ΑΕΔΑΚ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ Αρ.Αδείας Επ.Κεφ.: 5/381/7.11.2002 / ΦΕΚ 1446/18-11-2002 ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΤΗΣ 30 ης ΙΟΥΝΙΟΥ 2016 (Περίοδος 01/01/2016-30/06/2016) ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ: ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ ΤΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΔΕΝ ΕΧΟΥΝ ΕΓΓΥΗΜΕΝΗ ΑΠΟΔΟΣΗ ΚΑΙ ΟΙ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΕΣ ΑΠΟΔΟΣΕΙΣ ΔΕΝ ΔΙΑΣΦΑΛΙΖΟΥΝ ΤΙΣ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΕΣ
ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ - ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ Έδρα Αμοιβαίου Κεφαλαίου: Δήμος Αθηναίων - Διεύθυνση: Αμερικής 9, Αθήνα (Απόφ.Επ.Κεφ. 5/381/7.11.2002 Εκτελ.Επιτρ., ΦΕΚ 1446/Β/18.11.2002) ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΤΗΣ 30/06/2016 (Περίοδος 01/01/2016-30/06/2016) (Άρθρο 77 Ν.4099/2012, ΦΕΚ Β250/20-12-2012) ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ : ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ 1. ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ της 30ης Ιουνίου 2016, Ν.4308/2014 (Παράρτημα Β. - Υπόδειγμα Β.11. / ΦΕΚ 251 Α/24-11-14) 30.06.2016 31.12.2015 31.12.2014 Μεταβιβάσιμοι τίτλοι 541.387.821,54 548.970.629,31 467.062.969,41 Καταθέσεις σε τράπεζες 6.290.832,28 6.273.033,15 52.178.844,61 Λοιπά περιουσιακά στοιχεία 6.923.073,49 12.411.983,44 20.582.374,42 Σύνολο περιουσιακών στοιχείων 554.601.727,31 567.655.645,90 539.824.188,44 Υποχρεώσεις 1.831.520,05 1.551.155,42 396.321,80 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων 552.770.207,26 566.104.490,48 539.427.866,64 Αριθμός μονάδων (μεριδίων) σε κυκλοφορία 142.119.602,197 142.119.602,197 142.119.602,197 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων κατά μονάδα (μερίδιο) 3,8895 3,9833 3,7956 Ανάλυση χαρτοφυλακίου 1. Μεταβιβάσιμοι τίτλοι που διαπραγματεύονται σε επίσημο χρηματιστήριο αξιών 510.297.771,54 528.170.029,31 464.586.719,41 2. Μεταβιβάσιμοι τίτλοι που διαπραγματεύονται σε άλλες ρυθμιζόμενες αγορές 31.090.050,00 20.800.600,00 2.476.250,00 Σύνολο 541.387.821,54 548.970.629,31 467.062.969,41 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΞΕΛΙΞΗΣ ΤΩΝ ΚΑΘΑΡΩΝ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ Περιόδου 01.01. έως 30.06.2016 Ν.4308/2014 (Παράρτ. Β. - Υπόδ. Β.12 / ΦΕΚ 251 Α/24-11-14) 01.01. - 30.06.2016 01.01. - 30.06.2015 01.01. - 30.06.2014 Α. Κατάσταση αποτελεσμάτων περιόδου Εισόδημα από επενδύσεις -9.971.350,20-2.064.028,00 26.047.516,78 Λοιπά εισοδήματα 11.596.165,87 10.187.986,99 7.490.104,04 Έξοδα διαχείρισης -672.011,53-468.407,44-700.892,48 Έξοδα θεματοφύλακα -134.271,21-131.602,54-175.243,05 Λοιπά έξοδα και φόροι (1) -330.647,80-260.145,90-565.127,08 Καθαρό εισόδημα 487.885,13 7.263.803,11 32.096.358,21 Β. Κατάσταση λοιπών μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων Εξαγορές μεριδίων 0,00 0,00-18.872.098,89 Διαφορές επιμέτρησης επενδύσεων -13.822.168,35-85.127.265,92 84.432.517,26-13.822.168,35-85.127.265,92 65.560.418,37 Σύνολο μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων (Α+Β) -13.334.283,22-77.863.462,81 97.656.776,58 (1) Τα κόστη συναλλαγών του χαρτοφυλακίου επιβαρύνουν τα αποτελέσματα του Αμοιβαίου Κεφαλαίου και ως εκ τούτου εμφανίζονται στην Κατάσταση αποτελεσμάτων περιόδου, "Λοιπά έξοδα και φόροι", αντί της Κατάστασης λοιπών μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων που προβλέπεται από το υπόδειγμα του Ν.4308/2014 (παράρτημα Β.12).
3. ΛΟΙΠΕΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ, ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΙ ΕΠΕΞΗΓΗΜΑΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ 3.1 ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΙ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, άρθρο 4, παρ.2 και 5) ΕΙΔΟΣ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΣΕ ΕΥΡΩ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΣΕ ΕΥΡΩ ΠΟΣΟΣΤΟ ΕΠΙ ΤΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΠΟΣΟΣΤΟ ΕΠΙ ΤΟΥ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ I. ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΕΙΣΑΧΘΕΙ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ Α. ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΑΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ Χ.Α. ΤΡΑΠΕΖΕΣ ALPHA BANK ΑΕ (ΚΟ) 7.926.799 1,620 12.841.414,38 2,32% 2,32% EFG EUROBANK ERGASIAS ΑΕ (ΚΟ) 12.647.553 0,550 6.956.154,15 1,25% 1,26% ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΕ (ΚΟ) 36.643.322 0,161 5.899.574,84 1,06% 1,07% ΤΡΑΠΕΖΑ ΚΥΠΡΟΥ (ΚΟ) 15.040.000 0,150 2.256.000,00 0,41% 0,41% ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΑΕ (ΚΟ) 33.699.999 0,192 6.470.399,81 1,17% 1,17% ΣΥΝΟΛΟ 34.423.543,18 6,21% 6,23% ΤΗΛΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΕΣ ΟΤΕ ΑΕ (ΚΟ) 1.990.000 8,070 16.059.300,00 2,90% 2,91% ΣΥΝΟΛΟ 16.059.300,00 2,90% 2,91% ΠΕΤΡΕΛΑΙΟ & ΑΕΡΙΟ ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ ΑΕ (ΚΟ) 1.419.519 3,770 5.351.586,63 0,96% 0,97% ΜΟΤΟΡ ΟΪΛ ΑΕ (ΚΟ) 1.148.275 9,790 11.241.612,25 2,03% 2,03% ΣΥΝΟΛΟ 16.593.198,88 2,99% 3,00% ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΚΟΙΝΗΣ ΩΦΕΛΕΙΑΣ ΔΕΗ ΑΕ (ΚΟ) 1.845.000 2,450 4.520.250,00 0,82% 0,82% ΕΥΔΑΠ ΑΕ (ΚΟ) 676.309 5,550 3.753.514,95 0,68% 0,68% ΕΥΑΘ ΑΕ (ΚΟ) 147.893 3,120 461.426,16 0,08% 0,08% ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ ΑΒΕΤΕ (ΚΟ) 232.920 2,410 561.337,20 0,10% 0,10% ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΤΕΧΝΟΔΟΜΙΚΗ ΑΝΕΜΟΣ ΑΕ (ΚΟ) 22.000 0,670 14.740,00 0,00% 0,00% ΣΥΝΟΛΟ 9.311.268,31 1,68% 1,68% ΤΑΞΙΔΙΑ & ΑΝΑΨΥΧΗ ΟΠΑΠ AE (ΚΟ) 1.520.000 6,220 9.454.400,00 1,70% 1,71% ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ ΑΙΓΑΙΟΥ ΑΑΕ 728.413 6,170 4.494.308,21 0,81% 0,81% ΣΥΝΟΛΟ 13.948.708,21 2,52% 2,52% ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΑ ΠΡΟΙΟΝΤΑ & ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ VIOHALCO SA 149.524 1,150 171.952,60 0,03% 0,03% METKA A.E.(KO) 419.437 7,130 2.990.585,81 0,54% 0,54% ΟΛΘ ΑΕ (ΚΟ) 151.192 19,840 2.999.649,28 0,54% 0,54% Ο.Λ.Π. ΑΕ (ΚΟ) 317.407 12,200 3.872.365,40 0,70% 0,70% ΣΥΝΟΛΟ 10.034.553,09 1,81% 1,82% ΚΑΤΑΣΚΕΥΕΣ & ΥΛΙΚΑ ΚΑΤΑΣΚΕΥΩΝ ΕΛΛΑΚΤΩΡ ΑΕ (ΚΟ) 2.582.709 1,300 3.357.521,70 0,61% 0,61% ΤΙΤΑΝ (ΚΟ) 646.021 18,500 11.951.388,50 2,15% 2,16% ΤΙΤΑΝ (Π) 28.478 12,450 354.551,10 0,06% 0,06% ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ ΑΕ (ΚΟ) 1.200.673 1,750 2.101.177,75 0,38% 0,38% ΣΥΝΟΛΟ 17.764.639,05 3,20% 3,21% ΠΡΟΣΩΠΙΚΑ & ΟΙΚΙΑΚΑ ΑΓΑΘΑ FOURLIS AE ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) 630.000 3,600 2.268.000,00 0,41% 0,41% ΓΡ. ΣΑΡΑΝΤΗΣ (ΚΟ) 342.396 8,390 2.872.702,44 0,52% 0,52% JUMBO AE (KO) 1.420.000 11,780 16.727.600,00 3,02% 3,03% ΣΥΝΟΛΟ 21.868.302,44 3,94% 3,96% ΕΜΠΟΡΙΟ ΚAE AE (KO) (FOLLI FOLLIE GROUP) 757.696 16,770 12.706.561,92 2,29% 2,30% ΣΥΝΟΛΟ 12.706.561,92 2,29% 2,30% ΤΡΟΦΙΜΑ & ΠΟΤΑ ΚΡΙ ΚΡΙ ΑΒΕΕ (ΚΟ) 119.970 1,630 195.551,10 0,04% 0,04% COCA COLA HBC AG (KO) 762.000 17,910 13.647.420,00 2,46% 2,47% ΣΥΝΟΛΟ 13.842.971,10 2,50% 2,50% ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ MARFIN INVESTMENT GROUP AE (KO) 300.000 0,119 35.700,00 0,01% 0,01% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΑΕ (ΚΟ) 1.930.672 4,260 8.224.662,72 1,48% 1,49% GRIVALIA PROPERTIES ΑΕΕΑΠ 52.000 7,000 364.000,00 0,07% 0,07% ΣΥΝΟΛΟ 8.624.362,72 1,56% 1,56% ΠΡΩΤΕΣ ΥΛΕΣ ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟΥ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΑΕ (ΚΟ) 3.000 0,775 2.325,00 0,00% 0,00% ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ ΑΕ (ΚΟ) 2.384.370 3,770 8.989.074,90 1,62% 1,63% ΣΥΝΟΛΟ 8.991.399,90 1,62% 1,63%
ΑΚΙΝΗΤΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑ ΣΥΜΜ. ΑΝΑΠΤ. ΑΚΙΝΗΤΗΣ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣ LAMDA DEVELOPMENT AE 234.495 4,330 1.015.363,35 0,18% 0,18% ΣΥΝΟΛΟ 1.015.363,35 0,18% 0,18% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΙΣHΓΜΕΝΩΝ ΣΤΟ Χ.Α. 185.184.172,15 33,39% 33,50% ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΟΕΔ 17.07.14-17.07.17 3ΕΤΕΣ, 3,375% 89.000,00 95,855 8.531.095,00 ΚΑΤΑΒΛΗΘΕΝΤΕΣ ΤΟΚΟΙ 38.747,95 8.569.842,95 1,55% 1,55% ΟΕΔ 17.04.14-17.04.19 3ΕΤΕΣ, 4,75% 85.000,00 89,600 7.616.000,00 7.616.000,00 1,37% 1,38% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.23, 11ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 165.496,11 74,145 12.270.709,08 12.270.709,08 2,21% 2,22% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.24, 12ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 165.496,11 72,460 11.991.848,13 11.991.848,13 2,16% 2,17% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.25, 13ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 215.496,11 70,875 15.273.286,80 ΚΑΤΑΒΛΗΘΕΝΤΕΣ ΤΟΚΟΙ 2.704,92 15.275.991,72 2,75% 2,76% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.26, 14ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 242.554,85 69,760 16.920.626,34 16.920.626,34 3,05% 3,06% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.27, 15ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 252.554,85 67,970 17.166.153,15 ΚΑΤΑΒΛΗΘΕΝΤΕΣ ΤΟΚΟΙ 737,70 17.166.890,85 3,10% 3,11% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.28, 16ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 256.091,84 66,535 17.039.070,57 ΚΑΤΑΒΛΗΘΕΝΤΕΣ ΤΟΚΟΙ 573,77 17.039.644,34 3,07% 3,08% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.29, 17ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 256.091,84 65,505 16.775.295,98 16.775.295,98 3,02% 3,03% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.30, 18ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 256.091,84 64,495 16.516.643,22 16.516.643,22 2,98% 2,99% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.31, 19ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 246.091,84 63,890 15.722.807,66 15.722.807,66 2,83% 2,84% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.32, 20ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 246.091,84 63,050 15.516.090,51 15.516.090,51 2,80% 2,81% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.33, 21ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 246.091,84 62,110 15.284.764,18 15.284.764,18 2,76% 2,77% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.34, 22ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 263.091,84 61,335 16.136.738,01 16.136.738,01 2,91% 2,92% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.35, 23ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 266.091,84 60,595 16.123.835,04 16.123.835,04 2,91% 2,92% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.36, 24ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 246.091,84 60,095 14.788.889,12 14.788.889,12 2,67% 2,68% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.37, 25ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 256.091,84 59,690 15.286.121,93 15.286.121,93 2,76% 2,77% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.38, 26ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 256.091,84 59,235 15.169.600,14 15.169.600,14 2,74% 2,74% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.39, 27ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 246.091,84 59,100 14.544.027,74 