ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2017

ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2017 ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ: ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α.Ε. ΟΙ ΟΣΕΚΑ ΔΕΝ ΕΧΟΥΝ ΕΓΓΥΗΜΕΝΗ ΑΠΟΔΟΣΗ ΚΑΙ ΟΙ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΕΣ ΑΠΟΔΟΣΕΙΣ ΔΕΝ ΔΙΑΣΦΑΛΙΖΟΥΝ ΤΙΣ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΕΣ

ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ THETIS MIKTO...3 THETIS ΕΥΡΩΠΑΪΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ...9 THETIS ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ...14 THETIS ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ...18

Thetis Μικτό 3 THETIS ΜΙΚΤΟ Άδεια σύστασης : Αποφ. Ε.Κ. 112/9-6-1992, ΦΕΚ 405/Β/22.6.1992 Τελευταία τροποίηση κανονισμού : Αποφ. Ε.Κ 257/29-6-2016 ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 30ής ΙΟΥΝΙΟΥ 2017 Άρθρο 77 Ν.4099/12-(ΦΕΚ 250Α/20.12.12) 1. ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ (ΟΣΕΚΑ) Ν. 4099/2012 (Ν. 4308/2014 παράρτημα Β.11) 30.06.2017 31.12.2016 31.12.2015 Μεταβιβάσιμοι τίτλοι 1.817.526,38 1.586.930,24 2.085.778,14 Καταθέσεις σε τράπεζες 52.082,16 33.041,24 33.801,69 Λοιπά περιουσιακά στοιχεία 13.066,72 17.742,21 25.552,10 Σύνολο περιουσιακών στοιχείων 1.882.675,26 1.637.713,69 2.145.131,93 Υποχρεώσεις 33.832,53 6.855,14 8.246,54 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων 1.848.842,73 1.630.858,55 2.136.885,39 Αριθμός μονάδων (μεριδίων) σε κυκλοφορία 1.125.950,910 1.144.166,939 1.274.891,917 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων κατά μονάδα (μερίδιο) 1,6420 1,4254 1,6761 Ανάλυση χαρτοφυλακίου Μεταβιβάσιμοι τίτλοι που διαπραγματεύονται σε επίσημο χρηματιστήριο αξιών 1.809.182,53 1.553.646,71 1.973.847,15 Λοιποί μεταβιβάσιμοι τίτλοι 8.343,85 33.283,53 111.930,99 Σύνολο 1.817.526,38 1.586.930,24 2.085.778,14 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΞΕΛΙΞΗΣ ΤΩΝ ΚΑΘΑΡΩΝ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ, ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ (ΟΣΕΚΑ) Ν. 4099/2012 (Ν. 4308/2014 παράρτημα Β.12) 01.01. - 30.06.2017 01.01. - 30.06.2016 01.01. - 30.06.2015 Α. Κατάσταση αποτελεσμάτων περιόδου Εισόδημα από επενδύσεις -138.834,32-157.345,35 42.345,13 Έξοδα διαχείρισης 25.078,62 29.164,36 36.473,06 Έξοδα θεματοφύλακα 752,36 874,91 1.094,17 Λοιπά έξοδα και φόροι 21.347,77 18.723,26 81.058,85 Καθαρό εισόδημα -186.013,07-206.107,88-76.280,95 Β. Κατάσταση λοπών μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων Διανομές και επανεπενδύσεις εισοδήματος Έκδοση νέων μεριδίων 381.417,52 0,00 0,00 Εξαγορές μεριδίων -407.609,88-15.201,74-10.074,14 Διαφορές επιμέτρησης επενδύσεων 430.189,61-40.805,16-106.901,62 403.997,25-56.006,90-116.975,76 Σύνολο μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων (Α+Β) 217.984,18-262.114,78-193.256,71 3. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ Είδος Τεμάχια Τρέχουσα τιμή μονάδος σε Ξ.Ν Τρέχουσα τιμή μονάδος σε EUR Τρέχουσα αξία σε EUR Καθαρού ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ Χ.Α ΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ ΚΑΙ ΑΝΑΠΤΥΞΗ ΑΚΙΝΗΤΗΣ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣ LAMDA DEVELOPMENT A.E. (KO) 5.000 6,63000000 33.150,00 1,76% 1,79% ΔΙΑΦΟΡΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ ΕΕΑΠ INTERCONTINENTAL INTERNATIONAL ΕΕΑΠ 7.247 6,09000000 44.134,23 2,34% 2,39% ΚΑΘΕΤΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΥ ΚΑΙ ΦΥΣΙΚΟΥ ΑΕΡΙΟΥ ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ Α.Ε. (ΚΟ) 4.500 8,30000000 37.350,00 ΜΟΤΟΡ ΟΙΛ (ΕΛΛΑΣ) ΔΙΥΛΙΣΤΗΡΙΑ Α.Ε.(ΚΟ) 1.500 19,07000000 28.605,00 ΣΥΝΟΛΟ 65.955,00 3,50% 3,57% ΛΟΓΙΣΜΙΚΟ MLS ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗ Α.Ε. (ΚΟ) 16.696 4,50000000 75.132,00 3,99% 4,06% ΣΤΑΘΕΡΗ ΤΗΛΕΦΩΝΙΑ ΟΤΕ Α.Ε. (ΚΟ) 4.000 10,54000000 42.160,00 2,24% 2,28% ΥΔΡΕΥΣΗ ΕΥΔΑΠ Α.Ε. (ΚΟ) 2.500 5,88000000 14.700,00 0,78% 0,80% ΣΥΝΟΛΟ ΤΡΑΠΕΖΕΣ ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε. (ΚΟ) 164.900 0,33300000 54.911,70 ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε.(ΚΟ) 26.750 2,16000000 57.780,00 EFG EUROBANK ERGASIAS Α.Ε (ΚΟ) 62.000 0,98000000 60.760,00 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α.Ε. (ΚΟ) 229.333 0,21500000 49.306,60 ΣΥΝΟΛΟ 222.758,30 11,83% 12,05% ΑΕΡΟΠΟΡΙΚΕΣ ΕΤΑΙΡΙΕΣ ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ ΑΙΓΑΙΟΥ Α.Ε.(ΚΟ) 4.500 8,30000000 37.350,00 1,98% 2,02% ΟΙΚΟΔΟΜΙΚΑ ΥΛΙΚΑ ΚΑΙ ΕΞΑΡΤΗΜΑΤΑ ΤΙΤΑΝ Α.Ε (ΚΟ) 1.650 24,77000000 40.870,50 2,17% 2,21% ΠΑΙΧΝΙΔΙΑ JUMBO A.Ε.Ε (ΚΟ) 3.000 16,00000000 48.000,00 2,55% 2,60% ΤΥΧΕΡΑ ΠΑΙΧΝΙΔΙΑ ΟΠΑΠ Α.Ε.(ΚΟ) 5.600 9,90000000 55.440,00 ΙΝΤΡΑΛΟΤ 25.000 1,20000000 30.000,00 85.440,00 4,54% 4,62% ΔΙΑΡΚΗ ΚΑΤΑΝΑΛΩΤΙΚΑ ΑΓΑΘΑ ΦΟΥΡΛΗΣ Α.Ε.(ΚΑ) 4.500 5,87000000 26.415,00 1,40% 1,43% ΕΙΔΗ ΠΡΟΣΩΠΙΚΗΣ ΦΡΟΝΤΙΔΑΣ ΓΡ.ΣΑΡΑΝΤΗΣ Α.Β.Ε.Ε (ΚΟ) 3.000 12,19000000 36.570,00 ΚΟΡΡΕΣ (ΚΟ) 7.000 4,39000000 30.730,00 67.300,00 3,57% 3,64% ΕΝΑΛΛΑΚΤΙΚΟΣ ΗΛΕΚΤΡΙΣΜΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΤΕΧΝΟΔΟΜΙΚΗ ΑΝΕΜΟΣ Α.Ε.(ΚΟ) 14.000 1,51000000 21.140,00 1,12% 1,14% ΚΑΤΑΣΚΕΥΕΣ ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ Α.Ε.(ΚΟ) 9.500 4,06000000 38.570,00 2,05% 2,09% ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΧΡΗΜ/ΡΙΑ Α.Ε.ΣΥΜ/ΧΩΝ (ΚΟ) 6.500 5,68000000 36.920,00 1,96% 2,00% ΥΛΙΚΟ ΥΠΟΛΟΓΙΣΤΩΝ ΠΛΑΙΣΙΟ COMPUTERS Α.Β.Ε.Ε 4.900 4,36000000 21.364,00 1,13% 1,16% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 921.359,03 48,94% 49,83% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 921.359,03 48,94% 49,83% ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΗΝ Η.Δ.Α.Τ. (1) ΟΕΔ 24/02/2012-2030 3,00% 936,8 80,68600000 75.586,64 ΟΕΔ 24/02/2012-2040 3,00% 1.000 72,40500000 72.405,00 ΟΕΔ 24/02/2012-2041 3,00% 1.000 72,39100000 72.391,00 ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΩΝ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ 220.382,64 ΔΗΜΟΣΙΟΥ 11,71% 11,92% ΤΙΤΛΟΙ ΑΕΠ GDP 24/2/2012-15/10/2042 0,00% 1.883,18 (2) 8.599 0,21900000 ΣΥΝΟΛΟ ΤΙΤΛΩΝ ΑΕΠ 1.883,18 0,10% 0,00% ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΟ Χ.Α MYTILINEOS HOLDINGS SA 27/06/2017-27/06/2022 3.10% (3) 400 100,31000000 40.124,00 SYSTEMS SUNLIGHT 20/06/2017-20/06/2022 4,25% (4) 370 100,65000000 37.240,50 ΣΥΝΟΛΟ 77.364,50 4,11% 4,18% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 299.630,32 15,92% 16,21% ΛΟΙΠΕΣ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΜΗ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΜΕΤΟΧΕΣ INTERNATIONAL LIFE Α.Ε.G.Α. 7.307 0,01000000 73,07 INTERNATIONAL LIFE A.E.A.Z. 22.939 0,01000000 229,39 ΠΕΤΡΟ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ Α.Ε. 14.016 0,57372950 8.041,39 ΣΥΝΟΛΟ 8.343,85 0,44% 0,45% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΜΗ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 8.343,85 0,44% 0,45% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ EΣΩΤΕΡΙΚΟΥ (I) 1.229.333,20 65,30% 66,49% ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΜΕΤΟΧΕΣ NASDAQ (σε USD) AMAZON COM.INC 15 968,00000000 848,22993340 12.723,45 INTEL CORP 600 33,74000000 29,56536979 17.739,22 NETFLIX INC 100 149,41000000 130,92358920 13.092,36 ΣΥΝΟΛΟ 43.555,03 2,31% 2,36% ΝΕΑΣ ΥΟΡΚΗΣ (σε USD) BOEING CO 13.862,60 80 197,75000000 173,28250964 DR HORTON INC 600 34,57000000 30,29267438 18.175,60 GENERAL MOTORS CO 600 34,93000000 30,60813179 18.364,88 ROYAL CARIBBEAN CRUISES LTD 150 109,23000000 95,71503680 14.357,26 ΣΥΝΟΛΟ 64.760,34 3,44% 3,50% ΠΑΡΙΣΙ (σε EUR) VINCI 23.913,60 320 74,73000000 ΣΥΝΟΛΟ 23.913,60 1,27% 1,29% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗΣ (σε EUR) SIEMENS 19.256,00 160 120,35000000 ΣΥΝΟΛΟ 19.256,00 1,02% 1,04%

