σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης Βεβαιώνεται ότι οι συνηµµένες Ενδιάµεσες Συνοπτικές Οικονοµικές Καταστάσεις είναι εκείνες που εγκρίθηκαν από το ιοικητικό Συµβούλιο της «OLYMPIC CATERING A.E.» την 17 Αυγούστου 2007, έχουν δημοσιοποιηθεί μέσω του τύπου και έχουν αναρτηθεί στο διαδίκτυο στη διεύθυνση www.olympic-catering.gr. Επισημαίνεται ότι τα δηµοσιευθέντα στον τύπο συνοπτικά οικονοµικά στοιχεία στοχεύουν στο να παράσχουν στον αναγνώστη ορισµένα γενικά οικονοµικά στοιχεία αλλά δεν παρέχουν την ολοκληρωµένη εικόνα της οικονοµικής θέσης και των αποτελεσµάτων της Εταιρείας, σύμφωνα µε τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης. Επίσης επισημαίνεται ότι, χάριν απλοποίησης, στα δηµοσιευθέντα στον τύπο συνοπτικά οικονοµικά στοιχεία έχουν γίνει ορισµένες συµπτύξεις και ανακατατάξεις κονδυλίων. Αριστείδης Π. Χιωτέλλης Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου OLYMPIC CATERING A.E.
Π Ε Ρ Ι Ε Χ Ο Μ Ε Ν Α Σελίδα Έκθεση Επισκόπησης Ενδιάμεσης Οικονομικής Πληροφόρησης.. 3 Κατάσταση Αποτελεσμάτων Χρήσεως.. 4 Ισολογισμός 5 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων 6 Κατάσταση Ταμειακών Ροών. 7 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων. 8-28 2
ΕΚΘΕΣΗ ΕΠΙΣΚΟΠΗΣΗΣ ΕΝΔΙΑΜΕΣΗΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΗΣΗΣ Προς τους μετόχους της OLYMPIC CATERING A.E. Εισαγωγή Επισκοπήσαμε τον συνημμένο ισολογισμό της OLYMPIC CATERING A.E. (η «Εταιρεία») της 30ης Ιουνίου 2007 και τις σχετικές καταστάσεις αποτελεσμάτων, μεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταμειακών ροών της εξάμηνης περιόδου που έληξε αυτήν την ημερομηνία καθώς και τις επιλεγμένες επεξηγηματικές σημειώσεις. Η Διοίκηση της Εταιρείας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και παρουσίαση αυτής της ενδιάμεσης συνοπτικής οικονομικής πληροφόρησης, σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και εφαρμόζονται στην ενδιάμεση οικονομική πληροφόρηση («ΔΛΠ 34»). Δική μας ευθύνη είναι η έκφραση ενός συμπεράσματος επί αυτής της ενδιάμεσης συνοπτικής οικονομικής πληροφόρησης με βάση την επισκόπησή μας. Εύρος της εργασίας επισκόπησης Διενεργήσαμε την επισκόπησή μας σύμφωνα με το Διεθνές Πρότυπο Επισκόπησης 2410 «Επισκόπηση Ενδιάμεσης Οικονομικής Πληροφόρησης που Διενεργείται από τον Ανεξάρτητο Ελεγκτή της Οικονομικής Μονάδας» στο οποίο παραπέμπουν τα Ελληνικά Ελεγκτικά Πρότυπα. Η επισκόπηση συνίσταται στη διενέργεια διαδικασιών για την αναζήτηση πληροφοριών, κυρίως από πρόσωπα που είναι υπεύθυνα για οικονομικά και λογιστικά θέματα και στην εφαρμογή κριτικής ανάλυσης και λοιπών διαδικασιών επισκόπησης. Το εύρος μίας εργασίας επισκόπησης είναι ουσιωδώς μικρότερο από έναν έλεγχο που διενεργείται σύμφωνα με τα Ελληνικά Ελεγκτικά Πρότυπα και επομένως, δεν μας δίδει την δυνατότητα να αποκτήσουμε την διασφάλιση ότι έχουν περιέλθει στην αντίληψή μας όλα τα σημαντικά θέματα τα οποία θα είχαν επισημανθεί σε έναν έλεγχο. Κατά συνέπεια, η παρούσα δεν αποτελεί έκθεση ελέγχου. Συμπέρασμα Επισκόπησης Με βάση την διενεργηθείσα επισκόπηση, δεν έχει περιέλθει στην αντίληψή μας οτιδήποτε που θα μας οδηγούσε στο συμπέρασμα ότι η συνημμένη ενδιάμεση οικονομική πληροφόρηση δεν έχει καταρτισθεί, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το ΔΛΠ 34. Χωρίς να διατυπώνουμε επιφύλαξη ως προς τα συμπεράσματα της επισκόπησης, επισημαίνουμε ότι η Εταιρεία έχει ελεγχθεί φορολογικά έως και τη χρήση 2001, με συνέπεια να υπάρχει το ενδεχόμενο επιβολής πρόσθετων φόρων και προσαυξήσεων κατά τον έλεγχο των ανέλεγκτων χρήσεων 2002-2007 από τις αρμόδιες φορολογικές αρχές. Η έκβαση του φορολογικού ελέγχου δεν είναι δυνατόν να προβλεφθεί στο παρόν στάδιο και ως εκ τούτου δεν έχει γίνει οποιαδήποτε πρόβλεψη στις οικονομικές καταστάσεις σχετικά με το εν λόγω θέμα. Αθήνα, 20 Αυγούστου 2007 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Βρασίδας Σπ. Δαμηλάκος Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ. 22791 3
Σημείωση 1/1-1/1-30/06/2006 1/4-30/6/2007 1/4-30/6/2006 ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ Πωλήσεις 23.679 19.542 14.558 11.792 Μείον: Κόστος πωλήσεων (17.457) (14.053) (9.507) (7.709) Μικτό κέρδος 6.222 5.489 5.051 4.083 Λοιπά έσοδα εκμεταλλεύσεως 3.409 2.521 1.380 1.350 9.631 8.010 6.431 5.433 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας (1.460) (1.469) (808) (877) Έξοδα λειτουργίας έρευνας και ανάπτυξης 0 (72) 0 (36) Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως (7.501) (6.371) (3.982) (3.345) Λοιπά λειτουργικά έξοδα (1.590) (1.081) (1.230) (557) Λειτουργικά αποτελέσματα (920) (982) 411 617 Κόστος χρηματοδότησης 4 (426) (412) (223) (252) Αποτελέσματα προ φόρων (1.346) (1.394) 188 365 Φόροι 5 154 211 111 (200) Αποτελέσματα μετά φόρων (1.192) (1.184) 299 165 Κέρδη ανά μετοχή ( ανά μετοχή) Βασικά 6 (0,17) (0,17) 0,04 0,02
ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Σημείωση 30/6/2007 31/12/2006 Πάγιο ενεργητικό Ενσώματες ακινητοποιήσεις 7 21.033 21.506 Ασώματες ακινητοποιήσεις 8 377 405 Μακροπρόθεσμες απαιτήσεις 9 289 276 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 5 1.466 1.312 Σύνολο πάγιου ενεργητικού 23.165 23.499 Κυκλοφορούν ενεργητικό Αποθέματα 10 1.621 1.389 Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις 11 16.221 12.765 Μετρητά και χρηματικά διαθέσιμα 12 1.387 1.151 Σύνολο κυκλοφορούντος ενεργητικού 19.229 15.306 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 42.394 38.805 ΠΑΘΗΤΙΚΟ ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ Μετοχικό κεφάλαιο 13 4.870 4.870 Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο 13 38 38 Αποθεματικά κεφάλαια 14 1.348 1.348 Υπόλοιπο κερδών (ζημιών) εις νέο (4.728) (3.536) Σύνολο Ιδίων κεφαλαίων 1.528 2.720 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Δάνεια 15 89 147 Δικαιώματα εργαζομένων 16 3.816 5.782 Προβλέψεις για κινδύνους και έξοδα 17 356 379 Μελλοντικά έσοδα κρατικών επιχορηγήσεων 18 976 994 Σύνολο μακροπρόθεσμων υποχρεώσεων 5.237 7.301 Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις 19 21.950 17.136 Δάνεια 15 13.365 11.413 Βραχυπρόθεσμες φορολογικές υποχρεώσεις 313 234 Σύνολο βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων 35.628 28.784 Σύνολο υποχρεώσεων 40.866 36.085 ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 42.394 38.805
ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Μετοχικό κεφάλαιο Διαφορά υπέρ το άρτιο Τακτικό αποθεματικό Αποθεματικά φορολογικών νόμων Υπόλοιπο εις νέο Υπόλοιπα κατά την 1η Ιανουαρίου 2006 σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Π. 4.870 38 235 1.113 (3.645) 2.611 Αποτέλεσμα περιόδου 1/1-30/06/2006 0 0 0 0 (1.184) (1.184) Υπόλοιπα κατά την 30η Ιουνίου 2006 σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Π. 4.870 38 235 1.113 (4.829) 1.427 Σύνολο Υπόλοιπα κατά την 1η Ιανουαρίου 2007 σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Π. 4.870 38 235 1.113 (3.536) 2.720 Αποτέλεσμα περιόδου 1/1-0 0 0 0 (1.192) (1.192) Υπόλοιπα κατά την 30η Ιουνίου 2007 σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Π. 4.870 38 235 1.113 (4.728) 1.528
ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΑΜΕΙΑΚΩΝ ΡΟΩΝ 1/1-1/1-30/06/2006 Ταμειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες: Κέρδη προ φόρων (1.346) (1.394) Πλέον (μείον) προσαρμογές για: Αποσβέσεις 910 838 Προβλέψεις (1.988) (1.294) Ζημιές (κέρδη) από εκποίηση παγίων περιουσιακών στοιχείων 0 (1) Επιχορηγήσεις επενδύσεων πάγιου ενεργητικού (18) (333) Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα 426 412 (2.016) (1.772) Πλέον/ μείον προσαρμογές για μεταβολές λογαριασμών κεφαλαίου κίνησης ή που σχετίζονται με τις λειτουργικές δραστηριότητες: Μείωση / (αύξηση) αποθεμάτων (232) (226) Μείωση / (αύξηση) απαιτήσεων (3.468) (2.117) (Μείωση) / αύξηση υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) 4.814 5.368 (Μείον): Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβεβλημένα (428) (485) Καταβεβλημένοι φόροι 79 16 Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) (1.251) 784 Ταμειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες: Αγορά ενσώματων και άϋλων παγίων περιουσιακών στοιχείων (409) (376) Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώματων και άϋλων παγίων 0 1 Τόκοι εισπραχθέντες 2 4 Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) (407) (372) Ταμειακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες: Εισπράξεις από εκδοθέντα / αναληφθέντα δάνεια 1.950 0 Εξοφλήσεις δανείων 0 (76) Εξοφλήσεις υποχρεώσεων από χρηματοδοτικές μισθώσεις (χρεολύσια) (56) (54) Σύνολο εισροών / (εκροών) από χρηματοδοτικές δραστηριότητες (γ) 1.894 (130) Καθαρή αύξηση / (μείωση) στα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα περιόδου (α) + (β) + (γ) 236 282 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα έναρξης περιόδου 1.151 587 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα λήξης περιόδου 1.387 870
Περιγραφή της Επιχείρησης Η OLYMPIC CATERING A.E. (ή η "Εταιρεία") παρέχει προϊόντα και υπηρεσίες αεροπορικού catering και εστίασης στην Ελλάδα. Η έδρα της Εταιρείας είναι στo Διεθνές Αεροδρόμιο Αθηνών "Ελευθέριος Βενιζέλος" Κτίριο 14Β, Τ.Κ. 190 19, στα Σπάτα Αττικής. Οι μετοχές της Εταιρείας διαπραγματεύονται στην Κατηγορία Μεσαίας και Μικρής Κεφαλαιοποίησης του Χρηματιστηρίου Αθηνών.
1. Βάση Σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων Οι ενδιάμεσες συνοπτικές οικονομικές καταστάσεις της περιόδου 1/1-30/6/2007 έχουν συνταχθεί σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης (Δ.Π.Χ.Π.) που έχουν εφαρμογή στην ενδιάμεση οικονομική αναφορά όπως έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και ειδικότερα σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 34 "Ενδιάμεση Οικονομική Έκθεση". Επίσης, οι εν λόγω οικονομικές καταστάσεις έχουν καταρτισθεί βάσει της αρχής της συνέχισης της λειτουργίας της Εταιρείας. Οι ενδιάμεσες συνοπτικές οικονομικές καταστάσεις της περιόδου 1/1-30/6/2007 έχουν καταρτισθεί βάσει των ιδίων λογιστικών αρχών και μεθόδων, οι οποίες ακολουθήθηκαν για την κατάρτιση των ετησίων οικονομικών καταστάσεων της χρήσεως που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2006. Οι συνημμένες ενδιάμεσες συνοπτικές οικονομικές καταστάσεις πρέπει να διαβαστούν σε συνδυασμό με τις ετήσιες οικονομικές καταστάσεις για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2006, οι οποίες έχουν αναρτηθεί στην ιστοσελίδα της Εταιρείας και περιλαμβάνουν πλήρη ανάλυση των λογιστικών αρχών, μεθόδων και εκτιμήσεων που εφαρμόσθηκαν καθώς και ανάλυση των σημαντικών κονδυλίων των οικονομικών καταστάσεων. Η σύνταξη των ενδιάμεσων συνοπτικών οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Π. απαιτεί όπως η διοίκηση προβαίνει στην διενέργεια εκτιμήσεων και υποθέσεων που επηρεάζουν τα ποσά των στοιχείων του ενεργητικού και παθητικού τη γνωστοποίηση ενδεχόμενων απαιτήσεων και υποχρεώσεων κατά την ημερομηνία των οικονομικών καταστάσεων καθώς και τα ποσά των εσόδων και εξόδων κατά την διάρκεια της χρήσεως. Τα πραγματικά αποτελέσματα ενδέχεται να διαφέρουν από αυτές τις εκτιμήσεις. Οι παραπάνω ενδιάμεσες οικονομικές καταστάσεις είναι βασισμένες στις οικονομικές καταστάσεις που καταρτίζει η Εταιρεία σύμφωνα με τον Ελληνικό Εμπορικό Νόμο, προσαρμοσμένες με τις κατάλληλες εξωλογιστικές εγγραφές προκειμένου να συμφωνούν με τα Δ.