ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΛΕΣΒΟΥ ΑE ΕΝ ΙΑΜΕΣΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ & ΕΤΑΙΡΙΚΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ 31 ΗΣ ΜΑΡΤΙΟΥ 2009 (1/1/2009 ΕΩΣ 31/03/2009) ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ ΙΕΘΝΗ ΠΡΟΤΥΠΑ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗΣ (.Π.Χ.Π.) ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΥΙΟΘΕΤΗΘΕΙ ΑΠΟ ΤΗΝ ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΕΝΩΣΗ
Π Ε Ρ Ι Ε Χ Ο Μ Ε Ν Α ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΣΟ ΩΝ ΠΕΡΙΟ ΟΥ 4 ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ ΠΕΡΙΟ ΟΥ 5 ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ 6-7 ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ 8 1. ΓΕΝΙΚΕΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ 9-10 2. ΥΙΟΘΕΤΗΣΗ ΙΕΘΝΩΝ ΠΡΟΤΥΠΩΝ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ 11 ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗΣ (.Π.Χ.Π.) 2.1 ΝΕΑ ΠΡΟΤΥΠΑ, ΙΕΡΜΗΝΕΙΕΣ ΚΑΙ ΑΝΤΙΚΑΤΑΣΤΑΣΗ 12-18 ΥΦΙΣΤΑΜΕΝΩΝ ΠΡΟΤΥΠΩΝ 3. ΒΑΣΙΚΕΣ ΛΟΓΙΣΤΙΚΕΣ ΑΡΧΕΣ 3.1. Ενοποίηση 19 3.2. Υπεραξία 19 3.3. Χρηµατοοικονοµικά µέσα 20-21 3.4. Συναλλαγές σε ξένο νόµισµα 21 3.5. Ενσώµατα πάγια 21-22 3.6 Επενδύσεις σε ακίνητα 23 3.7. Άυλα περιουσιακά στοιχεία 23 3.8. Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων 23 3.9. Αποθέµατα 24 3.10. Απαιτήσεις από πελάτες 24 3.11. Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα αυτών 24 3.12. Μη κυκλοφοριακά στοιχεία που κατέχονται προς πώληση 24 3.13. Μετοχικό κεφάλαιο 25 3.14. Φορολογία εισοδήµατος 25 3.15. Παροχές σε εργαζόµενους 25-26 3.16. Έσοδα 26 3.17. Πληροφόρηση κατά τοµέα 26 4. ΙΑΧΕΙΡΙΣΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΟΥ ΚΙΝ ΥΝΟΥ 27-28 5. ΥΠΕΡΑΞΙΑ 28 6. ΕΝΣΩΜΑΤΕΣ ΑΚΙΝΗΤΟΠΟΙΗΣΕΙΣ 29-32 7. ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΣΕ ΑΚΙΝΗΤΑ 32 8. ΛΟΙΠΑ ΠΑΓΙΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ 33 9. ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΣΕ ΘΥΓΑΤΡΙΚΕΣ-ΛΟΙΠΕΣ ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣΜΕΣ 33 ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ 10. ΠΕΛΑΤΕΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΕΣ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ 34 2
Π Ε Ρ Ι Ε Χ Ο Μ Ε Ν Α (συν.) 11. ΠΡΟΚΑΤΑΒΟΛΕΣ 34 12. ΑΠΟΘΕΜΑΤΑ 34 13. ΙΑΘΕΣΙΜΑ ΠΡΟΣ ΠΩΛΗΣΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ 35 14. ΤΑΜΕΙΑΚΑ ΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΙ ΤΑΜΕΙΑΚΑ ΙΣΟ ΥΝΑΜΑ 35 15. ΜΗ ΚΥΚΛΟΦΟΡΟΥΝΤΑ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΠΡΟΟΡΙΖΟΜΕΝΑ 35 ΓΙΑ ΠΩΛΗΣΗ 16. ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ-ΑΓΟΡΑ Ι ΙΩΝ ΜΕΤΟΧΩΝ 36 17. ΠΡΟΒΛΕΨΕΙΣ -ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣΜΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΣΕ ΣΥΝ Ε ΕΜΕΝΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ 37 18. ΠΡΟΜΗΘΕΥΤΕΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ 37 19. ΑΝΕΙΑ 38 20. ΠΡΟΒΛΕΨΕΙΣ ΓΙΑ Ε ΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΞΟ Α 39 21. ΠΩΛΗΣΕΙΣ-ΑΝΑΛΥΣΗ ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑΣ ΚΑΤΑ ΓΕΩΓΡΑΦΙΚΟ 39 ΤΟΜΕΑ 22. ΑΛΛΑ ΕΣΟ Α ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΕΩΣ 40 23. ΑΛΛΑ ΕΞΟ Α ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΕΩΣ-ΑΝΤΙΣΤΡΟΦΗ ΑΠΟΜΕΙΩΣΗΣ ΑΞΙΑΣ ΠΛΟΙΟΥ «ΘΕΟΦΙΛΟΣ» 40 24. ΚΟΣΤΟΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ 40 25. ΑΠΟΣΒΕΣΕΙΣ 41 26. ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΟ ΚΟΣΤΟΣ 41 27. ΚΕΡ Η/(ΖΗΜΙΕΣ) ΑΝΑ ΜΕΤΟΧΗ 41-42 28. ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΜΕ ΣΥΝ Ε ΕΜΕΝΑ ΜΕΡΗ 42-43 29. ΕΝ ΕΧΟΜΕΝΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ 43-44 30. ΕΝ ΕΧΟΜΕΝΕΣ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΚΑΙ ΣΗΜΑΝΤΙΚΑ ΓΕΓΟΝΟΤΑ 45 31. ΓΕΓΟΝΟΤΑ ΜΕΤΑ ΤΗΝ ΗΜΕΡΟΜΗΝΙΑ ΣΥΝΤΑΞΗΣ ΤΟΥ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΥ 45 3
ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΣΟ ΩΝ ΠΕΡΙΟ ΟΥ 1ης ΙΑΝΟΥΑΡΙΟΥ 2009 ΕΩΣ 31 ης ΜΑΡΤΙΟΥ 2009 Σηµ. 1/1-31/03/2009 1/1-31/03/2008 Πωλήσεις 21 4.650.312,75 5.442.471,60 Άλλα έσοδα εκµεταλλεύσεως 22 540.955,01 208.059,34 Μείον: Αναλώσεις υλικών καύσιµα 1.888.968,35 2.848.071,39 Μείον: Κόστος προσωπικού 24 2.360.241,71 3.015.380,29 Μείον: Αποσβέσεις 25 1.444.206,56 829.303,91 Μείον: Άλλα έξοδα εκµεταλλεύσεως 23 3.243.284,52 2.080.025,85 Πλέον:Αντιστροφή αποµείωσης αξίας πλοίου «Θεόφιλος» 23 830.000,00 0,00 Μείον: Χρηµατοοικονοµικό κόστος 26 2.591.476,06 1.500.902,87 Κέρδη/(Zηµίες) περιόδου προ φόρου (5.506.909,44) (4.623.153,37) Έξοδο φόρου 0,00 0,00 Κέρδη/(Ζηµίες) περιόδου µετά από φόρους (Α) (5.506.909,44) (4.623.153,37) Τα καθαρά κέρδη/(ζηµίες) αναλογούν σε: Ιδιοκτήτες µητρικής (5.511.439,68) (4.623.153,37) ικαιώµατα µειοψηφίας 4.530,24 0,00 Λοιπά συνολικά έσοδα µετά από φόρους(β) 0,00 2.100.000,00 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους (Α)+(Β) (5.506.909,44) (2.523.153,37) Ιδιοκτήτες µητρικής (5.511.439,68) (2.523.153,37) ικαιώµατα µειοψηφίας 4.530,24 0,00 Κέρδη/(Ζηµία) ανά µετοχή-βασικά (σε ) 27 (0,0388) (0,0326) EBITDA (1.470.040,29) (2.292.946,59) Σηµ. 1/1-31/03/2009 1/1-31/03/2008 Πωλήσεις 21 4.621.666,46 3.684.685,86 Άλλα έσοδα εκµεταλλεύσεως 22 88.796,20 193.364,70 Μείον: Αναλώσεις υλικών καύσιµα 1.846.639,16 2.100.105,03 Μείον: Κόστος προσωπικού 24 2.182.155,76 2.158.494,29 Μείον: Αποσβέσεις 25 1.122.315,51 641.148,03 Μείον: Άλλα έξοδα εκµεταλλεύσεως 23 2.752.558,56 1.633.943,75 Πλέον:Αντιστροφή αποµείωσης αξίας πλοίου «Θεόφιλος» 23 830.000,00 0,00 Μείον: Χρηµατοοικονοµικό κόστος 26 1.825.954,12 977.209,27 Κέρδη/(Zηµίες) περιόδου προ φόρου (4.189.160,45) (3.632.849,81) Έξοδο φόρου 0,00 0,00 Κέρδη/(Ζηµίες) περιόδου µετά από φόρους (Α) (4.189.160,45) (3.632.849,81) Λοιπά συνολικά έσοδα µετά από φόρους(β) 0,00 0,00 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους (Α)+(Β) (4.189.160,45) (3.632.849,81) Κέρδη/(Ζηµία) ανά µετοχή-βασικά (σε ) 27 (0,0295) (0,0256) EBITDA (1.239.704,29) (2.014.492,51) Οι συνηµµένες σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων 4
ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ 31 ης ΜΑΡΤΙΟΥ 2009 Σηµ. 31/03/2009 31/12/2008 31/03/2009 31/12/2008 ΠΑΓΙΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Ασώµατες ακινητοποιήσεις 19.035,62 26.431,95 18.564,44 25.866,03 Υπεραξία 5 0,00 0,00 0,00 0,00 Ενσώµατες ακινητοποιήσεις 6 179.803.747,53 180.402.115,27 143.862.388,48 144.138.959,91 Επενδύσεις σε ακίνητα 7 223.000,00 223.000,00 223.000,00 223.000,00 Λοιπά πάγια στοιχεία 8 1.768.131,82 2.106.826,14 1.583.311,09 1.884.244,52 Επενδύσεις σε θυγατρικές 9 0,00 0,00 22.415,00 22.415,00 Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις 9 22.993,25 15.306,29 22.293,25 14.606,29 181.836.908,22 182.773.679,65 145.731.972,26 146.309.091,75 ΚΥΚΛΟΦΟΡΟΥΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Αποθέµατα 12 691.110,66 711.616,89 662.893,80 621.840,13 Πελάτες 10 5.810.053,37 3.836.102,28 4.523.780,45 2.282.845,92 Λοιπές Απαιτήσεις 10 563.871,22 3.763.451,63 8.166.087,62 10.171.518,36 Προκαταβολές 11 4.563.579,40 3.665.604,60 4.232.512,30 3.209.881,65 ιαθέσιµα προς πώληση χρηµατοοικονοµικά στοιχεία 13 73.773,43 75.707,43 73.773,43 75.707,43 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 14 1.325.456,64 1.806.479,32 960.917,87 855.126,80 Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία προοριζόµενα για πώληση 15 0,00 502.539,97 0,00 0,00 Σύνολο κυκλοφορούντος ενεργητικού 13.027.844,72 14.361.502,12 18.619.965,47 17.216.920,29 Σύνολο ενεργητικού 194.864.752,94 197.135.181,77 164.351.937,73 163.526.012,04 Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Μετοχικό κεφάλαιο 16 42.597.741,90 42.597.741,90 42.597.741,90 42.597.741,90 ιαφορά από έκδοση µετοχών υπέρ το άρτιο 38.423.247,40 38.423.247,40 38.423.247,40 38.423.247,40 Ίδιες µετοχές 16-56.143,92-56.143,92-56.143,92-56.143,92 Κέρδη/(Ζηµίες )εις νέον και λοιπά αποθεµατικά -45.430.512,94-39.919.073,26-36.864.509,52-32.675.349,07 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων ιδιοκτητών µητρικής 35.534.332,44 41.045.772,12 44.100.335,86 48.289.496,31 ικαιώµατα µειοψηφίας 59.058,78 54.528,54 0,00 0,00 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων (α) 35.593.391,22 41.100.300,66 44.100.335,86 48.289.496,31 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις άνεια πληρωτέα πέραν του έτους 19 108.995.332,53 108.007.992,41 39.616.500,00 38.616.500,00 Προβλέψεις για παροχές σε εργαζοµένους 17 232.750,00 227.137,00 232.750,00 227.137,00 Λοιπές προβλέψεις 17 7.580.127,39 6.938.953,92 7.434.527,39 6.793.353,92 Υποχρεώσεις σε συνδεδεµένες επιχειρήσεις 17 0,00 0,00 46.142.804,91 45.285.951,97 116.808.209,92 115.174.083,33 93.426.582,30 90.922,942,89 Βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις Προµηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις 18 16.763.395,93 17.606.386,64 15.970.067,73 14.774.953,55 Βραχυπρόθεσµες δανειακές υποχρεώσεις 19 23.131.581,21 15.863.831,14 9.937.969,59 8.285.946,17 Προβλέψεις για δεδουλευµένα έξοδα 20 2.568.174,66 7.390.580,00 916.982,25 1.252.673,12 42.463.151,80 40.860.797,78 26.825.019,57 24.313.572,84 Σύνολο υποχρεώσεων (β) 159.271.361,72 156.034.881,11 120.251.601,87 115.236.515,73 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων (α+β) 194.864.752,94 197.135.181,77 164.351.937,73 163.526.012,04 Οι συνηµµένες σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων 5
ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΛΕΣΒΟΥ Α.Ε. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ 1ης ΙΑΝΟΥΑΡΙΟΥ 2009 ΕΩΣ 31 ης ΜΑΡΤΙΟΥ 2009 Ίδια κεφάλαια ιδιοκτητών µητρικής Μετοχικό Κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Αγορά ιδίων µετοχών Κέρδη/(Ζηµίες) εις νέο Λοιπά Αποθεµατικά Σύνολο ικαιώµατα µειοψηφίας Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2009 42.597.741,90 38.423.247,40-56.143,92-52.965.339,43 13.046.266,17 41.045.772,12 54.528,54 41.100.300,66 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους -5.511.439,68 4.530,24-5.506.909,44 Υπόλοιπο 31 Μαρτίου 2009 42.597.741,90 38.423.247,40-56.143,92-58.476.779,11 13.046.266,17 35.534.332,44 59.058,78 35.593.391,22 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2008 35.448.701,10 28.986.496,49-56.143,92-23.860.300,25 14.001.485,22 54.520.238,64 0,00 54.520.238,64 απάνες αύξησης Μετοχικού Κεφαλαίου -39.539,84-39.539,84 0,00-39.539,84 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους -4.623.153,37 2.100.000,00-2.523.153,37 0,00-2.523.153,37 Υπόλοιπο 31 Μαρτίου 2008 35.448.701,10 28.946.956,65-56.143,92-28.483.453,62 16.101.485,22 51.957.545,43 0,00 51.957.545,43 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2008 35.448.701,10 28.986.496,49-56.143,92-23.860.300,25 14.001.485,22 54.520.238,64 0,00 54.520.238,64 Αύξηση Μετοχικού κεφαλαίου 7.149.040,80 9.532.054,40 16.681.095,20 41.250,00 16.722.345,20 απάνες αύξησης Μετοχικού Κεφαλαίου -95.303,49-95.303,49 0,00-95.303,49 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους -29.105.039,18-955.219,05-30.060.258,23 13.278,54-30.046.979,69. Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2008 42.597.741,90 38.423.247,40-56.143,92-52.965.339,43 13.046.266,17 41.045.772,12 54.528,54 41.100.300,66 Οι συνηµµένες σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων 6
ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΛΕΣΒΟΥ Α.Ε. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ 1ης ΙΑΝΟΥΑΡΙΟΥ 2009 ΕΩΣ 31 ης ΜΑΡΤΙΟΥ 2009 Μετοχικό Κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Αγορά ιδίων µετοχών Κέρδη/(Ζηµίες) εις νέο Λοιπά Αποθεµατικά Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2009 42.597.741,90 38.423.247,40-56.143,92-44.013.585,42 11.338.236,35 48.289.496,31 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους -4.189.160,45-4.189.160,45 Υπόλοιπο 31 Μαρτίου 2009 42.597.741,90 38.423.247,40-56.143,92-48.202.745,87 11.338.236,35 44.100.335,86 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2008 35.448.701,10 28.986.496,49-56.143,92-19.480.898,38 11.347.911,04 56.246.066,33 απάνες αύξησης Μετοχικού Κεφαλαίου -39.539,84-39.539,84 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους -3.632.849,81-3.632.849,81 Υπόλοιπο 31 Μαρτίου 2008 35.448.701,10 28.946.956,65-56.143,92-23.113.748,19 11.347.911,04 52.573.676,68 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2008 35.448.701,10 28.986.496,49-56.143,92-19.480.898,38 11.347.911,04 56.246.066,33 Αύξηση Μετοχικού κεφαλαίου 7.149.040,80 9.532.054,40 16.681.095,20 απάνες αύξησης Μετοχικού Κεφαλαίου -95.303,49-95.303,49 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους -24.532.687,04-9.674,69-24.542.361,73 Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2008 42.597.741,90 38.423.247,40-56.143,92-44.013.585,42 11.338.236,35 48.289.496,31 Οι συνηµµένες σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων. 7
