1 TEI Aνατολικής Μακεδονίας & Θράκης Τμήμα Λογιστικής & ρηματοοικομικής Μάθημα: ρηματοοικονομική Λογιστική ΙΙ 10 η εισήγηση Διδάσκων: Αθανάσιος Μανδήλας smand@teiemt.gr
Επιχειρηματικές Δραστηριότητες 2 Επενδυτικές Λειτουργικές ρηματοδοτικές Ταμειακές Ροές
Ορισμοί Μετρητά Ταμειακά ισοδύναμα Λειτουργικές δραστηριότητες Επενδυτικές δραστηριότητες ρηματοδοτικές δραστηριότητες Μετρητά στο ταμείο & καταθέσεις σε πρώτη ζήτηση Bραχυπρόθεσμες, υψηλής ρευστότητας επενδύσεις που είναι άμεσα μετατρέψιμες σε μετρητά χωρίς σημαντικό ρίσκο για μεταβολή στην αξία τους. [έχουν συνήθως μικρή λήξη (< 3 μήνες)] Κύριες δραστηριότητες παραγωγής εσόδων καθώς και δραστηριότητες που δεν είναι επενδυτικές ή χρηματοδοτικές Είναι η απόκτηση και εκποίηση μακροπρόθεσμων Σ.Ε και άλλων επενδύσεων που συμπεριλαμβάνονται στα ταμιακά ισοδύναμα Δραστηριότητες που μεταβάλλουν το μέγεθος και η σύνθεση των Ιδίων κεφαλαίων και του δανεισμού της οντότητας 3
Κατηγορίες Ταμειακών Ροών Εισπράξεις από Πελάτες Εισπράξεις τόκων & μερισμάτων Πωλήσεις βραχυπρόθεσμων επενδύσεων Άλλες λειτουργικές εισπράξεις Λειτουργικές Δραστηριότητες Πληρωμές προμηθευτών Πληρωμές εργαζομένων Πληρωμές για τόκους και μερίσματα ncome tax Αγορές βραχ. Επενδύσεων Άλλες λειτουργικές πληρωμές Πωλήσεις Παγίων Πωλήσεις μακροπρόθεσμων επενδύσεων Επενδυτικές Δραστηριότητες Απόκτηση Παγίων Αγορά Μακρ. Επενδύσεων Έκδοση μετοχών Πώληση Ίδιων Μετοχών Εισπράξεις από δάνεια ρηματοοικονομικές Δραστηριότητες Πληρωμές μερισμάτων Επαναγορά μετοχών Αγορά Ίδιων μετοχών Πληρωμές 4 χρεωλυσίων δανείων
Δομή Κατάστασης Ταμειακών Ροών 5 Σειρά παρουσίασης: 1. Λειτουργικές Δραστηριότητες. 2. Επενδυτικές Δραστηριότητες. Άμεση Μέθοδος Έμμεση Μέθοδος 3. ρηματοδοτικές δραστηριότητες. Κατάσταση ρηματοροών καταρτίζουν υποχρεωτικά μόνο οι μεγάλες οντότητες Ο ν.4308 με το υπόδειγμα Β.4 προκρίνει μόνο την έμμεση μέθοδο για την κατάρτιση της Κατάστασης ρηματοροών Ο νόμος δεν αναφέρει οδηγίες ή κανόνες κατάρτισης της Κατάστασης ρηματοροών
Κατάσταση Ταμειακών Ροών Δομή παρουσίασης ΕΜΜΕΣΗ ΜΕΘΟΔΟΣ ΑΜΕΣΗ ΜΕΘΟΔΟΣ Ταμιακές Ροές Λειτουργικών Δραστηριοτήτων Ταμιακές Ροές Λειτουργικών Δραστηριοτήτων Κέρδη προ φόρων X Εισπράξεις από Πελάτες Προσαρμογές του κέρδους σε σχέση με τις εξής συναλλαγές: Πληρωμές σε προμηθευτές και υπαλλήλους Αποσβέσεις X Ταμιακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες Προβλέψεις X Τόκοι