ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ Έδρα Αθήνα (Φιλελλήνων 35, 15232 Χαλάνδρι) ΑΡ.Μ.Α.Ε. 46764/01ΑΤ/Β/00/362 Οικονομικές Καταστάσεις για την χρήση 2005 (01.01.2005-31.12.2005) & Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων οι οποίες αποτελούν αναπόσπαστο στοιχείο αυτών
ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΩΝ ΣΕΛΙΔΕΣ Α. ΓΕΝΙΚΑ 2 Β. ΒΑΣΗ ΠΡΟΕΤΟΙΜΑΣΙΑΣ ΤΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ 3-10 Γ. ΒΑΣΙΚΕΣ ΛΟΓΙΣΤΙΚΕΣ ΑΡΧΕΣ 11-19 Δ. ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ 20-22 Ε. ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΕΠΙ ΤΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ 23-32 ΣΤ. ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ 33 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 1
A. ΓΕΝΙΚΑ Η Διοίκηση της εταιρείας παρουσιάζει την έκθεσή της μαζί με τις Οικονομικές Καταστάσεις για την χρήση 2005 (01.01.05 έως 31.12.2005). Οι οικονομικές καταστάσεις για την χρήση που έληξε τη 31 η Δεκεμβρίου 2005 (συμπεριλαμβάνοντας τα συγκριτικά στοιχεία για τη χρήσης που έληξε τη 31 η Δεκεμβρίου 2004) εγκρίθηκαν από το Δ.Σ. της εταιρείας τη 20-2-2006. Η Διοίκηση της εταιρείας είναι υπεύθυνη για τη σύνταξη των οικονομικών καταστάσεων με τρόπο ώστε να δίνουν μια ακριβή και δίκαιη εικόνα της οικονομικής κατάστασης, της περιουσιακής διάρθρωσης, των αποτελεσμάτων και των ταμειακών της ροών. Συνέπεια των παραπάνω η διοίκηση της εταιρείας είναι υπεύθυνη να: - επιλέγει τις λογιστικές αρχές σύμφωνα με τα Διεθνή Λογιστικά Πρότυπα (Δ.Λ.Π.) και τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Παρουσίασης (Δ.Π.Χ.Π.) και να τις εφαρμόζει πάγια. - επιλέγει τις κατάλληλες λογιστικές αρχές οι οποίες συμβάλλουν στην ακριβοδίκαιη παρουσίαση της οικονομικής κατάστασης, της περιουσιακής διάρθρωσης, των αποτελεσμάτων και των ταμειακών ροών της, όπου κάποιο θέμα δεν καλύπτεται από κάποιο πρότυπο ή διερμηνεία, και να τις εφαρμόζει πάγια. - διενεργεί λογικές εκτιμήσεις όπου απαιτείται. - συντάσσει τις οικονομικές καταστάσεις σύμφωνα με την αρχή της συνέχειας της επιχειρηματικής δραστηριότητας. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 2
Β. Βάση προετοιμασίας των Οικονομικών Καταστάσεων Η εταιρεία «ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ - FINANCE Ανώνυμη Εταιρία Παροχής Επενδυτικών Υπηρεσιών» και με διακριτικό τίτλο ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ - FINANCE (στο εξής ως «η εταιρεία») παρουσιάζει τις Οικονομικές της Καταστάσεις μαζί με τις σημειώσεις επί αυτών των Οικονομικών Καταστάσεων οι οποίες αποτελούν αναπόσπαστο στοιχείο αυτών για την χρήση 2005 (01.01.05-31.12.05). Η εταιρεία ιδρύθηκε το 2000 στην Ελλάδα και έχει την έδρα της στην Αθήνα (Φιλελλήνων 35, 15232 Χαλάνδρι). Η εταιρεία έχει συσταθεί σύμφωνα με την άδεια συστάσεως της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς 3/192/6-6-2000, έχει αριθμό μητρώου ανωνύμων εταιρειών (ΑΡ.Μ.Α.Ε.) 46764/01ΑΤ/Β/00/362 λειτουργεί σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν. 2396/1996. Η εταιρεία ανήκει στον όμιλο «Eυρωπαϊκή Πίστη Α.Ε.Γ.Α.», όπου και ενοποιείται με τη μέθοδο της ολικής ενοποίησης. Οι ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις του ομίλου είναι διαθέσιμες στην ηλεκτρονική διεύθυνση της μητρικής εταιρείας, www.europisti.gr Η διάρκεια της εταιρίας ορίζεται σε εκατό (100) έτη από την ημερομηνία της καταχώρησης στο οικείο Μητρώο Ανωνύμων Εταιριών της διοικητικής απόφασης για την παροχή άδειας σύστασης της Εταιρίας και την έγκριση του καταστατικού της. Η εταιρεία κατά την περίοδο για την οποία παρουσιάζει τις Οικονομικές της καταστάσεις απασχόλησε κατά μέσο όρο τέσσερα (4) άτομα. Ο αριθμός του προσωπικού για την προηγούμενη χρήση (2004) ήταν τέσσερα (4) άτομα. Οι Οικονομικές Καταστάσεις έχουν συνταχθεί σε ευρώ ( ). Όλα τα ποσά εμφανίζονται χωρίς στρογγυλοποίηση, εκτός και αν αναφέρεται κάπου διαφορετικά. Η εταιρία έχει ως σκοπό: i. Tην παροχή των ακολούθων κυρίων επενδυτικών υπηρεσιών: α) λήψη και διαβίβαση, για λογαριασμό επενδυτών εντολών για κατάρτιση συναλλαγών επί των χρηματοπιστωτικών μέσων που αναφέρονται στο άρθρο 2 παρ.1 περ. α) του ν. 2396/1996 β) διαχείριση επενδυτικών χαρτοφυλακίων πελατών στα πλαίσια εντολής τους, εφόσον τα χαρτοφυλάκια συμπεριλαμβάνουν έναν ή περισσότερους από τους τίτλους που αναφέρονται στην παραπάνω περίπτωση α). γ) αναδοχή της έκδοσης των τίτλων που αναφέρονται στο άρθρο 2 παρ.1 περ. α) του ν. 2396/1996 ή και διάθεση τους ii. Tην παροχή των ακολούθων παρεπομένων επενδυτικών υπηρεσιών: α) φύλαξη ή και διακίνηση των τίτλων του άρθρου 2 παρ.1, περ. α) του ν.2396/1996 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 3
β) παροχή συμβουλών σε επιχειρήσεις σχετικά με τη διάρθρωση του κεφαλαίου τους, τη διαμόρφωση της επιχειρηματικής τους στρατηγικής και κάθε θέμα σχετιζόμενο με την επιχειρηματική τους δραστηριότητα, καθώς και παροχή συμβουλών και υπηρεσιών στους τομείς συγχωνεύσεως και εξαγοράς επιχειρήσεων, γ) υπηρεσίες συνδεόμενες με την αναδοχή έκδοσης και δ) παροχή συμβουλών στον τομέα επενδύσεων με αντικείμενο τους τίτλους του άρθρου 2 περ. α) του ν. 2396/1996. Η εταιρία, για την επίτευξη του σκοπού της, μπορεί να συνεργάζεται με πιστωτικά ιδρύματα, ανώνυμες χρηματιστηριακές εταιρίες και άλλες επιχειρήσεις που παρέχουν επενδυτικές υπηρεσίες και γενικά επιδιώκουν παρεμφερείς σκοπούς, να ιδρύει υποκαταστήματα και γραφεία αντιπροσώπευσης στην Ελλάδα και το εξωτερικό, να συμμετέχει σε επιχειρήσεις που επιδιώκουν παρεμφερείς σκοπούς ή να αντιπροσωπεύει τέτοιες επιχειρήσεις και να επενδύει τα διαθέσιμα της σε τίτλους της κεφαλαιαγοράς και της χρηματαγοράς. Συμμόρφωση με τα Διεθνή Λογιστικά Πρότυπα (Δ.Λ.Π.) και τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Παρουσίασης (Δ.Π.Χ.Π.) Οι Οικονομικές Καταστάσεις της εταιρείας έχουν συνταχθεί στην παρούσα λογιστική περίοδο σύμφωνα με τα ισχύοντα Δ.Λ.Π. και Δ.Π.Χ.Π.. Μεταβολές σε λογιστικές εκτιμήσεις αρχές Στην παρούσα περίοδο, η διοίκηση της εταιρείας, λόγω της εφαρμογής των Δ.Λ.Π. και των Δ.Π.Χ.Π. έχει εφαρμόσει διαφορετικές λογιστικές αρχές σε ότι αφορά : (α) τα έξοδα εγκατάστασης και (β) τη κατηγοριοποίηση και αποτίμηση των χρηματοοικονομικών στοιχείων. Δεν έχουν γίνει μεταβολές σε λογιστικές εκτιμήσεις καθώς δεν υπήρχαν ουσιώδεις λόγοι που να επιβάλλουν τέτοιες μεταβολές. Συγκριτική Πληροφόρηση Οι Οικονομικές Καταστάσεις για την παρούσα περίοδο περιλαμβάνουν επίσης συγκριτική πληροφόρηση η οποία είναι : - Για τον Ισολογισμό η 31 η /12/2004 - Για τα αποτελέσματα η περίοδος 1/1/2004 31/12/2004 - Για τις ταμειακές ροές η 31 η /12/2004 (1/1/2004 31/12/2004) - Για τον πίνακα μεταβολών της καθαρής θέσης η 31 η /12/2004 (1/1/2004 31/12/2004) ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 4
