ΠEPIEXOMENA 1. EUROBANK ΒALANCED BLEND FUND OF FUNDS MΙΚΤΟ EUROBANK ΕQUITY BLEND FUND OF FUNDS METOXIKO... 7

ΠEPIEXOMENA 1. EUROBANK ΒALANCED BLEND FUND OF FUNDS MΙΚΤΟ... 3 2. EUROBANK ΕQUITY BLEND FUND OF FUNDS METOXIKO... 7 3. EUROBANK GREEK EQUITIES METOXIKO ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ... 11 4. EUROBANK ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ... 15 5. EUROBANK GLOBAL EQUITIES METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ... 19 6. EUROBANK EMERGING EUROPE MEΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ... 23 7. EUROBANK GLOBAL BOND OMOΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ... 27 8. EUROBANK CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ EΞΩTEPIKOY... 33 9. EUROBANK DOUBLE CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ EΞΩTEPIKOY... 37 10. EUROBANK ALL WEATHER ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ EΞΩTEPIKOY... 41 11. EUROBANK WIN-WIN ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ... 45 12. EUROBANK DOLLAR PLUS ΔIAXEIPIΣEΩΣ ΔIAΘEΣIMΩN EΞΩTEPIKOY... 49 1

EUROBANK BALANCED BLEND FUND OF FUNDS MIKTO Πορεία της αγοράς Κατά το 2010, οι ανησυχίες για την δημοσιοοικονομική πορεία των περιφερειακών κρατών μελών της Ευρωζώνης, οι προβλέψεις της ΕΚΤ για ήπιους ρυθμούς ανάκαμψης και πληθωρισμού, αλλά και οι ανησυχίες για το ενδεχόμενο μιας δεύτερης συνεχόμενης ύφεσης στις ΗΠΑ οδήγησαν τις δύο κεντρικές τράπεζες στο να διατηρήσουν την επεκτατική νομισματική τους πολιτική. Η ΕΚΤ διατήρησε τα επιτόκια αμετάβλητα στα ιστορικά χαμηλά επίπεδα του 1% και ταυτόχρονα παρείχε άφθονη ρευστότητα στην διατραπεζική αγορά. Η FED προχώρησε με νέα μέτρα χαλάρωσης της νομισματικής της πολιτικής ενισχύοντας την ρευστότητα κατά $ 600 δις μέσω αγορών κρατικών ομολόγων. Έτσι, το 2010 αποτέλεσε μία αξιοσημείωτη χρονιά για επενδυτές με διάθεση και αντοχή στην ανάληψη κινδύνου. Η πτώση του ευρώ κυρίως έναντι του δολαρίου, συνεπακόλουθο της κρίσης στην Ευρωζώνη, συνέβαλε ώστε η τελική απόδοση (σε ευρώ) ενός διεθνούς χαρτοφυλακίου μετοχών ή/και ομολόγων μη κρατικών να καταγράφει σημαντικά κέρδη. Στις μετοχικές αγορές, μεταξύ των νικητών, σε όρους ευρώ, βρίσκονται αναδυόμενες αγορές όπως η Ρωσία, η Ινδία και η Τουρκία καθώς και οι ευρύτερες περιοχές τους (Ασία, Α. Ευρώπη) αλλά και αναπτυγμένες αγορές, όπως ο Nasdaq, η Ιαπωνία (σε όρους ευρώ) και η Γερμανία. Στον αντίποδα, βρίσκονται οι αγορές της περιφέρειας του ευρώ, όπως η Ελλάδα, αλλά και κλάδοι ατμομηχανές της ευρωπαϊκής οικονομίας, όπως ο ευρύτερος τραπεζικός. Το μέγεθος της αντίθεσης στην Ευρώπη γίνεται πιο εύκολα αντιληπτό από το εύρος και τις αποκλίσεις των αποδόσεων που κυμαίνονται από +16% έως-35%. Στις αγορές ομολόγων, οι ανησυχίες για τη δημοσιονομική πορεία των περιφερειακών οικονομιών οδήγησαν τις προσδοκώμενες αποδόσεις των γερμανικών κρατικών ομολόγων σε ιστορικά χαμηλά επίπεδα. Τα spreads μεταξύ των επιτοκίων των γερμανικών ομολόγων και των αντίστοιχων των υπολοίπων χωρών της Ευρωζώνης εκτοξεύτηκαν σε επίπεδα προ- Νομισματικής Ένωσης. Ενδεικτικά, το spread του 10ετούς ελληνικού κρατικού ομολόγου σημείωσε υψηλό στις 965 μβ έναντι 239 μβ στις αρχές του έτους, κλείνοντας το έτος στις 951 μβ. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Κατά το 2010, το Α/Κ Eurobank Balanced Blend Fund of Funds Μικτό σημείωσε άνοδο +8,86% και τα υπό διαχείριση κεφάλαια του Α/Κ ανήλθαν στα 43,90 εκ ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 3

EUROBANK BALANCED BLEND FUND OF FUNDS MIKTO ΑΠ. Ε.Κ. 4/880/04.02.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ Α. ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΜΕΡΙΔΙΑ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α/Κ ΜΕΤΟΧΙΚΑ EUROBANK EMERGING EUROPE ΜΕΤOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 38.000,000 16,9791 645.205,80 ΣΥΝΟΛΟ 645.205,80 1,46% ΣΥΝΟΛΟ XΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 645.205,80 1,46% Β. ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΡΙΔΙΑ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α/Κ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ INVESCO EURO CORPORATE BOND -C (EUR) 143.000,000 13,2642 1.896.780,60 VANGUARD GOVERNMENT BOND FUND (EUR) 3.800,700 163,1715 620.165,92 EUROBANK EFG I (LF) GREEK GOVERNMENT BOND FUND (EUR) 76.000,000 9,0360 686.736,00 PICTET F (LUX) EMERGING LOCAL CCY -I$ (USD) 9.000,000 137,1651 1.234.485,86 PICTET (LUX) CORPORATE BONDS -I (EUR) 4.490,922 158,9600 713.876,95 JP MORGAN GLOBAL CONVERTIBLE BOND US -C$A (USD) 24.422,431 104,2134 2.545.145,57 PIONEER FUNDS - EURO BOND -I (EURO) 397.500,000 8,1500 3.239.625,00 PIONEER SF - EURO CURVE 3-5-I N (EUR) 2.900,000 1.086,1000 3.149.690,00 PIONEER FUNDS-EMERGING MARKET BOND -I (EUR) 120.000,000 10,3400 1.240.800,00 BNPP L1 - CONVERTIBLE BOND WORLD I H (USD) 28.529,150 88,9912 2.538.842,41 M&G EUROPEAN CORPORATE BOND - -C-ACC (EUR) 215.000,000 14,3491 3.085.056,50 BNY MELLON GLOBAL FUNDS PLC EUROLAND BOND FUND -C-(EUR) 2.153.000,000 1,4973 3.223.686,90 ΣΥΝΟΛΟ 24.174.891,71 54,92% Α/Κ ΜΙΚΤΑ M&G GLOBAL CONVERTIBLE - - C - ACC (EUR) 226.421,238 11,5856 2.623.225,89 ΣΥΝΟΛΟ 2.623.225,89 5,96% Α/Κ METOXIKA INVESCO PAN EUROPEAN EQUITY FUND C (EUR) 53.000,000 12,3400 654.020,00 INVESCO FUND II JAPANESE VALUE EQUITY FUND (JPY) 75.000,000 15,8491 1.188.679,25 FIDELITY LATIN AMERICA FUND (Y) (USD) 56.315,370 9,7216 547.475,42 FIDELITY FUNDS EUROPEAN SMALLER COMPANIES -Y (EUR) 54.000,000 11,6600 629.640,00 FIDELITY GLOBAL SECTOR EQUITIES -Y (USD) 98.000,000 8,1200 795.764,11 MORGAN STANLEY SICAV GLOBAL PROPERTY FUND -Z (USD) 123.500,000 19,3684 2.391.992,22 MORGAN STANLEY US EQUITY GROWTH FUND -Z (USD) 75.063,766 19,9371 1.496.556,45 FRANK TEMPLETON ASIAN GROWTH FUND (EUR) 39.138,943 26,0000 1.017.612,52 ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ PIONEER FUNDS US PIONEER I- (EUR) 138.000,000 4,7000 648.600,00 BNPP L1 OPPORTUNITIES USA I (USD) 296,000 8.349,9027 2.471.571,20 M&G GLOBAL BASICS FUND $-C-ACC (USD) 229.592,883 9,4002 2.158.210,90 ΣΥΝΟΛΟ 14.000.122,07 31,81% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΡΙΔΙΩΝ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ 40.798.239,67 92,69% ΜΕΡΙΔΙΑ Ο.Σ.Ε.Κ.Α. ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (E.T.F.) ΜΙΛΑΝΟ (EUR) POWERSHARE NASDAQ100 25.000,00 41,2200 1.030.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.030.500,00 2,34% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ (EUR) ISHARES MSCI NORTH AMERICA 28.000,000 19,0200 532.560,00 ΣΥΝΟΛΟ 532.560,00 1,21% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΡΙΔΙΩΝ Ο.Σ.Ε.Κ.Α. ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (E.T.F.) 1.563.060,00 3,55% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 42.361.299,67 96,24% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 43.006.505,47 97,70% II. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 85.522,93 ΣΥΝΟΛΟ 85.522,93 0,19% IΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 918.561,29 ΣΥΝΟΛΟ 918.561,29 2,09% ΙV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 7.555,83 ΣΥΝΟΛΟ 7.555,83 0,02% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 44.018.145,52 100,00% ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 80.998,00 ΙΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 34.331,09 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 34.755.885,78 ii) Kέρδη χρήσεως σε αύξηση κεφαλαίου 3.208.364,61 37.964.250,39 ΙV. ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΓΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗ ΣΤΟ Α/Κ (ΜΕΡΙΔΙΑ ΠΡΟΣ ΕΚΔΟΣΗ) 180,00 V. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 5.938.386,04 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 44.018.145,52 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Η αποτίμηση των μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων έγινε με βάση τα αντίστοιχα Ημερήσια Δελτία Θέσης και Τιμών της 31/12/2010, εκτός των μεριδίων των Αμοιβαίων Κεφαλαίων «PICTET F (LUX) EMERGING LOCAL CCY-I$», «PICTET (LUX) CORPORATE BONDS» και «BNY MELLON GLOBAL FUNDS PLC EUROLAND BOND FUND-C» που έγινε με 30/12/2010. Η αποτίμηση των μεριδίων E.T.F. έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010 των αλλοδαπών χρηματιστηρίων στα οποία ήταν εισηγμένα και λήφθηκαν από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. 4

Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 43.006.505,47. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010 έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010 και εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε EUR έγινε με βάση το Δελτίο Ισοτιμιών Αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2010. 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 66.402.646,50 59.683.038,78 43.902.636,43 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 2,6966 2,9986 3,2643 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 19.903.455,919 62.931.139,79 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 181.740,820 567.726,90 ΜΕΙΟΝ: EΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 6.635.922,177 (6.454.181,357) (20.792.226,82) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (7.950.754,09) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 13.449.274,562 34.755.885,78 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΕΣΟΔΑ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 15.829,16 ΤΟΚΟΙ 34.747,58 ΣΥΝΟΛΟ 50.576,74 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 3.928.778,86 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (622.680,92) ΣΥΝΟΛΟ 3.306.097,94 Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΥΝ/ΚΕΣ ΔΙΑΦΟΡΕΣ 499.104,52 ΣΥΝΟΛΟ 499.104,52 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ) 3.855.779,20 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (7.742,57) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (639.672,02) (647.414,59) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 3.208.364,61 3.208.364,61 IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 44.018.145,52 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 38.079.759,48 5.938.386,04 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 13.449.274,562 Χ 3,2643) 43.902.636,43 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,37% 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) Οι Οργανισμοί Συλλογικής Επένδυσης σε Κινητές Αξίες (Ο.Σ.Ε.Κ.Α.) του ανωτέρω Αμοιβαίου Κεφαλαίου δεν δημοσίευσαν στοιχεία για το Δείκτη Συνολικών Εξόδων τους και συνεπώς υφίσταται αδυναμία προσδιορισμού του Σύνθετου Δείκτη Συνολικών Εξόδων (Δ.Σ.Ε.). Το μέγιστο ποσοστό της αμοιβής διαχειρίσεως καθώς και οι προμήθειες διαθέσεως και εξαγοράς των μεριδίων που βαρύνουν τους Οργανισμούς αυτούς παρατίθενται κατωτέρω: Αμοιβή Διαχειρίσεως Προμήθεια Αμοιβαία Κεφάλαια Μέγιστη Διάθεσης Εξαγοράς BNPP L1 - CONV BOND WORLD (I$H) 0,65% 0,00% 0,00% BNPP L1 - OPPORTUNITIES USA (I$) 0,60% 0,00% 0,00% BNY MELLON GL - EUROLAND BF (C -Αcc) 0,50% 0,00% 0,00% EUROBANK EFG I (LF) GREEK GOVMT BOND FND 0,50% 0,00% 0,00% EUROBANK EMERGING EUROPE FOREIGN EQ. 2,00% 0,00% 0,00% FF - EUROPEAN SMALLER COMP FD (Y -ACC) 0,75% 0,00% 0,00% FF - GLOBAL OPPORTUNITIES FUND (Y$-ACC) 0,75% 0,00% 0,00% FF - LATIN AMERICA FUND (Y$-ACC) 0,75% 0,00% 0,00% INVESCO EURO CORPORATE BOND (C -Αcc) 0,65% 0,00% 0,00% INVESCO II-JAPANESE VALUE EQUITY (V ) 0,75% 0,00% 0,00% INVESCO PAN EUROPEAN EQUITY C 1,00% 0,00% 0,00% JPM INV-GLB CONV/BLE (USD)(C$-ACC) 0,75% 0,00% 0,00% M&G EUROPEAN CORP BOND (C -Acc) 0,50% 0,00% 0,00% M&G GLOBAL BASICS FD (C$-ACC) 0,75% 0,00% 0,00% M&G GLOBAL CONVERTIBLE (C -ΑCC) 0,75% 0,00% 0,00% MS SICAV GLOBAL PROPERTY FD (Z$-Acc) 0,85% 0,00% 0,00% MS US EQUITY GROWTH FUND (Z$-Acc) 0,70% 0,00% 0,00% PF (LUX) EMERGING LCL CRY DEBT (I-Acc-$) 0,50% 0,00% 0,00% PF EUR CORPORATE BONDS (I -Αcc) 0,40% 0,00% 0,00% PIONEER FDS - EMERGING MKT BOND (I- ) 0,50% 0,00% 0,00% PIONEER FDS EURO BOND (I-Acc- ) 0,50% 0,00% 0,00% PIONEER FDS US PIONEER (I-Acc- ) 0,70% 0,00% 0,00% PIONEER SF-EURO CURVE 3-5 (I- ) 0,40% 0,00% 0,00% TEMPLETON ASIAN GROWTH FUND (Acc-I ) 0,90% 0,00% 0,00% VANGUARD EURO GOVT BOND INDEX FUND 0,14% 0,00% 0,00% ISHARES MSCI NORTH AMERICA 0,40% 0,00% 0,00% POWERSHARE NASDAQ100 ETF 0,30% 0,00% 0,00% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΡΔΗ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 3.208.364,61 Η διάθεση γίνεται ως εξής: ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΝΤΑ ΜΕΤΑΦΟΡΑ ΣΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 3.208.364,61 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ 5

Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK BALANCED BLEND FUND OF FUNDS MIKTO» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίο «EUROBANK BALANCED BLEND FUND OF FUNDS MIKTO», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK BALANCED BLEND FUND OF FUNDS MIKTO» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 6

EUROBANK EQUITY BLEND FUND OF FUNDS METOXIKO Πορεία της αγοράς Κατά το 2010, οι ανησυχίες για την δημοσιοοικονομική πορεία των περιφερειακών κρατών μελών της Ευρωζώνης, οι προβλέψεις της ΕΚΤ για ήπιους ρυθμούς ανάκαμψης και πληθωρισμού, αλλά και οι ανησυχίες για το ενδεχόμενο μιας δεύτερης συνεχόμενης ύφεσης στις ΗΠΑ οδήγησαν τις δύο κεντρικές τράπεζες στο να διατηρήσουν την επεκτατική νομισματική τους πολιτική. Η ΕΚΤ διατήρησε τα επιτόκια αμετάβλητα στα ιστορικά χαμηλά επίπεδα του 1% και ταυτόχρονα παρείχε άφθονη ρευστότητα στην διατραπεζική αγορά. Η FED προχώρησε με νέα μέτρα χαλάρωσης της νομισματικής της πολιτικής ενισχύοντας την ρευστότητα κατά $ 600 δις μέσω αγορών κρατικών ομολόγων. Έτσι, το 2010 αποτέλεσε μία αξιοσημείωτη χρονιά για επενδυτές με διάθεση και αντοχή στην ανάληψη κινδύνου. Η πτώση του ευρώ κυρίως έναντι του δολαρίου, συνεπακόλουθο της κρίσης στην Ευρωζώνη, συνέβαλε ώστε η τελική απόδοση (σε ευρώ) ενός διεθνούς χαρτοφυλακίου μετοχών ή/και ομολόγων μη κρατικών να καταγράφει σημαντικά κέρδη. Στις μετοχικές αγορές, μεταξύ των νικητών, σε όρους ευρώ, βρίσκονται αναδυόμενες αγορές όπως η Ρωσία, η Ινδία και η Τουρκία καθώς και οι ευρύτερες περιοχές τους (Ασία, Α. Ευρώπη) αλλά και αναπτυγμένες αγορές, όπως ο Nasdaq, η Ιαπωνία (σε όρους ευρώ) και η Γερμανία. Στον αντίποδα, βρίσκονται οι αγορές της περιφέρειας του ευρώ, όπως η Ελλάδα, αλλά και κλάδοι ατμομηχανές της ευρωπαϊκής οικονομίας, όπως ο ευρύτερος τραπεζικός. Το μέγεθος της αντίθεσης στην Ευρώπη γίνεται πιο εύκολα αντιληπτό από το εύρος και τις αποκλίσεις των αποδόσεων που κυμαίνονται από +16% έως-35%. Η ελληνική κυβέρνηση προσέφυγε την άνοιξη του 2010 στον μηχανισμό στήριξης που συστάθηκε από το ΔΝΤ και την Ε.Ε. για να εξασφαλίσει 3ετή χρηματοδότηση συνολικού ύψους 110 δις ευρώ και να αποφύγει τη βέβαιη στάση πληρωμών και την συνεπακόλουθη πτώχευση της οικονομίας και των τραπεζών. Τη σκυτάλη μετά την Ελλάδα παρέλαβε η Ιρλανδία, όπου εκεί η τραπεζική κρίση εξελίχθηκε σε δημοσιοοικονομική. Η ΕΚΤ δεν ήταν σε θέση να χρηματοδοτήσει περαιτέρω το ιρλανδικό τραπεζικό σύστημα αναγκάζοντας την ιρλανδική κυβέρνηση να ενταχθεί στο Ταμείο Στήριξης EFSF της ΕΕ/ΔΝΤ και να συμφωνήσει σε 3ετές πρόγραμμα χρηματοδότησης ύψους 85 δις. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Κατά το 2010, το Α/Κ Eurobank Equity Blend Fund of Funds Μετοχικό σημείωσε άνοδο +19,76% και τα υπό διαχείριση κεφάλαια ήταν 52,08 εκ ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 7