Π.Χ.Π.. Οι ενδιάμεσες οικονομικές καταστάσεις της περιόδου 1/1-30/6/2007 εγκρίθηκαν προς δημοσιοποίηση από το Διοικητικό Συμβούλιο την 17η Αυγούστου 2007. 9
Ορισμένα κονδύλια της αντίστοιχης περιόδου της προηγούμενης χρήσεως αναταξινομήθηκαν ώστε να καταστούν ομοειδή και συγκρίσιμα με αυτά της κλειόμενης περιόδου. 2. Νέα πρότυπα, διερμηνείες και τροποποίηση υφιστάμενων προτύπων Έχουν εκδοθεί νέα Δ.Π.Χ.Π., τροποποιήσεις και διερμηνείες σχετικά με υφιστάμενα πρότυπα, η υιοθέτηση των οποίων είναι υποχρεωτική για διαχειριστικές χρήσεις που ξεκινούν την 1η Ιανουαρίου 2007 ή μεταγενέστερα. Η εκτίμηση της Διοίκησης της Εταιρείας σχετικά με την επίδραση από την εφαρμογή αυτών των νέων προτύπων και διερμηνειών παρατίθεται παρακάτω: Δ.Π.Χ.Π. 7, Χρηματοοικονομικά μέσα: Γνωστοποιήσεις και συμπληρωματική προσαρμογή στο ΔΛΠ 1, Παρουσίαση των Οικονομικών Καταστάσεων - Γνωστοποιήσεις Κεφαλαίου (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2007) Το Δ.Π.Χ.Π. 7 εισάγει επιπλέον γνωστοποιήσεις με σκοπό τη βελτίωση της παρεχόμενης πληροφόρησης σχετικά με τα χρηματοοικονομικά μέσα. Απαιτεί την γνωστοποίηση ποιοτικών και ποσοτικών πληροφοριών σχετικά με την έκθεση σε κίνδυνο προερχόμενη από χρηματοοικονομικά μέσα. Ειδικότερα, προκαθορίζει ελάχιστες απαιτούμενες γνωστοποιήσεις που σχετίζονται με τον πιστωτικό κίνδυνο, τον κίνδυνο ρευστότητας και τον κίνδυνο αγοράς (επιβάλλει την ανάλυση ευαισθησίας σχετικά με τον κίνδυνο αγοράς). Το Δ.Π.Χ.Π. 7 αντικαθιστά το Δ.Λ.Π. 30 (Γνωστοποιήσεις στις Οικονομικές Καταστάσεις Τραπεζών και Χρηματοπιστωτικών Ιδρυμάτων) και τις απαιτήσεις γνωστοποιήσεων του Δ.Λ.Π. 32 (Χρηματοοικονομικά Στοιχεία Γνωστοποιήσεις και Παρουσίαση). Έχει εφαρμογή σε όλες τις εταιρείες που συντάσσουν οικονομικές καταστάσεις σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Π.. Η προσαρμογή στο Δ.Λ.Π. 1 εισάγει γνωστοποιήσεις σχετικά με το ύψος των κεφαλαίων μίας επιχείρησης καθώς και για τον τρόπο που γίνεται η διαχείριση αυτών. Η Εταιρεία εκτίμησε την επίδραση του Δ.Π.Χ.Π. 7 και της προσαρμογής στο Δ.Λ.Π. 1 και κατέληξε ότι οι επιπλέον γνωστοποιήσεις που απαιτούνται από την εφαρμογή τους είναι η ανάλυση ευαισθησίας σχετικά με τον κίνδυνο αγοράς και οι γνωστοποιήσεις κεφαλαίου. Η εταιρεία θα εφαρμόσει το Δ.Π.Χ.Π. 7 και την τροποποίηση του Δ.Λ.Π. 1 κατά τη σύνταξη των ετήσιων οικονομικών καταστάσεων της τρέχουσας χρήσεως που λήγει την 31η Δεκεμβρίου 2007. 10
Δ.Π.Χ.Π. 8, Λειτουργικοί Τομείς (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2009) Το Δ.Π.Χ.Π. 8 αντικαθιστά το Δ.Λ.Π. 14 (Οικονομικές Πληροφορίες κατά τομέα) και υιοθετεί μια διοικητική προσέγγιση αναφορικά με τις οικονομικές πληροφορίες που δίνονται κατά τομέα. Η πληροφόρηση που θα παρέχεται θα είναι αυτή που χρησιμοποιεί η διοίκηση εσωτερικά για την αξιολόγηση της απόδοσης των λειτουργικών τομέων και την κατανομή πόρων σε αυτούς τους τομείς. Αυτή η πληροφόρηση μπορεί να είναι διαφορετική από αυτή που παρουσιάζεται στον ισολογισμό και κατάσταση αποτελεσμάτων και οι εταιρείες θα πρέπει να δώσουν επεξηγήσεις και συμφωνίες αναφορικά με τις εν λόγω διαφορές. Η Εταιρεία είναι στη διαδικασία εκτίμησης της επίδρασης αυτού του προτύπου στις οικονομικές της καταστάσεις. Το Δ.Π.Χ.Π. 8 δεν έχει ακόμη υιοθετηθεί από την ΕΕ. Διερμηνεία 7, Εφαρμογή της προσέγγισης αναμόρφωσης του Δ.Λ.Π. 29 Οικονομικές καταστάσεις σε υπερπληθωριστικές οικονομίες (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1 Μαρτίου 2006) Η Διερμηνεία 7 απαιτεί όπως στην περίοδο κατά την οποία μια εταιρεία διαπιστώνει την ύπαρξη υπερπληθωρισμού στην οικονομία του νομίσματος λειτουργίας της, χωρίς να υπήρξε υπερπληθωρισμός την προηγούμενη περίοδο, να εφαρμόζει τις απαιτήσεις του Δ.Λ.Π. 29 σαν να ήταν πάντοτε οικονομία σε κατάσταση υπερπληθωρισμού. Η Διερμηνεία 7 δεν έχει εφαρμογή στην Εταιρεία. Διερμηνεία 8, Πεδίο εφαρμογής Δ.Π.Χ.Π. 2 (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1 Μαΐου 2006) Η Διερμηνεία 8 διευκρινίζει ότι το Δ.Π.Χ.Π. 2 (Παροχές που εξαρτώνται από την αξία των μετοχών) εφαρμόζεται σε συναλλαγές στις οποίες μια εταιρεία παραχωρεί συμμετοχικούς τίτλους ή αναλαμβάνει την υποχρέωση να μεταβιβάσει μετρητά ή άλλα περιουσιακά στοιχεία (που βασίζονται στην τιμή των μετοχών της), όταν το προσδιορίσιμο αντάλλαγμα που έχει ληφθεί φαίνεται να είναι χαμηλότερο από την εύλογη αξία των συμμετοχικών τίτλων που παραχωρούνται ή των υποχρεώσεων που αναλαμβάνονται. Η Διερμηνεία 8 δεν έχει εφαρμογή στην Εταιρεία. 11