Έµµεση µέθοδος Λειτουργικές δραστηριότητες ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΛΕΣΒΟΥ Α.Ε. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ 31 ης ΜΑΡΤΙΟΥ 2009 Σηµ. 01.01-31.03.2009 01.01-31.03.2008 01.01-31.03.2009 01.01-31.03.2008 Κέρδη/(ζηµίες) προ φόρων (συνεχιζόµενες δραστηριότητες) 27 (5.506.909,44) (4.623.153,37) (4.189.160,45) (3.632.849,81) Πλέον /µείον προσαρµογές για: Αποσβέσεις 25 1.444.206,56 829.303,91 1.122.315,51 641.148,03 Λοιπές µη ταµειακές συναλλαγές (*) 338.694,32 415.619,52 300.933,43 300.933,43 Aποµειώσεις ενσώµατων και άυλων πάγιων περιουσιακών στοιχείων (**) 6 (830.000,00) 0,00 (830.000,00) 0,00 Προβλέψεις (54.320,59) 795,59 7.547,00 795,59 Συναλλαγµατικές διαφορές 26 19.365,27 (105.735,76) 10.298,06 (85.382,50) Αποτελέσµατα (έσοδα, έξοδα, κέρδη και ζηµιές) επενδυτικής δραστηριότητας (450.940,65) (71,05) 1.186,53 (67,54) Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα 26 2.572.110,76 1.606.764,25 1.815.656,06 1.062.650,36 Πλέον/µείον προσαρµογές για µεταβολές λογαριασµών κεφαλαίου κίνησης ή που σχετίζονται µε τις λειτουργικές δραστηριότητες: Μείωση / (αύξηση) αποθεµάτων 12 20.506,23 87.147,66 (41.053,67) 109.755,66 Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων 1.023.495,14 (2.257.149,52) (616.960,97) (1.396.075,08) (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων (πλην δανειακών) (555.152,04) 1.361.050,71 1.448.958,46 1.402.904,88 Μείον: Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβεβληµένα (502.519,68) (995.991,15) (457.614,22) (767.622,92) Σύνολο εισροών/(εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) (2.481.464,12) (3.681.419,21) (1.427.894,26) (2.363.809,90) Επενδυτικές δραστηριότητες Απόκτηση θυγατρικών, συγγενών, κοινοπραξιών και λοιπών επενδύσεων 0,00 (205.59) 0,00 (205,59) Αγορά ενσώµατων και άϋλων πάγιων στοιχείων (22.557,83) (153.069,28) (22.557,83) (150.217,18) Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώµατων και άυλων πάγιων στοιχείων 905.241,85 0,00 5.241,85 0,00 Τόκοι εισπραχθέντες 83,85 71,05 83,85 67,54 Μερίσµατα εισπραχθέντα 0,00 0,00 0,00 0,00 Σύνολο εισροών/(εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) 882.767,87 (153.203,82) (17.232,13) (150.355,23) Χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Εισπράξεις από αύξηση µετοχικού κεφαλαίου 0,00 0,00 0,00 0,00 Έξοδα αύξησης µετοχικού κεφαλαίου 0,00 (39.539,84) 0,00 (39.539,84) Εισπράξεις από εκδοθέντα / αναληφθέντα δάνεια 2.742.085,61 2.593.435,66 2.742.085,61 2.593.435,66 Εξοφλήσεις δανείων (1.624.412,04) (2.180.648,93) (1.191.168,15) (1.670.438,96) Σύνολο εισροών/(εκροών) από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες (γ) 1.117.673,57 373.246,89 1.550.917,46 883.456,86 Καθαρή αύξηση / (µείωση) στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα περιόδου (α) + (β) + (γ) (481.022,68) (3.461.376,14) 105.791,07 (1.630.708,27) Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα έναρξης περιόδου 1.806.479,32 4.612.692,56 855.126,80 2.026.550,04 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξης περιόδου 1.325.456,64 1.151.316,42 960.917,87 395.841,77 (*) Αφορά µεταφορά στα αποτελέσµατα περιόδου: Αναλογίας κόστους περιοδικής επιθεώρησης πλοίων 338.694,32 300.933,43 (**). Αντιστροφή αποµείωσης αξία πλοίου «Θεόφιλος» (830.000,00) (830.000,00) Οι συνηµµένες σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των οικονοµικών καταστάσεων. 8
1. Γενικές πληροφορίες Η µητρική εταιρεία ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΛΕΣΒΟΥ Α.Ε. είναι ναυτιλιακή εταιρεία. Έχει την µορφή της Ανωνύµου Εταιρείας και είναι εγκατεστηµένη στην ιεύθυνση Ελ. Βενιζέλου 5 στο ήµο Μυτιλήνης της Νήσου Λέσβου. Η διεύθυνση (site) της εταιρείας στο διαδίκτυο είναι www.nel.gr. Είναι εισηγµένη στο Χρηµατιστήριο Αθηνών, στην κατηγορία της «Μεσαίας & Μικρής Κεφαλαιοποίησης» στο κλάδο «Ταξίδια και αναψυχή - Ταξίδια και τουρισµός» µε κωδικό «ΝΕΛ», στην κατηγορία της «Μεσαίας & Μικρής Κεφαλαιοποίησης». Το σύνολο των κοινών ονοµαστικών µετοχών της εταιρείας την 31/03/2009 ήταν 141.992.473 και ο µέσος σταθµισµένος αριθµός των µετοχών της εταιρείας στην διάρκεια της περιόδου ήταν 141.921.981 τεµάχια. Κάθε µετοχή έχει δικαίωµα µίας ψήφου. Η συνολική κεφαλαιοποίηση της ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗΣ Σ ΛΕΣΒΟΥ ΑΕ κατά την 31/03/2009 ανερχόταν στο ποσό των ευρώ 68.156 χιλ. Οι µετοχές της εταιρείας βρίσκονται σε προσωρινή αναστολή διαπραγµάτευσης από 1/9/2008 Οι θυγατρικές και συγγενείς εταιρείες που περιλαµβάνονται στις ενδιάµεσες ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις καθώς και τα ποσοστά συµµετοχής που κατέχει η µητρική εταιρεία άµεσα ή έµµεσα είναι: 1) Η ΚΟΙΝΟΠΡΑΞΙΑ ΓΡΑΜΜΩΝ ΝΕΛ είναι εγκατεστηµένη στην ιεύθυνση Ελ. Βενιζέλου 5 στο ήµο Μυτιλήνης της Νήσου Λέσβου. Αντικείµενο της κοινοπραξίας είναι η από κοινού εκµετάλλευση συγκοινωνιακών γραµµών προκειµένου να διευκολύνονται οι πωλήσεις δια της υπάρξεως ενιαίου δικτύου πρακτόρων και δια της εκδόσεως ενιαίου εισιτηρίου. Το ποσοστό συµµετοχής (άµεσης και έµµεσης) της µητρικής εταιρείας είναι 100% και η ενσωµάτωση έγινε µε την µέθοδο της ολικής ενοποίησης. 2) Η ΣΙ ΛΙΝΚ ΦΕΡΡΙΣ ΝΕ είναι ναυτιλιακή εταιρεία και είναι εγκατεστηµένη στην ιεύθυνση Κολοκοτρώνη 116 στον Πειραιά. Το ποσοστό συµµετοχής της µητρικής εταιρείας είναι 100% και η ενσωµάτωση έγινε µε την µέθοδο της ολικής ενοποίησης. 3) Η SILVER FIN SHIPPING LTD είναι ναυτιλιακή εταιρεία και είναι εγκατεστηµένη στην Μάλτα.Το ποσοστό συµµετοχής της µητρικής εταιρείας είναι 100% και η ενσωµάτωση έγινε µε την µέθοδο της ολικής ενοποίησης.ίδρυση 09/07/2008 4) Η NEL EGYPT S.A.E είναι εταιρεία διαχείρισης πλοίων και είναι εγκατεστηµένη στο Κάιρο της Αιγύπτου. Το ποσοστό συµµετοχής της µητρικής εταιρείας είναι 34%, έχει τον πλήρη έλεγχο της εταιρείας και η ενσωµάτωση έγινε µε την µέθοδο της ολικής ενοποίησης.ίδρυση 04/08/2008. 9
1. Γενικές πληροφορίες (συν.) 5) Η WAVES SHIPPING S.A είναι ναυτιλιακή εταιρεία και είναι εγκατεστηµένη στον Παναµά. Το ποσοστό συµµετοχής της µητρικής εταιρείας είναι 100%, και η ενσωµάτωση έγινε µε την µέθοδο της ολικής ενοποίησης.απόκτηση 28/11/2008 και όλες έχουν την ίδια ηµεροµηνία κλεισίµατος ισολογισµού. Κατά την αντίστοιχη προηγούµενη περίοδο 01/01/2008-31/03/2008 στην ενοποίηση συµµετείχαν η εταιρεία ΚΟΙΝΟΠΡΑΞΙΑ ΓΡΑΜΜΩΝ ΝΕΛ και η εταιρεία ΣΙ ΛΙΝΚ ΦΕΡΡΙΣ ΝΕ. εν υπάρχουν εταιρείες ή κοινοπραξίες που δεν ενσωµατώθηκαν στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις στην τρέχουσα περίοδο, ενώ είχαν ενσωµατωθεί στην αµέσως προηγούµενη περίοδο, είτε στην αντίστοιχη περίοδο της προηγούµενης χρήσης. εν υπάρχουν εταιρείες ή κοινοπραξίες που δεν περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις. εν υπάρχει περίπτωση µεταβολής της µεθόδου ενσωµάτωσης κάποιας εταιρείας ή κοινοπραξίας από χρήση σε χρήση ή από περίοδο σε περίοδο. Οι εν λόγω ενδιάµεσες οικονοµικές καταστάσεις της εταιρείας και του οµίλου της περιόδου που έληξε την 31 Μαρτίου 2009 εγκρίθηκαν µε απόφαση του ιοικητικού Συµβουλίου την 26 Μαίου 2009. Η σύνθεση του ιοικητικού Συµβουλίου της εταιρείας κατά την ηµεροµηνία έγκρισης των οικονοµικών καταστάσεων είχε ως εξής: ΣΗΦΑΚΗΣ ΙΩΑΝΝΗΣ Πρόεδρος Εκτελεστικό µέλος ΒΕΝΤΟΥΡΗΣ ΑΠΟΣΤΟΛΟΣ Αντιπρόεδρος και ιευθύνων Σύµβουλος- Εκτελεστικό µέλος ΑΘΑΝΑΣΙΟΥ ΙΩΑΝΝΗΣ- Εκτελεστικό µέλος ΡΗΓΑ ΘΕΟ ΩΡΑ- Εκτελεστικό µέλος ΕΛΗΟΓΛΑΝΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΗΣ-µη Εκτελεστικό µέλος ΠΑΠΑΓΡΗΓΟΡΙΟΥ ΗΜΗΤΡΙΟΣ- µη Εκτελεστικό µέλος ΜΑΥΡΟΥ ΗΣ ΕΥΑΓΓΕΛΟΣ -Εκτελεστικό µέλος ΖΟΥΡΟΣ ΙΩΑΝΝΗΣ Ανεξάρτητο µη Εκτελεστικό µέλος ΚΟΥΝΤΣΟΥΡΟΣ ΜΙΧΑΗΛ Ανεξάρτητο µη Εκτελεστικό µέλος 10
