Ετήσιες Ενοποιηµένες Οικονοµικές Καταστάσεις της χρήσης 2006 σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, που έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση Βεβαιώνεται ότι οι συνηµµένες Ετήσιες Οικονοµικές Καταστάσεις είναι εκείνες που εγκρίθηκαν από το ιοικητικό Συµβούλιο της ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ Α.Τ.Ε.Β.Ε. την 8 Ιουνίου του 2007 και έχουν δηµοσιοποιηθεί µε την κατάθεσή τους στο Μητρώο Ανωνύµων Εταιρειών και την ανάρτησή τους στο διαδίκτυο, στη διεύθυνση «www.perivallontiki.com». Επισηµαίνεται ότι τα δηµοσιευθέντα στον τύπο συνοπτικά οικονοµικά στοιχεία στοχεύουν στο να παράσχουν στον αναγνώστη ορισµένα γενικά οικονοµικά στοιχεία αλλά δεν παρέχουν την ολοκληρωµένη εικόνα της οικονοµικής θέσης και των αποτελεσµάτων της Εταιρείας και του Οµίλου, σύµφωνα µα τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης ( ιεθνή Λογιστικά Πρότυπα). Επίσης επισηµαίνεται ότι, χάριν απλοποίησης, στα δηµοσιευθέντα στον τύπο συνοπτικά οικονοµικά στοιχεία έχουν γίνει ορισµένες συµπτύξεις και ανακατατάξεις κονδυλίων.
ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Έκθεση ιοικητικού Συµβουλίου Έκθεση Ελέγχου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Ισολογισµός (Ι) Κατάσταση λογαριασµού αποτελεσµάτων (ΙΙ) Πίνακας Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων (ΙΙΙ) Κατάσταση ταµιακών ροών (IV) Γενικές πληροφορίες 1 Οι σηµαντικές λογιστικές αρχές που χρησιµοποιεί ο Όµιλος 2 Πλαίσιο κατάρτισης των οικονοµικών καταστάσεων. 2.1 Ενοποίηση - Αποτίµηση θυγατρικών και συγγενών επιχειρήσεων 2.2 Ενσώµατα πάγια 2.3 Άϋλα περιουσιακά στοιχεία 2.4 Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων 2.5 Αποθέµατα 2.6 Απαιτήσεις από πελάτες 2.7 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 2.8 Συναλλαγές σε ξένα νοµίσµατα 2.9 Μετοχικό κεφάλαιο 2.10 Αναβαλλόµενος φόρος εισοδήµατος 2.11 Παροχές στους εργαζοµένους 2.12 Προβλέψεις 2.13 Αναγνώριση εσόδων 2.14 Μισθώσεις (Ο όµιλος ως µισθωτής) 2.15 ιανοµή µερισµάτων 2.16 ιαχείριση χρηµατοοικονοµικού κινδύνου 3 Σηµαντικές λογιστικές εκτιµήσεις και κρίσεις της διοικήσεως. 4 Αναλύσεις επί των κονδυλίων του Ισολογισµού και της κατάστασης των Αποτελεσµάτων Χρήσης 5 Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία 5.1 Ενσώµατα πάγια περιουσιακά στοιχεία 5.2 Επενδύσεις σε θυγατρικές επιχειρήσεις 5.3 Αποθέµατα 5.4 Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις 5.5 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 5.6 Μετοχικό κεφάλαιο και κεφάλαιο υπέρ το άρτιο 5.7 Αποθεµατικά 5.8 άνεια 5.9 Αναβαλλόµενη φορολογία 5.10 Υποχρεώσεις και συµβάσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης 5.11 Προβλέψεις για παροχές στους εργαζοµένους µετά την έξοδο από την υπηρεσία 5.12 Προµηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις 5.13 Πωλήσεις 5.14 Άλλα έσοδα εκµεταλλεύσεως 5.15 Παροχές σε εργαζοµένους 5.16 Αποσβέσεις 5.17 Άλλα έξοδα εκµεταλλεύσεως 5.18 Χρηµατοοικονοµικό κόστος καθαρό 5.19 Φόρος Εισοδήµατος 5.20 Κέρδη ανά µετοχή 5.21 Συναλλαγές µε συνδεδεµένα µέρη 5.22 Ενδεχόµενες υποχρεώσεις / απαιτήσεις γεγονότα µετά την ηµεροµηνία ισολογισµού 5.23
ΕΚΘΕΣΗ ΤΟΥ ΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ Το ιοικητικό Συµβούλιο παρουσιάζει την Ετήσια Έκθεση τους µαζί µε τις εξηλεγµένες οικονοµικές καταστάσεις του Οµίλου, για τη χρήση που έληξε την 31 εκεµβρίου 2006. Ίδρυση και Νοµική Υπόσταση Η ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΤΕΒΕ (Μητρική) ιδρύθηκε το 1994, µε ΑΜ ΑΕ 32528/22/Β/94/034, ως ανώνυµη εταιρεία σύµφωνα µε τις διατάξεις του Νόµου 2190/1920. Όµιλος οµή του Οµίλου Εταιρεία Έδρα Ποσοστό Συµµετοχής 2006 2005 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΩΝ ΣΥΣΤΗΜΑΤΩΝ Α.Ε ΑΙΓΙΟ 0% 59,32% ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΟΣ ΑΙΓΙΟ 0% 50% AZ PERIVALLONTIKI LTD ΚΥΠΡΟΣ 95% 95% HELESI TRANS LTD ΚΥΠΡΟΣ 100% 100% Κύρια ραστηριότητα O ΟΜΙΛΟΣ, εξειδικεύεται: α) στην κατασκευή και εµπορία ειδικών οχηµάτων, κάδων, µηχανηµάτων και λοιπών συστηµάτων διαχείρισης απορριµµάτων, β) τις µελέτες έρευνας σχετικών µε τα ανωτέρω και γενικότερα θεµάτων προστασίας περιβάλλοντος, γ) την ανάληψη κάθε µορφής τεχνικών έργων σχετικών µε τα ανωτέρω θέµατα. Οι δραστηριότητες της Εταιρείας περιλαµβάνουν: Την κατασκευή, αυτοκινήτων οχηµάτων ειδικής χρήσης Π..Κ.Α Την κατασκευή µηχανηµάτων ειδικής χρήσης Π..Κ.Α Την κατασκευή µερών άλλων µηχανηµάτων ειδικής χρήσης Π..Κ.Α Υπηρεσίες εγκατάστασης, επισκευής και συντήρησης άλλων µηχανηµάτων ειδικής χρήσης Χονδρικό εµπόριο κουτιών, θηκών, κιβωτίων και παρόµοιων ειδών, από πλαστικές ύλες, όχι για οικιακή χρήση Υπηρεσίες αποκοµιδής και υγειονοµικής ταφής απορριµµάτων Υπηρεσίες καθαρισµού ειδικών επαγγελµατικών χώρων ( νοσοκοµείων κ.τ.λ) Υπηρεσίες µεταφοράς και διάθεσης ειδικών απορριµµάτων (τοξικών, µολυσµένων, ραδιενεργών κ.λ.π.) Υπηρεσίες οδοκαθαρισµού Οικονοµικά Αποτελέσµατα Τα οικονοµικά αποτελέσµατα για τη χρήση παρουσιάζονται στις συνηµµένες ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις. Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις της εταιρείας ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΤΕΒΕ, κατά την 31 εκεµβρίου 2006 και για την χρήση που έληξε την 31 εκεµβρίου 2006, παρατίθενται στην Ετήσια Έκθεση προς τους µετόχους. Η εταιρεία συµµετείχε στην αύξηση του µετοχικού κεφαλαίου της HELESI A.E καταβάλλοντας 1.467.316,80. Στη συνέχεια, η εταιρεία πώλησε την συµµετοχή στην HELESI A.E έναντι 5.731.825. Η απαίτηση περιλαµβάνεται στο κονδύλι του Ισολογισµού «Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις».το αποτέλεσµα της εταιρείας HELESI A.E που περιλαµβάνεται στις οικονοµικές καταστάσεις στο κονδύλι των αποτελεσµάτων «Αποτέλεσµα από διακοπτόµενες εκµεταλλεύσεις» ανέρχεται σε 2.962.545,82 (Μέτοχοι µητρικής 1.757.382 και Μέτοχοι µειοψηφίας 1.205.164). Οι ταµειακές ροές της HELESI S.A µέχρι την πώλησή της ήταν: Ταµειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες (710.982,50) Ταµειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες (11.064.904,82) Ταµειακές ροές από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες 6.101.142,39 Από την πώληση προέκυψε ζηµία 5.748.151,75( 5.731.825 11.479.976,75) η οποία καταχωρήθηκε στα αποτελέσµατα στο κονδύλι «Κέρδη/(Ζηµίες) από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις». Η εταιρεία αγόρασε το υπόλοιπο 50% της εταιρείας «Ελληνικά Πλαστικά Α.Ε» έναντι 30.000. Η εταιρεία «ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΛΑΣΤΙΚΑ Α.Ε» µετονοµάσθηκε σε «ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΟΣ ΑΝΩΝΥΜΗ ΤΕΧΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ»(ΠΥΠ). Ο κλάδος «Υπηρεσίες καθαριότητος και διαχείρισης απορριµµάτων» της εταιρείας αποσχίσθηκε και ενσωµατώθηκε στην εταιρεία «ΠΥΠ». Η εταιρεία πώλησε την «ΠΥΠ» έναντι τιµήµατος 3.500.000 µετρητοίς. Η ΠΥΠ µέχρι την πώληση της είχε έσοδα 3.082.811,44 και αποτέλεσµα 816.071 το οποίο περιλαµβάνεται στο κονδύλι «Κέρδη-
