ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΔ ΚΑΣΑΣΑΔΗ Πεξηερόκελα ειίδα Έθζεζε Διέγρνπ Αλεμάξηεηνπ Οξθσηνύ Διεγθηή Λνγηζηή 1-2 Καηάζηαζε πλνιηθνύ Δηζνδήκαηνο γηα ηε Υξήζε πνπ έιεμε ηελ 31ε Γεθεκβξίνπ 2012 3 Καηάζηαζε Υξεκαηννηθνλνκηθήο Θέζεο ηεο 31εο Γεθεκβξίνπ 2012 4 Καηάζηαζε Μεηαβνιώλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ γηα ηε Xξήζε πνπ έιεμε ηελ 31ε Γεθεκβξίνπ 2012 5 Καηάζηαζε Σακηαθώλ Ρνώλ γηα ηε Υξήζε πνπ έιεμε ηελ 31ε Γεθεκβξίνπ 2012 6 εκεηώζεηο επί ησλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ 7-27 Οη Δηήζηεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο ηεο Δηαηξίαο από ηε ζειίδα 2 εσο θαη ηελ ζειίδα 28 εγθξίζεθαλ θαηά ηελ ζπλεδξίαζε ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ ηελ 26ε Μαξηίνπ 2013. Ο Πξόεδξνο ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ Μέινο ηνπ Ζ Πξνϊζηακέλε Λνγηζηεξίνπ θαη Γηεπζύλωλ ύκβνπινο ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ ΝΗΚΟΛΑΟ ΒΛΑΟΠΟΤΛΟ ΚΩΝΣΑΝΣΗΝΟ ΓΚΗΚΑ ΦΩΣΔΗΝΖ ΚΩΣΗΟΠΟΤΛΟΤ Α.Γ.Σ. Νo. ΑI 573166 ΑΓΣ Νν. ΑΕ 122022 Α.Γ.Σ. Νν. ΑΕ 105492/2007
Έκθεση Ελέγσος Ανεξάπτητος Οπκωτού Ελεγκτή Λογιστή Ππορ τοςρ Μετόσοςρ τηρ Εταιπίαρ ΣΙΣΑΝ ΔΙΕΘΝΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ Α.Ε. Έκθεση επί των Οικονομικών Καταστάσεων Ειέγμακε ηηο ζπλεκκέλεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο ηεο Εηαηξίαο ΣΙΣΑΝ ΔΙΕΘΝΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ Α.Ε., νη νπνίεο απνηεινύληαη από ηελ θαηάζηαζε νηθνλνκηθήο ζέζεο ηεο 31εο Δεθεκβξίνπ 2012, ηηο θαηαζηάζεηο ζπλνιηθνύ εηζνδήκαηνο, κεηαβνιώλ ηδίσλ θεθαιαίσλ θαη ηακεηαθώλ ξνώλ ηεο ρξήζεσο πνπ έιεμε ηελ εκεξνκελία απηή, θαζώο θαη πεξίιεςε ζεκαληηθώλ ινγηζηηθώλ αξρώλ θαη κεζόδσλ θαη ινηπέο επεμεγεκαηηθέο πιεξνθνξίεο. Εςθύνη τηρ Διοίκησηρ για τιρ Οικονομικέρ Καταστάσειρ Η δηνίθεζε έρεη ηελ επζύλε γηα ηελ θαηάξηηζε θαη εύινγε παξνπζίαζε απηώλ ησλ νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ ζύκθσλα κε ηα Δηεζλή Πξόηππα Υξεκαηννηθνλνκηθήο Αλαθνξάο, όπσο απηά έρνπλ πηνζεηεζεί από ηελ Επξσπατθή Έλσζε, όπσο θαη γηα εθείλεο ηηο εζσηεξηθέο δηθιίδεο, πνπ ε δηνίθεζε θαζνξίδεη σο απαξαίηεηεο, ώζηε λα θαζίζηαηαη δπλαηή ε θαηάξηηζε νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ απαιιαγκέλσλ από νπζηώδε αλαθξίβεηα, πνπ νθείιεηαη είηε ζε απάηε είηε ζε ιάζνο. Εςθύνη τος Ελεγκτή Η δηθή καο επζύλε είλαη λα εθθξάζνπκε γλώκε επί απηώλ ησλ νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ κε βάζε ηνλ έιεγρό καο. Δηελεξγήζακε ηνλ έιεγρό καο ζύκθσλα κε ηα Δηεζλή Πξόηππα Ειέγρνπ. Σα πξόηππα απηά απαηηνύλ λα ζπκκνξθσλόκαζηε κε θαλόλεο δενληνινγίαο, θαζώο θαη λα ζρεδηάδνπκε θαη δηελεξγνύκε ηνλ έιεγρν κε ζθνπό ηελ απόθηεζε εύινγεο δηαζθάιηζεο γηα ην εάλ νη νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο είλαη απαιιαγκέλεο από νπζηώδε αλαθξίβεηα. Ο έιεγρνο πεξηιακβάλεη ηε δηελέξγεηα δηαδηθαζηώλ γηα ηελ απόθηεζε ειεγθηηθώλ ηεθκεξίσλ, ζρεηηθά κε ηα πνζά θαη ηηο γλσζηνπνηήζεηο ζηηο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο. Οη επηιεγόκελεο δηαδηθαζίεο βαζίδνληαη ζηελ θξίζε ηνπ ειεγθηή πεξηιακβαλνκέλεο ηεο εθηίκεζεο ησλ θηλδύλσλ νπζηώδνπο αλαθξίβεηαο ησλ νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ, πνπ νθείιεηαη είηε ζε απάηε είηε ζε ιάζνο. Καηά ηε δηελέξγεηα απηώλ ησλ εθηηκήζεσλ θηλδύλνπ, ν ειεγθηήο εμεηάδεη ηηο εζσηεξηθέο δηθιίδεο πνπ ζρεηίδνληαη κε ηελ θαηάξηηζε θαη εύινγε παξνπζίαζε ησλ νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ ηεο εηαηξείαο, κε ζθνπό ην ζρεδηαζκό ειεγθηηθώλ δηαδηθαζηώλ θαηάιιεισλ γηα ηηο πεξηζηάζεηο, αιιά όρη κε ζθνπό ηελ έθθξαζε γλώκεο επί ηεο απνηειεζκαηηθόηεηαο ησλ εζσηεξηθώλ δηθιίδσλ ηεο εηαηξείαο. Ο έιεγρνο πεξηιακβάλεη επίζεο ηελ αμηνιόγεζε ηεο θαηαιιειόηεηαο ησλ ινγηζηηθώλ αξρώλ θαη κεζόδσλ πνπ ρξεζηκνπνηήζεθαλ θαη ηνπ εύινγνπ ησλ εθηηκήζεσλ πνπ έγηλαλ από ηε δηνίθεζε, θαζώο θαη αμηνιόγεζε ηεο ζπλνιηθήο παξνπζίαζεο ησλ νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ. Πηζηεύνπκε όηη ηα ειεγθηηθά ηεθκήξηα πνπ έρνπκε ζπγθεληξώζεη είλαη επαξθή θαη θαηάιιεια γηα ηε ζεκειίσζε ηεο ειεγθηηθήο καο γλώκεο. Γνώμη Καηά ηε γλώκε καο, νη ζπλεκκέλεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο παξνπζηάδνπλ εύινγα, από θάζε νπζηώδε άπνςε, ηελ νηθνλνκηθή ζέζε ηεο Εηαηξίαο ΣΙΣΑΝ ΔΙΕΘΝΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ Α.Ε. θαηά ηελ 31ε Δεθεκβξίνπ 2012 θαη ηε ρξεκαηννηθνλνκηθή ηεο επίδνζε θαη ηηο ηακεηαθέο ηεο ξνέο γηα ηε ρξήζε πνπ έιεμε ηελ εκεξνκελία απηή ζύκθσλα κε ηα Δηεζλή Πξόηππα Υξεκαηννηθνλνκηθήο Αλαθνξάο, όπσο απηά έρνπλ πηνζεηεζεί από ηελ Επξσπατθή Έλσζε.
