Αποτελέσματα Α εξαμήνου 2007 Καθαρά Κέρδη Ευρώ 454 εκατ. (+48,4%)

Transcript

1 Αποτελέσματα Α εξαμήνου 2007 Καθαρά Κέρδη Ευρώ 454 εκατ. (+48,4%) Το 2007 αποτελεί έτος ορόσημο για την Alpha Bank, καθώς δημιουργούμε μία σταθερή λειτουργική βάση στη Νοτιοανατολική Ευρώπη, όπου το Δίκτυό μας στο τέλος του έτους θα υπερκαλύψει αριθμητικά το ελληνικό. Η ανάπτυξη των εργασιών μας επιταχύνεται και είναι απόλυτα ευθυγραμμισμένη με το επιχειρησιακό μας πρόγραμμα Agenda Είμαστε ικανοποιημένοι με την ανταπόκριση όλου του Προσωπικού στο όραμά μας που αφορά στην εξέλιξη της Alpha Bank σε ένα ολοκληρωμένο χρηματοπιστωτικό οργανισμό με γεωγραφική εμβέλεια σε όλη τη Νοτιοανατολική Ευρώπη που δημιουργεί πραγματική αξία για τους Μετόχους του. Γιάννης Σ. Κωστόπουλος, Πρόεδρος Στο δεύτερο τρίμηνο του 2007, η επίδοσή μας επιβεβαιώνει την προοπτική μας για περαιτέρω άνοδο της κερδοφορίας μας. Στην Ελλάδα, η αύξηση των εργασιών στην καταναλωτική πίστη, τη χρηματοδότηση των μικρών επιχειρήσεων και την προσέλκυση κεφαλαίων υπήρξε σημαντική, ενώ η επέκτασή μας στη Νοτιοανατολική Ευρώπη αντανακλάται ήδη στην αύξηση των μεριδίων αγοράς μας. Επίσης, οι δραστηριότητές μας θα ενισχυθούν με την επικείμενη συνεργασία με την Abank στην Τουρκία. Είμαστε πεπεισμένοι ότι οι εξελίξεις αυτές, σε συνδυασμό με την συνεχιζόμενη βελτίωση των πιστωτικών συνθηκών, εξασφαλίζουν ρυθμό αναπτύξεως κερδών 20% ήδη από το ΕΠΙΣΚΟΠΗΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ Δημήτριος Π. Μαντζούνης, Διευθύνων Σύμβουλος - Τα καθαρά κέρδη από συνεχιζόμενες δραστηριότητες αυξήθηκαν κατά 23% σε Ευρώ 374,1 εκατ. - Τα καθαρά κέρδη συμπεριλαμβανομένων μη επαναλαμβανομένων δραστηριοτήτων αυξήθηκαν κατά 48,4% σε Ευρώ 454 εκατ. - Η αποδοτικότητα ιδίων κεφαλαίων διαμορφώθηκε σε 30,7% έναντι 28,4% πέρυσι. - Οι χορηγήσεις αυξήθηκαν κατά 21,3% σε Ευρώ 37,5 δισ. - Οι χορηγήσεις στη Νοτιοανατολική Ευρώπη αυξήθηκαν κατά 70,5% και αντιστοιχούν πλέον σε 15% του συνόλου των χορηγήσεων. - Τα κεφάλαια πελατείας αυξήθηκαν κατά 14,9% σε Ευρώ 44 δισ. - Το καθαρό έσοδο τόκων μετά από ζημίες απομειώσεως αυξήθηκε σημαντικά κατά 15,1%. - Τα έσοδα από προμήθειες αυξήθηκαν κατά 14,8%. - Ο δείκτης κόστους προς έσοδα διαμορφώθηκε σε 45,9%, αντανακλώντας υψηλή αποτελεσματικότητα. - Ισχυρή κεφαλαιακή επάρκεια με τον δείκτη κεφαλαίων πρώτης διαβαθμίσεως στο 10,1%.

