K. ΘΕΟ ΩΡΙ ΗΣ Α.Ε. για τη χρήση από 1 Ιανουαρίου έως 31 εκεµβρίου 2005 Βεβαιώνεται ότι οι συνηµµένες είναι εκείνες που εγκρίθηκαν από το ιοικητικό Συµβούλιο της «K. ΘΕΟ ΩΡΙ ΗΣ Α.Ε» την 16-05-2006 και έχουν δηµοσιοποιηθεί µε την ανάρτηση τους στο διαδίκτυο, στη διεύθυνση www.sarantis.gr. Επισηµαίνεται ότι τα δηµοσιοποιηθέντα στον τύπο συνοπτικά οικονοµικά στοιχεία στοχεύουν στο να παράσχουν στον αναγνώστη ορισµένα γενικά οικονοµικά στοιχεία αλλά δεν παρέχουν την ολοκληρωµένη εικόνα της οικονοµικής θέσης και των αποτελεσµάτων της Εταιρείας και του Οµίλου, σύµφωνα µε τα ιεθνή Λογιστικά Πρότυπα. Επίσης, επισηµαίνεται ότι, χάριν απλοποίησης, στα δηµοσιευθέντα στον τύπο συνοπτικά οικονοµικά στοιχεία έχουν γίνει ορισµένες συµπτύξεις και ανακατατάξεις κονδυλίων. Λουκάς Σκίτσος ιευθύνων Σύµβουλος K. ΘΕΟ ΩΡΙ ΗΣ Α.Ε 1
ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (ποσά σε Ευρώ) 1/1-31/12/2005 1/1-31/12/2004 ΟΜΙΛΟΣ 1/10-31/12/2005 1/10-31/12/2004 1/1-31/12/2005 1/1-31/12/2004 ΕΤΑΙΡΕΙΑ 1/10-31/12/2005 1/10-31/12/2004 Πωλήσεις 12.904.595,82 12.275.847,60 3.735.668,11 4.706.556,37 10.378.385,32 10.401.698,32 2.877.113,00 2.832.407,09 Κόστος πωληθέντων 7.315.027,37 6.853.095,03 2.356.867,23 3.095.279,52 5.524.248,87 5.411.429,75 1.744.168,12 1.653.614,24 Μικτό κέρδος 5.589.568,45 5.422.752,57 1.378.800,88 1.611.276,85 4.854.136,45 4.990.268,57 1.132.944,88 1.178.792,85 Λοιπά έσοδα - έξοδα (καθαρά) 232.667,38 253.517,55 101.529,36 39.202,03 214.156,14 249.906,55 104.559,12 35.591,03 Έξοδα πωλήσεων 4.185.237,15 3.920.464,83 1.100.058,53 1.205.657,35 3.769.162,15 3.637.056,83 989.941,53 922.249,35 Έξοδα διοίκησης 886.549,41 695.874,58 215.918,38 300.014,31 803.595,70 629.017,58 206.164,61 233.157,31 Κέρδη εκµετάλλευσης 750.449,27 1.059.930,71 164.353,33 144.807,22 495.534,74 974.100,71 41.397,86 58.977,22 Χρηµατοοικονοµικό κόστος (καθαρό) -242.841,02-131.338,41-62.547,20 71.197,83-199.415,78-160.133,41-42.209,96 42.402,83 Καθαρά κέρδη προ φόρων 507.608,25 928.592,30 101.806,13 216.005,05 296.118,96 813.967,30-812,10 101.380,05 Φόρος εισοδήµατος 355.499,27 300.822,71 240.031,50 55.592,02 325.902,65 278.027,91 230.106,42 32.797,22 Καθαρά κέρδη περιόδου 152.108,98 627.769,59-138.225,37 160.413,03-29.783,69 535.939,39-230.918,52 68.582,83 Κατανεµόµενα σε: 0,00 0,00 0,00 0,00 Μετόχους της µητρικής 55.778,87 580.660,50-182.348,81 113.303,94-29.783,69 535.939,39-230.918,52 68.582,83 ικαιώµατα µειοψηφίας 96.330,11 47.109,09 44.123,44 47.109,09 0,00 0,00 0,00 0,00 Κέρδη κατά µετοχή που αναλογούν στους µετόχους της µητρικής για την περίοδο 0,93 9,71-3,05 1,90-0,50 8,96-3,86 1,15 - Βασικά (σε Ευρώ) 2
ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΙ (ποσά σε Ευρώ) ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ 31/12/2005 31/12/2004 31/12/2005 31/12/2004 778.000,00 818.994,60 850.522,54 913.418,60 Ενσώµατα πάγια 693.862,47 701.271,69 601.505,53 621.870,69 Άϋλα περιουσιακά στοιχεία 0,00 0,00 0,00 0,00 Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις 61.438,41 84.217,63 52.492,89 84.217,63 Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις 0,00 13.206,16 173.825,00 187.031,16 Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις 22.699,12 20.299,12 22.699,12 20.299,12 Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία 12.563.882,54 11.383.355,16 11.412.673,80 10.624.579,14 Αποθέµατα 5.794.521,05 4.658.779,19 4.953.432,12 4.109.273,19 Απαιτήσεις από πελάτες 5.793.078,58 5.295.126,98 5.677.628,03 5.202.836,96 Λοιπές απαιτήσεις 272.508,00 384.664,18 235.119,77 365.768,18 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 697.075,21 1.035.773,37 543.029,59 940.859,37 Μεταβατικοί λογ.ενεργ. 6.699,70 9.011,44 3.464,29 5.841,44 Σύνολο Ενεργητικού 13.341.882,54 12.202.349,76 12.263.196,34 11.537.997,74 Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Μετόχων της Μητρικής: Μετοχικό κεφάλαιο 1.754.836,50 1.754.836,50 1.754.836,50 1.754.836,50 Αποθεµατικό υπέρ το άρτιο: 0,00 0,00 0,00 0,00 Αποθεµατικά 1.225.072,47 1.220.047,82 1.225.072,47 1.220.047,82 Κέρδη (ζηµιές) εις νέον 261.798,75 228.883,20 268.161,99 302.970,33 Μειοψηφίας: 213.958,89 99.968,33 0,00 0,00 Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων 3.455.666,61 3.303.735,85 3.248.070,96 3.277.854,65 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις 330.428,53 393.160,66 330.428,53 391.253,86 άνεια 0,00 0,00 0,00 0,00 Αναβαλλόµενες φορολογικές υποχρεώσεις Προβλέψεις για παροχές στους εργαζόµενους µετά την έξοδο από την υπηρεσία 23.360,95 27.472,15 23.360,95 29.793,35 111.284,65 162.793,00 111.284,65 162.793,00 Προβλέψεις και λοιπές µακροπρόθεσµες υποχρεώσεις 195.782,93 202.895,51 195.782,93 198.667,51 Βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις 9.555.787,40 8.505.453,25 8.684.696,85 7.868.889,23 Προµηθευτές 2.337.760,59 2.122.130,31 1.714.541,25 1.650.809,29 Λοιπές υποχρεώσεις 1.421.705,73 1.758.717,75 1.364.790,07 1.689.566,75 Φόρος εισοδήµατος και λοιποί φόροι πληρωτέοι 255.864,60 303.022,19 214.365,53 287.513,19 άνεια 5.391.000,00 4.241.000,00 5.391.000,00 4.241.000,00 Μεταβατικοί λογ.παθητικου 149.456,48 80.583,00 0,00 0,00 Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων και Υποχρεώσεων 13.341.882,54 12.202.349,76 12.263.196,34 11.537.997,74 3
ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗΣ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ (Τα ποσά είναι εκφρασµένα σε Ευρώ) ΤΑΜΕΙΑΚΕΣ ΡΟΕΣ ΑΠΟ ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΕΣ ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΕΣ 01/01-31/12/2005 ΟΜΙΛΟΣ 01/01-31/12/2004 01/01-31/12/2005 ΕΤΑΙΡΕΙΑ 01/01-31/12/2004 Κέρδη προ φόρων 507.608,25 928.592,30 296.118,96 813.967,30 Προσαρµογές για : - Αποσβέσεις παγίων στοιχείων 68.123,10 124.956,72 59.779,10 87.977,83 - Προβλέψεις -60.061,39-108.114,30-60.061,39-110.114,30 - Συναλλαγµατικές διαφορές 67.227,17 26.353,86 24.278,17 41.353,86 - Αποτελέσµατα (έσοδα, έξοδα, κέρδη, ζηµίες) επενδυτικής δραστηριότητας -41.224,33-94.681,23-41.224,33-94.681,23 - Χρεωστικοί τόκοι & συναφή έξοδα 230.480,00 240.758,96 229.457,00 233.758,96 Πλέον / Μείον προσαρµογές για µεταβολές λογαριασµών κεφαλαίου κίνησης Μείωση (αύξηση) αποθεµάτων -1.135.741,86 534.801,50-844.158,93 1.084.307,50 Μείωση (αύξηση) απαιτήσεων -383.483,68 1.097.194,86-352.313,51 975.588,35 Αύξηση (µείωση) υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) 270.441,90-527.864,76 59.701,04-990.396,65 Μείον : Χρεωστικοί τόκοι & συναφή έξοδα καταβληµένα -230.480,00-240.758,96-229.457,00-233.758,96 Καταβληµένοι φόροι -471.781,39-286.447,81-425.817,74-251.447,81 ΚΑΘΑΡΕΣ ΕΙΣΡΟΕΣ (ΕΚΡΟΕΣ) ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΩΝ ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΩΝ (α) -1.178.892,23 1.694.791,14-1.283.698,63 1.556.554,85 ΤΑΜΙΑΚΕΣ ΡΟΕΣ ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΩΝ Απόκτηση θυγατρικών, συγγενών, κοινοπραξιών και λοιπών επενδύσεων 60.726,74 0,00 60.726,74 0,00 Αγορά ενσώµατων & αϋλων παγίων περιουσιακών στοιχείων -112.034,36-121.489,05-66.359,58-78.166,76 Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώµατων & αϋλων παγίων περιουσιακών στοιχείων 55.324,25 37.976,26 55.324,25 37.976,26 Τόκοι εισπραχθέντες 5.033,78 4.758,81 5.033,78 4.758,81 Μερίσµατα εισπραχθέντα 8.321,82 12.477,50 8.321,82 12.477,50 ΚΑΘΑΡΕΣ ΕΙΣΡΟΕΣ (ΕΚΡΟΕΣ) ΕΠΕΝ ΥΤΙΚΩΝ ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΩΝ (β) 17.372,23-66.276,48 63.047,01-22.954,19 ΧΡΗΜΑΤΟ ΟΤΙΚΕΣ ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΕΣ Εισπράξεις από εκδοθέντα/αναληφθέντα κεφάλ. 1.150.000,00 0,00 1.150.000,00 0,00 Εξοφλήσεις δανείων 0,00-938.656,20 0,00-938.656,20 Εξοφλήσεις υποχρεώσεων από χρηµατοδοτικές µισθώσεις (χρεολύσια) -75.866,05-75.866,05 Μερίσµατα πληρωθέντα -327.178,16 0,00-327.178,16 0,00 ΚΑΘΑΡΕΣ ΕΙΣΡΟΕΣ (ΕΚΡΟΕΣ) ΧΡΗΜΑΤΟ ΟΤΙΚΩΝ ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΩΝ (γ) 822.821,84-1.014.522,25 822.821,84-1.014.522,25 Αύξηση / (µείωση) διαθεσίµων (α+β+γ) -338.698,16 613.992,41-397.829,78 519.078,41 Ταµειακά διαθέσιµα & ισοδύναµα έναρξης περιόδου 1.035.773,37 421.780,96 940.859,37 421.780,96 Ταµειακά διαθέσιµα & ισοδύναµα λήξης περιόδου 697.075,21 1.035.773,37 543.029,59 940.859,37 4
ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗΣ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΗΣ ΠΕΡΙΟ ΟΥ (Τα ποσά είναι εκφρασµένα σε Ευρώ) Ο ΟΜΙΛΟΣ Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ 01/01-31/12/2005 01/01-31/12/2004 01/01-31/12/2005 01/01-31/12/2004 Καθαρή θέση έναρξης περιόδου (01/01/2005 και 01/01/2004 αντίστοιχα) 3.303.735,85 3.223.631,53 3.277.854,65 3.223.631,53 Κέρδη/(ζηµίες) περιόδου µετά από φόρους 152.108,98 627.769,59-29.783,69 535.939,39 3.455.844,83 3.851.401,12 3.248.070,96 3.759.570,92 Αύξηση/(µείωση) µετοχικού κεφαλαίου Μερίσµατα χρήσης 2003 2004-395.832,48 Αναπροσαρµογή ακινήτων 105.651,00 Καθαρό εισόδηµα καταχωρηµένο απ' ευθείας στην καθαρή θέση -178,22-547.665,27 0,00-191.534,79 Αγορές ιδίων µετοχών 0,00 0,00 0,00 0,00 Καθαρή θέση λήξης περιόδου (31/12/2005 και 31/12/2004 αντίστοιχα) 3.455.666,61 3.303.735,85 3.248.070,96 3.277.854,65 Α. Γενικές πληροφορίες για την Εταιρεία και τον Όµιλο Η εταιρεία «Κ. ΘΕΟ ΩΡΙ ΗΣ Α.Ε. ΕΙΣΑΓΩΓΗ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΑ ΕΙ ΩΝ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ» µε τον διακριτό τίτλο «ΟΤΟ-ΤΟΡ» (εφεξής η «Εταιρεία» ή η «Μητρική») και οι θυγατρικές της (εφεξής ο «Όµιλος») δραστηριοποιούνται στο χώρο της εµπορίας και διανοµής ειδών αυτοκινήτων. Η Εταιρεία και ο Όµιλος έχουν την έδρα της στο ήµο Μενιδίου, στην οδό Μέντας 4 και Νερατζούλας, Τ.Κ. 13671, Αχαρναί, και απασχολούν 89 άτοµα στον όµιλο και 63 στη µητρική. Οι οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρείας και του Οµίλου για την περίοδο που έληξε στις 31 εκεµβρίου 2005 εγκρίθηκαν για δηµοσίευση µε απόφαση του ιοικητικού Συµβουλίου στις 16-05-2006. Οι θυγατρικές εταιρείες οι οποίες περιελήφθησαν στις επισυναπτόµενες ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις του Οµίλου περιγράφονται στη σηµείωση Β (ii). Η εταιρεία συντάσσει ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις µητρικής και οµίλου καθότι είναι θυγατρική της εισηγµένης στο ΧΑΑ ΓΡ. ΣΑΡΑΝΤΗΣ Α.Β.Ε.Ε. Β. Κυριότερες λογιστικές αρχές που χρησιµοποιεί ο όµιλος Οι κύριες λογιστικές αρχές που υιοθετήθηκαν κατά την προετοιµασία των ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων αναλύονται παρακάτω: 5
