Από την 16η Μαΐου 2008 έως χρήσεως ,49

Transcript

1 ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ (από 16η Μαΐου 2008 µέχρι 31η εκεµβρίου 2009) (δηµοσιευµένα βάσει του ν.2190, άρθρο 135 για επιχειρήσεις που συντάσσουν ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις, ενοποιηµένες και µη, κατά τα.λ.π.) (Ποσά εκφρασµένα σε Ευρώ) Τα παρακάτω στοιχεία και πληροφορίες που προκύπτουν από τις οικονοµικές καταστάσεις, στοχεύουν σε µια γενική ενηµέρωση για την οικονοµική κατάσταση και τα αποτελέσµατα της ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ (ALPHA VENTURES ). Συνιστούµε εποµένως στον αναγνώστη, πριν προβεί σε οποιαδήποτε είδους επενδυτική επιλογή ή άλλη συναλλαγή µε την Εταιρία, να ανατρέξει στην διεύθυνση του διαδικτύου όπου αναρτώνται οι οικονοµικές καταστάσεις καθώς και η έκθεση ελέγχου του ορκωτού ελεγκτή λογιστή. ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΣ ιεύθυνση έδρας Εταιρίας ΑΡ.Μ.Α.Ε. Αρµόδια εποπτική αρχή Σύνθεση ιοικητικού Συµβουλίου : Πανεπιστηµίου 45, Αθήναι : 66011/01/Β/08/261 : Νοµαρχία Αθηνών : Παντελής Ι. Βερνίκος, Πρόεδρος.Σ. & ιευθύνων Σύµβουλος Σπυρίδων Α. Ανδρονικάκης, Αντιπρόεδρος Αθανάσιος Α. Γάτσης, Μέλος Νικόλαος Ρ. Χρυσανθόπουλος, Μέλος ηµοσθένης Ι. Ρέβελας, Μέλος ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Λοιπά κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία ,53 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ,53 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μετοχικό Κεφάλαιο ,00 Λοιπά στοιχεία Καθαρής Θέσεως ,05 Σύνολο Καθαρής Θέσεως ,05 Λοιπές βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις ,48 Σύνολο υποχρεώσεων ,48 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΕΩΣ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ ,53 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΣΥΝΟΛΙΚΟΥ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΟΣ Από την 16η Μαΐου 2008 έως Κέρδη προ φόρων, χρηµατοδοτικών και επενδυτικών αποτελεσµάτων ,55 Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος ,10 Καθαρά κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος ,05 Λοιπά αποτελέσµατα, που καταχωρήθηκαν απευθείας στην Καθαρή Θέση... Συνολικό αποτέλεσµα χρήσεως, µετά το φόρο εισοδήµατος ,05 Κατανέµονται σε: Μετόχους Εταιρίας ,05 Κέρδη µετά το φόρο εισοδήµατος βασικά και προσαρµοσµένα ανά µετοχή (σε Ευρώ) ,53 Προτεινόµενο µέρισµα ανά µετοχή (σε Ευρώ) , 00 Κέρδη προ φόρων, χρηµατοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσµάτων και συνολικών αποσβέσεων ,55 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΕΩΣ Σύνολο Καθαρής Θέσεως ενάρξεως χρήσεως ( ) ,00 Συνολικό Αποτέλεσµα χρήσεως µετά το φόρο εισοδήµατος ,05 Σύνολο Καθαρής Θέσεως λήξεως χρήσεως ( ) ,05 Ηµεροµηνία εγκρίσεως των ετήσιων Οικονοµικών Καταστάσεων (από τις οποίες αντλήθηκαν τα συνοπτικά στοιχεία) : 19 Φεβρουαρίου 2010 Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής : Βασίλειος Ι. Λουµιώτης (Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ.11231) Ελεγκτική εταιρία : Συνεργαζόµενοι Ορκωτοί Λογιστές Α.Ε. Τύπος έκθεσης ελέγχου ελεγκτών : Με σύµφωνη γνώµη ιεύθυνση ιαδικτύου Εταιρίας : ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΣ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ Από την 16η Μαΐου 2008 έως Λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη πριν το φόρο εισοδήµατος ,10 Πλέον / (µείον) προσαρµογές για: Χρηµατοοικονοµικά αποτελέσµατα... (28.542,55) Λειτουργικό κέρδος / (ζηµία) προ µεταβολών του κεφαλαίου κινήσεως ,55 Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων... ( ,70) (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) ,75 Μείον: Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβληµένα... (137,40) Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) ,20 Επενδυτικές δραστηριότητες Τόκοι εισπραχθέντες ,29 Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) ,29 Χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Εισπράξεις από αύξηση µετοχικού κεφαλαίου ,00 Σύνολο εισροών / (εκροών) από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες (γ) ,00 Καθαρή αύξηση / (µείωση) στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα χρήσεως (α)+(β)+(γ) ,49 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα ενάρξεως χρήσεως... Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξεως χρήσεως ,49 ΠΡΟΣΘΕΤΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ 1. Οι οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρίας περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες καταστάσεις που καταρτίζει η AΛΦΑ ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε., µε έδρα την Ελλάδα, η οποία συµµετέχει έµµεσα µε ποσοστό 100%. Η ενοποίηση της Εταιρίας γίνεται µε τη µέθοδο της ολικής ενοποιήσεως. 2. εν υπάρχουν εµπράγµατα βάρη επί των παγίων περιουσιακών στοιχείων της Εταιρίας. 3. εν υπάρχουν επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές ή αποφάσεις δικαστικών ή διαιτητικών οργάνων που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίπτωση στην οικονοµική κατάσταση ή λειτουργία της Εταιρίας. 4. Από τις συναλλαγές της Εταιρίας µε τα συνδεδεµένα προς αυτήν µέρη, για το χρονικό διάστηµα από έως προέκυψαν τα εξής ποσά: Έσοδα... Ευρώ ,95 Έξοδα... Ευρώ ,16 Τα υπόλοιπα, κατά την , των απαιτήσεων από τις εν λόγω συναλλαγές είχαν ως εξής: Απαι τή σεις... Ευρώ ,74 Υποχρεώσεις... Ευρώ ,00 Aθήναι, 19 Φεβρουαρίου 2010 Ο ΠΡΟΕ ΡΟΣ ΤΟΥ ΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ Ο ΑΝΤΙΠΡΟΕ ΡΟΣ Ο ΙΕΥΘΥΝΤΗΣ & ΙΕΥΘΥΝΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΣ ΤΟΥ ΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΠΑΝΤΕΛΗΣ Ι. ΒΕΡΝΙΚΟΣ ΣΠΥΡΙ ΩΝ Α. ΑΝ ΡΟΝΙΚΑΚΗΣ ΑΝ ΡΕΑΣ Κ. ΣΤΡΑΤΗΓΟΠΟΥΛΟΣ Α..Τ.: Θ Α..Τ.: Ρ Α..Τ.: ΑΖ Αρ. Αδ. ΟΕΕ Α' Τάξης: 20834

