ΔΗΛΩΣΕΙΣ ΜΕΛΩΝ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ... 3

Transcript

1

2 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ ΔΗΛΩΣΕΙΣ ΜΕΛΩΝ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ... 3 ΕΚΘΕΣΗ ΕΠΙΣΚΟΠΗΣΗΣ ΕΝΔΙΑΜΕΣΗΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗΣ ΤΩΝ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΩΝ ΟΡΚΩΤΩΝ ΕΛΕΓΚΤΩΝ ΛΟΓΙΣΤΩΝ... 4 ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ... 6 ΕΝΔΙΑΜΕΣΕΣ ΕΤΑΙΡΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ 30 ης ΙΟΥΝΙΟΥ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΣΟΔΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΚΑΙ ΕΠΕΞΗΓΗΜΑΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΕΠΙ ΤΩΝ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ ΤΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ Γενικές πληροφορίες για την Εταιρεία και τον Όμιλο Βάση κατάρτισης των χρηματοοικονομικών καταστάσεων και λογιστικές αρχές Εποχικότητα επιχειρηματικών δραστηριοτήτων Πληροφόρηση κατά τομέα Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα Μακροπρόθεσμες τραπεζικές υποχρεώσεις Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Κέρδη / (ζημιές) ανά μετοχή Φόρος εισοδήματος Υπόλοιπα και συναλλαγές με συνδεδεμένα μέρη Δεσμεύσεις και συμβατικές υποχρεώσεις Ενδεχόμενες υποχρεώσεις / απαιτήσεις - επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές Μεταγενέστερα γεγονότα ΣΤΟΙΧΕΙΑ & ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ Α ΕΞΑΜΗΝΟΥ Η παρούσα εξαμηνιαία οικονομική έκθεση συντάχθηκε σύμφωνα με το άρθρο 5 του ν. 3556/2007, εγκρίθηκε από το Διοικητικό Συμβούλιο της ΑΝΩΝΥΜΗΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΚΡΗΤΗΣ στη συνεδρίαση της 27 ης Σεπτεμβρίου 2017 και βρίσκεται αναρτημένη στο διαδίκτυο στην ηλεκτρονική διεύθυνση της Εταιρείας ΑΝΩΝΥΜΗ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΚΡΗΤΗΣ Α.Ε. ΑΡ.Γ.Ε.ΜΗ.: ΛΕΩΦΟΡΟΣ ΚΑΡΑΜΑΝΛΗ 148, ΧΑΝΙΑ, ΚΡΗΤΗ ΤΗΛ.: , FAX: info@anek.gr 2

3 Δ η λ ώ σ ε ι ς μ ε λ ώ ν τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ ΔΗΛΩΣΕΙΣ ΜΕΛΩΝ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ (σύμφωνα με το άρθρο 5 παρ. 2 του Ν. 3556/2007) Τα κάτωθι μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου της ΑΝΩΝΥΜΗΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΚΡΗΤΗΣ Α.Ε.: - Γεώργιος Κατσανεβάκης, Πρόεδρος, - Ιωάννης Βαρδινογιάννης, Δ/νων Σύμβουλος, - Σπυρίδων Πρωτοπαπαδάκης, Αντιπρόεδρος, ορισθείς προς τούτο από το Διοικητικό Συμβούλιο δηλώνουμε ότι, εξ όσων γνωρίζουμε: α) οι εξαμηνιαίες χρηματοοικονομικές καταστάσεις (εταιρικές και ενοποιημένες) για την περίοδο από την 1 η Ιανουαρίου 2017 έως την 30 η Ιουνίου 2017, οι οποίες καταρτίσθηκαν σύμφωνα με τα ισχύοντα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, απεικονίζουν κατά τρόπο αληθή τα στοιχεία του ενεργητικού και του παθητικού, την καθαρή θέση και τα αποτελέσματα περιόδου της Ανώνυμης Ναυτιλιακής Εταιρείας Κρήτης Α.Ε., καθώς και των επιχειρήσεων που περιλαμβάνονται στην ενοποίηση εκλαμβανομένων ως σύνολο, σύμφωνα με τα οριζόμενα στις παραγράφους 3 έως 5 του άρθρου 5 του Ν. 3556/2007 και β) η εξαμηνιαία έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου απεικονίζει κατά τρόπο αληθή τις πληροφορίες που απαιτούνται σύμφωνα με τα οριζόμενα στην παράγραφο 6 του άρθρου 5 του Ν. 3556/2007. Χανιά, 27 Σεπτεμβρίου 2017 Ο Πρόεδρος Ο Διευθύνων Σύμβουλος Ο Αντιπρόεδρος ΓΕΩΡΓΙΟΣ Γ. ΚΑΤΣΑΝΕΒΑΚΗΣ ΙΩΑΝΝΗΣ Ι. ΒΑΡΔΙΝΟΓΙΑΝΝΗΣ ΣΠΥΡΙΔΩΝ Ι. ΠΡΩΤΟΠΑΠΑΔΑΚΗΣ Α.Δ.Τ. ΑΙ Α.Δ.Τ. Π Α.Δ.Τ. ΑΑ

4 Ε κ θ ε σ η ε π ι σ κ ό π η σ η ς ε ν δ ι ά μ ε σ η ς χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς π λ η ρ ο φ ό ρ η σ η ς τ ω ν α ν ε ξ ά ρ τ η τ ω ν ο ρ κ ω τ ώ ν ε λ ε γ κ τ ώ ν λ ο γ ι σ τ ώ ν ΕΚΘΕΣΗ ΕΠΙΣΚΟΠΗΣΗΣ ΕΝΔΙΑΜΕΣΗΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗΣ ΤΩΝ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΩΝ ΟΡΚΩΤΩΝ ΕΛΕΓΚΤΩΝ ΛΟΓΙΣΤΩΝ Προς τους Μετόχους της ΑΝΩΝΥΜΗΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΚΡΗΤΗΣ Α.Ε. Εισαγωγή Επισκοπήσαμε τη συνημμένη συνοπτική εταιρική και ενοποιημένη κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης της «ΑΝΩΝΥΜΗΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΚΡΗΤΗΣ Α.Ε.» (η Εταιρεία), της 30 ης Ιουνίου 2017 και τις σχετικές συνοπτικές εταιρικές και ενοποιημένες καταστάσεις συνολικού εισοδήματος, μεταβολών καθαρής θέσης και ταμειακών ροών της εξάμηνης περιόδου που έληξε αυτήν την ημερομηνία, καθώς και τις επιλεγμένες επεξηγηματικές σημειώσεις, που συνθέτουν την ενδιάμεση συνοπτική χρηματοοικονομική πληροφόρηση, η οποία αποτελεί αναπόσπαστο μέρος της εξαμηνιαίας οικονομικής έκθεσης του Ν. 3556/2007. Η Διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και παρουσίαση αυτής της ενδιάμεσης συνοπτικής χρηματοοικονομικής πληροφόρησης, σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και εφαρμόζονται στην Ενδιάμεση Χρηματοοικονομική Αναφορά (Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο «ΔΛΠ» 34). Δική μας ευθύνη είναι η έκφραση ενός συμπεράσματος επί αυτής της ενδιάμεσης συνοπτικής χρηματοοικονομικής πληροφόρησης με βάση την επισκόπησή μας. Εύρος επισκόπησης Διενεργήσαμε την επισκόπησή μας σύμφωνα με το Διεθνές Πρότυπο Επισκόπησης 2410 «Επισκόπηση ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης που διενεργείται από τον ανεξάρτητο ελεγκτή της οντότητας». Η επισκόπηση της ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης συνίσταται στη διενέργεια διερευνητικών ερωτημάτων κυρίως προς πρόσωπα που είναι υπεύθυνα για χρηματοοικονομικά και λογιστικά θέματα και στην εφαρμογή αναλυτικών και άλλων διαδικασιών επισκόπησης. Το εύρος της επισκόπησης είναι ουσιωδώς μικρότερο από αυτό του ελέγχου που διενεργείται σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου και συνεπώς δεν μας δίδει τη δυνατότητα να αποκτήσουμε τη διασφάλιση ότι έχουν περιέλθει στην αντίληψή μας όλα τα σημαντικά θέματα τα οποία θα μπορούσαν να εντοπιστούν σε έναν έλεγχο. Κατά συνέπεια, με την παρούσα δεν διατυπώνουμε γνώμη ελέγχου. Συμπέρασμα Με βάση τη διενεργηθείσα επισκόπησή μας, δεν έχει περιέλθει στην αντίληψή μας οτιδήποτε θα μας οδηγούσε στο συμπέρασμα ότι η συνημμένη ενδιάμεση συνοπτική χρηματοοικονομική πληροφόρηση δεν έχει καταρτισθεί, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το ΔΛΠ 34. Έμφαση θεμάτων Εφιστούμε την προσοχή σας: 4

