Transcript

1 AΛΦΑ FINANCE ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΣΥΝΟΠΤΙΚΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31η ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2007 (από 1η Ιανουαρίου 2007 µέχρι 31η εκεµβρίου 2007) (δηµοσιευµένα βάσει του ν.2190/1920, άρθρο 135 για επιχειρήσεις που συντάσσουν ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις κατά τα.π.χ.π.) (ποσά εκφρασµένα σε ευρώ) Τα παρακάτω στοιχεία και πληροφορίες αποσκοπούν σε µία γενική ενηµέρωση για την οικονοµική κατάσταση και τα αποτελέσµατα της ALPHA FINANCE ΑΕΠΕΥ. Ο αναγνώστης που επιζητά να αντλήσει ολοκληρωµένη εικόνα της οικονοµικής θέσεως και των αποτελεσµάτων της, µπορεί να ανατρέξει στη διεύθυνση του διαδικτύου όπου εµφανίζονται οι ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις, που προβλέπουν τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, καθώς και η έκθεση ελέγχου του Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή. ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΣ Έδρα ΑΡ.Μ.ΑΕ Αρµόδια εποπτική αρχή Σύνθεση ιοικητικού Συµβουλίου : Μέρλιν 5, Αθήναι : 19420/06/Β/89/01 : Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς : Αρτέµης Χ. Θεοδωρίδης, Πρόεδρος.Σ. Γεώργιος Α. Γεωργίου, Αντιπρόεδρος.Σ. Πάρις Μ. Βασιλειάδης, ιευθύνων Σύµβουλος Αλέξανδρος Ν. Αλεξιάδης, Εντεταλµένος Σύµβουλος ηµοσθένης Ι. Ρέβελας, Εντεταλµένος Σύµβουλος Ιωάννης Μ. Εµίρης, Μέλος Παντελής Ι. Βερνίκος, Μέλος Σπυρίδων Α. Ανδρονικάκης, Μέλος ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Πάγια στοιχεία ενεργητικού , ,95 Απαιτήσεις από πελάτες & χρηµατιστήριο , ,07 Λοιπά στοιχεία ενεργητικού , ,35 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ , ,37 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις , ,82 Λοιπές βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις , ,62 Σύνολο υποχρεώσεων (α) , ,44 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ Μετοχικό κεφάλαιο , ,00 Λοιπά στοιχεία Καθαρής Θέσεως µετόχων Εταιρίας , ,93 Σύνολο Καθαρής Θέσεως (β) , ,93 ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ ΚΑΙ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΕΩΣ (α) + (β) , ,37 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Από 1η Ιανουαρίου έως Σύνολο κύκλου εργασιών , ,23 Μικτά κέρδη , ,80 Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος, χρηµατοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσµάτων και αποσβέσεων , ,37 Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος, χρηµατοδοτικών και επενδυτικών αποτελεσµάτων , ,31 Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,33 Μείον φόρος εισοδήµατος... ( ,50) ( ,74) Κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος , ,59 Κατανέµονται σε: Μετόχους Εταιρίας , ,59 Κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος βασικά και προσαρµοσµένα ανά µετοχή ,33 52,75 Προτεινόµενο µέρισµα ανά µετοχή... 95,00 48,00 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΕΩΣ Καθαρή θέση ενάρξεως χρήσεως ( και αντίστοιχα) , ,84 Κέρδη της χρήσεως µετά το φόρο εισοδήµατος , , , ,33 ιανεµηθέντα µερίσµατα... ( ,00) ( ,00) Καθαρό εισόδηµα καταχωρηµένο απευθείας στην καθαρή θέση , ,60 Καθαρή θέση λήξεως χρήσεως ( και αντίστοιχα) , ,93 Ηµεροµηνία εγκρίσεως των ετήσιων Οικονοµικών Καταστάσεων (από τις οποίες αντλήθηκαν τα συνοπτικά στοιχεία) : 12 Φεβρουαρίου 2008 Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής : Ευθύµιος Β. Γεωργούλης Α.Μ.ΣΟΕΛ Ελεγκτική εταιρία : Συνεργαζόµενοι Ορκωτοί Λογιστές Α.Ε. Τύπος έκθεσης ελέγχου ελεγκτών : Με σύµφωνη γνώµη ιεύθυνση ιαδικτύου Εταιρίας : ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ Από 1η Ιανουαρίου έως Λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,23 Πλέον / (µείον) προσαρµογές του κέρδους για: Αποσβέσεις , ,06 Ζηµίες αποµειώσεως ,59 (38.012,66) Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών σε εργαζόµενους ,77 (69.605,00) (Κέρδη) / Ζηµίες πώλησης παγίων ,06 (Κέρδη) / Ζηµίες από επενδυτικές δραστηριότητες , , , ,67 Πλέον /µείον προσαρµογές για µεταβολές λογαριασµών κεφαλαίου κινήσεως Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων... ( ,09) ,28 (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) ,36 ( ,68) Μείωση / (αύξηση) λοιπών µακροπρόθεσµων απαιτήσεων , ,44 Μείον: Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβληµένα... ( ,54) ( ,72) Καταβληµένοι φόροι... ( ,72) ( ,25) Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) , ,74 Επενδυτικές δραστηριότητες Αγορά ενσώµατων και άυλων παγίων περιουσιακών στοιχείων... ( ,29) ( ,25) Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώµατων και άυλων παγίων περιουσιακών στοιχείων ,00 Τόκοι εισπραχθέντες , ,50 Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) , ,25 Χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Εξοφλήσεις υποχρεώσεων από χρηµατοδοτικές µισθώσεις... (45.791,27) Μερίσµατα πληρωθέντα... ( ,00) ( ,00) Σύνολο εισροών / (εκροών) από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες (γ)... ( ,00) ( ,27) Καθαρή αύξηση / (µείωση) στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα περιόδου (α)+(β)+(γ) , ,72 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα ενάρξεως χρήσεως , ,18 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξεως χρήσεως , ,90 ΠΡΟΣΘΕΤΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ 1. Η Εταιρία έχει ελεγχθεί φορολογικά µέχρι και τη χρήση Οι οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες καταστάσεις που καταρτίζει η AΛΦΑ ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε., µε έδρα την Ελλάδα,η οποία συµµετέχει µε ποσοστό 99,62%.Η ενοποίηση της Εταιρίας γίνεται µε τη µέθοδο της ολικής ενοποίησης. 3. εν υπάρχουν εµπράγµατα βάρη επί των παγίων περιουσιακών στοιχείων της Εταιρίας. 4. εν υπάρχουν επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές ή αποφάσεις δικαστικών ή διαιτητικών οργάνων που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίπτωση στην οικονοµική κατάσταση ή λειτουργία της Εταιρίας. 5. Ο αριθµός του απασχολούµενου προσωπικού την 31/12/2007 ήταν 112 άτοµα (31/12/2006 ήταν 102 άτοµα). 6. Από τις συναλλαγές της Εταιρίας µε τα συνδεδεµένα προς αυτήν µέρη, για το χρονικό διάστηµα από έως προέκυψαν τα εξής ποσά: Έσοδα ,23 Έξοδα ,86 Τα υπόλοιπα, κατά την , των απαιτήσεων και υποχρεώσεων από τις εν λόγω συναλλαγές είχαν ως εξής: Απαιτήσεις ,01 Υποχρεώσεις ,48 Aθήναι, 12 Φεβρουαρίου 2008 Ο ΠΡΟΕ ΡΟΣ ΤΟΥ ΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ Ο ΙΕΥΘΥΝΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΣ Ο ΙΕΥΘΥΝΤΗΣ ΤΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΑΡΤΕΜΗΣ Χ. ΘΕΟ ΩΡΙ ΗΣ ΠΑΡΙΣ Μ. ΒΑΣΙΛΕΙΑ ΗΣ ΑΝ ΡΕΑΣ Κ. ΣΤΡΑΤΗΓΟΠΟΥΛΟΣ Α..Τ.: ΑΒ Α..Τ.: Χ Α..Τ.: Σ Αρ. Αδ. ΟΕΕ Α' Τάξης: 20834

2 ALPHA FINANCE ΑΛΦΑ FINANCE ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ Ι ΙΑΙΤΕΡΕΣ ΤΗΣ 18 ης εταιρικής χρήσεως (Από 1 η Ιανουαρίου έως 31 η εκεµβρίου 2007) Σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης ΑΘΗΝΑΙ ΦΕΒΡΟΥΑΡΙΟΣ 2008

