ΕΤΗΣΙΑ AΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ 2009 Καθαρά Κέρδη 235 * εκατ, μειωμένα κατά 25%

ΕΤΗΣΙΑ AΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ 2009 Καθαρά Κέρδη 235 * εκατ, μειωμένα κατά 25% Αθήνα - 24 Φεβρουαρίου 2010 Δήλωση Μιχάλη Σάλλα, Προέδρου Δ.Σ. Η προ φόρων και προβλέψεων κερδοφορία του Ομίλου Πειραιώς για το 2009 διαμορφώθηκε στα 780 εκατ έναντι 774 εκατ το 2008. Τα καθαρά έσοδα και το κόστος λειτουργίας παρέμειναν επίσης στα επίπεδα του 2008, ενώ οι προβλέψεις αυξήθηκαν στα 491 εκατ έναντι 388 εκατ λόγω των δυσμενών οικονομικών συνθηκών. Τα καθαρά κέρδη του 2009 ανήλθαν σε 235 εκατ, μειωμένα κατά 25% σε ετήσια βάση. Αφαιρουμένης της έκτακτης εισφοράς, τα καθαρά κέρδη διαμορφώνονται στα 202 εκατ. Οι άξονες της πολιτικής του Ομίλου για το 2009, ρευστότητα, κεφαλαιακή επάρκεια, ποιότητα δανείων και συγκράτηση κόστους, παραμένουν στις προτεραιότητές του και το 2010. Παράλληλα, προετοιμάζονται τα επόμενα βήματα επιχειρηματικής ανάπτυξης, τόσο στις χώρες της ΝΑ Ευρώπης, που εισέρχονται σε φάση σταδιακής ανάκαμψης, όσο και στην Ελλάδα. Δήλωση Προέδρου 1 Κύρια Σημεία Επίδοσης 2 Επιλεγμένα Στοιχεία 3 Εξέλιξη Μεγεθών 4 Ποιότητα Δανείων - Κεφάλαια 5 Αποτελέσματα 6 Κέρδη Ελλάδας - Εξωτερικού 6 Έσοδα -Κόστος-Προβλέψεις 7 Στοιχεία Μετοχής 8 Η ελληνική οικονομία είναι αντιμέτωπη με σημαντικές δημοσιονομικές και διαρθρωτικές προκλήσεις που απαιτούν γενναία μέτρα για να την επαναφέρουν σε τροχιά ανάπτυξης. Το Πρόγραμμα Σταθερότητας και Ανάπτυξης 2010-2013, όπως διαμορφώνεται σε συνεννόηση με την Ευρωπαϊκή Ένωση, είναι στην ορθή κατεύθυνση. Με την υλοποίησή του δίνεται στην Ελλάδα η ευκαιρία να εξυγιάνει τα δημόσια οικονομικά της και να προωθήσει τις διαρθρωτικές αλλαγές που θα την οδηγήσουν σε ασφαλέστερο οικονομικό περιβάλλον. Εξίσου αναγκαία την κρίσιμη αυτή περίοδο είναι η συμβολή του ιδιωτικού τομέα με πρωτοβουλίες και δράσεις που θα οδηγήσουν σε βελτίωση της ανταγωνιστικότητας και ανάκαμψη της οικονομίας. Επικοινωνία Ενημέρωση Επενδυτών : Τηλ. +30 210 333 5026 Investor_Relations@piraeusbank.gr (*) χωρίς έκτακτη εισφορά Η Τράπεζα Πειραιώς (www.piraeusbank.gr) ιδρύθηκε το 1916 και το 1918 εισήχθη στο Χρηματιστήριο Αθηνών. Για πολλές δεκαετίες λειτούργησε ως ιδιωτική Τράπεζα και το 1975 πέρασε υπό κρατικό έλεγχο, όπου και παρέμεινε μέχρι το 1991. Από το Δεκέμβριο του 1991 που ιδιωτικοποιήθηκε παρουσιάζει συνεχή και ταχεία ανάπτυξη εργασιών, μεγεθών και δραστηριοτήτων. Στο τέλος Δεκεμβρίου 2009 ο Όμιλος Πειραιώς διέθετε ένα δίκτυο 872 καταστημάτων (359 στην Ελλάδα και 513 στο εξωτερικό) και ανθρώπινο δυναμικό 