Transcript

1 ΣΧΕ ΙΟ ΝΟΜΟΥ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΩΝ Άρθρο 1 Γενικές διατάξεις 1. Ο παρών νόµος ρυθµίζει τους όρους και τις προϋποθέσεις λειτουργίας των χρηµατιστηρίων εµπορευµάτων και των χρηµατιστηριακών αγορών εµπορευµάτων που διαχειρίζονται. 2. Αντικείµενο συναλλαγών στις χρηµατιστηριακές αγορές εµπορευµάτων είναι εµπορεύµατα τα οποία δεν εµπίπτουν στην έννοια των χρηµατοπιστωτικών µέσων σύµφωνα µε το άρθρο 5 του ν. 3606/2007 (ΦΕΚ Α 195). Ως εµπορεύµατα νοούνται, για τις ανάγκες του παρόντος, αγαθά ανταλλάξιµα µεταξύ τους και δυνάµενα να παραδοθούν, περιλαµβανοµένων των µετάλλων και των κραµάτων τους, των γεωργικών προϊόντων και της ενέργειας, ιδίως της ηλεκτρικής ενέργειας και του φυσικού αερίου. 3. Στις χρηµατιστηριακές αγορές ενέργειας αντικείµενο συναλλαγών είναι ενεργειακά προϊόντα χονδρικής εφόσον δε συνιστούν χρηµατοπιστωτικά µέσα. Το χρηµατιστήριο ορίζει τους ειδικότερους όρους και τις προϋποθέσεις για τον καθορισµό των ενεργειακών προϊόντων χονδρικής λαµβανοµένων υπόψη των όρων του άρθρου 2 παρ. 4 του Κανονισµού (ΕΕ) 1227/2011 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συµβουλίου για την ακεραιότητα και τη διαφάνεια στη χονδρική αγορά ενέργειας (ΕΕ L326/1/ ) και των χαρακτηριστικών των αγορών που διαχειρίζεται. 1. Κάθε χρηµατιστήριο εµπορευµάτων δύναται να διαχειρίζεται µία ή και περισσότερες χρηµατιστηριακές αγορές εµπορευµάτων σύµφωνα µε τις διατάξεις του παρόντος νόµου. 2. Οι συναλλαγές που διενεργούνται σε χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων διέπονται από το ελληνικό δίκαιο, µε την επιφύλαξη των σχετικών διατάξεων του Κανονισµού (ΕΕ) 1227/2011 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συµβουλίου, που τυγχάνουν εφαρµογής προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας. Άρθρο 2 Χρηµατιστήρια εµπορευµάτων 1. Επιτρέπεται η λειτουργία χρηµατιστηρίου εµπορευµάτων µετά από άδεια της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, εφαρµοζοµένων αναλόγως των διατάξεων του άρθρου 42 παρ. 1-8 του ν. 3606/2007 (ΦΕΚ Α 195). Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας η παραπάνω άδεια χορηγείται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας (ΡΑΕ). Η πλήρωση των όρων των διατάξεων του άρθρου 42 παρ. 1-8 του ν. 3606/2007 τεκµαίρεται εφόσον το πρόσωπο που αιτείται την κατά περίπτωση άδεια είναι διαχειριστής αγοράς του ν. 3606/ Τα χρηµατιστήρια ενέργειας δεν επιτρέπεται να ασκούν ενεργειακές δραστηριότητες του άρθρου 2 παρ. 1 περ. (η) του ν. 4001/2011 (ΦΕΚ Α 179) ή να ενεργούν ως διαχειριστές ενεργειακών συστηµάτων, όπως κατά περίπτωση ορίζονται µε τις διατάξεις του ως άνω νόµου.

2 3. Απαγορεύεται σε πρόσωπο, που ασκεί ενεργειακή δραστηριότητα ή ενεργεί ως διαχειριστής ενεργειακού συστήµατος κατά τα προβλεπόµενα στην παρ. 2, να συµµετέχει στο µετοχικό κεφάλαιο χρηµατιστηρίου εµπορευµάτων κατά ποσοστό µεγαλύτερο του 10%. Η κατά παράβαση του προηγουµένου εδαφίου απόκτηση µετοχών είναι απολύτως άκυρη. 4. Με απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς µπορεί να εξειδικεύονται οι προϋποθέσεις και η διαδικασία και να καθορίζονται ειδικότεροι όροι για τη χορήγηση και την ανάκληση άδειας λειτουργίας χρηµατιστηρίου εµπορευµάτων, περιλαµβανοµένων των όρων και προϋποθέσεων για την έγκριση της καταλληλότητας, των µελών του διοικητικού συµβουλίου και των προσώπων που πραγµατικά διευθύνουν τη δραστηριότητά του, των προσώπων που ασκούν ουσιαστική επιρροή στη διοίκηση και διαχείριση του χρηµατιστηρίου εµπορευµάτων ή/και των κατά περίπτωση χρηµατιστηριακών αγορών εµπορευµάτων, που διαχειρίζεται, και των µετόχων του, ως και κάθε τεχνικό θέµα και αναγκαία λεπτοµέρεια. Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας η παραπάνω απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς εκδίδεται µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. 5. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µπορεί να ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας χρηµατιστηρίου εµπορευµάτων εάν: (α) το χρηµατιστήριο δεν έχει κάνει χρήση της άδειας λειτουργίας εντός δώδεκα (12) µηνών από τη χορήγησή της, παραιτηθεί ρητώς απ' αυτήν ή η χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων δεν έχει λειτουργήσει για συνεχόµενο διάστηµα έξι (6) µηνών, (β) η άδεια λειτουργίας αποκτήθηκε µε ψευδείς δηλώσεις ή µε οποιονδήποτε άλλο παράνοµο τρόπο, (γ) το χρηµατιστήριο δεν πληροί πλέον τους όρους υπό τους οποίους του χορηγήθηκε η άδεια λειτουργίας, (δ) το χρηµατιστήριο έχει υποπέσει σε σοβαρές και επανειληµµένες παραβάσεις του νόµου αυτού. Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας η παραπάνω απόφαση της ανάκλησης λαµβάνεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. Άρθρο 3 Χρηµατιστηριακές αγορές εµπορευµάτων 3. Επιτρέπεται η λειτουργία χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων µετά από άδεια της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς σύµφωνα µε τους όρους και τις προϋποθέσεις των εποµένων παραγράφων. Προκειµένου για τις χρηµατιστηριακές αγορές ενέργειας η παραπάνω άδεια χορηγείται µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας (ΡΑΕ). 4. Ως προς τη λειτουργία των χρηµατιστηριακών αγορών εµπορευµάτων εφαρµόζονται αναλόγως οι διατάξεις του άρθρου 43 παρ. 1-8, 47 και 48Α παρ. 1 έως 5 του ν. 3606/ Η χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων πρέπει να διαθέτει Κανονισµό λειτουργίας µε τον οποίο να ρυθµίζονται ιδίως θέµατα σχετικά µε τις υποχρεώσεις των µελών της σχετικής αγοράς, λαµβανοµένης υπόψη της φύσης των εµπορευµάτων, οι κανόνες πρόσβασης στη σχετική αγορά, οι κανόνες για την εισαγωγή των εµπορευµάτων για διαπραγµάτευση, οι κανόνες διαπραγµάτευσης, καθώς και οι

3 κανόνες σχετικά µε την αναστολή της διαπραγµάτευσης και τη διαγραφή των εµπορευµάτων απ αυτήν, εφαρµοζοµένων των διατάξεων των άρθρων, 4, 5, 7 και Η άδεια της παρ. 1 χορηγείται εφόσον πληρούνται οι προϋποθέσεις του παρόντος άρθρου και των άρθρων 4, 5, 7 και 8. Ταυτόχρονα µε τη χορήγηση της άδειας λειτουργίας χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς εγκρίνει τον Κανονισµό της σχετικής αγοράς ως προς τη νοµιµότητά του. Προκειµένου για τις χρηµατιστηριακές αγορές ενέργειας η παραπάνω έγκριση χορηγείται µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας (ΡΑΕ). Κατά τον ίδιο τρόπο, εγκρίνεται και κάθε τροποποίηση του Κανονισµού. Οι αποφάσεις της παραγράφου αυτής δηµοσιεύονται στην Εφηµερίδα της Κυβερνήσεως. Ο Κανονισµός και οι τροποποιήσεις του δεσµεύουν, από την ηµεροµηνία έναρξης ισχύος της εγκριτικής απόφασης της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, τα µέλη της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων και γενικά τα πρόσωπα στα οποία αφορά ο Κανονισµός. 7. Με απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς µπορεί να εξειδικεύονται οι προϋποθέσεις και η διαδικασία και να καθορίζονται ειδικότεροι όροι για τη χορήγηση και ανάκληση της άδειας λειτουργίας χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων. Με την ίδια απόφαση µπορεί να εξειδικεύεται το περιεχόµενο του Κανονισµού λειτουργίας της σχετικής αγοράς και να καθορίζεται η διαδικασία δηµοσιοποίησής του. Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας η παραπάνω απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς εκδίδεται µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. 8. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µπορεί να ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας που χορήγησε σε χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων εάν: (α) το χρηµατιστήριο που τη διαχειρίζεται δεν έχει κάνει χρήση της εντός δώδεκα (12) µηνών από τη χορήγησή της, παραιτηθεί ρητώς απ' αυτήν ή η χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων δεν έχει λειτουργήσει κατά τους προηγούµενους έξι (6) µήνες, (β) η άδεια λειτουργίας αποκτήθηκε µε ψευδείς δηλώσεις ή µε οποιονδήποτε άλλο παράνοµο τρόπο, (γ) η χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων δεν πληροί πλέον τους όρους υπό τους οποίους χορηγήθηκε η άδεια λειτουργίας, (δ) το χρηµατιστήριο κατά τη διαχείριση της σχετικής αγοράς έχει υποπέσει σε σοβαρές και επανειληµµένες παραβάσεις των διατάξεων του νόµου αυτού, (ε) ανακληθεί η άδεια λειτουργίας του χρηµατιστηρίου που τη διαχειρίζεται. Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας η παραπάνω απόφαση της ανάκλησης λαµβάνεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. Άρθρο 4 Εισαγωγή εµπορευµάτων προς διαπραγµάτευση 1. Ο Κανονισµός της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων περιλαµβάνει σαφείς και διαφανείς κανόνες για την εισαγωγή εµπορευµάτων προς διαπραγµάτευση, λαµβανοµένης υπόψη της ειδικότερης φύσης των εµπορευµάτων. 2. Οι κανόνες αυτοί διασφαλίζουν ιδίως ότι τα εµπορεύµατα που εισάγονται προς διαπραγµάτευση είναι δεκτικά δίκαιης, οµαλής και αποτελεσµατικής διαπραγµάτευσης.