πληρωθέντες ρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα X Φόροι εισοδήματος πληρωθέντες Αποτελ/τα (έσοδα, έξοδα, κέρδη, ζημίες) επενδ. δραστηριότητας X ρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα πληρωθέντα Κέρδος / ζημία εκμ/σεως πριν από τις μεταβ. του Κεφ. Κίνησης X Πληρωμές φόρων X Μείωση/(αύξηση) αποθεμάτων X Σύνολο εισροών/εκροών λειτουργικών δραστηριοτήτων X Μείωση/(αύξηση) απαιτ. από πελ. και λοιπούς λογ/μούς X Ταμιακές Ροές Επενδυτικών Δραστηριοτήτων X Αύξηση /(μείωση) υποχρ. (πλην Τραπεζών) X Αγορά ενσώματων και άυλων παγίων περιουσιακών στοιχείων Ροές διαθεσίμων από την κύρια εκμετάλλευση X Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώματων και άυλων παγίων X ρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα πληρωθέντα X Πωλήσεις/(Αγορές) θυγατρικών X Πληρωμές φόρων X Εισπράξεις από την πώληση επενδυτικών τίτλων X Σύνολο εισροών/εκροών λειτουργικών δραστηριοτήτων X Τόκοι εισπραχθέντες X Ταμιακές Ροές Επενδυτικών Δραστηριοτήτων Μερίσματα εισπραχθέντα X Αγορά ενσώματων και άυλων παγίων περιουσιακών στοιχείων X Πληρωμές για την απόκτηση επενδυτικών τίτλων X Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώματων και άυλων παγίων X Μείωση/(αύξηση) λοιπών μακροπρόθεσμων απαιτήσεων X Πωλήσεις/(Αγορές) θυγατρικών X Σύνολο εισροών/εκροών επενδυτικών δραστηριοτήτων X Εισπράξεις από την πώληση επενδυτικών τίτλων X Ταμιακές Ροές ρηματοοικονομικών Δραστηριοτήτων X Τόκοι εισπραχθέντες X Πληρωμές τόκων Μερίσματα εισπραχθέντα X Πληρωμές μερισμάτων X Πληρωμές για την απόκτηση επενδυτικών τίτλων X Εισπράξεις από εκδοθέντα / αναληφθέντα δάνεια X Μείωση/(αύξηση) λοιπών μακροπρόθεσμων απαιτήσεων X Εξοφλήσεις δανείων X Σύνολο εισροών/εκροών επενδυτικών δραστηριοτήτων X Σύνολο εισροών/εκροών χρημ/κών δραστηριοτήτων X Ταμιακές Ροές ρηματοοικονομικών Δραστηριοτήτων Αύξηση /(μείωση) στα χρηματικά διαθέσιμα X Πληρωμές τόκων X Διαθέσιμα στην αρχή της περιόδου Πληρωμές μερισμάτων X Επίδραση συναλλαγματικών διαφορών X Εισπράξεις από εκδοθέντα / αναληφθέντα δάνεια X Διαθέσιμα στο τέλος της περιόδου X Εξοφλήσεις δανείων X X Σύνολο εισροών/εκροών χρημ/κών δραστηριοτήτων X Αύξηση /(μείωση) στα χρηματικά διαθέσιμα Διαθέσιμα στην αρχή της περιόδου X Επίδραση συναλλαγματικών διαφορών X Διαθέσιμα στο τέλος της περιόδου X 6