13.417 εργαζομένων (6.660 και 6.757 αντίστοιχα). Τα ίδια κεφάλαια ανέρχονταν σε 3,6 δισ, οι καταθέσεις πελατών σε 30,8 δισ, τα δάνεια μετά από προβλέψεις σε 37,7 δισ και το σύνολο του ενεργητικού σε 54,3 δισ. Ο Όμιλος της Τράπεζας Πειραιώς, συνδυάζοντας επιχειρηματική ανάπτυξη και κοινωνική ευθύνη, προάγει συστηματικά και με συγκεκριμένες ενέργειες τις σχέσεις του με τους κοινωνικούς εταίρους, αλλά και το ευρύτερο κοινωνικό περιβάλλον, ενώ δίνει έμφαση στην προστασία του φυσικού και πολιτιστικού περιβάλλοντος. 1

Κύρια Σημεία Επίδοσης Ομίλου 1 Ιανουαρίου - 31 Δεκεμβρίου 2009 Αποτελέσματα 2009 Κέρδη προ φόρων και προβλέψεων στα 780 εκατ, +1% σε ετήσια βάση ( 774 εκατ το 2008). Καθαρά έντοκα έσοδα 1.105 εκατ, -5% σε ετήσια βάση, αλλά βελτιωμένα κατά 3% το 4 ο 3μηνο έναντι του 3 ου 3μήνου ( 292 εκατ έναντι 285 εκατ αντίστοιχα). Kαθαρό επιτοκιακό περιθώριο 4 ου 3μήνου 2009 (ΝΙΜ προς έντοκα στοιχεία ενεργητικού) με οριακή άνοδο στο 2,8% από 2,7% το 3 ο 3μηνο 2009. Σε επίπεδο έτους το ΝΙΜ στο 2,6% από 3,0% το 2008 λόγω της συμπίεσης από το αυξημένο κόστος καταθέσεων. Καθαρά έσοδα 1.663 εκατ, +1% σε ετήσια βάση. Διατήρηση λειτουργικού κόστους ( 893 εκατ) στο επίπεδο του 2008 ( 897 εκατ). Σταθερός δείκτης «κόστος προς έσοδα» στο 54% το 2009 όπως το 2008. Προβλέψεις 491 εκατ, αντιστοιχώντας σε 126 μ.β. ως προς το μέσο όρο των δανείων έναντι 111 μ.β. το 2008. Καθαρά κέρδη 235 εκατ, -25% σε ετήσια βάση λόγω της σημαντικής αύξησης των προβλέψεων. Μετά την έκτακτη εισφορά ( 34 εκατ), τα καθαρά κέρδη που αναλογούν στους μετόχους διαμορφώθηκαν σε 202 εκατ. Εξέλιξη Αποτελεσμάτων ( εκατ) 774 780 5,0% 388 2008 2009 491 Kέρδη προ φόρων & προβλέψεων Προβλέψεις Επάρκεια Κεφαλαίων (%) 8,0% Δεκ.'08 9,9% 5,4% 8,2%ε Δεκ.'09 9,8%ε TE/TA Core Tier I Συνολικός Δείκτης ΤΕ/ΤΑ: ίδια κεφάλαια προς ενεργητικό χωρίς άυλα στοιχεία και προνομιούχες (tangible equity / tangible assets) Μεγέθη 31 Δεκεμβρίου 2009 Σύνολο ενεργητικού 54,3 δισ, -1% σε ετήσια βάση. Δάνεια μετά από προβλέψεις 37,7 δισ (-2% σε ετήσια βάση, +1% το 4 ο 3μηνο 2009). Καταθέσεις 30,8 δισ (-2% τόσο σε ετήσια όσο και τριμηνιαία βάση). Δείκτης δανείων προς καταθέσεις, εξαιρουμένων των τιτλοποιημένων δανείων, στο 107% από 112% στο τέλος του 2008. Δάνεια σε καθυστέρηση άνω των 90 ημερών στο 5,1%, με δείκτη κάλυψης από προβλέψεις στο 51%, αυξημένο σε σχέση με το Σεπ. 09 (48%). Μαζί με τις εμπράγματες εξασφαλίσεις, η κάλυψη ανέρχεται στο 110%. Συνολικά ίδια κεφάλαια 3,6 δισ. Εποπτικά ίδια κεφάλαια στα 3,7 δισ, με το δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας στο 9,8% (ε), Tier I 9,1% (ε), Core Tier I