ζηµίες από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις» στα ενοποιηµένα αποτελέσµατα της εταιρείας. Οι ταµειακές ροές του κλάδου των υπηρεσιών καθαριότητος µέχρι την πώλησή του ήταν: Ταµειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες 1.687.373,05 Ταµειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες (57.212,00) Ταµειακές ροές από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες 1.627.518,74 Από την πώληση προέκυψε κέρδος 1.488.233,86 (3.500.000-2.011.766,34) το οποίο κααταχωρήθηκε στο κονδύλι των ενοποιηµένων αποτελεσµάτων χρήσεως «Κέρδη/ (Ζηµίες) από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις». Στο κονδύλι «Κέρδη/(Ζηµίες) από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις περιλαµβάνεται φόρος εισοδήµατος 829.875,98. Κύριοι Μέτοχοι, η µελλοντική πορεία του Οµίλου διαγράφεται γενικά ασφαλής, καθόσον διαθέτει: - Υψηλό επίπεδο τεχνολογίας και άριστα συντηρηµένο παραγωγικό εξοπλισµό. - Άριστη ποιότητα προϊόντων, τα οποία έχουν αυξηµένη ζήτηση. - Συνεχώς αναπτυσσόµενο εµπορικό δίκτυο. Για την Χρήση 2006, το ιοικητικό Συµβούλιο της Μητρικής προτείνει την µη καταβολή µερίσµατος. Εσωτερικός Έλεγχος Το ιοικητικό Συµβούλιο είναι υπεύθυνο για την τήρηση ενός επαρκούς συστήµατος εσωτερικού ελέγχου που να διασφαλίζει την επένδυση των µετόχων και τα περιουσιακά στοιχεία του Οµίλου αλλά και για την αξιολόγηση της αποτελεσµατικότητάς του. Το σύστηµα εσωτερικού ελέγχου του Οµίλου είναι σχεδιασµένο για να διαχειρίζεται και όχι να εκµηδενίζει τον κίνδυνο της µη επίτευξης των εταιρικών στόχων. Το σύστηµα εσωτερικού ελέγχου στοχεύει στο να προσφέρει επαρκή αλλά όχι απόλυτη διασφάλιση του ενδεχοµένου πρόκλησης ζηµιών ή λαθών. Εταιρική ιακυβέρνηση Ο ΌΜΙΛΟΣ στοχεύει στη συµµόρφωση µε τις γενικές αρχές της καλής εταιρικής διακυβέρνησης,, λαµβάνοντας, όµως, υπόψη τους περιορισµούς που προκύπτουν από το µέγεθος της Εταιρείας. Προσωπικό Ο ΌΜΙΛΟΣ αναγνωρίζει τη σηµασία της καλής εσωτερικής επικοινωνίας και όλοι οι εργαζόµενοι προτρέπονται να συζητούν µε τη ιοίκηση θέµατα που σχετίζονται µε την Εταιρεία όπως και οποιαδήποτε άλλα θέµατα που τους απασχολούν. Η ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΤΕΒΕ ενηµερώνει τακτικά τους εργαζοµένους της σχετικά µε τους στόχους και τις επιδόσεις της Εταιρείας και όλοι οι εργοδοτούµενοι της Εταιρείας έχουν τη δυνατότητα συµµετοχής στο πρόγραµµα επιβράβευσης της Εταιρείας. Ο ΌΜΙΛΟΣ αντιµετωπίζει στο σύνολό τους τα εργασιακά ζητήµατα µε συναίσθηµα ευθύνης και δικαιοσύνης, ανεξάρτητα εθνικότητας, φύλου, θρησκείας και άλλων προσωπικών επιλογών των εργαζοµένων στην Εταιρεία. Πολιτική της ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΤΕΒΕ είναι να στηρίζει τη συνεχή ανάπτυξη του ανθρώπινου δυναµικού της, µέσω συνεχούς εκπαίδευσης και επαγγελµατικής κατάρτισης. Η Ευθύνη των Μελών του ιοικητικού Συµβουλίου ως προς τις Οικονοµικές Καταστάσεις Σκοπός του ιοικητικού Συµβουλίου είναι η παρουσίαση µιας ισορροπηµένης και κατανοητής εικόνας της οικονοµικής θέσης του ΟΜΙΛΟΥ, των αποτελεσµάτων των εργασιών της καθώς και των προοπτικών της. Το ιοικητικό Συµβούλιο είναι υπεύθυνο για τη σύνταξη της Ετήσιας Έκθεσης και των Ενοποιηµένων Οικονοµικών Καταστάσεων της Εταιρείας, µε βάση την κείµενη νοµοθεσία και τα ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης (IFRS). Το Εταιρικό ίκαιο προβλέπει την κατάρτιση από το ιοικητικό Συµβούλιο ετήσιων οικονοµικών καταστάσεων οι οποίες να παρέχουν ορθή και δίκαιη εικόνα της οικονοµικής κατάστασης και των οικονοµικών επιδόσεων και των ταµειακών ροών της χρήσεως. Στα πλαίσια της κατάρτισης των οικονοµικών καταστάσεων το ιοικητικό Συµβούλιο οφείλει: α. να επιλέγει κατάλληλες λογιστικές αρχές και να εξασφαλίζει τη συνεπή εφαρµογή τους, β. να παίρνει αποφάσεις και να κάνει εκτιµήσεις που είναι συνετές και λογικές, γ. να επιβεβαιώνει ότι τα ακολουθούµενα λογιστικά πρότυπα έχουν πράγµατι εφαρµοσθεί. Το ιοικητικό Συµβούλιο ευθύνεται για την τήρηση κατάλληλων λογιστικών βιβλίων και στοιχείων, από τα οποία να προκύπτει µε πληρότητα και ακρίβεια η οικονοµική θέση της Εταιρείας και τα οποία να διασφαλίζουν τη συµµόρφωση των οικονοµικών καταστάσεων µε τις διατάξεις της κείµενης νοµοθεσίας. Το ιοικητικό Συµβούλιο είναι υπεύθυνο για
την προστασία των περιουσιακών στοιχείων της Εταιρείας και για τη λήψη όλων των ενδεδειγµένων µέτρων για την πρόληψη και τον εντοπισµό ατασθαλιών και άλλων παραβάσεων. Το ιοικητικό Συµβούλιο είναι επίσης υπεύθυνο για την πληρότητα και την ορθότητα των πληροφοριών που παρατίθενται στην εταιρική ιστοσελίδα της ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΤΕΒΕ Ελεγκτές Οι Ελεγκτές της Εταιρείας, BDO Πρότυπος Ελληνική Ελεγκτική ΑΕ έχουν εκφράσει τη πρόθεσή τους να συνεχίσουν ως ελεγκτές της Εταιρείας. Κατά την Ετήσια Γενική Συνέλευση θα προταθεί η έγκριση της επανεκλογής των ελεγκτών και η παροχή εξουσιοδότησης προς το ιοικητικό Συµβούλιο να το πράξει. Με εντολή του Συµβουλίου, Αθανάσιος (Σάκης) Ανδριανόπουλος, Πρόεδρος Αίγιο 8 Ιουνίου 2007
BDO Πρότυπος Ελληνική Ελεγκτική ΑΕ Καλαβρύτων 46 Πάτρα, 262 26 Τηλέφωνο: [+30] 2610 338660 Τηλέτυπο: [+30] 2610 338216 E-mail: <kout.patra@bdo.com.gr> Έκθεση Ελέγχου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους Μετόχους της Ανώνυµης Εταιρείας «ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΝΩΝΥΜΗ ΤΕΧΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ» Έκθεση επί των ενοποιηµένων Οικονοµικών Καταστάσεων Ελέγξαµε τις συνηµµένες ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις της «ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΝΩΝΥΜΗ ΤΕΧΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ» και των θυγατρικών της, της εταιρικής χρήσεως που έληξε την 31 εκεµβρίου 2006, απαρτιζόµενες από τον ισολογισµό του τέλους της χρήσεως, το λογαριασµό αποτελεσµάτων, την κατάσταση των µεταβολών των ιδίων κεφαλαίων, την κατάσταση των ταµειακών ροών της χρήσεως, τη σύνοψη των ακολουθούµενων σηµαντικών λογιστικών αρχών και τα παρατιθέµενα στις οικονοµικές καταστάσεις πρόσθετα στοιχεία και επεξηγηµατικές πληροφορίες. Ευθύνη των ιοικούντων την Εταιρεία Οι διοικούντες την Εταιρεία ευθύνονται για τη σύνταξη των ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων και την παράθεση των επιµέρους στοιχείων και πληροφοριών κατά τρόπο ορθό και ολοκληρωµένο, σύµφωνα µε τα υιοθετηθέντα από την Ευρωπαϊκή Ένωση ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, που εκδόθηκαν από το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων, και σύµφωνα µε τις διατάξεις της εταιρικής νοµοθεσίας. Η ευθύνη αυτή περιλαµβάνει το σχεδιασµό, την εφαρµογή και τη συντήρηση ενός επαρκούς συστήµατος εσωτερικού ελέγχου, το οποίο να διασφαλίζει τη σύνταξη οικονοµικών καταστάσεων απαλλαγµένων από ουσιώδη λάθη και παραλείψεις, που