ΟΙ ΣΥΝΘΕΤΟΙ ΟΣΕΚΑ ΒΑΣΕΙ ΤΗΣ ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΗΣ ΤΟΥΣ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ ΑΠΟΣΚΟΠΟΥΝ ΣΤΗΝ ΕΠΙΤΕΥΞΗ ΠΡΟΚΑΘΟΡΙΣΜΕΝΗΣ ΑΠΟΔΟΣΗΣ

Transcript

1 ΕΘΝΙΚΗ Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. 2 ο Τρίμηνο 2017 Ιούλιος 2017 ΟΙ ΣΥΝΘΕΤΟΙ ΟΣΕΚΑ ΒΑΣΕΙ ΤΗΣ ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΗΣ ΤΟΥΣ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ ΑΠΟΣΚΟΠΟΥΝ ΣΤΗΝ ΕΠΙΤΕΥΞΗ ΠΡΟΚΑΘΟΡΙΣΜΕΝΗΣ ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΟΙ ΟΣΕΚΑ ΔΕΝ ΕΧΟΥΝ ΕΓΓΥΗΜΕΝΗ ΑΠΟΔΟΣΗ ΚΑΙ ΟΙ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΕΣ ΑΠΟΔΟΣΕΙΣ ΔΕΝ ΔΙΑΣΦΑΛΙΖΟΥΝ ΤΙΣ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΕΣ

2 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ Η ΕΘΝΙΚΗ Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. 3 Διακρίσεις 4 Ομολογιακά Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ / Ομολογιακά SICAV FUNDS 5 ΔΗΛΟΣ ΔΟΛΑΡΙΑΚΟ (USD)-Ομολογιακό Εξωτερικού 6 ΔΗΛΟΣ USD BOND-Ομολογιακό Εξωτερικού 7 ΔΗΛΟΣ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ-Ομολογιακό Εσωτερικού 8 ΔΗΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ-Ομολογιακό 9-10 ΔΗΛΟΣ OBOND-Ομολογιακό NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV- Υποκεφάλαιο INCOME PLUS (CLASS A) 13 Μικτά Αμοιβαία Κεφάλαια 14 ΔΗΛΟΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΩΝ ΤΟΠΟΘΕΤΗΣΕΩΝ Μικτό Εξωτερικού 15 ΔΗΛΟΣ ΜΙΚΤΟ-Εσωτερικού 16 ΔΗΛΟΣ ΠΕΤ-ΟΤΕ-Μικτό 17 ΔΗΛΟΣ ΣΥΛΛΟΓΙΚΟ-Μικτό 18 N.P. Insurance ΝΕΟΣ ΠΟΣΕΙΔΩΝ, ΜΙΚΤΟ 19 Μετοχικά Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ / Μετοχικά SICAV FUNDS 20 ΔΗΛΟΣ SMALL CAP-Μετοχικό Εσωτερικού 21 ΔΗΛΟΣ BLUE CHIPS -ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΩΝ ΑΞΙΩΝ-Μετοχικό Εσωτερικού 22 ΔΗΛΟΣ ΝΟΤΙΑ ΕΥΡΩΠΗ-Μετοχικό Εξωτερικού 23 NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV-Υποκεφάλαιο GLOBAL EQUITY (CLASS A) 24 NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV-Υποκεφάλαιο OPEAN ALLSTARS (CLASS A) 25 Funds of Funds Αμοιβαία Κεφάλαια 26 ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST BLUE-Fund of Funds Ομολογιακό 27 ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN-Fund of Funds Μικτό 28 ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST YELLOW-Fund of Funds Μικτό 29 ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST RED-Fund of Funds Μετοχικό 30 Σύνθετα Αμοιβαία Κεφάλαια 31 ΔΗΛΟΣ DELTA BONUS-Σύνθετο A/K 32 Διαχείρισης Διαθεσίμων Αμοιβαία Κεφάλαια 33 ΔΗΛΟΣ MONEY PLUS-Διαχείρισης Διαθεσίμων 34 2

3 Η ΕΘΝΙΚΗ Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η ΕΘΝΙΚΗ Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. ιδρύθηκε το 1972 ως η πρώτη εταιρεία διαχείρισης Αμοιβαίων Κεφαλαίων στην Ελλάδα, ανήκει στον Όμιλο Εταιρειών της ΕΘΝΙΚΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ (ΕΤΕ) και διαχειρίζεται κεφάλαια θεσμικών και ιδιωτών πελατών. Ο Όμιλος ΕΤΕ είναι ένας από τους μεγαλύτερους και ισχυρότερους Ομίλους Χρηματοοικονομικών Υπηρεσιών στην Ελλάδα με δυναμική παρουσία στην ευρύτερη περιοχή της Νοτιοανατολικής Ευρώπης καθώς και σε άλλες διεθνείς αγορές. Η ΕΘΝΙΚΗ Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. διαθέτει ένα ευρύ φάσμα επενδυτικών προϊόντων παρέχοντας μεγάλη ευελιξία στους επενδυτές ώστε να δημιουργήσουν το προσωπικό τους χαρτοφυλάκιο. Τα συνολικά κεφάλαια υπό διαχείριση κατά το τέλος του 2016 ανέρχονταν σε 1,38 δις ευρώ, και οι πελάτες της εταιρείας υπερβαίνουν τις , 81 εκ των οποίων είναι θεσμικοί. Η Εταιρεία διαχειρίζεται συνολικά: 19 Αμοιβαία Κεφάλαια 3 NBG International Funds SICAV (Luxembourg) Η ΕΘΝΙΚΗ ASSET MANAGEMENT Α.Ε.Δ.Α.Κ. εκτός από τη διαχείριση Α/ Κ, προσφέρει: Διαχείριση Χαρτοφυλακίων Θεσμικών Επενδυτών Διαχείριση Χαρτοφυλακίων Ιδιωτών Επενδυτών Διαχείριση Χαρτοφυλακίων Συνταξιοδοτικών Ταμείων (Pension Funds) και Αμοιβαίων Κεφαλαίων Ασφαλιστικών Φορέων Παρέχει επίσης προϊόντα και υπηρεσίες που ανταποκρίνονται στις μεταβαλλόμενες ανάγκες των: Ασφαλιστικών / Συνταξιοδοτικών Ταμείων Ασφαλιστικών Εταιρειών Επιχειρήσεων 3

4 Διακρίσεις Η ΕΘΝΙΚΗ Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. Tον Ιούλιο του 2017, σε ειδική τελετή τιμήθηκε από την New Times Publishing Diamonds of The Greek Economy 2017 για την επιλογή της στην λίστα DIAMONDS OF THE GREEK ECON- OMY 2017 Οι υγιέστερα αναπτυσσόμενες εταιρείες. Σύμφωνα με στοιχεία της Hellas List είναι η μοναδική Α.Ε.Δ.Α.Κ. που περιλαμβάνεται στις 171 μεγαλύτερες επιχειρήσεις βάσει κερδών για τα έτη (με δημοσιευμένα στοιχεία μέχρι 20 Νοεμβρίου), βάσει έκδοσης της εφημερίδας «ΗΜΕΡΗΣΙΑ» τον Ιανουάριο 2017 με τίτλο «ΟΙ ΗΓΕΤΕΣ ΤΗΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΑΣ». Σε αντίστοιχη κλαδική μελέτη της ICAP Μάρτιος 2017 για εταιρίες Leasing, Factoring, Χρηματιστηριακές & Διαχείρισης Αμοιβαίων Κεφαλαίων για τα έτη είναι η ΑΕΔΑΚ με: την Υψηλότερη Κερδοφορία την Υψηλότερη Αποδοτικότητα τόσο Απασχολούμενων όσο και Ιδίων Κεφαλαίων Τον Δεκέμβριο του 2015, από το περιοδικό ΧΡΗΜΑ (τ.417/ ) και τα Επιχειρηματικά Βραβεία Γ. Ουζούνης 2015 μετά από ψηφοφορία του επενδυτικού κοινού, έλαβε το 1ο Βραβείο καλύτερης εταιρείας διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων Τον Ιούλιο του 2015, σε ειδική τελετή τιμήθηκε από την Active Business Publishing Diamonds of The Greek Economy 2015 για την επιλογή της στην λίστα THE MOST ADMIRED ENTERPRIS- ES Οι υγιέστερα αναπτυσσόμενες εταιρείες. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο Δήλος Εισοδήματος - Ομολογιακό Εσωτερικού (Σύσταση: Φ.Ε.Κ. Β 432/ ): Τον Μάϊο του 2016 κέρδισε τον τίτλο Euro Government Bond Fund of the Year στον διεθνή διαγωνισμό 2016 Global Fund Awards, το οποίο είναι ένα διεθνές πρόγραμμα βραβείων διάκρισης για αποδόσεις και παροχή υπηρεσιών στον κλάδο διαχείρισης κεφαλαίων. Το 2013 αποκόμισε διεθνή αναγνώριση, καθώς σύμφωνα με δημοσίευμα της έγκριτης οικονομικής εφημερίδας Wall Street Journal, για συγκεκριμένο χρονικό διάστημα στο οποίο αναφερόταν το δημοσίευμα, κατετάγη πρώτο στον κόσμο μεταξύ όλων των ομολογιακών αμοιβαίων κεφαλαίων. (Wall Street Journal 27 Οκτωβρίου 2013) 4

