Ενδιάµεσες συνοπτικές οικονοµικές καταστάσεις για την τριµηνία που έληξε την 31 Μαρτίου 2011 Περιεχόµενα Σελίδα Ενδιάµεση συνοπτική κατάσταση συνολικού εισοδήµατος τριµηνίας 2 Ενδιάµεσος συνοπτικός ισολογισµός 3 Ενδιάµεση συνοπτική κατάσταση αλλαγών στα ίδια κεφάλαια 4 Ενδιάµεση συνοπτική κατάσταση ταµειακών ροών 5 Σηµειώσεις στις ενδιάµεσες συνοπτικές οικονοµικές καταστάσεις 6 8
Ενδιάµεση συνοπτική κατάσταση συνολικού εισοδήµατος για την τριµηνία που έληξε την 31 Μαρτίου 2011 Σηµ. 2011 2010 Εισοδήµατα Εισοδήµατα από επενδύσεις: Τόκοι χρεογράφων 22.073 24.655 Τραπεζικοί και άλλοι τόκοι 52.164 24.355 Ζηµιά από διάθεση χρηµατοοικονοµικών περιουσιακών στοιχείων που αποτιµούνται σε δίκαιη αξία µέσω των αποτελεσµάτων (45.665) (109.533) Κέρδος / (ζηµιά) δίκαιης αξίας χρηµατοοικονοµικών περιουσιακών στοιχείων που αποτιµούνται σε δίκαιη αξία µέσω των αποτελεσµάτων 240.000 (2.639.480) 268.572 (2.700.003) Έξοδα ικαιώµατα διαχείρισης (40.326) (50.826) ικαιώµατα γραµµατείας και διοικητικών υπηρεσιών (6.407) (6.407) Έξοδα διοικητικής λειτουργίας (22.739) (44.447) Κέρδος/(ζηµιά) εργασιών 199.100 (2.801.683) Χρηµατοδοτικά έξοδα (129) (242) Συναλλαγµατικές διαφορές - 54.447 Απόσβεση διαφοράς υπέρ το άρτιο επενδύσεων διακρατούµενων µέχρι τη λήξη (145) (2.963) Κέρδος/(ζηµιά) πριν τη φορολογία 198.826 (2.750.441) Φορολογία (794) - Καθαρό κέρδος/(ζηµιά) για την περίοδο 198.032 (2.750.441) Άλλα συνολικά εισοδήµατα - - Συνολικό κέρδος/(ζηµιά) για την περίοδο 198.032 (2.750.441) Βασικό και πλήρως κατανεµηµένο κέρδος/(ζηµιά) ανά µετοχή (σεντ) 3 0,50 (7,74) Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6 µέχρι 8 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων. 2
Ενδιάµεσος συνοπτικός ισολογισµός στις 31 Μαρτίου 2011 Σηµ. Περιουσιακά στοιχεία Χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία που αποτιµούνται σε δίκαιη αξία µέσω των αποτελεσµάτων 5 19.261.405 18.536.811 Χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία διακρατούµενα µέχρι τη λήξη 4 1.535.431 1.535.576 Άλλα εισπρακτέα και προπληρωµές 100.007 132.689 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 5.755.086 6.349.013 Σύνολο περιουσιακών στοιχείων 26.651.929 26.554.089 Ίδια κεφάλαια και υποχρεώσεις Κεφάλαιο και αποθεµατικά Μετοχικό κεφάλαιο 6 11.864.271 11.864.271 Αποθεµατικό υπέρ το άρτιο 2.247.282 2.247.282 Ίδιες µετοχές 6 (25.717) (25.717) Αποθεµατικά 12.016.206 11.818.174 26.102.042 25.904.010 Υποχρεώσεις Ποσά οφειλόµενα 98.639 131.232 Πληρωτέα αµυντική εισφορά για µερίσµατα που πληρώθηκαν - 67.599 Τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις 451.248 451.248 Σύνολο υποχρεώσεων 549.887 650.079 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων 26.651.929 26.554.089 Καθαρά περιουσιακά στοιχεία ανά µετοχή (σεντ) 3 66,05 65,55 Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6 µέχρι 8 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων. 3