14.544.027,74 2,62% 2,63% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.40, 28ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 246.091,84 59,070 14.536.644,99 14.536.644,99 2,62% 2,63% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.41, 29ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 276.091,84 59,075 16.310.125,45 16.310.125,45 2,94% 2,95% ΟΕΔ 24.02.12-24.02.42, 30ΕΤΕΣ, 3,00% (κλιμακούμενο) 256.091,84 59,215 15.164.478,31 15.164.478,31 2,73% 2,74% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΩΝ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ 324.727.615,69 58,55% 58,75% ΤΙΤΛΟΙ ΣΥΝΔΕΔΕΜΕΝΟΙ ΜΕ ΑΕΠ ΕΛΛΗΝΙΚΗΣ ΔΗΜΟΚΡΑΤΙΑΣ (GDP-Linked Securities) ΤΙΤΛΟΙ ΣΥΝΔΕΔΕΜΕΝΟΙ ΜΕ ΑΕΠ ΕΛΛ. ΔΗΜ. ΛΗΞΗΣ 151042, 30ΕΤΕΣ, 0,00% 1.514.151,00 0,253 383.080,20 ΣΥΝΟΛΟ ΤΙΤΛΩΝ ΣΥΝΔΕΔΕΜΕΝΩΝ ΜΕ ΑΕΠ ΕΛΛΗΝΙΚΗΣ ΔΗΜΟΚΡΑΤΙΑΣ 383.080,20 0,07% 0,07% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ, ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΕΙΣΑΧΘΕΙ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ (α) 510.294.868,04 92,01% 92,32%
Β. ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΑ ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (EXCHANGE TRADED FUND ETF) LYXOR ETF STOXX 50 100,00 29,035 2.903,50 ΣΥΝΟΛΟ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2.903,50 0,00% 0,00% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ, ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΕΙΣΑΧΘΕΙ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ (β) 2.903,50 0,00% 0,00% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΕΙΣΑΧΘΕΙ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ (α) + (β) 510.297.771,54 92,01% 92,32% II. ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΠΟΥ ΑΠΟΤΕΛΟΥΝ ΑΝΤΙΚΕΙΜΕΝΟ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΗΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΕΝΤΟΚΑ ΓΡΑΜΜΑΤΙΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΕΓΕΔ 08.01.16-08.07.16 06M 2,97% 10.000,00 99,980 999.800,00 0,18% 0,18% ΕΓΕΔ 05.02.16-05.08.16 06M 2,97% 10.000,00 99,820 998.200,00 0,18% 0,18% ΕΓΕΔ 04.03.16-02.09.16 06M 2,97% 20.000,00 99,640 1.992.800,00 0,36% 0,36% ΕΓΕΔ 08.04.16-07.10.16 06M 2,97% 20.000,00 99,400 1.988.000,00 0,36% 0,36% ΕΓΕΔ 13.05.16-12.08.16 03M 2,70% 30.000,00 99,780 2.993.400,00 0,54% 0,54% ΕΓΕΔ 10.06.16-09.09.16 03M 2,70% 35.000,00 99,590 3.485.650,00 0,63% 0,63% ΕΓΕΔ 10.06.16-09.12.16 06M 2,97% 130.000,00 98,910 12.858.300,00 2,32% 2,33% ΕΓΕΔ 17.06.16-16.09.16 03M 2,70% 58.000,00 99,550 5.773.900,00 1,04% 1,04% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΤΟΚΩΝ ΓΡΑΜΜΑΤΙΩΝ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ 31.090.050,00 5,61% 5,62% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΠΟΥ ΑΠΟΤΕΛΟΥΝ ΑΝΤΙΚΕΙΜΕΝΟ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΗΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ (γ) 31.090.050,00 5,61% 5,62% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ (α) + (β) + (γ) 541.387.821,54 97,62% 97,94% ΙΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 1.493.514,89 ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ 1.493.514,89 0,27% 0,27% ΙIΙ. ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΣΕ ΠΙΣΤΩΤΙΚΑ ΙΔΡΥΜΑΤΑ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ ΣΕ EURO 1.010.832,28 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ ΣΕ EURO 5.280.000,00 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΤΑΘΕΣΕΩΝ ΣΕ ΠΙΣΤΩΤΙΚΑ ΙΔΡΥΜΑΤΑ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 6.290.832,28 1,13% 1,14% ΙV. ΛΟΙΠΑ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΔΟΥΛΕΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 5.429.558,60 ΣΥΝΟΛΟ ΛΟΙΠΩΝ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ 5.429.558,60 0,98% 0,98% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (I+II+III+IV) 554.601.727,31 100,00% 100,33% ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ I. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 984.605,79 0,18% II. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ-ΤΕΛΗ 235.058,28 0,04% III. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 611.855,98 0,11% ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 1.831.520,05 0,33% IV. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια Μεριδιούχων 479.886.562,58 ii) Κέρδη περιόδου 1.1-30.06.16 σε αύξηση κεφαλαίου 487.885,13 480.374.447,71 V. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 72.395.759,55 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΗΣ ΘΕΣΗΣ 552.770.207,26 100,00% ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 554.601.727,31 100,33% ΜΕΤΑΒΟΛΕΣ ΣΤΗΝ ΣΥΝΘΕΣΗ ΤΟΥ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΙ ΑΝΑΚΕΦΑΛΑΙΩΣΗ ΚΑΤΑ ΚΑΤΗΓΟΡΙΕΣ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΣΕ ΕΥΡΩ 30/06/2016 ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΣΕ ΕΥΡΩ 31/12/2015 ΠΟΣΟΣΤΙΑΙΑ ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΕΙΣΑΧΘΕΙ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ Μετοχές εισηγμένες στο Χ.Α. 185.184.172,15 220.630.066,06-16,07% Ομόλογα Ελληνικού Δημοσίου 324.727.615,69 307.129.414,63 5,73% Τίτλοι ΑΕΠ Ελληνικής Δημοκρατίας 383.080,20 407.306,62-5,95% Διαπραγματεύσιμα Αμοιβαία Κεφάλαια εξωτερικού 2.903,50 3.242,00-10,44% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΕΙΣΑΧΘΕΙ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 510.297.771,54 528.170.029,31-3,38% ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΠΟΥ ΑΠΟΤΕΛΟΥΝ ΑΝΤΙΚΕΙΜΕΝΟ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΗΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ Έντοκα Γραμμάτια Ελληνικού Δημοσίου 31.090.050,00 20.800.600,00 49,47% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΠΟΥ ΑΠΟΤΕΛΟΥΝ ΑΝΤΙΚ. ΔΙΑΠΡΑΓΜ. ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 31.090.050,00 20.800.600,00 49,47% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ 541.387.821,54 548.970.629,31-1,38%
3.2 ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ (01/01/2016-30/06/2016) (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, άρθρο 4, παρ.2, 3, 4, 6) Ι. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ Μερίδια Ευρώ Μερίδια σε κυκλοφορία την 31/12/2015 142.119.602,20 454.675.891,20 Πλέον: Διάθεση μεριδίων 01/01-30/06/2016 0,00 0,00 Μείον: Εξαγορές μεριδίων 01/01-30/06/2016 0,00 0,00 Συν: Κέρδη Προηγ. Χρήσης Κεφαλαιοποιηθέντα 0,000 25.210.671,38 Μερίδια σε κυκλοφορία την 30/06/2016 142.119.602,20 479.886.562,58 ΙΙ. ΑΝΑΤΙΜΗΣΗ / (ΥΠΟΤΙΜΗΣΗ) ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 30/6/2016 Αξία Κτήσεως Μετοχών εισηγμένων στο Χ.Α. 237.635.968,13 Τρέχουσα Αξία Μετοχών εισηγμένων στο Χ.Α. 185.184.172,15 Ανατίμηση / (Υποτίμηση) Επενδύσεων Μετοχών -52.451.795,98 Αξία Κτήσεως Ομολόγων Ελληνικού Δημοσίου 199.835.022,97 Τρέχουσα Αξία Ομολόγων Ελληνικού Δημοσίου 324.727.615,69 Ανατίμηση / (Υποτίμηση) Επενδύσεων Ομολόγων Ελληνικού Δημοσίου 124.892.592,72 Αξία Κτήσεως Τίτλων συνδεδεμένων με ΑΕΠ Ελληνικής Δημοκρατίας 478.000,00 Τρέχουσα Αξία Τίτλων συνδεδεμένων με ΑΕΠ Ελληνικής Δημοκρατίας 383.080,20 Ανατίμηση / (Υποτίμηση) Επενδύσεων Τίτλων συνδεδεμένων με ΑΕΠ Ελληνικής Δημοκρατίας -94.919,80 Αξία Κτήσεως Διαπραγματεύσιμων Αμοιβαίων Κεφάλαιων εξωτερικού (Exchange Traded Fund - ETF) 3.651,50 Τρέχουσα Αξία Διαπραγματεύσιμων Αμοιβαίων Κεφάλαιων εξωτερικού (Exchange Traded Fund - ETF) 2.903,50 Ανατίμηση / (Υποτίμηση) Επενδύσεων Διαπραγματεύσιμων Α/Κ εξωτερικού (Exchange Traded Fund - ETF) -748,00 Αξία Κτήσεως Ε.Γ.Ε.Δ. 31.039.419,39 Τρέχουσα Αξία Ε.Γ.Ε.Δ. 31.090.050,00 Ανατίμηση / (Υποτίμηση) Επενδύσεων Ε.Γ.Ε.Δ. 50.630,61 Σύνολο Ανατίμησης / (Υποτίμησης) Επενδύσεων 72.395.759,55 ΙΙΙ. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2016-30/06/2016 Εισόδημα από επενδύσεις Κέρδη από πώληση χρεογράφων 1.625.056,84 Μείον: Ζημιές από πώληση χρεογράφων -11.596.407,04-9.971.350,20 Λοιπά εισοδήματα Τόκοι ομολόγων Ελληνικού δημοσίου και ΕΓΕΔ 7.939.508,44 Μερίσματα μετοχών 3.600.728,71 Τόκοι καταθέσεων τραπεζών (όψεως κ προθεσμιακών) 55.928,72 11.596.165,87 Σύνολο εισοδήματος 1.624.815,67 Δαπάνες διαχείρισης Αμοιβή διαχείρισης ΑΕΔΑΚ -400.674,90 Σταθερή αμοιβή διαχείρισης εξωτερικών διαχειριστών -69.299,16 Μεταβλητή αμοιβή διαχείρισης εξωτερικών διαχειριστών -202.037,47-672.011,53 Αμοιβή θεματοφυλακής -134.271,21 Κόστη συναλλαγών του χαρτοφυλακίου -57.359,54 Λοιπές αμοιβές και φόροι -273.288,26 Σύνολο δαπανών -1.136.930,54 Καθαρό Αποτέλεσμα Περιόδου (Κέρδη) 487.885,13 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 552.770.207,26 ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ 30.06.2016 142.119.602,20 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 30.06.2016 3,8895 3.3 ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΟΥ ΚΑΙ ΕΠΑΝΑΕΠΕΝΔΥΟΜΕΝΟΥ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, άρθρο 4, παρ. 6) Καθαρά Κέρδη προς διάθεση 487.885,13 Μεταφορά κερδών στο κεφάλαιο μεριδιούχων - Υπόλοιπο προς διάθεση 487.885,13 3.4 ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΚΑΘΑΡΗΣ ΑΞΙΑΣ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΙ ΚΑΘΑΡΗΣ ΤΙΜΗΣ ΜΕΡΙΔΙΟΥ (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, άρθρο 4, παρ. 7) Καθαρό Ενεργητικό Μερίδια σε κυκλοφορία Καθαρή τιμή μεριδίου 31/12/2013 626.388.028,74 146.435.751,63 4,2776 31/12/2014 539.427.866,64 142.119.602,20 3,7956 31/12/2015 566.104.490,48 142.119.602,20 3,9833
3.5 ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΚΑΙ ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΤΟΥ ΙΔΙΟΥ ΟΜΙΛΟΥ (Αρ. 61 παρ. 8 του Ν 4099/2012) ΟΜΙΛΟΣ "ΕΘΝΙΚΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΕΛΛΑΔΟΣ ΑΕ" 4,03% - Μετοχές της εταιρίας "ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΑΕ" 1,17% - Διαθέσιμα - καταθέσεις 2,86% ΟΜΙΛΟΣ "EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GROUP" 4,33% - Μετοχές της εταιρίας "EFG EUROBANK ERGASIAS AE (KO)" 1,26% - Διαθέσιμα - καταθέσεις 3,08% ΟΜΙΛΟΣ "ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ ΑΕ" 2,17% - Μετοχές της εταιρίας "ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ ΑΕ" 1,63% - Μετοχές της εταιρίας "ΜΕΤΚΑ ΑΕ" 0,54% ΟΜΙΛΟΣ "ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ ΑΕ" 0,48% - Μετοχές της εταιρίας "ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ ΑΕ" 0,38% - Μετοχές της εταιρίας "ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ ΑΒΕΤΕ" 0,10% 3.6 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ 1. Πλαίσιο Κατάρτισης Εκθέσης Διαχείρισης Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει καταρτίσει την εξαμηνιαία Έκθεση Διαχείρισης σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 4308/2014 και του Ν. 4099/2012 καθώς και της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης (ισολογισμός) και η Κατάσταση εξέλιξης των καθαρών περιουσιακών στοιχείων περιόδου, καταρτίστηκαν με βάση τα υποδείγματα του Ν.4308/2014, Παράρτημα Β, κατά την κρίση της διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς δεν έχουν εκδοθεί σχετικές οδηγίες από τις αρμόδιες αρχές. 2. Αρχές Αποτίμησης 2.1 Η αποτίμηση των εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Αθηνών μετοχών έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 30.06.2016. 2.2 Η αποτίμηση των εισηγμένων στο χρηματιστήριο της Γαλλίας (NYSE Euronext Paris) διαπραγματεύσιμων αμοιβαίων κεφαλαίων εξωτερικού (Exchange Traded Fund ETF STOXX 50) έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς, της 30.06.2016. 