SCIENS ΙΕΘΝΗΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ Α.Ε.

Transcript

1 Συνοπτικές ενδιάµεσες, εταιρικές και ενοποιηµένες, οικονοµικές καταστάσεις για την τρίµηνη περίοδο που έληξε την 31 Μαρτίου 2008

2 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ Ισολογισµός...2 Κατάσταση Αποτελεσµάτων...3 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων Εταιρείας...4 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων Οµίλου...4 Κατάσταση Ταµειακών Ροών Γενικές Πληροφορίες Πλαίσιο κατάρτισης συνοπτικών ενδιάµεσων οικονοµικών καταστάσεων Βασικές λογιστικές αρχές Εκτιµήσεις και παραδοχές στην εφαρµογή των λογιστικών αρχών Επιχειρηµατικοί τοµείς Επενδύσεις σε συµµετοχές Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία διαθέσιµα για πώληση Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων Ταµειακά ιαθέσιµα ανειακές υποχρεώσεις Υποχρεώσεις από αντασφαλιστικές δραστηριότητες Φόροι Αναβαλλόµενη φορολογία Κέρδη/ (ζηµιές) χρηµατοοικονοµικών στοιχείων σε εύλογη αξία µέσω αποτελεσµάτων Έσοδα από µερίσµατα και αναλογία κερδών συγγενών εταιρειών Λοιπά έσοδα Λοιπά λειτουργικά έξοδα Συνδεδεµένα µέρη Κέρδη ανά µετοχή Μερίσµατα Αναδιατάξεις κονδυλίων Στρογγυλοποιήσεις Μεταβολές στη σύνθεση της επιχείρησης Σηµαντικές µεταβολές Ενδεχόµενες δεσµεύσεις Ενδεχόµενες υποχρεώσεις Γεγονότα µετά την ηµεροµηνία του Ισολογισµού

3 Ισολογισµός Σηµείωση ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Ενσώµατα πάγια Αϋλα περιουσιακά στοιχεία Επενδύσεις σε συµµετοχές Υπεραξία συµµετοχών Λοιπές Απαιτήσεις Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία διαθέσιµα προς πώληση Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Ίδια κεφάλαια αποδιδόµενα στους µετόχους Μετοχικό κεφάλαιο ιαφορά από έκδοση µετοχών υπέρ το άρτιο Αποθεµατικά Αποθεµατικό από χρηµατοοικονοµικά στοιχεία διαθέσιµα για πώληση Κέρδη εις νέον ικαιώµατα Μειοψηφίας Σύνολο ιδίων κεφαλαίων ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις ανειακές υποχρεώσεις Υποχρεώσεις από αντασφαλιστικές δραστηριότητες Υποχρ/σεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις ανειακές υποχρεώσεις Προµηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Σύνολο υποχρεώσεων ΣΥΝΟΛΟ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6-16 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των συνοπτικών ενδιάµεσων, εταιρικών και ενοποιηµένων, οικονοµικών καταστάσεων 2

4 Κατάσταση Αποτελεσµάτων Σηµείωση ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ Κέρδη/ (ζηµιές) χρηµατοοικονοµικών στοιχείων σε εύλογη αξία µέσω αποτελεσµάτων (771) Κέρδη/ (ζηµιές) από πώληση συµµετοχών & επενδύσεων Έσοδα από µερίσµατα & αναλογία κερδών συγγενών εταιρειών Έσοδα από παροχή συµβουλευτικών υπηρεσιών Λοιπά έσοδα Σύνολο Λειτουργικών Εσόδων Κόστος Προσωπικού (59) (104) (48) (48) Λοιπά λειτουργικά έξοδα 16 (119) (1.353) (167) (1.019) Αποσβέσεις (10) (14) (7) (7) Σύνολο Λειτουργικών Εξόδων (188) (1.471) (222) (1.074) Κέρδος Εκµετάλλευσης (73) Χρηµατοοικονοµικό κόστος 10 (783) (3.508) (666) (3.209) Κέρδος προ φόρων (2.472) (739) Φόροι Κέρδη περιόδου (2.458) (739) Κατανεµόµενα σε: Μετόχους της µητρικής (1.238) ικαιώµατα µειοψηφίας (1.220) 791 Κέρδη ανά µετοχή που αναλογούν σε µετόχους (σε ) Βασικά 18 0,01-0,01-0,01 0,05 Προσαρµοσµένα 0,01-0,01-0,01 0,05 Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6-16 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των συνοπτικών ενδιάµεσων, εταιρικών και ενοποιηµένων, οικονοµικών καταστάσεων 3

