Top Kinisis Εξαμηνιαία Αποτελέσματα Επισυνάπτεται η σχετική ανακοίνωση και οι μη ελεγμένες οικονομικές καταστάσεις.

0083/00004171/el Εξαμηνιαία Οικονομική Έκθεση TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LTD Top Kinisis Εξαμηνιαία Αποτελέσματα Επισυνάπτεται η σχετική ανακοίνωση και οι μη ελεγμένες οικονομικές καταστάσεις. TOP Attachments: 1. TOP Announcement_el_9-8-13 2. TOP FS 30-6-2013 Regulated Publication Date: 09/08/2013

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED ΕΚΘΕΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΓΙΑ ΤΗΝ ΕΞΑΜΗΝΙΑ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΣΤΙΣ 30 ΙΟΥΝΙΟΥ 2013 Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας Top Kinisis Travel Public Limited σε συνεδρίαση που πραγματοποιήθηκε στις 9 Αυγούστου 2013 και ώρα 3:30 μ.μ. εξέτασε και ενέκρινε τις συνοπτικές μη ελεγμένες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013. Ο ενοποιημένος λογαριασμός αποτελεσμάτων που περιλαμβάνεται στη δημοσίευση αυτή αποτελεί απόσπασμα από τις συνοπτικές μη ελεγμένες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις. Έντυπα ολόκληρου του κειμένου των συνοπτικών μη ελεγμένων ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων που ετοιμάστηκαν με βάση το Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο Χρηματοοικονομικής Αναφοράς 34 Ενδιάμεσες Οικονομικές Καταστάσεις και της επεξηγηματικής κατάστασης τα οποία έχουν αποσταλεί στο Χρηματιστήριο Αξιών Κύπρου και στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, θα διατίθενται δωρεάν στο εγγεγραμμένο γραφείο της εταιρείας στη οδό Λεωνίδου 2 & Λεωφόρος Ακροπόλεως, Στρόβολος, Λευκωσία. ΕΠΕΞΗΓΗΜΑΤΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΙΣ ΠΑΡΑΓΡΑΦΟΥΣ 25 ΚΑΙ 27(5) ΤΟΥ ΜΕΡΟΥΣ IV ΤΟΥ ΠΑΡΑΡΤΗΜΑΤΟΣ ΣΤ (ΚΑΝΟΝΙΣΜΟΣ 81(1)) ΤΩΝ ΠΕΡΙ ΑΞΙΩΝ ΚΑΙ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟΥ ΑΞΙΩΝ ΚΥΠΡΟΥ ΚΑΝΟΝΙΣΜΩΝ 1. Τα ενοποιημένα αποτελέσματα για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 δεν έχουν ελεγχθεί από τους εξωτερικούς ελεγκτές του Συγκροτήματος και περιλαμβάνουν τα αποτελέσματα της Εταιρείας και των θυγατρικών της εταιρειών Top Kinisis Tours Limited, Kinisis Aviation Limited, Top Kinisis Catering Limited, Kinisis Travel & Tours Inc, Top Kinisis Hellas MEPE, και Top Kinisis UK Limited. 2. Τα ενοποιημένα αποτελέσματα της εξαμηνίας ετοιμάστηκαν ακολουθώντας τις ίδιες λογιστικές αρχές και μεθόδους υπολογισμού που εφαρμόζονται στην ετοιμασία των ετήσιων ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων για το έτος 2012. 3. Ο κύκλος εργασιών του Συγκροτήματος κατά την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 ανήλθε σε 13.309.234 σε σύγκριση με 17.492.524 της αντίστοιχης περσινής περιόδου και παρουσιάζει μείωση 23,91%. 4. Το περιθώριο κέρδους του Συγκροτήματος κατά την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 ανήλθε σε 8,41% σε σύγκριση με 8,40% της αντίστοιχης περσινής περιόδου. 5. Τα έξοδα διαχείρισης του Συγκροτήματος κατά την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 ανήλθαν σε 927.216 σε σχέση με 1.227.893 της αντίστοιχης περσινής περιόδου παρουσιάζοντας μείωση 24,49%. 6. Τα έξοδα πωλήσεων σε σχέση με τον κύκλο εργασιών παρουσίασαν μικρή μείωση από 1,58% σε 1,53% σε σύγκριση με την αντίστοιχη περσινή περίοδο. 7. Τα έξοδα χρηματοδότησης του Συγκροτήματος παρουσίασαν αύξηση κατά 15,07% οφειλόμενη στην αύξηση των επιτοκίων. 8. Ο υπολογισμός του κέρδους ανά μετοχή έγινε με βάση το Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο Χρηματοοικονομικής Αναφοράς 33 Κέρδος ανά μετοχή. Το βασικό και πλήρως κατανεμημένο κέρδος ανά μετοχή υπολογίστηκε με βάση το μεσοσταθμικό αριθμό μετοχών που ήταν εκδομένες κατά τη διάρκεια των πιο πάνω περιόδων.