Thetis Μικτό 4 Είδος Τεμάχια Τρέχουσα τιμή μονάδος σε Ξ.Ν Τρέχουσα τιμή μονάδος σε EUR Τρέχουσα αξία σε EUR Καθαρού ΑΘΗΝΩΝ (σε EUR) VIOHALCO SA 17.500 2,92000000 51.100,00 CENERGY HOLDINGS SA 40.000 1,12000000 44.800,00 95.900,00 5,09% 5,19% ΟΣΕΚΑ (ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ) ΝΕΑΣ ΥΟΡΚΗΣ (σε USD) ISHARES MSCI GERMANY ETF 1.000 30,27000000 26,52471083 26.524,71 1,41% 1,43% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 273.909,68 14,55% 14,82% ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΛΟΝΔΙΝΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EUR) LEHMAN 25/01/2007-25/04/2049 5,75% (5) 1.500 0,01700000 25,50 0,00% 0,00% ΒΕΡΟΛΙΝΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EUR) CRYSTAL ALMOND SARL 04/11/2016-01/11/2021 10% (6) 1.000 108,41700000 108.417,00 5,76% 5,86% ΣΥΝΟΛΟ ΣΤΟΥΤΓΚΑΡΔΗΣ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EUR) ERB HELLAS PLC 26/06/14-26/6/2018 4,25% (7) 1.000 97,74300000 97.743,00 ΣΥΝΟΛΟ 97.743,00 5,19% 5,29% EUROMTF ΚΥΜΑΙΝΟΜΕΝΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EUR) BΑΝΚ OF CYPRUS 19/01/2017-19/01/2027 9,25% (8) 1.000 108,09800000 108.098,00 5,74% 5,85% ΣΥΝΟΛΟ ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 314.283,50 16,69% 17,00% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (II) 588.193,18 31,24% 31,81% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (I+II) 1.817.526,38 96,54% 98,31% ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΣΕ EURO 12.082,16 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΣΘΕΣΜΙΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΣΕ EURO 40.000,00 ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 52.082,16 2,77% 2,82% ΠΛΕΟΝ: ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΔΗΜΟΣΙΟ - ΠΑΡΑΚΡΑΤΗΜΕΝΟΙ ΦΟΡΟΙ 3.133,31 ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 1.050,00 ΕΣΟΔΑ ΧΡΗΣΗΣ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 8.883,41 ΣΥΝΟΛΟ ΑΛΛΩΝ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ 13.066,72 0,69% 0,71% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 1.882.675,26 100,00% 101,83% ΜΕΙΟΝ: ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 33.817,61 ΦΟΡΟΙ - ΤΕΛΗ 14,92 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 33.832,53 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 1.848.842,73 (Μερίδια 1.125.950,91 Χ Καθαρή τιμή μεριδίου 1,6420) Α/Α ΟΜΟΛΟΓΙΕΣ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΣΕ EUR ΠΗΓΗ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ MOODYS S&P FITCH Οι ομολογίες προέκυψαν μετά από το πρόγραμμα ανταλλαγής του PSI της Ελληνικής Δημοκρατίας στο 31,5% (1) ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΔΗΜΟΣΙΟ της ονομαστικής αξίας των παλαιών ΟΕΔ σύμφωνα με τους όρους της ανταλλαγής. Τοκομερίδια: 3,0% ετησίως για ημερομηνίες πληρωμής εντός των 2016, 2017, 2018, 2019 και 2020 _3,65% για ημερομηνία πληρωμής BGN - Β- CCC εντός του 2021 _ 4,3% για ημερομηνίες πληρωμής εντός του 2022 και εντεύθεν. (3) MYTILINEOS HOLDINGS SA - ASE - - - (4) SYSTEMS SUNLIGHT ΑΒΕΕ Μετατρέψιμο σε call 20/6/2020 ASE - - - (5) LEHMAN BROS UK CAP FUND Σε αναμονή αποφάσεων του Αμερικανικού Δικαστηρίου Πτωχεύσεων. BVAL - - - (6) CRYSTAL ALMOND SARL Μετατρέψιμο σε call 1/11/2018 BGN - B B (7) ERB HELLAS PLC - BVAL Caa3 CCC+ C ΟΜΟΛΟΓΙΕΣ ΚΥΜΑΙΝΟΜΕΝΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΣΕ EUR BGN Caa2 B+ - (8) BANK OF CYPRUS PCL Μετατρέψιμο σε call 19/1/2022 BGN Caa2 - CC ΤΙΤΛΟΣ ΑΕΠ ΕΚΔΟΤΗΣ ΠΡΟΣΘΕΤΑ ΧΑΡΑΚΤΗΡΙΣΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ (Π.Χ.Ο.) ΠΡΟΣΘΕΤΟΙ ΟΡΟΙ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ Οι Τίτλοι ΑΕΠ προέκυψαν μετά από το πρόγραμμα ανταλλαγής του PSI της Ελληνικής Δημοκρατίας στο 31,5% (2) ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΔΗΜΟΣΙΟ BGN - Β- - της ονομαστικής αξίας των παλαιών ΟΕΔ σύμφωνα με τους όρους της ανταλλαγής. Πηγές αποτίμησης BGN : Bloomberg Generic BVAL :Bloomberg Valuation ASE: Athens Stock Exchange

