Έκθεση αμοιβαίου κεφαλαίου Φεβρουάριος 2012

Transcript

1 Έκθεση αμοιβαίου κεφαλαίου Φεβρουάριος Η παρούσα έκθεση είναι πληροφοριακής φύσεως. Σε καμία περίπτωση δεν αποτελεί προσφορά αγοράς ή εγγραφής σε μερίδια.

2 African Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επενδύσεις στις αγορές μετοχών και ομολόγων της αφρικανικής ηπείρου. Τουλάχιστον το 6 του καθαρού ενεργητικού του υποκεφαλαίου θα επενδύεται σε εισηγμένες μετοχές και μετοχικούς τίτλους. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε τίτλους σταθερού εισοδήματος και σε προϊόντα χρηματαγοράς. Στόχος: Μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου σε δολάρια ΗΠΑ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές, για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους των επενδύσεων στις Αναδυόμενες Αγορές και ειδικότερα στην Αφρική και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () % -5% -1-15% Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 9,21% 5,34% 15,77% 13,43% -0,67% 12,12% 42,82% 13,47% 7,83% 16,54% 5,53% -2,74% 11,3 50,3 GBP 10,3 6,78% 14,85% 8,44% -1,64% 7,21% 36,35% EUR 9,11% 5,29% 15,6 13,1-1,15% 11,12% 40,09% 13,36% 7,78% 16,37% 5,21% -3,21% 10,31% 47,42% GBP 10,19% 6,73% 14,68% 8,12% -2,11% 6,25% 33,73% 16,9 6,87% 13,53% 5,57% -5,28% 13,55% 81,9 Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR 5,89% 12,62% 5,5 14,55% GBP 3,54% 10,89% EUR 5,41% 11,89% 5,03% 13,81% GBP 3,08% 10,17% 6,56% 22,07% Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Σύμβουλος Επενδύσεων Coronation Fund Managers (Ireland) Ltd. Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Επενδυτικός ορίζοντας 1 έτος Κωδικοί και τιμές 5 έτη Coronation Asset Management (Pty) Limited Μεσαίο Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOAFPA LX WIOAFPB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0AAFRP 0AWAFR Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 4,1798 4,2663 Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης Υψηλό 10 έτη African Performance Fund

3 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Τομέας % Standard Bank Group Ltd Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 6,60 Nigerian Breweries Plc Βασικά καταναλωτικά είδη 6,57 Sasol Ltd Ενέργεια 6,48 Guaranty Trust Bank Plc Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 5,00 Naspers Ltd Πληροφορική 4,91 MTN Group Ltd Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 4,03 East African Breweries Ltd Βασικά καταναλωτικά είδη 4,02 Shoprite Holdings Ltd Βασικά καταναλωτικά είδη 3,95 Egyptian Company for Mobile Services Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 3,90 Guinness Nigeria Plc Βασικά καταναλωτικά είδη 3,59 Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 46 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 92.76% Μετοχες Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Αντιπροσωπεύει κατά DJ Titans Africa % Μετρητα Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα 16,4 23,47% Δείκτης Sharpe 0,90 0,95 Σφάλμα 12,94% - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης -0,58 - Βασικά καταναλωτικά είδη 24.16% Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 20.13% Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 13.9 Ενέργεια 11.49% Υλικά 10.42% Μετρητα 7.24% Βιομηχανικά προϊόντα 6.5 Πληροφορική 6.13% Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 0.03% Νότια Αφρική 43.35% Νιγηρία 19.36% Αίγυπτος 15.53% Μετρητα 7.24% Κένυα 6.83% Ιταλια 3.03% Τανζανία 2.12% Μεγαλη Βρετανια 1.64% Ζιμπάμπουε 0.9 Σύμβουλος Επενδύσεων Η Coronation Asset Management (Pty) Ltd., South Africa («Coronation AM») είναι ένας από τους μεγαλύτερους διαχειριστές ενεργητικού της Νότιας Αφρικής, με ισχυρή διεθνή παρουσία. Η εταιρεία είναι εισηγμένη ως αμιγής διαχειριστής ενεργητικού στο Χρηματιστήριο Αξιών του Γιοχάνεσμπουργκ (JSE). Η Coronation AM ξεκίνησε το 1993 ως μια ιδιόκτητα διαχειριζόμενη επιχείρηση. Η ιδιοκτησιακή αυτή κουλτούρα είναι ακόμα εμφανής, καθώς το προσωπικό κατέχει το 3 της εταιρείας. Η έδρα της εταιρείας βρίσκεται στο Κέιπ Τάουν της Νότιας Αφρικής, ενώ διαθέτει περαιτέρω γραφεία στο Ηνωμένο Βασίλειο, τη Μποτσουάνα και τη Ναμίμπια. Η Coronation AM διαχειρίζεται κεφάλαια σε διακριτική, καθώς και σε μη-διακριτική βάση, μεταξύ άλλων, για συνταξιοδοτικά κεφάλαια, κυβερνήσεις της Νότιας Αφρικής, εταιρείες, καθώς και για λογαριασμούς ιδιωτών. Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Peter Leger Coronation Asset Management (Pty) Ltd. Ο Peter Leger, BSc Eng (Chem), BCom (Hons) στις Επενδύσεις, CFA, είναι Ανώτερος Διαχειριστής Χαρτοφυλακίου. Ο Peter εντάχθηκε στην Coronation τον Απρίλιο του 2005, ως διαχειριστής χαρτοφυλακίου για τα επιθετικά εγχώρια και παγκόσμια μικτά αμοιβαία κεφάλαια. Διαθέτει 10ετή εμπειρία στις χρηματοοικονομικές αγορές της Αφρικής, τόσο ως διαχειριστής χαρτοφυλακίου, όσο και ως αναλυτής ερευνών. Πριν από την Coronation, ο Peter διαχειριζόταν εισηγμένα στο Ηνωμένο Βασίλειο αμοιβαία κεφάλαια, με εστίαση στην Νότια Αφρική, για παγκόσμιους επενδυτές. African Performance Fund

4 Eastern Mediterranean Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επενδύσεις σε μετοχές και μετοχικούς τίτλους εταιρειών που είναι εγκατεστημένες στην Ανατολική Μεσόγειο (κυρίως στην Ελλάδα, την Κύπρο, την Αίγυπτο, την Τουρκία και σε μικρό ποσοστό σε άλλες χώρες της περιοχής της Ανατολικής Μεσογείου). Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε τίτλους σταθερού εισοδήματος και σε προϊόντα χρηματαγοράς. Στόχος: Μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου σε δολάρια ΗΠΑ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές, για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους των επενδύσεων στις Αναδυόμενες Αγορές και ειδικότερα στην περιοχή της Ανατολικής Μεσογείου και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () * Τα στοιχεία πριν από τις 9 Απριλίου 2010 δεν αντικατοπτρίζουν την τρέχουσα επενδυτική πολιτική λόγω των εφαρμοζόμενων αλλαγών Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 22,83% 4,64% 16,23% -5,62% -39,7-54,59% -50,57% 27,61% 7,11% 17,0-12,2-40,96% -54,93% -47,99% GBP 24,05% 6,07% 15,3-9,77% -40,29% -56,59% -52,82% EUR 22,75% 4,59% 16,08% -5,97% -39,75% -54,85% -51,09% 27,51% 7,07% 16,85% -12,53% -41,01% -55,19% -48,54% GBP 23,97% 6,03% 15,18% -10,1-40,34% -56,83% -53,31% 25,04% 2,54% 17,96% -4,29% -31,79% -39,97% -0,42% Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR -32,61% -20,93% -32,86% -19,58% GBP -34,11% -22,15% EUR -32,81% -21,21% -33,06% -19,86% GBP -34,3-22,42% -22,52% -0,14% Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστ () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Μεσαίο Επενδυτικός ορίζοντας Piraeus Bank (Cyprus) Ltd. 1 έτος 5 έτη 10 έτη Κωδικοί και τιμές Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,4% διαχείρισης Υψηλό Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOFGCO LX WIOFGCB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0AWIAE 0AWIGR Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 1,0515 0,6512 Eastern Mediterranean Performance Fund

