ΑΜΟΙΒΑΙΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟ "ΕΡΜΗΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ" (Ε.Κ. 204/08.04.2005 ΦΕΚ 534/Β/21.04.2005) EΤΗΣΙΑ ΕΚΘΕΣΗ ΚΑΤΑ ΤΗΝ 31η ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2013 (ΠΕΡΙΟΔΟΣ 01.01.2013 έως 31.12.2013) [ΑΡΘΡΟ 77 Ν. 4099/12 Φ.Ε.Κ. Α 250/20.12.12] ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ: AMUNDI ΕΛΛΑΣ Α.Ε.Δ.Α.Κ. ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ: ΑLPHA BANK A.E. Α.1. ΑΝΑΛΥΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΔΟΣ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ 31.12.2013 31.12.2012 ONOMAΣΤΙΚΟ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΕΠΙΤΟΚΙΟ ΤΕΜΑΧΙΑ ΤΙΜΗ ΜΟΝΑΔΟΣ ΑΞΙΑ 31.12.2013 ΣΕ ΕΥΡΩ ΣΕ ΕΥΡΩ ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ 41,88% 66,22% KINHTEΣ ΑΞΙΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΕΣ ΑΓΟΡΕΣ 32,52% 56,75% ΜΕΣΑ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ 32,52% 56,75% ΟΜΟΛΟΓΑ 32,52% 56,75% ΓΕΡΜΑΝΙΑ 15/01/2009-15/01/2014 VOLKSWAGEN FIN.SERVICES AG 6,875% 5.000 100,1550 500.775,00 Oίκος: STANDARD & POOR'S Πιστοληπτική διαβάθμιση: A- 500.775,00 ΗΝΩΜΕΝΟ ΒΑΣΙΛΕΙΟ 15/09/2011-15/09/2014 LLOYDS BANK PLC 4,500% 6.400 102,7440 657.561,60 Oίκος: STANDARD & POOR'S Πιστοληπτική διαβάθμιση: A 657.561,60 ΓΑΛΛΙΑ 22/01/2009-22/01/2014 FRANCE TELECOM 5,000% 7.000 100,1980 701.386,00 Oίκος: STANDARD & POOR'S Πιστοληπτική διαβάθμιση: BBB+ 30/05/2009-30/05/2014 ELECTRICITE DE FRANCE 5,000% 3.000 101,7830 305.349,00 Oίκος: STANDARD & POOR'S Πιστοληπτική διαβάθμιση: A+ 1.006.735,00 ΟΛΛΑΝΔΙΑ 17/03/2009-17/03/2014 KONINKLIJKE DSM NV 5,750% 3.000 101,0090 303.027,00 Oίκος: STANDARD & POOR'S Πιστοληπτική διαβάθμιση: A 303.027,00 ΣΥΝΟΛΟ ΟΜΟΛΟΓΩΝ 32,52% 56,75% 2.468.098,60 ΣΥΝΟΛΟ ΜΕΣΩΝ ΧΡΗΜΑΤΑΓΟΡΑΣ 32,52% 56,75% 2.468.098,60 ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ ΕΙΣΗΓΜΕΝΩΝ ΣΕ ΟΡΓΑΝΩΜΕΝΗ ΑΓΟΡΑ 32,52% 56,75% 2.468.098,60 ΑΜΟΙΒΑΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ 9,36% 9,47% AMUNDI FUNDS CASH EURO - IE 700,00 1.015,0800 710.556,00 710.556,00 ΣΥΝΟΛΟ AMOIBAIΩN KEΦAΛAIΩN 9,36% 9,47% 710.556,00 ΣΥΝΟΛΟ ΚΙΝΗΤΩΝ ΑΞΙΩΝ 41,88% 66,22% 3.178.654,60 ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ 56,89% 32,76% ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ ΣΕ ΕΥΡΩ ΠΡΟΘΕΣΜΙΑΚΕΣ ΚΑΤΑΘΕΣΕΙΣ 4.317.366,36 KATAΘΕΣΕΙΣ ΟΨΕΩΣ 138,90 4.317.505,26 METABATIKOI ΛΟΓ/ΣΜΟΙ 1,34% 1,22% 102.092,06 ΣΥΝΟΛΟ 100,11% 100,20% 7.598.251,92 ΜΕΙΟΝ : ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ (0,02%) (0,09%) (1.862,15) ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓ/ΣΜΟΙ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ (0,09%) (0,11%) (6.771,30) ΣΥΝΟΛΙΚΟ ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 100,00% 100,00% 7.589.618,47 (ΜΕΡΙΔΙΑ 2.219.627,923 X 3,4193 ) Σελίδα 1