2. Υιοθέτηση ιεθνών Προτύπων Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (.Π.Χ.Π.) Οι παρούσες ενδιάµεσες οικονοµικές καταστάσεις της εταιρείας και του οµίλου αφορούν την περίοδο 01 Ιανουαρίου έως 31 Μαρτίου 2009 έχουν συνταχτεί από τη ιοίκηση της εταιρείας σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (.Π.Χ.Π.) και τις αντίστοιχες διερµηνείες τους ως έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) και την Επιτροπή Ερµηνείας Προτύπων (IFRIC) αντίστοιχα και έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Οι λογιστικές αρχές που περιγράφονται κατωτέρω, ακολουθούνται µε συνέπεια. Οι παρούσες οικονοµικές καταστάσεις έχουν καταρτισθεί σύµφωνα µε τις αρχές του ιστορικού κόστους (πλην της αποτίµησης των πλοίων τα οποία επιµετρώνται στην εύλογη αξία τους), της συνέχισης λειτουργίας του οµίλου, της αυτοτέλειας των χρήσεων, της οµοιοµορφίας της παρουσίασης, της σηµαντικότητας των στοιχείων και της αρχής των δεδουλευµένων εσόδων και εξόδων. Η προετοιµασία των οικονοµικών καταστάσεων σύµφωνα µε τα ΠΧΠ απαιτεί την χρήση εκτιµήσεων,κρίσεων και υποθέσεων οι οποίες πρέπει να είναι σύµφωνες µε τις γενικά αποδεκτές λογιστικές αρχές. Οι παραπάνω εκτιµήσεις είναι βασισµένες στις γνώσεις και στις πληροφορίες που είχε η ιοίκηση του Οµίλου µέχρι την έγκριση των οικονοµικών καταστάσεων της περιόδου που έληξε την 31 Μαρτίου 2009. 11
2.1. Νέα πρότυπα, διερµηνείες και αντικατάσταση υφιστάµενων προτύπων Συγκεκριµένα νέα πρότυπα, τροποποιήσεις προτύπων και διερµηνείες έχουν εκδοθεί, τα οποία είναι υποχρεωτικά για λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά τη διάρκεια της παρούσας χρήσης ή µεταγενέστερα. Η εκτίµηση του Οµίλου σχετικά µε την επίδραση από την εφαρµογή αυτών των νέων προτύπων, τροποποιήσεων και διερµηνειών παρατίθεται παρακάτω. 2.1.1. Πρότυπα υποχρεωτικά µετά από την χρήση 31 εκεµβρίου 2008.Λ.Π. 1 (Αναθεωρηµένο) Παρουσίαση των Οικονοµικών Καταστάσεων (εφαρµόζεται νια τις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιανουαρίου 2009) Το.Λ.Π. 1 έχει αναθεωρηθεί για να αναβαθµίσει τη χρησιµότητα των πληροφοριών που παρουσιάζονται στις οικονοµικές καταστάσεις. Οι πιο σηµαντικές αλλαγές είναι: η κατάσταση µεταβολών ιδίων κεφαλαίων να περιλαµβάνει µόνο συναλλαγές µε µετόχους, η εισαγωγή µιας καινούργιας κατάστασης συνολικού εισοδήµατος ( comprehensive income ) που συνδυάζει όλα τα στοιχεία εσόδων και εξόδων τα οποία αναγνωρίζονται στην κατάσταση αποτελεσµάτων µε τα «λοιπά εισοδήµατα» ( other comprehensive income ) και επαναδιατυπώσεις ( restatements ) στις οικονοµικές καταστάσεις ή αναδροµικές εφαρµογές νέων λογιστικών πολιτικών να παρουσιάζονται από την αρχή της νωρίτερης συγκριτικής περιόδου..λ.π. 23 (Τροποποίηση) Κόστος ανεισµού (εφαρµόζεται νια τις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιανουαρίου 2009) Το πρότυπο αντικαθιστά την προηγούµενη έκδοση του.λ.π. 23. Η βασική διαφορά σε σχέση µε την προηγούµενη έκδοση αφορά στην κατάργηση της επιλογής αναγνώρισης ως εξόδου του κόστους δανεισµού που σχετίζεται µε περιουσιακά στοιχεία ενεργητικού, τα οποία απαιτείται ένα σηµαντικό χρονικό διάστηµα προκειµένου να µπορέσουν να λειτουργήσουν ή να πωληθούν..λ.π. 32 (Τροποποίηση) Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Παρουσίαση και.λ.π. 1 (Τροποποίηση) Παρουσίαση των οικονοµικών καταστάσεων - Χρηµατοοικονοµικά Μέσα διαθέσιµα από τον κάτοχο (ή puttable µέσο) (εφαρµόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιανουαρίου 2009) Η τροποποίηση στο.λ.π. 32 απαιτεί ορισµένα χρηµατοοικονοµικά µέσα διαθέσιµα από τον κάτοχο («puttable») και υποχρεώσεις που προκύπτουν κατά την ρευστοποίηση, να καταταχθούν ως Ίδια Κεφάλαια εάν πληρούνται συγκεκριµένα κριτήρια. Η τροποποίηση στο.λ.π. 1 απαιτεί γνωστοποίηση συγκεκριµένων πληροφοριών αναφορικά µε τα «puttable» µέσα που κατατάσσονται ως Ίδια Κεφάλαια..Λ.Π. 39 (Τροποποιηµένο) Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Αναγνώριση και Επιµέτρηση -Αντισταθµισµένα στοιχεία που εµπίπτουν στο πεδίο εφαρµογής της λογιστικής αντιστάθµισης (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιουλίου 2009) Η παρούσα τροποποίηση αποσαφηνίζει τον τρόπο µε τον οποίο θα έπρεπε να εφαρµόζονται, σε συγκεκριµένες περιπτώσεις, οι αρχές που καθορίζουν κατά πόσο ένας αντισταθµιζόµενος κίνδυνος ή τµήµα των ταµειακών ροών εµπίπτει στο πεδίο εφαρµογής της λογιστικής αντιστάθµισης. 12
.Π.Χ.Π. 1 (Τροποποίηση) Πρώτη εφαρµογή των.π.χ.π. και.λ.π. 27 (Τροποποίηση) Ενοποιηµένες και Ιδιαίτερες Οικονοµικές Καταστάσεις (εφαρµόζονται νια τις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιανουαρίου 2009) Η τροποποίηση του.π.χ.π. 1 επιτρέπει στις οικονοµικές οντότητες που εφαρµόζουν για πρώτη φορά τα.π.χ.π. να χρησιµοποιούν ως τεκµαιρόµενο κόστος είτε την εύλογη αξία είτε την λογιστική αξία µε βάση τις προηγούµενες λογιστικές πρακτικές για την επιµέτρηση του αρχικού κόστους των επενδύσεων σε θυγατρικές επιχειρήσεις, σε από κοινού ελεγχόµενες οικονοµικές οντότητες και σε συνδεδεµένες επιχειρήσεις. Επίσης, η τροποποίηση καταργεί τον ορισµό της µεθόδου κόστους από το.λ.π. 27 και το αντικαθιστά µε την απαίτηση τα µερίσµατα να παρουσιάζονται ως εισόδηµα στις ατοµικές οικονοµικές καταστάσεις του επενδυτή. Καθώς η µητρική εταιρεία έχει ήδη µεταβεί στα.π.χ.π., η τροποποίηση δεν θα έχει αντίκτυπο στις οικονοµικές καταστάσεις του Οµίλου..Π.Χ.Π. 2 (Τροποποίηση) Παροχές που Εξαρτώνται από την Αξία των Μετοχών - Προϋποθέσεις Κατοχύρωσης και Ακυρώσεις (εφαρµόζεται νια τις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιανουαρίου 2009) Η τροποποίηση διευκρινίζει τον ορισµό των «προϋποθέσεων της κατοχύρωσης (vesting conditions)», µε την εισαγωγή του όρου «προϋποθέσεις µη κατοχύρωσης (non-vesting conditions)» για όρους που δεν αποτελούν όρους υπηρεσίας ή όρους απόδοσης. Επίσης, διευκρινίζεται ότι όλες οι ακυρώσεις είτε προέρχονται από την ίδια την οντότητα είτε από τα συµβαλλόµενα µέρη, πρέπει να έχουν την ίδια λογιστική αντιµετώπιση..π.χ.π. 3 (Αναθεωρηµένο) Συνενώσεις Επιχειρήσεων και.λ.π. 27 (Τροποποιηµένο) Ενοποιηµένες και Ιδιαίτερες Οικονοµικές Καταστάσεις (εφαρµόζεται νια ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιουλίου 2009) Το αναθεωρηµένο.π.χ.π. 3 εισάγει µια σειρά αλλαγών στο λογιστικό χειρισµό συνενώσεων επιχειρήσεων οι οποίες θα επηρεάσουν το ποσό της αναγνωρισθείσας υπεραξίας, τα αποτελέσµατα της αναφερόµενης περιόδου στην οποία πραγµατοποιείται η απόκτηση επιχειρήσεων και τα µελλοντικά αποτελέσµατα. Αυτές οι αλλαγές περιλαµβάνουν την εξοδοποίηση δαπανών που σχετίζονται µε την απόκτηση και την αναγνώριση µεταγενέστερων µεταβολών στην εύλογη αξία του ενδεχόµενου τιµήµατος ( contingent consideration ) στα αποτελέσµατα. Το τροποποιηµένο.λ.π. 27 απαιτεί συναλλαγές που οδηγούν σε αλλαγές ποσοστών συµµετοχής σε θυγατρική να καταχωρούνται στην καθαρή θέση. Επιπλέον, το τροποποιηµένο πρότυπο µεταβάλλει το λογιστικό χειρισµό για τις ζηµίες που πραγµατοποιούνται από θυγατρική εταιρεία καθώς και της απώλειας του ελέγχου θυγατρικής. Όλες οι αλλαγές των ανωτέρω προτύπων εφαρµόζονται µεταγενέστερα από την ηµεροµηνία εφαρµογής τους και θα επηρεάσουν µελλοντικές αποκτήσεις και συναλλαγές µε µετόχους µειοψηφίας..π.χ.π. 8 Κλάδοι ραστηριοτήτων (εφαρµόζεται νια ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιανουαρίου 2009) Το πρότυπο αυτό αντικαθιστά το.λ.π. 14, σύµφωνα µε το οποίο οι τοµείς αναγνωρίζονταν και παρουσιάζονταν µε βάση µια ανάλυση απόδοσης και κινδύνου. Σύµφωνα µε το.π.χ.π. 8 οι τοµείς αποτελούν συστατικά µιας οικονοµικής οντότητας που εξετάζονται τακτικά από τον ιευθύνοντα Σύµβουλο / ιοικητικό Συµβούλιο της οικονοµικής οντότητας (Chief Operating Decision Maker) και παρουσιάζονται στις οικονοµικές καταστάσεις µε βάση αυτήν την εσωτερική κατηγοριοποίηση. 13