3 ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΩΝ Σελίδα Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Οικονοµικές Καταστάσεις.. Κατάσταση Αποτελεσµάτων. 6 Ισολογισµός. 7 Κατάσταση Ταµειακών Ροών 8 Κατάσταση Μεταβολών της Καθαρής Θέσεως.. 9 Σηµειώσεις επί των οικονοµικών καταστάσεων Γενικές πληροφορίες για την Εταιρία Ακολουθούµενες Λογιστικές Αρχές Πλαίσιο κατάρτισης οικονοµικών καταστάσεων Έγκριση των οικονοµικών καταστάσεων Πληροφόρηση κατά τοµέα Συναλλαγές σε συνάλλαγµα Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα Αρχές ταξινόµησης και αποτίµησης των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων ενεργητικού Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις Παράγωγα χρηµατοοικονοµικά µέσα Ενσώµατα πάγια στοιχεία (ιδιοχρησιµοποιούµενα) Επενδύσεις σε ακίνητα Άϋλα περιουσιακά στοιχεία Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων Αναβαλλόµενη φορολογία Προβλέψεις Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους Έσοδα Συγκριτικά στοιχεία Ώριµα πιστωτικά υπόλοιπα πελατών Κύκλος εργασιών Λοιπά έσοδα Έξοδα διοίκησης και διάθεσης Χρηµατοοικονοµικά αποτελέσµατα Φόρος εισοδήµατος (Τρέχων και αναβαλλόµενος) Καθαρά κέρδη ανά µετοχή Αποσβέσεις ενσώµατων και άυλων περιουσιακών στοιχείων Παροχές στο προσωπικό Ενσώµατα πάγια (ιδιοχρησιµοποιούµενα) Άυλα περιουσιακά στοιχεία Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις Επενδύσεις σε ακίνητα ιαθέσιµα προς πώληση αξιόγραφα Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις Απαιτήσεις από πελάτες και χρηµατιστήριο Αξιόγραφα εµπορικού χαρτοφυλακίου Λοιπές απαιτήσεις Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους άνεια τραπεζών Υποχρεώσεις προς πελάτες και χρηµατιστήριο Ώριµα πιστωτικά υπόλοιπα πελατών Σελίδα 2 από 34

4 24. Υποχρεώσεις φόρου εισοδήµατος Λοιπές υποχρεώσεις Καθαρή θέση Συναλλαγές συνδεδεµένων µερών Ενδεχόµενες υποχρεώσεις και δεσµεύσεις ιαχείριση χρηµατοοικονοµικών κινδύνων Κεφαλαιακή επάρκεια Αναµόρφωση ορισµένων κονδυλίων των οικονοµικών καταστάσεων της χρήσεως Γεγονότα µετά την ηµεροµηνία του ισολογισµού. 34 Σελίδα 3 από 34

5 ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ Προς τους κ.κ. Μετόχους της Ανώνυµης Εταιρίας «ΑΛΦΑ FINANCE ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ» Έκθεση επί των Οικονοµικών Καταστάσεων. Ελέγξαµε τις συνηµµένες Οικονοµικές Καταστάσεις της Ανώνυµης Εταιρίας «ΑΛΦΑ FINANCE ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΠΑΡΟΧΗΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ» (η Εταιρία), που αποτελούνται από τον ισολογισµό της 31 ης εκεµβρίου 2007, και τις καταστάσεις αποτελεσµάτων, µεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταµειακών ροών της χρήσεως που έληξε την ηµεροµηνία αυτή καθώς και περίληψη των σηµαντικών λογιστικών αρχών και µεθόδων και λοιπές επεξηγηµατικές σηµειώσεις. Ευθύνη ιοίκησης για τις Οικονοµικές Καταστάσεις Η ιοίκηση της Εταιρίας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση αυτών των Οικονοµικών Καταστάσεων σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Η ευθύνη αυτή περιλαµβάνει το σχεδιασµό, την εφαρµογή και διατήρηση συστήµατος εσωτερικού ελέγχου σχετικά µε την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των Οικονοµικών Καταστάσεων, απαλλαγµένων από ουσιώδεις ανακρίβειες, που οφείλονται σε απάτη ή λάθος. Η ευθύνη αυτή περιλαµβάνει επίσης την επιλογή και εφαρµογή κατάλληλων λογιστικών αρχών και µεθόδων και την διενέργεια λογιστικών εκτιµήσεων που είναι λογικές για τις περιστάσεις. Ευθύνη Ελεγκτή Η δική µας ευθύνη είναι η έκφραση γνώµης επί αυτών των Οικονοµικών Καταστάσεων, µε βάση τον έλεγχό µας. ιενεργήσαµε τον έλεγχο σύµφωνα µε τα Ελληνικά Ελεγκτικά Πρότυπα, που είναι εναρµονισµένα µε τα ιεθνή Ελεγκτικά Πρότυπα. Τα Πρότυπα αυτά απαιτούν τη συµµόρφωσή µας µε τους κανόνες δεοντολογίας και το σχεδιασµό και τη διενέργεια του ελέγχου µας µε σκοπό την εύλογη διασφάλιση ότι οι Οικονοµικές Καταστάσεις είναι απαλλαγµένες από ουσιώδεις ανακρίβειες. Ο έλεγχος περιλαµβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την συγκέντρωση ελεγκτικών τεκµηρίων, σχετικά µε τα ποσά και τις πληροφορίες που περιλαµβάνονται στις Οικονοµικές Καταστάσεις. Οι διαδικασίες επιλέγονται κατά την κρίση του ελεγκτή και περιλαµβάνουν την εκτίµηση του κινδύνου ουσιώδους ανακρίβειας των Οικονοµικών Καταστάσεων, λόγω απάτης ή λάθους. Για την εκτίµηση του κινδύνου αυτού, ο ελεγκτής λαµβάνει υπόψη το σύστηµα εσωτερικού ελέγχου, σχετικά µε την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των Οικονοµικών Καταστάσεων, µε σκοπό το σχεδιασµό ελεγκτικών διαδικασιών για τις περιστάσεις και όχι για Σελίδα 4 από 34

6 την έκφραση γνώµης επί της αποτελεσµατικότητας του συστήµατος εσωτερικού ελέγχου της Εταιρίας. Ο έλεγχος περιλαµβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και µεθόδων που εφαρµόσθηκαν και του εύλογου των εκτιµήσεων που έγιναν από τη ιοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των Οικονοµικών Καταστάσεων. Πιστεύουµε ότι τα ελεγκτικά τεκµήρια που έχουµε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεµελίωση της γνώµης µας. Γνώµη Κατά τη γνώµη µας, οι προαναφερόµενες Οικονοµικές Καταστάσεις παρουσιάζουν εύλογα από κάθε ουσιώδη άποψη την οικονοµική κατάσταση της Εταιρίας κατά την 31 η εκεµβρίου 2007, την χρηµατοοικονοµική της επίδοση και τις ταµειακές της ροές για τη χρήση που έληξε την ηµεροµηνία αυτή, σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, όπως αυτά υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Αναφορά επί άλλων νοµικών και κανονιστικών θεµάτων. Το περιεχόµενο της Έκθεσης του ιοικητικού Συµβουλίου συµφωνεί µε τις προαναφερόµενες Οικονοµικές Καταστάσεις. Αθήνα, 14 Φεβρουαρίου 2008 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Ευθύµιος Β. Γεωργούλης Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ ΣΟΛ α.ε. ΟΡΚΩΤΟΙ ΕΛΕΓΚΤΕΣ ΛΟΓΙΣΤΕΣ Φωκ. Νέγρη 3, Αθήνα Σελίδα 5 από 34

7 Κατάσταση Αποτελεσµάτων (ποσά σε ευρώ) Από 1 η Ιανουαρίου έως Σηµείωση Κύκλος εργασιών , ,23 Κόστος πωλήσεων ( ,45) ( ,43) Μικτά κέρδη , ,80 Λοιπά έσοδα , ,96 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας 5 ( ,01) ( ,94) Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως 5 ( ,61) ( ,51) Χρηµατοοικονοµικά αποτελέσµατα 6 ( ,06) ( ,98) Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,23 Φόρος εισοδήµατος 7 ( ,50) ( ,74) Κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος , ,49 Καθαρά κέρδη ανά µετοχή (βασικά και προσαρµοσµένα σε ευρώ) 8 102,33 52,75 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων Σελίδα 6 από 34