5 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων Εταιρείας ιαφορά από Μετοχικό έκδοση µετοχών κεφάλαιο υπέρ το άρτιο Αποθεµατικά Αποθεµατικό αποτίµησης χρηµατ/κών στοιχείων διαθέσιµων για πώληση Σωρευµένα κέρδη Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων Υπόλοιπα 1/1/ Αποτέλεσµα περιόδου (739) (739) Υπόλοιπα 31/3/ Υπόλοιπα 1/4/ Αύξηση µετοχικού κεφαλαίου Έξοδα αύξησης µετοχικού κεφαλαίου (4.829) (4.829) Αναβαλλόµενη φορολογία εξόδων αύξησης µετοχικού κεφαλαίου Αποτίµηση χρηµατοοικονοµικών στοιχείων διαθέσιµων για πώληση Μερίσµατα πληρωτέα (4.109) (4.109) Αποτέλεσµα περιόδου Υπόλοιπα 31/12/ Υπόλοιπα 1/1/ Αποτίµηση χρηµατοοικονοµικών στοιχείων διαθέσιµων για πώληση (130) (130) Αποτέλεσµα περιόδου Υπόλοιπα 31/3/ Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων Οµίλου Μετοχικό κεφάλαιο ιαφορά από έκδοση µετοχών υπέρ το άρτιο Αποθεµατικά Αποθεµατικό αποτίµησης χρηµατ/κών στοιχείων διαθέσιµων για πώληση Συναλλαγµατικές διαφορές Σωρευµένα κέρδη ικαιώµατα Μειοψηφίας Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων Υπόλοιπα 1/1/ (743) Αποθεµατικά από την απόκτηση συµβολαίων αντασφάλισης Προσαρµογή αξίας κτήσης συµµετοχών 4 4 Συναλλαγµατικές διαφορές (433) (433) Αποτέλεσµα περιόδου Υπόλοιπα 31/3/ (1.176) Υπόλοιπα 01/01/ (1.176) Αύξηση µετοχικού κεφαλαίου Έξοδα αύξησης µετοχικού κεφαλαίου (4.829) (4.829) Αναβαλλόµενη φορολογία εξόδων αύξησης µετοχικού κεφαλαίου Προσαρµογή εξόδων αύξησης µετοχικού κεφαλαίου θυγατρικών 9 9 Αποθεµατικά από την απόκτηση συµβολαίων αντασφάλισης (55) (201) (256) Αποτίµηση χρηµατοοικονοµικών στοιχείων διαθέσιµων για πώληση Μερίσµατα πληρωθέντα (4.109) (4.109) Προσαρµογή δικαιωµάτων µειοψηφίας Προσαρµογή αξίας κτήσης συµµετοχών (4) 4 0 Συναλλαγµατικές διαφορές (3.433) (3.433) Αποτέλεσµα Υπόλοιπα 31/12/ (4.608,93) Υπόλοιπα 1/1/ (4.609) Αύξηση µετοχικού κεφαλαίου 3 3 Αποτίµηση χρηµατοοικονοµικών στοιχείων διαθέσιµων για πώληση (130) (130) Συναλλαγµατικές διαφορές (5.683) (5.683) Αποτέλεσµα (1.238) (1.220) (2.458) Υπόλοιπα 31/3/ (10.292) Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6-16 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των συνοπτικών ενδιάµεσων, εταιρικών και ενοποιηµένων, οικονοµικών καταστάσεων 4

6 Κατάσταση Ταµειακών Ροών Λειτουργικές δραστηριότητες ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ Κέρδη/ (Ζηµιές) προ φόρων (2.472) (739) Πλέον / µείον προσαρµογές για : Αποσβ έσεις Αποτελέσµατα επενδυτικής δραστηριότητας (2.397) 828 (140) (7.890) Χρ εωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα Πλέον / µείον προσαρµογές λογαριασµών κεφαλα ίου κίνησης ή που σχετίζονται µε τις λειτουργικές δραστηριότητες : Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων (18.013) (17.731) 67 3 Αύξηση / (µείωση) υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) (2.461) (7.295) Μείον : Χρ εωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβληθέντα (792) (5.969) (667) (667) Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) (21.443) (29.116) (804) Επενδυτικές δραστηριότητες Απόκτηση θυγατρικών, συγγενών, κοινοπραξιών και λοιπών επενδύσεων (28.592) (18.762) 0 (2.618) Μεταβίβαση θυγατρικών, συγγενών, κοινοπραξιών και λοιπών επενδύσεων Αγορά ενσώµατων και άϋλων παγίων (2) (5) 0 0 Τόκοι ειπραχθέντες Αποτελέσµατα συγγενών εταιρειών 0 (891) 0 (545) Μερίσµατα εισπραχθέντα Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) (27.883) (12.974) 274 (2.616) Χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Εισπράξεις από αύξηση µετοχικού κεφαλαίου Έξοδα άντλησης δανείων Σύνολο εισροών / (εκροών) από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες (γ) Καθαρή αύξηση / (µείωση) στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα περιόδου (α)+(β)+(γ) (49.326) (42.086) (518) (1.157) Τα µεια κά διαθέσιµα και ισοδύναµα έναρξης περιόδου Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξης περιόδου Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6-16 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των συνοπτικών ενδιάµεσων, εταιρικών και ενοποιηµένων, οικονοµικών καταστάσεων 5

7 1. Γενικές Πληροφορίες Η SCIENS ΙΕΘΝΗΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ Α.Ε., (στο εξής αναφερόµενη ως «Εταιρεία») συστάθηκε το 1990 και είναι εγγεγραµµένη στο Μητρώο Ανωνύµων Εταιρειών µε αριθµό 21240/06/Β/90/16. Η διάρκειά της είναι 49ετής και λήγει το Η διεύθυνση της έδρας της Εταιρείας είναι επί της Σόλωνος 10 στην Αθήνα. Οι µετοχές της Εταιρείας διαπραγµατεύονται στο Χρηµατιστήριο Αθηνών. Η κύρια µέτοχος και ασκούσα τη διοίκηση της Εταιρείας είναι η εταιρεία SCIENS HELLENIC CAPITAL LTD. Η Εταιρεία δραστηριοποιείται στην Ελλάδα ενώ ο Όµιλος στην Ελλάδα και στο εξωτερικό. Η Εταιρεία δραστηριοποιείται στο χώρο των επενδύσεων συµµετοχών και της παροχής συµβουλευτικών υπηρεσιών. Ο σκοπός της Εταιρείας, σύµφωνα µε την από τροποποίηση του άρθρου 3 του καταστατικού της, είναι: 1. Η απόκτηση µε οποιοδήποτε τρόπο συµµετοχών σε νοµικά πρόσωπα, εταιρείες κάθε τύπου και µορφής ως επίσης και κοινοπραξίες, ηµεδαπές ή αλλοδαπές οποιουδήποτε κλάδου οικονοµικής δραστηριότητας. 2. Η παροχή υπηρεσιών επιχειρηµατικού σχεδιασµού, οργάνωσης και χρηµατοοικονοµικής διαχείρισης. Οι παρούσες συνοπτικές ενδιάµεσες, εταιρικές και ενοποιηµένες, οικονοµικές καταστάσεις έχουν εγκριθεί από το ιοικητικό Συµβούλιο της Εταιρείας στις 29 Μαίου Πλαίσιο κατάρτισης συνοπτικών ενδιάµεσων οικονοµικών καταστάσεων Οι παρούσες συνοπτικές ενδιάµεσες, εταιρικές και ενοποιηµένες, οικονοµικές καταστάσεις έχουν συνταχθεί σύµφωνα µε το ιεθνές Λογιστικό Πρότυπο ( ΛΠ) 34 "Ενδιάµεσες Οικονοµικές Καταστάσεις" και πρέπει να εξετάζονται σε συνάρτηση µε τις δηµοσιευµένες ετήσιες, εταιρικές και ενοποιηµένες, οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρείας για τη χρήση που έληξε την 31 εκεµβρίου Βασικές λογιστικές αρχές Οι ίδιες λογιστικές αρχές και µέθοδοι υπολογισµού έχουν χρησιµοποιηθεί σε αυτές τις συνοπτικές ενδιάµεσες, εταιρικές και ενοποιηµένες, οικονοµικές καταστάσεις όπως και στις δηµοσιευµένες ετήσιες, εταιρικές και ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις για τη χρήση που έληξε την 31 εκεµβρίου Εκτιµήσεις και παραδοχές στην εφαρµογή των λογιστικών αρχών Η σύνταξη των οικονοµικών καταστάσεων σύµφωνα µε τα ΠΧΠ µπορεί να απαιτήσει τη διενέργεια κάποιων εκτιµήσεων και παραδοχών από πλευράς της ιοίκησης της Εταιρείας, που επηρεάζουν τα ποσά που περιλαµβάνονται στις οικονοµικές καταστάσεις. Εφόσον πραγµατοποιηθούν τέτοιες εκτιµήσεις θα παρατεθούν αναλυτικά στις σηµειώσεις των οικονοµικών καταστάσεων για κάθε σχετική περίπτωση. Τα απολογιστικά στοιχεία είναι πιθανό να διαφέρουν από αυτές τις εκτιµήσεις. 5. Επιχειρηµατικοί τοµείς Οι επιχειρηµατικοί τοµείς του Οµίλου ανάλογα µε την προέλευση του εσόδου διακρίνονται σε: τοµέα συµµετοχών τοµέα εκµετάλλευσης ακινήτων τοµέα αντασφαλίσεων τοµέα επενδυτικών προϊόντων τοµέα εκµετάλλευσης αεροσκαφών Η ανάλυση των αποτελεσµάτων και των στοιχείων Ενεργητικού και Παθητικού ανά τοµέα του Οµίλου είναι ως ακολούθως: 6

