ΠΗΓΑΟ ΕΚΔΟΣΙΚΗ Α.Ε. ΕΣΗΙΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗ ΕΚΘΕΗ ΠΕΡΙΟΔΟΤ

Transcript

1 ΠΗΓΑΟ ΕΚΔΟΣΙΚΗ Α.Ε. ΕΣΗΙΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗ ΕΚΘΕΗ ΠΕΡΙΟΔΟΤ ύμυωνα με το άρθρο 4 τοσ ν. 3556/2007 και τις επ αστού εκτελεστικές Απουάσεις τοσ Δ.. της Επιτροπής Κευαλαιαγοράς ΜΑΡΣΙΟ 2013

2 Π Δ Ρ Η Δ Υ Ο Μ Δ Ν Α ειίδεο Α. ΓΖΛΩΔΗ ΜΔΛΩΝ ΣΟΤ ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ ΤΜΦΩΝΑ ΜΔ ΣΟ ΑΡΘΡΟ 4 ΠΑΡ.2 ΣΟΤ Ν.3556/ Β. ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ ΣΟΤ ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ 2-24 Γ. ΔΚΘΔΖ ΔΛΔΓΥΟΤ Γ. ΔΣΖΗΔ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΔ ΚΑΣΑΣΑΔΗ ΚΑΣΑΣΑΖ ΤΝΟΛΗΚΧΝ ΔΟΓΧΝ ΠΔΡΗΟΓΟΤ 27 ΚΑΣΑΣΑΖ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΘΔΖ ΠΔΡΗΟΓΟΤ 28 ΚΑΣΑΣΑΖ ΣΑΜΔΗΑΚΧΝ ΡΟΧΝ 29 ΚΑΣΑΣΑΖ ΣΑ ΚΑΣΑΣΑΖ ΜΔΣΑΒΟΛΧΝ ΣΧΝ ΗΓΗΧΝ ΚΔΦΑΛΑΗΧΝ ΓΔΝΗΚΖ ΠΛΖΡΟΦΟΡΖΖ ΤΗΟΘΔΣΖΖ ΝΔΧΝ ΚΑΗ ΑΝΑΘΔΧΡΖΜΔΝΧΝ ΓΗΔΘΝΧΝ ΠΡΟΣΤΠΧΝ ΥΡΖΜΑΣΟΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΑΝΑΦΟΡΑ (Γ.Π.Υ.Α.) ΚΑΗ ΓΗΔΡΜΖΝΔΗΧΝ ΒΑΗΚΔ ΛΟΓΗΣΗΚΔ ΑΡΥΔ Βάζε ζχληαμεο Δλνπνηνχκελεο εηαηξείεο θαη κέζνδνη ελνπνίεζεο Μεηαηξνπή μέλσλ λνκηζκάησλ Πάγηα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία Άπια πεξηνπζηαθά ζηνηρεία Φνξνινγία Απνζέκαηα Κχθινο Δξγαζηψλ Απνκείσζε αμίαο παγίσλ Θπγαηξηθέο πγγελείο Πειάηεο Γηαζέζηκα θαη ηζνδχλακα ησλ Γηαζεζίκσλ Γάλεηα ηξαπεδψλ Κφζηνο δαλεηζκνχ Πηζησηέο Παξνρέο θαηά ηε ζπληαμηνδφηεζε πξνζσπηθνχ Πξνβιέςεηο Πάγηα δηαθξαηνχκελα γηα πψιεζε Δπηρνξεγήζεηο Μεξίζκαηα Ίδηεο Μεηνρέο Υξεκαηνδνηηθέο κηζζψζεηο Σνκείο Γξαζηεξηφηεηαο Παξάγσγα ρξεκαηννηθνλνκηθά κέζα Υξεκαηννηθνλνκηθά πεξηνπζηαθά ζηνηρεία Οπζηψδεηο θξίζεηο θαη ππνζέζεηο ηεο Γηνίθεζεο 47

3 Π Δ Ρ Η Δ Υ Ο Μ Δ Ν Α ειίδεο 4. ΠΛΖΡΟΦΟΡΖΖ ΚΑΣΑ ΣΟΜΔΑ ΚΤΚΛΟ ΔΡΓΑΗΧΝ ΛΔΗΣΟΤΡΓΗΚΑ ΔΞΟΓΑ ΑΛΛΑ ΔΟΓΑ ΔΚΜΔΣΑΛΛΔΤΔΧ ΑΛΛΑ ΔΞΟΓΑ ΔΚΜΔΣΑΛΛΔΤΔΧ ΔΟΓΑ ΔΠΔΝΓΤΔΧΝ ΑΠΟΣΔΛΔΜΑΣΑ ΤΓΓΔΝΧΝ ΔΣΑΗΡΔΗΧΝ ΥΡΖΜΑΣΟΟΗΚΟΝΟΜΗΚΑ ΔΞΟΓΑ ΦΟΡΟ ΔΗΟΓΖΜΑΣΟ ΛΟΗΠΑ ΤΝΟΛΗΚΑ ΔΟΓΑ ΤΠΔΡΑΞΗΑ (GOODWILL) ΑΧΜΑΣΔ ΑΚΗΝΖΣΟΠΟΗΖΔΗ ΔΝΧΜΑΣΔ ΑΚΗΝΖΣΟΠΟΗΖΔΗ ΔΠΔΝΓΤΔΗ Δ ΘΤΓΑΣΡΗΚΔ ΔΠΗΥΔΗΡΖΔΗ ΔΠΔΝΓΤΔΗ Δ ΤΓΓΔΝΔΗ ΔΠΗΥΔΗΡΖΔΗ ΑΝΑΒΑΛΛΟΜΔΝΖ ΦΟΡΟΛΟΓΗΑ ΛΟΗΠΔ ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΔΜΔ ΑΠΑΗΣΖΔΗ ΑΠΟΘΔΜΑΣΑ ΠΔΛΑΣΔ ΑΠΑΗΣΖΔΗ ΚΑΣΑ ΘΤΓΑΣΡΗΚΧΝ ΔΠΗΥΔΗΡΖΔΧΝ ΑΠΑΗΣΖΔΗ ΚΑΣΑ ΤΓΓΔΝΧΝ ΔΠΗΥΔΗΡΖΔΧΝ ΥΡΔΟΓΡΑΦΑ ΛΟΗΠΔ ΑΠΑΗΣΖΔΗ ΠΡΟΚΑΣΑΒΟΛΔ ΣΑΜΗΑΚΑ ΓΗΑΘΔΗΜΑ ΚΑΗ ΣΑΜΗΑΚΑ ΗΟΓΤΝΑΜΑ ΜΔΣΟΥΗΚΟ ΚΔΦΑΛΑΗΟ ΚΑΣΑΘΔΔΗ ΜΔΣΟΥΧΝ ΓΗΑΦΟΡΑ ΑΠΟ ΔΚΓΟΖ ΜΔΣΟΥΧΝ ΤΠΔΡ ΣΟ ΑΡΣΗΟ ΑΠΟΘΔΜΑΣΗΚΑ ΑΠΟΣΔΛΔΜΑΣΑ ΔΗ ΝΔΟ ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΔΜΑ ΔΝΣΟΚΑ ΓΑΝΔΗΑ ΠΡΟΒΛΔΦΔΗ ΔΟΓΑ ΔΠΟΜΔΝΧΝ ΥΡΖΔΧΝ ΛΟΗΠΔ ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΔΜΔ ΤΠΟΥΡΔΧΔΗ ΠΡΟΜΖΘΔΤΣΔ ΤΠΟΥΡΔΧΔΗ ΠΡΟ ΘΤΓΑΣΡΗΚΔ ΔΠΗΥΔΗΡΖΔΗ ΤΠΟΥΡΔΧΔΗ ΠΡΟ ΤΓΓΔΝΔΗ ΔΠΗΥΔΗΡΖΔΗ ΟΦΔΗΛΔ ΑΠΟ ΦΟΡΟΤ ΚΑΗ ΔΗΦΟΡΔ ΛΟΗΠΔ ΤΠΟΥΡΔΧΔΗ 77

4 Π Δ Ρ Η Δ Υ Ο Μ Δ Ν Α ειίδεο 43. ΒΡΑΥΤΠΡΟΘΔΜΑ ΓΑΝΔΗΑ ΜΔΣΑΒΟΛΔ ΘΤΓΑΣΡΗΚΧΝ ΤΓΓΔΝΧΝ ΔΣΑΗΡΔΗΧΝ ΚΑΗ ΛΟΗΠΧΝ ΔΠΔΝΓΤΔΧΝ ΦΟΡΟΛΟΓΗΑ ΜΔΣΟΥΔ Δ ΚΤΚΛΟΦΟΡΗΑ ΕΖΜΗΑ ΑΝΑ ΜΔΣΟΥΖ ΥΡΖΜΑΣΟΟΗΚΟΝΟΜΗΚΑ ΜΔΑ ΚΑΗ ΓΗΑΥΔΗΡΗΖ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΧΝ ΚΗΝΓΤΝΧΝ ΤΝΑΛΛΑΓΔ ΜΔ ΤΝΓΔΓΔΜΔΝΑ ΜΔΡΖ ΓΗΟΡΘΧΖ ΛΑΘΧΝ - ΔΠΑΝΑΓΗΑΣΤΠΧΖ ΜΔΓΔΘΧΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΧΝ ΚΑΣΑΣΑΔΧΝ 31/12/ ΔΝΓΔΥΟΜΔΝΔ ΤΠΟΥΡΔΧΔΗ ΛΟΗΠΑ ΓΔΓΟΝΟΣΑ ΔΓΚΡΗΖ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΧΝ ΚΑΣΑΣΑΔΧΝ Δ. ΠΛΖΡΟΦΟΡΗΔ ΑΡΘΡΟΤ 10 Ν. 3401/ Σ. ΓΗΑΘΔΗΜΟΣΖΣΑ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ ΚΑΣΑΣΑΔΩΝ 96 Ε. ΓΖΜΟΗΔΤΜΔΝΑ ΣΟΗΥΔΗΑ ΚΑΗ ΠΛΖΡΟΦΟΡΗΔ

5 Σελίδα 1 Α. ΔΗΛΩΕΙ ΜΕΛΩΝ ΣΟΤ ΔΙΟΙΚΗΣΙΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΙΟ ΤΜΦΩΝΑ ΜΕ ΣΟ ΑΡΘΡΟ 4 ΠΑΡ.2 ΣΟΤ Ν.3556/2007 «ΠΗΓΑΟ ΔΚΓΟΣΙΚΗ ΑΝΩΝΤΜΗ ΔΣΑΙΡΙΑ» ΓΗΛΩΗ ΜΔΛΩΝ ΣΟΤ ΓΙΟΙΚΗΣΙΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΙΟΤ (ζύμθωνα με ηο άρθρο 4 παρ.2 ηοσ Ν.3556 / 2007) επί ηων οικονομικών καηαζηάζεων ηης περιόδοσ 1ης Ιανοσαρίοσ έως 31ης Γεκεμβρίοσ 2012 και ηης επ ασηών εκθέζεως Γ.. ύκθωλα κε ηηο δηαηάμεηο ηνπ αξ.4 παξ.2 Ν.3556 / 2007 ωο ηζρύεη θαη εμ όζωλ γλωξίδνπκε, δειώλνπκε όηη: 1. Οη ελνπνηεκέλεο θαη εηαηξηθέο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο ηεο ρξήζεο από ηελ 1 ε Ιαλνπαξίνπ 2012 έωο ηελ 31 ε Γεθεκβξίνπ 2012, νη νπνίεο θαηαξηίζηεθαλ ζύκθωλα κε ηα ηζρύνληα ινγηζηηθά πξόηππα, απεηθνλίδνπλ θαηά ηξόπν αιεζή ηα ζηνηρεία ηνπ ελεξγεηηθνύ θαη ηνπ παζεηηθνύ, ηελ θαζαξή ζέζε θαη ηα απνηειέζκαηα ρξήζεωο ηεο «ΠΗΓΑΟ ΔΚΓΟΣΙΚΗ Α.Δ.», θαζώο θαη ηωλ επηρεηξήζεωλ πνπ πεξηιακβάλνληαη ζηελ ελνπνίεζε εθιακβαλνκέλωλ ωο ζύλνιν. 2. H έθζεζε ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ απεηθνλίδεη θαηά ηξόπν αιεζή ηελ εμέιημε, ηηο επηδόζεηο θαη ηε ζέζε ηεο «ΠΗΓΑΟ ΔΚΓΟΣΙΚΗ Α.Δ.» θαζώο θαη ηωλ επηρεηξήζεωλ πνπ πεξηιακβάλνληαη ζηελ ελνπνίεζε εθιακβαλνκέλωλ ωο ζύλνιν, ζπκπεξηιακβαλνκέλεο ηεο πεξηγξαθήο ηωλ θπξηόηεξωλ θηλδύλωλ θαη αβεβαηνηήηωλ πνπ αληηκεηωπίδνπλ. Υαιάλδξη, ηελ 19 ελ Μαξηίνπ 2013 Ο ΑΝΑΠΛΗΡΩΣΗ ΠΡΟΔΓΡΟ Γ.. & ΓΙΔΤΘΤΝΩΝ ΤΜΒΟΤΛΟ ΣΟ ΜΔΛΟ ΣΟΤ Γ. & ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΟ ΓΙΔΤΘΤΝΣΗ ΦΩΣΙΟ Γ. ΜΠΟΜΠΟΛΑ ΠΤΡΙΓΩΝ Α. ΒΔΝΔΣΗ Ξ Ρ

