ΔΕΛΤΙΟ ΤΥΠΟΥ Οικονομικά Αποτελέσματα Α τριμήνου 2009 (ΔΠΧΑ) ΒΑΣΙΚΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ Α ΤΡΙΜΗΝΟΥ ΣΥΝΕΧΙΖΟΜΕΝΕΣ ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΕΣ Ενοποιημένες πωλήσεις 80 εκατ. περίπου, μειωμένες κατά 28% σε σχέση με το πρώτο τρίμηνο του 2008, εξαιτίας του αντίξοου επιχειρηματικού περιβάλλοντος Συγκριτικά με το πρώτο τρίμηνο του 2008, τα κέρδη EBITDA και τα Λειτουργικά κέρδη ήταν μειωμένα κατά 47% και 67%, αντίστοιχα Ως αποτέλεσμα των πρωτοβουλιών για την ενίσχυση των ταμειακών ροών, οι καθαρές ταμειακές ροές ανήλθαν σε περίπου 12 εκατ., και μείωσαν τον καθαρό δανεισμό κατά 6% (από 203 εκατ. σε 191 εκατ.) Συνεχιζόμενες Δραστηριότητες % 2009 2008 (σε χιλ. Ευρώ) μεταβολής Πωλήσεις 79.557 111.061-28,4 Κέρδη EBITDA 9.063 16.975-46,6 Λειτουργικά κέρδη 3.320 10.170-67,4 Κέρδη προ φόρων 1.069 6.645-83,9 Κέρδη μετόχων ανά μετοχή (σε ) 0,0236 0,1385-83,0 Ο κος Ευθύμιος Βιδάλης, Διευθύνων Σύμβουλος της S&B, σχολίασε: Συνεχίζουμε να λειτουργούμε σε ένα περιβάλλον με πολλές προκλήσεις, μειωμένη ζήτηση στις αγορές που εξυπηρετούμε και μειωμένες πωλήσεις σε σχέση με το προηγούμενο έτος. Η μείωση κατά σχεδόν 30% στις πωλήσεις μας, είναι στα ίδια επίπεδα με τη πτωτική τάση των τελευταίων μηνών του 2008, αλλά ήταν αναμενόμενη. Οι αγορές για το προϊόντα μας που σχετίζονται με τη μεταλλουργία και την κατασκευαστική δραστηριότητα, οι οποίες αντιπροσωπεύουν άνω του 70% των πωλήσεών μας, επηρεάζονται από τις προσπάθειες μεγάλων πελατών μας να μειώσουν τα αποθέματά τους, μέσω δραστικών περικοπών της παραγωγικής τους δυναμικότητας, καθώς και από μειωμένη κατανάλωση. Από τον Οκτώβριο του 2008 ξεκινήσαμε τη σταδιακή εφαρμογή μιας σειράς μέτρων σχεδιασμένων να ενισχύσουν τις χρηματορροές, να βελτιώσουν το κόστος και να μειώσουν τον καθαρό δανεισμό μας. Είμαστε ικανοποιημένοι που οι προσπάθειές μας ήδη παράγουν αποτελέσματα, όπως φαίνεται και από τη βελτίωση των καθαρών ταμειακών ροών. Στη διάρκεια αυτής της κρίσης, παραμένουμε κοντά στους πελάτες μας και κατανοούμε σε βάθος τις δυσκολίες που αντιμετωπίζουν. Συνεχίζουμε να παρέχουμε ολοκληρωμένες πάντοτε λύσεις με τη φιλοσοφία «από την αγορά στο ορυχείο» και καθώς διατηρούμε την υψηλή αξία της επιχειρηματικής μας πρότασης, διατηρούμε τα μερίδια μας σε όλες μας τις αγορές. Με στόχο τη μείωση του δανεισμού και τη διατήρηση της ανταγωνιστικότητάς μας, θα εμμείνουμε στη σταδιακή εφαρμογή μέτρων για μείωση των δαπανών και δημιουργία χρηματορροών. Οι άνθρωποί μας συμπράττουν σε αυτή τη διαδικασία και συμμερίζονται τις αντιξοότητες της δύσκολης αυτής περιόδου, έχοντας την πεποίθηση ότι ο Όμιλός μας θα βγει ενδυναμωμένος από την τρέχουσα κρίση όταν η ζήτηση αυξηθεί και πάλι.