Αναυοπά επί Άλλων Νομικών και Κανονιστικών Θεμάτων Επαιεζεύζακε ηε ζπκθσλία θαη ηελ αληηζηνίρεζε ηνπ πεξηερνκέλνπ ηεο Έθζεζεο Δηαρείξηζεο ηνπ Δηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ κε ηηο ζπλεκκέλεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο, ζηα πιαίζηα ησλ νξηδόκελσλ από ηα άξζξα 43α θαη 37 ηνπ Κ.Ν. 2190/1920. Αζήλα, 5 Απξηιίνπ 2013 Ο Οξθσηόο Ειεγθηήο Λνγηζηήο ΥΡΗΣΟ ΠΕΛΕΝΣΡΙΔΗ Α.Μ..Ο.Ε.Λ. 17831 ΕΡΝΣ & ΓΙΑΝΓΚ (ΕΛΛΑ) Οξθσηνί Ειεγθηέο Λνγηζηέο Α.Ε. 11ν ΥΛΜ ΕΘΝΙΚΗ ΟΔΟΤ ΑΘΗΝΩΝ ΛΑΜΙΑ 14451 ΑΘΗΝΑ ΑΡ.Μ. ΟΕΛ 107
ΚΑΣΑΣΑΖ ΤΝΟΛΗΚΟΤ ΔΗΟΓΖΜΑΣΟ εκ. 2012 2011 Άιια έζνδα εθκεηάιιεπζεο 3 173 22.262 Έμνδα δηνηθεηηθήο ιεηηνπξγίαο -19.646-76.952 Άιια έμνδα εθκεηάιιεπζεο 3-41 -49.427 Εεκηέο πξν θόξωλ θαη ρξεκαηνδνηηθώλ απνηειεζκάηωλ -19.514-104.117 Έμνδα ζπκκεηνρώλ θαη ρξενγξάθσλ 7 - -53.034 Έζνδα ρξεκαηννηθνλνκηθήο ιεηηνπξγίαο 4 328 124 Έμνδα ρξεκαηννηθνλνκηθήο ιεηηνπξγίαο 4-116 -1.327 Εεκηέο πξν θόξωλ -19.302-158.354 Μείνλ: Φόξνο εηζνδήκαηνο 6 - - Εεκηέο κεηά από θόξνπο -19.302-158.354 Οη ζεκεηώζεηο ζηηο ζειίδεο 7-28 απνηεινύλ αλαπόζπαζην κέξνο απηώλ ησλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ. 3
ΚΑΣΑΣΑΖ ΥΡΖΜΑΣΟΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΘΔΖ ΣΖ 31 εο ΓΔΚΔΜΒΡΗΟΤ 2012 εκ. 2012 2011 ΔΝΔΡΓΖΣΗΚΟ πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο 7 698.228 698.228 ύλνιν κε θπθινθνξνύληωλ πεξηνπζηαθώλ ζηνηρείωλ 698.228 698.228 Απαηηήζεηο θαη πξνπιεξσκέο 8 23.353 43.999 Σακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα 9 22.650 2.382 ύλνιν θπθινθνξνύληωλ πεξηνπζηαθώλ ζηνηρείωλ 46.003 46.381 ΤΝΟΛΟ ΔΝΔΡΓΖΣΗΚΟΤ 744.231 744.609 ΗΓΗΑ ΚΔΦΑΛΑΗΑ ΚΑΗ ΤΠΟΥΡΔΩΔΗ Μεηνρηθό θεθάιαην (50.000 κεηνρέο ησλ Δπξώ 3,00) 11 150.000 150.000 Απνζεκαηηθά 12 106.248 106.248 Τπόινηπν δεκηώλ εηο λένλ -43.931-24.629 ύλνιν Ηδίωλ Κεθαιαίωλ (α) 212.317 231.619 Αλαβαιιόκελεο θνξνινγηθέο ππνρξεώζεηο 6 6.033 6.033 ύλνιν καθξνπξόζεζκωλ ππνρξεώζεωλ 6.033 6.033 Πξνκεζεπηέο θαη ινηπέο ππνρξεώζεηο 10 525.881 506.957 ύλνιν βξαρππξόζεζκωλ ππνρξεώζεωλ 525.881 506.957 ύλνιν ππνρξεώζεωλ (β) 531.914 512.990 ΤΝΟΛΟ ΗΓΗΩΝ ΚΔΦΑΛΑΗΩΝ ΚΑΗ ΤΠΟΥΡΔΩΔΩΝ (α+β) 744.231 744.609 Οη ζεκεηώζεηο ζηηο ζειίδεο 7-28 απνηεινύλ αλαπόζπαζην κέξνο απηώλ ησλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ. 4
ΚΑΣΑΣΑΖ ΜΔΣΑΒΟΛΩΝ ΗΓΗΩΝ ΚΔΦΑΛΑΗΩΝ Μεηνρηθό θεθάιαην Απνζεκαηηθά Τπόινηπν θεξδώλ / (δεκηώλ) εηο λένλ ύλνιν Ηδίωλ Κεθαιαίωλ Πνζά πξνεγνύκελεο ρξήζεο Τπόινηπν ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ 2011 150.000 106.248 133.7250 389.973 Εεκηέο ρξήζεο - - -158.354 53.864-158.354 Τπόινηπν ηηο 31 Γεθεκβξίνπ 2011 150.000 106.248-24.629 231.619 Πνζά θιεηόκελεο ρξήζεο Τπόινηπν ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ 2012 150.000 106.248-24.629 231.619 Εεκηέο ρξήζεο - - -19.302-19.302 Τπόινηπν ηηο 31 Γεθεκβξίνπ 2012 150.000 106.248-43.931 212.317 Οη ζεκεηώζεηο ζηηο ζειίδεο 7-28 απνηεινύλ αλαπόζπαζην κέξνο απηώλ ησλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ. 5
