Τεχνολογικό Εκπαιδευτικό Ίδρυμα Σερρών Σχολή Διοίκησης Και Οικονομίας Τμήμα Λογιστικής

Transcript

1 Τεχνολογικό Εκπαιδευτικό Ίδρυμα Σερρών Σχολή Διοίκησης Και Οικονομίας Τμήμα Λογιστικής ΥΠΕΡΑΚΤΙΕΣ (OFFSHORE) ΕΤΑΙΡΙΕΣ Πτυχιακή Εργασία του Τάτση Στέφανου (5438) Επιβλέπων:Αθανάσιος Μπογάς ΣΕΡΡΕΣ, ΟΚΤΩΒΡΙΟΣ 2005

2 ΠΡΟΛΟΓΟΣ Στα πλαίσια που κινείται μια πτυχιακή εργασία στο βιβλίο αυτό προσπάθησα να αναδείξω με διεξοδικό τρόπο ότι αφορά τις υπεράκτιες (offshore) εταιρίες και το περιβάλλον στο οποίο δραστηριοποιούνται. Οι σπουδαστές του τμήματος λογιστικής της σχολής διοίκησης και οικονομίας του Τ.Ε.Ι. Σερρών αποφοιτώντας από αυτό θα πρέπει να έχουν ολοκληρωμένη κατάρτιση πάνω στο αντικείμενο της λογιστικής και σκοπός του βιβλίου αυτού είναι να δώσει στους αναγνώστες του έναν ακόμη δρόμο για το πώς μπορούν να κινηθούν είτε στη συνέχεια των σπουδών τους είτε στη επαγγελματική τους σταδιοδρομία.στη εποχή που διανύουμε άρχισε ήδη να διαφαίνεται ποια είναι η διαδρομή που θα διανύσει ο λογιστικός κλάδος.στα επόμενα χρόνια είναι πλέον ξεκάθαρο ότι δύο στοιχεία είναι αυτά στα οποία ο σύγχρονος λογιστής πρέπει να είναι απόλυτα καταρτισμένος,η γνώση των διεθνών λογιστικών προτύπων καθώς και η γνώση πάνω στις υπεράκτιες εταιρίες. Είναι επιτακτική ανάγκη για να μπορεί ο σύγχρονος λογιστής να ακολουθήσει τις εξελίξεις να είναι απόλυτα καταρτισμένος σ αυτούς τους δύο τομείς. Το βιβλίο αυτό θα ασχοληθεί με το τομέα των υπεράκτιων (offshore) εταιρειών προσπαθώντας με απλό τρόπο να καταλάβει και ένας αδαής περί τίνος πρόκειται.στη προσπάθεια συγγραφής του βιβλίου υπήρξαν πολλές δυσκολίες με κυριότερη την έλλειψη πηγών πληροφόρησης,λόγω της φύσης των υπεράκτιων εταιριών, καθώς και η παντελείς έλλειψη απτών παραδειγμάτων που θα υποβοηθούσαν στη κατανόηση των υπεράκτιων εταιριών. Το σημαντικό για την κατανόηση αυτού του βιβλίου είναι πρώτα να καταλάβει ο αναγνώστης τι είναι οι υπεράκτιες εταιρίες και σε ποιο περιβάλλον μπορούν να ευδοκιμήσουν. Για να γίνει αυτό πρέπει να περιγραφτεί η δομή των υπεράκτιων εταιριών και των Διεθνών Υπεράκτιων Οικονομικών Κέντρων (I.O.F.C.).Σημαντικό για αυτό το σκοπό είναι και η παράθεση παραδειγμάτων.

3 Η Ελλάδα δεν ανήκει στα I.O.F.C. καθώς δεν επιθυμούσε και δεν επιδίωξε ποτέ να γίνει, γι αυτό και δεν δημιούργησε ποτέ τις προϋποθέσεις για να προσελκύσει υπεράκτιες εταιρίες.ωστόσο υπάρχουν υπεράκτιες εταιρίες στην Ελλάδα αλλά και υπεράκτιες εταιρίες που δραστηριοποιούνται στην Ελλάδα. Μια πολύ σημαντική παράμετρος που επηρεάζει την ύπαρξη των υπεράκτιων εταιριών και διασφαλίζει τα οφέλη που αυτές κατέχουν είναι οι συμβάσεις αποφυγής διπλής φορολογίας που συνάπτονται μεταξύ δύο κρατών και διασφαλίζουν ακριβώς την αποφυγή της φορολόγησης ενός εισοδήματος δύο φορές, μια κατά τη δημιουργία του και μία κατά τον επαναπατρισμό αυτού στη μητρική εταιρία. Η ύπαρξη βεβαίως των υπεράκτιων εταιριών δεν είναι τόσο αθώα.οι υπεράκτιες εταιρίες συνήθως χρησιμοποιούνται για φοροαποφυγή και φοροδιαφυγή,για ξέπλυμα μαύρου χρήματος και για απάτες.βεβαίως όσο οι υπεράκτιες εταιρίες αναπτύσσονται διαμορφώνονται και διάφοροι διεθνείς ρυθμιστικοί κανόνες με σκοπό τη μείωση όλων αυτών των αδικημάτων καθώς και κανόνες μέσα στα ίδια τα κράτη. Το βιβλίο αυτό έχει σκοπό να μπορέσουν να κατανοήσουν ακόμα και αδαής αναγνώστες περί των οικονομικών όσα περισσότερα γίνεται για τις υπεράκτιες εταιρίες και να επωφεληθούν από αυτά που θα μάθουν ακόμα και στην ζωή τους. Γι αυτό θα χρησιμοποιηθούν παραδείγματα και κάποιες χρήσιμες πληροφορίες. Το εγχείρημα της συγγραφής πάνω στις υπεράκτιες εταιρίες θεωρώ ότι είναι δύσκολο αλλά πολύ σημαντικό και πολύ εποικοδομητικό για τον σπουδαστή συγγραφέα και για τον σπουδαστή αναγνώστη.