προκαλούνται από ηθεληµένα ή αθέλητα λάθη, από την επιλογή ακατάλληλων λογιστικών αρχών ή από λανθασµένες, υπό τις περιστάσεις, εκτιµήσεις. Ευθύνη των Ελεγκτών Η δική µας ευθύνη περιορίζεται στο να εκφράσουµε γνώµη επί των ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων, εδραιωµένη στον έλεγχο που διενεργήσαµε, σύµφωνα µε τα ιεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα Πρότυπα αυτά απαιτούν προσήλωση σε κανόνες δεοντολογίας και το σχεδιασµό και την εκτέλεση του ελέγχου κατά τρόπο που να εξασφαλίζει εύλογη βεβαιότητα ότι οι οικονοµικές καταστάσεις είναι απαλλαγµένες από ουσιώδη λάθη και παραλείψεις. Ο έλεγχος συνεπάγεται την εξασφάλιση επαρκούς ελεγκτικής µαρτυρίας σε σχέση µε τα ποσά και τις άλλες πληροφορίες που παρατίθενται στις οικονοµικές καταστάσεις. Οι εφαρµοζόµενες ελεγκτικές διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαµβανοµένης της εκτίµησης των κινδύνων να παρεισφρήσουν, ηθεληµένα ή αθέλητα, ουσιώδη λάθη και παραλείψεις στις οικονοµικές καταστάσεις. Κατά την εκτίµηση των κινδύνων αυτών, ο ελεγκτής λαµβάνει υπόψη του το σύστηµα εσωτερικού ελέγχου, που στηρίζει τη σύνταξη και την ορθή απεικόνιση των οικονοµικών καταστάσεων, ώστε ο σχεδιασµός των ελεγκτικών διαδικασιών να αρµόζει στις περιστάσεις, αλλά όχι µε σκοπό την έκφραση γνώµης επί της αποτελεσµατικότητας αυτού τούτου του συστήµατος εσωτερικού ελέγχου. Ο έλεγχος επίσης περιλαµβάνει την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών που ακολουθήθηκαν, και της λογικότητας των λογιστικών εκτιµήσεων που έγιναν από τους διοικούντες την Εταιρεία, καθώς και την αξιολόγηση της γενικής παρουσίασης των οικονοµικών καταστάσεων. Πιστεύουµε ότι η ελεγκτική µαρτυρία που εξασφαλίσθηκε συνθέτει επαρκή και κατάλληλη βάση στήριξης της ελεγκτικής µας γνώµης. Γνώµη Κατά τη γνώµη µας, οι προαναφερόµενες ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις παρέχουν ορθή και δίκαιη εικόνα της οικονοµικής κατάστασης της Εταιρείας, κατά την 31 εκεµβρίου 2006, και των οικονοµικών επιδόσεων και των ταµειακών ροών κατά τη χρήση που έληξε την ηµεροµηνία αυτή, σύµφωνα µε τα υιοθετηθέντα από την Ευρωπαϊκή Ένωση ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Πληροφόρησης, που έχουν εκδοθεί από το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων, και τις διατάξεις της Ελληνικής εταιρικής νοµοθεσίας. Χωρίς να διατυπώνουµε επιφύλαξη ως προς τα συµπεράσµατα του ελέγχου εφιστούµε την προσοχή σας στο γεγονός ότι οι φορολογικές δηλώσεις των χρήσεων 2005 και 2006 δεν έχουν ελεγχθεί από τις αρµόδιες φορολογικές αρχές. Η έκβαση του φορολογικού ελέγχου δεν είναι δυνατόν να προβλεφθεί στο παρόν στάδιο, και ως εκ τούτου δεν έχει γίνει οποιαδήποτε πρόβλεψη στις οικονοµικές καταστάσεις για ενδεχόµενες φορολογικές επιβαρύνσεις, σε σχέση µε το θέµα αυτό.
Αναφορά επί άλλων νοµικών και κανονιστικών θεµάτων. Το περιεχόµενο της Έκθεσης του ιοικητικού Συµβουλίου είναι συνεπές µε τις συνηµµένες οικονοµικές καταστάσεις. Αίγιο, 21 Αυγούστου 2007 BDO ΠΡΟΤΥΠΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΕΛΕΓΚΤΙΚΗ ΑΕ Γεώργιος Κουτρουµάνης, ΟΕΛ 13611 1
Ισολογισµός (Ι) Ποσά σε Ευρώ Σηµείωση ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Άυλα περιουσιακά στοιχεία 5.1 482.242,71 327.378,57 Ενσώµατα πάγια 5.2 6.000.091,19 30.099.068,02 Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις (µακροπρόθεσµο µέρος) 5.5 598.595,79 0,00 Επενδύσεις σε κοινοπραξίες 15.236,00 60.476,18 7.096.165,69 30.486.922,77 Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Αποθέµατα 5.4 4.649.691,82 7.408.517,99 Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις 5.5 22.626.225,03 20.259.600,37 Χρηµατοοικονοµικά στοιχεία σε εύλογη αξία µέσω αποτελεσµάτων 4.778,80 4.778,80 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 5.6 334.878,53 6.574.085,02 27.615.574,18 34.246.982,18 Σύνολο περιουσιακών στοιχείων 34.711.739,87 64.733.904,95 Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Ίδια κεφάλαια αναλογούντα στους µετόχους της µητρικής Μετοχικό κεφάλαιο 5.7 3.999.264,00 3.999.264,00 Υπέρ το άρτιο 58.964,05 58.964,05 Λοιπά αποθεµατικά 5.8 6.635.477,41 7.342.176,69 Κέρδη εις νέον 1.168.078,18 2.693.872,03 11.861.783,64 14.094.276,77 ικαιώµατα µειοψηφίας 29.942,26 5.969.367,74 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 11.891.725,90 20.063.644,51 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις άνεια 5.9 1.028.523,12 6.628.085,19 Αναβαλλόµενες φορολογικές υποχρεώσεις 5.10 234.951,88 530.221,91 Υποχρεώσεις από συµβάσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης 5.11 135.880,17 528.946,76 Προβλέψεις για παροχές στους εργαζόµενους µετά την έξοδο από την υπηρεσία 5.12 34.527,12 60.999,19 1.433.882,29 7.748.253,05 Βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις Προµηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις 5.13 9.397.970,15 16.371.610,17 άνεια 5.9 11.755.245,44 18.956.144,32 Υποχρεώσεις από συµβάσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης 5.11 170.416,09 276.391,38 Βραχυπρόθεσµο µέρος µακροπροθέσµων δανείων 5.9 62.500,00 1.127.357,02 Τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις 0 190.504,50 21.386.131,68 36.922.007,39 Σύνολο υποχρεώσεων 22.820.013,97 44.670.260,44 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων 34.711.739,87 64.733.904,95 2
Κατάσταση λογαριασµού αποτελεσµάτων (ΙΙ) Ποσά σε Ευρώ Σηµείωση Πωλήσεις 5.14 19.518.949,86 36.189.324,35 Άλλα έσοδα εκµεταλλεύσεως 5.15 243.707,32 1.495.349,77 Μεταβολές στα αποθέµατα ετοίµων και στην παραγωγή σε εξέλιξη 11.250,81 14.767,24 Πρώτες ύλες και αναλώσιµα που χρησιµοποιήθηκαν (15.989.611,85) (19.760.362,62) Παγιοποιήσεις ιδιοκατασκευών 678.344,59 450.807,92 Παροχές σε εργαζοµένους 5.16 (1.012.187,80) (3.855.167,06) Αποσβέσεις 5.17 (678.188,52) (1.487.237,45) Άλλα έξοδα εκµεταλλεύσεως 5.18 (1.788.073,12) (6.948.951,62) Αποτελέσµατα εκµετάλλευσης 984.191,28 6.098.530,53 Χρηµατοοικονοµικό κόστος καθαρό 5.19 (1.061.711,59) (1.596.537,09) Καθαρά κέρδη/(ζηµίες) προ φόρων (77.520,32) 4.501.993,44 Φόρος εισοδήµατος 5.20 (125.589,98) (962.414,46) Καθαρά κέρδη/(ζηµίες) περιόδου (203.110,30) 3.539.578,99 Κέρδη / (ζηµίες) περιόδου από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις (442.583,80 ) 0,00 Καθαρά κέρδη / (ζηµίες) περιόδου (645.694,10) 3.539.578,99 Κατανέµονται σε: Μέτοχοι µητρικής (1.853.199,10) 2.438.909,56 ικαιώµατα µειοψηφίας 1.207.505,00 1.100.669,43 (645.694,10) 3.539.578,99 Κέρδη κατά µετοχή που αναλογούν στους µετόχους της µητρικής 5.21 (0,03) 0,37 3
