Weekly Financial Report. Δευτέρα

Transcript

1 Weekly Financial Report Δευτέρα Το ESM σε συνεργασία με τις κυβερνήσεις των χωρών, θα αναλάβει την ανακεφαλαιοποίηση κάθε συστημικής τράπεζας με τους και τους μετόχους να καλούνται να συμβάλλουν στην στήριξη των τραπεζών. Ο σύνθετος PMI της Ευρωζώνης έφτασε σε υψηλό 5 μηνών ενώ αυτός της μεταποίησης σε υψηλό 16 μηνών. Στις ΗΠΑ, η Fed άφησε ακόμα πιο πολύ ανοιχτό το ενδεχόμενο να περιορίσει το πρόγραμμα αγοράς ομολόγων ενώ για το 2014 και 2015 αναθεώρησε ανοδικά τις προβλέψεις της για εργασία και ανάπτυξη. Τέλος στην Ασία, η μεταποιητική δραστηριότητα της Κίνας υποχώρησε σε χαμηλό εννέα μηνών, εντείνοντας περισσότερο τις ανησυχίες, το εμπορικό έλλειμμα της Ιαπωνίας αυξήθηκε ενώ η Ινδία κράτησε σταθερά τα επιτόκια. Συναγερμός στις αγορές από την διαφαινόμενη αλλαγή πολιτικής της Fed και την προειδοποίηση της Τράπεζας Διεθνών Διακανονισμών προς τις Κεντρικές Τράπεζες για έξοδο από την πολιτική ποσοτικής χαλάρωσης

2 Economy & Markets Ευρωζώνη Οι καταθέτες καλούνται να συμμετέχουν Ευρωζώνη στις διασώσεις των συστημικών τραπεζών Ο πρόεδρος της ΕΚΤ, Mario Draghi, δήλωσε ότι δε θα διστάσει να χρησιμοποιήσει τα επιτόκια και μη συμβατικά μέτρα για την τόνωση της οικονομίας. Το ESM σε συνεργασία με τις κυβερνήσεις των χωρών, θα αναλάβει την ανακεφαλαιοποίηση κάθε συστημικής τράπεζας που θα βρεθεί να έχει κεφαλαιακές ανάγκες. Το σημαντικό είναι ότι, πριν τη συμβολή των κυβερνήσεων και του ESM, οι μέτοχοι και οι δανειστές αλλά και οι καταθέτες θα κληθούν να συμβάλλουν στην στήριξη των τραπεζών. Στα επιμέρους στοιχεία, το εμπορικό πλεόνασμα διαμορφώθηκε στα 14,9δις τον Απρίλιο με τις εξαγωγές να υποχωρούν 0,8% και τις εισαγωγές να αυξάνονται 0,5%. Ο σύνθετος PMI έφτασε σε υψηλό 5 μηνών ενώ αυτός της μεταποίησης σε υψηλό 16 μηνών. Η κατασκευαστική παραγωγή αυξήθηκε τον Απρίλιο κατά 2%. Γερμανία Ο δείκτης ZEW αυξήθηκε ελαφρώς από τις 36 μονάδες στις 38,5 τον Ιούνιο. Μεγάλη Βρετανία Ο πληθωρισμός στη χώρα αυξήθηκε στο 2,7% επιβεβαιώνοντας τις προβλέψεις της Κεντρικής Τράπεζας, κυρίως λόγω της αύξησης των τιμών των καυσίμων. Ιταλία Τα μη εξυπηρετούμενα δάνεια αυξήθηκαν στο υψηλότερο επίπεδο των τελευταίων 2 ετών ενώ τα δάνει προς νοικοκυριά και επιχειρήσεις μειώθηκαν 3,1% σε ετήσια βάση. Ελβετία Η Fitch επιβεβαίωσε τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της χώρας ΑΑΑ σε ξένο και εγχώριο νόμισμα ενώ η Κάτω Βουλή απέρριψε το νομοσχέδιο με το οποίο θα επιτρεπόταν στις τράπεζες να παρέχουν στοιχεία στις αμερικανικές αρχές για την καταπολέμηση της φοροδιαφυγής. Ρωσία Το ΔΝΤ μείωσε την εκτίμησή του για ανάπτυξη της χώρας στο 2,5% το 2013 και στο 3,25% για το 2014, λόγω και των χαμηλών επενδύσεων. Τουρκία Η Κεντρική Τράπεζα της χώρας διατήρησε τα επιτόκια στα ιστορικά χαμηλά.