A.2. ΣΥΝΟΠΤΙΚΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΤΡΕΧΟΥΣΑ ΑΞΙΑ ΣΕ ΕΥΡΩ 31.12.2013 31.12.2012 ΚΙΝΗΤΕΣ ΑΞΙΕΣ 41,88% 66,22% 3.178.654,60 ΔΙΑΘΕΣΙΜΑ 56,89% 32,76% 4.317.505,26 METABATIKOI ΛΟΓ/ΣΜΟΙ 1,34% 1,22% 102.092,06 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ (0,02%) (0,09%) (1.862,15) ΜΕΤΑΒΑΤΙΚΟΙ ΛΟΓ/ΣΜΟΙ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ (0,09%) (0,11%) (6.771,30) ΣΥΝΟΛΙΚΟ ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ 100,00% 100,00% 7.589.618,47 (ΜΕΡΙΔΙΑ 2.219.627,923 X 3,4193 ) ΑΡΧΕΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΕΩΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ 1. Τα ομόλογα εξωτερικού αποτιμήθηκαν σύμφωνα με τις τιμές της 31/12/2013 που εισάγονται στο Bloomberg από τους συνεισφέροντες Χρηματοοικονομικούς Οργανισμούς (κανονιστική πράξη 6/2009 της Επιτροπής Λογιστικής Τυποποίησης και Ελέγχων). Οι δεδουλευμένοι τόκοι των παραπάνω χρεογράφων, από τους οποίους έχουν αφαιρεθεί οι τόκοι που καταβλήθηκαν κατά την αγορά τους, εμφανίζονται στα έσοδα της περιόδου 01/01/2013 31/12/2013. 2. Η κατανομή σε μέσα χρηματαγοράς μειώθηκε αισθητά το έτος 2013 σε σχέση με το τέλος 2012 από 56,75% σε 32,52% λόγω της περιορισμένης ανανέωσης των λήξεων σε αντίστοιχα μέσα χρηματαγοράς κατά την διάρκεια του έτους. Η διαφορά τοποθετήθηκε σε προθεσμιακές καταθέσεις για βελτίωση της απόδοσης. 3. Η αποτίμηση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου εξωτερικού έγινε με βάση τις τιμές κλεισίματος τοις μετρητοίς της 31/12/2013. 4. Η συνολική αξία Χρηματοοικονομικών στοιχείων που επιμετρήθηκαν βάσει δημοσιευμένων τιμών ήταν 7.589.618,47 έναντι 10.780.891,94 την 31/12/2012 (κανονιστική πράξη 6/2009 της Επιτροπής Λογιστικής Τυποποίησης και Ελέγχων). 5. Οι προθεσμιακές καταθέσεις αποτιμήθηκαν στην αξία κτήσεώς τους. Οι δεδουλευμένοι τόκοι με το συμφωνηθέν επιτόκιο από την ημερομηνία έναρξης των καταθέσεων μέχρι και την 31/12/2013 καταχωρήθηκαν στα έσοδα της περιόδου 01/01/2013-31/12/2013. 6. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο την 31/12/2013 δεν έχει επενδύσει αθροιστικά ποσοστό μεγαλύτερο του 20% του καθαρού ενεργητικού του, σε κινητές αξίες και μέσα χρηματαγοράς των εταιρειών του ίδιου ομίλου (άρθρο 61, παρ. 8, Ν. 4099/2012). 7. Δεν έχει γίνει χρήση παραγώγων κατά το έτος 2013. Ι. ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΜΕΡΙΔΙΟΥΧΩΝ ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΚΑΙ ΑΞΙΑ ΑΥΤΩΝ 3.194.335,420 10.867.859,79 ΚΑΤΑ ΤΗΝ 31/12/2012 ΠΛΕΟΝ: ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ ΚΑΙ ΑΞΙΑ ΑΥΤΩΝ 1.122,404 3.800,00 από 01/01/2013 έως 31/12/2013 ΜΕΙΟΝ: ΕΞΑΓΟΡΕΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ ΚΑΙ ΑΞΙΑ ΑΥΤΩΝ (975.829,901) (3.312.034,61) από 01/01/2013 έως 31/12/2013 ΜΕΡΙΔΙΑ ΣΕ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑ ΚΑΙ ΑΞΙΑ ΑΥΤΩΝ THN 31/12/2013 2.219.627,923 7.559.625,18 ΙΙ. ΔΙΑΦΟΡΑ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ B. ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΕΙΣΡΟΩΝ - ΕΚΡΟΩΝ ΜΕΡΙΔΙΩΝ, ΔΙΑΦΟΡΑΣ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ (01.01.2013-31.12.2013) ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΤΗΝ 31/12/2013 ΣΕ ΤΡΕΧΟΥΣΕΣ ΤΙΜΕΣ 7.589.618,47 ΜΕΙΟΝ: ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΤΗΝ 31/12/2013 ΣΕ ΤΙΜΕΣ ΚΤΗΣΕΩΣ 7.665.743,50 ΜΕΡΙΔΙΑ ΕΥΡΩ ΔΙΑΦΟΡΑ ΑΠΟΤΙΜΗΣΗΣ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ THN 31/12/2013 (76.125,03) Σελίδα 2