Πίνακας Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων (ΙΙΙ) Μετοχικό Κεφάλαιο Αποδιδόµενα στους µετόχους της µητρικής Υπέρ το άρτιο Λοιπά Αποθεµατικά Κέρδη εις νέον Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων ικαιώµατα µειοψηφίας Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων Υπόλοιπο στις 1 Ιανουαρίου 2005 3.999.264,00 58.964,05 5.982.341,52 1.720.097,45 11.760.667,02 4.934.292,75 16.694.959,77 Συναλλαγµατικές ιαφορές 54.670,75 54.670,75 54.670,75 Καθαρό κέρδος 01/01-31/12/05 2.438.909,56 2.438.909,56 1.100.669,43 3.539.578,99 Λοιπά αποθεµατικά 1.305.164,42 (1.305.164,42 ) 0,00 0,00 Πληρωµή µερίσµατος στην µειοψηφία 0,00 (65.594,44 ) (65.594,44) Μέρισµα χρήσης 2004 (159.970,56) (159.970,56) (159.970,56) Υπόλοιπο στις 31 εκεµβρίου 2005 3.999.264,00 58.964,05 7.342.176,69 2.693.872,03 14.094.276,77 5.969.367,74 20.063.644,51 Υπόλοιπο στις 1 Ιανουαρίου 2006 3.999.264,00 58.964,05 7.342.176,69 2.693.872,03 14.094.276,77 5.969.367,74 20.063.644,51 Συναλλαγµατικές ιαφορές 108.363,12 108.363.12 108 363.12 Καθαρό κέρδος 01/01-31/12/06 (1.853.199,11) (1.853.199,11) 1.207.505,00 (645.694,11) απάνες έκδοσης µετοχικού κεφαλαίου (298.755,49) (298.755,49) (204.878,17) (503.633,66) Ενοποιήσεις επιχειρήσεων (25.598,36) (25.598,36) (6.850.290,34) (6.875.888,70) Λοιπά αποθεµατικά (706.699,28) 706.699,28 0,00 0,00 Πληρωµή µερίσµατος στην µειοψηφία (91.761,98) (91.761,98) Μέρισµα χρήσης 2005 (163.303,28) (163.303,28) (163.303,28) Υπόλοιπο στις 31 εκεµβρίου 2006 3.999.264,00 58.964,05 6.635.477,41 1.168.078,18 11.861.783,64 29.942,26 11.891.725,90 4
Kατάσταση ταµιακών ροών (IV) Ποσά σε Ευρώ Κέρδη Περιόδου (645.694,11) 3.539.578,99 Προσαρµογές για: Φόρο εισοδήµατος 955.465,75 962.414,46 Αποσβέσεις ενσώµατων και ασωµάτων παγίων στοιχείων 2.120.527,71 1.487.237,45 Αποτέλεσµα από πώληση ενσωµάτων παγίων 53.649,45 136.886,80 Έσοδα τόκων (35.266,25) (42.912,04) Έξοδα τόκων 2.024.244,42 1.639.449,13 Αποτέλεσµα από πώληση επενδύσεων 4.221.831,07 Προβλέψεις 125.000,00 8.819.758,04 7.722.654,78 Μεταβολές Κεφαλαίου κίνησης Αύξηση/ (µείωση) αποθεµάτων (1.669.569,04) 165.960,12 Αύξηση/ (µείωση) απαιτήσεων (10.362.751,11) (2.684.718,62) Αύξηση/ (µείωση) υποχρεώσεων 3.848.685,58 (1.970.251,58) Αύξηση/ (µείωση)υποχρέωσης παροχών στο προσωπικό λόγω συνταξιοδότησης (4.203,42) 16.425,98 (8.187.837,99) (4.472.584,10) Ταµιακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες 631.920,05 3.250.070,68 Καταβληθέντες τόκοι (2.024.244,42) (1.639.449,13) Καταβληθείς φόρος εισοδήµατος (613.690,96) (581.836,39) Καθαρές ταµιακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες (2.006.015,33) 1.028.785,16 Ταµιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες Αγορές ενσώµατων παγίων (16.242.610,95) (7.162.042,33) Εισπράξεις επιχορηγήσεων παγίων 4.464.829,75 5.709.271,60 Αγορές Άυλων περιουσιακών στοιχείων (362.003,37) (94.718,36) Πωλήσεις ενσωµάτων παγίων 42.999,54 0,00 Επενδύσεις (79.500,00) 149.053,00 Τόκοι που εισπράχθηκαν 35.266,25 2.360,35 Πωλήσεις επιχειρήσεων (µείον ταµιακά διαθέσιµα) 3.247.253,76 0,00 Καθαρές ταµιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες (8.893.765,02) (1.396.075,74) Ταµιακές ροές από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Μερίσµατα πληρωθέντα σε µετόχους της µητρικής (255.065,26) (159.970,56) άνεια αναληφθέντα 5.158.533,14 6.133.969,12 Πληρωµές κεφαλαίου χρηµατοδοτικών µισθώσεων (242.894,02) (242.938,70) Καθαρές ταµιακές ροές από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες 4.660.573,86 5.731.059,86 Καθαρή (µείωση)/ αύξηση στα ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα (6.239.206,49) 5.363.769,28 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα στην αρχή της περιόδου 6.574.085,02 1.210.315,74 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα στο τέλος της περιόδου 334.878,53 6.574.085,02 5
Σηµειώσεις επί των ενοποιηµένων οικονοµικών καταστάσεων 1. Γενικές πληροφορίες Η εταιρεία ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΝΩΝΥΜΗ ΤΕΧΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ (η Εταιρεία ) είναι ανώνυµη εταιρεία εγγεγραµµένη στην Ελλάδα, ιδρύθηκε το 1994 και δραστηριοποιείται στον τοµέα κατασκευής και εµπορίας ειδικών οχηµάτων, κάδων, µηχανηµάτων και λοιπών συστηµάτων διαχείρισης απορριµµάτων και έρευνες σχετικές µε τα ανωτέρω και γενικότερα µε θέµατα προστασίας περιβάλλοντος. Η εταιρεία έχει έδρα στην διεύθυνση Αγ, Ιωάννου 19 Αίγιο, οι δε παραγωγικές εγκαταστάσεις της εταιρείας είναι στην ΒΙΠΕ Πάτρας και Κοµοτηνής, το site είναι www.perivallontiki.gr Οι ενοποιηµένες οικονοµικές καταστάσεις της εταιρείας καλύπτουν την εταιρεία και τις θυγατρικές της (Ο Όµιλος). οµή του Οµίλου Εταιρεία Έδρα Ποσοστό Συµµετοχής 2006 2005 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΩΝ ΣΥΣΤΗΜΑΤΩΝ Α.Ε. ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΟΣ ΑΙΓΙΟ 0% 59,32% ΑΙΓΙΟ 0% 50% AZ PERIVALLONTIKI LTD ΚΥΠΡΟΣ 95% 95% HELESI TRANS LTD ΚΥΠΡΟΣ 100% 100% Οι εν λόγω οικονοµικές καταστάσεις εγκρίθηκαν προς δηµοσίευση από το ιοικητικό Συµβούλιο την 8 Ιουνίου 2007. 2. Οι σηµαντικές λογιστικές αρχές που χρησιµοποιεί ο Όµιλος 2.1. Πλαίσιο κατάρτισης των οικονοµικών καταστάσεων. Οι παρούσες οικονοµικές καταστάσεις της ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΑΝΩΝΥΜΗ ΤΕΧΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ αφορούν την χρήση 2006. Έχουν συνταχθεί σύµφωνα µε τα ΠΧΠ και τις διερµηνείες πού είχαν εκδοθεί και ήταν σε ισχύ κατά τον εκέµβριο 2006. Οι λογιστικές αρχές πού περιγράφονται κατωτέρω, έχουν εφαρµοσθεί σε όλες τις περιόδους που παρουσιάζονται. Οι παρούσες οικονοµικές καταστάσεις έχουν συνταχθεί στα πλαίσια του ιστορικού κόστους και είναι εκφρασµένες σε Ευρώ. Η κατάρτιση των οικονοµικών καταστάσεων σύµφωνα µε τα ΠΧΠ απαιτεί την χρήση αναλυτικών λογιστικών εκτιµήσεων και κρίσεων για την εφαρµογή των λογιστικών αρχών. Οι περιοχές για τις οποίες έχουν γίνει εκτιµήσεις και παραδοχές αναφέρονται στη σηµ 4. 2.2. Ενοποίηση Η χρησιµοποιούµενη λογιστική µέθοδος για την ενοποίηση είναι η µέθοδος αγοράς. Το κόστος της απόκτησης µιας θυγατρικής είναι η εύλογη αξία των περιουσιακών στοιχείων που δόθηκαν, των συµµετοχικών τίτλων που εκδόθηκαν και των υποχρεώσεων που αναλήφθηκαν κατά την ηµεροµηνία της ανταλλαγής, πλέον τυχόν κόστους άµεσα επιρριπτέου στην συναλλαγή. Τα εξατοµικευµένα περιουσιακά στοιχεία, υποχρεώσεις και ενδεχόµενες υποχρεώσεις που συνιστούν µια επιχειρηµατική ενοποίηση αποτιµώνται κατά την απόκτηση στις εύλογες αξίες τους ανεξαρτήτως του ποσοστού συµµετοχής. Το πέραν της εύλογης αξίας των επί µέρους στοιχείων που αποκτήθηκαν, κόστος, καταχωρείται ως υπεραξία. Αν το συνολικό κόστος απόκτησης είναι µικρότερο από την εύλογη αξία των επί µέρους στοιχείων που αποκτήθηκαν, η διαφορά καταχωρείται άµεσα στα αποτελέσµατα. ιεταιρικές συναλλαγές και διεταιρικά υπόλοιπα και απραγµατοποίητα κέρδη από συναλλαγές µεταξύ των εταιριών του οµίλου διαγράφονται. Οι απραγµατοποίητες ζηµίες, διαγράφονται εφόσον δεν υπάρχει ένδειξη αποµείωσης, του µεταβιβασθέντος περιουσιακού στοιχείου. Οι λογιστικές αρχές των θυγατρικών είναι ίδιες µε αυτές που έχουν υιοθετηθεί από τον όµιλο. 2.3. Ενσώµατα πάγια Τα ενσώµατα πάγια αποτιµώνται στο κόστος κτήσεως µείον τις αποσβέσεις. Το κόστος κτήσεως περιλαµβάνει όλες τις άµεσα επιρριπτέες δαπάνες για την απόκτηση των στοιχείων. Μεταγενέστερες δαπάνες καταχωρούνται σε επαύξηση της λογιστικής αξίας των ενσώµατων παγίων µόνον αν πιθανολογείται ότι µελλοντικά οικονοµικά οφέλη θα εισρεύσουν στην εταιρεία και το 6