στο 8,2% (ε). Δείκτης ιδίων κεφαλαίων αφαιρουμένων άυλων στοιχείων, υπεραξίας και προνομιούχων μετοχών προς το σύνολο του ενσώματου ενεργητικού (tangible equity / tangible assets) στο 5,4% από 5,0% στο τέλος του 2008. ΝPLs > 90 ημερών (%) (ε) 7,2% 6,8% Ελληνική Αγορά Πειραιώς - Όμιλος 5,0% 4,7% 4,5% 4,8% 5,1% 4,5% 4,7% 3,7% 3,6% 3,6% 4,3% 4,6% Πειραιώς - Ελλάδα 3,6% 3,4% 3,3% Δεκ.'07 Ιούν.'08 Δεκ.'08 Ιούν.'09 Σεπτ.'09 Δεκ.'09 Εξέλιξη Κόστους Λειτουργίας (%) 2,8% 2,6% Κόστος / Μέσο 2,4% 2,2% Ενεργητικό 2,0% 1,9% 1,8% 1,6% Μεταβολή Κόστους σε ετήσια βάση 24% 1,2% 18% 14% 22% 0,8% 55% 1,6% 35% 15% 0,4% 0,0% 2005 2006 2007 2008 2009 0% -5% 2

Επιλεγμένα Στοιχεία Ομίλου Πειραιώς 2009 (στοιχεία ισολογισμού για το τέλος περιόδου, στοιχεία αποτελεσμάτων για την ετήσια περίοδο) ενοποιημένα στοιχεία 31 Δεκ. 2009 31 Δεκ. 2008 Δ Επιλεγμένα Μεγέθη (εκατ ) Ενεργητικό 54.280 54.890-1% Χορηγήσεις μετά από προβλέψεις 37.688 38.313-2% Καταθέσεις & πιστ. τίτλοι λιανικής 30.755 31.294-2% Πιστωτικοί τίτλοι σε θεσμικούς 4.282 4.543-6% Χρηματοδότηση μέσω τιτλοποιήσεων 4.933 3.166 56% Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 3.616 3.025 20% Κεφάλαια μετόχων κοινών μετοχών 3.100 2.876 8% Δικαιώματα μειοψηφίας 150 149 0% Προνομιούχες μετοχές 366 - - Επιλεγμένα Αποτελέσματα (εκατ ) Καθαρά έσοδα τόκων 1.105 1.160-5% Καθαρά έσοδα προμηθειών 206 242-15% Λοιπά έσοδα 352 250 41% Σύνολο καθαρών εσόδων 1.663 1.652 1% Σύνολο εξόδων 893 897 0% Κέρδη προ φόρων & προβλέψεων 780 774 1% Προβλέψεις 491 388 27% Κέρδη προ φόρων 288 386-25% Κέρδη μετόχων μετά από φόρους 235 315-25% Έκτακτη εισφορά 34 - - Κέρδη μετόχων μετά την έκτ.εισφορά 202 315-36% Επιλεγμένοι Δείκτες (%) Δάνεια / καταθέσεις (χωρίς τιτλοπ/σεις) 106,5% 112,3% -581 μ.β. NPLs > 90 ημερών (ΔΠΧΑ 7) 5,1% 3,6% 152 μ.β. Κάλυψη ΝPLs > 90 ημερών 50,6% 50,6% -1 μ.β. Κόστος / έσοδα 53,7% 54,3% -54 μ.β. Κόστος / μέσο ενεργητικό 1,64% 1,77% -13 μ.β. Κεφαλαιακή επάρκεια (Βασιλεία II) 9,8% (ε) 9,9% -6 μ.β. δείκτης Tier I 9,1% (ε) 8,0% 114 μ.β. δείκτης Core Tier I 8,2% (ε) 8,0% 22 μ.β. Τangible Equity / Tangible Assets 5,4% 5,0% 45 μ.β. 3

Εξέλιξη Μεγεθών Οι καταθέσεις με τα ομόλογα λιανικής στο τέλος Δεκεμβρίου 2009 ανήλθαν σε 30,8 δισ, -2% σε ετήσια βάση. Ο δείκτης «δανείων προς καταθέσεις», χωρίς τις τιτλοποιήσεις, βελτιώθηκε στο 107% από 112% ένα χρόνο πριν. Σχεδόν 5 δισ από τα δάνεια της Τράπεζας έχουν τη δυνατότητα «αυτοχρηματοδότησης» από ρευστότητα που αντλείται μέσω τιτλοποιήσεων. Υπενθυμίζεται ότι στη διάρκεια του 2009 η Τράπεζα πραγματοποίησε 5 τιτλοποιήσεις ονομαστικής αξίας 5 δισ. Στην Ελλάδα οι καταθέσεις