XΡΗΜΑ. «Καυτές» αλλαγές για επιχειρήσεις +7,80% ΕΥΡΩ 1,338$ ΧΡΥΣΟΣ 1.744$ ΑΡΓΟ +10,95% S&P 500 (ΕΒ.) Εξυπνο

Transcript

1 Εξυπνο XΡΗΜΑ Market Report ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ (ΕΒ ΟΜΑ ΙΑΙΑ) Στις 690,68 µονάδες ο Γ.. +3,98% Στοιχεία µε κλείσιµο Παρασκευής ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 Χάσαµε πάλι τον πάτο της ύφεσης Εκτίναξη ελλειµµάτων και χρεών παρά τον κατακλυσµό των µέτρων. ΣΕΛ. 2 EUROSTOXX (ΕΒ.) +10,95% S&P 500 (ΕΒ.) +7,80% ΕΥΡΩ 1,338$ ΧΡΥΣΟΣ 1.744$ ΑΡΓΟ 100,34$ Μειώσεις-σοκ στα πρόστιµα για όσους χρησιµοποιούν τιµολόγια -µαϊµού αναδροµικά και για όλες τις εκκρεµείς υποθέσεις φοροδιαφυγής. Επιστρέφεται το 30% των προστίµων σε όσους τα εξοφλούν εγκαίρως. Επιβολή προστίµου 100 ευρώ σε όσους δεν ζητούν αποδείξεις και ριζικές αλλαγές στο ποινολόγιο και τον τρόπο εξόφλησης των επιβαρύνσεων. ΣΕΛ. 4-5 ΕΦΟΡΙΑ «Καυτές» αλλαγές για επιχειρήσεις Σούπερ τζετ, τα «µαγικά χαλιά» των σεΐχηδων Εξοντωτικός ο ανταγωνισµός των εµιράτων για την επιχειρηµατική κυριαρχία των αιθέρων. ΣΕΛ. 7 Φτωχά Χριστούγεννα για τον τουρισµό Πτώση στις κρατήσεις εσωτερικού και εξωτερικού παρά τις προσφορές. ΣΕΛ. 8-9

2 2 KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ EDITORIAL Το «οικονοµικό θαύµα» της ελληνικής κατάρρευσης Τ α πτυχία τους ετοιµάζονται να σκίσουν οι διεθνείς αναλυτές µε την περίπτωση της ελληνικής οικονοµίας, καθώς, παρά τα πέντε συνεχή χρόνια διαρκούς λιτότητας και ύφεσης, αδυνατεί να νοικοκυρέψει στοιχειωδώς τα δηµοσιονοµικά της. Το φετινό έλλειµµα έχει ήδη πάρει την ανιούσα προς το 10% plus (που θα έλεγε και ο Βενιζέλος), ενώ για το δηµόσιο χρέος ακόµη και τα πιο φιλόδοξα σενάρια θέτουν στόχο να Ακόµη και οι οπαδοί της «εσωτερικής υποτίµησης» παρακολουθούν εντυπωσιασµένοι τους πληθωριστικούς δείκτες να καλπάζουν Του ΠΑΝΟΥ ΘΩΜΑΚΟΥ pthomakos@e-typos.com φθάσει το 2020 στα επίπεδα του 120%, στα οποία βρισκόταν ήδη το 2009, πριν καν ξεκινήσει η πρωτοφανής χιονοστιβάδα των µέτρων που ισοπέδωσαν την αγορά και την κοινωνία. Ακόµη και οι οπαδοί της «εσωτερικής υποτίµησης» παρακολουθούν εντυπωσιασµένοι τους πληθωριστικούς δείκτες να καλπάζουν, κάνοντας κυριολεκτικώς «το βίο αβίωτο» για τα εκατοµµύρια χειµαζόµενα νοικοκυριά. Είναι τόσο εξόφθαλµη η αστοχία των υιοθετούµενων µέτρων ώστε να πριµοδοτούνται εµµέσως οι εγχώριοι φανατικοί πολέµιοι της ευρωπαϊκής προοπτικής της χώρας ή ακόµη και οι παθολογικοί συνωµοσιολόγοι που βλέπουν παντού «εχθρούς της Ελλάδας». Ωστόσο, (σχεδόν) τίποτα από όλα αυτά δεν εκπλήσσει όποιον είχε την ατυχία να γνωρίζει από πρώτο χέρι την απίστευτη νεοελληνική πραγµατικότητα των τελευταίων δεκαετιών. Οποιον βίωνε καθηµερινά το γνήσιο ρωµαίικο µπάχαλο στις δηµόσιες υπηρεσίες µε το προκλητικό σκασιαρχείο, την παρανοϊκή γραφειοκρατία, την ανοµία, την πανταχού παρούσα διαφθορά και τις κωµικοτραγικές ίντριγκες που ξεπερνούν ακόµη και την πιο ευφάνταστη σαπουνόπερα. Οποιον διαπίστωνε τον αφανισµό της πρωτογενούς και της δευτερογενούς παραγωγής στη χώρα µας και την υποκατάστασή τους από µια συµπλεγµατική επιδειξιοµανία υπερδανεισµού και υπερκατανάλωσης. Οποιον παρατηρούσε την πλήρη κατάλυση κάθε έννοιας σεβασµού, ιεραρχίας και πειθαρχίας στο όνοµα µιας ψευδεπίγραφης ελευθερίας και µιας υποκριτικής «πλέριας αριστεροσύνης». Οποιον παρακολουθούσε µε λύπη την εγχώρια κοινωνία να υιοθετεί άκριτα κάθε είδους αµοραλιστικό πολιτικό, επιχειρηµατικό και κοινωνικό πρότυπο, αρκεί να οδηγούσε στον εύκολο πλουτισµό και την «κιτς γκλαµουριά» του εγχώριου βλαχοµπαρόκ «lifestyle» των πρωινάδικων. Αυτός είχε από καιρό διαγνώσει ότι για να γυρίσει ο ήλιος στην πατρίδα µας «θέλει δουλειά πολλή». Η κυβέρνηση Παπαδήµου δείχνει να είναι µια αρχή, όσο κι αν εµπεριέχει όλα τα αντιφατικά συστατικά ενός πρωτολείου πειράµατος εθνικής συνεννόησης και σωτηρίας «αλά ελληνικά». Ας συνεχίσουµε, λοιπόν, σε αυτόν το δύσκολο κι ανηφορικό δρόµο, καθώς η µόνη εναλλακτική που διαθέτουµε είναι η (αυτo)καταστροφή µας Tα μεγεθη 60 δισ. ευρώ έκαναν «φτερά» από τις τράπεζες Ο ι πρόσφατες εκτιµήσεις της Citigroup πως η ελληνική οικονοµία θα παραµείνει στο βαθύ «τούνελ» της ύφεσης µέχρι και το 2015 ήρθαν να προστεθούν στις, επίσης, δυσοίωνες προβλέψεις του ΟΟΣΑ, ο οποίος τοποθετεί την όποια ανάπτυξη το 2013, µε οριακό, ωστόσο, ρυθµό της τάξης του 0,5%. Κι αν οι παραπάνω εκθέσεις µπορούν να αµφισβητηθούν, δεδοµένου ότι εντάσσονται -τουλάχιστον προσώραςστη σφαίρα της εικασίας, η πραγµατικότητα δεν χωράει καµία αµφισβήτηση. Ο ίδιος ο διοικητής της Τραπέζης της Ελλάδος, κ. Γιώργος Προβόπουλος, προέβη από βήµατος της Βουλής στην αφοπλιστική διαπίστωση πως «το ελληνικό τραπεζικό σύστηµα δεν έχει την ευχέρεια να χρηµατοδοτήσει την ανάπτυξη και εν συνεχεία την ανάκαµψη της χώρας», εξαιτίας της αιµατηρής εκροής καταθέσεων, που υπερβαίνει τα 60 δισ. ευρώ από το Το ίδιο κλίµα ανασφάλειας επικρατεί και µεταξύ των Ελλήνων, το 63% των οποίων, σύµφωνα µε τα αποτελέσµατα του Ευρωβαρόµετρου, ανησυχεί ότι τους επόµενους µήνες µπορεί να χάσει τη δουλειά του. Πρόκειται για το δεύτερο υψηλότερο ποσοστό στην Ε.Ε. µετά την Ισπανία (72%), την οποία οι του εφιάλτη 63% των Ελλήνων φοβάται πως θα οδηγηθεί στη ανεργία φήµες θέλουν σύντοµα -µαζί µε την Ιταλία- να «χτυπά» την πόρτα του ΝΤ. Συγκλονιστικά, όµως, είναι και τα στοιχεία σε ό,τι αφορά το µέγεθος των νοικοκυριών, που αδυνατούν να ανταποκριθούν στις υποχρεώσεις τους προς τις τράπεζες και προσφεύγουν στο νόµο για τη ρύθµιση των χρεών τους. Μέχρι σήµερα, σχεδόν έναν χρόνο µετά την εφαρµογή του νόµου Κατσέλη, έχουν κατατεθεί στα Ειρηνοδικεία περίπου αιτήσεις και έχουν εκδοθεί περισσότερες από 200 αποφάσεις, που ρυθµίζουν οφειλές των νοικοκυριών. «Μαχαίρι» σε όλα Η παρατεταµένη ύφεση απειλεί να ανατρέψει βασικά δεδοµένα, τόσο στον τοµέα νοικοκυριά ζητούν ρύθμιση των χρεών τους Χωρίς πάτο το «βαρέλι» της ύφεσης Της ΑΓΓ. ΒΕΛΕΣΙΩΤΗ avelesioti@e-typos.com Το ελληνικό τραπεζικό σύστηµα δεν έχει την ευχέρεια να χρηµατοδοτήσει την ανάπτυξη και εν συνεχεία την ανάκαµψη της χώρας του ασφαλιστικού όσο και στη φορολογία. Τις περικοπές που θα γίνουν -ελλείψει εσόδων και µε δεδοµένη την αναντιστοιχία εισφορών και παροχών- στις επικουρικές συντάξεις και στα εφάπαξ από το νέο έτος «φωτογράφισαν» οι αναλογιστικές µελέτες, τις οποίες κατέθεσε στη Βουλή ο υπουργός Εργασίας και Κοινωνικής Ασφάλισης, κ. Γιώργος Κουτρουµάνης. Παραδέχθηκε, µάλιστα, πως «η διετία θα είναι εφιαλτική για τα Ταµεία εάν βαθύνει η ύφεση, επεκταθούν οι µειώσεις µισθών και αυξηθεί περαιτέρω η ανεργία». Νέες καταργήσεις και περικοπές φοροαπαλλαγών προανήγγειλε από την πλευρά του και ο υπουργός Οικονοµικών, κ. Ευάγγελος Βενιζέλος, οι οποίες θα περιλαµβάνονται στο νοµοσχέδιο για το φορολογικό σύστηµα, που θα προωθήσει η κυβέρνηση Παπαδήµου. Στο «στόχαστρο» του υπουργείου Οικονοµικών βρίσκεται, µεταξύ άλλων, µεγάλος αριθµός ρυθµίσεων, που προβλέπουν εκπτώσεις δαπανών από τα ακαθάριστα έσοδα επιχειρήσεων, µειώσεις φόρων και αφορολόγητα όρια. Ποιος αµφιβάλλει λοιπόν ότι η προ τριµήνου δήλωση του κ. Βενιζέλου πως «µπήκε πάτος στο βαρέλι του ελληνικού δηµόσιου χρέους» αναιρείται στην πράξη; Εξυπνο XΡΗΜΑ Ι ΙΟΚΤΗΣΙΑ ΕΛΕΥΘΕΡΟΣ ΤΥΠΟΣ Α.Ε. ΕΚ ΟΤΕΣ ηµήτρης Μπενέκος, Αλέξης Σκαναβής ΙΕΥΘΥΝΤΗΣ Πάνος Αµυράς ΙΕΥΘΥΝΤΗΣ ΕΚ ΟΣΗΣ Πάνος Θωµάκος ΣΥΝΤΑΞΗ Μιχάλης Βουτσαδάκης, Γωγώ Κατσέλη, Νίκος Κουφάκος, Μιχάλης Μυγιάκης, Γιώργος Παλαιτσάκης, Νάσος Χατζητσάκος ΣΥΝΕΡΓΑΤΕΣ Κώστας Βουκόλας, Κώστας Κριεζίας, Αγγελική Βελεσιώτη ΗΜΙΟΥΡΓΙΚΟ Θεοδώρα Κούλη ΥΠΕΥΘΥΝΗ ΙΟΡΘΩΣΗΣ Κατερίνα Μπεχράκη

3 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ xxx xxx 200 εκατ. INFO είναι οι οφειλές της κλωστοϋφαντουργίας Λαναρά προς τις τράπεζες 75 εκατ. χρωστάει η βιοµηχανία σε ασφαλιστικά ταµεία και εργαζοµένους 300 εκατ. είχε αντλήσει ο sir Thomas τη «χρυσή περίοδο» του Χ.Α εκατ. πήρε ο Θωµάς Λαναράς από κρατικές επιχορηγήσεις από το 2004 και µετά Το νήµα της ζωής του Θωµά Λαναρά Κ αµένη γη άφησε πίσω του ο πρόεδρος της πάλαι ποτέ πανίσχυρης βιοµηχανίας, Ενωµένης Κλωστοϋφαντουργίας, Θωµάς Λαναράς, ο οποίος έφυγε από τη ζωή την περασµένη Κυριακή. Ο άνθρωπος που συνέδεσε το όνοµά του µε τη «φούσκα» του Χρηµατιστηρίου δεν κατάφερε να διατηρήσει την αυτοκρατορία που είχε χτίσει ο πατέρας του, Χριστόδουλος. Αντίθετα, ύστερα από σωρεία λανθασµένων επιλογών, εξαφάνισε ουσιαστικά από τον επιχειρηµατικό χάρτη την ιστορική βιοµηχανία που ιδρύθηκε το 1924, έφτασε να απασχολεί εργαζοµένους και να έχει κύκλο εργασιών µεγαλύτερο των 200 εκατ. ευρώ. Εδώ και καιρό όλα τα εργοστάσια της εταιρίας έχουν κατεβάσει διακόπτες, οι οφειλές της προς τις τράπεζες ξεπερνούν τα 200 εκατ. ευρώ, ενώ τα χρέη της προς τα ασφαλιστικά ταµεία και τους εργαζοµένους φτάνουν τα 75 εκατ. ευρώ. Επίσχεση Μάλιστα, οι τελευταίοι από το 2009 έχουν προχωρήσει σε επίσχεση εργασίας στα τελευταία 14 εργοστάσια του οµίλου που λειτουργούσαν µέχρι το τέλος του 2008 στη Νάουσα, στην Αλεξανδρούπολη, στην Κοµοτηνή και την Πέλλα. Τότε, η διοίκηση της ΕΝ.ΚΛΩ. είχε ενηµερώσει τους εργαζοµένους ότι, ενώ η βιοµηχανία ήταν κερδοφόρα, ο Θωµάς Λαναράς αποχωρούσε αφήνοντας τις µετοχές του στους υπάρχοντες µετόχους, θέτοντας ως βασική προϋπόθεση για τη συνέχιση της λειτουργίας των εργοστασίων την εκταµίευση δανείου. Παρά τις κρατικές επιχορηγήσεις ύψους εκατ. ευρώ που δόθηκαν στον Θωµά Λαναρά από το 2004 και τις εγγυήσεις του Ελληνικού ηµοσίου για δάνεια ύψους 36,6 εκατ. ευρώ για την υλοποίηση σχεδίου αναδιάρθρωσης, η άλλοτε κραταιά ΕΝ.ΚΛΩ. ανήκει πια στο παρελθόν. «Κανένα εργοστάσιο της ιστορικής βιοµηχανίας δεν λειτουργεί πλέον. Ο Θωµάς Λαναράς, παρά το γεγονός ότι πήρε αρκετές υπεραξίες από τις κλωστοϋφαντουργικές Η άνοδος και η πτώση του θρυλικού sir Thomas της Σοφοκλέους αντανακλούν ίσως καλύτερα από οτιδήποτε άλλο την πορεία διάλυσης της πάλαι ποτέ ακµάζουσας εγχώριας κλωστοϋφαντουργίας Της ΓΩΓΩΣ ΚΑΤΣΕΛΗ gkatseli@e-typos.com επιχειρήσεις, δεν τις αξιοποίησε όπως θα έπρεπε. εν ακολούθησε το δρόµο της παραγωγής, του εκσυγχρονισµού, της ανάπτυξης, αλλά αναλώθηκε άδικα σε παιχνίδια του Χρηµατιστηρίου», αναφέρει στο «Εξυπνο Χρήµα» ο πρόεδρος του Συνδέσµου Ελλήνων Βιοµηχάνων Κλωστοϋφαντουργών, κ. Ελευθέριος Κούρταλης. Την ίδια ώρα, στελέχη της αγοράς δηλώνουν άγνοια για την τύχη των κλωστηρίων Λαναρά, ενώ µέλη του Εµπορικού και Βιοµηχανικού Επιµελητηρίου σηµειώνουν χαρακτηριστικά ότι «η τύχη της βιοµηχανίας, η οποία ήταν και µέλος του, αγνοείται από το 2006, ενώ συγκαταλέγεται και στη λίστα των εταιριών που έχουν να πληρώσουν τη συνδροµή τους στο ΕΒΕΑ εδώ και πέντε χρόνια». Πώς όµως έφτασε σε αυτό το σηµείο µια από τις µεγαλύτερες κλωστοϋφαντουργίες της χώρας; Αν και ο Χριστόδουλος Λαναράς µεσουρανούσε στον τοµέα της κλωστοϋφαντουργίας, µε την ίδρυση των Ελευθέριος Κούρταλης Κλωστηρίων Νάουσας, της Ολυ- µπιακής Κλωστοϋφαντουργίας, της Τρικολάν Γαλλοελληνικής και της Βερλάν Βαµβακοϋφαντουργικής, ο Θωµάς Λαναράς φαίνεται να µη γοητεύεται από τις κλωστές. Προχωράει µεν σε εξαγορές κλωστηρίων, όπως αυτή του Γιαννούση στα Οινόφυτα και του ούδου στη Θεσσαλονίκη, αλλά δεν τις εκµεταλλεύεται όπως πρέπει. Σύµφωνα µε στελέχη του κλάδου, τις χρησιµοποιεί µόνο για να κερδίσει το παιχνίδι των εντυπώσεων και να ανεβάσει τις µετοχές του. Την περίοδο του Χρηµατιστηρίου, ο sir Thomas, όπως τον αποκαλούσαν οι επενδυτές, είχε προκαλέσει φρενίτιδα στην αγορά και όλοι έτρεχαν να αγοράσουν µετοχές του. Κάθε φορά που προχωρούσε στην εξαγορά κάποιας επιχείρησης, η µετοχή της απογειωνόταν, προσφέροντας αποδόσεις που ξεπερνούσαν πολλές φορές και το 1.000%. Κύριος στόχος του ήταν η ανοδική πορεία των µετοχών των εταιριών του και η εκπόνηση µεγαλόπνοων σχεδίων, όπως για παράδειγµα η εξαγορά του οµίλου Benetton, ώστε να δηµιουργήσει συνεχείς υπεραξίες στο ταµπλό. εν είναι τυχαίο ότι ο ίδιος τη χρυσή αυτή περίοδο της Σοφοκλέους άντλησε περίπου 300 εκατ. ευρώ µέσω αυξήσεων µετοχικού κεφαλαίου, ενώ η χρηµατιστηριακή αξία των εταιριών του είχε ξεπεράσει τα 2 δισ. ευρώ. Ωστόσο, όταν η «φούσκα» του Χρηµατιστηρίου έσκασε, άρχισε να κλείνει το ένα εργοστάσιο µετά το άλλο, αφήνοντας εκατοντάδες εργαζoµένους στο δρόµο και αποδεκατίζοντας τις κατά τόπους οικονοµίες, οι οποίες στηρίζονταν στη λειτουργία των εργοστασίων του οµίλου. Ο άνθρωπος που συνέδεσε το όνοµά του µε τη «φούσκα» του Χρηµατιστηρίου δεν κατάφερε να διατηρήσει την αυτοκρατορία που είχε χτίσει ο πατέρας του Ενέχυρο Παράλληλα, η αξία των µετοχών είχε δοθεί ως ενέχυρο για να χρηµατοδοτηθούν τα τεράστια ανοίγµατα της βιοµηχανίας και οι τράπεζες κατέστησαν τα δάνεια βραχυπρόθεσµα και άµεσα. Τα «λαναρόχαρτα», τα οποία είχαν πάρει τον κατήφορο, µπήκαν σε καθεστώς επιτήρησης και χιλιάδες µικροεπενδυτές είδαν τις περιουσίες τους να απαξιώνονται. Από τότε, πολλοί επενδυτέςφαντάσµατα πέρασαν από τον όµιλο, τάζοντας λαγούς µε πετραχήλια και παίζοντας µε τις ελπίδες εκατοντάδων εργαζοµένων. Η τελευταία «κρούση» έγινε από αµερικανικό fund, το οποίο υποτίθεται ότι θα έβγαζε την πολύπαθη εταιρία από το αδιέξοδο µετά τις φρούδες υποσχέσεις τής τότε κυβέρνησης Παπανδρέου για δανειοδότησή της από τις πιστώτριες τράπεζες µε εγγυήσεις του ηµοσίου. Αν και οι υποψήφιοι «µνηστήρες» δήλωναν εντυπωσιασµένοι από τις κτιριακές εγκαταστάσεις και το µηχανολογικό εξοπλισµό των κλωστοϋφαντουργικών µονάδων, το deal τελικά ναυάγησε, µε τη δικαιολογία ότι οι πιστώτριες τράπεζες, οι οποίες κατέχουν πλέον και τις µετοχές της εταιρίας, ζητούν κρατικές εγγυήσεις, σε µια εποχή όµως που και το ελληνικό κράτος θεωρείται ήδη πτωχευ- µένο

4 4 kyρiakh 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Μειώσεις-σοκ στα πρόστιμα για εικονικά ή πλαστά τιμολόγια Τ η σημαντική μείωση των προστίμων για όσες επιχειρήσεις εκδίδουν ή λαμβάνουν πλαστά ή εικονικά τιμολόγια, ακόμη και για παλαιές υποθέσεις που εκκρεμούν στις εφορίες ή στα δικαστήρια, την επιβολή προστίμου 100 ευρώ σε όσους καταναλωτές εντοπίζονται να μη λαμβάνουν αποδείξεις από τα καταστήματα που ψωνίζουν, καθώς και την επιστροφή του 30% των προστίμων σε όσους προβαίνουν σε άμεση εξόφλησή τους θα προβλέπουν, μεταξύ πολλών άλλων, οι ρυθμίσεις του νέου φορολογικού νομοσχεδίου για την τροποποίηση του φορολογικού ποινολογίου. Σύμφωνα λοιπόν με τις σημαντικότερες αλλαγές που περιλαμβάνονται στο σχετικό προσχέδιο, το οποίο κατήρτισε αρμόδια επιτροπή εμπειρογνωμόνων, και αφορούν περίπου επιχειρήσεις ισχύουν πλέον τα εξής: 1Τα ποσά που λαμβάνονται υπόψη ως βάσεις υπολογισμού (ΒΑΣ. ΥΠ.) των προστίμων για ορισμένες παραβάσεις του Κώδικα Απεικόνισης Συναλλαγών (πρώην Κώδικα Βιβλίων και Στοιχείων) θα κλιµακώνονται ανάλογα µε την κατηγορία των βιβλίων που υποχρεούται να τηρεί κάθε υπόχρεο πρόσωπο, ως εξής: 300 ευρώ για µη υπόχρεους σε τήρηση βιβλίων. 900 ευρώ για υπόχρεους σε τήρηση «απλογραφικών βιβλίων» (βιβλίων β κατηγορίας του ισχύοντος ΚΒΣ) ευρώ για υπόχρεους σε τήρηση «διπλογραφικών βιβλίων» (γ κατηγορίας του ισχύοντος ΚΒΣ). Η ρύθμιση θα ισχύσει αναδρομικά και σε όλες τις εκκρεμείς υποθέσεις φοροδιαφυγής! Τι αλλάζει στο ποινολόγιο της εφορίας Πώς θα εξοφλούνται οι επιβαρύνσεις Θα επιστρέφεται το 30% των προστίμων σε όσους τα εξοφλούν εγκαίρως Του Γιώργοy Παλαιτσάκη gpalaitsakis@e-typos.com Ως βάση υπολογισμού για ορισμένες άλλες παραβάσεις θα εξακολουθεί να ορίζεται το ύψος της συναλλαγής για την οποία διαπιστώθηκε η παράβαση. 2Δεν θα επιβάλλεται πρόστιµο από την εφορία όταν: Διαπιστώνεται για πρώτη φορά οποιαδήποτε παράβαση, ανεξάρτητα από το είδος και το πλήθος αυτών. Εχουν εκδοθεί αθεώρητα φορολογικά στοιχεία, αντί θεωρηµένων, εφόσον στις ως άνω περιπτώσεις έχουν εκδοθεί από παραδροµή και έχουν καταχωρισθεί στα βιβλία εμπρόθεσµα και δηλώθηκε εγγράφως από τον υπόχρεο στον προϊστάµενο της ΔΟΥ η παράλειψη αυτή, πριν από τη διαπίστωσή της από οποιονδήποτε φορολογικό έλεγχο. Για συγκεκριµένη συναλλαγή έχει εκδοθεί το µη προσήκον φορολογικό στοιχείο, εφόσον το εκδοθέν περιλαµβάνει τουλάχιστον τα δεδοµένα του προβλεπόµενου, έχει εκδοθεί στον οριζόµενο γι αυτό χρόνο και φέρει θεώρηση στην περίπτωση που απαιτείται. εν έχουν διαφυλαχθεί από τον κατά περίπτωση υπόχρεο τα επιπλέον προαιρετικώς εκδοθέντα αντίτυπα. εν έχουν εκδοθεί από τον υπόχρεο δελτία αποστολής για τις περιπτώσεις: παράδοσης επιστρεφόµενων αγαθών αξίας µέχρι και ευρώ ή παράδοσης αγαθών προς επισκευή, συντήρηση ή άλλη αιτία που δεν συνεπάγεται απόκτηση εσόδων για τον υπόχρεο, εφόσον για τις προαναφερόµενες περιπτώσεις έχουν εκδοθεί από τον παραλήπτη των αγαθών δελτία αποστολής, κατά τις διατάξεις των ΚΑΣ, και αποδεικνύεται µε αντίτυπο ή φωτοαντίγραφο του σχετικού δελτίου αποστολής. Εχουν εκδοθεί δελτία αποστολής µε γενική (ελλιπή) περιγραφή των ειδών, εφόσον σκοπός της διακίνησης είναι ο δειγµατισµός άνευ παραδόσεως των ειδών και δεν τηρείται βιβλίο αποθήκης. ιαπιστώνονται παρατυπίες ή παραλείψεις που δεν εµπίπτουν στις προηγούµενες περιπτώσεις και αποτελούν τυπικές παραβάσεις, οι οποίες δεν καταγράφονται σε αυτές που επηρεάζουν τα ακαθάριστα έσοδα ή τα έξοδα, εφόσον οφείλονται σε παραδροµή ή συγγνωστή πλάνη. Πρόκειται για υποθέσεις που έχουν ήδη ελεγχθεί µε τακτικό φορολογικό έλεγχο και έχουν εκδοθεί οριστικά φύλλα ελέγχου ή πράξεις προσδιορισµού του φόρου στη φορολογία εισοδήµατος και στον ΦΠΑ ή για υποθέσεις που έχουν περαιωθεί ως προς τις φορολογίες αυτές µε οποιονδήποτε τρόπο. 3Σε περίπτωση μη έκδοσης ή ανακριβούς έκδοσης φορολογικών στοιχείων που έχει ως αποτέλεσμα την απόκρυψη συναλλαγής ή μέρους αυτής, εφόσον η αποκρυβείσα αξία είναι μεγαλύτερη των ευρώ, θα επιβάλλεται πρόστιμο για κάθε παράβαση ίσο με 25% της συναλλαγής ή μέρους αυτής που αποκρύφτηκε. Σε κάθε τέτοια περίπτωση, το συνολικό ανώτατο πρόστιμο ανά φορολογικό έλεγχο που αφορά την ίδια διαχειριστική περίοδο δεν μπορεί να υπερβεί τις ευρώ, ενώ σε περίπτωση υποτροπής προσαυξάνεται κατά 50%. 4Μειώνονται σημαντικά τα πρόστιμα για την έκδοση πλαστών ή εικονι- ΚΑΤΑΡΓΕΙΤΑΙ Η ΑΠΟΡΡΙΨΗ ΤΩΝ ΒΙΒΛΙΩΝ ΚΑΙ ΤΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ «Αντικειμενικά» θα προσδιορίζονται πλέον τα εισοδήματα των Την κατάργηση των διατάξεων που προβλέπουν ότι σε περιπτώσεις διαπίστωσης ουσιαστικών φορολογικών παραβάσεων τα βιβλία και τα στοιχεία των επιχειρήσεων κρίνονται ανακριβή και απορρίπτονται, με αποτέλεσμα τα καθαρά κέρδη να προσδιορίζονται εξωλογιστικά, με την εφαρμογή προσαυξημένων κατά 40%-80% μοναδικών συντελεστών επί σημαντικά αυξημένων ακαθαρίστων εσόδων, προβλέπουν οι προτάσεις της νομοτεχνικής επιτροπής εμπειρογνωμόνων για την απλοποίηση του Κώδικα Βιβλίων και Στοιχείων. Σύμφωνα με τις προτάσεις της επιτροπής, στις περιπτώσεις επιχειρήσεων με ουσιαστικές και εκτεταμένες παραβάσεις του Κώδικα Βιβλίων και Στοιχείων δεν θα προβλέπεται πλέον η απόρριψη των βιβλίων και των στοιχείων. Θα ακολουθείται μια νέα διαδικασία αντικειμενικού προσδιορισμού των ακαθαρίστων εσόδων και του φορολογητέου εισοδήματος, με την οποία θα προστίθενται στα δηλωθέντα ακαθάριστα έσοδα τα αποκρυβέντα και ταυτόχρονα θα επέρχεται επαύξηση των αποκρυβέντων εσόδων με συντελεστές που θα συναρτώνται με τη βαρύτητα της κάθε παράβασης και την επανάληψή της. Στην πράξη αυτό σημαίνει ότι για τις επιχειρήσεις που βαρύνονται με φορολογικές παραβάσεις, τα ακαθάριστα έσοδα θα προσαυξάνονται. Το ύψος της προσαύξησης θα εξαρτάται: Από την αξία της συναλλαγής στην οποία αφορά η παράβαση. Από ένα συντελεστή ο οποίος θα προσαυξάνει την αξία της αποκρυβείσης συναλλαγής. Οσο σοβαρότερη είναι η συγκεκριμένη φορολογική παράβαση τόσο υψηλότερος θα είναι ο συντελεστής προσαύξησης. Από ένα δεύτερο συντελεστή, ο οποίος θα εξαρτάται από την επανάληψη των παραβάσεων. Οσο περισσότερες είναι οι παραβάσεις τόσο μεγαλύτερος θα είναι και αυτός ο συντελεστής. Οι παραβάσεις δεν θα υπολογίζονται μόνο

