ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ

Transcript

1 5515 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ ΤΗΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗΣ ΔΗΜΟΚΡΑΤΙΑΣ ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ Αρ. Φύλλου Φεβρουαρίου 2016 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ ΑΠΟΦΑΣΕΙΣ Υιοθέτηση Κατευθυντήριων Γραμμών της Ευρω παϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματι κών Συντάξεων (EIOPA) σχετικά με την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας (EIOPA BoS / )... 1 Υιοθέτηση Κατευθυντήριων Γραμμών της Ευρωπαϊ κής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συ ντάξεων (EIOPA) σχετικά με την αναγνώριση και αποτίμηση στοιχείων του ενεργητικού και του παθητικού εκτός τεχνικών προβλέψεων (EIOPA BoS / )... 2 ΑΠΟΦΑΣΕΙΣ Αριθμ. πράξης 61/ (1) Υιοθέτηση Κατευθυντήριων Γραμμών της Ευρωπαϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξεων (EIOPA) σχετικά με την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας (EIOPA BoS / ) ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Η ΕΚΤΕΛΕΣΤΙΚΗ ΕΠΙΤΡΟΠΗ ΤΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Άφού έλαβε υπόψη: α) το άρθρο 55Α του Καταστατικού της Τράπεζας της Ελλάδος, όπως ισχύει, β) τον Ν. 4364/2016 «Προσαρμογή της ελληνικής νο μοθεσίας στην Οδηγία 2009/138/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 25ης Νοεμβρίου 2009, σχετικά με την ανάληψη και την άσκηση δραστη ριοτήτων ασφάλισης και αντασφάλισης (Φερεγγυότητα ΙΙ), στα άρθρα 2 και 8 της Oδηγίας 2014/51/ΕΕ του Ευ ρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου της 16ης Απριλίου 2014 σχετικά με την τροποποίηση των Οδη γιών 2003/71/ΕΚ και 2009/138/ΕΚ, και των Κανονισμών (ΕΚ) αριθ. 1060/2009, (ΕΕ) αριθ. 1094/2010 και (ΕΕ) αριθ. 1095/2010, όσον αφορά τις εξουσίες της Ευρωπαϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξεων (εφεξής ΕΑΑΕΣ) και της Ευρωπαϊκής Αρχής Κινητών Αξιών και Αγορών, καθώς και στο άρθρο 4 της Οδη γίας 2011/89/ΕΕ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 16ης Νοεμβρίου 2011, σχετικά με τη συ μπληρωματική εποπτεία των χρηματοπιστωτικών οντο τήτων που ανήκουν σε χρηματοπιστωτικούς ομίλους ετερογενών δραστηριοτήτων και συναφείς διατάξεις της νομοθεσίας περί της ιδιωτικής ασφάλισης και άλλες διατάξεις» (ΦΕΚ Α 13) και ιδίως το άρθρο 46 αυτού, γ) τον Κανονισμό υπ αριθμ. 1094/2010 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου για τη Σύσταση Ευρω παϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξε ων (ΕΕ L 331 της ), και ιδίως το άρθρο 16 αυτού, δ) τον κατ εξουσιοδότηση Κανονισμό (ΕΕ) 2015/35 της Επιτροπής για τη συμπλήρωση της Οδηγίας 2009/138/ ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου σχετικά με την ανάληψη και την άσκηση δραστηριοτή των ασφάλισης και αντασφάλισης (Φερεγγυότητα II) (ΕΕ L 12 της ), ε) τις Κατευθυντήριες Γραμμές σχετικά με την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας (EIOPA BoS / ) στο κείμενο των οποίων αναφέ ρεται ότι εφαρμόζονται από την 1η Ιανουαρίου 2016 και στ) ότι από τις διατάξεις της παρούσας δεν προκύ πτει δαπάνη σε βάρος του κρατικού προϋπολογισμού, αποφασίζει: Να υιοθετήσει τις Κατευθυντήριες Γραμμές της Ευ ρωπαϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συ ντάξεων σχετικά με την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας (EIOPA BoS / ), ως εξής : ΚΕΦΑΛΑΙΟ I ΕΙΣΑΓΩΓΗ Άρθρο 1 Σκοπός και Ορισμοί 1. Σκοπός της παρούσας είναι να θεσπισθεί πλαίσιο οδηγιών για την εφαρμογή των άρθρων 30, 32, 33 και 201 του Ν. 4364/2016 καθώς και των άρθρων 262 και 306 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35, προκειμένου οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις να διεξάγουν ίδια αξιολόγηση του κινδύνου και της φερεγγυότητά τους. 2. Για τις ανάγκες της παρούσας, λαμβάνονται υπό ψη οι ορισμοί που δίδονται στις αντίστοιχες έννοιες στα κείμενα του Ν. 4364/2016, της Οδηγίας 2009/138/ ΕΚ (Φερεγγυότητα ΙΙ) και των Κανονισμών που αναφέ ρονται ανωτέρω. Σε περίπτωση απόκλισης μεταξύ των ορισμών των ιδίων εννοιών στην ελληνική απόδοση των