5 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Τομέας % Talaat Moustafa Group Holding Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 8,98 Commercial Intl Bank Ltd Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 8,71 Orascom Telecom Holding Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 5,00 El Sewedy Elec Co Βιομηχανικά προϊόντα 4,15 Bizim Toptan Sat Mag A.S. Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 3,92 Ak Enerji Elek Uretimi Oto AS Δημοσιες Υπηρεσιες 3,89 Tekfen Holding AS Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 3,84 Kardemir Karabuk Demir Sanayi ve Ticaret AS Υλικά 3,81 Petkim Petrokimya Holding AS Υλικά 3,41 TAV Havalimanlari Holding AS Βιομηχανικά προϊόντα 2,93 Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 25 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 75.88% Μετοχες Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Η καθαρή τιμή σε βρετανικές λίρες (GBP) που παρουσιάζει την απόδοση πριν από τις έχει υπολογιστεί με βάση τις συνήθεις πρακτικές και σύμφωνα με τις συνήθεις διατραπεζικές συναλλαγματικές ισοτιμίες. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Ο δείκτης αναφοράς αποτελείται κατά 5 από τον δείκτη CSE (Κύπρος) και κατά 5 από τον δείκτη ASE (Ελλάδα). Η σύνθεση του δείκτη αναφοράς αντιπροσωπεύει από τις 9 Απριλίου 2010 τον δείκτη ASE (Ελλάδα) κατά 3, τον δείκτη CSE (Κύπρος) κατά 15%, τον δείκτη ISE100 (Τουρκία) κατά 35% και τον δείκτη CASE30 (Αίγυπτος) κατά % Μετρητα Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα 34,93% 42,65% Δείκτης Sharpe -0,45 0,19 Σφάλμα 16,44% - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης -1,18 - Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 31.38% Μετρητα 24.12% Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 11.0 Υλικά 10.07% Βιομηχανικά προϊόντα 7.09% Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 5.65% Δημοσιες Υπηρεσιες 4.66% Ενέργεια 2.27% Υγειονομική περίθαλψη 2.21% Λοιπές 1.55% Αίγυπτος 35.98% Τουρκια 31.1 Μετρητα 24.12% Ελλαδα 4.58% Κυπρος 4.22% Η Piraeus Bank (Cyprus) Ltd. είναι θυγατρική αποκλειστικής κυριότητας του Ομίλου της Τράπεζας Πειραιώς που εδρεύει στην Αθήνα. Η Piraeus Bank (Cyprus) συστάθηκε στις αρχές του 2008 μέσω της εξαγοράς των τοπικών δραστηριοτήτων της Arab Bank και παρέχει πλήρεις υπηρεσίες ιδιωτικής, εταιρικής και διεθνούς τραπεζικής, υπηρεσίες διαχείρισης πλούτου και διαχείρισης κεφαλαίων μέσω ενός δικτύου 15 καταστημάτων. Ο τομέας διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων απαρτίζεται από ένα άρτια καταρτισμένο και πεπειραμένο προσωπικό και εστιάζει στις περιφερειακές αγορές, συμπεριλαμβανομένης της Ελλάδας και της Κύπρου. Ο Όμιλος της Τράπεζας Πειραιώς είναι ο 4ος μεγαλύτερος Τραπεζικός Όμιλος της Ελλάδας, ιδρύθηκε το 1916 και εισήχθηκε στο Χρηματιστήριο Αθηνών το Ο Όμιλος της Τράπεζας Πειραιώς διαθέτει θυγατρικές σε 9 χώρες εκτός Ελλάδας (Ρουμανία, Βουλγαρία, Ουκρανία, Σερβία, Αίγυπτο, Αλβανία και Κύπρο, καθώς επίσης και στο Λονδίνο και τη Νέα Υόρκη). Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Marios Demetriades Piraeus Bank (Cyprus) Ltd. Πριν ενταχθεί στην Τράπεζα Πειραιώς Κύπρου, ο Μάριος Δημητριάδης ήταν Διευθυντής του Τμήματος Διαχείρισης Κεφαλαίων ενός από τα κορυφαία τραπεζικά ιδρύματα της Κύπρου από το 2000 έως το τέλος του Εκεί διαχειριζόταν διάφορα συνταξιοδοτικά αμοιβαία κεφάλαια, ασφαλιστικές εταιρείες και το πρώτο στα χρονικά αμοιβαίο κεφάλαιο με έδρα το Λουξεμβούργο, που επένδυε στην ελληνική και την κυπριακή αγορά μετοχών. Ήταν επίσης ο διαχειριστής έργου για την εισαγωγή των τοπικών αμοιβαίων κεφαλαίων. Ο Μάριος έχει συνολικά 16 έτη εμπειρίας και έχει αναλάβει πλήθος ρόλων σε εταιρείες διαχείρισης κεφαλαίων και ελεγκτικούς οίκους. Πριν ενταχθεί στην Marfin Laiki εργάστηκε στην Ernst & Young στην Κύπρο και την BDO Stoy Hayward στο Λονδίνο. Ειδικεύεται στις μετοχές, με έμφαση στις περιφερειακές αγορές (κυρίως την Ελλάδα και την Κύπρο). Είναι επίσης πεπειραμένος στη χρήση παραγώγων με σκοπό την αντιστάθμιση του κινδύνου. Είναι κάτοχος Bachelor of Science του Πανεπιστημίου της Ανατολικής Αγγλίας στις Επιχειρήσεις, τα Χρηματοοικονομικά και τα Οικονομικά και έλαβε τον τίτλο της Ένωσης Ορκωτών Λογιστών το Επιπροσθέτως, κατέχει τον τίτλο του Ορκωτού Χρηματοοικονομικού Αναλυτή από το Είναι ιδρυτικό μέλος και ο πρώτος Πρόεδρος της Εταιρείας Ορκωτών Χρηματοοικονομικών Αναλυτών της Κύπρου. Τέλος, είναι μέλος της συμβουλευτικής επιτροπής της κυβέρνησης της Κύπρου για τη σύσταση προγραμμάτων συλλογικών επενδύσεων στην Κύπρο. Eastern Mediterranean Performance Fund

6 Emerging Europe Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επένδυση σε μετοχές και μετοχικούς τίτλους εταιρειών που είναι εγκατεστημένες ή που εκτίθενται σε ανάπτυξη στις χώρες της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης. οι οποίες εντάχθηκαν στην ΕΕ το 2004 ή που αναμένεται να ενταχθούν στο εγγύς μέλλον. Το υποκεφάλαιο μπορεί να επενδύσει σε τίτλους επιλογής μετοχών και σε πιστοποιητικά συμμετοχής σε οποιοδήποτε νόμισμα. που εκδίδονται από εταιρείες που είναι εγκατεστημένες στην περιοχή της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης. Στόχος: Μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου σε δολάρια ευρώ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές, για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους των επενδύσεων στις Αναδυόμενες Αγορές και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () Απόλυτο EUR EUR EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 10,64% 3,11% 10,44% -11,39% -28,08% ,94% 5,55% 11,18% -17,56% -29,77% - - GBP 11,74% 4,53% 9,57% -15,28% -28,74% - - EUR 10,53% 3,06% 10,28% -10,27% -27,39% ,83% 5,5 11,01% -16,52% -29,1 - - GBP 11,63% 4,47% 9,4-14,21% -28,05% - - EUR 15,87% 3,4 12,26% -5,19% -18,55% - - Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR GBP - - EUR GBP - - EUR - - Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων EUR Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου (EUR) Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη (EUR) Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία (EUR) Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Επενδυτικός ορίζοντας Μεσαίο Raiffeisenbank a.s. Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης Υψηλό 1 έτος 10 έτη 5 έτη Κωδικοί και τιμές Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOEEPA LX WIOEEPB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0AEMEP 0MEMRP Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 2,1062 2,0700 Emerging Europe Performance Fund