ανήλθαν σε 25,9 δισ, -3% σε ετήσια βάση, ενώ στο εξωτερικό οι καταθέσεις σημείωσαν αύξηση κατά 6%, ανερχόμενες σε 4,9 δισ. 121% Δάνεια / Καταθέσεις (%) (χωρίς τιτλοποιήσεις) 115% 112% 107% 107% Δεκ.'07 Ιούν.'08 Δεκ.'08 Ιούν.'09 Δεκ. 09 Μεταβολή Δανείων και Καταθέσεων Η πιστωτική δραστηριότητα του Ομίλου προσαρμόσθηκε στις συνθήκες της αγοράς, με πολιτική για ισόποση μεταβολή δανείων και καταθέσεων. Ωστόσο, η Τράπεζα συνεχίζει την απαρέγκλιτη εξυπηρέτηση της πελατειακής της βάσης, όπως φαίνεται και από τις ετήσιες εκταμιεύσεις της για το 2009, οι οποίες ανήλθαν σε 10 δισ. Οι καταθέσεις του Ομίλου σε ετήσια βάση είναι μειωμένες κατά ~ 500 εκατ, μεταβολή που προέρχεται από τις προθεσμιακές καταθέσεις και ομόλογα λιανικής (- 2,3 δισ), ενώ οι καταθέσεις όψεως και ταμιευτηρίου σημείωσαν άνοδο κατά 1,8 δισ το 2009, με συνεισφορά 32% στις συνολικές καταθέσεις από 26% το 2008. Αξίζει να σημειωθεί ότι ο ρυθμός ανόδου των καταθέσεων ταμιευτηρίου της Τράπεζας στην Ελλάδα το 2009 ανήλθε σε 31% έναντι 13% για την ελληνική αγορά. Tα δάνεια μετά από προβλέψεις μειώθηκαν κατά 2% σε ετήσια βάση, με το υπόλοιπό τους να ανέρχεται σε 37,7 δισ στο τέλος Δεκεμβρίου 2009, ενώ σε τριμηνιαία βάση παρουσίασαν αύξηση κατά 1%. Τα δάνεια προ προβλέψεων διαμορφώθηκαν σε 38,7 δισ στο τέλος του 2009. Οι χορηγήσεις της Τράπεζας Πειραιώς και των θυγατρικών της στην Ελλάδα παρέμειναν στο ίδιο επίπεδο σε ετήσια βάση στα 30,0 δισ, ενώ οι χορηγήσεις της σε εταιρείες του εξωτερικού ελληνικών κυρίως συμφερόντων και χωρών της Ε.Ε. ανήλθαν σε 2,6 δισ. Οι χορηγήσεις από θυγατρικές τράπεζες στο εξωτερικό μειώθηκαν κατά 1% σε ετήσια βάση, ανερχόμενες σε 6,2 δισ. Ανά πελατειακή κατηγορία, στο τέλος Δεκ. 2009 : το σύνολο του επιχειρηματικού χαρτοφυλακίου διατηρήθηκε στο ίδιο επίπεδο, τα δάνεια προς ιδιώτες μειώθηκαν κατά 3% σε ετήσια βάση (-1% τα στεγαστικά, -6% τα καταναλωτικά), τα δάνεια προς μεσαίες και μικρές επιχειρήσεις αντιπροσωπεύουν το 47% του συνόλου των δανείων, προς ιδιώτες το 30% και προς μεγάλες επιχειρήσεις το 23%. Ανάλυση Μεγεθών (εκατ ) Δάνεια ανά Κατηγορία Δεκ. 09 Δάνεια σε επιχειρήσεις 27.076 0% Μεσαίων-μικρών επιχ/σεων 18.175-2% Μεγάλων επιχ/σεων 8.901 5% Δάνεια σε ιδιώτες 11.608-3% Στεγαστικά 6.659-1% Καταναλωτικά 4.949-6% Σύνολο Δανείων 38.683-1% Συσσωρ.Προβλέψεις 995 42% Δάνεια χωρίς Προβλέψεις 37.688-2% «αυτοχρημ/μενα» δάνεια μέσω τιτλοπ/σεων 5,0 δισ Καταθέσεις ανά Κατηγορία Ταμιευτηρίου-Όψεως 9.907 22% Τακτής λήξης 20.848-10% Σύνολο 30.755-2% 4