Thetis Μικτό 5 4. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ-ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01.01.2017-30.06.2017 Άρθρο 77 Ν.4099/12 - (Φ.Ε.Κ. 250Α/20.12.12) Α. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EURO Αριθμός μεριδίων σε κυκλοφορία κατά την 31.12.2016 1.144.166,939 3.883.580,08 ΠΛΕΟΝ: Πωλήσεις Μεριδίων 1.01.17-30.06.17 266.453,944 381.417,52 ΜΕΙΟΝ: Εξαγορές Μεριδίων 1.01.17-30.06.17 284.669,973-18.216,029 407.609,88-26.192,36 Μερίδια σε κυκλοφορία την 30.06.2017 1.125.950,910 3.857.387,72 Β. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ Καθαρό Ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές την 30.06.17 1.848.842,73 ΜΕΙΟΝ:Καθαρό Ενεργητικό σε τιμές κτήσεως την 30.06.17 3.671.374,65 Υπoαξία επενδύσεων -1.822.531,92 Γ. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΗΣ ΠΡΟΣΟΔΟΙ Πρόσοδοι από μερίσματα μετοχών 11.161,05 Πρόσοδοι από επιστροφή ονομαστικής αξίας μετοχών 1.101,28 Τόκοι Ομολόγων 15.689,16 Τόκοι καταθέσεων εσωτερικού 84,62 Έκτακτα και ανόργανα έσοδα 153,53 Σύνολο προσόδων 28.189,64 ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ Κέρδη Κεφαλαίου από αγοραπωλησίες χρεογράφων 119.302,46 ΜΕΙΟΝ: Ζημίες κεφαλαίου από αγοραπωλησίες χρεογράφων 286.326,42 Ζημιές κεφαλαίου -167.023,96 ΜΕΙΟΝ: ΔΑΠΑΝΕΣ Προμήθεια Διαχείρισης χαρτοφυλακίου 25.078,62 Προμήθεια Θεματοφυλακής 752,36 Αμοιβές και έξοδα τρίτων 5.671,66 Κόστη συναλλαγών 8.013,39 Φόροι -Τέλη 5.204,21 Διάφορα έξοδα 2.030,24 Έκτακτα και ανόργανα έξοδα 428,27 Σύνολο Δαπανών 47.178,75 Καθαρά Αποτελέσματα (Ζημίες) Περιόδου -186.013,07 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ-ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 1.848.842,73 (Μερίδια 1.125.950,91 Χ Καθαρή τιμή μεριδίου 1,6420) 5.ΠΙΝΑΚΑΣ ΕΠΑΝΑΠΕΝΔΥΟΜΕΝΟΥ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ Ζημίες κεφαλαίου από αγοραπωλησίες περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17-167.023,96 Πλέον: Έσοδα από προσόδους περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 28.189,64 Μείον: Δαπάνες περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 47.178,75-18.989,11 Ζημίες περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17-186.013,07 6. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΤΩΝ ΤΡΙΩΝ ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ άρθ. 4 παρ.7 Αποφ. Ε.Κ. 17/633/20.12.2012 Χρήση 2014 Χρήση 2015 Χρήση 2016 Αξία καθαρού ενεργητικού Euro 2.483.394,87 2.136.885,39 1.630.858,55 Καθαρή τιμή μεριδίου Euro 1,9327 1,6761 1,4254

Thetis Mικτό 6 7. ΣΥΝΟΠΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΔΙΑΡΘΡΩΣΗΣ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑTA ΚΑΤΗΓΟΡΙΕΣ Άρθρο 77 Ν.4099/2012 & άρθρο 4 παρ.5 αποφ. ΕΚ 17/633/20-12-2012 Αξία EUR % επί καθαρού ενεργητικού Κινητές αξίες εσωτερικού εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 921.359,03 49,83 Κινητές αξίες εξωτερικού εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 273.909,68 14,82 Κινητές αξίες εσωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 297.747,14 16,10 Κινητές αξίες εξωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 314.283,50 17,00 Τίτλοι ΑΕΠ 1.883,18 0,10 Λοιπές κινητές αξίες μη εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 8.343,85 0,45 8. ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΣΤΗ ΣΥΝΘΕΣΗ ΤΟΥ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΤA ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ ΑΝΑΦΟΡΑΣ Άρθρο 77 Ν.4099/2012 & άρθρο 4 παρ.5 αποφ. ΕΚ 17/633/20-12-2012 Αξία EUR Μεταβολή 30/6/2017 31/12/2016 % Κινητές αξίες εσωτερικού εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 921.359,03 754.724,50 22,08% Κινητές αξίες εσωτερικού σε μη ρυθμιζόμενη αγορά 0,00 9.822,38-100,00% Κινητές αξίες εξωτερικού εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 273.909,68 191.524,02 43,02% Κινητές αξίες εσωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 297.747,14 209.666,24 42,01% Κινητές αξίες εξωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 314.283,50 385.940,40-18,57% Τίτλοι ΑΕΠ 1.883,18 1.969,17-4,37% Λοιπές κινητές αξίες μη εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 8.343,85 33.283,53-74,93% ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: 1. Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει καταρτίσει την Εξαμηνιαία Έκθεση Διαχείρισης σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν.4308/2014 και του Ν. 4099/2012 καθώς και της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, όπως τροποποιήθηκε και ισχύει με την υπ' αριθμ. 18/775/31.1.2017 απόφασή της. Η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης (ισολογισμός) και η Κατάσταση εξέλιξης των καθαρών περιουσιακών στοιχείων περιόδου, καταρτίστηκαν με βάση τα υποδείγματα του Ν.4308/2014, Παράρτημα Β, κατά την κρίση της διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς δεν έχουν εκδοθεί σχετικές οδηγίες από τις αρμόδιες αρχές. 2. Επενδυτική δραστηριότητα του α/κ. Σκοπός του α/κ είναι η επίτευξη μακροπρόθεσμων κεφαλαιακών κερδών και εισοδήματος για τον μεριδιούχο. Το α/κ επενδύει σε ένα συνδυασμό μετοχών, ομολόγων, μέσων χρηματαγοράς και καταθέσεων. Δύναται να επενδύει σε παράγωγα προϊόντα. Η πολιτική επενδύσεων του α/κ δεν ακολουθεί γεωγραφικούς περιορισμούς. 3. (α) Η αποτίμηση των εισηγμένων μετοχών στο Χρηματιστήριο Αθηνών έγινε με βάση τις τιμές κλεισίματος των Χρηματιστηριακών συναλλαγών της 30.06.2017. (β) Οι μη εισηγμένες μετοχές στο Χρηματιστήριο Αθηνών της εταιρείας, "International Life A.E.A.Z. αποτιμήθηκαν με αξία μνείας 0,01 ανά μετοχή, γιατί η εταιρεία τέθηκε υπό καθεστώς ασφαλιστικής εκκαθάρισης την 15/5/2017 (γ) Οι μη εισηγμένες μετοχές στο Χρηματιστήριο Αθηνών της εταιρείας "ΠΕΤΡΟ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ Α.Ε.", αποτιμήθηκαν με τη μέθοδο της καθαρής θέσης, η οποία βασίζεται στα δεδομένα των τελευταίων δημοσιευμένων οικονομικών καταστάσεων της 31.12.2015. 4. Η αποτίμηση των εταιρικών ομολόγων που είναι εισηγμένα στο Χρηματιστήριο Αθηνών έγινε στην τιμή ζήτησης βάσει δημοσιευμένων τιμών κλεισίματος του Χρηματιστηρίου Αθηνών της 30.06.2017. Οι δεδουλευμένοι τόκοι μέχρι 30.06.2017 καταχωρήθηκαν στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.6.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (Έσοδα χρήσης εισπρακτέα). 5.Τα Ομόλογα Ελληνικού Δημοσίου (Ο.Ε.Δ) και ο τίτλος ΑΕΠ, αποτιμήθηκαν στην τιμή ζήτησης βάσει δημοσιευμένων τιμών κλεισίματος Bloomberg της 30.06.2017. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των Ο.Ε.Δ. μέχρι την 30.06.2017 καταχωρήθηκαν στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.06.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (έσοδα χρήσης εισπρακτέα). 6. Η αποτίμηση των εταιρικών ομολόγων που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια εξωτερικού έχει γίνει στην τιμή ζήτησης βάσει δημοσιευμένων τιμών κλεισίματος Bloomberg την 30.06.2017. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των ομολόγων μέχρι την 30.06.2017 καταχωρήθηκαν στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.06.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (έσοδα χρήσης εισπρακτέα). Για το ομόλογο «LEHMAN 25/01/2007-04/2049 42ETEΣ 5,75%» δεν υπολογίζονται δεδουλευμένοι τόκοι. 7. Η αποτίμηση των εισηγμένων μετοχών και των μεριδίων ΟΣΕΚΑ (Αμοιβαία Κεφάλαια) στα χρηματιστήρια εξωτερικού έχει γίνει με την τρέχουσα τιμή κατά το κλείσιμο της 30.06.2017 8. Η αποτίμηση των μετοχών της εταιρείας "INTERNATIONAL LIFE A.E.G.A", έγινε με αξία μνείας 0,01 ανά μετοχή, λόγω διαγραφής τους από τον πίνακα διαπραγμάτευσης του χρηματιστηρίου Κύπρου. Η εταιρεία τέθηκε υπό καθεστώς ασφαλιστικής εκκαθάρισης την 15/5/2017. 9. Η μετατροπή σε EURO της τρέχουσας αξίας των μετοχών σε Ξένο Νόμισμα (USD) έγινε με βάση το Δελτίο ισοτιμιών αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 30-06-2017 (USD/EUR 0,876270592359) 10. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των προθεσμιακών καταθέσεων μέχρι την 30.06.2017, εμφανίζονται στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.06.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (έσοδα χρήσης εισπρακτέα). 11. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών ανερχόταν στις 30.06.2017 σε 1.809.182,53. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιμέτρησης με χρήση δεδομένων που δεν έχουν παρατηρήσιμες τιμές στην αγορά ανέρχεται στις 30.06.2017 σε 8.343,85. 12. Κατά πάγια τακτική η Εταιρεία Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου δεν αυξάνει τη συνολική αξία κτήσεως των χρεογράφων της με την ονομαστική αξία των μετοχών που λαμβάνει χωρίς αντάλλαγμα. 13. Στη διάρκεια της περιόδου, η εταιρεία διαχειρίσεως συμμετείχε στις Γενικές Συνελεύσεις των εκδοτριών εταιρειών των μετοχών του χαρτοφυλακίου του Αμοιβαίου Κεφαλαίου στις οποίες είχε αξιόλογη συμμετοχή και άσκησε τα δικαιώματα ψήφου. 14. Από 1/6/2016 ετέθη σε ισχύ ο Ν. 4389/2016, ο οποίος τροποποιεί το άρθρο 103 του Ν.4099/2012, αναφορικά με τη φορολόγηση των ΟΣΕΚΑ. 15. Σε συνέχεια της απόφασης 3/645/30-4-2013 της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, η Εταιρεία Διαχειρίσεως χρησιμοποιεί για τον υπολογισμό της συνολικής έκθεσης σε κίνδυνο, τη μέθοδο της προσέγγισης βάσει των υποχρεώσεων. 16. Κατά την 30.06.2017, οι επενδύσεις του χαρτοφυλακίου του αμοιβαίου κεφαλαίου σε κινητές αξίες και μέσα χρηματαγοράς εταιρειών του ίδιου ομίλου αναλύονται στον παρακάτω πίνακα: ΟΜΙΛΟΣ INTERNATIONAL LIFE INTERNATIONAL LIFE AEGA 0,004% INTERNATIONAL LIFE AEAZ 0,012% ΣΥΝΟΛΟ 0,016% ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ 2,667% ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ 2,817% ΣΥΝΟΛΟ 5,484% ΟΜΙΛΟΣ EFG EUROBANK EFG EUROBANK ERGASIAS 3,286% ERB HELLAS PLC 5,287% ΣΥΝΟΛΟ 8,573% ΟΜΙΛΟΣ VIOHALCO VIOHALCO SA 2,764% CENERGY HOLDINGS SA 2,423% ΣΥΝΟΛΟ 5,187%