2 ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΑΚΕΣ (σύμφωνα τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης) ΑΘΗΝΑΙ ΦΕΒΡΟΥΑΡΙΟΣ 2010

3 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ...3 Οικονομικές καταστάσεις της Κατάσταση Αποτελεσμάτων...5 Ισολογισμός...6 Κατάσταση Συνολικού Αποτελέσματος...7 Κατάσταση Μεταβολών της Καθαρής Θέσεως...8 Κατάσταση Ταμειακών Ροών...9 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Γενικές πληροφορίες για την Εταιρία Ακολουθούμενες Λογιστικές Αρχές Βάση καταρτίσεως των οικονομικών καταστάσεων Έγκριση των οικονομικών καταστάσεων Πληροφόρηση κατά τομέα Συναλλαγές σε ξένο νόμισμα Απομείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων Απαιτήσεις από πελάτες Φόρος εισοδήματος Ταμείο και διαθέσιμα Προβλέψεις Λειτουργικές μισθώσεις Έσοδα Έσοδα προμηθειών Έξοδα προμηθειών Λοιπές δαπάνες Χρηματοοικονομικά αποτελέσματα Φόρος εισοδήματος Κέρδη ανά μετοχή Λοιπές απαιτήσεις Ταμείο και διαθέσιμα Καθαρή θέση Υποχρεώσεις για φόρο εισοδήματος Λοιπές υποχρεώσεις Διαχείριση χρηματοοικονομικών κινδύνων Συναλλαγές συνδεδεμένων μερών Ενδεχόμενες υποχρεώσεις και δεσμεύσεις Γεγονότα μετά την ημερομηνία του ισολογισμού

4 ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ Προς τους κ.κ. Μετόχους της Ανώνυμης Εταιρίας «ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ» Έκθεση επί των Οικονομικών Καταστάσεων. Ελέγξαμε τις συνημμένες Οικονομικές Καταστάσεις της Ανώνυμης Εταιρίας «ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ», που αποτελούνται από τον ισολογισμό της 31 ης Δεκεμβρίου 2009, τις καταστάσεις αποτελεσμάτων χρήσεως, συνολικού αποτελέσματος, μεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταμειακών ροών της χρήσεως που έληξε την ημερομηνία αυτή, καθώς και την περίληψη σημαντικών λογιστικών αρχών και μεθόδων και τις λοιπές επεξηγηματικές πληροφορίες. Ευθύνη της Διοίκησης για τις Οικονομικές Καταστάσεις Η Διοίκηση είναι υπεύθυνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση αυτών των Οικονομικών Καταστάσεων σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση, καθώς και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η Διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση Οικονομικών Καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των Οικονομικών Καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι Οικονομικές Καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις Oικονομικές Καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των Οικονομικών Καταστάσεων, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλείδες που σχετίζονται με την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των Οικονομικών Καταστάσεων της Εταιρίας, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις και όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων της Εταιρίας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη Διοίκηση, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των Οικονομικών Καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι συνημμένες Οικονομικές Καταστάσεις παρουσιάζουν εύλογα, από κάθε ουσιώδη άποψη, την οικονομική θέση της Εταιρίας, κατά την 31 η Δεκεμβρίου 2009, τη χρηματοοικονομική της επίδοση και τις ταμειακές της ροές για τη χρήση που έληξε την ημερομηνία αυτή, σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. 3

5 Αναφορά επί άλλων Νομικών και Κανονιστικών θεμάτων Επαληθεύσαμε τη συμφωνία και την αντιστοίχηση του περιεχομένου της Έκθεσης του Διοικητικού Συμβουλίου με τις συνημμένες Οικονομικές Καταστάσεις, στα πλαίσια των οριζόμενων από τα άρθρα 43 α και 37 του κωδ. Ν. 2190/1920. Αθήνα, 23 Φεβρουαρίου 2010 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Βασίλειος Ι. Λουμιώτης Αρ.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ Συνεργαζόμενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. μέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, Αθήνα Αρ.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ

6 Οικονομικές καταστάσεις της Κατάσταση Αποτελεσμάτων (ποσά σε ευρώ) Από Σημείωση έως Έσοδα (παροχή υπηρεσιών) ,00 Έξοδα προμηθειών 4 ( ,50) Λοιπές δαπάνες 5 ( ,95) Χρηματοοικονομικά αποτελέσματα ,55 Κέρδη πριν το φόρο εισοδήματος ,10 Φόρος εισοδήματος 7 ( ,05) Κέρδη μετά το φόρο εισοδήματος ,05 Κέρδη μετά το φόρο εισοδήματος ανά μετοχή (βασικά και προσαρμοσμένα σε ) 8 620,53 Οι συνημμένες σημειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων. 5

