ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΜΙΚΤΟ ΔΙΕΘΝΕΣ (Απόφ. 304/118/ της Ε.Κ. ΦΕΚ 551/ ΤΕΥΧΟΣ Β')

ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΙΜΗ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΙΜΗ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΜΙΚΤΟ ΔΙΕΘΝΕΣ (Απόφ. 304/118/04-08-1992 της Ε.Κ. ΦΕΚ 551/04-09-1992 ΤΕΥΧΟΣ Β') ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΚΑΤΑ ΤΗΝ 31η ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2014 Περίοδος 01/01-31/12/2014 Άρθρο 77 Ν.4099/12 (ΦΕΚ 250Α/20-12-12) Α. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΜΟΝΑΔΑΣ ΜΟΝΑΔΑΣ ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΠΙ ΚΑΘΑΡΟΥ ΣΕ Ξ.Ν. ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ ΟΜΟΛΟΓΑ - ΤΙΤΛΟΙ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΑΠΟΣΠΩΜΕΝΟΣ ΤΙΤΛΟΣ ΑΕΠ ΛΗΞΗ 2042 (1) 1,000 0,7 0,70 0,00% ΣΥΝΟΛΟ 0,70 0,00% Σύνολο Ομολόγων -Τίτλων Ελληνικού Δημοσίου 0,70 0,00% ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ *ΟΜΟΛΟΓΑ ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΚΔΟΤΗΣ : ΟΜΩΝΥΜΕΣ ΕΤΑΙΡΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1,31 ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ PHILIP MORRIS 30/05/2019 2.125% (3) 10.000,000 107,022 1.070.220,00 2,54% PPC FINANCE FXD 8/5/14-1/5/17 4.75% (2) 8.000,000 86,542 692.336,00 1,64% HTOGA 3.5% 10/7/14-9/7/20 5.000,000 94,934 474.670,00 1,13% (5) BTP 01/08/13-01/03/24 4.5% 10.000,000 123,313 1.233.130,00 2,93% (12) DBR 15/08/14-24 1% (13) 15.000,000 104,310 1.564.650,00 3,72% PIRAEUS BANK SA 27/03/14-17 5% (4) 16.000,000 86,780 1.388.480,00 3,30% ΣΥΝΟΛΟ 6.423.486,00 15,26% ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΥΜΑΙΝΟΜΕΝΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ PIRAEUS BANK 20/07/06-16 1.931% (14) 8.000,000 87,267 698.136,00 1,66% ΣΥΝΟΛΟ 698.136,00 1,66% *ΟΜΟΛΟΓΑ ΣΕ ΔΟΛΑΡΙΑ (USD) ΕΚΔΟΤΗΣ : ΟΜΩΝΥΜΕΣ ΕΤΑΙΡΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΣΤΑΘΕΡΟΥ ΕΠΙΤΟΚΙΟΥ 1,2141 HYUNDAI CAPITAL AMER.06/04/16 3.75% (6) 8.000,000 103,045 84,874 678.988,55 1,61% VERIZON COM.18/9/13-14/9/18 3.65% (8) 12.000,000 105,687 87,050 1.044.596,00 2,48% CITIGROUP INC FXD 26/9/13-18 2.5% 12.000,000 101,316 83,449 1.001.393,62 2,38% (15) JPMORGAN CHASE FXD 23/4/09-19 6.3% (9) 7.000,000 116,024 95,564 668.946,54 1,59% CITIGROUP INC 22/5/09-19 8.5% (10) 5.000,000 124,727 102,732 513.660,32 1,22% US TREASURY 15/11/13-23 2.75% (7) 10.000,000 105,234 86,677 866.768,80 2,06% US TREASURY 17/2/09-15/2/19 2.75% (11) 15.000,000 105,227 86,670 1.300.056,83 3,09% US TREAS 15/11/14-15/11/17 0.875% (16) 20.000,000 99,508 81,960 1.639.202,70 3,89% ΣΥΝΟΛΟ 7.713.613,36 18,32% Σύνολο Ομολόγων Εξωτερικού 14.835.235,36 35,24% ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ *ΜΕΡΙΔΙΑ Α/Κ ΣΕ ΔΟΛΑΡΙΑ (USD) Μερίδια εισηγμένα στο Χρηματιστήριο NYSE Arca SPDR S&P 500 ETF TRUST 4.000,000 205,5400 169,2941 677.176,51 1,61% Μερίδια εισηγμένα στο Χρηματιστήριο XETRA ETF DAX 2X SHORT FUND 45.000,000 11,7100 526.950,00 1,25% ΣΥΝΟΛΟ 1.204.126,51 2,86% Σύνολο Αμοιβαίων Κεφαλαίων Εξωτερικού 1.204.126,51 2,86% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε. 100.000 0,910 91.000,00 0,22% ΣΥΝΟΛΟ 91.000,00 0,22% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Αθηνών 91.000,00 0,22% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ NYSE (USD) 1,2141 PHILIP MORRIS 3.000 81,450 67,087 201.260,19 0,48% PFIZER 10.000 31,150 25,657 256.568,65 0,61% WALT DISNEY 3.000 94,190 77,580 232.740,30 0,55% PEPSICO 2.000 94,560 77,885 155.769,71 0,37% COCA COLA COM 5.000 42,220 34,775 173.873,65 0,41% CITIGROUP 4.000 54,110 44,568 178.271,97 0,42% MC DONALD'S CORP 3.000 93,700 77,177 231.529,53 0,55% BANK OF AMERICA CORP 17.000 17,890 14,735 250.498,31 0,59% NIKE INC CLASS B 1.000 96,150 79,194 79.194,47 0,19% GENERAL ELECTRIC 10.000 25,270 20,814 208.137,72 0,49% EXXON MOBIL CORP 4.000 92,450 76,147 304.587,76 0,72% WAL-MART STORES 2.000 85,880 70,736 141.471,05 0,34% CATERPILLAR INC 2.000 91,530 75,389 150.778,35 0,36% GENERAL MOTORS 2.000 34,910 28,754 57.507,62 0,14% DOW CHEMICAL CO 1.000 45,610 37,567 37.566,92 0,09% WELLS FARGO 6.000 54,820 45,153 270.916,73 0,64% JOHNSON & JOHNSON 1.000 104,570 86,130 86.129,64 0,20% VERIZON COMMUNICATION 8.000 46,780 38,531 308.244,79 0,73% MERCK & CO 8.000 56,790 46,775 374.203,11 0,89% I.B.M. 2.500 160,440 132,147 330.368,17 0,78% UNITED TECHNOLOGIES CORP 2.000 115,000 94,720 189.440,74 0,45% BAXTER 1.000 73,290 60,366 60.365,70 0,14% ABBVIE 1.500 65,440 53,900 80.850,01 0,19% FORD MOTOR CO 5.000 15,500 12,767 63.833,29 0,15% ABBOTT LABORATORIES 3.000 45,020 37,081 111.242,90 0,26% PROCTER & GAMBLE 2.000 91,090 75,027 150.053,54 0,36% SCHLUMBERGER 2.000 85,410 70,348 140.696,81 0,33% AT&T INC 12.000 33,590 27,667 331.999,01 0,79% CONOCOPHILLIPS 3.000 69,060 56,882 170.644,92 0,41% CHEVRON CORPORATION 2.000 112,180 92,398 184.795,32 0,44% JP MORGAN CHASE & CO 4.000 62,580 51,544 206.177,42 0,49% COLGATE PALMOLIVE 4.000 69,190 56,989 227.954,86 0,54% BRISTOL MYERS SQUIB 3.000 59,030 48,620 145.861,13 0,35% HONEYWELL INTERNATIONAL INC 2.000 99,920 82,300 164.599,29 0,39% BOEING CO 3.000 129,980 107,059 321.176,18 0,76% TRAVELERS 3.000 105,850 87,184 261.551,77 0,62% HALLIBURTON CO 5.500 39,330 32,394 178.169,01 0,42% AMERICAN INTL GROUP 2.000 56,010 46,133 92.265,88 0,22% ΣΥΝΟΛΟ 7.111.296,42 16,89% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο NYSE 7.111.296,42 16,89% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ NASDAQ (USD) INTEL 4.000 36,290 29,890 119.561,82 0,28% CISCO SYSTEMS 6.000 27,815 22,910 137.459,85 0,33% ORACLE 2.000 44,970 37,040 74.079,57 0,18% QUALCOMM 5.000 74,330 61,222 306.111,52 0,73% MICROSOFT CP 13.000 46,450 38,259 497.364,30 1,18% GOOGLE INC 1.300 530,660 437,081 568.205,25 1,35% AMAZON.COM 1.200 310,350 255,621 306.745,74 0,73% STARBUCKS 1.000 82,050 67,581 67.580,92 0,16% APPLE COMPUTER INC 4.500 110,380 90,915 409.117,87 0,97% MONDELEZ INTERNATIONAL INC 2.000 36,325 29,919 59.838,56 0,14% GILEAD SCIENCES INC 3.000 94,260 77,638 232.913,27 0,55% COMCAST CORP-CLASS A 3.000 58,010 47,780 143.340,75 0,34% FACEBOOK INC-A 4.000 78,020 64,262 257.046,37 0,61% ΣΥΝΟΛΟ 3.179.365,79 7,55% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο NASDAQ 3.179.365,79 7,55% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ AΜΣΤΕΡΝΤΑΜ (EUR) UNILEVER 9.500 32,640 310.080,00 0,74% KONINKLIJKE PHILIPS NV 3.000 24,150 72.450,00 0,17% ING GROEP NV 20.000 10,830 216.600,00 0,51% ΣΥΝΟΛΟ 599.130,00 1,42% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Άμστερνταμ 599.130,00 1,42%

ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΠΑΡΙΣΙΟΥ (EUR) L'OREAL 1.500 139,300 208.950,00 0,50% VIVENDI UNIVERSAL 7.000 20,690 144.830,00 0,34% TOTAL 12.000 42,520 510.240,00 1,21% BNP PARIBAS 5.000 49,260 246.300,00 0,59% SCHNEIDER ELECTRIC 4.000 60,610 242.440,00 0,58% DANONE 1.000 54,450 54.450,00 0,13% AIR LIQUIDE 1.000 102,850 102.850,00 0,24% SAINT GOBAIN 3.000 35,230 105.690,00 0,25% AXA 12.000 19,205 230.460,00 0,55% CARREFOUR 7.000 25,300 177.100,00 0,42% VINCI S.A. 3.000 45,510 136.530,00 0,32% SUEZ SA 6.000 19,430 116.580,00 0,28% SANOFI-AVENTIS ORD 9.000 75,660 680.940,00 1,62% LVMH MOET HENNESSY 1.500 132,250 198.375,00 0,47% ESSILOR INTERNATIONAL 1.000 92,680 92.680,00 0,22% TECHNIP SA 4.000 49,415 197.660,00 0,47% AIRBUS GROUP 4.000 41,350 165.400,00 0,39% HERMES INTL 48 294,800 14.150,40 0,03% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Παρισιού 3.625.625,40 8,61% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗΣ (EUR) BASF AG 4.000 69,880 279.520,00 0,66% DEUTSCHE BANK 6.000 24,985 149.910,00 0,36% RWE AG 7.000 25,650 179.550,00 0,43% E.ON AG 15.000 14,195 212.925,00 0,51% DEUTCHE TELECOM 15.000 13,250 198.750,00 0,47% ALLIANZ AG 1.500 137,350 206.025,00 0,49% SIEMENS AG 3.000 93,750 281.250,00 0,67% SAP AG 5.000 58,260 291.300,00 0,69% BAYER AG 2.000 113,000 226.000,00 0,54% MUENCHENER RUECKVERSICHER 1.000 165,750 165.750,00 0,39% DAIMLERCHRYSLER 4.000 68,970 275.880,00 0,66% BMW (BAYERISCHE MOTOREN WERKE AG) 1.000 89,770 89.770,00 0,21% VOLKSWAGEN-PFD 500 184,650 92.325,00 0,22% ΣΥΝΟΛΟ 2.648.955,00 6,29% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Φρανκφούρτης 2.648.955,00 6,29% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ MΑΔΡΙΤΗΣ (EUR) TELEFONICA SA 40.000 11,920 476.800,00 1,13% BANCO SANTANDER SA 70.000 6,996 489.720,00 1,16% IBERDROLA SA 30.000 5,597 167.910,00 0,40% BBVA BILB VIZ ARG 50.000 7,854 392.700,00 0,93% ITX SM (INDITEX) 8.000 23,705 189.640,00 0,45% ΣΥΝΟΛΟ 1.716.770,00 4,08% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Μαδρίτης 1.716.770,00 4,08% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΜΙΛΑΝΟΥ (EUR) ENI SPA 15.000 14,510 217.650,00 0,52% UNICREDITO SPA 20.000 5,335 106.700,00 0,25% ENEL 30.000 3,696 110.880,00 0,26% ASSICUR GENERAL SPA 5.000 17,000 85.000,00 0,20% INTESA SANPAOLO SPA 60.000 2,422 145.320,00 0,35% ΣΥΝΟΛΟ 665.550,00 1,58% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Μιλάνου 665.550,00 1,58% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΒΡΥΞΕΛΛΩΝ (EUR) ANHEUSER-BUSCH 4.000 93,860 375.440,00 0,89% ΣΥΝΟΛΟ 375.440,00 0,89% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Βρυξελλών 375.440,00 0,89% Σύνολο Μετοχών Εξωτερικού 