Ενοποιηµένη κατάσταση αποτελεσµάτων για την εννεάµηνη περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015

Transcript

1 ΕΝ ΙΑΜΕΣΗ ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗ ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗ ΓΙΑ ΤΗΝ ΕΝΝΕΑΜΗΝΗ ΠΕΡΙΟ Ο ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 30 ΣΕΠΤΕΜΒΡΙΟΥ 2015 ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ ΙΕΘΝΗ ΠΡΟΤΥΠΑ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΦΟΡΑΣ ( ΠΧΑ) 1

2 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ ΕΝ ΙΑΜΕΣΗΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗΣ ΣΕΛΙ Α Στοιχεία επιχείρησης 3 Έκθεση επισκόπησης ενδιάµεσης χρηµατοοικονοµικής πληροφόρησης 4-5 Ενοποιηµένη κατάσταση αποτελεσµάτων για την εννεάµηνη περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015 Ενοποιηµένη κατάσταση συνολικού εισοδήµατος για την εννεάµηνη περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015 Ενοποιηµένη κατάσταση αποτελεσµάτων για την τρίµηνη περίοδο από 1 Ιουλίου έως 30 Σεπτεµβρίου 2015 Ενοποιηµένη κατάσταση συνολικού εισοδήµατος για την τρίµηνη περίοδο από 1 Ιουλίου έως 30 Σεπτεµβρίου 2015 Εταιρική κατάσταση αποτελεσµάτων και συνολικού εισοδήµατος για την εννεάµηνη περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015 Εταιρική κατάσταση αποτελεσµάτων και συνολικού εισοδήµατος για την τρίµηνη περίοδο από 1 Ιουλίου έως 30 Σεπτεµβρίου 2015 Ενοποιηµένη και εταιρική κατάσταση οικονοµικής θέσης της 30 Σεπτεµβρίου 2015 Ενοποιηµένη κατάσταση µεταβολών ιδίων κεφαλαίων για την εννεάµηνη περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015 Εταιρική κατάσταση µεταβολών ιδίων κεφαλαίων για την εννεάµηνη περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015 Ενοποιηµένη και εταιρική κατάσταση ταµειακών ροών για την εννεάµηνη περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015 Σηµειώσεις επί της ενδιάµεσης συνοπτικής ενοποιηµένης και εταιρικής χρηµατοοικονοµικής πληροφόρησης

3 ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗΣ Πλήρης επωνυµία: ιακριτικός τίτλος: "ALTEC ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΒΙΟΤΕΧΝΙΚΗ, ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΚΑΙ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΣΥΣΤΗΜΑΤΩΝ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ΚΑΙ ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΩΝ" "ALTEC ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ Α.Β.Ε.Ε." ιοικητικό Συµβούλιο: Αθανάσιος Αθανασούλης, Σπυρίδων Παµπουκίδης, ηµήτριος Παγουρτζής, ηµήτριος Κατσικαβέλης, Νικόλαος Στασινός, Κων/νος Λουκρέζης, Νικόλαος Ραρής Πρόεδρος και /νων Σύµβουλος, εκτελεστικό µέλος Αντιπρόεδρος, εκτελεστικό µέλος µη εκτελεστικό µέλος ανεξάρτητο µη εκτελεστικό µέλος ανεξάρτητο µη εκτελεστικό µέλος ανεξάρτητο µη εκτελεστικό µέλος. ανεξάρτητο µη εκτελεστικό µέλος Έδρα Εταιρείας: ΠΑΤΜΟΥ 12, Μαρούσι Αττικής ΑΡ. Μ.Α.Ε.: 17825/06/Β/88/27 ΑΡ. ΓΕΜΗ: Ελεγκτική Εταιρεία: BAKER TILLY GREECE ΟΡΚΩΤΟΙ ΕΛΕΓΚΤΕΣ ΛΟΓΙΣΤΕΣ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ Λεωφόρος Αλεξάνδρας 209, 4 ος όροφος Αθήνα Α.Μ. ΣΟΕΛ 176 3

4 Baker Tilly Greece Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές Α.Ε. Λεωφόρος Αλεξάνδρας 209 4ος Όροφος Αθήνα Ελλάδα T: Φ: Έκθεση Επισκόπησης Ενδιάμεσης Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης Προς τους μετόχους της Εταιρείας «ALTEC ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΒΙΟΤΕΧΝΙΚΗ, ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΚΑΙ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΣΥΣΤΗΜΑΤΩΝ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ΚΑΙ ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΩΝ» Εισαγωγή Επισκοπήσαμε τη συνημμένη συνοπτική εταιρική και ενοποιημένη κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης της Εταιρείας «ALTEC ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΒΙΟΤΕΧΝΙΚΗ, ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΚΑΙ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΣΥΣΤΗΜΑΤΩΝ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ΚΑΙ ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΩΝ», της 30 ης Σεπτεμβρίου 2015 και τις σχετικές συνοπτικές εταιρικές και ενοποιημένες καταστάσεις αποτελεσμάτων και συνολικού εισοδήματος, μεταβολών καθαρής θέσης και ταμειακών ροών της εννεάμηνης περιόδου που έληξε αυτή την ημερομηνία, καθώς και τις επιλεγμένες επεξηγηματικές σημειώσεις, που συνθέτουν τη συνοπτική ενδιάμεση χρηματοοικονομική πληροφόρηση. Η Διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και παρουσίαση αυτής της συνοπτικής ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης, σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και εφαρμόζονται στην Ενδιάμεση Χρηματοοικονομική Αναφορά (Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο «ΔΛΠ» 34). Δική μας ευθύνη είναι η έκφραση ενός συμπεράσματος επί αυτής της συνοπτικής ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης με βάση την επισκόπησή μας. Εύρος Επισκόπησης Διενεργήσαμε την επισκόπησή μας σύμφωνα με το Διεθνές Πρότυπο Επισκόπησης 2410 «Επισκόπηση Ενδιάμεσης Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης που διενεργείται από τον Ανεξάρτητο Ελεγκτή της Οντότητας». Η επισκόπηση της ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης συνίσταται στη διενέργεια διερευνητικών ερωτημάτων κυρίως προς πρόσωπα που είναι υπεύθυνα για χρηματοοικονομικά και λογιστικά θέματα και στην εφαρμογή αναλυτικών και άλλων διαδικασιών επισκόπησης. Το εύρος της επισκόπησης είναι ουσιωδώς μικρότερο από αυτό του ελέγχου που διενεργείται σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου και συνεπώς, δεν μας δίδει τη δυνατότητα να αποκτήσουμε τη διασφάλιση ότι έχουν περιέλθει στην αντίληψή μας όλα τα σημαντικά θέματα τα οποία θα μπορούσαν να εντοπιστούν σε έναν έλεγχο. Κατά συνέπεια, με την παρούσα δεν διατυπώνουμε γνώμη ελέγχου. Βάση για Αρνητικό Συμπέρασμα Η ενδιάμεση χρηματοοικονομική πληροφόρηση έχει καταρτιστεί στη βάση της δυνατότητας ομαλής συνέχισης της δραστηριότητας του Ομίλου και της Εταιρείας. Όπως αναφέρεται στη σημείωση 2 επί της ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης την 30η Σεπτεμβρίου 2015 η Εταιρεία και οι θυγατρικές της Altec Software Α.Ε. και Altec Integration A.E βρίσκονταν σε μη συμμόρφωση με τους οικονομικούς όρους (financial covenants) των δανειακών τους συμβάσεων και σε αδυναμία αποπληρωμής των ληξιπρόθεσμων δόσεων των δανείων. Η Διοίκηση έχει ξεκινήσει από την προηγούμενη χρήση τις συζητήσεις με πιστώτριες τράπεζες (ομολογιούχους) για την αναδιάρθρωση των δανειακών υποχρεώσεων του Ομίλου και της 4

