ΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ

Transcript

1 ΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΙΑΧ/ΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΗΣ 31/12/2009 ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΟ Ν. 3283/2004(ΑΡΘΡΟ 28 Π. 4) Α. ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ I. ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ Σύνθεση Ενεργητικού Αµοιβαίου Κεφαλαίου Κατηγορία Τεµάχια Τρέχουσα Τιµή Συνολική αξία Συνολική αξία Ποσοστό Αγοράς σε EUR / Ξ.Ν Ξ.Ν EUR % 1. ΙΑΘΕΣΙΜΑ - ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΑΕ ,80 5,565 ΙΑΘΕΣΙΜΑ-ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΣΕ EUR ,80 5,565 ΣΥΝΟΛO I ,80 5, ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Α/Κ ΗΛΟΣ DELTA SKY ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,3330 9, ,70 0,462 A/K ΗΛΟΣ EUROBOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,3230 5, ,14 15,007 Α/Κ ΗΛΟΣ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ-ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,2420 8, ,07 11,978 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ,91 27,446 Α/Κ ΗΛΟΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΩΝ ΤΟΠΟΘΕΤΗΣΕΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ , , ,03 4,004 Α/Κ ΗΛΟΣ ΤΑΚΤΙΚΗΣ ΚΑΤΑΝΟΜΗΣ ΚΕΦ. ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ , , ,49 2,027 ΜΙΚΤΑ ,52 6,030 Α/Κ ΗΛΟΣ BLUE CHIPS ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΩΝ ΑΞΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,6570 9, ,02 0,411 Α/Κ ΗΛΟΣ ΕΥΡΩΠΑΙΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,1770 3, ,29 5,665 Α/Κ ΗΛΟΣ ΙΕΘΝΕΣ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,3120 3, ,75 4,981 Α/Κ ΗΛΟΣ ΤΟP-30 ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,5200 1, ,70 0,442 ΜΕΤΟΧΙΚΑ ,76 11,498 Α/Κ ΗΛΟΣ MONEY PLUS ΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ , , ,06 0,406 ΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ,06 0,406 ΣΥΝΟΛΑ ΣΕ EUR ,25 45,381 ΣΥΝΟΛO I ,25 45,381 ΣΥΝΟΛΑ ΕΠΕΝ ΥΣΕΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ (I) ,05 50,946 II. ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ Σύνθεση Ενεργητικού Αµοιβαίου Κεφαλαίου Κατηγορία Τεµάχια Τρέχουσα Τιµή Συνολική αξία Συνολική αξία Ποσοστό Αγοράς σε EUR / Ξ.Ν Ξ.Ν EUR % 1. ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ PIONEER S.FUNDS - EURO CURVE 1-3 YEAR 2.680, , ,40 3,733 PICTET FUNDS( LUX) - EUR SHORT MID TERM BONDS , , ,00 3,036 BLACKROCK GLOBAL FUNDS - EURO SHORT DURATION BOND FUND , , ,00 2,756 PIONEER S.FUNDS - EURO CURVE , , ,60 1,367 SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - EURO SHORT TERM BOND ,0000 6, ,00 1,775 PIMCO TOTAL RETURN BOND FUND , , ,00 1,168 DWS INVEST EURO BONDS SHORT-FC 6.900, , ,07 1,241 LYXOR ETF EUROMTS 3-5YEAR , , ,60 2,509 EURONEXT-ΠΑΡΙΣΙ /ΓΑΛΛΙΑ (EUROMTF) DB X-TRACKERS II IBOXX EURO SOVEREIGNS EUROZONE 1-3 TOTAL RETURN INDEXETF , , ,68 8,478 FRANKFURT STOCK EXCHANGE /ΓΕΡΜΑΝΙΑ SGAM FUND-BONDS EURO AGGREGATE-BC 720, , ,20 1,174 EURONEXT-ΠΑΡΙΣΙ /ΓΑΛΛΙΑ (EUROMTF) DB X-TRACKERS II IBOXX EURO SOVEREIGNS EUROZONE 3-5 TOTAL RETURN INDEXETF , , ,76 2,508 FRANKFURT STOCK EXCHANGE /ΓΕΡΜΑΝΙΑ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ,31 29,745 PIONEER FUNDS - U.S. RESEARCH 580, , ,40 0,732 FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - TEMPLETON GLOBAL (EURO) FUND , , ,00 0,830 DWS AKKUMULA 1.100, , ,00 0,837 SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - US LARGE CAP 7.250, , ,50 0,847 FIDELITY FUNDS - AMERICA FUND ,4460 8, ,97 0,884 ALLIANZ RCM US EQUITY 7.300, , ,00 0,947 GARTMORE SICAV-CONTINENTAL EUROPEAN FUNDS-A ,0000 5, ,28 0,964 DWS INVEST TOP 50 ASIA FC 5.300, , ,05 1,218 FRANKLIN U.S. EQUITY FUND CLASS I (ACC) EUR-H ,0000 7, ,00 1,789

2 LUXOR ETF MSCI WORLD , , ,60 2,977 EURONEXT-ΠΑΡΙΣΙ /ΓΑΛΛΙΑ (EUROMTF) ΜΕΤΟΧΙΚΑ ,80 12,026 ΣΥΝΟΛΑ ΣΕ EUR ,11 41,770 ΣΥΝΟΛO II ,11 41, ΛΟΙΠΟΙ ΟΡΓΑΝΙΣΜΟΙ ΣΥΛΛΟΓΙΚΩΝ ΕΠΕΝ ΥΣΕΩΝ NBG INTERNATIONAL STRATEGIC BOND /B 82, , ,16 0,118 NBG INTERNATIONAL INCOME PLUS /B 1.761, , ,64 2,873 NBG INTERNATIONAL EMERGING EUROBOND/B 422, , ,60 0,701 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ,40 3,692 NBG INTERNATIONAL SOCIALLY RESPONSIBLE /B 311, , ,35 0,423 NBG INTERNATIONAL GLOBAL EQUITY /B 1.278, , ,76 1,988 NBG INTERNATIONAL EUROPEAN ALL STARS /B 837, , ,97 1,263 ΜΕΤΟΧΙΚΑ ,08 3,674 ΣΥΝΟΛΑ ΣΕ EUR ,48 7,365 ΣΥΝΟΛO II ,48 7,365 ΣΥΝΟΛΑ ΕΠΕΝ ΥΣΕΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (II) ,59 49,135 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ,64 100,082 ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ / ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ,03-0,082 ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ,61 100,000 (ΤΑ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΩΝ OPTIONS ΤΑ ΟΠΟΙΑ ΕΙΝΑΙ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΑΞΙΩΝ ΚΑΙ ΕΜΦΑΝΙΖΟΝΤΑΙ ΣΤΗΝ ΣΥΝΘΕΣΗ ΤΟΥ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΤΟΥ ΑΜΟΙΒΑΙΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΣΑΝ ΑΞΙΟΓΡΑΦΑ ΕΙΝΑΙ ΠΡΟΣΑΥΞΗΜΕΝΑ ΜΕ ΤΟΝ ΑΝΤΙΣΤΟΙΧΟ ΠΟΛΛΑΠΛΑΣΙΑΣΤΗ ΤΟΥ ΣΥΜΒΟΛΑΙΟΥ)

