ΑΡΙΘΜΟΣ ΓΕΝΙΚΟΥ ΕΜΠΟΡΙΚΟΥ ΜΗΤΡΩΟΥ: 605401000 Πρωην ΑΡ.Μ.Α.Ε.:20391/04/Β/89/240 (06) Ετήσια οικονοµική έκθεση για τη χρήση 2014 από 1 Ιανουαρίου έως 31 εκεµβρίου 2014 Σύµφωνα µε το άρθρο 4 του Ν. 3556/2007
ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΤΟΥ ΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ... 5 ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ...12 Καταστάσεις Λογαριασµού Αποτελεσµάτων...14 Καταστάσεις Συνολικών Εσόδων...16 Καταστάσεις Οικονοµικής Θέσης...18 Καταστάσεις Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων...19 Καταστάσεις ταµιακών ροών...21 1. Πληροφορίες για την Εταιρεία...22 1.1 Γενικές Πληροφορίες...22 1.2 Φύση ραστηριοτήτων...22 2. Πλαίσιο κατάρτισης οικονοµικών καταστάσεων...22 3. Λογιστικές πολιτικές...25 3.1 Πληροφόρηση κατά τοµέα...25 3.2 Συνένωση επιχειρήσεων και υπεραξία...25 3.3 Συγγενείς επιχειρήσεις...26 3.4 Βιολογικά περιουσιακά στοιχεία και γεωργική δραστηριότητα...27 3.5 Μετατροπή ξένου νοµίσµατος...30 3.6 Ενσώµατες ακινητοποιήσεις...31 3.7 Επενδύσεις σε Ακίνητα...32 3.8 Άυλα περιουσιακά στοιχεία...33 3.9 Αποµείωση Αξίας Μη Χρηµατοοικονοµικών Περιουσιακών Στοιχείων...34 3.10 Χρηµατοοικονοµικά µέσα (απαιτήσεις / υποχρεώσεις)...36 3.11 Παράγωγα και Λογιστική Αντιστάθµισης...43 3.12 Αποθέµατα...44 3.13 Μετοχικό κεφάλαιο...44 3.14 Φορολογία εισοδήµατος & αναβαλλόµενος φόρος...45 3.15 Παροχές στο προσωπικό...46 3.16 Επιχορηγήσεις...48 3.17 Προβλέψεις, Ενδεχόµενες Υποχρεώσεις και Ενδεχόµενα Περιουσιακά στοιχεία...49 3.18 Αναγνώριση εσόδων και εξόδων...50 3.19 Μισθώσεις...51 3.20 ιανοµή µερισµάτων...51 3.21 Συνδεµένα Μέρη...52 3.22 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα ταµιακών διαθεσίµων...52 3.23 Γεγονότα µετά την ηµεροµηνία του Ισολογισµού...52 3.24 Συγκριτικά Στοιχεία...52 3.25 Κόστος ανεισµού...52 2
3.26 Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία κατεχόµενα προς πώληση ή για διανοµή στους µετόχους της µητρικής...53 3.27 Κατάταξη κυκλοφορούντων έναντι µη κυκλοφορούντων στοιχείων...54 4. Αλλαγές σε Λογιστικές Αρχές...56 5. Σηµαντικές λογιστικές κρίσεις, εκτιµήσεις και υποθέσεις...65 6. Σκοποί και πολιτικές διαχείρισης κινδύνων...72 6.1 Κίνδυνος αγοράς...72 6.2 Πιστωτικός κίνδυνος...74 6.3 Κίνδυνος ρευστότητας...75 7. οµή του Οµίλου «SEAFARM IONIAN Α.Ε»...76 8. Σηµειώσεις στις Οικονοµικές Καταστάσεις...76 8.1 Ενσώµατες Ακινητοποιήσεις...76 8.2 Επενδύσεις σε Ακίνητα...79 8.3 Άυλα περιουσιακά στοιχεία...80 8.4 Επενδύσεις σε Θυγατρικές Επιχειρήσεις...80 8.5 Επενδύσεις σε Συγγενείς Επιχειρήσεις...85 8.6 Χρηµατοοικονοµικά Στοιχεία ιαθέσιµα προς Πώληση...85 8.7 Λοιπές Μακροπρόθεσµες Απαιτήσεις...85 8.8 Βιολογικά Στοιχεία Ενεργητικού...86 8.9 Αποθέµατα...88 8.10 Πελάτες και Λοιπές Εµπορικές Απαιτήσεις...88 8.11 Λοιπές Απαιτήσεις...89 8.12 Λοιπά Κυκλοφορούντα Στοιχεία Ενεργητικού...90 8.13 Ταµιακά ιαθέσιµα και Ισοδύναµα Ταµιακών ιαθεσίµων...90 8.14 Ίδια Κεφάλαια...91 α) Μετοχικό κεφάλαιο...91 β) Αποθεµατικό Αναπροσαρµογής...91 γ) Λοιπά αποθεµατικά...92 8.15 ανειακές Υποχρεώσεις...92 8.16 Αναβαλλόµενες Φορολογικές απαιτήσεις / υποχρεώσεις...95 8.17 Υποχρεώσεις Παροχών Προσωπικού...96 8.18 Επιχορηγήσεις...97 8.19 Λοιπές Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις...98 8.20 Προβλέψεις...98 8.21 Προµηθευτές και Λοιπές Υποχρεώσεις...99 8.22 Λοιπές Βραχυπρόθεσµες Υποχρεώσεις...100 8.23 Πωλήσεις εµπορευµάτων, λοιπών αποθεµάτων και υπηρεσιών...100 8.24 Αµοιβές τρίτων & παροχές τρίτων...100 8.25 Χρηµατοοικονοµικά Αποτελέσµατα...100 8.26 Λοιπά έξοδα...101 3
8.27 Λοιπά έσοδα...102 8.28 Φόρος εισοδήµατος...102 8.29 Κέρδη/(ζηµίες) ανά µετοχή...103 8.30 Περιουσιακά Στοιχεία ιακρατούµενα Προς Πώληση...103 9. Ενδεχόµενες Υποχρεώσεις- Απαιτήσεις- εσµεύσεις...105 10. Υφιστάµενα εµπράγµατα βάρη...106 11. Συναλλαγές µε συνδεµένα µέρη...106 12. Ανέλεγκτες φορολογικά χρήσεις...107 13. Παρουσίαση των χρηµατοοικονοµικών περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων ανά κατηγορία...108 14. Επιµέτρηση των Εύλογων Αξιών...109 15. Γεγονότα µετά την ηµεροµηνία του Ισολογισµού...110 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2014...112 4
ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΤΟΥ ΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ SEAFARM IONIAN AE Επί των Ενοποιηµένων και Εταιρικών Οικονοµικών Καταστάσεων της χρήσεως 2014 (από 1 Ιανουαρίου έως 31 εκεµβρίου 2014) Αθήνα, 24 Μαρτίου 2015 Κύριοι Μέτοχοι, Έχουµε την τιµή να θέσουµε υπόψη σας για έγκριση τις ετήσιες εταιρικές & ενοποιηµένες Οικονοµικές Καταστάσεις χρήσεως 2014 (1/1/2014-31/12/2014) νόµιµα υπογεγραµµένες και να σας δώσουµε τις παρακάτω επεξηγήσεις. 1. Κύρια Γεγονότα i. Σύναψη Συµφωνίας Πώλησης των Τούρκικων θυγατρικών εταιρειών Η ιοίκηση του Οµίλου κατά την 31.12.2014 αποφάσισε την πώληση της συνολικής δραστηριότητας των θυγατρικών της εταιρειών στην Τουρκία. Κατόπιν της αποφάσεως αυτής, στις 21.01.2015 η ιοίκηση του Οµίλου προχώρησε σε σύναψη συµφωνίας για την πώληση του συνόλου των µετοχών των τούρκικων εταιρειών που κατείχε, όπου για τη θυγατρική εταιρεία ILKNAK SU URUNLERI SANAYI VE TICARET A.S NIN (εφεξής ILKNAK ) µεταβιβάστηκαν 137.276 µετοχές (µετοχές της SEAFARM IONIAN αριθµού 122 και µετοχές της SEAFARM IONIAN (CENTRAL EUROPE) GMBH αριθµού 137.154). Το ποσό του τιµήµατος πώλησης της ILKNAK ανέρχεται σε 3.650.000 από το οποίο πoσό 810.717 αφορά τον Οµίλο SFI. Το άµεσο και έµµεσο ποσοστό της SEAFARM IONIAN πριν την πώληση των τούρκικων θυγατρικών ανέρχονταν για την ILKNAK σε 22,21% (άµεσο 0,02% και έµµεσο 22,19%). Ως συνεπεία της παραπάνω πώλησης αναγνωρίστηκε ζηµία αποµείωσης θυγατρικών εταιρειών ποσού 6,1 εκ. από το οποίο ποσό 1,3 εκ. αφορά τους ιδιοκτήτες της µητρικής και 4,8 εκ. τις µη ελέγχουσες συµµετοχές. 5
