ΡΟΣΘΕΤΗ ΡΑΞΗ ΣΤΗ ΣΥΜΒΑΣΗ ΡΑΟΧΗΣ ΕΡΕΝΔΥΤΙΚΩΝ ΥΡΗΕΣΙΩΝ ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΣΕ ΡΑΑΓΩΓΑ ΧΗΜΑΤΟΡΙΣΤΩΤΙΚΑ ΜΕΣΑ ΣΤΟ ΧΗΜΑΤΙΣΤΗΙΟ ΡΑΑΓΩΓΩΝ ΑΘΗΝΩΝ

Transcript

1 ΡΟΣΘΕΤΗ ΡΑΞΗ ΣΤΗ ΣΥΜΒΑΣΗ ΡΑΟΧΗΣ ΕΡΕΝΔΥΤΙΚΩΝ ΥΡΗΕΣΙΩΝ ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΣΕ ΡΑΑΓΩΓΑ ΧΗΜΑΤΟΡΙΣΤΩΤΙΚΑ ΜΕΣΑ ΣΤΟ ΧΗΜΑΤΙΣΤΗΙΟ ΡΑΑΓΩΓΩΝ ΑΘΗΝΩΝ το Χαλάνδρι Αττικισ ςιμερα τθν. του μθνόσ 2015 μεταξφ: (1) τθσ εταιρίασ με τθν επωνυμία «Ραντελάκησ Χρηματιςτηριακή Ανώνυμοσ Εταιρεία Ραροχήσ Επενδυτικών Υπηρεςιών» που εδρεφει ςτο Χαλάνδρι Αττικισ, οδόσ Εκνικισ Αντιςτάςεωσ αρ. 57 κτίριο Β, ΣΚ 15231, νομίμωσ εκπροςωπουμζνθσ («θ Εταιρία») και (2) του/τθσ.. («ο Πελάτθσ» ι «ο Επενδυτισ») / τθσ εταιρίασ με τθν επωνυμία «.», που εδρεφει ςτ..... (οδόσ.. αρ..), ΑΦΜ, αρ. ΓΕΜΗ., νομίμωσ εκπροςωπουμζνθσ («ο Πελάτθσ» ι «ο Επενδυτισ»), ςυμωωνικθκαν και ζγιναν αμοιβαίωσ αποδεκτά τα ακόλουκα: 1. Ρεδίο εφαρμογήσ φθμιςη ςχζςεων Ρελάτη και Εταιρίασ 1.1 Με τθ παροφςα Πρόςκετθ Πράξθ ςτθν από./ /. φμβαςθ Παροχισ Επενδυτικϊν Τπθρεςιϊν (εωεξισ «Πρόςκετθ Πράξθ» και «Κφρια φμβαςθ» αντίςτοιχα) ρυκμίηονται οι ειδικοί όροι και προχποκζςεισ υπό τουσ οποίουσ θ Εταιρία παρζχει ςτον Πελάτθ επενδυτικζσ υπθρεςίεσ επί παραγϊγων χρθματοπιςτωτικϊν μζςων που είναι εκάςτοτε ειςθγμζνα και διαπραγματεφονται ςτθν Αγορά Παραγϊγων του Χρθματιςτθρίου Ακθνϊν (εωεξισ «Παράγωγα»). 1.2 Οι όροι που περιζχονται ςτθ παροφςα Πρόςκετθ Πράξθ υπεριςχφουν τυχόν αντικζτων ρυκμίςεων τθσ Κφριασ φμβαςθσ και ςυμωωνοφνται με τθν επιωφλαξθ των διατάξεων τθσ ελλθνικισ νομοκεςίασ και των κανονιςτικϊν ρυκμίςεων (αποωάςεισ Επιτροπισ Κεωαλαιαγοράσ, Κανονιςμό Εκκακάριςθσ υναλλαγϊν επί Παραγϊγων, κανόνεσ λειτουργίασ τθσ Εταιρείασ Εκκακάριςθσ υναλλαγϊν Χρθματιςτθρίου Ακθνϊν κλπ) και των εκιμικϊν ι ςυναλλακτικϊν κανόνων και ςυνθκειϊν που διζπουν τθ λειτουργία τθσ χρθματιςτθριακισ αγοράσ παραγϊγων (εωεξισ «θ Νομοκεςία») και τουσ οποίουσ ο Πελάτθσ αποδζχεται. 1.3 Με τθν ιδιότθτά τθσ ωσ μζλοσ τθσ Αγοράσ Παραγϊγων του Χρθματιςτθρίου Ακθνϊν (εωεξισ «Αγορά Παραγϊγων»), θ Εταιρία κα εκτελεί, υπό τουσ όρουσ τθσ παροφςασ και τυχόν ειδικότερουσ εκάςτοτε ςυμωωνοφμενουσ εγγράωωσ όρουσ, παραγγελίεσ του Πελάτθ για τθν κατάρτιςθ για λογαριαςμό του ςυναλλαγϊν ςτα Παράγωγα ςτθν Αγορά Παραγϊγων ενεργϊντασ ωσ Παραγγελιοδόχοσ. ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 1 of 9

2 2. Εντολζσ Ρελάτη για κατάρτιςη ςυναλλαγών ςτα Ραράγωγα 2.1. Η Εταιρία δεν εγγυάται τθν εκτζλεςθ ςυναλλαγϊν επί Παραγϊγων για λογαριαςμό του Πελάτθ. Ιδιαίτερα, μεταξφ άλλων, θ Εταιρία δικαιοφται να μθν εκτελεί εντολι του Πελάτθ για κατάρτιςθ ςυναλλαγισ ςτισ ακόλουκεσ, ενδεικτικϊσ αναωερόμενεσ, περιπτϊςεισ: (i) Αν ο Πελάτθσ δεν ζχει εκπλθρϊςει όλεσ τισ υποχρεϊςεισ του προσ τθν Εταιρία, τθν ΕΣ.