Credit Agricole Insurance Αλώλπκε Δηαηξεία Γεληθώλ Αζθαιίζεσλ. Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο χκθσλα κε ηα Γηεζλή Πξφηππα

Transcript

1 Credit Agricole Insurance Αλώλπκε Δηαηξεία Γεληθώλ Αζθαιίζεσλ Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο χκθσλα κε ηα Γηεζλή Πξφηππα Υξεκαηννηθνλνκηθήο Αλαθνξάο Γηα ηε ρξήζε πνπ έιεμε ηελ 31 ε Γεθεκβξίνπ

2 Πίλαθαο Πεξηερνκέλσλ ει. Έθζεζε Γηαρείξηζεο ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ 3 11 Καηάζηαζε πλνιηθνχ Δηζνδήκαηνο 12 Καηάζηαζε Οηθνλνκηθήο Θέζεο 13 Καηάζηαζε Σακεηαθψλ Ρνψλ Υξήζεο 14 Καηάζηαζε Μεηαβνιψλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ 15 Γεληθέο πιεξνθνξίεο χλνςε ζεκαληηθψλ Λνγηζηηθψλ Αξρψλ Γηαρείξηζε Κεθαιαίνπ 26 εκαληηθέο Λνγηζηηθέο εθηηκήζεηο θαη παξαδνρέο ηεο Γηνίθεζεο Γηαρείξηζε Υξεκαηννηθνλνκηθψλ Αζθαιηζηηθψλ Κηλδχλσλ εκεηψζεηο Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ Έθζεζε Διέγρνπ Οξθσηνχ Διεγθηή - Λνγηζηή

3 Έθζεζε Γηαρείξηζεο ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ ηεο «Credit Agricole Insurance Αλώλπκε Δηαηξεία Γεληθώλ Αζθαιίζεσλ» Πξνο ηελ Σαθηηθή Γεληθή πλέιεπζε ησλ Μεηόρσλ Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ηεο Δηαηξείαο παξνπζηάδεη ηελ έθζεζή ηνπ, καδί κε ηηο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηεο Δηαηξείαο, γηα ηελ ρξήζε πνπ έιεμε ηελ 31 ε Γεθεκβξίνπ ηνπ Αλαζθόπεζε ηεο ρξήζεο θαη αλακελόκελεο εμειίμεηο. Ζ ρξήζε 1/1/ /12/2010 απνηειεί ηελ ηξίηε νηθνλνκηθή ρξήζε γηα ηε Δηαηξεία. Γηα ηελ ζχληαμε ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ ηεο ρξήζεο απηήο, ρξεζηκνπνηήζεθαλ ηα ζπγθξηηηθά κεγέζε ηεο ρξήζεο 1/1/ /12/2009. Ζ Δηαηξεία δξαζηεξηνπνηείηαη ζηνλ ρψξν ησλ γεληθψλ αζθαιίζεσλ. Σν αληηθείκελν εξγαζηψλ ηεο Δηαηξείαο είλαη νη ηξαπεδναζθάιεηεο. Σν ζχλνιν ησλ εξγαζηψλ πξνέξρεηαη απν ηελ Δκπνξηθή Σξάπεδα θαη αθνξά: Αζθάιηζε ππξφο θαη ζεηζκνχ αθηλήησλ, γηα ηελ αγνξά ησλ νπνίσλ ε Σξάπεδα έρεη ρνξεγήζεη δάλεην. Αζθάιηζε κε πιεξσκήο ησλ δφζεσλ απφ ηνπο δαλεηνιήπηεο ηεο Σξάπεδαο, είηε ιφγσ αλεξγίαο είηε ιφγσ αληθαλφηεηνο πξνο εξγαζία ή ιφγσ παξακνλήο ζην λνζνθνκείν ιφγσ αηπρήκαηνο. Αζθαιίζεηο ρνξήγεζεο εκεξήζηνπ επηδφκαηνο θαηα ηελ παξακνλή ζε λνζνθνκείν ιφγσ αηπρήκαηνο. Ζ παξαγσγή ησλ θαζαξψλ αζθαιίζηξσλ πιένλ δηθαησκάησλ γηα ην 2010 αλήιζε ζην πνζφ ησλ ,20, έλαληη ηνπ πνζνχ ησλ ,31 γηα ην Ζ παξαγσγή ησλ θαζαξψλ αζθαιίζηξσλ πιένλ δηθαησκάησλ γηα ην 2010 παξνπζίαζε αχμεζε 75%. Ζ παξαγσγή ησλ αζθαιίζηξσλ θαηά θιάδν αζθάιηζεο ηεο Δηαηξείαο θαηαλέκεηαη σο αθνινχζσο: ΚΑΘΑΡΑ ΑΦΑΛΗΣΡΑ Αζθάιηζηξα θιάδνπ αηπρεκάησλ (θιάδνο 1) , ,72 Αζθάιηζηξα θιάδνπ Ππξθαγηάο & ζηνηρείσλ ηεο θχζεσο (θιάδνο 8) , ,91 Αζθάιηζηξα ινηπψλ δεκηψλ αγαζψλ (θιάδνο 9) , ,88 Αζθάιηζηξα θιάδνπ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ απσιεηψλ (θιάδνο 16) , ,42 ύλνιν , ,93 ΓΗΚΑΗΩΜΑΣΑ ΤΜΒΟΛΑΗΩΝ Γηθαηψκαηα ζπκβνιαίσλ θιάδνπ ππξθαγηάο θαη ζηνηρείσλ ηεο θχζεσο (θιάδνο 8) , ,57 Γηθαηψκαηα ζπκβνιαίσλ θιάδνπ ινηπψλ δεκηψλ αγαζψλ (θιάδνο 9) , ,81 ύλνιν , ,38 Αληίζηνηρα ε εθρψξεζε ησλ αληαζθαιίζηξσλ γηα ην 2010 αλήιζε ζην πνζφ ησλ ,59 κε αλαινγνχζεο πξνκήζεηεο πνζνχ ,75, έλαληη ησλ αληίζηνηρσλ πνζψλ γηα ην ,66 θαη ,57. Ζ αλάιπζε θαηά ηνκέα δξαζηεξηφηεηαο ηεο Δηαηξείαο θαηαλέκεηαη σο αθνινχζσο: 3

4 ΑΝΣΑΦΑΛΗΣΡΑ Αληαζθάιηζηξα θιάδνπ αηπρεκάησλ (θιάδνο 1) , ,71 Αληαζθάιηζηξα θιάδνπ Ππξθαγηάο & ζηνηρείσλ ηεο θχζεσο (θιάδνο 8) , ,11 Αληαζθάιηζηξα ινηπψλ δεκηψλ αγαζψλ (θιάδνο 9) , ,31 Αληαζθάιηζηξα θιάδνπ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ απσιεηψλ (θιάδνο 16) , ,53 ύλνιν , ,66 ΠΡΟΜΖΘΔΗΔ ΑΠΟ ΑΝΣΑΦΑΛΗΣΔ Πξνκήζεηεο απφ αληαζθαιηζηέο θιάδνπ αηπρεκάησλ (θιάδνο 1) , ,05 Πξνκήζεηεο απφ αληαζθαιηζηέο θιάδνπ Ππξθαγηάο & ζηνηρείσλ ηεο θχζεσο (θιάδνο 8) , ,76 Πξνκήζεηεο απφ αληαζθαιηζηέο θιάδνπ ινηπψλ δεκηψλ αγαζψλ (θιάδνο 9) , ,21 Πξνκήζεηεο απφ αληαζθαιηζηέο θιάδνπ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ απσιεηψλ (θιάδνο 16) , ,55 ύλνιν , ,57 Σα έζνδα ησλ επελδχζεσλ γηα ην 2010 αλήιζαλ ζην πνζφ ησλ ,14, έλαληη πνζνχ ,67 ηεο ρξήζεο Σα έζνδα επελδχζεσλ αλαιχνληαη σο αθνινχζσο: ΔΟΓΑ ΔΠΔΝΓΤΔΩΝ Σφθνη θαηαζέζεσλ ηξαπεδψλ εζσηεξηθνχ 5.859, ,61 Σφθνη πξνζεζκηαθψλ θαηαζέζεσλ , ,90 Έζνδα απνηίκεζεο ακνηβαίσλ θεθαιαίσλ δηαζεζίκσλ 577, ,16 Έζνδα Οκνιφγσλ ,50 0,00 ύλνιν , ,67 Ζ Δηαηξεία ζηα επφκελα ρξφληα ζθνπεχεη λα αλαπηπρζεί θαη ζε άιινπο θιάδνπο αζθάιηζεο, φπσο κεηαθνξψλ θαη γεληθήο αζηηθήο επζχλεο. Ωζηφζν, ιφγσ ηεο δηεζλνχο νηθνλνκηθήο θξίζεσο ε αλάπηπμή ηεο ζα έρεη σο θξηηήξην ηελ απνθπγή πξαγκαηνπνίεζεο δεκηψλ, επνκέλσο ε πνιηηηθή αλάπηπμεο ζα είλαη ζπληεξεηηθή. 4

5 2. Παξνπζίαζε Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ Οη Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηεο Δηαηξείαο, Καηάζηαζε Οηθνλνκηθήο Θέζεο θαη Καηάζηαζε πλνιηθνχ Δηζνδήκαηνο Υξήζεο, θαζψο θαη ε Καηάζηαζε ησλ Μεηαβνιψλ ησλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ έρνπλ σο αθνινχζσο: 5

6 ΚΑΣΑΣΑΖ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΘΔΖ ΣΖ ΔΝΔΡΓΖΣΗΚΟ Άπια Πεξηνπζηαθά ζηνηρεία , ,31 Ηδηνρξεζηκνπνηνχκελα ελζψκαηα πάγηα ζηνηρεία , ,91 Αμηφγξαθα δηαζέζηκα πξνο πψιεζε ,26 0,00 Υξεκαηννηθνλνκηθά ζηνηρεία ζηελ εχινγε αμία κέζσ απνηειεζκάησλ 0, ,91 Απαηηήζεηο απφ Σξάπεδεο , ,45 Απαηηήζεηο απφ Αζθάιηζηξα , ,51 Απαηηήζεηο απφ Αληαζθαιηζηέο , ,56 Απαηηήζεηο απφ θφξνπο , ,15 Λνηπέο Απαηηήζεηο , ,37 Απαηηήζεηο απφ αλαβαιιφκελε θνξνινγία , ,46 Έμνδα επνκέλσλ ρξήζεσλ , ,92 Σακεηαθά δηαζέζηκα θαη Ηζνδχλακα , ,16 ύλνιν , ,71 ΚΑΘΑΡΖ ΘΔΖ Μεηνρηθφ Κεθάιαην , ,00 Έμνδα έθδνζεο Μεηνρηθνχ Κεθαιαίνπ (99.000,00) (99.000,00) Απνζεκαηηθά αμηφγξαθσλ ΓΠΠ ( ,78) 0,00 Λνηπά απνζεκαηηθά , ,40 Κέξδε / Εεκηέο εηο λέν , ,77 ύλνιν Καζαξήο Θέζεο , ,17 ΤΠΟΥΡΔΩΔΗ Αζθαιηζηηθέο πξνβιέςεηο εθθξεκψλ δεκηψλ , ,04 Με δεδνπιεπκέλα αζθάιηζηξα , ,08 ύλνιν αζθαιηζηηθώλ πξνβιέςεσλ , ,12 Τπνρξεψζεηο παξνρψλ πξνο ην πξνζσπηθφ κεηά ηελ έμνδν απφ ηελ , ,29 ππεξεζία Λνηπέο Αζθαιηζηηθέο ππνρξεψζεηο , ,05 Έζνδα επνκέλσλ ρξήζεσλ , ,81 Τπνρξεψζεηο απφ θφξνπο ηέιε , ,47 Λνηπέο Τπνρξεψζεηο ,80 ύλνιν Λνηπώλ Τπνρξεώζεσλ , ,42 ύλνιν Τπνρξεώζεσλ , ,54 ύλνιν Καζαξήο ζέζεο θαη Τπνρξεώζεσλ , ,71 6