2 5516 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ (ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ) ως άνω κειμένων, προκρίνεται η ορολογία που υιοθετεί ο Ν. 4364/2016. Ειδικότερα, ισχύει ο ακόλουθος ορισμός: «Αποτιμήσεις της Φερεγγυότητας ΙΙ»: Οι αποτιμήσεις όλων των στοιχείων ενεργητικού και παθητικού, σύμφωνα με τις μεθόδους που καθορίζονται στο Ν. 4364/2016, στον Κανονισμό (ΕΕ) 2015/35, στην κείμενη ευρωπαϊκή νομο θεσία αμέσου εφαρμογής και σε κάθε άλλη απόφαση η οποία έχει εκδοθεί κατ εξουσιοδότηση των ανωτέρω. 3. Το διοικητικό συμβούλιο της κάθε ασφαλιστικής ή αντασφαλιστικής επιχείρησης είναι κρίσιμο να γνωρίζει όλους τους σημαντικούς κινδύνους στους οποίους είναι εκτεθειμένη η επιχείρηση, ανεξαρτήτως του αν αυτοί αποτυπώνονται στον υπολογισμό της Κεφαλαιακής Απαίτησης Φερεγγυότητας ή αν μπορούν να ποσοτικο ποιηθούν. Το διοικητικό συμβούλιο καλείται να αναλάβει ενεργό ρόλο στην προοπτική αξιολόγηση των κινδύνων, συντονίζοντας τη διεξαγωγή της διαδικασίας αξιολό γησης και ελέγχοντας τα αντίστοιχα αποτελέσματα. 4. Το Κεφάλαιο Β της παρούσας έχει αναλογική εφαρ μογή και σε επίπεδο ομίλου. ΚΕΦΑΛΑΙΟ II ΕΦΑΡΜΟΓΗ ΤΗΣ ΙΔΙΑΣ ΑΞΙΟΛΟΓΗΣΗΣ ΚΙΝΔΥΝΟΥ ΚΑΙ ΦΕΡΕΓΓΥΟΤΗΤΑΣ ΣΕ ΕΠΙΠΕΔΟ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗΣ Άρθρο 2 (1η κατευθυντήρια γραμμή) Γενικά αναπτύσσουν τις διαδικασίες για την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας,χρησιμοποιώντας κατάλ ληλες και πρόσφορες μεθόδους ανάλογα με την ορ γανωτική τους δομή και το σύστημα διαχείρισης κιν δύνων που εφαρμόζουν, και λαμβάνουν υπόψη τη φύση, την κλίμακα και την πολυπλοκότητα των κινδύνων που ενυπάρχουν στην επιχειρηματική τους δραστηριότητα. Άρθρο 3 (2η κατευθυντήρια γραμμή) Ρόλος του διοικητικού συμβουλίου: προσέγγιση από το υψηλότερο ιεραρχικό επίπεδο Το διοικητικό συμβούλιο της κάθε ασφαλιστικής ή αντασφαλιστικής επιχείρησης συμμετέχει ενεργά στην ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας, παρέχο ντας καθοδήγηση,συντονίζοντας τον τρόπο διενέργειας της αξιολόγησης και ελέγχοντας τα αποτελέσματά της. Άρθρο 4 (3η κατευθυντήρια γραμμή) Τεκμηρίωση : α) διαθέτουν πολιτική σχετικά με τον τρόπο διεξαγω γής της ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας β) καταγράφουν και διατηρούν σχετικό ιστορικό αρ χείο όλων των αξιολογήσεων, και γ) για κάθε μία αξιολόγηση συντάσσουν σχετική εσω τερική έκθεση και αντίστοιχη εποπτική έκθεση. Άρθρο 5 (4η κατευθυντήρια γραμμή) Πολιτική σχετικά με την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας Η πολιτική της ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φε ρεγγυότητας εγκρίνεται από το διοικητικό συμβούλιο της κάθε επιχείρησης και περιλαμβάνει τουλάχιστον τα ακόλουθα: α) περιγραφή των διεργασιών και των διαδικασιών που εφαρμόζονται για τη διενέργεια της ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας, β) περιγραφή του τρόπου που λαμβάνονται υπόψη στην εν λόγω αξιολόγηση το προφίλ κινδύνου της επι χείρησης, τα εγκεκριμένα όρια ανοχής των κινδύνων καθώς και οι συνολικές ανάγκες φερεγγυότητας, και γ) πληροφορίες σχετικά με: γα) τον τρόπο και τη συχνότητα διενέργειας των προσομοιώσεων ακραίων καταστάσεων, των αναλύσε ων ευαισθησίας και των αντίστροφων προσομοιώσεων ακραίων καταστάσεων ή άλλων σχετικών αναλύσεων, γβ) τα πρότυπα ποιότητας των χρησιμοποιούμενων δεδομένων, γγ) τη συχνότητα διεξαγωγής της αξιολόγησης και την τεκμηρίωση της καταλληλότητάς της, λαμβανομένων ιδίως υπόψη του προφίλ κινδύνου της επιχείρησης και της μεταβλητότητας των συνολικών αναγκών φερεγ γυότητας σε σχέση με την κεφαλαιακή της θέση, και γδ) το χρόνο και τη συχνότητα διεξαγωγής της ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας και τις πε ριστάσεις που καθιστούν αναγκαία τη διενέργειά της πέραν του τακτικού χρονικού προγράμματος. Άρθρο 6 (5η κατευθυντήρια γραμμή) Γραπτό αρχείο για κάθε ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας τηρούν εσωτερικό αρχείο με τα απαραίτητα στοιχεία και τη σχετική τεκμηρίωση για κάθε ίδια αξιολόγηση κιν δύνων και φερεγγυότητας και τα αποτελέσματα αυτής. Άρθρο 7 (6η κατευθυντήρια γραμμή) Εσωτερική έκθεση σχετικά με την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας Το διοικητικό συμβούλιο της κάθε ασφαλιστικής ή αντασφαλιστικής επιχείρησης εγκρίνει τη διαδικασία και τα αποτελέσματα της κάθε ίδιας αξιολόγησης κινδύ νου και φερεγγυότητας και κοινοποιεί στους αρμόδιους υπαλλήλους της κατ ελάχιστον τα αποτελέσματα και τα συμπεράσματά της. Άρθρο 8 (7η κατευθυντήρια γραμμή) Αξιολόγηση των συνολικών αναγκών φερεγγυότητας παρέχουν μία ποσοτική αποτίμηση των κεφαλαιακών αναγκών και μία περιγραφή των λοιπών μέσων που απαιτούνται για την αντιμετώπιση όλων των σημαντικών κινδύνων, ανεξαρτήτως του εάν οι κίνδυνοι μπορούν να προσδιοριστούν ποσοτικά. Για την αξιολόγηση του προηγούμενου εδαφίου, η κάθε επιχείρηση υποβάλλει τους αναγνωρισθέντες σημαντικούς κινδύνους σε ένα επαρκώς ευρύ φάσμα ελέγχων προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων ή ανα λύσεων σεναρίων, προκειμένου να διαμορφώσει μια επαρκή βάση για την αξιολόγηση των συνολικών ανα γκών φερεγγυότητας.