Thetis Μικτό 7 17. Έως και την ημερομηνία δημοσίευσης της εξαμηνιαίας Έκθεσης Διαχείρισης του Αμοιβαίου Κεφαλαίου: α) Οι καταθέσεις που διατηρεί το αμοιβαίο κεφάλαιο σε ελληνικά πιστωτικά ιδρύματα, υπόκεινται στους περιορισμούς ανάληψης μετρητών και μεταφοράς κεφαλαίων κίνησης, σύμφωνα με τις οικείες διατάξεις της Πράξης Νομοθετικού Περιεχομένου με αριθμό 65/28.06.2015, όπως ισχύει, περί περιορισμών στην κίνηση κεφαλαίων (capital controls). β) Μετά την αρχική απαγόρευση και την επιβολή περιορισμών στην απόκτηση μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων, επετράπη από τις 07.12.2015 και εφεξής η απόκτηση μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων υπό την προϋπόθεση ότι τα κεφάλαια που προκύπτουν από νέες διαθέσεις μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων δεν μπορούν να μεταφέρονται ή να επενδύονται στο εξωτερικό, τηρουμένων των διατάξεων της παραγράφου 3 του άρθρου 1 της υπ αρ. ΓΔΟΠ 0001608 ΕΞ 2015/07.12.2015 απόφασης του Υπουργού Οικονομικών, όπως ισχύει, σχετικά με την άρση των περιορισμών της Πράξης Νομοθετικού Περιεχομένου (ΠΝΠ) της 18ης Ιουλίου 2015. Ως εκ τούτου, οι προαναφερθέντες συνεχιζόμενοι περιορισμοί κίνησης κεφαλαίων περιορίζουν σημαντικά τη δραστηριότητα των αμοιβαίων κεφαλαίων. Αθήνα, 21 Αυγούστου 2017 Ο Θεματοφύλακας ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α.Ε Η Εταιρεία Διαχειρίσεως THETIS A.E. ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Ευθύμιος Ξύδης Θεόδωρος Παπαδημητρίου Νικόλαος Δασκαλάκης Μαρία Μπαλούκα

Thetis Μικτό 8 ΕΚΘΕΣΗ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ Προς τη Διοίκηση της THETIS ΑΕΔΑΚ για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «THETIS ΜΙΚΤΟ» Έκθεση Ελέγχου επί της Εξαμηνιαίας Έκθεσης Διαχειρίσεως Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ελέγξαμε τη συνημμένη Εξαμηνιαία Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «THETIS ΜΙΚΤΟ» (η Έκθεση Διαχειρίσεως) της περιόδου από 1 η Ιανουαρίου έως 30 η Ιουνίου 2017, που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόμενη την περιουσία του «THETIS Α.Ε.Δ.Α.Κ.» εφεξής «Διαχειρίστρια Εταιρεία» και περιέχει την κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης (ισολογισμό), την κατάσταση εξέλιξης των καθαρών περιουσιακών στοιχείων περιόδου, καθώς και τις λοιπές πληροφορίες, τα στοιχεία και τις επεξηγηματικές σημειώσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου. Ευθύνη της Διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας για την Έκθεση Διαχειρίσεως Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 4308/2014 και του Ν. 4099/2012 καθώς και της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και για εκείνες τις εσωτερικές δικλίδες, που η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση Έκθεσης Διαχειρίσεως απαλλαγμένης από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί της Έκθεσης Διαχειρίσεως με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν η Έκθεση Διαχειρίσεως αυτή είναι απαλλαγμένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά, τις λοιπές πληροφορίες, τα στοιχεία και τις επεξηγηματικές σημειώσεις στην Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας της Έκθεσης Διαχειρίσεως που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται με την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλίδων της Διαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Έκθεσης Διαχειρίσεως. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η συνημμένη Έκθεση Διαχειρίσεως, της περιόδου από 1 η Ιανουαρίου έως 30 η Ιουνίου 2017, έχει καταρτιστεί από κάθε ουσιώδη άποψη σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 4308/2014, περιλαμβάνοντας τις πληροφορίες και τα στοιχεία που προβλέπονται από το άρθρο 77 του Ν. 4099/2012 και το άρθρο 4 της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Έμφαση Θεμάτων Εφιστούμε την προσοχή σας στα εξής: (1)στη σημείωση 1 της Έκθεσης Διαχειρίσεως όπου γίνεται αναφορά στο πλαίσιο κατάρτισής της σύμφωνα με τις υφιστάμενες κανονιστικές διατάξεις. (2)στη σημείωση 17 της Έκθεσης Διαχειρίσεως όπου γίνεται αναφορά στους συνεχιζόμενους περιορισμούς που θέτει το Νομοθετικό / Κανονιστικό πλαίσιο σχετικά με την κίνηση κεφαλαίων οι οποίοι εκτιμάται ότι επηρεάζουν σημαντικά τη δραστηριότητα των Αμοιβαίων Κεφαλαίων. Στη γνώμη μας δεν διατυπώνεται επιφύλαξη σε σχέση με τα θέματα αυτά. Αθήνα, 24 Αυγούστου 2017 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής ΣΤΥΛΙΑΝΟΣ Μ. ΞΕΝΑΚΗΣ Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ. 11541 Συνεργαζόμενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. μέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, 11257 Αθήνα Αρ Μ ΣΟΕΛ 125