Υπόδειγμα-Άμεση μέθοδος 7 Λειτουργικές Δραστηριότητες Εισπράξεις από απαιτήσεις Πληρωμές σε προμηθευτές και εργαζόμενους Πληρωμές φόρων Τόκοι πληρωθέντες Σύνολο εσροών/(εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες Επενδυτικές Δραστηριότητες Εισπράξεις/Πληρωμές για απόκτηση παγίων Εισπράξεις/Πληρωμές για πώληση/αγορά μετοχών Τόκοι εισπραχθέντες Μερίσματα εισπραχθέντα Σύνολο εσροών/(εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες ρηματοδοτικές Δραστηριότητες Εισπράξεις από αύξηση μετοχικού κεφαλαίου Εισπράξεις από Εκδοθέντα δάνεια Εξοφλήσεις δανείων Εξοφλήσεις υποχρεώσεων από χρηματοδοτικές μισθώσεις Μερίσματα πληρωθέντα Σύνολο εσροών/(εκροών) από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Καθαρή αύξηση στα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα Ταμειακά δαθέσιμα και ισοδύναμα έναρξης περιόδου Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα λήξης περιόδου
Εισπράξεις από πελάτες Υπολογισμοί σε στοιχεία Λειτουργικών Δραστηριοτήτων Από Κατάσταση Αποτελεσμάτων ρήσεως Έσοδα από Πωλήσεις Από Κατάσταση ρηματοοικονομικής Θέσης -Αύξηση σε Λογαριασμούς Εισπρακτέους Οι πελάτες οφείλουν μετρητά για τις αγορές τους. Δηλαδή οι πωλήσεις είχαν συμπεριλάβει και ποσά τα οποία δεν εισπράχθηκαν ακόμα. + Mείωση σε Λογαριασμούς Εισπρακτέους Η επιχείρηση εισέπραξε περισσότερα μετρητά από τους πελάτες σε σχέση με τις πωλήσεις στην τρέχουσα χρήση. 8
Πληρωμές σε προμηθευτές Από Κατάσταση Αποτελ. ρήσεως Κόστος Πωληθέντων Από Κατάσταση ρηματοοικονομικής Θέσης + Αύξηση στα Αποθέματα Οι πληρωμές σε προμηθευτές περιλαμβάνουν όχι μόνο τι πωλήθηκε αλλά και τι παραμένει σε απόθεμα. Επομένως μια αύξηση στα αποθέματα σημαίνει ότι η επιχείρηση αγόρασε περισσότερα από αυτά που πουλήθηκαν. +Mείωση λογαριασμούς πληρωτέους 9 σε H μείωση σε λογ.πλ. θα προστεθεί επειδή η μείωση σε αυτούς τους λογ. σημαίνει ότι περισσότερα μετρητά πληρώθηκαν από τα εμπορεύματα που αγοράστηκαν με πίστωση στην τρέχουσα χρήση.
Πληρωμές σε προμηθευτές Από Κατάσταση Αποτελ. ρήσεως Κόστος Πωληθέντων Από Κατάσταση ρηματοοικονομικής Θέσης -Μείωση στα Αποθέματα Η μείωση θα αφαιρεθεί από το Κ.Π. για να υπολογισθεί το κόστος των αγαθών που αγοράστηκαν. Αυτή η μείωση δείχνει ότι λιγότερα αγαθά αγοράστηκαν από αυτά που πουλήθηκαν στην τρέχουσα περίοδο. -Αύξηση σε λογαριασμούς πληρωτέους 10 Αυτό σημαίνει ότι οι προμηθευτές μας έδωσαν πίστωση και ακόμα δεν έχουμε πληρώσει μετρητά για τις αγορές μας στους προμηθευτές.