EUROBANK EQUITY BLEND FUND OF FUNDS METOXIKO ΑΠ. Ε.Κ. 4/880/04.02.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ Ι. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ Α. ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΡΙΔΙΑ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α/Κ METOXIKA EUROBANK GLOBAL EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ EΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 5.050.000,000 1,3669 6.902.845,00 EUROBANK EMERGING EUROPE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 105.000,000 16,9791 1.782.805,50 ΣΥΝΟΛΟ 8.685.650,50 16,62% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 8.685.650,50 16,62% Β. ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ IΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 111.328,00 ΣΥΝΟΛΟ 111.328,00 0,21% IΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 113.626,81 ΣΥΝΟΛΟ 113.626,81 0,22% ΙV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 2.944,54 ΣΥΝΟΛΟ 2.944,54 0,01% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 52.250.087,00 100,00% ΜΕΡΙΔΙΑ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ A/K ΜΕΤΟΧΙΚΑ INVESCO PAN EUROPEAN EQUITY FUND C (EUR) 145.000,000 12,3400 1.789.300,00 INVESCO GREATER CHINA EQUITY FUND C (USD) 24.919,900 29,9656 746.739,11 INVESCO JAPANESE EQUITY CORE FUND C (USD) 2.139.226,330 1,2872 2.753.681,55 INVESCO FUND II JAPANESE VALUE EQUITY (JPY) 116.000,000 15,8491 1.838.490,57 FIDELITY LATIN AMERICA FUND (Y) (USD) 293.472,680 9,7216 2.853.023,58 FIDELITY FUNDS AMERICA (Y) (USD) 600.000,000 7,0319 4.219.128,87 FIDELITY FUNDS EUROPEAN SMALLER COMPANIES (Y) (EUR) 119.739,680 11,6600 1.396.164,67 FIDELITY FUNDS GLOBAL SECTOR (Y) (USD) 108.707,470 8,1200 882.709,21 VANGUARD US 500 STOCK INDEX FUND (EUR) 125.000,000 9,5380 1.192.250,00 MORGAN STANLEY US EQUITY GROWTH FUND (USD) 171.957,209 19,9371 3.428.334,12 FRANK TEMPLETON ASIAN GROWTH FUND (EUR) 240.000,000 26,0000 6.240.000,00 PIONEER FUNDS US PIONEER FUND I (EUR) 1.080.000,020 4,7000 5.076.000,09 DWS INVEST EURO EQUITIES (EUR) 5.000,000 134,4500 672.250,00 BNPP L1 OPPORTUNITIES USA (I) (USD) 673,000 8.349,9027 5.619.484,52 SCHRODER INTL EUROPEAN EQUITY ALPHA (EUR) 40.000,000 41,3600 1.654.400,00 EUROBANK EFG I (LF) EQUITY - GLOBAL EQUITIES FUND (EUR) 1.000.000,000 0,7397 739.700,00 EUROBANK EFG I (LF) EQUITY - EMERGING EUROPE FUND (EUR) 340.000,000 1,0264 348.976,00 EUROBANK EFG I (LF) EQUITY - FLEXI STYLE GREECE (EUR) 198.863,424 1,1923 237.104,86 ΣΥΝΟΛΟ 41.687.737,15 79,78% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΡΙΔΙΩΝ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ 41.687.737,15 79,78% ΜΕΡΙΔΙΑ Ο.Σ.Ε.Κ.Α. ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (E.T.F) ΜΙΛΑΝΟ (EUR) POWERSHARE NASDAQ100 40.000,000 41,2200 1.648.800,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.648.800,00 3,16% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕOΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 43.336.537,15 82,94% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 52.022.187,65 99,56% ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 131.905,94 ΙΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 41.804,87 IIΙ. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 40.421.244,79 ii) Κέρδη χρήσεως σε αύξηση κεφαλαίου 108.187,62 40.529.432,41 IV. ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΓΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗ ΣΤΟ Α/Κ (ΜΕΡΙΔΙΑ ΠΡΟΣ ΕΚΔΟΣΗ) 180,00 V. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 11.546.763,78 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 52.250.087,00 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Η αποτίμηση των μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων έγινε με βάση τα αντίστοιχα Ημερήσια Δελτία Θέσης και Τιμών της 31/12/2010, εκτός των μεριδίων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «DWS INVEST EURO EQUITIES» που έγινε με 30/12/2010. H αποτίμηση των μεριδίων E.T.F. έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010 του αλλοδαπού χρηαματιστηρίου στο οποίο ήταν εισηγμένο και λήφθηκε από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρηθήκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 52.022.187,65. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010 και εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε EUR έγινε με βάση το Δελτίο Ισοτιμιών Αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2010. 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 21.054.928,823 66.102.748,48 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 289.563,326 804.839,54 ΜΕΙΟΝ: EΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 4.268.395,171 (3.978.831,845) (11.827.269,38) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (14.659.073,85) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 17.076.096,978 40.421.244,79 8

ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΕΣΟΔΑ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 11.131,61 ΤΟΚΟΙ 9.702,40 ΣΥΝΟΛΟ 20.834,01 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,75% Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 1.277.384,81 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (574.487,81) ΣΥΝΟΛΟ 702.897,00 Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΥΝ/ΚΕΣ ΔΙΑΦΟΡΕΣ 215.728,23 ΣΥΝΟΛΟ 215.728,23 Δ. ΕΣΟΔΑ ΚΑΙ ΕΞΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ ΕΞΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ (13.995,07) ΣΥΝΟΛΟ (13.995,07) ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ+Δ) 925.464,17 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (10.645,91) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (806.630,64) (817.276,55) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 108.187,62 108.187,62 IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 52.250.087,00 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 40.703.323,22 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΡΔΗ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 108.187,62 Η διάθεση γίνεται ως εξής: ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΝΤΑ ΜΕΤΑΦΟΡΑ ΣΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 108.187,62 11.546.763,78 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 17.076.096,978 Χ 3,0497) 52.076.196,19 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) Οι Οργανισμοί Συλλογικής Επένδυσης σε Κινητές Αξίες (Ο.Σ.Ε.Κ.Α.) του ανωτέρω Αμοιβαίου Κεφαλαίου δεν δημοσίευσαν στοιχεία για το Δείκτη Συνολικών Εξόδων τους και συνεπώς υφίσταται αδυναμία προσδιορισμού του Σύνθετου Δείκτη Συνολικών Εξόδων (Δ.Σ.Ε.). Το μέγιστο ποσοστό της αμοιβής διαχειρίσεως καθώς και οι προμήθειες διαθέσεως και εξαγοράς των μεριδίων που βαρύνουν τους Οργανισμούς αυτούς παρατίθενται κατωτέρω: Αμοιβή Διαχειρίσεως Προμήθεια Αμοιβαία Κεφάλαια Μέγιστη Διάθεσης Εξαγοράς ΒΝPPL1-OPPORTUNITIES USA (I$) 0,60% 0,00% 0,00% DWS INVEST EUROPEAN EQUITIES (FC-Acc- ) 0,75% 0,00% 0,00% EUROBANK EFG I (LF) EQUITY-EM EUROPE 1,25% 0,00% 0,00% EUROBANK EFG I (LF) EQY-FLEXI STYLE GRE 0,75% 0,00% 0,00% EUROBANK EFG I (LF) EQ-GLOBAL EQUITIES FUN 1,12% 0,00% 0,00% EUROBANK EMERGING EUROPE FOREIGN EQ. 2,00% 0,00% 0,00% EUROBANK GLOBAL EQUITIES FOREIGN EQUITY 2,50% 0,00% 0,00% FF-AMERICA FUND (Y$-ACC) 0,75% 0,00% 0,00% FF-EUROPEAN SMALLER COMP FD (Y -ACC) 0,75% 0,00% 0,00% FF-GLOBAL OPPORTUNITIES FUND (Y$-ACC) 0,75% 0,00% 0,00% FF-LATIN AMERICA FUND (Y$-ACC) 0,75% 0,00% 0,00% INVESCO GREATER CHINA (C$-ACC) 1,00% 0,00% 0,00% INVESCO II-JAPANESE VALUE EQUITY (V ) 0,75% 0,00% 0,00% INVESCO JAPANESE EQUITY CORE (C-$Acc) 1,00% 0,00% 0,00% INVESCO PAN EUROPEAN EQUITY C 1,00% 0,00% 0,00% MS US EQUITY GROWTH FUND (Z$-Acc) 0,70% 0,00% 0,00% PIONEER FDS US PIONEER (I-Acc- ) 0,70% 0,00% 0,00% SCHRODER INTL EUROPEAN EQ ALPHA (C -Acc) 1,00% 0,00% 0,00% TEMPLETON ASIAN GROWTH FUND (Acc-I ) 0,90% 0,00% 0,00% VANGUARD US 500 STK INDEX FUND 0,23% 0,00% 0,00% POWERSHARE NASDAQ100 ETF 0,30% 0,00% 0,00% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 49.705.515,30 53.617.195,82 52.076.196,19 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 1,9907 2,5465 3,0497 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ 9

Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK EQUITY BLEND FUND OF FUNDS METOXIKO» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK EQUITY BLEND FUND OF FUNDS METOXIKO», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK EQUITY BLEND FUND OF FUNDS METOXIKO» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 10

EUROBANK GREEK EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ Πορεία της αγοράς Σημαντικές απώλειες κατέγραψε το ελληνικό χρηματιστήριο κατά το 2010 κάτω από την πίεση των δημοσιονομικών προκλήσεων. Τελικά, η Ελλάδα αναγκάστηκε να προσφύγει στον μηχανισμό στήριξης που δημιουργήθηκε από κοινού από την Ευρωπαϊκή Ένωση και το ΔΝΤ ώστε να αποφευχθούν τα χειρότερα. Αξίζει να σημειωθεί ότι οι περισσότερες χώρες της περιφέρειας της Ευρωζώνης αντιμετωπίζουν σοβαρά δημοσιονομικά προβλήματα με αποτέλεσμα να διαφαίνεται ότι θα προκριθεί κάποια συνολική λύση. Παρά το δυσμενές κλίμα, υπήρξαν κάποιες θετικές ενδείξεις όπως η επιτυχής αύξηση Μετοχικού Κεφαλαίου της Εθνικής Τράπεζας τον Οκτώβριο, η οποία θεωρήθηκε ως ψήφος εμπιστοσύνης για την πορεία της χώρας. Επίσης, ορισμένες μετοχές κατάφεραν να κλείσουν το έτος με κέρδη παρά το δυσμενές επενδυτικό κλίμα. Από τις εταιρίες υψηλής κεφαλαιοποίησης, η 3Ε Coca-Cola, ο τζίρος της οποίας προέρχεται σε μικρό ποσοστό από την Ελλάδα, πραγματοποίησε σημαντικά θετική πορεία το 2010, ενώ από τις εταιρείες μεσαίας κεφαλαιοποίησης η μετοχή της Μέτκα, η οποία αντλεί πλέον ένα σημαντικό ποσοστό των εσόδων της από τις δραστηριότητές της στο εξωτερικό, έκλεισε το έτος ελαφρώς ανοδικά. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Στο τέλος του 2010, το Α/Κ Eurobank Greek Equities σημείωσε απόδοση -26,72% έναντι -35,62% του δείκτη αναφοράς του ενώ τα υπό διαχείριση κεφάλαια διαμορφώθηκαν στα 44 εκ ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 Κλαδική Σύνθεση Μετοχικού Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 11

EUROBANK GREEK EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 4/880/04.02.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ Α. ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ METOXEΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ Χ.Α. ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΑΚΙΝΗΤΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑ LAMDA DEVELOPMENT A.E. (ΚΟ) 70.000 3,910 273.700,00 EUROBANK PROPERTIES A.E.E.A.Π. (ΚΟ) 37.625 5,950 223.868,75 ΣΥΝΟΛΟ 497.568,75 1,12% ΤΡΑΠΕΖΕΣ ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε. (ΚΟ) 415.000 3,800 1.577.000,00 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Α.Ε. (ΚΟ) 390.000 6,050 2.359.500,00 ΤΡAΠΕΖΑ EFG EUROBANK ERGASIAS Α.Ε. (ΚΟ) 550.000 3,750 2.062.500,00 ΤΡΑΠΕΖΑ ΚΥΠΡΟΥ ΔΗΜΟΣΙΑ ΕΤΑΙΡΙΑ ΛΙΜΙΤΕΔ (ΚΟ) 485.000 2,580 1.251.300,00 ΣΥΝΟΛΟ 7.250.300,00 16,39% ΤΗΛΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΕΣ Ο.Τ.Ε. Α.Ε. (ΚΟ) 490.000 6,130 3.003.700,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.003.700,00 6,79% ΚΑΤΑΣΚΕΥΕΣ & ΥΛΙΚΑ ΚΑΤΑΣΚΕΥΩΝ ΤΙΤΑΝ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΤΣΙΜΕΝΤΩΝ (ΚΟ) 80.808 16,420 1.326.867,36 ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. (ΚΟ) 354.276 3,350 1.186.824,60 J.& P. - ΑΒΑΞ Α.Ε. (ΚΟ) 51.000 1,220 62.220,00 ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ, ΑΚΙΝΗΤΩΝ, ΚΑΤΑΣΚΕΥΩΝ (ΚΟ) 350.000 3,280 1.148.000,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.723.911,96 8,42% ΤΑΞΙΔΙΑ & ΑΝΑΨΥΧΗ ΟΠΑΠ Α.Ε. (ΚΟ) 132.000 12,940 1.708.080,00 ΙΝΤΡΑΛΟΤ Α.Ε. (ΚΟ) 440.000 2,490 1.095.600,00 ΣΥΝΟΛΟ 2.803.680,00 6,34% ΠΕΤΡΕΛΑΙΟ & ΑΕΡΙΟ ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ Α.Ε. (ΚΟ) 326.500 5,860 1.913.290,00 ΜΟΤΟΡ ΟΪΛ (ΕΛΛΑΣ) ΔΙΫΛΙΣΤΗΡΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟΥ Α.Ε. (ΚΟ) 275.036 7,500 2.062.770,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.976.060,00 8,99% ΠΡΟΣΩΠΙΚΑ & ΟΙΚΙΑΚΑ ΑΓΑΘΑ ΓΡ. ΣΑΡΑΝΤΗΣ Α.Β.Ε.Ε. (ΚΟ) 110.000 3,000 330.000,00 FOURLIS A.E. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) 100.000 5,610 561.000,00 JUMBO AΝΩΝΥΜΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ (ΚΟ) 150.000 4,940 741.000,00 FOLLI-FOLLIE Α.Β.Ε.Ε. (ΚΟ) 40.000 18,390 735.600,00 ΣΥΝΟΛΟ 2.367.600,00 5,35% ΠΡΩΤΕΣ ΥΛΕΣ ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ Α.Ε. - ΟΜΙΛΟΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ (ΚΟ) 316.000 4,420 1.396.720,00 ΣΙΔΕΝΟΡ Α.Ε. (ΚΟ) 155.000 2,500 387.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.784.220,00 4,03% ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ & ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΒΙΟΧΑΛΚΟ Ε.Β. ΧΑΛΚΟΥ ΚΑΙ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΥ Α.Ε. (ΚΑ) 188.437 4,050 763.169,85 ΜΕΤΚΑ Α.Ε. (ΚΟ) 115.000 9,420 1.083.300,00 FRIGOGLASS Α.B.E.E. (ΚΟ) 100.185 9,990 1.000.848,15 ΣΥΝΟΛΟ 2.847.318,00 6,44% ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΚΟΙΝΗΣ ΩΦΕΛΕΙΑΣ ΔΕΗ Α.Ε. (ΚΟ) 165.000 10,740 1.772.100,00 ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ Α.Β.Ε.Τ.Ε. (ΚΟ) 145.000 3,050 442.250,00 ΣΥΝΟΛΟ 2.214.350,00 5,01% ΤΡΟΦΙΜΑ & ΠΟΤΑ COCA-COLA E.E.E Α.Ε. (ΚΟ) 173.000 19,360 3.349.280,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.349.280,00 7,57% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΤΟ Χ.Α 33.817.988,71 76,45% ΜΕΤΟΧΕΣ ΜΗ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ Χ.Α LEON ENGINEERING A.B.E. 64.500 0,010 645,00 ΣΥΝΟΛΟ 645,00 0,00% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 33.818.633,71 76,45% Β. ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΝΕΑ ΥΟΡΚΗ (USD) MOBILE TELESYSTEMS OJSC ADS 20.000 15,619 312.378,39 MECHEL ADR 11.000 21,875 240.630,15 ΣΥΝΟΛΟ 553.008,54 1,25% ΛΟΝΔΙΝΟ (USD) ROSNEFT IOL CO GDR 46.500 5,358 249.169,29 MAGNITOGORS-SPON GDR 29.000 10,889 315.783,57 ΣΥΝΟΛΟ 564.952,86 1,28% ΠΑΡΙΣΙ (EUR) SUEZ ENVIRONEMMENT SA 30.000 15,450 463.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 463.500,00 1,05% ΒΑΡΣΟΒΙΑ (PLN) SYNTHOS SA (DWORY) 30.400 0,772 23.478,74 ΣΥΝΟΛΟ 23.478,74 0,05% ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΥΠΟΛΗ (TRL) TRAKYA CAM SANAYII 83.200 1,537 127.851,55 AKENERJI ELEKTRIK URETIM 70.000 1,744 122.112,69 TEKFEN HOLDING 40.000 3,122 124.867,11 ΣΥΝΟΛΟ 374.831,35 0,85% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.979.771,49 4,48% ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (EUR) ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΛΟΥΞΕΜΒΟΥΡΓΟ EFG INTERNATIONAL AG 10/11/04-30/11/49, 3,035%, VARIABLE (PERPETUAL/CALLABLE) Baa3 10.000 41,167 411.670,00 ΣΥΝΟΛΟ 411.670,00 0,93% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2.391.441,49 5,41% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 36.210.075,20 81,86% IΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΠΕΡΙΘΩΡΙΟΥ ΑΣΦΑΛΙΣΗΣ (MARGIN) 989.196,72 ΣΥΝΟΛΟ 989.196,72 2,23% 12

ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 327.616,06 ΣΥΝΟΛΟ 327.616,06 0,74% ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 25.515,00 ΣΥΝΟΛΟ 25.515,00 0,06% ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ 1.342.327,78 3,03% Μονάδες Τρέχουσα τιμή IΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ σε Ξ.Ν. μονάδος σε EUR ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ EUR 2.107.651,09 USD 247.024,75 0,74839096 184.871,09 TRL 7.744,46 0,48323185 3.742,37 GBP 70,86 1,16177752 82,32 PLN 1.410.010,16 0,25157233 354.719,54 ΣΥΝΟΛΟ 2.651.066,41 5,99% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 4.002.490,05 ΣΥΝΟΛΟ 4.002.490,05 9,05% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 6.653.556,46 15,04% IV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 30.403,45 ΣΥΝΟΛΟ 30.403,45 0,07% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 44.236.362,89 100,00% ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΤΑΞΕΩΣ ΧΡΕΩΣΤΙΚΟΙ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΑΠΟ ΑΜΦΟΤΕΡΟΒΑΡΕΙΣ ΣΥΜΒΑΣΕΙΣ ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ (LONG) ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ ΕUROSTOXX 50 FUT MAR 11 70 1.955.800,00 ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ (SHORT) FTSE/ASE 20 MAR 11 330 (1.065.306,00) ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 191.850,30 IΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 46.778,85 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 67.857.069,08 ii) Ζημίες χρήσεως σε μείωση κεφαλαίου (12.736.342,15) 55.120.726,93 IV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ (11.122.993,19) ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 44.236.362,89 Tο Ομολογιακό Δάνειο Εξωτερικού αποτιμήθηκε βάσει δημοσιευμένης τιμής ζήτησης από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Η εν λόγω τιμή ζήτησης προέκυψε από τη στάθμιση τιμών ζήτησης που υποβλήθηκαν σε αγορά ή μηχανισμό διαπραγμάτευσης,την 31/12/2010, από περισσότερους του ενός διαπραγματευτές που δραστηριοποιούνται στην εν λόγω αγορά ή μηχανισμό. Η αποτίμηση της μη εισηγμένης στο Χ.Α. μετοχής «LEON ENGINEERING A.B.E.» έγινε με τιμή υπενθύμισης καθώς στον τελευταίο νόμιμα δημοσιευμένο Ισολογισμό της, ο οποίος δεν έχει ελεγχθεί από Ορκωτό Ελεγκτή Λογιστή, εμφανίζει αρνητικά Ίδια Κεφάλαια. Η αποτίμηση των Π.Χ.Π. που είναι ή ήταν εισηγμένα σε Χρηματιστήρια Παραγώγων Εσωτερικού-Εξωτερικού έγινε καθ όλη τη διάρκεια της περιόδου 01/01-31/12/2010 στις εκάστοτε τιμές διακανονισμού (κλεισίματα) και τα προκύψαντα κέρδη ή ζημίες έχουν λογισθεί στα αποτελέσματα περιόδου. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 36.209.430,20. Οι τιμές αποτίμησης των Κινητών Αξιών & των Παράγωγων Χρηματοοικονομικών Μέσων που είναι διαπραγματεύσιμα σε Χρηματιστήρια Εσωτερικού-Εξωτερικού, λήφθηκαν από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Οι δεδουλευμένοι τόκοι του Ομολογιακού Δανείου Εξωτερικού (μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά του), καθώς και οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010. Στο σύνολό τους οι δεδουλευμένοι τόκοι εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε EUR έγινε με βάση το Δελτίο Ισοτιμιών Αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2010. Στη διάρκεια του έτους 2010 η Εταιρεία Διαχειρίσεως συμμετείχε στις Γενικές Συνελεύσεις των περισσοτέρων από τις εκδότριες εταιρείες των μετοχών του Χαρτοφυλακίου του Αμοιβαίου Κεφαλαίου και άσκησε δικαίωμα ψήφου. Η πιστοληπτική διαβάθμιση του Ομολογιακού Δανείου Εξωτερικού λήφθηκε από τον διεθνώς αναγνωρισμένο Οίκο Πιστοληπτικής Αξιολόγησης Moody's. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν.3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «NATIONAL BANK OF GREECE SA» Μετοχές της εταιρείας «ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Α.Ε.», 5,36% Διαθέσιμα - Καταθέσεις, 4,55% β) Όμιλος «ALPHA BANK SA» Μετοχές της εταιρείας «ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ ΑΕ», 3,58% Διαθέσιμα - Καταθέσεις, 4,55% γ) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Μετοχές της εταιρείας «ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EUROBANK ERGASIAS AE», 4,69% Μετοχές της εταιρείας «EUROBANK PROPERTIES AEEAΠ», 0,51% Ομολογίες της εταιρείας «EFG INTERNATIONAL AG», 0,94% Διαθέσιμα - Καταθέσεις, 8,27% δ) Όμιλος «GEK TERNA HOLDING REAL ESTATE» Mετοχές της εταιρείας «ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ ΑΕ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ, ΑΚΙΝΗΤΩΝ, ΚΑΤΑΣΚΕΥΩΝ», 2,61% Μετοχές της εταιρείας «ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ ΑΒΕΤΕ», 1,01% ε) Όμιλος «ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ ΑΕ - ΟΜΙΛΟΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ» Μετοχές της εταιρείας «ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ ΑΕ - ΟΜΙΛΟΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ», 3,17% Μετοχές της εταιρείας «ΜΕΤΚΑ ΑΕ», 2,46% στ) Όμιλος «ΒΙΟΧΑΛΚΟ Ε.Β. ΧΑΛΚΟΥ ΚΑΙ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΥ ΑΕ» Μετοχές της εταιρείας «ΒΙΟΧΑΛΚΟ Ε.Β. ΧΑΛΚΟΥ ΚΑΙ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΥ ΑΕ», 1,73% Μετοχές της εταιρείας «ΣΙΔΕΝΟΡ ΑΕ», 0,88%» ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΤΑΞΕΩΣ ΠΙΣΤΩΤΙΚΟΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΑΜΦΟΤΕΡΟΒΑΡΕΙΣ ΣΥΜΒΑΣΕΙΣ ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ (LONG) ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ ΕUROSTOXX 50 FUT MAR 11 70 1.955.800,00 ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ (SHORT) FTSE/ASE 20 MAR 11 330 (1.065.306,00) ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΑΞΙΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΕΙΔΟΣ ΘΕΣΗ ΑΡΙΘΜΟΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΑΞΙΑ ΣΤΟ ΚΑΘΑΡΟ ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΜΕ ΕUROSTOXX 50 FUT MAR 11 (LONG) 70 1.984.500,00 1.955.800,00 4,45% FTSE/ASE 20 ΜΑR 11 (SHORT) 330 (1.182.890,00) (1.065.306,00) 2,42% ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ H αποτίμηση των εισηγμένων μετοχών στο Χρηματιστήριο Αθηνών έγινε με βάση τις τιμές κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010, εκτός από τη μετοχή «FOLLI-FOLLIE A.B.E.E.» η οποία έγινε με την τελευταία διαθέσιμη τιμή κλεισίματος της 30/12/2010. H αποτίμηση των Μετοχών Εξωτερικού έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010 των αλλοδαπών χρηματιστηρίων στα οποία ήταν εισηγμένες. 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 6.034.704,874 116.125.940,54 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 314.769,052 2.566.883,28 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 557.923,127 (243.154,075) (4.768.605,44) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (46.067.149,30) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 5.791.550,799 67.857.069,08 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΕΣΟΔΑ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 1.312.266,41 ΤΟΚΟΙ 136.198,01 ΣΥΝΟΛΟ 1.448.464,42 13

Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 1.528.242,79 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (13.496.970,36) ΣΥΝΟΛΟ (11.968.727,57) Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΥΝ/ΚΕΣ ΔΙΑΦΟΡΕΣ 19.885,66 ΣΥΝΟΛΟ 19.885,66 Δ. ΕΣΟΔΑ ΚΑΙ ΕΞΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ ΕΞΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ (1.015,51) ΣΥΝΟΛΟ (1.015,51) Ε. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 545.039,15 ΖΗΜΙΕΣ (995.902,65) ΣΥΝΟΛΟ (450.863,50) ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ+Δ+Ε) (10.952.256,50) ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (569.572,18) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (1.214.513,47) (1.784.085,65) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ (12.736.342,15) (12.736.342,15) IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 44.236.362,89 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 55.359.356,08 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΖΗΜΙΕΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (12.736.342,15) ΣΕ ΜΕΙΩΣΗ ΤΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ (12.736.342,15) 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ (11.122.993,19) ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 5.791.550,799 Χ 7,5969) 43.997.733,74 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 46.892.866,10 62.557.393,03 43.997.733,74 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 8,9712 10,3663 7,5969 Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GREEK EQUITIES METOXIKO ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GREEK EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GREEK EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 1,68% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 2,37% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ 14

EUROBANK ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ Πορεία της αγοράς Σημαντικές απώλειες κατέγραψε το ελληνικό χρηματιστήριο κατά το 2010 κάτω από την πίεση των δημοσιονομικών προκλήσεων. Τελικά, η Ελλάδα αναγκάστηκε να προσφύγει στον μηχανισμό στήριξης που δημιουργήθηκε από κοινού από την Ευρωπαϊκή Ένωση και το ΔΝΤ ώστε να αποφευχθούν τα χειρότερα. Αξίζει να σημειωθεί ότι οι περισσότερες χώρες της περιφέρειας της Ευρωζώνης αντιμετωπίζουν σοβαρά δημοσιονομικά προβλήματα με αποτέλεσμα να διαφαίνεται ότι θα προκριθεί κάποια συνολική λύση. Παρά το δυσμενές κλίμα, υπήρξαν κάποιες θετικές ενδείξεις όπως η επιτυχής αύξηση Μετοχικού Κεφαλαίου της Εθνικής Τράπεζας τον Οκτώβριο, η οποία θεωρήθηκε ως ψήφος εμπιστοσύνης για την πορεία της χώρας. Επίσης, ορισμένες μετοχές κατάφεραν να κλείσουν το έτος με κέρδη παρά το δυσμενές επενδυτικό κλίμα. Από τις εταιρίες υψηλής κεφαλαιοποίησης, η 3Ε Coca-Cola, ο τζίρος της οποίας προέρχεται σε μικρό ποσοστό από την Ελλάδα, πραγματοποίησε σημαντικά θετική πορεία το 2010, ενώ από τις εταιρείες μεσαίας κεφαλαιοποίησης η μετοχή της Μέτκα, η οποία αντλεί πλέον ένα σημαντικό ποσοστό των εσόδων της από τις δραστηριότητές της στο εξωτερικό, έκλεισε το έτος ελαφρώς ανοδικά. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Στο τέλος του 2010, η απόδοση του Α/Κ Eurobank Θεσμικών Χαρτοφυλακίων διαμορφώθηκε στο -29,38% έναντι -35,62% του δείκτη αναφοράς του ενώ τα υπό διαχείριση κεφάλαια ανήλθαν στα 5,33 εκ. ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 Κλαδική Σύνθεση Μετοχικού Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 15

EUROBANK ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 41/25.01.2005 ΦΕΚ 135 Β/03.02.2005 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ METOXEΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ Χ.Α. ΤΡΑΠΕΖΕΣ ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε. (ΚΟ) 48.000 3,80 182.400,00 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ Α.Ε. (ΚΟ) 59.000 6,05 356.950,00 ΤΡAΠΕΖΑ EFG EUROBANK ERGASIAS Α.Ε. (ΚΟ) 48.000 3,75 180.000,00 ΤΡΑΠΕΖΑ ΚΥΠΡΟΥ ΔΗΜΟΣΙΑ ΕΤΑΙΡΙΑ ΛΙΜΙΤΕΔ (ΚΟ) 63.132 2,58 162.880,56 ΤΑΧΥΔΡΟΜΙΚΟ ΤΑΜ/ΡΙΟ ΕΛΛΑΔΟΣ Α.Τ.Ε. (ΚΟ) 50.000 2,93 146.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.028.730,56 19,23% ΤΗΛΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΕΣ Ο.Τ.Ε. Α.Ε. (ΚΟ) 55.100 6,13 337.763,00 ΣΥΝΟΛΟ 337.763,00 6,31% ΚΑΤΑΣΚΕΥΕΣ & ΥΛΙΚΑ ΚΑΤΑΣΚΕΥΩΝ ΤΙΤΑΝ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΤΣΙΜΕΝΤΩΝ (ΚΟ) 6.800 16,42 111.656,00 ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ, ΑΚΙΝΗΤΩΝ, ΚΑΤΑΣΚΕΥΩΝ (ΚΟ) 31.000 3,28 101.680,00 ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. (ΚΟ) 100.000 3,35 335.000,00 ΣΥΝΟΛΟ 548.336,00 10,25% ΤΑΞΙΔΙΑ & ΑΝΑΨΥΧΗ ΟΠΑΠ Α.Ε. (ΚΟ) 19.500 12,94 252.330,00 ΙΝΤΡΑΛΟΤ Α.Ε. (ΚΟ) 44.000 2,49 109.560,00 ΣΥΝΟΛΟ 361.890,00 6,77% ΤΡΟΦΙΜΑ & ΠΟΤΑ COCA-COLA E.E.E Α.Ε. (ΚΟ) 14.000 19,36 271.040,00 ΣΥΝΟΛΟ 271.040,00 5,07% ΠΕΤΡΕΛΑΙΟ & ΑΕΡΙΟ ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ Α.Ε. (ΚΟ) 32.000 5,86 187.520,00 ΜΟΤΟΡ ΟΪΛ (ΕΛΛΑΣ) ΔΙΫΛΙΣΤΗΡΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟΥ Α.Ε. (ΚΟ) 23.000 7,50 172.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 360.020,00 6,73% ΠΡΩΤΕΣ ΥΛΕΣ ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ Α.Ε. - ΟΜΙΛΟΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ (ΚΟ) 75.000 4,42 331.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 331.500,00 6,20% ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ & ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΜΕΤΚΑ Α.Ε. (ΚΟ) 25.150 9,42 236.913,00 ΟΡΓΑΝΙΣΜΟΣ ΛΙΜΕΝΟΣ ΠΕΙΡΑΙΩΣ Α.Ε. (ΚΟ) 24.000 11,51 276.240,00 ΣΥΝΟΛΟ 513.153,00 9,59% ΠΡΟΣΩΠΙΚΑ & ΟΙΚΙΑΚΑ ΑΓΑΘΑ FOURLIS A.E. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ (ΚΟ) 30.000 5,61 168.300,00 JUMBO AΝΩΝ. ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ (ΚΟ) 27.000 4,94 133.380,00 ΣΥΝΟΛΟ 301.680,00 5,64% ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΚΟΙΝΗΣ ΩΦΕΛΕΙΑΣ ΔΕΗ Α.Ε. (ΚΟ) 14.000 10,74 150.360,00 Ε.ΥΔ.Α.Π. Α.Ε. (ΚΟ) 49.000 4,63 226.870,00 ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΙΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΠΕΡΙΘΩΡΙΟΥ ΑΣΦΑΛΙΣΗΣ (MARGIN) 757,41 ΣΥΝΟΛΟ 757,41 0,01% ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 10.253,08 ΣΥΝΟΛΟ 10.253,08 0,19% ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ 4.592,70 ΣΥΝΟΛΟ 4.592,70 0,09% ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ 15.603,19 0,29% ΙΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 399.188,07 ΣΥΝΟΛΟ 399.188,07 7,46% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 500.598,22 ΣΥΝΟΛΟ 500.598,22 9,36% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 899.786,29 16,82% IV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 2.441,86 ΣΥΝΟΛΟ 2.441,86 0,05% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 5.349.173,90 100,00% ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΤΑΞΕΩΣ ΧΡΕΩΣΤΙΚΟΙ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΑΠΟ ΑΜΦΟΤΕΡΟΒΑΡΕΙΣ ΣΥΜΒΑΣΕΙΣ ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ (LONG) ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ FTSE/ASE 20 MAR 11 62 200.148,40 ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 14.240,72 IΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 5.913,18 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 11.095.466,41 ii) Ζημίες χρήσεως σε μείωση κεφαλαίου (1.751.699,25) 9.343.767,16 ΙV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ (4.014.747,16) ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 5.349.173,90 ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΤΑΞΕΩΣ ΠΙΣΤΩΤΙΚΟΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΑΜΦΟΤΕΡΟΒΑΡΕΙΣ ΣΥΜΒΑΣΕΙΣ ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ (LONG) ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ FTSE/ASE 20 MAR 11 62 200.148,40 ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΑΞΙΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΕΙΔΟΣ ΘΕΣΗ ΑΡΙΘΜΟΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΑΞΙΑ ΣΤΟ ΚΑΘΑΡΟ ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΜΕ FTSE/ASE 20 MAR11 (LONG) 62 219.620,00 200.148,40 3,76% ΣΥΝΟΛΟ 377.230,00 7,05% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 4.431.342,56 82,84% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 4.431.342,56 82,84% ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ H αποτίμηση των εισηγμένων μετοχών στο Χρηματιστήριο Αθηνών έγινε με βάση τις τιμές κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010. 16

Η αποτίμηση των Π.Χ.Π. που είναι ή ήταν εισηγμένα σε Χρηματιστήρια Παραγώγων Εσωτερικού-Εξωτερικού έγινε καθ όλη τη διάρκεια της περιόδου 01/01-31/12/2010 στις εκάστοτε τιμές διακανονισμού (κλεισίματα) και τα προκύψαντα κέρδη ή ζημίες έχουν λογισθεί στα αποτελέσματα περιόδου. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 4.431.342,56. Οι τιμές αποτίμησης των Κινητών Αξιών και των Παράγωγων Χρηματοοικονομικών Μέσων που είναι διαπραγματεύσιμα σε χρηματιστήρια Εσωτερικού-Εξωτερικού λήφθηκαν από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010 έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010 και εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Στη διάρκεια του έτους 2010 η Εταιρεία Διαχειρίσεως συμμετείχε στις Γενικές Συνελεύσεις των περισσοτέρων από τις εκδότριες εταιρείες των μετοχών του Χαρτοφυλακίου του Αμοιβαίου Κεφαλαίου και άσκησε δικαίωμα ψήφου. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν.3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Μετοχές της εταιρείας «EFG EUROBANK ERGASIAS AE», 3,38%. Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 7,51%. β) Όμιλος «ALPHA BANK ΑΕ» Μετοχές της εταιρείας «ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ ΑΕ», 3,42%. Διαθέσιμα - Kαταθέσεις, 4,70%. γ) Όμιλος «ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ ΑΕ - ΟΜΙΛΟΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ» Μετοχές της εταιρείας «ΜΕΤΚΑ ΑΕ», 4,45%. Μετοχές της εταιρείας «ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ ΑΕ - ΟΜΙΛΟΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ», 6,22%. 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 2.345.582,075 14.162.398,58 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 146.873,722 393.266,820 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 239.148,695 (92.274,973) (642.193,76) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (2.818.005,23) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 2.253.307,102 11.095.466,41 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (75.656,10) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (167.359,13) (243.015,23) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ (1.751.699,25) (1.751.699,25) IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 5.349.173,90 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 9.363.921,06 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΖΗΜΙΕΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (1.751.699,25) ΣΕ ΜΕΙΩΣΗ ΤΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ (1.751.699,25) 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 6.711.205,96 7.855.591,99 5.329.020,00 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 2,7186 3,3491 2,3650 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 1,88% 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 2,50% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 (4.014.747,16) ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 2.253.307,102 Χ 2,3650) 5.329.020,00 A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΕΣΟΔΑ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 176.629,88 ΤΟΚΟΙ 13.594,50 ΣΥΝΟΛΟ 190.224,38 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 39.340,03 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (1.651.511,13) Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ ΣΥΝΟΛΟ (1.612.171,10) Γ. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 243.214,12 ΖΗΜΙΕΣ (329.951,42) ΣΥΝΟΛΟ (86.737,30) ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ) (1.508.684,02) 17

Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ EΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙ ΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK ΘΕΣΜΙΚΩΝ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΩΝ ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 18

EUROBANK GLOBAL EQUITIES ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ Πορεία της αγοράς Μικτή εικόνα εμφάνισαν οι χρηματιστηριακές αγορές του αναπτυγμένου κόσμου. Παρά τις διακυμάνσεις που εκδηλώθηκαν στις αμερικανικές χρηματιστηριακές αγορές, τελικά, έκλεισαν το έτος με κέρδη. Η εικόνα της αγοράς εργασίας όπου δεν έχει προστεθεί ακόμη σημαντικός αριθμός νέων θέσεων εργασίας καθώς και η αγορά των ακινήτων η οποία παραμένει υποτονική, προβλημάτισαν το επενδυτικό κοινό. Στον αντίποδα αυτών των αρνητικών παραγόντων, η νομισματική πολιτική που ακολούθησε η FED, όπου διατήρησε το επίπεδο των επιτοκίων σε ιστορικά χαμηλά επίπεδα και παράλληλα αύξησε περαιτέρω τη ρευστότητα, επέδρασε θετικά σε όλες τις επενδύσεις υψηλού ρίσκου. Επιπλέον, κατά το τελευταίο τρίμηνο του έτους η ανάκαμψη της αμερικανικής οικονομίας εντάθηκε και διαφάνηκε ότι θα συνεχιστεί δυναμικά και κατά το ερχόμενο έτος δίνοντας σημαντική ώθηση στις μετοχικές αξίες. Στην Αναπτυγμένη Ευρώπη, η εικόνα των χρηματιστηριακών αγορών διαφοροποιήθηκε ανάμεσα στις διάφορες αγορές. Συγκεκριμένα, οι χρηματιστηριακές αγορές των χωρών του Βορρά πραγματοποίησαν θετική απόδοση σε αντίθεση με τις περισσότερες αγορές του Νότου. Η χρηματιστηριακή αγορά της Γερμανίας πραγματοποίησε πολύ καλή απόδοση, καθώς η οικονομία της αναπτύσσεται με ρυθμούς που έχουν ξεπεράσει σαφώς τις αρχικές εκτιμήσεις ενώ οι εξαγωγές παραμένουν ο κύριος μοχλός ανάπτυξης. Στον αντίποδα, οι χρηματιστηριακές αγορές της περιφέρειας της ευρωζώνης κατέγραψαν αρνητική απόδοση καθώς το υψηλό επίπεδο κρατικού χρέους, αλλά και η διαδικασία εύρεσης επίλυσης των δημοσιονομικών αυτών προβλημάτων θορύβησαν το επενδυτικό κοινό. Τέλος, στην Ιαπωνία, η χρηματιστηριακή αγορά, παρά τις διακυμάνσεις έκλεισε τη χρονιά περίπου στα ίδια επίπεδα με το προηγούμενο έτος. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Στο τέλος του 2010, η απόδοση του Α/Κ Eurobank Global Equities διαμορφώθηκε στο +8,56% έναντι +7,75% του καλαθιού αναφοράς του ενώ τα υπό διαχείριση κεφάλαια διαμορφώθηκαν στα 46,81 εκ. ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 Γεωγραφική Σύνθεση Μετοχικού Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 Κλαδική Σύνθεση Μετοχικού Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 19