5 Ομολογιακά Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ Ομολογιακά SICAV FUNDS ΔΗΛΟΣ ΔΟΛΑΡΙΑΚΟ (USD) - Ομολογιακό Εξωτερικού ΔΗΛΟΣ USD BOND - Ομολογιακό Εξωτερικού ΔΗΛΟΣ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ - Ομολογιακό Εσωτερικού ΔΗΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ - Ομολογιακό ΔΗΛΟΣ OBOND - Ομολογιακό NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV - Υποκεφάλαιο INCOME PLUS (CLASS A) 5

6 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΔΟΛΑΡΙΑΚΟ (USD) - Ομολογιακό Εξωτερικού Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 10/654/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης, τόσο από εισόδημα όσο και από υπεραξία, σε μεσομακροπρόθεσμη βάση. Το επενδύει κυρίως σε εταιρικά και κρατικά ομόλογα, βραχυπρόθεσμης διάρκειας, υψηλής εμπορευσιμότητας και πιστοληπτικής ικανότητας, που διαπραγματεύονται στις μεγαλύτερες διεθνείς κεφαλαιαγορές και εκφράζονται σε Δολάριο Η.Π.Α. (USD). Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς USD Ενεργητικό (εκ.) 5,43 Ημ/νία Έναρξης 31/05/2006 GRF DELIBMF GA EQUITY Απόδοση 0,5% 0, 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση 0,21% -0,67% -1,07% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: iboxx USD Treasuries 1-3Y Total Return Index Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία US TREASURY N/B 1 3/8 02/28/19 OPEAN INVESTMENT BANK EIB 1 12/15/17 US TREASURY N/B 1 1/8 01/15/19 US TREASURY N/B 0 7/8 04/15/19 US TREASURY N/B 0 7/8 07/15/18 US TREASURY N/B 0 7/8 09/15/19 KFW 1 5/8 08/15/19 US TREASURY N/B 0 3/4 03/31/18 COOPERATIEVE RABOBANK UA /09/22 ING BANK NV D /22/19 9,2% 9,2% 9,2% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 9,1% 7,3% Duration 1,77 7,3% Απόδοση στη Λήξη 1,63% 5,5% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 1,87 5,5% Τοκομερίδιο 1,53% 4,8% -0,48 0,74% 0,38% -0,86% ,5% -1, -1,5% 4,6% Διάρθρωση ανά Κλάδο Κρατικά 47,6% 10,6% Εταιρικά 41,8% 71,7% Κυβερνητικοί Τίτλοι 63,2% Χρηματοοικονομικά 26,2% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 15 Διάρθρωση ανά Κράτος ΗΠΑ 51,3% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Υπερεθνικά 15,6% Ολλανδία 9,4% AAA 76,9% Γερμανία 9,2% AA+ 0, Μεγάλη Βρετανία 3,8% AA- 0, A+ 0, A 5,2% A- 4,1% Νομισματική Διάρθρωση BBB+ 9,6% BBB 0, USD 10 BBB- 4,2% BB+ 0, NR 0, Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει επενδύσει άνω του 35% σε ομόλογα που έχουν εκδοθεί από την κυβέρνηση των Η.Π.Α. 6

7 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ USD BOND - Ομολογιακό Εξωτερικού Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 28/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης τόσο από εισόδημα όσο και από υπεραξία σε μεσομακροπρόθεσμη βάση. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως σε επιλεγμένους εταιρικούς και κρατικούς ομολογιακούς τίτλους, οι οποίοι έχουν σαν νόμισμα βάσης το Δολάριο Η.Π.Α. (USD). Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 10,44 Ημ/νία Έναρξης 9/3/1995 DELUBFB GA EQUITY -6,53% -5,43% 22,64% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: iboxx USD Treasuries 5-7Y Total Return Index Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία GRF ,80 9,44% 9,81% -4,29% % 3 25% 2 15% 1 5% 6,9% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Εταιρικά 20,7% Κρατικά 72,3% US TREASURY N/B T 2 02/15/23 US TREASURY N/B 2 3/4 11/15/23 US TREASURY N/B 2 1/8 09/30/21 US TREASURY N/B 2 1/8 02/29/24 US TREASURY N/B 1 3/4 03/31/22 US TREASURY N/B 1 5/8 11/15/22 US TREASURY N/B 1 5/8 05/31/23 OPEAN INVESTMENT BANK EIB 0 11/06/26 US TREASURY N/B T 2 11/30/22 KBC IFIMA SA KBC 0 02/07/25 12,6% 8,7% 8,5% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 8,4% 8,3% Duration 5,31 8,2% Απόδοση στη Λήξη 2,06% 8,2% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 5,65 6,5% Τοκομερίδιο 2,03% 4,2% Ομολογ. 0,2% 3,4% Διάρθρωση ανά Κλάδο 77,1% Κυβερνητικοί Τίτλοι 78,7% Χρηματοοικονομικά 14,2% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 20 A/K 0,2% Διάρθρωση ανά Κράτος ΗΠΑ Υπερεθνικά Λουξεμβούργο Ολλανδία Ελβετία Μεγάλη Βρετανία 74, 6,5% 3,4% 2,3% 1,7% 1,7% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Γαλλία 1,7% Γερμανία 1,7% AAA 84,7% Ελλάδα 0,2% AA+ 0, A+ 0, A 5,9% Νομισματική Διάρθρωση A- 3,7% BBB+ 0, USD 99,1% BBB 3,7% 0,9% BBB- 2, BB+ 0, BB 0, NR 0, Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει επενδύσει άνω του 35% σε ομόλογα που έχουν εκδοθεί από την κυβέρνηση των Η.Π.Α. 7

8 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ Ομολογιακό Εσωτερικού Σύσταση: ΦΕΚ Β 432/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη ελκυστικών μακροχρόνιων αποδόσεων σε σύγκριση με άλλες μορφές επένδυσης σταθερού εισοδήματος. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως στην Ελληνική Αγορά, σε Ομολογιακούς Τίτλους Ελληνικού Δημοσίου και λοιπών Ελλήνων εκδοτών, βραχυχρόνιων και μακροχρόνιων εκδόσεων. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 102,16 Ημ/νία Έναρξης 14/10/1991 DELFXIB GA EQUITY 13,63% 23,04% 17,09% Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 9 Bloomberg/EFAS Bond Indices Greece Govt All > 1 Yr TR, 1 EONIA Total Return HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/29 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/24 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/23 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/25 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/30 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/26 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/31 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/33 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/36 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/28 GRF ,8% 7,3% 6,6% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 6,4% 6,3% Duration 8,6 6,1% Απόδοση στη Λήξη 5,6% 5,1% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 12,3 5,1% Τοκομερίδιο 2,9% 4,9% 0,20 28,05% 21,59% -23,72% ,6% Διάρθρωση ανά Κλάδο Κυβερν. 90,7% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση 8,5% Εταιρικά 0,8% 60,3% Κυβερνητικοί Τίτλοι 93,5% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 89,1% Ενέργεια 0,8% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 26 Διάρθρωση ανά Κράτος Ελλάδα 93,5% Μεγάλη Βρετανία 0,8% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου AAA 0, AA 0, A+ 0, A 0, Νομισματική Διάρθρωση BBB+ 0, B- 99,2% 100, CCC 0, NR 0,8% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει επενδύσει άνω του 35% σε ομόλογα που έχουν εκδοθεί από την κυβέρνηση της Ελλάδος. Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 8

