνπνηεκέλσλ Κηζζσκάησλ Άλεπ Σαξηνζήκνπ θαηά ηελ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ , ,19% MILLENNIUM BANK Α.Δ , ,46% ΓΔΗΑ Α.Δ , ,24% ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ , ,69% ΙΝΗΞΝΗ ΚΗΠΘΥΡΔΠ , ,42% ΚΖ ΔΘΚΗΠΘΥΚΔΛΝ ΑΘΗΛΖΡΝ ,00 0 0,00% ΗΓΗΝΣΟΖΠΗΚΝΞΝΗΝΚΔΛΝ 2 ΑΘΗΛΖΡΝ 1 854,47 0 0,00% Πύλνιν , ,00% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 1. Αθμνά ζημ αηίκδημ ηδξ Δηαζνείαξ επί ηδξ Ι.Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, ζημ Αζβάθες, ημ μπμίμ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ημ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 2. Αθμνά ζηα 854,47 ηι. ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4, Ξθαηεία Θάκζββμξ ζηα μπμία ζηεβάγμκηαζ ηα βναθεία ηδξ Δηαζνείαξ. 106

107 Νζ παναηδνήζεζξ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο επί ηςκ αηζκήηςκ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ, παναηίεεκηαζ αημθμφεςξ: 1. «Εήηδια εθανιμβήξ ημο άνενμο 10 ημο Θ.Λ. 2190/1920 ηαζ άνα εβηονυηδηαξ ηδξ ζοκαθθαβήξ ηδξ Δηαζνείαξ πνμηφπηεζ ζε ζπέζδ ιε ηδκ αβμνά απυ ηδκ Δηαζνεία ημο Αηζκήημο Βμοημονεζηίμο, δ μπμία έθααε πχνα δοκάιεζ ημο οπ ανζει. 1185/1999 Ποιαμθαίμο ιε ηίιδια δνπ. ηαζ ζηδκ μπμία πςθδηήξ ήηακ μ Γδιμζεέκδξ Θάηηαααξ, παηέναξ ημο η. Βεκεηζζάκμο Θάηηααα, ζδνοηή ηδξ Δηαζνείαξ. Υζηυζμ, ιεηά ηδκ εηηεκή ηνμπμπμίδζδ ημο Θ.Λ. 2190/1920 απυ ημ Λ. 3604/2007 ηαζ ηδκ πνμζεήηδ ηδξ παναβνάθμο 5 ζημ ςξ άκς άνενμ 10, επίηθδζδ ηςκ υπμζςκ εειάηςκ αηονυηδηαξ ηδξ πνάλεςκ απυηηδζδξ ημο παναπάκς πενζμοζζαημφ ζημζπείμο ηδξ Δηαζνείαξ δφκαηαζ κα βίκεζ ιέπνζ ηζξ , εκχ ιεηά απυ ηδκ απυ δήθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ (επζζοκάπηεηαζ ζημ Ξανάνηδια Β1), δ ηεθεοηαία δεκ έπεζ θάαεζ βκχζδ επζηθήζεςξ αηονυηδηαξ ημο ςξ άκς οπ'ανζει. 1185/1999 ζοιαμθαίμο ηδξ Ποια/θμο Αεδκχκ ιανίαξ Γηαηγάνμο Ρμιανά. 2. Κεηά ηδκ πνμζηυιζζδ απυ ηδκ Δηαζνεία ζπεηζηχκ πζζημπμζδηζηχκ ηςκ ανιμδίςκ πμεδημθοθαηείςκ, πνμηφπηεζ υηζ δεκ οθίζηακηαζ αάνδ ζημ Αηίκδημ Θαθακηάνδ ηαζ ημ Αηίκδημ Θαιαηενμφ ηαζ ςξ εη ημφημο, υθα ηα αηίκδηα ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ εθεφεενα αανχκ ηαζ δζεηδζηήζεςκ. 3. Απυ ηα πζζημπμζδηζηά ηςκ ανιμδίςκ πμεδημθοθαηείςκ βζα ηα ακαθενυιεκα ζηδκ απυ Έηεεζδ Λμιζημφ Δθέβπμο οπυ Γ.1 αηίκδηα, πμο δ Δηαζνεία απέηηδζε πνμ ηδξ ιεηαηνμπήξ ηδξ εηαζνείαξ ζε "Α.Δ.Δ.Α.Ξ.", πνμηφπηεζ υηζ ζηδκ ιενίδα ηδξ Δηαζνείαξ ζηα πμεδημθοθαηεία δ επςκοιία ηδξ Δηαζνείαξ παναιέκεζ δ πνμβεκέζηενδ επςκοιία «ΑΡΡΗΘΑ ΑΘΗΛΖΡΑ ΑΛΥΛΚΝΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑ Γζαπεζνίζεςξ ηαζ Δηιεηαθθεφζεςξ Αηζκήηςκ Ρεπκζηή Θαηαζηεοαζηζηή Διπμνζηή Μεκμδμπεζαηή Ρμονζζηζηή Αβνμηζηή Ιαημιζηή» ηαεχξ ιέπνζ ηδκ διενμιδκία έηδμζδξ ηςκ πζζημπμζδηζηχκ δεκ εα πνέπεζ κα είπε ιεηαβναθεί ζηα πμεδημθοθαηεία ημ ΦΔΘ14309/2007, υπμο δδιμζζεφηδηε δ απυ απυθαζδ ηδξ Γεκζηήξ Ποκέθεοζδξ ηςκ Κεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ πενί ηδξ ηεθεοηαίαξ αθθαβήξ επςκοιίαξ ηδξ Δηαζνείαξ. Ζ Δηαζνεία ιε ηδκ απυ δήθςζή ηδξ (επζζοκάπηεηαζ ζημ Ξανάνηδια Β1) δεζιεφηδηε υπςξ πνμαεί ζηδκ ιεηαβναθή ημο ΦΔΘ 14309/2007 ζηα ανιυδζα πμεδημθοθαηεία βζα ηα αηίκδηα πμο απέηηδζε πνμ ηδξ ιεηαηνμπήξ ζε ΑΔΔΑΞ, υπςξ αοηά ακαθένμκηαζ ζηδκ απυ Έηεεζδ Λμιζημφ Δθέβπμο οπυ Γ Πφιθςκα ιε ημκ ηίηθμ ηηήζεςξ ημο Αηζκήημο ζημ Αζβάθες (οπ'ανζει. 3472/2008 ηδξ Ποια/θμο Αεδκχκ Κ. Γηαηγάνμο-Ρμιανά), ημ ζοκμθζηυ ηίιδια ακένπεηαζ ζε πμζυ Δονχ (ακηζηεζιεκζηή αλία αηζκήημο ,14 Δονχ), εη ημο μπμίμο ελμθθήεδ πθήνςξ ηαζ μθμζπενχξ ηαηά ηδκ οπμβναθή ημο ςξ άκς Ποιαμθαίμο πμζυ Δονχ, εκχ πμζυ Δονχ πζζηχεδηε ηαζ οπμπνεμφηαζ δ Δηαζνεία ςξ αβμνάζηνζα κα ηαηααάθεζ ιέπνζ ηδκ Ζ εκ θυβς πχθδζδ ηεθεί οπυ ηδκ δζαθοηζηή αίνεζδ ημο άνενμο 202 ημο Αζηζημφ Θχδζηα ηδξ πθήνμοξ ηαζ ειπνυεεζιδξ ελυθθδζδξ ημο πζζηςεέκημξ ηζιήιαημξ ηςκ Δονχ, ηάηζ πμο ζδιαίκεζ υηζ ακ δεκ ελμθθδεεί ημ πζζηςεέκ ηίιδια, ηαηά ηα ακςηένς, εα ακαηναπεί ημ απμηέθεζια ηδξ αβμναπςθδζίαξ ηαζ εα επακέθεεζ αοημδζηαίςξ δ πνμδβμφιεκδ ηαηάζηαζδ. Δπίζδξ, ζφιθςκα ιε ηα ακαβναθυιεκα ζημκ ςξ άκς ηίηθμ ηηήζεςξ, δ πνάλδ εθανιμβήξ ημο Γήιμο Αζβάθες πενζμπή Δθαζχκα δεκ έπεζ αηυιδ ηονςεεί ηαζ ηαηά ζοκέπεζα ημ μζηυπεδμ ζδζμηηδζίαξ πθέμκ ηδξ Δηαζνείαξ μθείθεζ εζζθμνά ζε βδ ηαζ ζε πνήια αάζεζ ημο Λυιμο 1337/1983, πθδκ υιςξ δ εζζθμνά ζε βδ ηαζ ζε πνήια δεκ έπεζ αηυιδ αεααζςεεί δζυηζ δ πνάλδ εθανιμβήξ δεκ έπεζ μθμηθδνςεεί. Πδιεζχκεηαζ υηζ ζφιθςκα ιε ηζξ δζαηάλεζξ ημο Λ. 1337/1983, μζ ζδζμηηήηεξ πμο ανίζημκηαζ ζε γχκεξ ποηκμδμιδιέκεξ ηαζ μζ μπμίεξ εκηάζζμκηαζ ζε πμθεμδμιζηυ ζπέδζμ ή ζηζξ μπμίεξ επεηηείκεηαζ ημ πμθεμδμιζηυ ζπέδζμ, οπμπνεμφκηαζ κα ζοιιεηάζπμοκ ζηδ δδιζμονβία ηςκ ημζκμπνήζηςκ πχνςκ ηαζ βεκζηά ζηδκ ζηακμπμίδζδ ημζκμθεθχκ πνήζεςκ ηαζ ζημπχκ, πμο πνμαθέπμκηαζ απυ ηδκ 107

108 πμθεμδμιζηή ιεθέηδ, ιε εζζθμνά ζε βδ ή ηαζ ιε εζζθμνά ζε πνήια. Ζ εζζθμνά ζε βδ, πμο απμηεθείηαζ απυ πμζμζηυ επζθάκεζαξ ηάεε ζδζμηηδζίαξ πνζκ απυ ηδκ πμθεμδυιδζή ηδξ, πναβιαημπμζείηαζ ιε ηδκ πνάλδ εθανιμβήξ. Πε πενίπηςζδ πμο δ ζοιιεημπή ζε βδ πνέπεζ κα θδθεεί απυ ιδ νοιμημιμφιεκμ ηιήια ζδζμηηδζίαξ, πθδκ υιςξ ηαηά ηδκ ηνίζδ ηδξ ανπήξ ημ ηιήια βδξ, πμο πνυηεζηαζ κα απμηεθέζεζ ακηζηείιεκμ εζζθμνάξ δεκ είκαζ αλζμπμζήζζιμ πμθεμδμιζηά ή δ αθαίνεζή ημο είκαζ θακενά επζγήιζα βζα ηδκ ζδζμηηδζία, ιπμνεί κα ιεηαηνέπεηαζ ζε ζζάλζα πνδιαηζηή ζοιιεημπή, ηαη' ακάθμβδ εθανιμβή, ηςκ δζαηάλεςκ βζα ηδκ εζζθμνά ζε πνήια. Ζ εζζθμνά ζε πνήια απμηεθεί ηδκ πνδιαηζηή ζοιιεημπή ηςκ ζδζμηηδηχκ ηςκ αηζκήηςκ, πμο πενζθαιαάκμκηαζ ζε πενζμπέξ πμο εκηάζζμκηαζ ζημ πμθεμδμιζηυ ζπέδζμ, ηαζ απμζημπεί ζηδκ ακηζιεηχπζζδ ηδξ δαπάκδξ βζα ηδκ ηαηαζηεοή ηςκ ααζζηχκ ημζκυπνδζηςκ πμθεμδμιζηχκ ένβςκ. Ζ εζζθμνά ζε πνήια οπμθμβίγεηαζ ζημ ειααδυ ηδξ ζδζμηηδζίαξ, υπςξ αοηή δζαιμνθχκεηαζ ιε ηδκ πνάλδ εθανιμβήξ ηαζ ζηδκ μζημπεδζηή αλία πμο έπεζ ηάεε ζδζμηηδζία ηαηά ημ πνυκμ ηφνςζδξ ηδξ πνάλδξ εθανιμβήξ. Ζ εζζθμνά αοηή αεααζχκεηαζ απυ ηδκ ανιυδζα πμθεμδμιζηή οπδνεζία ζημ ανιυδζμ Γδιυζζμ Ραιείμ, πμο ελοπδνεηεί ημ δήιμ, εκχ βζα ημοξ δήιμοξ πμο έπμοκ δζηή ημοξ ηαιεζαηή οπδνεζία, δ παναπάκς εζζθμνά αεααζχκεηαζ απ' εοεείαξ ζηδκ οπδνεζία αοηή, ιεηά ηδκ ηφνςζδ ηδξ πνάλδξ εθανιμβήξ ηαζ εζζπνάηηεηαζ ζφιθςκα ιε ηζξ δζαηάλεζξ πενί εζζπνάλεςξ δδιυζζςκ εζυδςκ. Πφιθςκα ιε ηδκ απυ δήθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ (επζζοκάπηεηαζ ζημ Ξανάνηδια Β1), πνμηφπηεζ υηζ βζα ημ Νζημδμιζηυ Ρεηνάβςκμ ζημ μπμίμ ανίζηεηαζ ημ εκ θυβς αηίκδημ δεκ έπεζ ζοκηαπεεί πνάλδ εθανιμβήξ, χζηε κα είκαζ βκςζηυ ημ ηεθζηυ ιέβεεμξ ηςκ εζζθμνχκ ζε βδ ηαζ πνήια, δ Δηαζνεία πάκηςξ εηηζιά υηζ δεκ εα επδνεάζμοκ ζδιακηζηά ηδκ πενζμοζζαηή ηδξ ηαηάζηαζδ ηαζ ηα απμηεθέζιαηα αοηήξ.. 5. Θαηά δήθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ εηηνειεί δ ακαγήηδζδ ακηζβνάθμο ηδξ αδείαξ μζημδμιήξ οπ'ανζει. 3857/1981 βζα ημ Αηίκδημ Σανζθάμο, εκχ δεκ οθίζηαηαζ ακηίβναθμ ηδξ μζημδμιζηήξ αδείαξ βζα ημ Αηίκδημ Ξενζζηενίμο, δζυηζ ημ Ανπείμ ηδξ Ξμθεμδμιίαξ ζημ Ξενζζηένζ έπεζ ηαηαζηναθεί. 6. Δπεζδή ηαηά ημκ πνυκμ πμο δζεκενβήεδηε μ έθεβπμξ ηίηθςκ ζηα ανιυδζα πμεδημθοθαηεία βζα ημ Αηίκδημ Σανζθάμο ηαζ ηα ηνία αηίκδηα ζημκ Ξεζναζά (Αηίκδημ Θμθμημηνχκδ, Αηίκδημ Γν. Ιαιπνάηδ ηαζ Αηίκδημ Ι. Οάθθδ) μζ ηίηθμζ ηηήζεςξ είπακ ιεκ ηαηαηεεεί, υπςξ απμδεζηκφεηαζ απυ ηζξ ζπεηζηέξ απμδείλεζξ ηαηαεέζεςξ πνμξ ιεηαβναθή ηςκ ανιμδίςκ πμεδημθοθαηείςκ πμο ιαξ δυεδηακ, αθθά θυβς ηδξ ηαεοζηένδζδξ πμο παναηδνείηαζ ζηδκ έηδμζδ ηςκ πζζημπμζδηζηχκ ιέπνζ ζήιενα δεκ έπμοκ εηδμεεί ηα πζζημπμζδηζηά ιεηαβναθήξ, αανχκ ηαζ δζεηδζηήζεςκ ηςκ ηίηθςκ ηηήζεςξ ηςκ ςξ άκς αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ. Ξθδκ υιςξ, δ ηαεοζηένδζδ ζηδκ έηδμζδ ηςκ ζπεηζηχκ πζζημπμζδηζηχκ απυ ηα ανιυδζα πμεδημθοθαηεία δεκ επδνεάγεζ ηδκ κμιζηή ηαηάζηαζδ ηςκ αηζκήηςκ, υπςξ αοηή απμηοπχκεηαζ ζηζξ ζπεηζηέξ εηεέζεζξ εθέβπμο ηίηθςκ ηςκ αηζκήηςκ αοηχκ. 7. Καξ δυεδηε ακηίβναθμ ημο οπ'ανζει / ζοιαμθαίμο ημο Ποιαμθαζμβνάθμο Αεδκχκ Γεςνβίμο Θμονκέηα, δοκάιεζ ημο μπμίμο δ Δηαζνεία ιεηααίααζε ηαηά πθήνδ ηονζυηδηα ζηδκ αβμνάζηνζα εηαζνεία "TERRA STABILE A.E.", έκα αβνμηειάπζμ, ιε υθα ηα ζοζηαηζηά ηαζ πανανηήιαηά ημο, άνηζμ ηαζ μζημδμιήζζιμ, πμο ανίζηεηαζ εκηυξ γχκδξ ημο ζπεδίμο πυθεςξ Θοθθήκδξ κμιμφ Ζθείαξ, ζηδ εέζδ «ΙΔΗΒΑΓΗ ή ΞΑΙΗΝΘΑΠΡΟΝ» ηδξ ηηδιαηζηήξ πενζθένεζαξ ημο Γήιμο Θοθθήκδξ Ζθείαξ, εηηάζεςξ η.ι. Πφιθςκα ιε ημ ςξ άκς ζοιαυθαζμ αβμναπςθδζίαξ μθυηθδνμ ημ ηίιδια ηδξ αβμναπςθδζίαξ, ημ μπμίμ ακήθεε ζημ πμζυ ηςκ πζζηχεδηε ηαζ εα ηαηααθδεεί ζηδκ Δηαζνεία ημ ανβυηενμ ιέπνζ ηζξ , είηε απυ ηναπεγζηυ δάκεζμ πμο εα θάαεζ δ αβμνάζηνζα εηαζνεία είηε ελ ζδίςκ πνδιάηςκ ηδξ αβμνάζηνζαξ. Πδιεζχκεηαζ υηζ δ εκ θυβς πχθδζδ απυ ηδκ Δηαζνεία έθααε πχνα ζφιθςκα ιε ηα πνμαθεπυιεκα ζημκ Λ. 2778/1999. Πφιθςκα ιε ηδκ απυ δήθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ (επζζοκάπηεηαζ ζημ Ξανάνηδια Β1), ημ πμζυ ηςκ έπεζ ηαηααθδεεί ζηδκ Δηαζνεία ηαζ ζοκεπχξ ημ ηίιδια έπεζ μθμζπενχξ ηαηααθδεεί.» 108