Πλήρες Υπόδειγμα-Έμμεση μέθοδος 11 Λειτουργικές Δραστηριότητες Κέρδη προ φόρων Πλέον/μείον Προσαρμογές για: Αποσβέσεις Προβλέψεις ρεωστικοί τόκοι Συναλλαγματικές διαφορές Κατάσταση Ταμειακών Ροών Αποτελέσματα από επενδυτικές δραστηριότητες Πλέον/μείον μεταβολές λογαριασμών που σχετίζονται με τις λειτουργικές δραστηριότητες +Μείωση Απαιτήσεων και (-) Αύξηση των Απαιτήσεων +Μείωση Αποθεμάτων και (-) Αύξηση των Αποθεμάτων +Αύξηση των Υποχρεώσεων και (-) τη Μείωση των Υποχρεώσεων Φόροι και Τόκοι καταβεβλημένοι Σύνολο εισροών/(εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες
12 Mεταβολές Αποθεμάτων - Αύξηση στα Αποθέματα Από Κατάσταση ρηματοοικονομικής Θέσης +Mείωση σε Αποθέματα Η αύξηση των αποθεμάτων αφαιρείται από τα καθαρά κέρδη γιατί αντιπροσωπεύει αγορές αποθεμάτων της τρέχουσας χρήσεως για τις οποίες δεν υπήρξε ταμειακή εκροή. Μια αύξηση στα αποθέματα σημαίνει ότι η επιχείρηση αγόρασε περισσότερα από αυτά που πουλήθηκαν. Αυτό συμβαίνει επειδή η μείωση δείχνει ότι το κόστος πωληθέντων υπερτερεί του κόστους των αγαθών που αγοράστηκαν σε αυτήν τη χρήση. Με άλλα λόγια, το κόστος πωληθέντων περιλαμβάνει το ποσό αυτό των αγαθών τα οποία δεν αγοράστηκαν σε αυτή τη χρήση.
13 Μεταβολές των Λογαριασμών Εισπρακτέων Από Κατάσταση ρηματοοικονομικής Θέσης - Αύξηση των Λογαριασμών Εισπρακτέων Αφαιρούμε την αύξηση των λογαριασμών εισπρακτέων η οποία απεικονίζει ότι οι πωλήσεις είναι περισσότερες από τα έσοδα που εισπράξαμε από τους λογαριασμούς αυτούς. Αυτό σημαίνει ότι οι πελάτες οφείλουν μετρητά για τις αγορές τους. Δηλαδή οι πωλήσεις και συνεπώς και το καθαρό εισόδημα είχαν συμπεριλάβει και ποσά τα οποία δεν εισπράχθηκαν ακόμα. + Μείωση των Λογαριασμών Εισπρακτέων Προσθέτουμε τη μείωση των πελατών η οποία ενώ δεν επηρέασε το άνω λογιστικό αποτέλεσμα, προστίθεται σε αυτό, γιατί αντιπροσωπεύει έσοδα της προηγούμενης χρήσεως για τα οποία υπήρξε ταμειακή εισροή στην τρέχουσα χρήση. Αν είχαμε μείωση σημαίνει ότι η επιχείρηση εισέπραξε περισσότερα μετρητά από τους πελάτες σε σχέση με τις πωλήσεις της τρέχουσας χρήσης.
14 Μεταβολές Πληρωτέων Λογαριασμών Από Κατάσταση ρηματοοικονομικής Θέσης + Αύξηση στους Λογαριασμούς Πληρωτέους Η αύξηση των πληρωτέων λογαριασμών προστίθεται στα καθαρά κέρδη γιατί αντιπροσωπεύει αγορές αγαθών για τις οποίες δεν έχουν γίνει ταμειακές εκροές. -Μείωση στους Λογαριασμούς Πληρωτέους Η μείωση των Λογαριασμών πληρωτέων αφαιρείται γιατί απεικονίζει έξοδα της προηγούμενης χρήσης για τα οποία υπήρξε στην τρέχουσα χρήση ταμειακή εκροή.