i) Βάση προετοιµασίας των οικονοµικών καταστάσεων Οι ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις είναι σύµφωνες µε το.π.χ.π. 1 και έχουν ετοιµαστεί σύµφωνα µε την αρχή του ιστορικού κόστους, εκτός από την αποτίµηση συγκεκριµένων στοιχείων του ενεργητικού και παθητικού σε τρέχουσες αξίες, και βάσει της αρχής της συνέχισης της λειτουργίας του Οµίλου. Οι καταστάσεις έχουν συνταχθεί σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης ( ΠΧΠ) που έχουν εκδοθεί από το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων και ιερµηνείες που εκδόθηκαν από τη Μόνιµη Επιτροπή ιερµηνειών και τα οποία έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Η Εταιρεία συνέταξε για πρώτη φορά πλήρεις οικονοµικές καταστάσεις σύµφωνα µε τα ΠΧΠ για τη χρήση που λήγει την 31 εκεµβρίου 2005. εν υπάρχουν Πρότυπα που να έχουν εφαρµοσθεί πριν την ηµεροµηνία έναρξης της εφαρµογής τους. Οι ενοποιηµένες αυτές καταστάσεις είναι βασισµένες στις οικονοµικές καταστάσεις που καταρτίζει ο Όµιλος σύµφωνα µε τον Ελληνικό Εµπορικό Νόµο, προσαρµοσµένες µε τις κατάλληλες εξωλογιστικές εγγραφές προκειµένου να εναρµονισθούν µε τα ΠΧΠ. Η προετοιµασία των οικονοµικών καταστάσεων σύµφωνα µε τις γενικά αποδεκτές λογιστικές αρχές απαιτεί τη χρήση εκτιµήσεων και υποθέσεων που επηρεάζουν τα υπόλοιπα των λογαριασµών ενεργητικού και παθητικού, και γνωστοποίηση των ενδεχόµενων στοιχείων ενεργητικού και παθητικού κατά την ηµεροµηνία σύνταξης των οικονοµικών καταστάσεων, καθώς και τα παρουσιαζόµενα έσοδα και έξοδα κατά τις υπό εξέταση χρήσεις. Αν και οι συγκεκριµένες εκτιµήσεις είναι βασισµένες στις βέλτιστες γνώσεις της ιοίκησης (του Οµίλου), τα πραγµατικά αποτελέσµατα ενδέχεται τελικά να διαφέρουν από τις εκτιµήσεις αυτές. ii. Ενοποίηση (1) Βάση Ενοποίησης Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις αποτελούνται από τις οικονοµικές καταστάσεις της Μητρικής και της θυγατρικής της. Στον παρακάτω πίνακα παρουσιάζονται οι θυγατρικές εταιρείες που περιλήφθηκαν στην ενοποίηση, η µέθοδος ενοποίησης, µε τα σχετικά ποσοστά συµµετοχής, η δραστηριότητα κάθε θυγατρικής καθώς και τις ανέλεγκτες φορολογικές χρήσεις. ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΜΕΘΟ ΟΣ ΠΛΗΡΟΥΣ ΕΝΟΠΟΙΗΣΗΣ Ε ΡΑ ΟΜΗ ΤΟΥ ΟΜΙΛΟΥ ΠΟΣΟΣΤΟ ΑΜΕΣΗΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗΣ ΠΟΣΟΣΤΟ ΕΜΜΕΣΗΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗΣ ΣΥΝΟΛΟ ΑΝΕΛΕΓΚΤΕΣ ΦΟΡ.ΧΡΗΣΕΙΣ ΟΤΟ ΤΟP OOD ΒΟΥΛΓΑΡΙΑ 51,00% 0,00% 51,00% - 6
(2) Θυγατρικές εταιρείες Οι θυγατρικές είναι επιχειρήσεις πάνω στις οποίες ασκείται έλεγχος από την µητρική. Η ύπαρξη τυχόν δυνητικών δικαιωµάτων ψήφου τα οποία είναι ασκήσιµα κατά τον χρόνο σύνταξης των οικονοµικών καταστάσεων, λαµβάνεται υπόψη προκειµένου να στοιχειοθετηθεί αν η µητρική ασκεί τον έλεγχο επί των θυγατρικών. Η θυγατρική ενοποιείται πλήρως (ολική ενοποίηση). Η χρησιµοποιούµενη λογιστική µέθοδος για την ενοποίηση είναι η µέθοδος αγοράς. Το κόστος απόκτησης µιας θυγατρικής είναι η εύλογη αξία των περιουσιακών στοιχείων που δόθηκαν, των συµµετοχικών τίτλων που εκδόθηκαν και των υποχρεώσεων που αναλήφθηκαν κατά την ηµεροµηνία της ανταλλαγής, πλέον τυχόν κόστους άµεσα επιρριπτέου στην συναλλαγή. Τα εξατοµικευµένα περιουσιακά στοιχεία, υποχρεώσεις και ενδεχόµενες υποχρεώσεις που συνιστούν µία επιχειρηµατική ενοποίηση αποτιµώνται κατά την απόκτηση στις εύλογες αξίες τους ανεξαρτήτως του ποσοστού συµµετοχής. Το πέραν της εύλογης αξίας των επί µέρους στοιχείων που αποκτήθηκαν, κόστος, καταχωρείται ως υπεραξία. Αν το συνολικό κόστος της απόκτησης είναι µικρότερο από την εύλογη αξία των επί µέρους στοιχείων που αποκτήθηκαν, η διαφορά καταχωρείται άµεσα στ αποτελέσµατα. ιεταιρικές συναλλαγές ιεταιρικά υπόλοιπα και απραγµατοποίητα κέρδη από συναλλαγές µεταξύ των εταιρειών του οµίλου διαγράφονται. Οι απραγµατοποίητες ζηµιές, διαγράφονται εφόσον δεν υπάρχει ένδειξη αποµείωσης, του µεταβιβασθέντος περιουσιακού στοιχείου. iii) Αποτίµηση συµµετοχών χρεογράφων α) Η εταιρεία αποτιµά τις συµµετοχές σε θυγατρικές και συγγενείς επιχειρήσεις στην αξία κτήσεως µείον τυχόν αποµειώσεις. iv) Μετατροπή ξένων νοµισµάτων (1) Νόµισµα µέτρησης και αναφοράς Το νόµισµα µέτρησης και αναφοράς του Οµίλου από την 1 Ιανουαρίου 2002 είναι το Ευρώ, κατά συνέπεια οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις παρουσιάζονται σε Ευρώ ( ), το νόµισµα αποτίµησης της µητρικής εταιρείας. (2) Συναλλαγές και υπόλοιπα Οι συναλλαγές σε ξένο νόµισµα µετατρέπονται σε Ευρώ βάσει των ισοτιµιών που ισχύουν κατά τις ηµεροµηνίες των συναλλαγών. Οι απαιτήσεις και υποχρεώσεις σε ξένο νόµισµα κατά την ηµεροµηνία σύνταξης των οικονοµικών καταστάσεων προσαρµόζονται ώστε να αντανακλούν τις συναλλαγµατικές ισοτιµίες της ηµεροµηνίας σύνταξης. Τα κέρδη και οι ζηµίες που προκύπτουν από τέτοιες συναλλαγές (και από τη µετατροπή στοιχείων του ενεργητικού και παθητικού εκφρασµένα σε ξένο νόµισµα) αναγνωρίζονται στην κατάσταση αποτελεσµάτων, εκτός όταν καταχωρούνται στην καθαρή θέση ως αναγνωρισµένες αντισταθµίσεις ταµειακών ροών. (3) Εταιρείες του Οµίλου Η µετατροπή των οικονοµικών καταστάσεων των εταιρειών του Οµίλου οι οποίες έχουν διαφορετικό λειτουργικό νόµισµα από την µητρική γίνεται ως εξής: - Τα περιουσιακά στοιχεία και υποχρεώσεις µετατρέπονται µε τις ισοτιµίες που υπάρχουν κατά την ηµεροµηνία του ισολογισµού. 7
- Τα ίδια κεφάλαια µετατρέπονται µε τις ισοτιµίες που υπήρχαν κατά την ηµεροµηνία που προέκυψαν. - Τα έσοδα και τα έξοδα µετατρέπονται µε τις µέσες ισοτιµίες περιόδου. Οι προκύπτουσες συναλλαγµατικές διαφορές καταχωρούνται σε αποθεµατικό των ιδίων κεφαλαίων και µεταφέρονται στ αποτελέσµατα µε την πώληση των επιχειρήσεων αυτών. Η υπεραξία και οι προσαρµογές των εύλογων αξιών που προκύπτουν από την απόκτηση οικονοµικών µονάδων εξωτερικού µετατρέπονται µε τις ισοτιµίες της ηµεροµηνίας ισολογισµού. v) Ενσώµατες πάγιες ακινητοποιήσεις Τα ακίνητα (γήπεδα, κτίρια) αποτιµώνται στην αξία κτήσης τους. Τα οικόπεδα δεν αποσβένονται. Οι αποσβέσεις των άλλων στοιχείων των ενσωµάτων παγίων υπολογίζονται µε την σταθερή µέθοδο µέσα στη ωφέλιµη ζωή τους που έχει ως εξής: Κτίρια Μηχ/τα, Μεταφ. µέσα Έπιπλα και λοιπ. εξοπ. 5-20 Έτη 8-10 Έτη 5-9 Έτη 3-5 Έτη Τα λοιπά ενσώµατα πάγια αποτιµώνται στο κόστος κτήσεως µείον τις αποσβέσεις. Το κόστος κτήσεως περιλαµβάνει όλες τις άµεσα επιρριπτέες δαπάνες για την απόκτηση των στοιχείων. Το κόστος µπορεί επίσης να περιλαµβάνει κέρδη ή ζηµίες από αντιστάθµιση του συναλλαγµατικού κινδύνου κατά την αγορά αυτών των στοιχείων τα οποία είχαν καταχωρηθεί σε αποθεµατικό των ιδίων κεφαλαίων. Οι επισκευές και συντηρήσεις καταχωρούνται στα έξοδα της χρήσης που πραγµατοποιούνται. Σηµαντικές µεταγενέστερες προσθήκες και βελτιώσεις κεφαλαιοποιούνται στο κόστος των σχετικών παγίων εφόσον προσαυξάνουν την ωφέλιµη ζωή ή και την παραγωγική δυναµικότητα του παγίου ή µειώνουν το κόστος λειτουργίας του. Οι υπολειµµατικές αξίες και οι ωφέλιµες ζωές των ενσώµατων παγίων υπόκεινται σε επανεξέταση σε κάθε ετήσιο ισολογισµό. Όταν οι λογιστικές αξίες των ενσωµάτων παγίων υπερβαίνουν την ανακτήσιµη αξία τους, οι διαφορές (αποµείωση) καταχωρούνται ως έξοδα στα αποτελέσµατα. Κατά την απόσυρση ή πώληση κάποιου περιουσιακού στοιχείου, το σχετικό κόστος και οι σωρευµένες αποσβέσεις διαγράφονται από τους αντίστοιχους λογαριασµούς τη χρονική περίοδο της απόσυρσης ή της πώλησης και τα σχετικά κέρδη ή ζηµίες αναγνωρίζονται στα αποτελέσµατα χρήσης. Όταν τα αποσυρόµενα ή πωλούµενα ενσώµατα πάγια έχουν αποτιµηθεί στις εύλογες αξίες τους, το τυχόν αποθεµατικό αναπροσαρµογής που υπάρχει στα ίδια κεφάλαια κατά την απόσυρση ή πώληση, µεταφέρεται στα κέρδη εις νέον. (Σχετικοί πίνακες στις σελίδες 23-30) 8
vi) Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων ενεργητικού Οι ενσώµατες ακινητοποιήσεις εξετάζονται για πιθανή ζηµία αποµειώσεως, όποτε γεγονότα ή αλλαγές στις περιστάσεις δείχνουν ότι η λογιστική αξία τους µπορεί να µην είναι ανακτήσιµη. Οποτεδήποτε η λογιστική αξία κάποιου περιουσιακού στοιχείου υπερβαίνει το ανακτήσιµο ποσό του, η αντίστοιχη ζηµιά αποµείωσης του, καταχωρείται στα αποτελέσµατα χρήσης. Η ανακτήσιµη αξία ενός περιουσιακού στοιχείου είναι το µεγαλύτερο ποσό µεταξύ της εκτιµώµενης καθαρής τιµής πώλησης και της αξίας χρήσεως (value in use). Καθαρή αξία πώλησης θεωρείται η εφικτή πρόσοδος από την πώληση ενός περιουσιακού στοιχείου στα πλαίσια µίας αµφοτεροβαρούς συναλλαγής στην οποία τα µέρη έχουν πλήρη γνώση και προσχωρούν οικειοθελώς, µετά από την αφαίρεση κάθε πρόσθετου άµεσου κόστους διάθεσης του περιουσιακού στοιχείου, ενώ, αξία εν χρήσει είναι η παρούσα αξία των εκτιµώµενων µελλοντικών ταµειακών ροών που αναµένεται να πραγµατοποιηθούν από την συνεχή χρήση ενός περιουσιακού στοιχείου και από την διάθεσή του στο τέλος της εκτιµώµενης ωφέλιµης ζωής του. Αν µια επιχείρηση δεν έχει την δυνατότητα να εκτιµήσει το ανακτήσιµο ποσό ενός περιουσιακού στοιχείου για το οποίο υπάρχει ένδειξη αποµείωσης της αξίας του, τότε προσδιορίζει το ανακτήσιµο ποσό της µονάδας που δηµιουργεί ταµιακές ροές στην οποία ανήκει το περιουσιακό στοιχείο. Αντιλογισµός ζηµιάς αποµείωσης της αξίας περιουσιακών στοιχείων που λογίσθηκε σε προηγούµενα έτη, γίνεται µόνα όταν υπάρχουν