109 Ξεξηγξαθέο Κεκνλσκέλσλ Αθηλήησλ Πηδκ εκυηδηα πμο αημθμοεεί πενζβνάθμκηαζ ηα ααζζηά παναηηδνζζηζηά ηςκ αηζκήηςκ ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ. 1. Βνπθνπξεζηίνπ 21 & Βαιασξίηνπ, Αζήλα Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα επηαχνμθμ ηηίνζμ, ιε οπυβεζμ ηαζ ζζυβεζμ ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 507,72 η.ι. Ρμ αηίκδημ πμο ακήηεζ ζηδκ Δηαζνεία είκαζ υθμξ μ Α υνμθμξ πάκς απυ ημ ζζυβεζμ ημο ηηζνίμο ηαζ υθμζ μζ εκ βέκεζ πχνμζ αοημφ, ζοκμθζημφ ειααδμφ 452,10 η.ι., μζ μπμίμζ πνδζζιμπμζμφκηαζ ςξ βναθεία. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «ΛΝΡΝΠ A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο (ηδκ ) αάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ είκαζ ίζμ ιε ,56. Ζ «ΛΝΡΝΠ A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1957 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 452,1 η.ι. 100% (βναθεία) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα ,56 Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 2. Αι. Ξάληνπ 33, Θαιιηζέα Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα ηεηναχνμθμ ηηίνζμ, ιε δφμ οπυβεζα, ζζυβεζμ, διζχνμθμ ηαζ ιζα εζμπή ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 552,50 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία, έπεζ ζοκμθζηυ ειααδυκ 2.885,42 η.ι. ηαζ μζ πχνμζ ημο πνδζζιμπμζμφκηαζ ςξ βναθεία. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MILLENNIUM BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ αάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MILLENNIUM BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1985 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 2.885,42 η.ι. 100% (βναθεία) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή.. 3. Θ. Βάξλαιε 13 & Α. Γθίλε, Σαιάλδξη 109

110 Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα δζχνμθμ ηηίνζμ, ιε δφμ οπυβεζα, ζζυβεζμ ηαζ έκα δχια ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 622,20 η.ι. Ρμ αηίκδημ πμο ακήηεζ ζηδκ Δηαζνεία είκαζ ημ ζζυβεζμ ηαηάζηδια (207,26 η.ι.) ιε έκα οπυβεζμ επζθάκεζαξ 118,30 η.ι.). Ρμ εκ θυβς αηίκδημ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «CITIBANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «CITIBANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1994 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 325,56 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή.. 4. Ι. Ξεληέιεο 13 & Αθξνδίηεο, Σαιάλδξη Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα ηνζχνμθμ ηηίνζμ, ιε οπυβεζμ, ζζυβεζμ ηαζ έκα δχια ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 1.020,04 η.ι. Ρμ αηίκδημ πμο ακήηεζ ζηδκ Δηαζνεία είκαζ ημ ζζυβεζμ ηαηάζηδια ιε οπυβεζμ (ηαζ νάιπα ακυδμο ηαευδμο μπδιάηςκ δ μπμία ιπμνεί κα πνδζζιεφζεζ ηαζ βζα ηδκ ζηάειεοζδ έλζ αοημηζκήηςκ) ζοκμθζημφ ειααδμφ 404 η.ι. πμο θεζημονβεί ςξ ηαηάζηδια εζδχκ sport. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «ΓΗΝΛ. ΣΑΦΘΑΙΖΠ Ν.Δ.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε Ζ «ΓΗΝΛ. ΣΑΦΘΑΙΖΠ Ν.Δ.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1990 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 404 η.ι. 100% (ειπμνζηή) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 5. Κηθξάο Αζίαο 61-63, Γνπδή Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα πεκηαχνμθμ ηηίνζμ, ιε οπυβεζμ, ζζυβεζμ ηαζ έκα δχια ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 475,77 η.ι. Ρμ αηίκδημ πμο ακήηεζ ζηδκ Δηαζνεία είκαζ ημ ζζυβεζμ ηαηάζηδια (210,50 η.ι.) ιε οπυβεζμ (130 η.ι.) ηαζ παηάνζ (89 η.ι.) ςξ ηαζ δζηαίςια απμηθεζζηζηήξ πνήζδξ αηαθφπημο. Ρμ εκ θυβς αηίκδημ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MILLENNIUM BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε ,48. Ζ «MILLENNIUM BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ 110

111 υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1980 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 429,50 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα ,48 Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή: Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 6. Ρδώξηδ 4, Ξιαηεία Θάληγγνο, Αζήλα Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα ηνζχνμθμ ηηίνζμ ιε δφμ οπυβεζα, ζζυβεζμ, διζχνμθμ ηαζ ιζα εζμπή ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 312,41 η.ι. Ρμ αηίκδημ (1.425, 35 η.ι.) ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία, δ μπμία πνδζζιμπμζεί ηα 854,47 η.ι. αοημφ ςξ βναθεία. Ρμ ζζυβεζμ ηαηάζηδια (223,30 η.ι.), ημ οπυβεζμ (200 η.ι.) ηαζ ημ παηάνζ (147,58 η.ι.) έπμοκ εκμζηζαζηεί απυ ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία έκανλδξ ηδκ ηαζ θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) (αθμνά ζημ ιζζεςιέκμ ηιήια ημο αηζκήημο) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα (αθμνά ζημ ιζζεςιέκμ ηιήια ημο αηζκήημο) Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 1900 (ακαηαηαζηεοαζεέκ ιε ενβαζίεξ απμπεναηςιέκεξ ημ 2007) ,88 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ (αθμνά ζημ ιζζεςιέκμ ηιήια ημο 100% αηζκήημο) Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 7. Θαθαληάξε 5-7, Γάθλε Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ ημ ζζυβεζμ ηαηάζηδια, ζοκμθζημφ ειααδμφ 205 η.ι. πμο θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια ηαζ βναθεία ηνάπεγαξ ηαζ ημ μπμίμ είκαζ ιένμξ εκυξ πεκηαχνμθμο ηηίνζμο πμο απμηεθείηαζ απυ δφμ οπυβεζα, ζζυβεζμ ηαζ έκα δχια ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 330,08 η.ι. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MILLENNIUM BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε ,40. Ζ «MILLENNIUM BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 2004 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 205 η.ι. Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια & βναθεία) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα ,40 111

112 Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή εο Καξηίνπ 77, Ξηνιεκατδα Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ ημ ζζυβεζμ ηαηάζηδια (161,80 η.ι.) ηαζ ημ παηάνζ (80,90 η.ι.), ζοκμθζημφ ειααδμφ 242,70 η.ι, πμο απμηεθεί ιένμξ ηνζχνμθμο ηηζνίμο ιε ζζυβεζμ, παηάνζ ηαζ οπυβεζμ ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 534,00 η.ι.. Tμ εκ θυβς αηίκδημ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1982 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 242,70 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 9. Α. Ξαπαλδξένπ 65, Θνξδειηό, Θεζζαινλίθε Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ είκαζ ημ ζζυβεζμ ηαηάζηδια ιε ημ οπυβεζμ ηαζ ηδ δοκαηυηδηα παηανζμφ ηαζ απμηεθεί ιένμξ ηνζχνμθμο ηηζνίμο ιε οπυβεζμ ηαζ ζζυβεζμ (διζχνμθμξ) ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 463,42 η.ι. Tμ εκ θυβς αηίκδημ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο (ηδκ ) είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 2003 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 298,53 Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 10. Θαπνδηζηξίνπ 30, Καξνύζη Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα πεκηαχνμθμ ηηίνζμ ιε οπυβεζμ, ζζυβεζμ ηαζ δχια ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 1.216,24 η.ι. Ρμ αηίκδημ απμηεθείηαζ απυ A οπυβεζμ μθζηήξ επζθάκεζαξ 472,31 η.ι., (ii) Β οπυβεζμ μθζηήξ επζθάκεζαξ 324,61 η.ι., (iii) ζζυβεζμ μθζηήξ επζθάκεζαξ 324,61 η.ι., (iv) Α πάκς απυ ημ ζζυβεζμ υνμθμ μθζηήξ επζθάκεζαξ 324,61 η.ι., (v) Β 112

113 πάκς απυ ημ ζζυβεζμ υνμθμ μθζηήξ επζθάκεζαξ 324,61 η.ι., (vi) Γ πάκς απυ ημ ζζυβεζμ υνμθμ μθζηήξ επζθάκεζαξ 324,61 η.ι., (vii) Γ πάκς απυ ημ ζζυβεζμ υνμθμ μθζηήξ επζθάκεζαξ 324,61 η.ι. ηαζ δχια μθζηήξ επζθάκεζαξ 30,21 η.ι., ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ μζ πχνμζ ημο πνδζζιμπμζμφκηαζ ςξ βναθεία. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1981 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 2.450,18 Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (βναθεία) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 2 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. Κένμξ ημο δχιαημξ ημο ςξ άκς αηζκήημο εηιζζεχκεηαζ ζηδκ «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ» δοκάιεζ ημο ζδζςηζημφ ζοιθςκδηζημφ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε ,08. Ζ «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. 11. Ι. Ζιηνππόιεσο 37 & Αίλνπ, Γάθλε Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ηηίνζμ ιε ζζυβεζμ ηαζ πνχημ υνμθμ, ημ μπμίμ πενζθαιαάκεζ δφμ (2) ζζυβεζα ηαηαζηήιαηα ηαζ δφμ (2) δζαιενίζιαηα (ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 301 η.ι.) ζημκ πνχημ υνμθμ ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 198,81 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ αάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1977 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 301 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 113

114 12. Ξαπαδηακαληνπνύινπ 141, Ακπειόθεπνη - Γνπδή Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ζζυβεζμ ηαηάζηδια (300 η.ι.) ιε ημ παηάνζ (148 η.ι.) ηαζ ημ οπυβεζμ (330 η.ι.), ημ μπμίμ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 994,50 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1981 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 778 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 13. Β Κεξαξρίαο 24 & Θνινθνηξώλε 116, Ξεηξαηάο Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ζζυβεζμ ηαηάζηδια (220,00 η.ι.) ιε ημ παηάνζ (112,00 η.ι.) ηαζ ημ οπυβεζμ (213,00 η.ι.), ςξ ηαζ μ πνχημξ υνμθμξ (304,00 η.ι.), ημ μπμίμ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1974 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 849,00 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 14. Ξ. Ρζαιδάξε & Δξπζξαίαο, Ξεξηζηέξη Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ζζυβεζμ δζαιπενέξ ηαηάζηδια (227,70 η.ι.) ιε οπυβεζμ (103 η.ι.) ηαζ δζηαίςια πνήζδξ ζζμβείμο 29,67 η.ι., ημ μπμίμ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 831,00 η.ι. Ρμ αηίκδημ υπςξ ηαζ ημ δζηαίςια απμηθεζζηζηήξ πνήζδξ 29,67 η.ι. ημο ζζμβείμο, ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. 114