ii. Απορρόφηση της Εταιρείας από τη ΝΗΡΕΥΣ ΙΧΘΥΟΚΑΛΛΙΕΡΓΕΙΕΣ ΑΕ Tο ιοικητικό Συµβούλιο της ΝΗΡΕΥΣ ΙΧΘΥΟΚΑΛΛΙΕΡΓΕΙΕΣ ΑΕ., καθώς και το.σ της SEA FARM IONIAN A.E. κατά τη συνεδρίασή τους στις 30/3/2015, αποφάσισαν ότι θα ξεκινήσουν διαδικασίες συγχώνευσης µε απορρόφηση από τη ΝΗΡΕΥΣ Α.Ε. της εταιρείας SEA FARM IONIAN A.E. µε ισολογισµό µετασχηµατισµού 31/3/2015. O εταιρικός µετασχηµατισµός πραγµατοποιείται στο πλαίσιο της αναδιάρθρωσης του Οµίλου ΝΗΡΕΥΣ και σύµφωνα µε τις ισχύουσες διατάξεις των άρθρων 69 και επόµενα του Κ.Ν.2190/1920, τις διατάξεις του Νόµου 2166/1993 σε συνδυασµό µε την τήρηση των υποχρεώσεων που προβλέπονται από την ισχύουσα χρηµατιστηριακή νοµοθεσία. 2. Εξέλιξη των εργασιών της εταιρείας Eντός της χρήσης α) Οι Ενοποιηµένες Πωλήσεις του Οµίλου ανήλθαν το 2014 σε 19.172 χιλ αυξηµένες κατά 1.376 χιλ έναντι 17.796 χιλ του 2013. β) Τα µικτά ενοποιηµένα αποτελέσµατα από τις δραστηριότητες του Οµίλου ανήλθαν σε κέρδη 3.472 χιλ έναντι κερδών 4.069 χιλ για το 2013. γ) Τα Ενοποιηµένα κέρδη προ Φόρων, Χρηµατοδοτικών και Επενδυτικών Αποτελεσµάτων & αποσβέσεων, ανήλθαν σε 404 χιλ έναντι κέρδη 3.820 χιλ για το 2013. δ) Τα Ενοποιηµένα κέρδη προ Φόρων Χρηµατοδοτικών και Επενδυτικών Αποτελεσµάτων ανήλθαν σε (776) χιλ έναντι ζηµίες 2.659 χιλ για το 2013. ε) Τα Ενοποιηµένα κέρδη προ Φόρων ανήλθαν σε ζηµίες (7.644) χιλ έναντι κερδών 688 του έτους 2013. στ) Τα Ενοποιηµένα κέρδη/(ζηµίες) µετά από Φόρους και προ ικαιωµάτων Μειοψηφίας ανήλθαν σε (7.004) χιλ έναντι κερδών 1.105 για το 2013. ζ) Τα Ενοποιηµένα κέρδη/(ζηµίες) µετά από Φόρους και µετά από τα ικαιώµατα Μειοψηφίας ανήλθαν σε (3.047) χιλ έναντι κέρδη (499) χιλ του 2013. 3. Οικονοµική θέση του οµίλου Η οικονοµική κατάσταση του οµίλου κατά την 31/12/2014 δεν κρίνεται ικανοποιητική. Τα αρνητικά ίδια κεφάλαια του οµίλου κατά την 31/12/2014 ανήλθαν στο ποσό των Ευρώ (17.816) χιλ έναντι Ευρώ (11.684) χιλ της προηγούµενης χρήσεως. Οι βασικοί χρηµατοοικονοµικοί δείκτες του Οµίλου για τις χρήσεις 2014 και 2013 έχουν ως εξής: 6
Αριθµοδείκτες Οικονοµικής ιάρθρωσης 1. ιαρθρώσεως Ενεργητικού ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Κυκλοφορούν Ενεργητικό 1.135.822 7,34% 10.291.208 47,64% 11.627.349 Σύνολο Ενεργητικού 15.469.618 21.601.565 22.161.485 52,47% Μη Κυκλοφορούν Ενεργητικό 6.159.897 11.310.357 10.534.136 39,82% 52,36% 47,53% Σύνολο Ενεργητικού 15.469.618 21.601.565 22.161.485 Οι παραπάνω δείκτες δείχνουν την αναλογία κεφαλαίων που έχουν διατεθεί σε κυκλοφοριακό και µη κυκλοφοριακό ενεργητικό. 2. ιαρθρώσεως Παθητικού ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Ίδια Κεφάλαια -17.815.897-11.683.948-11.684.005-53,52% -35,10% Σύνολο Υποχρεώσεων 33.285.515 33.285.513 33.845.490-34,52% Ο παραπάνω δείκτης δείχνει την οικονοµική αυτάρκεια του Οµίλου. 3. ανειακή εξάρτηση της Εταιρείας ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Σύνολο Υποχρεώσεων 33.285.515 33.285.513 33.845.490 215,17% 154,09% Σύνολο Παθητικού 15.469.618 21.601.565 22.161.485 152,72% Ίδια Κεφάλαια -17.815.897-11.683.948-11.684.005-115,17% -54,09% Σύνολο Παθητικού 15.469.618 21.601.565 22.161.485-52,72% Οι παραπάνω δείκτες δείχνουν τη δανειακή εξάρτηση του Οµίλου. 4. Χρηµατοδοτήσεως Ακινητοποιήσεων ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Ίδια Κεφάλαια -17.815.897-11.683.948-11.684.005-289,22% -103,30% -110,92% Μη Κυκλοφορούν Ενεργητικό 6.159.897 11.310.357 10.534.136 Ο δείκτης αυτός δείχνει το βαθµό χρηµατοδοτήσεως του µη κυκλοφορούντος ενεργητικού του Οµίλου από τα Ίδια Κεφάλαια. 7
5. Χρηµατοδοτήσεως Κυκλοφορούντος Ενεργητικού ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Κυκλοφορούν Ενεργητικό 1.135.822 10.291.208 11.627.349 4,76% 37,08% 40,94% Βραχυπρόθεσµες Υποχρεώσεις 23.850.651 27.754.275 28.399.527 Ο δείκτης αυτός δείχνει τη δυνατότητα του Οµίλου να καλύψει τις βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις του µε στοιχεία του κυκλοφορούντος ενεργητικού. ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Κεφάλαιο Κινήσεως ( Κυκλοφορούν - βραχ.υποχρ.) -22.714.829-17.463.064-16.772.178-1999,86% -169,69% -144,25% Κυκλοφορούν Ενεργητικό 1.135.822 10.291.208 11.627.349 Ο αριθµοδείκτης αυτός απεικονίζει σε ποσοστό το τµήµα του Κυκλοφορούντος ενεργητικού το οποίο χρηµατοδοτείται από το πλεόνασµα των διαρκών κεφαλαίων (Ιδίων Κεφαλαίων και µακροπρόθεσµων υποχρεώσεων). Αριθµοδείκτες αποδόσεως και αποδοτικότητας 1. Κυκλοφορίας κεφαλαίου ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Πωλήσεις Αποθεµάτων & Υπηρ. 19.172.431 19.172.431 17.795.801-107,61% -164,09% -152,31% Ίδια Κεφάλαια -17.815.897-11.683.948-11.684.005 Ο αριθµοδείκτης αυτός απεικονίζει την απόδοση του Οµίλου µε τον συνυπολογισµό των χρηµατοοικονοµικών και λοιπών εσόδων. 2. Αποδοτικότητας πωλήσεων ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Καθαρά Αποτ/τα χρήσεως (προ φόρων) -7.644.165-7.644.165 687.689-38,18% -38,18% 3,57% Σύνολο εσόδων 20.023.267 20.023.267 19.251.637 8
Ο αριθµοδείκτης αυτός απεικονίζει την αποδοτικότητα επιχειρηµατία (ιδίων κεφαλαίων -return net worth). 3. Αποδοτικότητας των Ιδίων Κεφαλαίων ΣΧΕΣΗ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 Συµπεριλαµβάνονται τα διακρατούµενα προς πώληση κονδύλια Ενεργ-Παθ. Καθαρά Αποτ/τα χρήσεως (προ φόρων) -7.644.165-7.644.165 687.689 42,91% 65,42% -5,89% Ίδια Κεφάλαια -17.815.897-11.683.948-11.684.005 3. ΚΥΡΙΟΤΕΡΟΙ ΚΙΝ ΥΝΟΙ & ΑΒΕΒΑΙΟΤΗΤΕΣ Πελάτες Οι απαιτήσεις της Εταιρείας έναντι των πελατών έχουν µικρή έκθεση στον κίνδυνο επισφάλειας διότι το 90% των πωλήσεων της Εταιρείας είναι προς τη µητρική ΝΗΡΕΥΣ. 4. Πληροφορίες για τα χρηµατοοικονοµικά µέσα και τα βιολογικά στοιχεία α) Τα υπόλοιπα πελατών και λοιπών εµπορικών απαιτήσεων ανέρχονται στα 142.532 έναντι 2.387.039 σε σχέση µε την προηγούµενη χρήση. β) Οι µακροπρόθεσµες και βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις συνολικά ανέρχονται στο τέλος της χρήσης 2014 στο ποσό των 28.967.900 έναντι 33.845.490 της προηγούµενης χρήσης. Οι δανειακές υποχρεώσεις φθάνουν στο ποσό των 21.292.773 (µακροπρόθεσµες= 0 & πληρωτέες στην επόµενη χρήση 21.292.773) έναντι 20.711.655 (µακροπρόθεσµες= 0 & πληρωτέες στην επόµενη χρήση 20.711.655) 5. Ενσώµατα Πάγια Περιουσιακά Στοιχεία Τα ενσώµατα Πάγια Περιουσιακά στοιχεία του Οµίλου µετά από αποσβέσεις, έφθασαν στα 4.129.391 έναντι 7.683.055 του έτους 2013 σηµειώνοντας µείωση 3.553.664. 6. Υποκαταστήµατα εταιρείας Ο Όµιλος διαθέτει συνολικά 11 υποκαταστήµατα 7. Σηµαντικά γεγονότα που συνέβησαν από τη λήξη της χρήσης µέχρι την ηµεροµηνία υποβολής της παρούσας έκθεσης. Μέχρι την ηµεροµηνία υποβολής της Έκθεσης αυτής δεν έχει συµβεί κανένα άλλο γεγονός, που θα µπορούσε να επηρεάσει σηµαντικά την οικονοµική θέση και την πορεία του οµίλου. 9