Περιοχές Επιχειρηματικής Ανάπτυξης Εθνικό Στρατηγικό Πλαίσιο Αναφοράς (ΕΣΠΑ): η ολοκλήρωση της 1ης φάσης των 2 προγραμμάτων ΕΣΠΑ για ελεύθερους επαγγελματίες και μικρές-μεσαίου μεγέθους επιχειρήσεις κατά τη διάρκεια του 4 ου 3μηνου 2009 βρήκε την Τράπεζα Πειραιώς στην 1 η θέση σε αριθμό αιτήσεων ενδιαφερομένων. Η διάκριση αυτή αποδεικνύει την καθιερωμένη παρουσία της Πειραιώς ως Τράπεζας των μεσαίων επιχειρήσεων, την πιστοποίησή της από την αγορά όσον αφορά την τεχνογνωσία της στην τραπεζική υποστήριξη του «επιχειρείν», ενώ δηλώνει το περιθώριο ανάπτυξης νέων εργασιών και νέων εσόδων προμηθειών από την περαιτέρω αύξηση των σταυροειδών πωλήσεων. Ηλεκτρονικές Συναλλαγές: η χρήση ηλεκτρονικών συναλλαγών αναμένεται να ενισχυθεί σημαντικά στην Ελλάδα, σε συνέχεια της πρόσφατης απόφασης για υποχρεωτική χρήση επαγγελματικών λογαριασμών, ηλεκτρονική διακίνηση τιμολογίων μεταξύ επιχειρήσεων και μεταξύ επιχειρήσεων και δημοσίου από το 2011, ενώ και οι συναλλαγές μεταξύ επιχειρήσεων και καταναλωτών από το 2011 για συναλλαγές άνω των 1.500 θα γίνονται μόνο μέσω πιστωτικών/χρεωστικών καρτών ή δίγραμμων επιταγών. Το δεδομένο αυτό, σε συνδυασμό με τη συνεχώς αυξανόμενη διείσδυση του διαδικτύου στην Ελλάδα και τις χώρες της ευρύτερης περιοχής, φέρνουν την Τράπεζα Πειραιώς σε ιδιαίτερα πλεονεκτική θέση. Ποιότητα Δανειακού Χαρτοφυλακίου Ο δείκτης ποιότητας των δανείων του Ομίλου Πειραιώς εξακολουθεί να παραμένει σε ικανοποιητικό επίπεδο. Ο δείκτης των δανείων σε καθυστέρηση άνω των 90 ημερών προς το σύνολο των δανείων διαμορφώθηκε στο 5,1% το Δεκέμβριο 2009, με περαιτέρω επιβράδυνση σε νέες καθυστερήσεις σε 3μηνιαία βάση. Δείκτης Καθυστερήσεων > 90 ημερών (%) 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0% +0,11% +0,53% +0,36% +0,38% 3,6% 4,1% 4,5% 4,8% +0,26% 5.1% Δεκ.'08 Μάρ.'09 Ιούν.'09 Σεπτ.'09 Δεκ.'09 δείκτης ΜΕΑ > 90 ημερών (%) 3μην ιαία μεταβολή Η κάλυψη των δανείων σε καθυστέρηση άνω των 90 ημερών από συσσωρευμένες προβλέψεις στο τέλος 2009 διατηρήθηκε στο 51% όσο και το 2008 μετά την πραγματοποίηση διαγραφών 157 εκατ το 2009. Σημειώνεται ότι ο μέσος δείκτης καθυστερήσεων άνω των 90 ημερών για την ελληνική αγορά ήταν στο 7,2% τον Σεπτέμβριο 2009, ενώ αντίστοιχα ο μέσος δείκτης κάλυψης από προβλέψεις στο 42% (ΤτΕ). 0% -2% -4% -6% -8% Κεφάλαια - Κεφαλαιακή Επάρκεια Το σύνολο των ιδίων κεφαλαίων του Ομίλου στο τέλος Δεκεμβρίου 2009 διαμορφώθηκε στα 3,25 δισ, χωρίς τις προνομιούχες μετοχές, ενώ με αυτές ανήλθε στα 3,6 δισ. Τα ίδια κεφάλαια μετόχων παρουσίασαν αύξηση κατά 225 εκατ έναντι του Δεκ.2008, από τα οποία 202 εκατ αφορούν τα κέρδη του έτους. Μαζί με τις προνομιούχες μετοχές η ετήσια αύξηση των ιδίων κεφαλαίων διαμορφώθηκε σε 591 εκατ. Κατά το 4 ο 