7 ΚΑΣΑΣΑΖ ΤΝΟΛΗΚΟΤ ΔΗΟΓΖΜΑΣΟ ΣΖ Γεδνπιεπκέλα Μηθηά Αζθάιηζηξα , ,89 Μείνλ: Δθρσξεζέληα αζθάιηζηξα , ,69 Καζαξά Γεδνπιεπκέλα Αζθάιηζηξα , ,20 Έζνδα επελδχζεσλ , ,67 Πξαγκαηνπνηεζέληα θέξδε απφ πψιεζε νκνιφγσλ ,18 0,00 Λνηπά έζνδα , ,95 ύλνιν ινηπώλ εζόδσλ , ,62 ύλνιν Δζόδσλ , ,82 Απνδεκηψζεηο Αζθαιηζκέλσλ (93.591,34) (30.604,58) Απνδεκηψζεηο Αζθαιηζκέλσλ - αληαζθαιηζηέο , ,32 Γεδνπιεπκέλεο Πξνκήζεηεο θαη έμνδα Παξαγσγήο ( ,22) ( ,67) Λεηηνπξγηθά Έμνδα ( ,65) ( ,34) Κέξδε πξν θόξσλ , ,55 Φφξνο Δηζνδήκαηνο ( ,04) (84.621,14) Κέξδε/ Εεκίεο κεηά θόξσλ , ,41 Λνηπά ζπλνιηθά εηζνδήκαηα Γηαζέζηκα πξνο πψιεζε ρξεκαηννηθνλνκηθά πεξηνπζηαθά ζηνηρεία : Κέξδε / Εεκίεο νκνιφγσλ δηαζεζίκσλ πξνο πψιεζε ( ,78) 0,00 Λνηπά πλνιηθά Δηζνδήκαηα ( ,78) 0,00 πλνιηθό Δηζόδεκα , ,41 7

8 Καηάζηαζε Μεηαβνιώλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ Μεηνρηθό Κεθάιαην Έμνδα Μεηνρηθνύ Κεθαιαίνπ Απνζεκαηηθά αμηόγξαθσλ ΓΠΠ Λνηπά Απνζεκαηηθά Κέξδε / Εεκηέο εηο λένλ ύλνιν Τπόινηπν 31ε Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) 0,00 0,00 ( ,24) ,76 Απνηέιεζκα πεξηφδνπ ,00 0,00 0,00 0, , ,41 Σαθηηθφ απνζεκαηηθφ πεξηφδνπ ,00 0,00 0, ,40 (19.808,40) 0,00 Τπόινηπν 31 εο Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) 0, , , ,17 Μεηνρηθό Κεθάιαην Έμνδα Μεηνρηθνύ Κεθαιαίνπ Απνζεκαηηθά αμηόγξαθσλ ΓΠΠ Λνηπά Απνζεκαηηθά Κέξδε / Εεκηέο εηο λένλ ύλνιν Τπόινηπν 31ε Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) 0, , , ,17 Λνηπά ζπλνιηθά εηζνδήκαηα 0,00 0,00 ( ,78) 0,00 0,00 ( ,78) Απνηέιεζκα πεξηφδνπ ,00 0,00 0,00 0, , ,90 Σαθηηθφ απνζεκαηηθφ πεξηφδνπ ,00 0,00 0, ,00 ( ,00) 0,00 Τπόινηπν 31 εο Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) ( ,78) , , ,29 *Ο θφξνο ζπγθέληξσζεο θεθαιαίνπ θαη επηηξνπήο αληαγσληζκνχ έρεη αλαηαμηλνκεζεί ζηηο ζπγθξηηηθέο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο γηα ζθνπνχο ζπγθξηζηκφηεηαο κε ηελ παξνχζα ρξήζε. 8

9 Οη βαζηθνί κέηνρνη ηεο Δηαηξείαο ηελ 31/12/2010 ήηαλ νη αθφινπζνη: Μέηνρνη Αξηζκόο Μεηνρώλ πκκεηνρή Credit Agricole Assurances % ηελ ίδξπζε ηεο Δηαηξείαο ζπκκεηείρε αξρηθά κε πνζνζηφ 50% ε Credit Agricole SA θαη κε πνζνζηφ 50% ε Δκπνξηθή Σξάπεδα ηεο Διιάδνο. Οη κεηνρέο ηεο Credit Agricole SA κεηαβηβάζηεθαλ κε ην απφ ηδησηηθφ ζπκθσλεηηθφ, ζηελ Credit Agricole Assurances (Απφθαζε 136/8/ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ ηεο Δ.Π.Δ.ΗΑ.). ηε ρξήζε 2009 θαη ζπγθεθξηκέλα ηελ 30/12/2009, ην πνζνζηφ ζπκκεηνρήο 50% ηεο Δκπνξηθήο Σξάπεδαο ηεο Διιάδνο κεηαβηβάζηεθε κε ηδησηηθφ ζπκθσλεηηθφ ζηελ Credit Agricole Assurances. ( Απφθαζε 167/4/ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ ηεο Δ.Π.Δ.ΗΑ) Μέζα ζην 2010 δελ ππήξμε θάπνηα κεηαβνιή, φζνλ αθνξά ηε Μεηνρηθή ζχλζεζε ηεο Δηαηξείαο. 3. Γηαρείξηζε Υξεκαηννηθνλνκηθώλ Αζθαιηζηηθώλ Κηλδύλσλ Ζ Δηαηξεία ππφθεηηαη ζε ρξεκαηννηθνλνκηθνχο θαη ζε αζθαιηζηηθνχο θηλδχλνπο. 3.1 Υξεκαηννηθνλνκηθόο θίλδπλνο Ζ Δηαηξεία εθηίζεηαη ζε ρξεκαηννηθνλνκηθφ θίλδπλν, κέζσ ησλ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ ζηνηρείσλ ελεξγεηηθνχ θαη παζεηηθνχ, ησλ απαηηήζεσλ απφ αληαζθαιηζηέο θαη ησλ αζθαιηζηηθψλ πξνβιέςεσλ. Σα θχξηα ζηνηρεία πνπ ζπλζέηνπλ ηνλ ρξεκαηννηθνλνκηθφ θίλδπλν είλαη ν θίλδπλνο ηεο αγνξάο θαη ν πηζησηηθφο θίλδπλνο. Κίλδπλνο Αγνξάο Ο θίλδπλνο αγνξάο αθνξά ηελ πηζαλφηεηα απσιεηψλ, ιφγσ κεηαβνιήο ζην επίπεδν ή ζηε κεηαβιεηφηεηα ησλ ηηκψλ ηεο αγνξάο θαη απνηειείηαη απφ ηνλ θίλδπλν ησλ επηηνθίσλ, ηνλ ζπλαιιαγκαηηθφ θίλδπλν θαη ηνλ θίλδπλν ξεπζηφηεηαο. Κίλδπλνο επηηνθίσλ Ο θίλδπλνο επηηνθίνπ αλαθέξεηαη ζηηο κεηαβνιέο ησλ κειινληηθψλ ηακεηαθψλ ξνψλ ησλ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ ζηνηρείσλ, εμαηηίαο ησλ δηαθπκάλζεσλ ησλ επηηνθίσλ θαη απνηειεί ηνλ ζεκαληηθφηεξν θίλδπλν αγνξάο πνπ έρεη λα αληηκεησπίζεη ε Δηαηξεία. Ζ Δηαηξεία παξαθνινπζεί ηελ πνξεία ησλ επηηνθίσλ θαη εμεηάδνληαο ηηο επηπηψζεηο ηεο αζηάζεηαο ηεο αγνξάο, φπσο απηή δηακνξθψζεθε κέζα ζηε ρξήζε 2010, έρεη ζαλ πνιηηηθή ηεο, ηελ ηνπνζέηεζε ησλ δηαζεζίκσλ ηεο πξνο επέλδπζε θπξίσο ζε πξνζεζκηαθέο θαηαζέζεηο κε δηάξθεηα κέρξη ελφο έηνπο. Δπηπιένλ, εθηφο απφ ηηο ηακεηαθέο θαηαζέζεηο, ηα επαίζζεηα πξνο ηηο δηαθπκάλζεηο ησλ επηηνθίσλ ζηνηρεία ηνπ Δλεξγεηηθνχ ηεο, απνηεινχλ ηα θπβεξλεηηθά θαη εηαηξηθά νκφινγα ζηα νπνία επέλδπζε ε Δηαηξεία θαηά ην έηνο 2010 θαη ε νλνκαζηηθή ηνπο αμία απνηειεί ην 26% θαη ην 27% ησλ επελδπφκελσλ θεθαιαίσλ αληίζηνηρα. Ζ χπαξμε νκνιφγσλ επεξεάδεη ηελ θαζαξά ζέζε ηεο Δηαηξείαο, ιακβάλνληαο ππφςε φηη ε απνηίκεζή ηνπο γίλεηαη κε βάζε ηελ αγνξαία ηνπο αμία, ε νπνία ζαθψο επεξεάδεηαη απφ ηελ κεηαβνιή ησλ επηηνθίσλ. Σα εηαηξηθά νκφινγα πνπ έρνπλ επηιερζεί αλήθνπλ ζηνλ φκηιν ηεο CASA, έρνπλ πηζηνιεπηηθή δηαβάζκηζε ΑΑ, ελψ ηα θπβεξλεηηθά νκφινγα ( Γαιιηθά θαη Απζηξηαθά) έρνπλ πηζηνιεπηηθή δηαβάζκηζε ΑΑΑ, γεγνλφο πνπ κεηψλεη ζεκαληηθά ηνλ θίλδπλν κείσζεο ηεο πνηφηεηαο ησλ ζηνηρείσλ ηνπ Δλεξγεηηθνχ ηεο Δηαηξείαο ην επφκελν έηνο. 9

10 Κίλδπλν ξεπζηόηεηαο Ο θίλδπλνο ξεπζηφηεηαο ζρεηίδεηαη κε ηελ δπλαηφηεηα ηεο Δηαηξείαο λα εθπιεξψζεη ηηο ππνρξεψζεηο ηεο, φηαλ απηέο θαηαζηνχλ απαηηεηέο. Ζ Δηαηξεία ειέγρεη ζε εκεξήζηα βάζε κέζσ εζσηεξηθψλ δηαδηθαζηψλ ηελ ξεπζηφηεηά ηεο θαη εμαζθαιίδεη ηελ επάξθεηα ησλ ηακεηαθψλ δηαζεζίκσλ, πξνθεηκέλνπ ηα ηακεηαθά δηαζέζηκα γηα ηηο ηξέρνπζεο ζπλαιιαγέο ηεο λα είλαη επαξθή. πλαιιαγκαηηθόο Κίλδπλνο Όπσο πεξηγξάθεηαη ζην πιαίζην θαηάξηηζεο ησλ νηθνλνκηθψλ πιεξνθνξηψλ, κνλαδηθφ λφκηζκα ζπλαιιαγψλ θαη αλαθνξάο ηεο Δηαηξείαο είλαη ην Δπξψ. πλεπψο δελ ππάξρνπλ κεηαβνιέο ζπλαιιαγκαηηθψλ ηζνηηκηψλ, πνπ λα επεξεάδνπλ ηελ ρξεκαηννηθνλνκηθή ηεο ζέζε θαη ηηο ηακεηαθέο ξνέο. Πηζησηηθόο Κίλδπλνο Ζ Δηαηξεία δελ αλαιακβάλεη ζεκαληηθφ πηζησηηθφ θίλδπλν. Ζ κέγηζηε έθζεζε ζε πηζησηηθφ θίλδπλν αληαλαθιάηαη απφ ην χςνο ηνπ θάζε ζηνηρείνπ ηνπ ελεξγεηηθνχ θαη παξαθνινπζείηαη απφ ηελ Δηαηξεία αλά αληηζπκβαιιφκελν. Σν κεγαιχηεξν κέξνο ησλ επελδχζεσλ ηεο Δηαηξείαο πνπ αθνξά πξνζεζκηαθέο θαηαζέζεηο θαη ηνπο δεδνπιεπκέλνπο ηφθνπο απηψλ, πνζφ 19 ρηι. πεξίπνπ είλαη ζπλδεδεκέλν κε ηελ Δκπνξηθή Σξάπεδα, φπνπ ε αμηνιφγεζε ηεο Δκπνξηθήο Σξάπεδαο είλαη ζχκθσλα κε ηνπο δηεζλείο αλαγλσξηζκέλνπο νίθνπο αμηνιφγεζεο ε εμήο : Moodys: BBB-. Ζ ηνπνζέηεζε ησλ θεθαιαίσλ ηεο Δηαηξείαο απνθιεηζηηθά ζε έλαλ ρξεκαηνπηζησηηθφ νξγαληζκφ απμάλεη ηνλ θίλδπλν ζπγθέληξσζεο, εμαηηίαο ηεο έιιεηςεο απνηειεζκαηηθήο δηαζπνξάο θηλδχλνπ. Αμίδεη σζηφζν λα ζεκεησζεί φηη θαηά ην 2010 κεηψζεθαλ νη θαηαζέζεηο ηεο Δηαηξείαο ζηελ Δκπνξηθή Σξάπεδα θαη κέξνο απηψλ αληηθαηαζηάζεθε απφ θπβεξλεηηθά θαη εηαηξηθά νκφινγα. Ζ Δηαηξεία είλαη εθηεζεηκέλε ζε πηζησηηθφ θίλδπλν, θπξίσο φζνλ αθνξά ηνπο αληαζθαιηζηέο ηεο γηα πνζφ 128 ρηι πεξίπνπ (θνλδχιη ηζνινγηζκνχ «Απαηηήζεηο απφ Αληαζθαιηζηέο»), νη νπνίνη κπνξεί λα κελ είλαη ζε ζέζε λα θαιχςνπλ ηελ αλαινγία ηνπο επί ησλ αζθαιηζηηθψλ απνζεκάησλ πνπ έρνπλ ρξεσζεί, βάζεη αζθαιηζηηθήο ζχκβαζεο. Αμίδεη σζηφζν λα ζεκεησζεί φηη ε Δηαηξεία αθνινπζεί ηα Reinsurance Guidelines ηνπ Οκίινπ ηεο Credit Agricole ζχκθσλα κε ηα νπνία δελ κπνξεί λα επηιέμεη αληαζθαιηζηή κε πηζηνιεπηηθή δηαβάζκηζε κηθξφηεξε απφ Α -, κεηψλνληαο έηζη ζην κέηξν ηνπ δπλαηνχ ηνλ θίλδπλν αληηζπκβαιινκέλνπ. πγθεθξηκέλα νη αληαζθαιηζηέο απφ ηνπο νπνίνπο ε Δηαηξεία έρεη απαηηήζεηο ηελ 31/12/2010 είλαη νη εμήο: QBE Re: Αμηνιφγεζε S&P: A+ Scor Global: Aμηνιφγεζε S&P: A Financial Insurance Co LTD (Genworth): Αμηνιφγεζε S&P: A- Mapfre Re: Aμηνιφγεζε S&P: AA New Reinsurance Company: Aμηνιφγεζε S&P: AA- Aspen Re: Aμηνιφγεζε S&P: A Tα ππφινηπα ζηνηρεία ηνπ Δλεξγεηηθνχ αθνξνχλ θπξίσο ηα ελζψκαηα θαη ηα αζψκαηα πάγηα, ηα κεηαθεξφκελα έμνδα πξφζθηεζεο θαη ηελ απαίηεζε απφ αλαβαιιφκελε θνξνινγία. Σα ζηνηρεία απηά δελ έρνπλ πηζησηηθφ θίλδπλν γηα ηελ Δηαηξεία. 10