7 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Τομέας % PKO Bank Polski SA Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 8,42 Polski Koncern Naftowy Orle SA Ενέργεια 7,62 Erste Group Bank AG Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 7,52 GEMREF Central and Eastern European Real Estate Fd Συλλογικές επενδύσεις 5,93 KGHM Polska Miedz SA Υλικά 5,78 Bank Polska Kasa Opieki SA Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 5,69 PGE Polska Gr Energetyczna S.A Δημοσιες Υπηρεσιες 3,52 OTP Bank Plc Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 3,19 Polish Oil & Gas Co Ενέργεια 2,74 Asseco Poland SA Πληροφορική 2,52 Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 69 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 91.51% 5.93% 2.56% Μετοχες Ακίνητα Μετρητα Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Αντιπροσωπεύει κατά CECE Extended Index. Risk Analysis (3y p.a. in EUR) Μεταβλητότητα - - Δείκτης Sharpe - - Σφάλμα - - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης - - Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 31.12% Ενέργεια 16.04% Υλικά 15.79% Δημοσιες Υπηρεσιες 9.38% Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 6.83% Βιομηχανικά προϊόντα 6.5 Συλλογικές επενδύσεις 5.93% Λοιπές 3.33% Μετρητα 2.56% Πληροφορική 2.52% Πολωνια 42.32% Λοιπές 15.54% Αυστρια 7.52% Κροατία 6.98% Βουλγαρια 6.3 Ρωσσια 5.57% Ουγγαρια 5.26% Τσεχια 4.62% Ρουμανία 3.33% Μετρητα 2.56% Η Raiffeisenbank a.s. («Raiffeisenbank») είναι ένα σημαντικό τραπεζικό ίδρυμα που παρέχει ένα ευρύ φάσμα τραπεζικών υπηρεσιών σε ιδιώτες και εταιρικούς πελάτες της Δημοκρατίας της Τσεχίας. Η Raiffeisenbank είναι μέλος του αυστριακού χρηματοοικονομικού ομίλου Raiffeisen, που διαθέτει μια ιστορία που υπερβαίνει τα 140 έτη. Ο Όμιλος Raiffeisen συγκαταλέγεται στα ισχυρότερα χρηματοοικονομικά ιδρύματα εμπορικής και επενδυτικής τραπεζικής ολόκληρης της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης, και δραστηριοποιείται σήμερα σε 17 χώρες. Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Martin Zezula Raiffeisenbank a.s. Ο Martin Zezula έχει 12ετή επενδυτική εμπειρία στις αγορές της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης. Ξεκίνησε τη σταδιοδρομία του το 1998, ως αναλυτής μετοχών στην Prague Securities. Από το 1999 εργάστηκε ως διαχειριστής χαρτοφυλακίου στην Conseq Finance (αργότερα Conseq Investment Management), όπου ήταν αρμόδιος για τη διαχείριση ενός επενδυτικού αμοιβαίου κεφαλαίου που εστιαζόταν στις μετοχές της Κεντρικής Ευρώπης. Συμμετείχε επίσης στη διαχείριση χαρτοφυλακίων ομολόγων σε τσεχικές κορώνες για θεσμικούς πελάτες. Εργάζεται στην Raiffeisenbank από τον Απρίλιο του 2006 και στα κύρια καθήκοντά του περιλαμβάνεται η διαχείριση διακριτικών χαρτοφυλακίων, καθώς και αμοιβαίων κεφαλαίων με εστίαση στην περιοχή της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης. Emerging Europe Performance Fund

8 Global Emerging Markets Bond Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επένδυση σε τίτλους χρέους και ομολογίες σταθερού και κυμαινομένου επιτοκίου, που εκδίδονται ή που εγγυώνται από κυβερνήσεις. εταιρικούς και άλλους φορείς, στις αναδυόμενες αγορές της Ευρώπης, της Ασίας, της Αφρικής και της Νότιας Αμερικής. Το υποκεφάλαιο επενδύει κατά κύριο λόγο σε τοπικά νομίσματα, ενώ αναζητά επίσης ευκαιρίες σε σκληρά νομίσματα, όπως το δολάριο ΗΠΑ, το ευρώ και το γιέν. Στόχος: Μεγιστοποίηση της συνολικής επενδυτικής απόδοσης μέσω ενός συνδυασμού εισοδήματος από τόκους, υπεραξιών κεφαλαίου και νομισματικών κερδών. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές και για τους επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές. οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους τους. Απόδοση () * Τα στοιχεία πριν από τις 9 Απριλίου 2010 δεν αντικατοπτρίζουν την τρέχουσα επενδυτική πολιτική λόγω των εφαρμοζόμενων αλλαγών % 2% -2% -5% -7% -1 Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 3,37% 0,63% 6,39% 4,99% 2,33% 6,42% 45,35% 7,4 3,01% 7,11% -2,33% -0,07% 5,64% 52,96% GBP 4,41% 2,01% 5,56% 0,38% 1,4 1,75% 38,76% EUR 3,25% 0,58% 6,21% 4,65% 1,65% 5,05% 43,49% 7,28% 2,95% 6,92% -2,64% -0,74% 4,29% 51,0 GBP 4,28% 1,95% 5,37% 0,05% 0,72% 0,45% 36,97% 8,47% 3,44% 7,85% 1,94% 9,3 22,06% 95,15% Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR 3,16% 13,28% 2,78% 15,22% GBP 0,87% 11,54% EUR 2,49% 12,79% 2,12% 14,73% GBP 0,22% 11,06% 10,48% 24,96% Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Ομολογιακό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή - στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Μεσαίο Επενδυτικός ορίζοντας Citadele Asset Management 1 έτος 5 έτη 10 έτη Κωδικοί και τιμές Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 3%- Προμήθεια, B 1,95% διαχείρισης Υψηλό Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOFCIS LX WIOCISB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0ACISB 0AWCIS Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 3,6335 3,5880 Global Emerging Markets Bond Fund