3 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ (ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ) 5517 Άρθρο 9 (8η κατευθυντήρια γραμμή) Θεώρηση των μελλοντικών συνολικών αναγκών φερεγγυότητας Η αξιολόγηση των συνολικών αναγκών φερεγγυότητας διενεργείται σύμφωνα με μια μελλοντική θεώρηση των πραγμάτων, σε μεσοπρόθεσμο ή και μακροπρόθεσμο ορίζοντα, ανάλογα με την περίπτωση. Άρθρο 10 (9η κατευθυντήρια γραμμή) Βάσεις αποτίμησης και αναγνώρισης των συνολικών αναγκών φερεγγυότητας 1., εφόσον χρησιμοποιούν για την αξιολόγηση των συνολι κών τους αναγκών φερεγγυότητας βάσεις αναγνώρισης και αποτίμησης διαφορετικές από τις αποτιμήσεις της Φερεγγυότητας ΙΙ, εξηγούν τον τρόπο με τον οποίο η χρήση αυτών των διαφορετικών βάσεων αναγνώρισης και αποτίμησης επιτρέπει να συνεκτιμώνται ορθότερα το προφίλ κινδύνου, τα εγκεκριμένα όρια ανοχής του κινδύνου και η επιχειρηματική στρατηγική της συγκε κριμένης επιχείρησης, τηρουμένων παράλληλα των απαιτήσεων περί ορθής και συνετής διαχείρισής τους. 2. εκτιμούν, με ποσοτικούς όρους, την επίπτωση της χρή σης διαφορετικών βάσεων αναγνώρισης και αποτίμησης στις συνολικές ανάγκες φερεγγυότητας. Άρθρο 11 (10η κατευθυντήρια γραμμή) Συνεχής συμμόρφωση με την Κεφαλαιακή Απαίτηση Φερεγγυότητας εξετάζουν τη δυνατότητα συμμόρφωσής τους, σε συ νεχή βάση, προς την Κεφαλαιακή Απαίτηση Φερεγγυό τητας, λαμβάνοντας υπόψη τουλάχιστον τα ακόλουθα: α) τις πιθανές μελλοντικές σημαντικές μεταβολές στο προφίλ κινδύνου τους, β) το ύψος και την ποιότητα των ιδίων κεφαλαίων τους καθ όλη τη διάρκεια της περιόδου του επιχειρηματικού σχεδιασμού, και γ) τη σύνθεση των ιδίων κεφαλαίων ανά κατηγορία (tier) και πώς αυτή η σύνθεση μπορεί να μεταβληθεί κατόπιν ρευστοποίησης, αποπληρωμής δανείων ή λήξεων κατά την περίοδο του επιχειρηματικού σχεδιασμού τους. Άρθρο 12 (11η κατευθυντήρια γραμμή) Συνεχής συμμόρφωση με τις τεχνικές προβλέψεις απαιτούν από την αναλογιστική λειτουργία τους: α) να παρέχει στοιχεία σχετικά με τη δυνατότητα συμμόρφωσης των επιχειρήσεων σε συνεχή βάση με το ύψος των τεχνικών προβλέψεων και β) να προσδιορίζει τους δυνητικούς κινδύνους που απορρέουν από την αβεβαιότητα που συνδέεται με αυ τόν τον υπολογισμό. Άρθρο 13 (12η κατευθυντήρια γραμμή) Αποκλίσεις από τις παραδοχές στις οποίες βασίζεται ο υπολογισμός της Κεφαλαιακής Απαίτησης Φερεγγυότητας αξιολογούν εάν το προφίλ κινδύνου τους αποκλίνει από τις παραδοχές στις οποίες βασίζεται ο υπολογισμός της Κεφαλαιακής Απαίτησης Φερεγγυότητας, καθώς και κατά πόσον οι αποκλίσεις αυτές είναι σημαντικές. Ως πρώτο βήμα, η κάθε επιχείρηση μπορεί να διε ξάγει ποιοτική ανάλυση και, εφόσον αυτή δείξει ότι η απόκλιση δεν είναι σημαντική, δεν απαιτείται ποσοτική αξιολόγηση. Άρθρο 14 (13η κατευθυντήρια γραμμή) Σχέση με τη διαδικασία διαχείρισης της στρατηγικής και το πλαίσιο λήψης αποφάσεων λαμβάνουν υπόψη τους τα αποτελέσματα της ίδιας αξι ολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας και των γνώ σεων που αποκομίζουν μέσω αυτής της διαδικασίας, τουλάχιστον στα ακόλουθα: α) στο πλαίσιο της διαχείρισης των κεφαλαίων τους, β) στον επιχειρηματικό τους προγραμματισμό και στο αντίστοιχο επιχειρηματικό τους σχέδιο, γ) στην ανάπτυξη και στο σχεδιασμό των προϊόντων τους. Άρθρο 15 (14η κατευθυντήρια γραμμή) Συχνότητα Η ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας διε νεργείται τουλάχιστον ετησίως. ΚΕΦΑΛΑΙΟ III ΕΦΑΡΜΟΓΗ ΤΗΣ ΙΔΙΑΣ ΑΞΙΟΛΟΓΗΣΗΣ ΚΙΝΔΥΝΟΥ ΚΑΙ ΦΕΡΕΓΓΥΟΤΗΤΑΣ ΣΕ ΕΠΙΠΕΔΟ ΟΜΙΛΟΥ Άρθρο 16 (15η κατευθυντήρια γραμμή) Πεδίο εφαρμογής της ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας σε επίπεδο ομίλου. μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών σχεδι άζει την ίδια αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας σε επίπεδο ομίλου κατά τρόπο ώστε να αποτυπώνει τη δομή και το προφίλ κινδύνου του ομίλου. Η ίδια αξιολό γηση κινδύνου και φερεγγυότητας σε επίπεδο ομίλου καλύπτει το σύνολο των κινδύνων που απορρέουν από όλες τις οντότητες εντός του ομίλου. Άρθρο 17 (16η κατευθυντήρια γραμμή) Υποβολή πληροφοριών 1. μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών, υπο βάλλει την έκθεση της ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας του ομίλου στην Τράπεζα της Ελλάδος, εφόσον αυτή δρα ως αρχή εποπτείας του ομίλου, άλλως στην αρχή εποπτείας του ομίλου. Η ως άνω υποβαλ λόμενη έκθεση συντάσσεται στη γλώσσα της τακτικής εποπτικής αναφοράς του ομίλου. 2. Σε περίπτωση που, σύμφωνα με το άρθρο 201 του Ν. 4364/2016, συντάσσεται ενιαίο έγγραφο το οποίο κα λύπτει τις εκτιμήσεις που απαιτούνται από το άρθρο 33 του ίδιου νόμου, ταυτοχρόνως στο επίπεδο του ομίλου