Ενδιάµεση συνοπτική κατάσταση αλλαγών στα ίδια κεφάλαια για την τριµηνία που έληξε την 31 Μαρτίου 2011 Συσσωρευµένες Μετοχικό Αποθεµατικό (ζηµιές)/κέρδη Ίδιες κεφάλαιο υπέρ το άρτιο που κρατήθηκαν µετοχές Ολικό Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου 2011 11.864.271 2.247.282 11.818.174 (25.717) 25.904.010 Κέρδος για την περίοδο 198.032 198.032 Υπόλοιπο την 31 Μαρτίου 2011 11.864.271 2.247.282 12.016.206 (25.717) 26.102.042 Για την τριµηνία που έληξε την 31 Μαρτίου 2010 Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου 2010 40.908.051 2.088.297 (6.121.003) (25.717) 36.849.628 Ζηµιά για την περίοδο (2.750.441) (2.750.441) Υπόλοιπο την 31 Μαρτίου 2010 40.908.051 2.088.297 (8.871.444) (25.717) 34.099.187 (1) Από την 1 Ιανουαρίου 2003, εταιρείες που δεν διανέµουν 70% των κερδών τους µετά τη φορολογία, όπως προσδιορίζονται από τον περί Εκτάκτου Εισφοράς για την Άµυνα της ηµοκρατίας Νόµο, κατά τη διάρκεια των δύο ετών από το τέλος του φορολογικού έτους στο οποίο τα κέρδη αναφέρονται, θα θεωρείται πως έχουν διανέµει αυτό το ποσό σαν µέρισµα. Έκτακτη αµυντική εισφορά προς 15% θα είναι πληρωτέα πάνω σε αυτή τη λογιζόµενη διανοµή µερίσµατος στην έκταση που οι µέτοχοι (άτοµα και εταιρείες) κατά το τέλος της περιόδου των δύο ετών από το τέλος του φορολογικού έτους στο οποίο τα κέρδη αναφέρονται, είναι φορολογικοί κάτοικοι Κύπρου. Το ποσό τής λογιζόµενης διανοµής µερίσµατος µειώνεται µε οποιοδήποτε πραγµατικό µέρισµα ήδη διανεµήθηκε για το έτος στο οποίο τα κέρδη αναφέρονται. Αυτή η έκτακτη αµυντική εισφορά καταβάλλεται από την Εταιρεία για λογαριασµό των µετόχων. Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6 µέχρι 8 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων. 4
Ενδιάµεση συνοπτική κατάσταση ταµειακών ροών για το εννιάµηνο που έληξε την 31 Μαρτίου 2011 Ροή µετρητών από εργασίες 2011 2010 Κέρδος/(ζηµιά) πριν τη φορολογία 198.826 (2.750.441) Αναπροσαρµογές για: Πιστωτικούς Τόκους (74.237) (49.010) Απόσβεση διαφοράς υπέρ το άρτιο χρηµατοοικονοµικών περουσιακών στοιχείων διακρατούµενων µέχρι τη λήξη 145 2.963 Αλλαγές στο κεφάλαιο κίνησης: 124.734 (2.796.488) Ποσά Εισπρακτέα 32.682 39.880 Οφειλόµενα έξοδα (32.593) 4.924 Χρηµατοοικονοµικά περουσιακά στοιχεία που αποτιµούνται σε δίκαιη αξία µέσω των αποτελεσµάτων (724.594) 2.790.397 Μετρητά που (χρησιµοποιήθηκαν για) / προήλθαν από