ΕΚ ι το Εκκακαριςτικό Μζλοσ. (ii) Εάν θ γενικότερθ οικονομικι κζςθ του Πελάτθ προκαλεί αμωιβολίεσ, κατά τθν κρίςθ τθσ Εταιρίασ, ωσ προσ τθ δυνατότθτα εκπλιρωςθσ των υποχρεϊςεϊν του βάςει τθσ παροφςασ ι αν ο τελευταίοσ δεν κατακζςει οποιαδιποτε ςυμπλθρωματικι εξαςωάλιςθ του ηθτθκεί (ςε μετρθτά ι/και ςε κινθτζσ αξίεσ) για τθν εξαςωάλιςθ των εκάςτοτε υποχρεϊςεϊν του από τθν εκκακάριςθ και τον διακανονιςμό των ςυναλλαγϊν του ςε Παράγωγα. (iii) Εάν ο Πελάτθσ περιλαμβάνεται ςτα πρόςωπα ςτα οποία ο νόμοσ απαγορεφει τθ κατάρτιςθ ςυναλλαγϊν ςτθν Αγορά Παραγϊγων ι επιβάλλει ςτθν Εταιρία τθ μθ εκτζλεςθ εντολισ ι απαλλάςςει τθν Εταιρία από τθν υποχρζωςθ εκτζλεςθσ εντολισ. (iv) Αν οι ςυνκικεσ που αναωζρονται είτε ςτθν αγορά είτε ςτθ διαπραγματευςιμότθτα Παράγωγου είτε ςτα μζςα επικοινωνίασ, κακιςτοφν πρακτικϊσ ανζωικτθ τθν εκτζλεςθ εντολισ, παρά τισ εφλογεσ προςπάκειεσ τθσ Εταιρίασ. (v) Αν, για λόγουσ που αωοροφν το Εκκακαριςτικό Μζλοσ ι/και τθ ςχζςθ και τουσ όρουσ ςυνεργαςίασ του με τθν Εταιρία, όπωσ ενδεικτικά λόγω ανεπάρκειασ ι εξάντλθςθσ του οριςκζντοσ από το Εκκακαριςτικό Μζλοσ πιςτωτικοφ ορίου (όπωσ αυτό ορίηεται ςτον Κανονιςμό Εκκακάριςθσ υναλλαγϊν επί Παραγϊγων), ι για οποιονδιποτε άλλο λόγο, απαγορευκεί θ ειςαγωγι εντολϊν εκ μζρουσ τθσ Εταιρίασ ςτο ςφςτθμα διαπραγμάτευςθσ τθσ Αγοράσ Παραγϊγων. Η Εταιρία δεν ευκφνεται για τθν μθ εκτζλεςθ εντολϊν οφτε ωζρει ευκφνθ για οποιαδιποτε τυχόν ηθμία, κετικι ι αποκετικι, υποςτεί ο Πελάτθσ λόγω απόωαςθσ ι πράξεωσ Αρχισ, τυχαίων γεγονότων ι γεγονότων ανωτζρασ βίασ. Η Εταιρία ευκφνεται μόνον ςε περίπτωςθ αποδεδειγμζνθσ υπαίτιασ μθ εκτζλεςθσ εντολϊν του Πελάτθ ι υπαίτιασ κακυςτεριςεωσ ςτθν εκτζλεςθ των εντολϊν του για δόλο ι βαριά αμζλεια των υπαλλιλων ι προςτθκζντων τθσ O Πελάτθσ ρθτϊσ αναγνωρίηει ότι ζχει πλιρθ γνϊςθ των διατάξεων τθσ εωαρμοηόμενθσ νομοκεςίασ, βάςει των οποίων ςυναλλαγι ςε Παράγωγα ενδζχεται, βάςει απόωαςθσ τθσ ΕΣ.ΕΚ ι για άλλουσ λόγουσ που δεν αωοροφν τθν Εταιρία, ι να εκτελεςκεί με κακυςτζρθςθ, ι να μθν είναι δυνατό να εκτελεςκεί, ι να ακυρωκεί εκ των υςτζρων, ι να υποςτεί τροποποιιςεισ ωσ προσ τουσ όρουσ τθσ, κατά τθν κατάρτιςι τθσ ι εκ των υςτζρων, και ρθτϊσ και ανεκκλιτωσ δθλϊνει ότι θ Εταιρία δεν κα ζχει οποιαδιποτε ςχετικι ευκφνθ. Ιδιαίτερα, μεταξφ άλλων, θ εωαρμοηόμενθ νομοκεςία περιλαμβάνει διατάξεισ βάςει των ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 2 of 9

3 οποίων προβλζπεται: α) Η προςωρινι διακοπι των ςυνεδριάςεων τθσ Αγοράσ Παραγϊγων, θ διακοπι και θ αναςτολι διαπραγμάτευςθσ Παράγωγου και θ διαγραωι αυτοφ, β) Η εκ των υςτζρων ακφρωςθ ςυναλλαγισ ι τροποποίθςθ των όρων τθσ από το Χρθματιςτιριο Ακθνϊν, είτε για τθν αντιμετϊπιςθ ςωαλμάτων ωσ προσ καταρτιςκείςεσ πράξεισ είτε για άλλουσ λόγουσ που προβλζπονται από τθ νομοκεςία (όπωσ, π.