3 ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ Αποφ. 10/654/ της Ε.Κ., Φ.Ε.Κ. (Σύστασης) 539/ ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧ/ΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΗΣ 31/12/2009 ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΟ Ν. 3283/2004(ΑΡΘΡΟ 28 Π. 4) Β. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΥ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/ /12/2009 ΕΣΟΔΑ I. Έσοδα απο προσόδους Έσοδα απο χρεόγραφα(μερίσματα Μετοχών, Α/Κ) ,01 Τόκοι(καταθέσεων, ομολόγων κ.λ.π) ,30 Σύνολο ,31 ΙΙ.Έσοδα Κεφαλαίου Κέρδη απο αγοραπωλησίες χρεογράφων/παραγώγων ,05 Ζημιές απο αγοραπωλησίες χρεογράφων/παραγώγων ,68 Σύνολο ,63 ΙΙΙ. Έκτατα και ανόργανα αποτελέσματα -Συναλλαγματικές Διαφορές 0,00 Σύνολο 0,00 ΙV. Έξοδα και Έσοδα προηγούμενων χρήσεων Έξοδα προηγούμενων χρήσεων ,22 Έσοδα προηγούμενων χρήσεων 3.698,89 Σύνολο 2.280,67 ΣΥΝΟΛΟ (Ι+ΙΙ+ΙΙΙ+ΙV) ,65 ΕΞΟΔΑ Έξοδα κτήσης προσόδων Έξοδα αγοραπωλησίας χρεογράφων και παραγώγων Σύνολο ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΕΡΙΟΔΟΥ , , , ,16 Γ. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΔΙΑΝΟΜΗΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/ /12/2009 Ζημίες χρήσης Μεταφορά ζημιών χρήσης στο Κεφάλαιο , ,16 Δ. ΕΙΣΡΟΕΣ - ΕΚΡΟΕΣ ΑΠΟ ΔΙΑΘΕΣΗ ΚΑΙ ΕΞΑΓΟΡΑ ΜΕΡΙΔΙΩΝ ΠΩΛΗΣΕΙΣ - ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ Μερίδια Αξία Ευρώ Αριθμός Μεριδίων σε κυκλοφορία την 31/12/ , ,82 Πλέον: Πωλήσεις Μεριδίων απο 01/01/2009 έως 31/12/ , ,58 Μείον: Εξαγορές απο 01/01/2009 έως 31/12/ , ,53 Αποτελέσματα Χρήσης Κεφαλαιοποιηθέντα ,16 Αξία Μεριδίων σε κυκλοφορία την 31/12/ , ,7100 Ε. ΑΝΑΤΙΜΗΣΗ-ΥΠΟΤΙΜΗΣΗ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ (ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ) Αξία Ευρώ Καθαρό ενεργητικό σε τιμές κτήσης την 31/12/ ,71 Καθαρό ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές την 31/12/ ,61 Αρνητική Υπεραξία (Υποτίμηση) ,10 ΣΤ. ΑΞΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥ Αξία Ευρώ Σύνολο ενεργητικού την 31/12/ ,61 Αριθμός Μεριδίων σε κυκλοφορία την 31/12/ ,965 Καθαρή τιμή μεριδίου την 31/12/2009 9,0869 Ζ. ΑΝΑΚΕΦΑΛΑΙΩΣΗ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΤΑ ΚΑΤΗΓΟΡΙΕΣ(άρθρο 28 Ν.3283 / 2004) Αξία Ευρώ Ι. Αμοιβαία Κεφάλαια.(Ε.Ε) ,3600 IΙ. Αμοιβαία Κεφάλαια(εκτός Ε.Ε) 0,0000 ΙΙΙ. Λοιποί ΟΣΕΚΑ ,4800 IV. Διαθέσιμα - Καταθέσεις ,8000 ΣΥΝΟΛΟ ,6400 Η. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ 3 ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΕΤΩΝ(άρθρο 28 παρ.3.η Ν.3283 / 2004) 31/12/ /12/ /12/2009 Σύνολο Ενεργητικού , , ,61 Καθαρή τιμή μεριδίου 10,5686 8,1565 9,0869 Θ. ΤΥΠΙΚΗ ΑΠΟΚΛΙΣΗ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/ /12/2009(άρθρο 9 παρ. 7 Κώδικας Δεοντολογίας) Τυπική Απόκλιση: 0,33 %