8 Ισολογισµός 18 η εταιρική χρήση (ποσά σε ευρώ) Σηµείωση ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Ενσώµατα πάγια (ιδιοχρησιµοποιούµενα) , ,90 Άϋλα περιουσιακά στοιχεία , ,34 Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις , ,05 Επενδύσεις σε ακίνητα , ,71 ιαθέσιµα προς πώληση αξιόγραφα , ,15 Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις , ,09 Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις , , , ,73 Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Απαιτήσεις από πελάτες και χρηµατιστήριο , ,07 Αξιόγραφα εµπορικού χαρτοφυλακίου , ,80 Λοιπές απαιτήσεις , ,87 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα , ,49 Ταµειακά διαθέσιµα πελατών , , , ,64 Σύνολο Ενεργητικού , ,37 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους , , , ,82 Βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις Υποχρεώσεις προς πελάτες και χρηµατιστήριο , ,43 Ώριµα πιστωτικά υπόλοιπα πελατών , ,62 Υποχρεώσεις φόρου εισοδήµατος , ,53 Λοιπές υποχρεώσεις , , , ,62 Σύνολο υποχρεώσεων , ,44 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ Μετοχικό κεφάλαιο , ,00 Αποθεµατικά , ,61 Αποτελέσµατα εις νέον , , , ,93 Σύνολο υποχρεώσεων και καθαρής θέσεως , ,37 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων Σελίδα 7 από 34

9 Κατάσταση Ταµειακών Ροών (ποσά σε ευρώ) Από 1 η Ιανουαρίου έως Σηµείωση Λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος , ,23 Πλέον /(µείον) προσαρµογές του κέρδους Αποσβέσεις , ,06 Ζηµίες αποµειώσεως ,59 (38.012,66) Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών σε εργαζόµενους ,77 (69.605,00) (Κέρδη)/Ζηµίες πώλησης παγίων ,06 (Κέρδη)/Ζηµίες από επενδυτικές δραστηριότητες , , , ,67 Πλέον /µείον προσαρµογές για µεταβολές λογαριασµών κεφαλαίου κίνησης Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων ( ,09) ,28 (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων ,36 ( ,68) Μείωση/(αύξηση) λοιπών µακροπρόθεσµων απαιτήσεων ( ,16) ,44 Μείον: Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβληµένα ( ,54) ( ,72) Καταβληµένοι φόροι ( ,72) ( ,25) Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες , ,74 Επενδυτικές δραστηριότητες Αγορά ενσώµατων και άϋλων παγίων περιουσιακών στοιχείων ( ,29) ( ,25) Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώµατων και άϋλων παγίων περιουσιακών στοιχείων ,00 Τόκοι εισπραχθέντες , ,50 Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες , ,25 Χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Εξοφλήσεις υποχρεώσεων από χρηµατοδοτικές µισθώσεις -- (45.791,27) Μερίσµατα πληρωθέντα ( ,00) ( ,00) Σύνολο εισροών / (εκροών) από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες ( ,00) ( ,27) Καθαρή αύξηση/(µείωση) στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα χρήσεως , ,72 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα έναρξης χρήσεως , ,18 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξης χρήσεως , ,90 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων Σελίδα 8 από 34

10 Κατάσταση Μεταβολών της Καθαρής Θέσεως (ποσά σε ευρώ) Μετοχικό Αποθεµατικά Αποτελέσµατα κεφάλαιο (διάφορα) εις νέο Σύνολο Υπόλοιπα , , , ,84 Αποτίµηση διαθεσίµων προς πώληση αξιογράφων , ,56 Μεταφορά στα αποτελέσµατα λόγω πωλήσεως διαθεσίµων προς πώληση αξιογράφων -- 7, ,04 Αποτέλεσµα που αναγνωρίσθηκε απ ευθείας στην καθαρή θέση , ,60 Κέρδη χρήσεως , ,49 Σύνολο αποτελέσµατος , , ,09 Σχηµατισµός αποθεµατικών ,91 ( ,91) -- ιανεµηθέντα µερίσµατα ( ,00) ( ,00) Υπόλοιπα , , , ,93 Υπόλοιπα , , , ,93 Αποτίµηση διαθεσίµων προς πώληση αξιογράφων , ,67 Μεταφορά στα αποτελέσµατα λόγω πωλήσεως διαθεσίµων προς πώληση αξιογράφων , ,66 Αποτέλεσµα που αναγνωρίσθηκε απ ευθείας στην καθαρή θέση , ,33 Κέρδη χρήσεως , ,99 Σύνολο αποτελέσµατος , , ,32 Σχηµατισµός αποθεµατικών ,00 ( ,00) -- ιανεµηθέντα µερίσµατα ( ,00) ( ,00) Υπόλοιπα , , , ,25 Οι επισυναπτόµενες σηµειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων Σελίδα 9 από 34

11 Σηµειώσεις επί των οικονοµικών καταστάσεων: 1.Γενικές πληροφορίες για την Εταιρία: Η Εταιρία λειτουργεί από µε την επωνυµία «Αλφα Finance Ανώνυµη Εταιρία Παροχής Επενδυτικών Υπηρεσιών» και τον διακριτικό τίτλο «Alpha Finance Α.Ε.Π.Ε.Υ.» εδρεύει στην Αθήνα, οδός Μέρλιν 5 και είναι καταχωρηµένη στο Μητρώο Ανωνύµων Εταιριών µε αριθµό 19420/06/Β/89/01. Μέχρι την η επωνυµία της Εταιρίας ήταν «Αλφα Finance Ανώνυµη Χρηµατιστηριακή Εταιρία Παροχής Επενδυτικών Υπηρεσιών» Η διάρκεια της έχει ορισθεί έως το 2039, δύναται δε να παραταθεί µε απόφαση της Γενικής Συνελεύσεως. Σκοπός της Εταιρίας, σύµφωνα µε το καταστατικό της, είναι η παροχή επενδυτικών υπηρεσιών µε κύριο σκοπό τη διεξαγωγή χρηµατιστηριακών συναλλαγών. Η Εταιρία µπορεί επίσης να παρέχει επενδυτικές συµβουλές για επενδύσεις σε χρηµατιστηριακά προϊόντα, να φυλάσσει ως θεµατοφύλακας τίτλους πελατών της, να διαχειρίζεται χαρτοφυλάκιο πελατών της, αποτελούµενο από µετρητά χρηµατιστηριακά πράγµατα και µερίδια αµοιβαίων κεφαλαίων και να καταθέτει τα χρηµατικά ποσά των πελατών της σε τραπεζικούς λογαριασµούς επ` ονόµατί τους, να παρέχει υπηρεσίες συµβούλου εκδόσεως και υπηρεσιών αναδόχου σε δηµόσια εγγραφή, καθώς και κάθε άλλη, εντός και εκτός Ελλάδος, κύρια ή παρεπόµενη επενδυτική υπηρεσία κατά την έννοια του άρθρου 2 παράγραφοι 1 και 2 του νόµου 2396/1996. Οι οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις του Οµίλου εταιριών «ALPHA BANK». Σύνθεση ιοικητικού Συµβουλίου Αρτέµης Χ. Θεοδωρίδης Γεώργιος Α. Γεωργίου Πάρις Μ. Βασιλειάδης Αλέξανδρος Ν. Αλεξιάδης ηµοσθένης Ι. Ρέβελας Ιωάννης Μ. Εµίρης Παντελής Ι. Βερνίκος Σπυρίδων Α. Ανδρονικάκης Πρόεδρος Αντιπρόεδρος ιευθύνων Σύµβουλος Εντεταλµένος Σύµβουλος Εντεταλµένος Σύµβουλος Σύµβουλος Σύµβουλος Σύµβουλος Το ιοικητικό Συµβούλιο εξελέγη από την Γενική Συνέλευση της και η θητεία του λήγει την Εποπτεύουσα αρχή Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς - Υπουργείο Ανάπτυξης Αριθµός Μητρώου Ανωνύµων Εταιριών 19420/06/B/89/01 Αριθµός φορολογικού µητρώου Συνεργαζόµενες Τράπεζες ALPHA BANK ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΕΛΛΑ ΟΣ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΡΑΠΕΖΑ ΚΥΠΡΟΥ ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ BARCLAYS EUROBANK CITIBANK NOVA BANK SOCIETE GENERAL BNP-BARIBAS ΕΓΝΑΤΙΑ ΤΡΑΠΕΖΑ MARFIN BANK Noµικός Σύµβουλος Άννα Πεχλιβανίδη Ορκωτός Ελεγκτής Ευθύµιος Β.Γεωργούλης ΣΟΛ Α.Ε.Ο.Ε. Σελίδα 10 από 34