8 Συµµετοχ ές Εκµετάλλευση Ακινήτων Εκµετάλλευση Αντασφαλίσεις Αεροσκαφών Επενδυτικά προϊόντα Σύνολο Κέρδη/ (ζηµιές) χρηµατοοικονοµικών στοιχείων σε εύλογη αξία µέσω αποτελεσµάτων (344) 0 (2.114) (771) Κέρδη/ (ζηµιές) από πώληση συµµετοχών & επενδύσεων Έσοδα από µερίσµατα & αναλογία κερδών συγγενών εταιρειών Έσοδα από παροχή συµβ ουλευτικών υπηρεσιών Λοιπά έσοδα Σύνολο εσόδων (2.114) Σύνολο λειτουργικών εξόδων (188) (159) (220) 0 (904) (1.471) Αποτέλεσµα επιχειρηµατικού τοµέα (3.018) (3) Χρ ηµατοοικονοµικά έσοδα Χρ ηµατοοικονοµικά έξοδα (783) (2.725) (3.508) Κέρδη προ φόρων (5.427) (2.472) Φόροι Κέρδη περιόδου (5.427) (2.458) Αποσβέσεις ενσώµατων περιουσιακών στοιχείων Αποσβέσεις άϋλων περιουσιακών στοιχείων Περιουσιακά στοιχεία επιχειρηµατικών τοµέων Σύνολο περιουσιακών στοιχείων Υποχρεώσεις επιχειρηµατικών τοµέων Σύνολο Υποχρεώσεων Απόκτηση ενσώµατων και άϋλων περ ιουσιακών στοιχείων Συµµετοχές Εκµετάλλευση Ακινήτων Αντασφαλίσεις Επενδυτικά προϊόντα Κέρδη/ (ζηµιές) χρηµατοοικονοµ ικών στοιχείων σε εύλογη αξία µέσω αποτελεσµ άτων Κέρδη/ (ζηµιές) από πώληση συµµετοχών & επενδύσεων Έσοδα από µερίσµατα & αναλογία κερδών συγγενών εταιρειών Κέρδη από υπεραξία απόκτησης περιουσια κών στοιχείων Λοιπά έσοδα Σύνολο εσόδων Σύνολο Σύνολο λειτουργικών εξόδων (222) 0 (84) (768) (1.074) Αποτέλεσµα επιχειρηµατικού τοµέα (86) 545 (84) Χρ ηµα τοοικονοµικά έσοδα Χρ ηµα τοοικονοµικά έξοδα (666) 0 0 (2.543) (3.209) Κέρδη προ φόρων (739) 545 (44) Φόρος Εισοδήµατος Κέρδη περιόδου (739) 545 (44) Αποσβέσεις ενσώµατων περιουσιακών στοιχείων Αποσβέσεις άϋλων περιουσιακών στοιχείων Περιουσιακά στοιχεία επιχειρηµατικών τοµέων Σύνολο περιουσιακών στοιχείων Υποχρεώσεις επιχειρηµατικών τοµέων Σύνολο Υποχρεώσεων Απόκτηση ενσώµατων και άϋλων περ ιουσιακών στοιχείων Η γεωγραφική κατανοµή της δραστηριότητάς του Οµίλου είναι ως ακολούθως: Ελλάδα Β. Αµερική Σύνολο Έσοδα (1.186) Αποτέλεσµα (2.310) (3) Χρ ηµα τοοικονοµικά έσοδα Χρ ηµα τοοικονοµικά έξοδα (783) (2.725) (3.508) Φόροι Κέρδη περιόδου (4.707) (2.458) Περιουσιακά στοιχεία Απόκτηση ενσώµατων και ά ϋλων περιουσιακών στοιχείων

