ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΟΜΙΛΟΥ Για την εννιαµηνία που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 26 Οκτωβρίου 2014
ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ Σελίδα 1. Σύνοψη αποτελεσµάτων 3-5 2. Λογαριασµός αποτελεσµάτων 6 8 3. Κατάσταση οικονοµικής θέσης 9-14 4. Κεφαλαιακή επάρκεια 14-15 5. Αποτελέσµατα Πανευρωπαϊκής Άσκησης Προσοµοίωσης Ακραίων Καταστάσεων (Stress Tests) 6. Επικείµενη Κεφαλαιακή Ενίσχυση της Τράπεζας µε την εξάσκηση δικαιωµάτων προτίµησης (rights issue) 15 15-16 Σελίδα 2 από 16
1. ΣΥΝΟΨΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Λογαριασµός Αποτελεσµάτων Σεπ-14 Σεπ-13 Μεταβολή '000 '000 % Σύνολο καθαρών εσόδων 225.407 199.961 13% Καθαρά έσοδα από τόκους 156.338 133.510 17% Μη επιτοκιακά έσοδα 69.069 66.451 4% Σύνολο εξόδων 106.387 114.511 (7%) Έξοδα προσωπικού 56.620 69.310 (18%) Αποσβέσεις και χρεολύσεις 4.192 4.197 (0%) ιοικητικά και άλλα έξοδα 45.575 41.004 11% Κέρδος από συνήθεις εργασίες πριν τις προβλέψεις 119.020 85.450 39% Προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων 259.056 166.456 56% Ζηµία πριν τη φορολογία (140.036) (81.006) 73% Φορολογία 12.909 4.791 169% Κέρδος/(ζηµία) από δραστηριότητες που τερµατίστηκαν µετά τη φορολογία 3.021 (10.215) (130%) Ζηµία που αναλογεί στους κατόχους µετοχών της µητρικής εταιρείας (124.822) (87.244) 43% Κατάσταση Οικονοµικής Θέσης Σεπ-14 εκ-13 Μεταβολή '000 '000 % Σύνολο Περιουσιακών στοιχείων 6.872.454 6.383.946 8% Χορηγήσεις σε πελάτες 3.267.651 3.563.949 (8%) Μεικτές χορηγήσεις 4.411.991 4.394.166 0% Προβλέψεις για αποµείωση (1.144.340) (830.217) 38% Καταθέσεις 6.128.112 5.513.272 11% Ίδια Κεφάλαια 363.553 394.488 (8%) Βασικοί είκτες Απόδοσης Σεπ-14 Σεπ-13 Επιτοκιακό περιθώριο 3,35% 2,56% είκτης εξόδων προς έσοδα 47,2% 57,3% είκτης ετήσιου κόστους των προβλέψεων έναντι των χορηγήσεων 7,8% 5,0% Κέρδος πριν τις προβλέψεις προς µέσο όρο ιδίων κεφαλαίων 41,9% 25,9% Σεπ-14 εκ-13 είκτης συνολικών προβλέψεων προς µη εξυπηρετούµενες χορηγήσεις 46,3% 41,4% είκτης Καθαρών χορηγήσεων προς καταθέσεις 53,3% 64,6% Σελίδα 3 από 16
1. ΣΥΝΟΨΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (συνέχεια) 1.1 Λογαριασµός Αποτελεσµάτων Το κέρδος του Οµίλου από συνήθεις εργασίες πριν τις προβλέψεις για την εννιαµηνία που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, ανέρχεται στα 119,0 εκατ. σηµειώνοντας αύξηση της τάξης του 39%, σε σύγκριση µε 85,5 εκατ. την αντίστοιχη περίοδο του προηγούµενου έτους, κυρίως λόγω των αυξηµένων καθαρών εσόδων αλλά και των µειωµένων εξόδων. Τα καθαρά έσοδα από τόκους του Οµίλου για την εννιαµηνία που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, ανέρχονται σε 156,3 εκατ. σε σύγκριση µε 133,5 εκατ. για την εννιαµηνία που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2013, σηµειώνοντας αύξηση 17% η οποία οφείλεται στη σηµαντική µείωση των εξόδων από τόκους κατά 42%, παρά τη µείωση των εσόδων από τόκους κατά 9%. Η αύξηση των µη επιτοκιακών εσόδων κατά 4% οφείλεται στην αύξηση των καθαρών εσόδων από δικαιώµατα και προµήθειες κατά 7% και του καθαρού κέρδους από διάθεση και επανεκτίµηση