6 ειίδα 2 Β. ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ ΣΟΤ ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ ΣΟΤ ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν από 1 ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Ζ παξνχζα έθζεζε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ αθνξά ηε ρξήζε Ζ έθζεζε ζπληάρζεθε ζχκθσλα κε ηηο δηαηάμεηο ηνπ λφκνπ 3556/2007 θαη ηηο επ απηνχ εθδνζείζεο απνθάζεηο ηεο Δπηηξνπήο Κεθαιαηαγνξάο θαη ηδίσο ηελ Απφθαζε 7/448/ ηε παξνχζα έθζεζε πεξηγξάθνληαη ζπλνπηηθά: Α. Αλαθνξά ησλ ζεκαληηθψλ γεγνλφησλ πνπ έιαβαλ ρψξα θαηά ηελ δηάξθεηα ηεο νηθνλνκηθήο ρξήζεσο θαη ηελ επίδξαζή ηνπο ζηηο εηήζηεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο. Β. Πεξηγξαθή ησλ θπξηνηέξσλ θηλδχλσλ θαη αβεβαηνηήησλ. Γ. Παξάζεζε ησλ ζεκαληηθψλ ζπλαιιαγψλ πνπ θαηαξηίζηεθαλ κεηαμχ ηεο εηαηξείαο θαη ζπλδεδεκέλσλ κε απηή πξφζσπα. Γ. πλνπηηθή αλάιπζε ηεο ρξεκαηννηθνλνκηθήο επίδνζεο ηεο εηαηξείαο θαη ηνπ νκίινπ θαηά ηελ πεξίνδν 1/1/-31/12/12 Δ. Πξννπηηθέο ηεο δξαζηεξηφηεηαο ηεο εηαηξείαο θαη ηνπ νκίινπ Σ. Γξαζηεξηφηεηεο ζην ηνκέα έξεπλαο θαη αλάπηπμεο Ε. Γεγνλφηα κεηά ηελ εκεξνκελία ζχληαμεο ηνπ Ηζνινγηζκνχ Ζ. Τπνθαηαζηήκαηα Θ. Δπεμεγεκαηηθή έθζεζε Η. Γήισζε Δηαηξηθήο Γηαθπβέξλεζεο Ν. 3873/2010

7 ειίδα 3 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν από 1 ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 A. εκαληηθά γεγνλόηα πνπ έιαβαλ ρώξα θαηά ηελ δηάξθεηα ηεο νηθνλνκηθήο ρξήζεο θαη επηπηώζεηο επί ησλ νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ ηα πιαίζηα ηεο θεθαιαηαθήο ελίζρπζεο ησλ ζπγαηξηθψλ εηαηξεηψλ ηνπ Οκίινπ θαη εληφο ηνπ έηνπο, νη έθηαθηεο Γεληθέο πλειεχζεηο ησλ ζπγαηξηθψλ εηαηξεηψλ «ΔΚΓΟΔΗ ΔΘΝΟ Α.Δ.», «SPORT PLUS Α.Δ.Δ.» θαη «N.S.P. RADIO Α.Δ.» απνθάζηζαλ ηελ αχμεζε ηνπ Μεηνρηθνχ ηνπο Κεθαιαίνπ θαηά ην πνζφ ησλ ,00, ,00 θαη ,00 αληηζηνίρσο. ηηο , θαηαρσξήζεθε κε αξηζκ. πξση. 1770/ , ζην Μεηξψν Αλσλχκσλ Δηαηξηψλ ηεο αξκφδηαο ππεξεζίαο ηεο Γεληθήο Γηεχζπλζεο Αλάπηπμεο ηεο Πεξηθέξεηαο Αηηηθήο, ε δηαγξαθή ηεο ζπγγελνχο εηαηξίαο ππφ ηελ επσλπκία «ΜΗΚΡΔ ΑΓΓΔΛΗΔ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ» (πνζνζηφ ζπκκεηνρήο 33,33%), κεηά ηελ ιήμε ηεο εθθαζάξηζήο ηεο. Δπηζεκαίλεηαη πσο ε απφθαζε απηή δελ επέθεξε κεηαβνιή ζηα απνηειέζκαηα κεηά απφ θφξνπο θαη δηθαηψκαηα κεηνςεθίαο θαη ζηα ίδηα θεθάιαηα ησλ ηδηνθηεηψλ ηεο κεηξηθήο. Σν θφζηνο ζπκκεηνρήο ζηε ζπγθεθξηκέλε εηαηξεία είρε κεδεληζηεί ζηηο πξνεγνχκελεο ρξήζεηο. ηηο , ε εηαηξεία "ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ Α.Δ." πξνέβε ζηελ αγνξά ελληαθνζίσλ ηξηάληα (930) νλνκαζηηθψλ κεηνρψλ ηεο Α.Δ. «ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΠΡΑΚΣΟΡΔΤΔΩ ΚΑΗ ΓΗΑΝΟΜΖ ΖΜΔΡΖΗΟΤ ΚΑΗ ΠΔΡΗΟΓΗΚΟΤ ΣΤΠΟΤ ΔΤΡΩΠΖ Α.Δ.», δηακνξθψλνληαο ην πνζνζηφ ζπκκεηνρήο ηεο ζηελ ελ ιφγσ Δηαηξία απφ 25,02581%, ζε 26,52581% ηηο , ε Σαθηηθή Γεληθή πλέιεπζε ησλ Μεηφρσλ ηεο εηαηξείαο "ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ Α.Δ." ελέθξηλε κεηαμχ άιισλ: α) ηελ αχμεζε ηεο νλνκαζηηθήο αμίαο θάζε θνηλήο, νλνκαζηηθήο, κεηά ςήθνπ κεηνρήο ηεο Δηαηξίαο απφ 1,00 ζε 5,00, κε ηαπηφρξνλε ζπλέλσζε θαη κείσζε ηνπ ζπλνιηθνχ αξηζκνχ ησλ θνηλψλ κεηνρψλ (reverse split) κε αλαινγία 5 παιαηέο κεηνρέο γηα θάζε 1 λέα κεηνρή, δειαδή κε κείσζε ηνπ αξηζκνχ ησλ θνηλψλ νλνκαζηηθψλ κεηά ςήθνπ κεηνρψλ απφ ζε Έηζη, ην κεηνρηθφ θεθάιαην ηεο Δηαηξίαο ζα αλέιζεη ζην πνζφ ησλ ,00 δηαηξνχκελν ζε θνηλέο νλνκαζηηθέο κεηνρέο, νλνκαζηηθήο αμίαο 5,00 εθάζηεο (έρεη πινπνηεζεί κέζα ζηε ρξήζε) β) ηελ κείσζε ηνπ κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ ηεο εηαηξείαο θαηά ην πνζφ ησλ επξψ, κε ζθνπφ ηε δεκηνπξγία ηζφπνζνπ εηδηθνχ απνζεκαηηθνχ ηνπ Κ.Ν. 2190/1920 άξζξνπ 4 παξ.4 α σο ηζρχεη, κε κείσζε ηεο νλνκαζηηθήο αμίαο ηεο ηηκήο ηεο κεηνρήο απφ 5 ζε 0,30. πλεπεία ηεο άλσ κείσζεο, ην κεηνρηθφ θεθάιαην ηεο Δηαηξείαο ζα αλέξρεηαη πιένλ ζην πνζφ ησλ ,00 δηαηξνχκελν ζε θνηλέο νλνκαζηηθέο κεηνρέο, νλνκαζηηθήο αμίαο 0,30 έθαζηε ( έρεη πινπνηεζεί κέζα ζηε ρξήζε)

8 ειίδα 4 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν από 1 ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 γ) ηελ αχμεζε ηνπ κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ ηεο Δηαηξίαο θαηά ην πνζφ ,00 κε θαηαβνιή κεηξεηψλ θαη άζθεζε δηθαηψκαηνο πξνηίκεζεο ππέξ ησλ παιηψλ κεηφρσλ κε ηελ έθδνζε λέσλ θνηλψλ νλνκαζηηθψλ κεηνρψλ, νλνκαζηηθήο αμίαο 0,30 εθάζηε, ζε αλαινγία 1 λέα κεηνρή ζε θάζε 1 παιαηά κεηνρή θαη ηηκή δηάζεζεο ππέξ ην άξηην, φπσο ζα νξηζζεί απφ ην Γ.. ηεο Δηαηξίαο, θαη' ην άξζξν 13 παξ.6 ηνπ ΚΝ 2190/1920 σο ηζρχεη. Ζ δηαθνξά κεηαμχ ηεο νλνκαζηηθήο αμίαο θαη ηεο ηηκήο δηάζεζεο θάζε κεηνρήο, ζα πηζησζεί ζην ινγαξηαζκφ «Γηαθνξά απφ έθδνζε κεηνρψλ ππέξ ην άξηην».(βξίζθεηαη ζε εμέιημε ε πινπνίεζε απηήο ηεο απφθαζεο). Ήδε, νη βαζηθνί κέηνρνη ηεο εηαηξείαο είραλ θαηαζέζεη έλαληη ηεο αχμεζεο κέρξη ηελ πνζφ ,00. Σν Γ.. ηεο εηαηξείαο ζηηο ζε ζπλέρεηα ηεο ζρεηηθήο εμνπζηνδφηεζήο ηνπ απφ ηελ Σαθηηθή Γεληθή πλέιεπζε ησλ κεηφρσλ ηεο αλαθνξηθά κε ηελ αχμεζε ηνπ Μεηνρηθνχ Κεθαιαίνπ φξηζε φηη ε ηηκή δηάζεζεο ησλ λέσλ κεηνρψλ είλαη έλα (1,00) επξψ αλά κεηνρή. ηηο ην Γ.. ηεο Δπηηξνπήο Κεθαιαηαγνξάο ελέθξηλε ην ζρεηηθφ Δλεκεξσηηθφ Γειηίν ηεο αχμεζεο ε νπνία θαη πξαγκαηνπνηήζεθε εληφο ηνπ Ηαλνπαξίνπ θαη θαιχθζεθε θαηά πνζνζηφ 100%. Παξάιιεια, ε εηαηξεία "ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ Α.Δ." θάιπςε ην ζχλνιν ηεο αλαινγίαο ηεο 26,81917% ζηελ απνθαζηζζείζα αχμεζε ηνπ Μεηνρηθνχ Κεθαιαίνπ ηεο ζπλδεδεκέλεο ΣΖΛΔΣΤΠΟ Α.Δ. ( σο απφθαζε ηαθηηθήο Γεληθήο πλέιεπζεο ηεο , δει κεηνρέο κε ηηκή δηάζεζεο 0,80 ήηνη ,80 ) κε θαηαβνιή ηελ πνζνχ ,00 θαη ηελ πνζνχ ,80. ηηο ηα Γηνηθεηηθά πκβνχιηα ησλ ζπγαηξηθψλ καο εηαηξεηψλ «Ν.S.P. RADIO ΡΑΓΗΟΦΩΝΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ» θαη «ΠΟΡΣ (SPORT) ΠΛΑ (PLUS) A.E.E.» απνθάζηζαλ ηελ έλαξμε δηαπξαγκαηεχζεσλ κεηαμχ ησλ γηα ην θαζνξηζκνχ ηνπ πιαηζίνπ, ησλ φξσλ θαη ησλ πξνυπνζέζεσλ ηεο πγρψλεπζεο κε Απνξξφθεζε απφ ηελ «Ν.S.P. RADIO ΡΑΓΗΟΦΩΝΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ» (απνξξνθνχζα) ηεο «ΠΟΡΣ (SPORT) ΠΛΑ (PLUS) A.E.E.» (απνξξνθνχκελεο) θαηά ην άξζξν 68 ηνπ Κ.Ν. 2190/1920, ζε ζπλδπαζκφ κε ηηο δηαηάμεηο ηνπ Ν.2166/1993, κε εκεξνκελία Ηζνινγηζκνχ Μεηαζρεκαηηζκνχ ηελ Ζ νινθιήξσζε ηνπ ελ ιφγσ εηαηξηθνχ κεηαζρεκαηηζκνχ ηειεί ππφ ηελ έγθξηζε ησλ Γεληθψλ πλειεχζεσλ ησλ σο άλσ εηαηξεηψλ θαη ηεο ιήςεσο ησλ θαηά ησλ λφκσλ απαηηνχκελσλ εγθξίζεσλ απφ ηηο αξκφδηεο επνπηηθέο αξρέο. Σα αλσηέξσ γεγνλφηα δελ επέδξαζαλ νπζησδψο επί ησλ εηήζησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ. Σνπλαληίνλ, ε ζπλερηδφκελε νηθνλνκηθή θξίζε θαη ε δηαξθψο κεηνχκελε δηαθεκηζηηθή δαπάλε επέδξαζε θαηαιπηηθά ζηελ δηακφξθσζε ηνπ θχθινπ εξγαζηψλ θαη ησλ απνηειεζκάησλ παξά ηελ ιήςε κέηξσλ κείσζεο ησλ ιεηηνπξγηθψλ εμφδσλ θαη βειηίσζεο ηνπ κεηθηνχ θέξδνπο.