Διερμηνεία 9, Επανεκτίμηση ενσωματωμένων παραγώγων (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1 Ιουνίου 2006) Η Διερμηνεία 9 απαιτεί όπως μια εταιρεία εκτιμά κατά πόσο ένα συμβόλαιο περιέχει ένα ενσωματωμένο παράγωγο κατά τη στιγμή σύναψης του συμβολαίου, περίπτωση κατά την οποία απαγορεύει μεταγενέστερη επανεκτίμηση εκτός εάν υπάρχει μεταβολή στους όρους του συμβολαίου που μεταβάλλουν ουσιαστικά τις ταμιακές ροές. Η Διερμηνεία 9 δεν έχει εφαρμογή στην Εταιρεία. Διερμηνεία 10, Ενδιάμεση Οικονομική Έκθεση και Απομείωση (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1 Νοεμβρίου 2006) Η Διερμηνεία 10 μπορεί να έχει επίδραση στις οικονομικές καταστάσεις, σε περίπτωση που αναγνωριστεί ζημία απομείωσης σε ενδιάμεση περίοδο αναφορικά με υπεραξία ή επενδύσεις σε συμμετοχικούς τίτλους διαθέσιμους προς πώληση ή μη εισηγμένους συμμετοχικούς τίτλους που τηρούνται στο κόστος, καθώς αυτή η απομείωση δεν μπορεί να αντιλογιστεί σε επόμενες ενδιάμεσες ή ετήσιες οικονομικές καταστάσεις. Η Διερμηνεία 10 δεν έχει ακόμη υιοθετηθεί από την Ε.Ε.. Διερμηνεία 11, Δ.Π.Χ.Π. 2 Συναλλαγές με Ίδιες Μετοχές και μεταξύ εταιριών ιδίου Ομίλου (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1 Μαρτίου 2007) Αυτή η Διερμηνεία απαιτεί όπως συναλλαγές στις οποίες παραχωρείται σε εργαζόμενο δικαίωμα επί συμμετοχικών τίτλων, θεωρούνται για σκοπούς λογιστικής αντιμετώπισης ως αμοιβές που καθορίζονται από την αξία της μετοχής και διακανονίζονται με συμμετοχικούς τίτλους, ακόμη και στην περίπτωση όπου η εταιρεία επιλέγει ή έχει την υποχρέωση να αγοράσει αυτούς τους συμμετοχικούς τίτλους από τρίτους ή οι μέτοχοι της εταιρείας παρέχουν τους προς παραχώρηση τίτλους. Η Διερμηνεία επεκτείνεται επίσης και στον τρόπο που οι θυγατρικές χειρίζονται, στις απλές τους οικονομικές καταστάσεις, προγράμματα όπου οι εργαζόμενοι τους λαμβάνουν δικαιώματα επί συμμετοχικών τίτλων της μητρικής εταιρείας. Η Διερμηνεία 11 δεν έχει εφαρμογή στην Εταιρεία, καθώς επίσης δεν έχει ακόμη υιοθετηθεί από την Ε.Ε.. 12
Διερμηνεία 12, Συμβάσεις Παραχώρησης (Service Concession Arrangements) (εφαρμόζεται για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2008) Η Διερμηνεία 12 πραγματεύεται τον τρόπο με τον οποίο οι οργανισμοί που παρέχουν υπηρεσίες θα πρέπει να εφαρμόζουν τα υπάρχοντα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης (Δ.Π.Χ.Π.) για να καταχωρήσουν τις υποχρεώσεις που αναλαμβάνουν και τα δικαιώματα που τους παραχωρούνται στις σχετικές συμβάσεις παραχώρησης. Με βάση τη Διερμηνεία οι οργανισμοί αυτοί δεν θα πρέπει να αναγνωρίσουν τη σχετική υποδομή ως ενσώματα πάγια στοιχεία, αλλά να αναγνωρίσουν ένα χρηματοοικονομικό στοιχείο ενεργητικού κατά ή ένα ασώματο περιουσιακό στοιχείο. Η Διερμηνεία 12 δεν έχει εφαρμογή στην Εταιρεία, καθώς επίσης δεν έχει ακόμη υιοθετηθεί από την Ε.Ε.. 3. Τμηματική ανάλυση των δραστηριοτήτων της Εταιρείας Η Εταιρεία δραστηριοποιείται στην Ελλάδα στους ακόλουθους επιμέρους επιχειρηματικούς τομείς: o Τροφοδοσία αεροσκαφών (In Flight Catering): αφορά την τροφοδοσία αεροσκαφών με γεύματα και συνοδευτικά παρασκευάσματα και προϊόντα. o Επίγεια εξυπηρέτηση (Handling): αφορά τη μεταφορά τροφοεφοδίων σε αεροπλάνα καθώς και την παροχή μιας σειράς υπηρεσιών εξυπηρέτησης. o Εκμετάλλευση χώρων εστίασης: αφορά την εκμετάλλευση χώρων εστίασης εντός αεροδρομίων καθώς και την ανάληψη εκμετάλλευσης κυλικείων και καντινών σε κλειστές αγορές. o Βιομηχανικό Catering: αφορά τη μαζική εστίαση και την παροχή τροφοδοσίας σε κλειστές αγορές (Τροφοδοσία πλοίων, αλυσίδων super markets κ.λ.π.). Κατά το πρώτο εξάμηνο της χρήσεως 2007, η ανάλυση των δραστηριοτήτων της Εταιρείας κατά τομέα δραστηριότητας και γεωγραφικό τομέα έχει ως ακολούθως: 13
3.1 Δεδομένα περιόδου 1/1-30/6/2007 3.1.1 Ανάλυση κατά δραστηριότητα Τροφοδοσία αεροσκαφών-in flight catering & Επίγεια εξυπηρέτηση- Handling Εκμετάλλευση χώρων εστίασης Βιομηχανικό catering και λοιπές δραστηριότητες ΣΥΝΟΛΟ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ Πωλήσεις προς τρίτους 13.030 8.118 2.531 23.679 Μείον: Σύνολο κόστους πωλήσεων (11.590) (2.190) (3.677) (17.457) Μικτό κέρδος (ζημιά) 1.440 5.928 (1.146) 6.222 Λοιπά έσοδα εκμεταλλεύσεως 45 3.364 3.409 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας (353) (195) (912) (1.460) Έξοδα λειτουργίας έρευνας και ανάπτυξης 0 0 0 0 Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως (719) (6.516) (266) (7.501) Λοιπά λειτουργικά έξοδα 0 0 (1.590) (1.590) Λειτουργικό κέρδος (ζημιά) 369 (738) (550) (920) Κόστος χρηματοδότησης (426) Αποτέλεσμα συνήθων εργασιών (1.346) Έσοδα επενδύσεων 0 Αποτελέσματα προ φόρων (1.346) Φόρος εισοδήματος 154 Αποτελέσματα μετά φόρων (1.192) Λοιπές πληροφορίες Καταστάσεως Αποτελεσμάτων Αποσβέσεις 313 352 245 910 3.1.2 Ανάλυση κατά γεωγραφικό τομέα ΕΛΛΑΔΑ ΥΠΟΛΟΙΠΕΣ ΧΩΡΕΣ Ε.Ε. ΥΠΟΛΟΙΠΕΣ ΧΩΡΕΣ ΤΟΥ ΚΟΣΜΟΥ ΣΥΝΟΛΟ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ Πωλήσεις 14.387 9.043 249 23.679 Σύνολο ενεργητικού 42.394 0 0 42.394 Επενδύσεις σε πάγια περιουσιακά στοιχεία 409 0 0 409 14