συναλλάγµατος και χρηµατοοικονοµικών στοιχείων κατά 5%, παρά τη µείωση των άλλων εσόδων κατά 6%. Τα συνολικά έξοδα µειώθηκαν κατά 7% σε σχέση µε την αντίστοιχη περίοδο του προηγούµενου έτους και οφείλεται κυρίως στη µείωση του κόστους προσωπικού κατά 18%. Η χρέωση για προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων στην Κατάσταση Λογαριασµού Αποτελεσµάτων για την περίοδο που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 ανήλθε σε 259,1 εκατ. και αυξήθηκε κατά 92,6 εκατ. από το αντίστοιχο ποσό του 2013, ως αποτέλεσµα του αρνητικού οικονοµικού κλίµατος, της αύξησης των µη εξυπηρετούµενων δανείων και της συνεχιζόµενης µείωσης της αξίας των ακινήτων. 1.2 Κατάσταση Οικονοµικής Θέσης Το σύνολο των Περιουσιακών στοιχείων του Οµίλου ανήλθε σε 6,9 δισ. παρουσιάζοντας αύξηση 8% σε σύγκριση µε το εκέµβριο του 2013. Οι καταθέσεις πελατών παρουσίασαν αύξηση 11% σε σύγκριση µε το εκέµβριο του 2013 φθάνοντας τα 6,1 δισ. ( εκέµβριος 2013: 5,5 δισ.). Το σύνολο των µετρητών και καταθέσεων του Οµίλου µε τράπεζες ανήλθε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 σε 2,6 δισ. ( εκέµβριος 2013: 1,9 δισ.). Τα ποσά αυτά είναι ενδεικτικά της επαρκούς ρευστότητας του Οµίλου, της οποίας επίσης ενδεικτικό αποτελεί και η µηδενική χρηµατοδότηση από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα, η µη άντληση ρευστότητας από τον Έκτακτο Μηχανισµό Ρευστότητας καθώς και η µη εξάρτηση από τη διατραπεζική αγορά. Σελίδα 4 από 16
1. ΣΥΝΟΨΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (συνέχεια) 1.2 Κατάσταση Οικονοµικής Θέσης (συνέχεια) Οι συνολικές µεικτές χορηγήσεις σε πελάτες παρουσίασαν οριακή αύξηση σε σχέση µε το εκέµβριο του 2013 και ανέρχονται σε 4,4 δισ. Ο δείκτης των µεικτών µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων στο σύνολο των χορηγήσεων, συµπεριλαµβανοµένων των τόκων που αναστάληκαν και δεν αναγνωρίστηκαν στην Κατάσταση Λογαριασµού Αποτελεσµάτων, ανήλθε στο 56,1% σε σύγκριση µε 45,7% το εκέµβριο του 2013. Ταυτόχρονα, το 46,3% ( εκέµβριος 2013: 41,4%) των µεικτών µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων καλύπτεται από προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων. 1.3 Κεφαλαιακή Επάρκεια Ο είκτης Κεφαλαιακής Επάρκειας του Οµίλου στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 διαµορφώθηκε σε 11,7%, ο είκτης Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων σε 10,7% και ο είκτης Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων σε 8,0% µετά την µετατροπή ΜΑΚ 1 συνολικής αξίας περίπου 24 εκατ. 1.4 Αποτελέσµατα πανευρωπαϊκής άσκησης προσοµοίωσης ακραίων καταστάσεων (stress tests) Με βάση τα αποτελέσµατα του Ελέγχου Ποιότητας Στοιχείων Ενεργητικού ("AQR") και της Άσκησης Προσοµοίωσης Ακραίων Καταστάσεων (Stress Tests) που δηµοσίευσε η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα («ΕΚΤ») και η Ευρωπαϊκή Αρχή Τραπεζών («ΕΑΤ»), η κεφαλαιακή απαίτηση που πρέπει να καλυφθεί για την Ελληνική Τράπεζα, σύµφωνα µε το «Ακραίο Σενάριο», ανέρχεται σε 105 εκατ., το οποίο θα καλυφθεί από την επικείµενη έκδοση ικαιωµάτων Προτίµησης. Από τον Νοέµβριο 2014, η Ελληνική Τράπεζα θα συγκαταλέγεται