ΚΑΣΑΣΑΖ ΣΑΜΗΑΚΩΝ ΡΟΩΝ 2012 2011 εκ. Σακηαθέο ξνέο ιεηηνπξγηθώλ δξαζηεξηνηήηωλ Δηζξνέο / (εθξνέο) δηαζεζίκσλ από ηελ θύξηα εθκεηάιιεπζε 13 20.056-9.885 ύλνιν εηζξνώλ / (εθξνώλ) από ιεηηνπξγηθέο δξαζηεξηόηεηεο 20.056-9.885 Σακηαθέο ξνέο επελδπηηθώλ δξαζηεξηνηήηωλ Μείσζε ζπκκεηνρώλ ιόγσ εθθαζαξίζεσλ - 132 Δηζπξάμεηο από ηόθνπο 4 236 4 ύλνιν εηζξνώλ από επελδπηηθέο δξαζηεξηόηεηεο 236 136 Σακηαθέο ξνέο ρξεκαηννηθνλνκηθώλ δξαζηεξηνηήηωλ Πιεξσκέο ηόθσλ 4-8 -7 ύλνιν εθξνώλ από ρξεκαηννηθνλνκηθέο δξαζηεξηόηεηεο -8-7 Καζαξή αύμεζε/(κείσζε) ζηα ηακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα 20.284-9.756 Δπίδξαζε ζπλαιιαγκαηηθώλ δηαθνξώλ 4-16 -18 Σακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα ζηελ αξρή ηεο ρξήζεο 2.382 12.156 Σακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα ζην ηέινο ηεο ρξήζεο 9 22.650 2.382 Οη ζεκεηώζεηο ζηηο ζειίδεο 7-28 απνηεινύλ αλαπόζπαζην κέξνο απηώλ ησλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ. 6
ΖΜΔΗΩΔΗ ΔΠΗ ΣΩΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ ΚΑΣΑΣΑΔΩΝ Πεξηερόκελα ηωλ ζεκεηώζεωλ επί ηωλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεωλ ελίδα 1. Γεληθέο Πιεξνθνξίεο θαη Λνγηζηηθέο αξρέο 8-21 1.1 Βάζε θαηάξηηζεο θαη ζύλνςε ησλ ζεκαληηθώλ ινγηζηηθώλ αξρώλ 8-13 1.2 Δπελδύζεηο 14 1.3 Μεηαηξνπή μέλνπ λνκίζκαηνο 14 1.4 Μηζζώζεηο - όηαλ ε Δηαηξία είλαη ν κηζζσηήο 14 1.5 Δκπνξηθέο απαηηήζεηο 14-15 1.6 Σακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα 15 1.7 Μεηνρηθό θεθάιαην 15 1.8 Σξέρσλ θαη αλαβαιιόκελνο θόξνο εηζνδήκαηνο 15-16 1.9 Πξνβιέςεηο 16 1.10 Γηαλνκή κεξηζκάησλ 17 1.11 Αλαγλώξηζε εζόδσλ 17 1.12 Χξεκαηννηθνλνκηθά ζηνηρεία ελεξγεηηθνύ 17-18 1.13 πκςεθηζκόο ρξεκαηννηθνλνκηθώλ κέζσλ 19 1.14 Απνκείσζε ρξεκαηννηθνλνκηθώλ ζηνηρείσλ ελεξγεηηθνύ 19-20 1.15 Γηαγξαθή ρξεκαηννηθνλνκηθώλ απαηηήζεσλ θαη ππνρξεώζεσλ 20 1.16 Δκπνξηθέο ππνρξεώζεηο 20-21 1.17 Έθηαθηα θνλδύιηα 21 2. εκαληηθέο ινγηζηηθέο εθηηκήζεηο θαη θξίζεηο 21-22 2.1 Δθηηκώκελε απνκείσζε ζπκκεηνρώλ 21 2.2 Φόξνο εηζνδήκαηνο 21 2.3 Δλδερόκελεο ππνρξεώζεηο 22 3. Άιια έζνδα/έμνδα εθκεηάιιεπζεο 23 4. Χξεκαηννηθνλνκηθά έζνδα/(έμνδα) 23 5. Γαπάλεο πξνζσπηθνύ 23 6. Φόξνο εηζνδήκαηνο 23 7. πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο 24 8. Απαηηήζεηο θαη πξνπιεξσκέο 25 9. Σακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα 25 10. Πξνκεζεπηέο θαη ινηπέο ππνρξεώζεηο 25 11. Μεηνρηθό θεθάιαην 26 12. Απνζεκαηηθά 26 13. Σακηαθέο Ρνέο από ιεηηνπξγηθέο δξαζηήξηνηεηεο 27 14. πλαιιαγέο κε ζπλδεδεκέλα κέξε 27 15. Δλδερόκελεο θαη αλεηιεκκέλεο ππνρξεώζεηο 27 16. ηόρνη θαη πνιηηηθέο πξνγξάκκαηνο δηαρείξηζεο ρξεκαηννηθνλνκηθνύ θηλδύλνπ 28 17. Μεηαγελέζηεξα γεγνλόηα 28 7