5 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ Τέλος στη θεώρηση των βασικών βιβλίων ΠΕΡΑΝ της κατάργησης των διαδικασιών απόρριψης του κύρους των βιβλίων για τις περισσότερες περιπτώσεις ουσιαστικών φορολογικών παραβάσεων, οι προτάσεις που υπέβαλε στο υπουργείο Οικονοµικών η νο- µοτεχνική επιτροπή για την απλοποίηση του Κώδικα Βιβλίων και Στοιχείων προβλέπουν την κατάργηση της θεώρησης των βασικών βιβλίων, δηλαδή των βιβλίων εσόδων-εξόδων και του ηµερολογίου, καθώς και 18 ακόµη σηµαντικές αλλαγές. Αναλυτικά, οι 19 προτεινόµενες αλλαγές έχουν ως εξής: Ο Κώδικας Βιβλίων και Στοιχείων (ΚΒΣ) µετονοµάζεται σε Κώδικα Απεικόνισης Συναλλαγών (ΚΑΣ). Καταργείται η διάκριση των βιβλίων σε Β και Γ κατηγορίας. Τα βιβλία που σήµερα ονοµάζονται «Β κατηγορίας» µετονοµάζονται σε «απλογραφικά», ενώ τα «Γ κατηγορίας» µετονοµάζονται σε «διπλογραφικά». Αυξάνεται από τις στις ευρώ το όριο ακαθαρίστων εσόδων µέχρι το οποίο απαλλάσσονται από την υποχρέωση τήρησης βιβλίων και έκδοσης αποδείξεων οι επιτηδευµατίες που παρέχουν υπηρεσίες. Οι επιχειρήσεις και οι ελεύθεροι επαγγελ- µατίες των οποίων τα ακαθάριστα έσοδα δεν υπερβαίνουν το ευρώ θα τηρούν «απλογραφικά βιβλία», ενώ οι επιχειρήσεις και οι ελεύθεροι επαγγελµατίες µε ετήσια ακαθάριστα έσοδα µεγαλύτερα του ευρώ θα τηρούν «διπλογραφικά βιβλία». Ως «απλογραφικά βιβλία» θεωρούνται το βιβλίο εσόδων-εξόδων και το βιβλίο απογραφής, το οποίο τηρείται µόνο στην περίπτωση κατά την οποία τα ακαθάριστα έσοδα του επιτηδευµατία από την πώληση αγαθών υπερέβησαν το όριο των ευρώ. Κατάργηση βιβλίων Καταργείται το βιβλίο παραγωγήςκοστολογίου. Καταργούνται τα πρόσθετα βιβλία επενδύσεων, αποθήκευσης, διάθεσης λαχείων, µεταχειρισµένων αγαθών και βιβλίο εντολών. Καταργούνται ως φορολογική υποχρέωση τα διοικητικά βιβλία των A.E. και ΕΠΕ. Κατάργηση θεώρησης βιβλίων - Μεταβατικό καθεστώς Καταργείται παντελώς η θεώρηση των βασικών βιβλίων B και Γ κατηγορίας, καθώς και του βιβλίου αποθήκης. Για τα πρόσθετα βιβλία και το βιβλίο τεχνικών προδιαγραφών, για τα οποία παραµένει η θεώρηση, αυτό θα ρυθµισθεί σε αποφάσεις η υποκατάσταση της κλασικής θεώρησης (διάτρηση) µε τη σήµανση αυτών µέσω φορολογικών µηχανισµών. Για τα φορολογικά στοιχεία διατηρείται η θεώρηση των στοιχείων διακίνησης, ενώ η θεώρηση των υπολοίπων παραµένει για µεταβατικό χρονικό διάστηµα, µέχρι την ολοκλήρωση του µέτρου διαβίβασης δεδοµένων των συναλλαγών στη ΓΓΠΣ. Επέκταση των χρονικών ορίων ενη- µέρωσης των βιβλίων Για τις επιχειρήσεις που υπάγονται στον ΦΠΑ, ως χρονικό όριο ενηµέρωσης των βιβλίων ορίζεται το τέλος του επόµενου µήνα από την περίοδο για την οποία υποβάλλεται η δήλωση ΦΠΑ. Για τις µη υπαγόµενες στον ΦΠΑ επιχειρήσεις, τα βιβλία θα πρέπει πλέον να ενη- µερώνονται µέχρι το τέλος έκαστου ηµερολογιακού τετραµήνου. Κατάργηση υποβαλλοµένων καταστάσεων Καταργείται η υποχρέωση υποβολής των εξής καταστάσεων: Του µεριδολογίου ιατρών. Του βιβλίου αποθήκης. Των δελτίων κίνησης των τουριστικών λεωφορείων. Καταργείται η υποχρέωση υποβολής των ισοζυγίων. Μέτρα διευκόλυνσης των συναλλαγών και των επιχειρήσεων Τιµολόγια που αφορούν αµοιβαίες ανταπαιτήσεις εξαιρούνται της υποχρέωσης εξόφλησης µε επιταγές ή µέσω τραπεζικού λογαριασµού, επιτρέπονται δηλαδή οι συµψηφισµοί χωρίς εξαίρεση. Επεκτείνεται η δυνατότητα αποθήκευσης σε οπτικό δίσκο (CDROM τεχνολογίας WORM) για όλα τα λαµβανόµενα παραστατικά και για τα εκδιδόµενα δελτία αποστολής (καταργείται το χάρτινο αρχείο). Επαναφέρεται το καθεστώς τιµολόγησης των αγροτικών προϊόντων, όπως ίσχυε πριν από την Κατάργηση διατάξεων µηχανογραφικής τήρησης των βιβλίων Καταργείται το µεγαλύτερο µέρος των διατάξεων για τη µηχανογραφική τήρηση των βιβλίων που προβλέπουν υποχρεώσεις χρηστών, τεχνικές προδιαγραφές κ.λπ. Επιβολή προστίµου 100 ευρώ σε όσους καταναλωτές εντοπίζονται να µη λαµβάνουν αποδείξεις από τα καταστήµατα που ψωνίζουν κών φορολογικών στοιχείων, τη λήψη εικονικών φορολογικών στοιχείων, τη νόθευση αυτών, καθώς και για την καταχώριση στα βιβλία αγορών ή εξόδων που δεν έχουν πραγµατοποιηθεί και δεν έχει εκδοθεί φορολογικό στοιχείο. Για τις παραβάσεις αυτές το πρόστιµο µειώνεται κατά 70%, από το 100% στο 30% της αξίας κάθε στοιχείου, µη συµπεριλαµβανοµένου του ΦΠΑ. Επιπλέον, το µειωµένο αυτό πρόστιµο θα επιβάλλεται µόνο εφόσον η αξία του στοιχείου είναι µεγαλύτερη των ευρώ, ενώ το ισχύον σήµερα καθεστώς προβλέπει ότι το ίσο µε το 100% της αξίας του φορολογικού στοιχείου πρόστιµο επιβάλλεται εφόσον η αποκρυβείσα αξία συναλλαγής είναι µεγαλύτερη των ευρώ. Επιπλέον, τίθεται ανώτατο όριο ευρώ στο ύψος των προστίµων που µπορούν να επιβληθούν για τις παραβάσεις αυτές ανά φορολογικό έλεγχο στην ίδια διαχειριστική περίοδο! Σε περίπτωση υποτροπής, το όριο αυτό θα προσαυξάνεται κατά 50%. Οι ευνοϊκές αυτές ρυθµίσεις θα ισχύσουν και για µεγάλες υποθέσεις πλαστών και εικονικών τιµολογίων που εκκρεµούν στις ΟΥ ή στα δικαστήρια, οδηγώντας σε απαλλαγή των φοροπαραβατών από πρόστιµα ύψους πολλών εκατοµµυρίων ευρώ! 5 Στους καταναλωτές που «συλλαµβάνονται» να µη ζητούν αποδείξεις ή να έχουν αποδεχτεί την έκδοση ανακριβών αποδείξεων θα επιβάλλεται πρόστιµο 100 ευρώ από το Σ ΟΕ και τις άλλες φοροελεγκτικές αρχές! Για την επιβολή του προστίµου αυτού θα συντάσσεται άµεσα ιαπιστωτική Πράξη - Απόφαση Επιβολής Προστίµου (.Π.-ΑΕΠ), που θα υπογράφεται από τα µέλη του συνεργείου ελέγχου. Αντίτυπο της Πράξης αυτής θα παραδίδεται στον παραβάτη, ο οποίος θα καλείται να υπογράφει σχετικά για την παραλαβή και την αποδοχή της παράβασης. Σε περίπτωση άρνησης παραλαβής, η άρνηση αυτή θα σηµειώνεται σχετικά επί του σώµατος της.π.- ΑΕΠ. Αντίτυπο της.π.-αεπ θα παραδίδεται εντός της επόµενης εργάσιµης ηµέρας στη ΟΥ, στη χωρική αρµοδιότητα της οποίας διαπιστώθηκε η παράβαση. Το πρόστιµο θα πρέπει να καταβάλλεται εντός 10 ηµερών σε οποιαδήποτε ΟΥ, µε έκπτωση 50%. Σε κάθε περίπτωση µη καταβολής του προστίµου, αυτό θα βεβαιώνεται στη ΟΥ, στη χωρική αρµοδιότητα της οποίας διαπιστώθηκε η παράβαση στο σύνολό της. εν θα επιβάλλεται πρόστιµο εις βάρος φυσικού προσώπου ιδιώτη, εφόσον οι παραβάσεις µη έκδοσης ή ανακριβούς έκδοσης στοιχείων εις βάρος επιτηδευµατία προέκυψαν από καταγγελία του ίδιου. 6Τα πρόστιµα που βεβαιώνονται µε βάση τις πράξεις επιβολής προστίµου ή µετά από διοικητικό ή δικαστικό συµβιβασµό θα καταβάλλονται σε 10 ίσες µηνιαίες δόσεις, µε τον περιορισµό ότι κάθε δόση δεν µπορεί να είναι µικρότερη των 300 ευρώ, εκτός της τελευταίας. Κατά την εµπρόθεσµη καταβολή των προστίµων, εφάπαξ ή σε δόσεις, παρέχεται έκπτωση: 60% για την εφάπαξ καταβολή. 40% για την καταβολή σε δόσεις, για κάθε δόση, εκτός της πρώτης για την οποία δεν παρέχεται έκπτωση. εν είναι δυνατή η πληρωµή µε έκπτωση επόµενης δόσης αν δεν έχει εξοφληθεί η προηγούµενη αυτής. 7Οι φορολογούµενοι που θα καταβάλουν το σύνολο των προστίµων θα επιβραβεύονται. Συγκεκριµένα, θα επιστρέφεται το 30% του ποσού που έχει καταβληθεί, ως επιβράβευση της φορολογικής συνέπειας του επιτηδευµατία, κατά τη διαχειριστική περίοδο επιβολής του προστίµου και των δύο επόµενων αυτής, εφόσον πρόκειται για ενεργή επιχείρηση που δεν τελεί σε ουσιαστική ή τυπική αδράνεια. επιχειρήσεων που συλλαµβάνονται να φοροδιαφεύγουν στα έσοδα των επιχειρήσεων, αλλά και στα έξοδα της επιχείρησης. Σε αυτές τις περιπτώσεις θα υπολογίζεται και πάλι το καθαρό κέρδος της επιχείρησης µε τη µέθοδο του λογιστικού προσδιορισµού (έσοδα µείον έξοδα), αλλά θα υπάρχουν προσαυξήσεις. Οι παραβάσεις αφενός θα προσαυξάνουν το εισόδηµα των επιχειρήσεων και περαιτέρω θα καθορίζουν το συντελεστή προσαύξησης µε βάση κλίµακα, προκειµένου να δια- µορφωθεί το συνολικό καθαρό εισόδηµα. Ο στόχος των προτεινόµενων ρυθµίσεων είναι τα βιβλία όλων των επιχειρήσεων να εξακολουθήσουν να χαρακτηρίζονται ως ακριβή και επαρκή, ακόµη και όταν υπάρχουν παραβάσεις, το δε φορολογητέο κέρδος να υπολογίζεται αποκλειστικά µε βάση τη λογιστική µέθοδο (έσοδα µείον έξοδα). Παρ όλα αυτά, θα εξακολουθούν να προβλέπονται και περιπτώσεις όπου το φορολογητέο κέρδος θα υπολογίζεται µε την εξωλογιστική µέθοδο, δηλαδή µε τον πολλαπλασιασµό των ακαθάριστων εσόδων µε το Μοναδικό Συντελεστή Καθαρού Κέρδους. Πρόκειται για τις εξής περιπτώσεις: Οταν δεν τηρούνται ή δεν διαφυλάττονται ή δεν προσκοµίζονται έπειτα από δύο τουλάχιστον προσκλήσεις τακτικού φορολογικού ελέγχου τα εξής βιβλία: Βιβλία στα οποία καταχωρίζονται οι πρωτογενείς εγγραφές. Πρόσθετα βιβλία. Το βιβλίο απογραφών. Το βιβλίο αποθήκης και τεχνικών προδιαγραφών. Οταν δεν τηρούνται ή δεν διαφυλάττονται ή δεν προσκοµίζονται έπειτα από δύο προσκλήσεις τακτικού φορολογικού ελέγχου τα φορολογικά στοιχεία και τα υπόλοιπα δικαιολογητικά έγγραφα, καθώς και τα συνοδευτικά στοιχεία συναλλαγών. Οταν δεν φυλάσσονται οι φορολογικές τα- µειακές µηχανές ή τα φορολογικά συστήµατα γενικά.

6 6 KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Η «γιορτή» του λιανεµπορίου Τη ευτέρα 12 εκεµβρίου στο «Metropolitan Expo» θα πραγµατοποιηθεί η 10η διοργάνωση των Retail Business Awards, µε στόχο την επιβράβευση των διορατικών του λιανικού εµπορίου. Ο πρόεδρος.σ. της Direction, κ. Βαγγέλης Παπαλιός, εξηγεί γιατί οι άνθρωποι και οι επιχειρήσεις του κλάδου θα πρέπει να επιβραβεύονται, ειδικά σε µια τόσο δύσκολη οικονοµική συγκυρία Της ΑΓΓ. ΒΕΛΕΣΙΩΤΗ avelesioti@e-typos.com H διοργάνωση των Retail Business Awards γίνεται φέτος για 10η χρονιά. Τι εξυπηρετεί η θεσµοθέτηση ειδικών επιχειρηµατικών βραβείων για το εγχώριο λιανε- µπόριο και τι σηµατοδότησε η πρωτοβουλία δηµιουργίας των Retail Business Awards; Τα Retail Business Awards συ- µπληρώνουν φέτος αισίως 10 χρόνια ζωής. Ξεκίνησαν σαν όρα- µα το 2002 και σήµερα αποτελούν τον πλέον αναγνωρισµένο θεσµό του ελληνικού λιανεµπορίου. Χρειάστηκε µεγάλη προσπάθεια, αλλά είµαστε ιδιαίτερα υπερήφανοι για την πορεία αυτή. Μέσα σε αυτή τη δεκαετία και ειδικά τα τελευταία τρία χρόνια ο χώρος του λιανεµπορίου αντιµετώπισε ση- µαντικά προβλήµατα, αλλά εµείς µείναµε πιστοί στην εξαρχής δέσµευσή µας να συµπορευόµαστε µε τις υγιείς δυνάµεις της αγοράς, τιµώντας ανθρώπους και επιχειρήσεις, που πρωταγωνιστούν στα ελληνικά δρώµενα. Αναδεικνύου- µε και επιβραβεύουµε τους τολµηρούς, τους διορατικούς, εκείνους που συνεχίζουν να επενδύουν, να δηµιουργούν θέσεις εργασίας, να µειώνουν τιµές, ενώ αυξάνονται οι φόροι. Εκείνους που δίνουν καθηµερινά τη µάχη της ανάπτυξης εντός και εκτός Ελλάδας, οδηγώντας το ελληνικό λιανεµπόριο µπροστά. Το retail είναι από τους πιο δυναµικούς χώρους της ελληνικής οικονοµίας µε σηµαντική συνεισφορά στην ελληνική κοινωνία και οι άνθρωποι και οι επιχειρήσεις του θα πρέπει να επιβραβεύονται. Με ποια κριτήρια γίνεται η επιλογή των εταιριών που συµµετέχουν στην ψηφοφορία και πώς αναδεικνύεται η νικήτρια επιχείρηση ανά κατηγορία κλάδου; Κάθε χρονιά οι λιανεµπορικές επιχειρήσεις µπορούν να υποβάλλουν αίτηση συµµετοχής για τα Retail Business Awards στις κατηγορίες: e-retailer, CSR Retail Strategy, Retail Campaign και Retail Store (Super Market - Εστίαση - Ηλεκτρικά & Ηλεκτρονικά είδη - Ενδυση & Υπόδηση - Πολυκατάστηµα). Oταν ολοκληρωθεί η υποβολή συµµετοχών, η ειδική επιτροπή των Retail Business Awards προχωρεί στην κατάρτιση της short list σε κάθε κατηγορία. Η ίδια επιτροπή προχωρεί και στην επιλογή των στελεχών και των επιχειρήσεων, που θα διεκδικήσουν τις κορυφαίες διακρίσεις της χρονιάς. Φέτος, βέβαια, καθώς πρόκειται για την επετειακή διοργάνωση του θεσµού, η οργανωτική οµάδα αποφάσισε τα µεγάλα βραβεία να αφορούν στο Retailer της εκαετίας και το Retail Manager της εκαετίας, µε τους υποψηφίους να επιλέγονται και µε το επιπλέον κριτήριο της πρότερης διάκρισής τους στο θεσµό. Οι νικητές των φετινών Εmporiki Βank Retail Business Awards θα αναδειχθούν µε ψηφοφορία που πραγµατοποιήθηκε µέσω ειδικών αριθµηµένων ψηφοδελτίων και ολοκληρώθηκε την Τετάρτη 23 Νοεµβρίου. ικαίωµα συµµετοχής στην ψηφοφορία είχαν oι αναγνώστες - συνδρο- µητές των περιοδικών «RETAIL BUSINESS», «ADBUSINESS» και «COMBUSINESS» και των newsletters «RETAIL TODAY», «BUSINESS TODAY» και «COM TODAY» της DIRECTION Εκδοτικός Οργανισµός Α.Ε., οι αρµόδιοι επιχειρηµατικοί και οικονοµικοί συντάκτες, τα µέλη του ΣΕΛΠΕ και τα µέλη της ΕΣΕΕ. Πρόκειται για ένα µεγάλο δείγµα ειδικών, που µπορεί να διαµορφώσει απόψεις και τάσεις και να οδηγήσει σε χρήσιµα συµπεράσµατα. Με ποιον τρόπο εξασφαλίζεται η αξιοπιστία των αποτελεσµάτων; Επίσης, τα αποτελέσµατα συνάδουν µε τις προτιµήσεις του καταναλωτικού κοινού; Οπως σας ανέφερα, η ψηφοφορία γίνεται µέσω αριθµηµένων ψηφοδελτίων, όπου θα πρέπει να αναγράφονται και τα στοιχεία του κάθε ψηφοφόρου. Κάθε ψηφοφόρος έχει το δικαίωµα κατάθεσης ενός µόνο ψηφοδελτίου, ενώ κανείς δεν µπορεί να ψηφίσει την επιχείρηση στην οποία εργάζεται. Την εγκυρότητα και την αξιοπιστία του θεσµού διασφαλίζει για έκτη συνεχή χρονιά η KPMG ΟΡΚΩΤΟΙ ΕΛΕΓΚΤΕΣ Α.Ε. ως Ελεγκτικός Φορέας και σας διαβεβαιώνω πως δεν υπάρχει η παραµικρή περίπτωση να αµφισβητηθούν τα αποτελέσµατα. Επίσης, θα πρέπει να κάνω ειδική αναφορά στα βραβεία για τον Προµηθευτή της Χρονιάς, οι νικητές των οποίων προκύπτουν µέσα από ειδική ψηφοφορία, που πραγµατοποιείται µε την επιστη- µονική επίβλεψη του Οικονοµικού Πανεπιστηµίου Αθηνών και στην οποία συµµετέχουν οι υπεύθυνοι αγορών (buyers) των µεγάλων αλυσίδων του οργανωµένου λιανεµπορίου. Θέλω, πάντως, να σηµειώσω πως, αν εξετάσει κάποιος την πορεία των επιχειρήσεων και των ανθρώπων που βραβεύτηκαν όλα αυτά τα χρόνια στα Retail Business Awards, θα λάβει την πιο ηχηρή απόδειξη για την αξιοπιστία και τη βαρύτητα του θεσµού. Στελέχη που ξεχώρισαν για τις διοικητικές τους ικανότητες ανέβηκαν την εταιρική «σκάλα» ή πραγµατοποίησαν σηµαντικές µεταγραφές και επιχειρήσεις που εξακολούθησαν να είναι κερδοφόρες και να αναπτύσσονται εντός και εκτός συνόρων τιµήθηκαν όλα αυτά τα χρόνια από το θεσµό, επιβεβαιώνοντας την εγκυρότητά του. Ο θεσµός δεν είχε «απώλειες», οι επιχειρήσεις που έχουµε βραβεύσει «ζουν και βασιλεύουν» στην ελληνική αγορά, πρωταγωνιστώντας όλα αυτά τα χρόνια στο λιανεµπόριο. εδοµένης της κρίσης που διέρχεται η ελληνική αγορά και ειδικότερα ο κλάδος του λιανεµπορίου, θεωρείτε ότι φέτος η απονοµή των βραβείων θα ωφελήσει τις υποψήφιες εταιρίες; Η ύφεση είναι µια αναντίρρητη πραγµατικότητα. Εµείς όµως πιστεύουµε, αφενός, πως οι καλές δουλειές και οι ικανοί άνθρωποι θα πρέπει να αναγνωρίζονται και να επιβραβεύονται, αφετέρου, πως υπάρχει χώρος για αισιοδοξία. Με αυτό το σκεπτικό, άλλωστε, διαλέξαµε τον τίτλο RETAILFULL, για τη φετινή επετειακή διοργάνωση, δείχνοντας έτσι ότι το ελληνικό λιανεµπόριο έχει λόγο να αισιοδοξεί, αλλά και γιορτάζει µαζί µας. Από τη µεριά µας δεν πρόκειται να σταµατήσουµε να επιµένουµε και να αναδεικνύου- µε τους πραγµατικούς leaders. Σε µια εποχή κρίσης, όπου κυρίαρχο συναίσθηµα είναι η απαισιοδοξία, «Ο θεσµός δεν είχε "απώλειες", οι επιχειρήσεις που έχουµε βραβεύσει "ζουν και βασιλεύουν" στην ελληνική αγορά, πρωταγωνιστώντας όλα αυτά τα χρόνια στο λιανεµπόριο» υπάρχουν αυτοί που αισιοδοξούν και σχεδιάζουν το µέλλον µε βάση τη νέα πραγµατικότητα. Είναι οι πραγµατικοί νικητές, που δεν παύουν να σκέπτονται αναπτυξιακά και επενδυτικά, χαρίζοντας στην αγορά πνοή αισιοδοξίας. Τα Retail Business Awards θα είναι πάντα πιστά στο ραντεβού τους, επιβραβεύοντας αυτούς τους ανθρώπους. Σε αυτό το πλαίσιο οι φετινές διακρίσεις θα είναι ακό- µα πιο σηµαντικές, βάζοντας τη σφραγίδα τους σε µια δεκαετία γεµάτη επιτυχίες, αλλά και ανατροπές. Η φετινή απονοµή των Retail Business Awards θα έχει κάτι διαφορετικό σε σχέση µε τις προηγούµενες χρονιές; Η πραγµατικά µεγάλη διαφορά είναι πως φέτος, όπως σας ανέφερα, στο πλαίσιο του επετειακού χαρακτήρα της διοργάνωσης, θα πραγµατοποιηθούν και οι δύο κορυφαίες βραβεύσεις για τον Retailer και τον Retail Manager της εκαετίας. Γενικότερα, η τελετή απονοµής θα πραγµατοποιηθεί τη ευτέρα 12 εκεµβρίου, στις στο «Metropolitan Expo» και θα είναι µια πραγµατική «γιορτή» του λιανεµπορίου. Υπάρχουν κάποιοι που θα θέλατε να ευχαριστήσετε για την επιτυχηµένη αυτή πορεία των 10 ετών του θεσµού; Φυσικά, τους ανθρώπους της Direction, τους συνεργάτες και τους χορηγούς-υποστηρικτές µας όλα αυτά τα χρόνια. Οπωσδήποτε το Σύνδεσµο Επιχειρήσεων Λιανικής Πωλήσεως Ελλάδος και την Εθνική Συνοµοσπονδία Ελληνικού Εµπορίου, που αποτελούν συνδιοργανωτές, αλλά και το υπουργείο Ανάπτυξης, Ανταγωνιστικότητας και Ναυτιλίας, καθώς ο θεσµός τελεί κάθε χρονιά υπό την αιγίδα του. Ακόµη, ειδική µνεία αξίζει στην Εµπορική Τράπεζα, που αποτελεί φέτος Χορηγό Τίτλου του θεσµού, τον οποίο σταθερά υποστηρίζει τα τελευταία χρόνια, αλλά και στους φετινούς Ηθικούς Χορηγούς µας, µια κατηγορία υποστηρικτών που παρουσιάστηκε στο πλαίσιο του επετειακού χαρακτήρα της φετινής διοργάνωσης και στην οποία συµµετέχουν επιχειρήσεις που έχουν λάβει στο παρελθόν κάποια από τις µεγαλύτερες διακρίσεις του θεσµού. Τέλος, φυσικά, όλες τις µεγάλες λιανεµπορικές επιχειρήσεις, που έχουν αγκαλιάσει και στηρίξει το θεσµό από την αρχή.