11 Αζθαιηζηηθόο θίλδπλνο Λφγσ ηεο κεγάιεο δηαζπνξάο ησλ αλαιακβαλνκέλσλ θηλδχλσλ, θαη ηνπ ρακεινχ κέζνπ αζθαιηζκέλνπ θεθαιαίνπ, ην νπνίν θπκαίλεηαη ζηηο 100 ρηι. επξψ, ε Δηαηξεία δελ είλαη εθηεζεηκέλε ζε ζεκαληηθφ αζθαιηζηηθφ θίλδπλν. Ζ Δηαηξεία πξνζηαηεχεηαη κε αλαινγηθή ζχκβαζε γηα φινπο ηνπο θηλδχλνπο πιελ ηνπ ζεηζκνχ, ελψ γηα ηνλ ζεηζκφ πξνζηαηεχεηαη κε Catastrophe κε θάιπςε γηα PML (31/12/2010) 8,37% ζηηο δψλεο επηά (7) θαη ελλέα (9), φπνπ ζπζζσξεχεηαη ην 33,16% ησλ αζθαιηδνκέλσλ θεθαιαίσλ ζεηζκνχ θαη ην νπνίν απμάλεηαη ζε 12,13% φηαλ ιεθζνχλ ππφςε θαη νη απαιιαγέο ηεο ηάμεσο ηνπ 3,76% επί ησλ αζθαιηδνκέλσλ θεθαιαίσλ. 4. ηαηηζηηθή εηθόλα ηεο Δηαηξείαο Υξεκαηννηθνλνκηθνί δείθηεο Ίδηα Κεθάιαηα πξνο , ,17 Τπνρξεψζεηο , ,54 Πνζνζηφ % 330,97% 549,07% Κέξδε πξν θφξσλ πξνο , ,55 Γεδνπιεπκέλα Μηθηά Αζθάιηζηξα , ,89 Πνζνζηφ % 22,98% 19,42% Κέξδε πξν θφξσλ πξνο , ,55 Ίδηα Κεθάιαηα , ,17 Πνζνζηφ % 8,18% 3,66% 5. Σνκέαο έξεπλαο θαη αλάπηπμεο Πέξαλ απφ ηελ αλάπηπμε λέσλ αζθαιηζηηθψλ πξντφλησλ θαηά δεκηψλ, ε Δηαηξεία δελ δξαζηεξηνπνηείηαη ζηνλ ηνκέα ηεο έξεπλαο. 6. Τπνθαηαζηήκαηα Ζ Δηαηξεία δελ δηαζέηεη ππνθαηαζηήκαηα. 7. Γεγνλόηα κεηά ηελ εκεξνκελία ηνπ Ηζνινγηζκνύ Γελ ππάξρνπλ. Γηα ην Γηνηθεηηθφ πκβνχιην Thierry Langreney ΠΡΟΔΓΡΟ Αζήλα 08/04/

12 ΚΑΣΑΣΑΖ ΤΝΟΛΗΚΟΤ ΔΗΟΓΖΜΑΣΟ ΣΖ ΥΡΖΖ εκείσζε Γεδνπιεπκέλα Μηθηά Αζθάιηζηξα , ,89 Μείνλ : Δθρσξεζέληα αζθάιηζηξα 7 ( ,10) ( ,69) Καζαξά Γεδνπιεπκέλα Αζθάιηζηξα , ,20 Έζνδα επελδχζεσλ , ,67 Πξαγκαηνπνηεζέληα θέξδε απφ πψιεζε νκνιφγσλ ,18 0,00 Λνηπά έζνδα , ,95 ύλνιν ινηπώλ εζόδσλ , ,62 ύλνιν εζόδσλ , ,82 Απνδεκηψζεηο Αζθαιηζκέλσλ 11 (93.591,34) (30.604,58) Απνδεκηψζεηο Αζθαιηζκέλσλ - αληαζθαιηζηέο , ,32 Γεδνπιεπκέλεο Πξνκήζεηεο θαη έμνδα Παξαγσγήο 12 ( ,22) ( ,67) Λεηηνπξγηθά Έμνδα 13 ( ,65) ( ,34) Κέξδε πξν θόξσλ , ,55 Φφξνο Δηζνδήκαηνο 14 ( ,04) (84.621,14) Κέξδε/ Εεκίεο κεηά θόξσλ , ,41 Λνηπά ζπλνιηθά εηζνδήκαηα Γηαζέζηκα πξνο πψιεζε ρξεκαηννηθνλνκηθά πεξηνπζηαθά ζηνηρεία : Κέξδε / Εεκίεο νκνιφγσλ δηαζεζίκσλ πξνο πψιεζε ( ,78) 0,00 Λνηπά πλνιηθά Δηζνδήκαηα ( ,78) 0,00 πλνιηθό Δηζόδεκα , ,41 12

13 ΚΑΣΑΣΑΖ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΘΔΖ ΣΖ εκείσζε ΔΝΔΡΓΖΣΗΚΟ Άπια Πεξηνπζηαθά ζηνηρεία , ,31 Ηδηνρξεζηκνπνηνχκελα ελζψκαηα πάγηα ζηνηρεία , ,91 Αμηφγξαθα δηαζέζηκα πξνο πψιεζε ,26 0,00 Υξεκαηννηθνλνκηθά ζηνηρεία ζηελ εχινγε αμία κέζσ απνηειεζκάησλ 18 0, ,91 Απαηηήζεηο απφ Σξάπεδεο , ,45 Απαηηήζεηο απφ Αζθάιηζηξα , ,51 Απαηηήζεηο απφ Αληαζθαιηζηέο , ,56 Απαηηήζεηο απφ θφξνπο , ,15 Λνηπέο Απαηηήζεηο , ,37 Απαηηήζεηο απφ αλαβαιιφκελε θνξνινγία , ,46 Έμνδα επνκέλσλ ρξήζεσλ , ,92 Σακεηαθά δηαζέζηκα θαη Ηζνδχλακα , ,16 ύλνιν , ,71 ΚΑΘΑΡΖ ΘΔΖ Μεηνρηθφ Κεθάιαην , ,00 Έμνδα έθδνζεο Μεηνρηθνχ Κεθαιαίνπ 26 (99.000,00) (99.000,00) Απνζεκαηηθά αμηφγξαθσλ ΓΠΠ 27 ( ,78) 0,00 Λνηπά απνζεκαηηθά , ,40 Κέξδε εηο λέν , ,77 ύλνιν Καζαξήο Θέζεο , ,17 ΤΠΟΥΡΔΩΔΗ Αζθαιηζηηθέο πξνβιέςεηο εθθξεκψλ δεκηψλ , ,04 Με δεδνπιεπκέλα αζθάιηζηξα , ,08 ύλνιν αζθαιηζηηθώλ πξνβιέςεσλ , ,12 Τπνρξεψζεηο παξνρψλ πξνο ην πξνζσπηθφ κεηά ηελ έμνδν απφ ηελ , ,29 ππεξεζία Λνηπέο Αζθαιηζηηθέο ππνρξεψζεηο , ,05 Έζνδα επνκέλσλ ρξήζεσλ , ,81 Τπνρξεψζεηο απφ θφξνπο ηέιε , ,47 Λνηπέο Τπνρξεψζεηο , ,80 ύλνιν Λνηπώλ Τπνρξεώζεσλ , ,42 ύλνιν Τπνρξεώζεσλ , ,54 ύλνιν Καζαξήο ζέζεο θαη Τπνρξεώζεσλ , ,71 13

14 ΚΑΣΑΣΑΖ ΣΑΜΔΗΑΚΩΝ ΡΟΩΝ ΣΖ εκείσζε Σακεηαθέο ξνέο από ιεηηνπξγηθέο δξαζηεξηόηεηεο Κέξδε πξν θόξσλ , ,55 Πξνζαξκνγέο θεξδώλ γηα: Απνζβέζεηο ηδηνρξεζηκνπνηνχκελσλ ελζψκαησλ παγίσλ ζηνηρείσλ , ,94 Απνζβέζεηο άυισλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ , ,81 Πηζησηηθνί ηφθνη 8 (70.089,97) ( ,51) Πξαγκαηνπνηεζέληα θέξδε απφ πψιεζε νκνιφγσλ 9 (41.017,18) 0,00 Λνηπά έζνδα νκνιφγσλ 8 (53.699,32) 0,00 Πξνβιέςεηο γηα απνδεκίσζε πξνζσπηθνχ , ,13 Λνηπέο πξνβιέςεηο δεδνπιεπκέλσλ εμφδσλ 391,30 ( ,98) Αζθαιηζηηθέο πξνβιέςεηο , ,14 Κέξδνο απφ απνηίκεζε επελδχζεσλ 8 (577,67) (3.719,16) Καζαξή (αύμεζε) κείσζε ζηνηρείσλ Δλεξγεηηθνύ πνπ ζρεηίδνληαη κε ιεηηνπξγηθέο δξαζηεξηόηεηεο: Υξεψζηεο δηάθνξνη 0,00 (48.770,25) Υξεψζηεο αζθαιίζηξσλ 20 ( ,45) ( ,41) Μεηαβαηηθνί ελεξγεηηθνχ 24 (59.459,81) (49.403,59) Καζαξή αύμεζε (κείσζε) Τπνρξεώζεσλ πνπ ζρεηίδνληαη κε ιεηηνπξγηθέο δξαζηεξηόηεηεο: Αληαζθαιηζηέο , ,91 Τπνρξεψζεηο απφ θφξνπο - ηέιε , ,54 Γηθαηνχρνη πξνκεζεηψλ παξαγσγήο , ,28 Πξάθηνξεο ζπλεξγάηεο ινγ. ηξερνχκελνη ,30 (63.955,64) Αζθαιηζηηθνί νξγαληζκνί , ,14 Πηζησηέο δηάθνξνη 33 (12.391,27) ,01 Έζνδα επνκέλσλ ρξήζεσλ , ,44 Καηαβνιή Φφξνπ Δηζνδήκαηνο (8.804,13) 0,00 Καζαξέο ηακεηαθέο ξνέο από ιεηηνπξγηθέο δξαζηεξηόηεηεο (α) ,35 Σακεηαθέο ξνέο από επελδπηηθέο δξαζηεξηόηεηεο Αγνξέο Δπελδχζεσλ ( ,04) ( ,01) Αγνξέο ηδηνρξεζηκνπνηνχκελσλ Δλζψκαησλ Παγίσλ ζηνηρείσλ 16 (802,23) (599,00) Αγνξέο Άπισλ πεξηνπζηαθψλ ηνηρείσλ 15 (592,90) (8.503,75) Πηζησηηθνί Σφθνη , ,51 Πξαγκαηνπνηεζέληα θέξδε απφ πψιεζε νκνιφγσλ ,18 0,00 Λνηπά Έζνδα Οκνιφγσλ ,85 0,00 (Αχμεζε) Μείσζε απαηηήζεσλ απφ ηξάπεδεο 19 ( ,54) ,55 Πψιεζε ρξενγξάθσλ ,58 0,00 Καζαξέο ηακεηαθέο ξνέο από επελδπηηθέο δξαζηεξηόηεηεο (β) ( ,31) ,30 Σακεηαθέο ξνέο από ρξεκαηνδνηηθέο δξαζηεξηόηεηεο Αχμεζε κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ κε κεηξεηά 0,00 0,00 Καζαξέο ηακεηαθέο ξνέο από ρξεκαηνδνηηθέο δξαζηεξηόηεηεο (γ) 0,00 0,00 Καζαξή αύμεζε (κείσζε) ηακεηαθώλ ξνώλ ( ,38) ,65 Σακείν θαη ηακεηαθά ηζνδύλακα ζηελ αξρή ηεο πεξηόδνπ , ,18 Σακείν θαη ηακεηαθά ηζνδύλακα ζην ηέινο ηεο πεξηόδνπ , ,83 14

