ΟΜΙΛΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΓΙΑ ΤΗΝ ΕΝΝΙΑΜΗΝΙΑ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΣΤΙΣ 30 ΣΕΠΤΕΜΒΡΙΟΥ 2007 ΣΥΝΟΨΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΕΠΕΞΗΓΗΜΑΤΙΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ % Βασικά oικονοµικά στοιχεία Σεπ-07 Σεπ-06 Μεταβολή Σεπ-07 Σεπ-06 '000 '000 '000 '000 Σύνολο καθαρών εσόδων 137.617 103.850 33% 235.565 177.765 Σύνολο εξόδων 68.045 65.119 4% 116.476 111.467 Μερίδιο από συνδεδεµένη εταιρεία 906 1.649 (45%) 1.551 2.823 Κέρδος από συνήθεις εργασίες πριν τις προβλέψεις 75.507 42.096 79% 129.248 72.058 Προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων 6.299 17.053 (63%) 10.782 29.190 Κέρδος που αναλογεί στους µετόχους 60.817 20.192 201% 104.103 34.564 Τα αποτελέσµατα της πρώτης εννιαµηνίας του 2007 παρουσιάζονται ως εξαιρετικά σε σχέση µε την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Το κέρδος που αναλογεί στους µετόχους ξεπέρασε τα 60,8 εκατ. ( 104,1 εκατ.) και έχει τριπλασιαστεί σε σχέση µε την αντίστοιχη περσινή περίοδο (αύξηση 201%). Το κέρδος από συνήθεις εργασίες πριν τις προβλέψεις σηµειώνει ουσιαστική αύξηση 79%, φθάνοντας τα 75,5 εκατ. ( 129,2 εκατ.) σε σύγκριση µε 42,1 εκατ. ( 72,1 εκατ.) τους πρώτους εννέα µήνες του 2006. Το σύνολο των καθαρών εσόδων παρουσίασε εξαιρετική αύξηση 33% φθάνοντας τα 137,6 εκατ. ( 235,6 εκατ.) ενώ παράλληλα το σύνολο των εξόδων έχει περιοριστεί σε αύξηση 4% στοιχείο το οποίο αντανακλά τη συστηµατική εργασία που καταβάλλεται από τον Όµιλο τόσο για αύξηση των εισοδηµάτων όσο και για συγκράτηση των δαπανών. Ως αποτέλεσµα ο δείκτης εξόδων προς έσοδα τον Σεπτέµβριο 2007 βρίσκεται στα ιδιαίτερα χαµηλά επίπεδα του 49,4%. Αναµένεται ότι ο δείκτης αυτός για ολόκληρο το 2007 θα φθάσει περίπου στο 50,3%. Η επιτυχής ολοκλήρωση της ηµόσιας Πρότασης προς τους µετόχους της Αθηνά Κυπριακή ηµόσια Εταιρεία Λτδ είχε ως επακόλουθο κέρδη που προέκυψαν από την εξαγορά τα οποία ανέρχονται στα 4 εκατ. ( 6,8 εκατ.) και αναγνωρίστηκαν στα µη επιτοκιακά έσοδα. Σηµαντική συνεισφορά στην ολική κερδοφορία παρατηρείται επίσης από τα κέρδη από διάθεση και επανεκτίµηση αξιών ύψους 5 εκατ. ( 8,6 εκατ.) σε σύγκριση µε 1,7 εκατ. ( 2,9 εκατ.) την αντίστοιχη περίοδο του 2006. Οι προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων περιορίστηκαν σε 6,3 εκατ. ( 10,8 εκατ.) και παρουσιάζουν ουσιαστική µείωση κατά 63% από το αντίστοιχο ποσό του 2006. Η µείωση αποδίδεται κυρίως στη βελτίωση της 1