9 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Χώρα % Rabobank Nederland NV 6% EMTN GMTN Ser 2352A 11/ Κατω Χωρες 8,56 Brazil 12.5% 06/ Βραζιλια 8,16 EIB 6% EMTN Sen 10/ Ινδονησία 7,07 EIB 7.5% EMTN Reg S Sen 05/ Νότια Αφρική 5,54 Group LSR OJSC Step-up Ser 2 08/ Ρωσσια 5,25 Hungary 8% Ser 15/A 04/ Ουγγαρια 4,90 EIB 9% EMTN REGS Sen 09/ Τουρκια 4,85 Aquarius Invest Luxembourg SA 8.25% RegS 11/ Αζερμπαϊτζάν 4,79 Peru 9.875% Sen 03/ Περού 4,73 Banco Industrial e Cial SA 5.25% Ser 6 10/ Βραζιλια 4,64 Η Citadele Asset Management ( Citadele AM, προηγουμένος JSC Parex Asset Management) εδρεύει στη Δημοκρατία της Λετονίας και είναι ο βραχίονας διαχείρισης ενεργητικού της τράπεζας Citadele banka, ενός εκ των κορυφαίων χρηματοοικονομικών ομίλων των Κρατών της Βαλτικής. Η Citadele AM είναι η μεγαλύτερη εταιρεία επενδύσεων της Βαλτικής και η κύρια ειδίκευσή της επικεντρώνεται στις αγορές της Ανατολικής Ευρώπης. Η Citadele AM διαθέτει επίσης θυγατρικές στην Λιθουανία, τη Ρωσία και την Ουκρανία. Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 20 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 90.69% Ομολογα Διάθρωση αξιολογήσεων Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Η καθαρή τιμή σε βρετανικές λίρες (GBP) που παρουσιάζει την απόδοση πριν από τις έχει υπολογιστεί με βάση τις συνήθεις πρακτικές και σύμφωνα με τις συνήθεις διατραπεζικές συναλλαγματικές ισοτιμίες. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Μέχρι τις 8 Απριλίου 2010, ο δείκτης αποτελούνταν κατά 5 από το CBONDS Russian ruble debt και κατά 5 από τον δείκτη JPMorgan Russia Corporate Bond Index Από τις 9 Απριλίου 2010 μέχρι τις 31 Δεκεμβρίου 2010 ο δείκτης αναφοράς ήταν ο Barclays Capital Global Emerging Market Index Από την 1η Ιανουαρίου 2011, τον δείκτη συνθέτουν κατά 49% o Barclays Capital Global Emerging Market Index () και κατά 51% ο JP Morgan GBI-EM Diversified Index % Μετρητα Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα 12,25% 12,13% Δείκτης Sharpe 1,20 1,89 Σφάλμα 6,21% - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης -1,57 - Χωρίς αξιολόγηση 24.45% AAA 19.99% BBB 12.89% Μετρητα 9.31% BB+ 9.18% AA 8.56% A 7.45% B 4.18% BBB- 3.99% Λοιπές 33.64% Βραζιλια 12.8 Μετρητα 9.31% Κατω Χωρες 8.56% Καζακστάν 8.08% Ινδονησία 7.07% Νότια Αφρική 5.54% Ρωσσια 5.25% Ουγγαρια 4.9 Τουρκια 4.85% Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Andris Kotans Citadele Asset Management Ο Andris Kotans εντάχθηκε στην Citadele Asset Management (Citadele AM, προηγουμένως JSC Parex Asset Management) το Είναι αρμόδιος για τα επενδυτικά κεφάλαια σταθερής απόδοσης και τα χαρτοφυλάκια της Ανατολική Ευρώπης, καθώς και για τις επενδύσεις σε όλες τις χώρες της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης και της ΚΑΚ. Παράλληλα, έχει την εποπτεία της πιστοληπτικής έρευνας και της επενδυτικής ανάλυσης. Πριν ενταχθεί στην Citadele AM ( ), ο Andris εργάστηκε για τα Επενδυτικά Κεφάλαια Hansa, ως διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου Hansa Eastern Europe Bond Fund. Επιπροσθέτως, κατάρτιζε την επενδυτική στρατηγική στις αγορές ομολόγων της Ανατολικής Ευρώπης του αμοιβαίου κεφαλαίου και των επενδυτικών προϊόντων των άλλων επενδυτικών κεφαλαίων της Hansa στα κράτη της Βαλτικής. Από το 2001 ως το 2003 ο Andris εργάστηκε ως ελεγκτής οικονομικών καταστάσεων για την Ernst & Young Βαλτικής και ήταν αρμόδιος για την εκτέλεση των έργων οφειλόμενης επιμέλειας. Ο Andris σπούδασε στη Σχολή Οικονομικών της Στοκχόλμης και είναι κάτοχος πτυχίου BSc, ενώ είναι επίσης κάτοχος πτυχίου MA στα Οικονομικά του Πανεπιστημίου Κεντρικής Ευρώπης. Είναι Ορκωτός Χρηματοοικονομικός Αναλυτής από το 2005, πρόγραμμα το οποίο αποτελεί ένα παγκόσμια αναγνωρισμένο πρόγραμμα επαγγελματικής κατάρτισης για την ανάλυση οικονομικών καταστάσεων, την αποτίμηση χρηματοοικονομικών προϊόντων, τα στατιστικά στοιχεία, τα οικονομικά και τη δεοντολογία. Global Emerging Markets Bond Fund

10 Global Listed Utilities Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επένδυση σε μεγάλες εισηγμένες εταιρείες κοινής ωφελείας και υποδομών στις χώρες του ΟΟΣΑ, με ιστορικό απόδοσης σταθερών μερισμάτων και κεφαλαιακών υπεραξιών σε βάθος χρόνου. Το του καθαρού ενεργητικού του υποκεφαλαίου θα επενδύεται σε εισηγμένες μετοχές, με το υπόλοιπο να διακρατείται σε χρηματικά διαθέσιμα. Επενδύσεις σε μεγάλους εισηγμένους, εποπτευόμενους οργανισμούς κοινής ωφελείας, μονοπώλια ή ολιγοπώλια, οι οποίοι παρέχουν ουσιώδεις υπηρεσίες στο κοινωνικό σύνολο, όπως η ύδρευση, το αέριο και η ηλεκτρική ενέργεια (οι εταιρείες μοχλεύονται συντηρητικά και αποφέρουν ισχυρές ταμειακές ροές). Στόχος: Δημιουργία σταθερών αποδόσεων, παγκόσμια διαφοροποίηση και ρευστότητα Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές και για τους επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους τους. Απόδοση () % -5% -1 Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR -5,54% -0,73% 1,23% 9,74% 2,45% 3,91% - -1,86% 1,61% 1,91% 2,1 0,05% 3,16% - GBP -4,59% 0,63% 0,44% 4,92% 1,52% -0,64% - EUR -5,7-0,83% 1,02% 9,32% 1,75% 2,55% - -2,02% 1,51% 1,69% 1,7-0,64% 1,8 - GBP -4,76% 0,53% 0,22% 4,51% 0,82% -1,94% - 1,13% 2,35% 2,47% 5,33% -2,05% 10,32% - Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR 1,94% - 1,57% - GBP -0,32% - EUR 1,27% - 0,9 - GBP -0,97% - 5,03% - Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Επενδυτικός ορίζοντας Μεσαίο Nucleus Global Investors Pty Ltd Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 4%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης Υψηλό 1 έτος 5 έτη 10 έτη Κωδικοί και τιμές Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOFUTA LX WIOFUTB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0MGLOB 0MLSUT Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 3,2749 3,2193 Global Listed Utilities Fund

11 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Χώρα % AC Global Utility Fd Παγκόσμια 8,56 National Grid Plc Μεγαλη Βρετανια 5,56 Consolidated Edison of NY Inc Η.Π.Α. 4,73 Duke Energy Corp Η.Π.Α. 4,36 Atco Ltd Καναδας 4,33 Scottish & Southern Energy Plc Μεγαλη Βρετανια 3,90 SES SA Λουξεμβουργο 3,83 Power Assets Holdings Ltd Χονγκ Κονγκ 3,61 AGL Resources Inc Η.Π.Α. 3,40 Inmarsat Plc Μεγαλη Βρετανια 3,26 Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 32 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 95.87% 4.13% Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα - - Δείκτης Sharpe - - Σφάλμα - - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης - - Η Nucleus Global Investors Pty Ltd («Nucleus») είναι ένας ανεξάρτητος παγκόσμιος διαχειριστής αμοιβαίων κεφαλαίων με κεντρικά γραφεία στο Σύδνεϋ της Αυστραλίας, ο οποίος ειδικεύεται σε παγκόσμια εισηγμένους οργανισμούς κοινής ωφελείας και επενδύσεις υποδομών. Η διοικητική ομάδα της Nucleus διαθέτει περισσότερα από 35 έτη εμπειρίας στη διαχείριση αμοιβαίων κεφαλαίων. Η Nucleus ανήκει από κοινού στους Διευθύνοντες της Nucleus Global Investors Pty Ltd και τη Susquehanna, ένα από τα μεγαλύτερα ιδιωτικά χρηματοοικονομικά ιδρύματα στον κόσμο, με πάνω από 1500 εργαζομένους σε γραφεία στις ΗΠΑ, την Ευρώπη και την Ασία. Η Nucleus προσφέρει στους επενδυτές την ανεξαρτησία και την εστίαση μιας διοικητικής ομάδας αμοιβαίων κεφαλαίων μπουτίκ, και την προοπτική και τους πόρους ενός μεγάλου, παγκόσμιου χρηματοοικονομικού ιδρύματος. Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Ken Teale Nucleus Global Investors Pty Ltd Μετοχες Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Ο δείκτης αναφοράς αντιπροσωπεύει τον UBS Developed Infrastructure & Utilities Index. Μετρητα Δημοσιες Υπηρεσιες 85.96% Μετρητα 4.13% Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 3.83% Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 3.26% Βιομηχανικά προϊόντα 2.82% Η.Π.Α % Μεγαλη Βρετανια 14.81% Παγκόσμια 8.56% Ιαπωνια 8.12% Καναδας 7.1 Χονγκ Κονγκ 6.58% Μετρητα 4.13% Λουξεμβουργο 3.83% Ο Ken Teale είναι Επικεφαλής Επενδύσεων και ένας από τους διευθύνοντες της Nucleus Global Investors. Η εταιρεία ειδικεύεται στα αμοιβαία κεφάλαια οργανισμών κοινής ωφελείας και υποδομών σε όλο τον κόσμο. Έχει αποκτήσει εμπειρία στη διαχείριση αμοιβαίων κεφαλαίων και στις επενδύσεις σε εισηγμένες και μη εισηγμένες εταιρείες υποδομών. Έχει εστιαστεί στις επενδύσεις υποδομών στην Capital Partners, σε ένα από τα πρώτα ειδικευμένα αμοιβαία κεφάλαια υποδομών στον κόσμο, ενώ υπήρξε προηγουμένως μέλος του Δ.Σ. της Airport Link, εταιρείας σιδηροδρομικής σύνδεσης αεροδρομίουεμπορικού κέντρου Σύδνεϋ. Ο Ken είναι κάτοχος πτυχίου Master στα Εφαρμοσμένα Χρηματοοικονομικά του Πανεπιστημίου Macquarie, έχοντας τιμηθεί με βραβείο Ακαδημαϊκής Αριστείας από τον Αντιπρύτανη, καθώς και πτυχίου Bachelor στις Εμπορικές Σπουδές του Πανεπιστημίου του Σύδνεϋ. Global Listed Utilities Fund

