Όκηινο Alpha Bank Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο έηνπο (ζχκθσλα κε ηελ ΠΓ/ΣΔ 2655/2012-Ππιψλαο ΗΗΗ)

Transcript

1 Όκηινο Alpha Bank Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο έηνπο 2012 (ζχκθσλα κε ηελ ΠΓ/ΣΔ 2655/2012-Ππιψλαο ΗΗΗ)

2 Πεξηερόκελα 1 Δηζαγσγή θαη Γεληθέο Πιεξνθνξίεο Δπνπηηθφ Πιαίζην Βαζηιεία ΗΗ Ζ κεζνδνινγία γηα ηνλ Ππιψλα I Αιιαγέο ζην επνπηηθφ πεξηβάιινλ 3 2 Γηαθνξέο αξρψλ επνπηηθήο θαη ινγηζηηθήο ελνπνηήζεσο Θπγαηξηθέο θαη ζπγγελείο επηρεηξήζεηο ηνπ Οκίινπ 6 3 Ίδηα Κεθάιαηα Γηάξζξσζε Ηδίσλ Κεθαιαίσλ Κεθαιαηαθή Δπάξθεηα Πιαίζην αλαθεθαιαηνπνίεζεο ηεο Σξαπέδεο Κεθαιαηαθή αλάιπζε Γηαδηθαζία Αμηνινγήζεσο Δπάξθεηαο Δζσηεξηθνχ Κεθαιαίνπ Δμαγνξά Δκπνξηθήο Σξαπέδεο 19 4 Πιαίζην Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ Πνιηηηθή Αλαιήςεσο Κηλδχλσλ Πνιηηηθέο Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ 25 5 Πηζησηηθφο Κίλδπλνο Γεληθά ζηνηρεία Γεκνζηνπνηήζεηο γηα ραξηνθπιάθηα ππνθείκελα ζηελ Σππνπνηεκέλε Πξνζέγγηζε Σερληθέο Μεηψζεσο Κηλδχλνπ Πνιηηηθέο θαη δηαδηθαζίεο απνηηκήζεσο θαη δηαρεηξίζεσο ησλ εμαζθαιίζεσλ Πεξηγξαθή ησλ θπξηφηεξσλ εηδψλ εμαζθαιίζεσλ πνπ απνδέρεηαη ε Σξάπεδα Πηζησηηθφο Κίλδπλνο Αληηζπκβαιινκέλνπ Σηηινπνίεζε 43 6 Κίλδπλνο Αγνξάο 46 7 Λεηηνπξγηθφο Κίλδπλνο 49 8 Μεηνρέο: Γεκνζηνπνηήζεηο γηα ηα αλνίγκαηα πνπ δελ πεξηιακβάλνληαη ζην ραξηνθπιάθην ζπλαιιαγψλ 51 Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο 2012 i

3 9 Κίλδπλνο Δπηηνθίνπ: Γεκνζηνπνηήζεηο γηα ηνλ Κίλδπλν Δπηηνθίνπ απφ ζέζεηο πνπ δελ πεξηιακβάλνληαη ζην Υαξηνθπιάθην πλαιιαγψλ Πνιηηηθή απνδνρψλ 54 Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο 2012 ii

4 1 Δηζαγσγή θαη Γεληθέο Πιεξνθνξίεο Ζ Alpha Bank είλαη πηζησηηθφ ίδξπκα πνπ ηδξχζεθε ην 1879 θαη εδξεχεη ζηελ Αζήλα, ζηελ νδφ ηαδίνπ αξηζ. 40, θαη είλαη θαηαρσξεκέλε ζην Μεηξψν Αλσλχκσλ Δηαηξηψλ κε αξηζκφ 6066/06/Β/86/05. Ζ Alpha Bank είλαη έλαο ζχγρξνλνο Όκηινο επηρεηξήζεσλ ηνπ ρξεκαηνπηζησηηθνχ ηνκέα ν νπνίνο πξνζθέξεη επξχ θάζκα ρξεκαηννηθνλνκηθψλ ππεξεζηψλ ζε ηδηψηεο θαη επηρεηξήζεηο ζηελ Διιάδα θαη ζην εμσηεξηθφ. Αλαιπηηθφηεξα, πξνζθέξεη έλα κεγάιν εχξνο ππεξεζηψλ ιηαληθήο, ρξεκαηνδνηηθήο κηζζψζεσο, factoring, ππεξεζίεο ζε επηρεηξήζεηο, επελδπηηθέο ππεξεζίεο, δηαρεηξίζεσο ραξηνθπιαθίνπ, αζθαιηζηηθέο ππεξεζίεο θαζψο θαη θηεκαηνκεζηηηθέο ππεξεζίεο. Ο Όκηινο δξαζηεξηνπνηείηαη ζηελ Διιεληθή αγνξά, ζην Ζλσκέλν Βαζίιεην θαη ζε ρψξεο ηεο Ννηηναλαηνιηθήο Δπξψπεο (Κχπξν, Ρνπκαλία, εξβία, Αιβαλία, Βνπιγαξία, Οπθξαλία, Π.Γ.Γ.Μ.). Ζ Σξάπεδα έρεη δηακνξθψζεη έλα ζηαζεξφ πιαίζην εζσηεξηθήο δηαθπβεξλήζεσο πνπ πεξηιακβάλεη κηα δηάθαλε νξγαλσηηθή δνκή, φξγαλα δηνηθήζεσο ππεχζπλα λα δηαζθαιίζνπλ φηη ππάξρνπλ νη θαηάιιειεο δηαδηθαζίεο δηαρεηξίζεσο θηλδχλσλ θαη θεθαιαηαθήο επάξθεηαο θαη έλα αμηφπηζην ζχζηεκα εζσηεξηθνχ ειέγρνπ. Σα νηθνλνκηθά ζηνηρεία πνπ ρξεζηκνπνηνχληαη ζηελ παξνχζα αλαθνξά είλαη απηά ηεο θαη δίδνληαη ζε επίπεδν Οκίινπ. Σα ζηνηρεία απηά δελ πεξηιακβάλνπλ ηα ζηνηρεία ηεο Δκπνξηθήο ηξάπεδαο, θαζψο ε εμαγνξά ηεο απφ ηνλ φκηιν Alpha Bank δηελεξγήζεθε κεηά ηελ Ωζηφζν αλαιπηηθή αλαθνξά γηα ηελ εθηηκψκελε ζπλεηζθνξά ηεο αλσηέξσ εμαγνξάο πεξηιακβάλεηαη ζηελ παξάγξαθν 3.6. Οη παξνχζεο δεκνζηνπνηήζεηο γίλνληαη ζην πιαίζην ηνπ Ππιψλα 3 ηεο Βαζηιείαο ΗΗ. Ζ αλαθνξά έρεη ζπληαρζεί ζχκθσλα κε ηελ Πξάμε Γηνηθεηνχ ηεο Σξαπέδεο ηεο Διιάδνο ΠΓ/ΣΔ 2655/ , φπσο ηζρχεη, θαη αληαπνθξίλεηαη ζηα πξφηππα αληίζηνηρσλ θνξέσλ ηνπ εμσηεξηθνχ. 1.1 Δπνπηηθό Πιαίζην Βαζηιεία ΗΗ O φκηινο ηεο Alpha Bank επνπηεχεηαη απφ ηελ Σξάπεδα ηεο Διιάδνο βάζεη ηνπ λένπ πιαηζίνπ γηα ηελ επάξθεηα ησλ ηδίσλ θεθαιαίσλ ησλ πηζησηηθψλ ηδξπκάησλ θαη ησλ ΔΠΔΤ, γλσζηνχ σο Βαζηιεία ΗΗ, φπσο θαζνξίζηεθε απφ ηηο επξσπατθέο νδεγίεο 2006/48/ΔΚ θαη 2006/49/ΔΚ θαη εθαξκφζηεθε απφ Οη γεληθέο αξρέο ησλ αλσηέξσ νδεγηψλ ελζσκαηψζεθαλ ζηελ ειιεληθή λνκνζεζία κε ην λφκν 3601/2007 θαη εμεηδηθεχηεθαλ πεξαηηέξσ κε κία ζεηξά Πξάμεσλ Γηνηθεηνχ ηεο Σξαπέδεο ηεο Διιάδνο. Σν λέν πιαίζην απνηειείηαη απφ ηξεηο ζεκειηψδεηο άμνλεο επνπηείαο, γλσζηνχο σο Ππιψλεο. Ο Ππιψλαο 1, αθνξά ζηνλ πξνζδηνξηζκφ ησλ ειαρίζησλ θεθαιαηαθψλ απαηηήζεσλ. Οη βαζηθέο αιιαγέο ζε ζρέζε κε ην πξνεγνχκελν πιαίζην (Βαζηιεία Η), αθνξνχλ ζηε ρξήζε πην εμειηγκέλσλ κεζφδσλ γηα ηνλ ππνινγηζκφ ησλ θεθαιαηαθψλ απαηηήζεσλ γηα Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

5 ηνλ Πηζησηηθφ Κίλδπλν αιιά θαη ζηελ εηζαγσγή θεθαιαηαθψλ απαηηήζεσλ γηα ην Λεηηνπξγηθφ Κίλδπλν. Ζ Alpha Bank ζπλερίδεη λα είλαη ζπλεπήο ζηελ ππνβνιή ζηελ Σξάπεδα ηεο Διιάδνο ησλ ζρεηηθψλ επνπηηθψλ αλαθνξψλ θεθαιαηαθήο επάξθεηαο ζε επίπεδν Σξαπέδεο θαη Οκίινπ ζχκθσλα κε ηελ ΠΓ/ΣΔ 2655/ θαζψο θαη ζηε γεληθφηεξε εθαξκνγή ησλ πξνβιεπνκέλσλ απφ ην ζεζκηθφ πιαίζην. Με ηνλ Ππιψλα 2 θαζνξίδνληαη νη αξρέο, ηα θξηηήξηα θαη νη δηαδηθαζίεο αμηνιφγεζεο ηεο επάξθεηαο ησλ θεθαιαίσλ θαη ησλ ζπζηεκάησλ δηαρεηξίζεσο θηλδχλσλ ησλ πηζησηηθψλ ηδξπκάησλ, θαη' αξρήλ απφ ηα ίδηα ηα πηζησηηθά ηδξχκαηα θαη θαη' αθνινπζία απφ ηελ επνπηηθή αξρή. Ο Ππιψλαο 2 απνηειείηαη απφ ηε Γηαδηθαζία Αμηνινγήζεσο Δπάξθεηαο Δζσηεξηθνχ Κεθαιαίνπ (ΓΑΔΔΚ) θαη ηε Γηαδηθαζία Δπνπηηθήο Αμηνινγήζεσο (ΓΔΑ) ην πιαίζην ηνπ Ππιψλα 2, ν Όκηινο ηεο Alpha Bank έρεη πξνρσξήζεη ζηνλ πξνζδηνξηζκφ θαη ηελ αμηνιφγεζε πηζαλψλ επηπξφζζεησλ θηλδχλσλ ζηνπο νπνίνπο είλαη εθηεζεηκέλνο ηφζν ζε θαλνληθέο φζν θαη ζε δπζκελείο ζπλζήθεο. Με ηνλ Ππιψλα 3 θαζνξίδνληαη νη ππνρξεψζεηο δεκνζηνπνηήζεσο βαζηθψλ πιεξνθνξηψλ ζρεηηθά κε ηελ έθζεζε ησλ πηζησηηθψλ ηδξπκάησλ ζηνπο θηλδχλνπο πνπ αληηκεησπίδνπλ θαζψο θαη ησλ δηαδηθαζηψλ πνπ εθαξκφδνπλ γηα ηε δηαρείξηζε ησλ θηλδχλσλ απηψλ, κε ζθνπφ ηελ ελίζρπζε ηεο δηαθάλεηαο θαη ηεο πεηζαξρίαο ηεο αγνξάο. 1.2 Ζ κεζνδνινγία γηα ηνλ Ππιώλα I Ο Όκηινο ππνινγίδεη ηηο θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο ηνπ Ππιψλα 1 σο αθνινχζσο: Πηζησηηθφο Κίλδπλνο: Ζ κέζνδνο πνπ ρξεζηκνπνηείηαη γηα ηελ επηκέηξεζε ηνπ πηζησηηθνχ θηλδχλνπ είλαη ε Σππνπνηεκέλε Μέζνδνο (SA ή STA). Οη ππνινγηζκνί ηφζν ζε απιή φζν θαη ζε ελνπνηεκέλε βάζε γίλνληαη κέζσ ηνπ ζπζηήκαηνο BWCM ηεο SunGard. Λεηηνπξγηθφο Κίλδπλνο: Ζ κέζνδνο πνπ ρξεζηκνπνηείηαη γηα ηελ επηκέηξεζε ηνπ ιεηηνπξγηθνχ θηλδχλνπ είλαη ε Σππνπνηεκέλε Μέζνδνο (STA). Όζεο ζπγαηξηθέο ηνπ Οκίινπ δελ έρνπλ πηνζεηήζεη αθφκε ηελ Σππνπνηεκέλε Μέζνδν, ρξεζηκνπνηνχλ ηελ Μέζνδν ηνπ Βαζηθνχ Γείθηε, Κίλδπλνο Αγνξάο: ε επίπεδν Σξαπέδεο, έρεη αλαπηπρζεί κνληέιν Τπνινγηζκνχ Αμίαο ζε Κίλδπλν (VAR), ην νπνίν έρεη εγθξηζεί απφ ηελ ΣηΔ. Ζ κέζνδνο πνπ ρξεζηκνπνηείηαη γηα ηελ επηκέηξεζε ηνπ θηλδχλνπ αγνξάο ζηα ππφινηπα αλνίγκαηα ηνπ Οκίινπ είλαη ε Σππνπνηεκέλε Μέζνδνο. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