5 Εταιρείας, παρουσιάζοντας σχετική πρόταση. Έχει επίσης αιτηθεί την παροχή μετάθεσης των πληρωμών των ληξιπρόθεσμων υποχρεώσεων από τα εν λόγω ομολογιακά δάνεια σε ημερομηνία πέραν της 31 ης Δεκεμβρίου 2015 παρέχοντας οι πιστώτριες τράπεζες μετάθεση μόνο της ημερομηνίας αποπληρωμής των ληξιπρόθεσμων δόσεων έως την 16 η Ιανουαρίου Η επιτυχής ολοκλήρωση της αναδιάρθρωσης των δανειακών υποχρεώσεων του Ομίλου με τις πιστώτριες τράπεζες είναι ουσιώδης καθώς η Εταιρεία και ο Όμιλος δεν διαθέτουν άλλα πλάνα χρηματοδότησης για την κάλυψη των χρηματοοικονομικών αναγκών τους. Λόγω της επιβράδυνσης των συζητήσεων για την επίτευξη της συμφωνίας με τις πιστώτριες τράπεζες που οφείλεται στην διαδικασία ανακεφαλαιοποίησης και αναδιάρθρωσης του τραπεζικού συστήματος,δεν υφίσταται εύλογη διασφάλιση ότι η Εταιρεία και ο Όμιλος θα διαθέτουν επαρκή κεφάλαια για την χρηματοδότηση των χρηματοοικονομικών αναγκών τους έως την 30 η Σεπτεμβρίου Οι παραπάνω συνθήκες υποδηλώνουν την ύπαρξη σημαντικής αβεβαιότητας σχετικά με τη δυνατότητα συνέχισης της δραστηριότητας του Ομίλου και της Εταιρείας και ως εκ τούτου η Εταιρεία και ο Όμιλος ενδέχεται να μην είναι σε θέση να ρευστοποιήσουν τα περιουσιακά τους στοιχεία και να αποπληρώσουν τις υποχρεώσεις τους κατά την συνήθη πορεία των εργασιών τους. Αρνητικό Συμπέρασμα Εξαιτίας της σημαντικότητας του θέματος που μνημονεύεται στην παράγραφο «Βάση για Αρνητικό Συμπέρασμα», η συνημμένη ενδιάμεση συνοπτική χρηματοοικονομική πληροφόρηση δεν έχει καταρτισθεί, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το ΔΛΠ 34. Άλλο Θέμα Οι εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας «ALTEC ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΒΙΟΤΕΧΝΙΚΗ, ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΚΑΙ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΣΥΣΤΗΜΑΤΩΝ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ΚΑΙ ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΩΝ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2014, είχαν ελεγχθεί από άλλον Ορκωτό Ελεγκτή Λογιστή, οι οποίος εξέφρασε γνώμη χωρίς διαφοροποίηση με έμφαση θέματος, την 31η Μαρτίου 2015, επί των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων της προηγούμενης χρήσεως. Αναφορά επί Άλλων Νομικών και Κανονιστικών Θεμάτων Κατά την 30η Σεπτεμβρίου 2015, το σύνολο των ιδίων κεφαλαίων της Εταιρείας έχει καταστεί αρνητικό, οπότε συντρέχουν οι προϋποθέσεις εφαρμογής των διατάξεων του άρθρου 48 του Κ.Ν. 2190/1920 Αθήνα, 30 Νοεμβρίου 2015 Ο ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ Σπυρίδων Κων. Γκρούϊτς (ΑΜ ΣΟΕΛ 2793) Baker Tilly Greece Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές Α.Ε. (ΑΜ ΣΟΕΛ 176) 5

6 ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΕΝΝΕΑΜΗΝΟΥ Σηµ. Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες Σύνολο Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες (1) Σύνολο Πωλήσεις Κόστος πωλήσεων ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Μεικτά κέρδη Έξοδα διοίκησης ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Έξοδα διάθεσης ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Έξοδα έρευνας και ανάπτυξης ( ) 0 ( ) ( ) 0 ( ) Λοιπά έσοδα/(έξοδα) 6 ( ) 0 ( ) ( ) (3.193) ( ) 0 0 Κέρδη/(Ζηµιές) εκµετάλλευσης ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα Χρηµατοοικονοµικά (έξοδα) ( ) 0 ( ) ( ) (2.870) ( ) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα/(έξοδα) - καθαρά ( ) 0 ( ) ( ) (2.870) ( ) Κέρδη/(Ζηµιές) προ φόρων ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) Φόρος εισοδήµατος 7 ( ) ( ) Καθαρό κέρδος/(ζηµιές) ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Κατανεµηµένα σε: Ιδιοκτήτες µητρικής ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) ικαιώµατα µειοψηφίας ( ) 0 ( ) ( ) 0 ( ) Κέρδη/(Ζηµιές) ανά µετοχή (σε Ευρώ) Βασικά (και αµβλυµµένα) 8 (0,0372) 0 (0,0372) (0,0212) (0,0012) (0,0224) (1): Οι διακοπείσες δραστηριότητες αφορούν στη θυγατρική Sysware Romania, ο έλεγχος της οποίας απωλέσθηκε εντός της προηγούµενης χρήσης µε τη µεταβίβαση της πλειοψηφίας των µετοχών της σε τρίτους (Σηµείωση 2). Ως εκ τούτου, τα συγκριτικά στοιχεία αναταξινοµήθηκαν ώστε να παρουσιάζουν διακριτά τη διακοπείσα δραστηριότητα. Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 6

7 ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΟΥ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ΕΝΝΕΑΜΗΝΟΥ Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες Σύνολο Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες (1) Σύνολο Σηµ. Καθαρές (ζηµιές)/κέρδη περιόδου µετά φόρων (από µεταφορά) ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα Λοιπές συνολικές (ζηµίες) / εισοδήµατα που δεν µεταφέρονται στα αποτελέσµατα σε µεταγενέστερες περιόδους: Συναλλαγµατικές διαφορές ενοποίησης θυγατρικών εξωτερικού (82.722) (20.462) Αναβαλλόµενοι φόροι αποθεµατικών συνεισφοράς µετοχών κατευθείαν στα ίδια κεφάλαια (αλλαγή φορολογικού συντελεστή) ( ) ( ) Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα µετά από φόρους ( ) 0 ( ) (82.722) (20.462) Σύνολο συγκεντρωτικών (ζηµιών)/εισοδηµάτων περιόδου µετά από φόρους ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Κατανεµηµένα σε: Ιδιοκτήτες µητρικής ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) ικαιώµατα µειοψηφίας ( ) 0 ( ) ( ) 0 ( ) ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) (1): Οι διακοπείσες δραστηριότητες αφορούν στη θυγατρική Sysware Romania, ο έλεγχος της οποίας απωλέσθηκε εντός της προηγούµενης χρήσης µε τη µεταβίβαση της πλειοψηφίας των µετοχών της σε τρίτους (Σηµείωση 2). Ως εκ τούτου, τα συγκριτικά στοιχεία αναταξινοµήθηκαν ώστε να παρουσιάζουν διακριτά τη διακοπείσα δραστηριότητα. Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 7

8 ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Γ ΤΡΙΜΗΝΟΥ Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες Σύνολο Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες (1) Σύνολο Πωλήσεις Κόστος πωλήσεων ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ( ) Μεικτά κέρδη Έξοδα διοίκησης ( ) 0 ( ) ( ) (67.757) (219,540) Έξοδα διάθεσης ( ) 0 ( ) ( ) (64.180) (1,547,642) Έξοδα έρευνας και ανάπτυξης ( ) 0 ( ) ( ) 0 (565,649) Λοιπά έσοδα/(έξοδα) ( ) 0 ( ) ( ) (6.639) (341,886) Κέρδη/(Ζηµιές) εκµετάλλευσης ( ) 0 ( ) ( ) (337,407) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα Χρηµατοοικονοµικά (έξοδα) ( ) 0 ( ) ( ) (1.090) ( ) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα/(έξοδα) - καθαρά ( ) 0 ( ) ( ) (1.090) ( ) Κέρδη/(Ζηµιές) προ φόρων ( ) 0 ( ) ( ) ( ) Φόρος εισοδήµατος Καθαρό κέρδος/(ζηµιές) ( ) 0 ( ) ( ) ( ) Κατανεµηµένα σε: Ιδιοκτήτες µητρικής ( ) 0 ( ) ( ) ( ) ικαιώµατα µειοψηφίας Κέρδη/(Ζηµιές) ανά µετοχή (σε Ευρώ) Βασικά (και αµβλυµµένα) (0,0146) 0,0000 (0,0146) (0,0078) 0,0000 (0,0077) (1): Οι διακοπείσες δραστηριότητες αφορούν στη θυγατρική Sysware Romania, ο έλεγχος της οποίας απωλέσθηκε εντός της προηγούµενης χρήσης µε τη µεταβίβαση της πλειοψηφίας των µετοχών της σε τρίτους (Σηµείωση 2). Ως εκ τούτου, τα συγκριτικά στοιχεία αναταξινοµήθηκαν ώστε να παρουσιάζουν διακριτά τη διακοπείσα δραστηριότητα. Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 8

