ΗΜΕΡΗΣΙΟ ΕΛΤΙΟ 29/3/2012

Transcript

1 Γενικός είκτης Εικόνα Αγοράς Έβδοµη πτωτική συνεδρίαση για τον κλάδο των τραπεζών, ενώ παρά τις πιέσεις που δέχτηκε ο Γενικός είκτης του Χ.Α. ολοκλήρωσε τις συναλλαγές σχεδόν αµετάβλητος (-0,01%) στις 752,64 µονάδες. Η αξία των συναλλαγών διαµορφώθηκε στα 47 εκ. Από τις µετοχές που διακινήθηκαν, 68 έκλεισαν µε κέρδη, 64 σηµείωσαν απώλειες, ενώ 33 παρέµειναν αµετάβλητες. Τεχνικό Σχόλιο Επιτυχής ήταν η χθεσινή προσπάθεια διακράτησης των 750 µονάδων για το Γενικό είκτη µε τις περισσότερες τραπεζικές µετοχές πλην της Εθνικής Τράπεζας (-2,42%) να µαζεύουν τα ενδοσυνεδριακά αρνητικά ποσοστά. Από πλευράς επιµέρους διαγραµµατικής ανάλυσης η µετοχή της ΕΤΕ έκλεισε επιδεικτικά πάνω στη σηµαντική στήριξη των 2,08 ευρώ αφήνοντας ανοικτά όλα τα ενδεχόµενα για τη σηµερινή ηµέρα. Επίσης η ALPHA ενώ ενδοσυνεδριακά παρέδωσε το όριο του ευρώ τερµάτισε στο 1,07 δηµιουργώντας επενδυτική ανησυχία για το ενδεχόµενο καθοδικής προσέγγισης των 0,92 ευρώ. Με αρνητικά κλεισίµατα της τάξεως του 3,73%, -2,86% και 1,35% διαµορφώθηκαν οι τρεις «χορηγοί» του Γενικού είκτη ο ΟΤΕ, η ΕΗ και ο ΟΠΑΠ αντίστοιχα αφήνοντας ανοικτό το ενδεχόµενο για ένα pullback προς τις στηρίξεις των 2,85, 3,5 και 7,10 για κάθε µετοχή. Στην αντίπερα όχθη βρέθηκε ο τίτλος της ΜΕΤΚΑ µε άνοδο 6,29% µετά την ανακοίνωση των πολύ καλών οικονοµικών αποτελεσµάτων δοκιµάζοντας το κάτω όριο της ζώνης αντίστασης των 7,7 µε 8 ευρώ.

2 Εταιρικές Ανακοινώσεις Ειδήσεις Μυτιληναίος: Το 2012 θα είναι καλό έτος Το 2012 θα είναι ένα ακόµα καλό έτος µε οδηγό τη Μέτκα αλλά και τον τοµέα της ενέργειας, τόνισε ο CEO του Οµίλου Μυτιληναίου Ευάγγελος Μυτιληναίος. Η προσπάθεια του οµίλου να µειώσει τον καθαρό δανεισµό του φάνηκε στα αποτελέσµατα του 2011, ενώ για φέτος ο όµιλος στοχεύει ο καθαρός δανεισµός του να µειωθεί στα 500 εκατ. ευρώ ή δύο φορές τα EBITDA (δείκτης EBITDA/Net Debt ). Για τον τοµέα της µεταλλουργίας, το 2012 όµως διαφαίνεται ότι θα αποτελέσει ένα έτος που επιφυλάσσει σηµαντικές προκλήσεις για τους παραγωγούς αλουµινίου, καθώς οι εξελίξεις σχετικά µε την Ευρωπαϊκή κρίση χρέους, το αυξανόµενο ενεργειακό κόστος και την πορεία του δολαρίου θα αποτελέσουν τους βασικούς παράγοντες που θα καθορίσουν την πορεία των τιµών. Ο τοµέας της ενέργειας το 2012 θα ενισχύσει σηµαντικά την τη θέση του Οµίλου αφού εντός του Απριλίου αναµένεται να ξεκινήσει η εµπορική λειτουργία της µονάδας Korinthos Power και αναµένεται να καταγράψει τη µεγαλύτερη ανάπτυξης µεγεθών το 2012 και να αποτελέσει την κινητήριο δύναµη για τα οικονοµικά αποτελέσµατα του Οµίλου. Για τον τοµέα ΕPC, το 2012 αναµένεται να συνεχιστεί µε γοργούς ρυθµούς η εκτέλεση του