2.1.2 Τροποποιήσεις σε πρότυπα που αποτελούν ένα τµήµα του προγράµµατος ετήσιων βελτιώσεων του Σ.Λ.Π. (Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων) Οι παρακάτω τροποποιήσεις περιγράφουν τις σηµαντικότερες αλλαγές που υπεισέρχονται στα.π.χ.π. ως επακόλουθο των αποτελεσµάτων του ετήσιου προγράµµατος βελτιώσεων του Σ..Λ.Π. που δηµοσιεύτηκε τον Μάιο 2008. Οι παρακάτω τροποποιήσεις, εφόσον δεν ορίζεται διαφορετικά, ισχύουν για τις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1η Ιανουαρίου 2009..Ε.Ε.Χ.Π. 17 ιανοµές µη ταµειακών στοιχείων του ενεργητικού στους Ιδιοκτήτες Όταν µία επιχείρηση προβαίνει στην ανακοίνωση διανοµής και έχει την υποχρέωση να διανείµει στοιχεία του ενεργητικού που αφορούν στους ιδιοκτήτες της, θα πρέπει να αναγνωρίζει µία υποχρέωση για αυτά τα πληρωτέα µερίσµατα. Σκοπός της.ε.ε.χ.π. 17 είναι η παροχή οδηγιών αναφορικά µε το πότε θα πρέπει µία επιχείρηση να αναγνωρίζει τα µερίσµατα πληρωτέα, το πώς θα πρέπει να τα µετρά καθώς και το πώς θα πρέπει να λογιστικοποιεί τις διαφορές µεταξύ της λογιστικής αξίας των στοιχείων του ενεργητικού που διανέµονται και της λογιστική αξία των πληρωτέων µερισµάτων όταν η επιχείρηση εξοφλεί τα µερίσµατα πληρωτέα. Η.Ε.Ε.Χ.Π. 17 «ιανοµές µη Ταµειακών Στοιχείων του Ενεργητικού στους Ιδιοκτήτες» εφαρµόζεται από τις επιχειρήσεις µελλοντικά για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 01/07/2009. Νωρίτερη εφαρµογή της ιερµηνείας επιτρέπεται, αρκεί η επιχείρηση να γνωστοποιεί το γεγονός αυτό στις Σηµειώσεις των Οικονοµικών Καταστάσεων και ταυτόχρονα να εφαρµόζει το.π.χ.α. 3 (όπως αναθεωρήθηκε το 2008), το.λ.π. 27 (όπως τροποποιήθηκε τον Μάιο του 2008) και το.π.χ.α. 5 (όπως τροποποιήθηκε από την παρούσα ιερµηνεία). Η αναδροµική εφαρµογή της ιερµηνείας δεν επιτρέπεται..ε.ε.χ.π. 18 Μεταφορές στοιχείων ενεργητικού από Πελάτες Η.Ε.Ε.Χ.Π. 18 εφαρµόζεται κυρίως στις επιχειρήσεις ή οργανισµούς κοινής ωφέλειας. Σκοπός της.ε.ε.χ.π. 18 είναι να αποσαφηνίζει τις απαιτήσεις των.π.χ.α. σχετικά µε τις συµφωνίες κατά τις οποίες µια επιχείρηση λαµβάνει από ένα πελάτη της, µέρος ενσώµατων παγίων (οικόπεδα, κτηριακές εγκαταστάσεις ή εξοπλισµό) τον οποίο η επιχείρηση θα πρέπει να χρησιµοποιήσει, είτε µε σκοπό ο πελάτης να αποτελέσει µέρος ενός δικτύου ή µε σκοπό ο πελάτης να αποκτήσει συνεχή πρόσβαση στη παροχή αγαθών ή υπηρεσιών, όπως για παράδειγµα παροχή ηλεκτρισµού ή νερού. Σε ορισµένες περιπτώσεις, µια επιχείρηση λαµβάνει µετρητά από τους πελάτες της, τα οποία θα πρέπει να χρησιµοποιηθούν για την απόκτηση ή τη κατασκευή κάποιας εγκατάστασης µε σκοπό τη διασύνδεση του πελάτη µε το δίκτυο ή τη παροχή αδιάλειπτης πρόσβασης στο δίκτυο αγαθών ή υπηρεσιών ή και στα δύο ταυτόχρονα. Η.Ε.Ε.Χ.Π. 18 αποσαφηνίζει τις περιπτώσεις κατά τις οποίες πληρείται ο ορισµός του ενσώµατου παγίου, την αναγνώριση και επιµέτρηση του αρχικού κόστους. Επιπλέον προσδιορίζει τον τρόπο µε τον οποίο µπορεί να γίνει η εξακρίβωση της υποχρέωσης για τη παροχή των ανωτέρω υπηρεσιών, µε αντάλλαγµα το ενσώµατο πάγιο, καθώς και τον τρόπο αναγνώρισης του εσόδου και τη λογιστική αντιµετώπιση τον µετρητών που λαµβάνονται από τους πελάτες. Η.Ε.Ε.Χ.Π. 18 «Μεταφορές στοιχείων ενεργητικού από Πελάτες» εφαρµόζεται από τις επιχειρήσεις µελλοντικά για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 01/07/2009. 14
.Λ.Π. 1 (Τροποποίηση) Παρουσίαση των οικονοµικών καταστάσεων Η τροποποίηση διευκρινίζει ότι κάποια από τα χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία και υποχρεώσεις που έχουν καταταχθεί ως προοριζόµενο για εµπορική εκµετάλλευση σύµφωνα µε το.λ.π. 39 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Αναγνώριση και Επιµέτρηση» αποτελούν παραδείγµατα κυκλοφορούντων στοιχείων ενεργητικού και βραχυπρόθεσµων υποχρεώσεων αντίστοιχα..λ.π. 16 (Τροποποίηση ) Ενσώµατες ακινητοποιήσεις (και επακόλουθη τροποποίηση στο.λ.π. 7 Κατάσταση ταµειακών ροών) Η τροποποίηση αυτή απαιτεί στις οικονοµικές οντότητες µε συνήθεις δραστηριότητες στις οποίες περιλαµβάνονται η εκµίσθωση και εν συνεχεία πώληση περιουσιακών στοιχείων να παρουσιάζουν τo προϊόν της πώλησης των στοιχείων αυτών στα έσοδα και να µεταφέρουν την αναπόσβεστη αξία του στοιχείου στα αποθέµατα όταν το στοιχείο του ενεργητικού θεωρείται διαθέσιµο προς πώληση. Η επακόλουθη τροποποίηση στο.λ.π. 7 δηλώνει ότι οι ταµειακές ροές που προκύπτουν από την αγορά, εκµίσθωση και πώληση των εν λόγω περιουσιακών στοιχείων κατατάσσονται στις ταµειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες. Η τροποποίηση δεν θα έχει επίπτωση στις δραστηριότητες του Οµίλου καθώς δεν περιλαµβάνεται στις συνήθεις δραστηριότητες η εκµίσθωση και µεταγενέστερη πώληση στοιχείων του ενεργητικού..λ.π. 19 (Τροποποίηση) Παροχές σε εργαζόµενους Οι αλλαγές στο πρότυπο αυτό είναι οι ακόλουθες: Μια τροποποίηση στο πρόγραµµα, που καταλήγει σε µια µεταβολή στην έκταση στην οποία οι δεσµεύσεις για παροχές επηρεάζονται από µελλοντικές αυξήσεις των µισθών είναι µια περικοπή, ενώ µια τροποποίηση που µεταβάλλει τις παροχές που αποδίδονται στη προϋπηρεσία προκαλεί ένα αρνητικό κόστος προϋπηρεσίας εάν καταλήγει σε µείωση της παρούσας αξίας υποχρεώσεων καθορισµένων παροχών. Ο ορισµός της απόδοσης περιουσιακών στοιχείων του προγράµµατος έχει τροποποιηθεί για να ορίσει ότι τα έξοδα διαχείρισης του προγράµµατος εκπίπτουν στον υπολογισµό της απόδοσης των περιουσιακών στοιχείων του προγράµµατος µόνο στην έκταση που τα έξοδα αυτά έχουν εξαιρεθεί από την επιµέτρηση της υποχρέωσης καθορισµένων παροχών. Ο διαχωρισµός µεταξύ βραχυπρόθεσµων και µακροπρόθεσµων παροχών σε εργαζόµενους θα βασισθεί στο εάν οι παροχές θα τακτοποιηθούν εντός ή µετά τους 12 µήνες παροχής της υπηρεσίας των εργαζοµένων. Το.Λ.Π. 37 «Προβλέψεις, Ενδεχόµενες Υποχρεώσεις και Ενδεχόµενα Περιουσιακά Στοιχεία» απαιτεί οι ενδεχόµενες υποχρεώσεις να γνωστοποιούνται και όχι να αναγνωρίζονται. Το.Λ.Π. 19 έχει τροποποιηθεί για να είναι συνεπές. 15