4 ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΣΧΕΤΙΚΑ ΜΕ ΤΗ ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑ ΚΑΙ ΤΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΗΜΕΙΩΣΗ Τα αποτελέσματα της χρήσης 2009 μεταφέρθηκαν στο λογαριασμό «Κεφάλαιο» και διαμόρφωσαν το υπόλοιπό του. ΑΡΧΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 1. ΛΟΙΠΑ ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ i ii iii Η αποτίμηση των μεριδίων Α/Κ «ΔΗΛΟΣ», όπως επίσης και των μεριδίων Ο.Σ.Ε.Κ.Α. εξωτερικού NBG INTERNATIONAL SICAV STRATEGIC BOND /B, NBG INTERNATIONAL SICAV INCOME PLUS /B, NBG INTERNATIONAL SICAV EMERGING EUROBOND/B, NBG INTERNATIONAL SICAV SOCIALLY RESPONSIBLE /B, NBG INTERNATIONAL SICAV GLOBAL EQUITY /B, NBG INTERNATIONAL SICAV EUROPEAN ALL STARS /B, έγινε στην αγοραία τιμή (market price/ τιμή κλεισίματος) της 31/12/2009. Η αποτίμηση των μεριδίων των Α/Κ εξωτερικού, PIONEER S.FUNDS - EURO CURVE 1-3 YEAR, BLACKROCK GLOBAL FUNDS - EURO SHORT DURATION BOND FUND, PIONEER S.FUNDS - EURO CURVE 3-5, SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - EURO SHORT TERM BOND, PIMCO TOTAL RETURN BOND FUND, PIONEER FUNDS - U.S. RESEARCH, SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - US LARGE CAP, FIDELITY FUNDS - AMERICA FUND, έγινε στην αγοραία τιμή (market price/ τιμή κλεισίματος) της 31/12/2009 ενώ η αποτίμηση των μεριδίων των Α/Κ εξωτερικού PICTET FUNDS( LUX) - EUR SHORT MID TERM BONDS, DWS INVEST EURO BONDS SHORT-FC, FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - TEMPLETON GLOBAL (EURO) FUND, DWS AKKUMULA, ALLIANZ RCM US EQUITY, GARTMORE SICAV-CONTINENTAL EUROPEAN FUNDS-A, DWS INVEST TOP 50 ASIA FC, FRANKLIN U.S. EQUITY FUND CLASS I (ACC) EUR-H1 έγινε στην αγοραία τιμή (market price/ τιμή κλεισίματος) της 30/12/2009. Η αποτίμηση των μεριδίων των διαπραγματεύσιμων Α/Κ εξωτερικού, LYXOR ETF EUROMTS 3-5 YEAR, DB X-TRACKERS II IBOXX EURO SOVEREIGNS EUROZONE 1-3 TOTAL RETURN INDEX ETF, SGAM FUND-BONDS EURO AGGREGATE-BC, DB X- TRACKERS II IBOXX EURO SOVEREIGNS EUROZONE 3-5 TOTAL RETURN INDEX ETF, LUXOR ETF MSCI WORLD έγινε στην αγοραία τιμή (market price/ τιμή κλεισίματος) της 30/12/ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ Η κατάθεση προθεσμίας που περιλαμβάνεται στα Χρηματικά Διαθέσιμα αποτιμήθηκε στην αξία κτήσης, ενώ οι δουλευμένοι τόκοι από την έναρξη της κατάθεσης έως 31/12/2009 περιλαμβάνονται στους μεταβατικούς λογαριασμούς ενεργητικού. Τέλος, οι δουλευμένοι τόκοι που αφορούν την περίοδο 01/01/ /12/2009 έχουν συμπεριληφθεί στα έσοδα της περιόδου αυτής.