εργασίες (599.771) 38.713 Φορολογία που πληρώθηκε (795) (602.978) Αµυντική εισφορά για µερίσµατα που πληρώθηκαν (67.599) - Καθαρή ροή µετρητών για εργασίες (668.165) (564.265) Ροή µετρητών από επενδυτικές δραστηριότητες Τόκοι που εισπράχτηκαν 74.237 49.010 Καθαρά µετρητά από επενδυτικές δραστηριότητες 74.237 49.010 Καθαρή µείωση στα ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα (593.928) (515.255) Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 1 Ιανουαρίου 6.349.013 3.991.842 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 31 Μαρτίου 5.755.085 3.476.587 Οι σηµειώσεις στις σελίδες 6 µέχρι 8 αποτελούν αναπόσπαστο µέρος αυτών των οικονοµικών καταστάσεων. 5
Σηµειώσεις στις ενδιάµεσες συνοπτικές οικονοµικές καταστάσεις 1 Γενικές πληροφορίες Οι ενδιάµεσες οικονοµικές καταστάσεις οι οποίες δεν έχουν ελεγχθεί από τους εξωτερικούς ελεγκτές της Εταιρείας, εκφράζονται σε Ευρω και ετοιµάστηκαν σύµφωνα µε το ιεθνές Λογιστικό Πρότυπο Χρηµατοοικονοµικής Αναφοράς 34 Ενδιάµεσες Οικονοµικές Καταστάσεις και συνάδουν µε τις πρόνοιες των περί Αξιών και Χρηµατιστηρίου Αξιών Κύπρου Νόµων και Κανονισµών σε σχέση µε την ανακοίνωση ενδιάµεσων αποτελεσµάτων. 2 Λογιστικές αρχές Οι λογιστικές αρχές που εφαρµόστηκαν µε συνέπεια αναφορικά µε στοιχεία που θεωρούνται ουσιώδη σε σχέση µε τις ενδιάµεσες οικονοµικές καταστάσεις της Εταιρείας είναι οι ίδιες που εφαρµόστηκαν για την κατάρτιση των ετήσιων οικονοµικών καταστάσεων για το έτος που έληξε στις 31 εκεµβρίου 2010. Οι ενδιάµεσες αυτές οικονοµικές καταστάσεις πρέπει να διαβάζονται σε συνάρτηση µε τις ετήσιες οικονοµικές καταστάσεις για το έτος που έληξε στις 31 εκεµβρίου 2010. 3 Κέρδος/ (ζηµιά) ανά µετοχή και καθαρά περιουσιακά στοιχεία ανά µετοχή Η ζηµιά ανά µετοχή υπολογίζεται διαιρώντας τη ζηµιά για την περίοδο που αναλογεί στους µετόχους της Εταιρείας µε το µεσοσταθµικό αριθµό των εκδοµένων µετοχών κατά τη διάρκεια της περιόδου. 31/03/2011 31/03/2010 Κέρδος / (ζηµιά) για την περίοδο 198.032 (2.750.441) Μεσοσταθµικός αριθµός µετοχών που ήταν εκδοµένες κατά τη διάρκεια της περιόδου 39 519 371 35 544 018 Βασικό κέρδος / (ζηµιά) ανά µετοχή (σεντ) 0,50 (7,74) Η Εταιρεία δεν έχει δικαιώµατα αγοράς που µπορούν να εξασκηθούν και ως εκ τούτου δεν υπολογίζεται πλήρως κατανεµηµένη ζηµιά ανά µετοχή. 6