ανάµεσα στις σηµαντικές ευρωπαϊκές τράπεζες που θα εποπτεύονται από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα. 1.5 Επικείµενη κεφαλαιακή ενίσχυση της Τράπεζας µε την εξάσκηση δικαιωµάτων προτίµησης (rights issue) Η Τράπεζα βρίσκεται σε προχωρηµένο στάδιο για αύξηση του κεφαλαίου της, µε σκοπό να διαδραµατίσει πρωταγωνιστικό ρόλο στην ανάκαµψη της Κυπριακής οικονοµίας και να καλύψει τις κεφαλαιακές απαιτήσεις που υπολογίστηκαν από τη Συνολική Αξιολόγηση, εντός του χρονοδιαγράµµατος που υπέδειξε η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα Η Ελληνική Τράπεζα προσβλέπει σε άντληση σηµαντικά περισσότερων κεφαλαίων από αυτά που κατέληξε η Συνολική Αξιολόγηση, µε σκοπό να είναι σε θέση να στηρίξει ενεργά την ανάκαµψη της κυπριακής οικονοµίας. Οι λεπτοµέρειες και οι όροι της έκδοσης θα ανακοινωθούν σύµφωνα µε τις νοµικές και ρυθµιστικές απαιτήσεις, σε εύλογο χρόνο. Σελίδα 5 από 16
2. ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Καθαρά έσοδα από τόκους Σεπ-14 Σεπ-13 Μεταβολή '000 '000 % Έσοδα από τόκους 218.811 240.479 (9%) Έξοδα από τόκους (62.473) (106.969) (42%) 156.338 133.510 17% Τα καθαρά έσοδα από τόκους του Οµίλου για την εννιαµηνία που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, ανέρχονται σε 156,3 εκατ. σε σύγκριση µε 133,5 εκατ. για την εννιαµηνία που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2013, σηµειώνοντας αύξηση 17% η οποία οφείλεται στη σηµαντική µείωση των εξόδων από τόκους κατά 42%, παρά τη µείωση των εσόδων από τόκους κατά 9%. Συγκεκριµένα, η µείωση των εσόδων από τόκους οφείλεται κυρίως στην αύξηση της αναστολής αναγνώρισης εσόδων. H µείωση των εξόδων από τόκους οφείλεται κυρίως στη µείωση των επιτοκίων στα καταθετικά προϊόντα, καθώς και στη µείωση των τόκων πληρωτέων στο δανειακό κεφάλαιο µετά την απόφαση του ιοικητικού Συµβουλίου για ακύρωση της πληρωµής των τόκων. Το επιτοκιακό περιθώριο του Οµίλου για την περίοδο που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 ανήλθε σε 3,35% ( εκέµβριος 2013: 2,75%). Μη επιτοκιακά έσοδα Σεπ-14 Σεπ-13 Μεταβολή '000 '000 % Καθαρά έσοδα δικαιωµάτων και προµηθειών 42.408 39.511 7% Καθαρό κέρδος από διάθεση και επανεκτίµηση συναλλάγµατος και χρηµατοοικονοµικών στοιχείων 12.674 12.086 5% Άλλα έσοδα 13.987 14.854 (6%) 69.069 66.451 4% Το σύνολο των µη επιτοκιακών εσόδων παρουσίασε αύξηση της τάξεως του 4%, φθάνοντας τα 69,1 εκατ. σε σύγκριση µε 66,5 εκατ. το Σεπτέµβριο του 2013. Η αύξηση των µη επιτοκιακών εσόδων οφείλεται στην αύξηση των καθαρών εσόδων από δικαιώµατα και προµήθειες κατά 7% και του καθαρού κέρδους από διάθεση και επανεκτίµηση συναλλάγµατος και χρηµατοοικονοµικών στοιχείων κατά 5%, παρά την µείωση των άλλων εσόδων κατά 6%. Σελίδα 6 από 16
2. ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (συνέχεια) Έξοδα Σεπ-14 Σεπ-13 Μεταβολή '000 '000 % Έξοδα προσωπικού 56.620 69.310 (18%) Αποσβέσεις και χρεολύσεις 4.192 4.197 (0%) ιοικητικά και άλλα έξοδα 45.575 41.004 11% Σύνολο εξόδων 106.387 114.511 (7%) Tο σύνολο των εξόδων του Οµίλου για την περίοδο που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, παρουσιάζει µείωση της τάξης του 7% σε σχέση µε την αντίστοιχη περίοδο του προηγούµενου έτους. Το σύνολο των εξόδων περιλαµβάνει τον ειδικό φόρο επί των Πιστωτικών Ιδρυµάτων ύψους 6,2 εκατ. (30 Σεπτεµβρίου 2013: 7,4 εκατ.). Στις 30 Σεπτεµβρίου 2013, ποσό ύψους 4,3 εκατ. του ειδικού φόρου επί των Πιστωτικών Ιδρυµάτων επαναταξινοµήθηκε από την κατηγορία «Φορολογία» του Λογαριασµού Αποτελεσµάτων. Ο δείκτης εξόδων προς έσοδα διαµορφώθηκε στο 47,2% σε σύγκριση µε τα επίπεδα του 52,4% για την αντίστοιχη περίοδο του 2013, εξαιρουµένου του κόστους 9,6 εκατ. του Ειδικού Σχεδίου Πρόωρης Αφυπηρέτησης. Η βελτίωση του δείκτη οφείλεται κυρίως στην αύξηση των καθαρών εσόδων από τόκους και στη µείωση των εξόδων. Έξοδα Προσωπικού Τα έξοδα προσωπικού αποτελούν το 53,2% του συνόλου των εξόδων του Οµίλου (Σεπτέµβριος 2013: 60,5%) και παρουσιάζουν µείωση 18% ( 12,7 εκατ.) από την αντίστοιχη περίοδο του προηγούµενου έτους ως αποτέλεσµα του Ειδικού Σχεδίου Πρόωρης Αφυπηρέτησης («Σχέδιο») και των µειώσεων στις αποδοχές του προσωπικού, βάσει συµφωνίας που έγινε ενώπιον του Τµήµατος Εργασιακών Σχέσεων µεταξύ του Κυπριακού Εργοδοτικού Συνδέσµου Τραπεζών (ΚΕΣΤ) και της Ένωσης Τραπεζικών Υπαλλήλων Κύπρου (ΕΤΥΚ), που αφορά την τριετία 2014-2016 και η οποία υπογράφτηκε στις 17 Μαρτίου 2014, µε ισχύ από την 1 η Μαρτίου 2014. Με βάση το Σχέδιο, 165 άτοµα αποχώρησαν µεταξύ των µηνών Ιουνίου και Σεπτεµβρίου του 2013. Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, ο αριθµός των ατόµων που εργοδοτούσε ο Όµιλος ήταν 1.419 (Σεπτέµβριος 2013: 1.390 άτοµα) και η Τράπεζα 1.308 άτοµα (Σεπτέµβριος 2013: 1.252 άτοµα). Στον αριθµό των υπαλλήλων που εργοδοτούσε ο Όµιλος στις 30 Σεπτεµβρίου 2013 συµπεριλαµβάνονταν 32 υπάλληλοι που εργοδοτούνταν από την πρώην θυγατρική εταιρεία του Οµίλου Limited Liability Company Commercial Bank Hellenic Bank. Σελίδα 7 από 16
2. ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (συνέχεια) ιοικητικά και άλλα έξοδα Τα διοικητικά και άλλα έξοδα του Οµίλου για την περίοδο που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, παρουσίασαν αύξηση 11% σε σχέση µε την αντίστοιχη περίοδο του προηγούµενου έτους τα οποία περιλαµβάνουν ποσό 9,6 εκατ. που αφορά το κόστος του Ειδικού Σχεδίου Πρόωρης Αφυπηρέτησης. Η αύξηση στα διοικητικά και άλλα έξοδα στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, οφείλεται κυρίως στο κόστος αποµείωσης της αξίας των ακινήτων ύψους 10,5 εκατ. καθώς και στο κόστος συµβουλευτικών υπηρεσιών ύψους 3,4 εκατ. Συγκεκριµένα, κόστος αποµείωσης της αξίας της γης και κτηρίων για ιδία χρήση ύψους 6,8 εκατ. καθώς και κόστος συµβουλευτικών υπηρεσιών ύψους 3,4 εκατ. έχει χρεωθεί στην Κατάσταση Λογαριασµού Αποτελεσµάτων κατά την τρίτη τριµηνία του έτους. Προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων σε πελάτες Σεπ-14 Σεπ-13 Μεταβολή '000 '000 % Προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων στην Κατάσταση Λογαριασµού Αποτελεσµάτων 259.056 166.456 56% Η χρέωση για προβλέψεις για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων στην Κατάσταση Λογαριασµού Αποτελεσµάτων για την περίοδο που έληξε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 