115 Έημξ Θαηαζηεοήξ 1980 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 360,37 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή εο Απγνύζηνπ 4 & Καξηλέιε, Ζξάθιεην Θξήηεο Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ζζυβεζμ δζαιπενέξ ηαηάζηδια (146,10 η.ι.) ιε παηάνζ (105,93 η.ι.) ηαζ οπυβεζμ (117,70 η.ι.), ημ μπμίμ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 290,18 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1930 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 369,73 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή εο Καξηίνπ 125 & Γαληόινπ, Θεζζαινλίθε Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , απμηεθείηαζ απυ δφμ (2) ζοκεκςιέκα ζζυβεζα ηαηαζηήιαηα (71,65 η.ι. & 60,40 η.ι. ακηίζημζπα), ιε παηάνζ (37,53 η.ι. & 27,73 η.ι. ακηίζημζπα) ηαζ οπυβεζμ (48,37 η.ι. & 48,37 η.ι. ακηίζημζπα), ημ μπμίμ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 284,00 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1976 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 294,05 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 115

116 17. Φπιήο 181, Θακαηεξό Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ζζυβεζμ ηαηάζηδια επζθακείαξ 189,71 η.ι., ιε απμεήηδ οπμβείμο επζθακείαξ 68,50 η.ι. ηαζ δοκαηυηδηα παηανζμφ 70 η.ι. ηαεχξ ηαζ ηέζζενζξ πχνμζ ζηάειεοζδξ ειααδμφ 10,12 η.ι. μ ηαεέκαξ, επί μζημπέδμο 424,71 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 2008 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 258,21 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 18. Ιεσθόξνο Θεθηζίαο & Πεξξώλ & Αγίαο Βαξβάξαο, Σαιάλδξη Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ μ Α υνμθμξ (505,89 η.ι.), μ Β υνμθμξ (994,86 η.ι.) ηαζ δέηα ηέζζενζξ (14) εέζεζξ ζηάειεοζδξ ζημκ αηάθοπημ πχνμ ηηζνίμο βναθείςκ ηαζ ηαηαζηδιάηςκ, επί μζημπέδμο 3.917,43 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ ζημοξ πχνμοξ ημο θεζημονβμφκ βναθεία ηδξ εηαζνείαξ «DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ ηδξ «ΣΑΡΕΖΞΑΙΝ- ΠΝΦΗΑΛΝΠ & ΘΑΚΞΑΛΖΠ Α.Δ. ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ ΘΑΗ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ». Απυ ηδκ (Β υνμθμξ) ηαζ ηδκ (Α υνμθμξ), ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ ΣΑΡΕΖΞΑΙΝ - ΠΝΦΗΑΛΝΠ & ΘΑΚΞΑΛΖΠ Α.Δ. ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ & ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ ηδκ «DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ακηίζημζπα, δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηςκ απυ ηνμπμπμζδηζηχκ ζοιθςκδηζηχκ ιίζεςζδξ ιε ηζξ άκς ιζζεχηνζεξ, δ Δηαζνεία ζοιθχκδζε ηδκ πανάηαζδ ηδξ δζάνηεζαξ ιίζεςζδξ ηαηά έκα έημξ, ήημζ απυ ηδκ έςξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο (ηδκ ) αάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ είκαζ ίζμ ιε Ζ «DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ A.E. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ δ «ΣΑΡΕΖΞΑΙΝ- ΠΝΦΗΑΛΝΠ & ΘΑΚΞΑΛΖΠ Α.Δ. ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ ΘΑΗ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» επζαανφκμκηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Νζ ιζζεχηνζεξ εοεφκμκηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1981 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 1.500,75 η.ι. 100% (βναθεία) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 2 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 116

117 19. Ιεσθόξνο Βνπιηαγκέλεο 380 & Ππ. Κήιηνπ, Άγηνο Γεκήηξηνο Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα αοημηεθέξ ηηίνζμ ηαηαζηδιάηςκ ηαζ βναθείςκ, ιε ζζυβεζμ (202,5 η.ι.), ηαζ δφμ (2) μνυθμοξ (ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 293,5 η.ι), επί μζημπέδμο 353,10 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.»» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1973 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 496 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 20. Ιεσθόξνο Θεθηζνύ 108 & Παιακηλίαο, Αηγάιεσ Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ηηίνζμ ιε δφμ (2) οπυβεζα (ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ η.ι.), ζζυβεζμ (510 η.ι.), ηνεζξ (3) μνυθμοξ (ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ η.ι.) ηαζ δχια, επί μζημπέδμο 942,42 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ δεκ είκαζ εηιζζεςιέκμ. Απυ ηδκ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο εκ θυβς αηζκήημο είκαζ ιζζεςιέκμ ζηδκ «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε Ζ «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1972 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα (αθμνμφκ ζημ ιζζεςιέκμ δχια ημο αηζκήημο) Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκξ απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. Πφιθςκα ιε ημ Λμιζηυ Έθεβπμ, ημ ζοκμθζηυ ηίιδια ακένπεηαζ ζε πμζυ Δονχ (ακηζηεζιεκζηή αλία αηζκήημο ,14 Δονχ), εη ημο μπμίμο ελμθθήεδ πθήνςξ ηαζ μθμζπενχξ ηαηά ηδκ οπμβναθή ημο ςξ άκς Ποιαμθαίμο πμζυ Δονχ, εκχ πμζυ Δονχ πζζηχεδηε ηαζ οπμπνεμφηαζ δ Δηαζνεία ςξ αβμνάζηνζα κα ηαηααάθεζ ιέπνζ ηδκ Ζ εκ θυβς πχθδζδ ηεθεί οπυ ηδκ δζαθοηζηή αίνεζδ ημο άνενμο 202 ημο Αζηζημφ Θχδζηα ηδξ πθήνμοξ ηαζ ειπνυεεζιδξ ελυθθδζδξ ημο πζζηςεέκημξ ηζιήιαημξ ηςκ Δονχ, ηάηζ πμο ζδιαίκεζ υηζ ακ δεκ ελμθθδεεί ημ πζζηςεέκ ηίιδια, ηαηά ηα ακςηένς, εα ακαηναπεί ημ απμηέθεζια ηδξ αβμναπςθδζίαξ ηαζ εα επακέθεεζ αοημδζηαίςξ δ πνμδβμφιεκδ ηαηάζηαζδ. Δπίζδξ, ζφιθςκα ιε ηα ακαβναθυιεκα ζημκ ςξ άκς ηίηθμ ηηήζεςξ, δ πνάλδ εθανιμβήξ ημο Γήιμο Αζβάθες πενζμπή Δθαζχκα δεκ έπεζ αηυιδ ηονςεεί ηαζ ηαηά ζοκέπεζα ημ μζηυπεδμ ζδζμηηδζίαξ πθέμκ ηδξ Δηαζνείαξ μθείθεζ εζζθμνά ζε βδ ηαζ ζε πνήια αάζεζ ημο Λυιμο 1337/1983, πθδκ υιςξ δ εζζθμνά ζε βδ ηαζ ζε πνήια δεκ έπεζ αηυιδ αεααζςεεί δζυηζ δ πνάλδ εθανιμβήξ δεκ έπεζ μθμηθδνςεεί. 117

118 21. Ηθηγέλεηαο 10& Γάθληδνο, Λ. Ζξάθιεην Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα αοημηεθέξ ηηίνζμ ηαηαζηδιάηςκ ηαζ βναθείςκ, ιε οπυβεζμ (114,76 η.ι.), ζζυβεζμ (114,76 η.ι.), διζχνμθμ (69,76 η.ι.), ηνεζξ (3) μνυθμοξ (ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 344,28 η.ι.), δχια (23,60 η.ι.) ηαζ πέκηε (5) οπαίενζεξ εέζεζξ ζηάειεοζδξ, επί μζημπέδμο 371,73 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MILLENNIUM BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε Ζ «MILLENNIUM BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1985 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 667,16 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. Γξ. Ιακπξάθε & Ι.Οάιιε 92-96, Ξεηξαηάο Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα δζαιπενέξ ηαηάζηδια ζε δφμ πμθοηαημζηίεξ επί δφμ μζημπέδςκ: α) ζηδκ μδυ Γν. Ιαιπνάηδ ηαζ α) ζηδκ μδυ Ι. Οάθθδ 92-96, ςξ ελήξ: 22. Ι. Οάιιε 92-96, Ξεηξαηάο Ρμ αηίκδημ επί ηδξ μδμφ Ι. Οάθθδ 92-96, είκαζ έκαξ διζοπυβεζμξ πχνμξ απμεήηδξ ηαηαζηήιαημξ επζθακείαξ 95 η.ι., επί μζημπέδμο 302 η.ι. 23. Γξ. Ιακπξάθε 95-97, Ξεηξαηάο Ρμ αηίκδημ επί ηδξ μδμφ Γν. Ιαιπνάηδ 95-97, είκαζ έκα οπυβεζμ ηαηάζηδια επζθακείαξ 155,78 η.ι., έκα ζζυβεζμ ηαηάζηδια επζθακείαξ 161,18 η.ι. ηαζ έκαξ διζχνμθμξ επζθακείαξ 58,16 η.ι., επί μζημπέδμο 419,54 η.ι. Ρμ οπυ εηηίιδζδ αηίκδημ ηδξ Δηαζνείαξ πνμένπεηαζ απυ ηδκ θεζημονβζηή ζοκέκςζδ ημο ηαηαζηήιαημξ ελ οπμβείμο, ζζμβείμο ηαζ διζςνυθμο ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Γν. Ιαιπνάηδ ιε ημκ πχνμ απμεήηδξ ηαηαζηήιαημξ επί ηδξ μδμφ Ι. Οάθθδ 92-96, ζοκμθζηήξ επζθακείαξ 470,12 η.ι. (αθέπε αηίκδημ α/α 22).Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ειπμνζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «DSGI SOUTH EAST EUROPE A.E.B.E» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο αάζεζ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «DSGI SOUTH EAST EUROPE A.E.B.E» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1972 & 1975 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 470,12 η.ι. Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (ειπμνζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα

119 Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 24. Α. Ξαπαλδξένπ 77, Σαιάλδξη Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα εκδζάιεζμ μζηυπεδμ 324 η.ι. ηαζ ημ επ αοημφ δζχνμθμ ηηίνζμ ιε οπυβεζμ (13 η.ι.), ζζυβεζμ (80 η.ι.) ηαζ 1 μ υνμθμ (75 η.ι.), επί μζημπέδμο 324 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο αάζεζ ηδξ ακςηένς ζφιααζδξ ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1962 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 168 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 25. Αζελάο 12 & Αβξακηώηνπ 7, Αζήλα Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , απμηεθεί ζοκέκςζδ ηεζζάνςκ (4) ζζμβείςκ ηαηαζηδιάηςκ, ηεζζάνςκ (4) οπμβείςκ ηαζ διζμνυθςκ, ζοκμθζηήξ επζθακείαξ 284 η.ι., επί μζημπέδμο 548,50 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο αάζεζ ηδξ ακςηένς ζφιααζδξ ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1975 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 284,00 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 26. Παιακίλνο 62, Γήκνο Θεξαηζηλίνπ Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα ηαηάζηδια ιε οπυβεζμ (118,72 η.ι.), ζζυβεζμ (101 η.ι.) ηαζ παηάνζ (42,50 η.ι.), επί μζημπέδμο 194 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο αάζεζ ηδξ ακςηένς ζφιααζδξ ηδκ 119

120 είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1975 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 262,22 Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 27. Ν.Ρ. 228Β ηεο Ιάξηζαο, επί ηεο παιαηάο Δζληθήο Νδνύ Αζελώλ Ιάξηζαο- Θεζζαινλίθεο Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ απμηεθείηαζ απυ δφμ (2) ζζυβεζα ηαηαζηήιαηα ιε παηάνζ (27 η.ι.) πμο έπμοκ εκςεεί ζε έκα (1) ηαηάζηδια ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 282,4 η.ι., δφμ (2) οπυβεζεξ απμεήηεξ ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 282,4 η.ι. ηαζ ιζα (1) νάιπα αοημηζκήηςκ ηαεχξ ηαζ απυ ημκ Ά υνμθμ ιε δφμ (2) πχνμοξ πμο έπμοκ εκςεεί ζε έκακ (1) εκζαίμ πχνμ ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 277,60 η.ι., επί μζημπέδμο 624 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο αάζεζ ηδξ ακςηένς ζφιααζδξ ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1979 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 869,40 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 28. Νδόο 28εο Νθησβξίνπ 71 & ςειάληνπ, Γ.Γ. Θαινρσξίνπ ηνπ Γ. Δρεδώξνπ, Θεζζαινλίθε Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ είκαζ έκα βςκζαηυ ηαηάζηδια ιε ζζυβεζμ (100,66 η.ι.) ηαζ παηάνζ (48,73 η.ι.), επί μζημπέδμο 150,07 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ θεζημονβεί ςξ ηναπεγζηυ ηαηάζηδια. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο αάζεζ ηδξ ακςηένς ζφιααζδξ ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 2008 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.)