19.922.132,61 47,32% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 36.052.495,18 85,63% ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ Λοιποί Χρεώστες 885.427,76 2,10% ΕΣΟΔΑ ΧΡΗΣΕΩΣ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 166.100,12 0,39% ΙΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ Καταθέσεις Όψεως σε ΕΥΡΩ στην Τράπεζα Πειραιώς 1.338.717,28 3,18% Καταθέσεις Όψεως σε USD στην Τράπεζα Πειραιώς 126.662,250 104.326,04 0,25% Καταθέσεις Όψεως σε GBP στην Τράπεζα Πειραιώς 933,860 1.198,95 0,00% Καταθέσεις Όψεως σε USD στην Τράπεζα Αττικής 3,550 2,92 0,00% Προθεσμιακές καταθέσεις σε USD στην Τράπεζα Πειραιώς 1.500.000,000 1.235.483,07 2,93% Προθεσμιακές καταθέσεις σε ΕΥΡΩ στην ALPHA BANK 2.500.000,00 5,94% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 5.179.728,26 12,30% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 42.283.751,32 100,43% ΜΕΙΟΝ : ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ-ΤΕΛΗ 18.927,43 0,04% ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 142.995,23 0,34% ΛΟΓ/ΜΟΙ ΠΕΡΙΟΔΙΚΗΣ ΚΑΤΑΝΟΜΗΣ 19.652,11 0,05% ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 181.574,77 0,43% ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 42.102.176,55 100,00% Μερίδια 5.557.304.903* 7,5760 ΕΥΡΩ (1) αποσπώμενος τίτλος ΑΕΠ της Ελληνικής Δημοκρατίας, που προέκυψε από τη συμμετοχή του Αμοιβαίου Κεφαλαίου στο πρόγραμμα PSI+, με ονομαστική αξία ίση με την ονομαστική αξία των νέων ομολόγων. Προβλέπονται ετήσιες πληρωμές με έναρξη το 2015, μέχρι του 1% του λογιζόμενου ποσού τους, σε περίπτωση όπου το ονομαστικό ΑΕΠ υπερβεί ένα ορισμένο όριο και υπάρχει θετική αύξηση του ΑΕΠ σε πραγματικούς όρους πέραν των συγκεκριμένων στόχων, πηγή αποτίμησης ΗΔΑΤ, S&P B (2) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S&P B, Χρημ: Δουβλίνο, Χώρα: Ηνωμένο Βασίλειο (3) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S&P A, Χρημ:Γερμανία,Χώρα:ΗΠΑ (4) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S&P CCC+, Χρημ:Λονδίνο,Χώρα:Ηνωμένο Βασίλειο (5) πηγή αποτίμησης Bloomberg, Moody's Ba3, Χρημ: Λουξεμβούργο, Χώρα:Ηνωμένο Βασίλειο (6) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S&P BBB+, Χρημ.: Φρανκφούρτη, Χώρα: ΗΠΑ (7) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S & P AA+, Xρημ. Φρανκφούρτη, Χώρα: ΗΠΑ (8) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S&P BBB+, Χρημ:NYSE, Χώρα: ΗΠΑ (9) πηγή αποτίμησης Bloomberg, Moody's A3, Χρημ: NYSE,Χώρα: ΗΠΑ (10) πηγή αποτίμησης Bloomberg, Moody'a Baa2, Χρημ:Stutgart, Χώρα: ΗΠΑ (11) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S & P AA+, Xρημ. Φρανκφούρτη, Χώρα: ΗΠΑ (12) πηγή αποτίμησης Bloomberg, Moody's Baa2u, Χρημ. Μιλάνο, Χώρα Ιταλία (13) πηγή αποτίμησης, Bloomberg, Fitch AAA, Χρημ.Φρανκφούρτη, Χώρα: Γερμανία (14) σύνθετη ομολογία, callable (με δικαίωμα ανάκλησης), 3MO EURIBOR +55BP έως 07/11; στη συνέχεια 3MO EURIBOR +185BP, πηγή αποτίμησης Bloomberg, S&P CC, Χρημ: Φρανφούρτη, Χώρα: Ηνωμένο Βασίλειο (15) πηγή αποτίμησης Bloomberg, Moody'a Baa2, Χρημ:Stutgart, Χώρα: ΗΠΑ (16) πηγή αποτίμησης Bloomberg, S&P AA+,Χώρα:Η.Π.Α.

B. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ-ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΥ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΚΑΙ ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 01/01/2014-31/12/2014 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ ΕΥΡΩ Μερίδια σε κυκλοφορία την 31/12/2013 5.763.166,063 40.341.609,31 ΠΛΕΟΝ: Πωλήσεις Μεριδίων απο 01/01 έως 31/12/2014 198.236,520 1.478.813,59 ΜΕΙΟΝ: Εξαγορές απο 01/01 έως 31/12/2014 (404.097,680) (205.861,160) (2.889.702,27) (1.410.888,68) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2014 5.557.304,903 38.930.720,63 ΙΙ. ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01-31/12/2014 ΠΡΟΣΟΔΟΙ Έσοδα από Χρεόγραφα (Μερίσματα) 545.966,57 Τόκοι Ομολόγων 364.673,07 Τόκοι Καταθέσεων 5.370,19 Τόκοι Προθεσμιακών Καταθέσεων 122.493,48 Λοιπά Έσοδα προηγούμενων χρήσεων 209,16 1.038.712,47 ΔΑΠΑΝΕΣ Αμοιβή Διαχείρισης (807.873,72) Αμοιβή Θεματοφυλακής (121.181,10) Κόστος συναλλαγών (208.376,01) Λοιπές επιβαρύνσεις/έξοδα (40.652,74) Φόροι-τέλη (135.427,63) Λοιπά Έξοδα Προηγούμενων Χρήσεων (7.552,80) (1.321.064,00) ΚΕΡΔΗ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ Κέρδη από Πώληση Χρεογράφων 3.359.172,87 Συναλλαγματικές Διαφορές 1.200.533,83 4.559.706,70 ΖΗΜΙΕΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ Ζημιές από Πώληση Χρεογράφων (1.519.559,87) Συναλλαγματικές Διαφορές (842.064,36) (2.361.624,23) ΚΕΡΔΗ/ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ XΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ Κέρδη από Πράξεις σε Π.Χ.Π. Ζημιές από Πράξεις σε Π.Χ.Π. 592.079,72 (567.160,08) 24.919,64 ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01-31/12/2014 1.940.650,58 ΙΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΑ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ Ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές 31/12/2014 42.102.176,55 Ενεργητικό σε τιμές κτήσεως 31/12/2014 40.871.371,21 1.230.805,34 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ-ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΤΗΝ 31/12/2014 (I+II+III) 42.102.176,55 Μερίδια 5.557.304.903* 7,5760 ΕΥΡΩ Γ. ΠΙΝΑΚΑΣ ΔΙΑΘΕΣΗΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012 Άρθρο 4, παρ. 6) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ( ΚΕΡΔΗ ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 1.940.650,58 ΚΕΡΔΗ ΕΙΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟ 1.940.650,58 Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο ακολουθώντας πάγια τακτική κεφαλαιοποιεί το υπόλοιπο των καθαρών αποτελεσμάτων. Δ. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΑΠΟ 01/01/2014-31/12/2014 ΗΜΕΡΗΣΙΑ ΤΥΠΙΚΗ ΑΠΟΚΛΙΣΗ ΑΠΟΔΟΣΗΣ 0,40% Ε. ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΚΑΙ ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΕΤΑΙΡΙΩΝ ΙΔΙΟΥ ΟΜΙΛΟΥ (Αρθ.61 παρ.8 Ν.4099/2012) ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ- ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΣΥΝΟΛΟ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ ΟΜΙΛΟΣ GOLDMAN SACHS 0,00% 3,21% 3,21% METOXEΣ VERIZON COMMUNICATION 0,00% 0,73% 0,73% ΟΜΟΛΟΓΟ VERIZON 18/9/13-14/9/18 3,65% 0,00% 2,48% 2,48% ΟΜΙΛΟΣ JP MORGAN CHASE 0,00% 2,08% 2,08% ΜΕΤΟΧΕΣ JP MORGAN CHASE & CO 0,00% 0,49% 0,49% ΟΜΟΛΟΓΟ JP MORGAN CHASE 23/04/2019 6.30% 0,00% 1,59% 1,59% ΟΜΙΛΟΣ CITIGROUP 0,00% 4,02% 4,02% ΜΕΤΟΧΕΣ CITIGROUP 0,00% 0,42% 0,42% ΟΜΟΛΟΓΟ CITIGROUP 26/09/2018 2.5% 0,00% 2,38% 2,38% ΟΜΟΛΟΓΟ CITIGROUP 22/5/09-19 8,5% 0,00% 1,22% 1,22% ΟΜΙΛΟΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ 6,36% 5,17% 11,54% ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ - ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ 6,36% 0,00% 6,36% ΜΕΤΟΧΕΣ ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ 0,00% 0,22% 