Ανακοίνωση Οικονοµικά Αποτελέσµατα Συγκροτήµατος για το Εξάµηνο που έληξε στις 30 Ιουνίου Εξαιρετική αύξηση της κερδοφορίας κατά 58% 134 εκατ. ( 230 εκατ.) κέρδη µετά τη φορολογία Νέο ιστορικό ρεκόρ απόδοσης ιδίων κεφαλαίων (27,7%) και δείκτη κόστος προς έσοδα (43,0%) υναµική ανάπτυξη εργασιών 27% ετήσια αύξηση στις χορηγήσεις 25% ετήσια αύξηση στις καταθέσεις Λευκωσία, 25 Ιουλίου Το Συγκρότηµα Τράπεζας Κύπρου ιδρύθηκε το 1899 και είναι σήµερα ο ηγετικός χρηµατοοικονοµικός οργανισµός στην Κύπρο. Το 1991 ίδρυσε το πρώτο του τραπεζικό κατάστηµα στην Ελλάδα και από το 1999 ξεκίνησε τη δυναµική του επέκταση στην Ελληνική επικράτεια. Το Συγκρότηµα έχει εδραιώσει την παρουσία του στο Ηνωµένο Βασίλειο και το 2001 λειτούργησε θυγατρική τράπεζα στην Αυστραλία. Το Συγκρότηµα προσφέρει ένα ευρύ φάσµα χρηµατοοικονοµικών προϊόντων και υπηρεσιών που περιλαµβάνει τραπεζικές υπηρεσίες, χρηµατοδοτήσεις, φάκτοριγκ, χρηµατοεπενδυτικές υπηρεσίες, διαχείριση αµοιβαίων κεφαλαίων, και ασφάλειες γενικού κλάδου και ζωής. Η Τράπεζα Κύπρου λειτουργεί µέσω 285 καταστηµάτων, από τα οποία 144 λειτουργούν στην Κύπρο, 121 στην Ελλάδα, 6 στο Ηνωµένο Βασίλειο, 11 στην Αυστραλία, 1 στη Ρουµανία, 1 στη Ρωσία και 1 στα Channel Islands. Επιπλέον, η Τράπεζα λειτουργεί καταστήµατα αντιπροσωπείας στις Η.Π.Α., Καναδά και Νότια Αφρική. Το Συγκρότηµα εργοδοτεί 6.555 άτοµα διεθνώς. Στις 30 Ιουνίου, το Σύνολο Περιουσιακών Στοιχείων του Συγκροτήµατος ανερχόταν σε 16,71 δισ. ( 28,62 δισ.) και τα Ίδια Κεφάλαιά του σε 1,04 δισ. ( 1,77 δισ.). Οι µετοχές της Τράπεζας Κύπρου είναι εισηγµένες στο Χρηµατιστήριο Αξιών Κύπρου και στο Χρηµατιστήριο Αθηνών. Περαιτέρω πληροφορίες µπορείτε να βρείτε στην ιστοσελίδα του Συγκροτήµατος www.bankofcyprus.com.
Με την ευκαιρία της ανακοίνωσης των οικονοµικών αποτελεσµάτων του Συγκροτήµατος, ο Πρόεδρος του ιοικητικού Συµβουλίου και ο Ανώτατος Εκτελεστικός ιευθυντής Συγκροτήµατος δήλωσαν τα ακόλουθα: «Η εξαιρετική ανάπτυξη του Συγκροτήµατος συνεχίσθηκε και το δεύτερο τρίµηνο του. Εκτός από την ενίσχυση της ηγετικής παρουσίας του στην εγχώρια αγορά και την περαιτέρω επέκταση στην Ελληνική αγορά, το Συγκρότηµα επεκτείνεται δυναµικά σε χώρες που παρουσιάζουν ελκυστικά περιθώρια ανάπτυξης και θετικές µακροοικονοµικές προοπτικές. Η έναρξη εργασιών στη Ρωσία αποτελεί καθοριστικό βήµα προς την επίτευξη της στρατηγικής του Συγκροτήµατος. Η Τράπεζα Κύπρου είναι ο πρώτος Ελληνικός Τραπεζικός Όµιλος που διεισδύει στη Ρωσική αγορά.» Ελευθέριος Π. Ιωάννου, Πρόεδρος ιοικητικού Συµβουλίου «Τα αποτελέσµατα του πρώτου εξαµήνου υπερβαίνουν τις προσδοκίες µας και επιβεβαιώνουν την ορθότητα των στρατηγικών µας επιλογών. Όλα τα µεγέθη του Συγκροτήµατος αυξήθηκαν µε σηµαντικά υψηλούς ρυθµούς. Οι χορηγήσεις αυξήθηκαν κατά 27% σε ετήσια βάση και οι καταθέσεις κατά 25% αντίστοιχα. Τα κέρδη του πρώτου εξαµήνου σηµείωσαν αύξηση 58% έναντι του πρώτου εξαµήνου