12 2. Ακολουθούµενες λογιστικές αρχές: 2.1 Πλαίσιο κατάρτισης οικονοµικών καταστάσεων: Οι οικονοµικές καταστάσεις της 31 ης εκεµβρίου 2007, που καλύπτουν περίοδο από την 1 η Ιανουαρίου έως και την 31 η εκεµβρίου 2007, έχουν συνταχθεί µε βάση: Την αρχή του ιστορικού κόστους, όπως αυτή τροποποιείται µε την αναπροσαρµογή συγκεκριµένων στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων σε εύλογες αξίες (διαθέσιµα προς πώληση, αξιόγραφα εµπορικού χαρτοφυλακίου και παράγωγα) Την αρχή της συνέχισης της δραστηριότητας (going concern ) Την αρχή της αυτοτέλειας των χρήσεων και είναι σύµφωνες µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (.Π.Χ.Π.), τα οποία έχουν εκδοθεί από το Συµβούλιο των ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (I.A.S.B.), καθώς και των διερµηνειών τους, οι οποίες έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή Ερµηνείας Προτύπων (I.F.R.I.C.) του I.A.S.B. και τα οποία έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Η σύνταξη των οικονοµικών καταστάσεων σύµφωνα µε τα.π.χ.π. απαιτεί όπως η Εταιρία προβαίνει σε εκτιµήσεις και παραδοχές που επηρεάζουν τη σύνταξη των οικονοµικών καταστάσεων. Οι εκτιµήσεις αυτές στηρίζονται σε ιστορικά δεδοµένα και σε υποθέσεις, που υπό τις παρούσες συνθήκες, κρίνονται λογικές. Οι εκτιµήσεις και τα κριτήρια λήψεως αποφάσεων επανεκτιµώνται για να λάβουν υπόψη τις τρέχουσες εξελίξεις και οι επιπτώσεις από τυχόν αλλαγές τους αναγνωρίζονται στις οικονοµικές καταστάσεις κατά τον χρόνο που πραγµατοποιούνται. Τα ποσά που περιλαµβάνονται στις οικονοµικές καταστάσεις παρουσιάζονται σε Ευρώ. Οι λογιστικές αρχές που ακολούθησε η Εταιρία, για τη σύνταξη των οικονοµικών καταστάσεων της , είναι οι ίδιες µε εκείνες που περιγράφονται στις δηµοσιευµένες οικονοµικές καταστάσεις της , αφού ληφθούν υπόψη τα Πρότυπα και οι ιερµηνείες που αναφέρονται κατωτέρω, τα οποία εκδόθηκαν από το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB), υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση και η εφαρµογή τους είναι υποχρεωτική για την Εταιρία µετά την : ιεθνές Πρότυπο Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (.Π.Χ.Π.) 7 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποιήσεις» Τροποποίηση ιεθνούς Λογιστικού Προτύπου ( ΛΠ) 1 «Παρουσίαση Οικονοµικών Καταστάσεων - Γνωστοποιήσεις Κεφαλαίων» (Κανονισµός 108/2006) Το.Π.Χ.Π. 7 και η τροποποίηση του ΛΠ 1, επέφεραν ορισµένες αλλαγές στο περιεχόµενο και τον τρόπο γνωστοποιήσεως των στοιχείων, που αφορούν τα χρηµατοοικονοµικά µέσα, οι οποίες παρουσιάζονται στις ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις. ιερµηνεία 7 «Εφαρµογή της προσέγγισης της αναπροσαρµογής σύµφωνα µε το ΛΠ 29 περί υπερπληθωριστικών οικονοµιών» (Κανονισµός 708/2006). Tο ΛΠ 29 περί υπερπληθωριστικών οικονοµιών δεν έχει εφαρµογή στις δραστηριότητες της Εταιρίας. ιερµηνεία 8 και 9 «Πεδίο εφαρµογής του.π.χ.π. 2» και «Επανεκτίµηση ενσωµατω- µένων παραγώγων» (Κανονισµός 1329/2006). Σελίδα 11 από 34

13 Οι ιερµηνείες αυτές δεν έχουν εφαρµογή στις δραστηριότητες της Εταιρίας. ιερµηνεία 10 «Ενδιάµεσες Οικονοµικές καταστάσεις και αποµείωση» (Κανονισµός 610/2007) Με βάση τη ιερµηνεία αυτή δεν επιτρέπεται ο αντιλογισµός ζηµιών αποµείωσης που έχουν αναγνωρισθεί σε προηγούµενη ενδιάµεση περίοδο και αφορούν υπεραξία καθώς και επενδύσεις σε µετοχικούς τίτλους ή χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που αναγνωρίζονται στο κόστος. ε συνέτρεξε περίπτωση εφαρµογής της ιερµηνείας αυτής. ιερµηνεία 11 «.Π.Χ.Π. 2 - Συναλλαγές συµµετοχικών τίτλων της ιδίας επιχείρησης ή επιχειρήσεων του ιδίου οµίλου» (Κανονισµός 611/2007) Η ιερµηνεία αυτή, η οποία έχει υποχρεωτική εφαρµογή για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Μαρτίου 2007, δεν αναµένεται να επηρεάσει τις οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας ιεθνές Πρότυπο Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (.Π.Χ.Π.) 8 «Τοµείς λειτουργίας» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1η Ιανουαρίου 2009 Το Πρότυπο αυτό αντικαθιστά το ΛΠ 14 «Οικονοµικές πληροφορίες κατά τοµέα». Επίσης, το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) εξέδωσε και τα κατωτέρω Πρότυπα και ιερµηνείες, τα οποία όµως δεν έχουν υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Τροποποίηση του ιεθνούς Λογιστικού Προτύπου ( ΛΠ) 23 «Κόστος δανεισµού» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2009 Την 29 η Μαρτίου 2007, το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) εξέδωσε το αναθεωρηµένο κείµενο του ΛΠ 23, σύµφωνα µε το οποίο δεν επιτρέπεται η άµεση καταχώρηση στα αποτελέσµατα, του κόστους δανεισµού που συνδέεται άµεσα µε στοιχεία ενεργητικού για τα οποία απαιτείται σηµαντικός χρόνος µέχρι να τεθούν σε παραγωγική λειτουργία ή να είναι διαθέσιµα να πωληθούν. Το κόστος αυτό πλέον θα κεφαλαιοποιείται και θα αποτελεί µέρος του κόστους κτήσης του στοιχείου του ενεργητικού. Η εφαρµογή της τροποποίησης αυτής δεν αναµένεται να έχει ουσιώδη επίπτωση στις οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας. Τροποποίηση του ιεθνούς Λογιστικού Προτύπου ( ΛΠ) 1 «Παρουσίαση οικονοµικών καταστάσεων» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2009 Την 6 η Σεπτεµβρίου 2007, το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) εξέδωσε το αναθεωρηµένο κείµενο του ΛΠ 1, µε το οποίο απαιτείται η συγκέντρωση πληροφοριών µε κοινά χαρακτηριστικά στις οικονοµικές καταστάσεις και εισάγεται η έννοια του συνολικού αποτελέσµατος. Η κατάσταση συνολικού αποτελέσµατος συγκεντρώνει τα αποτελέσµατα της περιόδου και τις κινήσεις των ιδίων κεφαλαίων που δεν αφορούν δοσοληψίες µε τους µετόχους. Οι κινήσεις αυτές, δύνανται να εµφανίζονται είτε ως υποσύνολο της καταστάσεως συνολικού αποτελέσµατος είτε σε ξεχωριστή κατάσταση. Σελίδα 12 από 34