7 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ xxx xxx INFO 31,4 εκατοµµύρια επιβάτες σε 111 προορισµούς ταξίδεψαν πέρυσι µε την εταιρία Emirates 25% είναι το ποσοστό που κατέχει το ιρλανδικό ηµόσιο στην Air Lingus και το οποίο ενδιαφέρεται να αγοράσει η Etihad 6,5 δισ. $ είναι η αξία της συµφωνίας που υπέγραψε η Qatar Airways µε την Airbus στο πρόσφατο Air Show στο Ντουµπάι 80 A320neo και πέντε A380 θα διπλασιάσουν το στόλο Superjumbo του Κατάρ αραβικές... αεροµαχίες Ο τίτλος Emirates ναι ένα από τα πλέον είαναγνωρισµένα logo παγκοσµίως. Η αεροπορική εταιρία του Περσικού Κόλπου είναι σχεδόν ταυτισµένη µε το Ντουµπάι και αποτελεί σχεδόν ταυτόσηµο της πολυτέλειας και της άψογης εξυπηρέτησης. Το Ντουµπάι κατάφερε τα τελευταία χρόνια να γίνει ο σηµαντικότερος αεροπορικός κόµβος στη Μέση Ανατολή και η Emirates να ταξιδεύει σε περισσότερους προορισµούς από κάθε άλλη αραβική εταιρία. Φαίνεται όµως ότι η πρωτοκαθεδρία της απειλείται και µάλιστα από αεροπορικές γειτονικών χωρών που αναζητούν εναγωνίως µερίδιο από την πίτα που ελέγχει σήµερα η Emirates. H Etihad και η Qatar Airways, οι δύο αναπτυσσόµενες αεροπορικές εταιρίες του Κόλπου, η πρώτη από το Αµπου Ντάµπι των Εµιράτων και η δεύτερη από το Κατάρ, ξεκινούν συνεργασίες για να αντιµετωπίσουν την Emirates. Η Etihad επιδιώκει να µπει στο µετοχικό κεφάλαιο ευρωπαϊκών και ασιατικών αεροπορικών εταιριών ώστε να σφυρηλατήσει συµµαχίες, µε τελικό σκοπό να αυξήσει τον αριθµό των προορισµών που θα εξυπηρετεί. Το ίδιο και η Qatar, η οποία µάλιστα προχώρησε πρόσφατα στην εξαγορά του 35% της Cargolux αεροπορικής cargo, µε έδρα το Λουξεµβούργο. Η Emirates είναι η µεγαλύτερη εταιρία του Κόλπου και µαζί της ταξίδεψαν πέρυσι 31,4 εκατοµµύρια επιβάτες σε 111 προορισµούς. Με κριτήριο τα χιλιόµετρα ανά Μόνο το µαγικό χαλί του Αλαντίν δεν έχουν επιστρατεύσει οι τρεις κορυφαίες αεροπορικές εταιρίες των σεΐχηδων Emirates, Etihad και Qatar Airways για να εξασφαλίσουν την πολυπόθητη επιχειρηµατική κυριαρχία των αιθέρων του Κόλπου και όχι µόνο Του ΚΩΣΤΑ ΠΛΙΑΚΟY kpliakos@e-typos.com επιβάτη, θεωρείται αυτή τη στιγµή ο µεγαλύτερος αεροµεταφορέας στον κόσµο. Οπως είπε πρόσφατα στους «Financial Times» ο πρόεδρος της εταιρίας Τιµ Κλαρκ, δεν προβλέπεται συνεργασία µε όλους τους αεροµεταφορείς και άµεσος στόχος είναι η αύξηση του στόλου από τα 162 αεροσκάφη σήµερα στα 260 το Ηamad Βin Κhalifa Αl Τhani Μohammed Βin Rashid Al Maktoum Κhalifa Βin Ζayed Στον αντίποδα, ο Τζέιµς Χόγκαν, διευθύνων σύµβουλος της Etihad, τονίζει ότι η εταιρία έχει ανοιχτές τις κεραίες της για πιθανή είσοδό της στα µετοχικά κεφάλαια άλλων εταιριών, που εξυπηρετούν το στόχο της αύξησης των προορισµών στους οποίους θα ταξιδεύει η εταιρία. Η Etihad ενδιαφέρεται να αγοράσει το 25% που κατέχει το ιρλανδικό ηµόσιο στην Air Lingus. O κ. Χόγκαν τονίζει ότι ο ιρλανδικός αεροµεταφορέας ταξιδεύει σε πολλούς ευρωπαϊκούς προορισµούς, για τους οποίους η Etihad ενδιαφέρεται. Η εταιρία του Αµπου Ντάµπι έχει µικρό στόλο -63 αεροπλάνα- και ταξιδεύει σε 86 προορισµούς. Κατόπιν συµµαχιών όµως που έχει κάνει, εξυπηρετεί σήµερα 118 πόλεις. Η Qatar Airways, τέλος, διαθέτει στόλο 102 αεροπλάνων και ταξιδεύει σε 109 προορισµούς. Η στρατηγική της είναι παρόµοια µε αυτήν της Etihad, δηλαδή επιδιώκει να αγοράσει µετοχές σε άλλους Με κριτήριο τα χιλιόµετρα ανά επιβάτη, η Emirates θεωρείται αυτή τη στιγµή ο µεγαλύτερος αεροµεταφορέας στον κόσµο αεροµεταφορείς. Η εταιρία όµως διευρύνει και το στόλο της. Στο πρόσφατο Air Show στο Ντου- µπάι, υπέγραψε συµφωνία µε την Airbus αξίας 6,5 δισεκατοµµυρίων δολαρίων. Μάχη τιµών Η συµφωνία προβλέπει 50 παραγγελίες για τα A320neo έναντι 4,6 δισεκατοµµυρίων δολαρίων, µε προοπτική να αγοραστούν άλλα 30 και άλλα πέντε A380, προκει- µένου η Qatar να διπλασιάσει τα Superjumbo της. Επιπλέον αφήνει ανοιχτή την προοπτική να αγοράσει άλλα τρία A380. Οι πρώτες παραδόσεις αεροσκαφών από την Airbus θα ξεκινήσουν στις αρχές του 2016, όµως η ευρωπαϊκή εταιρία αφήνει ανοιχτό το ενδεχόµενο να τα παραδώσει και µέσα στο Η Qatar Airways θα είναι η πρώτη που θα παραλάβει νέα αεροσκάφη που θα φέρουν κινητήρες εξοικονόµησης καυσίµων, γεγονός έχει φέρει αναστάτωση σε άλλες αεροπορικές εταιρίες, καθώς αναµένεται σκληρή µάχη στο επίπεδο των τιµών των εισιτηρίων.

8 8 kyρiakh 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Απλησίαστα και τα μακρινά ταξίδια Σε μεγάλη χαμένη αναδεικνύεται για φέτος η Νέα Υόρκη, παρά το γεγονός ότι πριν από λίγα χρόνια ήταν ο πιο in προορισμός για την περίοδο των Χριστουγέννων εξαιτίας και της ισοτιμίας ευρώδολαρίου, καθώς οι κρατήσεις είναι αισθητά περιορισμένες εξαιτίxxx xxx INFO Ελληνες εκτιμάται ότι θα ταξιδέψουν με οργανωμένα πακέτα στο εξωτερικό την περίοδο των Χριστουγέννων Ελληνες θα περάσουν τις Γιορτές σε κάποιο χειμερινό θέρετρο της χώρας κατ' άτομο είναι το ελάχιστο κόστος για ένα τετραήμερο στη Βιέννη 210 πρέπει να καταβάλει ο ταξιδιώτης για τέσσερις μέρες στο Μπάνσκο της Βουλγαρίας σε ξενοδοχείο πρώτης κατηγορίας Μνημονιακά Χριστούγεννα με πνεύμα... Σαρακοστής Χ ριστούγεννα στο κλεινόν άστυ θα κάνουν φέτος οι Ελληνες, καθώς οι περικοπές μισθών και συντάξεων, η ανασφάλεια για το εργασιακό τους μέλλον και οι έκτακτοι φόροι που έχει επιβάλει η κυβέρνηση δεν τους επιτρέπουν να συνδυάσουν τις Γιορτές με διακοπές τόσο «εκτός των τειχών» όσο και στο εσωτερικό. Μόνο Ελληνες εκτιμάται ότι θα ταξιδέψουν με οργανωμένα πακέτα σε κάποια ευρωπαϊκή πρωτεύουσα ή σε κάποιον πιο μακρινό προορισμό, όπως η Νέα Υόρκη, όταν οι ταξιδιώτες ήταν και το 2010 και 2009 αντίστιχα. Οπως αναφέρει στο «Εξυπνο Χρήμα» ο πρόεδρος των εν Ελλάδι τουριστικών και ταξιδιωτικών γραφείων, κ. Γιώργος Τελώνης, αν και παραδοσιακά ο κόσμος ταξίδευε την περίοδο των Χριστουγέννων, φέτος υπάρχει έντονη ανασφάλεια και αγωνία λόγω των πολιτικοοικονομικών εξελίξεων. «Θα είμαστε ευχαριστημένοι, αν η κίνηση μειωθεί κατά 15% σε σχέση με πέρυσι», σημειώνει ο ίδιος. Μάλιστα, ξεκαθαρίζει ότι υπάρχουν πακέτα για όλα τα βαλάντια και εξαρτάται από το τι ζητάει ο καθένας. Για πτώση των οργανωμένων πακέτων κατά 30% σε σχέση με πέρυσι κάνει λόγο ο tour operator και ιδιοκτήτης του ταξιδιωτικού πρακτορείου Ginis, κ. Σπύρος Γκίνης, γεγονός που το αποδίδει τόσο στη συρρίκνωση των επιδομάτων όσο και στη γενικότερη ανασφάλεια. Ο ίδιος υπογραμμίζει ότι το διάστημα των τριών εβδομάδων που πέρασε μέχρι οι αρχηγοί των πολιτικών κομμάτων να συμφωνήσουν για κυβέρνηση εθνικής σωτηρίας και να αναλάβει την πρωθυπουργία ο κ. Λουκάς Παπαδήμος χάθηκε πολύτιμος χρόνος. «Ο χρόνος αυτός είναι δύσκολο να κερδηθεί. Ενα ποσοστό Γιώργος Τελώνης Μειωμένη η τουριστική κίνηση στην Ελλάδα αλλά και τους δημοφιλείς προορισμούς του εξωτερικού για τρίτη συνεχή χρονιά από τότε που ξέσπασε η κρίση Με ειδικά πακέτα και προσφορές προσπαθούν να διασωθούν ταξιδιωτικά πρακτορεία και ξενοδόχοι Της ΓΩΓΩΣ ΚΑΤΣΕΛΗ gkatseli@e-typos.com αυτών που σχεδίαζαν να ταξιδέψουν πάει χαμένο. Τώρα το στοίχημα είναι οι υπόλοιποι. Πιστεύω ότι, αν δεν αλλάξει κάτι, ίσως αποκτήσουμε ένα ποσοστό που την τελευταία στιγμή αποφασίσει να πάει κάπου κοντά, στην Ευρώπη», αναφέρει ο κ. Γκίνης. Παράλληλα, ο γνωστός tour operator καταρρίπτει το μύθο ότι η Ελλάδα είναι ακριβότερη από άλλους δημοφιλείς προορισμούς του εξωτερικού σημειώνοντας ότι η σύγκριση των ακριβών ελληνικών «χειμερινών θερέτρων», όπως η Αράχοβα ή το Καρπενήσι, με ευρωπαϊκές πρωτεύουσες, όπως η Ρώμη, το Παρίσι ή το Λονδίνο, είναι άτοπη και ως μέτρο σύγκρισης για τα ελληνικά χιονοδρομικά κέντρα θα πρέπει να τεθούν προορισμοί όπως το Γκστάαντ ή το Σεντ Μόριτζ στην Ελβετία. «Αν στην Αράχοβα και το Καρπενήσι, που θεωρούνται ακριβοί προορισμοί, θα πρέπει κανείς να Σπύρος διαθέσει 500 ευρώ για ένα Γκίνης τετραήμερο, στο Γκστάαντ και το Σεντ Μόριτζ θα πρέπει να πληρώσει 500 ευρώ τη βραδιά», παρατηρεί ο κ. Γκίνης. Από την πλευρά του, ο πρώην πρόεδρος των τουριστικών γραφείων, κ. Γιάννης Ευαγγέλου, δηλώνει στο «Εξυπνο Χρήμα» ότι η διστακτικότητα των τελευταίων μηνών έχει αρχίσει να υποχωρεί τις τελευταίες ημέρες, αφού και τα ταξιδιωτικά γραφεία έχουν καταβάλει κάθε δυνατή προσπάθεια προς αυτή την κατεύθυνση με συνεχείς προσφορές. «Με διάφορες προσφορές προσπαθούν οι πράκτορες να προσελκύσουν πελάτες. Στα πακέτα προσφέρουν είτε μια εκδρομή δωρεάν είτε παρέχουν χωρίς επιβάρυνση τη διαμονή των παιδιών, ενσωματώνουν τα εορταστικά δείπνα στις τιμές, ενώ δεν είναι λίγα και τα πρακτορεία που δίνουν διάφορα δώρα, όπως, για παράδειγμα, φωτογραφικές μηχανές», συμπληρώνει ο κ. Ευαγγέλου, ενώ κανένας προορισμός δεν έχει ακόμα υψηλά ποσοστά πληρότητας. Αντέχουν Βιέννη και Πράγα Μεγάλο αριθμό επισκεπτών εξακολουθεί να προσελκύει και η «βασίλισσα των 400 παλατιών», η Βιέννη, καθώς είναι ένας από τους κατεξοχήν χριστουγεννιάτικους προορισμούς. Εξάλλου, και τα πακέτα που προσφέρονται από τα ταξιδιωτικά γραφεία είναι προσιτά με τις τιμές για την περίοδο των Χριστουγέννων να ξεκινούν από τα 398 ευρώ για τέσσερις ημέρες, συμπεριλαμβανομένων των εισιτηρίων, της διαμονής με πρωινό και των ξεναγήσεων, και φτάνουν τα 498 ευρώ. Ωστόσο, δεν περιλαμβάνονται οι φόροι του αεροδρομίου, οι οποίοι δεν ξεπερνούν τα 120 ευρώ. Στους top προορισμούς για όσους Ελληνες ταξιδέψουν φέτος κατά τη διάρκεια των εορτών συγκαταλέγεται και η Πράγα. Οποιος αποφασίσει να ταξιδέψει στην πρωτεύουσα της Τσεχίας θα πρέπει να καταβάλει για ένα τετραήμερο 485 ευρώ τα Χριστούγεννα και 535 ευρώ την Πρωτοχρονιά, ενώ για τους φόρους θα πρέπει να πληρώσει 115 ευρώ επιπλέον. Οικονομικοί προορισμοί Ιδιαίτερα υψηλή ζήτηση έχει για μία ακόμη χρονιά, κυρίως από τους Βορειοελλαδίτες, το Μπάνσκο στη Βουλγαρία, καθώς διαθέτει χιονοδρομικό κέντρο και τα πακέτα είναι πάρα πολύ φθηνά. Ειδικότερα, για διαμονή σε ξενοδοχείο πρώτης κατηγορίας με πρωινό και τρία γεύματα για τέσσερις ημέρες και μεταφορά με πούλμαν από τη Θεσσαλονίκη θα πρέπει κανείς να πληρώσει μόλις 210 ευρώ κατά άτομο, ενώ για την Πρωτοχρονιά 275 ευρώ. Μάλιστα, υπάρχει και η δυνατότητα πούλμαν από και προς την Αθήνα με μια επιπλέον χρέωση της τάξεως των 60 ευρώ. «Εδαφος κερδίζει τα τελευταία χρόνια η τουριστική αγορά της Κροατίας, ενώ δυναμικά συνεχίζει και η Κωνσταντινούπολη αν και δεν συγκαταλέγεται στη λίστα με τους παραδοσιακά χειμερινούς προορισμούς», αναφέρει ο κ. Ευαγγέλου. Μάλιστα τα χριστουγεννιάτικα τετραήμερα πακέτα για την Κωνσταντινούπολη ξεκινάνε από 220 ευρώ το άτομο, χωρίς όμως να συμπεριλαμβάνεται στην τιμή η μεταφορά με πούλμαν. Το κόστος φτάνει τα 300 ευρώ αν το ταξίδι γίνει με πούλμαν, ενώ αρκετά υψηλότερες είναι οι τιμές των πακέτων με αεροπορικά εισιτήρια αγγίζοντας τα 510 ευρώ. Γιάννης Ευαγγέλου Υποχωρούν οι μεγάλες πρωτεύουσες Χαμηλή ζήτηση για μία ακόμη χρονιά παρουσιάζουν οι άλλοτε «χριστουγεννιάτικοι προορισμοί», όπως το Λονδίνο, το Παρίσι, η Ρώμη και το Βερολίνο, παρά το γεγονός ότι οι τιμές των πακέτων παραμένουν σταθερές σε σχέση με πέρυσι. Αλλωστε, η βρετανική πρωτεύουσα ακολουθεί φθίνουσα πορεία τα τελευταία δέκα χρόνια παρά το γεγονός ότι το κόστος για διαμονή σε τετράστερο ξενοδοχείο με πρωινό, αεροπορικά εισιτήρια και ξεναγήσεις ξεκινά από τα 498 ευρώ το άτομο για ένα τετραήμερο την περίοδο των Χριστουγέννων.Για πέντε ημέρες με τις ίδιες παροχές στην Πόλη του Φωτός, το Παρίσι, το οποίο παρά τις απώλειες που μετρά φαίνεται να αντέχει, ο ταξιδιώτης θα κληθεί να πληρώσει τουλάχιστον 548 ευρώ. Να σημειωθεί ότι δεν συμπεριλαμβάνονται οι φόροι αεροδρομίου που ανέρχονται στα 120 ευρώ. Και στην Αιώνια Πόλη, τη Ρώμη, ένα τετραήμερο ταξίδι ξεκινά από τα 498 ευρώ το άτομο, ενώ λίγο πιο ακριβό είναι το Βερολίνο, για το οποίο τα πακέτα ξεκινούν από τα 575 ευρώ και φτάνουν μέχρι και τα 675 ευρώ χωρίς τους φόρους αεροδρομίου.

9 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ Τα σκήπτρα της ακρίβειας κρατούν Αράχοβα και Καρπενήσι ΕΛΛΗΝΙΚΑ επιµένουν περίπου Ελληνες οι οποίοι θα επιλέξουν να περάσουν τις γιορτές εντός των τειχών, σε δηµοφιλή χειµερινά καταφύγια. Πεσµένη αναµένεται η κίνηση και στο εσωτερικό δεδοµένου ότι τις δύο προηγούµενες χρονιές αυτοί που ταξίδεψαν µε οργανωµένα πακέτα στην Ελλάδα ανέρχονταν στις και το 2008 στις Οι κατεξοχήν χριστουγεννιάτικοι προορισµοί στην Ελλάδα είναι αδιαµφισβήτητα η Αράχοβα, το Καρπενήσι και το Πήλιο. Ωστόσο, εντύπωση προκαλεί το γεγονός ότι, παρά την ύφεση στην οποία έχει περιέλθει η χώρα, οι εν λόγω προορισµοί κρατούν τις τιµές τους στα ύψη. «Αν και γενικά οι Ελληνες ξενοδόχοι έχουν καταβάλει προσπάθειες να προσαρµοστούν µε τη νέα πραγµατικότητα, οι δη- µοφιλείς προορισµοί, όπως Αράχοβα και Καρπενήσι, κρατάνε τα σκήπτρα της ακρίβειας. Αντίθετα, στο Πήλιο οι ξενοδόχοι έχουν ρίξει τις τιµές τους», επισηµαίνει ο πρώην πρόεδρος της HATTA, κ. Ευαγγέλου. Ειδικότερα, ένα τετραήµερο στη «Μύκονο του χειµώνα» µε διαµονή σε δίκλινο δωµάτιο ξενοδοχείου τεσσάρων αστέρων µε πρωινό και εορταστικό δείπνο κατά τη χριστουγεννιάτικη περίοδο και χωρίς, φυσικά, να περιλαµβάνονται τα µεταφορικά, κοστίζει από 225 έως 415 ευρώ το άτοµο, ενώ τα περισσότερα καταλύµατα παρέχουν δωρεάν τη διαµονή ενός παιδιού ηλικίας µέχρι 6 ετών. Βέβαια, για πιο ακριβά γούστα υπάρχουν και τα στούντιο δύο ατόµων ή σαλέ στους πρόποδες του Παρνασσού, για τα οποία οι ταξιδιώτες θα πρέπει να πληρώσουν από 450 έως 650 ευρώ τη βραδιά. Περίπου στις ίδιες τιµές κυµαίνονται τα δωµάτια και στο Καρπενήσι και συγκεκριµένα από 295 έως 390 ευρώ το άτοµο για τρεις διανυκτερεύσεις, πρωινό, εορταστικό δείπνο και δωρεάν δια- µονή δύο παιδιών έως 6 ετών. Και εδώ όµως µπορεί κανείς να βρει µεζονέτες τεσσάρων ατόµων, το κόστος των οποίων κυµαίνεται από 139 έως 295 ευρώ κατ άτοµο. Πιο προσιτές είναι οι τιµές των καταλυµάτων στο γραφικό Πήλιο, καθώς ένα τετραήµερο ξεκινά από τα 175 ευρώ και φτάνει µέχρι και τα 235 ευρώ το άτοµο µε πρωινό, συµπεριλαµβανοµένου ΤΙΜΕΣ ΞΕΝΟ ΟΧΕΙΩΝ Νοέµβριος, 10 Νοέµβριος, 11 ιαφορά % Ρόδος-Χώρα % Ηµεροβίγλι % Χανιά % Ρέθυµνο % Ηράκλειο % Θεσσαλονίκη % Πειραιάς % Γλυφάδα % Αθήνα % Οριακά µειωµένες είναι οι τιµές των ελληνικών ξενοδοχείων σε σχέση µε πέρσι, όπως δείχνουν τα τελευταία στοιχεία του ταξιδιωτικού οργανισµού ηλεκτρονικής αναζήτησης trivago για τον Νοέµβριο. Ωστόσο, προκύπτουν σηµαντικές διαφορές από περιοχή σε περιοχή. του εορταστικού δείπνου. Υψηλή ζήτηση παρουσιάζει, κυρίως για τους Βορειοελλαδίτες, και το Καϊµακτσαλάν, µε τις τιµές των δω- µατίων για τρεις διανυκτερεύσεις να κινούνται γύρω στα 165 ευρώ µε πρωινό, ωστόσο, δεν συµπεριλαµβάνεται το εορταστικό γεύµα, το οποίο κοστίζει 40 ευρώ για τους ενήλικες και 20 ευρώ για τα παιδιά. Μια εναλλακτική πρόταση για Χριστούγεννα εντός συνόρων είναι και ο Βόλος, ωστόσο, οι τιµές των ξενοδοχείων πρώτης κατηγορίας είναι λίγο «τσουχτερές». Ειδικότερα, το κόστος διαµονής κυµαίνεται από 210 έως 300 ευρώ µε πρωινό ή ηµιδιατροφή, εορταστικό δείπνο και ένα παιδί δωρεάν. Ανοδική πορεία ακολουθούν τα τελευταία δύο χρόνια και άλλα µικρότερα θέρετρα στην Ορεινή Αρκαδία, αλλά και στη Στερεά Ελλάδα λόγω των ελκυστικών πακέτων που παρέχουν. ας του υψηλού κόστους ταξιδιού. Ειδικότερα, ένα οκταήµερο, δηλαδή έξι διανυκτερεύσεις σε κεντρικό ξενοδοχείο της πόλης µε πρωινό, αεροπορικά εισιτήρια και ξεναγήσεις ξεκινά από τα ευρώ το άτοµο. «Τσουχτεροί» είναι και οι φόροι αεροδροµίου, οι οποίοι αγγίζουν τα 300 ευρώ. Ακριβό είναι το ταξίδι και για τη Νότια Αµερική και συγκεκριµένα την Κούβα, όπου για εννέα ηµέρες ο ταξιδιώτης θα πρέπει να διαθέσει για διαµονή και εισιτήρια το ποσό των ευρώ. Μικρός είναι και ο αριθµός των κρατήσεων για το χωριό του Αϊ- Βασίλη, τη Λαπωνία. Στα ευρώ ανέρχεται το κόστος για την περίοδο των Χριστουγέννων για επτά ηµέρες, συµπεριλαµβανοµένων της διαµονής, των αεροπορικών εισιτηρίων και ξεναγήσεων, ενώ για πέντε ηµέρες την Πρωτοχρονιά το πακέτο ξεκινά από τα 999 ευρώ. Τι να προσέξετε Οικονοµικά είναι τα ταξίδια για το Ντουµπάι, το οποίο τα τελευταία χρόνια ήταν must προορισµός για την περίοδο των Χριστουγέννων, αλλά φέτος παρουσιάζει ελαφριά κάµψη. Πέντε διανυκτερεύσεις σε ξενοδοχείο τεσσάρων αστέρων στη µητρόπολη των επιχειρήσεων της Μέσης Ανατολής µε ηµιδιατροφή και αεροπορικά εισιτήρια ξεκινούν από τα 800 ευρώ και µπορεί να φτάσουν µέχρι και ευρώ ανάλογα µε το ξενοδοχείο και τις παροχές του, ενώ οι φόροι αεροδροµίου ανέρχονται στα 160 ευρώ. Συµφέρουσα επιλογή είναι και το πακέτο που αφορά ταξίδι 11 ηµερών σε Μπαλί και Σιγκαπούρη, µε τις τιµές να «σκαρφαλώνουν» στα ευρώ ανά άτοµο για τα Χριστούγεννα και στα ευρώ την Πρωτοχρονιά. Πριν κλείσει, πάντως, κάποιος ταξίδι τόσο στο εξωτερικό όσο και στην Ελλάδα, όπως αναφέρει ο κ. Γκίνης, θα πρέπει να προσέξει το ταξιδιωτικό γραφείο που θα επιλέξει να έχει άδεια από τον ΕΟΤ και να παρέχει ταξιδιωτική ασφάλεια αστικής ευθύνης, καλής εκτέλεσης και επαναπατρισµού, ώστε σε περίπτωση που κάποιος από τους όρους του πακέτου δεν τηρείται, θα µπορέσει να απαιτήσει την επιστροφή κάποιου ποσού. Οσον αφορά στις κρατήσεις µέσω Ιντερνετ, ο κ. Γκίνης αναφέρει ότι δεν υπάρχει καµία ιδιαίτερη διαφορά στις τιµές σε σχέση µε ένα ταξιδιωτικό γραφείο. Οπως αναφέρει ο ίδιος, στα πρακτορεία µπορούν να γίνουν αλλαγές ηµερο- µηνίας, να έχει ο πελάτης ταξιδιωτική ασφάλεια και να διεκδικήσει αποζηµίωση σε περίπτωση που συµβεί κάτι, ενώ στο ιαδίκτυο δεν µπορεί να κάνει τίποτα. Ψάχνουν φθηνές και εξωτικές διακοπές ΟΛΟ ΚΑΙ ΠΕΡΙΣΣΟΤΕΡΟ φαίνεται ότι στρέφονται οι Ελληνες σε ταξιδιωτικές επιλογές και πρακτικές µε τον ίδιο τρόπο που το κάνουν οι ξένοι: επιλέγουν (µέσω ιαδικτύου ή µέσω ταξιδιωτικού γραφείου) τον προορισµό που τους συµφέρει, αξιοποιώντας φθηνά πακέτα, όπως κάνουν εδώ και χρόνια οι Βρετανοί, κυρίως, αλλά και γενικά οι πολίτες της Βόρειας Αµερικής και της Βόρειας Ευρώπης. Οι Ελληνες ξενοδόχοι µένουν σταθερά προσανατολισµένοι στις ξένες αγορές, γεγονός που, σε συνδυασµό µε την κρίση, είχε ως αποτέλεσµα να χάσουν φέτος την ελληνική πελατεία (έτσι εξηγούνται και οι απώλειες εσόδων σε ελληνικούς προορισµούς αµιγώς ελληνικού ενδιαφέροντος). Αυξηµένες είναι λοιπόν φέτος, παρά την κρίση, οι δαπάνες των Ελλήνων για ταξίδια στο εξωτερικό: τα τελευταία επίσηµα στοιχεία της Τραπέζης της Ελλάδος δείχνουν ότι στο εννεάµηνο φέτος, παρά τις περικοπές παντού και στα πάντα, η ταξιδιωτική δαπάνη είναι αυξη- µένη κατά 5% σε σχέση µε πέρσι! Η εξέλιξη αυτή, που είναι διαπιστωµένη µε τον πλέον αναµφισβήτητο τρόπο (πρόκειται για στοιχεία ισοζυγίου τρεχουσών συναλλαγών και όχι για εκτιµήσεις της αγοράς), δείχνει ότι όσοι Ελληνες έχουν την οικονοµική τότητα να δαπανή- δυνα- σουν χρήµατα για τουρισµό προτι- µούν περισσότερο προορισµούς του εξωτερικού και δεν «µένουν Ελλάδα». Πολλές φορές, άλλωστε, έχει διαπιστωθεί ότι οι τιµές που ζητούν οι Ελληνες ξενοδόχοι από τους Ελληνες πελάτες είναι πολλαπλάσιες εκείνων που πληρώνουν οι ξένοι. Είναι χαρακτηριστικό ότι οι δαπάνες των Ελλήνων για ταξίδια στο εξωτερικό ήταν εντυπωσιακά αυξηµένες τον Αύγουστο, δηλαδή το µήνα που παραδοσιακά κανείς δεν έφευγε από την Ελλάδα (η χώρα µας είναι ένας από τους πιο ελκυστικούς θερινούς προορισµούς διεθνώς εδώ και δεκαετίες). Το ισοζύγιο τρεχουσών συναλλαγών της ΤτΕ έδειξε ότι τον Αύγουστο οι Ελληνες ξόδεψαν 307 εκατ. ευρώ για να ταξιδέψουν στο εξωτερικό, έναντι 211 εκατ. ευρώ που είχαν δαπανήσει πέρσι τον ίδιο µήνα! Πρόκειται για αύξηση κατά 45%. Μάλιστα, το ποσό που δαπανήθηκε φέτος ξεπερνά ακόµη και το επίπεδο του Αυγούστου 2009 (286 εκατ. ευρώ), όταν δηλαδή η χώρα δεν αντιµετώπιζε δηµοσιονοµική κρίση. Η δαπάνη στο εννεάµηνο είναι, επίσης, αυξηµένη: από τα 1,65 δισ. ευρώ, που είχε δια- µορφωθεί πέρσι, έφτασε στα 1,73 δισ. ευρώ φέτος: πρόκειται για αύξηση 5%, διόλου αµελητέα στις οικονοµικές συνθήκες που επικρατούν. Αποτέλεσµα των εξελίξεων αυτών είναι να διαµορφωθεί το πλεόνασµα στο ταξιδιωτικό ισοζύγιο την περίοδο Ιανουαρίου - Σεπτεµβρίου φέτος στα 7,58 δισ. ευρώ, αυξηµένο κατά 728 εκατ. ευρώ ή 10,6% σε σύγκριση µε την αντίστοιχη περίοδο του Η εξέλιξη αυτή οφείλεται, κυρίως, στην αύξηση των ταξιδιωτικών εισπράξεων κατά 809,8 εκατ. ευρώ ή 9,5%, σε σχέση µε την περίοδο Ιανουαρίου - Σεπτεµβρίου 2010, και στις ταξιδιωτικές πληρωµές αυξήθηκαν κατά 81,8 εκατ. ευρώ (ή 5%). ΜΙΧ. ΒΟΥΤΣΑ ΑΚΗΣ