9. Παρά την μείωση στον κύκλο εργασιών, η ζημιά που αναλογεί στους μετόχους του Συγκροτήματος ανήλθε σε 116.564 σε σύγκριση με ζημιά 132.188 του αντίστοιχου εξαμήνου του 2012 και οφείλεται κατά κύριο λόγο στην μείωση των λειτουργικών εξόδων. 10. Το Διοικητικό Συμβούλιο έκρινε τα αποτελέσματα της παρούσας εξαμηνίας ικανοποιητικά αφού το Συγκρότημα κατάφερε να περιορίσει τις επιπτώσεις της οικονομικής κρίσης, να συνεχίσει την αναπτυξιακή του πορεία, και να διατηρήσει το μερίδιο αγοράς που κατέχει. TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΩΝ 1.1.2013-1.1.2012-30.6.2013 30.6.2012 Κύκλος εργασιών 13.309.234 17.492.524 Κόστος πωλήσεων (12.189.603) (16.023.206) Μεικτό κέρδος 1.119.631 1.469.318 Άλλα εισοδήματα 5.700 39.019 Έξοδα διαχείρισης (927.216) (1.277.893) Έξοδα πωλήσεων (203.958) (276.009) Κέρδος/(Ζημιά) από εργασίες (5.843) (45.565) Καθαρά έξοδα χρηματοδότησης (95.699) (83.167) Κέρδος/(Ζημιά) από πώληση επενδύσεων - (3.891) Ζημιά από την επανεκτίμηση επενδύσεων προς εμπορία (7.100) (10.560) Μερίδιο ζημιάς από συνδεδεμένη εταιρεία (8.600) 9.242 Αποτέλεσμα προ φόρων (117.242) (133.941) Φορολογία 678 983 Κέρδος/(Ζημιά) για την χρήση (116.546) (132.958) Συμφέρον μειοψηφίας - 770 Κέρδος/(Ζημιά) που αναλογεί στους μετόχους του συγκροτήματος (116.564) (132.188) Κέρδος/Ζημιά) ανά μετοχή (σεντς) (0,95) (1,08) Πλήρως κατανεμημένο κέρδος/(ζημιά) ανά μετοχή (σεντς) (0,95) (1,08)

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ Περιεχόμενα Σελίδα Δήλωση των μελών του Διοικητικού Συμβουλίου και άλλων υπευθύνων της Εταιρείας για τις ενδιάμεσες συνοπτικές μη ελεγμένες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις 1 Ενδιάμεση έκθεση διαχείρισης 2 3 Συνοπτική μη ελεγμένη ενοποιημένη κατάσταση συνολικών εισοδημάτων 4 Συνοπτική μη ελεγμένη κατάσταση οικονομικής θέσης 5 Συνοπτική μη ελεγμένη ενοποιημένη κατάσταση αλλαγών στα ίδια κεφάλαια 6 Συνοπτική μη ελεγμένη ενοποιημένη κατάσταση ταμειακής ροής 7 Σημειώσεις στις συνοπτικές μη ελεγμένες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις 8-18

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 2 ΕΝΔΙΑΜΕΣΗ ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας σε συνεδρίαση που πραγματοποιήθηκε στις 9 Αυγούστου 2013, μελέτησε και ενέκρινε τις μη ελεγμένες, ενδιάμεσες, συνοπτικές, ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις του Συγκροτήματος της Top Kinisis Travel Public Limited για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013. Οι μη ελεγμένες ενδιάμεσες συνοπτικές ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις του Συγκροτήματος έχουν ετοιμαστεί σύμφωνα με το Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο 34 «Ενδιάμεσες Οικονομικές Καταστάσεις» και συνάδουν με τις πρόνοιες των περί Αξιών και Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου Νόμων και Κανονισμών σε σχέση με την ανακοίνωση ενδιάμεσων αποτελεσμάτων. Κατά την κατάρτιση των αποτελεσμάτων για το πρώτο εξάμηνο του 2013 εφαρμόστηκαν οι ίδιες λογιστικές αρχές και η ίδια βάση υπολογισμού όπως και στους ετήσιους λογαριασμούς για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2012. Τα αποτελέσματα για το πρώτο εξάμηνο δεν έχουν ελεγχθεί από τους εξωτερικούς ελεγκτές του Συγκροτήματος. Οι ενδιάμεσες συνοπτικές οικονομικές καταστάσεις πρέπει να διαβάζονται σε συνάρτηση με τις ετήσιες οικονομικές καταστάσεις για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2012. Φύση των εργασιών του Συγκροτήματος Οι κύριες δραστηριότητες του Συγκροτήματος είναι η παροχή ταξιδιωτικών και τουριστικών υπηρεσιών καθώς και η διοργάνωση συνεδρίων. Ανασκόπηση της οικονομικής κατάστασης του Συγκροτήματος Ο κύκλος εργασιών του Συγκροτήματος κατά την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 ανήλθε σε 13.309.234 σε σύγκριση με 17.492.524 της αντίστοιχης περσινής περιόδου και παρουσιάζει μείωση 23,91%. Το περιθώριο κέρδους του Συγκροτήματος κατά την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 ανήλθε σε 8,41% σε σύγκριση με 8,40% της αντίστοιχης περσινής περιόδου. Τα έξοδα πωλήσεων παρουσίασαν μείωση και ανήλθαν σε 203.958 σε σχέση με 276.009 της αντίστοιχης περσινής περιόδου. Σε σχέση με τον κύκλο εργασιών παρουσίασαν μικρή μείωση από 1,58% σε 1,53% σε σύγκριση με την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Τα έξοδα χρηματοδότησης του Συγκροτήματος αυξήθηκαν κατά 15,07%.