ALBIO ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΕΤΗΣΙΟ ΕΛΤΙΟ & ΑΠΟΛΟΓΙΣΜΟΣ ΧΡΗΣΗΣ 2003 ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΙΣ ΙΑΤΑΞΕΙΣ ΤΟΥ ΑΡ. 16 ΤΗΣ ΑΠΟΦΑΣΗΣ 5/204/14.11.2000 ΤΗΣ ΕΠΙΤΡΟΠΗΣ ΚΕΦΑΛΑΙΑΓΟΡΑΣ ΛΑΡΙΣΑ, Μάιος 2004
ΕΠΙΣΤΟΛΗ ΠΡΟΣ ΤΟΥΣ ΜΕΤΟΧΟΥΣ Κυρίες και Κύριοι Μέτοχοι, Η διαχειριστική χρήση του 2003 ήταν για την εταιρία µας µια πολύ δηµιουργική χρονιά, που χαρακτηρίσθηκε από την σοβαρή αύξηση των αποτελεσµάτων, αλλά και από τις δυσκολίες που αντιµετώπισαν οι θυγατρικές µας εταιρίες λόγω της διεθνούς ύφεσης των τελευταίων ετών. Τα αποτελέσµατα για την χρήση 2003 της µητρικής εταιρίας αλλά και των θυγατρικών του ΟΜΙΛΟΥ ALBIO ήταν θετικά και καλλίτερα της προηγούµενης χρήσης, αλλά η ιοίκηση της εταιρίας µας προσδοκά σε πολύ βελτιωµένα αποτελέσµατα για τις θυγατρικές µετά την αναδιοργάνωση και τις µεγάλες επενδύσεις που πραγµατοποίησαν. Τα οικονοµικά στοιχεία έχουν ως κατωτέρω: Α Μητρική Εταιρία «ALBIO HOLDINGS Α.Ε.» Η µητρική εταιρία δεν πραγµατοποίησε πωλήσεις το 2003 λόγω της µετατροπής της σε εταιρία συµµετοχών. Όλες οι πωλήσεις πραγµατοποιήθηκαν από τις θυγατρικές εταιρίες. Τα συνολικά καθαρά κέρδη προ φόρων της χρήσης 2003 ανήλθαν σε 1.588.636 έναντι 574.370 την αντίστοιχη χρήση του 2002. Ήτοι αύξηση κατά 176%. Η αύξηση προέρχεται από τα αυξηµένα µερίσµατα χρήσεως 2002 που εισέπραξε από τις θυγατρικές καθώς επίσης από τα µερίσµατα των χρεογράφων και την πώληση µετοχών εισηγµένων στο Χ.Α.Α. Β. ΟΜΙΛΟΣ ALBIO Οι καθαρές πωλήσεις του οµίλου ανήλθαν κατά την χρήση του 2003 σε 78,3 εκατ. έναντι 80,2 εκατ. την αντίστοιχη χρήση του 2002. Ήτοι υπάρχει µία µικρή µείωση κατά 2,37%. Οι εξαγωγές του ΟΜΙΛΟΥ ανήλθαν κατά την χρήση του 2003 σε 29,4 εκατ. έναντι 31,4 εκατ. την αντίστοιχη χρήση του 2002. Ήτοι µείωση κατά 6,37%. Η µείωση του τζίρου προήλθε από την µείωση των εξαγωγών που οφείλεται κυρίως στην πτώση της τιµής του δολαρίου. Ήδη για την τρέχουσα χρήση του 2004 η εκτίµηση της ιοίκησης του ΟΜΙΛΟΥ είναι ότι θα υπάρξει σοβαρή αύξηση των εξαγωγών. Τα συνολικά καθαρά κέρδη του οµίλου προ φόρων ανήλθαν κατά την χρήση του 2003 σε 3.378.305 έναντι 2.493.081 την αντίστοιχη χρήση του 2002. Ήτοι αύξηση κατά 35%. Τα συνολικά καθαρά κέρδη της µητρικής εταιρίας µετά την αφαίρεση των φόρων και των δικαιωµάτων της µειοψηφίας ανήλθαν κατά την χρήση 2003 σε 2.495.552 έναντι 1.508.723 την αντίστοιχη του 2002. Ήτοι αύξηση κατά 65%. Όπως είναι γνωστό από το 2000 η Εταιρία έχει µετατραπεί σε εταιρία συµµετοχών. Έτσι το αντικείµενο δραστηριότητας της ALBIO HOLDINGS είναι η συµµετοχή στο µετοχικό κεφάλαιο άλλων εταιριών όπως και η παροχή κατευθύνσεων και υπηρεσιών υποστήριξης προς τις εταιρίες αυτές, ενώ παράλληλα η Εταιρία διαθέτει σηµαντικό χαρτοφυλάκιο µετοχών και ακίνητη περιουσία που εκµεταλλεύεται. Ως εκ τούτου, τα έσοδα της Εταιρίας για τις επόµενες χρήσεις θα προέλθουν κυρίως από εισπράξεις µερισµάτων, αγοροπωλησίες χρεογράφων και ενοίκια. Σύµφωνα λοιπόν µε την νέα λειτουργική δοµή του ΟΜΙΛΟΥ, η µεταλλουργική παραγωγική δραστηριότητα ασκείται από την ΕΞΑΛΚΟ ΑΕ, που παραδοσιακά δραστηριοποιείται στον κλάδο του αλουµινίου και η κλωστοϋφαντουργική δραστηριότητα ασκείται από την ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ ΑΕ. Επίσης από τον Μάρτιο του 2003 η εταιρία µας εισήλθε σε νέες δραστηριότητες µε την εξαγορά του 51% των µετοχών της εταιρίας ENTERTAINMENT WORKS AE ΨΥΧΑΓΩΓΙΑΣ ΚΑΙ ΙΑΣΚΕ ΑΣΗΣ. Η εταιρία αυτή έχει συνάψει συµβάσεις franchising για την εκµετάλλευση σηµάτων του ΟΜΙΛΟΥ EVEREST (LA PASTERIA, ΛΑΡΙΣΑΪΚΟ, GONZALES) και εκτιµάται ότι η συνεργασία αυτή θα φέρει µακροπρόθεσµα θετικά αποτελέσµατα. ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 2
Το ιοικητικό Συµβούλιο της εταιρίας αφού ληφθούν υπ όψη τα ανωτέρω και µε εφαρµογή του κριτηρίου της συντηρητικότητας, προτείνει προς την Γενική Συνέλευση να διανεµηθεί µέρισµα στους µετόχους για την διαχειριστική χρήση 2003 575.789 ήτοι 0,024 ανά µετοχή, έναντι 480.000 ήτοι 0,02 ανά µετοχή της προηγούµενης χρήσης. Γ ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ Ο ΟΜΙΛΟΣ ALBIO συνέχισε το επενδυτικό του πρόγραµµα και το 2003 πραγµατοποίησε επενδύσεις 4,64 εκατ.. Θα πρέπει να ληφθεί σοβαρά υπόψη ότι κατά το διάστηµα της τελευταίας 5ετίας 19992003 πραγµατοποιήθηκαν επενδύσεις ύψους άνω των 44 εκατ.. Για την τρέχουσα χρήση 2004 προβλέπονται επίσης νέες επενδύσεις ύψους περίπου 8 εκατ.. Πιστεύουµε ότι οι θυγατρικές εταιρίες µετά την αναδιάρθρωση τους και τις επενδύσεις που πραγµατοποίησαν θα µπορούν µελλοντικά να πραγµατοποιήσουν µεγαλύτερες πωλήσεις και κατ επέκταση µεγαλύτερη κερδοφορία. Τελειώνοντας θα ήθελα εκ µέρους του ιοικητικού Συµβουλίου να εκφράσω στο Προσωπικό και σε όλους τους Συνεργάτες µας τις ευχαριστίες µας για τις υπηρεσίες που προσέφεραν στην Εταιρία, καθώς επίσης προς τους Μετόχους και τους πελάτες µας για την εµπιστοσύνη τους. Ο ΠΡΟΕ ΡΟΣ ΤΟΥ Σ ΑΣΤΕΡΙΟΣ ΚΑΝΤΩΝΙΑΣ Λάρισα 3/5/2004 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 3
ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΩΝ ΕΠΙΣΤΟΛΗ ΠΡΟΣ ΤΟΥΣ ΜΕΤΟΧΟΥΣ...2 1. ΣΥΝΟΠΤΙΚΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΜΕΓΕΘΗ...6 1.1 Οικονοµικά Μεγέθη Εταιρίας...6 1.2 Ενοποιηµένα Oικονοµικά Μεγέθη...12 2. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΓΙΑ ΤΗ ΣΥΝΤΑΞΗ ΤΟΥ ΕΤΗΣΙΟΥ ΕΛΤΙΟΥ ΚΑΙ ΤΟΥΣ ΕΛΕΓΚΤΕΣ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ...16 3. ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ...18 4. ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΜΕΤΟΧΗΣ...19 5. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΓΙΑ ΤΗΝ ALBIO HOLDINGS A.E....21 5.1 Γενικές Πληροφορίες...21 5.2 Σύντοµο Ιστορικό...22 5.3 Περιγραφή Αντικειµένου Εργασιών...23 5.3.1 ραστηριότητα της Εταιρίας...23 5.3.2 Τοµείς ραστηριότητας των Εταιριών του Οµίλου...23 5.3.3 Εξέλιξη Εσόδων Εταιρίας Οµίλου...24 5.4 Πάγια περιουσιακά στοιχεία Εγγυήσεις και εµπράγµατες ασφάλειες...24 5.4.1 Γήπεδα Κτιριακές Εγκαταστάσεις Εξοπλισµός...24 5.4.2 Μεταβολή της Λογιστικής Αξίας των Παγίων Περιουσιακών Στοιχείων...26 5.4.3 Εγγυήσεις και Εµπράγµατες Ασφάλειες...26 5.4.4 Ασφαλιστικές Συµβάσεις...26 5.5 Επενδύσεις Περιόδου 20022003...27 6. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΣΧΕΤΙΚΑ ΜΕ ΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ, ΤΟΥΣ ΜΕΤΟΧΟΥΣ, ΤΗ ΙΟΙΚΗΣΗ ΚΑΙ ΤΟ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ...28 6.1 Εξέλιξη Μετοχικού Κεφαλαίου...28 6.2 Ίδια Κεφάλαια Λογιστική Αξία Μετοχής...33 6.3 Μέτοχοι...33 6.4 ικαιώµατα Μετόχων...34 6.5 ιοίκηση ιεύθυνση Εργασιών...36 6.6 Κατάλογος Προσώπων που ύνανται να Καταρτίζουν Συναλλαγές Βάσει της υπ αριθµ. 5/204/14.11.2000 Απόφασης του.σ. της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς...40 6.7 Συµµετοχές των Μελών του.