9 ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΟΥ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ Γ ΤΡΙΜΗΝΟΥ Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες Σύνολο Συνεχιζόµενες δραστηριότητες ιακοπείσες δραστηριότητες (1) Σύνολο Καθαρές (ζηµιές)/κέρδη περιόδου ( ) 0 ( ) ( ) ( ) Πρόσθετο συνολικό εισόδηµα: Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα Λοιπές συνολικές (ζηµίες) / εισοδήµατα που δεν µεταφέρονται στα αποτελέσµατα σε µεταγενέστερες περιόδους: Συναλλαγµατικές διαφορές θυγατρικών εξωτερικού (1.115) 0 (1.115) (11.894) Αναβαλλόµενοι φόροι αποθεµατικών συνεισφοράς µετοχών κατευθείαν στα ίδια κεφάλαια (αλλαγή φορολογικού συντελεστή) ( ) ( ) Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα µετά από φόρους ( ) 0 ( ) (11.894) Σύνολο συγκεντρωτικών (ζηµιών)/εισοδηµάτων περιόδου µετά από φόρους ( ) 0 ( ) ( ) (4.865) ( ) Κατανεµηµένα σε: Ιδιοκτήτες µητρικής ( ) 0 ( ) ( ) (4.865) ( ) ικαιώµατα µειοψηφίας ( ) 0 ( ) ( ) (4.865) ( ) (1): Οι διακοπείσες δραστηριότητες αφορούν στη θυγατρική Sysware Romania, ο έλεγχος της οποίας απωλέσθηκε εντός της προηγούµενης χρήσης µε τη µεταβίβαση της πλειοψηφίας των µετοχών της σε τρίτους (Σηµείωση 2). Ως εκ τούτου, τα συγκριτικά στοιχεία αναταξινοµήθηκαν ώστε να παρουσιάζουν διακριτά τη διακοπείσα δραστηριότητα. Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 9

10 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Σηµ Πωλήσεις Κόστος πωλήσεων (48.813) ( ) Μεικτά κέρδη Έξοδα διοίκησης (72.266) (96.361) Έξοδα διάθεσης ( ) ( ) Λοιπά έσοδα/(έξοδα) 6 ( ) ( ) 0 Κέρδη/(ζηµίες) εκµετάλλευσης ( ) ( ) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα 3 38 Χρηµατοοικονοµικά (έξοδα) ( ) ( ) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα/(έξοδα) - καθαρό ( ) ( ) Κέρδη/(ζηµίες) προ φόρων ( ) ( ) Φόροι εισοδήµατος 7 ( ) ( ) Καθαρό κέρδος/(ζηµία) ( ) ( ) 0 Κέρδη/(ζηµιές) ανά µετοχή (σε Ευρώ) Βασικά (και αµβλυµµένα) 8 (0,0144) (0,0050) Μέσος σταθµικός αριθµός µετοχών (βασικός και αµβλυµµένος) ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΟΥ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ Καθαρές ζηµιές µετά φόρων ( ) ( ) Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα που δε µεταφέρονται στα αποτελέσµατα σε µεταγενέστερες περιόδους: 0 Αναβαλλόµενοι φόροι αποθεµατικών συνεισφοράς µετόχων κατευθείαν στα ίδια κεφάλαια (αλλαγή φορολογικού συντελεστή) (24.160) Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα µετά από φόρους 0 0 Σύνολο συγκεντρωτικών (ζηµιών)/κερδών περιόδου µετά από φόρους ( ) ( ) Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 10

11 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Γ ΤΡΙΜΗΝΟΥ Σηµ Πωλήσεις Κόστος πωλήσεων (12.300) (33.967) 0 0 Μεικτά κέρδη Έξοδα διοίκησης (19.591) (32.269) Έξοδα διάθεσης ( ) ( ) Λοιπά έσοδα/(έξοδα) ( ) ( ) 0 Κέρδη/(ζηµίες) εκµετάλλευσης ( ) ( ) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα 0 0 Χρηµατοοικονοµικά (έξοδα) (97.000) (77.259) Χρηµατοοικονοµικά έσοδα/(έξοδα) καθαρό (97.000) (77.258) Κέρδη/(ζηµίες) προ φόρων ( ) ( ) 0 0 Φόροι εισοδήµατος Καθαρό κέρδος/(ζηµία) ( ) ( ) Κέρδη/(ζηµιές) ανά µετοχή (σε Ευρώ) Βασικά (και αµβλυµµένα) 8 (0,0105) (0,0018) Μέσος σταθµικός αριθµός µετοχών (βασικός και αµβλυµµένος) ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΟΥ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ Γ ΤΡΙΜΗΝΟΥ Καθαρές ζηµιές µετά φόρων ( ) ( ) Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα που δε µεταφέρονται στα αποτελέσµατα σε µεταγενέστερες περιόδους: 0 Αναβαλλόµενοι φόροι αποθεµατικών συνεισφοράς µετόχων κατευθείαν στα ίδια κεφάλαια (αλλαγή φορολογικού συντελεστή) (24.160) Λοιπές συνολικές (ζηµιές)/ εισοδήµατα µετά από φόρους 0 0 Σύνολο συγκεντρωτικών (ζηµιών)/κερδών περιόδου µετά από φόρους ( ) ( ) Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 11

12 ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΙ ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ Ο Όµιλος Η Εταιρεία Σηµ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούν ενεργητικό Ενσώµατα πάγια στοιχεία Υπεραξία Ασώµατα πάγια στοιχεία Συµµετοχές σε θυγατρικές επιχειρήσεις ιαθέσιµες προς πώληση επενδύσεις Λοιπές µακροπρόθεσµες απαιτήσεις Αναβαλλόµενη φορολογική απαίτηση Κυκλοφορούν ενεργητικό Αποθέµατα Εµπορικές απαιτήσεις Προκαταβολές και λοιπές απαιτήσεις Χρηµατικά διαθέσιµα ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ Ι ΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Ίδια κεφάλαια αποδιδόµενα στους ιδιοκτήτες της µητρικής Μετοχικό κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Τακτικό και λοιπά αποθεµατικά Κέρδη εις νέο ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ικαιώµατα µειοψηφίας ( ) ( ) 0 0 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων ( ) ( ) ( ) ( ) Μακροπρόθεσµες υποχρεώσεις Μακροπρόθεσµα δάνεια * Αναβαλλόµενη φορολογική υποχρέωση Προβλέψεις για αποζηµίωση προσωπικού Λοιπές µακροπρόθεσµες υποχρεώσεις * Βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις Εµπορικές υποχρεώσεις Βραχυπρόθεσµα δάνεια Οµολογιακά δάνεια * Φόροι εισοδήµατος πληρωτέοι Λοιπές βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις * Σύνολο υποχρεώσεων ΣΥΝΟΛΟ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων *Αναταξινοµήσεις κονδυλίων κατά την (σηµείωση 14) 12

13 ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Μετοχικό κεφάλαιο Ίδια κεφάλαια αποδιδόµενα στους ιδιοκτήτες της µητρικής Τακτικό και Υπέρ το λοιπά άρτιο αποθεµατικά Σωρευµένα κέρδη / (ζηµίες) Σύνολο ικαιώµατα µειοψηφίας Σύνολο ιδίων κεφαλαίων ( ) ( ) ( ) ( ) Λοιπά συνολικά εισοδήµατα (20.462) (20.462) (20.462) Κέρδη/(Ζηµιές) περιόδου ( ) ( ) ( ) ( ) Σύνολο συγκεντρωτικών (ζηµιών)/εισοδηµάτωνν περιόδου µετά από φόρους 0 0 (20.462) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) Μετοχικό κεφάλαιο Ίδια κεφάλαια αποδιδόµενα στους ιδιοκτήτες της µητρικής Τακτικό και Υπέρ το λοιπά άρτιο αποθεµατικά Σωρευµένα κέρδη/(ζηµίες) Σύνολο ικαιώµατα µειοψηφίας Σύνολο ιδίων κεφαλαίων ( ) ( ) ( ) ( ) Λοιπά συνολικά εισοδήµατα ( ) 0 ( ) ( ) Κέρδη/(Ζηµιές) περιόδου ( ) ( ) ( ) ( ) Σύνολο συγκεντρωτικών (ζηµιών)/ κερδών περιόδου µετά από φόρους 0 0 ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) Λοιπές κινήσεις ( ) ( ) ( ) ( ) Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 13

14 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ Ι ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Μετοχικό κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Τακτικό & λοιπά αποθεµατικά Σωρευµένα κέρδη / (ζηµίες) Σύνολο ( ) ( ) Λοιπά συνολικά εισοδήµατα Κέρδη/(Ζηµιές) περιόδου 0 0 Συνολικά έσοδα περιόδου ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) Μετοχικό κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Τακτικό & λοιπά αποθεµατικά Σωρευµένα κέρδη / (ζηµίες) Σύνολο ( ) ( ) Λοιπά συνολικά εισοδήµατα (24.160) 0 (24.160) Κέρδη/(Ζηµιές) περιόδου ( ) ( ) Συνολικά έσοδα περιόδου 0 0 (24.160) ( ) ( ) ( ) ( ) Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 14