14 Η υιοθέτηση της τροποποίησης αυτής από την Ευρωπαϊκή Ένωση και η εφαρµογή της από την Εταιρία, αναµένεται να επιφέρει αλλαγές στον τρόπο παρουσίασης των οικονοµικών καταστάσεων. ιερµηνεία 12 «Συµφωνία παραχώρησης εκµεταλλεύσεως» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2008 ιερµηνεία 13 «Προγράµµατα Επιβράβευσης Πελατών» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιουλίου 2008 ιερµηνεία 14 «ΛΠ 19 Όριο αναγνώρισης στοιχείων Ενεργητικού από προγράµ- µατα καθορισµένων παροχών, ελάχιστες απαιτήσεις χρηµατοδότησης και η αλληλεπίδρασή τους» Ισχύει για χρήσεις µε έναρξη από την 1 η Ιανουαρίου 2008 Η Εταιρία εξετάζει τις επιπτώσεις που θα έχει η εφαρµογή των ανωτέρω ιερµηνειών, στις οικονοµικές της καταστάσεις. 2.2 Έγκριση των οικονοµικών καταστάσεων: Το ιοικητικό Συµβούλιο της Εταιρίας ενέκρινε τις οικονοµικές καταστάσεις της 31 ης εκεµβρίου 2007 κατά τη συνεδρίαση της 12 Φεβρουαρίου Οι οικονοµικές καταστάσεις τελούν υπό την έγκριση της Τακτικής Γενικής Συνελεύσεως των Μετόχων. 2.3 Πληροφόρηση κατά τοµέα: Η Εταιρία παρέχει επενδυτικές υπηρεσίες µε κύριο σκοπό την διεξαγωγή χρηµατιστηριακών συναλλαγών. Οι επενδυτικές αυτές υπηρεσίες είναι η µοναδική δραστηριότητα της Εταιρίας και το σύνολο αυτών παρέχεται εντός της ελληνικής επικράτειας. Ως εκτούτου δεν απαιτείται περαιτέρω ανάλυση κατά επιχειρηµατικό και γεωγραφικό τοµέα. 2.4 Συναλλαγές σε συνάλλαγµα: Τα στοιχεία που περιλαµβάνονται στις οικονοµικές καταστάσεις αποτιµώνται και παρουσιάζονται σε ευρώ που είναι το νόµισµα της χώρας στην οποία λειτουργεί η Εταιρία. Οι συναλλαγές που πραγµατοποιούνται σε συνάλλαγµα µετατρέπονται σε ευρώ, µε την ισοτιµία κλεισίµατος της ηµεροµηνίας των συναλλαγών. Κατά την ηµεροµηνία συντάξεως των οικονοµικών καταστάσεων, τα νοµισµατικά στοιχεία σε συνάλλαγµα, του Ενεργητικού και των Υποχρεώσεων αποτιµώνται µε τις τιµές κλεισίµατος της ηµεροµηνίας αυτής. Οι συναλλαγµατικές διαφορές, κέρδη ή ζηµιές, που προκύπτουν, καταχωρούνται στα αποτελέσµατα. 2.5 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα: Στην κατηγορία αυτή περιλαµβάνονται: α) το ταµείο β) οι καταθέσεις όψεως γ) οι καταθέσεις προθεσµίας (διαρκείας µικρότερης του τριµήνου) δ) οι βραχυπρόθεσµες επενδύσεις (διαρκείας µικρότερης του τριµήνου) άµεσης ρευστοποιήσεως και µηδενικού κινδύνου Σελίδα 13 από 34

15 2.6 Αρχές ταξινόµησης και αποτίµησης των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων: Όλες οι επενδύσεις αναγνωρίζονται αρχικά στο κόστος, δηλαδή την εύλογη αξία του τιµήµατος, συµπεριλαµβανοµένων και των άµεσων εξόδων απόκτησης που σχετίζονται µε το χρηµατοοικονοµικό στοιχείο (εκτός αν αυτό έχει χαρακτηριστεί ως «διακρατούµενο για εµπορικούς σκοπούς»). Μετά την αρχική αναγνώριση, τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που κατατάσσονται ως «διακρατούµενα για εµπορικούς σκοπούς» και «διαθέσιµα για πώληση», αποτιµώνται στην εύλογη αξία τους. Τα κέρδη ή οι ζηµιές από χρεόγραφα του εµπορικού χαρτοφυλακίου αναγνωρίζονται στην κατάσταση αποτελεσµάτων χρήσεως. Τα κέρδη ή οι ζηµιές από την αποτίµηση των διαθέσιµων για πώληση χρηµατοοικονοµικών στοιχείων αναγνωρίζονται ως ξεχωριστό στοιχείο των ιδίων κεφαλαίων µέχρι την πώληση, είσπραξη ή άλλη διάθεση του χρηµατοοικονοµικού στοιχείου, ή µέχρι να θεωρηθεί ότι το χρηµατοοικονοµικό στοιχείο αποµειώθηκε, οπότε το αθροιστικό κέρδος ή η ζηµιά που περιλαµβανόταν στη καθαρά θέση µεταφέρεται στα αποτελέσµατα χρήσεως. Τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία του ενεργητικού που η εταιρία έχει χαρακτηρίσει ως ιαθέσιµα προς πώληση περιλαµβάνουν: i) οι µετοχές ii) τα οµόλογα και iii) τα µερίδια αµοιβαίων κεφαλαίων Το εµπορικό χαρτοφυλάκιο περιλαµβάνει µετοχές και παράγωγα. Η αρχική καταχώρισή τους γίνεται στην αξία κτήσεως και κατά την ηµεροµηνία της συναλλαγής. Για τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που διαπραγµατεύονται σε οργανωµένες χρηµατιστηριακές αγορές, η εύλογη αξία ορίζεται µε αναφορά στις χρηµατιστηριακές τιµές κατά την ηµεροµηνία του ισολογισµού. Για τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία για τα οποία δεν υπάρχει τιµή διαπραγµάτευσης, η εύλογη αξία ορίζεται µε βάση τις προβλεπόµενες ταµειακές ροές του ιδίου χρηµατοοικονοµικού στοιχείου. Σε περιπτώσεις όπου η εύλογη αξία ενός χρηµατοοικονοµικού στοιχείου δεν µπορεί να αποτιµηθεί αξιόπιστα, αυτό αποτιµάται στην αξία κτήσεώς του. Τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που αποκτώνται για αντιστάθµιση έχουν χαρακτηρισθεί ως εµπορικό χαρτοφυλάκιο. Μεταγενέστερη αποτίµηση τους γίνεται στην εύλογη αξία και τυχόν κέρδη ή ζηµίες που προκύπτουν µεταφέρονται στα αποτελέσµατα. Οι χρηµατοοικονοµικές απαιτήσεις και οι χρηµατοοικονοµικές υποχρεώσεις στον ισολογισµό περιλαµβάνουν τα διαθέσιµα και τις βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις. Τα χρηµατοοικονοµικά µέσα παρουσιάζονται ως απαιτήσεις, υποχρεώσεις ή στοιχεία της καθαρής θέσεως, βάσει της ουσίας και του περιεχοµένου των σχετικών συµβάσεων από τις οποίες απορρέουν. Τόκοι, µερίσµατα, κέρδη ή ζηµίες που προκύπτουν από τα χρηµατοοικονοµικά προϊόντα που χαρακτηρίζονται ως απαιτήσεις ή υποχρεώσεις, καταχωρούνται ως έσοδα ή έξοδα αντίστοιχα. Η διανοµή µερισµάτων στους µετόχους καταχωρείται απ ευθείας στην καθαρή θέση. Τα χρηµατοοικονοµικά µέσα συµψηφίζονται όταν η Εταιρία, σύµφωνα µε το νόµο, έχει το δικαίωµα αυτό και προτίθεται να τα συµψηφίσει σε καθαρή βάση(µεταξύ τους) ή να ανακτήσει το περιουσιακό στοιχείο και να συµψηφίσει ταυτοχρόνως την υποχρέωση. 2.7 Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις: Αφορούν στην κατοχή ποσοστού 29,60% του µετοχικού κεφαλαίου της Alpha Finance Romania S.A. µε έδρα το Βουκουρέστι της Ρουµανίας. Στη συγκεκριµένη εταιρία η Alpha Finance ασκεί ουσιώδη επιρροή µέσω της δυνατότητας διορισµού ενός µέλους, από τα επτά του ιοικητικού Συµβουλίου. Οι µετοχές αυτές παρουσιάζονται στην αξία κτήσεως (συµπεριλαµβανοµένου του κόστους συναλλαγών) µείον τυχόν αποµείωση της αξίας τους. Σελίδα 14 από 34