υπογεγραµµένου ανεκτέλεστου που ανέρχεται σε 1,7 δισ.. ευρώ καθώς τα έργα σε Τουρκία και Συρία βρίσκονται σε πλήρη εξέλιξη. Η Μέτκα το 2012, αναµένεται να καταγράψει µια πολύ ικανοποιητική επίδοση, σε συνέχεια του 2011, που αποτέλεσε ιστορικό υψηλό όσον αφορά τον κύκλο εργασιών. H εταιρία ήταν το success story του Οµίλου το 2011, η οποία πλέον κατατάσσεται στη 10άδα των µεγαλύτερων εταιρειών του κλάδου της παγκοσµίως. Επιδιώκει την ανάληψη νέων έργων στις αγορές της Τουρκίας, Ιράκ, Μέσης Ανατολής, Ευρώπης και Βόρειας Αφρικής, όπου βλέπουµε να υπάρχει σηµαντική εµπορική δραστηριότητα στον κλάδο των ενεργειακών έργων, τόνισε η διοίκηση. Στη Γ.Σ. της εταιρίας (Μέτκα) θα προταθεί η διανοµή µερίσµατος 0,75 ευρώ για τη χρήση του Σε ό,τι αφορά τη ΕΠΑ την Παρασκευή θα δηλώσουµε µαζί µε τη Motor Οil το ενδιαφέρον µας για την εταιρία, υπογράµµισε. Θεωρούµε ότι είµαστε µια δυνατή στρατηγική συµµαχία που έχει νόηµα να διεκδικήσει τη ΕΠΑ, καθώς µαζί µε τη Motor Οil αποτελούµε το 40% της συνολικής ζήτησης Φυσικού Αερίου της χώρας. Αυτό το µοντέλο, του να ελέγχουν τις εταιρείες Παροχής Αερίου οι µεγαλύτεροι καταναλωτές τους, είναι και το σύνηθες παγκοσµίως, ανέφερε. ΜΥΤΙΛ- Motor Oil: Εκδήλωση ενδιαφέροντος για ΕΠΑ Η Μυτιληναίος ανακοινώνει ότι θα υποβάλλει επιστολή εκδήλωσης ενδιαφέροντος από κοινού µε την Μotor Oil και την κοινών συµφερόντων εταιρία «Μ ΚΑΙ Μ ΑΕ Φυσικού Αερίου» µε σκοπό την εξαγορά του 100% του Οµίλου ΕΠΑ εξαιρουµένης κατά το 100% της θυγατρικής της εταιρίας «ιαχειριστής Εθνικού Συστήµατος Αερίου Α.Ε.». Η κοινή εταιρία των δύο Οµίλων «Μ ΚΑΙ Μ ΑΕ Φυσικού Αερίου» ορίστηκε επικεφαλής της κοινοπραξίας για τους σκοπούς της υποβολής εκδήλωσης ενδιαφέροντος µε ποσοστό συµµετοχής 34%, ενώ οι «Μotor Oil» και «Μυτιληναίος» θα συµµετέχουν µε ποσοστό 33% έκαστη αντιστοίχως. ΑΤΕ: εν υπάρχει οριστική απόφαση για διχοτόµηση Η ΑΤΕbank, κατόπιν σχετικού ερωτήµατος της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς αναφορικά µε σηµερινό δηµοσίευµα της εφηµερίδας ΤΑ ΝΕΑ µε τίτλο " ιχοτοµείται η ΑΓΡΟΤΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ - Σε εκκαθάριση η bad bank, προς πώληση το υγειές τµήµα" διευκρινίζει ότι η Τράπεζα δεν συµµετέχει στις διαβουλεύσεις του βασικού µετόχου της και δεν της έχει γνωστοποιηθεί κάποια οριστική απόφαση. Σε επικοινωνία δε της ιοίκησης µε το βασικό µέτοχό της ενηµερώθηκε ότι έως σήµερα δεν έχει οριστικοποιηθεί τέτοια απόφαση, ώστε να υπάρχει κάτι το συγκεκριµένο προς ανακοίνωση. Παράταση στη δηµοσίευση τραπεζικών αποτελεσµάτων Παράταση ως τις 20/4 για τη δηµοσίευση των αποτελεσµάτων των τραπεζών δίνει η τροπολογία του Υπουργείου Οικονοµικών που κατατέθηκε στη Βουλή.