ΖΜΔΗΩΔΗ ΔΠΗ ΣΩΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ ΚΑΣΑΣΑΔΩΝ 3. Άιια έζνδα/έμνδα εθκεηάιιεπζεο 2012 2011 Δπηζηξνθή εηδηθνύ θόξνπ θαηαλάισζεο θαπζίκσλ - 10.932 Έζνδα από παξνρή ππεξεζηώλ - 2.400 Λνηπά έθηαθηα θαη αλόξγαλα έζνδα - 552 Έζνδα από αρξεζηκνπνίεηε πξόβιεςε πξηκ παξαγσγηθόηεηαο - 4.000 Έζνδα από δηαγξαθή ππνρξεώζεσλ - 2.699 Λνηπά έζνδα 173 1.679 ύλνιν άιιωλ εζόδωλ εθκεηάιιεπζεο 173 22.262 Απνδεκίσζε πξνζσπηθνύ ιόγσ ζπληαμηνδόηεζεο - 44.604 Πξόβιεςε απνδεκίσζεο πξνζσπηθνύ - 3.275 Λνηπά έμνδα 41 1.548 ύλνιν άιιωλ εμόδωλ εθκεηάιιεπζεο 41 49.427 4. Υξεκαηννηθνλνκηθά έζνδα / (έμνδα) 2012 2011 Έζνδα από ηόθνπο 236 4 πλαιιαγκαηηθέο δηαθνξέο, θέξδε 92 120 ύλνιν ρξεκαηννηθνλνκηθώλ εζόδωλ (ζεκ.13) 328 124 Έμνδα από ηόθνπο ζπληαμηνδνηηθώλ παξνρώλ - -1.182 Έμνδα από ηόθνπο -8-7 πλαιιαγκαηηθέο δηαθνξέο, δεκίεο -108-138 ύλνιν ρξεκαηννηθνλνκηθώλ εμόδωλ (ζεκ.13) -116-1.327 5. Γαπάλεο πξνζωπηθνύ 2012 2011 Μηζζνί θαη απνδνρέο - 30.574 Αζθαιηζηηθά ηακεία - 4.874 Κόζηνο ζπληαμηνδνηήζεσλ - θαζνξηζκέλν πξόγξακκα παξνρώλ - 49.061 Λνηπέο παξνρέο - 17.505 ύλνιν δαπαλώλ πξνζωπηθνύ - 102.014 Δληόο ηνπ 2011 απνρώξεζε ν κνλαδηθόο ππάιιεινο πνπ απαζρνινύζε ε Δηαηξία. Ζ Δηαηξία δελ απαζρνινύζε πξνζσπηθό θαηά ην ηέινο ηεο θιεηόκελεο θαη ηεο πξνεγνύκελεο ρξήζεο. 6. Φόξνο εηζνδήκαηνο Γηα ην 2012 δελ αλαγλσξίζηεθε αλαβαιιόκελε θνξνινγηθή απαίηεζε ύςνπο 74.773 (2011: 71.173) δηόηη επί ηνπ παξόληνο ε θνξνινγηθή αμηνπνίεζε ησλ δεκηώλ θξίλεηαη αβέβαηε. 23
ΖΜΔΗΩΔΗ ΔΠΗ ΣΩΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ ΚΑΣΑΣΑΔΩΝ 7. πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο Ζ θίλεζε ησλ ζπκκεηνρώλ ηεο Δηαηξίαο ζε ζπγαηξηθέο ηεο, αλαιύεηαη σο εμήο: 2012 2011 πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο ηελ 1ε Ηαλνπαξίνπ 698.228 751.394 Δθθαζαξίζεηο ζπγαηξηθώλ - -132 Πξόβιεςε ππνηίκεζεο ζπκκεηνρώλ (ζεκ.13) - -53.034 πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο ηελ 31ε Γεθεκβξίνπ 698.228 698.228 Αλάιπζε πκκεηνρώλ 2012 πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο Αξηζκόο κεηνρώλ Δηαηξίαο Αξηζκόο κεηνρώλ ύλνιν Πνζνζηό πκκεηνρήο ΑΛΜΠΑΔΜ ΑΔ 78 6 136.000 0,004% ΑΡΚΣΗΑ ΑΔ 100 100 180.000 0,056% ΗΝΣΔΡΜΠΔΣΟΝ ΑΔ 225.460 23.456 11.512.336 0,204% ΗΝΣΔΡΣΗΣΑΝ ΑΔ 144 6 125.402 0,005% ΣΗΣΑΝ ΣΗΜΔΝΣΑ ΑΣΛΑΝΣΗΚΟΤ ΑΔ 466.627 957 1.189.480 0,080% ΗΓΜΑ ΜΠΔΣΟΝ Α.Δ. 5.313 130 13.000 1,000% ΣΡΑΝΜΠΔΣΟΝ ΓΟΜΗΚΖ Α.Δ. 506 11 119.950 0,009% ύλνιν 698.228 24.666 13.276.168 Αλάιπζε πκκεηνρώλ πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο Αξηζκόο κεηνρώλ Δηαηξίαο 2011 Αξηζκόο κεηνρώλ ύλνιν Πνζνζηό πκκεηνρήο ΑΛΜΠΑΔΜ ΑΔ 78 6 136.000 0,004% ΑΡΚΣΗΑ ΑΔ 100 100 180.000 0,056% ΗΝΣΔΡΜΠΔΣΟΝ ΑΔ 225.460 23.456 7.316.532 0,321% ΗΝΣΔΡΣΗΣΑΝ ΑΔ 144 6 125.402 0,005% ΣΗΣΑΝ ΣΗΜΔΝΣΑ ΑΣΛΑΝΣΗΚΟΤ ΑΔ 466.627 957 1.189.480 0,080% ΗΓΜΑ ΜΠΔΣΟΝ Α.Δ. 5.313 130 13.000 1,000% ΣΡΑΝΜΠΔΣΟΝ ΓΟΜΗΚΖ Α.Δ. 506 11 119.950 0,009% ύλνιν 698.228 24.666 9.080.364 24