2 ΚΥΡΙΕΣ ΕΞΕΛΙΞΕΙΣ - Δυναμική ανάπτυξη εργασιών στη Νοτιοανατολική Ευρώπη, με πολυπληθέστερο δίκτυο Καταστημάτων από ό,τι στην Ελλάδα προς το τέλος του έτους. Η ταχεία γεωγραφική επέκτασή μας στην περιοχή έχει ήδη οδηγήσει σε σημαντικό μέγεθος παρουσίας για την αποτελεσματική και κερδοφόρο λειτουργία μας και είναι απόλυτα ευθυγραμμισμένη με τον στόχο των 447 Καταστημάτων έως το τέλος του Στο πρώτο εξάμηνο του 2007, ο ρυθμός αυξήσεως των χορηγήσεων στα Βαλκάνια και την Κύπρο ανήλθε σε 112% και 36% αντίστοιχα, ενισχύοντας την αναγνωρισιμότητα του ονόματός μας στην περιοχή. Η αύξηση των μεριδίων μας σε όλες τις χώρες που αναπτύσσουμε παρουσία αποτελεί συνέπεια της αξιοσημείωτης βελτιώσεως των μεγεθών μας. Τα σημαντικά περιθώρια αναπτύξεως των εργασιών μας επιβεβαιώνονται επίσης από το γεγονός ότι τα δύο τρίτα σχεδόν των Καταστημάτων μας στην περιοχή έχουν λιγότερο από 18 μήνες λειτουργίας. Τα αποτελέσματα αυτά ενισχύουν την πεποίθησή μας για περαιτέρω επιτάχυνση του ρυθμού αναπτύξεως των εργασιών μας στη Νοτιοανατολική Ευρώπη μέχρι το τέλος του Ισχυρή επέκταση στη λιανική τραπεζική στην Ελλάδα. Η αύξηση των καταναλωτικών δανείων κατά 33,8%, υψηλότερη από το ρυθμό αυξήσεως της αγοράς, των στεγαστικών κατά 21,1% και των δανείων προς πολύ μικρές επιχειρήσεις κατά 17,4% ενισχύει περαιτέρω την ανταγωνιστική μας θέση στη λιανική τραπεζική. Η ανάπτυξη καινοτόμων προϊόντων υψηλής προστιθέμενης αξίας που απευθύνονται σε νοικοκυριά συνέβαλε ουσιαστικά στη σημαντική βελτίωση των νέων εκταμιεύσεων καταναλωτικών και στεγαστικών δανείων τον Ιούνιο του 2007 κατά 50,5% και 25% αντιστοίχως, επιβεβαιώνοντας τις δυνατότητες πωλήσεων του Δικτύου μας. - Αξιοσημείωτη βελτίωση των πιστωτικών συνθηκών. Οι προβλέψεις απομειώσεως μειώθηκαν σημαντικά ως αποτέλεσμα αφενός της συνεχιζόμενης βελτιώσεως του επιχειρηματικού περιβάλλοντος στην Ελλάδα και την Κύπρο και αφετέρου της αναδιαρθρώσεως των διαδικασιών αξιολογήσεως κινδύνου και των μηχανισμών εισπράξεως οφειλών. - Η διαδικασία της συμμετοχής στον κρατικό φορέα επικουρικής ασφαλίσεως τραπεζοϋπαλλήλων (ΕΤΑΤ) βαίνει προς ολοκλήρωση. Η αίτηση για υπαγωγή του Προσωπικού της Τραπέζης βρίσκεται σε τελικό στάδιο κρίσεως, σύμφωνα με τα προβλεπόμενα στον Νόμο 3371/2005. Η ειδική ανεξάρτητη οικονομική μελέτη που ορίζει ο ανωτέρω νόμος, ολοκληρώθηκε και το κόστος υπαγωγής είναι εντός των ορίων της ήδη σχηματισθείσας προβλέψεως από την Τράπεζα. ΑΝΑΠΤΥΞΙΑΚΕΣ ΠΡΟΟΠΤΙΚΕΣ Εφαρμόζουμε με συνέπεια την αναπτυξιακή μας στρατηγική βάσει του επιχειρησιακού μας σχεδίου Agenda 2010, δίδοντας ιδιαίτερη έμφαση στην ανάπτυξη των δραστηριοτήτων λιανικής τραπεζικής στην Ελλάδα και την ταχεία επέκταση των εργασιών στη Νοτιοανατολική Ευρώπη. Παρά την επιβάρυνση της κερδοφορίας των αρχικών ετών εφαρμογής του σχεδίου από τις σημαντικές επενδύσεις επεκτάσεως του Δικτύου στη Νοτιοανατολική Ευρώπη, ο στόχος μας για ρυθμό αυξήσεως κερδών ανά μετοχή κατά 20% με βάση τα κέρδη του 2006 ύψους Ευρώ 626 εκατ. και εξαιρουμένων των μη επαναλαμβανόμενων κερδών Ευρώ 80 εκατ. από διακοπτόμενες δραστηριότητες το πρώτο τρίμηνο του 2007, επιτυγχάνεται ήδη από το Η επιτάχυνση της κερδοφορίας μας θα ενισχυθεί από τις κάτωθι εξελίξεις: Οι προβλέψεις απομειώσεως βελτιώνονται νωρίτερα από την αρχική πρόβλεψη του επιχειρησιακού μας σχεδίου. Η ολοκλήρωση της συμφωνίας για την Abank εντός του 2007 θα διευρύνει τη γεωγραφική μας επέκταση και τις εργασίες μας στην Τουρκία.

3 ΠΕΡΙΛΗΨΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (σε Ευρώ εκατ. ) Α εξάμ Α εξάμ Έσοδα * 954,0 819,8 16,4% Ελλάδα 806,2 700,5 15,1% Νοτιοανατολική Ευρώπη 138,9 107,7 29,0% Έξοδα 485,2 431,7 12,4% Ελλάδα 390,0 351,6 10,9% Νοτιοανατολική Ευρώπη 89,1 70,1 27,1% Κέρδη προ φόρων 468,7 388,1 20,8% Ελλάδα 416,3 348,9 19,3% Νοτιοανατολική Ευρώπη 49,8 37,5 32,7% Καθαρά Κέρδη 454,0 305,9 48,4% * Συμπεριλαμβανομένων ζημιών απομειώσεως ΒΑΣΙΚΑ ΜΕΓΕΘΗ Ενεργητικό ,2% Ίδια Κεφάλαια ,3% Χορηγήσεις ,3% Ελλάδα Νοτιοανατολική Ευρώπη ,5% 70,5% Κεφάλαια πελατείας ,9% Καταθέσεις ,2% εκ των οποίων Ελλάδα Νοτιοανατολική Ευρώπη ,2% 34,9% Private Banking ,0% Αμοιβαία Κεφάλαια ,4% Πληροφορίες: Μαρίνος Γιαννόπουλος, Γενικός Διευθυντής και C.F.O. Τηλ.: Μιχάλης Μασουράκης, Διευθυντής Οικονομικών Μελετών Ομίλου Τηλ.: Βασίλης Ψάλτης, Διευθυντής Διευθύνσεων Σχέσεων με Θεσμικούς Επενδυτές και Αναλυτές και Εταιρικής Αναπτύξεως Τηλ.: Αθήναι, 1 Αυγούστου 2007

4 ΕΠΙΣΚΟΠΗΣΗ Α ΕΞΑΜΗΝΟΥ 2007 Στo πρώτο εξάμηνο του 2007, τα καθαρά κέρδη αυξήθηκαν κατά 48,4% σε Ευρώ 454 εκατ. συνεπεία της σταθερά υψηλής αποδόσεως των τραπεζικών εργασιών μας στην Ελλάδα και της αυξανόμενης συμμετοχής του ταχέως επεκτεινόμενου Δικτύου μας στη Νοτιοανατολική Ευρώπη. To καθαρό έσοδο τόκων αυξήθηκε κατά 8,3% σε Ευρώ 752,5 εκατ., το οποίο μετά από ζημίες απομειώσεως ανέρχεται σε 2,6% ως ποσοστό του μέσου ενεργητικού, βελτιωμένο έναντι της αντίστοιχης περιόδου πέρυσι. Κύριοι παράγοντες που συνέβαλαν σε αυτή την εξέλιξη αποτελούν τόσο η συνεχιζόμενη ισχυρή αύξηση των χορηγήσεων και η βελτίωση του πιστωτικού κινδύνου, αντισταθμίζοντας σε μεγάλο βαθμό τις πιέσεις των περιθωρίων χορηγήσεων, όσο και η περαιτέρω διεύρυνση της μεγάλης καταθετικής μας βάσεως στην Ελλάδα. Τα έσοδα από προμήθειες αυξήθηκαν κατά 14,8% ενισχυμένα από τη συνεχιζόμενη επέκταση των εργασιών λιανικής τραπεζικής, και ειδικότερα από την αύξηση των εσόδων χορηγήσεων (+33,2%) και των εσόδων από πιστωτικές κάρτες (+39,7%). Τα αποτελέσματα χρηματοοικονομικών πράξεων διαμορφώθηκαν σε Ευρώ 40,6 εκατ., ενώ τα λοιπά έσοδα ανήλθαν σε Ευρώ 41,8 εκατ. Το λειτουργικό κόστος αυξήθηκε κατά 12,4% και ανήλθε σε Ευρώ 485,2 εκατ. ως αποτέλεσμα αφενός της αυξήσεως των αμοιβών προσωπικού κατά 10,7% ετησίως και αφετέρου των γενικών εξόδων κατά 14,4% στο ίδιο διάστημα. Η αύξηση του κόστους στη Νοτιοανατολική Ευρώπη κατά 27,1% αντανακλά την εξάπλωση του Δικτύου κατά 96 νέα Καταστήματα και τη σχετική αύξηση του Προσωπικού κατά 812 άτομα. Η αύξηση του κόστους στην Ελλάδα διαμορφώθηκε σε 10,9%, επηρεαζόμενη κυρίως από τις σχετιζόμενες με την παραγωγή δαπάνες. Παρά τις σημαντικές μας επενδύσεις, ο δείκτης κόστους προς έσοδα διαμορφώνεται σε 45,9%, αντανακλώντας την υψηλή αποτελεσματικότητά μας, ενώ στην Ελλάδα ο δείκτης διαμορφώθηκε σε ακόμη χαμηλότερα επίπεδα (43%). Οι χορηγήσεις προ απομειώσεων ανήλθαν σε Ευρώ 37,5 δισ. στο τέλος Ιουνίου 2007 (+21,3%), με τις χορηγήσεις στην Ελλάδα και τη Νοτιοανατολική Ευρώπη να αυξάνονται κατά 16,5% και 70,5% αντιστοίχως και τη συμμετοχή των δανείων λιανικής τραπεζικής στο σύνολο του χαρτοφυλακίου να διαμορφώνεται σε 53%. Οι απομειώσεις δανείων διαμορφώθηκαν σε Ευρώ 897 εκατ., ήτοι ποσοστό 2,4% του δανειακού χαρτοφυλακίου. Στη διάρκεια του πρώτου εξαμήνου 2007 έγιναν διαγραφές ύψους Ευρώ 227 εκατ., μέρος των οποίων αφορά διαγραφή των καθυστερημένων άνω του έτους καταναλωτικών δανείων. Οι προβλέψεις απομειώσεως, ως ποσοστό του μέσου όρου των χορηγήσεων, βελτιώθηκαν περαιτέρω σε 44 μονάδες βάσεως το δεύτερο τρίμηνο του 2007 έναντι 73 μονάδων βάσεως το προηγούμενο τρίμηνο λόγω της ενισχύσεως των προοπτικών των εταιρικών πελατών μας στην Ελλάδα και την Κύπρο και την επιτυχή αναδιάρθρωση των διαδικασιών ελέγχου πίστεως. Τα κεφάλαια πελατείας αυξήθηκαν κατά 14,9% και ανήλθαν σε Ευρώ 44 δισ. Οι καταθέσεις στην Ελλάδα, συμπεριλαμβανομένων των ομολόγων εκδόσεως Alpha Bank που διατίθενται στην πελατεία, ανήλθαν σε Ευρώ 26,9 δισ., αυξημένες κατά 10,2%, κυρίως λόγω της κατά 24,5% ενισχύσεως των λογαριασμών πελατείας ρευστών διαθεσίμων. Το υπό διαχείριση ενεργητικό σε private banking και αμοιβαία κεφάλαια αυξήθηκε κατά 25%, αντανακλώντας την ποιότητα των προσφερομένων υπηρεσιών διαχειρίσεως κεφαλαίων. Τέλος, οι καταθέσεις στη Νοτιοανατολική Ευρώπη αυξήθηκαν σημαντικά σε Ευρώ 4,3 δισ. (+34,9%), καθώς διευρύνουμε την παρουσία μας στην περιοχή με ταχύ ρυθμό.

5 ΑΝΑΛΥΣΗ ΚΑΤΑ ΤΟΜΕΑ ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑΣ ΤΡΑΠΕΖΙΚΗ ΙΔΙΩΤΩΝ ΚΑΙ ΜΙΚΡΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ Ιδιώτες και Μικρές Επιχειρήσεις Α εξάμ. Α εξάμ Λειτουργικά Έσοδα 561,2 507,1 10,7% Λειτουργικά Έξοδα 269,2 244,7 10,0% Ζημίες Απομειώσεως 48,9 77,3 (36,7%) Κέρδη προ Φόρων 243,0 185,0 31,4% Απόδοση Εποπτικών Κεφαλαίων 47,1% 43,4% Σταθμισμένα στοιχεία Ενεργητικού ,1% Έξοδα / Έσοδα 48,0% 48,3% Χρηματοδοτήσεις ,7% Τα κέρδη προ φόρων από τη λιανική τραπεζική, στο πρώτο εξάμηνο του 2007, ανήλθαν σε Ευρώ 243 εκατ. αυξημένα κατά 31,4%. Οι χορηγήσεις προς νοικοκυριά διατήρησαν τη δυναμική τους παρά τη σημαντική αύξηση του ανταγωνισμού. Τα υπόλοιπα στεγαστικών δανείων αυξήθηκαν κατά 21,1% και ανήλθαν σε Ευρώ 9,1 δισ. Τα υπόλοιπα καταναλωτικής πίστεως ανήλθαν σε Ευρώ 3,7 δισ., αuξημένα κατά 25,7%, με τα υπόλοιπα καταναλωτικών δανείων και πιστωτικών καρτών να αυξάνονται κατά 33,8% και 9,7% αντιστοίχως. Τα δάνεια σε μικρές επιχειρήσεις με κύκλο εργασιών κάτω των Ευρώ 2,5 εκατ., ή πιστωτικό όριο έως Ευρώ 1 εκατ., αυξήθηκαν κατά 12,1%, καθώς προσελκύσαμε περισσότερους από νέους πελάτες τους τελευταίους 12 μήνες, ενώ τα δάνεια προς πολύ μικρές επιχειρήσεις (με πιστωτικό όριο κάτω των Ευρώ 90 χιλ.) αυξήθηκαν κατά 17,4%. Στην τραπεζική ιδιωτών