3 ΣΙ ΕΝΟΡ: ιεύρυνση ζηµιών το 2011 Κατά το 2011, ο Όµιλος Σιδενόρ πέτυχε αύξηση του κύκλου εργασιών, τόσο σε επίπεδο όγκου πωλήσεων, όσο και σε αξίες. Συγκεκριµένα, ο ενοποιηµένος κύκλος εργασιών αυξήθηκε κατά 25,6% και διαµορφώθηκε στη χρήση 2011 σε 1.247,4 εκ. ευρώ, έναντι 993,4 εκ. ευρώ το Κατά τη χρήση 2011, τα ενοποιηµένα κέρδη προ φόρων, χρηµατοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσµάτων και αποσβέσεων (EBITDA) κατέγραψαν µείωση κατά 30,4% και ανήλθαν σε 34,8 εκ. ευρώ, έναντι 50 εκ. ευρώ το Τα καθαρά ενοποιηµένα αποτελέσµατα µετά από φόρους και δικαιώµατα µειοψηφίας διαµορφώθηκαν σε ζηµίες ύψους 48,9 εκ. ευρώ έναντι ζηµιών 23 εκ. ευρώ στη χρήση Υγεία: Κέρδη 2,6 εκατ. ευρώ στη µητρική Σε ενοποιηµένο επίπεδο ο κύκλος εργασιών του 2011, ανήλθε σε 244,1 εκ. σηµειώνοντας µείωση 10,4 %, έναντι 272,5 εκ. το Τα ενοποιηµένα δηµοσιευµένα αποτελέσµατα προ τόκων, φόρων και αποσβέσεων (EBITDA) διαµορφώθηκαν σε κέρδη 1,66 εκ. έναντι 4 εκ. το 2010 λόγω του συνεχιζόµενου ανταγωνισµού του µαιευτικού κλάδου. Τα συγκρίσιµα ενοποιηµένα αποτελέσµατα προ τόκων, φόρων και αποσβέσεων (EBITDA) διαµορφώθηκαν σε κέρδη 1,9εκ. έναντι κερδών 4,2 εκ. το Ο όµιλος Υγεία παρουσίασε ζηµιές µετά από φόρους και δικαιώµατα µειοψηφίας από συνεχιζόµενες δραστηριότητες -29,5 εκ. έναντι ζηµιών -61,2 εκ. το Σαράντης: Πτώση 26,3% στα καθαρά κέρδη το 2011 Πτώση 26,35% σηµείωσαν τα καθαρά κέρδη του οµίλου της Σαράντης το 2011, στα 9,74 εκατ. ευρώ ενώ ο ενοποιηµένος κύκλος εργασιών αυξήθηκε σε σύγκριση µε το 2010 και ανήλθε στα 221,29 εκατ. ευρώ. Επιπλέον τα κέρδη προ φόρων ανήλθαν στα 12,65 εκατ. ευρώ από 16,76 εκατ. µειωµένα κατά 24,5% λόγω των αυξηµένων χρηµατοοικονοµικών εξόδων ύψους 3,11 εκατ. που αποδίδονται κυρίως σε αυξηµένους τόκους. Αύξηση 18,13% στα κέρδη της F.G. EUROPE το 2011 Οι συνολικές πωλήσεις του Οµίλου αυξηµένες κατά 3,48%, ανήλθαν το 2011 σε Ευρώ 99,72 εκατ., έναντι πωλήσεων Ευρώ 96,37 εκατ. αυτών του Τα καθαρά µετά από φόρους και ικαιώµατα Μειοψηφίας Κέρδη του Οµίλου, αυξηµένα κατά 18,13% ανήλθαν το 2011 σε Ευρώ 4,17 εκατ. έναντι Ευρώ 3,53 εκατ. του ΑΝΕΚ: Στα 22,9 εκατ. ευρώ οι ζηµιές το 2011 Στα 22,9 εκατ. ευρώ περιορίστηκαν οι ζηµιές το 2011 για τον όµιλο της ΑΝΕΚ Lines έναντι ζηµιών 89,7 εκατ. το