7 Ισολογισμός 1 η εταιρική χρήση (ποσά σε ευρώ) Σημείωση ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Κυκλοφορούν ενεργητικό Λοιπές απαιτήσεις ,04 Ταμείο και διαθέσιμα ,49 Σύνολο κυκλοφορούντος ενεργητικού ,53 Σύνολο Ενεργητικού ,53 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ 11 Μετοχικό κεφάλαιο ,00 Αποτελέσματα εις νέον ,05 Σύνολο καθαρής θέσεως ,05 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Υποχρεώσεις για τρέχοντα φόρο εισοδήματος ,73 Λοιπές υποχρεώσεις ,75 Σύνολο βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων ,48 Σύνολο υποχρεώσεων ,48 Σύνολο καθαρής θέσεως και υποχρεώσεων ,53 Οι συνημμένες σημειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων. 6

8 Κατάσταση Συνολικού Αποτελέσματος (ποσά σε ευρώ) Από Σημείωση έως Καθαρά κέρδη μετά το φόρο εισοδήματος, που αναγνωρίσθηκαν στη Κατάσταση Αποτελεσμάτων ,05 Λοιπά αποτελέσματα που καταχωρήθηκαν απευθείας στην Καθαρή Θέση: Μεταβολή του αποθεματικού αποτίμησης των διαθεσίμων προς πώληση αξιογράφων -- Φόρος εισοδήματος -- Σύνολο αποτελεσμάτων που καταχωρήθηκαν απευθείας στην Καθαρή Θέση, μετά το φόρο εισοδήματος -- Συνολικό αποτέλεσμα χρήσης, μετά το φόρο εισοδήματος ,05 Οι συνημμένες σημειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων. 7

9 Κατάσταση Μεταβολών της Καθαρής Θέσεως Μετοχικό κεφάλαιο Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Αποτελέσματα εις νέον (ποσά σε ευρώ) Σύνολο Υπόλοιπο 16 η Μαΐου Καταβολή μετοχικού κεφαλαίου , ,00 Συνολικό αποτέλεσμα χρήσεως , ,05 Υπόλοιπο 31 ης Δεκεμβρίου , , ,05 Οι συνημμένες σημειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων. 8

10 Κατάσταση Ταμειακών Ροών (ποσά σε ευρώ) Από Σημείωση Έως Λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη/(ζημίες) πριν το φόρο εισοδήματος ,10 Πλέον / (μείον) προσαρμογές για: Χρηματοοικονομικά αποτελέσματα 6 (28.542,55) Λειτουργικό κέρδος/(ζημία) προ μεταβολών του κεφαλαίου κίνησης ,55 Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων ( ,70) (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) ,75 Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβεβλημένα (137,40) Σύνολο εισροών/(εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) ,20 Επενδυτικές δραστηριότητες Τόκοι εισπραχθέντες ,29 Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) ,29 Χρηματοδοτικές δραστηριότητες Εισπράξεις από καταβολή μετοχικού κεφαλαίου ,00 Σύνολο εισροών /(εκροών ) από χρηματοδοτικές δραστηριότητες (γ) ,00 Καθαρή αύξηση/(μείωση) στα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα χρήσεως (α)+(β)+(γ) ,49 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα έναρξης χρήσεως -- Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα λήξης χρήσεως ,49 Οι συνημμένες σημειώσεις (σελ ) αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων. 9

11 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 1. Γενικές πληροφορίες για την Εταιρία Η εταιρία «ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ» (η «Εταιρία») ιδρύθηκε στις 9 Μαΐου 2008 με την υπ αριθμ / πράξη της συμβολαιογράφου Αθηνών κ. Ειρήνη Εμμανουήλ Βασιλικάκη, έλαβε άδεια συστάσεως και εγκρίθηκε το καταστατικό της με την υπ αριθμ 10604/08 απόφαση του Νομάρχη Αθηνών και στις 16 Μαΐου 2008 καταχωρήθηκε στο Μητρώο Ανωνύμων Εταιριών με αριθμό 66011/01/Β/08/261. Η Εταιρία φέρει το διακριτικό τίτλο «Alpha Ventures Capital Management» και εδρεύει στην Αθήνα, Πανεπιστημίου 45. Η διάρκειά της αρχίζει από την ημερομηνία καταχώρησης στο Μητρώο Ανωνύμων Εταιριών και λήγει την 31 η Δεκεμβρίου 2090, δύναται δε να παραταθεί με απόφαση της Γενικής Συνελεύσεως. Ο σκοπός της Εταιρίας, είναι η διαχείριση αμοιβαίων κεφαλαίων επιχειρηματικών Συμμετοχών (ΑΚΕΣ) του άρθρου 7 του ν. 2992/2002. Το σύνολο των μετοχών κατέχεται από τη μητρική ALPHA BANK (άμεσα 99,90% και έμμεσα μέσω της θυγατρικής της εταιρίας ΙΟΝΙΚΗ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΑΕ. 0,10%). Η «ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ» είναι μέλος του Ομίλου εταιριών «ALPHA BANK», ενός από τους μεγαλύτερους τραπεζικούς ομίλους της χώρας. Οι οικονομικές καταστάσεις της «ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ» περιλαμβάνονται στις ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις του Ομίλου εταιριών «ALPHA BANK» με την μέθοδο της ολικής ενοποίησης. Σύνθεση Διοικητικού Συμβουλίου Παντελής Ι. Βερνίκος Πρόεδρος & Διευθύνων Σύμβουλος Σπυρίδων Α. Ανδρονικάκης Αντιπρόεδρος Αθανάσιος Α. Γάτσης Μέλος Νικόλαος Ρ. Χρυσανθόπουλος Μέλος Δημοσθένης Ι. Ρέβελας Μέλος Η θητεία του Διοικητικού Συμβουλίου λήγει στις Εποπτεύουσα αρχή Νομαρχία Αθηνών Αριθμός Μητρώου Ανωνύμων Εταιριών 66011/01/Β/08/261 Συνεργαζόμενες Τράπεζες ALPHA BANK Eλεγκτής Βασίλειος Ι. Λουμιώτης ΣΟΛ Α.Ε. Αριθμός φορολογικού μητρώου