4 3. Για τη συµµόρφωση µε τις υποχρεώσεις των παρ. 1 και 2 τα χρηµατιστήρια εµπορευµάτων οφείλουν να συνεργάζονται µε τους φορείς της αγοράς που είναι κατά περίπτωση αρµόδιοι για την εµπορία και τη λειτουργία των εµπορευµάτων που εισάγονται προς διαπραγµάτευση και να λαµβάνουν τα απαραίτητα µέτρα για την εύρυθµη διεξαγωγή των συναλλαγών επ αυτών. 4. Ο Κανονισµός της χρηµατιστηριακής αγοράς ενέργειας περιλαµβάνει επίσης ρυθµίσεις για τον έλεγχο σε τακτά χρονικά διαστήµατα του εάν τα εµπορεύµατα που αποτελούν αντικείµενο διαπραγµάτευσης στη σχετική χρηµατιστηριακή αγορά πληρούν τους όρους εισαγωγής σε αυτήν, καθώς και για τη διευκόλυνση της πρόσβασης των µελών της σε πληροφορίες σχετικές µε τα εµπορεύµατα ιδίως όταν αυτές απαιτείται να δηµοσιοποιούνται κατά την κείµενη νοµοθεσία. 5. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µπορεί να θέτει ειδικούς όρους εισαγωγής προς διαπραγµάτευση των εµπορευµάτων συνεκτιµώντας τους όρους και τα χαρακτηριστικά λειτουργίας τους, τις γενικότερες συνθήκες των αγορών και τους εγγενείς κινδύνους. Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας η παραπάνω απόφαση εκδίδεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. Άρθρο 5 Πρόσβαση στη χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων 1. Ο Κανονισµός της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων περιλαµβάνει διαφανείς και χωρίς διακρίσεις κανόνες, οι οποίοι βασίζονται σε αντικειµενικά κριτήρια, όσον αφορά την πρόσβαση στη χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων ή την ιδιότητα του µέλους της. 2. Οι κανόνες αυτοί ορίζουν τις υποχρεώσεις που υπέχουν τα µέλη της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων που απορρέουν από: (α) τη διενέργεια των συναλλαγών (β) τα επαγγελµατικά πρότυπα προς τα οποία πρέπει να συµµορφώνεται το προσωπικό των µελών της οργανωµένης αγοράς, (γ) τις διαδικασίες εκκαθάρισης και διακανονισµού των συναλλαγών που διενεργούνται στη χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων, (δ) τους όρους που ισχύουν για τις κατά περίπτωση ιδιότητες µέλους σε σχέση ιδίως µε το αν τα µέλη είναι επαγγελµατίες του τοµέα των εµπορευµάτων ή ΕΠΕΥ ή πιστωτικά ιδρύµατα σύµφωνα µε την παρ Η χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων µπορεί να δέχεται ως µέλη πρόσωπα που κατ επάγγελµα ασκούν δραστηριότητες παραγωγής, εµπορίας ή προώθησης των εµπορευµάτων, τα οποία είναι εισηγµένα προς διαπραγµάτευση στη σχετική χρηµατιστηριακή αγορά, ή άλλες σχετιζόµενες µε τα εν λόγω εµπορεύµατα δραστηριότητες και υπηρεσίες (επαγγελµατίες του τοµέα των εµπορευµάτων). Μέλη της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων δύνανται επίσης να είναι ΕΠΕΥ του ν. 3606/2007 και πιστωτικά ιδρύµατα του ν. 3601/2007 και να διεξάγουν συναλλαγές µέσω αυτής για λογαριασµό πελατών τους ή για ίδιο λογαριασµό, εφόσον οι κατά περίπτωση άδειες που διαθέτουν για τη διεξαγωγή συναλλαγών σε χρηµατοπιστωτικά µέσα σχετίζονται µε τα εµπορεύµατα που είναι εισηγµένα προς διαπραγµάτευση στη σχετική αγορά.