χ. εάν το Χρθματιςτιριο Ακθνϊν κρίνει ότι μειϊνεται θ ςτακερότθτα τθσ αγοράσ) Ρθτά ςυμωωνείται ότι, εωόςον δεν ζχει ςυναωκεί ςφμβαςθ με αντικείμενο τθν παροχι επενδυτικϊν ςυμβουλϊν μεταξφ τθσ Εταιρίασ και του Πελάτθ, οποιαδιποτε ςφςταςθ ι πρόταςθ για ςυναλλαγι, εκτίμθςθ χρθματιςτθριακισ αγοράσ ι ζρευνα ςε ςχζςθ με Παράγωγο που διατυπϊνεται από τθν Εταιρία, ςε καμία περίπτωςθ δεν λαμβάνει υπόψθ τα προςωπικά ι περιουςιακά ςτοιχεία του Πελάτθ και δεν ζχει προεκτιμθκεί ωσ προσ τθν καταλλθλότθτά τθσ ςε ςχζςθ με αυτόν προςωπικά. ε κάκε περίπτωςθ, ο Πελάτθσ αναλαμβάνει εκ των προτζρων και με τθν παροφςα Πρόςκετθ Πράξθ τθν αποκλειςτικι ευκφνθ του αποτελζςματοσ των διενεργοφμενων κατ' εντολιν του ςυναλλαγϊν επί Παραγϊγων και των επενδυτικϊν επιλογϊν του εν γζνει, αποδεχόμενοσ τα ςχετικά με τθν ευκφνθ τθσ Εταιρίασ όπωσ ορίηονται ςτον όρο 17 τθσ Κφριασ φμβαςθσ H Εταιρία, ςτο πλαίςιο τθσ παροχισ των υπθρεςιϊν τθσ βάςει τθσ παροφςασ, δεν υποχρεοφται να ενθμερϊνει τον Πελάτθ για τθν προοπτικι των Παραγϊγων επί των οποίων καταρτίηει ι ζχει καταρτίςει ςυναλλαγζσ, οφτε να τον πλθροωορεί για ηθμίεσ τισ οποίεσ αυτόσ είναι δυνατόν να υποςτεί από μεταβολζσ των τιμϊν των κάκε είδουσ Παραγϊγων ςτα οποία επενδφει ο Πελάτθσ μζςω τθσ Εταιρίασ, ι για τισ ςυνκικεσ, θ ςυνδρομι των οποίων επιδρά κετικά ι αρνθτικά ςτισ τιμζσ αυτϊν των Παραγϊγων. Συχόν ενθμζρωςθ ι παροχι τζτοιων πλθροωοριϊν προσ τον Πελάτθ ςτα πλαίςια τθσ παροφςασ, δεν ςυνιςτά ςε καμία περίπτωςθ εκπλιρωςθ ςυμβατικισ υποχρεϊςεωσ και κατά ςυνζπεια δεν ζχουν εωαρμογι οι διατάξεισ των άρκρων 332 επ. ΑΚ, ρθτϊσ αποκλειομζνθσ κάκε ευκφνθσ τθσ Εταιρίασ από τισ διατάξεισ αυτζσ ι από άλλεσ διατάξεισ του νόμου. Ρθτϊσ ςυνομολογείται ότι κάκε τζτοια ενθμζρωςθ ι παροχι πλθροωοριϊν γίνεται άνευ ευκφνθσ τθσ Εταιρίασ. 3. Ειδικοί κίνδυνοι Ραραγώγων Γνώςη και εμπειρία Ρελάτη 3.1. Η ωφςθ των Παραγϊγων κακϊσ και οι επενδυτικοί κίνδυνοι που ζκαςτο εξ αυτϊν ενζχει, περιγράωονται ανά περίπτωςθ ςτο ςυνθμμζνο ςτθν παροφςα Ραράρτημα Ι. Ο Πελάτθσ δθλϊνει ότι ζχει λάβει γνϊςθ και ζχει κατανοιςει τα χαρακτθριςτικά των Παραγϊγων, τθ ωφςθ και τουσ κινδφνουσ που ενζχει θ διενζργεια ςυναλλαγϊν επ' αυτϊν και ιδίωσ του κινδφνου απϊλειασ πολλαπλαςίου του αρχικϊσ επενδυμζνου κεωαλαίου. O Πελάτθσ δθλϊνει ότι γνωρίηει και αποδζχεται τισ υποχρεϊςεισ που μποροφν να προκφψουν από τθ διενζργεια ςυναλλαγϊν επί Παραγϊγων κακϊσ και ότι αντιλαμβάνεται πλιρωσ τθ διαδικαςία του θμεριςιου χρθματικοφ διακανονιςμοφ ανοικτϊν κζςεων επί Παραγϊγων, τθσ υποχρζωςθσ παροχισ εξαςωαλίςεων και τθσ αναγκαςτικισ κάλυψθσ κζςεων. Ενόψει των ανωτζρω, ο Πελάτθσ δθλϊνει και βεβαιϊνει ότι οι εκάςτοτε διαβιβαηόμενεσ εντολζσ του για τθ διενζργεια ςυναλλαγϊν επί Παραγϊγων είναι προϊόν ελεφκερθσ επιλογισ του ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 3 of 9

4 και ταιριάηουν απολφτωσ ςτισ επενδυτικζσ του ανάγκεσ και ςτο επίπεδο επενδυτικοφ κινδφνου που μπορεί και επικυμεί να αναλάβει Η Εταιρία αναλαμβάνει να παρζχει τισ υπθρεςίεσ τθσ βάςει τθσ παροφςασ βαςιηόμενθ ςτισ ανωτζρω δθλϊςεισ του Πελάτθ, κακϊσ και ςτισ πλθροωορίεσ και τα ςτοιχεία που τθσ ζχει παράςχει ο Πελάτθσ, με τθ ςυμπλιρωςθ του Ερωτθματολογίου ςτο ςυνθμμζνο ςτθν παροφςα Ραράρτημα ΙΙ ι με άλλο τρόπο, από τα οποία προκφπτει το επίπεδο τθσ πείρασ και γνϊςθσ που διακζτει ο Πελάτθσ ϊςτε να είναι ςε κζςθ να κατανοεί τουσ κινδφνουσ που ενζχουν οι ςυναλλαγζσ επί Παραγϊγων. Ο Πελάτθσ ωζρει τθν πλιρθ και αποκλειςτικι ευκφνθ τθσ αλικειασ, πλθρότθτασ και ςαωινειασ των παραςχεκζντων πλθροωοριϊν, κακϊσ και τθσ ενθμζρωςθσ τθσ Εταιρίασ ςε περίπτωςθ που τα παραςχεκζντα ςτοιχεία ζχουν μεταβλθκεί κατά τρόπο που ενδζχεται να επθρζαηε τθν απόωαςθ τθσ Εταιρίασ να του παρζχει τισ υπθρεςίεσ τθσ βάςει τθσ παροφςασ. 