EUROBANK GLOBAL EQUITIES METOXIKO EΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 4/880/04.02.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΝΕΑ ΥΟΡΚΗ (USD) COCA COLA CO 19.500 49,222 959.822,63 MC DONALDS CORP 22.000 57,446 1.263.822,78 EXXON MOBIL CORPORATION 17.000 54,722 930.279,90 DISNEY WALT CO 27.000 28,072 757.947,91 INTERNATIONAL BUSINESS MACHS (IBM) 20.500 109,834 2.251.594,07 JOHNSON & JOHNSON 15.500 46,288 717.463,70 AMERICAN EXPRESS CO 23.000 32,121 738.781,62 PROCTER & GAMBLE CO 20.000 48,144 962.879,81 PFIZER INC 31.000 13,104 406.234,10 HEWLETT-PACKARD CO 8.000 31,507 252.058,08 FLOWSERVE CORP 3.000 89,223 267.669,51 CHEVRON CORPORATION 22.500 68,291 1.536.540,19 GENERAL ELEC CO COM 27.000 13,688 369.577,91 E.I. DU PONT DE NEMOURS & CO 29.500 37,330 1.101.227,36 HONEYWELL INTL INC 14.000 39,784 556.982,49 UNITED PARCEL SERVICE INC 5.000 54,318 271.591,08 BOEING COMPANY 20.000 48,840 976.799,88 VERIZON COMMUNICATIONS 10.500 26,777 281.163,00 HOME DEPOT 26.000 26,239 682.203,26 BANK OF AMERICA CORP 25.500 9,984 254.580,15 JP MORGAN CHASE & CO 27.000 31,747 857.162,10 WAL MAR STORES 20.000 40,361 807.214,49 UTD TECHNOLOGIES COM 25.000 58,913 1.472.833,41 3M COMPANY 19.000 64,586 1.227.136,66 CATERPILLAR INC 23.000 70,094 1.612.168,84 KRAFT FOODS INC 19.000 23,582 448.054,18 PLAINS EXPLORATION & PRODUCTION 12.000 24,053 288.639,43 TRAVELERS COS INC 9.000 41,693 375.235,74 MERCK & CO INC 16.500 26,972 445.038,17 FRONTIER COMMUNICATIONS 2.520 7,282 18.350,25 ΣΥΝΟΛΟ 23.091.052,70 48,59% NASDAC (USD) CISCO SYSTEMS INC 25.500 15,140 386.068,70 MICROSOFT CORP 23.500 20,888 490.858,40 INTEL CORP 36.000 15,739 566.591,83 ΣΥΝΟΛΟ 1.443.518,93 3,04% ΛΟΝΔΙΝΟ (GBP) ANGLO AMERICAN PLC ORD 8.000 38,751 310.008,71 VELTI LTD 120.000 5,751 690.095,85 ΣΥΝΟΛΟ 1.000.104,56 2,11% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ (EUR) DAIMLER AG 8.500 50,730 431.205,00 DEUTSCHE BANK AG 10.000 39,100 391.000,00 ALLIANZ AG 6.500 88,930 578.045,00 SIEMENS AG 8.000 92,700 741.600,00 E.ON AG 20.000 22,935 458.700,00 DEUTSCHE TELECOM AG 23.000 9,655 222.065,00 BASF SE 11.000 59,700 656.700,00 SAP AG 12.000 38,100 457.200,00 DEUTSCHE BOERSE AG 5.000 51,800 259.000,00 BAYER AG 8.000 55,300 442.400,00 ΣΥΝΟΛΟ 4.637.915,00 9,76% ΠΑΡΙΣΙ (EUR) TOTAL 25.000 39,650 991.250,00 L OREAL 2.500 83,080 207.700,00 AXA S.A. 15.000 12,450 186.750,00 VIVENDI UNIVERSAL 15.000 20,200 303.000,00 ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ CARREFOUR S.A. 7.000 30,850 215.950,00 FRANCE TELECOM S.A. 33.000 15,595 514.635,00 BNP PARIBAS 12.000 47,610 571.320,00 DANONE 6.500 47,020 305.630,00 SOCIETE GENERALE 13.000 40,220 522.860,00 LVMH MOET-HENNESSY LOUIS 4.000 123,100 492.400,00 AIR LIQUIDE(L) EUR11 3.200 94,640 302.848,00 SANOFI -AVENTIS S.A. 13.000 47,850 622.050,00 CIE DE ST-GOBAIN 6.000 38,500 231.000,00 VINCI SA 6.000 40,680 244.080,00 SCHNEIDER ELECTRIC S.A. 2.000 112,000 224.000,00 CREDIT AGRICOLE 20.000 9,504 190.080,00 SUEZ ENVIRONEMMENT S.A. 10.000 15,450 154.500,00 GDF SUEZ 15.000 26,850 402.750,00 ΣΥΝΟΛΟ 6.682.803,00 14,06% ΜΙΛΑΝΟ (EUR) ENI 25.000 16,340 408.500,00 INTESA SANPAOLO 160.000 2,030 324.800,00 ENEL SPA 80.000 3,740 299.200,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.032.500,00 2,17% ΜΑΔΡΙΤΗ (EUR) TELEFONICA SA 30.000 16,965 508.950,00 BANCO DE SANTANDER SA 50.000 7,928 396.400,00 BANCO BILBAO VIZCAYA 48.000 7,560 362.880,00 AC NUEVAS IBERDROLA 50.000 5,768 288.400,00 REPSOL YPF SA 9.000 20,850 187.650,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.744.280,00 3,67% ΕΛΣΙΝΚΙ ( EUR) NOKIA 35.000 7,740 270.900,00 ΣΥΝΟΛΟ 270.900,00 0,57% ΓΕΝΕΥΗ-ΛΩΖΑΝΝΗ-ΖΥΡΙΧΗ (CHF) ACTELION LTD 4.000 40,947 163.787,59 ΣΥΝΟΛΟ 163.787,59 0,34% ΒΡΥΞΕΛΕΣ ( EUR) ANHEUSER BUSCH INBEV NV (INTERBREW S.A) 7.000 42,800 299.600,00 GROUPE BRUXELLES LAMBERT STRIP VVPR 1.700 0,008 13,60 ΣΥΝΟΛΟ 299.613,60 0,63% ΑΜΣΤΕΡΝΤΑΜ (EUR) ING GROUP NV 50.000 7,280 364.000,00 KONINKLIJKE PHILIPS ELEC. 8.000 22,920 183.360,00 UNILEVER NV CVA 20.000 23,300 466.000,00 A. KON KPN NV 20.000 10,920 218.400,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.231.760,00 2,59% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 41.598.235,38 87,53% ΜΕΡΙΔΙΑ Ο.Σ.Ε.Κ.Α. ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (E.T.F.) NEA ΥΟΡΚΗ (USD) TECHNOLOGY SELECT SECTOR SPOR 42.000 18,852 791.782,67 FINANCIAL SELECT SECTOR SPOR 20.000 11,937 238.736,72 ΣΥΝΟΛΟ 1.030.519,39 2,17% AMERICAN STOCK EXCHANGE (USD) I SHARES MSCI JAPAN 275.000 8,165 2.245.359,98 ΣΥΝΟΛΟ 2.245.359,98 4,72% 20

ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΡΙΔΙΩΝ Ο.Σ.Ε.Κ.Α. ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 3.275.879,37 6,89% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 44.874.114,75 94,42% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 44.874.114,75 94,42% Μονάδες Τρέχουσα τιμή IΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ σε Ξ.Ν. μονάδος σε EUR ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΠΕΡΙΘΩΡΙΟΥ ΑΣΦΑΛΙΣΗΣ (MARGIN) EUR 169.068,31 USD 589.929,49 0,74839096 441.497,90 ΣΥΝΟΛΟ 610.566,21 1,28% ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ USD 23.296,00 0,74839096 17.434,52 ΣΥΝΟΛΟ 17.434,52 0,04% ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΙΤΗΣΕΩΝ 628.000,73 1,32% Μονάδες Τρέχουσα τιμή IΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ σε Ξ.Ν. μονάδος σε EUR ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ EUR 732.333,56 USD 1.133.195,56 0,74839096 848.073,31 GBP 211.302,43 1,16177752 245.486,41 CHF 235.509,41 0,79974408 188.347,26 JPY 200,00 0,00920387 1,84 ΣΥΝΟΛΟ 2.014.242,38 4,24% IV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 8.596,07 ΣΥΝΟΛΟ 8.596,07 0,02% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 47.524.953,93 100,00% 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 44.448.727,659 68.486.307,26 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 424.858,671 565.026,87 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 10.626.170,408 (10.201.311,737) (13.914.013,62) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (21.645.000,20) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 34.247.415,922 33.492.320,31 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΕΣΟΔΑ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 1.390.650,17 ΤΟΚΟΙ 20.932,49 ΣΥΝΟΛΟ 1.411.582,66 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 5.085.964,58 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (890.089,83) ΣΥΝΟΛΟ 4.195.874,75 Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΥΝ/ΚΕΣ ΔΙΑΦΟΡΕΣ 53.928,97 ΣΥΝΟΛΟ 53.928,97 ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 654.225,90 ΙΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 54.330,45 ΙII. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 33.492.320,31 ii) Κέρδη χρήσεως σε αύξηση κεφαλαίου 3.421.415,24 36.913.735,55 IV. ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΓΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗ ΣΤΟ Α/Κ (ΜΕΡΙΔΙΑ ΠΡΟΣ ΕΚΔΟΣΗ) 3.000,00 V. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 9.899.662,03 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 47.524.953,93 Δ. ΕΣΟΔΑ ΚΑΙ ΕΞΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ ΕΣΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ 17.103,88 ΣΥΝΟΛΟ 17.103,88 Ε. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 29.821,61 ΖΗΜΙΕΣ (46.886,00) ΣΥΝΟΛΟ (17.064,39) ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ+Δ+Ε) 5.661.425,87 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Η αποτίμηση των Mετοχών Εξωτερικού και των Μεριδίων E.T.F. έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010 των αλλοδαπών χρηματιστηρίων στα οποία ήταν εισηγμένα. Η αποτίμηση των Π.Χ.Π. που ήταν εισηγμένα σε Χρηματιστήρια Παραγώγων Εσωτερικού-Εξωτερικού έγινε καθ όλη τη διάρκεια της περιόδου 01/01-31/12/2010 στις εκάστοτε τιμές διακανονισμού (κλεισίματα) και τα προκύψαντα κέρδη ή ζημίες έχουν λογισθεί στα αποτελέσματα περιόδου. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 44.874.114,75. Οι τιμές αποτίμησης των Κινητών Αξιών που είναι διαπραγματεύσιμες σε χρηματιστήρια εξωτερικού, λήφθηκαν από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010 έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010 και εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε EUR έγινε με βάση το Δελτίο Ισοτιμιών Αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2010. ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (631.589,98) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (1.608.420,65) (2.240.010,63) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 3.421.415,24 3.421.415,24 IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 47.524.953,93 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 37.625.291,90 9.899.662,03 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 34.247.415,922 X 1,3669) 46.813.397,58 21

3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΡΔΗ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 3.421.415,24 Η διάθεση γίνεται ως εξής: ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΝΤΑ ΜΕΤΑΦΟΡΑ ΣΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 3.421.415,24 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 27.311.918,71 55.963.289,98 46.813.397,58 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 1,0916 1,2591 1,3669 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,95% 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 2,87% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GLOBAL EQUITIES METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GLOBAL EQUITIES METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GLOBAL EQUITIES METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 22

EUROBANK EMERGING EUROPE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ Πορεία της αγοράς Με κέρδη έκλεισαν οι περισσότερες αγορές της Αναδυόμενης Ευρώπης κατά το 2010 καθώς επέδρασαν θετικά μια σειρά από παράγοντες. Η νομισματική πολιτική που ακολούθησε η FED διοχετεύοντας περαιτέρω ρευστότητα κατά τη διάρκεια του έτους επέδρασε θετικά σε όλες τις επενδύσεις υψηλού ρίσκου. Παράλληλα, μια σειρά από τοπικές παραμέτρους έπαιξε καταλυτικό ρόλο στη θετική πορεία των περισσοτέρων αγορών της περιοχής. Συγκεκριμένα, στη Ρωσία η διατήρηση του πληθωρισμού σε ικανοποιητικά επίπεδα, οι ενθαρρυντικές ενδείξεις αναφορικά με την πιστωτική ανάκαμψη και η συνεχιζόμενη αύξηση της κατανάλωσης, χάρη στην ανάκαμψη των εισοδημάτων και την πτώση της ανεργίας, επέδρασαν θετικά. Επιπλέον, η άνοδος της τιμής του πετρελαίου σε συνδυασμό με τις ελκυστικές αποτιμήσεις που είχαν διαμορφωθεί προσέλκυσαν σαφώς το ενδιαφέρον του επενδυτικού κοινού. Στην Τουρκία, η χρηματιστηριακή της αγορά πραγματοποίησε μια από τις καλύτερες αποδόσεις σε διεθνές επίπεδο. Η υποχώρηση της πολιτικής αβεβαιότητας, οι υψηλοί ρυθμοί ανάπτυξης καθώς και η πολύ θετική εικόνα του τραπεζικού κλάδου κατέστησαν την Τουρκική χρηματιστηριακή αγορά ανάμεσα στις πιο δημοφιλείς επενδυτικές επιλογές. Στην Πολωνία, η χρηματιστηριακή της αγορά επίσης κινήθηκε σε θετικούς ρυθμούς. Η είσοδος στο χρηματιστήριο δύο κρατικών εταιριών της μεγάλης κεφαλαιοποίησης, στις οποίες το δημόσιο μείωσε το ποσοστό του και η ολοκλήρωση της πώλησης της τράπεζας Bank Zachondi WBK στην ισπανική Banco Santander είχαν μονοπωλήσει το ενδιαφέρον του επενδυτικού κοινού για ένα σημαντικό διάστημα του έτους. Η χρηματιστηριακή αγορά της Ουγγαρίας, παρά τις διακυμάνσεις που γνώρισε κατά την διάρκεια του έτους, τελικά, έκλεισε τη χρονιά σχεδόν στα ίδια επίπεδα με το προηγούμενο έτος. Στην Τσεχία, η χρηματιστηριακή της αγορά έκλεισε το έτος με κέρδη παρά την υποτονική συμπεριφορά που είχε σημειώσει από την αρχή του έτους. Το τελευταίο τρίμηνο η αγορά της Τσεχίας ανέκαμψε δυναμικά με αποτέλεσμα, τελικά, να κλείσει το έτος με κέρδη. Τέλος, στη Ρουμανία, η χρηματιστηριακή της αγορά επίσης κινήθηκε σε θετικούς ρυθμούς, κλείνοντας το έτος με κέρδη, καθώς η μακροοικονομική εικόνα της χώρας βελτιώνεται σταθερά. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Στο τέλος του 2010, η απόδοση του Α/Κ Eurobank Emerging Europe παρουσίασε άνοδο +26,68% έναντι +21,15% του καλαθιού αναφοράς του ενώ τα υπό διαχείριση κεφάλαια διαμορφώθηκαν στα 8,44 εκ. ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 Γεωγραφική Σύνθεση Μετοχικού Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 (ανά έδρα εταιριών) 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 23

EUROBANK EMERGING EUROPE ΜΕΤΟΧΙΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 4/880/04.02.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ Α. ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΤΟ Χ.Α. ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΧΡΗΜΑΤΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΔΙΑΣ Α.Ε.Ε.Χ. (ΚΟ) 133.788,00 0,600 80.272,80 ΣΥΝΟΛΟ 80.272,80 0,93% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 80.272,80 0,93% Β. ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΜΕΤΟΧΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΝΕΑ ΥΟΡΚΗ (USD) MOBILE TELESYSTEMS OJSC ADS 16.000 15,619 249.902,71 MECHEL ADR 7.500 21,875 164.066,01 ΣΥΝΟΛΟ 413.968,72 4,78% NASDAQ (USD) LUKOIL OIL ADR s 15.500 42,823 663.755,43 ΣΥΝΟΛΟ 663.755,43 7,67% ΛΟΝΔΙΝΟ (USD) OAO GAZPROM SPONSORED ADR 37.000 18,897 699.184,25 SISTEMA JSFC GDR 4.000 18,657 74.629,55 NOVATEK OAO -GDR- 8.800 89,433 787.007,93 SEVERSTAR-GDR 10.000 12,610 126.103,88 X5 RETAIL GROUP NV-GDR 5.000 34,613 173.065,41 ROSNEFT IOL CO GDR 60.000 5,358 321.508,76 TATNEFT GDR 4.500 24,772 111.472,83 VTB BANK GDR 31.000 4,932 152.888,79 OGK-2 GDR 19.500 4,329 84.424,11 URALKALI JSC GDR 3.500 27,481 96.183,21 MAGNITOGORS-SPON GDR 11.000 10,889 119.779,97 MMC NORILSK NICKEL JSC-ADR 33.000 17,714 584.575,66 SURGUTNEFTEGAS ADRS 45.000 7,933 356.982,49 MAGNIT RETAILS FOOD (GDR) 9.000 21,928 197.350,70 ΣΥΝΟΛΟ 3.885.157,54 44,87% ΠΡΑΓΑ (CZK) TELEFONICA 02 CZECH REPUBLIC 4.000 15,223 60.891,42 ΣΥΝΟΛΟ 60.891,42 0,70% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ (EUR) SBERBANK -GDR 1.600 320,500 512.800,00 ΣΥΝΟΛΟ 512.800,00 5,92% ΒΟΥΔΑΠΕΣΤΗ (HUF) MOL MAGYAR OLA ES GAZIPAR I NYRT 1.150 74,798 86.017,27 ΣΥΝΟΛΟ 86.017,27 0,99% ΒΑΡΣΟΒΙΑ (PLN) PKO BANK POLSKI SA 23.000 10,906 250.830,19 KGHM POLSKA MIEZD S.A. 4.200 43,522 182.792,45 TVN SA 5.500 4,302 23.660,38 TELEKOMUNIKACJA POLSKA SA 20.000 4,113 82.264,15 BANK PEKAO 3.000 45,031 135.094,34 POLSKI KONCERN NAFTOWY 9.000 11,522 103.698,11 ASSECO 2.164 13,333 28.853,33 SYNTHOS SA (DWORY) 30.000 0,772 23.169,81 POLSKA GRUPA ENERGETYCZNA SA 10.000 5,834 58.339,62 TAURON POLSKA ENERGIA 65.000 1,653 107.433,96 ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ KERNEL HOLDING 1.000 18,742 18.742,14 AGORA SA 2.000 6,566 13.132,08 ENEA PW 7.000 5,962 41.735,85 ΣΥΝΟΛΟ 1.069.746,41 12,35% ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΥΠΟΛΗ (TRL) AKBANK TAS 0,333 4,146 1,38 ARCELIK AS 15.000,000 3,769 56.538,13 FORD OTOMOTIV SANAYI AS 6.500,000 6,306 40.990,14 TURKIYE IS BANKASI AS 0,457 2,658 1,21 KOC HOLDING AS 0,717 3,634 2,61 DOGAN SIRKETLER GRUBU HOLDING AS 0,163 0,541 0,09 TURKIYE GARANTI BANKASI AS 57.000,500 3,779 215.397,66 YAPI VE KREDI BANK 25.000,000 2,349 58.712,67 EREGLI DEMIR CELIK 0,275 2,464 0,68 TURKIYE VAKIFLAR BANKASI 0,720 1,889 1,36 MIGROS Ticaret as TAS 0,896 14,208 12,73 TURK SISE VE CAM 43.500,261 1,314 57.176,34 TOFAS TURK OTOMOBIL FABRIK 10.000,000 3,847 38.465,26 TURKIYE SINAI KALKINMA BANK 0,572 1,261 0,72 SODA SANAYII 0,764 1,113 0,85 ANADOLU SIGORTA 0,454 0,661 0,30 TRAKYA CAM SANAYII 38.480,000 1,537 59.131,34 AYGAZ AS 15.001,192 4,011 60.167,15 AKENERJI ELEKTRIK URETIM 21.856,339 1,744 38.127,66 TURK HALK BANKASI 10.000,000 6,330 63.303,37 TEKFEN HOLDING 25.500,106 3,122 79.603,11 TURK TELECOMUNICATION AS 15.000,000 3,141 47.115,11 SINPAS GAYRIMENKUL YATIRIM 43.000,000 1,005 43.220,26 ΣΥΝΟΛΟ 857.970,13 9,91% ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΤΟΧΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 7.550.306,92 87,19% ΜΕΡΙΔΙΑ Ο.Σ.Ε.Κ.Α. ΕΙΣΗΓΜΕΝΑ ΣΕ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (E.T.F.) NEA ΥΟΡΚΗ (USD) MARKET VECTORS RUSSIA 12.200 28,372 346.132,32 ΣΥΝΟΛΟ 346.132,32 4,00% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 7.896.439,24 91,19% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 7.976.712,04 92,12% Μονάδες Τρέχουσα τιμή IΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ σε Ξ.Ν. μονάδος σε EUR ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΠΕΡΙΘΩΡΙΟΥ ΑΣΦΑΛΙΣΗΣ (TRL) 80.973,41 0,48323185 39.128,93 ΣΥΝΟΛΟ 39.128,93 0,45% ΜΕΡΙΣΜΑΤΑ ΕΙΣΠΡΑΚΤΕΑ (USD) 225,17 0,74839096 168,52 ΣΥΝΟΛΟ 168,52 0,00% ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ (USD) 306.857,13 0,74839096 229.649,10 ΣΥΝΟΛΟ 229.649,10 2,65% ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑIΤΗΣΕΩΝ 268.946,55 3,10% IΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ EUR 96.703,54 USD 135.397,69 0,74839096 101.330,41 GBP 2,17 1,16177752 2,52 RON 3,08 0,23463163 0,72 BGN 77,80 0,51129972 39,78 24