3.2 Δεδομένα περιόδου 1/1-30/6/2006 3.2.1 Ανάλυση κατά δραστηριότητα Τροφοδοσία αεροσκαφών-in flight catering & Επίγεια εξυπηρέτηση- Handling Εκμετάλλευση χώρων εστίασης Βιομηχανικό catering και λοιπές δραστηριότητες ΣΥΝΟΛΟ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ Πωλήσεις προς τρίτους 10.642 7.236 1.664 19.542 Μείον: Σύνολο κόστους πωλήσεων (9.914) (1.896) (2.243) (14.053) Μικτό κέρδος (ζημιά) 728 5.340 (579) 5.489 Λοιπά έσοδα εκμεταλλεύσεως 0 35 2.486 2.521 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας (248) (226) (995) (1.469) Έξοδα λειτουργίας έρευνας και ανάπτυξης (72) 0 0 (72) Έξοδα λειτουργίας διαθέσεως (754) (5.394) (223) (6.371) Λοιπά λειτουργικά έξοδα 0 0 (1.081) (1.081) Λειτουργικό κέρδος (ζημιά) (345) (245) (392) (982) Κόστος χρηματοδότησης (412) Αποτέλεσμα συνήθων εργασιών (1.394) Έσοδα επενδύσεων 0 Αποτελέσματα προ φόρων (1.394) Φόρος εισοδήματος 211 Αποτελέσματα μετά φόρων (1.184) Λοιπές πληροφορίες Καταστάσεως Αποτελεσμάτων Αποσβέσεις 296 290 252 838 3.2.2 Ανάλυση κατά γεωγραφικό τομέα ΕΛΛΑΔΑ ΥΠΟΛΟΙΠΕΣ ΧΩΡΕΣ Ε.Ε. ΥΠΟΛΟΙΠΕΣ ΧΩΡΕΣ ΤΟΥ ΚΟΣΜΟΥ ΣΥΝΟΛΟ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ Πωλήσεις 11.989 7.352 201 19.542 Σύνολο ενεργητικού 41.075 0 0 41.075 Επενδύσεις σε πάγια περιουσιακά στοιχεία 377 0 0 377 15
3.3 Λοιπές πληροφορίες Ισολογισμού 3.3.1 Λοιπές πληροφορίες Ισολογισμού (κατά την 30/6/2007) Τροφοδοσία αεροσκαφών- In flight catering & Επίγεια εξυπηρέτηση- Handling Εκμετάλλευση χώρων εστίασης Βιομηχανικό catering και λοιπές δραστηριότητες ΣΥΝΟΛΟ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ Επενδύσεις σε πάγια περιουσιακά στοιχεία 181 36 192 409 Άυλα περιουσιακά στοιχεία 0 0 377 377 Ενσώματα περιουσιακά στοιχεία 13.252 2.083 5.698 21.033 Συμμετοχές και λοιπές επενδύσεις 0 0 0 0 Λοιπά στοιχεία ενεργητικού 11.627 2.046 7.311 20.984 Σύνολο υποχρεώσεων (17.359) (3.455) (20.052) (40.866) Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων 7.520 674 (6.666) 1.528 3.3.1 Λοιπές πληροφορίες Ισολογισμού (κατά την 31/12/2006) Τροφοδοσία αεροσκαφών- In flight catering & Επίγεια εξυπηρέτηση- Handling Εκμετάλλευση χώρων εστίασης Βιομηχανικό catering και λοιπές δραστηριότητες ΣΥΝΟΛΟ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ Επενδύσεις σε πάγια περιουσιακά στοιχεία 116 316 722 1.153 Άυλα περιουσιακά στοιχεία 0 0 405 405 Ενσώματα περιουσιακά στοιχεία 13.550 2.457 5.499 21.506 Συμμετοχές και λοιπές επενδύσεις 0 0 0 0 Λοιπά στοιχεία ενεργητικού 9.075 2.117 5.703 16.895 Σύνολο υποχρεώσεων (15.547) (3.367) (17.171) (36.085) Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων 7.078 1.206 (5.564) 2.720 16
4. Κόστος χρηματοδότησης (καθαρό) Τα χρηματοοικονομικά έσοδα (έξοδα) αναλύονται ως ακολούθως: 30/06/2006 Χρεωστικοί τόκοι τραπεζικών υποχρεώσεων 417 351 Λοιπά χρηματοοικονομικά έξοδα 11 65 Σύνολο χρηματοοικονομικών εξόδων 428 416 Πιστωτικοί τόκοι και συναφή έσοδα 2 4 Λοιπά χρηματοοικονομικά έσοδα 0 0 Σύνολο χρηματοοικονομικών εσόδων 2 4 Καθαρά χρηματοοικονομικά έσοδα (έξοδα) (426) (412) 5. Φόροι Εισοδήματος Η φορολογική επιβάρυνση των αποτελεσμάτων προσδιορίσθηκε ως ακολούθως: 30/06/2006 Φόρος εισοδήματος περιόδου 0 0 Φόροι προηγουμένων χρήσεων 0 0 Αναβαλλόμενος φόρος (154) (211) Σύνολο φόρων στην Κατάσταση Αποτελεσμάτων Χρήσεως (154) (211) 30/06/2006 Κέρδη προ φόρων (1.346) (1.394) Φόρος υπολογιζόμενος με τον φορολογικό συντελεστή της Εταιρείας (2007: 25 %, 2006: 29 %) (336) (404) Δαπάνες μη εκπιπτώμενες από τη φορολογία εισοδήματος 183 194 Φόροι που καταλογίσθηκαν και αφορούν σε προηγούμενες χρήσεις 0 0 Έσοδα τα οποία απαλλάσσονται της φορολογίας εισοδήματος 0 0 Σύνολο φόρων στην Κατάσταση Αποτελεσμάτων Χρήσεως (154) (211) Το γεγονός ότι σε ορισμένες περιπτώσεις έσοδα και έξοδα αναγνωρίζονται λογιστικά σε 17
χρόνο διαφορετικό από το χρόνο που τα έσοδα αυτά φορολογούνται ή τα έξοδα εκπίπτουν, για σκοπούς προσδιορισμού του φορολογητέου εισοδήματος, δημιουργεί την ανάγκη της λογιστικής αναγνώρισης ετεροχρονισμένων φορολογικών απαιτήσεων ή υποχρεώσεων (deferred tax assets ή deferred tax liabilities). Η αναγνωρισθείσα από την Εταιρεία ετεροχρονισμένη φορολογική απαίτηση αναλύεται ως ακολούθως: 31/12/2006 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 4.002 3.887 Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις (2.536) (2.575) Σύνολο αναβαλλόμενων φόρων στον Ισολογισμό 1.466 1.312 31/12/2006 Υπόλοιπο έναρξης 1.312 2.805 Φόρος αποτελεσμάτων 154 (1.493) Φόρος ιδίων κεφαλαίων 0 0 Υπόλοιπο τέλους 1.466 1.312 Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 31/12/2006 Χρεώσεις (Πιστώσεις) Αποτελεσμάτων Χρεώσεις (Πιστώσεις) Ιδίων Κεφαλαίων Οικονομικές αποσβέσεις πάγιων περιουσιακών στοιχείων (2.087) 45 0 (2.042) Προσαρμογή αξίας πάγιων περιουσιακών στοιχείων (460) 0 0 (460) Χρηματοδοτικές μισθώσεις ενσώματων ακινητοποιήσεων (27) (6) 0 (33) (2.575) 39 0 (2.536) Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις Διαγραφή εξόδων εγκαταστάσεως 5 (5) 0 0 Λογαριασμοί εισπρακτέοι 241 (17) 0 224 Πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Φορολογικές ζημίες που θα αναγνωρισθούν φορολογικά σε επόμενες χρήσεις 1.677 (607) 0 1.070 1.681 765 0 2.446 Επιχορηγήσεις επενδύσεων πάγιου ενεργητικού 284 (22) 0 262 3.887 115 0 4.002 Καθαρές αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις στον Ισολογισμό 1.312 154 0 1.466 18