ΖΜΔΗΩΔΗ ΔΠΗ ΣΩΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ ΚΑΣΑΣΑΔΩΝ 8. Απαηηήζεηο θαη πξνπιεξωκέο 2012 2011 Λνγ.Δηζπξαθηένη από ζπλδεδεκέλα κέξε (ζεκ. 14) - 2.952 Απαηηήζεηο από ΦΠΑ θαη ινηπνύο θόξνπο 23.353 39.499 Λνηπέο απαηηήζεηο - 1.548 Ζ ινγηζηηθή αμία ησλ απαηηήζεσλ είλαη πεξίπνπ ίδηα κε ηελ εύινγε αμία ηνπο. 23.353 43.999 9. Σακηαθά δηαζέζηκα θαη ηζνδύλακα 2012 2011 Βξαρππξόζεζκεο θαηαζέζεηο 22.650 2.382 22.650 2.382 Οη βξαρππξόζεζκεο θαηαζέζεηο απνηεινύληαη από θαηαζέζεηο όςεσο θαη πξνζεζκίαο. Σα πξαγµαηηθά επηηόθηα θαζνξίδνληαη ζύµθσλα µε ηα θπκαηλόκελα επηηόθηα, δηαπξαγµαηεύνληαη θαηά πεξίπησζε θαη έρνπλ µία µέζε πεξίνδν ιήμεο 30 εµεξώλ. 10. Πξνκεζεπηέο θαη ινηπέο ππνρξεώζεηο 2012 2011 Πξνκεζεπηέο 9.381 - Τπνρξεώζεηο ζε ζπλδεδεκέλα κέξε (ζεκ. 14) 515.000 499.428 Λνηπέο ππνρξεώζεηο 1.500 1.673 Έμνδα ρξήζεσο δνπιεπκέλα - 5.000 Τπνρξεώζεηο ζε αζθαιηζηηθνύο νξγαληζκνύο - 275 Λνηπνί θόξνη - 581 525.881 506.957 Οη ππνρξεώζεηο ζε ζπλδεδεκέλα κέξε ύςνπο 515.000 νθείινληαη εμ' νινθιήξνπ ζηε κεηξηθή εηαηξία ΑΔ Σζηκέλησλ ΣΗΣΑΝ. Οη ππνρξεώζεηο απηέο απνηεινύληαη θαηά 240.000 από ηελ εκπνξηθή δξαζηεξηόηεηα ηεο εηαηξίαο ην 2008 θαη θαηά 275.000 από ηελ είζπξαμε δηαζεζίκσλ έλαληη κειινληηθήο αύμεζεο κεηνρηθνύ θεθαιαίνπ ηεο Δηαηξίαο. 25
ΖΜΔΗΩΔΗ ΔΠΗ ΣΩΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ 11. Μεηνρηθό θεθάιαην Αξηζκόο θνηλώλ κεηνρώλ Αμία κεηνρήο ύλνιν Τπόινηπν ζηηο 31 Γεθεκβξίνπ 2011 50.000 3 150.000 Τπόινηπν ζηηο 31 Γεθεκβξίνπ 2012 50.000 3 150.000 Σν κεηνρηθό θεθάιαην είλαη πιήξσο θαηαβιεκέλν. 12. Απνζεκαηηθά Σαθηηθό απνζεκαηηθό Δηδηθό απνζεκαηηθό ύλνιν Τπόινηπν ζηηο 31 Γεθεκβξίνπ 2011 97.625 8.623 106.248 Τπόινηπν ζηηο 31 Γεθεκβξίνπ 2012 97.625 8.623 106.248 26
ΖΜΔΗΩΔΗ ΔΠΗ ΣΩΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ ΚΑΣΑΣΑΔΩΝ 13. Σακηαθέο ξνέο από ιεηηνπξγηθέο δξαζηεξηόηεηεο 2012 2011 Εεκηέο ρξήζεσο πξν θόξσλ -19.302-158.354 Πξνζαξκνγέο ησλ δεκηώλ ζε ζρέζε κε ηηο εμήο ζπλαιιαγέο: Έζνδα από ηόθνπο θαη θέξδε από ζπλαιιαγκαηηθέο δηαθνξέο (ζεκ. 4) -328-124 Eμνδα από ηόθνπο θαη δεκηέο από ζπλαιιαγκαηηθέο δηαθνξέο (ζεκ. 4) 116 1.327 Πξόβιεςε ππνηίκεζεο ζπκκεηνρώλ (ζεκ. 7) - 53.034 Μείσζε / (αύμεζε) απαηηήζεσλ θαη πξνπιεξσκώλ 20.646-4.112 Αύμεζε ηξερνπζώλ ππνρξεώζεσλ 18.924 98.344 Δηζξνέο / (εθξνέο) δηαζεζίκωλ από ηελ θύξηα εθκεηάιιεπζε 20.056-9.885 14. πλαιιαγέο κε ζπλδεδεκέλα κέξε Ζ ζπλνπηηθή πεξηγξαθή ησλ ζπλαιιαγώλ κε ζπλδεδεκέλεο επηρεηξήζεηο θαηά ηε δηάξθεηα ηνπ έηνπο είλαη : 2012 2011 i) Αγνξέο θαη παξνρή ππεξεζηώλ Αγνξέο ππεξεζηώλ από Ηληεξκπεηόλ Γνκηθά Τιηθά Α.Δ. - 3.600 Αγνξέο ππεξεζηώλ από Σηηάλ Α.