10 10 KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Αγορές 3,98% η εβδοµαδιαία άνοδος του Γ.. 60% η πτώση του τζίρου των συναλλαγών 80% θα υποτιµηθεί η «νέα δραχµή» λέει η ING 7,5 δισ. οι απώλειες στην κεφαλαιοποίηση του Χ.Α. το εννεάµηνο του % «haircut» προβλέπουν κάποιοι αναλυτές Μ ε τον ηµερήσιο τζίρο να µην ξεπερνά ούτε το 40% της µέσης καταγραφής για φέτος, ολοκληρώθηκε η εβδοµάδα στο Χρηµατιστήριο Αθηνών, το οποίο µοιάζει να βρίσκεται στον «αυτόµατο πιλότο» εξαρτώµενο πλέον αποκλειστικά από τις διεθνείς εξελίξεις. Τα βλέµµατα των επενδυτών στρέφονται στην επερχόµενη Σύνοδο Κορυφής των Ευρωπαίων ηγετών στις 9 εκεµβρίου, οπότε θα επιχειρηθεί να δοθεί ένα σχέδιο αποφυγής των χειρότερων σεναρίων που φτάνουν ακόµα µέχρι και τη διάσπαση της ευρωζώνης. Μια διάσπαση η οποία, σύµφωνα µε την ολλανδική ING, αν και εφόσον πραγµατοποιηθεί, θα στερήσει στη δραχµή το 80% της αγοραστικής της δύναµης, ενώ το πορτογαλικό έσκουδο και η ισπανική πεσέτα θα υποτιµηθούν 50%. Την ίδια ώρα, το ιρλανδικό και το ιταλικό νόµισµα θα διαπραγµατεύονται 25% χαµηλότερα έναντι του γερµανικού µάρκου, ενώ το ευρώ αναµένεται να βυθιστεί στο ένα προς ένα έναντι του δολαρίου. Οι αναλυτές του οίκου διαβεβαιώνουν ότι η ευρωζώνη θα επιβιώσει της κρίσης χρέους, αν και δεν παραλείπουν να προσθέσουν ότι µια πλήρης διάσπαση της ένωσης θα έπληττε την παραγωγή της περισσότερο από ό,τι έκανε η καταστροφή της Lehman Brothers τον Σεπτέµβριο του Σύµφωνα µε την ίδια έρευνα δε, τα νοµίσµατα της Αυστρίας, της Φινλανδίας, του Λουξεµβούργου και της Ολλανδίας θα έχαναν µόλις το 7,5% της αξίας τους, ενώ τα νέα βελγικά και γαλλικά φράγκα θα έχαναν το 15%. Επίσης, οι γειτονικές χώρες, µεταξύ των οποίων η Βρετανία και οι οικονοµίες της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης, θα είναι ιδιαίτερα ευάλωτες. Οι ΗΠΑ θα υποστούν τουλάχιστον µια ήπια ύφεση το 2012, εξαιτίας του συνδυασµού της χαµηλότερης ανά- Nοέμ. Ãåíéêüò Äåßêôçò.Á. Δεκ. Ιαν. Φεβ. Mάρ. Απρ. Mάι. Ιούν. Ιούλ. Αύγ. Σεπ. Οκτ. Nοέμ. Δεκ Μεγάλες προσδοκίες από τη νέα Σύνοδο Κορυφής Παραµένει σε τροχιά απαξίωσης το Χρηµατιστήριο Αθηνών καθώς το διεθνές επενδυτικό ενδιαφέρον επικεντρώνεται στο σχέδιο αντιµετώπισης της ευρωπαϊκής κρίσης χρέους µέσω µιας παγκόσµιας συστράτευσης µε τη συµµετοχή του ΝΤ πτυξης παγκοσµίως και της ισχυρής ανατίµησης του δολαρίου. Οπως και να έχει το πράγµα πάντως, στο ταµπλό της Λεωφόρου Αθηνών ο Γενικός είκτης σηµείωσε εβδοµαδιαία άνοδο 3,98% κλείνοντας στις 690,68 µονάδες την Παρασκευή, ενώ «στα πράσινα» βρέθηκε και ο δείκτης ΧΑΚ των Τραπεζών ο οποίος παρουσιάζει εβδοµαδιαία άνοδο 2,59%. Βέβαια, ο 20άρης φαίνεται να αδυνατεί ή µην επιχειρεί σε αυτήν τη φάση να κινηθεί πάνω από το εύρος των µονάδων, γεγονός που έχει θεωρηθεί απαραίτητη προϋπόθεση για την ισχυροποίηση της βραχυπρόθεσµης αντίδρασης. Oπως είπαµε, το ενδιαφέρον στο Χ.Α. όσο και στα περισσότερα ευρωπαϊκά Χρηµατιστήρια εστιάζεται πλέον στη Σύνοδο Κορυφή της ερχόµενης Παρασκευής και πιθανότατα στις διεργασίες και εξελίξεις που θα διαδραµατιστούν µέχρι τότε, οπότε και θα αποσαφηνιστεί η τάση των Χρηµατιστηρίων και του ευρώ έναντι του δολαρίου και των αγορών οµολόγων. Παράλληλα, σύµφωνα µε τις τελευταίες εκτιµήσεις αναλυτών, το «haircut» στο ελληνικό χρέος τελικά δεν θα περιοριστεί στο 50% αλλά πιθανώς σε επόµενη φάση θα φθάσει στο 75% ή 80%, ενώ οι σχετικές συζητήσεις που διεξάγονται στο ΝΤ αφορούν στο αν τελικά τα νέα οµόλογα που θα εκδοθούν από το 1.145,33 ΚΜΟ , Αισιοδοξία σκόρπισε η είδηση πως δάνεια 200 δισ. ευρώ σχεδιάζεται να διοχετευθούν άµεσα στην ευρωζώνη Του ΚΩΣΤΑ ΚΡΙΕΖΙΑ kkriezias@e-typos.com PSI+ που περιλαµβάνει «haircut» 50%, θα διέπονται από το ελληνικό ή αγγλικό ίκαιο. Στον αντίποδα, αισιοδοξία στις αγορές σκόρπισε η είδηση πως τα 200 δισ. ευρώ ενδέχεται να φτάσουν τα δάνεια που θα διοχετεύσουν στην ευρωζώνη, µέσω του ιεθνούς Νοµισµατικού Ταµείου, οι ευρωπαϊκές εθνικές κεντρικές τράπεζες για την καταπολέµηση της κρίσης. Βάσει της πρότασης, οι εθνικές κεντρικές τράπεζες θα ανακυκλώνουν κεφάλαια µέσω του ΝΤ, µε τα οποία πιθανότατα θα στηρίξουν προληπτικά προγράµµατα παροχής δανείων στην Ιταλία ή την Ισπανία, δηλαδή τις χώρες που κρίνονται ως οι πιο ευάλωτες στη µετάδοση της κρίσης αυτή τη στιγ- µή. Υπενθυµίζεται πως η ανάγκη ενός νέου εργαλείου για τον περιορισµό της κρίσης προέκυψε καθώς απέτυχαν οι προσπάθειες ενίσχυσης του EFSF στο 1 τρισ. ευρώ. Ωστόσο, όποια διαδικασία και αν τελικά επιλεγεί δεν θα είναι ούτε σύντοµη ούτε απλή. «Η επίλυση της ευρωπαϊκής κρίσης χρέους θα πάρει χρόνια και δεν µπορεί να λυθεί µε µία κίνηση», επισήµανε η Γερµανίδα καγκελάριος Ανγκελα Μέρκελ, η οποία απέρριψε εκ νέου το ευρωοµόλογο, ζητώντας αλλαγή της ευρωπαϊκής συνθήκης και ζήτησε αυτόµατες κυρώσεις για τους παραβάτες των δηµοσιονοµικών κανόνων. Η Γερµανίδα καγκελάριος επέµεινε πως οι νέοι δηµοσιονοµικοί κανόνες θα πρέπει να έχουν νοµική ισχύ και µέσω του Ευρωπαϊκού ικαστηρίου και πως θα πρέπει να υπάρχουν αυτόµατες κυρώσεις για τους παραβάτες. Επο- µένως, οι επενδυτές οφείλουν να οπλιστούν µε ακόµη µεγαλύτερη υποµονή και να αναζητήσουν την όποια παρηγοριά στην επισήµανση των διεθνών επενδυτικών οίκων ότι η µεγαλύτερη ζηµιά έχει ήδη γίνει και ότι θα υπάρξουν σηµαντικές ευκαιρίες στις αναδυόµενες αγορές µε το νέο έτος. TOP 10 BOTTOM 10 ΙΕΘΝΗ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΝΟΜΙΣΜΑΤΑ Μετοχή Κλείσ. ιαφ. % ΑΝ ΡΟΜΕ Α ΑΕΕΧ 0, ,85 ΣΕΛΜΑΝ 0,216 70,08 ΝΑΚΑΣ ΜΟΥΣΙΚΗ 0,910 65,76 ΑΤΤΙ - ΚΑΤ 0,049 63,33 ΙΛΥ Α 0,363 38,55 ΜΑΡΑΚ ΗΛΕΚΤΡΟΝ. 0,270 33,66 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΥΦΑΝΤ. 0,259 31,47 MIG 0,435 24,64 Γ.Ε. ΗΜΗΤΡΙΟΥ 0,122 24,49 ΝΕΩΡΙΟΝ 0,139 21,93 Μετοχή Κλείσ. ιαφ. % ΤΕΧΝΙΚΕΣ ΕΚ ΟΣ. 0,126-39,13 OLYMPIC CATERING 0,660-35,92 ΑΘΗΝΑ (ΚΟ) 0,185-33,93 ALSINCO 0,221-24,32 ΚΛΩΣ/ΓΙΑ ΝΑΥΠΑΚΤ. 0,301-23,6 ΓΕΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ 0,150-22,68 ΣΑΝΥΟ ΕΛΛΑΣ 0,026-21,21 ΙΝΤΕΡΓΟΥΝΤ 0,317-20,75 ΓΑΛΑΞΙ Ι 0,317-20,35 ΕΛΛΗΝΙΚΑΙ ΙΧΘ. 0,071-20,22 ΕΙΚΤΗΣ ΤΙΜΗ ΕΒ. ΜΕΤΑΒ. % ΜΕΤΑΒ. ΑΠΟ 1/1 % P/E P/B DOW JONES 12128,93 8, , ,53 2,57 S&P ,53 8, , ,24 2,04 NASDAQ 2655,16 8, , ,86 2,70 EURO STOXX ,3 11, , ,90 1,09 FTSE ,11 7, , ,03 1,63 DAX 6088,35 10, , ,97 1,25 CAC ,18 11, , ,25 1,07 NIKKEI ,75 5, , ,75 1,38 HANG SENG 19040,39 7, , ,53 1,34 ΙΣΟΤΙΜΙΑ ΑΓΟΡΑ ΠΩΛΗΣΗ ΕΥΡΩ/ ΟΛΑΡΙΟ 1,3437 1,3438 ΕΥΡΩ/ΓΕΝ 104,73 104,75 ΕΥΡΩ/ΣΤΕΡΛΙΝΑ 0,8589 0,859 ΕΥΡΩ/ΕΛΒΕΤΙΚΟ ΦΡ. 1, ,234 ΟΛΑΡΙΟ/ΓΕΝ 77,94 77,95 ΟΛΑΡΙΟ/ΣΤΕΡΛΙΝΑ 0,6392 0,6392 ΟΛΑΡΙΟ/ΕΛΒΕΤΙΚΟ ΦΡ. 0,9182 0,9183 ΣΤΕΡΛΙΝΑ/ΓΕΝ 121, ,955 ΣΤΕΡΛΙΝΑ/ΕΛΒΕΤ. ΦΡ. 1,4363 1,4368 ΕΛΒΕΤΙΚΟ ΦΡΑΓΚΟ/ΓΕΝ 84,87 84,906

11 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ kyρiakh 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ ΦήμεςVS αλήθεια ΦΗΜΗ: Χρεοκοπία της Ελλάδας και της Πορτογαλίας το 2012 «βλέπει» η Citigroup. ΑΛΗΘΕΙΑ: Οι οικονομολόγοι της Citigroup εκτιμούν ότι μια σειρά υποβαθμίσεων θα λάβει χώρα μέσα στην ευρωζώνη τα επόμενα 2-3 τρίμηνα και οι χώρες που θα περιλαμβάνονται θα είναι η Αυστρία, το Βέλγιο, η Ιταλία, η Γαλλία, η Πορτογαλία, η Ισπανία και η Ελλάδα. Ωστόσο, ο επικεφαλής οικονομολόγος της Citi, Γουίλιαμ Μπούιτερ, προσθέτει ότι η Ευρωπαϊκή Νομισματική Ενωση δεν θα διαλυθεί, αν και, όπως επισημαίνει, οι κίνδυνοι διάλυσης μόνο αμελητέοι δεν είναι. Για την Ελλάδα, την Πορτογαλία και ίσως την Ιρλανδία, στο βασικό τους σενάριο οι οικονομολόγοι της Γουίλιαμ Μπούιτερ Citigroup εκτιμούν μια «τακτική αναδιάρθρωσης χρέους» το , δηλαδή χρεοκοπία. Την ίδια ώρα, σχεδόν τα μισά hedge funds θεωρούν ότι η Ιταλία και η Ισπανία είναι πιθανό να κηρύξουν default. Στην έρευνα την οποία έκαναν η Hedge Fund Research Inc. και η εταιρία συμβούλων Aksia LLC, η πλειονότητα των hedge funds managers, που αντιπροσωπεύουν περίπου 800 δισ. δολάρια σε assets, εκτιμά επίσης ότι η Ελλάδα θα βγει από το ευρώ. ΦΗΜΗ: Υπάρχουν αγοραστικές ευ- καιρίες στην «περιφέρεια» του Χ.Α. ΑΛΗΘΕΙΑ: Η στήλη ξεχώρισε δύο περιπτώσεις μετά την ανάγνωση των αποτελεσμάτων του εννεαμήνου. Ο ισολογισμός της ΕΛΤΡΑΚ δείχνει να είναι σε πολύ καλή κατάσταση, αφού μείωσε τις υποχρεώσεις της, έχει ικανοποιητική ρευστότητα, ενώ, παρά την υποχώρηση των πωλήσεων, πέτυχε να επιστρέψει στην κερδοφορία. Με το σύνολο του ενεργητικού της να διαμορφώνεται στα 135,5 εκατ., η ΕΛΤΡΑΚ αποτιμάται στα 22 εκατ. Από την πλευρά της η ΓΕΒΚΑ εμφανίζει καθαρή θέση 22,4 εκατ. και αποτίμηση περίπου στο 1/3, ενώ με υποχρεώσεις 16,5 εκατ., ανέβασε τον κύκλο εργασιών της στα 24,9 εκατ. (+27%) και γύρισε σε κέρδη της τάξης των 978 χιλ. ευρώ από ζημίες 237 χιλ. ΦΗΜΗ: Ομόλογα και μετοχές αξίας 1 τρισ. ευρώ είναι πολύ πιθανό να ξεπουληθούν το επόμενο διάστημα. ΑΛΗΘΕΙΑ: Ο στρατηγικός αναλυτής της ιαπωνικής Nomura, Jen Nordvig, διεξήγαγε stress tests στην ευρωπαϊκή αγορά ομολόγων και κατέληξε στο συμπέρασμα ότι αναμένεται ένα sell-off της τάξης των 540 δισ. ευρώ στην ευρωζώνη μέσα στους επόμενους έξι μήνες. Παράλληλα, οι ρευστοποιήσεις στις μετοχές της ζώνης του ευρώ εκτιμάται ότι θα αγγίξουν τα 394 δισ. ευρώ, προσθέτοντας ακόμη μεγαλύτερες πιέσεις στις αγορές. Ωστόσο, ο κ. Nordvig υπογραμμίζει πως η έλλειψη ρευστότητας στην αγορά θα κάνει εξαιρετικά δύσκο- Σοφία Σοφοκλέους Του ΚΩΣΤΑ ΒΟΥΚΟΛΑ kvoukolas@e-typos.com λο, εάν όχι αδύνατο, το να μπορέσει να ξεπουληθεί μια τόσο μεγάλη ποσότητα ομολόγων όταν «χτυπήσει το καμπανάκι». Αξίζει πάντως να σημειωθεί ότι η Νοmura έχει μειώσει την έκθεσή της στην ευρωζώνη κατά 75% τους τελευταίους δύο μήνες. ΦΗΜΗ: Τις εντυπώσεις έκλεψε η Motor Oil με τα αποτελέσματα εννεαμήνου. ΑΛΗΘΕΙΑ: Οι τελικές γραμμές του εννεαμήνου ξεπέρασαν τις εκτιμήσεις των αναλυτών λόγω της καλύτερης εξαγωγικής επίδοσης της εταιρίας, αλλά και της καλύτερης παραγωγής μίγματος κατά τη διάρκεια του γ τριμήνου. Οι πωλήσεις παρουσίασαν αύξηση 56,8% στα 6,45 δισ. χάρη κυρίως στις ενισχυμένες εξαγωγές (+25,8%) και τις υψηλότερες τιμές πετρελαίου, ενώ Βαρδής Βαρδινογιάννης τα λειτουργικά κέρδη εκτοξεύτηκαν στα 294,7 εκατ. (+87%), με τα καθαρά κέρδη να αυξάνονται στα 143,1 εκατ. (+6,4%). Η Πειραιώς Χρηματιστηριακή διατηρεί την τιμή-στόχο των 10,5 ευρώ και τη σύσταση «outperform» για τη μετοχή της Motor Oil. Η Χρηματιστηριακή κάνει λόγο για ένα ισχυρό γ τρίμηνο, με ισχυρούς όγκους και περιθώρια, ενώ διατηρεί αμετάβλητες τις εκτιμήσεις της για το σύνολο της χρήσης. Ασανσέρ Ελληνικά Καλώδια: Αύξηση τζίρου και EBITDA εμφάνισαν τα Ελληνικά Καλώδια στο εννεάμηνο, με τα καθαρά κέρδη να διαμορφώνονται σε 2,5 εκατ. ευρώ, ωστόσο στο ταμπλό η μετοχή του ομίλου δυσκολεύεται να βρει τα πατήματά του. Η λογιστική αξία της μετοχής ανέρχεται στα 4,20 ευρώ, ενώ στο ταμπλό κινείται νευρικά στην περιοχή του 1,10 ευρώ στην αποτίμηση των 30 εκατ. Στα πλην ο αυξημένος τραπεζικός δανεισμός, ο οποίος όμως αναμένεται να μειωθεί κατά 9,5 εκατ. μόλις καταβληθεί το τίμημα για την ΑΜΚ. Τράπεζα Πειραιώς: Σε αναβάθμιση της σύστασης για την Τράπεζα Πειραιώς σε «neutral» από «sell» προχώρησε η Citigroup, χαρακτηρίζοντας τα αποτελέσματα του γ τριμήνου «αδύναμα». Οπως χαρακτηριστικά αναφέρουν οι αναλυτές του επενδυτικού οίκου, «δεν θέτουμε τιμή-στόχο για τη μετοχή καθώς πιστεύουμε ότι δεν υπάρχουν επαρκείς οδηγοί για την αποτίμηση για να καταλήξουμε σε θετική ή αρνητική επενδυτική άποψη». Σύμφωνα με πληροφορίες, καθήκοντα μη εκτελεστικού αντιπροέδρου στην Τράπεζα Πειραιώς αναμένεται να αναλάβει από τον ερχόμενο μήνα ο μέχρι σήμερα εκπρόσωπος της Ελλάδας στο ΔΝΤ, Παναγιώτης Ρουμελιώτης. Flexopack: Με αυξημένα κέρδη και έσοδα στο εννεάμηνο, τραπεζικό δανεισμό 8,5 εκατ. ευρώ και ταμειακά διαθέσιμα 5,2 εκατ., η εισηγμένη αποτελεί έναν από τους μεγαλύτερους κερδισμένους της μικρής κεφαλαιοποίησης. Πλαστικά Θράκης: Με τις πωλήσεις τους στα 200 εκατ., τα λειτουργικά κέρδη στα 18 εκατ., το δανεισμό στα 77,5 εκατ. και τα ταμειακά διαθέσιμα στα 23 εκατ., διαπραγματεύονται στο Χ.Α. με P/E κάτω του 3. Αρμαγεδδών αναμένεται για τα συνολικά αποτελέσματα των εισηγμένων το Οι ζημιές των εισηγμένων εκτιμάται ότι θα ξεπεράσουν τα 10 δισ. ευρώ, που αντιστοιχούν περίπου στο 4,58% του ΑΕΠ της χώρας, επισημαίνει ο υπεύθυνος τμήματος ανάλυσης της Beta ΑΧΕΠΕΥ, Μάνος Χατζηδάκης. Ηδη στο εννεάμηνο του 2011, οι 241 εισηγμένες που ανακοίνωσαν αποτελέσματα, εμφάνισαν ζημίες ύψους 6,69 δισ., με τον τζίρο να καταγράφει άνοδο στα 57,3 δισ. (+3,3%) και τα EBITDA να μειώνονται στα 6,04 δισ. (-14,5%). Σύμφωνα με τα συγκεντρωτικά στοιχεία του κ. Χατζηδάκη, από τις 241 εταιρίες που ανακοίνωσαν αποτελέσματα οι ζημιογόνες φτάνουν τις 154 και οι κερδοφόρες τις 87. Από τις ζημιογόνες, οι 77 πέρασαν φέτος σε βαθύτερο κόκκινο, οι 38 μείωσαν τις ζημιές και οι 39 σημείωσαν ζημιές έναντι κερδών την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Από τις κερδοφόρες, μόλις 42 αύξησαν τα κέρδη τους και 15 επέστρεψαν στην κερδοφορία. Επίσης 30 εταιρίες μείωσαν την κερδοφορία τους. Το αρνητικό αυτό αποτέλεσμα οφείλεται κυρίως στην ύφεση στην Ελλάδα, αφού η πλειονότητα των κλάδων έχει επηρεαστεί σημαντικά. Η ύφεση (-5,2% στο γ τρίμηνο) έχει επηρεάσει τους τζίρους των εταιριών, και τα περιθώρια κέρδους τους, ενώ και τα χρηματοοικονομικά έξοδα έχουν αυξηθεί. Πολλές είναι και οι λογιστικές απομειώσεις στις οποίες προβαίνουν οι εταιρίες κυρίως υπεραξιών και επενδυτικών ακινήτων. Από την άλλη, η μη θέσπιση έκτακτης εισφοράς για φέτος ωραιοποίησε τη γενικότερη εικόνα, με τον τουρισμό να λειτουργεί υποστηρικτικά στο γ τρίμηνο. Σε γενικές γραμμές πάντως το αποτέλεσμα ήταν απογοητευτικό, αφού ακόμα και αν εξαιρεθούν οι τράπεζες, η συνολική κερδοφορία του γ τριμήνου των εισηγμένων εταιριών περιορίζεται στα 138 εκατ. ευρώ, όση δηλαδή ήταν η συνολική κερδοφορία του ΟΠΑΠ στο γ τρίμηνο. Ο λόγος κερδοφόρων/ ζημιογόνων εταιριών στο Χ.Α. παρέμεινε στο χειρότερο σημείο της τελευταίας δεκαετίας, αφού μόλις μία στις τρεις εισηγμένες είναι κερδοφόρος και μόλις μία στις πέντε εταιρίες (57) έχει πάει καλύτερα από πέρυσι. Ο υπεύθυνος του τμήματος ανάλυσης της Beta ΑΧΕ- ΠΕΥ, Μάνος Χατζηδάκης, επιφυλάσσει ξεχωριστή αναφορά στους πρωταγωνιστές του εννεαμήνου. Για τις Μυτιληναίος, Μέτκα, Frigoglass, S&B, ΟΛΘ, ΕΛΒΑΛ, ΕΥΔΑΠ, ΕΥΑΘ, Μotor Oil, Jumbo και Καρέλιας το γ τρίμηνο της φετινής χρονιάς αποτελεί συνέχεια του εξαμήνου και μάλλον θα έχουν μια πολύ διαφορετική χρήση σε σχέση με την υπόλοιπη αγορά. Σε αυτές τις εταιρίες, σε επίπεδο μεγάλης κεφαλαιοποίησης έχουν προστεθεί από το γ τρίμηνο και η Ελληνική Βιομηχανία Ζάχαρής (α τρίμηνο), η ΕΧΑΕ η Autohellas και ο Νηρέας. Σε μικρότερου μεγέθους εταιρίες σε συνέχεια της περσινής χρονιάς καλά μεγέθη εμφάνισαν το Πλαίσιο, Mermeren, Elton, Καραμολέγκος, Ικτίνος, Μevaco, Κυριακίδης, Λούλης, Info Quest, ΜLS Πληροφορική, Πλαστικά Κρήτης, Πλαστικά Θράκης και AS Company. Τέλος, αξίζει να σημειωθεί ότι για ένα ακόμα τρίμηνο με ζημιές έκλεισαν την περίοδο αναφοράς οι MIG, Nutriart, Intracom, Αττικάτ, Εδραση, Μηχανική, Sato, Euromedica, Axon Συμμετοχών, Forthnet, Sanyo, Shelman, Σφακιανάκης, Κούμπας, ο κλάδος μεταφορών -αν και οι συνολικές ζημιές μειώθηκαν-, καθώς και όλος ο κλάδος των τραπεζών, των εταιριών επενδύσεων, των εκδόσεων και ΜΜΕ και της κλωστοϋφαντουργίας.

