ALLIANZ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ (Αρ. Αδείας 132/12.1.93 (ΦΕΚ 40Β/3.2.93) ΕΞΑΜΗΝΙΑΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ (ΠΕΡΙΟΔΟΥ 1/1/2011-30/06/2011) Άρθρο 28 Ν. 3283/2004 (ΦΕΚ 210/2.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕ 30/06/2011 (Αξίες σε Ευρώ). ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΣΥΝΟΛΙΚΗ % ΕΠΙ ΤΟΥ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΜΟΝΑΔΟΣ ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ MOODY S STANDARD FITCH ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ & POOR S ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ Εταιριών εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Αθηνών ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ ΥΠΟ ΑΝΑΣΤΟΛΗ ΦΙΛΙΠΠΟΥ ΔΟΜΙΚΑ ΕΡΓΑ Α.Ε. (ΚΑ) 10.560,000 0,01 105,60 ΔΙΕΘΝΗΣ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΕΝΔΥΜΑΤΩΝ Α.Ε. (Κ) 3.910,000 0,00000255 0,01 ΣΥΝΟΛΟ 105,61 0,00% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΤΟ ΧΑ 105,61 0,00% ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΟΕΔ 6,0% 19/07/19 FX 10ΕΤΕΣ 12.000,0000 54,817 657.804,00 3,74% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 11-ΜΑΡ-09-19-ΙΟΛ-19 Επιτόκιο: 6% ΟΕΔ 4,3% 20/03/12 FX 3ΕΤΕΣ 24.000,0000 85,70 2.056.800,00 11,70% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 17-ΦΕΒ-09-20-ΜΑΡ-12 Επιτόκιο: 4.3% ΟΕΔ 5,5% 20/08/14 FX 5ΕΤΕΣ 8.000,0000 61,00 488.000,00 2,78% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 28-ΙΑΝ-09-20-ΑΥΓ-14 Επιτόκιο: 5.5% ΟΕΔ 5,9% 22/10/22 FX 20ΕΤΕΣ 5.000,0000 51,23 256.165,00 1,46% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 24-ΑΠΡ-02-22-ΟΚΤ-22 Επιτόκιο: 5.9% ΟΕΔ 4,5% 20/5/14 FX 10ΕΤΕΣ 9.000,0000 58,90 530.100,00 3,02% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 13-ΙΑΝ-04-20-ΜΑΙ-14 Επιτόκιο: 4.5% ΟΕΔ 3,7% 20/7/15 FX 10ΕΤΕΣ 15.000,0000 51,314 769.710,00 4,38% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 22-ΦΕΒ-05-20-ΙΟΛ-15 Επιτόκιο: 3.7% ΟΕΔ 3,6% 20/7/16 FX 10ΕΤΕΣ 3.000,0000 49,769 149.307,00 0,85% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 18-ΙΑΝ-06-20-ΙΟΛ-16 Επιτόκιο: 3.6% ΟΕΔ 7,5% 20/5/13 FX 15ΕΤΕΣ 18.000,0000 71,653 1.289.754,00 7,34% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 20-ΜΑΙ-98-20-ΜΑΙ-13 Επιτόκιο: 7.5% ΟΕΔ 4,3% 20/7/17 FX 10ΕΤΕΣ 24.000,0000 50,906 1.221.744,00 6,95% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 17-ΙΑΝ-07-20-ΙΟΛ-17 Επιτόκιο: 4.3% ΟΕΔ 6,25% 19/06/2020 FX 10ΕΤΕΣ 10.000,0000 54,66 546.600,00 3,11% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 04-MAR-10-19-JUN-20 Επιτόκιο: 6.25% ΟΕΔ 4,0% 20/8/13 FX 5ΕΤΕΣ 10.000,0000 66,00 660.000,00 3,76% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 26-ΜΑΡ-08-20-ΑΥΓ-13 Επιτόκιο: 4%
ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΣΥΝΟΛΙΚΗ % ΕΠΙ ΤΟΥ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΜΟΝΑΔΟΣ ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ MOODY S STANDARD FITCH ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ & POOR S ΟΕΔ 5,9% 20/04/2017 FX 7ΕΤΕΣ 5.000,0000 56,00 280.000,00 1,59% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 29-MAR-10-20-APR-17 Επιτόκιο: 5.9% OEΔ 5,3% 20/03/26 FX 17ETEΣ 5.000,0000 48,00 240.000,00 1,37% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 03-ΝΟΕ-09-20-ΜΑΡΤ-26 Επιτόκιο: 5.3% OEΔ 4,6% 20/9/40 FX 30ETEΣ 5.000,0000 43,51 217.550,00 1,24% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 30-ΙΑΝ-07-20-ΣΕΠ-40 