ανήλθε σε 259,1 εκατ. και αυξήθηκε κατά 92,6 εκατ. από το αντίστοιχο ποσό του 2013, ως αποτέλεσµα του αρνητικού οικονοµικού κλίµατος, της αύξησης των µη εξυπηρετούµενων δανείων και της συνεχιζόµενης µείωσης της αξίας των ακινήτων. Ο δείκτης ετήσιου κόστους των προβλέψεων έναντι των χορηγήσεων, µε βάση τα αποτελέσµατα της περιόδου, διαµορφώνεται σε 7,8% ( εκέµβριος 2013: 7,1%). Οι συσσωρευµένες προβλέψεις για αποµείωση στην αξία των χορηγήσεων, οι οποίες περιλαµβάνουν τόκους που αναστάληκαν και δεν αναγνωρίστηκαν στην Κατάσταση Λογαριασµού Αποτελεσµάτων, στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 ανήλθαν σε 1.144,3 εκατ. ( εκέµβριος 2013: 830,2 εκατ.) και αποτελούν το 25,9% των συνολικών µεικτών χορηγήσεων ( εκέµβριος 2013: 18,9%). Ο Όµιλος επικεντρώνεται στη συγκράτηση της φθίνουσας ποιότητας του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων που προκλήθηκε από την οικονοµική κρίση και την πτώση στις τιµές των ακινήτων. Σηµείωση: Σύµφωνα µε τις πρόνοιες του ιεθνές Προτύπου Χρηµατοοικονοµικής Αναφοράς 5, «Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία που κατέχονται προς πώληση και διακοπείσες δραστηριότητες», η παρουσίαση της Κατάστασης Λογαριασµού Αποτελεσµάτων για το 2013 αναπροσαρµόστηκε έτσι ώστε η πώληση της θυγατρικής εταιρείας του Οµίλου στη Ρωσία Limited Liability Company Commercial Bank Hellenic Bank να λαµβάνεται υπόψη ως αν να είχε συµβεί από την αρχή του έτους. Σελίδα 8 από 16
3. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ Βασικά στοιχεία Κατάστασης Οικονοµικής Θέσης Μεταβολή Σεπ-14 - εκ-13 Μεταβολή Σεπ-14 - Σεπ-13 Σεπ-14 εκ-13 Σεπ-13 'εκατ. 'εκατ. % 'εκατ. % Σύνολο Περιουσιακών στοιχείων 6.872 6.384 8% 6.379 8% Μεικτές χορηγήσεις 4.412 4.394 0% 4.440 (1%) Καταθέσεις 6.128 5.513 11% 5.513 11% Το σύνολο των Περιουσιακών στοιχείων του Οµίλου ανήλθε σε 6,9 δισ. παρουσιάζοντας αύξηση 8% σε σύγκριση µε το εκέµβριο του 2013 η οποία οφείλεται κυρίως στην αύξηση των µετρητών και καταθέσεων του Οµίλου µε τράπεζες και των επενδύσεων σε οµόλογα. 3.1 Μεικτές Χορηγήσεις Οι συνολικές µεικτές χορηγήσεις σε πελάτες παρουσίασαν οριακή αύξηση σε σχέση µε το εκέµβριο του 2013 και ανέρχονται σε 4,4 δισ. Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 και 31 εκεµβρίου 2013, η σύνθεση του χαρτοφυλακίου χορηγήσεων στην Κύπρο ανά κατηγορία χορηγήσεων ήταν η ακόλουθη: Σελίδα 9 από 16
3. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ (συνέχεια) 3.1.1 Μη εξυπηρετούµενες χορηγήσεις Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, οι µεικτές µη εξυπηρετούµενες χορηγήσεις σύµφωνα µε την νέα Οδηγία της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου προς τα Πιστωτικά Ιδρύµατα για τον Ορισµό των Μη εξυπηρετούµενων και των Ρυθµισµένων χορηγήσεων που είναι σε ισχύ από την 1 η Ιουλίου 2013, ανήλθαν σε 2.473 εκατ. ( εκέµβριος 2013: 2.007 εκατ.). Με βάση την υφιστάµενη Οδηγία, µία χορήγηση θεωρείται µη εξυπηρετούµενη όταν: - παρουσιάζει καθυστέρηση ή υπέρβαση ορίου πέραν των ενενήντα ηµερών, - έχει ρυθµιστεί και κατά την ηµέρα της ρύθµισης ήταν µη εξυπηρετούµενη ή είχε καθυστερήσεις άνω των 60 ηµερών (µε εξαίρεση χορηγήσεις