8. Σηµαντικές συναλλαγές µεταξύ Οµίλου και Συνδεδεµένων Προσώπων Οι σηµαντικότερες συναλλαγές του οµίλου µε συνδεδεµένα µε αυτόν µέρη κατά την έννοια του ΛΠ 24 αφορούν συναλλαγές µε θυγατρικές, οι οποίες εµφανίζονται στον κατωτέρω πίνακα: ΠΩΛΟΥΣΑ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΑΓΟΡΑΖΟΥΣΑ ΕΤΑΙΡΕΙΑ NΗΡΕΥΣ ΙΧΘ/ΓΕΙΕΣ Α.Ε ILKNAK SU URUNLERI SAN Ve TIC A.S. SEAFARM IONIAN Α.Ε. ILKNAK DENIZCILIK A.S. ΣΥΝΟΛΟ Προϊόντα/ Εµπορεύµατα Υπηρεσίες Πάγια Λοιπά Προϊόντα/ Εµπορεύµατα Λοιπά Προϊόντα/ Εµπορεύµατα Υπηρεσίες Πάγια Υπηρεσίες Λοιπά Προϊόντα/ Εµπορεύµατα Υπηρεσίες Πάγια Λοιπά NΗΡΕΥΣ ΙΧΘΥΟΚΑΛΛΙΕΡΓΕΙΕΣ Α.Ε ιοικητικά έξοδα - - 39.833 7.012.002 - - - 39.833 7.012.002 - - Πάγια - - - 63.343 - - - - 63.343 - Προϊόντα/ Εµπορεύµατα - - - - - - - - - - - ΠΡΩΤΕΥΣ ΕΞΟΠΛΙΣΜΟΙ Α.Ε.Β.Ε - - - - ιοικητικά έξοδα - - - - - - - - - - - Λοιπά - 50.001 - - - 50.001 MIRAMAR SU URUNLERI VE BALIK YEMI URETIMI SANAYI VE TICARET A.S. - - - - ιοικητικά έξοδα - 1.430 - - - - - - - - 1.430 Προϊόντα/ Εµπορεύµατα 6.321.689 - - - - - - 6.321.689 - - - ILKNAK SU URUNLERI SAN Ve TIC A.S. - - - - ιοικητικά έξοδα - 78.814-3.400 - - - 20.160-36.127 867-135.101-4.267 Πάγια - - 10.200 - - - - - - - - - - 10.200 - Προϊόντα/ Εµπορεύµατα 667.560 - - - - - - - - - - 667.560 - - - SEAFARM IONIAN Α.Ε. - - - - ιοικητικά έξοδα - 27.113-18.000 - - - - - - - - 27.113-18.000 Προϊόντα/ Εµπορεύµατα - - - - - - - - - - - - - - - Πάγια - - - - - - - - - - - - ILKNAK DENIZCILIK A.S. - - - - ιοικητικά έξοδα - - - - - 608 - - - - - - - - 608 CARBON DIS TICARET YATIRIM INSAAT VE SANAYI S.A. - - - - ιοικητικά έξοδα - - - - - 304 - - - - - - - - 304 ΣΥΝΟΛΟ ιοικητικά έξοδα - 105.927-21.400-2.343 39.833 7.032.162-36.127 867 39.833 7.174.217-24.609 Πάγια - - 10.200 - - - - - 63.343 - - - - 73.543 - Προϊόντα/ Εµπορεύµατα 667.560 - - - 6.321.689 - - - - - - 6.989.249 - - - Λοιπά - - - - - 50.001 - - - - - - - - 50.001 31/12/2014 ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΧΟΥΣΑ ΤΗΝ ΑΠΑΙΤΗΣΗ NΗΡΕΥΣ ΙΧΘΥΟΚΑΛΛΙΕΡΓΕΙΕΣ Α.Ε PREDOMAR S.L. ΠΡΩΤΕΥΣ ΕΞΟΠΛΙΣΜΟΙ Α.Ε.Β.Ε MIRAMAR PROJECTS CO LTD - UK NIREUS INTERNATION AL LTD ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΧΟΥΣΑ ΤΗΝ ΥΠΟΧΡΕΩΣΗ MIRAMAR SU URUNLERI VE BLUEFIN TUNA BALIK YEMI ΑΕ (Όµιλος) URETIMI SANAYI VE TICARET A.S. ILKNAK SU URUNLERI SAN Ve TIC A.S. SEAFARM IONIAN Α.Ε. SEAFARM IONIAN GMBH CARBON DIS TICARET YATIRIM INSAAT VE SANAYI S.A. ΣΥΝΟΛΟ NΗΡΕΥΣ ΙΧΘΥΟΚΑΛΛΙΕΡΓΕΙΕΣ Α.Ε - - - - - 1.841 - - 1.841 PREDOMAR S.L. - - - - - - - - - - - ΠΡΩΤΕΥΣ ΕΞΟΠΛΙΣΜΟΙ Α.Ε.Β.Ε - - - - - 356.304 - - 356.304 MIRAMAR PROJECTS CO LTD - UK - - - - - - - - - NIREUS INTERNATIONAL LTD - - - - - - - - - - ILKNAK SU URUNLERI SAN Ve TIC A.S. 691.933-50.000 - - 425.824-117.513-16.269 1.301.539 ILKNAK DENIZCILIK A.S. - - - - - - - 15.100 - - - 15.100 AQUACOM LTD - - - - - - - - - - - SEAFARM IONIAN Α.Ε. 142.533 - - - - - 95.629 323.797 3.454.440-4.016.399 KEGO ACRI A.E. - - - - - - - - - - - ΣΥΝΟΛΟ 834.466-50.000 - - 425.824 95.629 338.897 475.658 3.454.440 16.269 5.691.182 10
Κύριοι Μέτοχοι, Μετά από τα παραπάνω σας παρακαλούµε όπως εγκρίνετε τις ατοµικές & ενοποιηµένες Οικονοµικές Καταστάσεις χρήσεως 2014 Αθήνα, 24 Μαρτίου 2015 Ο Πρόεδρος του Σ Της Μητρικής Εταιρείας Του Οµίλου SEAFARM IONIAN A.E Χαβιάρας Νικόλαος 11
ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ Προς τους κ.κ. Μετόχους της Εταιρείας «SEAFARM IONIAN A.E.» Έκθεση επί των Εταιρικών και Ενοποιηµένων Οικονοµικών Καταστάσεων Ελέγξαµε τις συνηµµένες εταιρικές και τις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρείας «SEAFARM IONIAN ΑΕ», οι οποίες αποτελούνται από την εταιρική και ενοποιηµένη κατάσταση οικονοµικής θέσης της 31 ης εκεµβρίου 2014, τις εταιρικές και ενοποιηµένες καταστάσεις συνολικού εισοδήµατος, µεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταµειακών ροών της χρήσεως που έληξε την ηµεροµηνία αυτή, καθώς και περίληψη σηµαντικών λογιστικών αρχών και µεθόδων και λοιπές επεξηγηµατικές πληροφορίες. Ευθύνη της ιοίκησης για τις Εταιρικές και Ενοποιηµένες Οικονοµικές Καταστάσεις Η διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση αυτών των εταιρικών και ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση, όπως και για εκείνες τις εσωτερικές δικλίδες, που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση εταιρικών και ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων απαλλαγµένων από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική µας ευθύνη είναι να εκφράσουµε γνώµη επί αυτών των εταιρικών και ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων µε βάση τον έλεγχό µας. ιενεργήσαµε τον έλεγχό µας σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συµµορφωνόµαστε µε κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουµε και διενεργούµε τον έλεγχο µε σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι εταιρικές και ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις είναι απαλλαγµένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαµβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκµηρίων, σχετικά µε τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις εταιρικές και τις ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις. Οι επιλεγόµενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαµβανοµένης της εκτίµησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των εταιρικών και ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιµήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται µε την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των εταιρικών και ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων της εταιρείας, µε σκοπό το σχεδιασµό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι µε σκοπό την έκφραση γνώµης επί της αποτελεσµατικότητας των εσωτερικών δικλίδων της εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαµβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και µεθόδων που χρησιµοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιµήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των εταιρικών και ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων. Πιστεύουµε ότι τα ελεγκτικά τεκµήρια που έχουµε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεµελίωση της ελεγκτικής µας γνώµης. 12
Γνώµη Κατά τη γνώµη µας, οι συνηµµένες εταιρικές και ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις παρουσιάζουν εύλογα, από κάθε ουσιώδη άποψη, την οικονοµική θέση της Εταιρείας «SEAFARM IONIAN ΑΕ» και των θυγατρικών αυτής κατά την 31 η εκεµβρίου 2014 και τη χρηµατοοικονοµική τους επίδοση και τις ταµειακές τους ροές για τη χρήση που έληξε την ηµεροµηνία αυτή σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Έµφαση Θέµατος Εφιστούµε την προσοχή σας στο γεγονός ότι το σύνολο των Ιδίων Κεφαλαίων της Μητρικής Εταιρείας και µιας θυγατρικής της εξωτερικού, έχει καταστεί αρνητικό και συνεπώς για τη Μητρική Εταιρεία συντρέχουν οι προϋποθέσεις εφαρµογής των διατάξεων του άρθρου 48 του κωδ. Ν. 2190/1920. Κατόπιν τούτου, επιβάλλεται η ιοίκηση να λάβει τα προσήκοντα µέτρα, ώστε να αρθούν οι προϋποθέσεις εφαρµογής του άρθρου αυτού. Στη γνώµη µας δεν διατυπώνεται επιφύλαξη σε σχέση µε το θέµα αυτό. Αναφορά επί Άλλων Νοµικών και Κανονιστικών Θεµάτων Επαληθεύσαµε τη συµφωνία και την αντιστοίχηση του περιεχοµένου της Έκθεσης ιαχείρισης του ιοικητικού Συµβουλίου µε τις συνηµµένες εταιρικές και ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις, στα πλαίσια των οριζόµενων από τα άρθρα 43α, 108 και 37 του Κ.Ν. 2190/1920. Αθήνα, 27 Μαρτίου 2015 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Ξενάκης Μ. Στυλιανός Αρ Μ ΣΟΕΛ 11541 Συνεργαζόµενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. µέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, 11257 Αθήνα Αρ Μ ΣΟΕΛ 125 13