9 ειίδα 5 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν από 1 ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Β. Πεξηγξαθή ησλ θπξηνηέξσλ θηλδύλσλ θαη αβεβαηνηήησλ Κίλδπλνο αγνξάο πλαιιαγκαηηθόο θίλδπλνο Ο κηινο δξαζηεξηνπνηείηαη θπξίσο ζηελ εγρψξηα αγνξά. Οη δηαθπκάλζεηο ζηηο ηζνηηκίεο ησλ λνκηζκάησλ ηελ επεξεάδνπλ κφλν ζην βαζκφ πνπ νη αγνξέο εθθξάδνληαη ζε λφκηζκα δηάθνξν ηνπ Δπξψ. Ζ έθζεζε ζ απηφλ ηνλ θίλδπλν είλαη πεξηνξηζκέλε θαη δελ ζεσξεί απαξαίηεηε ηελ πηνζέηεζε εηδηθήο πνιηηηθήο δηαρείξηζεο απηνχ ηνπ θηλδχλνπ. πλεπεία ηνχηνπ ε επαηζζεζία ησλ απνηειεζκάησλ ζε κεηαβνιέο ηζνηηκίαο Δπξψ κε άιια λνκίζκαηα είλαη αλεπαίζζεηε. Πηζηνδνηηθόο θίλδπλνο Ο θίλδπλνο απηφο αλαθέξεηαη ζηε πηζαλφηεηα αδπλακίαο είζπξαμεο απαηηήζεσλ πνπ είλαη απνηέιεζκα ησλ θαζεκεξηλψλ ζπλαιιαγψλ ηεο εηαηξείαο. Σα αθφινπζα ελ ηνχηνηο κέηξα πνπ ιακβάλεη ε εηαηξεία πεξηνξίδνπλ ζεκαληηθά ην θίλδπλν απηφ. αμηνιφγεζε ησλ πειαηψλ θαη επηινγή ησλ θαηά ην δπλαηφλ αμηφπηζησλ θαη θεξέγγπσλ κεξηθή αζθάιηζε εηζπξαθηέσλ πνζψλ Δπηπιένλ ην κεγάιν πειαηνιφγην ηεο εηαηξείαο θαη ε κε εμάξηεζε απφ ζπγθεθξηκέλν κεγάιν πειάηε είλαη έλαο αθφκα παξάγνληαο πεξηνξηζκνχ ηνπ πηζηνδνηηθνχ θηλδχλνπ. Κίλδπλνο ξεπζηόηεηαο Γεδνκέλνπ ηνπ αξλεηηθνχ θεθαιαίνπ θίλεζεο ηφζν ζε εηαηξηθφ φζν θαη ζε επίπεδν νκίινπ ( ηελ 31/12/2012 νη βξαρππξφζεζκεο ππνρξεψζεηο είλαη κεγαιχηεξεο ηνπ θπθινθνξνχληνο ελεξγεηηθνχ θαηά 104 εθαη. πεξίπνπ ζηνλ φκηιν θαη 69 εθαη. πεξίπνπ ζηελ εηαηξεία ) αλακέλεηαη ν φκηινο θαη ε εηαηξεία λα αληηκεησπίζνπλ πξφβιεκα ξεπζηφηεηαο ηνπο επφκελνπο 12 κήλεο. Σνχην ζα αληηκεησπηζζεί κε ηελ αλαδηνξγάλσζε ηνπ δαλεηζκνχ πνπ είλαη ζε δηαπξαγκάηεπζε,ηε ζπλέρηζε ζπκπίεζεο ηνπ ιεηηνπξγηθνχ θφζηνπο θαζψο θαη κε ηελ επηδίσμε αλαζεψξεζεο ηεο πηζηνδνηηθήο θαη πηζηνιεπηηθήο πνιηηηθήο Ο θαησηέξσ πίλαθαο είλαη ελδεηθηηθφο ηεο ρξνλνινγηθήο θαηαλνκήο ησλ ππνρξεψζεσλ ηεο εηαηξείαο θαη ηνπ νκίινπ.

10 ειίδα 6 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 ΕΣΑΙΡΕΙΑ Εντός 1 έτους Από 1 μέχρι 5 έτη Πέραν της πενταετίας φνολο 31/12/2012 Δάνεια ,94 0,00 0, ,94 Προμηθευτέσ και Λοιπέσ Υποχρεώςεισ , , , ,69 ΤΝΟΛΑ , , , ,63 31/12/2011 Δάνεια , ,00 0, ,89 Προμηθευτέσ και Λοιπέσ Υποχρεώςεισ , , , ,41 ΤΝΟΛΑ , , , ,30 ΟΜΙΛΟ Εντός 1 έτους Από 1 μέχρι 5 έτη Πέραν της πενταετίας φνολο 31/12/2012 Δάνεια , ,69 0, ,77 Προμηθευτέσ και Λοιπέσ Υποχρεώςεισ , , , ,84 ΤΝΟΛΑ , , , ,61 31/12/2011 Δάνεια , ,67 0, ,93 Προμηθευτέσ και Λοιπέσ Υποχρεώςεισ , , , ,73 ΤΝΟΛΑ , , , ,66

11 ειίδα 7 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Κίλδπλνο επηηνθίσλ Σν ζχλνιν ηνπ δαλεηζκνχ ηνπ Οκίινπ ππφθεηηαη ζε θπκαηλφκελα επηηφθηα πνπ πξνζδηνξίδνληαη κε βάζε ην επηηφθην Δπξψ ζηελ Δπξσπατθή Γηαηξαπεδηθή αγνξά (EURIBOR) πιένλ πξνζπκθσλεκέλν πεξηζψξην. O κηινο πξνθεηκέλνπ λα πεξηνξίζεη ηελ έθζεζή ηνπ ζην επηηφθην δηαθχκαλζεο ηνπ EURIBOR πξνβαίλεη ζηελ ζχλαςε ζπκθσληψλ αληαιιαγήο κειινληηθψλ επηηνθίσλ. Ζ ζπλέπεηα ηεο ππνηηζέκελεο δηαθχκαλζεο ηνπ κέζνπ επηηνθίνπ ζηα απνηειέζκαηα ηεο ρξήζεο παξαηίζεηαη ζηνλ θαησηέξσ πίλαθα Αλάιπζε επαηζζεζίαο ζε δηαθπκάλζεηο ηνπ κέζνπ επηηνθίνπ: ΟΜΗΛΟ Γηαθύκαλζε επηηνθίνπ Δπηπηώζεηο ζηα θέξδε πξν θόξσλ (Δπξώ) Υξήζε % - 1% Υξήζε % -1% ΔΣΑΗΡΔΗΑ Γηαθύκαλζε επηηνθίνπ Δπηπηώζεηο ζηα θέξδε πξν θόξσλ (Δπξώ) Υξήζε % - 1% Υξήζε % -1% Οη αλσηέξσ ππνινγηζκνί ζεψξεζαλ, πιελ ηνπ επηηνθίνπ, ηηο ινηπέο παξακέηξνπο ακεηάβιεηεο Αβεβαηόηεηεο πνπ αληηκεησπίδνληαη Ζ εηαηξεία δξαζηεξηνπνηείηαη ζε έλα ηνκέα ν νπνίνο ραξαθηεξίδεηαη απφ ζπλερή δεκφζηα παξαθνινχζεζε θαη απζηεξά λνκνζεηηθά πιαίζηα. Σν παξαγφκελν πξντφλ είλαη ππφ ζπλερή θνηλσληθή θξηηηθή θαη ν αληαγσληζκφο έληνλνο. Σνχησλ δεδνκέλσλ ε αβεβαηφηεηα αληηκεησπίδεηαη θπξίσο ζην επηηπγραλφκελν κεξίδην θπθινθνξίαο πνπ είλαη θαη ν θαζνξηζηηθφο παξάγσλ ησλ εζφδσλ γεληθφηεξα. Ζ καθξφρξνλε ελ ηνχηνηο θπθινθνξία ησλ εθδηδνκέλσλ εληχπσλ θαη ην επίπεδφ ηνπο έρνπλ θαζηεξψζεη ηελ αλαγλσξηζηκφηεηα θαη απνδνρή ηνπο απφ ην θνηλφ επηηξέπνληαο ηελ πεπνίζεζε ηνπ πεξηνξηζκνχ απηήο ηεο αβεβαηφηεηαο θαη ησλ ζπλεπεηψλ ηεο.

12 ειίδα 8 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Γ. πλαιιαγέο εηαηξείαο κε ζπλδεδεκέλα κέξε Σα ζπλδεδεκέλα κέξε θαηά ηελ έλλνηα ηνπ Γ.Λ.Π. 24 κε ηα νπνία ε εηαηξεία είρε ζεκαληηθέο ζπλαιιαγέο ήζαλ ζπγαηξηθέο θαη ζπλδεδεκέλεο εηαηξείεο. Οη ζπλαιιαγέο απηέο θαη αληίζηνηρεο απαηηήζεηο, ππνρξεψζεηο γηα ην έηνο 2012 παξαηίζεληαη θαησηέξσ Α/Α ΤΝΔΕΔΕΜΕΝΕ ΕΣΑΙΡΙΕ ΕΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΑΠΑΙΣΗΕΙ ΤΠΟΥΡΕΩΕΙ 1 ΣΗΛΕΣΤΠΟ Α.Ε 0,00 0,00 0,00 0,00 2 ΕΚΣΤΠΩΕΙ IRIS Α.Ε 0,00 617,69 0, ,17 3 ΗΜΕΡΗΙΑ Α.Ε.Ε ,00 42,32 0, ,80 4 PEGASUS MAGAZINES PUBL. Α.Ε ,00 0,00 0, ,60 5 ΜΕΛΛΟΝ GROUP Α.Ε ,72 0, ,40 0,00 6 LEXITEL Α.Ε ,00 0, ,65 0,00 7 ΑΝΩΗ Α.Ε ,00 0, ,06 0,00 8 SPORT PLUS Α.Ε ,71 0, ,52 0,00 9 ΠΗΓΑΟ INTERACTIVE Α.Ε ,00 0, ,69 0,00 10 ΕΚΔΟΕΙ ΕΘΝΟ Α.Ε , , , ,58 11 N.S.P. RADIO Α.Ε ,00 0, ,24 0,00 12 NARAD A.E. 932,40 0,00 0,00 0,00 13 ΑΠΟΣΟΛΗ Α.Ε. 0,00 0,00 0,00 0,00 ΤΝΟΛΑ , , , ,15 Σα έζνδα πξνέξρνληαη θπξίσο απφ ελνίθηα θηηξηαθψλ εγθαηαζηάζεσλ, ελψ ηα έμνδα αθνξνχλ ιήςε θπξίσο ππεξεζηψλ απφ ηηο αλσηέξσ εηαηξείεο. Οη αλσηέξσ ζπλαιιαγέο γίλνληαη ζηα πιαίζηα ηεο πηνζεηεκέλεο ζπλήζνπο πνιηηηθήο ηεο εηαηξείαο θαη ππφ ηνπο φξνπο ηεο ηξέρνπζαο αγνξάο. Οη απαηηήζεηο θαη νη ππνρξεψζεηο είλαη ζπλέπεηα θαηά αληηζηνηρία ησλ αλσηέξσ ππεξεζηψλ ζχκθσλα κε ηελ πηνζεηεκέλε πηζηνδνηηθή θαη πηζηνιεπηηθή πνιηηηθή ηεο εηαηξείαο. Οη ακνηβέο ηνπ νκίινπ ζηα Γηεπζπληηθά ζηειέρε αλέξρνληαη ζην πνζφ ησλ Δπξψ : ,40 απφ ηηο νπνίεο Δπξψ 0,00 αθνξνχλ ηελ κεηξηθή εηαηξεία. Οη ακνηβέο ηνπ νκίινπ ζηα κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνχ ζπκβνπιίνπ αλέξρνληαη ζην πνζφ ησλ Δπξψ : ,62 ( ,62 απφ κηζζνχο θαη ,00 απφ ακνηβέο ζπλεδξηάζεσλ), απφ ηηο νπνίεο Δπξψ ,00 αθνξνχλ ηελ κεηξηθή εηαηξεία.