15 Καηάζηαζε Μεηαβνιώλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ Μεηνρηθό Κεθάιαην Έμνδα Μεηνρηθνύ Κεθαιαίνπ Απνζεκαηηθά αμηόγξαθσλ ΓΠΠ Λνηπά Απνζεκαηηθά Κέξδε / Εεκηέο εηο λένλ ύλνιν Τπόινηπν 31ε Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) 0,00 0,00 ( ,24) ,76 Απνηέιεζκα πεξηφδνπ ,00 0,00 0,00 0, , ,41 Σαθηηθφ απνζεκαηηθφ πεξηφδνπ ,00 0,00 0, ,40 (19.808,40) 0,00 Τπόινηπν 31 εο Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) 0, , , ,17 Μεηνρηθό Κεθάιαην Έμνδα Μεηνρηθνύ Κεθαιαίνπ Απνζεκαηηθά αμηόγξαθσλ ΓΠΠ Λνηπά Απνζεκαηηθά Κέξδε / Εεκηέο εηο λένλ ύλνιν Τπόινηπν 31ε Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) 0, , , ,17 Λνηπά ζπλνιηθά εηζνδήκαηα 0,00 0,00 ( ,78) 0,00 0,00 ( ,78) Απνηέιεζκα πεξηφδνπ ,00 0,00 0,00 0, , ,90 Σαθηηθφ απνζεκαηηθφ πεξηνδνπ ,00 0,00 0, ,00 ( ,00) 0,00 Τπόινηπν 31 εο Γεθεκβξίνπ ,00 (99.000,00) ( ,78) , , ,29 *Ο θφξνο ζπγθέληξσζεο θεθαιαίνπ θαη επηηξνπήο αληαγσληζκνχ έρεη αλαηαμηλνκεζεί ζηηο ζπγθξηηηθέο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο γηα ζθνπνχο ζπγθξηζηκφηεηαο κε ηελ παξνχζα ρξήζε. Ο Γηεπζύλσλ ύκβνπινο Ο Πξντζηάκελνο Λνγηζηεξίνπ Ο Αλαινγηζηήο Κσλζηαληίλνο Παπακηραιφπνπινο θαθηαλφο Γηψξγνο Βαζίιεηνο Μαξγηφο - Ξαθέιεο ΑΓΣ Π ΑΡ ΑΓ / Α ΣΑΞΖ ΑΡ ΑΓ /5556/

16 1. Γεληθέο πιεξνθνξίεο Ζ Δηαηξεία ηδξχζεθε ζηελ Διιάδα κε απφθαζε (Κ / ΦΔΚ ΣΑΔ-ΔΠΔ 107/ ) ηνπ Τπνπξγείνπ Οηθνλνκίαο Αληαγσληζηηθφηεηαο θαη Ναπηηιίαο θαη δξαζηεξηνπνηείηαη ζηνλ αζθαιηζηηθφ ηνκέα, παξέρνληαο αζθαιηζηηθέο ππεξεζίεο. Ζ Δηαηξεία ηδξχζεθε κε ηελ επσλπκία Δκπνξηθή Αζθάιεηεο Αλψλπκε Διιεληθή Αζθαιηζηηθή Δηαηξεία Γεληθψλ Αζθαιίζεσλ. Ζ Δηαηξεία ζχκθσλα κε απφθαζε ηεο Σαθηηθήο Γεληθήο πλέιεπζεο ζηηο άιιαμε ηελ επσλπκία ηεο. Απφ ηελ 21/12/2010 θαη κε Απφθαζε ηνπ Τπνπξγείνπ Οηθνλνκίαο Αληαγσληζηηθφηεηαο θαη Ναπηηιίαο ( Κ3-1398/ ), ε Δηαηξεία θέξεη ηελ επσλπκία Credit Agricole Insurance Αλψλπκε Δηαηξεία Γεληθψλ Αζθαιίζεσλ. Ο δηαθξηηηθφο ηίηινο ηεο, έρεη σο εμήο: Credit Agricole Insurance. Γηα ηηο ζπλαιιαγέο ηεο ε Δηαηξεία κπνξεί λα ρξεζηκνπνηεί θαη ηελ κεηάθξαζε ζηελ Αγγιηθή ε νπνία έρεη σο εμήο: Credit Agricole Insurance Property and Casualty Insurance Company. Ζ έδξα ηεο Δηαηξείαο είλαη ζηελ Αζήλα, Μεηξνπφιεσο 45, ΣΚ Ζ Δηαηξεία είλαη εγγεγξακκέλε ζην Μεηξψν Αλσλχκσλ Δηαηξεηψλ κε αξηζκφ 65068/05/Β/07/16. Ζ αξρηθή δηάξθεηά ηεο έρεη νξηζηεί ζε 100 έηε. Ζ ζύλζεζε ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ ηελ 31/12/2010 είλαη: Πξφεδξνο: Λαλγθξελέ Σηεξχ Αληηπξφεδξνο: αξηέ Μπξνχλν Γηεπζχλσλ χκβνπινο: Κσλζηαληίλνο Παπακηραιφπνπινο Μέιε: Γεψξγηνο πειηφπνπινο, Νηη Παο Εεξφκ Μαξί Έξηθ. Οιηβηέ πεξά-σζάξ Ο ζθνπφο ηεο Δηαηξείαο, φπσο απηφο αλαθέξεηαη ζην άξζξν 2 ηνπ θαηαζηαηηθνχ είλαη: 1) H γηα ινγαξηαζκφ ηεο Δηαηξείαο ή γηα ινγαξηαζκφ ηξίησλ ή θαη ζε ζπζρεηηζκφ κε ηνπο ηξίηνπο επηρείξεζε αζθαιίζεσλ θαη αληαζθαιίζεσλ, ηφζν ζηελ Διιάδα, φζν θαη ζην εμσηεξηθφ, θαηά δεκηψλ ησλ αθνινχζσλ θιάδσλ πνπ κλεκνλεχνληαη ζην άξζξν 13 ηνπ Ν.Γ. 400/1970 σο ηζρχεη ηξνπνπνηεζέλ : α. Αηπρήκαηα (ζπκπεξηιακβάλνληαη ηα εξγαηηθά αηπρήκαηα θαη νη επαγγεικαηηθέο αζζέλεηεο). β. Μεηαθεξφκελα εκπνξεχκαηα (ζπκπεξηιακβάλνληαη ηα εκπνξεχκαηα, νη απνζθεπέο θαη θάζε άιιν αγαζφ). γ. Ππξθαγηά θαη ζηνηρεία ηεο θχζεσο. δ. Λνηπέο δεκίεο αγαζψλ. ε. Γεληθή αζηηθή επζχλε ζη. Γηάθνξεο ρξεκαηηθέο απψιεηεο. 2) Ζ αλάιεςε ηεο αληηπξνζσπείαο νπνηαζδήπνηε αιινδαπήο αζθαιηζηηθήο επηρείξεζεο. 3) Ζ δηελέξγεηα θάζε πξάμεο θαη θάζε δξαζηεξηφηεηα, πνπ ζπλδέεηαη κε ηελ εθπιήξσζε ηνπ ζθνπνχ ηεο Δηαηξείαο, θαζψο θαη ε παξνρή ζε ηξίηνπο θάζε ζπλαθνχο ππεξεζίαο. Μεηνρηθή ύλζεζε Ο κέηνρνο (100%) ηεο Δηαηξείαο ηελ 31/12/2010 ήηαλ ε Credit Agricole Assurances, πνπ αλήθεη ζηνλ φκηιν ηεο Credit Agricole S.A. 16

17 ηελ ίδξπζε ηεο Δηαηξείαο ζπκκεηείρε αξρηθά κε πνζνζηφ 50% ε Credit Agricole SA θαη κε πνζνζηφ 50% ε Δκπνξηθή Σξάπεδα ηεο Διιάδνο. Οη κεηνρέο ηεο Credit Agricole SA κεηαβηβάζηεθαλ κε ην απφ ηδησηηθφ ζπκθσλεηηθφ, ζηελ Credit Agricole Assurances, ελψ ηελ 30/12/2009, ην πνζνζηφ ζπκκεηνρήο 50% ηεο Δκπνξηθήο Σξάπεδαο ηεο Διιάδνο κεηαβηβάζηεθε κε ηδησηηθφ ζπκθσλεηηθφ ζηελ Credit Agricole Assurances. Μέζα ζην 2010 δελ ππήξμε θάπνηα κεηαβνιή φζνλ αθνξά ηε Μεηνρηθή ζχλζεζε ηεο Δηαηξείαο. Οη παξνχζεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο έρνπλ εγθξηζεί απφ ην Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ηεο Δηαηξείαο ηελ 08/04/2011 θαη ηεινχλ ππφ ηελ έγθξηζε ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο ησλ κεηφρσλ ηεο Δηαηξείαο. Οη Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο έρνπλ αλαξηεζεί ζην δηαδίθηπν ζηε δηεχζπλζε Οη Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηεο Δηαηξείαο, πεξηιακβάλνληαη ζηηο ελνπνηεκέλεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηνπ Οκίινπ Credit Agricole S.A.. 2. ύλνςε ζεκαληηθώλ ινγηζηηθώλ αξρώλ Οη βαζηθέο ινγηζηηθέο αξρέο πνπ εθαξκφζηεθαλ θαηά ηε ζχληαμε απηψλ ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ παξνπζηάδνληαη ζηε ζπλέρεηα. 2.1 Πιαίζην θαηάξηηζεο ησλ νηθνλνκηθώλ πιεξνθνξηώλ Οη παξνχζεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηεο Δηαηξείαο αθνξνχλ ηελ ηξίηε νηθνλνκηθή ρξήζε (01/01/ /12/2010) θαη έρνπλ ζπληαρζεί απφ ηε Γηνίθεζε: (α) ζε επξψ ( ), πνπ είλαη ην ιεηηνπξγηθφ λφκηζκα ηεο Δηαηξείαο (β) κε βάζε ηα Γηεζλή Πξφηππα Υξεκαηννηθνλνκηθήο Αλαθνξάο (ΓΠΥΑ) (International Financial Reporting Standards -IFRS), φπσο απηά έρνπλ εθδνζεί απφ ηελ Δπηηξνπή Γηεζλψλ Λνγηζηηθψλ Πξνηχπσλ («ΔΓΛΠ») θαη ησλ εξκελεηψλ ηνπο, φπσο απηέο έρνπλ εθδνζεί απφ ηελ Μφληκε Δπηηξνπή Γηεξκελεηψλ («ΜΔΓ») θαη έρνπλ πηνζεηεζεί απφ ηελ Δπξσπατθή Έλσζε. (γ) κε βάζε ηελ αξρή ηνπ ηζηνξηθνχ θφζηνπο, εθηφο απφ ηα ρξεκαηννηθνλνκηθά ζηνηρεία κέζσ απνηειεζκάησλ, πνπ εκθαλίδνληαη ζηελ εχινγε αμία. (δ) ζχκθσλα κε ηελ αξρή ηεο ζπλέρηζεο ηεο επηρεηξεκαηηθήο δξαζηεξηφηεηαο Ζ ζχληαμε ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ ζχκθσλα µε ηα ΓΠΥΑ απαηηεί ηε ρξήζε νξηζκέλσλ ινγηζηηθψλ εθηηκήζεσλ θαη παξαδνρψλ. Δπίζεο, απαηηεί ηελ άζθεζε θξίζεο απφ ηε Γηνίθεζε θαηά ηε δηαδηθαζία εθαξκνγήο ησλ ινγηζηηθψλ αξρψλ ηεο Δηαηξείαο. Οη πεξηνρέο πνπ εκπεξηέρνπλ κεγαιχηεξν βαζκφ άζθεζεο θξίζεο ή πνιππινθφηεηαο, ή φπνπ νη εθηηκήζεηο θαη παξαδνρέο είλαη ζεκαληηθέο γηα ηε ζχληαμε ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ, παξνπζηάδνληαη ζηε εκείσζε Α) Αιιαγέο ινγηζηηθώλ πνιηηηθώλ θαη γλσζηνπνηήζεηο Οη ινγηζηηθέο πνιηηηθέο πνπ πηνζεηήζεθαλ ζπλάδνπλ κε εθείλεο πνπ είραλ πηνζεηεζεί θαηά ηελ πξνεγνχκελε νηθνλνκηθή ρξήζε εθηφο απφ ηα παξαθάησ: Ζ Δηαηξεία έρεη πηνζεηήζεη ηα παξαθάησ λέα ή ηξνπνπνηεκέλα πξφηππα θαη δηεξκελείεο θαηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ 2010: Γηεξκελεία 17 Γηαλνκέο κε ρξεκαηηθώλ πεξηνπζηαθώλ ζηνηρείσλ ζε ηδηνθηήηεο Σξνπνπνίεζε ζην ΓΛΠ 39 Υξεκαηννηθνλνκηθά κέζα: Αλαγλώξηζε θαη επηκέηξεζε - Αληηθείκελα θαηάιιεια πξνο αληηζηάζκηζε 17