9 Ελλάδα Β. Αµερική Σύνολο Έσοδα Αποτέλεσµα Χρ ηµατοοικονοµικά έσοδα Χρ ηµατοοικονοµικά έξοδα (666) (2.543) (3.209) Φόροι Κέρδη περιόδου (194) Περιουσιακά στοιχεία Απόκτηση ενσώµατων και άϋλων περιουσιακών στοιχείων Επενδύσεις σε συµµετοχές Τα υπόλοιπα των επενδύσεων σε συµµετοχές της Εταιρείας και του Οµίλου αναλύονται ως ακολούθως: ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΣΕ ΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Υπόλοιπο έναρξης Αυξήσεις Υπόλοιπο λήξεως Οι εταιρείες που συµπεριλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις της και στις είναι ως ακολούθως: ΕΠΩΝΥΜΙΑ Χαρακτηρισµός Μέθοδος Ενοποίησης Χώρα εγκατάστασης Περιουσιακά % στοιχεία Υποχρεώσεις Έσοδα Κέρδη συµµετοχής Sciens Protective Holdings Ltd Θυγατρική Πλήρης Cayman Islands ,00% Oceanus R einsurance A.I. Θυγατρική Πλήρης Πουέρτο Ρίκο ,00% Sciens International Structured Finance Holdings Ltd Θυγατρική Πλήρης Cayman Islands (170) 100,00% Sciens CFO I Θυγατρική Πλήρης Channel Islands (4.101) (7.370) 79,21% Sciens International Holdings 2 Ltd Θυγατρική Πλήρης Cayman Islands ,00% Apollo Aviation Holdings Ltd Συγγενής Καθαρή Θέση Bermuda ,00% ίολκος ΑΕ Θυγατρική Πλήρης Ελλάς (82) 47,70% Πειραιώς ΑΕΕΑΠ Συγγενής Καθαρή Θέση Ελλάς ,08% Sciens Protective Holdings Ltd Θυγατρική Πλήρης Cayman Islands ,00% Oceanus R einsurance A.I. Θυγατρική Πλήρης Πουέρτο Ρίκο ,00% Sciens International Structured Finance Holdings Ltd Θυγατρική Πλήρης Cayman Islands (312) 100,00% Sciens CFO I Θυγατρική Πλήρης Channel Islands (2.663) 79,21% Sciens International Holdings 2 Ltd Θυγατρική Πλήρης Cayman Islands (230) 100,00% Apollo Aviation Holdings Ltd Συγγενής Καθαρή Θέση Bermuda (58) 50,00% ίολκος ΑΕ Θυγατρική Πλήρης Ελλάς ,70% Πειραιώς ΑΕΕΑΠ Συγγενής Καθαρή Θέση Ελλάς ,08% Η εταιρεία Sciens International Holdings 2 Ltd ιδρύθηκε εντός του γ τριµήνου του 2007 και την ίδια περίοδο απέκτησε το 47,7% του µετοχικού κεφαλαίου της ΙΟΛΚΟΣ Σύµβουλοι Ακινήτων ΑΚΤΕ και συµµετείχε στην αύξηση µετοχικού κεφαλαίου της Apollo Aviation Holdings Ltd αποκτώντας το 50% του µετοχικού της κεφαλαίου. Η κίνηση και το υπόλοιπο της συµµετοχής του Οµίλου στις επενδύσεις σε συµµετοχές είναι ως ακολούθως: Υπόλοιπο έναρξης Μερίσµατα εισπραχθέντα 0 (2.504) Αποκτήσεις/ µεταβιβάσεις Συναλλαγµατικές διαφορές (970) 0 Αναλογία κερδών περιόδου Υπόλοιπο λήξης

10 7. Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία διαθέσιµα για πώληση Η κίνηση των διαθέσιµων για πώληση χρηµατοοικονοµικών στοιχείων για την Εταιρεία και τον Όµιλο είναι ως ακολούθως: ΙΑΘΕΣΙΜΑ ΓΙΑ ΠΩΛΗΣΗ ΧΡΗΜATOOIKONOMIKA ΣΤΟΙΧΕΙΑ Υπόλοιπο έναρξης Απόκτηση συµµετοχής 0 9 Μεταφορές σε χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων (49.819) 0 Αναπροσαρµογές αξίας (130) Πώληση συµµετοχής (9) (1.500) Υπόλοιπο τέλους Από την η επένδυση της Εταιρείας στην Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε. παρακολουθείται και εµφανίζεται στο κονδύλι «Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων», όπως σχετικώς αναφέρεται και στη σχετική σηµείωση 8. Η ανάλυση των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων διαθέσιµων για πώληση στις αντίστοιχες περιόδους αναφοράς για την Εταιρεία και τον Όµιλο είναι ως ακολούθως: ΕΠΩΝΥΜΙΑ Εισηγµένοι τίτλοι: Ανδροµέδα ΑΕΕΧ 1 1 Proton Bank Σύνολα Μη εισηγµένοι τίτλοι: Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε Λοιπές συµµετοχές 0 9 Σύνολα Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων Η ανάλυση των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων για την Εταιρεία και τον Όµιλο είναι ως ακολούθως: ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΣΕ ΕΥΛΟΓΕΣ ΑΞΙΕΣ ΜΕΣΩ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Υπόλοιπο αρχής περιόδου Αυξήσεις επενδύσεων Μεταφορές από χρηµατοοικονοικά στοιχεία διαθέσιµα για πώληση Αποτιµήσεις σε εύλογη αξία µε µεταβολές στα αποτελέσµατα χρήσεως (771) Μεταβιβάσεις 0 (5.650) 0 (7.829) Συναλλαγµατικές διαφορές 0 (5.683) 0 (3.866) Σύνολα Τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων του Οµίλου αφορούν επενδύσεις σε επενδυτικά χαρτοφυλάκια που αποτιµώνται στην εύλογη αξία τους. Στις , οι συγκεκριµένες επενδύσεις έχουν πραγµατοποιηθεί από τις θυγατρικές εταιρείες Sciens CFO I Ltd, Sciens Protective Holdings Ltd, Sciens International Holdings 2 Ltd και Oceanus κατά χιλ., χιλ., χιλ. και χιλ. αντίστοιχα. Η αύξηση των επενδύσεων κατά ποσό 17,5 εκ. περίπου αφορά την επαύξηση της συµµετοχής των κατά 100% θυγατρικών Sciens Protective Holdings Ltd και Sciens International Holdings 2 Ltd στο επενδυτικό κεφάλαιο Sciens Special Situations Master Fund µε αποτέλεσµα η συµµετοχή τους να ανέλθει προσωρινά στο 70% περίπου. Ο Όµιλος κατατάσσει και παρακολουθεί την επένδυσή του στο Sciens Special Situations Master Fund στα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων µε δεδοµένο πως α) το επενδυτικό κεφάλαιο Sciens Structured Debt Holdings IIΙ πρόκειται να αυξήσει την κεφαλαιακή του βάση 9