ΑΣΚΗΣΗ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ της 31.12.202 Ανώνυμη Βιομηχανική και Εμπορική Εταιρία «ΑΘΗΝΑΪΚΗ» (Ποσά σε χιλ. ) Ανάλυση: 202 201 Μεταβολή ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Πάγιο Ενεργητικό 1.430.000 1.010.000 + 420.000 Αποσβέσεις πάγιου ενεργητικού (206.000) (136.000) - 70.000 Καθαρό πάγιο ενεργητικό 1.224.000 874.000 + 350.000 Κυκλοφορούν Ενεργητικό Αποθέματα 288.000 220.000 + 68.000 Απαιτήσεις ( εισπρ. Λογ/μοι) 94.000 110.000-16.000 ρεόγραφα 230.000 254.000-24.000 Διαθέσιμα 92.000 30.000 + 62.000 Σύνολο κυκλοφορούντος ενεργητικού 704.000 614.000 + 90.000 Μεταβατικοί λογαριασμοί ενεργητικού Προπληρωθέντα έξοδα 2.000 10.000-8.000 ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 1.930.000 1.498.000 + 432.000 ΠΑΘΗΤΙΚΟ Ίδια Κεφάλαια Μετοχικό Κεφάλαιο 552.000 400.000 + 152.000 Αποθεματικό υπέρ το άρτιο 378.000 230.000 + 148.000 Αποθεματικά και υπόλοιπο κερδών εις νέο 280.000 264.000 + 16.000 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 1.210.000 894.000 + 316.000 Υποχρεώσεις Μακροπρόθεσμες Ομολογιακό δάνειο 590.000 490.000 + 100.000 Βραχυπρόθεσμες Προμηθευτές 100.000 86.000 + 14.000 Ελληνικό Δημόσιο - Φόροι πληρωτέοι 6.000 10.000-4.000 Λοιπές υποχρεώσεις 24.000 18.000 + 6.000 Σύνολο Υποχρεώσεων 720.000 604.000 + 116.000 ΣΥΝΟΛΟ ΠΑΘΗΤΙΚΟΥ 1.930.000 1.498.000 + 432.000 15
ΑΣΚΗΣΗ 16 Ανάλυση λογαριασμού αποτελεσμάτων χρήσεως 202 (ποσά σε χιλ. ) Πωλήσεις 1.396.000 Μείον: Κόστος πωληθέντων 1.040.000 Μικτό αποτέλεσμα 356.000 Μείον: Έξοδα λειτουργιών διοικήσεως κλπ. 294.000 (1) 62.000 Πλέον: Τόκοι πιστωτικοί 12.000 Κέρδη πωλήσεως χρεογράφων 24.000 36.000 98.000 Μείον: Τόκοι χρεωστικοί 46.000 52.000 Μείον: Ζημία πωλήσεως παγίου 6.000 Κέρδη προ φόρων 46.000 Φόρος εισοδήματος 14.000 Καθαρά κέρδη 32.000 (1) συμπεριλαμβάνονται αποσβέσεις 74.000 χιλ.
ΑΣΚΗΣΗ 17 Συναλλαγές που επηρεάζουν τους λογαριασμούς, αλλά δεν προκύπτουν από την εικόνα των λογαριασμών του Ισολογισμού 202. 1. Αγορά χρεογράφων 156.000 χιλ. 2. Πώληση χρεογράφων αντί 204.000 χιλ. κόστους κτήσεως 180.000 χιλ. 3. Αγορά παγίων αντί 240.000 χιλ. 4. Πώληση παγίων αντί 10.000 χιλ. Κόστος κτήσεως των παγίων αυτών 20.000 με σωρευμένες αποσβέσεις 4.000. 5. Έκδοση ομολογιακού δανείου 200.000 ονομαστικής αξίας για την απόκτηση παγίων. 6. Εξόφληση ομολογιών 100.000 χιλ. στην ονομαστική τους αξία κατά τη λήξη. 7. Αύξηση Κεφαλαίου με έκδοση νέων μετοχών 30.400 ονομαστικής αξίας η κάθε μία 5 χιλ (30.400 5 = 152.000 χιλ). Η συνολική τρέχουσα αξία των μετοχών αυτών ανέρχεται σε 300.000 χιλ. 8. Πληρωμή μερισμάτων ποσού 16.000 χιλ. 9. Οι συναλλαγές που αφορούν πιστωτικούς τόκους και χρεόγραφα να θεωρηθεί ότι ανήκουν στις επενδυτικές δραστηριότητες.