4 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ Πρόλογος ΚΕΦΑΛΑΙΟ 1 ΔΟΜΗ ΥΠΕΡΑΚΤΙΩΝ ΕΤΑΙΡΙΩΝ, ΔΙΕΘΝΗ ΥΠΕΡΑΚΤΙΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΚΕΝΤΡΑ Εισαγωγή 2 Τι είναι υπεράκτιες εταιρίες...3 Τι είναι τα Διεθνή Υπεράκτια Οικονομικά Κέντρα...3 Λόγοι δημιουργίας υπεράκτιων εταιριών...5 Δομή και είδη υπεράκτιων εταιριών..6 Γιατί και πως χρησιμοποιούνται τα I.O.F.C..16 Επιλογή ενός I.O.F.C.18 ΚΕΦΑΛΑΙΟ 2 ΦΟΡΟΛΟΓΙΚΗ ΠΑΡΑΔΕΙΣΟΙ,I.O.F.C. ΣΥΓΚΕΚΡΙΜΕΝΑ ΠΑΡΑΔΕΙΓΜΑΤΑ Andorra (Ανδόρα) 21 Aruba (Αρούμπα) 22 Bahamas (Μπαχάμες)..23 Barbados (Μπαρμπέιντος)...25 Κύπρος...26 Gibraltar (Γιβραλτάρ)...31

5 ΚΕΦΑΛΑΙΟ 3 ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΕΣ OFFSHORE ΣΤΗΝ ΕΛΛΑΔΑ Δραστηριότητες υπεράκτιων εταιριών στην Ελλάδα.35 Οι λόγοι σύστασης offshore εταιρείας στην Ελλάδα για την απόκτηση ακινήτου...35 Φορολογική αντιμετώπιση offshore εταιριών στην Ελλάδα 37 Φορολόγηση ακινήτων ιδιοκτησίας offshore εταιριών, Άρθρα Ν. 3091/2002 (ΦΕΚ Α 330/ ) 37 Τήρηση βιβλίων και στοιχείων του ΚΒΣ για τις offshore εταιρείες ακινήτων από και έπειτα.41 Δεν αναγνωρίζονται από τα ακαθάριστα έσοδα αποσβέσεις παγίων περιουσιακών στοιχείων που αγοράζονται από offshore εταιρείες..42 Δεν αναγνωρίζονται από τα ακαθάριστα έσοδα δαπάνες για αγορά αγαθών ή λήψη υπηρεσιών από offshore εταιρείες 43 Η Θεσσαλονίκη Διεθνές υπεράκτιο Οικονομικό Κέντρο;..44 ΚΕΦΑΛΑΙΟ 4 ΣΥΜΒΑΣΗΣ ΑΠΟΦΥΓΗΣ ΔΙΠΛΗΣ ΦΟΡΟΛΟΓΙΑΣ Συμβάσεις αποφυγής διπλής φορολογίας...47 Βασικές αρχές στις συμβάσεις διπλής φορολογίας...48 Δομή των συμβάσεων διπλής φορολογίας..50 Σύμβαση Ελλάδος Ην. Βασιλείου.51

6 ΚΕΦΑΛΑΙΟ 5 ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ ΒΙΤΡΙΝΑΣ, ΞΕΠΛΥΜΑ ΧΡΗΜΑΤΟΣ Εταιρείες βιτρίνας, εικονικές εταιρείες, εταιρείες φαντάσματα..56 Ξέπλυμα χρήματος παράνομες δραστηριότητες..57 Νόμος 2655/1998 «Πρόληψη και καταστολή της νομιμοποίησης εσόδων από εγκληματικές δραστηριότητες και άλλες ποινικές διατάξεις...61 Απόφαση πλαίσιο του συμβουλίου της 26 ης Ιουνίου 2001 «για το ξέπλυμα χρήματος,τον προσδιορισμό, τον εντοπισμό, τη δέσμευση, την κατάσχεση και τη δήμευση των οργάνων και των προϊόντων εγκλήματος 64 ΚΕΦΑΛΑΙΟ 6 ΠΡΑΚΤΙΚΑ ΔΕΔΟΜΕΝΑ ΓΙΑ ΤΙΣ OFFSHORE, ΠΩΣ ΜΠΟΡΕΙ ΝΑ ΕΠΩΦΕΛΗΘΕΙ ΚΑΠΟΙΟΣ ΑΠΟ ΑΥΤΕΣ Offshore δραστηριότητες στην Ελλάδα και η διαπλοκή 69 Πως μπορείτε να ιδρύσετε μια offshore στη Κύπρο..71 Πως μπορείτε να φοροδιαφύγετε μέσω μιας offshore 73 Επίλογος.77 Προσάρτημα 79 Βιβλιογραφία..88

7 ΚΕΦΑΛΑΙΟ 1 ΔΟΜΗ ΥΠΕΡΑΚΤΙΩΝ ΕΤΑΙΡΙΩΝ, ΔΙΕΘΝΗ ΥΠΕΡΑΚΤΙΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΚΕΝΤΡΑ Εισαγωγή 2 Τι είναι υπεράκτιες εταιρίες...3 Τι είναι τα Διεθνή Υπεράκτια Οικονομικά Κέντρα...3 Λόγοι δημιουργίας υπεράκτιων εταιριών...5 Δομή και είδη υπεράκτιων εταιριών..6 Γιατί και πως χρησιμοποιούνται τα I.O.F.C...16 Επιλογή ενός I.O.F.C.18 1