11 µε συµµετοχή τρίτων επενδυτών και εποµένως το ποσοστό συµµετοχής του Οµίλου θα κατέλθει του 50% β) ο Όµιλος σε σχέση µε το Sciens Special Situations Master Fund αποβλέπει στις επενδυτικές αποδόσεις του χωρίς να ασκεί τη διαχείριση των επενδύσεών του, η οποία έχει ανατεθεί µέσω σύµβασης στην εταιρεία SSDH Management Ltd. Τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων της Εταιρείας αφορούν την επένδυσή της στην Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε., η οποία µέχρι της παρακουλουθείτο και εµφανιζόταν στο κονδύλι «Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία διαθέσιµα για πώληση» ενώ από τις µεταφέρθηκε, µε το υπόλοιπο της αξίας της στις χιλ., παρακολουθείται και εµφανίζεται στο κονδύλι «Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων». Οι επενδύσεις που περιλαµβάνονται στα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων του Οµίλου είναι οι ακόλουθες: ΕΠΩΝΥΜΙΑ Εισηγµένοι τίτλοι: Sciens International Fund of Funds Sciens CFO I Feeder Fund Σύνολα Μη εισηγµένοι τίτλοι: Rabobank bonds Sciens Special Situation Master Fund Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε Σύνολα Το επενδυτικό κεφάλαιο Sciens International Fund of Funds καθώς και η θυγατρική εταιρεία Sciens CFO I, που πραγµατοποιεί τις επενδύσεις της µέσω του Sciens CFO I Feeder Fund, είναι εισηγµένα σε χρηµατιστηριακές αγορές µε ηµι-κανονιστικό χαρακτήρα (semi regulated), µε δεδοµένο πως η βασική λειτουργία τους αφορά πρωτεύοντος την παροχή πληροφόρησης προς τους ενδιαφερόµενους επενδυτές και δευτερευόντος τη διαπραγµάτευση και εποπτεία των σχετικών µετοχικών τίτλων. Η εύλογη αξία της επένδυσης στο Sciens CFO I Feeder Fund έχει προσδιορισθεί µε βάση κυρίως τεχνικές αποτίµησης, όπως αναφέρεται και στις σχετικές σηµειώσεις των ετήσιων οικονοµικών καταστάσεων της Εντός του α τριµήνου του 2008, το επενδυτικό κεφάλαιο Sciens Structured Debt Holdings IIΙ, το οποίο εµφανιζόταν στην αντίστοιχη σηµείωση των ετήσιων οικονοµικών καταστάσεων της , µετονοµάσθηκε σε Sciens Special Situations Master Fund. Η επένδυση των χιλ. σε Rabobank bonds αφορά κατά ποσό χιλ. επενδύσεις που αναλογούν σε µετόχους της µειοψηφίας στην Oceanus Reinsurance A.I.. 9. Ταµειακά ιαθέσιµα Τα ταµειακά διαθέσιµα αναλύονται ως ακολούθως: ΤΑΜΕΙΑΚΑ ΙΑΘΕΣΙΜΑ Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Ταµείο Καταθέσεις όψεως Καταθέσεις προθεσµίας Σύνολα Η µεταβολή (µείωση) των διαθεσίµων της σε σχέση µε τις προέρχεται κυρίως από την πληρωµή της προκαταβολής για την απόκτηση των µετοχών της Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε., από τη διάθεση κεφαλαίων για την αύξηση των επενδύσεων του Οµίλου καθώς και την εξόφληση υποχρεώσεων από την πραγµατοποιηθείσα στα τέλη του 2007 αύξηση µετοχικού κεφαλαίου της Εταιρείας. 10. ανειακές υποχρεώσεις 10

12 Τα υπόλοιπα των δανειακών υποχρεώσεων της Εταιρείας και του Οµίλου αναλύονται ως ακολούθως: ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΕΣ ΑΝΕΙΑΚΕΣ ΥΠ ΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Κεφάλαιο βραχυπρόθεσµου τραπεζικού δανεισµού Τόκοι πληρωτέοι Σύνολα ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣΜΕΣ ΑΝΕΙΑΚΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Υπόλοιπο αρχής περιόδου Προσαρµογή αποτελεσµατικού επιτοκίου Σύνολα Το χρηµατοοικονοµικό κόστος για την Εταιρεία το α τρίµηνο του 2008 ανήλθε σε 783 χιλ. έναντι 666 χιλ. του α τριµήνου του Το αντίστοιχο χρηµατοοικονοµικό κόστος για τον Όµιλο το α τρίµηνο του 2008 ανήλθε σε χιλ. έναντι χιλ. του α τριµήνου του Υποχρεώσεις από αντασφαλιστικές δραστηριότητες Οι υποχρεώσεις από αντασφαλιστικές δραστηριότητες ποσού χιλ. προέρχονται από τη θυγατρική εταιρεία Oceanus Reinsurance A.I. και αφορά µη δεδουλευµένα έσοδα από τα αντασφαλιστικά συµβόλαια. Οι συγκεκριµένες υποχρεώσεις αναλογούν στους µετόχους της µειοψηφίας της Oceanus Reinsurance A.I Φόροι Αναβαλλόµενη φορολογία Οι φόροι ποσού 14 χιλ. αφορούν πιστωτική αναβαλλόµενη φορολογία και προέρχονται από την εκτίµηση των φορολογικών ζηµιών και τις φορολογικές αποσβέσεις των εξόδων αύξησης µετοχικού κεφαλαίου της Εταιρείας. Η Εταιρεία έχει ελεγχθεί φορολογικά µέχρι και τη χρήση του Οι φορολογικά ανέλεγκτες χρήσεις των εταιρειών του Οµίλου είναι ως ακολούθως: Ανέλεγκτες χρήσεις Sciens Protective Holdings Ltd Oceanus Reinsurance A.I Sciens International Structured Finance Holdings Ltd Sciens CFO I Sciens International Holdings 2 Ltd 2007 Apollo Aviation Holdings Ltd 2007 ίολκος ΑΕ Πειραιώς ΑΕΕΑΠ Κέρδη/ (ζηµιές) χρηµατοοικονοµικών στοιχείων σε εύλογη αξία µέσω αποτελεσµάτων Τα κέρδη των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων της Εταιρείας που αποτιµώνται σε εύλογη αξία µέσω των αποτελεσµάτων ανέρχονται σε χιλ. και προέρχονται από την αποτίµηση για το α τρίµηνο του 2008 της επένδυσης της Εταιρείας στην Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε. Τα κέρδη των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων του Οµίλου που αποτιµώνται σε εύλογη αξία µέσω των αποτελεσµάτων αναλύονται ως ακολούθως: 11

