ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ "MILLENNIUM AMERICA US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ" ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ EΚΘΕΣΗ 2013 ΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟ ΟΣ

Transcript

1 ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ "MILLENNIUM AMERICA US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ" ΑΠΟΦΑΣΗ Ε.Κ. 6/228/ ΦΕΚ 375/Β/ & ΑΠΟΦΑΣΗ Ε.Κ. 441/ ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ EΚΘΕΣΗ 2013 ΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟ ΟΣ (ΑΡΘΡΟ 77 Ν. 4099/ ΦΕΚ 250/A/ ) ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ : MILLENNIUM Α.Ε..Α.Κ. - ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ : ΤΡΑΠΕΖΑ MILLENNIUM BANK A.E ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΙΜΗ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑ ΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΕΠΙ ΤΟΥ ΕΙ ΟΣ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΤΕΜΑΧΙΑ ΜΟΝΑ ΑΣ ΣΕ ΕΥΡΩ ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΝΕΡΓ/ΚΟΥ ΚΑΘΑΡΟΥ ΣΕ USD ΕΝΕΡΓ/ΚΟΥ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΑ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΤΑΙΡΙΩΝ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΝΕΑΣ ΥΟΡΚΗΣ ΣΕ USD IBM 1.800,00 191,11 146, ,47 COCA COLA 1.700,00 40,11 30, ,96 EXXON MOBIL 2.300,00 90,35 69, ,92 GENERAL ELECTRIC 3.000,00 23,19 17, ,27 JP MORGAN CHASE 3.100,00 52,79 40, ,66 MERCK & CO 2.000,00 46,45 35, ,05 AT&T 2.200,00 35,40 27, ,26 VERIZON COMMUNICATIONS 1.800,00 50,34 38, ,87 WAL-MART STORES 2.700,00 74,49 56, ,53 ALTRIA GROUP 500,00 34,99 26, ,93 BANK OF AMERICA 3.000,00 12,86 9, ,41 JOHNSON & JOHNSON 2.200,00 85,86 65, ,93 PROCTER & GAMBLE 2.100,00 76,99 58, ,60 WALT DISNEY 2.400,00 63,15 48, ,62 PFIZER INC 2.200,00 28,01 21, ,02 ALCOA INC 3.500,00 7,82 5, ,37 CATERPILLAR INC 2.700,00 82,49 63, ,73 DU PONT DE NEMOURS 2.400,00 52,50 40, ,00 HOME DEPOT INC 2.400,00 77,47 59, ,96 BOEING 2.300,00 102,44 78, ,37 3M COMP (MINNESOTA) 2.500,00 109,35 83, ,19 MC DONALDS CORP 2.300,00 99,00 75, ,65 AMER. EXPRESS CO COM 2.300,00 74,76 57, ,25 UTD TECHNOLOGIES COM 2.300,00 92,94 71, ,05 CHEVRON CORP 2.500,00 118,34 90, ,33 TRAVELERS COS INC/THE 2.300,00 79,92 61, ,33 UNITEDHEALTH GROUP 1.000,00 65,48 50, ,46 FREEPORT-MCMORAN CO 600,00 27,61 21, ,71 ΣΥΝΟΛΟ ,90 87,81% 88,20% ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ NASDAQ ΣΕ USD MICROSOFT CORP 2.800,00 34,55 26, ,03 GOOGLE 70,00 880,37 673, ,00 CISCO SYSTEMS 3.000,00 24,34 18, ,32 APPLE COMPUTERS IN 80,00 396,53 303, ,77 INTEL CORPORATION 3.500,00 24,23 18, ,42 ΣΥΝΟΛΟ ,54 7,31% 7,34% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,44 95,12% 95,54% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ,44 95,12% 95,54% ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ Υπόλοιπο νοµίσµατος Ισοτιµία ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΕ USD 1.908,20 0, ,83 ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΠΕΡΙΘΩΡΙΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΗΣ ΣΕ USD ,63 0, ,08 