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 3 ΕΝΔΙΑΜΕΣΗ ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ (Συνέχ.) για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 Κυριότεροι κίνδυνοι και αβεβαιότητες Οι δραστηριότητες του Συγκροτήματος επηρεάζονται από διάφορους κινδύνους και αβεβαιότητες. Οι πιο σημαντικές είναι ο πιστωτικός κίνδυνος, ο κίνδυνος ρευστότητας και ο κίνδυνος αγοράς που προκύπτει από δυσμενείς μετακινήσεις στις συναλλαγματικές ισοτιμίες και επιτόκια καθώς και ο κίνδυνος δραστηριοτήτων. Οι δραστηριότητες επηρεάζονται από ένα αριθμό παραγόντων οι οποίοι συμπεριλαμβάνουν, αλλά δεν περιορίζονται, στους εξής: o o o o o Διεθνείς και εθνικούς οικονομικούς και γεωπολιτικούς παράγοντες Ακραία φυσικά και καιρικά φαινόμενα Επίδραση πολέμων, τρομοκρατικών ενεργειών καθώς και ασθενειών και επιδημιών, που δυνατόν να επηρεάσουν τις αφίξεις τουριστών, και τις επισκέψεις περιηγητών στο εξωτερικό Αυξήσεις στο κόστος προσωπικού και στα έξοδα ενέργειας Αυξημένο ανταγωνισμό τόσο εντός Κύπρου όσο και από τις γειτονικές χώρες Το Συγκρότημα παρακολουθεί, ελέγχει και διαχειρίζεται αυτούς τους κινδύνους μέσα από διάφορους μηχανισμούς ελέγχου. Αποσπάσματα των αποτελεσμάτων της πρώτης εξαμηνίας του 2013 θα δημοσιευτούν στις 13 Αυγούστου 2013 στην εφημερίδα «Αλήθεια». Έντυπα ολόκληρων των μη ελεγμένων ενδιάμεσων συνοπτικών ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων θα διατίθενται δωρεάν στο εγγεγραμμένο γραφείο της Εταιρείας στη οδό Λεωνίδου 2 & Λεωφ. Ακροπόλεως, Στρόβολος, Λευκωσία.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 4 ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΩΝ Σημ. 1.1.2013-1.1.2012-30.6.2013 30.6.2012 Κύκλος εργασιών 13.309.234 17.492.524 Κόστος πωλήσεων (12.189.603) (16.023.206) Μεικτό κέρδος 1.119.631 1.469.318 Άλλα εισοδήματα 5.700 39.019 Έξοδα διαχείρισης (927.216) (1.277.893) Έξοδα πωλήσεων (203.958) (276.009) Κέρδος/(Ζημιά) από εργασίες (5.843) (45.565) Καθαρά έξοδα χρηματοδότησης (95.699) (83.167) Κέρδος/(Ζημιά) από πώληση επενδύσεων - (3.891) Ζημιά από την επανεκτίμηση επενδύσεων προς εμπορία (7.100) (10.560) Μερίδιο κέρδους από συνδεδεμένη εταιρεία 9 (8.600) 9.242 Αποτέλεσμα προ φόρων (117.242) (133.741) Φορολογία 4 678 983 Κέρδος/(Ζημιά) για την χρήση (116.564) (132.958) Συμφέρον μειοψηφίας - 770 Κέρδος/(Ζημιά) που αναλογεί στους μετόχους του συγκροτήματος (116.564) (132.188) Κέρδος/Ζημιά) ανά μετοχή (σέντ) 5 (0,95) (1,08) Πλήρως κατανεμημένο κέρδος/(ζημιά) ανά μετοχή (σέντ) 5 (0,95) (1,08) Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 μέχρι 18 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 5 ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ ΣΤΙΣ 30 ΙΟΥΝΙΟΥ 2013 30.06.2013 31.12.2012 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Σημ. Μη κυκλοφορούν ενεργητικό Εμπράγματα πάγια περιουσιακά στοιχεία 6 3.664.203 3.738.787 Άυλα περιουσιακά στοιχεία 7 1.466.284 1.468.033 Επένδυση σε συνδεδεμένες εταιρείες 9 110.746 119.346 Ολικό μη κυκλοφορούντος ενεργητικού 5.241.233 5.326.166 Κυκλοφορούν ενεργητικό Εμπορικοί και άλλοι χρεώστες 10 3.496.887 3.393.084 Επενδύσεις προς εμπορία στην εύλογη αξία 7.147 14.247 Επενδύσεις διαθέσιμες προς πώληση 171 171 Φορολογία επιστρεπτέα 276 4.430 Μετρητά στην τράπεζα και στο ταμείο 15 133.938 156.820 Πάγιο περιουσιακό στοιχείο διαθέσιμο προς πώληση 3.638.419 420.000 3.568.752 420.000 Ολικό κυκλοφορούντος ενεργητικού 4.058.419 3.988.752 Σύνολο ενεργητικού 9.299.652 9.314.918 ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΤΟΧΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Κεφάλαια μετόχων Μετοχικό κεφάλαιο 11 4.152.084 4.152.084 Αποθεματικά (69.201) 49.541 Ολικό κεφαλαίων μετόχων 4.082.883 4.201.625 Συμφέρον μειοψηφίας (1.610) (1.610) Ολικό κεφαλαίων μετόχων εταιρείας 4.081.273 4.200.015 Μη τρέχουσες υποχρεώσεις Δανεισμός 14 212.354 448.984 Αναβαλλόμενη φορολογία 12 104.715 105.393 Ολικό μη τρέχουσων υποχρεώσεων 317.069 554.377 Τρέχουσες υποχρεώσεις Εμπορικοί και άλλοι πιστωτές 13 3.042.759 1.956.590 Μερίσματα Οφειλόμενα 3.173 3.173 Φορολογία Δανεισμός 4 14 7.360 40.200 10.240 91.656 Τραπεζικές υπεραναλήψεις 15 1.807.818 2.498.867 Ολικό τρέχουσων υποχρεώσεων 4.901.310 4.560.526 Σύνολο υποχρεώσεων και κεφαλαίων μετόχων 9.299.652 9.314.918 Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 μέχρι 18 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 6 ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΛΛΑΓΩΝ ΣΤΑ ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 Μετοχικό κεφάλαιο Αγορά ιδίων μετοχών Αποθεματικό συναλλαγματικών διαφορών Αποθεμα-τικό από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Αποθεματικό συγχώνευσης Αποθεματικό επανεκτίμησης Αποθεματικό προσόδου Ολικό κεφαλαίων μετόχων εταιρείας Συμφέρον Μειοψηφ. Ολικό Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2013 4.152.084-17.854-307.632 1.608.718 (1.884.663) 4.201.625 (1.610) 4.200.015 Συναλλ. διαφορές από μετατροπή υπολοίπων εξαρτ. εταιρειών - - (2.178) - - - - (2.178) - (2.178) Αναβαλλόμενη φορολογία - - - - - Μεταφορά - - - - - - - - - - Ζημιά για την εξαμηνία - - - - - - (116.564) (116.564) - (116.564) Υπόλοιπο στις 30 Ιουνίου 2013 