13 ειίδα 9 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Γ. πλνπηηθή αλάιπζε ηεο ρξεκαηννηθνλνκηθήο επίδνζεο ηεο εηαηξείαο θαηά ηελ πεξίνδν 1/1/ /12/2012 Καηάζηαζε Οηθνλνκηθήο Θέζεο Σν ζχλνιν ηνπ θπθινθνξνχληνο ελεξγεηηθνχ ηεο εηαηξείαο ηελ 31 Γεθεκβξίνπ 2012 δηακνξθψζεθε ζε 5 εθαη. επξψ απφ 6,7 εθαη. επξψ ην Σα ίδηα θεθάιαηα αλήιζαλ ζε 89 εθαη. επξψ απφ 88 εθαη. επξψ ην Παξάιιεια, ην ζχλνιν ησλ κε θπθινθνξνχλησλ ζηνηρείσλ ηνπ ελεξγεηηθνχ αλήιζε ζε 163 εθαη. Δπξψ απφ 157 εθαη. Δπξψ ην ην ζεκείν απηφ, ην Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ηεο εηαηξείαο εθθξάδεη ηελ πεπνίζεζε ηνπ πσο ε αμία ησλ ελζψκαησλ αθηλεηνπνηήζεσλ πνπ πεξηιακβάλεηαη ζηα κε θπθινθνξνχληα ζηνηρεία ηνπ ελεξγεηηθνχ θαη απνηειεί ην 15% πεξίπνπ απηψλ ζεσξείηαη εχινγε ζηα πιαίζηα ηεο ηξέρνπζαο νηθνλνκηθήο ζπγθπξίαο θαη είλαη ζχκθσλε κε ηελ ηειεπηαία απνηίκεζε απηψλ ην Σέινο, νη βξαρππξφζεζκεο ππνρξεψζεηο αλέξρνληαη ζε 75 εθαη. επξψ κε ην κεγαιχηεξν πνζνζηφ απηψλ λα απνηεινχλ ηα βξαρππξφζεζκα δάλεηα πνζνχ 69 εθαη. επξψ. Καηάζηαζε πλνιηθώλ Δζόδσλ Οη πσιήζεηο ηεο κεηξηθήο εηαηξείαο αλήιζαλ ζηα 1,1 εθαη. επξψ ην 2012 απφ 1,3 εθαη. επξψ ην Σν θφζηνο πσιήζεσλ αλήιζε ζε 2 ρηι. επξψ ην 2012 απφ 57 ρηι. Δπξψ ην Έηζη, ηα κηθηά απνηειέζκαηα ηεο εηαηξείαο δηακνξθψζεθαλ ζε θέξδε 1,1 εθαη. επξψ απφ 1,3 εθαη. επξψ ην ζν αθνξά ζην ιεηηνπξγηθφ θφζηνο, ηα έμνδα δηνίθεζεο αλήιζαλ ζε 1,1 εθαη. επξψ ην 2012 απφ 1,3 εθαη. επξψ ην 2011 θαη ηα έμνδα ιεηηνπξγίαο δηάζεζεο αλήιζαλ ηηο 2 ρηι. επξψ ην 2012 απφ 90 ρηι. επξψ ην Σα απνηειέζκαηα πξν θφξσλ γηα ην 2012 δηακνξθψζεθαλ ζε δεκηέο χςνπο 4,1 εθαη. επξψ πεξίπνπ απφ δεκηέο πξν θφξσλ ην εθαη. επξψ. πλνπηηθή αλάιπζε ηεο ρξεκαηννηθνλνκηθήο επίδνζεο ηνπ νκίινπ θαηά ηελ πεξίνδν 1/1/ /12/2012

14 ειίδα 10 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Καηάζηαζε Οηθνλνκηθήο Θέζεο χκθσλα κε ηνλ ελνπνηεκέλν ηζνινγηζκφ ηεο , ην ζχλνιν ηνπ θπθινθνξνχληνο ελεξγεηηθνχ αλέξρεηαη ζε 70 εθαη. επξψ απφ 81 εθαη. επξψ ην Οη βξαρππξφζεζκεο ππνρξεψζεηο αλέξρνληαη ζε 174,6 εθαη. επξψ, ην 12% ησλ νπνίσλ αθνξά ην ινγαξηαζκφ ησλ πξνκεζεπηψλ θαη ην 79% πεξίπνπ ηα βξαρππξφζεζκα δάλεηα. ηα βξαρππξφζεζκα δάλεηα πεξηιακβάλεηαη θαη 1 εθαη. επξψ πνπ αθνξά καθξνπξφζεζκεο ππνρξεψζεηο πιεξσηέεο ηελ επφκελε ρξήζε. Καηάζηαζε πλνιηθώλ Δζόδσλ Ο ελνπνηεκέλνο θχθινο εξγαζηψλ κεηψζεθε θαηά 17% πεξίπνπ ζε 92,1 εθαη. επξψ ην 2012 απφ 111,2 εθαη. επξψ ην εμαηηίαο ηεο πηψζεο ησλ εζφδσλ ηφζν απφ θπθινθνξία φζν θαη απφ δηαθήκηζε θαηά 15% πεξίπνπ. Παξάιιεια, ζεκεηψζεθε κείσζε θαη ηνπ θφζηνπο πσιήζεσλ θαηά 21% πεξίπνπ απφ 90,6 εθαη. επξψ ην 2011 ζε 71,4 εθαη. επξψ ην 2012, απνηέιεζκα ηεο πξνζπάζεηαο πνπ γίλεηαη γηα πεξηνξηζκφ ηνπ θφζηνπο ζε θάζε επίπεδν ηεο παξαγσγηθήο δξαζηεξηφηεηαο ηνπ Οκίινπ. Έηζη, ην κεηθηφ θέξδνο απμήζεθε νξηαθά απφ 20,6 εθαη. επξψ ην 2011 ζε 20,7 εθαη. επξψ ην ζνλ αθνξά ζηα έμνδα δηάζεζεο θαη δηνίθεζεο, αθνινχζεζαλ θαη απηά ηελ ίδηα πησηηθή πνξεία κε ην θφζηνο πσιήζεσλ ζηα πιαίζηα φπσο πξναλαθέξακε ηεο πξνζπάζεηαο κείσζεο ηνπ θφζηνπο. Αλαιπηηθφηεξα, ηα έμνδα δηάζεζεο κεηψζεθαλ θαηά 16% απφ 23,6 εθαη. επξψ ην 2011 ζε 20 εθαη. επξψ ην Παξάιιεια, ηα έμνδα δηνίθεζεο κεηψζεθαλ θαηά 17% πεξίπνπ απφ 14,5 εθαη. επξψ ην 2010 ζε 12 εθαη. επξψ ην Σέινο, νη δεκηέο πξν θφξσλ αλέξρνληαη ζε 33 εθαη. επξψ απφ 68,9 εθαη. επξψ ην Αξηζκνδείθηεο Παξαηίζεηαη ε εμέιημε αξηζκνδεηθηψλ νη νπνίνη εθθξάδνπλ ηελ νηθνλνκηθή ζέζε ηεο εηαηξείαο θαη ηνπ νκίινπ. α. Απνδνηηθόηεηαο Δηαηξεία κηινο Δηαηξεία κηινο Καζαξά θέξδε(δεκηέο) πξν θφξσλ /Ίδηα θεθάιαηα -4,61% -98,79% -51,87% ,68%

15 ειίδα 11 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 β. Ρεπζηόηεηαο Kπθινθνξνχλ ελεξγεηηθφ/ Βξαρππξφζεζκεο ππνρξεψζεηο Δηαηξεία κηινο Δηαηξεία κηινο 0,07 0,40 0,12 0,53 γ. Γαλεηαθήο επηβάξπλζεο Δηαηξεία κηινο Δηαηξεία κηινο Ίδηα θεθάιαηα / χλνιν ππνρξεψζεσλ 1,12-0,16 1,15 0,01 χλνιν Γαλεηαθψλ Τπνρξεψζεσλ / Ίδηα θεθάιαηα 0,78-4,92 0,80 138,64 Ίδηα Κεθάιαηα+Μαθξνπξ. Τπνρξ./ Πάγηα 0,57 0,01 0,69 0,41 ζηνηρεία Δλεξγεηηθνχ Δ. Πξννπηηθή ηεο δξαζηεξηόηεηαο ηεο εηαηξείαο Σν 2012 ζπλερίζηεθε κε ακείσην ξπζκφ θαη έληαζε ε πξσηφγλσξε χθεζε πνπ πιήηηεη ηελ ειιεληθή νηθνλνκία απφ ην 2008, κε ηηο πξψηεο εθηηκήζεηο ησλ ζηαηηζηηθψλ αξρψλ ηεο ρψξαο λα θάλνπλ ιφγν γηα χθεζε ην 2012 πνπ άγγημε ην 6,4% κε ηε ζπλνιηθή ζπξξίθλσζε ηνπ ΑΔΠ λα μεπεξλά ην 20% ηελ ηειεπηαία πεληαεηία. Οη ζπλζήθεο απηέο έρνπλ νδεγήζεη ζε έλα πξσηνθαλέο θαη πξσηφγλσξν γηα ηα ειιεληθά θαη επξσπατθά δεδνκέλα αδηέμνδν κε επηπηψζεηο ηφζν νηθνλνκηθέο φζν θαη θνηλσληθέο. Σν νηθνλνκηθφ θιίκα είλαη έληνλα αξλεηηθφ θαη ζε ζπλδπαζκφ κε ηελ θαζπζηέξεζε ζηελ πινπνίεζε ησλ αλαγθαίσλ δηαξζξσηηθψλ κεηαξξπζκίζεσλ θαη ζεζκηθψλ αιιαγψλ, πξνθαιείηαη πιένλ ζνβαξφηαην πξφβιεκα αθφκα θαη ζην πγηέο θνκκάηη ηεο ηδησηηθήο νηθνλνκίαο ην νπνίν θαιείηαη λα ιεηηνπξγήζεη πιένλ ζε πνιχ αληίμνεο νηθνλνκηθέο ζπλζήθεο πεξηκέλνληαο ηελ κεηαζηξνθή ηνπ επελδπηηθνχ θαη νηθνλνκηθνχ θιίκαηνο. Άκεζν απνηέιεζκα απηήο ηεο θαηάζηαζεο είλαη ε κεγάιε πηψζε ηεο εγρψξηαο δήηεζεο κε αληίθηππν ζηελ ηδησηηθή θαηαλάισζε ε νπνία κεηψλεηαη δηαξθψο ιφγσ ηεο πηψζεο ηνπ δηαζεζίκνπ εηζνδήκαηνο θαη ηεο κείσζεο ηεο απαζρφιεζεο ζηελ ρψξα κε ην πνζνζηφ αλεξγίαο ηνλ Γεθέκβξην ηνπ 2012 επνρηθά πξνζαξκνζκέλν λα αλέξρεηαη ζην 26,4% απφ 21,4% ηνλ Γεθέκβξην ηνπ 2011 (πεγή: ΔΛΣΑΣ). Δίλαη πξνθαλέο πσο απηά ηα καθξννηθνλνκηθά δεδνκέλα δεκηνπξγνχλ έληνλν πξφβιεκα ξεπζηφηεηαο θαη αβεβαηφηεηαο, κέζα ζην νπνίν ν κηινο καο πξέπεη λα πξνζαξκνζηεί γξήγνξα θαη κε απνθαζηζηηθφ ηξφπν ζηα δηαξθψο κεηαιιαζζφκελα δεδνκέλα κε ηαπηφρξνλε επηζθφπεζε εθ λένπ ησλ πξνηεξαηνηήησλ πνπ ζα θαζνξίζνπλ θαη ζα ραξάμνπλ ηελ κειινληηθή πνξεία ηνπ νκίινπ καο.