σ. και των Κυρίων Μετόχων στη ιοίκηση ή/και στο Κεφάλαιο άλλων Εταιριών...41 6.8 Οργανόγραµµα...42 6.9 Προσωπικό...43 7. ΑΠΟΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΕΤΑΙΡΙΑΣ 20022003...44 7.1 Ανάλυση Εσόδων...44 7.2 Εξέλιξη Εργασιών Αποτελεσµάτων...45 απάνες κατ Είδος...45 7.3 Αναµόρφωση Αποτελεσµάτων...47 7.4 ιάθεση των προ Αποσβέσεων Κερδών...49 7.5 Πολιτική Μερισµάτων...49 7.6 Φορολογία Μερισµάτων...50 7.7 Ανάλυση Οικονοµικής Κατάστασης...51 7.8 Χρηµατοοικονοµικοί είκτες...56 7.9 Πηγές και Χρήσεις Κεφαλαίων...57 7.10 Ταµειακές Ροές...58 8. ΑΠΟΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΧΡΗΣΕΩΝ 20022003...60 8.1 Εταιρίες που Περιλαµβάνονται στην Ενοποίηση...60 8.2 Ανάλυση Ενοποιηµένου Κύκλου Εργασιών...61 8.3 Εξέλιξη Ενοποιηµένων Αποτελεσµάτων...62 8.4 Αναµόρφωση Ενοποιηµένων Αποτελεσµάτων...64 8.5 Ανάλυση Ενοποιηµένης Οικονοµικής Κατάστασης...66 Χρεόγραφα...68 8.6 Ταµειακές Ροές...70 9. ΣΥΝ Ε ΕΜΕΝΕΣ ΕΤΑΙΡΙΕΣ...72 9.1 Συνοπτική Περιγραφή του Οµίλου Εταιριών και Συµµετοχών της ALBIO HOLDINGS A.E....72 9.2 Θυγατρικές Εταιρίες...73 9.2.1 ΕΞΑΛΚΟ Α.Ε. ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΥ...73 9.2.2 ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε. ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ...83 9.2.3 ΑLBIO DATA Α.Ε. ΣΥΣΤΗΜΑΤΑ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ΣΥΜΒΟΥΛΟΙ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ...93 9.2.4 ΒΙΟΠΛΑΝ Α.Ε. ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΚΟΥΦΩΜΑΤΩΝ...95 9.2.5 ENTERTAINMENT WORKS AE ΨΥΧΑΓΩΓΙΑΣ ΚΑΙ ΙΑΣΚΕ ΑΣΗΣ...95 9.2.6 A. NIKOΛΑΪ ΗΣ Α.Ε. ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ...97 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 4
9.2.7 ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ Α.Ε. ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ...98 9.2.8 ΒΕΡΓΙΝΑ Α.Ε. ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ...98 9.2.9 BIOJAPAN LTD...98 9.2.10 BIOKARPET POLAND...99 9.3 Εταιρίες που Συµµετέχουν τα Μέλη του.σ. ή /και οι Μέτοχοι της Εταιρίας... 100 9.3.1 ΣΕΝΤΕΡ ΜΟΤΟΡΣ Α.Ε.... 100 9.3.2 ΒΕΡΓΟΣ Α.Ε... 100 9.4 ιεταιρικές Συναλλαγές... 102 10. ΜΑΚΡΟΧΡΟΝΙΟΙ ΣΤΟΧΟΙ ΠΡΟΟΠΤΙΚΕΣ... 103 11. ΠΑΡΑΡΤΗΜΑ... 105 11.1 Πρόσκληση Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων για τη ιαχειριστική χρήση 2003... 105 11.2 Οικονοµικές Καταστάσεις ALBIO AE ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ χρήσης 2003... 105 11.3 Ενοποιηµένες Οικονοµικές Καταστάσεις Οµίλου ALBIO χρήσης 2003... 105 11.4 Οικονοµικές Καταστάσεις χρήσης 2003 των Εταιριών που περιλαµβάνονται στην Ενοποίηση... 105 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 5
1. ΣΥΝΟΠΤΙΚΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΜΕΓΕΘΗ 1.1 Οικονοµικά Μεγέθη Εταιρίας Α. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΕΩΣ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) 2002 2003 Άλλα Έσοδα Εκµετάλλευσης 1.631,17 1.766,55 Σύνολο 1.631,17 1.766,55 Λειτουργικό Αποτέλεσµα (προ αποσβέσεων) 424,3 673,59 Καθαρά Έσοδα Συµµετοχών και Χρεογράφων 852,6 931,00 Καθαρά Κέρδη από Πώληση Συµµετοχών και Χρεογράφων 15,72 420,03 Έκτακτα Αποτελέσµατα 31,92 16,24 Κέρδη προ Τόκων, Αποσβέσεων και Φόρων 1.260,71 2.008,38 Κέρδη προ Αποσβέσεων και Φόρων 1.072,10 1.789,54 Κέρδη προ Φόρων 574,37 1.588,64 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης & Αµοιβές.Σ 516,15 1.373,56 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης, Αµοιβές.Σ. & Φόρους Φορολογικού Ελέγχου προηγ. Χρήσεων (1) 286,43 1.373,56 Συνολικό Μέρισµα (καθαρό από φόρους) 480 575,79 Σταθµισµένος Αριθµός Μετοχών 24.000.000 24.000.000 Αριθµός Μετοχών Τέλους Χρήσης 24.000.000 24.000.000 ΑΝΑΜΟΡΦΩΜΕΝΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (σε χιλ. ) (2) Κέρδη προ Φόρων 823,97 91,42 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης και Αµοιβές.Σ. 1.053,69 91,42 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΝΑ ΜΕΤΟΧΗ (3) (σε ) Κέρδη προ Τόκων, Αποσβέσεων και Φόρων 0,05 0,084 Κέρδη προ Αποσβέσεων και Φόρων 0,04 0,074 Κέρδη προ Φόρων 0,02 0,066 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης & Αµοιβές.Σ 0,02 0,057 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης, Αµοιβές.Σ.& Φόρους Φορολογικού Ελέγχου προηγ.χρήσεων 0,01 0,057 Μέρισµα/ Μετοχή (4) 0,02 0,024 ΑΝΑΜΟΡΦΩΜΕΝΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΝΑ ΜΕΤΟΧΗ (σε ) Κέρδη προ Φόρων 0,03 0,004 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης και Αµοιβές.Σ. 0,03 0,004 (1) Οι φόροι φορολογικού ελέγχου προηγούµενων χρήσεων εµφανίζονται σύµφωνα µε τις δηµοσιευµένες οικονοµικές καταστάσεις, στη χρήση την οποία επιβάρυναν. (2) Αναµορφωµένα µεγέθη µε βάση τις παρατηρήσεις του Τακτικού Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή και τις σηµειώσεις της Εταιρίας (βλ. Πίνακα Αναµόρφωσης Αποτελεσµάτων) (3) Με βάση το σταθµισµένο αριθµό µετοχών (4) Με βάση τον αριθµό µετοχών τέλους χρήσης ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 6
ΑΝΑΜΟΡΦΩΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Η Αναµόρφωση των Αποτελεσµάτων που ακολουθεί έχει γίνει σύµφωνα µε τις παρατηρήσεις του Τακτικού Ορκωτού ΕλεγκτήΛογιστή και τις σηµειώσεις της Εταιρίας που έχουν επίδραση στα αποτελέσµατα των χρήσεων 2002 και 2003 και παρουσιάζονται κάτω από τον Πίνακα. ΠΙΝΑΚΑΣ ΑΝΑΜΟΡΦΩΣΗΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) 2002 2003 Κέρδη Ισολογισµού προ φόρων 574,37 1588,64 Μείον ιαφορές εξ αποτιµήσεως συµµετοχών (1) 432,03 1282,14 ιαφορές εξ αποτιµήσεως χρεογράφων 922,12 0.00 Πλέον: Χρεωστικές Συναλλαγµατικές ιαφορές (2) 14,03 0,00 Αναµορφωµένα Κέρδη προ φόρων 765,75 306,5 Μείον: Φόροι Χρήσης & Λοιποί Φόροι 53,42 210,28 Μείον: Αµοιβές.Σ. 4,8 4,8 Αναµορφωµένα Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης & Αµοιβές.Σ. 823,97 91,42 (1) Για κάθε χρήση λαµβάνεται υπόψη η διαφορά που αντιπροσωπεύει το ποσό που θα επιβάρυνε τα αποτελέσµατα της χρήσης εάν εφαρµοζόταν κατά πάγια τακτική οι διατάξεις της παρ. 6 του ΚΝ 2190/1920. (2) Αφορά στις χρεωστικές συναλλαγµατικές διαφορές νοµισµάτων Ευρωζώνης που επιβάρυναν έκαστη χρήση σύµφωνα µε τις δηµοσιευµένες οικονοµικές καταστάσεις. Παρατηρήσεις Τακτικού Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή που έχουν επίδραση στα Αποτελέσµατα των χρήσεων 20022003: Χρήση 2002 4. Τα αποτελέσµατα χρήσεως επιβαρύνθηκαν και µε το υπόλοιπο 1/3 των χρεωστικών συναλλαγµατικών διαφορών νοµισµάτων Ευρωζώνης 14.029,31 µέσω του λογαριασµού «Λοιπά Έξοδα Εγκαταστάσεως» που λογιστικοποιήθηκαν στη χρήση 2000 (ΠΟΛ 1286/6122000). 5. Κατά πάγια τακτική οι συµµετοχές αποτιµούνται στην αξία κτήσεως τους. Αν η αποτίµηση τους γινόταν σύµφωνα µε τις διατάξεις του άρθρου 43 παρ. 6 του Κ.Ν. 2190/1920, η αξία τους θα ανερχόταν σε 42.391.459,30. Στον πίνακα που ακολουθεί παρουσιάζονται συνοπτικά οι συµµετοχές της Εταιρίας και η αποτίµησή τους: Εταιρία (σε χιλ. ) Ιδια Κεφάλαια Αναµορφώσεις Ιδίων Κεφαλαίων Αναµορφωµέν α Ιδια Κεφαλαια Ποσοστό Συµµετοχής Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αναµορφωµέν η Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αξία Κτήσης Συµµετοχής Αποτίµηση ιαφορά Συµµετοχής µεταξύ αξίας (παρ. 6 άρθρο κτήσης και 43 αναµορφωµέν Ν.2190/1920) ης ΕΞΑΛΚΟ 25.178,41 76,74 25.101,67 95,36% 24.010,13 23.936,95 18.290,89 18.290,89 0,00 ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ 25.854,45 1.260,34 24.594,11 99,86% 25.818,26 24.559,68 23.982,16 23.982,16 0,00 ALBIO DATA 510,49 0,00 510,49 80,00% 408,39 408,39 225,20 225,20 0,00 ΒΙΟΠΛΑΝ 226,21 0,00 226,21 83,37% 188,59 188,59 515,74 188,59 704,34 ΝΙΚΟΛΑΙ ΗΣ 846,00 0,00 846,00 7,68% 64,97 64,97 74,40 64,97 9,43 ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ 27,16 0,00 27,16 90,00% 24,44 24,44 102,60 24,44 127,04 ΒΕΡΓΙΝΑ 43,43 0,00 43,43 98,25% 42,67 42,67 156,27 42,67 198,94 BIOJAPAN 53,72 0,00 53,72 41,67% 22,39 22,39 6,97 6,97 0,00 BIOKAPRET POLAND 55,44 0,00 55,44 100,00% 55,44 55,44 88,57 55,44 33,13 ALUDOM 31,17 0,00 31,17 40,00% 12,47 12,47 22,01 12,47 9,54 Σύνολο 1.082,42 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 7