ποιότητας του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων σε συνδυασµό µε την σηµαντική αύξηση στις εισπράξεις που προήλθαν από προβληµατικούς χρεώστες. Οι συνολικές χορηγήσεις σε πελάτες παρουσίασαν αύξηση 21% και έχουν φθάσει τα 2,3 δισ. ( 3,9 δισ. εκατ.) σε σύγκριση µε 1,9 δισ. ( 3,2 δισ.) τον Σεπτέµβριο του 2006, ενώ οι καταθέσεις πελατών παρουσίασαν αύξηση 17%, φθάνοντας τα 3,5 δισ. ( 6,0 δισ.) σε σύγκριση µε 3,0 δισ. ( 5,2 δισ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Η ανάπτυξη ενός ολοκληρωµένου ικτύου Καταστηµάτων στην Ελλάδα, ως ένας κύριος στρατηγικός στόχος του Οµίλου της Ελληνικής, υλοποιείται τηρώντας τα τεθέντα χρονοδιαγράµµατα. Τον Οκτώβριο του 2007 λειτούργησε το πρώτο κατάστηµα της Ελληνικής Τράπεζας στην πόλη της Λάρισας και αρχές Νοεµβρίου λειτούργησε το πέµπτο κατάστηµα στην πόλη της Θεσσαλονίκης. Ο Στρατηγικός σχεδιασµός αναφορικά µε τα κύρια µεγέθη των δραστηριοτήτων του ικτύου Καταστηµάτων Ελλάδας, επίσης υλοποιείται µε επιτυχία: Οι χορηγήσεις στην Ελλάδα παρουσιάζουν αύξηση κατά 24% φθάνοντας τα 490 εκατ. ( 839 εκατ.) σε σύγκριση µε 394 εκατ. ( 675 εκατ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Οι καταθέσεις πελατών σηµειώνουν αύξηση κατά 36%, φθάνοντας τα 562 εκατ. ( 962 εκατ.) σε σύγκριση µε 412 εκατ. ( 705 εκατ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Το σύνολο του ισολογισµού ανήλθε σε 683 εκατ. ( 1.169 εκατ.) αποτελώντας το 15% στο σύνολο του Οµίλου. Η λειτουργική κερδοφορία της Ελλάδας παρουσίασε ουσιαστική αύξηση 75% σε σύγκριση µε την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Οι ζηµιές πριν τη φορολογία περιορίστηκαν στα 0,8 εκατ. ( 1,4. εκατ.) σε σύγκριση µε 2,9 εκατ. ( 4,9 εκατ.) για το εννίαµηνο του 2006. Από τα πιο πάνω προκύπτει ότι η αναδιοργάνωση και οι διαρθρωτικές αλλαγές που έγιναν στο ίκτυο Καταστηµάτων Ελλάδας έφεραν θετικά αποτελέσµατα. Η µη προβλέψιµη όµως αρνητική συγκυρία λόγω της αναταραχής στις διεθνείς αγορές επηρέασε αρνητικά τις τιµές των οµολόγων και κατ επέκταση την κερδοφορία του τρίτου τριµήνου. εδοµένων και των µικρών µεγεθών, τα αποτελέσµατα της Ελλάδας για το εννιάµηνο παρουσιάζουν οριακή ζηµιά 0,8 εκατ. ( 1,4. εκατ.) ενώ στο εξάµηνο είχαµε κερδοφορία 0,8 εκατ. ( 1,4. εκατ.). Με βάση τα νέα δεδοµένα αποµακρύνεται η επίτευξη του αρχικού στόχου για την τελική κερδοφορία του 2007. Τα κεφάλαια που αναλογούν στους µετόχους της Τράπεζας αυξήθηκαν σηµαντικά κατά 24% και ανήλθαν στα 263,6 εκατ. ( 451,2 εκατ.), σε σχέση µε 212,5 εκατ. ( 363,8 εκατ.) το εκέµβριο του 2006. Αναµένεται ότι µέχρι το τέλος του 2007 τα κεφάλαια θα ενισχυθούν περαιτέρω µε την εξάσκηση των ικαιωµάτων Αγοράς Μετοχών τα οποία λήγουν στις 30 Νοεµβρίου 2007. Ο δείκτης απόδοσης ιδίων κεφαλαίων του Οµίλου για ολόκληρο το 2007 υπολογίζεται ότι θα φθάσει περίπου στο 29,1% σε σύγκριση µε τον στόχο του 25,1% που είχε τεθεί. 2
ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Καθαρά έσοδα από τόκους % Σεπ-07 Σεπ-06 Μεταβολή Σεπ-07 Σεπ-06 '000 '000 '000 '000 Τόκοι εισπρακτέοι 196.107 153.515 28% 335.684 262.778 Αναστολή αναγνώρισης τόκων (3.927) (9.723) (60%) (6.722) (16.643) 192.180 143.792 34% 328.962 246.135 Τόκοι πληρωτέοι (102.190) (75.702) 35% (174.922) (129.582) 89.990 68.090 32% 154.040 116.553 Τα καθαρά έσοδα από τόκους παρουσιάζουν αύξηση 32% φθάνοντας στα 89,9 εκατ. ( 154,0 εκατ.) σε σχέση µε 68,1 εκατ. ( 116,5 εκατ.) για τον Σεπτέµβριο 2006. Το επιτοκιακό περιθώριο του Οµίλου τον Σεπτέµβριο του 2007 ανήλθε σε 3,09% ( εκέµβριος 2006: 2,89%). Στην Κύπρο το επιτοκιακό περιθώριο τον Σεπτέµβριο 2007 ήταν 3,30%, ενώ στην Ελλάδα ήταν 2,04%. Η αύξηση στα καθαρά έσοδα από τόκους οφείλεται κατά κύριο λόγο στα πιο κάτω: 1. Στην αύξηση των υπολοίπων των χορηγήσεων κατά 21% και των καταθέσεων πελατών κατά 17% σε ετησιοποιηµένη βάση. 2. Στη ψηλή απόδοση από τα ρευστά διαθέσιµα σε ξένο νόµισµα η οποία οφείλεται τόσο στην αύξηση των καταθέσεων σε ξένο νόµισµα στην Κύπρο κατά 22% από τον Σεπτέµβριο του 2006, όσο και στην αύξηση του επιτοκιακού περιθωρίου από την αντίστοιχη περίοδο πέρσι και ειδικότερα του αµερικάνικου δολαρίου. 3. Στη µείωση των τόκων που αναστέλλονται σε σχέση µε την περσινή αντίστοιχη περίοδο λόγω της συνεχιζόµενης σηµαντικής βελτίωσης της ποιότητας του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων. 4. Στις σηµαντικά αυξηµένες εισπράξεις καθυστερηµένων οφειλών τα εισοδήµατα των οποίων είχαν ανασταλεί σε προηγούµενες περιόδους και τώρα αναγνωρίστηκαν στα αποτελέσµατα του εννιαµήνου. Μη επιτοκιακά έσοδα % Σεπ-07 Σεπ-06 Μεταβολή Σεπ-07 Σεπ-06 '000 '000 '000 '000 Καθαρά έσοδα δικαιωµάτων και προµηθειών 24.198 19.790 22% 41.421 33.875 Κέρδη από διάθεση και επανεκτίµηση συναλλάγµατος και χρηµατοοικονοµικών στοιχείων 12.201 9.769 25% 20.885 16.722 Άλλα έσοδα 11.228 6.201 81% 19.219 10.615 47.627 35.760 33% 81.525 61.212 3
Το σύνολο των µη επιτοκιακών εσόδων παρουσίασε σηµαντική άνοδο της τάξεως του 33% σε σχέση µε την αντίστοιχη περσινή περίοδο, φθάνοντας τα 47,6 εκατ. ( 81,5 εκατ.). Οι τραπεζικές εργασίες στην Κύπρο και Ελλάδα παρουσίασαν πολύ ικανοποιητικό ρυθµό ανάπτυξης. Θετική ήταν και η συνεισφορά από τις ασφαλιστικές εργασίες του Οµίλου καθώς επίσης και η σηµαντική αύξηση που παρουσίασαν τα έσοδα από τις επενδυτικές θυγατρικές του Οµίλου. Στα αποτελέσµατα αυτά περιλαµβάνονται κέρδη 4 εκατ. ( 6,8 εκατ.) που προέκυψαν από την εξαγορά της Αθηνά Κυπριακή ηµόσια Εταιρεία Λτδ τα οποία αφορούν το ποσό της υπέρβασης του µεριδίου του Οµίλου στην καθαρή εύλογη αξία των καθαρών περιουσιακών στοιχείων που αποκτήθηκαν. Με την ολοκλήρωση της ηµόσιας Πρότασης της Ελληνικής Τράπεζας ο Όµιλος κατέχει το 77,85% του µετοχικού κεφαλαίου της Αθηνά η οποία λογίζεται σαν θυγατρική από τον