Καταστάσεις Λογαριασµού Αποτελεσµάτων (Ποσά εκφρασµένα σε Ευρώ) ΟΜΙΛΟΣ 31/12/2014 31/12/2013 Σηµ. Εύλογη Αξία Βιολογικών περιουσιακών στοιχείων κατά την έναρξη της Χρήσεως 7.574.803 7.573.754 Αγορές κατά τη διάρκεια της χρήσεως (1.246.148) (497.149) Πωλήσεις κατά τη διάρκεια της χρήσεως 11.782.094 9.450.960 Εύλογη Αξία Βιολογικών περιουσιακών στοιχείων κατά τη λήξη της Χρήσεως 6.091.675 7.574.803 Κέρδη ή Ζηµίες από µεταβολές στην Εύλογη Αξία Βιολογικών περιουσιακών στοιχείων κατά τη λήξη της Χρήσεως 8.8 9.052.818 8.954.860 Πωλήσεις µη βιολογικών αγαθών - εµπορευµάτων και λοιπού υλικού 8.23 7.390.337 8.344.841 Αναλώσεις (6.587.445) (3.615.404) Αµοιβές και έξοδα προσωπικού 8.17 (4.190.170) (4.730.472) Αµοιβές τρίτων και παροχές τρίτων 8.24 (3.010.933) (2.724.068) Χρηµατοοικονοµικά έξοδα 8.25 (478.686) (2.001.407) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα 8.25 15.884 58.255 Κέρδη και (ζηµίες) από την επανεκτίµηση πάγιων περιουσιακών στοιχείων 8.1,8.2 (273.472) (28.397) Ζηµία από πώληση θυγατρικών 8.30 (6.131.948) - Αποσβέσεις 8.1,8.2,8.3 (1.296.455) (1.284.914) Λοιπά έξοδα 8.26 (2.969.047) (3.683.186) Λοιπά έσοδα 8.27 834.952 1.397.581 Αποτελέσµατα χρήσεως προ φόρων (7.644.165) 687.689 Φόρος εισοδήµατος 8.28 (342.730) (186.323) Αναβαλλόµενος φόρος εισοδήµατος 8.28 983.200 603.402 Καθαρά κέρδη χρήσεως (7.003.695) 1.104.768 Κατανεµόµενα σε: Μετόχους Εταιρείας (3.047.086) (499.329) ικαιώµατα Μειοψηφίας (3.956.609) 1.604.097 Σύνολο (7.003.695) 1.104.768 Κέρδη/(Ζηµίες) µετά από φόρους ανά µετοχή - βασικά σε 8.29 (0,0941) (0,0154) Οι συνηµµένες επεξηγηµατικές σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων 14
ΕΤΑΙΡΕΙΑ 31/12/2014 31/12/2013 Σηµ. Εύλογη Αξία Βιολογικών περιουσιακών στοιχείων κατά την έναρξη της Χρήσεως - - Αγορές κατά τη διάρκεια της χρήσεως - - Πωλήσεις κατά τη διάρκεια της χρήσεως - - Εύλογη Αξία Βιολογικών περιουσιακών στοιχείων κατά τη λήξη της Χρήσεως - - Κέρδη ή Ζηµίες από µεταβολές στην Εύλογη Αξία Βιολογικών περιουσιακών στοιχείων κατά τη λήξη της Χρήσεως 8.8 - - Πωλήσεις µη βιολογικών αγαθών - εµπορευµάτων και λοιπού υλικού 8.23 7.350.287 8.331.509 Αναλώσεις - (36.576) Αµοιβές και έξοδα προσωπικού 8.17 (2.912.133) (3.559.639) Αµοιβές τρίτων και παροχές τρίτων 8.24 (1.350.065) (1.542.819) Χρηµατοοικονοµικά έξοδα 8.25 (439.007) (1.996.461) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα 8.25 124 71 Κέρδη και (ζηµίες) από την επανεκτίµηση πάγιων περιουσιακών στοιχείων 8.1,8.2 (273.472) (28.397) Ζηµία από αποµείωση εταιρείας 8.4 (300.974) - Αποσβέσεις 8.1,8.2,8.3 (793.598) (840.584) Λοιπά έξοδα 8.26 (4.290.925) (2.602.625) Λοιπά έσοδα 8.27 271.317 340.992 Αποτελέσµατα χρήσεως προ φόρων (2.738.446) (1.934.529) Φόρος εισοδήµατος 8.28 (107.000) - Αναβαλλόµενος φόρος εισοδήµατος 8.28 778.615 940.147 Καθαρά κέρδη χρήσεως (2.066.831) (994.382) Κατανεµόµενα σε: Μετόχους Εταιρείας (2.066.831) (994.382) Σύνολο (2.066.831) (994.382) Κέρδη/(Ζηµίες) µετά από φόρους ανά µετοχή - βασικά σε 8.29 (0,0638) (0,0307) Οι συνηµµένες επεξηγηµατικές σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων 15
Καταστάσεις Συνολικών Εσόδων (Ποσά εκφρασµένα σε Ευρώ) ΟΜΙΛΟΣ 31/12/2014 31/12/2013 Κέρδη / (ζηµίες) µετά από φόρους (7.003.695) 1.104.768 Στοιχεία που ενδέχεται να αναταξινοµηθούν στην Κατάσταση αποτελεσµάτων µεταγενέστερα (Ι) Συναλλαγµατικές διαφορές από ενσωµάτωση θυγατρικών εξωτερικού 445.963 (1.490.678) 445.963 (1.490.678) Στοιχεία που δεν θα αναταξινοµηθούν στην Κατάσταση αποτελεσµάτων µεταγενέστερα (ΙΙ) Επίδραση από την αλλαγή φορολογικού συντελεστή από 20% σε 26% - (179.325) Μεταβολή του αποθεµατικού εύλογης αξίας των ενσώµατων περιουσιακών στοιχείων από επανεκτίµηση 521.948 324 Μείον:Αναβαλλόµενος Φόρος (121.252) (65) Μεταβολή του αποθεµατικού εύλογης αξίας των ενσώµατων περιουσιακών στοιχείων από επανεκτίµηση µετά φόρων 400.696 259 Αναλογιστικά κέρδη / (ζηµίες) από την υποχρέσωση παροχών προς τους εργαζόµενους 25.143 (39.626) Αναβαλλόµενος φόρος που περιλαµβάνεται στα λοιπά συνολικά έσοδα - - 425.839 (39.367) Λοιπά συνολικά έσοδα (Ι+ΙΙ) 871.801 (1.709.370) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους (6.131.894) (604.602) - Ιδιοκτήτες Μητρικής (3.438.926) (1.058.164) - Μη Ελέγχουσες Συµµετοχές (2.692.968) 453.562 (6.131.894) (604.602) 16
ΕΤΑΙΡΕΙΑ 31/12/2014 31/12/2013 Κέρδη / (ζηµίες) µετά από φόρους (2.066.831) (994.382) Στοιχεία που ενδέχεται να αναταξινοµηθούν στην Κατάσταση αποτελεσµάτων µεταγενέστερα (Ι) - - Στοιχεία που δεν θα αναταξινοµηθούν στην Κατάσταση αποτελεσµάτων µεταγενέστερα (ΙΙ) Επίδραση από την αλλαγή φορολογικού συντελεστή από 20% σε 26% - (179.325) Μεταβολή του αποθεµατικού εύλογης αξίας των ενσώµατων περιουσιακών στοιχείων από επανεκτίµηση 281.046 326 Μείον:Αναβαλλόµενος Φόρος (73.072) (67) Μεταβολή του αποθεµατικού εύλογης αξίας των ενσώµατων περιουσιακών στοιχείων από επανεκτίµηση µετά φόρων 207.974 259 Αναλογιστικά κέρδη / (ζηµίες) από την υποχρέσωση παροχών προς τους εργαζόµενους (664) (865) Μείον:Αναβαλλόµενος Φόρος 164 225 Αναλογιστικά κέρδη / (ζηµίες) από την υποχρέσωση παροχών προς τους εργαζόµενους µετά φόρων (500) (640) Λοιπά συνολικά έσοδα (Ι+ΙΙ) 207.474 (179.706) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους (1.859.357) (1.174.088) - Ιδιοκτήτες Μητρικής (1.859.357) (1.174.088) (1.859.357) (1.174.088) Οι συνηµµένες επεξηγηµατικές σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων 17
Καταστάσεις Οικονοµικής Θέσης (Ποσά εκφρασµένα σε Ευρώ) ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ 31/12/2014 31/12/2013 31/12/2014 31/12/2013 Σηµ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη Κυκλοφορούντα Στοιχεία Ενεργητικού Ενσώµατες Ακινητοιποιήσεις 8.1 4.129.391 7.683.055 4.129.391 5.169.794 Επενδύσεις σε Ακίνητα 8.2 879.983 364.044 879.983 364.044 Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία 8.3-2.976 - - Επενδύσεις σε Θυγατρικές Επιχειρήσεις 8.4 - - 721 301.695 Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις 8.16 1.106.000 400.282 1.106.000 400.282 Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία διαθέσιµα προς πώληση 8.6 1.000 1.009 1.000 1.000 Λοιπές Μακροπρόθεσµες Απαιτήσεις 8.7 43.523 46.260 43.524 43.524 Βιολογικά περιουσιακά στοιχεία 8.8-2.036.510 - - 6.159.897 10.534.136 6.160.619 6.280.339 Κυκλοφορούντα Περιουσιακά Στοιχεία Βιολογικά περιουσιακά στοιχεία 8.8-5.538.294 - - Αποθέµατα 8.9-182.811 - - Πελάτες &ι Λοιπές Εµπορικές Απαιτήσεις 8.10 142.532 2.387.039 466.330 2.877.087 Λοιπές απαιτήσεις 8.11 634.975 2.381.994 1.445.242 2.310.303 Λοιπά Κυκλοφορούντα