ALLIANZ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ (Αρ. Αδείας 8/19.7.1996 (ΦΕΚ708B/20.8.96) ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ (ΠΕΡΙΟΔΟΥ 1/1/2009-31/12/2009) Άρθρο 28 Ν. 3283/2004 (ΦΕΚ 210/2.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕ 31/12/2009 (Αξίες σε Ευρώ). ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΟΣ ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ ΣΕ ΕΥΡΩ % ΕΠΙ ΤΟΥ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΤΕΜΑΧΙΑ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΟΕΔ 3,9% 20/08/2011 FX 5ΕΤΕΣ 1,000.0000 100.5400 100,540.00 1.26% - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 17-MAY-06-20-AUG-11 Επιτόκιο: 3.9% ΟΕΔ 3,8% 20/03/11 FX 3ΕΤΕΣ 3,000.0000 100.4000 301,200.00 3.79% - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 01-FEB-08-20-MAR-11 Επιτόκιο: 3.8% ΟΕΔ 7,5% 20/5/13 FX 15ΕΤΕΣ 2,500.0000 108.5900 271,475.00 3.41% - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 20-MAY-98-20-MAY-13 Επιτόκιο: 7.5% ΟΕΔ 4,3% 20/03/12 FX 3ΕΤΕΣ 6,000.0000 100.8500 605,100.00 7.60% - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 17-ΦΕΒ-09-20-ΜΑΡ-12 Επιτόκιο: 4.3% ΟΕΔ 4,0% 20/8/13 FX 5ΕΤΕΣ 5,000.0000 97.6400 488,200.00 6.13% - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 26-ΜΑΡ-08-20-ΑΥΓ-13 Επιτόκιο: 4% ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΟΙ ΤΟΚΟΙ ΑΓΟΡΑΣ 26,825.40 0.34% ΣΥΝΟΛΟ 1,793,340.40 22.53% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 1,793,340.40 22.53% ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΗΝ ΑΓΟΡΑ ΤΟΥ ΛΟΥΞΕΜΒΟΥΡΓΟΥ Δ.Τ.Α.PIRAEUS GR 4,0% 17/09/12 FIX 3ΕΤΕΣ 1,000.00 95.4605 95,460.50 1.20% - Εκδότης: ΞΕΝΕΣ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 17-SEP-09-17-SEP-12 Επιτόκιο: 4% - Πρόσθετοι Όροι: CALL 7/20/11@ 100.00 EFG PRIV.BANK 3,795% 10/11/14-49 perp 2,000.00 44.0000 88,000.00 1.11% - Εκδότης: EFG INTERNATIONAL AG - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 10-NOV-04-10-NOV-14 Επιτόκιο: 3.795% - Τύπος Επιτοκίου: Κυμαινόμενο Πηγή: GERMAN EXCHANGE - Πρόσθετοι Όροι: CALL 4/30/10@100 PIRAEUS GR.PLC 1,289% 20/7/16 FL 1,500.00 83.0833 124,624.95 1.57% - Εκδότης: PIRAEUS GROUP FINANCE PLC - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 20-JUL-06-20-JUL-16 Επιτόκιο: 1.289% - Πρόσθετοι Όροι: CALL 7/20/11@ 100.00 SANTANDER ISSUANCES 0,959% 23/3/17 FL 1,000.00 94.1298 94,129.80 1.18% - Εκδότης: SANTANDER ISSUAN - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 23-MAR-07-23-MAR-17 Επιτόκιο:.959% - Οίκος: MOODY'S Πιστοληπτική Διαβάθμιση: Aa3 - Πρόσθετοι Όροι: CALL 3/23/12@100.00
ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΟΣ ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ ΣΕ ΕΥΡΩ % ΕΠΙ ΤΟΥ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ MORGAN STANLEY 1,039% 20/07/12 FL 1,000.00 95.6405 95,640.50 1.20% - Εκδότης: ΞΕΝΕΣ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 20-JUL-05-20-JUL-12 Επιτόκιο: 1.039% EFG HELLAS PLC 4,375% 02/13 FX 1,000.00 95.0674 95,067.40 1.20% - Εκδότης: EFG HELLAS PLC - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 11-AUG-09-11-FEB-13 Επιτόκιο: 4.375% - Τύπος Επιτοκίου: Σταθερό Πηγή: BGN - Πρόσθετοι Όροι: - BANK OF CYPRUS 1,322% 4/5/16 FL 1,000.00 89.3560 89,356.00 1.12% - Εκδότης: BANK OF CYPRUS - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 04-MAY-06-04-MAY-16 Επιτόκιο: 1.322% - Πρόσθετοι Όροι: CALL 5/4/11@100 ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΟΙ ΤΟΚΟΙ ΑΓΟΡΑΣ 142.47 0.00% ΣΥΝΟΛΟ 682,421.62 8.58% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 682,421.62 8.58% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ 682,421.62 8.58% ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΟΙ ΤΟΚΟΙ 43,583.26 0.55% ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ EFG 45.86 0.00% ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ 43,629.12 0.55% ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ ΣΕ ΕΥΡΩ (EFG EUROBANK) 15,618.55 0.20% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΤΘ ΣΕ ΕΥΡΩ (ALPHA) 1,258,085.71 15.81% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΤΘ ΣΕ ΕΥΡΩ (MILLENNIUM) 1,283,115.87 16.12% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΤΘ ΣΕ ΕΥΡΩ (EUROBANK) 1,380,000.00 17.34% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΤΘ ΣΕ ΕΥΡΩ (ΠΕΙΡΑΙΩΣ) 1,510,644.60 18.98% ΣΥΝΟΛΟ 5,447,464.73 68.45% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 7,966,855.87 100.11% ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ (4,846.68) -0.06% ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ-ΤΕΛΗ (3,952.34) -0.05% ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ (8,799.02) -0.11% ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 7,958,056.85 100.00% (Μερίδια 1.361.059,476 Χ ΕΥΡΩ 5,8470) ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ 1.Τα ομόλογα Ελληνικού δημοσίου (ΟΕΔ) αποτιμήθηκαν με βαση το Δελτίο τιμών της Ηλεκτρονικης Δευτερογενούς Αγοράς τίτλων (ΗΔΑΤ) της 31/12/2009. 2. Η αποτίμηση των εισηγμένων ομολόγων στην αγορά του Λουξεμβούργου διαμορφώθηκε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2009. 3. Οι δεδουλευμένοι μέχρι την 31/12/2009 τόκοι των τίτλων σταθερού εισοδήματος περιλαμβάνονται στα έσοδα της περιόδου. 4. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε Ευρώ έγινε με βάση το δελτίο ισοτιμιών αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2009. 5. Σημαντικό ποσοστό του ενεργητικού του Α/Κ είναι επενδεδυμένο στους ομίλους της EFG Eurobank Ergasias,Millennium Bank, Alpha Bank και της Τράπεζας Πειραιώς και αφορά καταθέσεις και ομολογίες. Ειδικά οι επενδύσεις στην Τράπεζα Πειραιώς υπερβαίνουν το 20% του καθαρού ενεργητικού, γεγονός που διευθετήθηκε εντος του Ιανουαρίου 2010. 6. Στα Κεφάλαια των μεριδιούχων περιλαμβάνονται και τα αποτελέσματα των προηγούμενων χρήσεων.
2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΚΙΝΗΣΕΩΣ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ & ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ ΜΕΡΙΔΙΑ ΕΥΡΩ I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ Μερίδια σε κυκλοφορία την 31/12/2008 1,748,525.443 10,263,140.32 ΠΛΕΟΝ: Πωλήσεις Μεριδίων 1/1-31/12/2009 507,898.516 2,980,721.97 ΜΕΙΟΝ: Eξαγορές Μεριδίων 1/1-31/12/2009 895,364.483 5,177,138.67 ΣΥΝΟΛΟ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 1,361,059.476 8,066,723.62 II. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΕΡΙΟΔΟΥ Α. Πρόσοδοι Χαρτοφυλακίου Τόκοι χρεογράφων 87,836.72 Τόκοι καταθέσεων 159,138.68 Σύνολο προσόδων 246,975.40 Β. Κέρδη (Ζημίες) κεφαλαίου Καθαρές ζημίες από πωλήσεις χρεογράφων (106,671.41) Σύνολο καθαρών Ζημιών (106,671.41) B. Δαπάνες Αμοιβή Εταιρίας Διαχείρισης 25,070.63 Αμοιβή και προμήθειες Θεματοφυλακής 4,178.45 Συνδρομές -Εισφορές 1,626.82 Έξοδα δημοσιεύσεων -ανακοινώσεων 7,713.62 Αμοιβή ελεγκτών 3,332.00 Φόροι -Τέλη 11,937.16 Σύνολο Δαπανών 53,858.68 Καθαρά αποτελέσματα (Κέρδη) 86,445.31 ΙΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ Καθαρό ενεργητικό σε τιμές κτήσεως την 31/12/2009 8,153,168.93 Καθαρό ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές την 31/12/2009 7,958,056.85 Διαφορά (Υποτίμηση) (195,112.08) Σύνολο Καθαρού Ενεργητικού την 31/12/2009 (I)+(II)+(III) 7,958,056.85 (Μερίδια 1.361.059,476 Χ ΕΥΡΩ 5,8470) 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΚΑΙ ΕΠΑΝΕΠΕΝΔΥΟΜΕΝΑ ΚΕΡΔΗ Κέρδη (Ζημίες) χρήσεως 86,445.31 Μεταφορά στο κεφάλαιο των μεριδιούχων 86,445.31 4. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΕΤΩΝ 2007-2009 2007 2008 2009 Σύνολο ενεργητικού 11,550,738.72 9,921,493.32 7,958,056.85 Μερίδια 2,076,660.369 1,748,525.443 1,361,059.476 Αξία μεριδίου 5.5622 5.6742 5.8470 5. ΗΜΕΡΗΣΙΑ ΤΥΠΙΚΗ ΑΠΟΚΛΙΣΗ ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ 0.0729 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ 0.50% (Απόφ.Ε.Κ.8/335/06.04.2005, άρθρο 4) Αθήνα 21 Ιανουαρίου 2010 Για το Θεματοφύλακα EFG EUROBANK ERGASIAS AE Για τη Διαχειρίστρια Εταιρία Allianz Α.Ε.Δ.Α.Κ. Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΒΥΘΟΥΛΚΑ Δ. ΠΑΝΤΟΥΛΑΣ Α. ΓΚΟΤΣΟΠΟΥΛΟΥ
Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Προς τη Διοίκηση της ALLIANZ Α.Ε.Δ.Α.Κ. για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ALLIANZ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τη συνημμένη Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ALLIANZ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» (το Αμοιβαίο Κεφάλαιο) της χρήσεως από 1 Ιανουαρίου έως 31 Δεκεμβρίου 2009 που περιλαμβάνει την περιουσιακή κατάσταση, τα αποτελέσματα χρήσεως καθώς και τα στοιχεία και τις πληροφορίες που προβλέπονται από το Ν. 3283/2004 για τη χρήση αυτή. Ευθύνη Διοίκησης για την Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως Η Διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας έχει την ευθύνη για τη σύνταξη και την εύλογη παρουσίαση αυτής της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως, σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 3283/2004. Η ευθύνη αυτή περιλαμβάνει το σχεδιασμό, εφαρμογή και διατήρηση συστήματος εσωτερικού ελέγχου σχετικά με τη σύνταξη και εύλογη παρουσίαση έκθεσης διαχειρίσεως, η οποία είναι απαλλαγμένη από ουσιώδεις ανακρίβειες, που οφείλονται σε απάτη ή λάθος επιλέγοντας και εφαρμόζοντας κατάλληλες λογιστικές πολιτικές και πραγματοποιώντας λογιστικές εκτιμήσεις οι οποίες είναι εύλογες για την περίσταση. Ευθύνη Ελεγκτή Δική μας ευθύνη είναι η έκφραση γνώμης επί αυτής της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως, με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα της Ελεγκτικής. Τα Πρότυπα αυτά απαιτούν τη συμμόρφωσή μας με κανόνες ηθικής δεοντολογίας και το σχεδιασμό και διενέργεια του ελέγχου μας με σκοπό την αποκόμιση εύλογης διασφάλισης ότι η Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως είναι απαλλαγμένη από ουσιώδεις ανακρίβειες. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για τη συγκέντρωση ελεγκτικών τεκμηρίων σχετικά με τα ποσά και τις πληροφορίες που περιλαμβάνονται στην Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι διαδικασίες επιλέγονται κατά την κρίση του ελεγκτή και περιλαμβάνουν την εκτίμηση του κινδύνου ουσιώδους ανακρίβειας της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως, που οφείλεται σε απάτη ή λάθος. Για την εκτίμηση του κινδύνου αυτού, ο ελεγκτής λαμβάνει υπόψη του το σύστημα εσωτερικού ελέγχου, σχετικά με τη σύνταξη και την εύλογη παρουσίαση της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό κατάλληλων ελεγκτικών διαδικασιών για την περίσταση και όχι για την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας του συστήματος εσωτερικού ελέγχου της Διαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών πολιτικών που εφαρμόστηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη Διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως. K P M G Ορκωτοί Ελεγκτές ΑΕ, Ελληνική Άν ώνυ μ η Εταιρεία και μέλος του δικτύου ανεξάρτητων εταιρείων-μελών της K P M G συνδεδεμένων με την KPMG International Cooperative ("KPMG International"), ενός Ελβετικού νομικού προσώπου.
Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, περιλαμβάνει τις προβλεπόμενες από το άρθρο 28 του Ν.3283/2004 πληροφορίες και απεικονίζει ακριβοδίκαια την περιουσιακή κατάσταση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου κατά την 31 Δεκεμβρίου 2009 και τη χρηματοοικονομική του επίδοση για τη χρήση που έληξε την ημερομηνία αυτή, σύμφωνα με τις σχετικές διατάξεις του Ν. 3283/2004. Αθήνα, 29 Ιανουαρίου 2010 KPMG Ορκωτοί Ελεγκτές Α.Ε. Νικόλαος Τσιμπούκας, Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής ΑΜ ΣΟΕΛ 17151 2