121 Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 149,39 η.ι. 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 29. Εεθύξσλ 56, Αγίσλ Αλαξγύξσλ, Ζρνύο θαη Δξκνύ, Γήκνο Ξ. Φαιήξνπ Αηηηθήο Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ _είκαζ έκα αοημηεθέξ πμθοχνμθμ ηηίνζμ πμο πενζθαιαάκεζ α) οπυβεζμ ιε πχνμοξ Ζ/Κ, parking, ανπείςκ η.θ.π. (επζθάκεζαξ 444,04 η.ι.), α) ζζυβεζμ (334,39 η.ι.), β) έλζ (6) μνυθμοξ (ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 1.769,59 η.ι.) ηαζ δ) δχια (36,79 η.ι.), ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 2.584,81 η.ι., ημ μπμίμ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 876,60 η.ι. Ρμ αηίκδημ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία ηαζ μζ πχνμζ ημο πνδζζιμπμζμφκηαζ ςξ βναθεία. Απυ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε Ζ «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» επζαανφκεηαζ ιε ημ ηέθμξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%) ηαζ υθα ηα θμζπά ηέθδ ηαζ θυνμοξ πμο ζπεηίγμκηαζ ιε ηα αηίκδηα. Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1993 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 2.584,81 Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (βναθεία) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 30. Θαξαγηώξγε Πεξβίαο 4, Γήκνο Αζελαίσλ Ρμ αηίκδημ ιε διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ , είκαζ έκα πμθοχνμθμ ηηίνζμ ιε οπυβεζμ, ζζυβεζμ, μηηχ (8) μνυθμοξ ηαζ δχια ηαζ ανίζηεηαζ επί μζημπέδμο 824,47 η.ι. Ρμ αηίκδημ πμο ακήηεζ ζηδκ Δηαζνεία είκαζ μ υβδμμξ υνμθμξ ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 472,45 η.ι. μ μπμίμξ απανηίγεηαζ απυ α) δεηαηνία (13) ιζηνυηενα βναθεία (επζθακείαξ 385,45 η.ι.) ηαζ α) πςθ, WC ηαζ δζάδνμιμ (επζθακείαξ 87,00 η.ι.). Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ πνδιαηζζηδνζαηδ εηαζνεία «PRAXIS INTERNATIONAL ΑΣΔ» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ρμ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο αάζεζ ηδξ ακςηένς ζφιααζδξ ηδκ είκαζ ίζμ ιε Ζ «PRAXIS INTERNATIONAL ΑΣΔ» επζαανφκεηαζ ιε ημ 50% ημο ηέθμοξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%). Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1959 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 472,45 Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ξδβή:Πημζπεία επελενβαζιέκα απυ ηδκ Δηαζνεία πμο πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή. 121

122 Πφιθςκα ιε ημ Λμιζηυ Έθεβπμ ζδιεζχκμκηαζ ηα ελήξ: «ακαθμνζηά ιε ηα πέκηε (5) αηίκδηα (Ξενζζηενίμο, Σανζθάμο, Ξαπαδζαιακημπμφθμο, Ζναηθείμο ηαζ Ξεζναζά Θμθμημηνχκδ) πμο απέηηδζε δ Δηαζνεία ηδκ , ιε ηίιδια πμο ζοκμθζηά ακήθεε ζηα απυ ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.» ηδξ μπμίαξ έκα ιέθμξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηοβπάκεζ ηαζ ιέθμξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηδξ Δηαζνείαξ, έθααε πχνα Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ , δ μπμία πνμεκέηνζκε ηδκ αβμνά ηςκ ςξ άκς αηζκήηςκ αάζεζ ηςκ δζεκενβδεεζζχκ απμηζιήζεςκ ημοξ απυ εηηζιδηέξ ημο ΠΝΔ ηαζ μζ ηεθεοηαίεξ οπμαθήεδηακ ζε δδιμζζυηδηα, ζφιθςκα ιε ηζξ πνμτπμεέζεζξ ημο άνενμο 10 ημο Θ.Λ. 2190/1920». Δπζπθέμκ παναηίεεηαζ πενζβναθή ημο αηζκήημο ζημ Γήιμ Θάζηνμο ηδξ Θοθθήκδξ ημ μπμίμ δοκάιεζ ημο απυ 15885/ ζοιαμθαίμο ιεηααζαάζηδηε ζηδκ εηαζνεία «TERRA STABILE A.E.» πνμξ 300 πζθ., πμζυ ημ μπμίμ ηαηααθήεδηε ζηδκ Δηαζνεία ηδκ Γήκνο Θάζηξνπ - Θπιιήλεο Ρμ αηίκδημ είκαζ έκα παναεαθάζζζμ αβνμηειάπζμ ειααδμφ η.ι. ημκηά ζημ θζιάκζ ηδξ Θοθθήκδξ ημο Λμιμφ Ζθείαξ ηαζ ακήηεζ ελ μθμηθήνμο ζηδκ Δηαζνεία. Πημ εκ θυβς αβνμηειάπζμ οπήνπακ δφμ διζηεθή ηηίζιαηα (ηνζχνμθμ ηαζ ζζυβεζμ ηηίζια λεκμδμπείμ ζοκμθζηήξ επζθακείαξ η.ι.) ηα μπμία έπμοκ ηαηεδαθζζηεί ιε ηδκ απυ 63/1/ άδεζα ηαηεδάθζζδξ. Ζ εηηζιδεείζα αλία ημο αηζκήημο ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. ακένπεηαζ ζε 310 πζθ Ξεξηγξαθή ηνπ από Σαξηνθπιαθίνπ ησλ Αθηλήησλ ηεο Δηαηξείαο Ρδκ , ημ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ δζεονφκεδηε ζε ζπέζδ ιε ηδκ ηαηά έκα (1) αηίκδημ ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 328,20 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ 767 πζθ., ζφιθςκα ιε ημ Π.Ν.Δ. Ποβηεηνζιέκα, δ Δηαζνεία πνμπχνδζε ηδκ ζηδκ αβμνά εκυξ αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ιανίζδξ 157 ηαζ Γημφνα, Λεάπμθδ, Γήιμξ Βυθμο, Λ. Καβκδζίαξ έκακηζ ζοκμθζημφ πμζμφ 735 πζθ. (πθέμκ ζοιαμθαζμβναθζηχκ ηαζ θμζπχκ ελυδςκ πμζμφ ). Ρμ εκ θυβς αηίκδημ είκαζ έκα ζζυβεζμ ηαηάζηδια επζθάκεζαξ 143,56 ηι. ιε παηάνζ 41,08 η.ι. ηαζ έκακ Α υνμθμ ζημ ηεθζηυ ζηάδζμ ηδξ απμπεναηχζεςξ ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 143,56 η.ι. επί μζημπέδμο 205,17 η.ι. Πφιθςκα ιε ηδκ Γζμίηδζδ ηδξ Δηαζνείαξ, μζ ενβαζίεξ απμπεναηχζεςξ ημο Α μνυθμο ημο εκ θυβς αηζκήημο, δζεκενβμφκηαζ απυ ημκ ιζζεςηή. Απυ ηδκ , ημ εκ θυβς αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε ηαζ εηήζζα ακαπνμζανιμβή ΓΘΡ 2%. Ζ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» επζαανφκεηαζ ιε ημ 50% ημο ηέθμοξ πανημζήιμο (επί ημο πανυκημξ 3,6%). Ν ιζζεςηήξ εοεφκεηαζ επίζδξ βζα ηδκ πθδνςιή ηςκ ημζκμπνήζηςκ, ηςκ ζοκήεςκ ελυδςκ ζοκηήνδζδξ ηαζ ηςκ ελυδςκ αζθάθζζδξ. Έημξ Θαηαζηεοήξ 1997 Δηηζιδεείζα Αλία (Π.Ν.Δ.) Κζηηή Δηιζζεχζζιδ Δπζθάκεζα 328,20 Ακάθοζδ ηδξ Κζηηήξ Δηιζζεχζζιδξ Δπζθάκεζαξ ακά πνήζδ 100% (ηναπεγζηυ ηαηάζηδια) Δηδζζμπμζδιέκα Έζμδα απυ Κζζεχιαηα * Ανζειυξ Κζζεςηχκ 1 Ξμζμζηυ Ξθδνυηδηαξ 100% Ρα παναπάκς ζημζπεία πνμένπμκηαζ απυ ηδκ ζπεηζηή Έηεεζδ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηε απυ ημ Π.Ν.Δ. ηαζ δεκ έπμοκ εθεβπεεί απυ Ννηςηυ Δθεβηηή. *αάζεζ ιζζεχιαημξ ηδκ

123 Ποκεπχξ ηδκ , ημ πανημθοθάηζμ ηςκ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειμφζε ηνζάκηα έκα (31) αηίκδηα, ζοκμθζηήξ ιζηηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,20 η.ι. ηαζ εηηζιδεείζαξ αλίαξ πζθ. Πημκ πίκαηα πμο αημθμοεεί πανμοζζάγμκηαζ ηα ααζζηά ζημζπεία ημο απυ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ: ΣΑΟΡΝΦΙΑΘΗΝ ΑΘΗΛΖΡΥΛ * A/A Γηεύζπλζε Αθηλήηνπ 1 Βμοημονεζηίμο 21 & Βαθαςνίημο, Αεήκα 2 Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα 3 Θ. Βάνκαθδ 13 & Α. Γηίκδ, Σαθάκδνζ 4 Ι. Ξεκηέθδξ 13 & Αθνμδίηδξ, Σαθάκδνζ 5 Κζηνάξ Αζίαξ 61-63, Γμοδή 6 Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ Αεήκα 7 Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ 8 25δξ Κανηίμο 77, Ξημθειαΐδα Ρ.Κ. Δθηηκεζείζα Αμία αθηλήηνπ ζε ρηι. 1 Δηεζ/κέλν κίζζσκα ζε ρηι. 2 Δηεζ/κέλε απόδνζε % 3 Κηζζσηήο Ιήμε Κίζζσζεο 452, ,44% NOTOS A.E , ,31% 325, ,50% ,46% 429, ,65% 570, ,35% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. CITI BANK Α.Δ. ΣΑΗΘΑΙΖΠ Γ. Ν.Δ. MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ. 854, Κ/ ΗΓΗΝΣΟΖΠΖ ,77% 242, ,69% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Α. Ξαπακδνέμο 65, Θμνδεθζυ, Θεζζαθμκίηδ 298, ,27% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ 2.450, Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37 & Αίκμο, Γάθκδ 504 8,28% ,48% 14 ΓΔΗΑ Α.Δ 2020 WIND A.E.B.E. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αιπεθυηδπμζ- Γμοδή ,86% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ ,92% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Ξ. Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ 360, ,92% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ 369, ,09% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ δξ Κανηίμο 125 & Ακη. Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ 294, ,25% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Ι. Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ 258, ,05% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ

124 ΣΑΟΡΝΦΙΑΘΗΝ ΑΘΗΛΖΡΥΛ * A/A 18 Γηεύζπλζε Αθηλήηνπ Ι. Θδθζζίαξ & Πεννχκ & Αβ. Βαναάναξ, Σαθάκδνζ 6 Ρ.Κ. Δθηηκεζείζα Αμία αθηλήηνπ ζε ρηι. 1 Δηεζ/κέλν κίζζσκα ζε ρηι , ,96% 19 Ι. Βμοθζαβιέκδξ 380 & Ππ. Κδθίμο 2, Άβζμξ Γδιήηνζμξ ,86% 20 Ι. Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, Αζβάθες , Κ/ 21 Ηθζβεκείαξ 10 & Γάθκζδμξ, Λ. Ζνάηθεζμ 22 Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ 5 375, , ,75% 126 7,04% Δηεζ/κέλε απόδνζε % 3 Κηζζσηήο DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔ ΥΛ ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ. WIND A.E.B.E. MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ. DSGI SOUTH EAST EUROPE Ιήμε Κίζζσζεο Α. Ξαπακδνέμο 77, Σαθάκδνζ Αεδκάξ 12 & Ααναιζχημο, Αεήκα Ιεςθ. Παθαιίκμξ 62, Θεναηζίκζ ,11% ,06% 262, ,94% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Δε. Νδυξ Ιανίζδξ- Αεδκχκ 28δξ Νηηςανίμο 33 & ρδθάκημο, Θαθμπχνζ, εεζ/κίηδ 869, ,54% 149, ,60% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο 30 Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα 31 Ιανίζδξ 157 & Γημφνα, Βυθμξ Πύλνιν (ελαζνμοιέκμο ημο ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμο ηιήιαημξ αηζκήημο α/α 6 ηαζ ημο ιδ εηιζζεςιέκμο αηζκήημο α/α 20) Πύλνιν (ελαζνμοιέκμο ημο ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμο ηιήιαημξ αηζκήημο α/α 6) 2.584, ,37% 472, ,91% 328, ,35% , , ,15 7,50% , , ,15 6,95% GRANT THORNTON Α.Δ. PRAXIS AXEΞΔ MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ

125 A/A Γηεύζπλζε Αθηλήηνπ ΣΑΟΡΝΦΙΑΘΗΝ ΑΘΗΛΖΡΥΛ * Ρ.Κ. Δθηηκεζείζα Αμία αθηλήηνπ ζε ρηι. 1 Δηεζ/κέλν κίζζσκα ζε ρηι. 2 Δηεζ/κέλε απόδνζε % 3 Κηζζσηήο Ιήμε Κίζζσζεο Πύλνιν (πενζθαιαάκεζ ημ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμ , , ,15 6,65% ηιήια ημο αηζκήημο α/α 6 ηαζ ημ αηζκήημ α/α 20) Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. * Ροπυκ δζαθμνέξ ιμκάδςκ μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. 1 Βάζεζ ηςκ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ πμο έπεζ ζοκηαπεεί ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ απυ ημ Π.Ν.Δ., βζα ηα αηίκδηα ιε α/α1 έςξ ηαζ α/α 30, υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ Λ.2778/1999 ηαεχξ ηαζ ηδξ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ πμο έπεζ ζοκηαπεεί απυ ημ Π.Ν.Δ..βζα ημ αηίκδημ α/α 31 πμο απμηηήεδηε εκηυξ ημο Ά ηνζιήκμο ημο 2009, υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ Λ.2778/ Βάζεζ ηςκ ιζζεςιάηςκ,ηςκ εηάζημηε ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ, υπςξ ζζπφμοκ ηαηά ηδκ Πδιεζχκεηαζ υηζ ζηα πθαίζζα ηδξ εηήζζαξ ακαπνμζανιμβήξ ηςκ ιδκζαίςκ ιζζεςιάηςκ ηα εηδζζμπμζδιέκα ιζζεςιάηα ηςκ ηάηςεζ αηζκήηςκ έπμοκ ακαπνμζανιμζηεί απυ ςξ ελήξ: Βμοημονεζηίμο 21& Βαθαςνίημο, Αεήκα ζε 166 πζθ., Κ. Αζίαξ 61-63, Γμοδή ζε 104 πζθ., Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ (ΓΔΗΑ Α.Δ.) ζε 522 πζθ., Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37, Αεήκα ζε 66 πζθ., Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αεήκα ζε 155 πζθ., Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ ζε 161 πζθ., Ξ. Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ ζε 151 πζθ., 25δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ ζε 102 πζθ., 25δξ Κανηίμο 125 & Ακη. Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ ζε 51 πζθ., Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ ζε 69 πζθ., Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ ζε 14 πζθ., Ι. Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ ζε 87 πζθ., Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ & Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ ζε 129 πζθ. ηαζ Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα ζε 126 πζθ. 3 Ζ Δηδζζμπμζδιέκδ Απυδμζδ οπμθμβίγεηαζ ςξ ημ πδθίημ ηδξ δζαίνεζδξ ημο εηδζζμπμζδιέκμο ιζζεχιαημξ υπςξ ζζπφεζ ηαηά ηδκ , ςξ πνμξ ηδκ εηηζιδεείζα αλία ημο ηάεε αηζκήημο, επί ημζξ εηαηυ. 4 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ημ ιένμξ ημο δχιαημξ ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ημο μπμίμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 5 Ξνυηεζηαζ βζα δφμ αηίκδηα ηα μπμία έπμοκ ζοκεκςεεί ηαζ ιζζεχκμκηαζ απυ έκακ ιζζεςηή. 6 Απυ ηδκ (Β υνμθμξ) ηαζ ηδκ (Α υνμθμξ), ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ ΣΑΡΕΖΞΑΙΝ - ΠΝΦΗΑΛΝΠ & ΘΑΚΞΑΛΖΠ Α.Δ. ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ & ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ ηδκ «DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ακηίζημζπα, δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηςκ απυ ηνμπμπμζδηζηχκ ζοιθςκδηζηχκ ιίζεςζδξ ιε ηζξ άκς ιζζεχηνζεξ, δ Δηαζνεία ζοιθχκδζε ηδκ πανάηαζδ ηδξ δζάνηεζαξ ιίζεςζδξ ηαηά έκα έημξ, ήημζ απυ ηδκ έςξ ηδκ Ππεηζηά ιε ημ αηίκδημ ηδξ Δηαζνείαξ πμο απμηηήεδηε ιέζα ζημ Ά Ρνίιδκμ ημο 2009, ζημ Λμιζηυ Έθεβπμ ακαθένεηαζ υηζ ημ ηίιδια ηςκ έπεζ ελμθθδεεί μθμζπενχξ, υπςξ αοηυ πνμηφπηεζ απυ ηδκ οπ' ανζει. 3697/ πνάλδ μθμζπενμφξ ελμθθήζεςξ οπμθμίπμο ηζιήιαημξ ημο οπ'ανζει. 3629/ ζοιαμθαίμο αβμναπςθδζίαξ ηδξ Ποιαμθαζμβνάθμο Αεήκαξ Κανίαξ Γηαηγάνμο Ρμιανά, ςξ αημθμφεςξ: - Ξμζυ πθδνχεδηε απυ ηδκ αβμνάζηνζα ζημοξ πςθδηέξ ηαηά ηδκ οπμβναθή ημο ςξ άκς ζοιαμθαίμο. - Ξμζυ πθδνχεδηε απυ ηδκ αβμνάζηνζα ζημοξ πςθδηέξ ηδκ Ξμζυ πθδνχεδηε απυ ηδκ αβμνάζηνζα ζημοξ πςθδηέξ ηδκ Ξξόζθαηα Απνθηεζέληα Αθίλεηα Ρμ αηίκδημ πμο παναηίεεηαζ ζημ πανυκ ηεθάθαζμ πενζήθεε ζηδκ ηονζυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ ιεηά ηδκ Ζ Δηαζνεία ζε ζοιιυνθςζδ ιε ηδκ πανάβναθμ 8 ημο άνενμο 22 ημο Λ. 2778/1999, ςξ ζζπφεζ, πνμηάθεζε ηδκ απμηίιδζδ ηδξ αλίαξ ημο εκ θυβς αηζκήημο απυ εηηζιδηή ημο Π.Ν.Δ. πνζκ απυ ηδκ ιεηααίααζδ ημο ηαζ δ ηζιή ηηήζδξ ημοξ ζε ηαιία πενίπηςζδ δεκ είπε απυηθζζδ άκς ημο 5% απυ ηδκ εηηζιδεείζα αλία ημο Π.Ν.Δ. Ποβηεηνζιέκα, δ Δηαζνεία πνμπχνδζε ηδκ ζηδκ αβμνά εκυξ αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Νδυξ Θει. Πμθμφθδ 16, πενζμπή Ληεπχ, Γήιμξ Θεζζαθμκίηδξ, έκακηζ ζοκμθζημφ πμζμφ 400 πζθ. (πθέμκ έλμδα πμζμφ ). Ρμ εκ θυβς αηίκδημ είκαζ έκα ζζυβεζμ ηαηάζηδια ζοκμθζηήξ επζθάκεζαξ 220,40 ηι. ιε οπυβεζμ πχνμ ζοκμθζηήξ επθακείαξ 215,50 η.ι. επί μζημπέδμο 440 η.ι. Απυ ηδκ ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ «MARFIN EGNATIA BANK A.E.» δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πνμαθέπεζ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια άκεο πανημζήιμο ίζμ ιε Ποκεπχξ, ηαηυπζκ ηδξ παναπάκς απυηηδζδξ, ημ πανημθοθάηζμ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ανζειεί ηνζάκηα δφμ (32) αηίκδηα, ζοκμθζηήξ αλίαξ πζθ. (αάζεζ ηδξ Έηεεζδξ ημο Π.Ν.Δ. 125

126 ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηαζ ηςκ ζπεηζηχκ Δηεέζεςκ Π.Ν.Δ. βζα ηα δφμ (2) αηίκδηα πμο απμηηήεδηακ ιέζα ζηδ πνήζδ 2009) ηαζ ζοκμθζηήξ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ ,1 η.ι. (ζοιπενζθαιαακμιέκμο ηαζ ημο ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4, Αεήκα). Πημκ πίκαηα πμο αημθμοεεί πανμοζζάγμκηαζ ηα ααζζηά ζημζπεία ημο οθζζηάιεκμο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ: A/A Γηεύζπλζε Αθηλήηνπ Ρ.Κ. 1 Βμοημονεζηίμο 21 & Βαθαςνίημο, Αεήκα ΦΗΠΡΑΚΔΛΝ ΣΑΟΡΝΦΙΑΘΗΝ ΑΘΗΛΖΡΥΛ * Δκπνξηθή Αμία αθηλήηνπ (ζε ρηι.) 1 Δηεζ/κέλν κίζζσκα (ζε ρηι.) 2 Δηεζ/κέλε απόδνζε % Κηζζσηήο Ιήμε Κίζζσζεο 452, ,61% NOTOS A.E Αθ. Ξάκημο 33, Θαθθζεέα 2.885, ,31% MILLENNIUM ΒΑΛΘ A.E Θ. Βάνκαθδ 13 & Α. Γηίκδ, Σαθάκδνζ Ι. Ξεκηέθδξ 13 & Αθνμδίηδξ, Σαθάκδνζ 325, ,50% CITIBANK A.E , ,46% ΣΑΗΘΑΙΖΠ Γ. Ν.Δ Κζηνάξ Αζίαξ 61-63, Γμοδί 429, ,84% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ Αεήκα 570, ,35% ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ A.Δ Θαθακηάνδ 5-7, Γάθκδ, Αεήκα 205, ,91% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ δξ Κανηίμο 77, Ξημθειαΐδα Α. Ξαπακδνέμο 65, Θμνδεθζυ, Θεζζαθμκίηδ Θαπμδζζηνίμο 30, Κανμφζζ 242, ,69% 298, ,27% 2.450,18 MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ ΓΔΗΑ Α.Δ ,57% WIND A.E.B.E Ι. Ζθζμοπυθεςξ 37 & Αίκμο, Γάθκδ Ξαπαδζαιακημπμφθμο 141, Αιπεθυηδπμζ-Γμοδή Β' Κενανπίαξ & Θμθμημηνχκδ 116, Ξεζναζάξ Ξ.Ρζαθδάνδ & Δνοεναίαξ, Ξενζζηένζ 25δξ Αοβμφζημο 4 & Κανζκέθδ, Ζνάηθεζμ Θνήηδξ 25δξ Κανηίμο 125 & Ακη. Γακζυθμο, Θεζζαθμκίηδ Ι. Φοθήξ 181 & Θμθμημηνχκδ, Θαιαηενυ 301, ,69% 778, ,01% 849, ,08% 360, ,08% 369, ,18% 294, ,49% 258, ,26% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. ΑΡΡΗCA PREMIUM A.E. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ

127 A/A Γηεύζπλζε Αθηλήηνπ Ρ.Κ Ι.Θδθζζίαξ & Πεννχκ & Αβ. Βαναάναξ, Σαθάκδνζ 6 Ι. Βμοθζαβιέκδξ 380 & Ππ. Κδθίμο 2, Άβζμξ Γδιήηνζμξ ΦΗΠΡΑΚΔΛΝ ΣΑΟΡΝΦΙΑΘΗΝ ΑΘΗΛΖΡΥΛ * Δκπνξηθή Αμία αθηλήηνπ (ζε ρηι.) 1 Δηεζ/κέλν κίζζσκα (ζε ρηι.) 2 Δηεζ/κέλε απόδνζε % 1.500, ,96% 496, ,86% Κηζζσηήο DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ. Ιήμε Κίζζσζεο Ι.Θδθζζμφ 108 & Παθαιζκίαξ, Αζβάθες , Κ/ WIND A.E.B.E Ηθζβεκείαξ 10 & Γάθκζδμξ, Λ.Ζνάηθεζμ 667, ,75% MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ Ι. Οάθθδ 92-96, Ξεζναζάξ 95, Γν. Ιαιπνάηδ & Β. Γεςνβίμο 135, Ξεζναζάξ Α. Ξαπακδνέμο 77, Σαθάκδνζ Αεδκάξ 12 & Ααναιζχημο, Αεήκα Ιεςθ. Παθαιίκμξ 62, Θεναηζίκζ 375, ,20% 168, ,11% 284, ,06% 262, ,94% Δε. Νδυξ Ιανίζδξ-Αεδκχκ 869, ,54% 28 28δξ Νηηςανίμο 33 & ρδθάκημο, Θαθμπχνζ, Θεζ/κίηδ 29 Εεθφνμο 56, Δνιμφ, Ζπμφξ & Αβ. Ακανβφνςκ, Ξ. Φαθήνμο 30 Θαναβζχνβδ Πεναίαξ 4, Αεήκα 149, ,60% 2.584, ,37% 472, ,32% DSGI SOUTH EAST EUROPE MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. GRANT THORNTON Α.Δ. PRAXIS INTERNATIONAL A.X.E Ιανίζδξ 157& Γημφνα, Βυθμξ 5 328, ,35% Θειζζημηθή Πμθμφθδ 16, Θεζζαθμκίηδ 5 435, ,42% MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ. Πύλνιν Δπελδπηηθνύ Σαξηνθπιαθίνπ ,56% 3 Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ Αεήκα 854, Κ/ ΗΓΗΝΣΟΖΠΖ Πύλνιν Σαξηνθπιαθίνπ ,70% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή * Ζ διενμιδκία ημο οθζζηάιεκμο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ δ Βάζεζ ηςκ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ πμο έπεζ ζοκηαπεεί ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ απυ ημ Π.Ν.Δ., βζα ηα αηίκδηα ιε α/α1 έςξ ηαζ α/α 30, υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ Λ.2778/1999 ηαεχξ ηαζ ηδξ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ πμο έπεζ ζοκηαπεεί απυ ημ Π.Ν.Δ..βζα ημ αηίκδημ α/α 31 πμο απμηηήεδηε εκηυξ ημο Ά ηνζιήκμο ημο 2009, υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ Λ.2778/ Βάζεζ ηςκ ακαπνμζανιμβχκ πμο έβζκακ ηδκ