6 1.3 Αιιαγέο ζην επνπηηθό πεξηβάιινλ Νέα απόθαζε ηεο ΣηΔ γηα ηα θεθάιαηα Σελ εθδφζεθε ε ππ αξηζκφ 13 απφθαζε ηεο εθηειεζηηθήο επηηξνπήο ηεο ΣηΔ. Βάζεη ηεο αλσηέξσ απνθάζεσο ζα πξέπεη λα ηθαλνπνηνχληαη δχν δείθηεο ζε αηνκηθή θαη ελνπνηεκέλε βάζε: 9% κε ζηνηρεία θχξησλ βαζηθψλ ηδίσλ θεθαιαίσλ-δba Core Tier I θεθάιαηα, (common equity, πξνλνκηνχρεο κεηνρέο, cocos, αθαηξεηηθά ζηνηρεία) 6% γηα ην common equity. Αθνινπζεί πίλαθαο κε ζπλνπηηθή πεξηγξαθή ησλ αιιαγψλ. Αιιαγέο Δπνπηηθφ θίιηξν ηνπ δηαζέζηκνπ πξνο πψιεζε ραξηνθπιαθίνπ νκνιφγσλ Δπνπηηθφ θίιηξν ηνπ δηαζέζηκνπ πξνο πψιεζε ραξηνθπιαθίνπ Μεηνρψλ Τπεξαμία & άπια πάγηα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία Αξλεηηθή δηαθνξά κεηαμχ επνπηηθψλ & ινγηζηηθψλ πξνβιέςεσλ (γηα ηξάπεδεο πνπ ρξεζηκνπνηνχλ ηηο εμειηγκέλεο κεζφδνπο) πκκεηνρέο ζε αζθαιηζηηθέο επηρεηξήζεηο (πνπ απνθηήζεθαλ κεηά ην 2006) Πξάμε Δθηειεζηηθήο Δπηηξνπήο 13 / Οη κε πξαγκαηνπνηεζείζεο δεκίεο ή θέξδε ζα πξνζκεηξνχληαη ζηα EBA Core Tier I Κεθάιαηα Οη κε πξαγκαηνπνηεζείζεο δεκίεο ή θέξδε ζα πξνζκεηξνχληαη ζηα EBA Core Tier I Κεθάιαηα Αθαηξνχληαη απφ ηα EBA Core Tier I Κεθαιαία Αθαηξνχληαη 50% απφ ηα EBA Core Tier I Κεθάιαηα & 50% απφ ηα πλνιηθά Κεθάιαηα ΠΓΣΔ/2630 (ηζρύνπζα Οδεγία) Οη κε πξαγκαηνπνηεζείζεο δεκίεο ή θέξδε δελ πξνζκεηξνχληαη ζηα επνπηηθά θεθάιαηα Ζ δεκία αλαγλσξίδεηαη ζηα Core Tier I Κεθάιαηα ελψ ην 45% ησλ κε πξαγκαηνπνηεζέλησλ θεξδψλ πξνζκεηξάηαη ζηα πκπιεξσκαηηθά Ίδηα Κεθάιαηα Αθαηξνχληαη απφ ηα Βαζηθά Ίδηα Κεθάιαηα ( Tier I) Αθαηξνχληαη 50% απφ ηα Tier I Κεθάιαηα & 50% απφ ηα πλνιηθά Κεθάιαηα πκκεηνρέο ζε άιια πηζησηηθά ή ρξεκαηνδνηηθά ηδξχκαηα ζηα νπνία ην πηζησηηθφ ίδξπκα ζπκκεηέρεη κε πνζνζηφ 10%. Αλαγλψξηζε ηεο αλαβαιιφκελεο θνξνινγίαο Αλψηαην φξην αλαγλψξηζεο ηεο αλαβαιιφκελεο θνξνινγηθήο απαίηεζεο κεηά ηνλ ζπκςεθηζκφ ησλ αλαβαιιφκελσλ θνξνινγηθψλ ππνρξεψζεσλ 20% ησλ Core Tier I Κεθαιαίσλ Γελ ππάξρεη θαλέλαο πεξηνξηζκφο, πιήξεο αλαγλψξηζε Σν χςνο ηεο θαζαξήο αλαβαιιφκελεο θνξνινγίαο, κεηά ηελ αλαθεθαιαηνπνίεζε θαη ηελ απνξξφθεζε ηεο Δκπνξηθήο ηξαπέδεο είλαη 17,5%, ήηνη θάησ απφ ην φξην 20%, επνκέλσο δε ζα επεξεάζεη ηα επνπηηθά θεθάιαηα ηνπ Οκίινπ Alpha-Δκπνξηθή. εκεηψλεηαη φηη ζην πιαίζην ηεο δηαγλσζηηθήο κειέηεο ηεο Blackrock θαη ηνλ ππνινγηζκφ ησλ ζπλνιηθψλ θεθαιαηαθψλ αλαγθψλ, πηνζεηήζεθε απφ ηελ Σξάπεδα ηεο Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

7 Διιάδνο πην ζπληεξεηηθή πξνζέγγηζε σο πξνο ην χςνο ηεο θαζαξήο αλαβαιιφκελεο θνξνινγίαο ζέηνληαο σο φξην ην 10% αληί ηνπ 20% πνπ ηζρχεη ζήκεξα βάζεη ηεο λέαο πξάμεο 13/ Δηζαγσγή ζηε Βαζηιεία ΗΗΗ (CRD IV) Ζ ρξεκαηνπηζησηηθή θξίζε πνπ άξρηζε λα εθδειψλεηαη δηεζλψο κε ηελ θαηάξξεπζε ηεο Lehman Brothers ην 2008 αλέδεημε νξηζκέλνπο πεξηνξηζκνχο ηνπ επνπηηθνχ πιαηζίνπ θαη ελίζρπζε ηελ αλάγθε δηακφξθσζεο απζηεξφηεξνπ πξνζδηνξηζκνχ ησλ Ηδίσλ θεθαιαίσλ, ηεο άκεζεο θαη καθξνπξφζεζκεο ξεπζηφηεηαο θαζψο θαη ηνλ πεξηνξηζκφ ηεο κφριεπζεο ησλ πηζησηηθψλ ηδξπκάησλ. ηελ θαηεχζπλζε απηή, ε Δπηηξνπή ηεο Βαζηιείαο δεµνζηνπνίεζε ηηο νξηζηηθέο ηεο πξνηάζεηο θαη ην ρξνλνδηάγξαµµα εθαξµνγήο ηνπ λένπ πιαηζίνπ θεθαιαηαθήο επάξθεηαο - Βαζηιεία ΗΗΗ µε ην έγγξαθν ηεο 16εο Γεθεκβξίνπ Ζ εκεξνκελία εθαξκνγήο ηεο CRD IV αλακέλεηαη λα εθαξκνζηεί απφ ηελ 1 ε Ηαλνπαξίνπ 2014 ή απφ ηελ 1 ε Ηνπιίνπ Παξά ηελ πξνβιεπφκελε ζηαδηαθή εθαξκνγή ηεο, ε Alpha Bank βξίζθεηαη ζπγθξηηηθά ζε πιενλεθηηθή ζέζε λα ελαξκνληζζεί µε ηελ ελ ιφγσ νδεγία. Ζ ελδερφκελε κηθξή επηβάξπλζε ζηνλ δείθηε Κχξησλ Βαζηθψλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ νθείιεηαη: ζην ειάρηζην πνζφ ησλ δηθαησκάησλ κεηνςεθίαο, ζην ρακειφ χςνο ηεο ππεξαμίαο θαη ησλ άπισλ ζηνηρείσλ, ζηε κε αλάιεςε νπζηαζηηθψλ αζθαιηζηηθψλ θηλδχλσλ, ζηελ εθαξκνγή ηεο ηππνπνηεκέλεο γηα ηνλ πηζησηηθφ θίλδπλν κεζνδνινγίαο. Σέινο ε ζπληεξεηηθή πνιηηηθή πνπ αθνινπζεί ν φκηινο Alpha bank επηβεβαηψλεηαη απφ ηε ρακειή κφριεπζε ηνπ ηζνινγηζκνχ ηεο. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

8 2 Γηαθνξέο αξρώλ επνπηηθήο θαη ινγηζηηθήο ελνπνηήζεσο Λνγηζηηθή ελνπνίεζε Οη ελνπνηεκέλεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο πεξηιακβάλνπλ ηε κεηξηθή εηαηξεία Alpha Bank, ηηο ζπγαηξηθέο ηεο, ηηο ζπγγελείο εηαηξείεο θαη ηηο θνηλνπξαμίεο. 1. Θπγαηξηθέο Δηαηξείεο Δίλαη νη εηαηξείεο ζηηο νπνίεο ε Σξάπεδα αζθεί έιεγρν άκεζα, ή έκκεζα κέζσ άιισλ ζπγαηξηθψλ. Ζ χπαξμε ειέγρνπ εμεηάδεηαη θπξίσο κε βάζε ην πνζνζηφ ζπκκεηνρήο ζην κεηνρηθφ θεθάιαην θαη ηε δπλαηφηεηα ειέγρνπ ηνπ δηνηθεηηθνχ νξγάλνπ ησλ εηαηξεηψλ. Οη ζπγαηξηθέο εηαηξείεο ελνπνηνχληαη κε ηε κέζνδν ηεο πιήξνπο (νιηθήο) ελνπνηήζεσο, απφ ηελ εκεξνκελία πνπ απνθηάηαη ν έιεγρνο θαη παχνπλ λα ελνπνηνχληαη θαηά ηελ εκεξνκελία πνπ ν Όκηινο δελ αζθεί πιένλ ηνλ έιεγρν. Δηαηξείεο εηδηθνχ ζθνπνχ ελνπνηνχληαη φηαλ, θαηά ηελ εμέηαζε ηεο ζρέζεσο πνπ πθίζηαηαη κεηαμχ ηεο Σξαπέδεο ή ησλ ζπγαηξηθψλ ηεο θαη ηεο εηαηξείαο εηδηθνχ ζθνπνχ, πξνθχπηεη φηη νη πξψηεο ειέγρνπλ άκεζα ηελ εηαηξεία εηδηθνχ ζθνπνχ. Ο Όκηινο, ειέγρεη εηαηξείεο εηδηθνχ ζθνπνχ νη νπνίεο ρξεζηκνπνηνχληαη γηα ηελ εμππεξέηεζε ησλ δηαδηθαζηψλ εθδφζεσο νκνινγηαθψλ δαλείσλ, θαζψο θαη γηα ηελ ηηηινπνίεζε ρξεκαηννηθνλνκηθψλ ζηνηρείσλ ηνπ ελεξγεηηθνχ. 2. πγγελείο εηαηξείεο Δίλαη νη εηαηξείεο ζηηο νπνίεο ν Όκηινο αζθεί νπζηψδε επηξξνή αιιά φρη έιεγρν. Οπζηψδεο επηξξνή, θαηά θχξην ιφγν, ηεθκαίξεηαη φηη πθίζηαηαη, φηαλ ε Σξάπεδα θαηέρεη, άκεζα ή έκκεζα κέζσ ζπγαηξηθψλ, πνζνζηφ 20% έσο 50% ησλ κεηνρψλ ηεο εηαηξείαο. Οη επελδχζεηο ζηηο ζπγγελείο εηαηξείεο απνηηκψληαη κε ηε κέζνδν ηεο Καζαξήο Θέζεσο. 3. Κνηλνπξαμίεο χκθσλα κε ην IFRS 31, «θνηλνπξαμία είλαη έλαο ζπκβαηηθφο δηαθαλνληζκφο, κε ηνλ νπνίν δχν ή πεξηζζφηεξα κέξε αλαιακβάλνπλ νηθνλνκηθή δξαζηεξηφηεηα πνπ ππφθεηηαη ζε απφ θνηλνχ έιεγρν». ηηο ελνπνηεκέλεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο ηνπ Οκίινπ νη ζπκκεηνρέο ζε θνηλνπξαμίεο απεηθνλίδνληαη κε ηε κέζνδν ηεο αλαινγηθήο ελνπνηήζεσο. Αλαιπηηθφηεξε θαηαγξαθή ησλ αθνινπζνχκελσλ ινγηζηηθψλ αξρψλ αλαθνξηθά κε ηελ ελνπνίεζε εηαηξηψλ γίλεηαη ζηηο εηήζηεο νηθνλνκηθέο θαηαζηάζεηο ηνπ Οκίινπ ελψ ιεπηνκεξήο αλαθνξά φισλ ησλ ζπγαηξηθψλ, ζπγγελψλ εηαηξεηψλ θαη θνηλνπξαμηψλ ηνπ Οκίινπ, γίλεηαη ζηε ζεκείσζε 39 ησλ νηθνλνκηθψλ θαηαζηάζεσλ ηνπ Οκίινπ ηεο Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