12 Green Energy Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επενδύσεις σε μετοχές και μετοχικούς τίτλους του τομέα των ανανεώσιμων πηγών ενέργειας σε όλο τον κόσμο. εταιρειών με σταθερή απόδοση σε βάθος χρόνου. ευκαιρίες ανάπτυξης και αξιόπιστη ομάδα διαχείρισης. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε περιορισμένη έκταση σε Χρηματιστηριακά Διαπραγματεύσιμα Κεφάλαια και άλλα κατάλληλα αμοιβαία κεφάλαια του Τομέα της Πράσινης Ενέργειας. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε τίτλους χρέους σταθερού και κυμαινομένου επιτοκίου. Μέρος του καθαρού ενεργητικού του υποκεφαλαίου μπορεί να είναι χρηματικά διαθέσιμα. Στόχος: Μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου σε δολάρια ΗΠΑ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους τους, για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () % 10 75% 5 25% Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 9,2 1,6 12,47% -10,44% -37,66% ,46% 4,0 13,23% -16,68% -39,13% - - GBP 10,3 2,99% 11,58% -14,38% -38,24% - - EUR 9,1 1,55% 12,31% -10,71% -38,03% ,35% 3,95% 13,06% -16,93% -39,49% - - GBP 10,19% 2,95% 11,43% -14,63% -38, ,66% 2,03% 5,94% -17,48% -39,58% - - Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR GBP - - EUR GBP Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Επενδυτικός ορίζοντας Μεσαίο New Mellon Asset & Wealth Management S.A. Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης Υψηλό 1 έτος 10 έτη 5 έτη Κωδικοί και τιμές Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOGEPA LX WIOGEPB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0AGEPF 0MENGP Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 2,7095 2,7733 Green Energy Performance Fund

13 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Χώρα % ABB Ltd Ελβετια 6,14 NextEra Energy Plc Η.Π.Α. 5,10 Cooper Industries Plc A Η.Π.Α. 4,94 Fuel Syst Solutions Inc Η.Π.Α. 4,85 Covanta Holding Corp Η.Π.Α. 4,73 GT Advanced Technologies Inc Η.Π.Α. 4,38 Nordex SE Γερμανια 4,38 China Longyuan Power Group Corporation Ltd Κίνα 4,30 EnerSys Inc Η.Π.Α. 4,24 Abengoa SA Ισπανια 4,23 Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 24 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 88.33% Μετοχες Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Αντιπροσωπεύει κατά Ardour Global Composite Index % Μετρητα Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα - - Δείκτης Sharpe - - Σφάλμα - - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης - - Ενεργειακή Απόδοση 30.1 Ηλιακή Ενέργεια 20.25% Εναλλακτικά καύσιμα 13.81% Μετρητα 11.67% Αποθήκευση ενέργειας 10.39% Αιολική Ενέργεια 8.68% Δημοσιες Υπηρεσιες 5.1 Η.Π.Α % Μετρητα 11.67% Κίνα 9.41% Γερμανια 9.4 Ελβετια 6.14% Ισπανια 4.23% Η New Mellon Asset & Wealth Management S.A. («New Mellon») είναι μια ανεξάρτητη, εταιρεία διαχείρισης κεφαλαίων, η οποία ανήκει στους εργαζομένους, με έδρα την Αθήνα της Ελλάδας. Ιδρύθηκε το 2006, από μια ομάδα 4 πρώην ανώτερων στελεχών της μεγαλύτερης ανεξάρτητης εταιρείας διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων της Ελλάδας. Η New Mellon διαθέτει μια έμπειρη ομάδα επαγγελματιών επενδύσεων με εκτενή εμπειρία στη διαχείριση κεφαλαίων και αμοιβαίων κεφαλαίων. Στόχος της New Mellon είναι η παροχή εξαιρετικής επενδυτικής απόδοσης σε επιλεγμένους εξειδικευμένους επενδυτικούς τομείς και η επίτευξη με τον τρόπο αυτό, αξίας για τους πελάτες, τους εργαζομένους και τους μεριδιούχους. Με υπό διαχείριση κεφάλαια που προσεγγίζουν σύντομα τα 100 εκατ. δολάρια ΗΠΑ, η New Mellon παρέχει χρηματοοικονομικές συμβουλευτικές υπηρεσίες σε διακριτική και μη διακριτική βάση, τόσο σε ιδιώτες, όσο και σε θεσμικούς επενδυτές, ειδικευόμενη σε τομείς όπως η πράσινη ενέργεια, οι ευκαιρίες κλιματικών αλλαγών και τα προϊόντα BRIC. Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Matthew Jamurtas New Mellon Asset & Wealth Management S.A. Ο Matthew Jamurtas είναι Επικεφαλής Επενδύσεων της New Mellon Asset & Wealth Management. Διαθέτει εμπειρία πλέον των 20 ετών στα χρηματοοικονομικά και τη διαχείριση επενδύσεων και ίδρυσε τη New Mellon το Προηγουμένως είχε διατελέσει Διευθύνων Σύμβουλος και Επικεφαλής Επενδύσεων της Intertrust Asset Management, μιας πρωτοπόρου στην ελληνική αγορά αμοιβαίων κεφαλαίων εταιρείας, η οποία διαχειρίζεται τα Αμοιβαία Κεφάλαια της Interamerican και της Millennium Bank. Πριν από την Intertrust, ο Μάνθος Τζιαμούρτας είχε εργαστεί για 13 έτη στην Citigroup Λονδίνου (τελευταία θέση στη CIB Λονδίνου Ανώτερος Τραπεζίτης). Έχει εκλεγεί Αντιπρόεδρος της Ένωσης Ελλήνων Θεσμικών Επενδυτών από το Ο Μάνθος Τζιαμούρτας έχει πραγματοποιήσει διάφορες επενδύσεις στον τομέα των ανανεώσιμων πηγών ενέργειας και κατέχει θέσεις σε διάφορες εταιρείες του χώρου της Πράσινης Οικονομίας. Green Energy Performance Fund