Αρχή της συνέχειας της Επιχειρηματικής δραστηριότητας Οι Οικονομικές Καταστάσεις που παρουσιάζονται έχουν συνταχθεί σύμφωνα με την αρχή της συνέχειας της επιχειρηματικής δραστηριότητας. Πρώτη Εφαρμογή των Δ.Λ.Π. & Δ.Π.Χ.Π. Η εταιρεία συντάσσει για πρώτη φορά τις γενικού σκοπού Οικονομικές της Καταστάσεις σύμφωνα με τα Δ.Λ.Π. και τα Δ.Π.Χ.Π. που ήταν εν ισχύ κατά την 01.01.2005, κάνοντας και αναδρομική εφαρμογή αυτών. Μέχρι 31.12.2003 Μέχρι 31.12.2004 Υπόλοιπο Καθαρής Θέσης με ΔΛΠ 1.590.358,23 1.657.022,56 Υπόλοιπο Καθαρής Θέσης με ΕΛΠ 1.613.722,45 1.666.734,62 Μεταβολή -23.364,22-9.712,06 Που αναλύεται: Καθαρή Θέση βάση ΕΛΠ 1.613.722,45 1.666.734,62 Επίδραση από αναβαλλόμενη φορολογία 12.580,73 5.229,57 Επίδραση από μεταβολή στους συντελεστές αποσβέσεων 0,00 0,00 Επίδραση από διαγραφή εξόδων εγκατάστασης -31.073,53-15.536,77 Επίδραση από προβλέψεις για κινδύνους και έξοδα -4.871,42-6.825,05 Επίδραση από αποτίμηση χρεογράφων 0,00 7.420,19 Σύνολο Επιδράσεων -23.364,22-9.712,06 Καθαρή Θέση βάση ΔΛΠ 1.590.358,23 1.657.022,56 Αναλυτικά, κατά την ημερομηνία μετάβασης στα ΔΠΧΠ προέκυψαν τα εξής: Α) Ενσώματες Ακινητοποιήσεις Ενσώματες ακινητοποιήσεις που αποτιμήθηκαν στο αρχικό κόστος μείον τις συσσωρευμένες αποσβέσεις 31/12/2003 31/12/2004 Λογιστική αξία κατά την ημερομηνία μετάβασης συμφωνα με τα ΔΠΧΠ (αποσβέσεις βάσει οφέλιμης ζωής) 7.158,13 5.933,61 Λογιστική αξία κατά την ημερομηνία μετάβασης συμφωνα με τα προηγούμενα λογιστικά πρότυπα (αποσβέσεις βάσει ΠΔ 100/98) 7.158,13 5.933,61 Σύνολο προσαρμογής στη λογιστική αξία 0,00 0,00 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 5
Β) Ασώματες Ακινητοποιήσεις Aσώματες ακινητοποιήσεις που αποτιμήθηκαν στο αρχικό κόστος μείον τις συσσωρευμένες αποσβέσεις 31/12/2003 31/12/2004 Λογιστική αξία κατά την ημερομηνία μετάβασης συμφωνα με τα ΔΠΧΠ (αποσβέσεις βάσει οφέλιμης ζωής) 0,00 0,00 Λογιστική αξία κατά την ημερομηνία μετάβασης συμφωνα με τα προηγούμενα λογιστικά πρότυπα (αποσβέσεις βάσει ΠΔ 100/98) 31.073,53 15.536,77 Σύνολο προσαρμογής στη λογιστική αξία -31.073,53-15.536,77 Γ) Αναβαλλόμενη Φορολογία Αναβαλλόμενοι φόροι που αναγνωρίστικαν κατά την ημερομηνία μετάβασης 31/12/2003 31/12/2004 Αναπροσαρμογή διαγραφέντων παγίων 10.875,74-5.437,87 Λογισμός προβλέψεων για αποζημίωση προσωπικού 1.705,00 683,77 Αποτίμηση χρεογράφων 0,00-2.597,07 Σύνολο προσαρμογής στη λογιστική αξία 12.580,73-7.351,16 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 6
ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΡΟΣΑΡΜΟΓΗΣ ΙΣΟΛΟΓΙΣΝΩΝ ΤΗΝ ΗΜΕΡΟΜΗΝΙΑ ΜΕΤΑΒΑΣΗΣ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ ΔΛΠ 31.12.2003 ΕΛΠ ΕΠΙΔΡΑΣΗ 31.12.2003 ΔΠΧΠ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούν ενεργητικό Ενσώματες Ακινητοποιήσεις 7.158,13 0,00 7.158,13 Άύλα στοιχεία ενεργητικού α 31.073,53-31.073,53 0,00 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις β 0,00 12.580,73 12.580,73 Συμμετοχές στο συνεγγυητικό κεφάλαιο 704.328,69 0,00 704.328,69 Λοιπές Μακροπρόθεσμες Απαιτήσεις 2.857,82 0,00 2.857,82 745.418,17-18.492,80 726.925,37 Κυκλοφορούν ενεργητικό Πελάτες και Λοιπές Εμπορικές Απαιτήσεις 195.191,37 0,00 195.191,37 Λοιπές Απαιτήσεις γ 51.271,37 588,99 51.860,36 Χρηματοοικονομικα στοιχεία κατεχόμενα μέχρι τη λήξη δ 523.801,82-523.801,82 0,00 Λοιπά κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού 410,12 0,00 410,12 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα ε 185.495,47 523.834,51 709.329,98 956.170,15 621,68 956.791,83 Σύνολο ενεργητικού 1.701.588,32-17.871,12 1.683.717,20 ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Ίδια κεφάλαια αποδιδόμενα στους μετόχους Μετοχικό κεφάλαιο 2.930.000,00 0,00 2.930.000,00 Λοιπά αποθεματικά 4.702,86 0,00 4.702,86 Κέρδη/ (ζημιές) εις νέον στ -1.320.980,41-23.364,22-1.344.344,63 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 1.613.722,45-23.364,22 1.590.358,23 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία ζ 0,00 4.871,42 4.871,42 Σύνολο Μακροπροθέσμων Υποχρεώσεων 0,00 4.871,42 4.871,42 Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Προμηθευτές και συναφείς υποχρεώσεις η 20.158,78 5.554,33 25.713,11 Πελάτες 728,40 0,00 728,40 Τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις θ 24.805,11 621,68 25.426,79 Λοιπές υποχρεώσεις ι 42.173,58-5.554,33 36.619,25 Σύνολο Βραχυπρόθεσμων Υποχρεώσεων 87.865,87 621,68 88.487,55 Σύνολο υποχρεώσεων 87.865,87 5.493,10 93.358,97 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων 1.701.588,32-17.871,12 1.683.717,20 α. Άϋλα στοιχεία ενεργητικού. Μεταφορά από άϋλα στοιχεία ενεργητικού -31.073,53 Συνολική επίδραση - Μείωση Άϋλων στοιχείων -31.073,53 β. Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις Επίδραση από διαγραφή εξόδων εγκατάστασης 10.875,73 Επίδραση από προβλέψεις απόζημείωσης προσωπικού 1.705,00 Συνολική επίδραση - Αύξηση Αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων 12.580,73 γ. Λοιπές απαιτήσεις Διαχωρισμός χρεωστικών - πιστωτικών υπολοίπων 588,99 Συνολική επίδραση - Αύξηση λοιπών απίατήσεων 588,99 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 7
δ. Χρηματοοικονομικά στοιχεία κατεχόμενα μέχρι τη λήξη Μεταφορά από χρηματοοικονομικα στοιχεία κατεχόμενα μέχρι τη λήξη σε ταμειακά διαθέσιμα -523.801,82 Συνολική επίδραση - Μείωση χρηματοοικονομικά στοιχεία κατεχόμενα μέχρι τη λήξη -523.801,82 ε. Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα μετρητών Μεταφορά από δεσμευμένες καταθέσεις 32,69 Μεταφορα από χρεόγραφα (repos) 523.801,82 Συνολική επίδραση - Αύξηση ταμειακών διαθεσίμων 523.834,51 στ. Υπόλοιπο αποτελεσμάτων σε νέο Επίδραση από διαγραφή εξόδων εγκατάστασης -20.197,79 Επίδραση από σχηματισμό πρόβλεψης αποζημείωσης προσωπικού -3.166,42 Συνολική επίδραση - Μείωση αποτελεσμάτων -23.364,22 ζ. Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Σχηματισμός πρόβλεψης αποζημείωσης προσωπικού 4.871,42 Συνολική επίδραση - Αύξηση υποχρεώσεις παροχών στο προσωπικό 4.871,42 η. Προμηθευτές και συναφείς υποχρεώσεις Μεταφορά από λοιπές υποχρεώσεις 5.554,33 Συνολική επίδραση - Αύξηση προμηθευτών και συναφών υποχρεώσεων 5.554,33 θ. Τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις Διαχωρισμός χρεωστικών - πιστωτικών υπολοίπων 621,68 Συνολική επίδραση - Αύξηση φορολογικών υποχρεώσεων 621,68 ι. Λοιπές υποχρεώσεις Μεταφορά σε προμηθευτές και συναφείς υποχρεώσεις -5.554,33 Συνολική επίδραση - Μείωση λοιπών υποχρεώσεων -5.554,33 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 8
ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΡΟΣΑΡΜΟΓΗΣ ΙΣΟΛΟΓΙΣΝΩΝ ΤΗΝ ΗΜΕΡΟΜΗΝΙΑ ΜΕΤΑΒΑΣΗΣ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ ΔΛΠ 31.12.2004 ΕΛΠ ΕΠΙΔΡΑΣΗ 31.12.2004 ΔΠΧΠ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούν ενεργητικό Ενσώματες Ακινητοποιήσεις 5.933,61 0,00 5.933,61 Άύλα στοιχεία ενεργητικού 15.536,77-15.536,77 0,00 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 0,00 7.826,64 7.826,64 Χρηματοοικονομικα στοιχεία κατεχόμενα μέχρι τη λήξη 652.228,61-282.228,61 370.000,00 Συμμετοχές στο συνεγγυητικό κεφάλαιο 704.328,69 0,00 704.328,69 Λοιπές Μακροπρόθεσμες Απαιτήσεις 2.857,82 0,00 2.857,82 1.380.885,50-289.938,74 1.090.946,76 Κυκλοφορούν ενεργητικό Πελάτες και Λοιπές Εμπορικές Απαιτήσεις 128.552,61 0,00 128.552,61 Τράπεζες (καταθέσεις Repos πελατών μας) 1.766.645,00 0,00 1.766.645,00 Λοιπές Απαιτήσεις 129.299,60-64.502,17 64.797,43 Λοιπά κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού 10.094,07 0,00 10.094,07 Εμπορικό χαρτοφυλάκιο 0,00 289.648,80 289.648,80 Ταμειακά διαθέσιμα πελατών 0,00 2.573,30 2.573,30 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα 166.433,32 47.459,39 213.892,71 2.201.024,60 275.179,32 2.476.203,92 Σύνολο ενεργητικού 3.581.910,10-14.759,42 3.567.150,68 ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Ίδια κεφάλαια αποδιδόμενα στους μετόχους Μετοχικό κεφάλαιο 2.930.000,00 0,00 2.930.000,00 Λοιπά αποθεματικά 4.702,86 0,00 4.702,86 Κέρδη/ (ζημιές) εις νέον -1.267.968,24-9.712,06-1.277.680,30 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 1.666.734,62-9.712,06 1.657.022,56 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 0,00 2.597,07 2.597,07 Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία 0,00 6.825,05 6.825,05 Σύνολο Μακροπροθέσμων Υποχρεώσεων 0,00-9.712,06 9.422,12 Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Προμηθευτές και συναφείς υποχρεώσεις 48.224,46 0,00 48.224,46 Τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις 76.498,43-14.469,48 62.028,95 Υποχρεώσεις προς πελάτες (Repos πελατών) 1.766.645,00 0,00 1.766.645,00 Λοιπές υποχρεώσεις 23.807,59 0,00 23.807,59 Σύνολο Βραχυπρόθεσμων Υποχρεώσεων 1.915.175,48-14.469,48 1.900.706,00 Σύνολο υποχρεώσεων 1.915.175,48-24.181,54 1.910.128,12 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων 3.581.910,10-33.893,59 3.567.150,68 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 9
ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΡΟΣΑΡΜΟΓΗΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΤΗΝ ΗΜΕΡΟΜΗΝΙΑ ΜΕΤΑΒΑΣΗΣ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ ΔΛΠ 31.12.2004 ΕΛΠ ΕΠΙΔΡΑΣΗ 31.12.2004 ΔΠΧΠ Πωλήσεις 402.785,98 0,00 402.785,98 Κόστος Πωληθέντων 268.281,78-11.079,94 257.201,84 Μεικτό Κέρδος 134.504,20 11.079,94 145.584,14 Λοιπά έσοδα 714,44 0,00 714,44 Έξοδα διοίκησης 60.610,52-2.503,19 58.107,33 Λοιπά έξοδα 2.576,74 569,05 3.145,79 Αποτελέσματα εκμετάλλευσης 72.031,38 13.014,08 85.045,46 Χρηματοοικονομικά έσοδα 18.178,92 7.420,19 25.599,11 Χρηματοοικονομικά έξοδα 1.107,59 0,00 1.107,59 Κέρδη προ φόρων 89.102,71 20.434,27 109.536,98 Φόρος εισοδήματος 35.521,49 7.351,16 42.872,65 Καθαρά κέρδη περιόδου 53.581,22 13.083,11 66.664,33 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 10
Γ. ΒΑΣΙΚΕΣ ΛΟΓΙΣΤΙΚΕΣ ΑΡΧΕΣ Οι Οικονομικές Καταστάσεις έχουν συνταχθεί με βάση την αρχή του Ιστορικού Κόστους, εκτός από τις περιπτώσεις της αποτίμησης των επενδύσεων σε χρηματοοικονομικά μέσα. Οι βασικές λογιστικές αρχές παρουσιάζονται παρακάτω: Έσοδα 1. Έσοδα από λειτουργική δραστηριότητα της επιχείρησης. H εταιρεία σύμφωνα με τον σκοπό δραστηριότητας της έχει έσοδα από Έσοδα από προμήθειες για την διαμεσολάβηση στη λήψη και διαβίβαση εντολών για λογαριασμό επενδυτών. Έσοδα από κινητές αξίες και μερίδια συλλογικών επενδύσεων Έσοδα από τίτλους της χρηματαγοράς Έσοδα από την διαχείριση επενδυτικών χαρτοφυλακίων πελατών. Έσοδα από αναδοχές Έσοδα από παροχή παρεπόμενων επενδυτικών υπηρεσιών. Τα έσοδα της εταιρείας λογίζονται όταν αυτά γίνονται απαιτητά από τους πελάτες της με την έκδοση των αναλόγων παραστατικών σύμφωνα με τον Κώδικα Βιβλίων Και Στοιχείων. 2. Χρηματοοικονομικά έσοδα Τα έσοδα από το Χαρτοφυλάκιο επενδύσεων αναγνωρίζονται ως έξης: α)κέρδη από αγοραπωλησίες κινητών αξίων όταν αυτά πραγματοποιούνται. β) μερίσματα κατά την ημερομηνία που αυτά έχουν καταστεί οριστικά με την έγκριση της Γενικής Συνέλευσης, γ) τόκοι (καταθέσεων) όταν καθίστανται δεδουλευμένοι. δ) τόκοι ομολογιών όταν καθίστανται δεδουλευμένοι. Αναγνώριση και απόσβεση Ενσώματων και Ασώματων περιουσιακών στοιχείων Η εταιρεία καταχωρεί κατά την αρχική αναγνώριση, αλλά και σε κάθε μεταγενέστερη αποτίμηση, τα ενσώματα περιουσιακά της στοιχεία στο κόστος κτήσης τους και τα μειώνει με τις ετήσιες αποσβέσεις καθώς και με προβλέψεις για την περίπτωση πιθανής απαξίωσης τους. Το κόστος κτήσης των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων περιλαμβάνει την τιμολογιακή αξία αγοράς τους πλέον των εξόδων που πραγματοποιήθηκαν προκειμένου να αποκτηθούν και να έρθουν στην παρούσα θέση και κατάσταση στην εταιρεία. Η εταιρεία αποσβένει τα ενσώματα περιουσιακά της στοιχεία τα οποία χρησιμοποιεί αποκλειστικά για την εξυπηρέτηση των λειτουργικών της σκοπών ανάλογα με το χρόνο ωφέλιμης ζωής τους, ο οποίος έχει οριστεί: ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 11
- Για τα Έπιπλα και το λοιπό εξοπλισμό: σε 5 έτη - Για τους Ηλεκτρονικούς Υπολογιστές και Λογισμικά: σε 1-3 έτη Η εταιρεία δεν κατέχει πάγια (ενσώματα ή ασώματα) περιουσιακά στοιχεία για επενδυτικούς ή άλλους σκοπούς πλην αυτών που αναφέρονται παραπάνω. Κεφαλαιοποίηση Εξόδων Όλα τα έξοδα τα οποία αφορούν στην ίδρυση και πρώτη εγκατάσταση της εταιρείας καθώς και έξοδα που αφορούν σε μετεγκατάσταση αναγνωρίζονται σαν έξοδα κατά τη χρήση στην οποία προκύπτουν. Χρηματοπιστωτικά μέσα και επενδύσεις Τα χρηματοπιστωτικά ενεργητικά στοιχεία και υποχρεώσεις, εμφανίζονται στον ισολογισμό του ομίλου όταν ο όμιλος έχει συμβατικές δεσμεύσεις ή δικαιώματα που σχετίζονται με αυτά τα χρηματοπιστωτικά μέσα. Οι απαιτήσεις από εμπορικές συναλλαγές (απαιτήσεις από πελάτες και αξιόγραφα βραχυπρόθεσμης λήξης), εμφανίζονται στον ισολογισμό στην ονομαστική τους αξία, μειωμένη με τις απαραίτητες προβλέψεις για επισφαλείς απαιτήσεις. Οι επενδύσεις σε χρεόγραφα, λογίζονται κατά την ημέρα που γίνεται η συναλλαγή και αρχικά καταχωρούνται στο κόστος τους, πλέον τα λοιπά κόστη που σχετίζονται με τη μεταβίβαση τους. Μετά την απόκτησή τους, οι επενδύσεις σε χρεόγραφα για τις οποίες ο όμιλος έχει την πρόθεση να τις κρατήσει μέχρι τη λήξη τους, (επενδύσεις που κρατούνται μέχρι τη λήξη τους), εμφανίζονται στις ετήσιες ή ενδιάμεσες οικονομικές καταστάσεις με το ανεξόφλητο υπόλοιπό τους μείον τυχόν προβλέψεις υποτίμησης, για ποσά που δεν πρόκειται να εισπραχθούν, οι οποίες προβλέψεις επιβαρύνουν τα αποτελέσματα. Η ετήσια «απόσβεση» κάθε έκπτωσης ή έξτρα αμοιβής, επί του κόστους απόκτησης μιας επένδυσης που κρατείται μέχρι τη λήξη της, αθροίζεται με τα άλλα εισπρακτέα έσοδα από την επένδυση (π.χ. τόκους) για όλη την περίοδο από την αγορά μέχρι τη λήξη, ώστε το έσοδο που λογίζεται στα αποτελέσματα κάθε περιόδου, να αντιστοιχεί σε μία σταθερή απόδοση της επένδυσης. Οι επενδύσεις σε χρεόγραφα, εκτός αυτών που κρατούνται μέχρι τη λήξη τους, χαρακτηρίζονται σαν «διαθέσιμες για πώληση» ή «κρατούμενες για εμπορικούς σκοπούς» και αποτιμώνται σε κάθε οικονομική κατάσταση, με τις δίκαιες αξίες τους κατά την ημερομηνία της οικονομικής κατάστασης. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 12