16 Τα µερίσµατα από συµµετοχές λογίζονται µε την έγκριση από την Γενική Συνέλευση των Μετόχων. Η Εταιρία δεν αποτίµησε τη συµµετοχή της στη συγγενή της εταιρία Alpha Finance Romania σύµφωνα µε τη µέθοδο της καθαρής θέσεως, όπως προβλέπεται από το ΛΠ 28, αλλά στην αξία κτήσεως. Αυτό έγινε σε εφαρµογή της παραγράφου 13 του ΛΠ 28 και στη βάση του ότι η Εταιρία είναι θυγατρική της Alpha Bank κατά 100% και η µετοχή της δεν διαπραγµατεύεται δηµόσια (σε εγχώριο ή αλλοδαπό χρηµατιστήριο ή σε εξωχρηµατιστηριακή αγορά που περιλαµβάνει τοπικές και περιφερειακές αγορές). Συνεπώς, η περίπτωση αυτή εµπίπτει στις εξαιρέσεις του ΛΠ 28 αναφορικά µε τη µη εφαρµογή της µεθόδου της καθαρής θέσεως. Η συµµετοχή στην Alpha Finance Romania περιλαµβάνεται µε τη µέθοδο της ολικής ενοποιήσεως στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις της Alpha Bank, η οποία άµεσα και έµµεσα κατέχει το 100% των µετοχών της. 2.8 Παράγωγα χρηµατοοικονοµικά µέσα: Παράγωγα καλούµε τα χρηµατοοικονοµικά µέσα τα οποία στην έναρξή τους έχουν συνήθως µικρή ή µηδενική αξία, η οποία στη συνέχεια µεταβάλλεται ανάλογα µε τη µεταβολή που σηµειώνεται σε κάποιο υποκείµενο στοιχείο µε το οποίο συνδέονται. Όταν το παράγωγο αποκτά θετική αξία, καταχωρείται ως στοιχείο ενεργητικού, ενώ αντίθετα, όταν αποκτά αρνητική αξία καταχωρείται ως στοιχείο υποχρεώσεων. Τα παράγωγα χρησιµοποιούνται είτε για σκοπούς αντιστάθµισης, είτε για σκοπούς εµπορικούς. Όλα τα παράγωγα, ανεξαρτήτως του σκοπού για τον οποίο προορίζονται, αποτιµώνται στην εύλογη αξία τους. Οι διαφορές αποτιµήσεως που προκύπτουν, καταχωρούνται στα αποτελέσµατα χρηµατοοικονοµικών πράξεων. 2.9 Ενσώµατα πάγια στοιχεία (ιδιοχρησιµοποιούµενα): Τα ενσώµατα πάγια απεικονίζονται στην αξία κτήσεως, µειωµένης µε τις συσσωρευµένες αποσβέσεις και τις συσσωρευµένες αποµειώσεις. Μεταγενέστερες δαπάνες επαυξάνουν την αξία του παγίου ή καταχωρούνται ως ξεχωριστό πάγιο, µόνον όταν είναι πολύ πιθανόν να προκύψουν µελλοντικά πιθανά οφέλη. Επισκευές και συντηρήσεις επιβαρύνουν τα αποτελέσµατα της χρήσεως που πραγµατοποιούνται. Οι αποσβέσεις των κτηρίων και του εξοπλισµού διενεργούνται στην αξία κτήσεως, µείον την υπολειµµατική τους αξία και υπολογίζονται µε την σταθερή µέθοδο, λαµβάνοντας υπόψη τη διάρκεια της αναµενόµενης ωφέλιµης ζωής τους. Η ωφέλιµη ζωή ανά κατηγορία παγίων έχει καθορισθεί ως εξής: - Κτήρια ιδιόκτητα 33 χρόνια - Προσθήκες και βελτιώσεις σε κτήρια µισθωµένα η διάρκεια µισθώσεως - Εξοπλισµός και µεταφορικά µέσα από 4 έως 10 χρόνια Οι εδαφικές εκτάσεις δεν αποσβένονται. Εξετάζονται, όµως, για τυχόν αποµείωση της αξίας τους Επενδύσεις σε ακίνητα: Στην κατηγορία αυτή η Εταιρία έχει εντάξει τα κτήρια και την αναλογία τους επί του οικοπέδου, τα οποία εκµισθώνει µε λειτουργική µίσθωση. Οι επενδύσεις αυτές καταχωρούνται στην αξία κτήσεώς τους, προσαυξηµένης µε τα έξοδα που σχετίζονται µε τη συναλλαγή για την απόκτηση τους. Μετά την αρχική καταχώρηση αποτιµώνται στην αξία κτήσεως, µείον τις συσσωρευµένες αποσβέσεις και τις τυχόν συσσωρευµένες ζηµιές από την αποµείωση της αξίας τους. Σελίδα 15 από 34

17 Έξοδα συντηρήσεων και επισκευών των επενδύσεων σε ακίνητα καταχωρούνται στην κατάσταση αποτελεσµάτων. Για τον υπολογισµό των αποσβέσεων, η ωφέλιµη ζωή τους έχει καθορισθεί ίση µε αυτή των ιδιοχρησιµοποιούµενων ακινήτων Άϋλα περιουσιακά στοιχεία: Στα άϋλα πάγια περιλαµβάνονται µόνο τα αγορασθέντα λογισµικά προγράµµατα που χρησιµοποιούνται από την Εταιρία. Τα λογισµικά προγράµµατα απεικονίζονται στις οικονοµικές καταστάσεις στην αξία κτήσεως, µειωµένης µε τις συσσωρευµένες αποσβέσεις. Οι δαπάνες που ενισχύουν ή επεκτείνουν την απόδοση των προγραµµάτων αναγνωρίζονται ως κεφαλαιουχική δαπάνη και προστίθενται στο αρχικό κόστος του λογισµικού. Οι αποσβέσεις διενεργούνται µε τη σταθερή µέθοδο κατά τη διάρκεια της ωφέλιµης ζωής τους που είναι 3-5 έτη Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων: Σύµφωνα µε τα.π.χ.π. η ανακτήσιµη αξία ενός περιουσιακού στοιχείου πρέπει να εκτιµάται όποτε υπάρχουν ενδείξεις για µόνιµη αποµείωση. Η ζηµιά της αποµείωσης καταχωρείται όταν η λογιστική αξία υπερβαίνει την ανακτήσιµη. Η ανακτήσιµη αξία προσδιορίζεται ως η υψηλότερη µεταξύ της εύλογης αξίας και της παρούσας αξίας των εκτιµώµενων µελλοντικών ταµειακών ροών, οι οποίες αναµένεται να προκύψουν από την συνεχιζόµενη χρησιµοποίησή του µέχρι την απόσυρση του στοιχείου αυτού στη λήξη της ωφέλιµης ζωής του. Η Εταιρία εξετάζει, σε περιοδική βάση (κάθε ηµεροµηνία κλεισίµατος ισολογισµού), τα περιουσιακά της στοιχεία για πιθανή αποµείωση της αξίας τους. Στην περίπτωση όπου η λογιστική αξία είναι µεγαλύτερη της ανακτήσιµης αποµειώνεται, ώστε να συµπίπτει µε την ανακτήσιµη. Αρχή της Εταιρίας είναι να προβαίνει σε οριστικές διαγραφές µε τα προς αποµείωση ποσά των απαιτήσεων. Εξαίρεση γίνεται σε περιορισµένο αριθµό περιπτώσεων µε µεγάλα συνήθως υπόλοιπα, όπου δηµιουργούνται υπο-αντίθετοι λογαριασµοί αποµείωσης Αναβαλλόµενη φορολογία: Αναβαλλόµενος φόρος είναι ο φόρος που θα πληρωθεί ή θα ανακτηθεί στο µέλλον και σχετίζεται µε λογιστικές πράξεις που έγιναν κατά τη διάρκεια της κλειοµένης χρήσεως, αλλά θεωρούνται φορολογητέα έσοδα ή εκπεστέα έξοδα µελλοντικών χρήσεων. Υπολογίζεται στις προσωρινές διαφορές µεταξύ της φορολογικής βάσης των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων και της αντίστοιχης λογιστικής τους αξίας. Οι αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις υπολογίζονται µε τους φορολογικούς συντελεστές που αναµένεται να εφαρµοσθούν στην περίοδο κατά την οποία θα τακτοποιηθεί η απαίτηση ή η υποχρέωση, λαµβάνοντας υπόψη τους φορολογικούς συντελεστές που έχουν θεσπιστεί µέχρι την ηµεροµηνία του ισολογισµού. Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις καταχωρούνται, µόνο όταν πιθανολογούνται µελλοντικά φορολογητέα κέρδη, από τα οποία παρέχεται η δυνατότητα να εκπέσουν οι αντίστοιχες προσωρινές δαπάνες. Ο τρέχων και αναβαλλόµενος φόρος καταχωρείται στην Κατάσταση Αποτελεσµάτων ή απευθείας στην καθαρά θέση, εάν αφορά στοιχεία που έχουν καταχωρηθεί απευθείας στην καθαρά θέση Προβλέψεις: Προβλέψεις για ενδεχόµενες υποχρεώσεις καταχωρούνται όταν η Εταιρία έχει παρούσες υποχρεώσεις νοµικά ή µε άλλο τρόπο τεκµηριωµένες, ως αποτέλεσµα παρελθόντων Σελίδα 16 από 34