ΛΟΙΠΕΣ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ,57 ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ ,47 0,89% 0,89% ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΙΑΘΕΣΙΜΑ Υπόλοιπο νοµίσµατος Ισοτιµία ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΕ USD ,00 0, ,93 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΕ ΕΥΡΩ ,77 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΕ USD ,97 0, ,98 ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ,68 3,99% 4,01%

2 2 ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ Ε ΟΥΛΕΥΜΕΝΟΙ ΤΟΚΟΙ 21,08 ΣΥΝΟΛΟ 21,08 0,00% 0,00% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ,67 100,00% 100,44% ΠΑΘΗΤΙΚΟ ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΙΑΦΟΡΟΙ ,43 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠO ΦΟΡΟΥΣ ΤΕΛΗ 3.150,50 ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ 2.458,92 ΚΕΦΑΛΑΙΟ ,46 ΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝ ΥΣΕΩΝ ,13 ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΕΡΙΟ ΟΥ (ΚΕΡ Η ) ,23 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ ,67 2. ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ / ΜΕΡΙ ΙΑ / ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙ ΙΟΥ ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΕΥΡΩ ΤΗΝ 30/06/ ,82 ΑΡΙΘΜΟΣ ΜΕΡΙ ΙΩΝ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 30/06/ ,5540 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙ ΙΟΥ ΣΕ ΕΥΡΩ ΤΗΝ 30/06/2013 2, ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙ ΙΩΝ ΜΕΡΙ ΙΑ ΕΥΡΩ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙ ΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙ ΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ , ,59 ΠΛΕΟΝ : ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΜΕΡΙ ΙΩΝ , ,20 ΜΕΙΟΝ : ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙ ΙΩΝ ( ,5230) ( ,33) ΜΕΡΙ ΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ , ,46 4. ΑΝΑΤΙΜΗΣΗ / ΥΠΟΤΙΜΗΣΗ ΕΠΕΝ ΥΣΕΩΝ ΠΕΡΙΟ ΟΥ ΕΥΡΩ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ ΕΠΙ ΜΕΤΟΧΩΝ ,49 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ ΕΠΙ ΜΕΤΟΧΩΝ ,44 ΙΑΦΟΡΑ ,95 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ ΕΠΙ ΚΑΤΑΘΕΣΕΩΝ ΣΕ ΞΕΝΟ ΝΟΜΙΣΜΑ ,79 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ ΕΠΙ ΚΑΤΑΘΕΣΕΩΝ ΣΕ ΞΕΝΟ ΝΟΜΙΣΜΑ ,91 ΙΑΦΟΡΑ 127,12 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ ΕΠΙ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ ΣΕ ΞΕΝΟ ΝΟΜΙΣΜΑ ,84 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ ΕΠΙ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ ΣΕ ΞΕΝΟ ΝΟΜΙΣΜΑ ,90 ΙΑΦΟΡΑ 114,06 ΣΥΝΟΛΟ ΑΝΑΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝ ΥΣΕΩΝ ,13 5. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΕΡΙΟ ΟΥ Ι.ΕΣΟ Α ΑΠO ΠΡΟΣΟ ΟΥΣ ΕΣΟ Α ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ,00 ΤΟΚΟΙ ΚΑΤΑΘΕΣΕΩΝ 182,43 ΣΥΝΟΛΟ ΠΡΟΣΟ ΩΝ ,43 ΙΙ.ΕΣΟ Α ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡ Η ΑΠO ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ,82 ΖΗΜΙΕΣ ΑΠO ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ,82 ΚΕΡ Η ΑΠO ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΧΡΗΜ/ΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ 6.593,52 ΖΗΜΙΕΣ ΑΠO ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΧΡΗΜ/ΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ (912,56) 5.680,96 ΣΥΝΟΛΟ ΚΕΡ ΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ,78 ΙΙΙ. ΕΚΤΑΚΤΑ & ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (21.110,49) (21.110,49)