128 3 Ζ Δηδζζμπμζδιέκδ απυδμζδ έπεζ οπμθμβζζεεί ζακ ημ πδθίημ ημο εηδζζμπμζδιέκμο ιζζεχιαημξ πνμξ ηδκ εηηζιδεείζα αλία. Γζα ημκ οπμθμβζζιυ ηδξ εηδζζμπμζδιέκδξ απυδμζδξ ημο ζοκμθζημφ επεκδοηζημφ πανημθοθαηίμο δεκ έπεζ θδθεεί οπυρδ ημ ιδ ιζζεςιέκμ αηίκδημ ζηδκ Ι. Θδθζζμφ ζημ Αζβάθες (αθέπε αηίκδημ α/α 20) ηαεχξ ηαζ ιένμξ ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργχνηγ 4, Ξθ. Θάκζββμξ, Αεήκα, ημ μπμίμ είκαζ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμ. 4 Ρμ εκ θυβς αηίκδημ δεκ είκαζ ιζζεςιέκμ. Ζ εηαζνεία «WIND HELLAS ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ Α.Δ.Β.Δ.» ιζζεχκεζ ημ δχια ημο αηζκήημο, ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια ημο μπμίμο, άκεο πανημζήιμο ακένπεηαζ ζε 36 πζθ. 5 Ρα εκ θυβς αηίκδηα αβμνάζηδηακ ιεηά ηδκ ηαζ δ ειπμνζηή ημοξ αλία πνμηφπηεζ απυ ηζξ ζπεηζηέξ Δηεέζεζξ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηακ απυ ημ Π.Ν.Δ., υπςξ πνμαθέπεηαζ απυ ημ Λ.2778/1999. Ποβηεηνζιέκα ημ αηίκδημ α/α 31 έπεζ διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ ηαζ ημ αηίκδημ α/α 32 έπεζ διενμιδκία ηηήζδξ ηδκ Απυ ηδκ (Β υνμθμξ) ηαζ ηδκ (Α υνμθμξ), ημ αηίκδημ ιζζεχκεηαζ απυ ηδκ ΣΑΡΕΖΞΑΙΝ - ΠΝΦΗΑΛΝΠ & ΘΑΚΞΑΛΖΠ Α.Δ. ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ & ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ ηδκ «DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ακηίζημζπα, δοκάιεζ ζφιααζδξ ιίζεςζδξ ιε διενμιδκία θήλδξ ηδκ Βάζεζ ηςκ απυ ηνμπμπμζδηζηχκ ζοιθςκδηζηχκ ιίζεςζδξ ιε ηζξ άκς ιζζεχηνζεξ, δ Δηαζνεία ζοιθχκδζε ηδκ πανάηαζδ ηδξ δζάνηεζαξ ιίζεςζδξ ηαηά έκα έημξ, ήημζ απυ ηδκ έςξ ηδκ Ροπυκ δζαθμνέξ ιμκάδςκ μθείθμκηαζ ζε ζηνμββοθμπμζήζεζξ. Ζ αλία ηςκ δέηα (10) εη ηςκ ηνζάκηα δφμ (32) αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ έπεζ εηηζιδεεί απυ ημ Π.Ν.Δ. ζε θζβυηενμ απμ 1 εηαη., βζα δέηα έλζ (16) αηίκδηα ιεηαλφ 1 εηαη. - 3 εηαη., βζα ηνία (3 ) αηίκδηα ιεηαλφ 3 εηαη. - 5 εηαη. ηαζ βζα ηνία (3 ) αηίκδηα ιεβαθφηενδ ηςκ 5 εηαη. Δπίζδξ δ εηιζζεχζζιδ επζθάκεζα βζα είημζζ δφμ (22) αηίκδηα ακένπεηαζ έςξ 500 η.ι., βζα ηέζζενα (4) αηίκδηα ιεηαλφ 500 ηαζ η.ι., βζα δφμ (2) αηίκδηα ιεηαλφ ηαζ η.ι. ηαζ βζα ηέζζενα (4) αηίκδηα είκαζ ιεβαθφηενδ ηςκ η.ι. Ζ δζάνενςζδ ημο οθζζηάιεκμο πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ ακά ηφπμ αηζκήημο (πενζθαιαακμιέκμο ηαζ ημο ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμο αηζκήημο) ζε υνμοξ εηηζιδεείζαξ αλίαξ απυ ημκ Π.Ν.Δ. ηαζ εηιζζεχζζιδξ επζθάκεζαξ παναηίεεηαζ ζημκ αηυθμοεμ πίκαηα: ΡΞΝΠ ΑΘΗΛΖΡΝ % ΠΛΝΙΗΘΖΠ ΔΘΡΗΚΖΘΔΗΠΑΠ ΑΜΗΑΠ (1) % ΠΛΝΙΗΘΖΠ ΔΘΚΗΠΘΥΠΗΚΖΠ ΔΞΗΦΑΛΔΗΑΠ Ρναπεγζηά Θαηαζηήιαηα 44,69% 37,14% Γναθεία 42,87% 16,34% Διπμνζηά Αηίκδηα 12,44% 46,52% ΠΛΝΙΝ 100% 100% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. (1) Βάζεζ ηδξ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ ημο Π.Ν.Δ. ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ (βζα ηα 30 αηίκδηα ημο ηαηά ηδκ πανημθοθαηίμο) ηαζ ηςκ ζπεηζηχκ εηεέζεςκ ημο Π.Ν.Δ. βζα ηα αηίκδηα πμο αβμνάζηδηακ εκηυξ ημο Ρα ααζζηά ιεβέεδ ημο οθζζηάιεκμο επεκδοηζημφ πανημθοθαηίμο αηζκήηςκ (δεκ ζοιπενζθαιαάκεηαζ ημ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμ ηιήια ημο αηζκήημο επί ηδξ μδμφ Ργςνηγ 4, Αεήκα) ζοκμρίγμκηαζ ζημκ πίκαηα πμο παναηίεεηαζ αημθμφεςξ: Ππλνιηθή Δθκηζζώζηκε Δπηθάλεηα (η.κ) Δηεζηνπνηεκέλα Κηζζώκαηα (1) ( εθαη.) Δθηηκεζείζα Αμία (2) ( εθαη.) ΡΟΑΞΔΕΗΘΑ ΘΑΡΑΠΡΖΚΑΡΑ ΓΟΑΦΔΗΑ (4) ΔΚΞΝΟΗΘΑ ΑΘΗΛΖΡΑ ΠΛΝΙΝ Απόδνζε (3) (%) 7,00% 8,12% 8,28% 7,56% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. (1) Βάζεζ ηςκ ακαπνμζανιμβχκ πμο έπμοκ βίκεζ ιέπνζ ηαζ ηδκ (2) Βάζεζ ηδξ Έηεεζδξ Δηηίιδζδξ ημο Π.Ν.Δ ιε διενμιδκία εηηίιδζδξ ηδκ ελαζνμοιέκςκ ηςκ αηζκήηςκ πμο απμηηήεδηακ εκηυξ ημο 2009, ηςκ μπμίςκ δ αλία έπεζ οπμθμβζζεεί αάζεζ ηςκ ζπεηζηχκ Δηεέζεςκ Δηηίιδζδξ πμο ζοκηάπεδηακ απυ ημ ΠΝΔ. (3)Ηζμφηαζ ιε ημ θυβμ ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ πνμξ Δηηζιδεείζα Αλία. Πδιεζχκεηαζ υηζ, ζημκ οπμθμβζζιυ ηδξ απυδμζδξ δεκ έπεζ θδθεεί οπυρδ ημ ιδ ιζζεςιέκμ αηίκδημ ηδξ Δηαζνείαξ ζηδκ Ι. Θδθζζμφ ζημ Αζβάθες. (4) Γεκ έπεζ θδθεεί οπυρδ ημ ζδζμπνδζζιμπμζμφιεκμ αηίκδημ. 128

129 Βάζεζ ηςκ οθζζηάιεκςκ ζοιαάζεςκ, ημ 70,5% ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ άκεο πανημζήιμο ηδξ Δηαζνείαξ πνμένπεηαζ απυ ηέζζενζξ (4) ιζζεςηέξ: ηδκ «MARFIN EGNATIA ΒΑΛΘ Α.Δ.» (30,58%), ηδκ «MILLENNIUM ΒΑΛΘ Α.Δ.» (19,92%), ηδκ «ΓΗΑΓΛΥΠΡΗΘΝ ΘΑΗ ΘΔΟΑΞΔΡΗΘΝ ΘΔΛΡΟΝ ΑΘΖΛΥΛ ΓΔΗΑ Α.Δ.» (11,58%) ηαζ ηδκ «ΡΟΑΞΔΕΑ ΞΔΗΟΑΗΥΠ Α.Δ.» (8,42%). Πημκ πίκαηα πμο αημθμοεεί παναηίεεηαζ δ ακάθοζδ ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ άκεο πανημζήιμο ηδκ ακά ηθίιαηα ακαπνμζανιμβήξ ιζζεςιάηςκ: ΔΡΖΠΗΑ ΑΛΑΞΟΝΠΑΟΚΝΓΖ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ % ΔΞΗ ΡΥΛ ΔΡΖΠΗΝΞΝΗΖΚΔΛΥΛ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ ΆΛΔ ΣΑΟΡΝΠΖΚΝ 75% * ΓΡΘ 0,29% ΓΡΘ 9,17% ΓΡΘ +1% 33,38% ΓΡΘ +2% 54,58% 6% 2,58% ΠΛΝΙΝ 100% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. Πημκ πίκαηα πμο αημθμοεεί παναηίεεηαζ δ ακάθοζδ ηςκ Δηδζζμπμζδιέκςκ Κζζεςιάηςκ άκεο πανημζήιμο ηδκ ακά έημξ θήλδξ ηδξ ιίζεςζδξ: ΔΡΝΠ ΙΖΜΖΠ ΡΝ ΚΗΠΘΥΚΑΡΝΠ % ΔΞΗ ΡΥΛ ΔΡΖΠΗΝΞΝΗΖΚΔΛΥΛ ΚΗΠΘΥΚΑΡΥΛ ΑΛΔ ΣΑΟΡΝΠΖΚΝ ,55% ,85% ,29% ,11% ,36% ,85% ΠΛΝΙΝ 100% Ξδβή: Δπελενβαζιέκα ζημζπεία απυ ηδκ Δηαζνεία, ιδ εθεβιέκα απυ Ννηςηυ Δθεβηηή - Ιμβζζηή. Πδιεζχκεηαζ υηζ ημ 91% ηςκ οθζζηάιεκςκ ζοιαάζεςκ ιίζεςζδξ είκαζ 12εημφξ δζάνηεζαξ. Δπίζδξ, ημ 81% ηςκ ιζζεχζεςκ ηαηά ηδκ διενμιδκία ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο θήβεζ ιεηαλφ 2015 ηαζ 2021 εκχ ημ οπυθμζπμ 19% θήβεζ ιεηαλφ 2010 ηαζ Ρέθμξ, ημ 90% ηςκ εηδζζμπμζδιέκςκ ιζζεςιάηςκ ηαηά ηδκ πνμένπεηαζ απυ αηίκδηα ζηδκ Αηηζηή. Ππεηζηά ιε ημ πνυζθαηα απμηηδεέκ αηίκδημ ηδξ Δηαζνείαξ επί ηδξ μδμφ Θει. Πμθμφθδ 16, πενζμπή Ληεπχ, Γήιμξ Θεζζαθμκίηδξ, ζημ Λμιζηυ Έθεβπμ ακαθένμκηαζ ηα αηυθμοεα: «Δζδζηχξ ζδιεζχκεηαζ υηζ ακαθμνζηά ιε ηδκ αβμνά απυ ηδκ Δηαζνεία ηςκ Αηζκήηςκ Αεδκχκ, Ξαθαζμφ Φαθήνμο ηαζ Θεζζαθμκίηδξ απυ ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.», ηδξ μπμίαξ έκα ιέθμξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηοβπάκεζ ηαζ ιέθμξ ημο Γζμζηδηζημφ Ποιαμοθίμο ηδξ Δηαζνείαξ, έθααε πχνα Γεκζηή Ποκέθεοζδ ηςκ ιεηυπςκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ , δ μπμία πνμεκέηνζκε ηδκ αβμνά ηςκ αηζκήηςκ αάζεζ ηδξ δζεκενβδεείζδξ απμηζιήζεχξ ημοξ απυ εηηζιδηέξ ημο Π.Ν.Δ, 129

130 ηαζ δ ηεθεοηαία οπμαθήεδηε ζε δδιμζζυηδηα, ζφιθςκα ιε ηζξ πνμτπμεέζεζξ ηςκ άνενςκ 9 ηαζ 10 ημο Θ.Λ. 2190/1920» Ξσιήζεηο Αθηλήησλ Κε ηδκ επζθφθαλδ ηςκ υπμζςκ πενζμνζζιχκ ηίεεκηαζ απυ ημ κμιζηυ ηαεεζηχξ πμο δζέπεζ ηζξ Α.Δ.Δ.Α.Ξ., μζ απμθάζεζξ βζα ηδκ πχθδζδ ζημζπείςκ ημο Δκενβδηζημφ ηδξ Δηαζνείαξ εα θαιαάκμκηαζ ιε ζημπυ ηδκ επίηεολδ ηδξ ιέβζζηδξ δοκαηήξ οπεναλίαξ ζε ζπέζδ ιε ηδκ αλία ηηήζδξ. Θα θαιαάκμκηαζ οπυρδ μζ εηάζημηε ζοκεήηεξ ηδξ εθθδκζηήξ ηηδιαηαβμνάξ ηαζ ηςκ ηεθαθαζαβμνχκ ηαεχξ ηαζ μπμζεζδήπμηε πνμαθέρεζξ ακάπηολδξ ή φθεζδξ βεκζηυηενα ζηδκ μζημκμιία αθθά ηαζ εζδζηυηενα ζηδκ ηηδιαηαβμνά. Απμθάζεζξ βζα πςθήζεζξ αηζκήηςκ ηαζ ηζκδηχκ αλζχκ απυ ημ Γζμζηδηζηυ Ποιαμφθζμ ηδξ Δηαζνείαξ εα θαιαάκμκηαζ επίζδξ ιε ζημπυ ηδκ οθμπμίδζδ ζηναηδβζηχκ ζηυπςκ, υπςξ βζα πανάδεζβια αφλδζδ ζηα δζακειυιεκα ηένδδ, επακεπέκδοζδ ηςκ ηενδχκ βζα ηδκ πναβιαημπμίδζδ κέςκ επεκδφζεςκ, ιεηαθμνά ηεθαθαίςκ απυ έκα ηφπμ αηζκήηςκ ζε άθθμ ή απυ ιία πενζμπή ζε άθθδ η.μ.η. Ζ Δηαζνεία δεκ πνμηίεεηαζ, αάζεζ ηδξ ζηναηδβζηήξ ηδξ, κα πμοθήζεζ ηάπμζμ απυ ηα αηίκδηα ημο πανημθοθαηίμο ηδξ. Υζηυζμ, απμηεθεί πναηηζηή ηδξ Δηαζνείαξ, ιεηά απυ ηδκ απμηίιδζδ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ απυ ημ Π.Ν.Δ. δ μπμία βίκεηαζ δφμ (2) θμνέξ ημ πνυκμ, κα αλζμθμβεί εη κέμο ηδκ αζςζζιυηδηα ηδξ ηάεε επέκδοζδξ Κάξθεηηλγθ Ζ Δηαζνεία πζζηεφεζ υηζ δ ζοιιεημπή ηδξ MIG ζημ ιεημπζηυ ηδξ ηεθάθαζμ ζοιαάθθεζ ζηδκ εκίζποζδ ηςκ επζπεζνδιαηζηχκ δναζηδνζμηήηςκ ηαζ ηδξ θήιδξ ηδξ ηαζ ζοκεπχξ θεζημονβεί ζε ζδιακηζηυ ααειυ ςξ άηοπμξ δίαοθμξ δζαθδιζζηζηήξ πνμαμθήξ (ιάνηεηζκβη). Ξεναζηένς ηα ιέθδ ηδξ Δπεκδοηζηήξ Δπζηνμπήξ έπμοκ ζηεκέξ ηαζ δζανηείξ ζπέζεζξ ιε πανάβμκηεξ πμο δζαιμνθχκμοκ ηδκ Δθθδκζηή αβμνά αηζκήηςκ (ιεηαλφ άθθςκ εεζιζηχκ επεκδοηχκ ηαζ εηαζνεζχκ ακάπηολδξ αηζκήηςκ). Ζ επζπεζνδιαηζηή δναζηδνζυηδηα ηδξ Δηαζνείαξ δεκ πνμτπμεέηεζ δζαθδιζζηζηή πνμαμθή, ηαευηζ δ δζαιμνθχκεζ ηαζ οθμπμζεί ιία ιέζμ / ιαηνμπνυεεζιδ επζπεζνδιαηζηή ζηναηδβζηή πμο ζηδνίγεηαζ ζηδκ απυηηδζδ επεκδοηζηχκ αηζκήηςκ ηαζ ιαηνάξ δζάνηεζαξ εηιίζεςζή ημοξ ζε θενέββομοξ, πμζμηζημφξ ιζζεςηέξ. Ζ εηιίζεςζδ ηςκ αηζκήηςκ ή δ εκδεπυιεκδ πχθδζδ ηάπμζςκ απ αοηά εα πναβιαημπμζείηαζ απυ ηα ζηεθέπδ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ηδκ οπμζηήνζλδ ηηδιαημιεζζηχκ. Αηυια, υπμηε απαζηδεεί, δ Δηαζνεία εα πνμζθφβεζ ζε ηαηαπχνδζδ δζαθδιίζεςκ ηαζ αββεθζχκ. Ρέθμξ, δ πνμαμθή ηδξ εηαζνζηήξ εζηυκαξ ηδξ Δηαζνείαξ εα εκζζποεεί ιέζς ηδξ ζοιιεημπήξ ηδξ ζε ζοκέδνζα ηαζ πανμοζζάζεζξ εηαζνεζχκ ζηδκ Δθθάδα ηαζ ημ ελςηενζηυ. Ζ Δηαζνεία δζαηδνεί ζζημζεθίδα ιε δζεφεοκζδ πμο πενζβνάθεζ ημ πανημθοθάηζμ αηζκήηςκ ηδξ ηαζ πενζθαιαάκεζ ηδκ πθδνμθυνδζδ πμο απαζηείηαζ απυ ηδκ εθθδκζηή κμιμεεζία Άπια Ξεξηνπζηαθά Πηνηρεία Ζ Δηαζνεία δεκ έπεζ πνμαεί ιέπνζ ζήιενα ζηδκ ηαημπφνςζδ ημο ζήιαηυξ ηδξ ηαζ δεκ έπεζ ζοκάρεζ ζοιαάζεζξ ιεηααίααζδξ ή παναπχνδζδξ πνήζδξ ζδιάηςκ, δζπθχιαηα εονεζζηεπκίαξ ή ζοιαάζεζξ ηεπκμβκςζίαξ. 130