του επιτυγχάνοντας νέο ιστορικό ρεκόρ απόδοσης ιδίων κεφαλαίων 27,7%. Τα αποτελέσµατα αποδεικνύουν την επιτυχία και τη συνέπεια της στρατηγικής µας, η οποία δηµιουργεί πρόσθετη αξία για τους µετόχους µας.» A. Σύνοψη Αποτελεσµάτων Ανδρέας Ηλιάδης, Ανώτατος Εκτελεστικός ιευθυντής Συγκροτήµατος Εξαιρετική αύξηση 58% σηµείωσαν τα κέρδη µετά τη φορολογία για το α εξάµηνο, τα οποία ανήλθαν σε 134 εκατ. ( 230 εκατ.). Η βελτίωση όλων των δεικτών κερδοφορίας και αποτελεσµατικότητας του Συγκροτήµατος κατά το α εξάµηνο ήταν σηµαντική, µε τον δείκτη απόδοσης ιδίων κεφαλαίων να ανέρχεται σε 27,7% και τον δείκτη κόστος προς έσοδα να µειώνεται σε 43,0%. Στη βελτίωση συνέβαλαν όλοι οι γεωγραφικοί τοµείς στους οποίους δραστηριοποιούµαστε, οι οποίοι έχουν επιδείξει υψηλούς ρυθµούς ανάπτυξης, καθώς και οι ασφαλιστικές εργασίες του Συγκροτήµατος. Η ποιότητα του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων βελτιώθηκε περαιτέρω µε τον δείκτη των µη εξυπηρετούµενων δανείων ως ποσοστό του συνόλου των χορηγήσεων να βελτιώνεται σε 4,6% στις 30 Ιουνίου από 8,1% στις 30 Ιουνίου. Στην εξέλιξη αυτή συνέβαλε η αποτελεσµατική διαχείριση του πιστωτικού κινδύνου, που επιτεύχθηκε µέσω των αναθεωρηµένων διαδικασιών και συστηµάτων που έχουν εφαρµοστεί εδώ και δύο χρόνια. Συγκεκριµένα αναφέρονται οι κύριες οικονοµικές επιδόσεις του Συγκροτήµατος για το εξάµηνο: Πίνακας 1 Βασικά Οικονοµικά Στοιχεία Συγκροτήµατος σε εκατ. Μεταβολή Εξάµηνο Εξάµηνο Έτος Κέρδη πριν τη φορολογία +61% 278 173 385 Κέρδη µετά τη φορολογία +58% 230 146 314 Κέρδη κατά Μετοχή +56% 41,4 λεπτά 26,6 λεπτά 57,1 λεπτά Κόστος/Έσοδα -4,1 ε.µ.* 43,0% 47,1% 46,7% Απόδοση Ιδίων Κεφαλαίων +6,2 ε.µ.* 27,7% 21,5% 21,7% * ε.µ. = εκατοστιαίες µονάδες, 1 εκατοστιαία µονάδα = 1% 1
Τα κέρδη µετά τη φορολογία για το α εξάµηνο ανήλθαν σε 134 εκατ. ( 230 εκατ.) σε σχέση µε 85 εκατ. ( 146 εκατ.) για το αντίστοιχο εξάµηνο του, σηµειώνοντας αύξηση 58%. Η απόδοση ιδίων κεφαλαίων του Συγκροτήµατος αυξήθηκε ουσιαστικά σε 27,7% έναντι 21,5% του α εξαµήνου. Ο δείκτης κόστος προς έσοδα βελτιώθηκε σε 43,0% σε σχέση µε 47,1% για το α εξάµηνο του. Τα πιο πάνω αποτελέσµατα αντικατοπτρίζουν τη θετική εξέλιξη των ενεργειών για: Αύξηση των µεγεθών (27% στις χορηγήσεις και 25% στις καταθέσεις). Αύξηση των καθαρών εσόδων από τόκους κατά 30%. Αύξηση των εσόδων από ασφαλιστικές εργασίες κατά 19%. Συγκράτηση της αύξησης των εξόδων σε ρυθµούς σηµαντικά µικρότερους από την αύξηση του όγκου εργασιών. Καλύτερη διαχείριση ποιότητας χαρτοφυλακίου µε µείωση του ετήσιου κόστους προβλέψεων σε 0,4% των χορηγήσεων. Εξαιρετική είναι η αύξηση της κερδοφορίας που συνεχίζουν να παρουσιάζουν οι εργασίες του Συγκροτήµατος στην Κύπρο. Τα κέρδη µετά τη φορολογία αυξήθηκαν κατά 55% σε 102 εκατ. ( 175 εκατ.). Η κερδοφορία των εργασιών του Συγκροτήµατος στην Ελλάδα βελτιώθηκε επίσης ουσιαστικά. Τα κέρδη µετά τη φορολογία για το α εξάµηνο παρουσίασαν 83% ετήσια αύξηση και ανήλθαν σε 30 εκατ. ( 51 εκατ.) και ο δείκτης απόδοσης ιδίων κεφαλαίων αυξήθηκε σε 19,5% από 13,0% για το αντίστοιχο περσινό εξάµηνο. Γράφηµα 1 ιαχρονική εξέλιξη δεικτών Απόδοση Ιδίων Κεφαλαίων 11,9% 21,7% 27,7% 2005 1H Κόστος / Έσοδα 56,7% 46,7% 43,0% 2005 1H 2