12 12 kyρiakh 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Ονομα Μετοχής Σύμβολο Αξία Εβδ.% Υψηλ. Εβδ. Χαμηλ. Εβδ. Μέγιστη 52ε Ελάχιστη 52ε Μετοχές (εκατ.) Κεφαλαιοποίηση (εκατ.) ΚΜΟ 30 ΚΜΟ 200 P/E P/B Σύνολο Δανείων Σύνολο Καθαρής Θέσης Μέρισμα Μερισματική Απόδοση Kύρια Αγορά A.S. COMPANY (ΚΟ) ΑΣΚΟ 0,25-2,34 0,256 0,217 0,43 0,185 21,88 5,47 0,227 0,302 7,24 0,29 6,67 18,8 ALPHA ΒΑΝΚ (ΚΟ) ΑΛΦΑ 0,73-10,98 0,81 0,69 5,68 0,69 534,27 393,22 0,972 2,957 6,23 0, , ,98 ALSINCO (KO) ΑΛΣΙΝ 0,292-54,16 0,542 0,292 0,637 0,28 5,03 1,47 0,511 0,496 0,49 6,37 3,02 ATTICA BANK Α.Τ.Ε. (ΚΟ) ΑΤΤ 0,22-8,33 0,241 0,212 1,29 0, ,89 53,87 0,234 0,679 0, ,75 490,39 AUDIOVISUAL (ΚΟ) ΑΒΕ 0,25-41,04 0,424 0,2 0,55 0,126 45,46 11,36 0,225 0,346 0,26 113,43 50,87 AUTOHELLAS (ΚΟ) ΟΤΟΕΛ 1,19-3,25 1,24 1,12 1,95 0,9 36,36 43,63 1,138 1,488 2,93 0,3 237,9 143,68 AVENIR Α.Ε. (ΚΟ) ΑΒΕΝΙΡ 0,11-9,09 0,114 0,095 0,37 0,09 105,42 11,6 0,125 0,227 0,31 8,61 37,39 AXON ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) ΑΧΟΝ 0,162-3,57 0,166 0,157 1,19 0,12 20,26 3,28 0,171 0,475 0,11 434,03 126,04 BYTE COMPUTER (ΚΟ) ΒΥΤΕ 0,291-2,35 0,315 0,28 0,58 0,249 15,82 4,6 0,288 0,447 0,24 5,59 19,21 CENTRIC ΠΟΛΥΜΕΣΑ (ΚΟ) ΣΕΝΤΡ 0,161-12,97 0,186 0,157 0,55 0, ,12 16,28 0,165 0,299 3,72 0,3 2,18 55,5 COCA - COLA ΤΡΙΑ ΕΨΙΛΟΝ (ΚΟ) ΕΕΕΚ 11,55-10,74 12,94 11,55 21,657 11,6 366, ,19 13,076 16,487 14,21 1,5 2352,5 2926,9 CPI (ΚΟ) ΣΠΙ 0,359 2,57 0,359 0,359 0,45 0,17 9,91 3,56 0,353 0,334 0,86 4,28 4,11 CYCLON ΕΛΛΑΣ (ΚO) ΣΑΙΚΛ 0,328-2,67 0,34 0,273 0,55 0,26 26,66 8,75 0,319 0,443 12,91 0,28 45,97 31,09 DIONIC (ΚΟ) ΔΙΟΝ 1,41-4,08 1,47 1,36 1,49 0,32 29,04 40,95 1,378 0,957 1,67 35,2 30,03 EUROBANK EFG (ΚΟ) ΕΥΡΩΒ 0,51-10,68 0,548 0,48 5,29 0,48 552,95 283,11 0,673 2,689 0, EUROBANK PROPERTIES ΑΕΕΑΠ (ΚΟ) ΕΥΠΡΟ 3,6-11,11 3,97 3,58 7 3, ,6 4,028 5,393 26,92 0,31 87,87 683,71 0,54 14,61 EURODRIP (ΚO) ΕΔΡΙΠ 0,73-2,01 0,74 0,67 1,37 0,6 44,45 32,45 0,707 1,035 12,13 0,68 45,53 48,71 EUROMEDICA (KO) ΕΥΡΟΜ 0,427-9,15 0,469 0,427 4,12 0,24 21,82 9,32 0,39 1,192 0,08 367,06 123,37 F.G. EUROPE (ΚO) ΕΦΤΖΙ 0,46-2,13 0,478 0,424 0,66 0,317 52,8 24,29 0,451 0,534 5,24 0,76 85,37 56,14 FLEXOPACK (ΚΟ) ΦΛΕΞΟ 8,61 0,23 8,61 8,4 8,86 8,03 11,72 100,79 8,612 8,584 30,82 2,57 8,94 39,41 FORTHNET (ΚΟ) ΦΟΡΘ 0,16-17,1 0,21 0,16 0,71 0, ,43 25,65 0,179 0,371 0,14 467,19 188,25 FOURLIS ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (KΟ) ΦΡΛΚ 2,24-19,42 2,7 2,24 6,53 2,24 50,99 114,22 2,86 4,264 7,79 0,6 183,91 190,05 FRIGOGLASS (KO) ΦΡΙΓΟ 3,99-8,06 4,35 3,78 9,379 3,78 50,45 200,3 4,985 7,064 9,66 1,52 332,91 164,23 INFORM ΛΥΚΟΣ Π. (ΚΟ) ΛΥΚ 0,65-8,71 0,712 0,63 1,27 0,623 20,58 13,17 0,71 0,95 10,11 0,16 40,34 89,46 0,03 4,67 INTRACOM HOLDINGS (ΚΟ) ΙΝΤΚΑ 0,208-3,26 0,219 0,199 0,61 0, ,03 27,4 0,229 0,38 0,07 352,1 424,22 INTRAKAT (KO) ΙΝΚΑΤ 0,408-9,93 0,45 0,4 1,74 0,36 23,15 9,49 0,42 0,732 6,71 0,11 48,09 91,58 J. & P. - ΑΒΑΞ (ΚΟ) ΑΒΑΞ 0,644-3,88 0,668 0,63 1,48 0,63 77,65 50,01 0,705 0,913 0,15 556,76 341,8 0,04 6,18 JUMBO (ΚΟ) ΜΠΕΛΑ 3,49-3,06 3,6 3,4 5,99 3,4 129,94 453,5 3,665 4,713 4,73 0,87 155,71 522,95 KLEEMAN HELLAS (KO) ΚΛΕΜ 0,759-5,95 0,83 0,745 1,51 0,656 23,65 17,95 0,858 1,111 10,17 0,22 30,8 90,89 0,05 6,67 LAMDA DEVELOPMENT(ΚΟ) ΛΑΜΔΑ 2,48-4,62 2,51 2,4 4,1 1,9 44,26 109,76 2,611 3,402 0,3 558,27 383,19 LAVIPHARM (ΚΟ) ΛΑΒΙ 0,223 6,19 0,253 0,193 0,64 0,15 51,08 11,6 0,238 0,377 0,45 111,87 13,67 LOGISMOS (ΚΟ) ΛΟΓΟΣ 0,35-7,41 0,351 0,33 0,82 0,28 4,74 1,66 0,332 0,63 11,86 0,24 1,89 6,79 MARFIN INVESTMENT GROUP (ΚΟ) ΜΙΓ 0,349-21,57 0,433 0,335 1,03 0,2 770,33 271,16 0,4 0,55 0, , ,3 MARFIN POPULAR BANK (ΚΟ) ΜΑΡΦΒ 0,213 0,47 0,219 0,205 1,1 0, ,31 350,96 0,242 0,553 2,51 0, , ,13 MEDICON ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΜΕΝΤΙ 1,94 0 1,94 1,94 2,5 1,15 4,18 8,11 1,765 1,979 0,57 39,85 14,69 0,22 11,46 MERMEREN KOMB. A.D. PR. (ΕΛΠ) ΜΕΡΚΟ 6,9 6,48 6,9 6,79 7,69 4,5 0,47 3,23 6,671 5,924 4,15 1,03 5,37 31,47 1,25 18,66 MEVACO (ΚΟ) ΜΕΒΑ 0,97 0 0,97 0,97 1,15 0,68 10,5 10,19 0,974 0,992 7,06 0,35 5,37 29,48 MIG REAL ESTATE (ΚΟ) ΜΙΓΡΕ 3,22 0 3,45 1,48 12,34 39,73 2,759 2,761 0,15 5,6 MINERVA (ΚΑ) ΜΙΝ 0,9-10 0,9 0,74 1,35 0,623 6,2 5,58 1,044 1,195 0,28 14,21 19,8 MLS ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗ (ΚΟ) ΜΛΣ ,93 2,686 1,89 12,42 24,83 2,016 2,31 15,06 1,47 16,88 NEXANS ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΑΛΚΑΤ 1,95-18,41 2,35 1,85 3,2 1,6 6,13 11,96 2,222 2,565 45,67 0,42 17,61 28,73 0,1 5,13 PAPERPACK ΤΣΟΥΚΑΡΙΔΗΣ Ι. (ΚΟ) ΠΠΑΚ 0,128 7,56 0,128 0,105 1,21 0,088 11,86 1,52 0,12 0,179 0,6 9,31 2,52 PASAL Α.Ε. (ΚΟ) ΠΑΣΑΛ 0,205-2,38 0,269 0,184 0,54 0,134 14,97 3,14 0,229 0,319 0,06 134,57 54,15 PC SYSTEMS (ΚΟ) ΠΣΥΣΤ 0,1 0 0,1 0,095 0,2 0,071 41,03 4,1 0,1 0,125 0,55 19,14 7,42 PROFILE (ΚΟ) ΠΡΟΦ 0,203-5,58 0,213 0,181 0,6 0,17 11,98 2,44 0,217 0,381 27,07 0,18 4,95 13,85 QUALITY & RELIABILITY (ΚΟ) ΚΟΥΑΛ 0,54 7,14 0,54 0,46 0,69 0,36 6,84 3,69 0,527 0,464 0,45 1,09 8,2 QUEST ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) ΚΟΥΕΣ 0,839 2,19 0,85 0,77 1,65 0,73 48,71 40,08 0,842 1,078 51,77 0,21 30,71 201,1 REDS (ΚO) ΚΑΜΠ 0,6 1,52 0,62 0,515 1,2 0,515 57,43 33,89 0,656 0,831 0,28 14,84 123,13 RILKEN (KΟ) ΡΙΛΚΕ 3,4 0 3,4 3,4 3,58 1,98 3,36 11,42 3,401 2,691 0,7 0,06 16,33 S & B ΒΙΟΜΗΧ. ΟΡΥΚΤΑ (ΚΟ) ΑΡΒΑ 3,65-1,62 3,75 3,53 4,836 3,12 51,11 186,55 3,784 4,084 10,91 0,79 162,05 235,3 SCIENS ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚO) ΣΙΕΝΣ 0,13-13,33 0,152 0,126 0,5 0,12 264,73 34,42 0,168 0,304 0,19 110,13 192,15 SPACE HELLAS (ΚΟ) ΣΠΕΙΣ 1,15 0 1,15 1 1,45 0,773 6,46 7,43 1,153 1,26 20,19 0,49 23,2 15,11 SPIDER - ΠΕΤΣΙΟΣ Ν.& ΥΙΟΙ (KΟ) ΣΠΙΝΤ 0,127 13,39 0,128 0,091 0,26 0,076 29,06 3,69 0,117 0,152 0,25 38,95 15,47 SPRIDER STORES (ΚΟ) ΣΠΡΙ 0,209-0,48 0,219 0,161 1,2 0,155 26,26 4,23 0,225 0,48 0,12 45,6 36,28 TRASTOR Α.Ε.Ε.Α.Π. (ΚΟ) ΤΡΑΣΤΟΡ 0,695-4,79 0,75 0,66 0,86 0,55 54,89 38,15 0,708 0,746 0,39 7,44 97,56 0,1 14,49 UNIBIOS (ΚΟ) ΒΙΟΣΚ 0,042-12,5 0,05 0,036 0,1 0,03 91,77 4,03 0,046 0,06 0,27 7,3 14,72 ΑΓΡΟΤΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ (ΚΟ) ΑΤΕ 0,356 4,71 0,38 0,31 3,891 0, ,62 452,54 0,29 1,431 1, ,33 486,26 ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ ΑΙΓΑΙΟΥ (ΚΟ) ΑΡΑΙΓ 1,59 0 1,6 1,55 2,38 1,45 71,42 114,27 1,585 1,804 0,68 112,26 168,04 ΑΙΟΛΙΚΗ ΑΕΕΧ (ΚΟ) ΑΙΟΛΚ 0, ,731 1,712 0,731 11,18 10,95 1,051 1,382 ΑΚΡΙΤΑΣ (ΚΟ) ΑΚΡΙΤ 0,39-32,06 0,459 0,39 0,82 0, ,07 0,53 0,548 0,1 47,15 52,96 ΑΛΚΟ ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΑΛΚΟ 0,303 4,48 0,338 0,26 0,69 0,22 17,2 5,3 0,288 0,447 0,18 76,46 64,47 ΑΛΟΥΜΥΛ (ΚΟ) ΑΛΜΥ 0,275 1,85 0,275 0,275 0,79 0,21 22,02 6,05 0,28 0,519 0,06 178,83 120,77 ΑΝΔΡΟΜΕΔΑ ΑΕΕΧ (ΚΟ) ΑΝΔΡΟ 0,065-97,97 0,065 0,029 0,314 0,039 26,87 1,75 0,231 0,241 ΑΝΕΚ (ΚΟ) ΑΝΕΚ 0, ,13 0,109 0,3 0, ,37 23,39 0,107 0,175 0,17 269,85 129,45 ΑΝΕΚ (ΠΟ `90) ΑΝΕΠ 2,14 7 2,14 2,14 3, ,31 23,39 2,009 2,311 1,46 269,85 129,45 ΑΝΕΚ (ΠΟ `96) ΑΝΕΠΟ 0,66 0 1,14 0,53 2,97 23,39 0,61 0,64 0,45 269,85 129,45 ΑΤΤΙΚΕΣ ΕΚΔΟΣΕΙΣ (ΚΟ) ΑΤΕΚ 1,3-10,34 1,46 1,3 1,53 0,27 15,3 19,89 1,31 0,711 5,57 19,49 3,81 ΒΑΛΚΑΝ ΑΚΙΝΗΤΑ (ΚΟ) ΒΑΛΚ 0,36-4 0,379 0,264 0,64 0,25 20,12 7,24 0,364 0,416 0,17 11,22 43,78 ΒΑΡΒΕΡΗΣ Ν. - MODA BAGNO (ΚΟ) ΜΟΝΤΑ 0,359 2,57 0,359 0,35 0,47 0,124 18,81 6,75 0,245 0,302 0,25 13,56 27,04 ΒΙΟΚΑΡΠΕΤ (ΚΟ) ΒΙΟΚΑ 0,258-42,54 0,35 0,231 0,81 0,231 23,99 6,12 0,345 0,517 0,08 74,43 73,03 ΒΙΟΤΕΡ (ΚΟ) ΒΙΟΤ 0,119-3,25 0,122 0,101 0,23 0,063 17,58 1,97 0,099 0,145 0,05 111,22 44,47 ΒΙΟΧΑΛΚΟ (ΚΑ) ΒΙΟΧΚ 2,87-6,51 3,05 2,86 4,9 2,86 199,47 588,45 3,134 3,776 0, , ,46 ΒΙΣ (ΚΟ) ΒΙΣΚ 0,53-0,56 0,53 0,53 0,95 0,355 4,97 3,01 0,523 0,722 7,81 0,16 18,38 16,77 ΒΟΓΙΑΤΖΟΓΛΟΥ SYSTEMS (ΚΟ) ΒΟΣΥΣ 1,2-4 1,27 0,888 1,362 0,809 6,33 7,59 1,191 1,18 28,91 0,31 8,88 24,82 ΒΩΒΟΣ ΜΠΑΜΠΗΣ (ΚΟ) ΒΩΒΟΣ 0,411-5,08 0,445 0,401 2,17 0,3 33,93 14,22 0,447 0,832 0,21 752,52 71,15 Γ.Ε. ΔΗΜΗΤΡΙΟΥ (ΚΟ) ΓΕΔ 0,098-10,09 0,12 0,092 0,24 0,058 65,18 6,39 0,101 0,118 0,38 60,4 13,92 ΓΑΛΑΞΙΔΙ (ΚΟ) ΓΑΛΑΞ 0,398 2,05 0,398 0,39 0,5 0,217 14,08 5,6 0,352 0,363 11,41 0,36 21,84 15,57 ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ (ΚΟ) ΓΕΚΤΕΡΝΑ 0,64-13,4 0,735 0,563 4,04 0,563 85,88 54,11 0,857 1,901 0,1 937,06 723,86 0,68 ΓΕΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΟΥ (ΚΟ) ΓΕΒΚΑ 0,287-10,03 0,339 0,281 0,36 0,18 24,06 6,91 0,276 0,248 5,21 0,31 9,93 23,42 ΓΙΟΥΡΟΜΠΡΟΚΕΡΣ (ΚΟ) ΕΥΒΡΚ 0,27 0 0,74 0,23 6 1,62 0,27 0,456 1,72 11,44 0,88 ΔΑΙΟΣ ΠΛΑΣΤΙΚΑ (ΚΟ) ΔΑΙΟΣ 6,83-2,43 7 6,3 7,2 4, ,45 6,31 5,807 5,98 107,28 17,15 ΔΕΗ (ΚΟ) ΔΕΗ 4,25-17,48 5,1 4,21 13,1 4, ,681 8,758 7,68 0, , ,06 0,79 13,86 ΔΙΑΣ ΙΧΘ/ΓΕΙΕΣ (ΚΟ) ΔΙΧΘ 1,1 8,91 1,65 1 1,97 0,901 30,16 33,18 1,038 1,464 1,18 113,13 27,62 ΔΟΜΙΚΗ ΚΡΗΤΗΣ (ΚΟ) ΔΟΜΙΚ 0,6-3,23 0,63 0,586 1,35 0,51 16,03 9,39 0,614 0,79 0,44 9,83 22,72 ΔΡΟΜΕΑΣ (ΚΟ) ΔΡΟΜΕ 0,312 4,35 0,32 0,298 0,44 0,14 34,72 10,83 0,227 0,259 0,32 22,04 34,34 ΕΒΡΟΦΑΡΜΑ (ΚΟ) ΕΒΡΟΦ 0,34-12,82 0,399 0,265 0,58 0,21 13,67 4,76 0,3 0,392 49,42 0,3 24,57 15,67 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ (KO) ΕΤΕ 1,82 1,11 1,89 1,7 8,1 1,44 956, ,96 1,816 4,38 0, , ,4 ΕΙΔΗΣΕΟΦΩΝΙΚΗ ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΝΙΟΥΣ 0,289-0,34 0,295 0,24 0,5 0,21 27,85 8,05 0,282 0,372 5,71 0,34 26,27 23,82 0,04 13,18 ΕΚΤΕΡ (ΚΟ) ΕΚΤΕΡ 0,41-2,38 0,42 0,358 0,72 0,314 11,25 4,61 0,412 0,496 0,19 1,25 24,73 ΕΛ. ΒΙΟΜ. ΖΑΧΑΡΗΣ (ΚΑ) ΕΒΖ 1,02 4,29 1,02 0,922 1,42 0,55 36,75 37,48 0,971 1,043 0,3 167, ΕΛΑΣΤΡΟΝ (ΚO) ΕΛΣΤΡ 0,42-3,45 0,429 0,395 1,07 0,387 18,65 7,83 0,416 0,693 0,1 55,65 80,17 ΕΛΒΑΛ (ΚΑ) ΕΛΒΑ 1,2-8,4 1,3 1,2 1,67 0,85 124,1 148,92 1,322 1,353 7,52 0,28 296,61 579,28 ΕΛΒΕ ΕΝΔΥΜΑΤΩΝ (ΚΟ) ΕΛΒΕ 0,558 1,45 0,6 0,48 0,664 0,35 13,23 7,4 0,472 0,519 0,45 3,17 23,64 ΕΛΓΕΚΑ (ΚΟ) ΕΛΓΕΚ 0,32-5,6 0,338 0,286 0,8 0,255 31,94 9,13 0,339 0,53 0,15 106,64 72,44 ΕΛΙΝΟΙΛ (ΚΟ) ΕΛΙΝ 1,08 0,93 1,09 1,08 1,72 0,721 23,83 25,73 1,043 1, ,53 0,52 67,49 49,82 ΕΛΛΑΔΟΣ ΤΡΑΠΕΖΑ (ΚΟ) ΕΛΛ 13,41-4, ,06 37, ,86 263,41 14,36 25,291 1,38 0,32 1,98 14,9 ΕΛΛΑΚΤΩΡ (ΚΟ) ΕΛΛΑΚΤΩΡ 1,01-16,53 1,21 0,992 4,19 0, ,242 2,367 0, , ,53 0,03 3,02 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΑΛΩΔΙΑ (ΚΟ) ΕΛΚΑ 1,12-2,61 1,19 1,06 1,91 0,83 27,23 31,31 1,303 1,303 8,32 0,3 170,6 115,35 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ (ΚΟ) ΕΛΠΕ 6,25-1,73 6,42 6,04 7,84 5,11 305, ,94 6,373 6,568 8,89 0, ,4 2586,8 0,3 3,69 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ (ΚΟ) ΕΧΑΕ 2,58-7,19 2,78 2,55 6,975 2,55 65,37 168,65 3,096 4,575 5,85 1,15 147,25 0,15 5,66 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΥΦΑΝΤΟΥΡΓΙΑ (ΚΟ) ΕΛΥΦ 0,197-22,13 0,276 0,172 0,36 0,172 13,69 2,92 0,257 0,282 0,1 70,38 30,58 ΕΛΤΟΝ (KΟ) ΕΛΤΟΝ 0,557 2,01 0,562 0,53 0,7 0,474 26,73 14,89 0,567 0,595 4,97 0,43 18,82 35,01 ΕΛΤΡΑΚ (ΚΟ) ΕΛΤΚ 1,47 4,26 1,47 1,13 2,2 1,04 15,15 22,27 1,489 1,606 7,75 0,37 51,43 59,73 0,09 6,64 ΕΠΙΛΕΚΤΟΣ (ΚΟ) ΕΠΙΛΚ 0,369-0,27 0,374 0,356 0,56 0,28 52,07 19,26 0,369 0,406 0, ,34 ΕΤΕΜ (ΚΑ) ΕΤΕΜ 0,212-8,62 0,23 0,208 0,74 0,181 30,01 6,24 0,217 0,428 0,14 89,02 44,35 ΕΥΑΘ (ΚΟ) ΕΥΑΠΣ 2,87-1,37 2,93 2,79 5,38 2,79 36,3 102,37 3,061 4,13 5,44 0,85 0,93 120,26 0,11 3,97 ΕΥΔΑΠ (ΚΟ) ΕΥΔΑΠ 2,58-10,1 2,92 2,5 5,79 2,5 106,5 274,77 2,922 4,249 16,79 0,33 203,47 834,2 0,04 1,55 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ (ΚΟ) ΕΥΠΙΚ 0,503 0,6 0,508 0,486 0,65 0,291 27,5 13,83 0,452 0,487 0,37 38,03 0,04 7,95