9 Δπνπηηθή ελνπνίεζε Ζ επνπηηθή ελνπνίεζε αθνινπζεί ηηο αξρέο πνπ θαζνξίδνληαη απφ ηνλ λφκν 3601/2007, φπσο εμεηδηθεχνληαη απφ ηηο ζρεηηθέο απνθάζεηο ηεο Σξαπέδεο ηεο Διιάδνο. 2.1 Θπγαηξηθέο θαη ζπγγελείο επηρεηξήζεηο ηνπ Οκίινπ ηε ινγηζηηθή ελνπνίεζε ηνπ νκίινπ πεξηιακβάλνληαη φιεο νη εηαηξείεο ζχκθσλα κε ηα δηεζλή ινγηζηηθά πξφηππα. Ζ επνπηηθή ελνπνίεζε εθαξκφδεηαη γηα ζθνπνχο αλαθνξψλ πξνο ηελ Σξάπεδα ηεο Διιάδνο θαη βαζίδεηαη ζηε ινγηζηηθή ελνπνίεζε κε ζεκαληηθφηεξεο δηαθνξέο ηηο θάησζη: εηαηξείεο πνπ ελνπνηνχληαη κε ηε κέζνδν ηεο θαζαξήο ζέζεσο φπσο Ξελνδνρεηαθέο θαη ινηπέο εηαηξείεο πνπ δελ αλήθνπλ ζην ρξεκαηνπηζησηηθφ ηνκέα, νη αζθαιηζηηθέο εηαηξείεο ζηηο νπνίεο αθνινπζείηαη ε «κέζνδνο ηεο αθαίξεζεο θαη ζπλέλσζεο» (ΠΓΣΔ 2630/ ) νη νπνίεο αθαηξνχληαη απφ ηα Ίδηα Κεθάιαηα θαη πηζησηηθά ηδξχκαηα ή ρξεκαηνδνηηθά ηδξχκαηα κε πνζνζηφ ζπκκεηνρήο κεγαιχηεξν ηνπ 10% νη νπνίεο επίζεο αθαηξνχληαη απφ ηα Ίδηα Κεθάιαηα. Γελ πθίζηαληαη νχηε πξνβιέπνληαη νπζηαζηηθά, πξαθηηθά ή λνκηθά θσιχκαηα ζηελ άκεζε κεηαθνξά θεθαιαίσλ ή ζηελ εμφθιεζε ππνρξεψζεσλ κεηαμχ ηεο Alpha Bank Α.Δ. θαη ησλ ζπγαηξηθψλ ηεο. ηνπο πίλαθεο πνπ αθνινπζνχλ παξαηίζεληαη νη ζπγαηξηθέο θαη ζπγγελείο επηρεηξήζεηο ηνπ Οκίινπ, αλάινγα κε ηε κέζνδν ελνπνηήζεσο πνπ αθνινπζείηαη γηα ζθνπνχο επνπηείαο. Δηαηξείεο πκκεηνρήο ηνπ Οκίινπ ηεο Alpha Bank νη νπνίεο ελνπνηνύληαη γηα ζθνπνύο επνπηείαο κε ηε κέζνδν ηεο πιήξνπο ελνπνηήζεσο Δηαηξεία Έδξα (%) (%) Σξάπεδεο Alpha Bank London LTD Ζλ.Βαζίιεην 100,00 100,00 Alpha Bank Cyprus LTD Κχπξνο 100,00 100,00 Alpha Bank Romania S.A. Ρνπκαλία 99,92 99,92 Alpha Bank A.D. Skopje FYROM 100,00 100,00 Alpha Bank A.D. Srbija εξβία 100,00 100,00 JSC Astra Bank Οπθξαλία 100,00 100,00 Alpha Bank Albania SH.A. Αιβαλία 100,00 Υξεκαηνδνηηθέο Δηαηξείεο Alpha Leasing Α.Δ. Διιάδα 100,00 100,00 Alpha Leasing Romania IFN S.A. Ρνπκαλία 99,00 100,00 ABC Factors A.E. Διιάδα 100,00 100,00 Alpha Asset Finance C.I. Limited Jersey 100,00 100,00 Δηαηξείεο Δπελδπηηθήο Σξαπεδηθήο Alpha Finance AEΠΔΤ Διιάδα 100,00 100,00 Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

10 Δηαηξεία Έδξα (%) (%) SSIF Alpha Finance Romania S.A. Ρνπκαλία 100,00 100,00 Alpha A.E. Δπελδπηηθψλ πκκεηνρψλ Διιάδα 100,00 100,00 Alpha A.E. Γηαρεηξίζεσο Αµνηβαίσλ Κεθαιαίσλ Δπηρεηξεµαηηθψλ Δηαηξείεο Γηαρεηξίζεσο Κεθαιαίνπ Διιάδα 100,00 100,00 Alpha Αsset Management ΑΔΓΑΚ Διιάδα 100,00 100,00 Δηαηξείεο Δηδηθνύ θνπνύ & πκ/ρώλ Alpha Credit Group Plc Ζλ.Βαζίιεην 100,00 100,00 Alpha Group Investments Ltd Κχπξνο 100,00 100,00 Ηνληθή πµµ εηνρψλ Α.Δ. Διιάδα 100,00 100,00 Ionian Equity Participations Ltd Κχπξνο 100,00 100,00 ABL Holdings Jersey Ltd Jersey 100,00 100,00 Alpha Covered Bonds Plc Ζλ.Βαζίιεην 100,00 AGI BRE Participations 1 Ltd Κχπξνο 100,00 100,00 AGI RRE Participations 1 Ltd Κχπξνο 100,00 100,00 Alpha Group Ltd Κχπξνο 100,00 AGI RRE Athena Ltd Κχπξνο 100,00 AGI RRE Poseidon Ltd Κχπξνο 100,00 AGI RRE Hera Ltd Κχπξνο 100,00 Umera Ltd Κχπξνο 100,00 AGI-BRE Participations 2 Ltd Κχπξνο 100,00 AGI-BRE Participations 3 Ltd Κχπξνο 100,00 AGI-BRE Participations 4 Ltd Κχπξνο 100,00 AGI-RRE Apollo Ltd Κχπξνο 100,00 AGI-RRE Ares Ltd Κχπξνο 100,00 Γηάθνξεο Δηαηξείεο Alpha Trustees Limited Κχπξνο 100,00 100,00 Δηαηξείεο Κηεκαηηθέο θαη Ξελνδνρεηαθέο Alpha Αζηηθά Αθίλεηα Α.Δ. Διιάδα 92,75 92,41 Alpha Real Estate D.O.O. Beograd εξβία 92,75 92,41 Alpha Astika Akinita D.O.O.E.L. SKOPJE FYROM 92,75 92,41 Alpha Real Estate Bulgaria E.O.O.D. Bνπιγαξία 92,75 92,41 Alpha Astika Akinita Romania S.R.L Ρνπκαλία 92,75 92,41 Chardash Trading E.O.O.D. Bνπιγαξία 92,75 92,41 Alpha Δπελδπηηθήο Πεξηνπζίαο Υαιαλδξίνπ Α.Δ. Διιάδα 100,00 Alpha Δπελδπηηθήο Πεξηνπζίαο Αηηηθήο Α.Δ. Διιάδα 100,00 Alpha Δπελδπηηθήο Πεξηνπζίαο Αηηηθήο II Α.Δ. Alpha Δπελδπηηθήο Πεξηνπζίαο Αµαξνχζηνλ Η Α.Δ. Διιάδα 100,00 Διιάδα 100,00 Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

11 Δηαηξεία Έδξα (%) (%) Alpha Δπελδπηηθήο Πεξηνπζίαο Αµαξνχζηνλ ΗΗ Α.Δ. Alpha Δπελδπηηθήο Πεξηνπζίαο Διαηψλα Α.Δ. Διιάδα 100,00 Διιάδα 100,00 AGI-RRE Participations 1 S.R.L. Ρνπκαλία 100,00 100,00 AGI-BRE Participations 1 E.O.O.D. Βνπιγαξία 100,00 100,00 Stockfort Ltd Κχπξνο 100,00 100,00 Romfelt Real Estate S.A. Ρνπµαλία 95,89 AGI-RRE Zeus S.R.L. Ρνπµαλία 100,00 AGI RRE Athena S.R.L. Ρνπµαλία 100,00 AGI RRE Poseidon S.R.L. Ρνπµαλία 100,00 AGI RRE Hera S.R.L. Ρνπµαλία 100,00 AGI-BRE Participations 2 E.O.O.D. Βνπιγαξία 100,00 AGI-BRE Participations 2BG E.O.O.D. Βνπιγαξία 100,00 AGI-BRE Participations 3 E.O.O.D. Βνπιγαξία 100,00 AGI-BRE Participations 4 E.O.O.D. Βνπιγαξία 100,00 Δηαηξείεο πκκεηνρήο ηνπ Οκίινπ ηεο Alpha Bank νη νπνίεο ελνπνηνύληαη γηα ζθνπνύο επνπηείαο κε ηε κέζνδν ηεο αλαινγηθήο ελνπνηήζεσο Δηαηξεία Έδξα (%) (%) Κνηλνπξαμίεο Alpha -TΑΝΔΟ A.K.E.. Διιάδα 51,00 51,00 Α.P.Δ. Commercial Property A.E. Διιάδα 72,20 72,20 Α.P.Δ. Fixed Assets A.E. Διιάδα 60,10 60,10 AΠE Δπελδπηηθήο Πεξηνπζίαο A.E. Διιάδα 67,42 67,42 Δηαηξείεο πκκεηνρήο ηνπ Οκίινπ ηεο Alpha Bank νη νπνίεο αθαηξνύληαη από ηα επνπηηθά Ίδηα Κεθάιαηα ηνπ Οκίινπ Δηαηξεία Έδξα (%) (%) Δηαηξείεο Δπελδπηηθήο Σξαπεδηθήο ALC Novelle Investments Ltd Κχπξνο 33,33 33,33 Victoria Bank S.A. Μνιδαβία 12,50 12,50 Δηαηξείεο Γηαρεηξίζεσο Κεθαιαίνπ ABL Independent Financial Advisers Ltd Ζλ. Βαζίιεην 100,00 100,00 Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

12 Δηαηξείεο πκκεηνρήο ηνπ Οκίινπ ηεο Alpha Bank νη νπνίεο αθαηξνύληαη από ηα επνπηηθά Ίδηα Κεθάιαηα ηνπ Οκίινπ Δηαηξείεο Αζθαιηζηηθώλ Δξγαζηώλ Alpha Aζθαιηζηηθή Κχπξνπ Ltd Κχπξνο 100,00 100,00 Alphalife A.A.E.Z. Διιάδα 100,00 100,00 Γηάθνξεο Δηαηξείεο Alpha Bank London Nominees Ltd Ζλ. Βαζίιεην 100,00 100,00 Flagbright Ltd Ζλ. Βαζίιεην 100,00 100,00 Zerelda Ltd Κχπξνο 100,00 100,00 Δηαηξείεο πκκεηνρήο ηνπ Οκίινπ ηεο Alpha Bank νη νπνίεο ελνπνηνύληαη κε ηε κέζνδν ηεο Καζαξήο Θέζεο Δηαηξεία Έδξα (%) (%) Δηαηξείεο Αζθαιηζηηθώλ Δξγαζηώλ Alpha Αζθαιηζηηθέο Πξαθ/ζεηο A.E. Διιάδα 100,00 100,00 Alpha Insurance Brokers SRL Ρνπκαλία 100,00 100,00 Γηάθνξεο Δηαηξείεο Alpha Τπνζηεξηθηηθψλ Δξγαζηψλ A.E. Διιάδα 100,00 100,00 Καθέ Alpha A.E. Διιάδα 100,00 100,00 ΑΔΓΔΠ Θεζζαιίαο & ηεξεάοδιιάδνο Α.Δ. Διιάδα 50,00 50,00 Δβηζάθ Α.Δ. Διιάδα 27,00 27,00 ΔΛ.Π.ΔΣ. Βαιθαληθή Α.Δ. Διιάδα 26,71 26,71 Biokid Α.Δ. Διιάδα 40,29 34,53 Κξήηεο Γε - Σζαηζάθεο Α.Β.Δ.Δ. Διιάδα 22,95 22,95 Real Car Rental Α.Δ. Διιάδα 100,00 100,00 Πεηξατθή Μηθξνδπζνπνηΐα Α.Δ. Διιάδα 36,72 28,07 Γηππξίηεο Υάλδαθνο Α.Δ. Διιάδα 22,55 Rosequeens Properties Ltd Κχπξνο 33,33 Δηαηξείεο Κηεκαηηθέο θαη Ξελνδνρεηαθέο Ηνληθή Ξελνδνρεηα θαί Δπηρεηξήζεηο Α.Δ. Διιάδα 97,27 97,24 Ωθεαλφο Α.T.O.E.E. Διιάδα 100,00 100,00 Κνηλνπξαμίεο Κάξληιηλθ ΑΔ Διιάδα 50,00 50,00 Θπγαηξηθέο ηνπ Οκίινπ ηεο Alpha Bank νη νπνίεο έρνπλ ζπκπεξηιεθζεί ζηα ίδηα θεθάιαηα θαη ζηηο θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο ηνπ ζε αηνκηθή βάζε (solo consolidation) Δηαηξεία Έδξα (%) (%) Δηαηξείεο Δηδηθνύ θνπνύ θαη πκκεηνρώλ Alpha Group Jersey Ltd Jersey 100,00 100,00 Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