οι οποίες την 15 η Μαρτίου 2013 ήταν εξυπηρετούµενες, ρυθµίστηκαν µεταξύ 18 η Μαρτίου 2013 και 30 η Σεπτεµβρίου 2013 και η ρύθµιση δεν περιλαµβάνει καταβολή εφ άπαξ ποσού µεγαλύτερου ή ίσου του 20% του δανείου ή περίοδο χάριτος µεγαλύτερη των 12 µηνών για την καταβολή τόκων και 24 µηνών για την καταβολή κεφαλαίου). - έχει ρυθµιστεί δύο ή περισσότερες φορές σε περίοδο 18 µηνών (µε εξαίρεση χορηγήσεις πλήρως καλυµµένες µε µετρητά). Ο δείκτης των µεικτών µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων στο σύνολο των χορηγήσεων, συµπεριλαµβανοµένων των τόκων που αναστάληκαν και δεν αναγνωρίστηκαν στην Κατάσταση Λογαριασµού Αποτελεσµάτων, ανήλθε στο 56,1% ( εκέµβριος 2013: 45,7%). Ταυτόχρονα, ο δείκτης των συνολικών προβλέψεων για αποµείωση της αξίας των χορηγήσεων στο σύνολο των µεικτών µη εξυπηρετούµενων χορηγήσεων ανήλθε σε 46,3% ( εκέµβριος 2013: 41,4%). 3.2 Καταθέσεις Οι καταθέσεις πελατών παρουσίασαν αύξηση 11% σε σύγκριση µε το εκέµβριο του 2013 φθάνοντας τα 6,1 δισ. ( εκέµβριος 2013: 5,5 δισ.) και αποτελούνται από 4,5 δισ. καταθέσεις σε Ευρώ ( εκέµβριος 2013: 4,2 δισ.) και 1,6 δισ. καταθέσεις σε ξένα νοµίσµατα ( εκέµβριος 2013: 1,3 δισ.). Σελίδα 10 από 16
3. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ (συνέχεια) Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 και 31 εκεµβρίου 2013, η σύνθεση του χαρτοφυλακίου καταθέσεων στην Κύπρο ανά κατηγορία καταθέσεων ήταν η ακόλουθη: Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 και 31 εκεµβρίου 2013, η σύνθεση του χαρτοφυλακίου καταθέσεων στην Κύπρο µε βάση τη χώρα προέλευσης του πελάτη ήταν η ακόλουθη: Σελίδα 11 από 16
3. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ (συνέχεια) Η σύνθεση του χαρτοφυλακίου καταθέσεων στην Κύπρο ανά νόµισµα στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 και 31 εκεµβρίου 2013, ήταν η ακόλουθη: Το Σεπτέµβριο του 2014 ο δείκτης µεικτών χορηγήσεων έναντι των καταθέσεων διαµορφώθηκε στο 72,0% ενώ ο δείκτης καθαρών χορηγήσεων προς καταθέσεις ανέρχεται στο 53,3%. Στις 31 εκεµβρίου 2013, οι δείκτες ανέρχονταν σε 79,7% και 64,6% αντίστοιχα. 3.3 Μετρητά και καταθέσεις µε τράπεζες Το σύνολο των µετρητών και καταθέσεων του Οµίλου µε τράπεζες ανήλθε στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 σε 2,6 δισ. ( εκέµβριος 2013: 1,9 δισ.). Τα ποσά αυτά είναι ενδεικτικά της επαρκούς ρευστότητας του Οµίλου, της οποίας επίσης ενδεικτικό αποτελεί και η µηδενική χρηµατοδότηση από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα, η µη άντληση ρευστότητας από τον Έκτακτο Μηχανισµό Ρευστότητας καθώς και η µη εξάρτηση από τη διατραπεζική αγορά. Σελίδα 12 από 16
3. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ (συνέχεια) 3.4 Επενδύσεις Το σύνολο των επενδύσεων του Οµίλου ανέρχεται σε 0,8 δισ. ( εκέµβριος 2013: 0,7 δισ.) το οποίο αντιπροσωπεύει το 11,6% του συνόλου των περιουσιακών στοιχείων ( εκέµβριος 2013: 10,2%) και αποτελείται κυρίως από διεθνή τραπεζικά χρεόγραφα και από χρεόγραφα της Κυπριακής ηµοκρατίας. Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, η λογιστική αξία των επενδύσεων σε χρεόγραφα και οµόλογα αναλύεται µε βάση τον εκδότη τους, ως ακολούθως: Άλλα 18 30 851 Κύπρος -326 Τραπεζών 243 Κυβερνητικά 528 158 326 ΗΠΑ -158 Μεγ.