2.3 α) Η αποτίμηση των Ομολόγων Ελληνικού Δημοσίου (ΟΕΔ) και των Τίτλων ΑΕΠ Ελληνικής Δημοκρατίας (GDP Linked Securities) έγινε με βάση τις τιμές αγοράς (bid) της 30.06.2016 όπως αυτές δημοσιεύονται στην ηλεκτρονική σελίδα του παρόχου πληροφόρησης Bloomberg (BGN/Bid Price). β) Η αποτίμηση των Εντόκων Γραμματίων Ελληνικού Δημοσίου (ΕΓΕΔ) έγινε με βάση τις τιμές του δελτίου τιμών του συστήματος Ηλεκτρονικής Δευτερογενούς Αγοράς Τίτλων (ΗΔΑΤ) της 30.06.2016 γ) Οι δεδουλευμένοι τόκοι των ΟΕΔ από την απόκτησή τους ή την επέτειο τους, μέχρι την 30.06.2016, εμφανίζονται στους μεταβατικούς λογαριασμούς του ενεργητικού. 2.4 2.5 Οι καταθέσεις προθεσμίας φέρονται στην αξία κτήσης τους πλέον των δεδουλευμένων τόκων τους έως 30.06.2016, οι οποίοι εμφανίζονται στους μεταβατικούς λογαριασμούς του ενεργητικού. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο καταχωρεί καθημερινά τις αμοιβές, προμήθειες και τα λοιπά έξοδα που βαρύνουν τους μεριδιούχους βάσει του άρθρου 10 του κανονισμού του και της αρχής του δουλευμένου. 3. Λοιπές γνωστοποιήσεις 3.1 Η Εταιρεία συμμετείχε στις Γενικές Συνελεύσεις των περισσοτέρων εταιρειών του χαρτοφυλακίου του Αμοιβαίου Κεφαλαίου και άσκησε το δικαίωμα ψήφου. 3.2 Η πιστοληπτική διαβάθμιση των Ομολόγων Ελληνικού Δημοσίου (ΟΕΔ) την 30/06/2016 ήταν Β- (S&P) Η πιστοληπτική διαβάθμιση των Τίτλων ΑΕΠ Ελληνικής Δημοκρατίας την 30/06/2016 ήταν Β- (S&P) 3.3 Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο δεν έκανε χρήση παραγώγων χρηματοοικονομικών προιόντων κατά την περίοδο 01.01-30.06.2016 και ως εκ τούτου δεν υπάρχουν υποχρεώσεις που απορρέουν από συναλλαγές του άρθρου 60 του Ν.4099/2012 (Απόφαση ΕΚ 17/633/20.12.2012 άρθρο 4, παρ. 8) 3.4 Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία του ενεργητικού κατηγοριοποιούνται ως εξής: Κατηγορία 1 Κατηγορία 2 Κατηγορία 3 Σύνολο Μετοχές 185.184.172,15 - - 185.184.172,15 Ομόλογα 355.817.665,69 - - 355.817.665,69 Τίτλοι ΑΕΠ 383.080,20 - - 383.080,20 Διαπραγματεύσιμα αμοιβαία κεφαλαία εξωτερικού (Exchange Traded Fund ETF) 2.903,50 2.903,50 Χρηματικά Διαθέσιμα 6.290.832,28 - - 6.290.832,28 Απαιτήσεις 6.923.073,49 - - 6.923.073,49 Σύνολο 554.601.727,31 - - 554.601.727,31 Κατηγορία 1: Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών. Κατηγορία 2: Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που επιμετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιμέτρησης με χρήση δεδομένων που έχουν παρατηρήσιμες τιμές στην αγορά. Κατηγορία 3: Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που επιμετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιμέτρησης με χρήση δεδομένων που δεν έχουν παρατηρήσιμες τιμές στην αγορά. 3.5 Έως και την ημερομηνία δημοσίευσης της εξαμηνιαίας Έκθεσης Διαχείρισης του Αμοιβαίου Κεφαλαίου: α) Οι καταθέσεις που διατηρεί το αμοιβαίο κεφάλαιο σε ελληνικά πιστωτικά ιδρύματα, υπόκεινται στους περιορισμούς ανάληψης μετρητών και μεταφοράς κεφαλαίων κίνησης, σύμφωνα με τις οικείες διατάξεις της, από 18.7.2015, Πράξης Νομοθετικού Περιεχομένου (ΦΕΚ 84/Α/18.7.2015), όπως ισχύει, περί περιορισμού στην κίνηση κεφαλαίων (capital controls). β) Μετά την αρχική απαγόρευση και την επιβολή περιορισμών στην απόκτηση μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων, επετράπη από τις 7.12.2015 και εφεξής, η απόκτηση μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων υπό την προϋπόθεση ότι τα κεφάλαια που προκύπτουν από νέες διαθέσεις μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων δεν μπορούν να μεταφέρονται ή να επενδύονται στο εξωτερικό, τηρουμένων των διατάξεων της παραγράφου 3 του άρθρου 1 της ΓΔΟΠ 0001608 ΕΞ 2015/07.12.2015 απόφασης του Υπουργού Οικονομικών σχετικά με την άρση των περιορισμών της, από 18.7.2015, Πράξης Νομοθετικού Περιεχομένου (ΦΕΚ 84/Α/18.7.2015). Ως εκ τούτου, οι προαναφερθέντες συνεχιζόμενοι περιορισμοί κίνησης κεφαλαίων εξακολουθούν να επηρεάζουν σημαντικά τη δραστηριότητα των αμοιβαίων κεφαλαίων. 