κόστος τους µπορεί να αποτιµηθεί αξιόπιστα. Οι επισκευές και οι συντηρήσεις καταχωρούνται στα αποτελέσµατα, όταν γίνονται. Τα οικόπεδα δεν αποσβένονται. Οι αποσβέσεις των άλλων στοιχείων των ενσώµατων παγίων υπολογίζονται µε την σταθερή µέθοδο, µέσα στη ωφέλιµη ζωή τους που έχει ως εξής: Κτιριακές εγκαταστάσεις 40 χρόνια Εγκαταστάσεις κτιρίων 20-30 χρόνια Μηχανήµατα και µηχανολογικός εξοπλισµός 8-20 χρόνια Μεταφορικά µέσα 4-8 χρόνια Εξοπλισµός γραφείων και λοιπός εξοπλισµός 4 χρόνια Υπολειµµατικές αξίες δεν αναγνωρίζονται. Όταν οι λογιστικές αξίες των ενσωµάτων παγίων υπερβαίνουν την ανακτήσιµη αξία τους, οι διαφορές (αποµείωση) καταχωρούνται ως έξοδα στα αποτελέσµατα. Κατά την πώληση των ενσώµατων παγίων, οι διαφορές µεταξύ του τιµήµατος που λαµβάνεται και της λογιστικής τους αξίας καταχωρούνται ως κέρδη ή ζηµίες στα αποτελέσµατα. Οι κρατικές επιχορηγήσεις εµφανίζονται αφαιρετικώς των παγίων 2.4. Άϋλα περιουσιακά στοιχεία Τα άυλα περιουσιακά στοιχεία αποτιµώνται στο κόστος κτήσεως µείον τις αποσβέσεις. Οι αποσβέσεις διενεργούνται µε την σταθερή µέθοδο κατά την διάρκεια της ωφέλιµης ζωής των στοιχείων αυτών η οποία κυµαίνεται από 4 έως 8 χρόνια. 2.5. Αποµείωση αξίας περιουσιακών στοιχείων Τα αποσβενόµενα περιουσιακά στοιχεία, υπόκεινται σε έλεγχο αποµείωσης της αξίας τους, όταν υπάρχουν ενδείξεις ότι η λογιστική αξία τους δεν θα ανακτηθεί. Η ανακτήσιµη αξία είναι η µεγαλύτερη αξία µεταξύ εύλογης αξίας µειωµένης µε το απαιτούµενο για την πώληση κόστος και αξίας χρήσεως. Οι ζηµιές αποµείωσης καταχωρούνται ως έξοδα στα αποτελέσµατα όταν προκύπτουν. 2.6. Αποθέµατα Τα αποθέµατα αποτιµώνται στην χαµηλότερη αξία µεταξύ κόστους κτήσεως και καθαρής ρευστοποιήσιµης αξίας. Το κόστος προσδιορίζεται µε την µέθοδο του µέσου σταθµικού όρου. Η καθαρή ρευστοποιήσιµη αξία εκτιµάται µε βάση τις τρέχουσες τιµές πώλησης των αποθεµάτων στα πλαίσια της συνήθους δραστηριότητας αφαιρουµένων και των τυχόν εξόδων πώλησης όπου συντρέχει περίπτωση. 2.7. Απαιτήσεις από πελάτες Οι απαιτήσεις από πελάτες καταχωρούνται αρχικά στην εύλογη αξία τους η οποία συµπίπτει µε την ονοµαστική αξία, αφαιρουµένων των ζηµιών αποµείωσης. Οι ζηµιές αποµείωσης (απώλειες από επισφαλείς απαιτήσεις) αναγνωρίζονται όταν υπάρχει αντικειµενική απόδειξη ότι ο όµιλος δεν είναι σε θέση να εισπράξει όλα τα ποσά που οφείλονται µε βάση τους συµβατικούς όρους. Το ποσό της ζηµιάς αποµείωσης είναι η διαφορά µεταξύ της λογιστικής αξίας των απαιτήσεων και των εκτιµώµενων µελλοντικών ταµιακών ροών. Το ποσό της ζηµιάς αποµείωσης καταχωρείται ως έξοδο στα αποτελέσµατα. 2.8. Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα Τα ταµιακά διαθέσιµα και ταµιακά ισοδύναµα περιλαµβάνουν τα µετρητά, τις καταθέσεις όψεως και τις βραχυπρόθεσµες µέχρι 3 µήνες επενδύσεις, υψηλής ρευστοποιησιµότητας και χαµηλού ρίσκου. 2.9. Συναλλαγές σε ξένα νοµίσµατα Οι συναλλαγές που είναι εκπεφρασµένες σε ξένα νοµίσµατα µετατρέπονται σε Ευρώ µε την συναλλαγµατική ισοτιµία που ισχύει κατά την ηµεροµηνία της συναλλαγής. Κατά την ηµεροµηνία του ισολογισµού, τα νοµισµατικά περιουσιακά στοιχεία και οι υποχρεώσεις, που είναι εκπεφρασµένα σε ξένα νοµίσµατα, µετατρέπονται σε Ευρώ µε την συναλλαγµατική ισοτιµία που ισχύει κατά την ηµεροµηνία αυτή. Οι συναλλαγµατικές διαφορές που προκύπτουν από την µετατροπή καταχωρούνται στο λογαριασµό αποτελεσµάτων. Οι συναλλαγµατικές διαφορές που προκύπτουν από την µετατροπή θυγατρικών εξωτερικού αναγνωρίζονται σε λογαριασµό αποθεµατικού των ιδίων κεφαλαίων. Η µετατροπή αυτή γίνεται ως εξής: Τα περιουσιακά στοιχεία και υποχρεώσεις µετατρέπονται µε τις τρέχουσες ισοτιµίες του ισολογισµού και τα αποτελέσµατα χρήσεως µε την µέση σταθµική ισοτιµία της χρήσεως. 7
2.10. Μετοχικό κεφάλαιο Οι κοινές µετοχές κατατάσσονται στα ίδια κεφάλαια. Άµεσα κόστη για την έκδοση µετοχών, εµφανίζονται µετά την αφαίρεση του σχετικού φόρου εισοδήµατος, σε µείωση του προϊόντος της έκδοσης. Άµεσα κόστη που σχετίζονται µε την έκδοση µετοχών για την απόκτηση επιχειρήσεων περιλαµβάνονται στο κόστος κτήσεως της επιχειρήσεως που αποκτάται. Το κόστος κτήσεως των ιδίων µετοχών µειωµένο µε το φόρο εισοδήµατος (εάν συντρέχει περίπτωση) εµφανίζεται αφαιρετικώς των ιδίων κεφαλαίων του οµίλου, µέχρις ότου οι ίδιες µετοχές πωληθούν ή ακυρωθούν. Κάθε κέρδος ή ζηµιά από πώληση ιδίων µετοχών καθαρό από άµεσα για την συναλλαγή λοιπά κόστη και φόρο εισοδήµατος, αν συντρέχει περίπτωση, εµφανίζεται ως αποθεµατικό στα ίδια κεφάλαια. 2.11. Αναβαλλόµενος φόρος εισοδήµατος Ο αναβαλλόµενος φόρος εισοδήµατος προσδιορίζεται µε την µέθοδο της υποχρέωσης που προκύπτει από τις προσωρινές διαφορές µεταξύ της λογιστικής αξίας και της φορολογικής βάσης των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων. Ο αναβαλλόµενος φόρος προσδιορίζεται µε τους φορολογικούς συντελεστές που αναµένεται να ισχύουν κατά το χρόνο της ανάκτησης της λογιστικής αξίας των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων. Οι αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις καταχωρούνται κατά την έκταση κατά την οποία θα υπάρξει µελλοντικό φορολογητέο κέρδος για την χρησιµοποίηση της προσωρινής διαφοράς που δηµιουργεί την αναβαλλόµενη φορολογική απαίτηση. 2.12. Παροχές στους εργαζοµένους (α) Βραχυπρόθεσµες παροχές Οι βραχυπρόθεσµες παροχές προς το προσωπικό σε χρήµα και σε είδος, καταχωρούνται ως έξοδο όταν καθίστανται δουλευµένες. (β) Παροχές µετά την έξοδο από την υπηρεσία Οι παροχές µετά την έξοδο από την υπηρεσία περιλαµβάνουν τόσο προγράµµατα καθορισµένων εισφορών (κρατική ασφάλιση) όσο και προγράµµατα καθορισµένων παροχών (εφάπαξ παροχές κατά την αποχώρηση επιβαλλόµενες από το Ν. 2112/20). Το δουλευµένο κόστος των προγραµµάτων καθορισµένων εισφορών καταχωρείται ως έξοδο στην περίοδο που αφορά. Η υποχρέωση που καταχωρείται στον ισολογισµό για τα προγράµµατα καθορισµένων παροχών είναι η παρούσα αξία της δέσµευσης για την καθορισµένη παροχή. Η δέσµευση της καθορισµένης παροχής υπολογίζεται ετησίως αναλογιστικά µε την χρήση της µεθόδου της προβεβληµένης πιστωτικής µονάδος (projected unit credit method). Για την προεξόφληση χρησιµοποιείται το επιτόκιο των µακροπροθέσµων οµολόγων του Ελληνικού ηµοσίου. 2.13. Προβλέψεις Οι προβλέψεις δηµιουργούνται όταν ο όµιλος έχει νοµική ή τεκµαιρόµενη υποχρέωση, ως αποτέλεσµα γεγονότων του παρελθόντος και πιθανολογείται ότι θα απαιτηθεί εκροή οικονοµικού οφέλους για την τακτοποίηση της υποχρέωσης. 