6. Από πωλήσεις και την αποτίµηση της 31/12/2002 µετοχών εισηγµένων στο χρηµατιστήριο, προέκυψε κέρδος 15.723,46 το οποίο µεταφέρθηκε στα αποτελέσµατα χρήσεως και ζηµία 922.121,26 που µεταφέρθηκε στον πίνακα διαθέσεως αποτελεσµάτων και συµψηφίστηκε µε αποθεµατικό του άρθρου 38 Ν.2238/1994 κατά ποσό 655.926,58 και το υπόλοιπο ποσό 266.194,68 εµφανίζεται στα ίδια κεφάλαια, αφαιρετικά του τακτικού αποθεµατικού προς µελλοντικό συµψηφισµό. Η ανωτέρω αποτίµηση έγινε όπως ορίζει το άρθρο το άρθρο 43 του Κ.Ν. 2190/1920. Χρήση 2003 1. Η αποτίµηση των "Συµµετοχών σε συνδεδεµένες επιχειρήσεις", έγινε στην αξία κτήσεώς τους, όπως αναλυτικά αναφέρεται και στη σηµείωση Νο2 της εταιρίας. Αν η αποτίµησή τους γινόταν σύµφωνα µε το άρθρο 43 παρ.6 του Κ.Ν.2190/1920, θα προέκυπτε επί έλλατον διαφορά συνολικού ποσού 1.187.983,24, µε ισόποση µείωση των αποτελεσµάτων χρήσεως και των ιδίων κεφαλαίων. Στον πίνακα που ακολουθεί παρουσιάζονται συνοπτικά οι συµµετοχές της Εταιρίας και η αποτίµησή τους: Εταιρία (σε χιλ. ) Ιδια Κεφάλαια Αναµορφώσεις Ιδίων Αναµορφωµένα Κεφαλαίων Ιδια Κεφαλαια Ποσοστό Συµµετοχής Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αναµορφωµένη Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αξία Κτήσης Συµµετοχής Αποτίµηση Συµµετοχής (παρ. 6 άρθρο 43 Ν.2190/1920) ιαφορά µεταξύ αξίας κτήσης και αναµορφωµένης ΕΞΑΛΚΟ 24.978,14 0,00 24.978,14 95,36% 23.819,15 23.819,15 18.290,89 18.290,89 0,00 ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ 26.165,91 647,54 25.518,37 99,86% 26.129,28 25.482,64 23.982,16 23.982,16 0,00 ALBIO DATA 524,00 0,00 524,00 80,00% 419,20 419,20 225,20 225,20 0,00 ENTERTAINMENT WORKS 927,66 0,00 927,66 51,00% 473,11 473,11 1.000,00 473,11 526,89 ΒΙΟΠΛΑΝ 359,84 0,00 359,84 83,37% 300,00 300,00 515,74 300,00 815,74 ΝΙΚΟΛΑΙ ΗΣ 773,02 0,00 773,02 7,68% 59,37 59,37 74,40 59,37 15,03 ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ 21,45 0,00 21,45 67,06% 14,38 14,38 102,60 14,38 116,98 ΒΕΡΓΙΝΑ 56,91 0,00 56,91 71,33% 40,59 40,59 156,27 40,59 196,86 BIOJAPAN 53,72 0,00 53,72 41,67% 22,39 22,39 6,97 6,97 0,00 BIOKAPRET POLAND 55,44 0,00 55,44 100,00% 55,44 55,44 88,57 55,44 33,13 ALUDOM ΕΠΕ 31,17 0,00 31,17 40,00% 12,47 12,47 22,01 12,47 9,54 Σύνολο 1.714,17 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 8
Β. ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΥ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 2002 2003 Αναπόσβεστα Έξοδα Εγκαταστάσεως 169,84 89,12 Αναπόσβεστα Ασώµατα Πάγια 0,00 0,00 Ενσώµατα Πάγια 11.039,73 11.074,18 Μείον: Αποσβέσεις 3.454,91 3.573,45 Αναπόσβεστα Ενσώµατα Πάγια 7.584,82 7.500,73 Σύνολο Ακινητοποιήσεων 7.584,82 7.500,73 Συµµετοχές 43.473,91 44.466,57 Λοιπές Μακροπρόθεσµες Απαιτήσεις 52,89 52,89 Σύνολο Παγίου Ενεργητικού 51.111,62 52.020,19 Κυκλοφορούν Ενεργητικό 3.545,41 2.064,17 Μεταβατικοί Λογαριασµοί Ενεργητικού 51,99 47,86 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 54.878,86 54.221,34 ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ίδια Κεφάλαια 48.959,99 49.648,43 Προβλέψεις 58,69 58,69 Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις 0,00 3.000,00 Βραχυπρόθεσµες Υποχρεώσεις 5.815,83 1.496,92 Σύνολο Υποχρεώσεων 5.815,83 4.496,92 Μεταβατικοί Λογαριασµοί Παθητικού 44,35 17,30 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 54.878,86 54.221,34 Λογιστική Αξία Μετοχής (1) (σε ) 2,04 2,07 (1) Με βάση τον αριθµό µετοχών τέλους χρήσης ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 9
ΑΝΑΜΟΡΦΩΣΗ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Βάσει των παρατηρήσεων του Τακτικού Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή και τις σηµειώσεις της Εταιρίας, η Αναµορφωµένη Καθαρή Θέση της Εταιρίας έχει ως εξής: ΠΙΝΑΚΑΣ ΑΝΑΜΟΡΦΩΣΗΣ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) 2002 2003 Ίδια Κεφάλαια βάσει Ισολογισµού 48.959,99 49.648,43 Μείον: Πλέον: Χρεωστικές Συναλλαγµατικές ιαφορές 42,09 0,00 ιαφορές εξ αποτιµήσεως συµµετοχών 1.082,45 1.714,17 Χρεωστικές Συναλλαγµατικές ιαφορές 42,09 0,00 Αναµορφωµένα Ίδια Κεφάλαια 47.877,54 47.934,26 Αναµορφωµένη Λογιστική Αξία Μετοχής (σε ) 1,99 2,00 Παρατηρήσεις Τακτικού Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή που έχουν επίδραση στα Ίδια Κεφάλαια: Χρήση 2002 1. Τα αποτελέσµατα χρήσεως επιβαρύνθηκαν και µε το υπόλοιπο 1/3 των χρεωστικών συναλαγµατικών διαφορών νοµισµάτων Ευρωζώνης 14.029,31 µέσω του λογαριασµού «Λοιπά Έξοδα Εγκαταστάσεως» που λογιστικοποιήθηκαν στη χρήση 2000 (ΠΟΛ 1286/6122000). 2. Κατά πάγια τακτική οι συµµετοχές αποτιµούνται στην αξία κτήσεως τους. Αν η αποτίµηση τους γινόταν σύµφωνα µε τις διατάξεις του άρθρου 43 παρ. 6 του Κ.Ν. 2190/1920, η αξία τους θα ανερχόταν σε 42.391.459,30. Στον πίνακα που ακολουθεί παρουσιάζονται συνοπτικά οι συµµετοχές της Εταιρίας και η αποτίµησή τους: Εταιρία (σε χιλ. ) Ιδια Κεφάλαια Αναµορφώσεις Ιδίων Κεφαλαίων Αναµορφωµέν α Ιδια Κεφαλαια Ποσοστό Συµµετοχής Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αναµορφωµέν η Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αξία Κτήσης Συµµετοχής Αποτίµηση Συµµετοχής (παρ. 6 άρθρο 43 Ν.2190/1920) ιαφορά µεταξύ αξίας κτήσης και αναµορφωµέν ης ΕΞΑΛΚΟ 25.178,41 76,74 25.101,67 95,36% 24.010,13 23.936,95 18.290,89 18.290,89 0,00 ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ 25.854,45 1.260,34 24.594,11 99,86% 25.818,26 24.559,68 23.982,16 23.982,16 0,00 ALBIO DATA 510,49 0,00 510,49 80,00% 408,39 408,39 225,20 225,20 0,00 ΒΙΟΠΛΑΝ 226,21 0,00 226,21 83,37% 188,59 188,59 515,74 188,59 704,34 ΝΙΚΟΛΑΙ ΗΣ 846,00 0,00 846,00 7,68% 64,97 64,97 74,40 64,97 9,43 ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ 27,16 0,00 27,16 90,00% 24,44 24,44 102,60 24,44 127,04 ΒΕΡΓΙΝΑ 43,43 0,00 43,43 98,25% 42,67 42,67 156,27 42,67 198,94 BIOJAPAN 53,72 0,00 53,72 41,67% 22,39 22,39 6,97 6,97 0,00 BIOKAPRET POLAND 55,44 0,00 55,44 100,00% 55,44 55,44 88,57 55,44 33,13 ALUDOM 31,17 0,00 31,17 40,00% 12,47 12,47 22,01 12,47 9,54 Σύνολο 1.082,42 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 10