18 Σξνπνπνίεζε ζην ΓΠΥΑ 2 Παξνρέο πνπ Δμαξηώληαη από ηελ Αμία ησλ Μεηνρώλ Αλαζεσξεκέλν ΓΠΥΑ 3 πλελώζεηο Δπηρεηξήζεσλ θαη Σξνπνπνηεκέλν ΓΛΠ 27 Δλνπνηεκέλεο θαη Ηδηαίηεξεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο Δηήζηεο Αλαβαζκίζεηο ησλ ΓΠΥΑ (Μάηνο 2008) Όιεο νη αλαβαζκίζεηο πνπ εθδφζεθαλ είραλ εθαξκνγή ζηε ρξήζε 31 Γεθεκβξίνπ 2009, εθηφο απφ ηελ αθφινπζε: ΓΠΥΑ 5 Με Κπθινθνξνχληα Πεξηνπζηαθά ηνηρεία πνπ Καηέρνληαη πξνο Πψιεζε θαη Γηαθνπείζεο Γξαζηεξηφηεηεο: Ζ ηξνπνπνίεζε απηή δηεπθξηλίδεη ην γεγνλφο φηη φια ηα ζηνηρεία ελεξγεηηθνχ θαη παζεηηθνχ κίαο ζπγαηξηθήο θαηαηάζζνληαη σο θαηερφκελα γηα πψιεζε, ζχκθσλα κε ην ΓΠΥΑ 5, αθφκε θαη ζηελ πεξίπησζε πνπ ε εηαηξεία, κεηά απφ πψιεζε, δηαηεξήζεη κε ειέγρνπζα ζπκκεηνρή ζηε ζπγαηξηθή. Δηήζηεο Αλαβαζκίζεηο ησλ ΓΠΥΑ (Απξίιηνο 2009) Ζ Δηαηξεία δελ επεξεάζηεθε απφ ηα ηξνπνπνηεκέλα πξφηππα θαη δηεξκελείεο θαζψο δελ είραλ εθαξκνγή ζε απηήλ. Β) Πξόηππα πνπ έρνπλ εθδνζεί αιιά δελ έρνπλ εθαξκνγή ζηελ παξνύζα ινγηζηηθή πεξίνδν Διεπμηνεία 19 Διακανονιζμόρ ςποσπεώζεων με ζηοισεία ηηρ καθαπήρ θέζηρ Δθαξκφδεηαη γηα εηήζηεο ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηνπιίνπ Ζ δηεξκελεία απηή δηεπθξηλίδεη ην ινγηζηηθφ ρεηξηζκφ πνπ αθνινπζείηαη ζε πεξηπηψζεηο επαλαδηαπξαγκάηεπζεο ησλ φξσλ κηαο ππνρξέσζεο κεηαμχ εηαηξείαο θαη πηζησηή φπνπ ν πηζησηήο απνδέρεηαη κεηνρέο ηεο εηαηξείαο ή άιια ζηνηρεία θαζαξήο ζέζεο ηεο εηαηξείαο πξνθεηκέλνπ γηα ηνλ κεξηθφ ή νιηθφ δηαθαλνληζκφ ηεο ππνρξέσζεο. Με ηελ δηεξκελεία απηή απνζαθελίδεηαη ην γεγνλφο φηη απηά ηα ζηνηρεία ηεο θαζαξήο ζέζεο απνηεινχλ ην ηίκεκα πνπ πιεξψλεηαη βάζεη ηνπ ΓΛΠ 39, παξάγξαθνο 41 θαη ζπλεπψο ε ρξεκαηννηθνλνκηθή ππνρξέσζε απναλαγλσξίδεηαη θαη ηα ζηνηρεία ηεο θαζαξήο ζέζεο πνπ εθδίδνληαη αληηκεησπίδνληαη σο ην πιεξσηέν ηίκεκα πξνθεηκέλνπ γηα ηελ εμάιεηςε ηεο ρξεκαηννηθνλνκηθήο ππνρξέσζεο. Ζ Δηαηξεία δελ αλακέλεη φηη απηή ε δηεξκελεία δελ ζα έρεη επίδξαζε ζηηο νηθνλνκηθέο ηεο θαηαζηάζεηο. Διεπμηνεία 14 Πεπιπηώζειρ πποπληπωμών όηαν ςπάπσοςν ςποσπεώζειρ ελάσιζηων ειζθοπών (ηποποποίηζη) Δθαξκφδεηαη γηα εηήζηεο ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ θνπφο απηήο ηεο ηξνπνπνίεζεο είλαη λα επηηξέςεη ζηηο εηαηξείεο λα αλαγλσξίζνπλ νξηζκέλεο εζεινληηθέο πξνθαηαβνιέο γηα ειάρηζηεο θεθαιαηαθέο ππνρξεψζεηο σο πεξηνπζηαθά ζηνηρεία. Ζ ηξνπνπνίεζε έρεη αλαδξνκηθή ηζρχ ελψ επηηξέπεηαη λσξίηεξε εθαξκνγή ηεο. Ζ Δηαηξεία δελ αλακέλεη φηη απηή ε ηξνπνπνίεζε ζα έρεη επίδξαζε ζηηο νηθνλνκηθέο ηεο θαηαζηάζεηο. ΔΠΦΑ 9 Φπημαηοοικονομικά μέζα - Φάζη 1, σπημαηοοικονομικά πεπιοςζιακά ζηοισεία, ηαξινόμηζη και επιμέηπηζη Δθαξκφδεηαη γηα εηήζηεο ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ Φάζε 1 ηνπ ν λένπ απηνχ πξνηχπνπ εηζάγεη λέεο απαηηήζεηο γηα ηελ ηαμηλφκεζε θαη επηκέηξεζε ησλ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ. Δπηηξέπεηαη λσξίηεξε εθαξκνγή ηνπ πξνηχπνπ. Ζ Δηαηξεία βξίζθεηαη ζηε δηαδηθαζία εμέηαζεο ηεο επίδξαζεο απηνχ ηνπ πξνηχπνπ ζηηο νηθνλνκηθέο ηεο θαηαζηάζεηο. Τποποποίηζη ζηο ΔΛΠ 32 Ταξινόμηζη ηων εκδόζεων δικαιωμάηων Δθαξκφδεηαη γηα εηήζηεο ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Φεβξνπαξίνπ Ζ ηξνπνπνίεζε απηή αλαθέξεηαη ζηελ έθδνζε δηθαησκάησλ πξναίξεζεο έλαληη ελφο θαζνξηζκέλνπ πνζνχ ζε μέλν λφκηζκα, ηα νπνία δηθαηψκαηα αληηκεησπίδνληαλ απφ ην πθηζηάκελν πξφηππν σο παξάγσγα. Βάζεη ηεο ηξνπνπνίεζεο απηήο, ζε πεξίπησζε πνπ ηα δηθαηψκαηα απηά εθδίδνληαη αλαινγηθά ζηνπο κεηφρνπο κηαο εηαηξείαο, νη νπνίνη θαηέρνπλ ίδηαο θαηεγνξίαο ζπκκεηνρηθνχο ηίηινπο ηεο εηαηξείαο, γηα 18

19 έλα θαζνξηζκέλν πνζφ ζε μέλν λφκηζκα, ζα πξέπεη λα ηαμηλνκνχληαη σο ζηνηρεία ηεο θαζαξήο ζέζεο αλεμάξηεηα απφ ην λφκηζκα ζην νπνίν έρεη νξηζηεί ε ηηκή εμάζθεζεο ηνπ δηθαηψκαηνο. Ζ Δηαηξεία δελ αλακέλεη φηη απηή ε ηξνπνπνίεζε ζα έρεη επίδξαζε ζηηο νηθνλνκηθέο ηεο θαηαζηάζεηο εθφζνλ δελ έρεη ζπλάςεη ηέηνηνπ είδνπο ζπλαιιαγέο. Αναθεώπηζη ηος ΔΛΠ 24 Γνωζηοποιήζειρ ζςνδεδεμένων μεπών Δθαξκφδεηαη γηα εηήζηεο ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ αλαζεψξεζε απηή αλαθέξεηαη ζηελ εθηίκεζε πνπ απαηηείηαη πξνθεηκέλνπ λα πξνζδηνξηζηεί εάλ ην δεκφζην θαη εηαηξείεο νη νπνίεο είλαη γλσζηφ φηη ειέγρνληαη απφ ην δεκφζην κπνξνχλ λα ζεσξεζνχλ σο έλαο θαη κνλαδηθφο πειάηεο. Πξνθεηκέλνπ γη απηφλ ηνλ πξνζδηνξηζκφ, ε εηαηξεία ζα πξέπεη λα αλαινγηζηεί ην βαζκφ ζηνλ νπνίν ππάξρεη νηθνλνκηθή αιιειεπίδξαζε κεηαμχ απηψλ ησλ εηαηξεηψλ. Ζ ηξνπνπνίεζε έρεη αλαδξνκηθή ηζρχ ελψ επηηξέπεηαη λσξίηεξε εθαξκνγή ηεο. Ζ Δηαηξεία δελ αλακέλεη φηη απηή ε αλαζεψξεζε ζα έρεη επίδξαζε ζηηο νηθνλνκηθέο ηεο θαηαζηάζεηο. Σνλ Μάην ηνπ 2010 ην ΓΛΠ εμέδσζε κηα ηξίηε ζεηξά ηξνπνπνηήζεσλ ησλ ΓΠΥΑ κε ζθνπφ ηελ εμάιεηςε αζπλεπεηψλ θαζψο θαη ηελ παξνρή δηεπθξηλίζεσλ. Οη εκεξνκελίεο εθαξκνγήο είλαη δηαθνξεηηθέο γηα θάζε ηξνπνπνίεζε, ε λσξίηεξε εθ ησλ νπνίσλ είλαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηνπιίνπ Δπηηξέπεηαη λσξίηεξε εθαξκνγή γηα φιεο ηηο πεξηπηψζεηο. ΓΠΥΑ 1 Πξώηε εθαξκνγή ησλ ΓΠΥΑ, εθαξκφδεηαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ αλαβάζκηζε απηή δηεπθξηλίδεη ηνλ ρεηξηζκφ ησλ αιιαγψλ ινγηζηηθψλ πνιηηηθψλ θαηά ηε ρξήζε ηεο πξψηεο εθαξκνγήο ησλ ΓΠΥΑ κεηά ηε δεκνζίεπζε ελδηάκεζσλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ βάζεη ηνπ ΓΛΠ 34 Δλδηάκεζεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο, επηηξέπεη θαηά ηελ πξψηε εθαξκνγή ηε ρξήζε κίαο εχινγεο αμίαο ε νπνία θαζνδεγείηαη απφ ζπγθεθξηκέλν γεγνλφο σο ηεθκαξηφ θφζηνο θαη δηεπξχλεη ην πιαίζην εθαξκνγήο ηνπ ηεθκαξηνχ θφζηνπο γηα ελζψκαηα θαη άπια πάγηα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία ζπκπεξηιακβάλνληαο ζηνηρεία πνπ ρξεζηκνπνηνχληαη ζε δξαζηεξηφηεηεο πνπ ππφθεηληαη ζε ξχζκηζε ηηκψλ. ΓΠΥΑ 3 πλελώζεηο Δπηρεηξήζεσλ, εθαξκφδεηαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηνπιίνπ Ζ αλαβάζκηζε απηή δηεπθξηλίδεη φηη νη ηξνπνπνηήζεηο ηνπ ΓΠΥΑ 7 Υξεκαηννηθνλνκηθά κέζα: Γλσζηνπνηήζεηο, ΓΛΠ 32 Υξεκαηννηθνλνκηθά κέζα: Παξνπζίαζε θαη ΓΛΠ 39 Υξεκαηννηθνλνκηθά κέζα: Αλαγλψξηζε θαη Δπηκέηξεζε, νη νπνίεο εμαιείθνπλ ηελ εμαίξεζε γηα ελδερφκελεο ππνρξεψζεηο, δελ έρνπλ εθαξκνγή ζε ελδερφκελεο ππνρξεψζεηο πνπ πξνθχπηνπλ απφ ζπλελψζεηο επηρεηξήζεσλ ησλ νπνίσλ νη εκεξνκελίεο απφθηεζεο πξνεγνχληαη ηεο εθαξκνγήο ηνπ ΓΠΥΑ 3 (φπσο ηξνπνπνηήζεθε ην 2008). Δπηπξφζζεηα, ε αλαβάζκηζε απηή πεξηνξίδεη ην πιαίζην εθαξκνγήο γηα επηινγή κεζφδνπ επηκέηξεζεο (εχινγε αμία ή πνζνζηηαία ζπκκεηνρή ζηα αλαγλσξίζηκα θαζαξά πεξηνπζηαθά ζηνηρεία ηεο απνθηψκελεο εηαηξείαο βάζεη ηεο παξνχζαο ζπκκεηνρήο ηδηνθηεζίαο) κφλν ζηα ζπζηαηηθά ζηνηρεία ηεο κε-ειέγρνπζαο ζπκκεηνρήο πνπ απνηεινχλ παξνχζα ζπκκεηνρή ηδηνθηεζίαο ε νπνία πξνζδίδεη ζηνπο θαηφρνπο πνζνζηηαία ζπκκεηνρή ζηα θαζαξά πεξηνπζηαθά ζηνηρεία ηεο εηαηξείαο. Σέινο, απαηηεί απφ κηα εηαηξεία (ζε κία ζπλέλσζε επηρεηξήζεσλ) λα ιακβάλεη ππφςε ηελ αληηθαηάζηαζε ησλ ζπλαιιαγψλ ηεο απνθηψκελεο εηαηξείαο γηα παξνρέο πνπ εμαξηψληαη απφ ηελ αμία ησλ κεηνρψλ (είηε ππνρξεσηηθέο είηε εζεινληηθέο), δει., λα γίλεηαη δηαρσξηζκφο κεηαμχ ηνπ ηηκήκαηνο θαη ησλ εμφδσλ πνπ θαηαρσξνχληαη κεηά ηε ζπλέλσζε. 19