4 5518 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ (ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ) και στο επίπεδο οποιασδήποτε θυγατρικής στον όμιλο, κάθε συμμετέχουσα ασφαλιστική ή αντασφαλιστική επι χείρηση, ή εταιρεία ασφαλιστικών συμμετοχών, ή μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών, ανταποκρί νεται, εντός ευλόγου χρονικού διαστήματος, σε τυχόν απαίτηση οποιασδήποτε εποπτικής αρχής η οποία είναι μέλος, υφιστάμενο ή νέο, του κολλεγίου εποπτικών αρ χών που έχει σχηματιστεί για τον εν λόγω όμιλο, για υποβολή σε αυτήν των πληροφοριών που σχετίζονται με συνδεδεμένη επιχείρηση που εποπτεύει, στην επίσημη γλώσσα του κράτους της εν λόγω εποπτικής αρχής. Άρθρο 18 (17η κατευθυντήρια γραμμή) Ιδιαιτερότητες του ομίλου ως προς τις συνολικές ανάγκες φερεγγυότητας μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών, αξιο λογεί επαρκώς τις επιπτώσεις όλων των ειδικών κιν δύνων στους οποίους εκτίθεται ο όμιλος καθώς και των αλληλεξαρτήσεών τους στις συνολικές ανάγκες φερεγγυότητας του ομίλου, λαμβάνοντας υπόψη τις ιδιαιτερότητες του ομίλου και το γεγονός ότι ορισμένοι κίνδυνοι ενδέχεται να κλιμακώνονται σε επίπεδο ομίλου. μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών, συμπε ριλαμβάνει στην καταγραφή της ίδιας αξιολόγησης κιν δύνου και φερεγγυότητας κατ ελάχιστον περιγραφή του τρόπου με τον οποίο οι ακόλουθοι παράγοντες έχουν ληφθεί υπόψη για την αξιολόγηση των συνολικών αναγκών φερεγγυότητας: α) ο προσδιορισμός των πηγών των ιδίων κεφαλαίων εντός του ομίλου και η πιθανή ανάγκη για επιπρόσθετα ίδια κεφάλαια, β) η αξιολόγηση της διαθεσιμότητας, μεταβιβασιμό τητας ή χρηματοδότησης των ιδίων κεφαλαίων του ομίλου, γ) τυχόν προγραμματιζόμενη ή σχεδιαζόμενη μεταφο ρά ιδίων κεφαλαίων εντός του ομίλου, η οποία θα μπο ρούσε να έχει σημαντικές επιδράσεις σε οποιαδήποτε επιχείρηση του ομίλου, καθώς και οι συνέπειες αυτής, δ) η ευθυγράμμιση των επιμέρους στρατηγικών προς τις στρατηγικές που αναπτύσσονται σε επίπεδο ομί λου, και ε) ειδικοί κίνδυνοι στους οποίους θα μπορούσε να εκτεθεί ο όμιλος. Άρθρο 19 (18 η κατευθυντήρια γραμμή) Ιδιαιτερότητες του ομίλου ως προς τη συνεχή συμμόρφωση με την Κεφαλαιακή Απαίτηση Φερεγγυότητας μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών, συμπε ριλαμβάνει στην καταγραφή της ίδιας αξιολόγησης κιν δύνου και φερεγγυότητας του ομίλου κατ ελάχιστον περιγραφή του τρόπου με τον οποίο οι ακόλουθοι πα ράγοντες έχουν ληφθεί υπόψη για την αξιολόγηση της συνεχούς συμμόρφωσης με την Κεφαλαιακή Απαίτηση Φερεγγυότητας: α) ο προσδιορισμός των πηγών των ιδίων κεφαλαίων εντός του ομίλου και η πιθανή ανάγκη για επιπρόσθετα ίδια κεφάλαια, β) η αξιολόγηση της διαθεσιμότητας, μεταβιβασιμό τητας ή χρηματοδότησης των ιδίων κεφαλαίων του ομίλου, γ) τυχόν προγραμματιζόμενη ή σχεδιαζόμενη μεταφο ρά ιδίων κεφαλαίων εντός του ομίλου, η οποία θα μπο ρούσε να έχει σημαντικές επιδράσεις σε οποιαδήποτε επιχείρηση του ομίλου, καθώς και οι συνέπειες αυτής, δ) η ευθυγράμμιση των επιμέρους στρατηγικών προς τις στρατηγικές που αναπτύσσονται σε επίπεδο ομί λου, και ε) ειδικοί κίνδυνοι στους οποίους θα μπορούσε να εκτεθεί ο όμιλος. Άρθρο 20 (19η κατευθυντήρια γραμμή) Ειδικές απαιτήσεις για τη σύνταξη του ενιαίου εγγράφου ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας του άρθρου 201 του Ν. 4364/2016. μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών,κατά την αίτησή της για την υποβολή ενιαίου εγγράφου ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας για τον όμιλο, σύμφωνα με το άρθρο 201 του Ν. 4364/2016, παρέχει στην Τράπεζα της Ελλάδος, εφόσον αυτή δρα ως αρχή εποπτείας του ομίλου, άλλως στην αρχή εποπτείας του ομίλου, τα ακόλουθα: α) κατάλογο των επιχειρήσεων των οποίων οι επιμέ ρους αξιολογήσεις που απαιτούνται βάσει του άρθρου 33 του Ν. 4364/2016 καλύπτονται από το ενιαίο έγγραφο ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας καθώς και τον λόγο για αυτή την επιλογή, β) περιγραφή του τρόπου εκπλήρωσης των απαιτήσε ων διακυβέρνησης στο επίπεδο των εν λόγω επιχειρή σεων, και ειδικότερα πώς εμπλέκονται στη διαδικασία αξιολόγησης και έγκρισης του αποτελέσματος τα δι οικητικά συμβούλια των θυγατρικών, γ) περιγραφή του τρόπου οργάνωσης του ενιαίου εγ γράφου ίδιας αξιολόγησης κινδύνου και φερεγγυότητας προκειμένου η Τράπεζα της Ελλάδος, εφόσον δρα ως αρχή εποπτείας του ομίλου, άλλως η αρχή εποπτείας του ομίλου, να είναι σε θέση να διαχωρίσει τις επιμέ ρους αξιολογήσεις για τις λοιπές εποπτικές αρχές που είναι μέλη του κολλεγίου εποπτικών αρχών για τον εν λόγω όμιλο, δ) κατά περίπτωση, ειδική μνεία για τις απαιτούμενες μεταφράσεις, με ιδιαίτερη έμφαση στον χρόνο και το περιεχόμενο. Άρθρο 21 (20η κατευθυντήρια γραμμή) Συμπερίληψη συνδεδεμένων ασφαλιστικών και αντασφαλιστικών επιχειρήσεων τρίτων χωρών μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών, αξι ολογεί, στο πλαίσιο της αξιολόγησης των συνολικών αναγκών φερεγγυότητας του ομίλου, τους κινδύνους από δραστηριότητες σε τρίτες χώρες με τρόπο συνεπή προς αυτόν με τον οποίο αξιολογεί τους κινδύνους από