Χρήση 2003 1. Η αποτίµηση των "Συµµετοχών σε συνδεδεµένες επιχειρήσεις", έγινε στην αξία κτήσεώς τους, όπως αναλυτικά αναφέρεται και στη σηµείωση Νο2 της εταιρίας. Αν η αποτίµησή τους γινόταν σύµφωνα µε το άρθρο 43 παρ.6 του Κ.Ν.2190/1920, θα προέκυπτε επί έλλατον διαφορά συνολικού ποσού 1.187.983,24, µε ισόποση µείωση των αποτελεσµάτων χρήσεως και των ιδίων κεφαλαίων. Εταιρία (σε χιλ. ) Ιδια Κεφάλαια Αναµορφώσεις Ιδίων Αναµορφωµένα Κεφαλαίων Ιδια Κεφαλαια Ποσοστό Συµµετοχής Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αναµορφωµένη Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αξία Κτήσης Συµµετοχής Αποτίµηση Συµµετοχής (παρ. 6 άρθρο ιαφορά µεταξύ 43 αξίας κτήσης και Ν.2190/1920) αναµορφωµένης ΕΞΑΛΚΟ 24.978,14 0,00 24.978,14 95,36% 23.819,15 23.819,15 18.290,89 18.290,89 0,00 ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ 26.165,91 647,54 25.518,37 99,86% 26.129,28 25.482,64 23.982,16 23.982,16 0,00 ALBIO DATA 524,00 0,00 524,00 80,00% 419,20 419,20 225,20 225,20 0,00 ENTERTAINMENT WORKS 927,66 0,00 927,66 51,00% 473,11 473,11 1.000,00 473,11 526,89 ΒΙΟΠΛΑΝ 359,84 0,00 359,84 83,37% 300,00 300,00 515,74 300,00 815,74 ΝΙΚΟΛΑΙ ΗΣ 773,02 0,00 773,02 7,68% 59,37 59,37 74,40 59,37 15,03 ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ 21,45 0,00 21,45 67,06% 14,38 14,38 102,60 14,38 116,98 ΒΕΡΓΙΝΑ 56,91 0,00 56,91 71,33% 40,59 40,59 156,27 40,59 196,86 BIOJAPAN 53,72 0,00 53,72 41,67% 22,39 22,39 6,97 6,97 0,00 BIOKAPRET POLAND 55,44 0,00 55,44 100,00% 55,44 55,44 88,57 55,44 33,13 ALUDOM ΕΠΕ 31,17 0,00 31,17 40,00% 12,47 12,47 22,01 12,47 9,54 Σύνολο 1.714,17 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 11
1.2 Ενοποιηµένα Oικονοµικά Μεγέθη Στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις των χρήσεων 2002 και 2003 περιλαµβάνονται οι εταιρίες: α) ALBIO AE ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (µητρική) και οι θυγατρικές β) ΕΞΑΛΚΟ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΥ (µε άµεση συµµετοχή 95,36% και έµµεση 2,97%), γ) ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ(µε άµεση συµµετοχή 99,86%), δ) ΒΙΟΠΛΑΝ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΚΟΥΦΩΜΑΤΩΝ (µε άµεση συµµετοχή 83,37%), στ) ALBIO DATA ΑΕ ΣΥΣΤΗΜΑΤΑ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ΣΥΜΒΟΥΛΟΙ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ (µε άµεση συµµετοχή 80%)και στ)entertainment WORKS AE (µε άµεση συµµετοχή 51%). Η τελευταία εταιρία περιλαµβάνεται στην ενοποίηση µόνον της χρήσης 2003. Η ενοποίηση έγινε µε την µέθοδο της ολικής ενοποίησης σύµφωνα µε τις διατάξεις του Κ.Ν. 2190/1920. Α. ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) 2002 2003 Σύνολο Κύκλου εργασιών 80.199,93 78.286,68 Μικτό Κέρδος (προ αποσβέσεων) 20.609,76 21.883,70 Λοιπά Έσοδα Εκµετάλλευσης 2.925,86 1.659,33 Σύνολο 23.535,61 23.543,03 Λειτουργικό Αποτέλεσµα (προ αποσβέσεων) 11.672,00 8.962,48 Καθαρά Εσοδα από Συµµετοχές και Χρεόγραφα 959,99 994,36 Καθαρά Κέρδη από Πώληση Συµµετοχών και Χρεογράφων 15,72 1.021,02 Εκτακτα Αποτελέσµατα 159,37 116,36 Κέρδη προ Τόκων, Αποσβέσεων και Φόρων 12.807,09 11.094,22 Κέρδη προ Αποσβέσεων και Φόρων 10.023,51 8.766,51 Κέρδη προ Φόρων 2.493,08 3.378,30 Ενοποιηµένα Κέρδη Οµίλου προ φόρων 2.459,92 3.351,21 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης 1.530,44 2.515,96 Ενοποιηµένα Κέρδη Οµίλου µετά από Φόρους Χρήσης 1.508,72 2.495,55 ΑΝΑΜΟΡΦΩΜΕΝΑ ΚΕΡ Η (σε χιλ. ) Κέρδη προ Φόρων 6,44 3.384,85 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης 956,20 2.522,51 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΝΑ ΜΕΤΟΧΗ (σε ) Κέρδη προ Tόκων, Αποσβέσεων και Φόρων 0,53 0,46 Κέρδη προ Αποσβέσεων και Φόρων 0,42 0,37 Κέρδη προ Φόρων 0,10 0,14 Ενοποιηµένα Κέρδη Οµίλου προ φόρων 0,10 0,14 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης 0,06 0,10 Ενοποιηµένα Κέρδη Οµίλου µετά από Φόρους Χρήσης 0,06 0,10 ΑΝΑΜΟΡΦΩΜΕΝΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΝΑ ΜΕΤΟΧΗ (σε ) Κέρδη προ Φόρων 0,000268 0,14 Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης και Αµοιβές.Σ. 0,0398 0,11 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 12
ΑΝΑΜΟΡΦΩΣΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΩΝ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Η Αναµόρφωση των Αποτελεσµάτων που ακολουθεί έχει γίνει σύµφωνα µε τις παρατηρήσεις του Τακτικού Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή και τις σηµειώσεις της Εταιρίας επί των οικονοµικών καταστάσεων που έχουν επίδραση στα αποτελέσµατα των χρήσεων 20022003 και παρουσιάζονται κάτω από τον Πίνακα: ΠΙΝΑΚΑΣ ΑΝΑΜΟΡΦΩΣΗΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) 2002 2003 Κέρδη Ισολογισµού προ φόρων 2.493,08 3.378,31 Μείον ιαφορές εξ αποτιµήσεως χρεογράφων 2.549,93 0.00 ιαφορές από αποτίµηση συµµετοχών (1) 62,44 6,54 Πλέον: Χρεωστικές Συναλλαγµατικές ιαφορές 125,73 0,00 Αναµορφωµένα Κέρδη προ φόρων 6,44 3.384,85 Μείον: Φόροι Χρήσης & Λοιποί Φόροι 962,64 862,34 Αναµορφωµένα Κέρδη µετά από Φόρους Χρήσης & Αµοιβές.Σ. 956,20 2.522,51 (1) Για κάθε χρήση λαµβάνεται υπόψη η διαφορά που αντιπροσωπεύει το ποσό που θα επιβάρυνε τα αποτελέσµατα της χρήσης εάν εφαρµοζόταν κατά πάγια τακτική οι διατάξεις της παρ. 6 του ΚΝ 2190/1920. Παρατηρήσεις Τακτικού Ορκωτού ΕλεγκτήΛογιστή για τις χρήσεις 20022003: Χρήση 2002 1. Τα αποτελέσµατα χρήσεως των µεγαλύτερων εταιριών που περιλαµβάνονται στην ενοποίηση, επιβαρύνθηκαν και µε το 1/3 εκ 125.725,34 των χρεωστικών συναλλαγµατικών διαφορών ξένων νοµισµάτων, που λογιστικοποιήθηκαν στην χρήση 2000 (ΠΟΛ 1286/6122000 και ΠΟΛ 1294/812 2000). 2. Από πωλήσεις και την αποτίµηση της 31122002 µετοχών εισηγµένων στο Χ.Α.Α., που κατέχει η µητρική και οι µεγαλύτερες θυγατρικές της, προέκυψε κέρδος 15.723,46 το οποίο µεταφέρθηκε στα αποτελέσµατα χρήσεως και ζηµία 2.549.930,78 που συµψηφίσαµε κατά ποσό 655.926,58 µε αποθεµατικό του άρθρου 38 Ν.2238/1994 το δε υπόλοιπο ποσό εκ 266.194,68 (ζηµιά µητρικής) εµφανίζεται στα ίδια κεφάλαια αφαιρετικά του Τακτικού Αποθεµατικού και ποσό 1.627.809,52 (ζηµιά θυγατρικής) συµψηφίστηκε κατά την ενοποίηση. Η ανωτέρω αποτίµηση έγινε όπως ορίζει το άρθρο 43 του Κ.Ν.2190/1920. Επίσης οι συµµετοχές των εν λόγω εταιριών, σε συνδεδεµένες επιχειρήσεις που δεν έχουν εισαχθεί στο Χρηµατιστήριο, παγίως αποτιµώνται στην αξία κτήσεως τους. 3. H Εταιρία για την εµφάνιση των συµµετοχών της στις οικονοµικές καταστάσεις, ακολούθησε τα προβλεπόµενα από το άρθρο 28 παρ. 5γ του Κ.Β.Σ. (Π.. 186/92 όπως ισχύει) και η αποτίµηση των συµµετοχών έγινε στην αξία κτήσης. Εάν για την αποτίµηση εφαρµοζότανε οι διατάξεις της παρ.6 του άρθρου 43 του Κ.Ν. 2190/1920, δηλαδή στην κατ είδος χαµηλότερη τιµή µεταξύ της τιµής κτήσεως τους και της τρέχουσας τιµής τους, που προσδιορίζεται µε βάση την εσωτερική λογιστική αξία, θα προέκυπταν διαφορές αποτίµησης σε κάθε χρήση οι οποίες θα επιβάρυναν τα αποτελέσµατα και ίδια κεφάλαια της, όπως προσδιορίζονται στους παρακάτω πίνακες. ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 13