9 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ- Ομολογιακό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 215/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη ελκυστικών μακροχρόνιων αποδόσεων σε σύγκριση με άλλες μορφές επένδυσης σταθερού εισοδήματος. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως σε α) ομολογιακούς τίτλους επιχειρήσεων που έχουν καταστατική έδρα στην Ελλάδα ή/και β) ομολογιακούς τίτλους επιχειρήσεων που έχουν δραστηριοποίηση ή/και έκθεση στην ελληνική αγορά, περιλαμβανομένων ομολογιακών τίτλων που εκδίδονται από θυγατρικές επιχειρήσεις εταιρειών με καταστατική έδρα στην Ελλάδα, ή/και γ) ομολογιακούς τίτλους του Ελληνικού Δημοσίου ή/και λοιπών Ελλήνων εκδοτών. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 2,78 Ημ/νία Έναρξης 03/07/2014 GRF DELGRGR GA EQUITY Ετήσιες ΔΗΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ - Ομολογιακό 1 8% 6% 4% ΔΕΙΚΤΗΣ ΑΝΑΦΟΡΑΣ 5,35% 12,36% - Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε σαν αποδεκτό Δείκτη Αναφοράς τον σύνθετο Δείκτη: 9 Hellenic Corporate Bond Total Return, 1 EONIA Total Return. Στατιστικά Στοιχεία (1 έτος κυλιόμενα δεδομένα) 2,70 4,57% 4,28% -0,91% 9 3 2% Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία Εταιρικά 56,3% 9,3% 7,4% 6,6% 7,6% Η απόδοση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμφανίζεται στο διάγραμμα για το έτος 2015 επιτεύχθηκε υπό περιστάσεις οι οποίες πλέον δεν ισχύουν σύμφωνα με την ακόλουθη μεταβολή: Αλλαγή ονομασίας από «ΔΗΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ-Ομολογιακό Εσωτερικού» σε «ΔΗΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ-Ομολογιακό» στις 15/05/2015 με ταυτόχρονη μεταβολή της επενδυτικής του πολιτικής. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Κυβερν. 23,7% 20, MOTOR OIL FINANCE PLC 3 1/4 04/01/22 7,3% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου HELLENIC REPUBLIC 3 3/8 07/17/17 PUBLIC POWER CORP FIN 5 1/2 05/01/19 7,2% 6,3% Duration 3,3 MYTILINEOS HOLDINGS S.A. L /27/22 5,4% Απόδοση στη Λήξη 4,1% HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/23 5, Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 4,3 OPAP SA 3 1/2 03/21/22 4,4% Τοκομερίδιο 3,9% CRYSTAL ALMOND SARL LM 10 11/01/21 BANK OF CYPRUS PCL 9 1/4 01/19/27 3,9% 3,9% Διάρθρωση ανά Κλάδο TITAN GLOBAL FINANCE PLC 3 1/2 06/17/21 3,8% Κυβερνητικοί Τίτλοι 30,8% COCA-COLA HBC FINANCE BV 1 7/8 11/11/24 3,8% Ενέργεια 14,9% Τηλεπικοινωνίες 11,4% 51,1% Βιομηχανικά 10,7% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 83,4% Κοινής Ωφελείας 6,3% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 23 Καταναλωτικά Αγαθά 5,4% Ελλάδα Χρηματοοικονομικά 3,9% Διάρθρωση ανά Κράτος Διαρκή Αγαθά 3,8% Ελλάδα 43,1% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Μεγάλη Βρετανία 32,5% Λουξεμβούργο 3,9% BBB+ 4,4% Κύπρος 3,9% BB+ 4,4% Ολλανδία 3,8% B+ 8,6% Νομισματική Διάρθρωση B 4,5% B- 35,4% 10 CC 4,5% CCC 7,2% CCC- 0, NR 31,1% Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 9

10 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ- Ομολογιακό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 215/ ΔΗΛΩΣΗ ΑΠΟΠΟΙΗΣΗΣ ΕΥΘΥΝΗΣ του ΑΤΗΕΧ: Ο «ΕΛΛΗΝΙΚΟΣ ΔΕΙΚΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ» (ο «Δείκτης») είναι εμπορικό σήμα ή σήμα υπηρεσιών κατοχυρωμένο στον Όμιλο Χρηματιστηρίου Αθηνών («ATHEX») ή των δικαιοπαρόχων του που έχουν κάθε δικαίωμα πνευματικής ιδιοκτησίας επ αυτού. Το ATHEX δεν εγγυάται για την επικαιροποίηση, την ακρίβεια και την πληρότητα των οποιωνδήποτε δεδομένων του Δείκτη. Ο Δείκτης και τα δεδομένα τoυ δεν αποτελούν και δεν μπορεί να εκληφθούν ως προσφορά χρηματοπιστωτικών μέσων ή ως σύσταση επενδυτικής συμβουλής ή παρότρυνση επένδυσης των χρηματοπιστωτικών μέσων που περιλαμβάνονται στο Δείκτη. 10

11 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ OBOND - Ομολογιακό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 142/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης τόσο από υπεραξία όσο και από εισόδημα, σε μεσομακροπρόθεσμη βάση. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως σε επιλεγμένους κρατικούς και εταιρικούς ομολογιακούς τίτλους υψηλού, κατά κανόνα, δείκτη πιστοληπτικής ικανότητας, που διαπραγματεύονται στις μεγαλύτερες Ευρωπαϊκές Κεφαλαιαγορές. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 163,53 DELB GA EQUITY 1,16% 2,35% 3,77% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 8 Citigroup Eurobig Corporate 5-7 years, 1 Hellenic Corporate Bond Total Return, 1 EONIA Total Return Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία 7,9% 2,4% 1,9% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 1,8% 1,8% Duration 4,16 1,6% Απόδοση στη Λήξη 1,48% 1,5% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 4,81 1,4% Τοκομερίδιο 2,06% 1,4% 1,4% Διάρθρωση ανά Κλάδο Χρηματοοικονομικά 30,3% 23,1% Κυβερνητικοί Τίτλοι 19,2% 33,2% Τηλεπικοινωνίες 10,9% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 156 Ενέργεια 8,2% Κοινής Ωφελείας 7,6% Διάρθρωση ανά Κράτος Καταναλωτικά Αγαθά 5,7% Ελλάδα 19,4% Διαρκή Αγαθά 4,1% Γαλλία Μεγάλη Βρετανία Ολλανδία ΗΠΑ Ιταλία Γερμανία Σουηδία Κύπρος Λουξεμβούργο Καναδάς Βέλγιο Νορβηγία Ημ/νία Έναρξης 5/7/1993 HELLENIC T-BILL GTB 0 10/06/17 GRF HELLENIC PETROLEUM FINAN 4 7/8 10/14/21 TELECOM ITALIA SPA 5 1/4 02/10/22 HELLENIC T-BILL GTB 0 09/01/17 HELLENIC T-BILL GTB 0 12/08/17 OTE PLC 3 1/2 07/09/20 HELLENIC T-BILL GTB 0 11/03/17 ORANGE SA 3 3/8 09/16/22 MOTOR OIL FINANCE PLC 3 1/4 04/01/22 JPMORGAN CHASE & CO 2 3/4 02/01/23 Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων Ελβετία Αυστραλία Ισπανία Ιρλανδία Φινλανδία Δανία 14,6% Βιομηχανικά 3,4% 13,8% Πρώτες Ύλες 1,2% 13,6% Τεχνολογία 0,6% 8,8% 6, Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου 4,2% 0,31 4,08% 2,32% -3, ,6% AAA 0,8% 1,6% AA+ 0, 1,3% AA 0,9% 1,3% AA- 3,3% 1,2% A+ 4,8% 0,7% A 9,6% 0,6% A- 9,1% 0,6% BBB+ 19,8% 0,6% BBB 7,4% 0,4% BBB- 5,8% 0,3% BB+ 5, 0,3% BB 0,7% Νομισματική Διάρθρωση BB- 0,7% B+ 2,8% 10 B 0,4% 6% 4% 2% -2% -4% -6% -8% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Εταιρικά 71, 22,6% Κρατικά 5,5% Μετοχές 1, B- 18,8% CCC 0,9% CC 0,7% NR 8,3% 11

12 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ OBOND - Ομολογιακό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 142/ ΔΗΛΩΣΗ ΑΠΟΠΟΙΗΣΗΣ ΕΥΘΥΝΗΣ του ΑΤΗΕΧ: Ο «ΕΛΛΗΝΙΚΟΣ ΔΕΙΚΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ» (ο «Δείκτης») είναι εμπορικό σήμα ή σήμα υπηρεσιών κατοχυρωμένο στον Όμιλο Χρηματιστηρίου Αθηνών («ATHEX») ή των δικαιοπαρόχων του που έχουν κάθε δικαίωμα πνευματικής ιδιοκτησίας επ αυτού. Το ATHEX δεν εγγυάται για την επικαιροποίηση, την ακρίβεια και την πληρότητα των οποιωνδήποτε δεδομένων του Δείκτη. Ο Δείκτης και τα δεδομένα τoυ δεν αποτελούν και δεν μπορεί να εκληφθούν ως προσφορά χρηματοπιστωτικών μέσων ή ως σύσταση επενδυτικής συμβουλής ή παρότρυνση επένδυσης των χρηματοπιστωτικών μέσων που περιλαμβάνονται στο Δείκτη. 12