8 Εισαγωγή Η διαμόρφωση διεθνώς των οικονομικών δραστηριοτήτων έχει οδηγήσει τον κόσμο των επιχειρήσεων να επεκτείνει τις δραστηριότητες του διεθνώς.για να αυξήσουν κυρίως τη κερδοφορία τους οι επιχειρήσεις αναπτύσσουν δραστηριότητες σε διεθνές επίπεδο με αποτέλεσμα να εκτίθεται σε φορολογικούς κινδύνους και πολιτικά ασταθή συνθήκες. Το γεγονός ότι το 50% περίπου του παγκόσμιου τζίρου διακινείται μέσω υπεράκτιων εταιριών δείχνει πόσο σημαντική είναι η ενασχόληση με αυτές και ότι η κατάρτιση των σύγχρονων λογιστών είναι επιτακτική ανάγκη. Οι υπεράκτιες εταιρίες σε αυτό το διεθνή περιβάλλον προτάσσουν ένα σωρό από πλεονεκτήματα για την αποφυγή υψηλής φορολογίας που μπορεί να υπάρξει λόγω της έλλειψης διακρατικών φορολογικών συστημάτων χωρίς αυτό να σημαίνει ότι οι υπεράκτιες εταιρίες δεν κρύβουν και κινδύνους. Έτσι δημιουργήθηκαν οι υπεράκτιες εταιρίες που χρησιμοποιούν συνήθως ως έδρα τους μικρές χώρες που προσφέρουν πολύ μικρούς φορολογικούς συντελεστές και πολλές φοροελαφρύνσεις.οι χώρες αυτές, που οι περισσότερες απ αυτές θεωρούνται διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα, δημιουργούν φορολογικούς παραδείσους για τις επιχειρήσεις για να τις προσελκύσουν να εγκατασταθούν στη επικράτεια τους και να αποκτήσουν έτσι εισφορές μικρές μεν αλλά πολύ σημαντικές για αυτές. Ένας χορός από πλεονεκτήματα για τις υπεράκτιες εταιρίες αλλά και για τα διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα είναι η βασική αιτία για την οποία έχει παγκοσμίως δημιουργηθεί όλο αυτό το δίκτυο υπεράκτιων εταιριών και έχει ήδη αρχίσει να μονοπωλεί το ενδιαφέρον του επιχειρηματικού κόσμου. Ταυτόχρονα με την εξέλιξη και την συνεχόμενη αύξηση των υπεράκτιων εταιριών αυξάνονται και αναπτύσσονται και τα διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα η ανάπτυξη των μικρών κρατών έδωσε το έναυσμα και σε μεγαλύτερες χώρες να δημιουργήσουν τις προϋποθέσεις για την 2

9 προσέλκυση υπεράκτιων εταιριών με αποτέλεσμα να διευρύνεται και να αναπτύσσεται το οικονομικό παιχνίδι στο τομέα των υπεράκτιων εταιριών. Τι είναι υπεράκτιες (offshore) εταιρίες. Σύμφωνα με την εισηγητική έκθεση του Ν.3091/2002 ως εξωχώριες ή υπεράκτιες (offshore) εταιρίες θεωρούνται οι εταιρίες που δεν έχουν δραστηριότητα στη χώρα στην οποία φέρονται ότι έχουν την καταστατική τους έδρα και των οποίων οι μετοχές ή τίτλοι παραστατικοί ιδιοκτησίας είναι κατά κανόνα ανώνυμοι.οι υπεράκτιες εταιρίες λοιπόν έχουν έδρα μια χώρα και οι δραστηριότητες τους διενεργούνται εκτός της χώρας αυτής και οι κάτοχοι των μετοχών ή των τίτλων ιδιοκτησία τους είναι εξαιρετικά δύσκολο αν όχι ακατόρθωτο να ανακαλυφθούν ποιοι είναι. Οι υπεράκτιες εταιρίες έχουν πλεονεκτήματα φορολογικά όπως μικρή φορολόγηση και αποφυγή του πόθεν έσχες στην αγορά ακινήτου, το πλεονέκτημα της ανωνυμίας και και πολλά νομικά πλεονεκτήματα όπως σε θέματα εργατικής νομοθεσίας Για να ιδρυθεί μια τέτοια εταιρία δεν απαιτούνται ιδιαίτερες γραφειοκρατικές διαδικασίες και το κόστος δημιουργίας ή ακόμα και συντήρησης και διατήρησης αυτής είναι εξαιρετικά μικρό. Η δημιουργία μιας υπεράκτιας εταιρίας σε μια χώρα μπορεί να γίνει και μέσω συγκεκριμένων δικηγορικών γραφείων αλλά και λογιστικών γραφείων που αναλαμβάνουν να στήσουν τέτοιες εταιρίες για κάποιον εντολέα δίνοντας τις μετοχές απ ευθείας στους δικαιούχους ή ενεργούν σαν μεσεγγυούχοι. Η ταχύτητα σύστασης και εξέλιξης και η ταχύτητα στις οικονομικές διεργασίες της εταιρίας είναι μερικά ακόμη χαρακτηριστικά των υπεράκτιων εταιριών. Τι είναι Διεθνή Υπεράκτια Οικονομικά Κέντρα. Επακριβής ορισμός για το τι είναι τα διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα, γνωστά και ως I.O.F.C. στην διεθνή ορολογία,δεν υπάρχει η δυνατότητα να διατυπωθεί.ο λόγος που συμβαίνει αυτό είναι πολύπλοκος. Τ ο αν μια συγκεκριμένη περιοχή ή χώρα θεωρείται διεθνή υπεράκτιο οικονομικό κέντρο είναι θέμα πολλών παραμέτρων. Πολλές χώρες οι οποίες θεωρούνται φορολογικοί παράδεισοι, λόγω των πολλών φορολογικών προγραμμάτων που παρέχουν, μπορούν και χαρακτηρίζονται από όλους σχεδόν τους οικονομολόγους ως διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα. 3

10 Υπάρχουν ωστόσο και χώρες οι οποίες έχουν πολύ λιγότερα χαρακτηριστικά πάνω σε θέματα φορολογικής οργάνωσης για τις οποίες υπάρχει διαφωνία σχετικά με το αν θα πρέπει αυτές να θεωρούνται διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα. Πολλά I.O.F.C. μπορεί δικαιωματικά να χαρακτηρίζονται φορολογικοί παράδεισοι λόγω των πολύ χαμηλών συντελεστών φορολόγησης που επιβάλουν στα εισοδήματα, τέτοιοι φορολογικοί παράδεισοι συνήθως είναι πολύ μικρές χώρες με λίγους κατοίκους ή με μικρής δυναμικότητας οικονομίες.αυτές οι χώρες για να επιτύχουν ανάπτυξη της οικονομίας τους προσελκύουν υπεράκτιες εταιρίες φτιάχνοντας για αυτές φορολογικούς παραδείσους. Υπάρχουν πάντως διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα τα οποία είναι μεγάλα εμπορικά κέντρα με αναπτυγμένη οικονομία και μεγάλα επίπεδα φορολογίας και εξελιγμένα φορολογικά συστήματα. Τα είδη των εξελιγμένων κρατών συνήθως πληρούν τις προϋποθέσεις για να χαρακτηριστούν διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα λόγω ιδιομορφιών των νομικών τους και φορολογικών τους συστημάτων που τους επιτρέπουν να χρησιμοποιηθούν αποτελεσματικά σε παγκόσμια φορολογικά προγράμματα παρά τα υψηλά επίπεδα εσωτερικής φορολογίας. Η Ελβετία που είναι από τα πιο γνωστά εμπορικά κέντρα παγκοσμίως που έχει αυτά ακριβώς που προανέφερα,περί αυξημένης εσωτερικής φορολογίας κλπ, λόγω ιστορικών, νομικών και εμπορικών παραγόντων έχει γίνει από τα γνωστότερα διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα. Οι παράγοντες λόγω των οποίων η Ελβετία έγινε από τα πιο γνωστά I.O.F.C. είναι πολιτικοί,οικονομικοί,νομισματικής σταθερότητας, νόμου περί τραπεζικού απορρήτου και εξαίρεση φορολογίας σε κέρδη που επαναπατρίζονται από θυγατρικές εταιρίες ή υποκαταστήματα.όλα αυτά ισχύουν για την Ελβετία παρότι τα επίπεδα φορολογία των ξεπερνούν το 40%. Ένα ακόμη παράδειγμα είναι αυτό του Ηνωμένου Βασιλείου που προσφέρει ευνοϊκά προγράμματα για μη κατοίκους του,πράγμα που ακολουθούν και άλλες χώρες. Γενικά χώρες οι οποίες παρέχουν πλεονεκτήματα σε θέματα παγκόσμιων φορολογικών προγραμμάτων.είτε ως χώρος συναλλαγών ή ως χώρος φύλαξης για κεφάλαια διεθνών 4