Στον πίνακα που ακολουθεί παρουσιάζονται συνοπτικά οι συµµετοχές της Εταιρίας και η αποτίµησή τους: Εταιρία (σε χιλ. 0 Ιδια Κεφάλαια Αναµορφώσει ς Ιδίων Κεφαλαίων Αναµορφω µένα Ιδια Κεφαλαια Ποσοστό Συµµετοχής Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αναµορφωµέ νη Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αξία Κτήσης Συµµετοχής Αποτίµηση Συµµετοχής (παρ. 6 άρθρο 43 Ν.2190/1920) ιαφορά µεταξύ αξίας κτήσης και αναµορφωµένης ΝΙΚΟΛΑΙ ΗΣ 846,00 0,00 846,00 7,68% 64,97 64,97 74,40 64,97 9,43 ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ 27,16 0,00 27,16 90,00% 24,44 24,44 102,60 24,44 127,04 ΒΕΡΓΙΝΑ 43,43 0,00 43,43 98,25% 42,67 42,67 156,27 42,67 198,94 BIOJAPAN 53,72 0,00 53,72 41,67% 22,39 22,39 6,97 6,97 0,00 BIOKAPRET POLAND 55,44 0,00 55,44 100,00% 55,44 55,44 88,57 55,44 33,13 ALUDOM ΕΠΕ 31,17 0,00 31,17 40,00% 12,47 12,47 22,01 12,47 9,54 Σύνολο 378,08 Χρήση 2003 5. H Εταιρία για την εµφάνιση των συµµετοχών της στις οικονοµικές καταστάσεις, ακολούθησε τα προβλεπόµενα από το άρθρο 28 παρ. 5γ του Κ.Β.Σ. (Π.. 186/92 όπως ισχύει) και η αποτίµηση των συµµετοχών έγινε στην αξία κτήσης. Εάν για την αποτίµηση εφαρµοζότανε οι διατάξεις της παρ.6 του άρθρου 43 του Κ.Ν. 2190/1920, δηλαδή στην κατ είδος χαµηλότερη τιµή µεταξύ της τιµής κτήσεως τους και της τρέχουσας τιµής τους, που προσδιορίζεται µε βάση την εσωτερική λογιστική αξία, θα προέκυπταν διαφορές αποτίµησης σε κάθε χρήση οι οποίες θα επιβάρυναν τα αποτελέσµατα και ίδια κεφάλαια της, όπως προσδιορίζονται στον παρακάτω πίνακα. Στον πίνακα που ακολουθεί παρουσιάζονται συνοπτικά οι συµµετοχές της Εταιρίας και η αποτίµησή τους: Εταιρία (σε χιλ. ) Ιδια Κεφάλαια Αναµορφώσεις Ιδίων Κεφαλαίων Αναµορφωµένα Ιδια Κεφαλαια % Συµ/χής Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αναµορφωµένη Λογιστική Αξία Συµµετοχής Αξία Κτήσης Συµµετοχής Αποτίµηση Συµµετοχής (παρ. 6 άρθρο 43 Ν.2190/1920) ιαφορά µεταξύ αξίας κτήσης και αναµορφωµένης ΝΙΚΟΛΑΙ ΗΣ 773,02 0 773,02 7,68% 59,37 59,37 74,40 59,37 15,03 ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ 21,45 0 21,45 67,06% 14,38 14,38 102,60 14,38 116,98 ΒΕΡΓΙΝΑ 56,91 0 56,91 71,33% 40,59 40,59 156,27 40,59 196,86 BIOJAPAN 53,72 0 53,72 41,67% 22,39 22,39 6,97 6,97 0,00 BIOKAPRET POLAND 55,44 0 55,44 100,00% 55,44 55,44 88,57 55,44 33,13 ALUDOM ΕΠΕ 31,17 0 31,17 40,00% 12,47 12,47 22,01 12,47 9,54 Σύνολο 371,54 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 14
Β. ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΟΙ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΙ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 2002 2003 Αναπόσβεστα Εξοδα Εγκαταστάσεως 1.673,58 1.777,76 Αναπόσβεστα Ασώµατα Πάγια 21,13 10,57 Ενσώµατα Πάγια 89.678,04 94.356,21 Μείον: Αποσβέσεις 48.305,23 52.802,80 Αναπόσβεστα Ενσώµατα Πάγια 41.372,82 41.553,41 Σύνολο Ακινητοποιήσεων 41.393,95 41.563,98 Συµµετοχές 1.579,02 1.813,51 Λοιπές Μακροπρόθεσµες Απαιτήσεις 8.285,22 11.035,42 Σύνολο Παγίου Ενεργητικού 51.258,18 54.412,91 Κυκλοφορούν Ενεργητικό 84.346,57 81.035,68 Μεταβατικοί Λογαριασµοί Ενεργητικού 113,11 154,81 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 137.391,43 137.381,16 ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ίδια Κεφάλαια 60.914,80 61.095,62 Προβλέψεις 3.633,39 4.601,24 Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις 38.000,00 36.169,67 Βραχυπρόθεσµες Υποχρεώσεις 34.494,23 35.197,82 Σύνολο Υποχρεώσεων 72.494,23 71.367,49 Μεταβατικοί Λογαριασµοί Παθητικού 349,00 316,81 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 137.391,43 137.381,16 Λογιστική Αξία Μετοχής (1) (σε ) 2,54 2,55 (1) Με βάση τον αριθµό µετοχών τέλους χρήσης ΑΝΑΜΟΡΦΩΜΕΝΑ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΑ Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Βάσει των παρατηρήσεων του Τακτικού Ορκωτού Ελεγκτή επί των Οικονοµικών Καταστάσεων του Οµίλου που έχουν επίδραση στην Καθαρή Θέση της Εταιρίας, ήτοι την παρατήρηση που αναφέρεται στις χρεωστικές συναλλαγµατικές διαφορές ξένων που βάσει ισχυουσών αποφάσεων του Υπουργείου Οικονοµικών εµφανίζονται στον λογαριασµό έξοδα εγκαταστάσεως και αποσβένονται τµηµατικά, η Αναµορφωµένη Καθαρή Θέση σε Ενοποιηµένη βάση έχει ως εξής: ΠΙΝΑΚΑΣ ΑΝΑΜΟΡΦΩΣΗΣ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ (Ποσά σε χιλ. ) 2002 2003 Ίδια Κεφάλαια βάσει Ισολογισµού 60.914,80 61.095,62 Μείον: ιαφορές εξ αποτιµήσεως συµµετοχών 378,08 371,54 Αναµορφωµένα Ίδια Κεφάλαια 60.536,72 60.724,08 Αναµορφωµένη Λογιστική Αξία Μετοχής (σε ) 2,52 2,53 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 15
2. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΓΙΑ ΤΗ ΣΥΝΤΑΞΗ ΤΟΥ ΕΤΗΣΙΟΥ ΕΛΤΙΟΥ ΚΑΙ ΤΟΥΣ ΕΛΕΓΚΤΕΣ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ Στο παρόν Ετήσιο ελτίο περιέχονται όλες οι πληροφορίες και τα οικονοµικά στοιχεία που είναι απαραίτητα για τη σωστή εκτίµηση της περιουσίας, της χρηµατοοικονοµικής κατάστασης, των αποτελεσµάτων και των προοπτικών της εταιρίας µε την επωνυµία "ΑLBIO ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ" και διακριτικό τίτλο "ALBIO HOLDINGS Α.Ε." (εφεξής "ALBIO HOLDINGS" ή Εταιρία") από τους επενδυτές και τους συµβούλους επί των επενδύσεών τους. Οι επενδυτές που ενδιαφέρονται για περισσότερες πληροφορίες θα µπορούν να απευθύνονται τις εργάσιµες ηµέρες και ώρες: α. Στα γραφεία της Εταιρίας, 5ο χµ. Εθνικής Οδού Λαρίσης Αθηνών, τηλ. 2410 688.688, 688.6213 (υπεύθυνος κ. Γ. Παπαγεωργίου, ιευθυντής Οικονοµικών Υπηρεσιών του Οµίλου εταιριών ALBIO). Η σύνταξη και η διάθεση του παρόντος ελτίου έγινε σύµφωνα µε τις ανάγκες πληροφόρησης των επενδυτών, όπως αυτές καθορίζονται από την απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς 5/204/14.11.2000, όπως ισχύει. Υπεύθυνοι για τη σύνταξή του και την ακρίβεια των στοιχείων που περιέχει είναι: α. Ξενοφών Ι. Καντώνιας, Αντιπρόεδρος και ιευθύνων Σύµβουλος της Εταιρίας, κάτοικος Λάρισας, τηλ. (2410) 688.688. β. Γεώργιος Β. Παπαγεωργίου, ιευθυντής Οικονοµικών Υπηρεσιών του Οµίλου εταιριών ALBIO, κάτοικος Λάρισας τηλ. (2410) 688.688. Το ιοικητικό Συµβούλιο της Εταιρίας δηλώνει ότι όλα τα µέλη του έχουν λάβει γνώση του περιεχοµένου του παρόντος ελτίου και µαζί µε τους συντάκτες του, βεβαιώνουν υπεύθυνα ότι: Όλες οι πληροφορίες και τα στοιχεία που περιέχονται σε αυτό είναι πλήρη και αληθή. εν υπάρχουν άλλα στοιχεία και δεν έχουν λάβει χώρα γεγονότα, η απόκρυψη ή παράλειψη των οποίων θα µπορούσε να καταστήσει παραπλανητικό το σύνολο ή µέρος των στοιχείων και πληροφοριών στο παρόν Ενηµερωτικό ελτίο. Σε βάρος της Εταιρίας δεν εκκρεµούν δικαστικές διαφορές ή διαιτησίες, οι οποίες θα µπορούσαν να έχουν σηµαντικές επιπτώσεις στην οικονοµική της κατάσταση. Η Εταιρία ελέγχεται από ορκωτούς ελεγκτές λογιστές. Τον έλεγχο των εταιρικών και ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων της χρήσης 2002 διενήργησε ο ορκωτός ελεγκτής ηµήτριος Β. Λαµπρινός της εταιρίας ΣΟΛ α.ε.ο.ε. (Α.Μ. ΣΟΕΛ 13741),και της χρήσης 2003 ο Ορκωτός Ελεγκτής Σπήλιος.Τεριζάκης της εταιρίας ΣΟΛ α.ε.ο.ε (Α.Μ. ΣΟΕΛ 14891) Φωκίωνος Νέγρη 3, αρ. τηλ. 210869.1100. Τα πιστοποιητικά ελέγχου παρατίθενται στο συνηµµένο Παράρτηµα κάτω από τους δηµοσιευµένους ισολογισµούς. Επιπροσθέτως, ο κ. Σπ.Τεριζάκης διαβεβαιώνει ότι δεν υπήρξε διαφωνία µεταξύ της ιοίκησης της Εταιρίας και του ιδίου και ότι η Εταιρία διαθέτει αξιόπιστο σύστηµα εσωτερικού ελέγχου. Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις των χρήσεων 2002 και 2003 περιλαµβάνουν, πέραν της µητρικής εταιρίας, τις εταιρίες: ΕΞΑΛΚΟ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΥ, ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ, ΒΙΟΠΛΑΝ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΚΟΥΦΩΜΑΤΩΝ, ALBIO DATA AE ΣΥΣΤΗΜΑΤΑ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ΣΥΜΒΟΥΛΟΙ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ και ENTERTAINMENT WORKS AE ΨΥΧΑΓΩΓΙΑΣ ΚΑΙ ΙΑΣΚΕ ΑΣΗΣ. Από τις εταιρίες που περιλαµβάνονται στην ενοποίηση, οι εταιρίες "ΕΞΑΛΚΟ Α.Ε.", "ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε." και "BIOPLAN A.E." ελέγχονται από Τακτικούς Ορκωτούς Ελεγκτές. Για την χρήση 2002 τον τακτικό έλεγχο της "ΕΞΑΛΚΟ Α.Ε." διενήργησε ο κ. Αγγελος Π. Παναγής της εταιρίας Σ.Ο.Λ" α.ε.ο.ε. (Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ. 11621) και την χρήση 2003 ο Αλέξανδρος Παν.Σφυρής της εταιρίας ΣΟΛ α.ε.ο.ε. (ΑΜ Σ.Ο.Ε.Λ. 14871). Τον τακτικό έλεγχο της "ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε." για τις ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 16