12 2. Ακολουθούμενες Λογιστικές Αρχές 2.1 Βάση καταρτίσεως των οικονομικών καταστάσεων Οι οικονομικές καταστάσεις της 31 ης Δεκεμβρίου 2009, που καλύπτουν την 1 η υπερδωδεκάμηνη εταιρική χρήση από την 16 η Μαΐου 2008 έως και την 31 η Δεκεμβρίου 2009, έχουν συνταχθεί: α) σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης (Δ.Π.Χ.Π.), όπως αυτά υιοθετούνται από την Ευρωπαϊκή Ένωση, βάσει του Κανονισμού αριθ. 1606/2002 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου της Ευρωπαϊκής Ένωσης της 19ης Ιουλίου 2002 και β) με βάση την αρχή του ιστορικού κόστους, με εξαίρεση τα αξιόγραφα διαθέσιμα προς πώληση. Τα ποσά που περιλαμβάνονται στις παρούσες οικονομικές καταστάσεις παρουσιάζονται σε Ευρώ. Οι εκτιμήσεις και τα κριτήρια που εφαρμόζονται για τη λήψη αποφάσεων και τα οποία επηρεάζουν τη σύνταξη των οικονομικών καταστάσεων, στηρίζονται σε ιστορικά δεδομένα και σε υποθέσεις που, υπό τις παρούσες συνθήκες, κρίνονται λογικές. Οι εκτιμήσεις και τα κριτήρια λήψης αποφάσεων επανεκτιμώνται για να λάβουν υπόψη τις τρέχουσες εξελίξεις και οι επιπτώσεις από τυχόν αλλαγές τους αναγνωρίζονται στις οικονομικές καταστάσεις κατά το χρόνο που πραγματοποιούνται. Η Εταιρία δεν έχει εφαρμόσει πρόωρα ΔΠΧΠ που έχουν υποχρεωτική εφαρμογή για χρήσεις που ξεκινούν μετά την Έγκριση των οικονομικών καταστάσεων Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρίας ενέκρινε τις παρούσες οικονομικές καταστάσεις, κατά τη συνεδρίαση της 19ης Φεβρουαρίου Οι οικονομικές καταστάσεις τελούν υπό την έγκριση της Τακτικής Γενικής Συνελεύσεως των Μετόχων 2.3 Πληροφόρηση κατά τομέα Η Εταιρία δεν είναι εισηγμένη σε χρηματιστήριο και ως εκ τούτου δεν έχει υποχρέωση γνωστοποιήσεων κατά τομέα δραστηριότητας. 2.4 Συναλλαγές σε ξένο νόμισμα Το λειτουργικό νόμισμα, καθώς και το νόμισμα παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων της Εταιρίας είναι το ευρώ. Συναλλαγές σε άλλα νομίσματα δεν υπάρχουν. 2.5 Απομείωση αξίας παγίων περιουσιακών στοιχείων και συμμετοχών Σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Π. η ανακτήσιμη αξία ενός περιουσιακού στοιχείου πρέπει να εκτιμάται όποτε υπάρχουν ενδείξεις για απομείωση. Η ζημιά της απομείωσης αναγνωρίζεται όταν η λογιστική αξία υπερβαίνει την ανακτήσιμη. Η ανακτήσιμη αξία προσδιορίζεται ως η υψηλότερη μεταξύ της εύλογης αξίας και της παρούσας αξίας των εκτιμωμένων μελλοντικών ταμειακών ροών, οι οποίες αναμένεται να προκύψουν από την συνεχιζόμενη χρησιμοποίησή του μέχρι την απόσυρση του στοιχείου αυτού στη λήξη της ωφέλιμης ζωής του. Η Εταιρία εξετάζει σε περιοδική βάση ( σε κάθε ημερομηνία συντάξεως οικονομικών καταστάσεων) τα περιουσιακά της στοιχεία για πιθανές ενδείξεις απομείωσης της αξίας τους. Όπου υπάρχουν ενδείξεις 11