13 3 Ίδηα Κεθάιαηα 3.1 Γηάξζξσζε Ηδίσλ Κεθαιαίσλ Πνιηηηθή ηνπ Οκίινπ είλαη ε δηαηήξεζε κίαο ηζρπξήο θεθαιαηαθήο βάζεσο πξνθεηκέλνπ λα εμαζθαιίδεηαη ε αλάπηπμε θαη λα δηαζθαιίδεηαη ε εκπηζηνζχλε ησλ θαηαζεηψλ, ησλ κεηφρσλ, ησλ αγνξψλ θαη ησλ ζπλαιιαζζφκελσλ κεξψλ. Ζ θεθαιαηαθή επάξθεηα ηνπ Οκίινπ επνπηεχεηαη απφ ηελ Σξάπεδα ηεο Διιάδνο, πξνο ηελ νπνία ππνβάιινληαη ζηνηρεία ζε ηξηκεληαία βάζε. Βάζεη ηεο ηζρχνπζαο θαηά ηελ εκεξνκελία δεκνζίεπζεο νδεγίαο, ΠΓΣΔ 2630, ηα επνπηηθά θεθάιαηα πεξηιακβάλνπλ δχν θχξηεο θαηεγνξίεο θεθαιαίσλ, ηα βαζηθά θαη ηα ζπκπιεξσκαηηθά θεθάιαηα. Απηέο δηαρσξίδνληαη ζε δχν επηκέξνπο θαηεγνξίεο, ηα θχξηα θαη πξφζζεηα θεθάιαηα. Σα θύξηα βαζηθά θεθάιαηα απνηεινχληαη απφ ην κεηνρηθφ θεθάιαην, ηα απνζεκαηηθά θαη ηα δηθαηψκαηα κεηνςεθίαο. Σελ ην κεηνρηθφ θεθάιαην ηεο Σξαπέδεο απνηειείηαη απφ θνηλέο κεηνρέο κε νλνκαζηηθή αμία 0,30 έθαζηε θαη πξνλνκηνχρεο κεηνρέο ηνπ Ν. 3723/2008 κε νλνκαζηηθή αμία ίζε κε 4,70 έθαζηε. Αλαιπηηθφηεξα ζηνηρεία παξνπζηάδνληαη ζηε ζεκείσζε 33 ηεο εηήζηαο νηθνλνκηθήο εθζέζεσο ηνπ Οκίινπ ηνπ έηνπο Σα πξόζζεηα βαζηθά θεθάιαηα απνηεινχληαη απφ ηνπο πβξηδηθνχο ηίηινπο θαη ηηο πξνλνκηνχρεο κεηνρέο. Ο Όκηινο κέζσ ηεο ζπγαηξηθήο ηνπ εηαηξείαο Alpha Group Jersey έρεη εθδψζεη πβξηδηθνχο ηίηινπο σο εμήο: Σελ πνζφ 200 εθαη. κε ξήηξα απμεκέλεο απνδφζεσο (θαηλνηφκνη ηίηινη), νη νπνίνη πιεξνχλ ηηο πξνυπνζέζεηο αλαγλσξίζεψο ηνπο ζηα πξφζζεηα βαζηθά θεθάιαηα (Lower Tier I Capital). Οη ηίηινη είλαη ανξίζηνπ δηάξθεηαο, ν εθδφηεο έρεη ην δηθαίσκα κε θαηαβνιήο κεξίζκαηνο αλ δελ δηαλεκεζεί κέξηζκα ζηνπο θαηφρνπο θνηλψλ κεηνρψλ ηεο Σξαπέδεο θαη ππάξρεη δηθαίσκα πξφσξεο απνπιεξσκήο κεηά ηελ παξέιεπζε δέθα εηψλ. Σελ πνζφ 100 εθαη. κε αθξηβψο ηα ίδηα ραξαθηεξηζηηθά κε ηνπο ηίηινπο ηεο Σελ πνζφ 600 εθαη. ρσξίο ξήηξα απμεκέλεο απνδφζεσο (κε θαηλνηφκνη ηίηινη), νη νπνίνη επίζεο ζπκπεξηιακβάλνληαη ζηα πξφζζεηα βαζηθά θεθάιαηα (Lower Tier I Capital) θαζψο πιεξνχλ ηνπο φξνπο πνπ αλαθέξζεθαλ γηα ηνπο αλσηέξσ θαηλνηφκνπο ηίηινπο. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

14 Σελ ε ζπγαηξηθή Alpha Group Limited αλαθνίλσζε ηε δηελέξγεηα πξναηξεηηθήο πξνηάζεσο πξνο ηνπο θαηφρνπο πθηζηάκελσλ πβξηδηθψλ ηίηισλ βαζηθψλ ηδίσλ θεθαιαίσλ (Tier I Securities) γηα αγνξά µέζσ θαηαβνιήο µεηξεηψλ µε ηηµή 40%. Ζ απνδνρή ηεο πξνηάζεσο αλήιζε ζε πνζνζηφ χςνπο 70% θαη ε επαλαγνξά ηνπο νινθιεξψζεθε µε επηηπρία. Σν απνηέιεζκα ηνπ πξνγξάκκαηνο επαλαγνξάο ησλ πβξηδηθψλ ηίηισλ πνζνχ 224 εθαη. θαηαρσξήζεθε απεπζείαο ζηελ θαζαξή ζέζε θαη ελίζρπζε ηα Κχξηα Βαζηθά Ίδηα Κεθάιαηα ηνπ Οκίινπ. Καηά ηε ρξήζε 2012 δελ θαηαβιήζεθαλ κεξίζκαηα ζηνπο πβξηδηθνχο ηίηινπο ιφγσ ηεο κε χπαξμεο επαξθψλ απνζεκαηηθψλ πξνο δηαλνκή ζηελ Σξάπεδα θαηά ην ηέινο ηεο ρξήζεσο Αλαιπηηθφηεξα ηα ραξαθηεξηζηηθά ησλ αλσηέξσ εθδφζεσλ παξνπζηάδνληαη ζηε ζεκείσζε 37 ηεο Δηήζηαο Οηθνλνκηθήο Δθζέζεσο ηνπ Οκίινπ ηνπ έηνπο Αθαηξεηηθά ζηνηρεία ησλ βαζηθώλ θεθαιαίσλ απνηεινχλ ε ππεξαμία θαη ηα άπια πάγηα πεξηνπζηαθά ζηνηρεία. Σα θύξηα ζπκπιεξσκαηηθά θεθάιαηα απνηεινχληαη απφ: Απνζεκαηηθά απφ αλαπξνζαξκνγή (θαηά ηελ πξψηε εθαξκνγή ησλ ΓΛΠ) ζηελ εχινγε αμία ησλ ελζψκαησλ παγίσλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ Σν 45% ησλ θαζαξψλ ζεηηθψλ δηαθνξψλ αλαπξνζαξκνγήο ζηελ εχινγε αμία ησλ δηαζεζίκσλ πξνο πψιεζε κεηνρηθψλ ηίηισλ. Σα πξόζζεηα ζπκπιεξσκαηηθά θεθάιαηα πεξηιακβάλνπλ ηνπο ηίηινπο κεησκέλεο εμαζθαιίζεσο νξηζκέλεο δηάξθεηαο. Σελ ε ζπγαηξηθή ηεο Σξαπέδεο Alpha Group Limited αλαθνίλσζε ηε δηελέξγεηα πξναηξεηηθήο πξνηάζεσο πξνο ηνπο θαηφρνπο πθηζηάµελσλ ηίηισλ κεησκέλεο εμαζθαιίζεσο (Upper Tier II Securities) θαη (Lower Tier II Securities) γηα ηελ επαλαγνξά ησλ ηίηισλ µέζσ θαηαβνιήο µεηξεηψλ, µε ηηµή 60%. Ζ απνδνρή ηεο πξνηάζεσο αλήιζε ζε πνζνζηφ χςνπο 60%. Οη απνπιεξσµέο δαλείσλ µεησµέλεο εμαζθαιίζεσο αθνξνχλ θαηά 130,1 εθαη. θαη 125,3 εθαη. ζηνπο ηίηινπο δεθαεηνχο δηάξθεηαο (Lower Tier II), εθδφζεσο θαη αληηζηνίρσο θαη επηπιένλ θαηά 17,4 εθαη. ζηνλ ηίηιν ανξίζηνπ ιήμεσο (Upper Tier II) εθδφζεσο ζην πιαίζην ηνπ αλσηέξσ πξνγξάµµαηoο. Σν απνηέιεζκα ηνπ πξνγξάκκαηνο επαλαγνξάο ησλ κεησκέλεο εμαζθαιίζεσο ηίηισλ αλήιζε ζε θέξδνο 109 εθαη., ην νπνίν θαηαρσξήζεθε ζηα ρξεκαηννηθνλνκηθά απνηειέζκαηα ρξήζεσο θαη ελίζρπζε ηα Κχξηα Βαζηθά Ίδηα Κεθάιαηα ηνπ Οκίινπ. Αλαιπηηθφηεξα νη αλσηέξσ εθδφζεηο παξνπζηάδνληαη ζηε ζεκείσζε 28iv ηεο Δηήζηαο Οηθνλνκηθήο Δθζέζεσο ηνπ Οκίινπ ηνπ έηνπο Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

15 Αθαηξεηηθά ζηνηρεία ησλ ηδίσλ θεθαιαίσλ ηα νπνία αθαηξνχληαη θαηά ην ήκηζπ απφ ηα βαζηθά θεθάιαηα θαη θαηά ην άιιν ήκηζπ απφ ηα ζπκπιεξσκαηηθά θεθάιαηα είλαη: Οη ηνπνζεηήζεηο ζε ζηνηρεία ηδίσλ θεθαιαίσλ άιισλ πηζησηηθψλ ηδξπκάησλ ή ρξεκαηνδνηηθψλ ηδξπκάησλ ζην κεηνρηθφ θεθάιαην ησλ νπνίσλ ε Σξάπεδα ζπκκεηέρεη κε πνζνζηφ κεγαιχηεξν ηνπ 10% Σν πνζφ ησλ ζπκκεηνρψλ ζε αζθαιηζηηθέο θαη αληαζθαιηζηηθέο εηαηξείεο πνπ απνθηήζεθαλ κεηά ηελ Σν πνζφ ησλ ζπκκεηνρψλ ζε αζθαιηζηηθέο θαη αληαζθαιηζηηθέο εηαηξείεο πνπ απνθηήζεθαλ πξηλ ηελ αθαηξείηαη απφ ηα ζπλνιηθά ίδηα θεθάιαηα. ηνλ πίλαθα πνπ αθνινπζεί παξνπζηάδεηαη ε αλάιπζε ηεο δηαξζξψζεσο ησλ επνπηηθψλ ηδίσλ θεθαιαίσλ ζχκθσλα κε ηα νξηδφκελα ζηελ ΠΓ/ΣΔ 2630/ , φπσο ηζρχεη. ύλζεζε Ηδίσλ Κεθαιαίσλ (ζε '000) Καηεγνξία Ηδίσλ Κεθαιαίσλ PF Μεηνρηθφ Κεθάιαην Κεθαιαηαθή Δλίζρπζε απφ ΔΣΥ Γηαθνξά απφ έθδνζε κεηνρψλ ππέξ ην άξηην (-) Ίδηεο Μεηνρέο Απνζεκαηηθά Γηθαηψκαηα Μεηνςεθίαο Πξνλνκηνχρεο κεηνρέο (-) Τπεξαμία/ Λνηπά άυια ζηνηρεία (-) Λνηπά αθαηξεηηθά ζηνηρεία ησλ Βαζηθψλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ EBA Core Tier I Τβξηδηθά Κεθάιαηα Βαζηθά Ίδηα Κεθάιαηα (Tier I) πκπιεξσκαηηθά Ίδηα Κεθάιαηα (-) Αθαηξεηηθά ζηνηρεία ησλ πκπιεξσκαηηθψλ Ηδίσλ Κεθαιαίσλ πκπιεξσκαηηθά Ίδηα Κεθάιαηα Πνζφ πνπ πξνθχπηεη απφ ηε κέζνδν 2 γηα αζθαιηζηηθέο εηαηξείεο πνπ απνθηήζεθαλ πξηλ ηελ ύλνιν Ηδίσλ Κεθαιαίσλ γηα ηνλ ππνινγηζκό ηνπ Γ.Κ.Δ. (Total) ηαζκηζκέλν πξνο θίλδπλν Δλεξγεηηθό EBA Core Tier I 12,4% 8,5% 7,2% Γείθηεο Βαζηθώλ Κεθαιαίσλ (Tier I) 12,8% 8,9% 8,4% Γείθηεο Κεθαιαηαθήο Δπάξθεηαο (Tier I + Tier II) 13,4% 9,5% 9,7% 1 Πξνζαξκνζκέλα κε ηε ζπλνιηθή θεθαιαηαθή ελίζρπζε 4,6 δηζ. απφ ην ΣΥ. 2 Σα EBA Core Tier I Κεθάιαηα βαζίδνληαη ζηελ νδεγία ηεο Δπξσπατθήο Σξαπεδηθήο Αξρήο (ΔΒΑ). Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