0,22% ΟΜΟΛΟΓΟ PIRAEUS BANK 27/3/14-17 5% 0,00% 3,30% 3,30% ΟΜΟΛΟΓΟ PIRAEUS BANK 20/07/06-16 2.177% 0,00% 1,66% 1,66% ΟΜΙΛΟΣ ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ 5,94% 0,00% 5,94% ΟΜΙΛΟΣ ΑΤΤΙΚΗΣ 0,00% 0,00% 0,00% ΣΤ. ΜΕΤΑΒΟΛΕΣ ΣΤΗ ΣΥΝΘΕΣΗ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΤΑ ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ 01/01/2014-31/12/2014 (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, Αρθ. 4, παρ. 5) % ΕΠΙ ΚΑΘΑΡΗΣ % ΕΠΙ ΚΑΘΑΡΗΣ % ΕΠΙ ΣΥΝΟΛΟΥ ΑΞΙΑΣ % ΕΠΙ ΣΥΝΟΛΟΥ ΑΞΙΑΣ % ΜΕΤΑΒΟΛΗ % ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΠΟΣΟΣΤΙΑΙΑΣ ΠΟΣΟΣΤΙΑΙΑΣ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 31/12/2013 ΣΥΝΘΕΣΗΣ ΣΥΝΟΛ.ΑΞΙΑΣ ΣΥΝΘΕΣΗΣ ΚΑΘ.ΑΞΙΑΣ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ /ΤΙΤΛΟΙ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% ΟΜΟΛΟΓΑ /ΤΙΤΛΟΙ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΕΥΡΩΠΗΣ 16,84% 16,92% 13,58% 13,62% 3,26% 3,30% ΟΜΟΛΟΓΑ /ΤΙΤΛΟΙ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΛΟΙΠΩΝ ΧΩΡΩΝ 18,24% 18,32% 7,73% 7,76% 10,51% 10,56% ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ 0,22% 0,22% 0,00% 0,00% 0,22% 0,22% ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΥΡΩΠΗΣ 22,78% 22,88% 28,23% 26,48% -5,45% -3,60% ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΛΟΙΠΩΝ ΧΩΡΩΝ 24,34% 24,44% 22,59% 22,67% 1,75% 1,77% ΜΕΡΙΔΙΑ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2,85% 2,86% 2,61% 2,62% 0,24% 0,24%

Ζ. ΑΝΑΤΙΜΗΣΗ / (ΥΠΟΤΙΜΗΣΗ) ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΤΑ ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ 01/01/2014-31/12/2014 (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, Αρθ. 4, Παρ. 6) ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΑΞΙΑ ΚΤΗΣΗΣ ΑΝΑΤΙΜΗΣΗ/ 31/12/2014 31/12/2014 (ΥΠΟΤΙΜΗΣΗ) ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ/ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ 36.052.495,18 34.857.909,64 1.194.585,54 ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΧΡΗΜΑΤΟΠΙΣΤΩΤΙΚΑ ΜΕΣΑ 0,00 0,00 0,00 ΣΥΝΟΛΟ ΑΝΑΤΙΜΗΣΗΣ / (ΥΠΟΤΙΜΗΣΗΣ) ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 1.194.585,54 Η. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΤΩΝ ΤΡΙΩΝ ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, Αρθ. 4, Παρ. 7) ΣΕ ΕΥΡΩ ΧΡΗΣΗ 2014 ΧΡΗΣΗ 2013 ΧΡΗΣΗ 2012 ΚΑΘΑΡΗ ΑΞΙΑ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ στις 31/12 42.102.176,55 40.862.244,82 37.884.843,22 ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ στις 31/12 5.557.304,903 5.763.166,063 5.781.940,901 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ στις 31/12 7,5760 7,0902 6,5523 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: 1. Σύμφωνα με την απόφαση 200/21.03.2014 της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς το Α/Κ "ΑΤΕ ΜΙΚΤΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ" μετονομάστηκε σε "ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΜΙΚΤΟ ΔΙΕΘΝΕΣ". 2. Οι μετοχές εισηγμένες στο Χρηματιστήριο Αθηνών, αποτιμήθηκαν με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς την 31/12/2014. 3. Οι μετοχές εισηγμένες σε Χρηματιστήρια Εξωτερικού, αποτιμήθηκαν με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς την 31/12/2014. 4. Κατά πάγια τακτική, η Α.Ε.Δ.Α.Κ. δεν αυξάνει τη συνολική αξία κτήσεως των αξιογράφων με την ονομαστική αξία των μετοχών που λαμβάνει χωρίς αντάλλαγμα. 5.Τα Ομόλογα Εξωτερικού, αποτιμήθηκαν στην τρέχουσα τιμή αγοράς, όπως προκύπτει από τις τιμές κλεισίματος Bloomberg στις 31/12/2014. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των ομολόγων, από τους οποίους έχουν αφαιρεθεί οι τόκοι που καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους, εμφανίζονται στα έσοδα της περιόδου 01/01/2014-31/12/2014. 