Επιτόκιο: 4.6% HELLENIC T-BILL 19/08/2011 ZERO COUPON 7.000,0000 98,05 686.350,00 3,91% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 13-MAY-11-19-AUG-11 Επιτόκιο: 0,00% HELLENIC T-BILL 14/10/2011 ZERO COUPON 3.000,0000 96,50 289.500,00 1,65% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 08-APR-11-14-OCT-11 Επιτόκιο: 0,00% ΟΕΔ 4/4/2017 FRN 1,636% 12ΕΤΕΣ 17.800,0000 85,03 1.513.534,00 8,61% Caa1 CCC B+*- - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 04-ΑΠΡ-05-04-ΑΠΡ-17 Επιτόκιο: 1,636% - Τύπος Επιτοκίου: Κυμαινόμενο Πηγή: BANK OF GREECE ΣΥΝΟΛΟ 11.852.918,00 67,42% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 11.853.023,61 67,42% ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΗΝ ΑΓΟΡΑ ΤΟΥ ΛΟΥΞΕΜΒΟΥΡΓΟΥ OTE PLC 3,75% 11/11/11 FX 5.000 99,6530 498.265,00 2,84% B1 BB- BB - Εκδότης: OTE PLC - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 11-NOV-05-11-NOV-11 Επιτόκιο: 3.75% - Τύπος Επιτοκίου: Σταθερό Πηγή: BGN OTE PLC 5,0% 5/8/2013 FX 3.000 93,1140 279.342,00 1,59% B1 BB- BB - Εκδότης: OTE PLC - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 05-AUG-03-05-AUG-13 Επιτόκιο: 5% - Τύπος Επιτοκίου: Κυμαινόμενο Πηγή: BGN PIRAEUS GR.FIN. 4,0% 17/09/12 FIX 3ΕΤΕΣ 1.000 69,7500 69.750,00 0,40% B3 CCC B+*- - Εκδότης: PIRAEUS GROUP FINANCE PLC - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 17-SEP-09-17-SEP-12 Επιτόκιο: 4% - Τύπος Επιτοκίου: Σταθερό Πηγή: BGN EFG HELLAS PLC 4,375% 02/13 FX 3.000 69,9170 209.751,00 1,19% B3 CCC B+*- - Εκδότης: EFG HELLAS PLC - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 11-AUG-09-11-FEB-13 Επιτόκιο: 4.375% - Τύπος Επιτοκίου: Σταθερό Πηγή: BGN ALPHA CREDIT 1,281% 28/2/2013 FRN 2.000 74,7990 149.598,00 0,85% B3 CCC B+*- - Εκδότης: ALPHA CREDIT GROUP PLC - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 28-FEB-06-28-FEB-13 Επιτόκιο: 1.68% - Τύπος Επιτοκίου: Κυμαινόμενο Πηγή: ABGR MORGAN STANLEY 1.3% 20/07/12 FL 4.000 99,6460 398.584,00 2,27% A2 A A - Εκδότης: ΞΕΝΕΣ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 20-JUL-05-20-JUL-12 Επιτόκιο: 1.638% - Τύπος Επιτοκίου: Κυμαινόμενο Πηγή: BGN SANTANDER ISSUANCES 1,77% 23/3/17 FL 1.000 95,2510 95.251,00 0,54% Aa3 AA- AA- - Εκδότης: SANTANDER ISSUAN - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 23-MAR-07-23-MAR-17 Επιτόκιο: 1.77% - Τύπος Επιτοκίου: Κυμαινόμενο Πηγή: BGN - Πρόσθετοι Όροι: CALL 3/23/12@100.00 ΣΥΝΟΛΟ 1.700.541,00 9,68%
ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΣΥΝΟΛΙΚΗ % ΕΠΙ ΤΟΥ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΜΟΝΑΔΟΣ ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ MOODY S STANDARD FITCH ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ & POOR S ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΤΗΝ ΑΓΟΡΑ ΤΟΥ ΔΟΥΒΛΙΝΟΥ ESTIA MORTGAGE 1,646% 27/4/40 FRN CL. B 3.674,7327 59,85000 219.932,75 1,25% - BB+(SF) BB*-(SF) - Εκδότης: PIRAEUS BANK SA - Ην/νια Έναρξης - Λήξης: 07-JUN-05-27-APR-40 Επιτόκιο: 1.175% - Τύπος Επιτοκίου: Κυμαινόμενο Πηγή: PBGM - Πρόσθετοι Όροι: CALL 10/27/14@10% ΣΥΝΟΛΟ 219.932,75 1,25% ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.920.473,75 10,93% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ 13.773.497,36 78,35% ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΟΙ ΤΟΚΟΙ 452.868,41 2,58% ΔΕΣΜΕΥΜΕΝΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΣΕ ΕΥΡΩ (PROTON) 10,44 0,00% ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΑΠΟ IPIROTIKI (ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΔΑΝΕΙΟ) 312.500,13 1,78% ΜΕΙΟΝ : ΠΡΟΒΛΕΨΗ ΕΠΙΣΦΑΛΕΙΑΣ (ΔΙΑΓΡΑΦΗ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟΥ ΔΑΝΕΙΟΥ) (312.500,13) -1,78% ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ 452.878,85 2,58% ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ ΣΕ ΕΥΡΩ ( EFG EUROBANK ) 20.066,95 0,11% ΟΨΕΩΣ ΣΕ USD 30,70 0,00% ΟΨΕΩΣ ΣΕ HUF 3,71 0,00% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΤΘ ΣΕ ΕΥΡΩ (ΠΕΙΡΑΙΩΣ) 504.432,88 2,87% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΤΘ ΣΕ ΕΥΡΩ (ALPHA) 1.306.778,33 7,44% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΤΘ ΣΕ ΕΥΡΩ (EFG EUROBANK) 1.550.000,00 8,82% ΣΥΝΟΛΟ 3.381.312,57 19,24% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 17.607.688,78 100,17% ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ (21.525,96) -0,12% ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ-ΤΕΛΗ (12.474,26) -0,07% ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ (34.000,22) -0,19% ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 17.573.688,56 100,00% (Μερίδια 2.738.840,322 Χ ΕΥΡΩ 6,4165)
ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ 1. Τα Ομόλογα Ελληνικού Δημοσίου (Ο.Ε.Δ.) αποτιμήθηκαν με βάση το Δελτίο Τιμών της Ηλεκτρονικής Δευτερογενούς Αγοράς τίτλων (Η.Δ.Α.Τ.) της 30/06/2011. 2. Η αποτίμηση των εισηγμένων ομολόγων του Εξωτερικού διαμορφώθηκε με βάση την μέση τιμή της τελευταίας τιμής ζήτησης. 3. Οι μετοχές της εταιρείας «ΦΙΛΙΠΠΟΥ ΔΟΜΙΚΑ ΕΡΓΑ Α.Ε.» που η διαπραγμάτευσή τους στο Χρηματιστήριο έχει διακοπεί, αποτιμήθηκαν με αξία 0,01 Ευρώ ανά μετοχή. 4. Οι μετοχές της εταιρείας «ΔΙΕΘΝΗΣ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΕΝΔΥΜΑΤΩΝ» που έχει διαγραφεί από το Χρηματιστήριο, αποτιμήθηκαν με συνολική αξία 0,01 Ευρώ. 5. Οι δεδουλευμένοι μέχρι την 30/06/2011 τόκοι των τίτλων σταθερού εισοδήματος, μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους (και οι οποίοι εμφανίζονται σε ιδιαίτερους λογαριασμούς ανά κατηγορία χρεογράφων) περιλαμβάνονται στα έσοδα της περιόδου. 6. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε Ευρώ έγινε με βάση το δελτίο ισοτιμιών αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 30/06/2011. 7. Ποσοστό άνω του 35% του καθαρού ενεργητικού είναι επενδεδυμένο σε ομόλογα του Ελληνικού Δημοσίου. 8. Δεν έχουν επενδυθεί ιδιαίτερα σημαντικά ποσοστά του καθαρού ενεργητικού σε ομίλους εταιριών. 9. Στα Κεφάλαια των μεριδιούχων περιλαμβάνονται και τα αποτελέσματα των προηγούμενων χρήσεων. 10.Το αμοιβαίο κεφάλαιο ακολουθώντας τις διατάξεις της Κανονιστικής Πράξης της ΕΛΤΕ με Α.Π 5567/87/8 Ιουνίου 2010 κατηγοριοποίησε το σύνολο της αξίας των χρηματοοικονομικών στοιχείων του ενεργητικού ως εξής: Κατηγορία 1 Κατηγορία 2 Κατηγορία 3 Σύνολο Μετοχές 105,61 105,61 Ομόλογα 13.773.391,75 13.773.391,75 Χρηματικά διαθέσιμα 3.381.312,57 3.381.312,57 Απαιτήσεις 452.878,85 452.878,85 --------- --------- --------- --------- 17.607.688,78 17.607.688,78 ========= ========= ========= ========= Κατηγορία 1: Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών. Κατηγορία 2: Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που επιμετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιμέτρησης με χρήση δεδομένων που έχουν παρατηρήσιμες τιμές στην αγορά. Κατηγορία 3: Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που επιμετρήθηκαν βάσει τεχνικών επιμέτρησης με χρήση δεδομένων που δεν έχουν παρατηρήσιμες τιμές στην αγορά.