.Λ.Π. 20 (Τροποποίηση) Λογιστική κρατικών επιχορηγήσεων και γνωστοποίηση της κρατικής υποστήριξης Η τροποποίηση αυτή απαιτεί η ωφέλεια από ένα κρατικό δάνειο µε επιτόκιο χαµηλότερο από εκείνο της αγοράς να επιµετρείται ως η διαφορά µεταξύ της λογιστικής αξίας βάσει του.λ.π. 39 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Αναγνώριση και επιµέτρηση» και των εσόδων που προκύπτουν από την εν λόγω ωφέλεια µε τη λογιστική αντιµετώπιση του.λ.π. 20. Η τροποποίηση δεν θα έχει αντίκτυπο στις δραστηριότητες του Οµίλου καθώς δεν έχουν ληφθεί δάνεια από το Κράτος..Λ.Π. 27 (Τροποποίηση) Ενοποιηµένες και ατοµικές οικονοµικές καταστάσεις Η τροποποίηση ορίζει ότι στις περιπτώσεις όπου µια επένδυση σε θυγατρική εταιρεία, η οποία αντιµετωπίζεται λογιστικά σύµφωνα µε το.λ.π. 39 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Αναγνώριση και επιµέτρηση», έχει ταξινοµηθεί ως στοιχείο κατεχόµενο προς πώληση σύµφωνα µε το.π.χ.π. 5 «Μη κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού διαθέσιµα προς πώληση και διακοπτόµενες δραστηριότητες» θα συνεχίσει να εφαρµόζεται µε βάση το.λ.π. 39..Λ.Π. 28 (Τροποποίηση) Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις (και επακόλουθες τροποποιήσεις στο.λ.π. 32 Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποίηση και Παρουσίαση και στο.π.χ.π. 7 Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποιήσεις) Σύµφωνα µε αυτήν την τροποποίηση, µια επένδυση σε συγγενή επιχείρηση αντιµετωπίζεται ως µοναδικό στοιχείο για σκοπούς ελέγχου αποµείωσης και η όποια ζηµιά αποµείωσης δεν κατανέµεται σε συγκεκριµένα στοιχεία του ενεργητικού που περιλαµβάνονται στη επένδυση. Οι αναστροφές των ζηµιών αποµείωσης καταχωρούνται ως προσαρµογή στο λογιστικό υπόλοιπο της επένδυσης στην έκταση που το ανακτήσιµο ποσό της επένδυσης στη συγγενή αυξάνεται..λ.π. 28 (Τροποποίηση) Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις (και επακόλουθες τροποποιήσεις στο.λ.π. 32 Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποίηση και Παρουσίαση και στο.π.χ.π. 7 Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποιήσεις) Η τροποποίηση αυτή ορίζει ότι στις περιπτώσεις όπου µια επένδυση σε συγγενή επιχείρηση λογιστικοποιείται σύµφωνα µε το.λ.π. 39 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Αναγνώριση και επιµέτρηση» επιπρόσθετα των απαιτούµενων γνωστοποιήσεων του.λ.π. 32 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποίηση και Παρουσίαση» και.π.χ.π. 7 «Χρηµατοοικονοµικά εργαλεία: Γνωστοποιήσεις» θα πρέπει να γίνουν συγκεκριµένες και όχι όλες οι απαιτούµενες γνωστοποιήσεις του.λ.π. 28..Λ.Π. 29 (Τροποποίηση) Παρουσίαση Οικονοµικών Στοιχείων σε Υπερπληθωριστικές Οικονοµίες Η οδηγία σε αυτό το πρότυπο έχει τροποποιηθεί ώστε να απεικονίσει το γεγονός ότι κάποια περιουσιακά στοιχεία και υποχρεώσεις επιµετρούνται στην εύλογη αξία αντί στο ιστορικό κόστος. Η τροποποίηση δεν θα έχει σηµαντική επίδραση στις δραστηριότητες του Οµίλου, 16
.Λ.Π. 31 (Τροποποίηση) Συµµετοχές σε κοινοπραξίες (και επακόλουθες τροποποιήσεις στο.λ.π. 32 Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποίηση και Παρουσίαση και στο.π.χ.π. 7 Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποιήσεις) Η τροποποίηση αυτή ορίζει ότι στις περιπτώσεις όπου µια επένδυση σε κοινοπραξία λογιστικοποιείται σύµφωνα µε το.λ.π. 39 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Αναγνώριση και επιµέτρηση» επιπρόσθετα των απαιτούµενων γνωστοποιήσεων του.λ.π. 32 χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποίηση και Παρουσίαση» και.π.χ.π. 7 «Χρηµατοοικονοµικά εργαλεία: Γνωστοποιήσεις» θα πρέπει να γίνουν συγκεκριµένες και όχι όλες οι απαιτούµενες γνωστοποιήσεις του.λ.π. 31 «Συµµετοχές σε κοινοπραξίες»..λ.π. 36 (Τροποποίηση) Αποµείωση Αξίας Περιουσιακών Στοιχείων Η τροποποίηση αυτή απαιτεί ότι στις περιπτώσεις όπου η εύλογη αξία µειωµένη κατά το κόστος της πώλησης υπολογίζεται βάσει των προεξοφληµένων ταµειακών ροών, πρέπει να γίνονται γνωστοποιήσεις ισοδύναµες προς εκείνες για τον υπολογισµό της αξίας λόγω χρήσης..λ.π. 38 (Τροποποίηση) Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία Η τροποποίηση αυτή ορίζει ότι µία πληρωµή µπορεί να αναγνωριστεί ως προπληρωµή µόνο εάν έχει πραγµατοποιηθεί πριν τη απόκτηση του δικαιώµατος πρόσβασης σε αγαθά ή λήψης υπηρεσιών. Η τροποποίηση αυτή πρακτικά σηµαίνει ότι όταν η οικονοµική οντότητα αποκτήσει πρόσβαση στα αγαθά ή λάβει τις υπηρεσίες τότε η πληρωµή πρέπει να εξοδοποιηθεί..λ.π. 38 (Τροποποίηση) Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία Η τροποποίηση αυτή διαγράφει την διατύπωση που ορίζει ότι θα υπάρξουν «σπάνια, αν υπάρξουν ποτέ» ενδείξεις για τη χρήση µιας µεθόδου, που καταλήγει σε ένα χαµηλότερο συντελεστή απόσβεσης από αυτόν της σταθερής µεθόδου απόσβεσης. Η τροποποίηση δεν θα έχει επί του παρόντος επίδραση στις δραστηριότητες του Οµίλου καθώς όλα τα άυλα περιουσιακά στοιχεία αποσβένονται µε την χρήση της σταθερής µεθόδου..λ.π. 39 (Τροποποίηση) Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Αναγνώριση και επιµέτρηση Οι αλλαγές σε αυτό το πρότυπο είναι οι παρακάτω: Είναι δυνατό να υπάρξουν µετακινήσεις προς και από την κατηγορία της εύλογης αξίας µέσω των αποτελεσµάτων όταν ένα παράγωγο ξεκινά ή παύει να πληροί τις προϋποθέσεις ως µέσο αντιστάθµισης ταµειακών ροών ή αντιστάθµισης καθαρής επένδυσης. Ο ορισµός του χρηµατοοικονοµικού περιουσιακού στοιχείου ή της χρηµατοοικονοµικής υποχρέωσης στην εύλογη αξία µέσω των αποτελεσµάτων όσον αφορά στοιχεία που κατέχονται ως διαθέσιµα για εµπορική εκµετάλλευση έχει τροποποιηθεί. ιευκρινίζεται ότι ένα χρηµατοοικονοµικό περιουσιακό στοιχείο ή υποχρέωση που αποτελεί µέρος ενός χαρτοφυλακίου χρηµατοοικονοµικών µέσων που έχουν κοινή διαχείριση µε τεκµηριωµένη ένδειξη πραγµατικού πρόσφατου σχεδίου βραχυπρόθεσµης αποκόµισης κερδών, συµπεριλαµβάνεται σε αυτού του είδους το χαρτοφυλάκιο κατά την αρχική αναγνώριση. Η ισχύουσα οδηγία για τον προσδιορισµό και την τεκµηρίωση αντισταθµίσεων δηλώνει ότι ένα µέσο αντιστάθµισης πρέπει να εµπλέκει µέρος που δεν ανήκει στην αναφέρουσα οικονοµική οντότητα και αναφέρει έναν τοµέα ως παράδειγµα µιας οικονοµικής οντότητας. Αυτό σηµαίνει ότι για να εφαρµοστεί η λογιστική αντιστάθµισης σε επίπεδο τοµέα, οι 17
απαιτήσεις για τη λογιστική αντιστάθµισης πρέπει να πληρούνται συγχρόνως από τον τοµέα που το εφαρµόζει. Η τροποποίηση αφαιρεί αυτήν την απαίτηση έτσι ώστε το.λ.π. 39 να συµβαδίζει µε το.π.χ.π. 8 «Τοµείς δραστηριοτήτων» το οποίο απαιτεί η γνωστοποίηση για τοµείς να βασίζεται σε πληροφορίες που παρουσιάζονται στον ιευθύνοντα Σύµβουλο / ιοικητικό Συµβούλιο της οικονοµικής οντότητας (Chief Operating Decision Maker). Όταν επιµετρείται εκ νέου η λογιστική αξία ενός χρεωστικού τίτλου κατά τη διακοπή της λογιστικής αντιστάθµισης εύλογης αξίας, η τροποποίηση διευκρινίζει ότι πρέπει να χρησιµοποιείται ένα αναθεωρηµένο πραγµατικό επιτόκιο (υπολογισµένο την ηµέρα της διακοπής της λογιστικής αντιστάθµισης εύλογης αξίας)..λ.π. 40 (Τροποποίηση) Επενδύσεις σε ακίνητα (και επακόλουθες τροποποιήσεις στο.λ.π. 16 Ενσώµατες Ακινητοποιήσεις) Η τροποποίηση ορίζει ότι τα ακίνητα που είναι υπό κατασκευή ή αξιοποίηση για µελλοντική χρήση ως επενδυτικά ακίνητα εµπίπτουν στο πεδίο εφαρµογής του.λ.