Βρετανία - 30 Βουλγαρία - 8 Ισραήλ -5 Ανατολικών χωρών εκτός ΕΕ -1 Τα Κυπριακά Κυβερνητικά Χρεόγραφα που είχε στην κατοχή του ο Όµιλος στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 µε βάση τη ληκτότητα τους αναλύονται ως ακολούθως: Χρεόγραφα Ονοµαστικής αξίας 155,4 εκατ. που συµπεριλαµβάνονταν στις 30 Ιουνίου 2013 στην κατηγορία ληκτότητας "Από 1 µέχρι 5 χρόνια", έχουν ανταλλαχτεί την 1 η Ιουλίου 2013 µε Χρεόγραφα ληκτότητας "5 µέχρι 10 χρόνια", στα πλαίσια της αναδιάρθρωσης του Κυπριακού Χρέους. Σελίδα 13 από 16
3. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΘΕΣΗΣ (συνέχεια) Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, οι επενδύσεις σε χρεόγραφα και οµόλογα αναλύονται ως ακολούθως µε βάση το δείκτη εξωτερικής πιστοληπτικής διαβάθµισης: 4. ΚΕΦΑΛΑΙΑΚΗ ΕΠΑΡΚΕΙΑ Οι είκτες Κεφαλαιακής Επάρκειας του Οµίλου και της Τράπεζας στις 30 Σεπτεµβρίου 2014 διαµορφώνονται σε 11,7%, οι είκτες Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων σε 10,7% και 10,8% αντίστοιχα και οι είκτες Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων σε 7,4% για τον Όµιλο και 7,5% για την Τράπεζα, σύµφωνα µε τη Νέα Νοµοθεσία και Οδηγία της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας σχετικά µε τις ελάχιστες κεφαλαιακές απαιτήσεις για τα πιστωτικά ιδρύµατα (Capital Requirement Regulation (CRR)/Capital Requirement Directive (CRD IV)), ηµεροµηνίας 26 Ιουνίου 2013 που τέθηκε σε ισχύ από την 1 ην Ιανουαρίου 2014 και τις σχετικές εγκυκλίους της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου, µε βάση τον Πυλώνα 1. Μέσα στα πλαίσια εφαρµογής των προνοιών του Ενηµερωτικού ελτίου ηµεροµηνίας 30 Σεπτεµβρίου 2013 των Μετατρέψιµων Αξιογράφων Κεφαλαίου 1 («ΜΑΚ 1»), ως αποτέλεσµα της διαµόρφωσης είκτη Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων του Οµίλου και της Τράπεζας κάτω από τον ελάχιστο ανάλογο εποπτικό απαιτούµενο δείκτη 8%, που έχει καθορίσει η Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου µε σχετική εγκύκλιο της ηµεροµηνίας 29 Μαΐου 2014, ΜΑΚ 1 συνολικής αξίας περίπου 24 εκατ. µετατρέπονται, υποχρεωτικά και αµετάκλητα, σε µετοχές ώστε ο χαµηλότερος εκ των δυο, είκτης Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων (Common Equity Tier 1 Ratio) της Τράπεζας και του Οµίλου να ανέλθει σε 8%. Ως αποτέλεσµα, ο είκτης Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων του Οµίλου διαµορφώνεται σε 8,0% (Τράπεζα: 8,0%). Η υποχρεωτική µετατροπή εφαρµόζεται κατ αναλογία στο υπόλοιπο των ΜΑΚ 1 για κάθε επενδυτή κατά την ηµεροµηνία µετατροπής (συναλλαγές που πραγµατοποιήθηκαν µέχρι και τις 24 Οκτωβρίου 2014, ηµεροµηνία αρχείου 29 Οκτωβρίου 2014). Σελίδα 14 από 16