13 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ SICAV FUNDS NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV Υποκεφάλαιο ΙNCOME PLUS (CLASS A) Αυτό το Κεφάλαιο (Fund) έχει λάβει άδεια λειτουργίας στο Λουξεμβούργο και εποπτεύεται από την CSSF (Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς του Δουκάτου του Λουξεμβούργου) CSSF Visa :905/ Επενδυτικός σκοπός του Υποκεφαλαίου είναι η διατήρηση του ενεργητικού, η διατήρηση υψηλής ρευστότητας και να πετύχει την μέγιστη δυνατή απόδοση επενδύοντας σε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο ομολογιών, μικρής διάρκειας, και σε άλλες αξίες με νόμισμα αναφοράς το Ευρώ. Πληροφορίες Υποκεφαλαίου Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 31,25 Ημ/νία Έναρξης 09/04/2003 Θεματοφύλακας LU NBGINPA LX EQUITY Societe Generale Bank & Trust, Luxembourg Υποκεφάλαιο -0,52% -0,88% -2,81% Απόδοση Υποκεφαλαίου 1% -1% -2% -3% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία Υποκεφάλαιο -1,58 0,59% 0,25% -0,68% , Κυβερνητικά 14,1% Εταιρικά 82,9% FRANCE (GOVT OF) 4 1/4 10/25/17 EFSF 0 1/4 10/18/17 BANK OF AMERICA CORP 4 5/8 08/07/17 HSBC BANK PLC 3 1/8 11/15/17 COCA-COLA HBC FINANCE BV 2 3/8 06/18/20 ITALY GOV'T INT BOND 2 1/4 07/31/19 GOLDMAN SACHS GROUP INC 6 3/8 05/02/18 BBVA SENIOR FINANCE SA 3 3/4 01/17/18 BUONI POLIENNALI DEL TES S /15/18 BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND 3 1/2 07/04/19 2,7% 2,6% 2, Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 2, 1,9% Duration 1,19 1,7% Απόδοση στη Λήξη -0,14% 1,7% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 1,75 1,6% Τοκομερίδιο 2,39% 1,6% 1,5% Διάρθρωση ανά Κλάδο 19,2% Χρηματοοικονομικά 55,9% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 32,9% Κυβερνητικοί Τίτλοι 16,6% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 99 Τηλεπικοινωνίες Κοινής Ωφελείας 6,4% 4,5% Διάρθρωση ανά Κράτος Διαρκή Αγαθά Καταναλωτικά Αγαθά 3,9% 3,5% Γαλλία 22,2% Ενέργεια 3,1% Ολλανδία 14,3% Βιομηχανικά 1,2% ΗΠΑ 12,7% Τεχνολογία 1,2% Ιταλία 11,6% Πρώτες Ύλες 0,5% Ισπανία Μεγάλη Βρετανία 8,2% 7,6% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Γερμανία Ελβετία 5,3% 3,5% AAA 3,7% Λουξεμβούργο 2,6% AA 8,5% Σουηδία 2,3% AA+ 0, Νορβηγία 2, AA- 6,9% Ιρλανδία 1,9% A+ 6,9% Δανία 1, A 21,6% Φινλανδία 0,7% A- 8,1% Καναδάς 0,7% BBB+ 24,5% Βέλγιο 0,5% BBB 11,7% BBB- 7,2% Νομισματική Διάρθρωση BB+ 1, BB 0, 10 BB- 0, B 0, Εταιρεία Διαχείρισης: NBG Asset Management Luxembourg S.A. & Διαχειριστής Επενδύσεων: Εθνική Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. 13

14 Μικτά Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΩΝ ΤΟΠΟΘΕΤΗΣΕΩΝ - Μικτό Εξωτερικού ΔΗΛΟΣ ΜΙΚΤΟ - Εσωτερικού ΔΗΛΟΣ ΠΕΤ-ΟΤΕ Μικτό ΔΗΛΟΣ ΣΥΛΛΟΓΙKΟ Μικτό N.P. Insurance ΝΕΟΣ ΠΟΣΕΙΔΩΝ, ΜΙΚΤΟ 14

15 ΜΙΚΤΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΩΝ ΤΟΠΟΘΕΤΗΣΕΩΝ - Μικτό Εξωτερικού Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 26/414/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης τόσο από εισόδημα όσο και από υπεραξία. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως σε αγορές του εξωτερικού, σε ένα συνδυασμό μετοχικών αξιών, κρατικών και εταιρικών ομολογιακών τίτλων, καταθέσεων καθώς και μέσων χρηματαγοράς. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 33,52 Ημ/νία Έναρξης 30/5/2003 DELSIBF GA EQUITY 3,16% 10,58% 6,3 Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία TOTAL SA SIEMENS AG-REG SANOFI BAYER AG-REG SAP SE BANCO SANTANDER SA ALLIANZ SE-REG BUONI POLIENNALI DEL TES TPS 4 09/01/20 BONOS Y OBLIG DEL ESTADO B /30/19 BASF SE GRF Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 4 Citigroup OBIG (Government & Corporate) 3-5 years, 5 DJ Eurostoxx 50, 1 EONIA Total Return index 2,4% 2,2% 2,2% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 2, 2, Duration 3,39 1,8% Απόδοση στη Λήξη 0,75% 1,7% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 3,82 1,7% Τοκομερίδιο 2,65% 1,6% 0,26 8,22% 5,46% -4,95% % 6% 4% 2% -2% -4% -6% Κρατικά 6,6% 1,6% Διάρθρωση ανά Κλάδο 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Εταιρικά 30,7% Μετοχές 51,2% 11,6% 19,2% Χρηματοοικονομικά 23,7% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 33,3% Διαρκή Αγαθά 16,7% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 95 Βιομηχανικά 11, Τηλεπικοινωνίες 9,4% Διάρθρωση ανά Κράτος Καταναλωτικά Αγαθά 7,6% Κυβερνητικοί Τίτλοι 6,6% Γαλλία 25, Ενέργεια 5,6% Γερμανία 18, Τεχνολογία 2,9% Ισπανία 9,6% Κοινής Ωφελείας 2,6% Ολλανδία 8,7% Πρώτες Ύλες 2,6% Μεγάλη Βρετανία ΗΠΑ Ιταλία 7,7% 5,7% 4,9% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Βέλγιο Ιρλανδία 2,5% 2, AAA 0, Ελλάδα 1,7% AA+ 0, Ελβετία 1, AA 8,2% Σουηδία 0,9% AA- 8,6% Φινλανδία 0,7% A+ 5, A 8,4% Νομισματική Διάρθρωση A- 6,6% BBB+ 34,1% 100, BBB 8,9% BBB- 2,2% BB+ 1,7% BB 0, B+ 5, B- 3,1% NR 8,2% 15

16 ΜΙΚΤΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΜΙΚΤΟ - Εσωτερικού Σύσταση: ΦΕΚ Β 220/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης, τόσο από εισόδημα όσο και από υπεραξία. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως στην Ελληνική αγορά, σε ένα συνδυασμό μετοχικών αξιών, κρατικών/εταιρικών ομολογιακών τίτλων, καταθέσεων, καθώς και μέσων χρηματαγοράς. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 46,05 Ημ/νία Έναρξης 18/4/1973 GRF DELDMBL GA EQUITY Απόδοση -1 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση 19,31% 32,84% -17,92% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 45% FTSE Large Cap Index, 45% Bloomberg/EFFAS Bond Indices Greece Govt All > 1 Yr TR, 1 EONIA Total Return Index Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία COCA-COLA HBC AG-DI HELLENIC TELECOMMUN ORGANIZA ALPHA BANK AE OPAP SA HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/23 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/24 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/25 JUMBO SA NATIONAL BANK OF GREECE TITAN CEMENT CO-PREF 7,3% 5, 4,2% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 3,7% 3, Duration 9,75 3, Απόδοση στη Λήξη 5,9 2,9% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 14,50 2,8% Τοκομερίδιο 3,0 2,7% -0,26 23,4 11,69% -13,89% Κρατικά 46,9% 2,6% Διάρθρωση ανά Κλάδο Εταιρικά 0,3% Μετοχές 45,7% Μετοχικά 0,1% 7,1% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 37,3% Κυβερνητικοί Τίτλοι 46,9% 60,7% Χρηματοοικονομικά 13,4% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 68 Καταναλωτικά Αγαθά 9,6% Διαρκή Αγαθά 8,3% Διάρθρωση ανά Κράτος Βιομηχανικά 5,8% Ελλάδα Ελβετία Βέλγιο Τηλεπικοινωνίες 5, 85,2% Ενέργεια 3,2% 7,3% Κοινής Ωφελείας 0,7% 0,5% A/K 0,1% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου AAA 0, AA- 0, Νομισματική Διάρθρωση A+ 0, A 0, 10 A- 0, BBB+ 0, BBB 0, B- 99,4% NR 0,6% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει επενδύσει άνω του 35% σε ομόλογα που έχουν εκδοθεί από την κυβέρνηση της Ελλάδος. Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 16