π. 40. Εποµένως, όπου εφαρµόζεται η µέθοδος της εύλογης αξίας τα ακίνητα αυτά επιµετρώνται στην εύλογη αξία. Όµως, σε περιπτώσεις που η εύλογη αξία ενός επενδυτικού ακινήτου υπό κατασκευή δεν µπορεί να επιµετρηθεί µε αξιοπιστία, το ακίνητο επιµετράται στο κόστος µέχρι την νωρίτερη µεταξύ της ηµεροµηνίας ολοκλήρωσης της κατασκευής και της ηµεροµηνίας στην οποία η εύλογη αξία καθίσταται δυνατό να επιµετρηθεί µε αξιοπιστία..λ.π. 41 (Τροποποίηση) Γεωργία Η τροποποίηση απαιτεί την χρήση ενός προεξοφλητικού επιτοκίου της αγοράς όπου οι υπολογισµοί εύλογης αξίας βασίζονται σε προεξοφληµένες ταµειακές ροές και την κατάργηση της απαγόρευσης να λαµβάνονται υπόψη οι βιολογικοί µετασχηµατισµοί κατά τον υπολογισµό της εύλογης αξίας. Η τροποποίηση δεν θα έχει επίδραση στις δραστηριότητες του Οµίλου..Π.Χ.Π. 5 (Τροποποίηση) Mη Κυκλοφορούντα Περιουσιακά Στοιχεία που Κατέχοντα, προς Πώληση και ιακοπείσες ραστηριότητες (και επακόλουθες τροποποιήσεις στο.π.χ.π. 1 Πρώτη Εφαρµογή των ιεθνών Προτύπων Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης) (ισχύουν νια τις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 η Ιουλίου 2009) Η τροποποίηση διευκρινίζει ότι όλα τα περιουσιακά στοιχεία και οι υποχρεώσεις µιας θυγατρικής ταξινοµούνται ως κατεχόµενα προς πώληση εάν ένα πρόγραµµα πώλησης για µερική διάθεση καταλήγει σε απώλεια του ελέγχου της και θα πρέπει να γίνουν σχετικές γνωστοποιήσεις για αυτή τη θυγατρική, εφόσον πληρείται ο ορισµός για µια διακοπείσα δραστηριότητα. Η επακόλουθη τροποποίηση στο.π.χ.π. 1 ορίζει ότι αυτές οι τροποποιήσεις θα εφαρµόζονται µελλοντικά από την ηµεροµηνία µετάβασης σε.π.χ.π.. Ο Όµιλος θα εφαρµόσει την τροποποίηση αυτή µελλοντικά σε όλες τις µερικές διαθέσεις θυγατρικών εφόσον υπάρξουν από την 1 η Ιανουαρίου 2010. 18
3. Βασικές λογιστικές αρχές 3.1. Ενοποίηση Βάση ενοποίησης Η λογιστική µέθοδος που χρησιµοποιείται για την ενοποίηση είναι η µέθοδος της αγοράς. Ως κόστος αγοράς επιµετράται το ποσό των µετρητών ή ταµιακών ισοδυνάµων ή η εύλογη αξία άλλων ανταλλαγµάτων που παραχωρήθηκε από την αγοράστρια ως αντάλλαγµα για την απόκτηση ελέγχου στην καθαρά περιουσία άλλης εταιρείας πλέον κάθε κόστος που αποδίδεται άµεσα στη αγορά αυτή. Θυγατρική εταιρεία. Θυγατρική είναι η εταιρεία που ελέγχεται από µία άλλη εταιρεία. Έλεγχος είναι το δικαίωµα κατεύθυνσης των οικονοµικών και επιχειρηµατικών πολιτικών µιας εταιρείας ούτως ώστε να λαµβάνονται οφέλη από τις δραστηριότητές της. Στο τέλος της διαχειριστικής περιόδου ελέγχεται αν συντρέχει λόγος αποµείωσης της συµµετοχής στη θυγατρική εταιρεία. Ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις αφορούν την εταιρεία και τις θυγατρικές της. Οι οικονοµικές καταστάσεις των θυγατρικών εταιρειών περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις από την ηµεροµηνία που αποκτάται ο έλεγχος της θυγατρικής µέχρι την ηµεροµηνία που παύει να υφίσταται αυτός ο έλεγχος. Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις βασίζονται στις οικονοµικές καταστάσεις των επιµέρους εταιρειών οι οποίες έχουν καταρτιστεί σύµφωνα µε τα ΠΧΠ. Οι λογιστικές αρχές όλων των εταιρειών του Οµίλου είναι οµοιόµορφες µε αυτές που έχει υιοθετήσει και ακολουθεί ο Όµιλος. Όλες οι εταιρείες του Οµίλου έχουν την ίδια ηµεροµηνία Ισολογισµού. Οι ενδοεταιρικές συναλλαγές και τα ενδοεταιρικά υπόλοιπα απαλείφονται. Τα αποτελέσµατα των ενδοεταιρικών συναλλαγών που αναγνωρίζονται σε περιουσιακά στοιχεία απαλείφονται, εκτός αν υποδηλώνουν αποµείωση της αξίας του περιουσιακού στοιχείου οπότε και αναγνωρίζονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις. 3.2 Υπεραξία Θετική υπεραξία εξαγοράς είναι η θετική διαφορά µεταξύ του κόστους κτήσεως µιας εταιρείας και της εύλογης αξίας των επιµέρους περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων κατά την ηµεροµηνία απόκτησης αυτής της εταιρείας (κόστος κτήσεως > εύλογης αξίας). Η υπεραξία αυτή δεν αποσβένεται αλλά στο τέλος κάθε χρήσεως ελέγχεται για τυχόν αποµείωση. Αρνητική υπεραξία εξαγοράς είναι η διαφορά µεταξύ του κόστους κτήσεως µιας εταιρείας και της εύλογης αξίας των επιµέρους περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων κατά την ηµεροµηνία απόκτησης αυτής της εταιρείας (κόστος κτήσεως < εύλογης αξίας). Η αρνητική υπεραξία εξαγοράς αναγνωρίζεται στα αποτελέσµατα. 19
3. Βασικές λογιστικές αρχές (συν) 3.3. Χρηµατοοικονοµικά µέσα Τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία ταξινοµούνται στις παρακάτω κατηγορίες µε βάση το σκοπό για τον οποίο αποκτήθηκαν : Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία αποτιµώµενα στην εύλογη αξία µέσω αποτελεσµάτων. Αφορούν τα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία που κατά την αρχική τους αναγνώριση ορίσθηκαν από την εταιρεία ως στοιχεία που επιµετρώνται στην εύλογη αξία τους, µε αναγνώριση των µεταβολών τους στα αποτελέσµατα χρήσεως ή που αποκτήθηκαν από την εταιρεία µε σκοπό την πώλησή τους σε βραχύ χρονικό ορίζοντα. Τα χρηµατοοικονοµικά αυτά στοιχεία αποτιµώνται στην εύλογη αξία τους τα δε κέρδη ή οι ζηµίες που προκύπτουν λόγω µεταβολής της εύλογης αξίας αναγνωρίζονται στα αποτελέσµατα. Ειδικότερα τα χρεόγραφα που είναι τίτλοι οι οποίοι ενσωµατώνουν δικαίωµα σε ορισµένο περιουσιακό στοιχείο το οποίο είναι δυνατό να αποτιµηθεί σε χρήµα, καταχωρούνται αρχικά στο κόστος που είναι η πραγµατική αξία του δοθέντος ανταλλάγµατος πλέον τα έξοδα συναλλαγής. Τα χρεόγραφα κατέχονται από τον όµιλο για εµπορικούς σκοπούς, θεωρείται δηλαδή ότι αγοράστηκαν µε σκοπό την βραχυπρόθεσµη ρευστοποίηση τους και την αποκόµιση κέρδους. Η εύλογη αξία των χρεογράφων που είναι διαπραγµατεύσιµα σε ενεργό αγορά επιµετράται µε τις τρέχουσες τιµές. Για τα µη διαπραγµατεύσιµα χρεόγραφα οι εύλογες αξίες προσδιορίζονται µε άλλες διάφορες τεχνικές αποτίµησης όπως ανάλυση πρόσφατων συναλλαγών, συγκρίσιµων στοιχείων που διαπραγµατεύονται και προεξόφληση ταµειακών ροών. Επενδύσεις κατεχόµενες ως τη λήξη. Αφορούν µη παράγωγα χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία µε πάγιες η προσδιορισµένες πληρωµές και συγκεκριµένη λήξη και τα οποία ο όµιλος έχει την πρόθεση και την δυνατότητα να τα διακρατήσει µέχρι τη λήξη τους. Ο Όµιλος δεν κατείχε επενδύσεις αυτής της κατηγορίας. άνεια και απαιτήσεις. Αφορούν µη παράγωγα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία µε σταθερές ή προσδιορισµένες πληρωµές,τα οποία δεν διαπραγµατεύονται σε ενεργή αγορά. Στην κατηγορία αυτή δεν περιλαµβάνονται απαιτήσεις από προκαταβολές για αγορά αγαθών και υπηρεσιών ή υποχρεώσεις και απαιτήσεις που δεν είναι συµβατικές. Τα δάνεια και οι απαιτήσεις αναγνωρίζονται στο αναπόσβεστο κόστος βάσει της µεθόδου του πραγµατικού επιτοκίου. Η διοίκηση του Οµίλου πιστεύει ότι η εύλογη αξία των βραχυπροθέσµων απαιτήσεων και υποχρεώσεων ταυτίζεται µε την αξία στην οποία αυτές εµφανίζονται στα λογιστικά βιβλία του οµίλου. Για τα δάνεια η διοίκηση του Οµίλου πιστεύει ότι τα συµφωνηθέντα επιτόκια των αντληθέντων δανείων ισοδυναµούν µε τα τρέχοντα εύλογα επιτόκια της αγοράς και ως εκ τούτου δεν υπάρχουν οι προϋποθέσεις οποιασδήποτε προσαρµογής της αξίας στην οποία εµφανίζονται οι υποχρεώσεις αυτές στα βιβλία του Οµίλου. 20