PLN 236.014,43 0,25157233 59.374,70 TRL 319.873,09 0,48323185 154.572,87 ΣΥΝΟΛΟ 412.024,54 4,76% IV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 1.363,32 ΣΥΝΟΛΟ 1.363,32 0,02% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 8.659.046,45 100,00% ΠΑΘΗΤΙΚΟ Μονάδες Τρέχουσα τιμή σε Ξ.Ν. μονάδος σε EUR I. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ EUR 153.551,03 USD 52.458,01 0,74839096 39.259,10 PLN 67.649,26 0,25157233 17.018,68 209.828,81 ΙI. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 9.557,36 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 6.191.895,48 ii) Kέρδη χρήσεως σε αύξηση κεφαλαίου 835.885,31 7.027.780,79 ΙV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 1.411.879,49 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 8.659.046,45 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 155.757,669 (122.182,671) (2.349.793,69) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (1.073.441,97) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 497.062,763 6.191.895,48 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΕΣΟΔΑ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 171.328,53 ΤΟΚΟΙ 6.034,28 ΣΥΝΟΛΟ 177.362,81 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 1.092.953,85 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (301.630,87) ΣΥΝΟΛΟ 791.322,98 Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΥΝ/ΚΕΣ ΔΙΑΦΟΡΕΣ 144.630,00 ΣΥΝΟΛΟ 144.630,00 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Η αποτίμηση της εισηγμένης στο Χ.Α. μετοχής έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010. Η αποτίμηση των Mετοχών Εξωτερικού και των Μεριδίων E.T.F. έγινε με βάση την τιμή κλεισίματος των χρηματιστηριακών συναλλαγών τοις μετρητοίς της 31/12/2010 των αλλοδαπών χρηματιστηρίων στα οποία ήταν εισηγμένα. Η αποτίμηση των Π.Χ.Π. που ήταν εισηγμένα σε Χρηματιστήρια Παραγώγων Εσωτερικού-Εξωτερικού έγινε καθ όλη τη διάρκεια της περιόδου 01/01-31/12/2010 στις εκάστοτε τιμές διακανονισμού (κλεισίματα) και τα προκύψαντα κέρδη ή ζημίες έχουν λογισθεί στα αποτελέσματα περιόδου. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 7.976.712,04. Οι τιμές αποτίμησης των Κινητών Αξιών που είναι διαπραγματεύσιμες σε χρηματιστήρια εσωτερικού-εξωτερικού, λήφθηκαν από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010 έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010 και εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε EUR έγινε με βάση το Δελτίο Ισοτιμιών Αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2010. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν.3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Μετοχές της εταιρείας «ΔΙΑΣ ΑΕΕΧ», 0,95%. Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 5,35%. β) Όμιλος «KOC Holding AS» Μετοχές της εταιρείας «KOC HOLDING AS», 0,00%. Mετοχές της εταιρείας «ΑYGAZ AS», 0,71%. γ) Όμιλος «TURKIYE IS BANKASI AS» Μετοχές της εταιρείας «TURKIYE IS BANKASI AS», 0,00%. Mετοχές της εταιρείας «TURK SISE VE CAM», 0,68%. Μετοχές της εταιρείας «SODA SANAYII», 0,00%. Μετοχές της εταιρείας «TURKIYE SINAI KALKINMA BANK», 0,00%. Μετοχές της εταιρείας «TRAKYA CAM SANAYII», 0,70%. δ) Όμιλος «SISTEMA JSFC» Μετοχές της εταιρείας «MOBILE TELESYSTEMS OJSC ADS», 2,96%. Μετοχές της εταιρείας «SISTEMA JSFC GDR», 0,88%. 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 Δ. ΕΣΟΔΑ ΚΑΙ ΕΞΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ ΕΞΟΔΑ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΝ (224,58) ΣΥΝΟΛΟ (224,58) Ε. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 6.815,46 ΖΗΜΙΕΣ (12.430,10) ΣΥΝΟΛΟ (5.614,64) ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ+Δ+Ε) 1.107.476,57 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (41.788,82) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (229.802,44) (271.591,26) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 835.885,31 835.885,31 IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 8.659.046,45 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 7.247.166,96 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 497.062,763 Χ 16,9791) 8.439.660,28 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΡΔΗ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 835.885,31 Η διάθεση γίνεται ως εξής: ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΝΤΑ ΜΕΤΑΦΟΡΑ ΣΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 835.885,31 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 1.411.879,49 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 6.566.186,79 8.300.003,62 8.439.660,28 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 8,2746 13,4034 16,9791 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 619.245,434 9.108.056,05 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 33.574,998 507.075,09 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 1,44% 25

6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 2,45% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK EMERGING EUROPE METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK EMERGING EUROPE METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK EMERGING EUROPE METOXIKO ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 26

EUROBANK GLOBAL BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ Πορεία της αγοράς Κατά το 1ο εξάμηνο του 2010, τα γερμανικά κρατικά ομόλογα κατέγραψαν κέρδη χάρη σε μια σειρά παραγόντων που οδήγησαν τις προσδοκώμενες αποδόσεις σε ιστορικά χαμηλά επίπεδα. Κύριος παράγοντας ήταν η επιδείνωση της δημοσιοοικονομικής κρίσης, η οποία οδήγησε σε αύξηση της αποστροφής κινδύνου και τοποθέτηση στα Γερμανικά κρατικά ομόλογα αντί κρατικών ομολόγων των περιφερειακών κρατών της Ευρωζώνης. Στο γεγονός αυτό συνέβαλαν και η επεκτατική πολιτική της ΕΚΤ μέσω παροχής ρευστότητας, καθώς και οι ανησυχίες ότι η παγκόσμια οικονομία θα εισέλθει σε δεύτερη συνεχόμενη επιβράδυνση. Οι αποδόσεις του 10ετούς και του 2ετούς γερμανικού κρατικού ομολόγου σημείωσαν ιστορικά χαμηλά στο 2,09% και στο 0,43% αντίστοιχα. Κατά το 2ο εξάμηνο του έτους, τα κρατικά ομόλογα του γερμανικού δημοσίου σημείωσαν απώλειες, ενώ οι προσδοκώμενες αποδόσεις οδηγήθηκαν υψηλότερα αντισταθμίζοντας εν μέρει τα κέρδη του 1ου εξαμήνου. Τα γερμανικά ομόλογα επηρεάστηκαν αρνητικά λόγω των θετικών ενδείξεων για την οικονομική ανάπτυξη της Γερμανίας και των απωλειών των κρατικών ομολόγων των ΗΠΑ. Όσον αφορά τα εταιρικά ομόλογα, για δεύτερη συνεχή χρονιά, η διάθεση των ξένων επενδυτών για ανάληψη ρίσκου, καθώς και τα επιτόκια των κεντρικών τραπεζών που παρέμειναν αμετάβλητα σε ιστορικά χαμηλά επίπεδα, οδήγησαν σε σημαντική μείωση των spread. Ωστόσο, τα εταιρικά και πιο συγκεκριμένα τα τραπεζικά ομόλογα των περιφερειακών αγορών της Ευρωζώνης κατέγραψαν απώλειες λόγω της επιδείνωσης της δημοσιοοικονομικής κρίσης. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Η απόδοση του Eurobank Global Bond στο τέλος του 2010 διαμορφώθηκε στο +1,65% με τα υπό διαχείριση κεφάλαια να ανέρχονται στα 92,03 εκ ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 Κατανομή Ομολογιακού Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 27

EUROBANK GLOBAL BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 4/880/04.02.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ Α. ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ (EUR) AΘΗΝΑ ΟΕΔ 28/01/09-20/08/14, 5,50%, FXD Ba1/*- 3.000 75,640 226.920,00 ΟΕΔ 11/03/10-19/06/20, 6,25%, FXD Ba1/*- 10.000 66,010 660.100,00 OEΔ 04/04/05-17, 6ΜΟ EURIBOR+9bp Ba1/*- 880 57,500 50.600,00 ΣΥΝΟΛΟ 937.620,00 1,01% ΣΥΝΟΛΟ XΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 937.620,00 1,01% Β. ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (EUR) ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΟΥΒΛΙΝΟ TRANSCAPIT (TRANSNEFT) 27/06/07-12, 5,381%, FXD Baa1 2.000 103,800 207.599,20 GAZ CAPITAL (GAZPROM) 09/12/05-12, 4,56%, FXD Baa1 1.500 103,512 155.267,25 LITHOS MORTGAGE FINANCING PLC CLASS A 02/05/06-23/02/42, 3MO EURIBOR+15bp A/*- 79.500 11,556 918.711,48 ΣΥΝΟΛΟ 1.281.577,93 1,39% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ FRENCH TREASURY NOTE 25/05/10-20/09/12, 0,75%, FXD Aaa 20.000 99,645 1.992.900,00 PINAULT-PRINTEMPS-REDOUT 29/03/04-11, 5,25%, FXD BBB- 1.000 100,814 100.813,70 OTE PLC 05/08/03-13, 5,00%, FXD Baa2 11.350 94,902 1.077.132,03 BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND 20/05/05-04/07/15, 3,25%, FXD Aaa 50.000 106,352 5.317.600,00 EFG HELLAS PLC 08/06/07-17, 3MO EURIBOR+30bp Ba2 37.650 47,083 1.772.686,25 NOMURA BANK INTL PLC 19/05/10-16, 3,60%, VARIABLE A/*- 7.000 96,361 674.527,00 BNP PARIBAS COVERED 13/12/06-11, 3,75%, FXD Aaa 10.000 102,306 1.023.063,00 OTE PLC 12/02/08-15, 6,00%, FXD Baa2 5.000 96,295 481.473,50 BUNDESOBLIGATION 28/09/07-12/10/12, 4,25%, FXD Aaa 1.000 106,074 106.074,00 EUROPEAN COMMUNITY 27/07/09-27/01/15, 3,125%, FXD Aaa 10.000 103,223 1.032.233,00 EFG HELLAS PLC 11/08/09-11/02/13, 4,375%, FXD Ba1/*- 10.000 82,647 826.471,00 BUNDESOBLIGATION 26/09/08-11/10/13, 4,00%, FXD Aaa 80.000 108,025 8.642.000,00 BUNDESOBLIGATION 15/01/10-27/02/15, 2,50%, FXD Aaa 10.000 103,435 1.034.350,00 ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ BOMBARDIER INC 02/11/10-15/05/21, 6,125%, FXD (CALLABLE) Ba2 1.000 96,995 96.995,00 SES GLOBAL S.A. 15/03/06-11, 4,00%, FXD Baa2 500 100,646 50.322,95 ΣΥΝΟΛΟ 24.228.641,43 26,23% ΛΟΝΔΙΝΟ TELEFONICA EUROPE BV 14/02/03-13, 5,125%, FXD Baa1 1.000 105,110 105.109,60 VODAFONE GROUP PLC 14/06/06-13/01/12, 3MO EURIBOR+40bp Baa1 10.000 100,076 1.000.759,00 EFG HELLAS FUNDING LTD 29/07/09-29/10/14, 8,25%, FXD (PERPETUAL) B2 15.000 64,680 970.200,00 KINGDOM OF SWEDEN 07/05/09-14, 3,125%, FXD Aaa 10.000 104,563 1.045.628,00 UBS AG LONDON 06/07/09-17, 4,625%, FXD Aa3 15.000 103,785 1.556.775,00 WESTPAC BANKING CORP 22/09/09-16, 4,25%, FXD Aa1 3.000 104,140 312.418,50 STATE OF ISRAEL 18/03/10-20, 4,625%, FXD A1/*- 2.000 101,254 202.507,20 GAS NATURAL CAPITAL 09/11/09-12, 3,125%, FXD Baa2 2.500 100,663 251.657,25 ΣΥΝΟΛΟ 5.445.054,55 5,89% ΒΡΥΞΕΛΛΕΣ BELGIUM KINGDOM 19/01/10-28/09/20, 3,75%, FXD Aa1 20.000 98,241 1.964.820,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.964.820,00 2,13% ΛΟΥΞΕΜΒΟΥΡΓΟ EFG PRIVATE BANK SA 10/11/04-30/04/10, 3,035%, VARIABLE (PERPETUAL/CALLABLE) Baa3 22.000 41,167 905.674,00 INTESA SANPAOLO SPA 04/11/10-15, 3,00%, FXD Aaa 5.000 96,228 481.140,00 TITAN GLOBAL FINANCE PLC 30/07/09-13, 6,90%, FXD BB/*- 8.000 97,375 779.000,00 PIRAEUS GROUP FINANCE 26/10/06-11, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 1.000 91,417 91.416,70 ΣΥΝΟΛΟ 2.257.230,70 2,44% ΑΜΣΤΕΡΝΤΑΜ KONINKLIJKE KPN N.V. 13/11/07-12, 5,00%, FXD Baa2 500 105,519 52.759,40 NETHERLANDS GOVERNMENT 27/06/05-15/07/15, 3,25%, FXD Aaa 80.000 105,714 8.457.120,00 ING BANK N.V. 03/03/09-14, 3,375%, FXD Aaa 10.000 104,312 1.043.117,00 ΣΥΝΟΛΟ 9.552.996,40 10,34% ΝΤYΣΕΛΝΤΟΡΦ LAFARGE SA 28/05/08-15, 6,125%, FXD Baa3 1.000 106,350 106.350,30 REPUBLIC OF POLAND 02/02/09-03/02/14, 5,875%, FXD A2 5.000 107,929 539.645,00 28

ROMANIA 18/03/10-15, 5,00%, FXD Baa3 1.000 98,819 98.819,00 NOVA LJUBLJANSKA BANKA D 23/07/09-12, 3,25%, FXD Aa2 10.000 101,068 1.010.675,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.755.489,30 1,90% ΛΙΣΑΒΩΝΑ BANCO COMERC PORTUGUES 19/01/09-12, 3,625%, FXD A1/*- 20.000 97,971 1.959.416,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.959.416,00 2,12% ΠΑΡΙΣΙ FRANCE (GOVT OF) 07/07/09-25/10/19, 3,75%, FXD AAA 10.000 103,963 1.039.630,00 FRENCH TREASURY NOTE 26/01/10-15/01/15, 2,50%, FXD AAA 50.000 102,225 5.111.250,00 ΣΥΝΟΛΟ 6.150.880,00 6,66% ΒΙΕΝΝΗ KA FINANZ AG 24/03/10-14, 2,25%, FXD Aaa 10.000 100,328 1.003.275,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.003.275,00 1,09% ΒΕΡΟΛΙΝΟ THYSSENKRUPP AG 29/03/04-11, 5,00%, FXD Baa3 1.000 100,753 100.752,50 ΣΥΝΟΛΟ 100.752,50 0,11% ΜΙΛΑΝΟ BUONI POLIENNALI DEL TES 16/11/10-01/11/15, 3,00%, FXD AA- 20.000 96,291 1.925.820,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.925.820,00 2,08% ΜΑΔΡΙΤΗ BONDS Y OBLIG DEL ESTADO 13/07/10-31/10/20, 4,85%, FXD Aa1 10.000 95,472 954.720,00 ΣΥΝΟΛΟ 954.720,00 1,03% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΩΝ ΔΑΝΕΙΩΝ (EUR) 58.580.673,81 63,41% ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (USD) NASDAQ TRACE BARCLAYS BANK PLC 10/07/09-14, 5,20%, FXD Aa3 7.500 80,386 602.898,52 ΣΥΝΟΛΟ 602.898,52 0,65% ΒΕΡΟΛΙΝΟ EUROPEAN INVESTMENT BANK 08/04/09-14, 3,00%, FXD Aaa 30.000 78,434 2.353.008,53 ΣΥΝΟΛΟ 2.353.008,53 2,55% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ EFG HELLAS PLC 28/04/06-11, 3MO USLIBOR+20bp Ba1/*- 5.000 71,846 359.227,66 ΣΥΝΟΛΟ 359.227,66 0,39% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΩΝ ΔΑΝΕΙΩΝ (USD) 3.315.134,71 3,59% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΩΝ ΔΑΝΕΙΩΝ 61.895.808,52 67,00% ΣΥΝΟΛΟ XΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 61.895.808,52 67,00% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 62.833.428,52 68,01% Μονάδες Τρέχουσα τιμή IΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ σε Ξ.Ν. μονάδος σε EUR ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΠΕΡΙΘΩΡΙΟΥ ΑΣΦΑΛΙΣΗΣ (MARGIN) EUR 707.646,78 GBP 67,13 1,16177752 77,99 USD 2.954.825,43 0,74839096 2.211.364,64 ΣΥΝΟΛΟ 2.919.089,41 3,16% III. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ EUR 2.638.450,20 HKD 0,34 0,09628717 0,03 CHF 0,01 0,79974408 0,01 JPY 1,00 0,00920387 0,01 GBP 0,27 1,16177752 0,31 USD 2.662.856,21 0,74839096 1.992.857,51 ΣΥΝΟΛΟ 4.631.308,07 5,01% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 20.902.747,39 ΣΥΝΟΛΟ 20.902.747,39 22,63% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 25.534.055,46 27,64% IV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 1.096.717,64 ΣΥΝΟΛΟ 1.096.717,64 1,19% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 92.383.291,03 100,00% ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΤΑΞΕΩΣ ΧΡΕΩΣΤΙΚΟΙ ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΑΠΟ ΑΜΦΟΤΕΡΟΒΑΡΕΙΣ ΣΥΜΒΑΣΕΙΣ ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ CME EUR/USD FX FUTURES MAR 11 (SHORT) 160 (26.728.000,00) UST -10 Y MAR 11 (LONG) 20 2.408.750,00 EURO BUND FUTURES MAR 11 (LONG) 130 16.290.300,00 ΠΑΘΗΤΙΚΟ Μονάδες Τρέχουσα τιμή σε Ξ.Ν. μονάδος σε EUR I. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ EUR 89.644,11 USD 267.875,00 0,74839096 200.475,23 290.119,34 ΙI. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 61.077,19 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 94.382.198,28 ii) Kέρδη χρήσεως σε αύξηση κεφαλαίου 1.619.540,14 96.001.738,42 IV. ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΓΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΗ ΣΤΟ Α/Κ (ΜΕΡΙΔΙΑ ΠΡΟΣ ΕΚΔΟΣΗ) 570,00 V. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ (3.970.213,92) ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 92.383.291,03 ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΤΑΞΕΩΣ ΠΙΣΤΩΤΙΚΟΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΑΜΦΟΤΕΡΟΒΑΡΕΙΣ ΣΥΜΒΑΣΕΙΣ ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΜΕΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΕΚΠΛΗΡΩΣΗΣ ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ CME EUR/USD FX FUTURES MAR 11 (SHORT) 160 (26.728.000,00) UST -10 Y MAR 11 (LONG) 20 2.408.750,00 EURO BUND FUTURES MAR 11 (LONG) 130 16.290.300,00 ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΑΞΙΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΕΙΔΟΣ ΘΕΣΗ ΑΡΙΘΜΟΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΑΞΙΑ ΣΤΟ ΚΑΘΑΡΟ ΣΥΜΒΟΛΑΙΩΝ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΜΕ CME EUR/USD FX FUTURES MAR 11 (SHORT) 160 (26.455.125,00) (26.728.000,00) 29,04% UST -10 Y MAR 11 (LONG) 20 2.403.750,00 2.408.750,00 2,62% EURO BUND FUTURES MAR 11 (LONG) 130 16.192.500,00 16.290.300,00 17,70% ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Tα Ομολογιακά Δάνεια Εξωτερικού αποτιμήθηκαν βάσει δημοσιευμένης τιμής ζήτησης από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Η εν λόγω τιμή ζήτησης προέκυψε από τη στάθμιση τιμών ζήτησης που υποβλήθηκαν σε αγορά ή μηχανισμό διαπραγμάτευσης, την 31/12/2010, από περισσότερους του ενός διαπραγματευτές που δραστηριοποιούνται στην εν λόγω αγορά ή μηχανισμό. Για το Ομολογιακό Δάνειο Εξωτερικού «EFG HELLAS FUNDING LTD 29/07/09-29/10/14, 8,25%, FXD» χρησιμοποιήθηκε 29

ως τιμή κλεισίματος η τιμή ζήτησης που λήφθηκε από τον επικεφαλής έκδοσης (Lead Manager). Σημειώνεται ότι η τρέχουσα αξία του Ομολογιακού Δανείου «LITHOS MORTGAGE FINANCING PLC CLASS A 02/05/06-23/02/42» εμφανίζεται μειωμένη κατά το αποπληρωθέν κεφάλαιο έως 22/11/2010, σύμφωνα με τους όρους εκδόσεώς του. Τα Ομόλογα Ελληνικού Δημοσίου (Ο.Ε.Δ.) αποτιμήθηκαν με βάση το Δελτίο Τιμών της Ηλεκτρονικής Δευτερογενούς Αγοράς Τίτλων (Η.Δ.Α.Τ.) της 31/12/2010. Η αποτίμηση των Π.Χ.Π. που είναι ή ήταν εισηγμένα σε Χρηματιστήρια Παραγώγων Εσωτερικού-Εξωτερικού έγινε καθ όλη τη διάρκεια της περιόδου 01/01-31/12/2010 στις εκάστοτε τιμές διακανονισμού (κλεισίματα) και τα προκύψαντα κέρδη ή ζημίες έχουν λογισθεί στα αποτελέσματα περιόδου. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 61.863.228,52 ενώ αυτών που επιμετρήθηκαν βάσει τιμής που λήφθηκε από επικεφαλής έκδοσης (Lead Manager), ανέρχεται σε Ευρώ 970.200,00. Οι τιμές αποτίμησης των Παράγωγων Χρηματοοικονομικών Μέσων που είναι διαπραγματεύσιμα σε χρηματιστήρια εξωτερικού, λήφθηκαν από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των Ομολογιακών Δανείων και των Ο.Ε.Δ (μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους), καθώς και οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010. Στο σύνολό τους οι δεδουλευμένοι τόκοι εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η μετατροπή των ξένων νομισμάτων σε EUR έγινε με βάση το Δελτίο Ισοτιμιών Αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2010. Η πιστοληπτική διαβάθμιση των Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού και των Ο.Ε.Δ. λήφθηκε από τον διεθνώς αναγνωρισμένο Οίκο Πιστοληπτικής Αξιολόγησης Moody's. Στις περιπτώσεις Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού για τα οποία ο εν λόγω Οίκος δεν έχει σχετική διαβάθμιση, χρησιμοποιήθηκε η πιστοληπτική διαβάθμιση των διεθνώς αναγνωρισμένων Οίκων Standard & Poors ή Fitch. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν. 3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Ομολογίες της εταιρείας «EFG PRIVATE BANK», 0,98%. Ομολογίες της εταιρείας «EFG HELLAS PLC», 3,21%. Ομολογίες της εταιρείας «EFG HELLAS FUNDING LTD», 1,05%. Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 7,26%. β) Όμιλος «PIRAEUS BANK S.A.» Ομολογίες της εταιρείας «PIRAEUS GROUP FINANCE», 0,10%. Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 16,10%. Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΥΝ/ΚΕΣ ΔΙΑΦΟΡΕΣ 528.160,47 ΣΥΝΟΛΟ 528.160,47 Δ. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 7.250.174,91 ΖΗΜΙΕΣ (4.312.368,10) ΣΥΝΟΛΟ 2.937.806,81 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ+Δ) 2.468.564,45 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (227.317,49) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (621.706,82) (849.024,31) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ 1.619.540,14 1.619.540,14 IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 92.383.291,03 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 96.353.504,95 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΡΔΗ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 1.619.540,14 Η διάθεση γίνεται ως εξής: ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΝΤΑ ΜΕΤΑΦΟΡΑ ΣΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 1.619.540,14 (3.970.213,92) ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 29.092.801,432 X 3,1634) 92.031.524,50 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 34.584.291,771 139.324.360,48 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 294.495,212 936.713,84 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 5.785.985,551 (5.491.490,339) (18.472.422,30) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (27.406.453,74) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 29.092.801,432 94.382.198,28 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΤΟΚΟΙ 3.170.384,78 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 129.671.260,18 107.633.045,58 92.031.524,50 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 3,0448 3,1122 3,1634 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,22% 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 0,67% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 ΣΥΝΟΛΟ 3.170.384,78 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 1.568.750,92 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (5.736.538,53) ΣΥΝΟΛΟ (4.167.787,61) Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ 30

Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GLOBAL BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GLOBAL BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK GLOBAL BOND ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 31

EUROBANK CLICK OMOΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ H απόδοση του Α/Κ Eurobank Click διαμορφώθηκε στο τέλος του 2010 στο -0,44% με τα υπό διαχείριση κεφάλαια να ανέρχονται στα 115,16 εκ. ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Κλαδική Σύνθεση Μετοχικού Χαρτοφυλακίου Αναφοράς Μηχανισμού Επένδυσης Γεωγραφική Σύνθεση Χαρτοφυλακίου Αναφοράς Μηχανισμού Επένδυσης 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 33

EUROBANK CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 27/840/16.07.2008 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ Α. ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΑ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ AΘΗΝΑ ΟΕΔ 04/01/10-04/02/15, 6ΜΟ EURIBOR+250bp BB+/*- 15.000 76,500 1.147.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.147.500,00 0,75% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ 1.147.500,00 0,75% Β. ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (EUR) ΗΙ - ΜΤF UNICREDIT SPA 05/04/04-11, 3MO EURIBOR+12,50bp Aa3 20.000 99,935 1.998.690,00 BELGIUM KINGDOM 22/06/07-11, 3MO EURIBOR -15bp Αa1 15.000 99,879 1.498.185,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.496.875,00 2,30% AMΣΤΕΡΝΤΑΜ ING BANK N.V. 22/08/08-11, 3MO EURIBOR +75bp Aa3 23.500 100,178 2.354.175,95 RABOBANK NEDERLAND 08/10/10-12, 3MO EURIBOR+18bp Aaa 10.000 99,964 999.636,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.353.811,95 2,20% ΒΕΡΟΛΙΝΟ LAND BRANDENBURG 25/01/08-12, 3ΜΟ ΕURIBOR-7bp 60.000 99,957 5.997.432,00 ΣΥΝΟΛΟ 5.997.432,00 3,94% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ NATIONAL BANK OF GREECE SA 07/10/09-16, 3,875%, FXD Baa3 68.500 76,934 5.269.979,00 KFW 12/08/09-15, 3MO EURIBOR FLAT (GOV. GUARANTEED) Aaa 20.000 99,918 1.998.354,00 EFG HELLAS PLC 28/03/07-12, 3MO EURIBOR +15bp Ba1/*- 50.000 84,750 4.237.500,00 BAYERISCHE LANDESBANK 14/04/04-11, 3MO EURIBOR+9bp Aaa 49.500 100,015 4.950.742,50 ALPHA CREDIT GROUP PLC 17/01/07-12, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 40.000 91,864 3.674.544,00 OTE PLC 12/02/08-15, 6,00%, FXD Baa2 39.000 96,295 3.755.493,30 EUROPEAN INVESTMENT BANK 27/07/09-27/01/17, 3MO EURIBOR+25bp Aaa 50.000 100,835 5.041.750,00 DEUTSCHE BANK AG 23/05/07-11, 3MO EURIBOR+3bp Aa3 15.000 99,892 1.498.380,00 EFG HELLAS PLC 14/09/09-15/03/11, 3MO EURIBOR+125bp Ba1/*- 65.000 96,750 6.288.750,00 ΣΥΝΟΛΟ 36.715.492,80 24,11% ΠΑΡΙΣΙ BNP PARIBAS 14/10/10-11, 3MO EURIBOR+10bp Aa2 22.000 100,012 2.200.255,20 SFEF 16/07/09-12, 3ΜΟ ΕURIBOR+5bp Aaa 50.000 100,031 5.001.560,00 ΣΥΝΟΛΟ 7.201.815,20 4,73% ΔΟΥΒΛΙΝΟ THEMELEION MORTGAGE FINANCE PLC CLASS A 14/06/04-27/12/36, 3MO EURIBOR+16bp (MORTGAGES) Baa1 80.000 8,094 647.517,22 ΣΥΝΟΛΟ 647.517,22 0,43% ΛΟΝΔΙΝΟ BARCLAYS BANK PLC 28/10/09-28/01/13, 3MO EURIBOR+80bp Aa3 35.000 100,223 3.507.805,00 BANCO COMERC PORTUGUES 03/12/09-28/02/13, 3MO EURIBOR+90bp A3/*- 10.000 81,968 819.684,00 ROYAL BK CANADA 23/03/06-11, 3MO EURIBOR+6bp Aa1 20.000 100,014 2.000.282,00 ΣΥΝΟΛΟ 6.327.771,00 4,16% ΛΟΥΞΕΜΒΟΥΡΓΟ HELLENIC REPUBLIC 15/05/02-12, 3MO EURIBOR+8bp BB/*- 57.000 83,069 4.734.933,00 HELLENIC REPUBLIC 11/04/08-16, 6MO EURIBOR+7,5bp Ba1/*- 45.000 54,571 2.455.695,00 BANCA INTESA SPA 11/04/06-13, 3MO EURIBOR +17,50bp Aa2 10.000 97,317 973.167,00 LB BADEN - WUERTTEMBERG 23/04/04-11/12/15, 3MO EURIBOR+10bp Aaa 50.000 98,790 4.939.500,00 PIRAEUS GROUP FINANCE 26/10/06-11, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 70.000 91,417 6.399.169,00 INTESA SANPAOLO SPA 19/01/10-12, 3MO EURIBOR+30bp Aa2 15.000 99,435 1.491.531,00 ALPHA CREDIT GROUP PLC 02/06/06-11, 3MO EURIBOR+24bp Ba1/*- 69.500 96,500 6.706.750,00 ΣΥΝΟΛΟ 27.700.745,00 18,19% ΓΕΝΕΥΗ-ΛΩΖΑΝΗ-ΖΥΡΙΧΗ CREDIT SUISSE LONDON 07/12/09-13, 1ΜΟ ΕURIBOR+60bp Aa1 10.000 99,974 999.739,00 ΣΥΝΟΛΟ 999.739,00 0,66% 34

ΝΤΥΣΕΛΝΤΟΡΦ BNP PARIBAS 21/12/09-21/06/12, 3MO EURIBOR+25bp Aa2 30.000 100,034 3.001.011,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.001.011,00 1,97% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΩΝ ΔΑΝΕΙΩΝ (EUR) 95.442.210,17 62,69% ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΔΕΥΤΕΡΟΓΕΝΟΥΣ ΑΓΟΡΑΣ EQUITY BASKET SWAP 36.545.230,42 ΣΥΝΟΛΟ 36.545.230,42 24,00% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 131.987.440,59 86,69% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 133.134.940,59 87,44% ΙΙ. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 90.259,74 ΣΥΝΟΛΟ 90.259,74 0,06% III. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 917.476,62 ΣΥΝΟΛΟ 917.476,62 0,60% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 17.615.991,21 ΣΥΝΟΛΟ 17.615.991,21 11,57% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 18.533.467,83 12,17% ΙV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 501.537,53 ΣΥΝΟΛΟ 501.537,53 0,33% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 152.260.205,69 100,00% ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 37.022.593,49 IΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 74.875,11 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 111.440.022,53 ii) Ζημίες χρήσεως σε μείωση κεφαλαίου (2.285.949,57) 109.154.072,96 IV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 6.008.664,13 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 152.260.205,69 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Τα Ομολογιακά Δάνεια Εξωτερικού αποτιμήθηκαν βάσει δημοσιευμένης τιμής ζήτησης από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. H εν λόγω τιμή ζήτησης προέκυψε από τη στάθμιση τιμών ζήτησης που υποβλήθηκαν σε αγορά ή μηχανισμό διαπραγμάτευσης, την 31/12/2010, από περισσότερους του ενός διαπραγματευτές που δραστηριοποιούνται στην εν λόγω αγορά ή μηχανισμό. Για τα Ομολογιακά Δάνεια Εξωτερικού «THEMELEION MORTGAGE FINANCE PLC CLASS A 14/06/04-27/12/36» και «HELLENIC REPUBLIC 11/04/08-16» χρησιμοποιήθηκαν τιμές της 30/12/2010, εκτιμώντας ότι η μεταβολή της 31/12/2010 σε σχέση με τις μεταβολές αντίστοιχων χρεογράφων/εκδοτών παρόμοιας πιστοληπτικής ικανότητας, παρουσίασε μη ρεαλιστική απόκλιση. Σημειώνεται ότι η τρέχουσα αξία του Ομολογιακού Δανείου «THEMELEION MORTGAGE FINANCE PLC CLASS A 14/06/04-27/12/36» εμφανίζεται μειωμένη κατά το αποπληρωθέν κεφάλαιο έως 26/12/2010, σύμφωνα με τους όρους εκδόσεώς του. Το Ομόλογο Ελληνικού Δημοσίου (Ο.Ε.Δ.) αποτιμήθηκε με βάση το Δελτίο Τιμών της Ηλεκτρονικής Δευτερογενούς Αγοράς Τίτλων (Η.Δ.Α.Τ.) της 31/12/2010. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο εμπεριέχει εξωχρηματιστηριακό παράγωγο αξίας, κατά την 31/12/2010, Ευρώ 36.545.230,42 το οποίο έχει συναφθεί με την Societe Generale. Για την αποτίμηση του παραγώγου χρησιμοποιείται η τεχνική Monte Carlo Simulation. Οι βασικές παράμετροι του μοντέλου αποτίμησης είναι οι τιμές των υποκείμενων αξιογράφων και η τεκμαρτή διακύμανση των υποκείμενων αξιών. Αλλες παράμετροι που επηρεάζουν το μοντέλο αποτίμησης είναι τα επιτόκια, οι δείκτες μερισμάτων των υποκείμενων αξιογράφων και οι συντελεστές συσχέτισης μεταξύ των υποκείμενων αξιογράφων. Για τον προσδιορισμό των τιμών των υποκείμενων αξιογράφων χρησιμοποιείται ο διεθνώς αναγνωρισμένος πάροχος πληροφοριών Bloomberg. Για τον προσδιορισμό των τεκμαρτών διακυμάνσεων των υποκείμενων αξιογράφων, των επιτοκίων, των δεικτών μερισμάτων και των συντελεστών συσχέτισης μεταξύ των υποκείμενων αξιογράφων χρησιμοποιούνται τιμές διατραπεζικής αγοράς. Συνοπτική Ανάλυση Ευαισθησίας Βασικών Παραμέτρων (απόλυτη μεταβολή τιμής παραγώγου) 1% 5% 10% Μεταβολή τιμής υποκείμενων αξιογράφων 0,1% 0,7% 1,4% Μεταβολή Τεκμαρτής διακύμανσης υποκείμενων αξιογράφων 0,2% 1,1% 2,1% Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 96.589.710,17. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των Ομολογιακών Δανείων και του Ο.Ε.Δ. (μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους) καθώς και οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010. Στο σύνολό τους οι δεδουλευμένοι τόκοι εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η πιστοληπτική διαβάθμιση των Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού και του Ο.Ε.Δ. λήφθηκε από τον διεθνώς αναγνωρισμένο Οίκο Πιστοληπτικής Αξιολόγησης Moody's. Στις περιπτώσεις Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού για τα οποία ο εν λόγω Οίκος δεν έχει σχετική διαβάθμιση, χρησιμοποιήθηκε η πιστοληπτική διαβάθμιση των διεθνώς αναγνωρισμένων Οίκων Standard & Poors ή Fitch. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν.3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «INTESA SANPAOLO SPA» Oμολογίες της εταιρείας «BANCA INTESA SPA», 0,85% Oμολογίες της εταιρείας «INTESA SANPAOLO SPA», 1,30% β) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Ομολογίες της εταιρείας «EFG HELLAS PLC», 9,14% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 3,14% γ) Ομιλος «PIRAEUS BANK SA» Ομολογίες της εταιρείας «PIRAEUS GROUP FINANCE», 5,56% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 1,48% δ) Όμιλος «ALPHA BANK A.E.» Ομολογίες της εταιρείας «ALPHA CREDIT GROUP PLC», 9,01% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 2,61% ε) Όμιλος «NATIONAL BANK OF GREECE SA» Oμολογίες της εταιρείας «NATIONAL BANK OF GREECE SA», 4,58% Διαθέσιμα - Καταθέσεις, 8,86% 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2009-31/12/2009 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 38.838.427,426 125.098.788,55 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 302.909,945 988.711,20 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 3.677.866,681 (3.374.956,736) (11.970.245,45) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (2.677.231,77) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 35.463.470,690 111.440.022,53 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΤΟΚΟΙ 1.787.343,87 ΣΥΝΟΛΟ 1.787.343,87 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 971.547,02 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (2.585.023,14) ΣΥΝΟΛΟ (1.613.476,12) Γ. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 838.647,46 ΣΥΝΟΛΟ 838.647,46 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ) 1.012.515,21 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (2.079.539,65) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (1.218.925,13) (3.298.464,78) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ (2.285.949,57) (2.285.949,57) IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 152.260.205,69 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 146.251.541,56 6.008.664,13 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 35.463.470,690 x 3,2474) 115.162.737,09 35

3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΖΗΜΙΕΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (2.285.949,57) ΣΕ ΜΕΙΩΣΗ ΤΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ (2.285.949,57) 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 129.129.559,66 126.678.834,66 115.162.737,09 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 3,1153 3,2617 3,2474 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,27% 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 1,74% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 36

EUROBANK DOUBLE CLICK OMOΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ H απόδοση του Α/Κ Eurobank Double Click διαμορφώθηκε στο τέλος του 2010 στο -0,83% και τα υπό διαχείριση κεφάλαια ανήλθαν σε 54,99 εκ. ευρώ. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Κλαδική Σύνθεση Μετοχικού Χαρτοφυλακίου Αναφοράς Μηχανισμού Επένδυσης Γεωγραφική Σύνθεση Χαρτοφυλακίου Αναφοράς Μηχανισμού Επένδυσης 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 37

EUROBANK DOUBLE CLICK OMOΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 27/840/16.07/2008 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (EUR) ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΑΜΣΤΕΡΝΤΑΜ RABOBANK NEDERLAND 08/10/10-12, 3MO EURIBOR+18bp Aaa 5.000 99,964 499.818,00 ΣΥΝΟΛΟ 499.818,00 0,70% ΔΟΥΒΛΙΝΟ GRIF 1A 29/08/06-28/08/39, 6MO EURIBOR+14bp Baa1 29.000 51,954 1.506.661,86 ΣΥΝΟΛΟ 1.506.661,86 2,11% ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ BAYERISCHE LANDESBANK 14/04/04-11, 3MO EURIBOR+9bp Aaa 10.000 100,015 1.000.150,00 ALPHA CREDIT GROUP PLC 17/01/07-12, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 50.000 91,864 4.593.180,00 OTE PLC 12/02/08-15, 6,00%, FXD Baa2 13.350 96,295 1.285.534,25 EFG HELLAS PLC 28/03/07-12, 3MO EURIBOR+15bp Ba1/*- 10.000 84,750 847.500,00 NATIONAL BANK OF GREECE SA 07/10/09-16, 3,875%, FXD Baa3 36.500 76,934 2.808.091,00 EUROPEAN INVESTMENT BANK 27/07/09-27/01/17, 3MO EURIBOR+25bp Aaa 20.000 100,835 2.016.700,00 SOCIETE GENERALE 18/08/08-11, 3MO EURIBOR+75bp Aa2 10.000 100,363 1.003.626,00 DEUTSCHE BANK AG 23/05/07-11, 3MO EURIBOR+3bp Aa3 15.000 99,892 1.498.380,00 EFG HELLAS PLC 14/09/09-15/03/11, 3MO EURIBOR+125bp Ba1/*- 40.000 96,750 3.870.000,00 ΣΥΝΟΛΟ 18.923.161,25 26,46% ΛΟΝΔΙΝΟ BARCLAYS BANK PLC 28/10/09-28/01/13, 3MO EURIBOR+80bp Aa3 10.000 100,223 1.002.230,00 ROYAL BK CANADA 23/03/06-11, 3MO EURIBOR+6bp Aa1 6.000 100,014 600.084,60 ΣΥΝΟΛΟ 1.602.314,60 2,24% ΒΕΡΟΛΙΝΟ LAND BRANDENBURG 25/01/08-12, 3MO EURIBOR-7bp 30.000 99,957 2.998.716,00 ΣΥΝΟΛΟ 2.998.716,00 4,19% ΝΤΥΣΕΛΝΤΟΡΦ BNP PARIBAS 21/12/09-21/06/12, 3ΜΟ ΕURIBOR+25bp Aa2 5.000 100,034 500.168,50 ΣΥΝΟΛΟ 500.168,50 0,70% ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΠΑΡΙΣΙ SFEF 16/07/09-12, 3MO EURIBOR+5bp Aaa 20.000 100,031 2.000.624,00 BNP PARIBAS 14/10/10-11, 3MO EURIBOR+10bp Aa2 15.000 100,012 1.500.174,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.500.798,00 4,89% HI - MTF UNICREDIT SPA 05/04/04-11, 3MO EURIBOR+12,5bp Aa3 5.000 99,935 499.672,50 BELGIUM KINGDOM 22/06/07-11, 3MO EURIBOR-15bp Aa1 63.000 99,879 6.292.377,00 ΣΥΝΟΛΟ 6.792.049,50 9,50% ΛΟYΞΕΜΒΟΥΡΓΟ HELLENIC REPUBLIC 11/04/08-16, 6MO EURIBOR+7,5bp Ba1/*- 30.000 54,571 1.637.130,00 HELLENIC REPUBLIC 15/05/02-12, 3MO EURIBOR+8bp BB/*- 40.000 83,069 3.322.760,00 PIRAEUS GROUP FINANCE 26/10/06-11, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 20.000 91,417 1.828.334,00 INTESA SANPAOLO SPA 19/01/10-12, 3MO EURIBOR+30bp Aa2 15.000 99,435 1.491.531,00 ΣΥΝΟΛΟ 8.279.755,00 11,57% ΣΤΟΥΤΓΚΑΡΔΗ DEXIA CREDIT LOCAL 28/06/10-12, 3MO EURIBOR+30bp Aa1 10.000 99,852 998.523,00 ΣΥΝΟΛΟ 998.523,00 1,40% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΩΝ ΔΑΝΕΙΩΝ (EUR) 45.601.965,71 63,76% ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΔΕΥΤΕΡΟΓΕΝΟΥΣ ΑΓΟΡΑΣ EQUITY BASKET SWAP 16.354.592,20 ΣΥΝΟΛΟ 16.354.592,20 22,86% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 61.956.557,91 86,62% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 61.956.557,91 86,62% II. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 47.281,61 ΣΥΝΟΛΟ 47.281,61 0,07% ΙIΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 904.332,17 ΣΥΝΟΛΟ 904.332,17 1,26% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 8.414.911,49 ΣΥΝΟΛΟ 8.414.911,49 11,77% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 9.319.243,66 13,03% IV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 204.212,70 ΣΥΝΟΛΟ 204.212,70 0,28% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 71.527.295,88 100,00% 38

ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 16.503.941,80 ΙΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 36.286,24 ΙΙΙ. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 69.934.581,04 ii) Ζημίες χρήσεως σε μείωση κεφαλαίου (1.582.743,40) 68.351.837,64 ΙV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ (13.364.769,80) ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 71.527.295,88 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Τα Ομολογιακά Δάνεια Εξωτερικού αποτιμήθηκαν βάσει δημοσιευμένης τιμής ζήτησης από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. H εν λόγω τιμή ζήτησης προέκυψε από τη στάθμιση τιμών ζήτησης που υποβλήθηκαν σε αγορά ή μηχανισμό διαπραγμάτευσης, την 31/12/2010, από περισσότερους του ενός διαπραγματευτές που δραστηριοποιούνται στην εν λόγω αγορά ή μηχανισμό. Για το Ομολογιακό Δάνειο Εξωτερικού «HELLENIC REPUBLIC 11/04/08-16» χρησιμοποιήθηκαν τιμές της 30/12/2010 εκτιμώντας ότι η μεταβολή της 31/12/2010 σε σχέση με τις μεταβολές αντίστοιχων χρεογράφων/εκδοτών παρόμοιας πιστοληπτικής ικανότητας, παρουσίασε μη ρεαλιστική απόκλιση. Σημειώνεται ότι η τρέχουσα αξία του Ομολογιακού Δανείου "GRIF 1A 29/08/06-28/08/39" εμφανίζεται μειωμένη κατά το αποπληρωθέν κεφάλαιο έως 30/08/2010, σύμφωνα με τους όρους εκδόσεώς του. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο εμπεριέχει εξωχρηματιστηριακό παράγωγο αξίας, κατά την 31/12/2010, Ευρώ 16.354.592,20 το οποίο έχει συναφθεί με την Societe Generale. Για την αποτίμηση του παραγώγου χρησιμοποιείται η τεχνική Monte Carlo Simulation. Οι βασικές παράμετροι του μοντέλου αποτίμησης είναι οι τιμές των υποκείμενων αξιογράφων και η τεκμαρτή διακύμανση των υποκείμενων αξιών. Αλλες παράμετροι που επηρεάζουν το μοντέλο αποτίμησης είναι τα επιτόκια, οι δείκτες μερισμάτων των υποκείμενων αξιογράφων και οι συντελεστές συσχέτισης μεταξύ των υποκείμενων αξιογράφων. Για τον προσδιορισμό των τιμών των υποκείμενων αξιογράφων χρησιμοποιείται ο διεθνώς αναγνωρισμένος πάροχος πληροφοριών Bloomberg. Για τον προσδιορισμό των τεκμαρτών διακυμάνσεων των υποκείμενων αξιογράφων, των επιτοκίων, των δεικτών μερισμάτων και των συντελεστών συσχέτισης μεταξύ των υποκείμενων αξιογράφων χρησιμοποιούνται τιμές διατραπεζικής αγοράς. Συνοπτική Ανάλυση Ευαισθησίας Βασικών Παραμέτρων (απόλυτη μεταβολή τιμής παραγώγου) 1% 5% 10% Μεταβολή τιμής υποκείμενων αξιογράφων 0,04% 0,2% 0,4% Μεταβολή Τεκμαρτής διακύμανσης υποκείμενων αξιογράφων 0,1% 0,5% 1,0% Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 45.601.965,71. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των Ομολογιακών Δανείων (μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους) καθώς και οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010. Στο σύνολό τους οι δεδουλευμένοι τόκοι εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η πιστοληπτική διαβάθμιση των Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού λήφθηκε από τον διεθνώς αναγνωρισμένο Οίκο Πιστοληπτικής Αξιολόγησης Moody's. Σε περιπτώσεις Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού για τα οποία ο εν λόγω Οίκος δεν έχει σχετική διαβάθμιση, χρησιμοποιήθηκε η πιστοληπτική διαβάθμιση των διεθνώς αναγνωρισμένων Οίκων Standard & Poors ή Fitch. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν.3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Ομολογίες της εταιρείας «EFG HELLAS PLC», 8,58% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 5,66% β) Όμιλος «NATIONAL BANK OF GREECE SA» Oμολογίες της εταιρείας «NATIONAL BANK OF GREECE SA», 5,11% Διαθέσιμα - Καταθέσεις, 8,37% 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 5.664.010,781 77.817.330,95 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 103.684,296 1.103.952,50 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 564.506,877 (460.822,581) (6.019.492,85) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (2.967.209,56) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 5.203.188,200 69.934.581,04 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΤΟΚΟΙ 867.020,19 ΣΥΝΟΛΟ 867.020,19 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 638.597,12 ΜΕΙΟΝ : ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (520.350,00) ΣΥΝΟΛΟ 118.247,12 Γ. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΖΗΜΙΕΣ (964.153,97) ΣΥΝΟΛΟ (964.153,97) ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ) 21.113,34 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (1.108.234,46) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (495.622,28) (1.603.856,74) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ (1.582.743,40) (1.582.743,40) IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 71.527.295,88 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 84.892.065,68 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 5.203.188,200 Χ 10,5680) 54.987.067,84 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΖΗΜΙΕΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (1.582.743,40) ΣΕ ΜΕΙΩΣΗ ΤΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ (1.582.743,40) 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 61.869.626,37 60.358.601,37 54.987.067,84 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 10,2089 10,6565 10,5680 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,30% 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 1,75% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 (13.364.769,80) Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ 39

Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK DOUBLE CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK DOUBLE CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK DOUBLE CLICK ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 40

EUROBANK ALL WEATHER OMOΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ Στο τέλος του 2010, τα υπό διαχείριση κεφάλαια του Α/Κ Eurobank All Weather Ομολογιακό Εξωτερικού διαμορφώθηκαν στα 50,18 εκ ευρώ με την απόδοσή του να υποχωρεί κατά -4,40%. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Γεωγραφική Σύνθεση Μετοχικού Δείκτη Αναφοράς Μηχανισμού Επένδυσης του Α/Κ (DJ EuroStoxx 50) της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 41

EUROBANK ALL WEATHER ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 4/920/13.08.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (EUR) ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΠΑΡΙΣΙ SFEF 16/07/09-12, 3ΜΟ EURIBOR+5bp Aaa 10.000 100,031 1.000.312,00 BNP PARIBAS 14/10/10-11, 3MO EURIBOR+10bp Aa2 10.000 100,012 1.000.116,00 ΣΥΝΟΛΟ 2.000.428,00 3,57% ΔΟΥΒΛΙΝΟ GRIF 1A 29/08/06-28/08/39, 6MO EURIBOR+14bp (MORTGAGES) Baa1 44.000 51,954 2.285.969,72 ΣΥΝΟΛΟ 2.285.969,72 4,08% ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ INTESA SANPAOLO SPA 19/01/10-12, 3MO EURIBOR+30bp Aa2 15.000 99,435 1.491.531,00 ALPHA CREDIT GROUP PLC 02/06/06-11, 3MO EURIBOR+24bp Ba1/*- 5.000 96,500 482.500,00 BANK OF AMERICA CORP. 28/06/04-11, 3MO EURIBOR+25bp A2 7.180 99,658 715.542,29 ΣΥΝΟΛΟ 9.383.107,61 16,75% HI - MTF BELGIUM KINGDOM 22/06/07-11, 3MO EURIBOR-15bp Aa1 18.000 99,879 1.797.822,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.797.822,00 3,21% 42 ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ NATIONAL BANK OF GREECE SA 07/10/09-16, 3,875%, FXD Baa3 56.500 76,934 4.346.771,00 EFG HELLAS PLC 28/03/07-12, 3MO EURIBOR+15bp Ba1/*- 10.000 84,750 847.500,00 BAYERISCHE LANDESBANK 14/04/04-11, 3MO EURIBOR+9bp Aaa 20.000 100,015 2.000.300,00 DEUTSCHE BANK AG 23/05/07-11, 3MO EURIBOR+3bp Aa3 20.000 99,892 1.997.840,00 EFG HELLAS PLC 14/09/09-15/03/11, 3MO EURIBOR+125bp Ba1/*- 35.000 96,750 3.386.250,00 ALPHA CREDIT GROUP PLC 17/01/07-12, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 45.000 91,864 4.133.862,00 ΣΥΝΟΛΟ 16.712.523,00 29,82% ΛΟΝΔΙΝΟ BANCO COMERC PORTUGUES 03/12/09-28/02/13, 3MO EURIBOR+90bp A3/*- 10.000 81,968 819.684,00 BARCLAYS BANK PLC 28/10/09-28/01/13, 3MO EURIBOR+80bp Aa3 15.000 100,223 1.503.345,00 ROYAL BK CANADA 23/03/06-11, 3MO EURIBOR+6bp Aa1 10.000 100,014 1.000.141,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.323.170,00 5,93% ΛΟYΞΕΜΒΟΥΡΓΟ HELLENIC REPUBLIC 11/04/08-16, 6MO EURIBOR+7,50bp Ba1/*- 10.000 54,571 545.710,00 OTE PLC 21/11/06-20/05/16, 4,625%, FXD Baa2 21.000 87,397 1.835.328,60 BANCA INTESA SPA 11/04/06-13, 3MO EURIBOR+17,50bp Aa2 7.500 97,317 729.875,25 PIRAEUS GROUP FINANCE 26/10/06-11, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 39.190 91,417 3.582.620,47 ΑΜΣΤΕΡΝΤΑΜ RABOBANK NEDERLAND 08/10/10-12, 3MO EURIBOR+18bp Aaa 5.000 99,964 499.818,00 ΣΥΝΟΛΟ 499.818,00 0,89% ΒΕΡΟΛΙΝΟ LAND BRANDENBURG 25/01/08-12, 3ΜΟ EURIBOR-7bp 35.000 99,957 3.498.502,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.498.502,00 6,24% ΓΕΝΕΥΗ - ΛΩΖΑΝΗ - ΖΥΡΙΧΗ CREDIT SUISSE LONDON, 07/12/09-07/01/13, 1MO EURIBOR+60bp Aa1 10.000 99,974 999.739,00 ΣΥΝΟΛΟ 999.739,00 1,78% ΝΤΥΣΕΛΝΤΟΡΦ BNP PARIBAS 21/12/09-21/06/12, 3ΜΟ EURIBOR+25bp Aa2 12.000 100,034 1.200.404,40 PIRAEUS GROUP FINANCE 17/09/09-12, 4,00%, FXD Ba1/*- 2.700 82,500 222.750,00 ΣΥΝΟΛΟ 1.423.154,40 2,54% ΣΤΟΥΤΓΚΑΡΔΗ DEXIA CREDΙΤ LOCAL 28/06/10-12, 3ΜΟ EURIBOR+30bp Aa1 10.000 99,852 998.523,00 ΣΥΝΟΛΟ 998.523,00 1,78% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΩΝ ΔΑΝΕΙΩΝ (EUR) 42.922.756,73 76,59% ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΔΕΥΤΕΡΟΓΕΝΟΥΣ ΑΓΟΡΑΣ EQUITY BASKET SWAP 5.592.870,59 ΣΥΝΟΛΟ 5.592.870,59 9,98% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 48.515.627,32 86,57% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 48.515.627,32 86,57%

II. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 11.018,07 ΣΥΝΟΛΟ 11.018,07 0,02% III. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 649.251,48 ΣΥΝΟΛΟ 649.251,48 1,16% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 6.660.433,55 ΣΥΝΟΛΟ 6.660.433,55 11,88% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 7.309.685,03 13,04% ΙV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 203.831,43 ΣΥΝΟΛΟ 203.831,43 0,37% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 56.040.161,85 100,00% ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 5.831.188,76 IΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 33.248,80 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 46.967.382,27 ii) Ζημίες χρήσεως σε μείωση κεφαλαίου (1.852.498,43) 45.114.883,84 IV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 5.060.840,45 γ) Όμιλος «ALPHA BANK AE» Ομολογίες της εταιρείας «ALPHA CREDIT GROUP PLC», 9,20% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 2,69% δ) Όμιλος «NATIONAL BANK OF GREECE SA» Ομολογίες της εταιρείας «NATIONAL BANK OF GREECE SA», 8,66% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 6,60% 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 6.020.124,496 52.720.360,08 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 144.852,291 1.366.309,09 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 727.094,065 (582.241,774) (6.865.907,30) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (253.379,60) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 5.437.882,722 46.967.382,27 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 56.040.161,85 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Τα Ομολογιακά Δάνεια Εξωτερικού αποτιμήθηκαν βάσει δημοσιευμένης τιμής ζήτησης από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. H εν λόγω τιμή ζήτησης προέκυψε από τη στάθμιση τιμών ζήτησης που υποβλήθηκαν σε αγορά ή μηχανισμό διαπραγμάτευσης, την 31/12/2010, από περισσότερους του ενός διαπραγματευτές που δραστηριοποιούνται στην εν λόγω αγορά ή μηχανισμό. Για το Ομολογιακό Δάνειο Εξωτερικού «HELLENIC REPUBLIC 11/04/08-16» χρησιμοποιήθηκαν τιμές της 30/12/2010 εκτιμώντας ότι η μεταβολή της 31/12/2010 σε σχέση με τις μεταβολές αντίστοιχων χρεογράφων/εκδοτών παρόμοιας πιστοληπτικής ικανότητας, παρουσίασε μη ρεαλιστική απόκλιση. Σημειώνεται ότι η τρέχουσα αξία του Ομολογιακού Δανείου «GRIF 1A 29/08/06-28/08/39» εμφανίζεται μειωμένη κατά το αποπληρωθέν κεφάλαιο έως 30/08/2010, σύμφωνα με τους όρους εκδόσεώς του. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο εμπεριέχει εξωχρηματιστηριακό παράγωγο αξίας, κατά την 31/12/2010, Ευρώ 5.592.870,59 το οποίο έχει συναφθεί με την Societe Generale. Για την αποτίμηση του παραγώγου χρησιμοποιείται η τεχνική Monte Carlo Simulation. Οι βασικές παράμετροι του μοντέλου αποτίμησης είναι η τιμή του υποκείμενου δείκτη και η τεκμαρτή διακύμανσή του. Αλλες παράμετροι που επηρεάζουν το μοντέλο αποτίμησης είναι τα επιτόκια και ο δείκτης μερισμάτων του υποκείμενου δείκτη. Για τον προσδιορισμό των τιμών του υποκείμενου δείκτη χρησιμοποιείται ο διεθνώς αναγνωρισμένος πάροχος πληροφοριών Bloomberg. Για τον προσδιορισμό της τεκμαρτής διακύμανσης του υποκείμενου δείκτη, των επιτοκίων και του δείκτη μερισμάτων του υποκείμενου δείκτη χρησιμοποιούνται τιμές διατραπεζικής αγοράς. Συνοπτική Ανάλυση Ευαισθησίας Βασικών Παραμέτρων (απόλυτη μεταβολή τιμής παραγώγου) 1% 5% 10% Μεταβολή τιμής υποκείμενων αξιογράφων 0,1% 0,6% 1,2% Μεταβολή Τεκμαρτής διακύμανσης υποκείμενων αξιογράφων 0,3% 1,6% 3,1% A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΤΟΚΟΙ 870.031,65 ΣΥΝΟΛΟ 870.031,65 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 203.908,22 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (2.024.165,70) ΣΥΝΟΛΟ (1.820.257,48) Γ. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 730.127,58 ΣΥΝΟΛΟ 730.127,58 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ) (220.098,25) ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (951.593,84) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (680.806,34) (1.632.400,18) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ (1.852.498,43) (1.852.498,43) IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 56.040.161,85 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 50.979.321,40 5.060.840,45 Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 42.922.756,73. Οι δεδουλευμένοι τόκοι των Ομολογιακών Δανείων (μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους) καθώς και οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010. Στο σύνολό τους οι δεδουλευμένοι τόκοι εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η πιστοληπτική διαβάθμιση των Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού λήφθηκε από τον διεθνώς αναγνωρισμένο Οίκο Πιστοληπτικής Αξιολόγησης Moody's. Στις περιπτώσεις Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού για τα οποία ο εν λόγω Οίκος δεν έχει σχετική διαβάθμιση, χρησιμοποιήθηκε η πιστοληπτική διαβάθμιση των διεθνώς αναγνωρισμένων Οίκων Standard & Poors ή Fitch. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν.3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Ομολογίες της εταιρείας «EFG HELLAS PLC», 8,44% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 5,28% β) Όμιλος «INTESA SANPAOLO SPA» -Oμολογίες της εταιρείας «INTESA SANPAOLO SPA», 2,97% -Oμολογίες της εταιρείας «BANCA INTESA SPA», 1,45% ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 5.437.882,722 Χ 9,2271) 50.175.724,29 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΖΗΜΙΕΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (1.852.498,43) ΣΕ ΜΕΙΩΣΗ ΤΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ (1.852.498,43) 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 77.173.392,69 58.101.941,21 50.175.724,29 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 10,5294 9,6513 9,2271 43

5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,38% 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 2,26% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK ALL WEATHER ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK ALL WEATHER ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK ALL WEATHER ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 44

EUROBANK WIN-WIN OMOΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ Τα υπό διαχείριση κεφάλαια του Α/Κ Eurobank Win-Win στο τέλος του 2010 ανήλθαν σε 52,73 εκ. ευρώ, ενώ η απόδοσή του διαμορφώθηκε στο -3,24%. Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 Γεωγραφική Σύνθεση Μετοχικού Δείκτη Αναφοράς Μηχανισμού Επένδυσης του Α/Κ (DJ EuroStoxx 50) της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 45

EUROBANK WIN-WIN OMOΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 4/920/13.08.2009 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΠΙΣΤΟΛΗΠΤΙΚΗ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΔΙΑΒΑΘΜΙΣΗ ΣΕ EUR ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ EΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (EUR) ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ BAYERISCHE LANDESBANK 14/04/04-11, 3MO EURIBOR+9bp Aaa 10.000 100,015 1.000.150,00 EFG HELLAS PLC 05/04/05-12, 3MO EURIBOR +30bp Ba1/*- 30.000 84,375 2.531.250,00 KFW 12/08/09-15, 3MO EURIBOR FLAT Aaa 10.000 99,918 999.177,00 EFG HELLAS PLC 28/03/07-12, 3MO EURIBOR+15bp Ba1/*- 20.000 84,750 1.695.000,00 HSBC FRANCE 02/08/06-11, 3MO EURIBOR+7,5bp Aa3 1.500 99,953 149.929,95 NATIONAL BANK GREECE SA 07/10/09-16, 3,875%, FXD Baa3 45.000 76,934 3.462.030,00 ALPHA CREDIT GROUP PLC 17/01/07-12, 3MO EURIBOR+25bp Ba1/*- 25.700 91,864 2.360.894,52 DEUTSCHE BANK AG 23/05/07-11, 3MO EURIBOR+3bp Aa3 20.500 99,892 2.047.786,00 OTE PLC 12/02/08-14/02/11, 5,375%, FXD Baa2 5.000 99,993 499.966,00 EFG HELLAS PLC 14/09/09-15/03/11, 3MO EURIBOR+125bp Ba1/*- 5.000 96,750 483.750,00 SOCIETE GENERALE 18/08/08-11, 3MO EURIBOR+75bp Aa2 20.000 100,363 2.007.252,00 PIRAEUS GROUP FINANCE 15/06/09-11, 4,50%, FXD Ba1/*- 6.000 96,250 577.500,00 ΣΥΝΟΛΟ 17.814.685,47 29,77% ΛΟΝΔΙΝΟ ROYAL BK CANADA 23/03/06-11, 3MO EURIBOR+6bp Aa1 6.900 100,014 690.097,29 BARCLAYS BANK PLC 28/10/09-28/01/13, 3MO EURIBOR+80bp Aa3 22.500 100,223 2.255.017,50 HSBC BANK PLC 03/08/09-04/02/11, 3MO EURIBOR+25bp Aa2 30.000 100,040 3.001.209,00 ΣΥΝΟΛΟ 5.946.323,79 9,94% ΛΟΥΞΕΜΒΟΥΡΓΟ OTE PLC 21/11/06-20/05/16, 4,625%, FXD Baa2 21.000 87,397 1.835.328,60 ALPHA CREDIT GROUP PLC 02/06/06-11, 3MO EURIBOR+24bp Ba1/*- 25.000 96,500 2.412.500,00 BANCA INTESA SPA 11/04/06-13, 3MO EURIBOR+17,5bp Aa2 10.000 97,317 973.167,00 INTESA SANPAOLO SPA 19/01/10-12, 3MO EURIBOR+30bp Aa2 10.000 99,435 994.354,00 ΣΥΝΟΛΟ 6.215.349,60 10,39% ΑΜΣΤΕΡΝΤΑΜ RABOBANK NEDERLAND 08/10/10-12, 3MO EURIBOR+18bp Aaa 8.500 99,964 849.690,60 ING BANK NV 22/08/08-11, 3MO EURIBOR+75bp Aa3 7.500 100,178 751.332,75 ΣΥΝΟΛΟ 1.601.023,35 2,67% ΔΟΥΒΛΙΝΟ THEMELEION MORTGAGE FIN CLASS A 14/06/04-27/12/36, 3MO EURIBOR+16bp (MORTGAGES) Baa1 20.000 8,094 161.879,31 ΣΥΝΟΛΟ 161.879,31 0,27% ΠΑΡΙΣΙ BNP PARIBAS 14/10/10-11, 3MO EURIBOR+10bp Aa2 10.000 100,012 1.000.116,00 SFEF 16/07/09-12, 3MO EURIBOR+5bp Aaa 20.000 100,031 2.000.624,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.000.740,00 5,01% ΓΕΝΕΥΗ - ΛΩΖΑΝΝΗ - ΖΥΡΙΧΗ CREDIT SUISSE LONDON 07/12/09-07/01/13, 1ΜΟ EURIBOR+60bp Aa1 10.000 99,974 999.739,00 ΣΥΝΟΛΟ 999.739,00 1,67% HI - MTF BANCA INTESA SPA 11/05/05-12, 3MO EURIBOR+15bp Aa2 15.000 98,810 1.482.148,50 UNICREDIT SPA 05/04/04-11, 3MO EURIBOR+12,5bp Aa3 20.000 99,935 1.998.690,00 ΣΥΝΟΛΟ 3.480.838,50 5,82% ΝΤΥΣΕΛΝΤΟΡΦ BNP PARIBAS 21/12/09-21/06/12, 3MO EURIBOR+25bp Aa2 15.000 100,034 1.500.505,50 ΣΥΝΟΛΟ 1.500.505,50 2,51% ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΩΝ ΔΑΝΕΙΩΝ (EUR) 40.721.084,52 68,05% ΠΡΟΪΟΝΤΑ ΔΕΥΤΕΡΟΓΕΝΟΥΣ ΑΓΟΡΑΣ EQUITY BASKET SWAP 6.418.007,19 ΣΥΝΟΛΟ 6.418.007,19 10,73% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 47.139.091,71 78,78% ΓΕΝΙΚΟ ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 47.139.091,71 78,78% II. ΑΠΑΙΤΗΣΕΙΣ ΧΡΕΩΣΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 28.597,50 ΣΥΝΟΛΟ 28.597,50 0,05% IΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 963.683,78 ΣΥΝΟΛΟ 963.683,78 1,61% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 11.458.554,98 ΣΥΝΟΛΟ 11.458.554,98 19,15% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 12.422.238,76 20,76% 46