3 Κέρδος/ (ζηµιά) ανά µετοχή και καθαρά περιουσιακά στοιχεία ανά µετοχή (συνέχεια) Τα καθαρά περιουσιακά στοιχεία ανά µετοχή υπολογίζονται διαιρώντας τα καθαρά περιουσιακά στοιχεία την 31 Μαρτίου µε τον αριθµό των εκδοµένων µετοχών την ηµέρα εκείνη. Καθαρά περιουσιακά στοιχεία ( ) 26.102.042 25.904.010 Αριθµός µετοχών που ήταν εκδοµένος στις 31 Μαρτίου 39 519 010 39 519 371 Καθαρά περιουσιακά στοιχεία ανά µετοχή (σεντ) 66,05 65,55 4 Χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία διακρατούµενα µέχρι τη λήξη Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 1.535.576 1.795.312 Επενδύσεις που έληξαν - (259.157) Απόσβεση διαφοράς υπέρ το άρτιο (145) (579) Στο τέλος της περιόδου 1.535.431 1.535.576 Τα χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία διακρατούµενα µέχρι τη λήξη, ταξινοµούνται ως ακολούθως: Μη κυκλοφορούν µερίδιο 1.535.431 1.535.576 Σύνολο 1.535.431 1.535.576 Τα χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία διακρατούµενα µέχρι τη λήξη αναλύονται ως εξής: Χρεόγραφα εισηγµένα στο Χρηµατιστήριο Αξιών Κύπρου: Κυβερνητικά 1.321.856 1.322.001 1.321.856 1.581.737 Μη εισηγµένα χρεόγραφα: Αρχών Τοπικής Αυτοδιοίκησης 213.575 213.575 1.535.431 1.535.576 7
5 Χρηµατοοικονοµικά περιουσιακά στοιχεία που αποτιµούνται σε δίκαιη αξία µέσω των αποτελεσµάτων Αγοραία Αγοραία αξία αξία Τίτλοι εισηγµένοι στο Χρηµατιστήριο Αξιών Κύπρου Μετοχές και δικαιώµατα αγοράς µετοχών 7.134.924 6.397.571 Μετατρέψιµα Χρεόγραφα 896.951 874.926 8.031.875 7.272.497 Τίτλοι εισηγµένοι στο Χρηµατιστήριο Αθηνών Μετοχές και δικαιώµατα αγοράς µετοχών 10.116.939 10.197.175 Μετατρέψιµα Χρεόγραφα 1.112.591 1.067.140 11.229.530 11.264.315 Σύνολο χρηµατοοικονοµικών περιουσιακών στοιχείων που αποτιµούνται σε δίκαιη αξία µέσω των αποτελεσµάτων 19.261.405 18.536.812 6 Μετοχικό κεφάλαιο και ίδιες µετοχές Την 6 Μαΐου 2009, σε Συνέλευση των µετόχων της Εταιρείας εγκρίθηκε η σύσταση Προγράµµατος Επαναγοράς Ιδίων Μετοχών για περίοδο δώδεκα µηνών, σύµφωνα µε τις πρόνοιες των εκάστοτε Νόµων και Κανονισµών της Κυπριακής ηµοκρατίας και της Ευρωπαϊκής Ένωσης. Το Πρόγραµµα αυτό µπορεί να είναι Καθορισµένου Χρονοδιαγράµµατος ή µη κατά την κρίση του ιοικητικού Συµβουλίου. Ειδικότερα, η Εταιρεία είχε τη δυνατότητα να προβαίνει σε αγορές ιδίων µετοχών, µε ανώτατη τιµή αγοράς την εκάστοτε Καθαρή Εσωτερική Αξία ανά µετοχή και κατώτατη τιµή αγοράς 0,25, µέχρι συνολικού αριθµού που αντιστοιχεί στο 10% του συνόλου των µετοχών της, στο οποίο συνυπολογίζονται οι εκάστοτε ανήκουσες στην Εταιρεία ίδιες µετοχές. Μέχρι την 31 Μαρτίου 2011 η Εταιρεία είχε προβεί σε αγορά 28 200 ιδίων µετοχών µε βάση το πρόγραµµα αυτό. Την 28 Απριλίου 2010, σε Συνέλευση των µετόχων της Εταιρείας εγκρίθηκε η σύσταση νέου Προγράµµατος Επαναγοράς Ιδίων Μετοχών για περίοδο δώδεκα µηνών µε τους ίδιους όρους του προηγούµενου Προγράµµατος. Μέχρι την 31 Μαρτίου 2011 η Εταιρεία δεν είχε προβεί σε αγορά ιδίων µετοχών µε βάση το νέο Πρόγραµµα Επαναγοράς Ιδίων Μετοχών. 8