προηγούµενο έτος. Αξίζει να αναφερθεί ότι στα αποτελέσµατα της προηγούµενης χρονιάς περιλαµβανόταν έκτακτη µη επαναλαµβανόµενη πρόβλεψη ποσού 47,5 εκατ. ευρώ. Επιπλέον ο κύκλος εργασιών του οµίλου το 2011 ανήλθε σε 243,6 εκατ. ευρώ έναντι 263,1 εκατ. τη χρήση 2010 παρουσιάζοντας µείωση κατά 7,4%. MLS Πληροφορική: Καθαρά κέρδη 1,3 εκατ. το 2011 Σε 1,3 εκατ. ευρώ διαµορφώθηκαν τα καθαρά κέρδη µετά από φόρους της εταιρείας MLS Πληροφορική από 1,6 εκατ.ευρώ το 2010 µειωµένα κατά 18,7%. Ο κύκλος εργασιών της MLSδιαµορφώθηκε σε 7,5 εκατ.ευρώ έναντι 10 εκατ.ευρώ το 2010 παρουσιάζοντας µείωση 24,7%. Τα κέρδη προ φόρων, τόκων και αποσβέσεων (EBITDA) ανήλθαν σε 4 εκατ.ευρώ από 4,4 εκατ.ευρώ το 2010 µειωµένα κατά 7,3%. Olympic Catering: Συρρικνώθηκαν οι ζηµιές το 2011 Στην πτώση κυρίως του αεροπορικού catering & handling αλλά και της µείωσης της δραστηριότητας εκµετάλλευσης χώρων εστίασης (κυλικεία), αποδίδει η διοίκηση της Olympic Catering την µείωση κατά 19,8% των πωλήσεων της εταιρείας οι οποίες υποχώρησαν στα 41,298 εκατ. Ευρώ. Από την άλλη πλευρά τα Ε.B.I.T.D.A. διαµορφώθηκαν σε ζηµιές 2,66 εκατ. Ευρώ όταν στη χρήση του 2010 είχαν ανέλθει σε ζηµιές 19,378 εκατ. ευρώ και οι ζηµιές µετά από φόρους υποχώρησαν στα 8,833 εκατ. Ευρώ από 21,510 εκατ. ευρώ που ήταν στη χρήση του 2010

4 Kleemann: Στα 100 χιλ. ευρώ τα κέρδη το 2011 Στα 100 χιλ. ευρώ περιορίστηκαν τα κέρδη µετά από φόρους και δικαιώµατα µειοψηφίας της εταιρίας Kleemann το 2011έναντι κερδών 2,3 εκατ. ευρώ το προηγούµενο έτος. Όσον αφορά στα οικονοµικά µεγέθη, ο κύκλος εργασιών του Οµίλου ανήλθε σε 91,2 εκατ. ευρώ, παρουσιάζοντας αύξηση 0,3% σε σχέση µε την προηγούµενη χρήση. Quest Συµµετοχών: Κέρδη 1,5 εκατ. για το 2011 Κέρδη 1,5 εκατ. ευρώ έναντι ζηµιών 0,85 εκατ. το προηγούµενο έτος, κατέγραψε η εταιρεία Quest Συµµετοχών. Η µητρική εταιρεία Quest Holdings κατέγραψε ζηµιές 21,5 εκατ. ευρώ λόγω επανεκτίµησης της αξίας των θυγατρικών. Αστήρ Παλάς: Ζηµίες 12,6 εκατ. το 2011 Καθαρές ζηµίες 12,6 εκατ. ευρώ κατέγραψε η εταιρεία Αστήρ Παλάς Βουλιαγµένης, γεγονός που σύµφωνα µε την εταιρεία οφείλεται κυρίως στην µη πραγµατοποίηση των εκδηλώσεων των Ποσειδωνίων. Σε 28,7 εκατ. ευρώ ανήλθε ο τζίρος της εταιρείας για το 2011, έναντι 31,2 εκατ. ευρώ το Μαΐλλης: Επέστρεψε στην κερδοφορία το 2011 Στα 1,7 εκατ. ευρώ ανήλθαν τα κέρδη µετά φόρων του οµίλου Μαΐλλη το 2011 έναντι ζηµιών 63,5 εκατ. ευρώ το προηγούµενο έτος. Alsinco: Αίτηση υπαγωγής στο άρθρο 99 Η εταιρία Alsinco υπέβαλε αίτηση ανοίγµατος διαδικασίας εξυγίανσης κατ άρθρο 99 Ν. 3588/2007 για την επίτευξη συµφωνίας ενώπιον του Πολυµελούς Πρωτοδικείου Αθηνών. Πηγή:

5 Ηµερολόγιο Μετόχου Alpha Trust Ανδροµέδα: Υπόλοιπο Επιστροφής Κεφαλαίου 0,35/µετοχή. ίας Ιχθυοκαλλιέργειες: ηµόσια Πρόταση 1,10/µετοχή. Rilken: ηµόσια Πρόταση 3,40/µετοχή. Sciens: Υποχρεωτική ηµόσια Πρόταση 0,21/µετοχή. Περίοδος Αποδοχής , Πρόθεση ιαγραφής Προτεινόµενο Μέρισµα Γ.Σ. Γενική Εµπορίου 0, ΕΛΒΕ (Επιστρ. Κεφ.) 0, ΕΛ.ΠΕ. 0, EXAE 0, EXAE (Επιστρ. Κεφ.) 0, Καραµολέγκος 0, ΟΠΑΠ 0, Πλαίσιο 0, Motor Oil 0, Trastor 0, Μέρισµα Αποκοπή Πληρωµή Eurobank Properties 0, Τράπεζα Ελλάδος 0, Αρχείο Μερισµάτων Χρήσης 2011 Ποσό Mermeren Kombinat 0,85 MIG Real Estate 0,25

6 Οικονοµικό Ηµερολόγιο

7 Γνωστοποιήσεις Το παρόν ενηµερωτικό σηµείωµα συνιστά διαφηµιστική ανακοίνωση ενηµερωτικού περιεχοµένου και δεν αποτελεί σε καµία περίπτωση επενδυτική συµβουλή, ούτε υποκίνηση ή προσφορά για συµµετοχή σε οποιαδήποτε συναλλαγή. Καµία πληροφορία που εµπεριέχεται σε αυτό, δε θα πρέπει να εκληφθεί, σε καµία περίπτωση, ως προτεινόµενη ως κατάλληλη επένδυση για τον παραλήπτη, ούτε µέσο επίτευξης των συγκεκριµένων επενδυτικών στόχων ή κάλυψης οποιωνδήποτε άλλων αναγκών του παραλήπτη, ούτε υποκατάστατο τυχόν συµβατικών κειµένων που αφορούν τις περιγραφόµενες σε αυτό συναλλαγές. Για τους λόγους αυτούς, κάθε επενδυτής θα πρέπει να προβεί στη δική του αξιολόγηση οποιασδήποτε πληροφορίας παρέχεται στην παρούσα επικοινωνία και δε θα πρέπει να βασίζεται σε οποιαδήποτε τέτοια πληροφορία, ως εάν αυτή να αποτελούσε επενδυτική συµβουλή. Το παρόν δεν συνιστά, επίσης, έρευνα στον τοµέα των επενδύσεων και, συνεπώς, δεν καταρτίστηκε από την Εταιρεία σύµφωνα µε τις απαιτήσεις του νόµου που αποσκοπούν στη διασφάλιση της ανεξαρτησίας της έρευνας στον τοµέα των επενδύσεων. Οι πληροφορίες που διατίθενται στο παρόν βασίζονται σε πληροφορίες που διατίθενται στο κοινό και θεωρούνται αξιόπιστες. Η Εταιρεία δεν φέρει καµία ευθύνη ως προς την ακρίβεια ή πληρότητα των πληροφοριών αυτών. Οι