13 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ kyρiakh 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ Ονομα Μετοχής Σύμβολο Αξία Εβδ.% Υψηλ. Εβδ. Χαμηλ. Εβδ. Μέγιστη 52ε Ελάχιστη 52ε Μετοχές (εκατ.) Κεφαλαιοποίηση (εκατ.) ΚΜΟ 30 ΚΜΟ 200 P/E P/B Σύνολο Δανείων Σύνολο Καθαρής Θέσης Μέρισμα Μερισματική Απόδοση ΕΥΡΩΣΥΜΒΟΥΛΟΙ (ΚΟ) ΕΣΥΜΒ 2,02-4,72 2,14 2,02 3,52 2,02 7,35 14,84 2,313 2,81 3,77 4,37 4,24 ΖΑΜΠΑ (ΚΑ) ΖΑΜΠΑ 4,1-4,21 4,19 3,99 7,19 3,28 1 4,11 4,104 5,622 19,03 0,27 15,04 0,25 5,93 ΙΑΣΩ (ΚΟ) ΙΑΣΩ 0,7-2,78 0,715 0,672 1,62 0,63 53,16 37,21 0,704 1,083 0,28 160,88 141,02 ΙΑΤΡΙΚΟ ΑΘΗΝΩΝ (ΚΟ) ΙΑΤΡ 0,325 5,52 0,336 0,29 0,75 0,25 86,74 28,45 0,325 0,436 0,19 171,6 150,8 ΙΚΤΙΝΟΣ ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΙΚΤΙΝ 0,869-1,25 0,89 0,807 1,03 0,65 28,58 24,46 0,853 0,847 10,99 0,92 32,32 26,61 0,05 5,75 ΙΛΥΔΑ (ΚΟ) ΙΛΥΔΑ 0,262-22,94 0,429 0,236 0,56 0,2 9 2,36 0,345 0,342 0,27 4,86 9,16 ΙΜΠΕΡΙΟ (ΚΟ) ΙΜΠΕ 0,049-12,5 0,06 0,047 0,44 0,047 62,09 3,1 0,07 0,185 0,09 43,33 17,93 ΙΝΤΕΑΛ ΟΜΙΛΟΣ (ΚΟ) ΙΝΤΕΚ 0,54-4,93 0,65 0,459 1,29 0,346 8,3 4,63 0,615 0,703 4,16 0,24 18,74 ΙΝΤΕΡΓΟΥΝΤ-ΞΥΛΕΜΠΟΡΙΑ (ΠΟ) ΞΥΛΠ 0,4 0 0,45 0,29 0,6 0,29 2,57 8,24 0,4 0,404 0,58 27,13 24,71 ΙΝΤΕΡΓΟΥΝΤ-ΞΥΛΕΜΠΟΡΙΑ (ΚΟ) ΞΥΛΚ 0,211 0,48 0,211 0,211 0,36 0,17 34,18 8,24 0,215 0,224 0,29 27,13 24,71 ΙΝΤΕΡΤΕΚ (ΚΟ) ΙΝΤΕΤ 0,426 0,71 0,426 0,425 0,81 0,28 11,23 4,79 0,419 0,561 0,21 6,3 23,18 ΙΝΤΡΑΛΟΤ (ΚΟ) ΙΝΛΟΤ 0,81-7 0,879 0,787 2,92 0,74 158,96 129,24 0,921 1,597 6,87 0,45 492,71 353,09 0,56 ΚΑΕ (ΚΟ) ΦΦΓΚΡΠ 7,6 7,04 7,8 7 15,4 6,2 66,95 509,48 7,654 10,208 2,05 0,82 757,4 639,4 ΚΑΘΗΜΕΡΙΝΗ (ΚΟ) ΚΑΘΗ 3,2-0,31 3,2 3,2 5,15 2, ,4 3,305 3,54 0,55 38,03 99,09 ΚΑΝΑΚΗΣ Σ. (ΚΟ) ΚΑΝΑΚ 1,35-3,57 1,4 1,31 1,87 1,1 7,5 10,13 1,34 1,523 8,19 0,63 0,24 15,99 ΚΑΡΑΜΟΛΕΓΚΟΣ (ΚΟ) ΚΜΟΛ 0,582 0,34 0,629 0,5 0,9 0,45 9,74 5,55 0,603 0,689 3,28 0,17 54,5 35,78 0,13 22,21 ΚΑΡΑΤΖΗ (ΚΟ) ΚΑΡΤΖ 1,94 0 1,94 1,83 2,19 1,27 14,68 28,48 1,905 1,928 9,12 0,37 22,61 77,62 0,07 3,37 ΚΕΚΡΟΨ (ΚΟ) ΚΕΚΡ 1,29 3,2 1,3 1,2 3,27 0,89 3,3 4,16 1,098 1,77 0,34 4,4 12,36 ΚΕΠΕΝΟΥ ΜΥΛΟΙ (ΚΟ) ΚΕΠΕΝ 0,9 0 1,1 0,682 6,7 6,03 0,903 0,883 0,38 17,24 15,97 ΚΛΟΥΚΙΝΑΣ - ΛΑΠΠΑΣ (ΚΟ) ΚΛΜ 0,379-2,82 0,43 0,338 1,16 0,333 40,22 15,24 0,395 0,618 0,21 30,02 72,43 ΚΛΩΣ/ΓΙΑ ΝΑΥΠΑΚΤΟΥ (ΚΑ) ΝΑΥΠ 0,394-3,9 0,41 0,29 0,532 0,245 11,51 4,58 0,362 0,382 0,32 3,28 14,22 ΚΟΡΔΕΛΛΟΥ Χ. ΑΦΟΙ (ΚΟ) ΚΟΡΔΕ 0,23-15,13 0,23 0,23 0,49 0,19 21,22 4,88 0,248 0,295 0,19 47,38 25,51 ΚΟΡΡΕΣ (ΚΟ) ΚΟΡΡΕΣ 2,77-8,28 3,08 2,61 4,95 2,61 13,45 38,06 3,071 3,993 26,3 0,94 43,95 34,81 ΚΡΕΚΑ (ΚΟ) ΚΡΕΚΑ 0,33-16,88 0,45 0,311 0,65 0,222 7,13 2,49 0,335 0,477 0,17 14,3 14,73 ΚΡΕΤΑ ΦΑΡΜ (ΚΟ) ΚΡΕΤΑ 0,62-7,46 0,67 0,57 4,48 0,57 29,48 18,28 0,706 1,625 0,3 75,31 59,67 ΚΡΙ - ΚΡΙ (ΚΟ) ΚΡΙ 0,7-2,78 0,7 0,63 1,04 0,63 33,07 23,15 0,697 0,802 9,56 0,79 4,76 29,67 ΚΤΗΜΑ Κ. ΛΑΖΑΡΙΔΗ (ΚΟ) ΚΤΗΛΑ 0,19-20,5 0,25 0,171 0,51 0,171 15,8 3 0,217 0,33 0,11 8,77 27,52 ΚΥΠΡΟΥ ΤΡΑΠΕΖΑ (ΚΟ) ΚΥΠΡ 0,553-7,83 0,595 0,528 3,58 0, ,17 507,13 0,863 1,833 1,37 0, , ,87 0,09 15,23 ΚΥΡΙΑΚΙΔΗΣ Η.- F.H.L. (ΚΟ) ΚΥΡΜ 0,46-11,54 0,488 0,45 0,618 0,309 23,42 10,77 0,441 0,476 4,22 0,31 19,1 35,08 ΚΥΡΙΑΚΟΥΛΗΣ (ΚΟ) ΚΥΡΙΟ 0,609 1,5 0,62 0,52 0,78 0,36 7,6 4,63 0,597 0,535 0,3 20,85 17,66 ΛΑΝΑΚΑΜ (ΚΟ) ΛΑΝΑΚ 0,534-9,49 0,534 0,414 0,75 0,364 5,94 3,45 0,589 0,6 0,26 1,5 12,04 ΛΕΒΕΝΤΕΡΗΣ Ν. (ΚA) ΛΕΒΚ 0, ,393 0,393 0,62 0,275 8,32 4,32 0,391 0,458 0,33 0,76 12,49 0,04 11,07 ΛΕΒΕΝΤΕΡΗΣ Ν. (ΠA) ΛΕΒΠ 0,488 33,33 0,488 0,389 0,49 0,26 2,16 4,32 0,373 0,402 0,4 0,76 12,49 ΛΙΒΑΝΗ ΕΚΔΟΤ. ΟΡΓ. (ΚΟ) ΛΙΒΑΝ 0,209 2,45 0,209 0,195 0,88 0,15 7,73 1,62 0,206 0,43 0,09 12,44 17,13 ΛΟΥΛΗ ΜΥΛΟΙ (ΚΟ) ΛΟΥΛΗ 1,48 2,07 1,49 1,38 1,77 1,17 15,22 22,53 1,392 1,488 5,05 0,29 38,56 86,2 ΜΑΘΙΟΣ ΠΥΡΙΜΑΧΑ (ΚΟ) ΜΑΘΙΟ 0,291 0,34 0,298 0,289 0,87 0,23 9,82 2,86 0,421 0,459 0,24 11,23 11,8 ΜΕΤΚΑ (ΚΟ) ΜΕΤΚ 5,8-6,15 6,2 5,73 11,13 5,07 51,95 301,31 6,139 7,764 3,12 1,05 14,14 303,41 0,48 6,28 ΜΟΤΟΔΥΝΑΜΙΚΗ (ΚΟ) ΜΟΤΟ 0, ,76 0,231 11,5 4,47 0,383 0,5 0,31 8,91 14,56 ΜΟΤΟΡ ΟΪΛ (ΚΟ) ΜΟΗ 5,66-4,87 5,95 5,5 9,132 5,5 110,78 627,03 5,991 7,436 2,9 1, ,5 510,39 0,25 4,31 ΜΟΥΖΑΚΗΣ (ΚΑ) ΜΟΥΖΚ 0,189-7,35 0,199 0,173 0,35 0,125 32,19 6,08 0,204 0,25 0,12 5,44 50,7 ΜΟΧΛΟΣ (ΚΟ) ΜΟΧΛ 0, ,924 0,601 1,92 0,55 4,59 4,21 0,827 1,308 0,06 13,61 74,18 ΜΠΗΤΡΟΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ (KO) ΜΠΤΚ 0,48 0 0,48 0,408 0,68 0,318 15,84 7,6 0,467 0,522 0,19 126,15 41,2 ΜΠΟΥΤΑΡΗΣ Ι. & ΥΙΟΣ (ΚΑ) ΜΠΟΚΑ 0,123-1,6 0,129 0,123 0,14 0,07 25,41 3,85 0,116 0,099 0,31 17,29 10,56 ΜΠΟΥΤΑΡΗΣ Ι. & ΥΙΟΣ (ΠΑ) ΜΠΟΠΑ 0,47 0 0,5 0,44 1,54 3,85 0,47 0,475 1,19 17,29 10,56 ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ (ΚΟ) ΜΥΤΙΛ 2,86-6,54 3,05 2,84 5,81 2,72 116,92 341,39 3,067 4,294 5,7 0,45 861,44 898,04 ΝΑΚΑΣ ΜΟΥΣΙΚΗ (ΚΟ) ΝΑΚΑΣ 0,549-15,41 0,55 0, ,46 6,34 3,48 0,679 0,71 0,16 6,27 21,15 ΝΑΥΤΕΜΠΟΡΙΚΗ (ΚΟ) ΝΑΥΤ 0,21 0 0,267 0,209 0,46 0,173 23,94 5,03 0,235 0,291 0,22 1,74 22,67 ΝΗΡΕΥΣ (ΚO) ΝΗΡ 0,589-3,92 0,625 0,57 0,91 0,55 63,63 37,48 0,652 0,681 0,24 262,19 152,88 ΝΤΡΟΥΚΦΑΡΜΠΕΝ ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΔΡΟΥΚ 0,22-7,95 0,238 0,18 0,53 0,18 15,49 3,41 0,313 0,386 0,15 43,99 23,38 ΟΛΘ (ΚΟ) ΟΛΘ ,4 9,73 16,78 9,3 10,08 99,79 10,035 12,733 9,75 0,81 123,14 0,21 2,1 ΟΛΠ (ΚΟ) ΟΛΠ 9,07-10,64 10, ,29 8, ,5 10,394 12,754 21,46 1,52 91,65 152,16 0,02 0,22 ΟΠΑΠ (ΚΟ) ΟΠΑΠ 6,15-3,61 6,57 5,88 16,97 5, ,71 6,954 11,223 4,06 2,55 12,28 761,18 1,54 22,61 ΟΤΕ (ΚΟ) ΟΤΕ 3,05-7,58 3,29 3,01 8,58 2,89 490, ,66 3,381 5,683 14,36 1, ,9 1910,2 0,12 2,92 ΠΑΪΡΗΣ ΠΛΑΣΤΙΚΩΝ (ΚΟ) ΠΑΙΡ 0,318-27,56 0,373 0,318 0,7 0,21 4,97 1,58 0,425 0,357 0,27 11,21 5,94 ΠΑΡΝΑΣΣΟΣ (ΚΟ) ΠΑΡΝ 0,292-6,11 0,322 0,275 0,99 0,211 20,21 5,86 0,298 0,538 0,14 0,09 43,92 ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΤΡΑΠΕΖΑ (ΚΟ) ΠΕΙΡ 0,27 23,29 0,27 0,208 1,988 0, ,33 308,7 0,245 0,899 ΠΕΤΡΟΠΟΥΛΟΣ ΠΕΤΡΟΣ (ΚΟ) ΠΕΤΡΟ 1,99 0 2,773 1,42 7,07 14,07 1,91 2,219 0,34 31,35 41,45 ΠΛΑΙΣΙΟ COMPUTERS (ΚΟ) ΠΛΑΙΣ 3,04-17,84 3,55 3,04 5,09 3,04 22,08 67,12 3,925 4,557 10,07 1,23 21,9 54,51 0,05 2,04 ΠΛΑΣΤΙΚΑ ΘΡΑΚΗΣ (ΚΟ) ΠΛΑΘ 0,44-2 0,44 0,403 0,63 0,36 45,95 20,22 0,426 0, ,2 79,91 104,21 0,04 8,22 ΠΛΑΣΤΙΚΑ ΚΡΗΤΗΣ (ΚΟ) ΠΛΑΚΡ 3,3 0 3,36 3,28 3,905 2,659 27,38 90,35 3,154 3,208 9,1 0,78 36,41 120,82 ΠΡΟΟΔΕΥΤΙΚΗ (ΚΟ) ΠΡΔ 0,128-1,54 0,135 0,111 0,29 0,084 24,32 2,7 0,131 0,168 0,13 4,5 20,21 ΡΕΒΟΪΛ (ΚΟ) ΡΕΒ 0,558-0,36 0,558 0,554 1,01 0,49 22,28 12,43 0,557 0,752 4,66 0,62 43,36 20,17 0,03 5,92 ΣΑΡΑΝΤΗΣ ΓΡ. (ΚΟ) ΣΑΡ 1,86-4,62 2 1,45 3,57 1,45 38,35 55,61 2,007 2,773 6,38 0,44 64,61 126,37 ΣΑΡΑΝΤΟΠΟΥΛΟΣ ΚΥΛ/ΜΥΛΟΙ (ΚΟ) ΣΑΡΑΝ 0,9 0 2,53 0,9 4,18 3,76 0,9 1,148 2,94 0,29 42,13 13,89 ΣΕΛΟΝΤΑ (ΚΟ) ΣΕΛΟ 0,43-1,38 0,449 0,362 0,94 0,362 29,28 12,59 0,446 0,57 0,2 190,01 86,13 ΣΙΔΕΝΟΡ (ΚΟ) ΣΙΔΕ 1,52-2,56 1,59 1,49 3,6 1,49 96,24 147,25 1,684 2,545 0,31 553,57 578,49 ΣΙΔΜΑ (ΚΟ) ΣΙΔΜΑ 0,62 1,64 0,62 0,62 1,09 0, ,2 0,682 0,767 0,23 114,94 27,08 ΣΠΥΡΟΥ ΑΓΡ. ΟΙΚ. (ΚΟ) ΣΠΥΡ 0,414 0,98 0,414 0,35 0,71 0,275 28,44 11,77 0,405 0,551 0,34 20,31 34,22 ΣΦΑΚΙΑΝΑΚΗΣ (ΚΟ) ΣΦΑ 1,02-2,86 1,03 0,756 3,45 0,614 7,91 8,07 0,974 1,476 0,12 325,11 67,98 ΣΩΛ/ΓΕΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟY (ΚΟ) ΣΩΛΚ 0,65-4,27 0,69 0,62 1,42 0,6 124,17 79,84 0,768 0,977 0,53 60,32 149,37 Τ BANK (ΚΟ) ΤΒΑΝΚ 0,045-4,26 0,05 0,039 0,36 0,01 144,69 6,37 0,034 0,105 0,3 824,85 21,99 ΤΑΧΥΔΡΟΜΙΚΟ ΤΑΜΙΕΥΤΗΡΙΟ (ΚΟ) ΤΤ 0,542 8,18 0,568 0,46 4,14 0, ,47 154,18 0,435 2,168 0, ,17 985,59 ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ (ΚΟ) ΤΕΝΕΡΓ 1,64-7,34 1,74 1,6 4,1 1,6 109,33 181,49 1,808 2,635 18,65 0,5 249,33 366,82 0,04 2,59 ΤΕΧΝΙΚΗ ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ (ΚΟ) ΟΛΥΜΠ 1,31-2,96 1,35 1,27 1,89 1,05 33,13 44,06 1,358 1,473 0,13 22,16 439,43 ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ ΠΡOΦΙΛ (ΚΑ) ΤΖΚΑ 0,39 34,48 0,39 0,203 0,48 0,203 12,7 4,95 0,308 0,412 0,26 18,16 19,13 ΤΙΤΑΝ (ΚΟ) ΤΙΤΚ 10,74-8,6 11,96 10,68 18,24 9,32 77,04 876,57 12,92 14,955 15,71 0, , ,79 0,08 0,75 ΤΙΤΑΝ (ΠΟ) ΤΙΤΠ 4,33-11,63 4,9 4,3 9,82 4,3 7,57 876,57 5,251 7,747 3,47 0, , ,79 0,08 1,85 ΥΓΕΙΑ (ΚΟ) ΥΓΕΙΑ 0,275-2,14 0,304 0,261 0,75 0,21 305,73 85,61 0,285 0,396 0,18 252,83 298,26 ΦΙΕΡΑΤΕΞ (ΚΟ) ΦΙΕΡ 0,123 13,89 0,178 0,099 0,22 0,083 10,2 1,26 0,144 0,147 0,06 5,05 22,52 ΦΙΝΤΕΞΠΟΡΤ (ΚΟ) ΦΙΝΤΟ 0, ,31 0,112 7,33 1,53 0,175 0,252 0,13 11,62 11,48 ΧΑΪΔΕΜΕΝΟΣ (ΚΟ) ΧΑΙΔΕ 0,57-30,49 0,61 0,501 1,29 0,4 8,34 4,75 0,782 1,009 0,17 16,73 27,83 ΧΑΛΚΟΡ (ΚΑ) ΧΑΚΟΡ 0,548-5,35 0,588 0,531 1,03 0,53 101,28 55,6 0,622 0,755 0,35 544,18 181,93 ΧΑΤΖΗΪΩΑΝΝΟΥ (ΚΟ) ΧΑΤΖΚ 0,062-3,13 0,065 0,049 0,13 0,025 71,68 4,04 0,044 0,073 0,1 61,7 71,55 ΧΑΤΖΗΚΡΑΝΙΩΤΗ Ε. ΥΙΟΙ (ΚΟ) ΧΚΡΑΝ 0,665-4,73 0,665 0, ,175 4,03 2,68 0,67 0,811 0,43 8,12 6,24 ΔΑΚ ALPHA ETF FTSE ATHEX 20 ΑΔΑΚ20 2,6-6,81 2,73 2,55 8,061 2,55 5,57 14,49 2,942 5,138 NBGAM ETF ΓΔ Χ.Α. ΔΑΚΓΔ 6,83-7,83 7,19 6,71 17,7 6,71 0,29 2,01 7,658 12,229 Χαμηλή Διασπορά ALPHA ΑΣΤΙΚΑ ΑΚΙΝΗΤΑ (ΚΟ) ΑΣΤΑΚ 7,6 0 7,6 7,6 7, ,4 7,6 7,581 24,6 0,96 111,37 ATTICA ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (KΟ) ΑΤΤΙΚΑ 0,23-6,88 0,24 0,198 0,84 0, ,66 44,08 0,264 0,418 0,1 319,8 456,96 ELBISCO ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΑ) ΕΛΜΠΙ 0,5-9,09 0,5 0,44 0,65 0,32 53,76 26,88 0,546 0,563 0,67 56,97 43,27 INTERFISH ΙΧΘ/ΓΕΙΕΣ (ΚΟ) ΙΝΦΙΣ 0,369 61,14 0,369 0, ,01 20,9 ΑΘΗΝΑ (ΚΟ) ΑΘΗΝΑ 0,28-24,32 0,296 0,237 0,51 0,2 49,15 13,76 0,361 0,351 0,15 116,25 89,47 ΑΣΤΗΡ ΠΑΛΑΣ (ΚΟ) ΑΣΤΗΡ 1,66-8,29 1,83 1,64 2,86 1,61 63,9 104,8 1,803 2,142 0,6 25,31 176,06 ΓΕΚΕ (ΚΑ) ΠΡΕΖΤ 7,2 0 8,03 6,69 8,42 60,62 7,282 7,462 0,97 62,57 ΓΕΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ (ΚΟ) ΓΤΕ 0,194-6,73 0,199 0,182 2,58 0, ,12 0,24 0,951 0, ,02 221,29 ΗΡΑΚΛΗΣ ΑΓΕΤ (ΚΟ) ΗΡΑΚ 1,9-4,04 1,97 1,9 4,8 1,9 71,08 135,06 2,051 3,643 0,22 57,64 604,71 ΙΟΝΙΚΗ ΞΕΝΟΔΟΧΕΙΑΚΗ (ΚΟ) ΙΟΝΑ ,6 13,4 187, , ,85 1, ,91 ΚΑΡΕΛΙΑ (ΚΑ) ΚΑΡΕΛ 52,11-5,51 55,15 52,11 74,15 47,3 2,76 143,82 58,755 63,91 6,26 0,67 213,39 6,33 11,94 ΛΑΜΨΑ (ΚΟ) ΛΑΜΨΑ ,6 13,6 21,36 363,19 17,097 18, ,91 4,2 71,8 90,97 ΜΙΝΩΙΚΕΣ ΓΡΑΜΜΕΣ ΑΝΕ (ΚΟ) ΜΙΝΟΑ 2,2-6,38 2,2 1,93 3,22 1,34 70,93 156,04 2,07 2,604 0,64 284,48 242,68 ΝΙΚΑΣ (ΚΟ) ΝΙΚΑΣ 0,7 0 0,7 0,7 1,41 0,7 20,23 14,16 0,923 1,023 1,18 51,73 12,25 ΠΕΡΣΕΥΣ (ΚΟ) ΠΕΡΣ 0,139-29,8 0,205 0,139 0,45 0,139 17,24 2,4 0,335 0,263 1,35 0,2 50,92 11,9 ΣΕΛΜΑΝ (ΚO) ΣΕΛΜΚ 0,127-3,79 0,15 0,105 0,39 0,105 60,22 7,65 0,161 0,253 0,12 112,91 63,94 Υπό Επιτήρηση ALAPIS (ΚΟ) ΑΛΑΠΙΣ 0,031-34,04 0,043 0,03 4,25 0,03 49,03 1,52 0,051 0, ,84 837,4 ALTEC (ΚΟ) ΑΛΤΕΚ 0,025-16,67 0,031 0,025 0,08 0, ,25 5,38 0,028 0,048 77,41-40,9

14 14 KYΡIAKH 4 ΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΟΝΟΜΑ ΜΕΤΟΧΗΣ Σύµβολο Αξία Εβδ.% Υψηλ. Εβδ. Χαµηλ. Εβδ. Μέγιστη 52ε Ελάχιστη 52ε Μετοχές (εκατ.) Κεφαλαιοποίηση (εκατ.) ΚΜΟ 30 ΚΜΟ 200 P/E P/B Σύνολο ανείων Σύνολο Καθαρής Θέσης Μέρισµα Μερισµατική Απόδοση COMPUCON (ΚO) ΚΟΜΠ 0,05-21,88 0,052 0,05 0,1 0,05 12,43 0,62 0,073 0,071 4,54-0,09 FASHION BOX (ΚΟ) ΒΟΧ 1,35 0 1,5 1,35 8,59 11,6 1,35 1,457 7,52 1,06 10,99 HELLAS ONLINE (ΚΟ) ΗΟΛ 0,648 38,46 0,648 0,561 0,84 0,4 186,65 120,95 0,625 0, ,06-10,73 NUTRIART (ΚΟ) ΝΤΡΙΑΡΤ 0,087 2,35 0,1 0,068 0,29 0,068 42,5 3,7 0,093 0, ,95-25,57 OLYMPIC CATERING (ΚΟ) ΟΛΚΑΤ 1,03-19,53 1,03 1,03 6,9 1,03 0,7 0,72 3,359 3,312 22,49-13,31 RIDENCO (ΚΟ) ΡΙΝΤΕ 0, ,08 0,022 23,06 0,62 0,035 0,053 0,57 0,02 61,38-11,39 SATO AE (ΚΟ) ΣΑΤΟΚ 0,09-9,09 0,095 0,077 0,16 0,06 28,06 2,16 0,085 0,095 0,66 51,96 3,26 YALCO - ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΥ (ΚΑ) ΥΑΛΚΟ 0, ,37 0,12 13,19 2,6 0,165 0,25 0,59 39,8 4,42 ΑΕΓΕΚ (ΚΟ) ΑΕΓΕΚ 0,142 4,41 0,16 0,119 0,31 0,056 33,3 5,49 0,117 0,17 0,15 33,99 ΑΛΦΑ ΓΚΡΙΣΙΝ Α.Ε. (ΚΟ) ΑΓΚΡΙ 0,25 0 0,25 0,25 0,67 0,217 14,87 3,72 0,288 0,402 0,84 29,85 3,36 ΑΤΤΙ - ΚΑΤ (ΚΟ) ΑΤΤΙΚ 0,03-23,08 0,032 0,026 0,1 0,013 81,64 2,45 0,027 0,044 0,06 22,88 42,75 ΒΑΡΑΓΚΗΣ (ΚΟ) ΒΑΡΓ 0,497-2,55 0,51 0,49 0,64 0,47 6,46 3,16 0,511 0,525 0,85 10,5 3,71 ΒΑΡΒΑΡΕΣΟΣ (ΚΑ) ΒΑΡΝΗ 0,06 11,11 0,06 0,06 0,2 0,038 10,31 0,62 0,065 0,121 0,1 29,27 6,16 ΟΛ (ΚΟ) ΟΛ 0,14-3,45 0,146 0,117 0,66 0, ,95 0,13 0,265 3,12 144,94 3,77 ΟΥΡΟΣ (ΚΟ) ΟΥΡΟ 0,446-48,74 0,696 0,446 1,16 0,446 3,96 1,77 0,848 0,831 0,29 6,77 6,12 Ε ΡΑΣΗ - ΨΑΛΛΙ ΑΣ Χ. (ΚΟ) Ε ΡΑ 0,088-2,22 0,09 0,073 0,4 0,16 7,85 0 0,16 0, ,33-26,75 ΕΙΚΟΝΑ - ΗΧΟΣ (ΚΟ) ΙΚΟΝΑ 0,089-17,59 0,089 0,089 0,108 0,04 20,86 1,86 0,101 0,049 5,99-6,2 ΕΛΒΙΕΜΕΚ (ΚΟ) ΕΛΒΙΟ 3,7 0 3,7 3,7 7,09 26,22 3,7 3,7 0,77 9,28 34,13 ΕΛΛΗΝΙΚΑΙ ΙΧΘ/ΓΕΙΑΙ (ΚΟ) ΕΛΙΧΘ 0,089 18,67 0,103 0,085 0,103 0,021 30,39 2,8 0,05 0,076 0,65 42,21 4,54 ΗΛΕΚΤΡΟΝΙΚΗ ΑΘΗΝΩΝ (ΚΟ) ΗΛΕΑΘ 0,335-0,3 0,341 0,271 0,44 0,075 17,25 5,78 0,158 0,208 0,33 28,69 17,43 ΙΠΠΟΤΟΥΡ (ΚΑ) ΙΠΠΚ 0, ,72 0,576 1,08 0,576 5,97 3,44 0,72 0,778 4,96 6,75 2,7 ΚΕΡΑΜΕΙΑ-ΑΛΛΑΤΙΝΗ (ΚΟ) ΚΕΡΑΛ 0, ,312 0,312 0,78 0,09 24,62 7,68 0,327 0,239 0,91 0,79 8,46 ΚΟΥΜΠΑΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) ΚΟΥΜ 0,09 7,14 0,09 0,09 0,2 0,07 17,54 1,58 0,073 0, ,46-74,7 ΜΑΪΛΛΗΣ Μ.Ι.(ΚΟ) ΜΑΙΚ 0,119 7,21 0,124 0,103 0,22 0,09 322,93 38,43 0,12 0, ,61-31,75 ΜΑΡΑΚ ΗΛΕΚΤΡΟΝΙΚΗ (ΚΟ) ΜΑΡΑΚ 0,202-30,34 0,232 0,186 0,31 0,186 9,57 2,1 0,285 0,294 9,04-2,87 ΜΗΧΑΝΙΚΗ (ΚΟ) ΜΗΧΚ 0,209 1,95 0,21 0,182 0,53 0,13 66,94 18,14 0,164 0,251 0,13 215,8 132,73 ΜΗΧΑΝΙΚΗ (ΠΟ) ΜΗΧΠ 0,16-3,61 0,166 0,141 0,39 0,09 25,97 18,14 0,127 0,186 0,08 215,8 132,73 ΝΕΛ (ΚΟ) ΝΕΛ 0,095 15,85 0,099 0,083 0,31 0, ,61 32,36 0,087 0,157 0,7 115,78 45,99 ΝΕΩΡΙΟΝ (ΚΟ) ΝΕΩΡΣ 0,114-12,98 0,145 0,114 0,82 0,071 23,46 2,67 0,106 0,227 0,07 23,52 49,94 ΠΑΠΟΥΤΣΑΝΗΣ (ΚΟ) ΠΑΠ 0,364-4,21 0,364 0,304 0,65 0,15 50,8 15,44 0,319 0,417 0,78 10,84 19,85 ΠΗΓΑΣΟΣ ΕΚ ΟΤΙΚΗ Α.Ε. (KO) ΠΗΓΑΣ 0,76 18,38 0,85 0,561 0,88 0,15 46,88 35,63 0,565 0,38 0,67 155,21 53,16 ΣΑΝΥΟ ΕΛΛΑΣ (ΚΟ) ΣΑΝΥΟ 0,033 6,45 0,033 0,031 0,17 0,021 51,08 1,69 0,028 0,081 0,04 66,84 56,43 ΤΕΓΟΠΟΥΛΟΣ Χ.Κ. (ΚΟ) ΤΕΓΟ 0,052-25,71 0,063 0,05 0,36 0,05 54,55 2,84 0,207 0,242 0,11 48,22 25,08 ΤΕΧΝΙΚΕΣ ΕΚ ΟΣΕΙΣ (ΚΟ) ΤΕΚ Ο 0,207 19,65 0,207 0,207 0,62 0,173 6,52 1,35 0,237 0,363 1,37 0,92 1,04 ΤΗΛΕΤΥΠΟΣ (ΚΟ) ΤΗΛΕΤ 0,328-46,41 0,49 0,328 2,84 0,328 37,8 12,4 0,538 1,476 0,2 105,69 61,9 ΕΝΑΛΛΑΚΤΙΚΗ ALPHA TRUST (ΚΟ) ΑΤΡΑΣΤ 0, ,8 31,1 27,99 0,9 0,899 DIVERSA (ΚΟ) ΟΡΑΟΡΑ 2,86 0 2, ,86 2,86 ENVITEC (ΚΟ) ΕΝΒΙ 2,23 0 2,48 1,62 9,92 22,12 2,23 2,334 9,51 0,95 EPSILON NET (ΚΟ) ΕΠΣΙΛ 0,6 0 0,63 0,54 5,59 3,35 0,6 0,59 EUROXX (ΚΟ) ΕΧ 3 0 3,3 2,7 9,78 29,35 3 3,21 35,97 3,42 19,06 8,44 MEDITERRA (ΚΟ) ΜΑΣΟΠ 1,18-12,59 1,29 1,17 2 1,17 7,3 8,61 1,342 1,545 PERFORMANCE TECHNOLOGIES (ΚΟ) ΠΕΡΦ 2,52 0 2,52 2,52 3,91 9,85 2,52 2,52 VIDAVO (ΚΟ) ΒΙΝΤΑ 3,65 0 3,65 3,4 0,86 3,13 3,65 3,65 ΒΙΟΙΑΤΡ & ΡΟΜΠΟΤ. ΤΕΧΝΟΛ. (ΚΟ) ΝΤΟΚΧΟ 1,8 0 2,47 1,8 5,4 9,72 1,8 2,081 ΕΝΤΕΡΣΟΦΤ (ΚΟ) ΕΝΤΕΡ 0,97 0 1,4 0,81 8,91 8,64 0,97 1,051 12,94 1,48 0,03 3,51 ΚΡΗΤΩΝ ΑΡΤΟΣ (ΚΟ) ΚΡΗΤΩΝ 1,09 0 1,1 1,04 4,45 4,85 1,09 1, ,36 1,28 ΝΤΟΠΛΕΡ (ΚΟ) ΝΤΟΠΛΕΡ 1,88 0 2,2 1,88 10,6 19,93 1,88 2,073 2,29 ΟΠΤΟΗΛΕΚΤΡΟΝΙΚΕΣ ΤΕΧΝΟΛ. (ΚΟ) ΟΠΤΡΟΝ 1,11 0 1,95 1,08 3,33 3,7 1,094 1,379 1,35 0,03 2,7 ΦΟΥΝΤΛΙΝΚ Α.Ε. (ΚΟ) ΦΟΥΝΤΛ 4,77-4,6 5 4,77 7,891 3,75 3,62 17,28 4,911 5,326 ΑΝΑΣΤΟΛΗ ALTIUS ΑΕΕΧ (ΚΟ) ΑΛΤΙ 1, ,07 5,28 5,65 1,07 1,07 BETANET (ΚΟ) ΒΕΤΑΝ 0, ,06 21,68 1,3 0,06 0,06 0,06 34,69 22,81 EUROLINE AEEX (ΚΟ) ΕΛΑΙΝ 1,41 0 1,59 0,78 10,63 14,99 1,41 1,41 INTERINVEST AEEX (KΟ) ΙΝΤΕΡ 1,12 0 1,18 0,79 11,15 12,49 1,12 1,12 MICROLAND COMPUTERS (ΚΟ) ΜΛΑΝΤ 0, ,64 13,56 8,68 0,64 0,64-23,35 PROTON ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε. (KO) ΠΡΟ 0,18 0 1,13 0,18 62,68 11,28 0,18 0,477 0, ,55 245,26 ΑΣΠΙΣ ΠΡΟΝΟΙΑ (ΚΟ) ΑΣΑΣΚ 0, ,67 73,37 49,16 0,67 0,67 37,31-135,17 ΑΤΕΡΜΩΝ (ΚΟ) ΑΤΕΡΜ 0, ,38 2,57 0,12 0,12 7,55-25,11 ΑΤΛΑΝΤΙΚ (ΚΟ) ΑΤΛΑ 0,08 0 0,24 0,07 28,47 2,28 0,08 0,086 41,52-55,99 ΙΕΚΑΤ (ΚΟ) ΙΕΚΑ 0, ,1 17,89 1,79 0,1 0,1 0,54 38,32 3,88 ΕΛΕΥΘΕΡΗ ΤΗΛΕΟΡΑΣΗ (ΚΟ) ΑΛΤΕΡ 0,76 0 1,05 0,27 8 6,08 0,76 0,737 0,15 229,22 39,84 ΕΜΠΟΡΙΚΟΣ ΕΣΜΟΣ (ΚΟ) ΕΜ ΚΟ 0, ,61 2,13 0,08 0,08-2,83 ΕΜΠΟΡΙΚΟΣ ΕΣΜΟΣ (ΠΟ) ΕΜ ΠΟ 0, ,14 1,18 2,13 0,14 0,14-2,83 ΕΝΩΜΕΝΗ ΚΛΩΣΤΟΫΦΑΝΤΟΥΡΓΙΑ (ΚΟ) ΕΝΚΛΩ 0, ,62 4,63 0,05 0,05 225,41-113,82 ΚΑΡ ΑΣΙΛΑΡΗΣ (ΚO) ΚΑΡ 0,14 0 0,18 0,13 21,92 3,07 0,14 0,14 78,7-40,75 ΚΛΩΝΑΤΕΞ (ΚΟ) ΚΛΩΝΚ 0,04 0 0,05 0,04 20,66 1,45 0,04 0,04 0,45 0,65-5,07 ΚΛΩΝΑΤΕΞ (ΠO) ΚΛΩΝΠ 0,08 0 0,08 0,04 7,84 1,45 0,08 0,078 0,89 0,65-5,07 ΛΑΝ-ΝΕΤ (KO) ΛΑΝΕΤ 0, , ,13 21,61 ΜΑΞΙΜ ΠΕΡΤΣΙΝΙ ΗΣ (ΚΑ) ΜΑΞΙΜ 0, ,02 1,5 0,1 0,1 0,1 4,98 15,24 ΜΕΣΟΧΩΡΙΤΗ ΑΦΟΙ (ΚΟ) ΜΕΣΟΧ 0, , ,64 0,12 0,12 0,59 6,95 4,51 ΠΕΤΖΕΤΑΚΙΣ Α. (ΚΟ) ΠΕΤΖΚ 0,26 0 0,46 0,24 25,58 7,16 0,26 0,26 148,2-82,9 ΠΡΑΞΙΤΕΛΕΙΟ (ΚΟ) ΠΡΑΞΚ 0, ,55 4,43 0,39 0,39 10,93-0,44 ΠΡΑΞΙΤΕΛΕΙΟ (ΠΟ) ΠΡΑΞΠ 0, ,31 4,43 0,54 0,54 3,96 10,93-0,44 ΣΑΟΣ (ΚΟ) ΣΑΟΣ 0, ,78 51,12 39,87 0,78 0,78 1,35 16,73 29,57 ΤΕΞΑΠΡΕΤ (ΚΟ) ΤΕΞΤ 0,08 0 0,09 0,08 13,92 1,11 0,08 0,081 0,43 6,18 2,59 ΧΑΛΥΒ ΟΦΥΛΛΩΝ (ΚΟ) ΧΑΛΥΒ 0, ,12 26,41 3,17 0,12 0,12 0,74-0,23 ΠΡΟΣ ΙΑΓΡΑΦΗ ΕΛΦΙΚΟ (ΚΟ) ΕΛΦΚ 0,18-19,64 0,18 0,18 0,48 0,18 4,49 0,81 0,228 0,27 0,21 7,78 3,87 ΕΥΡΩΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ (ΚΟ) ΕΥΡΩΣ 0,042-8,7 0,058 0,04 0,16 0,03 10,96 0,46 0,043 0,071 5,63-18,64 ΤΡΙΑ ΑΛΦΑ (ΚΟ) ΑΑΑΚ 9,95-14,96 9,95 9, ,95 0,37 4,79 11,467 11,802 4,91 2,53 1,24 ΤΡΙΑ ΑΛΦΑ (ΠΟ) ΑΑΑΠ 4,71 0 6,5 3,61 0,25 4,79 4,71 5,832 1,97 2,53 1,24