13 Sciens CFO I Feeder Fund (4.367) Sciens International Fund of Funds (236) 208 Sciens Structured Debt Holdings II Sciens Special Situation Master Fund (πρώην Sciens Structured Debt Holdings IIΙ) Rabobank bonds (344) 0 Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε Σύνολα (771) Έσοδα από µερίσµατα και αναλογία κερδών συγγενών εταιρειών Τα έσοδα από µερίσµατα και αναλογία κερδών συγγενών εταιρειών αναλύονται ως ακολούθως: ΕΣΟ Α ΑΠΟ ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ & ΑΝΑΛΟΓΙΑ ΚΕΡ ΩΝ ΣΥΓΓΕΝΩΝ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Μερίσµατα/ αναλογία κερδών Πειραιώς ΑΕΕΑΠ Μερίσµατα Κλάµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε Aναλογία κερδών Apollo Aviation Μερίσµατα λοιπών επενδύσεων Σύνολα Λοιπά έσοδα Τα λοιπά έσοδα αναλύονται ως ακολούθως: ΛΟΙΠΑ ΕΣΟ Α Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Έσοδα τόκων Έσοδα αντασφαλίσεων (καθαρά) Έσοδα προηγούµενων περιόδων Σύνολα Το καθαρό αποτέλεσµα των αντασφαλίσεων αφορά τη θυγατρική Oceanus Reinsurance A.I. και αναλύεται σε δεδουλευµένα έσοδα αντασφαλιστικών συµβολαίων χιλ. µείον έξοδα απόκτησης και ζηµιές αντασφαλιστικών συµβολαίων χιλ Λοιπά λειτουργικά έξοδα Τα λοιπά λειτουργικά έξοδα αναλύονται ως ακολούθως: ΛΟΙΠΑ ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΑ ΕΞΟ Α Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Αµοιβές τρίτων ιάφορα έξοδα Ενοίκια - µισθώµατα Φόροι - τέλη - προµήθειες Αµοιβές.Σ Σύνολα Οι αµοιβές τρίτων του Οµίλου για το α τρίµηνο του 2008 προέρχονται κατά ποσό 633 χιλ. από τη θυγατρική Sciens CFO I εκ των οποίων ποσό 586 χιλ. αφορά αµοιβές διαχείρισης χαρτοφυλακίου που έχουν χρεωθεί από την Sciens CFO I Management Ltd. 17. Συνδεδεµένα µέρη 12

14 Τα συνδεδεµένα µέρη περιλαµβάνουν: α) Μέλη.Σ. και της διοίκησης της Εταιρείας και του Οµίλου β) πλησιέστερα µέλη και οικονοµικά εξαρτώµενα µέλη των µελών του.σ. και της ιοίκησης του Οµίλου γ) εταιρείες που συναλλάσσονται µε την Εταιρεία και τον Όµιλο εφόσον η συνολική συµµετοχή σε αυτές (µελών.σ. και διοίκησης, καθώς και εξαρτώµενων/ πλησιέστερων µελών τους) υπερβαίνει αθροιστικά το 20%. Οι συναλλαγές της Εταιρείας και του Οµίλου µε τα συνδεδεµένα µέρη πραγµατοποιούνται σε όρους αγοράς. Από τις 24/12/2007 και ως συνέπεια της αύξησης του ποσοστού συµµετοχής της στο µετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας, η Τράπεζα Πειραιώς αποτελεί συγγενής εταιρεία για την Εταιρεία και τον Όµιλο. Οι συναλλαγές της Εταιρείας και του Οµίλου µε συνδεδεµένα µέρη είναι ως ακολούθως: ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΜΕ ΣΥΝ Ε ΕΜΕΝΑ ΜΕΡΗ - ΕΤΑΙΡΕΙΑ Απαιτήσεις Υποχρεώσεις Έσοδα Έξοδα Μητρική Λοιπά συνδεδεµένα µέρη Αµοιβές προς τη ιοίκηση & ιευθυντικά στελέχη Σύνολα ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΜΕ ΣΥΝ Ε ΕΜΕΝΑ ΜΕΡΗ - ΟΜΙΛΟΣ Απαιτήσεις Υποχρεώσεις Έσοδα Έξοδα Μητρική Λοιπά συνδεδεµένα µέρη Αµοιβές προς τη ιοίκηση & ιευθυντικά στελέχη Σύνολα ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΜΕ ΣΥΝ Ε ΕΜΕΝΑ ΜΕΡΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ Απαιτήσεις Υποχρεώσεις Απαιτήσεις Υποχρεώσεις Μητρική Λοιπά συνδεδεµένα µέρη Αµοιβές προς τη ιοίκηση & ιευθυντικά στελέχη Σύνολα ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΟΜΙΛΟΣ ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΜΕ ΣΥΝ Ε ΕΜΕΝΑ ΜΕΡΗ Έσοδα Έξοδα Έσοδα Έξοδα Μητρική Λοιπά συνδεδεµένα µέρη Αµοιβές προς τη ιοίκηση & ιευθυντικά στελέχη Σύνολα Τα υπόλοιπα των απαιτήσεων και υποχρεώσεων από τις συναλλαγές της Εταιρείας µε τα λοιπά συνδεδεµένα µέρη καθώς και τα σχετικά έσοδα και έξοδα αναλύονται ως ακολούθως: Απαιτήσεις Τραπεζικές καταθέσεις σε Τράπεζα Π ειραιώς Προκαταβολή απόκτησης συµµετοχών Λοιπές απαιτήσεις Σύνολο Υποχρεώσεις ανεια κές υποχρεώσεις προς Τράπεζα Πειρα ιώς Λοιπές υποχρεώσεις 7 35 Σύνολο Έσοδα Τόκοι τραπεζικών καταθέσεων Έξοδα εδουλευµένοι τόκοι δανείων Λοιπά έξοδα προς συνδεδεµένα µέρη 17 0 Σύνολο