4. ΚΕΦΑΛΑΙΑΚΗ ΕΠΑΡΚΕΙΑ (συνέχεια) Η τιµή Υποχρεωτικής Μετατροπής των ΜΑΚ 1 σε µετοχές διαµορφώθηκε σε 0,10. Όλα τα ΜΑΚ 1 που θα µετατραπούν σε µετοχές ακυρώνονται αυτόµατα και κάθε δικαίωµα ή υποχρέωση που απορρέει από το Ενηµερωτικό τους ελτίο παύει να ισχύει. Όλες οι µετοχές που θα προκύψουν από την υποχρεωτική µετατροπή θα εισαχθούν για διαπραγµάτευση στο Χρηµατιστήριο Αξιών Κύπρου, εφόσον ληφθούν οι απαραίτητες εγκρίσεις. Στις 30 Σεπτεµβρίου 2014, τα σταθµισµένα περιουσιακά στοιχεία του Οµίλου ανήλθαν σε 4.229 εκατ. 5. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΑΝΕΥΡΩΠΑΙΚΗΣ ΑΣΚΗΣΗΣ ΠΡΟΣΟΜΟΙΩΣΗΣ ΑΚΡΑΙΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ (STRESS TESTS) Η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα («ΕΚΤ») και η Ευρωπαϊκή Αρχή Τραπεζών («ΕΑΤ») δηµοσίευσαν στις 26 Οκτωβρίου 2014 τα αποτελέσµατα του Ελέγχου Ποιότητας Στοιχείων Ενεργητικού ("AQR") και της Άσκησης Προσοµοίωσης Ακραίων Καταστάσεων (Stress Tests) (µαζί µε τη «Συνολική Αξιολόγηση») για 130 τράπεζες σε όλη την Ευρωζώνη, συµπεριλαµβανοµένης της Ελληνικής Τράπεζας («η Τράπεζα» ή «Όµιλος»). Τα αποτελέσµατα του «Βασικού Σεναρίου» της άσκησης προσοµοίωσης ακραίων καταστάσεων επιβεβαιώνουν το επιχειρηµατικό µοντέλο της Ελληνικής Τράπεζας και το «Ακραίο Σενάριο» υπολογίζει το ύψος του κεφαλαίου που πρέπει να αντλήσει η Τράπεζα ώστε να είναι σε θέση να διαχειριστεί µελλοντικές µη αναµενόµενες ζηµιές. Οι µέχρι σήµερα κεφαλαιακές ενέργειες της Ελληνικής Τράπεζας µειώνουν την αρχική κεφαλαιακή απαίτηση των 277 εκατ., που κατέδειξε το «Ακραίο Σενάριο», σε 105 εκατ. τα οποία θα καλυφθούν από την επικείµενη έκδοση ικαιωµάτων Προτίµησης. Η Ελληνική Τράπεζα προσβλέπει σε άντληση σηµαντικά περισσότερων κεφαλαίων από αυτά που κατέληξε η Συνολική Αξιολόγηση, µε σκοπό να είναι σε θέση να στηρίξει ενεργά την ανάκαµψη της κυπριακής οικονοµίας. Από τον Νοέµβριο 2014, η Ελληνική Τράπεζα θα συγκαταλέγεται ανάµεσα στις σηµαντικές ευρωπαϊκές τράπεζες που θα εποπτεύονται από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα. 6. ΕΠΙΚΕΙΜΕΝΗ ΚΕΦΑΛΑΙΑΚΗ ΕΝΙΣΧΥΣΗ ΤΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΜΕ ΤΗΝ ΕΞΑΣΚΗΣΗ ΙΚΑΙΩΜΑΤΩΝ ΠΡΟΤΙΜΗΣΗΣ (RIGHTS ISSUE) Σε συνέχεια της ανακοίνωσης του Σεπτέµβρη 2014, η Τράπεζα βρίσκεται σε προχωρηµένο στάδιο για αύξηση του κεφαλαίου της, µε σκοπό να διαδραµατίσει πρωταγωνιστικό ρόλο στην ανάκαµψη της κυπριακής οικονοµίας και να καλύψει τις κεφαλαιακές απαιτήσεις που υπολογίστηκαν από τη Συνολική Αξιολόγηση, εντός του χρονοδιαγράµµατος που υπέδειξε η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα. Τα ικαιώµατα Προτίµησης θα προσφερθούν αρχικά σε όλους τους υφιστάµενους µετόχους. Οι µετοχές που αναλογούν σε µη ασκηθέντα ικαιώµατα Προτίµησης θα Σελίδα 15 από 16
6. ΕΠΙΚΕΙΜΕΝΗ ΚΕΦΑΛΑΙΑΚΗ ΕΝΙΣΧΥΣΗ ΤΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ ΜΕ ΤΗΝ ΕΞΑΣΚΗΣΗ ΙΚΑΙΩΜΑΤΩΝ ΠΡΟΤΙΜΗΣΗΣ (RIGHTS ISSUE) (συνέχεια) προσφερθούν σε νέους επενδυτές (υφιστάµενους µετόχους και σε νέους ντόπιους και διεθνείς επενδυτές). Οι λεπτοµέρειες και οι όροι της έκδοσης θα ανακοινωθούν σύµφωνα µε τις νοµικές και ρυθµιστικές απαιτήσεις, σε εύλογο χρόνο. Η Ελληνική Τράπεζα διόρισε την Deutsche Bank AG Υποκατάστηµα Λονδίνου ως Αποκλειστικό ιεθνή Συντονιστή (Sole Global Coordinator) και από κοινού Εκπρόσωπο Τοποθέτησης (Joint Placement Agent) και την Axia Ventures Group Ltd ως από κοινού Εκπρόσωπο Τοποθέτησης (Joint Placement Agent) µε Σύµβουλο έκδοσης τον οίκο N. M. Rothschild & Sons Limited. Σελίδα 16 από 16