15 ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ kyρiakh 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ AMOIBAIA 1/12/2011 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΧΙΛ. TIΜΗ ΔΙΑΘΕΣΗΣ TIMH ΕΞΑΓΟΡΑΣ ΜΕΤΑΒ. ΠΡΟΗΓ. ALLIANZ ΑΕΔΑΚ ALLIANZ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,63 5,861 5,731 0,03% -14,69% ALLIANZ MIKTO ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 7.606,17 6,758 6,464-0,12% -27,11% ALLIANZ MIKTO ΕΣΩΤ.(UNIT LINKED) ,51 4,183 3,944-0,57% -36,46% ALLIANZ Α/Κ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘEΣΙΜΩΝ 4.550,06 5,855 5,797 0,03% 1,67% ALLIANZ ΕΠΙΘΕΤΙΚΗΣ ΣΤΡΑΤ.ΜΕΤ.ΕΣ ,42 1,639 1,567-0,81% -39,25% ALLIANZ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 5.866,79 3,092 2,957-1,14% -48,00% ALPHA ASSET MANAGEMENT ΑΕΔΑΚ ALPHA ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,70 5,567 5,498-0,02% -19,94% ΑLPHA ΕΥΡΩΠ.ΕΤΑΙΡ.ΟΜΟΛΟΓΩΝ ΟΜ.ΕΞ ,73 4,507 4,451 0,44% -2,00% ALPHA ΕΥΡΩΠ.ΚΡΑΤΙΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ ΟΜ.ΕΞ ,43 7,150 7,061 0,76% 1,89% ALPHA GLOBAL ΑΝΑΔΥΟΜΕΝΩΝ ΑΓΟΡΩΝ ΟΜΟΛΟΓΙAKO ΕΞ ,55 7,716 7,621 0,24% 3,93% ALPHA ΑΝΩ ΣΥΝΘΕΤΟ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ,84 7,479 6,980 0,48% -9,14% ΑLPHA ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,94 4,587 4,496-0,41% -33,68% ΑLPHA ΣΥΝΤΗΡΗΤΙΚΟ ΜΙΚΤΟ ΕΣ ,37 6,248 6,124-0,27% -33,81% ALPHA GLOBAL ΣΥΝΤΗΡΗΤΙΚΟ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,21 11,076 10,856 0,27% 1,24% ALPHA ΡΟΥΜΑΝΙΑΣ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 9.151,05 6,279 6,155-0,05% -9,95% ΑLPHA ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ,74 11,804 11,804 0,21% 3,82% ΑLPHA BLUE CHIPS ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣ ,75 5,272 5,168-0,82% -41,85% ALPHA ATHENS INDEX FUND ΜΕΤ.ΕΣ ,29 2,686 2,633-1,60% -51,11% ALPHA ΕΠΙΘΕΤΙΚΗΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΗΣ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣ ,07 5,472 5,363-0,80% -45,26% ALPHA ETF FTSE ATHEX 20 ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,32 2,660 2,652-2,33% -59,01% ALPHA ΝΑΥΤΙΛΙΑ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2.712,84 3,886 3,810 1,41% -32,45% ALPHA ENERGY ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,92 10,522 10,314-0,87% -13,71% ALPHA GLOBAL BLUE CHIPS ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,61 10,751 10,538-0,66% -5,77% ALPHA SELECT ΝΟΤΙΟ-ΑΝΑΤΟΛΙΚΗΣ ΕΥΡΩΠΗΣ ΜΕΤ. ΕΞ ,15 9,063 8,884-0,74% -29,71% ALPHA FUND OF FUNDS COSMOS STARS BRIC ΜET. ΕΞ ,29 8,269 8,105 2,97% -20,61% ALPHA F OF F COSMOS STARS COMMODITIES ΜΕΤ. ΕΞ ,81 6,704 6,571-0,77% -8,81% ALPHA FUND OF FUNDS COSMOS STARS USA ΜΕΤ. ΕΞ ,85 7,907 7,751 0,23% -4,69% ALPHA F OF F COSMOS STARS SILK ROUTE ASIA MET.ΕΞ ,49 15,544 15,236 2,39% -18,34% ALPHA TRUST ΑΕΔΑΚ ALPHA TRUST ΑΝΑΠΤΥΞΙΑΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,99 18,097 17,565-0,62% -34,67% ALPHA TRUST ΝΕΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡ ,77 7,303 7,088 0,27% -34,94% ALPHA TRUST NEW STRATEGY ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,10 3,706 3,597-0,56% -20,22% ALPHA TRUST EMERGING EUROPE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2.708,86 5,253 5,098-0,54% -15,18% ALPHA TRUST GLOBAL LEADERS ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.431,34 2,458 2,386-0,14% -11,24% ALPHA TRUST EUROSTAR ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 6.483,99 6,616 6,437-0,38% -21,58% INTERLIFE ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.021,64 6,237 6,069-0,40% -20,98% GENIKI ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 8.185,17 4,802 4,672 0,01% -18,27% ALPHA TRUST STRATEGIC BOND FUND(*) 5.015,57 3,683 3,583 0,22% -7,16% GENIKI EURO MONEY MARKET FUND - SHORT TERM 8.305,89 5,605 5,549-0,01% 2,20% S&B ΣΥΝΤΑΞΙΟΔΟΤΙΚΟ GLOBAL FUND OF FUNDS ΜΕΤΟΧ ,29 10,387 10,081 1,45% -8,75% AMUNDI ΕΛΛΑΣ ΑΕΔΑΚ ΕΡΜΗΣ ΔΥΝΑΜΙΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,17 6,857 6,591-1,28% -46,30% ΕΡΜΗΣ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,68 3,647 3,505-0,82% -36,88% ΕΡΜΗΣ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,27 4,843 4,771-0,10% -23,35% ΕΡΜΗΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ,55 3,349 3,349 0,00% 1,61% ATTICA WEALTH MANAGEMENT ΑΤΤΙΚΗΣ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.757,57 0,499 0,487-0,83% -48,09% ATTICA MARATHON ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 421,60 2,880 2,809-0,52% -41,37% ATTICA REAL ESTATE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 916,30 7,394 7,212-0,42% -10,84% ΑΤΤΙΚΗΣ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 5.044,73 3,553 3,503 0,63% -17,89% ΑΤΤΙΚΗΣ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 2.167,82 2,941 2,869-0,69% -41,86% ΑΤΤΙΚΗΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 1.666,15 3,524 3,507-0,01% -0,69% ΑΤΤΙΚΗΣ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,06 2,445 2,385-0,44% -11,90% ΑΤΤΙΚΗΣ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,83 2,910 2,870 0,07% -3,55% ΑΕΔΑΚ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΟΡΓΑΝΙΣΜΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤ ,40 2,545 2,545-0,48% -30,24% ΑΤΕ ΑΕΔΑΚ ATE ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤ ,26 6,538 6,489-1,03% -11,85% ATE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,99 2,186 2,164-0,98% -45,91% ATE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΜΕΣΑΙΑΣ-ΜΙΚΡΗΣ Κ/ΣΗΣ ΕΣΩΤ ,57 0,631 0,625-0,56% -28,41% ΑΤΕ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΜΥΝΤΙΚΗΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΗΣ ,85 2,214 2,192-1,24% -24,87% ΑΤΕ US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 8.108,31 5,362 5,308-0,63% -2,35% ΑΤΕ EUROZONE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 3.901,17 1,976 1,956-0,55% -12,18% ΑΤΕ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ & ΥΠΕΡΑΞΙΑΣ ΟΜΟΛ.ΕΣΩΤ ,13 4,938 4,901-0,01% -11,76% ΑΤΕ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ EURO 4.742,24 7,207 7,207 0,01% 3,51% ATE ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,04 6,033 5,973-0,36% -5,51% ΑΤΕ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,71 6,974 6,922 0,06% -0,58% ΑΤΕ ΜΕΤΟΧΙΚΟ GLOBAL FUND OF FUNDS 4.450,72 3,475 3,440 0,85% -10,48% EUROBANK EFG ΑΕΔΑΚ EUROBANK WIN-WIN ΣΥΝΘΕΤΟ ,03 9,044 8,690 0,50% -5,04% EUROBANK GLOBAL EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,19 1,292 1,279-0,77% -5,45% EUROBANK EMERGING EUROPE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.902,25 14,155 14,014-0,74% -16,63% EUROBANK GREEK EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,49 3,832 3,794-1,57% -49,55% EUROBANK GLOBAL BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,20 3,196 3,172 0,49% 1,02% EUROBANK CLICK ΣΥΝΘΕΤΟ ,60 3,238 3,096 0,08% -2,73% EUROBANK DOUBLE CLICK ΣΥΝΘΕΤΟ ,25 10,641 10,224 0,09% -1,28% INTERAMERICAN DOUBLE CLICK ΣΥΝΘΕΤΟ ,24 10,410 10,002 0,12% -0,79% EUROBANK ALL WEATHER ΣΥΝΘΕΤΟ ,77 9,048 8,867 0,07% -1,95% EUROBANK ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΩΝ ΜΕΤ. ΕΣ ,54 1,142 1,131-1,22% -51,70% EUROBANK DOLLAR PLUS ΔΙΑΧ. ΔΙΑΘ. ΕΞΩΤ. (USD) ,32 11,851 11,851 0,06% 0,91% INTERAMERICAN ΣΤΑΘΕΡΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣ ,23 9,083 8,970 0,13% -27,86% INTERAMERICAN ΔΙΑΧ. ΔΙΑΘ. ΕΣ ,46 7,775 7,728 0,19% 1,23% INTERAMERICAN ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,74 7,712 7,559-0,41% -38,86% INTERAMERICAN ΔΥΝΑΜΙΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣ ,87 9,157 8,976-1,61% -50,59% INTERAMERICAN ANAΠΤΥΣΣΟΜΕΝΩΝ ΕΤΑΙΡΙΩΝ ΜΕΤ.ΕΣ ,52 2,256 2,211-1,04% -47,42% INTERAMERICAN ΔΟΛΑΡΙΟΥ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞ ,35 29,834 29,463-0,55% 2,75% INTERAMERICAN ΑΝΑΠΤΥΓΜΕΝΩΝ ΑΓΟΡΩΝ ΜΕΤ. ΕΞ ,14 13,323 13,060-0,88% -5,71% INTERAMERICAN ΝΕΑ ΕΥΡΩΠΗ ΜΕΤ. ΕΞ ,23 10,512 10,304-0,77% -16,91% EUROBANK EQUITY BLEND FUND OF FUNDS ΜΕΤΟΧΙΚΟ ,46 2,706 2,679 0,28% -11,26% EUROBANK BALANCED BLEND FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ ,92 3,044 3,013 0,63% -6,75% EUROBANK EFG FUND MANAGEMENT COMPANY EUROBANK EFG (LF) EQUITY- GLOBAL EQUITIES FUND 6.893,67 0,684 0,677-0,78% -5,55% EUROBANK EFG I (LF) EQUITY- GLOBAL EQUITIES FUND 2.628,28 0,706 0,706-0,79% -4,53% EUROBANK EFG (USD) (LF) EQUITY- GLOBAL EQUITIES 16,36 0,924 0,905-0,24% 5,16% EUROBANK EFG (LF) EQUITY- EMERGING EUROPE FUND 9.738,86 0,861 0,852-0,71% -16,59% EUROBANK EFGI (LF) EQUITY- EMERGING EUROPE FUND ,66 0,865 0,865-0,70% -15,69% EUROBANK EFG (LF) EQUITY-GREEK EQUITIES FUND 9.665,39 0,177 0,175-1,61% -49,33% EUROBANK EFG (LF) EQUITY-INSTITUTIONAL PORT EUR 585,24 0,175 0,174-1,24% -53,56% EUROBANK EFG (LF) EQUITY - TURKISH EQUITY FUND 2.755,29 10,118 10,016-1,53% -29,41% EUROBANK EFG I (LF) EQUITY - TURKISH EQUITY FUND 379,88 10,340 10,340-1,54% -29,09% EUROBANK EFG (LF) EQUITY - TURKISH EQUITY FUND $ 862,39 14,019 13,878-0,97% -28,70% EUROBANK EFG (LF)- INCOME PLUS $ ,89 1,131 1,131 0,03% 1,44% EUROBANK EFG (LF) ABSOLUTE RETURN EUR ,40 1,097 1,089 0,03% -2,40% EUROBANK EFG I (LF) ABSOLUTE RETURN EUR 765,50 1,097 1,097 0,03% -2,17% EUROBANK EFG (LF) SPECIAL PURPOSE CLICK EUR 2.543,64 7,602 7,450 0,11% -9,38% EUROBANK EFG I (LF) SPECIAL PURPOSE CLICK EUR 582,22 7,922 7,922 0,11% -8,92% EUROBANK EFG (LF) SPECIAL PURP DBLE CLICK EUR 4.127,49 8,092 7,930 0,10% -3,73% EUROBANK EFG I (LF) SPECIAL PURP DBLE CLICK EUR 625,18 8,476 8,476 0,10% -3,24% EUROBANK EFG (LF) SPECIAL PURP ALL WEATHER EUR 1.209,56 7,967 7,808 0,04% -6,23% EUROBANK EFG I (LF) SPECIAL PURP ALL WEATHER EUR 491,33 8,386 8,386 0,04% -5,32% EUROBANK (LF) SPECIAL PURP BLUE CHIPS PROTECT FUND 678,62 6,194 6,132 0,30% -22,08% EUROBANK EFG I (LF) SPECIAL PURP BLUE CHIPS P EUR ,45 6,183 6,121 0,30% -22,05% EUROBANK EFG I (LF) SP PURP BLUE CHIPS III PROTECT ,36 6,366 6,302 0,55% -22,82% EUROBANK EFG (LF) ABSOLUTE RETURN II EUR ,35 9,550 9,478 0,04% -7,41% EUROBANK EFG I (LF) ABSOLUTE RETURN II EUR 485,58 9,640 9,640 0,04% -7,23% EUROBANK EFG (LF) FUND OF FUNDS-BRIC EUR ,80 0,739 0,724 2,41% -21,70% EUROBANK EFG I (LF) FUND OF FUNDS-BRIC EUR ,30 0,771 0,771 2,42% -20,97% EUROBANK EFG (USD) (LF) FUND OF FUNDS- BRIC 38,28 0,997 0,977 2,96% -1,74% INTERAMERICAN (LF) FUND OF FUNDS-BRIC EUR ,79 0,746 0,731 2,40% -21,71% EUROBANK EFG (LF) SP 8% EQUITY FORMULA EUR ,80 10,089 9,888 0,20% -5,69% EUROBANK EFG (LF) SP 6% EQUITY FORMULA $ ,40 10,046 9,845 0,14% -6,75% EUROBANK EFG (USD) (LF) FOF-BALANCED BLEND 81,36 1,318 1,298 1,10% -3,34% EUROBANK EFG (LF)- CASH FUND EUR ,11 1,070 1,070 0,15% -1,03% ΜΕΤΑΒ. ΑΠΟ AMOIBAIA 1/1/2011 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΧΙΛ. TIΜΗ ΔΙΑΘΕΣΗΣ TIMH ΕΞΑΓΟΡΑΣ ΜΕΤΑΒ. ΠΡΟΗΓ. EUROBANK EFG (LF) EQUITY - FLEXI STYLE GREECE 3.360,31 0,734 0,727-1,29% -37,55% EUROBANK EFG I (LF) EQUITY - FLEXI STYLE GREECE 429,34 0,750 0,750-1,28% -37,09% EUROBANK EFG I (LF) SPECIAL PURPOSE GREEK MAX ,25 6,943 6,943 0,26% -23,88% INTERAMERICAN (LF) SPECIAL PURPOSE GREEK MAX ,51 6,844 6,575 0,26% -24,89% EUROBANK EFG (LF) GREEK GOVERNMENT BOND FUND 3.996,07 5,215 5,176-0,16% -41,76% EUROBANK EFG (LF) EQUITY - DYNAMIC ROMANIAN FUND 210,72 1,101 1,090-0,05% -7,58% EUROBANK EFG (LF) MONEY MARKET CASH FUND (PLN) 1.054,33 2,388 2,388 0,09% -9,13% EUROBANK EFG (LF) FUND OF FUNDS- REAL ESTATE 653,76 9,899 9,750 0,35% -5,59% EUROBANK EFG $ (LF) FUND OF FUNDS- REAL ESTATE 786,12 13,367 13,167 0,91% -4,67% INTERAMERICAN (LF) FUND OF FUNDS- REAL ESTATE 338,57 9,997 9,799 0,35% -5,60% EUROBANK EFG (LF) EQUITY-DYNAMIC POLISH FUND 131,26 1,187 1,175-0,42% -24,04% PRELIUM A (LF) TOTAL RETURN 1.444,03 8,078 8,078-0,48% -18,81% PRELIUM B (LF) TOTAL RETURN 826,05 8,145 8,145-0,48% -18,23% BANCPOST (LF) SP EQUITY FORMULA BONUS (RON) ,62 9,424 9,424-0,08% -5,76% EUROBANK EFG (LF) S.P.-10%EQUITY FORMULA ,62 9,550 9,359-0,11% -4,50% EUROBANK EFG (LF) FUND OF FUNDS-NEW FRONTIERS 432,95 10,055 9,854-0,28% 0,55% INTERAMERICAN (LF) EQUITY- EMERGING EUROPE FUND 641,37 0,870 0,861-0,70% 6,85% INTERAMERICAN (LF) EQUITY - TURKISH EQUITY FUND 71,39 10,178 10,077-1,51% -4,71% INTERAMERICAN (LF) FUND OF FUNDS-NEW FRONTIERS 188,09 10,158 10,057-0,28% 0,17% EUROBANK EFG (LF) MONEY MARKET FUND - RESERVE ,85 10,014 10,014 0,00% 0,14% EUROBANK EFG I (LF) MONEY MARKET FUND - RESERVE 296,05 10,016 10,016 0,00% 0,10% INTERAMERICAN (LF) MONEY MARKET FUND - RESERVE 9.794,94 10,014 10,014 0,00% 0,11% INTERAMERICAN (LF) EQUITY- GLOBAL EQUITIES FUND 435,23 0,691 0,684-0,78% 3,40% ΕΘΝΙΚΗ ASSET MANAGEMENT ΑΕΔΑΚ ΔΗΛΟΣ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ ,65 6,207 6,207 0,09% -22,65% ΔΗΛΟΣ BLUE CHIPS ,76 3,165 3,133-0,81% -51,37% ΔΗΛΟΣ TOP ,89 0,530 0,525-1,01% -54,44% NBGAM ETF ΓΕΝΙΚΟΣ ΔΕΙΚΤΗΣ Χ.Α.- ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤ ,57 6,893 6,893-1,60% -53,41% ΔΗΛΟΣ ΜΙΚΤΟ ,41 7,423 7,349-0,46% -34,08% ΔΗΛΟΣ ΣΥΛΛΟΓΙΚΟ ,23 3,948 3,909-0,23% -18,49% ΔΗΛΟΣ ΕΠΙΚ/ΚΗΣ ΣΥΝΤΑΞΗΣ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤ ,70 7,749 7,672-0,24% -17,38% ΔΗΛΟΣ ΔΙΕΘΝΕΣ ,69 2,835 2,807-0,62% -16,66% ΔΗΛΟΣ EUROBOND - ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ,87 5,313 5,313 0,43% -9,53% ΔΗΛΟΣ ΕΥΡΩΠΑΪΚΟ ,00 2,884 2,855-0,61% -18,42% ΔΗΛΟΣ ΠΡΑΣΙΝΗ ΕΝΕΡΓΕΙΑ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 913,58 5,353 5,299-0,39% -37,06% NBGAM ETF GREECE & TURKEY 30 - ΜΕΤΟΧΙΚΟ 2.107,23 5,423 5,423-1,76% -34,08% ΔΗΛΟΣ USD BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤ ,65 4,787 4,787-0,59% -9,28% ΔΗΛΟΣ DELTA BONUS - ΣΥΝΘΕΤΟ Α/Κ ,79 7,455 7,100 0,08% -11,89% ΔΗΛΟΣ SMALL CAP ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣ ,76 0,765 0,757-0,30% -45,09% ΔΗΛΟΣ ΠΕΤ ΟΤΕ ΜΙΚΤΟ ΕΣ ,32 2,368 2,344-0,34% -19,49% ΔΗΛΟΣ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΩΝ ΤΟΠΟΘΕΤΗΣΕΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤ ,43 9,330 9,284-0,17% -11,66% ΔΗΛΟΣ MONEY PLUS - ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ,10 11,834 11,834 0,00% 1,07% ΔΗΛΟΣ ΔΟΛΑΡΙΑΚΟ (USD) - ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 9.171,40 10,179 10,179-0,02% -8,56% ΔΗΛΟΣ HIGH YIELD CORPORATE BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ 5.543,91 5,324 5,324 0,83% -8,10% ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST BLUE - FOF ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ 6.680,62 10,128 10,027 0,37% -1,21% ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST GREEN - FOF ΜΙΚΤΟ ,54 8,801 8,713 0,43% -4,41% ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST YELLOW - FOF ΜΙΚΤΟ ,80 8,296 8,213 0,58% -7,34% ΔΗΛΟΣ SYNTHESIS BEST RED - FOF ΜΕΤΟΧΙΚΟ ,66 7,907 7,828 1,14% -9,64% ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ NBG EMERGING EUROBOND - CLASS A (EUR) 173, , ,030 0,31% -5,89% NBG EMERGING EUROBOND - CLASS B (EUR) 3.879, , ,680 0,31% -5,87% NBG INCOME PLUS - CLASS Α (EUR) 1.842, , ,270 0,10% -2,89% NBG INCOME PLUS - CLASS B (EUR) , , ,900 0,09% -2,85% NBG GLOBAL EQUITY - CLASS Α (EUR) 357, , ,140 2,92% -12,16% NBG GLOBAL EQUITY - CLASS B (EUR) , , ,790 2,92% -12,13% NBG EUROPEAN ALLSTARS - CLASS A (EUR) 418,99 866, ,050 4,32% -16,74% NBG EUROPEAN ALLSTARS - CLASS B (EUR) ,98 867, ,740 4,32% -16,72% NBG HELLENIC ALLSTARS - CLASS A (EUR) 59,50 387, ,820 2,69% -49,10% NBG HELLENIC ALLSTARS - CLASS B (EUR) 5.315,66 388, ,570 2,68% -49,09% NBG SOCIALLY RESPONSIBLE - CLASS A (EUR) 37,36 849, ,260 3,01% -11,32% NBG SOCIALLY RESPONSIBLE - CLASS B (EUR) 4.067,47 851, ,040 3,01% -11,29% NBG STRATEGIC BOND - CLASS A (EUR) 806,88 870, ,310 0,50% -7,98% NBG STRATEGIC BOND - CLASS B (EUR) 1.247,38 923, ,220 0,50% -7,95% ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ ΑΕΔΑΚ ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ ΑΝΑΠΤΥΞ.(ΜΕΤ.ΕΣΩΤ.) 3.579,30 2,617 2,515-1,05% -44,14% ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ EUROPEAN OPPORTUNITIES ΜΕΤ. ΕΞ ,35 1,464 1,407-0,76% -9,93% ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ EMERGING MARKETS OPPORTUN. ΜΕΤ. ΕΞ ,20 2,410 2,316 0,11% -18,65% ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ GLOBAL OPPORTUNITIES (ΜΕΤ. ΕΞ.) 3.852,64 2,536 2,449-0,61% -10,14% ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ AMERICAN OPPORTUNITIES ΜΕΤ. ΕΞ ,03 2,766 2,659-0,77% -4,32% ΕΥΡΩΠ.ΠΙΣΤΗ EUROINVEST ΜΙΚΤΟ ΕΣ ,29 1,007 0,932-0,72% -35,34% HSBC (ΕΛΛΑΣ) ΑΕΔΑΚ HSBC ΑΝΑΠΤΥΞΙΑΚΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΣΩΤ ,66 21,763 21,181 0,98% -33,42% HSBC AMERICAN EQUITY ΜΕΤ. ΕΞΩΤ ,28 2,499 2,432-0,30% -15,68% HSBC ΑΝΑΔΥΟΜΕΝΩΝ ΑΓΟΡΩΝ ΜΕΤ.ΕΞΩΤ ,58 4,634 4,510 3,02% -22,05% HSBC ΠΑΝΕΥΡΩΠΑΪΚΟ ΜΕΤ.ΕΞΩΤ ,19 2,739 2,666-0,25% -13,10% HSBC ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΔΟΛΑΡΙΟΥ 2.993,62 4,001 3,952-0,59% 0,28% HSBC ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 9.106,06 6,370 6,245 0,23% -23,56% HSBC BALANCED STRATEGY FOF ΜΙΚΤΟ 2.948,64 8,335 8,172-0,11% -8,96% ING ΑΕΔΑΚ ING Α/Κ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤ ,07 4,202 4,120-0,70% -39,84% ING Α/Κ ΜΙΚΤΟ 7.286,60 1,721 1,696-0,07% -29,37% INTERNATIONAL ΑΕΔΑΚ INTERNATIONAL ΟΜΟΛΟΓΩΝ ΕΣΩΤ ,21 9,854 9,565 0,01% -20,57% INTERNATIONAL ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.411,77 2,836 2,674-0,06% -33,10% INTERNATIONAL ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ(*) 1.824,93 6,417 6,369 0,00% 1,40% INTERNATIONAL ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 5.148,86 1,491 1,406-0,18% -48,09% INTERNATIONAL EΠΙΛΟΓΗΣ ΜΕΤΟΧΙΚΩΝ ΑΞΙΩΝ ΜΕΤ.ΕΣ. 899,54 0,889 0,838-0,25% -46,18% INTERNATIONAL ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.031,12 3,311 3,152-0,17% -11,46% ΚΥΠΡΟΥ ASSET MANAGEMENT ΑΕΔΑΚ ΚΥΠΡΟΥ ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣΩΤ ,52 3,394 3,377-0,19% -24,06% ΚΥΠΡΟΥ DUAL STRATEGY ΣΥΝΘΕΤΟ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ 647,12 2,981 2,908-0,07% -9,58% ΚΥΠΡΟΥ EURIBOR RETURN (EUR) ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤ. 263,70 2,819 2,805 0,09% -4,38% ΚΥΠΡΟΥ LIBOR RETURN (USD) ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤ ,56 4,759 4,736 0,25% -1,98% ΚΥΠΡΟΥ ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 2.146,40 4,905 4,881 0,01% 2,70% ΚΥΠΡΟΥ ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤ ,24 1,108 1,102-1,05% -47,81% ΚΥΠΡΟΥ ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤ ,27 1,802 1,793-0,64% -36,01% ΚΥΠΡΟY FUND OF FUNDS METOXIKO 824,39 2,978 2,963-0,30% -13,52% ΚΥΠΡΟY FUND OF FUNDS MIKTO 1.326,23 2,938 2,923 0,17% -7,98% MARFIN GLOBAL ASSET MANAGEMENT ΑΕΔΑΚ MARFIN GREEK VALUE ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.496,90 1,990 1,874-0,10% -26,80% MARFIN EUROPEAN VALUE ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.293,01 2,314 2,179-0,25% -13,74% MARFIN ΟΛΥΜΠΙΑ METOXIKO ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,68 4,858 4,714-1,02% -48,43% MARFIN ΑΘΗΝΑ ΔΥΝΑΜΙΚΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 5.761,91 1,048 1,017-0,64% -38,18% MARFIN EUROCREDIT ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,27 2,539 2,391 0,22% -5,07% MARFIN ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦ. ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,40 3,364 3,168 0,89% -1,25% MARFIN EUROPEAN EQUITY ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.229,99 2,646 2,491-0,46% -16,16% MARFIN GLOBAL ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 5.833,64 1,361 1,321-0,28% -12,93% MARFIN SMART CASH ΔΙΑΧ.ΔΙΑΘ ,92 4,098 4,057 0,02% 4,11% MARFIN PREMIUM SELECTION FUND OF FUNDS ΜΕΤΟΧΙΚΟ 6.472,43 2,743 2,583 0,39% -12,97% MARFIN ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤ/ΚΙΩΝ EURO HEDGED FOFs ΜΕΤ ,80 2,685 2,528 1,33% -13,12% MARFIN EMERGING OPPORTUNITIES FOFs ΜΕΤΟΧΙΚΟ 1.710,17 2,512 2,366 1,88% -20,17% MARFIN EURO GLOBAL BOND FUND OF FUNDS ΟΜΟΛΟΓ ,42 2,936 2,765 0,33% -4,98% MARFIN USD GLOBAL BOND FUND OF FUNDS ΟΜΟΛΟΓ ,65 4,239 3,992 0,29% -2,68% METLIFE ALICO ΑΕΔΑΚ ALICO ΚΡΑΤΙΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,48 16,538 16,051 0,86% -0,29% ALICO ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ,99 13,195 12,934 0,02% 3,51% ALICO ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,07 6,855 6,463-1,06% -49,60% ALICO ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,96 12,907 12,170-0,63% -9,55% ALICO MIKTO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,33 16,110 15,190 0,09% -11,45% ΕΠΙΚΟΥΡΙΚΗΣ ΑΣΦΑΛΙΣΗΣ MIKTO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.095,96 11,965 11,168 0,28% -0,59% ΑΛΛΗΛΟΒΟΗΘΕΙΑΣ MIKTO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.499,99 11,120 10,379 0,08% -6,06% BETA GLOBAL MIKTO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.511,71 5,053 4,904-0,22% -11,29% ALICO EΤΑΙΡΙΚΩΝ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ,54 12,539 12,170 0,41% -1,40% ΑLICO ΔΟΛΑΡΙΑΚΟ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 3.092,28 11,576 11,236-0,59% 8,32% ALICO ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΜΙΚΤΟ 461,24 4,897 4,618-1,07% -43,80% ΜΕΤΑΒ. ΑΠΟ AMOIBAIA 1/1/2011 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΧΙΛ. TIΜΗ ΔΙΑΘΕΣΗΣ TIMH ΕΞΑΓΟΡΑΣ ΜΕΤΑΒ. ΠΡΟΗΓ. ΜΕΤΑΒ. ΑΠΟ 1/1/2011 ALICO ΜΕΤ.ΕΣΩΤ. ΜΕΣΑΙΑΣ & ΜΙΚΡΗΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΣΗΣ 2.624,86 3,865 3,644-0,60% -37,96% ALICO ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ FTSE-20 INDEX FUND ,65 1,533 1,445-2,29% -58,17% CITI FUND ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.250,64 5,496 5,414-3,32% -15,74% ALICO ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΝΑΔΥΟΜΕΝΩΝ ΑΓΟΡΩΝ 1.437,24 4,032 3,801 2,21% -18,50% ALICO FUND OF FUNDS ΜΕΤΟΧΙΚΟ 9.628,15 3,330 3,140 0,37% -13,60% ALICO FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ 802,22 9,737 9,181 0,54% -8,31% MILLENNIUM ΑΕΔΑΚ MILLENNIUM EURO PLUS ΔΙΑΧ/ΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 4.844,07 8,827 8,481 0,04% 3,32% MILLENNIUM VALUE PLUS ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣ ,84 2,507 2,408-0,00% -23,05% MILLENNIUM BLUE CHIPS ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣ ,60 0,673 0,634-1,58% -54,00% MILLENNIUM EUROZONE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞ ,51 1,748 1,632-0,58% -17,87% MILLENNIUM MID- CAP ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 6.005,37 0,870 0,812-0,90% -47,02% MILLENNIUM AMERICA US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞ ,96 2,271 2,120-0,70% 1,03% MILLENNIUM CHINA GROWTH ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2.997,70 3,115 2,907 7,44% -20,91% MILLENNIUM FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ ,34 1,570 1,465 0,20% -28,69% PROBANK ΑΕΔΑΚ PROBANK ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ,52 3,781 3,762 0,01% 3,56% PROBANK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 6.084,52 2,737 2,717 0,08% -20,00% PROBANK ΕΛΛΑΣ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.877,83 1,285 1,273-0,73% -46,58% N.P. INSURANCE ΝΕΟΣ ΠΟΣΕΙΔΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 525,71 1,030 1,021-0,50% -40,17% PROTON ΑΕΔΑΚ PROTON ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 892,21 2,877 2,737-1,13% -47,13% PROTON ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.943,41 10,212 9,961-0,20% -17,10% PROTON ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.580,54 3,296 3,137-1,33% -52,98% ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΗ ΚΡΗΤΗΣ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 122,31 1,005 0,956-1,41% -51,92% ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT ΑΕΔΑΚ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α/Κ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ,79 3,030 2,919-1,47% -53,29% ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α/Κ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 5.122,65 1,228 1,204-0,68% -46,71% ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α/Κ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 6.731,56 4,833 4,833-0,12% -10,17% ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α/Κ ΟΜΟΛΟΓΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 8.898,43 3,514 3,444-0,47% -54,82% ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α/Κ ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΕΠΕΝΔΥΤΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 348,16 2,930 2,872-0,70% -54,03% ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α/Κ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΩΝ ΦΟΡΕΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 445,75 2,992 2,932-0,77% -54,09% ΠΕΙΡΑΙΩΣ FUND OF FUNDS ΜΕΤΟΧΙΚΟ 2.807,46 8,856 8,659 0,11% -11,05% ΠΕΙΡΑΙΩΣ FUND OF FUNDS ΜΙΚΤΟ 4.420,46 9,642 9,451 0,39% -8,04% ΠΕΙΡΑΙΩΣ FUND OF FUNDS ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ 1.757,21 10,211 10,034 0,07% -2,05% ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT ΑΕΔΑΚ PIRAEUSINVEST EUROPEAN EQUITY FUND (EUR) 2.961,90 265, ,310 3,14% -11,18% PIRAEUSINVEST EUROPEAN BOND FUND (EUR) 4.475,66 203, ,440 0,43% 0,27% T FUNDS AEΔΑΚ AAAB ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 730,96 2,824 2,662-0,37% -28,12% AAAB ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ ΚΑΙ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤ ,13 3,467 3,332 0,29% -19,86% AAAB ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΣΩΤ ,33 6,460 6,318 0,32% -0,81% AAAB ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΩΝ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΣΩΤ ,52 1,136 1,060-0,82% -42,85% Τ.Τ. ΕΛΤΑ ΑΕΔΑΚ Τ.Τ. ΕΛΤΑ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 6.786,56 1,247 1,243 0,69% -32,14% Τ.Τ. ΕΛΤΑ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 9.273,90 1,412 1,405 0,30% -30,00% Τ.Τ. ΕΛΤΑ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 674,59 0,466 0,462-0,83% -44,96% Τ.Τ. ΕΛΤΑ EUROPLUS ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 3.232,74 3,314 3,298 0,65% 1,91% Τ.Τ. ΕΛΤΑ ΟΙΚΟΛΟΓΙΚΟ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.220,73 3,691 3,654-0,54% -31,09% Τ.Τ. ΕΛΤΑ ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΕΠΕΝΔΥΤΩΝ ΜΙΚΤΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.086,21 4,307 4,307-0,15% -42,98% UNIT LINKED HSBC EY ZHN ΕΞΑΣΦΑΛΙΣΗΣ 46,41 2,588 2,537 0,13% -9,36% HSBC EY ZHN ΜΙΚΤΗΣ ΑΠΟΔΟΣΗΣ 231,06 2,737 2,683 0,24% -10,55% AXA IM PROTECTION 90(1) 7.968,15 133, ,450 0,03% -1,54% ASSET LINKED ΑΓΡΟΤΙΚΗ ΖΩΗΣ ,29 7,645 7,068 0,03% -18,35% ASSET LINKED ΑΓΡΟΤΙΚΗ ΖΩΗΣ ,32 7,885 7,290 0,01% -12,70% CITIFUTURE ,98 2,245 2,245 0,71% -10,66% CITIGOLD FUTURE 1.911,70 4,536 4,536 0,62% -11,47% EMPORIKI ΕΙΣΟΔΗΜΑ ΣΥΝ ,65 76,225 74,730-0,20% -14,09% EFG EUROLIFE INVEST 1 (EUR) ,16 13,289 13,023 0,53% 2,83% EFG EUROLIFE INVEST 2 (EUR) ,70 11,410 11,182 0,68% 4,97% EFG EUROLIFE INVEST 3 (EUR) ,36 10,896 10,678 0,69% 5,65% EFG EUROLIFE INVEST 4 (EUR) ,80 9,943 9,744 0,71% 4,70% EFG EUROLIFE PROFIT LOCK 2 (EUR) ,28 10,333 10,127 1,30% 4,06% EFG EUROLIFE PROFIT LOCK GOLD (EUR) ,82 9,730 9,536 0,84% 4,11% UNIT LINKED-ΕΘΝΙΚΗ ΣΥΝΤΑΞΗ ,55 3,816 3,600 0,18% -14,61% UNIT LINKED-ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΟ ΟΜΟΛΟΓΟ ,02 4,853 4,622 0,39% -8,44% UNIT LINKED-ΕΘΝΙΚΗ & ΠΑΙΔΙ ,15 3,786 3,606 0,25% -13,94% ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟ ΜΕΤΑΒΛΗΤΟ ΚΕΦ ,61 2,293 2,162 0,12% -5,74% GENERALI HELLAS STABLE(1) 2.855,61 2,342 2,273-1,15% -35,87% GENERALI HELLAS BALANCED(1) 941,52 1,926 1,869 2,95% -28,92% HSBC ΕY ΖHN ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ(1) 193,13 2,602 2,576 0,52% -9,80% HSBC ΕY ΖHN ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ & ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ(1) 1.054,94 2,505 2,480 0,74% -9,74% Τ.Τ. ΕΛΤΑ ΔΗΜΙΟΥΡΓΙΑΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ(1) 55,29 3,210 3,178 0,01% 3,49% METROLIFE-STAR LIFE I,II 2.200,99 7,076 6,657-0,44% -18,96% METROLIFE-VALUE PLUS I 0,82 1,467 1,423-0,28% -28,34% METROLIFE-ΣΥΝΤΑΞΗ ΕΓΓ. 3% ,89 12,662 12,662 0,27% -8,21% METROLIFE-CAPITAL GUAR. PLUS(1) 1.442, ,068 1,98% -6,81% JPMF GLOBAL AGGREGATE BOND A 562,71 9,921 9,584-0,32% 1,63% GROUPAMA ΦΟΙΝΙΞ DYNAMISME(1) 189,74 77,345 76,390 0,53% -14,80% GROUPAMA ΦΟΙΝΙΞ EQUILIBRE(1) 205,52 117, ,980 0,24% -9,26% GROUPAMA ΦΟΙΝΙΞ PRUDENCE(1) 245,46 127, ,870 0,11% -3,09% GROUPAMA ΦΟΙΝΙΞ MONETAIRE(1) 207,61 563, ,440 0,00% 0,85% GROUPAMA ΦΟΙΝΙΞ ΧΑ 20(1) 45,20 2,822 2,780 3,45% -59,52% ING (L) PROTECTED FUND MULTIPLIER 1(1) ,76-102,860-4,28% ING ΠΕΙΡΑΙΩΣ 10 (ΕΚΔΟΣΗ 1) ,30-8,927 0,28% 1,11% ING ΠΕΙΡΑΙΩΣ 10 (ΕΚΔΟΣΗ 2) ,45-8,571 0,28% 0,05% EUROLAND SEVEN PLUS DEC , ,282 0,01% 2,67% MAXIMUM INCOME 2018 I 5.716,79-7,367 1,53% -7,92% MAXIMUM INCOME 2018 II 992,38-7,753 0,79% -9,72% INTERAMERICAN ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΖΩΗΣ ,33 9,260 9,079 0,04% -5,90% INTERAMERICAN ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΖΩΗΣ ,83 9,754 9,562 0,02% -4,68% INTERAMERICAN ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΖΩΗΣ ,55 8,479 8,313 0,01% -10,58% UNIVERSAL HELLENIC GROWTH FUND 170,89 1,342 1,262-0,18% -25,61% UNIVERSAL HELLENIC INCOME FUND 192,57 3,060 2,938 0,00% -11,11% INTERNATIONAL LIFE-ΕΓΓΥΗΜΕΝΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ 5.926,69 5,987 5,987-0,00% -4,31% MARFIN ΕΦΑΠΑΞ US ,39-7,452 0,34% -8,91% MARFIN ΕΦΑΠΑΞ US ,16-9,150 0,17% -4,54% MARFIN ΕΦΑΠΑΞ US ,28-9,405 0,15% 4,52% MARFIN ΕΦΑΠΑΞ US03B 1.502,43-9,297 0,18% 4,20% MARFIN SMART CAPITAL US ,44-9,027 0,19% -0,82% MARFIN CAPITAL PLUS US05 183,90-2,403-0,24% -68,63% MARFIN WEALTH US ,15-8,272-0,17% -7,34% ALICO INVEST ,64 4,162 4,040 0,94% -6,28% ALICO CLASSIC 6.753,59 13,991 13,579 1,13% -16,48% ALICO LINK 253,37 12,384 12,020-0,05% -10,95% ALICO PENSION FUND I ,25 3,461 3,359 0,66% -7,41% ALICO PENSION FUND II ,75 2,679 2,600 0,80% -13,41% ALICO PENSION FUND III 92,62 2,311 2,243 1,14% -20,09% ALICO EUROPE BOND MULTIFUND I 5.239,18 3,116 3,116 0,43% -1,72% ALICO EMERGING MARKETS EQUITY MULTIFUND VI 118,07 2,640 2,640 1,84% -12,01% ALICO MONEY MARKET 577,06 3,181 3,181 0,00% 1,67% HELLENIC FUTURE PLUS 1(BASIC) 121,02 4,768 4,768 0,92% -6,65% HELLENIC FUTURE PLUS 2(STANDARD) 198,33 4,328 4,328 1,78% -15,40% Σημ.: Ι. (*) Η μεταβολή από αρχή έτους αφορά τη μεταβολή από 11/7/2011 ΙΙ. Ημερομηνία Αποτίμησης: (1) 30/11/11, (2) 30/09/11