15 ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΙ ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ Ο Όµιλος (1) Η Εταιρεία Ταµειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη/(ζηµιές) χρήσεως προ φόρων (συνεχιζόµενες δραστηριότητες) ( ) ( ) ( ) ( ) Κέρδη/(ζηµιές) χρήσεως προ φόρων από διακοπείσες δραστηριότητες, (συµπεριλαµβανοµένου του προκύψαντος κέρδους ) 0 ( ) 0 0 Προσαρµογές για: Αποσβέσεις (Σηµείωση 9) Προβλέψεις και αποµειώσεις Τόκοι και λοιπά χρηµατοοικονοµικά έξοδα Έσοδα από επενδύσεις και πιστωτικοί τόκοι (5.915) (8.751) (3) (38) (Κέρδη)/Ζηµίες από εκποίηση ενσώµατων παγίων Πρόβλεψη διοικητικού προστίµου (Σηµείωση 6) Λειτουργικό κέρδος προ µεταβολών του κεφαλαίου κίνησης ( ) (Αύξηση)/Μείωση σε: Αποθέµατα ( ) (18.108) (915) (462) Εµπορικές απαιτήσεις (68.008) ( ) Λοιπές απαιτήσεις ( ) ( ) (49.097) Αύξηση/(Μείωση) σε: Εµπορικές υποχρεώσεις (πλην τραπεζών) ( ) Λοιπές υποχρεώσεις ( ) ( ) ( ) Φόροι εισοδήµατος πληρωθέντες 0 (35.486) 0 0 Τόκοι πληρωθέντες ( ) ( ) 0 0 Λειτουργικές ροές από διακοπείσες δραστηριότητες Ταµειακές εισροές / (εκροές) από λειτουργικές δραστηριότητες ( ) ( ) ( ) Ταµειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες Αγορές ενσώµατων και ασώµατων παγίων στοιχείων (59.665) ( ) 0 0 Πώληση ενσώµατων παγίων στοιχείων Τόκοι και συναφή έσοδα εισπραχθέντα Είσπραξη / (πληρωµή) εγγυήσεων (10.163) Επενδυτικές ροές από διακοπείσες δραστηριότητες (22.594) 0 Ταµειακές εισροές / (εκροές) για επενδυτικές δραστηριότητες (63.913) ( ) Ταµειακές ροές από χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Εισπράξεις δανείων Χρηµατοδοτικές ροές από διακοπείσες δραστηριότητες Ταµειακές εισροές / (εκροές) για χρηµατοδοτικές δραστηριότητες Καθαρή αύξηση/ µείωση χρηµατικών διαθεσίµων ( ) ( ) ( ) Χρηµατικά διαθέσιµα στην αρχή της περιόδου Χρηµατικά διαθέσιµα στο τέλος της περιόδου (1): Οι διακοπείσες δραστηριότητες αφορούν στη θυγατρική Sysware Romania, ο έλεγχος της οποίας απωλέσθηκε εντός της προηγούµενης χρήσης µε τη µεταβίβαση της πλειοψηφίας των µετοχών της σε τρίτους (Σηµείωση 2). Οι σηµειώσεις από την σελίδα 16 έως και την σελίδα 35 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων 15

16 1. ΓΕΝΙΚΕΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ Ο Όµιλος ALTEC («ο Όµιλος») αποτελεί έναν Όµιλο εταιρειών που δραστηριοποιούνται στην Ελλάδα και στο εξωτερικό (Ρουµανία) και παρέχει προϊόντα και υπηρεσίες στον χώρο της πληροφορικής και των επικοινωνιών. Η Μητρική Εταιρεία («η Εταιρεία») του Οµίλου είναι η ALTEC ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ Α.Β.Ε.Ε.. η οποία είναι ανώνυµη εταιρεία που ιδρύθηκε στην Ελλάδα και στεγάζεται στη διεύθυνση: Πάτµου 12 - Μαρούσι. Τ.Κ Οι µετοχές της Εταιρείας είναι εισηγµένες στην αγορά του Χρηµατιστηρίου Αθηνών. Κατά την 30 Σεπτεµβρίου 2015 το απασχολούµενο προσωπικό του Οµίλου και της Εταιρείας ήταν 355 και 4 εργαζόµενοι αντίστοιχα (30 Σεπτεµβρίου 2014: 389 και 9 αντίστοιχα). Η ενδιάµεση συνοπτική χρηµατοοικονοµική πληροφόρηση για την περίοδο που έληξε την 30 Σεπτεµβρίου 2015 εγκρίθηκε για έκδοση µε απόφαση του ιοικητικού Συµβουλίου της Εταιρείας την 26 Νοεµβρίου ΒΑΣΗ ΕΤΟΙΜΑΣΙΑΣ ΤΗΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗΣ Πλαίσιο κατάρτισης Η ενδιάµεση συνοπτική χρηµατοοικονοµική πληροφόρηση της 30 Σεπτεµβρίου 2015 έχει συνταχθεί σύµφωνα µε το ιεθνές Λογιστικό Πρότυπο 34 (.Λ.Π. 34 «Ενδιάµεση Χρηµατοοικονοµική Αναφορά») όπως αυτό εκδόθηκε από το Συµβούλιο ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) και υιοθετήθηκε από την Ευρωπαϊκή Ένωση (ΕΕ) και µε βάση την αρχή του ιστορικού κόστους εκτός των επενδύσεων διαθέσιµων προς πώληση, οι οποίες αποτιµούνται στην εύλογη αξία. Η ενδιάµεση συνοπτική χρηµατοοικονοµική πληροφόρηση δεν περιλαµβάνει όλη την πληροφόρηση και τις γνωστοποιήσεις που απαιτούνται για τις ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις και θα πρέπει να εξετάζονται σε συνάρτηση µε τις ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις της 31 εκεµβρίου 2014 που είναι διαθέσιµες στην ιστοσελίδα της εταιρείας Η ενδιάµεση συνοπτική χρηµατοοικονοµική πληροφόρηση συντάχτηκε µε βάση τις ίδιες λογιστικές πολιτικές που εφαρµόστηκαν για τη σύνταξη των ετήσιων οικονοµικών καταστάσεων της 31ης εκεµβρίου Η Εταιρεία και ο Όµιλος έχει λάβει υπόψη τις µεταβολές που έχουν επέλθει εξ αιτίας νέων ή αναθεωρηµένων.λ.π. -.Π.Χ.Α. ή ιερµηνειών που ισχύουν από την 1η Ιανουαρίου 2015 και µετά. Οι εν λόγω µεταβολές περιγράφονται στη σηµείωση 3. Η σύνταξη της ενδιάµεσης χρηµατοοικονοµικής πληροφόρησης, σύµφωνα µε τα ΠΧΑ απαιτεί τη χρήση ορισµένων λογιστικών εκτιµήσεων και παραδοχών. Επίσης, απαιτεί την άσκηση κρίσης από τη ιοίκηση κατά τη διαδικασία εφαρµογής των λογιστικών αρχών της Εταιρείας. Οι περιοχές που εµπεριέχουν µεγαλύτερο βαθµό εκτιµήσεων ή πολυπλοκότητας, ή όπου οι εκτιµήσεις και παραδοχές είναι σηµαντικές για τη σύνταξη των οικονοµικών καταστάσεων, όπως αναφέρονται παρακάτω. (α) Φόρος εισοδήµατος και φόροι ανέλεγκτων χρήσεων Η πρόβλεψη για φόρο εισοδήµατος µε βάση το ΛΠ 12 υπολογίζεται µε εκτίµηση των φόρων που θα καταβληθούν στις φορολογικές αρχές και περιλαµβάνει τον τρέχοντα φόρο εισοδήµατος για κάθε χρήση και πρόβλεψη για τους πρόσθετους φόρους που πιθανόν να προκύψουν σε φορολογικούς ελέγχους. 16