5 4. Η χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων µπορεί να δέχεται ως µέλη της τα πρόσωπα της παρ. 3 εφόσον διαθέτουν εχέγγυα ήθους και ικανότητας, επαρκές επίπεδο συναλλακτικής ικανότητας και επάρκειας και εφόσον συντρέχει περίπτωση, επαρκείς οργανωτικές ρυθµίσεις και επαρκή µέσα για το ρόλο που καλούνται να επιτελέσουν, λαµβανοµένων υπόψη των διάφορων χρηµατοοικονοµικών ρυθµίσεων που τυχόν επιβάλλει η χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων για να εγγυάται τον προσήκοντα διακανονισµό των συναλλαγών. 5. Οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα που παρέχουν υπηρεσίες σε πελάτες τους σχετικές µε τη διεξαγωγή χρηµατιστηριακών συναλλαγών επί εµπορευµάτων σύµφωνα µε την παρ. 3 οφείλουν να συµµορφώνονται προς τις διατάξεις του άρθρου 6 του παρόντος νόµου. Οι κανόνες που διέπουν την πρόσβαση στη χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων ή την απόκτηση της ιδιότητας του µέλους της πρέπει να προβλέπουν την άµεση ή την εξ αποστάσεως συµµετοχή των µελών, εφόσον οι διαδικασίες και τα συστήµατα διαπραγµάτευσης της αγοράς δεν απαιτούν αυτοπρόσωπη παρουσία για τη διενέργεια συναλλαγών. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται µε απόφασή της να θέτει ειδικούς όρους και προϋποθέσεις αναφορικά µε την εξ αποστάσεως συµµετοχή των µελών της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων συνεκτιµώντας τα κατά περίπτωση εµπορεύµατα και τις ειδικότερες συνθήκες αγοράς και εποπτείας. Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας η παραπάνω απόφαση εκδίδεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. 6. Ως προς κάθε χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων που διαχειρίζεται, το χρηµατιστήριο εµπορευµάτων οφείλει να ανακοινώνει τακτικά στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς τον κατάλογο των µελών της. Άρθρο 6 Κανόνες επαγγελµατικής συµπεριφοράς των µελών της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων έναντι πελατών τους 1. Οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα που είναι µέλη χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων οφείλουν να ενεργούν κατά την παροχή υπηρεσιών σε πελάτες τους, σχετιζόµενων µε τη διεξαγωγή συναλλαγών στη σχετική αγορά, µε αµεροληψία, εντιµότητα και επαγγελµατισµό ώστε να εξυπηρετούν µε τον καλύτερο τρόπο τα συµφέροντα των πελατών τους. 2. Οι πληροφορίες που παρέχουν οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα ως µέλη χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων σε πελάτες ή σε δυνητικούς πελάτες, συµπεριλαµβανοµένων των διαφηµιστικών ανακοινώσεων, πρέπει να είναι ακριβείς, σαφείς και µη παραπλανητικές. Οι διαφηµιστικές ανακοινώσεις πρέπει να µπορούν να αναγνωρίζονται σαφώς ως τέτοιες. 3. Οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα που είναι µέλη χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων παρέχουν στους πελάτες ή στους δυνητικούς πελάτες κατάλληλη πληροφόρηση σε κατανοητή µορφή, ώστε αυτοί να είναι ευλόγως σε θέση να κατανοούν τη φύση και τους κινδύνους των υπηρεσιών που τους παρέχουν σε σχέση µε τη διεξαγωγή χρηµατιστηριακών συναλλαγών επί εµπορευµάτων.

6 4. Οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα που είναι µέλη χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων λαµβάνουν κάθε εύλογο µέτρο, ώστε να επιτυγχάνουν, κατά τη διεξαγωγή συναλλαγών για λογαριασµό πελατών τους σε χρηµατιστηριακή αγορά εµπορευµάτων, το βέλτιστο αποτέλεσµα για τους πελάτες τους, λαµβάνοντας υπόψη την τιµή, το κόστος, την ταχύτητα, την πιθανότητα εκτέλεσης και διακανονισµού, τον όγκο, τη φύση και οποιοδήποτε άλλο παράγοντα αφορά τη διεξαγωγή των σχετικών συναλλαγών. Οι ΕΠΕΥ και τα και πιστωτικά ιδρύµατα καταρτίζουν και εφαρµόζουν αποτελεσµατικές ρυθµίσεις για να συµµορφώνονται µε τις απαιτήσεις του προηγουµένου εδαφίου. Σε περίπτωση που υπάρχουν συγκεκριµένες οδηγίες του πελάτη, η ΕΠΕΥ εκτελεί την εντολή σύµφωνα µε αυτές τις οδηγίες. 5. Οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα που είναι µέλη χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων εφαρµόζουν διαδικασίες και µηχανισµούς που διασφαλίζουν την έγκαιρη, δίκαιη και ταχεία εκτέλεση των εντολών πελατών σε σχέση µε τις εντολές άλλων πελατών ή µε τα συµφέροντα της ΕΠΕΥ ή του πιστωτικού ιδρύµατος, περιλαµβανοµένων των επενδύσεων της ΕΠΕΥ και του πιστωτικού ιδρύµατος σε χρηµατοπιστωτικά µέσα του ν. 3606/2007, σχετιζόµενα µε τα εισηγµένα εµπορεύµατα ως προς τα οποία διεξάγουν χρηµατιστηριακές συναλλαγές. Οι εν λόγω διαδικασίες και µηχανισµοί επιτρέπουν την εκτέλεση συγκρίσιµων εντολών πελατών µε χρονική προτεραιότητα ανάλογα µε το χρόνο λήψης κάθε εντολής από την ΕΠΕΥ ή το πιστωτικό ίδρυµα. 6. Οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα που είναι µέλη χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων τηρούν αρχείο µε τα έγγραφα και τις συµβάσεις που καταρτίζονται µεταξύ του πελάτη και της ΕΠΕΥ ή του πιστωτικού ιδρύµατος, τα οποία αναφέρουν τα δικαιώµατα και τις υποχρεώσεις των µερών, καθώς και τους όρους υπό τους οποίους η ΕΠΕΥ ή το πιστωτικό ίδρυµα παρέχει υπηρεσίες στον πελάτη. Τα δικαιώµατα και οι υποχρεώσεις των µερών µπορούν να ορίζονται µε αναφορά σε άλλα έγγραφα ή νοµικά κείµενα. 7. Οι ΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα που είναι µέλη χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων παρέχουν σε κάθε πελάτη εγγράφως επαρκή ενηµέρωση σχετικά µε τις παρεχόµενες υπηρεσίες. Στην ενηµέρωση αυτή περιλαµβάνεται, όπου συντρέχει περίπτωση, το κόστος των συναλλαγών που εκτελούνται για λογαριασµό του και των υπηρεσιών που του παρέχονται. 8. Με απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς µπορεί να εξειδικεύονται οι υποχρεώσεις των ΕΠΕΥ και των πιστωτικών ιδρυµάτων, ως µελών χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων, των προηγουµένων παραγράφων. Άρθρο 7 Αναστολή διαπραγµάτευσης και διαγραφή εµπορευµάτων 1. Με την επιφύλαξη των διατάξεων της παρ. 1 του άρθρου 10 για τη διακοπή, την αναστολή και διαγραφή εµπορευµάτων εισηγµένων σε χρηµατιστηριακή αγορά, το χρηµατιστήριο εµπορευµάτων µπορεί να διακόψει ή να αναστείλει τη διαπραγµάτευση ή να διαγράψει εµπόρευµα από τη διαπραγµάτευση το οποίο δεν πληροί πλέον τους κανόνες της χρηµατιστηριακής αγοράς εµπορευµάτων, εκτός εάν το µέτρο αυτό ενδέχεται να βλάψει σηµαντικά την εύρυθµη λειτουργία της αγοράς ή τα συµφέροντα του γενικότερου πελατειακού κοινού της αγοράς. Το χρηµατιστήριο εµπορευµάτων

7 δηµοσιοποιεί αµέσως την απόφασή του για τη διακοπή ή την αναστολή διαπραγµάτευσης ή τη διαγραφή εµπορεύµατος και την κοινοποιεί ταυτόχρονα στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς ενηµερώνει τους φορείς της αγοράς που είναι κατά περίπτωση αρµόδιοι για την εποπτεία, την εµπορία και την εν γένει λειτουργία των σχετικών εµπορευµάτων. 2. Σε περίπτωση που η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς αποφασίζει να ζητήσει την αναστολή διαπραγµάτευσης ή αποφασίζει τη διαγραφή εµπορεύµατος από τη χρηµατιστηριακή αγορά στην οποία είναι εισηγµένο, δηµοσιοποιεί αµέσως την απόφασή της αυτή και ενηµερώνει σχετικά τους φορείς της αγοράς που είναι κατά περίπτωση αρµόδιοι για την εποπτεία, την εµπορία και την εν γένει λειτουργία των σχετικών εµπορευµάτων. Άρθρο 8 Ειδικές εξουσιοδοτικές διατάξεις για τα χρηµατιστήρια και τις χρηµατιστηριακές αγορές ενέργειας Με απόφασης της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς που εκδίδεται ύστερα από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας (ΡΑΕ) µπορεί να ρυθµίζονται ειδικότερα θέµατα ιδίως αναφορικά µε: α) τον τρόπο, τη διαδικασία και τους όρους συνεργασίας µεταξύ του χρηµατιστηρίου ενέργειας και των κατά περίπτωση αρµόδιων διαχειριστών συστήµατος ενέργειας του ν. 4001/2011, της Οδηγίας 2009/72/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συµβουλίου σχετικά µε τους κοινούς κανόνες για την εσωτερική αγορά ηλεκτρικής ενέργειας και για την κατάργηση της Οδηγίας 2003/54/ΕΚ (ΕΕ L 211/ , σελ. 55) και της Οδηγίας 2009/73/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συµβουλίου σχετικά µε τους κοινούς κανόνες για την εσωτερική αγορά φυσικού αερίου και την κατάργηση της Οδηγίας 2003/55/ΕΚ (ΕΕ L 211/ , σελ. 94), για την οµαλή εξυπηρέτηση της αγοράς ενέργειας σε