3 IV. ΕΣΟ Α-ΕΞΟ Α ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ 547,50 547,50 3 MEION : ΑΠΑΝΕΣ ΑΜΟΙΒΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ (55.212,60) ΑΜΟΙΒΕΣ ΚΑΙ ΠΡΟΜΗΘΕΙΕΣ ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑ (5.521,26) ΕΞΟ Α ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΩΝ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (3.150,86) ΛΟΙΠΕΣ ΑΜΟΙΒΕΣ ΚΑΙ ΕΞΟ Α ΤΡΙΤΩΝ (2.316,77) ΦΟΡΟΙ (3.150,50) ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΝΩΝ (69.351,99) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡ Η) ΠΕΡΙΟ ΟΥ ,23 6. ΠΙΝΑΚΑΣ ΙΑΘΕΣΕΩΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟ ΟΥ ( ) ΠΟΣΑ ΣΕ ΕΥΡΩ ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΡ Η ΠΕΡΙΟ ΟΥ ,23 ΚΕΡ Η ΠΕΡΙΟ ΟΥ ΠΡΟΣ ΜΕΤΑΦΟΡΑ ΣΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ,23 7. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ - ΑΞΙΑΣ ΜΕΡΙ ΙΟΥ ΤΡΙΩΝ ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ ΠΟΣΑ ΣΕ ΕΥΡΩ ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ , , ,37 ΚΑΘΑΡΗ ΑΞΙΑ ΜΕΡΙ ΙΟΥ 2,1407 2,2870 2, ΣΧΕΣΗ ΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟ ΟΣΗΣ ΑΠΟ ΟΣΗ ΠΕΡΙΟ ΟΥ 12,71% ΗΜΕΡΗΣΙΑ ΤΥΠΙΚΗ ΑΠΟΚΛΙΣΗ ΑΠΟ ΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟ ΟΥ 0,82% 9. ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΣΤΗ ΣΥΝΘΕΣΗ ΤΟΥ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΤA ΤΗ ΙΑΡΚΕΙΑ ΤΗΣ ΠΕΡΙΟ ΟΥ ΑΞΙΑ ΚΤΗΣΗΣ (ΕΥΡΩ) ΑΞΙΑ ΚΤΗΣΗΣ (ΕΥΡΩ) ΜΕΤΑΒΟΛΗ 30/06/ /01/2013 % ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ (ΜΕΤΟΧΕΣ) ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ , ,74-14,86% ΙΑΘΕΣΙΜΑ-ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ , ,75-12,04% ΣΥΝΟΛΟ , ,49-14,71% ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ 1. Η αποτίµηση των εισηγµένων µετοχών στα Χρηµατιστήρια εξωτερικού έγινε µε βάση τις τιµές κλεισίµατος της 28ης Ιουνίου 2013, τελευταίας ηµέρας διαπραγµάτευσης της περιόδου. 2. Για τη µετατροπή των ξένων νοµισµάτων σε ευρώ χρησιµοποιήθηκε η τιµή fixing του ελτίου Ισοτιµιών της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 28ης Ιουνίου Οι δεδουλευµένοι τόκοι των καταθέσεων όψεως από την έναρξή τους µέχρι και την 28η Ιουνίου 2013 περιλαµβάνονται στα έσοδα και στις απαιτήσεις της περιόδου. 4. Κατά τη διάρκεια της περιόδου 01 Ιανουαρίου έως 30 Ιουνίου 2013 έγινε χρήση παραγώγων χρηµατοοικονοµικών προϊόντων µε σκοπό την αντιστάθµιση κινδύνου και την αποτελεσµατική διαχείριση του χαρτοφυλακίου. Ο βαθµός κινδύνου του χαρτοφυλακίου που είχε αναληφθεί ύστερα από τη χρήση παραγώγων χρηµατοοικονοµικών προϊόντων για τη χρήση 1/1-30/06/13 δεν ήταν σηµαντικός. Τα αποτελέσµατα από τη χρήση παραγώγων χρηµατοοικονοµικών προϊόντων ανήλθαν στο ποσό 5.680,96 ευρώ -ποσό ζηµιάς. Η χρήση παραγώγων χρηµατοοικονοµικών προϊόντων έγινε εντός των ορίων τα οποία καθορίζονται από την 3/378/ Απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και τον Ν.4099/2012 όπως αυτός ισχύει. 