5 Ε κ θ ε σ η ε π ι σ κ ό π η σ η ς ε ν δ ι ά μ ε σ η ς χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς π λ η ρ ο φ ό ρ η σ η ς τ ω ν α ν ε ξ ά ρ τ η τ ω ν ο ρ κ ω τ ώ ν ε λ ε γ κ τ ώ ν λ ο γ ι σ τ ώ ν α) στη σημείωση 14 της ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης όπου γίνεται αναφορά στο ναυτικό συμβάν του ναυλωμένου πλοίου Norman Atlantic το οποίο έλαβε χώρα το Δεκέμβριο του Το συμβάν, που είναι καλυμμένο ασφαλιστικά από διεθνή αλληλοασφαλιστικό συνεταιρισμό, είναι στο στάδιο της εξέτασης του στα Ιταλικά Δικαστήρια ενώ σημαντικός αριθμός αξιώσεων έχει ήδη διευθετηθεί εξωδικαστικά. Καθότι η νομική διαδικασία είναι σε εξέλιξη, υφίσταται αβεβαιότητα ως προς την τελική έκβαση της υπόθεσης και τις ενδεχόμενες επιπτώσεις της στις χρηματοοικονομικές καταστάσεις του Ομίλου. β) στη σημείωση 2 της ενδιάμεσης χρηματοοικονομικής πληροφόρησης όπου γίνεται αναφορά στο θέμα της εκτίμησης της παραδοχής της συνέχισης της δραστηριότητας και ειδικότερα στο γεγονός ότι η κεφαλαιακή επάρκεια του Ομίλου δεν έχει αποκατασταθεί και έχουν εφαρμογή για την Εταιρεία οι διατάξεις του άρθρου 48 του Κ.Ν.2190/20. Τα παραπάνω γεγονότα υποδηλώνουν την ύπαρξη αβεβαιότητας για την ικανότητα του Ομίλου να συνεχίσει απρόσκοπτα τη δραστηριότητά του. Στο συμπέρασμά μας δεν διατυπώνεται επιφύλαξη σε σχέση με τα ως άνω αναφερθέντα θέματα. Αναφορά επί άλλων νομικών και κανονιστικών θεμάτων Η επισκόπησή μας δεν εντόπισε οποιαδήποτε ασυνέπεια ή αναντιστοιχία των λοιπών στοιχείων της προβλεπόμενης από το άρθρο 5 του Ν.3556/2007 εξαμηνιαίας οικονομικής έκθεσης, με τη συνημμένη ενδιάμεση συνοπτική χρηματοοικονομική πληροφόρηση. Αθήνα, 27 Σεπτεμβρίου 2017 Οι Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές Κωνσταντίνος Εμμ. Αντωνακάκης A.M. ΣΟΕΛ Κωνσταντίνος Αθ. Αραμπατζής A.M. ΣΟΕΛ Συνεργαζόμενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. μέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, Αθήνα Α.Μ. ΣΟΕΛ 125 5

6 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ Η παρούσα έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου της ΑΝΩΝΥΜΗΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΚΡΗΤΗΣ Α.Ε. αναφέρεται στις ενδιάμεσες συνοπτικές εταιρικές και ενοποιημένες χρηματοοικονομικές καταστάσεις της 30 ης Ιουνίου 2017 και συντάχθηκε σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 5 του νόμου 3556/2007 και τις επ αυτού εκδοθείσες εκτελεστικές αποφάσεις της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και ιδίως την απόφαση 7/448/ Στην έκθεση περιλαμβάνονται πληροφορίες που αφορούν στην εξέλιξη των δραστηριοτήτων του Ομίλου και της Εταιρείας, στην οικονομική κατάσταση, στα αποτελέσματα και στις σημαντικές μεταβολές και γεγονότα που έλαβαν χώρα κατά τη διάρκεια του α εξαμήνου της χρήσης Επίσης, περιγράφονται οι σημαντικότεροι κίνδυνοι και αβεβαιότητες που ενδέχεται να αντιμετωπίσει η Εταιρεία στο δεύτερο εξάμηνο της χρήσης και αναφέρονται οι σημαντικότερες συναλλαγές μεταξύ της Εταιρείας και των συνδεδεμένων με αυτήν μερών. Ι. ΕΠΙΣΚΟΠΗΣΗ ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΩΝ ΚΑΙ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗ ΘΕΣΗ Tο 2017 αποτελεί έτος ορόσημο για την ΑΝΕΚ, καθώς συμπληρώνει 50 χρόνια αδιάλειπτης και δυναμικής παρουσίας στον κλάδο της επιβατηγού ναυτιλίας. Στο μισό αιώνα ζωής της η Εταιρεία συνέβαλλε αποφασιστικά στην αναβάθμιση των ακτοπλοϊκών υπηρεσιών της χώρας και στην ισχυροποίηση της ελληνικής παρουσίας στις διεθνείς γραμμές της Αδριατικής, εφαρμόζοντας υπεύθυνες κοινωνικές και περιβαλλοντικές πολιτικές και στηρίζοντας τον πολιτισμό, την παιδεία και τον αθλητισμό. Σε συνέχεια των δύο τελευταίων κερδοφόρων χρήσεων, ο Όμιλος της ΑΝΕΚ το α εξάμηνο του 2017 διατήρησε την κερδοφορία του και εμφάνισε σημαντική βελτίωση των καθαρών αποτελεσμάτων σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο της προηγούμενης χρήσης. Η αύξηση της μέσης τιμής των καυσίμων, σε ποσοστό άνω του 50% σε σχέση με το α εξάμηνο του 2016, είχε ως αποτέλεσμα την επιβάρυνση του λειτουργικού κόστους και τη μείωση του EBITDA. Εντούτοις, το μικρότερο χρηματοοικονομικό κόστος, τα χρηματοοικονομικά έσοδα και τα θετικά επενδυτικά αποτελέσματα του α εξαμήνου του 2017, οδήγησαν στη βελτίωση των καθαρών αποτελεσμάτων και στην ενίσχυση της καθαρής θέσης του Ομίλου. Επίσης, με την αναδιάρθρωση του τραπεζικού δανεισμού της Μητρικής που ολοκληρώθηκε το Μάρτιο του 2017, επιτυγχάνεται η διασφάλιση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας του Ομίλου, η σταδιακή αποκατάσταση του κεφαλαίου κίνησης και η ενίσχυση της κεφαλαιακής διάρθρωσης. Η δραστηριότητα των ακτοπλοϊκών εταιρειών χαρακτηρίζεται από έντονη εποχικότητα, γεγονός που έχει επίπτωση στα έσοδα και τα λειτουργικά αποτελέσματα των ενδιάμεσων χρηματοοικονομικών 6

7 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ καταστάσεων. Οι υψηλότερες πωλήσεις του Ομίλου καταγράφονται στο τρίτο τρίμηνο κάθε έτους και δεν αποτυπώνονται στις παρούσες χρηματοοικονομικές καταστάσεις, με συνέπεια τα λειτουργικά αποτελέσματα του α εξαμήνου να μην είναι ενδεικτικά των ετήσιων αποτελεσμάτων. Ο Όμιλος της ΑΝΕΚ στο α εξάμηνο του 2017, δραστηριοποιήθηκε με ιδιόκτητα και ναυλωμένα πλοία σε γραμμές της Αδριατικής (Ανκόνα, Βενετία), της Κρήτης (Χανιά, Ηράκλειο), των Δωδεκανήσων και των Κυκλάδων. Στις Κυκλάδες και τα Δωδεκάνησα συνεχίστηκε η εκτέλεση δρομολογίων σε γραμμές δημόσιας υπηρεσίας. Στις γραμμές της Κρήτης και της Αδριατικής τα πλοία του Ομίλου συνέχισαν να εκτελούν συνδυασμένα δρομολόγια κοινοπρακτικά με πλοία της «ATTICA Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ». Παράλληλα, στο πλαίσιο της αποδοτικότερης διαχείρισης του στόλου, πραγματοποιήθηκαν εκναυλώσεις πλοίων της Εταιρείας στο εξωτερικό. Εμφανίζοντας αύξηση σε όλες τις κατηγορίες μεταφορικού έργου και εκτελώντας 7% περισσότερα δρομολόγια σε σχέση με το α εξάμηνο του 2016, ο Όμιλος της ΑΝΕΚ το α εξάμηνο του 2017, στις γραμμές που δραστηριοποιήθηκε, διακίνησε συνολικά 356 χιλ. επιβάτες έναντι 339 χιλ. τη συγκρίσιμη περίοδο, 62 χιλ. Ι.Χ. αυτοκίνητα έναντι 56 χιλ. και 70 χιλ. φορτηγά, έναντι 67 χιλ. Τα βασικά μεγέθη των χρηματοοικονομικών καταστάσεων του Ομίλου και οι σημαντικότερες μεταβολές τους έχουν ως εξής: Μικρή άνοδο παρουσίασε ο κύκλος εργασιών για το α εξάμηνο του 2017 ο οποίος ανήλθε σε 65,3 εκατ. έναντι 65,0 εκατ. την αντίστοιχη περίοδο του Το κόστος πωληθέντων για το α εξάμηνο του 2017 διαμορφώθηκε σε 64,9 εκατ. από 53,8 εκατ. το α εξάμηνο του 2016, κυρίως λόγω της αύξησης των τιμών των καυσίμων. Ως συνέπεια των ανωτέρω, τα μικτά κέρδη του Ομίλου ανήλθαν σε 0,4 εκατ. έναντι 11,2 ε- κατ. τη συγκρίσιμη περίοδο. Αντίστοιχα, τα αποτελέσματα προ φόρων, χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων και συνολικών αποσβέσεων (EBITDA) του α εξαμήνου διαμορφώθηκαν σε ζημιές 6,3 εκατ. έναντι κερδών 4,9 εκατ. την αντίστοιχη περίοδο της προηγούμενης χρήσης. Το καθαρό χρηματοοικονομικό κόστος του Ομίλου για το α εξάμηνο του 2017 ανήλθε σε 4,6 εκατ. έναντι 9,1 εκατ. το α εξάμηνο του 2016, ενώ από την αναδιάρθρωση του μακροπρόθεσμου δανεισμού της Μητρικής προέκυψε έσοδο από διαγραφή κεφαλαιοποιημένων τόκων ποσού 15,5 εκατ. Επίσης, τα αποτελέσματα από επενδυτικές δραστηριότητες διαμορφώθηκαν σε κέρδη 2,5 εκατ. έναντι ζημιών 0,1 εκατ. τη συγκρίσιμη περίοδο. Τέλος, τα καθαρά αποτελέσματα μετά από φόρους και δικαιώματα μειοψηφίας διαμορφώθηκαν σε κέρδη 2,1 εκατ. έναντι ζημιών 9,1 εκατ. το α εξάμηνο του