Ιούνιο του 2007. Τα κέρδη από διάθεση και επανεκτίµηση συναλλάγµατος και χρηµατοοικονοµικών στοιχείων περιλαµβάνουν κέρδη από συγκεκριµένα παράγωγα ύψους 4,4 εκατ. ( 7,5 εκατ.), (Σεπτέµβριο 2006: 2,7 εκατ., 4,6 εκατ.). Περιλαµβάνουν επίσης ζηµιές οι οποίες προήλθαν κυρίως από την επανεκτίµηση και πώληση οµολόγων οι αξίες των οποίων είχαν επηρεαστεί αρνητικά λόγω των αρνητικών εξελίξεων στις διεθνής χρηµαταγορές κατά το τρίτο τρίµηνο του έτους. Έξοδα % Σεπ-07 Σεπ-06 Μεταβολή Σεπ-07 Σεπ-06 '000 '000 '000 '000 Έξοδα προσωπικού 47.957 44.628 7% 82.090 76.392 Αποσβέσεις 2.883 2.970 (3%) 4.935 5.084 ιοικητικά και άλλα έξοδα 17.205 17.521 (2%) 29.451 29.991 Σύνολο εξόδων 68.045 65.119 4% 116.476 111.467 Το σύνολο των εξόδων του Οµίλου παρουσιάζει συγκρατηµένη αύξηση 4% από το αντίστοιχο ποσό της περσινής περιόδου. Το κόστος προσωπικού αποτελεί το 71% του συνόλου των εξόδων του Οµίλου. Το µεγαλύτερο µέρος, 41,5 εκατ. ( 71,1 εκατ.), αφορά το προσωπικό του Οµίλου στην Κύπρο το οποίο απαριθµούσε 1.496 άτοµα τον Σεπτέµβριο 2007 σε σχέση µε 1.442 άτοµα τον Σεπτέµβριο 2006. Στην Κύπρο η αύξηση στα έξοδα προσωπικού ανέρχεται σε 8% και προκύπτει κυρίως από την υποχρέωση για ετήσιες µισθολογικές αναπροσαρµογές µε βάση τις συλλογικές συµβάσεις. Στην Ελλάδα η αύξηση στα έξοδα προσωπικού ανέρχεται επίσης σε 8%. Ο συνολικός αριθµός των υπαλλήλων που εργοδοτούνταν στον Όµιλο στην Ελλάδα τον Σεπτέµβριο 2007 ήταν 409 άτοµα σε σχέση µε 384 άτοµα τον Σεπτέµβριο 2006. Τα διοικητικά και άλλα έξοδα έχουν µειωθεί κατά 2% σε σύγκριση µε την περσινή αντίστοιχη περίοδο. Η προσπάθεια του Οµίλου για βελτίωση του 4
δείκτη εξόδων προς έσοδα παραµένει ως ένας από τους πάγιους στρατηγικούς στόχους του Οµίλου. Ο δείκτης εξόδων προς έσοδα για τους πρώτους εννέα µήνες του χρόνου βρίσκεται στα ιδιαίτερα χαµηλά επίπεδα του 49,4%. Αυτό οφείλεται στην εξαιρετική αύξηση στο σύνολο των εσόδων κατά 33% σε σύγκριση µε την περιορισµένη αύξηση 4% στο σύνολο των εξόδων. Αναµένεται ότι ο δείκτης αυτός για ολόκληρο το 2007 θα φθάσει περίπου στο 50,3%. Προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων σε πελάτες Οι προβλέψεις του Σεπτεµβρίου 2007 ανήλθαν στα 6,3 εκατ. ( 10,8 εκατ.) σε σύγκριση µε 17,1 εκατ. ( 29,2 εκατ.) την αντίστοιχη περσινή περίοδο, και παρουσιάζουν σηµαντική µείωση της τάξεως του 63%. Ο Όµιλος έχει πετύχει επίσης ουσιαστική µείωση του δείκτη ετησίου κόστους των προβλέψεων έναντι των χορηγήσεων, σε 0,4% τον Σεπτέµβριο 2007 από 1,2% τον Σεπτέµβριο 2006. Η µείωση αποδίδεται κυρίως στη βελτίωση της ποιότητας του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων σε συνδυασµό µε την σηµαντική αύξηση στις εισπράξεις που προήλθαν από προβληµατικούς χρεώστες. Οι συνεχείς ενέργειες του Οµίλου