15 Τα υπόλοιπα των απαιτήσεων και υποχρεώσεων από τις συναλλαγές του Οµίλου µε τα λοιπά συνδεδεµένα µέρη καθώς και τα σχετικά έσοδα και έξοδα αναλύονται ως ακολούθως: Απαιτήσεις Τραπεζικές καταθέσεις σε Τράπεζα Πειραιώς Προκαταβολή απόκτησης συµµετοχών Απαιτήσεις από συνδεδεµένες εταιρείες της Apollo Aviation Holdings Απαιτήσεις από συνδεδεµένες εταιρείες µε µέλη του.σ Σύνολο Υποχρεώσεις ανεια κές υποχρεώσεις προς Τράπεζα Πειρα ιώς Υποχρεώσεις προς συνδεδεµένες εταιρείες της Apollo Aviation Holdings Υποχρεώσεις προς Sciens CFO I Management Ltd Λοιπές υποχρεώσεις Σύνολο Έσοδα Τόκοι τραπεζικών καταθέσεων Έξοδα Αµοιβές προς Sciens CFO I Management Ltd Αµοιβές προς Sciens Institutional Services Ltd εδουλευµένοι τόκοι δανείων Λοιπά έξοδα προς συνδεδεµένα µέρη Η Sciens CFO I Management, που είναι εταιρεία συνδεδεµένη µε µέλη του.σ. της Εταιρείας, είναι διαχειριστής επενδύσεων στη θυγατρική εταιρεία Sciens CFO I. Οι αµοιβές προς τη ιοίκηση και τα ιευθυντικά στελέχη του Οµίλου ανά εταιρεία προέλευσής τους αναλύονται ως ακολούθως: Μητρική Oceanus Reinsurance AI Apollo Aviation Holdings ίολκος ΑΚΤΕ 34 0 Σύνολο Στις ο Όµιλος είχε επενδύσει χιλ. σε χρηµατοοικονοµικά στοιχεία αποτιµώµενα σε εύλογες αξίες µέσω αποτελεσµάτων, τα οποία διαχειρίζονται εταιρείες συνδεδεµένες µε µέλη του.σ. της Εταιρείας. Οι αντίστοιχες επενδύσεις στις ανέρχονταν σε χιλ. 18. Κέρδη ανά µετοχή Τα βασικά κέρδη ανά µετοχή υπολογίζονται µε βάση τα κέρδη µετά από φόρους που αναλογούν στους µετόχους της Εταιρείας και το µέσο σταθµισµένο αριθµό µετοχών που βρισκόταν σε κυκλοφορία κατά την διάρκεια της περιόδου Εταιρεία Όµιλος Εταιρεία Όµιλος Κέρδη µετά από φόρους (ποσά σε ) Μέσος σταθµισµένος αριθµός µετοχών Κέρδη ανά µετοχή (ποσά σε ) 0,01-0,01-0,01 0, Μερίσµατα Η Εταιρεία αναγνωρίζει και παρουσιάζει την υποχρέωση διανοµής µερισµάτων της, µετά την έγκρισή τους από την Τακτική Γενική Συνέλευση των µετόχων της. Το προτεινόµενο από το ιοικητικό Συµβούλιο µέρισµα, προς έγκριση από τη Τακτική Γενική Συνέλευση των µετόχων της Εταιρείας, για την χρήση 2007, είναι 0,03 ανά µετοχή, ήτοι ποσό χιλ. περίπου. 14