14 China Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επενδύσεις σε μετοχές και μετοχικούς τίτλους εισηγμένων εταιρειών, που είναι κατά κύριο λόγο εγκατεστημένες στην Κίνα, και σε μικρότερο βαθμό εγκατεστημένες σε άλλες αναδυόμενες αγορές της Ασίας. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε τίτλους χρέους σταθερού και κυμαινομένου επιτοκίου. Μέρος του καθαρού ενεργητικού του υποκεφαλαίου μπορεί να είναι χρηματικά διαθέσιμα. Στόχος: Μακροπρόθεσμες υπεραξίες κεφαλαίου σε δολάρια ΗΠΑ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές, για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους των επενδύσεων στις Αναδυόμενες Αγορές και ειδικότερα στην περιοχή της Ασίας και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 14,2 11,31% 17,0 9,86% -9,4-1,95% 43,03% 18,62% 13,29% 18,46% 2,26% -11,97% -2,54% 50,7 GBP 14,87% 12,16% 15,59% 4,5-10,41% -6,75% 35,81% EUR 14,09% 11,26% 16,83% 9,55% -9,92% -3,02% 41,72% 18,5 13,24% 18,28% 1,96% -12,48% -3,61% 49,32% GBP 14,76% 12,1 15,42% 4,19% -10,92% -7,77% 34,56% 18,04% 6,51% 20,96% 5,48% -3,73% 3,06% 72,13% Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR -0,98% 12,67% -1,28% 14,65% GBP -3,43% 10,74% EUR -1,52% 12,33% -1,82% 14,3 GBP -3,97% 10,4 1,52% 19,84% Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστ () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Μεσαίο Επενδυτικός ορίζοντας APS Asset Management Pte. Ltd. 1 έτος 5 έτη 10 έτη Κωδικοί και τιμές Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης Υψηλό Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOCIPA LX WIOCIPB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0AWCHP 0AWCHI Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 4,8848 4,8198 China Performance Fund

15 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Τομέας % Hi-P Intl Ltd Υλικά 10,38 Ying Li Int Real Estate Ltd Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 7,24 Shandong Chenm Paper Hgs Ltd H Υλικά 5,88 Tianneng Power Intl Ltd Πληροφορική 5,86 Shenzhen Intl Holdings Ltd Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 5,66 Tian Zho Xin Pharm Gr Corp Ltd S Υγειονομική περίθαλψη 4,59 Bengang Steel Plates Co Ltd B Υλικά 4,26 Varitronix Intl Ltd Πληροφορική 4,12 China Telecom Corporation Ltd H Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 4,01 Huangshan Tourism Development Co Ltd B Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 3,91 Η APS Asset Management Pte Ltd («APS AM») είναι μια ανεξάρτητη εταιρεία διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων, η οποία ανήκει στους εργαζομένους, που εδρεύει στη Σιγκαπούρη και ιδρύθηκε το Η εταιρεία διαχειρίζεται ασιατικές μετοχές και σταθερό εισόδημα για τους κατά κύριο λόγο θεσμικούς πελάτες της. Η APS AM υπήρξε ένας από τους πρώτους ξένους διαχειριστές που άρχισαν να διαχειρίζονται εγχώρια κινέζικα μερίδια A, μετά από το άνοιγμα της αγοράς αυτής στους ξένους επενδυτές το Η εταιρεία διαθέτει γραφεία στη Σιγκαπούρη, τη Σαγκάη, το Πεκίνο, το Ντογκουάν, το Τόκιο και τη Νέα Υόρκη. Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 21 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 86.12% Μετοχες Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Αντιπροσωπεύει κατά MSCI China % Μετρητα Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα 24,45% 25,43% Δείκτης Sharpe 0,67 0,83 Σφάλμα 11,6 - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης -0,45 - Υλικά 24.3 Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 14.28% Μετρητα 13.88% Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 12.91% Πληροφορική 12.72% Υγειονομική περίθαλψη 10.45% Βιομηχανικά προϊόντα 4.66% Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 4.01% Δημοσιες Υπηρεσιες 2.79% Κίνα 50.89% Σιγκαπούρη 17.62% Χονγκ Κονγκ 17.61% Μετρητα 13.88% Διαχειριστής χαρτοφυλακίου James Liu APS Asset Management Pte. Ltd. Ο James Liu διορίστηκε Αναπληρωτής Πρόεδρος και Αναπληρωτής Επικεφαλής Επενδύσεων της APS Asset Management Pte Ltd (APS) τον Ιανουάριο του Είναι απόφοιτος του Ινστιτούτου Εξωτερικού Εμπορίου της Σαγκάης, ενώ είναι κάτοχος πτυχίου Bachelor στα Οικονομικά και Ορκωτός Χρηματοοικονομικός Αναλυτής του Ινστιτούτου Ορκωτών Χρηματοοικονομικών Αναλυτών των ΗΠΑ. Μετά από τις σπουδές του εργάστηκε ως Διαχειριστής στην CITIC Technology Shanghai Ltd και ως Ανώτερος Διαχειριστής για την Shanghai International Securities Co Ltd. Ο James άρχισε να εργάζεται για την APS το 1996, ως Διαχειριστής Επενδύσεων. Στη συνέχεια προήχθη σε περαιτέρω θέσεις μέσα στην APS και κατείχε τις ακόλουθες θέσεις: Ανώτερος Διαχειριστής Επενδύσεων, Γενικός Διευθυντής του Γραφείου της Σαγκάης και Ανώτερος Διαχειριστής Επενδύσεων, Αναπληρωτής Επικεφαλής Επενδύσεων. China Performance Fund

16 India Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επενδύσεις στις αγορές μετοχών και ομολόγων της Ινδίας. Τουλάχιστον το 6 του καθαρού ενεργητικού του υποκεφαλαίου θα επενδύεται σε εισηγμένες μετοχές και μετοχικούς τίτλους. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε τίτλους σταθερού εισοδήματος και σε προϊόντα χρηματαγοράς. Στόχος: Μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου σε δολάρια ΗΠΑ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές. για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους των επενδύσεων στις Αναδυόμενες Αγορές και ειδικότερα στην περιοχή της Ασίας και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Σύμβουλος Επενδύσεων Aston Hill Asset Management Inc. Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Reliance Asset Management (Singapore) Pte. Ltd. 15% 1 5% -5% -1-15% Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 11,52% 3,03% 6,62% -2,49% -11,59% -18,4-15,83% 4,86% 7,95% -9,24% -14,1-18,9 - GBP 12,17% 3,81% 5,34% -7,25% -12,57% -22,4 - EUR 11,4 2,99% 6,47% -2,78% -12,12% -19,4-15,72% 4,81% 7,79% -9,51% -14,62% -19,89% - GBP 12,06% 3,77% 5,19% -7,52% -13,1-23,35% - 26,63% 4,78% 19,03% 1,31% -7,96% -2,24% - Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR -9,67% - -9,95% - GBP -11,91% - EUR -10,22% - -10,5 - GBP -12,45% - -1,13% - Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Επενδυτικός ορίζοντας Μεσαίο Υψηλό 1 έτος 5 έτη 10 έτη Κωδικοί και τιμές Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOINPA LX WIOINPB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0AWIPE 0AWIID Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 3,6966 3,6896 Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης India Performance Fund