6. Κέρδη ανά μετοχή Ο υπολογισμός των βασικών κερδών ανά μετοχή έχει ως ακολούθως: Καθαρά κέρδη αποδοτέα στους κοινούς μετόχους της Εταιρείας 30/06/2006 (1.192) (1.184) Μέσος σταθμισμένος αριθμός μετοχών σε κυκλοφορία 6.957.500 6.957.500 Μείον: Μέσος σταθμισμένος αριθμός ιδίων μετοχών 0 0 Συνολικός μέσος σταθμισμένος αριθμός μετοχών σε κυκλοφορία 6.957.500 6.957.500 Βασικά κέρδη (ζημιές) ανά μετοχή (Σε ) (0,17) (0,17) 7. Ενσώματες ακινητοποιήσεις Τα ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία της Εταιρείας αναλύονται ως ακολούθως: Γήπεδα & οικόπεδα Κτίρια & κτιριακές εγκαταστάσεις Μηχανήματα & μηχανολογικές εγκαταστάσεις Μεταφορικά μέσα Έπιπλα & λοιπός εξοπλισμός Πάγια υπό εκτέλεση ή εγκατάσταση Σύνολο Αξία κτήσεως ή αποτίμησης 31/12/2006 0 18.146 4.150 4.261 3.107 29 29.693 Προσθήκες 1/1-30/6/2007 0 18 185 20 54 177 454 Μειώσεις 1/1-30/6/2007 0 0 0 0 0 46 46 Σύνολο κατά την 0 18.164 4.335 4.280 3.161 161 30.101 Σωρευμένες αποσβέσεις 31/12/2006 0 5.242 956 986 1.003 0 8.187 Προσθήκες 1/1-30/6/2007 0 659 85 67 70 0 881 Μειώσεις 1/1-30/6/2007 0 0 0 0 0 0 0 Σύνολο κατά την 0 5.901 1.041 1.053 1.073 0 9.069 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2006 0 12.904 3.194 3.275 2.104 29 21.506 0 12.262 3.294 3.227 2.088 161 21.033 Οι αποσβέσεις της περιόδου κατά 446 (2006: 428) αύξησαν το κόστος πωλήσεων, κατά 78 (2006: 77) τα έξοδα διοικητικής λειτουργίας, κατά 0 (2006: 2) τα έξοδα λειτουργίας έρευνας και ανάπτυξης και κατά 386 (2006: 331) τα έξοδα λειτουργίας διάθεσης. 19
Αποσβέσεις αξίας 11 (2006: 11) για μισθωμένα με χρηματοδοτική μίσθωση μηχανήματα περιλαμβάνονται στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως. Το αναπόσβεστο υπόλοιπο του μισθωμένου με χρηματοδοτική μίσθωση εξοπλισμού ανέρχεται σε 336 (2006: 369). Επί των παγίων περιουσιακών στοιχείων της Εταιρείας δεν υπάρχουν οποιαδήποτε βάρη. 8. Ασώματες ακινητοποιήσεις Τα ασώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία της Εταιρείας αναλύονται ως ακολούθως: Λογισμικά προγράμματα Πάγια υπό εκτέλεση ή εγκατάσταση Σύνολο Αξία κτήσεως ή αποτίμησης 31/12/2006 579 0 579 Προσθήκες 1/1-30/6/2007 1 0 1 Μειώσεις 1/1-30/6/2007 0 0 0 Σύνολο κατά την 581 0 581 Σωρευμένες αποσβέσεις 31/12/2006 175 0 175 Προσθήκες 1/1-30/6/2007 29 0 29 Μειώσεις 1/1-30/6/2007 0 0 0 Σύνολο κατά την 204 0 204 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2006 405 0 405 377 0 377 9. Μακροπρόθεσμες Απαιτήσεις Οι μακροπρόθεσμες απαιτήσεις αντιπροσωπεύουν δοσμένες εγγυήσεις ύψους 289. 10. Αποθέματα Τα αποθέματα της Εταιρείας αναλύονται ως ακολούθως: 31/12/2006 Εμπορεύματα 642 608 Παραγωγή σε εξέλιξη 39 78 Α' και Β' ύλες-αναλώσιμα-είδη συσκευασίας 934 703 Προκαταβολές για αγορές αποθεμάτων 5 0 1.621 1.389 20
11. Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις Οι συνολικές απαιτήσεις της Εταιρείας αναλύονται ως ακολούθως: 31/12/2006 Πελάτες 12.814 9.633 Επιταγές εισπρακτέες 276 305 Επιταγές εισπρακτέες σε καθυστέρηση 176 176 Επισφαλείς - Επίδικοι Πελάτες και Χρεώστες 275 275 Χρεώστες διάφοροι 1.069 404 Βραχ. απαιτήσεις κατά συνδεμένων επιχειρήσεων 466 817 Λογαριασμοί διαχείρισης προκαταβολών και πιστώσεων 3 3 Έξοδα επόμενων χρήσεων 1.424 1.513 Λοιποί μεταβατικοί λογαριασμοί ενεργητικού 169 90 16.672 13.216 Μείον : Προβλέψεις (451) (451) Υπόλοιπο 16.221 12.765 Όλες οι απαιτήσεις είναι βραχυπρόθεσµες και δεν απαιτείται προεξόφληση κατά την ηµεροµηνία του Ισολογισµού. Διακρίνεται υψηλό πιστωτικό υπόλοιπο στις απαιτήσεις από πελάτες, όπου το μεγαλύτερο μέρος αυτών αφορά σε απαιτήσεις από τον Όμιλο Εταιρειών "ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ Α.Ε.", του οποίου το μετοχικό κεφάλαιο ανήκει αποκλειστικά στο Ελληνικό Δημόσιο. 12. Μετρητά και χρηματικά διαθέσιμα Τα διαθέσιμα αντιπροσωπεύουν μετρητά στα ταμεία της Εταιρείας και τραπεζικές καταθέσεις διαθέσιμες σε πρώτη ζήτηση. 31/12/2006 Ταμείο 269 181 Καταθέσεις όψεως και προθεσμίας 1.119 971 1.387 1.151 13. Μετοχικό Κεφάλαιο και Κεφάλαιο υπέρ το άρτιο Το μετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας αποτελείται από 6.957.500 κοινές ονομαστικές μετοχές, ονομαστικής αξίας 0,70 εκάστη. Το μετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας δεν διαφοροποιήθηκε 21
κατά το χρονικό διάστημα από 1η Ιανουαρίου 2007 μέχρι την ημερομηνία έγκρισης των ενδιάμεσων συνοπτικών οικονομικών καταστάσεων. Οι μετοχές της Εταιρείας διαπραγματεύονται στην Κατηγορία Μεσαίας και Μικρής Κεφαλαιοποίησης του Χρηματιστηρίου Αθηνών. Σύμφωνα με το Μητρώο Μετόχων της Εταιρείας, κατά την 30/6/2007, οι μέτοχοι με ποσοστό συμμετοχής στην Εταιρεία μεγαλύτερο του 2 % ήταν οι εξής: ΜΕΤΟΧΟΣ ΑΡΙΘΜΟΣ ΜΕΤΟΧΩΝ ΠΟΥ ΚΑΤΕΧΕΙ ΠΟΣΟΣΤΟ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗΣ ΚΑΤΑ ΤΗΝ 30/6/2007 EVEREST Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΚΑΙ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 3.080.935 44,3% ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ Α.Ε. 721.190 10,4% ΦΡΕΡΗΣ ΣΤΕΛΙΟΣ-ΛΑΥΡΕΝΤΙΟΣ 418.125 6,0% ΛΟΙΠΟΙ ΜΕΤΟΧΟΙ ΜΕ ΠΟΣΟΣΤΟ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗΣ < 2% 2.737.250 39,3% ΣΥΝΟΛΟ 6.957.500 100,0% Δεν υπάρχουν μέλη της διοίκησης της Εταιρείας που να κατέχουν μετοχές αυτής. Το υπέρ το άρτιο μετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας προέκυψε κατά τη χρήση 1999, συνολικού ποσού 5.299, με την έκδοση μετοχών έναντι μετρητών σε αξία μεγαλύτερη της ονομαστικής τους αξίας. Το μεγαλύτερο μέρος του υπέρ του αρτίου μετοχικού κεφαλαίου χρησιμοποιήθηκε εντός της χρήσεως 2003 προς απόσβεση σωρευμένων ζημιών συνολικού ποσού 5.261. 