16 Σνλ Μάξηην ηνπ 2012, ε Alpha Bank ζπκκεηείρε πιήξσο ζηελ πξνζπάζεηα εμαζθαιίζεσο ηεο καθξνπξφζεζκεο βησζηκφηεηαο ηνπ ειιεληθνχ Γεκνζίνπ ρξένπο κέζσ ηνπ Πξνγξάκκαηνο Αληαιιαγήο Οκνιφγσλ ηνπ Ηδησηηθνχ Σνκέα (PSI). Με ηελ νινθιήξσζε ηνπ PSI θαη ηεο νξηζηηθνπνηήζεσο ηεο ινγηζηηθήο επηπηψζεψο ηνπ ζηνλ ηζνινγηζκφ ησλ ειιεληθψλ ηξαπεδψλ, ε Σξάπεδα ηεο Διιάδνο θαζφξηζε ηηο θεθαιαηαθέο αλάγθεο ησλ Σξαπεδψλ αλαινγηθά κε ηηο δεκίεο πνπ ππέζηεζαλ ιφγσ ηνπ PSI θαη πξνζκεηξψληαο ζε απηέο ηα απνηειέζκαηα ηεο εθζέζεσο ηεο Blackrock 1. πγθεθξηκέλα, νη ζπλνιηθέο θεθαιαηαθέο αλάγθεο γηα ηελ Alpha Bank αλέξρνληαη ζε 4,6 δηζ., ελψ πνζφ χςνπο 2,9 δηζ. έρεη ήδε θαηαβιεζεί απφ ην Σακείν Υξεκαηνπηζησηηθήο ηαζεξφηεηαο (ΣΥ) ελ φςεη ηεο ζπκκεηνρήο ηνπ ζηελ επηθείκελε αλαθεθαιαηνπνίεζε ηνπ ειιεληθνχ ηξαπεδηθνχ ζπζηήκαηνο. Δπηπξνζζέησο, νη πξαγκαηνπνηεζείζεο θαη ελ εμειίμεη πξνγξακκαηηζκέλεο ελέξγεηεο γηα ηελ απνθαηάζηαζε ηεο θεθαιαηαθήο επάξθεηαο ηνπ Οκίινπ είλαη νη θάησζη: ζπλέρηζε ηεο ρξεκαηνδνηηθήο ζηήξημεο ηεο Διιάδαο απφ ηελ Δπξσπατθή Δπηηξνπή, ηελ Δπξσπατθή Κεληξηθή Σξάπεδα θαη ην Γηεζλέο Ννκηζκαηηθφ Σακείν, δέζκεπζε ηνπ Διιεληθνχ Σακείνπ Υξεκαηνπηζησηηθήο ηαζεξφηεηαο, θαη εθαξκνγή ησλ δηαηάμεσλ ηνπ Ν. 3864/2010, φπσο ηζρχεη, γηα ηελ θάιπςε, ζην βαζκφ πνπ απαηηεζεί, ησλ θεθαιαηαθψλ αλαγθψλ ηνπ Οκίινπ, ζε πινπνίεζε ηεο νπνίαο έρεη ήδε πξνθαηαβάιεη ηίηινπο χςνπο 2,942 δηζ. θαη έρεη ρνξεγήζεη βεβαίσζε κε ηελ νπνία δεζκεχεηαη φηη ζα παξάζρεη επηπιένλ θεθαιαηαθή ελίζρπζε έσο ηνπ πνζνχ ησλ 1,629 δηζ., πινπνίεζε πξναηξεηηθνχ πξνγξάκκαηνο επαλαγνξάο νκνινγηαθψλ εθδφζεσλ θαη πβξηδηθψλ ηίηισλ εθδφζεσο ηνπ Οκίινπ απφ ην νπνίν εληζρχζεθαλ ηα Κχξηα Βαζηθά Ίδηα Κεθάιαηα θαηά 333 εθαη., εμαγνξά ηεο Δκπνξηθήο Σξάπεδαο ε νπνία, κεηά ηελ αχμεζε κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ απφ ηελ Credit Agricole S.A. θαηά 2,9 δηζ. πξηλ ηελ νινθιήξσζε ηεο ζπλαιιαγήο, ζπλεηζθέξεη θεθαιαηαθά ζηελ Σξάπεδα ηελ πνζφ 2,3 δηζ., ρσξίο λα ζπκπεξηιακβάλνληαη πξνζαξκνγέο ησλ ινγηζηηθψλ ζηνηρείσλ ζε εχινγεο αμίεο, ζπλέξγεηεο θαη άιιεο πηζαλέο ζεηηθέο επηδξάζεηο φπσο γηα παξάδεηγκα ε απνηειεζκαηηθή δηαρείξηζε ηνπ δαλεηαθνχ ραξηνθπιαθίνπ, θάιπςε απφ ηελ Credit Agricole νκνιφγνπ εθδφζεσο ηεο Σξάπεδαο χςνπο 150 εθαη. κεηαηξέςηκνπ ζε κεηνρέο, ζην πιαίζην ηεο αλσηέξσ ζπλαιιαγήο, ην νπνίν επίζεο ζπλεηζθέξεη ζηα επνπηηθά θεθάιαηα ηεο Σξαπέδεο, δπλαηφηεηα πξνζβάζεσο ηεο Σξαπέδεο, κε ελέρπξα απνδεθηά γηα αλαρξεκαηνδφηεζε, ζηνπο κεραληζκνχο άληιεζεο ξεπζηφηεηαο ηνπ Δπξσζπζηήκαηνο θαη ζηαδηαθή επηζηξνθή θαηαζέζεσλ ζην ηξαπεδηθφ ζχζηεκα ε νπνία αλακέλεηαη λα εληζρπζεί πεξαηηέξσ κε ηελ νινθιήξσζε ηεο αλαθεθαιαηνπνίεζεο ησλ ειιεληθψλ ηξαπεδψλ, πνπ ζα νδεγήζεη ζε νκαινπνίεζε ησλ ζπλζεθψλ ξεπζηφηεηαο. 1 Έθζεζε ηεο Σξαπέδεο ηεο Διιάδνο γηα ηελ Αλαθεθαιαηνπνίεζε θαη Αλαδηάηαμε ηνπ Διιεληθνχ Σξαπεδηθνχ Σνκέα Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

17 ε ζπλέρεηα ησλ αλσηέξσ, ε Γηνίθεζε ηεο Σξαπέδεο αλακέλεηαη φηη ζα δξνκνινγήζεη ζην ακέζσο πξνζερέο δηάζηεκα ηηο απαηηνχκελεο ελέξγεηεο γηα ηελ έλαξμε θαη νινθιήξσζε ηεο δηαδηθαζίαο θεθαιαηαθήο εληζρχζεσο, ζχκθσλα κε ηνπο φξνπο πνπ πεξηγξάθνληαη ζην ηζρχνλ ζεζκηθφ πιαίζην, θαιχπηνληαο παξάιιεια ηηο απαηηήζεηο ησλ άξζξσλ 47 θαη 48 ηνπ Κ.Ν. 2190/1920. Μεηαμχ άιισλ, ζα ιεθζνχλ νη απαξαίηεηεο απνθάζεηο ησλ αξκνδίσλ εηαηξηθψλ νξγάλσλ επί ηεο αληιήζεσο θεθαιαίσλ χςνπο 4,571 δηζ. απφ ηδηψηεο επελδπηέο ή/θαη ην ΣΥ, ην νπνίν φπσο αλαθέξεηαη αλσηέξσ έρεη δεζκεπζεί λα θαιχςεη, εθφζνλ απαηηεζεί, έσο θαη ην ζχλνιν ησλ θεθαιαηαθψλ αλαγθψλ ηεο Σξαπέδεο. 3.2 Κεθαιαηαθή Δπάξθεηα Καηά ηε δηάξθεηα ηεο ρξήζεσο νινθιεξψζεθε µε επηηπρία ε αλαδηάξζξσζε ηνπ ειιεληθνχ δεµφζηνπ ρξένπο (PSI). Ο Όµηινο ζπµµεηείρε ζην πξφγξαµµα αλαδηαξζξψζεσο αληαιιάζνληαο ην ζχλνιν ησλ επηιέμηµσλ νµνιφγσλ εθδφζεσο ειιεληθνχ δεµνζίνπ θαη δαλείσλ πξνο ΓΔΚΟ πνπ θαηείρε, µε λέα νµφινγα. Ζ Alpha Bank παξά ην εχξνο ηνπ PSΗ δηαηεξεί ηνπο θεθαιαηαθνχο ηεο Γείθηεο ζε ηθαλνπνηεηηθά επίπεδα. Ο Όκηινο ζπλέρηζε ηελ νξγαληθή αλαδηάξζξσζε, πξνέβε ζε απνηειεζκαηηθή δηαρείξηζε ηνπ παζεηηθνχ θαη ζε ελέξγεηεο πεξηνξηζκνχ ηνπ ιεηηνπξγηθνχ θφζηνπο σο απνηέιεζκα ηεο ζπλερηδφκελεο εθαξκνγήο ηνπ πξνγξάκκαηνο πεξηνξηζκνχ ησλ δαπαλψλ. Ζ απνκφριεπζε ηνπ ηζνινγηζκνχ, κέζσ ηεο κεηψζεσο ηνπ δαλεηαθνχ ραξηνθπιαθίνπ ην νπνίν δηακνξθψζεθε ζε 45,1 δηζ. παξνπζηάδνληαο κείσζε θαηά 4,6 δηζ. (-9,3%) ζε εηήζηα βάζε θαζψο θαη ε πεξαηηέξσ ελίζρπζε ηνπ απνζέκαηνο ησλ πξνβιέςεσλ γηα ηελ θάιπςε πηζησηηθνχ θηλδχλνπ θαηά 47,6% ζε εηήζηα βάζε ήηνη 4,6 δηζ. ζην ηέινο ηνπ 2012 ζπλέβαιαλ ζεηηθά ζηελ ελίζρπζε ησλ δεηθηψλ θεθαιαηαθήο επάξθεηαο. Καηά ζπλέπεηα νδήγεζαλ ζηνλ πεξηνξηζκφ ησλ ζηαζκηζκέλσλ ζηνηρείσλ ηνπ ελεξγεηηθνχ. Παξάιιεια έγηλαλ ελέξγεηεο γηα ηελ βειηηζηνπνίεζε ηνπ ηαζκηζκέλνπ Δλεξγεηηθνχ, φπσο ε ρξήζε ηεο αλαιπηηθήο κεζφδνπ απνηηκήζεσο ρξεκαηννηθνλνκηθψλ εμαζθαιίζεσλ κε ζηφρν ηελ αλαγλψξηζε πξφζζεησλ εμαζθαιίζεσλ. Ωο απνηέιεζκα νη ζπλνιηθέο θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο κεηψζεθαλ ζε εηήζηα βάζε θαηά 7,9% ή θαηά 285 εθαη. Αλαιπηηθφηεξα, νη θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο κεηψζεθαλ ζε εηήζηα βάζε έλαληη ηνπ πηζησηηθνχ θηλδχλνπ θαηά 5,8% ( 211 εθαη.), έλαληη ηνπ ιεηηνπξγηθνχ θηλδχλνπ θαηά 1,6% ( 59 εθαη.) θαζψο θαη ηνπ θηλδχλνπ αγνξάο θαηά 0,4% ( 14 εθαη.). ηνλ πίλαθα πνπ αθνινπζεί παξνπζηάδεηαη ε αλάιπζε ησλ Κεθαιαηαθψλ Απαηηήζεσλ γηα ηνλ πηζησηηθφ θίλδπλν αλά ραξηνθπιάθην ζχκθσλα κε ηελ ηππνπνηεκέλε πξνζέγγηζε, ηνλ θίλδπλν αγνξάο θαη ηνλ ιεηηνπξγηθφ θίλδπλν. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