8 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ Κύρια στοιχεία κατάστασης οικονομικής θέσης - Τα ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία του Ομίλου στις διαμορφώθηκαν σε 272,2 εκατ. έναντι 266,0 εκατ. στο τέλος της προηγούμενης χρήσης. Οι αποσβέσεις της περιόδου ανήλθαν σε 5,1 εκατ. και οι προσθήκες σε 11,3 εκατ. - Οι εμπορικές απαιτήσεις του Ομίλου στις ανήλθαν σε 42,4 εκατ. έναντι 37,1 εκατ. στις , ενώ οι λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις διαμορφώθηκαν σε 6,2 εκατ. έναντι 5,7 εκατ. - Τα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα στις διαμορφώθηκαν σε 6,8 εκατ. έναντι 11,9 εκατ. στο τέλος της προηγούμενης χρήσης. - Οι μακροπρόθεσμες τραπεζικές υποχρεώσεις του Ομίλου στις ανήλθαν σε 251,4 εκατ. έναντι 3,5 εκατ. στις Σημειώνεται ότι από τις είχε γίνει αναταξινόμηση των μακροπρόθεσμων δανείων της Μητρικής σε βραχυπρόθεσμες τραπεζικές υποχρεώσεις, δεδομένου ότι δεν πληρούνταν όροι των σχετικών δανειακών συμβάσεων που α- φορούσαν στην εξυπηρέτηση των δανείων. Ωστόσο, μετά την αναδιάρθρωση του μακροπρόθεσμου δανεισμού της Μητρικής που ολοκληρώθηκε το Μάρτιο του 2017, τα νέα δάνεια εμφανίζονται κανονικά στις μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις. Αντίστοιχα, οι βραχυπρόθεσμες τραπεζικές υποχρεώσεις του Ομίλου στο τέλος του α εξαμήνου 2017 ανήλθαν σε 17,9 εκατ. έναντι 282,1 εκατ. στις Oι υποχρεώσεις σε προμηθευτές στις ανήλθαν σε 31,6 εκατ. από 23,0 εκατ. στις , ενώ οι λοιπές βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις διαμορφώθηκαν σε 26,7 ε- κατ. έναντι 10,1 εκατ., κυρίως, λόγω της εποχικότητας των πωλήσεων (αύξηση κατά 11,7 εκατ. των εσόδων επόμενης περιόδου που αφορούν, κατά κύριο λόγο, σε εκδοθέντα εισιτήρια για ταξίδια που πραγματοποιούνται σε χρόνο μεταγενέστερο της 30 ης Ιουνίου 2017). Ταμειακές ροές Ο Όμιλος κατά το α εξάμηνο του 2017 παρουσίασε εισροές από λειτουργικές δραστηριότητες ποσού 7,7 εκατ. έναντι 4,4 εκατ. τη συγκρίσιμη περίοδο. Οι επενδυτικές δραστηριότητες εμφάνισαν εκροές ποσού 11,4 εκατ. έναντι 5,4 εκατ. το α εξάμηνο του Τέλος, οι χρηματοδοτικές δραστηριότητες για το α εξάμηνο του 2017 εμφάνισαν εκροές ύψους 1,4 εκατ. έναντι 0,3 εκατ. Χρηματοοικονομικοί δείκτες - Το περιθώριο μικτού κέρδους (%) του Ομίλου «Μικτά κέρδη / Κύκλος εργασιών» για το α ε- ξάμηνο του 2017 διαμορφώθηκε σε 0,6%, έναντι 17,2% τη συγκρίσιμη περίοδο, λόγω της αύξησης του λειτουργικού κόστους των πλοίων. 8

9 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ - Οι δείκτες γενικής ρευστότητας (:1) «Κυκλοφορούν ενεργητικό / Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις» και άμεσης ρευστότητας (:1) «[Κυκλοφορούν ενεργητικό Αποθέματα] / Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις» διαμορφώθηκαν σε 0,87 και 0,83 αντίστοιχα, έναντι 0,20 και 0,19 στις Οι δείκτες αυτοί βελτιώθηκαν αισθητά μετά την αναδιάρθρωση των μακροπρόθεσμων δανείων της Μητρικής. - Οι δείκτες δανειακής επιβάρυνσης (:1) «Υποχρεώσεις / Ίδια κεφάλαια» και «Τραπεζικές υποχρεώσεις / Ίδια κεφάλαια» είναι αρνητικοί λόγω των αρνητικών ιδίων κεφαλαίων του Ομίλου. Ο δείκτης «Υποχρεώσεις / (Ίδια κεφάλαια + Υποχρεώσεις)» ανήλθε σε 1,02 στις παραμένοντας σταθερός σε σχέση με το τέλος της χρήσης 2016, ενώ ο δείκτης «Τραπεζικές υποχρεώσεις / (Ίδια Κεφάλαια + Υποχρεώσεις)» διαμορφώθηκε σε 0,79 έναντι 0,86. Οι παραπάνω δείκτες έχουν επηρεαστεί σημαντικά από τη μείωση των ιδίων κεφαλαίων τα τελευταία χρόνια. - Τέλος, αναφορικά με την κεφαλαιακή διάρθρωση, οι δείκτες «Πάγιο ενεργητικό / Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις» και «Πάγιο ενεργητικό / Μακροπρόθεσμες τραπεζικές υποχρεώσεις» διαμορφώθηκαν στις σε 1,02 και 1,10 αντίστοιχα. Οι δείκτες αυτοί δεν μπορούσαν να εξαχθούν στις προηγούμενες περιόδους λόγω της αναταξινόμησης των μακροπρόθεσμων δανείων της Μητρικής στις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις. ΙΙ. ΣΗΜΑΝΤΙΚΑ ΓΕΓΟΝΟΤΑ Α ΕΞΑΜΗΝΟΥ 2017 Το Φεβρουάριο του 2017 η ΑΝΕΚ κατέκτησε το 3 ο βραβείο «ανάκαμψης αποτελεσμάτων 2016» των επιχειρηματικών βραβείων «ΧΡΗΜΑ», ως αναγνώριση για τη σημαντική μεταστροφή των αποτελεσμάτων και την επιστροφή στην κερδοφορία. Το Μάρτιο του 2017 ολοκληρώθηκε με επιτυχία η αναδιάρθρωση του μακροπρόθεσμου δανεισμού της Μητρικής. Σύμφωνα με τους όρους των νέων συμβάσεων η αποπληρωμή συμφωνήθηκε σταδιακά έως το 2023, η επιτοκιακή επιβάρυνση είναι σημαντικά χαμηλότερη, ενώ διαγράφηκε μέρος των κεφαλαιοποιημένων τόκων. Με την αναδιάρθρωση του τραπεζικού δανεισμού επιτυγχάνεται η διασφάλιση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας του Ομίλου, η σταδιακή α- ποκατάσταση του κεφαλαίου κίνησης και η ενίσχυση της κεφαλαιακής διάρθρωσης. Στο πλαίσιο της ανωτέρω αναδιάρθρωσης, πραγματοποιήθηκε έκτακτη Γενική Συνέλευση των μετόχων της Εταιρείας η οποία αποφάσισε την έκδοση μετατρέψιμου ομολογιακού δανείου (ΜΟΔ) ποσού 22 εκατ., σύμφωνα με διατάξεις του κ.ν. 2190/1920 και του ν. 3156/2003, με ιδιωτική τοποθέτηση και κατάργηση του δικαιώματος προτίμησης των παλαιών μετόχων. 9