2.14. Αναγνώριση εσόδων Τα έσοδα περιλαµβάνουν την εύλογη αξία των πωλήσεων αγαθών και παροχής υπηρεσιών, καθαρά από τους ανακτώµενους φόρους, εκπτώσεις και επιστροφές. Τα διαιτερικά έσοδα µέσα στον όµιλο διαγράφονται πλήρως. Η αναγνώριση των εσόδων γίνεται ως εξής: (α) Πωλήσεις αγαθών Οι πωλήσεις αγαθών αναγνωρίζονται όταν ο όµιλος παραδίδει τα αγαθά στους πελάτες, τα αγαθά γίνονται αποδεκτά από αυτούς και η είσπραξη της απαίτησης είναι εύλογα εξασφαλισµένη. (β) Έσοδα από τόκους Τα έσοδα από τόκους αναγνωρίζονται βάσει χρονικής αναλογίας και µε την χρήση του πραγµατικού επιτοκίου. (γ) Έσοδα από δικαιώµατα. Τα έσοδα από δικαιώµατα λογίζονται στη βάση του δουλευµένου, σύµφωνα µε την ουσία των σχετικών συµβάσεων. (δ) Μερίσµατα Τα µερίσµατα, λογίζονται ως έσοδα, όταν θεµελιώνεται το δικαίωµα είσπραξής τους, δηλαδή όταν εγκρίνονται από το όργανο που είναι κατά νόµο αρµόδιο να τα χορηγεί. 2.15. Μισθώσεις (Ο όµιλος ως µισθωτής) Μισθώσεις ενσωµάτων παγίων όπου ο όµιλος έχει ουσιαστικά όλους τους κινδύνους και τις ανταµοιβές της ιδιοκτησίας, ταξινοµούνται ως χρηµατοδοτικές µισθώσεις. Οι χρηµατοδοτικές µισθώσεις κεφαλαιοποιούνται κατά τη σύναψη της µίσθωσης, µε τη χαµηλότερη αξία µεταξύ εύλογης αξίας των µισθωµένων ενσωµάτων παγίων και της παρούσης αξίας των ελαχίστων µισθωµάτων. Κάθε µίσθωµα κατανέµεται στην υποχρέωση και στο χρηµατοοικονοµικό έξοδο, έτσι ώστε να επιτυγχάνεται ένα σταθερό επιτόκιο πάνω στην ανεξόφλητη υποχρέωση. Η υποχρέωση για τα πληρωτέα µισθώµατα καθαρή από το 8
χρηµατοοικονοµικό κόστος, περιλαµβάνεται στις άλλες µακροπρόθεσµες υποχρεώσεις. Οι τόκοι καταχωρούνται στην κατάσταση λογαριασµού αποτελεσµάτων κατά τη διάρκεια της περιόδου της µίσθωσης έτσι ώστε να υπάρχει ένα σταθερό περιοδικό επιτόκιο για το υπόλοιπο της υποχρέωσης σε κάθε ηµεροµηνία ισολογισµού. Τα ενσώµατα πάγια που αποκτώνται µε χρηµατοδοτικές µισθώσεις, αποσβένονται στη µικρότερη περίοδο όπως αυτή καθορίζεται από την ωφέλιµη ζωή και το χρόνο της µίσθωσης. Στις λειτουργικές µισθώσεις τα µισθώµατα καταχωρούνται ως έξοδα στα αποτελέσµατα µε την σταθερή µέθοδο στη βάση του δουλευµένου. 2.16. ιανοµή µερισµάτων Η διανοµή των µερισµάτων στους µετόχους της µητρικής καταχωρείται ως υποχρέωση στις οικονοµικές καταστάσεις ατοµικές και ενοποιηµένες όταν η διανοµή εγκρίνεται από την Γενική Συνέλευση των µετόχων. 3. ιαχείριση χρηµατοοικονοµικού κινδύνου Συναλλαγµατικός κίνδυνος Οι πωλήσεις του Οµίλου και, κατ' επέκταση, οι απαιτήσεις είναι σε ευρώ. Αξιοσηµείωτη εξαίρεση αποτελούν οι πωλήσεις και οι απαιτήσεις της θυγατρικής Helesi UK LTD, οι οποίες γίνονται σε λίρες Αγγλίας. Το κόστος των πρώτων υλών και οι λειτουργικές δαπάνες του Οµίλου, εκφράζονται επίσης, σε ευρώ, εκτός από τις λειτουργικές δαπάνες και τις υποχρεώσεις της Helesi UK LTD, οι οποίες απεικονίζονται σε λίρες Αγγλίας. Τα δάνεια που συνάπτονται από τον Όµιλο απεικονίζονται επίσης σε ευρώ. Κατά συνέπεια, ο συναλλαγµατικός κίνδυνος, στον οποίο Ο Όµιλος και η εταιρεία είναι εκτεθειµένοι, δεν θεωρείται σηµαντικός. Πιστωτικός κίνδυνος Ο Όµιλος έχει µια καθορισµένη πολιτική, η οποία ακολουθείται µε συνέπεια. Η έκθεση σε πιστωτικούς κινδύνους συντονίζεται και αξιολογείται σε τακτά διαστήµατα, εξασφαλίζοντας ότι η πίστωση που δίνεται σε κάθε πελάτη δεν υπερβαίνει τα εξουσιοδοτηµένα πιστωτικά όρια αυτού. Η µέγιστη έκθεση του Οµίλου στον πιστωτικό κίνδυνο, για όλους τους πελάτες που δεν θα µπορέσουν να ανταποκριθούν στις υποχρεώσεις τους, είναι το ποσό που αναφέρεται κάτω από τις απαιτήσεις πελατών, µειωµένο κατά τα προαναφερθέντα ποσά εγγυήσεων. Κίνδυνος επιτοκίου Οι περισσότερες τοκοφόρες απαιτήσεις και υποχρεώσεις του Οµίλου συνδέονται µε κυµαινόµενα επιτόκια που επηρεάζονται από τις διακυµάνσεις αγοράς επιτοκίου. Ο Όµιλος δεν χρησιµοποιεί χρηµατοοικονοµικά παράγωγα. 4. Σηµαντικές λογιστικές εκτιµήσεις και κρίσεις της διοικήσεως. Οι εκτιµήσεις και οι κρίσεις της διοίκησης είναι υπό συνεχή επανεξέταση µε βάση τα ιστορικά δεδοµένα και προσδοκίες για τα µελλοντικά γεγονότα, που κρίνονται εύλογες σύµφωνα µε τα ισχύοντα. Η εταιρεία προβαίνει σε εκτιµήσεις και παραδοχές σχετικά µε την εξέλιξη των µελλοντικών γεγονότων. εν υπάρχουν εκτιµήσεις και παραδοχές που ενέχουν σηµαντικό κίνδυνο να προκαλέσουν ουσιώδεις προσαρµογές στις λογιστικές αξίες των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων στους επόµενους 12 µήνες. 5. Αναλύσεις επί των κονδυλίων του Ισολογισµού και της κατάστασης των Αποτελεσµάτων Χρήσης 5.1. Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία ικαιώµατα Λογισµικό Σύνολο Περίοδος έως 31 εκεµβρίου 2005 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2005 346.975,04 95.029,28 442.004,32 Προσθήκες 54.586,36 40.132,00 94.718,36 Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2005 401.561,40 135.161,28 536.722,68 Συσσωρευµένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2005 169.896,06 23.813,36 193.709,42 Αποσβέσεις 15.175,27 459,42 15.634,69 Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2005 185.071,33 24.272,78 209.344,11 Αναπόσβεστη Αξία στις 31 εκεµβρίου 2005 216.490,07 110.888,50 327.378,57 Περίοδος έως 31 εκεµβρίου 2006 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2006 401.561,40 135.161,28 536.722,68 Πωλήσεις επιχειρήσεων (41.384,48) (41.384,48) Πωλήσεις δικαιωµάτων (76.655,52) (76.655,52) Προσθήκες χρήσης 318.017,82 225,55 318.243,37 Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2006 601.539,22 135.386,83 736.926,05 Συσσωρευµένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2006 185.071,33 24.272,78 209.344,11 Αποσβέσεις 41.462,43 3.876,80 45.339,23 Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2006 226.533,77 28.149,58 254.683,34 Αναπόσβεστη Αξία στις 31 εκεµβρίου 2006 375.005,45 107.237,25 482.242,71 Όλα τα άϋλα περιουσιακά στοιχεία έχουν αποκτηθεί από τρίτους. 9
5.2 Ενσώµατα πάγια περιουσιακά στοιχεία Οικόπεδα Κτίρια Μηχ/κός εξοπλισµός Μεταφορικά µέσα Έπιπλα και εξαρτήµατα Πάγια υπό κατασκευή Σύνολο Περίοδος έως 31 εκεµβρίου 2005 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2005 1.207.414,99 3.871.042,80 15.430.897,27 2.375.650,13 420.404,78 4.981.166,69 28.271.231,67 Προσθήκες 197.055,61 283.170,00 2.050.666,74 580.543,25 62.642,93 6.390.889,53 9.564.968,07 Πωλήσεις 0,00 0,00 0,00 (164.993,30) 0,00 0,00 (164.993,30 ) Επιχορηγήσεις 0,00 (89.166,00) (15.633,83) 0,00 0,00 (3.090.272,35 ) (3.195.072,18 ) Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2005 1.404.470,60 4.065.046,80 17.465.930,19 2.791.200,08 483.047,72 8.281.783,87 34.476.134,26 Συσσωρευµένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2005 0,00 462.506,32 1.858.560,03 429.216,15 183.288,31 0,00 2.933.570,81 Αποσβέσεις χρήσης 0,00 216.845,28 1.229.446,34 397.053,65 95.078,27 0,00 1.938.423,54 Πωλήσεις 0,00 0,00 0,00 (28.107,32) 0,00 0,00 (28.107,32) Επιχορηγήσεις (έσοδο) 0,00 (78.522,50) (367.385,29) (20.727,74) (185,26) 0,00 (466.820,78) Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2005 0,00 600.829,10 2.720.621,08 777.434,75 278.181,32 0,00 4.377.066,25 