18 Κεθαιαηαθέο απαηηήζεηο γηα ηνλ Πηζησηηθό Κίλδπλν, ηνλ Κίλδπλν Αγνξάο θαη ην Λεηηνπξγηθό Κίλδπλν (ζε '000) Καηεγνξία αλνίγκαηνο Κεληξηθέο θπβεξλήζεηο ή θεληξηθέο ηξάπεδεο / Αξρέο ηνπηθήο απηνδηνίθεζεο, πεξηθεξεηαθέο θπβεξλήζεηο θαη ηνπηθέο αξρέο Ηδξχκαηα ρξεκαηνπηζησηηθνχ ηνκέα Δπηρεηξήζεηο Ληαληθή Σξαπεδηθή Δμαζθαιηδφκελα κε αθίλεηε πεξηνπζία Θέζεηο ζε Σηηινπνηήζεηο Μεξίδηα Οξγαληζκψλ πιινγηθψλ Δπελδχζεσλ ε θαζπζηέξεζε Λνηπά ύλνιν Κεθαιαηαθώλ Απαηηήζεσλ γηα ηνλ Πηζησηηθό Κίλδπλν Μεηνρέο πλαιιαγκαηηθφο Κίλδπλνο Κίλδπλνο ζέζεο - VaR Κίλδπλνο ζέζεο - Stressed VaR ύλνιν Κεθαιαηαθώλ Απαηηήζεσλ γηα ηνλ Κίλδπλν Αγνξάο ύλνιν Κεθαιαηαθώλ Απαηηήζεσλ γηα ην Λεηηνπξγηθό Κίλδπλν ύλνιν Κεθαιαηαθώλ Απαηηήζεσλ Οη νξηζκνί ησλ αλνηγκάησλ δηαθνξνπνηνχληαη κεηαμχ Γηεζλψλ Πξνηχπσλ Υξεκαηννηθνλνκηθήο Πιεξνθφξεζεο θαη ησλ αληίζηνηρσλ επνπηηθψλ νξηζκψλ ην αθφινπζν δηάγξακκα θαίλεηαη ε εμέιημε ηνπ ζηαζκηζκέλνπ ελεξγεηηθνχ ηνπ Οκίινπ ζηε δηάξθεηα ηεο ρξήζεσο ηνπ 2012: Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

19 ( 3,6 δηζ. ) 45,1 0,8 3,9 44, ,8 3,9 3,9 42,8 0,6 3,9 41,5 0,7 3,1 Κίλδπλνο Αγνξάο 40,4 39,4 38,6 38,3 37,7 Λεηηνπξγηθόο Κίλδπλνο Πηζησηηθόο Κίλδπλνο Q4 Q1 Q2 Q3 Q Πιαίζην αλαθεθαιαηνπνίεζεο ηεο Σξαπέδεο Καη εθαξκνγή ησλ δηαηάμεσλ ηνπ Ν. 3864/2010, φπσο ηζρχεη, ην Διιεληθφ Σακείν Υξεκαηνπηζησηηθήο ηαζεξφηεηαο (ΣΥ) έρεη δεζκεπηεί γηα ηελ θάιπςε, ζην βαζκφ πνπ ζα απαηηεζεί, ησλ θεθαιαηαθψλ αλαγθψλ ηνπ Οκίινπ, πνπ έρνπλ πξνζδηνξηζηεί ζε 4,571 δηζ. απφ ηελ Σξάπεδα ηεο Διιάδνο. ε πινπνίεζε ηεο αλσηέξσ δέζκεπζεο, ην ΣΥ ππέγξαςε χκβαζε Πξνεγγξαθήο κε ηελ Σξάπεδα θαη κεηαβίβαζε ζηελ Σξάπεδα, ην Μάην ηνπ 2012, 5 ηίηινπο εθδφζεσο ηνπ Δπξσπατθνχ Σακείνπ Υξεκαηνπηζησηηθήο ηαζεξφηεηαο ζπλνιηθήο νλνκαζηηθήο αμίαο 1,9 δηζ. σο πξνθαηαβνιή έλαληη ηνπ πνζνχ πνπ ηειηθψο ζα θαιχςεη ην ΣΥ θαηά ηελ νινθιήξσζε ηεο δηαδηθαζίαο αλαθεθαιαηνπνίεζεο. Ζ χκβαζε Πξνεγγξαθήο ηξνπνπνηήζεθε ην Γεθέκβξην ηνπ 2012, νπφηε ην ΣΥ κεηαβίβαζε επηπιένλ 3 ηίηινπο εθδφζεσο ηνπ Δπξσπατθνχ Σακείνπ Υξεκαηνπηζησηηθήο ηαζεξφηεηαο νλνκαζηηθήο αμίαο 1,042 δηζ. ζηελ Σξάπεδα. Καηά ζπλέπεηα ε ζπλνιηθή πξνθαηαβνιή ηνπ ΣΥ έλαληη ηεο ηπρφλ ζπκκεηνρήο ηνπ ζην πξφγξακκα θεθαιαηαθήο ελίζρπζεο ηνπ Οκίινπ αλήιζε ζε 2,942 δηζ. Σέινο, ην ΣΥ ρνξήγεζε πξνο ηελ Σξάπεδα βεβαίσζε φηη δεζκεχεηαη φηη ζα παξάζρεη επηπιένλ θεθαιαηαθή ελίζρπζε έσο ηνπ πνζνχ ησλ 1,629 δηζ., εθφζνλ απαηηεζεί. χκθσλα κε ηνπο φξνπο ηεο χκβαζεο Πξνεγγξαθήο, νη αλσηέξσ ηίηινη, ηφζν πξηλ φζν θαη κεηά ηελ νινθιήξσζε ηεο αλαθεθαιαηνπνίεζεο, δχλαηαη λα ρξεζηκνπνηεζνχλ απνθιεηζηηθά γηα ηελ άληιεζε ξεπζηφηεηαο κέζσ ζπλαιιαγψλ repos κε αληηζπκβαιιφκελνπο ηεο αγνξάο ή θαη κέζσ ηεο ΔΚΣ ή ηεο ΣηΔ ζηα πιαίζηα ηνπ Δπξσζπζηήκαηνο. Όπνηα πξφζνδνο πξνέιζεη απφ ηνπο ελ ιφγσ ηίηινπο ζην δηάζηεκα ηεο πξνθαηαβνιήο ζα πξνζκεηξεζεί ζηε ζπκκεηνρή ηνπ ΣΥ ζηελ αλαθεθαιαηνπνίεζε ηεο Σξαπέδεο. Ζ Σξάπεδα θαηαβάιιεη ζην ΣΥ εηήζηα πξνκήζεηα 1% επί ηεο νλνκαζηηθήο αμίαο ησλ ηίηισλ πνπ έιαβε γηα ην δηάζηεκα κέρξη ηελ νινθιήξσζε ηεο αλαθεθαιαηνπνίεζεο. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

20 εκεηψλεηαη ηέινο, φηη βάζεη ηνπ Ν. 3864/2010 θαη ηεο πκβάζεσο Πξνεγγξαθήο, παξέρνληαη ζην ΣΥ θαη ηνπο εθπξνζψπνπο ηνπ εθηεηακέλα δηθαηψκαηα ελεκέξσζεο, φπσο ζπκκεηνρή ζην Γηνηθεηηθφ πκβνχιην θαη ζε ζεκαληηθέο Δπηηξνπέο ηεο, ελψ κεηαμχ άιισλ έρνπλ θαη ηε δπλαηφηεηα πξνζζήθεο ζεκάησλ ζηελ εκεξεζία δηάηαμε ηνπ Γηνηθεηηθνχ πκβνπιίνπ ή άιισλ Δπηηξνπψλ φπνπ απηνί ζπκκεηέρνπλ. Δπηπιένλ, κε ηελ ππ' αξηζ. 38/2012 Πξάμε Τπνπξγηθνχ πµβνπιίνπ πνπ εθδφζεθε ηελ γηα ηελ αλαθεθαιαηνπνίεζε ησλ πηζησηηθψλ ηδξπµάησλ, ζηα πιαίζηα ηνπ άξζξνπ 7 ηνπ Ν. 3864/2010, πξνδηαγξάθνληαη νη φξνη βάζεη ησλ νπνίσλ: i. Σν ΣΥ ζα θαιχςεη ηηο αδηάζεηεο θνηλέο µεηνρέο πνπ ζα εθδνζνχλ ζηα πιαίζηα ηεο απμήζεσο ηνπ µεηνρηθνχ θεθαιαίνπ θαη εθαξµνγή ηνπ Ν. 3864/2010. Σν πνζφ ηεο απμήζεσο δελ µπνξεί λα ππνιείπεηαη ηνπ πνζνχ πνπ απαηηείηαη ψζηε ν ζπληειεζηήο θπξίσλ ζηνηρείσλ ησλ βαζηθψλ ηδίσλ θεθαιαίσλ λα αλέξρεηαη ηνπιάρηζηνλ ζε 6% θαη δελ µπνξεί λα ππεξβαίλεη ην πνζφ πνπ αληηζηνηρεί ζηηο ζπλνιηθέο θεθαιαηαθέο αλάγθεο ηνπ πηζησηηθνχ ηδξχµαηνο, φπσο απηέο πξνζδηνξίζζεθαλ απφ ηελ Σξάπεδα ηεο Διιάδνο (ΣηΔ). ii. Σν ΣΥ ζα πξνβεί ζηελ θάιπςε ησλ ππφ αίξεζε µεηαηξέςηµσλ νκνινγηψλ ηηο νπνίεο ζα εθδψζεη ην πηζησηηθφ ίδξπκα. Σν άζξνηζκα ηνπ πνζνχ ησλ ππφ αίξεζε µεηαηξέςηµσλ νµνινγηψλ θαη ηνπ πνζνχ ηεο απμήζεσο θεθαιαίνπ ηεο αλσηέξσ παξαγξάθνπ δελ δχλαηαη επίζεο λα ππνιείπεηαη ηνπ πνζνχ ησλ ζπλνιηθψλ θεθαιαηαθψλ αλαγθψλ ηνπ πηζησηηθνχ ηδξχµαηνο φπσο απηέο πξνζδηνξίζζεθαλ απφ ηελ ΣηΔ. iii. Δθφζνλ επηηεπρζεί ην ειάρηζην πνζνζηφ ζπµµεηνρήο ηνπ ηδησηηθνχ ηνµέα ζηελ αχμεζε θεθαιαίνπ, ζχµθσλα µε ηελ παξάγξαθν 1 ηνπ άξζξνπ 7α ηνπ Ν. 3864/2010, ην ΣΥ ζα εθδψζεη ηίηινπο παξαζηαηηθνχο δηθαησµάησλ θηήζεο µεηνρψλ (warrants) ππέξ ησλ κεηφρσλ ηεο Σξαπέδεο πνπ ζπκκεηείραλ ζηελ αχμεζε ηνπ κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ ηεο Σξαπέδεο, επί ησλ θνηλψλ κεηνρψλ πνπ ζα θαιχςεη θαη αλαιάβεη ην ΣΥ ζχµθσλα µε ηε παξάγξαθν i αλσηέξσ. Αλαιπηηθφηεξα, ην πιαίζην ηεο αλαθεθαιαηνπνίεζεο ηεο Σξαπέδεο παξνπζηάδεηαη αλαιπηηθφηεξα ζηε ζεκείσζε 42 ηεο εηήζηαο νηθνλνκηθήο εθζέζεσο ηνπ Οκίινπ ηνπ έηνπο ηηο 16 Ηαλνπαξίνπ 2013, ε Σξάπεδα (κεηά απφ έγθξηζε ηεο Δπξσπατθήο Δπηηξνπήο) δηφξηζε ηελ εηαηξεία Mazars LLP σο επνπηεχνληα επίηξνπν (monitoring trustee). Ο επίηξνπνο ζα ειέγρεη αλ ε Σξάπεδα ζπκκνξθψλεηαη κε ηηο αξρέο εηαηξηθήο δηαθπβεξλήζεσο θαη ηηο επηρεηξεζηαθέο πξαθηηθέο, θαζψο θαη αλ εθαξκφδεη ην ζρέδην αλαδηαξζξψζεσο θαη ζα ππνβάιεη ζρεηηθέο αλαθνξέο πξνο ηελ Δπξσπατθή Δπηηξνπή. Λφγσ ηεο πξνθαηαβνιήο θεθαιαηαθήο εληζρχζεσο απφ ην ΣΥ πνπ έρεη ιάβεη ε Alpha Bank, έρεη ηελ ππνρξέσζε λα ππνβάιεη πεληαεηέο ζρέδην αλαδηαξζξψζεσο ζην Τπνπξγείν Οηθνλνκηθψλ, ην ΣΥ θαη ηελ Δπξσπατθή Δπηηξνπή. ηε ζπλέρεηα ε Δπξσπατθή Δπηηξνπή δήηεζε απφ ηηο βηψζηκεο ζπζηεκηθά ζεκαληηθέο ειιεληθέο ηξάπεδεο εθ λένπ ηα ζρέδηα αλαδηαξζξψζεσο ηνπο κέρξη ην ηέινο ηνπ δεχηεξνπ ηξηκήλνπ ηνπ 2013 εμαηηίαο ηεο αλαδηαξζξψζεσο πνπ πξαγκαηνπνηήζεθε ζηνλ ειιεληθφ ηξαπεδηθφ ηνκέα (ζπκπεξηιακβαλνκέλεο θαη ηεο εμαγνξάο ηεο Δκπνξηθήο Σξάπεδαο απφ ηελ Alpha Bank). Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