16 ειίδα 12 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Απνηέιεζκα ηνπ έληνλα αξλεηηθνχ νηθνλνκηθνχ θιίκαηνο πνπ επηθξαηεί ζε φινλ ηνλ θιάδν ησλ Μέζσλ Μαδηθήο Δλεκέξσζεο είλαη ε πεξαηηέξσ κείσζε θαη ην 2012 ηφζν ησλ εζφδσλ απφ δηαθήκηζε φζν θαη απφ θπθινθνξία ε νπνία επηδεηλψλεη ηηο πξνζπάζεηεο ησλ επηρεηξήζεσλ ηνπ θιάδνπ ηφζν ζε ζέκαηα δηαρείξηζεο ηεο φπνηαο ξεπζηφηεηαο θαη φξσλ είζπξαμεο. Σν 2013 πξνβιέπεηαη λα είλαη θαη απηφ έηνο δχζθνιν γηα ηελ δηαθεκηζηηθή αγνξά θαζψο φια δείρλνπλ πσο ε αλάθακςε δελ είλαη άκεζα νξαηή. Καη κφλν ην γεγνλφο φηη νη πξνβιέςεηο γηα ηελ νηθνλνκηθή δξαζηεξηφηεηα ην 2013 θάλνπλ ιφγν γηα ζπλερηδφκελε χθεζε ηεο ηάμεσο ηνπ 4,5%, απεηθνλίδεη ηελ δπζθνιία ζηαζεξνπνίεζεο ηεο ειιεληθήο νηθνλνκίαο κε φηη απηφ ζπλεπάγεηαη γηα ηελ αγνξά ζηελ νπνία δξαζηεξηνπνηείηαη ν κηινο καο. ηα πιαίζηα απηά θαη θάησ απφ απηέο ηηο δχζθνιεο ζπλζήθεο, ν φκηινο καο έρεη σο πξσηαξρηθνχο ζηφρνπο: α)ηελ δηαζθάιηζε επαξθνχο ξεπζηφηεηαο γηα ηηο εηαηξείεο καο, β)ηνλ πεξηνξηζκφ ηνπ θφζηνπο θαη γ)ηελ ζπγθξάηεζε ησλ απσιεηψλ απφ ηελ απνξξφθεζε δηαθεκηζηηθήο δαπάλεο θαη θπθινθνξίαο πνπ εληείλνληαη ιφγσ ηεο ζπλερηδφκελεο θξίζεο. εκαληηθφο παξάγνληαο ζηελ πξνζπάζεηα απηή ζα απνηειέζεη ε βέιηηζηε δηαρείξηζε ησλ παξαγσγηθψλ ζπληειεζηψλ πνπ έρεη ζηελ δηάζεζε ηνπ ν φκηινο. Έρνληαο σο δεδνκέλν ην αξλεηηθφ νηθνλνκηθφ θιίκα θαη ηνπνζεηψληαο σο θεληξηθφ ππιψλα ζηξαηεγηθήο ηελ δηαηήξεζε ησλ θεθηεκέλσλ ζηνλ ρψξν ησλ Μ.Μ.Δ. θαη ηελ επαχμεζε ηεο ηζρχνπζαο ζέζεο ηνπ, ν φκηινο καο εζηηάδεη ζην πσο ζα κεηψζεη ηηο φπνηεο αξλεηηθέο επηπηψζεηο έρεη θαη ζα επηθέξεη ζην πξνζερέο κέιινλ ε κείσζε ηεο νηθνλνκηθήο δξαζηεξηφηεηαο, έηζη ψζηε λα δηαζθαιίζεη ηνλ πξσηαξρηθφ θαη βαζηθφ ζηφρν ηνπ νκίινπ καο γηα ηελ παξνρή έγθπξεο, αμηφπηζηεο θαη έγθαηξεο ελεκέξσζεο. Σ. Γξαζηεξηόηεηεο ζην ηνκέα εξεπλώλ θαη αλάπηπμεο. Γελ ππάξρνπλ νπζηψδεηο ηέηνηεο δξαζηεξηφηεηεο Ε. Γεγνλόηα κεηά ηελ εκεξνκελία ζύληαμεο ηνπ Ηζνινγηζκνύ Γελ ζπλέβεζαλ άιια ζεκαληηθά γεγνλφηα κεηά ηελ εκεξνκελία ζχληαμεο ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ ησλ νπνίσλ ε αλαθνξά θαη πεξηγξαθή λα θξίλεηαη νπζηψδεο σο πξνο ηηο ελδερφκελεο ζπλέπεηεο επί ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ Ζ. Τπνθαηαζηήκαηα Γελ ππάξρνπλ ππνθαηαζηήκαηα.

17 ειίδα 13 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Θ. Δπεμεγεκαηηθή Έθζεζε α. Γηάξζξσζε ηνπ Μεηνρηθνύ Κεθαιαίνπ Σν Μεηνρηθφ Κεθάιαην ηεο εηαηξείαο αλέξρεηαη ζε ,00 δηαηξνχκελν ζε θνηλέο νλνκαζηηθέο κεηνρέο πξνο 0,30 ε θάζε κία. Σν ζχλνιν ησλ κεηνρψλ είλαη κε δηθαίσκα ςήθνπ θαη είλαη εηζεγκέλεο ζην Υξεκαηηζηήξην Αζελψλ. Ο θχξηνο θάζε κεηνρήο έρεη ηα δηθαηψκαηα πνπ πξνβιέπνληαη ζηνλ Κ.Ν. 2190/1920. πλνπηηθά: - Γηθαίσκα κεξίζκαηνο σο απηφ εθάζηνηε πξνηείλεηαη απφ ην Γ.. θαη απνθαζίδεηαη απφ ηελ Γ.. Σν δηαλεκφκελν κέξηζκα δελ κπνξεί λα είλαη κηθξφηεξν ηνπ 35% ησλ εηεζίσλ θεξδψλ. Σν κέξηζκα θαηαβάιιεηαη εληφο 2 κελψλ απφ ηελ απφθαζε ηεο Γ.. - Γηθαίσκα επηζηξνθήο ηεο εηζθνξάο ζε πεξίπησζε εθθαζάξηζεο ηεο εηαηξείαο - Γηθαίσκα πξνηίκεζεο ζηελ αχμεζε ηνπ Κεθαιαίνπ - Γηθαίσκα ζπκκεηνρήο ζηελ Γεληθή πλέιεπζε ππφ ηελ πξνυπφζεζε ηήξεζεο ηεο δηαδηθαζίαο β. Πεξηνξηζκνί ζηε κεηαβίβαζε κεηνρώλ ηεο εηαηξείαο. Ζ κεηαβίβαζε ησλ κεηνρψλ είλαη ειεχζεξε ζχκθσλα κε ηε δηαδηθαζία πνπ πξνβιέπεη ε ζρεηηθή λνκνζεζία θαη δελ πξνβιέπνληαη απφ ην θαηαζηαηηθφ νπνηνηδήπνηε πεξηνξηζκνί. γ. εκαληηθέο άκεζεο ή έκκεζεο ζπκκεηνρέο θαηά ηελ έλλνηα ησλ δηαηάμεσλ ηνπ Π.Γ. 51/1992 χκθσλα κε ην κεηνρνιφγην ηεο 31/12/2012 νη θχξηνη κέηνρνη, κε πνζνζηφ πέξαλ ηνπ 5%, ήηαλ: Μαξία Γ. Μπφκπνια 34,40% Φψηηνο Γ. Μπφκπνιαο... 25,63% ΝΔΠ ΔΚΓΟΔΗ Α.Δ... 13,38% Γεψξγηνο Φ. Μπφκπνιαο. 11,23% δ. Κάηνρνη κεηνρώλ πνπ παξέρνπλ εηδηθά δηθαηώκαηα ειέγρνπ Γελ ππάξρνπλ κεηνρέο πνπ παξέρνπλ εηδηθά δηθαηψκαηα ειέγρνπ.

18 ειίδα 14 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 ε. Πεξηνξηζκνί ζην δηθαίσκα ςήθνπ. Γελ πθίζηαληαη πεξηνξηζκνί ζην δηθαίσκα ςήθνπ. ζη. πκθσλίεο κεηαμύ κεηόρσλ πνπ ζπλεπάγνληαη πεξηνξηζκνύο ζηε κεηαβίβαζε κεηνρώλ θαη ζηελ άζθεζε ησλ δηθαησκάησλ ςήθνπ Γελ έρνπλ πεξηέιζεη ζε γλψζε ηεο εηαηξείαο ηέηνηνπ είδνπο ζπκθσλίεο. δ. Καλόλεο δηνξηζκνύ θαη αληηθαηάζηαζεο ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ θαζώο θαη ηξνπνπνίεζεο ηνπ θαηαζηαηηθνύ, δηάθνξνη ησλ όζσλ πξνβιέπνληαη από ην Κ.Ν. 2190/1920 Γελ πθίζηαληαη ηέηνηνη θαλφλεο δηαθνξνπνηνχκελνη απφ φ,ηη πξνβιέπεηαη ζηνλ Κ.Ν. 2190/1920. ε. Αξκνδηόηεηα ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ γηα ηελ έθδνζε λέσλ κεηόρσλ ε αγνξά ηδίσλ κεηνρώλ ζύκθσλα κε ην άξζξν 16 ηνπ Κ.Ν. 2190/ Αθνχ πξνεγεζεί ζρεηηθή απφθαζε απφ ηελ Γ.. ησλ κεηφρσλ ην Γ.. έρεη δηθαίσκα κέζα ζε 5 έηε κε απφθαζε ηεο πιεηνςεθίαο ησλ 2/3 ηνπ ζπλφινπ ησλ κειψλ ηνπ λα απμάλεη ην θεθάιαην κε έθδνζε λέσλ κεηνρψλ. Σν πνζφ ηεο απμήζεσο δελ κπνξεί λα ππεξβεί ην πνζφ ηνπ Μεηνρηθνχ Κεθαιαίνπ πνπ έρεη θαηαβιεζεί θαηά ηελ εκεξνκελία ιήςεσο ηεο ζρεηηθήο απφθαζεο. Ζ αλσηέξσ εμνπζία ηνπ Γ.. κπνξεί λα αλαλεψλεηαη απφ ηελ Γ.. γηα ρξνληθφ δηάζηεκα πνπ δελ μεπεξλάεη ηα 5 έηε γηα θάζε αλαλέσζε. 2. Αγνξά ηδίσλ κεηνρψλ κπνξεί λα γίλεη κε εμνπζηνδφηεζε ηεο Γ.. ησλ κεηφρσλ θαη δελ κπνξεί, βάζεη ηνπ λφκνπ λα ππεξβεί ην 10% ησλ πθηζηακέλσλ κεηνρψλ. ζ. εκαληηθέο ζπκθσλίεο ηεο εηαηξείαο πνπ ηζρύνπλ ηξνπνπνηνύληαη ή ιήγνπλ ζε πεξίπησζε αιιαγήο ηνπ ειέγρνπ ηεο εηαηξείαο θαηόπηλ δεκόζηαο πξόηαζεο Γελ πθίζηαληαη ηέηνηνπ είδνπο ζπκθσλίεο. η. πκθσλίεο απνδεκίσζεο κειώλ ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ ή ηνπ πξνζσπηθνύ ζε πεξίπησζε παξαίηεζεο/απόιπζεο ρσξίο βάζηκν ιόγν, ηεξκαηηζκό ηεο ζεηείαο, ή ηεο απαζρόιεζεο εμαηηίαο ηεο δεκόζηαο πξόηαζεο Γελ πθίζηαληαη ηέηνηνπ είδνπο ζπκθσλίεο.