131 Πεκαληηθέο Ππκβάζεηο Πφιθςκα ιε ηδκ Έηεεζδ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο, δεκ οπάνπμοκ δακεζαηέξ ζοιαάζεζξ ηδξ Δηαζνείαξ άθθεξ, πθδκ αοηχκ πμο ακαθένμκηαζ αημθμφεςξ: Ζ Δηαζνεία έπεζ ζοκάρεζ ηδκ ηδκ οπ ανζει ζφιααζδ πίζηςζδξ ιε ακμζηηυ αθθδθυπνεμ θμβανζαζιυ ιε ηδκ ηνάπεγα «ΔΚΞΝΟΗΘΖ ΡΟΑΞΔΕΑ ΡΖΠ ΔΙΙΑΓΝΠ Α.Δ.», ιέπνζ πμζμφ φρμοξ , δζάνηεζαξ εκυξ έημοξ εκηυξ ημο μπμίμο δ Δηαζνεία έπεζ δζηαίςια κα ηάκεζ πνήζδ ηδξ πίζηςζδξ. Ζ εκ θυβς ζφιααζδ πίζηςζδξ παναηάεδηε έςξ ηδκ Ρμ οπυθμζπμ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ πίζηςζδξ ηδκ ακενπυηακ ζε πζθ. Ζ Δηαζνεία έπεζ ζοκάρεζ ηδκ οπ ανζει / ζφιααζδ πίζηςζδξ ιε ακμζηηυ αθθδθυπνεμ θμβανζαζιυ ιε ηδκ ηνάπεγα «MILLENNIUM BANK A.E.», ιέπνζ πμζμφ φρμοξ ,43, αμνίζημο δζάνηεζαξ. Κε ηζξ οπ ανζει / , / , / ηαζ / ηαζ ηδκ πθέμκ πνυζθαηδ πνυζεεηδ πνάλδ αφλδζδξ πίζηςζδξ ιε ανζειυ / ημ φρμξ ηδξ πίζηςζδξ αολήεδηε ζε ηαζ ζοκμιμθμβήεδηε υηζ εθελήξ μ ηυημξ εα οπμθμβίγεηαζ ηαεδιενζκά επί ημο πναβιαηζημφ διενδζίμο πνεςζηζημφ οπμθμίπμο ηδξ ιε αάζδ ημ επζηυηζμ Euribor εκυξ ιδκυξ ηδξ ηεθεοηαίαξ ενβάζζιδξ διέναξ ημο πανεθευκημξ ιδκυξ, πθέμκ πενζεςνίμο 0,85% ηαζ πθέμκ ηδξ εζζθμνάξ ημο Λ. 128/75. Πδιεζχκεηαζ υηζ ημ οπυθμζπμ ηδξ εκ θυβς ζφιααζδξ πίζηςζδξ ηδκ ήηακ ιδδεκζηυ. Δπίζδξ δ Δηαζνεία έπεζ ζοκάρεζ ηδκ αηυθμοεδ ζφιααζδ ελαζθαθζζηζηήξ εηπχνδζδξ απαίηδζδξ: Πφιααζδ Δλαζθαθζζηζηήξ Δηπχνδζδξ Απαίηδζδξ ηδξ Δηαζνείαξ ιε ηδκ ηνάπεγα «MILLENNIUM BANK A.E.» ιε διενμιδκία οπμβναθήξ ηδκ Γοκάιεζ ηδξ ςξ άκς ζοιαάζεςξ, δ Δηαζνεία πνμξ ελαζθάθζζδ ηςκ απαζηήζεςκ ηδξ πζμ πάκς ηνάπεγαξ πμο απμννέμοκ απυ ηδκ οπ ανζει / ζφιααζδ πίζηςζδξ ιε ακμζηηυ αθθδθυπνεμ θμβανζαζιυ, υπςξ αοηή ηνμπμπμζήεδηε ιε ηζξ οπ ανζει / ηαζ / πνυζεεηεξ πνάλεζξ, εηπχνδζε ζηδκ πζμ πάκς ηνάπεγα ηδκ απαίηδζδ ηδξ πμο απμννέεζ απυ ημ απυ Ηδζςηζηυ Ποιθςκδηζηυ Κίζεςζδξ ιε ηδκ ηνάπεγα, ακαθμνζηά ιε ημ αηίκδημ ηδξ Δηαζνείαξ επί ηδξ μδμφ Αθελάκδνμο Ξάκημο 33. Ινηπέο Ππκβάζεηο Ζ Δηαζνεία, έπεζ ζοκάρεζ ιε ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ Α.Δ.» ηδκ απυ ζφιααζδ οπδνεζζχκ εειαημθοθαηήξ, ζφιθςκα ιε ηα μνζγυιεκα ζπεηζηά ζημκ Λ.2778/1999, ςξ ζζπφεζ. Ρέθμξ ζφιθςκα ιε ηδκ Έηεεζδ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο, δ Δηαζνεία έπεζ ζοκάρεζ ηδκ απυ ζφιααζδ εηαζνζηήξ ηάνηαξ MARFIN BUSINESS VISA, δοκάιεζ ηδξ μπμίαξ ηδξ παναπςνήεδηε δ πνήζδ ηάνηαξ Visa ιε ζημπυ ηδκ πναβιαημπμίδζδ ζοκαθθαβχκ απυ πνυζςπα πμο ελμοζζμδμηεί βζα ηδκ ελοπδνέηδζδ ηςκ επζπεζνδιαηζηχκ ηδξ ακαβηχκ ιε ιδκζαίμ υνζμ ζοκαθθαβχκ Ηδησηηθά ζπκθσλεηηθά κίζζσζεο αθηλήησλ Ζ Δηαζνεία ζηα πθαίζζα ηδξ δναζηδνζυηδηαξ ηδξ, ζοκάπηεζ ζδζςηζηά ζοιθςκδηζηά ιίζεςζδξ ηςκ αηζκήηςκ ηδξ. Πηδκ εκυηδηα «Γεκζηή Δπζζηυπδζδ ηςκ αηζκήηςκ ημο ηαηά ηδκ πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο παναηίεεκηαζ δ επςκοιία ημο ιζζεςηή, δ δζάνηεζα ιίζεςζδξ ηαζ ημ εηδζζμπμζδιέκμ ιίζεςια (οπμθμβζγυιεκμ ηδκ ) βζα ηάεε αηίκδημ ημο πανημθοθαηίμο ηδξ Δηαζνείαξ. Ππεηζηή πθδνμθυνδζδ βζα ημ απυ ηαεχξ ηαζ ημ οθζζηάιεκμ πανημθοθάηζμ ηδξ Δηαζνείαξ παναηίεεηαζ ζηζξ εκυηδηεξ «Ξενζβναθή ημο απυ Σανημθοθαηίμο ηςκ Αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ» ηαζ «Ξνυζθαηα Απμηηδεέκηα Αηίκδηα». 131

132 Ξενζζζυηενεξ πθδνμθμνίεξ ζπεηζηά ιε ημοξ υνμοξ ηςκ ζδζςηζηχκ ζοιθςκδηζηχκ ιίζεςζδξ αηζκήηςκ ηδξ Δηαζνείαξ παναηίεεκεηαζ ζηδκ Έηεεζδ Λμιζημφ Δθέβπμο, δ μπμία είκαζ δζαεέζζιδ ζημ Δπεκδοηζηυ Θμζκυ (αθ. εκυηδηα «Έββναθα ζηδ Γζάεεζδ ημο Θμζκμφ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο). Δπίζδξ, πθδνμθμνίεξ ζπεηζηά ιε ημ εεζιζηυ πθαίζζμ βζα ηζξ ιζζεχζεζξ αηζκήηςκ ζηδκ Δθθάδα παναηίεεκηαζ ζηδκ εκυηδηα «Δθθδκζηή Λμιμεεζία πενί Αηζκήηςκ» ημο πανυκημξ Δκδιενςηζημφ Γεθηίμο. Πφιθςκα ιε ηδκ Έηεεζδ ημο Λμιζημφ Δθέβπμο, ηα Ηδζςηζηά Ποιθςκδηζηά Κίζεςζδξ ηδξ Δηαζνείαξ έπμοκ ςξ ελήξ: «1. Ζ Δηαζνεία απέηηδζε ημ Αηίκδημ Αεδκχκ ελ αβμνάξ απυ ηδκ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ ΑΛΥΛΚΝΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑ», δ μπμία ημ είπε αβμνάζεζ ημ έημξ 2002 απυ ηδκ «MARFIN ΔΙΙΖΛΗΘΖ ΑΛΥΛΚΖ ΣΟΖΚΑΡΗΠΡΖΟΗΑΘΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΞΑΟΝΣΖΠ ΔΞΔΛΓΡΗΘΥΛ ΞΖΟΔΠΗΥΛ». Ζ ηεθεοηαία ημ είπε εηιζζεχζεζ δοκάιεζ ημο απυ Ηδζςηζημφ Ποιθςκδηζημφ Κίζεςζδξ ζηδκ εηαζνεία «PRAXIS INTERNATIONAL ΑΛΥΛΚΖ ΣΟΖΚΑΡΗΠΡΖΟΗΑΘΖ ΔΡΑΗΟΗΑ». Υξ απμηέθεζια ηςκ δζαδμπζηχκ ιεηααζαάζεςκ, δ Δηαζνεία οπεζζήθεε ζηα δζηαζχιαηα ηαζ ηζξ οπμπνεχζεζξ ηδξ ακςηένς ιζζεςηζηήξ ζπέζδξ, δ δζάνηεζα ηδξ μπμίαξ είπε ζοιθςκδεεί 12εηήξ απυ έςξ Γοκάιεζ ημο απυ Ηδζςηζημφ Ποιθςκδηζημφ Κζζεχζεςξ, υπςξ αοηυ ηνμπμπμζήεδηε ιε ηδκ απυ Ρνμπμπμίδζδ, δ Δηαζνεία εηιζζεχκεζ ημ Αηίκδημ Ξαθαζμφ Φαθήνμο ζηδκ «GRANT THORNTON ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ ΘΑΗ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» βζα 12 έηδ ( ). 3. Γοκάιεζ ημο απυ Ηδζςηζημφ Ποιθςκδηζημφ Κζζεχζεςξ, δ Δηαζνεία εηιζζεχκεζ ημ Αηίκδημ Θεζζαθμκίηδξ ζηδ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ A.E.» βζα 12 έηδ ( ). 4. Γοκάιεζ ημο απυ Ηδζςηζημφ Ποιθςκδηζημφ Κζζεχζεςξ, δ Δηαζνεία εηιζζεχκεζ ημ Αηίκδημ Βυθμο ζηδ «MARFIN ΔΓΛΑΡΗΑ ΡΟΑΞΔΕΑ A.E.» βζα 12 έηδ ( ). Ξεναζηένς, ζδιεζχκεηαζ υηζ εηέεδζακ επίζδξ οπ υρζκ ιαξ, μζ αηυθμοεεξ ηνμπμπμζήζεζξ ιζζεχζεςκ αηζκήηςκ ζδζμηηδζίαξ ηδξ Δηαζνείαξ: 1. Νζ απυ Ρνμπμπμζήζεζξ Ποιθςκδηζημφ Κίζεςζδξ ιε ηζξ εηαζνείεξ «ΣΑΡΕΖΞΑΙΝ- ΠΝΦΗΑΛΝΠ & ΘΑΚΞΑΛΖΠ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΝΟΘΥΡΥΛ ΔΙΔΓΘΡΥΛ ΘΑΗ ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ηαζ «DELOITTE BUSINESS SOLUTIONS Α.Δ. ΠΚΒΝΙΥΛ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ» ζπεηζηά ιε ημ Αηίκδημ Σαθακδνίμο (Ιεςθυνμξ Θδθζζίαξ ), δοκάιεζ ηςκ μπμίςκ, ιεηαλφ άθθςκ, ζοιθςκήεδηε δ δζάνηεζα ηδξ ιίζεςζδξ κα παναηαεεί βζα έκα (1) έημξ, ήημζ απυ έςξ ηδκ Ρμ απυ Ηδζςηζηυ Ποιθςκδηζηυ Κίζεςζδξ ιεηαλφ ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ ηδξ «WIND ΔΙΙΑΠ ΡΖΙΔΞΗΘΝΗΛΥΛΗΔΠ ΑΛΥΛΚΖ ΔΚΞΝΟΗΘΖ ΘΑΗ ΒΗΝΚΖΣΑΛΗΘΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ» ηιήιαημξ ημο δχιαημξ ηαζ ηιήιαημξ αηαθφπημο πχνμο ημο Αηζκήημο Αζβάθες βζα ηδ θεζημονβία ζηαειμφ ηζκδηήξ ηδθεθςκίαξ. Ζ ιίζεςζδ ζοιθςκήεδηε 12εηδξ, απυ έςξ » Γηθαζηηθέο Δθθξεκόηεηεο Πφιθςκα ιε ηδκ απυ δήθςζδ ημο Λμιζημφ Ποιαμφθμο ηδξ Δηαζνείαξ πνμξ ημκ η. Ηςάκκδ Ξέννμ, Ννηςηυ Δθεβηηή Ιμβζζηή πμο δζεκήνβδζε ημκ Έηηαηημ Νζημκμιζηυ Έθεβπμ ηαηυπζκ εκημθήξ ηςκ Θονίςκ Ακαδυπςκ ηαζ ηδκ απυ δήθςζδ αεααίςζδ ηδξ Δηαζνείαξ, δ ιυκδ εηηνειήξ δζηαζηζηή οπυεεζδ ηαηά ηδξ Δηαζνείαξ είκαζ δ αηυθμοεδ: «Ζ απυ ηαζ οπ ανζει. ηαηαεέζεςξ 5886/2007 αβςβή ηδξ μιμννφειμο εηαζνείαξ ιε ηδκ επςκοιία «Κ. ΘΑΠΠΗΑΛΗΓΖ ΘΑΗ ΠΗΑ Ν.Δ.» ηαηά (α) ηδξ Δηαζνείαξ ηαζ (α) ηδξ εηαζνείαξ ιε ηδκ επςκοιία «ΑΡΔ ΣΟΖΚΑΠΡΖΟΗΑΘΖ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΞΑΟΝΣΖΠ ΔΞΔΛΓΡΗΘΥΛ ΞΖΟΔΠΗΥΛ», δ μπμία ζηνέθεηαζ ηαηά ηδξ Δηαζνείαξ ςξ ζδζμηηήηνζαξ ημο Αηζκήημο Βμοημονεζηίμο ηαζ ηαηά ηδξ 132