Γράφηµα 2 Εξέλιξη Μη Εξυπηρετούµενων ανείων (ΜΕ ) είκτης ΜΕ (ΜΕ /Συνολικά δάνεια) 9,3% 8,1% 5,6% 4,6% 01.01 30.06 31.12 -------------------------------------- Κάλυψη ΜΕ (Προβλέψεις/ΜΕ ) 30.06 43% 50% 66% 74% 01.01 30.06 31.12 -------------------------------------- 30.06 -- -- B. Προοπτικές Το Συγκρότηµα ακολουθεί τη συνεπή του στρατηγική για αυτόνοµη ανάπτυξη και περαιτέρω σηµαντικούς ρυθµούς αύξησης µεγεθών και κερδών. Με βάση τα µέχρι σήµερα οικονοµικά αποτελέσµατά του, τις ενδείξεις για την περαιτέρω εξέλιξή τους και τις τρέχουσες συνθήκες στις αγορές όπου δραστηριοποιείται, το Συγκρότηµα επιβεβαιώνει την πεποίθησή του για την επίτευξη των υψηλών τριετών στόχων που είχε θέσει τον Φεβρουάριο του για: είκτη µη εξυπηρετούµενων δανείων κάτω του 4,0% µέχρι το 2009. είκτη κόστος προς έσοδα σε 40% µέχρι το 2009. είκτη απόδοσης ιδίων κεφαλαίων πέραν του 25% µέχρι το 2009. Αύξηση των κερδών µετά τη φορολογία κατά ετήσιους ρυθµούς πέραν του 25% για την τριετία -2009. Αναφορικά µε τα κέρδη µετά τη φορολογία για ολόκληρο το, το Συγκρότηµα αναµένει ότι θα ξεπεράσει τον στόχο των 415 εκατ. που είχε θέσει τον Φεβρουάριο του. Παράλληλα, το Συγκρότηµα εφαρµόζει µε επιτυχία τη στρατηγική επέκτασής του στη Ρωσία και Ρουµανία, στις οποίες έχει σηµαντικά συγκριτικά πλεονεκτήµατα. Οι πρώτες ενδείξεις από την παρουσία µας στις δύο αυτές χώρες είναι πολύ ενθαρρυντικές και δικαιώνουν τις προσδοκίες µας ότι θα καταστούν σηµαντικοί µοχλοί ανάπτυξης του Συγκροτήµατος στην επόµενη τριετία. 3
Γ. Οικονοµικά Μεγέθη Πίνακας 2 Ανάλυση ανείων και Καταθέσεων κατά Γεωγραφικό Τοµέα Σε εκατ. άνεια Συνεισφορά στο σύνολο Καταθέσεις Συνεισφορά στο σύνολο Συγκρότηµα Κύπρος Ελλάδα Άλλες χώρες ετήσια +% ετήσια ετήσια ετήσια 30.06.07 30.06.07 30.06.07 +% +% +% +27% 17.547 +28% 8.584 49% +25% 22.815 +29% 13.181 58% +23% 7.266 41% +19% 8.103 35% 30.06.07 +33% 1.697 10% +27% 1.531 7% Γ.1 άνεια Συγκροτήµατος Τα δάνεια του Συγκροτήµατος ανήλθαν σε 10,24 δισ. ( 17,55 δισ.) στις 30 Ιουνίου, σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 27%. Γ.1.1 άνεια στην Κύπρο Στις 30 Ιουνίου, το σύνολο των δανείων του Συγκροτήµατος στην Κύπρο ανήλθε σε 5,01 δισ. ( 8,58 δισ.), σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 28%. Το Συγκρότηµα αύξησε το µερίδιο αγοράς του επί των συνολικών δανείων των εµπορικών τραπεζών και των συνεργατικών πιστωτικών ιδρυµάτων στην Κύπρο σε 27,8% τον Μάιο του (τελευταία διαθέσιµα στοιχεία) έναντι 26,7% τον εκέµβριο του και 26,0% τον Μάιο του, µία αύξηση 1,8 εκ. µονάδων τους τελευταίους 12 µήνες και 3,5 εκ. µονάδες κατά