4.152.084-15.676-307.632 1.608.718 (2.001.227) 4.082.883 (1.610) 4.081.273 - - - - - Για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2012 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2012 4.152.084-457 - 307.632 1.608.718 (1.007.596) 5.061.295 (5.440) 5.055.855 Συναλλ. διαφορές από μετατροπή υπολοίπων εξαρτ. εταιρειών - - 14.881 - - - - 14.881-14.881 Αναβαλλόμενη φορολογία - - - - - 4.677-4.677-4.677 Μεταφορά - - - - - (11.080) 11.080 - - - Ζημιά για την εξαμηνία - - - - - - (132.188) (132.188) (770) (132.958) Υπόλοιπο στις 30 Ιουνίου 2012 4.152.084 - (9.490) 1.054.246 307.632 779.080 (1.328.372) 4.955.180 (5.272) 4.949.908 Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 μέχρι 18 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 7 ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ Σημ. 1.1.2013-1.1.2012-30.6.2013 30.6.2012 Ροή μετρητών από εργασίες Κέρδος/(Ζημιά) περιόδου πριν τη φορολογία (117.243) (133.941) Αναπροσαρμογές για: Αποσβέσεις εμπράγματων στοιχείων πάγιου ενεργητικού 82.387 93.646 Χρεώλυση μη εμπράγματων στοιχείων πάγιου ενεργητικού 1.750 1.500 Ζημιά από πώληση επενδύσεων προς εμπορία 7.100 14.451 Ζημιά από πώληση εμπράγματων στοιχείων πάγιου ενεργητικού - 253 Μερίδιο (Κέρδους)/Ζημιάς από συνδεδεμένη εταιρεία 8.600 (9.242) Συναλλαγματική διαφορά από μετατροπή υπολοίπων εξαρτημένων εταιρειών (2.263) 14.957 Τόκοι Εισπρακτέοι (602) (1.518) Τόκοι και δικαιώματα πληρωτέα 96.301 84.685 Κέρδος από εργασίες πριν τις αλλαγές στο κεφάλαιο κίνησης 76.030 64.791 Μείωση/(Αύξηση) στους εμπορικούς και άλλους χρεώστες (103.803) 999.451 Αύξηση/(Μείωση) στους εμπορικούς και άλλους πιστωτές 1.087.443 (522.992) Ροή μετρητών από εργασίες 1.059.670 541.250 Πληρωμή φόρων - (3.672) Πληρωμή τόκων (96.301) (84.685) Καθαρή ροή μετρητών από/(για) εργασίες 963.369 452.893 Ροή μετρητών από επενδυτικές δραστηριότητες Αγορά εμπράγματων στοιχείων πάγιου ενεργητικού (7.718) (220.504) Αγορά εμπορικής εύνοιας - - Αγορά επενδύσεων προς εμπορία - - Εισπράξεις από πώληση στοιχείων πάγιου ενεργητικού - 1.486 Εισπράξεις από πώληση επενδύσεων προς εμπορία - - Τόκοι Εισπρακτέοι 602 1.518 Μέρισμα Εισπρακτέο - - Καθαρή ροή μετρητών (για)/από επενδυτικές δραστηριότητες (7.116) (217.500) Ροή μετρητών από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Έσοδα Δανείων Αποπληρωμές Δανείων Καθαρή ροή μετρητών (για)/από χρηματοδοτικές δραστηριότητες - (288.086) (288.086) 392.174 (26.094) 366.080 Καθαρή αύξηση στα μετρητά και αντίστοιχα μετρητών 668.167 601.473 Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών στην αρχή της εξαμηνίας (2.342.047) (1.807.902) Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών στο τέλος της εξαμηνίας 15 (1.673.880) (1.206.429) Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 μέχρι 18 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των οικονομικών καταστάσεων.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 8 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 1. Σύσταση και κύρια δραστηριότητα Η εταιρεία Top Kinisis Travel Public Limited (η Εταιρεία) συστάθηκε στην Κύπρο στις 24 Σεπτεμβρίου 1987 ως ιδιωτική εταιρεία περιορισμένης ευθύνης με το όνομα Kinisis Travel & Tours Limited. Στις 20 Μαρτίου 2000 μετονομάσθηκε σε Top Kinisis Travel Limited. Στις 22 Μαρτίου 2000 η εταιρεία μετατράπηκε σε δημόσια εταιρεία σύμφωνα με τον περί Εταιρειών Νόμο Κεφ.113. Στις 3 Φεβρουαρίου 2005 με ειδικό ψήφισμα η εταιρεία μετονομάσθηκε σε Top Kinisis Travel Public Limited. Το εγγεγραμμένο γραφείο της εταιρείας βρίσκεται στην οδό Λεωνίδου 2 & Λεωφόρος Ακροπόλεως Λευκωσία. Οι κυριότερες δραστηριότητες των εταιρειών του Συγκροτήματος είναι η παροχή τουριστικών και ταξιδιωτικών υπηρεσιών, καθώς και η διοργάνωση συνεδρίων. 2. Σημαντικές λογιστικές αρχές Βάση παρουσίασης Οι συνοπτικές μη ελεγμένες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 ετοιμάστηκαν με βάση τις πρόνοιες του Δ.Λ.Π. 34 Ενδιάμεσες οικονομικές καταστάσεις, συνάδουν με τους περί Αξιών και Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου Νόμους και Κανονισμούς και παρουσιάζονται σε Ευρώ. Οι συνοπτικές μη ελεγμένες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις για την εξαμηνία καταρτίζονται με βάση τις ίδιες λογιστικές αρχές και μεθόδους υπολογισμού που ακολουθήθηκαν για την κατάρτιση των ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων για το έτος 2012. Οι συνοπτικές μη ελεγμένες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις πρέπει να διαβάζονται παράλληλα με τις ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2012. Βάση ενοποίησης Οι ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις περιλαμβάνουν τις οικονομικές καταστάσεις της Top Kinisis Travel Public Limited και των εξαρτημένων της εταιρειών Top Kinisis Tours