18 γεγονότων, είναι πιθανή η εκκαθάρισή τους µέσω εκροών πόρων και η εκτίµηση του ακριβούς ποσού της υποχρεώσεως µπορεί να πραγµατοποιηθεί µε αξιοπιστία. Οι προβλέψεις επισκοπούνται κατά τις ηµεροµηνίες συντάξεως των οικονοµικών καταστάσεων και προσαρµόζονται, προκειµένου να αντανακλούν τις βέλτιστες τρέχουσες εκτιµήσεις. Οι ενδεχόµενες υποχρεώσεις για τις οποίες δεν είναι πιθανή η εκροή πόρων γνωστοποιούνται, εκτός εάν δεν είναι σηµαντικές. Οι ενδεχόµενες απαιτήσεις δεν καταχωρούνται στις οικονοµικές καταστάσεις, αλλά γνωστοποιούνται εφόσον η εισροή οικονοµικών ωφελειών είναι πιθανή Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους: Η υποχρέωση για τη συνταξιοδότηση του προσωπικού µετά την αποχώρησή του από την εργασία καλύπτεται από το ΙΚΑ. Η Εταιρία και το προσωπικό συνεισφέρουν σε αυτό σε µηνιαία βάση. Σύµφωνα µε το ελληνικό εργατικό δίκαιο, οι εργαζόµενοι δικαιούνται αποζηµιώσεως στην περίπτωση εξόδου από την υπηρεσία, το ύψος της οποίας εξαρτάται από το ύψος των αποδοχών τους, την προϋπηρεσία τους στην Εταιρία και τον λόγο εξόδου τους από την υπηρεσία (απόλυση ή συνταξιοδότηση). Στην περίπτωση παραίτησης ή δικαιολογηµένης απολύσεως, το δικαίωµα αυτό δεν υφίσταται. Το πληρωτέο ποσό κατά τη συνταξιοδότηση ανέρχεται στο 40% του ποσού που καταβάλλεται σε περίπτωση αναιτιολόγητης απολύσεως. Η υποχρέωση της Εταιρίας, σχετικά µε τα προγράµµατα καθορισµένων παροχών συνταξιοδότησης, υπολογίζεται ξεχωριστά για κάθε πρόγραµµα δια υπολογισµού του ποσού της µελλοντικής παροχής που οι εργαζόµενοι δικαιούνται, έναντι της τωρινής και προηγούµενης υπηρεσίας τους. Η παροχή προεξοφλείται για να προσδιοριστεί η παρούσα αξία, και αφαιρείται η εύλογη αξία τυχόν περιουσιακών στοιχείων του προγράµµατος. Το επιτόκιο προεξόφλησης είναι αυτό της απόδοσης των οµολόγων υψηλής πιστοληπτικής αξιολόγησης µε ηµεροµηνίες λήξης που προσεγγίζουν περίπου τα χρονικά όρια της υποχρέωσης της Εταιρίας. Ο υπολογισµός γίνεται µε αναλογιστική µελέτη, βάσει της µεθόδου προβαλλόµενης πιστωτικής µονάδας (project unit credit method) Έσοδα: Τα έσοδα καταχωρούνται στο βαθµό που το οικονοµικό όφελος αναµένεται να εισρεύσει στην Εταιρία και το ύψος του µπορεί να µετρηθεί αξιόπιστα. Η καταχώρηση των εσόδων γίνεται ως εξής: παροχή υπηρεσιών Καταχωρούνται στο αποτέλεσµα κατά το χρόνο που παρασχέθηκαν οι σχετικές υπηρεσίες. έσοδα από τόκους Οι τόκοι λογίζονται µε βάση την αρχή του δεδουλευµένου. έσοδα από µερίσµατα Καταχωρούνται στο αποτέλεσµα κατά την ηµεροµηνία εγκρίσεώς τους από τις Γενικές Συνελεύσεις των εταιριών Συγκριτικά στοιχεία: Η Εταιρία για την παρουσίαση των οικονοµικών καταστάσεων της χρήσεως που έληξε την χρησιµοποίησε συγκριτικά στοιχεία των οικονοµικών καταστάσεων της Όπου κρίθηκε απαραίτητο τα συγκριτικά στοιχεία αναπροσαρµόσθηκαν για να καλύψουν αλλαγές στην παρουσίαση της τρέχουσας χρήσεως (Σηµείωση 30). Σελίδα 17 από 34

19 2.18 Ώριµα πιστωτικά υπόλοιπα πελατών: Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, µε την υπ αριθ. 3308/ επιστολή της, απαίτησε να εµφανίζονται διακριτά στις οικονοµικές καταστάσεις (ετήσιες και εξαµηνιαίες) της Εταιρίας τα πιστωτικά υπόλοιπα των πελατών µετά την εκκαθάριση των συναλλαγών (Ώριµα πιστωτικά υπόλοιπα πελατών). 3. Κύκλος εργασιών: Ο κύκλος εργασιών της Εταιρίας προέρχεται από χρηµατιστηριακές υπηρεσίες και αναλύεται ως ακολούθως: Από 1 η Ιανουαρίου έως Προµήθειες , ,70 Μεταβιβαστικά , ,60 Λοιπά έσοδα , ,93 Σύνολο κύκλου εργασιών , ,23 4. Λοιπά έσοδα: Τα λοιπά έσοδα αναλύονται ως ακολούθως: Από 1 η Ιανουαρίου έως Πιστωτικοί τόκοι και λοιπά συναφή έσοδα , ,50 Ενοίκια κτιρίων , ,70 Λοιπά έσοδα , ,76 Σύνολο λοιπών εσόδων , ,96 5. Έξοδα διοίκησης και διάθεσης: Τα έξοδα διοίκησης και διάθεσης έχουν προκύψει από τον επιµερισµό των εξόδων και αναλύονται στον κατωτέρω πίνακα: Από 1 η Ιανουαρίου έως Αµοιβές προσωπικού , ,59 Αµοιβές τρίτων , ,82 Παροχές τρίτων , ,37 Φόροι τέλη , ,00 ιάφορα έξοδα , ,14 Αποσβέσεις , ,53 Σύνολο εξόδων διοικητικής λειτουργίας , ,45 6. Χρηµατοοικονοµικά αποτελέσµατα: Το σύνολο των χρηµατοοικονοµικών αποτελεσµάτων αναλύεται ως εξής: Από 1 η Ιανουαρίου έως Έσοδα χρεογράφων 5.372, ,14 Κέρδη πωλήσεων συµµετοχών και χρεογράφων , ,86 Ζηµίες πωλήσεων συµµετοχών και χρεογράφων ( ,29) ( ,72) Κέρδη/(Ζηµίες) συναλλαγµατικών διαφορών ,49 (38.152,26) Σύνολο χρηµατοοικονοµικών αποτελεσµάτων ( ,06) ( ,98) Σελίδα 18 από 34

20 7. Φόρος εισοδήµατος (Τρέχων και αναβαλλόµενος): Σύµφωνα µε την ελληνική φορολογική νοµοθεσία, η Εταιρία φορολογείται µε συντελεστή 25% από τη χρήση Για την προηγούµενη χρήση που έληξε την 31 η εκεµβρίου 2006 ο συντελεστής φορολόγησης ανερχόταν σε 29%. Η συνολική επιβάρυνση για φόρους εισοδήµατος στην κατάσταση αποτελεσµάτων χρήσεως, αναλύεται ως ακολούθως: Από 1 η Ιανουαρίου έως Τρέχων φόρος εισοδήµατος , ,79 Αναβαλλόµενος φόρος (έσοδο)/έξοδο (68.179,36) ( ,05) , ,74 Ο αναβαλλόµενος φόρος στην κατάσταση αποτελεσµάτων προκύπτει από τις ακόλουθες προσωρινές διαφορές: Από 1 η Ιανουαρίου έως ιαφορά αποσβέσεων άϋλων παγίων 179, ,52 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους (13.249,43) ,25 ιαφορά αποσβέσεων ενσώµατων παγίων 7.390, ,65 Έκτακτες αµοιβές προσωπικού (Bonus) (62.500,00) ( ,47) Σύνολο (68.179,36) ( ,05) Ο φόρος, επί των κερδών της Εταιρίας, διαφέρει από το θεωρητικό ποσό που θα προέκυπτε χρησιµοποιώντας τον συντελεστή φόρου, επί των κερδών της. Η διαφορά έχει ως εξής: Από 1 η Ιανουαρίου έως Κέρδη προ φόρων , ,23 Φόρος Εισοδήµατος (φορολογικός συντελεστής για το % και για το %) , ,35 Αύξηση/µείωση προερχόµενη από: Εισόδηµα µη υπαγόµενο στο φόρο (40.294,68) ( ,20) Έξοδα µη εκπεστέα , ,56 Μέρος αφορολογήτων κερδών που αναλογούν στα διανεµόµενα 221, ,04 Συµπληρωµατικός φόρος ακινήτων 4.881, ,99 Φόρος εισοδήµατος , ,74 Οι αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις συµψηφίζονται, όταν υπάρχει ισχύον νοµικό δικαίωµα να συµψηφιστούν οι τρέχουσες φορολογικές απαιτήσεις έναντι των τρεχουσών φορολογικών υποχρεώσεων και όταν οι αναβαλλόµενοι φόροι εισοδήµατος αφορούν στην ίδια φορολογική αρχή. Η κίνηση των λογαριασµών των αναβαλλόµενων φορολογικών απαιτήσεων και υποχρεώσεων, κατά την διάρκεια της χρήσεως, χωρίς να λαµβάνονται υπόψη οι συµψηφισµοί, έχει ως εξής: Σελίδα 19 από 34