συνάρτηση µε τις συναλλαγές που διενεργούνται στην οικεία χρηµατιστηριακή αγορά. β) τις ειδικότερες λειτουργίες της χρηµατιστηριακής αγοράς φυσικού αερίου µε αντικείµενο συναλλαγές φυσικού αερίου µε φυσική παράδοση, περιλαµβανοµένων ενδεικτικώς του χρόνου έναρξης λειτουργίας της, του πλαισίου διενέργειας, του είδους και της φύσης των συναλλαγών και του γενικότερου οργανωτικού πλαισίου της οικείας αγοράς, γ) τις ειδικότερες λειτουργίες της χρηµατιστηριακής αγοράς ηλεκτρικής ενέργειας, ενδεικτικώς σε σχέση µε τον ηµερήσιο ενεργειακό προγραµµατισµό, τον υπολογισµό της οριακής τιµής συστήµατος και τις ειδικότερες ρυθµίσεις που υιοθετούνται για την εκκαθάριση των συναλλαγών και τη διευθέτηση του ηµερήσιου ενεργειακού προγραµµατισµού σε συνεργασία µε το ιαχειριστή του ΕΣΜΗΕ, του Ε ΗΕ και κάθε άλλο εν δυνάµει διαχειριστή συστήµατος ενέργειας, την τήρηση µητρώου συµµετεχόντων στη σχετική αγορά, τους όρους τους οποίους το χρηµατιστήριο ενέργειας ή σύστηµα εκκαθάρισης ή διακανονισµού ή κεντρικού αντισυµβαλλοµένου του άρθρου 9 θα εφαρµόζει για τη διενέργεια συναλλαγών ή τη σύναψη συµβάσεων µε εγκαταστάσεις παραγωγής ηλεκτρικής ενέργειας µε βάση τα οριζόµενα στο άρθρο 12 του ν. 3468/2006 ή και τις τυχόν παρεκκλίσεις σε σχέση µε

8 την εφαρµογή του άρθρου αυτού, τις εν γένει δράσεις που δύναται να αναπτύσσει το χρηµατιστήριο ενέργειας συµµετέχοντας σε ενώσεις, οργανώσεις και εταιρίες µε άλλους λειτουργούς αγοράς και χρηµατιστήρια στο πλαίσιο της ενωσιακής νοµοθεσίας για τη δηµιουργία ενιαίας εσωτερικής αγοράς ηλεκτρικής ενέργειας κατ εφαρµογή και των διατάξεων του Κανονισµού (ΕΕ) 714/2009 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συµβουλίου σχετικά µε τους όρους πρόσβασης στο δίκτυο για τις διασυνοριακές ανταλλαγές ηλεκτρικής ενεργείας και την κατάργηση του κανονισµού (ΕΚ) αριθ. 1228/2003 (ΕΕ L 211/ σελ. 15) ως και δ) κάθε άλλο σχετικό θέµα και αναγκαία λεπτοµέρεια. Άρθρο 9 Εκκαθάριση και διακανονισµός 1. Επιτρέπεται η λειτουργία συστήµατος εκκαθάρισης, διακανονισµού και κεντρικού αντισυµβαλλοµένου από διαχειριστή συστήµατος του ν. 3606/2007 για την εκκαθάριση και το διακανονισµό χρηµατιστηριακών συναλλαγών επί εµπορευµάτων, ύστερα από άδεια της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, τηρουµένων όπου συντρέχει περίπτωση των διατάξεων του Κανονισµού (ΕΕ) 648/2012 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συµβουλίου για τα εξωχρηµατιστηριακά παράγωγα, τους κεντρικούς αντισυµβαλλοµένους και τα αρχεία καταγραφής συναλλαγών (ΕΕ L 201/ σελ. 1). Προκειµένου για την εκκαθάριση και το διακανονισµό χρηµατιστηριακών συναλλαγών ενέργειας, η παραπάνω απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς εκδίδεται µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. 2. Με απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς µπορεί να εξειδικεύονται οι προϋποθέσεις και η διαδικασία και να καθορίζονται ειδικότεροι όροι για τη χορήγηση και ανάκληση της άδειας λειτουργίας συστήµατος της παρ. 1. Προκειµένου για την εκκαθάριση και το διακανονισµό χρηµατιστηριακών συναλλαγών ενέργειας, η παραπάνω απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς εκδίδεται µετά από σύµφωνη γνώµη της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας. 3. Στα συστήµατα της παρ. 1 και στους διαχειριστές τους εφαρµόζονται αναλόγως οι διατάξεις των άρθρων 72 έως 82 του ν. 3606/2007 τηρουµένων όπου συντρέχει περίπτωση των διατάξεων του Κανονισµού (ΕΕ) 648/2012. Για τις ανάγκες του παρόντος άρθρου οι ασφάλειες του άρθρου 77 του ν. 3606/2007 που παρέχονται σε σχέση µε σύστηµα της παρ. 1 για την κάλυψη υποχρεώσεων εκκαθάρισης ή διακανονισµού χρηµατιστηριακών συναλλαγών επί εµπορευµάτων νοούνται ως χρηµατοοικονοµικές ασφάλειες των άρθρων 1επ. του ν. 3301/2004 και τα συστήµατα της παρ. 1 νοούνται ως συστήµατα των άρθρων 1επ. του ν. 2789/2000. Άρθρο 10 Εποπτεία Αρµοδιότητες Κυρώσεις 1. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς είναι αρµόδια για την εποπτεία της εφαρµογής των διατάξεων των άρθρων 1 έως 9 του παρόντος νόµου, εφαρµοζοµένων αναλόγως των διατάξεων των παρ. 2, 3 και 4 του άρθρου 59 του ν. 3606/2007.