10 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ Στις 26 Μαΐου 2017 πραγματοποιήθηκε η ετήσια τακτική Γενική Συνέλευση της Μητρικής η ο- ποία, μεταξύ άλλων, εξέλεξε το νέο Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας και όρισε τα ανεξάρτητα μέλη του σύμφωνα με τις διατάξεις του ν. 3016/2002. Το νέο Διοικητικό Συμβούλιο συγκροτήθηκε σε σώμα και έγινε κατανομή αξιωμάτων ως εξής: - Γεώργιος Κατσανεβάκης του Γεωργίου / Πρόεδρος, εκτελεστικό μέλος - Σπυρίδων Πρωτοπαπαδάκης του Ιωάννη / Αντιπρόεδρος, εκτελεστικό μέλος - Ιωάννης Βαρδινογιάννης του Ιωσήφ / Διευθύνων Σύμβουλος, εκτελεστικό μέλος - Γεώργιος Αρχοντάκης του Παναγιώτη / Αναπλ. Διευθύνων Σύμβουλος, εκτελεστικό μέλος - Κωνσταντίνος Αχλιόπτας του Δημητρίου / Μη εκτελεστικό μέλος - Μιχαήλ Γεωρβασάκης του Γεωργίου / Μη εκτελεστικό μέλος - Ιάσωνας Δάλλας του Παναγιώτη / Ανεξάρτητο μη εκτελεστικό μέλος - Ηλίας Δευτεραίος του Σπυρίδωνος / Ανεξάρτητο μη εκτελεστικό μέλος - Ιωάννης Ιωαννίδης του Παύλου / Ανεξάρτητο μη εκτελεστικό μέλος - Μιχαήλ Μαρακάκης του Εμμανουήλ / Ανεξάρτητο μη εκτελεστικό μέλος - Αλέξανδρος Μαρκαντωνάκης του Κλεάρχου / Ανεξάρτητο μη εκτελεστικό μέλος ΙΙΙ. ΚΥΡΙΟΤΕΡΟΙ ΚΙΝΔΥΝΟΙ ΚΑΙ ΑΒΕΒΑΙΟΤΗΤΕΣ ΓΙΑ ΤΟ Β ΕΞΑΜΗΝΟ Κίνδυνος διακύμανσης τιμών καυσίμων Το κόστος των καυσίμων αποτελεί το βασικότερο λειτουργικό κόστος του Ομίλου με άμεση επίδραση στα αποτελέσματα της κάθε περιόδου, επομένως η αύξηση των τιμών του πετρελαίου είναι από τους σημαντικότερους κινδύνους που αντιμετωπίζει ο Όμιλος. Οι τιμές των καυσίμων διακανονίζονται σε ευρώ, αλλά εμμέσως επηρεάζονται από την ισοτιμία ευρώ / δολαρίου στη βάση της οποίας διαμορφώνονται οι διεθνείς τιμές. Η ευαισθησία των αποτελεσμάτων και των ιδίων κεφαλαίων του Ομίλου από μια μεταβολή του μέσου κόστους των καυσίμων ανά μετρικό τόνο -ceteris paribus- για το α εξάμηνο του 2017 είχε ως εξής: Μεταβλητότητα τιμών καυσίμων Επίδραση στα αποτελέσματα και στα ίδια κεφάλαια ± 5% / μετρικό τόνο (-/+) 1,05 εκατ. ± 10% / μετρικό τόνο (-/+) 2,10 εκατ. ± 20% / μετρικό τόνο (-/+) 4,19 εκατ. Κίνδυνος διακύμανσης επιτοκίων Η ΑΝΕΚ έχει συνάψει μακροπρόθεσμα ομολογιακά και διμερή τραπεζικά δάνεια καθώς και συμβάσεις ανοικτών αλληλόχρεων λογαριασμών με διάφορες τράπεζες. Όλα τα ανωτέρω δάνεια εκτοκίζονται με επιτόκιο Euribor πλέον περιθωρίου. Κατά συνέπεια, ο Όμιλος είναι εκτεθειμένος σε κίνδυνο διακύ- 10

11 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ μανσης επιτοκίων, αφού σε περίπτωση ανόδου τους επιβαρύνεται με υψηλότερους χρεωστικούς τόκους. Η ευαισθησία της μεταβλητότητας των επιτοκίων των μακροπρόθεσμων δανείων επί των αποτελεσμάτων και των ιδίων κεφαλαίων για το α εξάμηνο του 2017 είχε ως εξής: Μεταβλητότητα επιτοκίων Επίδραση στα αποτελέσματα και στα ίδια κεφάλαια ± 0,5% (-/+) 0,67 εκατ. ± 1% (-/+) 1,34 εκατ. Κίνδυνος ρευστότητας Με την προαναφερθείσα αναδιάρθρωση του μακροπρόθεσμου δανεισμού της Μητρικής επιτυγχάνεται, μεταξύ άλλων, η σταδιακή αποκατάσταση του κεφαλαίου κίνησης. Σε συνδυασμό με τις γενικότερες ενέργειες της διοίκησης του Ομίλου για την ενίσχυση του κεφαλαίου κίνησης, όπως ο περαιτέρω περιορισμός του λειτουργικού κόστους και η ρύθμιση φορολογικών υποχρεώσεων σε μεταγενέστερο χρόνο, ο κίνδυνος ρευστότητας αξιολογείται ως περιορισμένος. Εντούτοις, για την αποφυγή του ενδεχόμενου έλλειψης επαρκούς ρευστότητας, η διοίκηση του Ομίλου φροντίζει ώστε να υπάρχουν πάντα διαθέσιμες τραπεζικές πιστώσεις για την κάλυψη έκτακτων αναγκών σε περιόδους χαμηλής ρευστότητας. Σε περίπτωση παραβίασης κάποιου ή κάποιων όρων των δανειακών συμβάσεων του Ομίλου ή αδυναμίας της διοίκησης όσον αφορά στην εξασφάλιση τραπεζικών πιστώσεων με αποδεκτούς όρους για την κάλυψη έκτακτων αναγκών, ενδέχεται να επέλθουν ουσιωδώς αρνητικές συνέπειες στην επιχειρηματική δραστηριότητα, τα λειτουργικά αποτελέσματα, τις ταμειακές ροές και τη χρηματοοικονομική κατάσταση του Ομίλου. Πιστωτικός κίνδυνος Στις υφιστάμενες οικονομικές συνθήκες, ο πιστωτικός κίνδυνος αντισυμβαλλόμενου είναι αυξημένος. Ο Όμιλος παρακολουθεί στενά τα υπόλοιπα των πελατών του μέσω των διαδικασιών πιστωτικού ελέγχου που εφαρμόζει και έχει ορίσει πιστωτικά όρια και συγκεκριμένους όρους πιστωτικής πολιτικής για όλες τις κατηγορίες πελατών. Όπου κρίνεται απαραίτητο, και με σκοπό την καλύτερη εξασφάλιση των πιστώσεων που χορηγούνται, λαμβάνονται επιπλέον εγγυήσεις. Το σωρευμένο ποσό προβλέψεων για επισφαλείς απαιτήσεις ανέρχεται σε 32,8 εκατ. το οποίο θεωρείται επαρκές έναντι του πιστωτικού κινδύνου ενώ υπάρχει σημαντική διασπορά των απαιτήσεων. Παρά το γεγονός ότι υπάρχει συγκέντρωση απαιτήσεων από την Κοινοπραξία, ουσιαστικά πρόκειται για απαιτήσεις από πλήθος πελατών (πρακτορεία, αυτοκινητιστές κ.λπ.) που διακανονίζονται και εκκαθαρίζονται μέσω της Κοινοπραξίας (ως ειδικό σχήμα διαχείρισης) και, κατά συνέπεια, ο κίνδυνος συγκέντρωσης είναι περιορισμένος. Αναφορικά με τα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα, ο Όμιλος δεν διατρέχει κάποιο πιστωτικό κίνδυνο καθώς υπάρχει φυσική αντιστάθμιση κινδύνου, δεδομένου ότι με τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα με τα οποία συνεργάζεται υπάρχουν και δανειακές συμβάσεις. 11

12 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ Ανταγωνισμός Τα πλοία του Ομίλου της ΑΝΕΚ δραστηριοποιούνται σε γραμμές που επικρατεί έντονος ανταγωνισμός και ειδικότερα στις γραμμές που συνδέουν την Ελλάδα με την Ιταλία, καθώς και τον Πειραιά με την Κρήτη. Η προσπάθεια για διατήρηση και διεύρυνση των μεριδίων κάθε εταιρείας στις ως άνω αγορές, ενδέχεται να δημιουργήσει συνθήκες εντονότερου ανταγωνισμού με αντίκτυπο στα οικονομικά αποτελέσματά τους. Επιπλέον, ο Όμιλος, στο πλαίσιο των ναυτιλιακών δραστηριοτήτων του, προσπαθεί να βελτιστοποιεί την κατανομή των πλοίων ανά γραμμή, αξιολογεί την κερδοφορία των υφιστάμενων (αλλά και πιθανών νέων) γραμμών και τιμολογεί τις υπηρεσίες του σε ανταγωνιστικά επίπεδα. Τυχόν περαιτέρω όξυνση των συνθηκών ανταγωνισμού στις αγορές που δραστηριοποιείται ο Όμιλος ενδέχεται να έχει αρνητικές συνέπειες στην επιχειρηματική δραστηριότητα, τις ταμειακές ροές και τη χρηματοοικονομική του θέση. Συναλλαγματικός κίνδυνος Τόσο η Εταιρεία όσο και ο Όμιλος δεν εκτίθενται σε ιδιαίτερο συναλλαγματικό κίνδυνο καθώς οι περισσότερες συναλλαγές με πελάτες και προμηθευτές εκτός Ελλάδος διενεργούνται με βάση το ευρώ. Περιορισμένος συναλλαγματικός κίνδυνος ενδεχομένως να δημιουργηθεί από την αξία των αγορών καυσίμων, ανταλλακτικών και λοιπών υλικών ή υπηρεσιών σε ξένο νόμισμα η οποία όμως είναι μικρή σε σχέση με το σύνολο των αγορών και δαπανών. Κανονιστικός κίνδυνος Υφίσταται κίνδυνος για πρόσθετες δαπάνες ή επενδύσεις από ενδεχόμενες μεταβολές στο περιβαλλοντικό - κανονιστικό πλαίσιο που αφορά στη λειτουργία και εποπτεία των ναυτιλιακών δραστηριοτήτων του Ομίλου. ΙV. ΠΡΟΟΠΤΙΚΕΣ ΓΙΑ ΤΟ Β ΕΞΑΜΗΝΟ 2017 Η κίνηση των επιβατών και των οχημάτων κατά τους θερινούς μήνες του 2017 στις γραμμές που δραστηριοποιείται η ΑΝΕΚ ήταν ιδιαίτερα ενθαρρυντική. Οι προοπτικές του Ομίλου σε λειτουργικό επίπεδο για το β εξάμηνο του 2017 εξαρτώνται από τη γενικότερη πορεία της οικονομίας και του κλάδου, καθώς και από την εξέλιξη των διεθνών τιμών πετρελαίου. Παρά τη μείωση που παρατηρήθηκε από το 2015 και μετά, το α εξάμηνο του 2017 οι τιμές διακυμάνθηκαν σε αρκετά υψηλότερα επίπεδα σε σχέση με τη συγκρίσιμη περίοδο, ενώ το κόστος των καυσίμων εξακολουθεί να αποτελεί το βασικότερο στοιχείο λειτουργικού κόστους του Ομίλου. Λαμβάνοντας υπόψη ότι η πορεία των διεθνών τιμών πετρελαίου εί- 12