στοιχεία Ενεργητικού 8.12 175.617 347.536 175.617 110.749 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 8.13 182.698 789.675 182.697 165.996 1.135.822 11.627.349 2.269.886 5.464.135 Περιουσιακά στοιχεία διακρατούµενα προς πώληση 8.30 8.173.898 - - - Σύνολο Ενεργητικού 15.469.618 22.161.485 8.430.505 11.744.474 Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ & ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Ίδια Κεφάλαια Μετοχικό Κεφάλαιο 8.14 12.952.331 12.952.331 12.952.331 12.952.331 Μείον: Ίδιες µετοχές 8.14 (74.243) (74.243) (74.243) (74.243) Υπέρ το Άρτιο 8.14 1.592.376 1.592.376 1.592.376 1.592.376 Αποθεµατικό Αναπροσαρµογής 8.14 2.645.935 2.415.955 2.399.263 2.210.936 Συναλλαγµατικές ιαφορές (1.299.463) (1.398.637) - - Λοιπά Αποθεµατικά 8.14 1.335.215 1.310.689 995.575 1.332.579 Αποτελέσµατα σε νέο (39.595.390) (36.548.742) (38.123.136) (36.412.457) Ίδια Κεφάλαια αποδιδόµενα στους Ιδιοκτήτες της Μητρικής Εταιρείας (22.443.239) (19.750.272) (20.257.833) (18.398.478) Μη ελέγχουσες Συµµετοχές 4.627.342 8.066.267 - - Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων (17.815.897) (11.684.005) (20.257.833) (18.398.478) Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις Αναβαλλόµενες Φορολογικές Υποχρεώσεις 8.16 396.626 714.038 - - Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία 8.17 164.198 340.814 164.198 148.497 Επιχορηγήσεις 8.18 239.510 356.230 239.510 356.230 Λοιπές Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις 8.19 1.765.622 2.193.369 1.883.135 2.310.882 Προβλέψεις 8.20 2.551.294 1.841.512 2.551.294 1.816.827 Σύνολο Μακροπρόθεσµων Υποχρεώσεων 5.117.249 5.445.963 4.838.137 4.632.436 Βραχυπρόθεσµες Υποχρεώσεις Προµηθευτές & Λοιπές Υποχρεώσεις 8.21 1.224.072 4.820.583 1.223.621 2.242.889 Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις πληρωτέες στην επόµενη χρήση 8.15 21.292.773 20.711.655 21.292.773 20.711.655 Λοιπές Βραχυπροθεσµες Υποχρεώσεις 8.22 1.333.806 2.867.289 1.333.807 2.555.972 Σύνολο Βραχυπρόθεσµων Υποχρεώσεων 23.850.651 28.399.527 23.850.202 25.510.516 Σύνολο Υποχρεώσεων 28.967.900 33.845.490 28.688.339 30.142.952 Υποχρεώσεις σχετιζόµενες µε περιουσιακά στοιχεία διακρατούµενα προς πώληση 8.30 4.317.615 - - - Σύνολο Υποχρεώσεων 33.285.515 33.845.490 28.688.339 30.142.952 Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων & Υποχρεώσεων 15.469.618 22.161.485 8.430.505 11.744.474 Οι συνηµµένες επεξηγηµατικές σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων 18
Καταστάσεις Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων Ενοποιηµένη κατάσταση µεταβολών ιδίων κεφαλαίων Ποσά σε Ευρώ Μετοχικό Κεφάλαιο Ιδιες µετοχές Υπέρ το άρτιο Αποθεµατικό αναπροσαρµογής Συναλλαγµατικές ιαφορές Λοιπά αποθεµατικά Αποτελέσµατα εις νέον Ελέγχουσες Συµµετοχές Μη ελέγχουσες συµµετοχές Σύνολο Ιδίων κεφαλαίων Υπόλοιπα κατά την 1η Ιανουαρίου 2013 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.596.020 (1.028.166) 1.319.986 (34.930.542) (17.572.237) 4.572.388 (12.999.849) 0 Κέρδη / (ζηµίες) µετά από φόρους - - - - - - (499.329) (499.329) 1.604.096 1.104.767 Λοιπά συνολικά έσοδα - - - (180.065) (370.471) (9.298) 999 (558.835) (1.150.535) (1.709.370) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους - - - (180.065) (370.471) (9.298) (498.330) (1.058.164) 453.562 (604.602) Μεταβολή ποσοστού ή απόκτηση νέων θυγατρικών εταιρειών - - - - - - (1.119.871) (1.119.871) 3.040.317 1.920.446 Συνολικό Αναγνωριζόµενο Κέρδη/(ζηµίες) Χρήσης - - - (180.065) (370.471) (9.298) (1.618.201) (2.178.035) 3.493.879 1.315.844 - - Υπόλοιπο των Ιδίων Κεφαλαίων κατά την 31η εκεµβρίου 2013 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.415.955 (1.398.637) 1.310.689 (36.548.742) (19.750.271) 8.066.267 (11.684.003) Υπόλοιπο των Ιδίων Κεφαλαίων κατά την 1η Ιανουαρίου 2014 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.415.955 (1.398.637) 1.310.689 (36.548.742) (19.750.271) 8.066.267 (11.684.003) - - Κέρδη / (ζηµίες) µετά από φόρους - - - - - - (3.047.086) (3.047.086) (3.956.609) (7.003.695) Λοιπά συνολικά έσοδα - - - 229.980 99.174 5.195 19.769 354.118 517.684 871.801 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους - - - 229.980 99.174 5.195 (3.027.318) (2.692.969) (3.438.925) (6.131.894) Μεταφορά από αποτελεσµατα εισς νέον σε λοιπά αποθεµατικά - - - - - 19.330 (19.330) - - - Συνολικό Αναγνωριζόµενο Κέρδη/ζηµίες) Χρήσης - - - 229.980 99.174 24.525 (3.046.648) (2.692.969) (3.438.925) (6.131.894) - - Υπόλοιπο των Ιδίων Κεφαλαίων κατά την 31η εκεµβρίου 2014 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.645.935 (1.299.463) 1.335.215 (39.595.390) (22.443.239) 4.627.342 (17.815.897) Οι συνηµµένες επεξηγηµατικές σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων 19
Καταστάσεις µεταβολών ιδίων κεφαλαίων µητρικής εταιρείας Ποσά σε Ευρώ Μετοχικό Κεφάλαιο Ιδιες µετοχές Υπέρ το άρτιο Αποθεµατικό αναπροσαρµογής Λοιπά αποθεµατικά Αποτελέσµατα εις νέον Σύνολο Ιδίων κεφαλαίων Υπόλοιπα κατά την 1η Ιανουαρίου 2013 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.391.001 1.333.219 (35.419.073) (17.224.389) Κέρδη / (ζηµίες) µετά από φόρους - - - - - (994.382) (994.382) Λοιπά συνολικά έσοδα - - - (180.065) (640) 999 (179.706) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους - - - (180.065) (640) (993.383) (1.174.088) Συνολικό Αναγνωριζόµενο Κέρδος/(ζηµίες) Χρήσης - - - (180.065) (640) (993.383) (1.174.088) Υπόλοιπο των Ιδίων Κεφαλαίων κατά την 31η εκεµβρίου 2013 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.210.936 1.332.579 (36.412.457) (18.398.478) Υπόλοιπο των Ιδίων Κεφαλαίων κατά την 1η Ιανουαρίου 2014 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.210.936 1.332.579 (36.412.457) (18.398.478) Κέρδη / (ζηµίες) µετά από φόρους - - - - - (2.066.831) (2.066.831) Λοιπά συνολικά έσοδα - - - 188.327 (500) 19.647 207.475 Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα µετά από φόρους - - - 188.327 (500) (2.047.184) (1.859.356) - - - - - - - Μεταβολή ποσοστού ή απόκτηση νέων θυγατρικών εταιρειών - - - - - - - Συµψηφισµό ζηµι;ών µε αποθεµατικά - - - - (336.505) 336.505 - Συνολικό Αναγνωριζόµενο Κέρδος/(ζηµίες) Χρήσης - - - 188.327 (337.004) (1.710.679) (1.859.356) Υπόλοιπο των Ιδίων Κεφαλαίων κατά την 31η εκεµβρίου 2014 12.952.331 (74.243) 1.592.376 2.399.263 995.575 (38.123.136) (20.257.833) Οι συνηµµένες επεξηγηµατικές σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων 20