Thetis Ευρωπαϊκών Ομολόγων 9 THETIS ΕΥΡΩΠΑΪΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ Άδεια σύστασης :Αποφ. ΕΚ 125/10-11-1992 ΦΕΚ 710/Β/1.12.1992 Τελευταία τροποποίηση κανονισμού : Αποφ. Ε.Κ 257/ 29-06-2016 ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 30ης IOYNIOY 2017 Άρθρο 77 Ν.4099/12-(ΦΕΚ 250Α/20.12.12) 1. ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ (ΟΣΕΚΑ) Ν. 4099/2012 (Ν. 4308/2014 παράρτημα Β.11) 30.06.2017 31.12.2016 31.12.2015 Μεταβιβάσιμοι τίτλοι 3.345.358,49 3.200.656,72 3.125.268,24 Καταθέσεις σε τράπεζες 181.246,25 154.488,36 518.857,19 Λοιπά περιουσιακά στοιχεία 46.291,19 62.870,59 59.493,90 Σύνολο περιουσιακών στοιχείων 3.572.895,93 3.418.015,67 3.703.619,33 Υποχρεώσεις 15.366,60 12.295,16 8.055,85 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων 3.557.529,33 3.405.720,51 3.695.563,48 Αριθμός μονάδων (μεριδίων) σε κυκλοφορία 671.362,822 672.864,630 739.030,103 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων κατά μονάδα (μερίδιο) 5,2990 5,0615 5,0006 Ανάλυση χαρτοφυλακίου Μεταβιβάσιμοι τίτλοι που διαπραγματεύονται σε επίσημο χρηματιστήριο αξιών 3.324.974,10 3.149.579,68 2.977.865,34 Λοιποί μεταβιβάσιμοι τίτλοι 20.384,39 51.077,04 147.402,89 Σύνολο 3.345.358,49 3.200.656,72 3.125.268,24 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΞΕΛΙΞΗΣ ΤΩΝ ΚΑΘΑΡΩΝ ΠEΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ, ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ (ΟΣΕΚΑ) Ν. 4099/2012 (Ν. 4308/2014 παράρτημα Β.12 ) 01.01. - 30.06.2017 01.01. - 30.06.2016 01.01. - 30.06.2015 Α. Κατάσταση αποτελεσμάτων περιόδου Εισόδημα από επενδύσεις 141.713,15-23.525,42 103.718,47 Έξοδα διαχείρισης 25.727,72 26.834,92 27.173,26 Έξοδα θεματοφύλακα 857,57 894,49 905,77 Λοιπά έξοδα και φόροι 19.174,40 14.782,39 14.363,22 Καθαρό εισόδημα 95.953,46-66.037,22 61.276,22 Β. Κατάσταση λοπών μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων Έκδοση νέων μεριδίων 1.263.309,97 3.000,00 0,00 Εξαγορές μεριδίων -1.270.976,16-10.516,44-1.158,36 Διαφορές επιμέτρησης επενδύσεων 63.521,56 54.180,07-138.931,38 55.855,37 46.663,63-140.089,74 Σύνολο μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων (Α+Β) 151.808,83-19.373,59-78.813,52 3. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ Είδος Τεμάχια Τρέχουσα τιμή μονάδος σε Ξ.Ν Τρέχουσα τιμή μονάδος σε EUR Τρέχουσα αξία σε EUR Καθαρού ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΗΝ Η.Δ.Α.Τ ΟΕΔ 17/04/2014-2019 4,75% (1) 2.120,00 101,51600000 215.213,92 ΟΕΔ 17/07/2014-2017 3,375% 900,00 99,82400000 89.841,60 ΟΕΔ 24/02/2012-2026 3,00% (2) 1.300,00 89,23200000 116.001,60 ΟΕΔ 24/02/2012-2040 3,00% 3.000,00 72,40500000 217.215,00 ΟΕΔ 24/02/2012-2041 3,00% 2.000,00 72,39100000 144.782,00 ΟΕΔ 24/02/2012-2042 3,00% 2.000,00 72,29600000 144.592,00 ΣΥΝΟΛΟ 927.646,12 25,96% 26,08% ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΟ Χ.Α. HOUSEMARKET SA 04/10/2016-04/10/2021 5,00% (3) 1.100,22 101,50000000 111.672,33 MLS MULTIMEDIA SA 11/07/2016-11/06/2020 5,30% (4) 1.500,00 100,00000000 150.000,00 MYTILINEOS HOLDINGS SA 27/06/2017-2022 3,10% (5) 1.390,00 100,31000000 139.430,90 OPAP SA 21/03/2017-2022 3,50% (6) 500,00 101,80000000 50.900,00 SYSTEMS SUNLIGHT 20/06/2017-2022 4,25% (7) 630,00 100,65000000 63.409,50 ΣΥΝΟΛΟ 515.412,73 14,43% 14,49% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 1.443.058,85 40,39% 40,56% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 1.443.058,85 40,39% 40,56% ΛΟΙΠΕΣ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΜΗ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΜΕΤΟΧΕΣ INTERNATIONAL LIFE A.E.A.Z. 28.148 0,01000000 281,48 ΠΕΤΡΟ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ Α.Ε. 35.039 0,57372950 20.102,91 ΣΥΝΟΛΟ 20.384,39 0,57% 0,57% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΜΗ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 20.384,39 0,57% 0,57% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ (I) 1.463.443,24 40,96% 41,14% ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗΣ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) FF GROUP FINANCE LX 03/07/2014-2019 1,75% (8) 1.000 96,53700000 96.537,00 NH HOTEL GROUP SA 8/11/2013-15/11/2019 6,875% (9) 1.000 82,39464566 82.394,65 AVIS BUDGET FINANCE PLC 08/03/17-15/05/2025 4,50% (10) 1.000 97,98100000 97.981,00 ZAGREBAKI HOLDING DOO 10/07/2007-2017 5,50% (11) 1.500 99,76200000 149.643,00 ΣΥΝΟΛΟ 426.555,65 11,94% 11,99% ΚΥΜΑΙΝΟΜΕΝΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε USD) ROTHSCHILDS CON 26/09/86-29/09/49 1,6875% (12) 1.000 68,00000000 59,58640028 59.586,40 59.586,40 1,67% 1,67% ΛΟΝΔΙΝΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) REPUBLIC OF CYPRUS 26/07/2016-26/07/23 3,75% (13) 1.500 109,03700000 163.555,50 ΣΥΝΟΛΟ 163.555,50 4,58% 4,60% EUROMTF KYMAINOMENOY ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) BANK OF CYPRUS PLC 19/01/2017-2027 9,25% (14) 1.000 108,09800000 108.098,00 ΣΥΝΟΛΟ 108.098,00 3,03% 3,04% ΛΟΥΞΕΜΒΟΥΡΓΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) ASTALDI SPA 04/12/2013-01/12/2020 7,125% (15) 1.000 103,31100000 103.311,00 ARCELORMITTAL 14/01/2015-2022 3,125% (16) 1.000 107,76000000 107.760,00 ΣΥΝΟΛΟ 211.071,00 5,91% 5,93%

Thetis Ευρωπαϊκών Ομολόγων 10 Είδος Τεμάχια Τρέχουσα τιμή μονάδος σε Ξ.Ν Τρέχουσα τιμή μονάδος σε EUR Τρέχουσα αξία σε EUR Καθαρού ΣΤΟΥΤΓΚΑΡΔΗΣ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) ERB HELLAS PLC 26/06/2014-2018 4,25% (17) 2.000 97,74300000 195.486,00 INTRALOT CAPITAL LUX 8/5/2014-15/5/2021 6% (18) 2.000 102,26500000 204.530,00 ΣΥΝΟΛΟ 400.016,00 11,20% 11,24% ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε BRL) EUROPEAN INVESTMENT BANK 19/11/2014-19/06/2018 10,00% (19) 3.000 102,27200000 27,20000000 81.600,00 ΣΥΝΟΛΟ 81.600,00 2,28% 2,29% ΒΕΡΟΛΙΝΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) CRYSTAL ALMOND SARL 04/11/2016-01/11/2021 10,00% (20) 1.100 108,41700000 119.258,70 HELLENIC PETROLEUM FINAN 14/10/2016-2021 4,875% (21) 2.000 105,21600000 210.432,00 ΣΥΝΟΛΟ 329.690,70 9,23% 9,27% ΔΟΥΒΛΙΝΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) MOTOR OIL FINANCE PLC 10/04/2017-2022 3,25% (22) 1.000 101,74200000 101.742,00 ΣΥΝΟΛΟ 101.742,00 2,85% 2,86% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 1.881.915,25 52,67% 52,90% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (II) 1.881.915,25 52,67% 52,90% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (I+II) 3.345.358,49 93,63% 94,04% ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΣΕ EURO 11.198,63 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΣΕ EURO 170.000,00 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΑΤΤΙΚΗΣ ΣΕ EURO 47,62 ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 181.246,25 5,07% 5,09% ΠΛΕΟΝ: ΕΣΟΔΑ ΧΡΗΣΗΣ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 46.291,19 ΣΥΝΟΛΟ ΑΛΛΩΝ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ 46.291,19 1,30% 1,30% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 3.572.895,93 100,00% 100,43% ΜΕΙΟΝ: ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 12.365,02 ΛΟΙΠΟΙ ΦΟΡΟΙ ΤΕΛΗ 3.001,58 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 15.366,60 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 3.557.529,33 (Μερίδια 671.362,822 Χ Καθαρή τιμή μεριδίου 5,2990) ΠΡΟΣΘΕΤΑ ΧΑΡΑΚΤΗΡΙΣΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ & ΜΕΣΩΝ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ Α/Α ΕΚΔΟΤΗΣ ΠΡΟΣΘΕΤΟΙ ΟΡΟΙ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ & ΜΕΣΩΝ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΠΗΓΗ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ MOODYS S&P FITCH ΟΜΟΛΟΓΙΕΣ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΣΕ EURO (1) ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΔΗΜΟΣΙΟ BGN Caa2 Β- CCC (2) ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΔΗΜΟΣΙΟ Οι ομολογίες προέκυψαν μετά από το πρόγραμμα ανταλλαγής του PSI της Ελληνικής Δημοκρατίας στο 31,5% της ονομαστικής αξίας των παλαιών ΟΕΔ σύμφωνα με τους όρους της ανταλλαγής. Τοκομερίδια: 3,0% ετησίως για ημερομηνίες πληρωμής εντός των 2016, 2017, 2018, 2019 και 2020 _3,65% για ημερομηνία πληρωμής εντός του 2021 _ 4,3% για ημερομηνίες πληρωμής εντός του 2022 και εντεύθεν. BGN - Β- CCC (3) HOUSEMARKET SA - ASE - - - (4) MLS MULTIMEDIA - ASE - - - (5) MYTILINEOS HOLDINGS SA - ASE - - - (6) OPAP SA - ASE - - - (7) SYSTEMS SUNLIGHT - ASE - - - (8) FF GROUP FINANCE LX Μετατρέψιμο σε μετοχές BGN - - - (9) NH HOTELS GROUP SA Μετατρέψιμο σε call 15/11/2017 BGN - BB- BB- (10) AVIS BUDGET FINANCE PLC Μετατρέψιμο σε call 15/5/2020 BGN B1 BB- - (11) ZAGREBACKI HOLDING - BGN Ba2 BB- - (13) REPUBLIC OF CYPRUS - BGN B1 - BB- (15) ASTALDI SPA Μετατρέψιμο σε call 2/8/2017 BGN B3 B B+ (16) ARCELORMITTAL - BGN Ba1 BB+ BB+ (17) ERB HELLAS - BVAL Caa3 CCC+ C (18) INTRALOT CAPITAL LUX Μετατρέψιμο σε call 2/8/2017 BGN B1 B BB- (20) CRYSTAL ALMOND SARL Μετατρέψιμο σε call 1/11/2018 BGN - B B (21) HELLENIC PETROLEUM FINAN - BGN - - - (22) MOTOR OIL FINANCE Μετατρέψιμο σε call 1/4/2019 BGN - - - ΟΜΟΛΟΓΙΕΣ ΚΥΜΑΙΝΟΜΕΝΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΣΕ EUR (14) BANK OF CYPRUS PLC Μετατρέψιμο σε call 19/1/2022 BGN Caa2 - CC ΟΜΟΛΟΓΙΕΣ ΚΥΜΑΙΝΟΜΕΝΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΣΕ USD (12) ROTHSCHILD CON Το κουπόνι είναι το 6μηνο USLibor+25 μονάδες βάσης. Μετατρέψιμο σε call 30/9/2019 BGN - - - ΟΜΟΛΟΓΙΕΣ ΚΥΜΑΙΝΟΜΕΝΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΣΕ BRL (19) EUROPEAN INVESTMENT BANK - BGN Aaa - - Πηγές αποτίμησης BGN : Bloomberg Generic Prices ASE: Athens Stock Exchange BVAL: Bloomberg Valuation

Thetis Ευρωπαϊκών Ομολόγων 11 4. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ-ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01.01.2017-30.06.2017 Άρθρο 77 Ν.4099/12 - (Φ.Ε.Κ. 250Α/20.12.12) Α. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EURO Αριθμός μεριδίων σε κυκλοφορία κατά την 31.12.2016 672.864,628 5.709.215,25 ΠΛΕΟΝ: Πωλήσεις Μεριδίων 1.01.17-30.06.17 248.808,532 1.263.309,97 ΜΕΙΟΝ: Εξαγορές Μεριδίων 1.01.17-30.06.17 250.310,338-1.501,806 1.270.976,16-7.666,19 Μερίδια σε κυκλοφορία την 30.06.2017 671.362,822 5.701.549,06 Β. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ Καθαρό Ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές την 30.06.17 3.557.529,33 ΜΕΙΟΝ:Καθαρό Ενεργητικό σε τιμές κτήσεως την 30.06.17 5.797.502,52 Υπoαξία επενδύσεων -2.239.973,19 Γ. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΗΣ ΠΡΟΣΟΔΟΙ Τόκοι Ομολόγων 80.708,69 Τόκοι καταθέσεων εσωτερικού 3.991,58 Eκτακτα και ανόργανα έσοδα 0,38 Σύνολο προσόδων 84.700,65 ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ Κέρδη Κεφαλαίου από αγοραπωλησίες χρεογράφων 68.728,43 ΜΕΙΟΝ: Ζημίες κεφαλαίου από αγοραπωλησίες χρεογράφων 11.715,93 Κέρδη κεφαλαίου 57.012,50 ΜΕΙΟΝ: ΔΑΠΑΝΕΣ Προμήθεια Διαχείρισης χαρτοφυλακίου 25.727,72 Προμήθεια Θεματοφυλακής 857,57 Αμοιβές και έξοδα τρίτων 11.799,35 Κόστη συναλλαγών 168,19 Φόροι-Τέλη 3.001,58 Διάφορα έξοδα 4.185,56 Eκτακτα και ανόργανα έξοδα 19,72 Σύνολο Δαπανών 45.759,69 Καθαρά Αποτελέσματα (Κέρδη) Περιόδου 95.953,46 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ-ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 3.557.529,33 (Μερίδια 671.362,822 Χ Καθαρή τιμή μεριδίου 5,2990) 5. ΠΙΝΑΚΑΣ ΕΠΑΝΑΠΕΝΔΥΟΜΕΝΟΥ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ Κέρδη κεφαλαίου από αγοραπωλησίες περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 57.012,50 Πλέον: Έσοδα από προσόδους περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 84.700,65 Μείον: Δαπάνες περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 45.759,69 38.940,96 Κέρδη περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 95.953,46 6. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΤΩΝ ΤΡΙΩΝ ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ άρθ. 4 παρ.7 Αποφ. Ε.Κ. 17/633/20.12.2012 Χρήση 2014 Χρήση 2015 Χρήση 2016 Αξία καθαρού ενεργητικού Euro 3.560.669,14 3.695.563,48 3.405.720,50 Καθαρή τιμή μεριδίου Euro 4,8241 5,0006 5,0615

Thetis Ευρωπαϊκών Ομολόγων 12 7. ΣΥΝΟΠΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΔΙΑΡΘΡΩΣΗΣ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΤA ΚΑΤΗΓΟΡΙΕΣ Άρθρο 77 Ν.4099/2012 & άρθρο 4 παρ.5 αποφ. ΕΚ 17/633/20-12-2012 Αξία EUR % επί καθαρού ενεργητικού 3557529,33 Κινητές αξίες εσωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 1.443.058,85 40,56% Κινητές αξίες εξωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 1.881.915,25 52,90% Λοιπές κινητές αξίες μη εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 20.384,39 0,57% 8. ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΣΤΗ ΣΥΝΘΕΣΗ ΤΟΥ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΤA ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ ΑΝΑΦΟΡΑΣ Άρθρο 77 Ν.4099/2012 & άρθρο 4 παρ.5 αποφ. ΕΚ 17/633/20-12-2012 Αξία EUR Μεταβολή 30/6/2017 31/12/2016 % Κινητές αξίες εσωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 1.443.058,85 908.545,49 58,83% Μέσα χρηματαγοράς εσωτερικού διαπραγματεύσιμα σε οργανωμένη αγορά 0,00 148.440,00-100,00% Κινητές αξίες εξωτερικού διαπραγματεύσιμες σε οργανωμένη αγορά 1.881.915,25 2.092.594,18-10,07% Λοιπές κινητές αξίες μη εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά 20.384,39 51.077,04-60,09% ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: 1. Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει καταρτίσει την εξαμηνιαία Έκθεση Διαχείρισης σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν.4308/2014 και του Ν. 4099/2012 καθώς και της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς όπως τροποποιήθηκε και ισχύει με την υπ' αριθμ 18/775/31.1.2017 απόφασή της. Η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης (ισολογισμός) και η Κατάσταση εξέλιξης των καθαρών περιουσιακών στοιχείων περιόδου, καταρτίστηκαν με βάση τα υποδείγματα του Ν.4308/2014, Παράρτημα Β, κατά την κρίση της διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς δεν έχουν εκδοθεί σχετικές οδηγίες από τις αρμόδιες αρχές. 2. Επενδυτική δραστηριότητα α/κ. Σκοπός της επενδυτικής πολιτικής του Αμοιβαίου Κεφαλαίου είναι η επίτευξη υπεραξιών και εισοδήματος με την τοποθέτηση σε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο κυρίως ομολόγων/ ομολογιών, ανεξαρτήτως πιστοληπτικής διαβάθμισης, που εκδίδονται από κράτη, οργανισμούς, πιστωτικά ιδρύματα και εταιρείες που έχουν την καταστατική τους έδρα στην Ελλάδα και στις λοιπές ευρωπαϊκές χώρες (κατ ελάχιστο σε ποσοστό ίσο του 65% ως προς το καθαρό ενεργητικό). Δευτερευόντως δύναται να επενδύει σε μέσα χρηματαγοράς καθώς και σε μετοχές σε ποσοστό έως 10% του ενεργητικού του. Το α/κ δύναται να κάνει χρήση παραγώγων. 3.(α) Οι μη εισηγμένες μετοχές στο Χρηματιστήριο Αθηνών της εταιρείας, "International Life A.E.A.Z. αποτιμήθηκαν με αξία μνείας 0,01 ανά μετοχή, γιατί η εταιρία τέθηκε υπό καθεστώς ασφαλιστικής εκκαθάρισης την 15/5/2017. (β) Οι μη εισηγμένες μετοχές στο Χρηματιστήριο Αθηνών της εταιρείας "ΠΕΤΡΟ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ Α.Ε.", αποτιμήθηκαν με τη μέθοδο της καθαρής θέσης, η οποία βασίζεται στα δεδομένα των τελευταίων δημοσιευμένων οικονομικών καταστάσεων της 31.12.2015. 4. Τα Ομόλογα Ελληνικού Δημοσίου (Ο.Ε.Δ) αποτιμήθηκαν στην τιμή ζήτησης βάσει δημοσιευμένων τιμών κλεισίματος Bloomberg της 30.06.2017. Οι δεδουλευμένοι τόκοι μέχρι την 30.06.2017 καταχωρήθηκαν στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.06.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (έσοδα χρήσης εισπρακτέα). 5. Η αποτίμηση των εταιρικών ομολόγων που είναι εισηγμένα στο Χρηματιστήριο Αθηνών έγινε στην τιμή ζήτησης βάσει δημοσιευμένων τιμών κλεισίματος του Χρηματιστηρίου Αθηνών της 30.06.2017. Οι δεδουλευμένοι τόκοι μέχρι 30.06.2017 καταχωρήθηκαν στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.6.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (Έσοδα χρήσης εισπρακτέα). 6. Η αποτίμηση των εταιρικών ομολόγων που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια εξωτερικού έχει γίνει στην τιμή ζήτησης βάσει δημοσιευμένων τιμών κλεισίματος Bloomberg την 30.06.2017. Οι δεδουλευμένοι τόκοι μέχρι την 30.06.2017 καταχωρήθηκαν στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.06.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (έσοδα χρήσης εισπρακτέα). 7. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των προθεσμιακών καταθέσεων μέχρι την 30.06.2017, εμφανίζονται στα έσοδα της περιόδου 1.1.2017-30.06.2017 με χρέωση των Μεταβατικών Λογαριασμών (έσοδα χρήσης εισπρακτέα). 8. Η μετατροπή σε EURO της τρέχουσας αξίας των ομολόγων σε Ξένο Νόμισμα (USD) έγινε με βάση το Δελτίο ισοτιμιών αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 30-06-2017 (USD/EUR 0,876270592359). 9. Η μετατροπή σε EURO της τρέχουσας αξίας των ομολόγων σε Ξένο Νόμισμα (BRL) έγινε με βάση το Δελτίο ισοτιμιών αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 30-06-2017 (BRL/EUR 0,265957446809). 10. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών ανερχόταν την 30.06.2017 σε 3.324.974,10. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιμέτρησης με χρήση δεδομένων που δεν έχουν παρατηρήσιμες τιμές στην αγορά ανέρχεται στις 30.06.2017 σε 20.384,39. 11.Κατά την 30.06.2017, δεν υπήρχαν επενδύσεις σε κινητές αξίες και μέσα χρηματαγοράς του ίδιου ομίλου (άρθρο 61, παρ. 8 Ν. 4099/2012). 12. Από 1/6/2016 ετέθη σε ισχύ ο Ν. 4389/2016, ο οποίος τροποποιεί το άρθρο 103 του Ν.4099/2012, αναφορικά με τη φορολόγηση των ΟΣΕΚΑ. 13.Έως και την ημερομηνία δημοσίευσης της εξαμηνιαίας Έκθεσης Διαχείρισης του Αμοιβαίου Κεφαλαίου: α) Οι καταθέσεις που διατηρεί το αμοιβαίο κεφάλαιο σε ελληνικά πιστωτικά ιδρύματα, υπόκεινται στους περιορισμούς ανάληψης μετ ρητών και μεταφοράς κεφαλαίων κίνησης, σύμφωνα με τις οικείες διατάξεις της Πράξης Νομοθετικού Περιεχομένου με αριθμό 65/28.06.2015, όπ ως ισχύει, περί περιορισμών στην κίνηση κεφαλαίων (capital controls). β) Μετά την αρχική απαγόρευση και την επιβολή περιορισμών στην απόκτηση μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων, επετράπη από τις 07.12.2015 και εφεξής η απόκτηση μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων υπό την προϋπόθεση ότι τα κεφάλαια που προκύπτουν από νέες διαθέσεις μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων δεν μπορούν να μεταφέρονται ή να επενδύονται στο εξωτερικό, τηρουμένων των διατάξεων της παραγράφου 3 του άρθρου 1 της υπ αρ. ΓΔΟΠ 0001608 ΕΞ 2015/07.12.2015 απόφασης του Υπουργού Οικονομικών, όπως ισχύει, σχετικά με την άρση των περιορισμών της Πράξης Νομοθετικού Περιεχομένου (ΠΝΠ) της 18ης Ιουλίου 2015. Ως εκ τούτου, οι προαναφερθέντες συνεχιζόμενοι περιορισμοί κίνησης κεφαλαίων περιορίζουν σημαντικά τη δραστηριότητα των αμοιβαίων κεφαλαίων. Αθήνα, 21 Αυγούστου 2017 Ο Θεματοφύλακας ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α.Ε Η Εταιρεία Διαχειρίσεως THETIS A.E. ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Ευθύμιος Ξύδης Θεόδωρος Παπαδημητρίου Νικόλαος Δασκαλάκης Μαρία Μπαλούκα

Thetis Ευρωπαϊκών Ομολόγων 13 ΕΚΘΕΣΗ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ Προς τη Διοίκηση της THETIS ΑΕΔΑΚ για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «THETIS ΕΥΡΩΠΑΪΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ» Έκθεση Ελέγχου επί της Εξαμηνιαίας Έκθεσης Διαχειρίσεως Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ελέγξαμε τη συνημμένη Εξαμηνιαία Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «THETIS ΕΥΡΩΠΑΪΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ» (η Έκθεση Διαχειρίσεως) της χρήσεως από 1η Ιανουαρίου έως 30η Ιουνίου 2017, που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόμενη την περιουσία του «THETIS ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ» εφεξής «Διαχειρίστρια Εταιρεία» και περιέχει την κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης (ισολογισμό), την κατάσταση εξέλιξης των καθαρών περιουσιακών στοιχείων περιόδου, καθώς και τις λοιπές πληροφορίες, τα στοιχεία και τις επεξηγηματικές σημειώσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου. Ευθύνη της Διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας για την Έκθεση Διαχειρίσεως Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 4308/2014 και του Ν. 4099/2012 καθώς και της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες, που η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση Έκθεσης Διαχειρίσεως απαλλαγμένης από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτής της Έκθεσης Διαχειρίσεως με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν η Έκθεση Διαχειρίσεως αυτή είναι απαλλαγμένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά, τις λοιπές πληροφορίες, τα στοιχεία και τις επεξηγηματικές σημειώσεις στην Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας της Έκθεσης Διαχειρίσεως, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται με την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλίδων της Διαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Έκθεσης Διαχειρίσεως. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η συνημμένη Έκθεση Διαχειρίσεως, της περιόδου από 1η Ιανουαρίου έως 30η Ιουνίου 2017, έχει καταρτιστεί από κάθε ουσιώδη άποψη σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 4308/2014, περιλαμβάνοντας τις πληροφορίες και τα στοιχεία που προβλέπονται από το άρθρο 77 του Ν.4099/2012 και το άρθρο 4 της απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Έμφαση Θεμάτων Εφιστούμε την προσοχή σας στα εξής: 1. Στη σημείωση 1 της Έκθεσης Διαχειρίσεως όπου γίνεται αναφορά στο πλαίσιο κατάρτισής της σύμφωνα με τις υφιστάμενες κανονιστικές διατάξεις. 2. Στη σημείωση 13 της Έκθεσης Διαχειρίσεως όπου γίνεται αναφορά στους συνεχιζόμενους περιορισμούς που θέτει το Νομοθετικό / Κανονιστικό πλαίσιο σχετικά με την κίνηση κεφαλαίων οι οποίοι εκτιμάται ότι επηρεάζ ουν σημαντικά τη δραστηριότητα των αμοιβαίων κεφαλαίων. Στη γνώμη μας δεν διατυπώνεται επιφύλαξη σε σχέση με τα θέματα αυτά. Αθήνα, 24 Αυγούστου 2017 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής ΣΤΥΛΙΑΝΟΣ Μ. ΞΕΝΑΚΗΣ Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ. 11541 Συνεργαζόμενοι Ορκωτοί Λογιστές α.ε.ο.ε. μέλος της Crowe Horwath International Φωκ. Νέγρη 3, 11257 Αθήνα Αρ Μ ΣΟΕΛ 125