ΑΣΚΗΣΗ 18 ΥΠΟΛΟΓΙΣΜΟΙ: Εισπράξεις από Πωλήσεις Πωλήσεις (ΚΑ): 1.396.000 + διαφορά από Απαιτήσεις (Ισολογισμός) 16.000 1.412.000 Αγορές Κ.Π (ΚΑ) 1.040.000 +Αυξήσεις σε Αποθέματα 68.000 +Μειώσεις σε Προμηθευτές -Μειώσεις σε Αποθέματα -Αυξήσεις σε Προμηθευτές -14.0000 1.094.000
ΑΣΚΗΣΗ 19 ΥΠΟΛΟΓΙΣΜΟΙ: Έξοδα Λειτουργιών Έξοδα λειτουργιών κ διοίκησης (ΚΑ) 294.000 - Αποσβέσεις (βλ.σημείωση) (74.000) 220.000 - Προπληρωμένα έξοδα (Ισολογισμός) (8000) - Λοιπές Υποχρεώσεις (6000) 206.000 Φόρος Εισοδήματος Φόρος εισοδήματος 14.0000 Φόροι πληρωτέοι (Ισολογισμός) 4.000 18.000
ΑΣΚΗΣΗ Κατάσταση ταμιακών ροών - Ευθεία μέθοδος ρήση 20X 20 Ταμιακές ροές από λειτουργικές (συνήθεις) δραστηριότητες Εισπράξεις από πωλήσεις Πληρωμές για: Αγορές Έξοδα λειτουργιών κλπ. Φόρο εισοδήματος Καθαρή ταμιακή ροή από λειτουργικές (συνήθεις) δραστηριότητες Ταμιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες Αγορά χρεογράφων (Πώληση χρεογράφων Αγορά παγίων Πώληση παγίων Εισπραχθέντες τόκοι Ταμιακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Εξόφληση ομολογιών Αύξηση Κεφαλαίου Πληρωθέντα μερίσματα Πληρωθέντες τόκοι Καθαρή αύξηση στις ταμιακές εισροές Σημείωση: Μη ταμιακές επενδυτικές και χρηματοδοτικές συναλλαγές: Έκδοση ομολογιακού δανείου για την απόκτηση παγίων
ΑΣΚΗΣΗ Κατάσταση ταμιακών ροών - Ευθεία μέθοδος ρήση 20X 21 Ταμιακές ροές από λειτουργικές (συνήθεις) δραστηριότητες Εισπράξεις από πωλήσεις 1.412.000 Πληρωμές για: Αγορές 1.094.000 Έξοδα λειτουργιών κλπ. 206.000 Φόρο εισοδήματος 18.000 1.318.000 Καθαρή ταμιακή ροή από λειτουργικές (συνήθεις) δραστηριότητες 94.000 Ταμιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες Αγορά χρεογράφων (156.000) Πώληση χρεογράφων 204.000 Αγορά παγίων (240.000) Πώληση παγίων 10.000 Εισπραχθέντες τόκοι 12.000 (170.000) Ταμιακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Εξόφληση ομολογιών (100.000) Αύξηση Κεφαλαίου 300.000 Πληρωθέντα μερίσματα (16.000) Πληρωθέντες τόκοι (46.000) 138.000 Καθαρή αύξηση στις ταμιακές εισροές 62.000 Σημείωση: Μη ταμιακές επενδυτικές και χρηματοδοτικές συναλλαγές: Έκδοση ομολογιακού δανείου για την απόκτηση παγίων 200.000
ΑΣΚΗΣΗ Κατάσταση ταμιακών ροών Έμμεση μέθοδος ρήση 20X2 22 Καθαρό κέρδος προ φόρων Πλέον ή( μείον) : Προσαρμογές - Αναμορφώσεις κονδυλίων Αποσβέσεις Δαπάνες τόκων Ζημία πωλήσεως παγίου Έσοδα τόκων Κέρδος πωλήσεως χρεογράφων Μείωση στους εισπρακτέους λογ/σμούς (απαιτήσεις) Αύξηση στις λοιπές υποχρεώσεις Μείωση στα προπληρωθέντα έξοδα Αύξηση στους πληρωτέους λογ/σμούς (προμηθευτές) Αύξηση στα αποθέματα Σύνολο μετά από αναμορφώσεις Μείον : Πληρωμές για φόρο