11 εταιρειών, μπορούν κατά κάποιο τρόπο να θεωρηθούν διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα. Λόγοι δημιουργίας υπεράκτιων εταιριών. Η διεθνοποίηση των χρηματοοικονομικών συναλλαγών,η ανάπτυξη του διεθνούς εμπορίου και η ελευθερία στη διακίνηση των κεφαλαίων του συναλλάγματος οδήγησε σε αύξηση των συναλλαγών που διενεργούνται μέσω υπεράκτιων εταιριών. Το 50% του παγκόσμιου τζίρου διακινείται μέσω των υπεράκτιων εταιριών και τα διεθνή υπεράκτια οικονομικά κέντρα ξεπερνούν αυτή τη στιγμή τα 80 και συνεχώς αυξάνονται.τα πολλά πλεονεκτήματα που προσφέρει μια υπεράκτια εταιρία είναι οι βασικοί λόγοι που οδηγούν έναν επιχειρηματία να ιδρύσει και να διατηρήσει μια υπεράκτια εταιρία. Τα καθοριστικά κριτήρια για την ίδρυση και διατήρηση μιας υπεράκτιας εταιρίας είναι οι εξής : Η πλήρης ανωνυμία των πραγματικών μετόχων. Η δυνατότητα σύστασης της εταιρίας με έναν μόνο μέτοχο. Η μεταφορά των κερδών από ψηλά σε χαμηλά φορολογούμενες χώρες. Η αποφυγή του πόθεν έσχες τόσο στην αγορά περιουσιακών στοιχείων όσο και στη νομιμοποίηση εσόδων από παράνομες δραστηριότητες. Η αποφυγή της εργατικής και ασφαλιστικής νομοθεσίας για επιχειρήσεις που απασχολούν προσωπικό στο εξωτερικό. Η αποφυγή δεσμεύσεων ατομικής περιουσίας με τη διασφάλιση από μελλοντικές διεκδικήσεις δανειστών. Η αποφυγή φορολογικών επιβαρύνσεων. Η πλήρης απαλλαγή από το φόρο κληρονομιάς,δωρεάς,μεταβίβασης και γονικής παροχής σε περιπτώσεις ακινήτων. Αποφυγή διεκδικήσεων συζύγων σε περίπτωση διαζυγίου. Αποφυγή φόρου τόκων στις τραπεζικές καταθέσεις. Ύπαρξη τραπεζικού απορρήτου που δεν επιτρέπει τους ελέγχους. 5

12 Η μη ύπαρξη συναλλαγματικών περιορισμών. Η ανωνυμία,το τραπεζικό απόρρητο και η σύσταση της εταιρίας με έναν μόνο μέτοχο δίνουν τη δυνατότητα σε έναν «επιχειρηματία» να κινηθεί με ελευθερία και χωρίς φόβο για να πραγματοποιήσει όλα τα επιχειρηματικά του σχέδια που συνήθως αυτά εμπεριέχουν και παράνομες ή παράτυπες δραστηριότητες, καθώς δεν είναι εύκολος εντοπισμός των μετόχων. Ένα ακόμη πλεονέκτημα πάνω σε αυτό είναι το ότι μπορεί η εταιρία να συμμετέχει και σε έργα ή δραστηριότητες που δε θα μπορούσε πριν λόγω ασυμβίβαστου.έκτος αυτού ο επιχειρηματίας έχει το όφελος των χαμηλών φορολογιών,έτσι τα κέρδη της επιχείρησης παραμένουν σε μεγαλύτερο βαθμό σε αυτήν και δεν διοχετεύονται στο κράτος. Μια υπεράκτια εταιρία που απασχολεί προσωπικό σε μια άλλη χώρα π.χ. υπεράκτια εταιρία Α με έδρα τη χώρα Β δραστηριοποιείται σε χώρα Γ και εκεί απασχολεί προσωπικό. Η εταιρία αυτή έχει το δικαίωμα να απασχολεί τους εργαζόμενους στη χώρα Γ βάσει της εργατικής και ασφαλιστικής νομοθεσίας της χώρας Β που έχει έδρα η υπεράκτια εταιρία Α. Τα επιμέρους πλεονεκτήματα που προσφέρει μια υπεράκτια εταιρία δίνουν επιπρόσθετους λόγους για να ασχοληθεί με αυτό το είδος επιχειρήσεων. Δομή και είδη υπεράκτιων εταιριών. Η απλουστευμένη διαδικασία σύστασης και η ταχύτητα που αυτή μπορεί να γίνει είναι κύριο χαρακτηριστικό των υπεράκτιων εταιριών.η ανωνυμία που παρέχει η υπεράκτια εταιρία βοηθάει στην εξάπλωση και διευκόλυνση του παράνομου εμπορίου και το ξέπλυμα χρήματος αλλά και τις εγκληματικές ενέργειες. Μια υπεράκτια εταιρία ιδρύεται από έναν ή και περισσότερους μετόχους σε μια χώρα την οποία θα διαλέξει βάσει του τι επιθυμεί και τι επιδιώκει ο επιχειρηματίας να πετύχει. Π.χ. μπορεί να ενδιαφέρεται ο επιχειρηματίας πιο πολύ για την ανωνυμία του και το τραπεζικό απόρρητο και λιγότερο για το ύψος της φορολογίας,ή μπορεί το I.O.F.C. όπου θα εγκαταστήσει την εταιρία του να παρέχει ειδικά φορολογικά προγράμματα ή ένα άλλο συνδυασμό πλεονεκτημάτων που θα τον εξυπηρετούν καλύτερα. Τα είδη που μπορεί να συναντήσει στις υπεράκτιες εταιρίες είναι διάφορα και παρατίθονται παρακάτω : 6