Thetis Διαχείρισης Διαθεσίμων 14 THETIS ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ Άδεια σύστασης :Αποφ. ΕΚ 48/28-1-1998, ΦΕΚ 134/Β/18.2.1998 Τελευταία Τροποποίηση Κανονισμού : Αποφ ΕΚ 257/29-06-2016 ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 30ης ΙΟΥΝΙΟΥ 2017 Άρθρο 77 Ν.4099/12-(ΦΕΚ 250Α/20.12.12) 1. ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ (ΟΣΕΚΑ) Ν. 4099/2012 (N. 4308/2014 παράρτημα Β.11 ) 30.06.2017 31.12.2016 31.12.2015 Μεταβιβάσιμοι τίτλοι 144.827,30 201.226,22 151.828,62 Καταθέσεις σε τράπεζες 395.575,39 342.313,05 472.850,84 Λοιπά περιουσιακά στοιχεία 2.099,03 323,52 815,03 Σύνολο περιουσιακών στοιχείων 542.501,72 543.862,79 625.494,49 Υποχρεώσεις 1.574,61 1.081,68 1.761,05 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων 540.927,11 542.781,11 623.733,44 Αριθμός μονάδων (μεριδίων) σε κυκλοφορία 75.274,509 75.970,413 87.196,337 Αξία καθαρών περιουσιακών στοιχείων κατά μονάδα (μερίδιο) 7,1861 7,1446 7,1532 Ανάλυση χαρτοφυλακίου Μεταβιβάσιμοι τίτλοι που διαπραγματεύονται σε επίσημο χρηματιστήριο αξιών 144.827,30 201.226,22 151.828,62 Σύνολο 144.827,30 201.226,22 151.828,62 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΞΕΛΙΞΗΣ ΤΩΝ ΚΑΘΑΡΩΝ ΠEΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ, ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ (ΟΣΕΚΑ) Ν. 4099/2012 (Ν. 4308/2014 παράρτημα Β.12 ) 01.01. - 30.06.2017 01.01. - 30.06.2016 01.01. - 30.06.2015 Α. Κατάσταση αποτελεσμάτων περιόδου Εισόδημα από επενδύσεις 5.433,40 2.350,91 8.838,84 Έξοδα διαχείρισης 1.339,72 1.518,53 1.696,81 Έξοδα θεματοφύλακα 133,97 151,85 169,70 Λοιπά έξοδα και φόροι 2.600,29 2.310,52 4.452,06 Καθαρό εισόδημα 1.359,42-1.629,99 2.520,27 Β. Κατάσταση λοπών μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων Έκδοση νέων μεριδίων 224.754,80 13.785,88 0,00 Εξαγορές μεριδίων -229.754,80-52.907,44-63.872,08 Διαφορές επιμέτρησης επενδύσεων 1.786,58 1.322,80-3.637,50-3.213,42-37.798,76-67.509,58 Σύνολο μεταβολών καθαρών περιουσιακών στοιχείων (Α+Β) -1.854,00-39.428,75-64.989,31 Είδος 3. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ Τεμάχια Τρέχουσα τιμή μονάδος σε EUR Τρέχουσα αξία σε EUR Καθαρού ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΗΝ Η.Δ.Α.Τ ΟΕΔ 17/7/2014-17 /07/2017 3,375% (1) 500 99,82400000 49.912,00 ΣΥΝΟΛΟ 49.912,00 9,20% 9,23% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 49.912,00 9,20% 9,23% ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΑ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΕΝΤΟΚΑ ΓΡΑΜΜΑΤΙΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΑ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ HELLENIC T- BILL 7/4/2017-6 /10/2017 0% (2) 500 99,44000000 49.720,00 ΣΥΝΟΛΟ 49.720,00 9,16% 9,19% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΣΩΝ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 49.720,00 9,16% 9,19% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ & ΜΕΣΩΝ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ (I) 99.632,00 18,37% 18,42% ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΦΡΑNKΦΟΥΡΤΗΣ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ (σε EURO) METALCORP GROUP BV 27/06/2013-27/06/2018 8,75% (3) 450 100,43400000 45.195,30 8,33% 8,36% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΙΜΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 45.195,30 8,33% 8,36% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (II) 45.195,30 8,33% 8,36% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (I+II) 144.827,30 26,70% 26,77% ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΣΕ EURO 7.640,34 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ EUROBANK ΣΕ EURO 15,11 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ AEGEAN BALTIC ΣΕ EURΟ 100.343,45 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΑΤΤΙΚΗΣ ΣΕ EURΟ 96.612,35 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ ΕΘΝΙΚΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΣΕ EURΟ 100.964,14 ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΣΕ EURΟ 90.000,00 ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 395.575,39 72,92% 73,13% ΠΛΕΟΝ: ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΕΣΟΔΑ ΧΡΗΣΗΣ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 2.099,03 ΣΥΝΟΛΟ ΑΛΛΩΝ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ 2.099,03 0,39% 0,39% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 542.501,72 100,00% 100,29% ΜΕΙΟΝ: ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 1.507,62 ΛΟΙΠΟΙ ΦΟΡΟΙ ΤΕΛΗ 66,99 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 1.574,61 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 540.927,11 (Μερίδια 75.274,509 Χ Καθαρή τιμή μεριδίου 7,1861)

Thetis Διαχείρισης Διαθεσίμων 15 ΠΡΟΣΘΕΤΑ ΧΑΡΑΚΤΗΡΙΣΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ & ΜΕΣΩΝ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ Α/Α ΕΚΔΟΤΗΣ ΠΡΟΣΘΕΤΟΙ ΟΡΟΙ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ & ΠΗΓΗ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΜΕΣΩΝ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ MOODYS S&P FITCH ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ (2) HELLENIC T BILL 7/4/17-6/10/17 - BoG - - - ΟΜΟΛΟΓΙΕΣ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ ΣΕ EURO (1) ΟΕΔ 17/7/2014-17 /07/2017 3,375% - BGN Caa2 B- CCC (3) METALCORP GROUP BV 27/06/2013-27/06/2018 8,75% - BVAL - - - Πηγές αποτίμησης BGN : Bloomberg Generic BoG: Bank of Greece BVAL: Bloomberg Valuation 4. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ-ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01.01.2017-30.06.2017 Α. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ Άρθρο 77 Ν.4099/12 - (Φ.Ε.Κ. 250Α/20.12.2012) ΜΕΡΙΔΙΑ Αριθμός μεριδίων σε κυκλοφορία κατά την 31.12.2016 75.970,413 541.538,39 ΠΛΕΟΝ: Πωλήσεις Μεριδίων 1.01.17-30.06.17 31.492,819 224.754,80 ΜΕΙΟΝ: Εξαγορές Μεριδίων 1.01.17-30.06.17 32.188,723-695,904 229.754,80-5.000,00 Μερίδια σε κυκλοφορία την 30.06.2017 75.274,509 536.538,39 EURO Β. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ Καθαρό Ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές την 30.06.17 540.927,11 ΜΕΙΟΝ:Καθαρό Ενεργητικό σε τιμές κτήσεως την 30.06.17 537.897,81 Υπεραξία επενδύσεων 3.029,30 Γ. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΗΣ ΠΡΟΣΟΔΟΙ Τόκοι Ομολόγων 2.659,79 Τόκοι καταθέσεων εσωτερικού 1.828,79 Σύνολο προσόδων 4.488,58 ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ Κέρδη Κεφαλαίου από αγοραπωλησίες χρεογράφων 969,81 ΜΕΙΟΝ: Ζημίες κεφαλαίου από αγοραπωλησίες χρεογράφων 24,99 Κέρδη κεφαλαίου 944,82 ΜΕΙΟΝ: ΔΑΠΑΝΕΣ Προμήθεια Διαχείρισης χαρτοφυλακίου 1.339,72 Προμήθεια Θεματοφυλακής 133,97 Αμοιβές και έξοδα τρίτων 1.870,65 Φόροι-Τέλη 66,99 Διάφορα έξοδα 662,49 Εκτακτα και ανόργανα έξοδα 0,16 Σύνολο Δαπανών 4.073,98 Καθαρά Αποτελέσματα (Κέρδη) Περιόδου 1.359,42 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ-ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 540.927,11 (Μερίδια 75.274,509 Χ Καθαρή τιμή μεριδίου 7,1861) 5. ΠΙΝΑΚΑΣ ΕΠΑΝΑΠΕΝΔΥΟΜΕΝΟΥ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ Κέρδη κεφαλαίου από αγοραπωλησίες περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 944,82 Πλέον: Έσοδα από προσόδους περιόδου από 1.01.17 έως 30.06.17 4.488,58 Μείον: Δαπάνες περιόδου 1.01.17 έως 30.06.17 4.073,98 414,60 Κέρδη περιόδου 1.01.17 έως 30.06.17 1.359,42 6. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΤΩΝ ΤΡΙΩΝ ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ άρθ. 4 παρ.7 Αποφ. Ε.Κ. 17/633/20.12.2012 Χρήση 2014 Χρήση 2015 Χρήση 2016 Αξία καθαρού ενεργητικού Euro 704.782,31 623.733,44 542.781,11 Καθαρή τιμή μεριδίου Euro 7,1394 7,1532 7,1446