16 20. Αναδιατάξεις κονδυλίων Για την πληρέστερη παρουσίαση των κονδυλίων των οικονοµικών καταστάσεων της Εταιρείας πραγµατοποιήθηκαν οι ακόλουθες αναλύσεις και αναδιατάξεις κονδυλίων: α) στις Καταστάσεις Αποτελεσµάτων προηγουµένων περιόδων παρουσιαζόταν το κονδύλι «Έσοδα από συµµετοχές», που για την τρέχουσα περίοδο καθώς και για τα συγκριτικά της στοιχεία, αναλύεται στα επιµέρους κονδύλια «Κέρδη/ (ζηµιές) χρηµατοοικονοµικών στοιχείων σε εύλογη αξία µέσω αποτελεσµάτων», «Κέρδη/ (ζηµιές) από πώληση συµµετοχών & επενδύσεων» και «Έσοδα από µερίσµατα & αναλογία κερδών συγγενών εταιρειών». β) τα κονδύλια της σηµείωσης 5 «Επιχειρηµατικοί τοµείς» αναλύονται ανά βασική κατηγορία εσόδου ενώ εµφανίζονται και διακριτά τα λειτουργικά έξοδα και το χρηµατοοικονοµικό κόστος ανά επιχειρηµατικό τοµέα. γ) το κονδύλι των συναλλαγµατικών διαφορών από επενδύσεις στην αλλοδαπή εµφανίζεται διακριτά στην «Κατάσταση µεταβολών ιδίων κεφαλαίων του Οµίλου» ενώ στον Ισολογισµό εξακολουθεί να περιλαµβάνεται στο κονδύλι των «Κερδών εις νέον». 21. Στρογγυλοποιήσεις Τυχόν διαφορές που παρουσιάζονται µεταξύ των ποσών στις οικονοµικές καταστάσεις και των αντίστοιχων ποσών στις σηµειώσεις οφείλονται σε στρογγυλοποιήσεις. 22. Μεταβολές στη σύνθεση της επιχείρησης Με την από απόφαση της Γενικής Συνέλευσης των µετόχων της Εταιρείας αποφασίσθηκε η αύξηση του µετοχικού της κεφαλαίου κατά το ποσό των , µε έκδοση νέων, κοινών, άϋλων, ονοµαστικών µετά ψήφου µετοχών, ονοµαστικής αξίας 0,60 εκάστης. Η παραπάνω αύξηση επρόκειτο να πραγµατοποιηθεί µε καταβολή µετρητών και µερικό περιορισµό του δικαιώµατος προτίµησης των παλαιών µετόχων της Εταιρείας, κατ άρθρο 13 παρ. 6 του κ.ν. 2190/1920. Η συγκεκριµένη αύξηση καλύφθηκε κατά 83%, το δε συνολικό ποσό των αντληθέντων κεφαλαίων ανήλθε σε ,00, ενώ το µετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας, δυνάµει της από Γενικής Συνέλευσης των µετόχων της και σύµφωνα µε το άρθρο 13α του Κ.Ν. 2190/1920, αυξήθηκε κατά ,20, µε την έκδοση νέων κοινών ονοµαστικών µετοχών, ονοµαστικής αξίας 0,60 η κάθε µία. Η διαφορά µεταξύ της ονοµαστικής αξίας των νέων µετοχών που εκδόθηκαν και της τιµής διάθεσής τους, δηλαδή συνολικά ,80, πιστώθηκε στον λογαριασµό «Αποθεµατικά από την έκδοση µετοχών υπέρ το άρτιο». Έτσι το µετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας ανέρχεται πλέον σε ποσό ,20 και διαιρείται σε κοινές, ονοµαστικές µετοχές, ονοµαστικής αξίας 0,60 η καθεµία. 23. Σηµαντικές µεταβολές Η σηµαντική µεταβολή (αύξηση) στο κονδύλι «Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις» των συνοπτικών, ενδιάµεσων, εταιρικών και ενοποιηµένων, οικονοµικών καταστάσεων της σε σχέση µε τα συγκριτικά τους στοιχεία της , αφορά ποσό χιλ. που έχει καταβληθεί ως προκαταβολή από την Εταιρεία για την απόκτηση από την Τράπεζα Πειραιώς συνολικώς κοινών ονοµαστικών µετοχών της Κλαµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε., οι οποίες αντιστοιχούν σε ποσοστό 9,4% του καταβεβληµένου µετοχικού κεφαλαίου της Κλαµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε. και δεν είναι εισηγµένες στο Χ.Α. 24. Ενδεχόµενες δεσµεύσεις εν υπάρχουν µεταβολές σε ενδεχόµενες δεσµεύσεις σε σχέση µε αυτές που αναφέρονται στης τελευταίες ετήσιες, εταιρικές και ενοποιηµένες, οικονοµικές καταστάσεις εκτός από την περίπτωση της εγγύησης χιλ. που είχε παράσχει η µητρική εταιρεία για το βραχυπρόθεσµο δανεισµό της Sciens International Structured Finance Holdings Ltd και η οποία έχει πάψει να υφίσταται µετά την πλήρη αποπληρωµή του συγκεκριµένου δανεισµού, όπως αναφέρεται σχετικά και στη σηµείωση

17 25. Ενδεχόµενες υποχρεώσεις εν υπάρχουν µεταβολές σε ενδεχόµενες δεσµεύσεις σε σχέση µε αυτές που αναφέρονται στης τελευταίες ετήσιες, εταιρικές και ενοποιηµένες, οικονοµικές καταστάσεις. 26. Γεγονότα µετά την ηµεροµηνία του Ισολογισµού Την περίοδο από εως και , η κατά 100% θυγατρική εταιρεία Sciens Protective Holdings Ltd προέβει σταδιακά στην επαύξηση της επένδυσής της κατά 4,8 εκ. στο επενδυτικό κεφάλαιο Sciens Special Situations Master Fund, ενώ η κατά 100% θυγατρική εταιρεία Sciens International Structured Finance Holdings Ltd προέβει στην πλήρη αποπληρωµή του βραχυπρόθεσµου δανεισµού της ύψους χιλ.. Επίσης την ίδια περίοδο η Εταιρεία υπόδειξε, και αφού έτυχε της αποδοχής της πωλήτριας Τράπεζας Πειραιώς, την εταιρεία SCHL Limited, 100% θυγατρική της Sciens Special Situations Master Fund, για να προβεί σε αγορά µέχρι του 9,4% του µετοχικού κεφαλαίου της Κλαµπ Οτέλ Λουτράκι Α.Ε.. Εκτός από τα παραπάνω δεν υπάρχουν άλλα σηµαντικά γεγονότα µετά την ηµεροµηνία αναφοράς των παρόντων συνοπτικών ενδιάµεσων, εταιρικών κα ενοποιηµένων, οικονοµικών καταστάσεων της , που να δύνανται να επηρεάσουν σηµαντικά την οικονοµική κατάσταση της Εταιρείας. Αθήνα, 29 Μαίου 2008 Ο ΠΡΟΕ ΡΟΣ ΚΑΙ ΙΕΥΘΥΝΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΣ ΤΟ ΜΕΛΟΣ Σ Ο ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΟΣ /ΝΤΗΣ Ο ΛΟΓΙΣΤΗΣ ATFS A.E. ΙΩΑΝΝΗΣ ΡΗΓΑΣ ΘΕΟ ΩΡΟΣ ΡΗΓΑΣ ΧΡΗΣΤΟΣ ΤΣΑΜΗΣ ΣΠΥΡΙ Ω ΖΑΡΑ Α Τ Λ Α Τ Ν Α Τ ΑΒ Α Τ Σ ΑΡ. Α ΕΙΑΣ ΟΕΕ