Αναπόσβεστη αξία στις 31 εκεµβρίου 2005 1.404.470,60 3.464.217,70 14.745.309,11 2.013.765,33 204.866,40 8.281.783,87 30.099.068,02 Περίοδος έως 31 εκεµβρίου 2006 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2006 1.404.470,60 4.065.046,80 17.465.930,19 2.791.200,08 483.047,72 8.281.783,87 34.476.134,26 Προσθήκες 1.511.828,70 3.445.829,01 6.815.710,89 1.439.597,95 179.793,42 (64.331,03 13.328.428,94 Πωλήσεις επιχειρήσεων (2.647.926,62) (6.071.928,81) (15.551.981,78) (1.662.976,70) (203.617,59) (8.217.452,84 (34.355.884,34) Πωλήσεις 0,00 0,00 0,00 (907.838,59) 0,00 0,00 (907.838,59) Ανακατανοµές 0,00 0,00 0,00 164.993,31 (161,62) 0,00 164.831,69 Επιχορηγήσεις 0,00 (693.038,25) (3.204.140,67) (459.917,50) (63.973,33) 0,00 (4.421.069,75) Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2006 268.372,68 745.908,76 5.510.173,62 1.365.058,55 395.088,60 0,00 8.284.602,21 Συσσωρευµένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2006 0,00 600.829,10 2.720.621,08 777.434,75 278.181,32 0,00 4.377.066,25 Αποσβέσεις χρήσης 0,00 254.010,79 1.279.528,04 314.444,95 74.414,88 0,00 1.922.398,66 Πωλήσεις επιχειρήσεων (ΠΥΠ HELESI A.E.) 0,00 (595.620,88) (2.350.096,74) (576.007,75) (75.211,81) 0,00 (3.596.937,18) Πωλήσεις 0,00 0,00 0,00 (115.812,92) 0,00 0,00 (115.812,92) Ανακατανοµές 0,00 0,00 48,96 165.434,97 47,76 0,00 165.531,69 Επιχορηγήσεις (έσοδο) 0,00 (87.061,70) (380.673,76) 0,00 0,00 0,00 (467.735,46) Υπόλοιπο 31 εκεµβρίου 2006 0,00 172.157,31 1.269.427,58 565.494,00 277.432,15 0,00 2.284.511,03 Αναπόσβεστη αξία στις 31 εκεµβρίου 2006 268.372,68 573.751,45 4.240.746,05 799.564,55 117.656,46 0,00 6.000.091,19 Μισθωµένα περιουσιακά στοιχεία (κυρίως µηχανολογικός εξοπλισµός) που περιλαµβάνονται στα παραπάνω βάσει χρηµατοδοτικής µίσθωσης: 2006 2005 Κεφαλαιοποίηση χρηµατοδοτικής µίσθωσης 801.480,00 801.480,00 Συσσωρευµένες αποσβέσεις (130.240,50) (90.166,50) Καθαρή αναπόσβεστη αξία 671.239,50 711.313,50 Επί των ακινήτων έχουν εγγραφεί υποθήκες προσηµειώσεις ποσού 2.514.086,60 για εξασφάλιση τραπεζικών δανείων. 10
5.3 Επενδύσεις σε θυγατρικές επιχειρήσεις Οι θυγατρικές επιχειρήσεις είναι: Επωνυµία Χώρα εγκατάστασης Ποσοστό συµµετοχής 2006 2005 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΩΝ ΣΥΣΤΗΜΑΤΩΝ ΑΕ ΕΛΛΑΣ 59,32% 0,00 3.858.186,15 ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΟΣ (ΠΥΠ) ΕΛΛΑΣ 50% 0,00 30.007,03 A Z ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ LTD ΚΥΠΡΟΣ 95% 324.900,00 324.900,00 HELESI TRANS LTD ΚΥΠΡΟΣ ΚΥΠΡΟΣ 100% 429.320,78 429.320,78 Σύνολο 754.220,78 4.642.413,96 Η εταιρεία συµµετείχε στην αύξηση του µετοχικού κεφαλαίου της HELESI A.E. καταβάλλοντας 1.467.316,80. Στη συνέχεια, η εταιρεία πώλησε την συµµετοχή στην HELESI A.E. έναντι 5.731.825. Η απαίτηση περιλαµβάνεται στο κονδύλι του Ισολογισµού «Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις». Το αποτέλεσµα της εταιρείας HELESI A.E. που περιλαµβάνεται στις οικονοµικές καταστάσεις στο κονδύλι των αποτελεσµάτων «Αποτέλεσµα από διακοπτόµενες εκµεταλλεύσεις» ανέρχεται σε 2.962.545,82 (Μέτοχο µητρικής 1.757.382 και Μέτοχοι µειοψηφίας 1.205.164). Οι ταµιακές ροές της HELESI A.E. µέχρι την πώλησή της ήταν: Ταµιακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες (710.982,50) Ταµιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες (11.064.904,82) Ταµιακές ροές από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες 6.101.142,39 Από την πώληση προέκυψε ζηµία 5.748.151,75 (5.731.825 11.479.976,75) η οποία καταχωρήθηκε στα αποτελέσµατα στο κονδύλι «Κέρδη/(Ζηµίες) από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις». Η εταιρεία αγόρασε το υπόλοιπο 50% της εταιρείας «Ελληνικά Πλαστικά Α.Ε.» έναντι 30.000. Η εταιρεία «ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΛΑΣΤΙΚΑ Α.Ε.» µετονοµάσθηκε σε «ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΟΣ ΑΝΩΝΥΜΗ ΤΕΧΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ» (ΠΥΠ). Ο κλάδος «Υπηρεσίες καθαριότητος και διαχείρισης απορριµµάτων» της εταιρείας αποσχίσθηκε και ενσωµατώθηκε στην εταιρεία «ΠΥΠ». Η Εταιρεία πώλησε την «ΠΥΠ» έναντι τιµήµατος 3.500.000 µετρητοίς. Η ΠΥΠ µέχρι την πώληση της είχε έσοδα 3.082.811,44 και αποτέλεσµα 816.701 το οποίο περιλαµβάνεται στο κονδύλι «Κέρδη ζηµίες από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις» στα ενοποιηµένα αποτελέσµατα της εταιρείας. Οι ταµιακές ροές του κλάδου των υπηρεσιών καθαριότητος µέχρι την πώλησή του ήταν: Ταµιακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες 1.687.373,05 Ταµιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες (57.212,00) Ταµιακές ροές από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες (1.627.518,74) Από την πώληση προέκυψε κέρδος 1.488.233,86 (3.500.000 2.011.766,34) το οποίο καταχωρήθηκε στο κονδύλι των ενοποιηµένων αποτελεσµάτων χρήσεως «Κέρδη/(Ζηµίες) από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις» Στο κονδύλι «Κέρδη/(Ζηµίες) από διακοπείσες εκµεταλλεύσεις περιλαµβάνεται φόρος εισοδήµατος 829.875,98 5.4 Αποθέµατα Εµπορεύµατα 2.531.568,49 2.126.396,98 Έτοιµα προϊόντα 162.222,86 123.858,70 Παραγωγή σε εξέλιξη 436.034,25 1.435.150,92 Πρώτες και βοηθητικές ύλες 1.373.905,46 3.268.093,21 Αναλώσιµα 145.960,76 455.018,18 Σύνολο 4.649.691,82 7.408.517,99 Το κόστος των πωληθέντων εµπορευµάτων που περιλαµβάνεται στα αποτελέσµατα ανέρχεται σε 15.989.611,85 για τη χρήση 2006 και 19.760.362,62 για τη χρήση 2005. 11
5.5. Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις Πελάτες εσωτερικού 13.192.831,91 12.357.200,38 Επιταγές εισπρακτέες 226.235,79 707.227,24 Πελάτες εξωτερικού 2.102.281,49 4.755.916,84 Εισπρακτέα έσοδα 162.601,93 492.185,63 Μείον: Προβλέψεις αποµείωσης (113.481,72) (595.203,53) Σύνολο απαιτήσεων πελατών 15.570.469,40 17.717.326,56 Προκαταβολές 387.584,18 137.539,13 Απαιτήσεις από το Ελληνικό ηµόσιο 632.685,71 798.339,22 εσµευµένοι λογαριασµοί καταθέσεων 0,00 205.977,17 Λοιπές απαιτήσεις 6.634.081,52 1. 1.400.418,29 Σύνολο 23.224.820,82 20.259.600,37 Μη κυκλοφορούν ενεργητικό (πελάτες και λοιπές απαιτήσεις) 598.595,79 0,00 Κυκλοφορούν ενεργητικό 22.626.225,03 20.259.600,37 23.224.820,82 20.259.600,37 1. Περιλαµβάνεται το τίµηµα της πώλησης της HELESI A.E. 5.6 Ταµιακά διαθέσιµα και ισοδύναµα ιαθέσιµα στο ταµείο και σε τράπεζες 5.845,33 146.116,78 Βραχυπρόθεσµες τραπεζικές καταθέσεις 329.033,20 6.427.968,24 Σύνολο 334.878,53 6.574.085,02 5.7 Μετοχικό κεφάλαιο και κεφάλαιο υπέρ το άρτιο Κατά την 31 εκεµβρίου 2005 και 2004, το µετοχικό κεφάλαιο της εταιρείας ήταν σε 3.999 χιλιάδες, διαιρούµενο σε 6.665.440 αποπληρωµένες, κοινές ονοµαστικές µετοχές, ονοµαστικής αξίας 0,60 η κάθε µία. Αριθµός µετοχών Μετοχικό κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Σύνολο 31 εκεµβρίου 2005 6.665.440 3.999.264,00 58.964,05 4.058.228,05 31 εκεµβρίου 2006 6.665.440 3.999.264,00 58.964,05 4.058.228,05 5.8 Αποθεµατικά Τακτικό αποθεµατικό Ειδικά αποθεµατικά Αφορολόγητα αποθεµατικά Λοιπά Σύνολο 31 εκεµβρίου 2005 340.023,33 676.737,65 6.169.961,72 155.453,99 7.342.176,69 Πωλήσεις επιχειρήσεων (83.498,00) (142.772,00) (2.782.640,42) (155.453,99) (3.164.364,41) Μεταβολές στη διάρκεια της χρήσης 62.000,00 2.395.665,13 0,00 2.457.665,13 31 εκεµβρίου 2006 318.525,33 533.965,65 5.782.986,43 0,00 6.635.477,41 12