3 Economy & Markets Αμερική αυξήθηκαν κατά 4,2% και έφτασαν σε υψηλά από το Στην αγορά εργασίας, οι νέες αιτήσεις ανεργίας αυξήθηκανκατά , την εβδομάδα που ολοκληρώθηκε την 15η Ιουνίου και έφτασαν τις 354χιλ. O αριθμός των συνεχιζόμενων αιτήσεων υποχώρησε κατά 40χιλ. και έφτασαν τις 2,951εκ. την εβδομάδα που ολοκληρώθηκε στις 8 Ιουνίου. Ανοιχτό παράθυρο για μείωση Η.Π.Α. προγράμματος αγοράς ομολόγων από τη Fed Η Fed άφησε ακόμα πιο πολύ ανοιχτό το ενδεχόμενο να περιορίσει το πρόγραμμα αγοράς ομολόγων, εφόσον οι δείκτες πορευθούν σύμφωνα με τον στόχο. Επίσης, για το 2014, εκτιμά ότι η ανεργία θα φτάσει το 6,5% ενώ για τον ρυθμό ανάπτυξης αναφέρει ότι αναμένεται στο 3%-3,5% για το 2014, αντί του 3% της προηγούμενης εκτίμησης. Στα επιμέρους οικονομικά στοιχεία, ο δείκτης τιμών καταναλωτή αυξήθηκε το Μάϊο κατά 0,1% ενώ σε ετήσια βάση ενισχύθηκε 1,4% ενώ η βιομηχανική παραγωγή έμεινε σταθερή. Ο μεταποιητικός δείκτης PMI σημείωσε οριακή πτώση Στην αγορά κατοικίας, η κατασκευαστική εμπιστοσύνη έφτασε σε υψηλό 7 ετών, ο μεταποιητικός δείκτης Empire State που μετράει τη δραστηριότητα στη περιοχή της Νέας Υόρκης ήταν καλύτερος των εκτιμήσεων, ενώ οι ενάρξεις νέων κατοικιών αυξήθηκαν 6,8% παρά τις προβλέψεις για 11%. Οι μεταπωλήσεις κατοικιών Σε χαμηλό 9 μηνών ο δείκτης HSBC PMI της Κίνα Κίνας Ο δείκτης μεταποίησης HSBC PMI της χώρας υποχώρησε σε χαμηλό εννέα μηνών, εντείνοντας περισσότερο τις ανησυχίες εφόσον παραμένει και κάτω από το κρίσιμο όριο των 50 μονάδων. Ιαπωνία Economy & Markets Παρά την αύξηση των εξαγωγών κατά 10,1%, χάρη και στην υποτίμηση του γεν, η Ιαπωνία εμφάνισε υψηλό εμπορικο έλλειμμα 993,9δις γεν λόγω των υψηλών εισαγωγών από την Κίνα. Ασία

4 Ινδία Παρά την κακή εικόνα των εγχώριων δεικτών, η Κεντρική Τράπεζα της χώρας κράτησε σταθερά τα επιτόκια, επικαλούμενη πληθωριστικές πιέσεις. Παρόλα αυτά, ο πληθωρισμός έπεσε για 3ο συνεχόμενο μήνα και έφτασε το 4,7%. Ινδονησία Η βουλή της χώρας ενέκρινε τον αναθεωρημένο προϋπολογισμό με τον οποίο ενισχύονται τα χαμηλά εισοδήματα. Σιγκαπούρη Οι εξαγωγές της χώρας απογοήτευσαν καθώς για το μήνα Μάϊο μειώθηκαν κατά 13% σε ετήσια βάση, με τις εξαγωγές ηλεκτρονικών προϊόντων να οδηγούν την ισχυρή αυτή μείωση.