4. Εκκαθάριςη και διακανονιςμόσ 4.1 Η Εταιρία ζχει μετακζςει τθν εκκακάριςθ των ςυναλλαγϊν ςε Παράγωγα για λογαριαςμό του Πελάτθ ςτο πλαίςιο τθσ παροφςασ ςε Εκκακαριςτικό Μζλοσ («το Εκκακαριςτικό Μζλοσ» ι «θ Εκκακαρίςτρια»). Η εκκακάριςθ διενεργείται μεταξφ τθσ «Εταιρείασ Εκκακάριςθσ υναλλαγϊν Χρθματιςτθρίου Ακθνϊν Α.Ε.» («ΕΣ.ΕΚ»), ωσ κεντρικοφ αντιςυμβαλλομζνου ςε κάκε ςυναλλαγι που εκκακαρίηει, και του Εκκακαριςτικοφ Μζλουσ ωσ αντιςυμβαλλομζνου τθσ ςτισ ςυναλλαγζσ ςτο πλαίςιο τθσ παροφςασ. 4.2 Η ΕΣ.ΕΚ ανακοινϊνει, μετά το πζρασ κάκε ςυνεδρίαςθσ τθσ Αγοράσ Παραγϊγων τθν ίδια εργάςιμθ θμζρα, ςτο Εκκακαριςτικό Μζλοσ το φψοσ των Περικωρίων Αςωάλιςθσ που πρζπει ανά λογαριαςμό Εκκακάριςθσ να παράςχει θ Εκκακαρίςτρια ςτθν ΕΣ.ΕΚ πριν από τθν ζναρξθ τθσ επόμενθσ ςυνεδρίαςθσ για το ςφνολο των ςυναλλαγϊν που εκκακαρίηει και ζχουν καταρτιςτεί μζχρι το πζρασ τθσ ςυνεδρίαςθσ τθσ ςχετικισ θμζρασ ςτθν Αγορά Παραγϊγων. Επομζνωσ θ εκκακάριςθ των ςυναλλαγϊν και ο υπολογιςμόσ των απαιτιςεων αςωαλείασ εκ μζρουσ του Πελάτθ κα γίνεται πάντα ςφμωωνα με τα επίςθμα ςτοιχεία εκκακάριςθσ τθσ ΕΣ.ΕΚ που κα διαβιβάηονται ςτθν Εταιρεία από τθν Εκκακαρίςτρια. Η Εκκακαρίςτρια τθρεί ςτο φςτθμα τθσ Αγοράσ Παραγϊγων ςτο όνομά τθσ ζναν λογαριαςμό εκκακάριςθσ για το ςφνολο των πελατϊν τθσ, ςτον οποίο εκκακαρίηονται ςυλλογικϊσ οι ςυναλλαγζσ των πελατϊν τθσ Εταιρίασ και λοιπϊν πελατϊν τθσ Εκκακαρίςτριασ («Λογαριαςμόσ Εκκακάριςθσ Πελατείασ»). τον Λογαριαςμό αυτόν τθροφνται οι ανοικτζσ κζςεισ όλων των πελατϊν τθσ Εταιρίασ που εκκακαρίηονται από τθν Εκκακαρίςτρια. Ο Πελάτθσ ςυναινεί και αναγνωρίηει ότι το ανωτζρω γεγονόσ ςυνεπάγεται διαωορετικό επίπεδο προςταςίασ ςε περίπτωςθ επζλευςθσ γεγονότοσ αωερεγγυότθτασ τθσ Εκκακαρίςτριασ ι πελάτθ τθσ ζναντι τθσ τιρθςθσ ατομικοφ λογαριαςμοφ Πελάτθ. Η παρακολοφκθςθ όλων των ανοικτϊν κζςεων των πελατϊν τθσ Εκκακαρίςτριασ μζςω ενόσ Λογαριαςμοφ Εκκακάριςθσ Πελατείασ, ςυνεπάγεται μεταξφ άλλων ότι όλεσ οι ανοικτζσ κζςεισ πελατϊν τθσ Εκκακαρίςτριασ κα αντιμετωπίηονται ωσ ενιαίο ςφνολο, οι δε ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 4 of 9

5 απαιτοφμενεσ εξαςωαλίςεισ για ανοικτζσ κζςεισ ςτθν Αγορά Παραγϊγων κα υπολογίηονται από τθν ΕΣ.ΕΚ επί του ςυνολικοφ κακαροφ ανοίγματοσ όλων των πελατϊν τθσ Εκκακαρίςτριασ, μετά από αμοιβαίο ςυμψθωιςμό αντίκετων κζςεων. Για το λόγο αυτό θ Εκκακαρίςτρια λειτουργεί τουσ - προβλεπόμενουσ από τον Κανονιςμό Λειτουργίασ - Λογαριαςμοφσ Αςωαλειϊν Πελατείασ ςτο όνομά τθσ υπζρ τθσ ΕΣ.ΕΚ, οι οποίοι κα πιςτϊνονται με τα μετρθτά και/ι τισ κινθτζσ αξίεσ που κα απαιτοφνται από τθν ΕΣ.