τα τελευταία δύο χρόνια. Η συνέχιση της αύξησης του ηγετικού µεριδίου αγοράς µας είναι αποτέλεσµα της αναγνωρισιµότητας της Τράπεζας Κύπρου και του εκτεταµένου δικτύου µας, καθώς και των αποτελεσµατικών προωθητικών ενεργειών στον τοµέα των δανείων προς ιδιώτες και ιδιαίτερα τη στεγαστική πίστη. Το µερίδιο αγοράς µας στα συνολικά δάνεια, περιλαµβανοµένων και των δανείων των τραπεζών διεθνών δραστηριοτήτων διαµορφώνεται στο 24,2% τον Μάιο του. Γ.1.2 άνεια στην Ελλάδα Στην Ελλάδα, ο ρυθµός ετήσιας αύξησης των δανείων του Συγκροτήµατος έφτασε το 23%, ρυθµός υψηλότερος από αυτό του συστήµατος, µε το σύνολο τους να ανέρχεται σε 4,24 δισ. ( 7,27 δισ.) στις 30 Ιουνίου και το µερίδιο αγοράς σε 3,7% τον Απρίλιο (τελευταία διαθέσιµα στοιχεία). Γ.1.3 άνεια στις Άλλες Χώρες Στις 30 Ιουνίου, τα δάνεια του Συγκροτήµατος στο Ηνωµένο Βασίλειο και την Αυστραλία έφτασαν τα 736 εκατ. ( 1,26 δισ.) και 207 εκατ. ( 354 εκατ.), σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 25% και 36%, αντίστοιχα. Στις νέες αγορές τα δάνεια του Συγκροτήµατος ανήλθαν σε 48 εκατ. ( 82 εκατ.), παρόλο που οι αιτήσεις για δανειοδότηση δεικνύουν τις προοπτικές για πολύ µεγαλύτερους όγκους εργασιών. Γ.1.4 άνεια κατά Πελατειακό Τοµέα Στον πιο κάτω πίνακα φαίνεται η κατανοµή των δανείων του Συγκροτήµατος στην Κύπρο και την Ελλάδα στους τρεις πελατειακούς τοµείς. 4
Πίνακας 3 Ανάλυση ανείων κατά Πελατειακό Τοµέα Ποσοστό (%) στο σύνολο δανείων Κύπρος Ελλάδα 30.06.07 30.06.06 30.06.07 30.06.06 Μεγάλες επιχειρήσεις 48% 48% 25% 24% Μικροµεσαίες επιχειρήσεις 16% 16% 43% 46% Ιδιώτες 36% 36% 32% 30% Σύνολο 100% 100% 100% 100% Γ.1.5 Μη Εξυπηρετούµενα άνεια Εξαιρετική ήταν η βελτίωση της ποιότητας του χαρτοφυλακίου δανείων του Συγκροτήµατος κατά το α εξάµηνο, η οποία προήλθε, µεταξύ άλλων, από: Είσπραξη καθυστερηµένων οφειλών. Μειωµένη εισροή νέων µη εξυπηρετούµενων δανείων ως αποτέλεσµα των βελτιωµένων συστηµάτων ελέγχου πιστωτικού κινδύνου που εφαρµόστηκαν από το Συγκρότηµα κατά τα δύο τελευταία χρόνια. Συγκεκριµένα, τα µη εξυπηρετούµενα δάνεια του Συγκροτήµατος έχουν µειωθεί σε απόλυτους αριθµούς κατά 28% από τις 30 Ιουνίου. Στις 30 Ιουνίου, τα µη εξυπηρετούµενα δάνεια του Συγκροτήµατος είχαν µειωθεί σε 462 εκατ. ( 792 εκατ.). Τονίζεται ότι το Συγκρότηµα ακολουθεί τον ορισµό των µη εξυπηρετούµενων δανείων ο οποίος περιλαµβάνει δάνεια και απαιτήσεις από πελάτες µε καθυστερήσεις πέραν των τριών µηνών και επεκτείνεται σε όλα τα δάνεια των πελατών, των οποίων το συγκεκριµένο δάνειο εµπίπτει στον ορισµό. Το ποσοστό των µη εξυπηρετούµενων δανείων επί του συνόλου των δανείων του Συγκροτήµατος ανερχόταν σε 4,6% στις 30 Ιουνίου σε σύγκριση µε 8,1% στις 30 Ιουνίου και 5,6% στις 31 εκεµβρίου. Παράλληλα, το Συγκρότηµα αύξησε το ποσοστό κάλυψης των µη εξυπηρετούµενων δανείων µε προβλέψεις σε 74% στις 30 Ιουνίου σε σύγκριση µε 50% ένα χρόνο προηγουµένως. Το υπόλοιπο των µη