ικανές ενδείξεις ότι η αποµείωση αυτή δεν υπάρχει πλέον ή έχει µειωθεί. Στις περιπτώσεις αυτές ο ανωτέρω αντιλογισµός αναγνωρίζεται ως έσοδο. Η ιοίκηση εκτιµά ότι δεν υπάρχει θέµα απαξίωσης του παγίου εξοπλισµού της Εταιρείας και ως εκ τούτου δεν έχει πραγµατοποιήσει υπολογισµό των ανακτήσιµων ποσών των περιουσιακών της στοιχείων. vii) Αποθέµατα Τα αποθέµατα αποτιµώνται στην χαµηλότερη αξία µεταξύ κόστους κτήσεως και καθαρής ρευστοποιήσιµης αξίας. Το κόστος προσδιορίζεται µε την µέθοδο του µέσου σταθµικού κόστους. Το κόστος των ετοίµων προϊόντων και των ηµιτελών αποθεµάτων περιλαµβάνει το κόστος των υλικών, το άµεσο εργατικό κόστος και αναλογία του γενικού κοινού κόστους παραγωγής. Κόστος δανεισµού δεν περιλαµβάνεται στο κόστος κτήσεως των αποθεµάτων. Η καθαρή ρευστοποιήσιµη αξία εκτιµάται µε βάση τις τρέχουσες τιµές πώλησης των αποθεµάτων στα πλαίσια της συνήθους δραστηριότητας αφαιρουµένων και των τυχόν εξόδων πώλησης όπου συντρέχει περίπτωση. (Σχετικοί πίνακες στη σελίδα 13) viii) Απαιτήσεις από πελάτες Οι απαιτήσεις από πελάτες καταχωρούνται αρχικά στην εύλογη αξία τους και µεταγενέστερα αποτιµώνται στο αναπόσβεστο κόστος µε την χρήση του πραγµατικού επιτοκίου, αφαιρουµένων και των ζηµιών αποµείωσης. Οι ζηµιές αποµείωσης (απώλειες από επισφαλείς απαιτήσεις) αναγνωρίζονται όταν υπάρχει αντικειµενική απόδειξη ότι ο όµιλος δεν είναι σε θέση να εισπράξει όλα τα ποσά που οφείλονται µε βάση τους συµβατικούς όρους. Το ποσό της ζηµιάς αποµείωσης είναι η διαφορά µεταξύ της λογιστικής αξίας των απαιτήσεων και της παρούσας αξίας των εκτιµώµενων µελλοντικών ταµειακών ροών, προεξοφλουµένων µε το πραγµατικό επιτόκιο. Το ποσό της ζηµιάς αποµείωσης καταχωρείται ως έξοδο στα αποτελέσµατα. (Σχετικοί πίνακες στις σελίδες 13-14) 9
ix) Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα Τα ταµειακά διαθέσιµα και ταµειακά ισοδύναµα περιλαµβάνουν τα µετρητά, τις καταθέσεις όψεως και τις βραχυπρόθεσµες µέχρι 3 µήνες επενδύσεις, υψηλής ρευστοποιησιµότητας και χαµηλού ρίσκου. (Σχετικός πίνακας στη σελίδα 15) x) Μετοχικό Κεφάλαιο Οι ανώνυµες µετοχές κατατάσσονται στα ίδια κεφάλαια. (Σχετικός πίνακας στη σελίδα 21) xi) άνεια Τα δάνεια καταχωρούνται στην εύλογη αξία τους. Μεταγενέστερα αποτιµώνται στο αναπόσβεστο κόστος µε την χρήση του πραγµατικού επιτοκίου. Η ιοίκηση του Οµίλου θεωρεί ότι τα επιτόκια που καταβάλλονται σε σχέση µε τα συναφθέντα δάνεια ισοδυναµούν µε τα τρέχοντα εύλογα επιτόκια της αγοράς και, συνεπώς, δεν συντρέχουν οι προϋποθέσεις οποιασδήποτε προσαρµογής της αξίας στην οποία απεικονίζονται οι υποχρεώσεις αυτές. Οποιαδήποτε διαφορά µεταξύ της παροχής (πλην των εξόδων απόκτησης) και της αξίας εξόφλησης αναγνωρίζεται στην κατάσταση αποτελεσµάτων κατά τη διάρκεια της περιόδου των δανείων. (Σχετικός πίνακας στη σελίδα 15) xii) Μισθώσεις Οι χρηµατοδοτικές µισθώσεις, oι οποίες µεταβιβάζουν στον Όµιλο ουσιαστικά όλους τους κινδύνους και τα οφέλη που ακολουθούν την κυριότητα του µισθωµένου στοιχείου, καταχωρούνται ως περιουσιακά στοιχεία µε ποσό ίσο κατά την έναρξη της µίσθωσης µε την πραγµατική αξία της µισθωµένης ιδιοκτησίας ή, αν είναι χαµηλότερη, την παρούσα αξία των ελάχιστων µισθωµάτων. Τα µισθώµατα επιµερίζονται στα χρηµατοοικονοµικά έξοδα και σε µείωση της ανεξόφλητης υποχρέωσης, έτσι που να προκύπτει ένα σταθερό περιοδικό επιτόκιο πάνω στο εναποµένον υπόλοιπο της υποχρέωσης. Τα χρηµατοοικονοµικά έξοδα χρεώνονται κατευθείαν στα αποτελέσµατα. Τα µισθωµένα περιουσιακά στοιχεία αποσβένονται στο συντοµότερο χρόνο µεταξύ της ωφέλιµης ζωής του περιουσιακού στοιχείου και της διάρκειας της µίσθωσης και ο χρόνος απόσβεσης ορίζεται σύµφωνα µε την ωφέλιµη οικονοµική ζωή τους. 10
Μισθώσεις όπου ο εκµισθωτής διατηρεί ουσιαστικά όλα τα οφέλη και τους κινδύνους που απορρέουν από την κυριότητα του περιουσιακού στοιχείου ταξινοµούνται ως λειτουργικές µισθώσεις. Οι πληρωµές µισθωµάτων για λειτουργικές µισθώσεις καταχωρούνται ως έξοδο στα αποτελέσµατα σε συστηµατική βάση κατά τη διάρκεια της µίσθωσης. xiii) Φόρος εισοδήµατος (τρέχων και αναβαλλόµενος) Ο τρέχων και αναβαλλόµενος φόρος εισοδήµατος υπολογίζονται βάσει των σχετικών κονδυλίων των οικονοµικών καταστάσεων, κάθε µιας εκ των εταιρειών που περιλαµβάνονται στην ενοποίηση σύµφωνα µε τους φορολογικούς νόµους που ισχύουν στην Ελλάδα και στις άλλες χώρες έδρας των θυγατρικών εξωτερικού. Ο τρέχων φόρος εισοδήµατος αφορά, φόρο επί των φορολογητέων κερδών των εταιρειών του Οµίλου όπως αναµορφώθηκαν σύµφωνα µε τις απαιτήσεις του φορολογικού νόµου και υπολογίστηκε µε βάση τον µέσο όρο του ισχύοντος το 2005 συντελεστή φορολογίας. Η αναβαλλόµενη φορολογία υπολογίζεται χρησιµοποιώντας τη µέθοδο υποχρεώσεως (liability method) σε όλες τις προσωρινές φορολογικές διαφορές κατά την ηµεροµηνία του ισολογισµού µεταξύ της φορολογικής βάσης και της λογιστικής αξίας των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων. Οι αναµενόµενες φορολογικές επιπτώσεις