ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΙΜΗ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΙΜΗ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΠΟΣΟΣΤΟ Α. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΜΟΝΑΔΑΣ ΜΟΝΑΔΑΣ ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΠΙ ΚΑΘΑΡΟΥ ΣΕ Ξ.Ν. ΣΕ ΕΥΡΩ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (Απόφ. 885/A/27/06-11-1994 της Ε.Κ. ΦΕΚ 958/22-12-1994 ΤΕΥΧΟΣ Β') ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΚΑΤΑ ΤΗΝ 31η ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2014 Περίοδος 01/01-31/12/2014 Άρθρο 77 Ν.4099/12 (ΦΕΚ 250Α/20-12-12) ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ 100.000 0,91 91.000,00 0,61% ΣΥΝΟΛΟ 91.000,00 0,61% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Αθηνών 91.000,00 0,61% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ NYSE (USD) PHILIP MORRIS 2.500 81,450 1,2141 67,087 167.716,83 1,13% PFIZER 10.000 31,150 1,2141 25,657 256.568,65 1,73% EMC 3.000 29,740 1,2141 24,496 73.486,53 0,49% WALT DISNEY 4.000 94,190 1,2141 77,580 310.320,40 2,09% PEPSICO 2.000 94,560 1,2141 77,885 155.769,71 1,05% COCA COLA COM 6.000 42,220 1,2141 34,775 208.648,38 1,40% CITIGROUP 5.000 54,110 1,2141 44,568 222.839,96 1,50% HOME DEPOT 2.000 104,970 1,2141 86,459 172.918,21 1,16% MC DONALD'S CORP 3.000 93,700 1,2141 77,177 231.529,53 1,56% BANK OF AMERICA CORP 17.000 17,890 1,2141 14,735 250.498,31 1,68% NIKE INC CLASS B 1.000 96,150 1,2141 79,194 79.194,47 0,53% GENERAL ELECTRIC 14.000 25,270 1,2141 20,814 291.392,80 1,96% EXXON MOBIL CORP 4.000 92,450 1,2141 76,147 304.587,76 2,05% WAL-MART STORES 4.000 85,880 1,2141 70,736 282.942,10 1,90% CATERPILLAR INC 2.000 91,530 1,2141 75,389 150.778,35 1,01% GENERAL MOTORS 2.000 34,910 1,2141 28,754 57.507,62 0,39% DOW CHEMICAL CO 1.500 45,610 1,2141 37,567 56.350,38 0,38% WELLS FARGO 7.000 54,820 1,2141 45,153 316.069,52 2,13% JOHNSON & JOHNSON 4.500 104,570 1,2141 86,130 387.583,40 2,61% VERIZON COMMUNICATION 7.000 46,780 1,2141 38,531 269.714,19 1,81% MERCK & CO 7.000 56,790 1,2141 46,775 327.427,72 2,20% I.B.M. 2.500 160,440 1,2141 132,147 330.368,17 2,22% UNITED TECHNOLOGIES CORP 2.500 115,000 1,2141 94,720 236.800,92 1,59% BAXTER 1.000 73,290 1,2141 60,366 60.365,70 0,41% ABBVIE 3.000 65,440 1,2141 53,900 161.700,02 1,09% FORD MOTOR CO 4.000 15,500 1,2141 12,767 51.066,63 0,34% ABBOTT LABORATORIES 2.500 45,020 1,2141 37,081 92.702,41 0,62% PROCTER & GAMBLE 5.000 91,090 1,2141 75,027 375.133,84 2,52% SCHLUMBERGER 2.000 85,410 1,2141 70,348 140.696,81 0,95% AT&T INC 9.000 33,590 1,2141 27,667 248.999,26 1,67% CONOCOPHILLIPS 3.000 69,060 1,2141 56,882 170.644,92 1,15% CHEVRON CORPORATION 2.000 112,180 1,2141 92,398 184.795,32 1,24% JP MORGAN CHASE & CO 5.000 62,580 1,2141 51,544 257.721,77 1,73% COLGATE PALMOLIVE 3.000 69,190 1,2141 56,989 170.966,15 1,15% BRISTOL MYERS SQUIB 2.000 59,030 1,2141 48,620 97.240,75 0,65% HONEYWELL INTERNATIONAL INC 2.000 99,920 1,2141 82,300 164.599,29 1,11% 3M COMPANY 1.200 164,320 1,2141 135,343 162.411,66 1,09% BOEING CO 2.000 129,980 1,2141 107,059 214.117,45 1,44% TRAVELERS 3.000 105,850 1,2141 87,184 261.551,77 1,76% HALLIBURTON CO 5.000 39,330 1,2141 32,394 161.971,83 1,09% AMERICAN INTL GROUP 2.000 56,010 1,2141 46,133 92.265,88 