για βελτίωση της ποιότητας του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων έχουν συµβάλει στη µείωση των µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων του Οµίλου κατά 16% από τον Σεπτέµβριο 2006, στα 195,6 εκατ. ( 334,8 εκατ.). Ως εκ τούτου, ο δείκτης µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων στο σύνολο των χορηγήσεων είναι σηµαντικά βελτιωµένος τον Σεπτέµβριο του 2007 αφού έχει µειωθεί στο 8,9% σε σχέση µε 12,9% τον Σεπτέµβριο 2006 και 12,6% για ολόκληρο το 2006. Υπενθυµίζεται ότι ο Όµιλος ακολουθεί τους κανονισµούς που εκδόθηκαν το 2006 από την Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου σχετικά µε την κατηγοριοποίηση των µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων και την αναστολή αναγνώρισης εσόδων. Οι κανονισµοί αυτοί εφαρµόζονται σε όλες τις χορηγήσεις πελατών οι οποίες δεν είναι πλήρως καλυµµένες µε εµπράγµατες εξασφαλίσεις και παρουσιάζουν καθυστερήσεις πέραν των τριών µηνών. Επίσης επεκτείνονται σε όλους τους χρεωστικούς λογαριασµούς των πελατών εντός του Οµίλου µε έστω και ένα µη εξυπηρετούµενο λογαριασµό. Tους πρώτους εννέα µήνες του 2007 το 76,7% των καθαρών µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων καλύπτεται από προβλέψεις για αποµείωση στην αξία χορηγήσεων ενώ το υπόλοιπο ποσοστό καλύπτεται από εµπράγµατες εξασφαλίσεις. Το ποσοστό αυτό έχει βελτιωθεί σηµαντικά από το 63,8% που ίσχυε την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Το σύνολο των αποθεµατικών για αποµείωση στην αξία των χορηγήσεων κατά τον Σεπτέµβριο 2007 έχει φτάσει τα 216,6 εκατ. ( 370,8 εκατ.) ( εκέµβριος 2006: 212,3 εκατ., 363,4 εκατ.) και αποτελεί το 9,5% των συνολικών µεικτών χορηγήσεων. 5
ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ Σεπ-07 Σεπ-06 % Σεπ-07 Σεπ-06 Βασικά Στοιχεία Ισολογισµού 'εκατ. 'εκατ. Μεταβολή 'εκατ. 'εκατ. Σύνολο Ισολογισµού 4.422 3.623 22% 7.569 6.202 Μεικτές Χορηγήσεις 2.272 1.872 21% 3.889 3.205 Κύπρος 1.782 1.478 21% 3.050 2.530 Ελλάδα 490 394 24% 839 675 Καταθέσεις 3.530 3.010 17% 6.043 5.152 Κύπρος 2.968 2.598 14% 5.081 4.447 Ελλάδα 562 412 36% 962 705 Το σύνολο του Ισολογισµού του Οµίλου ανήλθε στα 4,4 δισ. ( 7,6 δισ. ) σε σύγκριση µε 3,6 δισ. ( 6,2 δισ.) τον Σεπτέµβριο του 2006, σηµειώνοντας αύξηση 22%. Οι συνολικές χορηγήσεις σε πελάτες παρουσίασαν αύξηση 21% και έχουν φθάσει τα 2,3 δισ. ( 3,9 δισ.) σε σύγκριση µε 1,9 δισ. ( 3,2 δισ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Οι χορηγήσεις πελατών στην Ελλάδα παρουσίασαν σηµαντική αύξηση 24% φθάνοντας στα 490 εκατ. ( 839 εκατ.) σε σύγκριση µε 394 εκατ. ( 675 εκατ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Η σύνθεση του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων του Οµίλου ανά