21 Υπόλοιπο Αναγνώριση στην Κατάσταση Αποτελεσµάτων Αναγνώριση στην Καθαρή Θέση Υπόλοιπο Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις ιαφορά αποσβέσεων άϋλων παγίων 301,41 (179,13) ,28 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζοµένους , , ,65 Έκτακτες αµοιβές προσωπικού (Bonus) , , ,00 Σύνολο αναβαλλόµενων φορολογικών απαιτήσεων , , ,93 Αναβαλλόµενες φορολογικές υποχρεώσεις ιαφορά αποσβέσεων ενσώµατων παγίων (61.727,54) (7.390,94) -- (69.118,48) Σύνολο αναβαλλόµενων φορολογικών υποχρεώσεων (61.727,54) (7.390,94) -- (69.118,48) Υπόλοιπο , , ,45 Υπόλοιπο Αναγνώριση στην Κατάσταση Αποτελεσµάτων Αναγνώριση στην Καθαρή Θέση Υπόλοιπο Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις ιαφορά αποσβέσεων Άϋλων παγίων 1.416,93 (1.115,52) ,41 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών σε εργαζοµένους ,45 (17.401,23) ,22 Έκτακτες αµοιβές προσωπικού (Bonus , , ,00 Σύνολο αναβαλλόµενων φορολογικών απαιτήσεων , , ,63 Αναβαλλόµενες φορολογικές υποχρεώσεις ιαφορά αποσβέσεων Ενσώµατων παγίων (45.700,89) (16.026,65) -- (61.727,54) Σύνολο αναβαλλόµενων φορολογικών υποχρεώσεων (45.700,89) (16.026,65) -- (61.727,54) Υπόλοιπο , , ,09 Σύµφωνα µε τον φορολογικό νόµο, ορισµένα εισοδήµατα δεν φορολογούνται κατά το χρόνο της απόκτησής τους, αλλά κατά το χρόνο διανοµής τους στους µετόχους. Η λογιστική αρχή της Εταιρίας είναι να καταχωρεί αναβαλλόµενη φορολογική υποχρέωση για τα εισοδήµατα αυτά, κατά το χρόνο διανοµής τους, ανεξάρτητα από το χρόνο πραγµατοποίησής τους. Οι αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις για µεταφερόµενες φορολογικές ζηµιές καταχωρούνται κατά την έκταση που η πραγµατοποίηση φορολογικών µελλοντικών κερδών είναι πιθανή. 8. Καθαρά κέρδη ανά µετοχή: Βασικά: Τα βασικά κέρδη ανά µετοχή υπολογίζονται µε διαίρεση των κερδών της Εταιρίας µε τον σταθµισµένο µέσο αριθµό των κοινών µετοχών στην διάρκεια της χρήσεως, εξαιρουµένων των τυχόν ιδίων κοινών µετοχών που αγοράζονται από αυτή (ίδιες µετοχές). Σελίδα 20 από 34

22 Προσαρµοσµένα: Τα προσαρµοσµένα κέρδη ανά µετοχή προκύπτουν από την προσαρµογή του σταθµισµένου µέσου όρου των υφιστάµενων κοινών µετοχών της Εταιρίας κατά τη διάρκεια της χρήσεως για δυνητικώς εκδοθησόµενες κοινές µετοχές. Η Εταιρία δεν έχει τέτοιες κατηγορίες δυνητικών τίτλων µε συνέπεια τα βασικά και τα προσαρµοσµένα κέρδη κατά µετοχή να είναι ίδια. Καθαρά κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος , ,49 Σταθµισµένος αριθµός µετοχών (τεµάχια) Καθαρά κέρδη ανά µετοχή βασικά και προσαρµοσµένα σε ευρώ 102,33 52,75 9. Αποσβέσεις ενσώµατων και άϋλων περιουσιακών στοιχείων: Οι αποσβέσεις, που επιβάρυναν τα αποτελέσµατα χρήσης της Εταιρίας, αναλύονται ως εξής: Από 1 η Ιανουαρίου έως Αποσβέσεις ιδιοχρησιµοποιούµενων παγίων , ,95 Αποσβέσεις ακινήτων προς εκµετάλλευση , ,24 Αποσβέσεις άϋλων στοιχείων , ,87 Σύνολο αποσβέσεων , , Παροχές στο προσωπικό: Ο αριθµός του απασχολούµενου προσωπικού της Εταιρίας, κατά την αναλύεται ως εξής: Μισθωτοί Ηµεροµίσθιοι - - Σύνολο Οι παροχές προς το προσωπικό της Εταιρίας αναλύονται ως ακολούθως: Από 1 η Ιανουαρίου έως Μισθοί, ηµεροµίσθια & επιδόµατα , ,21 Έξοδα κοινωνικής ασφάλισης , ,06 Λοιπές παροχές και έξοδα προσωπικού , ,02 Υποχρεώσεις καθορισµένων παροχών στους εργαζόµενους (Σηµείωση 21) ,77 -- Σύνολο , ,29 Σελίδα 21 από 34

23 11. Ενσώµατα πάγια (ιδιοχρησιµοποιούµενα): Η κίνηση των ενσώµατων παγίων κατά τη διάρκεια της χρήσεως αναλύεται ως εξής: Οικόπεδα και Κτήρια Εξοπλισµός Leasing Λοιπός εξοπλισµός Σύνολο Κόστος κτήσεως 1 η Ιανουαρίου , , , ,67 Προσθήκες , ,48 Εκποιήσεις ( ,33) ( ,33) 31 η εκεµβρίου , , , ,82 Προσθήκες , ,29 Μεταφορές -- ( ,20) , η εκεµβρίου , , ,11 Σωρευµένες αποσβέσεις 1 η Ιανουαρίου 2006 ( ,67) ( ,36) ( ,61) ( ,64) Αποσβέσεις χρήσεως ( ,03) (44.165,83) ( ,09) ( ,95) Αποσβέσεις εκποιηθέντων , ,67 31 η εκεµβρίου 2006 ( ,70) ( ,19) ( ,03) ( ,92) Αποσβέσεις χρήσεως ( ,69) -- ( ,01) ( ,70) Αποσβέσεις µεταφερθέντων ,19 ( ,19) η εκεµβρίου 2007 ( ,39) -- ( ,23) ( ,62) Αναπόσβεστη αξία 31 ης εκεµβρίου , , ,49 31 ης εκεµβρίου ,16 0, , , Άϋλα περιουσιακά στοιχεία: Η κίνηση των άυλων παγίων κατά τη διάρκεια της χρήσεως αναλύεται ως εξής: Προγράµµατα Η/Υ (software) Κόστος κτήσεως 1 η Ιανουαρίου ,98 Προσθήκες ,77 31 η εκεµβρίου ,75 Προσθήκες ,00 31 η εκεµβρίου ,75 Σωρευµένες αποσβέσεις 1 η Ιανουαρίου 2006 ( ,54) Αποσβέσεις χρήσεως ( ,87) 31 η εκεµβρίου 2006 ( ,41) Αποσβέσεις χρήσεως ( ,82) 31 η εκεµβρίου 2007 ( ,23) Αναπόσβεστη αξία 31 ης εκεµβρίου ,52 31 ης εκεµβρίου ,34 Σελίδα 22 από 34