17 ΜΙΚΤΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΠΕΤ-ΟΤΕ Μικτό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 3/261/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης τόσο από εισόδημα όσο και από υπεραξία. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει σε ένα συνδυασμό μετοχικών αξιών, κρατικών και εταιρικών ομολογιακών τίτλων, μέσων χρηματαγοράς, καταθέσεων, καθώς και σε παράγωγα χρηματοπιστωτικά μέσα. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 9,43 Ημ/νία Έναρξης 7/11/2001 DELPOIB GA EQUITY 12,13% 22,21% -7,39% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 25% Γενικός Δείκτης Χ.Α., 2 Dj Eurostoxx 50, 2 ΙΒΟΧΧ CRP TR % Bloomberg/EFFAS Bond Indices Greece Govt All > 1 Yr TR, 2 EONIA Total Return Index Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία DELOS DOMESTIC FIXED INCOME ALPHA BANK AE MOTOR OIL (HELLAS) SA GE CAPITAL O FUNDING 5 3/8 01/16/18 MOTOR OIL FINANCE PLC 3 1/4 04/01/22 HELLENIC REPUBLIC 4 3/4 04/17/19 NATIONAL BANK OF GREECE HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/28 Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 3,3% 2,6% 2,3% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου 2,2% 2,2% Duration 5,93 2,2% Απόδοση στη Λήξη 3,88% 2,2% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 8,49 2, Τοκομερίδιο 3,38% 1,9% 1,8% Διάρθρωση ανά Κλάδο 22,6% Κυβερνητικοί Τίτλοι 25,7% 37,7% Χρηματοοικονομικά 18, Συνολικός Αριθμός Τίτλων 121 Βιομηχανικά 10, Καταναλωτικά Αγαθά 8,1% Διάρθρωση ανά Κράτος Ενέργεια 7,9% Ελλάδα Γαλλία Μεγάλη Βρετανία Γερμανία TITAN GLOBAL FINANCE PLC 3 1/2 06/17/21 HELLENIC TELECOMMUN ORGANIZA GRF Τηλεπικοινωνίες 6,8% 55, Διαρκή Αγαθά 6,4% 8,4% A/K 4,8% 7,8% Κοινής Ωφελείας 4,6% 7,6% Τεχνολογία 0,9% Ολλανδία 4,2% Πρώτες Ύλες 0,8% Ισπανία 3,4% Ιρλανδία 2,3% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Ελβετία 1,6% Ιταλία 1,1% AAA 0, ΗΠΑ 1,1% AA+ 0, Βέλγιο 1, AA- 5, Φινλανδία 0,5% A+ 2,5% A 0, A- 2,5% Νομισματική Διάρθρωση BBB+ 5, BBB 2,7% 10 BBB- 2,7% Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. -0,27 13,64% 6,73% -7,41% % -1-15% -2-25% -3 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Κρατικά 23,6% Εταιρικά 17,7% 8,1% Μετοχές 45,8% Ομολογιακά 3,3% Μετοχικά 1,6% BB+ 5,2% B+ 2,5% B- 59,3% CCC 2,1% NR 10,4% 17

18 ΜΙΚΤΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΣΥΛΛΟΓΙKΟ Μικτό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 28/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης, τόσο από εισόδημα όσο και από υπεραξία. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει σε ένα συνδυασμό μετοχικών αξιών, κρατικών και εταιρικών ομολογιακών τίτλων, καταθέσεων, καθώς και μέσων χρηματαγοράς. Πληροφορίες Ετήσιες ΔΗΛΟΣ ΣΥΛΛΟΓΙΚΟ - Μικτό ΔΕΙΚΤΗΣ ΑΝΑΦΟΡΑΣ Νόμισμα Αναφοράς 5 Ενεργητικό (εκ.) 24,37 Ημ/νία Έναρξης 31/7/1997 DELSYDB GA EQUITY 12,84% 20,99% - Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε σαν αποδεκτό Δείκτη Αναφοράς τον σύνθετο Δείκτη: 25% Γενικός Δείκτης (ASE Index), 3 Δείκτης ΙΒΟΧΧ Εταιρικών Ομολόγων 1-3 έτη, 2 EONIA Total Return Index, 25% Bloomberg/EFFAS Bond Indices Greece Govt All > 1 Yr TR Στατιστικά Στοιχεία (1 έτος κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία GRF ,41 8,72% 5,84% -3,37% 9 3 Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου ,8% -25,6% 7,8% -10,6% -22, 40,3% 26,3% -6, -1,9% 2, 7,4% -19,9% 11,6% -9,8% -32,4% 28,6% 17,4% -6,5% 1,3% 5,6% Οι αποδόσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμφανίζονται στο διάγραμμα μέχρι και το έτος 2015 επιτεύχθηκαν υπό περιστάσεις οι οποίες πλέον δεν ισχύουν σύμφωνα με την ακόλουθη μεταβολή: Αλλαγή ονομασίας από «ΔΗΛΟΣ ΣΥΛΛΟΓΙΚΟ-Μικτό Εσωτερικού» σε «ΔΗΛΟΣ ΣΥΛΛΟΓΙΚΟ-Μικτό» στις 15/5/2015 με ταυτόχρονη μεταβολή της επενδυτικής του πολιτικής. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Κρατικά 32,2% Μετοχές 29,1% Εταιρικά 23,6% 15,1% HELLENIC T-BILL GTB 0 10/06/17 6,1% Duration 5,42 HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/25 2,8% Απόδοση στη Λήξη 3,33% ALPHA BANK AE 2,7% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 7,76 NATIONAL BANK OF GREECE 2,3% Τοκομερίδιο 2,77% MOTOR OIL (HELLAS) SA 2,2% BNP PARIBAS 2 7/8 11/27/17 2,1% Διάρθρωση ανά Κλάδο COCA-COLA HBC AG-DI 2,1% HELLENIC T-BILL GTB 0 09/01/17 2, Κυβερνητικοί Τίτλοι 40,4% HELLENIC TELECOMMUN ORGANIZA 2, Χρηματοοικονομικά 17,5% HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/23 1,9% Καταναλωτικά Αγαθά 7,2% Βιομηχανικά 6,9% 26,2% Ενέργεια 6,7% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 42,9% Τηλεπικοινωνίες 6, Συνολικός Αριθμός Τίτλων 79 Διαρκή Αγαθά 4,8% Κοινής Ωφελείας 3,7% Διάρθρωση ανά Κράτος Ελλάδα 67,5% Γαλλία 5,6% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Ολλανδία 5,5% Μεγάλη Βρετανία 5,1% AAA+ 0, ΗΠΑ 3,3% AA+ 0, Ελβετία 2,1% AA- 2, Ιταλία 1,4% A+ 1,6% Ιρλανδία 1,3% A 4,6% Βέλγιο 1, A- 4, Ισπανία 0,5% BBB+ 8, BBB 5,1% BBB- 2,1% BB+ 2, Νομισματική Διάρθρωση BB- 0, B+ 3,3% 10 B- 63,1% NR 4,2% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει επενδύσει άνω του 35% σε ομόλογα και μέσα χρηματαγοράς που έχουν εκδοθεί από την κυβέρνηση της Ελλάδος. Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 18

19 ΜΙΚΤΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ N.P. Insurance ΝΕΟΣ ΠΟΣΕΙΔΩΝ, ΜΙΚΤΟ Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 2/816/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης, τόσο από εισόδημα όσο και από υπεραξία. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει σε ένα συνδυασμό μετοχικών αξιών, κρατικών και εταιρικών ομολογιακών τίτλων, καταθέσεων, καθώς και μέσων χρηματαγοράς. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 0,95 Ημερομηνία Ανάληψης Διαχείρισης 07/11/ ,11% 31,51% - Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε σαν αποδεκτό Δείκτη Αναφοράς τον σύνθετο Δείκτη: 45% FTSE/ASE Large Cap Index, 45% Greece Bloomberg/EFFAS Bond Indices Greece Govt All > 1 Yr TR, 1 EONIA Total Return index Ετήσιες Στατιστικά Στοιχεία (1 έτος κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία 2,02 5,2% 15,59% GRF NPINPBF GA EQUITY 11,77% -5,87% N.P. Ιnsurance ΝΕΟΣ ΠΟΣΕΙΔΩΝ, ΜΙΚΤΟ ,9% -26,8% -50,2% 73, 43,5% -21,1% -6,5% 1,9% 12,7% -29,4% -65, 43,6% 30,6% -17, -4,7% 5,6% Οι αποδόσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμφανίζονται στο διάγραμμα μέχρι και το έτος 2014 επιτεύχθηκαν υπό περιστάσεις οι οποίες πλέον δεν ισχύουν σύμφωνα με την ακόλουθη μεταβολή: Αλλαγή ονομασίας και επενδυτικού σκοπού στις 15/10/2014 με ταυτόχρονη μεταβολή της επενδυτικής του πολιτικής. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Μετοχές 45,7% ΔΕΙΚΤΗΣ ΑΝΑΦΟΡΑΣ Κρατικά 49,1% Χαρακτηριστικά Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου COCA-COLA HBC AG-DI 6,8% Duration 9,92 ALPHA BANK AE 5,4% Απόδοση στη Λήξη 5,94% HELLENIC TELECOMMUN ORGANIZA 4,7% Διάρκεια μέχρι τη Λήξη (Έτη) 14,78 OPAP SA 3,9% Τοκομερίδιο 3,0 NATIONAL BANK OF GREECE HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/26 3,5% 3,3% Διάρθρωση ανά Κλάδο OBANK ERGASIAS SA HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/23 3,1% 2,9% Κυβερνητικοί Τίτλοι 49,1% HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/25 2,9% Χρηματοοικονομικά 16,3% HELLENIC REPUBLIC GGB 3 02/24/29 2,6% Καταναλωτικά Αγαθά 8,6% Διαρκή Αγαθά 7,7% 39,1% Τηλεπικοινωνίες 4,7% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 63,4% Βιομηχανικά 4,2% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 50 Ενέργεια 3,2% Κοινής Ωφελείας 1,1% Διάρθρωση ανά Κράτος Ελλάδα 87,6% Ελβετία 6,8% Πιστοληπτική Αξιολόγηση Ομολόγων του Χαρτοφυλακίου Βέλγιο 0,4% AAA 0, AA- 0, Νομισματική Διάρθρωση A+ 0, A 0, 10 BBB+ 0, BBB 0, B- 100, Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει επενδύσει άνω του 35% σε ομόλογα που έχουν εκδοθεί από την κυβέρνηση της Ελλάδος. Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 19