5 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ (ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ) 5519 δραστηριότητες εντός του Ευρωπαϊκού Οικονομικού Χώρου (ΕΟΧ), δίνοντας ιδιαίτερη προσοχή στην αξιολό γηση της μεταβιβασιμότητας και της χρηματοδότησης των κεφαλαίων. Άρθρο 22 Η ισχύς της παρούσας αρχίζει από την 1η Ιανουαρίου Η παρούσα πράξη να δημοσιευθεί στην Εφημερίδα της Κυβερνήσεως και να αναρτηθεί στον ιστότοπο της Τράπεζας της Ελλάδος. Ο Διοικητής ΙΩΑΝΝΗΣ ΣΤΟΥΡΝΑΡΑΣ F Αριθμ. πράξης 62/ (2) Υιοθέτηση Κατευθυντήριων Γραμμών της Ευρωπαϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξεων (EIOPA) σχετικά με την αναγνώριση και αποτίμηση στοιχείων του ενεργητικού και του παθητικού εκτός τεχνικών προβλέψεων (EIOPA BoS / ). ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Η ΕΚΤΕΛΕΣΤΙΚΗ ΕΠΙΤΡΟΠΗ ΤΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Aφού έλαβε υπόψη: α) το άρθρο 55Α του Καταστατικού της Τράπεζας της Ελλάδος, όπως ισχύει, β) τον Ν. 4364/2016 «Προσαρμογή της ελληνικής νο μοθεσίας στην Οδηγία 2009/138/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 25ης Νοεμβρίου 2009, σχετικά με την ανάληψη και την άσκηση δραστη ριοτήτων ασφάλισης και αντασφάλισης (Φερεγγυότητα ΙΙ), στα άρθρα 2 και 8 της Oδηγίας 2014/51/ΕΕ του Ευ ρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου της 16ης Απριλίου 2014 σχετικά με την τροποποίηση των Οδη γιών 2003/71/ΕΚ και 2009/138/ΕΚ, και των Κανονισμών (ΕΚ) αριθ. 1060/2009, (ΕΕ) αριθ. 1094/2010 και (ΕΕ) αριθ. 1095/2010, όσον αφορά τις εξουσίες της Ευρωπαϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξεων (εφεξής ΕΑΑΕΣ) και της Ευρωπαϊκής Αρχής Κινητών Αξιών και Αγορών, καθώς και στο άρθρο 4 της Οδη γίας 2011/89/ΕΕ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 16ης Νοεμβρίου 2011, σχετικά με τη συ μπληρωματική εποπτεία των χρηματοπιστωτικών οντο τήτων που ανήκουν σε χρηματοπιστωτικούς ομίλους ετερογενών δραστηριοτήτων και συναφείς διατάξεις της νομοθεσίας περί της ιδιωτικής ασφάλισης και άλλες διατάξεις» (ΦΕΚ Α 13) και ιδίως το άρθρο 46 αυτού, γ) τον Κανονισμό υπ αριθμ. 1094/2010 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου για τη Σύσταση Ευρω παϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξε ων (ΕΕ L 331 της ), και ιδίως το άρθρο 16 αυτού, δ) τον κατ εξουσιοδότηση Κανονισμό (ΕΕ) 2015/35 της Επιτροπής για τη συμπλήρωση της Οδηγίας 2009/138/ ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου σχετικά με την ανάληψη και την άσκηση δραστηριοτή των ασφάλισης και αντασφάλισης (Φερεγγυότητα II) (ΕΕ L 12 της ), ε) τις Κατευθυντήριες Γραμμές σχετικά με την ανα γνώριση και αποτίμηση στοιχείων του ενεργητικού και του παθητικού εκτός τεχνικών προβλέψεων (EIOPA BoS / ) στο κείμενο των οποίων αναφέ ρεται ότι εφαρμόζονται από την 1η Ιανουαρίου 2016 και στ) ότι από τις διατάξεις της παρούσας δεν προκύ πτει δαπάνη σε βάρος του κρατικού προϋπολογισμού, αποφασίζει: Να υιοθετήσει τις Κατευθυντήριες Γραμμές της Ευρω παϊκής Αρχής Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντά ξεων σχετικά με την αναγνώριση και αποτίμηση στοιχεί ων του ενεργητικού και του παθητικού εκτός τεχνικών προβλέψεων (EIOPA BoS / ), ως εξής: Άρθρο 1 Σκοπός και Ορισμοί 1. Σκοπός της παρούσας είναι να θεσπισθεί πλαί σιο οδηγιών για την εφαρμογή του άρθρου 50 του Ν. 4364/2016 καθώς και των άρθρων 7 έως 16 του Κα νονισμού (ΕΕ) 2015/ Για τις ανάγκες της παρούσας, λαμβάνονται υπόψη οι ορισμοί που δίδονται στις αντίστοιχες έννοιες στα κείμενα του Ν. 4364/2016, της Οδηγίας 2009/138/ΕΚ (Φε ρεγγυότητα ΙΙ) και των Κανονισμών που αναφέρονται ανωτέρω. Σε περίπτωση απόκλισης μεταξύ των ορι σμών των ιδίων εννοιών στην ελληνική απόδοση των ως άνω κειμένων, προκρίνεται η ορολογία που υιοθετεί ο Ν. 4364/2016. Όπου στην παρούσα γίνεται αναφορά στον όρο «αποτίμηση», εννοείται η αποτίμηση σύμφωνα με το άρθρο 50 του Ν. 4364/2016. Ειδικότερα ισχύουν οι παρακάτω ορισμοί: α) «Διεθνή λογιστικά πρότυπα ή διεθνή πρότυπα χρηματοοικονομικής αναφοράς (ΔΠΧΑ)»: τα διεθνή λογιστικά πρότυπα που υιοθέτησε η Ευρωπαϊκή Επι τροπή σύμφωνα με τον Κανονισμό (ΕΚ) 1606/2002,του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, για την εφαρμογή διεθνών λογιστικών προτύπων (ΕΕ L 243 της ). β) «Αποτιμήσεις ή ισολογισμός της Φερεγγυότητας ΙΙ»: Οι αποτιμήσεις όλων των στοιχείων ενεργητικού και παθητικού, σύμφωνα με τις μεθόδους που καθορίζονται στο Ν. 4364/2016, στον Κανονισμό (ΕΕ) 2015/35, στην κείμενη ευρωπαϊκή νομοθεσία αμέσου εφαρμογής και σε κάθε άλλη απόφαση η οποία έχει εκδοθεί κατ εξου σιοδότηση των ανωτέρω. Άρθρο 2 (1η κατευθυντήρια γραμμή) Σημαντικότητα 1. Κατά την αποτίμηση των στοιχείων ενεργητικού και παθητικού, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις θεωρούν πληροφορίες ως σημαντικές (ουσιώδεις) αν θα μπορούσαν να επηρεάσουν τη λήψη αποφάσεων ή την κρίση των χρηστών στους οποίους απευθύνονται οι εν λόγω πληροφορίες (αρχή της σημα ντικότητας) σύμφωνα με τα οριζόμενα στην αιτιολογική σκέψη αρ. 1 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/ Εν αναφορά προς την αξιολόγηση της σημαντικότη τας, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις μεριμνούν ώστε οι μετρήσεις των ετήσιων χρηματοοι κονομικών στοιχείων τους να βασίζονται σε εκτιμήσεις ή μεθόδους εκτιμήσεων στον ελάχιστο δυνατό βαθμό. Τριμηνιαίες μετρήσεις επιτρέπεται να βασίζονται σε εκτιμήσεις και μεθόδους εκτιμήσεων, σε μεγαλύτερο βαθμό από τις αντίστοιχες ετήσιες και κατόπιν επαρ κούς τεκμηρίωσης ότι οι εφαρμοζόμενες εκτιμήσεις δεν αφορούν σε ουσιώδεις πληροφορίες.