κατηγορία χορηγήσεων ήταν η ακόλουθη: Κ α τα να λ ω τικ ά δάνεια 15% Πιστωτικές κάρτες 1% Στεγαστικά δάνεια 14% Μεγάλες επιχειρήσεις 31% Μικρού και µ εσαίου µεγέθους επιχειρήσεις 39% Οι καταθέσεις πελατών παρουσίασαν αύξηση 17%, φθάνοντας τα 3,5 δισ. ( 6,0 δισ.) σε σύγκριση µε 3,0 δισ. ( 5,2 δισ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Η σύνθεση του χαρτοφυλακίου καταθέσεων του Οµίλου ανάλογα µε το είδος της κατάθεσης αναλύεται σε: Όψεως 18% Ταµ ιε υ τη ρ ίο υ 3% Προθεσµ ια κ έ ς 63% Προειδοποίησης 16% 6
Το σύνολο των 3,0 δισ. ( 5,1 δισ.) καταθέσεων στην Κύπρο χωρίζεται σε 1,1 δισ. ( 1,9 δισ.) (Σεπτέµβριος 2006: 1,1 δισ., 1,8 δισ.) καταθέσεις σε Κυπριακές λίρες και 1,9 δισ. ( 3,2 δισ.) (Σεπτέµβριος 2006: 1,5 δισ., 2,6 δισ.) καταθέσεις σε ξένα νοµίσµατα. To 38% των καταθέσεων των πελατών στην Κύπρο είναι σε, ενώ το 32% είναι σε αµερικάνικα δολάρια, το 21% σε ευρώ και το 6% σε στερλίνες. Το πιο κάτω γράφηµα αναλύει τις καταθέσεις πελατών στην Κύπρο ανά χώρα προέλευσης κατόχου. Άλλες χώρες Ευρωπαϊκής Ένωσης 16% Άλλες Ευρωπαϊκές χώρες 7% Κύπρος 45% Άλλες 4% Ρωσία 28% Οι καταθέσεις πελατών από χώρες µέλη της ευρωπαϊκής ένωσης µε βάση το πιο πάνω γράφηµα αποτελούν το 61% του συνόλου των καταθέσεων στην Κύπρο και αναλύονται ανά νόµισµα ως ακολούθως: Κυπριακή Λίρα 58% Αµερ. ολάριο Στερλίνα 9% 13% 19% Άλλα 1% Το υπόλοιπο 39% των καταθέσεων στην Κύπρο αφορά κατόχους από άλλες ευρωπαϊκές χώρες, την Ρωσία και άλλες χώρες και αναλύονται ανά νόµισµα ως ακολούθως: Αµερ. ολάριο 61% 24% Άλλα Κυπριακή Λίρα Στερλίνα 4% 2% 9% Οι καταθέσεις πελατών στην Ελλάδα έφθασε τα 562 εκατ. ( 962 εκατ.) σε σύγκριση µε 412 εκατ. ( 705 εκατ.) τον Σεπτέµβριο του 2006 παρουσιάζοντας ουσιαστική αύξηση 36%. Οι καταθέσεις στην Ελλάδα αποτελούνται κυρίως από καταθέσεις σε ευρώ. 7
Το σύνολο των επενδύσεων του Οµίλου αποτελείται κυρίως από εισηγµένα σε διεθνή χρηµατιστήρια Κυβερνητικά και Τραπεζικά Οµόλογα ψηλής πιστοληπτικής βαθµολογίας. Τα κεφάλαια που αναλογούν στους µετόχους της Τράπεζας ενισχύθηκαν περαιτέρω και ανήλθαν στα 263,6 εκατ. ( 451,2 εκατ.), σε σχέση µε 212,5 εκατ. ( 363,8 εκατ.) το εκέµβριο του 2006 παρουσιάζοντας αύξηση 24%. Ο δείκτης απόδοσης ιδίων κεφαλαίων του Οµίλου για ολόκληρο το 2007 υπολογίζεται ότι θα φθάσει περίπου στο 29,1% σε σύγκριση µε τον στόχο του 25,1% που είχε τεθεί. Αποτελέσµατα του ικτύου Καταστηµάτων στην Ελλάδα εκατ. 1000 900 800 700 600 Καταθέσεις Μεικτές Χορηγήσεις 500 Σεπτ. 2005 εκ. 2005 Σεπτ. 2006 εκ. 2006 Σεπτ. 2007 Η ανάπτυξη ενός ολοκληρωµένου ικτύου Καταστηµάτων στην Ελλάδα, ως ένας κύριος στρατηγικός στόχος του Οµίλου της Ελληνικής, υλοποιείται τηρώντας τα τεθέντα χρονοδιαγράµµατα. Τον Οκτώβριο του 2007 λειτούργησε το πρώτο κατάστηµα της Ελληνικής