20 Μετοχικά Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ Μετοχικά SICAV FUNDS ΔΗΛΟΣ SMALL CAP - Μετοχικό Εσωτερικού ΔΗΛΟΣ BLUE CHIPS -ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΩΝ ΑΞΙΩΝ- Μετοχικό Εσωτερικού ΔΗΛΟΣ ΝΟΤΙΑ ΕΥΡΩΠΗ- Μετοχικό Εξωτερικού NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV Υποκεφάλαιο GLOBAL EQUITY (CLASS A) NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV-Υποκεφάλαιο OPEAN ALLSTARS (CLASS A) 20

21 ΜΕΤΟΧΙΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ SMALL CAP - Μετοχικό Εσωτερικού Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 113/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης, κυρίως από υπεραξία. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει σε ένα χαρτοφυλάκιο υψηλής διασποράς κυρίως μετοχών εσωτερικού με έμφαση σε αυτές των εταιρειών μικρής και μεσαίας κεφαλαιοποίησης του Χρηματιστηρίου Αθηνών. Ημ/νία Αναφοράς Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 41,31 Ημ/νία Έναρξης 2/4/1999 DELSCDE GA EQUITY 33,34% 50,42% -20,24% Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία GRF Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: Ελληνικός Δείκτης Mid & Small Cap HELLENIC PETROLEUM SA MOTOR OIL (HELLAS) SA VIOHALCO SA JUMBO SA TITAN CEMENT CO-PREF FF GROUP LAMDA DEVELOPMENT SA TERNA ENERGY SA METKA INDUSTRIAL - CONSTRUCT AEGEAN AIRLINES 30/06/2017 Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 7,8% 7,2% 6,9% Διάρθρωση ανά Κλάδο 6,2% 5,4% Βιομηχανικά 20,9% 4,4% Καταναλωτικά Αγαθά 19,7% 4,2% Ενέργεια 19,1% 4,2% Χρηματοοικονομικά 16,4% 4, Διαρκή Αγαθά 12,5% 3,9% Κοινής Ωφελείας 9,1% 54,1% 84,9% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 35-0,24 28,32% 20,39% -17,99% Έτη Σωρευτική Απόδοση Μετοχές 98,4% Μετρητά 1,6% Τεχνολογία 0,7% Διάρθρωση ανά Κράτος Νομισματική Διάρθρωση Ελλάδα Βέλγιο 88,8% 100, 9,6% Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 21

22 ΜΕΤΟΧΙΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ BLUE CHIPS ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΩΝ ΑΞΙΩΝ- Μετοχικό Εσωτερικού Σύσταση: ΦΕΚ B 432/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της κατά το δυνατόν υψηλότερης απόδοσης κυρίως από υπεραξία αλλά και από μερίσματα. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως σε ένα χαρτοφυλάκιο μεγάλης διασποράς επιλεγμένων μετοχών εσωτερικού, δίνοντας έμφαση σε μετοχές υψηλής κεφαλαιοποίησης (BLUE CHIPS), που είναι εισηγμένες κυρίως στο Χρηματιστήριο Αθηνών. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 64,14 Ημ/νία Έναρξης 14/10/1991 DELBCDE GA EQUITY 27,25% 47,16% -42,6 Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: Γενικός Δείκτης Τιμών του Χρηματιστηρίου Αθηνών (Γ.Δ.) Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία GRF ,44 32,23% 19,24% -21,99% Έτη Σωρευτική Απόδοση Μετοχές 95,1% 1,8% Μετοχικά 3, ALPHA BANK AE TITAN CEMENT CO-PREF OBANK ERGASIAS SA 9,5% 8, 5,7% Επιπλέον παράγωγα με ονομαστική αξία 4,1% επί του ενεργητικού Διάρθρωση ανά Κλάδο NATIONAL BANK OF GREECE 5,7% PIRAEUS BANK S.A 5,4% Χρηματοοικονομικά 34,2% FF GROUP 4,9% Καταναλωτικά Αγαθά 19,9% MOTOR OIL (HELLAS) SA 4,9% Βιομηχανικά 15,7% JUMBO SA 4,8% Διαρκή Αγαθά 9,4% OPAP SA 4,8% Ενέργεια 7,2% COCA-COLA HBC AG-DI 4,4% Κοινής Ωφελείας 5,9% A/K 3, 58, Τηλεπικοινωνίες 2,8% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 79,4% Τεχνολογία 0,1% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 48 Διάρθρωση ανά Κράτος Νομισματική Διάρθρωση Ελλάδα Ελβετία Βέλγιο 91,6% 99,5% 4,4% USD 0,5% 2,2% Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 22

23 ΜΕΤΟΧΙΚΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΗΛΟΣ ΝΟΤΙΑ ΕΥΡΩΠΗ - Μετοχικό Εξωτερικού Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 110/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της υψηλότερης δυνατής απόδοσης κυρίως από υπεραξίες καθώς και από μερισματικές αποδόσεις. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως σε επιλεγμένους μετοχικούς τίτλους που έχουν την έδρα τους ή/και δραστηριοποιούνται σε χώρες της Νότιας Ευρώπης, οι οποίοι είναι εισηγμένοι κυρίως στις κεφαλαιαγορές της ευρύτερης περιοχής, όπως Ρώμη, Μαδρίτη, Λισσαβόνα, Αθήνα κλπ. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 3,83 Ετήσιες Ημ/νία τροποποίησης κανονισμού 21/11/2014 GRF DELEFEQ GA EQUITY 10,79% 26,4 - Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 3 MSCI Italy,3 MSCI Spain, 2 FTSE/X.A. Large Cap, 1 MSCI Portugal, 1 EONIA Total Return Index Στατιστικά Στοιχεία (1 έτος κυλιόμενα δεδομένα) BANCO SANTANDER SA ENEL SPA INTESA SANPAOLO COCA-COLA HBC AG-DI UNICREDIT SPA ENI SPA GALP ENERGIA SGPS SA EDP-ENERGIAS DE PORTUGAL SA TELEFONICA SA IBERDROLA SA Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 6,2% 4,2% 4,1% 4, 3,8% 3,7% 3,6% 3,5% Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία 3,3% Διάρθρωση ανά Κλάδο 3,1% Χρηματοοικονομικά 30,9% 39,6% Κοινής Ωφελείας 14,8% 61,5% Καταναλωτικά Αγαθά 11, Συνολικός Αριθμός Τίτλων 70 Ενέργεια 10,4% Διαρκή Αγαθά 9,2% Διάρθρωση ανά Κράτος Βιομηχανικά 7,8% Ισπανία Ιταλία Ελλάδα Πορτογαλία Ελβετία Μεγάλη Βρετανία Λουξεμβούργο Βέλγιο Ολλανδία Τηλεπικοινωνίες 7,3% 29,7% Τεχνολογία 1,9% 26, 19,1% 9,5% 4, Νομισματική Διάρθρωση 2,5% 0,9% 100, 0,8% 0,7% Η καθαρή αξία του ενεργητικού του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. 2,36 11,17% 7,66% -3,3 8 4 Οι αποδόσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμφανίζονται στο διάγραμμα μέχρι και το έτος 2014 επιτεύχθηκαν υπό περιστάσεις οι οποίες πλέον δεν ισχύουν σύμφωνα με τις ακόλουθες μεταβολές: (α) Αλλαγή ονομασίας από «ΔΗΛΟΣ ΕΥΡΩΠΑΪΚΟ-Μετοχικό Εξωτερικού» σε «ΔΗΛΟΣ GLOBAL TITANS-Μετοχικό Εξωτερικού» και επενδυτικού σκοπού στις 10/07/2012 με ταυτόχρονη μεταβολή της επενδυτικής του πολιτικής, και (β) Αλλαγή ονομασίας από «ΔΗΛΟΣ GLOBAL TITANS-Μετοχικό Εξωτερικού» σε «ΔΗΛΟΣ ΝΟΤΙΑ ΕΥΡΩΠΗ-Μετοχικό Εξωτερικού» στις 21/11/2014 με ταυτόχρονη μεταβολή της επενδυτικής του πολιτικής. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Μετοχές 93,3% 6,7% 23