3.6 Στις 15.6.2016 επιδόθηκε στην "ΑΕΔΑΚ Ασφαλιστικών Οργανισμών" η από 14.6.2016 εξώδικη δήλωση - πρόσκληση - διαμαρτυρία της εταιρείας "Εθνική Asset Management ΑΕΔΑΚ" που αφορά την καταβολή μεταβλητής αμοιβής διαχείρισης για την περίοδο 4.11.2014-31.12.2014 ποσού 123.105,80. Κατα την εκτίμηση της διοίκησης και του νομικού συμβούλου της ΑΕΔΑΚ Ασφαλιστικών Οργανισμών, σύμφωνα με την από 4.11.2014 σύμβαση μεταξύ της ΑΕΔΑΚ Ασφαλιστικών Οργανισμών και της Εθνικής Asset Management ΑΕΔΑΚ δεν οφείλεται αμοιβή διαχείρισης για την περιόδο προ της 1.1.2015 και για το λόγο αυτό δεν έχει σχηματιστεί οποιαδήποτε πρόβλεψη σε βάρος των αποτελεσμάτων και του καθαρού ενεργητικού του Αμοιβαίου Κεφαλαίου της 30.6.2016. Αθήνα, 29 Αυγούστου 2016 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΕΔΑΚ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ Γ. ΦΟΝΙΑΣ Κ. ΣΠΥΡΙΔΑΚΗ Θ.ΧΑΝΤΖΑΡΙΔΗΣ Π.ΔΟΥΦΕΞΗΣ
Προς τη Διοίκηση της «Α.Ε.Δ.Α.Κ. ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ» για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ». Έκθεση Ελέγχου επί της Εξαμηνιαίας Έκθεσης Διαχειρίσεως Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ελέγξαμε την ανωτέρω Εξαμηνιαία Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» (η Έκθεση Διαχειρίσεως) της περιόδου από 1 η Ιανουαρίου έως 30 η Ιουνίου 2016, που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόμενη την περιουσία του «Α.Ε.Δ.Α.Κ. ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ» εφεξής «Διαχειρίστρια Εταιρεία» και περιέχει την κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης (ισολογισμό), την κατάσταση εξέλιξης των καθαρών περιουσιακών στοιχείων περιόδου, καθώς και τις λοιπές πληροφορίες, τα στοιχεία και τις επεξηγηματικές σημειώσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου. Ευθύνη της Διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας για την Έκθεση Διαχειρίσεως Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 4308/2014 και του Ν. 4099/2012 καθώς και της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και για εκείνες τις εσωτερικές δικλίδες, που η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση Έκθεσης Διαχειρίσεως απαλλαγμένης από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί της Έκθεσης Διαχειρίσεως με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν η Έκθεση Διαχειρίσεως αυτή είναι απαλλαγμένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά, τις λοιπές πληροφορίες, τα στοιχεία και τις επεξηγηματικές σημειώσεις στην Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας της Έκθεσης Διαχειρίσεως που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται με την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλίδων της Διαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Έκθεσης Διαχειρίσεως. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η ανωτέρω Έκθεση Διαχειρίσεως, της περιόδου από 1 η Ιανουαρίου έως 30 η Ιουνίου 2016, έχει καταρτιστεί από κάθε ουσιώδη άποψη σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 4308/2014, περιλαμβάνοντας τις πληροφορίες και τα στοιχεία που
προβλέπονται από το άρθρο 77 του Ν. 4099/2012 και το άρθρο 4 της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Έμφαση Θεμάτων Εφιστούμε την προσοχή σας στα εξής: (1) στη σημείωση 1 της Έκθεσης Διαχειρίσεως όπου γίνεται αναφορά στο πλαίσιο κατάρτισής της σύμφωνα με τις υφιστάμενες κανονιστικές διατάξεις. (2) στη σημείωση 3.5 της Έκθεσης Διαχειρίσεως όπου γίνεται αναφορά στους συνεχιζόμενους περιορισμούς που θέτει το Νομοθετικό / Κανονιστικό πλαίσιο σχετικά με την κίνηση κεφαλαίων οι οποίοι εκτιμάται ότι επηρεάζουν σημαντικά τη δραστηριότητα των Αμοιβαίων Κεφαλαίων. Στη γνώμη μας δεν διατυπώνεται επιφύλαξη σε σχέση με τα θέματα αυτά. Αθήνα, 29 Αυγούστου 2016 Η ΟΡΚΩΤΗ ΕΛΕΓΚΤΡΙΑ ΛΟΓΙΣΤΡΙΑ ΡΟΔΟΥΛΑ ΡΟΥΣΟΥ Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ. 14561 Συνεργαζόμενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. μέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, 11257 Αθήνα Αρ Μ ΣΟΕΛ 125