21 3.4 Κεθαιαηαθή αλάιπζε Ζ δηαρείξηζε ησλ ηδίσλ θεθαιαίσλ ηνπ Οκίινπ δηελεξγείηαη θεληξηθά γηα φιεο ηηο ζπγαηξηθέο θαη ε θεθαιαηαθή ελίζρπζε απηψλ, φπνηε θξίλεηαη απαξαίηεηε, πινπνηείηαη βάζεη δηαδηθαζηψλ ζεζκνζεηεκέλσλ απφ ηελ Σξάπεδα θαη ζχκθσλα κε ηηο απαηηήζεηο ησλ ηνπηθψλ επνπηηθψλ αξρψλ. Πξνθεηκέλνπ λα ππνινγηζηεί ην ζηαζκηζκέλν ελεξγεηηθφ έλαληη ηνπ πηζησηηθνχ θηλδχλνπ ζε επίπεδν Σξαπέδεο θαη Οκίινπ, ζχκθσλα κε ην ηζρχνλ θαλνληζηηθφ πιαίζην (Βαζηιεία ΗΗ), ρξεζηκνπνηείηαη έλα εμεηδηθεπκέλν θεληξνπνηεκέλν κεραλνγξαθηθφ ζχζηεκα, ην BancWare Capital Manager (BWCM) ηεο Sungard. ην ζχζηεκα ζπγθεληξψλνληαη θαη επεμεξγάδνληαη ηα αλαιπηηθά ζηνηρεία ηεο Σξαπέδεο θαη ησλ ζπγαηξηθψλ εηαηξεηψλ. Σν BWCM ρξεζηκνπνηείηαη επίζεο γηα ηελ παξαγσγή θαη άιισλ επνπηηθψλ αλαθνξψλ ( π.ρ. κεγάινη νθεηιέηεο, θίλδπλνο ρψξαο). Σν ελ ιφγσ ζχζηεκα ππνινγίδεη παξάιιεια θαη ηηο θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο ησλ ζπγαηξηθψλ εηαηξεηψλ, πξνθεηκέλνπ λα αληαπνθξηζνχλ ζηηο ηνπηθέο επνπηηθέο αλάγθεο. ην πιαίζην ηεο κειινληηθήο εθαξκνγήο ηεο κεζνδνινγίαο ησλ Δζσηεξηθψλ Γηαβαζκίζεσλ (Internal Ratings Based Method IRB), ε Σξάπεδα δηελεξγεί ηνπο απαξαίηεηνπο ειέγρνπο γηα ηελ επαξθή παξακεηξνπνίεζε ηνπ παξαπάλσ ζπζηήκαηνο, ψζηε λα ππνινγίδεηαη ηφζν ε αλακελφκελε δεκία φζν θαη ην ζηαζκηζκέλν ελεξγεηηθφ ησλ επηκέξνπο ραξηνθπιαθίσλ ζηα νπνία ζα εθαξκνζηεί ε IRB. Ο Οκηινο επίζεο επεμεξγάδεηαη ηε ζηαδηαθή πηνζέηεζε ησλ Δμειηγκέλσλ Μεζφδσλ Μεηξήζεσο Λεηηνπξγηθνχ Κηλδχλνπ. Απηφ πξνυπνζέηεη ηφζν ηελ αλάπηπμε επαξθνχο εζσηεξηθνχ κνληέινπ ππνινγηζκνχ θεθαιαηαθήο επάξθεηαο φζν θαη ηελ ελίζρπζε ησλ ζρεηηθψλ πνιηηηθψλ θαη δηαδηθαζηψλ. Οη απαηηήζεηο απηέο απνηεινχλ ην βαζηθφ αληηθείκελν ζρεηηθνχ έξγνπ πνπ ήδε έρεη μεθηλήζεη θαη βξίζθεηαη ζε εμέιημε. H Γηεχζπλζε Capital Management & Σξαπεδηθήο Δπνπηείαο ππνβάιιεη ζε ηαθηή βάζε αλαθνξέο ζηελ Σξάπεδα ηεο Διιάδνο πνπ πεξηιακβάλνπλ, κεηαμχ άιισλ, ηνλ ππνινγηζκφ θαη ηελ αλάιπζε: ησλ δεηθηψλ Κεθαιαηαθήο Δπάξθεηαο θαη επνπηηθήο ξεπζηφηεηαο Σξαπέδεο θαη Οκίινπ, ησλ δηαζπλνξηαθψλ αλνηγκάησλ θαη ησλ αλνηγκάησλ πξνο ηα Πηζησηηθά Ηδξχκαηα θαη ησλ νθεηιεηψλ κε νθεηιέο άλσ ηνπ 1 εθαη. θαζψο θαη ησλ κεγάισλ ρξεκαηνδνηηθψλ αλνηγκάησλ. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

22 3.5 Γηαδηθαζία Αμηνινγήζεσο Δπάξθεηαο Δζσηεξηθνύ Κεθαιαίνπ Ο Όκηινο ιακβάλνληαο ππφςε ηηο βέιηηζηεο πξαθηηθέο φπσο απνηππψλνληαη ζηηο νδεγίεο ηεο Σξαπέδεο ηεο Διιάδνο θαη ηεο ΔπξσπαΪθήο Αξρήο Σξαπεδηθήο Δπνπηείαο, δηακνξθψλεη ηε Γηαδηθαζία Αμηνινγήζεσο Δπάξθεηαο Δζσηεξηθνχ Κεθαιαίνπ(ΓΑΔΔΚ)..χκθσλα κε ηε δηαδηθαζία απηή αμηνινγεί αθελφο ηε ζεκαληηθφηεηα ησλ θηλδχλσλ πνπ έρεη αλαιάβεη θαη ηε κειινληηθή εμέιημή ηνπο, ιακβάλνληαο ππφςε ηηο εζσηεξηθέο δηαδηθαζίεο πεξηνξηζκνχ ησλ θαη αθεηέξνπ ηελ δπλαηφηεηα θάιπςεσο ησλ κε ηα θεθάιαηα πνπ δηαζέηεη θαζψο θαη κε απηά πνπ κειινληηθά εθηηκά φηη ζα κπνξέζεη λα αληιήζεη απφ ηελ άζθεζε ησλ επηρεηξεκαηηθψλ δξαζηεξηνηήησλ ηνπ. πγθεθξηκέλα, εηδηθά γηα ηνπο θηλδχλνπο ηνπ Ππιψλα 1 (πηζησηηθφο, αγνξάο, ιεηηνπξγηθφο), ν Οκηινο πξνζδηνξίδεη ην ελδερφκελν θεθαιαηαθφ πεξηζψξην κε ηε ρξήζε ησλ εζσηεξηθψλ ππνδεηγκάησλ αμηνιφγεζήο ηνπο ζε ζρέζε κε ηηο ηππνπνηεκέλεο πξνζεγγίζεηο. Οη θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο πξνζδηνξίδνληαη ηφζν ζε ηξέρνπζεο ζπλζήθεο αγνξάο φζν θαη κε βάζε αθξαία αιιά πηζαλά ζελάξηα πξνζνκνίσζεο θξίζεο γηα φιεο ηηο ρψξεο φπνπ ν Όκηινο έρεη παξνπζία. Πεξαηηέξσ, αμηνινγεί θαη πξνζδηνξίδεη ελδερφκελεο θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο γηα ηνλ θίλδπλν ζπγθέληξσζεο ζε κεγάινπο πειάηεο, ζε νηθνλνκηθνχο θιάδνπο αιιά θαη ζε ζπγθεθξηκέλν είδνο εμαζθάιηζεο. Δπίζεο αλαιχεη ηνλ θίλδπλν ξεπζηφηεηαο ψζηε λα ιακβάλνληαη έγθαηξα ηα θαηάιιεια κέηξα γηα ηελ αληηκεηψπηζε ηνπ θαζψο θαη ηελ επίπησζε ελδερφκελεο κεηαβνιήο ησλ επηηνθίσλ. Σν πιαίζην δηαρεηξίζεσο θηλδχλσλ, πνπ εθαξκφδεηαη ζε επίπεδν Οκίινπ, απνηειεί αλαπφζπαζην ζηνηρείν ηεο ΓΑΔΔΚ θαη επηηξέπεη ηελ αμηνιφγεζε ησλ ραξαθηεξηζηηθψλ ησλ θηλδχλσλ πνηνηηθά θαη πνζνηηθά. Ζ ΓΑΔΔΚ ρξεζηκνπνηείηαη σο εξγαιείν αμηνιφγεζεο ηεο απνηειεζκαηηθφηεηαο ηνπ πιαηζίνπ δηαρείξηζεο θηλδχλσλ θαη ιήςεσο επηρεηξεκαηηθψλ απνθάζεσλ θαη ζηξαηεγηθψλ ελεξγεηψλ. Σν ζπζηεκαηηθφ θαη απζηεξφ πιαίζην δηαρεηξίζεσο θηλδχλσλ πνπ έρεη ζεζπίζεη ν Όκηινο απνηειεί ηελ θαιχηεξε θαη ηζρπξφηεξε ζσξάθηζή ηνπ έλαληη ησλ πάζεο θχζεσο θηλδχλσλ. Καηά ζπλέπεηα ν Οκηινο, ιακβάλνληαο ππφςε ηφζν ην επηρεηξεζηαθφ ηνπ ζρέδην φζν θαη ηελ νινθιήξσζε ηεο επηθείκελεο αλαθεθαιαηνπνίεζήο ηνπ, εθηηκά φηη θαιχπηεη κε επάξθεηα ηηο ππάξρνπζεο αιιά θαη κειινληηθέο θεθαιαηαθέο απαηηήζεηο. Αλαθνξηθά κε ηνλ θίλδπλν ξεπζηφηεηαο, ν Όκηινο εληφο ηνπ 2012 πξνέβε ζηε βέιηηζηε δηαρείξηζε ησλ ελερχξσλ πξνθεηκέλνπ λα κεγηζηνπνηήζεη ηα νθέιε ησλ εξγαιείσλ άληιεζεο ξεπζηφηεηαο, αλαδφκεζε ηηο ηηηινπνηήζεηο ηνπ θαη πξνρψξεζε ζε απεπζείαο ελερπξίαζε δαλείσλ ηνπ ραξηνθπιαθίνπ ηνπ. πκπιεξσκαηηθά ησλ αλσηέξσ, έθαλε ρξήζε ηνπ ρεδίνπ Δληζρχζεσο ηεο Ρεπζηφηεηαο ηεο Οηθνλνκίαο θαη ησλ κεραληζκψλ δαλεηζκνχ πνπ παξέρεη ε ΔΚΣ θαη ε Σξάπεδα ηεο Διιάδνο 3.6 Δμαγνξά Δκπνξηθήο Σξαπέδεο Σελ νινθιεξψζεθε ε κεηαβίβαζε ζηελ Σξάπεδα ηνπ ζπλφινπ ηνπ κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο Α.Δ. απφ ηελ Credit Agricole S.A., ζε ζπλέρεηα ηεο ζρεηηθήο ζπκθσλίαο πνπ είρε ππνγξαθεί αλάκεζά ηνπο ηελ θαη αθφηνπ ειήθζεζαλ φιεο νη απαηηνχκελεο θαλνληζηηθέο εγθξίζεηο. Καηά ηελ εκεξνκελία απηή, ε Σξάπεδα απέθηεζε ηνλ έιεγρν ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο Α.Δ. Ζ Δκπνξηθή Σξάπεδα, ε νπνία ηδξχζεθε ην 1886, δξαζηεξηνπνηείηαη θπξίσο ζηελ Διιάδα πξνζθέξνληαο έλα Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