5 3. ΙΣΟΤΙΜΙΕΣ ΞΕΝΩΝ ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑΤΩΝ Δεν υπήρχαν ξένα νομίσματα εκτός Ευρώ στις 31/12/2009. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ Ο Δείκτης Συνολικών Εξόδων (Δ.Σ.Ε.) του αμοιβαίου κεφαλαίου υπολογίζεται κάθε έτος με βάση την ετήσια διαχειριστική του χρήση και ορίζεται ως το πηλίκο του συνολικού λειτουργικού του κόστους προς το μέσο όρο του καθαρού ενεργητικού του. Στο συνολικό λειτουργικό κόστος του αμοιβαίου κεφαλαίου περιλαμβάνονται : Η προμήθεια διαχείρισης Η προμήθεια θεματοφυλακής Η αμοιβή των ορκωτών ελεγκτών Τα έξοδα των προβλεπόμενων δημοσιεύσεων από το Ν. 3283/2004 που πραγματοποιούνται για λογαριασμό του αμοιβαίου κεφαλαίου, και Τα έξοδα που αφορούν την υποχρεωτική από την κείμενη νομοθεσία ενημέρωση των μεριδιούχων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Στο συνολικό λειτουργικό κόστος του αμοιβαίου κεφαλαίου δεν περιλαμβάνονται : Το κόστος συναλλαγών για τη διαχείριση του χαρτοφυλακίου (περιλαμβανομένων των αμοιβών, των φόρων και των πάσης φύσεως επιβαρύνσεων που αφορούν τις χρηματιστηριακές συναλλαγές) Οι τόκοι δανείων Οι πληρωμές που καταβάλλονται για τη χρήση παράγωγων χρηματοπιστωτικών μέσων Οι προμήθειες διάθεσης και εξαγοράς μεριδίων Καθώς και οποιαδήποτε άλλη προμήθεια ή αμοιβή καταβάλλεται άμεσα από τον επενδυτή Επίσης, για τον υπολογισμό του Δ.Σ.Ε. του αμοιβαίου κεφαλαίου δεν λαμβάνονται υπόψη οι φορολογικές ελαφρύνσεις του. Σε περίπτωση που η επενδυτική πολιτική αμοιβαίου κεφαλαίου περιλαμβάνει την επένδυση σε μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων ή / και άλλων οργανισμών συλλογικών επενδύσεων, σύμφωνα με το άρθρο 23 του Ν. 3283/2004, η Α.Ε.Δ.Α.Κ. αναφέρει σύνθετο Δ.Σ.Ε. του αμοιβαίου κεφαλαίου που αντιστοιχεί στη συγκεκριμένη επένδυση. Ο σύνθετος Δ.Σ.Ε. αμοιβαίου κεφαλαίου ισούται με το πηλίκο του σύνθετου συνολικού λειτουργικού του κόστους προς το καθαρό ενεργητικό του. Το σύνθετο λειτουργικό κόστος ισούται με το συνολικό λειτουργικό κόστος του αμοιβαίου κεφαλαίου πλέον όλων των στοιχείων κόστους που το βαρύνουν στο πλαίσιο επένδυσής του σε άλλα αμοιβαία κεφάλαια ή / και σε οργανισμούς συλλογικής επένδυσης, περιλαμβανομένων των προμηθειών διάθεσης και εξαγοράς των μεριδίων τους. Τα στοιχεία κόστους των άλλων αμοιβαίων κεφαλαίων ή / και οργανισμών συλλογικής επένδυσης που συμπεριλαμβάνονται στο Δ.Σ.Ε. πρέπει να είναι σταθμισμένα με βάση την ποσοστιαία συμμετοχή τους στο καθαρό ενεργητικό του αμοιβαίου κεφαλαίου. Σε περίπτωση που οι άλλοι οργανισμοί συλλογικής επένδυσης δεν δημοσιεύουν Δ.Σ.Ε. σύμφωνα με το παρόν άρθρο, η Α.Ε.Δ.Α.Κ. αναφέρει στο απλοποιημένο ενημερωτικό δελτίο του αμοιβαίου κεφαλαίου τα παρακάτω : Την αδυναμία υπολογισμού του σύνθετου Δ.Σ.Ε. του αμοιβαίου κεφαλαίου για τη συγκεκριμένη επένδυση Το μέγιστο ποσοστό της προμήθειας διαχείρισης που βαρύνει τους άλλους οργανισμούς συλλογικής επένδυσης, και Το συνολικό αναμενόμενο κόστος του αμοιβαίου κεφαλαίου υπολογιζόμενο με βάση το Δ.Σ.Ε. των άλλων οργανισμών συλλογικής επένδυσης και σταθμισμένο με βάση