Καταστάσεις ταµιακών ροών (Ποσά εκφρασµένα σε Ευρώ) ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ 31/12/2014 31/12/2013 31/12/2014 31/12/2013 Κέρδη προ φόρων (7.644.165) 687.689 (2.738.446) (1.934.529) Πλέον / µείον προσαρµογές για : - Αποσβέσεις 1.296.455 1.284.914 793.598 840.584 Προβλέψεις 3.389.059 3.361.098 3.384.417 3.361.610 Eπιχορηγήσεις (116.719) (123.771) (116.719) (123.771) Προβλέψεις Αποζηµίωσης Προσωπικού 21.357 (40.087) 15.026 (702) Πιστωτικοί Τόκοι (15.884) (58.255) (124) (71) Λοιπά µη ταµιακά κονδύλια 6.622.188 (3.664.249) 467.444 (1.647.146) Κέρδη από Πώληση Παγίων - Συµµετοχών (32.589) (4.082) (24.547) (4.002) Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα 470.568 2.001.407 434.162 1.996.461 Πλέον/µείον προσαρµογές για µεταβολές λογαριασµών κεφαλαίου κίνησης ή που σχετίζονται µε τις λειτουργικές δραστηριότητες Μείωση /(αύξηση) των αποθεµάτων (1.179.819) 1.002.266 - - Μείωση/(αύξηση) των απαιτήσεων 4.033.692 914.147 561.000 (455.226) (Μείωση)/Αύξηση βραχυπρόθεσµων υποχρεώσεων (Πλην τραπεζών ) (6.171.976) (4.887.249) (2.757.704) (1.488.422) Μείον: - - - - Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβληµένα (53.401) (157.704) (16.995) (153.691) Kαταβεβληµένοι Φόροι - - - - Σύνολο εισροών/(εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) 618.765 316.124 1.112 391.095 Ταµιακές Ροές από Επενδυτικές ραστηριότητες Αγορά ενσώµατων και άυλων πάγιων περιουσιακών στοιχείων (894.088) (795.573) (47.878) (276.512) Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώµατων και άυλων παγίων 78.630 6.585 63.343 4.600 Τόκοι εισπραχθέντες 15.884 12.136 124 71 Σύνολο εισροών/(εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) (799.573) (776.852) 15.589 (271.841) Ταµιακές Ροές από Χρηµατοδοτικές ραστηριότητες Εισπράξεις από αύξηση µετοχικού κεφαλαίου / Μετατοπή οµολογιών - 19.652 - - Εισπράξεις από εκδοθέντα/αναληφθέντα δάνεια 800.000 23.112-23.112 Εξοφλήσεις δανείων (598.098) (13.481) - (13.481) Σύνολο εισροών/(εκροών) από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες (γ) 201.902 29.283-9.631 Καθαρή αύξηση /(µείωση) στα ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα χρήσεως (α) + (β) + (γ) 21.094 (431.445) 16.701 128.885 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα έναρξης χρήσεως 789.675 1.221.120 165.996 37.111 Ταµιακά διαθέσιµα διακρατούµενα προς πώληση (628.071) - - - Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξης χρήσεως 182.698 789.675 182.697 165.996 Οι συνηµµένες επεξηγηµατικές σηµειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων 21
1. Πληροφορίες για την Εταιρεία 1.1 Γενικές Πληροφορίες Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις του οµίλου έχουν συνταχθεί σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Αναφοράς όπως αυτά έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή ιεθνών Λογιστικών Προτύπων. Η εταιρεία «SEAFARM IONIAN Α.Ε.» (η οποία θα αποκαλείται στο εξής «Εταιρεία») είναι µια ανώνυµη εταιρεία και µητρική εταιρεία του οµίλου «SEAFARM IONIAN Α.Ε.» (όπου θα αποκαλείται «Όµιλος»). Η δοµή του Οµίλου και οι θυγατρικές εταιρείες παρουσιάζονται στη Σηµείωση 7 των οικονοµικών καταστάσεων. Η έδρα της εταιρείας είναι στο ήµο Κρωπίας Ν. Αττικής, οδός ηµοκρίτου, Θέση Πόρτσι όπου διατηρεί τα γραφεία της. Η ηλεκτρονική διεύθυνση της εταιρείας είναι www.sfi.gr. Η εταιρεία ιδρύθηκε το 1989 και είναι µη εισηγµένη στο Χρηµατιστήριο Αθηνών. 1.2 Φύση ραστηριοτήτων Η SEFARM IONIAN Α.Ε (εταιρεία) και ο Όµιλος δραστηριοποιείται στον ευρύτερο χώρο των ιχθυοκαλλιεργειών. Πιο συγκεκριµένα ο Όµιλος δραστηριοποιείται στην παραγωγή γόνου και στην παραγωγή ιχθύων καθώς και στην εµπορία και διάθεση αυτών στην εσωτερική και διεθνή αγορά. Πλέον η µητρική εταιρεία αποφάσισε τη µετατροπή της δραστηριότητάς της σε παροχή υπηρεσιών µε την µορφή του Φασόν. 2. Πλαίσιο κατάρτισης οικονοµικών καταστάσεων 2.1 Βάση σύνταξης των Οικονοµικών Καταστάσεων Οι ενοποιηµένες και εταιρικές οικονοµικές καταστάσεις έχουν συνταχθεί σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Αναφοράς ( ΠΧΑ) όπως αυτά έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (Σ ΛΠ) καθώς και των ερµηνειών τους, όπως αυτές έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή ιερµηνειών Προτύπων του Σ ΛΠ και τα οποία έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και ισχύουν µέχρι 31 εκεµβρίου 2014. Οι ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις, έχουν συνταχθεί µε βάση την αρχή του ιστορικού κόστους όπως αυτή τροποποιείται µε την αναπροσαρµογή συγκεκριµένων στοιχείων ενεργητικού και παθητικού σε εύλογες αξίες, την αρχή της συνέχισης της δραστηριότητας (going concern) και την αρχή της αυτοτέλειας των χρήσεων. 22
Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις παρέχουν συγκριτικές πληροφορίες σε σχέση µε την προηγούµενη περίοδο. Επιπλέον, ο Όµιλος παρουσιάζει µια πρόσθετη κατάσταση οικονοµικής θέσης κατά την έναρξη της πρώτης περιόδου που εµφανίζεται όταν υπάρχει µια αναδροµική εφαρµογή µιας λογιστικής πολιτικής, µια αναδροµική επαναδιατύπωση, ή αναταξινόµηση των στοιχείων στις οικονοµικές καταστάσεις. Η σύνταξη οικονοµικών καταστάσεων σύµφωνα µε τα ΠΧΑ απαιτεί τη χρήση λογιστικών εκτιµήσεων. Επίσης, απαιτεί την κρίση της διοίκησης κατά την εφαρµογή των λογιστικών αρχών του Οµίλου και της Εταιρείας. Οι περιπτώσεις οι οποίες περιλαµβάνουν µεγαλύτερο βαθµό κρίσης και πολυπλοκότητας ή οι περιπτώσεις όπου οι υποθέσεις και οι εκτιµήσεις είναι σηµαντικές για τις εταιρικές και ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις, περιλαµβάνονται στη σηµείωση 2.2. Οι πολιτικές που αναφέρονται έχουν εφαρµοσθεί µε συνέπεια σε όλες τις περιόδους που παρουσιάζονται. Οι οικονοµικές καταστάσεις της 31ης εκεµβρίου 2014 (σε αυτές περιλαµβάνονται και οι αντίστοιχες της 31ης εκεµβρίου 2013) εγκρίθηκαν από το ιοικητικό Συµβούλιο την 24 Μαρτίου 2015. Σύµφωνα µε τις διατάξεις της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, τροποποιήσεις στις οικονοµικές καταστάσεις δεν επιτρέπονται µετά την έγκρισή τους. ικαίωµα αλλαγών έχουν µόνο οι µέτοχοι κατά την ετήσια Τακτική Γενική Συνέλευση. 2.2 Βάση ενοποίησης Οι συνηµµένες οικονοµικές καταστάσεις περιλαµβάνουν τις οικονοµικές καταστάσεις της µητρικής εταιρείας «SEA FARM IONIAN AE» και των θυγατρικών της εταιρειών στις οποίες η µητρική εταιρεία έχει δυνατότητα άσκησης ελέγχου κατά την 31 εκεµβρίου 2014. Ο έλεγχος επιτυγχάνεται όταν ο Όµιλος εκτίθεται, ή έχει δικαιώµατα, πάνω στις κυµαινόµενες αποδόσεις από τη συµµετοχή του στην οικονοµική οντότητα (εκδότρια) και έχει τη δυνατότητα να επηρεάσει τις αποδόσεις µέσω της εξουσίας του επί της εκδότριας. Συγκεκριµένα, ο Όµιλος ελέγχει µια εκδότρια εάν και µόνο διαθέτει όλα τα ακόλουθα : Εξουσία επί της εκδότριας π.χ. (δηλαδή τα υφιστάµενα δικαιώµατα που του δίνουν τη δυνατότητα να κατευθύνονται οι σχετικές δραστηριότητες της εκδότριας) Τοποθετήσεις, ή δικαιώµατα, µε µεταβλητές αποδόσεις από τη συµµετοχή του στην εκδότρια, και υνατότητα να χρησιµοποιήσει την εξουσία του επί της εκδότριας για να επηρεάσει το ύψος των αποδόσεών του Όταν ο Όµιλος δεν έχει την πλειοψηφία των δικαιωµάτων ψήφου ή παρόµοια δικαιώµατα µιας εκδότριας, ο Όµιλος εξετάζει όλα τα κρίσιµα γεγονότα και περιστάσεις προκειµένου να εκτιµήσει αν έχει εξουσία πάνω σε µία εκδότρια, όπως οι εξής: 23