εντείναμε περαιτέρω τις προωθητικές μας ενέργειες. Ειδικότερα, στον τομέα των καταναλωτικών δανείων η εισαγωγή στην αγορά του Alpha Eπιλογή, ενός νέου δανείου με χαρακτηριστικά ανακυκλούμενης πιστώσεως και ευελιξίας στην επιλογή σταθερού ή κυμαινομένου επιτοκίου, ήταν απόλυτα επιτυχής. Το προϊόν αυτό, σε συνδυασμό με το ιδιαίτερα αναγνωρίσιμο Alpha Όλα σε 1, συνέβαλαν σημαντικά στην αύξηση των εκταμιεύσεων κατά 50,5% κατά το πρώτο εξάμηνο του έτους. Επίσης, ενισχύσαμε την ηγετική μας θέση στην αγορά των πιστωτικών καρτών, όπου παραμένουμε η μοναδική Τράπεζα που προσφέρει και τις τρεις διεθνείς κάρτες (American Express, Mastercard και Visa). Στο πλαίσιο αυτό, το καινοτόμο πρόγραμμα επιβραβεύσεως Bonus, σύμφωνα με το οποίο ο κάτοχος της κάρτας συλλέγει πόντους που ανταλλάσσονται με προϊόντα και υπηρεσίες συνεργαζομένων επιχειρήσεων, ενίσχυσε την έκδοση νέων πιστωτικών καρτών σε πλέον των στο πρώτο εξάμηνο του Τέλος, στην αγορά των στεγαστικών δανείων δημιουργήσαμε τον Ιούνιο του 2007 ένα νέο προϊόν με ιδιαίτερα ανταγωνιστικό επιτόκιο χαμηλής εκκινήσεως 3% σταθερό για το πρώτο έτος, το οποίο μετατρέπεται σε κυμαινόμενο βάσει του επιτοκίου της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τραπέζης και παρέχει ευελιξία στην αποπληρωμή του. Κατά συνέπεια, αναμένουμε οι νέες εκταμιεύσεις που ανήλθαν σε Ευρώ εκατ. το πρώτο εξάμηνο του 2007 (+25,0% σε ετήσια βάση), να συνεχίσουν να αυξάνονται με υψηλό ρυθμό. ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑ ΣΤΗ ΝΟΤΙΟΑΝΑΤΟΛΙΚΗ ΕΥΡΩΠΗ Δραστηριότητα στη Νοτιοανατολική Ευρώπη Α εξάμ Α εξάμ Λειτουργικά Έσοδα 151,2 119,5 26,6% Λειτουργικά Έξοδα 89,1 70,1 27,1% Ζημίες Απομειώσεως 12,4 11,8 4,7% Κέρδη προ Φόρων 49,8 37,5 32,7% Απόδοση Εποπτικών Κεφαλαίων 30,1% 30,0% Σταθμισμένα στοιχεία Ενεργητικού ,1% Έξοδα / Έσοδα 58,9% 58,7%. Χρηματοδοτήσεις ,5%

6 Τα κέρδη προ φόρων στο πρώτο εξάμηνο 2007 αυξήθηκαν εντυπωσιακά σε Ευρώ 49,8 εκατ. ταυτόχρονα με τη διεύρυνση του Δικτύου στη Νοτιοανατολική Ευρώπη κατά 35 νέα Καταστήματα. Με δίκτυο 305 Καταστημάτων, εκ των οποίων 84 στη Ρουμανία, 58 στη Βουλγαρία, 108 στη Σερβία, 16 στην Αλβανία, 10 στην ΠΓΔΜ και 29 στην Κύπρο, έχουμε πλέον αφενός επαρκή παρουσία για αποτελεσματική και κερδοφόρο λειτουργία και αφετέρου αναγνωρισιμότητα στη Νοτιοανατολική Ευρώπη, έτσι ώστε να επιταχύνουμε την επέκταση των μεγεθών μας στην περιοχή. Επιπλέον, 97 ακόμη Καταστήματα θα λειτουργήσουν μέχρι το τέλος του έτους, ενώ το επιχειρησιακό σχέδιο προβλέπει και 45 Καταστήματα στην Τουρκία μέχρι το τέλος του Η μέχρι σήμερα ταχεία ανάπτυξη του δικτύου Καταστημάτων, σε συνδυασμό με τη διεύρυνση των μεριδίων μας, στη Νοτιοανατολική Ευρώπη ενισχύουν την εμπιστοσύνη μας στην επίτευξη του στόχου των 870 Καταστημάτων και των Ευρώ 400 εκατ. κερδών προ φόρων έως το τέλος της δεκαετίας. Είναι αξιοσημείωτο ότι ήδη επιτύχαμε να