ΕΚ ωσ αςωάλεια για όλεσ τισ ςυναλλαγζσ που εκκακαρίηονται ςτον προαναωερόμενο Λογαριαςμό Εκκακάριςθσ Πελατείασ τθσ Εκκακαρίςτριασ. Οι απαιτοφμενεσ εξαςωαλίςεισ ανά τελικό πελάτθ - επενδυτι κα προςδιορίηονται από τθν Εταιρία, οι δε κζςεισ και εξαςωαλίςεισ των Πελατϊν τθσ Εταιρίασ κα μεταωζρονται ςυμψθωιςτικά ςτθν Εκκακαρίςτρια. Η Εταιρία δφναται να ορίηει, να ανακεωρεί ι να αναπροςαρμόηει τισ απαιτοφμενεσ εξαςωαλίςεισ για τισ ανοικτζσ κζςεισ του Πελάτθ ςτθν Αγορά Παραγϊγων διά ειδοποιιςεϊσ του, περαιτζρω δε δικαιοφται να απαιτιςει από τον Πελάτθ τθν παροχι αςωαλειϊν επιπρόςκετων (αναλογικά) αυτϊν που απαιτεί θ ΕΣ.ΕΚ για τον οικείο Λογαριαςμό Αςωαλειϊν. Οι πάςθσ ωφςεωσ υποχρεϊςεισ που προκφπτουν από το χρθματικό διακανονιςμό πρζπει να εκπλθρϊνονται από τθν Εταιρία και τθν Εκκακαρίςτρια εντόσ προκεςμίασ που κζτει θ ΕΣ.ΕΚ με απόωαςι τθσ πριν τθν ζναρξθ τθσ ςυνεδρίαςθσ τθσ θμζρασ διακανονιςμοφ, όπωσ προβλζπεται κατά περίπτωςθ. 4.3 ε ςυνζχεια των ανωτζρω, ο Πελάτθσ υποχρεοφται: α) να ανοίγει και να διατθρεί, κατά πάντα χρόνο και εγκαίρωσ, όλουσ τουσ κατά περίπτωςθ λογαριαςμοφσ που είναι απαραίτθτοι, όπωσ κα υποδεικνφει θ Εταιρία ι το οικείο κανονιςτικό πλαίςιο, προκειμζνου να είναι εωικτόσ ο χρθματικόσ διακανονιςμόσ και διακανονιςμόσ ςε κινθτζσ αξίεσ, β) ςε περίπτωςθ εξάςκθςθσ Παραγϊγου ωσ αποτζλεςμα τθσ οποίασ είναι ο διακανονιςμόσ μζςω τθσ παράδοςθσ κινθτϊν αξιϊν, να διατθρεί ςε ςχετικό λογαριαςμό (βλ. υπό α), κατά πάντα χρόνο και εγκαίρωσ, τισ απαραίτθτεσ κινθτζσ αξίεσ προκειμζνου να είναι εωικτόσ ο προςικων διακανονιςμόσ εντόσ τθσ προκεςμίασ που κζτει το οικείο κανονιςτικό πλαίςιο ι θ ΕΣ.ΕΚ, γ) εν γζνει να εκπλθρϊνει τισ πάςθσ ωφςεωσ υποχρεϊςεισ που προκφπτουν από τον διακανονιςμό εντόσ τθσ προκεςμίασ που τίκεται από το οικείο κανονιςτικό πλαίςιο ι τθν ΕΣ.ΕΚ, ιδίωσ των υποχρεϊςεων του Πελάτθ για παροχι επαρκοφσ αςωάλειασ προσ τθν Εταιρία ςε κάκε περίπτωςθ υπό τουσ αυτοφσ όρουσ παραμετροποίθςθσ κινδφνου που κζτει θ ΕΣ.ΕΚ ι και άλλουσ αυςτθρότερουσ με βάςθ τθ ςχετικι ςυμωωνία τθσ Εταιρίασ με τθν Εκκακαρίςτρια ι, ϊςτε να εξαςωαλίηεται θ ομαλι εκπλιρωςθ των υποχρεϊςεων του Πελάτθ ςε ςχζςθ με τισ κζςεισ και τισ ςυναλλαγζσ του. Ενδεικτικά, θ παροχι αςωαλειϊν είναι δυνατι με κατάκεςθ μετρθτϊν ι με μεταωορά κινθτϊν αξιϊν προσ δζςμευςθ υπζρ τθσ ΕΣ.ΕΚ. Οι κινθτζσ αξίεσ που γίνονται αποδεκτζσ ωσ αςωάλεια πρζπει να πλθροφν τισ προχποκζςεισ και τα κριτιρια τθσ ΕΣ.ΕΚ και τθσ Εκκακαρίςτριασ, θ δε ΕΣ.ΕΚ ζχει νόμιμο ενζχυρο υπζρ τθσ αςωάλειασ που τθσ παρζχεται και τα λοιπά δικαιϊματα που προβλζπει ο Κανονιςμόσ Εκκακάριςθσ. ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 5 of 9