χρήσεις 2002 και 2003 διενήργησε ο κ. ηµήτριος Β. Λαµπρινός της εταιρίας ΣΟΛ α.ε.ο.ε. (Α.Μ. ΣΟΕ 13741). Η Εταιρία έχει ελεγχθεί για πάσης φύσεως φορολογικές υποχρεώσεις (εισοδήµατος, Κ.Β.Σ., τελών χαρτοσήµου, Φόρους Μεγάλης Ακίνητης Περιουσίας, Φ.Μ.Υ., φόρου αµοιβών τρίτων) µέχρι και τη χρήση 1997 τα δε οικονοµικά της στοιχεία κρίθηκαν οριστικά, ειλικρινή και ακριβή. Πιο συγκεκριµένα, στη χρήση 2002 ολοκληρώθηκε από το Εθνικό Ελεγκτικό Κέντρο ο φορολογικός έλεγχος της Εταιρίας που αφορούσε τον προσδιορισµό των πάσης φύσεως φορολογικών υποχρεώσεων για τις χρήσεις 19931997. Από τον έλεγχο που πραγµατοποιήθηκε προέκυψε φόρος εισοδήµατος ύψους 276.005,00 εκ του οποίου ποσό 46.282,00 επιβάρυνε το λογιστικό αποτέλεσµα και το υπόλοιπο ποσό 229.723,00 µεταφέρθηκαν στον πίνακα διαθέσεως της χρήσης 2002. ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 17
3. ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Η οµή του Οµίλου εταιριών ALBIO Το 2003 ήταν το τέταρτο έτος πλήρους λειτουργίας του Οµίλου εταιριών της ALBIO µε τη νέα µορφή, δηλαδή την λειτουργία της ALBIO HOLDINGS ως εταιρία συµµετοχών, τη συγκέντρωση της µεταλλουργικής παραγωγικής δραστηριότητας στην ΕΞΑΛΚΟ Α.Ε., που παραδοσιακά δραστηριοποιείτο στον κλάδο του αλουµινίου και στην οποία εισφέρθηκαν οι µεταλλουργικοί κλάδοι της µητρικής και της ΕΛΜΕΤΑΛ Α.Ε. και την άσκηση της παραδοσιακής παραγωγικής κλωστοϋφαντουργικής δραστηριότητας που ασκούνταν από τη µητρική Εταιρία από την ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ (πρώην ΕΛΜΕΤΑΛ Α.Ε.). Ως εταιρία συµµετοχών η ALBIO HOLDINGS A.E. έχει τη δυνατότητα να διερευνά µε ενεργό τρόπο νέους τοµείς δραστηριότητας που παρουσιάζουν επιχειρηµατικό ενδιαφέρον και να επιλέγει το κατάλληλο σχήµα για την πραγµατοποίηση και διαχείριση των επενδύσεων αυτών. Σηµειώνεται ότι οι µετοχές της Εταιρίας διαπραγµατεύονται στον κλάδο των Εταιριών Συµµετοχών στο Χρηµατιστήριο Αξιών Αθηνών Από τον Φεβρουάριο του 2001. Οικονοµικά Μεγέθη Τα αποτελέσµατα της µητρικής εταιρίας αλλά και σε ενοποιηµένο επίπεδο ήταν θετικά αλλά η ιοίκηση προσδοκά σε πολύ καλλίτερα αποτελέσµατα για τις θυγατρικές εταιρίες µετά την αναδιοργάνωση και τις µεγάλες επενδύσεις που πραγµατοποιήθηκαν, Τα έσοδα της Εταιρίας προήλθαν κυρίως από έσοδα συµµετοχών, µερίσµατα χρεογράφων και έσοδα από ενοίκια. Τα καθαρά κέρδη χρήσης 2003 ανήλθαν σε 1.588.636 έναντι 574.370 της χρήσης 2002 ήτοι ήταν αυξηµένα κατά 176%. Η αύξηση προέρχεται από τα αυξηµένα µερίσµατα χρήσεως 2002 που εισέπραξε από τις θυγατρικές καθώς επίσης από τα µερίσµατα των χρεογράφων και τα έσοδα από πώληση χρεογράφων. Οι θυγατρικές εταιρίες εφάρµοσαν συντηρητική µερισµατική πολιτική προκειµένου να κρατήσουν αποθεµατικά κεφάλαια για τις ανάγκες των νέων επενδύσεων. Οι καθαρές πωλήσεις του ΟΜΙΛΟΥ ALBIO µετά την αφαίρεση των ενδοεταιρικών πράξεων παρουσίασαν µείωση κατά 2,37 % και ειδικότερα οι εξαγωγές παρουσίασαν µείωση κατά 6,37% έναντι της προηγούµενης χρήσης. Τα καθαρά ενοποιηµένα κέρδη του ΟΜΙΛΟΥ ALBIO µετά φόρων και µετά την αφαίρεση των δικαιωµάτων της µειοψηφίας για το 2002 παρουσίασαν αύξηση κατά 65%. Η αύξηση των καθαρών κερδών σε επίπεδο ΟΜΙΛΟΥ οφείλεται κυρίως στην βελτίωση του ποσοστού του µικτού κέρδους. Εκκρεµείς ικαστικές Υποθέσεις Κατά της Εταιρίας δεν εκκρεµεί καµία αγωγή, αστική, ποινική η ιοικητική πράξη επιβολής προστίµου κ.λπ.. Περαιτέρω, εκ µέρους της Εταιρίας δεν εκκρεµεί καµία επίδικη απαίτηση κατά τρίτων που θα µπορούσε να έχει σηµαντικές επιπτώσεις στην οικονοµική της κατάσταση. Επισηµαίνεται ότι όλες οι επίδικες απαιτήσεις κατά τρίτων που αφορούσαν στους κλάδους µεταλλουργίας και κλωστοϋφαντουργίας εισφέρθηκαν, µαζί µε τα υπόλοιπα περιουσιακά στοιχεία των κλάδων, στις θυγατρικές εταιρίες που τους απορρόφησαν. ηµόσιες Προσφορές Κατά τη διάρκεια της τελευταίας και της τρέχουσας χρήσης δεν υπεβλήθη από την Εταιρία, δηµόσια προσφορά αγοράς ή ανταλλαγής για µετοχές άλλης εταιρίας, ούτε έγιναν από τρίτους παρόµοιες προσφορές για µετοχές της εταιρίας. ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 18
4. ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΜΕΤΟΧΗΣ Οι µετοχές της Εταιρίας εισήχθησαν για διαπραγµάτευση στην Παράλληλη Αγορά του Χρηµατιστηρίου Αξιών Αθηνών το Νοέµβριο του 1990 και τον Αύγουστο του 1998 έγινε η µετάταξη τους στην Κύρια Αγορά. Ο πίνακας που ακολουθεί παρουσιάζει την τιµή κλεισίµατος της µετοχής ALBIO HOLDINGS A.E., την τιµή κλεισίµατος του Γενικού είκτη και την τιµή κλεισίµατος του είκτη Συµµετοχών στη τελευταία συνεδρίαση κάθε µήνα, καθώς και το συνολικό µηνιαίο όγκο συναλλαγών και την αξία της µετοχής ALBIO HOLDINGS A.E., για το χρονικό διάστηµα 1/1/2003 31/3/2004. ΗΜΕΡΟΜΗΝΙΑ Τιµή Κλεισίµατος Μετοχής Μηνιαίος Ογκος Συναλλαγών Μηνιαία Αξία Συναλλαγών Τιµή Κλεισίµατος Γενικού είκτη Τιµή Κλεισίµατος είκτη Συµµετοχών (σε ) (σε τεµάχια) (σε ) (σε ) (σε ) 31/1/2003 1,03 245.890 255584 1.683,59 943,72 27/2/2003 0,95 487.320 472401,8 1.613,58 902,22 31/3/2003 0,82 821.060 691537,7 1.467,30 840,00 29/4/2003 1,03 430.920 445087,2 1.665,28 1.018,04 30/5/2003 1,07 284.150 318592,8 1.707,54 1.040,97 30/6/2003 1,15 255.774 312891,4 1.892,04 1.106,11 30/7/2003 1,55 509.570 725651,7 2.146,77 1.292,31 29/8/2003 1,63 165.380 286685,6 2.210,57 1.339,54 30/9/2003 1,32 201.970 288471,3 2.019,76 1.130,82 31/10/2003 1,44 371.910 521917,8 2.121,06 1.238,59 28/11/2003 1,48 93.924 139661,28 2.170,05 1.298,68 31/12/2003 1,42 83.540 121262,1 2.263,58 1.398,02 30/1/2004 1,64 108.220 297.675,40 2.432,58 1.490,82 27/2/2004 1,40 110.900 162.452,50 2.451,50 1.374,38 31/3/2004 1,31 98.874 134.222,20 2.370,65 1.286,52 Επισηµαίνεται ότι από την 5/2/2001 οι µετοχές της ALBIO HOLDINGS διαπραγµατεύονται στον κλάδο συµµετοχών του Χρηµατιστηρίου Αξιών Αθηνών. ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 19