17 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Τομέας % Lupin Ltd Υγειονομική περίθαλψη 8,68 Prakash Industries Ltd 5.25% Conv 10/ Υλικά 8,13 Power Grid Corporation of India Ltd Δημοσιες Υπηρεσιες 7,37 Greaves Cotton Ltd Βιομηχανικά προϊόντα 7,27 Time Technoplast Ltd Υλικά 5,16 City Union Bank Ltd Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 4,99 United Phosphorus Ltd Υλικά 4,98 HSIL Ltd Βιομηχανικά προϊόντα 4,97 Andhra Bank Ltd Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 4,54 TTK Prestige Ltd Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 4,13 Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 16 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 69.68% Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Αντιπροσωπεύει κατά MSCI India % 8.13% Μετοχες Μετρητα Ομολογα Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα - - Δείκτης Sharpe - - Σφάλμα - - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης - - Υλικά 23.94% Μετρητα 22.19% Βιομηχανικά προϊόντα 16.34% Υγειονομική περίθαλψη 12.49% Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 10.55% Δημοσιες Υπηρεσιες 7.37% Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 4.13% Τηλεπικοινωνιακες Υπηρεσιες 2.99% Ινδια 77.81% Μετρητα 22.19% Σύμβουλος Επενδύσεων Η Reliance Asset Management (Singapore) Pte. Ltd. («RAMS») είναι μια ιδιωτική εταιρεία περιορισμένης ευθύνης που έχει συσταθεί στη Σιγκαπούρη. Είναι θυγατρική της Reliance Capital Asset Management Limited, της μεγαλύτερης εταιρείας διαχείρισης ενεργητικού της Ινδίας από άποψη υπό διαχείριση κεφαλαίων. Η RAMS διαθέτει άδεια λειτουργίας από τη Νομισματική Αρχή της Σιγκαπούρης για την παροχή υπηρεσιών διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων. Η RAMS είναι έμμεση θυγατρική της Reliance Capital Limited («RCL»), μιας μη τραπεζικής χρηματοοικονομικής εταιρείας που δραστηριοποιείται στον τομέα των ασφαλειών (ζωής και μη ζωής), της διαχείρισης ενεργητικού, των αμοιβαίων κεφαλαίων, των χρηματιστηριακών συναλλαγών και της καταναλωτικής χρηματοδότησης στην Ινδία. Η RAMS είναι Σύμβουλος Επενδύσεων από τις 17 Σεπτεμβρίου 2009, ενώ προηγουμένως Διαχειριστής Επενδύσεων ήταν η Reliance Capital Asset Management Limited. Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Dhawal Mehta Reliance Asset Management (Singapore) Pte. Ltd. Ο Dhawal διαθέτει πάνω από 17 έτη εμπειρίας στις ινδικές μετοχές. Εντάχθηκε στην Reliance Asset Management (Singapore) Pte. Limited τον Μάρτιο του 2010 από την Deutsche Asset Management (Asia), στη Σιγκαπούρη, όπου υπήρξε ο διαχειριστής αμοιβαίων κεφαλαίων για τις ινδικές μετοχές για πάνω από 2 έτη. Προηγουμένως, ο Dhawal είχε εργαστεί στην HDFC Asset Management Company, ως Ανώτερος Διαχειριστής Αμοιβαίων Κεφαλαίων (ινδικές μετοχές) και στην Alliance Bernstein. Ο Dhawal διέθετε εκτεταμένη ερευνητική εμπειρία από την πλευρά του πωλητή στην Ινδία με τις SSKI, UBS Securities, UTI Securities και ASK-Raymond James. Ο Dhawal είναι κάτοχος πτυχίου Bachelor στα Μαθηματικά του Πανεπιστημίου της Βομβάης, είναι πιστοποιημένος Κοστολόγος και κατέχει πτυχίο MBA (Χρηματοοικονομικά) από το Ινστιτούτο IIM (Καλκούτα). Είναι επίσης διαπιστευμένο μέλος της CFA. India Performance Fund

18 Latin American Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επενδύσεις στις αγορές μετοχών και ομολόγων της ηπείρου της Λατινικής Αμερικής. Τουλάχιστον το 6 του καθαρού ενεργητικού του υποκεφαλαίου θα επενδύεται σε εισηγμένες μετοχές και μετοχικούς τίτλους. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε τίτλους σταθερού εισοδήματος, προϊόντα χρηματαγοράς και τίτλους επιλογής. Στόχος: Μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου σε δολάρια ΗΠΑ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές, για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους των επενδύσεων στις Αναδυόμενες Αγορές και ειδικότερα στην περιοχή της Λατινικής Αμερικής και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 16,93% 4,87% 25,12% 10,78% -5,84% ,49% 7,35% 25,96% 3,06% -8,05% - - GBP 18,1 6,31% 24,13% 5,91% -6,7 - - EUR 16,82% 4,82% 24,93% 10,45% -6,33% ,37% 7,3 25,77% 2,75% -8,53% - - GBP 17,98% 6,26% 23,95% 5,59% -7,19% ,41% 5,15% 16,53% 6,28% -1,98% - - Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR GBP - - EUR GBP Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Επενδυτικός ορίζοντας Μεσαίο INCA Investments. LLC Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης Υψηλό 1 έτος 10 έτη 5 έτη Κωδικοί και τιμές Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOLAPA LX WIOLAPB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0ALTAM 0MLTAM Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 4,5899 4,6319 Latin American Performance Fund