από τις προσωρινές φορολογικές διαφορές προσδιορίζονται και εµφανίζονται είτε ως µελλοντικές (αναβαλλόµενες) φορολογικές υποχρεώσεις, είτε ως αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις. Καταχωρούνται αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις για όλες τις εκπεστέες προσωρινές διαφορές και τις µεταφερόµενες φορολογικές ζηµιές κατά την έκταση που πιθανολογείται ότι θα υπάρχει διαθέσιµο φορολογητέο κέρδος έναντι του οποίου η εκπεστέα προσωρινή διαφορά µπορεί να αξιοποιηθεί. Η λογιστική αξία των αναβαλλόµενων φορολογικών απαιτήσεων αναθεωρείται σε κάθε ηµεροµηνία ισολογισµού και µειώνεται στο βαθµό που δεν πιθανολογείται ότι θα υπάρξουν αρκετά φορολογητέα κέρδη έναντι των οποίων να χρησιµοποιηθεί µέρος ή το σύνολο των αναβαλλόµενων φορολογικών απαιτήσεων. Οι τρέχουσες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις για την τρέχουσα και τις προηγούµενες χρήσεις αποτιµώνται στο ποσό που αναµένεται να πληρωθεί στις φορολογικές αρχές (ή να ανακτηθεί από αυτές), µε τη χρήση φορολογικών συντελεστών (και φορολογικών νόµων) που έχουν θεσπιστεί, ή ουσιαστικά θεσπιστεί, µέχρι. την ηµεροµηνία του Ισολογισµού. (Σχετικοί πίνακες στις σελίδες 17 18) xiv) Παροχές σε εργαζοµένους Σύµφωνα µε τις διατάξεις του Ν.2112/20 ο Όµιλος καταβάλλει αποζηµιώσεις στους αποχωρούντες ή απολυόµενους υπαλλήλους της, το δε ύψος των σχετικών αποζηµιώσεων εξαρτάται από τα έτη προϋπηρεσίας, το ύψος των αποδοχών και τον τρόπο αποµάκρυνσης (απόλυση ή συνταξιοδότηση). Στην περίπτωση αποχώρησης λόγω συνταξιοδότησης το ύφος της αποζηµίωσης που θα πρέπει να καταβληθεί είναι ίσο µε το 40% του σχετικού ποσού που θα καταβάλλονταν σε περίπτωση απόλυσης. Τα προγράµµατα για παροχές στους εργαζοµένους όσον αφορά την αποζηµίωση κατά την έξοδο από την υπηρεσία εµπίπτουν στα προγράµµατα καθορισµένων παροχών, σύµφωνα µε το ΛΠ 19 - «Παροχές Εργαζοµένων». Η υποχρέωση που καταχωρείται στον ισολογισµό για τα προγράµµατα καθορισµένων παροχών είναι η παρούσα αξία της δέσµευσης για την καθορισµένη παροχή, τις µεταβολές που προκύπτουν από τα ακαταχώρητα αναλογιστικά κέρδη και ζηµίες και το κόστος της προϋπηρεσίας. Η δέσµευση της καθορισµένης παροχής υπολογίζεται από ανεξάρτητο αναλογιστή µε την χρήση της µεθόδου της προβεβληµένης πιστωτικής µονάδος (project unit credit method). Για την προεξόφληση χρησιµοποιείται το επιτόκιο των µακροπροθέσµων οµολόγων του Ελληνικού ηµοσίου. 11
Τα αναλογιστικά κέρδη και οι ζηµίες που προκύπτουν από τις προσαρµογές µε βάση τα ιστορικά δεδοµένα και είναι πάνω ή κάτω από το περιθώριο του 10% της σωρευµένης υποχρέωσης, καταχωρούνται στ αποτελέσµατα µέσα στον αναµενόµενο µέσο ασφαλιστικό χρόνο των συµµετεχόντων στο πρόγραµµα. Το κόστος προϋπηρεσίας καταχωρείται άµεσα στα αποτελέσµατα µε εξαίρεση την περίπτωση που οι µεταβολές του προγράµµατος εξαρτώνται από τον εναποµένοντα χρόνο υπηρεσίας των εργαζοµένων. Στην περίπτωση αυτή το κόστος προϋπηρεσίας καταχωρείται στα αποτελέσµατα µε την σταθερή µέθοδο µέσα στην περίοδο ωρίµανσης. Οι βραχυπρόθεσµες παροχές προς το προσωπικό σε χρήµα και σε είδος καταχωρούνται ως έξοδο όταν καθίστανται δεδουλευµένες. (Σχετικός πίνακας σελ. 20) xv) Προβλέψεις για κινδύνους και έξοδα Προβλέψεις καταχωρούνται όταν ο Όµιλος έχει παρούσα, νοµική ή τεκµαιρόµενη υποχρέωση ως αποτέλεσµα παρελθόντων γεγονότων, είναι πιθανόν ότι θα απαιτηθεί εκροή πόρων ώστε να τακτοποιηθεί η υποχρέωση, και µπορεί να γίνει µια αξιόπιστη εκτίµηση του ποσού. Ο Όµιλος αναγνωρίζει πρόβλεψη για επιζήµιες συµβάσεις όταν τα αναµενόµενα οφέλη που θα παραχθούν από τη σύµβαση είναι µικρότερα από το αναπόφευκτα κόστος των υποχρεώσεων στο πλαίσιο της σύµβασης Οι προβλέψεις αναδιάρθρωσης περιλαµβάνουν τις ρήτρες λήξης µισθώσεων και τις παροχές εξόδων υπαλλήλων, και αναγνωρίζονται στην περίοδο κατά την οποία ο Όµιλος δεσµεύεται νόµιµα ή τεκµαιρόµενα στην υλοποίηση του σχετικού προγράµµατος αναδιάρθρωσης. Οι προβλέψεις επανεξετάζονται στο τέλος κάθε χρήσης και προσαρµόζονται έτσι ώστε να απεικονίζουν τις καλύτερες δυνατές εκτιµήσεις και στην περίπτωση που κρίνεται αναγκαίο, προεξοφλούνται µε βάση ένα προ-φόρου προεξοφλητικό επιτόκιο. Οι ενδεχόµενες υποχρεώσεις δεν καταχωρούνται στις οικονοµικές καταστάσεις αλλά γνωστοποιούνται, εκτός και αν η πιθανότητα για εκροή πόρων που ενσωµατώνουν οικονοµικά οφέλη είναι ελάχιστη. Οι ενδεχόµενες απαιτήσεις δεν καταχωρούνται στις οικονοµικές καταστάσεις, αλλά γνωστοποιούνται εφόσον η εισροή οικονοµικών ωφελειών είναι πιθανή. xvi) Αναγνώριση εσόδων Τα έσοδα περιλαµβάνουν την εύλογη αξία των πωλήσεων αγαθών και παροχής υπηρεσιών, καθαρά από τους ανακτώµενους φόρους εκπτώσεις και επιστροφές. Τα διαιτερικά έσοδα µέσα στον Όµιλο διαγράφονται πλήρως. Η αναγνώριση των εσόδων γίνεται ως εξής: (α) Πωλήσεις αγαθών Οι πωλήσεις αγαθών αναγνωρίζονται όταν ο Όµιλος παραδίδει τα αγαθά στους πελάτες, τα αγαθά γίνονται αποδεκτά από αυτούς και η είσπραξη της απαίτησης είναι εύλογα εξασφαλισµένη. 12