13 υπολογίζεται η ανακτήσιμη αξία τους και στην περίπτωση όπου η λογιστική αξία είναι μεγαλύτερη της ανακτήσιμης απομειώνεται (μέσω αποτελεσμάτων), ώστε να συμπίπτει με την ανακτήσιμη. 2.6 Απαιτήσεις από πελάτες Οι απαιτήσεις από πελάτες, που συνήθως έχουν όρο εξόφλησης ημέρες, καταχωρούνται αρχικά στην αξία της συναλλαγής. Οι απαιτήσεις από πελάτες εξετάζονται, ως προς την εισπραξιμότητά τους, σε τακτά χρονικά διαστήματα. Όταν υπάρχει αντικειμενική ένδειξη ότι η Εταιρία δεν είναι σε θέση να εισπράξει όλα τα ποσά που οφείλονται, με βάση τους συμβατικούς όρους, διενεργείται σχετική εγγραφή απομείωσης. Οι ζημιές απομείωσης, που προκύπτουν, καταχωρούνται απ ευθείας στα αποτελέσματα 2.7 Φόρος εισοδήματος Ο φόρος εισοδήματος επί των αποτελεσμάτων περιλαμβάνει τον τρέχοντα φόρο και τον αναβαλλόμενο φόρο. Ο φόρος εισοδήματος καταχωρείται στην κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων, εκτός των περιπτώσεων όπου υπάρχουν κονδύλια που καταχωρήθηκαν απευθείας στην καθαρή θέση, οπότε και ο φόρος τους καταχωρείται στην καθαρή θέση. Ο φόρος της χρήσεως περιλαμβάνει τον αναμενόμενο να πληρωθεί φόρο επί του φορολογητέου εισοδήματος της χρήσεως, βάσει των φορολογικών συντελεστών που ισχύουν κατά την ημερομηνία σύνταξης των οικονομικών της καταστάσεων. Ο αναβαλλόμενος φόρος υπολογίζεται επί των προσωρινών διαφορών μεταξύ της λογιστικής αξίας και της φορολογικής βάσης των στοιχείων ενεργητικού και παθητικού με βάση τους φορολογικούς συντελεστές που ισχύουν ή αναμένεται ότι θα ισχύσουν κατά το χρόνο διακανονισμού της υποχρέωσης ή απαίτησης. Μια αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση αναγνωρίζεται μόνο κατά το βαθμό που είναι πιθανό ότι θα υπάρχουν μελλοντικά φορολογικά διαθέσιμα κέρδη έναντι των οποίων η απαίτηση μπορεί να συμψηφιστεί. Οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις μειώνονται κατά το βαθμό που δεν είναι πλέον πιθανόν ότι το σχετικό φορολογικό όφελος θα πραγματοποιηθεί. 2.8 Ταμειακά διαθέσιμα και ταμειακά ισοδύναμα Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα χρηματικά διαθέσιμα στο ταμείο, οι καταθέσεις σε Τράπεζες και οι βραχυπρόθεσμες επενδύσεις (διάρκειας μικρότερης του τριμήνου) άμεσης ρευστοποιήσεως και μηδενικού κινδύνου. 2.9 Προβλέψεις Προβλέψεις για ενδεχόμενες υποχρεώσεις αναγνωρίζονται όταν η Εταιρία έχει παρούσες υποχρεώσεις νομικά ή με άλλο τρόπο τεκμηριωμένες ως αποτέλεσμα παρελθόντων γεγονότων, είναι πιθανή η εκκαθάρισή τους μέσω εκροών πόρων και η εκτίμηση του ακριβούς ποσού της υποχρεώσεως μπορεί να πραγματοποιηθεί με αξιοπιστία. Οι προβλέψεις επισκοπούνται κατά τις ημερομηνίες συντάξεως των οικονομικών καταστάσεων και προσαρμόζονται προκειμένου να αντανακλούν τις βέλτιστες τρέχουσες εκτιμήσεις. Οι ενδεχόμενες υποχρεώσεις για τις οποίες δεν είναι πιθανή η εκροή πόρων γνωστοποιούνται εκτός εάν δεν είναι σημαντικές. Οι ενδεχόμενες απαιτήσεις δεν αναγνωρίζονται στις οικονομικές καταστάσεις αλλά γνωστοποιούνται εφόσον η εισροή οικονομικών ωφελειών είναι πιθανή. 12

14 2.10 Λειτουργικές μισθώσεις Συμφωνίες μισθώσεων, όπου ο εκμισθωτής μεταβιβάζει το δικαίωμα χρήσεως ενός στοιχείου του ενεργητικού για μια συμφωνημένη χρονική περίοδο, χωρίς ωστόσο να μεταβιβάζει και τους κινδύνους και ανταμοιβές της ιδιοκτησίας του παγίου στοιχείου, θεωρούνται ως λειτουργικές μισθώσεις. Οι πληρωμές που γίνονται για λειτουργικές μισθώσεις (καθαρές από τυχόν κίνητρα που προσφέρθηκαν από τον εκμισθωτή) καταχωρούνται στα αποτελέσματα χρήσεως, αναλογικά κατά τη διάρκεια της μίσθωσης Έσοδα Τα έσοδα αναγνωρίζονται στο βαθμό που το οικονομικό όφελος αναμένεται να εισρεύσει στην Εταιρία και το ύψος τους μπορεί αξιόπιστα να μετρηθεί. Η αναγνώριση των εσόδων γίνεται ως εξής: Έσοδα από παροχή υπηρεσιών Τα έσοδα από την παροχή υπηρεσιών καταχωρούνται όταν η υπηρεσία έχει παρασχεθεί. Έσοδα από τόκους Οι τόκοι έσοδα λογίζονται με βάση την αρχή των δεδουλευμένων. 3. Έσοδα προμηθειών Τα ανωτέρω έσοδα αφορούν τις προμήθειες που εισπράττει η Εταιρία από τη διαχείριση του αμοιβαίου κεφαλαίου ALPHA - ΤΑΝΕΟ ΑΚΕΣ και ανήλθαν κατά τη διάρκεια της πρώτης υπερδωδεκάμηνης χρήσης σε ευρώ , Έξοδα προμηθειών Τα έξοδα προμηθειών αναλύονται ως εξής: Από έως Αμοιβή διαχείρισης ,50 Αμοιβή θεματοφύλακα ,00 Σύνολο ,50 5. Λοιπές δαπάνες Από έως Αμοιβές & έξοδα δικηγόρων ,85 Αμοιβές ορκωτών ελεγκτών λογιστών 1.785,00 Λοιπές αμοιβές τρίτων ,10 Έξοδα τηλεπικοινωνιών 1.713,21 Φόροι τέλη 6.743,29 13