6 5520 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ (ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ) Άρθρο 3 (2η κατευθυντήρια γραμμή) Συνέπεια στην εφαρμογή των μεθόδων αποτίμησης 1. εφαρμόζουν τις τεχνικές αποτίμησης με διαχρονική συνέπεια. 2. εξετάζουν, αν εξαιτίας κάποιας μεταβολής των συνθη κών, απαιτείται αλλαγή στις μεθόδους αποτίμησης ή στην εφαρμογή τους η οποία θα οδηγούσε σε καταλ ληλότερη επιμέτρηση σύμφωνα με το άρθρο 50 του Ν. 4364/ Οι μεταβολές συνθηκών οι οποίες θα μπορούσαν να προκαλέσουν αλλαγή στις μεθόδους αποτίμησης, σύμ φωνα με την προηγούμενη παράγραφο, περιλαμβάνουν τουλάχιστον τα ακόλουθα: α) νέες εξελίξεις στην αγορά οι οποίες αλλάζουν τις συνθήκες της αγοράς, β) νέες πληροφορίες οι οποίες καθίστανται διαθέ σιμες, γ) πληροφορίες που χρησιμοποιούνταν στο παρελθόν και δεν είναι πλέον διαθέσιμες, δ) βελτίωση των τεχνικών ή μεθόδων αποτίμησης. Άρθρο 4 (3η κατευθυντήρια γραμμή) Επενδύσεις σε ακίνητα και λοιπά ακίνητα: εναλλακτικές μέθοδοι αποτίμησης 1. Κατά την αποτίμηση των επενδύσεων σε ακίνητα και των λοιπών ακινήτων σύμφωνα με το άρθρο 10 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35, οι ασφαλιστικές και αντασφα λιστικές επιχειρήσεις επιλέγουν την προσέγγιση που περιγράφεται στην παράγραφο 7 του εν λόγω άρθρου, η οποία παρέχει την πλέον αντιπροσωπευτική εκτίμηση του ποσού για το οποίο θα μπορούσαν να μεταβιβα στούν μεταξύ συναινούντων και επαρκώς πληροφορη μένων μερών σε όρους αγοράς. 2. Για την εφαρμογή της παραγράφου 6 του άρθρο 10 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35, οι ασφαλιστικές και αντα σφαλιστικές επιχειρήσεις διασφαλίζουν ότι η επιλεχθεί σα προσέγγιση, κατά τα οριζόμενα στην προηγούμενη παράγραφο, βασίζεται στα ακόλουθα: α) σε τρέχουσες τιμές σε ενεργό αγορά για ακίνητα διαφορετικής φύσης, κατάστασης ή τοποθεσίας, ή υπο κείμενα σε διαφορετική μίσθωση ή άλλους συμβατικούς όρους, αναπροσαρμοσμένες για να αντανακλούν αυτές τις διαφορές, β) σε πρόσφατες τιμές παρόμοιων ακινήτων σε λι γότερο ενεργές αγορές, με αναπροσαρμογές για να αντανακλούν κάθε μεταβολή στις οικονομικές συνθήκες από την ημερομηνία των συναλλαγών που πραγματο ποιήθηκαν σε αυτές τις τιμές, γ) σε προβλέψεις προεξοφλημένων ταμειακών ροών που βασίζονται: γα) σε αξιόπιστες εκτιμήσεις των μελλοντικών ταμεια κών ροών, που τεκμηριώνονται από όρους υφιστάμενης μίσθωσης ή άλλων σχετικών συμβάσεων και, όπου είναι δυνατόν, από εξωτερικά αποδεικτικά στοιχεία τέτοια όπως τα τρέχοντα ενοίκια της αγοράς για παρόμοια ακίνητα, στην ίδια τοποθεσία και κατάσταση, και γβ) σε προεξοφλητικά επιτόκια που αντανακλούν τις τρέχουσες εκτιμήσεις της αγοράς σχετικά με την αβε βαιότητα στο ύψος και το χρόνο των ταμειακών ροών. 3. Σε περιπτώσεις που μέθοδοι οι οποίες κάνουν χρήση των στοιχείων των περιπτώσεων (α), (β) και (γ) της παραγράφου 2 του παρόντος, καταλήγουν σε δι αφορετικές αποτιμήσεις για ένα ακίνητο, προκειμένου να προσδιοριστεί η πλέον αντιπροσωπευτική εκτίμηση αναφορικά με την αποτίμηση ακινήτου, εντός του εύ ρους των αποτιμήσεων, οι ασφαλιστικές και αντασφα λιστικές επιχειρήσεις εξετάζουν τα αίτια των ως άνω αποκλίσεων στις αποτιμήσεις. 4. Κατά τον προσδιορισμό της αποτίμησης ενός ακινή του, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις λαμβάνουν υπόψη την ικανότητα των συμμετεχόντων στην αγορά να παράγουν οικονομικά οφέλη είτε κά νοντας μέγιστη και βέλτιστη χρήση του ακινήτου είτε μεταπωλώντας το σε άλλο συμμετέχοντα στην αγορά ο οποίος θα χρησιμοποιούσε το εν λόγω ακίνητο στο μέγιστο βαθμό και κατά τον βέλτιστο τρόπο. Άρθρο 5 (4η κατευθυντήρια γραμμή) Επενδύσεις σε ακίνητα και λοιπά ακίνητα: αποδεικτικά στοιχεία προς υποστήριξη της αποτίμησης Σε περίπτωση που η αποτίμηση ενός ακινήτου βασί ζεται σε επίσημη εκτίμηση, ή άλλες πληροφορίες, πριν από την ημερομηνία αναφοράς, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις είναι σε θέση να αποδεί ξουν στην Τράπεζα της Ελλάδος ότι έχουν γίνει όλες οι απαιτούμενες προσαρμογές προκειμένου να αποτυ πώνονται οι μεταβολές που τυχόν έχουν επέλθει στην αξία κατά το διάστημα μεταξύ της ημερομηνίας της επίσημης εκτίμησης ή των άλλων πληροφοριών και της ημερομηνίας της αναφοράς. Άρθρο 6 (5η κατευθυντήρια γραμμή) Χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις και ιδία πιστοληπτική διαβάθμιση 1. Κατά την αποτίμηση χρηματοοικονομικών υποχρεώ σεων, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις χρησιμοποιούν τεχνικές με τις οποίες προσδιορίζεται η αξία για την οποία οι υποχρεώσεις θα μπορούσαν να μεταβιβαστούν ή να διακανονιστούν μεταξύ συναινού ντων και επαρκώς πληροφορημένων μερών σε όρους αγοράς, εξαιρουμένης οποιασδήποτε προσαρμογής που έχει γίνει για να ληφθούν υπόψη τυχόν μεταβολές στην ιδία πιστοληπτική διαβάθμιση της επιχείρησης μετά την αρχική αναγνώριση. Οι εν λόγω τεχνικές μπορούν να βασίζονται: α) σε μια προσέγγιση «από κάτω προς τα επάνω» (bottom up approach), ή β) σε μια προσέγγιση «από επάνω προς τα κάτω» (top down approach). 2. Στην προσέγγιση από κάτω προς τα επάνω, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις προσδι ορίζουν την ιδία πιστοληπτική διαβάθμισή τους κατά την αρχική αναγνώριση της συγκεκριμένης χρηματοοικο νομικής υποχρέωσης. Μετά την αρχική αναγνώριση, σε κάθε ημερομηνία αποτίμησης, οι ασφαλιστικές και αντα σφαλιστικές επιχειρήσεις επανυπολογίζουν το ύψος της ως άνω υποχρέωσης διατηρώντας το μέρος του περι θωρίου της καμπύλης προεξόφλησης που αφορά στην ιδία πιστοληπτική διαβάθμιση σταθερό. Με τον τρόπο αυτό, στις μεταγενέστερες αποτιμήσεις, η αξία υπολο