(β) Παροχή υπηρεσιών Τα έσοδα από παροχή υπηρεσιών λογίζονται µε βάση το στάδιο ολοκλήρωσης της υπηρεσίας σε σχέση µε το εκτιµώµενο συνολικό κόστος της. (γ) Έσοδα από τόκους Τα έσοδα από τόκους αναγνωρίζονται βάσει χρονικής αναλογίας και µε την χρήση του πραγµατικού επιτοκίου. (δ) Μερίσµατα Τα µερίσµατα, λογίζονται ως έσoδα, όταν θεµελιώνεται το δικαίωµα είσπραξής τους. xvii) Ανάλυση ορισµένων κονδυλίων του ενεργητικού και του παθητικού 1. Αποθέµατα A. Μητρική εταιρεία 31/12/2005 31/12/2004 Εµπορεύµατα 4.834.927,93 4.085.954,55 Προϊόντα 57.875,63 0,00 Α ύλες 60.628,56 23.318,64 4.953.432,12 4.109.273,19 Β. Όµιλος 31/12/2005 31/12/2004 Εµπορεύµατα 5.659.795,84 4.617.455,55 Προϊόντα 57.875,63 0,00 Α ύλες 76.849,58 41.323,64 5.794.521,05 4.658.779,19 2. Απαιτήσεις Όµιλος Εταιρεία 31/12/2005 31/12/2004 31/12/2005 31/12/2004 Πελάτες 3.731.797,30 3.782.849,98 3.616.346,75 3.690.559,96 Μεταχρονολογηµένες επιταγές 2.004.966,27 1.445.413,99 2.004.966,27 1.445.413,99 Προκαταβολές 26.506,16 10.782,24 26.506,16 10.782,24 Λοιποί χρεώστες 246.001,84 373.881,94 208.613,61 354.985,94 Έξοδα εποµένων χρήσεων 6.699,70 9.011,44 3.464,29 5.841,44 13
ΠΕΛΑΤΕΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΕΣ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ 31/12/2005 31/12/2004 Α. Μητρικής Εταιρείας Πελάτες 3.616.346,75 3.690.559,96 Μείον προβλέψεις 0,00 0,00 Καθαρές απαιτήσεις πελατών 3.616.346,75 3.690.559,96 Επιταγές εισπρακτέες και γραµµάτια 2.061.281,28 1.512.277,00 Χρεώστες διάφοροι 208.613,61 354.985,94 Έσοδα χρήσεως εισπρακτέα 0,00 0,00 Έξοδα εποµένων χρήσεων 3.464,29 5.841,44 Λοιποί µεταβατικοί 0,00 0,00 5.889.705,93 5.563.664,34 Β. Όµιλος 31/12/2005 31/12/2004 Πελάτες 3.731.797,30 3.782.849,98 Μείον προβλέψεις 0,00 0,00 Καθαρές απαιτήσεις πελατών 3.731.797,30 3.782.849,98 Επιταγές εισπρακτέες και γραµµάτια 2.061.281,28 1.512.277,00 Χρεώστες διάφοροι 246.001,84 373.881,94 Έσοδα χρήσεως εισπρακτέα 0,00 0,00 Έξοδα εποµένων χρήσεων 6.699,70 9.011,44 Λοιποί µεταβατικοί 0,00 0,00 6.045.780,12 5.678.020,36 Όλες οι απαιτήσεις είναι βραχυπρόθεσµες και δεν απαιτείται προεξόφληση κατά την ηµεροµηνία του Ισολογισµού. εν υπάρχει συγκέντρωση του πιστωτικού κινδύνου σε σχέση µε τις απαιτήσεις από πελάτες, καθώς ο Όµιλος έχει µεγάλο αριθµό πελατών και ο πιστωτικός κίνδυνος διασπείρεται. 14
3. Ταµιακά διαθέσιµα Τα διαθέσιµα αντιπροσωπεύουν µετρητά στα ταµεία του Οµίλου και της Εταιρείας και τραπεζικές καταθέσεις διαθέσιµες σε πρώτη ζήτηση. ΤΑΜΕΙΑΚΑ ΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΙ ΙΣΟ ΥΝΑΜΑ 31/12/2005 31/12/2004 Α. Μητρικής Εταιρείας Ταµείο 6.816,98 9.060,91 Καταθέσεις στις τράπεζες 536.212,61 931.798,46 Χρεόγραφα 0,00 0,00 543.029,59 940.859,37 Β. Όµιλος 31/12/2005 31/12/2004 Ταµείο 6.987,29 21.225,91 Καταθέσεις στις τράπεζες 690.087,92 1.014.547,46 Χρεόγραφα 0,00 0,00 697.075,21 1.035.773,37 4. Προµηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Όµιλος Εταιρεία 31/12/2005 31/12/2004 31/12/2005 31/12/2004 Προµηθευτές 2.337.760,59 2.122.130,31 1.714.541,25 1.650.809,29 Κοινωνικές ασφαλίσεις 73.355,25 75.601,46 69.289,63 70.162,46 εδουλευµένα έξοδα 0,00 0,00 0,00 0,00 Πιστωτές διάφοροι 85.189,32 79.317,30 32.339,28 15.605,30 15
ΠΡΟΜΗΘΕΥΤΕΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Α. Μητρική εταιρεία 31/12/2005 31/12/2004 Προµηθευτές 1.714.541,25 1.650.809,29 Επιταγές πληρωτέες 0,00 0,00 Ασφαλιστικά ταµεία 69.289,63 70.162,46 εδουλευµένα έξοδα 0,00 0,00 Έσοδα επόµενων χρήσεων 0,00 0,00 Λοιποί µεταβατικοί 0,00 0,00 Πιστωτές διάφοροι 32.339,28 15.605,30 1.816.170,16 1.736.577,05 Β. Όµιλος 31/12/2005 31/12/2004 Προµηθευτές 2.337.760,59 2.122.130,31 Επιταγές πληρωτέες 0,00 0,00 Ασφαλιστικά ταµεία 73.355,25 75.601,46 εδουλευµένα έξοδα 0,00 0,00 Έσοδα επόµενων χρήσεων 149.456,48 80.583,00 Λοιποί µεταβατικοί 0,00 0,00 Πιστωτές διάφοροι 85.189,32 79.317,30 2.645.761,64 2.357.632,07 5. άνεια Όµιλος Εταιρεία 31/12/2005 31/12/2004 31/12/2005 31/12/2004 Βραχυπρόθεσµα δάνεια Τραπεζικά δάνεια 5.391.000,00 4.241.000,00 5.391.000,00 4.241.000,00 16
6. Φόροι εισοδήµατος Η φορολογία εισοδήµατος αναλύεται ως εξής: Όµιλος Εταιρεία ωδεκάµηνο 2005 ωδεκάµηνο 2004 ωδεκάµηνο 2005 ωδεκάµηνο 2004 Φόρος εισοδήµατος περιόδου 336.831,25 273.350,56 300.610,31 248.234,56 Αναβαλλόµενος φόρος 18.668,02 27.472,15 25.292,34 29.793,35 ΣΥΝΟΛΟ 355.499,27 300.822,71 325.902,65 278.027,91 Το ποσό των φόρων έχει υπολογισθεί χρησιµοποιώντας τους πραγµατικούς φορολογικούς συντελεστές των προηγούµενων χρήσεων. Η ιοίκηση του Οµίλου έχει συνεπή σχεδιασµό να ελαχιστοποιεί τη φορολογική επιβάρυνση στηριζόµενη στα κίνητρα που παρέχει η φορολογική νοµοθεσία. Οι µη εκπιπτόµενες δαπάνες περιλαµβάνουν κυρίως προβλέψεις οι οποίες αναµορφώνονται από την ιοίκηση κατά τον υπολογισµό του φόρου εισοδήµατος. Οι λογαριασµοί των αναβαλλόµενων φόρων αναλύονται ως εξής: Όµιλος Εταιρεία Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις Αναβαλλόµενες φορολογικές υποχρεώσεις ωδεκάµηνο 2005 ωδεκάµηνο 2004 ωδεκάµηνο 2005 ωδεκάµηνο 2004 61.438,41 84.217,63 52.492,89 84.217,63 23.360,95 27.472,15 23.360,95 29.793,35 17