Στο διάγραµµα που ακολουθεί παρουσιάζεται η εξέλιξη της τιµής της µετοχής και του συνολικού µηνιαίου όγκου συναλλαγών για την περίοδο 1/1/2003 31/3/2004. Ογκος Συναλλαγών 120.000 100.000 80.000 60.000 40.000 20.000 0 7/1/2003 7/2/20037/3/2003 7/4/20037/5/2003 7/6/20037/7/2003 7/8/2003 7/9/20037/10/20037/11/20037/12/20037/1/2004 7/2/20047/3/2004 2 1,8 1,6 1,4 1,2 1 0,8 0,6 0,4 0,2 0 Τιµή Κλεισίµατος Στο παρακάτω διάγραµµα παρουσιάζεται η διακύµανση της τιµής της µετοχής σε σχέση µε το Γενικό είκτη και το είκτη εταιριών Συµµετοχών του Χρηµατιστηρίου Αξιών Αθηνών για την εξεταζόµενη περίοδο. ΑΠΟ ΟΣΗ ΜΕΤΟΧΗΣ ΣΕ ΣΧΕΣΗ ΜΕ ΤΟ ΓΕΝΙΚΟ ΕΙΚΤΗ ΚΑΙ ΤΟ ΕΙΚΤΗ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ 180,00% 160,00% 140,00% 120,00% 100,00% 80,00% 60,00% 40,00% 20,00% 0,00% 31/1/2003 14/2/2003 28/2/2003 14/3/2003 28/3/2003 11/4/2003 25/4/2003 9/5/2003 23/5/2003 6/6/2003 20/6/2003 4/7/2003 18/7/2003 1/8/2003 15/8/2003 29/8/2003 12/9/2003 26/9/2003 10/10/2003 24/10/2003 7/11/2003 21/11/2003 5/12/2003 19/12/2003 2/1/2004 16/1/2004 30/1/2004 13/2/2004 27/2/2004 12/3/2004 26/3/2004 Μεταβολή Γενικού είκτη Μεταβολή είκτη Συµµετοχών Μεταβολή Τιµής Μετοχής ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 20
5. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΓΙΑ ΤΗΝ ALBIO HOLDINGS A.E. 5.1 Γενικές Πληροφορίες Η εταιρία "ALBIO ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ" µε το διακριτικό τίτλο "ALBIO HOLDINGS A.E." προήλθε από µετατροπή σε εταιρία συµµετοχών της εταιρίας "ALBIO ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ ΑΕ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ", σύµφωνα µε την από 17/03/2000 απόφαση της τακτικής Γενικής Συνέλευσης των µετόχων. Για τις σχέσεις της εταιρίας µε την αλλοδαπή, η επωνυµία και ο διακριτικός τίτλος αναφέρονται ως "ALBIO HOLDINGS S.A.". Έδρα της Εταιρίας είναι ο ήµος Λάρισας, στη διεύθυνση 5ο χµ. Εθνικής Οδού Λαρίσης Αθηνών, τηλέφωνο (2410) 688.688, 688.6213, fax (2410) 688.630, email www.albio.gr. Είναι καταχωρηµένη στο Μ.Α.Ε. µε αριθ. 10237/06/Β/86/04 και η διάρκεια της έχει ορισθεί µέχρι το έτος 2020. Σκοπός της Εταιρίας, σύµφωνα µε το άρθρο 4 του καταστατικού της, είναι ο εξής: 1. Η απόκτηση µειοψηφικών ή πλειοψηφικών συµµετοχών σε Ελληνικές ή Αλλοδαπές επιχειρήσεις οποιασδήποτε νοµικής µορφής, εισηγµένες στο Χρηµατιστήριο ή µη στην Ελλάδα ή στο εξωτερικό, οι οποίες δραστηριοποιούνται σε οποιοδήποτε τοµέα καθώς και η συνεργασία µε οποιοδήποτε τρόπο µε αυτές. 2. Η παροχή υπηρεσιών συµβουλευτικού χαρακτήρα για οικονοµικά θέµατα, θέµατα αναδιοργάνωσης επιχειρήσεων, προς τις εταιρίες των οποίων έχει αποκτήσει συµµετοχή ή και τρίτες εταιρίες. 3. Η άσκηση οποιασδήποτε δραστηριότητας συναφούς µε τις παραπάνω. Για την επίτευξη των σκοπών αυτών η εταιρία µπορεί να συνεργάζεται µε άλλες επιχειρήσεις, να αντιπροσωπεύει εταιρίες, ανεξάρτητα από το σκοπό και τον εταιρικό τους τόπο, καθώς και να ιδρύει εταιρίες µε οποιοδήποτε επιχειρηµατικό αντικείµενο. Σηµειώνεται ότι ο καταστατικός σκοπός της Εταιρίας τροποποιήθηκε ως άνω σύµφωνα µε την από 17/03/2000 Tακτική Γενική Συνέλευση των µετόχων, κατά την µετατροπή της σε εταιρία συµµετοχών. Η Εταιρία έχει ως αντικείµενο δραστηριότητας τη συµµετοχή στο µετοχικό κεφάλαιο άλλων εταιριών. Τα έσοδα της προέρχονται κυρίως από έσοδα (µερίσµατα) συµµετοχών, µερίσµατα χρεογράφων, πωλήσεις συµµετοχών και χρεογράφων, ενοικίαση ακινήτων και πιστωτικών τόκων. Βάσει των ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων, η ανάλυση των πωλήσεων σύµφωνα µε την κατάταξη της ΕΣΥΕ (ΣΤΑΚΟ 91) στις 31/12/2003 έχει ως ακολούθως: Ανάλυση Κύκλου Εργασιών την 31/12/2003 (ποσά σε ) 274.2 Παραγωγή αλουµινίου 50.634.370,62 515.2 Χονδρικό εµπόριο µετάλλων & εµπορευµάτων 3.620.944,28 401.1 Παραγωγή και διανοµή ηλεκτρικού ρεύµατος 100.948,09 174.0 Κατασκευή ετοίµων κλωσ/κων ειδών εκτός από ενδύµατα 5.822.075,25 175.1 Ταπητουργία 4.144.566,88 514.1 Χονδρικό εµπόριο κλωσ/κων προϊόντων 11.589.964,88 515.7 Χονδρικό εµπόριο απορριµµάτων & υπολειµµάτων 38.849,91 553.1 Εστιατόρια 1.260.471,75 722.9 Παροχή συµβουλών σε θέµατα λογισµικού & προµήθεια 327.066,61 518.4 Χονδρικό εµπόριο µηχανών & εξοπλισµού γραφείων 747.419,45 Σύνολο 78.286.677,72 ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 21
5.2 Σύντοµο Ιστορικό Η Εταιρία αρχικά ιδρύθηκε το 1950 από τον Ιωάννη Καντώνια στη Σαµαρίνα της Πίνδου ως εργαστήρι οικοτεχνίας. Το 1955 µεταφέρθηκε στη Λάρισα και πήρε την εταιρική µορφή της Ο.Ε. Το 1970 µετατράπηκε σε Ανώνυµο Εταιρία µε την επωνυµία "ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε, ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΤΑΠΗΤΩΝ" (ΦΕΚ 356/1441970) και εγγράφηκε στο Μητρώο Ανωνύµων Εταιριών της Νοµαρχίας Λαρίσης µε Α.Μ. 10237/31/Β/86/13 µε διάρκεια 50 ετών (µέχρι το 2020). Το 1990 η Εταιρία εισήχθη στη Παράλληλη Αγορά του Χ.Α.Α. αντλώντας κεφάλαια ύψους 4,19 εκατ. ( ρχ. 1,43 δισ.) τα οποία χρησιµοποιήθηκαν για την χρηµατοδότηση της ανάπτυξής της. Την περίοδο 1993 1994 η Εταιρία εισήλθε δυναµικά στον κλάδο αλουµινίου µε την εξαγορά των εταιριών ΕΞΑΛΚΟ Α.Ε., ΒΙΟΠΛΑΝ Α.Ε. και ΕΛΜΕΤΑΛ Α.Ε. Επίσης κατά την ίδια περίοδο η Εταιρία προχώρησε στην εξαγορά της πλειοψηφίας των µετοχών των συνδεδεµένων εταιριών ALBIO DATA A.E. (εταιρία πληροφορικής) και ΒΙΟΚ Α.Ε. (βιοτεχνία παραγωγής χειροποίητων ταπήτων, κουβερτών και παπλωµάτων µε την οποία συγχωνεύθηκε δια απορροφήσεως το 1995). Από 5/5/1993 ο φάκελος της Εταιρίας διαβιβάσθηκε στο Υπουργείο Ανάπτυξης µε νέο Μ.Α.Ε. 10237/06/Β/86/04. Μετά από απόφαση της Έκτακτης Γενικής Συνελεύσεως της 23/7/1994 (ΦΕΚ 5012/2681994) τροποποιήθηκε η επωνυµία της εταιρίας σε "ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ A.E. ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ" και διευρύνθηκε ο σκοπός της Εταιρίας λόγω της δραστηριοποίησής της στον κλάδο µεταλλουργίας. Έπειτα, µε απόφαση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων της 20ης Μαρτίου 1998 (Απόφαση Υπουργείου Ανάπτυξης υπ αριθµ. Κ23474/98) τροποποιήθηκε και πάλι η επωνυµία της Εταιρίας σε "ΑLBIO ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε. ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ" για να αντανακλά τη δυναµική είσοδο και εδραίωση της στον µεταλλουργικό κλάδο. Τον Ιούλιο του 1998 η Εταιρία πραγµατοποίησε αύξηση του µετοχικού κεφαλαίου µε ηµόσια Εγγραφή κατά 19.002,20 χιλ. ( ρχ. 6.475 εκατ.), µε ταυτόχρονη µετάταξη της από την Παράλληλη Αγορά στην Κύρια Αγορά του Χ.Α.Α. Τον Μάρτιο του 2000 η Εταιρία µετατράπηκε σε Εταιρία Συµµετοχών (Holding) αποσχίζοντας τους κλάδους Κλωστοϋφαντουργίας και Μεταλλουργίας µε Λογιστική Κατάσταση Μετασχηµατισµού της 1/1/2000, τους οποίους και εισέφερε σε θυγατρικές της εταιρίες. Παράλληλα, προέβη σε αλλαγή της επωνυµίας της σε "ALBIO ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ" µε διακριτικό τίτλο "ALBIO HOLDINGS Α.