20 ΓΠΥΑ 7 Υξεκαηννηθνλνκηθά κέζα: Γλσζηνπνηήζεηο, εθαξκφδεηαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ αλαζεψξεζε απηή παξέρεη δηεπθξηλήζεηο ζρεηηθά κε ηηο γλσζηνπνηήζεηο πνπ απαηηνχληαη απφ ην ΓΠΥΑ 7 θαη δίλεη έκθαζε ζηελ αιιειεπίδξαζε κεηαμχ πνζνηηθψλ θαη πνηνηηθψλ γλσζηνπνηήζεσλ θαη ηεο θχζεο θαη ηεο έθηαζεο ησλ θηλδχλσλ πνπ ζρεηίδνληαη κε ηα ρξεκαηννηθνλνκηθά κέζα. ΓΛΠ 1 Παξνπζίαζε ησλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ, εθαξκφδεηαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ αλαζεψξεζε απηή δηεπθξηλίδεη ην γεγνλφο φηη κηα εηαηξεία ζα παξνπζηάδεη αλάιπζε ηνπ ινηπνχ ζπλνιηθνχ εηζνδήκαηνο γηα θάζε ζηνηρείν ηεο θαζαξήο ζέζεο, είηε ζηελ θαηάζηαζε κεηαβνιψλ ηδίσλ θεθαιαίσλ είηε ζηηο ζεκεηψζεηο ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ. ΓΛΠ 27 Δλνπνηεκέλεο θαη Ηδηαίηεξεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζειρ, εθαξκφδεηαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηνπιίνπ Ζ αλαζεψξεζε απηή δηεπθξηλίδεη φηη νη ζπλεπαθφινπζεο ηξνπνπνηήζεηο πνπ επέθεξε ε ηξνπνπνίεζε ηνπ ΓΛΠ 27 ζην ΓΛΠ 21 Δπηδξάζεηο κεηαβνιψλ ησλ ηηκψλ ζπλαιιάγκαηνο, ζην ΓΛΠ 28 Δπελδχζεηο ζε ζπγγελείο επηρεηξήζεηο θαη ζην ΓΛΠ 31 πκκεηνρέο ζε θνηλνπξαμίεο έρνπλ κειινληηθή εθαξκνγή γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηνπιίνπ 2009 ή λσξίηεξα ζε πεξίπησζε πξφσξεο εθαξκνγήο ηνπ ΓΛΠ 27. ΓΛΠ 34 Δλδηάκεζεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο, εθαξκφδεηαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ αλαζεψξεζε απηή παξέρεη θαζνδήγεζε φζνλ αθνξά ηελ εθαξκνγή ησλ αξρψλ γλσζηνπνίεζεο ζην ΓΛΠ 34 θαη πξνζζέηεη απαηηήζεηο γλσζηνπνηήζεσλ. Γηεξκελεία 13 Πξνγξάκκαηα Δπηβξάβεπζεο Πειαηώλ, εθαξκφδεηαη γηα ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ αλαζεψξεζε απηή δηεπθξηλίδεη φηη θαηά ηελ επηκέηξεζε ηεο εχινγεο αμίαο ησλ πξνγξακκάησλ επηβξάβεπζεο βάζεη ηεο αμίαο ησλ πξνγξακκάησλ επηβξάβεπζεο ηελ νπνία νη πειάηεο ζα κπνξνχζαλ λα εμαξγπξψζνπλ, ζα πξέπεη λα ιακβάλεηαη ππφςε θαη ην πνζφ ησλ εθπηψζεσλ ή θηλήηξσλ πνπ έρνπλ ππφ άιιεο ζπλζήθεο ρνξεγεζεί ζε πειάηεο νη νπνίνη δελ ζπκκεηέρνπλ ζε πξνγξάκκαηα επηβξάβεπζεο. ΓΠΥΑ 7 Υξεκαηννηθνλνκηθά κέζα: Γλσζηνπνηήζεηο: Γλσζηνπνηήζεηο σο κέξνο ηεο ζπλνιηθήο επηζθόπεζεο ησλ δξαζηεξηνηήησλ εθηόο ηζνινγηζκνύ (Σξνπνπνίεζε) Δθαξκφδεηαη γηα εηήζηεο ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηνπιίνπ θνπφο ηεο ηξνπνπνίεζεο απηήο είλαη λα επηηξέςεη ζηνπο ρξήζηεο ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ λα βειηηψζνπλ ηελ θαηαλφεζή ηνπο σο πξνο ηηο ζπλαιιαγέο κεηαθνξάο ρξεκαηννηθνλνκηθψλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ (π.ρ ηηηινπνίεζε) θαζψο θαη ησλ πηζαλψλ επηπηψζεσλ ησλ νπνηνδήπνηε θηλδχλσλ πνπ κπνξεί λα παξακείλνπλ ζηελ νληφηεηα ε νπνία έρεη πξαγκαηνπνηήζεη ηε κεηαθνξά ρξεκαηννηθνλνκηθψλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ. Δπίζεο, ε ηξνπνπνίεζε απαηηεί πξφζζεηεο γλσζηνπνηήζεηο ζε πεξίπησζε πνπ έλα δπζαλάινγν πνζφ ησλ ζπλαιιαγψλ κεηαθνξάο έρεη πξαγκαηνπνηεζεί πξνο ην ηέινο ηεο εκεξνκελίαο ηζνινγηζκνχ. Ζ ηξνπνπνίεζε απηή ζπκκνξθψλεη ζε κεγάιν βαζκφ ηηο απαηηήζεηο γλσζηνπνηήζεσλ ησλ ΓΠΥΑ θαη ησλ ακεξηθάληθσλ ινγηζηηθψλ πξνηχπσλ. Ζ Δηαηξεία δελ αλακέλεη φηη απηή ε αλαζεψξεζε ζα έρεη επίδξαζε ζηηο νηθνλνκηθέο ηεο θαηαζηάζεηο. 20

21 ΓΛΠ 12 Αλαβαιιόκελνο θόξνο: Αλάθηεζε ησλ ππνθείκελσλ πεξηνπζηαθώλ ζηνηρείσλ (Σξνπνπνίεζε) Δθαξκφδεηαη γηα εηήζηεο ινγηζηηθέο πεξηφδνπο πνπ μεθηλνχλ ηελ ή κεηά ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ Ζ ηξνπνπνίεζε απηή αθνξά ζηνλ πξνζδηνξηζκφ αλαβαιιφκελεο θνξνινγίαο επί ησλ επελδπηηθψλ αθηλήησλ πνπ επηκεηξψληαη ζε εχινγε αμία θαη, επίζεο, ελζσκαηψλεη ηε Γηεξκελεία 21 «Φφξνη Δηζνδήκαηνο Αλάθηεζε αλαπξνζαξκνζκέλσλ κε απνζβέζηκσλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ» ζην ΓΛΠ 12 πξνθεηκέλνπ γηα κε απνζβέζηκα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία φπνπ ρξεζηκνπνηείηαη ην κνληέιν αλαπξνζαξκνγήο βάζεη ΓΛΠ 16. Ο ζθνπφο απηήο ηεο ηξνπνπνίεζεο είλαη λα ζπκπεξηιάβεη α) ηελ αλαηξέζηκε ππφζεζε φηη βάζε ππνινγηζκνχ αλαβαιιφκελνπ θφξνπ επί ησλ επελδπηηθψλ αθηλήησλ, ηα νπνία επηκεηξψληαη ρξεζηκνπνηψληαο ην κνληέιν εχινγεο αμίαο βάζεη ηνπ ΓΛΠ 40, είλαη ε αλάθηεζε ηεο ινγηζηηθήο αμίαο κέζσ ηεο πψιεζήο ηνπο θαη β) ηελ απαίηεζε φηη βάζε ππνινγηζκνχ αλαβαιινκέλνπ θφξνπ επί ησλ κε απνζβέζηκσλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ, ηα νπνία επηκεηξψληαη ρξεζηκνπνηψληαο ην κνληέιν αλαπξνζαξκνγήο βάζεη ΓΛΠ 16, ζα πξέπεη λα είλαη πάληα ε αλάθηεζε ηεο ινγηζηηθήο αμίαο κέζσ ηεο πψιεζήο ηνπο. Ζ Δπξσπατθή Έλσζε δελ έρεη αθφκε πηνζεηήζεη ηελ ηξνπνπνίεζε απηή. Ζ Δηαηξεία δελ αλακέλεη φηη απηή ε αλαζεψξεζε ζα έρεη επίδξαζε ζηηο νηθνλνκηθέο ηεο θαηαζηάζεηο. 2.3 πλαιιαγέο ζε μέλν λόκηζκα Σα ζηνηρεία πνπ πεξηέρνληαη ζηηο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο, απνηηκψληαη θαη θαηαρσξνχληαη ζην λφκηζκα ζην νπνίν δξαζηεξηνπνηείηαη ε Δηαηξεία (ιεηηνπξγηθφ λφκηζκα). Οη Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηεο Δηαηξείαο παξνπζηάδνληαη ζε Δπξψ ( ), φπνπ είλαη θαη ην ζπλαιιαθηηθφ λφκηζκα. Ζ Δηαηξεία δελ έρεη ζπλαιιαγέο ζε μέλν λφκηζκα. 2.4 Δλζώκαηεο αθηλεηνπνηήζεηο Σα ελζψκαηα πάγηα ζηνηρεία απεηθνλίδνληαη ζηηο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηεο Δηαηξείαο ζην θφζηνο θηήζεο, κεησκέλν κε ηηο ζπζζσξεπκέλεο απνζβέζεηο θαη ηηο ηπρφλ απνκεηψζεηο. Σν θφζηνο θηήζεο πξνζαπμάλεηαη κε ηηο δαπάλεο πνπ ζρεηίδνληαη άκεζα κε ηελ απφθηεζε ησλ ζηνηρείσλ, ή κε ηε βειηίσζή ηνπο, ππφ ηελ πξνυπφζεζε φηη απφ απηέο ζα πξνθχςνπλ νηθνλνκηθά νθέιε ζην κέιινλ. Σν θφζηνο επηζθεπψλ θαη ζπληεξήζεσλ θαηαρσξείηαη ζηα απνηειέζκαηα θαηά ηε ρξήζε πξαγκαηνπνίεζήο ηνπο. Οη απνζβέζεηο ησλ ινηπψλ ελζψκαησλ παγίσλ ζηνηρείσλ, ππνινγίδνληαη κε ηελ ζηαζεξή κέζνδν (straight line) θαηά ηε δηάξθεηα ηεο σθέιηκεο δσήο ηνπο, ε νπνία έρεη πξνζδηνξηζηεί σο εμήο: Πεπιγπαθή Έηη Ζιεθηξνληθφο Δμνπιηζκφο (Hardware) έσο 4 Λνηπφο εμνπιηζκφο θαη έπηπια έσο 6 Καηά ηελ πψιεζε ελζψκαησλ παγίσλ, νη δηαθνξέο κεηαμχ ηνπ ηηκήκαηνο πνπ ιακβάλεηαη θαη ηεο ινγηζηηθήο ηνπο αμίαο, θαηαρσξνχληαη σο θέξδε ή δεκίεο ζηα απνηειέζκαηα. 2.5 Αζώκαηεο αθηλεηνπνηήζεηο Λνγηζκηθό Οη δαπάλεο γηα αγνξέο θαη βειηηψζεηο ινγηζκηθψλ ζπζηεκάησλ θαη πξνγξακκάησλ, ζην βαζκφ πνπ επηθέξνπλ κειινληηθά νηθνλνκηθά νθέιε ζηελ Δηαηξεία, ινγηζηηθνπνηνχληαη ζην θφζηνο θηήζεο ηνπο, σο άπια πάγηα ζηνηρεία ελεξγεηηθνχ θαη απνζβέλνληαη κε ηε ζηαζεξή κέζνδν (straight line) θαηά ηε δηάξθεηα ηεο σθέιηκεο δσήο ησλ ζηνηρείσλ απηψλ, ε νπνία θπκαίλεηαη απφ 3 έσο 5 ρξφληα. 21