6 την ποσοστιαία συμμετοχή τους, ή σε περίπτωση που δεν είναι δυνατόν να υπολογιστεί ο Δ.Σ.Ε. των άλλων οργανισμών συλλογικής επένδυσης, τις προμήθειες διάθεσης και εξαγοράς των μεριδίων τους. Για το έτος 2009 οι αλλοδαποί οργανισμοί συλλογικής επενδύσεως σε κινητές αξίες (O.Σ.Ε.Κ.Α.) του ανωτέρου Αμοιβαίου Κεφαλαίου δεν δημοσίευσαν στοιχεία για τον Δείκτη Συνολικών Εξόδων τους και συνεπώς υφίσταται αδυναμία προσδιορισμού του Σύνθετου Δείκτη Συνολικών Εξόδων (Δ.Σ.Ε.) σύμφωνα με την απόφαση 8/335/ του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Το μέγιστο ποσό της αμοιβής διαχειρίσεως που βαρύνει τους οργανισμούς αυτούς και οι προμήθειες διαθέσεως και εξαγοράς των μεριδίων τους παρουσιάζονται στον πίνακα που ακολουθεί: A/K ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN FOF ΜΙΚΤΟ ΑΜΟΙΒΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣHΣ ΠΡΟΜΗΘΕΙΑ ΚΑΤΑΒΑΛΛΟΜΕΝΗ ΜΕΓΙΣΤΗ ΔΙΑΘΕΣHΣ ΕΞΑΓΟΡΑΣ Α/Κ ΔΗΛΟΣ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 2,00% 0,00% 0,00% A/K ΔΗΛΟΣ EUROBOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2,00% 0,00% 0,00% Α/Κ ΔΗΛΟΣ DELTA SKY ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2,00% 5,00% 0,50% Α/Κ ΔΗΛΟΣ ΕΥΡΩΠΑΙΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 5,00% 0,00% 1,00% Α/Κ ΔΗΛΟΣ ΔΙΕΘΝΕΣ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 5,00% 0,00% 1,00% Α/Κ ΔΗΛΟΣ BLUE CHIPS ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΩΝ ΑΞΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 5,00% 0,00% 1,00% Α/Κ ΔΗΛΟΣ ΤΟP-30 ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 5,00% 0,00% 1,00% Α/Κ ΔΗΛΟΣ ΤΑΚΤΙΚΗΣ ΚΑΤΑΝΟΜΗΣ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2,00% 0,00% 0,00% Α/Κ ΔΗΛΟΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΩΝ ΤΟΠΟΘΕΤΗΣΕΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 5,00% 0,00% 0,50% Α/Κ ΔΗΛΟΣ MONEY PLUS ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2,00% 0,00% 0,00% NBG INTERNATIONAL SOCIALLY RESPONSIBLE /B 1,00% 0,00% 0,00% NBG INTERNATIONAL GLOBAL EQUITY /B 0,20% 0,00% 0,00% NBG INTERNATIONAL INCOME PLUS /B 1,00% 0,00% 0,00% NBG INTERNATIONAL EUROPEAN ALL STARS /B 1,00% 0,00% 0,00% NBG INTERNATIONAL STRATEGIC BOND /B 1,00% 0,00% 0,00% NBG INTERNATIONAL EMERGING EUROBOND/B 1,50% 0,00% 0,00% DB X-TRACKERS II IBOXX EURO SOVEREIGNS EUROZONE 3-5 TOTAL RETURN INDEX ETF 0,15% 0,00% 0,00% DB X-TRACKERS II IBOXX EURO SOVEREIGNS EUROZONE 1-3 TOTAL RETURN INDEX ETF 0,15% 0,00% 0,00% DWS INVEST TOP 50 ASIA FC 0,75% 0,00% 0,00% DWS AKKUMULA 1,45% 0,00% 0,00% DWS INVEST EURO BONDS SHORT-FC 0,45% 0,00% 0,00% GARTMORE SICAV-CONTINENTAL EUROPEAN FUNDS-A 1,50% 0,00% 0,00% SGAM FUND-BONDS EURO AGGREGATE-BC 0,40% 0,00% 0,00% PIONEER S.FUNDS - EURO CURVE 1-3 YEAR 0,25% 0,00% 0,00% PIONEER S.FUNDS - EURO CURVE 3-5 0,40% 0,00% 0,00% PIONEER FUNDS - U.S. RESEARCH 0,80% 0,00% 0,00% SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - EURO SHORT TERM