Σελίδα 2 από 9 Επιχειρηματική επισκόπηση Οι ενοποιημένες πωλήσεις των Συνεχιζόμενων Δραστηριοτήτων για το πρώτο τρίμηνο του 2009, ήταν 79,6 εκατ., μειωμένες κατά 28% σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο του προηγούμενου έτους. Ο αντίκτυπος του χαμηλού όγκου πωλήσεων συνδυασμένος με το υψηλό σταθερό κόστος, αντισταθμίστηκε μερικώς μόνο, από τη διατήρηση των τιμών. Ως αποτέλεσμα του ίδιου συνδυασμού -χαμηλού όγκου με υψηλό σταθερό κόστος- οι μειωμένες τιμές των καυσίμων και των θαλάσσιων ναύλων στη διάρκεια του τριμήνου, δεν ωφέλησαν ιδιαίτερα τα κέρδη. Αντικατοπτρίζοντας την επιτυχημένη εφαρμογή μέτρων για μείωση των δαπανών, τα γενικά και διοικητικά έξοδα σημείωσαν σημαντική μείωση 3,3 εκατ. και ανήλθαν σε 13,0 εκατ. από 16,3 εκατ. το πρώτο τρίμηνο του 2008. Τα κέρδη EBITDA ανήλθαν σε 9,1 εκατ., μειωμένα κατά 47% σε σχέση με το αντίστοιχο τρίμηνο του 2008. Τα Λειτουργικά κέρδη ήταν επίσης μειωμένα κατά 67% και ανήλθαν σε 3,3 εκατ., ενώ τα Καθαρά κέρδη ανήλθαν σε 0,6 εκατ., μειωμένα κατά 86%. Οι προκλήσεις που παρατηρήθηκαν σε αγορές που σχετίζονται με τις δραστηριότητες του Ομίλου προς το τέλος του 2008 και στις αρχές του 2009, συνεχίστηκαν καθ όλη τη διάρκεια του πρώτου τρίμηνου. Αντιδρώντας στη μειούμενη ζήτηση, οι σημαντικοί κλάδοι της μεταλλουργίας (χάλυβας, χυτήρια, σιδηρο-μεταλλεύματα, αλουμίνιο) και των κατασκευών συνέχισαν να λειτουργούν σε χαμηλά επίπεδα παραγωγικής δυναμικότητας. Έτσι, ο όγκος και η αξία των πωλήσεων της S&B επηρεάστηκαν αρνητικά, καθώς μεγάλο ποσοστό των εξειδικευμένων και προσαρμοσμένων λύσεων που παρέχει σχετίζεται με τους συγκεκριμένους κλάδους. Μακροοικονομικοί παράγοντες, όπως οι τιμές πετρελαίου και οι θαλάσσιοι ναύλοι εξελίχθηκαν θετικά στη διάρκεια του τριμήνου, αν και στις τιμές θαλάσσιων ναύλων παρατηρήθηκε μεταβλητότητα. Το αργό πετρέλαιο ήταν κατά μέσο όρο 54% χαμηλότερα από το αντίστοιχο τρίμηνο του προηγούμενου έτους, ενώ η μέση τιμή για θαλάσσιους ναύλους ήταν 78% κάτω από το αντίστοιχο τρίμηνο του 2008. Ωστόσο, η μειωμένη παραγωγή του Ομίλου ως απόρροια της χαμηλής ζήτησης, ελαχιστοποίησε τη θετική επίδραση στα περιθώρια κερδοφορίας από τις προαναφερόμενες μειώσεις. Μηδαμινά οφέλη είχε επίσης και η εξέλιξη στη συναλλαγματική ισοτιμία μεταξύ δολαρίου Η.Π.Α. και Ευρώ (το δολάριο Η.Π.Α. ενισχύθηκε περίπου κατά 13% στη διάρκεια του τριμήνου). Κατά τη διάρκεια της επιβράδυνσης του πρώτου τριμήνου η S&B παρέμεινε επικεντρωμένη στις τρέχουσες προτεραιότητές της, που είναι η αύξηση των ταμειακών ροών και η μείωση του δανεισμού. Η εφαρμογή μιας σειράς μέτρων στοχευόμενων στη μείωση του κόστους, συνεχίστηκε προοδευτικά και δόθηκε ιδιαίτερη έμφαση στη διαχείριση του κεφαλαίου κίνησης. Το αποτέλεσμα αυτών των προσπαθειών είναι η δημιουργία καθαρών ταμειακών ροών περίπου 12 εκατ. και μια αντίστοιχου μεγέθους μείωση του καθαρού δανεισμού του Ομίλου ο οποίος κατέληξε στα 191 εκατ. (από 203 εκατ. στο τέλος του 2008).