22 Οη δαπάλεο ζπληήξεζεο ηνπ ινγηζκηθνχ αλαγλσξίδνληαη σο έμνδα φηαλ απηέο πξαγκαηνπνηνχληαη. 2.6 Υξεκαηννηθνλνκηθά ζηνηρεία ελεξγεηηθνύ i) Ζκεξνκελία αλαγλώξηζεο. Σα ρξεκαηννηθνλνκηθά κέζα παξνπζηάδνληαη σο απαηηήζεηο, ππνρξεψζεηο ή ζηνηρεία ησλ ηδίσλ θεθαιαίσλ, βάζεη ηεο νπζίαο θαη ηνπ πεξηερνκέλνπ ησλ ζρεηηθψλ ζπκβάζεσλ απφ ηηο νπνίεο απνξξένπλ ηελ εκεξνκελία δηαθαλνληζκνχ. Σα ρξεκαηννηθνλνκηθά κέζα ζπκςεθίδνληαη φηαλ ε Δηαηξεία, ζχκθσλα κε ην λφκν, έρεη λνκηθά ην δηθαίσκα απηφ θαη πξνηίζεηαη λα ηα ζπκςεθίζεη ζε θαζαξή βάζε (κεηαμχ ηνπο) ή λα αλαθηήζεη ην πεξηνπζηαθφ ζηνηρείν θαη λα ζπκςεθίζεη ηαπηνρξφλσο ηελ ππνρξέσζε.. ii) Αξρηθή αλαγλώξηζε ρξεκαηννηθνλνκηθώλ κέζσλ. Ζ θαηάηαμε ησλ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ κέζσλ θαηά ηελ αξρηθή αλαγλψξηζε εμαξηάηαη απφ ην ζθνπφ ηεο απφθηεζήο ηνπο θαη ηα ραξαθηεξηζηηθά ηνπο. Όια ηα ρξεκαηννηθνλνκηθά κέζα αλαγλσξίδνληαη αξρηθά ζηελ εχινγε αμία ηνπο ζπλ, έμνδα ζπλαιιαγψλ (εθηφο απφ απηά πνπ έρνπλ ηαμηλνκεζεί ζηελ εχινγε αμία κέζσ απνηειεζκάησλ) πνπ απνδίδνληαη άκεζα ζηελ απφθηεζε ή ηελ έθδνζε ηνπ ρξεκαηννηθνλνκηθνχ πεξηνπζηαθνχ ζηνηρείνπ.. iii) Δπελδύζεηο δηαζέζηκεο πξνο πώιεζε. Δπελδχζεηο δηαζέζηκεο πξνο πψιεζε είλαη εθείλεο πνπ πξνζδηνξίδνληαη έηζη θαη πνπ δελ θαηαηάζζνληαη σο «Δπελδχζεηο ζηελ εχινγε αμία κέζσ ησλ απνηειεζκάησλ», «Γηαθξαηνχκελεο κέρξη ηελ ιήμε» ή «Γάλεηα θαη απαηηήζεηο». Απηέο νη επελδχζεηο κπνξνχλ λα πσιεζνχλ γηα ζθνπνχο ξεπζηφηεηαο ή ιφγσ κεηαβνιψλ ησλ θηλδχλσλ ηεο αγνξάο θαη πεξηιακβάλνπλ νκφινγα. Μεηά ηελ αξρηθή αλαγλψξηζε, νη επελδχζεηο δηαζέζηκεο πξνο πψιεζε επηκεηξνχληαη ζηελ εχινγε αμία. Κέξδε ή δεκηέο απφ ηε κεηαβνιή ζηελ εχινγε αμία αλαγλσξίδνληαη απεπζείαο ζηα ίδηα θεθάιαηα, ζην «Απνζεκαηηθφ επαλεθηίκεζεο». Όηαλ ε επέλδπζε πσιεζεί, ηφηε ην ζπλνιηθφ θέξδνο ή δεκηά πνπ είρε πξνεγνπκέλσο αλαγλσξηζζεί ζην «Απνζεκαηηθφ επαλεθηίκεζεο» κεηαθέξεηαη ζηελ θαηάζηαζε ινγαξηαζκνχ ζπλνιηθνχ εηζνδήκαηνο ζηα «Καζαξά θέξδε απφ δηάζεζε θαη κεηαβνιή ζηελ εχινγε αμία ρξεκαηννηθνλνκηθψλ κέζσλ». Όηαλ ε Δηαηξεία θαηέρεη πεξηζζφηεξεο απφ κία επελδχζεηο ζηνλ ίδην ηίηιν, ζεσξείηαη φηη πσινχληαη κε βάζε ηε κέζνδν ηνπ κέζνπ ζηαζκηζκέλνπ θφζηνπο. Εεκηέο απφ ηελ απνκείσζε απηψλ ησλ επελδχζεσλ αλαγλσξίδνληαη ζηα «Καζαξά θέξδε απφ δηάζεζε θαη κεηαβνιή ζηελ εχινγε αμία ρξεκαηννηθνλνκηθψλ κέζσλ» ζηε θαηάζηαζε ζπλνιηθνχ εηζνδήκαηνο. 2.7 Σακεηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα Σα ηακεηαθά δηαζέζηκα θαη ηακεηαθά ηζνδχλακα, αθνξνχλ ππφινηπα κε ιεθηφηεηα κηθξφηεξε ησλ 3 κελψλ απφ ηελ εκεξνκελία απφθηεζε ηνπο θαη πεξηιακβάλνπλ ηα κεηξεηά (ηακείν), θαηαζέζεηο φςεσο ηξαπεδψλ, άιιεο βξαρππξφζεζκεο επελδχζεηο πςειήο ξεπζηνπνίεζεο θαη ρακεινχ θηλδχλνπ (πξνζεζκηαθέο θαηαζέζεηο). 2.8 Μηζζώζεηο Λεηηνπξγηθέο Μηζζώζεηο Ζ Δηαηξεία ζπκκεηέρεη ζε ιεηηνπξγηθέο κηζζψζεηο, φπνπ ν εθκηζζσηήο δηαηεξεί ζεκαληηθφ κέξνο απφ ηνπο θηλδχλνπο θαη ηα νθέιε πνπ απνξξένπλ απφ ηα εθκηζζσκέλα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία. Σα έμνδα ησλ ιεηηνπξγηθψλ κηζζψζεσλ θαηαρσξνχληαη ζηελ θαηάζηαζε απνηειεζκάησλ ρξήζεο, κε ηε ζηαζεξή κέζνδν, θαζ φιε ηε δηάξθεηα ηεο κίζζσζεο. 22

23 2.9 πκςεθηζκόο θνλδπιίσλ ρξεκαηννηθνλνκηθώλ κέζσλ (off setting) Σα ρξεκαηννηθνλνκηθά ζηνηρεία ελεξγεηηθνχ θαη παζεηηθνχ ζπκςεθίδνληαη θαη ην θαζαξφ πνζφ παξνπζηάδεηαη ζηνλ ηζνινγηζκφ κφλν φηαλ: ππάξρεη ηέηνην δηθαίσκα ζπκςεθηζκνχ ησλ ππνινίπσλ βάζεη ηεο ζρεηηθήο ζχκβαζεο, θαη ππάξρεη πξφζεζε ηεο ηαθηνπνίεζεο ζε θαζαξή βάζε, ή ηεο ηαπηφρξνλεο ηαθηνπνίεζεο ηεο απαίηεζεο θαη ηεο ππνρξέσζεο Έζνδα από ηόθνπο Σα έζνδα θαη ηα έμνδα απφ ηφθνπο αλαγλσξίδνληαη ζηελ θαηάζηαζε ινγαξηαζκνχ απνηειεζκάησλ γηα φια ηα ηνθνθφξα ζηνηρεία ελεξγεηηθνχ ζε δεδνπιεπκέλε βάζε, ρξεζηκνπνηψληαο ηε κέζνδν ηνπ πξαγκαηηθνχ επηηνθίνπ (effective interest method). Σα έζνδα απφ ηφθνπο πεξηιακβάλνπλ ηφθνπο εηζπξαθηένπο απφ πξνζεζκηαθέο θαηαζέζεηο θαη έληνθνπο ινγαξηαζκνχο φςεσο θαζψο επίζεο θαη απφ νκφινγα. Σα έζνδα απφ δηθαηψκαηα θαη πξνκήζεηεο αλαγλσξίδνληαη ζε δεδνπιεπκέλε βάζε ζηε ινγηζηηθή πεξίνδν πνπ πξαγκαηνπνηνχληαη Φνξνινγία Αλαβαιιόκελε θνξνινγία Οη αλαβαιιφκελνη θφξνη πξνζδηνξίδνληαη κε ηε κέζνδν ηεο πιήξνπο ππνρξέσζεο πνπ πξνθχπηεη απφ ηηο πξνζσξηλέο δηαθνξέο κεηαμχ ηεο ινγηζηηθήο αμίαο θαη ηεο θνξνινγηθήο βάζεο ησλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ θαη ησλ ππνρξεψζεσλ. Οη αλαβαιιφκελνη θφξνη πξνζδηνξίδνληαη βάζεη ησλ θνξνινγηθψλ ζπληειεζηψλ πνπ αλακέλεηαη λα ηζρχνπλ θαηά ηελ πεξίνδν εθείλε, φπνπ ην πεξηνπζηαθφ ζηνηρείν, ή ε ππνρξέσζε ζα ηαθηνπνηεζεί νξηζηηθά, ζχκθσλα κε ηηο θνξνινγηθέο δηαηάμεηο πνπ ηζρχνπλ θαηά ηελ εκεξνκελία ηνπ ηζνινγηζκνχ. Οη αλαβαιιφκελεο θνξνινγηθέο απαηηήζεηο αλαγλσξίδνληαη κφλν ζην βαζκφ πνπ ζεσξείηαη πηζαλή ε αλαγλψξηζή ηνπο απφ ηηο θνξνινγηθέο αξρέο ζην κέιινλ θαη ε χπαξμε επαξθψλ κειινληηθψλ θνξνινγεηέσλ θεξδψλ γηα ηε ρξεζηκνπνίεζε ηεο πξνζσξηλήο δηαθνξάο, πνπ δεκηνπξγεί ηελ αλαβαιιφκελε θνξνινγηθή απαίηεζε. Φνξνινγία Δηζνδήκαηνο Ο θφξνο εηζνδήκαηνο, κε βάζε ηνλ ηζρχνληα θνξνινγηθφ ζπληειεζηή, αλαγλσξίδεηαη σο έμνδν ζηελ ηξέρνπζα ρξήζε Μεηνρηθό Κεθάιαην Οη θνηλέο κεηνρέο θαηαηάζζνληαη σο Ίδηα Κεθάιαηα. Σα άκεζα θφζηε πνπ ζρεηίδνληαη κε ηελ έθδνζε ηνπ Μεηνρηθνχ Κεθαιαίνπ εκθαλίδνληαη ζηα ίδηα Κεθάιαηα σο «Έμνδα Μεηνρηθνχ Κεθαιαίνπ» Πξνβιέςεηο Οη πξνβιέςεηο αλαγλσξίδνληαη φηαλ ζπληξέρνπλ φιεο νη παξαθάησ πξνυπνζέζεηο: ππάξρεη κία παξνχζα λνκηθή ή ηεθκαηξφκελε ππνρξέσζε, σο απνηέιεζκα γεγνλφησλ ηνπ παξειζφληνο, είλαη πηζαλφλ φηη ζα απαηηεζεί εθξνή πφξσλ γηα ηνλ δηαθαλνληζκφ ηεο ππνρξέσζεο θαη ην απαηηνχκελν πνζφ κπνξεί λα εθηηκεζεί αμηφπηζηα. 23