ΙΙΙ. ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΧΡΗΣΕΩΣ (01/01-31/12/2013) ΠΡΟΣΟΔΟΙ ΤΟΚΟΙ ΚΑΤΑΘΕΣΕΩΝ & ΟΜΟΛΟΓΩΝ 305.141,30 ΔΙΑΦΟΡΑ ΕΣΟΔΑ 1,27 305.142,57 ΜΕΙΟΝ: ΔΑΠΑΝΕΣ ΑΜΟΙΒΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ 17.499,80 ΑΜΟΙΒΗ ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΗΣ 2.624,97 ΦΟΡΟΙ - ΤΕΛΗ 5.430,84 ΛΟΙΠΕΣ ΕΠΙΒΑΡΥΝΣΕΙΣ 6.102,46 31.658,07 ΚΕΡΔΗ ΑΠΟ ΠΡΟΣΟΔΟΥΣ 273.484,50 ΜΕΙΟΝ: ΖΗΜΙΕΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΔΙΑΦΟΡΕΣ (ΖΗΜΙΕΣ) ΑΠO ΠΩΛΗΣΗ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ (167.366,18) ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΧΡΗΣΕΩΣ 01/01-31/12/2013 106.118,32 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ-ΚΑΘΑΡΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ΤΗΝ 31/12/2013 (ΜΕΡΙΔΙΑ 2.219.627,923 X 3,4193 ) (Ι+ΙΙ+ΙΙΙ) 7.589.618,47 Γ. ΠΙΝΑΚΑΣ ΔΙΑΘΕΣΕΩΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ ΧΡΗΣΕΩΣ 2013 ΕΥΡΩ ΚΑΘΑΡΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ (ΚΕΡΔΗ) ΧΡΗΣΕΩΣ 106.118,32 Η διάθεση των αποτελεσμάτων έγινε ως εξής: Μεταφορά στο κεφάλαιο των μεριδιούχων (επανεπενδυόμενα) 106.118,32 Δ. ΣΥΓΚΡΙΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΤΡΙΩΝ ΤΕΛΕΥΤΑΙΩΝ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΤΙΚΩΝ ΧΡΗΣΕΩΝ ΧΡΗΣΗ ΧΡΗΣΗ ΧΡΗΣΗ 2011 2012 2013 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ (ΕΥΡΩ) 20.595.935,98 10.780.891,94 7.589.618,47 ΑΡΙΘΜΟΣ ΜΕΡΙΔΙΩΝ 6.145.798,466 3.194.335,420 2.219.627,923 ΚΑΘΑΡΗ ΑΞΙΑ ΑΝΑ ΜΕΡΙΔΙΟ (EΥΡΩ) 3,3512 3,3750 3,4193 ΑΘΗΝΑ, 20 ΙΑΝΟΥΑΡΙΟΥ 2014 Ο ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑLPHA BANK A.E. AMUNDI ΕΛΛΑΣ Α. Ε. ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΑΜΟΙΒΑΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ Γ. Σ. ΦΩΤΙΟΥ Γ. Α. ΚΡΕΠΗΣ ΣΠΥΡΟΣ Ν. ΚΡΗΤΙΚΟΠΟΥΛΟΣ ΝΙΚΗΤΑΣ ΤΑΜΠΙΖΙΒΑΣ Σελίδα 3
Έκθεση Ελέγχου Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τη Διοίκηση της Amundi Ελλάς ΑΕΔΑΚ για λογαριασμό των μεριδιούχων του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΕΡΜΗΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ». Έκθεση Ελέγχου επί της ετήσιας έκθεσης διαχειρίσεως Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ελέγξαμε την ανωτέρω Ετήσια Έκθεση Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου «ΕΡΜΗΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ» (η Έκθεση Διαχειρίσεως) της χρήσεως από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2013, που καταρτίστηκε από τη διαχειριζόμενη την περιουσία του Amundi Ελλάς ΑΕΔΑΚ εφεξής «Διαχειρίστρια Εταιρεία» και απεικονίζει την περιουσιακή κατάσταση, τα αποτελέσματα χρήσεως και τις επεξηγηματικές σημειώσεις του Αμοιβαίου Κεφαλαίου. Ευθύνη της Διοίκησης της Διαχειρίστριας Εταιρείας για την Έκθεση Διαχειρίσεως Η διοίκηση της διαχειρίστριας εταιρείας έχει την ευθύνη για την κατάρτιση της Ετήσιας Έκθεσης