2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΚΙΝΗΣΕΩΣ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ & ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ ΜΕΡΙΔΙΑ ΕΥΡΩ I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ Μερίδια σε κυκλοφορία την 31/12/2010 2.799.477,603 24.333.469,58 ΠΛΕΟΝ: Πωλήσεις Μεριδίων 1/1-30/06/2011 195.151,183 1.310.375,42 ΜΕΙΟΝ: Eξαγορές Μεριδίων 1/1-30/06/2011 255.788,464 1.725.260,05 ΣΥΝΟΛΟ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 2.738.840,322 23.918.584,95 II. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΕΡΙΟΔΟΥ Α. Πρόσοδοι Χαρτοφυλακίου Τόκοι χρεογράφων 462.100,74 Τόκοι καταθέσεων 38.941,97 Σύνολο προσόδων 501.042,71 Β. Kέρδη (Ζημίες) κεφαλαίου Καθαρές ζημίες από πωλήσεις χρεογράφων (32.325,26) Σύνολο καθαρών Ζημιών (32.325,26) Γ. Δαπάνες Αμοιβή Εταιρίας Διαχείρισης 68.987,19 Αμοιβή και προμήθειες Θεματοφυλακής 4.599,15 Έξοδα δημοσιεύσεων -ανακοινώσεων 11.624,82 Αμοιβή ελεγκτών 6.088,50 Φόροι -Τέλη 12.474,46 Σύνολο Δαπανών 103.774,12 Καθαρά αποτελέσματα (Κέρδη) 364.943,33 III. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ Καθαρό ενεργητικό σε τιμές κτήσεως την 30/6/2011 24.283.528,28 Καθαρό ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές την 30/6/2011 17.573.688,56 Διαφορά (Υποτίμηση) (6.709.839,72) Σύνολο Καθαρού Ενεργητικού την 30/06/2011 (I)+(II)+(III) 17.573.688,56 (Μερίδια 2.738.840,322 Χ ΕΥΡΩ 6,4165) 3.ΗΜΕΡΗΣΙΑ ΤΥΠΙΚΗ ΑΠΟΚΛΙΣΗ ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ 0,6169 4.ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ 0,0096 (Απόφ.Ε.Κ.8/335/06.04.2005, άρθρο 4) Για το Θεματοφύλακα EFG EUROBANK ERGASIAS AE Αθήνα 20 Ιουλίου 2011 Για τη Διαχειρίστρια Εταιρία Allianz Α.Ε.Δ.Α.Κ. ΕΙΡ. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Ν. ΔΟΒΛΕΤΟΓΛΟΥ Δ. ΠΑΝΤΟΥΛΑΣ Α. ΓΚΟΤΣΟΠΟΥΛΟΥ
ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ Προς τη Διοίκηση της ALLIANZ Α.Ε.Δ.Α.Κ. για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ALLIANZ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» Έκθεση Ελέγχου επί της Εξαμηνιαίας Έκθεσης Διαχειρίσεως Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ALLIANZ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Εξαμηνιαία Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1 Ιανουαρίου έως 30 Ιουνίου 2011. Ευθύνη της Διοίκησης για τις Οικονομικές Καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «ALLIANZ A.E.Δ.Α.Κ.» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 6/9 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων, με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα της Ελεγκτικής. Τα Πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης του κινδύνου ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ALLIANZ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΟΜΟΛΟΓΙΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 30 Ιουνίου 2011 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 6/9 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 1 Αυγούστου 2011 KPMG Ορκωτοί Ελεγκτές Α.Ε. Χαράλαμπος Συρούνης, Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής ΑΜ ΣΟΕΛ 19071 Allianz Α/Κ Ομολογιών Εσωτερικού Διάρθρωση Χαρτοφυλακίου 30/06/2011 Ομόλογα Εξωτερικού ιαθέσιμα 10,93% 21,62% Ομόλογα Εσωτερικού 67,45%