Ε." και αλλαγή και συµπλήρωση του σκοπού της για να αντανακλά τη νέα της δραστηριότητα. Η διαδικασία της απόσχισης των κλάδων Μεταλλουργίας και Κλωστοϋφαντουργίας όπως επίσης και οι λοιπές αποφάσεις της από 17.3.2000 Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των µετόχων της ALBIO εγκρίθηκαν µε την υπ. αριθ. Κ.24057/5.4.2000 Απόφαση του Υπουργείου Ανάπτυξης Γενική Γραµµατεία Εµπορίου, τις υπ. αριθ. Κ.994/7.4.2000 και Κ. 1012/11.4.2000 Αποφάσεις της Νοµαρχίας Λάρισας και την υπ. αριθ. 7318/24.4.2000 Απόφαση της Νοµαρχίας Αθηνών. Επίσης, το Μάρτιο του 2000 η Εταιρεία εξαγόρασε την πλειοψηφία της εταιρίας "ΠΕΡΣΙΚΑ ΑΕ" (πρώην Νηµατουργία Ταπητουργία Γαλάτιστας ΑΕ) και το Σεπτέµβριο του 2001 προέβη στην εξαγορά του υπολοίπου του µετοχικού κεφαλαίου της εταιρίας, εκτός ποσοστού 0,03% που αποκτήθηκε από την ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε. Από τον Φεβρουάριο του 2001, οι µετοχές της Εταιρίας διαπραγµατεύονται στον κλάδο των Εταιριών Συµµετοχών στο Χρηµατιστήριο Αξιών Αθηνών. Στη χρήση 2002, η ιοίκηση του ΟΜΙΛΟΥ στην προσπάθεια της να βελτιώσει την οργανωτική δοµή του κλωστοϋφαντουργικού κλάδου και να µειώσει το κόστος λειτουργίας αποφάσισε να συγχωνεύσει τις δύο θυγατρικές εταιρίες ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ ΑΕ και ΠΕΡΣΙΚΑ ΑΕ µε απορρόφηση της δεύτερης από την πρώτη. Η συγχώνευση πραγµατοποιήθηκε εντός της χρήσης 2002 µε Ισολογισµό Μετασχηµατισµού της 30/6/2002 της ΠΕΡΣΙΚΑ ΑΕ. Η Έκθεση ελέγχου για την διαπίστωση της λογιστικής αξίας των περιουσιακών στοιχείων της απορροφούµενης εταιρίας σύµφωνα µε τον Ν.2166/1993 έγινε από τον Ορκωτό Ελεγκτή Λογιστή κ. ηµήτριο Λαµπρινό. ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 22
Μεταξύ των δύο εταιριών έγινε η σύµβαση συγχώνευσης Νο10078/2692002 της συµβολαιογράφου κ. Αθηνάς Μανώλα Γεωργακάκη και η συγχώνευση ολοκληρώθηκε µε την απόφαση Νο3531/3092002 της Νοµαρχιακής Αυτοδιοίκησης Λάρισας (αντίστοιχο ΦΕΚ ΑΕ & ΕΠΕ Νο 10208/7102002). 5.3 Περιγραφή Αντικειµένου Εργασιών 5.3.1 ραστηριότητα της Εταιρίας Η Εταιρία έχει ως αντικείµενο δραστηριότητας τη συµµετοχή στο µετοχικό κεφάλαιο άλλων εταιριών. Στο αντικείµενο της Εταιρίας εµπίπτει η εποπτεία όλου του Οµίλου των συµµετοχών της και η παροχή κατευθύνσεων στις εταιρίες αυτές. Επιπλέον, η Εταιρία συµµετέχει στην διοίκηση των εταιριών συµµετοχής και παρέχει υπηρεσίες υποστήριξης σε θέµατα νοµικής και οικονοµικής φύσεως ενώ παράλληλα αναλαµβάνει την ενοποίηση δραστηριοτήτων που ωφελούνται από µεγάλες κλίµακες (π.χ. προµήθειες, ενοποιηµένο δίκτυο διανοµής, κ.λπ.). 5.3.2 Τοµείς ραστηριότητας των Εταιριών του Οµίλου Οι εταιρίες του Οµίλου ALBIO HOLDINGS, δραστηριοποιούνται στους παρακάτω τοµείς:! Τοµέα Μεταλλουργίας Στον τοµέα της µεταλλουργίας δραστηριοποιούνται οι εταιρίες ΕΞΑΛΚΟ Α.Ε. και BIOPLAN A.E. που περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις καθώς και η εταιρία ALUDOM ΕΠΕ η οποία παρουσιάζει επουσιώδη ενδιαφέρον και δεν ενοποιείται καθώς είναι ανενεργός από το 1994 και αναµένεται ο φορολογικός έλεγχος του 1993 και του α επταµήνου 1994 προκειµένου να διαλυθεί οριστικά. Η δραστηριότητα των εταιριών του κλάδου µεταλλουργίας της ALBIO HOLDINGS αφορούν στην παραγωγή και εµπορία προϊόντων διέλασης και έλασης αλουµινίου καθώς και στην παραγωγή, εµπορία και εγκατάσταση κουφωµάτων αλουµινίων και υαλοπετασµάτων.! Τοµέα Κλωστοϋφαντουργίας Στον τοµέα της κλωστοϋφαντουργίας δραστηριοποιείται η εταιρία ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε. που περιλαµβάνεται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις καθώς και οι εταιρίες Α. ΝΙΚΟΛΑΪ ΗΣ Α.Ε., Χ. ΧΡΥΣΟΣΤΟΜΙ ΗΣ Α.Ε., ΒΕΡΓΙΝΑ Α.Ε. και BIOJAPAN (Ιαπωνία) που δεν περιλαµβάνονται στις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις καθώς παρουσιάζουν επουσιώδη ενδιαφέρον για το λόγο ότι έχουν ασήµαντα κεφάλαια και τα µεγέθη των πωλήσεων κ.λ.π. είναι µικρά και δεν επηρεάζουν τα συνολικά ενοποιηµένα µεγέθη. Η δραστηριότητα των εταιριών του κλάδου κλωστοϋφαντουργίας της ALBIO HOLDINGS αφορούν στην παραγωγή και εµπορία ταπήτων, µοκέτας, κουβερτών και φλοκάτης, στην εισαγωγή και εµπορία µοκετών και ταπήτων καθώς και στη διάθεση των παραπάνω ειδών.! Τοµέα Πληροφορικής Στον τοµέα πληροφορικής δραστηριοποιείται η εταιρία ALBIO DATA A.E. Οι δραστηριότητες της ALBIO DATA A.E. αφορούν στη δηµιουργία για τους πελάτες της ολοκληρωµένων συστηµάτων µηχανογράφησης, προσαρµοσµένα στις ανάγκες τους. Επίσης αντιπροσωπεύει και πωλεί τα συστήµατα πληροφορικής BULL στην περιοχή της Λάρισας.! Τοµέα Εστίασης Ψυχαγωγίας ιασκέδασης Στον τοµέα αυτόν εισήλθε ο Οµιλος από τον Μάρτιο 2003 εξαγοράζοντας το 51% των µετοχών της εταιρίας ENTERTAINMENT WORKS AE ΨΥΧΑΓΩΓΙΑΣ ΚΑΙ ΙΑΣΚΕ ΑΣΗΣ. H εταιρία αυτή έχει συνάψει συµβάσεις franchising για την εκµετάλλευση σηµάτων του ΟΜΙΛΟΥ EVEREST (LA PASTERIA, GONZALES, ΛΑΡΙΣΑΙΚΟΝ). ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 23
5.3.3 Εξέλιξη Εσόδων Εταιρίας Οµίλου Τα συνολικά έσοδα της ALBIO HOLDINGS A.E. για τη χρήση 2003 ανήλθαν σε 3.363,50 χιλ. και αναλύονται ως κατωτέρω: Ανάλυση Εσόδων (ποσά σε χιλ. ) 2003 Μερίσµατα από συµµετοχές 850,21 Μερίσµατα χρεογράφων εταιριών εισηγµένων στο ΧΑΑ 80,79 Πώληση συµµετοχών και χρεογράφων 664,49 Ενοίκια κτιρίων και εδαφικών εκτάσεων 1.544,95 Άλλα έσοδα εκµεταλλεύσεως 221,6 Λοιπά έσοδα (πιστωτικοί τόκοι, repos κ.λπ.) 1,46 Σύνολο Εσόδων 3.363,50 Τα µερίσµατα από συµµετοχές ύψους 850,21 χιλ. αφορούν σε µερίσµατα από τα αποτελέσµατα χρήσεως 2002 των θυγατρικών εταιριών ΕΞΑΛΚΟ Α.Ε. εκ 605,76 χιλ. ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ Α.Ε. εκ 223,33 χιλ. και ALBIO DATA AE εκ 21,12 χιλ. Τα άλλα έσοδα εκµεταλλεύσεως αφορούν κατά 221,60 χιλ. στην παροχή υπηρεσιών που είναι συνυφασµένη µε την ενοικίαση των ακινήτων. Βάσει των ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων, η ανάλυση του κύκλου εργασιών για τη χρήση 2003 ανά τοµέα δραστηριότητας έχει ως ακολούθως: ΑΝΑΛΥΣΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΟΥ ΚΥΚΛΟΥ ΕΡΓΑΣΙΩΝ (1) Χρήση 2003 (σε χιλ. ) Κλάδος Μεταλλουργίας 54.356,26 Κλάδος Κλωστοϋφαντουργίας 21.595,46 Κλάδος Πληροφορικής 1.074,49 Κλάδος Ψυχαγωγίας 1.260,47 Σύνολο Κύκλου Εργασιών 78.286,68 (1) Από τον ενοποιηµένο κύκλο εργασιών έχουν απαλειφθεί οι διεταιρικές πωλήσεις Σηµειώνεται ότι στη χρήση 2003, ο ενοποιηµένος κύκλος εργασιών είχε ανέλθει σε 80.199,93 χιλ. εκ των οποίων 59.449,50 χιλ. αφορούσε σε πωλήσεις του κλάδου µεταλλουργίας, 19.719,00 χιλ. σε πωλήσεις του κλάδου κλωστοϋφαντουργίας και 1.030,53 χιλ. σε πωλήσεις του κλάδου πληροφορικής. 5.4 Πάγια περιουσιακά στοιχεία Εγγυήσεις και εµπράγµατες ασφάλειες 5.4.1 Γήπεδα Κτιριακές Εγκαταστάσεις Εξοπλισµός Η ALBIO HOLDINGS έχει στην ιδιοκτησία της τα κάτωθι πάγια περιουσιακά στοιχεία: Α. Γήπεδα 1. Οικόπεδο 5ο χµ. Ε.Ο. Λαρίσης Αθηνών, συνολικής εκτάσεως 10.200 τ.µ. 2. Οικόπεδο 6ο χµ. Ε.Ο. Λαρίσης Θεσσαλονίκης, συνολικής εκτάσεως 66.113 τ.µ. 3. Οικόπεδο 3ο χµ. Ε.Ο. Λαρίσης Αθηνών, συνολικής εκτάσεως 8.986 τ.µ. 4. Οικόπεδο Πλαταµώνος 16 Αµπελόκηποι Λάρισας, συνολικής εκτάσεως 3.529 τ.µ. 5. Οικόπεδο στη θέση Λυγαριά Πυλαία Θεσσαλονίκης, συνολικής εκτάσεως 3.085 τ.µ. 6. Οικόπεδο στο Κορδελιό Θεσσαλονίκης, συνολικής εκτάσεως 475 τ.µ. 7. Οικόπεδο στη θέση "Γρέκια" στη Λάρισα, συνολικής εκτάσεως 10.595 τ.µ. Η συνολική αξία κτήσεως των ανωτέρω οικοπέδων, µετά την τελευταία αναπροσαρµογή του Ν.2065 κατά τη χρήση 2000, ανέρχεται σε 4.028,86 χιλ. στις 31/12/2003. ελτίο Απολογισµός Χρήσης 2003 24