15 Ενοίκια λειτουργικών μισθώσεων ,24 Ασφάλιστρα 1.298,07 Έξοδα μεταφορών 3.175,00 Έξοδα ταξιδίων ,43 Έξοδα προβολής & διαφήμισης 3.889,22 Συνδρομές 2.118,07 Έντυπα & γραφική ύλη 1.469,12 Διάφορα έξοδα ,35 Σύνολο ,95 6. Χρηματοοικονομικά αποτελέσματα Από έως Χρηματοοικονομικά έσοδα Τόκοι καταθέσεων , ,95 Χρηματοοικονομικά έξοδα Διάφορα έξοδα τραπεζών και λοιπά συναφή έξοδα (137,40) (137,40) ,55 7. Φόρος εισοδήματος Σύμφωνα με την ελληνική φορολογική νομοθεσία, η Εταιρία φορολογείται με συντελεστή 25%. Ο φόρος εισοδήματος που καταχωρήθηκε στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως, αναλύεται ως ακολούθως: Από έως Τρέχων φόρος ,05 Αναβαλλόμενος φόρος έξοδο/(έσοδο) ,05 Η δήλωση φορολογίας εισοδήματος υποβάλλεται σε ετήσια βάση αλλά τα κέρδη ή οι ζημίες που δηλώνονται παραμένουν προσωρινά έως ότου οι φορολογικές αρχές ελέγξουν τα βιβλία και στοιχεία του φορολογουμένου και εκδοθεί η τελική έκθεση ελέγχου. 8. Κέρδη ανά μετοχή Βασικά: Τα βασικά κέρδη ανά μετοχή υπολογίζονται με διαίρεση των κερδών της Εταιρίας με τον σταθμισμένο μέσο αριθμό των κοινών μετοχών στην διάρκεια της χρήσης, εξαιρουμένων των τυχών ιδίων κοινών μετοχών που αγοράζονται από αυτή (ίδιες μετοχές). Προσαρμοσμένα: Τα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή προκύπτουν από την προσαρμογή του σταθμισμένου μέσου όρου των υφιστάμενων κοινών μετοχών της Εταιρίας κατά τη διάρκεια της χρήσης για δυνητικώς εκδοθησόμενες κοινές μετοχές. Η Εταιρία δεν έχει τέτοιες κατηγορίες δυνητικών τίτλων με συνέπεια τα βασικά και τα προσαρμοσμένα κέρδη κατά μετοχή να είναι ίδια. 14

16 Από έως Καθαρά κέρδη/(ζημίες) μετά από φόρους ,05 Σταθμισμένος αριθμός μετοχών (τεμάχια) Κέρδη/(ζημίες) ανά μετοχή βασικά και προσαρμοσμένα σε ευρώ 620,53 9. Λοιπές απαιτήσεις Απαιτήσεις από επιχειρήσεις ,84 Προκαταβολές 1.055,63 Εγγυήσεις μισθωμάτων αυτοκινήτων 992,00 Έσοδα χρήσης δουλευμένα 1.026,67 Έξοδα επομένων χρήσεων 126,90 Σύνολο , Ταμείο και διαθέσιμα Τα διαθέσιμα αντιπροσωπεύουν μετρητά στα ταμεία της Εταιρίας και τραπεζικές καταθέσεις Ταμείο 0,26 Καταθέσεις όψεως ,23 Καταθέσεις προθεσμίας ,00 Σύνολο , Καθαρή θέση i) Μετοχικό Κεφάλαιο: Το μετοχικό κεφάλαιο της Εταιρίας αποτελείται από κοινές πλήρως εξοφλημένες μετοχές, ονομαστικής αξίας 100,00 η κάθε μία. Το σύνολο του μετοχικού κεφαλαίου ανέρχεται σε ,00. Το ποσό τούτο προέκυψε: ii) Αποτελέσματα εις νέο: Στην 1 η υπερδωδεκάμηνη χρήση που έληξε την 31 η Δεκεμβρίου 2009 προέκυψαν κέρδη ,05 τα οποία διαμορφώνουν τα αποτελέσματα εις νέον σε κέρδη ,05. iii) Διανομή μερισμάτων: Με βάση την ελληνική εμπορική νομοθεσία, οι εταιρίες υποχρεούνται στην ετήσια καταβολή μερίσματος. Συγκεκριμένα, διανέμεται σαν μέρισμα το 35% των καθαρών κερδών μετά το φόρο εισοδήματος, και αφού σχηματισθεί το κατά νόμο τακτικό αποθεματικό. Ωστόσο, είναι επίσης δυνατή η παρέκκλιση από τα ως άνω ισχύοντα, κατόπιν ειδικής εγκρίσεως από τη Γενική Συνέλευση των Μετόχων με την απαιτούμενη απαρτία και πλειοψηφία. Για τη χρήση πού έληξε την 31 η Δεκεμβρίου 2009 το Διοικητικό Συμβούλιο πρότεινε να διανεμηθεί μέρισμα Ευρώ 218,00 ανά μετοχή 15