7 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ (ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ) 5521 γίζεται προσδιορίζοντας τις μεταβολές στην αξία που απορρέουν από μεταβολές στις συνθήκες της αγοράς οι οποίες επηρεάζουν την αξία της χρηματοοικονομικής υποχρέωσης, εκτός από τις μεταβολές στις συνθήκες της αγοράς που επηρεάζουν τον ίδιο πιστωτικό κίνδυνο. 3. Κατά την αξιολόγηση των μεταβολών των συνθηκών της αγοράς που δημιουργούν κίνδυνο αγοράς, οι ασφα λιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις αξιολογούν, κατ ελάχιστον, τις μεταβολές στη σχετική καμπύλη επι τοκίων άνευ κινδύνου, στην τιμή εμπορεύματος, σε μια συναλλαγματική ισοτιμία ή σε δείκτη τιμών ή επιτοκίων. 4. Στην προσέγγιση από επάνω προς τα κάτω, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις προσ διορίζουν το ποσό της μεταβολής στην αποτίμηση της χρηματοοικονομικής υποχρέωσης που οφείλεται σε με ταβολές στον ίδιο πιστωτικό κίνδυνο της επιχείρησης και το εξαιρούν από την αποτίμηση. Άρθρο 7 (6η κατευθυντήρια γραμμή) Συμμετοχές σε συνδεδεμένες επιχειρήσεις: Μέθοδος της καθαρής θέσης βάσει ΔΠΧΑ 1. Κατά την αποτίμηση του ενεργητικού και του παθητι κού συνδεδεμένης επιχείρησης με τη μέθοδο της καθαρής θέσης, όπως ορίζεται στα ΔΠΧΑ, σύμφωνα με την παρά γραφο 5 του άρθρου 13 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35, και σε περίπτωση που η εν λόγω συνδεδεμένη επιχείρηση χρησιμοποιεί διαφορετικό λογιστικό πλαίσιο, οι ασφαλι στικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις προβαίνουν στις απαραίτητες προσαρμογές προκειμένου να αναγνωρίσουν και να αποτιμήσουν το ενεργητικό και το παθητικό της εν λόγω συνδεδεμένης επιχείρησης σύμφωνα με τα ΔΠΧΑ. 2. Κατά την εφαρμογή της παραγράφου 5 του άρ θρου 13 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35, η ασφαλιστική ή αντασφαλιστική επιχείρηση παρέχει στην Τράπεζα της Ελλάδος επαρκή τεκμηρίωση και αιτιολόγηση για τον τρόπο εφαρμογής των παραγράφων (4), (5) και (6) του άρθρου 13 του ως άνω Κανονισμού. Άρθρο 8 (7η κατευθυντήρια γραμμή) Συμμετοχές σε συνδεδεμένες επιχειρήσεις: εναλλακτικές μέθοδοι αποτίμησης Σε περίπτωση που οι ασφαλιστικές και αντασφαλι στικές επιχειρήσεις αποτιμούν τις συμμετοχές σε συν δεδεμένες επιχειρήσεις χρησιμοποιώντας εναλλακτικές μεθόδους αποτίμησης, σύμφωνα με την περίπτωση (γ) της παραγράφου 1 του άρθρου 13 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35, παρέχουν στην Τράπεζα της Ελλάδος επαρκή τεκμηρίωση για τις εφαρμοζόμενες μεθόδους αποτίμη σης και αιτιολογούν τον λόγο για τον οποίο δεν είναι δυνατή η επανεκτίμηση των στοιχείων ενεργητικού και παθητικού της συνδεδεμένης επιχείρησης με την προ επιλεγμένη μέθοδο αποτίμησης ή την προσαρμοσμένη μέθοδο της καθαρής θέσης. Άρθρο 9 (8η κατευθυντήρια γραμμή) Ενδεχόμενες υποχρεώσεις: Ενδεχόμενες υποχρεώσεις που απορρέουν από συμφωνίες στοιχείων συμπληρωματικών ιδίων κεφαλαίων 1. Κατά τη σύναψη μιας συμφωνίας που αφορά σε στοιχείο συμπληρωματικών ιδίων κεφαλαίων μιας ασφα λιστικής ή αντασφαλιστικής επιχείρησης, η εν λόγω επιχείρηση αξιολογεί με τη δέουσα προσοχή αν θα αναγνωρίσει την αντίστοιχη ενδεχόμενη υποχρέωση ως υποχρέωση σύμφωνα με το άρθρο 11 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35. 2., παρέχουν στην Τράπεζα της Ελλάδος επαρκή τεκμη ρίωση και αιτιολόγηση σε περίπτωση που δεν έχουν αναγνωρίσει ενδεχόμενες υποχρεώσεις από συμφωνίες με άλλες επιχειρήσεις συμπεριλαμβανομένων οποιων δήποτε άλλων επιχειρήσεων ανήκουν στον ίδιο όμιλο με αυτές εφόσον η ως άνω συμφωνία έχει εγκριθεί ως στοιχείο συμπληρωματικών ιδίων κεφαλαίων. Άρθρο 10 (9η κατευθυντήρια γραμμή) Αναβαλλόμενοι φόροι: αναγνώριση και αποτίμηση 1. Προεξόφληση αναβαλλόμενων φόρων: Οι ασφαλι στικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις δεν προεξο φλούν τις αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις. 2. Συμψηφισμός των αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων και υποχρεώσεων στον ισολογισμό βάσει της Οδηγίας Φερεγγυότητα ΙΙ: Οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις συμψηφίζουν τις αναβαλ λόμενες φορολογικές απαιτήσεις με τις αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις μόνον εφόσον ισχύουν οι ακόλουθες δύο προϋποθέσεις: α) υπάρχει νομικά εκτελεστό δικαίωμα συμψηφισμού των τρεχουσών φορολογικών απαιτήσεων με τις τρέ χουσες φορολογικές υποχρεώσεις, και β) οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και οι αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις αφορούν φόρους που έχουν επιβληθεί από την ίδια φορολογική αρχή στην ίδια φορολογητέα οντότητα. 3. Αναγνώριση και αποτίμηση καθαρής αναβαλλόμενης φορολογικής απαίτησης: α) Σε περίπτωση που υπάρχουν ανεπαρκείς φορολο γητέες προσωρινές διαφορές, οι οποίες αναμένεται να αναστραφούν κατά την ίδια περίοδο με την αναμενό μενη αναστροφή των εκπεστέων προσωρινών διαφο ρών, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρή σεις λαμβάνουν υπόψη τους την πιθανότητα εμφάνισης φορολογητέων κερδών κατά την ίδια περίοδο με την αναστροφή των εκπεστέων προσωρινών διαφορών ή κατά τις περιόδους όπου η φορολογική ζημία η οποία θα ανακύψει από την αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση μπορεί να μεταφερθεί σε προηγούμενες ή επόμενες περιόδους. β) Κατά τη διενέργεια προβλέψεων για τα φορολογη τέα κέρδη και την αξιολόγηση της πιθανότητας εμφά νισης επαρκών φορολογητέων κερδών στο μέλλον, οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές επιχειρήσεις: βα) λαμβάνουν υπόψη ότι ακόμη και τα ιστορικά στοι χεία ισχυρών κερδών ενδέχεται να μην αποτελούν επαρ κή αντικειμενική ένδειξη για τη μελλοντική κερδοφορία τους, ββ) λαμβάνουν υπόψη ότι ο βαθμός αβεβαιότητας που σχετίζεται με τα μελλοντικά φορολογητέα κέρδη και απορρέει από αναμενόμενη αύξηση των νέων εργασιών αυξάνεται καθώς επεκτείνεται ο ορίζοντας των προβλέ ψεων, και ειδικότερα όταν τα εν λόγω προβλεπόμενα κέρδη αναμένεται να προκύψουν σε περιόδους πέραν