Δ. 6.834 5.625 Παξνρή ππεξεζηώλ πξνο Ηληεξηηηάλ Α.Δ. - 1.200 Παξνρή ππεξεζηώλ πξνο ΛΔΔΔΜ Α.Δ. - 1.200 6.834 11.625 ii) Τπόινηπα ηέινπο ρξήζεο γηα αγνξέο θαη παξνρή ππεξεζηώλ Λνγαξηαζκνί πιεξσηένη ζε Σηηάλ Α.Δ (ζεκ. 10) 515.000 495.000 Λνγαξηαζκνί πιεξσηένη ζε Ηληεξκπεηόλ Γνκηθά Τιηθά Α.Δ (ζεκ. 10) - 4.428 Λνγαξηαζκνί εηζπξαθηένη από Ηληεξηηηάλ Α.Δ (ζεκ. 8) - 1.476 Λνγαξηαζκνί εηζπξαθηένη από Λεεζέκ Α.Δ (ζεκ. 8) - 1.476 15. Δλδερόκελεο θαη αλεηιεκκέλεο ππνρξεώζεηο Ζ Δηαηξία δελ έρεη ελδερόκελεο ππνρξεώζεηο πνπ πξνθύπηνπλ θαηά ηε ζπλήζε πνξεία ησλ εξγαζηώλ. Γελ ππάξρνπλ εθθξεκείο δηθαζηηθέο απνθάζεηο νη νπνίεο κπνξεί λα έρνπλ ζνβαξέο επηπηώζεηο ζηελ ρξεκαηννηθνλνκηθή θαηάζηαζε ηεο Δηαηξίαο. Γηα ηηο νηθνλνκηθέο ρξήζεηο 2007-2010 δελ έρεη πξαγκαηνπνηεζεί θνξνινγηθόο έιεγρνο θαη σο εθ ηνύηνπ νη παξαπάλσ ρξήζεηο ηεο Δηαηξίαο δελ έρνπλ αθόκα νξηζηηθνπνηεζεί. Γηα ηελ ρξήζε 2011 ε εηαηξία ειέγρζεθε θνξνινγηθά από ηνπο Σαθηηθνύο Οξθσηνύο Διεγθηέο Λνγηζηέο ζύκθσλα κε ην άξζξν 82 παξάγξ. 5 ηνπ Ν.2238/1994. Γηα ηε ρξήζε 2012 ν έιεγρνο βξίζθεηαη ζε εμέιημε θαη ην ζρεηηθό θνξνινγηθό πηζηνπνηεηηθό πξνβιέπεηαη λα ρνξεγεζεί κεηά ηε δεκνζίεπζε ησλ νηθνλνκηθώλ θαηαζηάζεσλ ρξήζεσο 2012. Αλ κέρξη ηελ νινθιήξσζε ηνπ θνξνινγηθνύ ειέγρνπ πξνθύςνπλ πξόζζεηεο θνξνινγηθέο ππνρξεώζεηο εθηηκνύκε όηη απηέο δελ ζα έρνπλ νπζηώδε επίδξαζε ζηηο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο. 27
ΖΜΔΗΩΔΗ ΔΠΗ ΣΩΝ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΩΝ ΚΑΣΑΣΑΔΩΝ 16. ηόρνη θαη πνιηηηθέο πξνγξάκκαηνο δηαρείξηζεο ρξεκαηννηθνλνκηθνύ θηλδύλνπ Πηζηωηηθόο θίλδπλνο Ζ Δηαηξία δελ αληηκεησπίδεη ζεκαληηθνύο πηζησηηθνύο θηλδύλνπο. Κίλδπλνο Ρεπζηόηεηαο Ζ ζπλεηή δηαρείξηζε ηεο ξεπζηόηεηαο επηηπγράλεηαη κε ηελ ύπαξμε ηνπ θαηάιιεινπ ζπλδπαζκνύ ξεπζηώλ δηαζεζίκσλ θαη εγθεθξηκέλσλ ηξαπεδηθώλ πηζηώζεσλ. Ζ Δηαηξία δηαρεηξίδεηαη ηνπο θηλδύλνπο πνπ κπνξεί λα δεκηνπξγεζνύλ από έιιεηςε επαξθνύο ξεπζηόηεηαο θξνληίδνληαο λα ππάξρνπλ πάληα εμαζθαιηζκέλεο ηξαπεδηθέο πηζηώζεηο πξνο ρξήζε. εκεηώλεηαη νηη ε Δηαηξία δελ έρεη πξνβεί κέρξη ζήκεξα ζε ρξεζηκνπνίεζε ηξαπεδηθώλ πηζηώζεσλ. Πνζά ρξήζεο 2012 Άκεζα Καηαβιεηέα Ληγόηεξν απν 6 κήλεο Πξνκεζεπηέο θαη ινηπέο ππνρξεώζεηο (ζεκείσζε 10) 525.881 Πνζά ρξήζεο 2011 Άκεζα Καηαβιεηέα Ληγόηεξν απν 6 κήλεο Πξνκεζεπηέο θαη ινηπέο ππνρξεώζεηο (ζεκείσζε 10) 506.957 17. Μεηαγελέζηεξα γεγνλόηα Γελ ππάξρνπλ ζεκαληηθά γεγνλόηα κεηά ηελ 31 Γεθεκβξίνπ 2012 πνπ λα επεξεάδνπλ ηελ νηθνλνκηθή θαηάζηαζε ηεο Δηαηξίαο. 28