17 12. Υποχρεώσεις για φόρο εισοδήματος Τρέχων φόρος εισοδήματος ,73 Σύνολο , Λοιπές υποχρεώσεις Οι λοιπές υποχρεώσεις της Εταιρίας κατά την 31 η Δεκεμβρίου 2009 αναλύονται ως κατωτέρω: Φόροι-τέλη αμοιβών τρίτων 1.070,00 Έσοδα επομένων χρήσεων ,00 Έξοδα χρήσεως δεδουλευμένα (πληρωτέα) 150,00 Πιστωτές διάφοροι 5.292,75 Σύνολο , Διαχείριση χρηματοοικονομικών κινδύνων Οι εργασίες της Εταιρίας ενσωματώνουν διάφορους κινδύνους κυρίως από τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία και τις λοιπές απαιτήσεις καθώς και από τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις. Πιστωτικός κίνδυνος Ο πιστωτικός κίνδυνος αφορά περιπτώσεις αδυναμίας αντισυμβαλλομένων να εκπληρώσουν τις υποχρεώσεις τους. Για την Εταιρία ο κίνδυνος είναι μηδενικός, αφού ο κύριος όγκος των συναλλαγών αφορά εταιρίες του ομίλου της Alpha Bank. Κίνδυνος ρευστότητας Ο κίνδυνος ρευστότητας σχετίζεται με τη δυνατότητα της Εταιρίας να εκπληρώσει τις χρηματοοικονομικές της υποχρεώσεις όταν αυτές γίνουν απαιτητές. Η παρακολούθηση του κινδύνου ρευστότητας επικεντρώνεται στη διαχείριση του χρονικού συσχετισμού των ταμειακών ροών και στην εξασφάλιση επαρκών ταμειακών διαθεσίμων για την κάλυψη των τρεχουσών συναλλαγών. Επιτοκιακός κίνδυνος Ο κίνδυνος επιτοκίου προκύπτει από μεταβολές στις αγορές των επιτοκίων. Η Εταιρία δεν επηρεάζεται σημαντικά από τις μεταβολές των επιτοκίων διότι δεν έχει δανεισμό, και τα τοκοφόρα στοιχεία του ενεργητικού της δεν είναι σημαντικά. Συναλλαγματικός κίνδυνος Το σύνολο των συναλλαγών της Εταιρίας γίνεται σε Ευρώ. Πιθανή μεταβολή των συναλλαγματικών ισοτιμιών δεν θα επηρεάσει την χρηματοοικονομική θέση και τις ταμειακές ροές της Εταιρίας. 15. Συναλλαγές συνδεδεμένων μερών Η Εταιρία είναι ελεγχόμενη από την μητρική ALPHA BANK Α.Ε. που είναι εγκατεστημένη στην Ελλάδα και η οποία κατέχει (άμεσα και έμμεσα) το 100% των μετοχών της. Οι συναλλαγές που αφορούν πωλήσεις, αγορές, απαιτήσεις και υποχρεώσεις προς και από τα συνδεόμενα μέρη του ομίλου έχουν ως ακολούθως: 16

18 Από Έσοδα έως Παροχή υπηρεσιών ,00 Τόκοι ,95 Σύνολο Εσόδων ,95 Έξοδα Έξοδα προμηθειών ,50 Λοιπά έξοδα 1.436,66 Σύνολο Εξόδων , Απαιτήσεις ,74 Υποχρεώσεις ,00 Οι ανωτέρω συναλλαγές έγιναν με βάση εμπορικούς όρους της αγοράς. Δεν έχουν πραγματοποιηθεί συναλλαγές με μέλη της γενικής διεύθυνσης. Επίσης, δεν έχουν χορηγηθεί δάνεια σε μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου ή σε λοιπά διευθυντικά στελέχη του Ομίλου και σε συγγενείς αυτών, καθώς και σε λοιπά συνδεδεμένα μέλη. 16. Ενδεχόμενες υποχρεώσεις και δεσμεύσεις Δεν υπάρχουν επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές δικαστικών ή διαιτητικών οργάνων που να έχουν σημαντική επίπτωση στην οικονομική κατάσταση ή λειτουργία της Εταιρίας. Δεν υπάρχουν ενέχυρα ή άλλα βάρη σε περιουσιακά στοιχεία της Εταιρίας. Δεσμεύσεις από λειτουργικές μισθώσεις Η Εταιρία σαν μισθωτής: Η Εταιρία έχει υπογράψει ιδιωτικό συμφωνητικό μισθώσεως, για το ακίνητο όπου στεγάζεται η επιχειρηματική της δραστηριότητα, με την ALPHA VENTURES λήξεως την Τα ελάχιστα μισθώματα βάσει της σύμβασης αυτής αναλύονται ως ακολούθως: Εντός ενός έτους 918,36 Πέραν του έτους και μέχρι πέντε έτη 4.591,80 Σύνολο 5.510,16 Ανέλεγκτες φορολογικά χρήσεις: Οι φορολογικές αρχές δεν έχουν ελέγξει τα βιβλία και στοιχεία της Εταιρίας για την 1 η υπερδωδεκάμηνη χρήση που έληξε την 31 η Δεκεμβρίου Σε μελλοντικό φορολογικό έλεγχο οι φορολογικές αρχές μπορεί να μην αποδεχθούν συγκεκριμένες δαπάνες, ως εκπιπτόμενες για τη κλειόμενη και την προηγούμενη χρήση και να επιβάλουν πρόσθετους φόρους εισοδήματος. Το ύψος των φόρων αυτών, κατά την εκτίμησή μας, δεν θα επηρεάσει ουσιωδώς την χρηματοοικονομική θέση της Εταιρίας. 17

19 17. Γεγονότα μετά την ημερομηνία του ισολογισμού Δεν υπάρχουν μεταγενέστερα των οικονομικών καταστάσεων γεγονότα, τα οποία να αφορούν την Εταιρία και για τα οποία να επιβάλλεται σχετική αναφορά σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης (Δ.Π.Χ.Π.). Ο Πρόεδρος & Διευθύνων Σύμβουλος του Διοικητικού Συμβουλίου Αθήναι, 19 Φεβρουαρίου 2010 Ο Αντιπρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου Ο Διευθυντής Οικονομικών Υπηρεσιών Παντελής Ι. Βερνίκος Σπυρίδων Α. Ανδονικάκης Ανδρέας Κ. Στρατηγόπουλος Α.Δ.Τ. Θ Α.Δ.Τ. Ρ Α.Δ.Τ. ΑΖ Αρ.Αδ. Ο.Ε.Ε. Α Τάξης Οι ανωτέρω Οικονομικές Καταστάσεις, που αποτελούνται από είκοσι έξι (18) σελίδες, είναι αυτές που αναφέρονται στην έκθεση ελέγχου μας, με ημερομηνία 23 Φεβρουαρίου Αθήνα, 23 Φεβρουαρίου 2010 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Βασίλειος Ι. Λουμιώτης Αρ.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ Συνεργαζόμενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. μέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, Αθήνα Αρ.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ

20 ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ "ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ" ΤΗΣ ΠΡΩΤΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΑΠΟ ΕΩΣ ΠΡΟΣ ΤΗΝ ΕΤΗΣΙΑ ΤΑΚΤΙΚΗ ΓΕΝΙΚΗ ΣΥΝΕΛΕΥΣΗ ΤΩΝ ΜΕΤΟΧΩΝ ΑΘΗΝΑΙ - ΦΕΒΡΟΥΑΡΙΟΣ 2010

21 Έκθεση Διαχειρίσεως του Διοικητικού Συμβουλίου προς τους κ.κ Μετόχους της Εταιρίας «ΑΛΦΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ - ΑΚΕΣ» για την πρώτη υπερδωδεκάμηνη χρήση από την 16 η Μαΐου 2008 έως την 31 η Δεκεμβρίου 2009 Η Εταιρία μας πραγματοποίησε για την πρώτη εταιρική χρήση που έληξε την 31 η Δεκεμβρίου 2009 συνολικά κέρδη μετά το φόρο εισοδήματος που ανήλθαν σε ,05. Τα κέρδη πριν το φόρο εισοδήματος της χρήσης ανήλθαν σε ποσό ,10. Στη συνέχεια παρατίθεται η συνοπτική εικόνα της εξέλιξης των μεγεθών της εταιρίας. Σε χιλ. Ευρώ ( ) 2009 Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία 1.062,49 Σύνολο Ενεργητικού 1.062,49 Υποχρεώσεις 341,96 Καθαρή Θέση 720,53 Σύνολο Καθαρής Θέσης και Υποχρεώσεων 1.062,49 Σύνολο Εσόδων 1.487,50 Κέρδη χρήσεως πριν από Φόρους 833,74 Κέρδη χρήσεως μετά από Φόρους 620,53 Κέρδη ανά μετοχή (ευρώ) 0,62 Αποτελέσματα Χρήσεως Στον κατωτέρω πίνακα εμφανίζονται συνοπτικά τα στοιχεία του λογαριασμού Αποτελεσμάτων Χρήσεως. Σε χιλ. Ευρώ ( ) 2009 Σύνολο Εσόδων 1.487,50 Σύνολο Εξόδων (682,30) Κέρδη προ φόρων,χρηματ.& επενδ.αποτ/των 805,20 % επί των συνολικών εσόδων 54,13% Αποτέλεσμα χρηματοοικονομικών πράξεων 28,54 Κέρδη προ Φόρων 833,74 % επί των συνολικών εσόδων 56,05% Φόροι 213,21 Αποτελ. Χρήσεως μετά από Φόρους 620,53 % επί των συνολικών εσόδων 41,72% Το σύνολο των εσόδων προήλθε από την αμοιβή διαχείρισης του αμοιβαίου κεφαλαίου ΑΛΦΑ ΤΑΝΕΟ ΑΚΕΣ. Οι κυριότερες κατηγορίες εξόδων αναλύονται κατωτέρω: 2

22 Από έως Έξοδα προμηθειών & θεματοφυλακής ,50 Αμοιβές & έξοδα δικηγόρων ,85 Αμοιβές ορκωτών ελεγκτών λογιστών 1.785,00 Λοιπές αμοιβές τρίτων ,10 Έξοδα τηλεπικοινωνιών 1.713,21 Φόροι-τέλη 6.743,29 Ασφάλιστρα 1.298,07 Έξοδα ταξιδίων ,43 Ενοίκια ,24 Διάφορα έξοδα ,76 Σύνολο ,45 Ο φόρος εισοδήματος για την κλειόμενη χρήση ανέρχεται σε ,05. Η Διοίκηση της Εταιρίας, για τη χρήση 2010, εκτιμά ότι θα συνεχίσει την διαχείριση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Επιχειρηματικών Συμμετοχών υιοθετώντας την συνετή πολιτική των επενδύσεων που ακολούθησε και το Κύριοι Μέτοχοι το Διοικητικό Συμβούλιο σας προσκαλεί να εγκρίνετε τις Οικονομικές Καταστάσεις της πρώτης εταιρικής χρήσεως από τη 16 η Μαΐου 2008 μέχρι την 31 η Δεκεμβρίου 2009 και να απαλλάξετε το Διοικητικό Συμβούλιο και τους Ελεγκτές από κάθε ευθύνη για τη χρήση αυτή. Αθήναι, 19 Φεβρουαρίου 2010 Ο Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου Παντελής Ι. Βερνίκος ΒΕΒΑΙΩΣΗ Βεβαιώνεται ότι η ανωτέρω Έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου προς την Τακτική Γενική Συνέλευση των Μετόχων για την πρώτη υπερδωδεκάμηνη χρήση 2009 που αποτελείται από τρεις (3) σελίδες είναι αυτή που αναφέρεται στην Έκθεση Ελέγχου που χορηγήσαμε με ημερομηνία 23 Φεβρουαρίου Αθήνα, 23 Φεβρουαρίου 2010 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Βασίλειος Ι. Λουμιώτης Αρ.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ Συνεργαζόμενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. μέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, Αθήνα Αρ.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