13 Εταιρίες συμμετοχών,χαρτοφυλακίου (Holding Companies) Οι εταιρίες αυτές χρησιμοποιούνται για την χρηματοδότηση δραστηριοτήτων offshore.η εταιρία λειτουργεί ως εταιρία εκκαθάρισης για τα κέρδη από ξένες δραστηριότητες εξωγχώριων εταιριών για συσσώρευση κερδών, επανεπενδύσεις κερδών και επέκταση δραστηριοτήτων σε άλλες χώρες με ειδικούς μειωμένους φορολογικούς συντελεστές. Αυτά επιτυγχάνονται με τα προνόμια που δίνουν τα I.O.F.C. στις εταιρίες συμμετοχών,όπως : 1. Αναβολή της πληρωμής φόρου στα μερίσματα,δηλαδή μια εταιρία η μητρική τοποθετεί τα μερίσματα από μια θυγατρική τρίτης χώρας στην εταιρία συμμετοχών που φορολογείται χαμηλά και δεν τα τοποθετεί στην μητρική που φορολογείται υψηλά. 2. Αναβολή της πληρωμής φόρου στα κεφαλαιακά κέρδη. Μια εταιρία θυγατρική ανήκει σε μια offshore συμμετοχών η οποία μπορεί να πωλήσει τη θυγατρική σε μια ξένη χώρα και τα κεφαλαιακά κέρδη να συγκεντρωθούν στην εταιρία συμμετοχών χωρίς να φορολογηθούν. 3. Απουσία συναλλαγματικών ελέγχων. Εάν στη μητρική επιβάλλονται συναλλαγματικοί περιορισμοί,τότε η μητρική διενεργεί τις ξένες επενδύσεις μέσω της offshore εταιρίας συμμετοχών που ιδρύει σε ένα I.O.F.C. όπου δεν υπάρχουν συναλλαγματικοί περιορισμοί. Εταιρεία συμμετοχών στο I.O.F.C έχει χρηματοδοτηθεί με συμμετοχή στο μετοχικό της κεφάλαιο από την εταιρεία «Α» (μητρική) και έχει αποφασιστεί από τη διοίκηση της ότι η εταιρεία συμμετοχών στο I.O.F.C. πρέπει να κατέχει μια ξένη χώρα (FC). Ο συντελεστής παρακρατούμενου φόρου στα μερίσματα μεταξύ του I.O.F.C. και της ξένης χώρας (FC) έχει ορισθεί 30%. Η ξένη χώρα (FC) έχει φορολογική συνθήκη με τη χώρα «Α» με βάση την οποία ο συντελεστής παρακρατούμενου φόρου στα μερίσματα που πληρώνονται από την ξένη χώρα (FC) στη χώρα «Α» είναι 5%. Η χώρα «Α» και το I.O.F.C. έχουν ειδικές φορολογικές ρυθμίσεις όπου οι τόκοι και τα δικαιώματα που παράγονται στη χώρα «Α» δεν υπόκεινται σε παρακρατούμενο, ενώ τα μερίσματα υπόκεινται σε μειωμένο φορολογικό συντελεστή. 7

14 Η εταιρεία συμμετοχών στο I.O.F.C. επωφελούμενη της σύμβασης μεταξύ της ξένης χώρας (FC) και της χώρας «Α» και τις ειδικές ρυθμίσεις μεταξύ της χώρας «Α» και του I.O.F.C.ιδρύει μια νέα 100% θυγατρική εταιρεία συμμετοχών στη χώρα «Α» η οποία χρηματοδοτεί τη θυγατρική στη ξένη χώρα (FC). Έτσι οι πληρωμές μερισμάτων από τη θυγατρική στην ξένη χώρα (FC) προς την εταιρεία συμμετοχών στη χώρα «Α» με παρακρατούμενο φόρο 5%, τα μερίσματα αυτά μπορούν να μεταφερθούν στη εταιρεία συμμετοχών του I.O.F.C. με μειωμένο συντελεστή παρακρατούμενου φόρου. Τα κέρδη στη συνέχεια που λαμβάνονται από την εταιρεία συμμετοχών του I.O.F.C. συγκεντρώνονται σε αυτό. Το παραπάνω παράδειγμα μπορεί να περιπλεχθεί ως εξής, Η αρχική εταιρεία που εδρεύει στη χώρα «Α» έχει αποφασίσει να επεκτείνει τις δραστηριότητες της στη Μέση Ανατολή δεδομένου ότι θεωρεί ότι εξελίσσεται σε μία υποσχόμενη αγορά για τα προϊόντά της. Επιλέγει λοιπόν τις χώρες «8» και «Δ» στις οποίες επιθυμεί να ιδρύσει δύο θυγατρικές κατά 100%. Όπως έχει λεχθεί παραπάνω η φορολογία είναι ένα σημαντικό στοιχείο του κόστους της και διερευνά τις δυνατότητες που έχει για να τη μειώσει με δεδομένο ότι δεν υφίσταται ειδική σύμβαση μεταξύ της χώρας «Α» και «8» για μειωμένη φορολόγηση στα μερίσματα που εισέρχονται στη χώρα «Α». Επιπλέον η εταιρεία στη χώρα «Α» επιθυμεί να δημιουργήσει μία εταιρεία που να λειτουργεί ως εταιρεία εκκαθάρισης για τα κέρδη από ξένες δραστηριότητες, για συσσώρευση 8