3. Βασικές λογιστικές αρχές (συν) ιαθέσιµα προς πώληση χρηµατοοικονοµικά στοιχεία. Αφορούν µη παράγωγα χρηµατοοικονοµικά στοιχεία τα οποία είτε προσδιορίζονται σ αυτή τη κατηγορία είτε δεν µπορούν να ενταχθούν σε κάποια από τις παραπάνω κατηγορίες. Ανάλογα µε την πρόθεση της ιοίκησης για την διακράτησή τους εντάσσονται στο «Πάγιο Ενεργητικό» ή στο «Κυκλοφορούν Ενεργητικό». Τα διαθέσιµα προς πώληση χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία αρχικά αναγνωρίζονται στο κόστος κτήσεως πλέον τις άµεσες δαπάνες της συναλλαγής.μετά την αρχική αναγνώριση οι επενδύσεις αυτές αποτιµώνται στην εύλογη αξία τους και τα κέρδη ή οι ζηµίες που προκύπτουν από την µεταβολή της εύλογης αξίας αναγνωρίζονται απ ευθείας στα ίδια κεφάλαια έως ότου οι επενδύσεις αυτές πωληθούν η χαρακτηρισθούν αποµειωµένες οπότε το σωρευτικό κέρδος ή η ζηµία που είχε προηγουµένως αναγνωρισθεί στα ίδια κεφάλαια µεταφέρεται στα αποτελέσµατα. Η εύλογη αξία των χρηµατοοικονοµικών στοιχείων που διαπραγµατεύονται σε ενεργό αγορά επιµετράται µε τις τρέχουσες τιµές. Επενδύσεις σε συµµετοχικούς τίτλους που δεν έχουν χρηµατιστηριακή τιµή σε ενεργό αγορά και των οποίων η εύλογη αξία δεν µπορεί να επιµετρηθεί αξιόπιστα αποτιµώνται στο κόστος κτήσεως. Τα µερίσµατα διαθεσίµων προς πώληση συµµετοχικών τίτλων αναγνωρίζονται στα αποτελέσµατα όταν κατοχυρώνεται το δικαίωµα της εταιρείας για είσπραξη. 3.4. Συναλλαγές σε ξένο νόµισµα Το νόµισµα λειτουργίας του Οµίλου είναι το Ευρώ. Οι συναλλαγές σε ξένο νόµισµα λογιστικοποιούνται αρχικά βάσει της ισοτιµίας (Ευρώ προς ξένο νόµισµα) της ηµεροµηνίας της συναλλαγής. Τα χρηµατικά περιουσιακά στοιχεία και υποχρεώσεις σε ξένο νόµισµα µεταφράζονται στο λειτουργικό νόµισµα βάσει της ισοτιµίας που ισχύει κατά την ηµεροµηνία σύνταξης του Ισολογισµού. Οι συναλλαγµατικές διαφορές µεταφέρονται στα αποτελέσµατα. 3.5. Ενσώµατα πάγια Τα ενσώµατα πάγια (εκτός των πλοίων) αποτιµώνται στο κόστος κτήσεως µείον αποσβέσεις και αποµειώσεις. Το κόστος κτήσεως περιλαµβάνει όλες τις άµεσα επιρριπτέες δαπάνες για την απόκτηση των στοιχείων. Μεταγενέστερες δαπάνες καταχωρούνται σε επαύξηση της λογιστικής αξίας των ενσωµάτων παγίων µόνον αν πιθανολογείται ότι µελλοντικά οικονοµικά οφέλη θα εισρεύσουν στην εταιρεία και το κόστος τους µπορεί να αποτιµηθεί αξιόπιστα. Τα πλοία αναγνωρίζονται στην εύλογη αξία τους µείον τις µεταγενέστερες αποσβέσεις και αποµειώσεις. Οι επισκευές και οι συντηρήσεις όλων των ενσώµατων παγίων καταχωρούνται στα αποτελέσµατα όταν πραγµατοποιούνται εκτός των δαπανών των ανά 21
3. Βασικές λογιστικές αρχές (συν) 3.5. Ενσώµατα πάγια (συν) τετραετία τακτικών επιθεωρήσεων των πλοίων οι οποίες κεφαλαιοποιούνται και αναγνωρίζονται στα αποτελέσµατα ισοµερώς σε χρονικό ορίζοντα τετραετίας. Οι ιαφορές αναπροσαρµογής αντιµετωπίζονται σύµφωνα µε όσα προβλέπονται στο ΛΠ 16. Οι αποσβέσεις των ενσωµάτων παγίων στοιχείων υπολογίζονται µε την σταθερή µέθοδο µέσα στη ωφέλιµη ζωή τους που έχει ως εξής: Κτίρια 20 χρόνια Πλοία 30 έως 40 χρόνια Λοιπός εξοπλισµός 3 έως 5 χρόνια Τα οικόπεδα δεν αποσβένονται. Ειδικότερα για τα πλοία σηµειώνεται ότι µε το Προεδρικό ιάταγµα 124/2006 δεν ισχύει πλέον ο περιορισµός σχετικά µε την ωφέλιµη ζωή των πλοίων (30-35 έτη) εφόσον αυτά έχουν προσαρµοστεί πλήρως µε τη Συνθήκη της Στοκχόλµης. Ο παραπάνω περιορισµός της ωφέλιµης ζωής είχε τεθεί από το Ν.2932/01 αρθρ.3 παρ 2γ και αφορούσε τη ικανότητα δροµολόγησης ακτοπλοϊκών πλοίων στις ελληνικές θάλασσες. Όλα τα πλοία του οµίλου έχουν προσαρµοσθεί στις διατάξεις της Συνθήκης της Στοκχόλµης. Ο όµιλος παρότι δεν υφίσταται πλέον ο παραπάνω περιορισµός στην ωφέλιµη ζωή των πλοίων υπολογίζει τις αποσβέσεις των πλοία του µε βάση την σταθερή µέθοδο και σε διάρκεια ωφέλιµης ζωής, η οποία ανέρχεται σε 30 40 έτη από τον χρόνο της ναυπήγησης τους. Μέχρι την ισχύ του Ν.2932/01 οι ωφέλιµες ζωές των πλοίων του οµίλου προσδιορίζονταν σε σχέση µε τις διατάξεις του παραπάνω νόµου. Μετά την άρση του περιορισµού η ωφέλιµη ζωή των πλοίων εκτιµάται από ανεξάρτητους πραγµατογνώµονες. Οι αποσβέσεις υπολογίζονται επί της αξίας κτήσεως (ή µετά την αρχική αναγνώριση επί της εύλογης αξίας) µειωµένης κατά το ποσό της υπολειµµατικής αξίας του πλοίου κατά τη λήξη της ωφέλιµης ζωής του. Η υπολειµµατική αξία όλων των πλοίων του οµίλου εκτιµάται από ανεξάρτητο εκτιµητή. Τα ενσώµατα πάγια υπόκεινται σε έλεγχο αποµείωσης όταν κάποια γεγονότα καταδεικνύουν ότι η λογιστική αξία µπορεί να µην είναι ανακτήσιµη. Η ανακτήσιµη αξία είναι η µεγαλύτερη αξία µεταξύ της εύλογης αξίας (µειωµένης µε το απαιτούµενο για την πώληση κόστος) και της αξίας λόγω χρήσεως. Ζηµία αποµείωσης αναγνωρίζεται όταν η ανακτήσιµη αξία είναι µικρότερη από την αναπόσβεστη λογιστική αξία. Οι ζηµιές αποµείωσης καταχωρούνται ως έξοδα στα αποτελέσµατα όταν προκύπτουν. Κατά την πώληση των ενσωµάτων παγίων, οι διαφορές µεταξύ του τιµήµατος που λαµβάνεται και της λογιστικής τους αξίας αναγνωρίζονται στα αποτελέσµατα. 22
3. Βασικές λογιστικές αρχές (συν) 3.6 Επενδύσεις σε ακίνητα Οι επενδύσεις σε ακίνητα αποτιµώνται στο κόστος κτήσεως µείον αποσβέσεις και αποµειώσεις. Το κόστος κτήσεως περιλαµβάνει όλες τις άµεσα επιρριπτέες δαπάνες για την απόκτηση των στοιχείων. Μεταγενέστερες δαπάνες καταχωρούνται σε επαύξηση της λογιστικής αξίας τους µόνον αν πιθανολογείται ότι µελλοντικά οικονοµικά οφέλη θα εισρεύσουν στην εταιρεία και το κόστος τους µπορεί να αποτιµηθεί αξιόπιστα. Οι επενδύσεις σε ακίνητα υπόκεινται σε έλεγχο αποµείωσης όταν κάποια γεγονότα καταδεικνύουν ότι η λογιστική αξία µπορεί να µην είναι ανακτήσιµη. Οι ζηµιές αποµείωσης καταχωρούνται ως έξοδα στα αποτελέσµατα όταν προκύπτουν. Κατά την πώληση των επενδύσεων σε ακίνητα, οι διαφορές µεταξύ του τιµήµατος που λαµβάνεται και της λογιστικής τους αξίας αναγνωρίζονται στα αποτελέσµατα. 3.7. Άυλα περιουσιακά στοιχεία Λογισµικό Οι άδειες λογισµικού αποτιµώνται στο κόστος κτήσεως µείον τις αποσβέσεις. Οι αποσβέσεις διενεργούνται µε την σταθερή µέθοδο κατά την διάρκεια της ωφέλιµης ζωής των στοιχείων αυτών η οποία κυµαίνεται από 3 έως 5 χρόνια. 3.8. Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων. Τα στοιχεία του ενεργητικού που έχουν απροσδιόριστη ωφέλιµη ζωή δεν αποσβένονται αλλά υπόκεινται σε έλεγχο αποµείωσης όταν κάποια γεγονότα καταδεικνύουν ότι η λογιστική αξία µπορεί να µην είναι ανακτήσιµη. Το ίδιο ισχύει και για τα αποσβενόµενα περιουσιακά στοιχεία όταν υπάρχουν ενδείξεις ότι η λογιστική αξία τους δεν θα ανακτηθεί. Η ανακτήσιµη αξία είναι η µεγαλύτερη αξία µεταξύ της εύλογης αξίας (µειωµένης µε το απαιτούµενο για την πώληση κόστος) και της αξίας λόγω χρήσεως. Για την εκτίµηση των ζηµιών αποµείωσης τα περιουσιακά στοιχεία εντάσσονται στις µικρότερες δυνατές µονάδες δηµιουργίας ταµιακών ροών. Ζηµία αποµείωσης αναγνωρίζεται όταν η ανακτήσιµη αξία είναι µικρότερη από την αναπόσβεστη λογιστική αξία. Οι ζηµιές αποµείωσης καταχωρούνται ως έξοδα στα αποτελέσµατα όταν προκύπτουν. 23