9 2. Για την αποτελεσµατική άσκηση της εποπτείας της σύµφωνα µε τον παρόντα νόµο η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς συνεργάζεται µε τους φορείς και τις αρχές που είναι κατά περίπτωση αρµόδιες για την εποπτεία, την εµπορία και την εν γένει λειτουργία των εµπορευµάτων που εισάγονται προς διαπραγµάτευση σε χρηµατιστηριακές αγορές εµπορευµάτων κατά τους όρους του παρόντος νόµου. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, κάθε πρόσωπο που ασκεί ή έχει ασκήσει δραστηριότητα για λογαριασµό της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, καθώς και οι εντεταλµένοι σε αυτήν ελεγκτές ή εµπειρογνώµονες υποχρεούνται στην τήρηση επαγγελµατικού απορρήτου ως προς την εφαρµογή και εποπτεία των διατάξεων του παρόντος, εφαρµοζοµένων αναλόγως των διατάξεων των άρθρων 63 και 64 του ν. 3606/ Προκειµένου για τα χρηµατιστήρια ενέργειας ισχύουν ειδικότερα τα εξής: α) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς συνεργάζεται µε τη Ρυθµιστική Αρχή Ενέργειας (ΡΑΕ) ως προς κάθε θέµα που αφορά στην εφαρµογή των διατάξεων του παρόντος νόµου αλλά και αυτών του ν. 4001/2011 και του Κανονισµού (ΕΕ) 1227/2011 προς διασφάλιση της οµαλής λειτουργίας των ενεργειακών αγορών, καταρτίζοντας µε αυτή όπου κρίνεται αναγκαίο µνηµόνια συνεργασίας για την αµοιβαία ανταλλαγή πληροφοριών και τον εν γένει συντονισµό της εποπτείας, περιλαµβανοµένης της επιβολής των κυρώσεων της παρ. 4. β) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς είναι αρµόδια για την εποπτεία των περί χειραγώγησης διατάξεων του Κανονισµού (ΕΕ) 1227/2011 σε σχέση µε τις συναλλαγές που διενεργούνται στις χρηµατιστηριακές αγορές ενέργειας σύµφωνα µε τους όρους του παρόντος νόµου. γ) Τα πάσης φύσεως απόρρητα που διέπουν την Ρυθµιστική Αρχή Ενέργειας (ΡΑΕ) κατ εφαρµογή της κείµενης νοµοθεσίας, ιδίως του ν. 4001/2011 και του Κανονισµού (ΕΕ) 1227/2011, αίρονται έναντι της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς για την άσκηση από αυτή των αρµοδιοτήτων της σύµφωνα µε τις διατάξεις του παρόντος νόµου. Αντιστοίχως, τα πάσης φύσεως απόρρητα που διέπουν την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, ως προς τα στοιχεία και τις πληροφορίες που περιέρχονται εις γνώση της σε σχέση µε την εφαρµογή των διατάξεων του παρόντος νόµου, αίρονται έναντι της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας για την άσκηση απ αυτή των αρµοδιοτήτων της κατά την κείµενη νοµοθεσία. 4. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µπορεί να επιβάλει κυρώσεις σε οποιοδήποτε φυσικό ή νοµικό πρόσωπο παραβιάζει τις διατάξεις των άρθρων 1 έως 8 του νόµου αυτού, καθώς και των αποφάσεων που εκδίδονται κατ εξουσιοδότησή τους, ύψους µέχρι 3 εκατοµµύρια ευρώ εφαρµοζοµένου του δεύτερου εδαφίου της παραγράφου 1 του άρθρου 61. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς µπορεί επίσης να επιβάλει πρόστιµο µέχρι πεντακόσιες χιλιάδες ευρώ σε περίπτωση µη συνεργασίας σε µία έρευνα που καλύπτεται από το προηγούµενο εδάφιο. Η παράγραφος 4 του άρθρου 61 εφαρµόζεται ως προς τα µέτρα ή τις κυρώσεις που επιβάλλονται σύµφωνα µε την παράγραφο αυτή. Άρθρο 11 Μεταβίβαση αρµοδιοτήτων της ΛΑΓΗΕ ΑΕ του ν. 4001/2011

10 1. Η ΛΑΓΗΕ ΑΕ του ν. 4001/2011 δύναται, ύστερα από έγκριση της Ρυθµιστικής Αρχής Ενέργειας (ΡΑΕ), να µεταβιβάζει µερικώς ή ολικώς σε χρηµατιστήριο ενέργειας, που συστήνεται σύµφωνα µε τις διατάξεις του νόµου αυτού, τις αρµοδιότητές της ως λειτουργού αγοράς ηλεκτρικής ενέργειας. Η ΡΑΕ δύναται ταυτόχρονα µε τη χορήγηση της έγκρισης να θέτει ειδικούς όρους για την εν λόγω µεταβίβαση, να ορίζει ειδικές προϋποθέσεις για τη διασφάλιση της εύρυθµης λειτουργίας της αγοράς ενέργειας και να ρυθµίζει κάθε σχετικό θέµα και αναγκαία λεπτοµέρεια ως προς την περαιτέρω λειτουργία της ΛΑΓΗΕ ΑΕ. 2. Προκειµένου για τη χορήγηση της έγκρισης της παρ. 1 η ΡΑΕ συνεργάζεται µε την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς για τη διαπίστωση της επάρκειας και καταλληλότητας του χρηµατιστηρίου ενέργειας κατά τους όρους του παρόντος προς το οποίο πρόκειται να λάβει χώρα η σχετική µεταβίβαση αρµοδιοτήτων της ΛΑΓΗΕ ΑΕ. 3. [ Προσθήκη τυχόν