3μηνο του έτους τα κεφάλαια επιβαρύνθηκαν από τον έκτακτο φόρο 34 εκατ και την κίνηση του αποθεματικού του διαθέσιμου προς πώληση χαρτοφυλακίου (- 77 εκατ), το οποίο επηρεάστηκε από την αποτίμηση χαρτοφυλακίου ομολόγων ελληνικού δημοσίου, ως αποτέλεσμα της διεύρυνσης των σχετικών spreads. Ο δείκτης κεφαλαιακής επάρκειας διαμορφώθηκε στο 9,8% (ε) με το Tier I στο 9,1%(ε). Σημειώνεται ότι στο τέλος Σεπτεμβρίου 2009 έγινε ανάκληση τίτλων μειωμένης εξασφάλισης 400 εκατ (Lower Tier II). Ο δείκτης κύριων βασικών ιδίων κεφαλαίων (Core Tier Ι) χωρίς τις προνομιούχες μετοχές και αφαιρουμένων των άυλων στοιχείων από τα υβριδικά ανήλθε στο 8,2% (ε). Mε βάση το διεθνή τρόπο υπολογισμού του Equity Tier I (χωρίς υβριδικά και προνομιούχες μετοχές), ο δείκτης ανήλθε σε 7,8% (ε). Τα συνολικά εποπτικά κεφάλαια του Ομίλου Πειραιώς στο τέλος Δεκ.2009 ανήλθαν σε 3,7 δισ, στα οποία περιλαμβάνονται οι προνομιούχες μετοχές του Ελληνικού Δημοσίου. Δείκτης Κάλυψης Καθ. > 90 ημερών (%) Δείκτες Επάρκειας & Ποιότητας Κεφαλαίων (%) Δεκ.'07 Δεκ.'08 Μάρ.'09 Ιούν.'09 Σεπτ.'09 Δεκ.'09 50,6% 50,6% 47,5% 47,5% 47,8% 7,8% 8,2% 9,1% 9,8% 39,9% Eq.Tier I Cor.Tier I Τier I Σύν ολο Δεκ.'09 (εκτ) 5

Εξέλιξη Αποτελεσμάτων Τα προ φόρων και προβλέψεων κέρδη του 2009 ανήλθαν σε 780 εκατ έναντι 774 εκατ το 2008, αυξημένα κατά 1%. Καθαρά έσοδα και λειτουργικά έξοδα διατηρήθηκαν στα επίπεδα του 2008. Τα αποτελέσματα του 2009 επιβαρύνθηκαν από αυξημένες προβλέψεις που ανήλθαν σε 491 εκατ ως αποτέλεσμα της επιδείνωσης των οικονομικών συνθηκών. Έτσι, τα καθαρά κέρδη του 2009 που αναλογούν στους μετόχους ανήλθαν σε 235 εκατ από 315 εκατ πέρυσι, μειωμένα κατά 25%. Επιπλέον, το 4ο 3μηνο 2009 επιβαρύνθηκε από τον έκτακτο φόρο 34 εκατ που επιβλήθηκε στις μεγάλες ελληνικές επιχειρήσεις για τα κέρδη του 2008. Αυτό είχε ως συνέπεια τα καθαρά κέρδη να διαμορφωθούν σε 202 εκατ, μειωμένα κατά 36%. Αποτελέσματα & Δείκτες 12μ 09 Κέρδη προ προβλέψεων 780 1% Έξοδο προβλέψεων 491 27% Κέρδη προ φόρων 288-25% Καθαρά κέρδη χωρίς έκτ.φόρο 235-25% Καθαρά κέρδη 202-36% Kέρδη ανά μετοχή ( ) - basic 0,54-43% Απόδοση Κεφαλαίων-RoE* 7,9% -271 μβ Απόδοση Ενεργητικού- RoA 0,4% -21 μβ * κεφάλαια αφαιρουμένων προνομιούχων μετοχών - οι δείκτες RoE και RoA χωρίς την έκτακτη εισφορά των 34 εκατ που αφορά τη χρήση 2008 Καθαρά Έσοδα Τόκων ( εκατ) & Επιτοκιακό Περιθώριο-ΝΙΜ (%) Η βελτίωση των καθαρών έντοκων εσόδων συνέβαλε στην άνοδο του καθαρού επιτοκιακού περιθωρίου στο 2,8% το 4 ο 3μηνο 2009, καθώς συνεχίστηκε η βελτίωση του περιθωρίου των στοιχείων ενεργητικού. Ωστόσο, συνεχίστηκε η αρνητική επίδραση από το κόστος των καταθέσεων, η οποία ήταν χαρακτηριστική σε όλη τη διάρκεια του 2009. 