εξυπηρετούµενων δανείων είναι πλήρως καλυµµένο από εµπράγµατες εξασφαλίσεις. Η µεγάλη πλειοψηφία των µη εξυπηρετούµενων δανείων του Συγκροτήµατος προέρχεται από το χαρτοφυλάκιο δανείων της Κύπρου µε τον σχετικό δείκτη να βελτιώνεται σε 6,5% στις 30 Ιουνίου από 12,3% ένα χρόνο προηγουµένως. Θα πρέπει να σηµειωθεί ότι στην Κύπρο η χρονοβόρα διαδικασία ανάκτησης των εµπράγµατων εξασφαλίσεων, και ιδιαίτερα της ακίνητης περιουσίας, ενεργεί ως ανασταλτικός παράγοντας στην αποπληρωµή καθυστερηµένων οφειλών. Η ποιότητα του χαρτοφυλακίου δανείων του Συγκροτήµατος στην Ελλάδα παραµένει πολύ καλή παρά την ταχύρυθµη ανάπτυξή του. Ο δείκτης µη εξυπηρετούµενων δανείων στην Ελλάδα, µε βάση τον ορισµό που αναφέρθηκε προηγουµένως, βελτιώθηκε σε 3,2% στις 30 Ιουνίου σε σχέση µε 4,9% ένα χρόνο προηγουµένως. Ο δείκτης αυτός είναι καλύτερος από αυτόν του τραπεζικού συστήµατος στην Ελλάδα, σύµφωνα µε στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος. Γ.2 Καταθέσεις Συγκροτήµατος Το σύνολο των καταθέσεων του Συγκροτήµατος ανήλθε στις 30 Ιουνίου σε 13,32 δισ. ( 22,82 δισ.), σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 25%. 5
Γ.2.1 Καταθέσεις στην Κύπρο Στην Κύπρο, ο ετήσιος ρυθµός αύξησης των καταθέσεων του Συγκροτήµατος ανήλθε στο 29% µε το σύνολο των καταθέσεων να φτάνει σε 7,69 δισ. ( 13,18 δισ.) στις 30 Ιουνίου. Το µερίδιο αγοράς της Τράπεζας Κύπρου στις συνολικές καταθέσεις των εµπορικών τραπεζών και συνεργατικών ιδρυµάτων, ανερχόταν στο 30,1% στο τέλος Μαΐου (τελευταία διαθέσιµα στοιχεία) σε σύγκριση µε 28,9% τον Μάιο του. Οι καταθέσεις του Συγκροτήµατος σε ξένο νόµισµα στην Κύπρο ανέρχονται σε 59% του συνόλου καταθέσεων του Συγκροτήµατος στην Κύπρο µε το µερίδιο της Τράπεζας µεταξύ των κυπριακών εµπορικών τραπεζών να ανέρχεται σε 42,2% το Μάιο του. Γ.2.2 Καταθέσεις στην Ελλάδα Σηµαντική (19%) ήταν η αύξηση των καταθέσεων του Συγκροτήµατος στην Ελλάδα κατά το τελευταίο έτος, οι οποίες έφτασαν τα 4,73 δισ. ( 8,10 δισ.) στις 30 Ιουνίου. Στο τέλος Απριλίου (τελευταία διαθέσιµα στοιχεία), το µερίδιο αγοράς του Συγκροτήµατος στις καταθέσεις στην Ελλάδα βρισκόταν στο 3,7%. Γ.2.3 Καταθέσεις στις Άλλες Χώρες Στις 30 Ιουνίου, οι καταθέσεις του Συγκροτήµατος στο Ηνωµένο Βασίλειο και την Αυστραλία έφτασαν τα 745 εκατ. ( 1,28 δισ.) και 149 εκατ. ( 255 εκατ.), σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 27% και 26%, αντίστοιχα. Γ.3 Ίδια Κεφάλαια Στις 30 Ιουνίου, τα ίδια κεφάλαια του Συγκροτήµατος ανέρχονταν σε 1,04 δισ. ( 1,77 δισ.) σηµειώνοντας σηµαντική αύξηση 27% από τις 30 Ιουνίου και 15% από τις 31 εκεµβρίου.. Ανάλυση Αποτελεσµάτων Εξάµηνου.1 Καθαρά Έσοδα από Τόκους και Καθαρό Επιτοκιακό Περιθώριο Τα καθαρά έσοδα από τόκους ανήλθαν σε 212 εκατ. ( 363 εκατ.), σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 30%. Η αύξηση οφείλεται στη σηµαντική αύξηση των µεγεθών του Συγκροτήµατος στην Κύπρο και στην