0,62% ΣΥΝΟΛΟ 8.209.965,37 55,22% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο NYSE 8.209.965,37 55,22% ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ NASDAQ (USD) INTEL 6.000 36,290 1,2141 29,890 179.342,72 1,21% CISCO SYSTEMS 5.000 27,815 1,2141 22,910 114.549,87 0,77% ORACLE 4.000 44,970 1,2141 37,040 148.159,13 1,00% QUALCOMM 3.000 74,330 1,2141 61,222 183.666,91 1,24% MICROSOFT CP 13.000 46,450 1,2141 38,259 497.364,30 3,34% GOOGLE INC 1.100 530,660 1,2141 437,081 480.789,06 3,23% AMAZON.COM 800 310,350 1,2141 255,621 204.497,16 1,38%
STARBUCKS 1.000 82,050 1,2141 67,581 67.580,92 0,45% APPLE COMPUTER INC 6.500 110,380 1,2141 90,915 590.948,03 3,97% MONDELEZ INTERNATIONAL INC 2.000 36,325 1,2141 29,919 59.838,56 0,40% GILEAD SCIENCES INC 4.000 94,260 1,2141 77,638 310.551,03 2,09% COMCAST CORP-CLASS A 2.500 58,010 1,2141 47,780 119.450,62 0,80% BIOGEN IDEC INC 300 339,450 1,2141 279,590 83.876,95 0,56% GOOGLE INC-CLASS C 300 526,400 1,2141 433,572 130.071,66 0,87% FACEBOOK INC-A 3.000 78,020 1,2141 64,262 192.784,78 1,30% ΣΥΝΟΛΟ 3.363.471,70 22,62% Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων στο Χρηματιστήριο NASDAQ 3.363.471,70 22,62% Σύνολο Μετοχών Εξωτερικού 11.573.437,07 77,84% ΜΕΡΙΔΙΑ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΡΙΔΙΑ Α/Κ ΜΕΤΟΧΙΚΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ *ΜΕΡΙΔΙΑ Α/Κ ΣΕ ΔΟΛΑΡΙΑ (USD) Μερίδια εισηγμένα στο Χρηματιστήριο NYSE Arca SPDR S&P 500 ETF TRUST 3.000,000 205,5400 1,2141 169,2941 507.882,38 3,42% ΣΥΝΟΛΟ 507.882,38 3,42% Σύνολο Μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων Εξωτερικού 507.882,38 3,42% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 12.172.319,45 81,86% ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ Λοιποί Χρεώστες 210.469,29 1,42% ΕΣΟΔΑ ΧΡΗΣΕΩΣ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 971,52 0,01% ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ Καταθέσεις Όψεως σε ΕΥΡΩ στην Τράπεζα Πειραιώς 205.719,76 1,38% Καταθέσεις Όψεως σε USD στην Τράπεζα Πειραιώς 199.113,350 164.000,78 1,10% Καταθέσεις Όψεως σε USD στην Εθνική Τράπεζα 1,080 0,89 0,00% Καταθέσεις Όψεως σε USD στην Τράπεζα Αττικής 4,520 3,72 0,00% Προθεσμιακές καταθέσεις σε ΕΥΡΩ στην Τράπεζα Πειραιώς 400.000,00 2,69% Προθεσμιακές καταθέσεις σε USD στην Τράπεζα Πειραιώς 1.200.000,000 988.386,46 6,65% Προθεσμιακές καταθέσεις σε ΕΥΡΩ στη Eurobank 800.000,00 5,38% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 2.558.111,61 17,20% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 14.941.871,87 100,49% ΜΕΙΟΝ : ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ-ΤΕΛΗ 10.572,63 0,07% ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 54.662,01 0,37% ΛΟΓ/ΜΟΙ ΠΕΡΙΟΔΙΚΗΣ ΚΑΤΑΝΟΜΗΣ 7.684,21 0,05% ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 72.918,85 0,49% ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 14.868.953,02 100,00% Μερίδια 1.812.827,536 * 8,2021 ΕΥΡΩ B. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ-ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΥ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΚΑΙ ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 01/01/2014-31/12/2014 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ ΕΥΡΩ Μερίδια σε κυκλοφορία την 31/12/2013 1.442.471,362 9.629.578,05 ΠΛΕΟΝ: Πωλήσεις Μεριδίων απο 01/01 έως 31/12/2014 256.706,7770 2.019.407,92 ΠΛΕΟΝ: Απορρόφηση του ΠΕΙΡΑΙΩΣ AMERICA US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠO ΤΟ ΑΤΕ US ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 10/04/2014 469.912,425 2.442.989,52 ΜΕΙΟΝ: Εξαγορές μεριδίων 01/01 έως 31/12/2014 (356.263,028) 370.356,174 (2.582.039,70) 1.880.357,74 ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2014 1.812.827,536 11.509.935,79
ΙΙ. ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01-31/12/2014 ΠΡΟΣΟΔΟΙ Έσοδα από Χρεόγραφα (Μερίσματα) 247.358,23 Τόκοι Καταθέσεων 2.135,60 Τόκοι Προθεσμιακών Καταθέσεων 16.479,00 Τόκοι Ομολόγων 515,85 Λοιπά Έσοδα προηγούμενων χρήσεων 157,14 266.645,82 ΔΑΠΑΝΕΣ Αμοιβή Διαχείρισης (297.828,85) Αμοιβή Θεματοφυλακής (37.490,35) Κόστος συναλλαγών (51.354,28) Λοιπά Έξοδα προηγούμενων χρήσεων (52,35) Λοιπές επιβαρύνσεις/έξοδα (14.861,23) Φόροι (47.858,06) (449.445,12) ΚΕΡΔΗ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ Κέρδη από Πώληση Χρεογράφων 2.096.451,10 Συναλλαγματικές Διαφορές 669.405,78 2.765.856,88 ΖΗΜΙΕΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ Ζημιές από Πώληση Χρεογράφων (405.215,50) Συναλλαγματικές Διαφορές (435.244,86) (840.460,36) ΚΕΡΔΗ/ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ XΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ Κέρδη από Πράξεις σε Π.Χ.Π. Ζημιές από Πράξεις σε Π.Χ.Π. 124.341,09 (120.341,19) 3.999,90 ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01-31/12/2014 1.746.597,12 ΙΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΑ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ Ενεργητικό σε τρέχουσες τιμές 31/12/2014 14.868.953,02 Ενεργητικό σε τιμές κτήσεως 31/12/2014 13.256.532,91 1.612.420,11 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ-ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΤΗΝ 31/12/2014 (I+II+III) 14.868.953,02 Μερίδια 1.812.827,536 * 8,2021 ΕΥΡΩ Γ. ΠΙΝΑΚΑΣ ΔΙΑΘΕΣΗΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012 Άρθρο 4, παρ. 6) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ( ΚΕΡΔΗ ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 1.746.597,12 ΚΕΡΔΗ ΕΙΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟ 1.746.597,12 Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο ακολουθώντας πάγια τακτική κεφαλαιοποιεί το υπόλοιπο των καθαρών αποτελεσμάτων. Δ. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΑΠΟ 01/01/2014-31/12/2014 ΗΜΕΡΗΣΙΑ ΤΥΠΙΚΗ ΑΠΟΚΛΙΣΗ ΑΠΟΔΟΣΗΣ 0,60% Ε. ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ ΣΕ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΚΑΙ ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ ΕΤΑΙΡΙΩΝ ΙΔΙΟΥ ΟΜΙΛΟΥ (Αρθ.61 παρ.8 Ν.4099/2012) ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ- ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΣΥΝΟΛΟ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΣ ΟΜΙΛΟΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ 11,82% 0,61% 12,44% ΟΜΙΛΟΣ EUROBANK 5,38% 0,00% 5,38%