24 2.14 Παξνρέο ζην πξνζσπηθό κεηά ηελ έμνδν από ηελ ππεξεζία Παξνρέο θαζνξηζκέλσλ εηζθνξώλ Ζ Δηαηξεία ζπκκεηέρεη ζε πξνγξάκκαηα ζπληαμηνδφηεζεο θαζνξηζκέλσλ εηζθνξψλ, ζχκθσλα µε ηα νπνία θαηαβάιιεη θαζνξηζκέλεο εηζθνξέο ζε αζθαιηζηηθά ηακεία θαη ε ππνρξέσζε εμαληιείηαη κε ηελ θαηαβνιή απηή. Οη εηζθνξέο ηεο Δηαηξείαο ζηα πξνγξάκκαηα ζπληαμηνδφηεζεο θαζνξηζκέλσλ εηζθνξψλ, αλαγλσξίδνληαη σο παξνρέο πξνο ην πξνζσπηθφ θαηά ηελ πεξίνδν πνπ αθνξνχλ. Πξόγξακκα θαζνξηζκέλσλ παξνρώλ Οη παξνρέο κεηά ηελ έμνδν απφ ηελ ππεξεζία πεξηιακβάλνπλ πξφγξακκα ζπληαμηνδφηεζεο θαζνξηζκέλσλ παξνρψλ. Σν δεδνπιεπκέλν θφζηνο ησλ πξνγξακκάησλ θαζνξηζκέλσλ παξνρψλ, θαηαρσξείηαη σο έμνδν ζηελ πεξίνδν πνπ αθνξά. Ζ ππνρξέσζε πνπ θαηαρσξείηαη ζηνλ ηζνινγηζκφ γηα ηα πξνγξάκκαηα θαζνξηζκέλσλ παξνρψλ είλαη ε παξνχζα αμία ηεο δέζκεπζεο γηα ην θφζηνο ηεο πξνυπεξεζίαο. Ζ δέζκεπζε ηεο θαζνξηζκέλεο παξνρήο ππνινγίδεηαη εηεζίσο απφ αλεμάξηεην αλαινγηζηή κε ηελ ρξήζε ηεο κεζφδνπ ηεο πξνβεβιεκέλεο πηζησηηθήο κνλάδνο (projected unit credit method). Γηα ηελ πξνεμφθιεζε ρξεζηκνπνηείηαη ην επηηφθην ησλ καθξνπξνζέζκσλ νκνιφγσλ ηνπ Διιεληθνχ Γεκνζίνπ. Αλαινγηζηηθά θέξδε ή δεκηέο πνπ κπνξεί λα πξνέιζνπλ απφ αλαπξνζαξκνγέο, βάζεη ηεο εκπεηξίαο, θαζψο θαη απφ αιιαγή ησλ αλαινγηζηηθψλ ππνζέζεσλ, ρξεψλνληαη ή πηζηψλνληαη ζηα απνηειέζκαηα αλαινγηθά, ζχκθσλα κε ηε κέζε ππνιεηπφκελε εξγαζηαθή δσή ησλ ππαιιήισλ πγθξηηηθά ζηνηρεία Ζ Δηαηξεία ζπληάζζεη ηηο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο κε ζπγθξηηηθά κεγέζε. Γηα ηελ ζχληαμε ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ ηεο ρξήζεο πνπ έιεμε ηελ 31/12/2010, ρξεζηκνπνηήζεθαλ ηα ζπγθξηηηθά κεγέζε ηεο δεχηεξεο νηθνλνκηθήο ρξήζεο (01/01/ /12/2009) Αζθαιηζηήξηα πκβόιαηα Ζ Δηαηξεία εθδίδεη αζθαιηζηήξηα ζπκβφιαηα κε ηα νπνία κεηαθέξεηαη ν θίλδπλνο απφ ηνλ αζθαιηδφκελν ζηελ αζθαιηζηηθή Δηαηξεία. Ζ αζθαιηζηηθή Δηαηξεία απνδέρεηαη λα απνδεκηψζεη ηνλ αζθαιηζκέλν, ζε πεξίπησζε κειινληηθνχ ζπκβάληνο πνπ επεξεάδεη αξλεηηθά ηνλ αζθαιηζκέλν. Σα αζθαιηζηήξηα ζπκβφιαηα θαιχπηνπλ θηλδχλνπο πνπ εληάζζνληαη ζηνπο αθφινπζνπο θιάδνπο : Κιάδνο αηπρεκάησλ Κιάδνο ππξθαγηάο θαη ζηνηρείσλ ηεο θχζεσο Κιάδνο ινηπψλ δεκηψλ αγαζψλ Κιάδνο δηαθφξσλ πεξηνπζηαθψλ απσιεηψλ Σα αζθάιηζηξα ησλ ζπκβνιαίσλ δεκηψλ αλαγλσξίδνληαη σο έζνδα (δεδνπιεπκέλα αζθάιηζηξα), αλαινγηθά κε ηελ πεξίνδν δηάξθεηαο ηνπ αζθαιηζηεξίνπ ζπκβνιαίνπ. Καηά ηελ εκεξνκελία θιεηζίκαηνο ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ ην πνζφ ησλ θαηαρσξεζέλησλ αζθαιίζηξσλ πνπ αλαινγεί ζην επφκελν, ή ζηα επφκελα έηε, κεηαθέξεηαη ζην απφζεκα κε δεδνπιεπκέλσλ αζθαιίζηξσλ (ΑΜΓΑ). Σα αζθάιηζηξα απεηθνλίδνληαη ρσξίο ηελ κείσζε ησλ αλαινγνπζψλ πξνκεζεηψλ. 24

25 2.17 Μεηαθεξόκελα έμνδα Πξόζθηεζεο πκβνιαίσλ (DAC) Σα άκεζα έμνδα πξφζθηεζεο θαη ηα ινηπά έκκεζα έμνδα πξφζθηεζεο (σο Απφθαζε 3/133/ ηεο ΓΔΗΑ), ηφζν ησλ λέσλ ζπκβνιαίσλ, φζν θαη ησλ αλαλεψζεσλ πνπ αλαινγνχλ ζηελ επφκελε ρξήζε, απεηθνλίδνληαη ζην ινγαξηαζκφ ησλ ελεξγεηηθνχ «Έμνδα επφκελσλ ρξήζεσλ» θαη θαηαλέκνληαη ζηηο ρξήζεηο, αλάινγα κε ηε δηάξθεηα ησλ αζθαιηζηεξίσλ ζπκβνιαίσλ Αζθαιηζηηθέο Πξνβιέςεηο - Απνζέκαηα Απόζεκα γηα Με Γεδνπιεπκέλα Αζθάιηζηξα: Δίλαη ην απφζεκα πνπ ζρεκαηίδεηαη θαηά ηελ εκεξνκελία ζχληαμεο ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ θαη πεξηιακβάλεη ηελ αλαινγία ησλ εγγεγξακκέλσλ αζθαιίζηξσλ, πνπ αθνξνχλ ηηο επφκελεο ρξήζεηο ησλ ελ ηζρχ ζπκβνιαίσλ, ζχκθσλα πάληα κε ηηο πξνβιεπφκελεο αξρέο, ηνπο θαλφλεο απνηίκεζεο θαη ηηο λνκνζεηηθέο ξπζκίζεηο πνπ ηζρχνπλ θάζε θνξά. Απόζεκα Δθθξεκώλ Εεκηώλ: Δίλαη ην απφζεκα πνπ ζρεκαηίδεηαη γηα ηελ πιήξε θάιπςε ησλ αμηψζεσλ απφ αζθαιηζηηθνχο θηλδχλνπο, πνπ έρνπλ αλαγγειζεί (δεισζεί) ζηελ Δηαηξεία, έσο ηνλ ηειηθφ θαη νξηζηηθφ δηαθαλνληζκφ ησλ αμηψζεσλ απηψλ. Σν Απφζεκα Δθθξεκψλ Εεκηψλ πεξηιακβάλεη ηηο θαη εθηίκεζε θαηαβνιέο απνδεκηψζεσλ, θαζψο θαη ηα Άκεζα θαη ηα Έκκεζα Έμνδα δηαθαλνληζκνχ ησλ απνδεκηψζεσλ απηψλ, πνπ αλακέλεηαη φηη ζα πξνθχςνπλ, έσο ηνλ ηειηθφ θαη νξηζηηθφ δηαθαλνληζκφ ησλ απνδεκηψζεσλ απηψλ. Σν απφζεκα απηφ πξνζαπμάλεηαη απφ ηνλ ππεχζπλν Αλαινγηζηή θαηά ην πνζό πνπ απαηηείηαη γηα ηελ θάιπςε: α) Πξόβιεςε γηα δεκηέο πνπ έρνπλ επέιζεη αιιά δελ έρνπλ αλαγγειζεί (δεισζεί) (Incurred but not reported-ibnr). Ζ πξφβιεςε απηή πεξηιακβάλεη ηηο αμηψζεηο απφ αζθαιηζηηθνχο θηλδχλνπο πνπ έρνπλ επέιζεη, αιιά δελ δειψζεθαλ κέρξη ηελ εκεξνκελία ππνινγηζκνχ, θαζψο θαη ηα άκεζα έμνδα δηαθαλνληζκνχ πνπ εθηηκάηαη φηη ζα πξνθχςνπλ κέρξη ηνλ ηειηθφ δηαθαλνληζκφ ηεο δεκηάο. β) Πξόβιεςε γηα ηελ κειινληηθή εμέιημε ηνπ ζπλνιηθνχ πνζνχ πνπ ζα απαηηεζεί, πιένλ εθείλνπ πνπ ήδε ζρεκαηίζηεθε κε ηε κέζνδν θάθειν πξνο θάθειν, γηα ηελ πιήξε θάιπςε ησλ αζθαιηζηηθψλ απνδεκηψζεσλ θαη ησλ άκεζσλ εμφδσλ δηαθαλνληζκνχ, πνπ αλακέλεηαη φηη ζα πξνθχςνπλ σο ηνλ νξηζηηθφ δηαθαλνληζκφ ησλ δεκηψλ. γ) Πξόβιεςε κειινληηθώλ πιεξσκώλ πνπ πηζαλά ζα αλαβηώζνπλ Ζ ζπκκεηνρή ησλ αληαζθαιηζηψλ ζηα απνζέκαηα εθηηκάηαη απφ ηελ Δηαηξεία, ζχκθσλα κε ηα θαζνξηδφκελα ζηηο αληαζθαιηζηηθέο ζπκβάζεηο. Ζ δηαθνξά ησλ αζθαιηζηηθψλ πξνβιέςεσλ (αχμεζε / κείσζε) ζε ζρέζε κε ηελ πξνεγνχκελε ρξνληά, φπσο απηή δηακνξθψλεηαη, κεηαθέξεηαη ζηνπο ινγαξηαζκνχο απνηειεζκάησλ ρξήζεο θαη αθνξά ηελ ηδία θξάηεζε ηεο Δηαηξείαο. Σν δε ππφινηπν πνζφ κεηαθέξεηαη ζε ρξέσζε ησλ αληαζθαιηζηψλ, ζχκθσλα κε φζα πξνβιέπνληαη απφ ηηο αληαζθαιηζηηθέο ζπκβάζεηο. Ο ππεχζπλνο αλαινγηζηήο ηεο Δηαηξείαο πξαγκαηνπνηεί έιεγρν επάξθεηαο ησλ αζθαιηζηηθψλ πξνβιέςεσλ (Liabilities Adequacy Test) ζχκθσλα κε ην ΓΠΥΑ 4, θαηά ηελ εκεξνκελία ζχληαμεο ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ. 25