Ελλάδα, αλλά και στη βελτίωση του καθαρού επιτοκιακού περιθωρίου στην Κύπρο. Το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο του Συγκροτήµατος για το α εξάµηνο αυξήθηκε σε 2,91%, σε σχέση µε 2,70% για το αντίστοιχο εξάµηνο του. Το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο των εργασιών Κύπρου αυξήθηκε σηµαντικά από 2,21% στις 30 Ιουνίου σε 2,60% στις 30 Ιουνίου, ως αποτέλεσµα κυρίως της αύξησης του περιθωρίου σε ξένα νοµίσµατα όπως και της ψαλίδας κέρδους των καταθέσεων σε κυπριακή λίρα. Το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο του Συγκροτήµατος στην Κύπρο επηρεάζεται αρνητικά από το χαµηλό περιθώριο σε καταθέσεις σε ξένο νόµισµα στην Κύπρο για τις οποίες η απαίτηση ρευστότητας, δηλαδή τοποθέτησης σε βραχυπρόθεσµες τοποθετήσεις διατραπεζικής αγοράς και οµόλογα υψηλής πιστωτικής διαβάθµισης, από την Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου παραµένει υψηλή (75%). Το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο του Συγκροτήµατος στην Ελλάδα διατηρήθηκε σε ικανοποιητικά επίπεδα (3,00% σε σχέση µε 3,11% για το α εξάµηνο του ), κυρίως λόγω της βελτίωσης του περιθωρίου κέρδους των καταθέσεων και παρά τον αυξηµένο ανταγωνισµό, ιδιαίτερα στον τοµέα των δανείων. Σηµειώνεται ότι ο δείκτης χορηγήσεις προς καταθέσεις ανέρχεται σε 90%, επιτρέποντας σηµαντική αύξηση των εργασιών στην Ελλάδα. 6
.2 Αποτελέσµατα Ασφαλιστικών Εργασιών Συγκροτήµατος Η ανάπτυξη των ασφαλιστικών εργασιών του Συγκροτήµατος ήταν σηµαντική, µε αύξηση 21% των ασφαλίστρων νέας εργασίας στον κλάδο ζωής και αύξηση 17% των ασφαλίστρων γενικού κλάδου. Τα συνολικά έσοδα από ασφαλιστικές εργασίες παρουσίασαν ετήσια αύξηση 19% και έφτασαν τα 15 εκατ. ( 27 εκατ.). Οι ασφαλιστικές εργασίες συνεισέφεραν το 7% των συνολικών κερδών πριν τη φορολογία και ανήλθαν σε 11 εκατ. ( 19 εκατ.), σηµειώνοντας αύξηση 37%..3 Έξοδα Τα συνολικά έξοδα για το α εξάµηνο διαµορφώθηκαν σε 134 εκατ. ( 230 εκατ.) σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 11%, ρυθµός σηµαντικά χαµηλότερος από αυτόν της αύξησης των χορηγήσεων (27%). Ως αποτέλεσµα και της αύξησης της παραγωγικότητας, ο δείκτης κόστος προς έσοδα βελτιώθηκε σε 43,0% για το α εξάµηνο σε σύγκριση µε 47,1% για το αντίστοιχο εξάµηνο του. Το κόστος προσωπικού ανήλθε σε 83 εκατ. ( 142 εκατ.) σηµειώνοντας ετήσια αύξηση 11%, κυρίως λόγω της αύξησης του κόστους που αφορά την ανάπτυξη των εργασιών στην Ελλάδα κατά 24%. Το κόστος προσωπικού στην Ελλάδα αυξήθηκε ως αποτέλεσµα κυρίως της αύξησης στον αριθµό του εργοδοτούµενου προσωπικού κατά 11%, φθάνοντας τα 2.784 άτοµα για την αντιµετώπιση του αυξηµένου όγκου εργασιών (23% αύξηση στα δάνεια), αλλά και για τη στελέχωση των έξι καινούργιων καταστηµάτων που άρχισαν τη λειτουργία τους κατά τους τελευταίους 12 µήνες, καθώς και των επιπλέον 11 καταστηµάτων που ήδη έχουν ενοικιαστεί και αναµένεται να λειτουργήσουν στους