εισοδήματος Ταμιακές ροές από λειτουργικές (συνήθεις) δραστηριότητες Ταμιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες: Πώληση χρεογράφων Πώληση παγίων Εισπραχθέντες τόκοι Αγορά χρεογράφων Αγορά παγίων Ταμιακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες: Αύξηση κεφαλαίου Εξόφληση ομολογιών Πληρωθέντα μερίσματα Πληρωθέντες τόκοι Καθαρή αύξηση σε ταμιακές ροές Σημείωση: Μη ταμιακές επενδυτικές και χρηματοδοτικές συναλλαγές: Έκδοση ομολογιακού δανείου για την απόκτηση παγίων
ΑΣΚΗΣΗ 23 Κατάσταση ταμιακών ροών Έμμεση μέθοδος ρήση 20X2 Καθαρό κέρδος προ φόρων 32.000 Πλέον ή( μείον) : Προσαρμογές - Αναμορφώσεις κονδυλίων Αποσβέσεις 74.000 Δαπάνες τόκων 46.000 Ζημία πωλήσεως παγίου 6.000 Έσοδα τόκων (12.000) Κέρδος πωλήσεως χρεογράφων (24.000) Μείωση στους εισπρακτέους λογ/σμούς (απαιτήσεις) 16.000 Αύξηση στις λοιπές υποχρεώσεις 6.000 Μείωση στα προπληρωθέντα έξοδα 8.000 Αύξηση στους πληρωτέους λογ/σμούς (προμηθευτές) 14.000 Αύξηση στα αποθέματα (68.000) Σύνολο μετά από αναμορφώσεις 66.000 Μείον : Πληρωμές για φόρο εισοδήματος (4.000) 62.000 Ταμιακές ροές από λειτουργικές (συνήθεις) δραστηριότητες 94.000 Ταμιακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες: Πώληση χρεογράφων 204.000 Πώληση παγίων 10.000 Εισπραχθέντες τόκοι 12.000 Αγορά χρεογράφων (156.000) Αγορά παγίων (240.000) (170.000) Ταμιακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες: Αύξηση κεφαλαίου 300.000 Εξόφληση ομολογιών (100.000) Πληρωθέντα μερίσματα (16.000) Πληρωθέντες τόκοι (46.000) 138.000 Καθαρή αύξηση σε ταμιακές ροές 62.000 Σημείωση: Μη ταμιακές επενδυτικές και χρηματοδοτικές συναλλαγές: Έκδοση ομολογιακού δανείου για την απόκτηση παγίων 200.000
ρησιμότητα της ΚΤΡ Βοηθούν τους χρήστες στην αξιολόγηση της οντότητας: Να ρευστοποιεί τα κέρδη της Να πληρώνει μερίσματα Να χρηματοδοτεί επενδύσεις για μελλοντικές ταμιακές ροές Για την «ποιότητα» των κερδών Σύγκριση μεταξύ διαφορετικών επιχειρήσεων Βοηθούν τη Διοίκηση να αξιολογεί την ικανότητα της να: Διακανονίζει υποχρεώσεις Συνεχίζει λειτουργικές δραστηριότητες Καταβάλει μερίσματα 24
Μη Ταμειακά Στοιχεία Μη ταμειακά στοιχεία θα πρέπει να εξαιρούνται από την ΚΤΡ. π.χ.: Αποσβέσεις Προβλέψεις/Προβλέψεις για αναβαλλόμενη φορολογία Μέρος των κερδών από συγγενείς Μη πραγματοποιημένα κέρδη/ζημίες από συναλλαγματικές διαφορές Κινήσεις αποθεματικών Οι επόμενες μη ταμειακές συναλλαγές θα πρέπει επίσης να εξαιρούνται. Θα πρέπει όμως να γνωστοποιούνται στο προσάρτημα: Αγορά παγίου με χρηματοδοτική μίσθωση (παρουσιάζεται μόνο η πληρωμή της μίσθωσης ως ταμειακή εκροή) Μετατροπή δανείου σε κεφάλαιο 25