19 ειίδα 15 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Η. Γήισζε Δηαηξηθήο Γηαθπβέξλεζεο Ν. 3873/2010 Η. Κώδηθαο Δηαηξηθήο Γηαθπβέξλεζεο Ζ Δηαηξία ζε ζπλέπεηα κε φ,ηη πξνβιέπεηαη ζην Νφκν 3873/2010 έρεη πηνζεηήζεη απηνβνχισο θαη εθαξκφδεη ηνλ Κψδηθα Δηαηξηθήο Γηαθπβέξλεζεο πνπ είλαη αλαξηεκέλνο ζηνλ ηζηφηνπν ηεο εηαηξείαο ΗΗ. Πξαθηηθέο Δηαηξηθήο Γηαθπβέξλεζεο πνπ εθαξκόδεη ε Δηαηξία επηπιένλ ησλ πξνβιέςεσλ ηνπ Nόκνπ. Ζ Δηαηξία δελ έρεη πηνζεηήζεη πξαθηηθέο Δηαηξηθήο Γηαθπβέξλεζεο επηπιένλ ηνπ φ,ηη πξνβιέπεηαη απφ ην Nφκν. ΗΗΗ. Πεξηγξαθή ησλ θύξησλ ραξαθηεξηζηηθώλ ησλ ζπζηεκάησλ εζσηεξηθνύ ειέγρνπ θαη δηαρείξηζεο θηλδύλσλ ηεο Δηαηξίαο ζε ζρέζε κε ηε δηαδηθαζία ζύληαμεο ησλ Δηαηξηθώλ θαη Δλνπνηεκέλσλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ. πζηήκαηα Δζσηεξηθνύ Διέγρνπ Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ηεο Δηαηξίαο έρεη ηελ ηειηθή επζχλε παξαθνινχζεζεο ηεο επάξθεηαο θαη απνηειεζκαηηθφηεηαο ηνπ ζπζηήκαηνο εζσηεξηθνχ ειέγρνπ, ζπκπεξηιακβαλνκέλνπ θαη ηνπ ζπζηήκαηνο εζσηεξηθνχ ειέγρνπ γηα ηελ ζχληαμε ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ, ην νπνίν έρεη ζρεδηαζηεί γηα λα παξέρεη εχινγε θαη φρη απφιπηε δηαβεβαίσζε ζρεηηθά κε ηελ πξνζηαζία ησλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ. Πξνυπφζεζε ηνχηνπ είλαη ε πηνζέηεζε θαη ζπληήξεζε θαηάιιεινπ Λνγηζηηθνχ πζηήκαηνο ψζηε λα επηηπγράλεηαη πξνζήθνπζα Λνγηζηηθή απνηχπσζε ησλ νηθνλνκηθψλ ζπλαιιαγψλ θαη λα δηαζθαιίδεηαη έγθπξν ζχζηεκα Γηνηθεηηθήο Πιεξνθφξεζεο. Απηνί νη έιεγρνη είλαη ζρεδηαζκέλνη κε ζθνπφ ηνλ πεξηνξηζκφ θαη φρη ηελ εμάιεηςε ηνπ θηλδχλνπ απνηπρίαο επίηεπμεο ησλ εηαηξηθψλ ζηφρσλ ιφγσ

20 ειίδα 16 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 ζπλζεθψλ πνπ κπνξνχλ λα πξνβιεθζνχλ θαη κπνξνχλ λα παξέρνπλ εχινγε θαη φρη απφιπηε δηαβεβαίσζε γηα θάζε πηζαλή αλαθξίβεηα ή δεκία. Κχξηα ραξαθηεξηζηηθά ηνπ ζπζηήκαηνο είλαη : Οξγαλφγξακκα Γηαρσξηζκφο επζπλψλ Αιιεινπρία ειέγρσλ θαη Γηνηθεηηθή πιεξνθφξεζε Ζ Δηαηξία δηαζέηεη ζαθέο νξγαλφγξακκα κε δηαθξηηή ηεξάξρεζε θαη ζεκείν αλαθνξάο εθάζηεο ζέζεσο. Ζ πεξηγξαθή ζέζεσλ θαη αξκνδηνηήησλ είλαη ζρνιαζηηθή θαη αδηακθηζβήηεηε ζε βαζκφ πνπ λα δηεπθνιχλεηαη ε πεξηνδηθή ελαιιαγή πξνζσπηθνχ ψζηε λα πξνιακβάλεηαη ηαχηηζε αηφκσλ θαη αξκνδηνηήησλ. Πξνβιέπεηαη δηαρσξηζκφο επζπλψλ θαηά ηε δηαδηθαζία εθηέιεζεο ησλ θαζεθφλησλ θαη ε πηνζεηεκέλε αξρή ειέγρνπ θαη αλεμάξηεηνπ επαλέιεγρνπ πξνιακβάλεη ιάζε θαη πξνζηαηεχεη ηα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία ηεο Δηαηξίαο απφ εζειεκέλε ή αζέιεηε δηαξξνή. Δπηδηψθεηαη πεξηνδηθή θαη έγθαηξε πιεξνθφξεζε ηεο Γηνίθεζεο κέζσ ελφο νινθιεξσκέλνπ ζπζηήκαηνο Γηνηθεηηθήο Πιεξνθφξεζεο πνπ πεξηιακβάλεη: - Πξνυπνινγηζκφ απνινγηζκφ θαηαλεκεκέλν ζε κεληαίεο πεξηφδνπο - Δλδηάκεζεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο θαη - Γηαρείξηζε απνθιίζεσλ κεηαμχ ζηφρσλ θαη πξαγκαηηθφηεηαο κέζσ αλαδήηεζεο αηηηψλ θαη εηζεγήζεσλ αλαπξνζαξκνγψλ.

21 ειίδα 17 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Πιεξνθνξηαθά πζηήκαηα Οη Οηθνλνκηθέο Τπεξεζίεο ππνζηεξίδνληαη απφ αμηφπηζην Μεραλνγξαθηθφ χζηεκα πνπ επηηξέπεη ηε δεκηνπξγία ζρνιαζηηθήο βάζεο δεδνκέλσλ δεκηνπξγψληαο ηηο πξνυπνζέζεηο άληιεζεο έγθαηξεο θαη έγθπξεο πιεξνθφξεζεο, θαη ηα νπνία ππνζηεξίδνπλ ελεξγά ηνπο καθξνπξφζεζκνπο εηαηξηθνχο ζηφρνπο. Δζσηεξηθόο έιεγρνο Λεηηνπξγεί Τπεξεζία Δζσηεξηθνχ Διέγρνπ θαηάιιεια ζηειερσκέλε κε επαξθψο θαηαξηηζκέλα άηνκα ε νπνία ιεηηνπξγεί βάζεη πξνγξάκκαηνο κε απ επζείαο αλαθνξά πξνο ην Γηνηθεηηθφ πκβνχιην. ηα πιαίζηα ηνπ πξνγξάκκαηνο απηνχ ε Τπεξεζία Δζσηεξηθνχ Διέγρνπ επηιακβάλεηαη ζρνιαζηηθήο επηζθφπεζεο ησλ δηαδηθαζηψλ ζχληαμεο ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ πεξηνδηθά θαη εηεζίσο ζπκβάιινληαο ζηελ επηδίσμε ηεο πιεξφηεηαο θαη αμηνπηζηίαο ησλ, παξέρνληαο εχινγε θαη φρη απφιπηε δηαβεβαίσζε επί ησλ αλσηέξσ. Γηαρείξηζε θηλδύλσλ Μέζσ πεξηγξαθήο δηαδηθαζηψλ θαη αληίζηνηρεο αλάζεζεο αξκνδηνηήησλ θαη ζπλερνχο επνπηείαο ηήξεζεο ηνχησλ ζηελ θαζεκεξηλή πξαθηηθή ε Δηαηξία ελεξγεί κε πξνιεπηηθφ ηξφπν έλαληη αλεπηζχκεησλ θαηαζηάζεσλ δηαρεηξηδφκελε ηνπο θηλδχλνπο πνπ πθίζηαληαη γηα ιάζε θαη πιεξνθφξεζε κέζσ κε αμηφπηζησλ ζηνηρείσλ. ηα πιαίζηα απηήο ηεο επηδίσμεο έρνπλ ζεζπηζηεί θαη πξαγκαηνπνηνχληαη πεξηνδηθέο ζπλαληήζεηο ησλ εκπιεθνκέλσλ ζηε ζχληαμε ησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ ηφζν θαηά ηε δηάξθεηα ηεο ζχληαμεο φζν θαη κε ηελ νινθιήξσζε ψζηε ηφζν κέζσ θξηηηθήο επί κέξνπο κεγεζψλ φζν θαη κέζσ ζπγθξηηηθήο αλάιπζεο κεηαμχ πεξηνδηθψλ κεγέζε κε έθηαθηα ραξαθηεξηζηηθά λα εληνπίδνληαη θαη αηηηνινγνχληαη.

22 ειίδα 18 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 ΗV. Αλαθνξά ζε πιεξνθνξηαθά ζηνηρεία (γ), (δ), (ζη), (ε), θαη (ζ) ηεο παξαγξάθνπ 1 ηνπ άξζξνπ 10 ηεο νδεγίαο 2004/25/ΔΚ. Γελ πθίζηαληαη γηα ηελ Δηαηξία ηέηνηα πιεξνθνξηαθά ζηνηρεία. V. Πιεξνθνξηαθά ζηνηρεία γηα ηνλ ηξόπν ιεηηνπξγίαο ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο ησλ Μεηόρσλ θαη ηηο βαζηθέο εμνπζίεο ηεο θαζώο θαη πεξηγξαθή ησλ δηθαησκάησλ ησλ Μεηόρσλ θαη ηνπ ηξόπνπ άζθεζήο ηνπο Ζ Γεληθή πλέιεπζε είλαη ην αλψηαην φξγαλν ηεο Δηαηξίαο, ζπγθαινχκελν απφ ην Γηνηθεηηθφ πκβνχιην θαη δηθαηνχκελν λα απνθαζίδεη γηα θάζε ππφζεζε πνπ αθνξά ηελ Δηαηξία, ζην νπνίν δηθαηνχληαη λα ζπκκεηέρνπλ νη κέηνρνη, είηε απηνπξνζψπσο είηε δηα λνκίκσο εμνπζηνδνηεκέλνπ αληηπξνζψπνπ, ζχκθσλα κε ηελ εθάζηνηε πξνβιεπφκελε λφκηκε δηαδηθαζία. ηε Γεληθή πλέιεπζε ηεο Δηαηξίαο δηθαηνχηαη λα ζπκκεηέρεη θαη λα ςεθίδεη θάζε κέηνρνο. Ζ άζθεζε ησλ ελ ιφγσ δηθαησκάησλ δελ πξνυπνζέηεη ηε δέζκεπζε ησλ κεηνρψλ ηνπ δηθαηνχρνπ νχηε ηελ ηήξεζε άιιεο αλάινγεο δηαδηθαζίαο, ε νπνία πεξηνξίδεη ηε δπλαηφηεηα πψιεζεο θαη κεηαβίβαζεο απηψλ θαηά ην ρξνληθφ δηάζηεκα πνπ κεζνιαβεί αλάκεζα ζηελ εκεξνκελία θαηαγξαθήο, φπσο απηή νξίδεηαη ζηελ παξάγξαθν 4 ηνπ άξζξνπ 6 ηνπ Ν. 3884/2010, θαη ζηελ νηθεία Γεληθή πλέιεπζε. Ο κέηνρνο ζπκκεηέρεη ζηε Γεληθή πλέιεπζε θαη ςεθίδεη είηε απηνπξνζψπσο είηε κέζσ αληηπξνζψπσλ. Αληηπξφζσπνο πνπ ελεξγεί γηα πεξηζζφηεξνπο κεηφρνπο κπνξεί λα ςεθίδεη δηαθνξεηηθά γηα θάζε κέηνρν. Ννκηθά πξφζσπα κεηέρνπλ ζηε Γεληθή πλέιεπζε νξίδνληαο σο εθπξνζψπνπο ηνπο κέρξη ηξία (3) θπζηθά πξφζσπα. Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην δηαζθαιίδεη φηη ε πξνεηνηκαζία θαη ε δηεμαγσγή ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο ησλ κεηφρσλ δηεπθνιχλνπλ ηελ απνηειεζκαηηθή άζθεζε ησλ δηθαησκάησλ ησλ κεηφρσλ, νη νπνίνη ελεκεξψλνληαη γηα φια ηα ζέκαηα πνπ ζρεηίδνληαη κε ηε ζπκκεηνρή ηνπο ζηε