5. Τα αποτελέσµατα των προηγούµενων χρήσεων περιλαµβάνονται στο λογαριασµό "Κεφάλαια" των µεριδιούχων. 6. Το Αµοιβαίο Κεφάλαιο δεν έχει επενδύσει αθροιστικά ποσοστό µεγαλύτερο του είκοσι τοις εκατό (20%) του καθαρού ενεργητικού του σε κινητές αξίες και µέσα χρηµαταγοράς των εταιρειών του ιδίου οµίλου, σύµφωνα µε το άρθρο 61 παρ.8 του Ν.4099/ Το Αµοιβαίο Κεφάλαιο ακολουθώντας τις διατάξεις της Κανονιστικής Πράξης της ΕΛΤΕ µε Α.Π. 5567/87/8 Ιουνίου 2010 κατηγοριοποίησε το σύνολο της αξίας των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων του ενεργητικού ως εξής:

4 4 Κατηγορία 1 Κατηγορία 2 Κατηγορία 3 ΣΥΝΟΛΟ Μετοχές , ,44 Χρηµατικά ιαθέσιµα , ,68 Λοιπά στοιχεία ενεργητικού , ,55 ΣΥΝΟΛΟ , ,67 Κατηγορία 1 : Στην κατηγορία αυτή περιλαµβάνονται τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που επιµετρήθηκαν βάσει δηµοσιευµένων τιµών. Κατηγορία 2 : Στην κατηγορία αυτή περιλαµβάνονται τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που επιµετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιµέτρησης µε χρήση δεδοµένων που έχουν παρατηρήσιµες τιµές στην αγορά. Κατηγορία 3 : Στην κατηγορία αυτή περιλαµβάνονται τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που επιµετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιµέτρησης µε χρήση δεδοµένων που δεν έχουν παρατηρήσιµες τιµές στην αγορά. 8. Κατά τη διάρκεια της χρήσης εκπρόσωποι της εταιρείας διαχειρίσεως δεν συµµετείχαν στις Γενικές Συνελεύσεις των εκδοτριών εταιρειών των µετοχών του χαρτοφυλακίου του Α/Κ για την άσκηση δικαιώµατος ψήφου διότι δεν υπήρξε αξιόλογη συµµετοχή ανά εκδότρια εταιρεία.. Αθήνα 29 Αυγούστου 2013 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ MILLENNIUM BANK A.E. Η ΕΤΑΙΡΙΑ ΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ MILLENNIUM ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΣΠΥΡΙ ΩΝ ΧΥΤΗΡΗΣ ΠΑΡΑΣΧΟΣ ΣΕΡΒΙΤΗΣ ΓΕΩΡΓΙΟΣ ΣΤΡΑΤΟΠΟΥΛΟΣ ΓΕΩΡΓΙΑ ΠΑΠΑ ΟΠΟΥΛΟΥ

5 Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τη ιοίκηση της MILLENIUM Α.Ε..Α.Κ. για λογαριασµό των µεριδιούχων του Αµοιβαίου Κεφαλαίου «MILLENNIUM AMERICA US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Έκθεση Ελέγχου επί της Εξαµηνιαίας Έκθεσης ιαχειρίσεως Αµοιβαίου Κεφαλαίου Ελέγξαµε την ανωτέρω Εξαµηνιαία Έκθεση ιαχειρίσεως του Αµοιβαίου Κεφαλαίου «MILLENNIUM AMERICA US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» (η Έκθεση ιαχειρίσεως) της περιόδου από 1η Ιανουαρίου έως 30η Ιουνίου 2013, που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόµενη την περιουσία του «MILLENNIUM Α.Ε..Α.