Διαχειρίσεως του Αμοιβαίου Κεφαλαίου σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν 4099/2012 «Οργανισμοί συλλογικών επενδύσεων σε κινητές αξίες και ανώνυμες εταιρείες διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων» σε συνδυασμό με την ΑΠ 5567/87/8.6.2010 Απόφασης του Υπουργού Οικονομικών, με την οποία εκδόθηκε η υπ αριθμόν 6/2009 κανονιστική πράξη της ΕΛΤΕ και για εκείνες τις εσωτερικές δικλίδες που η διοίκηση της διαχειρίστριας εταιρείας καθορίζει ως απαραίτητες ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση έκθεσης διαχειρίσεως απαλλαγμένης από ουσιώδη ανακρίβεια που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνη του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι να εκφράσουμε γνώμη επί αυτής της Έκθεσης Διαχειρίσεως με βάση τον έλεγχό μας. Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου. Τα πρότυπα αυτά απαιτούν να συμμορφωνόμαστε με κανόνες δεοντολογίας, καθώς και να σχεδιάζουμε και διενεργούμε τον έλεγχο με σκοπό την απόκτηση εύλογης διασφάλισης για το εάν η Έκθεση Διαχειρίσεως αυτή είναι απαλλαγμένη από ουσιώδη ανακρίβεια. Ο έλεγχος περιλαμβάνει τη διενέργεια διαδικασιών για την απόκτηση ελεγκτικών τεκμηρίων, σχετικά με τα ποσά και τις γνωστοποιήσεις στην Έκθεση Διαχειρίσεως. Οι επιλεγόμενες διαδικασίες βασίζονται στην κρίση του ελεγκτή περιλαμβανομένης της εκτίμησης των κινδύνων ουσιώδους ανακρίβειας της Έκθεσης Διαχειρίσεως αυτής, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά τη διενέργεια αυτών των εκτιμήσεων κινδύνου, ο ελεγκτής εξετάζει τις εσωτερικές δικλίδες που σχετίζονται με την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση της Έκθεσης Διαχειρίσεως, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις και όχι με σκοπό την έκφραση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των εσωτερικών δικλίδων της διαχειρίστριας εταιρείας. Ο έλεγχος περιλαμβάνει επίσης την αξιολόγηση της καταλληλότητας των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και του εύλογου των εκτιμήσεων που έγιναν από τη διοίκηση, καθώς και αξιολόγηση της συνολικής παρουσίασης της Έκθεσης Διαχειρίσεως αυτής. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε συγκεντρώσει είναι επαρκή και κατάλληλα για τη θεμελίωση της ελεγκτικής μας γνώμης. (1) από (2)
Γνώμη Κατά τη γνώμη μας, η ανωτέρω Έκθεση Διαχειρίσεως της χρήσεως από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2013, έχει καταρτιστεί από κάθε ουσιώδη άποψη σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν.4099/2012 περιλαμβάνοντας τις πληροφορίες που προβλέπονται από το άρθρο 77 του νόμου αυτού, όπως εξειδικεύονται από την ΑΠ 5567/87/8.6.2010 Απόφαση του Υπουργού Οικονομικών, με την οποία εκδόθηκε η υπ αριθμόν 6/2009 κανονιστική πράξη της ΕΛΤΕ. Αθήνα, 27 Ιανουαρίου 2014 Ο ΟΡΚΩΤΟΣ ΕΛΕΓΚΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΣ ΧΡΙΣΤΟΔΟΥΛΟΣ ΣΕΦΕΡΗΣ Α.Μ. ΣΟΕΛ 23431 Ernst & Young (Hellas) A.E. Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές 11 ο χλμ Εθνικής οδού Αθηνών-Λαμίας 114 51 Μεταμόρφωση Αττικής Α.Μ. ΣΟΕΛ 107 (2) από (2)