αυξήσουμε τα κέρδη μας από την περιοχή κατά 32,7% σε Ευρώ 49,8 εκατ. παρά τις αυξημένες δαπάνες επενδύσεων και του χαμηλού βαθμού ωριμάνσεως των Καταστημάτων μας. Στη Ρουμανία, όπου η Αlpha Bank έχει παρουσία από το 1994, το μερίδιό μας στις χορηγήσεις ανήλθε σε 5,8% τον Ιούνιο του 2007, αυξημένο κατά 2,1 ποσοστιαίες μονάδες από τον Ιούνιο του 2006, διεκδικώντας υψηλή θέση στην κατάταξη μεταξύ των τοπικών τραπεζών. Η Alpha Bank Romania είναι η πρώτη Τράπεζα που έλαβε τον Μάιο του 2007 πιστοποίηση από την Κεντρική Τραπέζα της χώρας για την ακολουθούμενη μεθοδολογία αξιολογήσεως πιστωτικού κινδύνου των νοικοκυριών, γεγονός που συνέβαλε καθοριστικά στον υπερτριπλασιασμό των εκταμιεύσεων στεγαστικών και καταναλωτικών δανείων. Στη Βουλγαρία, το εντατικό πρόγραμμα αναπτύξεως του Δικτύου έχει αρχίσει να αποδίδει καθώς επιτύχαμε τον υπερδιπλασιασμό του μεριδίου αγοράς σε 3% στο τέλος Ιουνίου Ταυτοχρόνως, ο υψηλός ρυθμός επεκτάσεως των Καταστημάτων μας ενισχύει την πεποίθησή μας ότι ο στόχος των 80 Καταστημάτων στο τέλος του έτους είναι απόλυτα εφικτός. Στη Σερβία, το επιταχυνόμενο πρόγραμμα επεκτάσεως του Δικτύου κατά 27 Καταστήματα εντός του 2007 με στόχο τα 130 Καταστήματα στο τέλος του έτους και η παράλληλη αύξηση των χορηγήσεων κατά 62,4%, απέδωσε ένα μερίδιο αγοράς 6%. Στο πλαίσιο αυτό, το πρόγραμμα αναδιαρθρώσεως που υλοποιείται αναμένεται μέχρι το τέλος του έτους να μας οδηγήσει σε κερδοφορία. Στην Αλβανία, το ποιοτικό Δίκτυο που διαθέτουμε επεκτείνεται περαιτέρω στη λιανική τραπεζική και ενισχύεται με 5 Καταστήματα, ώστε να αριθμεί 19 στο τέλος του έτους. Οι προοπτικές του επιχειρηματικού περιβάλλοντος εμφανίζονται ευνοϊκές, ενώ παρακολουθούμε στενά τις αναλαμβανόμενες πρωτοβουλίες σχετικά με την ανάπτυξη έργων υποδομής με χρηματοδότηση δημοσίων και ιδιωτικών φορέων και οργανωμένης αγοράς διαχειρίσεως του δημοσίου χρέους. Στην ΠΓΔΜ, η Alpha Bank είναι ένα από τα πλέον επιτυχημένα και αξιόπιστα τραπεζικά ιδρύματα στην αγορά, ενώ καλλιεργούμε σε σταθερή βάση τη συνεργασία μας με τις ελληνικές επιχειρήσεις που δραστηριοποιούνται εκεί αλλά και με τις τοπικές επιχειρήσεις. Επιδιώκουμε επίσης την επέκταση της παρουσίας μας στη λιανική τραπεζική ανοίγοντας 5 επιπλέον Καταστήματα με στόχο τα 15 Καταστήματα έως το τέλος του έτους. Τέλος, οι εργασίες μας στην Κύπρο συνεχίζουν να αναπτύσσονται με ταχύ ρυθμό, με αποτέλεσμα την αύξηση του μεριδίου αγοράς μας και τον υπερδιπλασιασμό των προ φόρων κερδών μας στο πρώτο εξάμηνο του 2007 σε Ευρώ 38,2 εκατ. Το επιτυχημένο προωθητικό πρόγραμμά μας επηρέασε σημαντικά την αύξηση των στεγαστικών δανείων κατά 97%, με αποτέλεσμα την επέκταση του συνόλου του χαρτοφυλακίου κατά 36,4%. Το μερίδιό μας στην αγορά ανήλθε σε 11%, αυξημένο κατά 1,3 ποσοστιαίες μονάδες έναντι του Ιουνίου Τα υπόλοιπα των καταθέσεων υπερέβησαν τα Ευρώ 2,5 δισ., αυξημένα κατά 33,5%.