24 ΜΕΤΟΧΙΚΑ SICAV FUNDS NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV Υποκεφάλαιο GLOBAL EQUITY (CLASS A) Αυτό το Κεφάλαιο (Fund) έχει λάβει άδεια λειτουργίας στο Λουξεμβούργο και εποπτεύεται από την CSSF (Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς του Δουκάτου του Λουξεμβούργου) CSSF Visa: 905/ Επενδυτικός σκοπός του Υποκεφαλαίου είναι, μακροπρόθεσμα, η κεφαλαιακή αύξηση, μέσω επενδύσεων σε μετοχές εταιρειών που εδρεύουν και είναι εισηγμένες σε οργανωμένες αγορές ανά τον κόσμο. Το Υποκεφάλαιο επενδύει κυρίως σε κοινές, προνομιούχες μετοχές αλλά και σε μετατρέψιμες ομολογίες των μεγαλύτερων και πιο καταξιωμένων εταιρειών που ανήκουν σε ευρύ φάσμα τομέων οικονομικής δραστηριότητας. Πληροφορίες Υποκεφαλαίου Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 2,64 Ημ/νία Έναρξης Θεματοφύλακας 16/01/2004 LU NBGGEQA LX EQUITY Societe Generale Bank & Trust, Luxembourg Υποκεφάλαιο 2,07% 16,41% 27,28% Απόδοση Υποκεφαλαίου Έτη Σωρευτική Απόδοση Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία Υποκεφάλαιο 0,64 14,23% 12,65% -9,07% Iσοδύναμα 2,6% Μετοχές 97,4% FACEBOOK INC-A APPLE INC 2,4% 1,7% Διάρθρωση ανά Κλάδο MICROSOFT CORP NESTLE SA-REG 1,5% 1,1% Διαρκή Αγαθά 21,3% JPMORGAN CHASE & CO 1,1% Χρηματοοικονομικά 20,1% HSBC HOLDINGS PLC 1, Καταναλωτικά Αγαθά 12,9% NOVARTIS AG-REG 1, Βιομηχανικά 11,4% ALPHABET INC-CL C 1, Τηλεπικοινωνίες 10,9% GENERAL ELECTRIC CO 1, Τεχνολογία 7,4% VISA INC-CLASS A SHARES 0,9% Πρώτες Ύλες 6,1% Ενέργεια 5,1% 12,8% Κοινής Ωφελείας 2,2% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 20,8% Διάφορα 0,1% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 326 Διάρθρωση ανά Κράτος ΗΠΑ Μεγάλη Βρετανία Γαλλία Ιαπωνία Γερμανία Ελβετία Ολλανδία Σουηδία Ισπανία Δανία Ιταλία Χονγκ Κονγκ Βέλγιο Ιρλανδία Λοιπές Νομισματική Διάρθρωση 41,1% USD 42,4% 11, 24,2% 8,9% GBP 12,9% 8,1% JPY 8,2% 7,1% CHF 6,5% 6,9% SEK 2,4% 3,3% DKK 1,5% 2,4% HKD 0,9% 2, NOK 0,6% 1,5% SGD 0,4% 1,2% AUD 0,05% 0,8% 0,7% 0,6% 1,8% Η καθαρή αξία του ενεργητικού του Υποκεφαλαίου είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. Εταιρεία Διαχείρισης: NBG Asset Management Luxembourg S.A. & Διαχειριστής Επενδύσεων: Εθνική Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. 24

25 ΜΕΤΟΧΙΚΑ SICAV FUNDS NBG INTERNATIONAL FUNDS SICAV-Υποκεφάλαιο OPEAN ALLSTARS (CLASS A) Αυτό το Κεφάλαιο (Fund) έχει λάβει άδεια λειτουργίας στο Λουξεμβούργο και εποπτεύεται από την CSSF (Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς του Δουκάτου του Λουξεμβούργου) CSSF Visa :905/ Επενδυτικός σκοπός του Υποκεφαλαίου είναι, μακροπρόθεσμα, η αύξηση του κεφαλαίου του μέσω επενδύσεων σε μετοχές εταιρειών διαφόρων κεφαλαιοποιήσεων που βρίσκονται στην Ευρωπαϊκή Ένωση, Ελβετία, Νορβηγία και Ισλανδία και είναι εισηγμένες σε Οργανωμένες Αγορές χωρών του ΟΟΣΑ. Το Υποκεφάλαιο επενδύει σε μετοχές που είναι υποτιμημένες, σχετικά με τις θεωρητικές δίκαιες τιμές, με ισχυρά χρηματοοικονομικά και θεμελιώδη στοιχεία, και επιπλέον στοχεύει να εντοπίσει μετοχές με αναπτυξιακές δυνατότητες. Πληροφορίες Υποκεφαλαίου Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 1,27 Ημ/νία Έναρξης Θεματοφύλακας 31/03/2003 LU NBGASTA LX EQUITY Societe Generale Bank & Trust, Luxembourg Υποκεφάλαιο 6,0 21,31% 7,37% Απόδοση Υποκεφαλαίου 2 15% 1 5% -5% -1-15% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία Υποκεφάλαιο 0,15 16,15% 11,34% -8,61% ,1% TOTAL SA BAYER AG-REG SANOFI SAP SE SIEMENS AG-REG BANCO SANTANDER SA ALLIANZ SE-REG BASF SE UNILEVER NV-CVA ANHEUSER-BUSCH INBEV SA/NV Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 4,4% 4, 3,9% Διάρθρωση ανά Κλάδο 3,9% Μετοχές 93,9% 3,7% Χρηματοοικονομικά 22,1% 3,4% Διαρκή Αγαθά 19,6% 3,1% Βιομηχανικά 14,6% 3,1% Καταναλωτικά Αγαθά 10, 3, Τηλεπικοινωνίες 6,9% 2,9% Ενέργεια 5,9% Τεχνολογία 5,6% 35,4% Πρώτες Ύλες 4,7% 56,4% Κοινής Ωφελείας 4,7% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 52 Διάρθρωση ανά Κράτος Νομισματική Διάρθρωση Γαλλία Γερμανία Ισπανία Ολλανδία Ιταλία Μεγάλη Βρετανία Βέλγιο Φινλανδία Ιρλανδία Ελλάδα 32,7% 100, 31,4% 10,2% 6,2% 4,4% 3, 2,9% 1,3% 1, 0,8% Η καθαρή αξία του ενεργητικού του Υποκεφαλαίου είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. Εταιρεία Διαχείρισης: NBG Asset Management Luxembourg S.A. & Διαχειριστής Επενδύσεων: Εθνική Asset Management Α.Ε.Δ.Α.Κ. 25

26 Funds of Funds Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST BLUE Fund of Funds Ομολογιακό ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN - Fund of Funds Μικτό ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST YELLOW - Fund of Funds Μικτό ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST RED - Fund of Funds Μετοχικό 26

27 FUNDS OF FUNDS Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST BLUE Fund of Funds Ομολογιακό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 10/654/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της κατά το δυνατόν υψηλότερης απόδοσης, κυρίως από εισόδημα σε μεσοπρόθεσμο χρονικό ορίζοντα, μέσω της υπεραξίας των επενδύσεων που πραγματοποιεί και των προσόδων που εισπράττει. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει κυρίως σε επιλεγμένα Ομολογιακά τα οποία επενδύουν κυρίως σε ομολογιακούς τίτλους, πρωτίστως της Ευρωζώνης και δευτερευόντως των λοιπών αγορών (Η.Π.Α., Ασία, κ.α.). Η επιλογή των επιμέρους γίνεται δυναμικά σε τακτά χρονικά διαστήματα και αποσκοπεί στη διαφοροποίηση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου στοχεύοντας την καλύτερη σχέση απόδοσης/κινδύνου. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 18,94 Ημ/νία Έναρξης 31/05/2006 DELSBBF GA EQUITY 0,14% 0,07% 1,02% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 9 iboxx Euro Sovereigns Eurozone 1-3 Performance Index (QW1E Index), 1 EONIA Total Return Index. Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία ISHARES GOVT 1-3YR HELLENIC REPUBLIC 3 3/8 07/17/17 HELLENIC T-BILL GTB 0 07/14/17 PICTET- SHORT MT BDS-I DBX II SOVS OZONE 1-3 1C SCHRODER INTL O SHT T-CAC PIONEER SF-EU CURVE 1-3-I BGF- SHORT DUR BOND-ED2 LYX MS1-3Y INV GR DR ETF PIONEER SF- CURVE 3-5-IEN GRF ,5% 11,6% 9,5% Διάρθρωση ανά Κλάδο 7,6% 6,7% A/K 66,3% 6,5% Κυβερνητικοί Τίτλοι 21,1% 6,4% Χρηματοοικονομικά 1,1% 5,5% Βιομηχανικά 1, 5,1% 3,6% 0,74 0,45% 0,29% -0,26% ,2% 1, 0,8% 0,6% 0,4% 0,2% 0, Ομολογ. 65,1% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Ισοδύν. 20, Εταιρ. 2,1% A/K Διαχ. Διαθ. 1,1% Κυβερν. 11,6% 79, Διάρθρωση ανά Κράτος Συνολικός Αριθμός Τίτλων 15 Λουξεμβούργο 40,3% Νομισματική Διάρθρωση Ελλάδα 23,2% Ιρλανδία 18,5% 10 Γαλλία Κύπρος 6,3% 1,1% Εφιστάται η προσοχή των επενδυτών στην επενδυτική πολιτική του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, το οποίο επενδύει κυρίως σε ΟΣΕΚΑ ή άλλους Οργανισμούς Συλλογικών Επενδύσεων του στοιχείου ε της παραγράφου 1 του άρθρου 59 του Ν. 4099/