350 300 250 200 150 100 50 0 2,4% 2,6% 2,7% 2,8% 255 272 285 292 1o 3μ'09 2ο 3μ '09 3ο 3μ '09 4o 3μ '09 3.0% 2.0% 1.0% 0.0% Τόκοι ΝΙΜ Αποτελέσματα Ελλάδας-Εξωτερικού Το ενεργητικό σε αγορές εκτός Ελλάδας αποτελεί το 17% του Ομίλου Πειραιώς, με ευρεία διασπορά (παρουσία σε 9 χώρες). Οι διεθνείς δραστηριότητες αποτελούν το 59% του δικτύου καταστημάτων και το 50% του ανθρώπινου δυναμικού του Ομίλου. Τα κέρδη προ φόρων από διεθνείς δραστηριότητες το έτος 2009 ανήλθαν σε 85 εκατ (-12% σε ετήσια βάση), με επιβάρυνση από την κατά 66% άνοδο του εξόδου των προβλέψεων. Τα καθαρά έσοδα σημείωσαν ρυθμό αύξησης 20%, ενώ το λειτουργικό κόστος 8%. Τα κέρδη προ φόρων και προβλέψεων από το εξωτερικό ανήλθαν το 2009 σε 311 εκατ, με άνοδο 33% σε ετήσια βάση. Ως ποσοστό επί του μέσου όρου δανείων, τα προ προβλέψεων κέρδη του εξωτερικού ανήλθαν σε 3,5% από 3,1% το 2008, ενώ το έξοδο προβλέψεων σε 2,6% από 1,8% αντίστοιχα. Η σταδιακή ανάκαμψη των οικονομιών της ΝΑ Ευρώπης συνιστά σημαντικό δεδομένο για τις προοπτικές τραπεζικής ανάπτυξης στην περιοχή. Ανάλυση Αποτελεσμάτων Ελλάδας-Εξωτερικού (εκατ ) 12μ 09 Καθαρά λειτουργικά έσοδα Ελλάδα 1.081-7% Εξωτερικό 582 20% Σύνολο 1.663 1% Λειτουργικό κόστος Ελλάδα 622-4% Εξωτερικό 272 8% Σύνολο 893 0% Κέρδη προ προβλέψεων Ελλάδα 468-13% Εξωτερικό 311 33% Σύνολο 780 1% Έξοδο προβλέψεων Ελλάδα 265 5% Εξωτερικό 227 66% Σύνολο 491 27% Κέρδη προ φόρων Ελλάδα 204-30% Εξωτερικό 85-12% Σύνολο 288-25% 6

Ανάλυση Εσόδων Το σύνολο των καθαρών εσόδων λειτουργίας το 2009 ανήλθε σε 1.663 εκατ, εκ των οποίων: τα καθαρά έσοδα τόκων ανήλθαν στα 1.105 εκατ μειωμένα κατά 5% σε ετήσια βάση κυρίως λόγω του αυξημένου κόστους των καταθέσεων. Σε τριμηνιαία βάση τα καθαρά έντοκα έσοδα στο 4 ο τρίμηνο 2009 διαμορφώθηκαν σε 292 εκατ αυξημένα κατά 3% έναντι του 3 ου 3μήνου 2009. τα καθαρά έσοδα προμηθειών διαμορφώθηκαν στα 206 εκατ, -15% σε ετήσια βάση, κυρίως λόγω της μείωσης της οικονομικής δραστηριότητας (αρνητικός ρυθμός ΑΕΠ). Σε τριμηνιαία βάση τα καθαρά έσοδα προμηθειών διαμορφώθηκαν σε 51 εκατ, μειωμένα κατά 5% έναντι του 3 ου 3μήνου 2009. Προμήθειες (εκατ ) 12μ 09 Εμπορικής τραπεζικής 166-17% Επενδυτικής τραπεζικής 31 2% Διαχείρισης κεφαλαίων 10-18% Σύνολο 206-15% Ανάλυση Εξόδων Η πολιτική συγκράτησης των λειτουργικών εξόδων συνεχίστηκε, με αποτέλεσμα τη διατήρησή τους κατά το 2009 στο επίπεδο του 2008. Το κόστος λειτουργίας στην Ελλάδα μειώθηκε κατά 4%, ενώ στο εξωτερικό ο ρυθμός αύξησης του κόστους ανήλθε σε 8%. Ανάλυση Κόστους (εκατ ) 12μ 09 Λειτουργικό κόστος Η συγκράτηση