BOND 0,20% 0,00% 0,00% LYXOR ETF EUROMTS 3-5YEAR 0,17% 0,00% 0,00% LUXOR ETF MSCI WORLD 0,45% 0,00% 0,00% FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - TEMPLETON GLOBAL (EURO) FUND 0,70% 0,00% 0,00% FRANKLIN U.S. EQUITY FUND CLASS I (ACC) EUR-H1 0,70% 0,00% 0,00% FIDELITY FUNDS - AMERICA FUND 1,50% 0,00% 0,00% SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - US LARGE CAP 0,75% 0,00% 0,00% ALLIANZ RCM US EQUITY 2,25% 0,00% 0,00% PICTET FUNDS (LUX) - EUR SHORT MID TERM BONDS 0,15% 0,00% 0,00% BLACKROCK GLOBAL FUNDS - EURO SHORT DURATION BOND FUND 0,40% 0,00% 0,00% PIMCO TOTAL RETURN BOND FUND 0,50% 0,00% 0,00%

7 ΔΕΙΚΤΗΣ ΕΝΑΛΛΑΓΗΣ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ Ο Δείκτης Εναλλαγής Χαρτοφυλακίου (Δ.Ε.Χ.) του αμοιβαίου κεφαλαίου, υπολογίζεται σύμφωνα με τα παρακάτω : Δ.Ε.Χ. = ((Σύνολο 1 Σύνολο 2) / Μ) * 100 Όπου : Σύνολο 1 είναι το άθροισμα της συνολικής αξίας των αγορών και των πωλήσεων των κινητών αξιών που περιλαμβάνονται στο χαρτοφυλάκιο του αμοιβαίου κεφαλαίου Σύνολο 2 είναι το άθροισμα της συνολικής αξίας των μεριδίων που διατέθηκαν σε επενδυτές ή εξαγοράσθηκαν από το αμοιβαίο κεφάλαιο Μ είναι ο μέσος όρος του καθαρού ενεργητικού του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο Δ.Ε.Χ. του αμοιβαίου κεφαλαίου πρέπει να αντιστοιχεί στην ίδια χρονική περίοδο με βάση την οποία υπολογίζεται ο Δ.Σ.Ε.. Ο Δ.Ε.Χ. για τη χρήση 2009 (01/01/ /12/2009) ανήλθε σε 203,59%. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΣΧΕΤΙΚΑ ΜΕ ΤΙΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΕΤΑΙΡΙΩΝ ΤΟΥ ΙΔΙΟΥ ΟΜΙΛΟΥ To Αμοιβαίο Κεφάλαιο δεν επιτρέπεται να επενδύει, αθροιστικά, ποσοστό μεγαλύτερο του είκοσι τοις εκατό (20%) του καθαρού ενεργητικού του σε κινητές αξίες των εταιριών του ίδιου ομίλου, καθώς και σε καταθέσεις και κινδύνους από πράξεις εξωχρηματιστηριακών παράγωγων χρηματοοικονομικών μέσων (άρθρο 22 Ν. 3283/2004). Παρατίθεται στη συνέχεια, ανάλυση των επενδύσεων σε εταιρίες του ίδιου ομίλου σε ποσοστό μεγαλύτερο ή ίσο του 5%, στις 31/12/2009: ΟΜΙΛΟΣ ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ ΑΕ : 5,57% Διαθέσιμα - Καταθέσεις 5,57% Αθήνα, 26 Φεβρουαρίου 2010 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Η ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΕΘΝΙΚΗ ASSET MANAGEMENT Α.Ε.Δ.Α.Κ Δ. ΛΥΤΡΑΣ Δ. ΞΕΝΟΣ Α. ΚΟΝΤΟΓΟΥΡΗΣ ΣΤ. ΣΑΒΑΪΔΗΣ Πρόεδρος Δ/Σ Δ/ντής Οικονομικών Υπηρεσιών

8 ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΕΠΙ ΤΗΣ ΕΤΗΣΙΑΣ ΕΚΘΕΣΕΩΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ (Ν.3283/2004) Προς τη Διοίκηση της ΕΘΝΙΚΗΣ ΑSSET MANAGEMENT ΑΕΔΑΚ για λογαριασμό των Μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ» Ελέγξαμε τη συνημμένη Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31 Δεκεμβρίου 2009 του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ» (το «Αμοιβαίο Κεφάλαιο») που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόμενη την περιουσία του, Εθνική Asset Management ΑΕΔΑΚ και περιλαμβάνει την περιουσιακή