ΑΝΑΒΑΛΛΟΜΕΝΟΙ ΦΟΡΟΙ Α. Μητρική εταιρεία AΝΑΒΑΛΛΟΜΕΝΕΣ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ Περιόδου 31/12/2004 01/01/2005-31/12/2005 31/12/2005 ιαγραφή εξόδων που είχαν κεφαλαιοποιηθεί 13.718,76-9.199,31 4.519,45 ιαγραφή ακιν.υπο εκτέλεση 13.521,32-1.158,97 12.362,35 Προβλέψεις 56.977,55-21.366,46 35.611,09 Σύνολο 84.217,63-31.724,74 52.492,89 AΝΑΒΑΛΛΟΜΕΝΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Περιόδου 31/12/2004 01/01/2005-31/12/2005 31/12/2005 ιαγραφή εξόδων που είχαν κεφαλαιοποιηθεί 4.242,31-4.242,31 0,00 Λοιπά 25.551,04-2.190,09 23.360,95 Σύνολο 29.793,35-6.432,40 23.360,95 ΑΝΑΒΑΛΛΟΜΕΝΟΙ ΦΟΡΟΙ Β. Όµιλος AΝΑΒΑΛΛΟΜΕΝΕΣ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ Περιόδου 31/12/2004 01/01/2005-31/12/2005 31/12/2005 ιαγραφή εξόδων που είχαν κεφαλαιοποιηθεί 13.718,76-253,79 13.464,97 ιαγραφή ακιν.υπο εκτέλεση 13.521,32-1.158,97 12.362,35 Προβλέψεις 56.977,55-21.366,46 35.611,09 Σύνολο 84.217,63-22.779,22 61.438,41 AΝΑΒΑΛΛΟΜΕΝΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Περιόδου 31/12/2004 01/01/2005-31/12/2005 31/12/2005 ιαγραφή εξόδων που είχαν κεφαλαιοποιηθεί 1.921,11-1.921,11 0,00 Λοιπά 25.551,04-2.190,09 23.360,95 Σύνολο 27.472,15-4.111,20 23.360,95 18
7. Προσαρµογή στα ιεθνή Λογιστικά Πρότυπα K. ΘΕΟ ΩΡΙ ΗΣ Α.Ε. Οι παρούσες ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις είναι οι πρώτες οικονοµικές καταστάσεις που συντάσσει και δηµοσιεύει ο Όµιλος σύµφωνα µε τα ιεθνή Λογιστικά Πρότυπα. εδοµένης της ανάγκης παράθεσης των συγκριτικών στοιχείων της προηγούµενης χρήσης στην ίδια βάση, η αποτίµηση και προσαρµογή της αξίας των επιµέρους περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων της Εταιρείας και του Οµίλου έγινε ουσιαστικά την 31 εκεµβρίου 2003, µε συνέπεια τη διαφοροποίηση των οικονοµικών καταστάσεων που είχαν προγενέστερα συνταχθεί και δηµοσιευθεί, σύµφωνα µε τις προϊσχύουσες διατάξεις της Ελληνικής εταιρικής νοµοθεσίας. Οι κύριες προσαρµογές που κρίθηκαν αναγκαίες αφορούν: - την άµεση απόσβεση διαφόρων εξόδων, που είχαν κεφαλαιοποιηθεί στο παρελθόν και αποσβένονταν τµηµατικά, την προσαρµογή των συντελεστών απόσβεσης των ενσώµατων πάγιων περιουσιακών στοιχείων, ώστε να αντικατοπτρίζουν την ωφέλιµη ζωή τους, - την λογιστική αναγνώριση των υποχρεώσεων της Εταιρείας και του Οµίλου προς τους εργαζόµενους, σε σχέση µε την µελλοντική καταβολή παροχών ανάλογα µε το χρόνο της προϋπηρεσίας του καθενός, και - της λογιστικής αναγνώρισης των επιπτώσεων της ετεροχρονισµένης φορολογίας, - της επανεκτίµησης των λοιπών απαιτήσεων 19
8. Παράρτηµα πινάκων ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΡΟΣΑΡΜΟΓΩΝ ΤΗΣ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΗΣ ΕΝΑΡΞΗΣ ΠΕΡΙΟ ΟΥ (1/1/2005 ΚΑΙ 1/1/2004) ΜΕΤΑΞΥ ΕΛΛΗΝΙΚΩΝ ΛΟΓΙΣΤΙΚΩΝ ΠΡΟΤΥΠΩΝ ΚΑΙ ΙΕΘΝΩΝ ΛΟΓΙΣΤΙΚΩΝ ΠΡΟΤΥΠΩΝ ( ΛΠ) ΕΤΑΙΡEΙΑ ΟΜΙΛΟΣ 1/1/2005 1/1/2004 1/1/2005 1/1/2004 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ ΕΝΑΡΞΗΣ ΠΕΡΙΟ ΟΥ (1/1/2005 ΚΑΙ 1/1/2004) ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ Ε.Λ.Π 3.678.928,32 3.639.448,57 3.764.941,38 3.639.448,57 ΑΠΟΣΒΕΣΗ ΕΞΟ ΩΝ ΠΟΥ ΕΙΧΑΝ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙ ΣΤΟ ΠΑΡΕΛΘΟΝ -27.075,57-39.196,46-33.707,57-39.196,46 ΛΟΙΠΕΣ ΙΑΓΡΑΦΕΣ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ -110.000,00-110.000,00-110.000,00-110.000,00 ΠΡΟΒΛΕΨΗ ΑΠΟΖΗΜΙΩΣΗΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ΒΑΣΕΙ ΑΝΑΛΟΓΙΣΤΙΚΗΣ ΜΕΛΕΤΗΣ -162.793,00-162.793,00-162.793,00-162.793,00 ΛΟΙΠΕΣ ΠΡΟΒΛΕΨΕΙΣ -190.000,00-149.412,86-190.000,00-149.412,86 ΑΝΑΓΝΩΡΙΣΗ ΑΝΑΒΑΛΛΟΜΕΝΩΝ ΦΟΡΟΛΟΓΙΚΩΝ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ/ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 54.424,28 84.217,63 56.745,48 84.217,63 ΛΟΙΠΑ ΠΟΣΑ 34.370,62-38.632,35 34.370,62-38.632,35 ΕΠΙ ΡΑΣΗ ΛΟΓΩ ΜΕΤΑΦΟΡΑΣ ΤΩΝ ΙΑΦΟΡΩΝ ΕΝΟΠΟΙΗΣΗΣ ΣΤΗΝ ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ -55.821,06 ΚΑΘΑΡΗ ΘΕΣΗ ΕΝΑΡΞΗΣ ΠΕΡΙΟ ΟΥ (1/1/2005 ΚΑΙ 1/1/2004) ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ.Λ.Π 3.277.854,65 3.223.631,53 3.303.735,85 3.223.631,53 Α. Μητρική εταιρεία ΠΑΡΟΧΕΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ 31/12/2005 31/12/2004 Αµοιβές προσωπικού 1.452.098,25 1.230.151,26 Παροχές σε προσωπικό 14.863,48 8.722,80 Εργοδοτικές εισφορές 309.111,55 291.841,49 Αποζηµιώσεις απόλυσης 111.615,03 58.034,79 Σύνολο 1.887.688,31 1.588.750,34 Μέσος όρος απασχολούµενου προσωπικού 63 63 Β. Όµιλος Αµοιβές προσωπικού 1.613.155,19 1.342.124,18 Παροχές σε προσωπικό 14.863,48 8.722,80 Εργοδοτικές εισφορές 350.526,19 323.541,59 Αποζηµιώσεις απόλυσης 111.615,03 58.034,79 Σύνολο 2.090.159,89 1.732.423,36 Μέσος όρος απασχολούµενου προσωπικού 89 87 20