5 Market Snapshot Bonds Last Close 1d %1d %1w % YTD %1y IBOXX EUR OVERALL 191,19 0,47 0,24-0,73-0,51 6,07 IBOXX EUR CORPORATE 191,56 0,31 0,16-1,48-0,54 6,62 Equities MSCI World 1.421,19-20,21-1,42-5,53 4,67 17,90 MSCI Emerging 900,54-17,20-1,91-7,36-16,29-2,30 MSCI Frontier 2.699,39-55,74-2,06-5,19-6,42 6,40 Dow Jones Industrial ,12-139,84-0,94-3,43 11,87 17,25 S&P ,38-19,34-1,21-4,02 10,30 19,74 Nasdaq 3.469,22-36,49-1,09-3,81 9,98 17,09 Nikkei ,20-93,44-0,72-0,29 24,76 48,48 STOXX Europe ,43 2,66 0,96-5,02-0,49 14,62 Euro STOXX ,85 28,59 1,14-5,94-3,62 19,23 FTSE ,08 45,24 0,75-4,70 2,99 11,44 DAX ,45 81,28 1,06-5,54 2,12 26,77 CAC ,94 42,75 1,19-5,75-0,07 20,41 SMI 7.806,32 78,41 1,08-4,83 7,41 23,27 IBEX ,50 68,40 0,91-6,83-6,68 15,06 RTS 1.315,78 19,14 1,55-4,71-18,00-0,77 Hang Seng ,09 48,88 0,25-6,42-12,33 5,11 Shanghai Composite 2.210,90-3,52-0,18-9,25-13,64-11,90 Athens General 960,53 9,54 1,15-7,48-7,53 37,99 Currencies EUR/USD 1,32 0,00 0,14-1,89-0,41 5,08 EUR/GBP 0,85 0,00-0,09 0,65-4,56-5,62 EUR/JPY 130,33-0,14 0,11-0,32-10,63-22,22 EUR/CNY 8,10 0,02-0,30 1,59 1,76-1,51 EUR/CHF 1,24 0,00-0,19 0,47-1,54-2,09 EUR/RUB 10,26 0,01-0,13 1,96 0,33-4,78 EUR/TRY 42,73-0,16 0,37-0,28-6,33-3,18 USD/JPY 2,51-0,01 0,29-0,74-7,55-10,46 USD/CHF 98,59-0,25 0,26-2,21-11,01-18,28 USD/GBP 0,94 0,00-0,03-1,44-1,95 2,88 USD/AUD 0,64 0,00-0,06 1,28 5,22 0,84 Commodities Gold 1.378,02-1,34-0,10-6,33-23,54-19,15 Oil 95,63 0,58 0,61-2,95 2,13 15,65

6 Θεσσαλονίκη: 26ης Οκτωβρίου 90, Porto Center, Τμήμα Β2, Γραφείο 507, Τ.Κ Τ , F , Αθήνα: Λυκαβηττού 1Α, Κολωνάκι, Τ.Κ T , F Research Department Επισημάνσεις προστασίας του επενδυτικού κοινού 1. Οι απόψεις και οι προτάσεις που τυχόν αναφέρονται δεν είναι επίσημες θέσεις της HellasFin Α.Ε.Π.Ε.Υ ούτε αποτελούν πρόταση ή αποδοχή πρότασης για κατάρτιση οποιασδήποτε σύμβασης ή συναλλαγής με την εταιρία. Οι πληροφορίες επενδυτικού περιεχομένου παρέχονται αποκλειστικά για ενημερωτικούς σκοπούς, δεν αποτελούν προτροπή για αγορά ή πώληση επενδυτικών προιόντων η άλλων περιουσιακών στοιχείων, και δεν θα πρέπει να βασιστείτε σε αυτή κατά την αξιολόγηση της σκοπιμότητας της επένδυσης σας σε οποιαδήποτε από τα χρηματοοικονομικά προϊόντα που τυχόν αναφέρονται. 2. Η χρήση των εγγράφων γίνεται μόνον σε συνεργασία με τον προσωπικό σας επενδυτικό σύμβουλο. 3. Οι τυχόν αποδόσεις που αναφέρονται δεν διασφαλίζουν τις μελλοντικές. 4. Η αναπαραγωγή των εγγράφων γίνεται μόνον με την σύμφωνη γνώμη της HellasFin Α.Ε.Π.Ε.Υ