προσεχείς µήνες. Το Συγκρότηµα λειτουργεί σήµερα 121 καταστήµατα στην Ελλάδα. Η αύξηση στο κόστος προσωπικού στην Κύπρο περιορίστηκε στο 4%, παρά τους πολύ υψηλότερους ρυθµούς αύξησης των εργασιών (28% αύξηση στα δάνεια). Τα άλλα λειτουργικά έξοδα (εκτός κόστους προσωπικού) του Συγκροτήµατος αυξήθηκαν κατά 13% ετησίως σε 51 εκατ. ( 88 εκατ.). Ο δείκτης κόστος προς έσοδα των εργασιών του Συγκροτήµατος στην Κύπρο βελτιώθηκε από 44,6% για το α εξάµηνο του σε 38,2% για το α εξάµηνο. Στην Ελλάδα, ο δείκτης βρίσκεται στο πολύ ικανοποιητικό επίπεδο του 47,6% (α εξάµηνο : 49,0%), ιδιαίτερα λαµβάνοντας υπόψη το σχετικά χαµηλό επίπεδο ωρίµανσης του δικτύου καταστηµάτων και το κόστος για τη λειτουργία νέων καταστηµάτων το οποίο διαγράφεται άµεσα..4 Χρέωση για Προβλέψεις για Αποµείωση ανείων Η χρέωση για προβλέψεις για αποµείωση δανείων για το α εξάµηνο ανήλθε σε 19 εκατ. ( 33 εκατ.) και αντιπροσωπεύει 0,4% (: 0,7%) των συνολικών δανείων, αντικατοπτρίζοντας τη βελτίωση στην ποιότητα χαρτοφυλακίου των δανείων µας. 7
Πίνακας 5 Λογαριασµός Αποτελεσµάτων Συγκροτήµατος και Άλλες Οικονοµικές Πληροφορίες Σε εκατ. +% Εξάµηνο Εξάµηνο +% Β Τρίµηνο Τρίµηνο Καθαρά έσοδα από τόκους +30% 363 280 +11% 191 172 Καθαρά έσοδα από δικαιώµατα και προµήθειες +10% 93 84-12% 44 49 Έσοδα από διαπραγµάτευση συναλλάγµατος +36% 20 15 +40% 12 8 Καθαρά κέρδη από διάθεση και µεταβολή στην εύλογη αξία χρηµατοοικονοµικών µέσων -40% 19 32 +123% 13 6 Έσοδα από ασφαλιστικές εργασίες +19% 27 22-2% 13 14 Λοιπά έσοδα +191% 12 4 +473% 10 2 Σύνολο εσόδων +22% 534 437 +13% 283 251 Κόστος προσωπικού +11% (142) (128) +1% (71) (71) Άλλα λειτουργικά έξοδα +13% (88) (78) +13% (47) (41) Σύνολο εξόδων +11% (230) (206) +5% (118) (112) Κέρδη πριν τις προβλέψεις +31% 304 231 +19% 165 139 Προβλέψεις για αποµείωση δανείων και απαιτήσεων -44% (33) (58) -32% (13) (20) Κέρδη από συµµετοχή σε συγγενείς εταιρίες - 7 0-10% 3 4 Κέρδη πριν τη φορολογία +61% 278 173 +26% 155 123 Φορολογία +61% (45) (27) +69% (28) (17) Κέρδη που αναλογούν σε µετόχους της µειοψηφίας - (3) 0 - (3) 0 Κέρδη µετά τη φορολογία +58% 230 146 +16% 124 106 Αριθµός προσωπικού +7% 6.555 6.100 +3% 6.555 6.351 Καθαρό επιτοκιακό περιθώριο +21 µ.β. 2,91% 2,70% +8 µ.β. 2,96% 2,88% Κόστος/Έσοδα -4,1 ε.µ.* 43,0% 47,1% -3,0 ε.µ.* 41,6% 44,6% Απόδοση ιδίων κεφαλαίων +6,2 ε.µ.* 27,7% 21,5% +2,3 ε.µ.* 28,9% 26,6% * µ.β. = µονάδες βάσης, 100 µ.β. = 1 εκατοστιαία µονάδα (1%) 8
Πίνακας 6 Ανάλυση Αποτελεσµάτων και Άλλων Μεγεθών κατά Γεωγραφικό Τοµέα σε εκατ. Κύπρος Ελλάδα Άλλες χώρες +% +% +% Καθαρά έσοδα από τόκους +37% 209 152 +21% 136 112 +18% 19 16 Καθαρά έσοδα από δικαιώµατα και προµήθειες Έσοδα από διαπραγµάτευση συναλλάγµατος Καθαρά κέρδη από διάθεση και µεταβολή στην εύλογη αξία χρηµατοοικονοµικών µέσων +10% 63 58 +7% 23 22 +24% 6 5 +46% 19 13 +16% 2 2-190% 0 0-56% 13 30 +120% 6 2-1 0 Έσοδα από ασφαλιστικές εργασίες +11% 22 