Limited, Kinisis Aviation Limited, Top Kinisis UK Limited, Kinisis Travel & Tours Inc, Top Kinisis Catering Limited και Top Kinisis Hellas M.E.P.E.. Εξαρτημένες εταιρείες θεωρούνται αυτές στις οποίες η άμεση ή έμμεση συμμετοχή του Συγκροτήματος στο δικαίωμα ψήφου του μετοχικού κεφαλαίου των εταιρειών ξεπερνά το 50%. Το συμφέρον μειοψηφίας στο κεφάλαιο μετόχων ή στο καθαρό κέρδος ή ζημιά παρουσιάζεται ξεχωριστά στην ενοποιημένη κατάσταση οικονομικής θέσης και ενοποιημένη κατάσταση συνολικών εισοδημάτων αντίστοιχα. Η λογιστική μέθοδος εξαγορά (Acquisition Method) χρησιμοποιείται για εξαγορές εταιρειών. Εταιρείες που εξαγοράστηκαν ή πωλήθηκαν κατά την διάρκεια του λογιστικού έτους περιλαμβάνονται στις ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις από την ημερομηνία απόκτησης τους ή μέχρι την ημερομηνία πώλησης τους. Όλα τα υπόλοιπα και οι συναλλαγές μεταξύ των εταιρειών του Συγκροτήματος απαλείφονται πλήρως κατά την ενοποίηση. Η λογιστική μέθοδος εξαγοράς (Acquisition Method) έχει χρησιμοποιηθεί για την ενοποίηση των αποτελεσμάτων και της οικονομικής κατάστασης των εξαρτημένων εταιρειών Top Kinisis Tours Ltd, Top Kinisis UK Ltd, Kinisis Aviation Ltd, Top Kinisis Catering Ltd, Kinisis Travel & Tours Inc., και Top Kinisis Hellas MEPE.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 9 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 3. Ανάλυση κατά τομέα Τα οικονομικά στοιχεία κατά τομέα δραστηριότητας έχουν ως ακολούθως: 30.6.2013 30.6.2012 Κόστος Μεικτό Κόστος Μεικτό Πωλήσεις πωλήσεων Κέρδος Πωλήσεις πωλήσεων κέρδος Τομέας δραστηριότητας: Πωλήσεις εισιτηρίων 8.911.628 (8.431.052) 480.576 10.880.307 (10.236.666) 643.641 Πωλήσεις ταξιδιωτικών πακέτων 3.800.102 (3.281.107) 518.995 5.683.700 (5.047.104) 636.596 Εισερχόμενος τουρισμός 337.830 (303.104) 34.726 319.093 (249.133) 69.960 Συνέδρια 259.674 (174.340) 85.334 609.424 (490.303) 119.121 13.309.234 (12.189.603) 1.119.631 17.492.524 (16.023.206) 1.469.318 Άλλα εισοδήματα/(ζημιές) (1.400) 24.568 Διαχείρισης (927.216) (1.277.893) Πωλήσεων (203.958) (276.009) Κέρδος/(Ζημιά) από εργασίες (12.943) (60.016) Μερίδιο ζημιάς από συνδεδεμένη εταιρεία (8.600) 9.242 Κέρδος/(Ζημιά) για την περίοδο πριν τους τόκους και τη φορολογία (21.543) (50.774) Καθαρά έξοδα χρηματοδότησης (95.699) (83.167) Κέρδος/(Ζημιά) για την περίοδο πριν τη φορολογία (117.242) (133.941) Φορολογία 678 983 Κέρδος/(Ζημιά) για την περίοδο μετά τη φορολογία (116.546) (132.958) Συμφέρον μειοψηφίας - 770 Κέρδος/(Ζημιά) που αναλογεί στους μετόχους του συγκροτήματος (116.564) (132.188) Λόγω του γεγονότος ότι τα λειτουργικά έξοδα και έξοδα χρηματοδότησης του Συγκροτήματος αφορούν όλα τα εισοδήματα του χωρίς να υπάρχει συγκεκριμένος διαχωρισμός τους θεωρήθηκε ότι η ανάλυση του μεικτού κέρδους αντί του καθαρού κέρδους δίνει δικαιότερη παρουσίαση των αποτελεσμάτων κατά τομέα δραστηριότητας.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 10 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 3. Ανάλυση κατά τομέα (συνέχεια) Το συγκρότημα διεξάγει όλες τις δραστηριότητες του στην Κύπρο καθώς και στις Ηνωμένες Πολιτείες Αμερικής και στην Ελλάδα μέσω των εξαρτημένων εταιρειών Kinisis Travel & Tours Inc. και Top Kinisis Hellas M.E.P.E.. Τα οικονομικά στοιχεία κατά γεωγραφικό τομέα έχουν ως ακολούθως: Γεωγραφικός τομέας: Εργασίες Εργασίες Ολικό Ολικό Κύπρου εξωτερικού 30.6.2013 30.6.2012 Πωλήσεις 13.084.746 224.488 13.309.234 17.492.524 Μεικτό κέρδος 1.093.940 25.691 1.119.631 1.469.318 Σύνολο ενεργητικού 8.951.354 348.298 9.299.652 9.540.741 Σύνολο παθητικού 5.142.041 76.338 5.218.379 4.598.286 Προσθήκες στοιχείων πάγιου Ενεργητικού 7.718-7.718 220.504 Προσθήκες άυλων στοιχείων πάγιου ενεργητικού - - - - Αποσβέσεις στοιχείων πάγιου ενεργητικού 80.245 2.142 82.387 93.646 Χρεώλυση άυλων στοιχείων πάγιου ενεργητικού 1.750-1.750 1.500 4. Φορολογία Η φορολογική επιβάρυνση για την εξαμηνία αποτελείται από τα πιο κάτω: 30.6.2013 30.6.2012 Εταιρικός Φόρος - - Αμυντική Εισφορά - - Αναβαλλόμενη φορολογία 678 983 678 983

ΤOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 11 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 5. Κέρδος ανά μετοχή Βασικό κέρδος ανά μετοχή / Πλήρως κατανεμημένο κέρδος ανά μετοχή 30.6.2013 30.6.2012 Κέρδος/(Ζημιά) μετά την φορολογία (116.546) (132.188) Μεσοσταθμικός αριθμός μετοχών που ήταν εκδομένες κατά τη διάρκεια της περιόδου 12.212.011 12.212.011 Βασικό κέρδος/(ζημιά) ανά μετοχή / Πλήρως κατανεμημένο κέρδος/(ζημιά) ανά μετοχή (σέντ) (0,95) (1,08) Ο υπολογισμός του κέρδους ανά μετοχή έγινε με βάση το Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο Χρηματοοικονομικής Αναφοράς Αρ.33 Κέρδος ανά μετοχή. Το βασικό και πλήρως κατανεμημένο κέρδος/(ζημιά) ανά μετοχή έχει υπολογιστεί με βάση το μεσοσταθμικό αριθμό μετοχών που ήταν εκδομένες κατά την διάρκεια της περιόδου. 6. Εμπράγματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Ιδιόκτητα Έπιπλα, σκεύη Γήπεδα και κτίρια και εγκαταστάσεις Ηλεκτρονικοί υπολογιστές Οχήματα Ολικό Τιμή κτήσης ή εκτίμησης 1 Ιανουαρίου 2013 4.007.962 1.054.309 389.097 248.699 5.700.067 Προσθήκες 4.918 2.800 - - 7.718 Εκποιήσεις - - - - - Συναλλαγματική διαφορά ενοποίησης θυγατρικών 85 - - - 85 30 Ιουνίου 2013 4.012.965 1.057.109 389.097 248.699 5.707.870 Αποσβέσεις 1 Ιανουαρίου 2013 500.539 895.031 340.105 225.605 1.961.280 Επιβάρυνση περιόδου 44.210 25.006 7.760 5.411 82.387 Εκποιήσεις - - - - - Συναλλαγματική διαφ. Ενοποίησης θυγατρικών - - - - - 30 Ιουνίου 2013 544.749 920.037 347.865 231.016 2.043.667 Καθαρή αξία 30 Ιουνίου 2013 3.468.216 137.072 41.232 17.683 3.664.203 31 Δεκεμβρίου 2012 3.507.423 159.278 48.992 23.094 3.738.787

ΤOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 12 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 6. Εμπράγματα πάγια περιουσιακά στοιχεία (συνέχεια) Οι προσθήκες των ιδιόκτητων γηπέδων και κτιρίων αφορούν την κατασκευή και ανακαίνιση του ορόφου του κτιρίου. Οι εργασίες έχουν ολοκληρωθεί στις αρχές του 2012. Τα ιδιόκτητα γήπεδα και κτίρια έχουν επανεκτιμηθεί στις 31 Δεκεμβρίου 1999, 31 Δεκεμβρίου 2004 και 31 Δεκεμβρίου 2011 με βάση την αγοραία αξία τους από ανεξάρτητους επαγγελματίες εκτιμητές. Το συσσωρευμένο πλεόνασμα που προέκυψε από τις επανεκτιμήσεις ύψους 2.024.917 για το Συγκρότημα και την Εταιρεία λογίζεται στο αποθεματικό επανεκτίμησης. Από τις επανεκτιμήσεις προέκυψε συσσωρευμένη αναβαλλόμενη φορολογία ύψους 416.199 η οποία χρεώθηκε στο αποθεματικό επανεκτίμησης. Από το πλεόνασμα αυτό, ποσό 46.209 έχει μεταφερθεί στο αποθεματικό προσόδου και το ανάλογο ποσό αναβαλλόμενης φορολογίας πιστώθηκε στο αποθεματικό επανεκτίμησης. Το πλεόνασμα του έτους 1999 ύψους 68.585 είχε μετέπειτα χρησιμοποιηθεί κατά το έτος 2000 για δωρεάν έκδοση μετοχών. Στις 30 Ιουνίου 2013 η καθαρή αξία των ιδιόκτητων γηπέδων και κτιρίων με βάση την τιμή κτίσης μη λαμβάνοντας υπόψη τις επανεκτιμήσεις που έγιναν από ανεξάρτητους επαγγελματίες εκτιμητές θα ήταν 2.174.450 (31.12.2012: 2.174.450). Κατά το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2011 γη αξίας 420.000 που ανήκει σε θυγατρική εταιρεία επαναταξινομήθηκε ως ενεργητικό στοιχείο κατεχόμενο για πώληση. Η Εταιρεία έχει υποθηκεύσει γήπεδα και κτίρια τα οποία έχουν λογιστική αξία που πλησιάζει τις 1.964.892 (31.12.2012: 1.964.892) για να εξασφαλίσει τραπεζικές διευκολύνσεις που έχουν χορηγηθεί. 7. Μη εμπράγματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Λογισμικά προγράμματα Εμπορική Εύνοια Ολικό Τιμή κτήσης 1 Ιανουαρίου 2013 267.633 1.613.379 1.881.012 Προσθήκες - - - 30 Ιουνίου 2013 267.633 1.613.379 1.881.012 Χρεολύσεις 1 Ιανουαρίου 2013 262.963 150.015 412.978 Επιβάρυνση περιόδου 1.750-1.750 30 Ιουνίου 2013 263.713 150.015 414.728 Καθαρή αξία 30 Ιουνίου 2013 2.920 1.463.364 1.466.284 31 Δεκεμβρίου 2012 4.669 1.463.364 1.468.033 Η εμπορική εύνοια αφορά ποσά που πληρώθηκαν για την απόκτηση δραστηριοτήτων εταιρειών και εξαγορά θυγατρικών εταιρειών.

ΤOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 13 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 8. Επενδύσεις σε εξαρτημένες εταιρείες Ποσοστό Η εταιρεία Κύρια δραστηριότητα ελέγχου 30.6.2013 31.12.2012 Top Kinisis Tours Limited Αντιπροσώπευση αεροπορικών εταιρειών (Κύπρος) 100% 100% Kinisis Aviation Limited Αντιπροσώπευση αεροπορικών εταιρειών (Κύπρος) 100% 100% Top Kinisis UK Limited Αδρανής (Κύπρος) 60% 60% Kinisis Travel & Tours Inc. Αντιπροσώπευση αεροπορικών εταιρειών (Η.Π.Α.) 100% 100% Top Kinisis Catering Limited Αδρανής (Κύπρος) 100% 100% Top Kinisis Hellas M.E.Π.E. Παροχή τουριστικών και ταξιδιωτικών υπηρεσιών (Ελλάδα) 100% 100% Ολες οι πιο πάνω εξαρτημένες εταιρείες διεξάγουν τις εργασίες τους στην Κύπρο εκτός από την Kinisis Travel & Tours Inc. και Top Kinisis Hellas Μ.Ε.Π.Ε. οι οποίες διεξάγουν τις εργασίες τους στις Ηνωμένες Πολιτείες Αμερικής και στην Ελλάδα αντίστοιχα. 9. Επένδυση σε συνδεδεμένες εταιρείες 30.06.2013 31.12.2012 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2013 119.346 122.654 Μερίδιο στα αποτελέσματα της συνδεδεμένης εταιρείας : - κίνηση για την εξαμηνία (8.600) (3.308) 110.746 119.346 Η αναγραφόμενη αξία επένδυσης σε συνδεδεμένες εταιρείες αναλύεται ως ακολούθως: 30.06.2013 31.12.2012 Tal Aviation Cyprus Limited 490 490 Σκέδασης Συστήματα Πληροφορικής 110.256 104.743 E & E Travel Providers Limited - - 110.746 105.233 Οι επενδύσεις στις συνδεδεμένες εταιρείες Σκέδασης Συστήματα Πληροφορικής, Tal Aviation Limited και E & E travel Providers Limited αντιπροσωπεύει το 19,3%, 49% και 49% του εκδομένου μετοχικού κεφαλαίου αντιστοίχως.

ΤOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 14 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 10. Εμπορικοί και άλλοι χρεώστες 30.6.2013 31.12.2012 Χρεώστες εμπορίου (μετά την αφαίρεση πρόνοιας για επισφαλείς χρεώστες) 3.336.597 2.909.966 Διάφοροι χρεώστες και προκαταβολές 116.919 429.991 Λογαριασμοί συμβούλων 43.371 53.127 3.496.887 3.393.084 Όλοι οι χρεώστες είναι εισπρακτέοι εντός ενός έτους. 11. Μετοχικό κεφάλαιο 30.6.2013 31.12.2012 Εγκεκριμένο 24.895.300 μετοχές των 0.34 σεντς 8.464.402 8.464.402 Εκδοθέν και πλήρως εξοφλημένο 12.212.011 μετοχές των 0.34 σεντς 4.152.084 4.152.084 12. Αναβαλλόμενη φορολογία Η εταιρεία εφαρμόζοντας το Αναθεωρημένο Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο Χρηματοοικονομικής Αναφοράς Αρ. 12 «Φόροι Εισοδήματος» προέβη σε πρόβλεψη για αναβαλλόμενη φορολογία η οποία προέκυψε από την επανεκτίμηση ακινήτων καθώς και από προσωρινές διαφορές μεταξύ φορολογικού και λογιστικού κέρδους της εταιρείας. Επιταχυνόμενες Επανεκτίμηση φορολογικές ακίνητης Φορολογικές αποσβέσεις ιδιοκτησίας ζημιές Σύνολο Υπόλοιπο 1.1.2013 (3.814) 164.203 (54.996) 105.393 Πίστωση στο αποθεματικό επανεκτίμησης - - - - Χρέωση/(Πίστωση) στον λογαρ. αποτελεσμάτων 3.736 (2.364) (2.050) (678) Υπόλοιπο 30.06.2013 (78) 161.839 (57.046) 104.715 Συγκεκριμένες αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις έχουν συμψηφισθεί σύμφωνα με τις λογιστικές πολιτικές του συγκροτήματος. Η ακόλουθη ανάλυση των αναβαλλόμενων φορολογικών υπολοίπων (μετά τον συμψηφισμό) για σκοπούς ισολογισμού έχει ως εξής: 30.06.2013 31.12.2012 Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 104.715 105.393 104.715 105.393

ΤOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 15 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 13. Εμπορικοί και άλλοι πιστωτές 30.6.2013 31.12.2012 Εμπορικοί πιστωτές 2.901.034 1.710.029 Διάφοροι πιστωτές και οφειλόμενα έξοδα 141.725 246.561 3.042.759 1.956.590 Όλοι οι πιστωτές είναι πληρωτέοι εντός ενός έτους 14. Δανεισμός 30.6.2013 31.12.2012 Μη βραχυπρόθεσμα Δάνεια Δάνεια Τραπεζών 212.354 448.984 Βραχυπρόθεσμα Δάνεια Δάνεια Τραπεζών 40.200 91.656 Το τραπεζικό δάνεια είναι αποπληρωτέο ως ακολούθως: α. Δάνειο ύψους 300.000 αποπληρωτέο σε 120 μηνιαίες δόσεις των 3.350 έκαστη οι οποίες καλύπτουν κεφάλαιο και τόκους το οποίο υπόκειται σε κυμαινόμενο επιτόκιο με τριμηνιαίο Euribor προσαυξημένο κατά 5,30% ετήσια. Όλα τα δάνεια έχουν χρησιμοποιηθεί για την αναβάθμιση και ανακαίνιση του κτιρίου της Εταιρείας. 15. Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών 30.6.2013 31.12.2012 Μετρητά στην τράπεζα και στο ταμείο 133.938 156.820 Τραπεζικά παρατραβήγματα (1.807.818) (2.498.867) (1.673.880) (2.342.047)

ΤOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 16 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 16. Χρηματοοικονομικά μέσα Τα κύρια χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία του Συγκροτήματος είναι τα μετρητά στο ταμείο και στις τράπεζες και οι εμπορικοί χρεώστες. Οι κύριες χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις του Συγκροτήματος είναι τα τραπεζικά παρατραβήγματα, τα τραπεζικά δάνεια και οι πιστωτές. α. Κίνδυνος επιτοκίων Το ύψος των επιτοκίων όσο αφορά τα δάνεια και τα τραπεζικά παρατραβήγματα του Συγκροτήματος μεταβάλλεται ανάλογα με το βασικό επιτόκιο που καθορίζει η Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου. β. Πιστωτικός κίνδυνος Ο πιστωτικός κίνδυνος είναι περιορισμένος γιατί οι χρεώστες παρουσιάζονται μετά την αφαίρεση προβλέψεων για επισφαλείς χρεώστες. Δεν υπάρχει οποιοσδήποτε πιστωτικός κίνδυνος συγκεντρωμένος σε συγκεκριμένη κατηγορία χρεωστών. γ. Δίκαιη αξία στοιχείων ενεργητικού και παθητικού Η δίκαιη αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων του ενεργητικού και παθητικού του Συγκροτήματος δε διαφέρει σημαντικά από τα ποσά που εμφανίζονται στις οικονομικές καταστάσεις. δ. Προστασία από συναλλαγματικούς κινδύνους Το Συγκρότημα δεν έχει προβεί σε ενέργειες για προστασία από συναλλαγματικούς κινδύνους διότι δεν το κρίνει αναγκαίο. 17. Συμμετοχή Συμβούλων στο κεφάλαιο της εταιρείας Το ποσοστό στο κεφάλαιο της Εταιρείας που κατέχουν κατά κυριότητα, άμεσα ή έμμεσα, τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου, σύμφωνα με το άρθρο 60(4) των περί Αξιών και Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου Νόμων και Κανονισμών στις 30 Ιουνίου 2011 και 31 Δεκεμβρίου 2009 ήταν ως ακολούθως: 30 Ιουνίου 31 Δεκεμβρίου 2013 2012 % % Γιαννάκης Κελεπέσιης 20,84 20,84 Έλενα Τάνου - - Χρίστος Χατζηττοφής 0,08 0,08 Κωνσταντίνος Κάκκουρας 20,02 20,02 Νεοκλής Αλεξάνδρου 7,18 7,18 Ανδρέας Κουμής - - Γιώργος Πίπης 9,24 9,24 Νικόλαος Πισσάς 0,42 0,42 Παναγιώτης Παπανικολάου 7,18 7,18 Λορέντσο Σορντίνι 0,16 0,16 Τάσος Κύζας 0,58 0,58 Τα συνδεδεμένα πρόσωπα περιλαμβάνουν την σύζυγο, τα ανήλικα τέκνα και εταιρείες στις οποίες ο σύμβουλος κατέχει άμεσα ή έμμεσα τουλάχιστο 20% του δικαιώματος ψήφου σε γενική συνέλευση.

ΤOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 17 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 18. Μέτοχοι που κατέχουν πέραν του 5% του κεφαλαίου Στις 30 Ιουνίου 2013 και 31 Δεκεμβρίου 2012 τα ποσοστά των μετόχων που κατείχαν κατά κυριότητα, άμεσα ή έμμεσα, πέντε (5) τουλάχιστο τοις εκατό (%) της ονομαστικής αξίας του εκδομένου κεφαλαίου της Εταιρείας σύμφωνα με το άρθρο 60(4) των περί Αξιών και Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου Νόμων είναι οι ακόλουθοι: 30 Ιουνίου 31 Δεκεμβρίου 2013 2012 % % Γιαννάκης Κελεπέσιης 20,84 20,84 Κωνσταντίνος Κάκκουρας 20,02 20,02 Γιώργος Πίπης 9,24 9,24 Παναγιώτης Παπανικολάου 7,18 7,18 Νεοκλής Αλεξάνδρου 7,18 7,18 Τα συνδεδεμένα πρόσωπα περιλαμβάνουν την σύζυγο, τα ανήλικα τέκνα και εταιρείες στις οποίες ο σύμβουλος κατέχει άμεσα ή έμμεσα τουλάχιστο 20% του δικαιώματος ψήφου σε γενική συνέλευση. 19. Σημαντικές Συμβάσεις με Όργανα Διοίκησης Στις 29 Μαρτίου 2010 η Εταιρεία ανανέωσε τα συμβόλαια και της συμφωνίες που αφορούν τον επαναδιορισμό από 1 Απριλίου 2010 του κ. Γιαννάκη Κελεπέσιη ως Εκτελεστικού Προέδρου και του κ. Κωνσταντίνου Κάκκουρα ως Διευθύνοντα Συμβούλου του Συγκροτήματος με μισθό 54.600 ο καθένας. Τα πιο πάνω συμβόλαια και συμφωνίες προνοούν τα πιο κάτω: (1) Σε περίπτωση που οι πιο πάνω σύμβουλοι τερματίσουν μονομερώς και εξ υπαιτιότητας τους τις πιο πάνω συμβάσεις πριν την 31 Μαρτίου 2015, υποχρεούνται να καταβάλουν στην εταιρεία αποζημιώσεις ισάξιες με το διπλάσιο των ετήσιων απολαβών τους. (2) Σε περίπτωση που οι πιο πάνω σύμβουλοι τερματίσουν οικειοθελώς τις πιο πάνω συμβάσεις δεσμεύονται ότι για περίοδο τριών μηνών μετά τον τερματισμό δεν θα δραστηριοποιηθούν και/ή εμπορεύονται με οποιονδήποτε τρόπο στην ίδια φύση εργασιών και/ή σε ανταγωνιστικές επιχειρήσεις στον τουριστικό τομέα. (3) Οι πιο πάνω σύμβουλοι υποχρεούνται να δώσουν γραπτή προειδοποίηση τριών μηνών προς την εταιρεία σε περίπτωση τερματισμού των συμβάσεων.

TOP KINISIS TRAVEL PUBLIC LIMITED 18 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΣΤΙΣ ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΜΗ ΕΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ 20. Συναλλαγές με τα Όργανα Διοίκησης και άλλα συνδεδεμένα πρόσωπα Συναλλαγές μεταξύ της εταιρείας και των θυγατρικών της οι οποίες είναι συνδεδεμένα μέρη της εταιρείας έχουν απαλειφθεί στην ενοποίηση και δεν έχουν παρουσιαστεί σε αυτή τη σημείωση. Λεπτομέρειες των συναλλαγών του Συγκροτήματος και άλλων συνδεδεμένων προσώπων παρουσιάζονται πιο κάτω: Ποσά οφειλόμενα από άλλα συνδεδεμένα μέρη 30.6.2013 31.12.2012 Εταρείες και φυσικά πρόσωπα συνδεδεμένα με μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου 171.257 210.624 171.257 210.624 Τα πιο πάνω ποσά περιλαμβάνονται στους εμπορικούς και άλλους χρεώστες στον ισολογισμό του Συγκροτήματος. 21. Ανειλημμένες / ενδεχόμενες υποχρεώσεις Στις 30 Ιουνίου 2013 υπήρχαν ενδεχόμενες υποχρεώσεις σχετικά με εγγυητικές επιστολές προς τρίτους ύψους 610.000 (31.12.2012: 618.240) για το συγκρότημα που λήγουν σε περίοδο μικρότερη του ενός έτους. Στις 30 Ιουνίου 2013 υπήρχαν ανειλημμένες υποχρεώσεις του συγκροτήματος για τις οποίες δεν έχει γίνει πρόνοια στις οικονομικές καταστάσεις σχετικά με την ενοικίαση γραφείων ως ακολούθως: 30.6.2013 31.12.2012 Εντός ενός έτους 80.400 77.400 Μεταξύ δύο και πέντε ετών 271.237 291.668 Πέραν των πέντε ετών 46.138 77.675 397.775 446.743 22. Μη ελεγμένες συνοπτικές ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις Οι συνοπτικές ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις για την εξαμηνία που έληξε στις 30 Ιουνίου 2013 δεν έχουν ελεγχθεί από τους εξωτερικούς ελεγκτές του συγκροτήματος. 23. Έγκριση λογαριασμών Οι συνοπτικές ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις εγκρίθηκαν από το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας στις 9 Αυγούστου 2013.