Σελίδα 3 από 9 Βασικά στοιχεία ανά Δραστηριότητα (ποσά σε χιλ. Ευρώ) Μπεντονίτης Πωλήσεις 37.537 47.849-21,6 Κέρδη EBITDA 7.308 11.694-37,5 Κέρδη προ φόρων 4.718 9.407-49,8 Στο τομέα Μπεντονίτη οι πωλήσεις ήταν μειωμένες κατά 22% στα 38 εκατ. Τα κέρδη EBITDA ανήλθαν σε 7 εκατ. και τα κέρδη προ φόρων σε 5 εκατ. μειωμένα κατά 38% και 50%, αντίστοιχα. Οι πωλήσεις μειώθηκαν κυρίως από τη δραστηριότητα των χυτηρίων η οποία επηρεάζεται από τις εξελίξεις στην αυτοκινητοβιομηχανία. Περλίτης Πωλήσεις 15.382 17.771-13,4 Κέρδη EBITDA 2.379 2.432-2,2 Κέρδη προ φόρων 1.596 1.731-7,8 Οι πωλήσεις του τομέα Περλίτη ανήλθαν σε 15 εκατ., περίπου 13% κάτω από το αντίστοιχο τρίμηνο του 2008. Κατά κύριο λόγο η μείωση οφείλεται στη μείωση της κατασκευαστικής δραστηριότητα διεθνώς, ενώ οι πωλήσεις για εφαρμογές στη γεωργία ήταν ενισχυμένες ειδικά προς το τέλος του τριμήνου. Τα περιθώρια κερδοφορίας επωφελήθηκαν από βελτιωμένο μίγμα προϊόντων και από τη μείωση στους θαλάσσιους ναύλους. Βωξίτης Πωλήσεις 6.649 10.974-39,4 Κέρδη EBITDA 1.476 2.882-48,8 Κέρδη προ φόρων 72 742-90,3 Στο τομέα Βωξίτη, η χαμηλή ζήτηση για αλουμίνιο, σίδηρο και χάλυβα οδήγησε σε μείωση των πωλήσεων κατά 39%, ενώ η κερδοφορία επιβαρύνθηκε από το υψηλό σταθερό κόστος.
Σελίδα 4 από 9 Stollberg Πωλήσεις 12.933 23.598-45,2 Κέρδη EBITDA 1.204 5.204-76,9 Κέρδη προ φόρων 269 4.254-93,7 Οι πωλήσεις στα συλλιπάσματα χύτευσης Stollberg ήταν 13 εκατ., μειωμένες κατά 45%. Μολονότι, παρατηρήθηκαν οριακές βελτιώσεις στο επίπεδο πωλήσεων από μήνα σε μήνα, η επίδοση του τριμήνου αντικατοπτρίζει την έντονη μείωση στην παραγωγή χάλυβα διεθνώς. Otavi Πωλήσεις 6.909 10.694-35,4 Κέρδη EBITDA 727 915-20,5 Κέρδη προ φόρων 543 706-23,1 Όπως για όλους τους τομείς έτσι και για την Otavi, οι πωλήσεις επηρεάστηκαν από τη χαμηλή ζήτηση στις αγορές τελικής χρήσης των προϊόντων που εμπορεύεται και ανήλθαν σε 7 εκατ., μειωμένες κατά 35%. Η ζήτηση που παρατηρήθηκε ήταν χαμηλή στις αγορές υαλουργίας και κεραμικών και ακόμα χαμηλότερη στην αγορά πυριμάχων που επηρεάζεται έντονα από τη χαλυβουργία. Προοπτικές Υπό τις παρούσες