6 4.4 Ο Πελάτθσ υποχρεοφται να αποκαταςτιςει κάκε ηθμία τθσ Εταιρίασ απορρζουςα από τθν διενζργεια ςυναλλαγϊν επί Παραγϊγων ςτθν Αγορά Παραγϊγων ςφμωωνα με τθν παροφςα, ιδίωσ δε κάκε ποςοφ που τυχόν υποχρεωκεί να καταβάλει θ Εταιρία ςτθν ΕΣ.ΕΚ ι ςτθν Εκκακαρίςτρια ςτθν οποία ζχει ανατεκεί θ εκκακάριςθ των ςυναλλαγϊν του, ςφμωωνα με τθ Νομοκεςία ι τθ ςφμβαςθ μεταξφ τθσ Εταιρίασ και τθσ Εκκακαρίςτριασ. Η Εκκακαρίςτρια δεν αναλαμβάνει καμία ευκφνθ ζναντι του Πελάτθ για τθν εκπλιρωςθ των υποχρεϊςεϊν τθσ από τθ ςφμβαςθ μεταξφ τθσ ιδίασ και τθσ Εταιρίασ. 4.5 Ο Πελάτθσ διά τθσ παροφςασ ςυναινεί και εξουςιοδοτεί ανεκκλιτωσ τθν Εταιρία: α) να λαμβάνει από τθν ΕΣ.ΕΚ ι τθν Εκκακαρίςτρια κάκε πλθροωορία που αωορά τθν εκκακάριςθ των ςυναλλαγϊν του επί Παραγϊγων ςτα πλαίςια τθσ παροφςασ, β) να κοινοποιεί και παραδίδει αμζςωσ ςτθν Εκκακαρίςτρια ι/και ςτθν ΕΣ.ΕΚ οποιαδιποτε πλθροωορία τθσ ηθτθκεί ςχετικά με τον ίδιο και τθν διενζργεια των ςυναλλαγϊν του επί Παραγϊγων ςτα πλαίςια τθσ παροφςασ, γ) να χρθςιμοποιεί μετρθτά ι κινθτζσ αξίεσ κυριότθτάσ του ςτον ςυλλογικό Λογαριαςμό Αςωαλειϊν Πελατείασ τθσ Εκκακαρίςτριασ, ωσ αςωάλεια για τισ ςυναλλαγζσ που εκκακαρίηονται ςτον Λογαριαςμό Εκκακάριςθσ Πελατείασ, δ) να εκποιιςει κάκε περιουςιακό ςτοιχείο του που βρίςκεται ςτθν κατοχι τθσ Εταιρίασ, άμεςα ι μζςω τρίτου, για τθν ικανοποίθςθ κάκε απαίτθςθσ τθσ Εταιρίασ κατ αυτοφ, ε) να δϊςει εντολζσ για το κλείςιμο ανοικτϊν κζςεϊν του και εκχωρεί ςε αυτιν κάκε απαίτθςθ ζναντι τθσ Εκκακαρίςτριασ ι τθσ ΕΣ.ΕΚ ι άλλου τρίτου για τα τυχόν προκφπτοντα ποςά διακανονιςμοφ ι τα αποδεςμευόμενα ποςά αςωαλειϊν. 4.6 Η Εταιρία δεν κα ωζρει καμία ευκφνθ για ενζργειεσ ι παραλείψεισ τθσ Εκκακαρίςτριασ ι τθσ ΕΣ.ΕΚ ςχετικά με τθν εκκακάριςθ των ςυναλλαγϊν οφτε για τυχόν ςωάλμα των ςτοιχείων επί τθ βάςει των οποίων θ ΕΣ.ΕΚ κακορίηει το φψοσ των απαιτουμζνων εξαςωαλίςεων. 5. Ενημζρωςη Ρελάτη για τισ ςυναλλαγζσ του 5.1 Η Εταιρία κα αποςτζλλει ςτον Πελάτθ το πινακίδιο εκτζλεςθσ τθσ ςυναλλαγισ του εντόσ των χρονικϊν ορίων που ορίηει το εκάςτοτε ιςχφον κανονιςτικό πλαίςιο, εωόςον δε ο Πελάτθσ διατθρεί ανοικτι κζςθ ςε Παράγωγα κα του αποςτζλλεται και το ςχετικό ςθμείωμα εκκακάριςθσ. Η Εταιρία κα γνωςτοποιεί ςτον Πελάτθ το φψοσ τυχόν απαιτουμζνθσ αςωάλειασ το αργότερο μζχρι τισ 9:30 π.μ. τθσ αμζςωσ επόμενθσ εργάςιμθσ θμζρασ και ο Πελάτθσ οωείλει να ζχει προβεί ςτθ ςχετικι κατάκεςθ το αργότερο 45 λεπτά πριν τθν ζναρξθ τθσ ςυνεδρίαςθσ τθσ ίδιασ θμζρασ ι εντόσ των χρονικϊν ορίων που ορίηονται από το εκάςτοτε ιςχφον κανονιςτικό πλαίςιο. 5.2 Μθνιαίωσ, θ Εταιρία κα αποςτζλλει ςτον Πελάτθ αναλυτικι κατάςταςθ τθσ κίνθςθσ του λογαριαςμοφ του. ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 6 of 9

7 5.3 Ο Πελάτθσ ςυμωωνεί και αποδζχεται ότι οι πάςθσ ωφςεωσ ενθμερϊςεισ ι άλλου είδουσ γνωςτοποιιςεισ ι ειδοποιιςεισ, ςχετικά με τισ ςυναλλαγζσ που κα καταρτίηονται βάςει τθσ παροφςασ, κα είναι δυνατό να του παρζχονται από τθν Εκκακαρίςτρια αντί τθσ Εταιρίασ. υνεπϊσ ςυμωωνείται ότι κάκε τζτοια ενθμζρωςθ, γνωςτοποίθςθ ι ειδοποίθςθ που κα παρζχεται από τθν Εκκακαρίςτρια κα κεωρείται ότι προζρχεται και από τθν Εταιρία. 5.4 ε περίπτωςθ που ο Πελάτθσ δεν λάβει τισ παραπάνω ενθμερϊςεισ ι διαωωνεί με το περιεχόμενό τουσ, υποχρεοφται να ειδοποιεί άμεςα τθν Εταιρία. 