19 10 κυριότερες συμμετοχές Συμμετοχή Τομέας % Compania Cervecerias Unidas SA Βασικά καταναλωτικά είδη 8,95 Hypermarcas SA Βασικά καταναλωτικά είδη 6,71 Cemex SAB de CV Υλικά 5,46 Alsea SAB de CV Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 5,32 Gruma SAB de CV Βασικά καταναλωτικά είδη 5,24 Corporacion Geo SAB de CV B Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 4,97 Itau Unibanco Hg SA Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 4,73 Cielo SA Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 4,64 Credicorp Ltd Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 4,57 Localiza Rent A Car SA Βιομηχανικά προϊόντα 4,50 Συνολικός αριθμός συμμετοχών: 25 Κατανομή Διάρθρωση τίτλων 96.06% Μετοχες Κλαδική κατανομή Γεωγραφική κατανομή ΣΗΜΑΝΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ: Αυτή η έκθεση έχει συνταχθεί για πληροφοριακούς μόνο σκοπούς και δεν συνιστά πρόταση αγοράς ή συμμετοχής σε μερίδια. Τα Α/Κ World Investment Opportunities Funds ( WIOF ) είναι καταχωρημένα, σαν επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, στην επίσημη λίστα οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σύμφωνα με το Τμήμα Ι του Νόμου της 20ης Δεκεμβρίου 2002 του Λουξεμβούργου αναφορικά με τους οργανισμούς συλλογικών επενδύσεων. Τα Α/Κ WIOF εκτιμούν ότι οι πληροφορίες είναι σωστές κατά την ημερομηνία σύνταξης, καθώς λαμβάνονται από προσεκτικά επιλεγμένες πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες. Καμία εγγύηση δεν παρέχεται ή ισχυρισμός πραγματοποιείται σχετικά με αυτό και καμία ευθύνη δεν αναλαμβάνεται για την ακρίβεια ή την ορθότητα των παρεχομένων πληροφοριών, οι οποίες μπορεί να υπόκεινται ανά πάσα στιγμή σε αλλαγή, χωρίς προειδοποίηση. Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν συνιστούν καμία εγγύηση ή ένδειξη μελλοντικής απόδοσης. Η αξία των μεριδίων και η απόδοση που αυτά αποφέρουν μπορεί να κινηθεί τόσο ανοδικά όσο και καθοδικά. Η αξία της επένδυσης μπορεί επίσης να επηρεαστεί από νομισματικές, ανοδικές ή καθοδικές, διακυμάνσεις. Λόγω της συνεχιζόμενης αστάθειας της αγοράς και των διακυμάνσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, η απόδοση μπορεί να αποτελέσει, σε βραχυπρόθεσμο ορίζοντα, αντικείμενο σημαντικών μεταβολών. Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι τα μερίδια των χρηματοοικονομικών προϊόντων συνεπάγονται επενδυτικούς κινδύνους, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής απώλειας του επενδεδυμένου κεφαλαίου. Η απόδοση υπολογίζεται συνήθως με βάση τη σχετική καθαρή αξία ενεργητικού, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά. Τα στοιχεία που αφορούν τις αποδόσεις δεν λαμβάνουν υπόψη οποιεσδήποτε προμήθειες και έξοδα που συνδέονται με την αγορά ή την εξαγορά των μεριδίων. Όλα τα μερίσματα θεωρείται ότι έχουν επανεπενδυθεί. Το ενημερωτικό δελτίο των Α/Κ WIOF είναι διαθέσιμο και μπορεί να ληφθεί από την τοποθεσία Πριν επενδύσουν σε οποιοδήποτε υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια WIOF, οι επενδυτές θα πρέπει να επικοινωνούν με τον χρηματοοικονομικό ή τον φορολογικό τους σύμβουλο και να ανατρέχουν σε όλα τα σχετικά με τα Α/Κ WIOF και το συγκεκριμένο υποκεφάλαιο ή υποκεφάλαια έγγραφα, όπως την τελευταία ετήσια έκθεση και το ενημερωτικό δελτίο, στα οποία καθορίζονται οι ιδιαίτεροι κίνδυνοι που συνδέονται με το υποκεφάλαιο ή τα υποκεφάλαια, παράλληλα με τους οποιουσδήποτε ειδικότερους περιορισμούς που ισχύουν, καθώς και η βάση συναλλαγής. Σε περίπτωση που οι επενδυτές επιλέξουν να μην συμβουλευθούν χρηματοοικονομικό/νομικό/φορολογικό σύμβουλο, θα πρέπει να εξετάζουν εάν τα Α/Κ WIOF αποτελούν κατάλληλη για αυτούς επένδυση. Ο δείκτης αναφοράς αναφέρεται για σκοπούς σύγκρισης μόνο. Αντιπροσωπεύει κατά MSCI Latin America % Μετρητα Risk Analysis (3y p.a. in ) Μεταβλητότητα - - Δείκτης Sharpe - - Σφάλμα - - παρακολούθησης Λόγος πληροφόρησης - - Χρηματοοικονομικές υπηρεσίες 38.19% Βασικά καταναλωτικά είδη 23.45% Καταναλωτικά είδη πολυτελείας 10.29% Υλικά 9.16% Βιομηχανικά προϊόντα 9.13% Μετρητα 3.94% Υγειονομική περίθαλψη 2.95% Ενέργεια 2.89% Βραζιλια 46.08% Μeξικο 26.72% Χιλή 13.8 Περού 7.09% Μετρητα 3.94% Κολομβία 2.37% Η INCA Investments, LLC («INCA») είναι μια ανεξάρτητη εταιρεία διαχείρισης αμοιβαίων κεφαλαίων που εστιάζεται αποκλειστικά στις αγορές της Λατινικής Αμερικής. Η εταιρεία συστάθηκε το 2004 και κατέχει Άδεια Λειτουργίας Συμβούλου Επενδύσεων από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς των ΗΠΑ. Η INCA εδρεύει στο Μαϊάμι της Φλώριδας, το οποίο θεωρείται ευρέως επιχειρησιακός κόμβος της Λατινικής Αμερικής και παρέχει στην εταιρεία μια στρατηγική θέση για την παρακολούθηση των διαφόρων αγορών της περιοχής. Η επενδυτική ομάδα της INCA αποτελείται από μια ομάδα εξειδικευμένων λατινοαμερικανών επαγγελματιών επενδύσεων. Τα ανώτερα στελέχη επενδύσεων επενδύουν στις λατινοαμερικανικές αγορές από την αρχή της δεκαετίας του 90 και πλαισιώνονται από μια ομάδα αναλυτών, οι οποίοι ειδικεύονται στους σημαντικότερους τομείς της περιοχής. Διαχειριστής χαρτοφυλακίου Fernando X. Donayre INCA Investments. LLC Ο Fernando X. Donayre CFA, CPA είναι ο Επικεφαλής Επενδύσεων και ο ιδρυτής της INCA Investments, ενός λατινοαμερικανικού οίκου διαχείρισης επενδύσεων, που εδρεύει στο Μαϊάμι. Πριν ιδρύσει την INCA Investments το 2004, εργάστηκε από το 1996 ως το 2003 στην Zephyr Management, L.P. Στην Zephyr ήταν ο αποκλειστικός διαχειριστής χαρτοφυλακίου του αμοιβαίου κεφαλαίου Zephyr Latin America Fund από την έναρξη λειτουργίας του το 1997, το οποίο και συνεχίζει να διαχειρίζεται μέσω του συμβουλευτικού ρόλου της INCA Management. Από το 1994 ως το 1996, ο κος Donayre ήταν Διευθυντής Ανάλυσης της Globalvest Management. Από το 1988 ως το 1994 ήταν υπεύθυνος για τις επενδύσεις σε μετοχές στις διεθνείς και τις αναδυόμενες αγορές του Τμήματος Επενδύσεων του Ομίλου FPL. Latin American Performance Fund

20 Middle East Performance Fund 29 Φεβρουάριος Προφίλ αμοιβαίου κεφαλαίου Εστίαση: Επενδύσεις σε μετοχές εισηγμένες σε αραβικά χρηματιστήρια και σε εισηγμένα προϊόντα χρέους, εταιρικών και κρατικών Αράβων εκδοτών. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε εταιρείες που εδρεύουν σε άλλες χώρες. τα επιχειρηματικά συμφέροντα των οποίων βρίσκονται κατά κύριο λόγο στα αραβικά κράτη. Το υποκεφάλαιο μπορεί επίσης να επενδύσει σε τίτλους σταθερού εισοδήματος, προϊόντα χρηματαγοράς και τίτλους επιλογής. Στόχος: Μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου σε δολάρια ΗΠΑ. Καταλληλότητα: Για επενδυτές με εμπειρία επένδυσης σε κεφαλαιαγορές, για επενδυτές που ενδιαφέρονται για εξειδικευμένες κεφαλαιαγορές, οι οποίοι γνωρίζουν τις πιθανότητες και τους κινδύνους των επενδύσεων στις Αναδυόμενες Αγορές και ειδικότερα στην Αραβική περιοχή και για επενδυτές που αναζητούν την απόλυτη απόδοση σε ένα μετοχικό προϊόν. Απόδοση () % -5% -1 Απόλυτο EUR GBP YTD 1μ 3 μ 6 μ 1 έτος 2 έτη 3 έτη EUR 2,46% 3,66% 8,12% 14,66% 6,74% -1,01% -7,55% 6,45% 6,1 8,85% 6,67% 4,22% -1,73% -2,71% GBP 3,48% 5,07% 7,26% 9,61% 5,76% -5,35% -11,75% EUR 2,36% 3,6 7,96% 14,32% 6,1-2,18% -9,18% 6,35% 6,05% 8,68% 6,35% 3,61% -2,9-4,43% GBP 3,38% 5,02% 7,11% 9,29% 5,12% -6,47% -13,3 10,28% 7,51% 12,41% 10,84% 9,99% 11,52% 69,69% Ετησίως 2 έτη 3 έτη EUR -0,5-2,58% -0,87% -0,91% GBP -2,71% -4,08% EUR -1,1-3,16% -1,46% -1,5 GBP -3,29% -4,65% 5,6 19,28% Πληροφορίες για το αμοιβαίο κεφάλαιο Σύμβουλος Επενδύσεων Piraeus Bank (Cyprus) Ltd. Θεματοφύλακας KBL European Private Bankers S.A. Έδρα Λουξεμβουργο Τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου Μετοχικό Νόμισμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων Νόμισμα διαπραγμάτευσης, CHF, CZK, EUR, GBP, HKD, PLN, SEK, SGD Συναλλαγή Καθημερινά Μέγεθος αμοιβαίου κεφαλαίου () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστη () Συνολικό ενεργητικό διαχειριστή στην ίδια κατηγορία () Morningstar Style Box TM Βαθμός κινδύνου Χαμηλό Μεσαίο Επενδυτικός ορίζοντας Kuwait Financial Centre Markaz 1 έτος 5 έτη 10 έτη Κωδικοί και τιμές Ελάχιστο ποσό επένδυσης και προμήθειες Ελάχιστο ποσό επένδυσης EUR 200 Προμήθεια διάθεσης -6,5% / Προμήθεια εξαγοράς / 5%- Προμήθεια, B 2,5% διαχείρισης Υψηλό Κωδικός ISIN LU LU Κωδικός Reuters LU LUF LU LUF Κωδικός Bloomberg WIOMEPA LX WIOMEPB LX Κωδικός Lipper MexID (FT.com) 0AWMET 0AWMDD Ημερομηνία έναρξης Καθαρή αξία στο νόμισμα Α/Κ 2,4180 2,6706 Middle East Performance Fund