συνθήκες, δεν διακρίνεται κάποια αλλαγή των συνθηκών που επικρατούν στο επιχειρηματικό περιβάλλον και στις αγορές στις οποίες δραστηριοποιείται η S&B. Δεδομένης της αδύναμης ζήτησης σε καίριες αγορές του Ομίλου, μεσοπρόθεσμα αναμένεται ότι τα χαμηλά επίπεδα όγκου και αξίας πωλήσεων θα διατηρηθούν. Εν τούτοις, πιστεύουμε ότι το πρόγραμμα ενεργειών που εφαρμόζουμε για τον περιορισμό των επιπτώσεων στα αποτελέσματά μας, από την τρέχουσα συγκυρία, έχει αποτελέσματα. Ο Όμιλος θα παραμείνει επικεντρωμένος σε πρωτοβουλίες που στοχεύουν στη βελτίωση των ταμειακών ροών, όπως η διαχείριση του κεφαλαίου κίνησης και η βελτιστοποίηση των επενδύσεων, καθώς επιδιώκουμε περαιτέρω μείωση του καθαρού δανεισμού τους επόμενους μήνες. Ο σχεδιασμός μέτρων για μείωση των δαπανών και η σταδιακή εφαρμογή τους, θα συνεχιστεί. Οι σχέσεις με τους πελάτες εξακολουθούν να είναι ύψιστης σημασίας για την S&B, και στο πλαίσιο αυτό οι ομάδες μας παραμένουν κοντά στους πελάτες παρέχοντάς τους ολοκληρωμένη υποστήριξη, σύμφωνα με τη φιλοσοφία «από την αγορά στο ορυχείο». Η S&B Βιομηχανικά Ορυκτά Α.Ε. αποτελεί έναν πολυεθνικό Όμιλο Εταιριών με σκοπό την παροχή καινοτόμων βιομηχανικών λύσεων, μέσω της ανάπτυξης φυσικών πόρων και την παραγωγή προϊόντων προστιθέμενης αξίας. Αξιοποιώντας τις πολλαπλές δυνατότητες των βιομηχανικών ορυκτών, παράγει σειρά διαφοροποιημένων και εξειδικευμένων προϊόντων για ένα ευρύ φάσμα βιομηχανικών εφαρμογών (όπως χυτήρια, χαλυβουργία, κατασκευές και δομικά υλικά, μεταλλουργία, γεωργία), λειτουργώντας υπεύθυνα και σεβόμενη τις αρχές της βιώσιμης ανάπτυξης που ορίζονται από το τρίπτυχο: οικονομία κοινωνία περιβάλλον. Η S&B κατέχει ηγετικές θέσεις στους κύριους κλάδους της (μπεντονίτη, περλίτη, βωξίτη και συλλιπάσματα χύτευσης). Ιδρύθηκε στην Ελλάδα το 1934, είναι εισηγμένη στο Χρηματιστήριο Αθηνών, δραστηριοποιείται σε 21 χώρες σε 5 ηπείρους, είχε το 2008 ενοποιημένο κύκλο εργασιών άνω των Ευρώ 450 εκατ. και απασχολεί διεθνώς πάνω από 2.050 εργαζόμενους. Για περισσότερες πληροφορίες, επισκεφτείτε την ιστοσελίδα της Εταιρίας στη διεύθυνση www.sandb.com.