6. Ο τίτλος ΑΕΠ, αποτιμήθηκε στην τελευταία διαθέσιμη τρέχουσα τιμή αγοράς, όπως προκύπτει από το Δελτίο Τιμών της "Ηλεκτρονικής Δευτερογενούς Αγοράς Τίτλων" (ΗΔΑΤ) 31/12/2014.Οι δεδουλευμένοι τόκοι των προθεσμιακών καταθέσεων έχουν υπολογισθεί με το συμφωνηθέν επιτόκιο και έχουν λογισθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01/2014-31/12/2014 7. Η αποτίμηση των Μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων Εξωτερικού έγινε με βάση τις τιμές κλεισίματος της 31/12/2014. 8. Η μετατροπή των Ξ.Ν. σε EΥΡΩ έγινε με τις τιμές του Δελτίου ισοτιμιών αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2014. 9.Οι εταιρείες που συμπεριλαμβάνονται στον ίδιο όμιλο για τους σκοπούς των ενοποιημένων λογαριασμών, όπως ορίζονται σύμφωνα με την οδηγία 83/349/ΕΟΚ, όπως ισχύει, ή από τους διεθνώς αναγνωρισμένους λογιστικούς κανόνες, θεωρούνται ως ενιαίος οργανισμός. Το παρόν Αμοιβαίο Κεφάλαιο σύμφωνα με το Ν.4099/2012 αρ. 61 παρ.8, δεν επενδύει αθροιστικά, ποσοστό μεγαλύτερο του είκοσι τοις εκατό (20%) του καθαρού ενεργητικού του σε κινητές αξίες και μέσα χρηματαγοράς των εταιρειών του ίδιου ομίλου όπως φαίνεται στην Αναλυτική Περιουσιακή Κατάσταση του Πίνακα Α καθώς και στην αναλυτική ποσοστιαία απεικόνιση του Πίνακα Ε. 10. Το σύνολο της αξίας των χρηματοοικονομικών στοιχείων που περιλαμβάνονται στο ενεργητικό του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, έχει επιμετρηθεί βάσει δημοσιευμένων τιμών και εντάσσεται στην Κατηγορία Ι σύμφωνα με τις διατάξεις της Κανονιστικής Πράξης της ΕΛΤΕ με ΑΠ 5567/87/8 Ιουνίου 2010. 11. Κατά τη διάρκεια της περιόδου 01 Ιανουαρίου έως 31 Δεκεμβρίου έγινε χρήση παράγωγων χρηματοοικονομικών προϊόντων με σκοπό την αντιστάθμιση κινδύνου και την αποτελεσματική διαχείριση. Τα κέρδη Ευρώ 24.919,64 από το κλείσιμο των θέσεων μέχρι την τελευταία εργάσιμη ημέρα της περιόδου περιλαμβάνονται στα αποτελέσματα. Ο βαθμός κινδύνου του χαρτοφυλακίου που έχει αναληφθεί από τη χρήση παράγωγων χρηματοοικονομικών προϊόντων για την περίοδο είναι στα πλαίσια της απόφασης 3/378/14.04.2006 της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Η επίδραση στο χαρτοφυλάκιο των ανοικτών θέσεων παρακολουθείται ημερησίως και δεν είναι σημαντική. Η αποτίμηση των παράγωγων χρηματοοικονομικών προϊόντων που είναι εισηγμένα στα Χρηματιστήρια Παραγώγων έγινε σε όλη τη διάρκεια της περιόδου στις εκάστοτε τιμές διακανονισμού (κλεισίματος) και τα σχετικά αποτελέσματα έχουν λογιστικοποιηθεί. Το αποτέλεσμα των πράξεων ήταν αμελητέο για την συνολική απόδοση του Α/Κ. 12. Κατά τη διάρκεια του έτους το Α/Κ ακολούθησε ουδέτερη επενδυτική πολιτική, ενώ η Αμερικάνικη Χρηματιστηριακή αγορά οδηγήθηκε σε υψηλότερα επίπεδα, μέσω περιόδων έντονων διακυμάνσεων των τιμών, κυρίως λόγω γεωπολιτικών αιτιών. Το 2014 σηματοδότησε τον επίσημο τερματισμό του QE3 από την FED. Ακόμα σηματοδότησε την έναρξη έντονης ανοδικής πορείας του δολαρίου, αλλά και έντονης πτώσης στην τιμή του πετρελαίου μετά το δεύτερο εξάμηνο του έτους. Ωστόσο στο τέλος του έτους ο δείκτης S&P 500 σημείωσε νέα ιστορικά υψηλά κοντά στις 2080 μονάδες, καθώς συνεχίστηκε η βελτίωση των περισσότερων μακροοικονομικών μεγεθών, ενώ υποχώρησαν οι φόβοι στην αγορά για τις συνέπειες από την ενδεχόμενη μείωση των επιτοκίων από την Αμερικανική Κεντρική Τράπεζα. Από την άλλη η αρνητική πορεία των περισσότερων μακροοικονομικών δεικτών των χωρών της Ευρωζώνης, καθώς και οι πολεμικές συρράξεις στην Ουκρανία και οι κυρώσεις κατά της Ρωσίας από την Ευρωπαϊκή Ένωση, οδήγησαν σε έντονες διορθώσεις τους Ευρωπαϊκούς Χρηματιστηριακούς Δείκτες το καλοκαίρι και το φθινόπωρο. Μέσα σε αυτό το αρνητικό κλίμα η ECB μείωσε τα επιτόκια, ενώ μέσα στο καλοκαίρι ανακοίνωσε νέα μέτρα ενίσχυσης της ρευστότητας. Τελικά ο δείκτης EUROSTOXX50 έκλεισε τη χρονιά με οριακά κέρδη στις 3.146 μονάδες. Το ομολογιακό ποσοστό του Α/Κ κυμάνθηκε κοντά στο 