κατάσταση και τα αποτελέσματα του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, καθώς και τα προβλεπόμενα από το Ν. 3283/2004 στοιχεία και πληροφορίες της περιόδου αυτής. Ευθύνη Διοίκησης για την Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως Η Διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση αυτής της Έκθεσης Διαχειρίσεως, σύμφωνα με τη νομοθεσία περί αμοιβαίων κεφαλαίων. Η ευθύνη αυτή περιλαμβάνει σχεδιασμό, εφαρμογή και διατήρηση συστήματος εσωτερικού ελέγχου σχετικά με την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση έκθεσης διαχειρίσεως, απαλλαγμένης από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλονται σε απάτη ή λάθος. Η ευθύνη αυτή περιλαμβάνει επίσης την επιλογή και εφαρμογή κατάλληλων λογιστικών πολιτικών και την διενέργεια λογιστικών εκτιμήσεων που είναι λογικές για τις περιστάσεις. Ευθύνη Ελεγκτή Δική μας ευθύνη είναι η έκφραση γνώμης επί αυτής της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Ελληνικά Ελεγκτικά Πρότυπα, που είναι εναρμονισμένα με τα Διεθνή Πρότυπα της Ελεγκτικής. Τα Πρότυπα αυτά απαιτούν τη συμμόρφωσή μας με τους κανόνες δεοντολογίας και το σχεδιασμό και διενέργεια του ελέγχου μας με σκοπό την εύλογη διασφάλιση ότι η Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως είναι απαλλαγμένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για τη συγκέντρωση ελεγκτικών τεκμηρίων σχετικά με τα ποσά και τις πληροφορίες που περιλαμβάνονται στην Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι διαδικασίες επιλέγονται κατά την κρίση του ελεγκτή και περιλαμβάνουν την εκτίμηση του κινδύνου ουσιώδους ανακρίβειας στην Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως αυτή, λόγω απάτης ή λάθους. Για την εκτίμηση του κινδύνου αυτού, ο ελεγκτής λαμβάνει υπόψη του το σύστημα εσωτερικού ελέγχου, σχετικά με τη σύνταξη και εύλογη παρουσίαση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών για τις περιστάσεις και όχι για την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας του συστήματος εσωτερικού ελέγχου της Διαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών πολιτικών που εφαρμόστηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη Διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των δεδομένων στην Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της γνώμης μας. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η ανωτέρω Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, περιλαμβάνει τις προβλεπόμενες από το άρθρο 28 του Ν.3283/2004 πληροφορίες και παρουσιάζει εύλογα από κάθε ουσιαστική άποψη την περιουσιακή κατάσταση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου κατά την 31η Δεκεμβρίου 2009 και τη χρηματοοικονομική του επίδοση της περιόδου 1 Ιανουαρίου 2009 έως 31 Δεκεμβρίου 2009, σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 3283/2004. ΑΘΗΝΑ, 26 Φεβρουαρίου 2010 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΔΕΣΠΟΙΝΑ ΞΕΝΑΚΗ ΑΜ. Σ.Ο.Ε.Λ ΕΡΝΣΤ & ΓΙΑΝΓΚ ΕΛΛΑΣ ΟΡΚΩΤΟΙ ΕΛΕΓΚΤΕΣ ΛΟΓΙΣΤΕΣ Α.Ε.