Οι διαφορές αποτίμησης, χρεωστικές ή πιστωτικές, των συμμετοχών και χρεογράφων που κρατούνται για εμπορικούς σκοπούς, μεταφέρονται στα αποτελέσματα της περιόδου.. Οι διαφορές αποτίμησης των συμμετοχών και χρεογράφων που είναι διαθέσιμες για πώληση, μεταφέρονται κατευθείαν στην καθαρή θέση μέχρι να πωληθεί η επένδυση ή να απαξιωθεί πλήρως, οπότε τα σωρευμένα κέρδη ή οι ζημιές από αποτίμηση που εμφανίζονται στην καθαρή θέση, μεταφέρονται στα αποτελέσματα της περιόδου. Χρηματοπιστωτικές υποχρεώσεις και καθαρή θέση Οι χρηματοπιστωτικές υποχρεώσεις και τα χρηματοπιστωτικά μέσα που σχετίζονται με την καθαρή θέση, λογίζονται σύμφωνα με την ουσία του περιεχομένου των συμβατικών ρυθμίσεων που τα διέπουν. Εκδοθέντα χρηματοπιστωτικά μέσα δανεισμού (π.χ. ομολογιακό δάνειο) που παρέχουν το δικαίωμα της μετατροπής τους σε καθαρή θέση (π.χ. μετοχές), όταν αυτό το δικαίωμα συναρτάται με αβεβαιότητες και παράγοντες που είναι πέρα από τον έλεγχο του ομίλου που τα εξέδωσε ή του κατόχου αυτών των μέσων, καταχωρούνται σαν υποχρεώσεις, εκτός αν η πιθανότητα της μη μετατροπής τους είναι πολύ μικρή. Τραπεζικά δάνεια Τα έντοκα τραπεζικά δάνεια και οι αλληλόχρεοι τραπεζικοί λογαριασμοί, καταχωρούνται στο συνολικό καθαρό ποσό που έχει ληφθεί μετά την αφαίρεση των άμεσων εξόδων σύναψης της δανειακής σύμβασης. Τα χρηματοοικονομικά έξοδα που σχετίζονται με αυτά τα δάνεια, περιλαμβανομένων των πληρωτέων ποινών για πρόωρη εξόφληση ή των εξόδων για διακανονισμό, καθώς και τα άμεσα κόστη έκδοσης του δανείου, καταχωρούνται εφόσον είναι «δουλευμένα» στη χρέωση των αποτελεσμάτων με πίστωση των δανειακών λογαριασμών και εμφανίζονται στο υπόλοιπο του δανείου της περιόδου εφόσον δεν έχουν εξοφληθεί. Για το λογισμό των τόκων χρησιμοποιείται η κατάλληλη μέθοδος υπολογισμού, ανάλογα και με το ισχύον επιτόκιο και τους άλλους συμβατικούς όρους. Μετατρέψιμα ομολογιακά δάνεια Τα μετατρέψιμα ομολογιακά δάνεια, θεωρούνται σύνθετα χρηματοπιστωτικά μέσα που αποτελούνται από ένα συνθετικό υποχρέωσης και ένα καθαρής θέσης. Την ημέρα της έκδοσης του μετατρέψιμου ομολογιακού δανείου, υπολογίζεται η δίκαιη αξία του συνθετικού της υποχρέωσης με τη χρήση του κατάλληλου επιτοκίου που χρησιμοποιείται για τα μη μετατρέψιμα αντίστοιχα δάνεια. Η διαφορά ανάμεσα στο συνολικό καθαρό ποσό του ομολογιακού δανείου και στη δίκαιη αξία της υποχρέωσης, που πιο πάνω αναφέρθηκε, ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 13
αφορά το ενσωματωμένο δικαίωμα της μετατροπής της υποχρέωσης σε καθαρή θέση του ομίλου και εμφανίζεται σε λογαριασμό αποθεματικού στην καθαρή θέση. Τα έξοδα έκδοσης του δανείου, μερίζονται ανάμεσα στο συνθετικό της υποχρέωσης και σε εκείνο της καθαρής θέσης, ανάλογα με τα υπολογισμένα ποσά αυτών των συνθετικών κατά το χρόνο της έκδοσης. Το τμήμα που αφορά καθαρή θέση επιβαρύνει κατευθείαν την καθαρή θέση. Οι τόκοι που αφορούν το συνθετικό της υποχρέωσης του δανείου, υπολογίζονται με την εφαρμογή του επιτοκίου που αφορά αντίστοιχα μη μετατρέψιμα δάνεια και το ποσό του υπολογισμένου συνθετικού της υποχρέωσης του δανείου. Η διαφορά ανάμεσα σε αυτό το υπολογισμένο ποσό τόκων και στους τόκους που πραγματικά καταβάλλονται μεταφέρεται στο υπόλοιπο του μετατρέψιμου ομολογιακού δανείου. Υποχρεώσεις Όλες οι υποχρεώσεις της εταιρείας εμφανίζονται στον ισολογισμό με την ονομαστική τους αξία. Τίτλοι καθαρής θέσης Οι τίτλοι της καθαρής θέσης (π.χ. μετοχές) που εκδίδονται από την εταιρία, λογίζονται στο συνολικό καθαρό ποσό που θα εισπραχθεί, μετά την αφαίρεση των άμεσων εξόδων έκδοσης. Οι μετοχές εμφανίζονται στην ονομαστική αξία τους σε ειδικό λογαριασμό «Μετοχικού Κεφαλαίου», ενώ σε διαφορετικό λογαριασμό εμφανίζεται η «Υπέρ το άρτιο διαφορά». Παράγωγα Χρηματοοικονομικά μέσα Η εταιρεία δεν έχει στην κατοχή της παράγωγα χρηματοοικονομικά στοιχεία. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 14
Φόροι περιλαμβανομένων των αναβαλλόμενων φόρων Ο φόρος εισοδήματος που εμφανίζεται στην κατάσταση των αποτελεσμάτων, είναι το άθροισμα του τρέχοντος φόρου εισοδήματος και των αναβαλλόμενων φόρων εισοδήματος. Ο πληρωτέος φόρος εισοδήματος βασίζεται στα φορολογητέα αποτελέσματα της χρήσης. Τα φορολογητέα κέρδη όμως μπορεί να διαφέρουν από τα αποτελέσματα που εμφανίζονται στην κατάσταση αποτελεσμάτων, καθώς δεν περιλαμβάνουν αφορολόγητα έσοδα ή μη εκπιπτόμενα φορολογικά έξοδα, ενώ επίσης δεν περιλαμβάνουν έσοδα ή έξοδα που είναι φορολογητέα ή εκπιπτόμενα σε επόμενες χρήσεις. Ο τρέχων (πληρωτέος) φόρος εισοδήματος του ομίλου, υπολογίζεται με βάση τον ισχύοντα φορολογικό συντελεστή κατά την ημερομηνία του ισολογισμού, επί των φορολογητέων κερδών. Η αναβαλλόμενη φορολογία λογίζεται είτε σαν μία απαίτηση (για φόρους που αναμένεται να εισπραχθούν ή να συμψηφιστούν μελλοντικά με φορολογικές υποχρεώσεις), ή σαν υποχρέωση (για φόρους που αναμένεται να πληρωθούν μελλοντικά), για όλες τις προσωρινές (από φορολογική άποψη) διαφορές ανάμεσα στα λογιστικά υπόλοιπα και στη φορολογική βάση των ενεργητικών στοιχείων και των υποχρεώσεων, με τη χρήση της μεθόδου της υποχρέωσης. Δηλαδή κατ αρχήν για κάθε διαφορά που εμφανίζεται στον Ισολογισμό λόγω της εφαρμογής των ΔΠΧΠ, σε σχέση με τα ποσά που θα εμφανίζονταν με βάση τα ελληνικά λογιστικά πρότυπα, πρέπει να υπολογιστεί και να λογιστεί η φορολογική επίπτωση. Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις λογίζονται για όλες τις φορολογητέες προσωρινές (από φορολογική άποψη) διαφορές, ενώ αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις λογίζονται για όλες τις εκπεστέες φορολογικά διαφορές, στο βαθμό που αναμένονται φορολογητέα κέρδη από τα οποία αυτές οι διαφορές θα μπορούσαν να εκπέσουν. Η αναβαλλόμενη φορολογία υπολογίζεται με βάση τους συντελεστές φόρου εισοδήματος που αναμένεται ότι θα υπάρχουν κατά το χρόνο που οι αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις θα τακτοποιηθούν ή οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις θα ρευστοποιηθούν ή συμψηφιστούν. Στις παρούσες οικονομικές καταστάσεις, χρησιμοποιήθηκαν οι συντελεστές φορολογίας εισοδήματος που ίσχυαν κατά το χρόνο λήξης της περιόδου κάθε οικονομικής κατάστασης που συντάχθηκε. Οι αναβαλλόμενοι φόροι μεταφέρονται στη χρέωση ή την πίστωση της κατάστασης αποτελεσμάτων, εκτός αν σχετίζονται με αντικείμενα (λογαριασμούς) που μεταφέρονται κατευθείαν στην καθαρή θέση, οπότε σε ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 15