ΣΗΣΑΝ ΓΗΔΘΝΖ ΔΜΠΟΡΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΣΗΜΔΝΣΩΝ ΔΚΘΔΖ ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ ΠΡΟ ΣΖΝ Γ.. ΣΩΝ ΜΔΣΟΥΩΝ ΓΗΑ ΣΖ ΥΡΖΖ 2012. Παξαθάησ εθζέηνπκε ζε γεληθέο γξακκέο ηε δξαζηεξηόηεηα πνπ αλέπηπμε ε Δηαηξία καο κέζα ζηε ρξήζε 2012 θαη ηηο πξννπηηθέο πνπ ππάξρνπλ ζηε ρξήζε 2013. Α. ΓΡΑΣΖΡΗΟΣΖΣΔ ΚΑΣΑ ΣΟ 2012. 1. ΔΠΔΝΓΤΔΗ Αλαιπηηθόηεξα, νη ζπκκεηνρέο καο ζηηο νπνίεο είλαη επελδπκέλα ηα θεθάιαηά καο είλαη νη εμήο : Επενδύζεις ζε ζυμμεηοχές 1. ΑΛΜΠΑΔΜ Α.Δ 2. ΑΡΚΣΗΑ Α.Δ 3. ΗΝΣΔΡΣΗΣΑΝ Α.Δ 4. ΗΝΣΔΡΜΠΔΣΟΝ ΓΟΜΗΚΑ ΤΛΗΚΑ Α.Δ 5. ΣΗΣΑΝ ΣΗΜΔΝΣΑ ΑΣΛΑΝΣΗΚΟΤ 6. ΗΓΜΑ ΜΠΔΣΟΝ Α.Δ. 7. ΣΡΑΝΜΠΔΣΟΝ ΓΟΜΗΚΖ Α.Δ. ΔΤΡΩ 78 ΔΤΡΩ 100 ΔΤΡΩ 144 ΔΤΡΩ 225.460 ΔΤΡΩ 466.627 ΔΤΡΩ 5.313 ΔΤΡΩ 506 ΥΝΟΛΟ ΔΤΡΩ 698.228 B. ΠΡΟΟΠΣΗΚΔ ΓΗΑ ΣΟ 2013 Ζ Δηαηξία θαηά ην 2013 ζα ζπκπηέζεη ηηο ιεηηνπξγηθέο δαπάλεο, αλακέλνληαο ην άλνηγκα ησλ αγνξώλ ηνπ εμσηεξηθνύ. Γ. ΜΔΣΑΓΔΝΔΣΔΡΑ ΓΔΓΟΝΟΣΑ Γελ ππάξρνπλ ζεκαληηθά γεγνλόηα κεηά ηελ 31 Γεθεκβξίνπ 2012 πνπ λα επεξεάδνπλ ηελ νηθνλνκηθή θαηάζηαζε ηεο Δηαηξίαο. Γ. ΔΠΔΞΖΓΖΔΗ ΓΗΑ ΣΑ ΣΟΗΥΔΗΑ ΚΑΣΑΣΑΖ ΥΡΖΜΑΣΟΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΘΔΖ 1. ΜΖ ΚΤΚΛΟΦΟΡΟΤΝΣΑ ΠΔΡΗΟΤΗΑΚΑ ΣΟΗΥΔΗΑ Α) πκκεηνρέο ζε ζπγαηξηθέο ΔΤΡΩ 698.228 698.228 2. ΚΤΚΛΟΦΟΡΟΤΝΣΑ ΠΔΡΗΟΤΗΑΚΑ ΣΟΗΥΔΗΑ Σν ζύλνιν ηνπ Κπθινθνξνύλησλ πεξηνπζηαθώλ ζηνηρείσλ ζηηο 31.12.2012 έθηαζε ζην πνζό ησλ ΔΤΡΩ 46.003 πνπ αληηπξνζσπεύεη: Α) ΑΠΑΗΣΖΔΗ 1) Από ρξεώζηεο ΔΤΡΩ 23.353 Β) ΣΑΜΗΑΚΑ ΓΗΑΘΔΗΜΑ ΚΑΗ ΗΟΓΤΝΑΜΑ 2) Καηαζέζεηο όςεσο θαη πξνζεζκίαο ΤΝΟΛΟ ΔΝΔΡΓΖΣΗΚΟΤ ΔΤΡΩ 22.650 ΤΝΟΛΟ 46.003 744.231 1
ΣΗΣΑΝ ΓΗΔΘΝΖ ΔΜΠΟΡΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΣΗΜΔΝΣΩΝ ΔΚΘΔΖ ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ ΠΡΟ ΣΖΝ Γ.. ΣΩΝ ΜΔΣΟΥΩΝ ΓΗΑ ΣΖ ΥΡΖΖ 2012. 3. ΗΓΗΑ ΚΔΦΑΛΑΗΑ Με ηελ πξνϋπόζεζε όηη ε Γηάζεζε ησλ Απνηειεζκάησλ ηεο Υξήζεσο 2012, πνπ πξνηείλεη ην Γηνηθεηηθό πκβνύιην, ζα εγθξηζεί από ηε Γεληθή πλέιεπζε ησλ Μεηόρσλ, ηα Ηδηα Κεθάιαηα ηεο Δηαηξίαο ζα δηακνξθσζνύλ σο εμήο: Α) Μεηνρηθό Κεθάιαην ΔΤΡΩ 150.000 Β) Σαθηηθό Απνζεκαηηθό ΔΤΡΩ 106.248 Γ) Τπόινηπν δεκηώλ ρξήζεσο εηο λέν ηελ 1 Ηαλνπαξίνπ 2012 ΔΤΡΩ -24.629 Γ) Εεκία ρξήζεο ΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΔΤΡΩ -19.302 212.317 4. ΤΠΟΥΡΔΩΔΗ Α) Αλαβαιιόκελεο θνξνινγηθέο ππνρξεώζεηο ΔΤΡΩ 6.033 Β) Πξνκεζεπηέο ΔΤΡΩ 9.381 Γ) Λνηπέο Τπνρξεώζεηο ΔΤΡΩ 1.500 Γ) Τπνρξεώζεηο πξνο ζπλδεδεκέλα κέξε ΔΤΡΩ 515.000 ΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΕΩΝ ΔΤΡΩ 531.914 ΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΕΩΝ 744.231 5. ΑΝΑΛΤΖ ΚΑΣΑΣΑΖ ΤΝΟΛΗΚΟΤ ΔΗΟΓΖΜΑΣΟ Tα πλνιηθά Δηζνδήκαηα ηεο Δηαηξίαο αλαιύνληαη σο εμήο : 1. Έζνδα ρξεκαηννηθνλνκηθήο ιεηηνπξγίαο 2. Άιια έζνδα εθκεηάιιεπζεο ΥΝΟΛΟ ΕΟΔΩΝ ΔΤΡΩ 328 ΔΤΡΩ 173 501 Μείνλ : 1. Έμνδα Γηνηθεηηθήο Λεηηνπξγίαο: α) Ακνηβέο Σξίησλ β) Γηάθνξα έμνδα ΔΤΡΩ 19.646 ΔΤΡΩ 7.801 ΔΤΡΩ 11.845 2. Άιια έμνδα εθκεηάιιεπζεο ΔΤΡΩ 41 3. Έμνδα ζπκκεηνρώλ θαη ρξενγξάθσλ ΔΤΡΩ - 4. Έμνδα ρξεκαηννηθνλνκηθήο ιεηηνπξγίαο ΥΝΟΛΟ ΕΞΟΔΩΝ ΕΖΜΗΑ ΥΡΖΔΩ ΜΔΣΑ ΑΠΟ ΦΟΡΟΤ ΔΤΡΩ 116 19.803-19.302 Οη δεκηέο ρξήζεσο κεηά από θόξνπο γηα ην 2012-19.302 ζπλαζξνίδνληαη κε ην ππόινηπν απνηειεζκάησλ πξνεγνύκελσλ ρξήζεσλ -24.629 θαη ην λέν ππόινηπν, δειαδή ζπλνιηθά -43.931 πξνηείλεηαη λα κεηαθεξζεί ζε δεκίεο εηο λένλ. 2