Σελίδα 5 από 9 Τηλε-συνδιάσκεψη Η διοίκηση της S&B θα διοργανώσει τηλε-συνδιάσκεψη για να συζητήσει τα αποτελέσματα με το επενδυτικό κοινό στις 4μ.μ. Οι ενδιαφερόμενοι θα μπορούν να παρακολουθήσουν τη τηλε-συνδιάσκεψη μέσω διαδικτύου (audio webcast) στην ιστοσελίδα της Εταιρίας, www.sandb.com. Οι συμμετέχοντες θα πρέπει να εγγραφούν απ ευθείας στην ιστοσελίδα της Εταιρίας 10 λεπτά πριν την έναρξη της τηλε-συνδιάσκεψης. Πληροφορίες: S&B Βιομηχανικά Ορυκτά Α.Ε. Χάρης Κοτσόκολος Investor Relations Manager Tel: +30 210 6296157 Email: h.kotsokolos@sandb.com Σημείωση για τις μνείες του κειμένου που αφορούν το μέλλον Η παρούσα έκθεση δύναται να περιέχει μελλοντικές αναφορές για τον Όμιλο S&B, συμπεριλαμβανομένων αναφορών που αντανακλούν τις τρέχουσες εκτιμήσεις της διοίκησης για τις μελλοντικές συνθήκες των αγορών, μελλοντικά συμβάντα και αναμενόμενες οικονομικές η επιχειρηματικές εξελίξεις. Αν και πιστεύουμε ότι οι προσδοκίες που αντικατοπτρίζονται στις εν λόγω δηλώσεις είναι εύλογες, δεν μπορούμε να σας διαβεβαιώσουμε ότι τα μελλοντικά μας αποτελέσματα, το επίπεδο επιχειρηματικής δραστηριότητας, οι επιδόσεις ή τα επιτεύγματά μας θα ικανοποιήσουν αυτές τις προσδοκίες. Από τη φύση τους, οι μελλοντικές αναφορές είναι βασισμένες σε εκτιμήσεις και υποθέσεις, υπόκεινται σε ρίσκα και αβεβαιότητες και τα πραγματικά μελλοντικά αποτελέσματα δύναται να διαφοροποιηθούν σημαντικά σε σχέση με τις εκτιμήσεις που αναφέρονται στο παρόν. Δεν σκοπεύουμε απαραιτήτως να προσαρμόσουμε τις μνείες που αφορούν το μέλλον, μετά την ημερομηνία των ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων που περιλαμβάνονται στην παρούσα, είτε σε σχέση με τα πραγματικά αποτελέσματα, είτε σε σχέση με τυχόν μεταβολή των προσδοκιών μας, εκτός αν η επικαιροποίησή τους καταστεί επιβεβλημένη εκ του νόμου.
Σελίδα 6 από 9 ΣΥΝΗΜΜΕΝΑ 1. Συνοπτική ενοποιημένη κατάσταση αποτελεσμάτων Α τριμήνου 2009 2. Συνοπτική ενοποιημένη κατάσταση οικονομικής θέσης της 31 ης Μαρτίου 2009 3. Συνοπτική ενοποιημένη κατάσταση ταμειακών ροών της τρίμηνης περιόδου που έληξε την 31 η Μαρτίου 2009 Οι συνημμένες συνοπτικές οικονομικές πληροφορίες θα πρέπει να διαβάζονται μαζί με τις σημειώσεις επί των οικονομικών καταστάσεων, οι οποίες αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Ενδιάμεσων Συνοπτικών Οικονομικών Καταστάσεων της περιόδου από 1 Ιανουαρίου μέχρι 31 Μαρτίου 2009 και βρίσκονται αναρτημένες στο διαδίκτυο, στην ηλεκτρονική διεύθυνση www.sandb.com
Σελίδα 7 από 9 ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (ποσά σε χιλ. Ευρώ εκτός από τα κέρδη ανά μετοχή) O Όμιλος 1/1-31/3/2009 1/1 31/3/2008 Συνεχιζόμενες Συνεχιζόμενες δραστηριότητες δραστηριότητες Πωλήσεις 79,557 111,061 Κόστος πωλήσεων (63,213) (84,598) Μικτό κέρδος 16,344 26,463 Συνολικά λειτουργικά έξοδα (13,024) (16,293) Λειτουργικά κέρδη 3,320 10,170 Καθαρά χρηματοοικονομικά έξοδα (2,086) (3,927) Αναλογία στις (ζημίες)/κέρδη συγγενών εταιριών (165) 402 Κέρδη προ φόρων 1,069 6,645 Φόροι εισοδήματος (476) (2,319) Κέρδη μετά από φόρους 593 4,326 Κατανέμονται: Στους ιδιοκτήτες της Εταιρίας 593 4,326 Σε δικαιώματα μειοψηφίας - - 593 4,326 Κέρδη ανά μετοχή Βασικά - - Απομειωμένα - - Μέσος σταθμισμένος αριθμός μετοχών Βασικός 0 0 Απομειωμένος - -