του κόστους είναι συνέπεια σειράς στοχευμένων ενεργειών, η οποία θα συνεχισθεί και το 2010. Ελλάδα 622-4% Εξωτερικό 272 8% Σύνολο 893 0% Οι δαπάνες προσωπικού ανήλθαν στα 426 εκατ μειωμένες κατά 4% σε ετήσια βάση. Τα γενικά διοικητικά έξοδα ανήλθαν στα 377 εκατ, επίσης τα αποτελέσματα χρηματοοικονομικών πράξεων διαμορφώθηκαν σε 177 εκατ έναντι 8 εκατ πέρυσι, κυρίως λόγω της κερδοφορίας από ομόλογα. τα λοιπά έσοδα εκμετάλλευσης διαμορφώθηκαν σε 161 εκατ, μειωμένα κατά 26% σε ετήσια βάση. Το 55% προέρχεται από εταιρείες του χρηματοπιστωτικού τομέα, το μεγαλύτερο τμήμα των οποίων από εργασίες λειτουργικής μίσθωσης (operating leasing) Λοιπά Έσοδα (εκατ ) 12μ 09 Χρηματοπ/κές εταιρείες 89-11% Real estate εταιρείες 64-40% Λοιπά 8-25% Σύνολο 161-26% ο δείκτης κόστος προς έσοδα διαμορφώθηκε σε 54% όσο και το 2008, ενώ ο δείκτης κόστους προς μέσο ενεργητικό βελτιώθηκε στο 1,6% από 1,8% το 2008, με βελτίωση τόσο στην Ελλάδα όσο και στις διεθνείς δραστηριότητες. Ανάλυση Επιλεγμένων Στοιχείων Κόστους (εκατ ) Δαπάνες προσωπικού μειωμένα 1% σε ετήσια βάση. Έξοδο Προβλέψεων 12μ 09 Ελλάδα 316-3% Εξωτερικό 110-5% Σύνολο 426-4% Γενικά διοικητικά έξοδα Ελλάδα 262-5% Εξωτερικό 115 8% Σύνολο 377-1% Το ύψος της πρόβλεψης για απομείωση δανείων και απαιτήσεων ανήλθε το έτος 2009 σε 491 εκατ έναντι 388 εκατ το έτος 2008. Ως ποσοστό επί του μέσου όρου των δανείων, οι προβλέψεις-έξοδο ανήλθαν σε 126 μονάδες βάσης (88 μ.β. για την Ελλάδα και 257 μ.β. για το εξωτερικό) από 111 μ.β. σε επίπεδο Ομίλου το περυσινό έτος. Συνέπεια της αύξησης των προβλέψεων ήταν η διατήρηση του δείκτη κάλυψης καθυστερήσεων δανείων στο 51% το Δεκέμβριο 2009, όσο και ένα χρόνο πριν. 7

Στοιχεία Μετοχής Το τελευταίο 12μηνο, η τιμή κλεισίματος της μετοχής της Τράπεζας Πειραιώς κυμάνθηκε μεταξύ 13,30 (μέγιστο, στις 20.10.09) και 3,23 (ελάχιστο, στις 05.03.09). Η κεφαλαιοποίηση της Τράπεζας Πειραιώς στις 23.02.10 ανήλθε στα 2,0 δισ, κατατασσόμενη στην 10η θέση στο Χ.Α. Ο αριθμός των κοινών μετοχών της Τράπεζας στο τέλος Δεκεμβρίου 2009 ήταν 336.272.519, ενώ ο μέσος αριθμός κοινών μετοχών σε διαπραγμάτευση διαμορφώθηκε σε 330.982.919 (χωρίς τις ίδιες μετοχές). Η εμπορευσιμότητα της μετοχής της Τράπεζας Πειραιώς στο Χ.Α. παραμένει υψηλή, με ποσοστό 92% (Ιαν. 09-Δεκ. 09) έναντι 80% του τραπεζικού κλάδου και 55% του Χ.Α. Αθήνα, 24 Φεβρουαρίου 2010 Σημείωση Η δημοσιοποίηση των ελεγμένων ετήσιων Οικονομικών Καταστάσεων, όπως ορίζονται από τις διατάξεις του Ν.2190/1920 (άρθρο 135), θα πραγματοποιηθεί εντός του Μαρτίου 2010. Η ακριβής ημερομηνία θα δημοσιοποιηθεί με νεότερη ανακοίνωση της Τράπεζας. 8