17 Οι εταιρείες του Οµίλου υπόκεινται σε διαφορετικές νοµοθεσίες φορολογίας εισοδήµατος. Προκειµένου να προσδιοριστεί η πρόβλεψη του Οµίλου για τους φόρους εισοδήµατος απαιτείται ουσιαστική αντίληψη των ανωτέρω. Στην περίπτωση που οι τελικοί φόροι που προκύπτουν µετά από τους φορολογικούς ελέγχους είναι διαφορετικοί από τα ποσά που αρχικά είχαν καταχωρηθεί, οι διαφορές αυτές θα επηρεάσουν το φόρο εισοδήµατος και τις προβλέψεις για αναβαλλόµενους φόρους στην χρήση που ο προσδιορισµός των φορολογικών διαφορών έλαβε χώρα. (β) Αναβαλλόµενες φορολογικές απαιτήσεις Αναβαλλόµενη φορολογική απαίτηση αναγνωρίζεται για όλες τις αχρησιµοποίητες φορολογικές ζηµίες στον βαθµό που είναι πιθανό ότι θα υπάρξουν επαρκή φορολογικά κέρδη που θα συµψηφιστούν µε αυτές τις φορολογικές ζηµίες. Για τον καθορισµό του ύψους της αναβαλλόµενης φορολογικής απαίτησης που µπορεί να αναγνωριστεί απαιτούνται σηµαντικές κρίσεις και εκτιµήσεις της διοίκησης του Οµίλου, οι οποίες βασίζονται στα µελλοντικά φορολογητέα κέρδη σε συνδυασµό µε τις µελλοντικές φορολογικές στρατηγικές που θα ακολουθηθούν. (γ) Προβλέψεις αποµείωσης για επισφαλείς απαιτήσεις Ο Όµιλος διενεργεί προβλέψεις αποµείωσης για επισφαλείς απαιτήσεις σε σχέση µε συγκεκριµένους πελάτες όταν υπάρχουν δεδοµένα ή ενδείξεις οι οποίες καταδεικνύουν ότι η είσπραξη της σχετικής απαίτησης στο σύνολό της ή κατά ένα µέρος δεν είναι πιθανή. Η διοίκηση του Οµίλου προβαίνει σε περιοδική επανεκτίµηση της επάρκειας της πρόβλεψης σχετικά µε τις επισφαλείς απαιτήσεις σε συνάρτηση της πιστωτικής της πολιτικής και λαµβάνοντας υπόψη στοιχεία της Νοµικής Υπηρεσίας του Οµίλου, τα οποία προκύπτουν βάσει επεξεργασίας ιστορικών δεδοµένων και πρόσφατων εξελίξεων των υποθέσεων που διαχειρίζεται. (δ) Αποµείωση ενσώµατων παγίων στοιχείων και υπεραξίας Τα ενσώµατα πάγια στοιχεία ελέγχονται για σκοπούς αποµείωσης όταν γεγονότα ή αλλαγές στις συνθήκες υποδηλώνουν ότι η λογιστική αξία µπορεί να µην είναι ανακτήσιµη. Η υπεραξία επανεκτιµάται σε κάθε περίοδο που συντάσσονται οικονοµικές καταστάσεις. Για τον υπολογισµό της αξίας χρήσεως η διοίκηση εκτιµά τις µελλοντικές ταµειακές ροές από το περιουσιακό στοιχείο ή την µονάδα ταµειακής ροής και επιλέγει τον κατάλληλο συντελεστή προεξόφλησης για να υπολογίσει την παρούσα αξία των µελλοντικών ταµειακών ροών. (ε) Πρόβλεψη για αποζηµίωση προσωπικού Το ύψος της πρόβλεψης για αποζηµίωση προσωπικού βασίζεται σε αναλογιστή µελέτη. Η αναλογιστική µελέτη περιλαµβάνει την στοιχειοθέτηση παραδοχών σχετικών µε το προεξοφλητικό επιτόκιο, το ποσοστό αύξησης των αµοιβών των εργαζοµένων, την αύξηση του δείκτη τιµών καταναλωτή και την αναµενόµενη εναποµένουσα εργασιακή ζωή. Οι παραδοχές που χρησιµοποιούνται εµπεριέχουν σηµαντική αβεβαιότητα και η διοίκηση του Οµίλου προβαίνει σε συνεχή επανεκτίµησή τους. (στ) Προβλέψεις για ενδεχόµενες υποχρεώσεις από εκκρεµείς δικαστικές υποθέσεις Η ιοίκηση του Οµίλου παρακολουθεί τις εκκρεµείς δικαστικές υποθέσεις και τις οικονοµικές επιπτώσεις που πιθανόν να έχουν στις Οικονοµικές Καταστάσεις µε βάση τις εκτιµήσεις των Νοµικών Συµβούλων και προβαίνει σε σχηµατισµό πρόβλεψης εις βάρος των συνολικών εσόδων στη βάση επανεκτιµήσεων των εκκρεµών δικαστικών υποθέσεων. 17

18 Οι προαναφερόµενες εκτιµήσεις, παραδοχές και κρίσεις που εφαρµόστηκαν για την ετοιµασία των ενδιάµεσων συνοπτικών οικονοµικών καταστάσεων είναι συνεπείς µε αυτές που ακολουθήθηκαν στην κατάρτιση των ετήσιων οικονοµικών καταστάσεων της Εταιρείας και του Οµίλου για τη χρήση που έληξε την 31 εκεµβρίου Συνέχιση δραστηριότητας Την 30η Σεπτεµβρίου 2015 ο Όµιλος και η Εταιρεία εµφάνισαν αρνητικά συνολικά Ίδια Κεφάλαια µε αποτέλεσµα για την Εταιρεία να συντρέχουν οι προϋποθέσεις εφαρµογής των διατάξεων του άρθρου 48 του Κ.Ν. 2190/1920. Επίσης η Εταιρεία και οι θυγατρικές της Altec Software Α.Ε. και Altec Integration A.E. εξακολουθούν να βρίσκονται σε µη συµµόρφωση µε τους οικονοµικούς όρους (financial covenants) των δανειακών τους συµβάσεων και σε αδυναµία αποπληρωµής των ληξιπρόθεσµων δόσεων των δανείων µε αποτέλεσµα το σύνολο των οµολογιακών δανείων ύψους Ευρώ χιλιάδες περίπου και Ευρώ χιλιάδες περίπου για τον Όµιλο και την Εταιρεία αντίστοιχα, να διατηρούν από την προηγούµενη χρήση την κατηγοριοποίηση τους ως βραχυπρόθεσµες υποχρεώσεις. Η ιοίκηση του Οµίλου από την προηγούµενη χρήση έχει λάβει µέτρα για την αντιµετώπιση του προβλήµατος ρευστότητας και κεφαλαιακής ενίσχυσης προβαίνοντας σε µία σειρά ενεργειών. Ο Όµιλος ξεκίνησε µία σειρά από επαφές µε τις δανείστριες τράπεζες προκειµένου να συµφωνηθεί αναδιάρθρωση των όρων αποπληρωµής του συνόλου του µακροπρόθεσµου δανεισµού η θετική έκβαση των οποίων είναι ουσιώδεις καθώς δεν υπάρχουν άλλα πλάνα χρηµατοδότησης για την κάλυψη των χρηµατοοικονοµικών αναγκών. Η ιοίκηση του Οµίλου έχει συντάξει επίσης µε την συνδροµή εξειδικευµένου χρηµατοοικονοµικού συµβούλου αναθεωρηµένη πρόταση επιχειρηµατικής και κεφαλαιακής αναδιάρθρωσης, η οποία πέρα από την αναδιάρθρωση του συνόλου των δανειακών υποχρεώσεων του Οµίλου µε σκοπό την ενίσχυση της ρευστότητας και της κεφαλαιακής δοµής, συµπεριλαµβάνει και λεπτοµερή σχέδια για την λειτουργική αναδιάρθρωση κύριων κλάδων του Οµίλου, την ανάπτυξη στρατηγικών προϊόντων και νέων συνεργασιών και την σηµαντική κεφαλαιοποίηση δανείων. Στις συζητήσεις µε πιστώτριες τράπεζες (οµολογιούχους) για την αναδιάρθρωση των δανειακών υποχρεώσεων του Οµίλου και της Εταιρείας, η ιοίκηση αιτήθηκε την παροχή µετάθεσης των πληρωµών των ληξιπρόθεσµων υποχρεώσεων από τα εν λόγω οµολογιακά δάνεια σε ηµεροµηνία πέραν της 31 εκεµβρίου Οι πιστώτριες τράπεζες παρείχαν µετάθεση µόνο της ηµεροµηνίας αποπληρωµής των ληξιπρόθεσµων δόσεων έως την 16η Ιανουαρίου Επίσης εντός του 2015 οι πιστώτριες τράπεζες χορήγησαν πρόσθετο δανεισµό ποσού 2.1 εκατ Ευρώ περίπου για την κάλυψη των τρεχουσών υποχρεώσεων της Εταιρείας και των θυγατρικών εταιρειών Altec Software Α.Ε. και Altec Integration A.E. Η πρόταση αναδιάρθρωσης και οι σχετικές συζητήσεις µε τις πιστώτριες τράπεζες έχουν επιβραδυνθεί λόγω της διαδικασίας ανακεφαλαιοποίησης και αναδιάρθρωσης του τραπεζικού συστήµατος, παρόλα αυτά η ιοίκηση του Οµίλου εκτιµά ότι είναι εφικτή η εφαρµογή του πλαισίου αναδιάρθρωσης των δανειακών υποχρεώσεων εφόσον επιτευχθεί συµφωνία. Υπό το πρίσµα των ανωτέρω, η ενδιάµεση χρηµατοοικονοµική πληροφόρηση έχει καταρτιστεί στη βάση της δυνατότητας οµαλής συνέχισης της δραστηριότητας του Οµίλου και της Εταιρείας. Λειτουργικό νόµισµα Οι οικονοµικές καταστάσεις παρουσιάζονται σε Ευρώ. Σηµειώνεται ότι τυχόν µικρές αποκλίσεις οφείλονται σε στρογγυλοποιήσεις δεκαδικών στοιχείων. 18