13 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ ναι αστάθμητος παράγοντας, οποιαδήποτε περαιτέρω εκτίμηση για την επίπτωσή τους στα αποτελέσματα της χρήσης θα ήταν επισφαλής. Επιπλέον, σε χρηματοοικονομικό επίπεδο, μετά την αναδιάρθρωση του μακροπρόθεσμου δανεισμού της Μητρικής, το χρηματοοικονομικό κόστος κατά το β εξάμηνο αναμένεται να είναι σημαντικά χαμηλότερο. V. ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΜΕ ΣΥΝΔΕΔΕΜΕΝΑ ΜΕΡΗ Οι σημαντικότερες συναλλαγές και τα υπόλοιπα της Μητρικής με τις θυγατρικές (ΛΑΝΕ, ΕΤΑΝΑΠ, ΛΕΥΚΑ ΟΡΗ, ΑΙΓΑΙΟΝ ΠΕΛΑΓΟΣ, ΑΝΕΚ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ), τη συγγενή (ANEK LINES ITALIA), καθώς και το συνδεόμενο μέρος (ΚΟΙΝΟΠΡΑΞΙΑ ΑΝΕΚ Α.Ε. & SUPERFAST ENDEKA (HELLAS) INC. & ΣΙΑ, εφεξής «ΚΟΙΝΟΠΡΑ- ΞΙΑ») αφορούν, κυρίως, σε ναυλώσεις πλοίων, σε προμήθειες έκδοσης εισιτηρίων, στην παροχή υπηρεσιών πρακτόρευσης πλοίων, σε λοιπές υπηρεσίες και στην αγορά εμφιαλωμένου νερού. Οι αμοιβές προς τα διευθυντικά στελέχη αφορούν σε υπηρεσίες εξαρτημένης εργασίας και οι αμοιβές προς τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου αφορούν σε καταβαλλόμενες αμοιβές και αποζημιώσεις συνεδριάσεων. Η τιμολόγηση των συναλλαγών μεταξύ των παραπάνω εταιρειών έγινε με τους συνήθεις εμπορικούς όρους της αγοράς. Οι σημαντικότερες συναλλαγές (έσοδα / έξοδα) και τα υπόλοιπα (απαιτήσεις / υποχρεώσεις) μεταξύ των συνδεδεμένων μερών, όπως αυτά ορίζονται από το ΔΛΠ 24, παρουσιάζονται παρακάτω: Έσοδα / Έξοδα To α εξάμηνο του 2017 η ΑΝΕΚ τιμολόγησε τη θυγατρική ΑΙΓΑΙΟΝ ΠΕΛΑΓΟΣ με το ποσό των χιλ. ( χιλ. το α εξάμηνο του 2016) για ναυλώσεις πλοίων, προμήθειες και υπηρεσίες διοικητικής υποστήριξης και τη θυγατρική ΛΑΝΕ με το ποσό των 72 χιλ. ( 166 χιλ. την αντίστοιχη περίοδο του 2016) για προμήθειες και υπηρεσίες διοικητικής υποστήριξης. Η θυγατρική ΛΑΝΕ τιμολόγησε την ΑΙΓΑΙΟΝ ΠΕΛΑΓΟΣ με το ποσό των 120 χιλ. ( 0 χιλ. το α εξάμηνο του 2016) για ναύλωση πλοίου. Επίσης, η θυγατρική ΕΤΑΝΑΠ τιμολόγησε τη Μητρική για πωλήσεις προϊόντων της ποσού 61 χιλ. ( 137 χιλ. το α εξάμηνο του 2016), ενώ η εταιρεία ΛΕΥΚΑ ΟΡΗ είχε έσοδο από την ΕΤΑΝΑΠ ποσού 66 χιλ. ( 64 χιλ. το α εξάμηνο του 2016). Τέλος, η συγγενής ΑΝΕΚ LINES ITA- LIA το α εξάμηνο του 2017 τιμολόγησε την ΑΝΕΚ με ποσό 105 χιλ. ( 145 χιλ. τη συγκρίσιμη περίοδο) και την ΚΟΙΝΟΠΡΑΞΙΑ ΑΝΕΚ - SUPERFAST με ποσό 718 χιλ. (έναντι 585 χιλ.) για προμήθειες έκδοσης εισιτηρίων. Απαιτήσεις / Υποχρεώσεις Στις η ΑΝΕΚ παρουσίαζε υποχρέωση προς τη θυγατρική ΕΤΑΝΑΠ ποσού 669 χιλ. (έναντι 29 χιλ. στις ), απαίτηση από τη θυγατρική ΛΑΝΕ ποσού χιλ. (έναντι χιλ. στις ), απαίτηση από τη θυγατρική ΑΙΓΑΙΟΝ ΠΕΛΑΓΟΣ ποσού χιλ. ( 786 χιλ. 13

14 Ε ξ α μ η ν ι α ί α έ κ θ ε σ η τ ο υ Δ ι ο ι κ η τ ι κ ο ύ Σ υ μ β ο υ λ ί ο υ στο τέλος της προηγούμενης χρήσης) και απαίτηση από τη θυγατρική ΑΝΕΚ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ποσού 71 χιλ. ( 66 χιλ. στις ). Επίσης, η Μητρική στις είχε υποχρέωση προς τη συγγενή εταιρεία ΑΝΕΚ LINES ITALIA ποσού 55 χιλ. (έναντι απαίτησης χιλ. στις ) και απαίτηση από την ΚΟΙΝΟΠΡΑΞΙΑ ποσού χιλ. ( χιλ. στις ). Στις η ΑΙΓΑΙΟΝ ΠΕΛΑΓΟΣ είχε απαίτηση από τη ΛΑΝΕ ποσού 320 χιλ. ( 331 χιλ. στις ), ενώ η ΑΝΕΚ LINES ITALIA είχε υποχρέωση προς την ΚΟΙΝΟΠΡΑΞΙΑ ποσού χιλ. ( 469 χιλ. στο τέλος της προηγούμενης χρήσης) και απαίτηση από τη ΛΑΝΕ ποσού 123 χιλ., όπως και στις Τέλος, στις η ΛΕΥΚΑ ΟΡΗ εμφάνιζε απαίτηση ποσού 15 χιλ. από την ΕΤΑΝΑΠ ( 52 χιλ. στις ). Αμοιβές μελών Δ.Σ. και στελεχών Οι μικτές αμοιβές των μελών του Διοικητικού Συμβουλίου και των διευθυντικών στελεχών του Ο- μίλου αφορούν σε βραχυπρόθεσμες παροχές και ανέρχονται σε 841 χιλ. ( 656 χιλ. για την Εταιρεία) για το α εξάμηνο του 2017, έναντι 816 χιλ. ( 627 χιλ. για την Εταιρεία) το α εξάμηνο του Επίσης, στις ο Όμιλος είχε υποχρεώσεις προς τα παραπάνω πρόσωπα ποσού 76 χιλ. ( 63 χιλ. στις ). Χανιά, 27 Σεπτεμβρίου 2017 το Διοικητικό Συμβούλιο της ΑΝΕΚ 14

15 ΕΝΔΙΑΜΕΣΕΣ ΕΤΑΙΡΙΚΕΣ ΚΑΙ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ 30 ης ΙΟΥΝΙΟΥ 2017 Τα ποσά των χρηματοοικονομικών καταστάσεων εκφράζονται σε χιλιάδες ευρώ ( ). Οι τυχόν διαφορές μονάδων στους πίνακες οφείλονται σε στρογγυλοποιήσεις. 15