ΣΗΣΑΝ ΓΗΔΘΝΖ ΔΜΠΟΡΗΚΖ ΑΝΩΝΤΜΖ ΔΣΑΗΡΔΗΑ ΣΗΜΔΝΣΩΝ ΔΚΘΔΖ ΓΗΟΗΚΖΣΗΚΟΤ ΤΜΒΟΤΛΗΟΤ ΠΡΟ ΣΖΝ Γ.. ΣΩΝ ΜΔΣΟΥΩΝ ΓΗΑ ΣΖ ΥΡΖΖ 2012. πλαιιαγέο κε ζπλδεδεκέλα κέξε Πνζά θιεηόκελεο ρξήζεο 2012 1. Αγνξέο Τπεξεζηώλ απν ΣΗΣΑΝ Α.Δ. ΔΤΡΩ 6.834 2. Λνγαξηαζκνί πιεξσηένη ζε ΣΗΣΑΝ Α.Δ. ΔΤΡΩ 515.000 Πνζά πξνεγνύκελεο ρξήζεο 2011 1. Αγνξέο Τπεξεζηώλ απν ΣΗΣΑΝ Α.Δ. ΔΤΡΩ 5.625 2. Αγνξέο Τπεξεζηώλ απν ΗΝΣΔΡΜΠΔΣΟΝ ΓΟΜΗΚΑ ΤΛΗΚΑ Α.Δ. ΔΤΡΩ 3.600 3. Παξνρή ππεξεζηώλ ζε ΗΝΣΔΡΣΗΣΑΝ Α.Δ. ΔΤΡΩ 1.200 4. Παξνρή ππεξεζηώλ ζε ΛΔΔΔΜ Α.Δ. ΔΤΡΩ 1.200 5. Λνγαξηαζκνί πιεξσηένη ζε ΣΗΣΑΝ Α.Δ. ΔΤΡΩ 495.000 6. Λνγαξηαζκνί πιεξσηένη ζε ΗΝΣΔΡΜΠΔΣΟΝ ΓΟΜΗΚΑ ΤΛΗΚΑ Α.Δ. ΔΤΡΩ 4.428 7. Λνγαξηαζκνί εηζπξαθηένη από ΗΝΣΔΡΣΗΣΑΝ Α.Δ. ΔΤΡΩ 1.476 8. Λνγαξηαζκνί εηζπξαθηένη από ΛΔΔΔΜ Α.Δ. ΔΤΡΩ 1.476 ΒΑΗΚΔ ΛΟΓΗΣΗΚΔ ΑΡΥΔ Οη παξνύζεο Οηθνλνκηθέο Καηαζηάζεηο έρνπλ ζπληαρζεί ζύκθσλα κε ηα ΓΠΥΑ όπσο απηά έρνπλ εθδνζεί από ην ΓΛΠ θαη έρνπλ πηνζεηεζεί από ηελ ΔΔ. Γηα ηελ θαηάξηηζε ησλ Οηθνλνκηθώλ Καηαζηάζεσλ, εθαξκόζηεθαλ νη παξαθάησ βαζηθέο ινγηζηηθέο αξρέο. 1. ΑΠΟΣΗΜΖΖ ΠΑΓΗΩΝ ΠΔΡΗΟΤΗΑΚΩΝ ΣΟΗΥΔΗΩΝ Πάγηα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία δελ ππήξραλ θαηά ηε ρξήζε 2012. 2. ΑΠΟΣΗΜΖΖ ΑΠΑΗΣΖΔΩΝ ΚΑΗ ΤΠΟΥΡΔΩΔΩΝ Οη απαηηήζεηο θαη ππνρξεώζεηο ηεο Δηαηξίαο απνηηκήζεθαλ κεηά από κεηαηξνπή ηνπ Ξ.Ν. ζε ΔΤΡΩ ζύκθσλα κε ηηο ηζρύνπζεο ζπλαιιαγκαηηθέο ηζνηηκίεο. 3. ΒΡΑΥΤΠΡΟΘΔΜΔ ΤΠΟΥΡΔΩΔΗ Ζ πξνζεζκία εμόθιεζεο ησλ ππνρξεώζεσλ απηώλ είλαη κηθξόηεξε ηνπ έηνπο. ΣΟΥΟΗ ΚΑΗ ΠΟΛΗΣΗΚΔ ΠΡΟΓΡΑΜΜΑΣΟ ΓΗΑΥΔΗΡΗΖ ΥΡΖΜΑΣΟΟΗΚΟΝΟΜΗΚΟΤ ΚΗΝΓΤΝΟΤ Πιζηωηικός κίνδυνος Ζ Δηαηξία δελ αληηκεησπίδεη ζεκαληηθνύο πηζησηηθνύο θηλδύλνπο. Κίνδυνος Ρευζηόηηηας Η ζπλεηή δηαρείξηζε ηεο ξεπζηόηεηαο επηηπγράλεηαη κε ηελ ύπαξμε ηνπ θαηάιιεινπ ζπλδπαζκνύ ξεπζηώλ δηαζεζίκσλ θαη εγθεθξηκέλσλ ηξαπεδηθώλ πηζηώζεσλ. Ζ Δηαηξία δηαρεηξίδεηαη ηνπο θηλδύλνπο πνπ κπνξεί λα δεκηνπξγεζνύλ από έιιεηςε επαξθνύο ξεπζηόηεηαο θξνληίδνληαο λα ππάξρνπλ πάληα εμαζθαιηζκέλεο ηξαπεδηθέο πηζηώζεηο πξνο ρξήζε. εκεηώλεηαη όηη ε Δηαηξία δελ έρεη πξνβεί κέρξη ζήκεξα ζε ρξεζηκνπνίεζε ηξαπεδηθώλ πηζηώζεσλ. Με ηελ πεπνίζεζε όηη πξάμακε ην θαιύηεξν δπλαηό γηα ηα ζπκθέξνληα ηεο Δηαηξίαο, παξαθαινύκε, Κύξηνη Μέηνρνη, λα εγθξίλεηε ηελ Καηαζηαζε Οηθνλνκηθήο Θέζεο θαη ηε Γηαρείξηζε ηεο Υξήζεσο 2012. ΓΡΩΑ ΟΗΚΟΝΟΜΗΚΖ ΜΟΝΑΓΑ Σν Γηνηθεηηθό πκβνύιην δειώλεη όηη ε Δηαηξία δηαζέηεη επάξθεηα πόξσλ, νη νπνίνη εμαζθαιίδνπλ ηε ζπλέρηζε ηεο ιεηηνπξγίαο ηεο σο «δξώζα νηθνλνκηθή κνλάδα (Going Concern)» γηα ην πξνβιεπηό κέιινλ. ΣΟ ΓΗΟΗΚΖΣIΚΟ ΤΜΒΟΤΛΗΟ Αθξηβέο αληίγξαθν από ην Βηβιίν Πξαθηηθώλ πλεδξηάζεσλ ηνπ Γηνηθεηηθνύ πκβνπιίνπ ηεο Αλώλπκεο Δηαηξίαο «ΣΗΣΑΝ ΓΗΔΘΝΖ ΔΜΠΟΡΗΚΖ Α.Δ ΣΗΜΔΝΣΩΝ». Αζήλα, 26 Μαξηίνπ 2013 ΝΗΚΟΛΑΟ ΒΛΑΟΠΟΤΛΟ ΚΩΝΣΑΝΣΗΝΟ ΓΚΗΚΑ 3