19 Συγκριτικά στοιχεία Ορισµένα συγκριτικά στοιχεία αναταξινοµήθηκαν και προσαρµόστηκαν όπου κρίθηκε απαραίτητο για να είναι συγκρίσιµα µε την παρουσίαση που πραγµατοποιήθηκε την τρέχουσα περίοδο. Αναλυτικές πληροφορίες παρατίθενται στη σηµείωση 14. Ενοποίηση Η ενοποιηµένη οικονοµική πληροφόρηση καταρτίζεται µε βάση την αντίστοιχη πληροφόρηση της µητρικής και των θυγατρικών εταιρειών του Οµίλου (o «Όµιλος ALTEC»). Στον παρακάτω πίνακα παρουσιάζονται οι εταιρείες που συµπεριλήφθηκαν στην ενοποίηση µαζί µε τα σχετικά ποσοστά συµµετοχής, η χώρα που εδρεύει καθώς και η µέθοδος ενοποίησης Εταιρεία Χώρα Ποσοστό Μέθοδος Κύρια ραστηριότητα Συµµετοχής Ενοποίησης ALTEC ABEE Ελλάδα Μητρική Ολική Εµπορία Η/Υ Τηλεπικοινωνιακού εξοπλισµού και συναφών ειδών ALTEC SOFTWARE Ελλάδα % Ολική Ανάπτυξη Λογισµικού ALTEC INTEGRATION Ελλάδα % Ολική Ολοκληρωµένα Μηχανογραφικά Συστήµατα MICROLAND COMPUTERS AEBE Ελλάδα 48.08% Ολική Ανενεργής ΣΥΓΧΡΟΝΕΣ ΕΚΠΑΙ ΕΥΤΙΚΕΣ Ελλάδα % Ολική Παροχή υπηρεσιών εκπαίδευσης (Κ.Ε.Κ.). ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΑΕ (INTERFACE) UNISOFT ROMANIA SA Ρουµανία 99.60% Ολική Παραγωγή και διάθεση λογισµικού OTS AE Ελλάδα 51.00% Ολική Παραγωγή & υπηρεσίες λογισµικού Παροχή ολοκληρωµένων λύσεων SYSWARE ROMANIA SRL Ρουµανία 40.00% Καθαρή θέση µηχανογράφησης και τηλεπικοινωνιών Στο πλαίσιο της αναδιάρθρωσης του Οµίλου, εντός της προηγούµενης χρήσης όπως εξηγείται διεξοδικότερα στις αντίστοιχες ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις, η Εταιρεία µεταβίβασε το 60% των µετοχών που κατείχε στην SYSWARE ROMANIA SRL και ως εκ τούτου απώλεσε τον έλεγχο. Η εν λόγω εταιρεία κατέστη συνδεδεµένη και ακολούθως, έπαυσε να ενοποιείται µε τη µέθοδο της «Ολικής Ενοποίησης» από την χρονική στιγµή απώλειας του ελέγχου της, και ενοποιείται έκτοτε µε τη µέθοδο της «Καθαρής Θέσης». εδοµένου ότι η SYSWARE ROMANIA SRL ως θυγατρική, λόγω της αρνητικής της καθαρής θέσης είχε αποµειωθεί πλήρως στις οικονοµικές καταστάσεις της µητρικής, διατηρείται στην ίδια αποτίµηση και ως συνδεδεµένη στις οικονοµικές καταστάσεις του Οµίλου. 3. ΝΕΑ ΠΡΟΤΥΠΑ ΤΡΟΠΟΠΟΙΗΣΕΙΣ ΠΡΟΤΥΠΩΝ ΚΑΙ ΙΕΡΜΗΝΕΙΕΣ Νέα ή αναθεωρηµένα Πρότυπα και ιερµηνείες που υιοθετήθηκαν από τον Όµιλο την 1η Iανουαρίου 2015 και δεν επιφέρουν σηµαντικές µεταβολές στις οικονοµικές καταστάσεις του Οµίλου και της Εταιρίας. Ε ΠΧΑ 21 «Εισφορές» Αυτή η διερµηνεία ορίζει τον λογιστικό χειρισµό µιας υποχρέωσης πληρωµής εισφοράς που έχει επιβληθεί από την κυβέρνηση και δεν είναι φόρος εισοδήµατος. Η διερµηνεία διευκρινίζει πως το δεσµευτικό γεγονός βάση του οποίου θα έπρεπε να σχηµατιστεί η υποχρέωση καταβολής εισφοράς (ένα από τα κριτήρια για την αναγνώριση υποχρέωσης σύµφωνα µε το ΛΠ 37) είναι η ενέργεια όπως περιγράφεται στη σχετική νοµοθεσία η οποία προκαλεί την πληρωµή της εισφοράς. Η διερµηνεία µπορεί να έχει ως αποτέλεσµα την αναγνώριση της υποχρέωσης αργότερα από ότι ισχύει σήµερα, ειδικότερα σε σχέση µε εισφορές οι οποίες επιβάλλονται ως αποτέλεσµα συνθηκών που ισχύουν σε µια συγκεκριµένη ηµεροµηνία. 19

20 Ετήσιες Βελτιώσεις σε ΠΧΑ 2013 Οι παρακάτω τροποποιήσεις περιγράφουν τις σηµαντικότερες αλλαγές που υπεισέρχονται σε τρία ιεθνή Πρότυπα Χρηµατοοικονοµικής Αναφοράς ( ΠΧΑ) ως επακόλουθο των αποτελεσµάτων του κύκλου του ετήσιου προγράµµατος βελτιώσεων του Συµβουλίου ιεθνών Λογιστικών Προτύπων (Σ ΛΠ). ΠΧΑ 3 «Συνενώσεις επιχειρήσεων» Η τροποποίηση διευκρινίζει πως το ΠΧΑ 3 δεν έχει εφαρµογή στην λογιστικοποίηση του σχηµατισµού οποιασδήποτε από κοινού δραστηριότητας βάση του ΠΧΑ 11 στις οικονοµικές καταστάσεις της ίδιας της από κοινού δραστηριότητας. ΠΧΑ 13 «Επιµέτρηση εύλογης αξίας» Η τροποποίηση διευκρινίζει πως η εξαίρεση που παρέχει το ΠΧΑ 13 για ένα χαρτοφυλάκιο χρηµατοοικονοµικών απαιτήσεων και υποχρεώσεων ('portfolio exception') έχει εφαρµογή σε όλα τα συµβόλαια (συµπεριλαµβανοµένων των µη χρηµατοοικονοµικών συµβολαίων) εντός του πεδίου εφαρµογής του ιεθνές Λογιστικού Προτύπου ( ΛΠ) 39/ ΠΧΑ 9. ΛΠ 40 «Επενδύσεις σε ακίνητα» Το πρότυπο τροποποιήθηκε προκειµένου να διευκρινιστεί πως το ΛΠ 40 και το ΠΧΑ 3 δεν είναι αµοιβαίως αποκλειόµενα Νέα Πρότυπα και ιερµηνείες που έχουν εκδοθεί αλλά δεν έχουν ακόµα τεθεί σε ισχύ και δεν υιοθετήθηκαν νωρίτερα από τον Όµιλο και την Εταιρία ΠΧΑ 9 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα» και µεταγενέστερες τροποποιήσεις στο ΠΧΑ 9 και ΠΧΑ 7 (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 Ιανουαρίου 2018) Το ΠΧΑ 9 αντικαθιστά τις πρόνοιες του ΛΠ 39 που αφορούν στην ταξινόµηση και επιµέτρηση των χρηµατοοικονοµικών περιουσιακών στοιχείων και χρηµατοοικονοµικών υποχρεώσεων και συµπεριλαµβάνει επίσης ένα µοντέλο αναµενόµενων πιστωτικών ζηµιών το οποίο αντικαθιστά το µοντέλο των πραγµατοποιηµένων πιστωτικών ζηµιών που εφαρµόζεται σήµερα. Το ΠΧΑ 9 καθιερώνει µία προσέγγιση της λογιστικής αντιστάθµισης βασιζόµενη σε αρχές και αντιµετωπίζει ασυνέπειες και αδυναµίες στο τρέχον µοντέλο του ΛΠ 39. Ο Όµιλος βρίσκεται στη διαδικασία εκτίµησης της επίδρασης του ΠΧΑ 9 στις οικονοµικές του καταστάσεις. Το ΠΧΑ 9 δεν µπορεί να εφαρµοστεί νωρίτερα από τον Όµιλο διότι δεν έχει υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΠΧΑ 15 «Εσοδα από Συµβόλαια µε Πελάτες» (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 Ιανουαρίου 2018) Το ΠΧΑ 15 εκδόθηκε τον Μάιο Σκοπός του προτύπου είναι να παρέχει ένα ενιαίο, κατανοητό µοντέλο αναγνώρισης των εσόδων από όλα τα συµβόλαια µε πελάτες ώστε να βελτιώσει τη συγκρισιµότητα µεταξύ εταιρειών του ίδιου κλάδου, διαφορετικών κλάδων και διαφορετικών κεφαλαιαγορών. Περιλαµβάνει τις αρχές που πρέπει να εφαρµόσει µία οικονοµική οντότητα για να προσδιορίσει την επιµέτρηση των εσόδων και τη χρονική στιγµή της αναγνώρισής τους. Η βασική αρχή είναι ότι µία οικονοµική οντότητα θα αναγνωρίσει τα έσοδα µε τρόπο που να απεικονίζει τη µεταβίβαση των αγαθών ή υπηρεσιών στους πελάτες στο ποσό το οποίο αναµένει να δικαιούται σε αντάλλαγµα για αυτά τα αγαθά ή τις υπηρεσίες. Ο Όµιλος βρίσκεται στη διαδικασία εκτίµησης της επίδρασης του ΠΧΑ 15 στις οικονοµικές του καταστάσεις. Το πρότυπο δεν έχει υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. 20