ΙV. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 245.389,05 ΣΥΝΟΛΟ 245.389,05 0,41% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 59.835.317,02 100,00% ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 7.066.218,51 ΙΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 34.760,87 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 48.859.835,22 ii) Ζημίες χρήσεως σε μείωση κεφαλαίου (1.429.208,43) 47.430.626,79 ΙV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 5.303.710,85 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 59.835.317,02 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Τα Ομολογιακά Δάνεια Εξωτερικού αποτιμήθηκαν βάσει δημοσιευμένης τιμής ζήτησης από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. H εν λόγω τιμή ζήτησης προέκυψε από τη στάθμιση τιμών ζήτησης που υποβλήθηκαν σε αγορά ή μηχανισμό διαπραγμάτευσης, την 31/12/2010, από περισσότερους του ενός διαπραγματευτές που δραστηριοποιούνται στην εν λόγω αγορά ή μηχανισμό. Για το Ομολογιακό Δάνειο Εξωτερικού «THEMELEION MORTGAGE FIN CLASS A 14/06/04-27/12/36» χρησιμοποιήθηκαν τιμές της 30/12/2010 εκτιμώντας ότι η μεταβολή της 31/12/2010 σε σχέση με τις μεταβολές αντίστοιχων χρεογράφων/εκδοτών παρόμοιας πιστολητπτικής ικανότητας, παρουσίασε μη ρεαλιστική απόκλιση. Σημειώνεται ότι η τρέχουσα αξία του Ομολογιακού Δανείου «THEMELEION MORTGAGE FIN CLASS A 14/06/04-27/12/36» εμφανίζεται μειωμένη κατά το αποπληρωθέν κεφάλαιο έως 26/12/2010, σύμφωνα με τους όρους εκδόσεώς του. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο εμπεριέχει εξωχρηματιστηριακό παράγωγο αξίας, κατά την 31/12/2010, Ευρώ 6.418.007,19 το οποίο έχει συναφθεί με την JP MORGAN. Για την αποτίμηση του παραγώγου χρησιμοποιείται η τεχνική Monte Carlo Simulation. Οι βασικές παράμετροι του μοντέλου αποτίμησης είναι οι τιμές των υποκείμενων δεικτών και η τεκμαρτή διακύμανση των υποκείμενων δεικτών. Αλλες παράμετροι που επηρεάζουν το μοντέλο αποτίμησης είναι τα επιτόκια, ο δείκτης μερισμάτων του υποκείμενου μετοχικού δείκτη και ο συντελεστής συσχέτισης μεταξύ των υποκείμενων δεικτών. Για τον προσδιορισμό των τιμών των υποκείμενων δεικτών χρησιμοποιείται ο διεθνώς αναγνωρισμένος πάροχος πληροφοριών Bloomberg. Για τον προσδιορισμό των τεκμαρτών διακυμάνσεων των υποκείμενων δεικτών, των επιτοκίων, των δεικτών μερισμάτων και του συντελεστή συσχέτισης μεταξύ των υποκείμενων δεικτών χρησιμοποιούνται τιμές διατραπεζικής αγοράς. Συνοπτική Ανάλυση Ευαισθησίας Βασικών Παραμέτρων (απόλυτη μεταβολή τιμής παραγώγου) 1% 5% 10% Μεταβολή τιμής υποκείμενου δείκτη JPMGEMLC 0,3% 1,6% 3,2% Μεταβολή τιμής υποκείμενου δείκτη SX5E 0,2% 1,1% 2,2% Μεταβολή Τεκμαρτής διακύμανσης υποκείμενου δείκτη JPMGEMLC 0,5% 2,7% 5,3% Μεταβολή Τεκμαρτής διακύμανσης υποκείμενου δείκτη SX5E 0,5% 2,3% 4,6% Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 40.721.084,52 Οι δεδουλευμένοι τόκοι των Ομολογιακών Δανείων (μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους) καθώς και οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010. Στο σύνολό τους οι δεδουλευμένοι τόκοι εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η πιστοληπτική διαβάθμιση των Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού λήφθηκε από τον διεθνώς αναγνωρισμένο Οίκο Πιστοληπτικής Αξιολόγησης Moody's. Σε περιπτώσεις Ομολογιακών Δανείων Εξωτερικού για τα οποία ο εν λόγω Οίκος δεν έχει σχετική διαβάθμιση, χρησιμοποιήθηκε η πιστοληπτική διαβάθμιση των διεθνώς αναγνωρισμένων Οίκων Standard & Poors ή Fitch. Οι Επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν.3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Ομολογίες της εταιρείας «EFG HELLAS PLC», 8,93% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 7,15% β) Όμιλος «ALPHA BANK A.E.» Ομολογίες της εταιρείας «ALPHA CREDIT GROUP PLC», 9,05% Διαθέσιμα-Καταθέσεις, 4,93% γ) Όμιλος «NATIONAL BANK OF GREECE SA» Oμολογίες της εταιρείας «NATIONAL BANK OF GREECE SA», 6,57% Διαθέσιμα - Καταθέσεις, 8,15% δ) Όμιλος «INTESA SAN PAOLO SPA» Ομολογίες της εταιρείας «BANKA INTESA SPA», 4,66% Ομολογίες της εταιρείας «INTESA SAN PAOLO SPA», 1,89% ε) Όμιλος «HSBC HOLDING PLC» Ομολογίες της εταιρείας «HSBC FRANCE», 0,28% Ομολογίες της εταιρείας «HSBC BANK PLC», 5,69% 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 6.097.034,644 55.121.984,01 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 1/01/2010-31/12/2010 166.517,877 1.580.102,18 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 616.003,995 ( 449.486,118) (5.841.286,33) ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΙΣΕΣ (2.000.964,64) ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 5.647.548,526 48.859.835,22 ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΤΟΚΟΙ 856.052,25 ΣΥΝΟΛΟ 856.052,25 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 164.105,00 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (1.169.316,75) ΣΥΝΟΛΟ (1.005.211,75) Γ. ΠΡΑΞΕΙΣ ΣΕ ΠΑΡΑΓΩΓΑ ΚΕΡΔΗ 537.423,67 ΣΥΝΟΛΟ 537.423,67 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (Α+Β+Γ) 388.264,17 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (1.204.437,28) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (613.035,32) (1.817.472,60) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ (1.429.208,43) (1.429.208,43) IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 59.835.317,02 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 54.531.606,17 ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 5.647.548,526 Χ 9,3376) 52.734.337,64 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΖΗΜΙΕΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (1.429.208,43) ΣΕ ΜΕΙΩΣΗ ΤΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ (1.429.208,43) 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 60.344.856,08 58.837.047,65 52.734.337,64 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ 9,0786 9,6501 9,3376 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,34% 5.303.710,85 47

6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 2,26% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK WIN-WIN ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK WIN-WIN ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK WIN-WIN ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 48

EUROBANK DOLLAR PLUS ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ Πορεία της αγοράς Στο 1ο εξάμηνο του έτους η αβεβαιότητα που διαμορφώθηκε λόγω της δημοσιοοικονομικής κρίσης της Ευρωζώνης αποτυπώθηκε στη συναλλαγματική ισοτιμία ευρώ/δολαρίου με ενίσχυση του δολαρίου και αποδυνάμωση του ευρώ το οποίο σημείωσε χαμηλό 4ετίας στο 1,1811 έναντι 1,4579 που καταγράφτηκε στις αρχές του έτους. Στο 2ο εξάμηνο του έτους, το δολάριο υποχώρησε έναντι του ευρώ εξαιτίας της δυναμικής ανάπτυξης της γερμανικής οικονομίας και των προσδοκιών για περαιτέρω επέκταση της νομισματικής πολιτικής από τη FED. Το Νοέμβριο η FED προχώρησε σε περαιτέρω χαλάρωση της νομισματικής πολιτικής ενισχύοντας τη ρευστότητα κατά $ 600 δις μέσω αγορών κρατικών ομολόγων, καθώς η αύξηση της απασχόλησης παρέμεινε υποτονική και το ποσοστό ανεργίας παρέμεινε σε υψηλό 30ετίας. Πορεία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Στο τέλος του 2010, η απόδοση του Α/Κ Eurobank Dollar Plus ανήλθε στο +1,45% σε όρους δολαρίου και τα υπό διαχείριση κεφάλαια διαμορφώθηκαν στα 29,09 εκ δολάρια (USD). Εξέλιξη απόδοσης καθαρής τιμής μεριδίου Α/Κ Σύνθεση Χαρτοφυλακίου της 31.12.2010 2010 Morningstar UK. All Rights Reserved. Morningstar Ratings as of 31-December-2010. Για τις πληροφορίες, που αφορούν στην Morningstar και παρατίθενται στο παρόν, ισχύουν τα κατωτέρω: (1) αποτελούν πνευματική ιδιοκτησία της Morningstar, (2) απαγορεύεται η καθ οιονδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, ενσωμάτωση σε κείμενο ή αναδημοσίευσή τους και (3) δεν παρέχεται καμία εγγύηση ότι είναι ακριβείς, πλήρεις ή επίκαιρες. Οι εν λόγω πληροφορίες σας γνωστοποιούνται από την Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. Η Morningstar και η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. δε φέρουν καμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία που τυχόν προκύψει από τη χρήση των πληροφοριών αυτών. Η Eurobank EFG Α.Ε.Δ.Α.Κ. σας ενημερώνει επιπλέον ότι: (i) κανένα στοιχείο του παρόντος δεν πρέπει να εκλαμβάνεται ως επενδυτική συμβουλή και κατά συνέπεια δεν εμπεριέχει σύσταση για αγορά ή πώληση μεριδίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων και (ii) η απόδοση των επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια ενδέχεται να μειώνεται ή να αυξάνεται. 49

EUROBANK DOLLAR PLUS ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΑΠ. Ε.Κ. 41/25.01.2005 ΦΕΚ 135 Β/03.02.2005 ΕΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ 2010 (Περίοδος 01/01/2010-31/12/2010) (ΑΡΘΡΟ 28 Ν. 3283/2004 - ΦΕΚ 210Α / 02.11.2004) 1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ I. ΧΡΕΟΓΡΑΦΑ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΑΣ ΑΞΙΑ ΑΞΙΑ ΕΠΙ ΤΟΥ ΣΕ USD ΣΕ USD ΣΕ EUR ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΑ ΔΑΝΕΙΑ (USD) ΦΡΑΝΚΦΟΥΡΤΗ EFG HELLAS PLC 28/04/06-11, 3MO USLIBOR+20bp Ba1/*- 25.000 96,000 2.400.000,00 1.796.138,30 ΣΥΝΟΛΟ 2.400.000,00 1.796.138,30 8,24% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ 2.400.000,00 1.796.138,30 8,24% ΙΙ. ΧΡΗΜΑΤΙΚΑ ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ (USD) 51.013,10 38.177,74 ΣΥΝΟΛΟ 51.013,10 38.177,74 0,17% ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ (USD) 26.632.153,49 19.931.262,90 ΣΥΝΟΛΟ 26.632.153,49 19.931.262,90 91,47% ΣΥΝΟΛΟ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ 26.683.166,59 19.969.440,64 91,64% III. ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΙ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΔΕΔΟΥΛΕΥΜΕΝΑ ΕΣΟΔΑ 33.567,11 25.121,32 ΣΥΝΟΛΟ 33.567,11 25.121,32 0,12% ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 29.116.733,70 21.790.700,26 100,00% ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ι. ΠΙΣΤΩΤΕΣ ΔΙΑΦΟΡΟΙ 10.933,77 8.182,73 ΙΙ. ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ - ΤΕΛΗ 15.662,55 11.721,71 III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ i) Κεφάλαια μεριδιούχων 28.595.831,64 19.400.373,87 ii) Κέρδη χρήσεως σε αύξηση κεφαλαίου 315.305,74 28.911.137,38 2.425.586,58 21.825.960,45 IV. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 179.000,00 (55.164,63) ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 29.116.733,70 21.790.700,26 ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ Το Ομολογιακό Δάνειο Εξωτερικού αποτιμήθηκε βάσει δημοσιευμένης τιμής ζήτησης από τον διεθνώς αναγνωρισμένο πάροχο πληροφόρησης Bloomberg. Η εν λόγω τιμή ζήτησης προέκυψε από τη στάθμιση τιμών ζήτησης που υποβλήθηκαν σε αγορά ή μηχανισμό διαπραγμάτευσης, την 31/12/2010, από περισσότερους του ενός διαπραγματευτές που δραστηριοποιούνται στην εν λόγω αγορά ή μηχανισμό. Η αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών, σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Κανονιστική Πράξη 0006/2009 της ΕΛΤΕ, ανέρχεται, κατά την 31/12/2010, σε Ευρώ 1.796.138,30. Οι δεδουλευμένοι τόκοι του Ομολογιακού Δανείου (μειωμένοι κατά τους τόκους που τυχόν καταβλήθηκαν κατά την αγορά του), καθώς και οι δεδουλευμένοι τόκοι των πάσης μορφής καταθέσεων έως την 31/12/2010, έχουν καταχωρηθεί στα έσοδα της περιόδου 01/01-31/12/2010. Στο σύνολό τους οι δεδουλευμένοι τόκοι εμφανίζονται στους Μεταβατικούς Λογαριασμούς Ενεργητικού. Η μετατροπή του USD σε EUR έγινε με βάση το Δελτίο Ισοτιμιών Αναφοράς της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας της 31/12/2010. Η πιστοληπτική διαβάθμιση του Ομολογιακού Δανείου Εξωτερικού λήφθηκε από το διεθνώς αναγνωρισμένο Οίκο Πιστοληπτικής Αξιολόγησης Moody s. Οι επενδύσεις του ως άνω Αμοιβαίου Κεφαλαίου που εμπίπτουν στις διατάξεις της παρ. 8 του άρθρου 22 του Ν. 3283/2004, την 31/12/2010, αναλύονται ανά Όμιλο ως εξής: α) Όμιλος «EFG BANK EUROPEAN FINANCIAL GR» Ομολογίες της εταιρείας «EFG HELLAS PLC», 8,25% Διαθέσιμα - Καταθέσεις, 9,88% 2. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 I. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ USD EUR ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2009 3.372.566,487 38.393.383,17 26.933.887,58 ΠΛΕΟΝ: ΔΙΑΘΕΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 56.202,581 657.423,68 483.002,20 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 01/01/2010-31/12/2010 951.650,156 (895.447,575) (11.068.087,97) (8.431.218,98) ΠΛΕΟΝ: ΚΕΡΔΗ ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΝΤΑ 613.112,76 414.703,07 ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΤΗΝ 31/12/2010 2.477.118,912 28.595.831,64 19.400.373,87 50

ΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ A. ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΤΟΚΟΙ 432.420,64 328.138,89 ΣΥΝΟΛΟ 432.420,64 328.138,89 Β. ΕΣΟΔΑ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΑΓΟΡΑΠΩΛΗΣΙΕΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 20.253,70 14.845,95 ΣΥΝΟΛΟ 20.253,70 14.845,95 Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΣΥΝ/ΚΕΣ ΔΙΑΦΟΡΕΣ (1.309,89) 2.185.191,68 ΣΥΝΟΛΟ (1.309,89) 2.185.191,68 ΣΥΝΟΛΟ (Α+Β+Γ) 451.364,45 2.528.176,52 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΟΔΑ ΕΞΟΔΑ ΚΤΗΣΕΩΣ ΠΡΟΣΟΔΩΝ (6.657,12) (5.019,55) ΕΞΟΔΑ ΑΓΟΑΡΑΠΩΛΗΣΙΑΣ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (129.401,59) (97.570,39) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΠΕΡΙΟΔΟΥ (136.058,71) 315.305,74 (102.589,94) 2.425.586,58 IΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ ΤΗΝ 31/12/2010 29.116.733,70 21.790.700,26 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ ΤΗΝ 31/12/2010 28.937.733,70 179.000,00 21.845.864,89 (55.164,63) ΣΥΝΟΛΟ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ (ΜΕΡΙΔΙΑ 2.477.118,912 Χ $ 11,7435) 29.090.137,38 21.770.795,82 3. ΔΙΑΝΕΜΟΜΕΝΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΚΕΡΔΗ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 315.305,74 2.425.586,58 Η διάθεση γίνεται ως εξής: ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΘΕΝΤΑ ΜΕΤΑΦΟΡΑ ΣΤΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΤΩΝ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ 315.305,74 2.425.586,58 5. ΣΧΕΣΗ ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗΣ - ΑΠΟΔΟΣΗΣ ΠΕΡΙΟΔΟΥ 01/01/2010-31/12/2010 (Άρθρο 9, παρ.7 Κώδικας Δεοντολογίας ΑΕΔΑΚ & ΕΕΧ) 0,03% 4. AΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΕΛΟΥΣ ΧΡΗΣΕΩΣ 2008 2009 2010 ΑΞΙΑ ΚΑΘΑΡΟΥ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 51.566.957,37 39.039.705,92 29.090.137,38 ΚΑΘΑΡΗ ΤΙΜΗ ΜΕΡΙΔΙΟΥ (USD) 11,4183 11,5757 11,7435 6. ΔΕΙΚΤΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΩΝ ΕΞΟΔΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2010 (Απόφ. Ε.Κ. 8/335/06.04.2005, άρθρο 4) 0,31% Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EURΟBANK ΕRGASIAS A.E. Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ EUROBANK EFG ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Α. ΚΑΛΛΙΜΑΝΗ Ε. ΘΩΜΑΔΑΚΗ Γ. ΣΑΜΣ Φ. ΑΝΑΓΝΩΣΤΟΥ 51

Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους κ.κ. Μεριδιούχους του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK DOLLAR PLUS ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ» Ελέγξαμε τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK DOLLAR PLUS ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΞΩΤΕ ΡΙ - ΚΟΥ», οι οποίες αποτελούνται από τον ισολογισμό, την κατάσταση αποτελεσμάτων και τις επεξηγηματικές σημειώσεις που συνιστούν σύμφωνα με τον ν. 3283/2004 την «Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως», της περιόδου 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2010. Ευθύνη της Διοίκησης για τις οικονομικές καταστάσεις Η διοίκηση της Διαχειρίστριας Εταιρείας «EUROBANK EFG Ανώνυμη Εταιρεία Διαχειρίσεως Αμοιβαίων Κεφαλαίων» έχει την ευθύνη για την κατάρτιση αυτών των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδη ανακρίβεια, οφειλόμενη είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και να διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν οι οικονομικές καταστάσεις είναι απαλλαγμένες από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στις οικονομικές καταστάσεις. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή, περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας των οικονομικών καταστάσεων, οφειλόμενης είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει εκείνες τις εσωτερικές δικλείδες της Διαχειρίστριας Εταιρείας που σχετίζονται με την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλείδων του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των λογιστικών εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και την αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα για να παράσχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη. Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, οι οικονομικές καταστάσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «EUROBANK DOLLAR PLUS ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ ΕΞΩΤΕ - ΡΙΚΟΥ» για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2010 είναι καταρτισμένες, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με το πλαίσιο που καθορίζει ο ν. 3283/2004, σε συνδυασμό με την Κανονιστική Πράξη 0006/09 της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 18 Φεβρουαρίου 2011 Η ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΠΑΝΑΓΙΩΤΑ ΝΑΠ. ΒΛΕΤΣΑ Α.Μ. ΣΟΕΛ 26151 Σ.Ο.Λ. α.ε.ο.ε. 52

TÔ apple ÚfiÓ ÓÙ appleô appleôùâïâ Ó applefiûapple ÛÙÔ Ì ÚÔ ÙÔ Ï ÚÔ EÓËÌÂÚˆÙÈÎÔ ÂÏÙ Ô ÙˆÓ Eurobank AÌÔÈ ˆÓ KÂÊ Ï ˆÓ ÙË EUROBANK EFG A.E..A.K.