αυτήν την περίπτωση και οι αναβαλλόμενοι φόροι μεταφέρονται κατευθείαν σε χρέωση ή πίστωση της καθαρής θέσης. Οι φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις συμψηφίζονται όταν αφορούν μία προσωρινή (από φορολογική άποψη) διαφορά που προκύπτει από απαιτήσεις και υποχρεώσεις της ίδιας φύσης. Παροχές στο προσωπικό Βραχυπρόθεσμες παροχές: Οι βραχυχρόνιες παροχές στους εργαζόμενους περιλαμβάνουν: -Ημερομίσθια, μισθούς, εισφορές κοινωνικών ασφαλίσεων -Βραχύχρονες αποζημιωνόμενες απουσίες, όπως ετήσια άδεια με αποδοχές και άδεια ασθενείας με αποδοχές, όταν οι απουσίες αναμένεται να πραγματοποιηθούν μέσα σε 12 μήνες, μετά το τέλος της χρήσεως στην οποία οι εργαζόμενοι παρέχουν τη σχετική υπηρεσία. -Διανομή κερδών και έκτακτες παροχές πληρωτέες μέσα σε 12 μήνες μετά τη λήξη της χρήσεως, μέσα στην οποία οι εργαζόμενοι παρέχουν σχετική υπηρεσία Οι βραχυπρόθεσμες παροχές προς τους εργαζομένους (εκτός από παροχές λήξης της εργασιακής σχέσης) σε χρήμα και σε είδος αναγνωρίζονται ως έξοδο όταν καθίστανται δεδουλευμένες. Τυχόν ανεξόφλητο ποσό καταχωρείται ως υποχρέωση, ενώ σε περίπτωση που το ποσό που ήδη καταβλήθηκε υπερβαίνει το ποσό των παροχών, η επιχείρηση αναγνωρίζει το υπερβάλλον ποσό ως στοιχείο του ενεργητικού της (προπληρωθέν έξοδο) μόνο κατά την έκταση που η προπληρωμή θα οδηγήσει σε μείωση μελλοντικών πληρωμών ή σε επιστροφή. Αποδοχές λήξεως εργασιακής σχέσεως: Οι παροχές αυτές δημιουργούνται, όταν μια επιχείρηση δεσμεύεται αποδεδειγμένα είτε: -Να τερματίσει την απασχόληση εργαζομένου ή εργαζομένων, πριν την κανονική ημερομηνία αποχώρησης -Να χορηγήσει παροχές λήξεως της εργασιακής σχέσεως ως ένα αποτέλεσμα μιας προσφοράς που γίνεται για να ενθαρρύνει εκούσια απόλυση. Οι παροχές αυτές καταχωρούνται ως μία υποχρέωση και μία δαπάνη όταν και μόνο όταν η επιχείρηση δεσμεύεται να τις χορηγήσει. Όταν οι παροχές αυτές λήγουν πέραν των 12 μηνών από την ημερομηνία ισολογισμού πρέπει να προεξοφλούνται. Στην περίπτωση μιας προσφοράς που γίνεται για να ενθαρρύνει την εκούσια απόσυρση, η αποτίμηση των παροχών λήξεως της εργασιακής σχέσεως πρέπει να βασίζεται στον αριθμό των εργαζομένων που αναμένεται να δεχθούν την προσφορά Όταν οι παροχές αυτές καθίστανται πληρωτέες σε περιόδους πέρα των δώδεκα μηνών από ημερομηνία του Ισολογισμού, τότε αυτές προεξοφλούνται με βάση τις αποδόσεις των υψηλής ποιότητας εταιρικών ομολόγων ή των κρατικών ομολόγων. Στην περίπτωση τερματισμού απασχόλησης που υπάρχει αδυναμία προσδιορισμού των εργαζομένων που θα κάνουν χρήση αυτών των παροχών, δεν γίνεται λογιστικοποίηση αλλά γνωστοποίηση αυτών ως ενδεχόμενη υποχρέωση. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 16
Παροχές μετά την έξοδο από την υπηρεσία Οι παροχές μετά την έξοδο από την υπηρεσία περιλαμβάνουν τόσο προγράμματα καθορισμένων εισφορών όσο και προγράμματα καθορισμένων παροχών. Πρόγραμμα καθορισμένων εισφορών Με βάση το πρόγραμμα καθορισμένων εισφορών, η υποχρέωση της επιχείρησης (νομική) περιορίζεται στο ποσό που έχει συμφωνηθεί να συνεισφέρει στο φορέα (ασφαλιστικό ταμείο) που διαχειρίζεται τις εισφορές και χορηγεί τις παροχές (συντάξεις, ιατροφαρμακευτική περίθαλψη κτλ.). Το δεδουλευμένο κόστος των προγραμμάτων καθορισμένων εισφορών καταχωρείται ως έξοδο στην περίοδο που αφορά. Προγράμματα καθορισμένων παροχών Το πρόγραμμα καθορισμένων παροχών αφορά στη νομική υποχρέωση του για καταβολή στο προσωπικό εφάπαξ αποζημίωσης κατά την ημερομηνία εξόδου κάθε εργαζομένου από την υπηρεσία λόγω συνταξιοδότησης. Η υποχρέωση που καταχωρείται στον ισολογισμό για το πρόγραμμα αυτό είναι η παρούσα αξία της δέσμευσης για την καθορισμένη παροχή ανάλογα με το δεδουλευμένο δικαίωμα των εργαζομένων και σε σχέση με το χρόνο που αναμένεται να καταβληθεί. Καθορισμός των διαθεσίμων και ταμειακών ισοδυνάμων Τα διαθέσιμα περιλαμβάνουν τα μετρητά στο ταμείο, τις καταθέσεις όψεως και προθεσμίας καθώς και τους ανοικτούς δοσοληπτικούς λογαριασμούς με τις τράπεζες (overdrafts) με χρεωστικό ή πιστωτικό υπόλοιπο. Τα ταμειακά ισοδύναμα, αφορούν βραχυχρόνιες υψηλής ευκολίας ρευστοποίησης επενδύσεις, που είναι εύκολα μετατρέψιμες σε μετρητά και είναι τόσο κοντά στη λήξη τους που εμφανίζουν αμελητέο κίνδυνο για αλλαγές την αποτίμησή τους κατά το χρόνο της ρευστοποίησής τους. Διανομή μερισμάτων Η διανομή μερισμάτων στους μετόχους αναγνωρίζεται ως υποχρέωση στις οικονομικές καταστάσεις όταν η διανομή εγκρίνεται από την Γενική Συνέλευση των μετόχων. Διαχείριση χρηματοοικονομικού κινδύνου Η εταιρεία είναι εκτεθειµένη στον κίνδυνο τιμών μεταβολών εύλογων αξιών, τον επιτοκιακό κίνδυνο, τον πιστωτικό κίνδυνο και τον κίνδυνο ρευστότητας λόγω των επενδύσεών της σε μέσα χρηµατοαγοράς. Κίνδυνος τιμών μεταβολών εύλογων αξιών Η εταιρεία επενδύει κυρίως σε κινητές αξίες για την αποκόµιση κεφαλαιακών κερδών σε µεσοπρόθεσµο και µακροπρόθεσµο χρονικό ορίζοντα, αλλά και για την βραχυχρόνια επίτευξη κέρδους. Οι επενδύσεις αυτές είναι εκτεθειµένες στον κίνδυνο ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 17
από την αβεβαιότητα στις µελλοντικές κινήσεις της αγοράς, γι αυτό και η εταιρεία τον διαχειρίζεται µέσω της διαφοροποίησης των επενδύσεών της. Ειδικότερες προβλέψεις για τη διαφοροποίηση του χαρτοφυλακίου της εταιρείας εφαρμόζονται σύμφωνα με τις ισχύουσες διατάξεις περί Εταιρειών Παροχής Επενδυτικών Υπηρεσιών. Επιτοκιακός κίνδυνος Η πλειοψηφία των στοιχείων του ενεργητικού και του παθητικού της εταιρείας δεν υπόκειται σε επιτοκιακής µορφής απόδοση / υποχρέωση και κατά συνέπεια η εταιρεία δεν είναι εκτεθειµένη σε υψηλό κίνδυνο από τις διακυµάνσεις των επιτοκίων. Η διαθέσιµη ρευστότητα τοποθετείται στη χρηµατοαγορά για βραχυχρόνιες περιόδους. Πιστωτικός κίνδυνος Ο πιστωτικός κίνδυνος αφορά τον κίνδυνο µη εκπλήρωσης από τον αντισυµβαλλόµενο των υποχρεώσεων του για την πληρωµή της εταιρείας στο προσδιοριζόµενο χρονικό διάστηµα, κατά τη συµβατική του υποχρέωση. Η εταιρεία είναι υποχρεωµένη να πραγµατοποιεί σε κάθε χρήση σχετικές προβλέψεις εφόσον υφίσταται λόγος. Πιστωτικός κίνδυνος της εταιρείας εντοπίζεται κυρίως στις τοποθετήσεις της σε οµόλογα, καταθέσεις, repos. Ο κίνδυνος από τα οµόλογα, που αποτελούν µικρό κοµµάτι του χαρτοφυλακίου της εταιρείας, µετριάζεται περαιτέρω από τη διαφοροποίηση του σχετικού χαρτοφυλακίου, ενώ η εταιρεία πραγµατοποιεί