16 Ε ν δ ι ά μ ε σ ε ς Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ έ ς Κ α τ α σ τ ά σ ε ι ς τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΣΟΔΩΝ Σημ. Ο Όμιλος Η Εταιρεία Κύκλος εργασιών (πωλήσεις) Κόστος πωληθέντων (64.873) (53.800) (58.384) (47.689) Μικτά κέρδη / (ζημιές) (336) Άλλα έσοδα Έξοδα διοικητικής λειτουργίας (4.986) (4.779) (4.557) (4.236) Έξοδα λειτουργίας διάθεσης (6.146) (5.745) (5.286) (4.887) Άλλα έξοδα (1.156) (1.174) (1.102) (1.129) Κέρδη / (ζημιές) προ φόρων, χρηματοδοτικών & επενδυτικών αποτελεσμάτων (11.302) 70 (10.401) 933 Χρηματοοικονομικά έξοδα (4.924) (9.214) (4.881) (9.182) Χρηματοοικονομικά έσοδα Αποτελέσματα από επενδυτικές δραστηριότητες (133) (124) Αποτελέσματα επιμέτρησης επενδύσεων σε συνδεδεμένες Κέρδη / (ζημιές) προ φόρων (8.993) (7.849) Φόρος εισοδήματος 11 (253) (236) (36) (50) Κέρδη / (ζημιές) μετά από φόρους (9.229) (7.899) Κατανέμονται σε: Ιδιοκτήτες μητρικής (9.137) - - Δικαιώματα μειοψηφίας (206) (92) - - Λοιπά συνολικά έσοδα / (έξοδα) μετά από φόρους Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα / (έξοδα) μετά από φόρους (9.229) (7.899) Κατανέμονται σε: Ιδιοκτήτες μητρικής (9.137) - - Δικαιώματα μειοψηφίας (206) (92) - - Κέρδη / (ζημιές) μετά από φόρους ανά μετοχή βασικά (σε ) 10 0,0109 (0,0484) 0,0173 (0,0419) Κέρδη προ φόρων, χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων και αποσβέσεων (EBITDA) (6.340) (5.563) Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των ανωτέρω ενδιάμεσων χρηματοοικονομικών καταστάσεων. 16

17 Ε ν δ ι ά μ ε σ ε ς Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ έ ς Κ α τ α σ τ ά σ ε ι ς τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ Ο Όμιλος Η Εταιρεία Σημ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Επενδύσεις σε ακίνητα Άυλα περιουσιακά στοιχεία Συμμετοχές σε θυγατρικές εταιρείες Συμμετοχές σε συγγενείς εταιρείες Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις Σύνολο μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων Αποθέματα Απαιτήσεις από πελάτες Λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα Σύνολο κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μετοχικό κεφάλαιο ( μετοχές x 0,30) Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Αποθεματικά Αποτελέσματα εις νέο (74.791) (76.844) (68.742) (72.003) Σύνολο ιδίων κεφαλαίων ιδιοκτητών μητρικής (10.040) (12.093) (5.448) (8.709) Δικαιώματα μειοψηφίας Σύνολο ιδίων κεφαλαίων (5.494) (7.341) (5.448) (8.709) Μακροπρόθεσμες τραπεζικές υποχρεώσεις Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις Υποχρεώσεις συνταξιοδοτικών παροχών προσωπικού Λοιπές προβλέψεις Επιχορηγήσεις περιουσιακών στοιχείων Υποχρεώσεις χρηματοδοτικής μίσθωσης Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Σύνολο μακροπρόθεσμων υποχρεώσεων Βραχυπρόθεσμες τραπεζικές υποχρεώσεις Υποχρεώσεις σε προμηθευτές Λοιπές βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Σύνολο βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων Σύνολο υποχρεώσεων ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των ανωτέρω ενδιάμεσων χρηματοοικονομικών καταστάσεων. 17

18 Ε ν δ ι ά μ ε σ ε ς Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ έ ς Κ α τ α σ τ ά σ ε ι ς τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Ο Όμιλος Σημ. Μετοχικό κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Αποθεμ. αναπρ/γής ακινήτων Λοιπά αποθεματικά Αποτελέσματα εις νέο Σύνολο Δικαιώμ. μειοψηφίας Σύνολο Υπόλοιπο (77.564) (12.835) (8.555) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα α εξαμήνου 2016 (9.137) (9.137) (92) (9.229) Μερίσματα σε μη ελέγχουσες συμμετοχές - (164) (164) Σχηματισμός αποθεματικών θυγατρικών 22 (22) Ίδια κεφάλαια στις (86.723) (21.972) (17.948) Υπόλοιπο (76.844) (12.093) (7.341) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα α εξαμήνου (206) Ίδια κεφάλαια στις (74.791) (10.040) (5.494) Η Εταιρεία Μετοχικό κεφάλαιο Υπέρ το άρτιο Αποθεμ. αναπρ. ακινήτων Λοιπά αποθεματικά Αποτελέσματα εις νέο Σύνολο Υπόλοιπο (78.266) (14.972) Επίδραση από αναδρομική εφαρμογή τροποποιημένου ΔΛΠ Αναμορφωμένο υπόλοιπο (72.838) (9.544) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα α εξαμήνου 2016 (7.899) (7.899) Ίδια κεφάλαια στις (80.737) (17.443) Υπόλοιπο (72.003) (8.709) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα α εξαμήνου Ίδια κεφάλαια στις (68.742) (5.448) Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των ανωτέρω ενδιάμεσων χρηματοοικονομικών καταστάσεων. 18

19 Ε ν δ ι ά μ ε σ ε ς Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ έ ς Κ α τ α σ τ ά σ ε ι ς τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ Λειτουργικές δραστηριότητες Ο Όμιλος Η Εταιρεία Κέρδη / (ζημιές) προ φόρων (8.993) (7.849) Πλέον / (μείον) προσαρμογές για: Αποσβέσεις Αποσβέσεις επιχορηγήσεων παγίων (91) (94) - - Προβλέψεις Αποτελέσματα επενδυτικής δραστηριότητας (2.520) 5 (2.794) (262) Συναλλαγματικές διαφορές (227) (116) (239) (107) Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα (μείον πιστωτικοί τόκοι) (10.658) (10.668) Πλέον (μείον) προσαρμογές για μεταβολές λογ/σμών κεφαλαίου κίνησης ή που σχετίζονται με τις λειτουργικές δραστηριότητες: (5.834) (4.961) Μείωση / (αύξηση) αποθεμάτων (421) 121 (8) 347 Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων (6.819) (16.328) (7.122) (15.614) Αύξηση / (μείωση) υποχρεώσεων (πλην δανειακών) Μείον: Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβλημένα (4.987) (875) (4.956) (834) Καταβλημένοι φόροι εισοδήματος (31) (118) (30) (50) Σύνολο ροών λειτουργικών δραστηριοτήτων (α) Επενδυτικές δραστηριότητες Απόκτηση συνδεδεμένων, χρεογράφων και λοιπών επενδύσεων (52) (5.819) (2) (5.819) Αγορά παγίων περιουσιακών στοιχείων (11.341) (1.171) (11.143) (701) Εισπράξεις από πωλήσεις παγίων περιουσιακών στοιχείων Τόκοι εισπραχθέντες Μερίσματα εισπραχθέντα Σύνολο ροών επενδυτικών δραστηριοτήτων (β) (11.371) (5.422) (11.144) (4.819) Χρηματοδοτικές δραστηριότητες Πληρωμές δόσεων χρηματοδοτικής μίσθωσης (679) (560) (679) (559) Εισπράξεις από εκδοθέντα / αναληφθέντα δάνεια Εξοφλήσεις δανείων (6.543) - (6.543) - Μερίσματα πληρωθέντα - (33) - - Σύνολο ροών χρηματοδοτικών δραστηριοτήτων (γ) (1.430) (339) (2.041) (254) Καθαρή αύξηση (μείωση) στα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα της περιόδου (α) + (β) + (γ) (5.138) (1.358) (4.919) (807) Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα έναρξης περιόδου Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα λήξης περιόδου Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των ανωτέρω ενδιάμεσων οικονομικών καταστάσεων. 19

20 ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΚΑΙ ΕΠΕΞΗΓΗΜΑΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΕΠΙ ΤΩΝ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ ΤΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ

21 Σ η μ ε ι ώ σ ε ι ς ε π ί τ ω ν Ε ν δ ι ά μ ε σ ω ν Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ώ ν Κ α τ α σ τ ά σ ε ω ν τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς π ο σ ά σ ε χ ι λ ι ά δ ε ς ε κ τ ό ς ε ά ν α ν α φ έ ρ ε τ α ι δ ι α φ ο ρ ε τ ι κ ά 1. Γενικές πληροφορίες για την Εταιρεία και τον Όμιλο Η Μητρική Εταιρεία ιδρύθηκε το έτος 1967 (ΦΕΚ 201/ ) με την επωνυμία «ΑΝΩΝΥΜΗ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΚΡΗΤΗΣ AE» και το διακριτικό τίτλο «ANEK LINES» (εφεξής «ΑΝΕΚ», «Εταιρεία» ή «Μητρική») και δραστηριοποιείται στον κλάδο της επιβατηγού ναυτιλίας. Έδρα της Εταιρείας είναι ο δήμος Χανίων και τα κεντρικά της γραφεία βρίσκονται επί της λεωφόρου Καραμανλή 148 στα Χανιά. Η ΑΝΕΚ είναι καταχωρημένη στο Γενικό Εμπορικό Μητρώο με αριθμό και η διεύθυνσή της στο διαδίκτυο είναι Οι μετοχές της Εταιρείας από το 1999 είναι εισηγμένες στο Χρηματιστήριο Αθηνών. Στον Όμιλο, εκτός της Μητρικής, περιλαμβάνονται και οι ακόλουθες θυγατρικές και συγγενείς εταιρείες με τα αντίστοιχα ποσοστά συμμετοχής: Επωνυμία ΛΑΣΙΘΙΩΤΙΚΗ ΑΝΩΝΥΜΗ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ (ΛΑΝΕ) ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΕΠΑΡΧΙΑΣ ΑΠΟΚΟΡΩΝΑ Α.Ε. (ΕΤΑΝΑΠ) Ποσοστό Ομίλου Έδρα Δραστηριότητα 50,11% Χανιά Επιβατηγός ναυτιλία 48,01% Στύλος Χανίων ΛΕΥΚΑ ΟΡΗ Α.Β.Ε.Ε. 60,49%* Στύλος Χανίων ΑΝΕΚ ΤΟΥΡΙΣΤΙΚΗ ΞΕΝΟΔΟΧΕΙΑΚΗ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΑΙΓΑΙΟΝ ΠΕΛΑΓΟΣ ΘΑΛΑΣΣΙΕΣ ΓΡΑΜΜΕΣ ΝΑΥΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ 99,48%** Χανιά ΑΝΕΚ LINES ITALIA S.r.l. 49% Ανκόνα Ιταλίας Παραγωγή και διάθεση εμφιαλωμένου νερού Παραγωγή και εμπορία πλαστικών φιαλών και ειδών συσκευασίας Τουρισμός - συμμετοχή σε άλλες εταιρείες - παροχή συμβουλευτικών υπηρεσιών κ.λπ. 100% Χανιά Ναυτική εταιρεία Ν.959/79 Πρακτόρευση και αντιπροσώπευση ναυτιλιακών εταιρειών * άμεση συμμετοχή: 24% και έμμεση μέσω της ΕΤΑΝΑΠ: 36,49% ** άμεση συμμετοχή: 99% και έμμεση μέσω της ΕΤΑΝΑΠ: 0,48% Οι παραπάνω εταιρείες στις οποίες η ΑΝΕΚ συμμετέχει με ποσοστό από 50% και άνω, καθώς και η θυγατρική εταιρεία «ΕΤΑΝΑΠ» στην οποία η Μητρική ασκεί έλεγχο, έχουν συμπεριληφθεί στις ενοποιημένες χρηματοοικονομικές καταστάσεις της 30 ης Ιουνίου 2017 με τη μέθοδο της ολικής ενοποίησης. Η «ΑΝΕΚ LINES ITALIA S.r.l.» στην οποία η Μητρική συμμετέχει με ποσοστό 49% ενοποιήθηκε με τη μέθοδο της καθαρής θέσης. Η «ΑΝΕΚ ΤΟΥ- ΡΙΣΤΙΚΗ ΞΕΝΟΔΟΧΕΙΑΚΗ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ» συμμετέχει με ποσοστό 100% στην «ΑΝΕΚ Ε- ΝΕΡΓΕΙΑΚΗ ΜΟΝΟΠΡΟΣΩΠΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΠΕΡΙΟΡΙΣΜΕΝΗΣ ΕΥΘΥΝΗΣ» η οποία δεν έχει ξεκινήσει δραστηριότητα. Ο αριθμός του απασχολούμενου προσωπικού στις 30 Ιουνίου 2017 ανερχόταν σε 810 άτομα για την Εταιρεία (εκ των οποίων τα 604 απασχολούνταν ως πληρώματα στα πλοία) και σε 912 άτομα για τον Όμιλο (πληρώματα πλοίων 649 άτομα). Αντίστοιχα, στο τέλος της συγκρίσιμης περιόδου 2016 η Εταιρεία απασχολούσε 767 άτομα και ο Όμιλος 875. Οι ενδιάμεσες χρηματοοικονομικές καταστάσεις της 30 ης Ιουνίου 2017 εγκρίθηκαν από το Διοικητικό Συμβούλιο της ANEK στη συνεδρίαση της 27 ης Σεπτεμβρίου

22 Σ η μ ε ι ώ σ ε ι ς ε π ί τ ω ν Ε ν δ ι ά μ ε σ ω ν Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ώ ν Κ α τ α σ τ ά σ ε ω ν τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς π ο σ ά σ ε χ ι λ ι ά δ ε ς ε κ τ ό ς ε ά ν α ν α φ έ ρ ε τ α ι δ ι α φ ο ρ ε τ ι κ ά 2. Βάση κατάρτισης των χρηματοοικονομικών καταστάσεων και λογιστικές αρχές Οι ενδιάμεσες εταιρικές και ενοποιημένες χρηματοοικονομικές καταστάσεις της 30 ης Ιουνίου 2017 (στο ε- ξής «χρηματοοικονομικές καταστάσεις») έχουν συνταχθεί σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (εφεξής «ΔΠΧΑ») όπως αυτά έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή Διεθνών Λογιστικών Προτύπων IASB (καθώς και των διερμηνειών τους) και έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και πιο συγκεκριμένα με βάση το ΔΛΠ 34 «Ενδιάμεσες οικονομικές αναφορές». Ως εκ τούτου, δεν περιέχουν όλες τις πληροφορίες που απαιτούνται για τις ετήσιες χρηματοοικονομικές καταστάσεις και θα πρέπει να αναγνωσθούν σε συνδυασμό με τις δημοσιευμένες καταστάσεις της 31 ης Δεκεμβρίου 2016 οι οποίες είναι διαθέσιμες στην ηλεκτρονική διεύθυνση της Εταιρείας Οι βασικές λογιστικές αρχές που υιοθετηθήκαν κατά τη σύνταξη των ενδιάμεσων χρηματοοικονομικών καταστάσεων είναι οι ίδιες που ακολουθήθηκαν κατά τη σύνταξη των ετήσιων καταστάσεων της , εκτός από τα νέα πρότυπα και διερμηνείες που εφαρμόζονται υποχρεωτικά μετά την 1 η Ιανουαρίου Η σύνταξη των χρηματοοικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με τα ΔΠΧΑ απαιτεί από τη διοίκηση να προβεί σε εκτιμήσεις, παραδοχές, υποθέσεις και αξιολογικές κρίσεις οι οποίες επηρεάζουν τα περιουσιακά στοιχεία και υποχρεώσεις, καθώς και τις γνωστοποιήσεις των ενδεχόμενων απαιτήσεων και υποχρεώσεων κατά την ημερομηνία σύνταξης των χρηματοοικονομικών καταστάσεων, όπως και τα δημοσιευμένα ποσά εσόδων και εξόδων. Τα πραγματικά αποτελέσματα ενδέχεται να διαφέρουν από αυτές τις εκτιμήσεις. Δυνατότητα ομαλής συνέχισης της δραστηριότητας (going concern) Οι χρηματοοικονομικές καταστάσεις του Ομίλου καταρτίσθηκαν βάσει της αρχής της συνέχισης της δραστηριότητας (going concern). Η διοίκηση του Ομίλου εκτιμά ότι η παραπάνω παραδοχή είναι κατάλληλη παρά το γεγονός ότι το σύνολο των ιδίων κεφαλαίων της Εταιρείας και του Ομίλου στις είναι αρνητικό κατά 5,4 εκατ. και 5,5 εκατ. αντίστοιχα. Σημειώνεται ότι τα τελευταία χρόνια, με την εφαρμογή συγκεκριμένων στρατηγικών της διοίκησης του Ομίλου, έχει επιτευχθεί σημαντική μείωση του κόστους και ουσιαστική βελτίωση των αποτελεσμάτων, κάτι που αντικατοπτρίστηκε στην επιστροφή του Ομίλου σε κερδοφορία στη χρήση 2015 και στη διατήρησή της το Επίσης, το Μάρτιο της τρέχουσας χρήσης ολοκληρώθηκε με επιτυχία η αναδιάρθρωση του μακροπρόθεσμου δανεισμού της Μητρικής. Σύμφωνα με τους όρους των νέων συμβάσεων, η αποπληρωμή συμφωνήθηκε σταδιακά έως το 2023, η επιτοκιακή επιβάρυνση είναι σημαντικά χαμηλότερη, ενώ διαγράφηκε μέρος των κεφαλαιοποιημένων τόκων. Με την αναδιάρθρωση του τραπεζικού δανεισμού επιτυγχάνεται η διασφάλιση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας του Ομίλου, η σταδιακή αποκατάσταση του κεφαλαίου κίνησης και η ενίσχυση της κεφαλαιακής διάρθρωσης. Η διαγραφή των κεφαλαιοποιημένων τόκων, σε συνδυασμό με τα αναμενόμενα λειτουργικά αποτελέσματα για τη χρήση 2017, εκτιμάται ότι μπορούν να οδηγήσουν στην αποκατάσταση της σχέσης των ιδίων κεφαλαίων προς το μετοχικό κεφάλαιο στις Τέλος, επισημαίνεται ότι λόγω της εποχικότητας των πωλήσεων, τα λειτουργικά αποτελέσματα του α εξαμήνου δεν είναι ενδεικτικά των ετήσιων. 22

23 Σ η μ ε ι ώ σ ε ι ς ε π ί τ ω ν Ε ν δ ι ά μ ε σ ω ν Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ώ ν Κ α τ α σ τ ά σ ε ω ν τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς π ο σ ά σ ε χ ι λ ι ά δ ε ς ε κ τ ό ς ε ά ν α ν α φ έ ρ ε τ α ι δ ι α φ ο ρ ε τ ι κ ά Νέα πρότυπα και διερμηνείες, αναθεωρήσεις και τροποποιήσεις Το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (ΣΔΛΠ), καθώς και η Επιτροπή Διερμηνειών, έχουν εκδώσει μια σειρά νέων ΔΠΧΑ και διερμηνειών, τα οποία είτε είναι υποχρεωτικά για τις λογιστικές χρήσεις που ξεκινούν από την 1 η Ιανουαρίου 2017 και μετά, είτε δεν είναι υποχρεωτικά και μέχρι την ημερομηνία έκδοσης των ενδιάμεσων χρηματοοικονομικών καταστάσεων δεν είχαν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Ο Όμιλος έχει υιοθετήσει πλήρως όλα τα ΔΠΧΑ και διερμηνείες που η εφαρμογή τους είναι υποχρεωτική μετά την 1 η Ιανουαρίου 2017, ενώ εξετάζει τις πιθανές επιπτώσεις που θα έχει η υιοθέτηση των υπόλοιπων ΔΠΧΑ και διερμηνειών στις χρηματοοικονομικές του καταστάσεις. Τα σημαντικότερα νέα πρότυπα και διερμηνείες παρατίθενται παρακάτω: (α) Νέα πρότυπα, διερμηνείες, αναθεωρήσεις και τροποποιήσεις υφιστάμενων προτύπων που έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και η εφαρμογή τους είναι υποχρεωτική από την 1 η Ιανουαρίου 2017 ή μεταγενέστερα: Δεν υπάρχουν νέα πρότυπα, διερμηνείες, αναθεωρήσεις ή τροποποιήσεις υφιστάμενων προτύπων τα ο- ποία έχουν εκδοθεί από το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB), έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και η εφαρμογή τους είναι υποχρεωτική από την 1 η Ιανουαρίου 2017 ή μεταγενέστερα. (β) Νέα πρότυπα, διερμηνείες, αναθεωρήσεις και τροποποιήσεις υφιστάμενων προτύπων που έχουν εκδοθεί αλλά δεν έχουν ακόμα τεθεί σε ισχύ και δεν υιοθετήθηκαν νωρίτερα από τον Όμιλο και την Εταιρεία: ΔΠΧΑ 15 - Έσοδα από συμβάσεις με πελάτες Το Μάιο του 2014 το ΣΔΛΠ εξέδωσε ένα νέο πρότυπο, το ΔΠΧΑ 15. Το εν λόγω πρότυπο είναι πλήρως ε- ναρμονισμένο με τις απαιτήσεις όσον αφορά στην αναγνώριση των εσόδων τόσο κάτω από τις αρχές των ΔΠΧΑ όσο και των Αμερικάνικων λογιστικών αρχών (US GAAP). Το νέο πρότυπο έρχεται να αντικαταστήσει το ΔΛΠ 18 «Έσοδα», το ΔΛΠ 11 «Κατασκευαστικές συμβάσεις» και κάποιες διερμηνείες που είναι σχετιζόμενες με τα έσοδα. Ο Όμιλος θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις χρηματοοικονομικές του καταστάσεις. Το πρότυπο έχει εφαρμογή από την 1 η Ιανουαρίου 2018 και δεν έχει υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΔΠΧΑ 9 - Χρηματοοικονομικά μέσα Τον Ιούλιο του 2014 το ΣΔΛΠ προέβη στην τελική έκδοση του ΔΠΧΑ 9. Οι βελτιώσεις που επέφερε το νέο πρότυπο αφορούν στην ύπαρξη ενός λογικού μοντέλου για την ταξινόμηση και την επιμέτρηση, ένα ενιαίο προνοητικό μοντέλο για αναμενόμενες ζημιές από απομείωση και επίσης μια ουσιαστικά αναμορφωμένη προσέγγιση για την λογιστική αντιστάθμισης. Ο Όμιλος βρίσκεται σε διαδικασία εκτίμησης των επιπτώσεων των ανωτέρω στις χρηματοοικονομικές του καταστάσεις. Το πρότυπο έχει εφαρμογή από την 1 η Ιανουαρίου 2018 και δεν έχει υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΔΠΧΑ 16 - Μισθώσεις Τον Ιανουάριο του 2016 το ΣΔΛΠ προέβη στην έκδοση ενός νέου προτύπου, του ΔΠΧΑ 16. Σκοπός του έργου του ΣΔΛΠ ήταν η ανάπτυξη ενός νέου προτύπου για μισθώσεις που καθορίζει τις αρχές τις οποίες εφαρμόζουν και τα δύο μέρη σε μία σύμβαση - δηλαδή και ο πελάτης («ο μισθωτής») και ο προμηθευτής («ο εκμισθω- 23

24 Σ η μ ε ι ώ σ ε ι ς ε π ί τ ω ν Ε ν δ ι ά μ ε σ ω ν Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ώ ν Κ α τ α σ τ ά σ ε ω ν τ η ς π ε ρ ι ό δ ο υ α π ό 1 Ι α ν ο υ α ρ ί ο υ έ ω ς 3 0 Ι ο υ ν ί ο υ σ ύ μ φ ω ν α μ ε τ α Δ ι ε θ ν ή Π ρ ό τ υ π α Χ ρ η μ α τ ο ο ι κ ο ν ο μ ι κ ή ς Α ν α φ ο ρ ά ς π ο σ ά σ ε χ ι λ ι ά δ ε ς ε κ τ ό ς ε ά ν α ν α φ έ ρ ε τ α ι δ ι α φ ο ρ ε τ ι κ ά τής») - για την παροχή σχετικών πληροφοριών για τις μισθώσεις κατά τρόπο που να απεικονίζει πιστά αυτές τις συναλλαγές. Για την επίτευξη αυτού του σκοπού, ο μισθωτής θα πρέπει να αναγνωρίσει τα περιουσιακά στοιχεία και τις υποχρεώσεις που απορρέουν από τη μίσθωση. Ο Όμιλος θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις χρηματοοικονομικές του καταστάσεις. Τα ανωτέρω έχουν εφαρμογή από την 1 η Ιανουαρίου 2019 και δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση Τροποποιήσεις στο ΔΛΠ 12 - Αναγνώριση αναβαλλόμενης φορολογικής απαίτησης για μη πραγματοποιηθείσες ζημιές Τον Ιανουάριο του 2016 το ΣΔΛΠ προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων περιορισμένου σκοπού στο ΔΛΠ 12. Σκοπός των εν λόγω τροποποιήσεων είναι να αποσαφηνιστεί ο λογιστικός χειρισμός των αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων για τις μη πραγματοποιηθείσες ζημιές από χρεωστικούς τίτλους που επιμετρούνται στην εύλογη αξία. Ο Όμιλος θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις χρηματοοικονομικές του καταστάσεις. Τα ανωτέρω έχουν εφαρμογή από την 1 η Ιανουαρίου 2017 και δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Τροποποιήσεις στο ΔΛΠ 7 - Πρωτοβουλία γνωστοποιήσεων Τον Ιανουάριο του 2016 το ΣΔΛΠ προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων περιορισμένου σκοπού στο ΔΛΠ 7. Σκοπός των εν λόγω τροποποιήσεων είναι να καταστεί εφικτό για τους χρήστες των χρηματοοικονομικών καταστάσεων να αξιολογούν τις μεταβολές στις υποχρεώσεις που προκύπτουν από χρηματοοικονομικές δραστηριότητες. Οι τροποποιήσεις απαιτούν από τις οικονομικές οντότητες να παρέχουν γνωστοποιήσεις, οι οποίες θα καθιστούν εφικτό στους επενδυτές να αξιολογούν τις μεταβολές στις υποχρεώσεις που προκύπτουν από χρηματοοικονομικές δραστηριότητες, συμπεριλαμβανομένων των μεταβολών που προκύπτουν από ταμειακές ροές, καθώς και των μη ταμειακών μεταβολών. Ο Όμιλος θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις χρηματοοικονομικές του καταστάσεις. Τα ανωτέρω έχουν εφαρμογή από την 1 η Ιανουαρίου 2017 και δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Διευκρινήσεις στο ΔΠΧΑ 15 - Έσοδα από συμβάσεις με πελάτες Τον Απρίλιο του 2016 το ΣΔΛΠ προέβη στην έκδοση διευκρινίσεων στο ΔΠΧΑ 15. Οι τροποποιήσεις του ΔΠΧΑ 15 δεν μεταβάλλουν τις βασικές αρχές του προτύπου, αλλά παρέχουν διευκρινίσεις ως προς την εφαρμογή των εν λόγω αρχών. Οι τροποποιήσεις διευκρινίζουν τον τρόπο με τον οποίο αναγνωρίζεται μία δέσμευση εκτέλεσης σε μία σύμβαση, πώς προσδιορίζεται αν μία οικονομική οντότητα αποτελεί τον εντολέα ή τον εντολοδόχο, και πώς προσδιορίζεται αν το έσοδο από τη χορήγηση μίας άδειας θα πρέπει να αναγνωριστεί σε μία συγκεκριμένη χρονική στιγμή ή με την πάροδο του χρόνου. Ο Όμιλος θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις χρηματοοικονομικές του καταστάσεις. Τα ανωτέρω έχουν εφαρμογή από την 1 η Ιανουαρίου 2018 και δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Τροποποίηση στο ΔΠΧΑ 2 - Ταξινόμηση και επιμέτρηση συναλλαγών πληρωμής βασιζόμενων σε συμμετοχικούς τίτλους Τον Ιούνιο του 2016 το IASB προέβη στην έκδοση τροποποίησης περιορισμένου σκοπού στο ΔΠΧΑ 2. Σκοπός της εν λόγω τροποποίησης είναι να παράσχει διευκρινίσεις σχετικά με τον λογιστικό χειρισμό συγκεκριμένων 24