23 ειίδα 19 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Γεληθή πλέιεπζε, ζπκπεξηιακβαλνκέλσλ ησλ ζεκάησλ εκεξήζηαο δηάηαμεο, θαη ησλ δηθαησκάησλ ηνπο θαηά ηε Γεληθή πλέιεπζε. Αλαιπηηθφηεξα ζρεηηθά κε ηελ πξνεηνηκαζία ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο ζε ζπλδπαζκφ κε ηηο δηαηάμεηο ηνπ Νφκνπ 3884/2010, ε Δηαηξία αλαξηά ζηνλ ηζηφηνπφ ηεο είθνζη (20) ηνπιάρηζηνλ εκέξεο πξηλ απφ ηε Γεληθή πλέιεπζε, ηφζν ζηελ ειιεληθή φζν θαη ζηελ αγγιηθή γιψζζα, πιεξνθνξίεο ζρεηηθά κε: - ηελ εκεξνκελία, ηελ ψξα θαη ηνλ ηφπν ζχγθιεζεο ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο ησλ κεηφρσλ, - ηνπο βαζηθνχο θαλφλεο θαη ηηο πξαθηηθέο ζπκκεηνρήο, ζπκπεξηιακβαλνκέλνπ ηνπ δηθαηψκαηνο εηζαγσγήο ζεκάησλ ζηελ εκεξήζηα δηάηαμε θαη ππνβνιήο εξσηήζεσλ, θαζψο θαη ησλ πξνζεζκηψλ εληφο ησλ νπνίσλ ηα δηθαηψκαηα απηά κπνξνχλ λα αζθεζνχλ, - ηηο δηαδηθαζίεο ςεθνθνξίαο, ηνπο φξνπο αληηπξνζψπεπζεο κέζσ πιεξεμνπζίνπ θαη ηα ρξεζηκνπνηνχκελα έληππα γηα ςεθνθνξία κέζσ πιεξεμνπζίνπ, - ηελ πξνηεηλφκελε εκεξήζηα δηάηαμε ηεο ζπλέιεπζεο, ζπκπεξηιακβαλνκέλσλ ζρεδίσλ ησλ απνθάζεσλ πξνο ζπδήηεζε θαη ςήθηζε, αιιά θαη ηπρφλ ζπλνδεπηηθψλ εγγξάθσλ, - ηνλ πξνηεηλφκελν θαηάινγν ππνςήθησλ κειψλ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ θαη ηα βηνγξαθηθά ηνπο (εθφζνλ ππάξρεη ζέκα εθινγήο κειψλ), θαη - ην ζπλνιηθφ αξηζκφ ησλ κεηνρψλ θαη ησλ δηθαησκάησλ ςήθνπ θαηά ηελ εκεξνκελία ηεο ζχγθιεζεο. ηε Γεληθή πλέιεπζε δηθαηνχηαη λα ζπκκεηέρεη φπνηνο εκθαλίδεηαη σο κέηνρνο ζηα αξρεία ηνπ θνξέα, ζηνλ νπνίν ηεξνχληαη νη θηλεηέο αμίεο ηεο εηαηξείαο. Ζ απφδεημε ηεο κεηνρηθήο ηδηφηεηαο γίλεηαη κε ηελ πξνζθφκηζε ζρεηηθήο έγγξαθεο βεβαίσζεο ηνπ σο άλσ θνξέα ή, ελαιιαθηηθά, κε απεπζείαο ειεθηξνληθή ζχλδεζε ηεο Δηαηξίαο κε ηα αξρεία ηνπ ηειεπηαίνπ. Ζ ηδηφηεηα ηνπ κεηφρνπ πξέπεη λα πθίζηαηαη θαηά ηελ έλαξμε ηεο πέκπηεο εκέξαο πξηλ απφ ηελ εκέξα ζπλεδξίαζεο ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο (εκεξνκελία θαηαγξαθήο) θαη ε ζρεηηθή έγγξαθε βεβαίσζε ή ε ειεθηξνληθή πηζηνπνίεζε ζρεηηθά κε ηε κεηνρηθή ηδηφηεηα πξέπεη λα πεξηέιζεη ζηελ Δηαηξία ην αξγφηεξν ηελ ηξίηε εκέξα πξηλ απφ ηε ζπλεδξίαζε ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο. ηελ επαλαιεπηηθή Γεληθή πλέιεπζε κπνξνχλ λα κεηάζρνπλ κέηνρνη ππφ ηηο ίδηεο παξαπάλσ

24 ειίδα 20 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 ηππηθέο πξνυπνζέζεηο. Ζ ηδηφηεηα ηνπ κεηφρνπ πξέπεη λα πθίζηαηαη θαηά ηελ έλαξμε ηεο ηέηαξηεο εκέξαο πξηλ απφ ηελ εκέξα ζπλεδξίαζεο ηεο επαλαιεπηηθήο Γεληθήο πλέιεπζεο (εκεξνκελία θαηαγξαθήο επαλαιεπηηθψλ Γεληθψλ πλειεχζεσλ), ε δε ζρεηηθή έγγξαθε βεβαίσζε ή ε ειεθηξνληθή πηζηνπνίεζε ζρεηηθά κε ηε κεηνρηθή ηδηφηεηα πξέπεη λα πεξηέιζεη ζηελ Δηαηξία ην αξγφηεξν ηελ ηξίηε εκέξα πξηλ απφ ηε ζπλεδξίαζε ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο. Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ππνρξενχηαη λα θαηαρσξήζεη ζηνλ πίλαθα ησλ πξνζψπσλ πνπ έρνπλ δηθαίσκα ςήθνπ θαηά ηε Γεληθή πλέιεπζε, φινπο ηνπο κεηφρνπο πνπ ζπκκνξθψζεθαλ πξνο ηηο δηαηάμεηο ηνπ άξζξνπ 6 ηνπ Ν. 3884/2010. Ζ Δηαηξία δεκνζηεχεη ζηελ ηζηνζειίδα ηεο, κε επζχλε ηνπ Γηνηθεηηθνχ ηεο πκβνπιίνπ, ηα απνηειέζκαηα ηεο ςεθνθνξίαο, εληφο πέληε (5) εκεξψλ ην αξγφηεξν απφ ηελ εκεξνκελία ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο, πξνζδηνξίδνληαο γηα θάζε απφθαζε ηνπιάρηζηνλ ηνλ αξηζκφ ησλ κεηνρψλ γηα ηηο νπνίεο δφζεθαλ έγθπξεο ςήθνη, ηελ αλαινγία ηνπ κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ πνπ εθπξνζσπνχλ απηέο νη ςήθνη, ην ζπλνιηθφ αξηζκφ έγθπξσλ ςήθσλ, θαζψο θαη ηνλ αξηζκφ ςήθσλ ππέξ θαη θαηά θάζε απφθαζεο θαη ηνλ αξηζκφ ησλ απνρψλ. Οη απνθάζεηο ηεο Γεληθήο πλέιεπζεο πξέπεη λα ιακβάλνληαη ζχκθσλα κε ηηο δηαηάμεηο ηεο θείκελεο Ννκνζεζίαο θαη ηνπ Καηαζηαηηθνχ ηεο Δηαηξίαο. VI. ύλζεζε θαη ηξόπνο ιεηηνπξγίαο ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ θαη ηνπ άιισλ δηνηθεηηθώλ, δηαρεηξηζηηθώλ θαη επνπηηθώλ νξγάλσλ ή επηηξνπώλ ηεο Δηαηξίαο. ύλζεζε θαη ηξόπνο ιεηηνπξγίαο ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην απνηειείηαη απφ πέληε (5) κέρξη ελληά (9) κέιε. Ο αξηζκφο ησλ κε εθηειεζηηθψλ κειψλ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ δελ κπνξεί λα είλαη κηθξφηεξνο ηνπ ελφο ηξίηνπ (1/3) ηνπ ζπλνιηθνχ αξηζκνχ ησλ κειψλ. Σα Μέιε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ εθιέγνληαη κεηαμχ ησλ Μεηφρσλ ή θαη ηξίησλ, απφ ηε Γεληθή πλέιεπζε ησλ κεηφρσλ κε

25 ειίδα 21 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 νλνκαζηηθή ςεθνθνξία, γηα ζεηεία έμη (6) εηψλ, ε νπνία αξρίδεη απφ ηελ επνκέλε εκέξα ηεο ηαθηηθήο Γεληθήο πλέιεπζεο ηνπ έηνπο ηεο εθινγήο ηνπο. Σα κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ θαηά ηελ 31/12/2012 ήηαλ: ΟΝΟΜΑ Γεψξγηνο Φ. Μπφκπνιαο Φψηηνο Γ. Μπφκπνιαο Υξήζηνο. Παηέιεο ππξίδσλ Α. Βελέηεο Υξήζηνο Δ. Μάξεο Άγγεινο Δ. Υαηδάθεο ΘΔΖ Πξφεδξνο Γ..- Με εθηειεζηηθφ Μέινο Γ/λσλ χκβνπινο- Δθηειεζηηθφ Μέινο Μέινο Γ..- Δθηειεζηηθφ Μέινο Μέινο Γ..- Δθηειεζηηθφ Μέινο Μέινο Γ..- Αλεμάξηεην Με Δθηειεζηηθφ Μέινο Μέινο Γ..- Αλεμάξηεην Με Δθηειεζηηθφ Μέινο Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ζπγθξνηείηαη ζε ζψκα κε εθινγή απφ ηα κέιε, Πξνέδξνπ θαη ελφο ή πεξηζζφηεξνπο, Αληηπξνέδξνπο ή θαη ηνλ Γηεπζχλνληα χκβνπιν. Σνλ Πξφεδξν ζε πεξίπησζε απνπζίαο αλαπιεξψλεη θαηά ζεηξά ν Αληηπξφεδξνο θαη ν Γηεπζχλσλ χκβνπινο. Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ζπλέξρεηαη ζηελ έδξα ηεο Δηαηξίαο, θάζε θνξά πνπ ν Νφκνο, ην Καηαζηαηηθφ ή νη αλάγθεο ηεο Δηαηξίαο ην απαηηνχλ. Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην εγθχξσο ζπλεδξηάδεη θαη εθηφο ηεο έδξαο ηνπ ζε άιιν ηφπν, είηε ζηελ εκεδαπή είηε ζηελ αιινδαπή, εθφζνλ ζηε ζπλεδξίαζε απηή παξίζηαληαη ή αληηπξνζσπεχνληαη φια ηα κέιε ηνπ θαη θαλέλα δελ αληηιέγεη ζηελ πξαγκαηνπνίεζε ηεο ζπλεδξίαζεο θαη ζηε ιήςε απνθάζεσλ.

26 ειίδα 22 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην δχλαηαη λα ζπλεδξηάδεη κε ηειεδηάζθεςε. ηελ πεξίπησζε απηή ε πξφζθιεζε πξνο ηα κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ πεξηιακβάλεη ηηο απαξαίηεηεο πιεξνθνξίεο γηα ηε ζπκκεηνρή ηνπο ζηε ζπλεδξίαζε. Κάζε κέινο ηνπ Γ.. έρεη ππνρξέσζε πίζηεο ζηελ Δηαηξία. Σα κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ ελεξγνχλ κε αθεξαηφηεηα θαη πξνο ην ζπκθέξνλ ηεο Δηαηξίαο, θαη δηαθπιάζζνπλ ηελ εκπηζηεπηηθφηεηα ησλ κε δεκνζίσο δηαζέζηκσλ πιεξνθνξηψλ. Σα κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ έρνπλ ζπιινγηθά ηελ επζχλε έλαληη ηεο Δηαηξίαο σο πξνο ηελ ζχληαμε θαη δεκνζίεπζε ησλ εηήζησλ Οηθνλνκηθψλ Καηαζηάζεσλ, ηεο εηήζηαο έθζεζεο θαη ηεο δήισζεο εηαηξηθήο δηαθπβέξλεζεο. Ο Πξφεδξνο πξνΐζηαηαη ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ έρεη ηηο αξκνδηφηεηεο ηνπ θαζνξηζκνχ ηεο εκεξήζηαο δηάηαμεο, ηεο δηαζθάιηζεο ηεο θαιήο νξγάλσζεο ησλ εξγαζηψλ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ, αιιά θαη ηεο απνηειεζκαηηθήο δηεμαγσγήο ησλ ζπλεδξηάζεσλ ηνπ. Δπζχλε επίζεο ηνπ Πξνέδξνπ απνηειεί ε δηαζθάιηζε ηεο έγθαηξεο θαη νξζήο πιεξνθφξεζεο ησλ κειψλ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ, θαζψο θαη ηεο απνηειεζκαηηθήο επηθνηλσλίαο ηνπ κε φινπο ηνπο κεηφρνπο, κε γλψκνλα ηε δίθαηε θαη ηζφηηκε κεηαρείξηζε ησλ ζπκθεξφλησλ φισλ ησλ κεηφρσλ. Οη απνθάζεηο ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ ιακβάλνληαη κε πιεηνςεθία ησλ παξαπάλσ κειψλ θαη ηα πξαθηηθά ησλ ζπλεδξηάζεσλ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ ζα πξέπεη λα ππνγξάθνληαη είηε απφ ηνλ Πξφεδξν απηνχ, είηε απφ νπνηνδήπνηε απφ ηνπο Αληηπξφεδξνπο ή Γηεπζχλνληεο πκβνχινπο, είηε απφ ηνλ Γξακκαηέα ηνπ Γ.., θαζψο έλαο εθ ησλ νπνίσλ δηθαηνχηαη λα εθδίδεη αληίγξαθα θαη απνζπάζκαηα απηψλ. Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ελεκεξψλεηαη πεξηνδηθά επί ηνπ έξγνπ ηεο Δπηηξνπήο Διέγρνπ. Μέζσ ησλ πεξηνδηθψλ αλαθνξψλ απηήο αμηνινγεί ην επηηεινχκελν έξγν θαη θαηεπζχλεη κε βάζε ηζηνξηθά δεδνκέλα θαη ηξέρνπζεο ζπγθπξίεο.