15 κερδών, επανεπενδύσεις κερδών και επέκταση των δραστηριοτήτων της σε άλλες χώρες με ειδικούς μειωμένους φορολογικούς συντελεστές. Έτσι συστήνει μία εταιρεία συμμετοχών (Ho/ding Comρany) στη χώρα «Γ» που είναι Διεθνές Offshore Χρηματοοικονομικό Κέντρο στην οποία συμμετέχει κατά 100%. Διερευνά τις συνθήκες αποφυγής διπλής φορολόγησης της χώρας «Γ» με τις χώρες «8» και «Δ», καθώς και των χωρών «8» και «Δ» με άλλες χώρες. Έστω ότι βάσει των συνθηκών αποφυγής διπλής φορολόγησης ο παρακρατούμενος φόρος στα μερίσματα μεταξύ της χώρας «Γ» και της χώρας «8» είναι 30%.Τα μερίσματα που πληρώνονται από τη χώρα «8» στην «Δ» 5%.Τα μερίσματα που προέρχονται από τη χώρα «Δ» στην «Γ» δεν υπόκεινται σε παρακρατούμενο φόρο. Άρα η πιο αποτελεσματική φορολογική δομή είναι η σύσταση μιας θυγατρικής στη χώρα «Δ» από την offshore συμμετοχών της χώρας «Γ» και η μέσω της θυγατρικής στη χώρα «Δ» σύσταση της θυγατρικής στη χώρα «8». Αποτέλεσμα αυτής της κίνησης είναι τα μερίσματα που θα πληρωθούν από τη θυγατρική στη χώρα «Β» προς τη θυγατρική στη χώρα «Δ» θα είναι μειωμένα κατά το παρακρατηθέντα φόρο 5% στη χώρα «Δ».Τα μερίσματα τα οποία θα αποσταλούν στην εταιρεία συμμετοχών στη χώρα «Γ» χωρίς καμία παρακράτηση φόρου 30% που θα ίσχυε αν κατευθύνονταν από τη χώρα «Β» προς τη χώρα «Γ» και εκεί θα τοποθετηθούν προς επανεπένδυση και επέκταση των δραστηριοτήτων σε άλλες χώρες με ειδικούς μειωμένους συντελεστές. Η φορολογική νομοθεσία της χώρας της μητρικής δεν θα φορολογήσει τα κέρδη που κατευθύνονται στην εταιρεία του I.O.F.C. μέχρι να επαναπατρισθούν στη μητρική. Εταιρίες παροχής χρηματοοικονομικών υπηρεσιών (finance companies). Μια εταιρία παροχής χρηματοοικονομικών υπηρεσιών που βρίσκεται σε Διεθνές Υπεράκτιο Οικονομικό Κέντρο λειτουργεί ως κανάλι διοχέτευσης δανείων σε μια ξένη 9

16 θυγατρική. Προκειμένου να αποφευχθούν ή να μειωθούν οι παρακρατούμενοι φόροι που προκύπτουν όταν η ξένη θυγατρική πληρώνει τόκο στο εξωτερικό, κατευθύνει τα κεφάλαια μέσω διαφόρων I.O.F.C.ή μέσω χωρών που έχουν συμβάσεις αποφυγής διπλής φορολογίας με το I.O.F.C.. Πολλά I.O.F.C. δεν απαιτούν τη διατήρηση συγκεκριμένων δεικτών κεφαλαιακής επάρκειας,γεγονός που δίνει τη δυνατότητα στις εταιρίες χρηματοοικονομικών υπηρεσιών να έχουν ελάχιστο ύψος ιδίων κεφαλαίων. Η θυγατρική εταιρεία «Ε" που εδρεύει σε μία χώρα με υψηλό φορολογικό συντελεστή (χώρα Β) εμφανίζει σημαντικά κέρδη και με βάση τη φορολογική νομοθεσία πρέπει να καταβάλει φόρους με συντελεστή 35% επί των κερδών. Προκειμένου να αποφύγει την πληρωμή του ποσού των φόρων χρησιμοποιεί μία ε- ταιρεία χρηματοοικονομικών υπηρεσιών που εδρεύει σε offshore κέντρο με σκοπό να μετακινήσει αποτελεσματικά μέρος των κερδών από την υψηλά φορολογούμενη θυγατρική εταιρεία Ε (χώρα Β) στη με χαμηλό συντελεστή φορολόγηση της offshore. Για να το πετύχει αυτό δημιουργεί μία εταιρεία Α στη χώρα Δ με την οποία το offshore κέντρο έχει υπογράψει σύμβαση περί αποφυγής της διπλής φορολογίας. Η offshore εταιρεία θα χρηματοδοτήσει τη θυγατρική εταιρεία Ε με τη μορφή δανείου μέσω της εταιρείας Α της χώρας «Δ». Η συμφωνία δανειοδότησης π.χ. ύψους 1 εκ. ευρώ της offshore προς τη θυγατρική μέσω της εταιρείας Α δημιουργεί την παρακάτω κατάσταση. Η θυγατρική Ε (χώρα Β) αφού λάβει το δάνειο του 1 εκ. ευρώ θα καταβάλλει επιτόκιο για το δάνειο 10% ήτοι 100 χιλ ευρώ. Το ποσό αυτό θα αποτελέσει δαπάνη από τόκους δανείου της θυγατρικής και θα μειώσει αντίστοιχα το φορολογητέο εισόδημα κατά 100 χιλ. ευρώ οπότε θα καταβάλλει λιγότερο φόρο κατά 35 χιλ ευρώ. Η Θυγατρική Ε θα υποχρεωθεί να πληρώσει παρακρατούμενο φόρο επί των τόκων του δανείου 10% ήτοι 100 χιλ. Χ 10% = 1 Ο χιλ ευρώ, με εξάντληση των φορολογικών της υποχρεώσεων. Αποτέλεσμα αυτής της κίνησης είναι να αποφύγει φόρο συνολικά 25 χιλ. ευρώ και να διατηρήσει τα κεφάλαιά της. Η εταιρεία Α θα εισπράξει τόκους 100 χιλ. ευρώ μείον 1Ο χιλ. ευρώ του παρακρατηθέντος φόρου που κατεβλήθη στη χώρα της θυγατρικής. Επομένως η εταιρεία Α θα εμφανίσει κέρδος από τόκους ευρώ μείον ευρώ που θα πληρώσει στην offshore εταιρεία = ευρώ (ή 0,125% περιθώριο κέρδους) για το οποίο και θα φορολογηθεί. 10

17 Με τη μέθοδο αυτή της περιφοράς κεφαλαίου από offshore - εταιρεία Α - θυγατρική - offshore, επιτυγχάνεται μειωμένη απόδοση φόρων της θυγατρικής και διατήρηση κεφαλαίων. Εταιρίες αδειών,δικαιωμάτων (Lincencing companies). Μια επιχείρηση μπορεί να χρησιμοποιεί μια εταιρία αδειών και δικαιωμάτων που είναι σε ένα I.O.F.C. για να χορηγεί μια θυγατρική εταιρία σε ξένη χώρα με άδειες και δικαιώματα όπως δικαιώματα ευρεσιτεχνίας,συγγραφικά, σήματα, επιστημονικές πληροφορίες ή βιομηχανικές διαδικασίες ή ακόμα δικαιώματα βιομηχανικής περιουσίας. Πληρώνοντας ποσά για χρήση δικαιωμάτων σε μια offshore δικαιωμάτων, τα κέρδη μετακινούνται από την ξένη θυγατρική στην offshore, η οποία πληρώνει ελάχιστα ή καθόλου φόρο για τα ποσά που λαμβάνει. Η εταιρεία "Ε» στη χώρα έδρας έχει πρόσφατα σχεδιάσει μία νέα διαδικασία που θα βελτιώσει σημαντικά το προϊόν που παράγεται από τον όμιλο επιχειρήσεων στον οποίο ανήκει Η βελτιωμένη διαδικασία θα εφαρμοσθεί για το προϊόν που κατασκευάζεται από την ξένη θυγατρική. Η εταιρεία "Ε" θα πωλήσει τα δικαιώματα ευρεσιτεχνίας σε μία οffshore lincensing εταιρεία. Για το σκοπό αυτό, η υπάρχουσα Offshore εταιρεία θα χρησιμοποιηθεί για δραστηριότητες licencing. Καθώς η χώρα έδρας της εταιρείας επιβάλλει φόρο κεφαλαιακών κερδών, η εταιρεία "Ε» υπόκειται σε φόρο κεφαλαιακών κερδών στην πώληση. Δεδομένου ότι το δικαίωμα ευρεσιτεχνίας έχει τώρα εφευρεθεί και δεν έχει δοκιμασθεί, συμφωνείται ότι η αξία α- γοράς του είναι ακόμα χαμηλή. Εάν η χώρα έδρας της "Ε» δεν έχει φόρο κεφαλαιακών κερδών είναι πλεονέκτημα η τιμή πώλησης να είναι όσο το δυνατό υψηλότερη. Η αξία πώλησης του δικαιώματος που δικαιούται να εισπράξει η εταιρεία "Ε» παραμένει ανεξόφλητη ως άτοκο δάνειο προς την Offshore εταιρεία. Οι φορολογικές αρχές δεν θα αναγνωρίσουν τον τόκο που πληρώνεται για το δάνειο, το οποίο αντιπροσωπεύει την ανεξόφλητη αξία αγοράς των δικαιωμάτων ευρεσιτεχνίας (patent rights). 11

18 Η offshore προκειμένου να μειώσει την επίδραση των παρακρατούμενων φόρων στις πληρωμές δικαιωμάτων χρησιμοποιεί την υφιστάμενη θυγατρική στη χώρα Α μέσω της οποίας θα μεταβιβάσει τα δικαιώματα στη χώρα Β. Η offshore θα παραχωρήσει τα δικαιώματα ευρεσιτεχνίας στην ξένη θυγατρική Α με ένα δικαίωμα - ενοίκιο (royalty) στην πραγματική αξία (αυξημένη). Η θυγατρική στη χώρα Α στη συνέχεια θα παραχωρήσει αυτά τα δικαιώματα στην ξένη θυγατρική στη χώρα Β με ένα περιθώριο κέρδους περίπου 7% για την εταιρεία της χώρας Α. Προέγκριση μπορεί να αποκτηθεί γραπτώς από τις φορολογικές αρχές της χώρας Α. Κατ' αυτό τον τρόπο η ξένη θυγατρική στη χώρα Β αποκτά το δικαίωμα φορολογικών εκπτώσεων για τις πληρωμές δικαιωμάτων προς την εταιρεία στη χώρα Α εκμεταλλευόμενη τη συμφωνία αποφυγής διπλής φορολογίας με τη χώρα Α. Έτσι αποτελεσματικά μετακινούνται τα κέρδη από τη δικαιοδοσία της χώρας Β στη χώρα Α και στη συνέχεια στο offshore κέντρο. Η αξία των δικαιωμάτων που λαμβάνεται από την εταιρεία της χώρας Α μετά την αφαίρεση της αξίας των δικαιωμάτων (royalties) που πληρώνονται από τη χώρα Α στην offshore εταιρεία (π:χ. με βάση στο 7% περιθώριο κέρδους της χώρας Α), υπόκειται σε φορολόγηση στη χώρα Α. Η αξία των δικαιωμάτων (royalties) υπόκειται σε παρακρατούμενο φόρο 5% για την πληρωμή από τη χώρα Β στη χώρα Α, σύμφωνα με τη φορολογική σύμβαση μεταξύ αυτών των χωρών. Οι πληρωμές των δικαιωμάτων από τη χώρα Α στο Διεθνές Offshore Χρηματοοικονομικό Κέντρο δεν υπόκεινται σε παρακρατούμενο φόρο σύμφωνα με φορολογική συμφωνία. Τα κέρδη από πληρωμές της αξίας των δικαιωμάτων συγκεντρώνονται στην offshore εταιρεία. Σύμφωνα με το σχέδιο αυτό η εταιρεία στη χώρα Ε με την πώληση των δικαιωμάτων σε χαμηλή τιμή στην offshore εταιρεία θα καταβάλλει τον ελάχιστο φόρο κεφαλαιακών κερδών εξαιτίας της χαμηλής τιμολόγησης του δικαιώματος. Η offshore εταιρεία θα παραχωρήσει (ενοικιάσει) το δικαίωμα στη χώρα Α σε υψηλή 12

19 τιμή γιατί δεν υπόκειται σε φόρο κεφαλαιακών κερδών. Η εταιρεία στη χώρα Α θα πωλήσει τα δικαιώματα στη θυγατρική της στη χώρα Β και θα φορολογηθεί μόνο για το ελάχιστο κέρδος που θα προκύπτει από τη διαμεσολάβησή της, δηλαδή κέρδος = (τιμή πώλησης δικαιώματος - παρακρατούμενος φόρος 5%) - (τιμή αγοράς δικαιώματος). Λόγω φορολογικής συμφωνίας δεν υπάρχει παρακρατούμενος φόρος στα δικαιώματα από τη θυγατρική της χώρας Α στην offshore εταιρεία. Η ε- ταιρεία στη χώρα Β υπόκειται σε υποχρέωση καταβολής του ελάχιστου παρακρατούμενου φόρου για τις πληρωμές δικαιωμάτων προς την εταιρεία στη χώρα Α, εκμεταλλευόμενη τη συμφωνία αποφυγής διπλής φορολογίας που προβλέπει φόρο δικαιωμάτων 5%. Με το σχέδιο αυτό συσσωρεύονται τα κέρδη από την εκμετάλλευση του δικαιώματος στην offshore εταιρεία και αποφεύγονται σε μεγάλο βαθμό οι φορολογικές ε- πιβαρύνσεις. Εάν η εταιρεία στη χώρα Ε πωλούσε τα δικαιώματα κατευθείαν στην ε- ταιρεία στη χώρα Α ή Β ακόμα και εάν είχε συμφωνίες αποφυγής διπλής φορολογίας θα επιβαρυνόταν με το φόρο επί των κεφαλαιακών κερδών αφού θα υποχρεωνόταν να εμφανίσει την πραγματική αξία πώλησης του δικαιώματος. Εμπορικές εταιρίες (Trading Companies). Εμπορικές εταιρίες είναι αυτές που ασχολούνται με το εξαγωγικό και εισαγωγικό εμπόριο. Οι εταιρίες αυτές που είναι εγκατεστημένες σε ένα I.O.F.C.,το οποίο έχει χαμηλή φορολογία στα κέρδη μιας εταιρίας, αγοράζει τα εμπορεύματα σε κανονικές τιμές και τα μεταπωλεί στην θυγατρική σε πολύ υψηλότερες τιμές,έτσι η θυγατρική,από την οποία πρέπει να διοχετευθούν στην αγορά τα εμπορεύματα, παρουσιάζει χαμηλή κερδοφορία, μεταφέρει ουσιαστικά τα κέρδη της στην offshore εταιρία η οποία με τη σειρά της παρουσιάζει πολύ υψηλή κερδοφορία.αυτό συμβαίνει έτσι ώστε να μεταφέρονται τα κέρδη από την θυγατρική που έχει υψηλή φορολογία στην offshore που έχει χαμηλή φορολογία. Η Διοίκηση της εταιρείας Ε έχει ξεκινήσει να κατασκευάσει ένα συγκεκριμένο εξάρτημα που χρησιμοποιείται για τη συναρμολόγηση των ηλεκτρονικών υπολογιστών της. Αυτό το εξάρτημα κατασκευάζεται φθηνότερα στην έδρα της εγχώριας εταιρείας (H.C.) σε σχέση με την ξένη χώρα (F.C.). 13

20 Η Διοίκηση της εταιρείας Ε έχει ήδη μία λειτουργούσα offshore εμπορική επιχείρηση, η οποία μπορεί να αγοράσει μεγάλες ποσότητες εξαρτημάτων από την εταιρεία Ε και να τις πωλήσει στη θυγατρική εταιρεία Β στην ξένη χώρα (FC) με κέρδος. Η offshore εμπορική εταιρεία θα αγοράσει σε μεγάλες ποσότητες εξαρτήματα από την εταιρεία Ε στη χαμηλότερη δυνατή τιμή. Συσσωρευμένα κεφάλαια από άλλες δραστηριότητες της offshore εταιρείας (ενοίκιο, δικαιώματα, τόκοι και μερίσματα) μπορούν να χρησιμοποιηθούν για την αγορά των εξαρτημάτων. Τα εξαρτήματα στη συνέχεια μεταπωλούνται στην ξένη θυγατρική εταιρία στη χώρα Β με κέρδος. Το κέρδος που πραγματοποιήθηκε από την offshore εταιρεία θα υπόκειται σε μηδενικό ή μειωμένο φόρο που ισχύει για τις εμπορικές εταιρείες που πληρούν τις προϋποθέσεις που τίθενται από το Διεθνές Offsore Χρηματοοικονομικό Κέντρο. Η μεταπώληση των εξαρτημάτων από την offshore εμπορική εταιρεία προς την ξένη θυγατρική στη χώρα Β συνεπάγεται ουσιαστικά μειωμένα κέρδη της ξένης θυγατρικής στη χώρα Β λόγω της αυξημένης τιμής αγοράς των εξαρτημάτων. Η αυξημένη τιμή των εξαρτημάτων που αγοράζονται από την ξένη θυγατρική στη χώρα Β μπορεί να δικαιολογηθεί από το ότι πρόκειται για ειδικά εξαρτήματα τα οποία δεν είναι διαθέσιμα παρά μόνο από την offshore εταιρεία και άρα δεν υφίσταται περίπτωση διακριτικής μεταχείρισης προς την offshore εταιρεία. Το σχέδιο λαμβάνει υπόψη του όλες τις προβλέψεις που αφορούν τιμές πώλησης (υπερτιμολογήσεις υποτιμολογήσεις ) στη χώρα έδρα της μητρικής (HC) και στην ξένη χώρα (FC). Οι αγορές της offshore από την εγχώρια εταιρία Ε γίνονται με μεγάλα ποσά μετρητών ενώ οι πωλήσεις από την offshore προς την ξένη θυγατρική στη χώρα Β γίνονται με πίστωση (άρα σε υψηλότερες τιμές) προκειμένου να δικαιολογηθεί το περιθώριο κέρδους της offshore εταιρείας. Η μεταφορά των κερδών, η οποία θα μπορούσε σε διαφορετική περίπτωση να είχε πραγματοποιηθεί από την ξένη θυγατρική στη χώρα Β και φορολογηθεί με φορολογικό συντελεστή 35%, τώρα με τη μεσολάβηση της offshore εμπορικής επιχείρησης φορολογείται με ειδικό φορολογικό συντελεστή που ισχύει για τις εμπορικές επιχειρήσεις στο διεθνές υπεράκτιο οικονομικό κέντρο. 14