απόψεις και εκτιµήσεις που εκτίθενται στο παρόν αφορούν την τάση της εγχώριας και των διεθνών χρηµατοοικονοµικών αγορών κατά την αναγραφόµενη ηµεροµηνία και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς ειδοποίηση. Η Εταιρεία ενδέχεται, ωστόσο, να συµπεριλάβει στο παρόν έρευνες στον τοµέα των επενδύσεων, οι οποίες έχουν εκπονηθεί από τρίτα πρόσωπα. Η εταιρεία δεν τροποποιεί τις ως άνω έρευνες, αλλά τις παραθέτει αυτούσιες, και, συνεπώς, δεν αναλαµβάνει οποιαδήποτε ευθύνη για το περιεχόµενο αυτών. Η Εταιρεία παρέχει µεγάλο εύρος επενδυτικών υπηρεσιών. Στο πλαίσιο των επενδυτικών υπηρεσιών που παρέχει η εταιρεία ενδέχεται να ανακύψουν περιπτώσεις σύγκρουσης συµφερόντων σε σχέση µε τις παρεχόµενες στο παρόν πληροφορίες. Σχετικά επισηµαίνεται ότι η Εταιρεία µεταξύ άλλων: o εν υπόκειται σε καµία απαγόρευση όσον αφορά τη διαπραγµάτευση για ίδιο λογαριασµό ή στο πλαίσιο διαχείρισης χαρτοφυλακίου πριν από τη δηµοσίευση του παρόντος, ή την απόκτηση µετοχών από δηµόσια εγγραφή o Ενδέχεται να παρέχει η ίδια ή συγγενείς εταιρείες έναντι αµοιβής σε κάποιον από τους εκδότες, για τους οποίους παρέχονται µε το παρόν πληροφορίες, υπηρεσίες συµβουλών (corporate) o Ενδέχεται να συµµετέχει στο µετοχικό κεφάλαιο εκδοτών ή να έλκει άλλα χρηµατοοικονοµικά συµφέροντα από αυτούς, o Η Εταιρεία ενδέχεται να έχει εκδώσει σηµειώµατα διαφορετικά ή µη συµβατά µε τις πληροφορίες που εκτίθενται στον παρόν σηµείωµα. Ρητά επισηµαίνεται ότι: o τα αριθµητικά στοιχεία αναφέρονται στο παρελθόν και ότι οι προηγούµενες επιδόσεις δεν αποτελούν ασφαλή ένδειξη µελλοντικών επιδόσεων. o τα αριθµητικά στοιχεία αφορούν προσοµοίωση προηγούµενων επιδόσεων και ότι οι προηγούµενες αυτές επιδόσεις δεν αποτελούν ασφαλή ένδειξη µελλοντικών επιδόσεων o οι προβλέψεις σχετικά µε τις µελλοντικές επιδόσεις δεν αποτελούν ασφαλή ένδειξη µελλοντικών επιδόσεων o η φορολογική µεταχείριση των αναφερόντων στο παρόν πληροφοριών και συναλλαγών εξαρτάται και από τα ατοµικά δεδοµένα εκάστου επενδυτή και ενδέχεται να µεταβληθεί στο µέλλον Ως εκ τούτου ο παραλήπτης οφείλει να αναζητήσει ανεξάρτητες συµβουλές ως προς τη φορολογική νοµοθεσία που τον διέπει o Η εταιρεία δεν υποχρεούται να ενηµερώνει ή να κρατά επίκαιρες τις πληροφορίες που εµπεριέχονται στο παρόν