30% με χαμηλό duration. Το ποσοστό USD στο Α/Κ κυμάνθηκε κατά μέσο όρο κοντά στο 45%, με την ισοτιμία EURO/USD να ξεκινά το έτος στο 1,37 και να κλείνει το 2014 κοντά στο 1,21, μετά από μια έντονη πτωτική κίνηση από το δεύτερο τρίμηνο του έτους. Το Α/Κ παρουσίασε θετική απόδοση 6,90% έναντι 14,80% του Δείκτη Αναφοράς (80% του σύνθετου δείκτη που αποτελείται από: 25% S&P 500 + 25% EUROSTOXX 50 + 25% BLOOMBERG/EFFAS BOND INDICES EURO GOV ALL> 1 YR TR (EUGATR) + 25% BLOOMBERG/EFFAS BOND INDICES US GOV ALL> 1 YR TR (USGATR) ως τις 11/4/14 και 100% του δείκτη με 25% του S&P 100 μετά τις 11/4/14). Αθήνα, 28 Απριλίου 2015 Ο Θεματοφύλακας ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α.Ε. Η Εταιρία Διαχείρισης ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Ε.ΞΥΔΗΣ Θ. ΠΑΠΑΔΗΜΗΤΡΙΟΥ Η.ΜΠΑΜΠΛΕΚΟΣ Γ.ΚΩΝΣΤΑΝΤΟΠΟΥΛΟΣ

Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Έκθεση Ελέγχου επί της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως Αμοιβαίου Κεφαλαίου Προς τη Διοίκηση της «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT Α.Ε.Δ.Α.Κ.» για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΜΙΚΤΟ ΔΙΕΘΝΕΣ» Ελέγξαμε την ανωτέρω Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΜΙΚΤΟ ΔΙΕΘΝΕΣ» (η Έκθεση Διαχειρίσεως) της χρήσεως από 1 η Ιανουαρίου έως 31 η Δεκεμβρίου 2014, που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόμενη την περιουσία του «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT Α.Ε.Δ.Α.Κ.» εφεξής «Διαχειρίστρια Εταιρεία» και απεικονίζει την περιουσιακή κατάσταση, τα αποτελέσματα χρήσεως και τις επεξηγηματικές σημειώσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου. Ευθύνη της Διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας για την Έκθεση Διαχειρίσεως Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας είναι υπεύθυνη για την κατάρτιση της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν. 4099/2012 «Οργανισμοί συλλογικών επενδύσεων σε κινητές αξίες και ανώνυμες εταιρείες διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων» σε συνδυασμό με την ΑΠ 5567/87/8.6.2010 Απόφαση του Υπουργού Οικονομικών, με την οποία εκδόθηκε η υπ αριθμόν 6/2009 κανονιστική πράξη της Ε.Λ.Τ.Ε. και την Απόφαση 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, όπως και για εκείνες τις εσωτερικές δικλίδες, που η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση Έκθεσης Διαχειρίσεως απαλλαγμένης από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτής της Έκθεσης Διαχειρίσεως με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν η Έκθεση Διαχειρίσεως αυτή είναι απαλλαγμένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις επεξηγηματικές σημειώσεις στην Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας της Έκθεσης Διαχειρίσεως που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται με την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλίδων της Διαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Έκθεσης Διαχειρίσεως. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η ανωτέρω Έκθεση Διαχειρίσεως, της χρήσεως από 1 η Ιανουαρίου έως 31 η Δεκεμβρίου 2014, έχει καταρτιστεί από κάθε ουσιώδη άποψη σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν. 4099/2012 περιλαμβάνοντας τις πληροφορίες που προβλέπονται από το άρθρο 77 του νόμου αυτού, όπως εξειδικεύονται από την ΑΠ 5567/87/8.6.2010 Απόφαση του Υπουργού Οικονομικών, με την οποία εκδόθηκε η υπ αριθμόν 6/2009 κανονιστική πράξη της Ε.Λ.Τ.Ε. και τις πληροφορίες του άρθρου 4 της Απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Αθήνα, 30 Απριλίου 2015 Ο ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ Πράιςγουωτερχαους Κούπερς Ανώνυμος Eλεγκτική Εταιρεία Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές Λ. Κηφισίας 268 152 32 Χαλάνδρι Δημήτρης Σούρμπης ΑΜ ΣΟΕΛ 113 ΑΜ ΣΟΕΛ 16891