τοποθετήσεις σε καταθέσεις και repos σε αναγνωρισµένες τράπεζες, όπου ο κίνδυνος είναι ελάχιστος. Κίνδυνος ρευστότητας Το µεγαλύτερο µέρος των στοιχείων του ενεργητικού της εταιρείας µπορεί να ρευστοποιηθεί σε σύντοµο χρονικό διάστηµα. Νέα λογιστικά πρότυπα και ερμηνείες της ΔΕΕΧΠ Έχουν δημοσιευθεί ορισμένα νέα λογιστικά πρότυπα και ερμηνείες της ΔΕΕΧΠ και είναι υποχρεωτικές για τις λογιστικές περιόδους που αρχίζουν από την 1η Ιανουαρίου 2006. Η εκτίμηση της εταιρείας σχετικά με την επίδραση αυτών των νέων προτύπων και ερμηνειών έχει ως εξής: α) ΔΠΧΠ 6, εξερεύνηση και εκτίμηση ορυκτών πόρων Δεν έχει εφαρμογή στην εταιρεία και δεν θα επηρεάσει τις οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας. β) ΔΕΕΧΠ 4, προσδιορισμός εάν μια απαίτηση περιλαμβάνει μίσθωση Δεν έχει εφαρμογή στην εταιρεία και δεν θα επηρεάσει τις οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας. γ) ΔΕΕΧΠ 5, δικαιώματα από επένδυση σε ταμείο για χρηματοδότηση παροπλισμού, ανάπλασης και περιβαλλοντικής αποκατάστασης. Δεν έχει εφαρμογή στην εταιρεία και δεν θα επηρεάσει τις οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας. δ) ΔΛΠ 39, αναγνώριση και επιμέτρηση χρηματοοικονομικών εργαλείωντροποποίηση για τη δυνατότητα επιλογής της εύλογης αξίας. Το τροποποιημένο ΔΛΠ 39 εφαρμόζεται σε ετήσιες περιόδους που αρχίζουν από την 1η Ιανουαρίου 2006. Η εταιρεία δεν έχει αποφασίσει να εφαρμόσει το τροποποιημένο ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 18
ΔΛΠ 39 νωρίτερα. Η εφαρμογή του τροποποιημένου ΔΛΠ 39 δεν αναμένεται να αλλάξει τον λογιστικό χειρισμό των χρηματοοικονομικών στοιχείων του ενεργητικού και παθητικού της εταιρείας. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 19
Δ. ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ Ισολογισμός Ο Ισολογισμός της χρήσης 01.01.-31.12.2005, καθώς και ο αντίστοιχος της προηγούμενης χρήσης έχει ως εξής: Σημειώσεις 01.01-31.12.2005 01.01-31.12.2004 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούν ενεργητικό Ενσώματες Ακινητοποιήσεις 1 7.229,97 5.933,61 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 2 5.702,60 7.826,64 Χρηματοοικονομικα στοιχεία κατεχόμενα μέχρι τη λήξη 3 370.000,00 370.000,00 Λοιπές Μακροπρόθεσμες Απαιτήσεις 4 711.327,71 707.186,51 1.094.260,28 1.090.946,76 Κυκλοφορούν ενεργητικό Πελάτες και Λοιπές Εμπορικές Απαιτήσεις 5 68.344,11 128.552,61 Τράπεζες (καταθέσεις Repos πελατών μας) 6 0,00 1.766.645,00 Λοιπές Απαιτήσεις 7 113.541,39 64.797,43 Λοιπά κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού 8 15.393,59 10.094,07 Εμπορικό χαρτοφυλάκιο 9 179.879,00 289.648,80 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα 10 424.127,92 216.466,01 801.286,01 2.476.203,92 Σύνολο ενεργητικού 1.895.546,29 3.567.150,68 ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Ίδια κεφάλαια αποδιδόμενα στους μετόχους Μετοχικό κεφάλαιο 11 2.930.000,00 2.930.000,00 Λοιπά αποθεματικά 12 4.702,86 4.702,86 Κέρδη/ (ζημιές) εις νέον 13-1.182.475,14-1.277.680,30 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 1.752.227,72 1.657.022,56 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 14 2.625,23 2.597,07 Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία 15 8.303,99 6.825,05 Σύνολο Μακροπροθέσμων Υποχρεώσεων 10.929,22 9.422,12 Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Προμηθευτές και συναφείς υποχρεώσεις 16 23.746,04 48.224,46 Τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις 17 87.188,05 62.028,95 Υποχρεώσεις προς πελάτες (Repos πελατών) 18 3.834,48 1.766.645,00 Λοιπές υποχρεώσεις 19 17.620,78 23.807,59 Σύνολο Βραχυπρόθεσμων Υποχρεώσεων 132.389,35 1.900.706,00 Σύνολο υποχρεώσεων 143.318,57 1.910.128,12 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων 1.895.546,29 3.567.150,68 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 20
Αποτελέσματα Η Κατάσταση Αποτελεσμάτων για τη χρήση 01.01.-31.12.2005, καθώς και η αντίστοιχη της προηγούμενης χρήσης έχει ως εξής: Σημειώσεις 01.01-31.12.2005 01.01-31.12.2004 Συνεχιζόμενες Δραστηριότητες Πωλήσεις 20 376.199,97 402.785,98 Κόστος Πωληθέντων 21 267.532,38 257.201,84 Μεικτό Κέρδος 108.667,59 145.584,14 Λοιπά έσοδα 22 0,06 714,44 Έξοδα διοίκησης 23 50.958,55 58.107,33 Λοιπά έξοδα 24 293,57 3.145,79 Αποτελέσματα εκμετάλλευσης 57.415,54 85.045,46 Χρηματοοικονομικά έσοδα 25 91.316,65 25.599,11 Χρηματοοικονομικά έξοδα 26 8.724,60 1.107,59 Κέρδη προ φόρων 140.007,59 109.536,98 Φόρος εισοδήματος 27 44.802,43 42.872,65 Καθαρά κέρδη περιόδου 95.205,16 66.664,33 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 21
Ταμειακές ροές Οι ταμειακές ροές της εταιρίας και του Ομίλου για τη χρήση 01.01.- 31.12.2005, καθώς και τα αντίστοιχα συγκρίσιμα κονδύλια της προηγούμενης χρήσης έχουν ως εξής: 01.01-31.12.2005 01.01-31.12.2004 Λειτουργικές δραστηριότητες Κέρδη προ φόρων 140.007,59 109.536,98 Πλέον/ μείον προσαρμογές για: Αποσβέσεις 4.318,30 5.256,34 Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα 8.724,60 1.107,59 Πλέον/ μείον προσαρμογές για μεταβολές λογαριασμών κεφαλαίου κίνησης ή που σχετίζονται με τις λειτουργικές δραστηριότητες: Μείωση/ (αύξηση) αποθεμάτων 0,00 0,00 Μείωση/ (αύξηση) απαιτήσεων 1.772.810,02-1.722.627,26 (Μείωση)/ αύξηση υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) -1.768.316,65 1.812.218,45 Μείον: Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβεβλημένα -8.724,60-1.107,59 Καταβεβλημένοι φόροι -45.224,17-42.872,65 Σύνολο εισροών/ (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) 103.595,09 161.511,86 Επενδυτικές δραστηριότητες: Απόκτηση θυγατρικών, συγγενών, κοινοπραξιών και λοιπών επενδύσεων 108.174,38-654.894,71 Αγορά ενσώματων και άϋλων παγίων περιουσιακών στοιχείων -5.614,66-4.031,82 Μερίσματα εισπραχθέντα Σύνολο εισροών/ (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) 102.559,72-658.926,53 Χρηματοδοτικές δραστηριότητες: Μεταβολή λοιπών μακροπρόθεσμων υποχρεώσεων 1.507,10 4.550,70 Μερίσματα πληρωθέντα Σύνολο εισροών/ (εκροών) από χρηματοδοτικές δραστηριότητες (γ) 1.507,10 4.550,70 Καθαρή αύξηση/ (μείωση) στα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα περιόδου (α)+(β)+(γ) 207.661,91-492.863,97 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα έναρξης περιόδου 216.466,01 709.329,98 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα λήξης περιόδου 424.127,92 216.466,01 Μεταβολή της Καθαρής Θέσης Ο Πίνακας μεταβολών της καθαρής θέσης έχει ως εξής: 31.12.2005 31.12.2004 Καθαρή θέση έναρξης περιόδου (01.01) 1.657.022,56 1.590.358,23 Αύξηση (Μείωση) Μετοχικού κεφαλάιου 0,00 0,00 Διανεμόμενα μερίσματα 0,00 0,00 Καθαρό εισόδημα καταχωρημένο απευθείας στην καθαρή θέση 0,00 0,00 Κέρδη (Ζημιές) χρήσης μετά από φόρους 95.205,16 66.664,33 Αγορές (πωλήσεις) ιδίων μετοχών 0,00 0,00 Καθαρή θέση λήξης περιόδου (31.12) 1.752.227,72 1.657.022,56 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 22