6. Ενζχυρο 6.1 Ο Πελάτθσ, λόγω τθσ αυξθμζνθσ ευκφνθσ που αναλαμβάνει για λογαριαςμό του θ Εταιρία, παραχωρεί με τθν παροφςα ςφμβαςθ ενζχυρο υπζρ τθσ Εταιρίασ επί των απαιτιςεων που ζχει κατά τθσ Εταιρίασ για τθν απόδοςθ των χρθμάτων ι επί των κινθτϊν αξιϊν που ζχουν παραςχεκεί ωσ αςωάλεια και επί των κινθτϊν αξιϊν του Πελάτθ που κατζχει θ Εταιρία. Εάν θ Εταιρία εγκρίνει ι ηθτιςει ενζχυρο επί αψλων κινθτϊν αξιϊν ο Πελάτθσ αναλαμβάνει τθν υποχρζωςθ να μεριμνιςει όπωσ υπογραωεί ειδικι ςφμβαςθ ενεχφρου και γνωςτοποίθςθ ςφςταςθσ ενεχφρου προσ το ΚΑΕ. 6.2 Με επιωφλαξθ και επιπρόςκετα του ανωτζρω γενικοφ ενεχφρου ςυςτινεται με τθν παροφςα γενικό εμπράγματο βάροσ και δικαίωμα επιςχζςεωσ υπζρ τθσ Εταιρίασ για όλεσ τισ αξιϊςεισ τθσ Εταιρίασ, ανεξαρτιτωσ του χρόνου ι του νομίςματοσ, ςτθν ζκταςθ που παραμζνουν εκκρεμι ποςά απαιτθτά για τθν Εταιρία. 7. Γεγονότα και ςυνζπειεσ υπερημερίασ 7.1. Εάν, οποτεδιποτε, ο Πελάτθσ: (i) δεν ζχει καταβάλει οποιοδιποτε περικϊριο αςωάλειασ ι άλλο ποςό ςφμωωνα με τθν παροφςα ςφμβαςθ μζχρι τθ διλθ θμζρα ι μετά από όχλθςθ τθσ Εταιρίασ, (ii) (α) προβαίνει ςε οποιαδιποτε ενζργεια ι κινεί διαδικαςίεσ ι προςβλζπει ςε προςταςία του ςφμωωνα με διατάξεισ πτϊχευςθσ, εκκακάριςθσ ι αναγκαςτικισ διαχείριςθσ, (β) ζχει επιδιϊξει τθν ζκδοςθ δικαςτικισ ι διοικθτικισ απόωαςθσ ςχετικά με τθν πτϊχευςθ ι εκκακάριςθ (ι αναγκαςτικι διαχείριςθ ι άλλθ απόωαςθ αναλόγου αποτελζςματοσ) ςφμωωνα με τουσ νόμουσ οποιαςδιποτε δικαιοδοςίασ, (iii) δεν τθριςει ι εκπλθρϊςει οποιεςδιποτε άλλεσ διατάξεισ τθσ παροφςασ ςφμβαςθσ, (iv) καταςτεί με κάκε τρόπο ανίκανοσ να εκπλθρϊςει τισ οικονομικζσ του υποχρεϊςεισ, τότε, θ Εταιρία, με επιωφλαξθ άλλων δικαιωμάτων τθσ ςφμωωνα με τθ ςφμβαςθ αυτι, κα δικαιοφται να ενεργιςει ςφμωωνα με τισ διατάξεισ τθσ επόμενθσ παραγράωου 7.2. Κάκε ζνα από τα γεγονότα που προςδιορίηονται ςτον παρόντα όρο 7.1 κα ονομάηεται «Γεγονόσ Τπερθμερίασ». ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 7 of 9

8 7.2. Εάν προκφψει Γεγονόσ Τπερθμερίασ, μετά από προθγοφμενθ ειδοποίθςθ του Πελάτθ με κάκε μζςο επιβεβαιωμζνθ και με ζγγραωο εάν τοφτο είναι εωικτό: (α) Η Εταιρία δεν κα υποχρεοφται να παραδϊςει ςτον Πελάτθ οποιαδιποτε αςωάλεια ι ποςό που λαμβάνει ι που κα λάβει για λογαριαςμό του Πελάτθ ςφμωωνα με οποιαδιποτε ςυμωωνία ι να εξοωλιςει ποςά που τθροφνται ωσ αςωάλεια ςε μετρθτά ι αξίεσ ι που άλλωσ τθροφνται από τθν Εταιρία για τον Πελάτθ μζχρι τθν είςπραξθ κάκε οωειλόμενου από τον Πελάτθ ςτθν Εταιρία ποςοφ. (β) Η Εταιρία δικαιοφται και εξουςιοδοτείται ςφμωωνα με τθν παροφςα ςφμβαςθ: (i) να κλείνει και καταγγζλλει όλα τα ςυμβόλαια του Πελάτθ (εκτόσ εάν τα ςυμβόλαια δεν μποροφν να κλειςκοφν και καταγγελκοφν ςφμωωνα με εωαρμοςτζο νόμο), παρότι οι οριςκείςεσ για τθν εκπλιρωςθ όλων και οποιουδιποτε από τα ςυμβόλαια θμερομθνίεσ δεν ζχουν παρζλκει, να προβεί ςε εκκακάριςθ όλων ι μερικϊν από τισ κζςεισ εξιςορρόπθςθσ κινδφνου ςχετικά με αυτά τα ςυμβόλαια και να κθρφςςει τα οωειλόμενα από τον