27 ειίδα 23 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Ζ απνηειεζκαηηθφηεηα ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ ζπληζηά ηδηαίηεξν ζέκα ελαζρφιεζεο ησλ κειψλ ηνπ, θαη κέζσ ζπδεηήζεσλ θαη αληαιιαγήο απφςεσλ θξίλεηαη ην εχζηνρν ησλ εθάζηνηε απνθάζεσλ θαη αλαπξνζαλαηνιίδνληαη νη κειινληηθέο ελέξγεηεο θαη πνιηηηθέο, κε ζπλερή επηδίσμε ηελ επαχμεζε ηεο απνηειεζκαηηθφηεηαο ηνπ. Οη ακνηβέο ησλ κειψλ ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ θαζνξίδνληαη ζπλεθηηκψληαο ηε γεληθφηεξε πνιηηηθή ακνηβψλ ηεο Δηαηξίαο θαη εγθξίλνληαη απφ ηε Γεληθή πλέιεπζε. Δπηηξνπή Διέγρνπ ηνπο είλαη: Ζ επηηξνπή απνηειείηαη απφ κέιε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ θαη θχξηα θαζήθνληα α. Ζ παξαθνινχζεζε ηεο δηαδηθαζίαο ηεο ρξεκαηννηθνλνκηθήο πιεξνθφξεζεο. β. Ζ παξαθνινχζεζε ηεο απνηειεζκαηηθήο ιεηηνπξγίαο ηνπ ζπζηήκαηνο εζσηεξηθνχ ειέγρνπ θαη ηνπ ζπζηήκαηνο δηαρείξηζεο θηλδχλσλ, θαζψο θαη παξαθνινχζεζε ηεο νξζήο ιεηηνπξγίαο ηεο Τπεξεζίαο Δζσηεξηθνχ ειέγρνπ ηεο ειεγρφκελεο νληφηεηαο. γ. Ζ παξαθνινχζεζε ηεο πνξείαο ηνπ ππνρξεσηηθνχ ειέγρνπ ησλ αηνκηθψλ θαη ελνπνηεκέλσλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ. δ. Ζ επηζθφπεζε θαη παξαθνινχζεζε ζεκάησλ ζπλαθψλ κε ηελ χπαξμε θαη δηαηήξεζε ηεο αληηθεηκεληθφηεηαο θαη αλεμαξηεζίαο ηνπ λφκηκνπ ειεγθηή. Σα κέιε ηεο Δπηηξνπήο νξίδνληαη απφ ηε Γεληθή πλέιεπζε ησλ Μεηφρσλ έπεηηα απφ πξφηαζε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ θαη απνηειείηαη απφ 3 κε εθηειεζηηθά κέιε εθ ησλ νπνίσλ ηα 2 αλεμάξηεηα κε εθηειεζηηθά.

28 ειίδα 24 ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΣΖΗΑ ΔΚΘΔΖ TOY ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ Γηα ηελ πεξίνδν 1ε Ηαλνπαξίνπ έσο 31 Γεθεκβξίνπ, 2012 Ζ Δπηηξνπή αζθεί ζπλερή επνπηεία θαη ζπλεδξηάδεη φηαλ θξίλεηαη αλαγθαίν. Σα κέιε ηεο παξνχζαο Δπηηξνπήο Διέγρνπ είλαη: ΟΝΟΜΑ Γεψξγηνο Φ. Μπφκπνιαο Υξήζηνο Δ. Μάξεο Άγγεινο Δ. Υαηδάθεο ΘΔΖ Πξφεδξνο Γ..- Με εθηειεζηηθφ Μέινο Μέινο Γ..- Αλεμάξηεην Με Δθηειεζηηθφ Μέινο Μέινο Γ..- Αλεμάξηεην Με Δθηειεζηηθφ Μέινο Αλαιπηηθφηεξεο πιεξνθνξίεο ζρεηηθά κε ηε ιεηηνπξγία ηεο Δπηηξνπήο Διέγρνπ παξέρνληαη ζηνλ ηζηφηνπν ηεο Δηαηξίαο, φπνπ θαη βξίζθεηαη αλαξηεκέλνο ν θαλνληζκφο ιεηηνπξγίαο ηεο. Υαιάλδξη, 19 Μαξηίνπ 2013 Σν Γ.. ηεο Πήγαζνο Δθδνηηθή Α.Δ.

29 Γ. ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ Σελίδα 25

30 Σελίδα 26

31 Δ. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΠΖΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ Α.Δ. ΚΑΣΑΣΑΖ ΤΝΟΛΗΚΟΤ ΔΗΓΟΓΖΜΑΣΟ 01 ΗΑΝΟΤΑΡΗΟΤ - 31 ΓΔΚΔΜΒΡΗΟΤ, 2012 εκ. ΟΜΗΛΟ ΔΠΑΝΑΓ/ΜΔΝΑ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΔΠΑΝΑΓ/ΜΔΝΑ Έζνδα , , , ,43 Κφζηνο πσιήζεσλ 6 ( ,24) ( ,07) (1.877,79) (57.494,53) Μηθηφ θέξδνο , , , ,90 Άιια έζνδα εθκεηαιιεχζεσο , , , , , , , ,71 Έμνδα δηαζέζεσο 6 ( ,73) ( ,49) (1.406,11) (89.504,34) Έμνδα δηνηθήζεσο 6 ( ,00) ( ,58) ( ,24) ( ,58) Άιια έμνδα εθκεηαιιεχζεσο 8 ( ,42) ( ,74) (95.355,98) ( ,92) ( Εεκίεο) / Κέξδε εθκεηαιιεχζεσο ( ,27) ( ,13) , ,87 ειίδα 27 Έζνδα από κε ιεηηνπξγηθέο δξαζηεξηόηεηεο Έζνδα επελδχζεσλ , , , ,61 Απνκείσζε αμίαο ζπγαηξηθψλ - ζπγγελψλ 10 ( ,00) ( ,83) ( ,00) ( ,00) Απνηέιεζκα απφ ζπγγελείο εηαηξείεο 10 ( ,78) ( ,74) Υξεκαηννηθνλνκηθά έμνδα 11 ( ,93) ( ,48) ( ,66) ( ,30) (Εεκίεο) / Κέξδε πξν θόξσλ ( ,19) ( ,57) ( ,63) ( ,82) Φφξνο εηζνδήκαηνο 12 ( ,76) ( ,44) (39.623,02) (46.421,77) Αλαβαιιφκελνο θφξνο 19 ( ,71) ,00 ( ,26) ( ,79) (Εεκίεο ) / Κέξδε κεηά ηελ αθαίξεζε ηνπ θόξνπ ( ,66) ( ,01) ( ,91) ( ,38) Καηαλεκεκέλα ζε: Μεηφρνπο ηεο Δηαηξείαο ( ,77) ( ,93) Γηθαηψκαηα κεηνςεθίαο ( ,89) ( ,08) ( ,66) ( ,01) Λνηπά ζπλνιηθά έζνδα ,12 ( ,49) ,73 ( ,10) πγθεληξσηηθά ζπλνιηθά έζνδα ( ,54) ( ,50) ( ,18) ( ,48) Καηαλεκεκέλα ζε: Μεηφρνπο ηεο Δηαηξείαο ( ,96) ( ,47) Γηθαηψκαηα κεηνςεθίαο ( ,58) (68.508,03) ( ,54) ( ,50) (Zεκίεο) / Κέξδε αλά κεηνρή 47 (1,7173) (1,3783) (0,2270) (0,9724) Οη ζεκεηψζεηο ζηηο ζειίδεο 32 έσο 93 απνηεινχλ αλαπφζπαζην κέξνο ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ

32 ΠHΓΑΟ ΔΚΓΟΣΗΚΖ ΑΔ ΚΑΣΑΣΑΖ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΘΔΖ 01 ΗΑΝΟΤΑΡΗΟΤ - 31 ΓΔΚΔΜΒΡΗΟΤ, 2012 ΟΜΗΛΟ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ειίδα 28 ΔΝΔΡΓΖΣΗΚΟ εκ ΔΠΑΝΑΓ/ΜΔΝΑ ΔΠΑΝΑΓ/ΜΔΝΑ Τπεξαμία (Goodwill) , , Αζψκαηεο αθηλεηνπνηήζεηο , , Δλζψκαηεο αθηλεηνπνηήζεηο , , , ,84 Δπελδχζεηο ζε αθίλεηα , Δπελδχζεηο ζε ζπγαηξηθέο επηρεηξήζεηο , ,13 Δπελδχζεηο ζε ζπγγελείο επηρεηξήζεηο , , , ,23 Αλαβαιιφκελε θνξνινγία , , Λνηπέο καθξνπξφζεζκεο απαηηήζεηο , , , ,96 ύλνιν κε θπθινθνξνύλησλ ζηνηρείσλ ηνπ ελεξγεηηθνύ , , , ,16 Απνζέκαηα , , , ,12 Πειάηεο , , , ,45 Απαηηήζεηο θαηά ζπγαηξηθψλ επηρεηξήζεσλ , ,33 Απαηηήζεηο θαηά ζπγγελψλ επηρεηξήζεσλ , , , ,50 Υξεφγξαθα , , Λνηπέο απαηηήζεηο , , , ,65 Πξνθαηαβνιέο , , , ,49 Σακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδχλακα , , , ,74 ύλνιν θπθινθνξνύλησλ ζηνηρείσλ ηνπ ελεξγεηηθνύ , , , ,28 ΤΝΟΛΟ ΔΝΔΡΓΖΣΗΚΟΤ , , , ,44 ΗΓΗΑ ΚΔΦΑΛΑΗΑ ΚΑΗ ΤΠΟΥΡΔΩΔΗ Μεηνρηθφ θεθάιαην , , , ,00 Πνζά πξννξηδφκελα γηα αχμεζε Μ.Κ - θαηαζέζεηο κεηφρσλ , ,00 -- Γηαθνξά απφ έθδνζε κεηνρψλ ππέξ ην άξηην , , , ,13 Απνζεκαηηθά , , , ,82 Απνηειέζκαηα εηο λέν 33 ( ,06) ( ,29) ( ,72) ( ,81) ύλνιν ηδίσλ θεθαιαίσλ απνδηδόκελσλ ζηνπο ηδηνθηήηεο ηεο εηαηξείαο ( ,83) , , ,14 Γηθαηώκαηα κεηνςεθίαο ( ,73) ( ,15) ύλνιν ηδίσλ θεθαιαίσλ ( ,56) , , ,14 Μαθξνπξφζεζκα δάλεηα , ,67 0, ,00 Αλαβαιιφκελε θνξνινγία , ,11 Πξνβιέςεηο , , , ,68 Έζνδα επφκελσλ ρξήζεσλ , , Λνηπέο καθξνπξφζεζκεο ππνρξεψζεηο , , , ,68 ύλνιν καθξνπξόζεζκσλ ππνρξεώζεσλ , , , ,47 Οθεηιέο πξνο πξνκεζεπηέο , , , ,10 Τπνρξεψζεηο πξνο ζπγαηξηθέο επηρεηξήζεηο ,98 806,88 Τπνρξεψζεηο πξνο ζπγγελείο επηρεηξήζεηο , , , ,35 Οθεηιέο απφ θφξνπο θαη εηζθνξέο , , , ,65 Λνηπέο ππνρξεψζεηο , , , ,96 Βξαρππξφζεζκα δάλεηα , , , ,89 ύλνιν βξαρππξνζέζκσλ ππνρξεώζεσλ , , , ,83 ύλνιν ππνρξεώζεσλ , , , ,30 ΤΝΟΛΟ ΗΓΗΩΝ ΚΔΦΑΛΑΗΩΝ ΚΑΗ ΤΠΟΥΡΔΩΔΩΝ , , , ,44 Οη ζεκεηψζεηο ζηηο ζειίδεο 32 έσο 93 απνηεινχλ αλαπφζπαζην κέξνο ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ.