ADVANCED DIPLOMA IN INTERNATIONAL TAXATION ADIT

Transcript

1 ADVANCED DIPLOMA IN INTERNATIONAL TAXATION ADIT Το Μοναδικό και Διεθνώς Αναγνωρισμένο Επαγγελματικό Δίπλωμα στη Διεθνή και Ευρωπαϊκή Φορολογία στην Ελλάδα To επαγγελματικό δίπλωμα ADIT σχεδιάστηκε και απονέμεται από το Βρετανικό Chartered Institute of Taxation ( Η Altium Training προσφέρει στους ενδιαφερόμενους υποψήφιους ολοκληρωμένο εκπαιδευτικό πρόγραμμα που καλύπτει πλήρως τις απαιτήσεις απόκτησης του Διπλώματος. Ειδικότερα προσφέρονται πλήρεις κύκλοι μαθημάτων για τις Αρχές Διεθνούς Φορολογικού Δικαίου (Principles of International Taxation), την Άμεση Φορολογία Ευρωπαϊκής Ένωσης (EU Direct Tax), το EU Value Added Tax και το Transfer Pricing. Ο Κώδικας Φορολογίας Εισοδήματος που εισήχθει με το Ν. 4172/2013 ενσωματώνει πολλά στοιχεία του πρότυπου μοντέλου του ΟΟΣΑ για τις γενικές αρχές διεθνούς φορολογικού δικαίου. Συνεπώς η γνώση διεθνούς φορολογικού δικαίου είναι ιδιαίτερα επίκαιρη και χρήσιμη σε επαγγελματίες που ασχολούνται με φορολογικά θέματα. Μεταβαίνοντας από ένα σύστημα κανόνων σε ένα σύστημα αρχών, θα πρέπει ένας επαγγελματίας να ερμηνεύσει τις αρχές και να είναι σε θέση να τεκμηριώσει τα συμπεράσματά του βάσει αυτών καθώς και με ακριβείς παραπομπές στις σχετικές αρχές ή /και στη διεθνή νομολογία. Η προετοιμασία και οι εξετάσεις του ADIT βοηθούν τον συμμετέχοντα να αναπτύξει τις συγκεκριμένες γνώσεις και δεξιότητες. Εισηγητές: Καθ. Χριστιάνα Χατζηπαναγή, καθηγήτρια διεθνούς και ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου στο Πανεπιστήμιο Queen Mary, University of London. Μέλος του ADIT Examination Sub-Committee. Συνεργάζεται στην Ελλάδα στη διδασκαλία του ADIT αποκλειστικά με την Altium Training. Δρ. Κατερίνα Πέρρου, ADIT, Διδάκτωρ Φορολογικού Δικαίου, Institute of Advanced Legal Studies του Πανεπιστημίου του Λονδίνου (University of London), Ειδική Επιστήμονας Νομικής Σχολής Πανεπιστημίου Αθηνών,Δικηγόρος. Συνεργάζεται στην Ελλάδα στη διδασκαλία του ADIT αποκλειστικά με την Altium Training. Στη διδασκαλία συμμετέχουν ως Επισκέπτες-Εισηγητές καταξιωμένοι Δικηγόροι-Φορολογικοί Σύμβουλοι με εμπειρία σε θέματα διεθνούς και ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου. HELPING YOU SUCCEED 260 Kifissias Avenue Halandri, Greece T: F: Altium Training is the leading quality training organization. We offer programs for internationally recognized professional qualifications towards ACCA, ACA, ADIT, CFA, CIA, CISA,, PMP, DipIFR - Diploma in International Financial Standards by ACCA in English, Certificate in International Financial Reporting Standards by the ICAEW in Greek. Altium Training is affiliated with Cyprus College, the oldest university college in Cyprus founded in 1961 that offers professional studies since Altium Training is selected by esteemed Greek and multinational firms for their training needs, such as Alpha Bank, Deloitte, Eurobank, Grant Thornton, KPMG, PwC, SOL.

2 Περιεχόμενα: Α. Γιατί να παρακολουθήσετε το ADIT, σελ. 3 Β. Σε ποιούς απευθύνεται, σελ. 4 Γ. Περιγραφή του προγράμματος ADIT, σελ. 5 Δ. Εισηγητές, σελ. 7 Ε. Εγγραφή, Εξετάσεις και Δίδακτρα, σελ. 8 Ζ. ADIT Πρόγραμμα Μαθημάτων , σελ. 10 Η. Θέματα που καλύπτονται από το ADIT Syllabus and Guidance Notes, σελ Για πληροφορίες μπορείτε να απευθυνθείτε: Λυδία Γιαμπάνη, , lydia.giampani@altiumtraining.gr Copyright 2017 Altium Training 2

3 Α. Γιατί να παρακολουθήσετε το ADIT Το Δίπλωμα Εξειδίκευσης στο Διεθνές Φορολογικό (Advanced Diploma in International Taxation - ADIT) είναι ένα διεθνώς καταξιωμένο και αναγνωρισμένο δίπλωμα επαγγελματικής κατάρτισης, το οποίο σχεδιάστηκε και απονέμεται από το Βρετανικό Chartered Institute of Taxation. Η απόκτηση του Διπλώματος ύστερα από επιτυχή συμμετοχή στις ειδικές εξετάσεις που διοργανώνονται από το Chartered Institute of Taxation ( δηλώνει το υψηλό επίπεδο επάρκειας του επαγγελματία σε θέματα διεθνούς και ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου, αφού για να επιτύχει ένας υποψήφιος θα πρέπει να επιδείξει γνώση σε βάθος σε τρεις περιοχές: Στις γενικές αρχές της διεθνούς φορολογίας Επιλογή (Optional): Στην σε βάθος γνώση ζητημάτων διεθνούς φορολογίας της κύριας δικαιοδοσίας του (συνήθως στη χώρα εγκατάστασης και επαγγελματικής του δραστηριοποίησης για το πρόγραμμα μας θα είναι η Ελλάδα για όσους επιλέξουν να υποβάλουν σχετικό thesis). Η υποβολή thesis είναι προαιρετική και ο υποψήφιος έχει την δυνατότητα να επιλέξει και τρίτο μάθημα. Στη γνώση βασικών φορολογικών θεμάτων, ιδιαίτερα των θεμάτων που άπτονται της διεθνούς φορολογίας, για τουλάχιστον μια θεματική ενότητα (όπως το Φορολογικό Δίκαιο Ευρωπαϊκής Ένωσης-Άμεση Φορολογία EU Direct Tax, το ΕU Value Added Tax και το Transfer Pricing που προσφέρει το πρόγραμμα της Altium Training). Οι δύο ενότητες που απαιτούνται (επιπρόσθετα των γενικών αρχών της διεθνούς φορολογίας) για την απονομή του τίτλου ADIT μπορεί να επιτευχθούν με την επιλογή δύο θεματικών ενοτήτων (EU Direct Tax, EU VAT και Transfer Pricing). Οι συνεχείς εξελίξεις στο ελληνικό φορολογικό δίκαιο, η υιοθέτηση από την ελληνική νομοθεσία όλο και περισσότερων κανόνων διεθνούς φορολογικού δικαίου (όπως για παράδειγμα στο πεδίο της συνεργασίας για την καταπολέμηση της φοροδιαφυγής) και η άμεση και δραστική επιρροή των κανόνων του ευρωπαϊκού δικαίου στο εσωτερικό φορολογικό δίκαιο (όπως καταδεικνύεται από τις αλλαγές στη φορολογία εισοδήματος τον Ιούλιο 2013), καθιστούν σήμερα περισσότερο από ποτέ απαραίτητη τη σε βάθος γνώση και τη συνεχή ενημέρωση σχετικά με τις εξελίξεις στο διεθνές, ευρωπαϊκό δίκαιο, το ΦΠΑ και το transfer pricing. Τα εν λόγω γνωστικά πεδία δεν έχουν αποτελέσει μέχρι σήμερα αντικείμενο εξειδικευμένου προγράμματος επαγγελματικής πιστοποίησης στην Ελλάδα. Το Δίπλωμα ADIT και οι κύκλοι μαθημάτων που διοργανώνει η Altium Training έρχονται να καλύψουν αυτό το κενό, προσφέροντας στην Ελλάδα ολοκληρωμένα προγράμματα επιμόρφωσης στο πεδίο του διεθνούς, ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου και transfer pricing που οδηγούν στην απόκτηση διπλώματος επαγγελματικής πιστοποίησης. Τα επαγγελματικά οφέλη (professional benefits) του προγράμματος είναι: Απόκτηση μιας έγκυρης, μοναδικής στο είδος της, επαγγελματικής πιστοποίησης η οποία είναι διεθνώς αναγνωρισμένη (ADIT). Να επισημάνουμε ότι με την επιλογή και επιτυχή ολοκλήρωση των εξετάσεων του μαθήματος Tranfer Pricing και μόνο αποκτάται το Certificate in Transfer Pricing. Οι κάτοχοι του Διπλώματος έχουν το δικαίωμα να χρησιμοποιούν το διακριτικό τίτλο ADIT, ως συνοδευτικό του ονόματός τους. Αναγνώριση από το Βρετανικό Chartered Institute of Taxation και κατά συνέπεια αναγνώριση από την αγορά, της επαγγελματικής γνώσης του Διεθνούς και Ευρωπαϊκού Φορολογικού Δικαίου και Transfer Pricing. Copyright 2017 Altium Training 3

4 Οι κάτοχοι του Διπλώματος μπορούν να υποβάλλουν αίτηση απόκτησης της ιδιότητας του «International Tax Affiliate of the Chartered Institute of Taxation» που προσφέρει τα ακόλουθα πλεονεκτήματα: - Το κύρος της ιδιότητας του συνδεδεμένου μέλους του σημαντικότερου σώματος επαγγελματιών στη Μεγάλη Βρετανία που ασχολούνται αποκλειστικά με τη φορολογία (το Chartered Institute of Taxation) - Το δικαίωμα χρήσης του τίτλου «International Tax Affiliate of the Chartered Institute of Taxation» - Αποστολή του μηνιαίου περιοδικού «Tax Adviser» - Πλαίσιο κανόνων δεοντολογίας και κατευθύνσεις επαγγελματικής πρακτικής - Ευκαιρίες για συνεχή επαγγελματική κατάρτιση (CPD - Continuous Professional Development opportunities) - Συμμετοχή στις ενημερωτικές και κοινωνικές δραστηριότητες που διοργανώνονται από το Chartered Institute of Taxation (είτε στη Μεγάλη Βρετανία είτε από τα Παραρτήματα εκτός Μεγάλης Βρετανίας) - Χρήση της Βιβλιοθήκης «Tony Arnold» του Chartered Institute of Taxation στο King s College, στο Λονδίνο Β. Σε ποιούς απευθύνεται Το Δίπλωμα απευθύνεται: σε δικηγόρους και νομικούς φορολογικούς συμβούλους που έχουν εξειδικευθεί ή επιθυμούν να εξειδικευθούν στο διεθνές και ευρωπαϊκό φορολογικό δίκαιο σε λογιστές και φοροτέχνες σε οικονομικούς συμβούλους και γενικά συμβούλους επιχειρήσεων σε στελέχη επιχειρήσεων (με οικονομικό ή νομικό υπόβαθρο) σε στελέχη του Υπουργείου Οικονομικών που απασχολούνται στο πεδίο της φορολογίας σε φοιτητές πανεπιστημιακών σχολών με γνωστικό πεδίο συναφές με τη φορολογία οι οποίοι επιθυμούν με την ολοκλήρωση των σπουδών τους να έχουν αποκτήσει ένα Δίπλωμα Εξειδίκευσης στο Διεθνές και Ευρωπαϊκό Φορολογικό Δίκαιο και στο Transfer Pricing. γενικά σε όποιον ενδιαφέρεται να αποκτήσει πιστοποιημένες γνώσεις στο ανταγωνιστικό και πρωτοπόρο πεδίο του διεθνούς και ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου, του ΦΠΑ και transfer pricing μέσω ενός ειδικά σχεδιασμένου προγράμματος που συνδυάζει μοναδικά την επιστημονική θεωρητική κατάρτιση με την απόκτηση επαγγελματικής πιστοποίησης. Copyright 2017 Altium Training 4

5 Γ. Περιγραφή του προγράμματος του επαγγελματικού τίτλου Advanced Diploma in International Taxation Chartered Institute of Taxation, ADIT Advanced Diploma in International Taxation Paper I Paper II (optional) Paper III (option of one or two) Principles for International Taxation Thesis: International Topic from a Greek Perspective EU Tax Law and/or EU VAT and /or Transfer Pricing H Altium Training προσφέρει στους ενδιαφερόμενους υποψήφιους ολοκληρωμένο εκπαιδευτικό πρόγραμμα που καλύπτει πλήρως τις απαιτήσεις απόκτησης του Διπλώματος. Ειδικότερα προσφέρονται: (i) Πλήρης κύκλος μαθημάτων για την Ενότητα Ι: Αρχές Διεθνούς Φορολογικού Δικαίου (Paper 1 Principles of International Taxation). (ii) Πλήρης κύκλος μαθημάτων για την Ενότητα 3: Επιλογή απο τρία μαθήματα. Άμεση Φορολογία Ευρωπαϊκής Ένωσης (Paper 3.01 EU Direct Tax). ΕU Value Added Tax (Paper 3.02) Transfer Pricing (Paper 3.03) Με τον κάθε κύκλο μαθημάτων καλύπτεται σε έκταση και αναπτύσσεται σε βάθος, σύμφωνα με τις προδιαγραφές του Chartered Institute of Taxation και τις απαιτήσεις για τις εξετάσεις του Διπλώματος, η ύλη της αντίστοιχης Ενότητας. (iii) Γενικές κατευθύνσεις και πρακτικές οδηγίες για τη συγγραφή της απαιτούμενης Διπλωματικής Εργασίας για εκπλήρωση της Ενότητας 2 (Paper 2: Thesis). Η υποβολή του Thesis είναι προαιρετική καθώς οι τρείς ενότητες που απαιτούνται για την απονομή του τίτλου ADIT μπορεί να επιτευχθούν αποκλειστικά με την επιλογή δυο θεματικών μαθημάτων (επιλογή του EU Direct Tax ή/και του EU VAT ή/και του Transfer Pricing). Οι ενότητες για την απόκτηση του διπλώματος ADIT περιγράφονται πιο κάτω. Για περισσότερες πληροφορίες του προγράμματος διδασκαλίας, δείτε το αναλυτικό πρόγραμμα της Altium Training για τη χρονιά Επίσης πληροφορίες είναι διαθέσιμες και στην ιστοσελίδα του Chartered Institute of Taxation στο 1. Ενότητα 1: Αρχές Διεθνούς Φορολογικού Δικαίου (Paper 1 Principles of International Taxation) H επιτυχής εξέταση στην Ενότητα Ι παρέχει το δικαίωμα λήψης ξεχωριστής ειδικής πιστοποίησης / Certificate από το Chartered Institute of Taxation (Certificate in Principles of International Taxation). Copyright 2017 Altium Training 5

6 Η ύλη της πρώτης ενότητας (Principles of International Taxation) δεν συνδέεται με κάποια συγκεκριμένη δικαιοδοσία και περιλαμβάνει τα ακόλουθα: Αρχές του διεθνούς φορολογικού δικαίου (Basic Principles of International Tax Law) Κανόνες του διεθνούς δικαίου που προέρχονται από διεθνείς οργανισμούς (ΟΟΣΑ και ΟΗΕ) και εξειδικεύονται σε διεθνείς συμβάσεις (Double Taxation Conventions-DTCs focusing on the current version of the OECD Model Tax Convention (MTC) and the UN Model) Κανόνες ενδο-ομιλικών τιμολογήσεων και κανόνες υπο- κεφαλαιοδότηση επιχειρήσεων (Transfer Pricing and Thin Capitalisation Rules) Καταπολέμηση της διεθνούς φοροδιαφυγής/φοροαποφυγής (International Tax Avoidance) Διάφορα θέματα (Miscellaneous Topics) 2. Ενότητα 2 Διπλωματική Εργασία (Paper 2 Thesis) Όσοι υποψήφιοι από την Ελλάδα επιλέξουν να υποβάλουν, αντί τρίτου μαθήματος, διπλωματική εργασία σε θέμα διεθνούς φορολογικού δικαίου, έκτασης λέξεων. Η διπλωματική εργασία που υποβάλλεται πρέπει να διαπραγματεύεται ένα ζήτημα διεθνούς φορολογικού δικαίου από τη σκοπιά ή σε σχέση με το ελληνικό δίκαιο. 3. Ενότητα 3 Επιλογή από τρία μαθήματα (Paper 3.01-EU Direct Tax and/or Paper 3.02-EU Value Added Tax and/or 3.03-Transfer Pricing) Υποψήφιοι από την Ελλάδα για την Ενότητα ΙΙΙ έχουν την επιλογή να εξετασθούν στην Άμεση Φορολογία της Ευρωπαϊκής Ένωσης (Paper 3.01 EU Direct Tax) ή / και στο ΕU Value Added Tax(Paper 3.02 EU VAT) ή / και στο Transfer Pricing (Paper 3.03 Transfer Pricing) 3.(i) Άμεση Φορολογία της Ευρωπαϊκής Ένωσης (Paper 3.01 EU Direct Tax) Η ύλη αυτής της ενότητας Άμεση Φορολογία της Ευρωπαϊκής Ένωσης (EU Direct Tax) περιλαμβάνει τα ακόλουθα: Τα όργανα της Ευρωπαϊκής Ένωσης (The Institutional background) Ιστορική αναδρομή της εξέλιξης του Ευρωπαϊκού Φορολογικού Δικαίου από το 1950 ως σήμερα (Historical overview of the development of EU tax law from the 1950s to the present time) Η εναρμόνιση των έμμεσων φόρων (πλην ΦΠΑ) και δασμών (The harmonisation of Indirect Taxes and Duties - other than VAT) Η εναρμόνιση στο πεδίο του ΦΠΑ (The harmonisation of VAT) Η εναρμόνιση των άμεσων φόρων (The harmonisation of direct taxes) Η νομολογία του Ευρωπαϊκού Δικαστηρίου σχετικά με τους άμεσους φόρους (The jurisprudence of the ECJ relating to direct taxation) Διοικητική συνδρομή μεταξύ των φορολογικών αρχών στην Ευρώπη (Administrative co-operation between revenue authorities in Europe) Η προστασία του φορολογούμενου στην Ευρώπη (Taxpayer protection within Europe) Η Ευρωπαϊκή Ένωση και το διεθνές φορολογικό δίκαιο (The EU and international tax law) Κρατικές Ενισχύσεις και Φορολογία (The State Aid rules and taxation) Copyright 2017 Altium Training 6

7 Οι μελλοντικές κατευθύνσεις του Ευρωπαϊκού Φορολογικού Δικαίου (The future directions of EC tax law). 3.(ii) ΕU Value Added Tax (Paper 3.02 EU VAT) Βασικές έννοιες (Fundamental concepts) Πεδίο εφαρμογής ΦΠΑ (Scope of EU VAT) Τόπος φορολογίας των υπαγόμενων σε ΦΠΑ συναλλαγών (Place of taxable transactions) Η επιβολή του ΦΠΑ (The charge to VAT) Απαλλαγές (Exemptions) Δικαίωμα έκπτωσης του φόρου εισροών (The right to deduct input tax) Διαδικαστικά θέματα ΦΠΑ (Administration of VAT) 3.(iii) Transfer Pricing (Paper 3.03 Transfer Pricing) [Ενδοομιλικές Συναλλαγές και Κανόνες Τεκμηρίωσης Τιμών Ενδοομιλικών Συναλλαγών ] H επιτυχής εξέταση στην Ενότητα 3.01 Transfer Pricing παρέχει το δικαίωμα λήψης ξεχωριστής ειδικής πιστοποίησης / Certificate in Transfer Pricing από το Chartered Institute of Taxation. Η ύλη αυτής της ενότητας Transfer Pricing περιλαμβάνει τα ακόλουθα: Bασικές πηγές (Fundamental Sources) Η αρχή των ίσων αποστάσεων και της συγκρισιμότητας (The Arm s Length Principle and Comparability) Λειτουργική Ανάλυση (Functional Analysis ) Μέθοδοι προσδιορισμού των τιμολογήσεων (Transfer Pricing Methods) Aναλύσεις συγκρισιμότητας στην πράξη (Comparability Analyses in Practice) Ειδικές περιπτώσεις συναλλαγών (Specific Transactions) Mόνιμες εγκαταστάσεις (Permanent Establishments) Ζητήματα συμμόρφωσης (Compliance Issues) Αποφυγή Διπλής Φορολογίας / Επίλυση Διαφορών (Avoiding Double Taxation/Dispute Resolution) Άλλα θέματα (Other Issues) Δ. Εισηγητές Η διδασκαλία των αντικειμένων διεθνούς, ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου, ΦΠΑ και transfer pricing γίνεται από έμπειρους και καταξιωμένους επιστήμονες του φορολογικού δικαίου. Ειδικότερα: Η δόκτωρ Χριστιάνα Χατζηπαναγή είναι επίκουρος καθηγήτρια διεθνούς και ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου στο Πανεπιστήμιο Queen Mary, University of London. Είναι επίσης ερευνήτρια στο διεθνής εμβέλειας Ινστιτούτο Δημοσιονομικών Ερευνών (Institute for Fiscal Studies) της Μεγάλης Copyright 2017 Altium Training 7

8 Βρετανίας. Έχει διδακτορικό από το London School of Economics και κατέχει άδεια ασκήσεως δικηγορικού επαγγέλματος στην Αγγλία ως Solicitor of England & Wales και στην Κύπρο. Έχει συμμετάσχει σε πολλά συνέδρια και διαλέξεις στην Ευρώπη και Αμερική. Επίσης έχει διδάξει στο Cambridge University, New York University και στο Boston College. Το ερευνητικό της έργο είναι πολύ γνωστό στη διεθνή φορολογική κοινότητα. Για περισσότερες πληροφορίες επισκεφθείτε την ιστοσελίδα Η δόκτωρ Κατερίνα Πέρρου είναι Δικηγόρος στον Άρειο Πάγο και εργάζεται ως Φορολογική Σύμβουλος στην Αθήνα. Είναι Διδάκτωρ Φορολογικού Δικαίου από το Institute of Advanced Legal Studies του Πανεπιστημίου του Λονδίνου. Είναι Επιστημονικός Συνεργάτης στη Νομική Σχολή του Πανεπιστημίου Αθηνών. Έχει Μεταπτυχιακό Δίπλωμα Ειδίκευσης στο Δημόσιο Δίκαιο από τη Νομική Σχολή του Πανεπιστημίου Αθηνών. Είναι κάτοχος του Advanced Diploma in International Taxation (ADIT). Έχει συμμετάσχει σε ερευνητικά προγράμματα στο πεδίο του φορολογικού δικαίου στη Νομική Σχολή του Πανεπιστημίου Αθηνών (με επιστημονικό υπεύθυνο τον καθηγητή κ. Θ. Φορτσάκη) στο πλαίσιο των οποίων υπήρξε βοηθός διδασκαλίας στο μάθημα «Φορολογικό Δίκαιο» που διδάσκεται στο Πρόγραμμα Μεταπτυχιακών Σπουδών Δημοσίου Δικαίου στη Νομική Σχολή του Πανεπιστημίου Αθηνών. Έχει επίσης παρακολουθήσει το Μακροχρόνιο Πρόγραμμα Κατάρτισης Στελεχών στο Φορολογικό Δίκαιο. Έχει πολλές δημοσιεύσεις, συμμετοχές και παρουσιάσεις σε συνέδρια σε διάφορα ειδικότερα αντικείμενα του διεθνούς και ευρωπαϊκού φορολογικού δικαίου. Για αναλυτική λίστα δημοσιεύσεων και παρουσιάσεων επισκεφθείτε την ιστοσελίδα Η διδασκαλία των μαθημάτων θα γίνεται στην αγγλική γλώσσα. Οι διδάσκοντες θα σας καθοδηγήσουν σχετικά με την αναγκαία και επίκαιρη βιβλιογραφία / αρθρογραφία. Οι επισκέπτες εισηγητές θα ανακοινωθούν κατά τη διάρκεια των μαθημάτων. Ε. Εγγραφή, Εξετάσεις και Δίδακτρα 1. Εγγραφή Η εγγραφή στην εξέταση του ADIT γίνεται απευθείας μέσω του Chartered Institute of Taxation. Βεβαίως η εγγραφή μπορεί να γίνει στην Altium Training με τη βοήθεια του υπεύθυνου του προγράμματος. To Chartered Institute of Taxation προτείνει στους υποψήφιους που θα δώσουν εξετάσεις τον Ιούνιο να εγγράφονται μέχρι 30 Νοεμβρίου κάθε έτους, παρόλο που η δήλωση συμμετοχής στις εξετάσεις μπορεί να γίνει μέχρι το τέλος Φεβρουαρίου πριν τις εξετάσεις. Η εγγραφή στο ADIT διαρκεί για πέντε έτη. Ο υποψήφιος, προκειμένου να λάβει το δίπλωμα, θα πρέπει μέσα στην πενταετία να έχει ολοκληρώσει την επιτυχή εξέταση σε τρεις ενότητες. Ωστόσο, ακόμα και αν δεν έχει καταστεί εφικτό να ολοκληρώσει κάποιος μέσα στην πενταετία (π.χ. λόγω επαγγελματικών υποχρεώσεων), είναι δυνατή η επανεγγραφή του. Στην περίπτωση επανεγγραφής απαιτείται η εκ νέου εξέταση ακόμα και των ενοτήτων που είχαν εξετασθεί επιτυχώς κατά τη διάρκεια της πρώτης εγγραφής (πρώτης πενταετίας). 2. Εξετάσεις Οι γραπτές εξετάσεις για τις Ενότητες 1 και 3 (Papers 1 and 3.01 or 3.02 or 3.03) είναι διάρκειας 3 ωρών η κάθε μία, συν 15 λεπτά για ανάγνωση θεμάτων. Οι εξετάσεις διενεργούνται στην αγγλική γλώσσα, δύο φορές το χρόνο (Ιούνιο & Δεκέμβριο) και είναι ανεξάρτητες για κάθε ενότητα. Δεν απαιτείται η συμμετοχή στις εξετάσεις με κάποια συγκεκριμένη σειρά ούτε και ταυτόχρονα. Ο Copyright 2017 Altium Training 8

9 υποψήφιος μπορεί να συμμετέχει σε όποια εξέταση επιθυμεί, όποτε το επιθυμεί, κατά τη διάρκεια ισχύος της εγγραφής του (5 έτη). Για το 2017 οι εξετάσεις έχουν προγραμματιστεί προσωρινά ως εξής: για την Ενότητα 1 (Paper 1) στις 14 Ιουνίου 2017 για την Ενότητα 3 (Paper 3.01 EU Direct Tax), (Paper 3.02 EU VAT) και (Paper 3.03 Transfer Pricing) στις 15 Ιουνίου 2017 Η υποβολή της διπλωματικής εργασίας (στην αγγλική γλώσσα) μπορεί να γίνει οποτεδήποτε κατά τη διάρκεια της ισχύος εγγραφής (5 έτη). Απαιτείται όμως η προ-έγκριση του θέματος. Περαιτέρω καθοδήγηση θα δοθεί από τους εισηγητές κατά τη διάρκεια του προγράμματος. 3. Δίδακτρα και κόστος Τα δίδακτρα για παρακολούθηση των μαθημάτων είναι: Επιλογή 1: Εγγραφή σε δύο μαθήματα (1 and 3.01 οr 3.02 or 3.03): Ευρώ Επιλογή 2: Εγγραφή σε τρεις ενότητες: Ευρώ Eπιλογή 3: Εγγραφή σε όλες τις ενότητες: Ευρώ [Ο υποψήφιος μπορεί να αποκτήσει τη γνώση σε όλες τις γνωστικές ενότητες του ADIT αλλά να επιλέξει σε ποια από τις ενότητες επιλογής θα εξεταστεί (3.01: EU Direct Tax οr 3.02: EU VAT or 3.03: Transfer pricing)]. Επιλογή 3: Εγγραφή σε μεμονωμένες ενότητες. Η 1 η ενοτητα: Ευρώ 1.750, η 2 η ενότητα: Ευρώ 1.500, η 3 η ενότητα: Ευρώ 1.250, η 4 η ενότητα: Ευρώ 750 Επίσης παρέχονται χωρίς επιπλέον κόστος κατευθύνσεις και πρακτικές οδηγίες για την υποβολή της επιλεγόμενης (optional) Διπλωματικής Εργασίας για εκπλήρωση της Ενότητας 2 (Paper 2: Thesis). Το επιπρόσθετο κόστος εγγραφής και εξετάσεων πληρωτέο στο Βρετανικό Chartered Institute of Taxation είναι: Εγγραφή (άπαξ): 185 Συμμετοχή στη Γραπτή Εξέταση Paper I: 170/συμμετοχή Συμμετοχή στη Γραπτή Εξέταση Paper III: 170/συμμετοχή Υποβολή διπλωματικής εργασίας: 170 Έκδοση βεβαίωσης (certificate για Paper I ή Paper III Option F): 25/certificate Για περισσότερες πληροφορίες η διευκρινήσεις επικοινωνήστε με την Altium Training στο ή στο Copyright 2017 Altium Training 9

10 Ζ. ADIT Πρόγραμμα Μαθημάτων (ADIT Course Schedule) της Altium Training K: Dr. Katerina Perrou Ch: Dr. Christiana HJI Panayi A: Other guest speakers will be announced /11/16 10:00-17:00 13/11/16 10:00-17:00 26/11/16 10:00-17:00 27/11/16 10:00-17:00 10/12/16 10:00-17:00 11/12/16 10:00-14:00 Paper 1 Principles of International Taxation - Welcome - History, Jurisdiction, Source & Residence (Art. 4 OECD MTC) Tax Treaty interpretation and Introduction to OECD MTC (Art.4) (K) Double taxation relief and Articles 10, 11, 12 OECD MTC Permanent Establishment and Business Profits (Art.5, 7 OECD MTC) and E- Commerce (K) Associated enterprises (Art. 9) and OECD Transfer Pricing GATS WTO and OECD Transfer Pricing (Part II) Articles 6, 13, 21, 24 OECD (K) Dispute resolution Exchange of Information Enforcement (K) Abuse (Tax Havens, CFCs and Treaty shopping) Articles OECD MTC (K) Paper 3 Advanced International Taxation (Thematic) Option 3.01: EU Direct Tax General/Institutions/Case Law/Directives/EU and International Tax Law (Ch) General/Institutions/Case Law/Directives/EU and International Tax Law (Ch) Paper 3 Advanced International Taxation (Thematic) Option 3.02: EU Value Added Tax Paper 3 Advanced International Taxation (Thematic) Option 3.03: Transfer Pricing 28/01/17 10:00-16:00 CHRISTMAS HOLIDAYS Human Rights and Taxation VAT and Indirect Taxes (K) Copyright 2017 Altium Training 10

11 29/01/17 10:00-16:00 04/02/17 10:00-16:00 05/02/17 10:00-16:00 EU Transfer Pricing Remedies Greek Case law and State Aid (K) Case Law on Individuals/ DTCs and EU Tax Law/ Miscellaneous (K) Fundamental Sources part I & part II Arm s length and Comparability Functional Analyses - Pes (K) 04/03/17 10:00-16:00 05/03/17 10:00-16:00 01/04/17 10:00-14:00 02/04/17 10:00-14:00 10/04/17 18:30-20:30 THESIS GUIDANCE (Κ) THESIS GUIDANCE (Κ) THESIS GUIDANCE (Κ) 06/05/17 09:00-17:00 07/05/17 09:00-17:00 EASTER HOLIDAY Fundamental Concepts and scope of VAT / Taxable Persons & Transactions / Goods and Services, Place and Time of Supply (Κ) Taxable Amount VAT Rates / TP methods Special Transactions &Other topics/recent Develop. - Specific Transactions (K) Compliance issues and Dispute Resolution Comparability in practice / case law on TP Other issues/case law on TP (Κ) Special Transactions &Other topics/recent Develop. (K) Special Transactions &Other topics/recent Develop. (K) Copyright 2017 Altium Training 11

12 20/05/17 11:00-14:00 20/05/17 14:00-16:00 21/05/17 11:00-14:00 21/05/17 14:00-16:00 REVISIONS PAST PAPERS (CH) INT REVISIONS (KP) EU TAX (KP) REVISIONS Exemptions / Deduction of Input Tax / Immovable Property (Κ) TP (KP) REVISIONS PAST PAPERS 27/05/17 09:00-17:00 Imports and Exports / Administrative Obligations / Special Schemes (Κ) 28/05/17 09:00-17:00 Intra-Community Trade / REVISIONS PAST PAPERS (Κ) TOTAL 70 hours (2 required courses), 105 hours (3 courses) Η. Θέματα που καλύπτονται από το ADIT Syllabus and Guidance Notes 1. Guidance Notes In order to achieve success in ADIT candidates will need to possess a broad knowledge right across the spectrum of international taxation, preferably informed by experience. This section contains the detailed syllabuses for Paper I and III offered by the Altium Training together with recommended reading lists. Questions will NOT be set which require knowledge of any law or regulation or any Statutory Instrument, EC directive or similar legal provision made within five months before the date of an examination, or on any tax or legal court case reported less than three months before that date. Each syllabus contains a list of topics included, together with an indication of the level of knowledge that a candidate may be required to demonstrate. The levels specified are: Level 1: Candidates will be expected to have a broad understanding and awareness of the topic, but will not be required to provide answers in detail on these topics. Copyright 2017 Altium Training 12

13 Level 2: Candidates will be expected to have a detailed knowledge of the topic and be able to apply this knowledge in both written and computational situations (where appropriate), showing an understanding of the issues involved. Level 3: Candidates may be required to demonstrate an advanced knowledge, involving interpretive exposition and analysis, with the ability to comment upon problems arising and to suggest possible solutions in novel situations. Candidates are expected to have an awareness of current accounting issues relevant to tax. Balance of each syllabus The tables below are intended to give candidates broad guidance on the approximate proportion of marks available for the major areas within the syllabus for each paper. Paper1 Principles of International Taxation I Basic principles of international tax law 20% II Double Taxation Conventions (focusing on the current version of the OECD model) 30% III Transfer pricing and thin capitalisation rules 20% IV International tax avoidance 20% V Miscellaneous topics 10% Paper 3.01 EU Direct Tax I The Institutional background 15% II Historical overview of the development of EU tax law from the 1950s to the present time 5% III The harmonisation of Indirect Taxes and Duties (other than VAT) 5% IV The harmonisation of VAT (in outline: this is not intended to consider the operation of the VAT in any particular Member State) V The harmonisation of direct taxes 10% VI The tax jurisprudence of the ECJ relating to taxes 20% VII Administrative co-operation between Revenue authorities in Europe 5% VIII Taxpayer protection within Europe 10% IX The EU and international tax law 10% X The State Aid Rules and taxation 5% XI The future direction of EC tax law 5% Paper 3.02 EU VAT option I Fundamental concepts 10% II Scope of EU VAT 10% III Place of taxable transactions 25% IV The charge to VAT 15% V Exemptions 15% VI The right to deduct input tax 15% 10% Copyright 2017 Altium Training 13

14 VII Administration of VAT 10% Paper 3.03 Transfer Pricing I Fundamental Sources 20% II The Arm s Length Principle and Comparability 10% III Functional Analysis 10% IV Transfer Pricing Methods 10% V Comparability analyses in practice 5% VI Specific transactions 15% VII Permanent Establishments 15% VIII Compliance issues 5% IX Avoiding Double Taxation/Dispute Resolution 10% X Other Issues 2. Syllabus Paper 1 Principles of International Taxation I Basic principles of international tax law A Jurisdiction to tax: limits on tax jurisdiction arising from public international law 1 B Taxes and tax systems: 1. Federal systems and local-level taxes 1 C State practice in exercising tax jurisdiction: 1. Concepts of source and situs; use of residence, domicile and citizenship as connecting factors 2 2. State practice in determining residence of individuals and corporations 2 3. Implications of the use of citizenship as a connecting factor (esp. particular issues for US citizens) 1 4. State practice in determining the source of income and gains 2 5. Tax issues arising from a change of residence/citizenship 2 D Limits to tax jurisdiction: cross-border enforcement of taxes 1 E Causes of International Double Taxation: 1. Conflicts of residence and source 2 2. Conflicting definitions of connecting factors 2 3. Other causes of International Double Taxation (including particular issues for using citizenship as a connecting factor for taxation) 1 F Methods of relief from International Double Taxation: 1. Relief by credit including indirect/underlying credit and tax sparing credit 3 2. Relief by exemption including participation exemption 3 3. Practical difficulties in applying relief by credit and relief by exemption 3 Level Copyright 2017 Altium Training 14

15 4. Relief by exemption and relief by credit compared: capital import neutrality vs. capital export neutrality 3 5. Other methods of relief from International Double Taxation relief by deduction of foreign tax; relief by deferral 2 G Private international law and taxation: 1. Recognition of foreign legal entities 2 2. Characterisation of entities as transparent or opaque state practice on characterization 2 3. The issue of qualification and international taxation 1 H History of international tax law: 1. Work under the League of Nations 1 2. Work of the OECD 2 3. Work of the UN Group of Experts 1 I European Community law and international taxation: 1. EC law and Double Taxation Conventions 2 J State responsibility in international taxation the development of the concept of harmful tax competition 2 II Double Taxation Conventions (DTCs) focusing on the current version of the OECD Model Tax Convention (MTC) Candidates will be expected to understand the operation of the provisions of the OECD MTC, to show awareness of the major points in the Commentary to the relevant Article of the OECD MTC and be aware of key reports of the OECD Committee on Fiscal Affairs and major international cases on the topic A The types of DTCs (limited, multilateral etc.) and the negotiation of DTCs 1 B DTCs and domestic law: 1. Incorporation of DTCs into domestic law 3 2. Treaty override 3 C The format and structure of a DTC: 1. The OECD Model and the Commentaries to the OECD Model the work of the OECD Committee on Fiscal Affairs 3 2. The UN Model 1 3. Specific states models: the US Model, the Dutch Model 1 D The approach to the application of a DTC: applying a DTC to a concrete scenario 3 E The interpretation of DTCs: 1. The general approach to interpretation 3 2. The Vienna Convention on the Law of Treaties 2 3. The use of external aids for interpretation the status and use of the OECD Commentaries 2 4. The application of Art. 3(2) OECD MTC 2 5. Resolving interpretation issues by competent authority proceedings Art. 25(3) OECD MTC 2 F Provisions relating to the scope of a DTC: Arts. 1, 2, 29, 30 OECD MTC 2 G Key definitional provisions: 1. The meaning of resident and resolution of cases of dual residence Art. 4 OECD MTC 3 Copyright 2017 Altium Training 15

16 2. The permanent establishment concept: determining the existence of a permanent establishment Art. 5 OECD MTC 3 H DTC provisions relating to businesses: 1. Business profits (with or without a permanent establishment) Art 7 OECD MTC 3 2. Shipping and air transport profits Art. 8 OECD MTC (in outline) 1 3. Associated enterprises Art. 9 OECD MTC: status of Art. 9 and link to transfer pricing legislation 3 I DTC provisions relating to individuals: 1. Employment income Art. 15 OECD MTC 2 2. Self-employed income Art. 14 OECD MTC (prior to its deletion) 1 3. Pensions Art. 18 OECD MTC 1 J DTC provisions relating to investment income and gains: 1. Income from land Art. 6 OECD MTC 1 2. Dividends Art. 10 OECD MTC including some consideration of the forms of dividend article used by key states (US, UK, France, Germany) 3 3. Interest Art. 11 OECD MTC 3 4. Royalties Art. 12 OECD MTC 3 5. Capital gains Art. 13 OECD MTC 2 K Relevance of the other income Article Art. 21 OECD MTC 2 L Limitation of benefit provisions: 1. Approaches to the misuse of DTCs 2 2. Abuse of law doctrines and DTCs 2 3. State practice with respect to LoB provisions 2 M Methods of elimination of Double Taxation Arts. 23A and 23B OECD MTC 3 N The impact of the non-discrimination Article Art. 24 OECD MTC 2 O The resolution of disputes under DTCs: 1. Competent authority/mutual agreement procedures Art. 25 OECD MTC 2 2. Alternative means of resolving international tax disputes 2 P The application of DTCs to electronic commerce: 1. The work of the OECD Taxation Advisory Group 2 2. E-commerce and permanent establishments 2 III Transfer pricing and thin capitalisation rules A Various approaches to the determination of profits of branches and associated enterprises: 1. Unitary taxation/global formulary apportionment 2 2. Arm s length approaches 3 B State practice with respect to transfer pricing: 1. Consideration of examples of domestic transfer pricing legislation (US, UK, Germany, Australia) 2 C Transfer pricing and DTCs Art. 9 OECD MTC 3 D Advanced pricing agreements 3 E The OECD Transfer Pricing Guidelines: 1. Consideration of the methodologies in the Guidelines 3 2. Practical application of the methodologies and the resolution of transfer pricing disputes 3 Copyright 2017 Altium Training 16

17 3. Valuation of intangibles 3 4. Cost sharing/contribution arrangements 3 5. Intra-group services 3 6. Documentation 3 F State practice with respect to thin capitalisation: 1. Consideration of examples of thin capitalisation legislation (US, UK, Germany) 3 G Thin capitalisation legislation and DTCs 3 IV International tax avoidance A Tax havens: 1. Approaches to the identification of tax havens black lists, white lists, grey lists work of the OECD Forum on Harmful Tax Practices 2 2. Features of the most commonly used tax havens 2 B Domestic law approaches to international tax avoidance: 1. CFC and other controlled foreign entity legislation examples from state practice 2 2. Foreign personal holding company legislation examples from state practice 2 3. CFC and equivalent legislation and DTCs 2 C Money-laundering legislation and international tax avoidance: 1. Application of money-laundering legislation to foreign fiscal offences 1 D Co-operation between revenue authorities: 1. Exchange of information Art. 26 OECD MTC 2 2. Tax information exchange agreement 1 3. Joint investigations of taxpayers 1 4. Co-operation in the enforcement of tax liabilities/assistance in the collection of taxes Art.27 OECD MTC E Conventions for administrative assistance in tax administration: 1. The OECD/Council of Europe Convention 1 2. Regional arrangements for cooperation in tax administration 1 V Miscellaneous topics A Indirect taxes and international taxation: 1. The origin and destination bases for indirect taxes 2 2. GATT and GATS rules and the limitation on border tax adjustment 2 3. WTO rules and taxes the WTO dispute resolution regime and taxation 2 B Cross-border mergers: 1. Examination of some of the issues and solutions 2 C Estate and gift taxation and international issues: 1. The taxation issues of cross-border probate 1 2. The OECD Model Double Taxation Convention on Estates and Inheritances 1 D Taxation and international human rights instruments: 1. The European Convention on Human Rights and taxation 2 2. The International Covenant on Civil and Political Rights and taxation 2 Copyright 2017 Altium Training 17

18 Paper 3.01 EU Direct Tax I The Institutional background A The provisions of the Treaties establishing the European Community and European Union which are relevant to taxation 1 B The EU Institutions relevant to taxation: role of the Commission, the Council and the European Court of Justice (ECJ) 1 C The hierarchy of EU and national tax regimes: possible approaches and implications for taxation 1 II Historical overview of the development of EU tax law from the 1950s to the present time 1 III The harmonisation of Indirect Taxes and Duties (other than VAT) A The common Customs regime and the internal movement of goods 1 B The harmonisation of Excise Duties 1 C Other specific duties 1 D Capital duty 2 IV The harmonisation of VAT (in outline: this is not intended to consider the operation of the VAT in any particular Member State) A Historical outline and basis in the treaties 2 B The Directives and Draft Directives 2 C The current position on harmonisation of VAT 2 D Future developments and proposals 1 V The harmonisation of direct taxes A The basis in the Treaties 2 B Historical outline of developments with regard to direct taxation 2 C Measures adopted on direct tax harmonisation: the direct tax Directives 2 VI The jurisprudence of the ECJ relating to direct taxation A The concept of discrimination 2 B The concept of restriction 2 C The notion of comparability 2 D Justifications 2 E The principle of proportionality 2 F The relationship with non-member countries 2 VII Administrative co-operation between Revenue authorities in Europe A Arrangements for administrative assistance in Europe: the Mutual Assistance Directives; the Mutual Assistance in Recovery of Duties (MARD) Directive 2 VIII Taxpayer protection within Europe A The European Convention on Human Rights and taxation 2 B The link between the Convention and EU law 2 C General principles of European Community law and their application to taxpayers 2 Level Copyright 2017 Altium Training 18

19 IX The EU and international tax law A The EU and Double Taxation Conventions (including the relevant jurisprudence of the ECJ) 2 B The EU and the principles of international taxation 2 C The EU and international tax avoidance and evasion 2 X The State Aid rules and taxation A The application of the State Aid rules to taxation, with particular reference to the decisions of the ECJ 2 XI The future directions of EC tax law A Current developments (including Environmental Taxes, European Monetary Union and Taxation) 2 B Future policy directions 1 Paper 3.02 EU VAT I Fundamental Concepts A Sources of law 1. Treaty on the Functioning of the European Union (articles relating to VAT and indirect taxes 1 2. Development of VAT law from First Directive to Principal VAT Directive 2006/ Implementing Regulation 282/2011/EU 3 5. Other Directives relevant to VAT 1 6. Other Regulations relevant to VAT, e.g. Regulation 904/2010/EU relating to Administrative Cooperation 1 7. Role of Commission and Council in relation to VAT 1 B EU law principles 1. Fundamental freedoms 1 2. Fiscal neutrality, equal treatment 3 3. Equivalence, effectiveness 3 4. Legal certainty, legitimate expectations 3 5. Proportionality, fundamental human rights 3 6. Abuse of rights, abusive practices 3 7. Acquis communautaire (body of statute and case law of the EU) 1 8. Direct effect of Directives 3 9. Conforming construction of national law 3 C Judicial remedies 1. Role of the Court of Justice of the European Union in relation to VAT 3 2. Infringement proceedings against Member States 2 3. Referrals under Article 267 TFEU 2 4. Claims for damages 1 5. Methods of interpretation: purposive construction 2 6. Acte clair (Cilfit) and Acte éclairé (Da Costa) 1 II Scope of EU VAT A Chargeable events 1. Supply, importation and intra-community acquisition 3 2. Origin and destination system 1 3. Relevance of legality of transactions or fraudulent intent 2 Copyright 2017 Altium Training 19

20 B Territorial scope 1. VAT territory, customs territory, special territories 1 C Taxable person 1. Economic activity 3 2. Passive or private activities 2 3. Public authorities 1 4. Occasional transactions 1 5. VAT grouping (single taxable person) 2 D Taxable transaction 1. Supply of goods and supply of services 3 2. Supply for consideration 3 3. Classification of supplies as goods or services 3 4. Compound/single and multiple/mixed supplies 3 5. Deemed non-supplies (transfer of going concern) 3 6. Self-supplies 1 7. Acting as an agent 2 III Place of taxable transactions 1. Place of supply of goods: general rules and exceptions 3 2. Place of intra-community acquisitions 3 3. Place of importations 3 4. Place of supply of services: business to business: general rule and exceptions 3 5. Place of supply of services: business to consumer: general rule and exceptions 3 6. Place of establishment and other fixed establishment 3 IV The charge to VAT A Chargeable event 1. Timing of charge on supplies 3 2. Alternative rules: continuous supplies, link to payment 2 3. Timing of intra-community acquisitions 2 4. Timing of importations 2 5. Timing of charge on intra-community supplies of services 2 B Taxable amount 1. Valuation rules: consideration 3 2. Specific items to be included or excluded from taxable amount 2 3. Barter transactions 2 4. Use of open market value: anti-avoidance provisions 2 5. Valuation of intra-community acquisitions 3 6. Valuation of importations 3 7. Adjustment for non-receipt 3 C VAT rates 1. Structure and level of rates 2 2. Lower rates 2 3. Transitional provisions for rates retained by Member States 1 V Exemptions 1. General principles of exemption: strict construction, mandatory where applicable, conditions and scope for Member States to vary rules 3 2. Exemptions within the territory: in the public interest 3 3. Exemptions within the territory: other exemptions 3 4. Option to tax certain exempt transactions 2 5. Exemptions for despatches of goods within the EU 3 6. Exemptions for intra-community acquisitions of goods 2 Copyright 2017 Altium Training 20

21 7. Triangular transactions 3 8. Exemptions for exports of goods 3 9. Exemptions on importation Other exemptions related to international trade 1 VI The right to deduct input tax 1. The basic right to deduct 3 2. Partial exemption: standard and special or alternative methods 3 3. Irrecoverable input tax 2 4. Transitional provisions retaining blocking of input tax 1 5. Adjustment of recovery: change of circumstances 3 6. Adjustment of recovery: Capital Goods 3 7. Exercise of the right to deduct, including requirements for evidence 2 VII Administration of VAT A Obligations on taxable persons 1. Identification and registration 1 2. Invoicing, accounting, returns and recapitulative statements 1 3. Special schemes for small enterprises 1 4. Margin schemes for tour operators, second hand goods 1 5. Other special schemes 1 B Derogations 1. Transitional derogations allowed until definitive arrangements agreed 1 2. General scheme of derogations subject to authorisations 1 C Miscellaneous VAT provisions 1. Role of the VAT Committee and VAT Expert Group (VEG) 1 2. Prohibition of other turnover taxes 1 3. Transitional arrangements regarding intra-community trade 1 4. Transitional measures adopted on accession to the EU 1 D Cross-Border VAT Claims: claimant established in the EU 1. Rules and procedures of Directive 2008/9/EC 1 E Cross-Border VAT Claims: claimant established outside the EU 1. Rules and procedures of Directive 86/560/EEC (The 13th VAT Directive) 1 F Trading of goods 1. Community statistics relating to the trading of goods (Regulation 638/2004/EC) 1 Paper 3.03 Transfer Pricing I Fundamental Sources A Tax treaties, based on OECD Model: Article 9; also Article 7; and special relationship in Articles B OECD sources (Model Convention Commentary, TP Guidelines including proposed revisions, Attribution of Profits to PEs (see further 7. below), other discussion papers) 1 C UN Model Commentary 1 D EU Codes of Conduct (EUJTPF) 1 E Local domestic law, illustrating various national examples where they substantially differ from OECD guidelines 1 F Formation and objectives of other organisations such as Pacific Association of Tax Administrations, ATAF etc. 1 G Transfer pricing litigation cases 2 Copyright 2017 Altium Training 21

22 II The Arm s Length Principle and Comparability A Interpretation of the arm s length principle and current dialogue 1 B Associated enterprises 2 C The role of comparables; rationale and limits. Situations where no comparables or only imperfect comparables are found 1 D Transaction analysis 1 E Recharacterisation issues. To what extent should contractual terms between associated enterprises be respected? 2 III Functional Analysis A Goal of functional analysis 1 B Analysis of functions, assets and risks 2 C Relating functional analysis to selection of transfer pricing method 2 D Entity characterisation (e.g. characterisation as entrepreneur, stripped risk manufacturer, commissionaire etc. etc.?) 2 E. Practical approach to undertaking functional analysis 2 IV Transfer Pricing Methods A Description of methods 2 B Choice of method (including by reference to FAR analysis, entity characterisation and availability of comparables); the party to be tested 2 V Comparability analyses in practice A Typical process proposed by the OECD 2 B Aggregation of a taxpayer s transactions / use of non-transactional third party data 2 C Information on the foreign associated enterprise; 1 D Sources of information on comparable uncontrolled transactions: internal/external comparables; secret comparables 2 E Comparability adjustments 2 F Arm s length range; 2 G Timing issues in comparability; 2 H Compliance issues. 2 VI Specific transactions A Intra-group services 1. Different types of intra-group services 1 2. Transfer pricing methods. CUPs vs Cost Plus; when Cost Plus is not enough 2 3. Direct/indirect charging; allocation keys 2 4. EUJTPF guidelines on reviewing low value-added services. 1 B. Financing 1. Loan pricing 2 i. Creditworthiness; thin capitalization ii. Interest rates iii. Discussion: is thin capitalisation a transfer pricing issue? 2. Guarantees when they would be given, guarantee fees. The GE Canada case An example of treasury services: cash pooling 2 C. Intangible property 1. The life cycle of intangibles (development, exploitation, exit strategy) 1 Copyright 2017 Altium Training 22

23 2. Different types of intangibles Two possible models to structure the development of intangibles: contract research and development versus cost contribution / cost sharing arrangements 1 4. Two possible models for exploiting intangibles: principal structure versus licensing out Valuation of intangible assets 2 6. Current developments on OECD Transfer Aspects of Intangibles project 2 D. Business restructurings 1. The nature of business restructuring 1 2. The OECD guidance on the transfer pricing aspects of business restructurings (Chapter IX of the TP Guidelines) including risk, compensation and characterization 2 VII Permanent Establishments 1. Article 7 (old and new) of the Model Tax Convention ; the 2010 Report on the Attribution of Profits to PEs 2 2. Model tax convention 1 3. Recognition of dealings 1 VIII Compliance issues 1. TP documentation 1 2. Penalties 1 3. TP risk management 1 IX Avoiding Double Taxation/Dispute Resolution 1. Internal TP adjustments: corresponding adjustments, secondary adjustments 2 2. Mutual agreement procedure 2 3. Tax treaty arbitration, new Article 25(5) 1 4. EU Arbitration Convention 1 5. APAs (unilateral, bilateral, multilateral) 1 X Other Issues 1. Customs Valuation and Transfer Pricing interaction issues that arise in supply chain structure 1 2. Role of strategic and managerial Transfer Pricing 2 3. Worldwide recent developments in transfer pricing including OECD and UN 2 Copyright 2017 Altium Training 23