7 ΜΕΣΑΙΕΣ ΚΑΙ ΜΕΓΑΛΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ Μεσαίες και Μεγάλες Επιχειρήσεις Α εξάμ. Α εξάμ Λειτουργικά Έσοδα 193,1 178,0 8,5% Λειτουργικά Έξοδα 55,6 49,6 12,2% Ζημίες Απομειώσεως 41,2 40,8 1,0% Κέρδη προ Φόρων 96,3 87,6 9,9% Απόδοση Εποπτικών Κεφαλαίων 19,5% 19,2% Σταθμισμένα στοιχεία Ενεργητικού ,4% Έξοδα / Έσοδα 28,8% 27,9% Χρηματοδοτήσεις ,0% Τα κέρδη προ φόρων διαμορφώθηκαν σε Ευρώ 96,3 εκατ. καθώς τα λειτουργικά έσοδα αυξήθηκαν κατά 8,5% και οι ζημίες απομειώσεως παρέμειναν πρακτικά σταθερές σε σύγκριση με την αντίστοιχη περίοδο του 2006 (+1%). Ορόσημο στην εξέλιξη των εργασιών μας στον χώρο των μεσαίων επιχειρήσεων αποτελεί η εφαρμογή του σχήματος των Επιχειρηματικών Κέντρων, σύμφωνα με το οποίο η διαχείριση της σχέσεως με τους μεσαίου μεγέθους εταιρικούς πελάτες μεταφέρεται από τα Καταστήματα σε Ειδικούς Υπευθύνους Εξυπηρετήσεως Πελατείας, σε 10 Επιχειρηματικά Κέντρα σε όλη την επικράτεια. Η νέα δομή αναμένεται να βελτιώσει σημαντικά την ποιότητα των υπηρεσιών που απολαμβάνει η συγκεκριμένη πελατεία και να αυξήσει το μερίδιο των εργασιών της που διακινεί μέσω της Alpha Bank. Μετά την επιτυχή πιλοτική παρουσία του πρώτου Επιχειρηματικού Κέντρου, 5 ακόμη Κέντρα τίθενται σε λειτουργία, ενώ τα υπόλοιπα 4 θα ξεκινήσουν τις εργασίες τους έως το τέλος του έτους. ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΥ Διαχείριση Χαρτοφυλακίου Α εξάμ. Α εξάμ Λειτουργικά Έσοδα 57,1 50,7 12,8% Λειτουργικά Έξοδα 28,4 25,3 12,3% Κέρδη προ Φόρων 28,8 25,4 13,2% Απόδοση Εποπτικών Κεφαλαίων 119,7% 127,8%. Σταθμισμένα στοιχεία Ενεργητικού ,5% Έξοδα / Έσοδα 49,6% 49,8%.. Κεφάλαια Πελατείας ,5% Στο πρώτο εξάμηνο, τα κέρδη προ φόρων ανήλθαν σε Ευρώ 28,8 εκατ., σημειώνοντας αύξηση 13,2%. Τα κεφάλαια υπό διαχείριση στα αμοιβαία κεφάλαια του Ομίλου ανήλθαν σε Ευρώ 5,5 δισ. στο τέλος Ιουνίου 2007, αυξημένα κατά 25,4%, με το μερίδιό μας στην αγορά να ανέρχεται σε 21,1%. Τα κεφάλαια private banking συνέχισαν την ανοδική τους πορεία και ανήλθαν σε Ευρώ 5,6 δισ. τον Ιούνιο 2007, αυξημένα κατά 25%. Η δημιουργία νέων προϊόντων, συμπεριλαμβανομένων των καινοτόμων επενδυτικών προϊόντων, όπως ( ΓΑΙΑ Real Estate Balanced Fund, Defensive Strategy Balanced Funds, Romania International Balanced Fund) είχε ως αποτέλεσμα να προσελκύσει κεφάλαια ύψους Ευρώ 1,2 δισ. από την εισαγωγή τους έως σήμερα, ενώ στο δεύτερο τρίμηνο τα νέα κεφάλαια που τοποθετήθηκαν ανήλθαν σε Ευρώ 134 εκατ., αντανακλώντας την επιτυχία της Τραπέζης στην παραγωγή και διάθεση αυτών των προϊόντων. Τα υπό διαχείριση κεφάλαια αναμένεται να αυξηθούν περαιτέρω με την εισαγωγή νέων προϊόντων που προκύπτουν από τη συνεργασία μας με την AXA, τον στρατηγικό συνεργάτη μας στον τομέα του bancassurance. Σημειώνεται ότι στο πλαίσιο αυτής της συνεργασίας, ήδη από τον Ιούνιο του 2007 ποσοστό πλέον του 50% των νέων στεγαστικών δανείων πωλούνται με ασφαλιστική κάλυψη ζωής σε σύγκριση με μόλις 10% πέρυσι.

8 ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΙΚΗ ΚΑΙ ΕΡΓΑΣΙΕΣ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΕΩΣ ΔΙΑΘΕΣΙΜΩΝ Επενδυτική Τραπεζική και Εργασίες Διαχειρίσεως Διαθεσίμων Α εξάμ Α εξάμ Λειτουργικά Έσοδα 55,6 62,3 (10,9%) Λειτουργικά Έξοδα 17,7 16,2 9,3% Κέρδη προ Φόρων 37,8 46,1 (17,9%) Απόδοση Εποπτικών Κεφαλαίων 22,8% 34,1% Σταθμισμένα στοιχεία Ενεργητικού ,6% Έξοδα / Έσοδα 31,9% 26,0%. Τα κέρδη προ φόρων διαμορφώθηκαν το πρώτο εξάμηνο 2007 σε Ευρώ 37,8 εκατ., εκ των οποίων Ευρώ 11,5 εκατ. αφορούν τον τομέα της Επενδυτικής Τραπεζικής και κυρίως τις χρηματιστηριακές εργασίες.