Κ.» εφεξής «ιαχειρίστρια Εταιρεία» και απεικονίζει την περιουσιακή κατάσταση, τα αποτελέσµατα περιόδου και τις επεξηγηµατικές σηµειώσεις του Αµοιβαίου Κεφαλαίου. Ευθύνη της ιοίκησης της ιαχειρίστριας Εταιρείας για την Έκθεση ιαχειρίσεως Η διοίκηση της ιαχειρίστριας Εταιρείας είναι υπεύθυνη για την κατάρτιση της Έκθεσης ιαχειρίσεως του Αµοιβαίου Κεφαλαίου σύµφωνα µε τις διατάξεις του Ν. 4099/2012 «Οργανισµοί συλλογικών επενδύσεων σε κινητές αξίες και ανώνυµες εταιρείες διαχείρισης αµοιβαίων κεφαλαίων» σε συνδυασµό µε την ΑΠ 5567/87/ Απόφαση του Υπουργού Οικονοµικών, µε την οποία εκδόθηκε η υπ αριθµόν 6/2009 κανονιστική πράξη της Ε.Λ.Τ.Ε. και την Απόφαση 17/633/ του ιοικητικού Συµβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, όπως και για εκείνες τις εσωτερικές δικλίδες που η διοίκηση της ιαχειρίστριας Εταιρείας καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση Έκθεσης ιαχειρίσεως απαλλαγµένης από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική µας ευθύνη είναι να εκφράσουµε γνώµη επί αυτής της Έκθεσης ιαχειρίσεως µε βάση τον έλεγχό µας. ιενεργήσαµε τον έλεγχό µας σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συµµορφωνόµαστε µε κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουµε και διενεργούµε τον έλεγχο µε σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν η Έκθεση ιαχειρίσεως αυτή είναι απαλλαγµένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαµβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκµηρίων, σχετικά µε τα ποσά και τις επεξηγηµατικές σηµειώσεις στην Έκθεση ιαχειρίσεως. Οι επιλεγόµενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαµβανοµένης της εκτίµησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας της Έκθεσης ιαχειρίσεως που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιµήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται µε την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση της Έκθεσης ιαχειρίσεως, µε σκοπό το σχεδιασµό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι µε σκοπό την έκφραση γνώµης επί της αποτελεσµατικότητας των εσωτερικών δικλίδων της ιαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαµβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και µεθόδων που χρησιµοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιµήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Έκθεσης ιαχειρίσεως. Πιστεύουµε ότι τα ελεγκτικά τεκµήρια που έχουµε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεµελίωση της ελεγκτικής µας γνώµης. Γνώµη Κατά τη γνώµη µας, η ανωτέρω Έκθεση ιαχειρίσεως της περιόδου από 1η Ιανουαρίου µέχρι 30η Ιουνίου 2013 έχει καταρτιστεί από κάθε ουσιώδη άποψη σύµφωνα µε τις διατάξεις του Ν. 4099/2012 περιλαµβάνοντας τις πληροφορίες που προβλέπονται από το άρθρο 77 του νόµου αυτού, όπως εξειδικεύονται από την ΑΠ 5567/87/ Απόφαση του Υπουργού Οικονοµικών, µε την οποία εκδόθηκε η υπ αριθµόν 6/2009 κανονιστική πράξη της Ε.Λ.Τ.Ε. και τις πληροφορίες του άρθρου 4 της Απόφασης 17/633/ του ιοικητικού Συµβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Αθήνα, 29 Αυγούστου 2013 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής ΠραϊσγουωτερχαουςΚούπερς Ανώνυµη Ελεγκτική Εταιρεία Λ. Κηφισίας Χαλάνδρι ηµήτριος Σούρµπης ΑΜ ΣΟΕΛ 113 Α.Μ. ΣΟΕΛ ΠΡΑΙΣΓΟΥΩΤΕΡΧΑΟΥΣΚΟΥΠΕΡΣ Ανώνυµη Ελεγκτική Εταιρεία, Λεωφ. Κηφισίας 268, Χαλάνδρι Τ: , Φ: , Λεωφ. Κηφισίας 260 & Κόδρου, Χαλάνδρι, Τ: , Φ: Εθνικής Αντίστασης 17, Θεσσαλονίκη, Τ: , Φ: