Travel @ Digital Travel Trends February 2012 Stefanos Loukakos Country Manager, Google Greece Google Confidential and Proprietary 1
Travel Market: Online vs Offline Google Confidential and Proprietary 2
Travel Market: Online vs Offline Travel$market$by$region$2012$($B)$ OTA# Supplier#website# Total#offline# 400# 350# 300# 331# 293# 337# 250# 200# 150# 100# 50# 0# 40%$ 41%$ 86# 24%$ 68# 58# 19%$ 21%$ 18%$ APAC# US# Europe# Eastern#Europe# LATAM# Middle#East# Google Confidential and Proprietary 3
Air travel and hotels accounts for the majority of bookings across markets Travel market by product 2012 ($B) Airline Hotels Other 180 160 163 140 135 130 120 109 116 112 100 95 80 60 40 20 59 42 34 33 19 29 29 35 16 10 7 0 APAC US Europe Eastern Europe LATAM Middle East Google Confidential and Proprietary 4
Booking flights online is more common than booking hotels online Airtravel:$online$penetraAon$ Hotels:$online$penetraAon$ Airtravel#online# Airtravel#offline# Hotels#online# Hotels#offline# 100%# 100%# 90%# 90%# 80%# 80%# 70%# 70%# 60%# 60%# 50%# 50%# 40%# 40%# 30%# 20%# 10%# 0%# 48%$ 35%$ 28%$ 18%$ APAC# US# Europe# Middle#East# 30%# 20%# 10%# 0%# 32%$ 21%$ 21%$ 10%$ APAC# US# Europe# Middle#East# Google Confidential and Proprietary 5
More than 1 billion Travel queries per week Annual Increase 14% 24% Cheap flights flights Ιαν$09' Μαρ$09' Μαϊ$09' Ιου$09' 24% voyages Διακοπές μύκονος Σεπ$09' Νοε$09' Ιαν$10' Μαρ$10' Μαϊ$10' Ιου$10' Σεπ$10' Rent a car hotels Hotels barcelona Resorts flugen Νοε$10' Ιαν$11' Μαρ$11' Μαϊ$11' Ιου$11' Σεπ$11' easyjet Jan 2009 Jan 2010 Jan 2011 Jan 2012 Νοε$11' Ιαν$12' ferries hostal Μαρ$12' Μαϊ$12' Google Confidential and Proprietary 6
Google Confidential and Proprietary 7
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Ολλανδία% Holland France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 8
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Ολλανδία% Holland France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 9
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Ολλανδία% Holland France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 10
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Ολλανδία% Holland France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 11
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Ολλανδία% Holland France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 12
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Ολλανδία% Holland France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 13
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Netherlands Ολλανδία% France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 14
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Netherlands Ολλανδία% France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 15
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Netherlands Ολλανδία% France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 16
Who is searching for vacations to Greece? Greece Ελλάδα% Αγγλία% UK Germany Γερμανία% Ιταλία% Italy Η.Π.Α.% US Netherlands Ολλανδία% France Γαλλία% Πολωνία% Poland Ισπανία% Spain Τουρκία% Turkey Russia Ρωσία% Ρουμανία% Romania Αυστρία% Austria Switzerland Ελβετία% Βραζιλία% Brazil Belgium Βέλγιο% Καναδάς% Canada Αυστραλία% Australia Sweden Σουηδία% Denmark Δανία% Queries Google Confidential and Proprietary 17
2012 vs 2011 Ελλάδα& Greece Αγγλία& UK Γερμανία& Germany Ιταλία& Italy Η.Π.Α.& US Ολλανδία& Γαλλία& France Πολωνία& Poland Ισπανία& Spain Τουρκία& Turkey Russia Ρωσία& Ρουμανία& Romania Αυστρία& Austria Switzerland Ελβετία& Βραζιλία& Brazil Belgium Βέλγιο& Καναδάς& Canada Αυστραλία& Australia Σουηδία& Sweden Δανία& Netherlands Denmark Difference in queries from last year Google Confidential and Proprietary 18
2012 vs 2011 Ελλάδα& Greece Αγγλία& UK Γερμανία& Germany Ιταλία& Italy Η.Π.Α.& US Ολλανδία& Γαλλία& France Πολωνία& Poland Ισπανία& Spain Τουρκία& Turkey Russia Ρωσία& Ρουμανία& Romania Αυστρία& Austria Switzerland Ελβετία& Βραζιλία& Brazil Belgium Βέλγιο& Καναδάς& Canada Αυστραλία& Australia Σουηδία& Sweden Δανία& Netherlands Denmark Difference in queries from last year Google Confidential and Proprietary 19
2012 vs 2011 Ελλάδα& Greece Αγγλία& UK Γερμανία& Germany Ιταλία& Italy Η.Π.Α.& US Ολλανδία& Γαλλία& France Πολωνία& Poland Ισπανία& Spain Τουρκία& Turkey Russia Ρωσία& Ρουμανία& Romania Αυστρία& Austria Switzerland Ελβετία& Βραζιλία& Brazil Belgium Βέλγιο& Καναδάς& Canada Αυστραλία& Australia Σουηδία& Sweden Δανία& Netherlands Denmark Difference in queries from last year Google Confidential and Proprietary 20
2012 vs 2011 Ελλάδα& Greece Αγγλία& UK Γερμανία& Germany Ιταλία& Italy Η.Π.Α.& US Ολλανδία& Γαλλία& France Πολωνία& Poland Ισπανία& Spain Τουρκία& Turkey Russia Ρωσία& Ρουμανία& Romania Αυστρία& Austria Switzerland Ελβετία& Βραζιλία& Brazil Belgium Βέλγιο& Καναδάς& Canada Αυστραλία& Australia Σουηδία& Sweden Δανία& Netherlands Denmark Difference in queries from last year Google Confidential and Proprietary 21
2012 vs 2011 Ελλάδα& Greece Αγγλία& UK Γερμανία& Germany Ιταλία& Italy Η.Π.Α.& US Ολλανδία& Γαλλία& France Πολωνία& Poland Ισπανία& Spain Τουρκία& Turkey Russia Ρωσία& Ρουμανία& Romania Αυστρία& Austria Switzerland Ελβετία& Βραζιλία& Brazil Belgium Βέλγιο& Καναδάς& Canada Αυστραλία& Australia Σουηδία& Sweden Δανία& Netherlands Denmark Difference in queries from last year Google Confidential and Proprietary 22
2012 vs 2011 Ελλάδα& Greece Αγγλία& UK Γερμανία& Germany Ιταλία& Italy Η.Π.Α.& US Ολλανδία& Γαλλία& France Πολωνία& Poland Ισπανία& Spain Τουρκία& Turkey Russia Ρωσία& Ρουμανία& Romania Αυστρία& Austria Switzerland Ελβετία& Βραζιλία& Brazil Belgium Βέλγιο& Καναδάς& Canada Αυστραλία& Australia Σουηδία& Sweden Δανία& Netherlands Denmark Difference in queries from last year Google Confidential and Proprietary 23
2012 vs 2011 Ελλάδα& Greece Αγγλία& UK Γερμανία& Germany Ιταλία& Italy Η.Π.Α.& US Ολλανδία& Γαλλία& France Πολωνία& Poland Ισπανία& Spain Τουρκία& Turkey Russia Ρωσία& Ρουμανία& Romania Αυστρία& Austria Switzerland Ελβετία& Βραζιλία& Brazil Belgium Βέλγιο& Καναδάς& Canada Αυστραλία& Australia Σουηδία& Sweden Δανία& Netherlands Denmark Difference in queries from last year Google Confidential and Proprietary 24
Top destination in Greece. after Athens (of course) Google Confidential and Proprietary 25
Top five destinations 1. Crete 1. Mykonos 1. Athens 1. Athens 2. Rhodes 2. Athens 2. Crete 2. Corfu 3. Athens 3. Corfu 3. Mykonos 3. Crete 4. Thessaloniki 4. Karpathos 4. Rhodes 4. Rhodes 5. Corfu 5. Crete 5. Santorini 5. Thessaloniki Google Confidential and Proprietary 26
Competition Google Confidential and Proprietary 27
Destination queries in the UK Η.Π.Α.% US Ισπανία% Spain France Γαλλία% Ιταλία% Italy Ινδία% India Τουρκία% Turkey Ην.%Αρ.%Εμιράτα% UAE Ιρλανδία% Irland Αυστραλία% Australia Καναδάς% Canada Ταυλάνδη% Thailand Γερμανία% Germany Ελλάδα% Greece Ολλανδία% Holland Πορτογαλία% Portugal Αίγυπτος% Egypt Μάλτα% Malta Κύπρος% Cyprus Μεξικό% Mexico China Κίνα% Queries Google Confidential and Proprietary 28
Destination queries in the UK Η.Π.Α.% US Ισπανία% Spain France Γαλλία% Ιταλία% Italy Ινδία% India Τουρκία% Turkey Ην.%Αρ.%Εμιράτα% UAE Ιρλανδία% Irland Αυστραλία% Australia Καναδάς% Canada Ταυλάνδη% Thailand Γερμανία% Germany Ελλάδα% Greece Ολλανδία% Holland Πορτογαλία% Portugal Αίγυπτος% Egypt Μάλτα% Malta Κύπρος% Cyprus Μεξικό% Mexico China Κίνα% Queries Greece is 13 th Destinations 1. Crete 2. Corfu 3. Athens 4. Zante 5. Mykonos 6. Thessalonika 7. Rhodes 8. Preveza 9. Kalamata 10. Kos Google Confidential and Proprietary 29