ΣΤ. ΜΕΤΑΒΟΛΕΣ ΣΤΗ ΣΥΝΘΕΣΗ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ ΚΑΤΑ ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ 01/01/2014-31/12/2014 (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, Αρθ. 4, παρ. 5) % ΕΠΙ % ΕΠΙ ΣΥΝΟΛΟΥ % ΕΠΙ ΚΑΘΑΡΗΣ ΑΞΙΑΣ % ΕΠΙ ΣΥΝΟΛΟΥ ΚΑΘΑΡΗΣ ΑΞΙΑΣ % ΜΕΤΑΒΟΛΗ % ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΠΟΣΟΣΤΙΑΙΑΣ ΠΟΣΟΣΤΙΑΙΑΣ 31/12/2014 31/12/2014 31/12/2013 31/12/2013 ΣΥΝΘΕΣΗΣ ΣΥΝΟΛ.ΑΞΙΑΣ ΣΥΝΘΕΣΗΣ ΚΑΘ.ΑΞΙΑΣ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ 0,61% 0,61% 0,00% 0,00% 0,61% 0,61% ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣE ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙA ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 77,46% 77,84% 73,37% 73,67% 4,09% 4,17% ΟΜΟΛΟΓΑ /ΤΙΤΛΟΙ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ ΛΟΙΠΩΝ ΧΩΡΩΝ 0,00% 0,00% 1,79% 1,79% -1,79% -1,79% ΜΕΡΙΔΙΑ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 3,40% 3,42% 9,26% 9,30% -5,86% -5,88% Ζ. ΑΝΑΤΙΜΗΣΗ / (ΥΠΟΤΙΜΗΣΗ) ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΤΑ ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ 01/01/2014-31/12/2014 (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, Αρθ. 4, Παρ. 6) ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΑΞΙΑ ΚΤΗΣΗΣ ΑΝΑΤΙΜΗΣΗ/ 31/12/2014 31/12/2014 (ΥΠΟΤΙΜΗΣΗ) ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ/ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ 12.172.319,45 10.570.992,13 1.601.327,32 ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΧΡΗΜΑΤΟΠΙΣΤΩΤΙΚΑ ΜΕΣΑ 0,00 0,00 0,00 ΣΥΝΟΛΟ ΑΝΑΤΙΜΗΣΗΣ / (ΥΠΟΤΙΜΗΣΗΣ) ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 1.601.327,32 Η. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΤΩΝ ΤΡΙΩΝ ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ (Απόφαση Ε.Κ. 17/633/20.12.2012, Αρθ. 4, Παρ. 7) ΣΕ ΕΥΡΩ ΧΡΗΣΗ 2014 ΧΡΗΣΗ 2013 ΧΡΗΣΗ 2012 ΚΑΘΑΡΗ ΑΞΙΑ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ στις 31/12 14.868.953,02 10.083.022,31 8.993.347,12 ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ στις 31/12 1.812.827,536 1.442.471,362 1.482.511,005 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ στις 31/12 8,2021 6,9901 6,0663 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: 1. Στις 11/04/2014 τα αμοιβαία κεφάλαια «ΑΤΕ US Μετοχικό Εξωτερικού» και «ΠΕΙΡΑΙΩΣ AMERICA US Μετοχικό Εξωτερικού» συγχωνεύθηκαν, με απορρόφηση του δεύτερου από το πρώτο, το οποίο μετονομάστηκε σε «ΠΕΙΡΑΙΩΣ US Μετοχικό Εξωτερικού», (έγκριση Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς με την υπ αρ. 12/1247/28.02.2014 απόφαση). 2.Οι μετοχές εισηγμένες στο Χρηματιστήριο Αθηνών, αποτιμήθηκαν με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς την 31/12/2014. 3. Οι μετοχές εισηγμένες σε Χρηματιστήρια Εξωτερικού, αποτιμήθηκαν με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς την 31/12/2014. 4. Κατά πάγια τακτική, η Α.Ε.Δ.Α.Κ. δεν αυξάνει τη συνολική αξία κτήσεως των αξιογράφων με την ονομαστική αξία των μετοχών που λαμβάνει χωρίς αντάλλαγμα. 5.Τα Ομόλογα Εξωτερικού, αποτιμήθηκαν στην τρέχουσα τιμή αγοράς, όπως προκύπτει από τις τιμές κλεισίματος Bloomberg στις 31/12/2014. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των ομολόγων, από τους οποίους έχουν αφαιρεθεί οι τόκοι που καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους, εμφανίζονται στα έσοδα της περιόδου 01/01/2014-31/12/2014. 6. Η αποτίμηση των Μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων Εξωτερικού έγινε με βάση τις τιμές κλεισίματος της 31/12/2014. 7. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των προθεσμιακών καταθέσεων έχουν υπολογισθεί με το συμφωνηθέν επιτόκιο και έχουν λογισθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01/2014-31/12/2014. 8. Η μετατροπή των Ξ.Ν. σε EΥΡΩ έγινε με τις τιμές του Δελτίου ισοτιμιών αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2014. 9. Οι εταιρείες που συμπεριλαμβάνονται στον ίδιο όμιλο για τους σκοπούς των ενοποιημένων λογαριασμών, όπως ορίζονται σύμφωνα με την οδηγία 83/349/ΕΟΚ, όπως ισχύει, ή από τους διεθνώς αναγνωρισμένους λογιστικούς κανόνες, θεωρούνται ως ενιαίος οργανισμός. Το παρόν Αμοιβαίο Κεφάλαιο σύμφωνα με το Ν.4099/2012 αρ. 61 παρ.8, δεν επενδύει αθροιστικά, ποσοστό μεγαλύτερο του είκοσι τοις εκατό (20%) του καθαρού ενεργητικού του σε κινητές αξίες και μέσα χρηματαγοράς των εταιρειών του ίδιου ομίλου όπως φαίνεται στην Αναλυτική Περιουσιακή Κατάσταση του Πίνακα Α, καθώς και στην αναλυτική ποσοστιαία απεικόνιση του Πίνακα Ε. 10. Το σύνολο της αξίας των χρηματοοικονομικών στοιχείων που περιλαμβάνονται στο ενεργητικό του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, έχει επιμετρηθεί βάσει δημοσιευμένων τιμών και εντάσσεται στην Κατηγορία Ι σύμφωνα με τις διατάξεις της Κανονιστικής Πράξης της ΕΛΤΕ με ΑΠ 5567/87/8 Ιουνίου 2010. 11. Κατά τη διάρκεια της περιόδου 01 Ιανουαρίου έως 31 Δεκεμβρίου έγινε χρήση παράγωγων χρηματοοικονομικών προϊόντων με σκοπό την αντιστάθμιση κινδύνου και την αποτελεσματική διαχείριση. Τα κέρδη Ευρώ 3.999,90 από το κλείσιμο των θέσεων μέχρι την τελευταία εργάσιμη ημέρα της περιόδου περιλαμβάνονται στα αποτελέσματα. Ο βαθμός κινδύνου του χαρτοφυλακίου που έχει αναληφθεί από τη χρήση παράγωγων χρηματοοικονομικών προϊόντων για την περίοδο είναι στα πλαίσια της απόφασης 3/378/14.04.2006 της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Η επίδραση στο χαρτοφυλάκιο των ανοικτών θέσεων παρακολουθείται ημερησίως και δεν είναι σημαντική. Η αποτίμηση των παράγωγων χρηματοοικονομικών προϊόντων που είναι εισηγμένα στα Χρηματιστήρια Παραγώγων έγινε σε όλη τη διάρκεια της περιόδου στις εκάστοτε τιμές διακανονισμού (κλεισίματος) και τα σχετικά αποτελέσματα έχουν λογιστικοποιηθεί. 12. Κατά τη διάρκεια του έτους το Α/Κ ακολούθησε ελαφρώς επιθετική επενδυτική πολιτική, καθώς η Αμερικάνικη Χρηματιστηριακή αγορά οδηγήθηκε σε υψηλότερα επίπεδα, μέσω περιόδων έντονων διακυμάνσεων των τιμών, κυρίως λόγω γεωπολιτικών αιτιών. Το 2014 σηματοδότησε τον επίσημο τερματισμό του QE3 από την FED. Ακόμα σηματοδότησε την έναρξη έντονης ανοδικής πορείας του δολαρίου, αλλά και έντονης πτώσης στην τιμή του πετρελαίου μετά το δεύτερο εξάμηνο του έτους. Ωστόσο στο τέλος του έτους ο δείκτης S&P 500 σημείωσε νέα ιστορικά υψηλά κοντά στις 2080 μονάδες, καθώς συνεχίστηκε η βελτίωση των περισσότερων μακροοικονομικών και μικροοικονομικών μεγεθών, ενώ υποχώρησαν οι φόβοι στην αγορά για ενδεχόμενη μείωση των επιτοκίων από την Αμερικανική Κεντρική Τράπεζα. Η ισοτιμία EURO/USD ξεκίνησε το έτος στο 1,37 και έκλεισε το 2014 κοντά στο 1,21, μετά από μια έντονη πτωτική κίνηση από το δεύτερο τρίμηνο του έτους. Το Α/Κ παρουσίασε θετική απόδοση 17,30% έναντι 26,50% του Δείκτη Αναφοράς ( 80% του δείκτη S&P 500 ως τις 11/4/14 και 100% του δείκτη S&P 100 μετά τις 11/4/14 ). Αθήνα, 28 Απριλίου 2015 Ο Θεματοφύλακας ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α.Ε. Η Εταιρία Διαχείρισης ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Ε.ΞΥΔΗΣ Θ. ΠΑΠΑΔΗΜΗΤΡΙΟΥ Η.ΜΠΑΜΠΛΕΚΟΣ Γ.ΚΩΝΣΤΑΝΤΟΠΟΥΛΟΣ Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή
Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τη Διοίκηση της «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT Α.Ε.Δ.Α.Κ.» για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ US METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Έκθεση Ελέγχου επί της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ελέγξαμε την ανωτέρω Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ US METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» (η Έκθεση Διαχειρίσεως) της χρήσεως από 1 η Ιανουαρίου έως 31 η Δεκεμβρίου 2014, που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόμενη την περιουσία του «ΠΕΙΡΑΙΩΣ ASSET MANAGEMENT Α.Ε.Δ.Α.Κ.» εφεξής «Διαχειρίστρια Εταιρεία» και απεικονίζει την περιουσιακή κατάσταση, τα αποτελέσματα χρήσεως και τις επεξηγηματικές σημειώσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου. Ευθύνη της Διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας για την Έκθεση Διαχειρίσεως Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας είναι υπεύθυνη για την κατάρτιση της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν. 4099/2012 «Οργανισμοί συλλογικών επενδύσεων σε κινητές αξίες και ανώνυμες εταιρείες διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων» σε συνδυασμό με την ΑΠ 5567/87/8.6.2010 Απόφαση του Υπουργού Οικονομικών, με την οποία εκδόθηκε η υπ αριθμόν 6/2009 κανονιστική πράξη της Ε.Λ.Τ.Ε. και την Απόφαση 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, όπως και για εκείνες τις εσωτερικές δικλίδες, που η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση Έκθεσης Διαχειρίσεως απαλλαγμένης από ουσιώδη ανακρίβεια, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτής της Έκθεσης Διαχειρίσεως με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν η Έκθεση Διαχειρίσεως αυτή είναι απαλλαγμένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις επεξηγηματικές σημειώσεις στην Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας της Έκθεσης Διαχειρίσεως που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται με την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλίδων της Διαχειρίστριας Εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Έκθεσης Διαχειρίσεως. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η ανωτέρω Έκθεση Διαχειρίσεως, της χρήσεως από 1 η Ιανουαρίου έως 31 η Δεκεμβρίου 2014, έχει καταρτιστεί από κάθε ουσιώδη άποψη σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν. 4099/2012 περιλαμβάνοντας τις πληροφορίες που προβλέπονται από το άρθρο 77 του νόμου αυτού, όπως εξειδικεύονται από την ΑΠ 5567/87/8.6.2010 Απόφαση του Υπουργού Οικονομικών, με την οποία εκδόθηκε η υπ αριθμόν 6/2009 κανονιστική πράξη της Ε.Λ.Τ.Ε. και τις πληροφορίες του άρθρου 4 της Απόφασης 17/633/20.12.2012 του Διοικητικού Συμβουλίου της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Αθήνα, 30 Απριλίου 2015 Ο ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ Πράιςγουωτερχαους Κούπερς Ανώνυμος Eλεγκτική Εταιρεία Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές Λ. Κηφισίας 268 152 32 Χαλάνδρι Δημήτρης Σούρμπης ΑΜ ΣΟΕΛ 113 ΑΜ ΣΟΕΛ 16891