20 +77% 4 1 - - - Λοιπά έσοδα +230% 11 3-45% 0 1-0 0 Σύνολο εσόδων +22% 337 276 +22% 171 140 +21% 26 21 Κόστος προσωπικού +4% (88) (84) +24% (44) (36) +20% (11) (9) Άλλα λειτουργικά έξοδα +6% (41) (39) +12% (37) (32) +70% (9) (5) Σύνολο εξόδων +5% (129) (123) +18% (81) (68) +27% (20) (14) Κέρδη πριν τις προβλέψεις +36% 208 153 +25% 90 72-14% 6 7 Συνεισφορά στο σύνολο 69% 66% 29% 31% 2% 3% Προβλέψεις για αποµείωση δανείων και απαιτήσεων Κέρδη από συµµετοχή σε συγγενείς εταιρίες -61% (10) (26) -28% (23) (32) -105% (0) (1) 7 0 0 0 0 0 Κέρδη πριν τη φορολογία +61% 205 127 +67% 67 40 +2% 6 6 Συνεισφορά στο σύνολο 74% 74% 24% 23% 2% 3% Φορολογία +82% (27) (14) +30% (16) (12) +114% (2) (1) Κέρδη που αναλογούν σε µετόχους της µειοψηφίας - (3) 0 0 0 0 0 Κέρδη µετά τη φορολογία +55% 175 113 +83% 51 28-20% 4 5 Συνεισφορά στο σύνολο 76% 78% 22% 19% 2% 3% Αριθµός προσωπικού +2% 3.363 3.293 +11% 2.784 2.503 +34% 408 304 Καθαρό επιτοκιακό περιθώριο +39 µ.β* 2,60% 2,21% -11 µ.β* 3,00% 3,11% -13 µ.β* 1,87% 2,00% Κόστος/Έσοδα -6,4 ε.µ.* 38,2% 44,6% -1,4 ε.µ.* 47,6% 49,0% +3,2 ε.µ.* 70,4% 67,2% Απόδοση ιδίων κεφαλαίων +10,2 ε.µ.* 44,0% 33,8% +6,5 ε.µ.* 19,5% 13,0% -3,7 ε.µ.* 7,5% 11,2% 9
Πίνακας 7 Σύνοψη Ισολογισµού σε εκατ. +% 30.06. 30.06. 31.12. Μετρητά και καταθέσεις µε κεντρικές τράπεζες +25% 1.278 1.022 1.170 Τοποθετήσεις σε τράπεζες +28% 4.900 3.830 4.260 Οµόλογα, κρατικά αξιόγραφα και µετοχές +20% 4.368 3.637 4.021 άνεια και άλλες χορηγήσεις σε πελάτες +28% 16.719 13.091 14.331 Λοιπά περιουσιακά στοιχεία +26% 1.358 1.074 1.167 Σύνολο περιουσιακών στοιχείων +26% 28.623 22.654 24.949 Καταθέσεις από τράπεζες +28% 781 611 448 Καταθέσεις και άλλοι λογαριασµοί πελατών +25% 22.815 18.286 20.729 Οµολογιακά δάνεια +63% 1.562 960 743 Άλλες υποχρεώσεις +29% 1.093 849 931 ανειακό κεφάλαιο +2% 559 546 548 ικαιώµατα µειοψηφίας - 38 0 0 Ίδια κεφάλαια που αναλογούν στους µετόχους +27% 1.775 1.402 1.550 Σηµειώσεις: 1. Όλες οι αναλύσεις κατά γεωγραφικό τοµέα έχουν γίνει αφού το κεφάλαιο του κάθε τοµέα αναπροσαρµόστηκε για να βρίσκεται στην ίδια βάση ως ποσοστό των σταθµισµένων περιουσιακών του στοιχείων. 2. Οι µετατροπές από κυπριακές λίρες ( ) σε ευρώ ( ) έγιναν µε βάση την ισοτιµία 1= 0,5837 στις 30 Ιουνίου. 3. Οι Συνοπτικές Ενοποιηµένες Οικονοµικές Καταστάσεις του Συγκροτήµατος για το εξάµηνο που έληξε στις 30 Ιουνίου είναι διαθέσιµες στο Εγγεγραµµένο Γραφείο της Τράπεζας Κύπρου ηµόσια Εταιρία Λτδ και στην ιστοσελίδα του Συγκροτήµατος, ως ακολούθως: Εγγεγραµµένο Γραφείο Οδός Στασίνου 51, Αγ. Παρασκευή, Στρόβολος Τ.Θ. 24884, 1398 Λευκωσία, Κύπρος Τηλέφωνο: +357 22 842128, Τέλεφαξ: +357 22 378422 Ιστοσελίδα www.bankofcyprus.com (Σχ. Επενδυτών / Οικονοµικά Στοιχεία) 4. Η εκτενής παρουσίαση των οικονοµικών αποτελεσµάτων για το α εξάµηνο έχει αναρτηθεί στην ιστοσελίδα του Συγκροτήµατος www.bankofcyprus.com (Σχ. Επενδυτών / Παρουσιάσεις). 10