14. Αποθεματικά Σύμφωνα με τις διατάξεις της Ελληνικής εταιρικής νομοθεσίας, η δημιουργία «τακτικού αποθεματικού» - με την κατ' έτος μεταφορά ποσού ίσου με το 5 % των ετήσιων, μετά από φόρους, κερδών - είναι υποχρεωτική μέχρι να φθάσει το ύψος του αποθεματικού το 1 / 3 του μετοχικού κεφαλαίου. Το «τακτικό αποθεματικό» διανέμεται μόνο κατά τη διάλυση της Εταιρείας μπορεί, όμως, να συμψηφισθεί με συσσωρευμένες ζημιές. Τα αποθεματικά φορολογικών νόμων δημιουργήθηκαν με βάση τις διατάξεις της φορολογικής νομοθεσίας οι οποίες, είτε παρέχουν τη δυνατότητα μετάθεσης της φορολογίας ορισμένων εισοδημάτων στο χρόνο της διανομής τους προς τους μετόχους, είτε παρέχουν φορολογικές ελαφρύνσεις ως κίνητρο διενέργειας επενδύσεων. Η φορολογική υποχρέωση, που θα επισυσσωρευθεί κατά τη διανομή των αποθεματικών αυτών, υπολογιζόμενη, κατά την 30η 22
Ιουνίου 2007, σε 278, αναγνωρίζεται όταν και εφόσον συντελεσθεί η διανομή αυτών. 15. Δάνεια Τα δάνεια της Εταιρείας έχουν χορηγηθεί από Ελληνικές τράπεζες και είναι εκπεφρασμένα σε ευρώ. Τα ποσά που είναι πληρωτέα εντός ενός έτους από την ημερομηνία του ισολογισμού, χαρακτηρίζονται ως βραχυπρόθεσμα ενώ τα ποσά, που είναι πληρωτέα σε μεταγενέστερο στάδιο, χαρακτηρίζονται ως μακροπρόθεσμα. Τα δάνεια της Εταιρείας αναλύονται, κατά κύριο χρηματοδότη, ως ακολούθως: 31/12/2006 Τράπεζα Βραχ/σμες υποχρεώσεις Μακρ/σμες υποχρεώσεις Βραχ/σμες υποχρεώσεις Μακρ/σμες υποχρεώσεις EFG EUROBANK ΕΡΓΑΣΙΑΣ 5.800 0 5.800 0 ΕΓΝΑΤΙΑ ΤΡΑΠΕΖΑ 750 0 0 0 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ 4.200 0 3.000 0 NOVA BANK 2.500 0 2.500 0 Χρηματοδοτικές μισθώσεις 115 89 113 147 Σύνολο δανειακών υποχρεώσεων 13.365 89 11.413 147 Η Εταιρεία σχηματίζει προβλέψεις για τους δουλευμένους τόκους εξυπηρέτησης των δανείων της και επιβαρύνει τα αποτελέσματα χρήσεως της εκάστοτε περιόδου. Οι υποχρεώσεις από χρηματοδοτικές μισθώσεις αφορούν στη μίσθωση μηχανολογικού εξοπλισμού παραγωγής και αναλύονται ως ακολούθως: Α. Υποχρεώσεις χρηματοδοτικής μίσθωσης-ελάχιστες πληρωμές μισθωμάτων: 31/12/2006 Μέχρι 1 έτος 120 120 Από 2 έως και 5 έτη 90 150 Πάνω από 5 έτη 0 0 210 270 Μελλοντικές χρεώσεις χρηματοοικονομικού κόστους στις χρηματοδοτικές μισθώσεις (6) (10) 204 260 23
Β. Παρούσα αξία υποχρεώσεων χρηματοδοτικών μισθώσεων: 31/12/2006 Μέχρι 1 έτος 115 113 Από 2 έως και 5 έτη 89 147 Πάνω από 5 έτη 0 0 204 260 Επί των μισθωμένων παγίων υπάρχει παρακράτηση κυριότητας η οποία θα παραμένει σε ισχύ έως τη λήξη της μισθωτικής περιόδου και την πλήρη αποπληρωμή των οφειλόμενων μισθωμάτων. Δεν υπάρχουν άλλες εγγυήσεις και δεσμεύσεις κυριότητας ή χρήσεως επί των παγίων και των άλλων περιουσιακών στοιχείων της Εταιρείας. 16. Προβλέψεις για παροχές προς τους εργαζομένους Η υποχρέωση της Εταιρείας προς τα πρόσωπα που εργάζονται στην Ελλάδα, για την μελλοντική καταβολή παροχών ανάλογα με το χρόνο της προϋπηρεσίας του καθενός, προσμετράται και απεικονίζεται με βάση το αναμενόμενο να καταβληθεί δεδουλευμένο δικαίωμα του κάθε εργαζόμενου, κατά την ημερομηνία του ισολογισμού, προεξοφλούμενο στην παρούσα του αξία, σε σχέση με τον προβλεπόμενο χρόνο καταβολής του. Το χρησιμοποιούμενο ετήσιο επιτόκιο προεξόφλησης (3,40 %) είναι ίσο με την απόδοση, κατά την ημερομηνία του ισολογισμού, των μακροπρόθεσμων ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου. Αριθμός εργαζομένων και κόστος μισθοδοσίας: 30/06/2006 Άτομα: Μόνιμης απασχολήσεως 366 342 Εποχιακής απασχολήσεως 455 373 Σύνολο 821 715 Ανάλυση κόστους εργαζομένων: Έξοδα μισθοδοσίας 7.588 6.087 Έξοδα αποζημιώσεων προσωπικού 2.480 1.865 Έξοδα ασφαλιστικών ταμείων 1.985 1.789 Πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία 515 594 Συνολικό κόστος 12.568 10.335 24
17. Προβλέψεις για κινδύνους και έξοδα Αφορούν σχηματισμένες προβλέψεις προκειμένου να αντιμετωπισθούν ενδεχόμενες υποχρεώσεις, που πιθανώς θα προκύψουν στο μέλλον κατά την δικαστική διευθέτηση επίδικων διαφορών με το προσωπικό της Εταιρείας. 18. Μελλοντικά έσοδα κρατικών επιχορηγήσεων Οι κρατικές επιχορηγήσεις σχετίζονται με επενδύσεις παγίων περιουσιακών στοιχείων κατά το ποσό των 976 (2006: 994), οι οποίες έχουν πραγματοποιηθεί βάσει των διατάξεων του άρθρου 23α του Ν. 1892/1990. Οι κρατικές επιχορηγήσεις που σχετίζονται με επενδύσεις παγίων περιουσιακών στοιχείων αναγνωρίζονται ως έσοδα παράλληλα με την απόσβεση των περιουσιακών στοιχείων -κυρίως μηχανημάτων- που επιδοτήθηκαν. Το ποσό επιχορήγησης που μεταφέρθηκε στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως ανήλθε σε 18 (1/1-30/6/2006: 18). Ανάλογα με τις διατάξεις του νόμου, στα πλαίσια του οποίου πραγματοποιήθηκε η επιχορήγηση, ισχύουν ορισμένοι περιορισμοί ως προς τη μεταβίβαση των επιχορηγηθέντων μηχανημάτων και ως προς τη διαφοροποίηση της νομικής υπόστασης της επιχορηγούμενης εταιρείας. Κατά τους διενεργηθέντες από τις αρμόδιες αρχές, κατά καιρούς ελέγχους, δεν εντοπίσθηκε περίπτωση μη συμμόρφωσης με τους περιορισμούς αυτούς. Στην αντίστοιχη περίοδο της προηγούμενης χρήσεως, στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως περιλαμβανόταν και ποσό 316, το οποίο αφορούσε επιχορήγηση που σχετιζόταν με ληφθείσα αποζημίωση λόγω απώλειας εσόδων από το Δυτικό Αερολιμένα εξαιτίας της μετεγκατάστασης στον Δ.Α.Α. «ΕΛ.ΒΕΝΙΖΕΛΟΣ» και την εγκατάλειψη των εκεί εκμεταλλεύσεων κυλικείων και αναγνωριζόταν ως έσοδο βάσει σχετικής υπογεγραμμένης σύμβασης που ίσχυε έως και τον Νοέμβριο 2006. 25
19. Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Οι συνολικές υποχρεώσεις της Εταιρείας προς προμηθευτές και λοιπούς τρίτους αναλύονται ως ακολούθως: 31/12/2006 Προμηθευτές 10.306 8.215 Προκαταβολές πελατών 18 7 Ασφαλιστικοί Οργανισμοί 618 1.817 Πιστωτές διάφοροι 9.148 6.832 Έξοδα χρήσεως δουλευμένα 1.795 260 Λοιποί μεταβατικοί λογαριασμοί παθητικού 64 4 Υπόλοιπο 21.950 17.136 20. Συναλλαγές και Υπόλοιπα με Συνδεδεμένα Πρόσωπα Η Εταιρεία θεωρεί ως συνδεδεμένα πρόσωπα τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου (συμπεριλαμβανομένων των συνδεδεμένων προσώπων τους) καθώς επίσης και τους μετόχους που κατέχουν ποσοστό μεγαλύτερο του 5 % του μετοχικού της κεφαλαίου. Οι συναλλαγές και τα υπόλοιπα της Εταιρείας, κατά την περίοδο 1/1-30/6/2007 και την 30η Ιουνίου 2007, αντίστοιχα, ήταν οι εξής: περίοδο 1/1-30/6/2007 ΣΥΝΔΕΔΕΜΕΝΑ ΠΡΟΣΩΠΑ Πωλήσεις προς συνδεδεμένα πρόσωπα Αγορές από συνδεδεμένα πρόσωπα Απαιτήσεις από συνδεδεμένα πρόσωπα Υποχρεώσεις προς συνδεδεμένα πρόσωπα ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ Α.Ε. 13.150 10 9.731 624 ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ EVEREST Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΚΑΙ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 238 1.839 276 2.277 Σύνολο 13.388 1.849 10.007 2.901 Οι εταιρείες "ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ Α.Ε." και "EVEREST Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΚΑΙ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ", κατά την 30/6/2007, κατείχαν το 10,4 % και 44,3 % αντίστοιχα του μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρείας. Οι αναλογούσες έως και την 30η Ιουνίου 2007 αμοιβές των µελών του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας, συμπεριλαμβανομένων και των εργοδοτικών εισφορών ανήλθαν σε 10. 26
21. Δεσμεύσεις και Ενδεχόμενες Απαιτήσεις και Υποχρεώσεις 21.1 Δεσμεύσεις από λειτουργικές μισθώσεις Η Εταιρεία κατά την 30/6/2007 είχε συνάψει συμβάσεις σχετικά με τη λειτουργική μίσθωση μεταφορικών μέσων και ακινήτων οι οποίες λήγουν σε διάφορες ημερομηνίες έως και το έτος 2009 και 2024 αντίστοιχα. Τα έξοδα ενοικίων λειτουργικών μισθώσεων μεταφορικών μέσων και ακινήτων τα οποία καταχωρήθηκαν στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως της περιόδου 1/1-30/6/2007 ανήλθαν σε 21 (1/1-30/6/2006: 11) και 3.609 (1/1-30/6/2006: 3.321). Οι μελλοντικές ελάχιστες πληρωμές ενοικίων λειτουργικών μισθώσεων μεταφορικών μέσων και ακινήτων βάσει μη ακυρώσιμων συμβάσεων λειτουργικής μίσθωσης έχουν ως ακολούθως: 31/12/2006 Μέχρι 1 έτος 5.876 5.807 Από 2 έως και 5 έτη 18.761 21.281 Πάνω από 5 έτη 8.488 8.783 33.125 35.872 21.2 Ενδεχόμενες υποχρεώσεις από επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές Δεν υπάρχουν επίδικες ή υπό διαιτησία διαφορές δικαστικών ή διοικητικών οργάνων που ενδέχεται να έχουν σημαντική επίπτωση στην οικονομική κατάσταση της Εταιρείας, πέραν αυτών για τις οποίες η Εταιρεία έχει ήδη σχηματίσει σχετική πρόβλεψη (βλέπε σημείωση 17). 21.3 Λοιπές ενδεχόμενες υποχρεώσεις Η Εταιρεία κατά την 30/6/2007 είχε χορηγήσει εγγυητικές επιστολές καλής εκτελέσεως συμβάσεων και εισαγωγών πρώτων υλών συνολικού ποσού 9.451 (2006: 8.913). Η Εταιρεία έχει ελεγχθεί φορολογικά έως και τη χρήση 2001. Η Διοίκηση της Εταιρείας έχει συνεπή σχεδιασμό ώστε να ελαχιστοποιεί τη φορολογική επιβάρυνση. Λόγω αδυναμίας εκτίμησης, τα ποσά φόρων που πιθανώς προκύψουν σε μελλοντικό έλεγχο των ανέλεγκτων χρήσεων από τις αρμόδιες φορολογικές αρχές θα λογιστικοποιηθούν εντός της χρήσεως κατά την οποία τα σχετικά ποσά θα καταστούν οριστικά. 27
21.4 Ενδεχόμενες απαιτήσεις Η Εταιρεία εντός του δεύτερου τριμήνου της τρέχουσας χρήσεως υπέβαλε αρμοδίως αίτηση διαιτησίας κατά του Ελληνικού Δημοσίου με αντικείμενο την διεκδίκηση της συμπληρωματικής ζημίας που υπέστη από την μετεγκατάστασή της στο νέο αεροδρόμιο Ελευθέριος Βενιζέλος στα Σπάτα. Στις ενδιάμεσες συνοπτικές οικονομικές καταστάσεις της περιόδου 1/1-30/6/2007 δεν έχει γίνει οποιαδήποτε πρόβλεψη σχετικά με το όφελος που πιθανολογείται ότι θα προκύψει από την εν λόγω αίτηση διαιτησίας καθώς στο παρόν στάδιο δεν είναι δυνατόν να προβλεφθεί η τελική έκβαση και το ύψος της απαίτησης που ενδεχομένως θα προκύψει στο μέλλον. 22. Εποχικότητα Οι δραστηριότητες της τροφοδοσίας αεροσκαφών (In Flight Catering), της επίγειας εξυπηρέτησης (Handling) και της εκμετάλλευσης χώρων εστίασης σε διάφορα αεροδρόμια της Ελλάδας εμφανίζουν έντονη εποχικότητα. Πιο συγκεκριμένα οι πωλήσεις των εν λόγω τομέων κατά το πρώτο και τελευταίο τρίμηνο έκαστου έτους υπολείπονται σημαντικά των πωλήσεων του δευτέρου και τρίτου τριμήνου, καθώς η τουριστική μετακίνηση μέσω των ελληνικών αεροδρομίων είναι εντονότερη κατά τους καλοκαιρινούς μήνες ιδίως από Ιούνιο έως και Σεπτέμβριο. 23. Μεταγενέστερα του Ισολογισμού Γεγονότα Πέραν των ήδη μνημονευθέντων γεγονότων, δεν υπάρχουν μεταγενέστερα του ισολογισμού της 30ης Ιουνίου 2007 γεγονότα, που να αφορούν την Εταιρεία, για τα οποία επιβάλλεται αναφορά από τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης. 28