Σύµφωνα µε τις διατάξεις της Ελληνικής εταιρικής νοµοθεσίας, η δηµιουργία "τακτικού αποθεµατικού" σχηµατίζεται, µε την κατ έτος µεταφορά ποσού ίσου µε το 5% των ετήσιων, µετά από φόρους, κερδών είναι υποχρεωτική µέχρι να φθάσει το ύψος του αποθεµατικού το 1/3 του µετοχικού κεφαλαίου. Το «τακτικό αποθεµατικό» διανέµεται µόνο κατά τη διάλυση της εταιρείας, µπορεί όµως, να συµψηφισθεί µε συσσωρευµένες ζηµιές. Τα ειδικά αποθεµατικά έχουν δηµιουργηθεί λόγω ληφθεισών επιχορηγήσεων παγίων επενδύσεων. Υπό τους όρους και τις διατάξεις που ορίστηκαν για την έγκριση των εν λόγω επιχορηγήσεων, η εταιρεία δεσµεύτηκε να µεταφέρει σε αποθεµατικό κέρδη εις νέον τα οποία δεν δύνανται να διανεµηθούν για µια περίοδο 10 ετών. Τα αφορολόγητα αποθεµατικά δηµιουργήθηκαν, στην περίοδο 2001 έως 2006, βάσει των διατάξεων της φορολογικής νοµοθεσίας, οι οποίες επιτρέπουν την επ αόριστο αναβολή φορολογίας κερδών, ως µορφή επενδυτικού κινήτρου, µε την προϋπόθεση ότι τα εν λόγω κέρδη θα επανεπενδυθούν στην εταιρεία. Ο σχετικός φόρος θα καταβληθεί αν τα πάγια πωληθούν εντός 5ετίας από την απόκτησή τους, ή όποτε τα αφορολόγητα αποθεµατικά διανεµηθούν. Η φορολογική υποχρέωση που θα προκύψει κατά τη διανοµή αυτών των αποθεµατικών θα αναγνωριστεί όταν ληφθεί απόφαση να διανεµηθούν αυτά τα αποθεµατικά, ή µέρος αυτών. Οι συναλλαγµατικές διαφορές που προκύπτουν κατά τη διαδικασία ενοποίησης, στη µετατροπή των οικονοµικών καταστάσεων των θυγατρικών εξωτερικού, απεικονίζονται άµεσα στην καθαρή θέση. 5.9 άνεια Τραπεζικά δάνεια 91.023,12 1.076.097,19 Οµολογιακά δάνεια 937.500,00 5.551.988,00 Υποχρεώσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης 135.880,17 528.946,76 Σύνολο µακροπρόθεσµων δανείων 1.164.403,29 7.157.031,95 Βραχυπρόθεσµα δάνεια Τραπεζικά δάνεια 11.755.245,44 18.956.144,32 Υποχρεώσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης 170.416,09 276.391,38 Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις πληρωτέες στην επόµενη χρήση 62.500,00 1.127.357,02 Σύνολο βραχυπρόθεσµων δανείων 11.988.161,53 20.359.892,72 Σύνολο δανείων 13.152.564,82 27.516.924,67 Όλα τα δάνεια είναι σε Ευρώ και φέρουν µεταβλητό επιτόκιο. Οι εύλογες αξίες των δανείων ταυτίζονται περίπου µε τις λογιστικές. 5.10 Αναβαλλόµενη φορολογία Η συνολική µεταβολή στον αναβαλλόµενο φόρο εισοδήµατος είναι η παρακάτω: Υπόλοιπο έναρξης: (530.221,91) (136.796,93) Πωλήσεις επιχειρήσεων (ΠΥΠ - HELESI) 626.385,47 Συναλλαγµατικές διαφορές (45.816,71) Φόρος αποτελεσµάτων (285.298,73) (393.424,98) Υπόλοιπο τέλους περιόδου (234.951,88) (530.221,91) 13
Η κίνηση στις αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις κατά την διάρκεια της χρήσης, χωρίς να λαµβάνεται υπόψη ο συµψηφισµός των υπολοίπων µέσα στην ίδια φορολογική αρχή είναι η παρακάτω: Αναβαλλόµενες φορολογικές υποχρεώσεις: ιαφορές συντελεστών απόσβεσης Χρηµατοδοτικές µισθώσεις Τροποποίηση αξίας κτήσεως οικοπέδων Σύνολο 31.12.2004 (425.088,05) (34.070,19) (27.662,67) (486.820,91) Χρέωση / (πίστωση) στην κατάσταση αποτελεσµάτων (325.947,66) (49.841,15) 0,00 (375.788,81) 31.12.2005 (751.035,71) (83.911,34) (27.662,67) (862.609,72) Χρέωση / (πίστωση) στην κατάσταση αποτελεσµάτων (285.871,38) (285.871,38) Πωλήσεις επιχειρήσεων 910.559,48 (27.361,47) 27.662,67 910.860,68 31.12.2006 (126.347,61) (111.272,81) 0,00 (237.620,42) Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις: ιαγραφή εξόδων πολυετούς αποσβέσεως Ζηµιές αποµείωσης Επίδραση αποσβέσεων στα αποθέµατα Φορολογικές ζηµιές Λοιπά Σύνολο 31.12.2004 17.221,90 98.750,00 113.453,37 72.000,00 48.598,71 350.023,98 Χρέωση / (πίστωση) στην κατάσταση αποτελεσµάτων 15.748,96 3.750,00 (5.705,84) (53.000,00) 21.570,71 (17.636,17) 31.12.2005 32.970,86 102.500,00 107.747,53 19.000,00 70.169,42 332.387,81 Χρέωση / (πίστωση) στην κατάσταση αποτελεσµάτων (20.416,49) 31.250,00 4.044,61 (14.305,48) 572,64 Πωλήσεις επιχειρήσεων (12.554,38) (133.750,00) (107.417,14) (19.000,00) (57.570,40) (330.291,92) 31.12.2006 0,00 0,00 4.375,00 0,00 (1.706,46) 2.668,53 5.11 Υποχρεώσεις και συµβάσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης Μέχρι 1 έτος 189.785,12 320.368,52 Από 1 έως 5 έτη 142.338,84 566.302,86 Σύνολο 332.123,96 886.671,38 Μείον: Mελλοντικό χρηµατοοικονοµικό κόστος, (25.827,70) (81.333,24) Υποχρεώσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης 306.296,26 805.338,14 Οι υποχρεώσεις χρηµατοδοτικής µίσθωσης αναλύονται παρακάτω: Ποσά σε Ευρώ Μέχρι 1 έτος 170.416,09 276.391,38 Aπό 1 έως 5 έτη 135.880,17 528.946,76 Σύνολο 306.296,26 805.338,14 14
5.12 Προβλέψεις για παροχές στους εργαζοµένους µετά την έξοδο από την υπηρεσία Η υποχρέωση της εταιρείας και του Οµίλου προς τους εργαζόµενους, για τη µελλοντική καταβολή παροχών ανάλογα µε το χρόνο προϋπηρεσίας του καθενός προσµετράται και απεικονίζεται µε βάση το αναµενόµενο να καταβληθεί δεδουλευµένο δικαίωµα του κάθε εργαζόµενου, κατά την ηµεροµηνία του ισολογισµού, προεξοφληµένο στην παρούσα αξία του, σε σχέση µε τον προβλεπόµενο χρόνο καταβολής του. Τα ποσά που έχουν καταχωρηθεί στην κατάσταση λογαριασµού αποτελεσµάτων είναι τα παρακάτω: Κόστος τρέχουσας απασχόλησης 11.418,42 20.126,06 Χρηµατοοικονοµικό κόστος 2.522,00 2.495,57 Αναλογιστικά κέρδη και ζηµίες 1.763,00 1.093,91 Σύνολο περιλαµβανοµένο στις παροχές σε εργαζοµένους 15.703,42 23.715,54 Μεταβολή της υποχρέωσης στον ισολογισµό: Yπόλοιπο έναρξης 60.999,19 44.573,21 Σύνολο χρέωσης στα αποτελέσµατα 15.703,42 23.715,54 Πωλήσεις θυγατρικών (25.643,73) Πληρωθείσες Αποζηµιώσεις (16.531,76) (7.289,56) Υπόλοιπο τέλους 34.527,12 60.999,19 Οι κύριες αναλογιστικές παραδοχές που χρησιµοποιήθηκαν για λογιστικούς σκοπούς είναι οι εξής: Προεξοφλητικό επιτόκιο 4,20 3,70 Μελλοντικές αυξήσεις µισθών 2,70 2,70 5.13. Προµηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Προµηθευτές εσωτερικού 3.638.777,91 12.416.680,87 Προµηθευτές εξωτερικού 3.532.164,99 1.483.723,09 Επιταγές πληρωτέες 1.467.549,90 1.451.640,18 Μερίσµατα πληρωτέα 0,00 3.332,72 εδουλευµένα έξοδα 51.517,03 44.350,00 Ασφαλιστικοί οργανισµοί και λοιπές εισφορές 73.502,67 203.880,78 Φόροι (εκτός φόρου εισοδήµατος) 489.025,89 347.586,98 Προκαταβολές πελατών 276,30 22.661,21 Λοιπές υποχρεώσεις 145.155,73 397.754,34 Σύνολο 9.397.970,42 16.371.610,17 5.14 Πωλήσεις Πωλήσεις εµπορευµάτων 12.160.884,58 8.300.132,95 Πωλήσεις προιόντων 6.079.259,35 24.303.625,82 Πωλήσεις λοιπών αποθεµάτων 610.539,12 851.432,20 Πωλήσεις υπηρεσιών 668.266,81 2.734.133,38 Σύνολο 19.518.949,86 36.189.324,35 15