Πελάτθ ςτθν Εταιρία ποςά απαιτθτά και καταβλθτζα και/ ι (ii) να εκτελεί κάκε ανοιχτό ςυμβόλαιο και για το ςκοπό αυτό: (α) να αγοράηει ι πωλεί ςτθ ςχετικι αγορά τθν υποκείμενθ αξία οποιουδιποτε ανοικτοφ ςυμβολαίου και να παραλαμβάνει ι παραδίδει ανάλογα τθν περίπτωςθ ςφμωωνα με τισ μεκόδουσ και τουσ όρουσ που θ Εταιρία κρίνει ςκόπιμουσ, (β) να δανείηεται οποιοδιποτε νόμιςμα ι τίτλο, (γ) να διακζτει οποιαδιποτε Αςωάλεια ςε μετρθτά ι αξίεσ, (δ) να αγοράηει ι πωλεί οποιοδιποτε νόμιςμα ι (ε) να ςυνδυάηει οποιοδιποτε των ανωτζρω και γενικά να προβαίνει ςε κάκε ενζργεια για τθν εκκακάριςθ τθσ χρθματιςτθριακισ ςυναλλαγισ, και, ςε κάκε περίπτωςθ, κάκε δαπάνθ που υπζςτθ θ Εταιρία ςφμωωνα με τα ανωτζρω, κακϋ υπζρβαςθ των αςωαλειϊν ςε μετρθτά ι αξίεσ, κα καταβάλλεται από τον Πελάτθ ςτθν Εταιρία. 8. Αμοιβή Εταιρίασ και λοιπζσ χρεώςεισ 8.1. Η αμοιβι που καταβάλλει ο Πελάτθσ ςτθν Εταιρία για τισ υπθρεςίεσ τθσ ςτα πλαίςια τθσ παροφςασ κακορίηεται ςτο ςυνθμμζνο ςτο παρόν Ραράρτημα ΙΙΙ και χρεϊνεται από τθν Εταιρία. Συχόν είςπραξθ από τθν Εταιρία μειωμζνθσ ςε ςχζςθ με τθν ςυμωωνθκείςα - αμοιβισ ςε οριςμζνεσ περιπτϊςεισ ι ςυναλλαγζσ, δεν δθμιουργεί υποχρζωςθ τθσ Εταιρίασ για εξακολοφκθςι τθσ τθν ανωτζρω αμοιβι τθσ Εταιρείασ δεν ςυμπεριλαμβάνονται ζξοδα, δαπάνεσ, αμοιβζσ ι προμικειεσ τρίτων, κάκε ωφςεωσ τζλθ, ωόροι, τόκοι υπερθμερίασ κλπ. που απαιτοφνται και επιβάλλονται κατά τθ διενζργεια των ςυναλλαγϊν ςτα Παράγωγα. Όλα τα εν λόγω ποςά που επιβαρφνουν τον Πελάτθ ορίηονται ομοίωσ ςτο ανωτζρω Ραράρτημα ΙΙΙ και χρεϊνονται από τθν Εταιρία. 9. Διάρκεια και καταγγελία 9.1 Η παροφςα είναι αορίςτου διαρκείασ, αρχίηει από τθν θμερομθνία υπογραωισ τθσ και λιγει με τθν ζγγραωθ καταγγελία οποιουδιποτε ςυμβαλλόμενου μζρουσ κοινοποιοφμενθσ νομίμωσ ςτο ζτερο ςυμβαλλόμενο μζροσ, ςφμωωνα με τον όρο. τθσ Κφριασ φμβαςθσ. ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 8 of 9

9 Παρά τθν καταγγελία, όλα τα δικαιϊματα και όλεσ οι υποχρεϊςεισ των ςυμβαλλομζνων βάςει τθσ παροφςασ κα παραμζνουν ςε ιςχφ μζχρι τθν εκκακάριςι τουσ. 9.2 Η καταγγελία τθσ παροφςασ Πρόςκετθσ Πράξθσ δεν κα ςυνεπάγεται τθ λφςθ τυχόν άλλθσ ςχζςθσ μεταξφ τθσ Εταιρίασ και του Πελάτθ για τθν παροχι διαωορετικϊν υπθρεςιϊν, εκτόσ αντικζτου ρθτισ δθλϊςεωσ. Η λφςθ όμωσ τθσ Κφριασ φμβαςθσ, για οποιονδιποτε λόγο και από οποιοδιποτε μζροσ, ςυνεπάγεται τθν αυτόματθ ταυτόχρονθ λφςθ και τθσ παροφςασ Πρόςκετθσ Πράξθσ. 9.3 Σα μζρθ δθλϊνουν ρθτά ότι θ παροφςα Πρόςκετθ Πράξθ καταργεί και αντικακιςτά κάκε τυχόν προθγοφμενθ ςφμβαςθ ςχετικι με τα κζματα τθσ εκτζλεςθσ και εκκακάριςθσ ςυναλλαγϊν Παραγϊγων ςτθν Αγορά Παραγϊγων. 10. Γενικοί Προι Δεν επιτρζπεται θ εκχϊρθςθ απαιτιςεων και υποχρεϊςεων από τουσ ςυμβαλλομζνουσ ωσ προσ ανοικτζσ κζςεισ, εκτόσ αντίκετθσ διάταξθσ νόμου ι κανονιςτικισ ρφκμιςθσ. ΣΕ ΡΙΣΤΩΣΗ των ανωτζρω καταρτίςτθκε θ παροφςα ςε δφο πρωτότυπα και κάκε ςυμβαλλόμενοσ ζλαβε από ζνα. ΟΙ ΣΥΜΒΑΛΛΟΜΕΝΟΙ Για την Εταιρία Ο Ρελάτησ ΕΠΣΕΜΒΡΙΟ 2015 Page 9 of 9