Η συµβατική ρύθµιση µε τους υπόλοιπους κατόχους δικαιωµάτων ψήφων µε την εκδότρια Τα δικαιώµατα που απορρέουν από άλλες συµβατικές ρυθµίσεις Τα δικαιώµατα του Οµίλου και των δυνητικών δικαιωµάτων ψήφου Ο Όµιλος επανεξετάζει κατά πόσον ή όχι ελέγχει την εκδότρια αν τα γεγονότα και οι συνθήκες υποδεικνύουν ότι υπάρχουν αλλαγές σε ένα ή περισσότερα από τα τρία κριτήρια του ελέγχου. Η ενοποίηση της θυγατρικής ξεκινάει όταν ο Όµιλος αποκτά τον έλεγχο της θυγατρικής και παύει όταν ο Όµιλος χάνει τον έλεγχο της θυγατρικής. Τα περιουσιακά στοιχεία, οι υποχρεώσεις, τα έσοδα και τα έξοδα της θυγατρικής που αποκτήθηκαν ή πωλήθηκαν κατά τη διάρκεια της χρήσης περιλαµβάνονται στην κατάσταση των συνολικών εσόδων από την ηµεροµηνία που ο Όµιλος αποκτά τον έλεγχο, µέχρι την ηµεροµηνία που ο Όµιλος παύει να ελέγχει την θυγατρική. Τα Κέρδη, ζηµίες και κάθε στοιχείο των λοιπών συνολικών εσόδων αποδίδονται στους µετόχους της µητρικής εταιρείας του Οµίλου και των µη ελέγχουσων συµµετοχών, ακόµα και όταν αυτό έχει ως αποτέλεσµα οι µη ελέγχουσες συµµετοχές να παρουσιάζουν ζηµιογόνο αποτέλεσµα. Όταν κρίνεται απαραίτητο, γίνονται αναµορφώσεις στις οικονοµικές καταστάσεις των θυγατρικών προκειµένου οι λογιστικές πολιτικές τους να είναι σύµφωνες µε τις λογιστικές πολιτικές του Οµίλου. Όλα τα στοιχεία του ενεργητικού και του παθητικού του Οµίλου, τα ίδια κεφάλαια, τα έσοδα, τα έξοδα και οι ταµιακές ροές που σχετίζονται µε τις συναλλαγές µεταξύ των θυγατρικών του Οµίλου απαλείφονται πλήρως κατά την ενοποίηση. Αλλαγές στο ποσοστό συµµετοχής σε µια θυγατρική, χωρίς την απώλεια ελέγχου, λογίζονται ως συναλλαγές των ιδίων κεφαλαίων. Στην περίπτωση απώλειας του ελέγχου σε µια θυγατρική από τον Όµιλο, τότε: Αποαναγνωρίζονται τα ακόλουθα: Τα περιουσιακά στοιχεία (συµπεριλαµβανοµένης και της υπεραξίας) και οι υποχρεώσεις της θυγατρικής Τη λογιστική αξία της µη ελέγχουσας συµµετοχής Τις σωρευµένες συναλλαγµατικές διαφορές, που έχουν καταχωρηθεί στην Καθαρή Θέση Αναγνωρίζονται τα εξής: H εύλογη αξία του τιµήµατος που εισπράχθηκε H εύλογη αξία της εναποµένουσας συµµετοχής Οποιοδήποτε πλεόνασµα ή έλλειµµα στην κατάσταση αποτελεσµάτων χρήσεως Το µερίδιο της µητρικής στα στοιχεία που προηγουµένως είχαν αναγνωριστεί στην κατάσταση λοιπών συνολικών εσόδων, στην κατάσταση Λογαριασµό Αποτελεσµάτων ή Αποτελέσµατα εις 24
νέο, όπου αυτό κρίνεται απαραίτητο και ανάλογα µε την περίπτωση, όπως θα απαιτείτο εάν ο Όµιλος είχε απευθείας πωλήσει τα σχετικά περιουσιακά στοιχεία ή τις υποχρεώσεις αυτές. 3. Λογιστικές πολιτικές Οι λογιστικές πολιτικές οι οποίες έχουν χρησιµοποιηθεί στην κατάρτιση των ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων και των οικονοµικών καταστάσεων της µητρικής, συνοψίζονται παρακάτω. Οι ενοποιηµένες και εταιρικές οικονοµικές καταστάσεις παρουσιάζονται σε ευρώ. 3.1 Πληροφόρηση κατά τοµέα Ως επιχειρηµατικός τοµέας ορίζεται µια οµάδα στοιχείων ενεργητικού και δραστηριοτήτων που παρέχουν προϊόντα και υπηρεσίες, τα οποία υπόκεινται σε διαφορετικούς κινδύνους και αποδόσεις από εκείνα άλλων επιχειρηµατικών τοµέων. Σύµφωνα µε το ΠΧΑ 8, υιοθετείται η προσέγγιση της διοίκησης αναφορικά µε τις οικονοµικές πληροφορίες που δίνονται κατά τοµέα. Η πληροφόρηση βασίζεται σε αυτή που χρησιµοποιεί η διοίκηση εσωτερικά για την αξιολόγηση της απόδοσης των λειτουργικών τοµέων και την κατανοµή πόρων σε αυτούς τους τοµείς. Οι λειτουργικοί τοµείς του Οµίλου όπως καθορίζονται από το πρότυπο ΠΧΑ 8 είναι οι εξής: Ιχθυοκαλιέργειες και υπερεσίες facon. 3.2 Συνένωση επιχειρήσεων και υπεραξία Κάθε συνένωση επιχειρήσεων λογιστικοποιείται µε την εφαρµογή της µεθόδου απόκτησης. Το κόστος της απόκτησης υπολογίζεται ως το άθροισµα του ανταλλάγµατος που µεταβιβάστηκε, αποτιµηµένο κατά την ηµεροµηνία της απόκτησης στην εύλογη αξία, και του ποσού τυχόν µη ελέγχουσας συµµετοχής στον αποκτώµενο. Για κάθε συνένωση επιχειρήσεων, ο αποκτών επιµετρά τη µη ελέγχουσα συµµετοχή επί του αποκτώµενου είτε στην εύλογη αξία είτε σε αναλογία επί των καθαρών αναγνωρίσιµων περιουσιακών στοιχείων του αποκτώµενου. Τα έξοδα κατά την απόκτηση καταχωρούνται στην κατάσταση αποτελεσµάτων. Κατά την ηµεροµηνία της απόκτησης, ο Όµιλος εκτιµά τα αποκτώµενα περιουσιακά στοιχεία και τις αναληφθείσες υποχρεώσεις προκειµένου για τη κατάλληλη ταξινόµησή τους και τον προσδιορισµό τους σύµφωνα µε τους όρους της σύµβασης, τις οικονοµικές περιστάσεις και τις σχετικές συνθήκες κατά την ηµεροµηνία απόκτησης. Σε περίπτωση συνένωσης επιχειρήσεων που πραγµατοποιείται σταδιακά, ο Όµιλος επιµετρά εκ νέου τα συµµετοχικά δικαιώµατα που κατείχε προηγουµένως στον αποκτώµενο στην εύλογη αξία κατά την ηµεροµηνία απόκτησης µε τη διαφορά να µεταφέρεται στα αποτελέσµατα της χρήσης. 25
Τυχόν ενδεχόµενο αντάλλαγµα που µεταβιβάζεται από τον αποκτώντα θα αναγνωρίζεται στην εύλογη αξία κατά την ηµεροµηνία απόκτησης. Οποιεσδήποτε µεταγενέστερες µεταβολές στην εύλογη αξία του ενδεχόµενου ανταλλάγµατος, που τεκµαίρεται ότι αποτελούν στοιχείο του ενεργητικού ή παθητικού, θα αναγνωρίζονται σύµφωνα µε το ΛΠ 39 είτε στα αποτελέσµατα χρήσης είτε ως µεταβολή στα λοιπά συνολικά εισοδήµατα. Εάν το ενδεχόµενο αντάλλαγµα κατατάσσεται ως στοιχείο της καθαρής θέσης, δεν θα επιµετράται έως την τελική τακτοποίησή του µέσω της καθαρής θέσης. Η υπεραξία αρχικά αποτιµάται στο κόστος και αποτελεί το υπερβάλλον του αθροίσµατος του ανταλλάγµατος που µεταβιβάζεται συν το ποσό που αναγνωρίζεται ως µη ελέγχουσα συµµετοχή, και οποιοδήποτε ποσοστό που προηγουµένως κατείχε, επί των καθαρών αναγνωρισµένων περιουσιακών στοιχείων που αποκτώνται και των αναληφθέντων υποχρεώσεων. Εάν η εύλογη αξία των καθαρών περιουσιακών στοιχείων που αποκτήθηκαν υπερβαίνει το ποσό του συνολικού ανταλλάγµατος που µεταβιβάστηκε, ο Όµιλος αξιολογεί εκ νέου εάν έχει προσδιορίσει ορθώς όλα τα αποκτηθέντα περιουσιακά στοιχεία και όλες τις αναληφθείσες υποχρεώσεις και επανεξετάζει τις διαδικασίες που χρησιµοποιούνται για την επιµέτρηση των στοιχείων που πρέπει να αναγνωριστούν κατά την ηµεροµηνία της απόκτησης. Εάν η επαναξιολόγηση εξακολουθεί να έχει ως αποτέλεσµα την υπέρβαση της εύλογης αξίας των καθαρών περιουσιακών στοιχείων που αποκτήθηκαν πάνω από το συνολικό τίµηµα που µεταφέρεται, τότε το κέρδος αυτό αναγνωρίζεται στα αποτελέσµατα. Μετά την αρχική αναγνώριση, η υπεραξία επιµετράται στο κόστος µείον σωρευµένες ζηµιές αποµείωσης. Για σκοπούς ελέγχου αποµείωσης, η υπεραξία η οποία έχει αποκτηθεί σε µία συνένωση επιχειρήσεων, κατανέµεται, από την ηµεροµηνία απόκτησης, στις Μονάδες ηµιουργίας Ταµιακών Ροών του Οµίλου οι οποίες αναµένεται να επωφεληθούν από τη συνένωση, ανεξαρτήτως εάν τα λοιπά περιουσιακά στοιχεία ή υποχρεώσεις της αποκτηθείσας εταιρείας έχουν κατανεµηθεί στις συγκεκριµένες µονάδες δηµιουργίας ταµιακών ροών. Όταν η υπεραξία αποτελεί µέρος της Μονάδας ηµιουργίας Ταµιακών Ροών και τµήµα της δραστηριότητας της µονάδας αυτής διατεθεί, η υπεραξία που αναλογεί στη δραστηριότητα που διατίθεται συµπεριλαµβάνεται στη λογιστική αξία της δραστηριότητας κατά τον υπολογισµό του κέρδους ή της ζηµίας από την πώληση της δραστηριότητας. Σε αυτή την περίπτωση η υπεραξία που έχει διατεθεί επιµετράται αναλογικά µε τη σχετική αξία της δραστηριότητας που έχει πουληθεί και της σχετικής αξίας του τµήµατος της εναποµένουσας µονάδας δηµιουργίας ταµιακών ροών. 3.3 Συγγενείς επιχειρήσεις Οι συγγενείς επιχειρήσεις είναι εκείνες στις οποίες ο Όµιλος µπορεί να ασκήσει ουσιώδη επιρροή αλλά όχι έλεγχο επί της οικονοµικής και επιχειρηµατικής στρατηγικής τους. Ουσιώδης επιρροή, κατά κύριο λόγο, τεκµαίρεται ότι υφίσταται όταν ο Όµιλος έχει δικαίωµα συµµετοχής σε αποφάσεις της οικονοµικής και επιχειρηµατικής πολιτικής, χωρίς όµως να έχει δικαίωµα να ορίζει τις αποφάσεις αυτές. Οι συµµετοχές σε συγγενείς επιχειρήσεις στις οποίες ασκείται ουσιώδης επιρροή αποτιµώνται µε τη 26
µέθοδο της καθαρής θέσης. Σύµφωνα µε τη µέθοδο αυτή, η συµµετοχή απεικονίζεται στην αξία κτήσης της, αυξοµειούµενη µε το ποσοστό της συµµετοχής του Οµίλου στα κέρδη και τις ζηµίες της συµµετοχής µετά την ηµεροµηνία απόκτησης ουσιώδους επιρροής µέχρι την ηµεροµηνία παύσης της, καθώς και σε όλες τις αντίστοιχες αυξοµειώσεις της καθαρής θέσης της συµµετοχής. Περαιτέρω, η αξία των συµµετοχών αναπροσαρµόζεται µε την τυχόν σωρευτική αποµείωση της αξίας τους. Όταν οι ζηµίες που αναλογούν στον Όµιλο υπερβαίνουν τη λογιστική αξία µιας συµµετοχής, η λογιστική αξία µειώνεται στο µηδέν χωρίς περαιτέρω αναγνώριση ζηµιών, εκτός από την περίπτωση κατά την οποία ο Όµιλος έχει δηµιουργήσει υποχρεώσεις ή έχει πραγµατοποιήσει πληρωµές, σχετιζόµενες µε τη συγγενή εταιρεία. Η υπεραξία που αφορά την κάθε επένδυση σε συγγενή εταιρεία συµπεριλαµβάνεται στη λογιστική αξία της συµµετοχής και δεν αποσβένεται ούτε εξετάζεται µεµονωµένα για τυχόν αποµείωση. Η Κατάσταση Αποτελεσµάτων χρήσης αντικατοπτρίζει το ποσοστό συµµετοχής του Οµίλου στα αποτελέσµατα της συγγενούς εταιρείας. Η οποιαδήποτε µεταβολή στα λοιπά συνολικά έσοδα των εν λόγω εκδοτριών, παρουσιάζεται και ως µέρος των λοιπών συνολικών εσόδων του Οµίλου. Στην περίπτωση που υπάρχει µεταβολή η οποία αναγνωρίζεται απευθείας στα Ίδια Κεφάλαια της συγγενούς εταιρείας, ο Όµιλος αναγνωρίζει το ποσοστό συµµετοχής του στις µεταβολές και το απεικονίζει στα Ίδια Κεφάλαια. Μη πραγµατοποιηµένα κέρδη και ζηµίες από συναλλαγές µεταξύ του Οµίλου και των συγγενών επιχειρήσεων απαλείφονται κατά το ποσοστό συµµετοχής του Οµίλου στις συγγενείς επιχειρήσεις. Οι Οικονοµικές Καταστάσεις της συγγενούς επιχείρησης καταρτίζονται για την ίδια χρονική περίοδο µε εκείνη της µητρικής και όπου αυτό κρίνεται απαραίτητο γίνονται προσαρµογές προκειµένου οι λογιστικές πολιτικές να συνάδουν µε εκείνες του Οµίλου. 3.4 Βιολογικά περιουσιακά στοιχεία και γεωργική δραστηριότητα Ως γεωργική δραστηριότητα ορίζεται η διοίκηση και η διαχείριση του βιολογικού µετασχηµατισµού των βιολογικών περιουσιακών στοιχείων από µια επιχείρηση για πώληση, σε γεωργικό προϊόν ή σε επιπρόσθετα βιολογικά περιουσιακά στοιχεία. Ως βιολογικά περιουσιακά στοιχεία ορίζονται ζώα και ψάρια τα οποία βρίσκονται υπό ανάπτυξη και κατηγοριοποιούνται ως τέτοια µέχρι την στιγµή της συγκοµιδής τους εφόσον προορίζονται για πώληση, επεξεργασία ή κατανάλωση. Το δικαίωµα της διαχείρισης των βιολογικών περιουσιακών στοιχείων µπορεί να προέρχεται από ιδιοκτησία ή από άλλο τύπο νοµικής πράξης. Με τον όρο «Γεωργική ραστηριότητα» περιγράφουµε ένα σχετικά ευρύ κύκλο δραστηριοτήτων οι οποίες έχουν κάποια κοινά χαρακτηριστικά όπως είναι: Η δυνατότητα για µεταβολή δηλαδή ζωντανοί οργανισµοί (ζώα, ψάρια), οι οποίοι έχουν την δυνατότητα βιολογικού µετασχηµατισµού 27
Η διοίκηση και διαχείριση της µεταβολής, δηµιουργώντας, ενισχύοντας ή τουλάχιστον σταθεροποιώντας τις κατάλληλες συνθήκες προκειµένου οι ζωντανοί οργανισµοί να µπορούν να αναπτυχθούν. Η δυνατότητα αποτίµησης της µεταβολής δηλαδή η διαφορά που επέφερε ο βιολογικός µετασχηµατισµός τόσο στην ποιότητα (ωριµότητα, περιεκτικότητα) όσο και στην ποσότητα (βάρος, καρποί κλπ) των βιολογικών περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης. Ο Όµιλος και η Εταιρεία καταχωρούν ένα βιολογικό περιουσιακό στοιχείο ή µία γεωργική παραγωγή όταν και µόνο όταν : Ελέγχουν το περιουσιακό στοιχείο ως αποτέλεσµα γεγονότων του παρελθόντος. Πιθανολογείται ότι µελλοντικά οικονοµικά οφέλη που συνδέονται µε το περιουσιακό στοιχείο θα εισρεύσουν στον Όµιλο και στην Εταιρεία. Το κόστος του περιουσιακού στοιχείου µπορεί να αποτιµηθεί αξιόπιστα. Ένα βιολογικό περιουσιακό στοιχείο αποτιµάται κατά την αρχική καταχώρηση και κατά την ηµεροµηνία κάθε ισολογισµού στην εύλογη αξία του µείον τα εκτιµώµενα κόστη του σηµείου πώλησης, εκτός από την περίπτωση όπου η εύλογη αξία δεν µπορεί να αποτιµηθεί αξιόπιστα. Ο Όµιλος και η Εταιρεία µετά την αρχική καταχώρηση των βιολογικών περιουσιακών στοιχείων τα αποτιµά κατά την ηµεροµηνία κάθε µεταγενέστερης κατάστασης οικονοµικής θέσης στην εύλογη αξία µείον τα εκτιµώµενα κόστη έως του σηµείου πώλησης. Σε περίπτωση που δεν µπορούν να αποτιµηθούν αξιόπιστα τα βιολογικά περιουσιακά στοιχεία, τότε αποτιµώνται στο κόστος τους µείον κάθε σωρευµένη απόσβεση και κάθε σωρευµένη ζηµία αποµείωσης. Κέρδη ή ζηµίες που µπορεί να προκύψουν κατά την αρχική καταχώρηση ενός βιολογικού περιουσιακού στοιχείου και τη µεταγενέστερη αποτίµησή του (µείον τα εκτιµώµενα κόστη του σηµείου πώλησης και στις δύο περιπτώσεις), καταχωρούνται στο αποτέλεσµα της χρήσης κατά την οποία προκύπτουν. Κέρδος µπορεί να προκύπτει και κατά την αρχική καταχώρηση ενός βιολογικού περιουσιακού στοιχείου, όπως για παράδειγµα η γέννηση ενός ζωντανού οργανισµού. Τα βιολογικά περιουσιακά στοιχεία διαχωρίζονται σε υποκατηγορίες ανάλογα µε το στάδιο ωριµότητας ώστε να είναι δυνατό οι χρήστες των οικονοµικών καταστάσεων να ενηµερωθούν για το χρόνο των µελλοντικών ταµιακών ροών τις οποίες ο Όµιλος και η Εταιρεία προσδοκά να έχει από την εκµετάλλευση των βιολογικών πόρων. Τα βιολογικά περιουσιακά στοιχεία περιλαµβάνουν τα ώριµα, τα ανώριµα, το γόνο και τους γεννήτορες όπου και αποτιµούνται σύµφωνα µε το ΛΠ 41 και ΠΧΑ 13 ως εξής: 28