16 16 kyρiakh 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2011 ΕΞΥΠΝΟ ΧΡΗΜΑ ΤΥΠΟΣ THΣ ΚΥΡΙΑΚΗΣ Διαδόσεις m Για το 2020 μετατίθεται ο στόχος των 50 δισ. στις αποκρατικοποιήσεις. m Αναπάντητα παραμένουν τα «καυτά» ερωτήματα που έθεσε η Linnaeus στη Σελόντα, σχετικά με την ακριβή χρονική στιγμή της συγχώνευσης της δεύτερης με την Interfish, αλλά και για τις ενέργειες του Δ.Σ. της Σελόντα που οδήγησαν σε μείωση της συμμετοχής της εταιρίας στην Interfish από 46,201% σε 36,341%. m Η Linnaeus εστιάζει σε δύο πακέτα μετοχών που πουλήθηκαν το μεν πρώτο 1 εκατ. μετοχές Interfish στη Marven Enterprises Company Ltd και το δεύτερο στην Brucekan Finance Ltd τον περασμένο Σεπτέμβριο. m ΟΠΑΠ και Intralot μάχονται με τις Française des Jeux, Scientific Games, Lottomattica και Camelot για τα 650 εκατ. ευρώ των Λαχείων και του Ξυστό. m Ο Τούρκος «άρχοντας» του real estate, Yasar Ascioglou, θέλει το Ελληνικό. m Επιστροφή των καταθέσεων που η ΤτΕ μετέτρεψε σε ομόλογα ζητούν τα ταμεία ΕΤΑΑ, ΕΤΑΠ-ΜΜΕ, ΤΕΑΙΤ, ΕΤΑΤ, ΕΤΕΑΜ και ΕΔΟΕ- ΑΠ. m MIG, Jumbo, ΕΛΠΕ και Μυτιληναίος τραβούν τα βλέμματα των αγοραστών. m Βραδυφλεγή βόμβα στα γκισέ των τραπεζών αποτελούν οι ακάλυπτες επιταγές, οι οποίες ανέρχονται πλέον στα 1,77 δισ. ευρώ. Επιχειρηματικά θρίλερ και στο βάθος... κανόνια Νέα επεισόδια προστίθενται στο σίριαλ που αφορά στις εταιρίες που εμπλέκονται με τον Λαυρέντη Λαυρεντιάδη. Αυτή τη φορά στο επίκεντρο του έργου βρέθηκε η Γερολυμάτος Cosmetics, την οποία το 2009 είχε εξαγοράσει η Alapis του κ. Λαυρεντιάδη, ο οποίος ως γνωστόν κατηγορείται για την υπόθεση των παράνομων χρηματοδοτήσεων εταιριών του μέσω της Proton Bank. Η Γερολυμάτος πουλήθηκε το 2010 στην Ballis Home Care, μετά από ομολογιακό δάνειο ύψους 72,7 εκατ. ευρώ που είχε λάβει από την Λαυρέντης Λαυρεντιάδης Proton Bank. Ωστόσο, σύμφωνα με τους εργαζομένους, κανένας δεν είχε δει ποτέ τους νέους ιδιοκτήτες, ενώ, χωρίς να έχει ενημερωθεί κανείς, η εταιρία έχει φύγει από την «ομπρέλα» της Ballis Home Care και έχει μεταβιβαστεί σε ένα fund, το Mideas Holdings Limited, άγνωστων στοιχείων. Την ίδια ωρα, όπως αναφέρθηκε, φορτηγά έφτασαν στις εγκαταστάσεις της εταιρίας για να φορτώσουν όλα τα εμπορεύματα ύψους 1,5 εκατ. ευρώ και να τα μεταφέρουν, όπως καταγγέλλουν υπάλληλοι της Γερολυμάτος, σύμφωνα με τα παραστατικά, στις αποθήκες της Νεοχημικής -επίσης συμφερόντων Λαυρεντιάδη- στη Θήβα, αφού όμως πρώτα περνούσαν από μια τρίτη εταιρία! Ετσι, οι εργαζόμενοι εμπόδισαν την εκφόρτωση των εμπορευμάτων, τα οποία είναι περιουσιακό στοιχείο της Γερολυμάτος, και προχώρησαν σε κατάληψη των εγκαταστάσεών της στο Κρυονέρι (αποθήκες) και στο Μαρκόπουλο (εργοστάσιο παραγωγής). Σύμφωνα με τους ίδιους, η εταιρία προέβη σε αυτή την κίνηση προκειμένου να «εξαφανίσει» τα εμπορεύματα και να μπει λουκέτο χωρίς να πάρουν τα δεδουλευμένα τους και τις αποζημιώσεις που δικαιούνται. Επιπροσθετως, οι υπάλληλοι έλαβαν ένα από μέλος του Δ.Σ., που αναφέρει ότι η Γερολυμάτος Cosmetics έχασε τα συμβόλαια με τη La Prairie και την Procter & Gamble που αφορούν στη διανομή προϊόντων στην Ελλάδα. Ως εκ τούτου, τους ανακοινώθηκε ότι από 1/12/2011 δεν χρειάζεται να πηγαίνουν στις δουλειές τους και ότι η μισθοδοσία τους θα γινόταν μέχρι χθες, Σάββατο 3/12/2011, ενώ από αύριο, Δευτέρα 5/12, τους καλούσαν να εργαστούν με το σύστημα διαλείπουσας απασχόλησης με τυπική εργασία μία ημέρα την εβδομάδα. Μάλιστα, ο κ. Κώστας Χρηστίδης, ο οποίος υπέγραφε την επιστολή ως μέλος του Δ.Σ. και τον οποίο οι εργαζόμενοι υποστηρίζουν ότι ούτε καν γνωρίζουν, τους ενημερώνει ότι θα τους επισκεφθεί ένας εκπρόσωπος του fund Mideas Holdings, ο Ιρλανδός Φραν Σέκουλα, προκειμένου να τους ενημερώσει για το μέλλον της εταιρίας και το δικό τους. Οι λεωφόροι της διαπλοκής Οι εν λόγω κύριοι με τη συνοδεία δικηγόρου όντως επισκέφθηκαν τις εγκαταστάσεις, ωστόσο δεν κατάφεραν να δώσουν πειστικές εξηγήσεις ούτε για το ιδιοκτησιακό καθεστώς της Γερολυμάτος αλλά ούτε και για το μέλλον της εταιρίας και των εργαζομένων. Οποτε, οι τελευταίοι κάλεσαν την Αστυνομία και κατήγγειλαν ότι τους οφείλονται δεδουλευμένα και έτσι οι συγκεκριμένοι κύριοι οδηγήθηκαν στο Αυτόφωρο. Την επόμενη κιόλας ημέρα, δηλαδή την περασμένη Παρασκευή, εκδικάστηκε η υπόθεση στο Αυτόφωρο Τριμελές Πλημμελειοδικείο Αθηνών μετά τη μήνυση που κατέθεσαν οι εργαζόμενοι για τη μη καταβολή των δεδουλευμένων τους, ωστόσο πήραν αναβολή λόγω έλλειψης διερμηνέα για την ερχόμενη Τρίτη 6/12. Οπως έγινε γνωστό, οι κ.κ. Χρηστίδης και Σέκουλα αρνήθηκαν ότι είναι μέλη του Δ.Σ. και παρουσιάστηκαν ως απλοί εκπρόσωποι της εταιρίας. Πάντως, βρίσκονται πλέον αντιμέτωποι με την κατηγορία για κλοπή των εμπορευμάτων. Σε θρίλερ εξελίσσεται όμως και η παραμονή της αλυσίδας σούπερ μάρκετ Carrefour Μαρινόπουλος στην ελληνική αγορά, καθώς πληθαίνουν τα δημοσιεύματα που αναφέρουν ότι η διοίκηση του γαλλικού ομίλου εξετάζει τη μείωση του ποσοστού συμμετοχής της στη γνωστή αλυσίδα, ενώ οι «κακές γλώσσες» κάνουν λόγο ακόμα και για αποχώρηση της Carrefour από την Ελλάδα. Στο μετοχικό κεφάλαιο της αλυσίδας συμμετέχουν ο όμιλος Μαρινόπουλος με ποσοστό 50%, η Carrefour Nederland B.V. με 27,02%, η Carrefour S.A. με 21,43% και η Southmed Investments Ltd με 1,548%. Αλλωστε, είναι γνωστό ότι εδώ και καιρό τα σούπερ μάρκετ Carrefour Μαρινόπουλος αντιμετωπίζουν προβλήματα ρευστότητας και παρά τις συνεχείς προσφορές στις οποίες προχωρούν, δεν καταφέρνουν να αυξήσουν τα κέρδη, τον τζίρο και τα μερίδιά τους αν και διατηρούν εξέχουσα θέση στην αγορά. Πάνος Μαρινόπουλος Τα προβλήματα που αντιμετωπίζει η αλυσίδα τόσο στην ελληνική αγορά όσο και διεθνώς αντανακλώνται, όπως αναφέρουν δημοσιεύματα, και στις συνεχείς αλλαγές στο διοικητικό συμβούλιο. ΜΑΛΙΣΤΑ, όπως αναφέρουν στελέχη του κλάδου, η ανάληψη της θέσης του διευθύνοντος συμβούλου από τον κ. Ζερόμ Λουμπέρ τον περασμένο Σεπτέμβρη ίσως σχετίζεται με την πρόθεση της Carrefour να μειώσει το ποσοστό της στην κοινοπραξία. Επίσης, τα προβλήματα ρευστότητας που αντιμετωπίζει η αλυσίδα δημιουργούν ένα φαύλο κύκλο στην αγορά, καθώς οι προμηθευτές δεν πληρώνονται και συνεπώς αδυνατούν να πληρώσουν τους παραγωγούς και πάει λέγοντας... Ετσι, δεν αποκλείεται σύντομα να έχουμε και νέα «κανόνια»... m Autohellas: Με την αποτίμηση της εταιρίας στα 45 εκατ. ευρώ και Ρ/Ε μικρότερο του 3, σίγουρα δεν της αξίζει τέτοια συμπεριφορά στο ταμπλό. Στα αξιοσημείωτα, η ενίσχυση του κύκλου εργασιών στα 133,4 εκατ. (+4,06%), η σταθερή κερδοφορία των 15,8 εκατ., τα ταμειακά διαθέσιμα του ομίλου (92 εκατ.) και η γεωγραφική διαφοροποίηση της εταιρίας, καθώς δραστηριοποιείται σε 5 χώρες του εξωτερικού. m ΟΛΘ: Με 67 εκατ. στο ταμείο του αποτιμάται στο Χ.Α. μόλις στα 100 εκατ., Αγοραστές με τους αγοραστές ωστόσο να αποτελούν είδος προς εξαφάνιση. m ΕΛΒΑΛ: Στα 815 εκατ. (+20,74%) ανήλθαν οι πωλήσεις του ομίλου, με τα καθαρά κέρδη να διαμορφώνονται στα 16,3 εκατ. από τα 5,44 εκατ. της αντίστοιχης περσινής περιόδου και τις ταμειακές ροές ιδιαίτερα υψηλές στα 33,3 εκατ. Η διατήρηση της αυξημένης ζήτησης των προϊόντων έλασης αλουμινίου, σε συνδυασμό με τον εξαγωγικό προσανατολισμό του ομίλου, διεύρυναν τον όγκο παραγωγής και πωλήσεων. & Πωλητές m ΕΒΖ: Η διαδικασία πώλησης του 82,33% της εταιρίας έχει καθυστερήσει και η δεύτερη φάση του διαγωνισμού αναμένεται πλέον να ολοκληρωθεί μέχρι τα τέλη Δεκεμβρίου, από τον Νοέμβριο που προβλεπόταν αρχικά. Ας ελπίσουμε μόνο ότι οι υποψήφιοι επενδυτές δεν τρόμαξαν από το υπεράριθμο προσωπικό, τα υψηλά λειτουργικά κόστη και τα μεγάλα δάνεια του ομίλου. m Ελλάκτωρ: Διόρθωσε την απογοητευτική εικόνα της προηγούμενης περιόδου, ωστόσο το «πάγωμα» των δημόσιων επενδύσεων και κυρίως η αναστολή του «Blue City» στο Ομάν, του οποίου η πρώτη φάση ήταν αρχικού προϋπολογισμού 1,9 δισ. δολαρίων, δυσχεραίνουν τις προοπτικές της μετοχής στο επόμενο διάστημα. Ωστόσο, η Ελλάκτωρ έχει προχωρήσει στις αναγκαίες κινήσεις αναδιοργάνωσης, ενώ εντός του 2012 αναμένεται να ξεκινήσει η κατασκευή της μονάδας επεξεργασίας και παραγωγής χρυσού στη Χαλκιδική, μετά την εξασφάλιση της χρηματοδότησης από το deal με την Qatar Holdings.