Σελίδα 8 από 9 ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ (ποσά σε χιλ. Ευρώ) 31 Μαρτίου 2009 31 Δεκεμβρίου 2008 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία 189,488 185,979 Ασώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία 107,508 107,607 Λοιπά μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία 37,059 36,694 334,055 330,280 Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Αποθέματα 82,582 92,159 Εμπορικές και άλλες απαιτήσεις 68,885 74,495 Διαθέσιμα και ταμειακά ισοδύναμα 28,902 13,434 180,369 180,088 Σύνολο ενεργητικού 514,424 510,368 ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Ο Όμιλος Ίδια κεφάλαια που αναλογούν στους ιδιοκτήτες της Εταιρίας 195,564 192,445 Δικαιώματα μειοψηφίας 1,222 1,334 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 196,786 193,779 Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Μακροπρόθεσμα δάνεια 169,754 119,735 Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις 52,343 52,746 222,097 172,481 Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Βραχυπρόθεσμα δάνεια 50,422 96,848 Λοιπές βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις 45,119 47,260 95,541 144,108 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων 514,424 510,368
Σελίδα 9 από 9 ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ (ποσά σε χιλ. Ευρώ) 1/1 31/3 2009 Ο Όμιλος 1/1 31/3 2008 Ταμειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη περιόδου προ φόρων συνεχιζόμενων δραστηριοτήτων 1,069 6,645 Κέρδη περιόδου προ φόρων διακοπτόμενων δραστηριοτήτων - 5,447 Κέρδη περιόδου προ φόρων 1,069 12,092 Προσαρμογή για: - Αποσβέσεις ενσωμάτων και ασωμάτων πάγιων περιουσιακών στοιχείων 5,908 6,485 - Καθαρά χρηματο-οικονομικά έξοδα 2,086 4,042 - Προβλέψεις, καθαρή κίνηση 32 715 - Αναλογία στις ζημίες/(στα κέρδη) συγγενών εταιριών 165 (402) - Κέρδος από εκχώρηση θυγατρικής - (5,357) - Κέρδη από εκποίηση παγίων περιουσιακών στοιχείων (105) (8) 9,155 17,567 (Αύξηση) / Μείωση σε: - Αποθέματα 9,462 3,969 - Εμπορικές και άλλες απαιτήσεις 5,092 1,547 Αύξηση / (Μείωση) σε: - Εμπορικές και άλλες υποχρεώσεις 431 (2,824) Πληρωμές φόρων εισοδήματος (861) (1,047) Πληρωμές αποζημιώσεων στο προσωπικό και αποκατάστασης περιβάλλοντος (490) (967) Ταμειακές εισροές από λειτουργικές δραστηριότητες 22,789 18,245 Ταμειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες - Κτήση παγίων περιουσιακών στοιχείων (6,944) (6,152) - Αποσβέσεις ενσωματωμένεςστην ιδιοπαραγωγή παγίων 154 118 - Έσοδα από εκποίηση παγίων περιουσιακών στοιχείων 172 26 - Εξαγορές επιχειρήσεων και επενδύσεις σε ενοποιούμενες εταιρίες (768) (886) - Άλλες επενδυτικές δραστηριότητες 225 90 Ταμειακές (εκροές)/εισροές από επενδυτικές δραστηριότητες (7,161) (6,804) Ταμειακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες - Αγορά ιδίων μετοχών (167) - - Καθαρή αύξηση/(μείωση) δανεισμού 3,560 (5,981) - Πληρωμές μερισμάτων (13) (1) - Πληρωμή τόκων και χρηματοοικονομικών εξόδων (3,654) (2,890) - Άλλες χρηματο-οικονομικές δραστηριότητες (1,449) - Ταμειακές (εκροές)/εισροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες (1,723) (8,872) - Συναλλαγματικές διαφορές επί των ροών 1,255 (1,533) Καθαρή αύξηση διαθεσίμων και ταμειακών ισοδύναμων 15,160 1,036 Διαθέσιμα και ταμειακά ισοδύναμα στην αρχή της περιόδου 13,434 15,310 - Συναλλαγματικές διαφορές επί των διαθεσίμων και ταμειακών ισοδύναμων στην αρχή της περιόδου 308 (537) Μείον: Χρηματικά διαθέσιμα από διακοπτόμενες δραστηριότητες - (260) Διαθέσιμα και ταμειακά ισοδύναμα στο τέλος της περιόδου 28,902 15,549