21 ΛΠ 19 Αναθεωρηµένο (Τροποποίηση) «Παροχές σε Εργαζοµένους» (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1η Φεβρουαρίου 2015) Η περιορισµένου σκοπού τροποποίηση εφαρµόζεται σε εισφορές των εργαζοµένων ή τρίτων µερών στα προγράµµατα καθορισµένων παροχών και απλοποιεί την λογιστικοποίηση των εισφορών όταν είναι ανεξάρτητες του αριθµού των ετών που παρέχεται η εργασία, για παράδειγµα, εισφορές εργαζοµένων που υπολογίζονται βάση ενός σταθερού ποσοστού του µισθού. ΠΧΑ 11 (Τροποποίηση) «Από κοινού Συµφωνίες» (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την η µετά την 1 Ιανουαρίου 2016) Αυτή η τροποποίηση απαιτεί από έναν επενδυτή να εφαρµόσει την µέθοδο της εξαγοράς όταν αποκτά συµµετοχή σε µία από κοινού δραστηριότητα η οποία αποτελεί µία 'επιχείρηση'. Η τροποποίηση δεν έχει υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΛΠ 16 και ΛΠ 38 (Τροποποιήσεις) «ιευκρίνιση των Επιτρεπτών Μεθόδων Απόσβεσης» (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 Ιανουαρίου 2016) Αυτή η τροποποίηση διευκρινίζει ότι η χρήση µεθόδων βασισµένων στα έσοδα δεν είναι κατάλληλες για τον υπολογισµό των αποσβέσεων ενός περιουσιακού στοιχείου και επίσης διευκρινίζει πως τα έσοδα δεν θεωρούνται κατάλληλη βάση επιµέτρησης της ανάλωσης των οικονοµικών οφελών που ενσωµατώνονται σε ένα άυλο περιουσιακό στοιχείο. Αυτές οι τροποποιήσεις δεν έχουν υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΛΠ 27 (Τροποποίηση) «Ατοµικές οικονοµικές καταστάσεις» (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 Ιανουαρίου 2016) Αυτή η τροποποίηση επιτρέπει στις οικονοµικές οντότητες να χρησιµοποιούν την µέθοδο της καθαρής θέσης προκειµένου να λογιστικοποιήσουν τις επενδύσεις σε θυγατρικές, κοινοπραξίες και συγγενείς στις ατοµικές τους οικονοµικές καταστάσεις και επίσης ξεκαθαρίζει τον ορισµό των ατοµικών οικονοµικών καταστάσεων. Η τροποποίηση δεν έχει υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΠΧΑ 10 και ΛΠ 28 (Τροποποιήσεις) «Πώληση ή εισφορά περιουσιακών στοιχείων µεταξύ ενός επενδυτή και µιας συγγενούς εταιρίας ή κοινοπραξίας» (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 Ιανουαρίου 2016) Οι τροποποιήσεις διευθετούν µία ασυνέπεια µεταξύ των διατάξεων του ΠΧΑ 10 και του ΛΠ 28 σχετικά µε την πώληση ή εισφορά των περιουσιακών στοιχείων µεταξύ ενός επενδυτή και µιας συγγενούς εταιρίας ή κοινοπραξίας. Η βασική συνέπεια των τροποποιήσεων είναι πως αναγνωρίζεται ολόκληρο το κέρδος ή η ζηµιά µιας συναλλαγής που περιλαµβάνει µία δραστηριότητα (είτε µε τη µορφή µιας θυγατρικής είτε όχι). Μερικό κέρδος ή ζηµιά αναγνωρίζεται όταν η συναλλαγή περιλαµβάνει περιουσιακά στοιχεία τα οποία δεν αποτελούν µια δραστηριότητα, ακόµα και αν αυτά τα περιουσιακά στοιχεία έχουν τη µορφή µιας θυγατρικής. Οι τροποποιήσεις δεν έχουν υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΛΠ 1 (Τροποποιήσεις) "Γνωστοποιήσεις" (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1η Ιανουαρίου 2016) Οι τροποποιήσεις διευκρινίζουν τις οδηγίες του ΛΠ 1 σχετικά µε τις έννοιες της σηµαντικότητας και της συγκέντρωσης, την παρουσίαση των µερικών αθροισµάτων, την δοµή των οικονοµικών καταστάσεων και τις γνωστοποιήσεις των λογιστικών πολιτικών. Οι τροποποιήσεις δεν έχουν υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. 21

22 ΠΧΑ 10, ΠΧΑ 12 και ΛΠ 28 (Τροποποιήσεις) "Εταιρίες επενδύσεων: Εφαρµογή της απαλλαγής από την υποχρέωση ενοποίησης" (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1η Ιανουαρίου 2016) Οι τροποποιήσεις διευκρινίζουν την εφαρµογή της απαλλαγής των εταιρειών επενδύσεων και των θυγατρικών τους από την υποχρέωση ενοποίησης. Οι τροποποιήσεις δεν έχουν υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Ετήσιες Βελτιώσεις σε ΠΧΑ 2012 (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1η Φεβρουαρίου 2015) Οι παρακάτω τροποποιήσεις περιγράφουν τις σηµαντικότερες αλλαγές που υπεισέρχονται σε ορισµένα ΠΧΑ ως επακόλουθο των αποτελεσµάτων του κύκλου του ετήσιου προγράµµατος βελτιώσεων του Σ ΛΠ. ΠΧΑ 2 «Παροχές που εξαρτώνται από την αξία των µετοχών» Η τροποποίηση διευκρινίζει τον ορισµό της 'προϋπόθεσης κατοχύρωσης' και ορίζει διακριτά τον 'όρο απόδοσης' και τον 'όρο υπηρεσίας'. ΠΧΑ 3 «Συνενώσεις επιχειρήσεων» Η τροποποίηση διευκρινίζει πως η υποχρέωση για ενδεχόµενο τίµηµα το οποίο πληροί τον ορισµό του χρηµατοοικονοµικού στοιχείου ταξινοµείται ως χρηµατοοικονοµική υποχρέωση ή ως στοιχείο της καθαρής θέσης βάση των ορισµών του ΛΠ 32 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Παρουσίαση». Επίσης διευκρινίζει πως κάθε ενδεχόµενο τίµηµα, χρηµατοοικονοµικό και µη χρηµατοοικονοµικό, που δεν είναι στοιχείο της καθαρής θέσης επιµετράται στην εύλογη αξία µέσω των αποτελεσµάτων. ΠΧΑ 8 «Λειτουργικοί τοµείς» Η τροποποίηση απαιτεί τη γνωστοποίηση των εκτιµήσεων της διοίκησης όσον αφορά την συνάθροιση των λειτουργικών τοµέων. ΠΧΑ 13 «Επιµέτρηση εύλογης αξίας» Η τροποποίηση διευκρινίζει ότι το πρότυπο δεν αποκλείει τη δυνατότητα της επιµέτρησης βραχυπρόθεσµων απαιτήσεων και υποχρεώσεων στα ποσά των τιµολογίων σε περιπτώσεις όπου η επίπτωση της προεξόφλησης είναι ασήµαντη. ΛΠ 16 «Ενσώµατα πάγια» και ΛΠ 38 «Άυλα περιουσιακά στοιχεία» Και τα δύο πρότυπα τροποποιήθηκαν προκειµένου να διευκρινιστεί ο τρόπος µε τον οποίο αντιµετωπίζονται η προ αποσβέσεων λογιστική αξία του περιουσιακού στοιχείου και οι συσσωρευµένες αποσβέσεις όταν µια οικονοµική οντότητα ακολουθεί τη µέθοδο της αναπροσαρµογής. ΛΠ 24 «Γνωστοποιήσεις συνδεδεµένων µερών» Το πρότυπο τροποποιήθηκε προκειµένου να συµπεριλάβει ως συνδεδεµένο µέρος µία εταιρία που παρέχει υπηρεσίες βασικού διοικητικού στελέχους στην οικονοµική οντότητα ή στην µητρική εταιρία της οικονοµικής οντότητας. 22