23 κεγάιν εχξνο ηξαπεδηθψλ πξντφλησλ ζε ηδηψηεο, κηθξέο, κεζαίεο θαη κεγάιεο επηρεηξήζεηο. Δπηζεκαίλεηαη πσο ν ηνκέαο ησλ κηθξνκεζαίσλ θαη κεγάισλ επηρεηξήζεσλ αληηζηνηρεί ζην 60% ησλ επηρεηξεζηαθψλ ηεο κεγεζψλ. Γηαζέηεη δίθηπν 320 θαηαζηεκάησλ ελψ απαζρνιεί άλσ ησλ εξγαδνκέλσλ. Σα νθέιε απφ ηελ απφθηεζε ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο είλαη ζεκαληηθά θαη εζηηάδνληαη θπξίσο: ζηε δεκηνπξγία ηνπ δεχηεξνπ ζε κέγεζνο ρξεκαηννηθνλνκηθνχ νκίινπ ζηελ Διιάδα, ζηελ ελίζρπζε ηεο θεθαιαηαθήο βάζεσο ελ φςεη κάιηζηα θαη ηεο επηθείκελεο αλαθεθαιαηνπνίεζεσο. Σν γεγνλφο απηφ νθείιεηαη ζηελ αλαθεθαιαηνπνίεζε ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο απφ ηελ Credit Agricole πξηλ ηελ νινθιήξσζε ηεο ζπλαιιαγήο, ζηελ απφθηεζε ελφο δαλεηαθνχ ραξηνθπιαθίνπ κε πςειέο θαιχςεηο απφ πξνβιέςεηο γηα απνκείσζε, ζηελ χπαξμε ζεκαληηθψλ ζπλεξγεηψλ πνπ αθνξνχλ ζην ιεηηνπξγηθφ θφζηνο, ζην θφζηνο ρξεκαηνδνηήζεσο θαη ζηα έζνδα, νη νπνίεο αλακέλεηαη λα πξαγκαηνπνηεζνχλ εληφο ηξηψλ εηψλ απφ ηελ νινθιήξσζε ηεο ζπλαιιαγήο. ην πιαίζην ηεο ζπκθσλίαο ηεο , ηελ ε Credit Agricole νινθιήξσζε ηελ αλαθεθαιαηνπνίεζε ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο πξνβαίλνληαο ζε αχμεζε ηνπ κεηνρηθνχ ηεο θεθαιαίνπ θαηά 585 εθαη., ελψ ην ηίκεκα πνπ έιαβε θαηά ηελ πψιεζε αλήιζε ζε 1. Δπηπξφζζεηα, ηελ ίδηα εκεξνκελία, αγφξαζε κεηαηξέςηκν, ζε θνηλέο κεηνρέο, νκφινγν εθδφζεσο ηεο Σξαπέδεο χςνπο 150 εθαη. Σν νκφινγν απηφ, ην νπνίν θαηαηάζζεηαη ζηελ ίδηα ζέζε κε ηνπο θνηλνχο κεηφρνπο ηεο Σξαπέδεο, είλαη άηνθν θαη δχλαηαη λα κεηαηξαπεί ζε θνηλέο κεηνρέο, θαηφπηλ εμαζθήζεσο ηνπ ζρεηηθνχ δηθαηψκαηνο ηνπ θαηφρνπ ηνπ, κεηά ηελ πάξνδν ηεηξαεηίαο θαη εθφζνλ ηθαλνπνηνχληαη ζπγθεθξηκέλεο πξνυπνζέζεηο. Ζ απνηίκεζε ζε εχινγεο αμίεο ησλ θαζαξψλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ ηνπ Οκίινπ ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο δελ έρεη νινθιεξσζεί ιφγσ ηνπ ζχληνκνπ ρξνληθνχ δηαζηήκαηνο αλάκεζα ζηελ νινθιήξσζε ηεο ζπλαιιαγήο θαη ζηελ παξνχζα δεκνζίεπζε. Γηα ην ιφγν απηφ, δελ γλσζηνπνηνχληαη πιεξνθνξίεο αλαθνξηθά κε ηελ εχινγε θαη ηε ζπκβαηηθή αμία ησλ απαηηήζεσλ πνπ απνθηήζεθαλ θαη ηεο εθηίκεζεο γηα ηηο ξνέο ηνπο πνπ αλακέλεηαη λα κελ εηζπξαρζνχλ, θαζψο επίζεο θαη πιεξνθνξίεο γηα ηπρφλ ελδερφκελεο ππνρξεψζεηο θαη γηα ηελ αμία ησλ άπισλ ζηνηρείσλ πνπ ζα αλαγλσξηζηνχλ θαηά ηελ νινθιήξσζε ηεο ινγηζηηθήο ηεο ζπγρψλεπζεσο. Αλαιπηηθφηεξα ζηνηρεία γηα ηηο πξνζσξηλέο εχινγεο αμίεο ησλ θαζαξψλ πεξηνπζηαθψλ ζηνηρείσλ ηνπ Οκίινπ ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο παξνπζηάδνληαη ζηε ζεκείσζε 46 ηεο εηήζηαο νηθνλνκηθήο εθζέζεσο ηνπ Οκίινπ ηνπ έηνπο Δπηζεκαίλεηαη πσο ηα αλαθεξφκελα κεγέζε είλαη ηεο , πξνζαξκνζκέλα κε ηα γεγνλφηα πνπ έιαβαλ ρψξα έσο ηελ εκεξνκελία απφθηεζεο ηνπ ειέγρνπ. Με ηελ νινθιήξσζε ηεο δηαδηθαζίαο θεθαιαηαθήο εληζρχζεσο ηνπ Οκίινπ, ζην πιαίζην ηνπ Ν. 3864/2010, πνζνχ 1,629 δηζ., γηα ην νπνίν ην Σακείν ρξεκαηνπηζησηηθήο ζηαζεξφηεηαο έρεη ρνξεγήζεη βεβαίσζε κε ηελ νπνία δεζκεχεηαη φηη ζα ην παξάζρεη θαζψο θαη κε ηελ θάιπςε απφ ηελ Credit Agricole νκνιφγνπ εθδφζεσο ηεο Σξάπεδαο χςνπο 150 εθαη. κεηαηξέςηκνπ ζε κεηνρέο, νη δείθηεο εθηηκάηαη φηη ζα δηακνξθσζνχλ Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

24 σο θάησζη: Γείθηεο Κεθαιαηαθήο Δπάξθεηαο 13.7% 14.5% 14.4% 0.5% 0.4% 0.0% 0.0% 0.4% 0.3% 12,8% 14,5% 13,7% PF Alpha Emporiki Group Core Tier I (EBA) Tier I Total CAD ηνπο pro forma δείθηεο ηεο Δκπνξηθήο έρεη ζπκπεξηιεθζεί ε ζπλνιηθή αχμεζε κεηνρηθνχ θεθαιαίνπ 2,905 δηζ. ηεο CASA θαη δελ πεξηιακβάλνληαη ηα Lower Tier I & Lower Tier II θεθάιαηα ηεο CASA ην αθφινπζν δηάγξακκα θαίλεηαη ε εμέιημε ηνπ EBA Core Tier I δείθηε απφ ην Μάξηην ηνπ Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

25 ΔΞΔΛΗΞΖ EBA CORE TIER I ΓΔΗΚΣΖ ζε εθαη. 13.7% Alpha Bank ,9% 12.8% 8.5% (4.061) EBA Core Tier I 31/03/2011 PSI losses LME (914) Period losses HFSF EBA Core Tier I Convertible bond Final HFSF EBA Core Emporiki EBA Core Tier I contribution Tier I 31/12/2012 Σα EBA Core Tier I Κεθάιαηα βαζίδνληαη ζηελ νδεγία ηεο Δπξσπατθήο Σξαπεδηθήο Αξρήο (ΔΒΑ). (ζε δηζ.) Δμέιημε ηαζκηζκέλνπ Δλεξγεηηθνύ Πηζησηηθόο Αγνξάο Λεηηνπξγηθόο Πηζησηηθόο Αγνξάο Λεηηνπξγηθόο πλνιηθά RWA Alpha Δκπνξηθή Σν παξαπάλσ ζηαζκηζκέλν ελεξγεηηθφ ηεο Alpha-Δκπνξηθήο αλαιχεηαη ζε 90,9% Πηζησηηθφ θίλδπλν, 1,1% θίλδπλν Αγνξάο & 8,0% Λεηηνπξγηθφ θίλδπλν. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

26 εκεηψλεηαη φηη ζπκπεξηιακβαλνκέλεο ηεο Δκπνξηθήο Σξαπέδεο θαη ιακβάλνληαο ππ φςηλ ηελ αλαθεθαιαηνπνίεζε ηεο Σξαπέδεο χςνπο 4,6 δηζ. ηα pro forma ελζψκαηα Ίδηα Κεθάιαηα ππεξβαίλνπλ ηα 2 δηζ. κε ηέινο έηνπο θαζηζηψληαο ηελ Alpha Bank ηε κφλε ειιεληθή ζπζηεκηθή ηξάπεδα κε ζεηηθά ελζψκαηα Ίδηα Κεθάιαηα. Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο

27 4 Πιαίζην Γηαρεηξίζεσο Κηλδύλσλ Ο Όκηινο έρεη απφ θαηξφ ζεζπίζεη έλα ζπζηεκαηηθφ θαη απζηεξφ Πιαίζην Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ, φπνπ θεληξηθή ζέζε θαηέρεη ε αμηφπηζηε κέηξεζε ησλ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ θηλδχλσλ. Με δεδνκέλε ηε ζπλέρεηα θαη ζηαζεξφηεηα ησλ εξγαζηψλ ηνπ, έρεη ζέζεη σο ζηφρν ηελ εθαξκνγή θαη ηε ζπλερή βειηηζηνπνίεζε ηνπ πιαηζίνπ απηνχ, κε ζθνπφ ηελ ειαρηζηνπνίεζε ησλ ελδερφκελσλ αξλεηηθψλ ζπλεπεηψλ ησλ ρξεκαηννηθνλνκηθψλ θηλδχλσλ. Σν Γηνηθεηηθφ πκβνχιην ηεο Σξαπέδεο έρεη ηε ζπλνιηθή επζχλε γηα ηελ αλάπηπμε θαη ηελ επίβιεςε ηνπ Πιαηζίνπ Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ. Έρεη νξηζζεί Δπηηξνπή Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ, ε νπνία ζπλεδξηάδεη ζε κεληαία βάζε θαη αλαθέξεηαη ζην Γηνηθεηηθφ πκβνχιην γηα ηηο δξαζηεξηφηεηέο ηεο, θαη ε νπνία έρεη ηελ επζχλε ηεο επνπηείαο θαη ηεο νξζήο εθαξκνγήο ηεο Πνιηηηθήο Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ. Σν Πιαίζην Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ θαη ε απνηειεζκαηηθφηεηά ηνπ επαλεμεηάδνληαη ζε ηαθηά ρξνληθά δηαζηήκαηα ψζηε λα είλαη ελαξκνληζκέλα θαη κε ηηο δηεζλείο βέιηηζηεο πξαθηηθέο. Σν Πιαίζην Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ ηνπ Οκίινπ βαζίδεηαη ζηηο αθφινπζεο θαηεπζπληήξηεο αξρέο: Πνιηηηθή Αλαιήςεσο Κηλδχλσλ ηνπ Οκίινπ, Πξνζαλαηνιηζκφο ζηνπο επηρεηξεζηαθνχο ζηφρνπο ηνπ Οκίινπ, Πξνψζεζε ηεο δηαθάλεηαο κέζσ ζαθψλ γξακκψλ επηθνηλσλίαο, Δλεξγφο ζπκκεηνρή ηνπ πξνζσπηθνχ ζηε Γηαρείξηζε ησλ Κηλδχλσλ. Σν πξνζσπηθφ δηαζέηεη ηα απαξαίηεηα πξνζφληα θαη κέζα γηα λα ηνπο δηαρεηξίδεηαη απνηειεζκαηηθά θαη θαηαλνεί απνιχησο ηνπο ξφινπο θαη ηηο επζχλεο ηνπ ζε ζρέζε κε ην Πιαίζην Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ, Πιήξεο ηεθκεξίσζε φισλ ησλ δηαδηθαζηψλ πνπ ζρεηίδνληαη κε ηελ αλαγλψξηζε, κέηξεζε, παξαθνινχζεζε, θαη αλαθνξά ησλ θηλδχλσλ, Παξνρή επαξθνχο πιεξνθνξήζεσο ηφζν ζηε Γηνίθεζε ηνπ Οκίινπ φζν θαη ζηε δηνίθεζε ησλ επηρεηξεζηαθψλ κνλάδσλ. Απφ έρεη επέιζεη αιιαγή ζην Οξγαλσηηθφ ρήκα ηνπ Οκίινπ κε ηε δεκηνπξγία Σνκέα Γηαρεηξίζεσο Κηλδχλσλ θαη ζέζεο Γεληθνχ Γηεπζπληνχ - Chief Risk Officer. ηνλ ελ ιφγσ Σνκέα ππφ ηνλ Chief Risk Officer ππάγνληαη νη θάησζη Γηεπζχλζεηο: Κηλδχλσλ Αγνξάο θαη Λεηηνπξγηθψλ Κηλδχλσλ Πηζησηηθνχ Κηλδχλνπ Δπηρεηξήζεσλ Πηζησηηθνχ Κηλδχλνπ Ληαληθήο Σξαπεδηθήο Δπνπηηθέο Γεκνζηνπνηήζεηο Οκίινπ έηνπο