Destination queries in the UK Η.Π.Α.% US Ισπανία% Spain France Γαλλία% Ιταλία% Italy Ινδία% India Τουρκία% Turkey Ην.%Αρ.%Εμιράτα% UAE Ιρλανδία% Ireland Αυστραλία% Australia Καναδάς% Canada Ταυλάνδη% Thailand Γερμανία% Germany Ελλάδα% Greece Netherlands Ολλανδία% Πορτογαλία% Portugal Αίγυπτος% Egypt Μάλτα% Malta Κύπρος% Cyprus Μεξικό% Mexico China Κίνα% Queries Greece is 13 th Destinations 1. Crete 2. Corfu 3. Athens 4. Zante 5. Mykonos 6. Thessalonika 7. Rhodes 8. Preveza 9. Kalamata 10. Kos Google Confidential and Proprietary 30
Destination queries in the US Αγγλία( UK Mexico Μεξικό( Ινδία( India France Γαλλία( Ιταλία( Italy Καναδάς( Canada China Κίνα( Ισπανία( Spain Δομινικανή(Δημ.( Dominican R. Πουέρτο(Ρίκο( Puerto Rico Μπαχάμας( Bahamas Κόστα(Ρίκα( Costa Rica Γαλλική(Πολυνησία( French Polynesia Germany Γερμανία( Τζαμάικα( Jamaica Αρούμπα( Aruba Αυστραλία( Australia Ην.(Αρ.(Εμιράτα( UAE Ταυλάνδη( Thailand Ιρλανδία( Ireland Queries Google Confidential and Proprietary 31
Destination queries in the US Greece is just 35 th... Αγγλία( UK Mexico Μεξικό( Ινδία( India France Γαλλία( Ιταλία( Italy Καναδάς( Canada China Κίνα( Ισπανία( Spain Δομινικανή(Δημ.( Dominican R. Πουέρτο(Ρίκο( Puerto Rico Μπαχάμας( Bahamas Κόστα(Ρίκα( Costa Rica Γαλλική(Πολυνησία( French Polynesia Germany Γερμανία( Τζαμάικα( Jamaica Αρούμπα( Aruba Αυστραλία( Australia Ην.(Αρ.(Εμιράτα( UAE Ταυλάνδη( Thailand Ιρλανδία( Ireland Queries Google Confidential and Proprietary 32
Google Confidential and Proprietary 33
Seasonality Trends Queries UK Queries Germany Jan Apr Jul Oct Dec Jan Apr Jul Oct Dec Italy US Jan Apr Jul Oct Dec Jan Apr Jul Oct Dec Google Confidential and Proprietary 34
Seasonality Trends Queries UK Queries Germany Jan Apr Jul Oct Dec Jan Apr Jul Oct Dec Italy US Jan Apr Jul Oct Dec Jan Apr Jul Oct Dec Google Confidential and Proprietary 35
Accommodation in Greece Query volumes Germany Italy Russia France 2010 Jan 2010 Feb 2010 Mar 2010 Apr 2010 May 2010 Jun 2010 Jul 2010 Aug 2010 Sep 2010 Oct 2010 Nov 2010 Dec 2011 Jan 2011 Feb 2011 Mar 2011 Apr 2011 May 2011 Jun 2011 Jul 2011 Aug 2011 Sep 2011 Oct 2011 Nov 2011 Dec 2012 Jan 2012 Feb 2012 Mar 2012 Apr 2012 May 2012 Jun 2012 Jul 2012 Aug 2012 Sep 2012 Oct Google Confidential and Proprietary 36
Accommodation in Greece Query volumes Germany Italy Russia France 2010 Jan 2010 Feb 2010 Mar 2010 Apr 2010 May 2010 Jun 2010 Jul 2010 Aug 2010 Sep 2010 Oct 2010 Nov 2010 Dec 2011 Jan 2011 Feb 2011 Mar 2011 Apr 2011 May 2011 Jun 2011 Jul 2011 Aug 2011 Sep 2011 Oct 2011 Nov 2011 Dec 2012 Jan 2012 Feb 2012 Mar 2012 Apr 2012 May 2012 Jun 2012 Jul 2012 Aug 2012 Sep 2012 Oct Google Confidential and Proprietary 37
Accommodation types Germany Russia Resorts Bed & Breakfasts Villa Rentals Resorts Bed & Breakfasts Villa Rentals 2010 Jan 2010 Mar 2010 May 2010 Jul 2010 Sep 2010 Nov 2011 Jan 2011 Mar 2011 May 2011 Jul 2011 Sep 2011 Nov 2012 Jan 2012 Mar 2012 May 2012 Jul 2012 Sep 2010 Jan 2010 Mar 2010 May 2010 Jul 2010 Sep 2010 Nov 2011 Jan 2011 Mar 2011 May 2011 Jul 2011 Sep 2011 Nov 2012 Jan 2012 Mar 2012 May 2012 Jul 2012 Sep 2010 Jan 2010 Mar 2010 May 2010 Jul 2010 Sep 2010 Nov 2011 Jan 2011 Mar 2011 May 2011 Jul 2011 Sep 2011 Nov 2012 Jan 2012 Mar 2012 May 2012 Jul 2012 Sep Italy France Bed & Breakfasts Resorts Villa Rentals Bed & Breakfasts Resorts Villa Rentals 2010 Jan 2010 Mar 2010 May 2010 Jul 2010 Sep 2010 Nov 2011 Jan 2011 Mar 2011 May 2011 Jul 2011 Sep 2011 Nov 2012 Jan 2012 Mar 2012 May 2012 Jul 2012 Sep Google Confidential and Proprietary 38
Thank You Google Confidential and Proprietary 40