9 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ - ΠΑΘΗΤΙΚΟ ΚΑΙ ΕΚΤΟΣ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΥ ΣΤΟΙΧΕΙΑ σε εκατ.ευρώ 30/6/ /3/ /12/ /9/ /6/2006 % Ιουν / Ιουν Ενεργητικό ,2% Χορηγήσεις ,0% Χρεόγραφα (59,2%) Καταθέσεις ,2% Private Banking ,0% Αμοιβαία Κεφάλαια ,4% Μακροπρόθεσμος Δανεισμός ,0% Δάνεια Μειωμένης Εξασφαλίσεως ,4% Υβριδικά Κεφάλαια ,6% Ίδια Κεφάλαια ,3% ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ σε εκατ.ευρώ Α' Εξαμ Α' Εξαμ Β' Τριμ.2007 Α' Τριμ.2007 Λειτουργικά Έσοδα 1.056,6 949,7 11,2% 536,9 519,7 Καθαρό Έσοδο Τόκων 752,5 694,6 8,3% 390,3 362,1 Ζημίες Απομειώσεως (102,6) (129,9) (21,0%) (40,2) (62,4) Καθαρό Έσοδο Τόκων (μετά από ζημίες απομειώσεως) 649,9 564,7 15,1% 350,1 299,8 Προμήθειες 221,7 193,2 14,8% 114,2 107,5 Αποτελέσματα Χρημ/κων Πράξεων 40,6 29,5 37,4% 10,7 29,9 Λοιπά Έσοδα 41,8 32,4 28,8% 21,7 20,1 Λειτουργικά Έξοδα (485,2) (431,7) 12,4% (251,7) (233,5) Δαπάνες Προσωπικού (258,7) (233,7) 10,7% (131,4) (127,3) Γενικά Έξοδα (191,4) (167,3) 14,4% (102,1) (89,3) Αποσβέσεις (35,1) (30,7) 14,5% (18,2) (16,9) Καθαρά Κέρδη προ Φόρων 468,7 388,1 20,8% 244,9 223,8 Φόροι (94,6) (84,0) 12,6% (45,4) (49,2) Καθαρά Κέρδη από συνεχιζόμενες δραστηριότητες 374,1 304,1 23,0% 199,5 174,6 Κέρδη από διακοπτόμενες δραστηριότητες 80,4 2,9 (1,4) 81,8 Καθαρά Κέρδη 454,0 305,9 48,4% 197,8 256,1 ΔΕΙΚΤΕΣ Α' Εξαμ Α' Εξαμ Β' Τριμ.2007 Α' Τριμ.2007 Καθαρό Έσοδο Τόκων (μετά από ζημίες απομειώσεως) / Μέσο Ενεργητικό (MARGIN) 2,6% 2,5% 2,7% 2,4% Έξοδα / Έσοδα 45,9% 45,5% 46,9% 44,9% Αποδοτικότητα Ιδίων Κεφαλαίων - ROΕ 30,7% 28,4% 26,7% 35,6% Δείκτης Κεφαλαιακής Επάρκειας (Σύνολο Κεφαλαίων) 13,2% 12,5% 13,2% 13,7% Δείκτης Κεφαλαιακής Επάρκειας (Κεφάλαια Α Διαβαθμίσεως) 10,1% 9,6% 10,1% 10,5% ΟΓΚΟΣ ΕΡΓΑΣΙΩΝ σε εκατ.ευρώ Ιουν Ιουν Δεκ Χρηματοδοτήσεις Πελατών ,3% Ελλάδα ,5% Στεγαστικά ,1% Καταναλωτικά ,8% Πιστωτικές Κάρτες ,7% Μικρές Επιχειρήσεις ,1% < πιστωτικό όριο ,4% 963 Μεσαίες και Μεγάλες Επιχειρήσεις ,0% Νοτιοανατολική Ευρώπη ,5% Στεγαστικά ,2% 733 Καταναλωτική Πϊστη ,0% 392 Επιχειρηματικά Δάνεια ,1% Κεφάλαια Πελατών ,9% Καταθέσεις ,0% Ελλάδα ,2% Όψεως και Ταμιευτηρίου ,4% Προθεσμίας και ομόλογα Alpha Bank ,5% Νοτιοανατολική Ευρώπη ,9% Πωλήσεις Ομολόγων (5,2%) Αμοιβαία Κεφάλαια ,4% Διαχείριση Κεφαλαίων ,9% Private Banking ,0% 4.916