133 δεφηενδξ εκαβμιέκδξ ςξ ηυηε ιζζεχηνζαξ ημο αηζκήημο ηαζ αθμνά απμγδιίςζδ ζοκμθζημφ πμζμφ ,46 Δονχ βζα ηδκ γδιζά πμο οπέζηδ ημ ηαηάζηδιά ηδξ απυ δζαννμή ημο εενιμζίθςκα ημπμεεηδιέκμο ζηα βναθεία ημο πνχημο μνυθμο ηδξ πμθοηαημζηίαξ απυ πάκς απυ ημ εκ θυβς ηαηάζηδια. Θαηά δήθςζδ ηδξ Δηαζνείαξ, δ εηδίηαζδ ηδξ παναπάκς αβςβήξ έπεζ μνζζεεί ιεη' ακααμθή βζα ηδκ Ππεηζηά ιε ηδκ ίδζα ακςηένς οπυεεζδ, ζδιεζχκμοιε υηζ δ ακςηένς ιζζεχηνζα εηαζνεία ιε ηδκ επςκοιία «ΑΡΔ ΣΟΖΚΑΠΡΖΟΗΑΘΖ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΞΑΟΝΣΖΠ ΔΞΔΛΓΡΗΘΥΛ ΞΖΟΔΠΗΥΛ», άζηδζε εκακηίμκ ηδξ Δηαζνείαξ ηδκ απυ ηαζ οπ'ανζει. 9619/2007 πανειπίπημοζα αβςβή ηδξ ιε ηδκ μπμία, ζζπονζγυιεκδ υηζ ηαιία δζηή ηδξ ζοιπενζθμνά δεκ ηεθεί ζε αζηζχδδ ζοκάθεζα ιε ηζξ γδιίεξ πμο ζζπονίγεηαζ υηζ οπέζηδ δ ηονίςξ εκάβμοζα «Κ. ΘΑΠΠΗΑΛΗΓΖ ΘΑΗ ΠΗΑ Ν.Δ.», γδηά κα ηαηαδζηαζηεί δ Δηαζνεία κα ηδξ ηαηααάθεζ μζμδήπμηε πμζυ ηοπυκ ηθδεεί δ ίδζα κα ηαηααάθεζ ζηδκ ηονίςξ εκάβμοζα ιε αάζδ ηδκ πνμακαθενεείζα ςξ άκς απυ ηαζ οπ'ανζει. 5886/2007 αβςβή. Ζ «ΑΡΔ ΣΟΖΚΑΠΡΖΟΗΑΘΖ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΞΑΟΝΣΖΠ ΔΞΔΛΓΡΗΘΥΛ ΞΖΟΔΠΗΥΛ» ιε δήθςζή ηδξ πμο πενζθαιαάκεηαζ ζηδκ απυ αβςβή ηδξ ηαηά ηδξ Δηαζνείαξ παναζηήεδηε ημο δζημβνάθμο ηδξ ςξ άκς απυ έηενδξ αβςβήξ ηδξ, εκχ ιε δήθςζδ ζημ αηνμαηήνζμ ημο Γζηαζηδνίμο ηαηά ηδκ δζηάζζιμ ηδξ παναζηήεδηε ημο δζημβνάθμο ηδξ απυ αβςβήξ ηδξ ηαηά ηδξ Δηαζνείαξ, ιε ζοκέπεζα κα ιδκ εηηνειεί ηαιία αβςβή ηδξ «ΑΡΔ ΣΟΖΚΑΠΡΖΟΗΑΘΖ ΑΛΥΛΚΖ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΞΑΟΝΣΖΠ ΔΞΔΛΓΡΗΘΥΛ ΞΖΟΔΠΗΥΛ» ηαηά ηδξ Δηαζνείαξ.» Ζ Δηαζνεία αεααζχκεζ υηζ μζ πθδνμθμνίεξ αοηέξ έπμοκ ακαπαναπεεί πζζηά ηαζ υηζ, ελ υζςκ βκςνίγεζ ηαζ είκαζ ζε εέζδ κα αεααζχζεζ, δεκ οπάνπμοκ παναθείρεζξ πμο εα ηαεζζημφζακ ηζξ ακαπαναβυιεκεξ πθδνμθμνίεξ ακαηνζαείξ ή παναπθακδηζηέξ. Ιαιαάκμκηαξ οπυρδ ηα παναπάκς, δ Δηαζνεία δδθχκεζ υηζ ηαηά ημοξ ηεθεοηαίμοξ δχδεηα (12) ιήκεξ δεκ οθίζηακηαζ δζηαζηζηέξ ηαζ δζμζηδηζηέξ οπμεέζεζξ, ζοιπενζθαιαακμιέκδξ ηάεε ηέημζαξ δζαδζηαζίαξ πμο εηηνειεί ή εκδέπεηαζ κα ηζκδεεί εκακηίμκ ηδξ πμο κα έπεζ πενζέθεεζ ζε βκχζδ ηδξ, μζ μπμίεξ εα ιπμνμφζακ κα έπμοκ ή πνμζθάηςξ είπακ ζδιακηζηέξ επζπηχζεζξ ζηδ πνδιαημμζημκμιζηή ηαηάζηαζδ ή ζηδκ ηενδμθμνία ηδξ Δηαζνείαξ Νξγαλσηηθή Γηάξζξσζε Ζ MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ. είκαζ ζοββεκήξ ηδξ εηαζνείαξ ιε ηδκ επςκοιία «MARFIN INVESTMENT GROUP ΑΛΥΛΚΝΠ ΔΡΑΗΟΔΗΑ ΠΚΚΔΡΝΣΥΛ» ηαζ ημκ δζαηνζηζηυ ηίηθμ «MARFIN INVESTMENT GROUP», ιε ανζειυ Κδηνχμο Ακςκφιςκ Δηαζνεζχκ 16836/06/Β/88/06 ηαζ έδνα ημκ Γήιμ Αιανμοζίμο, Ιεςθυνμξ Θδθζζίαξ 24, Ζ MIG θεζημονβεί ςξ ακχκοιδ εηαζνεία ζοιιεημπχκ έπμκηαξ ςξ ηφνζμ ακηζηείιεκμ δναζηδνζυηδηαξ ηζξ ελαβμνέξ εηαζνεζχκ, ιεημπζηέξ ζοιιεημπέξ ηαζ επεκδφζεζξ ίδζςκ ηεθαθαίςκ (buy out and equity investments) ζηδκ Δθθάδα, ηδκ Θφπνμ ηαζ ηδκ εονφηενδ πενζμπή ηδξ Λμηζμακαημθζηήξ Δονχπδξ. Πημ πθαίζζμ ηδξ πνδιαημδυηδζδξ ηςκ πνμακαθενεέκηςκ δναζηδνζμηήηςκ, ηαεχξ ηαζ βζα ηδκ πεναζηένς εκίζποζδ ηςκ δζαεέζζιςκ Ηδίςκ Θεθαθαίςκ, δ MIG μθμηθήνςζε ηδκ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο, δ μπμία ηαθφθεδηε ηαηά 100%, ακηθχκηαξ ημ ζοκμθζηυ πμζυ ηςκ ,60. Αλίγεζ κα ζδιεζςεεί υηζ δ ζοβηεηνζιέκδ Αφλδζδ Κεημπζημφ Θεθαθαίμο απμηέθεζε ηδ ιεβαθφηενδ παβημζιίςξ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο πμο έπεζ βίκεζ πμηέ απυ εηαζνεία πμο δναζηδνζμπμζείηαζ ζηζξ επεκδφζεζξ ζδίςκ ηεθαθαίςκ (ηφπμο private equity), ηαεχξ ηαζ ηδκ έηηδ ιεβαθφηενδ παβημζιίςξ αφλδζδ ιεημπζημφ ηεθαθαίμο πμο έπεζ βίκεζ πμηέ απυ εηαζνεία μπμζμοδήπμηε ηθάδμο. Ζ MIG, ιέζς ηςκ επεκδοηζηχκ ηδξ δναζηδνζμηήηςκ, δναζηδνζμπμζείηαζ ζημ ζφκμθμ ηςκ δοκαιζηχκ ηθάδςκ ηδξ εθθδκζηήξ μζημκμιίαξ, υπςξ εκδεζηηζηά είκαζ μζ ηθάδμζ ηςκ Ρνμθίιςκ & Ξμηχκ, ηδξ βείαξ, ηαζ ηδξ Λαοηζθίαξ ηαεχξ ηαζ αοηυξ ηδξ Αηίκδηδξ Ξενζμοζίαξ (Real Estate). Ζ MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ. απμηεθεί ημκ ηφνζμ θμνέα οθμπμίδζδξ ηδξ επεκδοηζηήξ ζηναηδβζηήξ ηδξ ΚΗG ζημκ Ρμιέα Γζαπείνζζδξ ηαζ Δηιεηάθθεοζδξ Αηζκήηςκ. 133

134 Πηζξ ακαημζκχεδηε δ οπμβναθή ηδξ ζοιθςκίαξ πχθδζδξ ηδξ εηαζνείαξ «ΝΙΚΞΗΑΘΔΠ ΑΔΟΝΓΟΑΚΚΔΠ Α.Δ.» ιεηαλφ ημο Δθθδκζημφ Γδιμζίμο ηαζ ηδξ ΚIG ηαζ ηδκ , ηαηυπζκ ηδξ ζπεηζηήξ ηφνςζδξ απμ ηδκ Βμοθή ηςκ Δθθήκςκ, ακαημζκχεδηεδ οπμβναθή ηςκ ηεθζηχκ ζοιθςκζχκ (ζοιθςκίαξ αβμναπςθδζίαξ ιεημπχκ, ζοιθςκίαξ ιεηυπςκ ηαζ ζπεηζηχκ κμιζηχκ εββνάθςκ) ιε ημ Δθθδκζηυ Γδιυζζμ βζα ηδκ ελαβμνά ηδξ PANTHEON AIRWAYS (πηδηζηυ ένβμ), ηδξ MRO NEWCO (ηεπκζηή αάζδ) ηαζ ηδξ GROUND HANDLING NEWCO (επίβεζα ελοπδνέηδζδ). Ζ οπμβναθή ηςκ ακςηένς ζοιθςκζχκ απμηεθεί ημ πνμκζηυ ζδιείμ αθεηδνίαξ ηδξ ιεηαααηζηήξ πενζυδμο βζα ηδκ μθμηθήνςζδ ηδξ ζοιθςκίαξ ελαβμνάξ, δ μπμία ακαιέκεηαζ κα μθμηθδνςεεί ημ ανβυηενμ ηδκ Νζ ιεημπέξ ηδξ MIG είκαζ εζζδβιέκεξ ζημ Σ.Α. ηαζ δζαπναβιαηεφμκηαζ ζηδκ ηαηδβμνία Κεβάθδξ Θεθαθαζμπμίδζδξ, ζφιθςκα ιε ηδκ ζζπφμοζα πνδιαηζζηδνζαηή κμιμεεζία. Δπίζδξ μζ ιεημπέξ ηδξ MIG ζοιπενζθαιαάκμκηαζ ζημοξ δείηηεξ FTSE/X.A. 140, FTSE/X.A. 20, FTSE/X.A. INTERNATIONAL & STOXX 600 EUROPEAN INDEX. Ζ Δηαζνεία εκμπμζείηαζ απυ ηδκ MIG, ζφιθςκα ιε ημ ΓΙΞ 27, ιε αάζδ ηδ ιέεμδμ ηδξ ηαεανήξ εέζδξ ηαεχξ δ δεφηενδ ηαηέπεζ πμζμζηυ 50% ημο ιεημπζημφ ηεθαθαίμο ηδξ πνχηδξ ηαζ δεκ αζηεί δεζπυγμοζα επζννμή (έθεβπμ). Πημ παναηάης δζάβναιια πανμοζζάγεηαζ δ δζάνενςζδ ημο Νιίθμο MIG ηδκ : Ξδβή: Δκμπμζδιέκεξ Νζημκμιζηέξ Θαηαζηάζεζξ πμο ζοκηάπεδηακ απυ ηδκ MIG αάζεζ Γ.Ι.Ξ./Γ.Ξ.Σ.Ξ. βζα ηδ πνήζδ 2008, μζ μπμίεξ έπμοκ εθεβπεεί απυ ηδκ εθεβηηζηή εηαζνεία «GRANT THORNTON ΝΟΘΥΡΝΗ ΔΙΔΓΘΡΔΠ ΠΚΒΝΙΝΗ ΔΞΗΣΔΗΟΖΠΔΥΛ». Πφιθςκα ιε δήθςζδ ηδξ MIG, oζ ηαηά 100% εοβαηνζηέξ εηαζνείεξ ηδξ «MIG LEISURE AND REAL ESTATE (KROATIA) B.V.» ηαζ «MIG REAL ESTATE (SERBIA) B.V.»: α) δεκ έπμοκ ζοκαθή δναζηδνζυηδηα ιε ηδκ MIG REAL ESTATE Α.Δ.Δ.Α.Ξ.» (δ Δηαζνεία), 134