28 FUNDS OF FUNDS Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN - Fund of Funds Μικτό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 10/654/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της κατά το δυνατόν υψηλότερης απόδοσης, σε μεσομακροπρόθεσμο χρονικό ορίζοντα μέσω της υπεραξίας των επενδύσεων που πραγματοποιεί και των προσόδων που εισπράττει. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει σε ένα καλά διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο επιλεγμένων ομολογιακών (πρωτίστως και κατ έλαχιστο 1) και μετοχικών (κατ έλαχιστο 1) τα οποία επενδύουν στις διεθνείς αγορές (Η.Π.Α., Ευρώπη, Ασία, κ.α.). Η επιλογή των επιμέρους γίνεται δυναμικά σε τακτά χρονικά διαστήματα και αποσκοπεί στη διαφοροποίηση του στοχεύοντας την καλύτερη σχέση απόδοσης/κινδύνου. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 56,71 Ημ/νία Έναρξης 31/05/2006 DELSBGF GA EQUITY -0,06% 3,03% 7,47% Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 25% MSCI World Euro (MSERWI Index), 65% iboxx Euro Sovereigns Eurozone 1-3 Performance Index (QW1E Index), 1 EONIA Total Return Index (DBDCONIA) Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία ISHARES GOVT 1-3YR DBX II SOVS OZONE 1-3 1C PIONEER SF-EU CURVE 1-3-I SCHRODER INTL O SHT T-CAC NBG INTERNAT-GLOBAL EQUITY-B DBX MSCI WORLD 1C HELLENIC T-BILL GTB 0 10/06/17 LYX MTS BTP1-3Y ITBD DR ETF DELOS MONEY PL-FOR MNY MKT HELLENIC T-BILL GTB 0 07/07/17 GRF ,6% 7,9% 6,9% Διάρθρωση ανά Κλάδο 6,7% 6,6% A/K 73,5% 6,2% Κυβερνητικοί Τίτλοι 18,3% 6,1% Τηλεπικοινωνίες 1,1% 4,4% Βιομηχανικά 1, 3,9% 3,5% 0,75 3,34% 2,59% -2,26% % 6% 4% 2% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Ομολογ. 41, Μετοχικά 28,6% A/K Διαχείρισης Διαθεσίμων 3,9% 21,8% Κυβερν. 2,6% Εταιρ. 2,1% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 61,8% 84,8% Διάρθρωση ανά Κράτος Συνολικός Αριθμός Τίτλων 30 Λουξεμβούργο 54,8% Νομισματική Διάρθρωση Ελλάδα Ιρλανδία 23,2% 10,4% 10 Γαλλία Μεγάλη Βρετανία 4,4% 1,1% Εφιστάται η προσοχή των επενδυτών στην επενδυτική πολιτική του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, το οποίο επενδύει κυρίως σε ΟΣΕΚΑ ή άλλους Οργανισμούς Συλλογικών Επενδύσεων του στοιχείου ε της παραγράφου 1 του άρθρου 59 του Ν. 4099/

29 FUNDS OF FUNDS Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST YELLOW - Fund of Funds Μικτό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 10/654/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της κατά το δυνατόν υψηλότερης απόδοσης, σε μεσομακροπρόθεσμο χρονικό ορίζοντα μέσω της υπεραξίας των επενδύσεων που πραγματοποιεί και των προσόδων που εισπράττει. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει σε ένα καλά διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο επιλεγμένων μετοχικών (πρωτίστως και κατ έλαχιστο 1) και ομολογιακών (κατ έλαχιστο 1) τα οποία επενδύουν στις διεθνείς αγορές (Η.Π.Α., Ευρώπη, Ασία, κ.α.). Η επιλογή των επιμέρους γίνεται δυναμικά σε τακτά χρονικά διαστήματα και αποσκοπεί στη διαφοροποίηση του στοχεύοντας την καλύτερη σχέση απόδοσης/κινδύνου. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 19,37 Ημ/νία Έναρξης 31/05/2006 DELSBYF GA EQUITY -0,14% 5,52% 12,34% Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία HELLENIC REPUBLIC 3 3/8 07/17/17 ISHARES GOVT 1-3YR NBG INTERNAT-GLOBAL EQUITY-B SCHRODER INTL O SHT T-CAC GUARDCAP GLOBAL EQUITY-I SCHRODER INTL US LARG CP CEA FRANK MUT-BEACON-I ACCE DBX MSCI USA 1C BGF- SHORT DUR BOND-ED2 FIDELITY FUNDS-AMER-A ACC GRF Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 45% MCSI World Euro (MSERWI Index), 45% iboxx Euro Sovereigns Eurozone 1-3 Performance Index (QW1E Index), 1 EONIA Total Return Index (DBDCONIA) 8,2% 8, 7,3% Διάρθρωση ανά Κλάδο 6,7% 6,3% A/K 71,4% 6,1% Κυβερνητικοί Τίτλοι 9,3% 5,4% Βιομηχανικά 2, 4,2% 3,4% 3,3% 0,74 5,54% 4,08% -3, % 14% 12% 1 8% 6% 4% 2% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση Ομολογιακά 21,8% Μετοχικά 46,6% 18,7% Κρατικά 8,2% A/K Διαχείρισης Διαθεσίμων 3,1% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 58,9% 79,3% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 27 Νομισματική Διάρθρωση Διάρθρωση ανά Κράτος 100, Λουξεμβούργο Ιρλανδία Ελλάδα Γαλλία 49,9% 16,5% 14,3% 1,9% Εφιστάται η προσοχή των επενδυτών στην επενδυτική πολιτική του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, το οποίο επενδύει κυρίως σε ΟΣΕΚΑ ή άλλους Οργανισμούς Συλλογικών Επενδύσεων του στοιχείου ε της παραγράφου 1 του άρθρου 59 του Ν. 4099/

30 FUNDS OF FUNDS Αμοιβαία Κεφάλαια ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST RED - Fund of Funds Μετοχικό Σύσταση: Αρ. Άδειας Ε.Κ. 10/654/ Επενδυτικός σκοπός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη της κατά το δυνατόν υψηλότερης απόδοσης, κυρίως από υπεραξία αλλά και από εισόδημα μέσω των επενδύσεων που πραγματοποιεί και των προσόδων που εισπράττει σε μακροπρόθεσμο χρονικό ορίζοντα. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επενδύει σε ένα καλά διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο κυρίως μετοχικών τα οποία επενδύουν σε μετοχικούς τίτλους κεφαλαιαγορών ανά τον κόσμο (Η.Π.Α., Ευρώπη, Ασία και αναδυόμενες αγορές). Η επιλογή των επιμέρους γίνεται δυναμικά σε τακτά χρονικά διαστήματα και αποσκοπεί στη διαφοροποίηση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου στοχεύοντας την καλύτερη σχέση απόδοσης/κινδύνου. Πληροφορίες Νόμισμα Αναφοράς Ενεργητικό (εκ.) 23,38 Ημ/νία Έναρξης 31/05/2006 DELSBRE GA EQUITY -0,39% 10,71% 24,14% Απόδοση Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο από 16/02/2017 δεν χρησιμοποιεί Δείκτη Αναφοράς. Στατιστικά Στοιχεία (3 έτη κυλιόμενα δεδομένα) Διάρθρωση ανά Επενδυτική Κατηγορία SCHRODER INTL US LARG CP CEA GRF Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έως 15/02/2017 χρησιμοποιούσε τον εξής Δείκτη Αναφοράς: 9 MCSI World Euro (MSERWI Index), 1 EONIA Total Return Index (DBDCONIA) DBX MSCI WORLD 1C DBX MSCI USA 1C ISHARES S&P 500 FIDELITY FUNDS-AMER-A ACC PIONEER FUNDS-JAPAN EQ-I NBG INTERNAT-GLOBAL EQUITY-B FRANK MUT-BEACON-I ACCE HELLENIC T-BILL GTB 0 10/06/17 JPM INV-JPM ST DI-CAC 14,7% 12,6% 10,4% Διάρθρωση ανά Κλάδο 7,3% 7,1% 84, 5,3% Κυβερνητικοί Τίτλοι 4,3% 5,1% 5, 4,3% 3,8% 0,73 11,03% 8,53% -7,57% % 2 15% 1 5% 3 Έτη Σωρευτική Απόδοση 16, Μετοχικά 84, 75,5% Ποσοστό 20 Μεγαλύτερων Θέσεων 88,2% Συνολικός Αριθμός Τίτλων 18 Νομισματική Διάρθρωση Διάρθρωση ανά Κράτος 100, Λουξεμβούργο Ιρλανδία Ελλάδα Γαλλία 68,8% 12,2% 4,3% 3, Η καθαρή αξία του ενεργητικού του είναι πιθανό να εμφανίσει υψηλή μεταβλητότητα λόγω της σύνθεσης του χαρτοφυλακίου του. Εφιστάται η προσοχή των επενδυτών στην επενδυτική πολιτική του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, το οποίο επενδύει κυρίως σε ΟΣΕΚΑ ή άλλους Οργανισμούς Συλλογικών Επενδύσεων του στοιχείου ε της παραγράφου 1 του άρθρου 59 του Ν. 4099/