8 5522 ΕΦΗΜΕΡΙΣ ΤΗΣ ΚΥΒΕΡΝΗΣΕΩΣ (ΤΕΥΧΟΣ ΔΕΥΤΕΡΟ) του κανονικού κύκλου επιχειρηματικού προγραμματι σμού της επιχείρησης, βγ) συνεκτιμούν το γεγονός ότι μπορεί ορισμένοι φο ρολογικοί κανόνες να καθυστερούν ή να περιορίζουν την ανάκτηση αχρησιμοποίητων φορολογικών ζημιών και αχρησιμοποίητων πιστωτικών φόρων, βδ) αποφεύγουν τον διπλό υπολογισμό: τα φορολογη τέα κέρδη που ανέκυψαν ύστερα από αναστροφή φο ρολογητέων προσωρινών διαφορών εξαιρούνται από τα εκτιμώμενα μελλοντικά φορολογητέα κέρδη όταν έχουν χρησιμοποιηθεί για να υποστηρίξουν την αναγνώριση αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων, βε) διασφαλίζουν κατά τη διενέργεια προβλέψεων για τα φορολογητέα κέρδη ότι οι εν λόγω προβλέψεις αφε νός είναι αξιόπιστες και αφετέρου συνάδουν εν γένει με τις παραδοχές που έχουν γίνει για τις προβλέψεις άλλων ταμειακών ροών. Ειδικότερα, οι παραδοχές στις οποίες στηρίζονται οι προβλέψεις πρέπει να συμφωνούν με τις παραδοχές στις οποίες στηρίζονται οι αποτι μήσεις των τεχνικών προβλέψεων και των στοιχείων ενεργητικού στον ισολογισμό της Φερεγγυότητας ΙΙ. Άρθρο 11 (10η κατευθυντήρια γραμμή) Αναβαλλόμενοι φόροι: τεκμηρίωση Οι ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές τεκμηριώνουν και αιτιολογούν στην Τράπεζα της Ελλάδος κατ ελά χιστον τα ακόλουθα, αναφορικά με τους υπολογισμούς των αναβαλλόμενων φόρων: α) τις πηγές των προσωρινών διαφορών που ενδέχεται να οδηγήσουν στην αναγνώριση αναβαλλόμενων φόρων, β) τις αρχές αναγνώρισης και αποτίμησης που εφαρ μόζονται για τους αναβαλλόμενους φόρους, γ) τον υπολογισμό του ποσού των αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων ή υποχρεώσεων που ανα γνωρίστηκε, καθώς και τις υποκείμενες παραδοχές που αφορούν το εν λόγω ποσό, για κάθε είδος χρονικής διαφοράς και για κάθε είδος αχρησιμοποίητης φορο λογικής ζημίας και αχρησιμοποίητου πιστωτικού φόρου, δ) την αναγνώριση των αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων, παρέχοντας επαρκή περιγραφή τουλάχι στον για τα ακόλουθα: δα) ύπαρξη οποιωνδήποτε φορολογητέων προσω ρινών διαφορών που αφορούν στην ίδια φορολογική αρχή, στην ίδια φορολογητέα επιχείρηση και στο ίδιο είδος φόρου και οι οποίες αναμένεται να αναστραφούν κατά την ίδια περίοδο με την αναμενόμενη αναστροφή των εκπεστέων προσωρινών διαφορών, ή οι οποίες θα καταλήξουν σε φορολογητέα ποσά έναντι των οποίων μπορούν να χρησιμοποιηθούν οι αχρησιμοποίητες φο ρολογικές ζημίες ή οι αχρησιμοποίητοι πιστωτικοί φόροι πριν από την εκπνοή τους, δβ) όταν οι φορολογητέες προσωρινές διαφορές που αφορούν στην ίδια φορολογική αρχή, στην ίδια φο ρολογητέα επιχείρηση και στο ίδιο είδος φόρου είναι ανεπαρκείς, τεκμηρίωση που να αποδεικνύει ότι είναι πιθανόν η οντότητα να έχει επαρκή φορολογητέα κέρ δη που αφορούν στην ίδια φορολογική αρχή, στην ίδια φορολογητέα επιχείρηση και στο ίδιο είδος φόρου κατά την ίδια περίοδο με την αναστροφή των εκπεστέων προσωρινών διαφορών, ή κατά τις περιόδους όπου η φορολογική ζημία η οποία θα ανακύψει από την αναβαλ λόμενη φορολογική απαίτηση μπορεί να μεταφερθεί σε προηγούμενες ή επόμενες περιόδους, ή ότι είναι πιθανόν η επιχείρηση να έχει φορολογητέα κέρδη πριν από την εκπνοή των αχρησιμοποίητων φορολογικών ζημιών ή των αχρησιμοποίητων πιστωτικών φόρων. ε) το ποσό και την ημερομηνία λήξης, εάν υπάρχει, των εκπεστέων προσωρινών διαφορών, των αχρησιμο ποίητων φορολογικών ζημιών και των αχρησιμοποίητων πιστωτικών φόρων, για τους οποίους αναγνωρίζονται ή δεν αναγνωρίζονται αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις. Άρθρο 12 (11η κατευθυντήρια γραμμή) Αντιμετώπιση των αναβαλλόμενων φόρων σε περίπτωση εξαιρούμενων από την εποπτεία ομίλου επιχειρήσεων 1. εφαρμόζουν τις ακόλουθες αρχές για την αναγνώριση από αυτές της αναβαλλόμενης φορολογίας σε περί πτωση που συνδεδεμένες επιχειρήσεις εξαιρούνται από το πεδίο εφαρμογής της εποπτείας ομίλου σύμφωνα με την παράγραφο 2 του άρθρου 172 του Ν. 4364/2016: α) σε περίπτωση εξαίρεσης δυνάμει της περίπτωσης (α) της παραγράφου 2 του άρθρου 172 του Ν. 4364/2016, ο αναβαλλόμενος φόρος που σχετίζεται με την εξαι ρούμενη επιχείρηση δεν αναγνωρίζεται ούτε σε ατομική βάση ούτε σε επίπεδο ομίλου, β) σε περίπτωση εξαίρεσης δυνάμει των περιπτώσε ων (β) και (γ) της παραγράφου 2 του άρθρου 172 του Ν. 4364/2016, ο αναβαλλόμενος φόρος που σχετίζεται με την εξαιρούμενη επιχείρηση δεν αναγνωρίζεται σε επίπεδο ομίλου. Άρθρο 13 (12η κατευθυντήρια γραμμή) Απαγόρευση χρήσης παρέκκλισης απαγορεύεται να χρησιμοποιούν την παρέκκλιση της παραγράφου 4 του άρθρου 9 του Κανονισμού (ΕΕ) 2015/35. Άρθρο 14 Η ισχύς της παρούσας αρχίζει από 1η Ιανουαρίου Η παρούσα Πράξη να δημοσιευθεί στην Εφημερίδα της Κυβερνήσεως και να αναρτηθεί στον ιστότοπο της Τράπεζας της Ελλάδος. Ο Διοικητής ΙΩΑΝΝΗΣ ΣΤΟΥΡΝΑΡΑΣ * * ΑΠΟ ΤΟ ΕΘΝΙΚΟ ΤΥΠΟΓΡΑΦΕΙΟ ΚΑΠΟΔΙΣΤΡΙΟΥ 34 * ΑΘΗΝΑ * ΤΗΛ * FAX