Τράπεζας στην πόλη της Λάρισας και αρχές Νοεµβρίου λειτούργησε το πέµπτο κατάστηµα στην πόλη της Θεσσαλονίκης. Ο Στρατηγικός σχεδιασµός αναφορικά µε τα κύρια µεγέθη των δραστηριοτήτων του ικτύου Καταστηµάτων Ελλάδας, επίσης υλοποιείται µε επιτυχία: Οι χορηγήσεις στην Ελλάδα παρουσιάζουν αύξηση κατά 24% φθάνοντας τα 490 εκατ. ( 839 εκατ.) σε σύγκριση µε 394 εκατ. ( 675 εκατ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Οι καταθέσεις πελατών σηµειώνουν αύξηση κατά 36%, φθάνοντας τα 562 εκατ. ( 962 εκατ.) σε σύγκριση µε 412 εκατ. ( 705 εκατ.) τον Σεπτέµβριο του 2006. Το σύνολο του ισολογισµού ανήλθε σε 683 εκατ. ( 1.169 εκατ.) αποτελώντας το 15% στο σύνολο του Οµίλου. Η λειτουργική κερδοφορία της Ελλάδας παρουσίασε ουσιαστική αύξηση 75% σε σύγκριση µε την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Οι ζηµιές πριν τη φορολογία περιορίστηκαν στα 0,8 εκατ. ( 1,4. εκατ.) σε σύγκριση µε 2,9 εκατ. ( 4,9 εκατ.) για το εννίαµηνο του 2006. 8
Από τα πιο πάνω προκύπτει ότι η αναδιοργάνωση και οι διαρθρωτικές αλλαγές που έγιναν στο ίκτυο Καταστηµάτων Ελλάδας έφεραν θετικά αποτελέσµατα. Η µη προβλέψιµη όµως αρνητική συγκυρία λόγω της αναταραχής στις διεθνείς αγορές επηρέασε αρνητικά τις τιµές των οµολόγων και κατ επέκταση την κερδοφορία του τρίτου τριµήνου. εδοµένων και των µικρών µεγεθών, τα αποτελέσµατα της Ελλάδας για το εννιάµηνο παρουσιάζουν οριακή ζηµιά 0,8 εκατ. ( 1,4. εκατ.) ενώ στο εξάµηνο είχαµε κερδοφορία 0,8 εκατ. ( 1,4. εκατ.). Με βάση τα νέα δεδοµένα αποµακρύνεται η επίτευξη του αρχικού στόχου για την τελική κερδοφορία του 2007. ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΟΙ ΣΤΟΧΟΙ Τα οικονοµικά αποτελέσµατα του εννιαµήνου του 2007 υποδεικνύουν ότι οι στόχοι που έχουν τεθεί για ολόκληρο το 2007 θα υπερκαλυφθούν. Συνεκτιµώντας τα δεδοµένα της οικονοµίας και τη µέχρι τώρα πορεία του Οµίλου, η ιοίκηση της Τράπεζας αποφάσισε όπως αναθεωρήσει τις προβλέψεις για το έτος 2007 σε ότι αφορά την απόδοση ιδίων κεφαλαίων από 25,1% σε 29,1% και το δείκτη εξόδων προς έσοδα από 52,9% στο 50,3%. Ο Όµιλος είναι στα τελικά στάδια της διαδικασίας για την προετοιµασία του προϋπολογισµού για το 2008. Οι αλλαγές στο οικονοµικό και τραπεζικό περιβάλλον λόγω της εισαγωγής του µας υποχρεώνουν να αναθεωρήσουµε βασικές παραµέτρους του µοντέλου προετοιµασίας του προϋπολογισµού και µελλοντικών προβλέψεων. Η όλη διαδικασία αναµένεται να ολοκληρωθεί προς το τέλος του έτους. Η ιοίκηση προτίθεται να ανακοινώσει τις προβλέψεις για το Στρατηγικό Σχέδιο για την τριετία 2008 2010 µε την δηµοσίευση των προκαταρκτικών αποτελεσµάτων του 2007. Οι µετατροπές από Κυπριακές λίρες σε που αναφέρονται πιο πάνω έγιναν µε βάση την ισοτιµία 1= 0,5842 που ίσχυε στις 30 Σεπτεµβρίου 2007. 9