τροποποιήσεων του ν. 4001/2011 ]. Άρθρο 12 Παροχή επενδυτικών υπηρεσιών και πρόσβαση σε πλειστηριασµούς επί δικαιωµάτων εκποµπής αερίων θερµοκηπίου 1. Ύστερα από άδεια της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς ή της Τράπεζας της Ελλάδος οι ΑΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα, αντίστοιχα, µπορούν να παρέχουν τις επενδυτικές υπηρεσίες των περ. (α), (β) και (γ) της παρ. 1 και την παρεπόµενη υπηρεσία της περ. (α) της παρ. 2 του άρθρου 4 του ν. 3606/2007 και σε δικαιώµατα εκποµπής, όπως ορίζονται σύµφωνα µε την οδηγία 2003/87/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συµβουλίου σχετικά µε τη θέσπιση συστήµατος εµπορίας δικαιωµάτων εκποµπής αερίων θερµοκηπίου εντός της Κοινότητας και την τροποποίηση της οδηγίας 96/91/ΕΚ του Συµβουλίου (ΕΕ L σ. 32), την υπ αριθµ /2632/2004 Κοινή Απόφαση Υπουργών Εσωτερικών, ηµόσιας ιοίκησης και Αποκέντρωσης-Οικονοµίας και Οικονοµικών-Ανάπτυξης- Περιβάλλοντος Χωροταξίας και ηµοσίων Έργων «Σύστηµα εµπορίας δικαιωµάτων εκποµπής αερίων θερµοκηπίου σε συµµόρφωση µε τις διατάξεις της οδηγίας 2003/87/ΕΚ «σχετικά µε τη θέσπιση συστήµατος εµπορίας δικαιωµάτων εκποµπής αερίων θερµοκηπίου εντός της Κοινότητας και την τροποποίηση της οδηγίας 96/91/ΕΚ του Συµβουλίου» (Β 1931/ ) και τον Κανονισµό (ΕΕ) 1031/2010 της Επιτροπής για το χρόνο διεξαγωγής, τη διαχείριση και τις λοιπές πτυχές των πλειστηριασµών δικαιωµάτων εκποµπής αερίων θερµοκηπίου κατ εφαρµογήν της οδηγίας 2003/87/ΕΚ, όπως ισχύουν. 2. Ύστερα από άδεια της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς ή της Τράπεζας της Ελλάδος οι ΑΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα, αντίστοιχα, µπορούν να υποβάλλουν απευθείας προσφορές σε πλειστηριασµούς δικαιωµάτων εκποµπής, για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό

11 πελατών τους, συµµετέχοντας ως επιλέξιµα πρόσωπα σε χώρους πλειστηριασµών, σύµφωνα µε τα άρθρα 15 και επ. του Κανονισµού (ΕΕ) 1031/2010 της Επιτροπής, και εξ αποστάσεως. Για τη χορήγηση της εν λόγω άδειας η ΑΕΠΕΥ και το πιστωτικό ίδρυµα απαιτείται να έχουν λάβει άδεια, σύµφωνα µε την παρ. 1 του παρόντος άρθρου, για την παροχή των επενδυτικών υπηρεσιών των περ. (β) και (γ) της παρ. 1 του άρθρου 4 του ν. 3606/2007, καθώς και να πληρούν τις προϋποθέσεις του άρθρου 59 του Κανονισµού (ΕΕ) 1031/2010 της Επιτροπής. 3. Οι υπηρεσίες της παραγράφου 1 και 2 σε δικαιώµατα εκποµπής µπορούν να παρέχονται από τις ΑΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα µόνο σε επιλέξιµα πρόσωπα κατά την έννοια των άρθρων 15 και επ. του Κανονισµού (ΕΕ) 1031/2010 της Επιτροπής. 4. Οι ΑΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα όταν παρέχουν επενδυτικές υπηρεσίες σε δικαιώµατα εκποµπής οφείλουν να συµµορφώνονται µε τις διατάξεις των άρθρων 12, 13 και 25 έως 30 του ν. 3606/2007, καθώς και µε τις διατάξεις των παραγράφων 2 και 3 του άρθρου 59 του Κανονισµού (ΕΕ) 1031/2010 της Επιτροπής όταν υποβάλλουν προσφορές σε πλειστηριασµούς δικαιωµάτων εκποµπής µε βάση τους όρους του εν λόγω Κανονισµού. Για την εποπτεία της εφαρµογής από τις ΑΕΠΕΥ και τα πιστωτικά ιδρύµατα των διατάξεων των άρθρων 25 έως 30 του ν. 3606/2007 και των παραγράφων 2 και 3 του άρθρου 59 του Κανονισµού (ΕΕ) 1031/2010 της Επιτροπής αρµόδια είναι η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς. 5. Για την εφαρµογή των διατάξεων του παρόντος άρθρου εφαρµόζονται αναλόγως οι διατάξεις των παραγράφων 2 έως 5 του άρθρου 59, και 60 έως 64 του ν. 3606/ Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς ή η Τράπεζα της Ελλάδος µπορεί να ανακαλεί τις άδειες των παρ. 1 και 2 που έχει χορηγήσει σε ΑΕΠΕΥ ή πιστωτικό ίδρυµα αντίστοιχα εφαρµοζοµένων αναλόγως των διατάξεων του άρθρου 21 του ν. 3606/ Με απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς ή µε πράξη του ιοικητή της Τράπεζας της Ελλάδος µπορεί να εξειδικεύονται οι όροι, οι προϋποθέσεις και η διαδικασία για τη χορήγηση και την ανάκληση άδειας παροχής των υπηρεσιών των παραγράφων 1 και 2 σε ΑΕΠΕΥ και σε πιστωτικά ιδρύµατα αντίστοιχα, ως και να καθορίζονται ειδικότεροι όροι για την εφαρµογή των διατάξεων του παρόντος άρθρου.