Ε. ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΕΠΙ ΤΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ 1. Ενσώματες ακινητοποιήσεις Οι ενσώματες ακινητοποιήσεις περιλαμβάνουν έπιπλα και λοιπό εξοπλισμό και αναλύονται στον παρακάτω πίνακα: ΕΝΣΩΜΑΤΑ ΠΑΓΙΑ 31/12/2005 31/12/2004 Αξία κτήσης: Έπιπλα και λοιπό εξοπλισμός 71.507,02 65.892,36 71.507,02 65.892,36 Μείον: Συσσωρευμένες αποσβέσεις Επίπλων και λοιπού εξοπλισμού 64.277,05 59.958,75 64.277,05 59.958,75 Αναπόσβεστο υπόλοιπο 7.229,97 5.933,61 2. Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις Το υπόλοιπο του λογαριασμού «Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις», αναλύονται στον ακόλουθο πίνακα: 31/12/2005 31/12/2004 Αναπροσαρμογή διαγραφέντων παγίων 466,11 5.437,87 Λογισμός πρόσθετων προβλέψεων για αποζημίωση προσωπικού 2.862,03 2.388,77 Αποτίμηση χρεογράφων 2.374,46 0,00 Σύνολο 5.702,60 7.826,64 3. Χρηματοοικονομικά στοιχεία κατεχόμενα μέχρι την λήξη. Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία κατεχόμενα μέχρι τη λήξη αφορούν σε ένα ομόλογο της Ευρωπαϊκής Πίστης, αξίας 370.000,00. 4. Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις Οι λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις αναλύονται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Εισφορά σε συνεγγυητικό κεφάλαιο 704.328,69 704.328,69 Εγγύηση μίσθωσης γραφείων Φιλελλήνων 35 2.650,04 2.650,04 Δοσμένες Εγγυήσεις ΟΤΕ 207,78 207,78 Εγγύηση REUTERS 4.141,20 0,00 Σύνολο 711.327,71 707.186,51 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 23
5. Πελάτες και Λοιπές Εμπορικές Απαιτήσεις Οι πελάτες και οι λοιπές εμπορικές απαιτήσεις, ποσού 68.344,11, αφορούν αποκλειστικά σε πελάτες εσωτερικού. Οι πελάτες με τα μεγαλύτερα υπόλοιπα στη χρήση είναι οι παρακάτω και αποτελούν το 85% περίπου του συνόλου του λογαριασμού: Ευρωπαϊκή Πίστη Α.Ε.Γ.Α. 31.913,38 Ευρωπαϊκή Πίστη Α.Ε.Δ.Α.Κ. 25.963,08 Σύνολο 57.876,46 6. Τράπεζες (καταθέσεις Repos πελατών μας) Ο λογαριασμός «Τράπεζες (καταθέσεις Repos πελατών μας)» εμφανίζει υπόλοιπο 1.766.645,00 για τη χρήση 2004, για την χρήση 2005 το υπόλοιπο είναι μηδενικό. 7. Λοιπές Απαιτήσεις Οι λοιπές απαιτήσεις, αναλύονται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Απαιτήσεις κατά Ελληνικού Δημοσίου 57.762,29 38.187,97 Προκαταβολές σε προμηθευτές 9.734,13 20.835,72 Χρεωστικά υπόλοιπα πιστωτών διάφορων 706,40 706,40 Χρεωστικά υπόλοιπα λογαριασμού υποχρεώσεων από φόρους - τέλη 45.338,57 5.067,34 Σύνολο 113.541,39 64.797,43 8. Λοιπά κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού Τα «λοιπά κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού» αναλύονται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Έσοδα χρήσεως εισπρακτέα 11.644,59 6.187,42 Έξοδα επόμενων χρήσεων 3.749,00 3.906,65 Σύνολο 15.393,59 10.094,07 Το υπόλοιπο των παραπάνω λογαριασμών αφορά κυρίως σε τόκους ομολόγων. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 24
9. Εμπορικό χαρτοφυλάκιο Το υπόλοιπο του λογαριασμού «Εμπορικό χαρτοφυλάκιο» είναι 179.879,00 για τη χρήση 2005 και 289.648,80 για τη χρήση 2004 και αφορά σε: 31/12/2005 Resparcs Funding 108.050,00 First Investement 71.829,00 Σύνολο 179.879,00 31/12/2004 Aglo Irish 163.863,33 Royal Scotland 99.982,52 Hypo Alde Bank 25.574,34 Δουλευμένοι τόκοι ομολόγων 228,61 Σύνολο 289.648,80 10. Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα Μετρητών Ο λογαριασμός αναλύεται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Δεσμευμένες καταθέσεις σε ταμειακά ισοδύναμα 32,69 32,69 Ταμείο 10.361,99 1.102,95 Καταθέσεις όψεως 28.176,40 162.757,07 Καταθέσεις όψεως Πελάτων μας 34.730,14 2.573,30 Επιταγές εισπρακτέες (μεταχρονολογημένες) που αποτελούν ταμειακά ισοδύναμα 85.826,70 50.000,00 Χρεόγραφα που αποτελούν ταμειακά ισοδύναμα (repos) 265.000,00 0,00 Σύνολο 424.127,92 216.466,01 11. Μετοχικό Κεφάλαιο Το μετοχικό κεφάλαιο της εταιρείας, ποσού 2.930.000 διαιρείται σε 1.000.000 ονομαστικές μετοχές, ονομαστικής αξίας 2,93. 12. Λοιπά Αποθεματικά Ο λογαριασμός «Λοιπά αποθεματικά» ποσού 4.702,86 αφορά αποκλειστικά σε ειδικό αποθεματικό λόγω μετατροπής του Μετοχικού Κεφαλαίου σε ευρώ. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 25
13. Αποτελέσματα εις νέο Ο λογαριασμός «αποτελέσματα εις νέο» αναλύεται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Αποτελέσματα προηγούμενων χρήσεων -1.267.968,24-1.320.980,41 Αποτελέσματα προηγούμενων χρήσεων βάση ΔΛΠ -9.712,06 Αποτέλεσμα περιόδου 85.493,10 53.012,17 Σύνολο -1.182.475,14-1.277.680,30 Το ποσό των αναμορφώσεων προηγούμενων χρήσεων για μετάβαση στα Δ.Π.Χ.Π. του παραπάνω πίνακα έχει προκύψει ως εξής: Επίδραση από αναβαλλόμενη φορολογία 5.229,57 Επίδραση από διαγραφή εξόδων εγκατάστασης -15.536,77 Επίδραση από προβλέψεις για κινδύνους και έξοδα -6.825,05 Επίδραση από αποτίμηση χρεογράφων 7.420,19 Σύνολο -9.712,06 14. Αναβαλλόμενες Φορολογικές Υποχρεώσεις Ο λογαριασμός «Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις», ποσού 2.652,23 αφορά αποκλειστικά στην επίδραση από την αποτίμηση των χρεογράφων της εταιρείας. 15. Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Το υπόλοιπο του λογαριασμού «Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία» (2005: 8.303,99 και 2004: 6.825,05), αφορά σε αναλογιστική μελέτη. 16. Προμηθευτές και συναφείς υποχρεώσεις Ο λογαριασμός «Προμηθευτές και συναφείς υποχρεώσεις», αφορά: 31/12/2005 31/12/2004 Προμηθευτές εσωτερικού 23.190,04 48.224,46 Προμηθευτές εξωτερικού 556,00 0,00 Σύνολο 23.746,04 48.224,46 Οι προμηθευτές με τα μεγαλύτερα υπόλοιπα στη χρήση είναι οι παρακάτω και αποτελούν το 53% περίπου του συνόλου του λογαριασμού: Profile A.E 7.161,62 Ευρωπαϊκή Πίστη Α.Ε.Γ.Α. 5.385,12 Σύνολο 12.546,74 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 26
17. Τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις Ο λογαριασμός «Τρέχουσες φορολογικές πίνακα: υποχρεώσεις», αναλύεται στον ακόλουθο 31/12/2005 31/12/2004 ΦΠΑ 23.794,41 7.392,12 Φόροι - Τέλη αμοιβών προσωπικού 8.700,50 8.996,40 Φόροι - Τέλη αμοιβών τρίτων 6.106,48 5.485,71 Λοιποί φόροι και τέλη 5.936,43 4.633,23 Οφειλόμενος φόρος εισοδήματος χρήσης 42.650,23 0,00 Φόρος εισοδήματος φορολογητέων κερδών 0,00 35.521,49 Σύνολο 87.188,05 62.028,95 Η Εταιρία έχει ελεγχθεί φορολογικά μέχρι και τη χρήση 31.12.2002. Σημειώνεται, ότι δεν προβλέπεται να υπάρξει αξιόλογη επιβάρυνση στις οικονομικές καταστάσεις από τους μελλοντικούς φορολογικούς ελέγχους και κατά συνέπεια δεν κρίθηκε σκόπιμο να διενεργηθεί οποιαδήποτε πρόβλεψη στις οικονομικές καταστάσεις για το θέμα αυτό. 18. Υποχρεώσεις προς πελάτες (Repos πελατών) Ο λογαριασμός «Υποχρεώσεις προς πελάτες (Repos πελατών)» έχει υπόλοιπο 3834,48 για τη χρήση 2005 και αφορά πιστωτικά υπόλοιπα πελατών. Για τη χρήση 2004 έχει υπόλοιπο 1.766.645 και αφορά σε repos πελατών. 19. Λοιπές υποχρεώσεις Ο λογαριασμός «Λοιπές υποχρεώσεις», αφορά: 31/12/2005 31/12/2004 Δικαιούχοι αμοιβών 0,01 874,50 Πιστωτικά υπόλοιπα λογαριασμών προκαταβολών 729,41 591,49 Αποδοχές προσωπικού πληρωτέες 9.062,95 14.688,19 Λοιπές βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις σε 9,49 9,49 Λοιπές βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις σε Ξ.Ν. 792,37 792,37 ΙΚΑ 7.026,55 6.371,63 Έσοδα επόμενων χρήσεων 0,00 479,92 Σύνολο 17.620,78 23.807,59 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 27
20. Κύκλος Εργασιών Ο κύκλος εργασιών της εταιρείας, αναλύεται στον ακόλουθο πίνακα: 31/12/2005 31/12/2004 Προμήθεις πελατών 252.199,78 308.284,45 Εσοδα διαχείρησεις Αμοιβαίων Κεφαλαίων 98.611,59 55.549,90 Προμήθειες από ΑΧΕ 25.388,60 38.951,63 Σύνολο 376.199,97 402.785,98 21. Κόστος Πωληθέντων Το κόστος πωληθέντων, αναλύεται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Αμοιβές και έξοδα προσωπικού 127.526,33 121.184,24 Αμοιβές και έξοδα τρίτων 68.127,33 49.330,87 Παροχές τρίτων 21.055,77 26.107,78 Φόροι - Τέλη 1.010,67 10.090,44 Διάφορα έξοδα 33.134,02 31.933,71 Αποσβέσεις παγίων 16.678,25 16.961,21 Προβλέψεις εκμετάλλευσης 0,00 1.593,60 Σύνολο 267.532,38 257.201,84 22. Λοιπά Έσοδα Τα λοιπά έσοδα ποσού 0,06 αφορούν αποκλειστικά σε διαφορές λόγω στρογγυλοποίησης. 23. Έξοδα διοίκησης Τα έξοδα διοίκησης, αναλύονται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Αμοιβές και έξοδα προσωπικού 24.290,73 27.378,08 Αμοιβές και έξοδα τρίτων 12.976,64 11.144,88 Παροχές τρίτων 4.010,62 5.898,30 Φόροι - Τέλη 192,51 2.279,64 Διάφορα έξοδα 6.311,24 7.214,50 Αποσβέσεις παγίων 3.176,81 3.831,89 Προβλέψεις εκμετάλλευσης 0,00 360,03 Σύνολο 50.958,55 58.107,33 24. Λοιπά έξοδα Ο λογαριασμός «Λοιπά έξοδα» ποσού 293,57, αφορά κυρίως σε φορολογικά πρόστιμα και προσαυξήσεις και φορολογικές διαφορές. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 28
25. Χρηματοοικονομικά έσοδα Τα χρηματοοικονομικά έσοδα, αφορούν σε: 31/12/2005 31/12/2004 Έσοδα χρεογράφων 1.304,71 0,00 Λοιποί πιστωτικοί τόκοι 3.665,63 10.222,35 Κέρδη πωλήσεων συμμετοχών και χρεογράφων 86.258,31 7.956,57 Λοιπά έσοδα κεφαλαίων 88,00 7.420,19 Σύνολο 91.316,65 25.599,11 26. Χρηματοοικονομικά έξοδα Τα χρηματοοικονομικά έξοδα, αναλύονται ως εξής: 31/12/2005 31/12/2004 Προβλέψεις εκμετάλλευσης 7.659,48 0,00 Τόκοι και συναφή έξοδα 1.065,12 1.107,59 Σύνολο 8.724,60 1.107,59 27. Φόρος εισοδήματος Το υπόλοιπο του λογαριασμού «Φόρος εισοδήματος», αφορά σε: 31/12/2005 31/12/2004 Φόρος εισοδ ήματος εταιρείας βάση Ε.Λ.Π. 42.650,23 35.521, 49 Επίδραση απ ό αναπροσαρμογή διαγραφέντων παγίων 4.971,76 5.437,87 Επίδραση από λογισμό προβλέψεων -473,26-683,77 Επίδραση από αποτίμηση χρεογράφων -2.346,30 2.597,07 Σύνολο 44.802,43 42.872,65 28. Κέρδη κατά μετοχή Τα βασικά κέρδη κατά μετοχή υπολογίζονται με διαίρεση του κέρδους που αναλογεί στους μετόχους, με τον αριθμό των κοινών μετοχών στη διάρκεια της περιόδου. Καθαρά κέρδη περιόδου 95.205,16 66.664,33 Αριθμός μετοχών 1.000.000 1.000.000 Κέρδη ανά μετοχή 0,10 0,07 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 29
29. Ταμειακές Ροές Οι ταμειακές ροές της εταιρείας για τις υπό παρουσίαση περιόδους έχουν συνταχθεί με την έμμεση μέθοδο. 30. Λοιπές πληροφορίες α. Εταιρείες με κοινή διοίκηση β. Συναλλαγές με συνδεδεμένες εταιρείες και μέλη του Δ.Σ. Έσοδα Εταιρεία: Ευρωπαϊκή Πίστη Finance ΑΕΠΕΥ Enovation Technologies A.E. Alter Ego Ονοματεπώνυμο: Στέφανος Βερζοβίτης Πρόεδρος Αντιπρόεδρος Χριστόφορος Πούλιος Αντιπρόεδρος Μέλος Μέλος Δημήτριος Κεβόρκ Μέλος Ιωάννης Μαρινόπουλος Μέλος Γκοτζαγεώργης Γεώργιος Μέλος ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ ΑΕΓΑ ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ ΑΕΔΑΚ ΓΚΟΤΖΑΓΕΩΡΓΗΣ ΓΕΩΡΓΙΟΣ ΕΙΔΟΣ ΕΣΟΔΟΥ ΣΥΝΟΛΙΚΟ ΕΣΟΔΟ ΣΤΗ ΧΡΗΣΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΟ ΥΠΟΛΟΙΠΟ 31-12-2005 Πελάτης, έσοδα από παροχή επενδυτικών 133.697,05 31.913,38 υπηρεσιών Πελάτης, έσοδα από παροχή επενδυτικών 98.611,59 25.963,08 υπηρεσιών Πελάτης, έσοδα από παροχή επενδυτικών 285,00 0,00 υπηρεσιών Έξοδα ΕΤΑΙΡΕΙΑ ALTER EGO AE ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ ΑΕΓΑ ENOVATION TECHNOLOGIES AE ΕΙΔΟΣ ΕΞΟΔΟΥ Αμοιβή για καθαρισμό γραφείων Συμμετοχή σε ενοίκια γραφείων κοινόχρηστα και προμήθειες Αμοιβή για ηλεκτρονικούς υπολογιστές ΣΥΝΟΛΙΚΟ ΕΞΟΔΟ ΣΤΗ ΧΡΗΣΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΟ ΥΠΟΛΟΙΠΟ 31-12-2005 4.470,20-1.338,45 26.667,50-5.385,12 1.973,00-411,26 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 30
γ. Αμοιβές μελών Δ.Σ. ΟΝΟΜΑΤΕΠΩΝΥΜΟ ΚΕΒΟΡΚ ΔΗΜΗΤΡΙΟΣ ΜΑΡΙΝΟΠΟΥΛΟΣ ΙΩΑΝΝΗΣ ΓΚΟΤΖΑΓΕΩΡΓΗΣ ΓΕΩΡΓΙΟΣ ΕΙΔΟΣ ΕΞΟΔΟΥ Αμοιβή ως Διευθύνων Σύμβουλος (βάση μισθοδοσίας) Αμοιβή ως διαχειριστής (βάση μισθοδοσίας) Αμοιβή ως συνεργαζόμενος μεσίτης χρηματιστηριακών εργασιών Αμοιβές ως μέλος διοικητικού συμβουλίου ΣΥΝΟΛΙΚΟ ΚΟΣΤΟΣ ΣΤΗ ΧΡΗΣΗ ΚΑΘΑΡΟ ΠΛΗΡΩΤΕΟ ΠΟΣΟ ΣΤΗ ΧΡΗΣΗ 52.849,40 26.819,20 63.682,70 36.526,85 10.185,83 8.148,66 3.600,00 2.404,80 δ. Γεγονότα μετά την ημερομηνία των οικονομικών καταστάσεων Δεν υπάρχουν τέτοιας φύσης γεγονότα τα οποία να επηρεάζουν ουσιωδώς τα μεγέθη της εταιρείας. ε. Μεταβολές λογιστικών αρχών ή εκτιμήσεων σε σχέση με την προηγούμενη χρήση Δεν έχουν επέλθει τέτοιες μεταβολές σε ότι αφορά τις λογιστικές αρχές που ακολουθεί η εταιρεία ή τις εκτιμήσεις της διοίκησης σε ότι αφορά τα Δ.Λ.Π. και Δ.Π.Χ.Π. σε σχέση με την αμέσως προηγούμενη χρήση. ζ. Φορολογικός έλεγχος Η Εταιρία έχει ελεγχθεί φορολογικά μέχρι και τη χρήση που έληξε την 31.12.2002. η. Δεσμεύσεις Δεν υπάρχουν εμπράγματα βάρη. Δεν υπάρχουν επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές της Εταιρίας, καθώς και αποφάσεις δικαστικών ή διαιτητικών οργάνων που ενδέχεται να έχουν σημαντική επίπτωση στην οικονομική κατάσταση ή λειτουργία της. Οι Οικονομικές Καταστάσεις της εταιρείας Ισολογισμός, Κατάσταση Αποτελεσμάτων Χρήσεως, Ταμειακές Ροές, Πινάκας Μεταβολής Καθαρής Θέσης, έχουν συνταχθεί σύμφωνα με την απόφαση των Υπουργών Οικονομίας και Οικονομικών και Ανάπτυξης ΑΠ172/10-1-2006. ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 31
ΑΘΗΝΑ, 20/2/2006 Ο ΠΡΟΕΔΡΟΣ ΤΟΥ Δ.Σ. Ο ΔΙΕΥΘΥΝΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΣ Ο ΥΠΕΥΘΥΝΟΣ ΤΟΥ ΛΟΓΙΣΤΗΡΙΟΥ ΣΤΕΦΑΝΟΣ ΔΗΜΗΤΡΙΟΣ ΚΕΒΟΡΚ ΧΡΙΣΤΟΦΟΡΟΣ ΒΕΡΖΟΒΙΤΗΣ ΠΟΥΛΙΟΣ Α.Δ.Τ Ρ 003110 Α.Δ.Τ. Π 641496 Α.Δ.Τ. Κ 007380 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ FINANCE Α.E.Π.Ε.Υ. 32