23 Ετήσιες βελτιώσεις σε ΠΧΑ 2014 (εφαρµόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή µετά την 1 Ιανουαρίου 2016) Οι τροποποιήσεις που παρατίθενται παρακάτω περιγράφουν τις βασικές αλλαγές σε τέσσερα ΠΧΑ. Οι τροποποιήσεις δεν έχουν υιοθετηθεί ακόµη από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΠΧΑ 5 «Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία διακρατούµενα προς πώληση και διακοπείσες δραστηριότητες» Η τροποποίηση διευκρινίζει πως όταν ένα περιουσιακό στοιχείο (ή οµάδα στοιχείων) αναταξινοµείται από «διακρατούµενο προς πώληση» σε «διακρατούµενο προς διανοµή», ή το αντίθετο, αυτό δεν αποτελεί αλλαγή στο σχέδιο για πώληση ή διανοµή και δεν πρέπει να λογιστικοποιείται σαν αλλαγή. ΠΧΑ 7 «Χρηµατοοικονοµικά µέσα: Γνωστοποιήσεις» Η τροποποίηση προσθέτει συγκεκριµένες οδηγίες προκειµένου να βοηθήσει τη διοίκηση να προσδιορίσει εάν οι όροι µίας συµφωνίας για εξυπηρέτηση ενός χρηµατοοικονοµικού περιουσιακού στοιχείου το οποίο έχει µεταβιβαστεί συνιστούν συνεχιζόµενη ανάµειξη και διευκρινίζει πως οι επιπρόσθετες γνωστοποιήσεις που απαιτούνται βάσει της τροποποίησης του ΠΧΑ 7 «Γνωστοποιήσεις - Συµψηφισµός χρηµατοοικονοµικών περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων» δεν απαιτούνται για όλες τις ενδιάµεσες περιόδους, εκτός εάν απαιτείται από το ΛΠ 34. ΛΠ 19 «Παροχές σε εργαζοµένους» Η τροποποίηση διευκρινίζει πως, όταν προσδιορίζεται το επιτόκιο προεξόφλησης για τις υποχρεώσεις παροχών προσωπικού µετά την έξοδο από την υπηρεσία, το σηµαντικό είναι το νόµισµα στο οποίο παρουσιάζονται οι υποχρεώσεις και όχι η χώρα στην οποία αυτές προκύπτουν. ΛΠ 34 «Ενδιάµεση χρηµατοοικονοµική αναφορά» Η τροποποίηση διευκρινίζει την έννοια του «πληροφόρηση που γνωστοποιείται οπουδήποτε αλλού στην ενδιάµεση χρηµατοοικονοµική αναφορά» που αναφέρεται στο πρότυπο. 4. ΙΑΧΕΙΡΙΣΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΙΝ ΥΝΩΝ Οι δραστηριότητες του Οµίλου τον αφήνουν εκτεθειµένο σε ποικίλους χρηµατοοικονοµικούς κινδύνους όπως ο κίνδυνος αγοράς, ο πιστωτικός κίνδυνος και ο κίνδυνος ρευστότητας. Το πρόγραµµα διαχείρισης κινδύνου εστιάζει στο µη προβλέψιµο των χρηµατοοικονοµικών αγορών και επιδιώκει να ελαχιστοποιήσει πιθανές δυσµενείς επιδράσεις στις επιδόσεις του Οµίλου στο χρηµατοοικονοµικό πεδίο. Η διαχείριση των χρηµατοοικονοµικών κινδύνων διενεργείται από ένα κεντρικό τµήµα διαχείρισης διαθεσίµων, οι πολιτικές του οποίου εγκρίνονται από το ιοικητικό Συµβούλιο. Το τµήµα διαχείρισης διαθεσίµων αναγνωρίζει, υπολογίζει και αντισταθµίζει χρηµατοοικονοµικούς κινδύνους σε στενή συνεργασία µε τις λειτουργικές µονάδες του Οµίλου αποσκοπώντας στο βέλτιστο όφελος των Μετόχων. Η κεφαλαιακή δοµή της Εταιρείας αποτελείται από ίδια κεφάλαια και τραπεζικό δανεισµό. Η Εταιρεία δεν υπόκειται σε θεσµοθετηµένες ρυθµίσεις κεφαλαιακής επάρκειας εκτός από αυτές τις οποίες ορίζει ο Κ.Ν. 2190/

24 Οι χρηµατοοικονοµικές υποχρεώσεις του Οµίλου (πέραν των εµπορικών υποχρεώσεων) αποτελούνται από βραχυπρόθεσµα και µακροπρόθεσµα τραπεζικά και οµολογιακά δάνεια. Με τα ανωτέρω προϊόντα χρηµατοδοτούνται οι ανάγκες σε κεφάλαιο κίνησης καθώς και οι επενδύσεις σε εξοπλισµό. Η συνοπτική ενδιάµεση χρηµατοοικονοµική πληροφόρηση δεν περιλαµβάνει όλες τις πληροφορίες και γνωστοποιήσεις σχετικά µε τη διαχείριση χρηµατοοικονοµικών κινδύνων που απαιτούνται από τις ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις. Για το λόγο αυτό θα πρέπει να αναγνωστεί σε συνδυασµό µε τις ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις της 31ης εκεµβρίου εν έχουν γίνει αλλαγές στη διαχείριση χρηµατοοικονοµικών κινδύνων και τις σχετικές πολιτικές του Οµίλου από την 31 εκεµβρίου 2014 µε εξαίρεση τους κινδύνους που προκύπτουν από τις τελευταίες οικονοµικές εξελίξεις στην Ελλάδα όπως περιγράφονται κατωτέρω: Η νέα κυβέρνηση συνεργασίας που ορκίστηκε στις 23 Σεπτεµβρίου, δεσµεύτηκε να οδηγήσει την ελληνική οικονοµία σε ανάκαµψη. Εντός των προσεχών µηνών, η ελληνική Βουλή θα κληθεί να εγκρίνει µια σειρά αλλαγών και µέτρων λιτότητας, προκειµένου να τηρηθούν προαπαιτούµενοι στόχοι όπως αυτοί έχουν συµφωνηθεί µε τους διεθνείς πιστωτές. Το πρόγραµµα διάσωσης των 86 δις. που εγκρίθηκε τον Αύγουστο του 2015, προβλέπει την εκταµίευση του ποσού σε δόσεις κατόπιν επίτευξης των στόχων. Το πρώτο πακέτο µέτρων, εγκρίθηκε από τη Βουλή στις 17 Οκτωβρίου Το πρόγραµµα διάσωσης στοχεύει στη µείωση του κινδύνου οικονοµικής αποσταθεροποίησης της Ελλάδας, ωστόσο παραµένει ο κίνδυνος αναφορικά µε την ορθή υλοποίηση. Η ορθή εφαρµογή του προγράµµατος και οι επιδράσεις του στην οικονοµία βρίσκονται εκτός ελέγχου του Οµίλου. Οι παραπάνω εξελίξεις ενδέχεται σε κάποιο βαθµό να επηρεάσουν αρνητικά τις δραστηριότητες του Οµίλου. Ωστόσο, οι κίνδυνοι από την έκθεση των δραστηριοτήτων του Οµίλου στην Ελλάδα αντιµετωπίζονται από τη ιοίκηση, όπως αναλύεται κατωτέρω: Κίνδυνος Ρευστότητας Η έλλειψη ρευστότητας, ως αποτέλεσµα των τελευταίων σηµαντικών εξελίξεων στο Οικονοµικό περιβάλλον, είναι ο σηµαντικότερος κίνδυνος που θα πρέπει να αντιµετωπίσει η Εταιρεία στην τρέχουσα χρήση. Η καθυστέρηση στις εισπράξεις των ανοικτών υπολοίπων πελατών, σε συνδυασµό µε τον κίνδυνο αύξησης των ακάλυπτων επιταγών, είναι οι βασικές αιτίες που συντελούν στην δηµιουργία χαµηλών χρηµατικών διαθεσίµων. Η Εταιρεία προκειµένου να αντιµετωπίσει τον συγκεκριµένο κίνδυνο αποφάσισε την λήψη έκτακτων µέτρων, εφαρµόζοντας µια ποιό αυστηρή πιστοληπτική πολιτική. Λειτουργικοί Κίνδυνοι Πωλήσεις Η µείωση του ετήσιου κύκλου εργασιών, η οποία εκτιµούµε ότι θα ξεπεράσει το 10% σε σχέση µε τη προηγούµενη χρήση, ως αποτέλεσµα της γενικότερης οικονοµικής ύφεσης αλλά και της 24